Ranger Energy Services，Inc.宣佈2022年第三季度業績

積極的淨收入、收入增長和顯著的利潤率擴張是一個成功的季度的定義。

德克薩斯州休斯頓--(2022年10月28日)-Ranger Energy Services，Inc.(紐約證券交易所代碼：RNGR)(以下簡稱“Ranger”或“公司”)今天公佈了截至2022年9月30日的財季業績。

-2022年第三季度的收入為1.77億美元，比上一季度的1.536億美元增加了2340萬美元，增幅為15%，比上年同期增長了100%以上。

-第三季度淨收入為1,360萬美元，比今年第二季度報告的淨虧損40萬美元改善了1,400萬美元，比2021年第三季度增加了2,270萬美元，增幅為250%。

-調整後的EBITDA(1)為3030萬美元，增長了69%，比第二季度公佈的1800萬美元增長了1230萬美元，這是由於所有部門的活動增加和利潤率不斷擴大。

-淨債務比上一季度減少19%，即1320萬美元，第三季度的運營現金流為1070萬美元。

-Wireline Services調整後的EBITDA為1140萬美元，比上一季度報告的430萬美元增長710萬美元，增幅165%，這是由於定價增加和成功的內部舉措。

CEO評論

公司首席執行官斯圖爾特·博登指出：“蘭格公司又一次實現了強勁的季度業績，我們的三個業務部門在本季度都出現了收入和利潤率的增長。在合併的基礎上，收入環比增長了15%，調整後的EBITDA增長了69%。調整後的EBITDA利潤率超過17%，實現了我們宣佈的年底利潤率為15%的目標。我們的強勁表現是我們團隊辛勤工作的直接結果，也是我們繼續專注於客户服務和紀律執行的直接結果。經過一年的整合努力，我們的領導層正在與我們的共同目標保持一致，並繼續尋找遞增的效率和機會。我們去年進行的所有收購現在都帶來了強勁的回報，證明瞭我們整合戰略的價值。考慮到我們第三季度的出色表現，我們現在預計全年收入在6.15億美元至6.2億美元之間，調整後的EBITDA利潤率接近13%的先前指引的高端。

博登先生繼續説道：“我們對Ranger有很高的標準，並將繼續提高我們對該公司的期望。在2021年完成的收購的支持下，我們表現良好，作為一個組織已經成熟，並改善了我們的財務健康狀況，團隊相信我們能夠並將利用更多機會進一步改善。傑出表現的最佳例證是客户的認可，我們感到自豪的是，本季度我們的一名員工獲得了來自二疊紀地區先鋒自然資源公司的“本季度最佳鑽機”。我們為這些鑽井人員和當地管理層的卓越運營感到自豪，正是這些優秀的運營為他們贏得了這一認可。

在我們展望未來時，我們理解我們的股東希望業務繼續保持強勁表現，並尋求實現公司長期價值最大化的機會。本季度，管理層和董事會重新審視了我們的戰略重點，首先也是最重要的，包括確保公司擁有具有彈性的資產負債表，幾乎可以抵禦任何風暴。另一個戰略重點是增長，無論是有機的還是無機的，這對我們這樣規模的公司來説很重要，因為它在一個支離破碎的行業運營。我們的財務業績證明瞭我們有能力成功地整合公司併成為一個有效的整合者，我們認為有必要在我們現有的和相鄰的產品線內進一步整合。展望未來，我們將繼續評估這些優先事項，以符合我們最大化股東價值的目標。“

合併公司業績

2022年第三季度，公司收入增至1.77億美元，高於第二季度的1.536億美元和去年第三季度的8170萬美元。資產利用率和定價的提高都促進了各部門收入的改善。

第三季度的營業支出總額為1.59億美元，而上一季度為1.558億美元。運營成本的增加主要是由於本季度的運營活動增加所致。

該公司報告第三季度淨收益為1360萬美元，比今年第二季度的虧損40萬美元增加了1400萬美元。這一增長歸因於所有報告部門的利潤率都有所提高。

第三季度的一般和行政成本為1100萬美元，比第二季度的1220萬美元減少了120萬美元。與上一季度相比，減少的主要原因是整合、遣散費和法律費用減少。

在綜合水平上對EBITDA的調整受到本季度幾個非現金項目的影響，其中包括資產出售影響、廉價購買收益以及遣散費和重組成本。

我們未來幾個季度的主要財務重點將是逐步提高運營效率，以促進額外的利潤率擴大和改善現金流，這些現金流將用於償還我們的債務。目前的內部預測表明，今年第四季度將帶來季節性，導致財務業績温和下滑，這種下滑可能會持續到第一季度。我們預計，隨着我們退出2023年第一季度，活動將再次出現有意義的回升。該公司將2022年下半年作為2023年的預算基線，並相信在此基礎上還有更多的增長機會。已經啟動了預算編制討論，公司將在報告年終結果時提供進一步指導。

