展品99.2
安賽樂米塔爾公佈2022年第三季度業績
2022年11月10日-世界領先的綜合鋼鐵和礦業公司安賽樂米塔爾(簡稱安賽樂米塔爾或安賽樂米塔爾公司)(MT(紐約、阿姆斯特丹、巴黎、盧森堡)、MTS(馬德里))公佈業績1,2 截至2022年9月30日的三個月(第三季度)和九個月(9萬)期間。
主要亮點：
| | 健康和安全績效：保護員工的健康和福祉仍然是公司的首要任務；LTIF比率32022年第三季度為0.54x，而2022年第二季度為0.67x |
| | 鋼材價差壓縮和季節性較低的出貨量：2022年第三季度受到負面價格成本效應、能源成本逆風以及鋼鐵出貨量環比下降5.6%至13.6公噸(較2021年第三季度下降7.1%)的影響。鋼鐵出貨量大體保持穩定同比增長不包括受到烏克蘭持續戰爭影響的ArcelorMittal Kryvyi Rih |
| | 營業收入：2022年第三季度為17億美元(2022年第二季度為45億美元)；2022年為900萬美元 106億美元(2021年為124億美元) |
| | 淨收入：2022年第三季度為10億美元(2022年第二季度為39億美元)；2022年為900萬美元 (2021年為109億美元) |
| | 股票回購推動價值提升：公司在本季度又回購了3100萬股(2022年為9620萬股)；2022年9月30日稀釋後的股數為8.73億股(2020年9月30日為12.24億股)18)；2022年第三季度基本每股收益為1.11美元/股；2022年第三季度基本每股收益為9.76美元/股，而2021年第三季度基本每股收益為9.52美元/股，受益於較低的股票數量 |
| | 進一步的現金產生：經營活動提供的現金淨額為20億美元；資本支出為8億美元，支付給非控股股東的股息為1億美元)，營運資本預計於2022年第四季度釋放 |
| | 財務實力：截至2022年9月底的長期債務和短期債務(債務總額)為90億美元，而截至2022年6月30日和2021年12月31日的總債務分別為88億美元和84億美元；截至2022年9月30日的現金和現金等價物為51億美元，而截至2022年6月30日和2021年12月31日的現金和現金等價物分別為46億美元和44億美元；截至2022年9月30日，長期債務和短期債務減去現金和現金等價物以及限制性現金和其他 限制性資金(淨債務)為40億美元，而截至2022年6月30日和2021年12月31日分別為42億美元和40億美元。 |
戰略更新：
| | 脱碳領導地位：安賽樂米塔爾在加拿大多法斯科破土動工 第一個變革性低碳排放鍊鋼項目17 |
| | 戰略增長：AMNS印度宣佈了其戰略，以實現增長，擴大市場份額，並在印度鋼鐵行業的發展中發揮主導作用。哈茲拉工廠正在進行擴建，到2026年初達到約1500萬噸的產能，包括汽車下游和鐵礦石業務的增強，資本支出約為74億美元 |
| | 持續返還資金：截至2022年9月30日，公司已完成之前宣佈的股份回購計劃的約50%(即~3100萬股或~7億美元)，總計6000萬股，其餘部分將於2023年5月底前完成 |
財務要點(以國際財務報告準則為基礎1,2):
| (USDM)，除非另有説明 | 3Q 22 | 2Q 22 | 3Q 21 | 9M 22 | 9M 21 | |||||||||||||||
| 銷售額 |
18,975 | 22,142 | 20,229 | 62,953 | 55,765 | |||||||||||||||
| 營業收入 |
1,651 | 4,494 | 5,345 | 10,578 | 12,418 | |||||||||||||||
| 母公司股權持有人應佔淨收益 |
993 | 3,923 | 4,621 | 9,041 | 10,911 | |||||||||||||||
| 普通股基本每股收益(美元) |
1.11 | 4.25 | 4.17 | 9.76 | 9.52 | |||||||||||||||
| 營業收入/噸(美元/噸) |
122 | 313 | 366 | 244 | 263 | |||||||||||||||
| 粗鋼產量(公噸) |
14.9 | 14.6 | 17.2 | 45.8 | 52.6 | |||||||||||||||
| 鋼材出貨量(公噸) |
13.6 | 14.4 | 14.6 | 43.3 | 47.2 | |||||||||||||||
| 集團鐵礦石總產量(公噸) |
10.6 | 12.0 | 13.0 | 34.6 | 37.5 | |||||||||||||||
| 鐵礦石產量(公噸)(僅限AMMC和利比裏亞) |
6.9 | 7.3 | 6.8 | 21.1 | 19.0 | |||||||||||||||
| 鐵礦石發貨量(公噸)(僅限AMMC和利比裏亞) |
6.9 | 7.5 | 6.9 | 21.1 | 18.9 | |||||||||||||||
| 流通股數量(已發行股份減去庫存股)(百萬股) |
816 | 847 | 971 | 816 | 971 | |||||||||||||||
安賽樂米塔爾首席執行官阿迪亞·米塔爾在評論中表示：
*過去兩年大部分時間享有的強勁市場狀況在第三季度惡化，原因是季節性出貨量下降、特殊價格水平下降、去庫存和能源成本上升共同給利潤帶來壓力。該業務對不斷變化的環境做出了快速響應，削減了更高的成本容量以管理可尋址需求和降低固定成本，並將歐洲天然氣消耗量減少了30%。
該集團的脱碳目標仍然是該戰略的核心部分，其中一項關鍵進展是上個月在加拿大安大略省為新的DRI-EAF工廠破土動工，該工廠已準備好氫氣。這是我們脱碳路線圖中的一個重要里程碑，這要歸功於地區和聯邦政府的支持。隨着COP27會議的進行，我們希望在能夠加速實現淨零的措施方面取得進展，包括擴大可再生能源的規模，這對鋼鐵脱碳和加強能源安全都至關重要。
該行業的短期前景仍然不確定，謹慎是適當的。但是，安賽樂米塔爾有實力、韌性和經驗自信地面對未來 。在強勁的資產負債表的支持下，我們將繼續專注於執行我們的戰略，旨在確保我們在行業中的長期領先地位，以及提供可持續的投資者回報。
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可持續發展與安全績效
健康和安全--自身人員和承包商損失時間工傷頻率16
保護員工的健康和福祉是公司的首要任務，始終嚴格遵守世界衞生組織的指導方針(關於新冠肺炎)，並已遵循和實施特定的政府指導方針。
2022年第三季度(2022年第三季度)，基於自身人員和承包商損失工傷頻率的健康和安全績效比率為0.54x(2022年第三季度)，而2022年第二季度(2022年第二季度)和2021年第三季度分別為0.67倍和0.76倍3(2021年第三季度)。2022年前9個月的健康和安全績效(2022年為900萬)為0.63倍，而2021年前9個月為0.80倍(2021年為900萬)。
自己的人員和承包商-頻率
| 損失工時傷害頻率 | 3Q 22 | 2Q 22 | 3Q 21 | 9M 22 | 9M 21 | |||||||||||||||
| 北美自由貿易協定 |
0.27 | 0.28 | 0.48 | 0.27 | 0.45 | |||||||||||||||
| 巴西 |
0.05 | 0.14 | 0.10 | 0.09 | 0.17 | |||||||||||||||
| 歐洲 |
1.03 | 0.99 | 1.38 | 1.05 | 1.23 | |||||||||||||||
| ACIS |
0.50 | 0.81 | 0.80 | 0.63 | 0.94 | |||||||||||||||
| 採礦 |
0.30 | 0.30 | | 0.92 | 0.44 | |||||||||||||||
| 總計 |
0.54 | 0.67 | 0.76 | 0.63 | 0.80 | |||||||||||||||
可持續發展凸顯引領鋼鐵行業脱碳：
| | 2022年11月3日，安賽樂米塔爾宣佈已通過其XCarb向核創新公司TerraPower投資2500萬美元®創新基金8。這筆投資是TerraPower已完成的8.3億美元股權融資的一部分，這是先進核能公司中最大的一筆私人融資。由比爾·蓋茨於2008年創立的TerraPower之所以進入核能領域，是因為該公司的創始人將清潔能源視為讓數十億人擺脱貧困的途徑。在過去的十年裏，中國一直在投資和開發突破性的核技術。 |
