cps-202209302022年9月30日錯誤2022年9月30日2022Q30001320461--12-310.0010.001190,000,000190,000,00019,173,83819,057,78817,108,02916,991,979P12M00013204612022-01-012022-09-3000013204612022-10-26Xbrli:共享00013204612022-07-012022-09-30ISO 4217:美元00013204612021-07-012021-09-3000013204612021-01-012021-09-300001320461CPS:資產剝離乘以成員2021-01-012021-09-30ISO 4217:美元Xbrli:共享00013204612022-09-3000013204612021-12-310001320461美國-美國公認會計準則:普通股成員2021-12-310001320461US-GAAP:AdditionalPaidInCapitalMembers2021-12-310001320461美國-公認會計準則:保留預付款成員2021-12-310001320461Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2021-12-310001320461CPS:Copers StandardHoldingsIncEquityMember2021-12-310001320461美國公認會計準則:非控制性利益成員2021-12-310001320461美國-美國公認會計準則:普通股成員2022-01-012022-03-310001320461US-GAAP:AdditionalPaidInCapitalMembers2022-01-012022-03-310001320461美國-公認會計準則:保留預付款成員2022-01-012022-03-310001320461CPS:Copers StandardHoldingsIncEquityMember2022-01-012022-03-3100013204612022-01-012022-03-310001320461美國公認會計準則:非控制性利益成員2022-01-012022-03-310001320461Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2022-01-012022-03-310001320461美國-美國公認會計準則:普通股成員2022-03-310001320461US-GAAP:AdditionalPaidInCapitalMembers2022-03-310001320461美國-公認會計準則:保留預付款成員2022-03-310001320461Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2022-03-310001320461CPS:Copers StandardHoldingsIncEquityMember2022-03-310001320461美國公認會計準則:非控制性利益成員2022-03-3100013204612022-03-310001320461美國-美國公認會計準則:普通股成員2022-04-012022-06-300001320461US-GAAP:AdditionalPaidInCapitalMembers2022-04-012022-06-300001320461美國-公認會計準則:保留預付款成員2022-04-012022-06-300001320461CPS:Copers StandardHoldingsIncEquityMember2022-04-012022-06-3000013204612022-04-012022-06-300001320461美國公認會計準則:非控制性利益成員2022-04-012022-06-300001320461Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2022-04-012022-06-300001320461美國-美國公認會計準則:普通股成員2022-06-300001320461US-GAAP:AdditionalPaidInCapitalMembers2022-06-300001320461美國-公認會計準則:保留預付款成員2022-06-300001320461Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2022-06-300001320461CPS:Copers StandardHoldingsIncEquityMember2022-06-300001320461美國公認會計準則:非控制性利益成員2022-06-3000013204612022-06-300001320461美國-美國公認會計準則:普通股成員2022-07-012022-09-300001320461US-GAAP:AdditionalPaidInCapitalMembers2022-07-012022-09-300001320461美國-公認會計準則:保留預付款成員2022-07-012022-09-300001320461CPS:Copers StandardHoldingsIncEquityMember2022-07-012022-09-300001320461美國公認會計準則:非控制性利益成員2022-07-012022-09-300001320461Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2022-07-012022-09-300001320461美國-美國公認會計準則:普通股成員2022-09-300001320461US-GAAP:AdditionalPaidInCapitalMembers2022-09-300001320461美國-公認會計準則:保留預付款成員2022-09-300001320461Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2022-09-300001320461CPS:Copers StandardHoldingsIncEquityMember2022-09-300001320461美國公認會計準則:非控制性利益成員2022-09-300001320461美國-美國公認會計準則:普通股成員2020-12-310001320461US-GAAP:AdditionalPaidInCapitalMembers2020-12-310001320461美國-公認會計準則:保留預付款成員2020-12-310001320461Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2020-12-310001320461CPS:Copers StandardHoldingsIncEquityMember2020-12-310001320461美國公認會計準則:非控制性利益成員2020-12-3100013204612020-12-310001320461美國-美國公認會計準則:普通股成員2021-01-012021-03-310001320461US-GAAP:AdditionalPaidInCapitalMembers2021-01-012021-03-310001320461美國-公認會計準則:保留預付款成員2021-01-012021-03-310001320461CPS:Copers StandardHoldingsIncEquityMember2021-01-012021-03-3100013204612021-01-012021-03-310001320461美國公認會計準則:非控制性利益成員2021-01-012021-03-310001320461Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2021-01-012021-03-310001320461美國-美國公認會計準則:普通股成員2021-03-310001320461US-GAAP:AdditionalPaidInCapitalMembers2021-03-310001320461美國-公認會計準則:保留預付款成員2021-03-310001320461Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2021-03-310001320461CPS:Copers StandardHoldingsIncEquityMember2021-03-310001320461美國公認會計準則:非控制性利益成員2021-03-3100013204612021-03-310001320461美國-美國公認會計準則:普通股成員2021-04-012021-06-300001320461US-GAAP:AdditionalPaidInCapitalMembers2021-04-012021-06-300001320461美國-公認會計準則:保留預付款成員2021-04-012021-06-300001320461CPS:Copers StandardHoldingsIncEquityMember2021-04-012021-06-3000013204612021-04-012021-06-300001320461美國公認會計準則:非控制性利益成員2021-04-012021-06-300001320461Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2021-04-012021-06-300001320461美國-美國公認會計準則:普通股成員2021-06-300001320461US-GAAP:AdditionalPaidInCapitalMembers2021-06-300001320461美國-公認會計準則:保留預付款成員2021-06-300001320461Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2021-06-300001320461CPS:Copers StandardHoldingsIncEquityMember2021-06-300001320461美國公認會計準則:非控制性利益成員2021-06-3000013204612021-06-300001320461美國-美國公認會計準則:普通股成員2021-07-012021-09-300001320461US-GAAP:AdditionalPaidInCapitalMembers2021-07-012021-09-300001320461美國-公認會計準則:保留預付款成員2021-07-012021-09-300001320461CPS:Copers StandardHoldingsIncEquityMember2021-07-012021-09-300001320461美國公認會計準則:非控制性利益成員2021-07-012021-09-300001320461Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2021-07-012021-09-300001320461美國-美國公認會計準則:普通股成員2021-09-300001320461US-GAAP:AdditionalPaidInCapitalMembers2021-09-300001320461美國-公認會計準則:保留預付款成員2021-09-300001320461Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2021-09-300001320461CPS:Copers StandardHoldingsIncEquityMember2021-09-300001320461美國公認會計準則:非控制性利益成員2021-09-3000013204612021-09-300001320461CPS:PreviouslyConsoliatedJointVentureMember2022-09-30Xbrli:純0001320461CPS:A2022JointVentureDeconsolidationMembers2022-01-012022-09-300001320461CPS:汽車會員SRT:北美成員2022-07-012022-09-300001320461SRT:歐洲成員CPS:汽車會員2022-07-012022-09-300001320461CPS:汽車會員SRT:亞洲太平洋地區成員2022-07-012022-09-300001320461SRT:南美成員CPS:汽車會員2022-07-012022-09-300001320461CPS:汽車會員美國-公認會計準則:公司和其他成員2022-07-012022-09-300001320461CPS:汽車會員2022-07-012022-09-300001320461CPS:商業會員SRT:北美成員2022-07-012022-09-300001320461CPS:商業會員SRT:歐洲成員2022-07-012022-09-300001320461CPS:商業會員SRT:亞洲太平洋地區成員2022-07-012022-09-300001320461SRT:南美成員CPS:商業會員2022-07-012022-09-300001320461CPS:商業會員美國-公認會計準則:公司和其他成員2022-07-012022-09-300001320461CPS:商業會員2022-07-012022-09-300001320461CPS:其他客户成員SRT:北美成員2022-07-012022-09-300001320461CPS:其他客户成員SRT:歐洲成員2022-07-012022-09-300001320461CPS:其他客户成員SRT:亞洲太平洋地區成員2022-07-012022-09-300001320461CPS:其他客户成員SRT:南美成員2022-07-012022-09-300001320461CPS:其他客户成員美國-公認會計準則:公司和其他成員2022-07-012022-09-300001320461CPS:其他客户成員2022-07-012022-09-300001320461SRT:北美成員2022-07-012022-09-300001320461SRT:歐洲成員2022-07-012022-09-300001320461SRT:亞洲太平洋地區成員2022-07-012022-09-300001320461SRT:南美成員2022-07-012022-09-300001320461美國-公認會計準則:公司和其他成員2022-07-012022-09-300001320461CPS:汽車會員SRT:北美成員2022-01-012022-09-300001320461SRT:歐洲成員CPS:汽車會員2022-01-012022-09-300001320461CPS:汽車會員SRT:亞洲太平洋地區成員2022-01-012022-09-300001320461SRT:南美成員CPS:汽車會員2022-01-012022-09-300001320461CPS:汽車會員美國-公認會計準則:公司和其他成員2022-01-012022-09-300001320461CPS:汽車會員2022-01-012022-09-300001320461CPS:商業會員SRT:北美成員2022-01-012022-09-300001320461CPS:商業會員SRT:歐洲成員2022-01-012022-09-300001320461CPS:商業會員SRT:亞洲太平洋地區成員2022-01-012022-09-300001320461SRT:南美成員CPS:商業會員2022-01-012022-09-300001320461CPS:商業會員美國-公認會計準則:公司和其他成員2022-01-012022-09-300001320461CPS:商業會員2022-01-012022-09-300001320461CPS:其他客户成員SRT:北美成員2022-01-012022-09-300001320461CPS:其他客户成員SRT:歐洲成員2022-01-012022-09-300001320461CPS:其他客户成員SRT:亞洲太平洋地區成員2022-01-012022-09-300001320461CPS:其他客户成員SRT:南美成員2022-01-012022-09-300001320461CPS:其他客户成員美國-公認會計準則:公司和其他成員2022-01-012022-09-300001320461CPS:其他客户成員2022-01-012022-09-300001320461SRT:北美成員2022-01-012022-09-300001320461SRT:歐洲成員2022-01-012022-09-300001320461SRT:亞洲太平洋地區成員2022-01-012022-09-300001320461SRT:南美成員2022-01-012022-09-300001320461美國-公認會計準則:公司和其他成員2022-01-012022-09-300001320461CPS:汽車會員SRT:北美成員2021-07-012021-09-300001320461SRT:歐洲成員CPS:汽車會員2021-07-012021-09-300001320461CPS:汽車會員SRT:亞洲太平洋地區成員2021-07-012021-09-300001320461SRT:南美成員CPS:汽車會員2021-07-012021-09-300001320461CPS:汽車會員美國-公認會計準則:公司和其他成員2021-07-012021-09-300001320461CPS:汽車會員2021-07-012021-09-300001320461CPS:商業會員SRT:北美成員2021-07-012021-09-300001320461CPS:商業會員SRT:歐洲成員2021-07-012021-09-300001320461CPS:商業會員SRT:亞洲太平洋地區成員2021-07-012021-09-300001320461SRT:南美成員CPS:商業會員2021-07-012021-09-300001320461CPS:商業會員美國-公認會計準則:公司和其他成員2021-07-012021-09-300001320461CPS:商業會員2021-07-012021-09-300001320461CPS:其他客户成員SRT:北美成員2021-07-012021-09-300001320461CPS:其他客户成員SRT:歐洲成員2021-07-012021-09-300001320461CPS:其他客户成員SRT:亞洲太平洋地區成員2021-07-012021-09-300001320461CPS:其他客户成員SRT:南美成員2021-07-012021-09-300001320461CPS:其他客户成員美國-公認會計準則:公司和其他成員2021-07-012021-09-300001320461CPS:其他客户成員2021-07-012021-09-300001320461SRT:北美成員2021-07-012021-09-300001320461SRT:歐洲成員2021-07-012021-09-300001320461SRT:亞洲太平洋地區成員2021-07-012021-09-300001320461SRT:南美成員2021-07-012021-09-300001320461美國-公認會計準則:公司和其他成員2021-07-012021-09-300001320461CPS:汽車會員SRT:北美成員2021-01-012021-09-300001320461SRT:歐洲成員CPS:汽車會員2021-01-012021-09-300001320461CPS:汽車會員SRT:亞洲太平洋地區成員2021-01-012021-09-300001320461SRT:南美成員CPS:汽車會員2021-01-012021-09-300001320461CPS:汽車會員美國-公認會計準則:公司和其他成員2021-01-012021-09-300001320461CPS:汽車會員2021-01-012021-09-300001320461CPS:商業會員SRT:北美成員2021-01-012021-09-300001320461CPS:商業會員SRT:歐洲成員2021-01-012021-09-300001320461CPS:商業會員SRT:亞洲太平洋地區成員2021-01-012021-09-300001320461SRT:南美成員CPS:商業會員2021-01-012021-09-300001320461CPS:商業會員美國-公認會計準則:公司和其他成員2021-01-012021-09-300001320461CPS:商業會員2021-01-012021-09-300001320461CPS:其他客户成員SRT:北美成員2021-01-012021-09-300001320461CPS:其他客户成員SRT:歐洲成員2021-01-012021-09-300001320461CPS:其他客户成員SRT:亞洲太平洋地區成員2021-01-012021-09-300001320461CPS:其他客户成員SRT:南美成員2021-01-012021-09-300001320461CPS:其他客户成員美國-公認會計準則:公司和其他成員2021-01-012021-09-300001320461CPS:其他客户成員2021-01-012021-09-300001320461SRT:北美成員2021-01-012021-09-300001320461SRT:歐洲成員2021-01-012021-09-300001320461SRT:亞洲太平洋地區成員2021-01-012021-09-300001320461SRT:南美成員2021-01-012021-09-300001320461美國-公認會計準則:公司和其他成員2021-01-012021-09-300001320461SRT:北美成員CPS:密封系統成員2022-07-012022-09-300001320461SRT:歐洲成員CPS:密封系統成員2022-07-012022-09-300001320461SRT:亞洲太平洋地區成員CPS:密封系統成員2022-07-012022-09-300001320461SRT:南美成員CPS:密封系統成員2022-07-012022-09-300001320461美國-公認會計準則:公司和其他成員CPS:密封系統成員2022-07-012022-09-300001320461CPS:密封系統成員2022-07-012022-09-300001320461CPS:燃油和剎車輸送系統成員SRT:北美成員2022-07-012022-09-300001320461SRT:歐洲成員CPS:燃油和剎車輸送系統成員2022-07-012022-09-300001320461CPS:燃油和剎車輸送系統成員SRT:亞洲太平洋地區成員2022-07-012022-09-300001320461SRT:南美成員CPS:燃油和剎車輸送系統成員2022-07-012022-09-300001320461CPS:燃油和剎車輸送系統成員美國-公認會計準則:公司和其他成員2022-07-012022-09-300001320461CPS:燃油和剎車輸送系統成員2022-07-012022-09-300001320461CPS:流體傳輸系統成員SRT:北美成員2022-07-012022-09-300001320461CPS:流體傳輸系統成員SRT:歐洲成員2022-07-012022-09-300001320461CPS:流體傳輸系統成員SRT:亞洲太平洋地區成員2022-07-012022-09-300001320461SRT:南美成員CPS:流體傳輸系統成員2022-07-012022-09-300001320461CPS:流體傳輸系統成員美國-公認會計準則:公司和其他成員2022-07-012022-09-300001320461CPS:流體傳輸系統成員2022-07-012022-09-300001320461CPS:其他產品成員SRT:北美成員2022-07-012022-09-300001320461SRT:歐洲成員CPS:其他產品成員2022-07-012022-09-300001320461CPS:其他產品成員SRT:亞洲太平洋地區成員2022-07-012022-09-300001320461SRT:南美成員CPS:其他產品成員2022-07-012022-09-300001320461CPS:其他產品成員美國-公認會計準則:公司和其他成員2022-07-012022-09-300001320461CPS:其他產品成員2022-07-012022-09-300001320461SRT:北美成員CPS:密封系統成員2022-01-012022-09-300001320461SRT:歐洲成員CPS:密封系統成員2022-01-012022-09-300001320461SRT:亞洲太平洋地區成員CPS:密封系統成員2022-01-012022-09-300001320461SRT:南美成員CPS:密封系統成員2022-01-012022-09-300001320461美國-公認會計準則:公司和其他成員CPS:密封系統成員2022-01-012022-09-300001320461CPS:密封系統成員2022-01-012022-09-300001320461CPS:燃油和剎車輸送系統成員SRT:北美成員2022-01-012022-09-300001320461SRT:歐洲成員CPS:燃油和剎車輸送系統成員2022-01-012022-09-300001320461CPS:燃油和剎車輸送系統成員SRT:亞洲太平洋地區成員2022-01-012022-09-300001320461SRT:南美成員CPS:燃油和剎車輸送系統成員2022-01-012022-09-300001320461CPS:燃油和剎車輸送系統成員美國-公認會計準則:公司和其他成員2022-01-012022-09-300001320461CPS:燃油和剎車輸送系統成員2022-01-012022-09-300001320461CPS:流體傳輸系統成員SRT:北美成員2022-01-012022-09-300001320461CPS:流體傳輸系統成員SRT:歐洲成員2022-01-012022-09-300001320461CPS:流體傳輸系統成員SRT:亞洲太平洋地區成員2022-01-012022-09-300001320461SRT:南美成員CPS:流體傳輸系統成員2022-01-012022-09-300001320461CPS:流體傳輸系統成員美國-公認會計準則:公司和其他成員2022-01-012022-09-300001320461CPS:流體傳輸系統成員2022-01-012022-09-300001320461CPS:其他產品成員SRT:北美成員2022-01-012022-09-300