美國
美國證券交易委員會
華盛頓特區，20549
表格
(標記一)
截至本季度末：
從 到的過渡期
委託文件編號：
(註冊人的確切姓名載於其章程)
| (註冊成立或組織的州或其他司法管轄區) | (税務局僱主 識別碼) |
| (主要行政辦公室地址)(郵政編碼)
|
| (註冊人的電話號碼，包括區號) |
根據該法第12(B)條登記的證券{br
| 每個班級的標題 | 交易代碼 | 註冊所在的交易所名稱 | ||
用複選標記表示註冊人
(1)是否在過去12個月內(或註冊人被要求提交此類報告的較短時間內)提交了1934年《證券交易法》第13或15(D)節要求提交的所有報告，以及(2)在過去90天內是否符合此類提交要求
。
用複選標記表示註冊人
是否已在過去12個月內(或註冊人需要提交此類文件的較短時間內)以電子方式提交了根據S-T規則第405條(本章第232.405節
條)要求提交的所有交互數據文件。
用複選標記表示註冊人 是大型加速申報公司、加速申報公司、非加速申報公司、較小的申報公司或新興成長型公司。 請參閲《交易法》第12b-2條規則中的“大型加速申報公司”、“加速申報公司”、“較小申報公司”、 和“新興成長型公司”的定義。
| 大型加速文件服務器 | ☐ | 加速文件管理器 | ☐ |
| ☒ | 規模較小的報告公司 | ||
| 新興成長型公司 |
如果是新興成長型公司，用勾號表示註冊人是否已選擇不使用延長的過渡期來遵守根據《交易法》第13(A)節提供的任何新的或修訂的財務會計準則。☐
用複選標記表示註冊人是否是空殼公司(如《交易法》第12b-2條規定的那樣)。是，☐不是
截至2022年11月10日，有
LogicMark公司
表格10-Q
目錄表
2022年9月30日
| 頁面 | ||
| 第一部分 | 財務信息 | 1 |
| 項目1 | 財務報表(未經審計)； | 1 |
| 簡明資產負債表-2022年9月30日和2021年12月31日 | 1 | |
| 業務簡明報表--截至2022年和2021年9月30日的三個月和九個月 | 2 | |
| 簡明權益變動表--截至2022年和2021年9月30日的三個月和九個月 | 3 | |
| 截至2022年和2021年9月30日的9個月現金流量表簡明報表 | 5 | |
| 簡明財務報表附註 | 6 | |
| 第二項。 | 管理層對財務狀況和經營成果的探討與分析 | 17 |
| 第三項。 | 關於市場風險的定量和定性披露 | 22 |
| 第四項。 | 控制和程序 | 22 |
| 第二部分。 | 其他信息 | 23 |
| 第1項。 | 法律訴訟 | 23 |
| 第1A項。 | 風險因素 | 23 |
| 第二項。 | 未登記的股權證券銷售和收益的使用 | 23 |
| 第三項。 | 高級證券違約 | 23 |
| 第四項。 | 煤礦安全信息披露 | 23 |
| 第五項。 | 其他信息 | 23 |
| 第六項。 | 陳列品 | 23 |
| 簽名 | 24 |
i
第一部分財務信息
項目1.財務報表
LogicMark公司
簡明資產負債表
(未經審計)
| 9月30日， | 十二月三十一日， | |||||||
| 2022 | 2021 | |||||||
| 資產 | ||||||||
| 流動資產 | ||||||||
| 現金和現金等價物 | $ | $ | ||||||
| 受限現金 | ||||||||
| 應收賬款淨額 | ||||||||
| 庫存，淨額 | ||||||||
| 預付費用和其他流動資產 | ||||||||
| 流動資產總額 | ||||||||
| 財產和設備： | ||||||||
| 裝備 | ||||||||
| 傢俱和固定裝置 | ||||||||
| 網站和其他 | ||||||||
| 累計折舊 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 財產和設備，淨額 | ||||||||
| 使用權資產，淨額 | ||||||||
| 產品開發成本 | ||||||||
| 商譽 | ||||||||
| 其他無形資產，扣除攤銷淨額#美元 | ||||||||
| 總資產 | $ | $ | ||||||
| 負債、C系列可贖回優先股和股東權益 | ||||||||
| 流動負債 | ||||||||
| 應付帳款 | $ | $ | ||||||
| 應計費用 | ||||||||
| 流動負債總額 | ||||||||
| 其他長期負債 | ||||||||
| 總負債 | ||||||||
| 承付款和或有事項(附註8) | ||||||||
| C系列可贖回優先股 | ||||||||
| C系列可贖回優先股，面值$ | ||||||||
| 股東權益 | ||||||||
| 優先股，面值$ | ||||||||
| F系列優先股，面值$ | ||||||||
| 普通股，面值$ | ||||||||
| 額外實收資本 | ||||||||
| 累計赤字 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 股東權益總額 | ||||||||
| 總負債、C系列可贖回優先股和股東權益 | $ | $ | ||||||
附註是這些簡明財務報表不可分割的一部分
1
LogicMark公司
業務簡明報表
(未經審計)
| 截至三個月 | 九個月結束 | |||||||||||||||
| 9月30日， | 9月30日， | |||||||||||||||
| 2022 | 2021 (1) | 2022 | 2021 (1) | |||||||||||||
| 收入 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 售出貨物的成本 | ||||||||||||||||
| 毛利 | ||||||||||||||||
| 運營費用 | ||||||||||||||||
| 直接運營成本 | ||||||||||||||||
| 銷售和市場營銷 | ||||||||||||||||
| 研發 | ||||||||||||||||
| 一般和行政 | ||||||||||||||||
| 其他費用 | ||||||||||||||||
| 折舊及攤銷 | ||||||||||||||||
| 總運營費用 | ||||||||||||||||
| 營業虧損 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| 其他收入和(支出) | ||||||||||||||||
| 利息收入(費用) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
| 薪俸保障計劃貸款及應計利息的寬免 | ||||||||||||||||
| 權證修改費用 | ( | ) | ||||||||||||||
| 其他收入(費用)合計，淨額 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
| 所得税前虧損 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| 所得税(費用)福利 | ||||||||||||||||
| 淨虧損 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| 優先股股息 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| 普通股股東應佔淨虧損 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||||
| $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | |||||
| (1) |
附註是這些簡明財務報表的組成部分
2
LogicMark公司
股東權益變動簡明報表
(未經審計)
| 截至2022年9月30日的三個月 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 其他內容 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 優先股 | 普通股 | 已繳費 | 累計 | |||||||||||||||||||||||||
| 股票 | 金額 | 股票 | 金額 | 資本 | 赤字 | 總計 | ||||||||||||||||||||||
| 餘額-2022年7月1日 | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | |||||||||||||||||||||
| 發行服務的股票期權 | - | - | ||||||||||||||||||||||||||
| 作為股票補償發行的股票 | - | - | ||||||||||||||||||||||||||
