宣佈2023財年指導
2022財年第四季度持續運營亮點*
*本新聞稿包含符合美國公認會計原則(“GAAP”)的財務指標，以及非GAAP財務指標。GAAP與非GAAP財務指標的對賬 可在本新聞稿所附表格中找到。
密爾沃基--(美國商業資訊)--2022年9月28日-Enerpac Tool Group Corp.(紐約證券交易所股票代碼：EPAC)(以下簡稱“公司”)今天宣佈了截至2022年8月31日的第四財季業績。
Enerpac Tool Group總裁首席執行官保羅·斯特恩利布表示：“在2022財年，我們的產品和服務業務需求增加，四個地區中有兩個地區的核心銷售額實現了穩健增長。”我們對我們的團隊在本季度的表現和我們正在建立的勢頭感到高興，儘管宏觀經濟環境仍然困難，供應鏈面臨持續的挑戰。
Sternlieb先生繼續説：“第四季度，我們在整個公司範圍內實現了我們的業績、調整後的EBITDA和現金流計劃，我們打破了典型的第四季度季節性銷售趨勢，在不變貨幣基礎上比第三季度實現了環比增長。與此同時，我們在Ascend轉型計劃上繼續取得重要進展，重點是在進入2023財年及以後實現盈利增長。我們強勁的現金流和本季度調整後的EBITDA業績使我們能夠繼續通過股票回購來部署資本，這與我們的資本配置戰略一致，並降低了我們的槓桿率。“
|
持續運營的綜合結果 |
|||||||
|
(以百萬美元為單位，每股除外) |
|
|
|||||
|
截至三個月 |
截至12個月 |
||||||
|
8月31日， |
8月31日， |
8月31日， |
8月31日， |
||||
|
淨銷售額 |
$151.8 |
$145.4 |
$571.2 |
$528.7 |
|||
|
淨收入 |
$11.4 |
$6.5 |
$20.7 |
$40.2 |
|||
|
稀釋後每股收益 |
$0.20 |
$0.11 |
$0.35 |
$0.67 |
|||
|
調整後稀釋每股收益 |
$0.37 |
$0.19 |
$0.83 |
$0.63 |
|||
|
工業工具與服務(IT&S) |
|||||||
|
(百萬美元) |
|
|
|
||||
|
|
截至三個月 |
截至12個月 |
|||||
|
8月31日， 2022 |
8月31日， 2021 |
8月31日， 2022 |
8月31日， 2021 |
||||
|
淨銷售額 |
$139.7 |
$134.8 |
$527.3 |
$493.1 |
|||
|
營業利潤 |
$28.5 |
$26.9 |
$78.4 |
$81.7 |
|||
|
調整後的運營利潤(1) |
$31.5 |
$26.8 |
$86.2 |
$84.3 |
|||
|
調整後的運營利潤%(1) |
22.6% |
19.9% |
16.4% |
17.1% |
|||
|
(1) 不包括2022財年第四季度220萬美元的重組費用和80萬美元的上升費用，而2021財年第四季度的重組收益為10萬美元。截至2022年8月31日的12個月不包括590萬美元的重組費用、110萬美元的減值和剝離費用、50萬美元的領導層換屆費用、90萬美元的上升費用和出售設施的淨收益60萬美元，而上一年同期的重組費用為210萬美元和減值和剝離費用淨額為50萬美元。 |
|||||||
來自持續經營的公司費用和所得税
|
(2) 不包括2022財年第四季度約80萬美元的重組費用和890萬美元的晉升費用，而2021財年第四季度的領導層換屆和董事會招聘費用為10萬美元。 |
停產運營
停產業務是與2019年10月31日剝離前EC&S部門相關的某些留存負債的影響。
|
資產負債表和槓桿 |
|||||
|
(百萬美元) |
|||||
|
期間已結束 |
|||||
|
August 31, 2022 |
May 31, 2022 |
August 31, 2021 |
|||
|
現金餘額 |
$120.7 |
$123.7 |
$140.4 |
||
|
債務餘額 |
$204.0 |
$205.0 |
$175.0 |
||
|
淨債務與調整後EBITDA之比** |
0.9 |
1.1 |
0.6 |
||
截至2022年8月31日的淨債務約為8300萬美元(總債務2.04億美元減去1.21億美元現金)，比2022年5月31日增加了約200萬美元。截至2022年8月31日，持續運營的調整後EBITDA的淨債務為0.9倍。根據2022年3月宣佈的股票回購計劃，該公司在2022財年第四季度購買了約200萬股普通股，總金額約為3900萬美元。
|
** 截至2022年8月31日，根據公司2022年9月高級信貸安排的條款計算。根據本公司2019年3月高級信貸安排的 條款計算的前期。 |
展望
Sternlieb先生繼續説：“我們對2023財年的展望反映出謹慎樂觀的態度，即我們在駕馭不確定的全球宏觀經濟環境，包括重大的外匯逆風的同時，我們的勢頭將繼續下去。通過執行我們的增長戰略和Ascend轉型計劃，我們仍然相信Enerpac Tool Group處於有利地位，能夠應對這些經濟不確定性並提升股東價值。
有鑑於此，假設沒有廣泛的衰退條件，並排除任何外匯變化的影響，我們將2023財年的淨銷售額指導範圍設定在5.65億美元至5.85億美元之間。此外，我們已將2023財年調整後的EBITDA指導範圍設置為1.13億美元至1.23億美元，其中包括1200萬美元至1800萬美元的遞增EBITDA福利。
斯特恩利布先生最後説：“我們期待着於11月16日在紐約市舉辦投資者日活動。這是我們將在那裏推出我們的新戰略，提供有關Ascend的更多細節，並介紹我們的新管理團隊。我希望 感謝我們的全球團隊在充滿挑戰的2022財年中的辛勤工作和奉獻精神。在過去的12個月裏，我們取得了長足的進步，同時繼續專注於服務我們的客户，併為我們所有的利益相關者提供價值。
電話會議信息
投資者電話會議定於2022年9月29日美國東部時間上午10：00舉行。網絡直播信息和電話會議材料，包括收益演示文稿，可在Enerpac Tool Group公司網站 (www.enerpacToolgroup.com)上獲得。
安全港聲明