業務部門財務業績

高規格鑽機

第三季度高規格鑽井平臺部門收入增加370萬美元，從第二季度的7600萬美元增至7970萬美元。鑽井工時從今年第二季度的119,900小時增加到第三季度的123,000小時。鑽井工時的增加加上每小時平均鑽井費率從第二季度的632美元增加到第三季度的648美元，增加了16美元，或3%，推動整體收入增長了5%。

第三季度的營業收入增加了460萬美元，從第二季度的610萬美元增加到1070萬美元。第三季度調整後的EBITDA增長了20%，即280萬美元，從第二季度的1,420萬美元增至1,700萬美元。營業收入和調整後EBITDA的增長主要是由於與第二季度相比，營業費用下降導致本季度利潤率上升所致。

有線服務

有線服務部門的收入從第二季度的4950萬美元增加到第三季度的6060萬美元，增加了1110萬美元，增幅為22%。收入的增加主要歸因於活動的增加，完成的階段從第二季度的8000個增加到第三季度的9200個，證明瞭這一點。

第三季度營業收入增至860萬美元，增長710萬美元，增幅超過400%，高於第二季度的150萬美元。第三季度調整後的EBITDA增加了710萬美元，達到1140萬美元，高於第二季度的430萬美元。營業收入和調整後EBITDA的增長是由於所有有線服務活動的增加和利潤率的擴大，這要歸因於今年早些時候實施的幾項努力。我們相信，在2023年期間，我們將繼續看到這一領域的進一步改善。

加工解決方案和輔助服務

處理解決方案和輔助服務部門第三季度的收入增長了30%，即860萬美元，從第二季度的2810萬美元增至3670萬美元。收入的增長歸因於各種業務，包括盤管、租賃和捕魚以及塞子和廢棄服務，這些業務在本季度繼續顯示出有意義的增長和利潤率擴大。

第三季度的營業收入增加了410萬美元，達到920萬美元，高於今年第二季度的510萬美元。調整後的EBITDA第三季度增長了106%，即540萬美元，達到1050萬美元，而今年第二季度為510萬美元。營業收入和調整後EBITDA的增長是由於收入改善帶來的利潤率增加所推動的。

資產負債表摘要

第三季度末，我們擁有3570萬美元的流動性，其中包括3050萬美元的循環信貸安排能力和520萬美元的現金。

截至第三季度末，我們的總淨債務為5750萬美元，比第二季度末的7070萬美元減少了1320萬美元。減少的原因是我們循環信貸安排的額外付款，加上定期貸款B的清償，以及用出售資產所得款項支付定期債務。

我們的淨債務包括某些融資安排，我們根據可比性進行調整。考慮到總的調整後淨債務(1)，我們在第三季度末為4520萬美元，比第二季度末的5830萬美元減少了1310萬美元。在我們的全部債務餘額中，有1800萬美元是定期債務。

截至第三季度末，我們的循環信貸安排的未償還餘額為2490萬美元，而第二季度末為3390萬美元。

該公司繼續預計2022年全年的資本支出約為1500萬美元。

電話會議

該公司將於2022年10月28日上午9：00主持電話會議，討論2022年第三季度的業績。中部時間(上午10：00)東部時間)。要加入電話會議，鼓勵與會者通過以下鏈接登錄網絡直播：https://audience.mysequire.com/webinar-view?webinar_id=8b068662-a2c2-4b91-948c-296ed60dec79.