| C系列可贖回優先股股息 | - | - | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||
| F系列優先股股息 | - | - | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||
| 淨虧損 | - | - | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||
| 餘額-2022年9月30日 | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | |||||||||||||||||||||
| 截至2022年9月30日的9個月 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 其他內容 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 優先股 | 普通股 | 已繳費 | 累計 | |||||||||||||||||||||||||
| 股票 | 金額 | 股票 | 金額 | 資本 | 赤字 | 總計 | ||||||||||||||||||||||
| 餘額-2022年1月1日 | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | |||||||||||||||||||||
| 發行服務的股票期權 | - | - | ||||||||||||||||||||||||||
| 作為股票補償發行的股票 | ||||||||||||||||||||||||||||
| C系列可贖回優先股股息 | - | - | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||
| F系列優先股股息 | - | - | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||
| 淨虧損 | - | - | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||
| 餘額-2022年9月30日 | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | |||||||||||||||||||||
| 截至2021年9月30日的三個月 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 其他內容 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 優先股 | 普通股 | 已繳費 | 累計 | |||||||||||||||||||||||||
| 股票 | 金額 | 股票 | 金額 | 資本 | 赤字 | 總計 | ||||||||||||||||||||||
| 餘額-2021年7月1日 | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||||||||||||||||
| 發行服務的股票期權 | - | - | ||||||||||||||||||||||||||
| 發行F系列優先股，淨額 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 將F系列優先股轉換為普通股 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||
| 根據表格S-1上的登記聲明出售普通股和認股權證 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 與股權發行相關的費用 | - | - | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||
| 作為股票補償發行的股票 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 為分紅而發行的普通股 | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||||
| C系列可贖回優先股股息 | - | - | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||
| F系列優先股股息 | - | - | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||
| 淨虧損 | - | - | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||
| 餘額-2021年9月30日 | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | |||||||||||||||||||||
3
LogicMark公司
股東權益變動簡明報表
(未經審計)
| 截至2021年9月30日的9個月 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 其他內容 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 優先股 | 普通股 | 已繳費 | 累計 | |||||||||||||||||||||||||
| 股票 | 金額 | 股票 | 金額 | 資本 | 赤字 | 總計 | ||||||||||||||||||||||
| 餘額-2021年1月1日 | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||||||||||||||||
| 為服務發行股票 | - | - | ||||||||||||||||||||||||||
| 發行E系列優先股，淨額 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 將E系列優先股轉換為普通股 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||
| 與E系列優先股受益轉換功能相關的視為股息 | - | - | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||
| 發行F系列優先股，淨額 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 將F系列優先股轉換為普通股 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||
| 以現金方式行使普通股認購權證 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 在無現金基礎上行使普通股認購權證 | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||||
| 與發行替換認股權證相關的權證修改費用 | - | - | ||||||||||||||||||||||||||
| 與2018年和2019年管理層激勵計劃相關發行的股票 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 根據表格S-1上的登記聲明出售普通股和認股權證 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 與股權發行相關的費用 | - | - | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||
| 作為股票補償發行的股票 | - | |||||||||||||||||||||||||||
| 為分紅而發行的普通股 | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||||
| C系列可贖回優先股股息 | - | - | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||
| F系列優先股股息 | - | - | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||
| 淨虧損 | - | - | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||
| 餘額-2021年9月30日 | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | |||||||||||||||||||||
附註是這些簡明財務報表的組成部分
4
LogicMark公司
簡明現金流量表
(未經審計)