上述某些評論是根據1995年《私人證券訴訟改革法》的規定所作的前瞻性陳述。管理層警告説，這些陳述是基於對未來業績的當前估計，高度依賴於各種因素，這些因素可能導致實際結果與這些估計不同。在其他風險和不確定性中，Enerpac Tool Group的業績受以下風險和不確定性的影響：一般經濟狀況、供應鏈風險、材料和勞動力成本增加、新冠肺炎疫情(包括疫情或相關政府應對措施對公司業務的影響)、公司客户和供應商的業務、員工流動性以及與新冠肺炎相關的現場健康和安全擔憂是否可能需要暫停運營一段時間、石油價格波動、客户需求的變化。地緣政治活動對經濟的影響，包括俄羅斯入侵烏克蘭和因此而實施的國際制裁，公司實現與其增長戰略相關的計劃或目標的能力， 市場對公司新產品推出的接受程度，收購的成功整合，重組的影響，公司實現與Ascend計劃相關的計劃或目標的能力，包括其計算預期增量調整EBITDA的任何 假設，由於具有競爭力的定價和運營效率、税法變化、外幣波動和利率風險造成的營業利潤率風險。參見公司截至8月31日的財政年度的10-K表, 2021年及其提交給美國證券交易委員會的其他文件，以獲得有關風險因素的進一步信息。Enerpac Tool Group不承擔任何因新信息、未來事件或任何其他原因而公開更新或修改任何 前瞻性陳述的義務。
非GAAP財務信息
本新聞稿包含的財務指標不是符合公認會計準則的指標。這些非GAAP衡量標準包括持續經營的EBITDA、持續經營的調整後EBITDA、持續經營的調整後收益、持續經營的調整稀釋後每股收益、持續經營的調整後營業利潤、分部調整後的營業利潤和調整後的EBITDA、自由現金流量和淨債務。本新聞稿 包括歷史非GAAP指標與最具可比性的GAAP指標的對賬，包括在本新聞稿所附表格中。管理層認為，本新聞稿中介紹的非GAAP衡量標準是投資者常用的財務衡量標準，用於評估Enerpac Tool Group在所列期間的經營業績和財務狀況，當與簡明合併財務報表一起閲讀時，這是一個評估持續運營的有用工具，並向投資者提供可用於評估公司各個時期業績的指標。此外，這些是管理層在對公司業務的整體業績進行內部 評估時使用的一些財務指標。管理層承認，有許多項目會影響公司的報告結果，這些非GAAP衡量標準中反映的調整並不是要列出可能影響這些結果的所有 項目。此外，這些非GAAP指標與其他公司使用的類似名稱的指標不一定具有可比性。
關於Enerpac工具組
Enerpac Tool Group Corp.是一家領先的工業工具和服務公司，為100多個國家和地區的廣泛和多樣化的客户提供服務。該公司的業務在高壓液壓工具、可控力產品和解決方案方面處於全球領先地位，可精確定位重載，幫助客户安全可靠地處理世界各地一些最具挑戰性的工作。Enerpac Tool Group成立於1910年，總部位於威斯康星州梅諾莫尼福爾斯。Enerpac Tool Group的普通股在紐約證券交易所上市，代碼為EPAC。欲瞭解有關Enerpac工具集團及其業務的更多信息，請訪問該公司的網站：www.enerpacTOOLGROUP.COM。
(各表如下)
| Enerpac工具集團。 | |||||||
| 簡明綜合資產負債表 | |||||||
| (單位：千) | |||||||
| (未經審計) | |||||||
|
8月31日， |
|
8月31日， |
|||||
|
2022 |
|
2021 |
|||||
| 資產 | |||||||
| 流動資產 | |||||||
| 現金和現金等價物 |
$ |
120,699 |
|
$ |
140,352 |
|
|
| 應收賬款淨額 |
|
106,747 |
|
|
103,233 |
|
|
| 庫存，淨額 |
|
83,672 |
|
|
75,347 |
|
|
| 其他流動資產 |
|
31,884 |
|
|
38,503 |
|
|
| 流動資產總額 |
|
343,002 |
|
|
357,435 |
|
|
| 財產、廠房和設備、淨值 |
|
41,372 |
|
|
48,590 |
|
|
| 商譽 |
|
257,949 |
|
|
277,593 |
|
|
| 其他無形資產，淨額 |
|
41,507 |
|
|
54,545 |
|
|
| 其他長期資產 |
|
74,052 |
|
|
82,084 |
|
|
| 總資產 |
$ |
757,882 |
|
$ |
820,247 |
|
|
| 負債與股東權益 | |||||||
| 流動負債 | |||||||
| 應付貿易帳款 |
$ |
72,524 |
|
$ |
61,958 |
|
|
| 應計薪酬和福利 |
|
21,970 |
|
|
21,597 |
|
|
| 短期債務 |
|
4,000 |
|
|
- |
|
|
| 應付所得税 |
|
4,594 |
|
|
5,674 |
|
|
| 其他流動負債 |
|
49,358 |
|
|
45,535 |
|
|
| 流動負債總額 |
|
152,446 |
|
|
134,764 |
|
|
| 長期債務，淨額 |
|
200,000 |
|
|
175,000 |
|
|
| 遞延所得税 |
|
7,533 |
|
|
4,397 |
|
|
| 養卹金和退休後福利負債 |
|
11,941 |
|
|
17,783 |
|
|
| 其他長期負債 |
|
66,217 |
|
|
76,105 |
|
|
| 總負債 |
|
438,137 |
|
|
408,049 |
|
|
| 股東權益 | |||||||
| 股本 |
|
16,679 |
|
|
16,604 |
|
|
| 額外實收資本 |
|
212,986 |
|
|
202,971 |
|
|
| 庫存股 |
|
(742,844 |
) |
|
(667,732 |
) |
|
| 留存收益 |
|
967,885 |
|
|
953,339 |
|
|
| 累計其他綜合損失 |
|
(134,961 |
) |
|
(92,984 |
) |
|
| 信託持有的股票 |
|
(3,209 |
) |
|
(3,067 |
) |
|
| 遞延賠償責任 |
|
3,209 |
|
|
3,067 |
|
|
| 股東權益總額 |
|
319,745 |
|
|
412,198 |
|
|
| 總負債和股東權益 |
$ |
757,882 |
|
$ |
820,247 |
|
|
| Enerpac工具集團。 | |||||||||||||||
| 簡明合併損益表 | |||||||||||||||
| (以千為單位，每股除外) | |||||||||||||||
| (未經審計) | |||||||||||||||
|
截至三個月 |
