附件99.1
丹瑙斯公司
經營和財務回顧與展望
以下討論和分析應與本報告其他部分包括的中期簡明綜合財務報表(未經審計)及其附註 一併閲讀。
經營成果
截至2022年9月30日的三個月與截至2021年9月30日的三個月
在截至2022年9月30日的三個月中，Danaos平均擁有71.0艘集裝箱船，而在截至2021年9月30日的三個月中，平均擁有65.7艘集裝箱船。截至2022年9月30日的三個月，我們的機隊利用率為97.1%，而截至2021年9月30日的三個月的機隊利用率為97.7%。
營業收入
在截至2022年9月30日的三個月中，營業收入增長了32.7%，即6410萬美元，從截至2021年9月30日的三個月的1.959億美元增至2.6億美元。
截至2022年9月30日的三個月的營業收入反映：
| • | 與截至2021年9月30日的三個月相比，截至2022年9月30日的三個月的收入增加了7690萬美元 主要是由於租金上漲； |
| • | 與截至2021年9月30日的三個月相比，截至2022年9月30日的三個月的收入增加了1110萬美元 這是由於新購買的船舶產生的收入增加； |
| • | 與截至2021年9月30日的三個月相比，截至2022年9月30日的三個月的收入增加了450萬美元 這是因為攤銷了假設的定期包機；以及 |
| • | 與截至2021年9月30日的三個月相比，截至2022年9月30日的三個月的收入減少2,840萬美元 原因是根據美國公認會計原則，非現金收入確認減少。 |
航程費用
在截至2022年9月30日的三個月中，航程費用增加了230萬美元，從截至2021年9月30日的三個月的800萬美元增加到1030萬美元。這主要是由於每艘船的收入增加和我們船隊中平均船隻數量的增加而導致佣金增加所致。
船舶營運費用
在截至2022年9月30日的三個月中，船舶運營費用增加了450萬美元，從截至2021年9月30日的三個月的3470萬美元增至3920萬美元，這主要是由於我們船隊中的平均船舶數量增加，以及截至2021年9月30日的三個月，定期租賃船舶的平均每日運營成本增加至每艘船舶每天6,173美元 與截至2021年9月30日的三個月的每艘船舶每天5,918美元相比。與截至2021年9月30日的三個月相比，截至2022年9月30日的三個月，平均每日運營成本增加了 ，這主要是由於與新冠肺炎和烏克蘭戰爭相關的船員薪酬增加，以及保險費增加。管理層認為，我們的日常運營成本仍然是行業中最具競爭力的成本之一。
折舊
由於最近購買了6艘船隻，截至2022年9月30日的三個月的折舊費用增加了10.0%，即310萬美元，從截至2021年9月30日的三個月的3100萬美元增加到3410萬美元。
延期幹船塢攤銷和特別調查費用
在截至2022年9月30日的三個月中，延期幹碼頭的攤銷和特別調查成本增加了50萬美元，從截至2021年9月30日的三個月的260萬美元 增加到310萬美元。
一般和行政費用
截至2022年9月30日的三個月，一般和行政費用從截至2021年9月30日的三個月的730萬美元減少到710萬美元，減少了20萬美元。
1
利息支出和利息收入
在截至2022年9月30日的三個月中，利息支出下降了11.6%，即210萬美元，從截至2021年9月30日的三個月的1810萬美元降至1600萬美元。利息支出的減少是以下因素的綜合結果：
| • | 利息支出減少150萬美元，這是因為我們的平均負債在兩個時期之間減少了4.667億美元 (截至2022年9月30日的三個月的平均負債為9.713億美元，而截至2021年9月30日的三個月的平均負債為14.38億美元)，但這部分被我們的償債成本增加了1.46 個百分點所抵消，這主要是由於參考利率的提高； |
| • | 遞延融資費用和債務貼現攤銷減少80萬美元； |
| • | 與截至2021年9月30日的三個月沒有利息支出相比，在截至2022年9月30日的三個月中，由於我們在建船舶的資本化利息，利息支出減少了130萬美元；以及 |
| • | 通過我們的損益表確認的累計應計利息減少了150萬美元，該累計應計利息於2018年與我們的兩項信貸安排有關，這兩項貸款於2021年4月12日進行了再融資，隨後於2022年5月15日全額償還，屆時剩餘的2690萬美元累計應計利息在債務清償收益中確認。 |
截至2022年9月30日，我們的未償債務(遞延融資成本總額)為8.681億美元，其中包括我們 優先票據的本金總額3億美元，我們的回租債務為7960萬美元。這些餘額與截至2021年9月30日的11.655億美元的債務和2.429億美元的回租債務(遞延融資成本總額)形成了鮮明對比。
在截至2022年9月30日的三個月中，利息收入增加了120萬美元，達到130萬美元，而截至2021年9月30日的三個月的利息收入為10萬美元。 主要是由於截至2022年9月30日的三個月定期存款的利息收入增加。
投資收益/(虧損)
截至2022年9月30日止三個月投資虧損107.3 百萬元，而截至2021年9月30日止三個月則錄得4,720萬元收益 各與本公司於ZIM綜合航運服務有限公司(“ZIM”)投資之公平值變動有關。在截至2022年9月30日的三個月內，我們出售了所有剩餘的5,686,950股ZIM普通股，為我們帶來了1.613億美元的收益。
股息收入
截至2022年9月30日的三個月，ZIM普通股確認的股息收入為2,700萬美元 ，而截至2021年9月30日的三個月為1,640萬美元。
投資權益收益
在截至2022年9月30日的三個月中，雙子座造船公司(“雙子座”)的股權投資收益 降至零，而我們在2021年7月1日收購雙子座剩餘51%股權時確認的非現金收益為6410萬美元。
其他財務費用
截至2022年9月30日的三個月，其他財務支出增加了10萬美元，增至20萬美元，而截至2021年9月30日的三個月，其他財務支出為10萬美元。
衍生品損失
在截至2022年9月30日和2021年9月30日的三個月中，利率互換的遞延已實現虧損的攤銷保持穩定在90萬美元。
其他收入，淨額
截至2022年9月30日的三個月，其他收入淨額為40萬美元，而截至2021年9月30日的三個月為30萬美元。
所得税
在截至2022年9月30日的三個月中，所得税為380萬美元 ，與ZIM普通股獲得的股息收入預扣税款相關 ，而截至2021年9月30日的三個月的股息收入預扣税款為410萬美元。
2
截至2022年9月30日的9個月與截至2021年9月30日的9個月
在截至2022年9月30日的9個月中，Danaos平均擁有71.0艘集裝箱船，而在截至2021年9月30日的9個月中，平均擁有61.9艘集裝箱船。截至2022年9月30日的9個月，我們的機隊利用率為98.1%，而截至2021年9月30日的9個月的機隊利用率為98.5%。
營業收入
在截至2022年9月30日的9個月中，營業收入增長了56.1%，即2.664億美元，從截至2021年9月30日的9個月的4.745億美元增至7.409億美元。
截至2022年9月30日的9個月的營業收入反映：
| • | 與截至2021年9月30日的9個月相比，截至2022年9月30日的9個月的收入增加了1.78億美元，這主要是由於租金上漲； |
| • | 與截至2021年9月30日的9個月相比，截至2022年9月30日的9個月的收入增加了5580萬美元，這是由於新購買的船舶產生的收入增加； |
| • | 與截至2021年9月30日的9個月相比，截至2022年9月30日的9個月的收入增加3,690萬美元，原因是假設的定期包機攤銷；以及 |
| • | 與截至2021年9月30日的9個月相比，截至2022年9月30日的9個月的收入減少了1,410萬美元，原因是根據美國公認會計原則，非現金收入確認減少。 |
航程費用
在截至2022年9月30日的九個月中，航程費用增加了970萬美元，從截至2021年9月30日的九個月的1720萬美元增加到2690萬美元。這主要是由於每艘船的收入增加以及我們船隊中平均船隻數量的增加而導致佣金增加所致。
船舶營運費用
在截至2022年9月30日的九個月內，船舶營運開支 較截至2021年9月30日的九個月的9,870萬美元增加2,020萬美元至1.189億美元，主要是由於我們船隊的平均船舶數目增加，以及截至2021年9月30日的九個月內，定期租船的平均每日營運成本增至每艘船隻每日6,314美元 與截至2021年9月30日的九個月的每艘船隻每日6,034美元相比。與截至2021年9月30日的9個月相比，截至2022年9月30日的9個月，平均每日運營成本增加 主要是由於新冠肺炎和烏克蘭戰爭相關的船員薪酬增加以及保險費增加。管理層認為，我們的日常運營成本仍然是行業中最具競爭力的成本之一。
折舊
由於最近購買了11艘船隻，截至2022年9月30日的9個月的折舊費用增加了22.1%，即1,830萬美元，從截至2021年9月30日的9個月的8,290萬美元增加到1.012億美元。
延期幹船塢攤銷和特別調查費用
在截至2022年9月30日的9個月中，延遲幹碼頭的攤銷和特別調查成本從截至2021年9月30日的9個月的760萬美元 增加到900萬美元，增加了140萬美元。
一般和行政費用
截至2022年9月30日的9個月中，一般和行政支出從截至2021年9月30日的9個月的2,540萬美元減少到2,170萬美元，降幅為370萬美元。減少的主要原因是基於股票的薪酬減少。
債務清償收益
在截至2022年9月30日的九個月中，與我們提前清償債務有關的債務清償收益 為2,290萬美元，與截至2021年9月30日的九個月中因我們於2021年4月12日進行債務再融資而產生的1.116億美元相比，這一數字有所下降。
3
利息支出和利息收入
在截至2022年9月30日的九個月中，利息支出下降了4.3%，即220萬美元，從截至2021年9月30日的九個月的5140萬美元降至4920萬美元。利息支出的減少是以下因素的綜合結果：
| • | 利息支出減少580萬美元，這是由於兩個時期之間我們的平均負債減少了3.46億美元 (截至2022年9月30日的九個月的平均負債為11.593億美元，而截至2021年9月30日的九個月的平均負債為15.053億美元)，但這部分被我們的債務 服務成本增加了0.63個百分點所抵消，這主要是由於參考利率的提高； |
| • | 遞延融資費用和債務貼現攤銷減少300萬美元； |
| • | 在截至2022年9月30日的9個月中，由於我們在建船舶的資本化利息，利息支出減少了200萬美元 ，而截至2021年9月30日的9個月則為零；以及 |
| • | 通過我們的損益表確認的累計應計利息減少了860萬美元，該累計應計利息於2018年與我們的兩項信貸安排相關，這兩項貸款於2021年4月12日進行了再融資，隨後於2022年5月15日全額償還，屆時剩餘的累計應計利息2,690萬美元在 債務清償收益中確認。 |
在截至2022年9月30日的9個月內，我們減少了5.508億美元的債務和租賃債務，這主要是由於4.341億美元的早期債務和 租賃償還，並確認了與此次早期債務清償相關的2290萬美元的收益。另一方面，在貸款協議完成後，我們的債務增加了1.3億美元，為我們在2021年購買的6艘5,466 TEU船舶提供資金。
截至2022年9月30日，我們的未償還銀行債務(遞延融資成本總額)為8.681億美元，其中包括我們優先票據的本金總額 3億美元，我們的回租債務為7960萬美元。這些餘額與截至2021年9月30日的11.655億美元的債務和2.429億美元的回租債務(遞延融資成本總額)形成了鮮明對比。
在截至2022年9月30日的九個月中，利息收入減少了1,030萬美元至140萬美元，而截至2021年9月30日的九個月的利息收入為1,170萬美元。這主要是由於ZIM和HMM債券的發行人在2021年贖回了ZIM和HMM債券的應計利息。
投資收益/(虧損)
在截至2022年9月30日的九個月內確認的投資虧損為1.764億美元，而截至2021年9月30日的九個月的投資收益為4.914億美元 ，兩者均與我們在ZIM投資的公允價值變化有關。2022年4月，我們出售了1,500,000股ZIM普通股，為我們帶來了8,530萬美元的收益；2022年9月，我們出售了所有剩餘的5,686,950股ZIM普通股，為我們帶來了1.613億美元的收益。
股息收入
截至2022年9月30日的9個月，中興通訊普通股確認的股息收入為165.4美元 ，而截至2021年9月30日的9個月為1,640萬美元。
其他財務費用
在截至2022年9月30日和2021年9月30日的九個月中，其他財務支出保持穩定在110萬美元。
投資權益收益
在我們收購併自2021年7月1日全面合併雙子座後，在截至2022年9月30日的9個月中，雙子座的股權投資收入 降至零，而截至2021年9月30日的9個月為6800萬美元。
衍生品損失
在截至2022年9月30日和2021年9月30日的九個月中，利率互換的遞延已實現虧損的攤銷保持穩定在270萬美元。
其他收入，淨額
截至2022年9月30日的9個月，其他收入淨額為130萬美元，而截至2021年9月30日的9個月為450萬美元。減少主要是由於於截至2021年9月30日止九個月向韓進海運收取390萬美元，作為共同福利申索及利息的部分付款 。
4
所得税
在截至2022年9月30日的9個月中，所得税為1,830萬美元 ，與ZIM普通股獲得的股息收入預扣税款有關，與截至2021年9月30日的9個月的股息收入預扣税款相比 為410萬美元。
流動性與資本資源
我們的主要資金來源 一直是營運現金流、船舶銷售和長期銀行借款，以及我們股東從我們2006年10月的首次公開募股中提供的股權、2010年8月和2019年第四季度的普通股銷售、Danaos Investment Limited於2018年8月10日作為883信託受託人的出資 以及我們最近剝離對ZIM普通股的投資所得的股息和銷售收益 。於2021年2月，本公司售出3,000,000美元於2028年到期的8.500%優先無抵押票據(“優先票據”)。我們利用發售高級債券所得的淨收益，連同新的8.15億美元為期四年的優先擔保信貸安排(“8.15億美元高級擔保信貸安排”)和 一項新的1.35億美元售後回租安排(“2021年回租協議”)，對我們於2021年4月12日到期的大部分未償還優先擔保債務進行了12.5億美元的再融資 (“2021年債務再融資”)。 我們資金的主要用途是資本支出，以建立、擴大和維護我們的船隊，符合國際航運 標準，環境法律法規併為營運資金要求和償還債務提供資金。
我們的短期流動資金需求 主要用於支付我們的船舶運營費用、幹船塢成本、我們六座合同新建築的分期付款、債務利息支付、償還債務義務、支付股息和回購我們的普通股。我們的長期流動資金需求主要用於支付我們六座簽約新建築的分期付款，以及集裝箱船行業的任何額外船舶採購和債務償還。我們預計我們的主要資金來源將是運營現金和股權或債務融資。 我們目前預計可用的資金來源將足以滿足我們的短期流動性和長期流動性要求 。
根據截至2022年9月30日的現有多年合同，我們的總合同現金收入為23億美元，即2022年剩餘時間為2.334億美元，2023年為7.852億美元，之後為13億美元。雖然這些合同現金收入基於合同租金，但我們依賴於承租人履行這些合同義務的能力和意願。 2022年5月5日，我們收到了與我們15艘船舶的租賃合同相關的2.389億美元租金預付款，相當於 預付2022年5月至2027年1月期間應支付的租船費的一部分。這筆預付款在我們的資產負債表上被記為未賺取收入，並在適用章程期限內在我們的損益表中確認為收入。
截至2022年9月30日，我們擁有5.563億美元的現金和現金等價物。截至2022年9月30日，我們的信貸安排下沒有剩餘的借款可用。截至2022年9月30日，我們的兩艘船有8.681億美元的未償債務(遞延融資成本總額)，其中包括與優先票據有關的3億美元，以及7960萬美元的未償還回租債務(遞延融資成本總額)。截至2022年9月30日，我們有義務支付季度固定攤銷，截至2023年9月30日，總額為7,150萬美元，涉及長期銀行債務和截至2023年9月30日的回租債務項下的總計2,710萬美元 (3,090萬美元，包括推算利息)(遞延融資成本總額)。
2022年5月12日，我們提前 清償了花旗銀行/國民銀行8.15億美元未償還國民銀行貸款本金中的2.7億美元。這將剩餘貸款的未來 季度分期付款減少到1,290萬美元，到期的氣球付款減少到3.09億美元。此外，由紐約聯邦儲備銀行(“SOFR”)管理和公佈的每日非累積複合擔保隔夜融資利率加上信貸利差調整取代了對倫敦銀行同業拆借利率的引用。2022年5月12日，我們還提前終止了與2021年回租協議相關的回租義務，並償還了總計9420萬美元的未償還金額，以及總計280萬美元的額外費用。此外，在截至2022年6月30日的三個月內，我們提前向我們的貸款人全額償還了：(I)向麥格理銀行償還了4300萬美元的未償還貸款，(Ii)向歐洲銀行 償還了2055萬美元的未償還貸款，以及(Iii)向中國太平洋銀行償還了980萬美元的未償還貸款。我們還可以隨時、不時地通過現金購買、公開市場購買、私下協商交易或其他方式尋求註銷或購買我們的未償還債務證券。