| 九個月結束 | ||||||||
| 9月30日， | ||||||||
| 2022 | 2021 | |||||||
| 經營活動的現金流 | ||||||||
| 淨虧損 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
| 對淨虧損與經營活動中使用的現金淨額進行的調整： | ||||||||
| 折舊 | ||||||||
| 基於股票的薪酬 | ||||||||
| 債務貼現攤銷 | ||||||||
| 無形資產攤銷 | ||||||||
| 遞延債務發行成本攤銷 | ||||||||
| 修改認股權證條款的非現金收費 | ||||||||
| 薪俸保障計劃貸款及應計利息的寬免 | ( | ) | ||||||
| 經營性資產和負債變動情況： | ||||||||
| 應收賬款 | ( | ) | ||||||
| 庫存 | ( | ) | ||||||
| 預付費用和其他流動資產 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 應付帳款 | ( | ) | ||||||
| 應計費用 | ( | ) | ||||||
| 經營活動中使用的現金淨額 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 投資活動產生的現金流 | ||||||||
| 設備採購和網站開發 | ( | ) | ||||||
| 產品開發成本 | ( | ) | ||||||
| 購買無形資產 | ( | ) | ||||||
| 用於投資活動的現金淨額 | ( | ) | ||||||
| 融資活動產生的現金流 | ||||||||
| 出售普通股及認股權證所得款項 | ||||||||
| 因發行E系列優先股而收到的收益，淨額 | ||||||||
| 因發行F系列優先股而收到的收益，淨額 | ||||||||
| 行使普通股認股權證所得款項 | ||||||||
| 定期貸款償還 | ( | ) | ||||||
| 與股權發行相關的費用 | ( | ) | ||||||
| C系列可贖回優先股股息 | ( | ) | ||||||
| 融資活動提供的現金淨額(用於) | ( | ) | ||||||
| 現金、現金等價物和限制性現金淨(減)增 | ( | ) | ||||||
| 現金、現金等價物和限制性現金--年初 | ||||||||
| 現金、現金等價物和限制性現金期末 | $ | $ | ||||||
| 現金流量信息的補充披露： | ||||||||
| 在此期間支付的現金用於： | ||||||||
| 利息 | ||||||||
| 税費 | ||||||||
| 非現金投資和融資活動： | ||||||||
| 與股票發行有關的應計費用 | ||||||||
| 應計C系列可贖回股息和F系列優先股股息 | ||||||||
| 與上一年度應計項目相關的已發行股份 | ||||||||
| 將E系列優先股轉換為普通股 | ||||||||
| 將F系列優先股轉換為普通股 | ||||||||
| 應付賬款中包含的網站開發 | ||||||||
附註是這些簡明財務報表的組成部分
5
LogicMark， 公司
簡明財務報表附註
(未經審計)
附註 1-組織和主要業務活動
LogicMark， Inc.(“LogicMark”或“公司”)於2012年2月8日在特拉華州註冊成立。LogicMark 提供個人應急響應系統(PERS)、醫療通信設備和物聯網(“IoT”)技術 ，以創建互聯護理平臺。該公司的設備使人們能夠在家中接受護理，並有信心 獨立衰老。LogicMark將雙向語音通信技術直接集成到醫療警報掛件中，並以日常消費者能夠負擔的價位提供挽救生命的技術，從而徹底改變了PERS行業。PERS技術 通過經銷商和分銷商以及直接銷售給美國退伍軍人健康管理局。
附註 2--流動性和管理計劃
截至2022年9月30日的9個月中，該公司的營業虧損為4,546,683美元，淨虧損為4,488,936美元。截至2022年9月30日，公司的現金及現金等價物和股東權益分別為9,328,504美元和23,039,621美元。截至2022年9月30日，公司的營運資金為9,391,383美元，而2021年12月31日的營運資金為13,098,049美元。
鑑於本公司於2022年9月30日的現金狀況及其預計的營運現金流，本公司相信，自本申請日期起計，本公司將有足夠的資本維持營運一年。
注 3-陳述的依據
隨附的未經審計簡明財務報表是根據美國公認會計原則(GAAP)和美國證券交易委員會(美國證券交易委員會)關於中期財務報告的適用規則和規定編制的。管理層認為，本文中的信息反映了所有 調整，只包括正常的經常性調整，除非另有説明，否則這些調整被認為是公平陳述經營業績、財務狀況、股東權益和現金流量所必需的。所列過渡期的結果不一定代表未來任何時期的預期結果。以下信息應與公司於2022年4月15日提交給美國證券交易委員會的截至2021年12月31日的10-K表格年度報告中包括的經審計的財務報表及相關説明一併閲讀。
某些 上一年的金額已重新分類，以便與本年度的列報保持一致。這些改敍對報告的業務結果沒有 影響。
6
LogicMark， 公司
簡明財務報表附註
(未經審計)
附註 4--重要會計政策摘要
在財務報表中使用估計的
按照美國公認會計原則(美國公認會計原則)編制財務報表要求 管理層作出估計和假設，以影響財務報表日期的資產和負債額、或有資產和負債的披露，以及報告期內收入和費用的報告金額。本公司管理層對這些重大估計和假設進行評估，包括與收購資產和負債的公允價值、基於股票的薪酬、所得税、壞賬準備、長期資產和庫存、 以及其他影響財務報表和披露的事項有關的估計和假設。實際結果可能與這些估計不同。
現金 和現金等價物
公司將所有原始到期日在三個月或以下的高流動性證券在購買時視為現金等價物。 由於其短期性質，現金等價物按成本列賬，接近公允價值。2022年9月30日和2021年12月31日，現金和現金等價物分別為9,328,504美元和12,044,415美元。
受限制的 現金
在2022年9月30日和2021年12月31日，該公司分別限制了59,988美元和210,131美元的現金。受限現金包括公司第三方信用卡處理商為潛在客户退款、索賠和糾紛而扣留的金額，以及作為公司信用卡抵押品的 金額。
信用風險集中度
可能使本公司面臨集中信用風險的金融工具主要包括現金和現金等價物。該公司在位於美國的大型金融機構中維護其現金和現金等價物餘額。有時，公司的現金和現金等價物餘額
可能未投保，或存在超過聯邦存款保險公司(FDIC)保險限額的存款賬户。現金等價物
總計
7
LogicMark， 公司
簡明財務報表附註
(未經審計)
附註 4--重要會計政策摘要(續)
收入 確認
該公司的收入包括對最終客户或分銷商的產品銷售。該公司的收入來自與客户的 合同，這些合同在大多數情況下是客户的採購訂單。對於每個合同，轉讓產品控制權的承諾被認為是已確定的履約義務，每個產品都是不同的。作為每份合同中承諾的對價的一部分，公司會評估客户的信用風險。我們的合同沒有任何融資條款， 因為付款條款通常在發票日期後30天內到期。本公司的產品幾乎總是以固定價格銷售。 在確定交易價格時，我們會評估價格是否會因產品退貨或因批量折扣、返點或價格優惠而進行的調整而受到任何退款，以確定我們預期有權獲得的淨對價。公司的銷售是在控制權轉移到客户時確認收入的核心原則下在某個時間點確認的，這通常發生在公司將產品從其履行中心發貨或交付給我們的客户時，當我們的客户接受 並擁有商品的合法所有權時，公司有權獲得此類商品的付款。根據各自的合同條款，我們的大部分合同收入在(I)基於離岸價格(FOB)裝運點發貨時確認，或(Ii)在產品到達目的地時確認。在截至2022年9月30日和2021年9月30日的9個月內，我們的所有銷售額均未在 時間內確認。
向總代理商和經銷商銷售
對某些分銷商和經銷商的銷售 是根據允許有限退貨權利的條款進行的，這些產品保存在其庫存中或在銷售給其最終客户時。本公司為未處理和估計的未來價格調整保留準備金 作為退款責任的索賠和退貨。準備金被記錄為與相關收入 被記錄的同期收入的減少額，並基於對一段時間內的歷史索賠和回報的分析來計算，以適當地考慮當前的定價和業務趨勢。同樣，銷售退貨和折扣是根據歷史退貨率記錄的，作為收入的減少，以及預期退貨的估計庫存成本的銷售成本的相應減少。這些儲備在2022年9月30日和2021年12月31日的簡明資產負債表上並不重要。
發貨和搬運
向客户收取的運輸和搬運費用金額 包括在收入中。本公司產生的相關運費已計入銷售成本，截至2022年9月30日的三個月和九個月的相關運費分別為94,080美元和467,293美元，截至2021年9月30日的三個月和九個月的相關運費分別為149,923美元和374,484美元。
應收賬款 -網絡
