依據第424(B)(5)條提交的文件
註冊號碼333-239499

招股説明書副刊

(截至2020年7月2日的招股説明書)

14,252,670股普通股

購買14,247,330股普通股的預融資權證

在這次發行中，我們將提供14,252,670股我們的普通股。

我們還向選擇購買14,247,330股普通股的某些投資者提供認股權證，以代替普通股， 我們稱之為預融資權證。每份預籌資權證的收購價等於本次發行中我們普通股向公眾出售的每股價格減去0.001美元，而每份預資資權證的行使價等於每股0.001美元。本招股説明書補充資料還涉及在行使該等預先出資認股權證時可發行的普通股的發售。

我們的普通股在納斯達克 全球市場掛牌上市，代碼是？TRVI。我們普通股的最後一次報告售價是2022年9月22日的每股1.935美元。預融資權證還沒有成熟的公開交易市場，我們預計不會有市場發展。我們不打算將預融資權證在納斯達克全球市場或任何其他國家證券交易所或國家公認的交易系統上市。

根據適用的美國證券交易委員會規則，我們是一家新興成長型公司和一家規模較小的報告公司，因此，我們已選擇遵守本招股説明書附錄和未來備案文件中某些降低的上市公司披露要求。見招股説明書 附錄摘要-作為一家新興成長型公司和一家規模較小的報告公司的影響。

這項投資 涉及風險。請參閲從S-9頁開始的風險因素以及提交給美國證券交易委員會的文件，這些文件通過引用併入本招股説明書附錄中。

		人均 分享				人均預付資金 搜查令				總計
公開發行價		$	1.930			$	1.929			$	54,990,753
承保折扣和佣金(1)		$	0.116			$	0.116			$	3,306,000
扣除費用前的收益給我們		$	1.814			$	1.813			$	51,684,753

(1)	我們已同意向承銷商報銷與發行相關的某些費用。有關這些費用以及本次發行中應支付的承銷折扣和佣金的更多信息，請參閲第S-23頁開始的承銷。

我們已授予承銷商為期30天的選擇權，以公開發行價購買最多4,275,000股我們的普通股，減去承銷折扣和佣金。如果承銷商完全行使其選擇權，我們應支付的承保折扣和佣金總額約為380萬美元，扣除費用前，我們獲得的總收益約為5940萬美元。

美國證券交易委員會和任何州證券委員會都沒有批准或不批准這些證券，也沒有就本招股説明書附錄或隨附的招股説明書的準確性或充分性作出判斷。任何相反的陳述都是刑事犯罪。

承銷商預計在2022年9月27日左右向投資者交付普通股和預融資權證的股票。

聯合簿記管理人

SVB證券		Stifel		奧本海默公司

銷售線索經理

李約瑟公司

聯席經理

宙斯盾資本公司

招股説明書補充説明書日期：2022年9月22日

目錄

		頁面
招股説明書副刊
關於本招股説明書副刊			S-II
招股説明書補充摘要			S-1
風險因素			S-9
有關前瞻性陳述的注意事項			S-11
收益的使用			S-13
稀釋			S-14
預先出資認股權證説明			S-16
針對非美國普通股持有者的重要美國税收考慮因素			S-18
承銷			S-23
法律事務			S-28
專家			S-28
在那裏您可以找到更多信息			S-29
通過引用合併的信息			S-30
招股説明書
關於本招股説明書			1
風險因素			2
在那裏您可以找到更多信息			3
通過引用合併的信息			4
有關前瞻性陳述的注意事項			5
特雷維治療公司			6
收益的使用			7
債務證券説明			8
股本説明			17
單位説明			24
手令的説明			25
證券的形式			26
配送計劃			28
法律事務			31
專家			31

S-I

關於本招股説明書補充資料

本文檔分為兩部分。第一部分是本招股説明書附錄，它描述了本次發行的具體條款，並對附帶的招股説明書和通過引用併入本文和其中的文件中包含的信息進行了添加和更新。第二部分是隨附的招股説明書，提供了有關我們的業務和證券的更多一般信息。一般而言，當我們提到本招股説明書時，我們指的是本文件的兩個部分的總和。如果本招股説明書附錄中包含的信息與隨附的招股説明書或在本招股説明書附錄日期之前通過引用併入本文或其中的任何文件中包含的信息存在衝突，您應以本招股説明書附錄中的信息為準。例如，如果其中一份文件中的任何陳述與另一份日期較晚的文件中的陳述不一致，則通過引用併入所附招股説明書中的文件將修改或取代先前的陳述。

在購買我們提供的任何證券之前，我們敦促您仔細閲讀 本招股説明書附錄和隨附的招股説明書、本招股説明書附錄和隨附的招股説明書中以引用方式併入的文檔中包含的所有信息，以及標題下描述的附加信息 其中您可以找到更多信息和通過引用合併的信息。這些文檔包含您在做出投資決策時應考慮的重要信息。

我們還注意到，我們在任何文件 中作為證物提交的任何協議中作出的陳述、保證和契諾完全是為了該協議各方的利益而作出的，在某些情況下，包括為了在此類協議各方之間分擔風險，不應被視為對您的陳述、保證或契諾。此外，此類陳述、保證或契諾只有在作出之日才是準確的。

我們沒有授權，承銷商也沒有授權任何人向您提供本招股説明書附錄、隨附的招股説明書或我們授權用於與本次發行相關且我們已向您推薦的任何免費撰寫的招股説明書中所包含或以引用方式併入的信息以外的任何信息。我們和承銷商對其他人可能向您提供的任何其他信息的可靠性不承擔任何責任，也不能提供任何保證。在任何情況下，本招股説明書附錄及隨附的招股説明書不構成要約出售或要約購買除本招股説明書附錄及隨附的招股説明書所述證券外的任何證券，或在此類要約或 要約違法的情況下要約出售或要約購買此類證券。

除美國外，我們或承銷商尚未採取任何行動，允許本招股説明書附錄及隨附的招股説明書所提供的證券在需要採取行動的任何司法管轄區進行公開發售。本招股説明書增刊及隨附的招股説明書 不得直接或間接發售或出售，本招股説明書增刊、隨附的招股説明書或與發售及出售任何該等證券有關的任何其他發售資料或廣告不得在任何司法管轄區分發或刊登，除非在符合該司法管轄區適用規則及規定的情況下除外。建議持有本招股説明書副刊及隨附的招股説明書 的人士告知並遵守與本招股説明書副刊的發售及分發有關的任何限制。

除非上下文另有説明，否則在本招股説明書附錄和隨附的招股説明書中，凡提及我們、我們和我們，統稱為特雷維治療公司，是指特拉華州的一家公司及其子公司。

S-II

S-1

S-2

S-3

S-4

S-5

S-6

S-7

S-8

風險因素

投資我們的證券涉及高度的風險。在決定是否投資我們的證券之前，您應仔細 考慮以下描述的風險以及標題為風險因素摘要和2022年第二季度10-Q的風險因素標題下討論的風險，本招股説明書附錄和隨附的招股説明書通過引用將其併入本招股説明書附錄和隨附的招股説明書中，以及本招股説明書附錄中的其他信息、所附招股説明書、通過引用併入本文和其中的信息和文件，以及我們授權與本次發售相關的任何自由編寫的招股説明書。如果這些風險中的任何一個實際發生，我們的業務、財務狀況、運營結果或現金流都可能受到嚴重損害。這可能導致 我們普通股的交易價格下跌，導致您對我們證券的全部或部分投資損失。

與我們的證券和此次發行相關的風險

我們在使用此次發行的淨收益方面擁有廣泛的自由裁量權，並可能以您不同意的方式以及可能不會產生您投資回報的方式進行投資或使用。

儘管我們目前打算 使用此次發行的淨收益，以及我們現有的現金、現金等價物和有價證券，但我們的管理層將擁有廣泛的自由裁量權， 使用此次發行的淨收益的方式不會改善我們的運營業績或提升我們普通股的價值。您將沒有機會影響我們決定如何使用此次發行的淨收益。如果我們的管理層未能有效地使用這些資金，可能會導致財務損失，損害我們的業務，導致我們普通股的交易價格下跌，並推遲我們候選產品的開發。在使用之前，我們可能會將此次發行的淨收益以不產生收入或貶值的方式進行投資。

我們預計在可預見的未來不會為我們的股本支付任何現金股息。因此，股東必須依靠我們普通股的價格(如果有的話)的升值來獲得他們的投資回報。

我們從未就我們的股本宣佈或支付現金股息，在可預見的未來我們也不打算這樣做。我們目前計劃保留我們未來的所有收益，如果有的話，為我們的產品線和業務的運營、開發和增長提供資金。此外，我們由硅谷銀行提供的定期貸款或SVB定期貸款的條款禁止我們支付股息，未來的任何債務或信貸協議也可能禁止我們支付股息。因此，未來我們普通股市值的升值(如果有的話)將是您在可預見的未來唯一的收益來源。不能保證我們的普通股會升值，甚至維持持有者購買時的價格。

我們普通股的交易價格波動很大，這可能會導致本次發行中我們普通股或預融資認股權證的購買者遭受重大損失。

我們普通股的交易價格一直很不穩定，而且很可能繼續波動， 可能會受到各種因素的廣泛波動，其中一些因素是我們無法控制的。在2021年9月22日至2022年9月22日期間，我們普通股的收盤價從每股4.28美元的高點到每股0.46美元的低點不等。一般的股票市場，特別是較小的製藥和生物技術公司的市場經歷了極端的波動，在某些情況下，這種波動可能與特定公司的經營業績無關。由於這種波動，你可能無法以或高於公開發行價出售你的普通股，你可能會損失部分或全部投資。

S-9

如果您在此次發行中購買證券，您的投資將立即受到稀釋。

我們普通股和預籌資權證的公開發行價大大高於我們普通股的每股有形賬面淨值。因此，如果您在本次發行中購買我們普通股或預融資權證的股份，您將在此次發行後支付大幅超過我們每股有形賬面淨值的每股價格或預融資權證。基於每股1.93美元的公開發行價，您將立即經歷每股0.29美元的稀釋，這代表我們截至2022年6月30日的調整後每股有形賬面淨值與公開發行價之間的差額。此外，如果承銷商行使在本次發行中購買額外股份的選擇權，或者如果我們之前發行的期權的持有人行使任何此類選擇權，以低於公開發行價 的價格收購普通股，您將經歷進一步的稀釋。有關本次發行後您將立即經歷的稀釋的更多信息，請參閲稀釋。

此次發行中發行的預融資權證沒有公開市場。

本次發行的預融資權證沒有公開交易市場，我們預計市場不會發展。此外，我們不打算將預募資權證在納斯達克全球市場或任何其他國家證券交易所或國家認可的交易系統上市。 如果沒有活躍的交易市場，預募資權證的流動性將受到限制。

除了參與某些股息、分派和供股的權利外，預資資權證的持有人在行使預資資權證並收購我們的普通股之前，將不享有作為普通股股東的權利。

除非該持有人擁有本公司普通股股份的所有權，且除參與某些股息、分派及供股的權利外，預付資助權證持有人將不會享有本公司普通股持有人的權利或特權，包括任何投票權，直至該持有人行使預付資權證為止。在行使預籌資權證後，持有人將只有權就記錄日期在行使日期之後的事項行使普通股持有人的權利。

如果您在此次發行中購買證券，您還可能因未來的股權發行而經歷未來的 稀釋。

我們預計與我們計劃的 手術相關的費用將大幅增加，特別是當我們完成正在進行的2b/3期PRISM試驗的開放標籤擴展部分並進行計劃中的Haduvio臨牀試驗時，Haduvio用於治療患有IPF的成人慢性咳嗽和治療難治性慢性咳嗽。如果我們未來通過出售普通股、可轉換證券或其他股權證券來籌集額外資本，您的所有權權益可能會被稀釋。

