未來預付款債券

T系列

1.承諾付款。

對於收到的價值，全國農村公用事業合作金融公司，哥倫比亞特區法律下存在的合作協會(借款人，其術語包括任何繼承人或受讓人)承諾向聯邦融資銀行(FFB)、美利堅合眾國(FFB)的法人和機構(FFB，只要它是本債券的持有人，以及FFB的任何繼承人或受讓人，只要該繼承人或受讓人是本債券的持有人，為“持有人”)承諾在下述時間、方式和利率向其支付：根據本債券，FFB可不時向借款人墊付的金額(每個該等金額為“墊款”，多個該等金額為“墊款”)。

2.對某些協議的引用。

(A)債券購買協議。本債券指的是T系列債券購買協議中所指並有權享有其利益的債券，該協議的日期為偶數日，由借款人FFB和農村公用事業服務機構(農村公用事業服務)的管理人之間簽訂

聯合國開發機構
美國農業部(“RUS”)(該協議可根據其條款不時修改、補充和重述，稱為“債券購買協議”)。

(B)《債券擔保協議》。本債券是RUS與借款人於2022年12月15日訂立的第九份經修訂、重新簽署及綜合債券擔保協議(該協議可根據其條款不時修訂、補充及重述，稱為“債券擔保協議”)中所指並有權享有該協議利益的“債券”。

(C)質押協定。本債券是借款人、RUS和美國銀行全國協會(一個全國性協會)之間於2022年12月15日簽訂的第九次修訂、重新簽署和合並質押協議中所指的“債券”(該協議可根據其條款不時進行修訂、補充和重述，稱為“質押協議”)。

3.預付款；預付款請求；RUS審批要求；預付款的最後一天。

(A)在債券購買協議條款及條件的規限下，FFB應不時根據本債券向FFB預付款項，每次借款人根據本債券向FFB交付本債券項下要求墊款的書面請求時，該請求應以債券購買協議附件A所附請求的形式(每個請求均為“預先請求”)，並按債券購買協議第7.3.1節的規定填寫。

(B)為使預先請求生效，預先請求必須首先提交給RUS以供批准，並由RUS以書面形式批准，並且該預先請求連同RUS批准的書面通知(每個此類通知均為“預先請求批准通知”)必須由FFB按照債券購買協議第7.3.1(C)和7.3.2(B)節規定的預先通知要求收到。

(C)FFB應在借款人在各自的預付款申請中要求的特定日曆日期將每個申請的預付款定為相應預付款的日期(該日期為該等預付款的“申請預付款日期”)，但須遵守債券購買協議中描述的某些情況的規定，在此情況下應在較晚的日期支付所請求的預付款；但在本債券第1頁規定為“預付款的最後日期”的特定日期之後，不得在本債券項下預付款。

4.墊款本金；最高本金。

每筆墊款的本金金額應為借款人在各自的墊款申請中指定的特定美元金額，作為各自墊款的“請求墊款金額”；但根據本保函支付的所有墊款的本金總額不得超過本保函第1頁規定的“最大本金金額”。

5.墊款到期日。

在符合本債券第15款的情況下，每筆預付款應在借款人在各自預付款請求中選擇的特定日曆日期到期(該日期為該預付款的“到期日”)，前提是該到期日符合債券購買協議第7.3.1(A)(5)節規定的所有到期日標準。

6.墊款利息的計算。

(A)除本債券第11和16段另有規定外，每筆墊款的未償還本金的利息應自各自墊款之日起計至本金到期之日止。

(B)每筆墊款的利息應以(1)從(但不包括)各自墊款支付日期(首次支付根據本債券就該墊款應付的利息)或最後一次支付利息的日期(就根據本債券就該項墊款支付的所有其他利息而言)至(幷包括)下一次利息支付日期的實際天數計算；及(2)365天的年度(包括2月29日在內的歷年除外，該年度的基準應為366天的年度)。

(C)每筆墊款的基本利率應由FFB根據財政部長依據經修訂的《1973年聯邦融資銀行法》(編入《美國法典》第12編第2281節及以後各節)的第6(B)款所作的決定，自各自墊款發放之日起確定。(“FFB法案”)；然而，作為任何利率決定基礎的最短期限應為最近拍賣的美國國庫券的剩餘期限，其期限是當時定期拍賣的所有美國國庫券中期限最短的。

(D)如果(1)借款人為任何墊款選擇了一個到期日，該到期日將在申請墊款日期的五週年或之後發生，並且(2)借款人已經為這種墊款選擇了債券第11.3節所述的預付款/再融資特權

購買協議，則該預付款的利率還應包括借款人所選擇的特定預付款/再融資特權的價格(以適用的基本利率的基點增量表示)，該價格應由FFB根據FFB就以下方面的差額確定：(A)名義債務的估計市場收益率，如果該債務(I)由財政部長髮行，(Ii)具有與該預付款的到期日相當的到期日，和(Iii)包括與借款人選擇的特定預付款/再融資特權相同的預付款和再融資特權，以及(B)名義債務的估計市場收益率，如果該債務(I)由財政部長髮行，(Ii)具有與該預付款的到期日相當的到期日，但(Iii)不包括該提前還款和再融資特權。

7.利息的支付；支付日期。

每筆預付款的未付本金的應計利息應在每年的1月15日、4月15日、7月15日和10月15日(每一日為“付款日”)到期並按季度支付，從各自預付款之日之後的第一個付款日開始計算，直至該預付款的到期日為止；但就緊接任何付款日期之前的30天期間內作出的每筆墊款而言，有關墊款的未付本金的應計利息，應自該墊款作出之日後的第二個付款日起支付。

8.償還本金；本金償還選擇

(A)每筆預付款的本金應按季度分期付款，該分期付款應從相應預付款日期之後的第一個付款日期開始到期，並應在此後的每個付款日期到期，直至在本債券第1頁規定的“最終到期日”(該日期為“最終到期日”)當日或之前全額償還相應預付款的本金為止；但是，對於在緊接任何付款日期之前的30天期間內支付的每筆預付款，本金分期付款應從相應預付款日期之後的第二個付款日期開始到期。

(B)在每筆墊款的各自墊款申請中，借款人還必須從下列選項中選擇一種償還此類墊款本金的方法：

(1)“等額本金分期付款”--每一季度本金分期付款的金額應實質上等於其他每一季度本金分期付款的金額，當與所有其他等額本金的季度分期付款相加時，應足以在最終到期日全額償還此類預付款的本金金額(儘管借款人可能已為這種預付款選擇了一個在最終到期日之前發生的到期日)；

(2)“本金分期付款”--每個季度本金分期付款總數的前三分之一(或最接近於三分之一的付款次數)的金額應實質上等於其餘每一季度本金分期付款金額的一半，當與所有其他此類本金分期付款相加時，應足以在最終到期日全額償還該預付款的本金金額(儘管借款人可能已為該預付款選擇了一個在最後到期日之前的到期日)；或

(3)“還本付息”--由本金分期付款和應計利息組成的每季度付款的金額應實質上等於由本金分期付款和應計利息組成的每一其他季度付款的金額，當加上由本金分期付款和應計利息組成的所有其他此類季度付款時，應足以在最終到期日全額償還此類預付款的本金(儘管借款人可能已為這種預付款選擇了一個將在最終到期日之前發生的到期日)。

(C)就每筆墊款而言，在本款(A)段所指明的每個日期到期應付的本金額，須為根據有關墊款的本金還款表所到期的本金分期付款的款額，而該分期付款是按照借款人從本款(B)節所述的選項中選擇的本金償還方法的原則計算而成的。除緊接在緊接其後的一句所述的時間外，借款人就任何墊款所選擇的本金償還方法，而為該預付款計算的由此產生的本金還款時間表不得改變。儘管如上所述，對於借款人選擇的到期日將在最終到期日之前發生的每筆墊款，借款人可以改變借款人為各自的墊款選擇的特定本金償還方法，無論是“等額本金分期付款”方法還是“分級本金分期付款”方法。

