阿拉莫斯黃金公司。

2022年第三季度報告

2022年9月30日

(根據國際會計準則理事會(“IASB”)發佈的“國際會計準則第34號中期財務報告”編制，除非另有説明，以百萬美元計)

索引

未經審計的簡明中期合併財務報表

▪簡明中期合併財務狀況報表

▪簡明中期綜合全面(虧損)收益表

▪簡明中期合併權益變動表

▪現金流量表簡明中期合併報表

▪簡明中期合併財務報表附註

阿拉莫斯黃金公司。

簡明中期綜合財務狀況表

(未經審計--以百萬美元表示)

承諾(附註15)

附註構成這些簡明中期綜合財務報表的組成部分。

阿拉莫斯黃金公司。

簡明中期合併綜合全面(虧損)收益表

(未經審計-以百萬美元表示，不包括每股和每股金額)

附註構成這些簡明中期綜合財務報表的組成部分。

阿拉莫斯黃金公司。

簡明中期合併權益變動表

(未經審計--以百萬美元表示)

附註構成這些簡明中期綜合財務報表的組成部分。

阿拉莫斯黃金公司。

簡明中期現金流量表

(未經審計--以百萬美元表示)

附註構成這些簡明中期綜合財務報表的組成部分。

阿拉莫斯黃金公司。

簡明中期合併財務報表附註

2022年和2021年9月30日

(未經審計--除非另有説明，否則以美元表示，表格以百萬美元表示)

Alamos Gold Inc.(“Alamos”)是一家根據商業公司法(安大略省)註冊成立的公司，其全資附屬公司(統稱“本公司”)從事貴金屬的收購、勘探、開發及開採。Alamos是一家總部位於加拿大的中質黃金生產商，在加拿大安大略省北部的Young-Davidson金礦和Island金礦以及墨西哥索諾拉州的Mulatos區進行多元化的北美生產。此外，Alamos還擁有強大的增長項目組合，包括Island Gold的3+期擴建項目和加拿大馬尼託巴省的Lynn Lake項目。阿拉莫斯擁有1900多名員工，致力於可持續發展的最高標準和道德商業實踐。

Alamos是一家上市公司，普通股在多倫多證券交易所(多倫多證券交易所代碼：AGI)和紐約證券交易所(紐約證券交易所代碼：AGI)上市。

該公司的註冊辦事處位於安大略省多倫多灣街181號3910室，郵編：M5J 2T3。

合規聲明

這些簡明中期綜合財務報表是根據國際會計準則理事會(“IASB”)發佈的國際會計準則第34號中期財務報告(“國際會計準則第34號”)編制的。這些報表的編制採用了與公司截至2021年12月31日的年度合併財務報表相同的會計政策和計算方法。

該等簡明中期綜合財務報表並不包括國際財務報告準則(“IFRS”)對年度綜合財務報表所要求的所有披露，因此應與本公司截至2021年12月31日止年度的經審核綜合財務報表一併閲讀，該等綜合財務報表是根據國際會計準則委員會發布的IFRS編制的。

公司通過了以下會計準則和會計準則修正案，自2022年1月1日起生效：

2020年5月14日，國際會計準則委員會發布了《財產、廠房和設備--預期用途前收益》(《國際會計準則》第16號修正案)。修正案就公司在將物業、廠房及設備(PPE)供其預定用途的過程中生產和銷售的項目的銷售收益和相關生產成本的會計處理提供了指導。具體地説，在個人防護用品的相關物品可供使用之前銷售物品的收益應與生產這些物品的成本一起在淨收益(虧損)中確認。該公司將這些修正案應用於La Yaqui Grande金礦項目的商業化前生產，該項目於2022年第二季度開始產生收入。

批判性會計判斷

2022年第二季度，拉亞奎格蘭德項目完成建設並宣佈商業生產。該公司對商業生產的定義是，當一個礦山處於必要的條件下，能夠以管理層預期的方式運營時。這一決定是一個重大判斷問題，會影響公司何時確認折舊和損耗。在作出這一決定時，管理層會考慮具體的事實和情況。這些事實包括，但不限於，使礦山達到管理層預期的運營所需條件的主要資本支出是否已經完成，是否已完成一段合理的投產時間，以及在一段合理的時間內以預定的設計產能水平取得一致的結果。

簡明中期綜合財務報表於2022年10月25日獲董事會授權發佈。

長期庫存包括長期庫存，預計一年後可收回。

截至2022年9月30日的三個月和九個月的採礦和加工成本中確認的庫存金額分別為1.052億美元和2.924億美元(截至2021年9月30日的三個月和九個月分別為8,690萬美元和2.666億美元)。在截至2022年9月30日的三個月和九個月的攤銷成本中確認的庫存金額分別為4990萬美元和1.259億美元(截至2021年9月30日的三個月和九個月分別為4240萬美元和1.277億美元)。