我們目前是與SVB Securities LLC簽訂自動櫃員機銷售協議的一方，根據該協議，我們可以不時通過在市場上？股權發行計劃。我們目前還與林肯公園資本基金、有限責任公司或林肯公園簽署了普通股購買協議或LPC購買協議，根據該協議，我們有權但沒有義務不時向林肯公園出售不超過1,500萬美元的普通股。如果我們根據自動櫃員機銷售協議、LPC購買協議或其他方式出售我們普通股的股票，價格低於您在此次發行中購買普通股或預籌資金認股權證的價格，您將經歷進一步稀釋。

此外，我們擁有大量未償還期權、認股權證和預融資權證，可以購買我們普通股的股票，其中許多可以低於2022年9月22日納斯達克全球市場1.935美元的收盤價 行使。如果這些證券的行使價格低於您在此次發行中購買普通股或預籌資權證的價格，您將遭受進一步稀釋。此外，如果我們在未來發行額外的期權來購買我們普通股的股票，或可轉換為或可交換的證券，而這些期權或其他證券被行使、轉換或交換，您將經歷進一步的稀釋。

S-10

有關前瞻性陳述和 行業數據的注意事項

本招股説明書附錄、隨附的招股説明書以及通過引用併入本文和其中的信息包括《證券法》第27A節和《交易法》第21E節所指的前瞻性陳述，這些陳述涉及重大風險和不確定性。除本招股説明書附錄中有關歷史事實的陳述、隨附的招股説明書或本招股説明書附錄和隨附的招股説明書中引用的信息外，其他所有陳述，包括有關我們的戰略、未來業務、未來財務狀況、未來收入和盈利能力、預計成本、前景、計劃和管理目標的陳述，均為前瞻性陳述。預計、相信、繼續、可能、估計、預期、意圖、可能、預測、項目、應該、目標、類似表述和類似表述旨在識別前瞻性表述，但並不是所有的前瞻性表述都包含這些識別詞語。

這些前瞻性陳述可能包括有關以下方面的陳述：

•

我們的臨牀試驗，包括我們治療結節性癢疹的Haduvio 2b/3期PRISM試驗和我們治療成人IPF慢性咳嗽的第二階段渠道試驗，以及我們計劃的針對IPF成人慢性咳嗽和難治性慢性咳嗽的試驗；

•

我們計劃開發Haduvio，如果獲得批准，隨後將其商業化，用於治療患有IPF的成人慢性咳嗽，以及其他慢性咳嗽適應症和治療結節性癢疹；

•

我們對啟動臨牀試驗的時間和此類試驗的數據報告的期望；

•

提交申請的時間和我們獲得和維持對Haduvio的監管批准的能力；

•

我們對運營費用的預期，包括我們計劃的臨牀試驗，以及我們對現金、現金等價物和有價證券的資本支出要求；

•

我們對費用、未來收入、任何未來收入的時間、資本要求和額外融資需求的估計 ；

•

政府法律法規的影響；

•

我們的競爭地位；

•

我們建立和維持合作的能力；

•

新冠肺炎疫情對我們的臨牀試驗、業務和運營的影響，以及我們對新冠肺炎疫情的應對；以及

•

我們對此次發行所得資金的預期用途。

我們可能無法實際實現我們的前瞻性聲明中披露的計劃、意圖或預期，您不應過度依賴我們的前瞻性聲明。實際結果或事件可能與我們在前瞻性陳述中披露的計劃、意圖和預期大不相同。我們在本招股説明書附錄、隨附的招股説明書以及我們通過引用而併入本文和其中的文件中包含了重要因素，特別是在本招股説明書附錄和2022年第二季度10-Q報告中題為風險因素的章節中，這些因素可能會導致實際結果或事件與我們所作的前瞻性陳述大不相同。我們的前瞻性陳述並不反映我們未來可能進行的任何收購、合併、處置、合作、合資或投資的潛在影響。

S-11

本招股説明書附錄及隨附的招股説明書引用了我們從行業出版物和第三方進行的研究、調查和研究以及我們自己的估計中獲得的統計數據和其他行業和市場數據。本招股説明書附錄及隨附的招股説明書中以引用方式併入的所有市場數據均涉及若干假設和限制。行業出版物和第三方研究、調查和研究一般表明，他們的信息是從被認為可靠的來源獲得的，儘管它們不保證此類信息的準確性或完整性。我們對Haduvio潛在市場機會的估計包括基於我們的行業知識、行業出版物、第三方研究和其他調查的幾個關鍵假設，這些假設可能基於小樣本，可能無法準確反映市場機會。雖然我們相信我們的內部假設是合理的，但沒有任何獨立來源 證實了這些假設。

您應閲讀本招股説明書附錄、隨附的招股説明書以及我們在此或其中引用的文件，並已在此或其中通過引用完整地提交或併入，並理解我們未來的實際結果可能與我們預期的大不相同。除非適用法律要求，否則我們不承擔更新任何 前瞻性聲明的義務。

S-12

收益的使用

我們估計，在扣除承銷折扣和佣金以及我們預計應支付的費用後，本次發售我們的普通股和購買我們普通股的預融資認股權證的淨收益約為5,140萬美元，如果承銷商行使購買額外股票的選擇權，則淨收益約為5,910萬美元。

我們目前預計將使用我們現有的現金、現金等價物和有價證券，加上此次發行的淨收益，為Haduvio的臨牀開發提供資金，用於治療患有IPF和其他慢性咳嗽症狀的成年人的慢性咳嗽，包括 頑固性慢性咳嗽，用於營運資金和其他一般企業用途。

根據我們目前的計劃，我們相信，此次發行的預期淨收益，加上我們現有的現金、現金等價物和有價證券，將足以為我們到2026年的運營費用和資本支出需求提供資金。我們的目標是在此之前獲得Haduvio治療成人IPF慢性咳嗽和難治性慢性咳嗽的計劃臨牀試驗的主要數據。然而，此次發行的預期淨收益不足以讓我們通過監管部門的批准為Haduvio的任何適應症或任何未來的候選產品提供資金，我們將需要籌集大量額外資金來完成Haduvio和任何未來候選產品的開發和商業化。我們已 根據可能被證明是錯誤的假設，對我們預計能夠為我們的運營提供資金的時間以及我們計劃的試驗的時間和成本進行了估計，並且我們可以比我們目前的預期更快地使用可用的資本資源，在這種情況下，我們將被要求獲得額外的融資，我們的試驗可能會比我們目前預期的延遲或花費更長的時間。我們未能在需要時籌集資金，將對我們的財務狀況和我們執行業務戰略的能力產生負面影響。

本次發行的淨收益以及我們現有的現金、現金等價物和有價證券的預期用途代表了我們基於當前計劃和業務狀況的意圖。我們實際支出的金額和時間可能會因許多因素而有很大差異，包括我們開發工作的進度、臨牀試驗的狀態和結果、監管提交的時間和監管審查的結果、任何未來的商業化努力，以及我們可能與第三方 就我們的候選產品進行的任何合作以及任何不可預見的現金需求。因此，我們的管理層將保留分配此次發行淨收益的廣泛自由裁量權。我們目前未就任何產品、業務或技術的任何重大收購或許可 達成任何協議、承諾或諒解。

在我們使用此次發行的淨收益之前，我們打算將淨收益投資於各種保本投資，包括短期、投資級、計息工具和美國政府證券。

S-13

稀釋

如果您在本次發行中投資於我們的普通股或預籌資權證，您的所有權權益將被立即攤薄，稀釋幅度為我們普通股或預籌資權證的每股公開發行價與本次發行後我們普通股的調整後每股有形賬面淨值之間的差額。

截至2022年6月30日，我們的歷史有形賬面淨值為6050萬美元，或普通股每股1.52美元。我們的歷史有形賬面淨值是我們的總有形資產減去我們的總負債。每股歷史有形賬面淨值代表我們的歷史有形賬面淨值除以截至2022年6月30日已發行的39,719,572股普通股 。

在我們發行和出售14,252,670股我們的普通股和預出資的認股權證後， 將在此次發行中購買最多14,247,330股我們的普通股，公開發行價為每股普通股1.93美元和每份預資金權證1.929美元(相當於本次發行中向公眾出售普通股的每股價格減去每股此類預資金權證的行使價0.001美元)(不包括因行使預資金權證而發行的普通股。任何因行使預籌資權證或與行使預籌資認股權證相關的會計處理而收到的收益)，在扣除承銷折扣和佣金以及估計應支付的發售費用後，我們截至2022年6月30日的經調整有形賬面淨值為1.119億美元，或每股1.64美元。這意味着對現有股東的調整後每股有形賬面淨值立即增加0.12美元，對購買本次發行中普通股或預先出資的認股權證的投資者的調整後每股有形賬面淨值立即稀釋0.29美元。在本次發行中購買證券的投資者的每股攤薄，是通過從投資者支付的假設每股公開發行價格中減去本次發行後調整後的每股有形賬面淨值確定的。下表説明瞭按每股計算的攤薄情況：

每股公開發行價						$	1.93
截至2022年6月30日的每股有形賬面淨值		$	1.52
每股有形賬面淨值增加，可歸因於投資者在此次發行中購買股票或預籌資權證		$	0.12
在本次發售生效後，截至2022年6月30日的調整後每股有形賬面淨值						$	1.64
對新投資者每股有形賬面淨值的稀釋						$	0.29

如果承銷商全面行使購買4,275,000股額外普通股的選擇權，減去承銷折扣和佣金以及本公司預計應支付的發售費用，本次發售生效後，我們在2022年6月30日的調整後有形賬面淨值約為1.197億美元，或每股約1.65美元，這意味着現有股東的每股有形賬面淨值增加了0.13美元，按假設公開發行價計算，投資者的有形賬面淨值立即稀釋為每股0.28美元。

上表中的計算不包括我們在本次發行中提供的預資金權證或截至2022年6月30日的以下認股權證的行使後可發行的普通股：

•

4,144,367股普通股，在行使截至2022年6月30日的已發行股票期權時可發行，加權平均行權價為每股3.35美元；

•

截至2022年6月30日預留的1,062,074股和721,717股普通股，分別根據我們的2019年股票激勵計劃和2019年員工購股計劃 未來發行；或

•

38,382,647股普通股，可通過行使普通股權證和預融資權證發行 截至2022年6月30日，加權平均行權價為每股0.50美元，

S-14

購買4,299,270股普通股的認股權證在2022年6月30日之後行使，為我們帶來了約590萬美元的現金收益。

只要我們行使任何未行使的期權或認股權證，我們根據我們的股權激勵計劃授予額外的期權或其他獎勵，或發行額外的認股權證，或我們未來發行額外的普通股，可能會進一步稀釋新的公眾投資者。

S-15

預先出資認股權證説明

以下是本次發行中提供的預融資權證的某些條款和條件的簡要摘要。以下描述在各方面均受預先出資認股權證所載條款的約束。

表格

預先出資認股權證將作為個人認股權證協議發行給投資者，投資者選擇購買預先出資認股權證代替普通股。預融資認股權證表格將作為證據提交給我們預計將提交給美國證券交易委員會的當前8-K表格報告 。

術語

預先出資的認股權證不會到期。

可運動性

每份預付資金認股權證在發行時可立即行使，並可予行使，直至該預付資金認股權證全部行使為止。預籌資認股權證將可由每名持有人選擇全部或部分行使，方法是向吾等遞交正式籤立的行使通知，並以現金或無現金行使方式支付面值行權價，其中持有人將於行使時收到根據預籌資認股權證所載公式釐定的普通股股份淨額。我們不會因行使預籌資權證而發行普通股的零碎股份。代替 零碎股份，我們將根據我們的選擇，向持有者支付的現金金額等於零碎金額乘以我們普通股在行使日期的最後交易價格，或向上舍入到下一個完整的股票。持有人在任何情況下均無權退還或退還該預付總行權價的全部或部分。