001320461SRT:歐洲成員CPS:其他產品成員2022-01-012022-09-300001320461CPS:其他產品成員SRT:亞洲太平洋地區成員2022-01-012022-09-300001320461SRT:南美成員CPS:其他產品成員2022-01-012022-09-300001320461CPS:其他產品成員美國-公認會計準則:公司和其他成員2022-01-012022-09-300001320461CPS:其他產品成員2022-01-012022-09-300001320461SRT:北美成員CPS:密封系統成員2021-07-012021-09-300001320461SRT:歐洲成員CPS:密封系統成員2021-07-012021-09-300001320461SRT:亞洲太平洋地區成員CPS:密封系統成員2021-07-012021-09-300001320461SRT:南美成員CPS:密封系統成員2021-07-012021-09-300001320461美國-公認會計準則:公司和其他成員CPS:密封系統成員2021-07-012021-09-300001320461CPS:密封系統成員2021-07-012021-09-300001320461CPS:燃油和剎車輸送系統成員SRT:北美成員2021-07-012021-09-300001320461SRT:歐洲成員CPS:燃油和剎車輸送系統成員2021-07-012021-09-300001320461CPS:燃油和剎車輸送系統成員SRT:亞洲太平洋地區成員2021-07-012021-09-300001320461SRT:南美成員CPS:燃油和剎車輸送系統成員2021-07-012021-09-300001320461CPS:燃油和剎車輸送系統成員美國-公認會計準則:公司和其他成員2021-07-012021-09-300001320461CPS:燃油和剎車輸送系統成員2021-07-012021-09-300001320461CPS:流體傳輸系統成員SRT:北美成員2021-07-012021-09-300001320461CPS:流體傳輸系統成員SRT:歐洲成員2021-07-012021-09-300001320461CPS:流體傳輸系統成員SRT:亞洲太平洋地區成員2021-07-012021-09-300001320461SRT:南美成員CPS:流體傳輸系統成員2021-07-012021-09-300001320461CPS:流體傳輸系統成員美國-公認會計準則:公司和其他成員2021-07-012021-09-300001320461CPS:流體傳輸系統成員2021-07-012021-09-300001320461CPS:其他產品成員SRT:北美成員2021-07-012021-09-300001320461SRT:歐洲成員CPS:其他產品成員2021-07-012021-09-300001320461CPS:其他產品成員SRT:亞洲太平洋地區成員2021-07-012021-09-300001320461SRT:南美成員CPS:其他產品成員2021-07-012021-09-300001320461CPS:其他產品成員美國-公認會計準則:公司和其他成員2021-07-012021-09-300001320461CPS:其他產品成員2021-07-012021-09-300001320461SRT:北美成員CPS:密封系統成員2021-01-012021-09-300001320461SRT:歐洲成員CPS:密封系統成員2021-01-012021-09-300001320461SRT:亞洲太平洋地區成員CPS:密封系統成員2021-01-012021-09-300001320461SRT:南美成員CPS:密封系統成員2021-01-012021-09-300001320461美國-公認會計準則:公司和其他成員CPS:密封系統成員2021-01-012021-09-300001320461CPS:密封系統成員2021-01-012021-09-300001320461CPS:燃油和剎車輸送系統成員SRT:北美成員2021-01-012021-09-300001320461SRT:歐洲成員CPS:燃油和剎車輸送系統成員2021-01-012021-09-300001320461CPS:燃油和剎車輸送系統成員SRT:亞洲太平洋地區成員2021-01-012021-09-300001320461SRT:南美成員CPS:燃油和剎車輸送系統成員2021-01-012021-09-300001320461CPS:燃油和剎車輸送系統成員美國-公認會計準則:公司和其他成員2021-01-012021-09-300001320461CPS:燃油和剎車輸送系統成員2021-01-012021-09-300001320461CPS:流體傳輸系統成員SRT:北美成員2021-01-012021-09-300001320461CPS:流體傳輸系統成員SRT:歐洲成員2021-01-012021-09-300001320461CPS:流體傳輸系統成員SRT:亞洲太平洋地區成員2021-01-012021-09-300001320461SRT:南美成員CPS:流體傳輸系統成員2021-01-012021-09-300001320461CPS:流體傳輸系統成員美國-公認會計準則:公司和其他成員2021-01-012021-09-300001320461CPS:流體傳輸系統成員2021-01-012021-09-300001320461CPS:其他產品成員SRT:北美成員2021-01-012021-09-300001320461SRT:歐洲成員CPS:其他產品成員2021-01-012021-09-300001320461CPS:其他產品成員SRT:亞洲太平洋地區成員2021-01-012021-09-300001320461SRT:南美成員CPS:其他產品成員2021-01-012021-09-300001320461CPS:其他產品成員美國-公認會計準則:公司和其他成員2021-01-012021-09-300001320461CPS:其他產品成員2021-01-012021-09-300001320461US-GAAP:與客户成員簽訂短期合同2022-09-300001320461US-GAAP:與客户成員簽訂短期合同2021-12-310001320461US-GAAP:LongTermContractWithCustomerMember2022-09-300001320461US-GAAP:LongTermContractWithCustomerMember2021-12-310001320461CPS:汽車會員2022-07-012022-09-300001320461CPS:汽車會員2021-07-012021-09-300001320461CPS:汽車會員2022-01-012022-09-300001320461CPS:汽車會員2021-01-012021-09-300001320461美國-公認會計準則:公司和其他成員2022-07-012022-09-300001320461美國-公認會計準則:公司和其他成員2021-07-012021-09-300001320461美國-公認會計準則:公司和其他成員2022-01-012022-09-300001320461美國-公認會計準則:公司和其他成員2021-01-012021-09-300001320461美國-GAAP:員工服務成員2021-12-310001320461美國-公認會計準則:其他重組成員2021-12-310001320461美國-GAAP:員工服務成員2022-01-012022-09-300001320461美國-公認會計準則:其他重組成員2022-01-012022-09-300001320461美國-GAAP:員工服務成員2022-09-300001320461美國-公認會計準則:其他重組成員2022-09-300001320461CPS:運營租賃成員2022-09-300001320461CPS:融資租賃成員2022-09-300001320461CPS:運營租賃成員2021-12-310001320461CPS:融資租賃成員2021-12-31CPS:設施0001320461CPS:歐洲設施成員2022-09-300001320461CPS:歐洲設施成員2022-01-012022-09-300001320461SRT:北美成員2021-12-310001320461CPS:IndustrialSpecialtyGroup成員2021-12-310001320461CPS:IndustrialSpecialtyGroup成員2022-01-012022-09-300001320461SRT:北美成員2022-09-300001320461CPS:IndustrialSpecialtyGroup成員2022-09-300001320461US-GAAP:客户關係成員2022-09-300001320461美國公認會計準則:其他無形資產成員2022-09-300001320461US-GAAP:客户關係成員2021-12-310001320461美國公認會計準則:其他無形資產成員2021-12-310001320461美國-GAAP:SecuredDebt成員2022-09-300001320461美國-GAAP:SecuredDebt成員2021-12-310001320461美國-GAAP:老年人注意事項成員2016-11-020001320461美國-GAAP:老年人注意事項成員2022-01-012022-09-300001320461美國-GAAP:老年人注意事項成員2022-09-300001320461美國-GAAP:老年人注意事項成員2021-12-310001320461美國-GAAP:SecuredDebt成員2020-05-290001320461美國-GAAP:SecuredDebt成員2022-01-012022-09-300001320461US-GAAP:MediumTermNotesMember2016-11-020001320461US-GAAP:MediumTermNotesMember2022-01-012022-09-300001320461US-GAAP:MediumTermNotesMember2022-09-300001320461US-GAAP:MediumTermNotesMember2021-12-310001320461美國公認會計準則:RevolvingCreditFacilityMembers2016-11-020001320461美國公認會計準則:RevolvingCreditFacilityMembers2020-03-240001320461美國公認會計準則:RevolvingCreditFacilityMembers2022-09-300001320461美國公認會計準則:RevolvingCreditFacilityMembers2022-01-012022-09-300001320461美國公認會計準則:RevolvingCreditFacilityMembers2021-12-310001320461美國公認會計準則:其他債務證券成員2022-01-012022-09-300001320461美國-公認會計準則:其他當前資產成員美國-公認會計準則:公允價值輸入級別2成員2022-09-300001320461美國-公認會計準則:其他當前資產成員美國-公認會計準則:公允價值輸入級別2成員2021-12-310001320461美國公認會計準則:應計負債成員美國-公認會計準則:公允價值輸入級別2成員2022-09-300001320461美國公認會計準則:應計負債成員美國-公認會計準則:公允價值輸入級別2成員2021-12-310001320461美國公認會計準則:現金流量對衝成員美國-美國公認會計準則:外匯合同成員2022-09-300001320461美國公認會計準則:現金流量對衝成員美國-美國公認會計準則:外匯合同成員2021-12-31ISO4217:歐元0001320461國家:美國美國-公認會計準則:養老金計劃定義的福利成員2022-07-012022-09-300001320461CPS:非統一狀態成員美國-公認會計準則:養老金計劃定義的福利成員2022-07-012022-09-300001320461國家:美國美國-公認會計準則:養老金計劃定義的福利成員2021-07-012021-09-300001320461CPS:非統一狀態成員美國-公認會計準則:養老金計劃定義的福利成員2021-07-012021-09-300001320461國家:美國美國-公認會計準則:養老金計劃定義的福利成員2022-01-012022-09-300001320461CPS:非統一狀態成員美國-公認會計準則:養老金計劃定義的福利成員2022-01-012022-09-300001320461國家:美國美國-公認會計準則:養老金計劃定義的福利成員2021-01-012021-09-300001320461CPS:非統一狀態成員美國-公認會計準則:養老金計劃定義的福利成員2021-01-012021-09-300001320461Us-gaap:OtherPostretirementBenefitPlansDefinedBenefitMember國家:美國2022-07-012022-09-300001320461CPS:非統一狀態成員Us-gaap:OtherPostretirementBenefitPlansDefinedBenefitMember2022-07-012022-09-300001320461Us-gaap:OtherPostretirementBenefitPlansDefinedBenefitMember國家:美國2021-07-012021-09-300001320461CPS:非統一狀態成員Us-gaap:OtherPostretirementBenefitPlansDefinedBenefitMember2021-07-012021-09-300001320461Us-gaap:OtherPostretirementBenefitPlansDefinedBenefitMember國家:美國2022-01-012022-09-300001320461CPS:非統一狀態成員Us-gaap:OtherPostretirementBenefitPlansDefinedBenefitMember2022-01-012022-09-300001320461Us-gaap:OtherPostretirementBenefitPlansDefinedBenefitMember國家:美國2021-01-012021-09-300001320461CPS:非統一狀態成員Us-gaap:OtherPostretirementBenefitPlansDefinedBenefitMember2021-01-012021-09-300001320461SRT:最小成員數國家:美國美國-公認會計準則:養老金計劃定義的福利成員2022-01-012022-09-300001320461SRT:最大成員數國家:美國美國-公認會計準則:養老金計劃定義的福利成員2022-01-012022-09-300001320461國家:美國美國-公認會計準則:養老金計劃定義的福利成員2022-09-300001320461國家:美國美國-公認會計準則:養老金計劃定義的福利成員2021-12-310001320461美國-GAAP:國內/地區成員2021-07-012021-09-300001320461美國-GAAP:國內/地區成員2021-01-012021-09-300001320461Us-gaap:AccumulatedTranslationAdjustmentMember2022-06-300001320461Us-gaap:AccumulatedTranslationAdjustmentMember2021-06-300001320461Us-gaap:AccumulatedTranslationAdjustmentMember2021-12-310001320461Us-gaap:AccumulatedTranslationAdjustmentMember2020-12-310001320461Us-gaap:AccumulatedTranslationAdjustmentMember2022-07-012022-09-300001320461Us-gaap:AccumulatedTranslationAdjustmentMember2021-07-012021-09-300001320461Us-gaap:AccumulatedTranslationAdjustmentMember2022-01-012022-09-300001320461Us-gaap:AccumulatedTranslationAdjustmentMember2021-01-012021-09-300001320461Us-gaap:AccumulatedTranslationAdjustmentMember2022-09-300001320461Us-gaap:AccumulatedTranslationAdjustmentMember2021-09-300001320461Us-gaap:AccumulatedDefinedBenefitPlansAdjustmentMember2022-06-300001320461Us-gaap:AccumulatedDefinedBenefitPlansAdjustmentMember2021-06-300001320461Us-gaap:AccumulatedDefinedBenefitPlansAdjustmentMember2021-12-310001320461Us-gaap:AccumulatedDefinedBenefitPlansAdjustmentMember2020-12-310001320461Us-gaap:AccumulatedDefinedBenefitPlansAdjustmentMember2022-07-012022-09-300001320461Us-gaap:AccumulatedDefinedBenefitPlansAdjustmentMember2021-07-012021-09-300001320461Us-gaap:AccumulatedDefinedBenefitPlansAdjustmentMember2022-01-012022-09-300001320461Us-gaap:AccumulatedDefinedBenefitPlansAdjustmentMember2021-01-012021-09-300001320461Us-gaap:AccumulatedDefinedBenefitPlansAdjustmentMember2022-09-300001320461Us-gaap:AccumulatedDefinedBenefitPlansAdjustmentMember2021-09-300001320461Us-gaap:AccumulatedNetGainLossFromDesignatedOrQualifyingCashFlowHedgesMember2022-06-300001320461Us-gaap:AccumulatedNetGainLossFromDesignatedOrQualifyingCashFlowHedgesMember2021-06-300001320461Us-gaap:AccumulatedNetGainLossFromDesignatedOrQualifyingCashFlowHedgesMember2021-12-310001320461Us-gaap:AccumulatedNetGainLossFromDesignatedOrQualifyingCashFlowHedgesMember2020-12-310001320461Us-gaap:AccumulatedNetGainLossFromDesignatedOrQualifyingCashFlowHedgesMember2022-07-012022-09-300001320461Us-gaap:AccumulatedNetGainLossFromDesignatedOrQualifyingCashFlowHedgesMember2021-07-012021-09-300001320461Us-gaap:AccumulatedNetGainLossFromDesignatedOrQualifyingCashFlowHedgesMember2022-01-012022-09-300001320461Us-gaap:AccumulatedNetGainLossFromDesignatedOrQualifyingCashFlowHedgesMember2021-01-012021-09-300001320461Us-gaap:AccumulatedNetGainLossFromDesignatedOrQualifyingCashFlowHedgesMember2022-09-300001320461Us-gaap:AccumulatedNetGainLossFromDesignatedOrQualifyingCashFlowHedgesMember2021-09-300001320461CPS:剪裁成員2021-07-012021-09-300001320461CPS:剪裁成員2021-01-012021-09-300001320461CPS:A2018計劃成員2022-09-300001320461美國公認會計準則:績效共享成員2022-01-012022-09-300001320461CPS:PerformanceUnitsToROIC成員2022-01-012022-09-300001320461美國-GAAP:受限股票單位RSU成員2022-01-012022-09-300001320461美國公認會計準則:績效共享成員2022-07-012022-09-300001320461美國公認會計準則:績效共享成員2021-07-012021-09-300001320461美國公認會計準則:績效共享成員2021-01-012021-09-300001320461美國-GAAP:受限股票單位RSU成員2022-07-012022-09-300001320461美國-GAAP:受限股票單位RSU成員2021-07-012021-09-300001320461美國-GAAP:受限股票單位RSU成員2021-01-012021-09-300001320461美國-公認會計準則:員工股票期權成員2022-07-012022-09-300001320461美國-公認會計準則:員工股票期權成員2021-07-012021-09-300001320461美國-公認會計準則:員工股票期權成員2022-01-012022-09-300001320461美國-公認會計準則:員工股票期權成員2021-01-012021-09-300001320461SRT:北美成員SRT:可報告地理組件成員2022-07-012022-09-300001320461SRT:北美成員SRT:可報告地理組件成員2021-07-012021-09-300001320461SRT:歐洲成員SRT:可報告地理組件成員2022-07-012022-09-300001320461SRT:歐洲成員SRT:可報告地理組件成員2021-07-012021-09-300001320461SRT:亞洲太平洋地區成員SRT:可報告地理組件成員2022-07-012022-09-300001320461SRT:亞洲太平洋地區成員SRT:可報告地理組件成員2021-07-012021-09-300001320461SRT:南美成員SRT:可報告地理組件成員2022-07-012022-09-300001320461SRT:南美成員SRT:可報告地理組件成員2021-07-012021-09-300001320461CPS:汽車會員2022-07-012022-09-300001320461CPS:汽車會員2021-07-012021-09-300001320461SRT:北美成員SRT:可報告地理組件成員2022-01-012022-09-300001320461SRT:北美成員SRT:可報告地理組件成員2021-01-012021-09-300001320461SRT:歐洲成員SRT:可報告地理組件成員2022-01-012022-09-300001320461SRT:歐洲成員SRT:可報告地理組件成員2021-01-012021-09-300001320461SRT:亞洲太平洋地區成員SRT:可報告地理組件成員2022-01-012022-09-300001320461SRT:亞洲太平洋地區成員SRT:可報告地理組件成員2021-01-012021-09-300001320461SRT:南美成員SRT:可報告地理組件成員2022-01-012022-09-300001320461SRT:南美成員SRT:可報告地理組件成員2021-01-012021-09-300001320461CPS:汽車會員2022-01-012022-09-300001320461CPS:汽車會員2021-01-012021-09-300001320461美國公認會計準則:非控制性利益成員2022-01-012022-09-300001320461美國公認會計準則:非控制性利益成員2021-01-012021-09-300001320461美國-GAAP:母公司成員2022-01-012022-09-300001320461美國-GAAP:母公司成員2021-01-012021-09-300001320461SRT:北美成員SRT:可報告地理組件成員2022-09-300001320461SRT:北美成員SRT:可報告地理組件成員2021-12-310001320461SRT:歐洲成員SRT:可報告地理組件成員2022-09-300001320461SRT:歐洲成員SRT:可報告地理組件成員2021-12-310001320461SRT:亞洲太平洋地區成員SRT:可報告地理組件成員2022-09-300001320461SRT:亞洲太平洋地區成員SRT:可報告地理組件成員2021-12-310001320461SRT:南美成員SRT:可報告地理組件成員2022-09-300001320461SRT:南美成員SRT:可報告地理組件成員2021-12-310001320461CPS:汽車會員2022-09-300001320461CPS:汽車會員2021-12-310001320461美國-公認會計準則:公司和其他成員2022-09-300001320461美國-公認會計準則:公司和其他成員2021-12-31 美國
美國證券交易委員會
華盛頓特區,20549
___________________________________
表格10-Q
___________________________________
(標記一)
| | | | | |
☒ | 根據1934年《證券交易法》第13或15(D)條規定的季度報告 |
