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Renasant公司宣佈

2022年第四季度的收益

密西西比州圖珀洛(2023年1月24日)-雷納森公司(納斯達克股票代碼：RNST)(以下簡稱“公司”)今天公佈了2022年第四季度的收益業績。


(千美元，每股收益除外)	截至三個月			截至12個月
	Dec 31, 2022	Sep 30, 2022	Dec 31, 2021	Dec 31, 2022	Dec 31, 2021
淨收益和每股收益：
淨收入	$46,276	$46,567	$37,054	$166,068	$175,892
基本每股收益	0.83	0.83	0.66	2.97	3.13
稀釋每股收益	0.82	0.83	0.66	2.95	3.12
調整後稀釋每股收益(非GAAP)(1)	0.89	0.79	0.68	3.00	2.98

雷納森首席執行官兼首席執行官C.Mitchell Waycaster表示：“我們很高興報告第四季度業績穩健，季度收益比去年同期有所增長。”該公司繼續強調核心存款、資產質量和資本實力在管理我們的資產負債表方面的重要性。我們最近完成了對Republic Business Credit的收購，並很高興地歡迎該團隊來到Renasant。“

季度亮點

採辦

·本公司於2022年12月30日完成了對Republic Business Credit的收購，後者是一家總部位於路易斯安那州新奧爾良的保理和資產貸款公司(RBC)。收購加拿大皇家銀行增加了7,750萬美元的貸款，公司記錄了260萬美元的信貸損失準備金，20萬美元的無資金承諾準備金和110萬美元的合併費用

收益

·2022年第四季度淨收益為4630萬美元，稀釋每股收益為0.82美元，調整後稀釋每股收益(非公認會計準則)(1)為0.89美元

·2022年第四季度淨利息收入(全額税額等值)為1.406億美元，在關聯季度的基礎上增加810萬美元

·2022年第四季度，淨息差為3.78%，在掛鈎季度的基礎上上升24個基點

·2022年第四季度總存款成本為52個基點，在掛鈎季度的基礎上上升31個基點

·公司的財富管理和保險業務在2022年第四季度產生了穩定的業績

·抵押貸款部門在2022年第四季度創造了5億美元的利率鎖定額，而2022年第三季度的利率鎖定額為6億美元。2022年第四季度的銷售利潤率為1.64%，在相連季度的基礎上上升了61個基點。該公司在第三季度確認了300萬美元的抵押貸款償還權銷售收益。第四季度沒有發生這樣的銷售

·在關聯季度的基礎上，第四季度的非利息支出相對保持不變。除了與收購加拿大皇家銀行有關的費用外，該公司還記錄了130萬美元的費用，用於自願償還以前向客户收取的某些NSF重現費用，鑑於聯邦存款保險公司最近就此類費用向銀行提供的指導，公司預計將在2023年獲得這些費用。第四季度的有效率和調整後的有效率(非GAAP)(1)分別為58.4%和56.3%

資產負債表

·2022年第四季度貸款比2022年9月30日增加4.733億美元；不包括加拿大皇家銀行收購的貸款，貸款增加3.958億美元，摺合成年率淨貸款增長14.14%

·2022年第四季度證券投資組合較2022年9月30日減少6,480萬美元，原因是該季度7,540萬美元的現金淨流出，以及我們可供出售的投資組合1060萬美元的正公平市值調整

·在計息存款增加的推動下，2022年12月31日的存款比2022年9月30日增加了5480萬美元。從2022年9月30日至2022年12月31日，無息存款減少2.685億美元，佔2022年12月31日存款總額的33.8%。截至2022年12月31日，經紀存款為2.331億美元

資本

·每股賬面價值和每股有形賬面價值(非公認會計準則)(1)在關聯季度基礎上分別增長2.1%和下降0.5%

·該公司有一項1億美元的股票回購計劃，有效期至2023年10月；2022年第四季度沒有回購活動

信用質量

·公司在2022年第四季度記錄了1050萬美元的貸款信貸損失準備金，主要是由於貸款增長和上述與收購的加拿大皇家銀行貸款有關的準備金

·貸款信貸損失撥備佔貸款總額的比例在掛鈎季度基礎上增加了9個基點，至2022年12月31日為1.66%；對收購前信貸惡化的加拿大皇家銀行貸款計提了980萬美元的撥備

·覆蓋率，即貸款對不良貸款的信貸損失撥備，2022年12月31日為337.73，而2022年9月30日為312.10

·2022年第四季度的淨貸款沖銷為260萬美元，或年化平均貸款的0.09%

·信用指標保持穩定。不良貸款佔總貸款的比例從2022年9月30日的0.50%降至2022年12月31日的0.49%，而批評貸款(包括分類貸款和特別提及貸款)佔總貸款的比例在2022年12月31日增至2.47%，而2022年9月30日為2.37%

(1)這是一項非公認會計準則的財務措施。本新聞稿中披露的從GAAP到非GAAP的所有非GAAP財務指標的對賬包括在本新聞稿末尾的表格中。以下標題“非GAAP財務措施”下的信息解釋了為什麼公司認為本新聞稿中的非GAAP財務措施提供了有用的信息，並描述了公司使用非GAAP財務措施的其他目的。

收益表


(千美元，每股數據除外)	截至三個月										截至12個月
	Dec 31, 2022		Sep 30, 2022		Jun 30, 2022		Mar 31, 2022		Dec 31, 2021		Dec 31, 2022		Dec 31, 2021
利息收入
為投資而持有的貸款	$	145,360	$	123,100	$	106,409	$	95,829	$	98,478	$	470,698	$	422,832
持有待售貸款	1,688		2,075		2,586		2,863		3,652		9,212		12,632
證券	15,241		14,500		12,471		10,835		9,221		53,047		31,532
其他	2,777		3,458		1,954		664		568		8,853		1,689
利息收入總額	165,066		143,133		123,420		110,191		111,919		541,810		468,685
利息支出
存款	17,312		7,241		5,018		5,637		6,056		35,208		28,976
借款	9,918		5,574		4,887		4,925		4,381		25,304		15,708
利息支出總額	27,230		12,815		9,905		10,562		10,437		60,512		44,684
淨利息收入	137,836		130,318		113,515		99,629		101,482		481,298		424,001
信貸損失準備金(追回)
貸款損失準備金(追回)	10,488		9,800		2,000		1,500		(500)		23,788		(1,700)
HTM證券信貸損失準備	—		—		—		—		32		—		32