它的旗艦技術是Natrium，它的特點是具有成本競爭力的鈉快速反應堆與熔鹽能量存儲系統相結合。這種組合將提供清潔、靈活的能源，並無縫集成到具有高可再生能源滲透率的電網中。TerraPower正在經歷顯著的增長，目前正在建造其第一個Natrium反應堆，TerraPower和GE Hitachi的技術，作為美國能源部先進反應堆示範計劃(ARDP)的一部分。該設施建在懷俄明州凱默勒一座即將退役的燃煤電廠工地附近，將配備一個345兆瓦的鈉快堆，以及一個能源存儲系統，可以在需求高峯期將產量提高到500兆瓦。規模很大，史無前例，像Natrium這樣的能源發電項目該項目需要數年時間才能取得成果，TerraPower的目標是在本十年內將該項目投入使用。
| | 2022年10月13日，安賽樂米塔爾與加拿大和安大略省政府一起，在加拿大安大略省漢密爾頓的安賽樂米塔爾Dofasco工廠破土動工，投資18億加元的脱碳項目。加拿大和安大略省政府分別承諾為項目總成本提供4億加元和5億加元。該項目將從根本上改變ArcelorMittal Dofasco的鍊鋼方式，將現場過渡到直接還原鐵-電弧爐鍊鋼，這將大大降低碳足跡，並從鍊鐵過程中去除煤炭 。新的2.5Mt容量的DRI爐最初將以天然氣為原料運行，但將在氫氣準備就緒的情況下建造，因此當有足夠且具有成本效益的供應時，它可以過渡到綠色氫氣。17 |
| | 2022年10月4日，安賽樂米塔爾宣佈通過其XCarb向Form Energy Inc.進一步投資1750萬美元®創新基金。這是安賽樂米塔爾繼2021年7月宣佈首次投資2500萬美元后，對該公司的第二筆投資。Form Energy正在開發、製造和商業化一種新型的具有成本效益的多天儲能系統，該系統將實現全年可靠和完全可再生的電網。 |
| | 2022年9月22日，安賽樂米塔爾宣佈，安賽樂米塔爾波蘭公司已收到ResponbleSteel安賽樂米塔爾(波蘭)是東歐第一個通過責任鋼鐵認證的工廠，這是該行業的首個全球多方利益相關者標準和認證計劃。 |
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2022年第三季度與2022年第二季度和2021年第三季度的結果分析
2022年第三季度鋼鐵總出貨量較2022年第二季度的14.4萬噸下降13.6%，下降5.6%，主要反映需求疲軟和 歐洲(-11.1%)、巴西(-5.5%)的季節性，這主要是由於出口下降，北美自由貿易協定(-4.6%)部分被ACIS+37.6%的出貨量增加所抵消。
2022年第三季度鋼鐵出貨量較2021年第三季度的14.6萬噸下降7.1%，主要反映歐洲需求疲軟(-6.2%)和烏克蘭戰爭(-29.2%)部分被北美自由貿易協定(+2.6%)抵消。剔除烏克蘭的影響，2022年第三季度鋼鐵出貨量較2021年第三季度下降-1.0%，其中歐洲-6.3%的降幅被ACIS+17.0%、NAFTA+2.5%和巴西+0.3%所抵消。
2022年第三季度的銷售額為190億美元，而2022年第二季度和2021年第三季度的銷售額分別為221億美元和202億美元。與2022年第二季度相比，銷售額下降14.3%，主要是由於鋼材平均銷售價格下降(-11.3%)、鋼材出貨量減少以及鐵礦石參考價格下降(-24.8%)。與2021年第三季度相比，2022年第三季度的銷售額下降6.2%，主要是由於鋼鐵出貨量下降(-7.1%)和鐵礦石參考價格下降(-36.5%)。
2022年第三季度折舊為6.28億美元，而2022年第二季度折舊為6.69億美元，2021年第三季度折舊為5.9億美元。2022年第三季度的折舊低於2022年第二季度，這主要是由於匯率的影響。
2022年第三季度的營業收入為17億美元，而2022年第二季度和2021年第三季度的營業收入分別為45億美元和53億美元，反映了負面的價格成本影響、產量下降和能源成本上升，並受到2022年第三季度非現金庫存相關費用的影響，以反映國際財務報告準則下隨着歐洲市場價格下降而產生的庫存可變現淨值，並被收購德克薩斯州熱壓成型鐵(HBI)工廠的1億美元購買收益部分抵消，以及2021年第三季度與巴西Serra Azul礦大壩退役預期成本相關的1.23億美元的影響。
聯營公司、合資企業和其他投資的收入92022年第三季度為5900萬美元，而2022年第二季度為5.78億美元，2021年第三季度為7.78億美元。2022年第三季度包括AMNS Calvert的較低貢獻5受到負面價格-成本效應的影響，以及不能反映當前板坯市場價格的板坯庫存滯後成本，AMNS印度4(負面價格-成本效應)和受負面價格-成本效應影響的歐洲投資者。2022年第二季度來自聯營公司、合資企業和其他投資的收入包括意大利公司因確認遞延税項資產而產生的1億美元收入。
2022年第三季度的淨利息支出(利息支出減去利息收入)為3700萬美元，而2022年第二季度為5300萬美元，低於2021年第三季度的6200萬美元 ，反映出利息收入收益較高。
2022年第三季度外匯和其他融資淨虧損(金融工具的重估、外匯收入/支出淨額(即子公司職能貨幣以外的外幣交易的淨影響)和其他融資成本淨額(主要包括銀行手續費、確定收益和長期負債的增加、衍生工具的重估和其他不能直接與經營業績掛鈎的費用)為2.47億美元，而2022年第二季度和2021年第三季度的虧損分別為1.83億美元和3.39億美元。2022年第三季度包括1.08億美元的匯兑損失，而2022年第二季度為1.52億美元，2021年第三季度為2200萬美元。
安賽樂米塔爾在2022年第三季度記錄了3.71億美元的所得税支出(包括2300萬美元的遞延税收優惠)，低於2022年第二季度的8.26億美元(包括7400萬美元的遞延税收優惠)，這是由於應税業績較低 。2021年第三季度的所得税支出為8.82億美元(包括5600萬美元的遞延税收優惠)。
安賽樂米塔爾2022年第三季度錄得母公司股權持有人應佔淨收益9.93億美元，而2022年第二季度為39.23億美元，2021年第三季度為46.21億美元。安賽樂米塔爾2022年第三季度每股普通股基本收益為1.11美元，低於2022年第二季度的4.25美元和2021年第三季度的4.17美元。
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對細分市場運營的分析2, 11
北美自由貿易協定
| (USDM)，除非另有説明 | 3Q 22 | 2Q 22 | 3Q 21 | 9M 22 | 9M 21 | |||||||||||||||
| 銷售額 |
3,438 | 3,653 | 3,423 | 10,851 | 9,201 | |||||||||||||||
| 營業收入 |
616 | 817 | 925 | 2,487 | 1,861 | |||||||||||||||
| 折舊 |
(114 | ) | (93 | ) | (70 | ) | (300 | ) | (212 | ) | ||||||||||
| 粗鋼產量(Kt) |
2,126 | 2,043 | 1,994 | 6,246 | 6,441 | |||||||||||||||
| 鋼材出貨量*(千噸) |
2,339 | 2,453 | 2,280 | 7,248 | 7,381 | |||||||||||||||
| 鋼材平均售價 (美元/噸) |
1,191 | 1,317 | 1,303 | 1,278 | 1,064 | |||||||||||||||
*NAFTA鋼鐵發貨量包括NAFTA從集團子公司採購並出售給Calvert合資企業的發貨量，這些發貨量在 整合時被淘汰。
北美自由貿易協定部分的粗鋼產量在2022年第三季度增加了+4.1%，達到2.1公噸，而2022年第二季度為2.0公噸(受到墨西哥勞工行動和加拿大維護的負面影響)。2022年第三季度粗鋼產量較2021年第三季度增加6.6%，後者受到墨西哥運營中斷(包括颶風Ida的影響)的影響。
由於需求疲軟，2022年第三季度的鋼材出貨量較2022年第二季度的2.5Mt減少-4.6%至2.3Mt，與受上述因素影響的2021年第三季度相比增加了2.6% 。
與2022年第二季度的37億美元相比，2022年第三季度的銷售額下降-5.9%至34億美元，主要是由於鋼鐵平均銷售價格下降(-9.6%)和鋼鐵出貨量下降，但被ArcelorMittal Texas HBI(自2022年6月30日合併)的範圍效應部分抵消。與2021年第三季度相比，2022年第三季度的銷售額穩定，為34億美元，主要是由於鋼鐵平均銷售價格較低(-8.6%) 被較高的鋼鐵出貨量(+2.6%)和ArcelorMittal德克薩斯州HBI的範圍效應所抵消。
2022年第三季度的營業收入與2022年第二季度的8.17億美元相比下降了24.5%，至6.16億美元，與2021年第三季度的9.25億美元相比下降了33.4%。2022年第三季度的營業收入 包括收購河北鋼鐵集團在德克薩斯州工廠的購買收益1億美元。與2022年第二季度相比，2022年第三季度的營業收入較低，主要是由於負面的價格成本效應和鋼鐵出貨量下降的影響。新收購的位於德克薩斯州的HBI工廠在2022年第三季度貢獻了1000萬美元的運營收入。2022年第二季度受到墨西哥勞工行動1億美元的負面影響。與2021年第三季度相比，2022年第三季度的營業收入較低，這主要是由於負面的價格成本影響。