2022年6月，我們從法國巴黎銀行和法國農業信貸銀行獲得了一項新的優先擔保定期貸款安排，期限為5年，由2021年收購的6艘5,466 TEU姊妹船擔保， 提取了1.3億美元。
5
2022年3月11日，我們簽訂了建造兩艘7100 TEU集裝箱船的合同，總採購價格為1.56億美元，其中3120萬美元已於2022年4月預付，780萬美元預計支付至2022年12月31日，預計2023年支付3120萬美元，2024年支付8580萬美元。2022年4月1日，經2022年4月21日修訂，我們簽訂了建造四艘8,000 TEU集裝箱船的合同，總採購價格為3.727億美元，其中5,650萬美元在2022年9月30日之前預付，8,940萬美元於2022年10月支付，226.8美元 預計在2024年船舶交付時支付。此外，每艘新造船舶的監管費為725,000美元，將支付給Danaos Shipping Company Limited。
我們已宣佈派發普通股每股0.75美元的股息，預計總額約為1,520萬美元，將於2022年11月30日支付給2022年11月18日登記在冊的持有人。我們打算定期支付普通股的季度股息，這將對我們的流動性產生影響。股息的支付取決於我們董事會的酌情決定權、影響向股東支付分配的馬紹爾羣島法律的條款以及我們的信貸安排的條款，該條款允許支付股息 ，只要沒有違約事件發生，也不會因此類股息支付而發生，並將受到集裝箱航運業的條件、我們的財務業績以及我們是否有足夠的可用超額現金和可分配儲備的 的約束。
2022年6月，我們宣佈了一項高達1億美元的普通股回購計劃。我們在公開市場以2,860萬美元的價格回購了466,955股普通股，直至2022年9月30日。所有購買都是在公開市場上根據《交易法》10b-18條例的安全港條款進行的。根據股票回購計劃，我們普通股的股票可以在公開市場或私下協商的交易中購買，時間和價格是公司認為合適的，該計劃可能隨時暫停或終止。
ZIM股權證券
2021年1月27日，ZIM完成了其普通股在紐約證券交易所的首次公開募股和上市。本次發行後，本公司擁有中興通訊10,186,950股普通股。截至2020年12月31日，這些股票的賬面價值為75,000美元。2021年，我們出售了300,000,000股ZIM普通股，為我們帶來了1.207億美元的淨收益。2022年4月，我們出售了1,500,000股ZIM普通股，為我們帶來8,530萬美元的淨收益，剩餘的5,686,950股普通股 於2022年9月以1.613億美元的價格出售。在截至2022年9月30日的9個月中，我們確認了這些股票的1.764億美元虧損 。此外，在截至2022年9月30日的9個月中，我們確認了這些股票的股息收入共計1.654億美元的預扣税 1830萬美元。見本報告所列未經審計的簡明合併財務報表的附註6，“其他流動和非流動資產”。
烏克蘭戰爭對我們業務的影響
正如我們在2022年3月3日提交給美國證券交易委員會的截至2021年12月31日的年度報告Form 20-F中披露的那樣，目前俄羅斯與烏克蘭之間的衝突，以及美國、歐盟和其他國家實施的相關制裁，可能會 對我們經理的船員業務和涉及黑海或俄羅斯港口的貿易模式產生不利影響， 這反過來又會影響集裝箱船需求。影響的程度將在很大程度上取決於未來的發展。
“新冠肺炎”對我國企業的影響
新冠肺炎病毒於2020年被世界衞生組織宣佈為大流行，該病毒的傳播給全球經濟和航運業造成了重大破壞，並導致金融市場大幅波動。這一全球衞生緊急情況和相關中斷的持續時間和全面影響尚不確定。這場大流行對全球經濟活動產生了嚴重影響。這些趨勢在不久的將來可能會持續 ，因為雖然有效疫苗的可獲得性已導致世界部分地區出現持續的經濟復甦，但 新冠肺炎控制戰略的成功和時機尚不確定，包括出現新的變種，預計負面影響將超出大流行本身的持續時間。然而，與其他行業相比，集裝箱航運業已經扭轉了2020年上半年遭受的許多負面影響。
6
尤其是與我們的業務相關 ，新冠肺炎疫情最初對全球海運集裝箱運輸需求產生了負面影響。 2020年全球海運集裝箱貿易下降，以TEU計算估計影響約1%。班輪公司最初通過減少服務和減少航行來應對這些情況，這將2020年上半年閒置的集裝箱船運力增加到12%的峯值。因此，集裝箱運費波動較大，集裝箱船租賃市場價格在2020年上半年大幅下降 。然而，班輪公司始終如一地管理運力的能力解決了疫情爆發時運量下降的問題，這緩解了我們客户現金流的壓力，他們中的許多人後來報告了強勁的盈利能力， 並穩定和提高了運費。2020年下半年至2022年9月30日，集裝箱海運需求強勁，貨運量和運費大幅回升。電子商務的增長，加上旅行限制導致飛機暫時停飛，已將大量運輸量轉移到海運集裝箱。由此產生的集裝箱船需求導致截至2022年9月30日某些尺寸區段的可用船舶運力微不足道， 提高了所有區段的租船費率，並使我們能夠以更高的費率重新租賃我們許多在2021年和2022年到期的較小船舶。許多班輪運營商和集裝箱船船東報告了2020年下半年、2021年和截至2022年9月30日的9個月業績有所改善。, 部分歸因於集裝箱航運業市場狀況的改善。我們的營業收入在截至2022年9月30日的9個月增至7.409億美元，而截至2021年9月30日的9個月為4.745億美元。2022年第四季度，集裝箱船的需求和費率從最近的歷史高點有所下降，原因是供應鏈限制有所緩解，集裝箱化貨物的需求下降，但目前仍處於相對強勁的水平。
在全球範圍內實施的新冠肺炎相關旅行限制也造成了我們船舶預定船員更換的中斷，導致我們船員的薪酬增加 ，以及2020年某些船體維修和維護工作的延誤，這些中斷可能會繼續影響我們的運營 。在2020年第一季度，我們在中國造船廠遇到了延誤，原因是我們某些船舶的洗滌器安裝計劃 以及幹船塢維修的延誤，導致我們的船舶增加了188個停租天數，最終導致運營收入與我們的預期相比減少了約320萬美元。 截至2021年12月31日的年度，每艘定期租船的平均每天運營成本增至5986美元，而截至2020年12月31日的年度，每艘船舶每天的運營成本為5586美元。主要由於新冠肺炎在截至2021年12月31日的年度內增加了 船員薪酬。截至2022年9月30日的九個月，定期租賃船隻的平均每日營運成本增至每艘船隻每日6,314美元，而截至2021年9月30日的九個月則為每艘船隻每日6,034美元，主要原因是新冠肺炎和烏克蘭戰爭導致船員薪酬增加，以及截至2022年9月30日的九個月船隻保險費增加。
中國目前實施的新冠肺炎零政策 繼續對我們的業務產生負面影響。我們可能會繼續在中國造船廠遇到延誤，因為我們正在建造兩艘簽約的新造集裝箱船，而且由於我們船隻的幹船塢和維修工作 延誤，導致費用增加和運營收入減少。直到最近，普遍的低利率也減少了我們的利息支出，而2020年較低的燃料價格(這是我們的客户承擔的一項重大支出)幫助支撐了他們的財務狀況。最近，我們承租人的燃油成本隨着油價的上漲而大幅上漲，目前的利率也大幅上漲 ，預計還會進一步上漲。
新冠肺炎疫情繼續蔓延，可能會像2020年上半年一樣，對我們未來的業務、財務業績和運營結果產生負面影響。此類影響的程度取決於我們無法控制的因素，無法準確預測 。全球經濟的任何長期放緩，或遏制戰略(如中國最近實施的封鎖措施)的影響，可能會再次對全球集裝箱船運輸產品的需求產生負面影響，對我們承租人的流動性和財務狀況產生不利影響，並可能降低我們船隻的轉租出租率，就像隨着疫情消退或其他原因對消費品和其他集裝箱化貨物需求的任何下降一樣，就像最近隨着供應鏈約束 緩解和通脹以及國內生產總值增長下降、烏克蘭戰爭帶來的不確定性以及對能源供應的擔憂導致對集裝箱船的需求減少所造成的情況一樣。這可能導致我們的收入和船舶的市場價值減少，這可能會對我們的業務和運營結果產生重大不利影響，以及我們償還或再融資債務和遵守我們信貸安排的財務契約的能力。
7
現金流
| 九個月 | 九個月 | |||||||
| 告一段落 | 告一段落 | |||||||
| 2022年9月30日 | 2021年9月30日 | |||||||
| (單位：千) | ||||||||
| 經營活動提供的淨現金 | $ | 789,244 | $ | 296,140 | ||||
| 投資活動提供/(用於)的現金淨額 | $ | 164,504 | $ | (103,813 | ) | |||
| 用於融資活動的現金淨額 | $ | (514,161 | ) | $ | (164,433 | ) | ||
經營活動提供的淨現金
截至2022年9月30日的9個月，經營活動提供的淨現金流增加了4.931億美元，達到7.892億美元，而截至2021年9月30日的9個月，經營活動提供的現金流為2.961億美元。這一增長的原因是：(I)由於租船費上漲和新購置船舶產生的收入增加，運營收入增加了2.435億美元，(Ii)與未來期間有關的租賃收入預付款餘額增加了1.914億美元，(Iii)ZIM公司收取的股息增加了1.375億美元(扣除預扣税)，但被(Iv)總運營費用增加了3140萬美元，(V)幹船塢費用增加了1450萬美元， (Vi)淨財務成本增加880萬美元，(Vii)在截至2021年9月30日的九個月中贖回HMM和ZIM票據後累計收取910萬美元的PIK利息收入，而截至2022年9月30日的九個月則為零。 (Viii)營運資金變化1160萬美元(包括應收索賠付款增加530萬美元)和(Ix)在截至9月30日的九個月中從韓進航運收取390萬美元的共同福利索賠。在截至2022年9月30日的九個月中，2021年的數據為零。
淨現金由/(用於)投資活動
在截至2022年9月30日的九個月中，投資活動提供的淨現金流增加了2.683億美元，達到1.645億美元。而在截至2021年9月30日的九個月中，投資活動使用的現金流量為1.038億美元。增加的主要原因是：(I)在截至2021年9月30日的九個月中，出售ZIM普通股的收益增加1.702億美元，至2.466億美元，而截至2021年9月30日的九個月為7640萬美元，(Ii)建造中的船舶增加和預付款1.69億美元，(Iii)在截至2021年9月30日的九個月中，出售兩艘船舶的預付款為1300萬美元，而截至2021年9月30日的九個月沒有收到此類預付款。與截至2022年9月30日的九個月的債券贖回收益相比，債券贖回收益減少了6,950萬美元；(V)截至2021年9月30日的九個月，從雙子座獲得的現金和限制性現金減少了1,440萬美元。
用於為活動融資的淨現金
在截至2022年9月30日的九個月中，用於融資活動的淨現金流增加了3.498億美元，達到5.142億美元 而在截至2021年9月30日的九個月中，用於融資活動的現金流量為1.644億美元，這主要是由於(I)主要與上述早期債務清償有關的長期債務和回租債務的付款增加了431.4美元。 (Ii)我們普通股的股息支付增加2,570萬美元，以及(Iii)截至2022年9月30日的九個月我們普通股的回購增加2,860萬美元 與截至2021年9月30日的九個月沒有回購普通股相比， (Iv)在截至2022年9月30日的九個月中動用的新信貸安排的淨收益1.277億美元，(V)累計應計利息支付減少550萬美元，以及(Vi)融資成本減少270萬美元。
8
非公認會計準則財務指標
我們根據美國公認會計原則(GAAP)報告財務業績。然而，管理層認為，在管理業務時使用的某些非GAAP財務指標可能會為該財務信息的用户提供當前 業績與以前運營期間業績之間的額外有意義的比較。管理層認為，這些非公認會計準則財務指標可以提供更多有意義的業務潛在趨勢的反映，因為它們提供了對歷史信息的比較，排除了影響總體可比性的某些項目 。管理層還使用這些非GAAP財務指標來制定財務、運營和規劃決策，並評估我們的業績。補充財務數據和與公認會計準則相對應的對賬見下表 財務措施。非GAAP財務指標應被視為我們根據GAAP編制的報告結果的補充，而不是替代。
EBITDA和調整後的EBITDA
EBITDA指扣除利息收入和支出、税項、折舊以及延期停靠和特別調查成本攤銷前的淨收益 假定定期租船攤銷、現金流量利率互換遞延已實現虧損攤銷、財務攤銷 成本、債務貼現和其他應計財務成本。經調整的EBITDA指扣除利息收入及開支前的淨收益、除預扣税外的税項 收到的股息、折舊、延期停靠碼頭攤銷及特別調查成本、假設定期租船攤銷、現金流量利率互換遞延已實現虧損攤銷、財務成本攤銷、債務貼現及其他應計財務成本、投資損益、投資權益收益、債務清償收益及以股票為基礎的薪酬。我們認為，EBITDA和調整後的EBITDA通過剔除我們認為不能反映我們核心運營業績的項目，幫助投資者和分析師一致地比較我們在 報告期內的業績。EBITDA 和調整後的EBITDA也用於：(I)由潛在和現有客户以及潛在貸款人評估潛在交易； 和(Ii)評估潛在收購候選者併為其定價。由於計算方法的不同，我們的EBITDA和調整後的EBITDA可能無法與其他公司報告的 進行比較。
EBITDA和調整後的EBITDA作為分析工具有侷限性，不應單獨考慮或替代根據美國公認會計準則報告的我們結果的分析 。其中一些限制是：(I)EBITDA/調整後的EBITDA不反映營運資金需求的變化或現金需求；以及(Ii)雖然折舊和攤銷是非現金費用，但正在折舊和攤銷的資產可能在未來必須更換，並且EBITDA/調整後的EBITDA不反映此類資本支出的任何現金需求。 在評估調整後的EBITDA時，您應該意識到，我們未來可能會產生與本演示中的一些調整相同或相似的費用。我們對調整後EBITDA的列報不應被理解為我們未來的業績不會受到不尋常或非經常性項目的影響的推斷。由於這些限制，EBITDA/調整後的EBITDA不應被視為我們業績的主要指標。
淨收益與EBITDA和調整後EBITDA的對賬
| 九個月 | 九個月 | |||||||
| 告一段落 | 告一段落 | |||||||
| 2022年9月30日 | 2021年9月30日 | |||||||
| (單位：千) | ||||||||
| 淨收入 | $ | 406,489 | $ | 886,844 | ||||
| 使用權資產的折舊和攤銷 | 101,253 | 82,909 | ||||||
| 延期幹船塢攤銷及特別調查費用 | 9,006 | 7,627 | ||||||
| 假定定期租船的攤銷 | (46,256 | ) | (9,318 | ) | ||||
| 現金流利率互換遞延已實現損失攤銷 | 2,709 | 2,709 | ||||||
| 應計財務成本攤銷、債務貼現和其他財務費用 | 9,393 | 12,579 | ||||||
| 利息收入 | (1,444 | ) | (11,661 | ) | ||||
| 利息支出 | 39,768 | 38,978 | ||||||
| 所得税 | 18,250 | 4,094 | ||||||
| EBITDA | 539,168 | 1,014,761 | ||||||
| 投資收益/損失和股息預提税金 | 158,136 | (495,498 | ) | |||||
| 債務清償收益 | (22,939 | ) | (111,616 | ) | ||||
| 投資權益收益 | - | (64,063 | ) | |||||
| 基於股票的薪酬 | 373 | 6,055 | ||||||
| 調整後的EBITDA | $ | 674,738 | $ | 349,639 | ||||
9
在截至2022年9月30日的9個月中，EBITDA減少了475.6美元 ，從截至2021年9月30日的9個月的10.148億美元降至5.392億美元。這一減少主要歸因於ZIM的投資和股息公允價值變化5.188億美元，債務清償收益減少8870萬美元，總運營費用增加2570萬美元，自2021年7月1日收購和全面合併雙子座後我們在雙子座的投資導致我們的股權收入減少6800萬美元，在截至2021年9月30日的九個月中從韓進航運收取了390萬美元的普通福利索賠。這部分被營業收入增加2.295億美元(扣除假設定期包機攤銷增加3690萬美元)所部分抵消。
在截至2022年9月30日的9個月中，調整後的EBITDA增加了3.251億美元，從截至2021年9月30日的9個月的3.496億美元增加到6.747億美元。這一增長主要歸因於運營收入增加2.295億美元(假設定期包機攤銷淨額增加3690萬美元)和ZIM股息增加1.349億美元(扣除預扣税後)，但這部分被總運營費用增加3140萬美元，自我們自2021年7月1日收購和全面合併雙子座後我們在雙子座的投資股權收入減少400萬美元，以及部分收集截至2021年9月30日的九個月韓進海運390萬美元的共同福利索賠 所抵消。截至2022年9月30日的9個月的調整後EBITDA 根據ZIM投資的公允價值變化1.581億美元和股息預扣税、債務清償收益 2290萬美元和基於股票的薪酬40萬美元進行了調整。
信貸安排
作為借款人或擔保人的吾等及作為借款人或擔保人的若干附屬公司已訂立多項信貸安排 ，以資助購買我們船隊的若干船隻及2021年債務再融資，本報告所載未經審核的簡明綜合財務報表附註8“長期債務淨額”對此作了説明。我們現有的信貸由我們的船隻(如下所述)等擔保。根據我們現有的信貸安排，我們沒有任何額外的金額 可供借款。下面總結了我們的信貸安排的某些條款和我們的 高級説明：