貸款損失準備金總額(追回)	10,488		9,800		2,000		1,500		(468)		23,788		(1,668)
扣除信貸損失準備金後的淨利息收入	127,348		120,518		111,515		98,129		101,950		457,510		425,669
非利息收入	33,395		41,186		37,214		37,458		47,582		149,253		226,984
非利息支出	101,582		101,574		98,194		94,105		101,115		395,455		429,826
所得税前收入	59,161		60,130		50,535		41,482		48,417		211,308		222,827
所得税	12,885		13,563		10,857		7,935		11,363		45,240		46,935
淨收入	$	46,276	$	46,567	$	39,678	$	33,547	$	37,054	$	166,068	$	175,892

調整後淨收益(非公認會計準則)(1)	$	50,324	$	44,233	$	40,601	$	33,728	$	38,232	$	168,886	$	167,951
調整後的撥備前淨收入(“PPNR”)(非公認會計準則)(1)	$	72,187	$	66,970	$	54,172	$	42,664	$	49,190	$	235,993	$	210,424

基本每股收益	$	0.83	$	0.83	$	0.71	$	0.60	$	0.66	$	2.97	$	3.13
稀釋後每股收益	0.82		0.83		0.71		0.60		0.66		2.95		3.12

調整後稀釋後每股收益(非公認會計準則)(1)	0.89		0.79		0.72		0.60		0.68		3.00		2.98
平均基本流通股	55,953,104		55,947,214		55,906,755		55,809,192		55,751,487		55,904,579		56,114,666
平均稀釋後已發行股份	56,335,446		56,248,720		56,182,845		56,081,863		56,105,050		56,214,230		56,424,484
普通股每股現金股息	$	0.22	$	0.22	$	0.22	$	0.22	$	0.22	$	0.88	$	0.88

績效比率


	截至三個月										截至12個月
	Dec 31, 2022		Sep 30, 2022		Jun 30, 2022		Mar 31, 2022		Dec 31, 2021		Dec 31, 2022		Dec 31, 2021
平均資產回報率	1.11	%	1.11	%	0.96	%	0.81	%	0.89	%	1.00	%	1.11	%
調整後平均資產回報率(非公認會計準則)(1)	1.20		1.05		0.98		0.82		0.92		1.02		1.06
平均有形資產回報率(非公認會計準則)(1)	1.20		1.20		1.04		0.89		0.98		1.09		1.21
調整後平均有形資產回報率(非公認會計準則)(1)	1.30		1.14		1.07		0.90		1.01		1.10		1.16
平均股本回報率	8.58		8.50		7.31		6.05		6.59		7.60		7.96
調整後平均股本回報率(非公認會計準則)(1)	9.33		8.07		7.48		6.08		6.80		7.73		7.60
平均有形權益回報率(非公認會計準則)(1)	15.98		15.64		13.50		10.93		11.94		13.97		14.53
調整後平均有形權益回報率(非公認會計準則)(1)	17.35		14.87		13.81		10.99		12.31		14.20		13.89
效率比率(全額應課税當量)	58.39		58.50		64.37		67.78		67.04		61.89		65.35
調整後的能效比率(非公認會計原則)(1)	56.25		58.78		62.44		67.02		64.18		60.77		65.32
股息支付率	26.51		26.51		30.99		36.67		33.33		29.63		28.12

資本和資產負債表比率


	自.起
	Dec 31, 2022			Sep 30, 2022			Jun 30, 2022			Mar 31, 2022			Dec 31, 2021
流通股	55,953,104			55,953,104			55,932,017			55,880,666			55,756,233
每股市值	$	37.59		$	31.28		$	28.81		$	33.45		$	37.95
每股賬面價值	38.18			37.39			37.85			38.25			39.63
每股有形賬面價值(非公認會計準則)(1)	20.02			20.12			20.55			20.91			22.35
股東權益與資產之比	12.57		%	12.70		%	12.74		%	12.68		%	13.15		%
有形普通股權益比率(非公認會計原則)(1)	7.01			7.26			7.34			7.35			7.86
槓桿率	9.36			9.39			9.16			9.00			9.15
普通股一級資本比率	10.21			10.64			10.74			10.78			11.18
一級風險資本充足率	11.01			11.47			11.60			11.67			12.10
基於風險的總資本比率	14.63			15.15			15.34			15.51			16.14

非利息收入和非利息支出


(千美元)	截至三個月										截至12個月
	Dec 31, 2022		Sep 30, 2022		Jun 30, 2022		Mar 31, 2022		Dec 31, 2021		Dec 31, 2022		Dec 31, 2021
非利息收入
存款賬户手續費	$	10,445	$	10,216	$	9,734	$	9,562	$	9,751	$	39,957	$	36,569
費用及佣金	4,470		4,148		4,668		3,982		3,885		17,268		15,732
保險佣金	2,501		3,108		2,591		2,554		2,353		10,754		9,841
財富管理收入	5,237		5,467		5,711		5,924		5,273		22,339		20,455
抵押貸款銀行收入	5,170		12,675		8,316		9,633		14,726		35,794		109,604
掉期終止收益	—		—		—		—		4,676		—		4,676
出售證券的淨收益	—		—		—		—		49		—		2,170
博利收入	2,487		2,296		2,331		2,153		2,048		9,267		7,366
其他	3,085		3,276		3,863		3,650		4,821		13,874		20,571
非利息收入總額	$	33,395	$	41,186	$	37,214	$	37,458	$	47,582	$	149,253	$	226,984
非利息支出
薪酬和員工福利	$	67,372	$	66,463	$	65,580	$	62,239	$	62,523	$	261,654	$	280,627
數據處理	3,521		3,526		3,590		4,263		5,346		14,900		21,726
入住率和設備淨額	11,122		11,266		11,155		11,276		11,177		44,819		46,837
擁有的其他房地產	(59)		34		(187)		(241)		(60)		(453)		253
專業費用	2,856		3,087		2,778		3,151		3,209		11,872		11,776
廣告和公共關係	3,631		3,229		3,406		4,059		2,929		14,325		12,203
無形攤銷	1,195		1,251		1,310		1,366		1,424		5,122		6,042
通信	2,028		1,999		1,904		2,027		2,088		7,958		8,869
合併和轉換相關費用	1,100		—		—		687		—		1,787		—
重組費用(福利)	—		—		1,187		(455)		61		732		368