運動限制

我們不得 行使任何預先出資的認股權證，持有人將無權行使任何該等認股權證的任何部分，條件是在行使該等權證後，持有人實益擁有的普通股股份總數 (連同其關聯公司、與持有人或持有人的任何關聯公司作為一個集團行事的任何其他人，而其普通股實益擁有權將或可能與持有人合計的任何其他人士(就第13(D)條或交易所法案第16條而言)將超過緊接行使權利後已發行普通股股數的9.99%，因為該百分比 所有權是根據該等預先出資認股權證的條款釐定，該百分比可在持有人於給予吾等61天通知後61天內根據該等預先出資認股權證的條款而增加或減少，惟該百分比在任何情況下均不得超過19.99%。

行使價

預資資權證的行權價為每股普通股0.001美元。 預資資權證的行權價和行使預資資權證後可發行的普通股數量 在發生某些股票股息和分配、股票拆分、股票合併、重新分類或影響我們普通股的類似事件時，以及向我們的股東分配包括現金、股票或其他財產在內的任何資產時，將受到適當調整。預融資認股權證的行使價格不會調整為低於我們普通股的面值。

S-16

可轉讓性

在符合適用法律的情況下，無需我們的同意即可出售、出售、轉讓或轉讓預融資權證。

交易所上市

預融資權證目前還沒有成熟的公開交易市場，我們預計市場不會發展起來。我們不打算將預融資權證在納斯達克全球市場、任何其他國家證券交易所或任何其他國家認可的交易系統上市。

基本面交易

在基本交易(如預籌資權證中所述，一般包括我們普通股的任何重組、資本重組或重新分類、出售、轉讓或以其他方式處置我們的全部或幾乎所有資產、我們與另一人的合併或合併(其中我們不是倖存實體)、收購我們50%以上的已發行普通股，或任何個人或團體成為我們已發行普通股50%投票權的實益所有者)完成後，預資資權證的持有人將有權獲得，於行使預籌資權證時，該等持有人將會收到與在緊接該等基本交易前行使預籌資權證 時相同種類及金額的證券、現金或其他財產，而無須考慮 預籌資權證所載的任何行使限制。

沒有作為股東的權利

除非該持有人擁有本公司普通股股份的所有權，且除參與某些股息、分派及供股的權利外，預先出資認股權證持有人並不享有本公司普通股持有人的權利或特權，包括任何投票權，直至該持有人 行使該預先出資認股權證為止。

S-17

普通股和預先出資認股權證的非美國持有者在美國的重大税務考慮

以下是與非美國持有人購買、擁有和處置我們的普通股和預先出資的認股權證有關的重要美國聯邦所得税和遺產税考慮事項的討論。在本討論中，術語非美國持有者是指我們普通股或預先出資權證的實益擁有人(合夥企業或其他實體或安排除外，在美國聯邦所得税中被視為直通實體)，而在美國聯邦所得税中不是：

•

是美國公民或居民的個人；

•

在美國或其任何州或哥倫比亞特區的法律範圍內或根據法律成立或組織的公司或其他實體，或為美國聯邦所得税目的而被視為公司的公司；

•

其收入應繳納美國聯邦所得税的遺產，無論其來源如何；或

•

信託，如果美國法院能夠對信託的管理行使主要監督，並且一名或多名美國人有權控制信託的所有實質性決定，或者如果根據適用的美國財政部法規，信託具有被視為美國人的有效選擇。

本討論基於1986年修訂後的《美國國税法》的現行條款(我們將其稱為《國税法》)、現行的 和根據其頒佈的擬議的美國財政部法規、現行的行政裁決和司法裁決，所有這些都在本招股説明書附錄的日期生效，所有這些都可能會發生變化或受到不同的 解釋的影響，可能具有追溯力。任何變化或不同的解釋都可能改變本招股説明書附錄中描述的非美國持有者的税收後果。此外，我們沒有要求美國國税局或美國國税局就以下摘要中的陳述和結論作出裁決，也不能保證國税局不會對本招股説明書附錄中描述的一個或多個税收後果提出質疑。

本討論僅針對持有本公司普通股或預融資認股權證的非美國持有者，他們持有本準則第1221節所指的資本資產(一般指為投資而持有的財產)。本討論不會針對特定非美國持有者的個人情況而涉及可能與該非美國持有者相關的美國聯邦所得税和遺產税的所有方面，也不會討論替代最低税、對淨投資收入徵收的聯邦醫療保險税，或美國州税、地方税或非美國税的任何方面。本討論也不考慮可能適用於非美國持有人的任何特定事實或情況，也不涉及適用於特定非美國持有人的特殊税收規則，例如：

•

保險公司；

•

免税組織和政府組織；

•

養老金計劃；

•

金融機構；

•

證券經紀或交易商；

•

選擇按市價計價的交易員；

•

《守則》第897(L)(2)節界定的合格外國養老基金和所有實體，其權益均由合格的外國養老基金持有；

•

受控制的外國公司；

•

被動型外商投資公司；

•

為逃避美國聯邦所得税而積累收益的公司；

•

應計制納税人，適用《準則》第451(B)節規定的特殊税務會計規則；

S-18

•

持有我們的普通股或預融資認股權證的所有者，作為跨境、對衝、轉換交易、合成證券或其他綜合投資的一部分；以及

•

某些美國僑民。

此外，本討論不涉及合夥企業或其他實體或安排的税務處理，這些實體或安排被視為直通實體或個人，他們通過合夥企業或其他實體或安排持有普通股或預籌資權證，而這些實體或安排是美國聯邦所得税目的的直通實體。將持有我們的普通股或預籌資權證的 合夥企業或其他直通實體的合夥人應諮詢其自己的税務顧問，瞭解通過合夥企業或其他直通實體購買、擁有和處置我們的普通股或預籌資權證的税務後果。

潛在投資者應就收購、持有和處置我們的普通股或預先出資認股權證時的美國聯邦、州、地方和非美國收入以及其他税務考慮事項諮詢他們自己的税務顧問。

預先出資認股權證的處理

儘管並非完全沒有疑問，但出於美國聯邦所得税的目的，預先出資的權證應被視為我們的普通股的一部分，並且預先出資的權證的持有人通常應按照如下所述的普通股持有人的相同方式徵税。因此，在行使時，預籌資權證的持有期應結轉至收到的普通股份額。同樣，預籌資權證的税基應結轉 到行使時收到的普通股份額，再增加0.001美元的行權價。每個持有人應就根據本次發行收購預融資權證(包括潛在的替代特徵)的相關風險諮詢其自己的税務顧問。此討論的平衡點通常假設，出於美國聯邦所得税的目的，上述描述受到尊重。

分配

在可預見的未來，我們預計不會向普通股或預先出資認股權證的持有者發放現金股息。如果我們對普通股支付分配，這些分配通常將構成美國聯邦所得税目的的股息，根據美國聯邦所得税原則確定的範圍是從我們當前或累計的收益和利潤支付。如果分配超過我們當前和累積的收益和利潤，超出的部分將被視為非美國持有人投資的免税回報，最高可達該持有人在普通股或預先出資的認股權證中的納税基礎。任何剩餘的超額部分將被視為資本利得， 須遵守以下標題下所述的税收處理：普通股或預先出資認股權證的處置收益。

支付給非美國持有者的股息一般將被扣繳美國聯邦所得税 税率為30%或美國與該持有者居住國之間適用的所得税條約規定的較低税率。我們普通股或預先出資認股權證的非美國持有者，如申請美國與其居住國之間適用的所得税條約的好處，一般將被要求向我們和/或我們的支付代理人 提供一份正確簽署的IRS表格W-8BEN或W-8BEN-E(或繼任者表格)，並滿足適用的認證和其他 要求。根據所得税條約，有資格享受美國預扣税降低税率的非美國持有者，可以通過及時向美國國税局提交適當的索賠，獲得任何超額預扣金額的退款或抵免。敦促非美國持有者諮詢他們自己的税務顧問，瞭解他們根據相關所得税條約有權享受的福利。

被視為與非美國持有者在美國境內進行的貿易或業務有效相關的股息，如果適用的所得税條約有規定，可歸因於永久

S-19

如果非美國持有者滿足適用的認證和披露要求，則非美國持有者在美國境內設立的機構或固定基地通常免徵30%的預扣税。但是，此類美國有效關聯收入按適用於 美國個人的相同美國聯邦所得税率(定義見《準則》)以淨收入為基礎徵税。在某些情況下，作為公司的非美國持有者收到的任何美國有效關聯收入也可能需要繳納額外的分支機構利得税，税率為30%或美國與該持有者居住國之間適用的所得税條約規定的較低税率。

處置普通股或預籌資權證的收益

非美國持有者一般不會因處置普通股或預先出資的認股權證而確認的收益繳納美國聯邦所得税，除非：

•

收益實際上與非美國持有者在美國的貿易或商業行為有關，如果適用的所得税條約有規定，收益可歸因於非美國持有者在美國維持的永久機構或固定基地。在這些情況下，非美國持有人將按適用於美國個人的相同美國聯邦所得税税率(如《守則》所定義)按淨收入計算納税，如果非美國持有人是外國公司，也可能適用30%税率的分支機構利得税，或適用所得税條約規定的較低税率；

•

非美國持有人是指在處置的納税年度內在美國居住183天或以上且滿足某些其他要求的非美國持有人，在這種情況下，非美國持有人將對從處置中獲得的淨收益徵收30%的税(或適用的所得税條約規定的較低税率)，這一税率可由非美國持有人的美國來源資本(如果有)抵消。只要非美國持有人已就此類損失及時提交美國聯邦所得税申報單；或

•

在此類處置之前的五年期間(或非美國持有人的持有期，如果較短)內的任何時間，我們都是或曾經是美國房地產控股公司，除非我們的普通股在成熟的證券市場上定期交易，並且非美國持有人在截至處置日期或非美國持有人持有我們普通股的較短的五年期間內，直接或間接持有的普通股不超過我們已發行普通股的5%。特別規則可能適用於預籌資權證的持有人。建議非美國 持有者諮詢其自己的税務顧問，瞭解如何將這些規則應用於預先出資的權證。如果我們被確定為美國房地產控股公司，並且上述 例外不適用，則非美國持有者通常將按適用於美國個人的美國聯邦所得税税率(定義見《守則》)對其處置所獲得的淨收益徵税。通常，如果一家公司在美國的房地產權益的公平市場價值等於或超過其全球房地產權益的公平市場價值加上用於或持有用於交易或業務的其他資產的總和的50%，則該公司是美國房地產控股公司。雖然不能保證，但我們相信我們目前不是，我們預計也不會成為美國聯邦所得税目的的美國房地產控股公司 。不能保證我們的普通股將根據上述規則在一個成熟的證券市場上定期交易。

信息報告和備份扣繳

我們必須每年向美國國税局和每個非美國持有人報告支付給該持有人的普通股或預融資認股權證的分配總額，以及就此類分配扣繳的税款(如果有)。非美國持有者可能必須遵守 特定的認證程序，以確定持有者不是美國人(如守則所定義)，以避免就我們普通股或預付資助權證的股息以適用的比率扣繳備用股息。一般來説，非美國持有者會遵守

S-20

如果它提供了正確執行的IRS表格W-8BEN或 W-8BEN-E(或其他適用的W-8表格)或以其他方式滿足證明其為非美國持有者的文件證據要求，或以其他方式確立豁免。支付給非美國持有者的股息需預扣美國聯邦所得税，如上所述，在分配標題下，通常將免除美國的備用預扣。

信息報告和備份扣留 一般適用於非美國持有人通過或通過任何美國或外國經紀人的美國辦事處處置我們的普通股或預融資認股權證的收益，除非持有人證明其非美國持有人身份並滿足某些其他要求，或以其他方式確立豁免。通常，信息報告和備份 不適用於向非美國持有者支付處置收益，如果交易是通過經紀人的非美國辦事處在美國境外完成的。然而，出於信息報告的目的，通過擁有大量美國所有權或業務的經紀商的非美國辦事處進行的處置通常將以類似於通過經紀商美國辦事處進行的處置的方式處理。非美國持有者應諮詢他們自己的税務顧問，以瞭解信息報告和備份預扣規則對他們的應用情況。