巴西14
| (USDM)，除非另有説明 | 3Q 22 | 2Q 22 | 3Q 21 | 9M 22 | 9M 21 | |||||||||||||||
| 銷售額 |
3,486 | 3,986 | 3,606 | 10,838 | 9,404 | |||||||||||||||
| 營業收入 |
598 | 1,201 | 1,164 | 2,473 | 2,906 | |||||||||||||||
| 折舊 |
(57 | ) | (71 | ) | (59 | ) | (186 | ) | (168 | ) | ||||||||||
| 粗鋼產量(Kt) |
2,969 | 3,085 | 3,112 | 9,094 | 9,296 | |||||||||||||||
| 鋼材出貨量(千噸) |
2,837 | 3,003 | 2,829 | 8,877 | 8,661 | |||||||||||||||
| 鋼材平均售價 (美元/噸) |
1,137 | 1,234 | 1,196 | 1,137 | 1,023 | |||||||||||||||
與2022年第二季度的3.1 Mt 和2021年第三季度的-4.6%相比，2022年第三季度巴西部分粗鋼產量下降了-3.8%至3.0Mt。
2022年第三季度的鋼材出貨量為2.8公噸，較2022年第二季度的3.0公噸下降了5.5%，這主要是由於出口減少，但與2021年第三季度相比持平。
與2022年第二季度的40億美元相比，2022年第三季度的銷售額下降了-12.5%，降至35億美元，主要是由於鋼材平均銷售價格下降了7.8%。2022年第三季度銷售額較2021年第三季度的36億美元下降3.3%，主要原因是鋼材平均銷售價格較低(-4.9%)。
2022年第三季度的營業收入為5.98億美元，低於2022年第二季度的12.01億美元和2021年第三季度的11.64億美元。2021年第三季度的營業收入 受到與巴西Serra Azul礦大壩退役預期成本相關的1.23億美元費用的影響。2022年第三季度的營業收入與2022年第二季度相比下降了-50.2%， 主要
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由於價格成本效應、鋼鐵出貨量下降和外匯換算負面影響(1億美元)，2022年第二季度還受益於與PIS/Cofins有關的2億美元收益 與前幾年的廢鋼採購税收抵免15。2022年第三季度的營業收入比2021年第三季度下降了48.6%，這主要是由於價格-成本的負面影響 。
歐洲
| (USDM)，除非另有説明 | 3Q 22 | 2Q 22 | 3Q 21 | 9M 22 | 9M 21 | |||||||||||||||
| 銷售額 |
10,694 | 13,449 | 11,228 | 37,186 | 31,255 | |||||||||||||||
| 營業收入 |
158 | 2,063 | 1,925 | 4,302 | 3,786 | |||||||||||||||
| 折舊 |
(300 | ) | (326 | ) | (284 | ) | (952 | ) | (899 | ) | ||||||||||
| 粗鋼產量(Kt) |
7,998 | 8,261 | 9,091 | 24,948 | 28,174 | |||||||||||||||
| 鋼材出貨量(千噸) |
7,079 | 7,967 | 7,551 | 23,380 | 24,857 | |||||||||||||||
| 鋼材平均售價 (美元/噸) |
1,150 | 1,292 | 1,098 | 1,222 | 945 | |||||||||||||||
2022年第三季度歐洲部分粗鋼產量較2022年第二季度的8.3Mt 下降-3.2%至8.0Mt。與2021年第三季度的9.1公噸相比，產量下降了12.0%，原因是表觀需求大幅下降，以及能源價格上漲導致減產。鑑於宏觀經濟狀況和訂單疲軟，能源和碳成本較高，以及進口增加，該公司宣佈從2022年第四季度開始進一步、更顯著地減產(在法國、西班牙、德國和波蘭)19使供應與可尋址的需求保持一致。
由於季節性因素和需求下降，2022年第三季度的鋼材出貨量較2022年第二季度的8.0 Mt下降了11.1%，降至7.1Mt。與2021年第三季度的760萬噸相比，出貨量下降了6.2%，這主要是由於表觀需求疲軟。
與2022年第二季度的134億美元相比，2022年第三季度的銷售額下降了-20.5%，降至107億美元，這是由於鋼鐵出貨量下降了11.1%，平均銷售價格下降了11.0%(包括外匯的負面影響)。與2021年第三季度相比，銷售額下降4.8%，主要是由於鋼材出貨量下降，部分被較高的鋼材平均售價(+4.7%)所抵消。
與2022年第三季度的20.63億美元相比，2022年第三季度的營業收入大幅下降至1.58億美元，低於2021年第三季度的19.25億美元。 2022年第三季度的營業收入受到4.73億美元非現金庫存費用的影響，反映了在國際財務報告準則下隨着市場價格下降而實現的存貨淨值。與2022年第二季度相比，2022年第三季度的營業收入大幅下降，這是由於鋼鐵出貨量下降、價格成本負面影響、能源成本上升(與2022年第二季度相比高出約3億美元，市場價格上漲被套期保值部分抵消)以及外匯換算的負面影響(1億美元)的影響。
ACIS13
| (USDM)，除非另有説明 | 3Q 22 | 2Q 22 | 3Q 21 | 9M 22 | 9M 21 | |||||||||||||||
| 銷售額 |
1,569 | 1,484 | 2,419 | 5,139 | 7,315 | |||||||||||||||
| 營業(虧損)/收入 |
(55 | ) | 43 | 808 | 268 | 2,266 | ||||||||||||||
| 折舊 |
(93 | ) | (106 | ) | (112 | ) | (304 | ) | (332 | ) | ||||||||||
| 粗鋼產量(Kt) |
1,842 | 1,261 | 3,014 | 5,555 | 8,672 | |||||||||||||||
| 鋼材出貨量(千噸) |
1,675 | 1,218 | 2,367 | 4,964 | 7,763 | |||||||||||||||
| 鋼材平均售價 (美元/噸) |
773 | 925 | 864 | 845 | 770 | |||||||||||||||
2022年第三季度ACIS部分粗鋼產量較2022年第二季度的1.3公噸增長46.0%，達到1.8公噸，這主要是由於南非在上一季度受到為期兩週的勞工行動和物流問題的影響後出現復甦。2022年第三季度粗鋼產量為-38.9%，低於2021年第三季度的3.0Mt 主要原因是烏克蘭的鋼鐵產量因持續的戰爭而下降。
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烏克蘭三座高爐之一的6號高爐於2022年4月11日重新啟動，該高爐的產能約為Kryvyi Rih產能的20%。於2022年第三季度，由於需求減弱及物流限制，鐵礦石生產暫時停產(2022年第二季度的產能比率約為55%)，並於2022年10月初以約25%的水平重新開始生產。
2022年第三季度的鋼鐵出貨量較2022年第二季度的1.2百萬噸增加37.6%至1.7百萬噸，這主要是由於哈薩克斯坦的出口增加。與2021年第三季度的240萬噸相比，出貨量下降了29.2%，主要是在烏克蘭，原因是持續的戰爭。
與2022年第二季度的15億美元相比，2022年第三季度的銷售額增長了5.7%，達到16億美元，這主要是由於鋼材出貨量增加，但部分被鋼材平均售價下降-16.5%所抵消。
2022年第三季度的營業虧損為5500萬美元，而2022年第二季度的營業收入為4300萬美元，2021年第三季度的營業收入為8.08億美元。2022年第三季度的營業虧損 反映與2022年第二季度相比有所下降，主要是由於鋼鐵平均銷售價格下降(-16.5%)，部分被鋼鐵出貨量增加所抵消。2022年第二季度還受到成本上升的影響，包括南非安賽樂米塔爾的勞動力 行動和物流問題(1億美元)。2022年第三季度的營業虧損與2021年第三季度相比大幅下降，這是由於鋼鐵出貨量下降(-29.2%)和平均鋼鐵銷售價格下降(-10.5%)。
採礦