在借款人選擇延長該預付款的到期日(如本債券第15段所規定的)時(如有)，或在借款人選擇對該預付款的未償還本金進行再融資(如本債券第18段所規定的)時(如有的話)(自該再融資的生效日起生效)，該預付款的本金償還計劃應立即按照“等額償債”方法重新計算，以償還本金。在借款人選擇最終到期日作為任何墊款的到期日後，借款人可以改變償還任何墊款本金的特定方法，並且該墊款的本金償還時間表應僅在借款人選擇為該墊款的未償還本金金額(如本債券第18段所規定)進行再融資時重新計算，自該再融資的生效日期起生效。

(D)對於到期日在最終到期日之前的每筆預付款，應在該到期日支付相應預付款的全部未付本金，但須延長該預付款的到期日(如本債券第15段所規定的)。

(E)無論借款人就任何墊款選擇本款(B)項所述的本金償還方法中的哪一種，就該項墊款支付的所有季度本金和利息的總和應在最終到期日或之前償還該項墊款的全部本金，並支付其應累算的所有利息。

9. Fee.

(A)由FFB根據FFB法案第6(C)條評估的用於支付費用和或有事項的費用，應在從各自預付款之日起至該預付款本金到期之日期間的每筆預付款的未償還本金金額上累算，不考慮本債券第15段允許的任何到期日延長(該期間為“預付款”)。

(B)每筆墊款的費用為：

(1)預付款10年或以下的未付本金餘額的年利率12.5個基點(0.125%)；

(2)超過10年的預付款的未付本金餘額每年25個基點(0.25%)。

(C)每筆預付款的費用計算方式應與根據本債券第6(B)段計算應計利息的方式相同，並應在根據本債券第7段到期和支付應計利息的同一時間到期和支付(如果付款日期不是營業日，則按本債券第10段的規定進行調整)。每筆預付款的費用應根據修訂後的《1990年聯邦信貸改革法案》(編入《美國法典》第2編第661d(C)節)第505(C)節的要求貸記RUS。

10.營業日。

(A)當任何付款日期、任何預付款的到期日或最終到期日適逢FFB或紐約聯邦儲備銀行不營業的日期時，應在該付款日期、到期日或最終付款日(視屬何情況而定)到期的付款應在FFB和紐約聯邦儲備銀行均開業的第一天(任何該等日期為“營業日”)到期。

(B)如果任何付款日期不是營業日，則應(1)在確定各次預付款的利率時考慮到在該付款日期到期的付款時間的延長，(2)在計算與該付款相關的到期利息時考慮在內，(3)在計算與下一次付款相關的到期利息時不包括在內。

(C)如果任何預付款的到期日或最終到期日在營業日以外的某一天，則在該到期日或最終到期日(視屬何情況而定)到期的付款時間的延長應(1)在確定該預付款的利率時予以考慮，以及(2)在計算與該付款相關的到期利息時計入。

11.逾期付款。

(A)如根據本債券而欠下的任何款額在到期時未予支付(任何該等款額當時為“逾期款額”)，則須支付的款額為該逾期款額加上按照本(A)節計算的利息(該利息為“滯納金”)。

(1)滯納金應自預定的逾期款項付款日期(計入本債券第10段)至付款日期為止。

(2)滯納金須以(A)自(但不包括)起計的實際天數計算

此類逾期款項的預定付款日期(考慮到本債券第10段)至(幷包括)付款日期，以及(B)365天的一年(包括2月29日在內的歷年，該年的基準應為366天)。

(3)遲繳費用的累算利率(“遲繳費用利率”)須相等於庫務長在考慮到最近拍賣的13個星期美國國庫券的剩餘到期日的當時市場收益率後釐定的利率的1.5倍。

(4)最初的滯納金税率將一直有效，直至(A)逾期款額及累算滯納金款額的繳付日期，或(B)上述逾期款額的預定付款日期之後的第一個繳費日期出現為止，兩者中以較早者為準。如逾期款額及應累算滯納金的款額在該繳款日或之前仍未繳付，則應繳款額為逾期款額及應累算滯納金款額的總和，另加按新的滯納金收費率計算的滯納金，該款額將按照本(A)項第(3)款的原則釐定。只要任何逾期款項仍未支付，則應在此後的每個付款日按照本分段第(3)款的原則重新確定滯納金費率，並應適用於逾期款項和應計滯納金的所有數額，直至支付逾期款項和應計滯納金的所有數額為止。

(B)本第11款(A)分段不得解釋為允許或暗示借款人在未經FFB書面同意的情況下，以任何方式修改、擴展、更改或影響FFB在本債券規定的日期因本債券獲得任何和所有付款的權利(本條款明確規定的除外)。

12.最終到期日。

儘管本債券中有任何相反的規定，本債券項下截至最終到期日仍未支付的所有未償還金額應在最終到期日到期並支付。

13.付款方式。

(A)只要FFB是本債券的持有者，RUS是FFB的債券服務代理(根據債券購買協議的規定)，本債券下的每筆付款應以立即可用的資金通過電子資金轉移到美國財政部的賬户(貸記到美國財政部

RUS在給借款人的書面通知中指定的紐約聯邦儲備銀行，或RUS在向借款人發出的書面通知中不時指定的其他帳户。

(B)如果FFB是本債券的持有人，而RUS不是FFB的債券服務代理，則本債券項下的每筆付款，除本債券第9段所述的費用外，應以即時可用資金的形式通過電子資金轉賬到FFB在給借款人的書面通知中指定的紐約聯邦儲備銀行賬户(貸記到FFB的子賬户)，或到FFB在不時給借款人的書面通知中指定的其他賬户。如果FFB是本債券的持有人，而RUS不是FFB的債券服務代理，則本債券第9段所述費用的每筆付款應通過電子資金轉賬到RUS不時在紐約聯邦儲備銀行指定的美國財政部賬户(貸記到RUS的子賬户)，並在RUS向借款人發送的書面通知中支付。

(C)如果FFB不是本債券的持有人，則本債券下的每筆付款，除本債券第9段所述的費用外，應通過電子資金轉賬到持有人在給借款人的書面通知中指定的賬户，以立即可用的資金支付。如果FFB不是本債券的持有人，則每次支付本債券第9段所述費用時，應按照FFB在《債券購買協議》第15.4.2節向借款人和RUS提交的書面通知中規定的方式支付。

14.付款的運用。

本債券的每筆付款應首先用於支付根據本債券第11和第18段應支付的滯納金(如果有)，然後用於支付根據本債券第16和17段應支付的保費(如果有)，然後用於支付未付的應計利息，然後用於支付未償還本金，然後用於支付根據本債券第9段應支付的費用。

15.成熟期延長。

(A)就以下各項墊款而言：(1)借款人選擇的到期日將在有關預先請求中指明的所請求墊款日期的30週年之前發生，或(2)其到期日將在各自預先請求中規定的所請求墊款日期的30週年之前確定，如第(B)項所規定

根據本第15段(每個該等到期日均為“中期到期日”)，借款人可選擇將有關墊款的全部或任何部分未償還本金的到期日延長至借款人按本(A)段所指明的方式並受其所指明的限制所規限的新到期日(每次該等選擇均為“延長到期日選擇”；任何具有臨時到期日的墊款的可選擇延長到期日均為“延長到期日”)；以及在緊接任何該等選擇性到期日延長之前有效的中期到期日，即自該到期日起及之後有效的中期到期日(“到期日延長生效日期”)。

(1)除非在本(A)款第(3)款所述情況下，借款人應以本債券附件1-A所附通知的形式，向FFB遞交每次延長到期日選擇的書面通知(連同副本給RUS)(每個此類通知均為“延長到期日選擇通知”)，並參考FFB分配給該提前付款(如債券購買協議所規定的)的“預先標識”(該術語在債券購買協議中定義)，併除其他事項外，明確規定如下內容：

