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TRAEGER 公佈了 2022 年第四季度和全年業績
為 2023 年提供指導
猶他州鹽湖城，2023年3月16日（美國商業資訊）——木顆粒燒烤架的創建者兼類別負責人Traeger, Inc.（“Traeger” 或 “公司”）（紐約證券交易所代碼：COOK）今天公佈了截至2022年12月31日的第四季度和年度的財務業績。
第四季度業績
•總收入下降了21.0％，至1.381億美元
•毛利率為34.5％或34.9％，不包括60萬美元的非經常性重組成本
•淨虧損2890萬美元；每股淨虧損0.24美元
•調整後淨虧損830萬美元；調整後每股淨虧損0.07美元
•調整後的息税折舊攤銷前利潤為710萬美元
2022 年全年業績
•總收入下降了16.5％，至6.559億美元，超過了先前預期的6.35億美元至6.4億美元
•毛利率為34.9％或35.2％，不包括220萬美元的非經常性重組成本
•淨虧損3.821億美元，包括2.223億美元的非現金減值費用；每股淨虧損3.19美元
•調整後的淨虧損為1,110萬美元；調整後的每股淨虧損為0.09美元
•調整後的息税折舊攤銷前利潤為4150萬美元，超過了先前預期的3,300萬美元至3,500萬美元

Traeger首席執行官傑裏米·安德魯斯表示：“我們公佈的第四季度業績超出了預期，這使我們的銷售額和調整後息税折舊攤銷前利潤均超過了年度預期。”“我們很高興看到消費者對我們在假日期間推動需求的努力做出了積極迴應。此外，我們在本季度的關鍵短期優先事項上取得了顯著進展，包括推動渠道庫存的實質性改善和實現成本節約措施的好處。”

安德魯斯繼續説：“我們對2023年的展望平衡了我們對宏觀經濟環境的謹慎看法與對毛利率提高和持續成本紀律的預期，我們預計這將使我們能夠實現本年度調整後的息税折舊攤銷前利潤增長。我們期待着下半年我們預計收入將恢復增長，因為渠道庫存將更加完全正常化，零售商會積極減少庫存。總體而言，儘管2022年是充滿挑戰的一年，但我們將以更高效、更靈活的業務進入2023年。在我們應對短期環境的同時，我們還將重點放在發展Traeger品牌的長期機會上。我相信，在我們顛覆户外烹飪類別的同時，我們制定的戰略將使公司能夠推動長期股東價值的增長。”
1

第四季度經營業績
總收入下降了21.0％，至1.381億美元，而去年第四季度為1.749億美元。
•Grills收入下降了52.0％，至4,830萬美元，而去年第四季度為1.007億美元。下降是由單位銷量的減少所推動的，但部分抵消了2022年推出更高的平均銷售價格產品所導致的平均銷售價格上漲。
•消費品收入下降了6.5％，至2440萬美元，而去年第四季度為2610萬美元。減少的原因是木質顆粒單位體積的減少，部分抵消了單位醬汁和摩擦劑體積的增加，這主要是由於分銷渠道的增加。
•配件收入增長了35.9％，達到6,540萬美元，而去年第四季度為4,810萬美元。這一增長主要是由MEATER智能温度計業務的持續增長推動的。
北美第四季度的收入與去年同期相比下降了21.9％。世界其他地區的收入下降了14.5％。
毛利降至4,760萬美元，而去年第四季度為6,470萬美元。第四季度的毛利率為34.5％，而去年同期為37.0％。不包括與2022年重組計劃相關的60萬美元成本，毛利率為34.9％。毛利率的下降主要是由物流和倉儲成本以及重組成本的增加所致。烤架平均銷售價格的上漲部分抵消了這一下降。
銷售和營銷費用為2830萬美元，而去年第四季度為3,850萬美元。下降的主要原因是股權薪酬減少了260萬美元，專業費用降低和員工成本降低。
一般和行政（“G&A”）支出為2420萬美元，而去年第四季度為4,440萬美元。一般和管理費用的減少主要是由基於股權的薪酬支出的減少、專業服務費的降低和員工成本的降低所推動的。
620萬美元或有對價公允價值的變化主要是由收購Apption Labs的股票購買協議第二修正案中實現績效目標的可能性增加所推動的。
與2022年重組計劃相關的重組成本為130萬美元，這是公司在充滿挑戰的宏觀經濟壓力下降低成本和提高長期運營效率的努力的一部分。重組成本主要與推遲在墨西哥生產產品的近岸工作以及其他非經常性成本有關。
淨虧損為2890萬美元，攤薄每股虧損0.24美元，而去年第四季度的淨虧損為3,440萬美元，攤薄每股虧損0.29美元1。
調整後的淨虧損為830萬美元，攤薄每股虧損0.07美元，而去年第四季度調整後的淨收益為290萬美元，攤薄每股虧損0.02美元。2
調整後的息税折舊攤銷前利潤為710萬美元，而去年第四季度為1,310萬美元。2
1 截至2022年12月31日和2021年12月31日，沒有潛在的稀釋性證券在流通。
2 GAAP與非GAAP財務指標的對賬，以及本新聞稿中包含的非GAAP財務指標的定義及其使用原因，如下所示。
2