債務提前還款罰金	—		—		—		—		6,123		—		6,123
其他	8,816		10,719		7,471		5,733		6,295		32,739		35,002
總非利息支出	$	101,582	$	101,574	$	98,194	$	94,105	$	101,115	$	395,455	$	429,826

抵押貸款銀行收入


(千美元)	截至三個月										截至12個月
	Dec 31, 2022		Sep 30, 2022		Jun 30, 2022		Mar 31, 2022		Dec 31, 2021		Dec 31, 2022		Dec 31, 2021
貸款銷售收益，淨額	$	1,003	$	5,263	$	3,490	$	6,047	$	10,801	$	15,803	$	82,399
費用，淨額	1,849		2,405		3,064		3,053		4,320		10,371		17,161
抵押貸款還本付息收入(虧損)淨額	2,318		5,007		1,762		533		(395)		9,620		(3,517)
MSR估值調整	—		—		—		—		—		—		13,561
按揭銀行業務總收入	$	5,170	$	12,675	$	8,316	$	9,633	$	14,726	$	35,794	$	109,604

資產負債表


(千美元)	自.起
	Dec 31, 2022		Sep 30, 2022		Jun 30, 2022		Mar 31, 2022		Dec 31, 2021
資產
現金和現金等價物	$	575,992	$	479,500	$	1,010,468	$	1,607,493	$	1,877,965
持有至到期的證券，按攤銷成本計算	1,324,040		1,353,502		488,851		487,194		416,357
可供出售的證券，按公允價值計算	1,533,942		1,569,242		2,528,253		2,405,316		2,386,052
按公允價值持有的待售貸款	110,105		144,642		196,598		280,464		453,533



為投資而持有的貸款	11,578,304		11,105,004		10,603,744		10,313,459		10,020,914
貸款信貸損失準備	(192,090)		(174,356)		(166,131)		(166,468)		(164,171)
貸款，淨額	11,386,214		10,930,648		10,437,613		10,146,991		9,856,743
房舍和設備，淨額	283,595		284,062		284,035		285,344		293,122
擁有的其他房地產	1,763		2,412		2,807		2,062		2,540
商譽和其他無形資產	1,015,884		966,461		967,713		969,022		963,781


銀行擁有的人壽保險	373,808		371,650		371,298		369,344		287,359
抵押貸款償還權	84,448		81,980		94,743		91,730		89,018
其他資產	298,385		287,000		235,722		218,797		183,841
總資產	$	16,988,176	$	16,471,099	$	16,618,101	$	16,863,757	$	16,810,311

負債與股東權益
負債
存款：
不計息	$	4,558,756	$	4,827,220	$	4,741,397	$	4,706,256	$	4,718,124
計息	8,928,210		8,604,904		9,022,532		9,284,641		9,187,600
總存款	13,486,966		13,432,124		13,763,929		13,990,897		13,905,724
短期借款	712,232		312,818		112,642		111,279		13,947
長期債務	428,133		426,821		431,553		435,416		471,209
其他負債	224,829		207,055		193,100		188,523		209,578
總負債	14,852,160		14,378,818		14,501,224		14,726,115		14,600,458

股東權益：
優先股	—		—		—		—		—
普通股	296,483		296,483		296,483		296,483		296,483
庫存股	(111,577)		(111,577)		(112,295)		(114,050)		(118,027)
額外實收資本	1,302,422		1,299,476		1,298,207		1,297,088		1,300,192
留存收益	857,725		823,951		789,880		762,690		741,648
累計其他綜合損失	(209,037)		(216,052)		(155,398)		(104,569)		(10,443)
股東權益總額	2,136,016		2,092,281		2,116,877		2,137,642		2,209,853
總負債和股東權益	$	16,988,176	$	16,471,099	$	16,618,101	$	16,863,757	$	16,810,311

淨利息收入和淨息差


(千美元)	截至三個月
	2022年12月31日						2022年9月30日						2021年12月31日
	平均值天平		利息收入/ 費用		收益率/ 費率		平均值天平		利息收入/ 費用		收益率/ 費率		平均值天平		利息收入/ 費用		收益率/ 費率
生息資產：
為投資而持有的貸款	$	11,282,422	$	147,519	5.19	%	$	10,829,137	$	124,614	4.57	%	$	9,948,610	$	99,670	3.98	%
持有待售貸款	117,082		1,688		5.77	%	143,837		2,075		5.77	%	498,724		3,652		2.93	%
應税證券	2,657,248		13,174		1.98	%	2,773,924		12,439		1.79	%	2,245,249		7,293		1.30	%
免税證券(1)	447,287		2,637		2.36	%	449,927		2,664		2.37	%	392,700		2,503		2.55	%
總證券	3,104,535		15,811		2.04	%	3,223,851		15,103		1.87	%	2,637,949		9,796		1.49	%
與銀行的計息餘額	269,975		2,777		4.08	%	663,218		3,458		2.07	%	1,522,433		568		0.15	%
生息資產總額	14,774,014		167,795		4.51	%	14,860,043		145,250		3.89	%	14,607,716		113,686		3.09	%
現金和銀行到期款項	201,369						191,358						201,941
無形資產	967,005						967,154						964,575
其他資產	635,452						626,926						676,408
總資產	$	16,577,840					$	16,645,481					$	16,450,640
計息負債：
生息需求(2)	$	6,018,679	$	12,534	0.83	%	$	6,462,940	$	6,061	0.37	%	$	6,460,178	$	3,487	0.21	%
儲蓄存款	1,093,997		582		0.21	%	1,134,665		155		0.05	%	1,045,784		151		0.06	%
經紀存款	93,764		1,047		4.43	%	—		—		—	%	—		—		—	%
定期存款	1,324,042		3,149		0.94	%	1,240,439		1,025		0.33	%	1,434,162		2,418		0.67	%
有息存款總額	8,530,482		17,312		0.81	%	8,838,044		7,241		0.33	%	8,940,124		6,056		0.27	%
借入資金	893,705		9,918		4.42	%	572,376		5,574		3.88	%	434,546		4,381		4.03	%
計息負債總額	9,424,187		27,230		1.15	%	9,410,420		12,815		0.54	%	9,374,670		10,437		0.44	%
無息存款	4,805,014						4,867,314						4,633,885
其他負債	209,544						194,339						210,404
股東權益	2,139,095						2,173,408						2,231,681
總負債和股東權益	$	16,577,840					$	16,645,481					$	16,450,640
淨利息收入/淨息差			$	140,565	3.78	%			$	132,435	3.54	%			$	103,249	2.81	%
資金成本					0.76	%					0.36	%					0.30	%
總存款成本					0.52	%					0.21	%					0.18	%