截至2022年9月30日的季度
或
| | | | | |
☐ | 根據1934年《證券交易法》第13或15(D)條提交的過渡報告 |
由_至_的過渡期。
委託文件編號:001-36127
______________________________
庫珀標準控股公司
(註冊人的確切姓名載於其章程)
______________________________
| | | | | | | | |
特拉華州 | | 20-1945088 |
(述明或其他司法管轄權 公司或組織) | | (税務局僱主 識別號碼) |
40300傳統之路
諾斯維爾, 密西根48168
(主要執行辦公室地址)
(郵政編碼)
(248) 596-5900
(註冊人的電話號碼,包括區號)
______________________________
根據該法第12(B)條登記的證券:
| | | | | | | | | | | | | | |
每個班級的標題 | | 交易代碼 | | 註冊的每個交易所的名稱 |
普通股,每股票面價值0.001美元 | | CPS | | 紐約證券交易所 |
用複選標記表示註冊人(1)是否在過去12個月內(或註冊人被要求提交此類報告的較短時間內)提交了1934年《證券交易法》第13條或15(D)節要求提交的所有報告,以及(2)在過去90天內是否符合此類提交要求。是 ☒ No ☐
用複選標記表示註冊人是否在過去12個月內(或在註冊人被要求提交此類文件的較短時間內)以電子方式提交了根據S-T規則第405條(本章232.405節)要求提交的每個交互數據文件。是 ☒ No ☐
用複選標記表示註冊人是大型加速申報公司、加速申報公司、非加速申報公司、較小的報告公司或新興成長型公司。請參閲《交易法》第12b-2條規則中“大型加速申報公司”、“加速申報公司”、“較小申報公司”和“新興成長型公司”的定義。
| | | | | | | | | | | |
大型加速文件服務器 | ☐ | 加速文件管理器 | ☒ |
非加速文件服務器 | ☐ | 規模較小的報告公司 | ☒ |
| | 新興成長型公司 | ☐ |
如果是一家新興的成長型公司,用複選標記表示註冊人是否已選擇不使用延長的過渡期來遵守根據《交易所法》第13(A)節提供的任何新的或修訂的財務會計準則。☐
用複選標記表示註冊人是否是空殼公司(如《交易法》第12b-2條所定義)。是☐ No ☒
截至2022年10月26日,有17,108,029註冊人的普通股,面值0.001美元,已發行。
庫珀標準控股公司
表格10-Q
截至2022年9月30日止的期間
| | | | | | | | |
| | |
| | 頁面 |
| | |
| 第一部分財務信息 | |
| | |
第1項。 | 財務報表(未經審計) | |
| 簡明綜合業務報表 | 3 |
| 簡明綜合全面損失表 | 4 |
| 簡明綜合資產負債表 | 5 |
| 簡明綜合權益變動表 | 6 |
| 現金流量表簡明合併報表 | 7 |
| 簡明合併財務報表附註 | 8 |
第二項。 | 管理層對財務狀況和經營成果的探討與分析 | 26 |
第三項。 | 關於市場風險的定量和定性披露 | 37 |
第四項。 | 控制和程序 | 38 |
| | |
| 第二部分:其他信息 | |
| | |
| | |
第二項。 | 未登記的股權證券銷售和收益的使用 | 39 |
| | |
第六項。 | 陳列品 | 40 |
簽名 | 41 |
第一部分-財務信息
項目1.財務報表
庫珀標準控股公司
簡明合併業務報表
(未經審計)
(除每股金額外,美元金額以千為單位)
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至9月30日的三個月, | | 截至9月30日的9個月, |
| 2022 | | 2021 | | 2022 | | 2021 |
銷售額 | $ | 657,153 | | | $ | 526,690 | | | $ | 1,876,054 | | | $ | 1,728,842 | |
產品銷售成本 | 618,594 | | | 534,817 | | | 1,800,577 | | | 1,669,610 | |
毛利(虧損) | 38,559 | | | (8,127) | | | 75,477 | | | 59,232 | |
銷售、管理和工程費用 | 44,847 | | | 60,367 | | | 149,033 | | | 168,506 | |
出售業務所得,淨額 | — | | | — | | | — | | | (696) | |
| | | | | | | |
固定資產銷售收益淨額 | — | | | — | | | (33,391) | | | — | |
無形資產攤銷 | 1,693 | | | 1,819 | | | 5,176 | | | 5,524 | |
重組費用 | 1,701 | | | 1,573 | | | 13,014 | | | 34,251 | |
| | | | | | | |
減值費用 | 379 | | | 1,006 | | | 837 | | | 1,847 | |
營業虧損 | (10,061) | | | (72,892) | | | (59,192) | | | (150,200) | |
扣除利息收入後的利息支出 | (20,747) | | | (18,243) | | | (57,378) | | | (54,152) | |
附屬公司收益中的權益(虧損) | (3,391) | | | (1,114) | | | (8,193) | | | 65 | |
| | | | | | | |
其他收入(費用),淨額 | 146 | | | (494) | | | (2,574) | | | (4,221) | |
所得税前虧損 | (34,053) | | | (92,743) | | | (127,337) | | | (208,508) | |
所得税(福利)費用 | (833) | | | 32,121 | | | 1,824 | | | 15,598 | |
淨虧損 | (33,220) | | | (124,864) | | | (129,161) | | | (224,106) | |
非控股權益應佔淨虧損 | 534 | | | 1,691 | | | 1,868 | | | 3,458 | |
庫珀-標準控股公司的淨虧損。 | $ | (32,686) | | | $ | (123,173) | | | $ | (127,293) | | | $ | (220,648) | |
| | | | | | | |
每股虧損: | | | | | | | |
基本信息 | $ | (1.90) | | | $ | (7.20) | | | $ | (7.41) | | | $ | (12.96) | |
稀釋 | $ | (1.90) | | | $ | (7.20) | | | $ | (7.41) | | | $ | (12.96) | |
附註是這些財務報表不可分割的一部分。
庫珀標準控股公司
簡明綜合全面損失表
(未經審計)
(以千為單位的美元金額)
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至9月30日的三個月, | | 截至9月30日的9個月, |
| 2022 | | 2021 | | 2022 | | 2021 |
淨虧損 | $ | (33,220) | | | $ | (124,864) | | | $ | (129,161) | | | $ | (224,106) | |
其他全面收益(虧損): | | | | | | | |
貨幣換算調整 | (18,960) | | | (6,215) | | | (27,679) | | | (4,074) | |
福利計劃負債調整,税後淨額 | 2,398 | | | 4,978 | | | 5,445 | | | 8,328 | |
衍生工具扣除税項後的公允價值變動 | 2,422 | | | (2,132) | | | 3,830 | | | (1,952) | |
其他綜合(虧損)收入,税後淨額 | (14,140) | | | (3,369) | | | (18,404) | | | 2,302 | |
綜合損失 | (47,360) | | | (128,233) | | | (147,565) | | | (221,804) | |
可歸屬於非控股權益的綜合損失 | 185 | | | 1,916 | | | 1,253 | | | 3,744 | |
可歸因於庫珀-標準控股公司的全面虧損。 | $ | (47,175) | | | $ | (126,317) | | | $ | (146,312) | | | $ | (218,060) | |
附註是這些財務報表不可分割的一部分。
庫珀標準控股公司
簡明合併資產負債表
(美元金額以千為單位,但股票金額除外)
| | | | | | | | | | | |
| 2022年9月30日 | | 2021年12月31日 |
| (未經審計) | | |
資產 | | | |
流動資產: | | | |
現金和現金等價物 | $ | 231,177 | | | $ | 248,010 | |
應收賬款淨額 | 366,824 | | | 317,469 | |
工裝應收賬款,淨額 | 93,832 | | | 88,900 | |
盤存 | 195,003 | | | 158,075 | |
預付費用 | 31,348 | | | 26,313 | |
應收所得税和可退還抵免 | 12,474 | | | 82,813 | |
其他流動資產 | 74,525 | | | 73,317 | |
| | | |
流動資產總額 | 1,005,183 | | | 994,897 | |
財產、廠房和設備、淨值 | 667,117 | | | 784,348 | |
經營性租賃使用權資產淨額 | 95,803 | | | 111,052 | |
商譽 | 141,958 | | | 142,282 | |
無形資產,淨額 | 48,413 | | | 60,375 | |
| | | |
其他資產 | 143,727 | | | 133,539 | |
總資產 | $ | 2,102,201 | | | $ | 2,226,493 | |
| | | |
負債與權益 | | | |
流動負債: | | | |
一年內應付的債務 | $ | 48,890 | | | $ | 56,111 | |
應付帳款 | 373,481 | | | 348,133 | |
工資負債 | 94,712 | | | 69,353 | |
| | | |
應計負債 | 130,257 | | | 101,466 | |
流動經營租賃負債 | 20,172 | | | 22,552 | |
| | | |
流動負債總額 | 667,512 | | | 597,615 | |
長期債務 | 978,435 | | | 980,604 | |
養老金福利 | 113,521 | | | 129,880 | |
退休金以外的退休後福利 | 40,960 | | | 43,498 | |
| | | |
長期經營租賃負債 | 79,222 | | | 92,760 | |
其他負債 | 47,289 | | | 50,776 | |
總負債 | 1,926,939 | | | 1,895,133 | |
| | | |
股本: | | | |
普通股,面值0.001美元,授權發行190,000,000股;截至2022年9月30日已發行19,173,838股,已發行17,108,029股;截至2021年12月31日已發行19,057,788股,已發行16,991,979股 | 17 | | | 17 | |
額外實收資本 | 506,971 | | | 504,497 | |
留存(虧損)收益 | (101,740) | | | 25,553 | |
累計其他綜合損失 | (224,203) | | | (205,184) | |
庫珀-標準控股公司總股本 | 181,045 | | | 324,883 | |
非控制性權益 | (5,783) | | | 6,477 | |
總股本 | 175,262 | | | 331,360 | |
負債和權益總額 | $ | 2,102,201 | | | $ | 2,226,493 | |
附註是這些財務報表不可分割的一部分。
庫珀標準控股公司
簡明合併權益變動表
(未經審計)
(美元金額以千為單位,但股票金額除外)
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 總股本 |
| 普通股 | | 普通股 | | 額外實收資本 | | 留存收益(虧損) | | 累計其他綜合損失 | | 庫珀-標準控股公司股權 | | 非控制性權益 | | 總股本 |
截至2021年12月31日的餘額 | 16,991,979 | | | $ | 17 | | | $ | 504,497 | | | $ | 25,553 | | | $ | (205,184) | | | $ | 324,883 | | | $ | 6,477 | | | $ | 331,360 | |
| | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | |
基於股份的薪酬,淨額 | 69,716 | | | — | | | 437 | | | — | | | — | | | 437 | | | — | | | 437 | |
| | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | |
非控制性權益的解除合併 | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | (11,007) | | | (11,007) | |
淨虧損 | — | | | — | | | — | | | (61,360) | | | — | | | (61,360) | | | (430) | | | (61,790) | |
其他全面收益(虧損) | — | | | — | | | — | | | — | | | 11,791 | | | 11,791 | | | (11) | | | 11,780 | |
截至2022年3月31日的餘額 | 17,061,695 | | | $ | 17 | | | $ | 504,934 | | | $ | (35,807) | | | $ | (193,393) | | | $ | 275,751 | | | $ | (4,971) | | | $ | 270,780 | |
| | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | |
基於股份的薪酬,淨額 | 39,426 | | | — | | | 1,128 | | | — | | | — | | | 1,128 | | | — | | | 1,128 | |
| | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | |
淨虧損 | — | | | — | | | — | | | (33,247) | | | — | | | (33,247) | | | (904) | | | (34,151) | |
其他全面收益(虧損) | — | | | — | | | — | | | — | | | (16,321) | | | (16,321) | | | 277 | | | (16,044) | |
截至2022年6月30日的餘額 | 17,101,121 | | | $ | 17 | | | $ | 506,062 | | | $ | (69,054) | | | $ | (209,714) | | | $ | 227,311 | | | $ | (5,598) | | | $ | 221,713 | |
| | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | |
基於股份的薪酬,淨額 | 6,908 | | | — | | | 909 | | | — | | | — | | | 909 | | | — | | | 909 | |
| | | | | | | | | | | | | | | |
淨虧損 | — | | | — | | | — | | | (32,686) | | | — | | | (32,686) | | | (534) | | | (33,220) | |
其他全面收益(虧損) | — | | | — | | | — | | | — | | | (14,489) | | | (14,489) | | | 349 | | | (14,140) | |
截至2022年9月30日的餘額 | 17,108,029 | | | $ | 17 | | | $ | 506,971 | | | $ | (101,740) | | | $ | (224,203) | | | $ | 181,045 | | | $ | (5,783) | | | $ | 175,262 | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 總股本 |
| | 普通股 | | 普通股 | | 額外實收資本 | | 留存收益 | | 累計其他綜合損失 | | 庫珀-標準控股公司股權 | | 非控制性權益 | | 總股本 |
2020年12月31日的餘額 | | 16,897,085 | | | $ | 17 | | | $ | 498,719 | | | $ | 350,270 | | | $ | (241,896) | | | $ | 607,110 | | | $ | 17,001 | | | $ | 624,111 | |
| | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | |
基於股份的薪酬,淨額 | | 45,467 | | | — | | | 952 | | | — | | | — | | | 952 | | | — | | | 952 | |
| | | | | | | | | | | | | | | | |
淨虧損 | | — | | | — | | | — | | | (33,864) | | | — | | | (33,864) | | | (849) | | | (34,713) | |
其他綜合損失 | | — | | | — | | | — | | | — | | | (4,152) | | | (4,152) | | | (252) | | | (4,404) | |
截至2021年3月31日的餘額 | | 16,942,552 | | | $ | 17 | | | $ | 499,671 | | | $ | 316,406 | | | $ | (246,048) | | | $ | 570,046 | | | $ | 15,900 | | | $ | 585,946 | |
| | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | |
基於股份的薪酬,淨額 | | 45,962 | | | — | | | 1,677 | | | — | | | — | | | 1,677 | | | — | | | 1,677 | |
| | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | |
淨虧損 | | — | | | — | | | — | | | (63,611) | | | — | | | (63,611) | | | (918) | | | (64,529) | |
其他綜合收益 | | — | | | — | | | — | | | — | | | 9,884 | | | 9,884 | | | 191 | | | 10,075 | |
截至2021年6月30日的餘額 | | 16,988,514 | | | $ | 17 | | | $ | 501,348 | | | $ | 252,795 | | | $ | (236,164) | | | $ | 517,996 | | | $ | 15,173 | | | $ | 533,169 | |
| | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | |
基於股份的薪酬,淨額 | | 2,116 | | | — | | | 1,516 | | | — | | | — | | | 1,516 | | | — | | | 1,516 | |
| | | | | | | | | | | | | | | | |
淨虧損 | | — | | | — | | | — | | | (123,173) | | | — | | | (123,173) | | | (1,691) | | | (124,864) | |
其他綜合損失 | | — | | | — | | | — | | | — | | | (3,144) | | | (3,144) | | | (225) | | | (3,369) | |
截至2021年9月30日的餘額 | | 16,990,630 | | | $ | 17 | | | $ | 502,864 | | | $ | 129,622 | | | $ | (239,308) | | | $ | 393,195 | | | $ | 13,257 | | | $ | 406,452 | |
附註是這些財務報表不可分割的一部分。
庫珀標準控股公司
簡明合併現金流量表
(未經審計)
(以千為單位的美元金額)
| | | | | | | | | | | |
| 截至9月30日的9個月, |
| 2022 | | 2021 |
經營活動: | | | |
淨虧損 | $ | (129,161) | | | $ | (224,106) | |
對淨虧損與經營活動中使用的現金淨額進行的調整: | | |
折舊 | 88,997 | | | 99,497 | |
無形資產攤銷 | 5,176 | | | 5,524 | |
出售業務所得,淨額 | — | | | (696) | |
| | | |
| | | |
固定資產銷售收益淨額 | (33,391) | | | — | |
減值費用 | 837 | | | 1,847 | |
基於股份的薪酬費用 | 2,593 | | | 4,781 | |
關聯公司虧損中的權益,扣除與收益相關的股息 | 11,195 | | | 2,146 | |
| | | |
遞延所得税 | (5,478) | | | 9,785 | |
其他 | 2,383 | | | 2,219 | |
經營性資產和負債的變動 | 46,489 | | | (12,485) | |
用於經營活動的現金淨額 | (10,360) | | | (111,488) | |
投資活動: | | | |
資本支出 | (58,491) | | | (75,965) | |
| | | |
| | | |
| | | |
| | | |
出售固定資產所得 | 52,956 | | | 3,095 | |
其他 | 167 | | | 35 | |
用於投資活動的現金淨額 | (5,368) | | | (72,835) | |
融資活動: | | | |
| | | |
長期債務的本金支付 | (3,786) | | | (4,227) | |
短期債務淨額減少 | (977) | | | (597) | |
| | | |
| | | |
| | | |
| | | |
| | | |
| | | |
為員工股份支付獎勵預扣和支付的税款 | (607) | | | (777) | |
其他 | (688) | | | 884 | |
用於融資活動的現金淨額 | (6,058) | | | (4,717) | |
匯率變動對現金、現金等價物和限制性現金的影響 | 9,296 | | | 7,853 | |
現金、現金等價物和限制性現金的變化 | (12,490) | | | (181,187) | |
| | | |
期初現金、現金等價物和限制性現金 | 251,128 | | | 443,578 | |
期末現金、現金等價物和限制性現金 | $ | 238,638 | | | $ | 262,391 | |
| | | |
現金、現金等價物和限制性現金與簡明綜合資產負債表的對賬: |
| 截止日期的餘額 |
| 2022年9月30日 | | 2021年12月31日 |
現金和現金等價物 | $ | 231,177 | | | $ | 248,010 | |
包括在其他流動資產中的受限現金 | 5,846 | | | 961 | |
包括在其他資產中的受限現金 | 1,615 | | | 2,157 | |
現金總額、現金等價物和限制性現金 | $ | 238,638 | | | $ | 251,128 | |
附註是這些財務報表不可分割的一部分。
簡明合併財務報表附註
(未經審計)
(美元金額以千為單位,每股和每股金額除外)
1. 概述
陳述的基礎
庫珀-標準控股公司(連同其合併的子公司庫珀-標準公司)通過其全資子公司庫珀-標準汽車公司(“CSA美國”)是密封、燃料和制動輸送以及流體傳輸系統的領先製造商。該公司的產品主要用於乘用車和輕型卡車,這些車輛和輕型卡車由全球汽車原始設備製造商(“OEM”)和更換市場製造。該公司幾乎所有的活動都是通過其子公司進行的。
隨附的未經審計簡明綜合財務報表乃根據美國證券交易委員會(“美國證券交易委員會”)的中期財務信息規則及規定編制,應與公司提交給美國證券交易委員會的截至2021年12月31日的10-K表格年報(“2021年年報”)中包含的綜合財務報表及其附註一併閲讀。因此,它們並不包括美國公認的會計原則(“美國公認會計原則”)所要求的完整財務報表的所有信息和腳註。這些財務報表包括被認為是公平展示公司財務狀況和經營結果所必需的所有調整(包括正常的、經常性的調整)。截至2022年9月30日的中期經營業績不一定代表全年業績。在編制這些財務報表時,公司評估了自財務報表發佈之日起可能確認或披露的事件和交易。
2. 解除合併和剝離
2022年合資企業解體
2022年第一季度,亞太地區的一家之前合併後擁有非控股權益的合資企業修改了該合資企業的管理文件。對協議的修改並沒有改變公司的51%所有權。然而,由於修訂的結果並於2022年1月1日生效,合資企業被解除合併,並按權益法計入投資。本公司採用收益法重新計量留存投資,並對合資企業的預計自由現金流進行貼現現金流分析。由於解除合併,在截至2022年9月30日的九個月內,公司錄得虧損#美元。2,257,計入其他收入(費用),在簡明合併經營報表中淨額。
2020年資產剝離
2019年第四季度,管理層批准了一項出售其歐洲橡膠流體輸送和特種密封業務以及印度業務的計劃。2020年7月1日,本公司完成對Mutares SE&Co.KGaA(“Mutares”)的資產剝離。在截至2021年9月30日的九個月內,公司記錄了隨後的調整,產生淨收益$696.