截至2022年12月31日的全年經營業績
與去年的7.855億美元相比，總收入下降了16.5％，至6.559億美元。
•Grills收入下降了34.7％，至3.554億美元，而去年為5.442億美元。下降是由單位銷量的減少所推動的，但部分抵消了因推出更高價格的產品、2021年下半年和2022年初的價格上漲以及渠道組合的變化而導致的平均銷售價格上漲。
•消費品收入下降了3.6％，至1.313億美元，而去年為1.362億美元。下降是由木顆粒單位體積減少所推動的，部分被醬汁和磨砂劑數量的增加以及木質顆粒和其他消耗品平均銷售價格的上漲所抵消。
•配件收入增長了60.9％，達到1.691億美元，而去年為1.051億美元。這一增長主要是由2022年上半年的收入增加所推動的，這要歸因於2021年7月收購Apption Labs後MEATER智能温度計的銷售，以及與2021年下半年相比，MEATER產品在2022年下半年的銷量增加。
北美收入與去年同期相比下降了18.8％。世界其他地區的收入增長了18.5％，反映了MEATER國際業務的增長。
毛利從去年的3.008億美元降至2.288億美元。毛利率為34.9％，而去年為38.3％。不包括與2022年重組計劃相關的220萬美元成本，毛利率為35.2％。毛利率的下降主要是由物流和倉儲成本以及重組成本的增加所致。烤架和配件平均銷售價格的上漲以及外匯匯率的利好性部分抵消了這一下降。
銷售和營銷費用為1.307億美元，而去年為1.652億美元。下降的主要原因是股權薪酬減少，這主要是由於上期在首次公開募股完成後，與未歸屬和未償還的B類單位獎勵相關的1,020萬美元加速歸屬，專業服務費減少，廣告成本下降以及佣金減少。
一般和行政（“G&A”）支出為1.668億美元，而去年為1.586億美元。G&A支出的增加主要是由股權薪酬增加所致，這是由於與首席執行官和某些董事持有的獎勵相關的本年度修改的加速歸屬，再加上人事相關支出增加。專業服務費的降低部分抵消了這一增長，這主要是由於Traeger Provinions業務的暫停以及與首次公開募股有關的一次性成本。
1,000萬美元或有對價公允價值的變化主要是由收購Apption Labs的股票購買協議第二修正案中實現績效目標的可能性增加所推動的。
記錄的商譽減值費用為2.223億美元，這是由於公司對估計經營業績和現金流的貼現預測持續下降，我們的公開上市股價和市值持續下降，以及可比上市公司的估值倍數降低，導致公司的賬面金額超過其公允價值。減值費用不影響公司的現金狀況、經營活動產生的現金流、銀行債務契約，也不會對未來的運營產生任何影響。
與2022年重組計劃相關的重組成本為930萬美元，這是公司在充滿挑戰的宏觀經濟壓力下降低成本和提高長期運營效率的努力的一部分。重組成本主要與削減效力、暫停Traeger Provisions的運營以及推遲在墨西哥生產產品的近岸工作有關。
3