信息申報單的副本可以提供給非美國持有者居住的國家或根據特定條約或協議的規定註冊的國家的税務機關。

備用預扣不是附加税。相反，根據備份預扣規則從向非美國持有人的付款中扣留的任何金額都可以退還或記入非美國持有人的美國聯邦所得税義務(如果有)中，前提是及時向美國國税局提交了適當的索賠 。

FATCA

通常稱為《外國賬户税收合規法》(FATCA)的《守則》的條款一般對出售或以其他方式處置我們的普通股或預融資認股權證的股息或毛收入徵收30%的預扣税，如果支付給外國實體，則除非：(I)如果外國實體是外國金融機構，則外國實體承擔一定的盡職調查、報告、扣繳和認證義務，(Ii)如果外國實體不是外國金融機構，則外國實體識別其特定的美國投資者，或(3)外國實體在其他方面不受《反洗錢法》的約束。

FATCA規定的扣繳一般適用於我們普通股或預籌資權證的股息支付。雖然根據FATCA的扣繳可能適用於出售或以其他方式處置我們的普通股或預融資權證的毛收入的支付，但根據擬議的美國財政部法規，不需要預扣支付毛收入。雖然這樣的條例不是最終的，但適用的扣繳義務人可以依賴擬議的條例，直到最後的條例發佈。

如果與我們的普通股或預先出資的認股權證有關的任何付款需要根據FATCA預扣，投資者可能需要向美國國税局尋求退款或信貸，否則投資者在此類付款上不會受到預扣(或有權享受較低的預扣費率)。美國與適用的外國之間的政府間協定可修改本節所述的要求。非美國持有者應就FATCA對他們在我們普通股的投資和他們通過其持有我們普通股的實體可能產生的影響諮詢他們自己的税務顧問。

美國聯邦遺產税

除非適用的遺產税或其他條約另有規定，否則去世時擁有或被視為非美國持有人的個人擁有的普通股或預先出資的認股權證(根據美國聯邦遺產税的特殊定義)將計入個人的總遺產，用於美國聯邦遺產税，因此可能 繳納美國聯邦遺產税。

S-21

前面討論的重要美國聯邦税收考慮事項僅供潛在投資者參考。這不是税務建議。潛在投資者應諮詢他們自己的税務顧問，瞭解購買、持有和處置我們的普通股或預先出資的認股權證所產生的特定美國聯邦、州、地方和非美國税收後果，包括任何擬議的適用法律變更的後果。

S-22

承銷

SVB Securities LLC、Stifel、Nicolaus&Company、Inc.和Oppenheimer&Co.Inc.將分別擔任下列承銷商的代表和此次發行的聯合簿記管理人。在符合吾等與承銷商之間的承銷協議所載的條款及條件下，吾等已同意向承銷商出售，而各承銷商已分別而非聯名同意向吾等購買以下名稱相對的普通股及預付資權證的股份數目。

承銷商		數量 股票				數量 預付資金 認股權證
SVB證券有限責任公司			5,843,595				5,841,405
尼古拉斯公司Stifel			4,204,537				4,202,963
奧本海默公司			2,708,007				2,706,993
Needham&Company，LLC			1,140,214				1,139,786
宙斯盾資本公司			356,317				356,183
總計			14,252,670				14,247,330

在符合承銷協議所載條款及條件的情況下，承銷商已同意，如購買任何證券，承銷商將分別而非共同購買根據承銷協議出售的所有股份及預付資金權證。如果承銷商違約，承銷協議規定，可以增加非違約承銷商的購買承諾，也可以終止承銷協議。

我們已同意賠償承銷商的某些責任，包括證券法下的責任，或支付承銷商可能被要求就這些債務支付的款項。

承銷商發售股份及預融資權證，但須事先出售，並須於發行時及如獲承銷商接納，並須經其律師批准法律事宜(包括股份的有效性)，以及受承銷協議所載其他條件的規限，例如承銷商收到高級職員證書及法律意見。承銷商保留撤回、取消或修改對公眾的報價以及拒絕全部或部分訂單的權利。

折扣和佣金

代表已告知吾等，承銷商初步建議按本招股説明書副刊封面所載的公開發售價格向公眾發售股份及預籌資權證，並以該價格減去不超過每股0.069美元及每份預籌資權證0.069美元的優惠向交易商發售。首次公開發行後，代表可更改本次發行的公開發行價、特許權或任何其他條款。

下表顯示了向我們提供的公開發行價格、承銷折扣和佣金以及扣除費用前的收益。 信息假設承銷商沒有行使或完全行使其購買額外普通股的選擇權。

										總計
		人均 分享				人均 預付資金 搜查令				如果沒有 選擇權				帶選項
公開發行價		$	1.930			$	1.929			$	54,990,753			$	63,241,503
承保折扣和佣金		$	0.116			$	0.116			$	3,306,000			$	3,801,900
扣除費用前的收益，付給我們		$	1.814			$	1.813			$	51,684,753			$	59,439,603

S-23

我們向那些在本次發售中購買普通股將導致買方及其關聯公司和某些關聯方在本次發售完成後實益擁有我們已發行普通股超過9.99%的購買者提供機會，購買將導致所有權超過9.99%的我們普通股的股份，購買預資金權證，以購買我們普通股的該等超額股份。每份預付資金權證的行權價為0.001美元。每份此類預籌資權證的收購價等於本次發行中普通股的每股公開發行價減去每份此類預資金權證的每股0.001美元行權價。

我們 估計，除上述承銷折扣和佣金外，我們與此次發行相關的應付費用約為300,000美元。我們還同意向承銷商償還高達15,000美元的FINRA律師費。根據FINRA規則5110，這筆報銷費用被視為此次發行的承銷補償。

購買額外股份的選擇權

我們已向承銷商授予選擇權，可在本招股説明書附錄日期後30天內行使， 可按公開發行價額外購買最多4,275,000股普通股，減去承銷折扣和佣金。如果承銷商行使這一選擇權，根據承銷協議中包含的條件，每個承銷商將有義務按上表所示的承銷商初始金額購買一定數量的額外股份。

不出售類似的證券

吾等及吾等的行政人員及董事已同意，在本招股説明書補充刊發日期後60天內，未事先 取得SVB Securities LLC及代表承銷商的Stifel，Nicolaus&Company Inc.的書面同意，不得出售或轉讓任何可轉換為普通股或可交換或可行使的普通股或證券。具體地説，我們和這些其他人同意，除某些有限的例外情況外，不直接或 間接：

•

要約、質押、出售或簽訂出售任何普通股的合同；

•

出售購買任何普通股的任何期權或合同；

•

購買出售任何普通股的任何期權或合同；

•

授予出售任何普通股的任何選擇權、權利或認股權證；

•

以其他方式處置或轉讓任何普通股；

•

要求或要求我們提交一份與普通股有關的登記聲明；或

•

訂立全部或部分轉讓任何普通股所有權的經濟後果的任何互換或其他協議或任何交易，不論任何該等互換、協議或交易將以現金或其他方式交付股份或其他證券結算。

鎖定條款適用於普通股以及可轉換為普通股或可交換或可行使普通股的證券。它們也適用於現在擁有或後來由執行鎖定協議的人獲得的普通股，或者執行鎖定協議的人後來獲得處分權的普通股。

納斯達克全球上市

我們的普通股在納斯達克全球市場上市，代碼是TRVI。預融資權證沒有成熟的公開交易市場，我們預計市場不會發展。我們不打算將預融資權證在納斯達克全球市場、任何其他國家證券交易所或任何其他國家認可的交易系統上市。

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價格穩定、空頭和懲罰性出價

在證券分銷完成之前，美國證券交易委員會規則可能會限制承銷商和銷售集團成員競購和 購買我們的普通股。然而，代表們可以參與穩定普通股價格的交易，例如為盯住、固定或維持該價格而進行的出價或購買。

與本次發行有關，承銷商可以在公開市場上買賣我們的普通股。這些交易可能包括 賣空、在公開市場上買入以回補賣空建立的頭寸以及穩定交易。賣空涉及承銷商出售的股票數量超過了他們在此次發行中所需購買的股票數量。 承銷賣空是指以不超過上述承銷商購買額外股票的選擇權的金額進行的出售。承銷商可以通過行使購買額外股份的選擇權或在公開市場購買股份來平倉任何回補空頭頭寸。在決定平倉備兑淡倉的股份來源時，承銷商除其他事項外，將考慮公開市場上可供購買的股份價格，以及根據上述承銷協議授予他們購買額外股份的選擇權而可購買股份的價格。？裸賣空是指超過此類 選項的銷售。承銷商必須通過在公開市場購買股票來平倉任何裸空頭頭寸。如果承銷商擔心我們的普通股在定價後可能在公開市場上存在下行壓力，可能會對購買此次發行的投資者產生不利影響，則更有可能建立裸空頭頭寸。穩定交易包括承銷商在本次發行結束前在公開市場上對普通股進行的各種出價或購買。

承銷商也可以施加懲罰性報價。當特定承銷商 向承銷商償還其收到的承銷折扣的一部分，因為代表在穩定或空頭回補交易中回購了由該承銷商出售或代表該承銷商出售的股票時，就會發生這種情況。

與其他購買交易類似，承銷商為彌補銀團賣空而進行的購買可能會提高或 維持我們普通股的市場價格，或防止或延緩我們普通股的市場價格下跌。因此，我們普通股的價格可能會高於公開市場上可能存在的價格。承銷商可以在納斯達克全球市場上進行這些交易，非處方藥不管是不是市場。

我們和任何承銷商都不會就上述交易對我們普通股價格可能產生的任何影響的方向或程度做出任何陳述或預測。此外，吾等或任何承銷商均不表示代表將參與此等交易，或此等交易一旦開始，將不會在沒有通知的情況下終止。

承銷商亦可根據M規則第103條，在本次發售開始發售吾等證券前至分銷完成為止的一段期間內，在納斯達克全球市場上從事吾等普通股的被動做市交易。被動做市商必須以不超過該證券的最高獨立報價的價格展示其報價。然而，如果所有獨立出價都低於被動做市商的出價，那麼當超過指定的購買限制時，該出價必須降低。

電子化分銷

與本次發行有關的，部分承銷商或證券交易商可以通過電子郵件等電子方式分發招股説明書。

其他關係

承銷商及其某些附屬公司是從事各種活動的全方位服務金融機構，這些活動可能包括證券交易、商業和投資銀行業務、金融諮詢、

S-25

投資管理、投資研究、本金投資、套期保值、融資和經紀活動。一些承銷商及其某些關聯公司未來可能會在與我們及其關聯公司的正常業務過程中從事投資銀行業務和其他商業交易，他們可能會在未來獲得慣常的費用、佣金和開支。例如，我們於2020年6月26日與SVB Securities LLC簽訂了經2022年5月13日修訂的自動櫃員機銷售協議 ，根據該協議，我們可不時通過SVB證券有限責任公司作為我們的銷售代理提供和出售我們普通股的股份，剩餘總收益最高可達5,200萬美元，SVB Securities LLC擁有並將獲得慣常費用和開支報銷。此外，SVB Securities LLC的附屬公司硅谷銀行也是我們貸款安排下的貸款人。

此外，在正常的業務活動過程中，承銷商及其關聯公司可以進行或持有廣泛的投資，並積極交易債務和股權證券(或相關衍生證券)和金融工具(包括銀行貸款)，用於自己和客户的賬户。此類投資和證券活動 可能涉及我們或我們關聯公司的證券和/或工具。承銷商及其關聯公司亦可就該等證券或金融工具提出投資建議及/或發表或發表獨立研究意見，並可持有或建議客户持有該等證券及工具的多頭及/或空頭頭寸。

銷售限制

歐洲經濟區潛在投資者注意事項

就歐洲經濟區的每個成員國(每個，一個相關國家)而言，在發佈有關證券的招股説明書之前，沒有或將根據招股説明書在該相關國家向公眾發行證券，該招股説明書已獲該有關國家的主管當局批准，或在適當的情況下，在另一個相關國家批准並通知該相關國家的主管當局，所有這些都符合招股説明書條例，但可在任何時間向該有關國家的公眾發行證券：

A.