| (USDM)，除非另有説明 | 3Q 22 | 2Q 22 | 3Q 21 | 9M 22 | 9M 21 | |||||||||||||||
| 銷售額 |
742 | 1,005 | 1,153 | 2,680 | 3,221 | |||||||||||||||
| 營業收入 |
254 | 463 | 741 | 1,228 | 2,028 | |||||||||||||||
| 折舊 |
(57 | ) | (64 | ) | (56 | ) | (177 | ) | (171 | ) | ||||||||||
| 鐵礦石產量(公噸) |
6.9 | 7.3 | 6.8 | 21.1 | 19.0 | |||||||||||||||
| 鐵礦石發貨量(公噸) |
6.9 | 7.5 | 6.9 | 21.1 | 18.9 | |||||||||||||||
注：採礦業務包括安賽樂米塔爾礦業加拿大公司和安賽樂米塔爾利比裏亞公司的鐵礦石業務。
與2022年第二季度的7.3公噸相比，2022年第三季度的鐵礦石產量下降-5.3%至6.9公噸，但略高於2021年第三季度的6.8公噸。2022年第三季度產量低於2022年第二季度，主要是由於AMMC的產量較低6主要是由於2022年9月異常暴雨的影響。
與2022年第二季度的7.5公噸相比，2022年第三季度的鐵礦石出貨量下降了-8.4%，降至6.9公噸，這主要是由於產量下降對AMMC出貨量的影響。與2021年第三季度相比，2022年第三季度鐵礦石發貨量穩定。
2022年第三季度的營業收入為2.54億美元，而2022年第二季度為4.63億美元，2021年第三季度為7.41億美元。與2022年第二季度相比，2022年第三季度的營業收入下降45.1%，主要反映了鐵礦石參考價格下降(-24.8%)、質量溢價下降和出貨量減少(-8.4%)的影響，但運費成本下降部分抵消了這一影響。2022年第三季度的營業收入較2021年第三季度下降65.7%，主要原因是鐵礦石參考價格下降(-36.5%)和質量溢價下降。
合資企業
安賽樂米塔爾在全球範圍內投資了各種合資企業和聯營實體。本公司認為Calvert(50%股權)和AMNS India(60%股權)合資企業具有特殊的戰略重要性，需要進行更詳細的披露，以 提高對其運營業績和對公司價值的瞭解。
卡爾弗特5
| (USDM)，除非另有説明 | 3Q 22 | 2Q 22 | 3Q 21 | 9M 22 | 9M 21 | |||||||||||||||
| 產量(100%基數)(千噸)* |
1,055 | 1,127 | 1,239 | 3,306 | 3,734 | |||||||||||||||
| 鋼材出貨量(100%基數)(千噸)** |
1,030 | 1,123 | 1,203 | 3,324 | 3,495 | |||||||||||||||
*生產：熱軋帶鋼廠的所有生產，包括安賽樂米塔爾集團實體和第三方(包括不鏽鋼板坯)的僱傭工作基礎上的板坯加工。
**發貨量：包括為安賽樂米塔爾集團實體和第三方(包括不鏽鋼產品)以僱傭工作方式加工的成品發貨量。
Calvert的熱軋帶鋼(HSM)2022年第三季度產量較2022年第二季度下降-6.4%至1.1噸，與2021年第三季度的1.2噸相比下降-14.9%。
第7頁
由於需求疲軟，2022年第三季度鋼鐵出貨量比2022年第二季度下降8.3%。
Calvert於2022年第三季度的業績顯著低於2022年第二季度的業績，主要是由於非合同量的銷售價格下降導致的負面價格成本效應，而成本繼續受到沒有反映當前市場價格的板坯和庫存滯後成本的影響。
AMNS印度4
| (USDM)，除非另有説明 | 3Q 22 | 2Q 22 | 3Q 21 | 9M 22 | 9M 21 | ||||||||||||||||||||
| 粗鋼產量(100%基數) (千噸) |
1,663 | 1,668 | 1,891 | 5,061 | 5,546 | ||||||||||||||||||||
| 鋼材出貨量(100%基數)(千噸) |
1,634 | 1,511 | 1,765 | 4,877 | 5,191 | ||||||||||||||||||||
與2022年第二季度相比，2022年第三季度的粗鋼產量穩定在1.7公噸，但由於維修原因，粗鋼產量較2021年第三季度的1.9公噸下降了12.1%。
與2022年第二季度的150萬噸相比，2022年第三季度的鋼鐵出貨量增加了8.2%，達到1.6億噸，但與2021年第三季度的1.8億噸相比有所下降。
AMNS India於2022年第三季度的業績低於2022年第二季度，這是由於較低的銷售價格、較高的煤炭成本和較低的球團礦銷售貢獻(在上一季度開始徵收出口關税後)，部分被鋼鐵出貨量增加所抵消。
第8頁
流動性與資本資源
2022年第三季度經營活動提供的淨現金為19.81億美元，而2022年第二季度為25.54億美元，2021年第三季度為24.42億美元。經營活動在2022年第三季度提供的現金淨額包括營運資本投資5.8億美元，其中貿易應付款流出24.72億美元，分別被庫存和貿易應收賬款流入9.16億美元和9.76億美元抵消，而2022年第二季度的投資為10.08億美元，其中存貨流出24.81億美元，分別被貿易應收賬款和貿易應收賬款流入1.69億美元和13.04億美元抵消，2021年第三季度28.96億美元，包括庫存和貿易應收賬款分別流出31.67億美元和1.87億美元，部分被貿易應收賬款流入4.58億美元抵銷。2022年第三季度營運資金需求主要是由於原材料成本上升和能源成本上升對鋼鐵庫存的滯後影響。根據目前的市場狀況，公司預計將在2022年第四季度釋放營運資金。
2022年第三季度的資本支出為7.84億美元，而2022年第二季度為6.55億美元，2021年第三季度為6.75億美元 。2022年全年資本支出指引已從先前的42億美元降至35億美元，這意味着2022年第四季度的資本支出約為15億美元。資本支出指導的減少 反映出由於項目動員/承包商的原因，某些戰略和脱碳支出計劃出現了一定程度的延遲，但這些計劃現在正在加速。與最初的2022年預算相比，匯兑影響也減少了2億美元。持續資本支出預計將在2022年第四季度增加(儘管2022年全年金額低於之前的指引)，因為公司利用了一段較低的生產期，併為預期的 未來更強勁的表觀需求做準備。2023年全年資本支出計劃和指導將在2023年2月的全年結果中提供，但2022年下半年的運行率水平是2023年全年的良好基線。鑑於之前宣佈的戰略計劃(3年36.5億美元)，公司預計2023年的戰略項目資本支出將高於2022年全年的資本支出(7億美元)。預計2023年全年脱碳資本支出支出將加快 ，而2022年全年為2億美元。12
2022年第三季度用於其他投資活動的現金淨額為1900萬美元，主要與Form Energy Inc.(通過XCarb)的投資有關TM創新基金)，而2022年第二季度為8.86億美元(主要與收購河北鋼鐵集團位於德克薩斯州的工廠有關)。2021年第三季度，其他投資活動提供的現金淨額為11.84億美元，其中包括主要與贖回克利夫蘭懸崖優先股有關的現金流入。
2022年第三季度用於融資活動的現金淨額為2.19億美元，而2022年第二季度和2021年第三季度分別為16.51億美元和27.4億美元。2022年第三季度，安賽樂米塔爾發行了6億歐元的4年期票據，總價值7.12億美元的3100萬股回購抵消了這筆資金(其中6.49億美元由2022年9月底支付，6300萬美元於2022年10月初結算)，並向非控股股東支付了1.24億美元的股息，主要支付給AMMC的非控股股東。
截至2022年9月30日，總債務增至90億美元，而截至2022年6月30日為88億美元，截至2021年12月31日為84億美元。截至2022年9月30日，淨債務從截至2022年6月30日的42億美元減少到39億美元 ，從截至2021年12月31日的40億美元減少了1億美元。
截至2022年9月30日和2022年6月30日，該公司的現金和現金等價物分別為51億美元和46億美元，以及55億美元的可用信貸額度7。截至2022年9月30日，平均債務期限為5.5年。
資本回報
繼之前宣佈的股票回購計劃(2022年上半年總計6510萬股)完成後，公司於2022年7月29日宣佈了一項新的股票回購計劃，將在2023年5月底之前再回購6000萬股。 這是根據當前股東授權可購買的最大股份數量。根據這一計劃，該公司在2022年第三季度以7億美元的成本回購了約3100萬股票。
第9頁
展望