| 信貸安排 | 未償還本金 金額 (單位：百萬)(1) | 側支血管 | ||||
| 花旗銀行/國民銀行8.15億美元。設施(2) | $ | 450.6 | 這個進度Cvt.的.駭維金屬加工vt.的.橋牌vt.的.齊姆·摩納哥vt.的.阿根廷快遞vt.的.法國快遞vt.的.西班牙快遞vt.的.CMA CGM RACINE這個美國vt.的.現代智能汽車vt.的.柏林快遞，這個勒阿弗爾vt.的.德比D，這個鳳凰城D(前符拉迪沃斯託克)這個前進，這個大踏步vt.的.未來vt.的.短跑運動員vt.的.阿瑪莉亞·Cvt.的.斑馬vt.的.阿托蒂娜vt.的.迪米特里斯·C這個齊姆·薩凡納這個歐洲，這個迪米特拉·C這個現代速度vt.的.羅馬快遞vt.的.CMA CGM Rabelaisvt.的.釜山C，這個湯加拉，這個CMA CGM Molierevt.的.CMA CGM Musset，這個格蘭德河vt.的.津聖保羅vt.的.齊姆·金斯頓這個科倫坡vt.的.西雅圖C區vt.的.温哥華vt.的.新加坡vt.的.表達雅典，現代的雄心，這個大連vt.的.巴西快遞，這個YM成熟度vt.的.黑海特快，Zim Luanda，這個CMA CGM神經以及YM授權 | |||
| 法國巴黎銀行/法國農業信貸銀行1.3億美元。設施(2) | $ | 125.0 | 這個寬Alphavt.的.斯蒂芬妮·C(前Wide Bravo)這個馬士基幼發拉底河，這個Wide Hotel，這個寬闊的印度以及寬朱麗葉 | |||
| 高級附註 | $ | 300.0 | 無 | |||
| (1) | 截至2022年9月30日。 |
| (2) | Danaos Corporation是借款方，其子公司擁有表中與貸款名稱相對的抵押品，是該信貸安排下的擔保人。 |
截至2022年9月30日，我們的任何信貸安排下都沒有剩餘的借款可用。截至2022年9月30日和2021年12月31日，我們遵守了信貸安排的財務契約 。截至2022年9月30日，我們的15艘船舶 未被佔用。有關信貸安排及相關還款時間表的其他資料，請參閲本報告所載未經審計簡明綜合財務報表附註8 “長期債務，淨額”。
10
在2020年5月，我們對13,100 TEU船舶中的兩艘進行了再融資，現代榮譽獎以及現代尊重，通過為期四年的出售和回租安排，我們將根據我們的選擇，以總計3,600萬美元或更早的價格重新購買船隻。此外，2021年7月1日，我們獲得了與雙子座船隻相關的融資租賃債務蘇伊士運河和哥打利馬，於2022年7月到期。2022年5月12日，我們提前償還了與船舶相關的回租義務 CMA CGM Melisande、CMA CGM Attila、CMA CGM Tanredi、CMA CGM Bianca和CMA CGM Samson。在償還回租債務後，我們獲得了這七艘船的法定所有權。截至2022年9月30日，我們與船舶相關的未償還租賃債務總額為7960萬美元現代榮譽獎以及現代尊貴汽車.
2022年5月12日，我們提前 清償了花旗銀行/國民銀行8.15億美元未償還國民銀行貸款本金中的2.7億美元。設施。剩餘貸款的未來季度分期付款減少到1,290萬美元，到期時氣球付款減少到3.09億美元。 此外，LIBOR的提法被紐約聯邦儲備銀行(SOFR)公佈的每日非累積複合擔保隔夜融資利率和信貸利差調整所取代
此外，在2022年第二季度，我們提前向貸款人全額償還了(I)與麥格理銀行的4300萬美元未償還貸款，(Ii)與歐洲銀行的2060萬美元未償還貸款，以及(Iii)與中國太平洋銀行的980萬美元未償還貸款。
2022年6月，我們從法國巴黎銀行和法國農業信貸銀行提取了1.3億美元的高級擔保定期貸款，期限為5年，由2021年收購的6艘5,466 TEU姊妹船擔保。
2022年9月30日之後，我們與花旗銀行和阿爾法銀行達成原則協議，對花旗銀行/國民銀行目前的未償還餘額進行再融資 8.15億美元。貸款總額為4.3775億美元，有兩項信貸安排如下：
| o | 一項3.825億美元的循環信貸安排，花旗銀行將在5年內分20個季度進行減記和償還，每次減記1125萬美元，2027年第四季度到期日最終減記1.575億美元，將由我們的16艘船隻擔保；以及 |
| o | 阿爾法銀行5525萬美元的定期貸款，分5年償還，連續20個季度分期付款 ，每期187.5萬美元，連同2027年第四季度到期的1775萬美元的氣球付款，將由我們的兩艘船擔保。 |
這些設施將經過談判並形成最終文件，目前預計將於2022年12月31日之前敲定。
見本報告中未經審計的簡明合併財務報表的附註4“固定資產、淨資產和使用權”、附註8“長期債務淨額”和附註15“後續事項”。
高級附註
於2021年2月11日，我們完成了本金總額為3億美元、2028年到期的8.500%的Danaos公司優先債券的發售， 我們稱之為高級債券。此次發行的淨收益最初存入托管賬户，由花旗銀行(Citibank，N.A.)作為託管代理，隨後於2021年4月釋放，用於2021年債務再融資。
優先票據是根據本公司與作為受託人的花旗銀行倫敦分行於2021年2月11日訂立的契約 發行的，付款 代理人、登記員及轉讓代理。優先債券的息率為年息8.500釐，由2021年9月1日起，分別於每年的3月1日及9月1日以現金支付。高級債券將於二零二八年三月一日期滿。優先票據 是Danaos公司的一般優先無擔保債務。
有關高級附註的更多詳情，請參閲本報告其他部分包括的未經審計簡明綜合財務報表中的附註8“長期債務，淨額”和我們於2022年3月3日提交給美國證券交易委員會的截至2021年12月31日的年度報告中的“第5項.經營和財務回顧及展望-高級附註”。
11
關於市場風險的定性和定量披露
利率互換
過去，我們簽訂了 利率互換協議，將浮動利率風險轉換為固定利率，以對衝我們在當前市場利率波動中的風險敞口，以及利率互換協議，將我們就某些信貸安排支付的固定利率轉換為浮動利率，以經濟地對衝固定利率信貸安排的公允價值 ，以應對當前市場利率的波動。所有這些利率互換協議都已到期，我們目前沒有任何未完成的利率互換協議。請參閲本報告所載未經審計簡明綜合財務報表的附註9“金融工具”。
外幣兑換風險
於截至2022年9月30日及2021年9月30日的九個月內，我們並無訂立衍生工具以對衝資產或負債的外幣兑換或外幣交易。
通脹和利率風險
由於美國、歐元區和其他國家通脹上升，我們的業務繼續受到短期影響，包括烏克蘭戰爭後持續的全球 價格壓力，推高了能源價格和大宗商品價格，這將繼續影響我們的運營費用 。隨着發達國家的中央銀行為抑制通貨膨脹而提高利率，利率迅速大幅上升。收緊貨幣政策的最終影響，以及潛在的更高的長期利率，可能會推高我們業務的資金成本。
資本化和負債化
下表列出了我們截至2022年9月30日的合併資本。
| • | 在實際基礎上；以及 |
| • | 在調整後的基礎上，反映在2022年10月1日至2022年11月7日期間， 花旗銀行/NatWest項下8.15億美元高級擔保信貸安排項下的預定債務償還總額為1290萬美元，以及與我們的租賃義務相關的預定償還 220萬美元。 |
除了這些 調整外，在2022年10月1日至2022年11月7日期間，我們的資本沒有因債務或股權發行、再資本化、特別股息或債務償還而發生其他重大變化。
| 截至2022年9月30日 | ||||||||
| 實際 | 調整後的 | |||||||
| (以千為單位的美元) | ||||||||
| 債務： | ||||||||
| 花旗銀行/國民銀行8.15億美元。設施 | $ | 450,625 | $ | 437,750 | ||||
| 優先無擔保票據 | 300,000 | 300,000 | ||||||
| 法國巴黎銀行/法國農業信貸銀行1.3億美元。設施 | 125,000 | 125,000 | ||||||
| 租賃義務 | 79,605 | 77,365 | ||||||
| 總債務(1)(2)(5) | 955,230 | 940,115 | ||||||
| 股東權益： | ||||||||
| 優先股，每股面值$0.01；授權優先股100,000,000股，未發行；實際和調整後 | - | - | ||||||
| 普通股，每股面值0.01美元；授權發行7.5億股；已發行25,055,880股，已發行20,249,654股；實際和調整後(3) | 202 | 202 | ||||||
| 額外實收資本(3) | 742,508 | 742,508 | ||||||
| 累計其他綜合損失 | (68,746 | ) | (68,746 | ) | ||||
| 留存收益(4) | 1,748,778 | 1,748,778 | ||||||
| 股東權益總額 | 2,422,742 | 2,422,742 | ||||||
| 總市值 | $ | 3,377,972 | $ | 3,362,857 | ||||
| (1) | 表中反映的所有債務，除2028年到期的優先票據(實際基礎上為3.00億美元)外，均由Danaos Corporation擔保和擔保，如果是我們子公司的租賃債務(實際基礎上為7960萬美元)，或者我們子公司的債務(實際基礎上為5.756億美元)。見本報告其他部分包括的未經審計的簡明合併財務報表的附註4“固定資產、淨資產和使用權”和附註8“長期債務、淨額”。 |
| (2) | 債務總額按公允價值調整和遞延融資成本列報，總額分別為760萬美元和2270萬美元。 |
| (3) | 實際和經調整的已發行和已發行普通股包括19,076股限制性股票， 計劃於2022年12月31日歸屬，取決於歸屬條款的滿足。 |
| (4) | 不反映公司宣佈於2022年11月30日支付給截至2022年11月18日登記在冊的持有者的普通股每股0.75美元的股息。 |
| (5) | 調整後的總債務不反映花旗銀行/國民銀行目前預期的8.15億美元的再融資。在本公司未經審核簡明綜合財務報表附註15“後續事項”項下披露的財務安排包括 本報告其他部分。 |
12
我們的艦隊
下表詳細介紹了截至2022年11月7日我們的艦隊部署概況 ：
| 容器 詳細信息 | 憲章 安排 | |||||||||
| 船舶名稱 | 年份 建造 | 大小 (TEU) | 憲章到期 (1) | 租船人 | 簽約 通過以下途徑就業 (2) |
憲章 費率(3) |
擴展選項 (4) | |||
| 期間 | 包租 費率 | |||||||||
| 現代汽車的雄心 | 2012 | 13,100 | 2024年6月 | 哼 | 2024年6月 | $64,918 | +3年 | $60,418 | ||
| 現代速度 | 2012 | 13,100 | 2024年6月 | 哼 | 2024年6月 | $64,918 | +3年 | $60,418 | ||
| 現代智能汽車 | 2012 | 13,100 | May 2024 | 哼 | May 2024 | $64,918 | +3年 | $60,418 | ||
| 現代尊貴汽車(5) | 2012 | 13,100 | 2024年3月 | 哼 | 2024年3月 | $64,918 | +3年 | $60,418 | ||
| 現代榮譽獎(5) | 2012 | 13,100 | 2024年2月 | 哼 | 2024年2月 | $64,918 | +3年 | $60,418 | ||
| 羅馬快遞 | 2011 | 10,100 | 2023年3月 | 哈帕格·勞埃德 | 2023年3月 | $29,000 | +10至14個月 | $30,000 | ||
| 柏林快遞 | 2011 | 10,100 | 2023年6月 | 羊鳴 | 2023年6月 | $27,750 | +3個月 | $27,750 | ||
| 雅典快遞 | 2011 | 10,100 | 2023年3月 | 哈帕格·勞埃德 | 2023年3月 | $29,000 | +10至14個月 | $30,000 | ||
| 勒阿弗爾 | 2006 | 9,580 | 2028年6月 | 理學碩士 | 2023年8月 | $23,000 | ||||
| 機密(10) | 2028年6月 | $58,500 | +4個月 | $58,500 | ||||||
| 釜山C | 2006 | 9,580 | May 2028 | 理學碩士 | 2023年7月 | $23,000 | ||||
| 機密(10) | May 2028 | $58,500 | +4個月 | $58,500 | ||||||
| 不來梅 | 2009 | 9,012 | 2028年1月 | 理學碩士 | 2023年3月 | $23,000 | ||||
| 機密(10) | 2028年1月 | $56,000 | +4個月 | $56,000 | ||||||
| C漢堡 | 2009 | 9,012 | 2028年1月 | 理學碩士 | 2023年3月 | $23,000 | ||||
| 機密(10) | 2028年1月 | $56,000 | +4個月 | $56,000 | ||||||
| 尼勒杜奇獅子 | 2008 | 8,626 | May 2026 | 尼勒杜奇 | May 2026 | $47,500 | +4個月 | $47,500 | ||
| 貝麗塔(8) | 2006 | 8,533 | 2026年7月 | CMA CGM | 2026年7月 | $45,000 | +6個月 | $45,000 | ||
|
柯塔·曼薩尼洛 (前查爾斯頓) |
2005 | 8,533 | 2026年2月 | PIL | 2026年2月 | $47,500 | +4個月 | $47,500 | ||
| CMA CGM Melisande | 2012 | 8,530 | 2024年6月 | CMA CGM | 2023年12月 | $43,000 | ||||
| 2024年6月 | 在市場上 | (6) | +6個月 | 在市場上 | (6) | |||||
| CMA CGM Attila | 2011 | 8,530 | 2023年10月 | CMA CGM | 2023年4月 | $43,000 | ||||
| 2023年10月 | 在市場上 | (6) | +6個月 | 在市場上 | (6) | |||||
| CMA CGM Tanredi | 2011 | 8,530 | 2023年11月 | CMA CGM | May 2023 | $43,000 | ||||
| 2023年11月 | 在市場上 | (6) | +6個月 | 在市場上 | (6) | |||||
| CMA CGM Bianca | 2011 | 8,530 | 2024年1月 | CMA CGM | 2023年7月 | $43,000 | ||||
| 2024年1月 | 在市場上 | (6) | +6個月 | 在市場上 | (6) | |||||
| CMA CGM Samson | 2011 | 8,530 | 2024年3月 | CMA CGM | 2023年9月 | $43,000 | ||||
| 2024年3月 | 在市場上 | (6) | +6個月 | 在市場上 | (6) | |||||
| 美國 | 2004 | 8,468 | 2028年4月 | 理學碩士 | 2023年6月 | $22,000 | ||||
| 機密(10) | 2028年4月 | $56,000 | +4個月 | $56,000 | ||||||
| 歐洲 | 2004 | 8,468 | May 2028 | 理學碩士 | 2023年7月 | $22,000 | ||||
| 機密(10) | May 2028 | $56,000 | +4個月 | $56,000 | ||||||
| Kota Santos(前菲比) | 2005 | 8,463 | 2026年8月 | PIL | 2023年8月 | $60,000 | ||||
| 2025年8月 | $55,000 | |||||||||
| 2026年8月 | $50,000 | +4個月 | $55,000 | |||||||
| CMA CGM Moliere | 2009 | 6,500 | 2027年3月 | 機密(10) | 2027年3月 | $55,000 | +2個月 | $55,000 | ||
| CMA CGM Musset | 2010 | 6,500 | 2025年9月 | 機密(10) | 2025年9月 | $60,000 | +23至25個月 | $55,000 | ||
| CMA CGM神經 | 2010 | 6,500 | 2025年11月 | 機密(10) | 2022年12月 | $149,167 | ||||
| 2025年11月 | $40,000 | +23至25個月 | $30,000 | |||||||
| CMA CGM Rabelais | 2010 | 6,500 | 2026年1月 | 機密(10) | 2023年2月 | $144,167 | ||||