(A)借款人選擇延長到期日的該項墊款的未償還本金的款額；及

(B)借款人選擇在相應的到期日延長生效日期之後對該本金生效的新到期日，該日期：

(1)可以是(1)新的臨時到期日，或(2)原始預付款請求中規定的預付款日期的30週年(如果該30週年日是付款日)或緊接該30週年日之前的付款日(如果該30週年日不是付款日)；和

(Ii)如果借款人選擇一個新的臨時到期日作為任何墊款的新到期日，則必須滿足債券購買協議第7.3.1(A)(5)節規定的到期日標準(但為了選擇與到期日延長選舉有關的新到期日，債券第7.3.1(A)(5)(D)節中對各自墊款的“請求預付款日期”的每次提及

購買協議應被視為參考“各自的到期日延長生效日期”)。

(2)為使到期延期選擇通知生效，FFB必須在截止日期前第三個工作日或之前收到到期延期選擇通知，該第三個營業日是在緊接到期延期之前的各筆預付款生效的臨時到期日之前。

(3)如果出現下一句第(A)或(B)款所述的任何一種情況，則到期延期選擇通知(以本債券所附通知的形式作為附件1-B)必須首先交付RUS審批並得到RUS的書面批准，並且該到期延期選擇通知以及RUS批准的書面通知必須在緊接到期延期之前有效的中期到期日之前的第三個營業日或之前由FFB收到。在下列任何一種情況下，都需要RUS批准延長期限的選舉通知：

(A)(I)借款人沒有在到期時支付本債券項下的任何欠款；(Ii)RUS根據本債券末尾所載的擔保付款；及(Iii)RUS向借款人和FFB發出通知，告知他們各自在該通知日期後由借款人遞交的每一份延長期限選擇通知，均須獲得RUS的批准；或

(B)FFB隨時向借款人和RUS發出書面通知，告知他們借款人在該通知日期後提交的每一份延長期限選擇通知都需要RUS的批准。

(B)對於具有臨時到期日的任何預付款，如果FFB在該臨時到期日之前的第三個營業日或之前沒有收到選擇延長到期日的通知(如果根據本第15款(A)(3)項的要求，未收到RUS對此的批准的書面通知)，則該預付款的到期日應以本(B)項規定的方式自動延長，並受本(B)項規定的限制的約束(具有臨時到期日的任何預付款的每次自動延長到期日也是“到期日延長”；而在緊接任何該等自動延長到期日之前對預支有效的中期到期日，自該到期日起及之後亦為“到期日延長生效日期”)。新到期日

對於這種預付款，應為緊隨付款日期之後的日期。自動延期到期日的本金金額，應為該到期延期生效日該預付款的全部未償還本金金額減去該到期延期生效日已支付的本金金額。

(C)如果具有臨時到期日的任何預付款的到期日根據本第15款(A)或(B)分段被延長，則該預付款的基本利率，從相應的到期日延長生效日起及之後，應為FFB根據本債券第6(C)段的原則在到期日延長生效日確定的特定利率。

(D)如果具有臨時到期日的任何預付款的到期日根據本條第15款(A)或(B)分段被延長，則從相應的到期日延長生效日起及之後，該預付款的費用應為FFB根據本債券第9(B)和(C)段的原則從到期日延長生效日至新到期日的期間，由FFB評估的特定費用。

(E)如(1)具有臨時到期日的任何預付款的到期日根據本第15段(A)或(B)分段予以延長，及(2)該已延長預付款的到期日將於有關到期日延長生效日期的五週年之前發生，則債券購買協議第11.2節所述的預付/再融資特權將自動適用於該預付款。

(F)如果(1)借款人就具有臨時到期日的任何墊款選擇延長到期日，以及(2)借款人選擇將在相應到期日延長生效日的五週年當日或之後發生的新到期日作為該延期墊款的到期日，則借款人必須從債券購買協議第11.2條和第11.3條所述的選項中選擇該延期墊款的預付款/再融資特權(但，債券購買協議第11.3節中凡提及“要求預支該等款項的日期”，均須視為對“有關到期日延長生效日期”的提述)。借款人就每一次展期選舉遞交的展期選舉通知還必須具體説明借款人為各自的展期預付款選擇的特定預付款/再融資特權。如果借款人選擇了債券購買協議第11.3節所述的提前還款/再融資特權，則利息

從相應的期限延長生效日起及之後，該延長預付款的利率應包括借款人選擇的特定預付款/再融資特權的價格(以適用基本利率的基點增量表示)，該價格應由FFB根據本債券第6(D)段的原則自該期限延長生效日起確定。

(G)如本條第15款所規定，每筆預付款的到期日可延長一次以上，但在最初預付款請求中規定的預付款日期三十週年時(如果該三十週年日是付款日)或緊接該三十週年日之前的付款日(如果該三十週年日不是付款日)，則不得再延長到期日。

16.提前還款。

(A)借款人可選擇按本第16段規定的方式、價格和限制，提前償還根據本債券預付的任何預付款的全部或部分未償還本金，或全部預付本債券(每次此類選擇均為“預付款選擇”)。

(B)對於借款人選擇預付特定金額的未償還預付款本金的每個預付款選擇，借款人應以本債券附件2-A所附通知的形式，向RUS提交各自的預付款選擇的書面通知(每個此類通知均為“預付款選擇通知”)，並參考FFB分配給相應預付款的預付款標識(如債券購買協議中所規定的)，併除其他事項外，具體規定如下：

(1)借款人打算就該項預付款支付預付款的特定日期(該日期是該項預付款的“預定預付款日期”)，該日期：

(A)必須是營業日；及

(B)就借款人已選擇一項固定保費預付/再融資優惠的任何墊款而言，包括一段5年期間，在該5年期間內，該墊款不符合資格獲得任何預付款項或再融資(該期間為“不催繳期間”)，但該日期不得在債券購買協議第11.3.2條所規定的適用的“首次催繳日期”(該日期為“首次催繳日期”)之前；及

(2)借款人打算預付的各筆預付款的本金金額，該金額可以是：

(A)該項墊款的未償還本金總額；或

(B)少於該項墊款的未償還本金總額(除本條第16段(G)段另有規定外)的款額(任何該等款額均屬“部分”)。

(C)對於借款人選擇由FFB將特定金額的資金用於預付預付款本金的每一次預付款選擇，借款人應以本債券附件2-B所附通知的形式向RUS提交關於各自預付款選擇的書面通知(每個此類通知也是“預付款選擇通知”)，並參考FFB分配給相應預付款的預付款標識(如債券購買協議中所規定的)，併除其他事項外指明以下內容：

(1)借款人打算就該項預付款支付預付款的特定日期(該日期是該項預付款的“預定預付款日期”)，該日期：

(A)必須是營業日；及

(B)對於借款人已選擇包括5年不催繳期限的固定保費預付/再融資優惠的任何墊款，不得是在適用的首次催繳日期之前發生的日期；及

(2)借款人選擇由FFB用於預付此類墊款的未償還本金的特定金額。

(D)預付款選擇通知必須獲得預付款選擇通知的書面批准，並且該預付款選擇通知連同預付款選擇通知批准的書面通知必須在通知中指定的預定預付款日期之前的第五個營業日或之前由FFB收到。

(E)借款人應就任何預付款、任何預付款的任何部分或本債券的全部預付款向FFB支付價格(該價格為該預付款或該部分或本債券的“預付款價格”，視情況而定)：

(1)如借款人選擇預付任何墊款的全部未償還本金，

則借款人應向FFB支付相當於以下金額的預付款價款：

(A)該預付款在預定預付款日期的全部未償還本金；

(B)所有未付利息(及滯納金，如有的話)，就該項墊付而累算至預定的預付日期；及

(C)適用於《債券購買協議》第11條所規定的墊款的特別預付款/再融資特權所要求的溢價或貼現信貸(如有)的數額；

(2)如果借款人選擇預付任何預付款的一部分，則借款人應就該部分向FFB支付預付款價款，該預付款部分應等於預付預付款全部未償還本金所需的該部分預付款價格的比例份額(根據本(E)款第(1)款的原則確定)；以及