該公司已調整其2022年第四季度的產能，以應對錶觀需求環境疲軟和能源成本上升的問題，特別是在歐洲。表觀需求 一旦當前去庫存階段成熟，預計情況將有所改善。在產能利用率低的這段時期，公司正在調整其成本基礎，優化能源消耗，降低非生產性產能的固定成本 。按照目前的現貨水平，預計2022年第四季度每噸變動成本(原材料和能源)將下降，但低於每噸收入。營運資本據信已見頂，預計從2022年第四季度到2023年的平倉將支持運營活動提供的淨現金。
該公司預計將在2022年第四季度緩解部分閒置產能的固定成本，即利用政府的經濟失業支持；減少工作時間等。
基於放緩的實際需求前景和供應鏈去庫存，安賽樂米塔爾預計主要地區的需求如下：
| | 在美國，2022年實際消費預計將增長，但去庫存的影響比之前預期的更大(特別是下半年)，預計將導致表觀消費略有收縮，最高可達-1%； |
| | 在歐洲，通脹逆風正在導致2022年實際消費增長放緩(但仍為正增長)，但去庫存的影響是顯著的(特別是在下半年)，預計將導致表觀消費收縮高達-7.0%； |
| | 在巴西，需求與之前的預期一致，實際消費略有收縮，庫存預測大幅減少(在去庫存之後)，導致表觀消費收縮-10%或更多； |
| | 在印度，預計2022年表觀消費量將增長7.5%至8.5%，這是我們之前預期的上限； |
| | 在獨聯體地區(包括獨聯體和烏克蘭)，我們預測ASC將收縮高達-7.0%；以及 |
| | 在中國，新冠肺炎限制導致的持續經濟疲軟和建築行業的疲軟預計將導致表觀需求下降約-3.5%。 |
第10頁
安賽樂米塔爾簡明財務狀況綜合報表1
| 以數百萬美元計
|
Sept 30, 2022
|
Jun 30, 2022
|
Dec 31,
2021 |
|||||||||
| 資產 |
||||||||||||
| 現金和現金等價物 |
5,067 | 4,565 | 4,371 | |||||||||
| 應收貿易賬款及其他 |
4,677 | 5,931 | 5,143 | |||||||||
| 盤存 |
20,566 | 23,303 | 19,858 | |||||||||
| 預付費用和其他流動資產 |
6,114 | 7,189 | 5,567 | |||||||||
| 流動資產總額 |
36,424 | 40,988 | 34,939 | |||||||||
| 商譽和無形資產 |
4,035 | 4,307 | 4,425 | |||||||||
| 財產、廠房和設備 |
28,515 | 29,542 | 30,075 | |||||||||
| 對聯營公司和合資企業的投資 |
10,742 | 10,992 | 10,319 | |||||||||
| 遞延税項資產 |
8,033 | 7,974 | 8,147 | |||||||||
| 其他資產10 |
3,467 | 3,223 | 2,607 | |||||||||
| 總資產 |
91,216 | 97,026 | 90,512 | |||||||||
| 負債和股東權益 |
||||||||||||
| 短期債務和長期債務的當期部分 |
2,580 | 2,719 | 1,913 | |||||||||
| 應付貿易賬款和其他 |
13,384 | 16,736 | 15,093 | |||||||||
| 應計費用和其他流動負債 |
6,556 | 6,514 | 7,161 | |||||||||
| 流動負債總額 |
22,520 | 25,969 | 24,167 | |||||||||
| 長期債務，扣除當期部分 |
6,414 | 6,069 | 6,488 | |||||||||
| 遞延税項負債 |
2,394 | 2,489 | 2,369 | |||||||||
| 其他長期負債 |
5,971 | 6,053 | 6,144 | |||||||||
| 總負債 |
37,299 | 40,580 | 39,168 | |||||||||
| 母公司股東應佔權益 |
51,563 | 53,992 | 49,106 | |||||||||
|
非控制性權益 |
2,354 | 2,454 | 2,238 | |||||||||
| 總股本 |
53,917 | 56,446 | 51,344 | |||||||||
| 總負債和 股東權益 |
91,216 | 97,026 | 90,512 | |||||||||
第11頁
安賽樂米塔爾簡明運營報表1
|
截至三個月
|
九個月結束
|
|||||||||||||||||||
| 以百萬美元計，除非 另有説明
|
Sept 30, 2022 |
Jun 30, 2022 |
Sept 30, 2021 |
Sept 30, 2022 |
Sept 30, 2021 |
|||||||||||||||
| 銷售額 |
18,975 | 22,142 | 20,229 | 62,953 | 55,765 | |||||||||||||||
| 折舊 |
(628 | ) | (669 | ) | (590 | ) | (1,944 | ) | (1,811 | ) | ||||||||||
| 營業收入 |
1,651 | 4,494 | 5,345 | 10,578 | 12,418 | |||||||||||||||
| 營業利潤率% |
8.7 | % | 20.3 | % | 26.4 | % | 16.8 | % | 22.3 | % | ||||||||||
| 來自合夥人、合資企業和其他投資的收入 |
59 | 578 | 778 | 1,196 | 1,821 | |||||||||||||||
| 淨利息支出 |
(37 | ) | (53 | ) | (62 | ) | (141 | ) | (229 | ) | ||||||||||
| 外匯和其他淨融資 (虧損) |
(247 | ) | (183 | ) | (339 | ) | (570 | ) | (766 | ) | ||||||||||
| 税前收益和非控股權益 |
1,426 | 4,836 | 5,722 | 11,063 | 13,244 | |||||||||||||||
| 當期税費 |
(394 | ) | (900 | ) | (938 | ) | (1,989 | ) | (2,275 | ) | ||||||||||
| 遞延税項優惠 |
23 | 74 | 56 | 237 | 447 | |||||||||||||||
| 所得税費用(淨額) |
(371 | ) | (826 | ) | (882 | ) | (1,752 | ) | (1,828 | ) | ||||||||||
| 包括非控股權益的收入 |
1,055 | 4,010 | 4,840 | 9,311 | 11,416 | |||||||||||||||
|
非控制性權益收入 |
(62 | ) | (87 | ) | (219 | ) | (270 | ) | (505 | ) | ||||||||||
| 母公司股東應佔淨收益 |
993 | 3,923 | 4,621 | 9,041 | 10,911 | |||||||||||||||
| 基本每股普通股收益 (美元) |
1.11 | 4.25 | 4.17 | 9.76 | 9.52 | |||||||||||||||
| 稀釋後每股普通股收益 (美元) |
1.11 | 4.24 | 4.16 | 9.73 | 9.49 | |||||||||||||||
| 加權平均已發行普通股 (單位：百萬) |
892 | 924 | 1,109 | 926 | 1,147 | |||||||||||||||
| 稀釋加權平均已發行普通股(百萬股) | 895 | 926 | 1,112 | 929 | 1,150 | |||||||||||||||
| 其他信息 |
||||||||||||||||||||
| 集團鐵礦石總產量 (公噸) |
10.6 | 12.0 | 13.0 | 34.6 | 37.5 | |||||||||||||||
| 粗鋼產量(公噸) |
14.9 | 14.6 | 17.2 | 45.8 | 52.6 | |||||||||||||||
| 鋼材出貨量(公噸) |
13.6 | 14.4 | 14.6 | 43.3 | 47.2 | |||||||||||||||
第12頁
安賽樂米塔爾現金流量表簡表1
|
截至三個月
|
九個月結束
|
|||||||||||||||||||
| 以數百萬美元計
|
Sept 30, 2022 |
Jun 30, 2022 |
Sept 30, 2021 |
Sept 30, 2022 |
Sept 30, 2021 |
|||||||||||||||
| 經營活動： |
||||||||||||||||||||
| 母公司股東應佔收入 |