淨虧損為3.821億美元，攤薄後每股虧損3.19美元，而去年同期的淨虧損為9180萬美元，攤薄每股虧損0.82美元。
調整後的淨虧損為1,110萬美元，攤薄每股虧損0.09美元，而去年同期調整後的淨收益為6,390萬美元，攤薄每股虧損0.57美元。2
調整後的息税折舊攤銷前利潤為4150萬美元，而去年同期為1.061億美元。2
資產負債表
截至2022年12月31日，現金及現金等價物總額為3,910萬美元，而截至2021年12月31日為1,670萬美元。
截至2022年12月31日，庫存為1.535億美元，而截至2021年12月31日為1.415億美元。庫存增長是由燒烤裝置數量升高、與烤架和其他產品相關的成本增加以及與MEATER產品相關的庫存增加所推動的。
4


指導
該公司的前景反映了宏觀經濟的不確定性以及2023年上半年燒烤渠道庫存持續正常化的預期負面影響，以及毛利率預期增長和持續支出控制的好處。
2023 財年全年指導方針
•總收入預計在5.6億美元至5.9億美元之間
•毛利率預計在36％至37％之間
•調整後的息税折舊攤銷前利潤預計在4,500萬至5,500萬美元之間
2023 年第一季度指導方針
•總收入預計在1.45億美元至1.55億美元之間
•調整後的息税折舊攤銷前利潤預計在1,600萬至2000萬美元之間
如果不付出不合理的努力，就無法在前瞻的基礎上對調整後的息税折舊攤銷前利潤指導與淨虧損利潤率進行對賬，因為公司無法提供與所得税、利息支出、折舊和攤銷準備金、其他（收入）支出、商譽減值、重組成本、股權薪酬、非例行法律費用、或有對價公允價值變化、發行相關費用、非常規費用有關的對賬信息啟動成本，不是-常規收購成本、非例行再融資費用和其他調整項目均分別是對調整後息税折舊攤銷前利潤率和調整後息税折舊攤銷前利潤率的調整。
電話會議詳情
討論公司2022年第四季度和全年業績的電話會議定於美國東部時間2023年3月16日下午 4:30 舉行。要參加，請撥打 (844) 200-6205 或 (929) 526-1599（國際來電者），會議編號 873475。電話會議還將通過 https://investors.traeger.com 進行網絡直播。電話會議結束後不久將提供錄音。要觀看重播，請撥打 (866) 813-9403，國際來電者請撥打 +44 (204) 525-0658，會議編號 104084。網絡直播的重播也將在電話會議結束大約兩小時後在公司網站 https://investors.traeger.com 上播出。
關於 Traeger
總部位於鹽湖城的 Traeger Grills 是木質顆粒燒烤爐的創建者和類別領導者。木顆粒燒烤是一種户外烹飪系統，可點燃全天然硬木進行燒烤、煙燻、烘烤、烘烤、燉煮和燒烤。2023 年，Traeger 進入了煎鍋類別，進一步確立了其在户外烹飪領域的領導地位。Traeger 烤架用途廣泛且易於使用，使各種技能的廚師都能烹製出味道無法複製的美味佳餚。烤架是我們平臺的核心，輔以 Traeger 木質顆粒、烤盤、醬汁和配件。
前瞻性陳述
本新聞稿包含1995年《私人證券訴訟改革法》所指的前瞻性陳述。本新聞稿中包含的所有與歷史事實無關的陳述均應被視為前瞻性陳述，包括但不限於有關我們預期的2023財年第一季度和全年業績的陳述。這些陳述既不是承諾也不是保證，而是涉及已知和未知的風險、不確定性和其他重要因素，這些因素可能導致我們的實際業績、業績或成就與前瞻性陳述所表達或暗示的任何未來業績、業績或成就存在重大差異，包括但不限於我們的營業虧損歷史；增長率的可持續性；我們有效管理或未來增長的能力；我們的增長在一定程度上取決於我們的持續滲透和擴張
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其他市場；我們依賴維護和加強品牌來創造和維持對我們產品的持續需求；我們有能力以具有成本效益的方式吸引新客户或留住現有客户；我們未能將產品質量和產品性能維持在可接受的成本內；產品責任和保修索賠和產品電話；我們運營所在的競爭激烈的市場；使用社交媒體和社區大使影響我們的聲譽或對我們處以罰款或其他處罰；烤架銷售的任何下降，這將對我們未來的收入和業績；某些零售商需求的任何下降；我們預測客户偏好的能力；最大限度地提高短期財務業績的能力；COVID-19 疫情；我們管理信貸安排的能力；以及我們不時向美國證券交易委員會提交的定期和當前報告，包括截至2022年12月31日的10-K表年度報告，在 “風險因素” 標題下討論的其他因素。任何此類前瞻性陳述均代表管理層截至本新聞稿發佈之日的估計。儘管我們可能會選擇在未來的某個時候更新此類前瞻性陳述，但我們不承擔任何這樣做的義務，即使隨後的事件導致我們的觀點發生變化。
聯繫人：
投資者：
Nick Bacchus
Traeger, Inc.
investor@traeger.com
媒體：
品牌放大器
Traeger@thebrandamp.com