| 2026年1月 | $40,000 | +23至25個月 | $30,000 | |||||||
| CMA CGM拉辛 | 2010 | 6,500 | 2023年3月 | 機密(10) | 2023年3月 | $133,333 | +6個月 | $133,333 | ||
| YM授權 | 2010 | 6,500 | 2028年1月 | 羊鳴 | 2028年1月 | $26,890 | (7) | +8個月 | $26,890 | |
| YM成熟度 | 2010 | 6,500 | 2028年4月 | 羊鳴 | 2028年4月 | $26,890 | (7) | +8個月 | $26,890 | |
| 獅子座C(8) (11) | 2002 | 6,422 | 2022年11月 | 理學碩士 | 2022年11月 | $18,000 | ||||
| 凱瑟琳·C(8) (11) | 2001 | 6,422 | 2022年11月 | 理學碩士 | 2022年11月 | $18,000 | ||||
| 迪米特拉C | 2002 | 6,402 | 2024年1月 | 哈帕格·勞埃德 | 2023年2月 | $20,000 | ||||
| 2024年1月 | $21,500 | +3個月 | $21,500 | |||||||
| Zim Savannah | 2002 | 6,402 | May 2024 | 齊姆 | May 2024 | $36,000 | +6個月 | $36,000 | ||
| 哥打利馬(8) | 2002 | 5,544 | 2024年11月 | PIL | 2024年11月 | $39,999 | +4個月 | $39,999 | ||
| +10至14個月 | $27,500 | |||||||||
| +10至12個月 | $24,000 | |||||||||
| 蘇伊士運河(8) | 2002 | 5,610 | 2023年3月 | TS線 | 2023年3月 | $30,000 | +4個月 | $30,000 | ||
| 寬Alpha(9) | 2014 | 5,466 | 2024年3月 | 一 | 2024年3月 | $18,500 | +3個月 | $18,500 | ||
|
斯蒂芬妮·C (Ex Wide Bravo)(9) |
2014 | 5,466 | 2025年6月 | 機密(10) | 2025年6月 | $55,500 | +4個月 | $55,500 | ||
| 馬士基幼發拉底河(9) | 2014 | 5,466 | 2024年4月 | 馬士基 | 2024年4月 | $17,500 | +4個月 | $17,500 | ||
| Wide酒店(9) | 2015 | 5,466 | May 2024 | 一 | May 2024 | $18,500 | +3個月 | $18,500 | ||
13
| 船隻詳細信息 | 租船安排 | |||||||||
| 船舶名稱 | 建成年份 | 大小(TEU) | 《憲章》期滿(1) | 租船人 | 簽約 通過以下途徑就業 (2) |
憲章 費率(3) |
擴展選項(4) | |||
| 期間 | 租船費率 | |||||||||
| 寬闊的印度(9) | 2015 | 5,466 | 2025年9月 | 機密(10) | 2025年9月 | $53,500 | +4個月 | $53,500 | ||
| 寬朱麗葉(9) | 2015 | 5,466 | 2023年6月 | 一 | 2023年6月 | $19,950 | +3個月 | $19,950 | ||
| 格蘭德河 | 2008 | 4,253 | 2024年11月 | 東方海外 | 2023年1月 | $68,000 | ||||
| 2023年12月 | $50,000 | |||||||||
| 2024年11月 | $17,000 | +2個月 | $45,000 | |||||||
| 津聖保羅 | 2008 | 4,253 | 2023年2月 | 齊姆 | 2023年2月 | $21,150 | +4個月 | $21,150 | ||
| +13個月 | $25,000 | |||||||||
| 齊姆·金斯頓 | 2008 | 4,253 | 2023年4月 | 齊姆 | 2023年4月 | $25,500 | +4個月 | $25,500 | ||
| 齊姆·摩納哥 | 2009 | 4,253 | 2024年10月 | 齊姆 | 2023年4月 | $22,000 | ||||
| 機密(10) | 2024年10月 | $53,000 | +6個月 | $53,000 | ||||||
| 大連 | 2009 | 4,253 | 2023年3月 | KMTC | 2023年3月 | $30,750 | ||||
| 2026年4月 | 機密(10) | 2026年4月 | $48,000 | +3個月 | $48,000 | |||||
| 扎姆·羅安達 | 2009 | 4,253 | 2025年8月 | 齊姆 | 2025年8月 | $30,000 | +4個月 | $30,000 | ||
| 西雅圖C區 | 2007 | 4,253 | 2024年10月 | 東方海外 | 2022年12月 | $68,000 | ||||
| 2023年11月 | $50,000 | |||||||||
| 2024年10月 | $17,000 | +2個月 | $45,000 | |||||||
| 温哥華 | 2007 | 4,253 | 2024年11月 | 東方海外 | 2023年1月 | $68,000 | ||||
| 2023年12月 | $50,000 | |||||||||
| 2024年11月 | $17,000 | +2個月 | $45,000 | |||||||
| 德比D | 2004 | 4,253 | 2027年1月 | CMA CGM | 2027年1月 | $36,275 | +3個月 | $36,275 | ||
| 湯加拉 | 2004 | 4,253 | 2024年11月 | 齊姆 | May 2023 | $30,750 | ||||
| 機密(10) | 2024年11月 | $53,000 | +6個月 | $53,000 | ||||||
| 迪米特里斯C | 2001 | 3,430 | 2025年11月 | CMA CGM | 2025年11月 | $40,000 | +4個月 | $40,000 | ||
| 阿根廷快遞 | 2010 | 3,400 | May 2023 | 馬士基 | May 2023 | $26,500 | +4個月 | $26,500 | ||
| 巴西快遞 | 2010 | 3,400 | 2025年6月 | CMA CGM | 2025年6月 | $37,750 | +2個月 | $37,750 | ||
| 法國快遞 | 2010 | 3,400 | 2025年9月 | CMA CGM | 2025年9月 | $37,750 | +2個月 | $37,750 | ||
| 西班牙快遞 | 2011 | 3,400 | 2025年1月 | 中遠集團 | 2025年1月 | $40,000 | +2個月 | $40,000 | ||
| 黑海快遞 | 2011 | 3,400 | 2025年1月 | 中遠集團 | 2025年1月 | $40,000 | +2個月 | $40,000 | ||
| 新加坡 | 2004 | 3,314 | May 2024 | 東方海外 | 2022年11月 | $44,000 | ||||
| 2023年11月 | $38,450 | |||||||||
| May 2024 | $21,000 | +6個月 | $37,000 | |||||||
| 科倫坡 | 2004 | 3,314 | 2025年1月 | 中遠集團 | 2025年1月 | $40,000 | +2個月 | $40,000 | ||
| 斑馬 | 2001 | 2,602 | 2024年11月 | 馬士基 | 2024年11月 | $32,000 | +4個月 | $32,000 | ||
| 阿托蒂娜 | 2001 | 2,524 | May 2025 | 機密(10) | May 2025 | $28,000 | +2個月 | $28,000 | ||
| 阿瑪莉亞·C | 1998 | 2,452 | 2023年1月 | 東方海外 | 2023年1月 | $24,000 | +2個月 | $24,000 | ||
| 鳳凰城D(前符拉迪沃斯託克) | 1997 | 2,200 | 2025年3月 | 馬士基 | 2025年3月 | $28,000 | +6個月 | $28,000 | ||
| 大踏步 | 1997 | 2,200 | 2025年1月 | 中遠集團 | 2025年1月 | $26,250 | +2個月 | $26,250 | ||
| 短跑運動員 | 1997 | 2,200 | 2024年12月 | 中遠集團 | 2024年12月 | $26,250 | +2個月 | $26,250 | ||
| 未來 | 1997 | 2,200 | 2024年12月 | 中遠集團 | 2024年12月 | $26,250 | +2個月 | $26,250 | ||
| 預付款 | 1997 | 2,200 | 2025年1月 | 中遠集團 | 2025年1月 | $26,250 | +2個月 | $26,250 | ||
| 橋牌 | 1998 | 2,200 | 2024年12月 | 薩穆德拉 | 2024年12月 | $23,000 | +6個月 | $23,000 | ||
| 駭維金屬加工 | 1998 | 2,200 | 2023年7月 |
中遠集團 機密(10) |
2022年12月 2023年7月 |
$17,000 $16,000 |
+1個月 | $16,000 | ||
| 進度C | 1998 | 2,200 | 2024年11月 | 中遠集團 | 2024年11月 | $26,250 | +2個月 | $26,250 | ||
14
| 1. | 最早的日期包機可能會到期。大多數租船合同包括承租人延長租期的選項，如“延期選項”欄所述。 |
| 2. | 這一欄標明瞭該日期右邊一欄中所列租船費率的截止日期。對於在整個租船期限內租船費率相同的租船，此日期與“租船合同期滿”欄中規定的租船到期日相同。 |
| 3. | 總租船費，不包括租船佣金。 |
| 4. | 在承租人的選擇下。 |
| 5. | Danaos Corporation的一家子公司持有該船的光船租賃權益，根據該權益，該子公司將在租賃期滿時獲得該船的所有權利。 |
| 6. | 合同期限最短6個月-最長12個月的每日租賃費將是當時該期限的現行市場費率。 |
| 7. | 光船租賃費。 |
| 8. | 之前由Gemini Shipholding Corporation擁有的船舶，截至2021年第二季度末，Danaos Corporation持有49%的股權。2021年7月1日，Danaos Corporation行使選擇權收購Gemini Shipholding Corporation剩餘51%的股權，目前持有100%。 |
| 9. | 我們收到了：(I)‘馬士基幼發拉底河’ on August 25, 2021, (ii) ‘寬闊的印度’ on September 20, 2021, (iii) ‘斯蒂芬妮·C(前Wide Bravo)’ on September 23, 2021, (iv) ‘寬朱麗葉’ on September 27, 2021, (v) ‘寬Alpha‘2021年9月28日，和(Vi)’Wide酒店’ on October 6, 2021. |
| 10. | 由於保密安排，承租人未予披露。 |
| 11. |
我們同意出售我們的兩艘船，凱瑟琳·C和 獅子座C，總收益1.3億美元，預計將於2022年11月交付給買家。 |
截至2022年11月7日，我方在建的6艘合同船舶規格如下：
| 名字 | 建成年份 | 大小(TEU) | 造船廠 | 預計交貨期 | ||||||
| 船體編號C7100-7 | 2024 | 7,100 | 大連造船工業 | 2發送2024年第四季度 | ||||||
| 船體編號C7100-8 | 2024 | 7,100 | 大連造船工業 | 3研發2024年第四季度 | ||||||
| 船體編號HN4009 | 2024 | 8,000 | 大韓造船 | 1ST2024年第四季度 | ||||||
| 船體編號HN4010 | 2024 | 8,000 | 大韓造船 | 2發送2024年第四季度 | ||||||
| 船體編號HN4011 | 2024 | 8,000 | 大韓造船 | 2發送2024年第四季度 | ||||||
| 船體編號HN4012 | 2024 | 8,000 | 大韓造船 | 3研發2024年第四季度 | ||||||
前瞻性陳述
本報告中討論的事項可能構成1933年《證券法》第27A節和1934年《證券交易法》第21E節的安全港條款所指的前瞻性陳述。前瞻性陳述反映了我們對未來事件和財務業績的當前看法，可能包括有關我們的運營、現金流、財務狀況的陳述，包括有關船隻和其他資產價值、計劃、目標、目標、戰略、未來事件、業績或業務前景的陳述， 我們業務和我們經營的市場的變化和趨勢，以及基本假設和其他陳述，這些陳述不是歷史事實的陳述。本新聞稿中的前瞻性陳述基於各種假設。儘管Danaos 公司認為這些假設在作出時是合理的，因為這些假設本身就受到重大不確定性和意外情況的影響，這些不確定性和意外情況難以或不可能預測，並且超出我們的控制範圍，但Danaos公司不能向您保證它將實現或實現這些預期、信念或預測。我們認為，可能導致實際結果與前瞻性陳述中討論的結果大不相同的重要因素包括新冠肺炎疫情的影響和在世界各地遏制其蔓延的努力，包括對全球經濟活動的影響、對海運集裝箱貨物的需求、承租人履行對我們義務的能力和意願、集裝箱船的租金、造船廠建造我們簽約的新船、進行洗滌設備安裝、幹船塢和維修、更換船員和獲得融資 。, Danaos有能力實現2021年債務再融資的預期收益並遵守與2021年債務再融資相關的新信貸安排和其他融資協議的條款，並按計劃完成和實現 通過兩項新的信貸安排為我們現有的花旗銀行/NatWest信貸安排進行再融資的預期好處， 世界經濟和貨幣的強勢，一般市場狀況，包括租船費率和船舶價值的變化，租船對手 業績，可能影響定期租船人對計劃和計劃外停靠態度的需求變化，我們運營費用的變化 ，包括燃料油價格、幹船塢和保險成本、獲得融資並遵守融資安排中的約定的能力 、監管機構採取的行動、未決或未來訴訟的潛在責任、國內和國際政治狀況、因事故和政治事件(包括烏克蘭衝突和相關制裁)或恐怖分子的行為而可能導致的航運路線中斷。
風險和不確定性在我們提交給美國證券交易委員會的報告中有進一步描述。
15
財務報表索引
| 截至2022年9月30日和2021年12月31日的簡明綜合資產負債表(未經審計) | F-2 |
| 截至2022年9月30日和2021年9月30日止三個月和九個月簡明綜合收益表(未經審計) | F-3 |
| 截至2022年9月30日及2021年9月30日止三個月及九個月簡明綜合全面收益表(未經審計) | F-4 |
| 截至2022年9月30日和2021年9月30日的9個月股東權益簡明綜合變動表(未經審計) | F-5 |
| 截至2022年9月30日和2021年9月30日止九個月簡明綜合現金流量表(未經審計) | F-6 |
| 未經審計簡明合併財務報表附註 | F-7 |
F-1
丹瑙斯公司
簡明綜合資產負債表(未經審計)
(以千美元表示， 不包括每股和每股金額)
| 自.起 | ||||||||||
| 9月30日， | 十二月三十一日， | |||||||||
| 備註 | 2022 | 2021 | ||||||||
| (未經審計) | ||||||||||
| 資產 | ||||||||||
| 流動資產 | ||||||||||
| 現金和現金等價物 | 3 | $ | 556,343 | $ | 129,410 | |||||
| 受限現金 | 3 | $ | 13,000 | $ | 346 | |||||
| 應收賬款淨額 | 5,132 | 7,118 | ||||||||
| 盤存 | 15,860 | 12,579 | ||||||||
| 預付費用 | 2,399 | 2,032 | ||||||||
| 關聯方應繳款項 | 14 | 31,612 | 21,875 | |||||||
| 其他流動資產 | 6 | 44,458 | 459,132 | |||||||
| 流動資產總額 | 668,804 | 632,492 | ||||||||
| 非流動資產 | ||||||||||
