美國
美國證券交易委員會
華盛頓特區，20549
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表格
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(標記一) |
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根據1934年《證券交易法》第13或15(D)條規定的季度報告 | |
截至本季度末 | |
或 | |
根據1934年《證券交易法》第13或15(D)條提交的過渡報告 | |
由_至_的過渡期
委託文件編號：
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(註冊人的確切姓名載於其章程)
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(
(註冊人的電話號碼，包括區號)
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根據該法第12(B)條登記的證券：
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每個班級的標題 | 交易代碼 | 註冊的每個交易所的名稱 |
用複選標記表示註冊人(1)是否在過去12個月內(或註冊人被要求提交此類報告的較短時間內)提交了1934年《證券交易法》第13條或15(D)節要求提交的所有報告，以及(2)在過去90天內是否符合此類提交要求。是不是o
用複選標記表示註冊人是否在過去12個月內(或在註冊人被要求提交此類文件的較短時間內)以電子方式提交了根據S-T規則第405條(本章232.405節)要求提交的每個交互數據文件。是不是o
用複選標記表示註冊人是大型加速申報公司、加速申報公司、非加速申報公司、較小的報告公司或新興成長型公司。請參閲《交易法》第12b-2條規則中“大型加速申報公司”、“加速申報公司”、“較小申報公司”和“新興成長型公司”的定義。
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加速 文件服務器o | 非-加速文件管理器o
| 規模較小的報告 公司 | 新興增長 公司 |
如果是一家新興的成長型公司，用複選標記表示註冊人是否已選擇不使用延長的過渡期來遵守根據《交易所法》第13(A)節提供的任何新的或修訂的財務會計準則。o
用複選標記表示註冊人是否是空殼公司(如《交易法》第12b-2條所定義)。是o不是
截至2022年12月15日，
有關前瞻性陳述的警示説明
本表格10-Q季度報告(本“報告”)包含-尋找1995年《私人證券訴訟改革法》所指的聲明。包含這樣的前瞻性的討論-前瞻性陳述見本報告第一部分第2項“管理層對財務狀況和經營成果的討論與分析”和第3項“關於市場風險的定量和定性披露”和本報告第二部分第1項“法律訴訟”和第1A項“風險因素”，以及本報告的一般內容。“將”、“可能”、“相信”、“預期”、“思考”、“期望”、“估計”、“計劃”、“打算”以及類似的表達方式都是為了確定前進的方向。-看起來像是報表。此外，任何涉及對未來事件或情況的預期、預測或其他特徵的陳述，涉及戰略、計劃或意圖的討論的陳述，關於管理層對未來事件或市場前景的假設、預測或預測的陳述，以及除當前或歷史事實以外的任何其他陳述，均屬前瞻性陳述-看起來像是報表。我們明確表示不承擔公開披露對這些遠期協議的任何修改的義務-本聲明旨在反映在向美國證券交易委員會(以下簡稱“美國證券交易委員會”)提交本報告後發生的事件或情況，除非適用法律另有要求。這些正向-前瞻性陳述受到風險和不確定因素的影響，包括但不限於本報告第一部分第2項“管理層對財務狀況和經營成果的討論和分析”和第3項“關於市場風險的定量和定性披露”和本報告第二部分第1項“法律訴訟”和第1A項“風險因素”以及第I部分第1A項“風險因素”中討論的風險和不確定因素。在截至2022年9月3日的財政年度Form 10-K年度報告的第二部分，“管理層對財務狀況和經營結果的討論和分析”。此外，新的風險可能會不時出現，管理層無法預測該等風險或評估該等風險對我們的業務或財務業績的影響。因此，未來的結果可能與歷史結果或這些遠期討論或暗示的結果有很大不同。-看起來像是報表。鑑於這些風險和不確定性，讀者不應過度依賴這些遠期投資。-看起來像是報表。這些風險和不確定因素包括但不限於：
我們經營的市場的總體經濟狀況；
改變客户和產品組合；
商品和能源價格波動，長期低、高和快速通貨膨脹的影響，以及利率波動；
競爭，包括競爭對手採用激進的定價策略和銷售方法；
產業整合和產業佈局領域的其他變化；
我們有能力從我們的投資和戰略計劃中實現預期的好處，包括我們從現貨供應商轉變為客户的關鍵任務合作伙伴；
我們有能力實現預期的成本節約，並從我們的重組活動和結構性成本削減中獲益；
新冠肺炎疫情對我們的銷售、運營和供應鏈的潛在影響；
留住關鍵人員；
我們客户的信用風險、更高的通脹和利率波動；
客户取消或重新安排訂單的風險；
難以確定客户對我們產品的需求，如個人防護設備或“個人防護”產品，這可能導致無法銷售從製造商訂購的過剩產品，從而導致庫存減記，或者反過來可能導致此類產品的庫存短缺；
運輸中心、航運港口、我們的總部或我們的客户履行中心的工作中斷、勞動力短缺或其他業務中斷(包括因極端天氣條件造成的中斷)；
破壞或破壞我們的信息技術系統，或違反數據隱私法；
保留合格的銷售和客户服務人員以及金屬加工專家；
失去主要供應商或承包商或主要品牌或供應鏈中斷的風險，包括由於進口限制或全球地緣政治條件；
政府貿易或制裁政策的變化，包括重大進口限制或關税或暫停與某些國家或地區的經濟活動的影響；
與開設或擴大我們的客户履行中心相關的風險；
我們有能力估計在我們的自我保險計劃下產生的醫療索賠成本；
因本公司業務性質而產生的訴訟風險；
與整合被收購的企業或其他戰略交易相關的風險；
對未償還借款的財務限制；
我們有能力維持我們的信貸安排，或以我們認為有吸引力的條款招致額外借款；
倫敦銀行間同業拆借利率(LIBOR)改革帶來的利率不確定性；
未能遵守適用的環境、健康和安全法律法規以及適用於我們業務的其他法律；
政府或監管程序或未來訴訟的結果；
我們收購所記錄的商譽和無形資產可能會受到損害；
我們的普通股價格可能會因為我們無法控制的因素而波動；以及
我們的主要股東對我們施加的重大控制權，可能導致我們採取或未能採取其他股東不願採取的行動。
MSC工業直接股份有限公司。
Form 10-Q季度報告
截至2022年12月3日的季度
目錄
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| 頁面 |
第一部分財務信息 |
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第1項。 | 財務報表(未經審計) |
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| 截至2022年12月3日和2022年9月3日的簡明綜合資產負債表 | 1 |
| 截至2022年12月3日和2021年11月27日止13周的簡明綜合損益表 | 2 |
| 截至2022年12月3日和2021年11月27日止13周簡明綜合全面收益表 | 3 |
| 截至2022年12月3日和2021年11月27日的13周股東權益簡明綜合報表 | 4 |
| 截至2022年12月3日和2021年11月27日的13周簡明合併現金流量表 | 5 |
| 簡明合併財務報表附註 | 6 |
第二項。 | 管理層對財務狀況和經營成果的探討與分析 | 16 |
第三項。 | 關於市場風險的定量和定性披露 | 22 |
第四項。 | 控制和程序 | 23 |
第二部分：其他信息 |
| |
第1項。 | 法律訴訟 | 23 |
第1A項。 | 風險因素 | 23 |
第二項。 | 未登記的股權證券銷售和收益的使用 | 24 |
第六項。 | 陳列品 | 25 |
簽名 | 26 | |
第一部分財務信息
項目1.財務報表
MSC工業直接股份有限公司。
簡明綜合資產負債表
(單位：千，共享數據除外)
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| 12月3日， |
| 9月3日， | ||
| 2022 |
| 2022 | ||
| (未經審計) |
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資產 |
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流動資產： |
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現金和現金等價物 | $ | |
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應收賬款，扣除信貸損失準備淨額#美元 |
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盤存 |
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預付費用和其他流動資產 |
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流動資產總額 |
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財產、廠房和設備、淨值 |
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商譽 |
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可識別的無形資產，淨額 |
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經營性租賃資產 |
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其他資產 |
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總資產 | $ | |
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負債和股東權益 |
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流動負債： |
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債務的當前部分，包括融資租賃項下的債務 | $ | |
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經營租賃負債的當期部分 |
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應付帳款 |
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應計費用和其他流動負債 |
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流動負債總額 |
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長期債務，包括融資租賃項下的債務 |
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非流動經營租賃負債 |
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遞延所得税和税收不確定性 |
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總負債 |
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承付款和或有事項 |
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股東權益： |
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MSC工業股東權益： |
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優先股；美元 |
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A類普通股( |
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B類普通股( |
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額外實收資本 |
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留存收益 |