本公司評估每個報告期的存貨可變現淨值。截至2022年9月30日止三個月，由於期末金價下跌及Mulatos業務成本上升，本公司記錄Mulatos堆浸庫存的賬面價值減少1,160萬美元(税後770萬美元)。其中包括與採礦和加工費用有關的960萬美元和與攤銷有關的200萬美元。在截至2022年9月30日的9個月中，公司在Mulatos的堆浸庫存的賬面價值總計減少了3390萬美元(税後2240萬美元)。

(I)基本工程項目墊款

包括就公司開發項目向承包商和供應商支付的預付款。預計將在一年內完成相關工作。

1.La Yaqui Grande於2022年6月20日開始商業生產。

各分部的賬面淨值(分部的確定請參閲附註13)如下

其他

截至2022年9月30日，在建工程的賬面價值為1.47億美元(2021年12月31日-1.754億美元)。

(I)埃斯佩蘭薩裏程碑付款

與2022年4月12日將埃斯佩蘭薩項目出售給Zacatecas Silver相關的里程碑付款和銀流的公允價值。有關詳細信息，請參閲附註10。

A)本公司的法定股本由不限數量的繳足股款的A類普通股(普通股)組成，不含面值。

(I)正常路線發行人投標

於2021年12月，本公司更新其正常路線發行人投標(“NCIB”)，準許購買以供註銷

至29,994,398股普通股，佔公司公眾流通股的10%。公司可以購買普通股

根據NCIB的規定，截至2022年12月23日。

在截至2022年9月30日的9個月中，該公司以820萬美元或每股7.41美元的成本回購和註銷了1,100,000股普通股。該公司確認股本減少了1040萬美元，在赤字中確認了220萬美元的收益。

(二)流通性股權融資

在截至2022年9月30日的九個月內，公司完成了加拿大勘探費用(“CEE”)流動融資，用於馬尼託巴省和安大略省的勘探支出。該公司總共發行了922,483股普通股，總收益為1,040萬美元(1,350萬加元)。

(Ii)股息再投資計劃

該公司允許現有股東參與股息再投資(“DIP”)。這為股東提供了

通過選擇接受普通股代替現金股息來增加對公司的投資的選擇權。本公司有權選擇以低於現行市價5%的價格從庫房發行普通股，或在公開市場購買普通股。在截至2022年9月30日的9個月中，該公司根據點滴計劃發行了422,194股股票，價值300萬美元。

B)股票期權

以下是已發行股票期權數量變化的連續性：

截至2022年9月30日止九個月內，行使購股權之加權平均股價為11.04加元(截至2021年12月31日止年度，行使購股權時之平均股價為每股10.94加元)。

已授予的股票期權

在截至2022年9月30日的9個月內，公司共授予634,727份股票期權(截至2021年9月30日的9個月--1,165,147份)。下表列出了布萊克-斯科爾斯估值中使用的加權平均公允價值假設：

截至2022年9月30日的已發行和可行使的股票期權：

C)其他員工長期激勵措施

以下是其他長期激勵措施(LTI)數量變化的連續性：

根據具體LTI計劃的特點，LTI的結算方式可以是現金，也可以是股權。DSU以現金結算，PSU以股權或現金結算，由公司酌情決定，某些RSU以現金結算，其餘部分由公司酌情以現金或股權結算，具體取決於授予年份。

D)每股收益

基本每股收益或虧損金額是通過將當期收益或虧損除以當期已發行普通股的加權平均數來計算的。稀釋每股收益是根據期內已發行普通股的加權平均數計算的，包括稀釋普通股等價物的影響。

下表列出了在計算稀釋後每股收益時不包括的權益工具。這些工具被排除在外，因為它們對稀釋後每股收益具有反稀釋作用。與特定證券有關的行使價格超過了截至2022年9月30日的三個月和九個月的公司普通股平均市場價格9.66加元和9.70加元(截至2021年9月30日的三個月和九個月的9.69加元和10.10加元)或計入股權證券對淨虧損產生了反攤薄作用。就本公司錄得淨虧損的期間而言，每股攤薄虧損以已發行股份的基本加權平均數計算，因為在計算時使用已發行股份的攤薄加權平均數是反攤薄的。