| 按成本計算的固定資產，扣除累計折舊1,160,129美元(2021年：1,055,792美元) | 4 | 2,843,415 | 2,861,651 | |||||||
| 使用權資產，累計攤銷淨額(2021年：3085美元) | 4 | - | 79,442 | |||||||
| 建造中船舶的研究進展 | 4 | 89,747 | - | |||||||
| 遞延費用，淨額 | 5 | 18,954 | 11,801 | |||||||
| 其他非流動資產 | 6 | 75,368 | 41,739 | |||||||
| 非流動資產總額 | 3,027,484 | 2,994,633 | ||||||||
| 總資產 | $ | 3,696,288 | $ | 3,627,125 | ||||||
| 負債和股東權益 | ||||||||||
| 流動負債 | ||||||||||
| 應付帳款 | $ | 18,476 | $ | 18,925 | ||||||
| 應計負債 | 7 | 20,624 | 20,846 | |||||||
| 長期債務的當期部分，淨額 | 8 | 71,500 | 95,750 | |||||||
| 長期回租債務的當前部分，淨額 | 4 | 27,077 | 85,815 | |||||||
| 累計應計利息，本期部分 | - | 6,146 | ||||||||
| 未賺取收入 | 134,307 | 83,180 | ||||||||
| 其他流動負債 | 16,311 | 8,645 | ||||||||
| 流動負債總額 | 288,295 | 319,307 | ||||||||
| 長期負債 | ||||||||||
| 長期債務，淨額 | 8 | 774,972 | 1,017,916 | |||||||
| 長期回租債務，扣除當期部分 | 4 | 51,378 | 136,513 | |||||||
| 累計應計利息，扣除當期部分 | - | 24,155 | ||||||||
| 未賺取收入，扣除當期部分 | 130,588 | 37,977 | ||||||||
| 其他長期負債 | 28,313 | 3,234 | ||||||||
| 長期負債總額 | 985,251 | 1,219,795 | ||||||||
| 總負債 | 1,273,546 | 1,539,102 | ||||||||
| 承付款和或有事項 | 10 | |||||||||
| 股東權益 | ||||||||||
| 優先股(面值為0.01美元，截至2022年9月30日和2021年12月31日授權發行的1億股優先股) | 11 | - | - | |||||||
| 普通股(面值為0.01美元，截至2022年9月30日和2021年12月31日批准的普通股為7.5億股。截至2022年9月30日和2021年12月31日已發行的25,055,880股和25,056,009股；截至2022年9月30日和2021年12月31日已發行的20,249,654股和20,716,738股) | 11 | 202 | 207 | |||||||
| 額外實收資本 | 742,508 | 770,676 | ||||||||
| 累計其他綜合損失 | 9 | (68,746 | ) | (71,455 | ) | |||||
| 留存收益 | 1,748,778 | 1,388,595 | ||||||||
| 股東權益總額 | 2,422,742 | 2,088,023 | ||||||||
| 總負債和股東權益 | $ | 3,696,288 | $ | 3,627,125 | ||||||
附註是這些簡明綜合財務報表的組成部分。
F-2
丹瑙斯公司
簡明合併損益表 (未經審計)
(以千美元表示， 不包括每股和每股金額)
| 截至三個月 | 九個月結束 | |||||||||||||||||
| 9月30日， | 9月30日， | |||||||||||||||||
| 備註 | 2022 | 2021 | 2022 | 2021 | ||||||||||||||
| 營業收入 | 12 | $ | 260,037 | $ | 195,915 | $ | 740,861 | $ | 474,467 | |||||||||
| 運營費用 | ||||||||||||||||||
| 航程費用 | 14 | (10,320 | ) | (8,055 | ) | (26,952 | ) | (17,249 | ) | |||||||||
| 船舶營運費用 | (39,186 | ) | (34,674 | ) | (118,929 | ) | (98,692 | ) | ||||||||||
| 使用權資產的折舊和攤銷 | (34,141 | ) | (31,011 | ) | (101,253 | ) | (82,909 | ) | ||||||||||
| 延期幹船塢攤銷和特別調查費用 | 5 | (3,084 | ) | (2,573 | ) | (9,006 | ) | (7,627 | ) | |||||||||
| 一般和行政費用 | 14 | (7,157 | ) | (7,342 | ) | (21,684 | ) | (25,367 | ) | |||||||||
| 營業收入 | 166,149 | 112,260 | 463,037 | 242,623 | ||||||||||||||
| 其他收入(支出)： | ||||||||||||||||||
| 利息收入 | 1,323 | 152 | 1,444 | 11,661 | ||||||||||||||
| 利息支出 | (15,968 | ) | (18,093 | ) | (49,161 | ) | (51,408 | ) | ||||||||||
| 投資收益/(虧損) | 6 | (107,290 | ) | 47,239 | (176,386 | ) | 491,404 | |||||||||||
| 股息收入 | 6 | 27,013 | 16,374 | 165,399 | 16,374 | |||||||||||||
| 債務清償收益 | 8 | - | - | 22,939 | 111,616 | |||||||||||||
| 投資權益收益 | - | 64,063 | - | 68,028 | ||||||||||||||
| 其他財務費用 | (155 | ) | (99 | ) | (1,096 | ) | (1,133 | ) | ||||||||||
| 其他收入/(支出)，淨額 | 10 | 411 | 338 | 1,272 | 4,482 | |||||||||||||
| 衍生品損失 | 9 | (913 | ) | (913 | ) | (2,709 | ) | (2,709 | ) | |||||||||
| 其他收入/(支出)合計，淨額 | (95,579 | ) | 109,061 | (38,298 | ) | 648,315 | ||||||||||||
| 所得税前收入 | 70,570 | 221,321 | 424,739 | 890,938 | ||||||||||||||
| 所得税 | 6 | (3,770 | ) | (4,094 | ) | (18,250 | ) | (4,094 | ) | |||||||||
| 淨收入 | $ | 66,800 | $ | 217,227 | $ | 406,489 | $ | 886,844 | ||||||||||
| 每股收益 | ||||||||||||||||||
| 基本每股收益 | $ | 3.29 | $ | 10.67 | $ | 19.77 | $ | 43.61 | ||||||||||
| 稀釋後每股收益 | $ | 3.29 | $ | 10.55 | $ | 19.75 | $ | 43.11 | ||||||||||
| 普通股基本加權平均數(千股) | 13 | 20,299 | 20,354 | 20,560 | 20,334 | |||||||||||||
| 普通股稀釋加權平均數(千股) | 13 | 20,318 | 20,598 | 20,579 | 20,571 | |||||||||||||
附註是這些簡明綜合財務報表的組成部分。
F-3
丹瑙斯公司
綜合收益簡明合併報表(未經審計)
(單位：千美元)
| 截至三個月 | 九個月結束 | |||||||||||||||||
| 9月30日， | 9月30日， | |||||||||||||||||
| 備註 | 2022 | 2021 | 2022 | 2021 | ||||||||||||||
| 本期間的淨收入 | $ | 66,800 | $ | 217,227 | $ | 406,489 | $ | 886,844 | ||||||||||
| 其他全面收入： | ||||||||||||||||||
| 可供出售證券的未實現收益 | - | 1,086 | - | 20,803 | ||||||||||||||
| 重新分類為利息收入 | - | - | - | (8,695 | ) | |||||||||||||
| 現金流量套期保值遞延已實現虧損攤銷 | 9 | 913 | 913 | 2,709 | 2,709 | |||||||||||||
| 其他綜合收入合計 | 913 | 1,999 | 2,709 | 14,817 | ||||||||||||||
| 綜合收益 | $ | 67,713 | $ | 219,226 | $ | 409,198 | $ | 901,661 | ||||||||||
附註是這些精簡合併財務報表的組成部分
F-4
丹瑙斯公司
簡明合併股東權益變動表 (未經審計)
(單位：千美元)
| 普通股 | ||||||||||||||||||||||||
| 數量 股票 | 帕爾 價值 | 其他內容 已繳費 資本 | 累計 其他 全面 損失 | 保留 收益 | 總計 | |||||||||||||||||||
| 截至2020年12月31日 | 20,449 | $ | 204 | $ | 755,390 | $ | (86,669 | ) | $ | 366,652 | $ | 1,035,577 | ||||||||||||
| 淨收入 | — | — | — | — | 296,780 | 296,780 | ||||||||||||||||||
| 股票薪酬 | 150 | 2 | 4,907 | — | — | 4,909 | ||||||||||||||||||
| 其他綜合收益的淨變動 | — | — | — | 20,480 | — | 20,480 | ||||||||||||||||||
| 截至2021年3月31日 | 20,599 | $ | 206 | $ | 760,297 | $ | (66,189 | ) | $ | 663,432 | $ | 1,357,746 | ||||||||||||
| 淨收入 | — | — | — | — | 372,837 | 372,837 | ||||||||||||||||||
| 分紅 | — | — | — | — | (10,300 | ) | (10,300 | ) | ||||||||||||||||
| 股票薪酬 | — | — | 570 | — | — | 570 | ||||||||||||||||||
| 普通股發行 | — | — | 2 | — | — | 2 | ||||||||||||||||||
| 其他綜合收益的淨變動 | — | — | — | (7,662 | ) | — | (7,662 | ) | ||||||||||||||||
| 截至2021年6月30日 | 20,599 | $ | 206 | $ | 760,869 | $ | (73,851 | ) | $ | 1,025,969 | $ | 1,713,193 | ||||||||||||
| 淨收入 | — | — | — | — | 217,227 | 217,227 | ||||||||||||||||||
| 分紅 | — | — | — | — | (10,300 | ) | (10,300 | ) | ||||||||||||||||
| 股票薪酬 | (2 | ) | — | 576 | — | — | 576 | |||||||||||||||||
| 普通股發行 | — | — | 5 | — | — | 5 | ||||||||||||||||||
| 其他綜合收益的淨變動 | — | — | — | 1,999 | — | 1,999 | ||||||||||||||||||
| 截至2021年9月30日 | 20,597 | $ | 206 | $ | 761,450 | $ | (71,852 | ) | $ | 1,232,896 | $ | 1,922,700 | ||||||||||||
| 普通股 | ||||||||||||||||||||||||
| 數 的 股票 | 帕爾 價值 | 其他內容 已繳費 資本 | 累計 其他 全面 損失 | 保留 收益 | 總計 | |||||||||||||||||||
| 截至2021年12月31日 | 20,717 | $ | 207 | $ | 770,676 | $ | (71,455 | ) | $ | 1,388,595 | $ | 2,088,023 | ||||||||||||
| 淨收入 | — | — | — | — | 331,465 | 331,465 | ||||||||||||||||||
| 分紅 | — | — | — | — | (15,537 | ) | (15,537 | ) | ||||||||||||||||
| 股票薪酬 | — | — | 124 | — | — | 124 | ||||||||||||||||||
| 其他綜合收益的淨變動 | — | — | — | 893 | — | 893 | ||||||||||||||||||
| 截至2022年3月31日 | 20,717 | $ | 207 | $ | 770,800 | $ | (70,562 | ) | $ | 1,704,523 | $ | 2,404,968 | ||||||||||||
| 淨收入 | — | — | — | — | 8,224 | 8,224 | ||||||||||||||||||
| 普通股回購 | (178 | ) | (2 | ) | (11,206 | ) | — | — | (11,208 | ) | ||||||||||||||
| 分紅 | — | — | — | — | (15,538 | ) | (15,538 | ) | ||||||||||||||||
| 股票薪酬 | — | — | 124 | — | — | 124 | ||||||||||||||||||
| 普通股發行 | — | — | 5 | — | — | 5 | ||||||||||||||||||
| 其他綜合收益的淨變動 | — | — | — | 903 | — | 903 | ||||||||||||||||||
| 截至2022年6月30日 | 20,539 | $ | 205 | $ | 759,723 | $ | (69,659 | ) | $ | 1,697,209 | $ | 2,387,478 | ||||||||||||
| 淨收入 | — | — | — | — | 66,800 | 66,800 | ||||||||||||||||||
| 普通股回購 | (289 | ) | (3 | ) | (17,342 | ) | — | — | (17,345 | ) | ||||||||||||||
| 分紅 | — | — | — | — | (15,231 | ) | (15,231 | ) | ||||||||||||||||
| 股票薪酬 | — | — | 125 | — | — | 125 | ||||||||||||||||||
| 普通股發行 | — | — | 2 | — | — | 2 | ||||||||||||||||||
| 其他綜合收益的淨變動 | — | — | — | 913 | — | 913 | ||||||||||||||||||
| 截至2022年9月30日 | 20,250 | $ | 202 | $ | 742,508 | $ | (68,746 | ) | $ | 1,748,778 | $ | 2,422,742 | ||||||||||||
附註是這些簡明綜合財務報表的組成部分。
F-5
丹瑙斯公司
簡明合併現金流量表 (未經審計)
(單位：千美元)
| 九個月結束 | ||||||||
| 9月30日， | ||||||||
| 2022 | 2021 | |||||||
| 經營活動的現金流 | ||||||||