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累計其他綜合損失 |
| ( |
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| ( |
A類庫存股，按成本價計算， |
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MSC工業公司股東權益總額 |
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非控股權益 |
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股東權益總額 |
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總負債和股東權益 | $ | |
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請參閲簡明合併財務報表附註。 | |||||
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MSC工業直接股份有限公司。
簡明綜合損益表
(單位為千，每股數據除外)
(未經審計)
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| 13周結束 | ||||
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| 12月3日， |
| 11月27日， | ||
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| 2022 |
| 2021 | ||
淨銷售額 |
| $ | |
| $ | |
銷貨成本 |
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毛利 |
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運營費用 |
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重組和其他成本 |
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營業收入 |
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其他收入(支出)： |
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利息支出 |
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利息收入 |
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其他費用，淨額 |
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| ( |
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| ( |
其他費用合計 |
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| ( |
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未計提所得税準備的收入 |
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所得税撥備 |
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淨收入 |
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減去：可歸因於非控股權益的淨(虧損)收入 |
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| ( |
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可歸因於MSC Industrial的淨收入 |
| $ | |
| $ | |
可歸因於MSC Industrial的每股數據： |
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每股普通股淨收入： |
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基本信息 |
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稀釋 |
| $ | |
| $ | |
用於計算每股普通股淨收入的加權平均股份： |
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基本信息 |
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稀釋 |
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請參閲簡明合併財務報表附註。 | ||||||
MSC工業直接股份有限公司。
簡明綜合全面收益表
(單位：千)
(未經審計)
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| 13周結束 | ||||
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| 12月3日， |
| 11月27日， | ||
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| 2022 |
| 2021 | ||
淨收益，如報告 |
| $ | |
| $ | |
其他綜合收入，税後淨額： |
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外幣折算調整 |
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| ( |
綜合收益 (1) |
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可歸因於非控股權益的全面收益： |
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淨虧損(收益) |
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| ( |
外幣折算調整 |
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| ( |
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可歸因於MSC Industrial的綜合收入 |
| $ | |
| $ | |
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(1) | ||||||
請參閲簡明合併財務報表附註。 | ||||||
MSC工業直接股份有限公司。
簡明股東權益綜合報表
(單位為千，每股數據除外)
(未經審計)
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| 13周結束 | ||||
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| 12月3日， |
| 11月27日， | ||
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| 2022 |
| 2021 | ||
A類普通股 |
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期初餘額 |
| $ | |
| $ | |
助理激勵計劃 |
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| 1 |
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| — |
期末餘額 |
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| |
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B類普通股 |
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期初餘額 |
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| |
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| |
期末餘額 |
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| |
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額外實收資本 |
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期初餘額 |
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| |
助理激勵計劃 |
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A類普通股回購及註銷 |
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| ( |
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| — |
期末餘額 |
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留存收益 |
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期初餘額 |
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淨收入 |
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A類普通股回購及註銷 |
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| ( |
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| — |
A類普通股宣佈的定期現金股利 |
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| ( |
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| ( |
B類普通股宣佈的定期現金股利 |
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| ( |
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| ( |
宣佈的股息等價物，扣除註銷後的淨額 |
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| ( |
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| ( |
期末餘額 |
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累計其他綜合損失 |
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期初餘額 |
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| ( |
|
| ( |
外幣折算調整 |
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| ( |
期末餘額 |
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| ( |
|
| ( |
庫存股 |
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期初餘額 |
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| ( |