993 | 3,923 | 4,621 | 9,041 | 10,911 | |||||||||||||||
| 將淨收入與業務活動提供的現金淨額進行調整： | ||||||||||||||||||||
|
非控制性權益收入 |
62 | 87 | 219 | 270 | 505 | |||||||||||||||
| 折舊 |
628 | 669 | 590 | 1,944 | 1,811 | |||||||||||||||
| 來自合夥人、合資企業和其他投資的收入 |
(59 | ) | (578 | ) | (778 | ) | (1,196 | ) | (1,821 | ) | ||||||||||
| 遞延税項優惠 |
(23 | ) | (74 | ) | (56 | ) | (237 | ) | (447 | ) | ||||||||||
| 應收貿易賬款變動 (A) |
976 | 169 | (187 | ) | 48 | (2,831 | ) | |||||||||||||
| 庫存變動(B) |
916 | (2,481 | ) | (3,167 | ) | (3,735 | ) | (7,200 | ) | |||||||||||
| 貿易和其他應付帳款的變動 (C) |
(2,472 | ) | 1,304 | 458 | 52 | 3,600 | ||||||||||||||
| 其他經營活動(淨額) |
579 | (465 | ) | 619 | 1 | 1,100 | ||||||||||||||
| 經營活動提供的現金淨額(A) |
1,981 | 2,554 | 2,442 | 6,569 | 5,751 | |||||||||||||||
| 投資活動： |
||||||||||||||||||||
| 購置不動產、廠房和設備 和無形資產(B) |
(784 | ) | (655 | ) | (675 | ) | (1,968 | ) | (1,863 | ) | ||||||||||
| 其他投資活動(淨額) |
(19 | ) | (886 | ) | 1,184 | (982 | ) | 2,758 | ||||||||||||
| 淨現金(用於投資活動)/由投資活動提供 |
(803 | ) | (1,541 | ) | 509 | (2,950 | ) | 895 | ||||||||||||
| 融資活動： |
||||||||||||||||||||
| 與應付銀行和長期債務有關的淨收益/(付款) | 592 | 389 | (806 | ) | 1,360 | (3,662 | ) | |||||||||||||
| 支付給安賽樂米塔爾股東的股息 |
| (332 | ) | (28 | ) | (332 | ) | (312 | ) | |||||||||||
| 支付給少數羣體的股息(C) |
(124 | ) | (166 | ) | (157 | ) | (302 | ) | (239 | ) | ||||||||||
| 股票回購 |
(649 | ) | (1,496 | ) | (1,703 | ) | (2,649 | ) | (3,350 | ) | ||||||||||
| 租賃付款和其他融資活動 (淨額) |
(38 | ) | (46 | ) | (46 | ) | (132 | ) | (345 | ) | ||||||||||
| 用於資助活動的現金淨額 |
(219 | ) | (1,651 | ) | (2,740 | ) | (2,055 | ) | (7,908 | ) | ||||||||||
| 現金和現金等價物淨增加/(減少) |
959 | (638 | ) | 211 | 1,564 | (1,262 | ) | |||||||||||||
| 從持有待售資產中轉移的現金和現金等價物 |
| | | | 3 | |||||||||||||||
| 匯率變動對現金的影響 |
(451 | ) | (367 | ) | (9 | ) | (814 | ) | (68 | ) | ||||||||||
| 現金和現金等價物的變化 |
508 | (1,005 | ) | 202 | 750 | (1,327 | ) | |||||||||||||
| 營運資金變動(A+B+ C) |
(580 | ) | (1,008 | ) | (2,896 | ) | (3,635 | ) | (6,431 | ) | ||||||||||
第13頁
附錄1：按 地區劃分的產品發貨量1,2
|
(000kt)
|
3Q 22
|
2Q 22
|
3Q 21
|
9M 22
|
9M 21
|
|||||||||||||||
| 平坦 |
1,743 | 1,800 | 1,613 | 5,354 | 5,331 | |||||||||||||||
| 長 |
676 | 748 | 770 | 2,081 | 2,349 | |||||||||||||||
| 北美自由貿易協定 |
2,339 | 2,453 | 2,280 | 7,248 | 7,381 | |||||||||||||||
| 平坦 |
1,519 | 1,643 | 1,523 | 4,909 | 4,635 | |||||||||||||||
| 長 |
1,345 | 1,380 | 1,325 | 4,034 | 4,076 | |||||||||||||||
| 巴西 |
2,837 | 3,003 | 2,829 | 8,877 | 8,661 | |||||||||||||||
| 平坦 |
4,978 | 5,705 | 5,333 | 16,636 | 17,697 | |||||||||||||||
| 長 |
1,967 | 2,146 | 2,121 | 6,388 | 6,815 | |||||||||||||||
| 歐洲 |
7,079 | 7,967 | 7,551 | 23,380 | 24,857 | |||||||||||||||
| 順式 |
1,170 | 730 | 1,684 | 3,305 | 5,816 | |||||||||||||||
| 非洲 |
503 | 492 | 679 | 1,662 | 1,942 | |||||||||||||||
| ACIS |
1,675 | 1,218 | 2,367 | 4,964 | 7,763 | |||||||||||||||
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注：表中未列出其他項目和取消項目
附錄2：非經常開支1,2
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(美元)
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3Q 22
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2Q 22
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3Q 21
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9M 22
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9M 21
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| 北美自由貿易協定 |
97 | 115 | 118 | 299 | 265 | |||||||||||||||
| 巴西 |
154 | 123 | 102 | 367 | 241 | |||||||||||||||
| 歐洲 |
242 | 211 | 231 | 640 | 809 | |||||||||||||||
| ACIS |
135 | 107 | 139 | 332 | 353 | |||||||||||||||
| 採礦 |
128 | 92 | 78 | 290 | 175 | |||||||||||||||
| 總計 |
784 | 655 | 675 | 1,968 | 1,863 | |||||||||||||||
注：表中未列出其他項目
附錄3：截至2022年9月30日的償債時間表
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(10億美元)
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2022
