Hudson Acquisition I Corp.(“Hudson”或“本公司”)於2021年1月13日在特拉華州註冊成立。 本公司的業務目標是與一家或多家企業進行合併、股本交換、資產收購、股票購買、重組或類似的業務合併(我們的“初始業務合併”)。本公司選擇 12月31日為其財政年度結束日期。

在本報告中，術語“我們”、“我們”、“我們”和“公司”指的是哈德遜收購公司。

截至2022年9月30日，公司尚未 開始核心業務。自2021年1月13日(成立)至2022年9月30日期間的所有活動，涉及本公司 成立及透過建議的首次公開發售(“建議的公開發售”)籌集資金，詳情如下 。本公司最早在初始業務合併完成後才會產生任何營業收入。 本公司將從擬公開發售的收益中以利息收入的形式產生營業外收入。

如附註4所進一步討論，公司是否有能力開始運作，取決於透過建議的公開發售獲得足夠的財務資源。

本公司登記建議公開發售的證券所依據的註冊聲明計劃 以每單位10.00美元的價格向公眾出售6,000,000個單位(“單位”)，總收益為60,000,000美元(未計承銷折扣及佣金及發售開支)。每個單位包括一股公司普通股 ，每股面值0.0001美元(“普通股”)，以及一項在完成初始業務合併時獲得五分之一(1/5)普通股的權利(“權利”)。

淨收益為#美元60,000,000、 或$69,000,000如果超額配售選擇權全部行使，公司收到的毛收入為#美元8,453,000 (扣除一定的承保折扣和手續費前)，部分或$8,283,940，已於2022年10月21日收到，擬公開發行的股票將存入大陸股票轉讓信託公司作為受託人在美國開設的信託賬户。信託帳户中持有的資金將僅投資於期限不超過185天的美國政府國庫券、債券或 票據，或投資於符合《投資公司法》頒佈的規則2a-7適用條件的貨幣市場基金，且僅投資於美國國庫，因此我們不被視為《投資公司法》下的投資公司 。除了信託賬户中持有的資金所賺取的利息可能會釋放給我們以支付我們的收入或其他納税義務，在企業合併或我們清算的較早時間之前，這些收益將不會從信託賬户中釋放。信託賬户中持有的收益可用作向目標企業的賣家支付的對價，我們與目標企業完成初始業務合併的程度不用於支付轉換股東的費用 。未作為對價支付給目標企業賣方的任何款項可用於為目標企業的運營提供資金。

在業務合併完成之前，我們不會向我們的任何現有高級管理人員、董事、股東或他們的任何關聯公司支付任何形式的補償(包括髮起人、 諮詢或其他類似費用)，或他們為完成業務合併而提供的任何服務(無論交易類型如何)。但是，此類個人將獲得報銷，用於支付與代表我們開展活動 相關的任何自付費用，例如確定潛在目標業務、對合適的目標業務和業務組合進行業務盡職調查，以及往返潛在目標業務的辦公室、工廠或類似地點以檢查其 運營情況。由於我們初始業務合併後現有管理層的角色不確定，我們無法確定在初始業務合併後將向這些人員支付的報酬(如果有的話)。

我們 打算將多餘的營運資金用於支付諮詢費等雜項費用，以幫助我們 尋找目標業務以及董事和高級管理人員責任保險費，餘額將保留在 活動中預留，用於構建和談判業務合併的盡職調查、法律、會計和其他費用超過我們的估計， 以及報銷我們的內部人員、高級管理人員和董事因以下所述活動而產生的任何自付費用。

我們在信託賬户之外可獲得的淨收益的分配，以及我們可用於支付收入和其他納税義務的信託賬户資金所賺取的利息，代表了我們對這些資金預期用途的最佳估計。如果我們的假設被證明是不準確的，我們可能會將部分此類收益重新分配到上述類別中。如果我們對進行盡職調查和協商初始業務合併的成本的估計低於這樣做所需的實際金額，或者由於當前的低利率環境，我們可以從信託賬户獲得的利息 不足，我們可能需要 籌集額外資本，其金額、可用性和成本目前無法確定。在這種情況下，我們可以通過貸款或從贊助商或第三方獲得額外投資來尋求此類額外的 資本。我們的贊助商已同意借給我們高達$的貸款。1,000,000用於根據本票進行的擬公開發行的部分費用。截至2022年9月30日和2021年12月31日，我們借入了$500,000及$300,000，分別在本票項下。這些貸款不計息，無擔保，於2023年6月30日或初始業務合併結束時到期。貸款可以在任何時候從不在信託賬户中持有的擬議公開募集資金中預付。最高可達$1,000,000可轉換為普通股，價格為#美元。10.00每股可由貸款人選擇。如果我們無法獲得必要的資金， 我們可能被迫停止搜索目標業務，並在完成初始業務合併之前進行清算。

