附件99.1
萬國健康地產收入信託基金 |
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環球企業中心 |
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加利夫道367號 |
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P.O. Box 61558 |
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普魯士國王,賓夕法尼亞州19406 |
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(610) 265-0688 |
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立即釋放 |
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聯繫方式: |
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查爾斯·博伊爾 |
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2022年10月25日 |
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首席財務官 |
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(610) 768-3300 |
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萬國健康地產收入信託基金
報告2022年第三季度財務業績
綜合經營業績-截至2022年9月30日和2021年9月30日的三個月:
普魯士國王,賓夕法尼亞州-Universal Health Realty Income Trust(紐約證券交易所代碼:UHT)今天宣佈,在截至2022年9月30日的三個月裏,淨收入為480萬美元,或每股稀釋後收益0.35美元,而2021年第三季度為530萬美元,或每股稀釋後收益0.39美元。
根據所附的非GAAP補充信息明細表(“補充明細表”)計算,我們的運營資金(“FFO”)在2022年第三季度為1,180萬美元,或每股稀釋後收益0.86美元,而2021年第三季度為1,260萬美元,或每股稀釋後收益0.92美元。
與2021年第三季度相比,我們在2022年第三季度的淨收益減少496,000美元,或每股攤薄收益0.04美元,這主要是由於:(I)與位於伊利諾伊州芝加哥的一家空置專科醫院有關的減少630,000美元,或每股攤薄收益0.05美元,如下所述,該醫院的租約於2021年12月31日到期;(Ii)減少569,000美元,或每股攤薄收益0.04美元,這主要是由於我們的借款利率上升和借款增加導致的利息支出增加;(Iii)因2021年12月31日與環球健康服務公司(“UHS”)達成的資產買賣協議而淨增加28.8萬美元,或每股攤薄0.02美元;。(Iv)因2022年1月1日生效的惠靈頓地區醫療中心租約公平市值續期的影響而增加19.3萬美元,或每股攤薄0.01美元;及。(V)因各種物業產生的收入合計淨增加而增加222,000美元,或每股攤薄0.02美元。
2022年第三季度,與2021年第三季度相比,我們的FFO減少了816,000美元,或稀釋後每股減少0.06美元。這是由於與2021年第三季度相比,2022年第三季度的淨收入減少了上述496,000美元,或每股攤薄收益0.04美元,以及我們的合併和未合併投資產生的折舊和攤銷費用減少了320,000美元,或每股攤薄收益0.02美元。
綜合經營業績-截至2022年和2021年9月30日的9個月期間:
在截至2022年9月30日的9個月中,淨收益為1550萬美元,或每股稀釋後收益1.12美元,而2021年前9個月為1760萬美元,或每股稀釋後收益1.27美元。
根據補充附表計算,我們的FFO在2022年前九個月為3,640萬美元,或每股攤薄2.64美元,而2021年前九個月為3,800萬美元,或每股攤薄2.76美元。
截至2021年9月30日的9個月期間,我們的財務業績包括與出售某些房地產資產相關的130萬美元收益,或每股稀釋後收益0.09美元。在對截至2021年9月30日的9個月的報告淨收益進行調整後,按照補充時間表計算的130萬美元的收益,我們在2021年前9個月的調整後淨收益為1620萬美元,或每股稀釋後收益1.18美元。
與2021年同期相比,我們在2022年前9個月的調整後淨收益減少776,000美元,或每股攤薄收益減少0.06美元,主要是由於:(I)與位於伊利諾伊州芝加哥的一家空置專科醫院有關的減少230萬美元,或每股攤薄收益0.16美元,如下所述,該醫院的租約於2021年12月31日到期;(Ii)減少842,000美元,或每股攤薄收益0.06美元,這主要是由於我們的借款利率上升和借款增加導致的利息支出增加;(Iii)因與UHS於2021年12月31日訂立的資產買賣協議而淨增加954,000美元,或每股攤薄0.07美元;(Iv)因惠靈頓地區醫療中心於2022年1月1日生效的公平市值續期的影響而增加863,000美元,或每股攤薄0.06美元;及(V)因各種物業產生的收入合計淨增加而增加500,000美元,或每股攤薄0.03美元。
2022年前9個月,與2021年同期相比,我們的FFO減少了160萬美元,或稀釋後每股減少0.12美元。這是由於與2021年前九個月相比,2022年前九個月的調整後淨收益減少了上述776,000美元,或每股攤薄0.06美元,以及我們的綜合和未合併投資產生的折舊和攤銷費用減少了816,000美元,或每股攤薄0.06美元。
股息信息:
第三季度每股0.71美元的股息,或總計980萬美元,於2022年9月7日宣佈,並於2022年9月30日支付。
資本資源信息:
截至2022年9月30日,根據我們3.75億美元循環信貸協議的條款,我們有2.901億美元的未償還借款,扣除未償還借款和信用證後,截至該日的可用借款能力為8180萬美元。
新建工程項目:
2022年1月,我們與UHS的全資子公司簽訂了土地租賃和主FLEX租賃協議,意在開發、建設和擁有位於內華達州里諾的暴徒Sierra Medical Plaza I的房地產,約有86,000平方英尺的可出租平方英尺。這羣暴徒將位於北內華達州塞拉醫療中心的校園內,這是一家新建的醫院,由UHS的一家全資子公司擁有和運營,於2022年4月完工並開放。我們已經聘請了一位無關的第三方作為施工經理,於2022年1月開工建設,預計
將於2023年第一季度完工並開放。據估計,暴徒的成本約為3460萬美元,截至2022年9月30日,已產生約1690萬美元。根據第三方租約的執行情況,主要的Flex租賃協議可能會減少,約佔暴徒可出租平方英尺的68%。
空置的專業設施:
正如之前披露的那樣,位於伊利諾伊州芝加哥的專科醫院的租約於2021年12月31日到期,該設施目前處於空置狀態。在截至2021年9月30日的三個月和九個月內,我們分別獲得了與該物業相關的租賃收入39萬美元和120萬美元。在截至2022年9月30日的三個月和九個月內,我們與該設施相關的運營費用分別為240,000美元和110萬美元。在2022年前,前租户負責該設施的運營費用。根據2021年12月到期的租賃條款,我們在2021年全年獲得了約160萬美元的租賃收入。