(1)美國政府和一些美國政府機構的證券在公司經營所在的州是免税的。

(2)有息活期存款包括有息交易賬户和貨幣市場存款。

淨利息收入和淨息差，續


(千美元)	截至12個月
	2022年12月31日					2021年12月31日
	平均值天平		利息收入/ 費用		收益率/ 費率	平均值天平		利息收入/ 費用		收益率/ 費率
生息資產：
為投資而持有的貸款	$	10,677,995	$	476,746	4.46%	$	10,310,070	$	427,296	4.15%
持有待售貸款	203,981		9,212		4.52%	454,727		12,632		2.78%
應税證券(1)	2,654,621		44,750		1.69%	1,691,531		24,370		1.44%
免税證券	446,895		10,655		2.38%	335,399		9,418		2.81%
總證券	3,101,516		55,405		1.79%	2,026,930		33,788		1.67%
與銀行的計息餘額	846,768		8,853		1.05%	1,263,364		1,688		0.13%
生息資產總額	14,830,260		550,216		3.71%	14,055,091		475,404		3.38%
現金和銀行到期款項	201,419					199,705
無形資產	967,018					966,733
其他資產	639,155					684,457
總資產	$	16,637,852				$	15,905,986
計息負債：
生息需求(2)	$	6,420,905	$	25,840	0.40%	$	6,177,944	$	15,308	0.25%
儲蓄存款	1,116,013		1,023		0.09%	976,616		698		0.07%
經紀存款	23,634		1,047		4.43%	—		—		—%
定期存款	1,310,398		7,298		0.56%	1,539,763		12,970		0.84%
有息存款總額	8,870,950		35,208		0.40%	8,694,323		28,976		0.33%
借入資金	624,887		25,304		4.05%	470,993		15,708		3.34%
計息負債總額	9,495,837		60,512		0.64%	9,165,316		44,684		0.49%
無息存款	4,760,432					4,310,834
其他負債	196,980					220,427
股東權益	2,184,603					2,209,409
總負債和股東權益	$	16,637,852				$	15,905,986
淨利息收入/淨息差			$	489,704	3.30%			$	430,720	3.07%
資金成本					0.42%					0.33%
總存款成本					0.26%					0.22%

(1)美國政府和一些美國政府機構的證券在公司經營所在的州是免税的。

(2)有息活期存款包括有息交易賬户和貨幣市場存款。

補充保證金信息


(千美元)	截至三個月									截至12個月
	Dec 31, 2022			Sep 30, 2022			Dec 31, 2021			Dec 31, 2022			Dec 31, 2021
盈利資產組合：
為投資而持有的貸款，不包括支付保障計劃(PPP)貸款(非GAAP)(1)	76.33		%	72.83		%	67.68		%	71.90		%	70.16		%
購買力平價貸款	0.03			0.04			0.43			0.10			3.19
持有待售貸款	0.79			0.97			3.41			1.38			3.24
證券	21.01			21.69			18.06			20.91			14.42
與銀行的計息餘額	1.84			4.47			10.42			5.71			8.99
總計	100.00		%	100.00		%	100.00		%	100.00		%	100.00		%

資金來源組合：
無息需求	33.77		%	34.09		%	33.08		%	33.39		%	32.00		%
生息需求	42.30			45.27			46.11			45.04			45.84
儲蓄	7.69			7.95			7.47			7.83			7.25
經紀存款	0.66			—			—			0.17			—
定期存款	9.31			8.69			10.24			9.19			11.42
借入資金	6.27			4.00			3.10			4.38			3.49
總計	100.00		%	100.00		%	100.00		%	100.00		%	100.00		%

從問題貸款中收取的淨利息收入	$	161		$	78		$	578		$	2,949		$	4,412
購入貸款的總增值	625			1,317			2,187			5,198			10,783
對淨利息收入的總影響	$	786		$	1,395		$	2,765		$	8,147		$	15,195
對淨息差的影響	0.02		%	0.04		%	0.08		%	0.05		%	0.11		%
對貸款收益率的影響	0.03		%	0.05		%	0.11		%	0.08		%	0.15		%

購買力平價貸款利息收入	$	21		$	5		$	485		$	719		$	24,794
購買力平價對淨息差的影響	—		%	—		%	—		%	—		%	0.08		%
購買力平價對貸款收益率的影響	—		%	—		%	—		%	—		%	0.06		%

貸款組合


(千美元)	自.起
	Dec 31, 2022		Sep 30, 2022		Jun 30, 2022		Mar 31, 2022		Dec 31, 2021
貸款組合：





