在截至2022年9月30日的三個月和九個月以及截至2021年12月31日的年度，公司的收入主要包括 LogicMark產品的出貨量。這些銷售的條款和條件為某些客户提供了貿易信貸條款。此外，這些銷售是向零售商進行的，沒有退貨的權利，並且受針對產品缺陷向最終消費者提供的正常保修的約束。
應收賬款按可變現淨值列報。當事件或情況顯示賬面價值可能無法收回時，本公司會定期審核應收賬款結餘，並按需要調整壞賬準備。在2022年9月30日和2021年12月31日，公司計提了1美元的壞賬備抵。
8
LogicMark， 公司
簡明財務報表附註
(未經審計)
附註 4--重要會計政策摘要(續)
盤存
公司按成本或可變現淨值(定義為正常業務過程中的估計銷售價格、較難預測的完工、處置和運輸成本)中的較低者計量庫存。
公司定期審查庫存數量並評估其庫存的可變現價值。公司通過將單個庫存部件與預測的產品需求或生產要求進行比較，根據需要調整庫存的賬面價值，併為超額、過時和移動緩慢的庫存預留估計估值儲備。存貨按成本或可變現淨值中較低的 進行估值，成本採用先進先出法確定。截至2022年9月30日，庫存包括手頭1,077,160美元的成品。截至2021年12月31日，庫存包括手頭1,237,280美元的產成品。 公司需要向某些供應商預付某些存貨的費用，直到建立信用條款。截至2022年9月30日和2021年12月31日，存貨預付款分別為670,221美元和559,938美元，計入資產負債表上的預付費用和其他流動資產。
長壽資產
當事件或環境變化顯示資產的賬面價值可能無法收回時，長期資產(如物業和設備)及其他無形資產將被評估減值。當指標存在時，本公司根據資產在其剩餘使用年限內預期產生的未貼現未來現金流量，與資產的賬面價值相比，對確定壽命的資產進行減值測試。如果資產的賬面金額被確定為不可收回，則記錄公允價值減記 。管理層使用對預期未來經營業績的假設來估計未來現金流。管理層對未來現金流的估計可能與實際現金流不同，原因包括技術變化、經濟狀況 或公司業務運營的變化。
財產 和設備
財產和設備包括設備、傢俱和固定裝置、網站和其他按成本列報。增加和改進的成本通常是資本化的，維修和維護的支出是在發生的期間內支出的。當出售或報廢財產和設備時，相關成本和累計折舊從賬目中扣除，任何損益都計入收入。財產和設備的折舊採用直線法，按相應資產的估計使用壽命計提，具體如下：
商譽
商譽 在第四季度或當情況表明可能已發生減值時進行年度審查。本公司首先進行商譽減值的定性評估，其中考慮了市場狀況、業績與預期的對比、業務前景和異常事件等因素。如果定性評估顯示可能出現商譽減值，則對商譽進行減值測試。公司可以選擇繞過定性評估，直接進行定量測試。如果需要進行商譽減值量化測試，公允價值將使用各種假設來確定，包括使用適用貼現率的估計未來現金流量(收益法)以及與其他類似公司的比較(市場法)。
9
LogicMark， 公司
簡明財務報表附註
(未經審計)
附註 4--重要會計政策摘要(續)
其他 無形資產
公司的無形資產與收購LogicMark，LLC有關，並計入公司於2022年9月30日和2021年12月31日的資產負債表中的其他無形資產。
截至2022年9月30日，扣除攤銷後的其他無形資產包括1,793,889美元的專利、867,559美元的商標和1,238,690美元的客户關係。截至2021年12月31日，其他無形資產包括2,072,984美元的專利、915,619美元的商標和1,488,044美元的客户關係。本公司以直線方式攤銷該等無形資產，其估計使用年限分別為11年、20年及10年。 於截至2022年9月30日止三個月及九個月內，本公司錄得攤銷費用分別為194,232美元及582,516美元。 於截至2021年9月30日止三個月及九個月內，本公司錄得攤銷費用分別為192,019美元及569,796美元。
截至2022年9月30日，預計2022財年剩餘時間的攤銷費用總額為194,241美元，在接下來的五個財年中，預計攤銷費用總額如下：2023-776,964美元；2024-776,964美元；2025-776,964美元；2026 -602,648美元；2027-241,218美元；以及以後幾年-531,139美元。
可轉換的 儀器
公司在核算以轉換選項為特色的混合合約時，適用衍生工具和對衝以及區分負債和權益的會計準則。會計準則要求公司將轉換選擇權從其託管工具中分離出來，並根據某些標準將其作為獨立衍生品進行會計處理。準則包括以下情況：(I)嵌入衍生工具的經濟特徵及風險與主合約的經濟特徵及風險並無密切關係，(Ii)同時包含嵌入衍生工具及主合約的混合工具並未根據公認會計原則按公允價值重新計量 ，而公允價值的變動在發生時於收益中報告，及(Iii)與嵌入衍生工具條款相同的獨立工具將被視為衍生工具。衍生工具隨後根據當前公允價值在每個報告日期按市價計價，公允價值變動在經營業績中報告。
轉換 具有可變結算功能的期權，例如在後續發行時以比混合合約更優惠的行使價調整轉換價格的條款，通常會導致它們與主工具分離。
必要時，本公司根據票據交易承諾日相關普通股的公允價值與票據所包含的實際轉換價格之間的差額，對債務工具中嵌入的轉換期權的內在價值進行折價。這些安排下的債務折價 在(I)相關債務期限內使用近似於利率法的直線方法或(Ii)債務折算中的較早者攤銷。債務折價攤銷在未經審計的簡明經營報表中作為利息支出計入 其他收支。
衍生金融工具
本公司不使用衍生品來對衝現金流、市場或外匯風險的風險。本公司評估所有金融工具，以確定該等工具是否為衍生工具，或 是否包含符合嵌入衍生工具資格的特徵。作為負債入賬的衍生金融工具最初按公允價值入賬，然後在每個報告日期重新估值，公允價值變動在經營報表中報告。對於基於股票的衍生品，本公司使用Black-Scholes或二項期權估值模型在開始時對衍生品進行估值，並在隨後的估值日對衍生品進行估值。本公司將公司可轉換票據 中嵌入的轉換功能作為單獨的衍生工具進行會計處理，這些票據沒有固定的結算條款。此外，本公司發行的權證如無固定結算條款，亦被視為衍生工具。衍生品的分類，包括此類工具應記為負債還是記為權益，將在每個報告期結束時進行評估。衍生工具負債在資產負債表中分類為流動或非流動負債，視乎衍生工具是否需要在未經審計的精簡資產負債表日期起計12個月內以現金淨額結算而定。
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(未經審計)
附註 4--重要會計政策摘要(續)
基於股票的薪酬
公司核算在估計授予日期交換員工服務的基於股票的獎勵的公允價值。本公司 向非僱員發行的權益工具按其於計量日期的公允價值入賬。基於股票的薪酬計量 會隨着標的權益工具的歸屬或不可沒收而定期調整。基於股票的薪酬費用 在授權期內攤銷或在賺取時攤銷。股票薪酬計入運營費用的同一部分 ，就好像它是以現金支付的一樣。該公司一般發行新的普通股，以滿足轉換和認股權證的行使。
每股普通股股東應佔淨虧損
普通股股東應佔淨虧損等於公司淨虧損減去優先股股息。
基本 每股普通股股東應佔淨虧損(“每股基本淨虧損”)是使用已發行普通股的加權平均數 計算的。適用於普通股股東每股攤薄淨虧損(“每股攤薄淨虧損”) 包括攤薄普通股等價物的影響。於2022年9月30日行使購股權購買444,660股普通股的潛在攤薄證券及購買4,295,380股普通股的認股權證不包括在計算攤薄每股虧損中，因為計入這些證券的效果將是反攤薄的。截至2021年9月30日，行使股票期權購買40,858股普通股和認股權證購買4,393,230股普通股的潛在攤薄證券 不包括在每股攤薄淨虧損的計算中，因為它們的影響將是反攤薄的 。
研究、開發和產品開發成本
研究和開發成本是新市場開發和相關工程成本的支出。除內部資源外， 公司還利用職能諮詢資源、第三方軟件和硬件開發公司。在確定產品的技術可行性之前，公司將承擔所有已發生的研究和開發費用。技術可行性確定後，包括軟件和硬件設計在內的開發成本將被資本化，直到產品可向客户正式發佈為止。在確定產品的技術可行性何時確定時，需要進行判斷。在截至2022年9月30日的9個月內，公司資本化了此類產品開發成本中的481,768美元。這些成本的攤銷將在三年內按直線計算，但尚未開始。
最近 會計聲明
最近 由財務會計準則委員會(FASB)或其他準則制定機構發佈或建議的會計準則，在未來某個日期之前不需要採用，預計在採用後不會對公司的財務報表產生實質性影響 。
附註 5--應計費用
應計費用 包括：
| 9月30日， | 十二月三十一日， | |||||||
| 2022 | 2021 | |||||||
| 工資、工資税和假期 | $ | $ | ||||||
| 商户卡費 | ||||||||
| 專業費用 | ||||||||
| 管理激勵 | ||||||||
| 租賃責任 | ||||||||
| 股息--C系列和F系列優先股 | ||||||||
| 其他 | ||||||||
| 總計 | $ | $ | ||||||
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簡明財務報表附註
(未經審計)
附註 6-股東權益和可贖回優先股
2021年10月股票反向拆分