截至12個月 |
||||||||||||||
|
8月31日， |
8月31日， |
8月31日， |
8月31日， |
||||||||||||
|
2022 |
2021 |
2022 |
2021 |
||||||||||||
| 淨銷售額 |
$ |
151,827 |
|
$ |
145,427 |
|
$ |
571,223 |
|
$ |
528,660 |
|
|||
| 產品銷售成本 |
|
78,093 |
|
|
79,158 |
|
|
305,835 |
|
|
285,504 |
|
|||
| 毛利 |
|
73,734 |
|
|
66,269 |
|
|
265,388 |
|
|
243,156 |
|
|||
| 銷售、一般和行政費用 |
|
54,634 |
|
|
45,215 |
|
|
216,874 |
|
|
175,277 |
|
|||
| 無形資產攤銷 |
|
1,628 |
|
|
1,843 |
|
|
7,306 |
|
|
8,176 |
|
|||
| 重組費用(福利) |
|
3,049 |
|
|
(37 |
) |
|
8,135 |
|
|
2,392 |
|
|||
| 減值和資產剝離費用 |
|
1,297 |
|
|
5,659 |
|
|
2,413 |
|
|
6,198 |
|
|||
| 營業利潤 |
|
13,126 |
|
|
13,589 |
|
|
30,660 |
|
|
51,113 |
|
|||
| 融資成本，淨額 |
|
1,719 |
|
|
870 |
|
|
4,386 |
|
|
5,266 |
|
|||
| 其他(收入)費用，淨額 |
|
(257 |
) |
|
275 |
|
|
748 |
|
|
1,872 |
|
|||
| 扣除所得税費用前的收益 |
|
11,664 |
|
|
12,444 |
|
|
25,526 |
|
|
43,975 |
|
|||
| 所得税費用 |
|
306 |
|
|
5,895 |
|
|
4,801 |
|
|
3,763 |
|
|||
| 持續經營淨收益 |
|
11,358 |
|
|
6,549 |
|
|
20,725 |
|
|
40,212 |
|
|||
| 非持續經營虧損，扣除所得税後的淨額 |
|
(190 |
) |
|
(1,283 |
) |
|
(3,905 |
) |
|
(2,135 |
) |
|||
| 淨收益 |
$ |
11,168 |
|
$ |
5,266 |
|
$ |
16,820 |
|
$ |
38,077 |
|
|||
| 持續經營的每股收益 | |||||||||||||||
| 基本信息 |
$ |
0.20 |
|
$ |
0.11 |
|
$ |
0.35 |
|
$ |
0.67 |
|
|||
| 稀釋 |
|
0.20 |
|
|
0.11 |
|
|
0.35 |
|
|
0.67 |
|
|||
| 非持續經營的每股虧損 | |||||||||||||||
| 基本信息 |
$ |
(0.00 |
) |
$ |
(0.02 |
) |
$ |
(0.07 |
) |
$ |
(0.04 |
) |
|||
| 稀釋 |
|
(0.00 |
) |
|
(0.02 |
) |
|
(0.07 |
) |
|
(0.04 |
) |
|||
| 每股收益** | |||||||||||||||
| 基本信息 |
$ |
0.19 |
|
$ |
0.09 |
|
$ |
0.28 |
|
$ |
0.63 |
|
|||
| 稀釋 |
|
0.19 |
|
|
0.09 |
|
|
0.28 |
|
|
0.63 |
|
|||
| 加權平均已發行普通股 | |||||||||||||||
| 基本信息 |
|
57,524 |
|
|
60,205 |
|
|
59,538 |
|
|
60,024 |
|
|||
| 稀釋 |
|
57,963 |
|
|
60,678 |
|
|
59,909 |
|
|
60,403 |
|
|||
| *由於四捨五入，持續運營的每股收益和非持續運營的每股虧損之和可能不等於每股收益。 | |||||||||||||||
| Enerpac工具集團。 | |||||||||||||||
| 現金流量表簡明合併報表 | |||||||||||||||
| (單位：千) | |||||||||||||||
| (未經審計) | |||||||||||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||
|
截至三個月 |
|
截至12個月 |
|||||||||||||
|
8月31日， |
|
8月31日， |
|
8月31日， |
|
8月31日， |
|||||||||
|
2022 |
|
2021 |
|
2022 |
|
2021 |
|||||||||
| 經營活動 | |||||||||||||||
| 業務活動提供的現金--持續業務 |
$ |
44,731 |
|
|
29,491 |
|
|
52,246 |
|
|
54,860 |
|
|||
| 業務活動中使用的現金--非連續性業務 |
|
(191 |
) |
|
(197 |
) |
|
(510 |
) |
|
(677 |
) |
|||
| 經營活動提供的現金 |
$ |
44,540 |
|
$ |
29,294 |
|
$ |
51,736 |
|
$ |
54,183 |
|
|||
| 投資活動 | |||||||||||||||
| 資本支出 |
|
(1,447 |
) |
|
(2,515 |
) |
|
(8,417 |
) |
|
(12,019 |
) |
|||
| 出售財產、廠房和設備所得收益 |
|
18 |
|
|
8 |
|
|
1,176 |
|
|
22,409 |
|
|||
| 來自公司擁有的人壽保險單的收益 |
|
- |
|
|
- |
|
|
- |
|
|
2,911 |
|
|||
| 投資活動提供的現金(用於持續經營) |
|
(1,429 |
) |
|
(2,507 |
) |
|
(7,241 |
) |
|
13,301 |
|
|||
| 投資活動提供的現金--非連續性業務 |
|
- |
|
|
- |
|
|
- |
|
|
- |