我們可能會使用建議公開發售的幾乎所有淨收益，包括信託賬户中持有的資金，與我們的初始業務組合相關，並支付與此相關的費用，包括在 中向承銷商支付的遞延承銷折扣和佣金，金額相當於5.5募集總收益的百分比或$3,300,000總計(或$3,795,000如果承銷商的超額配售選擇權在完成我們的初始業務組合後在建議的公開發售中全部行使)。如果我們的股本全部或部分被用作實現我們的初始業務合併的對價，則信託賬户中未用於完成業務合併的收益將支付給合併後的公司，並將與任何其他未支出的淨收益一起用作營運資金，為目標業務的運營提供資金。此類營運資金可用於各種方式，包括繼續或擴大目標企業的業務，用於戰略收購。

在我們無法完成業務合併的情況下，我們將從信託賬户 之外的剩餘資產中支付清算費用。如果此類資金不足，我們的贊助商已同意支付完成此類清算所需的資金 並同意不要求償還此類費用。

此外，2022年《降低通貨膨脹法案》對美國上市公司自2022年12月31日起回購公司股票徵收1%的消費税(“消費税”)。就消費税而言，回購通常包括贖回、公司回購和其他交易，即公司從股東手中獲得股票以換取現金或財產， 但極小交易和某些重組除外。因此，根據某些規則，消費税 將適用於在美國註冊的特殊目的收購公司(“SPAC”)在2022年12月31日之後進行的任何贖回，包括(I)股東與SPAC的初始業務合併或代理投票以延長SPAC的壽命有關的贖回，(Ii)如果SPAC未能在其組織文件中規定的所需時間內完成脱離SPAC的交易，或(Iii)與SPAC的清盤和清算有關的贖回。此類消費税的財務責任由公司和贊助商承擔。這1%的數額沒有包括在本財務報表中。

如果在擬公開發售結束後的9個月內(或在擬公開發售完成後最多15個月內(如果我們 延長完成商業合併的時間達到最大金額)，沒有完成業務合併)，則存入信託賬户的收益 包括從信託賬户中持有的資金賺取的利息，以前沒有發放給我們用於納税(減去$100,000利息 以支付解散費用)，將用於贖回我們的公開股票。我們的保薦人、董事、董事被提名人和高管將與我們簽訂一份書面協議，根據協議，如果我們未能在 期限內完成我們的初始業務合併，他們同意放棄從信託賬户中清算與他們持有的任何方正股票有關的分配的權利。

對於我們的 創始人購買的股份，如果公司未能及時完成初始業務合併，創始人將放棄將為本公司公眾股東的利益而設立的信託賬户中的任何權利、所有權、權益或對本公司任何分派的任何形式的權利、權益或索賠，並將建議公開募股的幾乎所有 收益存入該信託賬户(“信託賬户”)。

新興的 成長型公司

根據《證券法》第2(A)節的定義，公司是經《2012年創業啟動法案》(《JOBS法案》)修訂的“新興成長型公司”，公司可以利用適用於其他非新興成長型公司的各種報告要求的某些豁免，包括但不限於，不被要求 遵守2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第404條的審計師認證要求，減少定期報告和委託書中關於高管薪酬的披露義務。以及免除就高管薪酬和股東批准之前未批准的任何黃金降落傘支付進行不具約束力的諮詢投票的要求。此外，《就業法案》第102(B)(1)節豁免新興成長型公司遵守新的或修訂後的財務會計準則 ，直到私營公司(即，那些沒有證券法註冊聲明宣佈生效或沒有根據交易法註冊的證券的公司)必須遵守新的或修訂的財務會計準則。 就業法案規定，公司可以選擇退出延長的過渡期，並遵守適用於非新興成長型公司的要求，但任何選擇退出的選擇都是不可撤銷的。本公司已選擇不選擇退出延長的過渡期，這意味着當發佈或修訂一項標準時，該標準對上市公司或私營公司具有不同的應用日期 公司作為新興成長型公司, 可以在私營公司採用新的或修訂的標準時採用新的或修訂的標準。這可能會使本公司未經審計的簡明財務報表與另一家上市公司進行比較，該公司既不是新興成長型公司，也不是新興成長型公司，由於所用會計準則的潛在差異，選擇不使用延長過渡期 是困難或不可能的。