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TRAEGER, INC.
合併資產負債表
（未經審計）
（以千計，股票和每股金額除外）
十二月三十一日
20222021
（經更正）(1)
資產
流動資產
現金和現金等價物$39,055 $16,740 
限制性現金12,500 — 
應收賬款，淨額42,050 92,927 
庫存153,471 141,540 
預付費用和其他流動資產27,162 15,036 
流動資產總額274,238 266,243 
不動產、廠房和設備，淨額55,510 55,477 
經營租賃使用權資產13,854 — 
善意74,725 297,047 
無形資產，淨額512,858 555,151 
其他長期資產15,530 3,608 
總資產$946,715 $1,177,526 
負債和股東權益
流動負債
應付賬款$29,841 $42,694 
應計費用52,295 69,773 
信用額度11,709 41,138 
應付票據的當前部分250 — 
經營租賃負債的流動部分5,185 — 
或有對價的當前部分12,157 12,200 
其他流動負債1,470 420 
流動負債總額112,907 166,225 
扣除本期部分的應付票據468,108 379,395 
經營租賃負債，扣除流動部分9,001 — 
或有對價，減去當期部分10,590 13,100 
遞延所得税負債10,370 11,673 
其他非流動負債870 1,111 
負債總額611,846 571,504 
承付款和意外開支
股東權益
優先股，面值0.0001美元；截至2022年12月31日和2021年12月31日，已批准25,000萬股，沒有已發行或流通的股票— — 
普通股，面值0.0001美元；已授權1,000,000,000股
已發行和流通股票——截至2022年12月31日和2021年12月31日為122,624,414和117,547,916股12 12 
額外的實收資本882,069 794,413 
累計赤字(570,475)(188,317)
累計其他綜合收益（虧損）23,263 (86)
股東權益總額334,869 606,022 
負債和股東權益總額$946,715 $1,177,526 
7

