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rs美國公認會計準則：運營部門成員2021-12-310001175454圖：LodgingMembers美國公認會計準則：運營部門成員2020-12-310001175454FFT：巴西成員美國公認會計準則：運營部門成員2022-12-310001175454FFT：巴西成員美國公認會計準則：運營部門成員2021-12-310001175454FFT：巴西成員美國公認會計準則：運營部門成員2020-12-310001175454過濾器：其他運營細分市場成員美國公認會計準則：運營部門成員2022-12-310001175454過濾器：其他運營細分市場成員美國公認會計準則：運營部門成員2021-12-310001175454過濾器：其他運營細分市場成員美國公認會計準則：運營部門成員2020-12-310001175454美國公認會計準則：運營部門成員2022-12-310001175454美國公認會計準則：運營部門成員2021-12-310001175454美國公認會計準則：運營部門成員2020-12-310001175454國家：美國2022-12-310001175454國家：美國2021-12-310001175454國家：br2022-12-310001175454國家：br2021-12-310001175454國家：GB2022-12-310001175454國家：GB2021-12-310001175454FFT：北美細分市場成員Flt：PartnerConcentationRiskMember美國-GAAP：SalesRevenueNetMembers2021-01-012021-12-310001175454FFT：北美細分市場成員Flt：PartnerConcentationRiskMember美國-GAAP：SalesRevenueNetMembers2022-01-012022-12-310001175454FFT：北美細分市場成員Flt：PartnerConcentationRiskMember美國-GAAP：SalesRevenueNetMembers2020-01-012020-12-310001175454US-GAAP：DesignatedAsHedgingInstrumentMember美國公認會計準則：次要事件成員Flt：InterestRateSwap4Member2023-01-310001175454Flt：InterestRateSwap5成員US-GAAP：DesignatedAsHedgingInstrumentMember美國公認會計準則：次要事件成員2023-01-310001175454US-GAAP：DesignatedAsHedgingInstrumentMember美國公認會計準則：次要事件成員Flt：InterestRateSwap6成員2023-01-310001175454US-GAAP：DesignatedAsHedgingInstrumentMember美國公認會計準則：次要事件成員Flt：InterestRateSwap7成員2023-01-310001175454US-GAAP：DesignatedAsHedgingInstrumentMember美國公認會計準則：次要事件成員Flt：InterestRateSwap8成員2023-01-310001175454US-GAAP：DesignatedAsHedgingInstrumentMemberFlt：InterestRateSwapUSDollarDenominedMembers美國公認會計準則：NetInvestmentHedgingMembers美國公認會計準則：次要事件成員2023-02-28
美國
美國證券交易委員會
華盛頓特區，20549
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表格10-K
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| | | | | |
| ☒ | 根據1934年《證券交易法》第13或15(D)條提交的年度報告 |
截至本財政年度止12月31日, 2022
或 | | | | | |
| ☐ | 根據1934年《證券交易法》第13或15(D)條提交的過渡報告 |
的過渡期 至
佣金文件編號001-35004
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FleetCor技術公司
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| | | | | | | | | | | |
| 特拉華州 | | | 72-1074903 |
(述明或其他司法管轄權
公司或組織) | | | (税務局僱主
識別號碼) |
| | | |
| 香港中環桃樹道3280號2400室 | 亞特蘭大, | 佐治亞州 | 30305 |
| (主要執行辦公室地址) | | | (郵政編碼) |
註冊人的電話號碼，包括區號：(770) 449-0479
根據該法第12(B)條登記的證券：
| | | | | | | | |
| 每個班級的標題 | 交易代碼 | 註冊的每個交易所的名稱 |
| 普通股，每股面值0.001美元 | 外語教學 | 紐交所 |
根據該法第12(G)條登記的證券：
無
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如果註冊人是證券法規則405中定義的知名經驗豐富的發行人，請用複選標記表示。是 ☒ No ☐
如果註冊人不需要根據交易法第13節或第15(D)節提交報告，請用複選標記表示。是☐ 不是 ☒
用複選標記表示註冊人(1)是否在過去12個月內(或註冊人被要求提交此類報告的較短時間內)提交了1934年《證券交易法》第13條或15(D)節要求提交的所有報告，以及(2)在過去90天內是否符合此類提交要求。是 ☒ No ☐
用複選標記表示註冊人是否在過去12個月內(或在註冊人被要求提交和張貼此類文件的較短時間內)以電子方式提交了根據S-T規則第405條(本章232.405節)要求提交的每個交互數據文件。是 ☒ No ☐
用複選標記表示註冊人是大型加速申報公司、加速申報公司、非加速申報公司、較小的報告公司或新興成長型公司。請參閲《交易法》第12b-2條規則中“大型加速申報公司”、“加速申報公司”、“較小申報公司”和“新興成長型公司”的定義。
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 大型加速文件服務器 | | ☒ | 加速文件管理器 | | ☐ |
| 非加速文件服務器 | | ☐(不要檢查是否有規模較小的報告公司) | 規模較小的報告公司 | | ☐ |
| 新興成長型公司 | | ☐ | | | |
如果是一家新興的成長型公司，用複選標記表示註冊人是否已選擇不使用延長的過渡期來遵守根據《交易所法》第13(A)節提供的任何新的或修訂的財務會計準則。☐
用複選標記表示註冊人是否提交了一份報告，證明其管理層根據《薩班斯-奧克斯利法案》(《美國聯邦法典》第15編，第7262(B)節)第404(B)條對其財務報告的內部控制的有效性進行了評估，該評估是由編制或發佈其審計報告的註冊會計師事務所進行的。☒
用複選標記表示註冊人是否是空殼公司(如《交易法》第12b-2條所定義)。是☐ No ☒
註冊人的非關聯公司持有的註冊人普通股的總市值約為伊利$15,492,832,955截至2022年6月30日，註冊人最近完成的第二財季的最後一個工作日，基於紐約證券交易所公佈的收盤價。
自.起2023年2月17日，有73,491,592 s已發行普通股的野兔。
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以引用方式併入的文件
將於2023年6月9日舉行的股東周年大會上向股東遞交的註冊人最終委託書的部分內容通過參考併入本報告第三部分。
FleetCor技術公司
表格10-K
截至2022年12月31日止的年度
索引
| | | | | | | | |
| | | 頁面 |
| 第一部分 | |
| 第1項。 | 業務 | 4 |
| 項目X。 | 註冊人的行政人員 | 15 |
| 第1A項。 | 風險因素 | 16 |
| 項目1B。 | 未解決的員工意見 | 29 |
| 第二項。 | 屬性 | 29 |
| 第三項。 | 法律訴訟 | 30 |
| 第四項。 | 煤礦安全信息披露 | 31 |
| |
| 第II部 | |
| 第五項。 | 註冊人普通股、相關股東事項和發行人購買股權證券的市場 | 32 |
| 第六項。 | 選定的財務數據 | 33 |
| 第7項。 | 管理層對財務狀況和經營成果的探討與分析 | 34 |
| 第7A項。 | 關於市場風險的定量和定性披露 | 54 |
| 第八項。 | 財務報表和補充數據 | 56 |
| 第九項。 | 會計與財務信息披露的變更與分歧 | 97 |
| 第9A項。 | 控制和程序 | 97 |
| 項目9B。 | 其他信息 | 99 |
| 項目9C。 | 關於妨礙檢查的外國司法管轄區的披露 | 99 |
| |
| 第三部分 | |
| 第10項。 | 董事、高管與公司治理 | 100 |
| 第11項。 | 高管薪酬 | 100 |
| 第12項。 | 某些實益擁有人的擔保所有權以及管理層和相關股東的事項 | 100 |
| 第13項。 | 某些關係和相關交易，以及董事的獨立性 | 100 |
| 第14項。 | 首席會計師費用及服務 | 100 |
| |
| 第四部分 | |
| 第15項。 | 展品和財務報表附表 | 101 |
| 第16項。 | 表格10-K摘要 | 106 |
| 簽名 | 106 |
關於前瞻性陳述的説明
這份Form 10-K年度報告包含符合聯邦證券法的前瞻性陳述。非歷史事實的陳述，包括有關FleetCor的信念、預期和未來表現的陳述，均為前瞻性陳述。前瞻性陳述可以通過使用諸如“預期”、“打算”、“相信”、“估計”、“計劃”、“尋求”、“項目”或“預期”、“可能”、“將”、“將”、“可能”或“應該”等詞語或其他類似術語的否定來識別。
這些前瞻性陳述並不是業績的保證，您不應過度依賴此類陳述。我們的這些前瞻性陳述主要是基於我們目前對未來事件的預期和預測。前瞻性陳述受許多不確定因素和其他可變情況的影響，包括本報告第1A項“風險因素”和第7項“管理層對財務狀況和經營結果的討論和分析”中討論的那些，其中許多不在我們的控制範圍之內，這可能導致我們的實際結果和經驗與任何前瞻性陳述大不相同。
這些前瞻性陳述可能由於各種因素而無法實現，包括但不限於：
•宏觀經濟狀況的影響，以及包括燃料零售價格、燃料價差、燃料交易模式、電動汽車和零售住宿價格趨勢在內的預期趨勢是否如預期那樣發展，我們是否能夠根據這些趨勢制定成功的戰略；
•冠狀病毒(新冠肺炎)的持續影響，包括病毒新變種的傳播性和嚴重性；任何暴發的持續時間和蔓延；其嚴重性；控制病毒或通過疫苗或其他方式治療其影響的行動；恢復正常經濟和經營條件的速度和程度；對宏觀經濟條件的影響，包括已經發生或未來可能發生的任何衰退；
•我們有能力成功地執行我們的戰略計劃，管理我們的增長並實現我們的業績目標；
•我們吸引和留住現有合作伙伴、燃料商和住宿供應商的能力，他們對我們產品的推廣和支持，以及他們的財務表現；
•管理假設和估計失敗，以及經濟、市場、利率、交換費、匯率和信貸條件的差異和變化，包括借款人信用風險和支付行為的變化；
•借貸成本上升和不利的金融市場狀況影響我們的資金和流動性的風險，以及我們信用評級的任何下調；
•我們成功管理信用風險的能力，以及我們對預期信用損失的撥備是否充足；
•我們將貿易應收賬款證券化的能力；
•發生可能危及我們的系統或客户信息的欺詐活動、數據泄露或我們的信息安全控制故障或與網絡安全相關的事件；
•我們計算機系統和數據中心運行的任何中斷；
•與國際業務有關的國際業務和政治風險以及合規和監管風險和成本，包括俄羅斯和烏克蘭之間的衝突對我們的業務和業務的影響，以及預期出售我們的俄羅斯業務；
•我們開發和實施新技術、產品和服務的能力；
•任何涉嫌侵犯他人知識產權和我們保護自己知識產權的能力；
•外國和國內政府當局對我們業務的監管、監督和審查，以及訴訟和監管行動，包括聯邦貿易委員會(FTC)提起的訴訟；
•與隱私、信息安全和數據保護有關的法規的影響；使用第三方供應商和持續的第三方業務關係；以及不遵守反洗錢和反恐融資法；
•我們高級管理團隊的變化以及我們吸引、激勵和留住符合我們戰略計劃的合格人員的能力；
•税收立法倡議或對我們的税收立場和/或解釋以及州銷售税規章制度的挑戰；
•合併、收購和資產剝離的風險，包括但不限於實施此類交易的相關時間和成本、將業務整合為此類交易的一部分，以及可能無法從此類交易中實現預期收益、收入增長和/或費用節省；以及
•本年度報告中的其他因素和信息以及我們根據交易法和證券法向美國證券交易委員會提交的其他文件。請參閲本年度報告中表格10-K中的“風險因素”。
鑑於這些風險和不確定性，謹告誡您不要過度依賴這些前瞻性陳述。本報告中包含的前瞻性陳述僅在本報告發布之日作出。我們不承諾，也不特別否認有義務更新任何此類聲明或公開宣佈對任何此類聲明的任何修訂結果，以反映未來的事件或事態發展。
第一部分
項目1.業務
引言
FleetCor是一家領先的全球商業支付公司，通過使企業能夠更好地管理與費用相關的採購和供應商支付流程，幫助企業減少支出。自2000年成立以來，FleetCor更智能的支付和支出管理解決方案已根據客户的需求以各種方式提供。從實體支付卡到包括可定製控件和強大支付功能的軟件，我們為企業提供了更好的支付方式。FleetCor自2018年以來一直是標準普爾500指數成份股公司，在紐約證券交易所交易，股票代碼為FLT。
據估計，企業每年與其他企業的支出為135萬億美元。在許多情況下，他們缺乏適當的工具來監測正在購買的東西，並使用手動、基於紙張的、不同的流程和方法來批准和支付購買的款項。這通常會導致不必要或未經授權的支出、欺詐、收據收集、數據輸入和合並、報告生成、報銷處理、對賬、員工紀律處分等造成時間和金錢的浪費。
數字支付比支票等紙質支付方式更快、更安全，並提供及時和詳細的數據，可用於有效減少未經授權的購買和欺詐、自動化數據輸入和報告，以及消除報銷流程。將這些支付數據與分析工具相結合，可以提供強大的洞察力，經理們可以利用這些洞察力更好地運營他們的業務。
FleetCor的願景是，每一次支付都是數字化的，每一次購買都受到控制，每一項相關決定都得到通知。我們廣泛的現代數字化解決方案通常提供比企業經常使用的許多支付方法(如現金、紙質支票、通用信用卡以及員工支付和回收流程)更好的控制、報告和自動化優勢。除了為我們的客户提供有意義的價值外，我們的解決方案還具有幾個重要且有吸引力的商業模式特徵，例如：
•大部分收入主要來自商業客户，這些客户往往具有相對可預測的、一致的數量；
•由經常性數量驅動的經常性收入模式，產生可預測的收入；
•類似的企業對企業(B2B)銷售系統，具有共同的銷售方法、管理和報告；
•專業技術平臺和專有支付接受網絡，它們創造了競爭優勢和進入壁壘；以及
•高EBITDA利潤率和現金流轉換，基礎設施投資需求有限。
我們利用多渠道的市場營銷方法，包括全面的數字渠道、直銷隊伍和戰略合作伙伴關係，積極向現有和潛在客户進行營銷和銷售。我們銷售獨立的產品和服務，目前正在組織和建立一個客户可以從一個用户界面使用多個產品的平臺。值得注意的是，我們主要是與傳統的支付方式和傳統的支付方式競爭，如現金和支票。我們通過尋求有吸引力的收購機會來補充我們的有機增長戰略和銷售努力，這有助於加強和擴大我們的市場地位，並更快地創造價值。FleetCor擁有久經考驗的長期運營歷史，現在為數十萬商業客户提供服務，數百萬持卡人向世界各地的數百萬供應商付款。
FleetCor有以下可報告的部門：艦隊、公司支付、Lodging、巴西和其他。我們報告這些細分市場，是因為它們反映了我們如何組織和管理我們的全球員工基礎、管理運營業績以及考慮不同地區和解決方案的不同監管環境。
為了幫助瞭解我們在世界各地廣泛的解決方案，我們將它們分為兩個解決方案驅動的類別：車輛和移動解決方案以及企業支付解決方案。我們的車輛和移動性解決方案可幫助控制和監控員工在現場或在車輛內的支出，包括燃料、住宿、通行費和其他輔助產品。我們的企業支付解決方案簡化並自動化了供應商支付，包括應付帳款(AP)自動化、虛擬卡、跨境以及採購、旅行和娛樂(T&E)卡產品。
車輛和移動解決方案
我們的車輛和移動解決方案是專門設計的，使我們的企業和消費者客户能夠支付與車輛和移動相關的費用，同時與現金或通用信用卡等不太專業的支付方式相比，提供更好的員工支出控制和可見性。我們的解決方案為客户提供了重要的控制功能，包括：可定製的用户級控制、可編程警報和詳細的交易報告等
其他。我們的客户可以使用數據、控制和工具來打擊員工濫用和欺詐，簡化費用管理，並潛在地降低他們的運營成本。
我們利用專有和第三方支付接受網絡來交付我們的車輛和移動解決方案。在我們的專有網絡中，交易是在我們擁有和運營的應用程序和操作系統上處理的，而且只在我們直接簽約接受的特定參與商家進行。這些專有網絡通常為我們提供了更好的經濟性，因為我們控制了更多的交易，而且由於網絡和銷售點軟件的配置方式，數據也更豐富。第三方網絡由獨立的各方運營，而且往往被更廣泛地接受，這是與我們的專有網絡相比的主要優勢。萬事達卡和Visa分別是我們在北美和歐洲的主要第三方網絡合作夥伴。
燃料
我們為運營車隊的企業和政府實體提供燃料解決方案。在最基本的層面上，我們提供所用燃料的測量，並促進向商家支付燃料，無論這些燃料是柴油、汽油、壓縮天然氣或電力，同時還向船隊運營商提供在線控制、報告和跟蹤能力。我們的解決方案是燃料類型不可知論。
我們運營電動汽車(EV)的客户的測量、控制和支付需求類似於運營傳統內燃機汽車的客户，只是集中在用電量上，而不是汽油或柴油用電量上。在我們幫助我們的客户管理過渡到電動汽車的過程中，他們中的許多人將在很長一段時間內運營混合車隊，並且將需要訪問所有形式的加油，包括加油站網絡、道路和辦公室的充電站，以及家庭充電選項。考慮到管理混合車隊或全電動汽車車隊的複雜性增加，我們的產品系列無論車輛類型或推進方法如何，都將保持價值並獲得交易經濟性。
我們利用專有網絡和第三方網絡來提供我們的燃料解決方案。我們的專有網絡地理位置各異，可能也是我們服務的特定市場所特有的，例如基於駭維金屬加工的卡車停靠站，配備高速柴油泵，可以快速為長途柴油卡車加油。我們的許多解決方案還具有額外的功能，我們可以使燃油卡允許客户購買有限的一套非燃料物品，如機油和車輛維修用品。我們的電動汽車網絡，主要在西歐，提供對數十萬個充電站的接入，同時也為充電站運營商和家庭充電管理提供操作軟件。我們正在積極擴大電動汽車的覆蓋範圍，以適應美國、英國和歐洲的充電需求。
我們還為大型石油公司、租賃公司和燃料營銷者提供計劃管理服務，使這些合作伙伴能夠外包其品牌燃油卡投資組合的銷售、營銷、信用、服務和系統運營。我們的燃料合作伙伴包括英國石油(BP)、Arco、Speedway、Casey‘s和640多家各種規模的燃料營銷商。
住宿
我們為北美、英國和德國的企業提供住宿解決方案，這些企業的員工因工作原因通宵出差，為全球各地的航空公司和郵輪公司提供住宿解決方案，以容納他們的旅行機組人員和滯留乘客，以及代表財產保險公司因損壞或災難而背井離鄉的投保人。我們利用專有和第三方網絡，通過增強的控制和報告以及審計和税務管理服務，提供對大幅折扣酒店房間的訪問。我們住宿客户的規模、規模和性質使我們能夠談判住宿每晚的價格低於大多數公司可以直接談判的價格，而且遠遠低於普通公眾可以獲得的價格。如果客户需要，我們還可以在員工和航空公司垂直市場中的專有網絡之外保護酒店房間，或在我們的保險垂直市場中保護私人住宅。
我們使用專有的數據管理和支付處理系統來管理客户賬單和報告，結合我們的折扣酒店網絡，為客户提供潛在的節省，並提高對其住宿成本的可見性。我們的處理系統與航空公司物流和機組人員管理系統的集成使我們能夠為旅遊業垂直行業提供增強的服務。
通行費
我們僅在巴西運營，是企業和消費者電子通行費支付的領先供應商，其形式是貼在汽車擋風玻璃上的射頻識別(RFID)標籤。我們的通行費解決方案在我們專有的Sem Parar上運行TM該公司在巴西各地100%接受RFID的收費公路上為630多萬標籤持有者處理交易。我們為客户提供方便和更快的出行，同時還減少了商家收費站的人工勞動和現金處理。我們的通行費解決方案還為商業客户提供司機路線控制和票價審計，主要是以車輛類型和軸數配置的形式。
我們的標籤還可以在大約5700個參與商家的地點用於購買商品和服務在車內時，如停車、加油、洗車和在得來速餐廳用餐。在商家所在地，通過電子標籤支付對客户來説更快、更安全、更安全，這反過來又提高了商家的忠誠度和吞吐量，並消除了對現金的處理。
其他
機隊維護– 我們提供車輛維護服務解決方案，幫助車隊客户管理他們在英國的車輛維護、服務和維修需求。該解決方案是通過我們專有的維護和維修網絡提供的，該網絡在英國超過9200個服務中心為車隊客户處理交易。我們還為英國的重型貨物(卡車)操作員、車間和司機提供合規服務。
長途運輸服務– 除了我們的燃料解決方案外，我們還為北美的卡車運輸公司提供與其行業相關的各種解決方案和服務，包括公路税合規分析和報告、許可證採購以及現金流動和支付。
優勢– 在墨西哥和巴西，我們提供預付食品券或卡，在餐館和雜貨店可以作為一種支付形式。此外，在巴西，我們提供預付交通卡和代金券，通勤員工可以使用這些卡和代金券作為公共交通的一種支付形式。
企業支付
我們的企業支付解決方案旨在幫助企業簡化與向供應商進行外發付款相關的後臺操作。公司可以使用我們的企業支付解決方案套件，包括AP自動化、虛擬卡、跨境以及採購和T&E卡，更高效地管理B2B支付處理，從而節省時間、削減成本。
AP自動化 -我們提供AP自動化解決方案，提供專為最簡單的小型企業到最複雜的大型企業量身打造的選項。我們通過供應商允許的任何支付方式，如自動清算所(ACH)、電匯、支票或支付卡，發起、管理和保證向所有國內和國際供應商支付所有公司批准的賬單。對於中小型企業(SMB)，我們的服務是簡單、現代的賬單支付，具有發票掃描和自動化工作流，還可與QuickBooks等流行的會計系統集成TM。我們的中端市場/企業選項具有多個組織層次結構、審批工作流程、地點、銀行賬户、強大的按需報告以及與企業資源規劃(ERP)系統的無縫集成，可滿足最複雜的全球企業的需求。我們還提供關於向供應商匯款的豐富數據，而不考慮付款方式，這有助於發票對賬和付款過帳。 通過自動化向供應商付款的過程，各種規模的企業都可以減少與其支付過程相關的時間、成本和欺詐風險，並將更多的精力放在運營業務上。
虛擬卡片 -我們的虛擬卡解決方案提供特定金額的一次性卡號，可在規定的時間範圍內使用。與支票相比，虛擬卡提供了更高的安全性，同時降低了我們客户的總支付成本。每個虛擬卡支付都附帶完整的匯款數據，為ACH支付提供了顯著的對賬優勢。我們已將我們的虛擬卡產品集成到大多數領先的ERP系統中，為AP人員提供無縫體驗。
我們已經建立了一個專有的商家接受網絡，接受我們的虛擬卡支付。由於商業虛擬卡受理的性質，我們的商户受理網絡是獨一無二的。 每個發行商都直接與商家協商接受，因此其他發行商的虛擬卡不能互換。該網絡使用專有技術進行管理，使我們能夠不斷擴大對虛擬卡的接受程度，並優化我們可以捕獲的支出金額。該網絡的規模，再加上內部供應商註冊服務，是一種競爭優勢。我們的ERP集成、應用程序編程接口(API)功能、戰略供應商註冊和交易管理工具使我們能夠優化客户的電子應付賬款計劃。
我們的虛擬卡只在萬事達卡網絡上運行。我們客户的ERP系統直接與我們的發行系統集成，商家必須在我們的專有供應商網絡中註冊才能接受我們的虛擬卡解決方案。這種雙邊交易，付款人和收款人都在我們的網絡中，相對於紙質支票或ACH，提供了相當大的支付安全性。
跨境 -我們的客户使用我們的跨境解決方案來支付國際供應商、外國辦事處和人員費用、資本支出以及利潤匯回和股息。我們還為客户提供套期保值和風險管理服務，幫助他們在國際業務過程中管理匯率波動的影響。此解決方案通常與我們的AP自動化和虛擬卡解決方案一起銷售。
通過由代理銀行、國內支付網關和技術供應商組成的全球網絡，促進貿易結算和支付交付，使我們能夠向200多個國家和145種貨幣的收款人支付款項。我們的客户依賴我們提供個性化服務和客户解決方案，並將重點放在技術上。我們提供了一個自營交易和支付平臺，我們可以為尋求擴展其跨境支付能力的金融機構貼上白標，以及一套API產品，使我們能夠將我們的全部能力直接嵌入客户和合作夥伴的技術中。通過使用交易監控和觀察名單篩選系統，我們確保支付安全、可靠，並滿足所有適用的監管要求。
採購卡和運通卡-我們還為客户提供購物卡和旅遊娛樂(T&E)解決方案。這些解決方案通常與我們的虛擬卡或AP自動化產品一起銷售。此外，我們還提供技術，結合並利用從我們的虛擬、購買和T&E卡產品中捕獲的交易數據，幫助我們的客户分析和管理他們的企業支出。
其他解決方案
FleetCor提供其他支付解決方案，由於其性質，我們的車輛和移動或公司支付解決方案不考慮這些解決方案。
饋贈
我們為64個國家的零售商提供全面集成的禮品卡計劃管理和處理服務，包括塑料和數字兩種形式。禮品卡是專門為每個特定品牌的客户發行的，通常只在他們的零售網絡內以數字或面對面的方式接受。
我們的Gift解決方案包括卡片設計、製作和包裝、交付和履行、卡片和賬户管理、交易處理、促銷開發和管理、網站設計和託管、節目分析以及卡片分銷渠道管理。我們的交鑰匙解決方案使我們的客户受益於品牌推廣、持卡人忠誠度、增加的銷售額、預付餘額的利息和廢棄信用卡餘額的破損。
工資卡
我們在北美提供可重新加載的儲值卡形式的工資卡解決方案，可以用來代替紙質工資支票。我們的解決方案運行在萬事達卡支付網絡和Allpoint ATM網絡上，工資卡發放給客户的員工，並由員工的工資提供資金。作為持卡人，員工可以將工資卡作為個人購買的一種支付形式，將資金轉移到他們的銀行賬户，或從參與的自動取款機提取資金。
銷售和分銷
我們利用多渠道方法，積極向現有和潛在客户營銷和銷售我們的解決方案。這一進入市場的戰略包括全面的數字渠道、直銷隊伍和戰略合作伙伴關係。我們繼續擴展在線端到端功能，客户可以在這裏購買、入職和管理他們的賬户。此外，我們利用全渠道方法，使我們的銷售人員能夠通過數字來源的線索改善他們的勘探工作，從而提高工作效率。在我們的直銷渠道中，我們獲取和管理客户關係，這種關係歷來是面對面的或通過電話銷售。我們的能力也是通過間接銷售渠道(例如，大型石油公司和燃油營銷商，以及通行費零售機構)和品牌或“白標”，通過我們大多數解決方案的廣泛經銷商和合作夥伴間接提供的。通過這樣做，我們利用他們的銷售網絡，以更低的成本更快地將我們的觸角伸向新的客户羣、新的行業垂直市場和新的地理位置。
在我們的通行費解決方案方面，我們還在購物中心等消費者人流量較高的地區放置了專有的有人駕駛售貨亭和無人售貨機，以接觸到消費者。關於我們的Gift解決方案，第三方分銷通常由其他公司提供，這些公司依賴訪問我們的系統來履行其分銷義務。
我們通過部署專注於產品的銷售團隊來瞄準特定的客户羣，從而利用我們產品的專業性。隨着我們解決方案集的擴展，我們還在促進交叉銷售和捆綁產品，以充分利用我們的分銷能力，從我們現有的客户羣中獲得更多支出和收入，併為客户提供更多價值，這應該會提高客户忠誠度和保留率。
信貸承銷和收款
我們對所有新的信貸申請進行詳細的申請審查，評估欺詐申請以及信用風險。對於欺詐和信用審查，我們利用第三方數據來源，包括設備數據、欺詐評分和信用局數據等。信用審查包括機器學習模型以及基於客户財務狀況的判斷性承保的組合。我們使用各種工具來管理我們投資組合中的風險，包括賬單頻率、付款條件、支出限額、付款方法、拖欠暫緩付款和安全。此外，我們使用欺詐檢測程序，包括專有和第三方解決方案，來監控交易和防止濫用。我們定期監測我們投資組合的信用質量，利用外部信用評分和內部行為數據來識別高風險或信用質量惡化的賬户，並通過各種策略控制我們的風險。我們實施有針對性的戰略，以最大限度地減少對高風險賬户的敞口，包括降低支出限額和付款條件，或要求額外的保證金。
競爭
我們的主要競爭對手是提供全套金融產品的金融機構，包括通用卡、AP支付(即支票和ACH)和外匯解決方案。我們還與其他公司提供的專業競爭產品競爭，這些產品因產品解決方案而異。
•我們的燃料解決方案與WEX、U.S.Bank Voyager Fleet Systems、Edenred、Sodexo、Alelo、Radius Payment Solutions和DKV的類似產品競爭。
•我們的住宿解決方案與美國運通全球商務旅行等傳統旅行管理公司的類似產品以及大公司和航空公司的內部旅行解決方案展開競爭。
•我們的通行費解決方案與ConectCar(Banco Itaú和Ipiranga)、Veloe(Alelo)和Repom(Edenred)的類似產品競爭。
•我們的企業支付解決方案與金融機構、美國運通、Coupa、AvidXchange、Bill.com和Convera的類似產品競爭。
•我們的禮品卡和工資卡解決方案與Fiserv、其他特殊用途卡發行商和工資卡公司提供的類似產品競爭。
競爭優勢
在執行我們的戰略時，我們通過利用我們的競爭優勢獲得優勢：
•全球規模-我們在四大洲擁有強大的市場地位。這使我們能夠提供具有更好成本經濟性的新產品，銷售互補產品，獲得能夠利用現有基礎設施和成本協同效應的有吸引力的資產，並從其他市場引入成功的產品和實踐。
•複合增長模型-我們的增長模式歷來受益於強勁的收入保留、通過獲得新客户實現的有機增長，以及通過開發和收購的支付解決方案向現有客户銷售更多增值產品。
•專有網絡-我們專門的專有網絡允許在銷售點捕獲獨特的數據，為我們的客户提供增量價值主張。這些專有網絡還通過向商家基礎提供有吸引力的專屬消費，為我們提供了有利的經濟優勢。
•可擴展技術-我們易於使用的平臺為我們的客户提供控制和功能，我們可以在對額外基礎設施的需求非常有限的情況下增加客户數量。我們擁有並控制我們產品的所有關鍵組件，從而提高了上市速度，並在市場上實現了專有功能。
•多元化經營-我們的解決方案和地域多樣化旨在通過“投資組合效應”在一個地域或業務相對於其他地區或業務表現不佳時提供穩定性。這使得FleetCor能夠提供比競爭對手更一致的財務業績，在整個商業週期中繼續投資，並將資源重新分配給表現更好的業務。
技術
我們的技術為交易提供持續授權，處理關鍵賬户和客户信息，並在商家、發行公司和單個商業實體之間進行結算。我們認識到最先進、安全、高效和可靠的技術在我們的業務中的重要性，並在我們的應用程序和基礎設施方面進行了大量投資。在2022年，我們花了APPRO大約3.24億美元的資本a運營、保護和增強我們的技術的運營費用。
我們運營着幾個專有處理系統，這些系統提供運行我們的卡程序和解決方案的特性和功能，包括我們的卡發行、處理和信息服務。我們的處理系統還與我們的專有網絡集成在一起，這些網絡為我們的受理地點提供品牌認知和連接，從而實現我們信用卡計劃的“端到端”卡受理、數據捕獲和交易授權功能。我們的專有處理系統和聚合軟件專為滿足它們所服務的各個市場的獨特需求而量身定做，並使我們能夠創建和提供服務於我們每個行業垂直市場和地理位置的解決方案。我們的技術平臺由四個主要由內部開發和維護的關鍵組件組成：(1)核心處理平臺；(2)專用軟件；(3)集成網絡功能；(4)具有專有API的基於雲的架構。
我們的技術部門位於美國、歐洲和巴西，在應用程序、交易網絡和基礎設施管理方面擁有專業知識。我們在美國、英國、荷蘭、捷克、巴西和新西蘭設有應用程序開發中心。我們的分佈式應用程序架構使我們能夠以經濟高效且靈活的方式維護、管理和創新我們的解決方案。我們專門構建的解決方案包含重要的知識產權，使我們在競爭對手中脱穎而出。
我們不斷尋求通過我們的核心IT轉型計劃來實現技術解決方案的現代化和發展。我們的資訊科技轉型計劃集中於三大支柱：(1)數碼策略；(2)核心系統現代化；及(3)數據。我們的數字戰略專注於簡化我們所有解決方案中的數字客户體驗，提供無縫體驗。此外，我們正在投資於使我們的核心交易系統現代化，以使它們更具彈性、安全性和可伸縮性。我們的技術基礎設施由具有宂餘位置的高度安全的數據中心提供支持。我們的主要數據中心位於佐治亞州亞特蘭大、捷克共和國布拉格、內華達州拉斯維加斯、肯塔基州列剋星敦和路易斯維爾、巴西聖保羅和加拿大多倫多。
此外，隨着我們開發新的解決方案和實現傳統資產的現代化，我們越來越多地利用雲服務。通過使用雲技術和微服務，我們能夠在不中斷客户的情況下實現平臺現代化。最後，數據在公司及其客户開展業務的方式中所佔的比重越來越大。我們專注於投資我們的數據資產，通過改進洞察力為客户提供價值，幫助他們更好地控制費用和減少欺詐。雲服務的使用為我們提供了更高的靈活性和敏捷性。我們僅使用經過驗證的技術，預計不會出現可預見的容量限制。
我們維持災難恢復和業務連續性計劃，這些計劃在新冠肺炎疫情期間使我們受益，並將繼續使我們受益。我們的電信和互聯網系統具有多個級別的宂餘，以確保網絡服務的可靠性。2022年，我們實現了OVEr 99.9% up-全球授權時間到了。
保護我們的業務
為了提供我們的服務，我們可能會收集、使用和存儲敏感的商業信息和個人信息。其中一些信息也由金融機構、商家和其他實體以及第三方服務提供商處理和存儲，我們將某些功能和其他代理外包給這些第三方服務提供商，我們統稱為關聯第三方。我們可能對信用卡網絡、金融機構以及在某些情況下對我們的客户和/或個人負責，因為我們或我們的關聯第三方(視情況而定)未能保護這些信息。
我們在運營中面臨網絡攻擊和信息盜竊風險，我們尋求通過網絡和信息安全計劃、培訓和保險來管理這些風險。為了加強我們的安全和網絡防禦，我們對網絡和信息安全保持防禦性的深入方法，以保護我們的系統免受濫用、入侵和網絡攻擊，並保護我們收集的數據。此外，我們與信息安全和取證公司合作，並採用先進技術來幫助預防、調查和解決與處理系統安全和可用性有關的問題。我們還與第三方、監管機構和執法部門合作，在適當情況下解決安全事件，並協助防止未經授權訪問我們的處理系統。
我們的系統符合行業安全標準，並獲得多項行業認證。我們的網絡配置了多個安全級別，以隔離我們的核心繫統，使其免受未經授權的訪問。我們在應用程序之間使用安全通信，我們的員工嚴格按照“需要知道”的原則訪問關鍵組件。我們可能無法充分保護我們的系統或我們收集的數據免受不斷變化的網絡安全風險或其他技術風險的影響，這些風險可能會使我們承擔責任並損害我們的聲譽。另見項目1A下的“與信息技術和安全有關的風險”，以進一步討論我們在技術系統方面面臨的風險，以及公司面臨的潛在數據泄露和網絡安全風險。
監管
美國和其他司法管轄區的大量法律法規適用於向客户提供支付產品、處理支付和為相關賬户提供服務或運營支付網絡的企業。這些法律和法規往往是不斷演變的，有時是模稜兩可的或不一致的，它們適用於我們的程度有時並不清楚。不遵守法規可能會導致暫停或吊銷執照或註冊，限制、暫停或終止與我們的銀行合作伙伴和贊助商以及業務和銷售合作伙伴的服務或關係，和/或施加民事和刑事處罰，包括罰款。我們的某些解決方案還受各種支付網絡(如萬事達卡)制定的規則的約束，如下所述。
以下是對美國聯邦和州法律法規以及外國法律法規的描述，這些法規適用於我們的業務，因此可能會對我們的資本支出、收益和競爭地位產生重大影響。此外，管理我們業務的法律和監管框架正在進行修訂，該框架的變化可能會對我們產生重大影響。
《貨幣傳輸和支付工具發牌規則》
我們受制於與我們業務的某些方面有關的資金傳輸以及支付工具的發行和銷售的各種美國法律和法規。在美國，大多數州都向貨幣轉賬機構和支付工具發行商發放許可證。通過我們的子公司，我們在所有需要業務的州都獲得了許可。許多州對與資金傳輸和支付工具相關的業務行使權力，作為這一權力的一部分，我們必須接受定期檢查，其中可能包括審查我們的合規做法、政策和程序、財務狀況和相關記錄、隱私和數據安全政策和程序，以及與我們業務相關的其他事項。作為這些定期檢查的結果，國家機構有時會向我們發佈調查結果和建議，促使我們對我們的操作和程序做出改變。
作為被許可方，我們受到某些限制和要求的約束，包括淨值和擔保保證金要求、記錄保存和報告要求、控股股東的監管批准要求或被許可方控制權的直接和間接變更以及某些其他公司事件，以及維持一定水平的可允許投資的要求，其金額與我們的未償還支付義務相當。許多州還要求貨幣轉移者和支付工具的發行者遵守聯邦和州反洗錢法律(AML)和法規。見“反洗錢、反恐和制裁條例”。
政府機構可能會對資金傳輸和支付工具的銷售施加新的或額外的要求，我們預計未來我們受監管的子公司的合規成本將會增加。
隱私和信息安全法律法規
我們提供的服務受多個州、聯邦及外國隱私和信息安全法律法規的約束，其中包括《格拉姆-利奇-布萊利法案》、歐盟的《一般數據保護條例》及其《網絡和信息安全指令》、英國的《一般數據保護條例》和《國家信息安全條例》、加拿大的《個人信息保護和電子文檔法》、巴西的《一般數據保護法》、以及中國的《個人信息保護法》。在美國，我們現在在州一級要遵守幾部全面的數據隱私法，包括經加州隱私權法案、弗吉尼亞州消費者數據保護法案、科羅拉多州隱私法案(2023年7月1日生效)、康涅狄格州數據隱私法案(2023年7月1日生效)和猶他州消費者隱私法案(2023年12月31日生效)修訂的加州消費者隱私法案。我們還受到50個州和哥倫比亞特區各自單獨的安全漏洞通知法的約束。一些非美國的數據保護法，包括英國、歐盟和中國，在沒有合法承認的轉移機制的情況下對個人數據的國際轉移施加限制，或者在某些情況下完全禁止這種轉移。此外，我們可能會受到美國和海外不斷變化的新數據隱私法的約束，這可能會導致合規、執法行動、監管罰款、訴訟或聲譽損害等額外成本。
這些和類似的法律及其相關法規限制某些個人信息的收集、處理、存儲、使用和披露，要求向個人通知隱私做法，併為個人提供某些權利，以防止使用和披露受保護的信息。有些國家還通過發佈數據安全標準或準則，對保護和適當銷燬個人信息提出了要求。在許多情況下，它們規定有義務在影響個人信息的安全漏洞時通知受影響的個人、國家官員或其他政府當局、媒體、消費者報告機構以及企業和政府機構。此外，一些規定限制收集和使用某些類型的信息，如社保和駕照號碼。這些條例和規則是複雜和不斷變化的，可以規定對不遵守規定的重大處罰。
我們的某些訪問支付網絡的產品要求符合支付卡行業(PCI)數據安全標準。請參閲“支付卡行業規則”。
電子郵件和短信營銷法律法規
我們使用直接電子郵件營銷和短信來接觸當前或潛在客户，因此受到各種法規、法規和裁決的約束，包括電話消費者保護法(TCPA)、控制攻擊非請求色情和營銷法(CAN-SPAM法)和相關的聯邦通信委員會(FCC)命令。有幾個州已經頒佈了額外的、更具限制性和懲罰性的法律，對電話營銷和商業電子郵件進行監管。外國立法也存在，包括加拿大的反垃圾郵件立法和根據歐盟指令2002/58/EC及其修正案頒佈的歐洲法律。儘管我們認為我們的電話營銷和電子郵件業務符合相關法規要求，但違規行為可能會導致執法行動、法定罰款和處罰、集體訴訟和聲譽損害。
不公平或欺騙性的商業行為
所有從事商業活動的人，包括但不限於我們和我們的銀行贊助商和客户，根據聯邦貿易委員會法案第5條，受到聯邦貿易委員會和州總檢察長的監管執法，根據各種禁止不公平或欺騙性行為或做法的消費者保護法規，某些產品也受到消費者金融保護局(CFPB)關於禁止不公平、欺騙性或濫用行為和做法的管轄權。作為我們某些銀行贊助商的服務提供商，我們可能會進一步接受聯邦銀行監管機構對我們某些產品和服務的直接監督和審查，這可能會增加我們的合規成本。如果我們被指控違反這些法律、規則和規定中的任何一項，我們可能會受到執法行動的影響，因此可能會招致損失和責任，可能會影響我們的業務。
放款規則
我們受制於幾項有關信貸提供和管理的法律和相關法規。《真實貸款法》(TILA)是一項消費者保護措施，旨在提高消費者對信貸成本的認識，保護消費者免受未經授權的收費或賬單錯誤的影響，並由CFPB的Z法規實施。TILA和Z法規的大部分條款僅適用於消費者信貸的擴展，但也有少數條款適用於商業卡。TILA和Z條例普遍適用的一個例子是對未經授權使用的責任進行限制，儘管為其人員購買10張或更多信用卡的企業可以同意承擔更大的責任。我們的持卡人協議一般規定，這些商業客户最大限度地免除對未經授權使用信用卡的所有責任限制。《平等信貸機會法》(ECOA)和B規則禁止債權人基於某些被禁止的理由進行歧視，例如申請人的性別、種族、國籍、年齡和婚姻狀況，並進一步要求債權人披露對尋求信貸的申請人或客户採取任何不利行動的理由。《公平信用報告法》(FCRA)規定了消費者報告機構以及消費者報告的披露和使用。我們獲得關於個人的消費者報告，該個人擔保或以其他方式承擔
商務卡。2003年的公平和準確信貸交易法修訂了FCRA，並要求債權人採用身份盜竊預防計劃，以檢測、預防和減少與擔保賬户相關的身份盜竊，這可能包括存在合理可預見的身份盜竊風險的商業賬户。
反洗錢、反恐和制裁條例
《貨幣和外國交易報告法》也被稱為《銀行保密法》(BSA)，2001年《美國愛國者法》對其進行了修訂，其中包含旨在打擊恐怖主義和洗錢的各種條款。除其他事項外，BSA和美國財政部發布的相關法規要求金融服務提供商建立AML計劃，不參與恐怖分子融資，報告可疑活動，並保留一些相關記錄。我們還受到由美國財政部外國資產管制辦公室(OFAC)管理的某些經濟和貿易制裁計劃的限制，這些計劃禁止或限制與特定國家、其政府以及在某些情況下，其國民、毒品販子和恐怖分子或恐怖組織之間的交易。除了經濟制裁計劃外，我們還受到一些以打擊恐怖主義和洗錢為重點的國際法律和法規的約束，主要包括：
•在加拿大，《犯罪收益(洗錢)法》和《恐怖主義融資法》；
•在澳大利亞，作為AUSTRAC的註冊匯款交易商，2006年《反洗錢和反恐融資法》(反洗錢/反恐融資法)；
•在英國，作為金融市場行為監管局的註冊電子貨幣機構，2002年《犯罪收益法》和2000年《恐怖主義法》；
•在愛爾蘭，經2013年《刑事司法法》第2部分和2018年《刑事司法(洗錢和資助恐怖主義)(修正案)法》修訂的《2010年刑事司法(洗錢和資助恐怖主義)法》；以及
•在歐盟，根據歐盟第4、5和6號反洗錢指令頒佈的反洗錢要求。
許多其他國家也頒佈或提出了適用於我們的新的或加強的反洗錢立法和條例。
提供某些金融服務的非銀行機構必須在美國財政部金融犯罪執法網絡(FinCEN)註冊為“貨幣服務企業”(MSB)。通過某些子公司，我們被註冊為MSB。
此外，由FinCEN發佈的BSA預付費訪問規則的條款對某些預付費訪問計劃的“提供者”施加了某些義務，例如註冊和收集消費者信息，包括我們擔任計劃經理的保薦人銀行發行的儲值產品。FinCEN的立場是，如果開證行對此類預付費接入計劃擁有主要監督和控制權，則分銷鏈中的任何其他參與者都不需要根據預付費接入規則註冊為提供商。儘管如此，我們還是選擇通過我們的子公司Comdata Inc.註冊為預付費接入提供商。
換乘費用
2010年的《多德-弗蘭克華爾街改革和消費者保護法》(Dodd-Frank Act)對一系列管理金融機構、金融服務和金融市場的聯邦法律進行了全面修訂。《多德-弗蘭克法案》的德賓修正案規定，髮卡機構或支付網絡為借記交易收取或收取的互換費用必須與髮卡機構授權、清算和結算交易所產生的成本“合理且成比例”。支付網絡費用不得直接或間接用於補償髮卡機構規避交換交易費用限制。美聯儲對借記互換費用設置了上限，但這一上限並未對我們的運營結果產生實質性的直接影響，因為我們的大部分借記交易都是在上限豁免的情況下運營的。
反賄賂法規
《反海外腐敗法》(FCPA)禁止向外國政府官員和政治人物行賄，包括由司法部執行的反賄賂條款和由美國證券交易委員會(SEC)執行的會計條款。該法規涉及面很廣，涵蓋了在海外開展業務的所有美國公司和公民等，並將外國官員的定義不僅包括那些擔任公職的人，還包括與外國政府經營或擁有的組織有關聯的當地公民。該法規還要求保存適當的賬簿和記錄，並保持適當的內部控制，以防止和發現可能違反《反海外腐敗法》的行為。在我們開展業務的某些外國司法管轄區，我們也受到類似法律的約束，例如英國《反賄賂法》。
支付卡行業規則
對於我們為帶有萬事達卡品牌的支付卡以及作為接受這些卡的商户提供的某些服務，我們必須遵守萬事達卡和其他適用支付卡組織頒佈的章程、法規和要求，包括支付卡行業數據安全標準(PCIDSS)、萬事達卡站點數據保護計劃(SDP)和其他適用的數據安全計劃要求。一次突破
此類支付卡網絡規則可能會使我們面臨支付網絡可能因某些行為或不作為而徵收的各種罰款或處罰。支付網絡定期更新和修改其要求。如果我們不遵守這些網絡的要求或不支付他們徵收的罰款，可能會導致我們的註冊終止，並要求我們停止在他們的網絡上處理交易。我們的子公司Comdata Inc.符合PCIDSS 3.2標準。
我們還受國家ACH協會頒佈的網絡運營規則的約束，這些規則與我們使用ACH網絡處理的支付交易有關。
欺詐法規
我們可能受制於美國的無人認領或遺棄財產(Escheat)法律，該法律要求我們向某些政府當局交出我們持有的、在指定時間內無人認領的他人財產，例如尚未出示以供付款的支付工具，以及在我們的關係終止後應向客户支付的賬户餘額。我們可能會就我們的欺騙行為接受美國各州的審計。
《預付卡條例》
我們管理的預付卡項目可能受到各種聯邦和州法律法規的約束，例如2009年的《信用卡責任、責任和披露法案》(CARD Act)和CFPB的E法規，這些法規對通用預付卡、商店禮品卡和電子禮券提出了要求。
國家高利貸法
在我們的許多信用卡產品下的信用展期可以被視為商業貸款。在一些州，高利貸法律不僅限制了消費者貸款的利率，也限制了商業貸款的利率。在這些高利貸法律適用的範圍內，我們可以向客户收取和收取的利息金額是有限的。由於我們在多個司法管轄區有大量業務，我們在我們的持卡人協議中利用法律選擇條款來決定適用哪個司法管轄區的法律。對於我們與合作伙伴或髮卡銀行合作的信用卡產品，合作銀行可以利用適用於該銀行的司法管轄區的法律，並將該州的高利貸限額與向其他州的居民發行的卡相關聯，或者我們可以使用我們選擇的法律條款。
衍生品監管
商品期貨交易委員會(CFTC)根據多德-弗蘭克法案通過的規則、歐洲市場基礎設施法規及其技術標準的條款，以及加拿大和美國的衍生品報告，使得我們向客户提供的作為我們跨境支付業務一部分的某些外匯衍生品合約必須遵守報告、記錄保存和其他要求。此外，我們未來可能進行的某些外匯衍生品交易可能受到集中清算要求的約束，或者可能受到美國、英國和歐盟的保證金要求的約束。美國、英國和歐盟以外的其他司法管轄區正在考慮、已經實施或正在實施與上述類似的法規。
其他
我們必須在合同上遵守我們的保薦行應遵守的某些規定。我們可能會接受保薦行監管機構的審查，並接受某些保薦行與此類規定相關的審計。
2008年《住房援助税法》要求商家、收購實體和第三方結算組織在每個日曆年就在該日曆年發生的電子支付交易和第三方支付網絡交易的結算所支付的款項提交信息申報單。可報告的交易也受到備用預扣要求的約束。對於我們Comdata網絡中的商家，我們必須遵守這些要求。如果我們的信息返還不符合這些規定，我們可能會受到處罰。
人力資本
截至2022年12月31日，FleetCor僱用了大約分佈在18個國家和地區的9,900名員工在全球範圍內，FleetCor大約有4100名員工在美國工作，我們堅信人才是公司業績和成功的強大決定因素。我們制定了以價值觀為導向的人員計劃、實踐和政策，以確保我們能夠吸引、留住和培養必要的人才，以推進我們的關鍵計劃和實現我們的戰略目標。我們堅定地致力於為員工提供強大的員工價值主張和獨特的就業體驗，這反過來應該會帶來更好的客户體驗和業務成果。
文化
我們的文化隨着時間的推移而發展，因為公司在有機和收購方面都有了相當大的發展。儘管FleetCor的規模和地域範圍廣闊，但我們尋求保持強大的創業精神，並分享共同的願景、使命和一套價值觀，這些共同成為我們“One FleetCor”文化的基石。我們的價值觀，
如下所列，融入FleetCor的方方面面，並指導我們的員工選擇、行為以及與內部和外部利益相關者的互動：
•創新--想出更好的辦法
•執行--快速完成
•正直--做正確的事
•人們--我們讓一切變得不同
•協作--攜手成就更多
多樣性、包容性和歸屬感
O我們注重多樣性、包容性和歸屬感(DIB)是我們成功的“One FleetCor”文化的一部分。截至2022年12月31日，女性約佔我們全球勞動力的53%，約佔我們高級領導團隊的24%，而少數族裔約佔我們國內勞動力的34%，約佔我們高級領導團隊的12%。
促進文化多樣性和包容性環境以及創造真正的歸屬感是我們的首要優先事項之一。我們的全球多樣性理事會、三個地區理事會和九個員工資源小組(ERG)致力於將多樣性、包容性和歸屬感納入我們全球業務的各個方面。在董事會主席和首席執行官的贊助下，理事會和ERG對於創造一個所有員工都能成功的環境至關重要。我們的ERG為傳統上代表性不足的員工提供了一個安全的空間，讓他們聯繫和討論經驗。ERG還為FleetCor提供了關於那些傳統上代表不足的人的獨特需求和生活經驗的觀點。
員工幸福感