2021年10月15日，該公司宣佈，其股東已批准對其普通股和C系列可贖回優先股進行反向拆分，比例為1：10。作為反向拆分的結果，每10股已發行普通股預分拆股票和每10股C系列可贖回優先股預分拆股票將自動交換為每股1股新股，而無需持有人採取任何 行動。已發行普通股的數量從約8830萬股減少到約880萬股，C系列已發行優先股的數量從2000股減少到200股。股票反向拆分不影響公司 有權發行的股本總股數，包括C系列可贖回優先股。
2021年9月提供服務
於2021年9月15日，本公司出售合共2,788,750股普通股，每股票面價值0.0001美元，及(Ii)附帶認股權證，可按每股4.95美元的行使價購買最多2,788,750股普通股，兩者均包括承銷商購買額外363,750股普通股的全部超額配售選擇權。
股份及認股權證乃根據本公司根據一九三三年證券法(修訂證券法)(證券法)向美國證券交易委員會(美國證券交易委員會)提交，並於2021年9月14日生效的S-1表格註冊説明書(第333-259105號文件)向公眾發售及出售。
由於本公司並無足夠數量的普通股供發行 ，直至本公司股東批准本公司公司註冊證書修訂 以影響普通股股份的反向拆分，以便在行使認股權證時有足夠數量的普通股供發行之日(“初步行使日期”)為止，該等認股權證不能立即行使。認股權證於初始行權日(反向股票拆分的生效日期)開始可行使，並將於初始行權日後五年終止。認股權證的行權價格受股票股息、股票拆分和其他拆分、組合及重新分類的慣例調整，並於本公司反向股票拆分日期重置至(I)緊接反向股票拆分前普通股的收盤價 ，以(Ii)當時生效的行權價 中較低者為準。在某些情況下，根據認股權證概述的公式，認股權證也可在初始行使日期 之後的任何時間以無現金基礎行使。2021年10月15日，在股東和董事會批准反向股票拆分後，認股權證的行權價調整為每股3.956美元，反向股票拆分和行權價追溯 根據ASC260-10-55-12，重述每股收益數據。
在截止日期 ，在扣除承銷折扣和佣金以及預計發售費用之前，公司收到的毛收入約為1,250萬美元。該公司一直將此次發售的淨收益主要用於新產品開發、 營銷和營運資金。
2021年8月提供服務
於2021年8月13日，本公司與機構認可投資者訂立證券購買協議，規定本公司共投資3,999,999美元，以供本公司發行(I)本公司1,333,333股F系列可轉換優先股，每股票面價值0.0001 本公司(F系列優先股)可轉換為普通股，每股面值0.0001美元， 本公司於轉換F系列優先股股份時可發行；(Ii)於2022年2月16日後可行使為期五年半的認股權證，以每股7.80美元的行使價購買合共666,667股普通股。發行給投資者的證券根據投資者的陳述、他們與本公司的 以前的關係以及沒有任何一般徵集，根據修訂後的1933年《證券法》或證券法 依據其第4(A)(2)節和規則D規則506獲得豁免註冊。該公司將此次發行的淨收益 用於營運資金和減少負債目的。在截至2021年9月30日的三個月中，1,160,000股F系列優先股 被轉換為656,604股普通股。2021年10月15日，在股東和董事會批准反向股票拆分後，認股權證的行權價調整為每股4.95美元，並根據ASC 260-10-55-12， 重述每股收益數據進行追溯報告。在截至2022年9月30日的三個月和九個月，公司分別錄得F系列優先股股息6,790美元和32,934美元。
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簡明財務報表附註
(未經審計)
附註 6--股東權益和可贖回優先股(續)
2021年2月提供服務
2021年2月2日，本公司結束了登記直接發行和同時定向增發，據此，本公司發行了(I)總計1,476,016股E系列優先股，可轉換為最多295,203股普通股，(Ii)普通股認購權證，以每股12.30美元的行使價購買最多100,000股普通股，可立即行使 ，期限為五年，以及(Iii)普通股認購權證，可按行使價每股12.30美元購買最多195,203股普通股，行使期為五年半，首次可於發行後九個月行使，所得款項總額為4,000,003美元，然後扣除任何發售費用。該公司將此次發行所得資金淨額用於營運資金和減少負債。2021年2月，1,476,016股E系列優先股轉換為295,203股 普通股。同樣在2021年2月，公司從與發行E系列可轉換優先股和認股權證相關的受益轉換功能中記錄了1,480,801美元的視為股息。
2021年1月換股權證
於2021年1月8日，本公司與本公司先前發行的日期為2019年4月4日的普通股認購權證(“原認股權證”)的持有人(“持有人”)訂立權證修訂及行使協議(“修訂”)。
在修訂後45個歷日內每次行使原有認股權證的代價中，除發行 認股權證股份外，本公司同意推出新的認股權證，以購買相當於持有人行使的原始認股權證數量的公司普通股股份，行使價為每股15.25美元，代表緊接修訂日期前五個交易日普通股的平均官方 收市價(“新認股權證”)。 投資者持有可行使的原始認股權證，最多可行使246,913股普通股。隨後在45天內行使了50,000份原始認股權證 ，並在認股權證股份之外獲得了50,000份新認股權證。
C系列可贖回優先股
2017年5月，公司批准了C系列可贖回優先股。C系列可贖回優先股的持有者有權獲得每年15%的股息，以現金支付。在截至2022年9月30日的三個月和九個月，公司分別記錄了75,000美元和225,000美元的C系列可贖回優先股股息。
在支付C系列可贖回優先股的規定價值和未支付股息後，公司可隨時選擇全部或部分現金贖回C系列可贖回優先股。如果發生“根本變化” ，C系列可贖回優先股應立即以現金形式贖回，等同於C系列可贖回優先股的聲明價值 和未支付股息。根本變化包括但不限於至少50%有表決權股票所有權的任何變化；清算或解散，或普通股不再在其目前交易的市場上市。
C系列可贖回優先股的 持有人有權對提交給公司股東進行投票的任何事項進行投票。一股C系列可贖回優先股擁有與一股普通股相同的投票權。
可贖回的股權證券 如果在非發行人控制範圍內的事件發生時有條件地可贖回，則可贖回的股權證券將被歸類為臨時股權。一旦確定此類事件可能發生，股權證券將被歸類為負債 。鑑於C系列可贖回優先股包含基本變更條款，該證券被視為 有條件贖回。因此，公司在2022年9月30日和2021年12月31日的資產負債表中將C系列可贖回優先股歸類為臨時股本，直到發生的事件表明情況並非如此。
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(未經審計)
附註 6--股東權益和可贖回優先股(續)
認股權證
在截至2022年9月30日的九個月內，並無任何認股權證活動。下表彙總了公司在2022年9月30日和2021年12月31日尚未發行和可行使的認股權證：
| 認股權證數量 | 加權 平均行權價 | 加權 平均剩餘壽命(年) | 聚合 內在價值 | |||||||||||||
| 未償還的 ，可於2021年1月1日行使 | $ | $ | ||||||||||||||
| 已發佈 | $ | |||||||||||||||
| 已鍛鍊 | ( | ) | ||||||||||||||
| 取消 | ( | ) | ||||||||||||||
| 未償還的 ，可於2021年12月31日行使 | $ | |||||||||||||||
| 未償還的 ，可於2022年9月30日行使 | $ | $ | ||||||||||||||
附註： 7-股票激勵計劃
2017 股票激勵計劃
2017年8月24日，公司股東批准了2017年度股權激勵計劃(2017年度計劃)。根據2017年度改善計劃可發行的普通股總數上限為普通股流通股的10%，計算日期為每個財政年度的第一個營業日。根據2017年投資促進計劃，被沒收或終止、以現金代替普通股 結算的期權，或以不發行股票的方式結算的期權，將再次可以立即發行。 如果普通股股票被扣留支付獎勵以履行與獎勵有關的税收義務，則這些普通股 股票將被視為已根據2017年投資促進計劃發行的股票，將不再可供發行。
在截至2022年3月31日的季度內，該公司向某些員工發行了430,339股普通股作為獎勵和獎勵授予，時間跨度從30個月到48個月 ，總公允價值1,331,870美元。在截至2022年6月30日的季度內，該公司於2022年9月30日向某些非員工發行了15,559股普通股，總公允價值為17,582美元，以代替現金支付服務費用。在截至2022年9月30日的三個月內，沒有發行任何股票。
2013年 長期股權激勵計劃
2013年1月4日，公司股東批准了公司長期股權激勵計劃(LTIP)。根據LTIP可發行的普通股的最高數量 ，包括股票獎勵、向本公司董事會發行的股票和股票 增值權，不得超過任何會計年度第一個營業日已發行普通股的10%。