商業、金融、農業	$	1,669,051	$	1,507,615	$	1,489,889	$	1,437,225	$	1,364,879
租賃融資	115,013		103,357		101,350		89,842		76,125
房地產--建築業	1,330,337		1,215,056		1,126,363		1,222,052		1,104,896
房地產--1-4個家庭抵押貸款	3,216,263		3,127,889		3,030,083		2,840,979		2,724,246
房地產.商業抵押貸款	5,118,063		5,016,665		4,717,513		4,577,864		4,549,037
個人分期付款貸款	124,745		128,946		131,163		137,115		143,340
小計	11,573,472		11,099,528		10,596,361		10,305,077		9,962,523
購買力平價貸款	4,832		5,476		7,383		8,382		58,391
貸款總額	$	11,578,304	$	11,105,004	$	10,603,744	$	10,313,459	$	10,020,914

信貸質量與貸款信用損失準備


(千美元)	自.起
	Dec 31, 2022			Sep 30, 2022			Jun 30, 2022			Mar 31, 2022			Dec 31, 2021
不良資產：
非應計貸款	$	56,545		$	54,278		$	43,897		$	51,995		$	49,364
逾期90天或以上的貸款	331			1,587			617			247			1,441
不良貸款總額	56,876			55,865			44,514			52,242			50,805
擁有的其他房地產	1,763			2,412			2,807			2,062			2,540
不良資產總額	58,639			58,277			47,321			54,304			53,345













貸款信貸損失準備	$	192,090		$	174,356		$	166,131		$	166,468		$	164,171
淨貸款沖銷	$	2,566		$	1,575		$	2,337		$	851		$	5,367
年化貸款淨額沖銷/平均貸款	0.09		%	0.06		%	0.09		%	0.03		%	0.21		%
不良貸款/總貸款	0.49			0.50			0.42			0.51			0.51
不良資產/總資產	0.35			0.35			0.28			0.32			0.32
貸款信貸損失準備/貸款總額	1.66			1.57			1.57			1.61			1.64
貸款/不良貸款信貸損失準備	337.73			312.10			373.21			318.65			323.14

電話會議信息：

與分析師的電話會議的現場音頻網絡直播將於2023年1月25日(星期三)東部時間上午10：00(中部時間上午9：00)開始。

網上直播可通過雷納森公司的投資者關係網站www.renasant.com或https://event.choruscall.com/mediaframe/webcast.html?webcastid=4MTPtQZd.收看。要通過電話訪問會議，請撥打美國1-877-513-1143，並要求Renasant Corporation 2022年第四季度收益網絡廣播和電話會議。國際與會者請撥打1-412-902-4145收聽電話會議。

電話會議結束後，網絡直播將在www.renasant.com上存檔，並將在一年內保持可訪問。在美國撥打1-877-344-7529並輸入會議號碼8052042或在國際上撥打1-412-317-0088並輸入相同的會議號碼即可通過電話收聽重播。電話重播服務將持續到2023年2月8日。

關於雷納森公司：

Renasant Corporation是擁有119年曆史的金融服務機構Renasant Bank的母公司。Renasant擁有約170億美元的資產，在東南部地區經營着198個銀行、貸款、抵押貸款、財富管理和保險辦事處，並在全國範圍內提供保理和基於資產的貸款。

有關前瞻性陳述的注意事項：

本新聞稿可能包含關於Renasant公司的陳述，或通過引用合併這些陳述，這些陳述構成了修訂後的1933年證券法第27A節和修訂後的1934年證券交易法第21E節所指的“前瞻性聲明”。在聲明之前、之後或以其他方式包括“相信”、“期望”、“計劃”、“預期”、“打算”、“估計”、“計劃”、“潛在”、“關注”、“可能”、“可能增加”、“可能波動”、“可能結果”等詞語的陳述，以及類似的表達，或未來或條件動詞，如“將”、“應該”、“將”和“可能”，一般都是前瞻性的，而不是歷史事實。前瞻性陳述包括有關公司未來財務業績、業務戰略、計劃和目標的信息，並基於管理層目前的信念和預期。公司管理層認為這些前瞻性陳述是合理的，但它們都固有地受到重大商業、經濟和競爭風險和不確定因素的影響，其中許多風險和不確定因素是公司無法控制的。此外，這些前瞻性陳述受到有關未來業務戰略和決策的假設的影響，這些假設可能會發生變化。實際結果可能與前瞻性陳述中指出或暗示的結果不同，這種差異可能是實質性的。提醒潛在投資者，任何前瞻性陳述都不是對未來業績的保證，涉及風險和不確定因素，因此，投資者不應過度依賴這些前瞻性陳述，因為這些陳述僅反映了它們作出之日的情況。

管理層目前已知的可能導致我們的實際結果與前瞻性陳述中的結果大不相同的重要因素包括：(I)公司有效地將收購整合到其業務中、留住這些業務的客户、擴大收購業務並在管理層預期的時間範圍內實現收購預期的成本節約的能力；(Ii)國家、地區或國際經濟狀況和利率的影響；(Iii)實施運營變化以實現更高收益或效果成本節約的時機和成功；(4)消費金融、商業金融、保險、金融服務、資產管理、零售銀行、按揭貸款和汽車貸款行業的競爭壓力；。(5)競爭對手的財政資源和產品；。(6)法律法規的變化和會計準則的變化；。(7)監管機構的政策變化；。(8)證券和外匯市場的變化；。(9)公司的潛在增長，包括進入或擴展新市場，以及是否需要足夠的資本來支持增長；。(X)公司貸款或投資組合的質量或組成的變化，包括借款人行業的不利發展或個人借款人的還款能力；(Xi)因假設不準確而導致的信貸損失撥備不足；(Xii)總體經濟、市場或商業狀況，包括通貨膨脹的影響；(Xiii)貸款產品和金融服務需求的變化；(Xiv)信貸風險集中；(Xv)利率、收益率曲線和利差關係變化或沒有變化；(Xvi)網絡安全風險增加, (十二)公司地理區域內的內亂、自然災害、流行病(包括新冠肺炎疫情的重現)和其他災難性事件；(十二)技術變化的影響、程度和時機；(十九)管理層無法控制的其他情況。