我們估計,三個空置的專業設施,包括位於伊利諾伊州芝加哥的設施,以及位於印第安納州埃文斯維爾和德克薩斯州科珀斯克里斯蒂的設施(自2019年以來一直處於空置狀態),在2022年剩餘三個月內的運營支出總額將約為90萬美元。未來與這些設施相關的運營費用將在這些設施仍然擁有和空置期間由我們承擔。我們繼續向潛在的感興趣的公司推銷這些專業設施。然而,如果這些物業繼續空置一段長時間,或我們為使物業適合其他經營者/租户/買家而招致大量翻新或拆卸費用,我們未來的經營業績可能會受到重大不利影響。
一般信息、前瞻性陳述和風險因素以及非公認會計準則財務衡量標準:
環球健康房地產收入信託是一家房地產投資信託基金,投資於醫療保健和與人類服務相關的設施,包括急性護理醫院、行為保健醫院、專科設施、醫療/辦公樓、獨立的急診科和兒童保育中心。我們在21個州的76處房產中有投資或承諾。
本新聞稿包含基於當前管理層預期的前瞻性陳述。許多因素,包括在此披露的因素,與新冠肺炎對我們財務業績的潛在影響相關的因素,以及我們每個租户的經營和財務業績,與醫療保健行業趨勢相關的因素,以及在我們提交給美國證券交易委員會的文件中詳細描述的那些因素(如截至2021年12月31日的10-K表年報中的第1A項-風險因素和第7項前瞻性陳述以及截至2022年6月30日的10-Q表季報中的前瞻性陳述和某些風險因素)。這可能會導致結果與前瞻性陳述中預期的結果大不相同。讀者不應過分依賴此類前瞻性陳述,因為這些陳述僅反映了管理層截至本文發佈之日的觀點。我們沒有義務修改或更新任何前瞻性陳述,或做出任何其他前瞻性陳述,無論是由於新信息、未來事件或其他原因。
許多可能影響我們未來業績的因素都超出了我們的控制或預測能力,包括新冠肺炎疫情的影響。我們租户以及我們的租户未來的運營和財務業績可能會受到各種發展的實質性影響,包括與新冠肺炎相關的發展。這些發展包括但不限於,由於全國範圍內護士和其他臨牀工作人員和支持人員短缺、政府和行政部門的影響,我們的租户經歷了人員配備減少和工資支出的相關增加。
醫療保健行業的監管和刺激;病人數量下降和宏觀經濟狀況惡化(包括企業關閉和裁員導致未參保和參保不足的患者增加)導致的付款人組合的不利變化;與租户員工和患者所需供應相關的潛在中斷;以及其他支出的潛在增加。由於新冠肺炎的限制及其對經濟的影響,我們可能會遇到潛在租户的減少,這可能會對新租約的數量以及現有租約的續約率產生不利影響。新冠肺炎疫情可能會推遲我們的建設項目,這可能會導致成本增加,並推遲這些項目的開業和支付租金的時間,儘管這種延誤尚未發生。新冠肺炎大流行也可能影響我們的負債和以可接受的條件對這些債務進行再融資的能力,以及與新冠肺炎大流行導致金融市場和金融機構業務中斷相關的風險,這可能從融資的角度影響我們;以及新冠肺炎大流行導致我們的資產所在國家和地區市場的總體經濟條件發生變化。我們無法量化這些因素將對我們未來業務產生的影響,但與新冠肺炎疫情相關的事態發展可能會對我們未來的財務業績產生實質性的不利影響。
我們相信,如果適用,調整後的淨收入和調整後的稀釋後每股淨收入(如補充附表所示)屬於非GAAP財務指標(“GAAP”是美國公認的會計準則),作為衡量我們經營業績的指標,對我們的投資者是有幫助的。此外,我們相信,在適用的情況下,比較和討論基於這些衡量標準計算的我們的財務結果對我們的投資者是有幫助的,因為它抵消了每年非經常性或非運營性質的重大項目的影響,包括但不限於交易收益等項目。
營運資金(“FFO”)是房地產投資信託基金(“REITs”)公認的業績衡量指標。我們相信,FFO和稀釋後每股FFO是非公認會計準則的財務指標,作為衡量我們經營業績的指標,對我們的投資者很有幫助。我們根據全美房地產投資信託協會(“NAREIT”)制定的標準計算FFO,如所附補充附表所示,該標準可能無法與其他未按照NAREIT定義計算FFO的REITs報告的FFO相提並論,或與我們對NAREIT定義的理解不同的REITs報告的FFO相比。FFO對某些項目的影響進行調整,例如在列報期間發生的交易收益。FFO不代表根據公認會計準則從經營活動中產生的現金,不應被視為根據公認會計準則確定的淨收入的替代辦法。此外,FFO不應被用作:(I)根據GAAP確定的我們財務業績的指標;(Ii)根據GAAP確定的經營活動現金流量的替代方案;(Iii)我們流動性的衡量標準;或(Iv)可用於我們現金需求的資金指標,包括我們向股東分配現金的能力。我們報告的淨收入與FFO的對賬反映在以下補充附表中。
為了全面瞭解我們的財務業績,應結合根據公認會計原則確定的淨收入來審查這些措施,這些淨收入在本報告或我們提交給證券交易委員會的其他文件中的簡明綜合財務報表及其説明中提出,包括我們截至2021年12月31日的Form 10-K報告和截至2022年6月30日的Form 10-Q季度報告。由於計入或不計入這些指標的項目是根據公認會計準則理解和評估財務業績的重要組成部分,因此這些指標不應被視為衡量我們的經營業績或盈利能力的淨收入的替代指標。由於這些衡量標準不是根據公認會計原則確定的,因此容易受到不同計算的影響,因此它們
可能無法與其他公司的其他類似名稱的指標相比較。我們鼓勵投資者在評估我們的財務表現時使用公認會計準則的衡量標準。
(更多信息)
萬國健康地產收入信託基金
合併損益表
截至2022年和2021年9月30日的三個月和九個月
(金額以千為單位,共享信息除外)
(未經審計)
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截至三個月 |
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九個月結束 |
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9月30日, |
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9月30日, |
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2022 |
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2021 |
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2022 |
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2021 |
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收入: |
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租賃收入-UHS設施(A) |
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$ |
7,471 |
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$ |
7,574 |
