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以下對Oblong, Inc.（“公司”、“我們”、“我們” 和 “我們的”）股本的摘要描述基於特拉華州通用公司法（“DGCL”）的適用條款以及經修訂的公司註冊證書以及經修訂和重述的章程的規定，完全參照DGCL的適用條款進行限定公司註冊證書和我們的章程，其副本已提交給美國證券交易委員會（“SEC”）。

2023年1月3日，該公司對其普通股進行了1比15的反向股票拆分。以下股本討論中的所有普通股信息（包括庫存股信息）均顯示為針對本次股票拆分進行了調整。

我們的普通股持有人有權就所有事項進行每股一票，由股東進行表決。沒有累積投票權，因此大多數已發行股份的持有人有能力選舉所有董事。在可能適用於任何已發行優先股的優先股的前提下，普通股持有人有權從合法可用於該目的的資金中獲得我們的董事會可能不時宣佈的任何股息。如果我們進行清算、解散或清盤，普通股持有人有權按比例分享償還負債後剩餘的所有資產，但須事先分配當時未償還的優先股。普通股沒有優先購買權或轉換權或其他認購權。沒有適用於普通股的贖回或償債基金條款。所有已發行普通股均已全額支付且不可徵税，行使認股權證時發行的普通股將全額支付且不可徵税。

截至2022年12月31日，在目前批准的1.5億股普通股中，約有2,070,861股已發行，已發行2,063,308股，總計約為 [539,265]為收購約18,637股普通股而預留待發行的額外股份，其中包括（但不限於）根據我們的2007年股票激勵計劃和2014年股權激勵計劃和Oblong, Inc.2019年股權激勵計劃（“2019年股權激勵計劃”）發放的獎勵，(ii) 為2019年股權激勵計劃下的未來獎勵而預留的177,567股普通股，（iii) 通過私下發行的行使認股權證可發行20萬股普通股2021年6月的配售（“B系列認股權證”），（iv）行使2020年10月私募發行的認股權證時可發行的34,767股普通股（“十月認股權證”），（v）行使2020年12月私募認股權證時可發行的41,667股普通股（“12月認股權證”）以及（vi）行使已發行的認股權證後可發行的66,667股普通股在2021年6月的註冊發行中（“A系列認股權證”）。

系列投票權（如果有）、名稱、優先權和親屬、參與權、可選權或其他特殊權利，以及董事會通過的一項或多項決議中規定的資格、限制或限制。截至2022年12月31日，沒有優先股在外流通。在發行每個系列的股票之前，DGCL和經修訂的公司註冊證書要求我們的董事會通過決議並向特拉華州國務卿提交指定證書。指定證書規定了每個類別或系列的名稱、權力、偏好、權利、資格、限制和限制，其中除其他條款外，可能包括以下一項或多項：

我們可能會發行認股權證，購買一個或多個系列的普通股或優先股。我們可以獨立發行認股權證，也可以與普通股和/或優先股一起發行認股權證，認股權證可以附屬於這些證券或將其與這些證券分開。雖然下文概述的條款將普遍適用於我們可能提供的任何認股權證，但我們將在適用的認股權證協議和認股權證證書中更詳細地描述任何系列認股權證的特定條款。發行的任何認股權證的條款可能與下述條款不同。

以下認股權證和認股權證協議的重要條款摘要受適用於特定系列認股權證的認股權證協議和認股權證證書的所有條款的約束，並參照這些條款進行了全面限定。我們敦促您閲讀包含認股權證條款的完整認股權證協議。

在行使認股權證之前，認股權證持有人將不享有行使認股權證時可購買的任何權利，包括獲得股息（如果有）、在我們的清算、解散或清盤時獲得付款或行使投票權（如果有）的權利。

每份認股權證將授權持有人以我們規定的價格購買證券。認股權證的持有人可以在到期日的指定時間之前隨時行使認股權證。到期日營業結束後，未行使的認股權證將失效。認股權證持有人可以通過交付認股權證協議或代表待行使認股權證的證書以及特定信息來行使認股權證，然後向我們支付所需金額。在收到所需款項以及在我們或任何其他指定的辦公室正確填寫並正式簽署的認股權證協議或證書後，我們將發行並交付此類行使時可購買的證券。如果行使認股權證協議所代表的認股權證少於所有認股權證，那麼我們將為剩餘的認股權證發行新的認股權證協議。