招股説明書第2條所界定的合格投資者的任何法人實體；

B.

向150名以下的自然人或法人(招股説明書條例第2條所界定的合格投資者除外)出售，但須事先徵得代表的同意；或

C.

招股章程第1條第(4)款所述的其他情形，

提供任何該等證券要約均不得要求吾等或任何代表根據招股章程規例第3條刊登招股章程或根據招股章程規例第23條補充招股章程。

就本條款而言，就任何相關國家的任何證券向公眾要約一詞，是指以任何形式和通過任何方式就要約條款和將予要約的任何證券進行充分信息的溝通，以使投資者能夠決定購買或認購任何證券，而招股説明書規則一詞則指經修訂的(EU)2017/1129號條例。

英國潛在投資者須知

在發佈有關已獲金融市場行為監管局批准的證券的招股説明書之前，沒有或將根據此次發售在聯合王國向公眾發售任何證券，但這些證券可以隨時在英國向公眾發售：

A.

屬於英國招股説明書條例第2條所界定的合格投資者的任何法人實體；

S-26

B.

向150名以下的自然人或法人(英國《招股説明書條例》第2條定義的合格投資者除外)出售，但須事先徵得代表的同意；或

C.

屬於2000年《金融服務和市場法》(FMSA)第86條範圍內的任何其他情況，

提供任何此類證券要約均不得要求吾等或任何代表根據FSMA第85條發佈招股説明書，或根據英國招股説明書條例第23條補充招股説明書。就本條款而言，就英國的證券向公眾要約一詞是指以任何形式和通過任何方式就要約條款和將予要約的任何證券進行充分信息的溝通，以使投資者能夠決定購買或認購任何證券，而英國招股説明書法規是指根據《2018年歐盟(退出)法》構成國內法律一部分的《英國招股説明書規則》2017/1129號。

加拿大潛在投資者須知

證券只能出售給購買或被視為購買本金的購買者，這些購買者是國家文書45-106招股説明書豁免或證券法(安大略省)第73.3(1)款所定義的認可投資者，並且是被允許的客户，如國家文書31-103註冊要求、豁免和持續登記義務所定義。證券的任何轉售必須符合適用證券法的招股説明書要求的豁免或不受招股説明書要求約束的交易。

如果本招股説明書附錄(包括對其的任何修訂)包含失實陳述，則加拿大某些省或地區的證券法可向購買者提供撤銷或損害賠償，前提是購買者在購買者所在省或地區的證券法規定的時限內行使撤銷或損害賠償。買方應參考買方所在省份或地區的證券法規的任何適用條款，以瞭解這些權利的詳情，或諮詢法律顧問。

根據《國家文書33-105承銷衝突》(NI 33-105)第3A.3節的規定，承銷商無需遵守NI 33-105關於與本次發行相關的承銷商利益衝突的披露要求。

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法律事務

在此提供的證券的有效性將由馬薩諸塞州波士頓的Wilmer Cutler Pickering Hale和Dorr LLP為我們傳遞。紐約Covington &Burling LLP是與此次發行相關的承銷商的法律顧問。

專家

獨立註冊會計師事務所安永會計師事務所已審核本公司於截至2021年12月31日止年度的10-K表格年報內所載的綜合財務報表 ，該綜合財務報表的報告(其中載有一段解釋，描述令人對本公司是否有能力如綜合財務報表附註1所述持續經營產生重大疑慮)的綜合財務報表，並以引用方式併入本招股説明書副刊及本註冊説明書的其他部分。我們的財務報表以安永會計師事務所作為會計和審計專家的權威報告為依據，以參考方式併入。

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在那裏您可以找到更多信息

我們向美國證券交易委員會提交年度、季度和當前報告、委託書和其他信息。我們的美國證券交易委員會備案文件可通過互聯網在美國證券交易委員會網站www.sec.gov上向 公眾查閲。我們提交給美國證券交易委員會的某些信息的副本也可以在我們的網站www.treviTreateutics.com上找到。我們的網站不是本招股説明書增刊的一部分， 未在本招股説明書增刊中引用作為參考。我們的網站地址僅作為非活動文本參考包含在本文檔中。

本招股説明書補編是我們向美國證券交易委員會提交的註冊聲明的一部分。根據美國證券交易委員會規章制度，本招股説明書副刊及隨附的 招股説明書遺漏了註冊説明書中包含的部分信息。您應該查看註冊聲明中的信息和附件，以瞭解有關我們和我們的子公司以及我們提供的證券的更多信息。本招股説明書附錄和隨附的招股説明書中有關我們作為註冊説明書證物提交的任何文件或我們以其他方式向美國證券交易委員會提交的任何文件的陳述，並不打算 全面，僅限於參考這些備案文件。您應該查看完整的文檔以評估這些陳述。你可以從美國證券交易委員會的網站上獲得註冊聲明的副本。

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通過引用而併入的信息

美國證券交易委員會允許我們將我們向美國證券交易委員會提交的許多信息通過引用納入本招股説明書附錄和隨附的招股説明書中，這意味着我們可以向您推薦那些公開可用的文件，從而向您披露重要信息。我們通過引用併入的信息被視為本招股説明書附錄和隨附的招股説明書的一部分。由於我們將通過引用的方式併入美國證券交易委員會的未來備案文件，因此本招股説明書補編和隨附的招股説明書會不斷更新，這些未來的備案文件可能會修改或取代本招股説明書附錄和隨附的招股説明書中包含或併入的一些 信息。這意味着您必須查看我們通過引用併入的所有美國證券交易委員會備案文件，以確定本招股説明書 附錄、隨附的招股説明書或之前通過引用併入的任何文件中的任何陳述是否已被修改或取代。本招股説明書附錄及隨附的招股説明書以引用方式併入下列文件(文件編號001-38886)以及我們根據交易法第13(A)、13(C)、14或15(D)節向美國證券交易委員會提交的任何未來備案文件(在每種情況下，除這些文件或不被視為 存檔的文件的部分外)，直至根據登記聲明提供的證券終止或完成：

•

2022年3月17日提交的截至2021年12月31日的財政年度Form 10-K年度報告，包括通過引用從我們為2022年股東年會提交的最終委託書中具體納入Form 10-K年度報告的信息；

•

2022年5月12日提交的截至2022年3月31日的財政季度的Form 10-Q季度報告，以及2022年8月11日提交的截至2022年6月30日的財政季度的季度報告；

•

2022年1月5日、2022年1月14日、2022年2月1日、2022年2月24日、2022年3月16日、2022年4月7日、2022年5月16日、2022年6月23日、2022年6月29日和2022年9月19日提交的Form 8-K當前報告；以及

•

我們於2019年4月29日提交的Form 8-A表格中包含的對我們普通股的描述，其中的描述已經更新，並被我們於2020年3月16日提交給美國證券交易委員會的截至2019年12月31日的Form 10-K年度報告 附件4.2中包含的對我們普通股的描述所取代，包括為更新此類描述而提交的任何修訂或報告。

您可以通過以下地址或電話向我們免費索取這些文件的副本：

特雷維治療公司

教堂街195號，14樓

康涅狄格州紐黑文郵編：06510

(203) 304-2499

S-30

招股説明書

$150,000,000

Trevi 治療公司

債務證券

普通股

優先股 股票

單位

認股權證

我們可能會不時以總髮行價高達150,000,000美元的一次或多次發售來發售和出售證券。本招股説明書描述了這些證券的一般條款以及發行這些證券的一般方式。我們 將在本招股説明書的附錄中提供這些證券的具體條款。招股説明書附錄還將描述發行這些證券的具體方式，並可能補充、更新或修改本文檔中包含的信息 。在您投資之前，您應該閲讀本招股説明書和任何適用的招股説明書附錄。

我們可能會按發行時確定的金額、價格和條款提供這些證券。證券可以直接出售給您、通過代理商或通過承銷商和交易商。如果聘請代理商、承銷商或交易商銷售證券，我們將在招股説明書附錄中點名並説明他們的薪酬。

我們的普通股在納斯達克全球市場上市，代碼為：TRVI。

截至2020年6月25日，非關聯公司持有的已發行普通股的總市值約為36,516,841美元，這是根據截至2020年6月25日的17,843,639股已發行普通股計算的，其中6,296,007股由非關聯公司持有，截至2020年6月25日的每股價格為5.80美元，也就是本招股説明書日期前60天內的日期。根據S-3表格I.B.6的一般指示，在任何情況下，只要非關聯公司持有的已發行普通股的總市值低於7500萬美元，我們在任何情況下都不會出售公開首次公開發行的證券，只要非關聯公司持有的已發行普通股的總市值保持在7500萬美元以下。在本招股説明書日期之前(包括該日)的12個日曆月內，我們 沒有根據表格S-3的一般指示I.B.6發售或出售任何證券。

投資 這些證券涉及重大風險。？請參見本招股説明書第2頁上的風險因素，以及任何隨附的招股説明書附錄和本招股説明書中引用的文件中列出的風險因素，以討論您在決定購買這些證券之前應仔細考慮的因素。

美國證券交易委員會和任何州證券委員會都沒有批准或不批准這些證券，也沒有就本招股説明書的充分性或準確性發表意見。任何相反的陳述都是刑事犯罪。

本招股説明書的日期為2020年7月2日

目錄

關於這份招股説明書			1
風險因素			2
在那裏您可以找到更多信息			3
通過引用而併入的信息			4
有關前瞻性陳述的警示説明			5
特雷維治療公司			6
收益的使用			7
債務證券説明			8
股本説明			17
對單位的描述			24
手令的説明			25
證券的形式			26
配送計劃			28
法律事務			31
專家			31

關於這份招股説明書

本招股説明書是我們向美國證券交易委員會提交的註冊聲明的一部分，我們將其稱為美國證券交易委員會，利用擱置註冊流程。根據此擱置註冊流程，我們可以不時以一個或多個產品的形式出售本招股説明書中描述的任何證券組合，總髮行價最高可達150,000,000美元。

這份招股説明書為您提供了我們可能提供的證券的一般描述。 我們每次出售證券時，都會提供一個或多個包含有關發行條款的特定信息的招股説明書補充資料。招股説明書附錄還可以添加、更新或更改本招股説明書或我們通過引用併入本招股説明書的任何文件中包含的信息，因此，在與招股説明書附錄中的信息不一致的情況下，本招股説明書中的信息將被招股説明書附錄中的信息取代。您應同時閲讀本招股説明書和任何隨附的招股説明書附錄以及標題下所述的其他信息，其中您可以從本招股説明書的第3頁開始查找更多信息，並從本招股説明書的第4頁開始通過引用找到更多信息。

您只應依賴本招股説明書、任何隨附的招股説明書附錄以及我們向美國證券交易委員會提交的任何相關免費書面招股説明書中包含的信息或通過引用 納入的信息。我們沒有授權任何人向您提供不同的信息。除本招股説明書及隨附的招股説明書附錄所述的證券外，本招股説明書及任何隨附的招股説明書附錄並不構成出售或徵求購買任何證券的要約，或在任何情況下出售或徵求購買此類證券的要約。您應假定本招股説明書、任何招股説明書附錄、通過 引用併入本招股説明書或任何招股説明書附錄以及任何相關自由寫作的招股説明書中的信息僅在其各自的日期是準確的。自這些日期以來，我們的業務、財務狀況、運營結果和前景可能發生了重大變化 。