| 淨收入 | $ | 406,489 | $ | 886,844 | ||||
| 將淨收入與業務活動提供的現金淨額進行調整 | ||||||||
| 使用權資產的折舊和攤銷 | 101,253 | 82,909 | ||||||
| 延期幹船塢攤銷和特別調查費用 | 9,006 | 7,627 | ||||||
| 假定定期租船的攤銷 | (46,256 | ) | (9,318 | ) | ||||
| 財務成本攤銷 | 6,960 | 8,961 | ||||||
| 因債務應計的離場費 | - | 149 | ||||||
| 債務貼現攤銷 | 2,433 | 3,469 | ||||||
| 投資損失/(收益) | 176,386 | (491,404 | ) | |||||
| 債務清償收益 | (22,939 | ) | (111,616 | ) | ||||
| 投資權益收益 | - | (68,028 | ) | |||||
| PIK興趣 | - | 726 | ||||||
| 延期支付的幹船塢和特別調查費用 | (16,159 | ) | (1,615 | ) | ||||
| 基於股票的薪酬 | 373 | 6,055 | ||||||
| 利率互換遞延已實現損失攤銷 | 2,709 | 2,709 | ||||||
| (增加)/減少 | ||||||||
| 應收賬款 | 1,986 | 879 | ||||||
| 盤存 | (3,281 | ) | (1,526 | ) | ||||
| 預付費用 | (367 | ) | (110 | ) | ||||
| 關聯方應繳款項 | (9,737 | ) | (2,275 | ) | ||||
| 其他流動和非流動資產 | (40,168 | ) | (17,182 | ) | ||||
| 增加/(減少) | ||||||||
| 應付帳款 | (449 | ) | 2,894 | |||||
| 應計負債 | (208 | ) | 1,397 | |||||
| 當期和長期的未賺取收入 | 189,994 | (5,089 | ) | |||||
| 其他流動和長期負債 | 31,219 | (316 | ) | |||||
| 經營活動提供的淨現金 | 789,244 | 296,140 | ||||||
| 投資活動產生的現金流 | ||||||||
| 建造中船舶的附加費和預付款 | (95,134 | ) | (264,078 | ) | ||||
| 出售船隻的預付款 | 13,000 | - | ||||||
| 投資 | 246,638 | 145,877 | ||||||
| 獲得的現金和現金等價物 | - | 14,388 | ||||||
| 由投資活動提供/(用於)投資活動的淨現金 | 164,504 | (103,813 | ) | |||||
| 融資活動產生的現金流 | ||||||||
| 長期債務收益 | 127,725 | 1,105,311 | ||||||
| 償還長期債務 | (401,000 | ) | (1,319,425 | ) | ||||
| 出售收益--船舶回租 | - | 135,000 | ||||||
| 回租債務的支付 | (146,866 | ) | (37,377 | ) | ||||
| 已支付的股息 | (46,298 | ) | (20,593 | ) | ||||
| 普通股回購 | (28,553 | ) | - | |||||
| 累計應計利息的支付 | (3,373 | ) | (8,890 | ) | ||||
| 融資成本 | (15,796 | ) | (18,459 | ) | ||||
| 用於融資活動的現金淨額 | (514,161 | ) | (164,433 | ) | ||||
| 現金、現金等價物和限制性現金淨增加 | 439,587 | 27,894 | ||||||
| 期初現金、現金等價物和限制性現金 | 129,756 | 65,663 | ||||||
| 期末現金、現金等價物和限制性現金 | $ | 569,343 | $ | 93,557 | ||||
| 補充現金流信息：支付利息的現金，扣除資本化金額 | $ | 44,029 | $ | 35,050 | ||||
附註是這些簡明綜合財務報表的組成部分。
F-6
丹瑙斯公司
未經審計的簡明合併財務報表附註
| 1 | 陳述的基礎和一般信息 |
隨附的簡明綜合財務報表(未經審計)已按照美國公認會計原則(“美國公認會計原則”)編制。公司的報告貨幣和功能貨幣為美元。
Danaos Corporation(“Danaos”或“Company”)前身為Danaos Holdings Limited，根據利比裏亞法律成立於1998年12月7日，目前是下列公司所有流通股的唯一擁有者。Danaos Holdings Limited於2005年10月7日在馬紹爾羣島重新註冊。為配合搬遷事宜，本公司更名為Danaos Corporation。2005年10月14日，該公司提交了申請，馬紹爾羣島接受了修訂和重新發布的公司章程。Danaos Corporation的法定股本為7.5億股普通股，面值為0.01美元，以及1億股優先股，面值為0.01美元。見附註11，“股東權益”。該公司的主要業務是收購和運營船舶。Danaos通過擁有船舶的公司開展業務，這些公司的主要活動是擁有和運營由本公司關聯方獨家管理的集裝箱船。
管理層認為，隨附的Danaos及其子公司簡明綜合財務報表(未經審計)包含所有必要的調整，以在所有重要方面公平地陳述本公司截至2022年9月30日、2022年9月30日及2021年9月30日止三個月及九個月的簡明綜合財務狀況 截至2022年9月30日及2021年9月30日止九個月的簡明綜合經營業績及截至2022年9月30日及2021年9月30日止九個月的簡明綜合現金流量。所有這些調整都被認為是正常的、經常性的。這些財務報表應與Danaos截至2021年12月31日的Form 20-F年度報告中包含的合併財務報表和相關附註 一併閲讀。截至2022年9月30日的三個月和九個月的運營結果不一定代表全年的預期結果。年終簡明綜合資產負債表數據來源於年度財務報表。這些簡明的綜合財務報表不包括美利堅合眾國普遍接受的會計原則所要求的所有披露。
隨附的簡明合併財務報表(未經審計)代表本公司及其全資附屬公司的賬目合併。 附屬公司自控制權移交予本公司之日起全面合併。它們從控制停止的 日期開始解除合併。公司間交易餘額和公司間交易的未實現收益被沖銷。
簡明綜合財務報表(未經審計)已編制，以反映下列公司的合併情況。以下所列公司的歷史資產負債表和經營業績已反映在簡明綜合資產負債表和簡明綜合損益表、現金流量表和股東權益表中，這些資產負債表和簡明綜合損益表自各自成立以來的每個期間 都有所反映。合併後的公司被稱為“Danaos”或“公司”。
F-7
丹瑙斯公司
未經審計的簡明合併財務報表附註(續)
| 1 | 陳述基礎和一般信息(續) |
截至2022年9月30日，Danaos包括以下所列船舶擁有公司(“Danaos子公司”)。所有船隻均為集裝箱船：
| 公司 | 成立為法團的日期 | 船舶名稱 | 建成年份 | TEU(1) | ||||||||
| Megacarrier(第一)公司 | 2007年9月10日 | 現代榮譽獎 | 2012 | 13,100 | ||||||||
| Megacarrier(第二)公司 | 2007年9月10日 | 現代尊貴汽車 | 2012 | 13,100 | ||||||||
| Megacarrier(第3位)Corp. | 2007年9月10日 | 現代智能汽車 | 2012 | 13,100 | ||||||||
| Megacarrier(第4位)公司 | 2007年9月10日 | 現代速度 | 2012 | 13,100 | ||||||||
| Megacarrier(第5位)公司 | 2007年9月10日 | 現代汽車的雄心 | 2012 | 13,100 | ||||||||
| CellContainer(第6位)Corp. | 2007年10月31日 | 柏林快遞 | 2011 | 10,100 | ||||||||
| CellContainer(第7位)Corp. | 2007年10月31日 | 羅馬快遞 | 2011 | 10,100 | ||||||||
| CellContainer(第8位)Corp. | 2007年10月31日 | 雅典快遞 | 2011 | 10,100 | ||||||||
| 卡利塔船務有限公司。 | 二00三年二月二十七日 | 釜山C | 2006 | 9,580 | ||||||||
| 雷蒙納船務有限公司 | 二00三年二月二十七日 | 勒阿弗爾 | 2006 | 9,580 | ||||||||
| 海洋航母(第二)公司 | 2020年10月15日 | 不來梅 | 2009 | 9,012 | ||||||||
| 海洋航母(第3號)公司 | 2020年10月15日 | C漢堡 | 2009 | 9,012 | ||||||||
| 布萊克韋爾海運公司。 | 2020年1月9日 | 尼勒杜奇獅子 | 2008 | 8,626 | ||||||||
| 海洋航母(第一)公司 | 2020年2月19日 | Kota Manzanillo(前查爾斯頓) | 2005 | 8,533 | ||||||||
| 施普林格船務公司 | April 29, 2019 | 貝麗塔 | 2006 | 8,533 | ||||||||
| Teucarrier(第5位)公司 | 2007年9月17日 | CMA CGM Melisande | 2012 | 8,530 | ||||||||
| Teucarrier(第一)公司 | 2007年01月31日 | CMA CGM Attila | 2011 | 8,530 | ||||||||
| Teucarrier(第二)公司 | 2007年01月31日 | CMA CGM Tanredi | 2011 | 8,530 | ||||||||
| Teucarrier(第3名)公司 | 2007年01月31日 | CMA CGM Bianca | 2011 | 8,530 | ||||||||
| Teucarrier(第4名)公司 | 2007年01月31日 | CMA CGM Samson | 2011 | 8,530 | ||||||||
| 海洋新船務有限公司。 | 二00二年一月十四日 | 歐洲 | 2004 | 8,468 | ||||||||
| 海洋大獎導航有限公司。 | 二00三年一月二十一日 | 美國 | 2004 | 8,468 | ||||||||
| 獎勵國際航運公司。 | 2019年10月1日 | 科塔·桑托斯(前菲比) | 2005 | 8,463 | ||||||||
| BoxCarrier(第二名)Corp. | June 27, 2006 | CMA CGM Musset | 2010 | 6,500 | ||||||||
| BoxCarrier(第三名)Corp. | June 27, 2006 | CMA CGM神經 | 2010 | 6,500 | ||||||||
| BoxCarrier(第4位)Corp. | June 27, 2006 | CMA CGM Rabelais | 2010 | 6,500 | ||||||||
| BoxCarrier(第5位)公司 | June 27, 2006 | CMA CGM拉辛 | 2010 | 6,500 | ||||||||
| BoxCarrier(第一)公司 | June 27, 2006 | CMA CGM Moliere | 2009 | 6,500 | ||||||||
| 快運(第一)公司 | March 5, 2007 | YM授權 | 2010 | 6,500 | ||||||||
| 快運(第二)公司 | March 5, 2007 | YM成熟度 | 2010 | 6,500 | ||||||||
| 金斯蘭國際船務有限公司 | June 26, 2015 | 凱瑟琳·C | 2001 | 6,422 | ||||||||
| 利奧航運和貿易公司。 | 2015年10月29日 | 獅子座C | 2002 | 6,422 | ||||||||
| Actaea Company Limited | 2014年10月14日 | Zim Savannah | 2002 | 6,402 | ||||||||
| 星辰船務有限公司 | 2014年10月14日 | 迪米特拉C | 2002 | 6,402 | ||||||||
| Averto Shipping S.A. | June 12, 2015 | 蘇伊士運河 | 2002 | 5,610 | ||||||||
| 中國船舶工業股份有限公司 | June 12, 2015 | 哥打利馬 | 2002 | 5,544 | ||||||||
| 海洋航母(4號)公司 | July 6, 2021 | 寬Alpha | 2014 | 5,466 | ||||||||
| 海洋航母(第5號)公司 | July 6, 2021 | 斯蒂芬妮·C(前Wide Bravo) | 2014 | 5,466 | ||||||||
| 海洋航母(第6名)公司 | July 6, 2021 | 馬士基幼發拉底河 | 2014 | 5,466 | ||||||||
| 海洋航母(第7號)公司 | July 6, 2021 | Wide酒店 | 2015 | 5,466 | ||||||||
| 海洋航母(第8位)公司 | July 6, 2021 | 寬闊的印度 | 2015 | 5,466 | ||||||||
| 海洋航母(第9號)公司 | July 6, 2021 | 寬朱麗葉 | 2015 | 5,466 | ||||||||
| 大陸海洋公司。 | March 22, 2006 | 齊姆·摩納哥 | 2009 | 4,253 | ||||||||
| MedSeA海洋公司。 | May 8, 2006 | 大連 | 2009 | 4,253 | ||||||||
| 黑海海洋公司。 | May 8, 2006 | 扎姆·羅安達 | 2009 | 4,253 | ||||||||
| 灣景航運公司。 | March 22, 2006 | 格蘭德河 | 2008 | 4,253 | ||||||||
| Channelview海洋公司。 | March 22, 2006 | 津聖保羅 | 2008 | 4,253 | ||||||||
| 波羅的海海洋公司。 | March 22, 2006 | 齊姆·金斯頓 | 2008 | 4,253 | ||||||||
| 海運服務公司。 | June 28, 2005 | 西雅圖C區 | 2007 | 4,253 | ||||||||
| 海運公司。 | June 28, 2005 | 温哥華 | 2007 | 4,253 | ||||||||
| 集裝箱服務公司。 | May 30, 2002 | 湯加拉 | 2004 | 4,253 | ||||||||
| 集裝箱航運公司。 | May 30, 2002 | 德比D | 2004 | 4,253 | ||||||||
F-8
丹瑙斯公司
未經審計的簡明合併財務報表附註(續)
| 1 | 陳述基礎和一般信息(續) |
| 公司 | 成立為法團的日期 | 船舶名稱 | 建成年份 | TEU(1) | ||||||||
| 林蔭大道航運公司 | 2013年9月12日 | 迪米特里斯C | 2001 | 3,430 | ||||||||
| CellContainer(第4位)公司 | March 23, 2007 | 西班牙快遞 | 2011 | 3,400 | ||||||||
| CellContainer(第5位)公司 | March 23, 2007 | 黑海快遞 | 2011 | 3,400 | ||||||||
| CellContainer(第一)公司 | March 23, 2007 | 阿根廷快遞 | 2010 | 3,400 | ||||||||
| CellContainer(第二)公司 | March 23, 2007 | 巴西快遞 | 2010 | 3,400 | ||||||||
| CellContainer(第三)公司 | March 23, 2007 | 法國快遞 | 2010 | 3,400 | ||||||||
| 惠靈頓海洋公司。 | 2005年1月27日 | 新加坡 | 2004 | 3,314 | ||||||||
| 奧克蘭海洋公司。 | 2005年1月27日 | 科倫坡 | 2004 | 3,314 | ||||||||
| 維洛斯導航有限公司。 | May 30, 2013 | 斑馬 | 2001 | 2,602 | ||||||||
