愛立信旅遊公司

2022年第四季度和全年財務業績

2022年第四季度GAAP稀釋後每股收益為2.87美元

2022年第四季度稀釋後每股收益，不包括認可獎金和聖汐的特別費用，為3.17美元(1)(2)(3)

2022年全年GAAP稀釋後每股收益為0.14美元

2022年全年稀釋後每股收益，不包括認可獎金和聖汐公司特別費用，為3.13美元(1)(2)(3)

拉斯維加斯。2023年2月1日-愛立信旅遊公司(納斯達克：ALGT)今天公佈了2022年第四季度和全年的以下財務業績，以及與前幾年的比較：

(1)儘管未達到內部利潤分享目標，仍可獲得認可獎金

(2)指非公認會計準則的財務計量。有關詳細信息和每股數字的計算，請參閲本文檔中的非GAAP陳述部分

(3)調整後不包括本季度發生的伊恩颶風和隨後發生的兩起保險事件對聖汐克度假村造成的財產損失估計損失，但被迄今記錄的保險追回所抵消。在未來期間，損失金額將繼續由該公司保單項下追回的金額抵銷。在2023年，我們預計將收到與迄今累積的損失大致相當的保險收益

Alciant旅遊公司首席執行官約翰·雷德蒙德表示：“本季度末，我們實現了每股收益，不包括員工表彰獎金和聖汐3.17美元的特別費用。”儘管本季度末天氣取消的情況有所增加，但我們的總營業收入比三年前增長了32.6%，比我們指引的中點高出五個百分點以上。需求環境繼續超出預期。第四季度TRASM(1)為14.03美分，是公司歷史上最高的季度TRASM(1)，定期服務增長11.9%。這一收入強勁，加上好於預期的成本表現和更有利的燃料環境，導致該季度調整後(2)的營業利潤率接近16%。

由於2022年初的運營環境充滿挑戰，我們致力於專注於運營完整性，並確保我們的客户安全、可靠的旅行。我們採取行動，更恰當地安排航空公司迎接這種環境的挑戰。通過這樣做，我們在2022年下半年比上半年增加了兩個多點的可控完成。這相當於下半年非常規運營節省了超過7000萬美元，包括收入損失、乘客補償和其他與取消航班相關的成本。隨着我們邁向2023年，我們繼續採取更保守的增長方式。我們預計運力將增長約4%，其中大部分將發生在第四季度。這種緩慢而協調的增長狀況應該會將非常規運營成本從業務中剔除，並將運營可靠性放在首位，有助於在2023年實現約7美元的每股收益。

2023年對公司來説將是變革性的。我們將在第四季度開始交付我們的波音Max 737機隊，交付將在2024年初認真回升。這架飛機的運營效率和可靠性將在未來許多年幫助提升利潤。此外，在夏洛特港聖汐度假村的完工方面取得了重大進展。在颶風伊恩造成延誤後，我們已經完全恢復了酒店的建設活動，大部分修復工作都與颶風有關。我們仍然預計酒店將在2023年底開放。

為了進一步支持這些戰略計劃，我們最近宣佈了組織內的幾次高級領導變動。這些變動將為各自的角色帶來豐富的經驗。我相信這些領導人將為這些計劃的成功實施做出貢獻。多年來，Alciant一直為自己擁有一支傑出的管理團隊而自豪，這些變動進一步支持了這一理念。

最後，我要感謝我們整個網絡的團隊成員在過去的一年裏所做的努力。2022年充滿了挑戰。儘管存在這些挑戰，我們的團隊成員始終盡最大努力確保我們的客户安全到達目的地。我們真的擁有業內最好的。我對2023年的前景感到興奮。