(3)如果借款人選擇全額預付本債券，則借款人應向FFB支付相當於所有未償還預付款總和的金額(根據本(E)分段第(1)款的原則確定)。

(F)任何預付款、任何預付款的任何部分或本債券的全部預付款應在下午3：00之前支付給FFB。(華盛頓特區，時間)在該預付款或部分或本債券的預定預付款日期(視具體情況而定)。

(G)就該部分的本金數額而言，每筆預付款項的最低款額須相等於本金$100,000.00。

(H)借款人可就墊款作出多於一次的提前還款選擇，每次該等提前還款選擇是就該墊款的不同部分作出，直至該墊款的全部本金全數償還為止。

17.再融資。

(A)借款人可選擇按本第17段所指明的方式、價格和限制，為任何墊款(但不包括任何部分)的未償還本金再融資(每次該等選擇均為“再融資選舉”)。

(B)除非在本條款第17款(D)項所述情況下，借款人應以本債券附件3-A所附通知的形式，向FFB遞交每次再融資選舉的書面通知(連同一份給RUS的副本)(每個此類通知均為“再融資選舉通知”)，並參考FFB分配給相應預付款的預付款標識(如債券購買協議所規定的)，併除其他事項外，具體規定如下：

(1)借款人打算為各自的墊款再融資的特定日期(該日期是各自的墊款的“預定再融資日期”)，該日期：

(A)必須是付款日期；及

(B)對於借款人已選擇包括5年不催繳期限的預付款/再融資優惠的任何預付款，不得是在適用的首次催繳日期之前發生的日期；

(2)借款人選擇再融資的相應墊款的未償還本金的金額(可以不是一部分)；以及

(3)借款人選擇在該再融資後生效的本金到期日，該到期日可以是：

(A)在緊接該項再融資之前，該項墊款的有效到期日；或

(B)借款人就該等再融資選擇所選擇的新到期日，但該新到期日須符合債券購買協議第7.3.1(A)(5)節所訂明的到期日準則(但為選擇與再融資選擇相關的新到期日，債券購買協議第7.3.1(A)(5)(D)節中對有關墊款的“要求墊付日期”的每一處均須視為對“各自的再融資生效日期”的提述)。

(C)為使再融資選舉通知生效，FFB必須在通知中指明的擬再融資日期之前的第五個營業日或之前收到再融資選舉通知。

(D)如果發生下一句第(1)或(2)款所述的任何一種情況，則要生效的再融資選舉通知(以本債券所附通知的形式作為附件3-B)必須首先提交給RUS審批並得到RUS的書面批准，並且該再融資選舉通知以及RUS批准的書面通知必須在該通知中指定的預定再融資日期之前的第五個營業日或之前由FFB收到。在下列任何一種情況下，將需要RUS批准再融資選舉通知：

(1)(A)借款人沒有在到期時支付本債券項下的任何欠款；(B)RUS根據本債券末尾規定的擔保進行付款；以及(C)RUS向借款人和FFB發出通知，告知他們各自在該通知日期後提交的每份再融資選舉通知都需要RUS的批准；或

(2)FFB隨時向借款人和RUS發出書面通知，告知他們各自在該通知日期後由借款人提交的每份再融資選舉通知都需要RUS的批准。

(E)借款人應向FFB支付任何墊款的再融資價款(該價款為該項墊款的“再融資價”)，其金額為：

(1)所有未付利息(以及滯納金，如有的話)，應計至預定再融資日期；及

(2)適用於債券購買協議第11條所規定的預付款/再融資特權所需的溢價(如有)的數額。

如果(A)適用於正在再融資的特定預付款的預付款/再融資特權是債券購買協議第11.2節所述的特權，並且(B)將包括在該預付款的再融資價格中的市場價值溢價(或折扣)是該預付款的折扣，則FFB應按照借款人在向FFB提交的書面通知中要求的方式應用該折扣，並得到RUS的書面批准。

(F)任何墊款的再融資價款應在下午3：00之前支付給FFB。(華盛頓特區，時間)在這筆預付款的預定再融資日期。

(G)如果FFB在其指定的預定再融資日期之前的第五個營業日或之前收到再融資選擇通知(如果根據本第17段(D)分段的要求，還包括RUS對此的批准的書面通知)，則相應墊款的再融資將在該預定再融資日期生效(在這種情況下，預期再融資日期為“再融資生效日期”)。如果FFB在指定的預定再融資日期之前的第五個營業日之後收到再融資選擇通知(如果根據本第17款(D)項的要求，還包括RUS批准該通知的書面通知)，則相應預付款的再融資將在FFB收到該再融資選擇通知(如果根據本第17段(D)段的要求，則為RUS批准的書面通知)之日之後的第五個營業日生效(在這種情況下，為該再融資選擇通知(和，如果根據本第17款(D)項的要求，在FFB(“再融資生效日期”)之前收到RUS批准的書面通知)，但借款人除根據本第17款(E)項要求的再融資價格外，還應向FFB支付從預期再融資日期至該再融資生效日期的應計利息。

(H)如果借款人就任何墊款進行再融資選擇，則從各自的再融資生效日期起及之後，該墊款的基本利率應為FFB根據本債券第6(C)段的原則在該再融資生效日期確定的特定利率。

(I)如果借款人就任何墊款進行再融資選擇，則從各自的再融資生效日期起及之後，該墊款的費用應為FFB根據本債券第9(B)和(C)段的原則從再融資生效日期至新到期日之間的期間，由FFB自該再融資生效日期起評估的特別費用。

(J)如(1)借款人就任何墊款作出再融資選擇，及(2)借款人選擇(A)緊接該項再融資前該項墊款的有效到期日，而該到期日將在有關再融資生效日期的五週年之前，或(B)將在有關再融資五週年之前的新到期日，作為該項再融資墊款的到期日

生效日期，則債券購買協議第11.2節所述的預付款/再融資特權應自動適用於該預付款。

(K)如(1)借款人就任何墊款作出再融資選擇，及(2)借款人選擇(A)緊接該項再融資前該項墊款的有效到期日，而該到期日將在有關再融資生效日期的五週年當日或之後發生，或(B)將在有關再融資生效日期的五週年當日或之後發生的新到期日，作為該項再融資墊款的到期日。則借款人必須在債券購買協議第11.2節和第11.3節所述的選項之間為該等再融資墊款選擇預付款/再融資特權(但前提是，債券購買協議第11.3節中所提及的“該等墊款的申請墊款日期”應視為指“各自的再融資生效日期”)。借款人遞交的與每一次再融資選舉相關的再融資選舉通知也必須指明借款人為各自的再融資預付款選擇的特定預付款/再融資特權。如果借款人選擇債券購買協議第11.3節所述的任何此類再融資預付款/再融資特權，則從各自的再融資生效日期起及之後，該再融資預付款的利率應包括借款人選擇的特定預付款/再融資特權的價格(以適用的基本利率的基點增量表示)，增量應由FFB根據本債券第6(D)段的原則在該再融資生效日期確定。

(L)如借款人就任何墊款作出再融資選擇，則在有關的再融資生效日期後，該項墊款的未償還本金應按照本(L)項的規定到期並須予支付。

(1)就償還本金的“等額本金分期法”或“分階段本金分期法”所適用的每筆墊款而言，在有關再融資生效日期後到期的每季度本金分期付款的款額，須相等於按照緊接有關再融資生效日期前適用於該墊款的本金償還時間表而到期的等額本金或分級本金按季分期付款的款額。