根據適用的認股權證協議，每位認股權證代理人將僅充當我們的代理人，不會與任何認股權證的任何持有人承擔任何義務或代理或信託關係。一家銀行、信託或轉賬公司可以充當多份認股權證的認股權證代理人。如果我們根據適用的認股權證協議或認股權證發生任何違約，包括提起任何法律或其他訴訟或向我們提出任何要求的義務或責任，認股權證代理人將不承擔任何義務或責任。未經相關認股權證代理人或任何其他認股權證持有人同意，任何認股權證持有人均可通過適當的法律行動強制執行其行使認股權證的權利，並獲得行使認股權證時可購買的證券。

我們目前有343,101份未償還的普通股購買權證，其中包括（i）行使B系列認股權證時可發行的20萬股普通股，（ii）行使A系列認股權證時可發行的66,667股普通股，（iii）行使10月認股權證時可發行的34,767股普通股，以及（iv）行使12月認股權證時可發行的41,667股普通股。

B系列認股權證可行使，自2021年12月31日起為期3年，初始行使價為每股66.00美元。如果 (i) 股票拆分和分紅，(ii) 後續供股，(iii) 按比例分配，(iii) 按比例分配，以及 (iv) 某些基本面交易，包括但不限於出售公司、業務合併和重組，B系列認股權證可能會進行調整。B系列認股權證對未來證券的發行沒有任何價格保護或價格重置條款。

A系列認股權證的原始期限為6個月，最初可按每股60.00美元的價格行使。在發生 (i) 股票分割和分紅、(ii) 後續供股、(iii) 按比例分配以及 (iv) 某些基本面交易（包括但不限於出售公司業務）的情況下，A系列認股權證可能會進行調整

2023年1月3日，公司與A系列認股權證的所有持有人達成協議，修改A系列認股權證的條款，將終止日期從2023年1月4日（經先前修訂）延長至2024年1月4日。A系列認股權證的所有其他條款將保持完全效力。

10月認股權證自2021年4月22日起為期2年，初始行使價為每股61.20美元。12月認股權證自2021年6月7日起為期2年，初始行使價為每股82.35美元。如果認股權證所依據的股票不受有效註冊聲明的約束，則認股權證必須在發行之日起六（6）個月後進行無現金行使。如果發生 (i) 股票分割和分紅、(ii) 後續供股、(iii) 按比例分配以及 (iv) 某些基本面交易，包括但不限於出售公司、業務合併和重組，認股權證可能會進行調整。認股權證對未來證券的發行沒有任何價格保護或價格重置條款。

以上對A系列認股權證、10月認股權證、12月認股權證和B系列認股權證的描述僅為摘要，並不完整，參照了管理認股權證的認股權證表格的全文，認股權證副本已提交給美國證券交易委員會。

目前，沒有未完成的單位。我們可能會再發行一個系列，由普通股、優先股和/或認股權證組成的單位，用於購買普通股和/或優先股的任意組合。雖然我們在下面總結的條款通常適用於我們可能提供的任何單位，但我們將在適用文件中更詳細地描述任何系列單位的特定條款。所提供的任何單位的條款可能與下述條款不同。

在發行相關係列單位之前，我們將提交描述我們所提供單位系列條款的單位協議形式以及任何補充協議。以下單位重要條款和條款摘要受單位協議和適用於特定系列單位的任何補充協議的所有條款的約束，並參照這些條款進行了全面限定。我們敦促您閲讀與我們可能提供的特定系列單位相關的適用文件，包括完整單位協議和任何包含單位條款的補充協議。

發放每個單位時，該單位的持有人也是該單位中包含的每種證券的持有人。因此，單位持有人將擁有每種所含證券的持有人的權利和義務。發行單位所依據的單位協議可以規定，單位中包含的證券不得在任何時候或指定日期之前的任何時候單獨持有或轉讓。我們可能會以我們確定的數量和眾多不同系列發行單位。