管理層認為，公司前瞻性陳述所依據的假設是合理的，但任何假設都可能被證明是不準確的。我們敦促投資者仔細考慮該公司不時向美國證券交易委員會(以下簡稱“美國證券交易委員會”)提交的文件中所描述的風險，包括其最新的10-K表格年度報告和後續的10-Q表格季度報告，這些報告可在www.renasant.com或美國證券交易委員會的網站www.sec.gov上查閲。

公司不承擔更新或修改前瞻性陳述的義務，特別是不承擔任何義務，除非聯邦證券法要求更新或修改前瞻性陳述，無論是作為新信息的結果，還是反映假設的變化、意外事件的發生或未來經營結果的變化。

非GAAP財務衡量標準：

除了根據美國公認會計原則公佈的結果外，本新聞稿和以與本新聞稿相同的8-K表格提供給美國證券交易委員會的演示幻燈片還包含非公認會計準則財務指標，包括但不限於：(I)核心貸款收益率，(Ii)核心淨利息收入和利潤率，(Iii)調整後的撥備前淨收入，(Iv)調整後的淨收益，(V)調整後的稀釋後每股收益，(Vi)有形每股賬面價值，(Vii)有形普通股權益比率，(8)為投資而持有的貸款，不包括購買力平價貸款；(9)某些業績比率(即經調整的撥備前淨收入與平均資產的比率、經調整的平均資產和平均股本回報率，以及平均有形資產和平均有形普通股權益的回報率(包括在經調整的基礎上))；及(X)經調整的效率比率。

這些非公認會計準則財務指標對公認會計準則財務指標進行了調整，以排除無形資產和/或某些費用(如合併和轉換費用、新冠肺炎相關費用和自願償還某些重現國家基金費用的費用)，而公司無法準確預測這些費用將於何時發生或發生時的金額，或從核心貸款收益率的角度排除公司的購買力平價貸款。尤其是與“新冠肺炎”相關的費用，管理層在計算非公認會計準則財務措施時將這些費用列為不計費用，因為這一列表項中的費用很容易量化，並且與管理層在計算非公認會計準則財務措施時不能準確預測其時間或金額方面具有相同的特點。管理層在評估資本利用率和充足性時使用這些非公認會計準則財務指標；關於核心貸款收益率，管理層不包括購買力平價貸款，這些貸款的利率由小企業管理局(“SBA”)規定固定，並由SBA提供豁免和擔保，以更清楚地衡量受競爭因素影響的貸款收益率，以及公司貸款組合中的潛在損失及其覆蓋範圍。此外，該公司認為，這些非公認會計準則財務指標便於進行期間與期間的比較，是其經營業績的有意義的指標，特別是因為這些指標被行業分析師廣泛用於有併購活動的公司。另外，由於商譽等無形資產和核心保證金無形，提前還款罰金、重組費用和新冠肺炎相關費用等費用, 由於購買力平價貸款的金額可能因公司而異，而且無形資產不包括在金融機構監管資本的計算中，本公司相信，這種非公認會計準則財務信息的列報使讀者能夠更容易地將本公司的業績與其他監管報告中提供的信息和其他公司的業績進行比較。這些非公認會計準則財務計量與最直接可比的公認會計準則財務計量的對賬列於下表“非公認會計準則對賬”之下。

本新聞稿或隨附的演示幻燈片中包含的任何非GAAP財務信息都不打算單獨考慮，也不能作為根據GAAP準備的任何衡量標準的替代品。投資者應該注意到，由於計算和結果沒有標準化的定義，該公司的計算可能無法與其他公司提出的類似標題的衡量標準相比較。此外，這些措施對投資者的有用性可能也是有限的。因此，該公司鼓勵讀者整體考慮其合併財務報表，不要依賴任何單一的財務衡量標準。

非公認會計準則調整


(千美元，每股數據除外)	截至三個月										截至12個月
	Dec 31, 2022		Sep 30, 2022		Jun 30, 2022		Mar 31, 2022		Dec 31, 2021		Dec 31, 2022		Dec 31, 2021
經調整的撥備前淨收入(“PPNR”)
淨收益(GAAP)	$	46,276	$	46,567	$	39,678	$	33,547	$	37,054	$	166,068	$	175,892
所得税	12,885		13,563		10,857		7,935		11,363		45,240		46,935
(追回)信貸損失準備金(包括無資金的承付款)	10,671		9,800		2,450		950		(768)		23,871		(2,168)
撥備前淨收入(非公認會計準則)	$	69,832	$	69,930	$	52,985	$	42,432	$	47,649	$	235,179	$	220,659
兼併轉換費用	1,100		—		—		687		—		1,787		—
債務提前還款罰金	—		—		—		—		6,123		—		6,123
掉期終止收益	—		—		—		—		(4,676)		—		(4,676)
出售MSR的收益	—		(2,960)		—		—		—		(2,960)		—
MSR估值調整	—		—		—		—		—		—		(13,561)
重組費用(福利)	—		—		1,187		(455)		61		732		368
自願退還某些重現NSF費用	1,255		—		—		—		—		1,255		—

新冠肺炎相關費用(1)	—		—		—		—		33		—		1,511
調整後的撥備前淨收入(非公認會計準則)	$	72,187	$	66,970	$	54,172	$	42,664	$	49,190	$	235,993	$	210,424

調整後淨收益和調整後有形淨收益
淨收益(GAAP)	$	46,276	$	46,567	$	39,678	$	33,547	$	37,054	$	166,068	$	175,892
無形資產攤銷	1,195		1,251		1,310		1,366		1,424		5,122		6,042
上述調整的税收影響(2)	(260)		(265)		(291)		(303)		(335)		(1,119)		(1,354)
有形淨收入(非公認會計準則)	$	47,211	$	47,553	$	40,697	$	34,610	$	38,143	$	170,071	$	180,580