|
|||
| 投資活動提供的現金(用於) |
$ |
(1,429 |
) |
|
(2,507 |
) |
|
(7,241 |
) |
|
13,301 |
|
|||
| 融資活動 | |||||||||||||||
| 循環信貸安排借款 |
|
40,000 |
|
|
- |
|
|
85,000 |
|
|
10,000 |
|
|||
| 循環信貸安排本金償還 |
|
(45,000 |
) |
|
(20,000 |
) |
|
(60,000 |
) |
|
(90,000 |
) |
|||
| 擺動額度借款/還款，淨額 |
|
4,000 |
|
|
- |
|
|
4,000 |
|
|
- |
|
|||
| 購買庫藏股 |
|
(38,817 |
) |
|
- |
|
|
(75,112 |
) |
|
- |
|
|||
| 股票期權，支付的與股權獎勵的淨股票結算相關的税款及其他 |
|
(520 |
) |
|
160 |
|
|
(3,681 |
) |
|
128 |
|
|||
| 支付現金股利 |
|
- |
|
|
- |
|
|
(2,409 |
) |
|
(2,394 |
) |
|||
| 用於籌資活動的現金--持續經營 |
$ |
(40,337 |
) |
|
(19,840 |
) |
|
(52,202 |
) |
|
(82,266 |
) |
|||
| 籌資活動提供的現金--非連續性業務 |
|
- |
|
|
- |
|
|
- |
|
|
750 |
|
|||
| 用於融資活動的現金 |
$ |
(40,337 |
) |
|
(19,840 |
) |
|
(52,202 |
) |
|
(81,516 |
) |
|||
| 匯率變動對現金的影響 |
|
(5,780 |
) |
|
(2,874 |
) |
|
(11,946 |
) |
|
2,214 |
|
|||
| 持續經營帶來的淨現金(減少)增加 |
|
(2,815 |
) |
|
4,270 |
|
|
(19,143 |
) |
|
(11,891 |
) |
|||
| 非持續經營增加的現金淨額(減少) |
|
(191 |
) |
|
(197 |
) |
|
(510 |
) |
|
73 |
|
|||
| 現金及現金等價物淨(減)增 |
$ |
(3,006 |
) |
|
4,073 |
|
|
(19,653 |
) |
|
(11,818 |
) |
|||
| 現金和現金等價物--期初 |
|
123,705 |
|
|
136,279 |
|
|
140,352 |
|
|
152,170 |
|
|||
| 現金和現金等價物--期末 |
$ |
120,699 |
|
$ |
140,352 |
|
$ |
120,699 |
|
$ |
140,352 |
|
|||
| Enerpac工具集團。 | |||||||||||||||||||||||||||||||
|
補充未經審計的數據 |
|||||||||||||||||||||||||||||||
|
GAAP衡量標準與非GAAP衡量標準的對賬 |
|||||||||||||||||||||||||||||||
|
(單位：千) |
|||||||||||||||||||||||||||||||
| 2021財年 | 2022財年 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Q1 | Q2 | Q3 | Q4 | 共計 | Q1 | Q2 | Q3 | Q4 | 共計 | ||||||||||||||||||||||
| 銷售額 | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 工業工具和服務細分市場 |
$ |
112,175 |
|
$ |
112,739 |
|
$ |
133,400 |
|
$ |
134,811 |
|
$ |
493,125 |
|
$ |
121,313 |
|
$ |
125,940 |
|
$ |
140,395 |
|
$ |
139,694 |
|
$ |
527,342 |
|
|
| 其他 |
|
7,255 |
|
|
7,915 |
|
|
9,749 |
|
|
10,616 |
|
|
35,535 |
|
|
9,590 |
|
|
10,659 |
|
|
11,499 |
|
|
12,133 |
|
|
43,881 |
|
|
| 總計 |
$ |
119,430 |
|
$ |
120,654 |
|
$ |
143,149 |
|
$ |
145,427 |
|
$ |
528,660 |
|
$ |
130,903 |
|
$ |
136,599 |
|
$ |
151,894 |
|
$ |
151,827 |
|
$ |
571,223 |
|
|
| 銷售增長百分比 | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 工業工具和服務細分市場 |
|
-17 |
% |
|
-9 |
% |
|
44 |
% |
|
31 |
% |
|
8 |
% |
|
8 |
% |
|
12 |
% |
|
5 |
% |
|
4 |
% |
|
7 |
% |
|
| 其他 |
|
-35 |
% |
|
-21 |
% |
|
8 |
% |
|
28 |
% |
|
-8 |
% |
|
32 |
% |
|
35 |
% |
|
18 |
% |
|
14 |
% |
|
23 |
% |
|
| 總計 |
|
-19 |
% |
|
-10 |
% |
|
41 |
% |
|
31 |
% |
|
7 |
% |
|
10 |
% |
|
13 |
% |
|
6 |
% |
|
4 |
% |
|
8 |
% |
|
| 持續經營的營業利潤 | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 工業工具和服務細分市場 |
$ |
17,362 |
|
$ |
14,880 |
|
$ |
25,304 |
|
$ |
26,772 |
|
$ |
84,318 |
|
$ |
19,646 |
|
$ |
15,654 |
|
$ |
19,421 |
|
$ |
31,521 |