除非上下文另有説明，否則本招股説明書中提到的我們、我們和我們統稱為特雷維治療公司，特拉華州的一家公司及其子公司。

-1-

風險因素

投資我們的證券涉及高度風險。在根據本招股説明書及隨附的任何招股説明書附錄作出投資決定之前，閣下應仔細考慮 本招股説明書及隨附的任何招股説明書附錄中描述的風險和不確定因素，包括我們提交給美國證券交易委員會的文件中列出的風險因素，這些風險因素通過引用併入本文。

我們的業務、財務狀況和經營結果可能會受到任何或所有這些風險或其他風險和不確定因素的重大不利影響，這些風險和不確定因素目前尚不為我們所知，或者我們目前認為這些風險和不確定因素對我們未來可能產生不利影響。

-2-

在那裏您可以找到更多信息

我們向美國證券交易委員會提交年度、季度和當前報告、委託書和其他信息。我們的美國證券交易委員會備案文件可通過互聯網在美國證券交易委員會網站www.sec.gov上向 公眾查閲。我們提交給美國證券交易委員會的某些信息的副本也可以在我們的網站www.treviTreateutics.com上找到。我們的網站不是本招股説明書的一部分，也不作為參考併入本招股説明書。我們的網站地址僅作為非活動文本參考包含在本文檔中。

本招股説明書是我們向美國證券交易委員會提交的註冊説明書的一部分。根據美國證券交易委員會的規章制度，本招股説明書遺漏了 註冊説明書中包含的部分信息。您應該查看註冊聲明中的信息和證物，以瞭解有關我們和我們的子公司以及我們提供的證券的進一步信息。 本招股説明書中有關我們作為註冊説明書證物提交的任何文件或我們以其他方式向美國證券交易委員會提交的任何文件的陳述並不全面，僅限於參考這些備案文件。您應審閲完整的 文檔以評估這些聲明。

-3-

通過引用而併入的信息

美國證券交易委員會允許我們通過引用併入我們向美國證券交易委員會提交的許多信息，這意味着我們可以通過向您推薦那些公開可用的文件來向您披露重要的 信息。我們在本招股説明書中引用的信息被視為本招股説明書的一部分。由於我們正在通過引用方式併入美國證券交易委員會的未來備案文件，因此本招股説明書會不斷更新，這些未來的備案文件可能會修改或取代本招股説明書中包含或併入的部分信息。這意味着您必須查看我們通過引用併入的所有美國證券交易委員會備案文件，以確定本招股説明書或之前通過引用併入的任何文件中的任何陳述是否已被修改或取代。本招股説明書參考併入下列文件(文件編號001-38886)以及我們根據修訂的1934年證券交易法第13(A)、13(C)、14或15(D)條或交易法(在每種情況下，除那些文件或那些文件中未被視為已存檔的部分以外)向美國證券交易委員會提交的任何未來備案文件，時間從初始登記聲明之日起至登記聲明生效之日止，直至登記聲明下的證券要約終止或完成為止：

•

於2020年3月16日提交的截至2019年12月31日的財政年度Form 10-K年度報告，包括通過引用從我們為2020年度股東大會提交的最終委託書中具體併入Form 10-K年度報告的信息；

•

截至2020年3月31日的財政季度Form 10-Q季度報告，於2020年5月7日提交；

•

2020年1月6日、2020年2月18日和2020年6月17日提交的Form 8-K當前報告； 和

•

2019年4月29日提交的註冊表 8-A中包含的對我們普通股的描述，包括為更新該描述而提交的任何修訂或報告。

您可以通過寫信或致電以下地址或電話號碼免費索取這些文件的副本：

特雷維治療公司

195 教堂街，14號^這是地板

康涅狄格州紐黑文，06510

(203) 304-2499

-4-

有關前瞻性陳述的警示説明

本招股説明書以及通過引用納入本招股説明書的信息包括符合修訂後的1933年《證券法》第27A節或《證券法》和《交易法》第21E節的 含義的前瞻性陳述，這些陳述涉及重大風險和不確定性。除歷史事實陳述外，本招股説明書中的所有陳述或通過引用納入本招股説明書中的信息，包括有關我們的戰略、未來業務、未來財務狀況、未來收入和盈利能力、預計成本、前景、計劃和管理目標的陳述，均為前瞻性陳述。預期、相信、估計、預期、意圖、可能、計劃、潛在、預測、項目、應該、目標、將、可能、繼續和類似表述旨在識別前瞻性表述，儘管並非所有前瞻性表述都包含這些可識別的詞語。

本招股説明書中的前瞻性陳述包括有關以下方面的陳述：

•

我們正在進行的臨牀試驗；

•

我們計劃開發納布芬ER，如果獲得批准，隨後將其商業化，用於治療與結節性瘙癢相關的瘙癢或其他嚴重的神經介導性疾病；

•

我們對啟動臨牀試驗的時間、完成此類試驗的登記和報告此類試驗的數據的期望；

•

提交納布芬ER申請的時間以及我們獲得和維護監管部門批准的能力；

•

我們對使用現金和現金等價物為我們的運營費用和資本支出需求提供資金的能力的預期。

•

我們對費用、未來收入、任何未來收入的時間、資本要求和額外融資需求的估計 ；

•

政府法律法規的影響；

•

我們的競爭地位；以及

•

我們建立和維持合作關係或獲得額外資金的能力。

我們可能無法實際實現我們的前瞻性聲明中披露的計劃、意圖或預期，您不應過度依賴我們的前瞻性聲明。實際結果或事件可能與我們在前瞻性陳述中披露的計劃、意圖和預期大不相同。我們在本招股説明書中包含的警示性 聲明中包含了重要因素，尤其是在我們認為可能導致實際結果或事件與我們的 前瞻性聲明大不相同的風險因素一節中。我們的前瞻性陳述並不反映我們未來可能進行的任何收購、合併、處置、合資企業或投資的潛在影響。

您應閲讀本招股説明書和我們在此引用的文件，並在此完整地提交或合併作為參考的文件 ，並瞭解我們未來的實際結果可能與我們預期的大不相同。除非適用法律要求，否則我們不承擔任何更新任何前瞻性陳述的義務。

-5-

特雷維治療公司

概述

我們是一家臨牀階段的生物製藥公司，專注於納布芬ER的開發和商業化，用於治療嚴重的神經介導性疾病。我們正在開發納布芬ER，用於治療特發性肺纖維化患者的慢性瘙癢、慢性咳嗽，以及帕金森病患者的左旋多巴誘發的運動障礙。這些疾病共有一個共同的病理生理學機制，即通過中樞和周圍神經系統中的阿片受體介導。由於納布芬作為阿片受體調節劑的作用機制，我們相信納布芬ER有潛力有效地治療這些疾病。我們正在進行的納布芬ER臨牀試驗包括2b/3期臨牀試驗，我們稱之為PRISM試驗，用於與結節性瘙癢相關的嚴重瘙癢患者。

企業信息

我們 於2011年3月17日根據特拉華州法律註冊成立，名稱為Trevi Treeutics，Inc.。我們的主要執行辦公室位於教堂街195號，14號^這是地址：康涅狄格州紐黑文，郵編：06510，我們的電話是(203)304-2499。我們的網站地址是www.treviTreateutics.com。在我們網站上找到的或通過我們網站訪問的信息不是本招股説明書的一部分， 也不包含在本招股説明書中，您不應將其視為本招股説明書的一部分。我們的網站地址僅作為非活動文本參考包含在本文檔中。

-6-

收益的使用

我們打算將出售本招股説明書下提供的任何證券的淨收益用於一般公司用途，除非適用的招股説明書附錄中另有説明。一般企業用途可能包括營運資本和資本支出、研發支出(包括臨牀試驗成本)、收購或投資作為我們業務補充的 公司、技術、產品或資產，以及償還和再融資債務。但是，截至本招股説明書發佈之日，我們目前沒有關於任何重大收購或投資的計劃、承諾或協議。我們可以暫時將出售本協議項下證券的淨收益投資於投資級計息證券，直到它們被用於其規定的目的。我們尚未確定專門用於此類用途的淨收益金額。因此，管理層將在分配淨收益方面保留廣泛的自由裁量權。

-7-

債務證券説明

我們可以提供債務證券，可以是優先的或從屬的。我們將優先債務證券和次級債務證券統稱為債務證券。以下説明概述了債務證券的一般條款和規定。我們將描述債務證券的具體條款，以及以下概述的一般條款 適用於招股説明書附錄中與該系列相關的任何債務證券以及我們授權交付的任何適用的自由撰寫招股説明書的範圍(如果有)。當我們在本節中提到公司、我們和我們時，我們指的是Trevi治療公司，除非上下文另有要求或另有明文規定，否則不包括我們的子公司。

吾等可不時根據吾等與招股説明書補充文件所指名的高級受託人(我們稱為高級受託人)訂立的高級契約，以一個或多個系列發行優先債務證券。吾等可不時根據吾等與在招股説明書附錄中指名的從屬受託人(我們稱為從屬受託人)訂立的附屬契約，以一個或多個系列發行次級債務證券。高級契約和附屬契約的表格作為註冊説明書的證物存檔，本招股説明書是註冊説明書的一部分。高級契約和附屬契約分別稱為契約，並一起稱為契約，高級受託人和從屬受託人分別稱為受託人，並一起稱為受託人。本節概述了契約的一些規定，並通過契約的具體案文對其全文進行了限定，包括契約中使用的術語的定義。在本招股説明書或適用的招股説明書附錄中，凡我們提及、 的特定章節或中的定義術語時，該契約、該等章節或定義術語均以引用方式併入本招股説明書。您應該查看作為註冊説明書的證物提交的契約 ，本招股説明書是其中的一部分，以瞭解更多信息。

這兩種契約都不會限制我們可能發行的債務證券的數量。適用的契約將規定，債務證券最高可發行本金總額不超過吾等不時授權的總額，並可按吾等指定的任何貨幣或貨幣單位支付，或以參考指數確定的金額支付。

一般信息

優先債務證券將構成我們的無擔保和無從屬一般債務，並將與我們的其他無擔保和無從屬債務享有同等的償付權。次級債務證券將構成我們的 無擔保和次級一般債務，其償債權利將低於我們的優先債務(包括優先債務證券)，如附屬債務證券的某些條款中所述。債務證券在結構上將從屬於我們子公司的所有現有和未來債務及其他債務，除非該等子公司明確擔保此類債務證券。

債務證券將是我們的無擔保債務。任何有擔保債務或其他有擔保債務實際上將優先於債務 擔保債務或其他債務的資產價值範圍內的證券。除非在適用的招股説明書附錄中另有説明，否則債務證券將不會由我們的任何子公司擔保。

適用的招股説明書附錄和/或免費撰寫的招股説明書將包括所提供的任何系列債務證券的任何附加或不同條款，包括以下條款：

•

債務證券的名稱和種類；

•

債務證券是優先債務證券還是次級債務證券，以及就任何次級債務證券而言，其從屬條款；

•

債務證券的初始本金總額；

-8-

•

我們將以何種價格出售債務證券；

•

債務證券的一個或多個到期日，以及延長該等日期的權利(如有)；

•

債務證券將計息的一個或多個利率(如有)，或確定該一個或多個利率的方法；

•

產生該利息的一個或多個日期、支付該利息的付息日期或確定該日期的方法；

•

如果有的話，有權延長付息期和延期期限；

•

支付本金和利息的方式和支付本金和利息的一個或多個地點；

•

為償債基金、購買基金或其他類似基金撥備的；

•

債務證券的任何贖回日期、價格、義務和限制；

•

債務證券的計價貨幣或貨幣單位，以及債務證券的本金和利息(如有)可支付的貨幣、貨幣或貨幣單位；

•

債務證券的任何轉換或交換特徵；

•

債務證券是否受契約中的無效條款約束；

•

債務證券是以最終形式或全球形式發行，還是僅在滿足某些條件後才以最終形式發行；

•

債務證券在償付或履約方面是否得到擔保；

•

債務證券的任何特殊税務影響；

•

除了或取代契約中規定的違約或契諾的任何違約或契諾事件；以及

•

債務證券的其他重大條款。

當我們在本節中提到債務證券的本金時，我們也指溢價，如果有的話。

吾等可不時在不通知任何系列債務證券持有人或徵得其同意的情況下，在各方面(或除(1)支付該等額外債務證券發行日期前應計利息的支付或 (2)該等額外債務證券發行日期後的首次支付利息)外，再創設及發行在各方面與該系列債務證券具有同等地位的任何該等系列債務證券。該等進一步的債務證券可合併，並與該系列的債務證券組成單一系列，在地位、贖回或其他方面的條款與該系列的債務證券相同。