(1)每可用座位英里的乘客總收入

(2)調整後的營業利潤率不包括2022年員工表彰獎金和聖汐特殊費用

2022年第四季度業績

·所得税前收入(1)(2)(3)為7380萬美元，不包括2022年員工表彰獎金和聖汐公司特別費用，税前利潤率為12.1%

·聖汐的特別費用包括1800萬美元的記錄保險賠償，被第四季度與颶風伊恩和隨後的保險事件有關的1700萬美元的額外損失所抵消

·不包括2022年認可獎金和聖汐公司特別費用(1)(2)(3)的營業收入為9,710萬美元，營業利潤率為15.9%

·綜合EBITDA，不包括認可獎金和聖汐公司特別費用(1)(2)(3)，為1.493億美元，EBITDA利潤率為24.4%

·總運營收入為6.115億美元，同比增長32.6%

·TRASM為14.03美分，為公司歷史上最高的季度TRASM，三年來同比增長21.3%，定期服務能力增長11.9%

·負荷率為85.3%，比2019年第四季度提高3.2個百分點

·12月負荷率為84.7%，為2014年以來的最高水平

·總平均票價為151.08美元，比2019年第四季度上漲22.6%

·總平均輔助卡為72.94美元，比2019年增長25.9%，主要受捆綁輔助卡和Allways Alciant World萬事達卡的強勁推動

·在本季度收購了超過3.5萬名Allways Alciant World萬事達卡持卡人

·運營CASM，不包括燃料、2022年員工認可獎金和聖汐公司特別費用(1)(2)(3)，為7.56美分，比2019年第四季度增長12.2%

2022年全年業績

·所得税前收入(1)(2)(3)為7,400萬美元，不包括2022年認可獎金和聖汐公司特別費用，税前利潤率為3.2%

·總運營收入為23億美元，同比增長25.0%，系統總容量增長13.9%

·全年TRASM為12.50美分，比三年前增長10.8%，定期服務能力增長15.2%

·年內收購了超過15萬名新的Alciant World Mastercard®持卡人，年底活躍持卡人超過41萬人

·全年薪酬總額超過1億美元

·2022年全年新增200多萬Alciant Allways Rewards®會員，年底會員總數超過1500萬

·運營CASM，不包括燃料、2022年員工認可獎金和聖汐公司特別費用(1)(2)(3)，為7.2美分，比2019年全年增長11.1%

·發佈了該公司首份可持續發展報告

(1)儘管未達到內部利潤分享目標，仍可獲得認可獎金

(2)指非公認會計準則的財務計量。有關詳細信息和每股數字的計算，請參閲本文檔中的非GAAP陳述部分

(3)調整後不包括本季度發生的伊恩颶風和隨後發生的兩起保險事件對聖汐克度假村造成的財產損失估計損失，但被迄今記錄的保險追回所抵消。在未來期間，損失金額將繼續由該公司保單項下追回的金額抵銷。在2023年，我們預計將收到與迄今累積的損失大致相當的保險收益

資產負債表、現金和流動性

·截至2022年12月31日的可用流動資金總額為14億美元，其中包括10億美元的現金和投資，以及3.95億美元的未提取循環信貸安排和PDP安排

·董事會將股份回購權限增加至總計1億美元

·第四季度回購了37.8萬股，平均股價為78.94美元

·2022年運營現金3.031億美元

·截至2022年12月31日的總債務為21億美元

·截至2022年12月31日的淨債務為11億美元

·2022年債務本金支付1.657億美元，其中不包括與2022年8月定期貸款B再融資相關的5.359億美元

·截至2022年12月31日的空中交通負債為3.795億美元

航空公司資本支出

·第四季度資本支出為5100萬美元，其中包括2200萬美元的飛機採購和上崗、交付前押金和其他相關費用，以及2900萬美元的其他航空公司資本支出

·第四季度延期的重大維護支出為2300萬美元

·2022年全年資本支出為2.83億美元，其中包括1.64億美元的飛機採購和入職、交付前押金和其他相關費用，以及1.19億美元的其他航空公司資本支出

·2022年全年延期重大維護支出為5500萬美元

夏洛特港聖汐度假酒店

截至2022年12月31日，不包括資本化利息的項目總支出為4.67億美元，其中2.79億美元由債務提供，其餘1.88億美元由Alciant提供

·第四季度與聖汐度假酒店夏洛特港相關的資本支出為4400萬美元，與資本化利息相關的資本支出為800萬美元，與聖汐酒店其他資本支出相關的資本支出為800萬美元

·本季度額外記錄了1,700萬美元的特別費用，涉及颶風伊恩和第四季度在聖汐度假村發生的兩起後續事件造成的估計財產損失

·特別費用被記錄的1800萬美元的保險追回所抵消

(1)包括與聖汐相關的資本化利息以及新飛機交付前的保證金

(2)每股盈利僅為航空公司計算，並假設飛行員和空乘人員協議在年中實施，導致飛行員和空乘人員的工資和福利增加。實際結果將根據商定的經濟條款和達成協議的時間而有所不同。這些差異可能是實質性的

(3)不包括與新飛機交付前押金有關的資本化利息

(4)不包括因颶風伊恩或本季度發生的其他後續保險事件對財產造成的有形損害進行補救的金額

期末飛機機隊計劃

上表是根據公司目前的計劃提供的，可能會發生變化。這些數字不包括預計在2023年交付的飛機，從2024年開始提供收入服務

Alciant旅遊公司將於下午4：30主持與分析師的電話會議。ET，2023年2月1日星期三，討論其2022年第四季度和全年的財務業績。電話會議的現場直播將通過該公司的投資者關係網站主頁進行，網址為：http://ir.allegiantair.com.網絡直播還將在網站的“活動和演示”欄目中存檔。