3. 收入
製造部件的收入在某個時間點確認,通常是在產品發貨或交付時確認。該公司通常與客户簽訂協議,在車輛生命週期的初期生產產品。從客户收到的一攬子採購訂單和相關文件通常確定與車輛型號有關的年度條款,包括定價。客户通常根據習慣商業慣例支付部件費用,付款期限通常在30至90天之間。
截至2022年9月30日的三個月,按客户羣劃分的收入如下:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 北美 | | 歐洲 | | 亞太地區 | | 南美 | | 公司、抵銷和其他 | | 已整合 |
客運費和客運費 | $ | 343,012 | | | $ | 108,628 | | | $ | 129,167 | | | $ | 27,069 | | | $ | — | | | $ | 607,876 | |
商業廣告 | 4,132 | | | 4,957 | | | 326 | | | 4 | | | 1,725 | | | 11,144 | |
其他 | 3,867 | | | 85 | | | — | | | — | | | 34,181 | | | 38,133 | |
收入 | $ | 351,011 | | | $ | 113,670 | | | $ | 129,493 | | | $ | 27,073 | | | $ | 35,906 | | | $ | 657,153 | |
簡明合併財務報表附註--(續)
(未經審計)
(美元金額以千為單位,每股和每股金額除外)
截至2022年9月30日的9個月,按客户羣劃分的收入如下:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 北美 | | 歐洲 | | 亞太地區 | | 南美 | | 公司、抵銷和其他 | | 已整合 |
客運費和客運費 | $ | 981,131 | | | $ | 354,689 | | | $ | 317,909 | | | $ | 74,838 | | | $ | — | | | $ | 1,728,567 | |
商業廣告 | 11,855 | | | 16,426 | | | 1,114 | | | 15 | | | 5,047 | | | 34,457 | |
其他 | 11,606 | | | 256 | | | 2 | | | — | | | 101,166 | | | 113,030 | |
收入 | $ | 1,004,592 | | | $ | 371,371 | | | $ | 319,025 | | | $ | 74,853 | | | $ | 106,213 | | | $ | 1,876,054 | |
截至2021年9月30日的三個月,按客户羣劃分的收入如下:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 北美 | | 歐洲 | | 亞太地區 | | 南美 | | 公司、抵銷和其他 | | 已整合 |
客運費和客運費 | $ | 262,821 | | | $ | 93,766 | | | $ | 109,187 | | | $ | 15,973 | | | $ | — | | | $ | 481,747 | |
商業廣告 | 3,341 | | | 4,773 | | | 337 | | | 8 | | | 1,333 | | | 9,792 | |
其他 | 4,430 | | | 143 | | | 2 | | | — | | | 30,576 | | | 35,151 | |
收入 | $ | 270,592 | | | $ | 98,682 | | | $ | 109,526 | | | $ | 15,981 | | | $ | 31,909 | | | $ | 526,690 | |
截至2021年9月30日的9個月,按客户羣劃分的收入如下:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 北美 | | 歐洲 | | 亞太地區 | | 南美 | | 公司、抵銷和其他 | | 已整合 |
客運費和客運費 | $ | 834,545 | | | $ | 380,519 | | | $ | 325,178 | | | $ | 45,597 | | | $ | — | | | $ | 1,585,839 | |
商業廣告 | 11,027 | | | 16,125 | | | 2,484 | | | 23 | | | 4,029 | | | 33,688 | |
其他 | 11,581 | | | 435 | | | 4 | | | — | | | 97,295 | | | 109,315 | |
收入 | $ | 857,153 | | | $ | 397,079 | | | $ | 327,666 | | | $ | 45,620 | | | $ | 101,324 | | | $ | 1,728,842 | |
乘用車和輕型客羣包括對汽車OEM和汽車供應商的銷售,而商業客户羣代表對OEM的駭維金屬加工商業設備和車輛的銷售。另一個客户羣包括與專業市場和鄰近市場相關的銷售。
該公司幾乎所有的收入都來自全球原始設備製造商製造的乘用車和輕型卡車所用的密封、燃料和剎車輸送以及液體輸送系統。
該公司的產品摘要如下:
| | | | | | | | |
產品線 | | 描述 |
密封系統 | | 保護汽車內飾免受天氣、灰塵和噪音的幹擾,改善駕駛體驗;提供美觀和功能一流的外部表面處理 |
燃料和剎車輸送系統 | | 感應、輸送和控制燃油和剎車系統的油液 |
流體輸送系統 | | 感應、輸送和控制流體和蒸汽,以實現最佳動力總成和暖通空調運行 |
截至2022年9月30日的三個月,按產品線劃分的收入如下:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 北美 | | 歐洲 | | 亞太地區 | | 南美 | | 公司、抵銷和其他 | | 已整合 |
密封系統 | $ | 133,347 | | | $ | 91,078 | | | $ | 85,309 | | | $ | 21,654 | | | $ | — | | | $ | 331,388 | |
燃料和剎車輸送系統 | 113,755 | | | 19,572 | | | 27,540 | | | 3,715 | | | — | | | 164,582 | |
流體輸送系統 | 103,909 | | | 3,020 | | | 16,644 | | | 1,704 | | | — | | | 125,277 | |
其他 | — | | | — | | | — | | | — | | | 35,906 | | | 35,906 | |
收入 | $ | 351,011 | | | $ | 113,670 | | | $ | 129,493 | | | $ | 27,073 | | | $ | 35,906 | | | $ | 657,153 | |
簡明合併財務報表附註--(續)
(未經審計)
(美元金額以千為單位,每股和每股金額除外)
截至2022年9月30日的9個月,按產品線劃分的收入如下:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 北美 | | 歐洲 | | 亞太地區 | | 南美 | | 公司、抵銷和其他 | | 已整合 |
密封系統 | $ | 388,244 | | | $ | 298,163 | | | $ | 198,219 | | | $ | 56,999 | | | $ | — | | | $ | 941,625 | |
燃料和剎車輸送系統 | 324,090 | | | 64,248 | | | 71,768 | | | 12,090 | | | — | | | 472,196 | |
流體輸送系統 | 292,258 | | | 8,960 | | | 49,038 | | | 5,764 | | | — | | | 356,020 | |
其他 | — | | | — | | | — | | | — | | | 106,213 | | | 106,213 | |
收入 | $ | 1,004,592 | | | $ | 371,371 | | | $ | 319,025 | | | $ | 74,853 | | | $ | 106,213 | | | $ | 1,876,054 | |
截至2021年9月30日的三個月,按產品線劃分的收入如下:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 北美 | | 歐洲 | | 亞太地區 | | 南美 | | 公司、抵銷和其他 | | 已整合 |
密封系統 | $ | 102,636 | | | $ | 75,824 | | | $ | 69,872 | | | $ | 12,114 | | | $ | — | | | $ | 260,446 | |
燃料和剎車輸送系統 | 80,549 | | | 18,989 | | | 23,446 | | | 2,286 | | | — | | | 125,270 | |
流體輸送系統 | 87,407 | | | 3,869 | | | 16,208 | | | 1,581 | | | — | | | 109,065 | |
其他 | — | | | — | | | — | | | — | | | 31,909 | | | 31,909 | |
收入 | $ | 270,592 | | | $ | 98,682 | | | $ | 109,526 | | | $ | 15,981 | | | $ | 31,909 | | | $ | 526,690 | |
截至2021年9月30日的9個月,按產品線劃分的收入如下:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 北美 | | 歐洲 | | 亞太地區 | | 南美 | | 公司、抵銷和其他 | | 已整合 |
密封系統 | $ | 313,985 | | | $ | 310,063 | | | $ | 201,873 | | | $ | 34,921 | | | $ | — | | | $ | 860,842 | |
燃料和剎車輸送系統 | 275,594 | | | 73,770 | | | 76,981 | | | 7,299 | | | — | | | 433,644 | |
流體輸送系統 | 267,574 | | | 13,246 | | | 48,812 | | | 3,400 | | | — | | | 333,032 | |
其他 | — | | | — | | | — | | | — | | | 101,324 | | | 101,324 | |
收入 | $ | 857,153 | | | $ | 397,079 | | | $ | 327,666 | | | $ | 45,620 | | | $ | 101,324 | | | $ | 1,728,842 | |
合同概算
確認的收入金額通常以採購訂單價格為基礎,並根據可變對價進行調整,包括定價優惠。該公司通過在產品發貨或交付時減少收入來獲得定價優惠。應計項目基於歷史經驗、預期業績和管理層的最佳判斷。該公司通常還根據其產品的內容和成本對客户定價安排進行持續調整。這種應計定價在與客户結算時會進行調整。客户退貨很少見,通常與質量或發貨問題有關,並被記錄為收入減少。由於不常見的性質,本公司一般不確認重大退貨義務。
合同餘額
該公司的合同資產包括與亞太地區的可變定價安排有關的未開賬單金額。一旦定價最終確定,合同資產就會轉移到應收賬款。因此,收入確認和開具賬單的時間以及外匯匯率的變化將持續影響合同資產。在截至2022年9月30日的9個月中,合同資產沒有受到任何其他因素的實質性影響。
該公司的合同債務包括從客户那裏收到和到期的預付款。合同淨資產(負債)包括:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 2022年9月30日 | | 2021年12月31日 | | 變化 |
合同資產 | | $ | 3,690 | | | $ | — | | | $ | 3,690 | |
合同責任 | | (13) | | | (143) | | | 130 | |
合同淨資產(負債) | | $ | 3,677 | | | $ | (143) | | | $ | 3,820 | |
簡明合併財務報表附註--(續)
(未經審計)
(美元金額以千為單位,每股和每股金額除外)
其他
該公司有時會簽訂協議,規定向客户一次性付款。這些付款協議被記錄為在作出承諾期間的收入減少。與截至2022年9月30日和2021年12月31日簡明綜合資產負債表上對客户的未來付款承諾有關的金額為流動負債#美元。13,968及$12,045和長期負債#美元。5,733及$7,214,分別為。
本公司為客户提供保證式保修。此類保修為客户提供保證,確保相關產品將按預期發揮作用,並符合任何商定的規格,並在銷售產品的成本中確認。
4. 重組
該公司不斷評估其業務和目標,以確保根據不斷變化的市場條件進行適當的配置和規模調整。因此,該公司實施了幾項重組舉措,包括關閉或整合世界各地的設施,並重組其運營結構。
本公司的重組費用包括遣散費、留任和重新安置服務、與遣散費相關的離職後福利(統稱為“員工離職成本”),以及與重組活動相關的其他相關離職成本和資產減值(統稱為“其他離職成本”)。員工離職成本是根據現有的工會和員工合同、法定要求、完成的談判和公司政策來記錄的。
截至2022年9月30日和2021年9月30日的三個月和九個月按部門劃分的重組費用如下:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至9月30日的三個月, | | 截至9月30日的9個月, |
| 2022 | | 2021 | | 2022 | | 2021 |
北美 | $ | (66) | | | $ | 307 | | | $ | (152) | | | $ | 3,513 | |
歐洲 | 1,383 | | | 1,113 | | | 11,518 | | | 27,284 | |
亞太地區 | 319 | | | 282 | | | 1,318 | | | 1,265 | |
南美 | 147 | | | (129) | | | 252 | | | 1,858 | |
全汽車 | 1,783 | | | 1,573 | | | 12,936 | | | 33,920 | |
公司和其他 | (82) | | | — | | | 78 | | | 331 | |
總計 | $ | 1,701 | | | $ | 1,573 | | | $ | 13,014 | | | $ | 34,251 | |
截至2022年9月30日的9個月的重組活動如下:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 員工離職成本 | | 其他退出成本 | | | | 總計 |
截至2021年12月31日的餘額 | $ | 20,957 | | | $ | 5,627 | | | | | $ | 26,584 | |
費用 | 8,654 | | | 4,360 | | | | | 13,014 | |
現金支付 | (15,361) | | | (2,455) | | | | | (17,816) | |
| | | | | | | |
外匯翻譯及其他 | (2,074) | | | (517) | | | | | (2,591) | |
截至2022年9月30日的餘額 | $ | 12,176 | | | $ | 7,015 | | | | | $ | 19,191 | |
截至2022年9月30日的9個月的其他退出成本包括出售與亞太地區關閉的設施相關的固定資產的非實質性收益。
5. 盤存
庫存包括以下內容:
| | | | | | | | | | | |
| 2022年9月30日 | | 2021年12月31日 |
成品 | $ | 52,462 | | | $ | 43,186 | |
Oracle Work in Process | 47,136 | | | 37,045 | |
原材料和供應品 | 95,405 | | | 77,844 | |
| $ | 195,003 | | | $ | 158,075 | |
簡明合併財務報表附註--(續)
(未經審計)
(美元金額以千為單位,每股和每股金額除外)
6. 租契
該公司主要對某些製造設施、公司辦公室和某些設備進行運營和融資租賃。經營租賃計入本公司簡明綜合資產負債表上的經營租賃使用權資產、當期經營租賃負債和長期經營租賃負債。融資租賃包括房地產、廠房和設備、淨額、一年內應付債務和公司簡明綜合資產負債表上的長期債務。
租賃費用的構成如下:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至9月30日的三個月, | | 截至9月30日的9個月, |
| 2022 | | 2021 | | 2022 | | 2021 |
經營租賃費用 | $ | 6,954 | | | $ | 7,827 | | | $ | 21,578 | | | $ | 23,258 | |
短期租賃費用 | 1,413 | | | 1,719 | | | 3,558 | | | 5,324 | |
可變租賃費用 | 326 | | | 191 | | | 792 | | | 620 | |
融資租賃費用: | | | | | | | |
使用權資產攤銷 | 523 | | | 519 | | | 1,500 | | | 1,586 | |
租賃負債利息 | 318 | | | 356 | | | 980 | | | 1,094 | |
租賃總費用 | $ | 9,534 | | | $ | 10,612 | | | $ | 28,408 | | | $ | 31,882 | |
| | | | | | | |
與租約有關的其他資料如下:
| | | | | | | | | | | | | | |
| | 截至9月30日的9個月, | | |
| | 2022 | | 2021 | | |
補充現金流信息 | | | | | | |
為計量租賃負債所包括的金額支付的現金: | | | | | | |
經營租賃的經營現金流 | | $ | 21,944 | | | $ | 25,641 | | | |
融資租賃的營運現金流 | | 988 | | | 1,093 | | | |
融資租賃的現金流融資 | | 1,488 | | | 1,677 | | | |
以租賃義務換取的非現金使用權資產: | | | | | | |
經營租約 | | 11,012 | | | 14,968 | | | |
融資租賃 | | 128 | | | 606 | | | |
| | | | | | |
加權平均剩餘租期(年) | | | | | | |
經營租約 | | 7.4 | | 7.6 | | |
融資租賃 | | 9.1 | | 9.9 | | |
| | | | | | |
加權平均貼現率 | | | | | | |
經營租約 | | 6.1 | % | | 5.7 | % | | |
融資租賃 | | 5.9 | % | | 5.8 | % | | |
簡明合併財務報表附註--(續)
(未經審計)
(美元金額以千為單位,每股和每股金額除外)
截至2022年9月30日,不可取消租賃下的未來最低租賃付款如下:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | |
年 | | | | | | 經營租約 | | 金融 租契 |
2022年剩餘時間 | | | | | | $ | 6,567 | | | $ | 756 | |
2023 | | | | | | 24,425 | | | 3,059 | |
2024 | | | | | | 18,619 | | | 3,250 | |
2025 | | | | | | 15,136 | | | 3,274 | |
2026 | | | | | | 11,060 | | | 3,033 | |
此後 | | | | | | 48,714 | | | 16,396 | |
未來最低租賃付款總額 | | | | | | 124,521 | | | 29,768 | |
扣除計入的利息 | | | | | | (25,127) | | | (7,015) | |
總計 | | | | | | $ | 99,394 | | | $ | 22,753 | |
| | | | | | | | |
|
| | | | | | | | |
| | | | | | | | |
| | | | | | | | |
| | | | | | | | |
| | | | | | | | |
截至2022年9月30日和2021年12月31日在簡明綜合資產負債表上確認的金額如下:
| | | | | | | | | | | |
| 2022年9月30日 | | 2021年12月31日 |
經營租約 | | | |
| | | |
經營性租賃使用權資產淨額 | $ | 95,803 | | | $ | 111,052 | |
流動經營租賃負債 | 20,172 | | | 22,552 | |
| | | |
長期經營租賃負債 | 79,222 | | | 92,760 | |
| | | |
融資租賃 | | | |
財產、廠房和設備、淨值 | 22,260 | | | 25,690 | |
一年內應付的債務 | 2,067 | | | 2,153 | |
長期債務 | 20,686 | | | 23,590 | |
截至2022年9月30日,該公司還有其他租賃,主要是房地產租賃,尚未開始支付約3163美元的未折扣租賃付款。
7. 物業、廠房及設備
不動產、廠房和設備由以下部分組成:
| | | | | | | | | | | |
| 2022年9月30日 | | 2021年12月31日 |
土地和改善措施 | $ | 40,889 | | | $ | 44,495 | |
建築物和改善措施 | 253,181 | | | 285,240 | |
機器和設備 | 1,198,754 | | | 1,269,330 | |
在建工程 | 79,252 | | | 80,868 | |
| 1,572,076 | | | 1,679,933 | |
累計折舊 | (904,959) | | | (895,585) | |
財產、廠房和設備、淨值 | $ | 667,117 | | | $ | 784,348 | |
在截至2022年9月30日的三個月和九個月內,公司記錄的減值費用為379及$837,主要是由於歐洲和北美的閒置資產。公允價值是用殘值確定的。在截至2021年9月30日的三個月和九個月內,公司記錄的減值費用為1,006及$1,847分別由於閒置資產,主要是在北美和歐洲的某些地點。公允價值是用殘值確定的。
在截至2022年3月31日的三個月中,一家合資企業的解除合併包括拆除財產、廠房和設備,賬面價值總額為#美元。29,590和累計折舊$11,625,反映在截至2022年9月30日的資產負債表中。
簡明合併財務報表附註--(續)
(未經審計)
(美元金額以千為單位,每股和每股金額除外)
2022年第一季度,本公司完成了與以下相關的售後回租交易一它在歐洲的設施。回售生效,控制權於2022年4月1日移交給本公司。於截至2022年9月30日止九個月內,本公司錄得銷售交易收益$33,391。這筆交易包括移走財產、廠房和設備,賬面總值為#美元。16,890和累計折舊$4,013,反映在截至2022年9月30日的資產負債表中。
8. 商譽與無形資產
商譽
截至2022年9月30日的9個月,按報告單位劃分的商譽賬面值變動情況如下:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 北美 | | | | 工業專業組 | | 總計 |
截至2021年12月31日的餘額 | $ | 128,246 | | | | | $ | 14,036 | | | $ | 142,282 | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
外匯兑換翻譯 | (324) | | | | | — | | | (324) | |
截至2022年9月30日的餘額 | $ | 127,922 | | | | | $ | 14,036 | | | $ | 141,958 | |
報告單位每年測試商譽減值,如果事件或情況表明可能存在減值,則更頻繁地測試商譽減值。在截至2022年9月30日的9個月內,沒有潛在減值的指標。
無形資產
截至2022年9月30日和2021年12月31日的無形資產和累計攤銷餘額如下:
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 毛收入 攜帶 金額 | | 累計 攤銷 | | 網絡 攜帶 金額 |
客户關係 | $ | 152,210 | | | $ | (128,099) | | | $ | 24,111 | |
其他 | 37,662 | | | (13,360) | | | 24,302 | |
截至2022年9月30日的餘額 | $ | 189,872 | | | $ | (141,459) | | | $ | 48,413 | |
| | | | | |
客户關係 | $ | 154,767 | | | $ | (126,626) | | | $ | 28,141 | |
其他 | 44,955 | | | (12,721) | | | 32,234 | |
截至2021年12月31日的餘額 | $ | 199,722 | | | $ | (139,347) | | | $ | 60,375 | |
2022年第一季度一家合資企業的解除合併包括移走賬面淨值為#美元的無形資產(主要是土地使用權)。5,258,如上表所示,截至2022年9月30日。
簡明合併財務報表附註--(續)
(未經審計)
(美元金額以千為單位,每股和每股金額除外)
9. 債務
截至2022年9月30日和2021年12月31日的未償債務摘要如下:
| | | | | | | | | | | |
| 2022年9月30日 | | 2021年12月31日 |
高級附註 | $ | 397,080 | | | $ | 396,544 | |
高級擔保票據 | 243,700 | | | 241,683 | |
定期貸款 | 319,393 | | | 321,212 | |
| | | |
融資租賃 | 22,753 | | | 25,743 | |
其他借款 | 44,399 | | | 51,533 | |
債務總額 | 1,027,325 | | | 1,036,715 | |
較小電流部分 | (48,890) | | | (56,111) | |
長期債務總額 | $ | 978,435 | | | $ | 980,604 | |
優先債券2026年到期,息率5.625
2016年11月,該公司發行了美元400,000ITS本金總額5.6252026年到期的優先債券百分比(“優先債券”)。高級債券於2026年11月15日。優先債券的利息每半年派息一次,以現金形式支付,分別於每年五月十五日及十一月十五日支付。
與優先債券有關的債務發行成本在優先債券期限內攤銷為利息支出。截至2022年9月30日和2021年12月31日,公司擁有2,920及$3,456與高級票據有關的未攤銷債務發行成本分別從簡明綜合資產負債表的本金餘額中直接扣除。
2024年到期的13.0%高級擔保票據