風險 和不確定性

管理層繼續評估 新冠肺炎疫情和俄烏戰爭對經濟和資本市場的影響，並得出結論，雖然該等事件有合理的可能對公司的財務狀況和初始業務合併前景產生負面影響，但具體影響截至本財務報表編制之日尚不能輕易確定。財務報表不包括 這些不確定性的結果可能導致的任何調整

當前充滿挑戰的經濟環境可能導致 現金流、營運資金水平和/或債務餘額的不利變化，這也可能對公司未來的經營業績和未來任何此類初始業務合併後的財務狀況產生直接影響。目前尚不清楚政府幹預對經濟的最終持續時間和影響的大小，以及對公司的財務影響。這種影響的程度將取決於未來的發展，這些發展具有高度的不確定性，不在公司的控制之下。

演示基礎

隨附的本公司經審核財務報表乃根據美國公認會計原則(“美國公認會計原則”)為中期財務資料而編制，未經審核。按照美國公認會計原則編制的財務報表中通常包含的某些信息和披露已被精簡或省略。截至2022年9月30日的未經審計的簡明資產負債表來自我們經審計的財務報表，但不包括美國公認會計準則要求的所有披露 。因此，這些未經審計的簡明財務報表應與公司經審計的財務報表和包括在其經修訂的S-1表格註冊説明書中的相關附註一起閲讀，該表格已於2022年5月9日提交給美國證券交易委員會。截至2022年9月30日的三個月和九個月的經營業績不一定代表截至2022年12月31日的年度或任何未來時期的業績。

這些 財務報表以美元表示。

重要的會計政策

延期的 產品成本

截至2022年9月30日，公司擁有現金 美元0.1百萬美元，營運資金赤字為$0.6百萬美元，不包括遞延發行成本。截至2022年9月30日，公司的流動資金需求已通過發行普通股、關聯方應付款項和關聯方應付票據的收益得到滿足。

隨附的財務報表是在本公司將繼續作為一家持續經營企業的基礎上編制的，該企業假設在正常業務過程中實現資產和償還負債。截至2022年9月30日，公司尚未開始任何業務。從2021年1月13日(成立)到2022年9月30日期間的所有活動 都與公司的成立和擬議的公開募股有關。公司最早在完成初始業務合併後才會產生任何營業收入。 本公司將以現金及現金等價物利息收入的形式，從擬公開發售的收益中產生營業外收入 。本公司是否有能力開展業務取決於是否通過建議的公開發售獲得充足的財務資源。本公司管理層對擬公開發售的淨收益的具體應用擁有廣泛的酌情權，儘管基本上所有淨收益都將用於完成業務合併。儘管管理層到目前為止已成功籌集到必要的資金，但不能保證未來任何所需的融資都能順利完成。基於該等情況，管理層已確定該等情況令人對本公司作為持續經營企業的持續經營能力產生重大懷疑。

因此，所附財務報表已根據美國公認會計準則編制，該準則考慮了公司作為持續經營企業的持續經營以及在正常業務過程中實現資產和償還負債的情況。財務報表 不包括任何可能因這種不確定性的結果而導致的調整。

根據建議的公開發售，本公司擬以每單位10.00美元的價格發售6,000,000個單位，總金額為60,000,000美元，或如超額配售選擇權獲悉數行使，則為69,000,000美元，其中本公司收到總收益 8,453,000元(扣除若干承銷折扣及費用前)，其中部分或8,283,940元於2022年10月21日收到。每個單位包括一股普通股和一項獲得1/5股普通股的權利(見附註 6)。

贊助商 股票

2021年3月18日，公司保薦人Hudson SPAC Holding LLC(保薦人)發行2,875,000公司普通股的股份(“方正股份”)，總價為$25,000，其中包括最多375,000如果承銷商沒有全部或部分行使超額配售選擇權 ，股份將被沒收(見附註7)。

已發行和已發行的方正股票數量 是根據方正股票將代表的預期確定的20本次擬公開發行後流通股的百分比 。因此，我們的初始股東將共同擁有20本次公開發售後我們已發行和流通股的百分比 (假設他們沒有購買本次公開發售中的任何單位)。我們的保薦人、高級管理人員或董事均未 表示有意購買本次擬公開發售的任何單位。最高達到一個聚集體375,000方正股票可能會被我們的保薦人沒收 ，這取決於承銷商行使超額配售選擇權的程度，以便我們的初始股東 將保持對20本次公開募股後，我們普通股的1%。如果建議公開發售的規模發生變化，我們將在本次建議公開發售之前實施股票股息或股份出資 ，以維持該股權比例。