(二)按“分級償債”方式償還本金的每筆墊款

應重新計算在各個再融資生效日期之後到期的由本金分期付款和應計利息組成的季度付款的數額，以使每一次由本金分期付款和應計利息組成的季度付款的金額(考慮到從該再融資生效日期起和之後適用於該墊款的新利率)應實質上等於由本金分期付款和應計利息組成的每隔一次季度付款的金額，當與所有其他這種新計算的由本金分期付款和應計利息組成的季度付款相加時，在最終到期日全額償還該再融資墊款的未償還本金(儘管借款人可能已為該再融資墊款選擇了一個到期日，該到期日將在最終到期日之前發生)。

(3)等額本金或累進本金的季度分期付款，或由本金分期付款和應計利息組成的新計算的水平季度付款，應從相應再融資生效日期之後的第一個付款日開始到期，並應在此後的每個付款日到期，直至(A)借款人為該再融資墊款選擇的新到期日，在該日也應支付該再融資墊款的全部未付本金，但如新到期日是臨時到期日，則須延長到期日(如本附註第15段所規定)，或(B)支付該項再融資墊款的全部本金及所有未付利息(及滯納金，如有的話)的日期。

(M)借款人可就任何墊款作出多於一次的再融資選擇。

18.取消預付款選舉和為選舉再融資；逾期付款的收費。

(A)借款人可撤銷根據本債券第16段作出的任何預付款選擇或根據本債券第17段作出的任何再融資選擇，但只能根據本第18段。

(B)借款人應向FFB和RUS遞交每次取消預付款選舉或再融資選舉的書面通知(每個該等通知均為“選舉撤銷通知”)，指明借款人希望撤銷該預付款選舉或再融資選舉(視屬何情況而定)的特別墊款，而該預付款選舉或再融資選舉(視屬何情況而定)的具體預付款必須同時提及：

(1)FFB分配給該預付款的特定預付款識別符(如債券購買協議所規定)；以及

(2)預付款的RUS帳號。

選舉撤銷通知可通過傳真發送至FFB(202)622-0707和RUS(844)749-0736，或FFB或RUS不時傳達給借款人的其他一個或多個傳真號碼。

(C)聯邦選舉委員會和選舉事務委員會必須在下午3：30之前收到選舉撤銷通知，以使其生效。(華盛頓特區，時間)在預定預付款日期或預定再融資日期(視情況而定)之前的第二個工作日。

(D)借款人(1)按照本債券第16段作出預付款選擇或按照本債券第17段進行再融資選擇；(2)沒有按照本第18段撤銷該預付款選擇或再融資選擇(視屬何情況而定)；及(3)沒有在下午3：00前撤銷。在預定的預付款日期或預定的再融資日期(視屬何情況而定)向FFB支付本債券第16(E)段所述的預付款價格或本債券第17(E)段所述的再融資價格(視屬何情況而定)，則從預定的預付款日期或預定的再融資日期(視屬何情況而定)至付款日期(根據本債券第11段的原則計算)的任何該等未付款項應計提滯納金。

19.對保證書的修訂。

在不與適用法律相牴觸的範圍內，只要FFB或其代理人是本債券的持有人，FFB和借款人在獲得RUS批准後，可隨時通過修改、延期和續簽進行修改。

20.某些豁免。

借款人特此免除任何有關本債券的提示、拒付或其他要求或通知的要求。

21.保證金在付款前有效。

本債券將繼續完全有效，直至本債券項下所有未償還本金、本債券項下應計利息、本債券第16和17段下應支付的所有保費(如有)、根據第11段和第17段應支付的所有滯納金(如有)為止。

本債券的所有費用(如有)及根據本債券第9段支付的所有費用(如有)已全額支付。

22.Rus保證債券。

在履行了本債券末尾規定的擔保(“RUS擔保”)後，借款人在到期時支付本債券項下的所有到期和應付款項，應由美利堅合眾國根據修訂後的1936年《農村電氣化法》(編入《美國法典》第7編第901節及其後)通過RUS提供擔保。考慮到RUS的擔保，借款人向RUS承諾在到期時支付本債券項下到期的所有款項。

23.質押協議。

本債券是質押協議中提到的幾種債券中的一種，其中借款人規定在其中所述的某些情況下質押和授予借款人的某些財產的擔保權益，以保證償還和履行質押協議中規定的對RUS的某些義務。

24.保證付款；報銷。

如果RUS根據RUS擔保對本債券項下到期和應付的任何金額進行任何付款，則在到期時，如此支付的每一筆款項應被視為本協議項下的付款；但是，就確定借款人是否未能履行其在本債券項下的所有付款的義務而言，RUS根據RUS擔保的任何付款不應被視為付款。根據RUS擔保，RUS應享有因此類付款而產生的代位、協議或其他方式的任何權利。

25.默認和強制執行。

如果借款人在本債券項下違約或發生債券擔保協議項下的違約事件，則考慮到RUS擔保項下向FFB付款的義務，在這種情況下，RUS應根據本債券、債券擔保協議和質押協議的條款，以自己的名義擁有本債券持有人的所有權利、權力、特權和補救措施，包括但不限於強制執行或收回借款人在本債券項下或因RUS擔保而產生的全部或任何部分義務的權利。在任何破產、資不抵債或其他司法程序中提交債權證明或任何其他文件，並對此類債權證明進行表決。

26.加速。

本債券的全部未付本金及其所有利息均可在《債券擔保協議》規定的情況下，按照《債券擔保協議》規定的方式和效力，予以申報，並在申報後到期並支付給RUS。

借款人以其公司名稱簽署本債券，並由其正式授權的高級職員在本債券上加蓋公司印章，自上述日期起生效，特此為證。

國家農村公用事業

合作金融公司

(“借款人”)

                     

BY:

                

簽名：/s/J.安德魯·唐

印刷品名稱：J.安德魯·唐

Title: Governor and

首席執行官

ATTEST:

                

簽名：/s/內森·霍華德

(SEAL)

印刷品名稱：內森·霍華德

職務：助理祕書兼財務主管

附件1-A

至

未來預付款債券

表格

的

延長到期日選舉公告

延長到期日選舉公告

******************************************************************************

此表格的第1部分已由RUS填寫。借款人只應就本表格第1部指明的特定預付款填寫本表格第2部，借款人選擇將其到期日延長至新的到期日，而不是緊隨其後的季度付款日期。

將有關如何填寫此表格的所有問題直接提交給為借款人指定的聯繫人辦公室：

助理署長辦公室，電子方案

Telephone: (202) 205-86634

填寫完畢後，請將此表格正本發送至FFB，地址如下：

董事：租賃業

聯邦融資銀行

金庫主樓

賓夕法尼亞大道1500號，西北

華盛頓特區，郵編：20220

Telephone: (202) 622-2470

Facsimile: (202) 622-0707

將此表格的副本送至以下指定聯繫辦公室地址的RUS：

助理署長辦公室，電子方案

農村公用事業服務

美國農業部

郵遞站1560

西南獨立大道1400號

華盛頓特區，郵編：20250

參考：第313a條貸款擔保承保人計劃

注意：艾米·麥克威廉姆斯，項目顧問

Telephone: (202) 205-8663

Facsimile: (844) 749-0736

如果借款人希望將本表格第1部分中確定的所有預付款的到期日自動延長至緊隨其後的季度付款日期，則借款人不應填寫本表格或將其交付給FFB。

如果借款人不將本表格交回FFB，本表格第1部分所列所有預付款的到期日將自動延長至緊隨其後的季度付款日期。

******************************************************************************

延長到期日選舉公告

董事：租賃業

聯邦融資銀行

請參考由農村公用事業服務機構(RUS)擔保的、向聯邦融資銀行(FFB)支付的下述未來預付款債券(“債券”)：

借款人(“借款人”)姓名：

全國農村公用事業合作金融公司

FFB Bond Identifier: _____________________

RUS Bond Number: _____________________

第1部分(由RUS完成)：

本部確認的各項基金墊款(“墊款”)將於_

第2部分：

現通知FFB(和RUS)借款人的選擇，將本第2部分中確定的每筆預付款的到期日延長如下：

____________________

1如借款人選擇將第1部所指明的每筆墊款的到期日延展至新的到期日，而不是下一個付款日期，請在第2部填寫1行。插入FFB預付款識別符，FFB為借款人選擇延長到期日的第1部分中確定的每一筆預付款分配給相應預付款。