|
| ( |
助理激勵計劃 |
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A類普通股回購 |
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| ( |
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| ( |
期末餘額 |
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| ( |
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| ( |
MSC工業公司應佔股東權益總額 |
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非控股權益 |
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期初餘額 |
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外幣折算調整 |
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| ( |
淨(虧損)收益 |
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| ( |
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期末餘額 |
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股東權益總額 |
| $ | |
| $ | |
宣佈的每股A類普通股股息 |
| $ | |
| $ | |
宣佈的每股B類普通股股息 |
| $ | |
| $ | |
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請參閲簡明合併財務報表附註。 | ||||||
MSC工業直接股份有限公司。
現金流量表簡明合併報表
(單位：千)
(未經審計)
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| 13周結束 | ||||
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| 12月3日， |
| 11月27日， | ||
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| 2022 |
| 2021 | ||
經營活動的現金流： |
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淨收入 |
| $ | |
| $ | |
將淨收入與經營活動提供的現金淨額進行調整： |
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折舊及攤銷 |
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非現金經營租賃成本 |
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基於股票的薪酬 |
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處置財產、廠房和設備的損失 |
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信貸損失準備金 |
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經營性資產和負債變動情況： |
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應收賬款 |
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盤存 |
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預付費用和其他流動資產 |
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經營租賃負債 |
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其他資產 |
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| ( |
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| ( |
應付賬款和應計負債 |
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調整總額 |
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| ( |
經營活動提供的淨現金 |
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投資活動產生的現金流： |
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不動產、廠房和設備支出 |
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用於企業收購的現金，扣除所獲得的現金 |
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用於投資活動的現金淨額 |
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融資活動的現金流： |
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普通股回購 |
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| ( |
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| ( |
定期現金股利的支付 |
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| ( |
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與聯營股份購買計劃有關的出售A類普通股所得款項 |
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行使A類普通股期權所得款項 |
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信貸安排下的借款 |
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融資義務項下的借款 |
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信貸安排下的付款 |
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| ( |
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| ( |
融資租賃和融資債務的付款 |
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| ( |
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| ( |
用於融資活動的現金淨額 |
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| ( |
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| ( |
外匯匯率變動對現金及現金等價物的影響 |
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| ( |
現金及現金等價物淨(減)增 |
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| ( |
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現金和現金等價物--期初 |
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現金和現金等價物--期末 |
| $ | |
| $ | |
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補充披露現金流量信息： |
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繳納所得税的現金 |
| $ | |
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支付利息的現金 |
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補充披露非現金融資活動： |
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已宣佈但尚未支付的現金股利 |
| $ | — |
| $ | |
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請參閲簡明合併財務報表附註。 | ||||||
MSC工業直接股份有限公司。
簡明合併財務報表附註
(美元金額和股票(以千計)，每股數據除外)
(未經審計)
未經審計的簡明綜合財務報表由MSC Industrial Direct，Inc.(及其全資子公司和持有控股權的實體，“MSC Industrial”或“公司”)管理層編制，管理層認為包括所有必要的正常經常性調整，以公平反映公司截至2022年12月3日及2022年9月3日及截至前十三個星期的經營業績和現金流量2022年12月3日和2021年11月27日。截至2022年9月3日的財務信息來自公司在截至2022年9月3日的財政年度的Form 10-K年度報告中包括的經審計的綜合財務報表。
按照《美國證券交易委員會》的規則和條例，按照美利堅合眾國普遍接受的會計原則編制的財務報表中通常包含的某些信息和腳註披露已被精簡或省略。然而，該公司認為，本報告中包含的披露符合1934年證券交易法第13(A)節關於Form 10-Q季度報告的要求，並足以使所提供的信息不具誤導性。這些未經審計的簡明綜合財務報表應與公司截至2022年9月3日會計年度的Form 10-K年度報告中包含的經審計綜合財務報表及其附註一併閲讀。
本公司的財政年度為52/53周，截止日期為最接近8月31日的星期六ST每一年。2023財年指的是2022年9月4日至2023年9月2日，這是一個52周的財年。2022財年指的是2021年8月29日至2022年9月3日，這是一個為期53周的財年。截至2022年12月3日和2021年11月27日的財政季度是指截至這些日期的13周。
未經審計的簡明綜合財務報表包括MSC Industrial Direct Co.，Inc.及其全資子公司和實體的賬目，MSC Industrial Direct Co.，Inc.在MSC Industrial Direct Co.，Inc.中持有控股財務權益。所有重大的公司間餘額和交易都已在合併中沖銷。
美國經濟已經並將繼續經歷某些產品和服務的供應中斷以及勞動力市場的緊張狀況。這些幹擾和條件造成了通脹環境，這種環境雖然在下降，但仍處於高位，並影響了價格，有時還影響了公司運營所需的某些產品和服務的供應，包括燃料、勞動力和公司銷售的某些產品或這些產品的投入。此類中斷和狀況已經並可能在未來繼續影響本公司的業務、財務狀況和經營結果。
由於最近的高通脹和運費、勞動力和燃料成本的上升，以及供應鏈的週期性中斷，公司已經實施了價格變現戰略，以應對公司面臨的成本增加。此外，鑑於供應中斷以及運輸時間增加或不確定，該公司將保持比2020財年之前更高的採購水平，以確保有足夠的庫存供應來滿足客户需求。
MSC工業直接股份有限公司。
簡明合併財務報表附註
(美元金額和股票(以千計)，每股數據除外)
(未經審計)
2021年11月，財務會計準則委員會(FASB)發佈了會計準則更新2021-10，政府援助(專題832)：企業實體關於政府援助的披露，其中規定了額外的年度披露，並增加了接受政府援助的實體的透明度。這包括披露接受的政府援助的類型、實體的會計方法以及對實體財務報表的影響。本指南適用於2021年12月15日之後的年度期間。該指導意見已被公司採納為2023財年，並將在預期中應用。該公司預計，在公司2023財年的Form 10-K年度報告中，將披露與《冠狀病毒援助、救濟和經濟安全法》(“CARE法案”)規定的員工留任積分(“ERC”)條款有關的年度信息。