FleetCor的福利計劃旨在滿足全球多樣化勞動力不斷變化的需求。因為我們希望我們的員工及其家人茁壯成長，除了我們定期提供的福利外，我們還在2022年專注於身心健康。在這一年裏，我們提供了免費的在線健身課程，贊助了FleetCor健康挑戰，在所有地區提供了員工援助計劃，並在全球範圍內慶祝了心理健康意識計劃。
人才培養
FleetCor提供各種高質量的學習機會，旨在支持員工發展和組織效率。所有地區、所有級別都有學習機會，並將個人、業務和領導技能發展納入目標，以增強我們的組織能力，創造縮小技能差距的途徑，並提高我們員工的能力。領導力、團隊合作、溝通和許多其他軟技能對我們的成功至關重要。我們通過在職培訓、培訓和教育提供各種各樣的職業機會和晉升途徑。我們很自豪成為這樣一家公司，在這裏，員工可以從實習生開始並將其轉變為成功的職業生涯。
員工的聲音
我們繼續開發一種並根據我們直接從員工那裏收到的反饋來完善我們的人員計劃，這些反饋是我們通過對全球所有員工的調查收集的。我們2021年調查的參與率約為75%。我們在2021年的員工敬業度得分保持一致(比2020年的結果低1分)。在新冠肺炎大流行持續期間和在大無奈之際，我們為這些結果感到自豪。我們相信，我們的員工定位依然強勁，我們將繼續吸引和留住頂尖人才。我們繼續在整個組織中共享詳細的敬業度得分，並分析結果，以瞭解地理位置、人口統計、工作級別和領導的差異，並確定進一步改進的機會。在整個2022年，我們進行了幾次額外的脈衝調查，以評估我們員工的持續敬業度。我們正準備在未來幾個月啟動2023年的調查。
2020年10月，FleetCor發佈了首份企業責任與可持續發展報告(CRS Report)，我們在報告中詳細介紹了公司對環境、社會和治理問題的看法和方法。我們在2022年1月發佈了一份2021年CRS報告，其中包含了我們第一份報告的增量信息，因此打算與該報告一起閲讀。我們的2021年CRS報告包括與我們的全球人才戰略、DIB指標、員工健康和人才發展相關的更多細節。我們目前正在編寫第三份CRS報告，將於今年晚些時候發表。我們的研究報告可在https://investor.fleetcor.com，的治理部分以電子方式獲取。
附加信息
該公司擁有一個網站：www.fleetcor.com。公司網站上的信息未通過引用併入本Form 10-K年度報告中。我們在我們的網站上或通過我們的網站提供我們根據1934年證券交易法(修訂後的交易法)向美國證券交易委員會提交或提交的某些報告和對這些報告的修正。其中包括我們的Form 10-K年度報告、Form 10-Q季度報告以及我們目前的
關於表格8-K的報告在我們以電子方式將信息存檔或提供給美國證券交易委員會後，我們將在合理可行的範圍內儘快在我們的網站上免費提供這些信息。
此外，美國證券交易委員會還維護着一個網站，其中包含以電子方式在https://www.sec.gov.提交的報告、委託書和信息聲明以及其他有關發行人的信息
項目十.登記人的執行幹事
下表列出了有關我們的高管的某些信息，以及截至2022年12月31日他們各自的年齡。我們的高級職員由我們的董事會自行決定。我們的任何董事或高管之間都沒有家族關係。
| | | | | | | | | | | | | | |
| 名字 | | 年齡 | | 職位 |
| 羅納德·F·克拉克 | | 67 | | | 首席執行官兼董事會主席 |
| 艾倫·金 | | 46 | | | 總裁集團-全球艦隊 |
| 阿曼多·L·內託 | | 54 | | | 總裁組：巴西隊 |
| 艾麗莎·B·維克裏 | | 45 | | | 臨時首席財務官和首席會計官 |
羅納德·F·克拉克自2000年8月以來一直擔任我們的首席執行官，並於2003年3月被任命為董事會主席。1999年至2000年，克拉克先生在人力資源公司AHL Services，Inc.擔任總裁兼首席運營官。從1990年到1998年，克拉克先生擔任首席營銷官，後來在計算機服務公司自動數據處理公司擔任事業部總裁。從1987年到1990年，克拉克先生是全球管理諮詢公司博思艾倫漢密爾頓公司的負責人。在他職業生涯的早期，克拉克先生是通用電氣公司的營銷經理，該公司是一家多元化的技術、媒體和金融服務公司。
艾倫·金自2022年5月以來一直擔任我們環球艦隊的總裁小組。金先生於2016年8月加入FleetCor，在2019年6月之前一直擔任我們在英國、澳大利亞和新西蘭的總裁，常駐倫敦。2019年7月至2022年4月，金先生擔任歐洲、澳大利亞和新西蘭燃料集團總裁。在加入我們之前，金先生在萬事達卡工作，最近在那裏他管理董事，萬事達卡預付費管理服務。在他11年的萬事達卡職業生涯中，金先生擔任過全球預付費解決方案集團負責人、英國和愛爾蘭市場和業務發展集團總經理以及全球客户總經理。在加入萬事達卡之前，金先生於2003年至2005年在Visa中東歐地區擔任領導職務，並於1998年至2003年在花旗銀行擔任領導職務，主要負責國際市場的商業支付業務。金職業生涯的早期是在電信和汽車行業度過的，在歐洲擔任過各種銷售和營銷職務。
阿曼多·L·內託自2014年6月以來一直擔任總裁-巴西隊。在加入我們之前，Netto先生在2006-2014年間領導了IT和BPO服務公司Vulit的IT服務，在那裏他領導了職能領域與業務部門的整合，專注於新客户的入職和確保服務質量。在此之前，Netto先生在Unisys和McKinsey擔任過多個領導職務，在那裏他獲得了在歐洲為英國、法國、奧地利、葡萄牙和荷蘭的客户提供支持的國際經驗。
艾麗莎·B·維克裏自2022年10月以來一直擔任我們的臨時首席財務官，自2020年9月以來一直擔任我們的首席會計官。Vickery女士於2011年加入FleetCor，擔任會計與控制部高級副總裁，負責監督外部報告、技術會計和內部審計。在加入我們之前，Vickery女士曾在Worldpay擔任董事高級職位，並在德勤律師事務所和安達信律師事務所擔任了九年多的公共會計工作，擔任審計和擔保業務的高級經理。
第1A項。風險因素
貴方應仔細考慮適用於我方的下列險別。如果實際發生以下任何風險，我們的業務、經營業績、財務狀況和我們普通股的交易價格都可能受到重大不利影響。下面討論的風險也包括前瞻性陳述，我們的實際結果可能與這些前瞻性陳述中討論的結果大不相同。見本報告“關於前瞻性陳述的説明”。
與信息技術和安全相關的風險
我們依賴於互聯的計算機系統、電信、數據中心和呼叫中心的高效和不間斷運行，包括由多個第三方管理的技術和網絡系統，這可能導致我們無法防止我們的服務中斷。
我們為客户、持卡人和其他網絡參與者提供可靠服務的能力取決於我們的數據中心和呼叫中心以及第三方勞動力和服務提供商的不間斷運營。我們的業務涉及處理大量交易、大額資金流動和大量數據管理。我們依賴我們的員工、承包商、供應商、系統和流程以安全、不間斷和無錯誤的方式完成這些交易的能力。
我們的子公司在不同的國家和地區運營，特定國家的因素，如電力供應、電信運營商宂餘、禁運和監管，可能會對我們由當地子公司或為我們當地子公司進行的信息處理產生不利影響。
我們為我們的每個處理中心配備了關鍵系統和數據的備份設施。然而，根據故障、安全漏洞或災難性事件(如火災、爆炸、洪水、大流行、自然災害、斷電、電信故障或物理闖入)的性質，完全激活備份設施可能會出現重大延誤。我們有控制措施和記錄在案的措施來緩解這些風險，但這些緩解措施可能無法及時減少停電的持續時間、範圍或嚴重程度，以避免不利影響。
我們可能會遇到軟件缺陷、系統錯誤、計算機病毒和開發延遲，這可能會損害客户關係，降低我們的盈利能力，並使我們承擔責任。
我們的業務在很大程度上依賴於專有和第三方處理系統的可靠性。系統中斷可能會對我們的業務、財務狀況或運營結果產生不利影響，包括損害我們的聲譽或使我們承擔第三方責任。為了成功運營我們的業務，我們必須能夠保護我們的處理和其他系統免受中斷，包括我們可能無法控制的事件的影響。可能導致系統中斷的事件包括火災、自然災害、未經授權進入、停電、電信故障、計算機病毒、恐怖行為和戰爭。儘管我們已採取措施防止數據丟失和系統故障，但仍存在丟失關鍵數據或遇到系統故障的風險。
我們的解決方案基於不斷髮展的複雜軟件和計算系統。在開發對我們的系統實現的更改時，我們經常遇到延誤和成本超支。此外，底層軟件可能包含未檢測到的錯誤、病毒或缺陷。我們軟件產品中的缺陷以及我們處理電子交易的錯誤或延遲可能會導致額外的開發成本、從我們的其他開發工作中轉移技術和其他資源、失去現有或潛在客户的信譽、損害我們的聲譽或面臨責任索賠。此外，我們依賴第三方提供給我們的技術，這些技術也可能包含未檢測到的錯誤、病毒或缺陷，這些錯誤、病毒或缺陷可能會對我們的業務、財務狀況或運營結果產生不利影響。儘管我們試圖通過軟件文檔中的免責聲明以及許可證和與客户的其他協議中的責任限制條款來限制我們對保修索賠的潛在責任，但我們不能保證這些措施將成功地限制我們的責任。
我們可能無法充分保護我們的系統或我們收集的數據免受不斷變化的網絡安全風險或其他技術風險的影響，這些風險可能會使我們承擔責任並損害我們的聲譽。
我們以電子方式接收、處理、存儲和傳輸有關客户和商户的數據和敏感信息，包括銀行帳户信息、社保號碼、費用數據以及信用卡、借記卡和支票帳號。我們努力對這些信息保密；然而，我們的網站、網絡、信息系統、服務和技術可能成為破壞、破壞或挪用的目標。我們的信息系統的不間斷運行，以及我們對駐留在我們系統上的客户和消費者信息保密的能力，對我們業務的成功運營至關重要。未經授權訪問我們的網絡和計算機系統可能導致機密信息被盜或發佈，或記錄被刪除或修改，或以其他方式導致我們的服務和運營中斷。
除了之前披露的2018年第二季度發生的未經授權訪問事件外，我們不知道我們或我們的關聯第三方的計算機系統有任何重大入侵，儘管我們和我們行業的其他人經常受到不良行為者的攻擊，試圖通過各種手段未經授權訪問這些計算機系統和數據，或獲取、更改或銷燬機密數據(包括個人的個人消費信息)。
由於用於破壞或未經授權訪問我們的系統和我們收集的數據的技術經常變化，在針對目標發起攻擊之前可能無法識別，因此我們可能無法預測這些技術或實施足夠的預防措施。事故可能要在事故發生後很長一段時間才能被發現，其嚴重性和潛在影響在被發現後很長一段時間內都不能完全知曉。我們處理事件的能力還可能取決於有關政府或執法機構可能提供援助的時間和性質。對我們的系統和我們的相關第三方系統的威脅可能源於員工或第三方的人為錯誤、欺詐或惡意，也可能源於意外的技術故障。計算機病毒可以傳播，並可能滲透到我們的系統或我們相關第三方的系統中。此外，可能出於各種目的對我們發起拒絕服務或其他攻擊，包括幹擾我們的服務或為其他惡意活動製造分流。儘管我們相信我們有足夠的控制措施來防止破壞和挪用，並應對此類攻擊，但任何無法防止安全漏洞的行為都可能對我們的聲譽造成負面影響，使我們承擔責任，降低市場對電子交易的接受度，並導致我們現有和潛在客户選擇另一家服務提供商。
此外，由於俄羅斯和烏克蘭之間的軍事衝突以及由此引發的地緣政治衝突，網絡攻擊的風險有所增加。鑑於這些和其他地緣政治事件，民族國家行為者或其支持者可能會發動報復性網絡攻擊，並可能試圖造成供應鏈和其他第三方服務提供商中斷，或採取其他出於地緣政治動機的報復行動，可能擾亂我們的業務運營，導致數據泄露，或兩者兼而有之。民族國家行為者過去曾進行網絡攻擊，未來也可能進行網絡攻擊，以實現其目的和目標，其中可能包括間諜活動、信息操作、金錢收益、勒索軟件、破壞和破壞。2022年2月，美國網絡安全和基礎設施安全局向美國組織發出警告，指出俄羅斯對烏克蘭政府和關鍵基礎設施組織的網絡攻擊可能會影響美國國內外的組織，特別是在美國及其盟友實施制裁之後。這些情況增加了網絡攻擊和/或安全漏洞的可能性。
我們還可能對與濫用個人信息有關的索賠負責，例如未經授權的營銷目的和違反數據隱私法。例如，我們受制於與直接電子郵件營銷和短信行業相關的各種美國和國際法規、法規和裁決。雖然我們相信我們遵守了相關法律法規，但如果我們被發現違反了相關法律法規，我們的業務、財務狀況、經營業績和現金流可能會受到實質性的不利影響。我們不能保證我們對訪問客户和消費者數據的服務提供商施加的與安全和隱私相關的合同要求是否會得到遵守或將足以防止未經授權使用或披露數據。此外，我們已在某些協議中同意採取某些保護措施，以確保客户數據的機密性。與此類保護措施相關的系統和程序的成本，以及部署更多人員、培訓我們的員工和聘請外部專家的成本，可能會增加，並可能對我們有效競爭的能力產生不利影響。任何未能充分執行或提供這些保護措施的行為都可能導致責任、曠日持久且代價高昂的訴訟、政府和信用卡網絡幹預以及罰款、補救費用，以及濫用客户個人信息、收入損失和聲譽損害。在我們承保某些安全和隱私損害及索賠費用的同時，我們可能不會投保或承保足以補償所有責任的保險，而且在任何情況下，此類保險都可能無法按可接受的條款或根本無法續保。, 保險覆蓋範圍不會解決安全事件可能造成的聲譽損害。
此外，根據支付網絡規則、監管要求和相關義務，我們可能對某些第三方的行為或失敗負責，例如第三方服務提供商、供應商、合作伙伴和其他人，我們統稱為關聯參與者。如果我們的關聯參與者未能按照此類規則、要求和義務保護持卡人數據和其他信息，可能會導致鉅額罰款和制裁，並可能損害我們的聲譽，並阻止現有和潛在客户使用我們的服務。我們不能向您保證與每個關聯參與者都有書面協議，或此類書面協議將確保充分保護此類數據或信息，或允許我們向關聯參與者索要補償。任何此類未經授權使用或披露數據或信息也可能導致訴訟，從而可能對我們的業務、財務狀況和運營結果造成重大不利影響。
如果我們不能開發和實施新的技術、產品和服務，使我們的產品和服務適應技術、市場需求的變化，或者如果我們不斷升級我們的技術、產品和服務的努力不成功，我們可能會失去客户和合作夥伴。
我們的解決方案市場競爭激烈，其特點是技術變革、新產品和服務的頻繁推出以及不斷髮展的行業標準。我們必須響應競爭對手提供的技術進步以及監管機構、客户和合作夥伴的要求，以保持和改進我們的競爭地位，並履行合同義務。我們可能在擴大我們的技術能力以及開發、營銷、銷售或鼓勵採用滿足這些不斷變化的需求的新產品和服務方面失敗，這可能會危及我們的競爭地位。同樣，如果開發新技術取代我們的傳統支付卡作為企業購買交易的支付機制，我們可能無法充分響應客户實踐，我們的交易量可能會下降。此外，我們定期進行重大努力，以升級我們的產品、服務和基礎技術，這可能會成功，也可能不會成功地實現廣泛接受或其預期目的。
我們提供的解決方案旨在處理複雜的交易，並提供有關這些交易的報告和其他信息，所有這些都是以高容量和處理速度進行的。任何未能提供有效且安全的產品或服務，或新產品或服務出現的任何性能問題都可能導致重大處理或報告錯誤或其他損失。我們可能依賴第三方來開發或共同開發我們的解決方案，或者將我們的解決方案整合到商業支付行業更廣泛的平臺中。我們可能不能以有吸引力的條件進入這樣的關係，或者根本不能，這些關係可能不會成功。此外，合作伙伴，其中一些可能是我們的競爭對手或潛在競爭對手，可以選擇自己或與第三方開發競爭解決方案。
與我們的業務和運營相關的風險
新型冠狀病毒(新冠肺炎)毒株的持續影響、其變種的持續傳播以及針對此採取的措施對我們的業務、運營結果和財務狀況的影響程度將取決於未來的發展，這些發展具有很高的不確定性和難以預測。
新型冠狀病毒毒株(新冠肺炎)及其變種在全球蔓延，對宏觀經濟環境造成負面影響，大大增加了經濟的不確定性。疫情的爆發導致監管和其他當局定期實施許多措施試圖控制病毒，例如旅行禁令和限制、隔離、就地避難所命令和企業關閉，以及在某些司法管轄區疫苗任務的範圍或可執行性方面的不確定性。這些措施對消費者和企業支出產生了負面影響，而且可能會繼續下去。此外，這些措施影響並可能進一步影響我們吸引、留住和發展員工的能力，或我們產生的成本和支出，或以其他方式影響我們的運營以及我們的客户、供應商和業務合作伙伴的運營或勞動力。雖然這些措施在很大程度上已經放鬆，但它們未來可能會帶着變種回來，這將對我們的業務、運營結果和財務狀況產生不利影響。
冠狀病毒的傳播以前導致我們修改了我們的業務做法(包括員工差旅、員工工作地點，以及取消實際參加會議、活動和會議)，根據不同司法管轄區感染水平的不同，我們可能會根據政府當局的要求或我們認為最符合我們員工、客户和業務合作伙伴利益的行動採取新的或進一步的行動。雖然目前世界各地都在接種疫苗，但疫苗的可獲得性、疫苗的分佈、對新病毒株的效力以及公眾接種疫苗或接受加強劑量的意願可能會限制它們的影響。我們繼續適當地管理業務，以便在這一充滿挑戰的時期保持我們的財務靈活性。目前還不能確定這些措施是否足以減輕病毒帶來的風險，或者是否能令政府當局滿意。
此外，新冠肺炎對宏觀經濟狀況的任何持續影響都可能影響金融和資本市場的正常運作、外幣匯率、通貨膨脹和不斷上漲的大宗商品價格，包括燃料價格、利率以及疫情對全球供應鏈的持續影響。即使在新冠肺炎全球大流行消退後，我們也可能繼續經歷已經發生或未來可能發生的任何經濟衰退或蕭條對我們的業務造成的不利影響。新冠肺炎全球大流行對全球金融市場的持續擾亂，可能會對我們未來獲取資本的能力產生負面影響。
新冠肺炎的持續影響對我們的業務、運營結果和財務狀況的影響程度將取決於許多因素和未來發展，這些因素和未來發展是高度不確定和無法預測的，包括但不限於病毒新變種的傳播性和嚴重性、任何爆發的持續時間和傳播、其嚴重性、控制病毒或通過疫苗或其他方式治療其影響的行動、以及正常經濟和運營狀況恢復的速度和程度。此外，由於新冠肺炎對全球經濟的持續影響，包括已經發生或未來可能發生的任何衰退，我們可能會繼續經歷對我們業務的實質性不利影響。
最近沒有類似的事件可以為冠狀病毒傳播和全球大流行的影響提供指導，因此，新冠肺炎疫情或類似的衞生流行病的最終影響高度不確定，可能會發生變化。我們還不知道這對我們的業務、我們的運營或整個全球經濟的影響有多大。然而，這些影響可能會對我們的運營結果產生實質性影響。
對支付卡交易量的不利影響，包括不利的宏觀經濟條件、天氣條件、自然災害或公共衞生危機，或業務採購做法的變化，可能會對我們的收入和經營業績產生不利影響。
美國國內或國際上的不利宏觀經濟狀況，包括但不限於經濟衰退、通貨膨脹、利率上升、高失業率、匯率波動、實際或預期的大規模違約或失敗、能源價格上漲或全球貿易放緩，以及消費者、小企業、政府和企業支出減少，都直接影響到對燃料、與商業相關的產品和服務或整體支付卡服務的需求。 我們很大一部分收入是基於我們客户的支付卡交易量。因此，我們的經營業績可能會受到此類事件或趨勢的不利影響，這些事件或趨勢可能會對燃料、與商業相關的產品和服務或支付卡服務的需求產生負面影響。
例如，我們的交易量通常與總體經濟狀況和支出水平相關，特別是在美國、歐洲、拉丁美洲、俄羅斯、澳大利亞和新西蘭，以及相關的商業活動
在我們經營的經濟體中。這些經濟體的衰退通常以商業活動減少為特徵，因此，我們的客户對燃料和其他與商業有關的產品和服務的購買量減少。同樣，長期的不利天氣事件、由於醫療隔離(例如最近對新冠肺炎疫情的反應)或自然災害造成的旅行禁令，特別是那些影響我們處理大量和大量支付交易的地區的自然災害，可能會對我們的交易量產生不利影響。同樣，最近政治、投資者和行業對温室氣體排放和氣候變化問題的關注可能會對與我們保持戰略關係的石油公司、商人和卡車停靠站所有者的交易量或業務運營產生不利影響，這可能會對我們的業務產生不利影響。此外，我們可能無法成功執行我們的電動汽車戰略，這可能會進一步對我們的業務造成不利影響。
此外，如果企業不繼續使用或未能增加使用信用卡、借記卡或儲值卡作為交易的支付機制，我們的交易量可能會受到不利影響。同樣，我們的交易量可能會受到支付行業不利發展的影響，例如使客户更難開展業務的新立法或監管，或廣為人知的數據安全漏洞，破壞公眾對電子支付系統的信心。
如果我們不能充分評估和監控客户的信用風險，我們的信用損失可能會增加。
我們受制於客户的信用風險，客户的規模從小型獨資企業到大型上市公司不等。我們使用各種方法篩選潛在客户並建立適當的信用額度，但這些方法不能消除所有潛在的信用風險，也可能不總是阻止我們批准不值得信用或以欺詐方式完成的客户申請。我們行業、客户需求的變化，以及與我們的燃料客户相關的燃料價格的變動，可能會導致客户信用額度和支出的定期增加，從而可能導致信用損失增加。我們也可能無法檢測到客户信用風險隨着時間的推移而發生的變化。此外，在經濟環境下滑(包括新冠肺炎等大規模危機導致的經濟疲軟)期間，我們可能會遇到更多客户違約和破產客户提出優惠索賠的情況。此外，我們在國際支付提供商業務中使用的衍生金融工具的交易對手可能無法履行其義務，這可能使我們面臨我們試圖緩解的風險，這些工具旨在減少我們對各種市場風險的敞口，包括匯率變化。這種風險包括我們向客户簽訂衍生品合約時產生的風險敞口，作為我們跨貨幣支付業務的一部分，我們通常通過與老牌金融機構交易對手簽訂抵銷合約來對衝淨敞口。如果客户破產、申請破產、欺詐或以其他方式未能向我們付款，我們可能面臨與該等衍生品交易對手的抵銷頭寸的價值，或可能為我們提供商業信貸的應收賬款承擔財務風險。如果我們不能充分管理我們的信用風險, 我們的壞賬支出可能顯著高於歷史水平，並對我們的業務、經營業績和財務狀況產生不利影響。在截至2022年和2021年12月31日的年度中，包括欺詐損失在內的壞賬支出分別為1.311億美元和3790萬美元，分別佔總賬單的7個基點和3個基點。
我們可能會因欺詐性使用我們的支付解決方案而招致重大損失。
在某些情況下，當我們為客户交易提供資金時，我們可能會因欺詐使用我們的支付解決方案而承擔重大損失的風險。我們不維持保險來保護我們免受此類損失。我們承擔與僱員或承包商的欺詐行為相關的類似風險，我們為這些行為投保。然而，承保條件或承保範圍可能不足以保護我們免受此類損失。
犯罪分子正在使用越來越複雜的方法從事涉及金融產品的非法活動，如掠奪和偽造支付卡和身份盜竊。涉及我們的卡和其他產品和服務的一次重大欺詐事件或總體欺詐水平的增加可能會對我們的聲譽造成損害，這可能會降低我們的卡和其他支付解決方案和服務的使用和接受度，或者導致更嚴格的監管，從而增加我們的合規成本。欺詐活動還可能導致實施監管制裁，包括鉅額罰款，這可能對我們的業務、財務狀況和運營結果產生重大不利影響。
我們收到的任何費用和收費的減少，或對我們的費用和收費的限制，都可能對我們的業務、運營結果和財務狀況產生不利影響。
我們的卡解決方案包括各種費用和收費提供交易、信用卡、報表、可選服務和逾期付款。滯納金和財務費用的收入佔運營成本的5%UR截至2022年12月31日的年度綜合收入。如果我們的卡用户減少了他們的交易活動，或者他們使用可選服務或延遲支付發票的程度，我們的收入可能會受到實質性的不利影響。此外，幾個市場因素可能會影響我們的費用和收費金額，包括競爭性信用卡產品的類似收費市場，以及現金或家庭賬户等替代支付方式的可用性。此外，監管機構和國會已經審查了電子支付行業的定價、收費和其他與客户相關的做法。對我們產品和服務定價能力的任何限制都可能對我們的收入造成實質性的不利影響。
我們在一個競爭激烈的商業環境中運作，如果我們不能有效地競爭，我們的業務、經營業績和財務狀況都會受到不利影響。
我們的解決方案市場競爭激烈，未來競爭可能會加劇。我們的競爭對手在規模以及他們提供的產品和服務的範圍和廣度上各不相同。我們在北美燃料解決方案領域的主要競爭對手是小型地區和大型獨立船隊卡提供商、發行自己的船隊卡的大型石油公司和石油營銷商，以及向大型石油公司和石油營銷商提供卡服務的大型金融服務公司。企業支付解決方案面臨着各種競爭對手，其中一些競爭對手擁有更大的財務資源、知名度以及產品和服務的範圍和廣度。Lodging解決方案的競爭對手包括旅行社、在線住宿折扣店、內部企業採購和旅行資源以及獨立服務公司。我們在歐洲、澳大利亞和新西蘭的主要競爭對手是獨立的車隊卡供應商、發行品牌車隊卡的大型石油公司和石油營銷商，以及為大型石油公司和石油營銷商提供卡外包服務的供應商。我們在拉丁美洲的主要競爭對手是為食品、燃料、通行費和運輸提供船隊卡和代金券的獨立供應商，以及大型石油公司和向提供商業船隊卡的大型石油公司和石油營銷商提供卡外包服務的供應商。
我們業務中最重要的競爭因素是產品和服務功能的廣度、網絡接受規模、客户服務、支付條件、帳户管理和價格。由於潛在客户對這些競爭因素的輕重緩急或重視程度不同，我們可能會時不時地遇到與這些因素相關的競爭劣勢。因此，根據客户的喜好，我們的功能、網絡和定價的特定產品可能對一個客户來説是競爭優勢，而對另一個客户則是劣勢。
我們的一些現有和潛在競爭對手比我們擁有更長的運營歷史、更高的品牌認知度、更大的客户基礎、更廣泛的客户關係或更多的財務和技術資源。此外，我們規模較大的競爭對手也可能比我們有更多的資源來致力於推廣和銷售他們的產品和服務，並進行收購。我們的許多競爭對手向客户提供額外的和無關的產品和服務，如財務管理、商業貸款和信用卡處理，使他們能夠將自己的產品和服務捆綁在一起，並將其提供給與他們建立了關係的現有客户，有時還會打折。如果價格競爭繼續加劇，我們可能不得不增加向客户提供的激勵措施，降低解決方案的價格，或者失去客户，每一種情況都可能對我們的經營業績產生不利影響。在燃料解決方案方面，大型石油公司、石油營銷者和大型金融機構可能會選擇整合燃油卡服務，作為其現有或補充的卡產品和服務的補充，以更快地適應新的或新興技術，如電動汽車，以及不斷變化的機會、標準或客户要求。在某種程度上，我們的競爭對手被視為特定類別的領導者，在我們試圖進一步滲透這些類別時，他們可能比我們更有優勢。
未來競爭對手之間的合併或整合，或大公司收購我們的競爭對手，如果他們的燃油卡產品和服務有效地整合在一起，並與其他廣泛使用的非燃油卡相關產品和服務捆綁在一起，形成更低成本的銷售套餐，可能會對我們的業務構成競爭挑戰。
總體而言，我們市場競爭的加劇可能會導致定價壓力加劇、利潤率下降、銷售和營銷費用增加，以及無法增加或失去市場份額。我們可能無法與當前或未來的競爭對手保持或提高我們的競爭地位，這可能會對我們的業務、經營業績和財務狀況產生不利影響。
為了保持競爭力並繼續增加我們的收入和收益，我們必須持續快速地更新我們的服務，如果新服務沒有達到預期的效果或沒有被市場接受，這個過程可能會導致更高的成本和收入、收益和客户的損失。
我們競爭的支付技術行業的特點是快速的技術變革、新產品的推出、不斷髮展的行業標準和不斷變化的客户需求。為了保持競爭力，我們繼續參與多個項目，包括開發新平臺、移動支付應用、電子商務服務和支付技術行業出現的其他新產品，特別是在電動汽車方面。這些項目帶有與任何開發工作相關的風險，包括成本超支、交付延遲和性能問題。在支付技術市場，這些風險甚至更加嚴重。提供新服務的任何延誤或未能區分我們的服務，都可能使我們的服務不太受客户歡迎，甚至可能過時。
燃油零售價格下降或燃油價差收縮可能會對我們的收入和經營業績產生不利影響。
我們相信，在截至2022年12月31日的一年中，大約13%的綜合收入直接受到燃料絕對價格的影響。在截至2022年12月31日的一年中，我們大約6%的綜合收入來自我們的收入與燃料價差掛鈎的交易。當我們的機隊客户購買燃料時，我們燃料解決方案中的某些安排以燃料交易購買額的百分比產生收入，其他安排根據燃料價差產生收入。我們向任何燃油客户收取的燃油價格取決於幾個因素，其中包括支付給燃油商的燃油價格、公佈的燃油零售價格和具有競爭力的燃油價格。燃料價格的大幅波動可能會通過降低燃料交易總購買額和收緊燃料價差來影響這些收入。當商家的燃料批發成本增長速度快於我們向燃料客户收取的燃料價格時，或者我們向燃料客户收取的燃料價格下降的速度快於商家的燃料批發成本時，我們經歷了燃料價差收縮。這種波動是由許多我們無法控制的因素造成的，包括新的石油生產或生產放緩、石油和天然氣的供需以及市場對未來的預期
供應和需求、政治狀況、OPEC和其他主要產油國的行動、投機交易、政府監管、天氣和總體經濟狀況。當這種波動導致燃油零售價格下降或燃油價差收縮時，我們的收入和經營業績可能會受到不利影響。
我們某些解決方案的價值在一定程度上取決於與石油公司、燃油和住宿商人、卡車停靠站運營商、航空公司和銷售渠道的關係，以促進我們的業務增長。如果不能維持和發展現有關係，或建立新的關係，可能會對我們的收入和經營業績產生不利影響。
我們的解決方案的成功和增長取決於客户需要使用這些卡時，這些卡是否被廣泛接受。因此，這些解決方案的成功在一定程度上取決於我們是否有能力與主要石油公司、石油營銷商、封閉燃油和住宿商家、卡車停靠站運營商、航空公司和銷售渠道(我們將每個人稱為我們的“合作伙伴”)保持關係，並建立更多的關係或擴大現有安排，以提高我們支付卡的可接受性。這些關係的期限從石油公司的一到八年到商人的一到兩年不等，並可能在各自的期限結束時重新談判。由於這些關係的高度競爭性，有時甚至是排他性的，我們經常必須參加競爭性投標過程才能建立或繼續這種關係。這樣的競標過程可能集中在有限的幾個因素上，包括定價，這可能會影響我們有效競爭這些關係的能力。
如果與我們保持關係的各種合作伙伴經歷破產、財務困境或其他情況被迫收縮他們的業務，我們的解決方案可能會受到不利影響。同樣，由於我們的一些解決方案是以大型石油公司的品牌銷售的，我們無法控制的某些其他不利事件，如這些公司未能維護其品牌或其品牌網絡規模的縮小，可能會對我們增長收入的能力產生不利影響。
失去、無法繼續或未能建立新的關係，或與我們保持關係的公司的疲軟或規模縮小，可能會對我們為客户服務的能力產生不利影響，並對我們的解決方案和經營業績產生不利影響。
我們必須遵守萬事達卡和我們的贊助銀行的各種規則和要求，包括支付費用，才能繼續註冊加入萬事達卡網絡。
我們的一個重要收入來源是通過萬事達卡網絡處理交易。為了向我們的客户提供萬事達卡計劃，我們的一家子公司在美國和加拿大的萬事達卡會員銀行的贊助下注冊為萬事達卡的會員服務提供商。註冊成為服務提供商取決於我們是否得到成員銀行的贊助。如果我們的擔保銀行停止為我們提供擔保，或者決定以實質性較差的條款提供擔保，我們將需要尋找其他金融機構來提供這些服務，或者我們將需要成為萬事達卡會員，這兩種情況都可能被證明是困難和昂貴的。即使我們尋求其他成員銀行的擔保，類似的要求和依賴可能仍然存在.此外，萬事達卡還會定期更新和修改其會員要求。這些要求的改變可能會使我們提供這些服務的成本大大增加。如果我們不遵守萬事達卡的要求，它可能會尋求罰款、暫停我們或終止我們的註冊，這允許我們在其網絡上處理交易。我們的註冊終止，或支付網絡規則的任何變化將損害我們的註冊，可能要求我們停止提供萬事達卡支付處理服務。如果我們找不到替代的金融機構提供贊助或成為會員，我們可能再也無法向受影響的客户提供此類服務。
萬事達卡交換費的變化可能會減少我們的收入。
我們的部分收入來自向商家收取的網絡手續費，即所謂的交換費，與使用我們的萬事達卡處理的交易相關。與我們的萬事達卡網絡卡相關的交換費金額受到許多因素的影響，包括美國和歐洲的監管限制以及萬事達卡實施的費用變化。此外，交換費是電子支付行業嚴格的法律和監管審查以及競爭壓力的主題，這可能導致未來交換費普遍較低。
我們的跨境解決方案依賴於我們與世界各地銀行和其他金融機構的關係，這可能會給我們帶來費用、限制和合規負擔，使我們的運營更加困難或昂貴。
在我們的跨境解決方案中，我們為中小企業和其他組織提供支付和外匯解決方案，主要是跨境、跨貨幣交易。監管和合規要求的增加使我們提供解決方案的成本更高，或者使企業與我們做生意變得更加繁瑣，從而影響了這些業務。任何增加我們或我們客户跨境貿易成本的因素，或者限制、推遲或使跨境貿易變得更加困難或不切實際的因素，如貿易政策(包括俄羅斯和烏克蘭衝突產生的限制)或更高的關税，都可能對我們的收入產生負面影響，並損害我們的業務。由於銀行的政策，我們也可能難以建立或維持開展服務所需的銀行關係。
投資者、客户和員工對我們的環境、社會和治理(ESG)實踐的日益嚴格的審查和不斷變化的期望可能會給我們帶來額外的成本，或使我們面臨新的或額外的風險。
包括政府組織、投資者、僱員和客户在內，越來越多地關注環境管理、氣候變化、多樣性和包容性、種族正義和工作場所行為等ESG問題。如果我們沒有或沒有被認為充分解決這些問題，社交媒體上的負面公眾看法、負面宣傳或負面評論可能會損害我們的聲譽。任何對我們聲譽的損害都可能影響員工的敬業度和保留率，以及客户和合作夥伴與我們做生意的意願。此外，向投資者提供公司治理和相關事項信息的組織已經制定了評級程序，以評估公司處理ESG事項的方式，而對我們公司或我們所在行業的負面評級可能會導致投資者的負面情緒，並將投資轉移到其他公司或行業。
維護和提升我們的品牌對我們的業務關係和經營業績至關重要。
我們相信，維護和提升我們的品牌對我們的客户關係以及我們獲得合作伙伴和留住員工的能力至關重要。我們品牌的成功推廣將取決於我們的營銷和公共關係努力，我們繼續提供高質量產品和服務的能力，以及我們成功地將我們的解決方案與競爭對手的解決方案區分開來的能力。此外，未來擴展我們的品牌以增加與我們目前提供的產品或服務不同的新產品或服務可能會稀釋我們的品牌，特別是如果我們無法保持這些新領域的質量標準的話。推廣我們的品牌將需要我們做出大量的支出，我們預計，隨着我們的市場競爭變得更加激烈和我們向新市場擴張，支出將會增加。即使這些活動增加了我們的收入，這些收入也可能無法抵消我們產生的費用。不能保證我們的品牌推廣活動一定會成功。
我們面臨與外幣匯率波動相關的風險，以及我們利用以外幣產生的收入的能力受到限制。
由於我們的海外業務，我們面臨着與以美元以外的貨幣產生的收入的匯率變化相關的風險。截至2022年12月31日的年度，約相當於39%的我們收入以美元以外的貨幣計價(主要是英鎊、巴西雷亞爾、加拿大元、俄羅斯盧布、墨西哥比索、捷克克朗、歐元、澳元和新西蘭元)。由於外幣匯率的變化，國際業務產生的收入和利潤可能會比前幾個期間增加或減少。由此產生的匯兑損益計入我們的淨收入。此外，我們的國際支付提供商業務的大部分收入來自以即期匯率兑換貨幣，使客户能夠進行跨貨幣支付。該解決方案還為我們的客户簽訂了外幣遠期和期權合同。這些衍生品合約在成立時的期限一般不到一年。當外幣匯率對我們的客户不利時，與我們的衍生品合同相關的信用風險會增加，這可能會影響他們履行向我們交付貨幣的義務或與我們保持適當抵押品的能力。
此外，我們受制於限制或禁止將超過特定數額的外幣兑換成美元的外匯管制規定，而且，隨着我們繼續擴張，我們可能會受到進一步的外匯管制規定的限制，這些規定限制了我們自由使用和轉移貨幣進出特定司法管轄區的能力。這些限制可能會使我們更難有效地利用我們的業務產生的現金，並可能對我們的財務狀況產生不利影響。
我們通過收購進行的擴張可能會轉移我們管理層的注意力，導致意想不到的運營或整合困難，或者增加成本和稀釋我們股東的股份，我們可能永遠無法實現預期的好處。
我們在美國和國際上一直是積極的收購者，作為我們增長戰略的一部分，我們預計未來將尋求收購業務、商業賬户投資組合、技術、服務和產品。我們通過收購大幅擴大了我們的整體解決方案組合、客户基礎、員工人數和運營。收購和整合每項業務涉及許多風險，並可能導致在吸收或整合被收購業務的業務、技術、產品、人員或運營方面出現不可預見的運營困難、延遲和支出，所有這些都可能轉移原本可用於擴大我們現有投資組合的資源和管理注意力。此外，收購可能會使我們接觸到我們之前幾乎沒有經驗的地理或業務市場，給留住被收購業務的客户帶來困難，並帶來與新的監管要求、競爭控制或調查相關的困難和費用。
此外，國際收購往往涉及額外或增加的風險，包括管理地理上分散的組織、系統和設施的困難，整合具有不同商業背景、語言和組織文化的人員的困難，引入我們的公司政策或控制的困難和費用，以及為遵守適用於收購的外國監管要求而增加的費用。
收購的整合還可能導致我們的管理層分心、我們正在進行的運營中斷或我們的服務、標準、控制程序和政策不一致，其中任何一項都可能影響我們實現收購預期好處的能力，或者以其他方式對我們的運營和財務業績產生不利影響。
為了完成未來的收購，我們可能會確定有必要使用大量現金或進行股權或債務融資。如果我們通過進一步發行股本或可轉換債務證券籌集更多資金，我們現有的股東可能會遭受重大稀釋，我們發行的任何新股本證券可能擁有優先於普通股持有人的權利、優先和特權。此外，我們可能無法在以下方面獲得額外融資
對我們有利的條款，如果有的話，可能會限制我們進行收購的能力。此外，我們不能保證任何收購的預期收益，如運營改善或預期成本節約，都會實現。此外，收購可能對我們的經營業績產生負面影響，因為它可能要求我們產生費用和大量債務或其他債務，可能導致不利的税收後果，大量折舊和攤銷或遞延補償費用，可能需要攤銷、減記或減值與遞延補償、商譽和其他無形資產相關的金額，可能包括大量或有對價付款或其他補償，從而減少我們發生的季度收益，或者可能無法產生足夠的財務回報來抵消收購成本。
此外，我們可能會不時剝離業務，其中包括與我們的戰略目標保持一致。我們可能無法在對我們有利的條款下完成預期或擬議的資產剝離。這些業務的銷售損益或營業收入損失可能會影響我們的盈利能力和利潤率。此外，我們可能會產生與資產剝離相關的資產減值費用，從而降低我們的盈利能力。我們的資產剝離活動可能會帶來財務、管理和運營風險。這些風險包括管理層將注意力從現有業務上轉移，難以將人事和財務及其他系統分開，可能需要向買家提供過渡服務，對與供應商和客户的現有業務關係產生不利影響，以及賠償和與買家的潛在糾紛。這些因素中的任何一個都可能對我們的業務、財務狀況和經營結果產生不利影響。
我們在國外的業務可能會受到比美國更大的運營和政治風險的不利影響。
我們在國外有業務，或為更多的客户提供服務超過165個國家/地區包括北美、南美、歐洲、非洲、大洋洲和亞洲。作為我們增長戰略的一部分，我們還希望將我們的業務擴展到亞洲、歐洲和拉丁美洲的其他多個國家。
我們開展業務的一些國家以及我們將尋求開展業務的其他國家，如俄羅斯、巴西和墨西哥，近年來經歷了重大的政治、經濟和社會變化，這些國家發生不可預見的變化的風險可能比美國更大。此外，法律或法規的變化，包括與支付服務提供商、税收、信息技術、數據傳輸和互聯網、非美國業務的收入或現有法律或法規的解釋有關的變化，無論是由政府更迭或其他原因引起的，都可能對我們的投資組合、經營業績和財務狀況產生重大不利影響。
目前俄羅斯和烏克蘭之間的衝突給俄羅斯未來在全球經濟中扮演的角色帶來了很大的不確定性。儘管俄羅斯和烏克蘭之間正在進行的軍事衝突的範圍、持續時間、嚴重性和結果非常不可預測，但這場衝突可能會導致重大的市場和其他方面的混亂。這場衝突的升級或持續帶來了更高的風險，並已經並可能繼續導致大宗商品市場動盪、供應鏈中斷、網絡事件或其他信息系統中斷的風險增加、員工安全風險增加、俄羅斯盧布大幅波動、進入信貸市場的限制、運營成本增加(包括燃料和其他投入成本)、未能結算證券交易的頻率和數量、通貨膨脹、大宗商品、貨幣和其他金融市場可能增加的波動性、安全風險以及資金進出俄羅斯的限制。我們無法預測衝突將如何和在多大程度上影響我們的客户、運營或業務合作伙伴，或者對我們產品和全球業務的需求。根據我們採取或要求採取的行動，持續的衝突還可能導致資產損失或減值費用。此外，我們還可能面臨負面宣傳和聲譽風險，這是基於我們因衝突而採取或被要求採取的行動，這可能會損害我們的品牌形象或公司聲譽。這些悲慘事件對我們業務的影響程度仍然不確定，並將繼續取決於許多我們無法準確預測的不斷變化的因素，包括衝突的程度、嚴重性、持續時間和結果。我們正在積極監測情況，並評估其對我們業務的影響, 在發展過程中分析各種選擇，探討我們在俄羅斯業務的潛在處置，並改進旨在減輕業務中斷影響的危機應對材料。根據正在進行的談判，我們目前預計在2023年第二季度或第三季度完成俄羅斯業務的處置。
作為對俄羅斯入侵烏克蘭的迴應，美國、歐盟、英國和其他國家的政府實施了制裁和其他限制性措施。此類制裁和其他措施，以及俄羅斯或其他國家的反制裁或其他反應，已經並將對全球經濟和金融市場產生不利影響，並可能對我們的業務、財務狀況和經營結果產生不利影響，或以其他方式加劇我們在此確定的其他風險因素。我們無法預測制裁、懲罰性行動或衝突引起的宏觀經濟因素未來發展的範圍。這些措施很複雜，而且仍在不斷演變。我們遵守這些措施的努力可能是昂貴和耗時的，並將轉移管理層的注意力。任何被指控或實際未能遵守這些措施的行為都可能使我們面臨政府審查、民事或刑事訴訟、制裁和其他責任，這可能會對我們的運營、財務狀況和運營結果產生實質性和不利的影響。鑑於所有這些事件，我們已經制定並正在繼續完善我們的業務連續性計劃和危機應對材料，以減輕業務中斷對我們業務的影響，但尚不清楚我們的計劃是否會成功緩解所有潛在的中斷。如果我們的業務連續性計劃未能緩解部分或全部中斷，可能會對我們的業務、財務狀況和運營結果產生實質性的不利影響。
截至2022年12月31日和2021年12月31日的年度，我們在俄羅斯的業務分別佔我們綜合淨收入的3.3%和2.8%，佔我們淨收入的7.2%和5.0%。我們在俄羅斯的資產約為3.2%，
分別佔我們截至2022年和2021年12月31日合併資產的2.4%。截至2022年12月31日，我們在俄羅斯的資產賬面淨值約為2.261億美元，其中2.158億美元為限制性現金。正如我們的綜合財務報表附註4所述，我們目前尚未確認與我們的俄羅斯業務資產相關的任何減值費用。然而，隨着衝突的繼續，俄羅斯和烏克蘭之間衝突的程度、嚴重性、持續時間和結果以及相關制裁可能會影響我們在俄羅斯的資產價值。我們的俄羅斯業務是我們艦隊部門的一部分。
此外，開展和擴大我們的國際業務使我們面臨其他政治、經濟、技術、運營和監管方面的風險和困難，這些風險和困難是我們在美國一般不會面臨的。這些風險和困難可能會對我們的國際業務產生負面影響，從而影響我們的經營業績。此外，在國際市場上開展業務需要大量的管理關注和財政資源。我們不能確定在其他國家建立、收購或整合業務所需的投資和額外資源是否會產生所需的收入或盈利水平。
我們的支付解決方案的結果會受到季節性的影響，這可能會導致我們季度淨利潤的波動。
我們的燃油卡和工資卡解決方案通常會受到收入和利潤季節性波動的影響，每年第一季度和第四季度受天氣、美國假日、俄羅斯1月份慶祝聖誕節以及巴西因暑假和狂歡節慶祝活動而業務水平下降的影響。我們的Gift解決方案通常會受到消費者支出模式導致的收入季節性波動的影響。從歷史上看，禮品收入在第三季度和第四季度最強勁，第一季度和第二季度最弱，因為零售業在聖誕節假期期間和之前的活動水平最高。
與我們的知識產權有關的風險
如果我們不能保護我們的知識產權和機密信息，我們的競爭地位可能會受到損害，我們可能會被要求支付鉅額費用來加強我們的權利。
為了保護我們的專有技術，我們依賴版權、商業祕密、專利和其他知識產權法以及與員工和第三方的保密協議，所有這些只提供有限的保護。儘管我們採取了預防措施，但第三方仍有可能在未經我們同意的情況下獲取和使用機密信息或侵犯我們的知識產權，我們監管挪用或侵權行為的能力尚不確定，特別是在美國以外的國家。此外，我們與員工、供應商、客户和其他第三方簽訂的保密協議可能無法有效防止披露或使用專有技術或機密信息，也可能無法在此類未經授權的使用或披露事件中提供足夠的補救措施。
防止未經授權使用我們的知識產權和機密信息是昂貴、困難的，而且並不總是可能的。未來可能有必要提起訴訟，以執行或捍衞我們的知識產權，保護我們的機密信息，包括商業祕密，或確定他人專有權利的有效性和範圍。這起訴訟可能代價高昂，並轉移管理資源，其中任何一項都可能損害我們的業務、經營業績和財務狀況。因此，儘管我們做出了努力，但我們可能無法阻止第三方侵犯或盜用我們的知識產權和專有信息。
我們不能確定我們採取的步驟將防止未經授權使用我們的專有技術或對其進行反向工程。此外，其他人可能會獨立開發與我們競爭的技術或侵犯我們的知識產權。我們知識產權的執行還取決於我們對這些侵權者採取的法律行動是否成功，即使我們的權利受到了侵犯，我們也不能確定這些行動是否會成功。此外，有效的專利、商標、服務標誌、版權和商業祕密保護可能並不適用於我們可能提供產品和服務的每個國家/地區。
其他人聲稱我們或我們的客户侵犯了他們的知識產權，這可能會損害我們的業務。
第三方在過去和將來都可能聲稱，我們的產品和服務背後的技術和流程侵犯了他們的知識產權。此外，如果我們獲得更大的知名度、市場曝光率，並增加新的產品和服務，我們可能面臨更高的風險，成為第三方聲稱的知識產權侵權索賠的目標。未來，我們可能會收到指控我們挪用或侵犯第三方知識產權的通知。可能存在第三方知識產權，包括涵蓋我們的技術、流程或業務方法的重要方面的專利和未決專利申請。第三方的任何侵權或挪用索賠，即使是那些沒有法律依據的索賠，都可能導致我們招致鉅額辯護成本，並可能分散我們的管理層對業務的注意力，而且不能保證我們能夠勝訴。我們的一些競爭對手可能比我們有能力投入更多的資源來執行他們的知識產權，併為可能對他們提出的索賠進行辯護。此外，如果勝訴，提出此類索賠的一方可以獲得一項判決，要求我們支付大量損害賠償金，如果我們被發現故意侵犯專利，可能包括三倍的損害賠償金。判決還可能包括禁令或其他法院命令，可能會阻止我們提供產品和服務。此外，我們可能被要求為使用第三方的知識產權尋求許可，這可能不是以商業合理的條款提供的，或者根本就不是。或者，我們可能被要求開發非侵權技術，這可能需要大量的努力和費用，最終可能不會成功。
第三方也可以就客户使用我們的技術或工藝向他們提出侵權索賠。這些索賠中的任何一項都可能要求我們代表他們為可能曠日持久且代價高昂的訴訟辯護，而不管這些索賠的是非曲直，因為在某些條件下，我們可能會同意賠償我們的客户免受第三方侵犯知識產權的索賠。如果這些索賠中的任何一項成功，我們可能會被迫代表我們的客户支付損害賠償金，這可能會對我們的業務、經營業績和財務狀況產生不利影響。
最後，我們使用與我們的技術和服務相關的開源軟件。將開源軟件合併到其產品中的公司，不時會面臨挑戰開源軟件所有權的索賠。因此，我們可能會受到要求擁有我們認為是開放源碼軟件的各方的訴訟。開放源碼軟件也是在沒有擔保的情況下提供的，因此可能包含錯誤、安全漏洞或其他我們無法追索或恢復的缺陷。一些開放源碼軟件許可證要求此類軟件的用户向其軟件公開披露全部或部分源代碼和/或以不利條款或免費提供開放源碼的任何衍生作品。雖然我們在我們的技術和服務中監控開源軟件的使用，並努力確保任何軟件的使用方式都不會要求我們向相關技術或服務披露源代碼，但此類使用可能會無意中發生，任何披露我們專有源代碼的要求都可能對我們的業務、財務狀況和運營結果有害。
我們的成功在一定程度上取決於我們的高管和其他關鍵人員，而關鍵人員的流失可能會對我們的業務產生實質性的不利影響。
我們的成功在一定程度上取決於我們的執行官員和其他關鍵人員。我們的高級管理團隊擁有豐富的行業經驗，很難被取代。人才市場競爭激烈，特別是在某些領域，包括信息技術，我們可能無法吸引和留住合格的人員或候選人來取代或接替我們的高級管理團隊成員或其他關鍵人員。關鍵人員的流失可能會對我們的業務造成實質性的不利影響。
與監管事項和訴訟相關的風險
法律、法規和執法活動的變化可能會對我們的產品和服務以及我們經營的市場產生不利影響。
電子支付行業在美國和國際上受到越來越多的監管。國內外政府法規對我們施加了合規義務，並限制了我們的經營活動，這些活動可能很難管理，因為它們的範圍、任務和不同的要求。我們受制於涵蓋多個不同領域的政府法規，其中包括：利率和費用限制；信貸訪問和披露要求；許可和註冊要求；收集和定價規定；合規義務；安全、隱私和數據泄露要求；身份盜竊保護計劃；以及反洗錢合規計劃。雖然這些法規的很大一部分側重於個人消費者保護，但立法機構和監管機構仍在考慮是否將企業客户，特別是規模較小的企業客户納入這些法規的範圍。因此，由於合規成本增加以及新的限制影響我們提供產品和服務的條款，針對企業客户的新法規或擴展法規或法規解釋或執行的變化可能會對我們的業務和運營結果產生不利影響。
此外，我們的某些子公司受FinCEN BSA的監管，必須遵守適用的AML要求，包括實施有效的AML計劃。我們在加拿大的業務也受PCMLTFA的約束，這是BSA的必然結果。這種監管環境的變化，包括政府對新的或變化的監管要求的解釋和實施，可能會顯著影響或改變我們目前開展業務的某些方面的方式。
作為某些銀行贊助商的服務提供商，我們在某些產品和服務方面受到CFPB的直接監督和審查。CFPB規則、審查和執法行動可能需要我們調整我們的活動，並可能增加我們的合規成本。此外，我們的銀行合作伙伴受到聯邦和州銀行當局的監管，因此可能會將部分合規義務轉嫁給我們，或者以可能對我們的業務產生不利後果的方式改變他們與我們交易的範圍或條款。
其中許多法律和法規在不同司法管轄區之間不斷演變、不明確和不一致，確保遵守這些法律和法規是困難和代價高昂的。隨着頻率的增加，聯邦和州監管機構正在對我們這樣的企業進行更高標準的培訓、監控和合規，包括監控我們的客户以及在使用我們的產品時與我們的客户做生意的人可能違反法律的行為。如果我們未能或不能及時和適當地遵守現有或更改的政府法規，我們可能會受到禁令、其他制裁或支付罰款和罰款，我們的聲譽可能會受到損害，這可能會對我們的業務、財務狀況和經營業績產生實質性的不利影響。
有關可能對我們的產品和服務以及我們經營的市場產生不利影響的法律、法規和執法活動的更多信息，請參閲“業務-監管”。
衍生品法規增加了我們的業務成本，任何額外的要求，如未來的註冊要求和對衍生品合同的更嚴格監管，可能會導致額外成本或影響我們進行對衝活動的方式，以及影響我們在國際支付提供商運營中開展業務的方式。
CFTC根據《多德-弗蘭克法案》採納的規則、《歐洲市場基礎設施監管條例》及其技術標準的條款，以及加拿大和美國的衍生品報告，使得我們作為我們跨境解決方案的一部分向我們的客户提供的某些外匯衍生品合約必須滿足報告、記錄保存和其他要求。此外，我們未來可能進行的某些外匯衍生品交易可能受到集中清算要求的約束，或者可能受到美國、英國、歐盟或其他司法管轄區的保證金要求的約束。