2借款人可以選擇在到期日支付本金，而不收取任何保費。對於每一筆預付款，填寫將在到期日支付的任何此類可選本金付款的金額。

3.就每筆墊款，填上將延長到期日的本金款額。該款額必須相等於第1部所指明的有關墊款的未償還本金款額與借款人在第2部就該項墊款而填報的可選擇的本金付款(如有的話)之間的差額。

4對於每一筆預付款，插入借款人選擇的特定日曆日期，作為在到期日延長後對相應預付款生效的新到期日，該新到期日必須滿足債券中所指的債券購買協議第7.3.1(A)(5)節規定的所有到期日標準。

5選擇以下兩種預付款/再融資特權中的一種，僅當為此類預付款選擇的新到期日發生在本次期限延期生效日期的五週年或之後時。這兩種提前還款/再融資優惠是：市值溢價(或折扣)優惠(“M”)和固定溢價優惠(“F”)。在方框中插入所選的特定類型的預付款/再融資特權的字母符號。

6只有在選擇固定保費特權作為墊款的預付款/再融資特權時，才能選擇以下兩個無催繳期間選項中的一個用於墊款。如果借款人選擇讓固定保費預付/再融資特權包括一段5年的期間，在此期間墊款將不符合預付或再融資的資格，則2個無催繳期限選項為：是(“是”)，如果借款人選擇固定保費預付/再融資特權不包括任何此類5年無催繳期間，則為“否”。在框中插入所選的特定無召回時段選項的字母符號。

7只有在選擇固定保費特權作為墊款的預付款/再融資特權時，才能為墊款選擇以下3個保費選項中的一個。這3個溢價選項是：10%的溢價在10年內遞減(“X”)，5%的溢價在5年內遞減(“V”)，以及平價(無溢價)(“P”)。在框中插入所選特定高級選項的字母符號。

以下籤署人特此證明，簽署人代表借款人簽署和交付本延長期限選舉通知的授權是有效的，並且在本通知之日完全有效。

全國農村公用事業合作金融公司

(the "Borrower")

By: _______________________

Name: _______________________

Title: _______________________

Date _______________________

附件1-B

至

未來預付款債券

表格

的

延長到期日選舉公告

(需要RUS批准)

延長到期日選舉公告

(需要RUS批准)

******************************************************************************

此表格的第1部分已由RUS填寫。借款人只應就本表格第1部指明的特定預付款填寫本表格第2部，借款人選擇將其到期日延長至新的到期日，而不是緊隨其後的季度付款日期。

將有關如何填寫此表格的所有問題直接提交給為借款人指定的聯繫人辦公室：

助理署長辦公室，電子方案

Telephone: (202) 205-8663

填寫完成後，將此表格正本按以下指定的聯繫辦公室地址發送給RUS：

助理署長辦公室，電子方案

農村公用事業服務

美國農業部

郵遞站1560

西南獨立大道1400號

華盛頓特區，郵編：20250

參考：第313a條貸款擔保承保人計劃

注意：艾米·麥克威廉姆斯，項目顧問

Telephone: (202) 205-8663

Facsimile: (844) 749-0736

如果借款人希望將本表格第1部分中確定的所有預付款的到期日自動延長至緊隨其後的季度付款日期，則借款人不應填寫此表格或將其交付給RUS。

如果借款人不將本表格返還給RUS，則本表格第1部分中確定的所有預付款的到期日將自動延長至緊隨其後的季度付款日期。

******************************************************************************

延長到期日選舉公告

董事：租賃業

聯邦融資銀行

請參考由農村公用事業服務機構(RUS)擔保的、向聯邦融資銀行(FFB)支付的下述未來預付款債券(“債券”)：

借款人(“借款人”)姓名：

全國農村公用事業合作金融公司

FFB Bond Identifier: _____________________

RUS Bond Number: _____________________

第1部分(由RUS完成)：

本部確認的各項基金墊款(“墊款”)將於_

第2部分：

現通知FFB(和RUS)借款人的選擇，將本第2部分中確定的每筆預付款的到期日延長如下：

______________

1如借款人選擇將第1部所指明的每筆墊款的到期日延展至新的到期日，而不是下一個付款日期，請在第2部填寫1行。插入FFB預付款識別符，FFB為借款人選擇延長到期日的第1部分中確定的每一筆預付款分配給相應預付款。

2借款人可以選擇在到期日支付本金，而不收取任何保費。對於每一筆預付款，填寫將在到期日支付的任何此類可選本金付款的金額。

3.就每筆墊款，填上將延長到期日的本金款額。該款額必須相等於第1部所指明的有關墊款的未償還本金款額與借款人在第2部就該項墊款而填報的可選擇的本金付款(如有的話)之間的差額。

4對於每一筆預付款，插入借款人選擇作為“在延長到期日後對相應預付款生效的新到期日”的特定日曆日期，該新到期日必須滿足債券中所指的債券購買協議第7.3.1(A)(5)節規定的所有到期日標準。

5選擇以下兩種預付款/再融資特權中的一種，僅當為此類預付款選擇的新到期日發生在本次期限延期生效日期的五週年或之後時。這兩種提前還款/再融資優惠是：市值溢價(或折扣)優惠(“M”)和固定溢價優惠(“F”)。在方框中插入所選的特定類型的預付款/再融資特權的字母符號。

6只有在選擇固定保費特權作為墊款的預付款/再融資特權時，才能選擇以下兩個無催繳期間選項中的一個用於墊款。如果借款人選擇讓固定保費預付/再融資特權包括一段5年的期間，在此期間墊款將不符合預付或再融資的資格，則2個無催繳期限選項為：是(“是”)，如果借款人選擇固定保費預付/再融資特權不包括任何此類5年無催繳期間，則為“否”。在框中插入所選的特定無召回時段選項的字母符號。

7只有在選擇固定保費特權作為墊款的預付款/再融資特權時，才能為墊款選擇以下3個保費選項中的一個。這3個溢價選項是：10%的溢價在10年內遞減(“X”)，5%的溢價在5年內遞減(“V”)，以及平價(無溢價)(“P”)。在框中插入所選特定高級選項的字母符號。

以下籤署人特此證明，簽署人代表借款人簽署和交付本延長期限選舉通知的授權是有效的，並且在本通知之日完全有效。

全國農村公用事業合作金融公司

(the "Borrower")

By: _______________________

Name: _______________________

Title: _______________________

Date: _______________________

RUS批准的通知

延長到期日選舉公告

茲向FFB發出通知，其中指明的借款人先前發出的延長期限選舉通知已獲RUS就其中指明的債券批准。

的管理員

農村公用事業服務，

通過他或她的行動

正式授權的指定人

    

By: _______________________

Name: _______________________

Title: _______________________

Date: _______________________

附件2-A

至

未來預付款債券

表格

的

提前繳款選舉通知書

指定本金金額(S)

(需要RUS批准)

提前繳款選舉通知書

指定本金金額(S)

(需要RUS批准)

******************************************************************************

將有關如何填寫此表格的所有問題直接提交給為借款人指定的聯繫人辦公室：

            