電話會議的音頻回放將在電話會議結束後不久播放，並將持續大約七天。重播還將在電話會議結束後不久在公司網站的投資者資源部分提供，並將持續約七天。

關於蘭格能源服務公司

Ranger是美國石油和天然氣行業最大的高規格移動鑽井服務、套管井繩索服務和輔助服務提供商之一。我們的服務促進了油井整個生命週期的運營，包括完井、生產、維護、幹預、修井和廢棄階段。

關於前瞻性陳述的警告性聲明

本新聞稿中包含的某些陳述屬於1933年證券法第27A節和1934年證券交易法第21E節所指的“前瞻性陳述”。這些前瞻性陳述代表了Ranger對未來事件的期望或信念，本新聞稿中描述的結果可能無法實現。這些前瞻性陳述會受到風險、不確定因素和其他因素的影響，其中許多因素不在Ranger公司的控制範圍之內，這些因素可能導致實際結果與前瞻性陳述中討論的結果大不相同。

任何前瞻性陳述僅在發表之日起發表，除非法律另有要求，否則Ranger不承擔任何義務來更新或修改任何前瞻性陳述，無論是由於新信息、未來事件或其他原因。新的因素不時出現，遊俠不可能預測到所有這些因素。在考慮這些前瞻性陳述時，您應該牢記我們提交給美國證券交易委員會的文件中的風險因素和其他警告性聲明。Ranger提交給美國證券交易委員會的文件中提到的風險因素和其他因素可能會導致其實際結果與任何前瞻性聲明中包含的結果大不相同。

公司聯繫人：

梅麗莎·庫格爾

首席財務官

(713) 935-8900

電子郵箱：Investorrelations.com。

蘭格能源服務公司。

未經審計的簡明合併業務報表

(百萬，不包括每股和每股金額)

						截至三個月
						2022年9月30日						June 30, 2022
收入
高規格鑽機						$	79.7					$	76.0
有線服務						60.6						49.5
加工解決方案和輔助服務						36.7						28.1
總收入						177.0						153.6
運營費用
服務費用(不包括折舊和攤銷)：
高規格鑽機						62.7						61.8
有線服務						49.2						45.2
加工解決方案和輔助服務						26.2						23.0
服務總成本						138.1						130.0
一般和行政						11.0						12.2
折舊及攤銷						10.8						11.4
固定資產減值準備						0.2						1.1
出售資產所得(損)						(1.1)						1.1
總運營費用						159.0						155.8
營業收入(虧損)						18.0						(2.2)
其他(收入)支出
利息支出，淨額						1.8						1.8
購買便宜貨的收益，税後淨額						(0.8)						(2.8)
其他(收入)支出合計，淨額						1.0						(1.0)
所得税前收益(虧損)優惠						17.0						(1.2)
税(利)費						3.4						(0.8)
淨收益(虧損)						$	13.6					$	(0.4)
每股普通股收益(虧損)：
基本信息						$	0.55					$	(0.02)
稀釋						$	0.54					$	(0.02)
加權平均已發行普通股
基本信息						24,845,517						23,581,466
稀釋						25,184,067						23,581,466

蘭格能源服務公司。

未經審計的簡明綜合資產負債表

(百萬，不包括每股和每股金額)

						2022年9月30日						2021年12月31日
資產
現金和現金等價物						$	5.2					$	0.6
應收賬款淨額						95.0						80.8
合同資產						38.7						13.0
庫存						5.4						2.5
預付費用						12.6						8.3
持有待售資產						5.1						—
流動資產總額						162.0						105.2
財產和設備，淨額						226.2						270.6
無形資產，淨額						7.2						7.8
經營性租賃、使用權資產						11.6						6.8
其他資產						1.2						2.7
總資產						$	408.2					$	393.1
負債與股東權益
應付帳款						36.7						20.7
應計費用						34.0						30.3
其他融資負債，本期部分						0.8						2.2
長期債務，流動部分						30.4						44.1
其他流動負債						6.1						5.4
流動負債總額						108.0						102.7
經營性租賃、使用權義務						10.1						5.8
其他融資負債						11.8						12.5
長期債務，淨額						12.9						18.4
其他長期負債						7.7						5.0
總負債						$	150.5					$	144.4
承付款和或有事項
股東權益
優先股，每股0.01美元；授權50,000,000股；截至2022年9月30日，沒有發行和流通股；截至2021年12月31日，已發行和流通股6,000,001股						—						0.1
A類普通股，面值0.01美元，授權發行100,000,000股；截至2022年9月30日已發行25,425,754股，已發行24,873,926股；截至2021年12月31日已發行18,981,172股，已發行18,429,344股						0.3						0.2
B類普通股，面值0.01美元，授權發行100,000,000股；截至2022年9月30日和2021年12月31日，沒有發行或發行的股票						—						—
減去：按成本價在庫房持有的A類普通股；截至2022年9月30日和2021年12月31日的551,828股庫存股						(3.8)						(3.8)
累計赤字						(0.5)						(8.0)
額外實收資本						261.7						260.2
總控股股東權益						257.7						248.7
總負債和股東權益						$	408.2					$	393.1