我們對這些要求的遵守已經並可能繼續導致我們業務的額外成本，並可能影響我們的國際支付提供商業務運營。此外，我們不遵守這些要求可能會導致罰款和其他制裁，並需要暫時或永久停止我們的部分或全部衍生品相關活動。對我們業務的任何此類罰款、制裁或限制都可能對我們的運營和財務業績產生不利影響。此外，美國、英國和歐盟對衍生品的監管制度，如多德-弗蘭克法案和金融工具市場指令(MiFID II)下的監管制度正在繼續發展和變化，我們在這些制度下的指定、我們進行衍生品交易的相關成本或在此類制度下實施新規則的相關成本，例如未來的註冊要求和對衍生品合同的加強監管，可能會導致我們的業務產生額外成本。美國、英國和歐盟以外的其他司法管轄區正在考慮、已經實施或正在實施與上述類似的法規，這些法規可能也會給我們帶來更大的成本。
2022年9月，美國和歐盟的第六階段也是最後一階段的未清算保證金規則(UMR)生效。鑑於這一發展，銀行和其他非銀行金融機構在與其投資組合中總衍生品金額達到或超過80億美元的任何交易對手交易非中央清算的場外衍生品時，必須遵守額外的監管要求。與交易所交易和中央清算的衍生品相比，非中央清算的場外衍生品可能具有一定的優勢。一些衍生品類型只能作為非中央結算場外交易。在其他情況下，交易所交易的等價物在獲得或對衝某些市場敞口方面流動性較差或成本效益較低。此外，場外衍生品在結構上為投資者提供了更大的靈活性，因為與標準化的清算產品不同，它們可以根據特定需求或投資目標進行定製或定製。為了更好地滿足客户的風險管理目標，我們的跨境解決方案希望儘可能保留繼續交易這些類型的場外衍生品的能力。跨境解決方案公司使用最廣泛的場外衍生品是外匯遠期，這是市場上最常見的對衝貨幣的金融工具。雖然該業務目前因每個交易對手的豁免而免於公佈初始保證金，但我們將需要仔細監控和管理初始保證金和變動保證金要求。在貨幣市場出現重大混亂的情況下，我們的客户提交差價保證金或抵押品的時間可能比我們跨境部門與其銀行間交易對手相關的要求更長，從而導致流動性風險上升的暫時性。
衍生品交易和延遲結算可能會讓我們面臨意想不到的風險和潛在的損失。
我們參與了大量的衍生品交易。其中許多衍生品工具是單獨協商和非標準化的，這可能會使退出、轉移或結算頭寸變得困難。衍生品交易還可能涉及文件沒有得到適當執行的風險，已簽署的協議可能無法對交易對手強制執行，或者此類協議下的債務可能無法與與該交易對手的其他債務進行“淨額結算”。此外，交易對手可聲稱此類交易不適當或不獲授權。
與第三方簽訂的衍生品合同和其他交易通常不需要在未來的某個日期之前履行，而未來的日期可能需要幾個月的時間，而且並不總是及時結算。雖然交易仍未完成，但總有不履行的可能性，特別是市場波動降低了合約的吸引力，因此我們面臨更高的信用和操作風險，以及在發生違約的情況下。此外，隨着新的複雜衍生產品的產生，可能會出現關於基礎合同條款的爭議，這可能會削弱我們有效管理這些產品的風險敞口的能力，並使我們面臨更高的成本。《多德-弗蘭克法案》中要求對場外衍生品進行集中清算的條款，或市場轉向標準化衍生品的規定，可能會降低與此類交易相關的風險，但在某些情況下，也可能會限制我們開發最適合客户需求的衍生品並對衝我們自己的風險的能力，並可能對我們的盈利能力產生不利影響，並增加我們對此類平臺的信用敞口。
旨在保護或限制訪問個人信息的政府法規和合同義務可能會對我們有效提供服務的能力產生不利影響。
美國和國外的政府機構已經通過或正在考慮通過法律和法規，限制非公開個人信息的轉移，並要求保護這些信息。例如，在美國，所有金融機構都必須採取某些措施，幫助保護消費者金融信息的隱私和安全。在向我們的客户提供服務方面，根據與支付網絡、我們的保薦銀行和某些客户的法規和安排，我們必須就非公開消費者信息的保密性和安全性提供保證。這些安排要求獨立公司定期對我們遵守行業標準(如PCI標準)進行審計，並允許對監管指南建立的最佳實踐進行類似的審計。合規性標準涉及我們的基礎設施、組件和操作程序，旨在保護
從客户處收到的非公開消費者個人信息的機密性和安全性。我們遵守這些標準和滿足這些審計的能力將影響我們未來吸引和維持業務的能力。如果我們不遵守這些規定，我們可能會面臨違約訴訟或政府訴訟。此外，我們的客户關係和聲譽可能會受到損害，我們獲得新客户的能力可能會受到限制。如果當局未來在聯邦或州一級或國際上採用更嚴格的隱私法律或規則，我們的合規成本可能會增加，我們的增長機會可能會因我們的合規能力或聲譽損害而減少，我們可能因安全漏洞而承擔的潛在責任可能會增加，所有這些都可能對我們的業務、財務狀況和運營結果產生實質性的不利影響。
立法和監管温室氣體(“GHG”)以及相關的撤資和其他努力可能會對我們的業務產生不利影響。
我們意識到地方、州、區域、國家和國際監管機構越來越重視温室氣體排放和氣候變化問題。監管温室氣體排放的立法定期在美國國會提出，美國和國際上都就這些氣體的影響和可能的監管手段進行了廣泛的政策辯論。美國的幾個州和地理區域已經通過了減少温室氣體排放的立法和法規。這些州和地區、美國環保局和/或美國可能加入的任何國際協議，控制或限制温室氣體排放或以其他方式尋求應對氣候變化的額外立法或法規，可能會對我們的合作伙伴和商家的運營產生不利影響，從而對我們的業務產生不利影響。見“我們的艦隊卡業務依賴於幾個關鍵的戰略關係，失去這些關係可能會對我們的經營業績產生不利影響。”如果我們無法維持和擴大我們的商户關係，我們的閉環房地卡和住宿卡業務可能會受到不利影響。由於我們的業務取決於石油行業的活動水平，現有或未來與温室氣體和氣候變化相關的法律或法規，包括節約能源或使用替代能源的激勵措施，如果此類法律或法規減少燃料需求，可能會對我們的業務產生負面影響。此外，我們可能無法成功執行我們的電動汽車戰略，這可能會進一步對我們的業務造成不利影響。
除了上述監管努力外，近年來還針對投資界作出了努力，包括投資顧問、主權財富基金、公共養老基金、大學和其他團體，推動撤資化石燃料股票，並向貸款人和其他金融服務公司施壓，要求它們限制或減少與從事化石燃料儲備開採的公司的活動。如果這些努力取得成功，我們進入資本市場的能力可能會受到限制，我們的股價可能會受到負面影響。
投資界成員最近更加註重石油和天然氣行業的可持續性做法，包括與温室氣體和氣候變化有關的做法。越來越多的投資界在做出投資決策時考慮可持續性因素，我們越來越多的合作伙伴和商人在授標工作中考慮可持續性因素。如果我們不能成功地解決可持續性增強問題，我們可能會失去合作伙伴或商家，我們的股價可能會受到負面影響，我們的聲譽可能會受到負面影響，我們可能更難有效競爭。
我們與政府實體簽約，並受到與我們的政府合同相關的風險的影響。
在我們的業務過程中，我們與國內外政府實體，包括州和地方政府客户，以及聯邦政府機構簽訂合同。因此，我們受到適用於與聯邦、州和地方政府做生意的公司的各種法律和法規的約束。與政府合同有關的法律不同於其他商業合同法，我們的政府合同可能包含商業合同中不常見的定價條款和條件。此外，我們可能會不時因遵守與我們的政府合同有關的法律和法規而受到調查。如果我們不遵守這些法律和法規，可能會導致暫停這些合同或受到行政或其他處罰。
訴訟和監管行動可能會使我們面臨鉅額罰款、處罰或要求，導致費用大幅增加、聲譽受損和/或對我們業務的實質性不利影響。
在我們的正常運營過程中，我們會受到索賠和多項司法和行政訴訟的影響，包括與僱傭相關的糾紛、合同糾紛、知識產權糾紛、政府調查、調查、審計和監管程序、客户糾紛和侵權索賠。對訴訟做出迴應可能既困難又昂貴，我們可能不會獲勝。在一些訴訟中，索賠人要求損害賠償和其他救濟，如果獲得批准，將需要我們方面的支出或改變我們開展業務的方式。我們不能確定我們最終不會產生超過目前確定的或未來財務應計或保險覆蓋範圍的費用，也不能確定我們是否會在此類訴訟中獲勝。無論我們勝訴與否，此類訴訟都可能對我們的業務、聲譽、財務狀況和運營結果產生實質性的不利影響。此外，這些類型的問題可能會分散我們管理層的注意力和其他資源，而不是我們的業務。此外，我們不時收到監管機構和行政機構有關我們業務運作的查詢，並預期會繼續收到這些查詢。任何潛在索賠或任何此類查詢或潛在索賠已經並可能繼續導致各種審計、審查和調查，這些審計、審查和調查可能既耗時又昂貴。這些類型的詢問、審計、審查和調查可能導致提起行政或民事訴訟、制裁和支付罰款和罰款、各種形式的禁令救濟和補救、人員變動以及客户加強審查和審查。
監管機構、媒體和其他方面，這可能會對我們的業務、聲譽、財務狀況和運營結果產生重大影響和重大不利影響。
如果不遵守《反海外腐敗法》、反洗錢條例、經濟和貿易制裁條例以及適用於我們國際活動的類似法律法規，我們可能會受到懲罰和其他不利後果。
隨着我們繼續在國際上擴展我們的業務，我們可能會繼續擴展到某些外國國家，特別是那些發展中經濟體的國家，在這些國家，公司經常從事美國、英國和其他外國法規禁止的商業行為，包括《反海外腐敗法》、英國《反賄賂法案》、加拿大的《反洗錢法》和澳大利亞的《反洗錢/反洗錢法》。這些法律和法規一般禁止我們的員工、顧問和代理向政府官員或其他人行賄、受賄或向其他人支付其他被禁止的款項，以獲得或保留業務或獲得一些其他商業利益。我們已經實施了政策來阻止這種做法；然而，不能保證我們的所有員工、顧問和代理人，包括那些可能來自違反這些法律的習慣做法的國家的員工、顧問和代理人，不會採取違反我們政策的行動，而我們可能對這些政策負有最終責任。
此外，我們還受到包括BSA在內的AML法律法規的約束。除其他事項外，BSA要求貨幣服務企業(如貨幣轉賬和預付費接入提供商)開發和實施基於風險的AML計劃，驗證我們客户的身份，報告大額現金交易和可疑活動，並維護交易記錄。
我們還受到OFAC管理的某些經濟和貿易制裁方案的限制，這些方案禁止或限制與特定國家、其政府以及在某些情況下其國民以及與這些國家特別指定的國民、毒品販子和恐怖分子或恐怖組織的個人和實體之間的交易或交易。其他集團實體可能在其他相關法域受到額外的外國或當地制裁要求。
類似的反洗錢和反恐怖主義融資及犯罪所得法律適用於通過電子交易進行的貨幣流動和支付，並適用於與該國保存的名單中所列人員的交易，這些名單相當於其他幾個國家的外國資產管制處名單，並要求中間人在支付過程中遵守具體的數據保留義務。我們在這些司法管轄區的業務受這些數據保留義務的約束。
違反這些法律和法規可能會導致嚴厲的刑事或民事制裁，在美國，還可能被暫停或禁止與美國政府簽訂合同。同樣，對美國或外國當局任何可能違反這些法律和法規的調查也可能對我們的聲譽和經營業績產生不利影響。此外，我們無法預測未來我們的國際業務可能受到的監管要求的性質、範圍或影響，或者可能以何種方式管理或解釋現有法律和法規。
與我們的債務相關的風險
我們的債務義務，或我們產生的額外債務義務，可能會限制我們管理業務的靈活性，並可能對我們的財務業績產生實質性的不利影響。
在2022年12月31日，我們有大約日元，71億美元在我們的信貸安排和證券化安排下的未償債務。此外，根據我們的信貸協議，我們可以產生額外的債務，但要受到特定的限制。我們目前未償還的債務，或者如果我們產生額外的債務，可能會產生重要的後果，包括：
•我們可能難以履行債務安排下的義務，如果我們不能履行這些義務，可能會導致違約事件；
•我們可能需要將運營現金流的很大一部分用於支付我們的債務，從而減少了用於收購、營運資本、資本支出和其他一般公司活動的現金流。見《管理層對財務狀況和經營成果的討論與分析--物資現金需求和現金用途》；
•與我們的債務有關的契約可能會限制我們簽訂某些合同、支付股息或為收購、營運資本、資本支出和其他一般公司活動獲得額外融資的能力，包括對我們的業務或我們經營的行業的變化做出反應的能力；
•我們無法控制的事件，包括信貸市場的波動或燃油價格的大幅上漲，可能會使我們很難以我們可以接受的條款續訂我們的證券化工具，並限制我們及時為營運資金需求提供資金的能力；
•我們可能比槓桿率較低的競爭對手更容易受到經濟不景氣和我們所在行業不利發展的影響；以及
•我們面臨利率上升的風險，因為我們的借款通常受到浮動利率或浮動利率的影響。
此外，我們和我們的子公司未來可能會產生大量額外債務，包括通過我們的證券化工具。儘管我們的信貸協議包含對產生額外債務的限制，但這些限制受制於一些重要的限制和例外情況，在某些情況下，遵守這些限制可能產生的額外債務金額可能是巨大的。如果在我們現有的債務水平上增加新的債務，我們將面臨的相關風險將會增加。
放棄倫敦銀行同業拆息基準利率以及採用其他基準參考利率可能會對我們的業務、財務狀況、經營業績和現金流產生不利影響。
我們的定期貸款B按倫敦銀行同業拆放利率浮動計息。我們已簽訂對衝工具，以管理部分受倫敦銀行同業拆息基準利率波動影響的風險敞口，最後一項基準利率將於2023年12月到期。自2022年1月1日起，代表性LIBOR的發佈停止了一週和兩個月美元LIBOR設置以及所有英鎊、日元、歐元和瑞士法郎LIBOR設置。所有其他剩餘的美元LIBOR設置將於2023年7月1日停止。鑑於若干倫敦銀行同業拆息參考利率將於2021年底落幕，我們已修訂信貸協議，規定英鎊借貸由倫敦銀行同業拆息過渡至英鎊隔夜指數平均參考利率(“SONIA”)，外加SONIA調整0.0326%，歐元借款則採用歐元銀行同業拆息(“EURIBOR”)，而日元借款則採用東京銀行同業拆息(“TIBOR”)。此外，對於證券化安排、循環信貸安排和定期貸款A項下的美元借款，公司從LIBOR過渡到有擔保隔夜融資利率(SOFR)加上0.10%的SOFR調整。2023年6月30日之後，我們將繼續關注即將從美元LIBOR過渡到替代基準參考利率的相關發展。如果不能適當地擺脱美元倫敦銀行間同業拆借利率，可能會對公司的借款成本產生不利影響，或使公司面臨各種財務、運營和監管風險，這可能會影響公司的運營業績和現金流。
我們的資產負債表包括大量商譽和無形資產。這些資產中很大一部分的減值將對我們的財務業績產生負面影響。
我們的資產負債表包括商譽和無形資產，代表着大約52%的人截至2022年12月31日的總資產。這些資產主要包括與我們的收購相關的商譽和已確認的無形資產，這些資產在未來可能會隨着新的收購而增加。根據現行會計準則，我們必須在某些無形資產的使用年限內攤銷該資產，而商譽和無限期無形資產則不攤銷。我們至少每年評估商譽和無限期無形資產的賬面價值是否出現減值。如果資產的賬面價值被確定為減值，將通過計入營業收益減記至公允價值，這可能對我們的經營業績和財務狀況產生重大負面影響。
項目1B。未解決的員工意見
美國證券交易委員會工作人員對我們的定期報告或當前報告沒有懸而未決的書面評論。
項目2.財產
我們的公司總部位於佐治亞州亞特蘭大，在那裏我們租用了大約46,500平方英尺的辦公空間。除了公司總部外，我們還在田納西州的布倫特伍德、路易斯安那州的科文頓、肯塔基州的路易斯維爾、肯塔基州的列剋星敦和佐治亞州的桃樹角設有主要業務部門。我們最大的國際辦事處設在巴西的聖保羅、捷克共和國的布拉格和墨西哥的墨西哥城。我們租賃了所有用於我們業務的房地產，除了我們擁有的墨西哥城總部。
項目3.法律程序
在正常業務過程中，本公司涉及各種未決或威脅的法律訴訟、仲裁程序、索賠、傳票以及與遵守法律和法規有關的事項(統稱為“法律訴訟”)。根據我們目前的瞭解，管理層目前不認為這些法律程序產生的負債會對我們的綜合財務狀況、經營業績或現金流產生重大不利影響。然而，這些法律程序的最終解決可能會對我們在任何特定時期的運營結果和財務狀況產生重大不利影響。
衍生品訴訟
於二零一七年七月十日，美國佐治亞州北區地方法院(“聯邦衍生訴訟”)向本公司及本公司若干董事及高級職員提出股東衍生訴訟，要求向本公司追討。2020年10月21日，地區法院駁回了聯邦派生訴訟，美國第11巡迴上訴法院於2022年7月27日確認了駁回，結束了訴訟。2019年1月9日向佐治亞州格温內特縣高等法院提起的類似衍生品訴訟(“國家衍生品訴訟”)也於2022年10月31日被駁回。
2023年1月20日，前州派生訴訟原告向佐治亞州格温內特縣高等法院提起新的派生訴訟。新的訴訟，Aventura市警官退休基金，代表FleetCor Technologies，Inc.訴Ronald F.Clarke和Eric R.Dey案，指控被告違反受託責任，導致或允許公司從事不公平或欺騙性的營銷和賬單做法，就公司的費用收費以及財務和商業前景作出虛假和誤導性的公開聲明，並進行不正當的股票銷售。起訴書代表公司要求大約1.18億美元的金錢損害賠償，包括被告作為與公司共同侵權人在不公平和欺騙性行為中的貢獻，以及返還獎勵薪酬和股票補償。2023年1月24日，前聯邦衍生品訴訟原告提起了類似的新衍生品訴訟，JErrell Whitten，代表FleetCor Technologies，Inc.訴Ronald F.Clarke和Eric R.Dey案，在佐治亞州格温內特縣起訴克拉克先生和戴先生。被告對衍生品投訴中的指控提出異議，並打算對這些指控進行有力的辯護。
聯邦貿易委員會調查
2017年10月，聯邦貿易委員會(FTC)向公司發出民事調查通知，要求其出示文件，並要求對書面質詢作出答覆。在與該公司討論後，聯邦貿易委員會於2019年10月提議解決與該公司的廣告和營銷實踐相關的潛在索賠，主要是在其北美燃油卡業務中的美國直接燃油卡業務。雙方陷入僵局主要與公司認為聯邦貿易委員會提出的不合理的補救要求有關。
2019年12月20日，聯邦貿易委員會在佐治亞州北區對該公司和羅恩·克拉克提起訴訟。見聯邦貿易委員會訴FleetCor和羅納德·F·克拉克，第19-cv-05727號(北達吉尼亞州)。起訴書稱，該公司和克拉克違反了聯邦貿易委員會法案對不公平和欺騙性行為和做法的禁令。除其他事項外，訴狀尋求禁令救濟、消費者賠償和訴訟費用。該公司仍然認為，聯邦貿易委員會的索賠是沒有根據的，這些事項對公司的財務業績不是、也不會是實質性的。2021年4月17日，聯邦貿易委員會提出即決判決動議。2021年4月22日，美國最高法院在AMG資本管理訴聯邦貿易委員會一案中一致裁定，根據現行法律，聯邦貿易委員會無權通過聯邦貿易委員會法案第13(B)條尋求金錢補償，而這是聯邦貿易委員會在本案中尋求此類補償的手段。2021年5月17日，FleetCor就聯邦貿易委員會尋求金錢或禁令救濟的能力進行了即決判決。2021年8月13日，聯邦貿易委員會提出動議，在不影響佐治亞州北區待決案件的情況下，自願擱置或駁回該案，支持根據聯邦貿易委員會法案第5條，於2021年8月11日在聯邦貿易委員會的行政程序中提起的平行行政訴訟。除了管轄權和法定變更外，聯邦貿易委員會的行政申訴提出了與聯邦貿易委員會2019年12月最初申訴相同的事實指控。本公司反對聯邦貿易委員會提出的暫停或自願解散的動議，法院於2022年2月7日駁回了聯邦貿易委員會的動議。與此同時，聯邦貿易委員會的行政行動被擱置。2022年8月9日，佐治亞州北區地區法院批准了聯邦貿易委員會關於公司和羅恩·克拉克責任的簡易判決動議, 但批准了公司就聯邦貿易委員會對公司和羅恩·克拉克的金錢救濟索賠進行即決判決的動議。本公司打算在最終判決發佈後對這一決定提出上訴。2022年10月20日至21日，法院就禁令救濟範圍舉行了聽證會。在聽證會結束時，法院既沒有輸入聯邦貿易委員會的擬議命令，也沒有輸入公司的擬議命令，而是建議各方進行調解。經過調解後，雙方都已向法院提交了擬議的命令。本公司已招致並將繼續招致與此投訴有關的法律及其他費用。這一問題的任何和解或訴訟抗辯都可能涉及公司的費用，包括法律費用、補償、罰款和補救費用。
估計訴訟程序可能造成的損失的數額或範圍本身就很困難，需要廣泛的判斷，特別是在像這裏這樣涉及不確定的金錢損害索賠，以及處於關鍵事實和法律問題尚未解決的訴訟階段的情況下。由於這些原因，本公司目前無法預測上述事項的最終時間或結果，或合理估計上述事項可能造成的損失或一系列可能損失。
項目4.礦山安全披露
不適用。
第II部
項目5.註冊人的普通股市場，相關股東
事項和發行人購買股權證券
我們的普通股在紐約證券交易所(NYSE)交易，股票代碼是FLT。截至2022年12月31日，有426個持有者或我們普通股的記錄。
股息和股份回購
我們目前希望保留所有未來的收益，如果有的話，用於我們業務的運營和擴展。我們從未宣佈或支付我們普通股的任何股息，也不預期在可預見的未來向我們普通股的持有者支付現金股息。此外，我們的信貸協議限制了我們支付股息的能力。未來是否派發股息將由我們的董事會酌情決定，並將取決於我們的經營結果、財務狀況、資本要求和我們現有融資安排和任何未來融資安排中的契約。
公司董事會(“董事會”)批准了一項股票回購計劃(經不時更新)，授權公司在2024年2月1日之前不定期回購其普通股。2022年1月25日，董事會將該計劃的總規模增加了10億美元，達到61億美元；2022年10月25日，董事會再次將該計劃的總規模增加了10億美元，達到71億美元。自該計劃開始至2022年12月31日，已回購了26,280,908股股票，總購買價格為59億美元，使該公司在該計劃下可用於未來回購其普通股股票的剩餘授權金額高達12億美元。2022年有6,212,410股普通股，總額14億美元；2021年有5,451,556股普通股，總額14億美元；2020年有3,497,285股普通股，總額9.408億美元；根據該計劃回購。
任何股票回購均可按其認為適當的時間和金額進行。股票回購的時間和金額(如果有)將取決於各種因素，包括股價、市場狀況、公司和監管要求，以及與公司可能掌握的重大內幕消息有關的任何額外限制。任何回購一直是，預計將來自業務的可用現金流、營運資本和債務的組合提供資金。
下表列出了公司在截至2022年12月31日的三個月內購買公司普通股的信息，這些信息符合《交易法》第10b-18(A)(3)條的規定： | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 期間 | | 購買的股份總數 | | 每股平均支付價格 | | 作為公開宣佈的計劃的一部分購買的股份總數 | | 根據公開宣佈的計劃可能購買的最高價值(以千為單位) |
| 2022年10月1日至2022年10月31日 | | 46 | | | $ | 169.52 | | | 25,699,597 | | | $ | 1,355,261 | |
| 2022年11月1日至2022年11月30日 | | 581,311 | | | $ | 188.45 | | | 26,280,908 | | | $ | 1,245,714 | |
| 2022年12月1日至2022年12月31日 | | — | | | $ | — | | | 26,280,908 | | | $ | 1,245,714 | |
| | | | | | | | |
性能圖表
下圖假設在2017年12月29日以我們普通股當天的收盤價(192.43美元)投資了100美元，並比較了(A)普通股累計股東總回報的百分比變化(通過除以(I)期末和期初之間的差額，(Ii)所示期間開始時的股價)與(B)(I)羅素2000指數，(Ii)標準普爾500指數®數據處理和外包服務以及(Iii)標準普爾500指數。
近期未登記證券的出售和收益的使用
不適用。
項目6.(保留)
項目7.管理層對財務狀況的討論和分析
行動的結果
以下對我們財務狀況和業務結果的討論和分析應與本報告其他部分的綜合財務報表和相關附註一併閲讀。除歷史信息外，本次討論還包含前瞻性陳述，涉及風險、不確定性和假設，這些風險、不確定性和假設可能導致實際結果與管理層的預期大不相同。可能造成這種差異的因素包括但不限於下文確定的因素和本報告其他部分所列項目1A“風險因素”中所述的因素。本討論中兑換成美元的所有外幣金額均以Oanda報告的適用期間的匯率為基礎。
以下對我們的財務狀況和經營結果的討論和分析概括地討論了2022年和2021年的項目，並對這兩年進行了同比比較。關於2021年與2020年之間未包括在本10-K表年度報告中的2021年項目和同比比較的詳細討論可在截至2021年12月31日的本年度10-K表年度報告的第二部分第7項中的“管理層對財務狀況和經營成果的討論和分析”中找到。
高管概述
FleetCor是一家領先的全球商業支付公司，通過使企業能夠更好地管理與費用相關的採購和供應商支付流程，幫助企業減少支出。FleetCor更智能的支付和支出管理解決方案根據客户的需求以各種方式提供。從實體支付卡到包括可定製控件和強大支付功能的軟件，我們為企業提供了更好的支付方式。FleetCor自2018年以來一直是標準普爾500指數成份股公司，在紐約證券交易所交易，股票代碼為FLT。
企業花費了一筆錢每年以135萬億美元其他業務。在許多情況下，他們缺乏適當的工具來監測正在購買的東西，並使用手動、基於紙張的、不同的流程和方法來批准和支付購買的款項。這通常會導致不必要或未經授權的支出、欺詐、收據收集、數據輸入和合並、報告生成、報銷處理、對賬、員工紀律處分等造成時間和金錢的浪費。
FleetCor的願景是，每一次支付都是數字化的，每一次購買都受到控制，每一項相關決定都得到通知。數字支付比支票等紙質支付方式更快、更安全，並提供及時和詳細的數據，可用於有效減少未經授權的購買和欺詐、自動化數據輸入和報告，以及消除報銷流程。將這些支付數據與分析工具相結合，可以提供強大的洞察力，經理們可以利用這些洞察力更好地運營他們的業務。我們廣泛的現代數字化解決方案通常提供比企業經常使用的許多支付方法(如現金、紙質支票、通用信用卡以及員工支付和回收流程)更好的控制、報告和自動化優勢。
“新冠肺炎”對我國企業的影響
新型冠狀病毒株(包括其變種“新冠肺炎”)對我們的運營業績、流動性以及世界經濟的各個方面以及我們的客户、供應商和供應商產生了負面影響。新冠肺炎大流行在2023年剩餘時間內繼續影響我們的業務運營、財務業績和流動性的程度將取決於許多我們可能無法準確預測或評估的不斷變化的因素，包括大流行的持續時間和範圍以及受影響最嚴重的地區；病毒新變種的傳播性和嚴重性；疫苗在全球的可獲得性、分佈、對新毒株的效力、疫苗和治療的長期有效性以及針對新變種的有效性、公眾接種疫苗的意願、直接或間接影響我們的供應商和供應商的潛在幹擾、疫苗授權和/或疫苗遲疑；新冠肺炎大流行對全球和區域經濟及一般經濟活動的負面影響，包括其對失業率和企業支出水平影響的持續時間和幅度；對消費者信心水平的短期和長期影響；政府、企業和個人，包括FleetCor，針對疫情采取的行動的有效性；與政府和企業應對新冠肺炎疫情相關的行動產生的通脹影響；以及在任何新的或持續爆發的新冠肺炎疫情消退後，經濟復甦的速度。
俄羅斯入侵烏克蘭對我們業務的影響
目前俄羅斯和烏克蘭之間的衝突給俄羅斯未來在全球經濟中扮演的角色帶來了很大的不確定性。儘管俄羅斯和烏克蘭之間正在進行的軍事衝突的持續時間、影響和結果非常不可預測，但這場衝突可能會導致重大的市場和其他方面的混亂。這場衝突的升級或持續帶來了更高的風險，並已經並可能繼續導致大宗商品市場動盪、供應鏈中斷、網絡事件或其他信息系統中斷的風險增加、員工安全風險增加、俄羅斯盧布大幅波動、進入信貸市場的限制、運營成本增加(包括燃料和其他投入成本)、未能結算證券交易的頻率和數量、通貨膨脹、大宗商品、貨幣和其他金融市場可能增加的波動性、安全風險以及資金進出俄羅斯的限制。我們無法預測衝突將如何和程度影響我們的客户、運營或業務合作伙伴或
對我們產品和全球業務的需求。根據我們採取或要求採取的行動，持續的衝突還可能導致現金、資產或減值費用的損失。此外，我們還可能面臨負面宣傳和聲譽風險，這是基於我們因衝突而採取或被要求採取的行動，這可能會損害我們的品牌形象或公司聲譽。
這些悲慘事件對我們業務的影響程度仍然不確定，並將繼續取決於許多我們無法準確預測的不斷變化的因素，包括衝突的程度、嚴重性、持續時間和結果。我們正在積極監測局勢並評估其對我們業務的影響，分析各種選擇的發展，尋求我們俄羅斯業務的潛在處置，並完善旨在減輕業務中斷影響的危機應對材料。根據正在進行的談判，我們目前預計在2023年第二季度或第三季度完成俄羅斯業務的處置。不能保證我們的計劃將成功緩解所有幹擾。到目前為止，我們還沒有遇到支持我們運營所需的基礎設施、技術系統或網絡出現任何實質性中斷的情況。軍事衝突、制裁和由此造成的市場混亂的程度、嚴重性、持續時間和結果可能是重大的，並可能在一段未知的時間內對全球經濟和我們的業務產生重大影響。任何此類中斷也可能放大本文描述的其他風險的影響。
截至2022年12月31日和2021年12月31日的年度，我們在俄羅斯的業務分別佔我們綜合淨收入的3.3%和2.8%，佔我們淨收入的7.2%和5.0%。截至2022年12月31日和2021年12月31日，我們在俄羅斯的資產分別約佔我們合併資產的3.2%和2.4%。截至2022年12月31日，我們在俄羅斯的資產賬面淨值約為2.261億美元，其中2.158億美元為限制性現金。正如我們的綜合財務報表附註4所述，我們目前尚未確認與我們的俄羅斯業務資產相關的任何減值費用。然而，隨着衝突的繼續，俄羅斯和烏克蘭之間衝突的程度、嚴重性、持續時間和結果以及相關制裁可能會影響我們在俄羅斯的資產價值。我們的俄羅斯業務是我們艦隊部門的一部分。
性能
收入、淨收益、淨收益和稀釋後每股淨收益。下面列出的是截至2022年12月31日和2021年12月31日的年度的收入、淨收益、淨收益和稀釋後每股淨收益(單位為百萬，不包括每股金額)。
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | 截至十二月三十一日止的年度： |
| | 2022 | | 2021 | |
| 收入，淨額 | | $ | 3,427 | | | $ | 2,834 | | |
| 淨收入 | | $ | 954 | | | $ | 839 | | |
| 稀釋後每股淨收益 | | $ | 12.42 | | | $ | 9.99 | | |
調整後淨收益和調整後稀釋後每股淨收益。下文列出的是截至2022年12月31日和2021年12月31日的年度的調整後淨收益和調整後每股攤薄後淨收益(除每股金額外，以百萬美元計)。
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | 截至十二月三十一日止的年度： |
| | | 2022 | | 2021 | |
| 調整後淨收益 | | $ | 1,237 | | | $ | 1,110 | | |
| 調整後每股攤薄淨收益 | | $ | 16.10 | | | $ | 13.21 | | |
調整後的淨收入和調整後的稀釋後每股淨收入是衡量經營業績的非公認會計準則的補充財務指標。請參閲標題“管理層使用非GAAP財務衡量標準”，瞭解非GAAP財務衡量標準與根據美國公認會計原則(GAAP)計算的最直接可比財務衡量標準的對賬。我們使用調整後的淨收入和調整後的稀釋後每股淨收入來消除我們認為不能一致反映我們核心經營業績的項目的影響。
收入來源
FleetCor提供各種商業支付解決方案，幫助簡化、自動化、安全、數字化和有效控制企業管理和支付費用的方式。我們為我們的企業、商家、消費者和支付網絡客户提供超過165雖然我們主要在三個地區開展業務，大約85%的業務在美國、巴西和英國。我們的客户可能包括商業企業(通過直接和間接渠道獲得)、我們為其管理支付計劃的合作伙伴以及個人消費者。
2022年第二季度，為了與最近組織結構和管理報告的變化保持一致，公司更新了部門結構。分部信息的列報已在前幾年進行了重塑，以與2022年的這一分部列報保持一致。我們通過以下可報告的部門管理和報告我們的經營業績：船隊、公司支付、住宿、巴西和其他，這與首席運營決策者(CODM)分配資源、評估業績和審查財務信息的方式一致。
為了幫助瞭解我們在世界各地廣泛的解決方案，我們將它們分為兩個解決方案驅動的類別：車輛和移動解決方案以及企業支付解決方案。我們的車輛和移動解決方案是專門設計的，使我們的企業和消費者客户能夠支付與車輛和移動相關的費用，同時與現金或通用信用卡等不太專業的支付方式相比，提供更好的員工支出控制和可見性。我們的車輛和機動性解決方案包括燃料、住宿、通行費和其他補充產品。我們的企業支付解決方案簡化和自動化供應商支付，旨在幫助企業簡化與外發付款相關的後臺操作。通過我們的企業支付解決方案套件，包括AP自動化、虛擬卡、跨境以及採購和T&E卡，公司可以節省時間、削減成本，並更高效地管理B2B支付處理。我們提供我們的車輛和移動以及企業支付解決方案中未考慮的其他支付解決方案，包括禮品和工資卡。
我們的收入通常是扣除所購買的基礎產品和服務的成本後報告的。在本報告中，我們將此淨收入稱為“收入”。有關更多細分市場信息，請參閲“經營業績”。
按細分市場劃分的淨收入。在截至2022年12月31日和2021年12月31日的年度中，我們的部門產生了以下淨收入(以百萬為單位)：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | 截至十二月三十一日止的年度： |
| | | 2022 | | 2021 |
| 按細分市場劃分的收入* | | 收入，
網絡 | | 佔總數的百分比
收入，淨額 | | 收入，
網絡 | | 佔總數的百分比
收入，淨額 |
| 艦隊 | | $ | 1,504.9 | | | 44 | % | | $ | 1,320.1 | | | 47 | % |
| 企業支付 | | 772.4 | | | 23 | % | | 600.0 | | | 21 | % |
| 住宿 | | 456.5 | | | 13 | % | | 309.6 | | | 11 | % |
| 巴西 | | 442.2 | | | 13 | % | | 368.1 | | | 13 | % |
| 其他 | | 251.0 | | | 7 | % | | 235.9 | | | 8 | % |
| 合併收入，淨額 | | $ | 3,427.1 | | | 100 | % | | $ | 2,833.7 | | | 100 | % |
*由於四捨五入，列可能不會計算。其他包括我們的禮品和工資卡業務。
按地理位置和解決方案列出的淨收入。截至2022年12月31日和2021年12月31日的年度，按地理位置和解決方案類別劃分的收入淨額如下(以百萬為單位)：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | 截至十二月三十一日止的年度： |
| | 2022 | | 2021 | |
| 按地理位置劃分的收入* | | 收入，
網絡 | | 佔總數的百分比
收入，淨額 | | 收入，
網絡 | | 佔總數的百分比
收入，淨額 | | | |
| 美國 | | $ | 2,093.9 | | | 61 | % | | $ | 1,785.2 | | | 63 | % | | | |
| 巴西 | | 442.2 | | | 13 | % | | 368.1 | | | 13 | % | | | |
| 英國 | | 363.3 | | | 11 | % | | 321.8 | | | 11 | % | | | |
| 其他 | | 527.7 | | | 15 | % | | 358.6 | | | 13 | % | | | |
| 合併收入，淨額 | | $ | 3,427.1 | | | 100 | % | | $ | 2,833.7 | | | 100 | % | | | |
*由於四捨五入，列可能不會計算。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | 截至十二月三十一日止的年度： |
| | 2022 | | 2021 |
| 按解決方案類別劃分的收入* | | 收入，
網絡 | | 佔總收入的百分比，淨額 | | 收入，
網絡 | | 佔總數的百分比
收入，淨額 |
燃料 | | $ | 1,378.3 | | | 40 | % | | $ | 1,180.1 | | | 42 | % |
企業支付 | | 772.4 | | | 23 | % | | 600.0 | | | 21 | % |
通行費 | | 362.2 | | | 11 | % | | 306.0 | | | 11 | % |
住宿 | | 456.5 | | | 13 | % | | 309.6 | | | 11 | % |
饋贈 | | 194.5 | | | 6 | % | | 179.5 | | | 6 | % |
其他 | | 263.2 | | | 8 | % | | 258.5 | | | 9 | % |
| 合併收入，淨額 | | $ | 3,427.1 | | | 100 | % | | $ | 2,833.7 | | | 100 | % |
*由於四捨五入，列可能不會計算。
我們在燃料解決方案中通過各種計劃費用產生收入，包括交易費、卡費、網絡費用和收費，以及交換費用。這些費用可以按固定金額、成本加加價、基於交易購買金額的百分比或兩者的組合來收取。我們的計劃還包括與逾期付款相關的其他費用和收費，並基於客户信用風險。
在我們的企業支付解決方案中，衡量金額的主要指標是支出，即通過我們的各種網絡代表客户處理的支付金額。我們主要從向客户收取的金額與向第三方支付的特定交易金額之間的差額中賺取收入，作為交換或價差收入。我們的計劃可能還會對所提供的網絡訪問和輔助服務收取固定費用。在我們的跨境支付業務中，大部分收入來自以即期匯率兑換貨幣，使客户能夠進行跨貨幣支付。我們在外匯支付服務中的履約義務是向客户的指定收款人提供外幣支付，因此，我們在進行基礎支付時確認外匯支付服務的收入。外匯支付服務的收入主要包括本公司向客户設定的匯率與外匯批發市場提供的匯率之間的差額。
在我們的通行費解決方案中，衡量交易量的相關指標是該期間的月平均活躍標籤數。我們主要從接入網絡和提供的輔助服務的固定費用中賺取收入。我們還可以在某些非通行費產品上進行互換。
在我們的住宿解決方案中，我們主要從支付給客户的金額與支付給酒店的特定交易金額和酒店支付的佣金之間的差額中賺取收入。我們也可能對所提供的網絡接入和輔助服務收取費用。
在我們的Gift解決方案中，我們主要通過處理客户出售給最終用户的禮品卡交易以及銷售塑料卡來賺取收入。我們也可以對所提供的輔助服務收取固定費用。
剩餘的收入是指由於其性質或規模而不被視為主要產品的其他產品。這些服務包括遠程信息處理服務、車隊維護、食品和運輸員工福利相關服務、工資卡和長途運輸服務。
下表顯示了截至2022年12月31日和2021年12月31日按解決方案劃分的每項關鍵績效指標的收入(除收入外，每項關鍵績效指標的淨收入以百萬美元計)。*
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 如報道所述 | | 備考和宏觀調整2 |
| | 截至十二月三十一日止的年度： | | 截至十二月三十一日止的年度： |
| | 2022 | | 2021 | | 變化 | | 更改百分比 | | 2022 | | 2021 | | 變化 | | 更改百分比 |
燃料，燃料 | | | | | | | | | | | | | | | | |
'-收入，淨額 | | $ | 1,378 | | | $ | 1,180 | | | $ | 198 | | | 17 | % | | $ | 1,261 | | | $ | 1,182 | | | $ | 79 | | | 7 | % |
'-交易 | | 471 | | | 463 | | | 9 | | | 2 | % | | 471 | | | 469 | | | 3 | | | 1 | % |
'-每筆交易的淨收入 | | $ | 2.92 | | | $ | 2.55 | | | $ | 0.38 | | | 15 | % | | $ | 2.68 | | | $ | 2.52 | | | $ | 0.16 | | | 6 | % |
| 企業支付 | | | | | | | | | | | | | | | | |
'-收入，淨額 | | $ | 772 | | | $ | 600 | | | $ | 172 | | | 29 | % | | $ | 796 | | | $ | 664 | | | $ | 132 | | | 20 | % |
'-消費額 | | $ | 116,866 | | | $ | 92,368 | | | $ | 24,499 | | | 27 | % | | $ | 116,866 | | | $ | 104,046 | | | $ | 12,821 | | | 12 | % |
'-收入，每支出淨額$ | | 0.66 | % | | 0.65 | % | | 0.01 | % | | 2 | % | | 0.68 | % | | 0.64 | % | | 0.04 | % | | 7 | % |
| 通行費 | | | | | | | | | | | | | | | | |
| -收入，淨額 | | $ | 362 | | | $ | 306 | | | $ | 56 | | | 18 | % | | $ | 346 | | | $ | 306 | | | $ | 40 | | | 13 | % |
| -標籤 | | 6.2 | | | 5.9 | | | 0.3 | | | 5 | % | | 6.2 | | | 5.9 | | | 0.3 | | | 5 | % |
| -收入，每標籤淨額 | | $ | 58.41 | | | $ | 51.59 | | | $ | 6.82 | | | 13 | % | | $ | 55.85 | | | $ | 51.59 | | | $ | 4.26 | | | 8 | % |
| 住宿 | | | | | | | | | | | | | | | | |
'-收入，淨額 | | $ | 457 | | | $ | 310 | | | $ | 147 | | | 47 | % | | $ | 458 | | | $ | 365 | | | $ | 93 | | | 26 | % |
'-客房之夜 | | 37 | | | 29 | | | 8 | | | 28 | % | | 37 | | | 33 | | | 4 | | | 12 | % |
'-收入，每間客房每晚淨額 | | $ | 12.24 | | | $ | 10.63 | | | $ | 1.62 | | | 15 | % | | $ | 12.29 | | | $ | 10.99 | | | $ | 1.30 | | | 12 | % |
| 饋贈 | | | | | | | | | | | | | | | | |
'-收入，淨額 | | $ | 195 | | | $ | 179 | | | $ | 15 | | | 8 | % | | $ | 199 | | | $ | 179 | | | $ | 19 | | | 11 | % |
'-交易 | | 1,193 | | | 1,187 | | | 6 | | | 1 | % | | 1,193 | | | 1,187 | | | 6 | | | 1 | % |
'-每筆交易的淨收入 | | $ | 0.16 | | | $ | 0.15 | | | $ | 0.01 | | | 8 | % | | $ | 0.17 | | | $ | 0.15 | | | $ | 0.02 | | | 10 | % |
其他1 | | | | | | | | | | | | | | | | |
'-收入，淨額 | | $ | 263 | | | $ | 259 | | | $ | 5 | | | 2 | % | | $ | 271 | | | $ | 259 | | | $ | 12 | | | 5 | % |
'-交易 | | 42 | | | 37 | | | 5 | | | 14 | % | | 42 | | | 37 | | | 5 | | | 14 | % |
'-每筆交易的淨收入 | | $ | 6.34 | | | $ | 7.07 | | | $ | (0.73) | | | (10) | % | | $ | 6.52 | | | $ | 7.07 | | | $ | (0.54) | | | (8) | % |
| FleetCor合併收入，淨額 | | | | | | | | | | | | | | | | |
'-收入，淨額 | | $ | 3,427 | | | $ | 2,834 | | | $ | 593 | | | 21 | % | | $ | 3,332 | | | $ | 2,956 | | | $ | 376 | | | 13 | % |
| | |
1其他包括遠程信息處理、維護、食品、工資卡和運輸相關業務。 |
2 請參閲題為“管理層使用非GAAP財務措施”的標題，以將按產品和指標劃分的預計收入和宏觀調整後的收入與根據GAAP計算的可比財務措施進行核對。 |
| *由於四捨五入，列可能不會計算。 |
有機收入增長是對經營業績的非公認會計準則財務指標的補充。有機收入增長是指當期收入增長，經宏觀經濟環境變化(包括燃料價格、燃料價差和匯率變動)相對於上一可比期間收入的影響進行調整後計算，以計入或剔除在該期間之後發生的收購和/或資產剝離和非經常性項目的影響。見題為“管理層使用非公認會計準則財務計量”的標題，以瞭解更多信息以及非公認會計準則財務計量與根據公認會計準則計算的最直接可比財務計量的對賬。我們認為，在宏觀中性、一次性項目和一致的收購/剝離/非經常性項目的基礎上實現有機收入增長，有助於投資者瞭解FleetCor的業績。
每個相關關鍵業績指標(KPI)的收入，可能包括交易量、消費額、每月標籤、客房夜間或其他指標，來自上文討論的各種收入類型，並可能因地理位置、相關商户關係、所使用的支付產品和購買的產品或服務類型而異，這些組合將受到我們的收購、我們業務的有機增長和整體宏觀經濟環境(包括外幣匯率、燃料價格和燃料價差的波動)的影響。每個客户的每個KPI的收入可能會隨着我們向客户提供的服務水平的增加或減少而變化，因為宏觀經濟因素髮生變化，以及
對商家和客户的費率進行調整。有關交易量和每筆交易的收入的進一步討論，請參閲“運營結果”。
開支來源
我們產生以下類別的費用：
•正在處理中-我們的處理費用包括與處理交易有關的費用、為我們的客户和商家提供服務的費用、信用損失以及與我們在某些業務中的硬件和卡銷售有關的銷售商品的成本。
•賣-我們的銷售費用主要包括我們的銷售、營銷和客户管理人員和活動的工資、福利、銷售佣金(商家傭金除外)和相關費用。
•一般和行政-我們的一般和行政費用包括員工的薪酬和相關費用(包括基於股票的薪酬和獎金)、財務和會計、信息技術、人力資源、法律和其他行政人員。還包括設施費用、第三方專業服務費、差旅和娛樂費用以及其他企業級費用。
•折舊及攤銷-我們的折舊費用包括財產和設備的折舊，包括計算機硬件和軟件(包括專有軟件開發攤銷費用)、讀卡設備、傢俱、固定裝置、車輛和建築物的折舊以及與辦公空間相關的租賃改進。我們的攤銷費用包括與客户和供應商關係、商號和商標、軟件和競業禁止協議相關的無形資產的攤銷。我們正在攤銷與業務收購相關的無形資產，以及與購買應收賬款相關的某些自有品牌合同。
•其他運營，淨額-我們的其他運營，淨額包括與我們的核心運營無關或不經常發生的其他運營費用和收入項目。
•其他費用(收入)，淨額-我們的其他費用(收入)，淨額包括以下收益或損失：出售資產、外幣交易、債務清償和投資。這一類別還包括其他雜項非營業成本和收入。其中某些項目可在綜合損益表中單獨列報。
•利息支出，淨額-我們的利息支出，淨額包括我們未償債務的利息支出，運營現金餘額的利息收入和我們利率掉期的利息。
•所得税撥備-我們的所得税撥備包括主要與在全球範圍內銷售我們的產品和服務所產生的利潤有關的公司所得税。
影響我們業務的因素和趨勢
我們認為，以下因素和趨勢對於瞭解我們的財務表現很重要：
•全球經濟狀況-我們的運營結果受到北美、巴西和國際經濟狀況的重大影響，包括本Form 10-K年度報告中其他部分討論的當前俄羅斯和烏克蘭之間的衝突，以及新冠肺炎疫情的最終影響。受經濟影響的因素包括我們的交易量、我們客户的信用風險以及全球税法的變化。這些因素影響了我們每個細分市場的業務。
•外幣變動-我們的經營業績受到外幣匯率變化的顯著影響，即澳元、巴西雷亞爾、英鎊、加拿大元、捷克克朗、歐元、墨西哥比索、新西蘭元和俄羅斯盧布相對於美元的變動。接近高達61%，2022年和2021年，我們分別有63%的收入來自美元，不受外幣匯率的影響。有關外幣對我們總收入淨額的影響的信息，請參閲“經營業績”。
我們的跨境外匯風險管理業務彙總了客户合同產生的外匯風險，並通過與老牌金融機構交易對手簽訂抵銷合同，在經濟上對衝了由此產生的淨貨幣風險。這些合同受到交易對手信用風險的影響。
•燃料價格-我們的機隊客户主要在購買燃料時使用我們的產品和服務。因此，我們的收入受到燃料價格的影響，燃料價格受到大幅波動的影響。燃油零售價格的變化可能會導致我們從幾個來源獲得的收入減少或增加，包括根據每位客户總購買量的百分比向我們支付的費用。燃料絕對價格的變化也可能影響未付賬户餘額以及根據這些數額計算的滯納金和收費。我們估計，2022年和2021年分別約有13%和12%的收入和淨收入受到燃料價格變化的直接影響。
•燃料價差波動-我們收入的一部分涉及交易，我們從燃油價差中獲得收入，這是向車隊客户收取的交易價格與支付給商家的同一交易價格之間的差額。在這些交易中，支付給商家的價格是基於燃料的批發成本。商家的燃料批發成本取決於幾個因素，其中包括
如上所述影響燃料價格。我們向客户收取的燃油價格取決於幾個因素，其中包括支付給商家的燃油價格、公佈的燃油零售價格和具有競爭力的燃油價格。當商家的燃油批發成本上升的速度快於我們向客户收取的燃油價格，或者我們向客户收取的燃油價格下降的速度快於商家的燃油批發成本時，我們經歷了燃油價差收縮。這些情況的相反情況會導致燃料價格價差擴大。我們估計，2022年和2021年分別約有6%和5%的收入和淨收入受到燃料價差的直接影響。