收入確認
淨銷售額包括產品收入以及運輸和手續費，扣除估計銷售回報和任何相關銷售激勵措施後的淨額。收入是指公司預期從轉讓產品中獲得的對價金額。該公司幾乎所有的客户合同都只有一項履行義務，即交付產品，而且是短期合同。當公司履行合同規定的履約義務時，確認所有收入，並且開具發票的時間大致相同。一旦客户獲得對產品的控制權，公司就確認收入。該公司產品銷售的標準付款條件不超過
支付給客户的對價
該公司為客户提供銷售激勵，主要包括批量回扣和預付簽約付款。這些數量回扣和簽收付款不是為了換取獨特的商品或服務，而是導致在相關收入確認或公司承諾支付對價較晚時轉移給客户的商品的淨銷售額減少。該公司根據各種因素，包括合同條款、歷史經驗和績效水平，估計其數量回扣應計金額並記錄其簽收付款。主要與數量回扣有關的應計銷售獎勵總額為#美元
合同資產和負債
當公司有權從客户那裏獲得付款時，公司將記錄合同資產，條件是時間流逝以外的事件。當客户預付款但公司尚未履行其履約義務時，公司記錄合同責任。《公司》做到了
收入的分類
該公司在以下地區運營
MSC工業直接股份有限公司。
簡明合併財務報表附註
(美元金額和股票(以千計)，每股數據除外)
(未經審計)
都受到不同的經濟和行業因素的影響。公司按客户終端市場列報的淨銷售額最合理地描述了公司收入和現金流的性質、數量、時間和不確定性如何受到經濟和行業因素的影響。本公司沒有按產品類別披露淨銷售額信息，因為由於其眾多的產品供應和業務管理方式，這樣做是不切實際的。
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| 13周結束(1) | ||||
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| 2022年12月3日 |
| 2021年11月27日 | ||
製造業比重大 |
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| % | ||
製造業之光 |
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政府 |
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零售/批發 |
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商業服務 |
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| % | ||
其他(2) |
| % |
| % | ||
總淨銷售額 |
| % |
| % | ||
(1)包括2022財政年度第四季度對終端市場進行重新分類的影響。
(2)另一類包括未分配到特定行業類別的個人客户和小企業淨銷售額。
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在截至2022年12月3日和2021年11月27日的13周內，該公司來自以下地理區域的淨銷售額如下：
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| 13周結束 | ||||||||||
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| 2022年12月3日 |
| 2021年11月27日 | ||||||||
美國 |
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| % |
| $ | |
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墨西哥 |
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加拿大 |
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北美 |
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其他國家 |
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總淨銷售額 |
| $ | |
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每股淨收益的計算方法是將淨收益除以公司A類普通股的加權平均股數，面值為$
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| 13周結束 | ||||
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| 12月3日， |
| 11月27日， | ||
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| 2022 |
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分子： |
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MSC工業公司報告的淨收入 |
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分母： |
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加權平均每股基本淨收入的流通股 |
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稀釋證券的影響 |
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加權平均-稀釋後每股淨收益的流通股 |
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每股淨收益： |
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基本信息 |
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稀釋 |
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具有潛在稀釋作用的證券 |
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MSC工業直接股份有限公司。
簡明合併財務報表附註
(美元金額和股票(以千計)，每股數據除外)
(未經審計)
該公司根據會計準則編纂主題718“補償--股票補償”，對所有基於股票的支付進行會計處理。庫存-在截至2022年12月3日和2021年11月27日的13周內，計入運營費用的基本薪酬支出如下：
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| 13周結束 | ||||
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| 12月3日， |
| 11月27日， | ||
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| 2022 |
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股票期權 |
| $ | |
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限制性股票單位 |
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績效份額單位 |
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關聯備貨計劃 |
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總計 |
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遞延所得税優惠 |
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基於股票的薪酬費用，淨額 |
| $ | |
| $ | |
股票期權
本公司在2020財年停止授予股票期權。上一財政年度每個期權授予的公允價值是在授予之日使用Black估計的-斯科爾斯期權定價模型。
年本公司股票期權獎勵活動摘要十三截至2022年12月3日的一週情況如下：
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| 選項 |
| 加權平均每股行權價 |
| 加權平均剩餘合同期限(年) |
| 聚合內在價值 | ||
2022年9月3日未償還 | |
| $ | |
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授與 |
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已鍛鍊 | ( |
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取消/沒收/過期 | ( |
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2022年12月3日未償還 | |
| $ | |
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| $ | |
可於2022年12月3日行使 | |
| $ | |
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| $ | |
行使的期權的總內在價值，它表示在每個行權日衡量的A類普通股行權價格與市值之間的差額，在此期間13周告一段落2022年12月3日和2021年11月27日是$
績效份額單位
在2020財年，公司開始授予績效股單位(“PSU”)，作為其長期股票薪酬計劃的一部分。PSU懸崖背心後
MSC工業直接股份有限公司。
簡明合併財務報表附註
(美元金額和股票(以千計)，每股數據除外)
(未經審計)
下表彙總了MSC Industrial Direct Co.，Inc.2015年綜合激勵計劃(“2015綜合激勵計劃”)下與PSU有關的所有交易(基於目標獎勵金額)13周結束2022年12月3日：
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| 股票 |
| 加權平均授予日期公允價值 | |
截至2022年9月3日的未歸屬PSU | |
| $ | |
授與 | |
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PSU調整(1) | |
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既得 | ( |
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取消/沒收 | — |
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| — |
截至2022年12月3日的未歸屬PSU(2) | |
| $ | |
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(1)業務單位調整數是指由於實現了高於或低於贈款確定的業績目標的業績目標而給予的高於或低於目標贈款的業務單位淨額。一項贈款目標在 | ||||
(2) 排除了大約 | ||||
每個PSU的公允價值是A類普通股在授予日在紐約證券交易所(“NYSE”)的收盤價。PSU在每筆贈款的三年執行期內支出。股份獎勵的沒收於授出時估計，如有需要，將於其後期間修訂(如實際沒收與該等估計不同)。本公司使用歷史數據來估計歸屬前PSU沒收，並僅記錄預期歸屬的PSU獎勵的基於股票的補償費用。在歸屬時，根據特定業績目標的實現，PSU獎勵的一部分可被扣留，以滿足法定所得税預扣義務，其餘PSU將以A類普通股的股票結算。這些獎勵根據A類普通股宣佈的股息在相關PSU上應計股息等價物(以額外股票單位的形式)，這些股息等價物將在相關PSU歸屬日期以A類普通股無限制股票的形式支付給獲獎者，但須遵守相同的業績歸屬要求。這個無法識別截至2022年12月3日，與PSU相關的股票薪酬成本為#美元。
限售股單位
截至2022年12月3日的13周內，公司在2015年綜合激勵計劃下的非既有限制性股票單位(RSU)獎勵活動摘要如下：
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| 股票 |