(1) 在2022年以及之前的年度和季度期間，先前報告的庫存量和收入成本中存在某些非實質性的錯誤。因此，公司已在這些合併資產負債表和截至2022年12月31日的10-K表年度報告中反映了前期業績的更正。
TRAEGER, INC.
合併運營報表和綜合虧損報表
（未經審計）
（以千計，股票和每股金額除外）
截至12月31日的三個月截至12月31日的年度
2022202120222021
（經更正）(1)
（經更正）(1)
收入$138,133 $174,932 $655,901 $785,545 
收入成本90,524 110,218 427,129 484,780 
毛利47,609 64,714 228,772 300,765 
運營費用：
銷售和營銷28,287 38,541 130,688 165,180 
一般和行政24,187 44,373 166,824 158,555 
無形資產的攤銷8,888 8,888 35,554 34,379 
或有對價公允價值的變化6,227 900 10,002 3,800 
商譽減值— — 222,322 — 
重組成本1,288 — 9,324 — 
運營支出總額68,877 92,702 574,714 361,914 
運營損失(21,268)(27,988)(345,942)(61,149)
其他收入（支出）：
利息支出(7,647)(5,253)(27,885)(26,646)
債務消滅造成的損失— — — (5,185)
其他收入（支出）1,224 1,590 (7,127)2,702 
其他支出總額(6,423)(3,663)(35,012)(29,129)
所得税準備金前的虧損(27,691)(31,651)(380,954)(90,278)
所得税準備金1,213 2,744 1,186 1,489 
淨虧損$(28,904)$(34,395)$(382,140)$(91,767)
基本和攤薄後的每股淨虧損$(0.24)$(0.29)$(3.19)$(0.82)
已發行普通股、基本股和攤薄後加權平均值122,670,793 117,547,916 119,698,776 112,374,669 
其他綜合收益（虧損）：
外幣折算調整$(3)$(97)$(61)$(86)
現金流對衝的變化(1,199)— 23,410 — 
其他綜合收益總額（虧損）(1,202)(97)23,349 (86)
綜合損失$(30,106)$(34,492)$(358,791)$(91,853)
(1) 在2022年以及之前的年度和季度期間，先前報告的庫存量和收入成本中存在某些非實質性的錯誤。因此，公司已在這些合併運營報表和綜合虧損報表以及截至2022年12月31日止年度的10-K表年度報告中反映了前期業績的更正。
8

TRAEGER, INC.
合併現金流量表
（未經審計）
（以千計）
9

截至12月31日的年度
202220212020
（經更正）(1)
（經更正）(1)
來自經營活動的現金流
淨收益（虧損）$(382,140)$(91,767)$31,050 
為將淨收益（虧損）與（用於）經營活動提供的淨現金進行對賬而進行的調整：
不動產、廠房和設備的折舊13,821 9,150 7,762 
無形資產的攤銷42,726 38,350 33,206 
遞延融資成本的攤銷1,957 2,523 2,762 
不動產、廠房和設備處置損失1,140 274 186 
債務消滅造成的損失— 5,185 — 
基於股權的薪酬支出87,697 81,112 12,810 
壞賬支出(175)468 — 
衍生品合約的未實現虧損（收益）2,440 4,821 (6,087)
或有對價公允價值的變化6,722 3,800 — 
商譽減值222,322— — 
重組成本2,046— — 
其他非現金調整334— — 
經營資產和負債的變化：
應收賬款51,052 (26,365)(30,170)
庫存(11,931)(67,826)(28,979)
預付費用和其他流動資產(3,046)(5,787)(4,311)
其他非流動資產78 (681)— 
應付賬款和應計費用(28,211)19,182 28,351 
其他非流動負債(1,738)(866)17 
由（用於）經營活動提供的淨現金5,094 (28,427)46,597 
來自投資活動的現金流
購買不動產、廠房和設備(18,398)(22,479)(14,127)
專利成本資本化(506)(563)(511)
應收票據的收益— — 21 
業務合併，扣除收購的現金— (56,855)(12,724)
用於投資活動的淨現金(18,904)(79,897)(27,341)
來自融資活動的現金流量
來自信貸額度的收益179,000 118,000 57,000 
通過信用額度還款(145,429)(67,862)(67,000)
長期債務的收益25,000 510,000 — 
遞延融資費用的支付— (8,601)(810)
償還長期債務(125)(579,921)(3,407)
融資租賃負債的本金付款(505)(382)(310)
支付與收購相關的或有對價(9,275)— — 
與股權獎勵淨股結算相關的已繳税款(41)— — 
首次公開募股的收益，扣除發行成本— 142,274 — 
分發給會員— — (250)
由（用於）融資活動提供的淨現金48,625 113,508 (14,777)
現金、現金等價物和限制性現金的淨增長34,815 5,184 4,479 
期初的現金、現金等價物和限制性現金16,740 11,556 7,077 
期末現金、現金等價物和限制性現金$51,555 $16,740 $11,556 
10

(1) 在2022年以及之前的年度和季度期間，先前報告的庫存量和收入成本中存在某些非實質性的錯誤。因此，公司已在這些合併現金流中以及截至2022年12月31日的10-K表年度報告中反映了前期業績的更正。
11