淨收益(GAAP)	$	46,276	$	46,567	$	39,678	$	33,547	$	37,054	$	166,068	$	175,892
兼併轉換費用	1,100		—		—		687		—		1,787		—
債務提前還款罰金	—		—		—		—		6,123		—		6,123
掉期終止收益	—		—		—		—		(4,676)		—		(4,676)
出售MSR的收益	—		(2,960)		—		—		—		(2,960)		—
MSR估值調整	—		—		—		—		—		—		(13,561)
重組費用(福利)	—		—		1,187		(455)		61		732		368
收購的初步撥備	2,820		—		—		—		—		2,820		—
自願退還某些重現NSF費用	1,255		—		—		—		—		1,255		—

新冠肺炎相關費用(1)	—		—		—		—		33		—		1,511
上述調整的税收影響(2)	(1,127)		626		(264)		(51)		(363)		(816)		2,294
調整後淨收益(非公認會計準則)	$	50,324	$	44,233	$	40,601	$	33,728	$	38,232	$	168,886	$	167,951
無形資產攤銷	1,195		1,251		1,310		1,366		1,424		5,122		6,042
上述調整的税收影響(2)	(260)		(265)		(291)		(303)		(335)		(1,119)		(1,354)
調整後有形淨收入(非公認會計準則)	$	51,259	$	45,219	$	41,620	$	34,791	$	39,321	$	172,889	$	172,639


(千美元，每股數據除外)	截至三個月															截至12個月
	Dec 31, 2022			Sep 30, 2022			Jun 30, 2022			Mar 31, 2022			Dec 31, 2021			Dec 31, 2022			Dec 31, 2021
有形資產與有形股東權益
平均股東權益(GAAP)	$	2,139,095		$	2,173,408		$	2,177,537		$	2,249,667		$	2,231,681		$	2,184,603		$	2,209,409
平均無形資產	967,005			967,154			968,441			965,430			964,575			967,018			966,733
平均有形股東權益(非公認會計準則)	$	1,172,090		$	1,206,254		$	1,209,096		$	1,284,237		$	1,267,106		$	1,217,585		$	1,242,676

平均資產(GAAP)	$	16,577,840		$	16,645,481		$	16,631,290		$	16,697,264		$	16,450,640		$	16,637,852		$	15,905,986
平均無形資產	967,005			967,154			968,441			965,430			964,575			967,018			966,733
平均有形資產(非公認會計準則)	$	15,610,835		$	15,678,327		$	15,662,849		$	15,731,834		$	15,486,065		$	15,670,834		$	14,939,253

股東權益(GAAP)	$	2,136,016		$	2,092,281		$	2,116,877		$	2,137,642		$	2,209,853		$	2,136,016		$	2,209,853
無形資產	1,015,884			966,461			967,713			969,022			963,781			1,015,884			963,781
有形股東權益(非公認會計準則)	$	1,120,132		$	1,125,820		$	1,149,164		$	1,168,620		$	1,246,072		$	1,120,132		$	1,246,072

總資產(GAAP)	$	16,988,176		$	16,471,099		$	16,618,101		$	16,863,757		$	16,810,311		$	16,988,176		$	16,810,311
無形資產	1,015,884			966,461			967,713			969,022			963,781			1,015,884			963,781
有形資產總額(非公認會計準則)	$	15,972,292		$	15,504,638		$	15,650,388		$	15,894,735		$	15,846,530		$	15,972,292		$	15,846,530

調整後的績效比率
平均資產回報率(GAAP)	1.11		%	1.11		%	0.96		%	0.81		%	0.89		%	1.00		%	1.11		%
調整後平均資產回報率(非公認會計準則)	1.20		%	1.05		%	0.98		%	0.82		%	0.92		%	1.02		%	1.06		%
平均有形資產回報率(非公認會計準則)	1.20		%	1.20		%	1.04		%	0.89		%	0.98		%	1.09		%	1.21		%
調整後的撥備前淨收入與平均資產之比(非公認會計準則)	1.73		%	1.60		%	1.31		%	1.04		%	1.19		%	1.42		%	1.32		%
調整後平均有形資產回報率(非公認會計準則)	1.30		%	1.14		%	1.07		%	0.90		%	1.01		%	1.10		%	1.16		%
平均股本回報率(GAAP)	8.58		%	8.50		%	7.31		%	6.05		%	6.59		%	7.60		%	7.96		%
調整後平均股本回報率(非公認會計準則)	9.33		%	8.07		%	7.48		%	6.08		%	6.80		%	7.73		%	7.60		%
平均有形權益回報率(非公認會計準則)	15.98		%	15.64		%	13.50		%	10.93		%	11.94		%	13.97		%	14.53		%
調整後平均有形權益回報率(非公認會計準則)	17.35		%	14.87		%	13.81		%	10.99		%	12.31		%	14.20		%	13.89		%

調整後稀釋每股收益
平均稀釋後已發行股份	56,335,446			56,248,720			56,182,845			56,081,863			56,105,050			56,214,230			56,424,484

稀釋後每股收益(GAAP)	$	0.82		$	0.83		$	0.71		$	0.60		$	0.66		$	2.95		$	3.12
調整後稀釋後每股收益(非公認會計準則)	$	0.89		$	0.79		$	0.72		$	0.60		$	0.68		$	3.00		$	2.98

每股有形賬面價值
流通股	55,953,104			55,953,104			55,932,017			55,880,666			55,756,233			55,953,104			55,756,233

每股賬面價值(GAAP)	$	38.18		$	37.39		$	37.85		$	38.25		$	39.63		$	38.18		$	39.63
每股有形賬面價值(非公認會計準則)	$	20.02		$	20.12		$	20.55		$	20.91		$	22.35		$	20.02		$	22.35

有形普通股權益比率
股東權益對資產比率(GAAP)	12.57		%	12.70		%	12.74		%	12.68		%	13.15		%	12.57		%	13.15		%
有形普通股權益比率(非公認會計原則)	7.01		%	7.26		%	7.34		%	7.35		%	7.86		%	7.01		%	7.86		%