(E)股息

在截至2022年9月30日的9個月內，公司宣佈的股息總額為2,930萬美元，其中2,630萬美元以現金支付(截至2021年9月30日的9個月以現金支付2,590萬美元)。其餘的300萬美元是根據公司的點滴計劃以普通股的形式發行的(截至2021年9月30日的9個月，根據點滴計劃發行了350萬美元的股票)。

2022年2月28日，本公司宣佈，已達成一項具有約束力的協議，將其位於墨西哥莫雷洛斯州的非核心埃斯佩蘭薩黃金項目(“埃斯佩蘭薩”)出售給Zacatecas Silver Corp.(“Zacatecas Silver”)，總代價最高可達6000萬美元(“交易”)。這筆交易於2022年4月12日完成，交易內容如下：

(I)交易完成時的總對價2,100萬美元，包括：

A.500萬美元現金；

B.價值1000萬美元的Zacatecas Silver股票；以及

C.白銀金屬流中，Alamos有權獲得埃斯佩蘭薩生產的白銀的20%，現金價格為當前現貨白銀價格的20%，但不得超過向本公司交付的最多500,000盎司白銀。

(2)在完成下列里程碑(“里程碑付款”)後，最多支付3900萬美元的額外對價：

A.Zacatecas Silver獲得埃斯佩蘭薩環境影響評估報告批准後60天內獲得500萬美元；

B.在(I)完成埃斯佩蘭薩可行性研究或(Ii)Zacatecas Silver宣佈關於埃斯佩蘭薩的建設決定後60天內支付1,400萬美元；以及

C.在埃斯佩蘭薩開始商業生產後180天內支付2000萬美元。

本公司按賬面價值和公允價值減去出售成本(“FVLCS”)中的較低者計量埃斯佩蘭薩資產組。預期購買對價的公允價值被用作確定資產組的公允價值的基礎，處置成本的估計被用作出售成本的基礎。在進行這項評估時，本公司的結論是，埃斯佩蘭薩資產組的預期公允價值減去出售成本低於其賬面價值。因此，公司在2022年第一季度確認了3820萬美元的税前減值虧損，其中包括迄今發生的20萬美元的交易成本(税後淨額-2670萬美元)。

作為出售的一部分，公司有權在埃斯佩蘭薩實現某些里程碑的基礎上獲得額外的對價。這些收益是基於公司不能控制的未來事件。公司必須按照國際財務報告準則第13號公允價值計量的指導，在最初確認日確定里程碑付款的公允價值。在初步確認後，本公司將通過損益計量公允價值的變化。在釐定該等對價的公允價值時，本公司須根據目前對事實及情況的理解，就若干未來事件作出若干假設及估計。

根據出售時的事實和情況，該公司對里程碑付款和銀流的估值為2300萬美元。這些里程碑式的付款和銀流將在每個報告日期根據項目的進展進行重新估值。里程碑付款和白銀流量在財務狀況表中被列為其他非流動資產(附註7)，並被視為公允價值層次結構的第三級(附註14)。

(A)分部收入和結果

該公司通過經營礦山和重大開發項目來管理其可報告的經營部門。該公司在加拿大和墨西哥這兩個主要地理區域開展業務。Young-Davidson金礦和Island金礦在加拿大運營，Mulatos金礦在墨西哥索諾拉運營。下表彙總了這些可報告運營部門的運營結果：

1.穆拉託斯包括拉亞基·格蘭德行動。

2.公司和其他包括公司餘額、勘探和開發項目、復墾礦山和停產經營。

(B)分段資產和負債

下表按分部列出了資產和負債：

1.穆拉託斯包括拉亞基·格蘭德行動。

2.公司和其他包括公司餘額、勘探和開發項目、復墾礦山和停產經營。

金融工具的公允價值

下表列出了本公司在公允價值體系內按公允價值逐級經常性計量的金融資產和負債。截至2022年9月30日，公司沒有任何非經常性公允價值計量。公允價值等級的1至3級是根據公允價值投入可觀察或不可觀察的程度定義的，如下所示：

·第1級投入是指相同資產或負債在活躍市場上的報價(未經調整)；

·第2級投入是指第1級內的報價以外的、可直接或間接觀察到的淨資產或負債的投入；以及

·3級投入是不可觀察到的(市場活動很少或根本沒有市場活動支持)。

在截至2022年9月30日的9個月中，金融資產和負債的計量方法沒有變化。

期權和遠期合約的公允價值是參考活躍市場交易的相同資產的可觀察市場價格，採用市場方法確定的。這些被歸類在公允價值層次的第二級。合理可能的替代假設的使用不會對公司的業績產生重大影響。