•收購-自2002年以來，我們已經完成了版本95：獲得公司和商業賬户投資組合的信息。收購一直是我們增長戰略的重要組成部分，我們打算繼續尋找機會，通過進一步的戰略收購來擴大我們的客户基礎並使我們的服務多樣化。收購的影響已經並可能繼續對我們的經營業績產生重大影響，並可能使我們難以比較不同時期的業績。
•利率--自2022年1月1日至2023年2月13日，美國聯邦公開市場委員會已八次上調聯邦基金目標利率，總計加息4.50%。未來可能會有進一步的增長。我們面臨現金投資和債務利率變化的市場風險，特別是在利率上升的環境下。2019年1月22日，我們簽訂了三份利率互換合約。其中一份合同(於2022年1月到期)的名義價值為10億美元，而其餘兩份合同的名義價值分別為5億美元。剩餘的一份合約將於2023年1月31日到期，另一份將於2023年12月19日到期。這些掉期合約的目的是減少與20億美元未指明浮動利率債務相關的先前未對衝利息支付的現金流的可變性，這些債務的唯一來源是LIBOR和/或SOFR基準利率的變化。對於每一份掉期合約，我們每月支付固定的利率，並獲得一個月的LIBOR和/或SOFR。2023年1月30日，我們簽訂了五份新的利率互換合同，總金額為15億美元。這些合同的目的是消除與15億美元未指明的浮動利率債務相關的利息支付中的現金流的可變性，這些債務的唯一來源是SOFR基準利率的變化。對於每一份掉期合約，我們每月支付固定的費率，並獲得一個月期限的SOFR。
2023年2月，為了進一步管理當前利率環境的影響，我們對各種歐元功能子公司的5億美元投資名義價值進行了跨貨幣利率互換。該掉期將於2024年2月到期。
•費用-從長遠來看，我們預計我們的費用佔收入的比例將隨着收入的增加而下降，但與處理的交易量相關的費用除外。為了支持我們預期的收入增長，我們計劃通過投資於我們的直銷、第三方代理、互聯網營銷、電話營銷和現場銷售隊伍，繼續產生額外的銷售和營銷費用。
•税費-我們在各個徵税司法管轄區納税，包括美國、美國大多數州和許多非美國司法管轄區。大多數非美國徵税管轄區的税率與美國税率不同。因此，隨着我們的收入在不同徵税管轄區之間波動，我們的有效税率也會波動。
收購和投資
2023
•2023年1月，我們以微不足道的價格收購了總部位於英國的跨境支付提供商Global Reach。
•2023年2月，我們以微不足道的價格收購了一家歐洲汽車維修商和一個基於雲的電動汽車充電軟件平臺。
2022
•2022年11月1日，我們完成了對Roomex的收購，Roomex是一家服務於英國和德國市場的歐洲勞動力住宿提供商，價格約為5680萬美元。
•2022年9月，我們向總部位於英國的電動汽車搜索和付費地圖服務公司投資了610萬美元。
•2022年9月6日，我們完成了對歐洲電動汽車軟件和網絡提供商Plugsurfing的收購，價格為7580萬美元。
•2022年8月3日，我們以4120萬美元完成了對AP自動化軟件公司AcCrualify的收購。
•2022年3月1日，我們完成了對美國航空軟件平臺公司Levarti的收購，價格為2370萬美元。
•2022年2月，我們向電動汽車充電支付業務投資780萬美元，向電動汽車數據分析業務投資500萬美元。
2021
•2021年12月15日，我們在俄羅斯完成了對移動燃料支付解決方案的收購，金額微乎其微。
•2021年9月1日，我們完成了對ALE Solutions，Inc.(ALE)的收購，這是一家總部位於美國的保險行業住宿解決方案提供商，價格為4.218億美元。
•2021年6月1日，我們完成了對美國跨境支付解決方案提供商聯合外匯(AFEX)的收購，包括現金在內，價格為4.598億美元。
•2021年1月13日，我們完成了對羅傑的收購，羅傑已更名為Corpay One，這是一家面向小企業的全球應付賬款(AP)雲軟件平臺，價格為3900萬美元。
•2021年，我們與Caixa在巴西成立了一家合資企業，投資3780萬美元。我們在其他業務上的投資為680萬美元。
我們收購ALE、Levarti和Roomex的結果包括在我們的住宿部門，而我們收購Acrualify、AFEX和Roger的結果從收購之日起報告在我們的公司支付部門。我們的Plugsurfing和俄羅斯收購的結果從收購之日起在我們的艦隊部分報告。
經營成果
截至2022年12月31日的年度與截至2021年12月31日的年度的比較
下表列出了截至2022年12月31日和2021年12月31日的年度的部分綜合收益表(除百分比外，以百萬計)*。 | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 截至的年度
十二月三十一日，
2022 | | 佔總數的百分比
收入 | | 截至的年度 十二月三十一日， 2021 | | 佔總數的百分比
收入 | | 增加
(減少) | | 更改百分比 |
| 收入，淨額： | | | | | | |
| 艦隊 | | $ | 1,504.9 | | | 43.9 | % | | $ | 1,320.1 | | | 46.6 | % | | $ | 184.8 | | | 14.0 | % |
| 企業支付 | | 772.4 | | | 22.5 | % | | 600.0 | | | 21.2 | % | | 172.4 | | | 28.7 | % |
| 住宿 | | 456.5 | | | 13.3 | % | | 309.6 | | | 10.9 | % | | 146.9 | | | 47.4 | % |
| 巴西 | | 442.2 | | | 12.9 | % | | 368.1 | | | 13.0 | % | | 74.2 | | | 20.1 | % |
| 其他 | | 251.0 | | | 7.3 | % | | 235.9 | | | 8.3 | % | | 15.1 | | | 6.4 | % |
| 總收入，淨額 | | 3,427.1 | | | 100.0 | % | | 2,833.7 | | | 100.0 | % | | 593.4 | | | 20.9 | % |
| 綜合運營費用： | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | |
| 正在處理中 | | 764.7 | | | 22.3 | % | | 559.8 | | | 19.8 | % | | 204.9 | | | 36.6 | % |
| 賣 | | 309.1 | | | 9.0 | % | | 262.1 | | | 9.2 | % | | 47.0 | | | 17.9 | % |
| 一般和行政 | | 584.1 | | | 17.0 | % | | 485.8 | | | 17.1 | % | | 98.3 | | | 20.2 | % |
| 折舊及攤銷 | | 322.3 | | | 9.4 | % | | 284.2 | | | 10.0 | % | | 38.1 | | | 13.4 | % |
| 其他運營，淨額 | | 0.3 | | | — | % | | (0.8) | | | — | % | | 1.1 | | | NM |
| 營業收入 | | 1,446.6 | | | 42.2 | % | | 1,242.6 | | | 43.8 | % | | 204.1 | | | 16.4 | % |
| 投資損失 | | 1.4 | | | — | % | | — | | | — | % | | 1.4 | | | NM |
| 其他費用，淨額 | | 3.0 | | | 0.1 | % | | 3.9 | | | 0.1 | % | | 0.9 | | | NM |
| 利息支出，淨額 | | 164.7 | | | 4.8 | % | | 113.7 | | | 4.0 | % | | 51.0 | | | 44.8 | % |
| 債務清償損失 | | 1.9 | | | 0.1 | % | | 16.2 | | | 0.6 | % | | (14.3) | | | NM |
| 所得税撥備 | | 321.3 | | | 9.4 | % | | 269.3 | | | 9.5 | % | | 52.0 | | | 19.3 | % |
| 淨收入 | | $ | 954.3 | | | 27.8 | % | | $ | 839.5 | | | 29.6 | % | | $ | 114.8 | | | 13.7 | % |
| 按部門劃分的營業收入： | | | | | | | | | | | | |
| 艦隊 | | $ | 728.0 | | | | | $ | 670.3 | | | | | $ | 57.7 | | | 8.6 | % |
| 企業支付 | | 255.4 | | | | | 197.6 | | | | | 57.8 | | | 29.3 | % |
| 住宿 | | 218.6 | | | | | 149.0 | | | | | 69.7 | | | 46.8 | % |
| 巴西 | | 174.7 | | | | | 154.3 | | | | | 20.4 | | | 13.2 | % |
| 其他 | | 69.9 | | | | | 71.5 | | | | | (1.5) | | | (2.1) | % |
| 營業收入 | | $ | 1,446.6 | | | | | $ | 1,242.6 | | | | | $ | 204.1 | | | 16.4 | % |
| | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | |
*由於四捨五入，可能無法計算列和行之和。
NM--沒有意義
合併收入，淨額
2022年我們的綜合收入為34.271億美元，同比增長20.9%。合併收入增長主要得益於有機增長在交易量增加、2021年和2022年完成的約1.218億美元收購的影響以及宏觀經濟環境的積極影響的推動下，本集團實現了13%的增長。
儘管我們不能精確測量影響考慮到宏觀經濟環境的影響，我們估計這對我們2022年至2021年的綜合收入產生了約9600萬美元的積極影響，這主要是由於燃料價格約為9900萬美元和有利的燃料價差約為4300萬美元的有利影響。這些增長被大約4700萬美元的不利外匯匯率部分抵消，其中大部分是在我們的英國和D歐洲企業。
合併營業收入
2022年的營業收入為14.466億美元，同比增長16.4%。營業收入的增加主要是由於有機的交易量增加、2022年和2021年完成的收購、9900萬美元燃料價格的有利影響以及大約4300萬美元的有利燃料價差推動了增長。營業收入的增加被大約9200萬美元的額外壞賬、4100萬美元的股票補償和2400萬美元的不利匯率變動部分抵消。
合併運營費用
正在處理。2022年的加工費用為7.647億美元，同比增長36.6%。增加主要是因為更高由更大的交易量、約9200萬美元的增量信貸損失和約3900萬美元的費用r推動的可變費用對2021年和2022年完成的收購感到高興。壞賬支出增加，原因是燃油價格上漲和新銷售導致客户支出增加，這些銷售通常具有更高的損失率，以及首當其衝感受到負面經濟狀況衝擊的微型中小企業(Small-Medium Business)客户的損失增加。
賣東西。2022年的銷售費用為3.091億美元，同比增長17.9%。銷售費用增加SE主要與2022年銷售量增加導致的更高的營銷和其他可變成本以及與2021年和2022年完成的收購相關的約1,600萬美元費用有關。
一般的和行政的。2022年一般和行政費用為5.841億美元，比上年增長20.2%。增長的主要原因是基於股票的薪酬支出增加了4,100萬美元，2021年和2022年完成的收購的影響約為3,000萬美元，以及與我們的業務增長相關的各種其他增長。
折舊和攤銷。折舊和攤銷費用為3.223億美元2022年，增長13.4%。這一增長主要是由於與2021年和2022年完成的收購有關的費用，約為2400萬美元。
利息支出，淨額。2022年的利息支出為1.647億美元，同比增長44.8%。這個利息支出增加主要是由於增加借款的利率上升，但部分被較高營運現金結餘所賺取的利息所抵銷。下表列出了在我們的信貸安排下為借款支付的加權平均利率，不包括相關的未使用的貸款費用和掉期。
| | | | | | | | | | | | | | |
| (未經審計) | | 2022 | | 2021 |
| 定期貸款A | | 3.22 | % | | 1.60 | % |
| 定期貸款B | | 3.46 | % | | 1.85 | % |
| A&B循環信貸額度(美元) | | 3.50 | % | | 1.60 | % |
| 循環信貸額度B(英鎊) | | — | % | | 1.52 | % |
| | | | |
| 國外搖擺線(英鎊) | | 2.06 | % | | 1.54 | % |
| | | | |
2019年1月22日，我們簽訂了三份利率互換現金流合同。這些利率互換合約的目標是減少與一個月LIBOR基準利率掛鈎的20億美元未指明可變利率債務相關的先前未對衝利息支付中的現金流的可變性。在2022年，由於這些掉期合同，我們產生了額外的利息支出1060萬美元或0.97%從1月1日起，20億美元借款的平均LIBOR利率， 2022年1月31日至2022年1月31日，以及2022年1月31日至2022年12月31日期間的10億美元借款。2022年1月和2023年1月，我們的利率互換分別有10億美元和5億美元到期。
所得税撥備。2022年所得税撥備和實際税率分別為3.213億美元和25.2%，較上年分別增加5200萬美元和0.9%。所得税撥備的增加主要是由於税前收益增加、股票期權行使的超額税收優惠減少以及某些海外收益的税率高於上年所致。增加的部分被2022年第四季度在巴西實現的與COVID相關的税收優惠的影響所抵消，該税收優惠產生了1400萬美元的税收優惠，使我們的2022年税率下降了1.1%，以及確定某些外國收入在2022年第二季度進行了永久投資，導致900萬美元的税收優惠，使我們的2022年有效税率下降了0.7%。
淨收入。由於上述原因，我們在2022年的淨收入為9.543億美元，同比增長13.7%。
細分結果
艦隊
2022年機隊收入為15.049億美元，同比增長14.0%。2022年機隊運營收入為7.28億美元，同比增長8.6%。機隊收入和營業收入的增長主要是由於交易量增加和新的銷售增長推動的有機增長，以及宏觀經濟環境的積極影響，但增加的壞賬6100萬美元部分抵消了這一影響。
儘管我們不能準確衡量宏觀經濟的影響C環境下，我們估計這對我們2022年的艦隊收入和運營收入產生了積極影響，分別比上一年約1.06億美元和1.2億美元。這一影響主要是由於燃料價格約為9700萬美元和燃料利差約為4300萬美元的有利影響。這些增長被外匯匯率的不利變化部分抵消，分別為3500萬美元和2100萬美元的收入和營業收入，主要是在我們的英國和歐洲業務。
企業支付
2022年企業支付收入為7.724億美元，同比增長28.7%。2022年企業支付營業收入為2.554億美元，同比增長29.3%。公司支付收入和營業收入的增長主要是由於有機增長，我們的AP和跨境解決方案的新銷售強勁，支出增加，以及收購AFEX的影響，這些都被宏觀經濟環境的不利影響部分抵消。
儘管你GH我們無法準確衡量宏觀經濟環境的影響，我們估計2022年宏觀經濟環境對公司付款收入和營業收入的負面影響比上一年分別約2400萬美元和700萬美元分別來看，主要是受外匯匯率不利影響的推動。
住宿
2022年住宿收入為4.565億美元，同比增長47.4%。2022年住宿運營收入為2.186億美元，同比增長46.8%。住宿收入和營業收入的增加主要是由於交易量的增加推動了有機增長，以及收購ALE和Levarti的影響。有機增長是由於我們的員工住宿產品的新銷售額和業務量增加，以及我們的航空公司產品繼續從新冠肺炎的影響中復甦，從而帶來了國內旅行量的增加。
巴西
2022年，巴西的收入為4.422億美元，同比增長20.1%。2022年，巴西的營業收入為1.747億美元，同比增長13.2%。巴西收入和營業收入的增長主要是由於銷售的通行費標籤增加和產品效用擴大推動的有機增長，以及我們產品的差異化價值主張。巴西的收入和營業收入也受到APP匯率有利變化的影響大約1900萬美元和800萬美元，分別為與前一年相比，這一數字明顯上升。
其他
2022年其他收入為2.51億美元，同比增長6.4%。2022年其他營業收入為6990萬美元，同比下降2.1%。其他收入的增長主要是由於交易量的增加和禮品卡的提前零售訂單推動的有機增長，因為零售商尋求在假日季節之前確保有足夠的卡庫存。與去年同期相比，其他營業收入相對保持不變。
流動資金和資本資源
我們的主要流動資金需求是償還債務、收購業務和商業賬户投資組合、回購普通股，以及滿足營運資本、税收和資本支出需求。
流動性的來源。我們相信，根據我們目前的假設，我們目前在信貸安排和證券化安排(定義如下)下的現金和借款能力水平，加上預期的未來運營現金流，將足以滿足我們現有業務的需求和可預見未來的計劃需求。截至2022年12月31日，我們的總流動資金約為20億美元，其中包括我們的信貸安排(定義如下)下的約6億美元可用資金和14億美元的無限制現金。受限現金主要是指我們在美國的企業支付業務中的客户存款，以及我們跨境風險管理業務中為衍生品交易從客户那裏收到的某些類型的現金抵押品。除了償還客户存款，以及確保和結算交叉貨幣交易以外，跨境存款的使用受到限制。向金融機構交易對手過賬的現金抵押品也以受限現金報告。根據我們對當前資本市場狀況和對我們獲得現金的相關影響的評估，我們對我們俄羅斯業務持有的所有現金進行了分類的2.158億美元AS自2022年12月31日起限制現金。
我們還利用應收賬款證券化工具為部分國內應收賬款融資，以降低我們的借貸成本，並更有效地使用資本。在我們的證券化貸款中抵押的應收賬款與主要由美國的借記卡活動產生的貿易應收賬款有關。我們還將我們的證券化貸款和信貸貸款項下的未提取金額視為可用於營運資本目的和收購的資金。截至2022年12月31日，我們的證券化工具下沒有額外的流動性。
我們已確定，與我們在外國子公司的投資相關的外部基差不會導致重大遞延税項負債，並且與我們的斷言一致，這些金額繼續無限期投資，沒有為額外的外部基差記錄遞增所得税。
我們無法預測俄羅斯和烏克蘭之間的衝突將如何以及在多大程度上影響我們的客户、供應鏈、運營或商業夥伴，或者對我們產品和全球業務的需求。取決於我們採取的行動
在採取或被要求採取的情況下，持續的衝突還可能導致現金流、資產或減值費用的損失。這些悲慘事件對我們業務的影響程度仍然不確定，並將繼續取決於許多我們無法準確預測的不斷變化的因素，包括衝突的持續時間和範圍。我們正在積極監測局勢並評估其對我們業務的影響，分析各種選擇的發展，尋求我們俄羅斯業務的潛在處置，並完善旨在減輕業務中斷影響的危機應對材料。根據正在進行的談判，我們目前預計在2023年第二季度或第三季度完成俄羅斯業務的處置。
現金流
下表彙總了截至2022年12月31日和2021年12月31日的年度現金流。
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | 截至十二月三十一日止的年度： |
| (單位：百萬) | | 2022 | | 2021 | |
| 經營活動提供的淨現金 | | $ | 754.8 | | | $ | 1,197.1 | | |
| 用於投資活動的現金淨額 | | $ | (368.3) | | | $ | (715.9) | | |
| 融資活動提供的現金淨額(用於) | | $ | (311.2) | | | $ | 343.9 | | |
經營活動。2022年，經營活動提供的現金淨額為7.548億美元，低於2021年的11.971億美元。營運現金流減少的主要原因是營運資金流動不利，主要原因是燃油價格和數量增加，以及2022年與2021年相比，現金收入和付款的時間安排在年底前後。
投資活動。2022年用於投資活動的淨現金為3.683億美元，低於2021年的7.159億美元。現金使用量減少的主要原因是2022年完成了較小規模的收購，但2022年的技術投資比2021年增加了4000萬美元，部分抵消了這一影響。
融資活動。2022年，用於融資活動的現金淨額為3.112億美元，而2021年融資活動提供的現金淨額為3.439億美元。這一6.55億美元的變化主要是由於我們的信貸安排和證券化安排的淨借款分別減少了3.86億美元和2.49億美元，以及4900萬美元的普通股回購增加。
資本開支摘要
2022年我們的資本支出為1.514億美元，與上年相比增長35.8%，原因是收購的影響並繼續D對技術的投資。
信用設施
FleetCor Technologies Operating Company，LLC和我們的某些國內外子公司，作為指定的共同借款人(以下簡稱借款人)，是一項64億美元信貸協議“(”信貸協議“)，由美國銀行(北卡羅來納州)作為行政代理、迴旋額度貸款人和信用證發行人，以及一個金融機構辛迪加(”貸款人“)，該協議已多次修訂。信貸協議規定優先擔保信貸截至2022年12月31日，信貸安排(統稱為“信貸安排”)包括15億美元的循環信貸安排、30億美元的定期貸款A安排和19億美元的定期貸款B安排。循環信貸安排包括：(A)10億美元的循環A信貸安排，用於信用證和週轉額度貸款；(B)5億美元的循環B貸款安排，在美國借款。。美元、歐元、英鎊、日元或預先商定的其他貨幣，以及對迴旋額度貸款的昇華。信貸協議還包括手風琴功能，用於借入額外7.5億美元的定期貸款A、定期貸款B、循環A或循環B融資債務，以及當預計槓桿率低於3.75%至1.00時不受限制的金額。Procee來自信貸安排的DS可用於營運資金目的、收購目的和其他一般公司目的。
2022年6月24日，本公司簽訂了信貸協議第十二條修正案。修正案以上述30億美元定期貸款A取代當時現有的定期貸款A，並以上述15億美元循環信貸安排取代當時的循環信貸安排，導致定期貸款A和循環信貸安排的能力分別淨增2.73億美元和2.15億美元。此外，修訂以SOFR取代美元借款的LIBOR，並將定期貸款A和循環信貸安排的SOFR調整0.10%，並延長到期日。新的定期貸款A和循環信貸安排A和B的到期日為2027年6月24日。定期貸款B的到期日為2028年4月30日。
信貸協議項下未償還金額(定期貸款B除外)的利息計算如下：對於以美元計價的貸款，以SOFR加SOFR調整0.10%為基礎，以英鎊為單位，以SONIA加0.0326%的SONIA調整為基礎，以歐元為單位，以歐洲銀行同業拆借利率為基礎，或以日元為單位，以國際同業拆借利率加基於槓桿率的保證金為基礎，或我們的選擇(僅適用於美元借款)，基本利率(定義為等於(A)聯邦基金利率加0.50%中最高者的利率)，(B)美國銀行宣佈的最優惠利率，或(C)SOFR加1.00%加基於槓桿率的保證金)。定期貸款B貸款的利息根據英國銀行家協會LIBOR利率計算
(“歐洲貨幣匯率”)加1.75%。此外，本公司按季度支付承諾費，年利率為信貸安排每日未使用部分的0.25%至0.30%不等。
截至2022年12月31日，定期貸款A的利率為5.80%，定期貸款B的利率為6.13%，循環A貸款的利率為5.79%。截至2022年12月31日，循環B貸款項下沒有未付款項。截至2022年12月31日，所有循環貸款的未使用信貸融資費為0.25%。
定期貸款按季度分期付款，於每年3月、6月、9月和12月的最後一個營業日到期，最終本金在各自的到期日到期。循環信貸額度上的借款在貸款到期時可償還。國內週轉信貸額度的借款按需到期，國外週轉信貸額度的借款不遲於貸款發放後20個工作日到期。
根據信貸協議，借款人的義務以FleetCor及其國內子公司的幾乎所有資產為抵押，幷包括質押(I)吾等擁有的每一家國內子公司的已發行及未償還股權的100%及(2)一級境外子公司66%的有表決權股份，但不包括不動產、位於美國境外的個人財產、受證券化安排約束的應收賬款及相關資產，以及根據貨幣傳送法規定必須自由持有且無留置權的若干投資。
截至2022年12月31日，我們有30億美元的定期貸款A的未償還借款，扣除折扣後的定期貸款B的未償還借款19億美元，以及循環信貸安排的未償還借款9億美元。截至2022年12月31日，我們有460萬美元的未攤銷債務發行成本與循環信貸安排有關，記錄在綜合資產負債表內的其他資產中。截至2022年12月31日，我們有2390萬美元的未攤銷債務貼現和債務發行成本，與定期貸款相關，計入應付票據和其他債務，扣除綜合資產負債表中的經常費用。由於債務貼現和債務發行成本的攤銷，2022年發生的定期貸款的實際利率為3.41%。
在2022年，由於上述修訂，我們支付了28億美元的定期貸款本金，以及65億美元的循環設施。
截至2022年12月31日，我們遵守了信貸協議下的每一項契約。
現金流對衝
2019年1月22日，我們簽訂了三份利率互換合約。其中一份合同(於2022年1月到期)的名義價值為10億美元，而其餘兩份合同的名義價值分別為5億美元。剩餘的一份合約將於2023年1月31日到期，另一份將於2023年12月19日到期。這些掉期合約的目的是減少與20億美元未指明浮動利率債務相關的先前未對衝利息支付的現金流的可變性，這些債務的唯一來源是LIBOR和/或SOFR基準利率的變化。這些掉期合約符合對衝工具的資格，並被指定為現金流對衝。對於每一份掉期合約，我們每月支付固定的利率，並獲得一個月的LIBOR和/或SOFR。在截至2022年12月31日的一年中，我們將大約1100萬美元的累積其他全面收益重新歸類為收益，這是這些對衝工具的結果。
於2023年1月期間，我們簽訂了五份收取浮動、固定薪酬利率的衍生工具合約，其美元名義金額如下(單位：百萬):
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| 名義金額 | | 固定費率 | | 到期日 |
| $250 | | 4.01% | | 7/31/2025 |
| $250 | | 4.02% | | 7/31/2025 |
| $500 | | 3.80% | | 1/31/2026 |
| $250 | | 3.71% | | 7/31/2026 |
| $250 | | 3.72% | | 7/31/2026 |
這些合同的目的是消除與本公司未指明的可變利率債務相關的利息支付的現金流的可變性，該債務的唯一來源是SOFR基準利率的變化。公司已將這些衍生工具指定為現金流對衝工具，預計在抵消相關基礎風險的現金流變化方面非常有效。
淨投資對衝
2023年2月，我們達成了一項交叉貨幣利率互換，我們將其指定為我們對歐元計價業務投資的淨投資對衝。該合同有效地將5億美元轉換為以歐元計價的債務，並部分抵消了匯率變化對我們以歐元計價的淨投資的影響。該合同還為掉期中以美元計價的部分創造了正利差，從而為美元名義上節省了1.96%的利率。
證券化工具
我們是FleetCor Funding LLC作為賣方的FleetCor Funding LLC、PNC銀行、作為管理人的國家協會以及各種購買者代理、管道購買者和相關承諾購買者之間17億美元應收款購買協議的一方。我們將這種安排稱為證券化安排。2022年對證券化安排進行了多次修訂。2022年3月23日，我們對證券化安排進行了第十次修正。修正案將證券化融資承諾從13億美元增加到16億美元，並以SOFR加上0.10%的SOFR調整來取代LIBOR。2022年8月18日，我們對證券化安排進行了第十一次修正。修正案將證券化融資承諾從16億美元增加到17億美元，降低了計劃費用保證金，並將證券化融資的到期日延長至2025年8月18日。
證券化融資機制規定了某些終止事件，包括不付款，一旦發生，管理人可以宣佈融資終止日期已經發生，可以對應收款行使某些強制執行權，以及可以指定繼任服務商等。
截至2022年12月31日，我們遵守了與我們的證券化機制相關的所有財務和非金融契約要求。
股票回購計劃
鑑於公司資本投資的回報和運營提供的大量現金，管理層認為謹慎的做法是對業務進行再投資，以推動盈利增長，並利用多餘的現金流通過股票回購隨着時間的推移向股東返還現金。公司董事會(“董事會”)批准了一項股票回購計劃(經不時更新)，授權公司在2024年2月1日之前不定期回購其普通股。2022年1月25日，董事會將該計劃的總規模增加了10億美元，達到61億美元；2022年10月25日，董事會再次將該計劃的總規模增加了10億美元，達到71億美元。自該計劃開始至2022年12月31日，已回購了26,280,908股股票，總購買價格為59億美元，使該公司在該計劃下可用於未來回購其普通股股票的剩餘授權金額高達12億美元。2022年有6,212,410股普通股，總額14億美元；2021年有5,451,556股普通股，總額14億美元；2020年有3,497,285股普通股，總額9.408億美元；根據該計劃回購。
任何股票回購均可按其認為適當的時間和金額進行。股票回購的時間和金額(如果有)將取決於各種因素，包括股價、市場狀況、公司和監管要求，以及與公司可能掌握的重大內幕消息有關的任何額外限制。任何回購一直是，預計將來自業務的可用現金流、營運資本和債務的組合提供資金。
材料現金需求和現金用途
重大現金需求主要包括債務和相關利息支付，以及租賃債務。有關更多信息，請參閲本表格10-K第84頁的債務腳註和第89頁的租賃腳註。
截至2022年12月31日，遞延所得税負債約為5.275億美元。有關更多信息，請參閲本表格10-K第87頁的所得税腳註。遞延所得税負債是根據資產和負債的計税基準與各自的賬面基準之間的臨時差異計算的，當負債按其報告的財務報表金額結算時，這將導致未來年度的應納税金額。這些計算的結果與未來任何時期應繳納的現金税額沒有直接關係。因此，將遞延所得税負債安排為按期間到期的付款可能具有誤導性，因為這種安排與流動性需求無關。截至2022年12月31日，我們大約有6070萬美元的未確認所得税優惠與不確定的税收狀況有關。我們無法合理估計所有這些未確認的所得税優惠何時可能得到解決。我們預計，由於所得税不確定性的預期解決，未確認的所得税優惠在未來12個月內不會減少。
關鍵會計政策和估計、採用新會計準則和即將採用新發布的會計準則
在應用我們用於編制合併財務報表的會計政策時，我們必須做出影響我們報告的資產、負債、收入和費用金額的會計估計。其中一些估計要求我們在進行會計估計時對高度不確定的事項做出假設。我們根據歷史資料及我們認為在當時情況下合理的其他因素作出該等假設及相應的估計，並持續評估該等假設及估計。然而，在許多情況下，我們
我們可以合理地使用不同的會計估計，在其他情況下，我們的會計估計可能會在不同時期發生變化，每一種情況下的結果都是我們財務狀況或經營結果的財務報表列報發生重大變化。我們將這類估計稱為關鍵會計估計。我們的重要會計政策摘要載於本報告其他部分所載的綜合財務報表。我們下面討論的關鍵會計估計是我們認為對理解我們的合併財務報表最重要的估計。
有關其他信息，請參見本表格10-K第65頁的重要會計政策摘要腳註。
收入確認和列報。我們為我們的企業、商家、消費者和支付網絡客户提供支付解決方案。我們的支付解決方案主要專注於特定的商業支出類別，包括燃料、企業支付、通行費和住宿，以及禮品解決方案(儲值卡和電子卡)。我們提供解決方案，幫助各種規模的企業使用專門的支付產品控制、簡化和安全地支付各種國內和跨境應付款。我們還為車隊維護、員工福利和長途運輸相關服務提供其他支付解決方案。
支付服務
我們對大多數支付解決方案(公司支付、燃料、住宿和禮品等)的主要履行義務是隨時準備為未知或未指明數量的交易提供授權和處理服務(支付服務)，收到的對價取決於客户使用相關支付服務的情況(例如，提交和處理的交易數量)。因此，總交易價格是可變的。支付服務包括一系列基本相同的不同的日常服務，以及向客户轉賬的相同模式。因此，我們在我們有合同權利向客户開具發票的期間分配和確認可變對價。對於通行費支付解決方案，我們的主要業績義務是每月隨時準備提供通行費網絡接入和處理通行費交易。每個訪問期被確定為與訪問期內的客户利益不同且基本相同。在我們的跨境支付業務中，部分收入來自以即期匯率兑換貨幣，使客户能夠進行跨貨幣支付。
禮品卡產品和服務
我們的Gift解決方案向零售商提供儲值卡和電子卡(卡)，以及主要以禮品卡形式提供的基於卡的服務。這些活動中的每一項都代表不同的、不同的績效義務。儲值卡的收入是在控制權移交給我們的客户時確認的(相關卡的基礎成本的毛，記錄在綜合收益表內的處理費用中)，通常在發貨時確認。
其他
我們在當地法規允許的司法管轄區，主要是在美國和加拿大，根據會計準則編纂(ASC)310“應收賬款”，對滯納金和財務費用的收入進行會計處理。該等費用於評估費用及財務收費及提供服務時，在扣除估計無法收回金額撥備後確認。在客户欠款後約30-40天，我們停止對滯納金和財務費用進行計費和累積。
此外，在我們的跨境支付業務中，我們為客户撰寫外幣遠期和期權合同，以方便未來以外幣支付。這些衍生品合約在成立時的期限一般不到一年。我們根據需要彙總客户合約產生的外匯風險，包括遠期、期權和現貨貨幣兑換，並通過與現有金融機構交易對手簽訂抵銷衍生品，在經濟上對衝淨貨幣風險。與這些工具相關的公允價值變動在綜合收益表的收入淨額中記錄。
有關更多信息，請參閲本表格10-K第71頁的收入腳註。
金融工具--信貸損失。我們現行的按攤餘成本計量金融資產信貸損失的預期信貸損失方法取代了以前的已發生損失減值方法。我們受到信貸損失影響的金融資產主要是應收貿易賬款。我們利用賬齡和損失率相結合的方法，根據產品、客户規模和歷史損失，根據標的資產池的性質和風險狀況，對當前預期信貸損失進行估計。預期信貸損失是根據對風險特徵、歷史付款經驗和未償還應收賬款年齡的評估，並根據前瞻性經濟狀況進行調整而估計的。按攤餘成本計量的剩餘金融資產準備是根據基本財務狀況、信貸歷史以及當前和前瞻性經濟狀況進行評估的。預期信貸損失的估計過程包括考慮與資產結餘年齡、預期付款時間、合同條款和條件、特定客户風險概況或客户組合的變化、地理風險、經濟趨勢和相關環境因素相關的定性和定量風險因素。參考《重要會計政策摘要》腳下的《金融工具--信貸損失》部分備註：第63頁這張表格的10-K獲取更多信息。
商譽減值和長期資產減值。我們至少每年完成一次商譽減值測試，如果事實或情況表明商譽可能受損，我們會更頻繁地完成商譽減值測試。商譽在報告單位層面進行減值測試。我們首先對我們的某些報告單位進行定性評估。定性評估中考慮的因素包括宏觀經濟總體狀況、行業和市場狀況、成本因素、我們報告單位的整體財務表現、影響我們報告單位淨資產構成或賬面價值的事件或變化、我們股價的持續下跌以及其他相關實體特定事件。如果我們選擇繞過定性評估，或者如果我們根據定性因素確定報告單位的公允價值更有可能低於賬面價值，則需要進行定量測試。然後，我們對適用的報告單位進行量化商譽減值測試，方法是將報告單位的賬面價值(包括商譽)與其公允價值進行比較，公允價值是根據(其中包括)貼現現金流分析以及(較少程度上)可比公司的市場倍數來計量的。對我們評估商譽減值至關重要的估計包括對收入、淨額和扣除利息、税項、折舊和攤銷前收益(EBITDA)增長的預測，以及長期增長率和貼現率。如果報告單位的賬面價值大於其公允價值，則確認商譽減值損失。
我們也每年評估無限期無形資產(主要是商標和商號)的減值。如果事件和情況表明，一項無限期無形資產的公允價值更有可能低於其賬面價值，我們就進行減值測試。對我們評估無限壽命無形資產減值至關重要的估計包括貼現率、我們評估商品名稱時使用的特許權使用費、在確定終端價值時預計的收入增長和預計的長期增長率。如果無限期無形資產的賬面價值在計量日超過估計公允價值，則計入減值損失。
請參閲IMPA表10-K第64頁重要會計政策摘要腳註中的長期資產、無形資產和投資部分，以及本表10-K頁第82頁的商譽和其他無形資產腳註國家信息。
所得税。我們按資產負債法核算所得税。遞延税項資產及負債就可歸因於現有資產及負債的賬面金額與其各自税基之間的差異而產生的未來税務後果予以確認。遞延税項資產及負債以制定税率計量，預期適用於預計收回或結算該等暫時性差額的年度的應税收入。税率變動對遞延税項資產和負債的影響在包括頒佈日期在內的期間確認。我們已選擇將全球無形低税收入(GILTI)計入當期支出。
遞延税項資產的最終變現取決於相關臨時差額成為可扣除期間的未來應納税所得額。我們每季度評估我們的遞延税項資產在未來變現的可能性是否更大，並得出是否必須建立估值撥備的結論。
我們對實體財務報表中確認的所得税的不確定性進行核算，並就納税申報單上已採取或預期採取的納税頭寸的財務報表披露規定門檻和計量屬性。不確定的所得税狀況對所得税報税表的影響必須以相關税務機關審計後最有可能持續的最大金額確認。如果一個不確定的所得税狀況持續的可能性低於50%，它將不被確認。我們將與税務有關的任何估計利息和罰金計入所得税支出。請參閲所得税腳註本頁第87頁的TE有關其他信息，請參閲表格10-K。
企業合併。本公司完成的業務合併已根據收購會計方法入賬，該方法要求收購的資產和負債(包括或有事項)按收購日期確定的公允價值入賬。購買價格超過所取得的有形和無形資產以及承擔的負債的公允價值即為商譽。收購業務的結果自交易完成之日起計入我們的運營結果。
我們用來確定長期資產(如無形資產)公允價值的估計可能很複雜，需要做出重大判斷。我們使用我們掌握的信息來確定公允價值，並在必要時聘請獨立估值專家來協助確定重大收購的長期資產的公允價值。與客户相關及基於合同的無形資產的估計公允價值一般採用收益法確定，該方法基於考慮預測現金流量的時間和風險的折現率折現至其現值的預計現金流量。使用的貼現率代表風險調整後的市場參與者加權平均資本成本，使用常規市場指標得出。這些公允價值衡量還需要對未來事件做出相當大的判斷，包括預測的收入增長率、預測的客户流失率、合同續簽估計和技術變化。收購的技術一般使用重置成本法進行估值，這要求我們按照估值分析時的價格估計建造具有同等效用的資產的成本，並對實物劣化以及功能和經濟過時的價值進行調整。商標和商號一般採用“免版税”的方法進行估值。這種方法假定商標和商號具有價值，只要它們的所有人免除了為從它們獲得的利益支付使用費的義務。這種方法要求我們估計相關品牌的未來收入。, 適當的特許權使用費費率和加權平均資本成本。這種公允價值的衡量需要對市場參與者願意支付的價值做出相當大的判斷，以實現與該商標相關的利益。
雖然我們使用我們的最佳估計和假設來確定收購資產和承擔的負債的公允價值，但我們的估計本質上是不確定的，需要進行改進。因此，在計量期間(可能最長為收購之日起一年)，我們記錄了對收購的資產和承擔的負債的調整。在計量期結束時，任何後續調整均記錄在我們的綜合收益表中。我們還估計無形資產的使用年限，以確定將與收購相關的無形資產金額確認為費用的期間。某些資產可被認為具有無限期的使用壽命。我們定期審查估計的可用壽命E分配給我們的無形資產，以確定這樣的估計使用壽命是否繼續合適。有關更多信息，請參閲本表格10-K第79頁上的收購腳註以及本表格10-K f第82頁上的商譽和其他無形資產腳註或其他信息。
管理層對非公認會計準則財務指標的使用
我們在上面的討論中包括了一些不是根據公認會計準則編制的財務措施。對非公認會計準則財務計量的任何分析應僅與根據公認會計準則提出的結果結合使用。下面，我們定義了非GAAP財務指標，提供了每個非GAAP財務指標與根據GAAP計算的最直接可比財務指標的對賬，並討論了我們認為這些信息對管理層有用和可能對投資者有用的原因。
我們已將非GAAP措施調整後的淨收入定義為反映在我們的損益表中的淨收入，進行調整以剔除a)與基於股份的補償獎勵相關的非現金份額補償支出，(B)購買應收款時確認的遞延融資成本、折扣、無形資產和攤銷溢價的攤銷，(C)整合和交易相關成本，以及(D)其他非經常性項目，包括離散税項的影響、減值費用、資產註銷、重組和相關成本、債務清償損失、法律和解和與監管相關的法律費用。
我們將非GAAP計量調整後每股攤薄淨收入定義為前面提到的計算除以我們損益表中反映的已發行加權平均攤薄股份。
我們計算調整後淨收益和調整後稀釋後每股淨收益，以剔除我們認為不能反映我們核心經營業績的項目的影響。我們認為，從調整後的淨收入中剔除基於非現金股份的薪酬支出是有用的，因為在某個價格和時間點進行的非現金股權授予不一定反映我們在任何特定時間的業務表現，基於股票的薪酬支出不是衡量我們核心運營業績的關鍵指標。我們還認為，攤銷費用可能會因公司和期間的不同而有很大差異，這取決於它們的融資和會計方法、其收購無形資產的公允價值和平均預期壽命、其資本結構以及其資產的收購方法；因此，我們已將攤銷費用從我們的調整後淨收益中剔除。整合及交易相關成本指業務收購交易成本、專業服務費、短期留任獎金及系統遷移成本等，並不能反映相關業務的表現。我們還認為，某些費用、離散税項的影響、減值費用、資產註銷、重組和相關成本、債務清償損失、法律和解和與監管相關的法律費用並不一定反映我們的業務表現。我們使用本期內的有效所得税率(不包括個別税目)，根據上述每個非税目的税項影響調整淨收益。調整後淨收益和調整後稀釋後每股淨收益是衡量經營業績的補充指標，不代表也不應被視為淨收益、稀釋後每股淨收益或運營現金流量的替代指標。, 由公認會計準則確定。調整後的淨收入和調整後的稀釋後每股淨收入並不是為了替代公認會計準則財務指標，我們的計算結果可能無法與其他公司報告的數據進行比較。
有機收入增長是指當期收入增長，經宏觀經濟環境變化(包括燃料價格、燃料價差和匯率變動)相對於上一可比期間收入的影響進行調整後計算，以計入或剔除在該期間之後發生的收購和/或資產剝離和非經常性項目的影響。我們相信，在宏觀中性和一致的收購/剝離/非經常性項目基礎上的有機收入增長有助於投資者瞭解FleetCor的業績。
管理層使用調整後的淨收入、調整後的稀釋後每股淨收入和有機收入增長：
•作為經營業績的衡量標準，因為它們有助於我們在一致的基礎上比較我們的經營業績；
•用於規劃目的，包括編制內部年度業務預算；
•分配資源以提升業務的財政表現；以及
•評估我們運營戰略的績效和有效性。
通過GAAP解決方案對非GAAP收入和關鍵績效指標進行協調。以下是按組成部分對有機增長的對賬，使用形式和宏觀調整後的收入和交易與最直接可比的GAAP衡量標準、收入、淨額和交易(以百萬計)進行計算：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 收入 | | 關鍵績效指標 |
| | | 截至十二月三十一日止年度* | | 截至十二月三十一日止年度* |
| (未經審計) | | 2022 | | 2021 | | 2022 | | 2021 |
| 燃料--交易 | | | | | | | | |
| 形式和宏觀調整 | | $ | 1,261 | | | $ | 1,182 | | | 471 | | | 469 | |
| 收購/處置的影響 | | — | | | (2) | | | — | | | (6) | |
| 燃料價格/價差的影響 | | 141 | | | — | | | — | | | — | |
| 外匯匯率的影響 | | (24) | | | — | | | — | | | — | |
| 如報道所述 | | $ | 1,378 | | | $ | 1,180 | | | 471 | | | 463 | |
| | | | | | | | |
| 企業付款--支出 | | | | | | | | |
| 形式和宏觀調整 | | $ | 796 | | | $ | 664 | | | $ | 116,866 | | | $ | 104,046 | |
| 收購/處置的影響 | | — | | | (64) | | | — | | | (11,678) | |
| 燃料價格/價差的影響 | | 2 | | | — | | | — | | | — | |
| 外匯匯率的影響 | | (26) | | | — | | | — | | | — | |
| 如報道所述 | | $ | 772 | | | $ | 600 | | | $ | 116,866 | | | $ | 92,368 | |
| | | | | | | | |
| | | | | | | | |
| | | | | | |
| | | | | |
| | | | | |
| | | | | |
| | | | | |
| 通行費-標籤 | | | | | | |
| 形式和宏觀調整 | | $ | 346 | | | $ | 306 | | | 6 | | | 6 | |
| 收購/處置的影響 | | — | | | — | | | — | | | — | |
| 燃料價格/價差的影響 | | — | | | — | | | — | | | — | |
| 外匯匯率的影響 | | 16 | | | — | | | — | | | — | |
| 如報道所述 | | $ | 362 | | | $ | 306 | | | 6 | | | 6 | |
| | | | | | | | |
| 住宿之夜 | | | | | | | | |
| 形式和宏觀調整 | | $ | 458 | | | $ | 365 | | | 37 | | | 33 | |
| 收購/處置的影響 | | — | | | (55) | | | — | | | (4) | |
| 燃料價格/價差的影響 | | — | | | — | | | — | | | — | |
| 外匯匯率的影響 | | (2) | | | — | | | — | | | — | |
| 如報道所述 | | $ | 457 | | | $ | 310 | | | 37 | | | 29 | |
| | | | | | | | |
| 禮品交易 | | | | | | | | |
| 形式和宏觀調整 | | $ | 199 | | | $ | 179 | | | 1,193 | | | 1,187 | |
| 收購/處置的影響 | | — | | | — | | | — | | | — | |
| 燃料價格/價差的影響 | | — | | | — | | | — | | | — | |
| 外匯匯率的影響 | | (4) | | | — | | | — | | | — | |
| 如報道所述 | | $ | 195 | | | $ | 179 | | | 1,193 | | | 1,187 | |
| | | | | | | | |
其他1-交易 | | | | | | | | |
| 形式和宏觀調整 | | $ | 271 | | | $ | 259 | | | 42 | | | 37 | |
| 收購/處置的影響 | | — | | | — | | | — | | | — | |
| 燃料價格/價差的影響 | | — | | | — | | | — | | | — | |
| 外匯匯率的影響 | | (8) | | | — | | | — | | | — | |
| 如報道所述 | | $ | 263 | | | $ | 259 | | | 42 | | | 37 | |
| | | | | | | | |
| FleetCor合併收入 | | | | | | | | |
| 形式和宏觀調整 | | $ | 3,332 | | | $ | 2,956 | | | 故意留空 |
| 收購/處置的影響 | | — | | | (122) | | |
燃料價格/價差的影響2 | | 143 | | | — | | |
外匯匯率的影響2 | | (47) | | | — | | |
| 如報道所述 | | $ | 3,427 | | | $ | 2,834 | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| *由於四捨五入，列可能不會計算。 |
1 其他包括遠程信息處理、維護、食品、工資卡和運輸相關業務。 |
2收入反映燃料價格帶來的正面影響估計為9,900萬美元，燃料價差帶來的正面影響約為4,300萬美元，但匯率變動的負面影響約為4,700萬美元，部分抵消了上述影響。 |
按分段調整非GAAP有機增長與GAAP。以下是各部門有機增長的對賬，使用預計收入和宏觀調整後的收入與最直接可比的GAAP衡量標準、收入、淨額和交易(以百萬計)進行計算：
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 收入 | |
| | | 截至十二月三十一日止年度* | |
| (未經審計) | | 2022 | | 2021 | |
| 艦隊 | | | | | |
| 形式和宏觀調整 | | $ | 1,399 | | | $ | 1,322 | | |
| 收購/處置的影響 | | — | | | (2) | | |
| 燃料價格/價差的影響 | | 141 | | | — | | |
| 外匯匯率的影響 | | (35) | | | — | | |
| 如報道所述 | | $ | 1,505 | | | $ | 1,320 | | |
| | | | | |
| 企業支付 | | | | | |
| 形式和宏觀調整 | | $ | 796 | | | $ | 664 | | |