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$ |
22,291 |
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$ |
21,971 |
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租賃收入--非關聯方 |
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12,836 |
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13,115 |
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38,664 |
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39,324 |
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其他收入-UHS設施 |
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255 |
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236 |
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717 |
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669 |
|
其他收入--非關聯方 |
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221 |
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280 |
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718 |
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816 |
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融資租賃的利息收入-UHS設施 |
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1,368 |
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- |
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4,107 |
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|
- |
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22,151 |
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21,205 |
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66,497 |
|
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62,780 |
|
費用: |
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折舊及攤銷 |
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6,658 |
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6,813 |
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20,046 |
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20,551 |
|
向UHS支付的諮詢費 |
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1,297 |
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1,121 |
|
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3,787 |
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3,272 |
|
其他運營費用 |
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6,875 |
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|
5,980 |
|
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20,728 |
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17,485 |
|
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14,830 |
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13,914 |
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44,561 |
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41,308 |
|
未合併有限責任公司(“有限責任公司”)權益前收益、銷售收益和利息支出 |
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7,321 |
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7,291 |
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21,936 |
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21,472 |
|
未合併有限責任公司的收入權益 |
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346 |
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303 |
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943 |
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1,341 |
|
出售房地產資產的收益 |
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- |
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|
- |
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- |
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1,304 |
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利息支出,淨額 |
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(2,819 |
) |
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|
(2,250 |
) |
|
|
(7,408 |
) |
|
|
(6,566 |
) |
淨收入 |
|
$ |
4,848 |
|
|
$ |
5,344 |
|
|
$ |
15,471 |
|
|
$ |
17,551 |
|
基本每股收益 |
|
$ |
0.35 |
|
|
$ |
0.39 |
|
|
$ |
1.12 |
|
|
$ |
1.28 |
|
稀釋後每股收益 |
|
$ |
0.35 |
|
|
$ |
0.39 |
|
|
$ |
1.12 |
|
|
$ |
1.27 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
加權平均流通股數--基本 |
|
|
13,776 |
|
|
|
13,762 |
|
|
|
13,769 |
|
|
|
13,755 |
|
加權平均流通股數--稀釋 |
|
|
13,801 |
|
|
|
13,783 |
|
|
|
13,792 |
|
|
|
13,777 |
|
|
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|
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|
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(a.)包括截至2022年9月30日的三個月和九個月期間麥卡倫醫療中心的獎金租金分別為727美元和2,048美元,以及截至2021年9月30日的三個月和九個月期間三個UHS急性護理醫院設施的獎金租金分別為1,828美元和5,171美元。 |
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萬國健康地產收入信託基金
非公認會計準則補充資料附表(“補充附表”)
截至2022年9月30日和2021年9月30日的三個月
(金額以千為單位,共享信息除外)
(未經審計)
調整後淨收益的計算
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|
截至三個月 |
|
|
截至三個月 |
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||||||||||
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|
2022年9月30日 |
|
|
2021年9月30日 |
|
||||||||||
|
|
金額 |
|
|
人均 稀釋後股份 |
|
|
金額 |
|
|
人均 稀釋後股份 |
|
||||
淨收入 |
|
$ |
4,848 |
|
|
$ |
0.35 |
|
|
$ |
5,344 |
|
|
$ |
0.39 |
|
調整 |
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
- |
|
對淨收入的小計調整 |
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
- |
|
調整後淨收益 |
|
$ |
4,848 |
|
|
$ |
0.35 |
|
|
$ |
5,344 |
|
|
$ |
0.39 |
|
營運資金的計算(“FFO”)
|
|
截至三個月 |
|
|
截至三個月 |
|
||||||||||
|
|
2022年9月30日 |
|
|
2021年9月30日 |
|
||||||||||
|
|
金額 |
|
|
人均 稀釋後股份 |
|
|
金額 |
|
|
人均 稀釋後股份 |
|
||||
淨收入 |
|
$ |
4,848 |
|
|
$ |
0.35 |
|
|
$ |
5,344 |
|
|
$ |
0.39 |
|
加上:折舊和攤銷費用: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
綜合投資 |
|
|
6,658 |
|
|
|
0.49 |
|
|
|
6,813 |
|
|
|
0.50 |
|
未合併的附屬公司 |
|
|
295 |
|
|
|
0.02 |
|
|
|
460 |
|
|
|
0.03 |
|
FFO |
|
$ |
11,801 |
|
|
$ |
0.86 |
|
|
$ |
12,617 |
|
|
$ |
0.92 |
|
每股派息 |
|
|
|
|
|
$ |
0.710 |
|
|
|
|
|
|
$ |
0.700 |
|
萬國健康地產收入信託基金
非公認會計準則補充資料附表(“補充附表”)
截至2022年和2021年9月30日的9個月
(金額以千為單位,共享信息除外)
(未經審計)
調整後淨收益的計算
|
|
九個月結束 |
|
|
九個月結束 |
|
||||||||||
|
|
2022年9月30日 |
|
|
2021年9月30日 |
|
||||||||||
|
|
金額 |
|
|
人均 稀釋後股份 |
|
|
金額 |
|
|
人均 稀釋後股份 |
|
||||
淨收入 |
|
$ |
15,471 |
|
|
$ |
1.12 |
|
|
$ |
17,551 |
|
|
$ |
1.27 |
|
調整: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
減去:出售房地產資產的收益 |
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
(1,304 |
) |
|
|
(0.09 |
) |
對淨收入的小計調整 |
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
(1,304 |
) |
|
|
(0.09 |
) |
調整後淨收益 |
|
$ |
15,471 |
|
|
$ |
1.12 |
|
|
$ |
16,247 |
|
|
$ |
1.18 |
|
營運資金的計算(“FFO”)
|
|
|
|
|
|
|
|
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|