助理署長辦公室，電子方案

Telephone: (202) 205-8663

填寫完成後，將此表格正本按以下指定的聯繫辦公室地址發送給RUS：

助理署長辦公室，電子方案

農村公用事業服務

美國農業部

郵遞站1560

西南獨立大道1400號

華盛頓特區，郵編：20250

參考：第313a條貸款擔保承保人計劃

注意：艾米·麥克威廉姆斯，項目顧問

Telephone: (202) 205-8663

Facsimile: (844) 749-0736

        

******************************************************************************

提前繳款選舉通知書

指定本金金額(S)

董事：租賃業

聯邦融資銀行

請參考由農村公用事業服務機構(RUS)擔保的、向聯邦融資銀行(FFB)支付的下述未來預付款債券(“債券”)：

借款人(“借款人”)姓名：

全國農村公用事業合作金融公司

FFB Bond Identifier: _____________________1

1插入FFB分配給焊點的FFB焊點識別符(如焊點中所指的焊點購買協議所規定)。

第1部分：

現通知FFB(和RUS)借款人選擇預付本部第1部分確定的資金墊款(“墊款”)的全部或部分未償還本金：

第2部分：

借款人打算在以下日期(該日期為“預定預付款日期”)預付第1部分所列各項預付款的全部或部分未償還本金：

        ____________________________________7

_________________

2就借款人擬全部或部分預付的每筆預付款，在第1部填寫1行。對於每筆預付款，插入RUS向借款人發送的最新賬單通知中指定的相應預付款的FFB預付款標識。

3對於每筆預付款，插入RUS向借款人提交的最新賬單通知中指定的相應預付款的RUS帳號。

4對於每筆墊款，填寫FFB向借款人提供相應墊款的日期。

5對於每筆墊款，填寫FFB向借款人提供的各自墊款的原始本金金額。

6填上第1部指明的每筆墊款截至借款人擬就有關墊款預付款項日期前一天的未償還本金款額。

7填寫借款人選擇的特定日曆日期，該日期是借款人打算預付第1部分規定的預付款的日期，該日期必須符合債券第16(B)(1)段規定的預定預付日期的標準。

第3部分：

就第1部分所述的每一筆墊款而言，借款人打算在預定的提前還款日期提前還款的本金金額如下：

以下籤署人特此證明，簽署人代表借款人簽署和交付本預付款選舉通知的授權是有效的，並且在本通知之日完全有效。

全國農村公用事業合作金融公司

(“借款人”)

By: _______________________

Name: _______________________

Title: _______________________

Date: _______________________

________________

8對於第一部分中確定的每一筆預付款，請在第三部分中填寫一行。

9對於每筆預付款，插入將在預定預付款日期預付的本金金額。

RUS批准的通知

提前繳款選舉通知書

茲向FFB發出通知，其中所列借款人先前發出的預付款選舉通知已獲RUS就其中所列債券批准。

的管理員

農村公用事業服務，

通過他或她的行動

正式授權的指定人

    

By: _______________________

Name: _______________________

Title: _______________________

Date: _______________________

附件2-B

至

未來預付款債券

表格

的

提前繳款選舉通知書

應使用的固定金額

(需要RUS批准)

提前繳款選舉通知書

應使用的固定金額

(需要RUS批准)

******************************************************************************

將有關如何填寫此表格的所有問題直接提交給為借款人指定的聯繫人辦公室：

助理署長辦公室，電子方案

Telephone: (202) 205-8663

填寫完成後，將此表格正本按以下指定的聯繫辦公室地址發送給RUS：

助理署長辦公室，電子方案

農村公用事業服務

美國農業部

郵遞站1560

西南獨立大道1400號

華盛頓特區，郵編：20250

參考：第313a條貸款擔保承保人計劃

注意：艾米·麥克威廉姆斯，項目顧問

Telephone: (202) 205-8663

Facsimile: (844) 749-0736

******************************************************************************

提前繳款選舉通知書

應使用的固定金額

董事：租賃業

聯邦融資銀行

請參考由農村公用事業服務機構(RUS)擔保的、向聯邦融資銀行(FFB)支付的下述未來預付款債券(“債券”)：

借款人(“借款人”)姓名：

全國農村公用事業合作金融公司

FFB Bond Identifier: _____________________1

____________________

1插入FFB分配給債券的FFB債券識別符(如債券中所指的債券購買協議所規定)。

第1部分：

現通知FFB(和RUS)借款人選擇預付本部第1部分確定的資金墊款(“墊款”)的全部或部分未償還本金：

第2部分：

借款人打算在以下日期(該日期為“預定預付款日期”)預付第一部分確定的預付款的全部或部分未償還本金：

____________________________________7

___________________________

2就借款人擬全部或部分預付的每筆預付款，在第1部填寫1行。對於每筆預付款，插入RUS向借款人發送的最新賬單通知中指定的相應預付款的FFB預付款標識。

3對於每筆預付款，插入RUS向借款人提交的最新賬單通知中指定的相應預付款的RUS帳號。

4對於每筆墊款，填寫FFB向借款人提供相應墊款的日期。

5對於每筆墊款，填寫FFB向借款人提供的各自墊款的原始本金金額。

6填上第1部指明的每筆墊款截至借款人擬就有關墊款預付款項日期前一天的未償還本金款額。

7填寫借款人選擇的特定日曆日期，該日期是借款人打算預付第1部分規定的預付款的日期，該日期必須符合債券第16(B)(1)段規定的預定預付日期的標準。

第3部分：

借款人選擇由FFB按其在第1部分中出現的順序，將以下金額的資金用於預付第1部分確定的未償還預付款本金：

____________________________________8

    

以下籤署人特此證明，簽署人代表借款人簽署和交付本預付款選舉通知的授權是有效的，並且在本通知之日完全有效。

全國農村公用事業合作金融公司

(“借款人”)

By: _______________________

Name: _______________________

Title: _______________________

Date: _______________________

_________________

8填寫借款人選擇由FFB用於預付第1部分確定的未償還預付款本金的特定金額，按其在第1部分中出現的順序。

RUS批准的通知

提前繳款選舉通知書

茲向FFB發出通知，其中所列借款人先前發出的預付款選舉通知已獲RUS就其中所列債券批准。

的管理員

農村公用事業服務，

通過他或她的行動

正式授權的指定人

    