| 收購/處置的影響 | | — | | | (64) | | |
| 燃料價格/價差的影響 | | 2 | | | — | | |
| 外匯匯率的影響 | | (26) | | | — | | |
| 如報道所述 | | $ | 772 | | | $ | 600 | | |
| | | | | |
| 住宿 | | | | | |
| 形式和宏觀調整 | | $ | 458 | | | $ | 365 | | |
| 收購/處置的影響 | | — | | | (55) | | |
| 燃料價格/價差的影響 | | — | | | — | | |
| 外匯匯率的影響 | | (2) | | | — | | |
| 如報道所述 | | $ | 457 | | | $ | 310 | | |
| | | | | |
| 巴西 | | | | | |
| 形式和宏觀調整 | | $ | 423 | | | $ | 368 | | |
| 收購/處置的影響 | | — | | | — | | |
| 燃料價格/價差的影響 | | — | | | — | | |
| 外匯匯率的影響 | | 19 | | | — | | |
| 如報道所述 | | $ | 442 | | | $ | 368 | | |
| | | | | |
其他1 | | | | | |
| 形式和宏觀調整 | | $ | 255 | | | $ | 236 | | |
| 收購/處置的影響 | | — | | | — | | |
| 燃料價格/價差的影響 | | — | | | — | | |
| 外匯匯率的影響 | | (4) | | | — | | |
| 如報道所述 | | $ | 251 | | | $ | 236 | | |
| | | | | |
| FleetCor合併收入 | | | | | |
| 形式和宏觀調整 | | $ | 3,332 | | | $ | 2,956 | | |
| 收購/處置的影響 | | — | | | (122) | | |
| 燃料價格/價差的影響 | | 143 | | | — | | |
| 外匯匯率的影響 | | (47) | | | — | | |
| 如報道所述 | | $ | 3,427 | | | $ | 2,834 | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| *由於四捨五入，列可能不會計算。 |
1 其他包括禮品和工資卡業務部門。 |
非公認會計準則計量的對賬。以下是調整後的淨收入和調整後的每股攤薄淨收入與最直接可比的公認會計原則計量、淨收益和攤薄後每股淨收入(以千計，每股金額除外)的對賬*：
| | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | 截至十二月三十一日止的年度： |
| (未經審計) | | 2022 | | 2021 | | |
| 淨收入 | | $ | 954,327 | | | $ | 839,497 | | | |
| 稀釋後每股淨收益 | | $ | 12.42 | | | $ | 9.99 | | | |
| 基於股票的薪酬 | | 121,416 | | | 80,071 | | | |
攤銷1 | | 238,020 | | | 215,456 | | | |
| 債務清償損失 | | 1,934 | | | 16,194 | | | |
| 整合和交易相關成本 | | 18,895 | | | 30,632 | | | |
| 重組及相關費用(補貼) | | 6,690 | | | (2,112) | | | |
| 法律和解/訴訟 | | 6,051 | | | 5,772 | | | |
| 税前調整總額 | | 393,006 | | | 346,013 | | | |
所得税2 | | (110,634) | | | (75,703) | | | |
| | | | | | |
| 調整後淨收益 | | $ | 1,236,699 | | | $ | 1,109,807 | | | |
| 調整後每股攤薄淨收益 | | $ | 16.10 | | | $ | 13.21 | | | |
| 稀釋後股份 | | 76,862 | | 84,061 | | |
| | | | | |
1 包括與無形資產相關的攤銷、應收賬款溢價、遞延融資成本和債務貼現。 | |
2包括對確定在2022年第二季度永久投資的某些收入的税收優惠進行900萬美元的調整。 | |
| *由於四捨五入，列可能不會計算。 | |
第7A項。關於市場風險的定量和定性披露
外幣風險
國外收益
我們的國際業務使我們受到外幣匯率變化的影響，這可能會影響以外幣計價的資產和負債到美元的換算，以及以不同貨幣計價的交易的未來收益和現金流。截至2022年12月31日和2021年12月31日，我們的國際業務收入分別佔總收入的38.9%和37.0%。我們使用敏感性分析，根據外幣匯率的變化來衡量外幣兑換風險。敏感度分析基於貨幣匯率假設10%的變化來衡量收益的潛在變化。這種分析表明，如果美元匯率相對於我們有敞口的貨幣增加或減少，假設外幣匯率發生10%的變化，在截至2022年12月31日的一年中，綜合營業收入將增加或減少約6840萬美元。同樣，前一年的分析表明，如果美元匯率相對於我們有敞口的貨幣增加或減少，假設貨幣匯率變化10%，將使截至2021年12月31日的年度的綜合營業收入增加或減少約4800萬美元。
未對衝的交叉貨幣風險
在我們的跨境支付解決方案中，由於我們跨境支付提供商業務的性質，我們有額外的外匯風險和相關的外匯風險管理要求。大部分跨境支付收入來自以即期匯率兑換貨幣，這使客户能夠進行跨貨幣支付。在我們的跨境支付解決方案中，我們還為客户撰寫外幣遠期和期權合同，以方便未來的支付。這些衍生品合約在成立時的期限一般不到一年。我們彙總客户合約(包括上述衍生工具合約)所產生的外匯風險，並透過與既定金融機構交易對手訂立抵銷合約，對衝(經濟對衝)所產生的淨貨幣風險。
利率風險
我們面臨着現金投資和可變利率債務的未對衝部分利率變化的風險。截至2022年12月31日和2021年12月31日，根據我們的信用協議，我們分別有58億美元和49億美元的浮動利率債務未償還。有關信貸協議的資料，請參閲隨附的綜合財務報表附註11。我們使用衍生金融工具來減少與利率變化相關的風險敞口。於2019年1月，我們簽訂了三份美元名義金額為10億美元、固定利率為2.56%、5億美元、固定利率為2.55%的利率互換現金流合同，分別於2022年1月31日、2023年1月31日和2023年12月19日到期。對於每一份掉期合約，我們將獲得一個月的倫敦銀行同業拆借利率。雖然這些協議旨在減輕利率上升對我們的影響，但它們也使我們面臨協議其他各方無法履行的風險，我們可能會產生與協議結算相關的鉅額成本，協議將無法執行，相關交易將無法符合公認會計準則下的高效現金流對衝資格。有關掉期合約的資料，請參閲隨附的綜合財務報表附註16。
根據我們在2022年和2021年12月31日的固定和浮動利率債務(不包括我們的證券化工具)的金額和組合，如果市場利率平均上升或下降100個基點，我們在截至2022年和2021年12月31日的年度的利息支出將分別變化約4300萬美元和2900萬美元。我們是通過考慮假設利率對借貸成本的影響來確定這些金額的。這些分析沒有考慮在這種環境下可能存在的整體經濟活動水平變化的影響。
燃油價格風險
我們的機隊客户使用我們的產品和服務主要是為了購買燃料。因此，我們的收入受到燃料價格的影響，燃料價格受到大幅波動的影響。燃油零售價格的下降可能會導致我們幾個來源的收入發生變化，包括根據每位客户總購買量的百分比向我們支付的費用。燃料絕對價格的變化也可能影響未付賬户餘額以及根據這些數額計算的滯納金和收費。我們與某些商家達成的協議在一定程度上緩解了燃油價格變化的影響，根據協議，支付給商家的價格等於商家成本加上加價或交易購買價格的某個百分比。我們不訂立任何燃料價格衍生工具。
燃油價差風險
從我們的商家和網絡關係中，我們從向船隊客户收取的交易價格與向商家或網絡支付的相同交易價格之間的差額中獲得收入。對於我們的某些支付產品，支付給商家或網絡的價格是按照商家的燃料批發成本加上加價計算的。商家的燃料批發成本取決於幾個因素，其中包括上述影響燃料價格的因素。我們向客户收取的燃油價格取決於幾個因素，其中包括支付給燃油商的燃油價格、公佈的燃油零售價格和具有競爭力的燃油價格。我們經歷了燃料價差的收縮
當商家的燃油批發成本以比我們向客户收取的燃油價格更快的速度增長，或者我們向客户收取的燃油價格以比商家的燃油批發成本更快的速度下降時。因此，如果燃油價差收縮，我們可能會產生更少的收入，這可能會對我們的經營業績產生不利影響。我們與某些商家達成的協議在一定程度上緩解了燃料價差波動的影響，根據協議，支付給商家的價格等於成本加上加價或交易購買價格的一個百分比。
項目8.財務報表和補充數據
合併財務報表索引
| | | | | |
| |
| | 頁面 |
獨立註冊會計師事務所報告(PCAOB ID：42) | 57 |
截至12月31日的綜合資產負債表，2022和2021 | 59 |
12月31日終了年度合併損益表，2022, 2021和2020 | 60 |
截至12月31日止年度的綜合全面收益表，2022, 2021和2020 | 61 |
截至12月31日止年度股東權益綜合報表，2022, 2021和2020 | 62 |
12月31日終了年度合併現金流量表，2022, 2021和2020 | 63 |
合併財務報表附註 | 64 |
獨立註冊會計師事務所報告
致FleetCor Technologies，Inc.及其子公司的股東和董事會
對財務報表的幾點看法
我們審計了FleetCor Technologies，Inc.及其子公司(本公司)截至2022年12月31日和2021年12月31日的合併資產負債表，截至2022年12月31日的三個年度的相關綜合收益表、全面收益表、股東權益和現金流量表以及相關附註(統稱為“綜合財務報表”)。我們認為，綜合財務報表在所有重要方面都公平地反映了公司在2022年12月31日、2022年12月31日和2021年12月31日的財務狀況，以及截至2022年12月31日的三個年度的經營結果和現金流量，符合美國公認會計原則。
我們還按照美國上市公司會計監督委員會(PCAOB)的標準，根據特雷德韋委員會贊助組織委員會發布的《內部控制-綜合框架(2013框架)》中確立的標準，對公司截至2022年12月31日的財務報告內部控制進行了審計，我們於2023年2月28日發佈的報告對此發表了無保留意見。
意見基礎
這些財務報表由公司管理層負責。我們的責任是根據我們的審計對公司的財務報表發表意見。我們是一家在PCAOB註冊的公共會計師事務所，根據美國聯邦證券法以及美國證券交易委員會和PCAOB的適用規則和法規，我們必須與公司保持獨立。
我們是按照PCAOB的標準進行審計的。這些標準要求我們計劃和執行審計，以獲得關於財務報表是否沒有重大錯報的合理保證，無論是由於錯誤還是舞弊。我們的審計包括執行評估財務報表重大錯報風險的程序，無論是由於錯誤還是欺詐，以及執行應對這些風險的程序。這些程序包括在測試的基礎上審查與財務報表中的數額和披露有關的證據。我們的審計還包括評價管理層使用的會計原則和作出的重大估計，以及評價財務報表的整體列報。我們相信，我們的審計為我們的觀點提供了合理的基礎。
關鍵審計事項
下文所述的關鍵審計事項是指已向審計委員會傳達或要求傳達給審計委員會的當期財務報表審計所產生的事項：(1)涉及對財務報表具有重大意義的賬目或披露；(2)涉及我們特別具有挑戰性的、主觀或複雜的判斷。關鍵審計事項的傳達不會以任何方式改變我們對綜合財務報表的整體意見，我們不會通過傳達下面的關鍵審計事項來提供關於關鍵審計事項或與之相關的賬目或披露的單獨意見。
| | | | | | | | |
| | 商譽的價值評估 |
| 有關事項的描述 | | 截至2022年12月31日，該公司的商譽為52億美元。如綜合財務報表附註2所述，如事實及情況顯示商譽可能減值，本公司至少每年或更頻繁地在報告單位層面完成商譽減值測試。對於本公司根據定性評估得出結論認為報告單位的公允價值很可能少於其賬面價值的報告單位(或如果本公司選擇不進行定性評估)，本公司進行量化減值測試，其中包括估計報告單位的公允價值，該公允價值是根據貼現現金流分析以及可比公司的市盈率等因素計量的。 審計本公司對報告單位公允價值的估計涉及高度主觀性，因為使用貼現現金流量模型確定報告單位公允價值的基礎估計是基於對變化敏感並受預期未來市場和經濟狀況影響的重大假設。這些假設包括對收入、淨額、息税折舊及攤銷前收益(EBITDA)、長期增長率以及貼現率的預測，貼現率反映了基於報告單位地理位置和業務風險的基於風險的因素。 |
| | | | | | | | |
| 我們是如何在審計中解決這個問題的 | | 吾等對本公司商譽減值審核程序的管控措施，包括對管理層審核上述重大假設的管控措施進行了解、評估設計及測試其運作成效。例如，我們測試了對管理層審查量化測試報告單位的長期增長率和貼現率的控制，這些增長率和貼現率用於確定該報告單位的估計公允價值。 為了測試本公司經過量化測試的報告單位的估計公允價值，我們的審計程序包括評估本公司使用的方法和測試上述重大假設，包括本公司在制定這些假設時使用的基礎數據。我們讓我們的估值專家協助我們進行這些程序。我們的估值專家評估管理層對報告單位公允價值計算中使用的折現率的估計，將市盈率與可觀察到的交易進行比較，並獨立重新計算各個報告單位的折現率。我們還將盈利預測與歷史結果、當前行業和經濟趨勢進行了比較，並對重大假設進行了敏感性分析，以評估重大假設變化將導致報告單位公允價值的變化。 |
/s/ 安永律師事務所
自2002年以來，我們一直擔任該公司的審計師。
佐治亞州亞特蘭大
2023年2月28日
FleetCor技術公司及其子公司
合併資產負債表
(以千為單位，股票和麪值除外)
| | | | | | | | | | | | | | |
| | | 十二月三十一日， |
| | | 2022 | | 2021 |
| 資產 | | | | |
| 流動資產： | | | | |
| 現金和現金等價物 | | $ | 1,435,163 | | | $ | 1,520,027 | |
| 受限現金 | | 854,017 | | | 730,668 | |
應收賬款和其他應收款(減去信貸損失準備金#美元149,846在2022年12月31日及$98,7192021年12月31日) | | 2,064,745 | | | 1,793,274 | |
| 證券化應收賬款-證券化投資者受限 | | 1,287,000 | | | 1,118,000 | |
| 預付費用和其他流動資產 | | 465,227 | | | 326,079 | |
| | | | |
| 流動資產總額 | | 6,106,152 | | | 5,488,048 | |
| | | | |
| | | | |
| 財產和設備，淨額 | | 294,692 | | | 236,294 | |
| 商譽 | | 5,201,435 | | | 5,078,978 | |
| 其他無形資產，淨額 | | 2,130,974 | | | 2,335,385 | |
| 投資 | | 74,281 | | | 52,016 | |
| 其他資產 | | 281,726 | | | 213,932 | |
| 總資產 | | $ | 14,089,260 | | | $ | 13,404,653 | |
| 負債和股東權益 | | | | |
| 流動負債： | | | | |
| 應付帳款 | | $ | 1,568,942 | | | $ | 1,406,350 | |
| 應計費用 | | 351,936 | | | 369,054 | |
| 客户存款 | | 1,505,004 | | | 1,788,705 | |
| 證券化工具 | | 1,287,000 | | | 1,118,000 | |
| 應付票據的當期部分和信貸額度 | | 1,027,056 | | | 399,628 | |
| 其他流動負債 | | 303,517 | | | 208,614 | |
| 流動負債總額 | | 6,043,455 | | | 5,290,351 | |
| 應付票據和其他債務，減去流動部分 | | 4,722,838 | | | 4,460,039 | |
| 遞延所得税 | | 527,465 | | | 566,291 | |
| 其他非流動負債 | | 254,009 | | | 221,392 | |
| 非流動負債總額 | | 5,504,312 | | | 5,247,722 | |
| 承付款和或有事項(附註15) | | | | |
| 股東權益： | | | | |
普通股，$0.001票面價值；475,000,000授權股份；127,802,590已發行及已發行股份73,356,709於2022年12月31日發行的股份；及127,113,023股票已發佈，並78,879,551於2021年12月31日發行的股份 | | 128 | | | 127 | |
| 額外實收資本 | | 3,049,570 | | | 2,878,751 | |
| 留存收益 | | 7,210,769 | | | 6,256,442 | |
| 累計其他綜合損失 | | (1,509,650) | | | (1,464,616) | |
庫存股減少(54,445,881 s野兔和48,233,4712022年12月31日和2021年12月31日的股票) | | (6,209,324) | | | (4,804,124) | |
| 股東權益總額 | | 2,541,493 | | | 2,866,580 | |
| 總負債和股東權益 | | $ | 14,089,260 | | | $ | 13,404,653 | |
FleetCor技術公司及其子公司
合併損益表
(以千為單位，每股除外)
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | 截至十二月三十一日止的年度： |
| | | 2022 | | 2021 | | 2020 |
| 收入，淨額 | | $ | 3,427,129 | | | $ | 2,833,736 | | | $ | 2,388,855 | |
| 費用： | | | | | | |
| | | | | | |
| 正在處理中 | | 764,707 | | | 559,819 | | | 596,363 | |
| 賣 | | 309,082 | | | 262,118 | | | 192,732 | |
| 一般和行政 | | 584,135 | | | 485,830 | | | 374,678 | |
| 折舊及攤銷 | | 322,282 | | | 284,197 | | | 254,802 | |
| 其他營業費用(收入)，淨額 | | 282 | | | (784) | | | (1,985) | |
| 營業收入 | | 1,446,641 | | | 1,242,556 | | | 972,265 | |
| 投資損失(收益)，淨額 | | 1,382 | | | (9) | | | (30,008) | |
| 其他費用(收入)，淨額 | | 3,003 | | | 3,858 | | | (10,055) | |
| 利息支出，淨額 | | 164,662 | | | 113,705 | | | 129,803 | |
| 債務清償損失 | | 1,934 | | | 16,194 | | | — | |
| 其他費用合計 | | 170,981 | | | 133,748 | | | 89,740 | |
| 所得税前收入 | | 1,275,660 | | | 1,108,808 | | | 882,525 | |
| 所得税撥備 | | 321,333 | | | 269,311 | | | 178,309 | |
| 淨收入 | | $ | 954,327 | | | $ | 839,497 | | | $ | 704,216 | |
| 基本每股收益 | | $ | 12.62 | | | $ | 10.23 | | | $ | 8.38 | |
| 稀釋後每股收益 | | $ | 12.42 | | | $ | 9.99 | | | $ | 8.12 | |
| 加權平均流通股： | | | | | | |
| 基本股份 | | 75,598 | | | 82,060 | | | 84,005 | |
| 稀釋後股份 | | 76,862 | | | 84,061 | | | 86,719 | |
FleetCor技術公司及其子公司
綜合全面收益表
(單位：千)
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | 截至十二月三十一日止的年度： |
| | | 2022 | | 2021 | | 2020 |
| 淨收入 | | $ | 954,327 | | | $ | 839,497 | | | $ | 704,216 | |
| 其他全面虧損： | | | | | | |
| 外幣折算損失，税後淨額 | | (77,135) | | | (144,543) | | | (367,249) | |
| | | | | | |
| 衍生工具合約的淨變動(扣除税項) | | 32,101 | | | 43,085 | | | (23,444) | |
| 其他綜合損失合計 | | (45,034) | | | (101,458) | | | (390,693) | |
| 綜合收益總額 | | $ | 909,293 | | | $ | 738,039 | | | $ | 313,523 | |
請參閲隨附的説明。
FleetCor技術公司及其子公司
股東權益合併報表
(單位：千)
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 普普通通
庫存 | | 其他內容
已繳費
資本 | | 保留
收益 | | 累計
其他
全面
損失 | | 財務處
庫存 | | 總計 |
| 2019年12月31日的餘額 | | $ | 124 | | | $ | 2,494,721 | | | $ | 4,712,729 | | | $ | (972,465) | | | $ | (2,523,493) | | | $ | 3,711,616 | |
| 淨收入 | | — | | | — | | | 704,216 | | | — | | | — | | | 704,216 | |
| 貨幣兑換的其他綜合損失，税後淨額 | | — | | | — | | | — | | | (390,693) | | | — | | | (390,693) | |
| 收購普通股 | | — | | | 75,000 | | | — | | | — | | | (924,909) | | | (849,909) | |
| 基於股份的薪酬費用 | | — | | | 43,384 | | | — | | | — | | | — | | | 43,384 | |
| 普通股發行 | | 2 | | | 136,795 | | | — | | | — | | | — | | | 136,797 | |
| 2020年12月31日餘額 | | 126 | | | 2,749,900 | | | 5,416,945 | | | (1,363,158) | | | (3,448,402) | | | 3,355,411 | |
| 淨收入 | | — | | | — | | | 839,497 | | | — | | | — | | | 839,497 | |
| | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | |
| 貨幣兑換的其他綜合損失，税後淨額 | | — | | | — | | | — | | | (101,458) | | | — | | | (101,458) | |
| 收購普通股 | | — | | | — | | | — | | | — | | | (1,355,722) | | | (1,355,722) | |
| 基於股份的薪酬費用 | | — | | | 80,071 | | | — | | | — | | | — | | | 80,071 | |
| 普通股發行 | | 1 | | | 48,780 | | | — | | | — | | | — | | | 48,781 | |
| 2021年12月31日的餘額 | | 127 | | | 2,878,751 | | | 6,256,442 | | | (1,464,616) | | | (4,804,124) | | | 2,866,580 | |
| 淨收入 | | — | | | — | | | 954,327 | | | — | | | — | | | 954,327 | |
| | | | | | | | | | | | |
| 其他綜合虧損，税後淨額 | | — | | | — | | | — | | | (45,034) | | | — | | | (45,034) | |
| 收購普通股 | | — | | | — | | | — | | | — | | | (1,405,200) | | | (1,405,200) | |
| 基於股份的薪酬費用 | | — | | | 121,416 | | | — | | | — | | | — | | | 121,416 | |
| 普通股發行 | | 1 | | | 49,403 | | | — | | | — | | | — | | | 49,404 | |
| 2022年12月31日的餘額 | | $ | 128 | | | $ | 3,049,570 | | | $ | 7,210,769 | | | $ | (1,509,650) | | | $ | (6,209,324) | | | $ | 2,541,493 | |
請參閲隨附的説明。
FleetCor技術公司及其子公司
合併現金流量表
(單位：千)
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | 截至十二月三十一日止的年度： |
| | | 2022 | | 2021 | | 2020 |
| 經營活動 | | | | | | |
| 淨收入 | | $ | 954,327 | | | $ | 839,497 | | | $ | 704,216 | |
| 將淨收入與經營活動提供的現金淨額進行調整： | | | | | | |
| 折舊 | | 92,010 | | | 75,571 | | | 65,181 | |
| 基於股票的薪酬 | | 121,416 | | | 80,071 | | | 43,384 | |
| 應收賬款和其他應收賬款損失準備金 | | 131,096 | | | 37,919 | | | 158,549 | |
| 遞延融資成本和貼現攤銷 | | 7,748 | | | 6,831 | | | 6,486 | |
| 無形資產攤銷和應收賬款溢價 | | 230,272 | | | 208,625 | | | 189,620 | |
| | | | | | |
| 遞延所得税 | | (33,174) | | | 11,026 | | | 15,668 | |
| 債務清償損失 | | 1,934 | | | 16,194 | | | — | |
| | | | | | |
| 投資損失(收益) | | 1,382 | | | (9) | | | (30,008) | |
| | | | | | |
| 其他非現金營業費用(收入)，淨額 | | 282 | | | (784) | | | (1,985) | |
| 營業資產和負債變動(不包括收購)： | | | | | | |
| 應收賬款和其他應收賬款 | | (598,674) | | | (731,137) | | | 264,140 | |
| 預付費用和其他流動資產 | | (17,543) | | | 141,058 | | | 119,531 | |
| 衍生資產和負債，淨額 | | (11,260) | | | (15,360) | | | (58,347) | |
| 其他資產 | | (41,068) | | | 47,055 | | | 79,405 | |
| 應付賬款、應計費用和客户存款 | | (83,951) | | | 480,506 | | | (83,251) | |
| 經營活動提供的淨現金 | | 754,797 | | | 1,197,063 | | | 1,472,589 | |
| 投資活動 | | | | | | |
| 收購，扣除收購現金後的淨額 | | (216,917) | | | (602,120) | | | (80,787) | |
| 購置財產和設備 | | (151,428) | | | (111,530) | | | (78,425) | |
| 出售投資所得收益 | | — | | | — | | | 52,963 | |
| | | | | | |
| 其他 | | — | | | (2,281) | | | — | |
| 用於投資活動的現金淨額 | | (368,345) | | | (715,931) | | | (106,249) | |
| 融資活動 | | | | | | |
| | | | | | |
| 發行普通股所得款項 | | 49,404 | | | 48,781 | | | 136,797 | |
| 普通股回購 | | (1,405,200) | | | (1,355,722) | | | (849,910) | |
| 證券化貸款(付款)淨額 | | 169,000 | | | 418,000 | | | (270,973) | |
| 已支付的遞延融資成本和債務貼現 | | (10,355) | | | (38,920) | | | (2,637) | |
| 發行應付票據所得款項 | | 3,000,000 | | | 1,900,000 | | | — | |
| 應付票據的本金支付 | | (2,824,000) | | | (507,500) | | | (175,285) | |
| 從左輪手槍借款 | | 7,236,000 | | | 1,910,000 | | | 1,243,500 | |
| 左輪手槍的付款方式 | | (6,526,000) | | | (1,978,851) | | | (1,496,907) | |
| 週轉信貸額度淨額借款(付款) | | 194 | | | (51,049) | | | (1,042) | |
| | | | | | |
| 其他 | | (271) | | | (811) | | | (344) | |
| 融資活動提供的現金淨額(用於) | | (311,228) | | | 343,928 | | | (1,416,801) | |
| 外幣匯率對現金的影響 | | (36,739) | | | (50,984) | | | (148,157) | |
| 現金及現金等價物和限制性現金淨增(減) | | 38,485 | | | 774,076 | | | (198,618) | |
| 現金及現金等價物和限制性現金，年初 | | 2,250,695 | | | 1,476,619 | | | 1,675,237 | |
| 現金及現金等價物和受限現金，年終 | | $ | 2,289,180 | | | $ | 2,250,695 | | | $ | 1,476,619 | |
| 補充現金流量信息 | | | | | | |
| 支付利息的現金 | | $ | 229,641 | | | $ | 132,504 | | | $ | 126,460 | |
| 繳納所得税的現金 | | $ | 358,231 | | | $ | 229,721 | | | $ | 165,315 | |
| | | | | | |
FleetCor技術公司及其子公司
合併財務報表附註
2022年12月31日
1. 業務説明
FleetCor是一家領先的全球商業支付公司，通過使企業能夠更好地管理與費用相關的採購和供應商支付流程，幫助企業減少支出。FleetCor更智能的支付和支出管理解決方案根據客户的需求以各種方式提供。從實體支付卡到包括可定製控件和強大支付功能的軟件，我們為企業提供了更好的支付方式。FleetCor自2018年以來一直是標準普爾500指數成份股公司，在紐約證券交易所交易，股票代碼為FLT。
FleetCor的願景是，每一次支付都是數字化的，每一次購買都受到控制，每一項相關決定都得到通知。數字支付比支票等紙質支付方式更快、更安全，並提供及時和詳細的數據，可用於有效減少未經授權的購買和欺詐、自動化數據輸入和報告，以及消除報銷流程。將這些支付數據與分析工具相結合，可以提供洞察力，經理們可以利用這些洞察力更好地運營他們的業務。該公司廣泛的數字化解決方案通常為企業經常使用的支付方法提供控制、報告和自動化優勢，如現金、紙質支票、通用信用卡以及員工支付和回收流程。
該公司有以下可報告的部門：船隊、公司支付、住宿、巴西和其他。該公司報告這些部門，以反映我們如何組織和管理我們的全球員工基礎，管理經營業績，並考慮不同地區和解決方案的不同監管環境。
為了幫助瞭解我們在世界各地廣泛的解決方案，我們將它們分為兩個解決方案驅動的類別：車輛和移動解決方案以及企業支付解決方案。我們的車輛和移動解決方案是專門設計的，使我們的企業和消費者客户能夠支付與車輛和移動相關的費用，同時與現金或通用信用卡等不太專業的支付方式相比，提供更好的員工支出控制和可見性。我們的車輛和機動性解決方案包括燃料、住宿、通行費和其他補充產品。我們的企業支付解決方案簡單且自動化供應商支付，旨在幫助企業簡化與外發付款相關的後臺操作。藉助我們的一套企業支付解決方案，包括AP自動化、虛擬卡、跨境和採購，公司可更高效地節省時間、削減成本並管理B2B支付處理旅遊和娛樂撲克牌。FleetCor提供我們的車輛和移動以及企業支付解決方案中未考慮的其他支付解決方案，包括禮品和工資卡。
我們的解決方案為客户提供控制功能，包括可定製的用户級控制、可編程警報和詳細交易報告等。我們的客户可以使用數據、控制和工具來打擊員工濫用和欺詐，簡化費用管理，並潛在地降低他們的運營成本。
我們利用專有和第三方支付接受網絡來交付我們的解決方案。在我們的專有網絡中，交易是在我們擁有和運營的應用程序和操作系統上處理的，而且只在我們直接簽約接受的特定參與商家進行。第三方網絡由獨立的各方運營，而且往往被更廣泛地接受，這是與我們的專有網絡相比的主要優勢。萬事達卡和Visa分別是我們在北美和歐洲的主要第三方網絡合作夥伴。
我們利用多渠道方法，積極向現有和潛在客户營銷和銷售我們的解決方案。這一進入市場的戰略包括全面的數字渠道、直銷隊伍和戰略合作伙伴關係。我們銷售獨立的產品和服務，目前正在組織和建立一個客户可以從一個用户界面使用多個產品的平臺。我們的能力也是通過間接銷售渠道(例如，大型石油公司和Fleet的燃料營銷商，以及我們產品在巴西的零售機構)和品牌或“白標”基礎上，通過Fleet、Lodging和Corporation Payments的廣泛經銷商和合作夥伴間接提供的。通過這樣做，我們利用他們的銷售網絡，以更低的成本更快地將我們的觸角伸向新的客户羣、新的行業垂直市場和新的地理位置。
2. 主要會計政策的列報依據和摘要
預算的使用
根據美國公認會計原則(GAAP)編制財務報表，要求管理層作出估計和假設，以影響財務報表日期的資產和負債額以及或有資產和負債的披露，以及報告期內收入和支出的報告金額。未來的事件及其影響不能確切地預測；因此，會計估計需要進行判斷。編制公司綜合財務報表時使用的會計估計可能會隨着新事件的發生、獲得更多經驗、獲得更多信息以及公司經營環境的變化而發生變化。由於圍繞俄羅斯和烏克蘭之間持續衝突的不確定性、貨幣政策變化的影響以及其他因素，實際結果可能與這些估計不同。
合併原則
隨附的合併財務報表包括FleetCor技術公司及其所有全資子公司的賬目。所有重大的公司間餘額和交易都已被沖銷。
該公司的財政年度將於12月31日結束。在公司的某些英國業務中，公司使用4-4-5周的會計週期記錄經營結果，會計年度在12月31日或之前的星期五結束。2022、2021和2020財年包括52周，企業使用4-4-5會計週期進行報告。
金融工具--信貸損失
該公司根據會計準則編纂(ASC)326“金融工具-信貸損失”對金融資產的預期信貸損失進行會計處理。該公司受信貸損失影響的金融資產主要是應收貿易賬款。本公司採用賬齡和損失率相結合的方法，根據產品、客户規模和歷史損失，根據標的資產池的性質和風險狀況，對當前預期信貸損失進行估計。預期信貸損失是根據對風險特徵、歷史付款經驗和未償還應收賬款年齡的評估，並根據前瞻性經濟狀況進行調整而估計的。按攤銷成本基準計量的任何剩餘金融資產的撥備是根據基本財務狀況、信貸歷史以及當前和前瞻性經濟狀況進行評估。預期信貸損失的估計過程包括考慮與資產結餘年齡、預期付款時間、合同條款和條件、特定客户風險概況或客户組合的變化、地理風險、經濟趨勢和相關環境因素相關的定性和定量風險因素。在2022年和2021年12月31日，大約91%和96未付應收賬款的百分比分別為流動應收賬款。當內部催收努力耗盡並已將賬户移交給第三方催收機構時，被視為無法收回的應收賬款從應收賬款和信貸損失準備金中扣除。來自第三方催收機構的回收並不顯著。
企業合併
本公司完成的業務合併已根據收購會計方法入賬，該方法要求收購的資產和負債(包括或有事項)按收購日期確定的公允價值入賬。購買價格超過所取得的有形和無形資產以及承擔的負債的公允價值即為商譽。分配給商譽的金額主要歸因於收購後預計將產生的特定於買方的協同效應(例如，合併後的組織擴大覆蓋範圍和其他協同效應)以及被收購方集合的勞動力。收購業務的結果自交易完成之日起計入我們的運營結果。
該公司用來確定長期資產(如無形資產)的公允價值的估計可能很複雜，需要做出重大判斷。本公司使用吾等掌握的資料作出公允價值釐定，並在必要時聘請獨立估值專家協助釐定重大收購的長期資產的公允價值。與客户相關及基於合同的無形資產的估計公允價值一般採用收益法確定，該方法基於考慮預測現金流量的時間和風險的折現率折現至其現值的預計現金流量。使用的貼現率代表風險調整後的市場參與者加權平均資本成本，使用常規市場指標得出。這些公允價值衡量還需要對未來事件做出相當大的判斷，包括預測的收入增長率、預測的客户流失率、合同續簽估計和技術變化。收購的技術一般使用重置成本法進行估值，這要求我們按照估值分析時的價格估計建造具有同等效用的資產的成本，並對實物劣化以及功能和經濟過時的價值進行調整。商標和商號一般採用“免版税”的方法進行估值。這種方法假定商標和商號具有價值，只要它們的所有人免除了為從它們獲得的利益支付使用費的義務。這種方法要求公司對相關品牌的未來收入進行估計, 適當的特許權使用費費率和加權平均資本成本。這種公允價值的衡量需要對市場參與者願意支付的價值做出相當大的判斷，以實現與該商標相關的利益。競業禁止安排按公平價值與業務合併分開計量，採用現金流量法，該方法基於本公司對沒有競業禁止安排的競爭可能性及其業務影響的最佳估計。
雖然公司使用我們的最佳估計和假設來確定收購的資產和承擔的負債的公允價值，但我們的估計本身就是不確定的，需要進行改進。因此，在可能從收購之日起最長一年的計量期內，本公司記錄了對收購資產和承擔的負債的調整。在計量期結束時，任何後續調整均記錄在我們的綜合收益表中。該公司還估計無形資產的使用壽命，以確定將與收購相關的無形資產金額確認為費用的期間。某些資產可被認為具有無限期的使用壽命。公司定期審查這些資產的不確定性質。本公司亦會定期檢討分配給我們無形資產的估計可用年限，以確定該等估計可用年限是否繼續適用。
減值長期資產、商譽、無形資產和投資
本公司定期評估是否發生了顯示有限壽命的財產和設備以及無形資產的賬面價值可能無法收回的事件和情況。當因素顯示該等長期資產應就可能的減值進行評估時，本公司會評估該等長期資產的賬面價值是否會透過使用該資產及其最終處置而預期的未來未貼現現金流量收回。如果資產的賬面金額被確定為不可收回，則記錄為公允價值的減記。公允價值乃根據報價市價或貼現現金流量分析(視乎適用而定)釐定。本公司定期評估是否已發生表明財產和設備以及具有有限壽命的無形資產的使用壽命的事件和情況是否需要修訂。
本公司至少每年完成一次商譽減值測試，如果事實或情況表明商譽可能受損，則更頻繁地完成商譽減值測試。商譽在報告單位層面進行減值測試。該公司首先對其某些報告單位進行定性評估。定性評估中考慮的因素包括宏觀經濟總體狀況、行業和市場狀況、成本因素、我們報告單位的整體財務表現、影響我們報告單位淨資產構成或賬面價值的事件或變化、我們股價的持續下跌以及其他相關實體特定事件。如果本公司選擇跳過定性評估，或如果本公司根據定性因素確定報告單位的公允價值更有可能低於賬面價值，則需要進行定量測試。然後，本公司對適用的報告單位進行量化商譽減值測試，方法是將報告單位的賬面價值(包括商譽)與其公允價值進行比較，公允價值是根據(其中包括)貼現現金流分析以及(較少程度上)可比公司的市盈率來計量的。對公司評估商譽減值至關重要的估計包括貼現率、對收入、淨額和扣除利息、税項、折舊及攤銷前收益(EBITDA)增長的預測，以及長期增長率。如果報告單位的賬面價值大於其公允價值，商譽被視為減值。
根據截至2022年10月1日進行的定性及/或定量商譽資產減值分析，本公司確定其各報告單位的公允價值均超過賬面價值。自最近一次年度減值測試之日起，並無發生任何事件或情況變化，以致報告單位的公平價值極有可能低於其賬面值。
該公司每年評估無限期無形資產(主要是商標和商號)的減值。如事件及情況顯示一項無限期無形資產的公允價值較可能低於其賬面價值，本公司亦會更頻密地測試減值。對該公司評估無限壽命無形資產減值至關重要的估計包括貼現率、評估商品名稱時使用的特許權使用費、確定終端價值時預計的收入增長和預計的長期增長率。如果無限期無形資產的賬面價值超過計量日的估計公允價值，則確認減值損失。
本公司已選擇另一種方法來計量某些權益工具投資，而該等投資並不具有按成本減去減值(如有)的可隨時釐定的公允價值，加上或減去發行人類似投資的可見價格變動所導致的變動。本公司於每個報告期重新評估該等投資，以評估該等投資是否繼續符合按成本減去減值計量的資格，而不是要求按公允價值經常性計量。本公司對這些股權投資進行減值評估時，沒有基於定性指標(例如，被投資方財務業績顯著惡化、不利監管等)容易確定的公允價值。被歸類為交易性證券的投資按公允價值列賬，任何未實現的收益或損失均記錄在綜合收益表中的投資(收益)損失中。在2021年期間，公司投資了$37.4百萬美元20年期與第三方巴西銀行的合資企業。本公司認定其對合營企業及/或中介機構施加重大影響，但並不控制該合營企業及/或中介機構，並根據ASC 323將其於合營企業收益/虧損中的可分配份額記為權益法投資。本公司對其權益法投資進行定性監控，以確定是否存在暫時性減值。《公司記錄》不是截至2022年12月31日、2021年12月31日和2020年12月31日的年度投資減值費用。
不動產、廠房設備和固定壽命的無形資產
財產、廠房和設備按成本列報，並按直線折舊。主要由客户關係組成的有限年限無形資產在收購時按公允價值列報，並在其估計使用年限內攤銷。客户和商家關係的有效壽命是使用歷史流失率來估計的。
該公司開發面向客户的軟件，用於向客户提供處理和信息管理服務。公司資本支出的很大一部分用於開發這種內部使用的計算機軟件。一旦建立了軟件的應用程序開發階段，軟件開發成本就被資本化。在應用程序開發階段之前的初步項目階段發生的成本在發生時計入費用。當公司完成所有必要的規劃、設計、編碼和測試活動，以確定軟件可以生產以滿足其設計規範(包括功能、特徵和技術性能要求)時，就建立了應用程序開發階段。當軟件準備好其預期用途時，成本資本化就停止了。軟件開發成本使用直線法在軟件的估計使用壽命內攤銷。該公司將軟件成本資本化為$120.5百萬，$76.7百萬美元和美元51.62022年、2021年和2020年分別為100萬。軟件的攤銷費用總計為$59.1百萬，$46.7百萬美元和美元40.22022年、2021年和2020年分別為100萬。
所得税
本公司按資產負債法核算所得税。遞延税項資產及負債就可歸因於現有資產及負債的賬面金額與其各自税基之間的差異而產生的未來税務後果予以確認。遞延税項資產及負債以制定税率計量，預期適用於預計收回或結算該等暫時性差額的年度的應税收入。税率變動對遞延税項資產和負債的影響在包括頒佈日期在內的期間確認。該公司已選擇將全球無形低税收入(GILTI)計入當期支出。
遞延税項資產的最終變現取決於相關臨時差額成為可扣除期間的未來應納税所得額。本公司按季度評估其遞延税項資產未來是否更有可能變現，並得出是否必須設立估值撥備的結論。
本公司確認不確定的所得税狀況對所得税報税表的最大金額的影響，經相關税務機關審計後，最大金額很可能不會持續。如果不確定的所得税頭寸少於50被維持的可能性為%。本公司將與税務有關的任何估計利息和罰金計入所得税支出。 S請參閲f的註釋13更多關於所得税的信息。
現金、現金等價物和受限現金
現金等價物包括手頭現金和原始到期日為三個月或者更少。受限制現金是指可按需償還的客户存款，以及在我們的跨境支付業務中從客户那裏收到的用於跨境支付業務的跨貨幣交易的抵押品，這些抵押品被限制用於償還客户存款以外的其他用途，以及安全和結算跨貨幣交易。根據我們對當前資本市場狀況和對我們獲得現金的相關影響的評估，我們對我們俄羅斯業務持有的所有現金進行了分類的$215.8百萬AS自2022年12月31日起限制現金。
外幣
境外子公司的資產和負債以及以外幣計價並指定用於長期投資的實體內餘額按期末匯率換算為美元。相關的折算調整計入累計其他全面收益。收入和支出按年內有效的月平均匯率換算。這些子公司的外幣交易損益計入淨收益。公司確認匯兑(損失)收益，在截至12月31日的年度綜合收益表中記入其他(收入)費用淨額如下(以百萬計)：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 2022 | | 2021 | | 2020 |
| 匯兑(損)利 | | $ | (1.7) | | | $ | (3.7) | | | $ | 2.9 | |
本公司在截至12月31日的綜合全面收益表中，將長期實體內交易的外幣損失計入外幣折算損失的税後淨額如下(單位：百萬)：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 2022 | | 2021 | | 2020 |
| 實體內長期交易的外幣損失 | | $ | 205.7 | | | $ | 44.4 | | | $ | 219.8 | |
衍生品
該公司使用衍生品將與利率變化相關的風險降至最低。該公司還利用衍生品向客户提供衍生品，並與銀行合作伙伴簽訂跨貨幣衍生品合同，以減輕與客户衍生品合同相關的外匯風險，從而促進跨貨幣企業支付。
該公司面臨利率變化的風險，因為其借款受浮動利率的影響。為了減輕這一風險，本公司使用了衍生工具。被指定為現金流對衝的利率掉期合約涉及從交易對手那裏收取可變金額，以換取公司在協議有效期內支付固定利率，而不交換相關名義金額。該公司利用被指定為現金流對衝的衍生品對其可變利率債務的未指明部分的利息支付進行對衝。
被指定並符合現金流量對衝資格的衍生工具的公允價值變動計入衍生工具資產/負債，並在扣除税項後與累計其他全面收益(虧損)抵銷。在累計其他全面收益(虧損)中記錄的衍生工具公允價值變動將重新分類至對衝項目影響收益的同一個或多個期間的收益，前提是衍生工具在抵消應佔對衝風險的現金流量變化方面非常有效。
在公司的跨境支付業務中，它為客户撰寫外幣遠期和期權合同，以方便未來的支付。本公司於所附綜合資產負債表中按公允價值確認經常跨境付款衍生工具預付費用及其他流動資產及其他流動負債及衍生工具超過一年的其他資產及其他非流動負債。與這些衍生品相關的任何收益/虧損都通過收益入賬。所有與衍生工具有關的現金流量均包括在綜合現金流量表的經營活動現金流量內。參考急診室到音符16。
現貨貿易抵消
該公司在其跨境支付業務中使用現貨交易為跨貨幣企業支付提供便利。該公司對與包括與同一交易對手簽訂的主要淨額結算協議的合同相關的現貨交易資產和負債進行抵銷，因為存在抵銷權，該公司認為這種抵銷權是可以執行的。因此，本公司已在交易對手層面將現貨貿易負債與現貨貿易應收賬款進行淨額結算。該公司在其綜合資產負債表中按公允價值確認所有現貨貿易資產，應收賬款淨額和所有現貨貿易負債，應付賬款淨額，客户層面的每項淨額。
下表列出了公司截至2022年12月31日和2021年12月31日的年度按公允價值計算的現貨貿易資產和負債(單位：百萬)：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 2022年12月31日 | | 2021年12月31日 |