銀流和里程碑付款的公允價值計量是基於不可觀察的投入，因此被歸入公允價值等級的第三級。在確定銀流和里程碑付款的公允價值時，本公司需要根據目前對其所知的事實和情況的瞭解，對未來事件做出某些估計和判斷。銀流和里程碑付款的公允價值是根據重大投入和假設(如內部派生貼現率、實現付款的時間表估計和成功概率係數)使用貼現現金流量確定的。里程碑付款和銀流的折扣率分別為6.75%和10.75%。這些投入和假設的變化可能會對金融資產的計量產生重大影響。請參閲附註10。

循環信貸安排

本公司可獲得一筆5.00億美元的未提取信貸安排(“信貸安排”)。信貸安排的利率為倫敦銀行同業拆借利率加已提取金額的1.875%，未提取金額的備用費用為0.42%，將於2025年10月1日到期。

信貸安排以本公司現時及未來的所有重大資產、物業及業務為抵押。信貸安排包含為這種性質的貸款安排慣用的各種契約，包括對債務、資產出售和留置權的限制。它包含財務契約測試，包括(A)最低利息覆蓋率為3.0：1.0，(B)最高淨槓桿率為3.5：1.0，兩者都在協議中定義。截至2022年9月30日，該公司遵守了公約。

衍生工具

貨幣衍生工具

本公司訂立期權及遠期合約，以對衝加元及墨西哥比索兑美元升值的風險。這些期權和遠期合約用於購買當地貨幣和

出售按月結算的美元，本公司認為這是管理貨幣風險的適當方式。

在累計其他全面收益中記錄的截至2022年9月30日的三個月和九個月套期保值工具的公允價值變動的有效部分為：

截至2022年9月30日止三個月及九個月，本公司並無確認對衝工具有任何無效之處。

截至2022年9月30日的未履行合同摘要如下：

加元合約

墨西哥比索合同

截至2022年9月30日，這些合同的公允價值為1,840萬美元的負債(2021年12月31日--資產為260萬美元)。

黃金期權合約

截至2022年9月30日，該公司持有期權合同，以防範部分黃金銷售的黃金價格下跌的風險。

截至2022年9月30日，以下黃金期權合約未平倉：

1.該公司還有60,525份已售出的看跌期權，平均價格為每盎司1,600美元，與相應的看跌期權同期到期。

截至2022年9月30日(2021年12月31日--資產50萬美元)，這些合同的公允價值為540萬美元。

在截至2022年9月30日的三個月和九個月，公司實現了210萬美元的與期權合同結算有關的收益，這些收益記錄在營業收入中(截至2021年9月30日的三個月和九個月，公司記錄的已實現收益為零和50萬美元)。本公司在截至2022年9月30日的三個月和九個月錄得370萬美元和490萬美元的未實現收益(截至2021年9月30日的三個月和九個月本公司錄得40萬美元和50萬美元的未實現收益)。本公司已選擇不將對衝會計應用於黃金期權合約，公允價值變動計入淨收益。

燃料合同

本公司訂立期權合約，以對衝柴油價格上升的風險。該等期權合約用於購買紐約港超低硫柴油(“超低硫柴油”)合約，按月現金結算，本公司相信這是管理價格風險的適當方式。

截至2022年9月30日的三個月和九個月燃料合同的公允價值變動記入累計其他全面收益的有效部分為：

截至2022年9月30日，以下燃料期權合約未平倉：

截至2022年9月30日(2021年12月31日-40萬美元)，這些合同的公允價值為50萬美元。

資本承諾

截至2022年9月30日，該公司有1.253億美元的承諾資本購買(2021年12月31日-1.238億美元)。

版税

在Mulatos礦，公司向墨西哥政府支付了一項特許權使用費義務，即0.5%的非常採礦税，截至2022年9月30日的三個月和九個月(截至2021年9月30日的三個月和九個月--30萬美元和90萬美元)總計40萬美元和80萬美元。

該公司為Young-Davidson礦的生產支付1.5%的冶煉廠淨特許權使用費。在截至2022年9月30日的三個月和九個月，公司記錄的特許權使用費支出為110萬美元和380萬美元(截至2021年9月30日的三個月和九個月-110萬美元和360萬美元)。此外，在截至2022年9月30日的三個月和九個月(截至2021年9月30日的三個月和九個月--10萬美元和40萬美元)，與生產相關的其他特許權使用費總額為20萬美元和40萬美元。

在海島金礦，該公司根據對該金礦的一系列債權，就生產支付約2.2%的冶煉廠特許權使用費淨額。在截至2022年9月30日的三個月和九個月，公司記錄的特許權使用費支出為70萬美元和190萬美元(截至2021年9月30日的三個月和九個月-110萬美元和380萬美元)。