在截至2022年3月31日的三個月內，本公司向員工發行了237,500份股票期權(其中5,000份在截至2022年6月30日的三個月內被沒收)，行使價為3.36美元，向非員工 授予12,500股期權，執行價為2.2美元，總公允價值為743,310美元。此外，在截至2022年3月31日的三個月內，向六名非僱員董事授予了27,276份完全歸屬的股票期權，行權價為2.20美元。向董事發行的股份的總公允價值為51,187美元。在截至2022年6月30日的三個月內，兩名顧問委員會成員被授予22,101份股票期權，行使價從1.80美元到1.82美元不等，最長為一年，總公允價值為34,203美元。在截至2022年9月30日的三個月內，公司向員工發行了22,500份為期四年的股票期權，行權價為1.09美元，向非員工發行了10,900份一年內100%有懸崖歸屬的股票期權，執行價格為1.09美元，總公允價值為54,233美元。此外，在截至2022年9月30日的三個月內，向五名非僱員 董事會董事授予了45,875份完全歸屬的股票期權，行權價為1.09美元。向董事發行的股份的公允價值合計為72,815美元。
基於股票的 薪酬費用
截至2022年9月30日的9個月內，與2017年股票激勵計劃和2013年長期股票激勵計劃獎勵相關的基於股票的薪酬支出總額為1,197,320美元。
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(未經審計)
附註 8--承付款和或有事項
法律事務
公司在正常業務過程中可能會不時涉及各種索賠和法律訴訟。任何法院、公共董事會、政府機構、自律組織或機構均未採取任何行動、訴訟、訴訟、調查或進行調查，以待處理，或據本公司或本公司任何附屬公司的高管 所知，威脅或影響本公司或本公司任何附屬公司的任何訴訟、訴訟、法律程序、調查或調查中，不利的 決定可能會對本公司的業務、經營結果或財務狀況產生重大不利影響。
承諾
該公司在美國租賃辦公空間和設備，被歸類為在不同日期到期的運營租賃。公司 確定一項安排在租賃開始時是否符合租賃條件。經營租賃負債是根據租賃期內未來租賃付款的現值 計入的，自開始日期起評估。本公司用於辦公場所和履約中心的房地產租賃，租期為5年，2025年8月到期。該公司還租賃了一臺複印機，租期為5年，至2023年8月結束。本公司已選擇將租賃和非租賃組成部分(保險和物業税)作為其房地產租賃的單一租賃組成部分進行核算。租賃付款，包括租賃部分和非租賃部分 ，計入本公司租賃負債的計量範圍內，只要該等付款是固定的 金額或基於租賃合同規定的費率或指數(實質上是固定的)的可變金額。超過 此類金額的任何實際成本將計入可變租賃成本。
公司的租賃協議一般不規定隱含借款利率，因此，公司使用遞增借款利率來計算未來租賃付款的現值。貼現率代表擔保基礎上的風險調整利率 ，是公司為滿足預定租賃負債付款流而借入資金的利率。該公司於2020年6月簽訂了一份為期5年的新租賃協議，購買位於肯塔基州路易斯維爾的新倉庫空間。此新租賃協議帶來的淨資產增值為279,024美元。公司的ROU資產和租賃負債賬目反映了截至2022年9月30日該租賃已包括在公司的資產負債表中。目前每月6,400美元的租金從2022年9月開始 ，此後每年上漲約3%。
公司的租賃協議包括公司續簽或提前終止租賃的選項。續訂選擇權在租賃開始時進行審查 以確定此類選擇權是否合理地被行使，這可能會影響租賃期。當 決定續期選擇權是否可合理確定行使時，本公司會考慮若干因素，包括物業的租賃權改善的重要性、資產是否難以更換，或租約特有的特性可合理確定本公司會行使該選擇權。在大多數情況下，公司得出結論認為，續訂和提前終止選擇權不能合理確定由公司行使，因此不包括在公司的 淨資產和租賃負債中。
截至2022年9月30日止九個月，總營運租賃成本為75,761美元，其中58,613美元計入直接營運成本，17,148美元計入一般及行政開支。經營租賃成本按直線法在租賃期內確認。以下摘要(I)未來四年及以後每個 不可取消租賃項下的未來最低未貼現租賃付款，將租賃和非租賃部分作為我們現有房地產租賃的一個租賃組成部分進行實際核算，(Ii)將未貼現租賃付款與租賃負債的現值進行對賬，以及(Iii)截至2022年9月30日公司資產負債表上與租賃相關的賬户餘額：
| 年 截至12月31日， | ||||
| 2022年(不包括截至2022年9月30日的9個月) | $ | |||
| 2023 | ||||
| 2024 | ||||
| 2025 | ||||
| 未來最低租賃付款總額 | $ | |||
| 減去 計入利息 | ( | ) | ||
| 合計 未來最低租賃付款現值 | $ |
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簡明財務報表附註
(未經審計)
附註 8--承付款和或有事項(續)
| 截至2022年9月30日 | ||||
| 運營 租賃使用權資產 | $ | |||
| 其他應計費用 | $ | |||
| 其他 長期負債 | ||||
| $ | ||||
| 截至2022年9月30日 | ||||
| 加權平均剩餘租期 期限 | ||||
| 加權平均貼現率 | % | |||
注 9-後續事件
納斯達克 通知
於2022年10月31日，本公司接獲納斯達克上市資格審核部發出書面通知(“通知”)，通知本公司不符合“納斯達克”上市規則第5550(A)(2)條(“最低投標價格要求”)所訂的於“納斯達克”資本市場繼續上市的最低投標價格要求， 原因是普通股連續三十(30)個營業日的收市價低於每股1.00美元。該通知對該普通股的上市不會產生任何即時影響，該普通股將繼續在納斯達克資本市場交易，交易代碼為：LGMK。
根據納斯達克上市規則第5810(C)(3)(A)條，本公司獲批予自通知日期起計180個歷日，或至2023年4月29日(“合規期”)，以恢復遵守最低投標價格要求。如果在合規 期間的任何時間，普通股的投標價格連續至少十(10)個工作日收於每股1.00美元或以上，納斯達克 將向公司提供遵守最低投標價格要求的書面確認，此事將結束。
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第 項2.管理層對財務狀況和經營成果的討論和分析
以下對截至2022年9月30日的三個月和九個月的財務狀況和經營業績進行的討論和分析應與本公司截至2022年9月30日的季度報告(Form 10-Q)中其他部分包含的簡明財務報表和相關附註一起閲讀。本討論包含與我們業務相關的前瞻性 陳述和信息，這些陳述和信息反映了我們當前對未來事件的看法和假設，並受到風險和不確定性的影響，這些風險和不確定性可能會導致我們或我們行業的實際結果、活動水平、績效或成就 與這些前瞻性陳述中明示或暗示的任何未來結果、活動水平、績效或成就大不相同。這些前瞻性陳述僅代表截至本10-Q表格之日的情況。儘管我們認為前瞻性陳述中反映的預期是合理的，但我們不能保證未來的結果、活動水平或成就。除適用法律(包括美國證券法)要求的 以外，我們明確表示不承擔任何義務或承諾 發佈任何前瞻性聲明的更新或修訂以反映我們對此的預期的任何變化 或將這些聲明與實際結果相符。
本管理層討論和分析財務狀況和經營業績部分中的所有 股票和每股價格信息已進行調整，以反映我們對已發行普通股的十分之一反向股票拆分，即每股票面價值0.0001美元(“普通股”)，以及C系列不可贖回投票權優先股，每股票面價值0.0001美元(“C系列可贖回優先股”)，於2021年10月15日生效。2021年業務結果中包含的費用已重新分類，以符合2022年的列報格式。
概述
LogicMark， Inc.提供PERS、醫療通信設備和物聯網技術，可創建互聯醫療解決方案平臺。該公司的設備使人們能夠在家中獨立接受護理，並能夠遠程檢查、管理和監測親人的健康和安全。該公司的PERS設備將雙向語音通信技術直接集成到醫療警報掛件中，以消費者友好的價格針對日常消費者提供救生技術。該公司專注於實現遠程監控的現代化，以幫助人們保持安全並延長獨立生活的時間。PERS技術通過經銷商和分銷商以及退伍軍人健康管理局(“退伍軍人健康管理局”)銷售。該公司與退伍軍人事務部有着雄厚的業務基礎 ，並計劃在2021年獲得為期五年的總務署協議後，擴展到其他政府服務 。
環境、社會和治理(“ESG”)
2021年6月，西蒙斯被任命為首席執行官兼董事會成員，2022年3月被任命為總裁。西蒙斯女士和董事會開始認識到我們的ESG責任，併為社會和股東努力創造最高標準。我們圍繞兩個主要主題構建了ESG工作：
多樣性 和公平
製造為最有需要和最脆弱的人服務的產品就是我們的社會責任和股東責任目標如何協調一致的一個例子。 公司認為，為退伍軍人、老年人和我們所愛的人提供PERS設備的核心業務在 使我們的世界更加公平方面發揮着至關重要的作用。我們相信，安全、保障和滿足在家中優雅衰老的願望是基本需求。為我們的產品提供 不同的價位，以及取消持續的月費，還可以滿足處於不同社會經濟狀況的人的需求。
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我們已部署了80多萬台PERS設備，其中絕大多數面向美國退伍軍人。我們的員工有幸擔任這一市場的大使 ，平均每天接聽退伍軍人的150個電話。我們的許多員工遠程工作，我們居住的社區鼓勵志願服務 。