| 毛收入 | | 資產負債表上的抵銷 | | 網絡 | | 毛收入 | | 資產負債表上的抵銷 | | 網絡 |
| 資產 | | | | | | | | | | | |
| 應收帳款 | $ | 2,409.8 | | | $ | (2,266.0) | | | $ | 143.8 | | | $ | 1,185.9 | | | $ | (1,057.7) | | | $ | 128.2 | |
| | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | |
| 負債 | | | | | | | | | | | |
| 應付帳款 | $ | 2,332.5 | | | $ | (2,266.0) | | | $ | 66.5 | | | $ | 1,199.5 | | | $ | (1,057.7) | | | $ | 141.8 | |
基於股票的薪酬
作為員工薪酬計劃的一部分，公司經常授予員工股票期權和限制性股票獎勵/單位。授予股票期權的行權價格等於授予日標的公司股票的公平市場價值。授予的期權有歸屬條款，範圍從一至五年，而期權的歸屬通常基於時間的推移、業績或市場狀況，或這些因素的組合。如果股票期權授予在授予前終止僱傭，則可能被沒收。本公司選擇布萊克-斯科爾斯期權定價模型來估算授予日股票期權獎勵的公允價值。本公司已考慮該等期權的退回及沒收條款，並利用其過往經驗估計該等期權的預期年期。期權沒收將在發生時計入。該公司的無風險利率是以零息美國國庫券的收益率為基礎的，其到期日等於從授予之日起期權的預期期限。預期波動率是基於公司的歷史波動率。
限制性股票和限制性股票單位的獎勵獨立於股票期權授予，如果在授予之前終止僱用，則可被沒收。授予股份的歸屬通常基於時間的推移、業績或市場狀況，或這些因素的組合。股票一般都有分級歸屬條款一至四年。限制性股票的公允價值，其中股票是根據時間的推移或業績而歸屬的，是基於授予日期公司股票的公允價值。
利用蒙特卡羅模擬估值模型，對授予市場化歸屬條件的股票期權和限制性股票單位的公允價值進行了估計。蒙特卡洛模擬估值模型中使用的無風險利率和波動率假設的計算與Black-Scholes期權定價模型中用於確定基於市場的股票期權獎勵的公允價值時應用的假設一致。
對於基於業績的限制性股票獎勵/單位和基於業績的股票期權獎勵，公司還必須對實現業績目標的可能性做出假設。如果實際結果與這些估計有很大不同，基於股票的薪酬支出和公司的經營業績可能會受到重大影響。
基於股票的補償費用在授予之日根據賠償金的價值計量，並根據預期提供必要服務的年數確認為必要服務期間的費用。
遞延融資成本/債務貼現
獲得融資所產生的成本採用實際利息法在相關債務期限內攤銷，並計入利息支出。公司將額外的債務發行成本資本化為#美元10.42022年與其信貸安排和證券化安排再融資相關的百萬美元和38.92021年將達到100萬。截至2022年12月31日和2021年12月31日，公司已遞延融資成本#美元7.8百萬美元和美元5.8分別與信貸安排和循環證券化安排項下的左輪手槍有關的百萬美元，均記錄在綜合資產負債表的預付費用和其他流動資產中。截至2022年12月31日和2021年12月31日，公司已遞延融資成本#美元23.9百萬美元和美元25.2分別與信貸安排項下的定期票據有關，於綜合資產負債表的應付票據及信貸額度及應付票據及其他債務的當期部分減去當期部分的未償還定期債務分別記作貼現。
綜合收益(虧損)
全面收益(虧損)被定義為報告期內除與所有者的交易以外的交易和其他經濟事件導致的淨收益和所有其他權益變化的總額。
應收帳款
The Company Main持有$1.7十億個版本提供貿易應收賬款證券化安排。在我們的證券化融資機制內抵押的應收賬款涉及主要由美國的借記卡活動產生的貿易應收賬款。根據證券化融資機制的條款，公司以循環方式將其部分國內應收賬款轉讓給FleetCor Funding LLC(Funding)，FleetCor Funding LLC(Funding)是一家全資擁有的破產遠程合併子公司。反過來，資金以循環方式無追索權地將這一應收賬款池中的完整所有權權益轉讓給第三方多方賣方銀行和作為應收款證券化工具的有資產擔保的商業票據管道(管道)。Funding以過度抵押的形式在出售的部分應收賬款中保持從屬權益。管道購買的資金來自於出售高評級商業票據，這些票據作為管道投資者的實益權益發行。該公司不對管道進行加固。
該公司利用轉讓資產的收益作為其他融資形式的替代方案，以降低其整體借款成本。公司已同意繼續按市場利率為金融機構出售的應收賬款提供服務，這與公司的服務成本大致相同。本公司保留轉讓資產的剩餘權益，作為信用提升的一種形式。由於剩餘權益的短期性質，其公允價值接近賬面價值。資金決定了通過出售貿易應收賬款實現的資金水平，但以最高金額為限。由於本公司持續參與轉讓/出售的應收賬款，故不會從其綜合資產負債表中取消確認應收賬款。相反，該公司將現金收益和收到的任何剩餘利息記錄為證券化貸款負債。
公司的綜合資產負債表和損益表反映了與證券化應收賬款和相應證券化債務相關的活動，包括利息收入、逾期付款產生的費用、應收賬款損失準備金和利息支出。與證券化債務相關的借款和償還的現金流作為融資活動的現金流列示。該公司證券化貸款的到期日為2025年8月18日。
截至12月31日，公司的應收賬款和證券化應收賬款包括以下內容(單位：千)：
| | | | | | | | | | | | | | |
| | 2022 | | 2021 |
| 國內未證券化應收賬款毛額 | | $ | 985,873 | | | $ | 994,063 | |
| 國內證券化應收賬款總額 | | 1,287,000 | | | 1,118,000 | |
| 國外應收賬款毛額 | | 1,228,718 | | | 897,930 | |
| 應收賬款總額 | | 3,501,591 | | | 3,009,993 | |
| 信貸損失撥備減少 | | (149,846) | | | (98,719) | |
| 應收賬款淨額和證券化應收賬款 | | $ | 3,351,745 | | | $ | 2,911,274 | |
該公司記錄了一美元90.1於截至2020年12月31日止年度內，我們的跨境支付業務中與客户應收賬款有關的信貸損失及撇賬撥備達百萬元。該公司截至2020年12月31日的估計預期信貸損失，包括對與新冠肺炎相關的經濟狀況的估計調整。的前滾。
公司截至12月31日止年度與應收賬款有關的信貸損失準備如下(單位：千)：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 2022 | | 2021 | | 2020 |
| 年初信貸損失準備 | | $ | 98,719 | | | $ | 86,886 | | | $ | 70,890 | |
| 信貸損失準備金 | | 131,096 | | | 37,919 | | | 158,549 | |
| 核銷 | | (90,540) | | | (35,868) | | | (146,063) | |
| 復甦 | | 10,320 | | | 13,459 | | | 9,603 | |
| 外幣的影響 | | 251 | | | (3,677) | | | (6,093) | |
| 信貸損失準備年終 | | $ | 149,846 | | | $ | 98,719 | | | $ | 86,886 | |
廣告
本公司的廣告費用為已發生的費用。廣告費用是$65.5百萬, $54.8百萬美元和美元28.5截至2022年12月31日、2021年和2020年12月31日的年度分別為100萬美元。
每股收益
該公司報告基本每股收益和稀釋後每股收益。基本每股收益採用普通股和非既得、不可沒收的已發行、未經攤薄調整的限制性股票和普通股股東應佔淨收益的加權平均數計算。
每股攤薄收益是用期內確認的加權平均流通股和或有發行股份減去確認的加權平均股份計算的。淨流通股已根據普通股等價物的攤薄效應進行了調整，普通股等價物包括已發行的股票期權和未歸屬的、可沒收的限制性股票單位。
改敍和調整
於2021年，本公司在上一年度綜合現金流量表中發現並更正了遞延所得税及應付帳款、應計開支及客户存款變動列報中的一個重大錯誤，兩者均於經營活動提供的現金淨額內列報。這一修正對截至2020年12月31日的年度的影響是增加了調整，以將淨收入與與遞延所得税相關的經營活動提供的淨現金進行核對，金額為#美元。30.8100萬美元，業務活動中應付賬款、應計費用和客户存款的變化相應減少#美元30.8百萬美元。曾經有過不是對合並現金流量表中經營活動提供的現金淨額的影響。
此外，先前期間的某些披露已重新分類，以符合本年度的列報方式。
採用新會計準則
中間價改革
2020年3月，美國財務會計準則委員會發布了ASU第2020-04號文件《參考匯率改革(專題848)：促進參考匯率改革對財務報告的影響》(ASU 2020-04)。該公告為當前關於合同修改和對衝會計的指導提供了臨時的可選權宜之計和例外情況，以減輕與預期的市場從倫敦銀行間同業拆借利率(LIBOR)和其他銀行間同業拆借利率向替代參考利率過渡相關的財務報告負擔。該指南自發布之日起生效，可能適用於2022年12月31日或之前簽訂或評估的合同修改和套期保值關係。ASU 2020-04的採用並未對公司的綜合財務報表產生實質性影響。該公司將從LIBOR過渡到英鎊隔夜指數平均參考利率(SONIA)，外加SONIA調整0.0326英鎊拆借利率、歐元拆借歐元同業拆借利率和日元拆借東京同業拆借利率。2022年12月，美國財務會計準則委員會發布了ASU 2022-06號《推遲ASC 848的日落日期(主題848)》，將ASC 848的日落日期推遲到2024年12月31日。ASU自發布之日起生效。本公司利用與我們的債務和利率互換有關的參考利率的任何變化而採取的實際權宜之計。交叉貨幣衍生品不受此ASU的影響。
有轉換和其他期權的債務以及衍生工具和對衝--實體自身權益的合同
2020年8月，財務會計準則委員會發布了ASU第2020-06號文件，“債務--帶有轉換和其他期權的債務(分專題470-20)和衍生工具和對衝--實體自身權益中的合同(分專題815-40)--實體自身權益中可轉換工具和合同的會計處理”(“ASU 2020-06”)，其中處理了由於對某些具有負債和權益特徵的金融工具適用GAAP所產生的複雜性而確定的問題。ASU 2020-06還改進了與實體自有權益中的可轉換工具和合同的披露和每股收益(EPS)相關的指導。本更新中的修訂適用於2021年12月15日之後開始的財政年度，包括該財政年度內的過渡期，並應前瞻性地適用於在
修正案的生效日期。本公司於2022年1月1日採用本ASU。ASU 2020-06的採用並未對公司的經營結果、財務狀況或現金流產生實質性影響。
從與客户的合同中核算合同資產和合同負債
2021年10月，財務會計準則委員會發布了ASU 2021-08，《從與客户的合同中核算合同資產和合同負債》(主題805)(“ASU 2021-08”)，其中要求收購人按照主題606對在業務合併中獲得的收入合同進行會計處理，就像它發起了這些合同一樣。收購方可以評估被收購方如何應用主題606來確定為所收購的合同記錄什麼。這一更新還為收購者在確認和計量從業務合併中的收入合同獲得的合同資產和合同負債時提供了一定的實際便利。本次更新中的修訂適用於2022年12月15日之後開始的會計年度，包括這些會計年度內的過渡期，並應前瞻性地適用於在修訂生效日期或之後發生的業務合併。本公司於2023年1月1日採用本ASU。ASU 2021-08的採用預計不會對公司的運營結果、財務狀況或現金流產生實質性影響。
3. 收入
該公司為我們的企業、商家、消費者和支付網絡客户提供支付解決方案。我們的支付解決方案主要專注於特定的商業支出類別，包括公司支付、燃料、住宿、通行費以及禮品解決方案(儲值卡和電子卡)。該公司提供解決方案，幫助各種規模的企業使用專門的支付產品控制、簡化和確保各種國內和跨境應付款的支付。該公司還為車隊維護、員工福利和長途運輸相關服務提供其他支付解決方案。
支付服務
公司對其大多數支付解決方案(公司支付、燃料、住宿和禮品等)的主要履約義務是隨時準備為未知或未指明數量的交易提供授權和處理服務(支付服務)，收到的對價取決於客户使用相關支付服務的情況(例如，提交和處理的交易數量)。因此，總交易價格是可變的。支付服務包括一系列基本相同的不同的日常服務，以及向客户轉賬的相同模式。因此，公司在其有合同權利向客户開具發票的期間直接分配和確認可變對價。同樣，對於通行費支付解決方案，公司的主要履約義務是每月隨時準備進入通行費網絡並處理通行費交易。每個訪問期被確定為與訪問期內的客户利益不同且基本相同。
該公司記錄其支付服務的收入，扣除(I)基礎產品和服務的成本；(Ii)信用和借記支付網絡收取的評估和其他費用(以及它們提供的任何回扣)；(Iii)客户回扣和其他折扣；以及(Iv)與創收交易同時徵收的由政府評估的税款(例如增值税和類似增值税的税收)。回扣引起的差異通常在分配可變對價的報告期內解決和/或重置。因此，本公司能夠直接根據開具發票的報告期內的收入分配調整淨額，並且不會對收入確認造成實質性限制，因為在開具發票時收入不可能發生重大逆轉。
公司為履行支付服務履約義務而收到的大部分交易價格由以下一項或多項組成：1)從支付網絡賺取的交換費；2)從商家賺取的折扣費用；3)根據處理的交易數量計算的費用；4)根據基礎商品或服務(即燃料、食品、通行費、住宿、交通卡和代金券)的交易價值的百分比計算的費用；以及5)每月接入費。
當基本交易完成並履行其履約義務時，該公司確認收入。根據相關的支付解決方案，交易被認為是完成的，但通常情況下，當公司授權交易、驗證交易沒有錯誤並接受數據並將其發佈到公司記錄時。
在公司的跨境支付業務中，部分收入來自以即期匯率兑換貨幣，使客户能夠進行跨貨幣支付。公司對其外匯支付服務的履約義務是向客户的指定收款人提供外幣支付，因此，公司在支付相關款項時確認外匯支付服務的收入。外匯支付服務的收入主要包括本公司向客户設定的匯率與外匯批發市場提供的匯率之間的差額。
最後，該公司目前將客户存款賺取的某些利息記錄為收入。從歷史上看，這些收入對公司的整體收益並不重要。
禮品卡產品和服務
該公司的Gift解決方案向零售商提供儲值卡和電子卡，以及主要以禮品卡形式提供的基於卡的服務。這些活動中的每一項都代表不同的、不同的績效義務。儲值卡的收入在控制權移交給公司客户時確認(相關卡的基礎成本的毛，記入綜合損益表內的處理費用)，通常在發貨時確認。
基於信用卡的服務包括禮品卡交易的交易處理和報告，公司根據時間推移確認收入，因為它隨時準備處理未知或未指明數量的交易。因此，公司在履行履約義務的估計期間直接分配和確認可變對價。
其他
根據ASC 310“應收賬款”，該公司在當地法規允許的司法管轄區，主要是美國和加拿大，對滯納金和財務費用的收入進行會計處理。這些費用在評估費用和財務費用並提供服務時，扣除估計無法收回的準備金後確認，約佔5佔合併收入的百分比，截至2022年12月31日的年度淨額。本公司停止對滯納金和財務費用進行記賬和應計30 - 40客户的餘額出現拖欠後的天數。
此外，在其跨境支付業務中，該公司為其客户撰寫外幣遠期和期權合同，主要是為了方便未來以外幣支付。這些衍生工具合約的存續期在開始時一般短於一年。本公司根據需要彙總客户合約(包括遠期、期權和現貨貨幣兑換)所產生的外匯風險，並通過與老牌金融機構交易對手簽訂抵銷衍生品，在經濟上對衝淨貨幣風險。該公司在其跨境支付業務中根據ASC 815“衍生品和對衝”對衍生品進行會計處理。在執行之日，票據固有的貨幣利差所賺取的收入，以及結算前與這些票據有關的公允價值變動，約佔8在截至2022年12月31日的一年中，佔合併收入的百分比，淨額。
收入還來自公司某些業務中的設備和卡的銷售，這些收入在銷售設備或卡並將控制權移交給客户時確認。這一收入在收入中確認為與設備和卡片有關的銷售成本的毛收入，在綜合收益表中為淨額。設備和卡片的相關銷售成本記入合併損益表內的處理費用。
在主題606的範圍內，從與客户的合同中獲得的收入約為87在截至2022年12月31日的一年中，佔合併收入的百分比，淨額。
收入分解
該公司通過不同的支付解決方案和地理位置向客户提供服務。截至12月31日的年度，按解決方案計算的收入淨額(單位：百萬)如下：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 按解決方案分類的收入 | | 2022 | | 2021 | | 2020 | |
| 燃料 | | $ | 1,378.3 | | | $ | 1,180.1 | | | $ | 1,057.2 | | | | |
| 企業支付 | | 772.4 | | | 600.0 | | | 434.0 | | | | |
| 通行費 | | 362.2 | | | 306.0 | | | 292.0 | | | | |
住宿 | | 456.5 | | | 309.6 | | | 207.0 | | | | |
饋贈 | | 194.5 | | | 179.5 | | | 154.4 | | | | |
| 其他 | | 263.2 | | | 258.5 | | | 244.3 | | | | |
| 合併收入，淨額 | | $ | 3,427.1 | | | $ | 2,833.7 | | | $ | 2,388.9 | | | | |
截至12月31日的年度按地理位置計算的收入淨額(以百萬為單位)如下：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 按地理位置劃分的收入 | | 2022 | | 2021 | | 2020 |
| 美國(居住國) | | $ | 2,093.9 | | | $ | 1,785.2 | | | $ | 1,467.5 | |
| 巴西 | | 442.2 | | | 368.1 | | | 344.2 | |
| 英國 | | 363.3 | | | 321.8 | | | 262.9 | |
| 其他 | | 527.7 | | | 358.6 | | | 314.2 | |
| 合併收入，淨額 | | $ | 3,427.1 | | | $ | 2,833.7 | | | $ | 2,388.9 | |
| | | | | | |
合同責任
受ASC 606約束的客户的遞延收入合同負債為$57.7百萬美元和美元73.7分別截至2022年12月31日和2021年12月31日。我們預計將確認大約$38.6其中百萬美元的收入來自12月和剩餘的$19.1在接下來的一年中五年截至2022年12月31日。收入確認的數額和時間受到幾個因素的影響，包括合同修改和終止，這可能會影響分配給剩餘履約債務的金額估計數，以及何時可以確認這些收入。截至2022年1月1日包括在遞延收入合同負債中的截至2022年12月31日的年度確認收入約為#美元41.7百萬美元。
獲得或履行合同和/或客户激勵的成本
根據ASC 606，如果公司希望收回與客户簽訂合同的增量成本，公司將這些成本資本化。獲得合同的增量成本是指公司為與客户簽訂合同而產生的費用，如果沒有合同，公司就不會產生這些費用(例如，銷售佣金)。
如果履行合同所產生的成本符合以下所有標準，則將這些成本資本化：
a.這些成本直接與本公司可以具體確定的合同或預期合同有關。
b.這些成本產生或增加了公司的資源，這些資源將用於履行(或繼續履行)未來的績效義務。
c.預計成本將被收回。
為了確定合同成本的適當攤銷期限，公司考慮了一系列因素，包括客户流失率、客户關係的估計條款、公司為客户提供產品和服務所使用的技術的使用壽命、是否預期進一步續簽合同以及續簽合同時是否需要支付任何遞增佣金。合同購置和履行成本使用直線法在預期受益期內攤銷(從五至十年)。獲得預期受益期為一年或更短時間的合同的費用在發生時確認為費用。與有資格資本化的銷售佣金相關的合同收購成本的攤銷在公司的綜合損益表中記為銷售費用。
銷售費用中記錄的資本化合同成本攤銷為#美元。15.4百萬，$16.0百萬美元和美元15.3截至2022年12月31日、2021年和2020年12月31日的年度分別為100萬美元。
在公司的綜合資產負債表中，獲得或履行合同的成本被歸類為預付費用中的合同成本資產和其他流動資產和其他資產。該公司已將合同費用資本化為#美元。17.1百萬美元和美元16.1預付費用和其他流動資產內的百萬美元42.9百萬美元和美元38.9截至2022年、2022年和2021年12月31日，公司綜合資產負債表中的其他資產內的百萬美元。
此外，公司有時會向客户支付現金，作為合同激勵。我們將這些成本作為可收回的付款延遲支付給客户，並在受益期內攤銷，包括預期的客户續訂。與用於客户獎勵的現金支付相關的成本攤銷在公司的綜合損益表中作為收入的減少計入。該公司推遲了1美元的客户獎勵計劃9.5截至2022年12月31日。在截至2022年12月31日的一年中，遞延客户激勵的攤銷並不重要。
該公司已記錄了$83.1百萬，$76.6百萬美元和美元65.5分別於截至2022年、2021年及2020年12月31日止年度的綜合損益表內與出售設備及卡片有關的開支及處理開支。
實用的權宜之計
ASC 606要求披露分配給未履行履約義務的交易價格總額；然而，在ASC 606允許的情況下，公司選擇將這一披露排除在具有一年或更短的履約義務的合同以及直接分配給單一履約義務的可變對價合同(如待命系列)。如上所述，公司最重要的單一履約義務包括在一系列不同的服務天數下直接分配的可變對價。這種可變對價的直接分配符合規定的披露排除標準；因此，分配給未履行義務的交易價格總額的大部分是本披露不需要的可變對價。初始合同期限超過一年的客户合同的固定對價總額部分並不重要。
該公司決定從交易價格中剔除所有銷售税和其他類似税。因此，本公司按淨額列報客户就這些税項收取的所有款項，而無須評估本公司是否在每個税務管轄區擔任代理人或委託人。
在與客户的某些安排中，公司已確定某些承諾的服務和產品在合同範圍內無論在數量上還是質量上都是無關緊要的。
作為實際的權宜之計，如果公司在合同開始時預期公司將承諾的服務或產品轉讓給客户與客户支付服務或產品的時間之間的時間不超過一年，則公司不需要針對重大融資部分的影響調整承諾的對價金額。截至2022年12月31日，公司與客户的合同保持標準定價，其中控制權轉移的時機取決於客户在準備就緒的環境中，因此不包含重要的融資部分。
4. 公允價值計量
公允價值是一種基於市場的計量，反映了市場參與者在為資產或負債定價時將使用的假設。公認會計原則討論了估值技術，如市場法(可比市場價格)、收益法(未來收入或現金流的現值)和成本法(替換資產服務能力的成本或重置成本)。這些估值技術基於可觀察和不可觀察的輸入。可觀察到的投入反映了從獨立來源獲得的市場數據，而不可觀察到的投入反映了公司的市場假設。
作為評估此類投入的基礎，三級價值層次結構將計量公允價值時使用的投入的優先順序如下：
•第1級：可觀察到的投入，如活躍市場中相同資產或負債的報價。
•第2級：直接或間接可觀察到的資產或負債的報價以外的可觀察的投入，包括活躍市場中類似資產或負債的報價；非活躍市場中類似或相同資產或負債的報價；以及其投入可見或其重大價值驅動因素可見的基於模型的估值。
•第3級：市場數據很少或沒有市場數據的不可觀察的投入，這要求報告實體制定自己的假設。公允價值等級還要求一個實體在計量公允價值時最大限度地利用可觀察到的投入，最大限度地減少使用不可觀察到的投入。
下表列出了該公司截至2022年12月31日和2021年12月31日按公允價值經常性計量的金融資產和負債(單位：千)：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 公允價值 | | 1級 | | 2級 | | 3級 |
| 2022年12月31日 | | | | | | | | |
| 資產： | | | | | | | | |
| 回購協議 | | $ | 444,216 | | | $ | — | | | $ | 444,216 | | | $ | — | |
| 貨幣市場 | | 37,821 | | | — | | | 37,821 | | | — | |
| 存單 | | 181 | | | — | | | 181 | | | — | |
| 利率互換 | | 11,953 | | | — | | | 11,953 | | | — | |
| 外匯合約 | | 266,917 | | | — | | | 266,917 | | | — | |
| 總資產 | | $ | 761,088 | | | $ | — | | | $ | 761,088 | | | $ | — | |
| 外匯合約的現金抵押品 | | $ | 56,103 | | | $ | — | | | $ | — | | | $ | — | |
| 負債： | | | | | | | | |
| | | | | | | | |
| 外匯合約 | | 224,725 | | | — | | | 224,725 | | | — | |
| 總負債 | | $ | 224,725 | | | $ | — | | | $ | 224,725 | | | $ | — | |
| 外匯合同的現金附隨義務 | | $ | 148,167 | | | $ | — | | | $ | — | | | $ | — | |
| | | | | | | | |
| 2021年12月31日 | | | | | | | | |
| 資產： | | | | | | | | |
| 回購協議 | | $ | 477,069 | | | $ | — | | | $ | 477,069 | | | $ | — | |
| 貨幣市場 | | 43,023 | | | — | | | 43,023 | | | — | |
| 存單 | | 958 | | | — | | | 958 | | | — | |
| | | | | | | | |
| 外匯合約 | | 120,859 | | | — | | | 120,859 | | | — | |
| 總資產 | | $ | 641,909 | | | $ | — | | | $ | 641,908 | | | $ | — | |
| 外匯合約的現金抵押品 | | $ | 25,881 | | | $ | — | | | $ | — | | | $ | — | |
| 負債： | | | | | | | | |
利率互換1 | | $ | 30,733 | | | — | | | $ | 30,733 | | | — | |
| 外匯合約 | | 89,925 | | | — | | | 89,925 | | | — | |
| 總負債 | | $ | 120,658 | | | $ | — | | | $ | 120,658 | | | $ | — | |
| 外匯合同的現金附隨義務 | | $ | 24,803 | | | $ | — | | | $ | — | | | $ | — | |
1於2022年期間，本公司在上表中發現並更正了2021年12月31日利率互換負債列報中的一個重大錯誤。這一數額被錯誤地括在括號內，此後已得到更正。該負債在公司於2021年12月31日的綜合資產負債表中正確列報和分類。
公司擁有被歸類為現金等價物的高流動性投資，原始到期日為90天或更短，包括在我們的綜合資產負債表中。本公司利用源自直接或間接可見(基於市場)信息的第2級公允價值確定，以確定這些高流動性投資的公允價值。該公司擁有某些現金和現金等價物，這些現金和現金等價物隔夜投資於回購協議、貨幣市場和存單。隔夜回購協議的價值是根據與回購協議相關的國債的市場報價確定的。貨幣市場工具的價值是根據金融機構的月末報表確定的，因為這些工具是不可交易的，必須由我們直接與相應的金融機構結算。存單按成本價加應計利息計價。鑑於這些工具的短期性質，賬面價值接近公允價值。外匯衍生工具合約按公允價值列賬，公允價值變動於綜合收益表確認。本公司衍生工具的公允價值乃參考活躍市場中營運的衍生工具交易商的估值而得出，該估值與該等工具的公允價值大致相同。利率互換衍生工具合約按公允價值列賬，公允價值變動在累計其他全面收益中確認，但為會計目的而被指定為高度有效的現金流量對衝。
公允價值是指在報告日期終止合同時的淨結算額。外匯衍生工具的現金抵押品計入我們綜合資產負債表的客户存款內。為外匯衍生工具存入的現金抵押品在我們的綜合資產負債表中記入受限現金內。
公允價值體系內的水平和計量技術每季度審查一次。不同級別之間的轉移被視為在季度末發生。在所列2022年和2021年期間，公允價值水平之間沒有轉移。
本公司的資產按非經常性基礎上的公允價值計量，並通過定期減值測試進行評估，包括財產、廠房和設備、投資、商譽和其他無形資產。在企業合併中收購的資產和承擔的負債的公允價值估計一般使用關鍵輸入，例如管理層對持有並使用基礎上的現金流量的預測(如適用)、酌情貼現、管理層對處置的現金流量和貼現率的預測。因此，這些公允價值計量處於公允價值等級的第三級。
本公司根據類似資產或負債的報價市場價格或使用當前市場匯率的定價模型來確定其衍生品的公允價值。因此，這些公允價值計量屬於公允價值等級的第二級。匯兑金額參考名義金額及衍生工具的其他條款計算，例如利率、外幣匯率、商品價格或其他金融指數。該公司的衍生品是具有流動性市場的場外交易工具。
該公司定期評估其投資的賬面價值。截至2022年12月31日，沒有易於確定的公允價值的成本法投資和權益法投資的賬面金額為#美元。26.8百萬美元和美元47.5分別為100萬美元。
由於票據的短期到期日，本公司的現金、應收賬款、證券化應收賬款及相關貸款、預付費用及其他流動資產、應付賬款、應計開支、客户存款及短期借款的公允價值接近各自的賬面價值。本公司債務債務的賬面價值接近公允價值，因為債務利率是按月重置的浮動市場利率。這些都是第2級公允價值計量，但現金除外，現金是第1級公允價值計量。
5. 股東權益
公司董事會(“董事會”)批准了一項股票回購計劃(經不時更新)，授權公司在2024年2月1日之前不定期回購其普通股。2022年1月25日，董事會將該計劃的總規模增加了#美元1.010億美元至6.12022年10月25日，董事會再次將該計劃的總規模增加了#美元1.010億至3,000美元7.1十億美元。從計劃開始到2022年12月31日，26,280,908股票已被回購，總購買價為$5.910億美元，使公司價值高達1.2根據該計劃，剩餘的授權可用於未來回購其普通股的股票。有幾個6,212,410普通股，總額為$1.42022年將達到10億美元；5,451,556普通股，總額為$1.42021年達到10億美元，3,497,285普通股，總額為$940.82020年為100萬美元；根據該計劃回購。回購的股份在公司的綜合資產負債表中作為庫存股持有。
6. 基於股票的薪酬
本公司根據相關權威指引對股票薪酬進行會計處理，該指引要求在授予日按公允價值計量所有股票獎勵的補償成本，並在預期授予獎勵的必要服務期內確認補償(扣除估計沒收)。
本公司設有股票激勵計劃(以下簡稱“計劃”)，根據該計劃，公司董事會可向員工和董事授予股權。根據該計劃，最多20.65批准發行100萬股我們的普通股，用於授予限制性股票和股票期權。2022年12月31日，Re是4.6百萬股平均可根據本計劃予以批准。根據本計劃，本公司不會以庫存股發行股份。
下表彙總了12月31日終了年度合併損益表中確認的與股票薪酬有關的一般費用和行政費用(單位：千)：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 2022 | | 2021 | | 2020 |
| 股票期權 | | $ | 61,993 | | | $ | 30,057 | | | $ | 23,407 | |
| 限制性股票 | | 59,423 | | | 50,014 | | | 19,977 | |
| 基於股票的薪酬 | | $ | 121,416 | | | $ | 80,071 | | | $ | 43,384 | |
行使期權和歸屬限制性股票所錄得的税務優惠為#美元。25.5百萬，$32.8百萬美元和美元70.6截至2022年12月31日、2021年和2020年12月31日的年度分別為100萬美元。
下表彙總了公司截至2022年12月31日與股票薪酬相關的未確認薪酬總成本(成本以千為單位)：
| | | | | | | | | | | | | | |
| | 無法識別
補償
成本 | | 加權平均
費用期間
識別
(單位：年) |
| 股票期權 | | $ | 45,659 | | | 1.58 |
| 限制性股票 | | 41,570 | | | 0.70 |
| 總計 | | $ | 87,229 | | | |
股票期權
以下彙總了以下期間期權項下普通股數量的變化(股票和總內在價值，以千為單位)：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 股票 | | 加權
平均值
鍛鍊
價格 | | 選項
可操練
在結束時
年 | | 加權
平均值
鍛鍊
價格
可操練
選項 | | 加權
平均公平
的價值
選項
在此期間授予
年份 | | 集料
固有的
價值 |
| 截至2019年12月31日未償還 | | 6,263 | | | $ | 124.38 | | | 5,137 | | | $ | 109.03 | | | | | $ | 1,022,860 | |
| 授與 | | 503 | | | 215.36 | | | | | | | $ | 53.18 | | | |
| 已鍛鍊 | | (1,681) | | | 80.84 | | | | | | | | | 322,823 | |
| 被沒收 | | (121) | | | 194.61 | | | | | | | | | |
| 截至2020年12月31日未償還 | | 4,964 | | | 146.69 | | | 3,994 | | | 130.37 | | | | | 626,107 | |
| 授與 | | 1,097 | | | 261.85 | | | | | | | $ | 72.84 | | | |
| 已鍛鍊 | | (592) | | | 82.50 | | | | | | | | | 83,686 | |
| 被沒收 | | (22) | | | 230.14 | | | | | | | | | |
| 截至2021年12月31日的未償還債務 | | 5,447 | | | 176.52 | | | 3,798 | | | 145.18 | | | | | 257,707 | |
| 授與 | | 649 | | | 223.66 | | | | | | | $ | 65.23 | | | |
| 已鍛鍊 | | (544) | | | 94.79 | | | | | | | | | 64,783 | |
| 被沒收 | | (251) | | | 230.60 | | | | | | | | | |
| 在2022年12月31日未償還 | | 5,301 | | | $ | 188.12 | | | 3,512 | | | $ | 159.46 | | | | | $ | 113,681 | |
| 預計將於2022年12月31日歸屬 | | 1,422 | | | $ | 240.05 | | | | | | | | | |
下表彙總了有關2022年12月31日已發行股票期權的信息(以千股為單位)：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 行權價格 | | 選項
傑出的 | | 加權平均
剩餘歸屬
以年為單位的壽命 | | 選項
可操練 |
$87.61 – $199.75 | | 3,182 | | | 0.04 | | 3,051 | |
$202.02 – $216.18 | | 117 | | | 0.20 | | 83 | |
$220.13 – $231.70 | | 685 | | | 1.12 | | 151 | |
$235.52 – $248.28 | | 38 | | | 1.39 | | 5 | |
$249.77 – $252.50 | | 202 | | | 0.11 | | 146 | |
$256.55 – $261.27 | | 1,000 | | | 0.21 | | 48 | |
$263.21 – $319.55 | | 78 | | | 0.82 | | 28 | |
| | 5,301 | | | | | 3,512 | |
截至2022年12月31日可行使的股票期權的內在價值合計為$113.6百萬美元。截至2022年12月31日可行使的期權的加權平均剩餘合同期限為3.4好幾年了。
授予的股票期權的公允價值是使用布萊克-斯科爾斯期權定價模型估算的，在截至12月31日的年度內，授予或修改的加權平均假設如下：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 2022 | | 2021 | | 2020 |
| 無風險利率 | | 1.65 | % | | 0.45 | % | | 0.37 | % |
| 股息率 | | — | | | — | | | — | |
| 預期波動率 | | 34.62 | % | | 34.44 | % | | 31.00 | % |
| 預期期限(以年為單位) | | 3.9 | | 4.0 | | 3.9 |
未償還期權的加權平均剩餘合同期限為4.1截至2022年12月31日。
於截至十二月三十一日止年度，以市場為基礎歸屬條件授出之購股權之公平價值乃採用蒙特卡羅模擬估值模型，並按下列假設估計。在2022年或2020年，沒有以市場為基礎的歸屬條件授予的業績期權。
| | | | | | | | | |
| | 2021 | |
| 無風險利率 | | 0.59 | % | |
| 股息率 | | — | | |
| 預期波動率 | | 36.10 | % | |
| 預期期限(以年為單位) | | 3.3 | |
限制性股票
下表彙總了以下期間限制性股票和限制性股票單位股份數量的變化(以千股為單位)：
| | | | | | | | | | | | | | |
| | 股票 | | 加權
平均值
授予日期
公允價值 |
| 截至2019年12月31日未償還 | | 243 | | | $ | 246.34 | |
| 授與 | | 171 | | | 252.36 | |
| 取消 | | (100) | | | 249.17 | |
| 已發佈 | | (140) | | | 227.20 | |
| 截至2020年12月31日未償還 | | 174 | | | 265.29 | |
| 授與 | | 215 | | | 272.59 | |
| 取消 | | (38) | | | 265.76 | |
| 已發佈 | | (73) | | | 258.13 | |
| 截至2021年12月31日的未償還債務 | | 278 | | | 278.57 | |
| 授與 | | 386 | | | 229.22 | |
| 取消 | | (83) | | | 267.53 | |
| 已發佈 | | (146) | | | 283.60 | |
| 在2022年12月31日未償還 | | 435 | | | $ | 237.68 | |
歸屬的限制性股票和限制性股票單位的總公允價值為$34.4百萬，$20.2百萬美元和美元33.3百萬次霧R分別截至2022年、2021年和2020年12月31日的年度。
7. 收購和權益法投資
2022年收購
2022年期間，公司收購了航空公司軟件平臺公司Levarti，住宿部門報告的航空軟件平臺公司；企業支付部門報告的應付賬款(AP)自動化軟件公司Acrualify；機隊部門報告的歐洲電動汽車軟件和網絡提供商Plugsurfing；以及住宿部門報告的歐洲勞動力住宿提供商Roomex。這些收購的總收購價格約為#美元。197.6百萬美元，扣除現金後。該公司使用現有信貸安排下的可用現金和借款相結合的方式為收購融資。對於其中一項收購，該公司簽署了#美元的競業禁止協議。1.1與本公司仍在完成估值的業務的某些關聯方的百萬歐元。這些競業禁止協議與業務收購分開核算。
收購會計是初步的，因為公司仍在完成商譽、無形資產、所得税、營運資本和或有事項的估值。
下表彙總了上述業務收購的初步購置會計(以千計)：
| | | | | |
| 貿易和其他應收款 | $ | 15,140 | |
| 預付費用和其他流動資產 | 4,236 | |
| 其他長期資產 | 1,192 | |
| 商譽 | 159,171 | |
| 無形資產 | 50,730 | |
| 應付賬款和應計費用 | (18,467) | |
| 其他流動負債 | (4,960) | |
| 其他非流動負債 | (9,470) | |
| |
| 購進總價 | $ | 197,572 | |
購置的無形資產的估計公允價值和相關的估計使用年限包括以下內容(以千計)：
| | | | | | | | | | | | |
| 可用壽命(以年為單位) | | 價值 | |
| 商品名稱和商標 | 2--不確定 | | $ | 4,786 | | |
| 專有技術 | 5 - 10 | | 12,375 | | |
| 住宿/供應商網絡 | 10 | | 817 | | |
| 客户關係 | 5 - 20 | | 32,752 | | |
| | | | |
| | | | |
| | | | |
| | | $ | 50,730 | | |
| | | | |
| | | | |
| | | | |
其他
2022年2月，該公司還投資了#美元。7.8在電動汽車充電支付業務中為100萬美元，以及5.0電動汽車數據分析業務中的100萬美元。2022年9月，公司投資1美元。6.1100萬英鎊投資於英國的電動汽車搜索和付費地圖服務。
2021年收購
啤酒
2021年9月1日，該公司完成了對ALE Solutions，Inc.(ALE)的收購，ALE是一家總部位於美國的保險行業住宿解決方案提供商，淨收購價為1美元421.8百萬美元。本次收購的目的是將公司的住宿業務擴展到保險垂直領域。該公司利用現有信貸安排下的可用現金和借款為此次收購提供資金。收購的結果將在住宿部分報告。
關於這項收購，該公司與與該業務有關聯的某些方簽署了公平價值估計為#美元的競業禁止協議。18.3百萬美元。這些競業禁止協議與業務收購分開核算。由於估計客户流失率存在不確定性，對ALE客户關係無形資產的公允價值進行會計處理具有主觀性，這對估計公允價值有重大影響。客户流失率是前瞻性的，可能會受到未來經濟和市場狀況的影響。
下表總結了最終收購在ALE中的佔比(以千為單位)：
| | | | | |
| 貿易和其他應收款 | $ | 178,396 | |
| 預付費用和其他流動資產 | 2,555 | |
| 其他長期資產 | 10,121 | |
| 商譽 | 136,471 | |
| 無形資產 | 175,800 | |
| 應付賬款和應計費用 | (31,048) | |
| 其他流動負債 | (38,866) | |
| 其他非流動負債 | (11,596) | |
| 購進總價 | $ | 421,833 | |
購置的無形資產的估計公允價值和相關的估計使用年限包括以下內容(以千計)：
| | | | | | | | | | | |
| 可用壽命(以年為單位) | | 價值 |
| 商品名稱和商標 | 不定 | | $ | 14,500 | |
| 專有技術 | 4 | | 14,400 | |
| 住宿網絡 | 20 | | 800 | |
| 客户關係 | 15 | | 146,100 | |
| | | |
| | | |
| | | |
| | | $ | 175,800 | |
AFEX
2021年6月1日，公司完成了對美國跨境支付解決方案提供商聯合外匯(AFEX)的收購，價格為1美元459.8百萬美元。其中包括$210.3百萬美元的現金和現金等價物以及178.7100萬的受限現金，導致淨收購價格為#美元70.7百萬美元。本次收購的目的是進一步擴大公司的跨境支付解決方案。該公司利用現有信貸安排下的可用現金和借款為此次收購提供資金。收購的結果將在公司支付部分報告。
關於這項收購，該公司與與該業務有關聯的某些方簽署了公平價值估計為#美元的競業禁止協議。4.1百萬美元。這些競業禁止協議與業務收購分開核算。由於估計客户流失率存在不確定性，對AFEX客户關係無形資產的公允價值進行會計處理具有主觀性，這對估計公允價值有重大影響。客户流失率是前瞻性的，可能會受到未來經濟和市場狀況的影響。
下表總結了最終收購在AFEX中的佔比(以千為單位)：
| | | | | |
| 貿易和其他應收款 | $ | 8,159 | |
| 預付費用和其他流動資產 | 108,402 | |
| 財產、廠房和設備 | 1,723 | |
| 其他長期資產 | 51,074 | |
| 商譽 | 257,332 | |
| 無形資產 | 237,900 | |
| 應付賬款和應計費用 | (40,164) | |
| 其他流動負債 | (81,430) | |
| 客户存款 | (375,049) | |
| 其他非流動負債 | (97,855) | |
| 購進總價 | $ | 70,092 | |
購置的無形資產的估計公允價值和相關的估計使用年限包括以下內容(以千計)：
| | | | | | | | | | | |
| 可用壽命(以年為單位) | | 價值 |
| 商品名稱和商標 | 2 | | $ | 5,400 | |
| 專有技術 | 4 | | 11,800 | |
| 銀行關係 | 20 | | 1,800 | |
| 許可證 | 20 | | 2,600 | |
| 客户關係 | 10 | | 216,300 | |
| | | |
| | | |
| | | $ | 237,900 | |
羅傑
2021年1月13日，公司完成了對面向小企業的全球應付賬款(AP)雲軟件平臺Roger，更名為Corpay One的收購，價格為1美元39.0百萬美元，扣除收購現金後的淨額。該公司利用現有信貸安排下的可用現金和借款為此次收購提供資金。收購的結果將在公司支付部分報告。
下表總結了羅傑的最終收購情況(以千為單位)：
| | | | | |
| 應收賬款和其他應收款 | $ | 110 | |
| 預付費用和其他流動資產 | 37 | |
| |
| 其他資產 | 28 | |
| 商譽 | 34,359 | |
| 其他無形資產 | 5,400 | |
| 流動負債 | (925) | |
| |
| 遞延所得税 | (6) | |
| 購進總價 | $ | 39,003 | |
購置的無形資產的估計公允價值和相關的估計使用年限包括以下內容(以千計)：
| | | | | | | | | | | |
| 可用壽命(以年為單位) | | 價值 |
| 專有技術 | 10 | | $ | 4,800 | |
| | | |
| | | |
| 客户關係 | 13 | | 600 | |
| | | |
| | | |
| | | $ | 5,400 | |
其他
2021年12月15日，該公司在俄羅斯收購了移動燃料支付解決方案，淨購買價為1美元5.0百萬美元。收購的結果在艦隊部分報道。在2021年期間，公司投資了$37.8100萬美元，與Caixa在巴西成立了一家合資企業。該公司還在其他業務上進行了#美元的投資。6.8百萬美元。該公司利用現有信貸安排下的可用現金和借款為這些投資提供資金。
8. 商譽及其他無形資產
按可報告部門分列的公司商譽變化摘要如下(以千為單位)：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 2021年12月31日 | | 收購 | | | | 購置款會計
調整 | | 外國
貨幣 | | 2022年12月31日 |
| 細分市場 | | | | | | | | | | | | |
| 艦隊 | | $ | 1,929,095 | | | $ | 71,856 | | | | | $ | 1,216 | | | $ | (47,514) | | | $ | 1,954,653 | |
| 企業支付 | | 1,888,875 | | | 40,387 | | | | | 2,933 | | | (26,125) | | | 1,906,070 | |
| 住宿 | | 364,653 | | | 46,928 | | | | | 4,700 | | | (237) | | | 416,044 | |
| 巴西 | | 546,148 | | | — | | | | | — | | | 29,590 | | | 575,738 | |
| 其他 | | 350,207 | | | — | | | | | — | | | (1,277) | | | 348,930 | |