2020年5月,該公司發行了美元250,000ITS本金總額13.02024年到期的高級擔保票據百分比(“高級擔保票據”)。高級擔保票據於June 1, 2024。高級抵押債券的利息每半年支付一次,以現金形式拖欠,分別於每年6月1日和12月1日支付。公司可在債券到期前按契約規定的價格(包括任何適用的溢價)贖回全部或部分高級擔保票據。
該公司支付了大約$6,431與交易相關的債務發行成本。此外,高級擔保票據的發行折扣為#美元。5,000。截至2022年9月30日和2021年12月31日,公司擁有3,452及$4,594未攤銷債務發行成本分別為和#美元2,848及$3,723分別與高級擔保票據相關的未攤銷原始發行折扣,從簡明綜合資產負債表的本金餘額中直接扣除。債務發行成本和原始發行折價均在高級擔保票據期限內攤銷為利息支出。
定期貸款安排
於二零一六年十一月,本公司訂立優先定期貸款安排(“定期貸款安排”)第1號修正案,規定貸款本金總額為$。340,000。2017年5月2日,本公司簽訂定期貸款工具第2號修正案,修改利率。隨後,於2018年3月6日,本公司簽訂定期貸款融資第3號修正案,進一步調整利率。根據這項修訂,定期貸款機制下的借款按本公司的選擇權於(1)對於歐洲美元利率貸款,以適用的歐洲美元利率和0.75%加2.0%的年利率中的較大者為準,或(2)對於基本利率貸款,基本利率(當時的最高聯邦基金利率加0.5%,行政機構根據定期貸款最近宣佈的最優惠利率,以及一個月期歐洲美元利率加1.0%)加1.0%。定期貸款安排將於2023年11月2日,除非提前終止。該公司已聘請高盛公司作為其財務顧問,以分析、評估和幫助安排定期貸款安排以及可能的其他債務工具的再融資。該公司是否有能力繼續經營下去,取決於其再融資定期貸款安排的能力。該公司繼續與某些投資者就潛在的再融資選擇進行討論。雖然討論仍在進行中,但該公司尚未就此類交易達成協議,以對其資本結構進行再融資,也不能保證未來會達成此類協議。
截至2022年9月30日和2021年12月31日,公司擁有642及$1,087未攤銷債務發行成本分別為和#美元414及$701與定期貸款安排相關的未攤銷原始發行貼現,分別從簡明綜合資產負債表的本金餘額中直接扣除。債務發行成本和原始發行折價均在定期貸款期限內攤銷為利息支出。
簡明合併財務報表附註--(續)
(未經審計)
(美元金額以千為單位,每股和每股金額除外)
ABL設施
於二零一六年十一月,本公司訂立第三份經修訂及重訂的ABL貸款協議,提供總額高達$的循環貸款。210,000,取決於借款基礎的可用性。本公司於二零二零年三月訂立第三次修訂及重訂貸款協議第一修正案(下稱“該修訂”)。經修訂後,以資產為本的優先循環信貸安排(“循環信貸安排”)的到期日延長至2025年3月,循環貸款總額減少至1美元。180,000。循環貸款總額包括#美元。100,000信用證次級貸款和一美元25,000擺動線子設施。ABL貸款還提供了一筆未承付的美元100,000增量貸款安排,潛在的ABL貸款總額為#美元280,000,如果借款人根據ABL貸款機制提出要求,並且貸款人同意為這種增加提供資金。除參與增資的貸款人外,任何貸款人均不需要徵得任何貸款人的同意才能實施任何此類增資。
截至2022年9月30日,ABL貸款機制下沒有未償還貸款。該公司的借款基數為#美元。180,000。淨額,取借款基數的10%或$15,000在不觸發固定費用覆蓋率維護契約和美元的情況下無法借入6,310在未償還信用證中,該公司實際上有$155,690可在其ABL貸款機制下借款。
ABL貸款機制下的任何借款將到期,貸款人在ABL貸款機制下的承諾將於March 24, 2025或定期貸款工具(或取代定期貸款工具的另一固定資產工具)到期日前91天的日期。
截至2022年9月30日和2021年12月31日,公司擁有597及$782分別計入與資產負債表融資相關的未攤銷債務發行成本,在簡明綜合資產負債表的其他資產中列報。
債務契約
截至2022年9月30日,該公司遵守了高級票據、高級擔保票據、定期貸款貸款和ABL貸款的所有條款。
其他
截至2022年9月30日和2021年12月31日的其他借款反映了在當地銀行額度下的借款,這些借款被歸類為一年在濃縮的綜合資產負債表上。
10. 公允價值計量與金融工具
公允價值計量
公允價值被定義為退出價格,代表在市場參與者之間有序交易中出售資產所收到的金額或轉移負債所支付的金額。因此,公允價值是一種基於市場的計量,應根據市場參與者在為資產或負債定價時使用的假設來確定。作為考慮此類假設的基礎,採用了三級公允價值層次結構,對計量公允價值時使用的投入進行了如下優先排序:
| | | | | |
1級: | 可觀察到的投入,如活躍市場的報價; |
第2級: | 可直接或間接觀察到的投入,活躍市場報價除外;以及 |
第3級: | 無法觀察到的投入,其中市場數據很少或根本沒有,這要求報告實體制定自己的假設。 |
按公允價值經常性計量的項目
外幣衍生工具的公允價值估計是根據交易所交易價格和匯率來確定的。本公司在估計公允價值時亦會考慮不履行風險,並在計量衍生工具的公允價值時計入不履行風險的調整。在某些情況下,在沒有市場數據的情況下,公司使用管理判斷來制定用於確定公允價值的假設。本公司截至2022年9月30日和2021年12月31日按公允價值經常性計量或披露的資產和負債的公允價值計量和公允價值層次水平如下:
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 2022年9月30日 | | 2021年12月31日 | | 輸入 |
遠期外匯合約--其他流動資產 | $ | 3,624 | | | $ | 647 | | | 2級 |
遠期外匯合約--應計負債 | (487) | | | (1,535) | | | 2級 |
| | | | | |
| | | | | |
| | | | | |
| | | | | |
簡明合併財務報表附註--(續)
(未經審計)
(美元金額以千為單位,每股和每股金額除外)
按公允價值非經常性計量的項目
除按公允價值按經常性基礎計量的項目外,本公司按公允價值按非經常性基礎計量某些資產和負債,這些資產和負債不包括在上表中。由於這些非經常性公允價值計量通常使用不可觀察的投入來確定,這些公允價值計量被歸類在公允價值等級的第三級。關於在非經常性基礎上按公允價值計量的資產和負債的進一步信息,見附註2。“解除合併和剝離”和附註7。財產、廠房和設備。
未按公允價值計提的項目
該公司的優先票據、高級擔保票據和定期貸款的公允價值如下:
| | | | | | | | | | | |
| 2022年9月30日 | | 2021年12月31日 |
公允價值合計 | $ | 719,807 | | | $ | 899,909 | |
合計賬面價值(1) | 970,450 | | | 973,000 | |
(1)不包括未攤銷債務發行成本和未攤銷原始發行貼現。
公允價值以報價市場價格為基礎,並歸類於公允價值等級的第一級。
衍生工具和套期保值活動
本公司受外幣匯率、利率和商品價格波動的影響。本公司訂立衍生工具主要是對其預測外幣計價現金流量的部分進行對衝,並將該等衍生工具指定為現金流量對衝,以符合對衝會計的資格。
本公司正式記錄其套期保值關係,包括識別套期保值工具和套期保值項目,以及進行現金流量套期保值的風險管理目標和策略。本公司還正式評估現金流對衝在抵消被套期保值項目現金流變化方面是否非常有效。衍生工具按公允價值計入其他流動資產、其他資產、應計負債和其他長期負債。就現金流量對衝而言,衍生工具的公允價值變動計入簡明綜合資產負債表的累計其他全面收益(虧損)(“AOCI”),但以對衝有效為限,並於相關對衝交易實現時重新分類為收益。已實現的損益與套期交易在簡明合併經營報表中記錄在同一行。
如果交易對手不履行其衍生金融工具的義務,本公司將面臨信用風險。該公司通過直接與信用標準較高的主要金融機構簽訂協議來減輕這種信用風險,預計這些金融機構將充分履行合同規定的義務。
現金流對衝
遠期外匯合約-本公司使用遠期合約,以減輕因影響本公司外幣交易的貨幣匯率變化而對收益和現金流造成的潛在波動。該公司對衝的主要貨幣包括各種歐洲貨幣、加元和墨西哥比索。截至2022年9月30日和2021年12月31日,這些合同的名義金額為美元。155,054及$136,103分別由截至2023年12月的交易對衝組成。
在其他全面收益(虧損)(“OCI”)中確認的與公司現金流對衝有關的税前金額如下:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 在OCI中確認的損益 |
| 截至9月30日的三個月, | | 截至9月30日的9個月, |
| 2022 | | 2021 | | 2022 | | 2021 |
遠期外匯合約 | $ | 3,168 | | | $ | (1,606) | | | $ | 5,064 | | | $ | (964) | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
從AOCI重新分類並在銷售產品成本中確認的與公司現金流對衝相關的税前金額如下:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 收益(虧損)從AOCI重新分類為收入 |
| 截至9月30日的三個月, | | 截至9月30日的9個月, |
| 2022 | | 2021 | | 2022 | | 2021 |
遠期外匯合約 | $ | 486 | | | $ | 508 | | | $ | 1,048 | | | $ | 1,045 | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
簡明合併財務報表附註--(續)
(未經審計)
(美元金額以千為單位,每股和每股金額除外)
11. 應收賬款保理
作為營運資本管理的一部分,該公司通過泛歐洲計劃中的單一第三方金融機構(“因素”)銷售某些應收賬款。根據本公司相關應收賬款金額和現金流需求,每個月的銷售金額有所不同。根據該公司管理ABL貸款和定期貸款貸款的信貸協議以及管理高級票據和高級擔保票據的契約,這些都是允許的交易。歐洲保理機制於2020年3月續簽,使該公司的保理額度達到歐元120其以歐元計價的應收賬款達到100萬歐元,加快了獲得現金的速度,降低了信貸風險。保理業務將於2023年12月到期。
出售應收賬款所產生的成本計入其他費用,淨額計入簡明綜合經營報表。本合同項下的應收賬款出售被視為本公司的一項表外安排,並被計入真實銷售,不包括在壓縮綜合資產負債表中的應收賬款。截至期末,各地點簽訂的應收款轉讓協議下的未付款項如下:
| | | | | | | | | | | |
| 2022年9月30日 | | 2021年12月31日 |
表外安排 | $ | 49,155 | | | $ | 52,743 | |
整個期間扣除的應收賬款和相關費用如下:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 表外安排 | | |
| 截至9月30日的三個月, | | 截至9月30日的9個月, | | | | |
| 2022 | | 2021 | | 2022 | | 2021 | | | | | | | | |
應收賬款保值 | $ | 89,263 | | | $ | 68,897 | | | $ | 262,145 | | | $ | 286,214 | | | | | | | | | |
費用 | 156 | | | 117 | | | 395 | | | 421 | | | | | | | | | |
截至2022年9月30日和2021年12月31日,代表該因素尚未匯出的現金收款為#美元5,216及$673分別計入其他流動資產,並在壓縮綜合資產負債表中作為限制性現金反映。
簡明合併財務報表附註--(續)
(未經審計)
(美元金額以千為單位,每股和每股金額除外)
12. 養卹金和退休後福利,但養卹金除外
本公司的固定福利計劃和其他退休後福利計劃的定期福利(收入)淨成本構成如下:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 養老金福利 |
| 截至9月30日的三個月, |
| 2022 | | 2021 |
| 美國 | | 非美國 | | 美國 | | 非美國 |
服務成本 | $ | 193 | | | $ | 658 | | | $ | 223 | | | $ | 878 | |
利息成本 | 1,766 | | | 690 | | | 1,629 | | | 659 | |
計劃資產的預期回報 | (2,323) | | | (247) | | | (3,564) | | | (335) | |
攤銷先前服務費用和精算損失 | 222 | | | 376 | | | 418 | | | 509 | |
其他 | — | | | — | | | — | | | — | |
定期收益(收益)淨成本 | $ | (142) | | | $ | 1,477 | | | $ | (1,294) | | | $ | 1,711 | |
| 養老金福利 |
| 截至9月30日的9個月, |
| 2022 | | 2021 |
| 美國 | | 非美國 | | 美國 | | 非美國 |
服務成本 | $ | 579 | | | $ | 2,071 | | | $ | 669 | | | $ | 2,705 | |
利息成本 | 5,298 | | | 2,139 | | | 4,887 | | | 1,967 | |
計劃資產的預期回報 | (6,969) | | | (753) | | | (10,692) | | | (1,013) | |
攤銷先前服務費用和精算損失 | 666 | | | 1,187 | | | 1,254 | | | 2,374 | |
其他 | — | | | — | | | — | | | 125 | |
| | | | | | | |
定期收益(收益)淨成本 | $ | (426) | | | $ | 4,644 | | | $ | (3,882) | | | $ | 6,158 | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 其他退休後福利 |
| 截至9月30日的三個月, |
| 2022 | | 2021 |
| 美國 | | 非美國 | | 美國 | | 非美國 |
服務成本 | $ | 22 | | | $ | 56 | | | $ | 26 | | | $ | 91 | |
利息成本 | 140 | | | 163 | | | 133 | | | 178 | |
攤銷以前服務的貸項和精算(收益)損失 | (394) | | | 41 | | | (349) | | | 191 | |
| | | | | | | |
定期收益(收益)淨成本 | $ | (232) | | | $ | 260 | | | $ | (190) | | | $ | 460 | |
| 其他退休後福利 |
| 截至9月30日的9個月, |
| 2022 | | 2021 |
| 美國 | | 非美國 | | 美國 | | 非美國 |
服務成本 | $ | 66 | | | $ | 171 | | | $ | 78 | | | $ | 274 | |
利息成本 | 420 | | | 498 | | | 399 | | | 538 | |
攤銷以前服務的貸項和精算(收益)損失 | (1,182) | | | 125 | | | (1,047) | | | 577 | |
| | | | | | | |
定期收益(收益)淨成本 | $ | (696) | | | $ | 794 | | | $ | (570) | | | $ | 1,389 | |
淨定期收益(收入)成本中的服務成本部分計入簡明綜合經營報表中的產品銷售成本、行政和工程費用。定期收益(收入)成本淨額的所有其他部分計入其他收入(支出),淨額計入列報的所有期間的簡明綜合經營報表。
2022年10月11日,公司董事會批准了一項決議,合併公司在美國的某些固定收益養老金計劃,並終止合併後的計劃(美國養老金計劃),自2022年12月31日起生效。這個
簡明合併財務報表附註--(續)
(未經審計)
(美元金額以千為單位,每股和每股金額除外)
美國養老金計劃的終止預計需要十二至18個月來完成。作為終止程序的一部分,該公司預計將通過向符合條件的計劃參與者一次性支付款項和購買團體年金合同來結算美國養老金計劃下的福利義務,根據該合同,未來的福利義務和管理將轉移到第三方保險公司。此類和解的資金將主要來自計劃資產。福利義務的最終清償取決於參與者的選舉。截至2022年9月30日和2021年12月31日,根據美國公認會計原則,美國養老金計劃的資金過剩了$31,307及$29,804,分別為。
13. 其他收入(費用),淨額
其他收入(費用)淨額構成如下:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至9月30日的三個月, | | 截至9月30日的9個月, |
| 2022 | | 2021 | | 2022 | | 2021 |
合營企業的解體(1) | $ | — | | | $ | — | | | $ | (2,257) | | | $ | — | |
外幣收益(虧損) | 649 | | | (1,396) | | | 993 | | | (5,546) | |
服務成本以外的定期淨收益(成本)收入的組成部分 | (434) | | | 531 | | | (1,429) | | | 631 | |
保理成本 | (156) | | | (117) | | | (395) | | | (421) | |
雜項收入 | 87 | | | 488 | | | 514 | | | 1,115 | |
其他收入(費用),淨額 | $ | 146 | | | $ | (494) | | | $ | (2,574) | | | $ | (4,221) | |
(1)虧損歸因於亞太地區的一家合資企業解除合併,需要按公允價值進行調整。
14. 所得税
本公司根據其估計的年度有效税率每季度確定其有效税率。本公司記錄若干不尋常或不經常發生項目的税務影響,包括有關估值免税額的判斷變動及税法或税率變動的影響。此外,不能確認税收優惠的年度預計虧損的司法管轄區將被排除在估計的年度有效税率之外。
截至2022年9月30日和2021年9月30日的三個月和九個月的所得税(福利)費用、所得税前虧損和相應的有效税率如下:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至9月30日的三個月, | | 截至9月30日的9個月, |
| 2022 | | 2021 | | 2022 | | 2021 |
所得税(福利)費用 | $ | (833) | | | $ | 32,121 | | | $ | 1,824 | | | $ | 15,598 | |
所得税前虧損 | (34,053) | | | (92,743) | | | (127,337) | | | (208,508) | |
實際税率 | 2 | % | | (35) | % | | (1) | % | | (7) | % |
截至2022年9月30日的三個月和九個月的實際税率與截至2021年9月30日的三個月和九個月的實際税率不同,這主要是由於美國對估值免税額的初步確認,導致税收支出為#美元。31,740及$13,278分別在截至2021年9月30日的三個月和九個月記錄了税前虧損的地理組合,以及由於估值津貼而無法在美國和某些外國司法管轄區記錄税前虧損的福利。此外,截至2022年9月30日的三個月和九個月受到歐洲銷售回租交易收益、税收儲備變化和其他永久性項目的離散税務影響。
截至2022年和2021年9月30日的三個月和九個月的所得税税率與美國法定税率不同,主要是因為無法記錄美國和某些外國司法管轄區的税前虧損的税收優惠、税收抵免、按與美國法定税率不同的税率徵税的所得税對外國收益的影響,以及其他永久性項目。此外,由於美國對估值免税額的初步確認,截至2021年9月30日的三個月和九個月的所得税税率與美國法定税率不同。
在截至2022年9月30日的九個月內,公司收到54,273美國國税局為與淨營業虧損結轉有關的退税而支付的現金。
簡明合併財務報表附註--(續)
(未經審計)
(美元金額以千為單位,每股和每股金額除外)
公司目前和未來的所得税撥備受到美國和某些外國司法管轄區估值免税額變化的影響。本公司未來的所得税撥備將不包括髮生的虧損的税收優惠,並且在取消各自的估值免税額之前,除某些司法管轄區外,不包括與在這些國家產生的收入有關的税收支出。因此,所得税受到估值免税額變化和不同司法管轄區之間的收益組合的影響。該公司按季度評估其遞延税項資產的變現能力。在完成本次評估時,公司將考慮所有可用證據,以便根據證據的權重來確定是否有必要為其遞延税項資產計提估值準備金。這些證據包括歷史結果、現有應税暫時性差異的未來沖銷和對未來應税收入的預期(不包括暫時性差異的沖銷和結轉),以及實施可行和審慎的税務籌劃策略。如果根據證據的重要性,本公司的全部或部分遞延税項資產很可能無法變現,則計入估值撥備。如果經營業績在特定司法管轄區持續改善或下降,本公司有關估值準備需求的決定可能會改變,導致在該司法管轄區初步確認或撤銷估值準備,這可能會對確認期間及其後期間的所得税支出產生重大影響。在為財務報表確定所得税撥備時,本公司作出某些估計和判斷, 影響對其遞延税項資產賬面價值的評估,以及對某些納税負債的計算。
2022年降通脹行動
2022年8月16日,美國頒佈了《2022年降低通脹行動》,其中包括對某些大公司的財務報表收入實施15%的最低税率,對股票淨回購徵收1%的消費税,以及促進清潔能源的幾項税收激勵措施。根據其目前對撥備的分析,本公司認為這項立法不會對其綜合財務報表產生實質性影響,但本公司正在繼續評估影響。
15. 每股淨虧損可歸因於庫珀-標準控股公司。
可歸因於庫珀-標準控股公司的每股基本淨虧損是通過將可歸因於庫珀-標準控股公司的淨虧損除以該期間已發行普通股的加權平均股數來計算的。可歸因於庫珀-標準控股公司的每股攤薄淨虧損是使用庫存股方法計算的,計算方法是將庫珀-標準控股公司的攤薄淨虧損除以已發行普通股的加權平均數量,包括普通股等價物的稀釋效應,使用該期間的平均股價。
用於計算可歸因於庫珀-標準控股公司的基本和稀釋後每股淨虧損的信息如下:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至9月30日的三個月, | | 截至9月30日的9個月, |
| 2022 | | 2021 | | 2022 | | 2021 |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
庫珀-標準控股公司普通股股東可獲得的淨虧損 | $ | (32,686) | | | $ | (123,173) | | | $ | (127,293) | | | $ | (220,648) | |
| | | | | | | |
已發行普通股基本加權平均股份 | 17,218,165 | | | 17,097,766 | | | 17,181,534 | | | 17,027,226 | |
普通股等價物的稀釋效應 | — | | | — | | | — | | | — | |
已發行普通股的稀釋加權平均股份 | 17,218,165 | | | 17,097,766 | | | 17,181,534 | | | 17,027,226 | |
| | | | | | | |
每股基本淨虧損可歸因於庫珀-標準控股公司。 | $ | (1.90) | | | $ | (7.20) | | | $ | (7.41) | | | $ | (12.96) | |
| | | | | | | |
可歸因於庫珀-標準控股公司的稀釋後每股淨虧損。 | $ | (1.90) | | | $ | (7.20) | | | $ | (7.41) | | | $ | (12.96) | |
不計入每股攤薄虧損的證券約為52,000和169,000分別截至2022年和2021年9月30日的三個月,以及52,000和159,000分別為截至2022年9月30日和2021年9月30日的9個月,因為將此類證券納入計算將是反稀釋的。
簡明合併財務報表附註--(續)
(未經審計)
(美元金額以千為單位,每股和每股金額除外)
16. 累計其他綜合損失
扣除相關税項後,按構成部分分列的累計其他綜合虧損變動情況如下:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至9月30日的三個月, | | 截至9月30日的9個月, | |
| 2022 | | 2021 | | 2022 | | 2021 | |
外幣折算調整 | | | | | | | | |
期初餘額 | $ | (147,736) | | | $ | (134,377) | | | $ | (138,751) | | | $ | (136,579) | | |
重新分類前的其他全面損失 | (19,309) | | (1) | (6,134) | | (1) | (28,000) | | (1) | (3,932) | | (1) |
從累計其他全面虧損中重新分類的金額 | — | | | 144 | | | (294) | | | 144 | | |
期末餘額 | $ | (167,045) | | | $ | (140,367) | | | $ | (167,045) | | | $ | (140,367) | | |
福利計劃負債 | | | | | | | | |
期初餘額 | $ | (62,256) | | | $ | (102,729) | | | $ | (65,303) | | | $ | (106,079) | | |
改敍前的其他全面收入(虧損)(扣除税項支出(利益))#美元70, $27, $(174), and $(250),分別) | 2,227 | | | 4,119 | | | 4,765 | | | 5,160 | | |
從累計其他全面虧損中重新分類的金額 | 171 | | (2) | 859 | | (3) | 680 | | (4) | 3,168 | | (5) |
期末餘額 | $ | (59,858) | | | $ | (97,751) | | | $ | (59,858) | | | $ | (97,751) | | |
衍生工具的公允價值變動 | | | | | | | | |
期初餘額 | $ | 278 | | | $ | 942 | | | $ | (1,130) | | | $ | 762 | | |
改敍前的其他全面收入(虧損)(扣除税費淨額#美元419, $154, $500、和$220,分別) | 2,749 | | | (1,760) | | | 4,564 | | | (1,184) | | |
從累計其他綜合虧損中重新歸類的金額(扣除税費淨額#美元159, $136, $314、和$277,分別) | (327) | | | (372) | | | (734) | | | (768) | | |
期末餘額 | $ | 2,700 | | | $ | (1,190) | | | $ | 2,700 | | | $ | (1,190) | | |
累計其他綜合損失、期末餘額 | $ | (224,203) | | | $ | (239,308) | | | $ | (224,203) | | | $ | (239,308) | | |
(1)包括與長期投資性質的實體內外幣餘額有關的其他綜合(虧損)收入,金額為(24,098) and $(9,265分別為2022年9月30日及2021年9月30日止的三個月及(28,333) and $(5,986)分別為截至2022年9月30日和2021年9月30日的9個月。
(2)包括精算損失攤銷的影響#美元138,以及攤銷先前服務費用#美元。37,扣除税後淨額為$4.