我們的首席執行官在她的職業生涯中一直是多樣性和包容性的倡導者。除了招聘新的關鍵女性和 少數族裔員工外，我們的團隊中現在有三名女性董事會成員。我們正在繼續研究公司的多樣性和包容性 實踐，並檢查我們整個供應商的勞工標準。
運營效率
打造可持續發展的企業是公司的首要任務。因此，我們關閉了辦公室，以簡化運營並降低成本。 我們已開始減少整個公司的紙張浪費，並正在努力實現將每台設備附帶的營銷宣傳材料和印刷材料的數量減少50%的目標。
我們 預計將進行能源和資源評估，以確定是否有可能提高效率。此外，我們正在為公司和我們的客户探索新的包裝和回收計劃。正在審查國內和國際供應鏈渠道的擴展和改善，以及二氧化碳抵消計劃，以確保我們滿足客户需求，並確保供應商遵守推薦的行為準則。
為了 履行我們的責任和履行我們的職責，本準則可能會在董事會認為適當且符合公司和我們股東的最佳利益或適用法律法規的要求下進行修改。
運營結果
截至2022年9月30日的三個月和九個月，而截至2021年9月30日的三個月和九個月。
收入、收入成本和毛利潤
| 截至三個月 個月 | 截至9個月 個月 | |||||||||||||||
| 9月30日 | 9月30日 | |||||||||||||||
| 2022 | 2021 | 2022 | 2021 | |||||||||||||
| 收入 | $ | 2,751,570 | $ | 2,383,029 | $ | 9,769,951 | $ | 7,604,287 | ||||||||
| 售出商品的成本 | 1,047,204 | 1,255,445 | 3,860,176 | 3,319,710 | ||||||||||||
| 毛利 | $ | 1,704,366 | $ | 1,127,584 | $ | 5,909,775 | $ | 4,284,577 | ||||||||
| 利潤 利潤率 | 62 | % | 47 | % | 60 | % | 56 | % | ||||||||
與截至2021年9月30日的同期相比，我們在截至2022年9月30日的三個月中的收入增長了15%，在截至2022年9月30日的九個月中的收入增長了28%。收入增長得益於對退伍軍人醫院和診所銷售的改善。截至2022年9月30日的季度收入增長百分比低於前幾個季度，因為3G更換計劃在截至2022年6月30日的季度基本完成。
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與截至2021年9月30日的同期相比，截至2022年9月30日的三個月毛利增長了51%，截至2022年9月30日的九個月毛利增長了38%。與截至2021年9月30日的同期相比，截至2022年9月30日的季度的毛利率從47%增加到62% ，截至2022年9月30日的9個月的毛利率從56%增加到60%。在截至2021年9月30日的季度中，該公司記錄了314,000美元的庫存陳舊儲備。截至2022年9月30日的9個月內，並無存貨減記。
運營費用
| 截至三個月 個月 | 截至9個月 個月 | |||||||||||||||
| 9月30日 | 9月30日 | |||||||||||||||
| 運營費用 | 2022 | 2021 | 2022 | 2021 | ||||||||||||
| 直接運營成本 | $ | 345,972 | $ | 228,512 | $ | 1,156,959 | $ | 729,038 | ||||||||
| 銷售和市場營銷 | 332,698 | 75,389 | 796,916 | 245,292 | ||||||||||||
| 研發 | 374,842 | 136,891 | 841,917 | 730,236 | ||||||||||||
| 一般和行政 | 2,575,105 | 969,264 | 7,025,674 | 3,426,596 | ||||||||||||
| 其他費用 | 3,222 | 20,588 | 35,306 | 45,856 | ||||||||||||
| 折舊和攤銷 | 210,632 | 193,823 | 599,686 | 599,004 | ||||||||||||
| 總費用 | $ | 3,842,471 | $ | 1,624,467 | $ | 10,456,458 | $ | 5,776,022 | ||||||||
直接 運營成本
Direct 與去年同期相比，截至2022年9月30日的三個月和九個月的每一個月的直接運營成本都有所增加 原因是銷售額增加和啟動在線廣告以支持公司2022年7月推出的新的Direct to Consumer電子商務網站
銷售和營銷
截至2022年9月30日的三個月和九個月的銷售和營銷支出 超過了去年同期的銷售和營銷支出 ，原因是增加了一名高級銷售主管，並因上述期間銷售額的增長支付了更高的銷售佣金 。在截至2022年9月30日的三個月和九個月期間，營銷成本增加是由於增加了 一名高級營銷主管和一名營銷助理，以及增加了投資者關係、公共關係和社交媒體支持組織。
研究和開發
由於我們的新產品開發活動，截至2022年9月30日的三個月和九個月期間的每個月的研究和開發成本都比去年同期增加了 。隨着我們努力在未來幾個季度加快新產品開發的步伐，我們預計 用於新產品開發的工程成本將比去年同期繼續增加。
常規 和管理
從2022年第一季度開始，我們為我們的組織增加了資源 ，以推動收入增長和新產品開發以及會計和財務基礎設施，以確保適當的控制和流程 ，以保護公司的資產。在可行的情況下，這是通過臨時的、經驗豐富的部分顧問來完成的，以最大限度地減少永久費用，同時還利用這些顧問的深厚專業知識和快速執行 的能力。與去年第一季度和前九個月相比，一般和行政費用增加，原因是研發和運營保險成本增加，諮詢費增加，會計和財務領域支出增加，以及與公司8月份年度股東大會相關的法律和委託書徵集費用 增加。
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其他 收入和(支出)
| 截至三個月 | 九個月結束 | |||||||||||||||
| 9月30日， | 9月30日， | |||||||||||||||
| 其他收入和(支出) | 2022 | 2021 | 2022 | 2021 | ||||||||||||
| 利息收入(費用) | $ | 44,587 | $ | (144,821 | ) | $ | 57,747 | $ | (1,395,611 | ) | ||||||
| 薪俸保障計劃貸款及應計利息的寬免 | - | - | - | 349,176 | ||||||||||||
| 權證修改費用 | - | - | - | (2,881,729 | ) | |||||||||||
| 其他收入(費用)合計 | $ | 44,587 | $ | (144,821 | ) | $ | 57,747 | $ | (3,928,164 | ) | ||||||
流動性 與資本資源
流動資金來源
截至2022年9月30日的三個月和九個月，該公司的淨虧損分別為2,093,518美元和4,488,936美元。截至2022年9月30日，公司擁有不受限制的現金和現金等價物9,328,504美元。截至2022年9月30日，公司營運資金為9,391,383美元。
鑑於我們在2022年9月30日的現金狀況，以及我們預計的運營現金流，我們相信，通過本申請，我們將有足夠的資本維持明年的運營。未來，我們還可以選擇通過發行股票或債券來籌集資金，以加快我們長期戰略計劃的執行，以開發我們的新產品並將其商業化，或者改變我們的供應鏈戰略
現金流
用於經營活動的現金
我們 運營現金的主要持續使用涉及向供應商付款、員工的工資和相關費用，以及諮詢和專業費用。我們的供應商和顧問通常向我們提供正常的貿易付款條件(淨額30英鎊)。截至2022年9月30日的9個月內，用於經營活動的現金淨額為1,910,660美元。在截至2021年9月30日的9個月中，經營活動中使用的現金淨額為3,290,319美元。
用於投資活動的現金
在截至2022年9月30日的9個月中，我們購買了242,618美元的設備，並在產品開發上投資了481,768美元。在截至2021年9月30日的9個月內，我們沒有在投資活動中使用現金。
融資活動提供的現金 (用於)
| 九個月結束 | ||||||||
| 融資活動產生的現金流 | 2022 | 2021 | ||||||
| 出售普通股及行使認股權證所得款項 | - | $ | 11,834,722 | |||||
| 因發行E系列優先股而收到的收益，淨額 | - | 4,000,003 | ||||||
| 因發行F系列優先股而收到的收益，淨額 | - | 3,999,999 | ||||||
| 行使普通股認股權證所得款項 | - | 6,670,494 | ||||||
| 定期貸款償還 | - | (11,095,877 | ) | |||||
| 與股權發行相關的費用 | - | (424,813 | ) | |||||
| 優先股分紅 | (225,000 | ) | - | |||||