蘭格能源服務公司。

未經審計的簡明綜合現金流量表

(單位：百萬)

						九個月結束
						2022年9月30日
經營活動的現金流
淨收入						$	7.5
將淨收入與經營活動提供的現金淨額進行調整：
折舊及攤銷						33.8
基於權益的薪酬						2.8
固定資產減值準備						1.3
購買便宜貨的收益，税後淨額						(3.6)
其他費用，淨額						0.9
經營資產和負債的變化、企業收購的淨影響
應收賬款						(14.3)
合同資產						(25.7)
庫存						(2.9)
預付費用和其他流動資產						(4.2)
其他資產						(3.6)
應付帳款						16.0
應計費用						3.7
其他流動負債						0.8
其他長期負債						6.0
經營活動提供的淨現金						18.5
投資活動產生的現金流
購置財產和設備						(8.7)
處置財產和設備所得收益						20.4
購買企業，扣除收到的現金						0.8
投資活動提供的現金淨額						12.5
融資活動產生的現金流
信貸安排下的借款						431.0
信貸貸款本金支付						(433.2)
Eclipse M&E定期貸款的本金支付						(1.5)
日食定期貸款B項下的本金支付						(12.4)
有擔保本票的本金付款						(3.3)
融資租賃債務的本金支付						(3.4)
其他融資負債的本金支付						(2.2)
股權交易中扣留的股份						(1.1)
分期付款						(0.3)
用於融資活動的現金淨額						(26.4)
現金和現金等價物增加						4.6
期初現金及現金等價物						0.6
期末現金和現金等價物						$	5.2
補充現金流信息
支付的利息						$	0.8
補充披露非現金投融資活動
資本支出						$	(0.7)
通過分期付款購買和融資租賃增加固定資產						$	(3.5)

蘭格能源服務公司。

非公認會計準則的補充財務措施

(未經審計)

 

關於非公認會計準則財務指標的説明

該公司使用管理層認為在瞭解公司財務結果時具有洞察力的某些非公認會計準則財務指標。這些財務指標，包括調整後的EBITDA和調整後的淨債務，不應被解釋為比美國公認會計原則財務指標更重要，或作為可比美國公認會計原則財務指標的替代品。這些非GAAP財務指標與可比美國GAAP財務指標的詳細對賬如下所示，並可在我們網站www.rangerenergy.com的投資者關係部分查閲。我們對調整後EBITDA和調整後淨債務的列報不應被解釋為我們的結果不會受到從調節中排除的項目的影響。我們對這些非GAAP財務指標的計算可能與其他公司的其他類似名稱的指標不同。

調整後的EBITDA

我們相信，調整後的EBITDA是一個有用的業績衡量標準，因為它允許與同行相比有效地評估我們的經營業績，而不考慮我們的融資方式或資本結構。我們將上述項目從調整後EBITDA的淨收益或虧損中剔除，因為根據會計方法、資產賬面價值、資本結構和資產收購方法的不同，這些金額在我們行業內可能會有很大差異。從調整後的EBITDA中排除的某些項目是瞭解和評估公司財務業績的重要組成部分，例如公司的資本成本和税收結構以及折舊資產的歷史成本，這些都沒有反映在調整後的EBITDA中。

我們將調整後的EBITDA定義為扣除淨利息支出、所得税撥備或利益、折舊和攤銷、基於股權的補償、收購相關費用、遣散費和重組成本、出售資產的收益或虧損以及某些其他非現金和某些我們認為不能反映公司持續業績的項目之前的淨收益或虧損。

下表是截至2022年9月30日和2022年6月30日的三個月調整後EBITDA的淨收益或虧損對賬，單位為百萬美元：

調整後淨債務

我們認為，淨債務和調整後的淨債務是衡量流動性和財務健康狀況的有用業績指標，並提供了我們槓桿率的指標。我們將淨債務定義為被現金和現金等價物抵消的當期和長期債務、融資租賃和其他融資義務。我們將調整後淨債務定義為淨債務，減去融資租賃，類似於某些金融契約的計算。所有債務和其他債務均為各自期間的未償本金餘額。

下表是截至2022年9月30日和2022年6月30日的合併債務以及現金和現金等價物與淨債務和調整後淨債務的對賬：