| 加權平均授予日期公允價值 | |
2022年9月3日的未歸屬RSU | |
| $ | |
授與 | |
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既得 | ( |
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取消/沒收 | ( |
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2022年12月3日的未歸屬RSU(1) | |
| $ | |
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(1) 排除了大約 | ||||
MSC工業直接股份有限公司。
簡明合併財務報表附註
(美元金額和股票(以千計)，每股數據除外)
(未經審計)
公允價值會計準則將公允價值定義為在計量日在市場參與者之間有序交易中出售一項資產或支付轉移一項負債而收到的價格。公允價值以下層次結構將用於計量公允價值的投入劃分為三個級別，其中級別1具有最高優先級。用於計量公允價值的三種投入水平如下：
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| 1級— | 反映活動中相同資產或負債的報價(未調整)的可觀察輸入市場. |
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| 2級— | 包括在市場上直接或間接可觀察到的其他投入。 |
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| 3級— | 很少或根本沒有市場活動支持的不可觀察的投入。 |
公司的金融工具包括現金和現金等價物、應收賬款、應付賬款和未償債務。黨衞軍。現金和現金等價物包括 按公允價值報告的貨幣市場基金投資。貨幣市場基金的公允價值是根據活躍市場中相同投資的報價確定的，這些投資被視為公允價值層次中的第一級投入。公司採用市場法，利用活躍市場的報價來確定其債務工具的公允價值、利率和涉及類似工具的市場交易產生的其他相關信息。因此，用於計量本公司債務工具公允價值的投入在公允價值層次中被歸類為第二級。該公司金融工具的報告賬面價值與其截至2022年12月3日和2021年11月27日的公允價值接近。
在結束的13週期間2022年12月3日和2021年11月27日，該公司擁有
12月份的債務 3, 2022和2022年9月3日包括以下內容：
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| 12月3日， |
| 9月3日， |
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| 2022 |
| 2022 |
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經修訂的循環信貸安排 |
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未承諾信貸安排 |
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長期應付票據 |
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私募債務： |
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融資安排 |
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融資租賃項下的債務 |
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減去：未攤銷債務發行成本 |
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債務總額，包括融資租賃項下的債務 |
| $ | |
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減：當前部分 |
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| ( | (2) |
| ( | (3) |
長期債務總額，包括融資租賃項下的債務 |
| $ | |
| $ | |
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MSC工業直接股份有限公司。
簡明合併財務報表附註
(美元金額和股票(以千計)，每股數據除外)
(未經審計)
(1)表示根據貨架融資協議(定義見下文)發行的私募債務。
(2) 由$組成
(3) 由$組成
經修訂的循環信貸安排
於2017年4月，本公司訂立一項
修訂後的循環信貸安排允許最高可達$
未承諾信貸安排
在2022財年，該公司修改並延長了所有三項未承諾的信貸安排。上述三項修訂均實施有抵押隔夜融資利率(“SOFR”)，以取代LIBOR基準。這些貸款(統稱為“未承諾信貸安排”，連同經修訂的循環信貸安排“信貸安排”)合共為$。
由於未承諾信貸融資的利率最近低於本公司其他融資來源的利率，本公司已使用並打算在未來使用未承諾信貸融資對本公司現有債務進行機會性再融資。由於未承諾信貸融資的未承諾性質，本公司目前並不將未承諾信貸融資視為本公司增加債務融資的來源，但保留在其認為在當時現有信貸市場情況下適當時使用未承諾信貸融資以產生額外債務的權利。
在截至2022年12月3日的13周內，該公司總共借入了$
私募債務
2016年7月，公司完成美元的發行和銷售
MSC工業直接股份有限公司。
簡明合併財務報表附註
(美元金額和股票(以千計)，每股數據除外)
(未經審計)
擱置設施協議
於2018年1月，本公司與大都會人壽投資顧問有限公司(“大都會人壽票據購買協議”)及PGIM，Inc.(“保誠票據購買協議”及連同大都會人壽票據購買協議一起訂立“貨架融資協議”)訂立票據購買及私人貨架協議。大都會人壽票據購買協議及保誠票據購買協議各就發行及出售總額高達$
聖約
普通股回購和庫存股
2021年6月29日，公司董事會終止了1999財年建立的MSC股份回購計劃，並授權新的股份回購計劃(股份回購計劃)購買最多
在結束的13週期間2022年12月3日，公司回購
在截至2022年12月3日的13周內，公司重新發行了14股A類庫存股2021年11月27日為MSC Industrial Direct Co.，Inc.修訂和重新制定的聯營股票購買計劃提供資金。
MSC工業直接股份有限公司。
簡明合併財務報表附註
(美元金額和股票(以千計)，每股數據除外)
(未經審計)
普通股分紅
公司支付的定期現金股息總額為#美元。
在……上面
優化公司運營，提高盈利能力
該公司確定了在員工重組、戰略和人員配備方面的改進機會，並更加註重績效管理，以確保其擁有合適的技能集和員工數量來執行其長期願景。因此，該公司向某些員工提供自願和非自願離職福利，以促進其員工隊伍的重組。此外，該公司聘請顧問協助審查公司運營的優化，並通過執行其被稱為關鍵任務的全公司倡議，提高盈利能力，直至2023財年。
下表彙總了截至2022年12月3日和2021年11月27日的13周的重組和其他成本：
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| 13周結束 | ||||
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| 12月3日， |
| 11月27日， | ||
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| 2022 |
| 2021 | ||
諮詢相關成本 |
| $ | |
| $ | — |
相關遣散費和離職費 |
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與遣散費相關的股權獎勵加速成本 |
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| — |
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其他與退出相關的成本 |
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總重組和其他費用 |
| $ | |
| $ | |
與重組和其他成本相關的負債包括在截至2022年12月3日的未經審計的簡明綜合資產負債表中的應計費用和其他流動負債中。下表彙總了截至2022年12月3日的13周內與重組和其他費用有關的負債活動：
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| 諮詢相關成本 |
| 相關遣散費和離職費 |
| 總計 | |||
截至2022年9月3日的餘額 |
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| $ | |
加法 |
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付款和其他調整 |
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| ( |
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| ( |
截至2022年12月3日的餘額 |
| $ | |
| $ | |
| $ | |
該公司通常提供最高
MSC工業直接股份有限公司。
簡明合併財務報表附註
(美元金額和股票(以千計)，每股數據除外)
(未經審計)
在結束的13週期間 2022年12月3日，有
2020年3月27日，CARE法案簽署成為法律，旨在為那些受到新冠肺炎疫情影響的人提供經濟救濟。2021年3月11日，《美國救援計劃法案》(簡稱ARPA)簽署成為法律。ARPA包括幾項條款，例如將先前根據CARE法案頒佈的ERC條款延長和擴大到2021年12月31日的措施。本公司已提出與ERC有關的退款要求，並將在美國國税局批准和收到後説明可能的ERC退款(如果有的話)。
《CARE法》規定推遲繳納社會保障工資税中僱主支付的部分。該公司決定將僱主支付的社保工資税部分推遲到2020年12月31日，金額為$
該公司的實際税率為
於2022年12月19日，本公司及其兩家附屬公司與若干金融機構訂立安排，根據該等安排，該等金融機構將購買現有及未來的應收賬款及相關的若干權利來自其中一家附屬公司(“應收賬款融資”)。應收賬款貸款是一項承諾的高級擔保循環貿易應收賬款貸款，初始總額為#美元。
在2022年12月，應收賬款融資所得款項用於償還#美元。
這個應收賬款設施中包含某些公司對此類設施的慣常陳述和保修。應收賬款安排下的財務契諾與信貸安排、私募債務和擱置安排協議下的財務契諾相同。關於這些金融契約的更多信息，見附註6，“債務”。
項目2.管理層對財務狀況和經營結果的討論和分析
以下內容旨在更新MSC Industrial Direct Co.，Inc.(及其全資子公司和持有控股權的實體，MSC、MSC Industrial、公司、WE、UE或OUR)截至2022年9月3日的財政年度Form 10-K年度報告中包含的信息，並假定讀者可以訪問並將閲讀項目7，10-K表格年度報告第二部分“管理層對財務狀況和經營成果的討論與分析”。
概述
MSC是一家領先的北美分銷商，提供廣泛的金屬加工和維護、維修和運營(“MRO”)產品和服務。我們通過庫存管理和其他供應鏈解決方案以及80多年來與不同行業客户合作的深厚專業知識，幫助我們的客户提高生產率、盈利能力和增長。我們通過我們的目錄、我們的宣傳冊、我們的電子商務渠道，包括我們的網站，提供大約220萬個活躍的、可銷售的SKU，Www.mscdirect.com(“MSC網站”)；我們的庫存管理解決方案；以及我們的客户關懷中心、客户履行中心、區域庫存中心和倉庫。我們通過以下渠道為客户提供服務 六 客户履行中心, 10個區域庫存中心 和 38 倉庫。我們繼續實施我們的戰略，以獲得市場份額，創造新客户，增加對現有客户的銷售，並使我們的客户基礎多樣化。
我們的業務模式專注於提供全面的採購成本降低和及時交貨，以滿足客户的需求。我們的許多產品都是現貨，這些現貨產品的訂單通常在收到訂單的當天完成。
我們專注於提供庫存、工藝和採購解決方案，為我們的客户降低MRO供應鏈成本並提高車間生產率。我們將繼續尋求通過節約成本戰略和提高現有基礎設施的槓桿來實現整個業務的成本削減，並繼續通過我們的電子數據交換(EDI)系統、供應商管理庫存(VMI)系統和自動售貨計劃等技術為我們的客户提供額外的採購成本節約解決方案。截至2022年12月3日，我們的現場銷售和服務助理人數為2,545人，而截至2021年11月27日，這一數字為2,445人。
亮點
在截至2022年12月3日的13週期間，亮點包括：