|
|
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|
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|
|
|
|
|
|
|
九個月結束 |
|
|
九個月結束 |
|
||||||||||
|
|
2022年9月30日 |
|
|
2021年9月30日 |
|
||||||||||
|
|
金額 |
|
|
人均 稀釋後股份 |
|
|
金額 |
|
|
人均 稀釋後股份 |
|
||||
淨收入 |
|
$ |
15,471 |
|
|
$ |
1.12 |
|
|
$ |
17,551 |
|
|
$ |
1.27 |
|
加上:折舊和攤銷費用: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
綜合投資 |
|
|
20,046 |
|
|
|
1.46 |
|
|
|
20,551 |
|
|
|
1.49 |
|
未合併的附屬公司 |
|
|
885 |
|
|
|
0.06 |
|
|
|
1,196 |
|
|
|
0.09 |
|
減去:出售房地產資產的收益 |
|
|
- |
|
|
|
- |
|
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|
(1,304 |
) |
|
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(0.09 |
) |
FFO |
|
$ |
36,402 |
|
|
$ |
2.64 |
|
|
$ |
37,994 |
|
|
$ |
2.76 |
|
每股派息 |
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|
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|
$ |
2.125 |
|
|
|
|
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|
$ |
2.095 |
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萬國健康地產收入信託基金
合併資產負債表
(金額以千為單位,共享信息除外)
(未經審計)
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9月30日, |
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十二月三十一日, |
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||
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2022 |
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2021 |
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資產: |
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|
房地產投資: |
|
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|
|
|
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|
建築物、改善和在建工程 |
|
$ |
636,320 |
|
|
$ |
608,836 |
|
累計折舊 |
|
|
(243,079 |
) |
|
|
(225,584 |
) |
|
|
|
393,241 |
|
|
|
383,252 |
|
土地 |
|
|
56,631 |
|
|
|
54,897 |
|
房地產投資淨額 |
|
|
449,872 |
|
|
|
438,149 |
|
UHS應收融資 |
|
|
83,651 |
|
|
|
82,439 |
|
房地產投資和應收融資淨額 |
|
|
533,523 |
|
|
|
520,588 |
|
對有限責任公司的投資和墊款 |
|
|
9,661 |
|
|
|
10,139 |
|
其他資產: |
|
|
|
|
|
|
|
|
現金和現金等價物 |
|
|
8,102 |
|
|
|
22,504 |
|
來自UHS的租賃和其他應收款 |
|
|
5,083 |
|
|
|
4,641 |
|
應收租賃--其他 |
|
|
8,233 |
|
|
|
7,109 |
|
無形資產(累計攤銷1,490萬美元和 分別為1420萬美元) |
|
|
9,936 |
|
|
|
9,972 |
|
土地使用權資產淨值 |
|
|
11,467 |
|
|
|
11,495 |
|
遞延費用和其他資產,淨額 |
|
|
23,303 |
|
|
|
11,971 |
|
總資產 |
|
$ |
609,308 |
|
|
$ |
598,419 |
|
負債: |
|
|
|
|
|
|
|
|
信用額度借款 |
|
$ |
290,100 |
|
|
$ |
271,900 |
|
應付抵押票據,對我們無追索權,淨額 |
|
|
50,251 |
|
|
|
56,866 |
|
應計利息 |
|
|
346 |
|
|
|
346 |
|
應計費用和其他負債 |
|
|
13,606 |
|
|
|
12,157 |
|
土地租賃負債淨額 |
|
|
11,467 |
|
|
|
11,495 |
|
租户儲備金、押金以及遞延和預付租金 |
|
|
9,911 |
|
|
|
10,328 |
|
總負債 |
|
|
375,681 |
|
|
|
363,092 |
|
股本: |
|
|
|
|
|
|
|
|
實益權益優先股, 面值0.01美元;授權股票5,000,000股; 未發行和未償還的債券 |
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|
- |
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|
- |
|
普通股,面值0.01美元; 9,500萬股授權股票;已發行和已發行股票:2,022-13,802,200股; 2021 - 13,785,345 |
|
|
138 |
|
|
|
138 |
|
超出票面價值的資本 |
|
|
269,241 |
|
|
|
268,515 |
|
累計淨收入 |
|
|
805,030 |
|
|
|
789,559 |
|
累計股息 |
|
|
(853,312 |
) |
|
|
(823,998 |
) |
累計其他綜合收益 |
|
|
12,530 |
|
|
|
1,113 |
|
總股本 |
|
|
233,627 |
|
|
|
235,327 |
|
負債和權益總額 |
|
$ |
609,308 |
|
|
$ |
598,419 |
|