本節所述的條款以及 “我們的資本存量描述” 和 “認股權證描述” 中描述的條款將分別適用於每個單位，前提是每個單位中包含的任何此類證券以及標的相關證券。

根據適用的單位協議，每個單位代理人將僅充當我們的代理人，不會與任何單位的任何持有人承擔任何義務或代理或信託關係。一家銀行、信託或轉賬公司可以充當多個系列單位的單位代理人。如果我們根據適用的單位協議或單位發生任何違約，單位代理人將不承擔任何義務或責任，包括提起任何法律或其他訴訟或向我們提出任何要求的義務或責任。未經相關單位代理人或任何其他單位持有人同意，單位的任何持有人均可通過適當的法律行動強制執行其作為該單位所含任何證券持有人的權利。

我們的公司註冊證書和章程的規定可能會使通過要約、代理競賽或其他方式收購我們公司變得更加困難，並可能使罷免現任高級管理人員和董事變得更加困難。我們預計，這些條款將阻止強制收購行為和收購要約不足，並鼓勵尋求收購我們公司控制權的人首先與我們的董事會進行談判。我們認為，我們能夠與不友好或未經邀約的提案的支持者進行談判所帶來的好處超過了阻礙這些提案的弊端。我們認為，就不友好或未經請求的提案進行談判可能會改善其條款。

我們的公司註冊證書授權發行多達5,000,000股優先股，面值為每股0.0001美元。未經股東進一步批准，我們的董事會有權發行和確定任何系列優先股的權利和優先權。我們的董事會可以發行一個或多個系列的優先股，這些優先股具有投票權、轉換權、分紅權、清算權或其他權利，這將對普通股持有人的投票權和所有權利益產生不利影響。這種授權可能起到阻止敵對收購、推遲或阻止控制權變更的作用，以及阻止以高於市場價格的價格競標我們的普通股。

我們的章程規定了在年度股東大會上提交股東提案的預先通知程序，包括提名候選人蔘加董事會選舉。在年會上，股東只能考慮會議通知中規定的提案或提名，或者由我們的董事會或根據董事會的指示在會議之前提出的提案或提名。股東還可以考慮在會議記錄日期為登記在冊的股東、有權在會議上投票並已及時以適當形式向我們的祕書發出書面通知，表示他或她打算在會議之前開展該業務的人提出的提案或提名。章程不賦予我們的董事會批准或不批准股東提名候選人或在特別股東大會或年度股東大會上就其他業務提出的提案。但是，如果不遵守適當的程序，我們的章程可能具有禁止在會議上開展業務的作用。這些規定可以

根據特拉華州法律，董事會或在公司註冊證書或章程中授權這樣做的任何其他人都可以召集股東特別會議。我們的章程授權我們的董事會主席或大多數董事會成員召開特別股東會議。此外，我們的公司註冊證書和章程不允許我們的股東以書面同意的方式行事。因此，我們的股東採取的任何行動都必須在正式召開的年度股東大會或特別會議上進行。由於我們的股東無權召開特別會議，因此股東不能在大多數董事會成員認為或董事會主席認為應該考慮此事之前，也不能在下次年會之前召開股東特別會議，強迫股東在董事會反對的情況下考慮提案，前提是申請人符合通知要求。限制股東召開特別會議的能力意味着更換董事會的提案也可能推遲到下次年會。

DGCL第203條包含的條款可能會使通過要約、公開市場購買、代理人爭奪或其他方式收購我們的控制權變得更加困難。一般而言，第203條禁止特拉華州上市公司在 “利益相關股東” 成為有興趣的股東的交易之日起三年內與 “業務合併”，除非該企業合併以規定的方式獲得批准。第203條將 “業務合併” 定義為給利益相關股東帶來經濟利益的合併、資產出售或其他交易。第203條將 “利益相關股東” 定義為與關聯公司和關聯公司一起擁有或在某些情況下在三年前確實擁有公司15％或以上的有表決權股票的人。根據第 203 條，禁止我們與感興趣的股東進行業務合併，除非：

•導致股東成為感興趣的股東的交易完成後，利益相關股東擁有我們在交易開始時已發行有表決權的股票的至少85％，為確定已發行股份數量的目的，不包括董事兼高管人員和已發行員工股票計劃所擁有的股份，根據這些計劃，員工參與者無權保密決定根據該計劃持有的股票是否將在要約或交易所要約中投標；或

•企業合併由我們的董事會在個人成為感興趣的股東之日或之後獲得我們的董事會的批准，並在年度或特別股東大會上由非利益相關股東擁有的至少66 2/ 3％的已發行有表決權的股票的持有人投贊成票獲得授權。