我們從運營中產生了7600萬美元的現金，而上一財年同期為5780萬美元。
我們的信貸安排淨還款額為1500萬美元，而上一財年同期的淨還款額為2400萬美元。
我們總共支付了4420萬美元的定期現金股息。由於支付日期的時間安排，上一會計年度同期沒有支付現金股息。
我們回購並立即註銷了價值1,430萬美元的海航A類普通股，每股票面價值0.001美元(“A類普通股”)。
我們發生了210萬美元的重組和其他成本，而上一財年同期為530萬美元。重組和其他成本主要包括與優化公司運營相關的諮詢成本以及相關的遣散費和離職成本。上一會計年度同期的重組和其他成本還包括與遣散費相關的股權獎勵加速成本和其他與退出有關的成本。
最新發展動態
關鍵任務的進展
正如之前披露的那樣，我們在2020財年啟動了一個全公司範圍的項目，我們將其稱為“關鍵任務”，以加速奪取市場份額，並在截至2023財年的一段時間內提高盈利能力。在實現增長的關鍵任務計劃中，我們開始並預計將繼續投資於我們市場領先的金屬加工業務，方法是增加我們的金屬加工專家團隊，向我們的客户推出增值服務，擴大我們的自動售貨、VMI和工廠解決方案計劃，擴大我們的銷售隊伍，並使我們的客户和終端市場多樣化。我們還專注於通過實施各種定價策略和關鍵技術來提高盈利能力
結構性降低成本，以提高投資資本的回報率。成本削減將包括在銷售和服務、供應鏈以及一般和管理費用方面的節省，並將包括優化我們的配送中心網絡和房地產足跡、重新談判供應商合同以及重新設計我們的人才獲取和留住方法。
經濟趨勢的影響
美國經濟已經並將繼續經歷某些產品和服務的供應中斷以及勞動力市場的緊張狀況。這些幹擾和條件造成了通脹環境，這種環境雖然在下降，但仍處於高位，並影響了價格，有時還影響了公司運營所需的某些產品和服務的供應，包括燃料、勞動力和公司銷售的某些產品或這些產品的投入。此類中斷和狀況已經並可能在未來繼續影響本公司的業務、財務狀況和經營結果。
由於最近的高通脹和運費、勞動力和燃料成本的上升，以及供應鏈的週期性中斷，公司已經實施了價格變現戰略，以應對公司面臨的成本增加。此外，鑑於供應中斷以及運輸時間增加或不確定，該公司將保持比2020財年之前更高的採購水平，以確保有足夠的庫存供應來滿足客户需求。
我們的戰略
我們的主要目標是在盈利的同時為我們的客户提供高技術和高接觸的解決方案，以解決他們在工廠車間面臨的最複雜的挑戰。我們的戰略是完成從現貨供應商到客户的關鍵任務合作伙伴的轉變。我們將有選擇地進行戰略性收購，在新的和現有的市場上擴大或補充我們的業務，或者進一步提高我們提供的價值和產品。
營商環境
我們使用各種指數來評估我們的業務活動水平，包括工業生產指數。在截至2022年12月3日的13周內，我們大約69%的收入來自制造業的銷售。通過統計分析，我們發現我們客户活動的趨勢與IP指數的變化相關。知識產權指數衡量的是工業生產的短期變化。知識產權指數的月度增長表明製造業、採礦業和公用事業行業的增長。T截至2022年11月的三個月的知識產權指數以及截至2022年11月的三個月和12個月的平均值如下：
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期間 |
| IP索引 |
九月 |
| 104.8 |
十月 |
| 104.7 |
十一月 |
| 104.5 |
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2023財年第一季度平均水平 |
| 104.7 |
12個月平均值 |
| 103.8 |
截至2022年12月3日的三個月，平均知識產權指數為104.7，高於上一季度調整後的平均值104.3，表明關鍵行業和終端市場從新冠肺炎大流行期間的較低水平繼續增長。從2021年開始，一直持續到2022年，美國經濟經歷了供應鏈中斷和嚴重的通脹，其中包括勞動力、運費、燃料和該公司銷售的產品價格上漲。公司已經實施了價格變現戰略，以應對公司面臨的成本增加。我們將繼續監測當前經濟狀況的影響評估可能影響我們業務和運營的風險和機會。請參閲“經濟趨勢的影響“上圖。
截至2022年12月3日的13週期間與截至2021年11月27日的13週期間相比
下表彙總了公司在所述時期內的經營結果，包括美元(千元)和淨銷售額的百分比：
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| 13周結束 |
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| 2022年12月3日 |
| 2021年11月27日 |
| 變化 | |||||||||
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| $ |
| % |
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| $ |
| % |
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| $ |
| % |
淨銷售額 |
| $ | 957,745 |
| 100.0% |
| $ | 848,547 |
| 100.0% |
| $ | 109,198 |
| 12.9% |
銷貨成本 |
|
| 559,946 |
| 58.5% |
|
| 495,951 |
| 58.4% |
|
| 63,995 |
| 12.9% |
毛利 |
|
| 397,799 |
| 41.5% |
|
| 352,596 |
| 41.6% |
|
| 45,203 |
| 12.8% |
運營費用 |
|
| 279,695 |
| 29.2% |
|
| 256,581 |
| 30.2% |
|
| 23,114 |
| 9.0% |
重組和其他成本 |
|
| 2,094 |
| 0.2% |
|
| 5,283 |
| 0.6% |
|
| (3,189) |
| (60.4)% |
營業收入 |
|
| 116,010 |
| 12.1% |
|
| 90,732 |
| 10.7% |
|
| 25,278 |
| 27.9% |
其他費用合計 |
|
| (8,159) |
| (0.9)% |
|
| (4,122) |
| (0.5)% |
|
| (4,037) |
| 97.9% |
未計提所得税準備的收入 |
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| 107,851 |
| 11.3% |
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| 86,610 |
| 10.2% |
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| 21,241 |
| 24.5% |
所得税撥備 |
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| 26,639 |
| 2.8% |
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| 20,353 |
| 2.4% |
|
| 6,286 |
| 30.9% |
淨收入 |
|
| 81,212 |
| 8.5% |
|
| 66,257 |
| 7.8% |
|
| 14,955 |
| 22.6% |
減去：可歸因於非控股權益的淨(虧損)收入 |
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| (102) |
| 0.0% |
|
| 190 |
| 0.0% |
|
| (292) |
| (153.7)% |
可歸因於MSC Industrial的淨收入 |
| $ | 81,314 |
| 8.5% |
| $ | 66,067 |
| 7.8% |
| $ | 15,247 |
| 23.1% |
淨銷售額
在截至2022年12月3日的13周內，淨銷售額增長12.9%，即1.092億美元，達到9.577億美元，而上一財年同期為8.485億美元。淨銷售額增加1.092億美元，其中5610萬美元來自改進定價，包括客户和產品組合、折扣和其他項目的變化，2680萬美元的銷售額增加，以及2910萬美元的淨銷售額來自2022財年收購，部分被280萬美元的不利外匯影響所抵消。在截至2022年12月3日的13週期間，淨銷售額增加了1.092億美元，其中全國客户銷售額增加了4220萬美元，對我們的核心客户和其他客户的銷售額增加了2430萬美元，對我們的政府客户的銷售額增加了1360萬美元，2022財年收購的銷售額為2910萬美元。
下表顯示了與上一財年同期相比，在截至2022年12月3日和2021年11月27日的13周內，我們按總公司和客户類型劃分的平均日銷售額(“美國存托股份”)的變化：
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美國存托股份百分比變化 | ||||||
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| 13周結束 | ||||
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| 2022年12月3日 |
| 2021年11月27日 | ||
淨銷售額(單位：千) |
| $ | 957,745 |
| $ | 848,547 |
銷售天數 |
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| 62 |
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| 62 |
廣告(1) (單位：百萬) |
| $ | 15.4 |
| $ | 13.7 |
公司美國存托股份總變動百分比 |
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| 12.9% |
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| 9.9% |
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製造業客户美國存托股份百分比變化(2) |
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| 11.1% |
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| 14.5% |
製造業客户佔總淨銷售額的百分比(2) |
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| 69% |
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| 70% |
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非製造業客户美國存托股份百分比變化(2) |
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| 17.2% |
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| 0.5% |
非製造業客户佔總淨銷售額的百分比(2) |
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| 31% |
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| 30% |
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(1) 美國存托股份是使用所示期間在美國的工作天數計算的。 (2) 包括2022財政年度第四季度對終端市場進行重新分類的影響。
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我們相信，我們直接通過MSC網站以及通過各種方式與客户進行交易的能力其他電子門户使我們相對於規模較小的供應商具有競爭優勢。在截至2022年12月3日的13周內，通過我們電子商務平臺的銷售額，包括通過EDI系統、VMI系統、基於可擴展標記語言訂購的系統、自動售貨機、託管系統和其他電子門户的銷售額，佔綜合淨銷售額的61.9%，而上一財年同期佔綜合淨銷售額的60.4%。這些合併淨銷售額的百分比不包括我們最近收購的電子商務銷售額。
毛利
截至2022年12月3日的13週期間，毛利潤為3.978億美元，比上一財年同期增加4520萬美元，增幅12.8%。截至2022年12月3日的13週期間，毛利率為41.5%，而上一財年同期為41.6%。毛利的增加主要是由於上述銷售水平的提高以及價格實現的改善和銷售價格與銷售商品成本之間的正差額。毛利率的下降主要歸因於我們最近收購的利潤率。
運營費用