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2023
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2024
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2025
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2026
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>2026
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Total
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| 債券 |
| 1.1 | 0.8 | 0.9 | 1.0 | 1.7 | 5.5 | |||||||||||||||||||||
| 商業票據 |
0.9 | | | | | | 0.9 | |||||||||||||||||||||
| 其他貸款 |
0.4 | 0.3 | 0.2 | 0.6 | 0.1 | 1.0 | 2.6 | |||||||||||||||||||||
| 總債務總額 |
1.3 | 1.4 | 1.0 | 1.5 | 1.1 | 2.7 | 9.0 | |||||||||||||||||||||
附錄4：債務總額與淨債務的對賬
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(百萬美元)
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Sept 30, 2022
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Jun 30, 2022
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Dec 31, 2021
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| 短期債務和長期債務的當期部分 |
2,580 | 2,719 | 1,913 | |||||||||
| 長期債務，扣除當期部分 |
6,414 | 6,069 | 6,488 | |||||||||
| 總債務總額 |
8,994 | 8,788 | 8,401 | |||||||||
| 減去：現金和現金等價物以及 受限現金和其他受限資金 |
(5,067 | ) | (4,565 | ) | (4,371 | ) | ||||||
| 淨債務 |
3,927 | 4,223 | 4,030 | |||||||||
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附錄5：術語和定義
除非另有説明或上下文另有要求，否則本收益新聞稿中提及以下術語的含義如下：
表觀鋼鐵消費量：計算方法為生產加進口減去出口。
鋼材平均售價：計算方法為鋼材銷售額除以鋼材出貨量。
現金和現金等價物：代表現金和現金等價物、限制性現金和短期投資。
資本支出：指購置不動產、廠房和設備以及無形資產。
粗鋼生產：鋼在熔化後處於第一個固態，適合進一步加工或出售。
折舊：指攤銷和折舊。
每股收益：指基本或稀釋後每股收益。
外匯及其他融資淨收益/(虧損)：包括外幣兑換影響、銀行手續費、退休金利息、金融資產減值、衍生工具重估及其他與經營業績不能直接掛鈎的費用。
債務總額：長期債務和短期債務。
鐵礦石參考價：指鐵礦石價格為62%鐵CFR 中國。
千噸級：千公噸。
LTIF：工傷損失頻率 基於自己的人員和承包商，等於每1,000,000個工作小時的工傷損失。
公噸：指百萬公噸。
淨債務：長期債務和短期債務減去現金和現金等價物以及限制性現金和其他限制性資金。
淨利息支出：包括利息支出減去利息收入。
經營業績：指營業收入/(虧損)。
運營部門： 北美自由貿易協定部門包括加拿大、墨西哥的扁平、長和管狀業務；還包括墨西哥的所有礦山。巴西業務包括巴西及其鄰國(包括阿根廷、哥斯達黎加和委內瑞拉)的扁平、長管和管狀業務，還包括安德拉德和塞拉·阿祖爾自保鐵礦。歐洲部分包括歐洲業務的扁平、長管和管狀業務，以及下游解決方案，還包括波斯尼亞和黑塞哥維那的專屬鐵礦。ACIS部門包括哈薩克斯坦、烏克蘭和南非的扁平、長管和管狀業務；還包括烏克蘭的自保鐵礦以及哈薩克斯坦的鐵礦石和煤礦。採礦業務包括加拿大安賽樂米塔爾礦業公司和利比裏亞安賽樂米塔爾公司的鐵礦石業務。
自有鐵礦石產量：包括所有成品 粉礦、精礦、球團礦和塊礦的總產量，幷包括生產份額。
價格-成本效應：原材料和鋼材價格之間缺乏相關性或滯後 ，這既可以是積極的(即鋼材價格和原材料成本之間的價差擴大)，也可以是負面影響(即鋼材價格和原材料成本之間的價差擠壓或縮小)。
發貨：部門和集團層面的信息分別消除了部門內發貨(主要是平長工廠和管狀工廠之間的發貨) 和部門間發貨。下游解決方案的出貨量不包括在內。
STip：指短期激勵計劃。
LTIP：指長期激勵計劃。
營運資本變動(營運資本投資/釋放)：營運資本變動--貿易應收賬款加上存貨減去貿易和其他應付賬款。
腳註
| 1. | 本新聞稿中的財務信息是按照國際會計準則理事會(IASB)發佈的國際財務報告準則(IFRS)編制的。本公告所載的中期財務信息也是根據適用於中期的《國際財務報告準則》編制的。 然而，本公告所載信息不足以構成國際會計準則第34號《中期財務報告》所界定的中期財務報告。本新聞稿中的數字尚未經過 審計。這個 |
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| 本新聞稿中多個表格中的財務信息和某些其他信息已四捨五入為最接近的整數或最接近的小數。因此，一列中數字的總和 可能與為該列提供的總數不完全一致。此外，本新聞稿中表格中的某些百分比反映了基於四捨五入前的基本信息進行的計算 ，因此，可能與相關計算基於四捨五入的數字得出的百分比不完全一致。本新聞稿中提供的分部信息先於分部間的抵消和對分部的經營業績進行的某些調整，以反映公司成本、非鋼鐵業務(例如物流和航運服務)的收入以及消除分部之間的庫存利潤率 。本新聞稿還包括某些非GAAP財務/替代業績衡量標準。安賽樂米塔爾提出淨債務和營運資本變動作為額外措施，以加強對其財務狀況的瞭解，並向投資者和管理層提供有關公司現金流、資本結構和信用評估的額外信息。非公認會計準則 財務/替代業績計量應與安賽樂米塔爾根據國際財務報告準則編制的財務信息一併閲讀，而不是作為替代。 |
| 2. | 自2021年第二季度起，安賽樂米塔爾追溯修改了其應報告部門的列報。每個礦場的業績 在其主要供應的鋼材部門進行核算。變動摘要：北美自由貿易協定：所有墨西哥礦；巴西：Andrade和Serra Azul礦；歐洲：ArcelorMittal Prijedor礦(波斯尼亞和黑塞哥維那)；ACIS：哈薩克斯坦和烏克蘭 礦；以及採礦：僅AMMC和利比裏亞鐵礦。 |
| 3. | 2022年第三季度0.54x、2022年第二季度0.67x、2021年第三季度0.76x、2022年0.63x 9m和2021年0.80x 9M的LTIF數字 不包括安賽樂米塔爾意大利公司(自2021年第二季度起解除合併)。 |
| 4. | AMNS印度公司正在消除其業務(鋼廠和軋件)的瓶頸，以期在2024年底之前達到每年860萬噸的產能。AMNS印度的中期計劃是到2026年初在哈茲拉(第1A期)初步擴大和增長到約1500萬噸，包括汽車下游和鐵礦石運營的增強，估計資本支出約為74億美元 (用於消除瓶頸的8億美元，下游項目10億美元和上游項目56億美元)。第1A期計劃包括一條CRM2綜合設施、一條鍍鋅和退火線、兩座高爐、鋼鐵車間、HSM、輔助設備(包括焦炭、燒結礦、網絡、電力、天然氣、氧氣廠等)以及原材料處理。預計2025年開始投產BF2,2026年投產BF3。BF1淨容量從2Mtpa增加到3Mtpa。還有其他可能增長到每年20 Mt的選擇(1B階段)。AMNS印度已同意以約24億美元的淨值，從Essar Group手中收購印度的港口、電力及其他物流和基礎設施資產。AMNS印度公司已於2022年10月19日(4億美元)完成了部分電力結算交易，其餘交易還有待完成某些公司和監管部門的批准。2021年3月，AMNS印度公司與奧迪薩政府簽署了一份諒解備忘錄，目的是在奧迪沙邦肯德拉帕爾區建造一座綜合鋼鐵廠，產能為1200萬噸/年。2021年第三季度向邦政府提交了一份預可行性研究報告，AMNS印度公司目前正在與政府進行進一步研究和審批。建造一座6Mtpa綜合鋼鐵廠的進一步選擇正在評估中。塔庫拉尼礦自2021年第一季度以來一直以5.5 Mtpa的產能全面運營，而第二個奧迪薩球團廠已於2021年9月投產並投產。, 添加6Mtpa，球團礦總生產能力為20Mtpa。此外，2021年9月，AMNS印度公司開始在奧迪薩的Ghoraburhani-Sagahi鐵礦運營。該礦將逐步提高產量至7.2Mtpa的額定產能，併為滿足AMNS India的長期原材料需求做出重大貢獻。 |