| | $ | 5,078,978 | | | $ | 159,171 | | | | | $ | 8,849 | | | $ | (45,563) | | | $ | 5,201,435 | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 2020年12月31日 | | 收購 | | | | 購置款會計調整 | | 外國
貨幣 | | 2021年12月31日 |
| 細分市場 | | | | | | | | | | | | |
| 艦隊 | | $ | 1,943,065 | | | $ | 3,286 | | | | | $ | (1,294) | | | $ | (15,962) | | | $ | 1,929,095 | |
| 企業支付 | | 1,606,704 | | | 288,758 | | | | | — | | | (6,587) | | | 1,888,875 | |
| 住宿 | | 233,413 | | | 131,771 | | | | | 398 | | | (929) | | | 364,653 | |
| 巴西 | | 585,861 | | | — | | | | | — | | | (39,713) | | | 546,148 | |
| 其他 | | 350,138 | | | — | | | | | — | | | 69 | | | 350,207 | |
| | $ | 4,719,181 | | | $ | 423,815 | | | | | $ | (896) | | | $ | (63,122) | | | $ | 5,078,978 | |
在2022年12月31日和2021年12月31日，大約945.0百萬美元和美元923.3本公司的商譽中有100萬美元可分別用於税務扣減。2022年和2021年記錄的收購會計調整是由於公司完成了對上一年某些收購的收購會計和營運資本調整。
截至12月31日，其他無形資產包括以下內容(單位：千)：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | 2022 | | 2021 |
| | | 加權的-
平均有用
生命
(年) | | 毛收入
攜帶
金額 | | 累計
攤銷 | | 網絡
攜帶
金額 | | 毛收入
攜帶
金額 | | 累計
攤銷 | | 網絡
攜帶
金額 |
| 客户和供應商關係 | | 16.4 | | $ | 2,922,586 | | | $ | (1,332,542) | | | $ | 1,590,044 | | | $ | 2,925,719 | | | $ | (1,167,218) | | | $ | 1,758,501 | |
| 商號和商標-無限生機 | | 不適用 | | 419,270 | | | — | | | 419,270 | | | 466,327 | | | — | | | 466,327 | |
| 商品名稱和商標-其他 | | 1.7 | | 47,939 | | | (9,111) | | | 38,828 | | | 12,093 | | | (5,235) | | | 6,858 | |
| 技術 | | 6.0 | | 278,460 | | | (216,858) | | | 61,602 | | | 272,461 | | | (198,628) | | | 73,833 | |
| 競業禁止協議 | | 4.3 | | 80,098 | | | (58,868) | | | 21,230 | | | 78,145 | | | (48,279) | | | 29,866 | |
| 其他無形資產合計 | | | | $ | 3,748,353 | | | $ | (1,617,379) | | | $ | 2,130,974 | | | $ | 3,754,745 | | | $ | (1,419,360) | | | $ | 2,335,385 | |
外匯匯率的變化導致#美元18.4百萬美元和美元32.7分別於截至2022年、2022年及2021年12月31日止年度內，其他無形資產的賬面價值減少百萬元。截至2022年12月31日、2021年12月31日和2020年12月31日止年度與無形資產有關的攤銷費用為227.2百萬，$205.5百萬美元，以及$184.2分別為100萬美元。由於品牌重塑活動，該公司重新評估了某些商標的使用壽命。這導致改敍#美元。45.6百萬美元，從無限資產到有限壽命資產。在預期應用的估計變更時，公司對這些商標進行了減值測試，這導致了不是減值費用。
截至2022年12月31日的無形資產未來攤銷估計如下(單位：千)：
| | | | | | | | |
| 2023 | | $ | 208,509 | |
| 2024 | | 203,417 | |
| 2025 | | 180,525 | |
| 2026 | | 160,646 | |
| 2027 | | 150,867 | |
| 此後 | | 807,740 | |
9. 物業、廠房及設備
截至12月31日，財產、廠房和設備淨額如下(以千計)：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 估計數
有用的壽命
(單位：年) | | 2022 | | 2021 |
| 計算機硬件和軟件 | | 3至5 | | $ | 470,191 | | | $ | 472,145 | |
| 讀卡設備 | | 4至6 | | 49,655 | | | 36,829 | |
| 傢俱、固定裝置和車輛 | | 2至10 | | 19,482 | | | 22,650 | |
| 建築物和改善措施 | | 5至50 | | 36,105 | | | 33,517 | |
| 財產、廠房和設備，毛額 | | | | 575,433 | | | 565,141 | |
| 減去：累計折舊 | | | | (280,741) | | | (328,847) | |
| 財產、廠房和設備、淨值 | | | | $ | 294,692 | | | $ | 236,294 | |
截至2022年12月31日、2021年12月31日和2020年12月31日的年度與財產和設備有關的折舊費用為#美元92.0百萬，$75.6百萬美元，以及$65.2分別為100萬美元。攤銷費用包括$59.1百萬，$46.7百萬美元，以及$40.2截至2022年12月31日、2021年12月31日和2020年12月31日的年度資本化計算機軟件成本分別為100萬美元。截至2022年12月31日和2021年12月31日，該公司的未攤銷計算機軟件成本為#美元167.5百萬美元和美元155.3分別為100萬美元。
在截至2022年、2021年和2020年12月31日的每一年，財產、廠房和設備的註銷都是無關緊要的。
10. 應計費用
截至12月31日，應計費用包括以下內容(以千計)：
| | | | | | | | | | | | | | |
| | 2022 | | 2021 |
| 應計獎金 | | $ | 19,975 | | | $ | 26,950 | |
| 應計工資和遣散費 | | 48,007 | | | 38,328 | |
| 應計税 | | 94,557 | | | 93,627 | |
| 應計佣金/回扣 | | 83,190 | | | 92,063 | |
其他1 | | 106,207 | | | 118,086 | |
| | $ | 351,936 | | | $ | 369,054 | |
1其他應計費用包括欠我們的商家、供應商和其他第三方的幾種類型的金額。
11. 債務
截至12月31日，該公司的債務工具主要由定期票據、循環信貸額度和證券化工具組成，具體如下(以千計)：
| | | | | | | | | | | | | | |
| | 2022 | | 2021 |
| 定期貸款扣除貼現後的應付票據(A) | | $ | 2,956,053 | | | $ | 2,763,162 | |
| 定期貸款B應付票據(A)，扣除貼現 | | 1,855,891 | | | 1,871,505 | |
| 循環信貸額度(A) | | 935,000 | | | 225,000 | |
| | | | |
| | | | |
| | | | |
| 其他債務(C) | | 2,950 | | | — | |
| 應付票據、信貸協議和其他債務總額 | | 5,749,894 | | | 4,859,667 | |
| 證券化貸款(B) | | 1,287,000 | | | 1,118,000 | |
| 債務總額 | | $ | 7,036,894 | | | $ | 5,977,667 | |
| 當前部分 | | $ | 2,314,056 | | | $ | 1,517,628 | |
| 長期部分 | | 4,722,838 | | | 4,460,039 | |
| 債務總額 | | $ | 7,036,894 | | | $ | 5,977,667 | |
_____________________
(a)該公司是$6.410億信貸協議(“信貸協議”)，由美國銀行(北卡羅來納州)作為行政代理、迴旋額度貸款人和信用證發行人，以及一個金融機構辛迪加(“貸款人”)，該協議已多次修訂。信貸協議規定優先擔保信貸輔助信貸(統稱為“信貸安排”)，由一筆金額為#美元的循環信貸安排組成1.510億美元的定期貸款金額為1美元的貸款3.010億美元和一筆金額為#美元的定期貸款B貸款1.9截至2022年12月31日。循環信貸安排包括：(A)數額為#美元的循環A信貸安排。110億美元，用於信用證和週轉額度貸款，以及(B)數額為#美元的循環B貸款。500在美國借入百萬美元。美元、歐元、英鎊、日元或預先商定的其他貨幣，以及對迴旋額度貸款的昇華。信貸協議還包括手風琴功能，用於借入額外的美元750定期貸款A、定期貸款B、循環A或循環B融資債務，以及當預計槓桿率低於3.75到1.00。Procee來自信貸安排的DS可用於營運資金目的、收購目的和其他一般公司目的。
2022年6月24日，本公司簽訂了信貸協議第十二條修正案。修正案用美元取代了當時存在的定期貸款A。3上述10億美元定期貸款A和當時存在的循環信貸安排1.5上述10億美元循環信貸安排，導致淨增加#美元273百萬美元和美元215100萬美元，分別用於定期貸款A和循環信貸安排的能力。此外，修訂以有擔保隔夜融資利率(“SOFR”)加上SOFR的調整幅度，取代美元借款的LIBOR。0.10定期貸款A和循環信貸安排的利率為%，並延長了到期日。新的定期貸款A和循環信貸安排A和B的到期日為2027年6月24日。定期貸款B的到期日為2028年4月30日。
信貸協議項下未償還金額(定期貸款B除外)的利息應計如下：對於以美元計價的貸款，根據SOFR加SOFR調整0.10%，以英鎊為單位，基於索尼亞加上索尼亞調整後的0.0326以歐元為單位，以歐元銀行同業拆借利率(EURIBOR)為單位，或以日元為單位，以東京銀行間同業拆借利率(“Tibor”)為基礎，加上基於槓桿率的保證金，或我們的選擇權(僅適用於美元借款)，即基本利率(定義為等於(A)聯邦基金利率加
0.50%，(B)美國銀行宣佈的最優惠利率，N.A.或(C)SOFR PLUS1.00%加上基於槓桿率的保證金)。定期貸款B貸款的利息根據英國銀行家協會LIBOR利率(“歐洲貨幣利率”)加1.75%。此外，該公司每季度支付承諾費，年費率從0.25%至0.30信貸安排每日未使用部分的%。
2022年、2022年和2021年12月31日的利率如下：
| | | | | | | | | | | |
| 2022 | | 2021 |
| 定期貸款A | 5.80 | % | | 1.60 | % |
| 循環運轉的設施 | 5.79 | % | | 1.61 | % |
| 定期貸款B | 6.13 | % | | 1.85 | % |
| 未使用的信貸融資費 | 0.25 | % | | 0.30 | % |
定期貸款按季度分期付款，於每年3月、6月、9月和12月的最後一個營業日到期，最終本金在各自的到期日到期。循環信貸額度上的借款在貸款到期時可償還。國內週轉信貸額度的借款按需到期，而國外週轉信貸額度的借款不遲於二十貸款發放後的營業日。
該公司有未攤銷債務貼現和債務發行成本#美元。23.9百萬美元和美元25.2與截至2022年12月31日和2021年12月31日的定期貸款相關的百萬美元，分別記錄在應付票據和其他債務中，扣除綜合資產負債表中的當前部分。
該公司的未攤銷債務發行成本為#美元4.6百萬美元和美元3.3截至2022年12月31日和2021年12月31日分別與循環信貸安排有關的100萬美元，分別記錄在綜合資產負債表內的其他資產中。
由於債務貼現和債務發行成本的攤銷，定期貸款的實際利率為3.412022年。本金支付$2.82022年期間發放了10億美元的定期貸款。
(b)該公司是$1.7十億美元應收賬款購買協議(證券化貸款)。2022年3月23日，本公司對證券化安排進行了第十次修訂。修正案將證券化基金的承諾額從1美元增加到1美元。1.310億至3,000美元1.610億美元，並將LIBOR替換為SOFR加上SOFR調整0.10%。2022年8月18日，本公司對證券化安排進行了第十一次修訂。修正案將證券化基金的承諾額從1美元增加到1美元。1.610億至3,000美元1.710億美元，降低計劃費用保證金，並將證券化工具的到期日延長至8月18日，2025年。有相當於SOFR PLUS的計劃費0.10調整百分比加0.95%或商業票據利率加0.85截至2022年12月31日的百分比和一個月LIBOR加1.00%或商業票據利率加0.90截至2021年12月31日的百分比。節目費是4.48%加0.94截至2022年12月31日的百分比以及0.12%+0.98截至2021年12月31日。未使用的設施費用按以下費率支付：0.30%和0.40基於截至2022年12月31日的利用率d 0.40%截至2021年12月31日。本公司有未攤銷債務發行成本或f $3.2百萬及$2.5截至2022年12月31日和2021年12月31日，與循環證券化安排相關的百萬美元，分別記錄在綜合資產負債表內的其他資產中。
證券化融資機制規定了某些終止事件，包括不付款，一旦發生，管理人可以宣佈融資終止日期已經發生，可以對應收款行使某些強制執行權，以及可以指定繼任服務商等。
(c)其他義務包括作為2022年商業收購的一部分承擔的信貸安排。
截至2022年12月31日，該公司遵守了所有金融和非金融契約。本公司已訂立美元名義金額的利率掉期現金流合約，以減少先前與美元有關的未對衝利息付款的現金流變動。2.010億美元的未指明的可變利率債務。這一美元1.02022年1月到期的10億美元利率互換5002023年1月有100萬個利率互換到期。有關詳細信息，請參閲附註16。
截至2022年12月31日，該公司總債務的合同到期日如下(單位：千)：
| | | | | | | | |
| 2023 | | $ | 2,318,950 | |
| 2024 | | 131,500 | |
| 2025 | | 169,000 | |
| 2026 | | 169,000 | |
| 2027 | | 2,494,000 | |
| 此後 | | 1,778,375 | |
| 本金支付總額 | | 7,060,825 | |
| 減去：債務中包含的債務貼現和發行成本 | | (23,931) | |
| 債務總額 | | $ | 7,036,894 | |
12. 累計其他綜合損失(AOCI)
截至2022年12月31日、2021年和2020年12月31日止年度AOCI各組成部分的變動情況如下(單位：千)：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 累計外幣折算 | | 衍生工具的未實現(虧損)收益 | | 累計其他綜合(虧損)收入合計 |
|
| 2019年12月31日的餘額 | | $ | (929,713) | | | $ | (42,752) | | | $ | (972,465) | |
| 重新分類前的其他全面損失 | | (367,249) | | | (70,719) | | | (437,968) | |
| 從AOCI重新分類的金額 | | — | | | 39,264 | | | 39,264 | |
| 税收效應 | | — | | | 8,011 | | | 8,011 | |
| 其他綜合損失 | | (367,249) | | | (23,444) | | | (390,693) | |
| 2020年12月31日餘額 | | (1,296,962) | | | (66,196) | | | (1,363,158) | |
| 重新分類前的其他全面損失 | | (144,543) | | | 7,394 | | | (137,149) | |
| 從AOCI重新分類的金額 | | — | | | 49,747 | | | 49,747 | |
| 税收效應 | | — | | | (14,056) | | | (14,056) | |
| 其他綜合(虧損)收益 | | (144,543) | | | 43,085 | | | (101,458) | |
| 2021年12月31日的餘額 | | (1,441,505) | | | (23,111) | | | (1,464,616) | |
| 改敍前的其他綜合(虧損)收入 | | (77,135) | | | 31,853 | | | (45,282) | |
| 從AOCI重新分類的金額 | | — | | | 10,835 | | | 10,835 | |
| 税收效應 | | — | | | (10,587) | | | (10,587) | |
| 其他綜合(虧損)收益 | | (77,135) | | | 32,101 | | | (45,034) | |
| 2022年12月31日的餘額 | | $ | (1,518,640) | | | $ | 8,990 | | | $ | (1,509,650) | |
13. 所得税
截至12月31日的年度，扣除所得税準備金前的收入可歸因於以下司法管轄區(以千為單位)：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 2022 | | 2021 | | 2020 |
| 美國 | | $ | 506,214 | | | $ | 515,041 | | | $ | 457,090 | |
| 外國 | | 769,446 | | | 593,767 | | | 425,435 | |
| 總計 | | $ | 1,275,660 | | | $ | 1,108,808 | | | $ | 882,525 | |
12月31日終了年度的所得税準備金包括以下內容(以千計)：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 2022 | | 2021 | | 2020 |
| 當前： | | | | | | |
| 聯邦制 | | $ | 166,172 | | | $ | 118,861 | | | $ | 71,123 | |
| 狀態 | | 34,947 | | | 31,674 | | | 19,597 | |
| 外國 | | 153,388 | | | 107,751 | | | 71,921 | |
| 總電流 | | 354,507 | | | 258,286 | | | 162,641 | |
| 延期： | | | | | | |
| 聯邦制 | | (36,613) | | | (12,165) | | | 143 | |
| 狀態 | | (6,066) | | | (4,540) | | | (4,323) | |
| 外國 | | 9,505 | | | 27,730 | | | 19,848 | |
| 延期合計 | | (33,174) | | | 11,025 | | | 15,668 | |
| 撥備總額 | | $ | 321,333 | | | $ | 269,311 | | | $ | 178,309 | |
所得税撥備不同於對截至2022年12月31日、2021年12月31日和2020年12月31日的年度的所得税前收入分別適用2022年、2021年和2020年21%的美國聯邦税率所計算的金額，原因如下(以千計)：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | 2022 | | 2021 | | 2020 |
| 計算的“預期”税費 | | $ | 267,889 | | | 21.0 | % | | $ | 232,850 | | | 21.0 | % | | $ | 185,330 | | | 21.0 | % |
| 由以下原因引起的更改： | | | | | | | | | | | | |
| 更改估值免税額 | | 22,399 | | | 1.8 | | | 1,378 | | | 0.1 | | | 25,932 | | | 2.9 | |
| 外國所得税差額 | | 566 | | | — | | | (10,326) | | | (0.9) | | | (20,852) | | | (2.3) | |
| 扣除聯邦福利的州税淨額 | | 12,745 | | | 1.0 | | | 18,352 | | | 1.7 | | | 7,489 | | | 0.8 | |
| 因税收狀況不確定而增加的税費 | | 8,257 | | | 0.6 | | | 8,185 | | | 0.7 | | | 14,848 | | | 1.7 | |
| | | | | | | | | | | | |
| 外國預提税金 | | 13,547 | | | 1.1 | | | 9,143 | | | 0.8 | | | 15,630 | | | 1.8 | |
| 無限期再投資的變化-俄羅斯 | | (9,049) | | | (0.7) | | | — | | | — | | | — | | | — | |
| | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | |
| 與股票薪酬相關的超額税收優惠 | | (10,000) | | | (0.8) | | | (16,304) | | | (1.5) | | | (58,942) | | | (6.7) | |
| | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | |
| F分編收入/GILTI | | 79,420 | | | 6.2 | | | 72,449 | | | 6.5 | | | 34,990 | | | 4.0 | |
| 外國税收抵免 | | (73,974) | | | (5.8) | | | (63,926) | | | (5.8) | | | (30,497) | | | (3.5) | |
| 外國來源的不可抵扣利息 | | 9,462 | | | 0.7 | | | 10,348 | | | 0.9 | | | 6,986 | | | 0.8 | |
| IRC第162(M)條調整 | | 8,119 | | | 0.6 | | | 3,665 | | | 0.3 | | | 1,393 | | | 0.2 | |
| 巴西旅遊税收優惠 | | (13,810) | | | (1.1) | | | — | | | — | | | — | | | — | |
| 其他 | | 5,762 | | | 0.5 | | | 3,497 | | | 0.3 | | | (3,998) | | | (0.5) | |
| 所得税撥備 | | $ | 321,333 | | | 25.2 | % | | $ | 269,311 | | | 24.3 | % | | $ | 178,309 | | | 20.2 | % |
在12月31日產生大部分遞延税項資產和負債的暫時性差額對税收的影響如下(以千計)：
| | | | | | | | | | | | | | |
| | 2022 | | 2021 |
| 遞延税項資產： | | | | |
| 應收賬款，主要是計提信貸損失準備 | | $ | 19,508 | | | $ | 13,987 | |
| 應計費用目前不能扣税 | | 7,307 | | | 6,252 | |
| 租約延期 | | 18,146 | | | 20,349 | |
| 利率互換 | | — | | | 7,621 | |
| 基於股票的薪酬 | | 41,202 | | | 39,658 | |
| 所得税抵免 | | 62,512 | | | 51,264 | |
| 營業淨虧損結轉 | | 81,580 | | | 76,988 | |
| 應計欺詐 | | 3,286 | | | 3,170 | |
| | | | |
| | | | |
| 其他 | | 28,773 | | | 10,078 | |
| 減值準備前的遞延税項資產 | | 262,314 | | | 229,367 | |
| 估值免税額 | | (117,379) | | | (94,601) | |
| 遞延税項資產，淨額 | | 144,935 | | | 134,766 | |
| 遞延税項負債： | | | | |
| 無形資產--包括商譽 | | (504,590) | | | (520,349) | |
| 子公司投資基差 | | (42,091) | | | (42,938) | |
| 利率互換 | | (2,964) | | | — | |
| 租約延期 | | (15,428) | | | (17,739) | |
| 應計費用負債 | | (742) | | | (795) | |
| 預付費用 | | (1,713) | | | (1,788) | |
| 預提税金 | | (31,448) | | | (38,704) | |
| 財產和設備及其他 | | (72,076) | | | (76,810) | |
| 遞延税項負債 | | (671,052) | | | (699,123) | |
| 遞延税項淨負債 | | $ | (526,117) | | | $ | (564,357) | |
該公司截至12月31日的資產負債表中的遞延税金餘額分類如下(以千計)：
| | | | | | | | | | | | | | |
| | 2022 | | 2021 |
| 長期遞延税項資產和負債： | | | | |
| 長期遞延税項資產 | | $ | 1,348 | | | $ | 1,934 | |
| 長期遞延税項負債 | | (527,465) | | | (566,291) | |
| | | | |
| 遞延税項淨負債 | | $ | (526,117) | | | $ | (564,357) | |
估值準備涉及資本損失結轉、所得税抵免、國家163(J)結轉、海外淨經營虧損結轉和國家淨經營虧損結轉。截至2022年12月31日止年度的總估值免税額淨變動為增加#美元22.8百萬美元。估值撥備的增加主要是由於本公司及其附屬公司在某些州產生的淨營業虧損，以及在考慮到有關未來使用的重大負面證據的情況下，國外淨營業虧損的增加。
截至2022年12月31日，該公司因美國聯邦所得税而結轉的淨營業虧損約為$3.6可用於無限期抵消美國聯邦應税收入的税收總額。該公司為繳納國家所得税而結轉的淨營業虧損約為#美元901.7可用於無限期抵消未來國家應納税所得額的税收總額，在某些情況下，15年或20年後到期。此外，該公司有$95.0淨營業虧損結轉可用於抵銷未來外國應税收入的税收總額。大部分結轉的海外淨營業虧損不會在未來幾年到期。該公司已提供一項估值津貼，以抵銷$47.2由於預計在可預見的將來不會利用這些虧損，其遞延税項資產中有100萬美元與淨營業虧損有關。
此外，該公司還為外國收入提供外國税收抵免，金額為#美元。62.5百萬美元。該公司已提供一項估值津貼，以抵銷$62.5由於它預計在可預見的未來不會使用這些抵免，因此將有600萬美元的税收抵免。
在2022年至2021年期間，公司記錄了與未確認的税收優惠相關的應計利息和罰款#美元。4.4百萬美元和美元5.6分別為100萬美元。累計利息和罰款為$22.7百萬美元和美元18.1截至2022年12月31日和2021年12月31日的綜合資產負債表上分別有100萬歐元。根據公司的會計政策，與未確認的税收優惠相關的利息和罰款被計入所得税費用的組成部分。
對截至2022年12月31日、2021年12月31日和2020年12月31日的未確認税收優惠總額的期初和期末餘額調節如下(以千為單位)：
| | | | | | | | |
| 截至2019年12月31日的未確認税收優惠 | | $ | 42,773 | |
| 根據與本年度有關的税項撥備增加的費用 | | 6,412 | |
| 根據與上一年度有關的税項撥備增加的款項 | | 13,532 | |
| 扣除累積利息及罰款 | | (12,508) | |
| 基於上一年納税狀況的結算/到期的扣除 | | (14,460) | |
| | |
| 2020年12月31日未確認的税收優惠 | | 35,749 | |
| 根據與本年度有關的税項撥備增加的費用 | | 8,543 | |
| | |
| 根據與上一年度有關的税項撥備增加的款項 | | 5,909 | |
| 在結清上一年納税狀況的基礎上扣除 | | (2,122) | |
| 基於上一年納税狀況期滿的扣除 | | (1,058) | |
| 截至2021年12月31日的未確認税收優惠 | | 47,021 | |
| 根據與本年度有關的税項撥備增加的費用 | | 7,752 | |
| | |
| 根據與上一年度有關的税項撥備增加的款項 | | 200 | |
| | |
| | |
基於上一年納税狀況期滿的扣除 | | (1,550) | |
| | |
| 加計州税收減免的累計聯邦福利 | | 7,281 | |
| 因保監處而作出的更改 | | (35) | |
| 截至2022年12月31日的未確認税收優惠 | | $ | 60,669 | |
在前幾年，該公司將與未確認的税收優惠相關的州税收減免的聯邦福利包括在上面的表格對賬中。2022年進行了累計調整，將這些數額從上述表格披露中刪除。
截至2022年12月31日，該公司的未確認税收優惠總額為60.7如果確認，所有這些都將影響其實際税率。預計未來12個月內不會有任何未確認的税收優惠大幅增加或減少。
公司檔案在美國聯邦司法管轄區以及各州和外國司法管轄區的大量合併和單獨的所得税申報單。該公司的美國聯邦所得税申報單的訴訟時效已於2015年前數年到期。大多數州所得税申報單的訴訟時效在2019年之前就已經過期了。訴訟時效在20年前已經過期。19適用於本公司的俄羅斯所得税申報單，2017適用於本公司的墨西哥所得税申報單，2017適用於本公司的盧森堡所得税申報單。
14. 租契
該公司主要租賃辦公空間、數據中心、車輛和設備。我們的一些租約包含可變的租賃付款，通常是基於指數的付款。該公司的租約的剩餘租賃條款為一年至三十年，其中一些選項包括從一至五年或者更多。租賃續期選擇權的行使通常由公司自行決定；因此，大多數延長租賃期限的續訂並不合理地確定要行使，也不包括在使用權(ROU)資產和租賃負債中。基於指數或費率的可變租賃付款最初是使用租賃開始時有效的指數或費率計量的。基於指數或費率變化的額外付款在發生時記為期間費用。租賃修改導致對截至修改日期的租賃負債進行重新計量。
其他資產包括ROU資產，其他流動負債包括短期經營租賃負債，其他非流動負債包括2022年12月31日和2021年12月31日的長期租賃負債如下(單位：千)：
| | | | | | | | | | | | | | |
| | 2022 | | 2021 |
| ROU資產 | | $ | 94,604 | | | $ | 84,777 | |
| 短期租賃負債 | | $ | 22,661 | | | $ | 20,296 | |
| 長期租賃負債 | | $ | 86,671 | | | $ | 79,905 | |
對於期限為12個月或以下的短期租賃，本公司不確認淨收益資產和租賃負債。短期租賃的影響對淨資產和租賃負債並不重要。
根據ASC 842，公司按照合同中隱含的利率對未來的租賃義務進行貼現，除非該利率無法輕易確定。由於我們的大部分租約不提供隱含利率，本公司使用基於租賃開始日可用信息的遞增借款利率來確定租賃付款的現值。在釐定借款利率時，本公司會考慮適用的租賃條款、本公司的借款成本，以及就以外幣計價的租賃而言，本公司以租賃計價的同一貨幣借款時所獲得的抵押借款利率。
截至2022年12月31日、2021年和2020年12月31日止年度的總租賃成本為24.1百萬，$22.6百萬美元，以及$20.7分別為100萬美元。變動租賃費用和短期租賃費用在列報的所有期間都無關緊要。
截至2022年12月31日、2021年12月31日和2020年12月31日的補充現金和非現金披露如下(單位：千)：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 2022 | | 2021 | | 2020 |
| 為經營租賃負債支付的現金 | | $ | 25,403 | | | $ | 23,803 | | | $ | 20,068 | |
| 為換取新的經營租賃債務而獲得的淨資產 | | $ | 31,204 | | | $ | 29,428 | | | $ | 7,134 | |
| 加權平均剩餘租賃年限(年) | | 6.09 | | 5.99 | | 7.07 |
| 加權平均貼現率 | | 3.64% | | 3.80% | | 4.18% |
截至2022年12月31日的租賃負債到期日如下(以千計)：
| | | | | | | | |
| 2023 | | $ | 26,163 | |
| 2024 | | 24,571 | |
| 2025 | | 21,787 | |
| 2026 | | 16,905 | |
| 2027 | | 9,251 | |
| 此後 | | 23,675 | |
| 租賃付款總額 | | 122,352 | |
| 扣除計入的利息 | | 13,020 | |
| 租賃負債現值 | | $ | 109,332 | |
15. 承付款和或有事項
在正常業務過程中，本公司涉及各種未決或威脅的法律訴訟、仲裁程序、索賠、傳票以及與遵守法律和法規有關的事項(統稱為“法律訴訟”)。根據我們目前的瞭解，管理層目前不認為這些法律程序產生的負債會對我們的綜合財務狀況、經營業績或現金流產生重大不利影響。然而，這些法律程序的最終解決可能會對我們在任何特定時期的運營結果和財務狀況產生重大不利影響。
衍生品訴訟
於二零一七年七月十日，美國佐治亞州北區地方法院(“聯邦衍生訴訟”)向本公司及本公司若干董事及高級職員提出股東衍生訴訟，要求向本公司追討。地區法院於2020年10月21日駁回了聯邦衍生品訴訟，美國
州第十一巡迴上訴法院於2022年7月27日確認了駁回，結束了訴訟。2019年1月9日向佐治亞州格温內特縣高等法院提起的類似衍生品訴訟(“國家衍生品訴訟”)也於2022年10月31日被駁回。
2023年1月20日，前州派生訴訟原告向佐治亞州格温內特縣高等法院提起新的派生訴訟。新的訴訟，Aventura市警官退休基金，代表FleetCor Technologies，Inc.訴Ronald F.Clarke和Eric R.Dey案，指控被告違反受託責任，導致或允許公司從事不公平或欺騙性的營銷和賬單做法，就公司的費用收費以及財務和商業前景作出虛假和誤導性的公開聲明，並進行不正當的股票銷售。起訴書要求的金額約為$118代表公司支付的金錢損害賠償，包括被告作為共同侵權人與公司在不公平和欺騙性行為中的貢獻，以及返還獎勵薪酬和股票補償。2023年1月24日，前聯邦衍生品訴訟原告提起了類似的新衍生品訴訟，Jerrell Whitten，代表FleetCor Technologies，Inc.訴Ronald F.Clarke和Eric R.Dey，起訴Clarke先生和Dey先生佐治亞州格温內特縣。被告對衍生品投訴中的指控提出異議，並打算對這些指控進行有力的辯護。
聯邦貿易委員會調查
2017年10月，聯邦貿易委員會(FTC)向公司發出民事調查通知，要求其出示文件，並要求對書面質詢作出答覆。在與該公司討論後，聯邦貿易委員會於2019年10月提議解決與該公司的廣告和營銷實踐相關的潛在索賠，主要是在其北美燃油卡業務中的美國直接燃油卡業務。雙方陷入僵局主要與公司認為聯邦貿易委員會提出的不合理的補救要求有關。
2019年12月20日，聯邦貿易委員會在佐治亞州北區對該公司和羅恩·克拉克提起訴訟。見聯邦貿易委員會訴FleetCor和羅納德·F·克拉克，第19-cv-05727號(北達吉尼亞州)。起訴書稱，該公司和克拉克違反了聯邦貿易委員會法案對不公平和欺騙性行為和做法的禁令。除其他事項外，訴狀尋求禁令救濟、消費者賠償和訴訟費用。該公司仍然認為，聯邦貿易委員會的索賠沒有根據。2021年4月17日，聯邦貿易委員會提出即決判決動議。2021年4月22日，美國最高法院在AMG資本管理訴聯邦貿易委員會一案中一致裁定，根據現行法律，聯邦貿易委員會無權通過聯邦貿易委員會法案第13(B)條尋求金錢補償，而這是聯邦貿易委員會在本案中尋求此類補償的手段。2021年5月17日，FleetCor就聯邦貿易委員會尋求金錢或禁令救濟的能力進行了即決判決。2021年8月13日，聯邦貿易委員會提出動議，在不影響佐治亞州北區待決案件的情況下，自願擱置或駁回該案，支持根據聯邦貿易委員會法案第5條，於2021年8月11日在聯邦貿易委員會的行政程序中提起的平行行政訴訟。除了管轄權和法定變更外，聯邦貿易委員會的行政申訴提出了與聯邦貿易委員會2019年12月最初申訴相同的事實指控。本公司反對聯邦貿易委員會提出的暫停或自願解散的動議，法院於2022年2月7日駁回了聯邦貿易委員會的動議。與此同時，聯邦貿易委員會的行政行動被擱置。2022年8月9日，佐治亞州北區地區法院批准了聯邦貿易委員會關於公司和羅恩·克拉克責任的簡易判決動議, 但批准了公司就聯邦貿易委員會對公司和羅恩·克拉克的金錢救濟索賠進行即決判決的動議。本公司打算在最終判決發佈後對這一決定提出上訴。2022年10月20日至21日，法院就禁令救濟範圍舉行了聽證會。在聽證會結束時，法院既沒有輸入聯邦貿易委員會的擬議命令，也沒有輸入公司的擬議命令，而是建議各方進行調解。經過調解後，雙方都已向法院提交了擬議的命令。本公司已招致並將繼續招致與此投訴有關的法律及其他費用。這一問題的任何和解或訴訟抗辯都可能涉及公司的費用，包括法律費用、補償、罰款和補救費用。
估計訴訟程序可能造成的損失的數額或範圍本身就很困難，需要廣泛的判斷，特別是在像這裏這樣涉及不確定的金錢損害索賠，以及處於關鍵事實和法律問題尚未解決的訴訟階段的情況下。由於這些原因，本公司目前無法預測上述事項的最終時間或結果，或合理估計上述事項可能造成的損失或一系列可能損失。
16. 衍生金融工具
外幣衍生品
該公司通過在其跨境解決方案中向客户提供衍生品，使用衍生品來促進跨貨幣公司支付。該公司從事衍生品業務，主要是外幣遠期合同、期權合同和掉期，主要是與中小型企業進行交易，這些企業是客户，並從這一活動中獲得貨幣利差。
與公司跨境解決方案相關的衍生交易包括：
•遠期合約，這是承諾在未來的日期以合同價格購買或出售一種貨幣，並將以現金結算。
•期權合約，這給了購買者權利，但沒有義務在指定的時間內以可以現金結算的合同價格購買或出售一種貨幣。
•互換合約，它們是承諾在未來的一個或多個日期以現金結算，通常是在隔夜的基礎上。
衍生品協議固有的信用風險代表了由於協議的交易對手不履行義務而發生損失的可能性。信用風險和履約風險可能集中在交易對手，包括客户和銀行合作伙伴，因為我們從事與外幣匯率波動相關的類似經濟特徵的活動。本公司在合同開始時並持續對這些交易對手的信用風險進行審查。本公司還監督其與任何單個交易對手簽訂的合同是否集中在單個交易對手層面上的限制。本公司預期交易對手將能夠完全履行協議下的義務，但當交易對手的履行能力出現疑問時，本公司會採取行動。這些行動可能包括要求客户提交或增加抵押品，對於所有交易對手來説，如果交易對手不履行合同條款，合同可能被終止。本公司並未根據ASC 815“衍生工具及對衝”將其任何外匯衍生工具指定為對衝工具。
本公司截至2022年12月31日及2021年12月31日持有的外匯衍生工具客户合約的等值美元名義金額合計(單位：百萬)見下表。
| | | | | | | | | | | |
| 概念上的 |
| 2022 | | 2021 |
| 外匯合約： | | | |
| 掉期 | $ | 160.9 | | | $ | 2,670.4 | |
| 期貨、遠期和現貨 | 15,159.4 | | | 7,818.3 | |
| 書面期權 | 13,701.9 | | | 11,221.9 | |
| 購買的選項 | 11,474.2 | | | 10,614.0 | |
| 總計 | $ | 40,496.4 | | | $ | 32,324.6 | |
大多數客户外匯合同都是以美元、加拿大元、英鎊、歐元和澳元等貨幣寫成的。
下表彙總了截至2022年12月31日和2021年12月31日在綜合資產負債表中報告的衍生品的公允價值(單位：百萬)：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 2022年12月31日 | 公允價值，總價值 | | 公允價值，淨值 | | |
| 導數
資產 | | 衍生負債 | | 導數
資產 | | 衍生負債 | | | | |
| 衍生品-未指定： | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | |
| 外匯合約 | $ | 582.2 | | | $ | 540.0 | | | $ | 266.9 | | | $ | 224.7 | | | | | |
| 減去：現金抵押品 | 56.1 | | | 148.2 | | | 56.1 | | | 148.2 | | | | | |
| 衍生工具資產和負債淨額 | $ | 526.1 | | | $ | 391.8 | | | $ | 210.8 | | | $ | 76.5 | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 2021年12月31日 | 公允價值，總價值 | | 公允價值，淨值 |
| 導數
資產 | | 衍生負債 | | 導數
資產 | | 衍生負債 |
| 衍生品-未指定： | | | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
| 外匯合約 | $ | 338.8 | | | $ | 307.8 | | | $ | 120.9 | | | $ | 89.9 | |
| 減去：現金抵押品 | 25.9 | | | 24.8 | | | 25.9 | | | 24.8 | |
| 衍生工具資產和負債淨額 | $ | 312.9 | | | $ | 283.0 | | | $ | 95.0 | | | $ | 65.1 | |
與合約相關的衍生資產及負債的公允價值，包括本公司認為可強制執行的淨額條款，已在綜合資產負債表內淨額入賬。公司從客户那裏收到現金，作為交易風險的抵押品，這些現金記錄在綜合資產負債表中的現金和現金等價物、限制性現金和客户存款中。客户有權收回其抵押品，如果風險敞口對他們有利，他們履行了所有未履行的合同，並且沒有欠公司的未償還金額，或者他們停止了與公司的業務往來。向銀行提交的現金抵押品記錄在受限現金中，在風險敞口對公司有利的情況下可以召回。本公司不抵銷為收回現金抵押品權利或返還現金抵押品義務而確認的公允價值金額。下表列出了截至2022年12月31日和2021年12月31日的公司衍生資產和負債的公允價值，以及它們在合併資產負債表中的分類(單位：百萬)。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | 2022 | | 2021 |
| | | 資產負債表分類 | | 公允價值 |
| | | | | | |
| 衍生資產 | | 預付費用和其他流動資產 | | $ | 204.9 | | | $ | 94.0 | |
| 衍生資產 | | 其他資產 | | $ | 62.0 | | | $ | 26.9 | |
| 衍生負債 | | 其他流動負債 | | $ | 184.1 | | | $ | 66.9 | |
| 衍生負債 | | 其他非流動負債 | | $ | 40.6 | | | $ | 23.0 | |
現金流對衝
2019年1月22日，本公司簽訂了三利率互換現金流合同(“互換合同”)。其中一份合同(於2022年1月到期)名義價值為#美元。1.010億美元，而其餘兩份合同(其中一份於2023年1月到期)的名義價值為#美元。500百萬美元。這些掉期合約的目的是減少以前未對衝的利息支付中現金流的可變性，這些利息與#美元有關。2.0未指明的浮動利率債務，其唯一來源是倫敦銀行同業拆借利率和/或SOFR基準利率的變化。一開始，該公司根據ASC 815“衍生工具和對衝”將這些合同指定為對衝工具。
對於作為對衝工具入賬的衍生品，本公司在開始時正式指定並記錄作為特定標的風險的對衝的金融工具、風險管理目標和進行對衝交易的策略。本公司正式評估在對衝交易中使用的金融工具在抵消相關基礎風險的現金流變化方面是否非常有效，無論是在開始時還是之後至少每季度。
截至2022年12月31日，該公司擁有以下未償還利率衍生品，這些衍生品符合對衝工具的資格，並被指定為利率風險的現金流對衝(單位：百萬)：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 截至的名義金額 | | 固定費率 | | 到期日 |
| | 2022年12月31日 | |
| 利率衍生品： | | | | | | |
| 利率互換 | | $500 | | 2.56 | % | | 1/31/2023 |
| 利率互換 | | $500 | | 2.55 | % | | 12/19/2023 |
對於每份掉期合約，公司每月支付固定的利率，並收到一個月的LIBOR和/或SOFR。下表顯示了截至2022年12月31日和2021年12月31日的公司利率互換合約的公允價值，以及它們在綜合資產負債表上的分類(以百萬為單位)。有關本公司掉期合約公允價值的其他資料，請參閲附註4。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | 資產負債表分類 | | 2022 | | 2021 |
| 指定為現金流對衝的衍生品： | | | | | | |
| 掉期合約 | | 預付費用和其他流動資產 | | $ | 12.0 | | | $ | — | |
| 掉期合約 | | 其他流動負債 | | $ | — | | | $ | (23.4) | |
| 掉期合約 | | 其他非流動負債 | | $ | — | | | $ | (7.3) | |
預計在未來12個月內將現有收益重新分類為收益的估計淨額約為#美元。12.02022年12月31日為100萬人。
17. 每股收益
該公司報告基本每股收益和稀釋後每股收益。每股基本收益的計算方法是將公司股東應佔淨收益除以報告期內已發行普通股的加權平均數。稀釋每股收益反映了與使用庫存股方法的股權激勵相關的潛在稀釋。
對截至12月31日的年度的基本每股收益和稀釋後每股收益(除每股數據外，以千為單位)的計算和核對如下：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 2022 | | 2021 | | 2020 |
| 淨收入 | | $ | 954,327 | | | $ | 839,497 | | | $ | 704,216 | |
| 基本每股收益的分母 | | 75,598 | | | 82,060 | | | 84,005 | |
| 稀釋性證券 | | 1,264 | | | 2,001 | | | 2,714 | |
| 稀釋後每股收益的分母 | | 76,862 | | | 84,061 | | | 86,719 | |
| 基本每股收益 | | $ | 12.62 | | | $ | 10.23 | | | $ | 8.38 | |
| 稀釋後每股收益 | | $ | 12.42 | | | $ | 9.99 | | | $ | 8.12 | |
