FWP

根據規則第433條提交

2022年11月17日的自由寫作招股説明書

在表格S-3上提交的註冊聲明(文件編號：333-255452)

桂冠教育公司

閲讀本免費撰寫的招股説明書時，應同時閲讀公司根據1933年證券法(經修訂)提交的註冊説明書(定義如下)，以及日期為2022年11月16日的初步招股説明書補編(初步招股説明書補編)，可通過美國證券交易委員會的EDGAR網站(美國證券交易委員會)www.sec.gov訪問。本文中使用但未定義的任何大寫術語應具有初步招股説明書補編中所給出的含義。

關於出售本公司普通股的股東的二次發售(發售)，本公司擬從承銷商同時回購作為發售標的的32,842,183股普通股中的一些股份(向下舍入到最接近的整股)，總購買價最高為 $7,500萬美元。公司將支付的每股價格將等於承銷商在此次發行中從出售股票的股東手中購買股票的價格。本公司將此交易稱為同時回購股份。為免生疑問，本公司將不負責支付與該等同時回購股份有關的任何承銷折扣及佣金。同時回購股份的成交以發售完成為條件，因此不能保證同時回購股份將會完成。本次發行不以同時回購股份完成為條件。

同時回購股份獲本公司董事會批准。本公司擬以循環信貸安排下的借款，為同時回購股份提供資金。

本免費撰寫招股説明書中有關同時回購股份的説明及其他信息僅供參考。本免費書面招股説明書中的任何內容均不得解釋為出售或徵求購買本公司任何普通股的要約，但同時進行股份回購。

本公司已於2021年4月23日向美國證券交易委員會提交了一份自動擱置登記聲明(包括與此次發行相關的基本招股説明書和初步招股説明書補編)，該聲明於提交後生效，並經日期為2021年12月10日的招股説明書補編修訂(統稱為《招股説明書》)。在您投資之前，您應閲讀註冊説明書中的招股説明書、隨附的初步招股説明書附錄以及該公司提交給美國證券交易委員會的其他文件，以獲取有關該公司和此次發行的更完整信息。你可以通過訪問美國證券交易委員會網站www.sec.gov上的埃德加來免費獲取這些文件。招股章程副刊及