於2021年12月10日，本公司與承銷商(“承銷商附錄”)訂立經修訂的聘用協議，根據該協議，創辦人股份減至1,725,000，包括超額配售，最高可達225,000方正股份可被我們的保薦人沒收，這取決於承銷商行使超額配售選擇權的程度，以便我們的初始股東將維持20建議公開招股後我們普通股的百分比(見附註6)。

方正股份與建議公開發售的單位所包括的普通股股份相同，但 方正股份須受若干轉讓限制。

普通股記錄的持有者和方正股份的持有者將就提交給我們股東投票的所有事項一起投票， 除非法律另有要求，否則每股普通股持有者有權投一票。

相關 方應付款

公司創始人代表公司支付了總計$ 的費用122,645分別截至2022年9月30日和2021年12月31日。總額為$22,645及$122,645截至2022年9月30日和2021年12月31日仍未償還 。應付賬款不計息，也沒有明確的還款條款。

本票 票據關聯方

於2021年4月5日，本公司與Hudson SPAC Holding，LLC(其保薦人)簽訂本金總額為1,000,000美元的本金本票。 本票為無息票據，於以下日期到期：(I)2023年6月30日或(Ii)本公司完成初始業務合併之日 。本金餘額可以隨時預付。最多可將1,000,000美元的此類貸款轉換為單位，每個單位包括一股普通股和一項權利，可根據貸款人的選擇，以每股10.00美元的價格獲得五分之一(1/5)的普通股。

2021年5月6日，公司從截至2021年12月31日仍未償還的本票上提取了300,000美元。

2022年4月15日，本公司批准在本票上額外提取100,000美元，作為對相關 應付方的付款。

於2022年8月19日，本公司額外提取關聯方本票100,000美元。

私人 安置單位關聯方

管理 支持協議

自本招股説明書發佈之日起，我們 已同意向我們的保薦人或其附屬公司支付總計$20,000每月用於辦公空間、水電費以及祕書和行政支持。在完成我們最初的業務合併或清算後，我們將停止支付這些月費。

註冊 權利

(I)於建議公開發售結束前以私募方式發行的方正股份、將於本次建議公開發售結束時同時以私人配售方式發行的 及(Ii)私募單位的 持有人將有權根據將於建議公開發售的生效日期 前或當日簽署的登記權協議享有登記權。這些證券的大多數持有者有權提出最多三項要求，要求公司登記此類證券。方正股份的大多數持有者可以選擇在方正股份解除託管之日前三個月開始的任何時間 行使這些登記權。此外，持有者 對我們完成初始業務合併後提交的註冊聲明擁有一定的“搭載”註冊權。

承銷 協議

公司將授予承銷商45天的選擇權，從本招股説明書之日起，按建議的公開發行價減去承銷折扣，額外購買最多900,000個單位，以彌補超額配售。

承銷商將有權獲得$的現金承銷折扣 0.55每單位，或$3,300,000總計(或$3,795,000如果承銷商的超額配售選擇權(br}全部行使)，應於建議公開發售結束時支付。總額為$0.35在此建議的公開發售中售出的單位，或$2,100,000總計(或$2,415,000總體而言，如果承銷商購買額外單位的選擇權被全部行使)，應支付給承銷商的延期承銷折扣將存入信託賬户。延期的 折扣僅在初始業務合併完成時發放給承銷商。

授權的 個共享

本公司獲授權發行的每股面值0.0001美元的股本股份總數為200,000,000股普通股。除法律另有規定外，普通股持有人應獨佔公司所有投票權。

方正股份

成立時，即2021年1月13日，公司以每股0.01美元的價格發行了2,875,000股方正普通股，應收賬款總額約為25,000美元。該等方正股份包括最多375,000股股份，如本公司擬進行的首次公開招股(“IPO”)的承銷商根據本公司預期於首次公開招股時提交的S-1表格的登記聲明 ，未能全面行使其超額配售選擇權，則股東可沒收其中最多375,000股股份。

本公司於2021年5月11日收到應收保薦人股份認購款項25,000美元。

於2021年12月10日，根據承銷商附錄，方正股份總數減至1,725,000股，包括超額配售 ，保薦人最多可沒收225,000股方正股份，視乎承銷商行使超額配售選擇權的程度而定，以便我們的初始股東在本次發行後將保留20%的普通股 (見附註6)。