(千美元，每股數據除外)	截至三個月															截至12個月
	Dec 31, 2022			Sep 30, 2022			Jun 30, 2022			Mar 31, 2022			Dec 31, 2021			Dec 31, 2022			Dec 31, 2021
調整後的能效比
淨利息收入(FTE)(GAAP)	$	140,565		$	132,435		$	115,321		$	101,383		$	103,249		$	489,704		$	430,720

非利息收入總額(GAAP)	$	33,395		$	41,186		$	37,214		$	37,458		$	47,582		$	149,253		$	226,984
MSR估值調整	—			—			—			—			—			—			13,561
出售MSR的收益	—			2,960			—			—			—			2,960			—
掉期終止收益	—			—			—			—			4,676			—			4,676
證券收益	—			—			—			—			49			—			2,170
調整後非利息收入總額(非公認會計準則)	$	33,395		$	38,226		$	37,214		$	37,458		$	42,857		$	146,293		$	206,577

非利息支出(GAAP)	$	101,582		$	101,574		$	98,194		$	94,105		$	101,115		$	395,455		$	429,826
無形資產攤銷	1,195			1,251			1,310			1,366			1,424			5,122			6,042
兼併轉換費用	1,100			—			—			687			—			1,787			—
債務提前還款罰金	—			—			—			—			6,123			—			6,123

重組費用(福利)	—			—			1,187			(455)			61			732			368
自願退還某些重現NSF費用	1,255			—			—			—			—			1,255			—
撥備(收回)未籌措資金的承付款	183			—			450			(550)			(300)			83			(500)
新冠肺炎相關費用(1)	—			—			—			—			33			—			1,511
調整後的非利息支出總額(非公認會計準則)	$	97,849		$	100,323		$	95,247		$	93,057		$	93,774		$	386,476		$	416,282

能效比(GAAP)	58.39		%	58.50		%	64.37		%	67.78		%	67.04		%	61.89		%	65.35		%
調整後的能效比(非GAAP)	56.25		%	58.78		%	62.44		%	67.02		%	64.18		%	60.77		%	65.32		%

核心淨利息收入和核心淨息差
淨利息收入(FTE)(GAAP)	$	140,565		$	132,435		$	115,321		$	101,383		$	103,249		$	489,704		$	430,720
從問題貸款中收取的淨利息收入	161			78			2,276			434			577			2,949			4,412
已購入貸款確認的增值	625			1,317			2,021			1,235			2,187			5,198			10,783
購買力平價貸款確認的利息收入	21			5			74			619			485			719			24,794
非核心淨利息收入	$	807		$	1,400		$	4,371		$	2,288		$	3,249		$	8,866		$	39,989
核心淨利息收入(FTE)(非公認會計準則)	$	139,758		$	131,035		$	110,950		$	99,095		$	99,999		$	480,838		$	390,731

平均收益資產(GAAP)	$	14,774,014		$	14,860,043		$	14,845,199		$	14,841,146		$	14,607,716		$	14,830,260		$	14,055,091
平均購買力平價貸款	4,940			6,647			7,863			39,506			62,726			14,619			448,959
不包括購買力平價貸款的平均收益資產(非公認會計準則)	$	14,769,074		$	14,853,396		$	14,837,336		$	14,801,640		$	14,544,990		$	14,815,641		$	13,606,132

淨息差(GAAP)	3.78		%	3.54		%	3.11		%	2.76		%	2.81		%	3.30		%	3.07		%
核心淨息差(非公認會計準則)	3.76		%	3.50		%	3.00		%	2.71		%	2.73		%	3.25		%	2.87		%


(千美元，每股數據除外)	截至三個月															截至12個月
	Dec 31, 2022			Sep 30, 2022			Jun 30, 2022			Mar 31, 2022			Dec 31, 2021			Dec 31, 2022			Dec 31, 2021
核心貸款收益率
貸款利息收入(FTE)(GAAP)	$	147,519		$	124,614		$	107,612		$	97,001		$	99,670		$	476,746		$	427,296
從問題貸款中收取的淨利息收入	161			78			2,276			434			578			2,949			4,412
已購入貸款確認的增值	625			1,317			2,021			1,235			2,187			5,198			10,783
購買力平價貸款確認的利息收入	21			5			74			619			485			719			24,794
核心貸款利息收入(FTE)(非公認會計準則)	$	146,712		$	123,214		$	103,241		$	94,713		$	96,420		$	467,880		$	387,307

平均貸款(GAAP)	$	11,282,422		$	10,829,137		$	10,477,036		$	10,108,511		$	9,948,610		$	10,677,995		$	10,310,070
平均購買力平價貸款	4,940			6,647			7,863			39,506			62,726			14,619			448,959
不包括購買力平價貸款的平均貸款(非公認會計準則)	$	11,277,482		$	10,822,490		$	10,469,173		$	10,069,005		$	9,885,884		$	10,663,376		$	9,861,111

貸款收益率(GAAP)	5.19		%	4.57		%	4.12		%	3.88		%	3.98		%	4.46		%	4.15		%
核心貸款收益率(非公認會計準則)	5.16		%	4.52		%	3.96		%	3.82		%	3.87		%	4.39		%	3.93		%

調整後的資產質量比率








分類貸款	$	200,249		$	193,844		$	185,267		$	178,015		$	160,790		$	200,249		$	160,790
特別提及貸款	86,172			69,883			87,476			76,949			115,496			86,172			115,496
不良貸款(3)	$	286,421		$	263,727		$	272,743		$	254,964		$	276,286		$	286,421		$	276,286
批評貸款/總貸款(GAAP)	2.47		%	2.37		%	2.57		%	2.47		%	2.76		%	2.47		%	2.76		%

(1)主要包括與應對新冠肺炎疫情和為應對疫情而頒佈的聯邦立法(如《關愛法案》)直接相關的員工加班和員工福利，以及向分支機構提供防護設備和衞生用品(如地板標記和分支機構警示標誌、面罩和洗手液)以及更頻繁和更嚴格的分支機構清理的相關費用。

(2)納税效果以各期間的實際税率計算，不包括離散項目的影響。

(3)批評貸款包括分類和特別提及的風險評級分類中的貸款。

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