(3)包括精算損失攤銷的影響#美元664,攤銷先前服務費用#美元41,以及削減美元的影響193,扣除税後淨額為$39.
(4)包括精算損失攤銷的影響#美元562,以及攤銷先前服務費用#美元。130,扣除税後淨額為$12.
(5)包括精算損失攤銷的影響#美元2,916,攤銷先前服務費用#美元169,以及削減美元的影響310,扣除税後淨額為$227.
簡明合併財務報表附註--(續)
(未經審計)
(美元金額以千為單位,每股和每股金額除外)
17. 普通股
股份回購計劃
2018年6月,公司董事會批准了一項普通股回購計劃(“2018計劃”),授權公司回購總額不超過美元的股份150,000其已發行的普通股。根據2018年計劃,回購可以在公開市場上、通過私下交易、加速股票回購、在紐約證券交易所進行循環批量或大宗交易或其他方式進行,由管理層決定,並根據當時的市場狀況和聯邦證券法律法規進行。該公司預計將從手頭現金和未來運營現金流中為未來的任何回購提供資金。本公司沒有義務購買特定數量的證券,公司可酌情隨時終止2018年計劃。2018年11月,《2018年規劃》正式生效。截至2022年9月30日,該公司擁有約98,7202018年計劃下剩餘的回購授權。在截至2022年9月30日或2021年9月30日的9個月內,公司沒有根據2018計劃進行任何回購。
18. 基於股份的薪酬
公司的長期激勵計劃允許向公司及其關聯公司的關鍵員工和董事授予各種類型的基於股票的獎勵。該公司通常每年頒發一次贈款。
2022年2月,公司授予限制性股票單位(“RSU”)和業績單位(“PU”)。將授予的PU數量取決於公司實現與公司投資資本回報率(ROIC)和總股東回報相關的目標業績目標的情況,其範圍可能為0%至200目標獎勵金額的%。PUS與總股東回報懸崖背心掛鈎三年制演出期。系在ROIC懸崖背心上的膿液一年在他們的個人表演期結束後。RSU可以按比例分配給三年.
按股份計算的薪酬支出如下:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至9月30日的三個月, | | 截至9月30日的9個月, |
| 2022 | | 2021 | | 2022 | | 2021 |
膿液 | $ | 203 | | | $ | 357 | | | $ | 515 | | | $ | 51 | |
RSU | 476 | | | 873 | | | 1,097 | | | 3,004 | |
股票期權 | 289 | | | 549 | | | 981 | | | 1,726 | |
總計 | $ | 968 | | | $ | 1,779 | | | $ | 2,593 | | | $ | 4,781 | |
19. 承付款和或有事項
本公司定期涉及正常業務過程中出現的索賠、訴訟和各種法律事務。當未來可能產生成本且該等成本可合理估計時,本公司應計提訴訟風險。任何由此產生的調整,可能是重大的,都記錄在確定調整的期間。截至2022年9月30日,本公司不認為發生任何重大損失的合理可能性超過已確認的索賠、訴訟和各種法律問題的金額(如果有的話)。然而,這些程序和事項的最終解決方案本質上是不可預測的。因此,公司的財務狀況、經營業績或現金流在任何特定時期都可能因上述一項或多項訴訟或事項的不利解決而受到不利影響。
此外,公司還在某些地點進行並監督環境調查和補救行動。截至2022年9月30日和2021年12月31日,該公司約有10,780及$9,965分別在簡明綜合資產負債表的應計負債及其他負債中按未貼現基準預留。雖然公司在過去為根據環境法提出的已知索賠辯護和和解的成本並不重大,目前估計也不會對公司的財務狀況產生重大不利影響,但這些成本可能會對公司未來的財務報表產生重大影響。
20. 細分市場報告
該公司的汽車業務分為以下可報告的部門:北美、歐洲、亞太地區和南美。所有其他業務活動都在公司、消除和其他中報告。該公司在每個可報告部門的主要產品是密封、燃料和剎車輸送以及流體傳輸系統。
簡明合併財務報表附註--(續)
(未經審計)
(美元金額以千為單位,每股和每股金額除外)
本公司使用分部調整後的EBITDA作為衡量收益的指標,以評估每個分部的表現,並確定分配給這些分部的資源。每一部分的結果包括一般費用、行政費用和其他分攤費用的某些撥款。分部調整後的EBITDA可能無法與其他公司報告的類似標題指標相媲美。
關於該公司可報告部門的某些財務信息如下:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 截至9月30日的三個月, |
| | 2022 | | 2021 |
| | 對外銷售 | | 細分市場銷售 | | 調整後的EBITDA | | 對外銷售 | | 細分市場銷售 | | 調整後的EBITDA |
北美 | | $ | 351,011 | | | $ | 3,223 | | | $ | 19,401 | | | $ | 270,592 | | | $ | 2,711 | | | $ | 8,817 | |
歐洲 | | 113,670 | | | 2,142 | | | (10,905) | | | 98,682 | | | 1,903 | | | (25,112) | |
亞太地區 | | 129,493 | | | 1,065 | | | 7,523 | | | 109,526 | | | 306 | | | (14,274) | |
南美 | | 27,073 | | | 11 | | | 766 | | | 15,981 | | | — | | | (3,422) | |
全汽車 | | 621,247 | | | 6,441 | | | 16,785 | | | 494,781 | | | 4,920 | | | (33,991) | |
公司、淘汰和其他 | | 35,906 | | | (6,441) | | | 3,720 | | | 31,909 | | | (4,920) | | | 132 | |
已整合 | | $ | 657,153 | | | $ | — | | | $ | 20,505 | | | $ | 526,690 | | | $ | — | | | $ | (33,859) | |
| | |
| | 截至9月30日的9個月, |
| | 2022 | | 2021 |
| | 對外銷售 | | 細分市場銷售 | | 調整後的EBITDA | | 對外銷售 | | 細分市場銷售 | | 調整後的EBITDA |
北美 | | $ | 1,004,592 | | | $ | 9,500 | | | $ | 52,338 | | | $ | 857,153 | | | $ | 7,484 | | | $ | 50,806 | |
歐洲 | | 371,371 | | | 6,052 | | | (40,878) | | | 397,079 | | | 7,718 | | | (40,992) | |
亞太地區 | | 319,025 | | | 2,598 | | | (1,018) | | | 327,666 | | | 1,794 | | | (13,024) | |
南美 | | 74,853 | | | 16 | | | (941) | | | 45,620 | | | 15 | | | (6,756) | |
全汽車 | | 1,769,841 | | | 18,166 | | | 9,501 | | | 1,627,518 | | | 17,011 | | | (9,966) | |
公司、淘汰和其他 | | 106,213 | | | (18,166) | | | 775 | | | 101,324 | | | (17,011) | | | (79) | |
已整合 | | $ | 1,876,054 | | | $ | — | | | $ | 10,276 | | | $ | 1,728,842 | | | $ | — | | | $ | (10,045) | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 截至9月30日的三個月, | | 截至9月30日的9個月, |
| | 2022 | | 2021 | | 2022 | | 2021 |
調整後的EBITDA | | $ | 20,505 | | | $ | (33,859) | | | $ | 10,276 | | | $ | (10,045) | |
重組費用 | | (1,701) | | | (1,573) | | | (13,014) | | | (34,251) | |
合營企業的解體 | | — | | | — | | | (2,257) | | | — | |
減值費用 | | (379) | | | (1,006) | | | (837) | | | (1,847) | |
(虧損)出售業務所得,淨額 | | — | | | — | | | — | | | 696 | |
固定資產銷售收益淨額 | | — | | | — | | | 33,391 | | | — | |
租賃終止費用 | | — | | | (322) | | | — | | | (430) | |
間接税和海關調整 | | (569) | | | — | | | (1,477) | | | — | |
| | | | | | | | |
| | | | | | | | |
| | | | | | | | |
EBITDA | | $ | 17,856 | | | $ | (36,760) | | | $ | 26,082 | | | $ | (45,877) | |
所得税費用 | | 833 | | | (32,121) | | | (1,824) | | | (15,598) | |
扣除利息收入後的利息支出 | | (20,747) | | | (18,243) | | | (57,378) | | | (54,152) | |
折舊及攤銷 | | (30,628) | | | (36,049) | | | (94,173) | | | (105,021) | |
庫珀-標準控股公司的淨虧損。 | | $ | (32,686) | | | $ | (123,173) | | | $ | (127,293) | | | $ | (220,648) | |
簡明合併財務報表附註--(續)
(未經審計)
(美元金額以千為單位,每股和每股金額除外)
| | | | | | | | | | | |
| 2022年9月30日 | | 2021年12月31日 |
細分資產: | | | |
北美 | $ | 900,990 | | | $ | 885,517 | |
歐洲 | 364,208 | | | 372,097 | |
亞太地區 | 437,627 | | | 510,524 | |
南美 | 78,142 | | | 61,479 | |
全汽車 | 1,780,967 | | | 1,829,617 | |
公司、淘汰和其他 | 321,234 | | | 396,876 | |
已整合 | $ | 2,102,201 | | | $ | 2,226,493 | |
項目2.管理層對財務狀況和經營結果的討論和分析
管理層對財務狀況和經營結果的討論和分析旨在幫助瞭解和評估我們的經營業績和財務狀況的趨勢和重大變化。我們的歷史結果可能不會,也不應該被視為我們未來表現的指標。我們的前瞻性陳述反映了我們目前對未來事件的看法,是基於假設的,會受到已知和未知的風險和不確定性的影響,這些風險和不確定性可能會導致實際結果與這些陳述中預期的大不相同。有關與依賴前瞻性陳述相關的風險的討論,請參閲下文“前瞻性陳述”。可能導致實際結果與前瞻性陳述預期的結果之間存在差異的因素包括但不限於以下討論的因素以及我們在提交給美國證券交易委員會的截至2021年12月31日的財政年度Form 10-K年度報告(“2021年年度報告”)中討論的那些因素,包括第1A項。“風險因素。”以下內容應與我們的2021年年度報告和本報告中包含的其他信息一起閲讀。我們對趨勢和條件的討論是對2021年年度報告中此類討論的補充和更新。本季度報告中對“我們”、“我們”或“公司”的提及是指庫珀-標準控股公司及其合併子公司。
高管概述
我們的業務
我們設計、製造和銷售密封、燃料和剎車輸送以及流體傳輸系統,主要用於全球汽車原始設備製造商(“OEM”)製造的乘用車和輕型卡車。我們主要是“一級”供應商,2021年我們大約83%的銷售額直接銷往主要的原始設備製造商。我們在以下可報告的細分市場經營我們的汽車業務:北美、歐洲、亞太地區和南美。所有其他業務活動都在公司、消除和其他中報告。
最近的趨勢和狀況
一般經濟狀況及展望
全球汽車業很容易受到不確定經濟狀況的影響,這些經濟狀況可能會對新車的需求和生產產生不利影響。不同時期或不同地區的商業狀況可能有很大不同。2021年,全球汽車生產受到新冠肺炎疫情揮之不去的影響以及廣泛供應鏈挑戰的負面影響,部分原因是整體工業需求大幅反彈。2022年,不斷上升的通脹、利率和持續的供應鏈挑戰正在加劇全球經濟的不確定性。此外,最近在中國某些大型人口中心實施的與大流行有關的限制措施、進一步封鎖的威脅以及東歐持續的軍事行動正在對全球經濟的關鍵部門產生廣泛的負面影響。
在北美,自2021年第二季度以來,美國消費者信心一直呈下降趨勢。下降的關鍵驅動因素是顯著的通脹、持續的供應鏈中斷和利率上升。圍繞美國即將舉行的中期選舉的地緣政治緊張局勢和不確定性也是重要因素。然而,低失業率、不斷上漲的工資、持續的政府支出以及與被壓抑的消費需求相關的私人支出繼續支撐着經濟增長。國際貨幣基金組織(IMF)的經濟學家預計,美國、加拿大和墨西哥的經濟在2022年將分別增長1.6%、3.3%和2.1%,2023年的增長預期分別放緩至1.0%、1.3%和1.2%。
在歐洲,烏克蘭戰爭、對俄羅斯實施的相關制裁以及基礎設施中斷正在對能源價格和能源安全產生巨大影響。對於大多數歐元區國家來説,這將轉化為產出下降和通脹上升。供應鏈中斷還損害了包括汽車行業在內的某些行業,戰爭和制裁阻礙了關鍵投入材料的生產。隨着歐洲央行結束刺激性資產購買,並積極提高政策利率以遏制通脹,預計2022年第四季度經濟增長將放緩。國際貨幣基金組織的經濟學家目前預計,歐元區地區2022年全年的經濟增長率約為3.1%,但2023年僅為0.5%。
在亞太地區,更易傳播的變種和中國嚴格的零冠狀病毒戰略相結合,導致了反覆的流動限制和局部封鎖,拖累了經濟活動和私人消費。此外,曾經是經濟增長關鍵驅動力的中國的房地產投資已經明顯放緩。然而,更高的基礎設施投資和政府支出預計將支持2022年剩餘時間和2023年的增長。國際貨幣基金組織的經濟學家預計,2022年中國經濟將增長4.3%,2023年的預期增長率將放緩至2.6%。
在南美,巴西經濟在財政支持和新冠肺炎疫情影響減弱的情況下繼續擴張。不斷增加的貨物和服務出口提供了強有力的支持,失業率仍然很低。某些財政幹預措施,如最近頒佈的減税和燃料補貼,提供了刺激支持
它將在2022年下半年對巴西經濟產生重大影響,但可能會在10月下旬的決選總統選舉後到期。這可能會導致未來經濟增長率放緩。國際貨幣基金組織的經濟學家現在估計,巴西經濟在2022年全年將增長2.9%,2023年的增長率將放緩至0.7%。鑑於該地區政治不穩定和經濟波動的長期歷史,我們仍對該市場的經濟前景持謹慎態度。
原材料
我們的業務容易受到原材料方面的通脹壓力的影響,這可能會給整個供應鏈帶來運營和盈利負擔。與鋼鐵、鋁和石油衍生商品等原材料相關的成本繼續波動,這導致這些成本在2021年大幅上升。當前的全球事件繼續增加2022年原材料成本的價格壓力和不確定性。此外,我們繼續看到工資、能源、交通和其他一般成本面臨顯著的通脹壓力。因此,我們將繼續與我們的客户和供應商持續合作,通過擴大基於指數的協議和其他商業改進的組合來緩解通脹壓力和我們與材料相關的成本敞口。
生產水平
我們的業務直接受到北美、歐洲、亞太地區和南美汽車生產率的影響,這些地區近年來受到一系列事件的不利影響。從2020年第一季度開始,我們經歷了與新冠肺炎疫情相關的停產。從2021年第一季度開始,全球半導體短缺擾亂了OEM的生產量,但季度環比有所改善。2022年,俄羅斯-烏克蘭危機造成的中斷,以及深圳和上海等中國主要製造和貿易中心的封鎖,進一步加劇了供應鏈中斷和汽車生產水平。我們繼續與客户密切合作,在滿足客户需求的同時最大限度地減少生產效率低下的問題。
截至2022年9月30日和2021年9月30日的三個月和九個月,某些地區的輕型汽車產量如下:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至9月30日的三個月, | | 截至9月30日的9個月, |
(單位:百萬) | 2022(1) | | 2021(1) | | 更改百分比 | | 2022(1) | | 2021(1) | | 更改百分比 |
北美 | 3.7 | | | 3.0 | | | 24.2% | | 10.8 | | | 9.8 | | | 10.6% |
歐洲 | 3.6 | | | 3.0 | | | 20.3% | | 11.5 | | | 11.9 | | | (3.3)% |
亞太地區 | 12.5 | | | 9.6 | | | 29.9% | | 34.1 | | | 31.0 | | | 9.9% |
偉大的中國 | 7.2 | | | 5.5 | | | 31.2% | | 19.0 | | | 17.1 | | | 10.9% |
南美 | 0.8 | | | 0.6 | | | 33.4% | | 2.1 | | | 1.9 | | | 10.0% |
(1)基於標普全球(前身為IHS Markit)的生產數據,2022年10月。
在所有地區,生產量都受到全球半導體短缺的影響,這場短缺始於2021年第一季度,此後全年都在惡化。與半導體和其他供應鏈短缺相關的停產持續到2022年,但季度環比有所改善。在歐洲,截至2022年9月30日的9個月,汽車產量受到與俄羅斯-烏克蘭危機相關的額外供應鏈問題的負面影響。
經營成果
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至9月30日的三個月, | | 截至9月30日的9個月, |
| 2022 | | 2021 | | 變化 | | 2022 | | 2021 | | 變化 |
| (以千為單位的美元金額) |
銷售額 | $ | 657,153 | | | $ | 526,690 | | | $ | 130,463 | | | $ | 1,876,054 | | | $ | 1,728,842 | | | $ | 147,212 | |
產品銷售成本 | 618,594 | | | 534,817 | | | 83,777 | | | 1,800,577 | | | 1,669,610 | | | 130,967 | |
毛利(虧損) | 38,559 | | | (8,127) | | | 46,686 | | | 75,477 | | | 59,232 | | | 16,245 | |
銷售、管理和工程費用 | 44,847 | | | 60,367 | | | (15,520) | | | 149,033 | | | 168,506 | | | (19,473) | |
出售業務所得,淨額 | — | | | — | | | — | | | — | | | (696) | | | 696 | |
固定資產銷售收益淨額 | — | | | — | | | — | | | (33,391) | | | — | | | (33,391) | |
無形資產攤銷 | 1,693 | | | 1,819 | | | (126) | | | 5,176 | | | 5,524 | | | (348) | |
重組費用 | 1,701 | | | 1,573 | | | 128 | | | 13,014 | | | 34,251 | | | (21,237) | |
| | | | | | | | | | | |
減值費用 | 379 | | | 1,006 | | | (627) | | | 837 | | | 1,847 | | | (1,010) | |