在截至2022年12月3日的13周內，營業費用增加了9.0%，即2310萬美元，達到2.797億美元，而上一財年同期為2.566億美元。在截至2022年12月3日的13週期間，運營費用佔淨銷售額的29.2%，而上一財年同期為30.2%。運營費用的增加主要是由於我們在2022財年第四季度進行了收購，以及工資和工資相關成本的增加，以及運費的增加。運營費用佔淨銷售額的百分比的下降與我們的成本節約計劃和我們的關鍵任務計劃帶來的生產率提高有關。
截至2022年12月3日的13週期間的薪資和薪資相關成本re 56.2% oF業務費用總額，上一財政年度同期為57.0%。工資單而與薪資相關的成本，包括工資、獎勵薪酬、銷售佣金和附帶福利成本，在截至2022年12月3日的13周內增加了1,100萬美元。與上一會計年度同期相比，這一增長的主要原因是工資和銷售佣金成本。
截至2022年12月3日的13週期間，運費支出為4050萬美元，而上一財年同期為3620萬美元。運費增加的主要驅動因素是銷售量增加和更高的燃油相關費用。
重組和其他成本
在截至2022年12月3日的13周內，我們產生了210萬美元的重組和其他成本，而上一財年同期為530萬美元。這些費用主要包括與優化公司運營相關的諮詢費用以及相關的遣散費和離職費。上一財政年度同期的重組和其他費用還包括 eQUITY獎勵與遣散費和其他退出相關成本相關的加速成本. 更多信息見簡明合併財務報表附註8，“重組和其他費用”。
營業收入
在截至2022年12月3日的13周內，運營收入增長了27.9%，即2530萬美元，達到1.16億美元，而上一財年同期為9070萬美元。在截至2022年12月3日的13週期間，營業收入佔淨銷售額的百分比增加到12.1%，而上一財年同期為10.7%。這一增長主要是由於在截至2022年12月3日的13週期間，銷售額和毛利率的全面增長以及運營費用與銷售額的比率的改善。
其他費用合計
在截至2022年12月3日的13周內，其他支出總額增長了97.9%，即400萬美元，達到820萬美元，而上一財年同期為410萬美元。這一增長主要是由於我們的信貸安排的利率上升，以及我們承諾的信貸安排的平均債務餘額增加。
所得税撥備
在截至13周的期間內，公司的實際税率為24.7%2022年12月3日，而上一財年同期為23.5%。實際税率的增加主要是由於基於股票的薪酬的税收優惠減少。
淨收入
與上一財政年度同期相比，影響截至2022年12月3日的13週期間淨收入的因素已在上文討論。
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流動性與資本資源
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| 12月3日， |
| 9月3日， |
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| 2022 |
| 2022 |
| $Change | |||
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| (單位：千) | |||||||
債務總額 |
| $ | 780,108 |
| $ | 794,592 |
| $ | (14,484) |
減去：現金和現金等價物 |
|
| 26,331 |
|
| 43,537 |
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| (17,206) |
淨債務 |
| $ | 753,777 |
| $ | 751,055 |
| $ | 2,722 |
權益 |
| $ | 1,398,420 |
| $ | 1,362,283 |
| $ | 36,137 |
截至2022年12月3日，我們擁有2630萬美元的現金和現金等價物，基本上都是在知名金融機構。從歷史上看，我們的主要融資需求一直是為我們的銷售增長以及收購、新產品、新設施、設施擴建、自動售貨解決方案投資、技術投資和生產率投資所需的營運資金需求提供資金。經營產生的現金，連同我們信貸安排下的借款和私募票據的淨收益，已用於滿足這些需求，不時回購A類普通股股票，並向我們的股東支付股息。
截至2022年12月3日，根據我們的信貸安排和票據以及所有融資租賃和融資安排，未償還借款總額為7.801億美元，扣除未攤銷債務發行成本後淨額為130萬美元，而截至2022財年末，未償還借款總額為7.946億美元，扣除未攤銷債務發行成本後淨額為140萬美元。這一下降是由於我們承諾的信貸安排的淨還款額增加所致。有關這些餘額的更多信息，請參閲簡明合併財務報表附註6“債務”。
我們相信，根據我們目前的業務計劃，我們現有的現金、財務資源和運營現金流將足以為至少未來12個月的必要資本支出和運營現金需求提供資金。我們將繼續根據未來的發展，特別是宏觀經濟形勢的變化，包括外匯匯率、大宗商品和能源價格、勞動力和供應成本、通脹和利率的變化，評估我們的財政狀況，並根據需要採取適當行動。
下表彙總了有關公司在所指時期的現金流的某些信息：
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| 13周結束 | ||||
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| 12月3日， |
| 11月27日， | ||
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| 2022 |
| 2021 | ||
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| (單位：千) | ||||
經營活動提供的淨現金 |
| $ | 76,024 |
| $ | 57,804 |
用於投資活動的現金淨額 |
|
| (25,591) |
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| (15,262) |
用於融資活動的現金淨額 |
|
| (67,950) |
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| (19,794) |
外匯匯率變動對現金及現金等價物的影響 |
|
| 311 |
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| (409) |
現金及現金等價物淨(減)增 |
| $ | (17,206) |
| $ | 22,339 |
營運現金流活動
截至2022年12月3日的13周，經營活動提供的淨現金為7600萬美元，而截至2021年11月27日的13周為5780萬美元。增加的主要原因如下：
如上所述淨收入增加；
應收賬款變動減少，主要原因是上一財政年度銷售額變化導致應收賬款增加；
因購買更多存貨而增加的應收賬款和應計負債的變化；部分抵消
與供應商回扣計劃相關的應收賬款導致的預付費用和其他流動資產變動增加，以及庫存變動增加。
下表彙總了有關公司運營的某些信息：
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| 12月3日， |
| 9月3日， |
| 11月27日， | |||
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| 2022 |
| 2022 |
| 2021 | |||
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| (單位：千) | |||||||
營運資金(1) |
| $ | 831,812 |
| $ | 817,679 |
| $ | 762,133 |
電流比(2) |
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| 2.1 |
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| 2.1 |
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| 2.3 |
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未完成銷售天數(3) |
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| 64.9 |
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| 65.3 |
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| 61.8 |
庫存週轉率(4) |
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| 3.2 |
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| 3.2 |
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| 3.3 |
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(1)營運資本的計算方法是流動資產減去流動負債。 | |||||||||
(2)流動比率的計算方法是將流動資產總額除以流動負債總額。 | |||||||||
(3)應收賬款除以淨銷售額，使用往績兩個月的銷售數據來計算未完成銷售天數。 | |||||||||
(4)庫存週轉率的計算方法是將銷售商品的總成本除以庫存，再用13個月的往績平均庫存來計算。 | |||||||||
與2022年9月3日相比，截至2022年12月3日的營運資本和流動比率保持一致。營運資本略有增加，主要是因為與供應商回扣計劃有關的存貨和應收賬款增加。截至2022年12月3日的營運資本與2021年11月27日相比有所增加，主要原因是應收賬款和存貨均增加。與2021年11月27日相比，截至2022年12月3日的流動比率略有下降，主要原因是當前債務部分的增加。
截至2022年12月3日的未償還天數與2022年9月3日的銷售額持平。截至2022年12月3日，與2021年11月27日相比，未償還天數的增加主要是由於應收賬款組合在我們的國民賬户計劃銷售額中所佔的比例更大，這通常具有更長的付款期限。
截至2022年12月3日的庫存週轉率與2022年9月3日和2021年11月27日的庫存週轉率持平。
投資活動產生的現金流
用於投資活動的現金淨額為13周終了期間2022年12月3日和2021年11月27日分別為2,560萬美元和1,530萬美元。這兩個期間使用現金的主要原因是主要與特派團關鍵項目有關的不動產、廠房和設備支出。
融資活動產生的現金流
在截至2022年12月3日的13周內，用於融資活動的現金淨額為6800萬美元，而在截至2021年11月27日的13周內，用於融資活動的現金淨額為1980萬美元，主要原因如下：
在截至2022年12月3日的13周內支付了4420萬美元的定期現金股息，而在截至2021年11月27日的13周內沒有支付股息(2021年10月14日宣佈的股息在2021年11月30日支付)；
在截至2022年12月3日的13個星期內，我們的信貸安排淨還款額為1,500萬美元，而截至2021年11月27日的13個星期內，我們的信貸安排淨償還金額為2,400萬美元；以及
在截至2022年12月3日的13周內，A類普通股的總回購金額為1850萬美元，而截至2021年11月27日的13周內，A類普通股的總回購金額為460萬美元。
資本支出
我們繼續在銷售效率倡議、電子商務和自動售貨平臺、客户履行中心和分銷網絡以及其他基礎設施和技術方面進行投資。
債務
信貸安排
2017年4月，本公司簽訂了一項6.00億美元的循環信貸安排，該安排隨後於2021年8月進行了修訂和延期。截至2022年12月3日，本公司還有三項未承諾信貸安排，總計2.08億美元的最大未承諾可用性. 見附註6，“債務” 在簡明合併財務報表附註中，瞭解有關 我們的信貸安排。截至2022年12月3日，我們遵守了我們信貸安排的運營和財務契約。循環信貸安排的5.647億美元未用餘額因未付信用證而減少，如有必要，可用於週轉資金用途。有關這些餘額的更多信息，請參閲簡明合併財務報表附註6“債務”。
私募債務和貨架設施協議
2016年7月，我們完成了無擔保優先票據的發行和銷售。2018年1月，我們簽訂了兩份票據購買和私人貨架設施協議(合計為《貨架設施協議》)。2018年6月和2020年3月，我們簽訂了額外的票據購買協議。根據擱置融資協議的條款，在2021年1月12日之後，沒有出售新的無擔保優先票據。有關這些交易的更多信息，請參閲簡明合併財務報表附註6“債務”。
租賃和融資安排
截至2022年12月3日，我們的某些業務是在租賃的場所進行的。這些租約的租期各不相同，最長的租期延長到2031財年。此外，根據某些設備和汽車運營和融資租賃，我們有義務到期，這些租賃在2026財年的不同日期到期。
我們不時地達成融資安排。與供應商購買某些信息技術設備或軟件.