TRAEGER, INC.
合併現金流量表
（未經審計）
（以千計）
（續）截至12月31日的年度
202220212020
現金流信息的補充披露：
在此期間支付的利息現金$25,138 $23,444 $31,327 
為所得税支付的現金$2,844 $1,654 $76 
非現金融資和投資活動
根據融資租賃購買的設備$1,116 $645 $393 
應付賬款和應計費用中包含的不動產、廠房和設備$2,134 $8,586 $576 
收購子公司的未付金額包含在應計費用中$— $— $2,414 

12

TRAEGER, INC.
非公認會計準則財務指標的對賬和其他信息
（未經審計）
除了根據美國公認會計原則確定的業績和績效衡量標準外，我們還認為，某些非公認會計準則財務指標可用於評估和比較我們多個時期的財務和運營業績，確定影響我們業務的趨勢，制定業務計劃和做出戰略決策。
調整後息税折舊攤銷前利潤、調整後淨收益（虧損）、調整後每股淨收益（虧損）、調整後息税折舊攤銷前利潤率、調整後淨收益（虧損）利潤率和調整後毛利率都是我們的管理層用來評估財務業績的關鍵績效指標，也用於內部規劃和預測目的。我們認為，這些非公認會計準則財務指標有助於投資者和其他利益相關方分析我們的財務業績，因為它提供了我們歷史時期運營的可比概覽。此外，我們認為，提供調整後息税折舊攤銷前利潤和調整後淨收益（虧損），加上每項此類指標的淨虧損對賬，提供調整後的每股淨收益（虧損），以及與該指標的每股淨虧損、調整後的息税折舊攤銷前利潤率、調整後淨收益（虧損）利潤率和調整後毛利率的對賬，以及淨虧損率和毛利率與此類指標的對賬，有助於投資者進行比較在我們公司和其他可能擁有不同資本的公司之間結構、不同的税率和/或不同形式的員工薪酬。例如，由於我們在2017年公司重組後將有限期無形資產納入了資產負債表，因此我們有大量的非現金攤銷支出歸因於資本結構的性質。
我們的管理團隊將調整後的息税折舊攤銷前利潤、調整後的淨收益（虧損）、調整後的每股淨收益（虧損）和調整後的毛利率作為衡量我們業績的額外指標，用於業務決策，包括管理支出和評估潛在收購。調整後息税折舊攤銷前利潤、調整後淨收益（虧損）、調整後每股淨收益（虧損）和調整後毛利率的逐期比較有助於我們的管理層確定財務業績的其他趨勢，這些趨勢可能無法僅通過持續經營淨虧損或每股淨虧損的期與期比較來顯示。此外，我們可能會在適用於我們某些員工的激勵性薪酬計劃中使用調整後的息税折舊攤銷前利潤。由於不包括項目，調整後的息税折舊攤銷前利潤、調整後淨收益（虧損）、調整後每股淨收益（虧損）和調整後毛利率均存在固有的侷限性，可能無法與其他公司使用的類似標題的指標直接比較。
下表列出了毛利率（根據美國公認會計原則計算的最直接可比的財務指標）與調整後毛利率的合併對賬。如果不付出不合理的努力，就無法在前瞻的基礎上對調整後的毛利率指導與毛利率進行對賬，因為公司無法提供有關收入成本中記錄的重組成本（對調整後毛利率的調整）的影響的對賬信息。
三個月已結束
2022年12月31日		年底
2022年12月31日
毛利率34.5 %34.9 %
添加：收入成本中記錄的重組成本的影響0.4 %0.3 %
調整後的毛利率34.9 %35.2 %
下表列出了淨虧損、營業虧損、淨虧損率、營業虧損利潤率和每股淨虧損（根據美國公認會計原則計算的最直接可比財務指標）與調整後淨收益（虧損）、調整後息税折舊攤銷前利潤、調整後息税折舊攤銷前利潤率、調整後淨收益（虧損）和調整後每股淨收益（虧損）的對賬情況。
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截至12月31日的三個月截至12月31日的年度
2022202120222021
（千美元，股票和每股金額除外）
淨虧損$(28,904)$(34,395)$(382,140)$(91,767)
調整：
其他（收入）支出 (1)
(1,629)473 2,466 10,518 
商譽減值— — 222,322 — 
重組成本 (2)
1,898 — 11,542 — 
基於股權的薪酬7,010 19,401 87,697 81,112 
非常規法律費用 (3)
(745)2,275 3,012 6,343 
收購無形資產的攤銷 (4)