| 融資活動提供的現金淨額(用於) | $ | (225,000 | ) | $ | 14,984,528 | |||
在截至2022年9月30日的三個月和九個月內，我們分別向C系列可贖回優先股的持有者支付了75,000美元和225,000美元的現金股息。
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在截至2021年9月30日的九個月內，融資活動提供的現金淨額總計14,984,528美元，主要涉及 出售普通股和認股權證所得收益11,834,722美元，向普通股行使認股權證所得收益6,670,494美元，發行E系列優先股所得收益4,000,003美元，以及發行F系列優先股所得收益3,999,999美元，所有這些收益均被11,095,877美元的定期貸款償還和與股權發行相關的費用 部分抵銷。
新冠肺炎 對我們業務和運營的思考
與許多美國企業一樣，新冠肺炎疫情及其應對措施於2020年3月開始影響我們的業務。在2020年4月至2022年1月期間，我們經歷了某些主要客户的需求下降，主要是我們的退伍軍人管理局診所。隨着新冠肺炎疫情的不利影響在2022年2月開始緩解，我們的銷售額開始增加。
我們的許多產品 都是在亞洲代工生產的，到目前為止，我們已經能夠繞過旅行限制和供應鏈 限制，例如，通過空運某些硬件產品到美國，而不是使用貨船運輸。 到目前為止，我們還能夠繼續從該地區採購某些集成電路，成本只增加了一點點。 然而，我們擔心某些亞洲政府關閉主要城市和港口的政策，這可能會影響我們採購產品並將其交付到美國的能力。此外，我們對未來能否以經濟合理的價格從該地區獲得某些集成電路表示擔憂。我們目前正在根據上述情況評估我們的供應鏈戰略。
通貨膨脹的影響
我們 認為我們的業務在2021年期間沒有受到通脹壓力的實質性影響，但考慮到2022年迄今看到的通脹趨勢 ，我們認為我們將在2022年剩餘時間和可能 以後面臨運營、實施和管理費用方面的成本增加。我們計劃通過提高生產率和效率以及降低成本計劃來緩解部分增長。我們 還將從2022年11月1日起對我們的一些產品進行提價。
表外安排 表內安排
我們 與未合併的實體或金融合夥企業沒有任何關係，例如經常被稱為結構性金融或特殊目的實體的實體，這些實體的成立是為了促進表外安排或其他合同上的 狹隘或有限的目的。此外，我們沒有任何未披露的借款或債務，我們也沒有簽訂任何合成 租賃。因此，如果我們參與此類關係，我們不會受到任何融資、流動性、市場或信用風險的實質性影響。
關鍵會計政策
在截至2022年9月30日的9個月內，我們的關鍵會計政策和估計與我們在截至2021年12月31日的10-K表格年度報告中披露的 相比沒有重大變化。
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第 項3.關於市場風險的定量和定性披露
我們 不需要提供本項目所需的信息，因為我們是一家較小的報告公司。
第 項4.控制和程序
對披露控制和程序進行評估
在我們管理層(包括首席執行官和首席財務官)的監督下，在我們的參與下，我們需要對我們的披露控制和程序進行評估，這一術語在截至2022年9月30日的《交易法》下的規則13a-15(E)中定義。管理層尚未完成此類評估，但基於我們對財務報告的內部控制中的重大弱點 得出結論，我們的披露控制和程序截至2022年9月30日 沒有生效，以提供合理的保證，即我們根據交易法提交或提交的報告中要求披露的信息在美國證券交易委員會規則和表格中指定的時間段內被記錄、處理、彙總和報告，並被積累並傳達給我們的管理層，包括我們的首席執行官和首席財務官。
我們 注意到以下缺陷，我們認為這些缺陷是實質性缺陷：
| - | 截至2021年12月31日， 管理層尚未根據2013年贊助組織委員會(COSO)框架完成對公司財務報告內部控制的評估。管理層得出的結論是，在2022年的前九個月，其內部控制和程序未能有效地檢測到美國公認會計準則的不當應用。 |
| - | 2021年底後，本公司認定由本公司税務顧問編制的與前幾年有關的税項撥備不正確 導致2021年非現金調整以增加遞延税項負債和所得税支出。 |
| - | 該公司在2021年為其一家子公司更改了會計軟件 ，並且沒有適當的控制措施來確保會計數據的傳輸 完整準確。在完成軟件轉換之前發現並更正了遷移錯誤。 |
| - | 由於會計人員數量有限，該公司歷來難以對複雜的交易進行會計核算，會計部門的職責分工也很有限。 |
我們還需要額外的 時間來完成我們的人員配備、全面記錄我們的系統、實施控制程序並測試其運行有效性 才能得出結論，我們已經完全彌補了我們的重大弱點。管理層目前正在根據2013年贊助組織委員會(COSO)框架評估公司對財務報告的內部控制，以及對公司內部控制的相關評估 。
內部控制中的更改
在截至2022年9月30日的九個月內，本公司的財務報告內部控制並無發生重大影響或合理地可能對我們的財務報告內部控制產生重大影響的變化。
控制措施有效性的限制
我們的管理層，包括首席執行官和首席財務官，預計我們的披露控制和程序 不會防止所有錯誤和所有欺詐。一個控制系統，無論構思和操作有多好，只能提供合理的，而不是絕對的保證，保證控制系統的目標得以實現。此外，控制系統的設計必須反映這樣一個事實，即存在資源限制，並且控制的好處必須相對於其成本來考慮。由於所有控制系統的固有限制，任何控制評估都不能絕對保證已檢測到所有控制問題和欺詐實例(如果有)。這些固有的限制包括但不限於這樣的現實：決策中的判斷可能是錯誤的，故障可能因為簡單的錯誤而發生。此外，某些人的個人行為、兩個或更多人的串通或控制的管理優先，都可以規避控制。任何控制系統的設計也在一定程度上基於對未來事件可能性的某些假設，不能保證任何設計在所有潛在的未來條件下都能成功實現其規定的目標。由於具有成本效益的控制系統的固有限制，可能會發生因錯誤或欺詐而導致的錯誤陳述，而不會被發現。
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第二部分：其他信息
項目 1.法律訴訟
我們可能會不時受到正常業務過程中出現的法律訴訟、索賠或訴訟的影響。我們目前不是任何其他法律程序的一方，而我們的管理層認為，如果做出對我們不利的決定，將對我們的業務、經營業績、財務狀況或現金流產生重大不利影響。
第 1a項。風險因素
由於 是一家較小的報告公司，我們不需要提供本項目所需的信息。
第 項2.股權證券的未登記銷售和收益的使用
沒有。
第 項3.高級證券違約
沒有。
第 項4.礦山安全信息披露
不適用 。
第 項5.其他信息
沒有。
物品 6.展示
| 展品 | ||
| 數 | 描述 | |
| 31.1* | 根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第302條對首席執行幹事的認證 | |
| 31.2* | 根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第302條對首席財務官的認證 | |
| 32.1 | 依據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第906條通過的《美國法典》第18編第1350條對主要行政官員的證明 | |
| 32.2 | 根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第906條通過的《美國法典》第18編第1350條對首席財務官的證明 | |
| 101.INS | 內聯XBRL實例文檔 | |
| 101.SCH | 內聯XBRL分類擴展架構文檔 | |
| 101.CAL | 內聯XBRL分類擴展計算鏈接庫 文檔 | |
| 101.DEF | 內聯XBRL分類擴展定義Linkbase 文檔 | |
| 101.LAB | 內聯XBRL分類擴展標籤Linkbase文檔 | |
| 101.PRE | 內聯XBRL分類擴展演示文稿Linkbase 文檔 | |
| 104 | 封面交互數據文件(格式為內聯 XBRL，包含在附件101中) |
根據美國證券交易委員會第33-8238版，現提供證物32.1和32.2，未予存檔。
| * | 現提交本局。 |
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簽名
根據1934年《證券交易法》的要求，註冊人已正式委託簽署人代表其簽署本報告，並獲得正式授權。
| LogicMark公司 | ||
| 日期：11月10日, 2022 | 發信人： | /s/嘉琳 西蒙斯 |
| 嘉琳·西蒙斯 | ||
| 首席執行官 | ||
| (正式授權人員和首席行政官) | ||
| 日期：11月10日, 2022 | 發信人： | /s/Mark Archer |
| 馬克·阿切爾 | ||
| 首席財務官 | ||
| (正式授權人員和首席財務和會計幹事) | ||
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