|
$ |
86,242 |
|
|
| 其他 |
|
(1,662 |
) |
|
(1,834 |
) |
|
14 |
|
|
(968 |
) |
|
(4,450 |
) |
|
(1,257 |
) |
|
334 |
|
|
1,017 |
|
|
1,853 |
|
|
1,947 |
|
|
| 公司/一般 |
|
(6,282 |
) |
|
(6,289 |
) |
|
(5,808 |
) |
|
(6,535 |
) |
|
(24,915 |
) |
|
(5,486 |
) |
|
(4,309 |
) |
|
(6,705 |
) |
|
(6,179 |
) |
|
(22,679 |
) |
|
| 調整後的營業利潤 |
$ |
9,418 |
|
$ |
6,757 |
|
$ |
19,510 |
|
$ |
19,269 |
|
$ |
54,953 |
|
$ |
12,903 |
|
$ |
11,679 |
|
$ |
13,733 |
|
$ |
27,195 |
|
$ |
65,510 |
|
|
| 減值和資產剝離費用 |
|
(139 |
) |
|
(401 |
) |
|
- |
|
|
(5,659 |
) |
|
(6,198 |
) |
|
- |
|
|
(1,116 |
) |
|
- |
|
|
(1,297 |
) |
|
(2,413 |
) |
|
| 重組(收費)收益 |
|
(210 |
) |
|
(649 |
) |
|
(1,571 |
) |
|
37 |
|
|
(2,392 |
) |
|
(2,737 |
) |
|
(1,832 |
) |
|
(517 |
) |
|
(3,049 |
) |
|
(8,135 |
) |
|
| 出售設施的收益，扣除交易費用後的淨額 |
|
- |
|
|
- |
|
|
5,359 |
|
|
- |
|
|
5,359 |
|
|
- |
|
|
- |
|
|
585 |
|
|
- |
|
|
585 |
|
|
| 領導層換屆和董事會招聘費用(福利)(2) |
|
- |
|
|
- |
|
|
(551 |
) |
|
(58 |
) |
|
(609 |
) |
|
(3,759 |
) |
|
(1,747 |
) |
|
(2,800 |
) |
|
37 |
|
|
(8,269 |
) |
|
| 業務審查費 |
|
- |
|
|
- |
|
|
- |
|
|
- |
|
|
- |
|
|
- |
|
|
(2,500 |
) |
|
(502 |
) |
|
- |
|
|
(3,002 |
) |
|
| 提升改造計劃收費 |
|
- |
|
|
- |
|
|
- |
|
|
- |
|
|
- |
|
|
- |
|
|
- |
|
|
(3,856 |
) |
|
(9,760 |
) |
|
(13,616 |
) |
|
| 營業利潤 |
$ |
9,069 |
|
$ |
5,707 |
|
$ |
22,747 |
|
$ |
13,589 |
|
$ |
51,113 |
|
$ |
6,407 |
|
$ |
4,484 |
|
$ |
6,643 |
|
$ |
13,126 |
|
$ |
30,660 |
|
|
| 調整後營業利潤% | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 工業工具和服務細分市場 |
|
15.5 |
% |
|
13.2 |
% |
|
19.0 |
% |
|
19.9 |
% |
|
17.1 |
% |
|
16.2 |
% |
|
12.4 |
% |
|
13.8 |
% |
|
22.6 |
% |
|
16.4 |
% |
|
| 其他 |
|
-22.9 |
% |
|
-23.2 |
% |
|
0.1 |
% |
|
-9.1 |
% |
|
-12.5 |
% |
|
-13.1 |
% |
|
3.1 |
% |
|
8.8 |
% |
|
15.3 |
% |
|
4.4 |
% |
|
| 調整後營業利潤% |
|
7.9 |
% |
|
5.6 |
% |
|
13.6 |
% |
|
13.2 |
% |
|
10.4 |
% |
|
9.9 |
% |
|
8.5 |
% |
|
9.0 |
% |
|
17.9 |
% |
|
11.5 |
% |
|
| 來自持續運營的EBITDA(1) | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 持續經營收益 |
$ |
4,822 |
|
$ |
3,584 |
|
$ |
25,257 |
|
$ |
6,549 |
|
$ |
40,212 |
|
$ |
3,185 |
|
$ |
2,121 |
|
$ |
4,061 |
|
$ |
11,358 |
|
$ |
20,725 |
|
|
| 融資成本，淨額 |
|
1,716 |
|
|
1,338 |
|
|
1,340 |
|
|
870 |
|
|
5,266 |
|
|
961 |
|
|
755 |
|
|
951 |
|
|
1,719 |
|
|
4,386 |
|
|
| 所得税支出(福利) |
|
2,258 |
|
|
1 |
|
|
(4,390 |
) |
|
5,895 |
|
|
3,763 |
|
|
1,781 |
|
|
1,337 |
|
|
1,377 |
|
|
306 |
|
|
4,801 |
|
|
| 折舊及攤銷 |
|
5,458 |
|
|
5,507 |
|
|
5,473 |
|
|
5,173 |
|
|
21,611 |
|
|
5,175 |
|
|
4,986 |
|
|
4,822 |
|
|
4,617 |
|
|
19,600 |
|
|
| EBITDA |
$ |
14,254 |
|
$ |
10,430 |
|
$ |
27,680 |
|
$ |
18,487 |
|
$ |
70,852 |
|
$ |
11,102 |
|
$ |
9,199 |
|
$ |
11,211 |
|
$ |
18,000 |
|
$ |
49,512 |
|
|
| 持續運營調整後的EBITDA(1) | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 工業工具和服務細分市場 |