愛立信旅遊公司

納斯達克：ALGT是一家以航空公司為核心的綜合旅遊公司，專注於將客户與最重要的人、地點和體驗聯繫起來。自1999年以來，Alciant Air通過全直達航班和行業最低的平均票價，將服務不足城市的旅客與世界級度假目的地聯繫起來。今天，Alciant為全國各地的社區提供服務，基本機票價格不到國內平均往返機票成本的一半。欲瞭解更多信息，請訪問我們的Alciant.com。媒體信息，包括照片，可以在http://gofly.us/iiFa303wrtF.上找到

媒體查詢：MediaRelationship@allegiantair.com

投資者諮詢：ir@allegiantair.com

 

根據1995年《私人證券訴訟改革法》的安全港條款，本新聞稿中非歷史事實的陳述為前瞻性陳述。這些前瞻性陳述只是基於我們管理層的信念和假設以及我們管理層目前掌握的信息做出的估計或預測。前瞻性表述包括有關未來航空公司運營、收入和支出、可用座位里程增長、預期資本支出、燃料成本、飛機購置和退役的時間、未來投入使用的合同飛機數量、完成已宣佈的飛機交易的能力、與Viva Aerobus聯合結盟的實施、聖汐度假村的開發，以及有關未來運營結果、業務戰略、融資計劃、行業環境和潛在增長機會的其他信息。前瞻性表述包括所有非歷史事實的表述，可以通過使用前瞻性術語來識別，如“相信”、“預期”、“指導”、“預期”、“打算”、“計劃”、“估計”、“項目”、“希望”或類似表述。

 

前瞻性陳述涉及風險、不確定性和假設。實際結果可能與前瞻性陳述中表達的結果大不相同。可能導致我們的結果與前瞻性陳述中表述的結果大相徑庭的重要風險因素可以在我們提交給證券交易委員會的定期報告中找到，網址為www.sec.gov。這些風險因素包括但不限於，伊恩颶風對我們佛羅裏達市場和聖汐克度假村落成的影響，新冠肺炎疫情對航空公司旅行和經濟的影響和持續時間，涉及我們飛機的事故或問題，公眾對我們安全的看法，我們對自動化系統的依賴，我們對第三方及時向我們交付飛機的依賴，個人數據安全被破壞的風險，燃料成本的波動，勞動力問題和成本，按需獲得監管批准的能力，經濟狀況對休閒旅行的影響，債務契約和餘額，為將要購買的飛機提供資金的能力。在獲得必要的政府批准以實施已宣佈的與Viva Aerobus的聯盟以及以其他方式準備提供國際服務的能力、恐怖襲擊、航空公司固有的風險、我們的競爭環境、我們對向我們提供設施或服務的第三方的依賴、關鍵人員的可能損失、我們經營的市場中的經濟和其他條件、在佛羅裏達州西南部成功開發度假村的能力、政府監管、維護成本的增加以及我們經營業績的週期性和季節性波動。

 

任何前瞻性陳述都是以我們目前掌握的信息為基礎的，我們沒有義務公開更新任何前瞻性陳述，無論是未來事件、新信息還是其他情況。

 

詳細的財務信息如下：

愛立信旅遊公司

合併損益表

(以千為單位，每股除外)

(未經審計)

(1)公司的非既得限制性股票獎勵被視為參與證券，因為它們獲得與普通股相同的不可沒收的現金股息權利。本報告所述期間的基本每股收益和稀釋每股收益計算反映了ASC主題260“每股收益”規定的兩級方法。兩級法對計算中使用的淨收入和份額進行調整。兩類法的應用對本報告所述期間的基本每股收益和稀釋後每股收益沒有重大影響。

NM沒有意義

愛立信旅遊公司

營運統計數字

(未經審計)

(1)除負載率和通過網站銷售的百分比外，為百分比變化

(2)2021年運營CASM包括政府工資支持計劃的好處

(3)定義為定期服務收入除以收入客運里程

(4)這項測量的各個組成部分與ASM沒有直接的相關性。這些數字是以ASM為基礎提供的，以便與航空公司按ASM報告的收入進行比較

(5)反映公司預訂路線中定期服務和航空相關費用之間的乘客收入分配

愛立信旅遊公司

合併損益表

(以千為單位，每股除外)