By: _______________________

Name: _______________________

Title: _______________________

Date: _______________________

附件3-A

至

未來預付款債券

表格

的

再融資選舉公告

再融資選舉公告

******************************************************************************************

將有關如何填寫此表格的所有問題直接提交給為借款人指定的聯繫人辦公室：

助理署長辦公室，電子方案

Telephone: (202) 205-8663

填寫完畢後，請將此表格正本發送至FFB，地址如下：

董事：租賃業

聯邦融資銀行

金庫主樓

賓夕法尼亞大道1500號，西北

華盛頓特區，郵編：20220

Telephone: (202) 622-2470

Facsimile: (202) 622-0707

將此表格的副本送至以下指定聯繫辦公室地址的RUS：

助理署長辦公室，電子方案

農村公用事業服務

美國農業部

郵遞站1560

西南獨立大道1400號

華盛頓特區，郵編：20250

參考：第313a條貸款擔保承保人計劃

注意：艾米·麥克威廉姆斯，項目顧問

Telephone: (202) 205-8663

Facsimile: (844) 749-0736

******************************************************************************************

董事：租賃業

聯邦融資銀行

請參考由農村公用事業服務機構(RUS)擔保的、向聯邦融資銀行(FFB)支付的下述未來預付款債券(“債券”)：

借款人(“借款人”)姓名：

全國農村公用事業合作總公司

FFB Bond Identifier: ______________________1

第1部分：

現通知FFB(和RUS)借款人選擇為本部第1部分確定的每筆資金墊款(“墊款”)的未償還本金金額進行再融資：

第2部分：

借款人打算在以下日期(該日期為“意向再融資日期”)為第1部分確定的每項墊款的未償還本金進行再融資：

____________________________________7

_____________________________

1插入FFB分配給債券的FFB債券識別符(如債券中所指的債券購買協議所規定)。

2對於借款人打算再融資的每一筆預付款，請在第1部分中填寫1行。對於每筆預付款，插入RUS向借款人發送的最新賬單通知中指定的相應預付款的FFB預付款標識。

3對於每筆預付款，插入RUS向借款人提交的最新賬單通知中指定的相應預付款的RUS帳號。

4對於每筆墊款，填寫FFB向借款人提供相應墊款的日期。

5對於每筆墊款，填寫FFB向借款人提供的各自墊款的原始本金金額。

6對於每一筆墊款，請填寫截至擬進行再融資的前一天各自墊款的未償還本金金額。

7填寫借款人選擇的特定日曆日期，該日期是借款人打算對第1部分規定的墊款進行再融資的日期，該日期必須符合債券第17(B)(1)段規定的預定再融資日期的標準。

第3部分：

現向借款人選擇的FFB(和RUS)發出通知，第1部分中確定的每筆墊款將按如下方式進行再融資：

_______________

8就第1部指明為借款人選擇再融資的每筆墊款，在第3部填寫1行。插入FFB分配給各個預付款的FFB預付款標識。

9對於每一筆墊款，填寫將進行再融資的本金金額。該款額將與第1部所載有關墊款的未償還本金款額相同。

10對於每筆墊款，填寫借款人選擇的特定日曆日期，作為在再融資後對相應墊款生效的新到期日，該新到期日必須滿足債券中所指的債券購買協議第7.3.1(A)(5)節規定的到期日的所有標準。

11選擇以下兩種預付款/再融資特權中的一種，僅當為此類預付款選擇的新到期日發生在本次到期延期生效日期的五週年或之後時。這兩種提前還款/再融資優惠是：市值溢價(或折扣)優惠(“M”)和固定溢價優惠(“F”)。在方框中插入所選的特定類型的預付款/再融資特權的字母符號。

12只有在選擇固定保費特權作為墊款的預付款/再融資特權時，才能選擇以下兩個無催繳期間選項中的一個用於墊款。如果借款人選擇讓固定保費預付/再融資特權包括一段5年的期間，在此期間墊款將不符合預付或再融資的資格，則2個無催繳期限選項為：是(“是”)，如果借款人選擇固定保費預付/再融資特權不包括任何此類5年無催繳期間，則為“否”。在框中插入所選的特定無召回時段選項的字母符號。

13只有在選擇固定保費特權作為墊款的預付款/再融資特權時，才能為墊款選擇以下3個保費選項中的一個。這3個溢價選項是：10%的溢價在10年內遞減(“X”)，5%的溢價在5年內遞減(“V”)，以及平價(無溢價)(“P”)。在框中插入所選特定高級選項的字母符號。

以下籤署人證明，簽署人代表借款人簽署和交付本再融資選舉通知的授權是有效的，並且在本通知之日完全有效。

全國農村公用事業合作金融公司

(the "Borrower")

By: _______________________

Name: _______________________

Title: _______________________

Date: _______________________

附件3-B

至

未來預付款債券

表格

的

再融資選舉公告

(需要RUS批准)

再融資選舉公告

(需要RUS批准)

**************************************************************************************

將有關如何填寫此表格的所有問題直接提交給為借款人指定的聯繫人辦公室：

助理署長辦公室，電子方案

Telephone: (202) 205-8663

填寫完成後，將此表格正本按以下指定的聯繫辦公室地址發送給RUS：

助理署長辦公室，電子方案

農村公用事業服務

美國農業部

郵遞站1560

西南獨立大道1400號

華盛頓特區，郵編：20250

參考：第313a條貸款擔保承保人計劃

注意：艾米·麥克威廉姆斯，項目顧問

Telephone: (202) 205-8663

Facsimile: (844) 749-0736

************************************************************************************

再融資選舉公告

董事：租賃業

聯邦融資銀行

請參考由農村公用事業服務機構(RUS)擔保的、向聯邦融資銀行(FFB)支付的下述未來預付款債券(“債券”)：

借款人(“借款人”)姓名：

全國農村公用事業合作總公司

FFB Bond Identifier: ______________________1

____________

1插入FFB分配給債券的FFB債券識別符(如債券中所指的債券購買協議所規定)。

第1部分：

現通知FFB(和RUS)借款人選擇為本部第1部分確定的每筆資金墊款(“墊款”)的未償還本金金額進行再融資：

第2部分：

借款人打算在以下日期(該日期為“意向再融資日期”)為第1部分確定的每項墊款的未償還本金進行再融資：

____________________________________7

________________

2對於借款人打算再融資的每一筆預付款，請在第1部分中填寫1行。對於每筆預付款，插入RUS向借款人發送的最新賬單通知中指定的相應預付款的FFB預付款標識。

3對於每筆預付款，插入RUS向借款人提交的最新賬單通知中指定的相應預付款的RUS帳號。

4對於每筆墊款，填寫FFB向借款人提供相應墊款的日期。

5對於每筆墊款，填寫FFB向借款人提供的各自墊款的原始本金金額。

6對於每一筆墊款，請填寫截至擬進行再融資的前一天各自墊款的未償還本金金額。

7填寫借款人選擇的特定日曆日期，該日期是借款人打算對第1部分規定的墊款進行再融資的日期，該日期必須符合債券第17(B)(1)段規定的預定再融資日期的標準。

第3部分：

現向借款人選擇的FFB(和RUS)發出通知，第1部分中確定的每筆墊款將按如下方式進行再融資：

____________

8就第1部指明為借款人選擇再融資的每筆墊款，在第3部填寫1行。插入FFB分配給各個預付款的FFB預付款標識。

9對於每一筆墊款，填寫將進行再融資的本金金額。該款額將與第1部所載有關墊款的未償還本金款額相同。

10對於每一筆預付款，填寫借款人選擇作為“在再融資後對相應預付款生效的新到期日”的特定日曆日期，該新到期日必須滿足債券中所指的債券購買協議第7.3.1(A)(5)節規定的所有到期日標準。

11選擇以下兩種預付款/再融資特權中的一種，僅當為此類預付款選擇的新到期日發生在本次到期延期生效日期的五週年或之後時。這兩種提前還款/再融資優惠是：市值溢價(或折扣)優惠(“M”)和固定溢價優惠(“F”)。在方框中插入所選的特定類型的預付款/再融資特權的字母符號。

12只有在選擇固定保費特權作為墊款的預付款/再融資特權時，才能選擇以下兩個無催繳期間選項中的一個用於墊款。如果借款人選擇讓固定保費預付/再融資特權包括一段5年的期間，在此期間墊款將不符合預付或再融資的資格，則2個無催繳期限選項為：是(“是”)，如果借款人選擇固定保費預付/再融資特權不包括任何此類5年無催繳期間，則為“否”。在框中插入所選的特定無召回時段選項的字母符號。

13只有在選擇固定保費特權作為墊款的預付款/再融資特權時，才能為墊款選擇以下3個保費選項中的一個。這3個溢價選項是：10%的溢價在10年內遞減(“X”)，5%的溢價在5年內遞減(“V”)，以及平價(無溢價)(“P”)。在框中插入所選特定高級選項的字母符號。

以下籤署人證明，簽署人代表借款人簽署和交付本再融資選舉通知的授權是有效的，並且在本通知之日完全有效。

全國農村公用事業合作金融公司

(the "Borrower")

By: _______________________

Name: _______________________

Title: _______________________

Date: _______________________

RUS批准的通知

再融資選舉公告

茲向FFB發出通知，其中所指借款人先前發出的再融資選舉通知已獲RUS就其中所指債券的目的批准。

的管理員

農村公用事業服務，

通過他或她的行動

正式授權的指定人

    

By: _______________________

Name: _______________________

Title: _______________________

Date: _______________________