| 5. | AMNS Calvert計劃建造一座新的150萬噸電弧爐，鑄機預計將於2023年完工。 合資企業將投資7.75億美元。目前正在研究以較低的資本支出強度再增加1.5噸電弧爐的方案。 |
| 6. | 安賽樂米塔爾礦業加拿大公司，也被稱為安賽樂米塔爾礦業和基礎設施加拿大公司。 |
| 7. | 2018年12月19日，安賽樂米塔爾簽署了一項55億美元的循環信貸安排，期限為五年 外加兩個一年延期選項。在2019年第四季度，安賽樂米塔爾執行了將設施延長至2024年12月19日的選擇權。延期完成了可用金額中的54億美元，剩餘的1億美元將於2023年12月19日到期。2020年12月，安賽樂米塔爾執行了第二個延長貸款期限的選擇，新的期限現延長至 2025年12月19日。2021年4月30日，安賽樂米塔爾修改了55億美元的RCF，以與其可持續發展和氣候行動戰略保持一致。截至2022年9月30日，55億美元的循環信貸安排完全可用。 |
| 8. | XCarb旨在將安賽樂米塔爾的所有減碳、低碳和零碳產品和鍊鋼活動，以及更廣泛的倡議和綠色創新項目集中在一起，專注於在碳中性鋼方面取得明顯進展。與新XCarb並駕齊驅Brand，我們已經推出了三款XCarb倡議：XCarb創新基金，XCarb綠色鋼材證書和XCarb使用廢鋼通過電弧爐路線生產的產品可回收和可再生生產。該公司使用證書系統(XCarb)提供綠色鋼材®綠色證書)。這些文件將由獨立審計師出具，以證明本公司在歐洲投資脱碳技術所節省的二氧化碳噸數。淨零當量通過將相當於2018年生產的每噸鋼的二氧化碳的減排證書 作為參考來確定。這些證書將涉及其在其歐洲多個地點實施的脱碳項目的直接結果，即總共節省的二氧化碳噸數。 |
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| 9. | 除AMNS India和Calvert合資公司外，公司還對中國進行了重要投資，這些投資提供了寶貴的股息流和增長選擇。我們與湖南華菱各佔一半股權的合資企業VAMA是一家最先進的工廠 專注於高要求應用的軋鋼，特別是汽車。該業務表現良好，計劃在未來兩年內將目前的產能擴大40%，達到200萬噸/年，資金來自自己的資源。這筆投資將 使VAMA擴大其產品組合，並進一步增強其競爭力。這反過來將使威馬能夠滿足中國汽車/新能源汽車(NEV)市場對高附加值解決方案日益增長的需求，並推動其在2025年前躋身中國頂級汽車鋼材製造商之列。安賽樂米塔爾還擁有中國東方37%的股份，東方東方是中國最大的H型鋼生產商之一，該公司最近升級了其資產組合，並受益於強勁的資產負債表狀況。 |
| 10. | 其他資產包括Erdemir(12%)的主要上市投資，截至2022年9月30日、2022年6月30日和2021年12月31日的市值分別為6.6億美元、6.88億美元和8.85億美元。 |
| 11. | ？其他和抵銷，2022年第三季度的經營業績為收入9200萬美元，而2022年第二季度虧損2900萬美元，這主要是由於本季度鐵礦石市場價格下降導致鋼鐵和採礦業務之間的集團內股票銷售導致股票保證金抵銷減少。 |
| 12. | 先前宣佈的(將在2023年2月的2022年全年業績中更新)戰略資本支出 封套為36.5億美元，代表2021年至2024年期間用於戰略項目的總支出。具體地説，截至2022年9月30日，36.5億美元中的5億美元已經花掉了。2022年全年資本支出指引為35億美元，較之前的42億美元指引減少了7億美元，以反映某些戰略性支出計劃(4億美元)和脱碳(1億美元)支出計劃的適度延遲 原因是項目動員/承包商正在加速。 |
| 13. | 6號高爐(約佔Kryvyi Rih總產能的20%)於2022年4月11日重新啟動(以恢復低水平的生鐵生產)。鐵礦石生產於2022年第三季度暫停(2022年第二季度的產能開工率約為55%)。烏克蘭的鐵礦石生產已於2022年10月初重新開始，產量約為25%。 |
| 14. | 在2018年收購了Votorantim S.A.在巴西的Long鋼鐵業務，成為ArcelorMittal Brasil的全資子公司後，Votorantim於2022年3月30日行使了其根據股東協議與ArcelorMittal Brasil公司達成的看跌期權權利，將其在ArcelorMittal Brasil的全部股權出售給公司。行權價是根據股東協議中的議定公式計算，該公式採用ArcelorMittal Brasil Long Business EBITDA自認沽期權行使日期起計前四個日曆季度的6倍(受某些調整，例如剔除任何不尋常、不常見或不正常事件)減去假設淨債務62億BRL乘以15%。安賽樂米塔爾巴西公司計算出看跌期權行權價為2億美元。Votorantim S.A.已表示不同意安賽樂米塔爾巴西公司對行使權價格的計算，並於2022年9月28日提出仲裁請求。 |
| 15. | 在2022年5月發佈了一項有利而不可上訴的決定，涉及納税人登記廢鋼購買的Pis/Cofins信用額度的權利後，安賽樂米塔爾巴西公司在前幾個季度錄得2億美元的收益。 |
| 16. | 該公司已將與安全業績掛鈎的短期激勵計劃(STIP)增加50%( 起斷路器作用)；將STIP中的安全目標提高到15%，將長期激勵計劃(LTIP)提高到10%；並將ESG目標納入LTIP。 |
| 17. | 2022年10月13日，安賽樂米塔爾與加拿大和安大略省政府一起，在加拿大安大略省漢密爾頓的安賽樂米塔爾Dofasco工廠破土動工，投資18億加元的脱碳項目。加拿大和安大略省政府分別承諾為項目總成本提供4億加元和5億加元。該項目將從根本上改變ArcelorMittal Dofasco的鍊鋼方式，將現場過渡到直接還原鐵-電弧爐鍊鋼，這將大大降低碳足跡，並從鍊鐵過程中去除煤炭 。新的2.5Mt容量的DRI爐最初將以天然氣為原料運行，但將在氫氣準備就緒的情況下建造，因此當有足夠且具有成本效益的供應時，它可以過渡到綠色氫氣。第一次現場建設工作將於2023年1月開始。新資產的建設目前預計將於2026年完成，屆時將開始12-18個月的過渡階段 ，兩條鍊鋼生產線(BF-BOF和DRI-EAF)都處於活躍狀態。這一過渡預計將於2028年完成。除了新的DRI設施外，該項目還涉及通過ArcelorMittal Dofasco的現有鑄造、軋製和精加工設施建造一座能夠生產240萬噸優質鋼材的電弧爐。安賽樂米塔爾Dofasco還將對現有的電弧爐設施和連鑄機進行改造，以使新足跡內所有資產之間的生產率、質量和能源能力保持一致。 |
| 18. | 2020年9月30日是最近股票回購計劃的開始日期。 |
| 19. | 2022年11月初，安賽樂米塔爾宣佈，正準備減少在濱海FOS-Mer由於鋼鐵需求放緩和能源價格的影響。本公司預計，該廠兩座高爐中的一座將於2022年12月起臨時關閉。 |
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前瞻性陳述
該文件可能包含有關安賽樂米塔爾及其子公司的前瞻性信息和陳述。這些陳述包括財務預測和估計及其基本假設，關於未來業務、產品和服務的計劃、目標和預期的陳述，以及關於未來業績的陳述。前瞻性陳述可通過以下詞語來識別 ：相信、預期、預期、目標或類似表述。儘管安賽樂米塔爾管理層認為此類前瞻性陳述中反映的預期是合理的，但投資者和安賽樂米塔爾證券的持有者應注意，前瞻性信息和陳述會受到許多風險和不確定性的影響，其中許多風險和不確定性很難預測，而且通常不在安賽樂米塔爾的控制範圍之內，這可能會導致實際結果和發展與前瞻性信息和陳述中所表達、暗示或預測的結果和發展大相徑庭。這些風險和不確定性包括 在提交給盧森堡金融市場管理局(金融市場監管委員會)和美國證券交易委員會(美國證券交易委員會) 或將由安賽樂米塔爾提交的文件中討論或確定的那些風險和不確定性，包括安賽樂米塔爾提交給美國證券交易委員會的最新20-F表格年度報告。安賽樂米塔爾不承擔公開更新其前瞻性陳述的義務，無論是由於新信息、未來事件或其他原因。
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