| Trindade海運公司 | April 10, 2013 | 阿瑪莉亞·C | 1998 | 2,452 | ||||||||
| Sarond Shipping Inc. | 2013年1月18日 | 阿托蒂娜 | 2001 | 2,524 | ||||||||
| 極速航空(第7位)公司 | 2007年12月6日 | 駭維金屬加工 | 1998 | 2,200 | ||||||||
| 速運(第6位)公司 | 2007年12月6日 | 進度C | 1998 | 2,200 | ||||||||
| 速運(第8位)公司 | 2007年12月6日 | 橋牌 | 1998 | 2,200 | ||||||||
| 極速航空(第一)公司 | June 28, 2007 | 鳳凰城D(前符拉迪沃斯託克) | 1997 | 2,200 | ||||||||
| 極速航空(第二名)公司 | June 28, 2007 | 預付款 | 1997 | 2,200 | ||||||||
| 極速航空(第3位)公司 | June 28, 2007 | 大踏步 | 1997 | 2,200 | ||||||||
| 速運(第5位)公司 | June 28, 2007 | 未來 | 1997 | 2,200 | ||||||||
| 極速航空(第4位)公司 | June 28, 2007 | 短跑運動員 | 1997 | 2,200 | ||||||||
| 建造中的船舶 | ||||||||||||
| Boxsail(第一)公司 | March 4, 2022 | 船體編號C7100-7 | 2024 | 7,100 | ||||||||
| Boxsail(第二)公司 | March 4, 2022 | 船體編號C7100-8 | 2024 | 7,100 | ||||||||
| Teushiper(第一)公司 | March 14, 2022 | 船體編號HN4009 | 2024 | 8,000 | ||||||||
| Teushiper(第二)公司 | March 14, 2022 | 船體編號HN4010 | 2024 | 8,000 | ||||||||
| Teushiper(第3位)公司 | March 14, 2022 | 船體編號HN4011 | 2024 | 8,000 | ||||||||
| Teushiper(第4位)公司 | March 14, 2022 | 船體編號HN4012 | 2024 | 8,000 | ||||||||
| (1) | 20英尺當量單位，集裝箱和集裝箱船容量的國際標準計量單位。 |
新冠肺炎對公司業務的影響
2020年，被世界衞生組織宣佈為大流行的新冠肺炎病毒的傳播給全球經濟和航運業造成了重大破壞，並導致金融市場大幅波動，其嚴重程度和持續時間尚不確定。
新冠肺炎疫情的影響繼續顯現，並可能對本公司的業務、財務業績及其經營業績產生負面影響，包括對全球海運集裝箱貿易和集裝箱船租賃費率的需求下降，這主要是在2020年上半年經歷的 。影響的程度將在很大程度上取決於未來的發展。因此，該公司的許多估計和假設需要更多的判斷，並帶有更高程度的變異性和波動性。隨着事件的不斷髮展 以及獲得更多信息，公司的估計可能在未來一段時間內發生變化。
烏克蘭戰爭對公司業務的影響
正如公司於2022年3月3日向美國證券交易委員會提交的截至2021年12月31日的年度報告Form 20-F中披露的那樣，目前俄羅斯與烏克蘭之間的衝突，以及美國、歐盟和其他國家實施的相關制裁，可能會對公司經理的船員業務以及涉及黑海或俄羅斯港口的貿易模式產生不利影響。影響的程度將在很大程度上取決於未來的發展。
F-9
丹瑙斯公司
未經審計的簡明合併財務報表附註(續)
| 2 | 重大會計政策 |
有關公司重要會計政策的詳細討論，請參閲公司於2022年3月3日向美國證券交易委員會提交的截至2021年12月31日的年度報告Form 20-F中的綜合財務報表中的附註2“重大會計政策”。截至2022年9月30日止九個月內，本公司的重大會計政策並無重大變動。
| 3 | 現金、現金等價物和限制性現金 |
現金、現金等價物 和限制性現金包括以下內容(以千計)：
| 自.起 | 自.起 | 自.起 | ||||||||
| 2022年9月30日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | ||||||||
| 現金和現金等價物 | $ | 556,343 | $ | 129,410 | $ | 65,663 | ||||
| 受限現金 | 13,000 | 346 | - | |||||||
| 總計 | $ | 569,343 | $ | 129,756 | $ | 65,663 | ||||
公司收到了1300萬美元的預付款，這筆款項於2022年9月30日存放在託管賬户中。此外，該公司還被要求在保留賬户中保留現金，作為當時即將進行的與現已償還的歐洲銀行3000萬美元相關的預定債務支付的抵押品。截至2021年12月31日在流動資產項下以限制性現金記錄的貸款。
| 4 | 固定資產、淨資產和使用權資產 |
於2022年4月1日，本公司簽訂經2022年4月21日修訂的建造四艘8,000 TEU集裝箱船的合同，總採購價格為3.727億美元，其中5650萬美元在2022年9月30日之前預付，89.4美元於2022年10月支付，2.268億美元預計在2024年船舶交付時支付。2022年3月11日，公司簽訂了建造兩艘7,100 TEU集裝箱船的合同，總採購價格為1.56億美元，其中3120萬美元已於2022年4月預付，780萬美元預計支付至2022年12月31日，3120萬美元 預計將於2023年支付，8580萬美元將於2024年支付。此外，將向Danaos Shipping Company Limited支付每艘新造船舶72.5萬美元的監管費。
2022年1月17日，該公司簽訂了出售其船舶的協議凱瑟琳·C和獅子座C總代價為1.3億美元，其中1300萬美元由買方墊付，截至2022年9月30日由託管賬户持有。 預計於2022年11月交付給買方。
該公司在2021年下半年承擔了與其收購船舶相關的定期租船責任。在截至2022年9月30日的9個月中，這些假定定期包機的攤銷總額為4630萬美元，並在精簡綜合損益表中的“營業收入” 項下列示。截至2022年9月30日的假定時間包機未來攤銷總額如下(以千計)：
| 按12個月期限攤銷，截止日期： | ||||
| 2023年9月30日 | $ | 27,248 | ||
| May 2024 | 8,950 | |||
| 總計 | 36,198 | |||
| 減：當前部分 | (27,248 | ) | ||
| 非流動部分合計 | $ | 8,950 |
在截至2022年9月30日的精簡綜合資產負債表中，2720萬美元列於當期“未賺取收入”項下，而900萬美元列於“未賺取收入扣除當期部分”項下。
F-10
| 4 | 固定資產、淨資產和使用權資產(續) |
截至2022年9月30日和2021年12月31日，船隊的剩餘價值(船舶使用年限結束時的估計報廢價值)估計為5.041億美元。本公司在計算船舶剩餘價值時，考慮到了報廢價格的10年平均值 和5年平均值。本公司對所有船舶統一採用每噸300美元的廢鋼價值。考慮到未來廢鋼需求的週期性，公司認為每噸300美元是對未來廢鋼價格的合理估計。雖然本公司相信用以釐定廢鋼廢品率的假設是合理和適當的，但該等假設是高度主觀的，部分原因是未來廢鋼需求的週期性。
2020年5月12日，本公司對與船舶相關的現有回租義務進行了再融資現代榮譽獎和現代尊貴汽車 根據一項為期四年、總額為1.391億美元的新售後回租安排，本公司將根據本公司的選擇，以協議規定的收購價重新收購該等船隻，總金額為3,600萬美元或更早。這一安排不符合出售船隻的資格，淨收益被確認為融資回租負債。
本公司於2021年4月12日訂立船舶買賣及回租安排CMA CGM Melisande、CMA CGM Attila、CMA CGM Tanredi、CMA CGM Bianca和CMA CGM Samson總收益為1.35億美元，為期五年，到期日，本公司將按協議規定的購買價格，以總金額3,100萬美元或更早的價格重新收購該等船隻。這一安排不符合出售船隻的資格，淨收益被確認為融資回租負債。這筆回租債務已於2022年5月12日提前全額償還。
2021年7月1日，公司收購了與雙子座船舶相關的融資租賃債務蘇伊士運河和哥打利馬，於2022年7月到期 .
根據這些租賃安排，公司必須遵守花旗銀行/國民銀行所要求的8.15億美元優先擔保貸款所要求的相同財務契約--見附註8“長期債務，淨額”。
截至2022年9月30日，這兩艘受租賃義務約束的船隻的賬面價值為2.511億美元。
2022年9月30日之後預定的租賃分期付款合計如下(單位：千)：
| 12個月到期分期付款截止日期： | ||||
| 2023年9月30日 | $ | 30,915 | ||
| 至2024年5月 | 54,041 | |||
| 租賃分期付款總額 | 84,956 | |||
| 減去：推定利息 | (5,351 | ) | ||
| 租賃債務總額 | 79,605 | |||
| 減去：遞延財務成本，淨額 | (1,150 | ) | ||
| 減去：當期租賃債務 | (27,077 | ) | ||
| 租賃債務，扣除當期部分 | $ | 51,378 |
F-11
丹瑙斯公司
未經審計的簡明合併財務報表附註(續)
| 5 | 遞延費用，淨額 |
遞延費用， 淨額包括以下各項(以千計)：
| 幹船塢和特別調查費用 | ||||
| 截至2021年1月1日 | $ | 17,339 | ||
| 加法 | 4,643 | |||
| 攤銷 | (10,181 | ) | ||
| 截至2021年12月31日 | 11,801 | |||
| 加法 | 16,159 | |||
| 攤銷 | (9,006 | ) | ||
| 截至2022年9月30日 | $ | 18,954 | ||
本公司遵循根據計劃的主要維護活動的會計核算幹船塢和特別調查成本的遞延方法 ，根據這種方法，實際發生的成本將在下一次預定的 調查期間以直線方式遞延和攤銷，即兩年半。如果在預定日期之前進行特別調查或幹船塢，剩餘的未攤銷餘額將立即註銷。此外，如果一艘船停靠在一個以上的報告期內，則在發生費用的期間而不是在停靠結束時確定和記錄各自的費用。
| 6 | 其他流動和非流動資產 |
其他流動和非流動資產包括以下 (千)：
| 自.起 | 自.起 | ||||||
| 2022年9月30日 | 2021年12月31日 | ||||||
| 參股ZIM | - | $ | 423,024 | ||||
| 直線型收入 | 22,386 | 18,997 | |||||
| 應收債權 | 15,210 | 8,919 | |||||
| 其他資產 | 6,862 | 8,192 | |||||
| 流動資產總額 | $ | 44,458 | $ | 459,132 | |||
| 其他非流動資產 | 75,368 | 41,739 | |||||
| 非流動資產總額 | $ | 75,368 | $ | 41,739 | |||
根據ZIM普通股在紐約證券交易所的收盤價，本公司於2021年12月31日在ZIM持有的7,186,950股普通股的股權公允價值為4.23億美元，並在簡明綜合資產負債表的“其他流動資產” 項下列報。2022年4月，本公司出售了1,500,000股中興通訊普通股，淨收益為8,530萬美元。剩餘的5,686,950股普通股於2022年9月以1.613億美元的價格出售。在截至2022年9月30日和2021年9月30日的9個月內，公司分別確認這些股份虧損1.764億美元和收益4.914億美元。 這些收益/虧損反映在簡明綜合損益表的“投資收益/(虧損)”項下。此外，本公司於截至2022年9月30日及2021年9月30日止九個月內，確認該等股份的股息收入分別為1.654億美元及1,640萬美元，於截至2022年9月30日及2021年9月30日止九個月分別確認預扣税1,830萬美元及410萬美元，分別在簡明綜合收益表的“股息收入”及“所得税”項下確認。
其他非流動資產主要包括與本公司截至2022年9月30日和2021年12月31日的收入直線增長相關的非流動資產，分別為7170萬美元和3990萬美元。
F-12
丹瑙斯公司
未經審計的簡明合併財務報表附註(續)
| 7 | 應計負債 |
應計負債包括以下 項(以千計)：
| 自.起 | 自.起 | ||||||
| 2022年9月30日 | 2021年12月31日 | ||||||
| 應計工資總額 | $ | 131 | $ | 1,001 | |||
| 應計利息 | 7,351 | 11,873 | |||||
| 應計幹船塢費用 | 3,639 | 280 | |||||
| 應計費用 | 9,503 | 7,692 | |||||
| 總計 | $ | 20,624 | $ | 20,846 | |||
應計費用 主要包括截至2022年9月30日和2021年12月31日與公司機隊運營相關的應計費用。
| 8 | 長期債務，淨額 |
長期債務，淨額包括以下 (以千為單位)：
| 信貸安排 | 截至2022年9月30日的餘額 | 截止日期的餘額 2021年12月31日 | ||||||
| 花旗銀行/國民銀行8.15億美元。設施 | $ | 450,625 | $ | 774,250 | ||||
| 法國巴黎銀行/法國農業信貸銀行1.3億美元。設施 | 125,000 | - | ||||||
| 優先無擔保票據 | 300,000 | 300,000 | ||||||
| 麥格理銀行5800萬美元。設施 | - | 45,600 | ||||||
| 中國太平洋投資1330萬美元。設施 | - | 10,800 | ||||||
| 歐洲銀行3000萬美元。設施 | - | 21,375 | ||||||
| 債務調整的公允價值 | (7,557 | ) | (9,990 | ) | ||||
| 長期債務總額 | $ | 868,068 | $ | 1,142,035 | ||||
| 減去：遞延財務成本，淨額 | (21,596 | ) | (28,369 | ) | ||||
| 減：當前部分 | (71,500 | ) | (95,750 | ) | ||||
| 長期債務總額扣除當期部分和遞延融資成本 | $ | 774,972 | $ | 1,017,916 | ||||
2022年5月12日，公司提前清償了花旗銀行/國民銀行8.15億美元未償還的國民銀行貸款本金2.7億美元。該貸款將花旗銀行剩餘貸款的未來季度分期付款減少到1,290萬美元，到期的氣球付款減少到3.09億美元。此外，LIBOR的提法被紐約聯邦儲備銀行(“SOFR”)管理和公佈的每日非累積複合 有擔保隔夜融資利率加上信貸利差調整 所取代。於2022年第二季度，本公司亦提前償還(I)4,300萬美元與麥格理銀行的未償還貸款(Ii)2,060萬美元(Br)與歐洲銀行的未償還貸款及(Iii)與中國太平洋銀行的980萬美元未償還貸款。這些債務清償導致在截至2022年9月30日的9個月中清償債務的總淨收益為2290萬美元，而與2021年4月12日債務再融資相關的1.116億美元的債務清償總淨收益 。本公司產生的利息支出 達4,180萬美元(包括回租債務利息)，其中200萬美元在截至2022年9月30日的九個月內資本化 ，而在截至2021年9月30日的九個月發生的利息支出(包括回租債務利息)為3,900萬美元， 未資本化。
2022年6月，公司從法國巴黎銀行和法國農業信貸銀行提取了1.3億美元的優先擔保定期貸款安排，該貸款由2021年收購的6艘5,466 TEU姊妹船擔保。這項貸款分8次按季度償還500萬美元，12次按季度償還190萬美元，以及6720萬美元的氣球付款，在5年內支付。該設施按每日非累積複合RFR利率加經可持續利潤率調整後的2.16%的保證金計息。
F-13
丹瑙斯公司
未經審計的簡明合併財務報表附註(續)
| 8 | 長期債務，淨額(續) |
本公司於2021年2月11日以私募方式發行本金總額為3.0億美元的優先無抵押票據，按固定年利率8.50%計息，於2028年3月1日到期。本公司可於2024年3月1日、2025年3月1日及2026年3月1日或之後的任何時間，分別選擇贖回全部或任何部分票據，贖回價格分別相當於本金的104.25%、102.125%及100%。在2024年3月1日之前，公司可在股票發行結束後90天內，以相當於108.50%的價格贖回債券本金總額的35% 。債券的利息由2021年9月1日起每半年支付一次。900萬美元的債券發行成本 在債券有效期內遞延，並通過新的有效利息方法確認。
截至2022年9月30日，公司的信貸安排下沒有剩餘的借款可用。截至2022年9月30日和2021年12月31日，本公司遵守了信貸安排協議中包含的財務契約。