8,253 8,253 33,014 33,014 
或有對價公允價值的變化6,227 900 10,002 3,800 
提供相關費用 (5)
— 83 — 3,725 
非例行啟動成本 (6)
— 3,038 — 8,901 
非例行收購成本 (7)
— — — 2,624 
非例行再融資費用 (8)
— — — 3,895 
其他調整項目 (9)
(417)304 938 1,276 
調整項目的税收影響 (10)
46 2,555 46 477 
調整後淨收益（虧損）$(8,261)$2,887 $(11,101)$63,918 
淨虧損$(28,904)$(34,395)$(382,140)$(91,767)
調整：
所得税準備金1,213 2,744 1,186 1,489 
利息支出7,647 5,253 27,885 26,646 
折舊和攤銷14,816 12,984 56,617 47,499 
其他（收入）支出 (1)
(1,629)473 2,466 10,518 
商譽減值— — 222,322 — 
重組成本 (2)
1,898 — 11,542 — 
基於股權的薪酬7,010 19,401 87,697 81,112 
非常規法律費用 (3)
(745)2,275 3,012 6,343 
或有對價公允價值的變化6,227 900 10,002 3,800 
提供相關費用 (5)
— 83 — 3,725 
非例行啟動成本 (6)
— 3,038 — 8,901 
非例行收購成本 (7)
— — — 2,624 
非例行再融資費用 (8)
— — — 3,895 
其他調整項目 (9)
(417)304 938 1,276 
調整後 EBITDA$7,116 $13,060 $41,527 $106,061 
收入$138,133 $174,932 $655,901 $785,545 
淨虧損率(20.9)%(19.7)%(58.3)%(11.7)%
調整後的淨收益（虧損）利潤率(6.0)%1.7 %(1.7)%8.1 %
調整後的息税折舊攤銷前利潤率5.2 %7.5 %6.3 %13.5 %
攤薄後每股淨虧損$(0.24)$(0.29)$(3.19)$(0.82)
調整後的攤薄後每股淨收益（虧損）$(0.07)$0.02 $(0.09)$0.57 
已發行普通股的加權平均值——攤薄122,670,793 117,547,916 119,698,776 112,374,669 
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(1) 代表處置不動產、廠房和設備的收益（虧損）、長期資產的減值以及外匯交易和衍生品的未實現收益（虧損）。
(2) 代表與2022年重組計劃有關的成本，包括簡明合併運營報表中收入成本中記錄的60萬美元和220萬美元的成本以及截至2022年12月31日的三個月和年度的全面虧損。
(3) 代表訴訟、專利和商標辯護的外部法律費用。
(4) 代表與2017年收購Traeger Pellet Grills Holdings LLC相關的記錄的無形資產相關的攤銷支出。
(5) 代表與我們的首次公開募股程序相關的法律和諮詢費用。
(6) 代表投資Traeger Provisions的啟動成本。
(7) 代表與 2021 年收購 Apption Labs 相關的諮詢和法律費用
(8) 主要代表為我們的信貸額度再融資而產生的諮詢和法律費用。
(9) 代表由於熱帶風暴造成的洪水破壞而導致的木顆粒生產設施的修復成本、與我們的量身定製租賃相關的非現金地面租賃費用、與授予與首次公開募股相關的一次性股權獎勵相關的工資税支出以及與上市公司SOX合規相關的實施成本。
(10) 表示調整後的税率等於我們調整後淨收益（虧損）的年度估計税率。該税率基於我們估計的年度GAAP虧損税率預測，在計算上述非公認會計準則財務指標時考慮了GAAP虧損中未包括的項目。由於排除在非公認會計準則收益之外的項目的税收待遇以及適用於我們估計年税率的方法存在差異，我們的調整後淨收益（虧損）的估計税率可能與我們的公認會計準則税率和實際納税義務不同。
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