$ |
21,002 |
|
$ |
18,210 |
|
$ |
28,873 |
|
$ |
30,421 |
|
$ |
98,506 |
|
$ |
22,996 |
|
$ |
19,260 |
|
$ |
22,853 |
|
$ |
34,908 |
|
$ |
100,017 |
|
|
| 其他 |
|
(740 |
) |
|
(942 |
) |
|
897 |
|
|
(133 |
) |
|
(918 |
) |
|
(263 |
) |
|
1,225 |
|
|
1,912 |
|
|
2,741 |
|
|
5,615 |
|
|
| 公司/一般 |
|
(5,659 |
) |
|
(5,788 |
) |
|
(5,327 |
) |
|
(6,121 |
) |
|
(22,896 |
) |
|
(5,135 |
) |
|
(4,091 |
) |
|
(6,464 |
) |
|
(5,580 |
) |
|
(21,270 |
) |
|
| 調整後的EBITDA |
$ |
14,603 |
|
$ |
11,480 |
|
$ |
24,443 |
|
$ |
24,167 |
|
$ |
74,692 |
|
$ |
17,598 |
|
$ |
16,394 |
|
$ |
18,301 |
|
$ |
32,069 |
|
$ |
84,362 |
|
|
| 減值和資產剝離費用 |
|
(139 |
) |
|
(401 |
) |
|
- |
|
|
(5,659 |
) |
|
(6,198 |
) |
|
- |
|
|
(1,116 |
) |
|
- |
|
|
(1,297 |
) |
|
(2,413 |
) |
|
| 重組(收費)收益 |
|
(210 |
) |
|
(649 |
) |
|
(1,571 |
) |
|
37 |
|
|
(2,392 |
) |
|
(2,737 |
) |
|
(1,832 |
) |
|
(517 |
) |
|
(3,049 |
) |
|
(8,135 |
) |
|
| 出售設施的收益，扣除交易費用後的淨額 |
|
- |
|
|
- |
|
|
5,359 |
|
|
- |
|
|
5,359 |
|
|
- |
|
|
- |
|
|
585 |
|
|
- |
|
|
585 |
|
|
| 領導層換屆和董事會招聘費用(福利)(2) |
|
- |
|
|
- |
|
|
(551 |
) |
|
(58 |
) |
|
(609 |
) |
|
(3,759 |
) |
|
(1,747 |
) |
|
(2,800 |
) |
|
37 |
|
|
(8,269 |
) |
|
| 業務審查費 |
|
- |
|
|
- |
|
|
- |
|
|
- |
|
|
- |
|
|
- |
|
|
(2,500 |
) |
|
(502 |
) |
|
- |
|
|
(3,002 |
) |
|
| 提升改造計劃收費 |
|
- |
|
|
- |
|
|
- |
|
|
- |
|
|
- |
|
|
- |
|
|
- |
|
|
(3,856 |
) |
|
(9,760 |
) |
|
(13,616 |
) |
|
| EBITDA |
$ |
14,254 |
|
$ |
10,430 |
|
$ |
27,680 |
|
$ |
18,487 |
|
$ |
70,852 |
|
$ |
11,102 |
|
$ |
9,199 |
|
$ |
11,211 |
|
$ |
18,000 |
|
$ |
49,512 |
|
|
| 調整後的EBITDA% | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 工業工具和服務細分市場 |
|
18.7 |
% |
|
16.2 |
% |
|
21.6 |
% |
|
22.6 |
% |
|
20.0 |
% |
|
19.0 |
% |
|
15.3 |
% |
|
16.3 |
% |
|
25.0 |
% |
|
19.0 |
% |
|
| 其他 |
|
-10.2 |
% |
|
-11.9 |
% |
|
9.2 |
% |
|
-1.3 |
% |
|
-2.6 |
% |
|
-2.7 |
% |
|
11.5 |
% |
|
16.6 |
% |
|
22.6 |
% |
|
12.8 |
% |
|
| 調整後的EBITDA% |
|
12.2 |
% |
|
9.5 |
% |
|
17.1 |
% |
|
16.6 |
% |
|
14.1 |
% |
|
13.4 |
% |
|
12.0 |
% |
|
12.0 |
% |
|
21.1 |
% |
|
14.8 |
% |
|
| 備註： | |||||||||||||||||||||||||||||||
| (1)EBITDA代表持續經營業務扣除融資成本、淨額、所得税(福利)費用和折舊及攤銷前的淨收益。EBITDA不是基於公認會計原則的計算。然而，EBITDA和調整後EBITDA計算中包含的金額來自合併綜合收益表中包含的金額。EBITDA和調整後的EBITDA不應被視為淨收益、營業利潤或營業現金流的替代方案。該公司公佈了EBITDA和調整後的EBITDA，因為它定期審查這些業績衡量標準。此外，我們的許多投資者和貸款人都使用EBITDA和調整後的EBITDA，以方便他們。由於計算組成部分的不同，列報的EBITDA和調整後的EBITDA指標可能並不總是與其他公司報告的類似名稱的指標具有可比性。 | |||||||||||||||||||||||||||||||
| (2)標題從2021財年使用的“企業發展和董事會搜索費用”更新，並更新為將2022財年第一部分中的“高管換屆和董事會搜索收費”和“高級領導層換屆收費”合併為一行。包括的成本沒有改變。 | |||||||||||||||||||||||||||||||
| Enerpac工具集團。 | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 補充未經審計的數據 | |||||||||||||||||||||||||||||||
| GAAP衡量標準與非GAAP衡量標準的對賬(續) | |||||||||||||||||||||||||||||||