營業虧損 | (10,061) | | | (72,892) | | | 62,831 | | | (59,192) | | | (150,200) | | | 91,008 | |
扣除利息收入後的利息支出 | (20,747) | | | (18,243) | | | (2,504) | | | (57,378) | | | (54,152) | | | (3,226) | |
附屬公司收益中的權益(虧損) | (3,391) | | | (1,114) | | | (2,277) | | | (8,193) | | | 65 | | | (8,258) | |
其他收入(費用),淨額 | 146 | | | (494) | | | 640 | | | (2,574) | | | (4,221) | | | 1,647 | |
所得税前虧損 | (34,053) | | | (92,743) | | | 58,690 | | | (127,337) | | | (208,508) | | | 81,171 | |
所得税(福利)費用 | (833) | | | 32,121 | | | (32,954) | | | 1,824 | | | 15,598 | | | (13,774) | |
淨虧損 | (33,220) | | | (124,864) | | | 91,644 | | | (129,161) | | | (224,106) | | | 94,945 | |
非控股權益應佔淨虧損 | 534 | | | 1,691 | | | (1,157) | | | 1,868 | | | 3,458 | | | (1,590) | |
庫珀-標準控股公司的淨虧損。 | $ | (32,686) | | | $ | (123,173) | | | $ | 90,487 | | | $ | (127,293) | | | $ | (220,648) | | | $ | 93,355 | |
截至2022年9月30日的三個月與截至2021年9月30日的三個月
銷售額
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至9月30日的三個月, | | | 差異由以下因素引起: |
| 2022 | | 2021 | | 變化 | | | 音量/混合* | | 外匯交易 | | 解固作用 |
| (以千為單位的美元金額) |
總銷售額 | $ | 657,153 | | | $ | 526,690 | | | $ | 130,463 | | | | $ | 168,724 | | | $ | (32,114) | | | $ | (6,147) | |
*扣除客户價格調整後的淨額,包括回收
截至2022年9月30日的三個月的銷售額比截至2021年9月30日的三個月增長了24.8%。銷售額的增長是由銷量和組合(由於本年度半導體供應問題減少的影響導致汽車淨產量增加)和客户價格淨調整(包括收回成本增加)推動的。外匯的負面影響以及亞太地區一家合資企業的解除合併,部分抵消了這一影響。請參閲註釋2。本報告第一部分第1項所列未經審計的簡明合併財務報表中的“解除合併和資產剝離”,以提供補充資料。
毛利
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至9月30日的三個月, | | | 差異由以下因素引起: |
| 2022 | | 2021 | | 變化 | | | 音量/混合* | | 外匯交易 | | 成本增加/(減少)** |
| (以千為單位的美元金額) |
產品銷售成本 | $ | 618,594 | | | $ | 534,817 | | | $ | 83,777 | | | | $ | 100,132 | | | $ | (30,584) | | | $ | 14,229 | |
毛利 | 38,559 | | | (8,127) | | | 46,686 | | | | 68,592 | | | (1,530) | | | (20,376) | |
毛利佔銷售額的百分比 | 5.9 | % | | (1.5) | % | | | | | | | | | |
*扣除客户價格調整後的淨額,包括回收
**解固淨值
產品銷售成本主要包括材料、人工、製造費用、運費、折舊、保修成本和其他直接運營費用。在截至2022年和2021年9月30日的三個月中,公司銷售產品的材料成本分別約佔產品銷售總成本的52%和47%。銷售產品成本的變化受到更高的產量和組合、大宗商品通脹、由於批量生產計劃不一致而導致的勞動力和間接費用成本上升、與薪酬相關的成本上升以及能源和運輸成本上升的影響。這些成本被匯兑、製造效率、採購精益節約、重組節約以及亞太地區一家合資企業的解固部分抵消。
與截至2021年9月30日的三個月相比,截至2022年9月30日的三個月的毛利潤增加了4670萬美元。這一變化是由數量和組合、客户價格淨調整(包括恢復成本增加、製造效率、採購精益節省和重組節省)推動的,但部分被大宗商品和工資上漲、與薪酬相關的成本上升、能源和運輸成本上升以及外匯兑換所抵消。
銷售、行政和工程費用。銷售、管理和工程費用包括管理費用以及產品工程和設計開發費用。截至2022年9月30日的三個月,銷售、管理和工程費用佔銷售額的6.8%,而截至2021年9月30日的三個月為11.5%。減少的主要原因是不再發生上一年的信貸損失、受薪員工計劃節餘和外匯兑換部分被較高的薪酬相關成本所抵消。
無形資產攤銷。截至2022年9月30日的三個月的無形攤銷與截至2021年9月30日的三個月相當。
重組。截至2022年9月30日的三個月的重組費用與截至2021年9月30日的三個月相當。
減損費用。截至2022年9月30日的三個月的非現金減值費用比截至2021年9月30日的三個月減少了60萬美元,這主要是由於去年同期在歐洲的減值。
利息支出,淨額。截至2022年9月30日的三個月的淨利息支出比截至2021年9月30日的三個月增加了250萬美元,這主要是由於可變利率債務的利率上升。
其他收入,淨額。與截至2021年9月30日的三個月相比,截至2022年9月30日的三個月的其他收入淨額增加了60萬美元,這主要是由於外匯的有利影響。
所得税支出。截至2022年9月30日的三個月,所得税優惠為80萬美元,所得税前虧損為3410萬美元,而截至2021年9月30日的三個月,所得税支出為3210萬美元,所得税前虧損為9270萬美元。截至2022年9月30日的三個月的實際税率與截至2021年9月30日的三個月的實際税率不同,主要是因為在截至2022年9月30日的三個月期間,税前虧損的地理組合,由於估值津貼而無法記錄美國和某些外國司法管轄區的税前虧損的税收優惠,以及其他永久性項目。此外,在截至2021年9月30日的三個月中,還記錄了一筆3170萬美元的獨立支出,用於根據美國遞延税項淨資產初步確認估值準備。
截至2022年9月30日的9個月與截至2021年9月30日的9個月
銷售額
與截至2021年9月30日的9個月相比,截至2022年9月30日的9個月的銷售額增長了8.5%。銷售額的增長是由銷量和組合(本年度由於半導體供應問題減少的影響導致的汽車淨產量增加,部分被中國的新冠肺炎和歐洲的烏克蘭衝突的影響抵消)以及包括收回成本增加在內的客户價格淨調整所推動的。外匯交易和亞太地區一家合資企業的解除合併部分抵消了這一增長。請參閲註釋2。本報告第一部分第1項所列未經審計的簡明合併財務報表中的“解除合併和資產剝離”,以提供補充資料。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至9月30日的9個月, | | | 差異由以下因素引起: |
| 2022 | | 2021 | | 變化 | | | 音量/混合* | | 外匯交易 | | 解固作用 |
| (以千為單位的美元金額) |
總銷售額 | $ | 1,876,054 | | | $ | 1,728,842 | | | $ | 147,212 | | | | $ | 233,148 | | | $ | (64,776) | | | $ | (21,160) | |
*扣除客户價格調整後的淨額,包括回收
毛利
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至9月30日的9個月, | | | 差異由以下因素引起: |
| 2022 | | 2021 | | 變化 | | | 音量/混合* | | 外匯交易 | | 成本增加/(減少)** |
| (以千為單位的美元金額) |
產品銷售成本 | $ | 1,800,577 | | | $ | 1,669,610 | | | $ | 130,967 | | | | $ | 113,720 | | | $ | (58,619) | | | $ | 75,866 | |
毛利 | 75,477 | | | 59,232 | | | 16,245 | | | | 119,428 | | | (6,157) | | | (97,026) | |
毛利佔銷售額的百分比 | 4.0 | % | | 3.4 | % | | | | | | | | | |
*扣除客户價格調整後的淨額,包括回收
**解固淨值
產品銷售成本主要包括材料、人工、製造費用、運費、折舊、保修成本和其他直接運營費用。在截至2022年和2021年9月30日的9個月中,公司銷售產品的材料成本分別約佔產品銷售總成本的51%和47%。銷售產品成本的變化受到更高的產量和組合、大宗商品通脹、由於批量生產計劃不一致而導致的勞動力和間接成本增加、與補償相關的成本上升以及能源和運輸成本上升的影響。這些成本被匯兑、製造效率、採購精益節約、重組節約以及亞太地區一家合資企業的解固部分抵消。
與截至2021年9月30日的9個月相比,截至2022年9月30日的9個月的毛利潤增長了27.4%。這一變化是由客户降價的數量和組合淨額推動的,包括恢復成本增加、製造效率、採購精益節省和重組節省。這些項目被商品和工資上漲、較高的薪酬相關費用以及外匯的負面影響部分抵消。
銷售、行政和工程費用。銷售、管理和工程費用包括管理費用以及產品工程和設計開發費用。截至2022年9月30日的9個月,銷售、管理和工程費用佔銷售額的7.9%,而截至2021年9月30日的9個月為9.7%。減少的主要原因是不再發生上一年的信貸損失、受薪員工計劃節省、客户收回工程費用和外匯,但部分被較高的補償相關成本所抵消。
出售業務的收益,淨額。在截至2021年9月30日的9個月中,出售業務的淨收益為70萬美元,與我們2020年資產剝離的淨影響有關。
固定資產銷售收益,淨額。截至2022年9月30日的9個月的固定資產銷售收益可歸因於一家歐洲工廠的銷售回租收益3340萬美元。
無形資產攤銷。截至2022年9月30日的9個月的無形攤銷與截至2021年9月30日的9個月相當。
重組。截至2022年9月30日的9個月的重組費用比截至2021年9月30日的9個月減少了2120萬美元。這一下降主要是由歐洲較低的重組費用推動的。
減損費用。截至2022年9月30日的9個月的減值費用比截至2021年9月30日的9個月減少了100萬美元。這一下降是由於本年度期間歐洲的減值費用較低所致。
利息支出,淨額。截至2022年9月30日的9個月的淨利息支出比截至2022年9月30日的9個月增加了320萬美元,這主要是由於可變利率債務的利率上升。
其他費用,淨額。與截至2021年9月30日的9個月相比,截至2022年9月30日的9個月的其他支出減少了160萬美元,這主要是由於有利的外匯,但被解除合併的虧損所抵消。
所得税支出(福利)。截至2022年9月30日的9個月,所得税支出為180萬美元,税前虧損為1.273億美元,而截至2021年9月30日的9個月,所得税支出為1560萬美元,税前虧損為2.085億美元。截至2022年9月30日的9個月的實際税率與截至2021年9月30日的9個月的實際税率不同,主要原因是在截至2022年9月30日的9個月中,税前虧損的地理組合、由於估值津貼而無法記錄美國和某些外國司法管轄區的税前虧損的税收優惠、歐洲銷售收益交易的離散税收影響、其他税收儲備變化以及其他永久性項目。此外,在截至2021年9月30日的9個月中,還記錄了一筆1330萬美元的獨立支出,用於根據美國遞延税項淨資產初步確認估值準備。
細分市場的運營結果
我們的業務分為以下可報告的細分市場:北美、歐洲、亞太地區和南美。所有其他業務活動都在公司、消除和其他中報告。本公司使用分部調整後的EBITDA作為衡量收益的指標,以評估每個分部的表現,並確定分配給這些分部的資源。我們將調整後的EBITDA定義為扣除利息、税項、折舊、攤銷、重組費用和特殊項目前的淨收益。
下表列出了每個可報告部門的銷售額和部門調整後的EBITDA。
截至2022年9月30日的三個月與截至2021年9月30日的三個月
銷售額
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至9月30日的三個月, | | | 差異由以下因素引起: |
| 2022 | | 2021 | | 變化 | | | 音量/混合* | | 外匯交易 | | 解固作用 |
| (以千為單位的美元金額) |
面向外部客户的銷售 | | | | | | | | | | | | |
北美 | $ | 351,011 | | | $ | 270,592 | | | $ | 80,419 | | | | $ | 80,840 | | | $ | (421) | | | $ | — | |
歐洲 | 113,670 | | | 98,682 | | | 14,988 | | | | 34,726 | | | (19,738) | | | — | |
亞太地區 | 129,493 | | | 109,526 | | | 19,967 | | | | 35,932 | | | (9,818) | | | (6,147) | |
南美 | 27,073 | | | 15,981 | | | 11,092 | | | | 11,129 | | | (37) | | | — | |
全汽車 | 621,247 | | | 494,781 | | | 126,466 | | | | 162,627 | | | (30,014) | | | (6,147) | |
公司、淘汰和其他 | 35,906 | | | 31,909 | | | 3,997 | | | | 6,097 | | | (2,100) | | | — | |
已整合 | $ | 657,153 | | | $ | 526,690 | | | $ | 130,463 | | | | $ | 168,724 | | | $ | (32,114) | | | $ | (6,147) | |
*扣除客户價格調整後的淨額,包括回收
•銷量和組合,扣除包括復甦在內的客户價格調整,是由於半導體相關供應問題的影響減弱而導致的汽車產量增加所推動的。
•外幣兑換的影響主要與歐元、人民幣和韓元有關。
分部調整後的EBITDA
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至9月30日的三個月, | | | 差異由以下因素引起: |
| 2022 | | 2021 | | 變化 | | | 音量/混合* | | 外匯交易 | | 成本(增加)/減少** | | |
| (以千為單位的美元金額) |
分部調整後的EBITDA | | | | | | | | | | | | | | |
北美 | $ | 19,401 | | | $ | 8,817 | | | $ | 10,584 | | | | $ | 29,273 | | | $ | (1,355) | | | $ | (17,334) | | | |
歐洲 | (10,905) | | | (25,112) | | | 14,207 | | | | 16,942 | | | 1,205 | | | (3,940) | | | |
亞太地區 | 7,523 | | | (14,274) | | | 21,797 | | | | 10,612 | | | (10) | | | 11,195 | | | |
南美 | 766 | | | (3,422) | | | 4,188 | | | | 2,750 | | | 1,060 | | | 378 | | | |
全汽車 | 16,785 | | | (33,991) | | | 50,776 | | | | 59,577 | | | 900 | | | (9,701) | | | |
公司、淘汰和其他 | 3,720 | | | 132 | | | 3,588 | | | | 9,015 | | | 28 | | | (5,455) | | | |
合併調整後EBITDA | $ | 20,505 | | | $ | (33,859) | | | $ | 54,364 | | | | $ | 68,592 | | | $ | 928 | | | $ | (15,156) | | | |
* 扣除客户價格調整後的淨額,包括回收
**解除固結網
•銷量和組合,扣除包括復甦在內的客户價格調整,是由於本年度期間半導體相關供應問題對客户生產計劃的影響減弱而導致的車輛產量增加所推動的。
•外匯兑換的影響主要與歐元和巴西雷亞爾有關,墨西哥比索部分抵消了這一影響。
•上述成本(增加)/減少類別包括:
◦商品成本和通貨膨脹經濟學;
◦通過精益計劃提高製造效率和節省採購成本;
◦增加與賠償有關的開支;以及
◦與正在進行的受薪員工計劃和重組節省相關的成本降低。
截至2022年9月30日的9個月與截至2021年9月30日的9個月
銷售額
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至9月30日的9個月, | | | 差異由以下因素引起: |
| 2022 | | 2021 | | 變化 | | | 音量/混合* | | 外匯交易 | | 解固作用 |
| (以千為單位的美元金額) |
面向外部客户的銷售 | | | | | | | | | | | | |
北美 | $ | 1,004,592 | | | $ | 857,153 | | | $ | 147,439 | | | | $ | 149,236 | | | $ | (1,797) | | | $ | — | |
歐洲 | 371,371 | | | 397,079 | | | (25,708) | | | | 20,605 | | | (46,313) | | | — | |
亞太地區 | 319,025 | | | 327,666 | | | (8,641) | | | | 27,397 | | | (14,878) | | | (21,160) | |
南美 | 74,853 | | | 45,620 | | | 29,233 | | | | 26,357 | | | 2,876 | | | — | |
全汽車 | 1,769,841 | | | 1,627,518 | | | 142,323 | | | | 223,595 | | | (60,112) | | | (21,160) | |
公司、淘汰和其他 | 106,213 | | | 101,324 | | | 4,889 | | | | 9,553 | | | (4,664) | | | — | |
已整合 | $ | 1,876,054 | | | $ | 1,728,842 | | | $ | 147,212 | | | | $ | 233,148 | | | $ | (64,776) | | | $ | (21,160) | |
*扣除客户價格調整後的淨額,包括回收
•銷量和組合,扣除包括復甦在內的客户價格調整後,是由於本年度半導體相關供應問題對客户生產計劃的影響減弱而導致汽車產量增加,部分被中國新冠肺炎關閉和歐洲烏克蘭衝突的影響所抵消。
•外幣兑換的影響主要與歐元、人民幣和韓元有關。
分部調整後的EBITDA
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至9月30日的9個月, | | | 差異由以下因素引起: |
| 2022 | | 2021 | | 變化 | | | 音量/混合* | | 外匯交易 | | 成本(增加)/減少** | | |