您可以提交債務證券進行交換，也可以按照債務證券和適用的招股説明書附錄中規定的方式、地點和限制提交債務證券進行轉讓。我們將免費為您提供這些服務，儘管您可能需要支付與任何交換或轉讓相關的任何税款或其他政府費用，如契約中所述。

債務證券可按固定利率或浮動利率計息。發行時利率低於現行市場利率的不含利息或利息的債務證券(原始發行貼現證券)可以低於其所述本金的折扣價出售。適用於任何此類貼現債務證券或按面值發行的某些債務證券的美國聯邦所得税考慮事項將在適用的招股説明書附錄中進行説明。

-9-

我們可以發行債務證券，本金支付日的本金金額或利息支付日的應付利息金額將參考一種或多種貨幣匯率、證券或一籃子證券、大宗商品價格或指數來確定。您可以在 任何本金支付日期收到本金支付，或在任何利息支付日期收到利息支付，該金額大於或低於在該日期應支付的本金或利息，具體取決於適用的 貨幣、證券或一籃子證券、商品或指數在該日期的價值。有關確定任何日期應付本金或利息金額的方法、與該日期應付金額掛鈎的貨幣、證券或一籃子證券、商品或指數的資料，以及若干相關税務考慮因素，將於適用的招股説明書附錄中列出。

高級債務證券的若干條款

聖約。除非我們在招股説明書附錄中就特定系列的優先債務證券另有説明，否則該等優先債務證券將不包含任何財務或限制性契諾，包括限制吾等或吾等任何附屬公司招致、發行、承擔或擔保以吾等或吾等附屬公司的任何財產或股本的留置權所擔保的任何債務的契諾，或限制吾等或吾等任何附屬公司進行出售及回租交易。

資產的合併、合併和出售。除非我們在招股説明書補充説明書中就特定系列的優先債務證券另有説明，否則我們不得在我們不是倖存公司的交易中與任何其他人合併或合併，或將我們的財產和資產實質上作為整體轉讓、轉讓或租賃給任何人， 在這兩種情況下，除非：

•

繼任實體(如果有)是美國公司、有限責任公司、合夥企業或信託公司；

•

繼承實體承擔我們在優先債務證券和優先契約項下的義務；

•

交易生效後，不應立即發生違約或違約事件，也不應繼續發生違約或違約事件；以及

•

吾等已向高級受託人遞交高級人員證書及大律師意見，每份證書均述明合併、合併、轉易、轉讓或租賃及(如與該等交易有關而需要補充契據)該等補充契據符合高級契據，並已遵守與該等交易有關的高級契據中為 規定的所有先決條件。

如果我們的董事會真誠地決定合併或合併的目的主要是將我們的註冊狀態或我們的組織形式改變為另一種形式，或(2)如果我們與我們的一家直接或間接全資子公司合併或合併，上述項目中描述的限制不適用於(1)我們與我們的一家附屬公司的合併或合併到我們的一家附屬公司。

尚存的企業 實體將繼承並取代我們在優先契約和優先債務證券下的地位，除租賃情況外，我們將被免除優先契約和優先債務證券下的所有義務。

在控制權發生變化的情況下不提供保護。除非我們在招股説明書附錄中就某一系列的優先債務證券另有説明，否則優先債務證券不會包含任何在我們發生控制權變更或發生高槓杆交易(無論此類交易是否導致控制權變更)時為優先債務證券持有人提供保護的條款。

-10-

違約事件。除非我們在帶有 的招股説明書附錄中對特定系列的優先債務證券另有説明，否則以下是關於每個系列的優先債務證券的優先契約項下的違約事件：

•

如果違約持續30天(或就該系列規定的其他期限)，到期並應支付的任何該系列的優先債務證券沒有支付利息；

•

該系列的優先債務證券在到期和應付時未能支付本金，無論是在到期時、在贖回時、通過聲明或其他方式(如果為該系列指明，則為該系列的違約持續一段規定的期間)；

•

違約或違反本公司適用於該系列優先債務證券的任何契約或協議，但在優先契約的其他部分特別處理的違反契約除外，並且在收到受託人或持有該系列優先債務證券本金總額為25%或以上的持有人的書面通知後，該違約或違約持續90天；

•

某些破產或無力償債的事件，不論是否自願；及

•

適用的招股説明書附錄中可能指定的一系列優先債務證券中規定的任何其他違約事件。

我們在任何其他債務下的違約，包括任何其他系列債務 證券，不屬於優先契約項下的違約。

如果就一系列優先債務證券發生違約事件，而不是上文第四個項目符號所規定的違約事件，並且該違約事件仍在優先契約項下繼續，則在每一種情況下，受託人或在優先契約項下未償還的該系列的總本金不少於25%的持有人(每個該系列作為一個單獨的類別投票)可以書面通知我們和受託人(如果該通知是由持有人發出的)，而受託人應該等持有人的要求，宣佈 該系列優先債務證券的本金和應計利息立即到期和支付，並在此聲明後立即到期和支付。

如果上述第四個要點中指定的違約事件發生並仍在繼續，則每一系列未償還優先債務證券的全部本金和應計利息將自動成為立即到期和應付的。

除招股説明書副刊另有説明外，原按折扣價發行的一系列優先債務證券，加速到期的金額僅包括優先債務證券的原始發行價、至加速發行之日應計的原始發行貼現金額及應計利息(如有)。

在某些條件下，受違約影響的該系列中所有優先債務證券的多數本金總額的持有人可以撤銷和廢止加速聲明，過去的違約可被放棄，每個系列作為一個單獨的類別投票。此外，在符合優先契約的各種規定的情況下，一系列優先債務證券的多數本金總額的持有人可通過通知受託人，放棄此類優先債務證券的持續違約或違約事件。除非該等優先債務證券的本金或利息出現違約(但純粹因該等優先債務證券的加速而導致的任何該等違約除外)，或與該優先債券的契諾或條款有關的違約，而未經各該等優先債務證券的持有人同意，該契諾或條款不得修改或修訂。在任何該等豁免後，該等違約將不復存在，就優先契約的每一目的而言，該等優先債務證券的任何違約事件應視為已獲補救；但該等豁免不得延伸至任何後續或其他違約或違約事件，或損害由此而產生的任何權利 。

-11-

一系列優先債務證券本金總額佔多數的持有人可以指示就受託人可獲得的任何補救措施進行任何訴訟的時間、方法和地點，或就此類優先債務證券行使受託人授予的任何信託或權力的時間、方法和地點。然而，受託人可以 拒絕遵循與法律或優先契約相牴觸、可能使受託人承擔個人責任的任何指示，或受託人真誠地認為可能不適當地損害該系列優先債務證券持有人的權利，並可採取其認為適當的任何其他行動，但不與從該系列優先債務證券持有人收到的任何此類指示相牴觸。持有人不得就優先契約或任何一系列優先債務證券尋求任何補救措施，除非：

•

持有人向受託人發出持續違約事件的書面通知；

•

持有該系列優先債務證券本金總額至少25%的持有人向受託人提出書面請求，要求就該違約事件尋求補救；

•

提出請求的一名或多名持有人就任何費用、責任或費用向受託人提供令其滿意的賠償；

•

受託人在收到請求和提出賠償後60天內不遵守請求；以及

•

在該60天期間內，該系列優先債務證券的多數持有人合計本金金額不會向受託人提供與要求不符的指示。

然而，這些限制不適用於任何受影響系列的優先債務證券的任何持有人根據該債務證券的條款收取該優先債務證券的本金和利息的權利，或在 優先債務證券的到期日或之後根據該債務證券的條款提起訴訟強制執行任何此類付款的權利，未經持有人同意，該權利不得減損或受影響。

高級契據要求我們的某些人員在每年任何高級債務抵押未償還的固定日期或之前，證明我們遵守了高級契據下的所有契諾、協議和條件。

滿足感和解脱。在下列情況下，我們可以履行對任何系列債務證券持有人的義務：

•

我們已支付或安排支付該系列 的所有優先債務證券的本金和利息(某些有限的例外情況除外)，在到期和應付時；或

•

我們向高級受託人交付所有在高級契約下認證的該系列之前的優先債務證券，以供註銷(某些有限的例外情況除外)；或

•

該系列的所有優先債務證券已到期並應付或將在一年內到期應付(或將在一年內根據高級受託人滿意的安排被要求贖回)，我們在信託中存放一定數量的現金或現金與美國政府或美國政府機構債務的組合(或在以外幣、外國政府證券或外國政府機構證券計價的優先債務證券的情況下)，足以在該系列債務證券的 不同到期日對其進行利息、本金和任何其他付款；

而在任何該等情況下，如我們亦支付或安排支付根據高級契據須支付的所有其他款項，則在該等款項到期及須予支付時，我們並向高級受託人交付高級人員證明書及大律師意見，每一項均述明已符合此等條件。

根據現行的美國聯邦所得税法，存款和我們對債務證券的合法解除將被視為我們收回了您的債務證券，並將您在現金和債務證券中的份額交給了您，或者

-12-

以信託形式存放的債券。在這種情況下，您可以確認您返還給我們的債務證券的收益或損失。債務證券的購買者應就此類存款和清償對他們的税收後果，包括美國聯邦所得税法以外的税法的適用性和效力，諮詢他們自己的顧問。

失敗。除非適用的招股説明書附錄另有規定，否則以下關於法律無效和契約無效的討論將適用於根據契約發行的任何系列債務證券。

法律上的失敗。如果滿足以下特定條件，我們可以合法地免除 自己對任何系列債務證券的任何付款或其他義務(稱為法律失效)：

•

我們為您的利益和所有其他直接持有同一系列現金或現金和美國政府或美國政府機構債務(如果是以外幣計價的優先債務證券，則為外國政府或外國政府機構債務)的債務證券的直接持有人的利益而存入信託，這將 產生足夠的現金來支付該系列債務證券在不同到期日的利息、本金和任何其他付款。

•

美國現行聯邦所得税法或美國國税局的一項裁決發生了變化，允許我們支付上述存款，而不會導致您對債務證券徵税，這與我們沒有支付存款，而是在到期時自己償還債務證券的情況沒有任何不同。根據當前的美國聯邦所得税法，存款和我們從債務證券中的法律釋放將被視為我們收回了您的債務證券，並將您在現金和債務證券或以信託形式存放的債券中的份額交給了您。在這種情況下，您可以確認您返還給我們的債務證券的損益。

•

我們向受託人提交我們律師的法律意見，確認上述税法更改或裁決。

如果我們如上所述完成法律上的失敗，您將不得不完全依靠信託存款來償還債務證券 。如果出現差額，你方不能指望我們還款。

聖約的失敗。在不對當前的美國聯邦税法進行任何 更改的情況下，我們可以進行上述相同類型的存款，並從債務證券中的一些契約中獲得豁免(稱為契約失敗)。在這種情況下，您將失去 這些契約的保護，但將獲得以信託形式留出的資金和證券用於償還債務證券的保護。為了實現聖約的失敗，我們必須做以下事情(其中包括)：