關鍵會計估計
我們不斷評估我們的關鍵會計政策和估計，包括與收入確認、庫存估值、信貸損失準備、保修準備金、或有和訴訟、所得税以及商譽和長期資產會計有關的政策和估計。我們在釐定未經審核簡明綜合財務報表及附註所載金額時，會作出估計、判斷及假設。估計數是基於歷史經驗和各種其他被認為在當時情況下是合理的假設。該等估計被用作就資產及負債的賬面價值及報告的收入及開支數額作出判斷的基礎，而該等收入及開支並不容易從其他來源顯現。實際結果可能與這些估計不同。
公司在截至2022年9月3日的財政年度的10-K表格年度報告中披露，公司的關鍵會計政策在正常業務過程之外沒有重大變化。
近期發佈的會計公告
見注1，簡明合併財務報表附註中的“列報基礎”。
項目3.關於市場風險的定量和定性披露
有關我們對某些市場風險的風險敞口的信息，請參閲截至2022年9月3日的財政年度Form 10-K第二部分中第7A項“關於市場風險的定量和定性披露”下的第7項“管理層對財務狀況和經營結果的討論和分析”和“利率風險”。除第2項“管理層對財務狀況和經營成果的討論與分析”所述外
在本報告的其他部分，自2022年9月3日財政年度結束以來，我們的金融工具組合或利率風險沒有重大變化。
項目4.控制和程序
我們的高級管理層負責建立和維護一套披露控制和程序體系(定義見1934年《證券交易法》(下稱《交易法》)頒佈的第13a-15(E)條和第15d-15(E)條)，旨在確保吾等根據交易法提交或提交的報告中要求披露的信息在美國證券交易委員會的規則和表格中指定的時間段內被記錄、處理、彙總和報告。披露控制和程序包括但不限於旨在確保發行人根據交易所法案提交或提交的報告中要求披露的信息被累積並傳達給發行人管理層的控制和程序，包括髮行人的一名或多名主要高管和一名或多名首席財務官，或酌情履行類似職能的人員，以便及時做出關於所需披露的決定。
根據交易所法案規則13a-15和15d-15，我們在我們的首席執行官和首席財務官以及我們管理層的其他主要成員的參與下，對截至本報告所述期間結束時我們的披露控制和程序的有效性進行了評估。基於這一評估，我們的首席執行官和首席財務官得出結論認為，截至本報告所述期間結束時，我們的披露控制和程序是有效的，以確保我們根據交易所法案提交或提交的報告中要求披露的信息能夠(I)積累並酌情傳達給管理層，以便及時做出有關要求披露的決定，(Ii)在美國證券交易委員會規則和表格指定的時間段內記錄、處理、彙總和報告。
財務報告內部控制的變化
在截至2022年12月3日的財政季度內，我們對財務報告的內部控制(根據《外匯法案》頒佈的規則13a-15(F)和規則15d-15(F)的定義)沒有發生重大影響或合理地可能對我們的財務報告內部控制產生重大影響的變化。
第二部分：其他信息
項目1.法律訴訟
在正常業務過程中，伴隨着本公司的業務運作，會有各種針對本公司的索賠、訴訟和待決訴訟。雖然這些事項的結果，無論是個別的或整體的，目前尚不能確定，但管理層預計，解決這些事項的最終成本不會對本公司的綜合財務狀況、經營業績或流動資金產生重大不利影響。
第1A項。風險因素
除本報告中列出的其他信息外，您還應仔細考慮本公司截至2022年9月3日的年度報告Form 10-K第I部分第1A項“風險因素”中討論的風險和不確定因素，這些風險和不確定因素可能會對我們的業務、財務狀況和/或經營業績產生重大不利影響。我們在Form 10-K年度報告中描述的風險並不是公司面臨的唯一風險。我們目前不知道或我們目前認為不重要的其他風險和不確定性也可能對我們的業務、財務狀況和/或經營業績產生重大和不利影響。
第二項股權證券的未經登記的銷售和收益的使用
下表列出了公司在2013年回購其在紐約證券交易所上市的A類普通股的流通股。-週期間已結束2022年12月3日:
發行人購買股票證券
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期間 |
| 購買的股份總數(1) |
| 每股平均支付價格(2) |
| 作為公開宣佈的計劃或計劃的一部分購買的股票總數 |
| 根據計劃或計劃可購買的最大股票數量(3) | |
9/4/22-10/4/22 |
| 100 |
| $ | 79.49 |
| — |
| 4,700,000 |
10/5/22-11/3/22 |
| 193,719 |
| $ | 79.01 |
| 180,721 |
| 4,519,279 |
11/4/22-12/3/22 |
| 39,006 |
| $ | 82.64 |
| — |
| 4,519,279 |
總計 |
| 232,825 |
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| 180,721 |
|
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(1)在截至2022年12月3日的13周內，公司扣留了52,104股A類普通股，作為支付與我們的股票薪酬計劃相關的聯營公司預扣税款的款項，並計入了購買的股份總數中。
(2)交易以交易日期為基礎進行報告。
(3)2021年6月29日，公司董事會終止了1999財年建立的MSC股票回購計劃，並批准了一項新的股份回購計劃(“股份回購計劃”)，以購買最多500萬股A類普通股。股票回購計劃沒有到期日。截至2022年12月3日，根據股票回購計劃尚未回購的A類普通股的最大數量為4,519,279股。
項目6.展品
展品索引
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證物編號： |
描述 | |
10.1 | 由註冊人和道格拉斯·E·瓊斯之間於2022年9月7日簽署的過渡協議和全面發佈(通過引用附件10.1併入註冊人於2022年9月7日提交的8-K/A表格的當前報告(文件號001-14130)).† | |
10.2 | 登記人作為初始主服務機構、MSC A/R Holding Co.LLC作為賣方、Wells Fargo Bank、National Association作為行政代理以及買方之間簽訂的截至2022年12月19日的應收款購買協議(通過引用附件10.1併入登記人於2022年12月20日提交的8-K表格的當前報告(文件編號001-14130)). | |
10.3 | 應收款銷售協議，日期為2022年12月19日，由MSCA/R Holding Co.，LLC(SPE)和SID Tool Co.，Inc.(發起人為SID Tool Co.，Inc.)簽訂(通過引用登記人於2022年12月20日提交的8-K表格當前報告的附件10.2(文件編號001-14130)). | |
31.1 | 根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第302節通過的第13a-14(A)/15d-14(A)條頒發的特等執行幹事證書。* | |
31.2 | 根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第302條通過的第13a-14(A)/15d-14(A)條規定的首席財務幹事證書。* | |
32.1 | 根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第906條通過的《美國法典》第18編第1350條規定的首席執行官證書。** | |
32.2 | 根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第906節通過的《美國法典》第18編第1350條對首席財務官的認證。** | |
101.INS | 內聯XBRL實例文檔。* | |
101.SCH | 內聯XBRL分類擴展架構文檔。* | |
101.CAL | 內聯XBRL分類擴展計算鏈接庫文檔。* | |
101.DEF | 內聯XBRL分類擴展定義Linkbase文檔。* | |
101.LAB | 內聯XBRL分類擴展標籤Linkbase文檔。* | |
101.PRE | 內聯XBRL分類擴展演示文稿Linkbase文檔。* | |
104 | 封面交互數據文件(格式為內聯XBRL，包含在附件101中)。* | |
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|
* |
現提交本局。 |
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** | 隨信提供。 |
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† | 指管理合同或補償計劃或安排。 |
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簽名
根據1934年《證券交易法》的要求，註冊人已正式促使本報告由正式授權的簽署人代表其簽署。
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|
| MSC I工業企業 D正向 Co., INC. (註冊人)
| |
日期：2023年1月5日 | 發信人： | /s/ 埃裏克·格什文德 埃裏克·格什文德 總裁與首席執行官
|
日期：2023年1月5日 | 發信人： | /s/Kristen Actis-Grande 克里斯汀·阿蒂斯-格蘭德 常務副總裁兼首席財務官 首席會計官) |