截至2022年12月31日、2021年和2020年12月31日的稀釋後每股收益不包括這一影響的2.3百萬，1.4百萬和0.1在行使員工股票期權時可能發行的普通股，分別為100萬股，因為這種效果將是反稀釋的。稀釋後的每股收益也不包括基於業績的限制性股票的影響，這些股票的業績標準尚未達到非物質的 for 2022 and 2021 and 0.1截至2020年12月31日的年度，百萬股。
18. 細分市場
本公司根據與分部相關的權威指引報告其經營分部的信息。2022年第二季度，為了配合最近組織結構和管理報告的變化，本公司將其部門結構更新為七運營部門，它們被合併為四可報告的部門：艦隊、公司支付(包括與跨境經營部門的彙總)、住宿、巴西和其他類別(結合了禮品和工資卡業務部門)。我們通過以下方式管理和報告我們的經營業績四可報告的部分與CODM分配資源、評估業績和審查財務信息的方式一致。分部信息的列報已在前幾個期間進行了重新調整，以與截至2022年12月31日的年度的分部列報保持一致。
本公司截至12月31日及截至12月31日的年度業績如下(千)：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 20221 | | 2021 | | 2020 |
| 收入，淨額： | | | | | | |
| 艦隊 | | $ | 1,504,933 | | | $ | 1,320,141 | | | $ | 1,192,471 | |
| 企業支付 | | 772,434 | | | 599,991 | | | 433,952 | |
| 住宿 | | 456,511 | | | 309,619 | | | 207,037 | |
| 巴西 | | 442,242 | | | 368,080 | | | 344,248 | |
其他2 | | 251,009 | | | 235,905 | | | 211,147 | |
| | $ | 3,427,129 | | | $ | 2,833,736 | | | $ | 2,388,855 | |
| 營業收入： | | | | | | |
| 艦隊 | | $ | 727,999 | | | $ | 670,265 | | | $ | 594,741 | |
| 企業支付 | | 255,401 | | | 197,582 | | | 76,277 | |
| 住宿 | | 218,637 | | | 148,973 | | | 90,888 | |
| 巴西 | | 174,655 | | | 154,265 | | | 148,051 | |
其他2 | | 69,949 | | | 71,471 | | | 62,308 | |
| | $ | 1,446,641 | | | $ | 1,242,556 | | | $ | 972,265 | |
| 折舊和攤銷： | | | | | | |
| 艦隊 | | $ | 140,118 | | | $ | 144,974 | | | $ | 142,231 | |
| 企業支付 | | 74,322 | | | 53,658 | | | 34,898 | |
| 住宿 | | 42,366 | | | 26,478 | | | 16,896 | |
| 巴西 | | 56,641 | | | 50,020 | | | 51,363 | |
其他2 | | 8,835 | | | 9,067 | | | 9,414 | |
| | $ | 322,282 | | | $ | 284,197 | | | $ | 254,802 | |
| 資本支出： | | | | | | |
| 艦隊 | | $ | 76,276 | | | $ | 62,620 | | | $ | 41,765 | |
| 企業支付 | | 24,154 | | | 13,696 | | | 9,757 | |
| 住宿 | | 10,570 | | | 4,604 | | | 3,586 | |
| 巴西 | | 32,008 | | | 24,431 | | | 17,116 | |
其他2 | | 8,420 | | | 6,179 | | | 6,201 | |
| | $ | 151,428 | | | $ | 111,530 | | | $ | 78,425 | |
| 長期資產(不包括商譽和投資)： | | | | | | |
| 艦隊 | | $ | 148,110 | | | $ | 121,076 | | | $ | 104,337 | |
| 企業支付 | | 43,227 | | | 34,974 | | | 28,393 | |
| 住宿 | | 17,884 | | | 12,592 | | | 11,885 | |
| 巴西 | | 66,583 | | | 53,236 | | | 47,994 | |
其他2 | | 18,888 | | | 14,416 | | | 9,900 | |
| | $ | 294,692 | | | $ | 236,294 | | | $ | 202,509 | |
12022年第一季度收購的Levarti和2022年第四季度收購的Roomex的業績報告在我們的住宿部分。2022年第三季度收購的應計和Plugsurfing的業績分別報告在我們的公司支付和艦隊部分。
2其他包括禮品和工資卡業務部門。
下表列出了公司截至12月31日的長期資產(不包括商譽、其他無形資產和投資)(單位：千)。
| | | | | | | | | | | | | | |
| | 2022 | | 2021 |
| 長期資產(不包括商譽、其他無形資產和投資)： | | | | |
| 美國(居住國) | | $ | 176,263 | | | $ | 135,232 | |
| 巴西 | | $ | 66,583 | | | $ | 53,235 | |
| 英國 | | $ | 24,715 | | | $ | 24,294 | |
更多比10%的用户R 2022年、2021年和2020年的綜合收入來自我們與艦隊部門開環網絡合作夥伴的關係。
19. 後續事件
現金流對衝
於2023年1月，本公司訂立五份收取浮動支付固定利率衍生工具合約，美元名義金額如下(單位：百萬):
| | | | | | | | | | | | | | |
| 名義金額 | | 固定費率 | | 到期日 |
|
| $250 | | 4.01% | | 7/31/2025 |
| $250 | | 4.02% | | 7/31/2025 |
| $500 | | 3.80% | | 1/31/2026 |
| $250 | | 3.71% | | 7/31/2026 |
| $250 | | 3.72% | | 7/31/2026 |
這些合同的目的是消除與本公司未指明的可變利率債務相關的利息支付的現金流的可變性，該債務的唯一來源是SOFR基準利率的變化。本公司已將這些衍生工具指定為現金流對衝工具，預計在抵消相關基礎風險的現金流變化方面非常有效。
淨投資對衝
2023年2月，我們達成了一項交叉貨幣利率互換，我們將其指定為我們對歐元計價業務投資的淨投資對衝。這份合同實際上將美元500百萬美元，相當於以歐元計價的債務，部分抵消了匯率變化對我們以歐元計價的淨投資的影響。該合同還為掉期中以美元計價的部分創造了正息差，導致1.96美元名義利率節省%。
收購
2023年1月，該公司收購了一家總部位於英國的跨境支付提供商。2023年2月，公司收購了一家總部位於歐洲的汽車維修商和一個基於雲的電動汽車充電軟件平臺。這些收購預計不會對公司的財務業績產生重大影響。該公司利用現有信貸安排下的可用現金和借款為這些收購提供資金。
項目9.會計和財務披露方面的變化和與會計師的分歧
不適用。
第9A項。控制和程序
信息披露控制和程序的評估
截至2022年12月31日，管理層在我們的首席執行官和首席財務官的監督下，在我們的首席財務官的參與下，對我們的披露控制和程序(如1934年證券交易法規則13a-15(E)和15d-15(E)所定義的)的設計和運作的有效性進行了評估。基於這一評估，我們的首席執行官和首席財務官得出結論，截至2022年12月31日，我們的披露控制和程序有效地確保了我們根據1934年《證券交易法》(經修訂)提交或提交的報告中要求披露的信息在適用規則和表格指定的時間段內得到記錄、處理、彙總和報告，旨在確保積累這些報告中要求披露的信息並酌情傳達給管理層，包括我們的首席執行官和首席財務官，以便及時做出有關披露要求的決定。
財務報告內部控制管理報告
我們的管理團隊負責根據1934年《證券交易法》第13a-15(F)和15d-15(F)條的規定，建立和維護對財務報告的充分內部控制。我們的管理層評估了截至2022年12月31日我們對財務報告的內部控制的有效性。在進行這項評估時，我們的管理層使用了特雷德韋委員會(COSO)贊助組織委員會於2013年制定的標準，內部控制--綜合框架。截至2022年12月31日，管理層認為，根據這些標準，公司對財務報告的內部控制是有效的。我們的獨立註冊會計師事務所出具了一份關於我們的財務報告內部控制的審計報告，該報告包括在本年度報告中。
關於管理層的評估，我們的管理團隊在對截至2022年12月31日的財務報告內部控制有效性的評估中，剔除了與我們在截至2022年12月31日的年度內收購的四家子公司有關的內部控制，這些子公司的財務結果包括在我們的合併財務報表中。
在2022年期間，公司收購了航空公司軟件平臺公司Levarti、應付帳款(AP)自動化軟件公司Acrualify、歐洲電動汽車軟件和網絡供應商Plugsurfing以及歐洲勞動力住宿提供商Roomex。總而言之，我們將這些交易稱為2022年的收購。截至2022年12月31日，這兩筆收購佔總資產的2.0%，佔截至當年淨收入的0.3%。這一排除符合證券交易委員會的指導意見，即管理層關於收購當年財務報告的內部控制報告可能會省略對最近收購的業務的評估。
由於其固有的侷限性，財務報告的內部控制可能無法防止或發現所有的錯報。對未來期間進行任何有效性評估的預測都有這樣的風險，即由於條件的變化，控制可能會變得不充分，或者遵守政策或程序的程度可能會惡化。財務報告內部控制由於其固有的侷限性，不能為實現財務報告目標提供絕對保證。財務報告的內部控制是一個涉及人的勤奮和合規的過程，容易因人的失誤而出現判斷失誤和故障。對財務報告的內部控制也可以通過串通或不當的管理凌駕來規避。由於這些限制，對財務報告的內部控制可能無法及時防止或發現重大錯報。然而，這些固有的限制是財務報告程序的已知特徵。因此，有可能在進程中設計保障措施，以減少(儘管不是消除)這種風險。
財務報告內部控制的變化
在截至2022年12月31日的季度內，我們對財務報告的內部控制沒有發生任何變化，這些變化已經或合理地可能對我們的財務報告內部控制產生重大影響。
獨立註冊會計師事務所報告
致FleetCor Technologies，Inc.及其子公司的股東和董事會
財務報告內部控制之我見
我們根據特雷德韋委員會贊助組織委員會發布的內部控制-綜合框架(2013年框架)(COSO標準)中建立的標準，對FleetCor Technologies，Inc.及其子公司截至2022年12月31日的財務報告內部控制進行了審計。我們認為，根據COSO標準，截至2022年12月31日，FleetCor Technologies，Inc.及其子公司(本公司)在所有重要方面都對財務報告實施了有效的內部控制。
正如隨附的《財務報告內部控制管理報告》指出，管理層對財務報告內部控制有效性的評估和結論不包括2022年收購的內部控制(由管理層定義)，這些收購包含在本公司2022年綜合財務報表中，截至2022年12月31日佔總資產的2.0%，佔收入的0.2%，截至當時的年度淨額。我們對公司財務報告的內部控制的審計也不包括對被收購企業的財務報告的內部控制的評估。
我們還按照美國上市公司會計監督委員會(PCAOB)的標準審計了本公司截至2022年12月31日和2021年12月31日的綜合資產負債表，截至2022年12月31日的三個年度的相關綜合收益表、全面收益表、股東權益表和現金流量表，以及2023年2月28日的相關附註和我們的報告就此發表了無保留意見。
意見基礎
本公司管理層負責維持有效的財務報告內部控制，並對隨附的《財務報告內部控制管理報告》所載財務報告內部控制的有效性進行評估。我們的責任是根據我們的審計，對公司財務報告的內部控制發表意見。我們是一家在PCAOB註冊的公共會計師事務所，根據美國聯邦證券法以及美國證券交易委員會和PCAOB的適用規則和法規，我們必須與公司保持獨立。
我們是按照PCAOB的標準進行審計的。這些標準要求我們計劃和執行審計，以獲得合理的保證，以確定財務報告的有效內部控制是否在所有重要方面都得到了維護。
我們的審計包括瞭解財務報告的內部控制，評估存在重大弱點的風險，根據評估的風險測試和評估內部控制的設計和運作有效性，以及執行我們認為在情況下必要的其他程序。我們相信，我們的審計為我們的觀點提供了合理的基礎。
財務報告內部控制的定義及侷限性
公司對財務報告的內部控制是一個程序，旨在根據公認的會計原則，為財務報告的可靠性和為外部目的編制財務報表提供合理保證。公司對財務報告的內部控制包括下列政策和程序：(1)關於保存合理詳細、準確和公平地反映公司資產的交易和處置的記錄；(2)提供合理的保證，即交易被記錄為必要的，以便按照公認的會計原則編制財務報表，公司的收入和支出僅根據公司管理層和董事的授權進行；(三)提供合理保證，防止或及時發現可能對財務報表產生重大影響的未經授權收購、使用或處置公司資產。
由於其固有的侷限性，財務報告的內部控制可能無法防止或發現錯誤陳述。此外，對未來期間進行任何有效性評估的預測都有可能因條件的變化而出現控制不足的風險，或者政策或程序的遵守程度可能會惡化。
/S/安永律師事務所
佐治亞州亞特蘭大
2023年2月28日
項目9B。其他信息
不適用。
項目9C。關於妨礙檢查的外國司法管轄區的披露
沒有。
第三部分
項目10.董事、高管和公司治理
我們的高級管理人員名單和簡歷資料見本表格10-K第I部分X項。有關本公司董事的資料，請參閲本公司將於2023年6月9日舉行的股東周年大會的委託書(以下簡稱“委託書”)中的“董事提名人”及“留任董事”一欄。有關我們的審計委員會的信息可在委託書中的“董事會會議和委員會”的標題下找到。在此引用上述信息作為參考。
在標題為“欠款條款16(A)報告”下陳述的委託書中的信息以引用的方式併入本文。
我們有多個《FleetCor商業行為和道德守則》(以下簡稱《道德守則》)適用於我們的首席執行官、首席財務官、首席會計官和首席財務官。公司財務總監和其他財務組織員工。道德準則可在我們的網站www.fleetcor.com的投資者關係下公開獲得。如果我們對道德守則進行任何實質性修訂，或向我們的首席執行官、首席財務官或首席會計官提供任何豁免，包括任何隱含的豁免，我們將在該網站或Form 8-K報告中披露修訂或豁免的性質。
項目11.高管薪酬
委託書聲明中“董事薪酬”、“2022年指定高管薪酬”、“薪酬委員會報告”和“薪酬委員會聯鎖和內部人士參與”標題下的信息在此併入作為參考。
項目12.某些受益所有人和管理層的擔保所有權
及相關股東事宜
在“關於主要股東、董事和管理層的實益所有權的信息”和“股權補償計劃信息”標題下陳述的委託書中的信息以引用的方式併入本文。
項目13.某些關係和相關交易，以及董事
獨立
委託書聲明中“董事獨立性”和“某些關係和關聯方交易”標題下陳述的信息在此併入作為參考。
項目14.首席會計師費用和服務
有關主要會計師費用及服務的資料載於委託書，標題為“安永律師事務所收取的費用”及“審計委員會預先批准獨立審計師的審計及準許的非審計服務的政策”，並在此併入作為參考。
第四部分
項目15.證物和財務報表附表
(A)財務報表和附表
財務報表列於本表格10-K第8項下，索引如下。財務報表明細表被省略，因為它們要麼不是必需的、不適用的，要麼是以其他方式列入的。
財務報表索引 | | | | | |
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| | 頁面 |
獨立註冊會計師事務所報告 | 57 |
綜合資產負債表位於2022年12月31日和2021 | 59 |
截至2022年、2021年和2020年12月31日終了年度的綜合收益表 | 60 |
截至2022年、2021年和2020年12月31日止年度的綜合全面收益表 | 61 |
截至2022年、2021年和2020年12月31日止年度股東權益綜合報表 | 62 |
截至2022年、2021年和2020年12月31日的合併現金流量表 | 63 |
合併財務報表附註 | 64 |
(B)展覽品清單 | | | | | |
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| 證物編號： | |
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3.1 | FleetCor Technologies，Inc.公司註冊證書的修訂和重新發布。 |
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3.2 | 修訂和重新簽署的FleetCor Technologies，Inc.公司註冊證書(標記為顯示修訂) |
| |
4.1 | 普通股股票證書格式(參照2010年6月29日在美國證券交易委員會備案的S-1表格第333-166092號註冊人登記説明書修正案3附件4.1併入) |
|
4.2 | FleetCor Technologies，Inc.根據證券交易法第12節登記的普通股説明(通過引用附件4.2併入註冊人於2020年3月2日提交給美國證券交易委員會的10-K表格第001-35004號文件中) |
| |
10.1* | FleetCor與其董事和高級管理人員簽訂的賠償協議表格(通過參考2010年6月29日提交給美國證券交易委員會的註冊人註冊説明書第333-166092號S-1表格修正案附件10.1併入) |
|
10.2* | 根據FleetCor Technologies，Inc.修訂和重新制定的股票激勵計劃的激勵股票期權獎勵協議的格式(通過參考2010年5月20日提交給美國證券交易委員會的S-1表格登記説明書第333-166092號修正案附件10.7併入) |
|
10.3* | 根據FleetCor Technologies，Inc.修訂和重新制定的股票激勵計劃的非限制性股票期權獎勵協議的格式(通過參考2010年5月20日提交給美國證券交易委員會的S-1表格登記説明書第333-166092號修正案附件10.8併入) |
|
10.4* | 根據FleetCor Technologies，Inc.修訂和重新制定的股票激勵計劃的業績股份限制性股票協議表格(通過參考2010年5月20日提交給美國證券交易委員會的S-1表格登記説明書第1號修正案附件10.9併入) |
|
10.5* | FleetCor Technologies，Inc.年度高管獎金計劃(合併內容參考2010年6月8日提交給美國證券交易委員會的S-1表格註冊説明書修正案第2號附件10.12，文件第333-166092號) |
|
10.6* | Fleetman，Inc.和Ronald F.Clarke於2000年9月25日簽署的員工不競爭、保密和發展協議(通過引用2010年6月8日提交給美國證券交易委員會的S-1表格登記聲明修正案第2號附件10.12合併) |
|
| | | | | |
10.7 | 第六次修訂和重新簽署的註冊權協議，日期為2009年4月1日，由FleetCor Technologies，Inc.與其每一股東當事人簽訂(通過引用2010年6月8日提交給美國證券交易委員會的註冊人註冊説明書S-1表格，第333-166092號文件第10.17號修正案附件10.17併入) |
|
10.8 | 第六次修訂和重新簽署的註冊權協議的第一修正案(通過引用第10.17號附件併入註冊人表格10-K的第001-35004號文件。2011年3月25日與美國證券交易委員會合作) |
|
10.9 | FleetCor與其主要股東代表將簽訂的賠償協議表格(合併內容參考2010年6月29日提交給美國證券交易委員會的S-1表格，第333-166092號文件，註冊人註冊説明書修正案第3號附件10.37) |
|
10.10 | 根據FleetCor Technologies，Inc.2010年股權補償計劃簽訂的董事限制性股票授予協議表格(合併內容參考2010年11月30日提交給美國證券交易委員會的S-1表格，第333-166092號文件，註冊人登記説明書第6號修正案附件10.38) |
|
10.11* | 根據FleetCor Technologies，Inc.2010年股權補償計劃制定的員工績效股票限制性股票協議表格(合併內容參考2010年11月30日提交給美國證券交易委員會的S-1表格，第333-166092號文件，註冊人登記説明書第6號修正案附件10.39) |
|
10.12* | 根據FleetCor Technologies，Inc.2010年股權補償計劃簽訂的員工激勵性股票期權獎勵協議表格(合併內容參考2010年11月30日提交給美國證券交易委員會的S-1表格，第333-166092號文件，註冊人登記聲明修正案第6號附件10.40) |
|
10.13* | 根據FleetCor Technologies，Inc.2010年股權補償計劃(通過引用2010年11月30日提交給美國證券交易委員會的S-1表格，文件編號333-166092註冊人註冊説明書第6號修正案附件10.41併入) |
|
10.14 | 根據FleetCor Technologies，Inc.2010年股權補償計劃簽訂的董事無限制股票期權獎勵協議格式(合併內容參考2010年11月30日提交給美國證券交易委員會的S-1表格，第333-166092號文件，註冊人登記説明書第6號修正案附件10.42) |
|
10.15* | 修訂和重新簽署了FleetCor Technologies，Inc.和Ronald F.Clarke於2010年11月29日簽署的《員工競業禁止、保密和發展協議》(合併內容參考2010年11月30日提交給美國證券交易委員會的S-1表格登記聲明，文件第333-166092號，第10.43號附件) |
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10.16 | FleetCor盧森堡控股公司、FleetCor Technologies，Inc.和CTF Technologies，Inc.之間的安排協議(通過引用附件10.1併入註冊人於2012年5月10日提交給美國證券交易委員會的10-Q表格，文件編號001-35004) |
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10.17 | FleetCor Technologies，Inc.2010年股權薪酬計劃，自2022年4月13日起修訂和重述 |
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10.18 | FleetCor Technologies，Inc.第162(M)條績效評估計劃(合併內容參考2014年4月18日提交給美國證券交易委員會的註冊人委託書附件A第001-35004號文件) |
|
10.19*
| FleetCor Technologies，Inc.修訂並重新發布了2010年股權補償計劃，關鍵員工績效股票期權證書，授予Ronald F.Clarke，日期為2021年9月30日(通過引用附件10.4併入註冊人於2021年11月9日提交給美國證券交易委員會的10-Q表格，文件編號001-35004) |
| |
10.20 | 信貸協議，日期為2014年10月24日，借款人為FleetCor Technologies，LLC，母公司為FleetCor Technologies，Inc.，借款人和擔保人為FleetCor Technologies Operating Company，LLC，借款人為我們的若干外國子公司，行政代理、迴旋貸款機構和信用證發行方為美國銀行，以及一個金融機構銀團(通過引用第10.4號證據合併於2014年11月10日提交給美國證券交易委員會的註冊人10-Q表格第001-35004號文件) |
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10.21 | 第五次修訂和重新簽署的應收款採購協議，日期為2014年11月14日，由FleetCor Technologies，Inc.和PNC Bank，National Association，以及某些其他各方作為一組採購商和採購商代理的管理人，以及某些其他各方(通過引用2014年11月17日提交給美國證券交易委員會的登記人8-K表格第001-35004號附件10.1併入) |
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10.22 | 由FleetCor Technologies，Inc.和FleetCor Technologies Operating Company，LLC修訂並重新簽署的截至2014年11月14日的履約擔保，由FleetCor Technologies，Inc.和FleetCor Technologies Operating Company，LLC作為管理人，根據第五項修訂和重新啟動的應收款購買協議(通過引用附件10.32併入註冊人於2015年3月2日提交給美國證券交易委員會的10-K表格，文件編號001-35004) |
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10.23 | 修訂和重新簽署了截至2014年11月14日的買賣協議，在附表一所列的各種實體之間作為發起人，與FleetCor Funding LLC(通過引用2015年3月2日提交給美國證券交易委員會的註冊人10-K表格第001-35004號文件的附件10.33併入) |
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10.24 | 截至2014年11月14日的應收款購銷協議，賣方為Comdata TN，Inc.和加利福尼亞州的Comdata Network，Inc.，買方為Comdata Inc.(通過引用附件10.34併入登記人於2015年3月2日提交給美國證券交易委員會的10-K表第001-35004號文件) |
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10.25 | 投資者權利協議，日期為2014年11月14日，由FleetCor Technologies，Inc.和Ceridian LLC簽訂(通過引用附件10.35併入註冊人於2015年3月2日提交給美國證券交易委員會的10-K表格，文件編號001-35004) |
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10.26* | FleetCor Technologies，Inc.和Armando Lins Netto之間的邀請函，日期為2014年7月29日(通過引用附件10.1併入註冊人於2015年5月11日提交給美國證券交易委員會的10-Q表格，文件編號001-35004) |
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10.27 | 第五次修訂和重新簽署的應收款採購協議的第一修正案，日期為2015年11月5日，由FleetCor Funding LLC、FleetCor Technologies Operating Company、FleetCor Technologies Operating Company、LLC和PNC Bank，National Association，以及某些其他各方(通過引用2015年11月9日提交給美國證券交易委員會的登記人表格10-Q，文件第001-35004號的附件10.2併入) |
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10.28* | 關於保密、工作產品、競業禁止和競業禁止的員工協議(通過引用附件10.38併入註冊人於2016年2月29日提交給美國證券交易委員會的10-K表格第001-35004號文件) |
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10.29 | 第五項修訂和重新簽署的應收款採購協議第二修正案，日期為2015年12月1日，由FleetCor Funding LLC、FleetCor Technologies Operating Company、FleetCor Technologies Operating Company、LLC和PNC Bank，National Association，以及某些其他各方(通過引用2016年2月29日提交給美國證券交易委員會的登記人表格10-K，文件第001-35004號的附件10.39併入) |
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10.30 | 信貸協議第一修正案和貸款人聯合協議，日期為2016年8月22日，由FleetCor Funding LLC、FleetCor Technologies Operating Company、FleetCor Technologies Operating Company、LLC和PNC Bank，National Association，以及某些其他各方(通過引用註冊人於2016年11月9日提交給美國證券交易委員會的10-Q表格第001-35004號附件10.1合併) |
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10.31 | 第二次修訂信貸協議，日期為2017年1月，由FleetCor Technologies Operating Company，LLC作為母公司，FleetCor Technologies，Inc.作為母公司，本協議的指定借款方，本協議的另一擔保方美國銀行，N.A.，作為行政代理、擺動額度貸款機構和l/c發行人，以及本協議的其他貸款方，以及美林皮爾斯·芬納-史密斯公司作為唯一的牽頭安排人和唯一的簿記管理人(通過參考2017年3月1日提交給美國證券交易委員會的註冊人10-K表格第001-35004號文件的附件10.41合併) |
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10.32 | 第三次修訂信貸協議，日期為2017年8月2日，由FleetCor Technologies Operating Company，LLC作為母公司，FleetCor Technologies，Inc.作為母公司，本協議的指定借款方，本協議的其他擔保人，美國銀行，N.A.，作為行政代理、擺動額度貸款人和l/c發行人，以及本協議的其他貸款方，以及美林，皮爾斯，芬納和史密斯公司，作為唯一的牽頭安排人和唯一的簿記管理人(通過參考2017年8月8日提交給美國證券交易委員會的註冊人10-Q表格第001-35004號文件中的附件10.1併入) |
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10.33 | 對第五次修訂和重新簽署的應收款採購協議的第三修正案，日期為2017年11月14日，由FleetCor Funding LLC、FleetCor Technologies Operating Company、LLC、PNC Bank、National Association作為一組買家和採購代理的管理人以及某些其他各方(通過引用2018年3月1日提交給美國證券交易委員會的註冊人10-K表格第001-35004號文件附件10.43併入) |
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10.34* | FleetCor Technologies，Inc.和Alexey Gavrilenya之間的邀請函，日期為2015年9月10日(通過參考2018年5月10日提交給美國證券交易委員會的註冊人10-Q表格第001-35004號附件10.1併入) |
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10.35 | 《信貸協議第四修正案》，日期為2018年8月30日，由FleetCor Technologies Operating Company，LLC，FleetCor Technologies Operating Company，LLC，FleetCor Technologies，Inc.，指定借款方，劍橋商業公司(美國)，其其他擔保方，美國銀行，N.A.，作為行政代理人、迴旋貸款行和l/c發行人，以及其他貸款方簽訂(通過引用附件10.2併入登記人於2018年11月8日提交給美國證券交易委員會的10-Q表格，文件第001-35004號) |
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10.36 | 第五次修訂和重新簽署的應收款採購協議第四修正案，日期為2018年8月30日，由FleetCor Funding LLC、FleetCor Technologies Operating Company、LLC、PNC Bank、作為一組採購商和採購商代理管理人的國家協會以及某些其他各方(通過引用納入2018年11月8日提交給美國證券交易委員會的登記人10-Q表格第001-35004號文件附件10.3) |
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10.37 | 《信貸協議第五修正案》，日期為2018年12月19日，其中以FleetCor Technologies運營公司為母公司，以FleetCor Technologies，Inc.為母公司，以美國銀行為指定借款方，作為行政代理、擺動額度貸款人和信用證發行人，以及美林公司的其他貸款人作為唯一牽頭安排人和唯一簿記管理人(通過引用合併，以附件10.47合併於2019年3月1日提交給美國證券交易委員會的註冊人表格10-K，文件第001-35004號)
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10.38 | 第五次修訂和重新簽署的應收款採購協議第五修正案，日期為2018年12月19日，由FleetCor Funding LLC、FleetCor Technologies Operating Company、LLC、PNC Bank、作為一組買方和買方代理管理人的國家協會以及某些其他各方(通過引用納入2019年5月10日提交給美國證券交易委員會的登記人10-Q表格第001-35004號文件附件10.3) |
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10.39 | 第五次修訂和重新簽署的應收款採購協議第六修正案，日期為2019年2月8日，由FleetCor Funding LLC、FleetCor Technologies Operating Company、LLC、PNC Bank、作為一組買方和買方代理管理人的國家協會以及某些其他各方(通過引用合併於2019年5月10日提交給美國證券交易委員會的登記人10-Q表格第001-35004號附件10.4) |
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10.40 | 第六次信貸協議修正案，日期為2019年8月2日，其中FleetCor Technologies運營公司為母公司，FleetCor Technologies，Inc.為母公司，本協議的指定借款方為美國銀行，N.A.，作為行政代理、擺動額度貸款人和信用證發行人，美林的另一貸款方為美林皮爾斯，芬納和史密斯公司，作為唯一牽頭安排人和唯一簿記管理人(通過參考2019年8月9日提交給美國證券交易委員會的註冊人10-Q表格第001-35004號文件附件10.5合併) |
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10.41 | FleetCor Technologies之間的信貸協議第七修正案，日期為2019年11月14日
經營有限責任公司為公司，FleetCor Technologies，Inc.為母公司，指定借款方為美國銀行，管理代理、擺動額度貸款機構和信用證發行人，美林證券公司的其他貸款方為唯一牽頭安排人和唯一簿記管理人(通過引用登記人於2020年3月2日提交給美國證券交易委員會的10-K表格第001-35004號文件附件10.53合併) |
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10.42 | 《信貸協議第八修正案》，日期為2020年4月24日，由FleetCor Technologies運營公司作為母公司，本協議的指定借款方美國銀行，N.A.作為管理代理、迴旋額度貸款人和信用證發行人，以及美林的其他借款人作為唯一牽頭安排人和唯一簿記管理人(通過參考2020年5月11日提交給美國證券交易委員會的註冊人10-Q表格第001-35004號文件附件10.1併入) |
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10.43* | FleetCor Technologies，Inc.和Charles Freund於2020年9月1日發出的邀請函(通過引用註冊人於2020年9月4日提交給美國證券交易委員會的當前8-K/A報告的第001-35004號文件附件99.1併入)(通過引用註冊人於2020年11月9日提交的註冊人表格10-Q的第001-35004號文件的附件10.1併入) |
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10.44 | 對第五次修訂和重新簽署的應收款採購協議的第七次修正案，日期為2020年11月13日，由FleetCor Funding LLC、FleetCor Technologies Operating Company、LLC、PNC Bank、作為一組買方和買方代理管理人的全國協會以及某些其他各方(通過引用附件10.53併入登記人於2020年3月2日提交給美國證券交易委員會的10-k表格第001-35004號文件) |
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10.45 | 對第五次修訂和重新簽署的應收款採購協議的第八項修正案，日期為2021年3月29日，由FleetCor Funding LLC、FleetCor Technologies Operating Company、LLC、PNC Bank、作為一組買方和買方代理管理人的全國協會以及某些其他各方(通過引用附件10.1併入登記人於2021年5月10日提交給美國證券交易委員會的10-Q表格第001-35004號文件) |
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10.52 | 第九次信貸協議修正案，日期為2021年4月30日，由FleetCor Technologies運營公司作為母公司，作為母公司的FleetCor Technologies，Inc.，作為本協議的指定借款人，美國銀行，N.A.，作為行政代理、迴旋額度貸款人和信用證發行人，以及本協議的其他借款人(通過引用附件10.2併入本協議的登記人於2021年5月10日提交給美國證券交易委員會的10-Q表第001-35004號文件) |
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10.53 | 第五次修訂和重新簽署的應收款採購協議第九修正案，日期為2021年9月15日，由FleetCor Funding LLC、FleetCor Technologies Operating Company、LLC、PNC Bank、作為一組買方和買方代理管理人的全國協會以及某些其他各方(通過引用附件10.3併入登記人於2021年11月9日提交給美國證券交易委員會的10-Q表格第001-35004號文件) |
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10.54 | 《信貸協議第十修正案》，日期為2021年11月16日，由FleetCor Technologies運營公司作為母公司，作為母公司的FleetCor Technologies，Inc.，作為本協議的指定借款人，美國銀行，N.A.，作為管理代理、迴旋額度貸款人和信用證發行人，以及本協議的其他借款人(通過引用附件10.54併入註冊人的表格10-K，文件編號001-35004，於2022年3月1日提交給美國證券交易委員會) |
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10.55 | 第十一項信貸協議修正案，日期為2021年12月22日，由FleetCor Technologies運營公司作為母公司，FleetCor Technologies，Inc.作為母公司，本協議的指定借款方美國銀行，N.A.，作為管理代理、迴旋額度貸款人和信用證發行人，以及本協議的其他借款方(通過引用附件10.55併入本協議的10-K表格，文件編號001-35004，於2022年3月1日提交給美國證券交易委員會) |
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10.56 | 第五次修訂和重新簽署的應收款採購協議第十修正案，日期為2022年3月23日，由FleetCor Funding LLC、FleetCor Technologies Operating Company、LLC、PNC Bank、作為一組買方和買方代理管理人的全國協會以及某些其他各方(通過引用附件10.1併入登記人於2022年5月9日提交給美國證券交易委員會的10-Q表格第001-35004號文件) |
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10.57 | 第十二次信貸協議修正案，日期為2022年6月24日，由FleetCor Technologies Operating Company，LLC作為母公司，FleetCor Technologies，Inc.作為母公司，劍橋商業公司(美國)作為額外借款人，美國銀行(N.A.)作為行政代理，國內擺動額度貸款人、外國擺動額度貸款人和信用證發行人，以及本協議的其他貸款方(通過引用註冊人於2022年8月9日提交給美國證券交易委員會的10-Q表格季度報告第001-35004號文件附件10.2合併) |
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10.58 | FleetCor Technologies，Inc.和Alan King之間的邀請函，日期為2022年5月23日(通過引用附件10.3併入註冊人於2022年8月9日提交給美國證券交易委員會的10-Q表格，文件編號001-35004) |
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10.59 | 第五次修訂和重新簽署的應收款採購協議第十一修正案，日期為2022年8月18日，由FleetCor Funding LLC、FleetCor Technologies Operating Company、LLC、PNC Bank、作為一組買方和買方代理管理人的全國協會以及某些其他各方(通過引用附件10.4併入登記人於2022年11月8日提交給美國證券交易委員會的10-Q表格第001-35004號文件) |
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21.1 | FleetCor Technologies，Inc.子公司名單。 |
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23.1 | 獨立註冊會計師事務所的同意 |
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31.1 | 依據條例第302條對行政總裁的證明 |
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31.2 | 依據第302條對首席財務官的證明 |
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32.1 | 依據條例第906條對行政總裁的核證 |
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32.2 | 依據第906條對首席財務官的證明 |
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| 101 | 以XBRL(可擴展商業報告語言)格式為註冊人提供的下列財務信息：(1)合併資產負債表、(2)合併收益表、(3)合併全面收益表、(4)合併股東權益表、(5)合併現金流量表和(6)合併財務報表附註 |
| 104 | 封面交互數據文件(嵌入內聯XBRL文檔幷包含在附件101中) |
項目16.表格10-K摘要
沒有。
根據1934年《證券交易法》第13或15(D)節的要求，註冊人已正式授權本報告於2023年2月28日在佐治亞州亞特蘭大市由以下簽名者代表其簽署。
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| FleetCor技術公司 |
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| 發信人： | | 羅納德·F·克拉克 |
| | 羅納德·F·克拉克 |
| | 總裁與首席執行官 |
根據1934年證券交易法的要求，本報告已由以下人員代表註冊人並以2023年2月28日指定的身份簽署。
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| 簽名 | | 標題 |
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| 羅納德·F·克拉克 | | 首席執行官兼董事會主席總裁
(首席行政主任) |
| 羅納德·F·克拉克 | | |
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| /s/Alissa B.Vickery | | 首席財務官和首席會計官
(首席財務官和首席會計官) |
| 艾麗莎·B·維克裏 | | |
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| /s/Annabelle BEXIGA | | 董事 |
| 安娜貝爾·貝西加 | | |
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| /s/邁克爾·巴克曼 | | 董事 |
| 邁克爾·巴克曼 | | |
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| /s/約瑟夫·W·法雷利 | | 董事 |
| 約瑟夫·W·法雷利 | | |
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| 託馬斯·M·哈格蒂 | | 董事 |
| 託馬斯·M·哈格蒂 | | |
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| /s/小阿奇·L·瓊斯 | | 董事 |
| 小阿奇·L·瓊斯 | | |
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| /s/Richard Macchia | | 董事 |
| 理查德·馬奇亞 | | |
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| /s/Hala G.莫德爾莫格 | | 董事 |
| 哈拉·G·莫德爾莫格 | | |
| 傑弗裏·S·斯隆 | | 董事 |
| 傑弗裏·S·斯隆 | | |
| | |
| /s/Steven T.Stull | | 董事 |
| 史蒂文·T·斯塔爾 | | |