| (以千為單位，每股金額除外) | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 2021財年 | 2022財年 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Q1 | Q2 | Q3 | Q4 | 共計 | Q1 | Q2 | Q3 | Q4 | 共計 | ||||||||||||||||||||||
| 調整後收益(3) | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 淨收益 |
$ |
4,598 |
|
$ |
3,182 |
|
$ |
25,031 |
|
$ |
5,266 |
|
$ |
38,077 |
|
$ |
2,788 |
|
$ |
1,221 |
|
$ |
1,643 |
|
$ |
11,168 |
|
$ |
16,820 |
|
|
| 非持續經營虧損，扣除所得税後的淨額 |
|
(224 |
) |
|
(402 |
) |
|
(226 |
) |
|
(1,283 |
) |
|
(2,135 |
) |
|
(397 |
) |
|
(900 |
) |
|
(2,418 |
) |
|
(190 |
) |
|
(3,905 |
) |
|
| 持續經營收益 |
$ |
4,822 |
|
$ |
3,584 |
|
$ |
25,257 |
|
$ |
6,549 |
|
$ |
40,212 |
|
$ |
3,185 |
|
$ |
2,121 |
|
$ |
4,061 |
|
$ |
11,358 |
|
$ |
20,725 |
|
|
| 減值和資產剝離費用 |
|
139 |
|
|
401 |
|
|
- |
|
|
5,659 |
|
|
6,198 |
|
|
- |
|
|
1,116 |
|
|
- |
|
|
1,297 |
|
|
2,413 |
|
|
| 重組費用(福利) |
|
210 |
|
|
649 |
|
|
1,571 |
|
|
(37 |
) |
|
2,392 |
|
|
2,737 |
|
|
1,832 |
|
|
517 |
|
|
3,049 |
|
|
8,135 |
|
|
| 出售設施的收益，扣除交易費用後的淨額 |
|
- |
|
|
- |
|
|
(5,359 |
) |
|
- |
|
|
(5,359 |
) |
|
- |
|
|
- |
|
|
(585 |
) |
|
- |
|
|
(585 |
) |
|
| 領導層換屆和董事會招聘費用(收益) |
|
- |
|
|
- |
|
|
551 |
|
|
58 |
|
|
609 |
|
|
3,759 |
|
|
1,747 |
|
|
2,800 |
|
|
(37 |
) |
|
8,269 |
|
|
| 業務審查費 |
|
- |
|
|
- |
|
|
- |
|
|
- |
|
|
- |
|
|
- |
|
|
2,500 |
|
|
502 |
|
|
- |
|
|
3,002 |
|
|
| 提升改造計劃收費 |
|
- |
|
|
- |
|
|
- |
|
|
- |
|
|
- |
|
|
- |
|
|
- |
|
|
3,856 |
|
|
9,760 |
|
|
13,616 |
|
|
| 上述對賬項目的淨納税影響 |
|
(15 |
) |
|
(100 |
) |
|
2,647 |
|
|
(548 |
) |
|
1,984 |
|
|
42 |
|
|
(805 |
) |
|
(1,366 |
) |
|
(4,162 |
) |
|
(6,291 |
) |
|
| 其他所得税(福利)費用 |
|
- |
|
|
(632 |
) |
|
(7,523 |
) |
|
- |
|
|
(8,155 |
) |
|
- |
|
|
210 |
|
|
- |
|
|
- |
|
|
210 |
|
|
| 調整後的持續運營收益 |
$ |
5,156 |
|
$ |
3,902 |
|
$ |
17,144 |
|
$ |
11,681 |
|
$ |
37,881 |
|
$ |
9,723 |
|
$ |
8,721 |
|
$ |
9,785 |
|
$ |
21,265 |
|
$ |
49,494 |
|
|
| 調整後每股攤薄收益(3) | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 淨收益 |
$ |
0.08 |
|
$ |
0.05 |
|
$ |
0.41 |
|
$ |
0.09 |
|
$ |
0.63 |
|
$ |
0.05 |
|
$ |
0.02 |
|
$ |
0.03 |
|
$ |
0.19 |
|
$ |
0.28 |
|
|
| 非持續經營虧損，扣除所得税後的淨額 |
|
(0.00 |
) |
|
(0.01 |
) |
|
(0.00 |
) |
|
(0.02 |
) |
|
(0.04 |
) |
|
(0.01 |
) |
|
(0.01 |
) |
|
(0.04 |
) |
|
(0.00 |
) |
|
(0.07 |
) |
|
| 持續經營收益 |
$ |
0.08 |
|
$ |
0.06 |
|
$ |
0.42 |
|
$ |
0.11 |
|
$ |
0.67 |
|
$ |
0.05 |
|
$ |
0.03 |
|
$ |
0.07 |
|
$ |
0.20 |
|
$ |
0.35 |
|
|
| 減值和資產剝離費用，扣除税收影響 |
|
0.00 |
|
|
0.01 |
|
|
- |
|
|
0.08 |
|
|
0.09 |
|
|
- |
|
|
0.01 |
|
|
- |
|
|
0.02 |
|
|
0.04 |
|
|
| 重組費用(福利)，扣除税收影響後的淨額 |
|
0.00 |
|
|
0.01 |
|
|
0.02 |
|
|
0.00 |
|
|
0.03 |
|
|
0.04 |
|
|
0.03 |
|
|
0.01 |
|
|
0.04 |
|
|
0.11 |
|
|
| 出售設施的收益，扣除交易手續費和税收影響的淨額 |
|
- |
|
|
- |
|
|
(0.04 |
) |
|
0.00 |
|