截至2022年9月30日，每項有擔保的信貸安排均以優先於融資船舶的優先抵押、所有租賃運費的一般轉讓、收入和收益、其保險單的轉讓以及出售抵押船舶的任何收益、股票質押和公司擔保的利益為抵押。截至2022年9月30日，公司的54艘船舶的賬面淨值為18.32億美元，作為公司擔保信貸安排的抵押品，接受優先抵押。
2022年9月30日之後的長期債務的計劃債務到期日如下(單位：千)：
| 到期付款(按期末) | 本金 還款 | |||
| 2023年9月30日 | 71,500 | |||
| 2024年9月30日 | 68,400 | |||
| 2025年9月30日 | 355,225 | |||
| 2026年9月30日 | 7,600 | |||
| 2027年9月30日 | 72,900 | |||
| 此後 | 300,000 | |||
| 長期債務總額 | $ | 875,625 | ||
花旗銀行/國民銀行8.15億美元和法國巴黎銀行/法國農業信貸銀行1.3億美元的優先擔保信貸安排要求 抵押品船隻的最低公平市場價值和貸款價值覆蓋率分別為120%和125%，以及金融契約要求 保持以下條件：
(i) minimum liquidity of $30.0 million;
(2) 合併債務(減去現金和現金等價物)與合併EBITDA的最高比率為6.5倍；
(Iii) 最低 合併EBITDA與淨利息支出比率為2.5倍。
F-14
丹瑙斯公司
未經審計的簡明合併財務報表附註(續)
| 9 | 金融工具 |
以下是公司風險管理策略的摘要，以及這些策略對公司簡明合併財務報表的影響。
利率風險：利率風險出現在銀行借款上。本公司密切監控借款利率，以確保借款保持在優惠利率。
信用風險集中 ：可能使公司面臨高度集中信用風險的金融工具主要包括現金、現金等價物和貿易應收賬款。該公司將其臨時現金投資(主要由存款組成)存放在現有的金融機構。本公司定期對本公司投資戰略中考慮的金融機構的相對信用狀況進行評估。本公司在交易對手不履行義務的情況下面臨信用風險，但本公司通過在信用評級較高的交易對手之間進行分散投資來限制這種風險敞口。該公司很大一部分收入依賴於有限數量的客户。與應收賬款交易有關的信用風險通常通過在世界主要班輪公司中選擇客户及其在許多地理區域的分散來管理。
公允 價值：由於該等工具的到期日較短，所附金融資產及負債綜合資產負債表所反映的賬面值(不包括長期銀行貸款及若干其他非流動資產)與其各自的公允價值相若。長期浮動利率銀行貸款的公允價值接近記錄價值，這通常是由於它們的浮動利率 。優先無抵押票據的公允價值根據報價的市場價格計量。ZIM股權的公允價值是根據ZIM普通股在紐約證券交易所的收盤價計量的。
A.利率互換對衝
本公司目前 沒有未完成的利率掉期協議。然而，在過去幾年中，本公司與其貸款人簽訂了利率互換協議，以管理其浮息風險。特定借款的某些浮動利率利息與建造中的船舶相關聯，並作為特定船舶的成本資本化。根據有關衍生工具及套期保值的會計指引，為對衝該權益的變異性而訂立並符合資格的現金流量對衝的已實現損益相關金額已於累計其他全面虧損中確認，並重新分類為已建造資產折舊年限內的收益，因為該折舊年限與債務資本化利息成本的攤銷 期間重合。270萬美元重新歸類為截至2022年9月30日和2021年9月30日的九個月的收益，代表其在船舶折舊壽命內的攤銷。360萬美元 預計將在未來12個月內重新分類為收益。
B.金融工具的公允價值
本公司將公允價值確定為在計量日期在市場參與者之間有序交易中出售資產或轉移負債所收取的價格 。估值技術中用於得出公允價值的投入根據三級 層次結構進行分類。
第一級：對於公司有能力獲得的相同資產或負債，投入在活躍市場上未經調整，報價 。對這些項目的估值不需要進行大量判斷。
第II級：第I級所包括的報價以外的投入，通過與計量日期的市場數據進行核實而可觀察到的資產或負債。
第三級：不可觀察到的輸入。 截至2022年9月30日和2021年12月31日，公司未使用任何第三級輸入。
F-15
丹瑙斯公司
未經審計的簡明合併財務報表附註(續)
| 9 | 金融工具(續) |
本公司金融工具的公允價值估計如下：
| 截至2022年9月30日 | 截至2021年12月31日 | |||||||||||||||
| 賬面價值 | 公允價值 | 賬面價值 | 公允價值 | |||||||||||||
| (單位：千元) | ||||||||||||||||
| 現金和現金等價物 | $ | 556,343 | $ | 556,343 | $ | 129,410 | $ | 129,410 | ||||||||
| 受限現金(2) | $ | 13,000 | $ | 13,000 | $ | 346 | $ | 346 | ||||||||
| 參股ZIM | $ | — | $ | — | $ | 423,024 | $ | 423,024 | ||||||||
| 有擔保的長期債務，包括本期債務 | $ | 568,068 | $ | 568,068 | $ | 842,035 | $ | 842,035 | ||||||||
| 無擔保長期債務 | $ | 300,000 | $ | 288,363 | $ | 300,000 | $ | 300,000 | ||||||||
截至2022年9月30日，未按公允價值經常性計量的金融工具的估計公允價值如下：
| 截至2022年9月30日的公允價值計量 | ||||||||||||||||
| 總計 | (第I級) | (二級) | (三級) | |||||||||||||
| (單位：千元) | ||||||||||||||||
| 現金和現金等價物 | $ | 556,343 | $ | 556,343 | $ | — | $ | — | ||||||||
| 受限現金(2) | $ | 13,000 | $ | 13,000 | $ | — | $ | — | ||||||||
| 有擔保的長期債務，包括流動部分(1) | $ | 568,068 | $ | — | $ | 568,068 | $ | — | ||||||||
| 無擔保長期債務(1) | $ | 288,363 | $ | 288,363 | $ | — | $ | — | ||||||||
按公允價值等級按公允價值經常性計量的金融工具的估計公允價值如下：截至2021年12月31日：
| 截至2021年12月31日的公允價值計量 | ||||||||||||||||
| 總計 | (第I級) | (二級) | (三級) | |||||||||||||
| (單位：千元) | ||||||||||||||||
| 參股ZIM | $ | 423,024 | $ | 423,024 | $ | — | $ | — | ||||||||
截至2021年12月31日，未按公允價值經常性計量的金融工具的估計公允價值(按公允價值等級分類)如下：
| 截至2021年12月31日的公允價值計量 | ||||||||||||||||
| 總計 | (第I級) | (二級) | (三級) | |||||||||||||
| (單位：千元) | ||||||||||||||||
| 現金和現金等價物 | $ | 129,410 | $ | 129,410 | $ | — | $ | — | ||||||||
| 受限現金(2) | $ | 346 | $ | 346 | $ | — | $ | — | ||||||||
| 有擔保的長期債務，包括流動部分(1) | $ | 842,035 | $ | — | $ | 842,035 | $ | — | ||||||||
| 無擔保長期債務(1) | $ | 300,000 | $ | — | $ | 300,000 | $ | — | ||||||||
| (1) | 截至2022年9月30日和2021年12月31日，有擔保和無擔保的長期債務，包括當前部分，分別為2,160萬美元和2,840萬美元的遞延融資成本毛數。本公司有擔保債務的公允價值是根據目前可獲得的類似合同條款、利率和剩餘到期日的債務進行估計的 ，不包括與累計應計利息相關的金額。 |
| (2) | 本公司收到了出售船舶的預付款 1,300萬美元，截至2022年9月30日，這筆預付款存放在託管賬户中。此外，該公司還被要求在保留賬户中保留30萬美元的現金，作為即將到來的與歐洲銀行3000萬美元相關的預定債務支付的抵押品。設施， ，截至2021年12月31日在流動資產項下以受限現金記錄。 |
F-16
丹瑙斯公司
未經審計的簡明合併財務報表附註(續)
| 10 | 承付款和或有事項 |
除與本公司業務有關的例行訴訟外，本公司並無參與任何重大的法律程序或其任何財產為標的，或本公司 知悉的其他或有事項。2021年1月20日，本公司從韓進海運收到390萬美元，作為共同福利索賠加利息的部分支付。這筆款項在截至2021年9月30日的9個月的簡明綜合收益表中的其他 收入/(支出)項下列報。
截至2022年9月30日，本公司在船舶建造合同以及與銷售和回租安排相關的回購義務方面有 未履行的承諾，見附註4“固定資產、淨資產和使用權資產”。
| 11 | 股東權益 |
在截至2022年9月30日的9個月內，本公司於每年2月、5月及8月宣佈及支付每股普通股0.75美元的股息，總額達4,630萬美元。在截至2022年9月30日的9個月中，公司根據其股息再投資計劃發行了95股普通股。
2022年6月，公司宣佈了一項高達1億美元的普通股回購計劃。截至2022年9月30日，公司在公開市場以2,860萬美元的價格回購了466,955股公司普通股。2020年10月，公司通過私下協商的交易回購了4,339,271股公司普通股，總價為3,110萬美元，其中包括蘇格蘭皇家銀行的2,517,013股和斯芬克斯投資公司的1,822,258股。
截至2008年4月18日，董事會和薪酬委員會在薪酬委員會和董事會就每個時間作出具體決定後，不時批准經理員工持股的激勵性薪酬，以 為本公司普通股經理的某些員工提供免費股票形式的補償方式。 該計劃於2008年12月31日生效。根據該計劃的條款，經理的員工可以(不時)獲得公司普通股股份，作為對他們在上一期間提供的服務的額外補償。 經理向員工授予的股票總額將僅由公司董事會酌情決定 在未來 期間，作為員工薪酬方案的一部分授予的任何股票將不存在任何合同義務。
2021年2月12日，公司向高管和董事會成員授予11萬股完全歸屬股份。2021年3月16日，公司向經理的某些員工授予40,000股股份，其中10,000股在授予日完全歸屬，1,050股於2021年被沒收 ，9,650股於2021年12月31日歸屬。在截至2022年9月30日的9個月期間，額外沒收了224股限制性股票，其餘19,076股限制性股票計劃於2022年12月31日歸屬。根據本公司經修訂的2006年股權補償計劃，這些受限制的 股份須符合歸屬條款。此外，本公司於2021年12月10日向行政人員及董事會成員授予110,000股完全歸屬股份，並於2021年12月21日向經理的若干僱員授予10,000股完全歸屬股份。授予股份的公允價值是根據本公司股份於發行日期的收市價計算。於截至2022年及2021年9月30日止九個月期間，股票薪酬 開支分別於簡明綜合損益表的“一般及行政開支”項下確認為40萬美元及610萬美元。截至2022年9月30日和2021年12月31日，分別發行和發行了19,076股和19,300股限制性股票。
根據本計劃可授予獎勵的普通股總數 不得超過1,000,000股加上2019年8月2日之前授予的未歸屬股份數量。股權獎勵可能由公司薪酬委員會或董事會根據其修訂和重述的2006年股權薪酬計劃授予。根據本計劃作出的獎勵如已被沒收、取消或已過期，將不會被視為就前一句話而言授予的獎勵。
F-17
丹瑙斯公司
未經審計的簡明合併財務報表附註(續)
| 11 | 股東權益(續) |
本公司還根據其2006年股權薪酬計劃制定了董事股份支付計劃。該計劃的目的是提供一種手段，以公司普通股的形式支付應支付給公司董事的全部或部分薪酬。計劃 自2008年4月18日起生效。公司董事會的每一位成員都可以參與該計劃。根據該計劃的條款，董事可選擇以普通股形式收取全部或部分薪酬。自每年12月31日 起，本公司向每個董事交付上一歷年記入其股票支付賬户的權利所代表的股票數量 。於截至2022年9月30日及2021年9月30日止九個月內，並無任何董事 選擇以公司股份收取其薪酬。
| 12 | 租約安排 |
| 租出-- |
截至2022年9月30日，該公司以定期租賃或光船租賃協議的71艘船舶產生了運營收入，剩餘期限從不到一年到2028年6月不等。根據租船合同協議的條款，大多數租船人可以選擇在合同期滿後延長合同期限，從不到一年到三年不等。本公司根據第三方獨立船舶經紀商取得的估值，確定其船隻於租賃開始日期及租賃期結束時的公允價值，以進行租賃分類。本公司通過尋求其船隻的多年租賃安排來管理與其船隻在租船協議到期後的剩餘價值相關的風險。
2022年5月，本公司收到與本公司15艘船舶的租賃合同相關的2.389億美元租賃費預付款，相當於截至2027年1月應支付的租賃費的部分預付款。截至2022年9月30日，預計將在不可取消的定期租賃和光船租賃上收到的未來最低付款包括以下內容(以千為單位)：
| 2022年剩餘時間 | $ | 233,421 | ||
| 2023 | 785,180 | |||
| 2024 | 603,550 | |||
| 2025 | 330,770 | |||
| 2026 | 187,994 | |||
| 2027年及其後 | 179,616 | |||
| 未來租金合計 | $ | 2,320,531 |
當船隻停租時，一般不會收到租船時間 ，包括船舶正常定期維護所需的時間。 在得出未來最低租金時，已扣除對每艘船隻進行定期維護的預計停租時間，儘管不能保證此估計值將反映未來的實際停租情況。
F-18
丹瑙斯公司
未經審計的簡明合併財務報表附註(續)
| 13 | 每股收益 |
下表 列出了基本每股收益和稀釋後每股收益的計算方法：
| 截至三個月 | ||||||||
| 2022年9月30日 | 2021年9月30日 | |||||||
| (單位：千) | ||||||||
| 分子： | ||||||||
| 淨收入 | $ | 66,800 | $ | 217,227 | ||||
| 分母(千股數)： | ||||||||
| 基本加權平均已發行普通股 | 20,299 | 20,354 | ||||||
| 稀釋性證券的影響： | ||||||||
| 非既得股的攤薄效應 | 19 | 244 | ||||||
| 稀釋加權平均已發行普通股 | 20,318 | 20,598 | ||||||
| 九個月結束 | ||||||||
| 2022年9月30日 | 2021年9月30日 | |||||||
| (單位：千) | ||||||||
| 分子： | ||||||||
| 淨收入 | $ | 406,489 | $ | 886,844 | ||||
| 分母(千股數)： | ||||||||
| 基本加權平均已發行普通股 | 20,560 | 20,334 | ||||||
| 稀釋性證券的影響： | ||||||||
| 非既得股的攤薄效應 | 19 | 237 | ||||||
| 稀釋加權平均已發行普通股 | 20,579 | 20,571 | ||||||
| 14 | 關聯方交易 |
於截至2022年及2021年9月30日止九個月，向Danaos Shipping Company Limited(“經理”)收取的管理費 分別為1,650萬美元及1,440萬美元，並於簡明綜合收益表中於“一般及行政開支”項下列報。
截至2022年和2021年9月30日止九個月，經理的佣金分別為1,160萬美元和740萬美元，並在簡明綜合損益表的“航運費”項下列示。
截至2022年9月30日和2021年12月31日，簡明綜合資產負債表中的“關聯方應付餘額”分別為3,160萬美元和2,190萬美元，這是為支付給管理人的船舶營運和其他費用的預付款。截至2022年9月30日和2021年12月31日的10萬美元是欠執行幹事的，在簡明合併資產負債表的“應付帳款”項下列報。
| 15 | 後續事件 |
本公司已宣佈於2022年11月30日向2022年11月18日登記在冊的持有人支付普通股每股0.75美元的股息。
F-19
| 15 | 後續活動(續) |
2022年9月30日之後，本公司與花旗銀行和阿爾法銀行達成原則協議，為花旗銀行/國民銀行目前的未償還餘額提供8.15億美元的再融資。貸款總額為4.3775億美元，有兩項信貸安排如下：
| o | 一項3.825億美元的循環信貸安排，花旗銀行將在5年內削減並在5年內分20次按季度償還，每次減少1125萬美元，並在2027年第四季度到期時最終減少1.575億美元，由公司的16艘船隻擔保；以及 |
| o | Alpha Bank的5,525萬美元定期貸款，分5年償還，連續20個季度分期付款，每期1，87.5萬美元，連同2027年第四季度到期的1,775萬美元的氣球付款，由公司的兩艘船隻擔保。 |
這些設施 有待談判並形成最終文件，目前預計將在2022年12月31日之前完成。
F-20