權利

除非我們不是企業合併中倖存的 公司，否則在完成我們的初始業務合併後，每個公共權利持有人將自動獲得五分之一(1/5)的普通股 。如果我們在完成最初的業務合併後將不再是倖存的公司，則每個權利持有人將被要求肯定地轉換他或她或其權利，以便在業務合併完成後獲得每項權利所對應的股份的五分之一(1/5)。我們不會在與權利交換相關的 中發行零碎股份。根據特拉華州公司法的適用條款，零碎股份將被四捨五入為最接近的完整股份或以其他方式尋址 。因此，您必須以 10的倍數持有權利，才能在企業合併結束時獲得您的所有權利的股份。如果我們無法在要求的時間內完成初始業務 合併，並且我們贖回公開股份以換取信託賬户中持有的資金，權利持有人 將不會因其權利而獲得任何此類資金，權利到期將一文不值。

公司根據ASC 740-所得税(“ASC 740”)對所得税進行會計處理，這為所得税的會計處理提供了一種資產負債法 。根據這一方法，遞延税項資產和負債根據預期的未來税項確認 使用當前頒佈的税法，歸因於用於財務報告目的的資產和負債的賬面價值與為所得税目的計算的金額之間的臨時差異。

截至2022年9月30日和2021年12月31日，公司沒有遞延税項資產。

公司確認遞延税項資產的程度是，它認為這些資產更有可能變現。在作出這樣的決定時，本公司考慮了所有可用的正面和負面證據，包括現有應税暫時性差異的未來沖銷、預計未來的應税收入、税務籌劃策略和最近運營的結果。本公司評估了對其遞延税項淨資產計提估值撥備的需要，並決定需要全額估值撥備，因為所有遞延税項資產很可能無法變現。遞延税項資產的最終變現 取決於在這些臨時差額成為可扣除期間產生的未來應納税所得額。

公司已對其所得税頭寸進行了評估，並確定其沒有任何不確定的税收頭寸。本公司將 通過其所得税支出確認與任何不確定的税收狀況相關的利息和罰款。

自財務報表發佈之日起，公司已對後續事件進行了評估。除下列事項外， 未發現需要在財務報表中披露的後續事件。

首次公開募股

本公司於2022年10月18日完成首次公開發售(IPO)，按每單位10.00美元的價格向公眾發售6,000,000個單位(“單位”) ，總收益為60,000,000美元(未計承銷折扣和佣金及發售費用)。每個單位包括一股本公司普通股，每股面值0.0001美元(“普通股”) 以及一項在完成初始業務合併時獲得五分之一(1/5)普通股的權利(“權利”)。

私人配售

在招股結束的同時，保薦人應已按每個初始私募單位(“私募”)10.00美元的價格購買了總計340,000個單位(“初始私募單位”) 。然而，於2022年10月18日，在首次公開招股完成的同時，保薦人認購了238,500個單位(“已購買的私募單位”)而不是全部的初始私募單位，從而完成了部分私募配售，產生了約2,385,000美元的總收益 ，而不是全部3,400,000美元，部分收益存入信託賬户。然而，正如與此次發行相關的招股説明書中所描述的那樣，信託賬户仍有全額資金。本次定向增發並無支付承銷折扣或佣金 。購買的私募單位與私募單位相同，但以下情況除外：(A)購買的私募單位及其組成部分證券在公司的初始業務組合完成後30天內不得轉讓、轉讓或出售，但允許受讓人除外，以及(B)作為購買的私募單位的組成部分的股份和權利，只要由保薦人或其允許受讓人持有，將有權分別獲得註冊權。 如果我們沒有在首次公開募股結束後15個月內完成我們的初始業務組合，出售信託賬户中持有的私募基金單位所得的收益將用於贖回我們的公開股票(受適用法律要求的約束)，作為私募基金單位一部分的權利將一文不值。

首次公開募股後，公司於2022年11月30日收到額外匯款$515,000保薦人購買私募單位的基礎。2022年12月1日，保薦人還確認有意將保薦人持有的關聯方票據餘額，即$500,000將私募單位所需金額的餘額計入 ，導致贊助商支付額外的總對價 $1,015,000向本公司申請私人配售單位。

超額配售

2022年10月21日，公司完成了銷售 845,300單位數為$10.00由於承銷商就首次公開招股部分行使其超額配售選擇權(“超額配售 發售”)，並根據本公司與Chardan Capital Markets於2022年10月14日訂立的承銷協議，導致每單位超額配售。作為超額配售的結果，公司獲得了#美元的毛收入。8,453,000(扣除一定的承保折扣和手續費前)，部分或$8,283,940，被放入信託帳户。

2022年10月21日，在超額配售完成的同時，本公司完成了定向增發31,500根據本公司與保薦人之間於2022年10月14日訂立的單位私募配售協議，有關承銷商部分行使超額配售選擇權，買入價為$10.00每次超額配售 私人配售單位，產生$315,000其中的一部分，或$295,855，被放入信託帳户。