|
(0.04 |
) |
|
- |
|
|
- |
|
|
(0.01 |
) |
|
- |
|
|
(0.01 |
) |
|
| 領導層換屆和董事會尋找費用(福利)，扣除税收影響 |
|
- |
|
|
- |
|
|
0.01 |
|
|
0.00 |
|
|
0.01 |
|
|
0.06 |
|
|
0.03 |
|
|
0.04 |
|
|
(0.01 |
) |
|
0.12 |
|
|
| 業務審查費用，扣除税收影響後的淨額 |
|
- |
|
|
- |
|
|
- |
|
|
- |
|
|
- |
|
|
- |
|
|
0.04 |
|
|
0.01 |
|
|
(0.01 |
) |
|
0.04 |
|
|
| 提高轉型項目費用，扣除税收影響 |
|
- |
|
|
- |
|
|
- |
|
|
- |
|
|
- |
|
|
- |
|
|
- |
|
|
0.05 |
|
|
0.13 |
|
|
0.17 |
|
|
| 其他所得税(福利)費用 |
|
- |
|
|
(0.01 |
) |
|
(0.12 |
) |
|
- |
|
|
(0.14 |
) |
|
- |
|
|
0.00 |
|
|
- |
|
|
- |
|
|
0.00 |
|
|
| 調整後的持續運營每股攤薄收益 |
$ |
0.09 |
|
$ |
0.06 |
|
$ |
0.28 |
|
$ |
0.19 |
|
$ |
0.63 |
|
$ |
0.16 |
|
$ |
0.14 |
|
$ |
0.16 |
|
$ |
0.37 |
|
$ |
0.83 |
|
|
| 自由現金流(4) | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 經營活動提供的現金(用於) |
$ |
8,667 |
|
$ |
4,579 |
|
$ |
11,643 |
|
$ |
29,294 |
|
$ |
54,183 |
|
$ |
(4,726 |
) |
$ |
9,403 |
|
$ |
2,519 |
|
$ |
44,540 |
|
$ |
51,736 |
|
|
| 資本支出 |
|
(1,905 |
) |
|
(3,725 |
) |
|
(3,874 |
) |
|
(2,515 |
) |
|
(12,019 |
) |
|
(3,293 |
) |
|
(1,537 |
) |
|
(2,140 |
) |
|
(1,447 |
) |
|
(8,417 |
) |
|
| 出售財產、廠房和設備所得收益 |
|
47 |
|
|
548 |
|
|
21,806 |
|
|
8 |
|
|
22,409 |
|
|
133 |
|
|
30 |
|
|
995 |
|
|
18 |
|
|
1,176 |
|
|
| 其他 |
|
(2 |
) |
|
(518 |
) |
|
4,937 |
|
|
182 |
|
|
4,599 |
|
|
- |
|
|
1 |
|
|
(1 |
) |
|
- |
|
|
- |
|
|
| 自由現金流 |
$ |
6,807 |
|
$ |
884 |
|
$ |
34,512 |
|
$ |
26,969 |
|
$ |
69,172 |
|
$ |
(7,886 |
) |
$ |
7,897 |
|
$ |
1,373 |
|
$ |
43,111 |
|
$ |
44,495 |
|
|
| 附註續： | |||||||||||||||||||||||||||||||
| (3)經調整的持續經營收益及經調整每股攤薄收益為每股淨收益及每股攤薄收益。 為便於比較而重點列出的項目的綜合綜合收益表扣除費用或貸項後的淨收益。這些衡量標準不是根據公認會計原則(GAAP)計算的，不應被視為淨收益或稀釋後每股收益的替代選擇，也不應被視為公司經營業績的指標。但是，此演示文稿對於投資者瞭解Enerpac Tool Group公司當前投資組合的運營結果非常重要。 | |||||||||||||||||||||||||||||||
| (4)自由現金流主要是指營業現金流、出售物業、廠房和設備的收益加上資本支出。 | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 對於所有GAAP計量與非GAAP計量的對賬，由於四捨五入，各個組成部分的總和可能不等於總數。 關於每股收益對賬，股票攤薄對計算每股淨收益或每股虧損以及每股非持續經營的影響可能導致這些組成部分的總和不等於持續運營的每股收益總額。 | |||||||||||||||||||||||||||||||
| Enerpac工具集團。 | ||||||
| 補充未經審計的數據 | ||||||
| 公認會計原則與非公認會計原則指導的對賬 | ||||||
| (單位：千) | ||||||
| 2023財年 | ||||||
| 低 | 高 | |||||
| 持續經營GAAP營業利潤的對賬 | ||||||
| 調整後的EBITDA | ||||||
| 公認會計準則營業利潤 |
$ |
64 |
|
$ |
83 |
|
| 提升改造計劃收費 |
|
23 |
|
|
18 |
|
| 重組費用 |
|
9 |
|
|
7 |
|
| 調整後的營業利潤 |
$ |
96 |
|
$ |
108 |
|
| 其他(費用)收入，淨額 |
|
(1 |
) |
|
(1 |
) |
| 折舊及攤銷 |
|
18 |
|
|
16 |
|
| 調整後的EBITDA |
$ |
113 |
|
$ |
123 |
|
| GAAP現金流量從運營到自由現金流量的對賬 | ||||||
| 經營活動提供的現金 |
$ |
60 |
|
$ |
80 |
|
| 資本支出 |
|
(10 |
) |
|
(15 |
) |
| 其他 |
|
- |
|
|
- |
|
| 自由現金流指引 |
$ |
50 |
|
$ |
65 |
|
| 附註續： | ||||||
| (5)管理層不提供關於GAAP財務指標的指導，因為我們無法預測和確定項目，如潛在的減值、再融資成本、業務剝離損益、離散税務調整或其他影響GAAP財務指標的項目。因此，我們僅在上文中包含了我們所知道的和在所涵蓋的指導期內合理地 可能發生的項目。 | ||||||
波比·貝爾斯特納
董事高級主管、投資者關係和戰略
262.293.1912