| (以千為單位的美元金額) |
分部調整後的EBITDA | | | | | | | | | | | | | | |
北美 | $ | 52,338 | | | $ | 50,806 | | | $ | 1,532 | | | | $ | 56,443 | | | $ | (1,857) | | | $ | (53,054) | | | |
歐洲 | (40,878) | | | (40,992) | | | 114 | | | | 25,202 | | | 3,545 | | | (28,633) | | | |
亞太地區 | (1,018) | | | (13,024) | | | 12,006 | | | | 14,631 | | | (2,599) | | | (26) | | | |
南美 | (941) | | | (6,756) | | | 5,815 | | | | 7,279 | | | 2,181 | | | (3,645) | | | |
全汽車 | 9,501 | | | (9,966) | | | 19,467 | | | | 103,555 | | | 1,270 | | | (85,358) | | | |
公司、淘汰和其他 | 775 | | | (79) | | | 854 | | | | 15,873 | | | 375 | | | (15,394) | | | |
合併調整後EBITDA | $ | 10,276 | | | $ | (10,045) | | | $ | 20,321 | | | | $ | 119,428 | | | $ | 1,645 | | | $ | (100,752) | | | |
* 扣除客户價格調整後的淨額,包括回收
**解除固結網
•銷量和組合(扣除包括復甦在內的客户價格調整)是由於半導體相關供應問題對汽車製造商的影響減弱而導致汽車產量增加,部分被中國新冠肺炎關閉和歐洲烏克蘭衝突的影響所抵消。
•外幣兑換的影響主要與歐元和巴西雷亞爾有關,墨西哥比索、人民幣和韓元部分抵消了這一影響。
•上述成本(增加)/減少類別包括:
◦商品成本和通貨膨脹經濟學;
◦通過精益計劃提高製造效率和節省採購成本;
◦增加與賠償有關的開支;以及
◦與正在進行的受薪員工計劃和重組節省相關的成本降低。
流動性與資本資源
短期和長期流動性考慮和風險
為我們持續的營運資本、資本支出、償債和其他資金需求提供資金的來源是運營現金流、手頭現金、優先資產循環信貸安排(“ABL貸款”)下的借款和應收賬款保理。該公司利用公司間貸款和股權出資為其全球業務提供資金。可能會有針對具體國家的條例,限制這些資金的匯回或導致匯回成本增加。請參閲註釋9。本報告第一部分第1項所列未經審計的簡明合併財務報表中的“債務”,以提供補充資料。
我們繼續積極保存現金和增強流動性,包括減少我們的資本支出。我們不斷監測和預測我們的流動資金狀況,採取必要的行動來保持我們的流動資金,並在有需要時評估我們可能可用的其他金融選擇。我們為營運資金需求、債務償付和其他義務提供資金的能力,以及遵守財務契約(包括借款基數限制)的能力,取決於我們未來的經營業績和現金流,以及許多我們無法控制的因素,包括原材料成本、整體汽車行業的狀況以及金融和經濟狀況,包括新冠肺炎的持續影響,以及其他因素。基於這些行動和對OEM客户生產的當前預測,我們相信,儘管面臨新冠肺炎疫情帶來的挑戰和行業面臨的供應鏈問題,來自運營的現金流、手頭現金、資產負債表貸款和應收賬款保理業務將使我們能夠滿足未來12個月的持續營運資本需求和資本支出。我們滿足未來12個月償債要求的能力取決於我們為定期貸款安排再融資的能力。
我們的定期貸款安排將於2023年11月2日到期。該公司已聘請高盛公司作為其財務顧問,以分析、評估和幫助安排定期貸款安排以及可能的其他債務工具的再融資。如果本公司無法在截至2022年12月31日的年度財務報表發佈之前對其定期貸款安排進行再融資,我們的獨立審計師可能會發布審計意見,其中包括一段説明,表明我們是否有能力繼續作為一家持續經營的企業存在很大疑問。在我們的獨立審計師的報告中加入這樣一個解釋段落將違反我們定期貸款安排下的一項契約,除非得到補救,否則將構成該契約下的違約事件。這樣的違約事件將導致交叉違約或其他債務的交叉加速。在此情況下,本公司預計屆時不會有足夠流動資金償還所有未清償債務。該公司繼續與某些投資者就潛在的再融資選擇進行討論。雖然討論仍在進行中,但該公司尚未就此類交易達成協議,以對其資本結構進行再融資,也不能保證未來會達成此類協議。
現金流
經營活動。截至2022年9月30日的9個月,運營中使用的淨現金為1040萬美元,而截至2021年9月30日的9個月中,運營中使用的淨現金為1.115億美元。出現淨變化的主要原因是經營業績有所改善,以及從美國國税局收到了5430萬美元的現金付款,用於與淨營業虧損結轉有關的退税。
投資活動。截至2022年9月30日的9個月,用於投資活動的淨現金為540萬美元,而截至2021年9月30日的9個月,用於投資活動的淨現金為7280萬美元。這一變化主要與截至2022年9月30日的9個月收到的與某一歐洲設施的出售回租相關的5,000萬美元收益以及2022年資本支出的減少有關。我們預計將繼續採取措施減少總體資本支出,並預計2022年我們將在資本支出上花費約8,000萬至9,000萬美元。
融資活動。截至2022年9月30日的9個月,融資活動使用的現金淨額總計610萬美元,而截至2021年9月30日的9個月,融資活動提供的現金淨額為470萬美元。2022年的流出與2021年的流出相對一致。
股份回購計劃
2018年6月,我們的董事會批准了一項普通股回購計劃(“2018計劃”),授權我們回購總計高達1.5億美元的已發行普通股。根據2018年計劃,回購可在公開市場上、通過非公開交易、加速股票回購、在紐約證券交易所進行的循環批量或大宗交易或其他方式進行,由我們決定,並根據當時的市場狀況和聯邦證券法律法規進行。我們預計將從手頭現金和未來運營現金流中為未來的任何回購提供資金。未來任何回購的具體時間和金額將根據市場和商業狀況、税法(包括通脹削減法案)的變化和其他因素而有所不同。我們沒有義務購買特定數量的證券,2018年計劃可以由我們酌情決定隨時終止。截至2022年9月30日,我們在2018年計劃下仍有約9870萬美元的回購授權。在截至2022年9月30日的9個月內,我們沒有根據2018年計劃進行任何回購or 2021.
非公認會計準則財務指標
在評估我們的業務時,管理層認為EBITDA和調整後的EBITDA是我們經營業績的關鍵指標。我們的管理層還使用EBITDA和調整後的EBITDA:
•因為在計算我們的融資安排中所載的財務契約和比率時,採用了類似的衡量標準;
•制定內部預算和預測;
•作為評估我們管理層薪酬的一個重要因素;
•在評估潛在收購方面;
•將我們目前的經營業績與相應的歷史時期以及同行業其他公司的經營業績進行比較;以及
•在向我們的董事會成員介紹時,使我們的董事會能夠擁有與管理層在評估業績以及對公司進行預測和預算時所使用的相同的經營業績衡量基礎。
此外,我們相信EBITDA和調整後的EBITDA以及類似的衡量標準被投資者、證券分析師和其他相關方廣泛用於評估我們的業績。我們將調整後的EBITDA定義為淨收益(虧損)加上所得税支出(收益)、利息支出、扣除利息收入、折舊和攤銷,或調整後的EBITDA
對於管理層認為不能反映我們核心經營業績的項目。這些調整包括但不限於重組成本、減值費用、非現金公允價值調整和收購相關成本。
EBITDA和調整後的EBITDA不是美國公認會計準則認可的財務衡量標準,在分析我們的經營業績時,投資者應該使用EBITDA和調整後的EBITDA作為淨收益(虧損)、營業收入或根據美國GAAP得出的任何其他業績衡量標準的補充,而不是作為替代,也不作為經營活動現金流的替代來衡量我們的流動性。EBITDA和調整後的EBITDA作為分析工具具有侷限性,不應單獨考慮或作為根據美國公認會計準則報告的我們運營結果分析的替代品。這些限制包括:
•它們不反映我們的現金支出或未來資本支出或合同承諾的需求;
•它們不反映我們營運資金需求的變化或現金需求;
•它們不反映在我們的ABL貸款安排、定期貸款安排、高級票據和高級擔保票據項下支付利息或本金所需的利息支出或現金需求;
•它們不反映某些可能代表我們可用現金減少的納税情況;
•雖然折舊和攤銷是非現金費用,但正在折舊或攤銷的資產將來可能需要更換,EBITDA和調整後的EBITDA不反映這種更換所需的現金;
•其他公司,包括我們行業的公司,可能會以不同的方式計算這些衡量標準,隨着公司計算這些衡量標準的方式的差異增加,它們作為比較衡量標準的有效性程度也會相應降低。
此外,在評估調整後的EBITDA時,應該注意的是,未來我們可能會產生與以下列報中的調整類似的費用。我們對調整後EBITDA的列報不應被理解為我們未來的業績不會受到特殊項目的影響。
下表提供了EBITDA和調整後的EBITDA與淨虧損的對賬,這是根據美國公認會計原則最具可比性的財務指標:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至9月30日的三個月, | | 截至9月30日的9個月, |
| 2022 | | 2021 | | 2022 | | 2021 |
| (以千為單位的美元金額) |
庫珀-標準控股公司的淨虧損。 | $ | (32,686) | | | $ | (123,173) | | | $ | (127,293) | | | $ | (220,648) | |
所得税(福利)費用 | (833) | | | 32,121 | | | 1,824 | | | 15,598 | |
扣除利息收入後的利息支出 | 20,747 | | | 18,243 | | | 57,378 | | | 54,152 | |
折舊及攤銷 | 30,628 | | | 36,049 | | | 94,173 | | | 105,021 | |
EBITDA | $ | 17,856 | | | $ | (36,760) | | | $ | 26,082 | | | $ | (45,877) | |
重組費用 | 1,701 | | | 1,573 | | | 13,014 | | | 34,251 | |
合營企業的解體(1) | — | | | — | | | 2,257 | | | — | |
減值費用(2) | 379 | | | 1,006 | | | 837 | | | 1,847 | |
出售業務的虧損(收益)淨額(3) | — | | | — | | | — | | | (696) | |
固定資產銷售收益淨額(4) | — | | | — | | | (33,391) | | | — | |
租賃終止費用(5) | — | | | 322 | | | — | | | 430 | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
間接税和海關調整(6) | 569 | | | — | | | 1,477 | | | — | |
| | | | | | | |
調整後的EBITDA | $ | 20,505 | | | $ | (33,859) | | | $ | 10,276 | | | $ | (10,045) | |
(1)虧損歸因於亞太地區的一家合資企業解除合併,需要按公允價值進行調整。
(2)2022年和2021年與歐洲閒置資產相關的非現金減值費用。
(3)在2021年期間,我們記錄了與2020年剝離我們的歐洲橡膠流體輸送和特種密封業務以及其印度業務相關的業務銷售淨收益的後續調整。
(4)2022年第一季度,該公司簽署了一項歐洲設施的回售協議,並於2022年第二季度確認了收益。
(5)根據美國會計準則第842條,租賃終止費用不再記為重組費用。
(6)上期間接税和海關調整的影響。
或有事件與環境問題
附註19所載關於或有事項的資料,包括環境或有事項和目前作為環境事項準備金持有的數額。本報告第一部分第1項所列未經審計簡明合併財務報表的“承付款和或有事項”在此併入作為參考。
關鍵會計估計
在截至2022年9月30日的9個月中,我們的關鍵會計估計沒有重大變化。
前瞻性陳述
這份Form 10-Q季度報告包含符合美國聯邦證券法定義的“前瞻性陳述”,我們打算讓此類前瞻性陳述受到由此產生的安全港的約束。我們使用“估計”、“預期”、“預期”、“項目”、“計劃”、“打算”、“相信”、“展望”、“指導”、“預測”或未來或條件動詞,如“將”、“應該”、“可能”、“將”或“可能”,以及此類詞語或類似表達的變體,旨在識別前瞻性陳述。所有前瞻性陳述都是基於我們目前的預期和各種假設。我們的期望、信念和預測都是真誠地表達出來的,我們相信它們是有合理基礎的。然而,我們不能向你保證這些期望、信念和預測將會實現。前瞻性陳述不是對未來業績的保證,存在重大風險和不確定因素,可能導致實際結果或成就與前瞻性陳述明示或暗示的未來結果或成就大相徑庭。在其他項目中,這些因素可能包括:公司股價的波動或下跌,或股價沒有升值;影響,包括商品成本的增加以及與烏克蘭戰爭和當前與COVID相關的中國封鎖有關的中斷;我們通過與客户談判抵消商品和其他成本上升的不利影響的能力;影響以及預期的持續影響, 新冠肺炎疫情對我們財務狀況和經營結果的影響;新冠肺炎疫情給我們的流動性帶來的重大風險;汽車銷售和生產量長期或實質性收縮;我們無法實現以獲獎業務為代表的銷售;定價壓力不斷上升;大客户或重要平臺的流失;我們在汽車零部件行業成功競爭的能力;製成品和原材料成本的可用性和波動性增加;供應基礎的中斷;與我們通過先進技術集團實施的多元化戰略相關的競爭威脅和商業風險;我們的營運資金要求可能發生變化;與我們的國際業務相關的風險,包括管理外貿條款的法律、法規和政策的變化,如增加貿易限制和關税;外幣匯率波動;我們控制合資企業運營以實現我們唯一利益的能力;我們的鉅額債務和可變利率;我們未來獲得足夠融資來源的能力;我們的債務工具對我們施加的運營和財務限制;我們的養老金計劃資金不足;貼現率和養老金資產的實際回報率的重大變化;持續改進計劃和其他成本節約計劃的有效性;製造設施的關閉或整合;我們執行新計劃的能力;我們滿足客户對新產品和改進產品需求的能力;我們收購和剝離可能不成功的可能性;對我們提出的產品責任、保修和召回索賠;法律和法規,包括環境保護, 健康和安全法律法規;針對我們的法律和監管程序、索賠或調查;停工或其他勞動力中斷;我們的知識產權承受法律挑戰的能力;網絡攻擊、數據隱私問題、我們的信息技術系統其他中斷或無法實施升級;我們的年度有效税率可能波動;未能保持有效控制和程序的可能性;我們的商譽和長期資產未來產生減值費用的可能性;我們識別、吸引、發展和保留一支熟練、敬業和多樣化的勞動力的能力;我們以合理的費率購買保險的能力;以及我們對子公司現金的依賴來履行我們的義務。
您不應過度依賴這些前瞻性陳述。我們的前瞻性陳述僅代表截至本季度報告10-Q表格之日的情況,我們沒有義務公開更新或以其他方式修改任何前瞻性陳述,無論是由於新信息、未來事件或其他原因,除非法律明確要求我們這樣做。
這份Form 10-Q季度報告還包含基於行業出版物、調查和預測的估計和其他信息。這些信息涉及許多假設和限制,我們沒有獨立核實這些信息的準確性或完整性。
項目3.關於市場風險的定量和定性披露
與之前在公司2021年年報中披露的信息相比,有關公司市場風險的定量和定性信息沒有實質性變化。
項目4.控制和程序
信息披露控制和程序的評估
在包括公司首席執行官和首席財務官在內的公司管理層的監督和參與下,公司評估了截至本報告所述期間結束時公司的披露控制和程序(如1934年證券交易法下的規則13a-15(E)和15d-15(E)所界定的)的有效性。由於所有控制系統的固有侷限性,任何控制評估都不能絕對保證公司內部的所有控制問題和舞弊事件(如果有的話)都已被發現。根據這一評估,公司首席執行官和首席財務官得出結論,截至本報告所述期間結束時,公司的披露控制和程序在合理的保證水平下有效。
財務報告內部控制的變化
在截至2022年9月30日的季度內,公司對財務報告的內部控制沒有發生重大影響或合理地可能影響公司對財務報告的內部控制的變化。
第二部分--其他資料
第二項股權證券的未經登記的銷售和收益的使用
(C)發行人和關聯購買者購買股權證券
根據我們於2018年11月生效的普通股回購計劃,公司有權購買總計1.5億美元的已發行普通股。截至2022年9月30日,我們的普通股回購計劃下仍有約9870萬美元的回購授權,這一點在第一部分第二項“管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析--流動性和資本資源--股份回購計劃”和附註17中進行了討論。本報告第一部分第1項所列未經審計的簡明合併財務報表的“普通股”。
在截至2022年9月30日的三個月內回購的普通股彙總如下:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
期間 | | 購買的股份總數(1) | | 每股平均支付價格 | | 作為公開宣佈的計劃或計劃的一部分購買的股票總數 | | 根據該計劃可能尚未購買的股票的大約美元價值(以百萬為單位) |
2022年7月1日至2022年7月31日 | | 2,152 | | | $ | 4.90 | | | — | | | $ | 98.7 | |
2022年8月1日至2022年8月31日 | | 255 | | | 10.96 | | | — | | | 98.7 | |
2022年9月1日至2022年9月30日 | | — | | | — | | | — | | | 98.7 | |
總計 | | 2,407 | | | | | — | | | |
(1)代表公司回購的股份,以滿足在授予限制性股票獎勵時應支付的員工預扣税要求。
項目6.展品
| | | | | | | | |
| | |
展品 不是的。 | | 展品説明 |
| | |
10.1*† | | 2022年庫珀-標準控股公司2021年綜合激勵計劃限制性股票單位獎勵協議(現金或股票結算獎勵)(臨時獎勵)。 |
| | |
31.1* | | 根據《交易法》第13a-14(A)/15d-14(A)條(2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第302條)頒發首席執行官證書。 |
| |
31.2* | | 根據《交易法》第13a-14(A)/15d-14(A)條(2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第302條)認證首席財務官。 |
| |
32** | | 根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第906條通過的《美國法典》第18編第1350條的認證。 |
| |
101.INS*** | | 內聯XBRL實例文檔-實例文檔不顯示在交互數據文件中,因為其XBRL標記嵌入在內聯XBRL文檔中 |
| | |
101.SCH*** | | 內聯XBRL分類擴展架構文檔 |
| |
101.CAL*** | | 內聯XBRL分類擴展計算鏈接庫文檔 |
| |
101.DEF*** | | 內聯XBRL分類擴展定義Linkbase文檔 |
| |
101.LAB*** | | 內聯XBRL分類標籤Linkbase文檔 |
| |
101.PRE*** | | 內聯XBRL分類擴展演示文稿Linkbase文檔 |
| | |
104*** | | 封面交互數據文件,格式為內聯XBRL |
| | | | | |
* | 與這份報告一起提交的。 |
** | 隨本報告一起提供。 |
*** | 根據S-T條例的規定以電子方式與本報告一起提交。 |
† | 管理合同或補償計劃或安排。 |
| |
簽名
根據1934年《證券交易法》的要求,註冊人已正式促使本報告由正式授權的簽署人代表其簽署。
| | | | | | | | | | | | | | |
| | | | 庫珀標準控股公司 |
| | |
| | | | |
| | | | |
| | |
2022年11月2日 | | | | /S/喬納森·P·巴納斯 |
日期 | | | | 喬納森·P·巴納斯 首席財務官 (首席財務官和正式授權的官員) |