(未經審計)

(1)公司的非既得限制性股票獎勵被視為參與證券，因為它們獲得與普通股相同的不可沒收的現金股息權利。本報告所述期間的基本每股收益和稀釋每股收益計算反映了ASC主題260“每股收益”規定的兩級方法。兩級法對計算中使用的淨收入和份額進行調整。兩類法的應用對本報告所述期間的基本每股收益和稀釋後每股收益沒有重大影響。

NM沒有意義

愛立信旅遊公司

營運統計數字

(未經審計)

(1)除負載率和通過網站銷售的百分比外，為百分比變化

(2)2021年運營CASM包括政府工資支持計劃的好處

(3)定義為定期服務收入除以收入客運里程

(4)這項測量的各個組成部分與ASM沒有直接的相關性。這些數字是以ASM為基礎提供的，以便與航空公司按ASM報告的收入進行比較

(5)反映公司預訂路線中定期服務和航空相關費用之間的乘客收入分配

資產負債表摘要

每股收益計算

下表列出了在基本和攤薄基礎上計算所列各期間每股淨收入的方法(表中的股數和每股金額以外的美元金額以千為單位)：

(1)不包括在每股攤薄計算中的普通股等價物的攤薄效果並不重要。

附錄A

非GAAP演示文稿

截至2022年12月31日的3個月零12個月

(未經審計)

不包括聖汐特別費用和認可獎金的淨收入、不包括聖汐特別費用和認可紅利的每股收益，以及不包括聖汐特別費用和認可紅利的營業收入，均消除了在未達到內部利潤分享目標以及聖汐特別費用的情況下頒發的認可獎金的影響。因此，這些都是非公認會計準則的財務指標。

本新聞稿中介紹的EBITDA和EBITDA，不包括認可獎金和聖汐公司的特別費用，是對我們業績的補充衡量，不是美國公認的會計原則(“GAAP”)所要求的，也不是按照該原則列報的。這些不是根據公認會計原則衡量我們財務業績的指標，不應單獨考慮，也不應作為根據公認會計原則得出的淨收入或任何其他業績指標的替代指標，或作為衡量我們流動性的經營活動現金流的替代指標。

我們將“EBITDA”定義為扣除利息、税項、折舊和攤銷前的收益。我們還在此新聞稿中調整了EBITDA，以排除聖汐的特別費用和認可獎金。我們提醒投資者，根據這一定義提交的金額可能無法與其他發行人披露的類似衡量標準相比較，因為並非所有發行人和分析師都以相同的方式計算EBITDA。

我們使用EBITDA和EBITDA(不包括確認獎金和聖汐特殊費用)來評估我們的經營業績和流動性，這些是管理層用來規劃和預測未來時期的主要指標之一。我們相信EBITDA的這些陳述對投資者來説是相關和有用的，因為它們允許投資者以類似於管理層使用的方法查看業績，並使我們的業績更容易與具有不同融資和資本結構的其他公司進行比較。EBITDA作為一種分析工具有很大的侷限性。這些限制包括以下幾點：

·EBITDA不反映我們的資本支出、未來對資本支出的需求或購買資本設備的合同承諾；

·EBITDA不反映利息支出或償還債務本金或利息所需的現金需求；

·雖然折舊和攤銷是非現金費用，但我們目前折舊和攤銷的資產很可能在未來不得不更換，EBITDA沒有反映為這種更換提供資金所需的現金；以及

·我們行業的其他公司計算EBITDA的方式可能與我們不同，限制了它作為一種比較指標的有用性。

下面是這些EBITDA數字與最直接可比的GAAP財務業績衡量指標的量化對賬，我們認為這是淨收益。

美國證券交易委員會通過了規範非公認會計準則財務措施使用的規則(G規則)。由於我們在本新聞稿中使用非GAAP財務指標來補充我們在GAAP基礎上提交的綜合財務報表，因此法規G要求我們在本新聞稿中包括最直接可比較的GAAP指標的介紹，即營業收入、淨收入和每股淨收入，並將非GAAP指標與最具可比性的GAAP指標進行對賬。我們對非GAAP計量的使用並不意味着孤立地考慮或作為營業收入、淨收入、每股淨收入或根據GAAP編制的其他財務業績衡量標準的替代品。我們使用的這些非GAAP指標可能無法與航空和旅遊業中其他公司使用的類似名稱的指標相比較。這些衡量標準中的每一項與各期間最具可比性的公認會計準則衡量標準的對賬情況如下。

非公認會計準則財務指標的對賬

(1)表示非公認會計準則數字