•

我們必須為您和 債務證券的所有其他直接持有人的利益，以信託形式存入 相同系列現金或現金和美國政府或美國政府機構債務的組合(如果是以外幣計價的優先債務證券，則為外國政府或外國政府機構債務)，以使 將產生足夠的現金，以在該系列債務證券的不同到期日支付利息、本金和任何其他付款。

•

我們必須向受託人提交我們律師的法律意見，確認根據當前的美國聯邦所得税法，我們可以在不導致您對債務證券徵税的情況下進行上述存款，這與我們沒有支付存款而是在到期時自己償還債務證券的情況沒有任何不同。

如果我們完成了契約失效，如果信託保證金出現缺口，您仍然可以指望我們償還債務證券。事實上，如果違約事件之一發生(如我們的破產)，債務證券立即到期並支付，就可能存在這樣的缺口。根據導致違約的事件，您可能無法獲得 差額付款。

-13-

修改和放棄。我們和受託人可以在沒有任何持有人同意的情況下修改或補充任何系列的優先債券或優先債務證券：

•

轉讓、轉讓、抵押或質押任何資產，作為一個或多個系列的優先債務證券的擔保；

•

證明公司、有限責任公司、合夥企業或信託對我們的繼承，以及該繼承人根據高級契約承擔我們的契諾、協議和義務，或以其他方式遵守與合併、合併和出售資產有關的契諾；

•

遵守《美國證券交易委員會》的要求，以便根據經修訂的1939年《信託契約法》(《信託契約法》)生效或保持高級契據的資格；

•

在我們的契約中加入保護持有人的新契約、限制、條件或規定，並使任何此類附加契約、限制、條件或規定中違約的發生、或違約的發生和繼續成為違約事件；

•

糾正優先契約或任何補充契約中的任何含糊、缺陷或不一致之處，或使優先契約或優先債務證券符合本招股説明書或任何適用的招股説明書附錄中對該系列優先債務證券的描述；

•

就任何系列的優先債務證券提供或增加擔保人；

•

確定優先契約允許的優先債務證券的一種或多種形式或條款；

•

提供證據及規定由一名繼任受託人接受高級契據下的委任，或作出必需的更改，以規定或利便多於一名受託人管理高級契據內的信託；

•

就一個或多個系列的 優先債務證券增加、更改或刪除優先契據的任何規定，但任何該等增加、更改或刪除不得(A)(1)適用於在籤立該補充契據之前設立並有權享有該等規定的利益的任何系列的任何優先債務證券，亦不得(2)修改任何該等優先債務證券持有人對該等規定的權利，或(B)僅在沒有第(A)(1)款所述的未清償優先債務證券時生效；

•

對任何系列的優先債務證券進行任何變更，只要沒有該系列的優先債務證券未償還；或

•

做出不會對任何持有者在任何實質性方面的權利造成不利影響的任何變更。

可對已發行的優先債券或優先債務證券進行其他修訂和修改，經受修訂或修改影響的每個系列的未償還優先債務證券本金總額的多數持有人同意，可免除遵守關於任何系列優先債務證券的優先契約的任何規定；但前提是，每個受影響的持有人必須同意以下任何修改、修訂或豁免：

•

延長該系列的任何優先債務證券的最終到期日；

•

減少該系列的任何優先債務證券的本金；

•

降低此類系列優先債務證券的利率或延長利息支付時間；

•

減少贖回任何此類優先債務證券時應支付的金額；

•

更改該系列的任何優先債務證券的本金或利息的支付貨幣；

-14-

•

減少到期加速時應付的原始發行貼現證券本金或破產可證明金額；

•

免除對優先債務證券本金或利息的持續違約(但不包括僅因優先債務證券加速而導致的任何此類違約)；

•

更改與放棄過去違約有關的規定，或損害持有人在到期日或之後收到付款或提起訴訟以強制執行任何此類系列優先債務證券的付款或轉換的權利。

•

修改這些限制中關於修訂和修改的任何規定，但增加任何所需百分比或規定未經受修改影響的每一系列優先債務擔保的持有人同意，不得修改或放棄某些其他規定；

•

根據優先債務證券的條款將優先債務證券轉換或交換為普通股或其他財產的權利受到不利影響；或

•

降低該系列未償還優先債務證券的上述百分比，其持有人必須 同意補充契約，或修改、修改或放棄優先契約的某些條款或違約。

任何擬議的修訂、補充或豁免的具體形式不需要持有人批准，但如果持有人同意批准其實質內容，則應 足夠。在按照本條規定對高級契約的修訂、補充或免除生效後，受託人必須向受影響的持有人發出簡要描述該修訂、補充或免除的通知。然而，受託人未能發出通知或通知中的任何缺陷，不得以任何方式損害或影響任何此類修訂、補充契約或棄權的有效性。

公司、股東、高級管理人員、董事不承擔個人責任。高級契約規定，根據本公司在優先契約或任何補充契約中或在任何優先債務證券中的任何義務、契約或協議，或因根據任何法律、法規或憲法規定或通過任何法律、法規或憲法規定或通過強制執行任何評估或任何法律或衡平法程序或其他規定而產生的任何債務 ，不得對本公司的任何公司註冊人、股東、過去、現在或將來的高管或董事或其任何前任或繼任實體有追索權。每個持有人通過接受優先債務證券，放棄並免除所有此類責任。

關於受託人。高級契約規定，除非在違約事件持續期間，受託人將不承擔責任，但履行高級契約中明確規定的職責除外。如果違約事件已經發生並仍在繼續，受託人將行使根據高級契約授予它的權利和權力，並將在行使時使用謹慎的人在處理其自身事務時所使用的謹慎程度和技巧。

優先契約和通過引用納入其中的《信託契約法》的條款對受託人在該契約下的權利進行了限制，如果受託人成為我們或我們的任何子公司的債權人，在某些情況下獲得債權付款或將其收到的關於任何此類債權的某些財產變現，作為擔保或其他。受託人被允許從事其他交易，條件是如果它獲得任何衝突的利益(如《信託契約法》所定義)，它必須消除這種衝突或辭職。

在正常業務過程中，我們可能與高級受託人保持正常的銀行關係。

無人認領的資金。存放在受託人或任何付款代理人處的所有資金，用於支付優先債務證券的本金、溢價、利息或額外的 金額，這些證券已有兩年無人認領

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在該等款項到期及應付之日起數年後，本公司將獲償還。此後，任何優先債務證券持有人對該等資金的任何權利只能針對我們執行，受託人和付款代理人將不對此承擔任何責任。

治國理政。優先契約和優先債務證券將受紐約州國內法律管轄，並按照紐約州國內法律解釋。

附屬債務證券的某些條款

除附屬契據及次級債務證券的條款與附屬契約及次級債務證券有關的條款或招股説明書附錄中有關特定系列次級債務證券的條款外，附屬契約及次級債務證券的條款在所有重大方面均與 優先契約及優先債務證券的條款相同。

適用於特定系列的招股説明書附錄中可能會指定附加或不同的從屬條款。

從屬關係。次級債務證券所證明的債務，從屬於 附屬契約所界定的我們所有優先債務的先期全額償付。在任何適用寬限期之後，吾等不能就本行的任何優先債務支付本金、溢價、利息或任何其他應付款項 ，本行不得就附屬債務證券的本金或利息作出任何支付(若干償債基金支付除外)。此外，在任何 解散、清盤、清算或重組時支付或分配我們的資產，次級債務證券的本金和利息的支付將在附屬契約規定的範圍內從屬於償付權利，而不是優先全額償付我們的所有優先債務。由於這種從屬關係，如果我們解散或以其他方式清算，我們次級債務證券的持有者可能會比我們優先債務的持有者獲得更少的收益。附屬條款不能防止發生附屬契據下的違約事件。

一個人的高級債務一詞，是指就該人而言，根據下列任何一項而到期的本金、溢價、利息和任何其他付款，不論是在附屬契據之日未清償的，還是該人日後發生的：

•

該人因借入款項而欠下的全部債務；

•

由該人為換取金錢而出售的票據、債權證、債券或其他證券所證明的該人的所有債務；

•

按照公認的會計原則在該人的賬面上資本化的所有租賃債務；

•

上述前兩個要點所述種類的所有其他債務，以及上述第三個要點所述種類的所有其他租賃義務，即該人以任何方式承擔或擔保，或該人實際上通過購買協議擔保，無論該協議是否或有；以及

•

以上第一、第二或第四個項目符號所述種類的所有債務續展、延期或償還，以及上文第三或第四個項目符號所述種類的所有租約續期或延期；

除非， 就任何特定債務、續期、延期或退款而言，設立或證明該債務的文書或與其相關的假設或擔保明確規定，該等債務、續期、延期或退款在償還權方面並不優於次級債務證券。就附屬契約而言，我們的優先債務證券構成優先債務。

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股本説明

以下對本公司股本的描述僅作為摘要，因此不是對本公司股本的完整描述。 本描述以我們重述的公司註冊證書或公司註冊證書、我們修訂和重述的章程、或特拉華州公司法的章程和適用條款為基礎，並通過引用進行限定。您應閲讀我們的公司註冊證書和章程，作為註冊説明書的證物，本招股説明書是其中的一部分，其中包含對您重要的條款。

我們的法定股本包括200,000,000股普通股，每股面值0.001美元，以及500,000股優先股，每股面值0.001美元。

普通股

年會。我們的股東年會在根據我們的章程指定的日期舉行。書面通知必須在會議日期前不少於10天或不超過60天郵寄給每一位有權投票的股東。有權在該會議上投票的本公司已發行及已發行股份的 多數投票權的登記持有人親自或委派代表出席，構成股東會議處理事務的法定人數。股東特別會議可為任何目的由董事會召開 ，並應董事會主席或祕書提出書面要求，説明召開該會議的目的，説明有權在會議上投票的所有類別股本的大多數流通股的持有人的書面要求。除適用法律、我們的公司註冊證書或我們的章程另有規定外，所有選舉應以多數票決定，所有其他問題應由有權在法定人數出席的正式舉行的股東大會上投票的股東以過半數票決定。

投票權。普通股的每一位持有者有權就所有將由 股東投票表決的事項持有的每一股股份投一票。普通股沒有累積投票權。

分紅。在符合 任何已發行優先股的權利、權力和優先權的情況下，除法律或我們的公司證書規定外，股息可在 董事會宣佈時從合法可用的資產或資金中宣佈並支付或留作普通股支付。

清盤、解散及清盤。在我們清算或解散的情況下，我們普通股的持有者有權在償還所有債務和其他債務後按比例獲得可分配給股東的所有資產，並受任何未償還優先股的優先權利的限制。我們普通股持有人的權利、優惠和特權受到我們未來可能指定和發行的任何系列優先股的股票持有人的權利的制約，並可能受到這些權利的不利影響。

其他權利。普通股持有人無權：

•

將該股票轉換為任何其他證券；

•

贖回股票；

•

購買額外的股票；或

•

維持其相應的所有權權益。

普通股的持有者不需要繳納額外的資本。

轉會代理和註冊處。北卡羅來納州計算機股份信託公司是普通股的轉讓代理和登記機構。

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優先股

我們被授權發行空白支票優先股，經董事會授權後，可以分系列發行。 我們的董事會有權確定每個系列優先股的指定、權力、偏好和相對、參與、可選或其他特殊權利以及任何資格、限制和限制。我們優先股的授權股票可供發行，無需我們的股東採取進一步行動，除非適用法律或我們證券可能在其上市的任何證券交易所的規則要求採取此類行動。如果發行我們的優先股不需要我們股東的批准，我們的董事會可以決定不尋求股東的批准。根據本招股説明書提供的任何系列優先股的具體條款將在與該系列優先股相關的招股説明書附錄中説明。

我們的一系列優先股 可能會阻礙合併、收購要約或其他收購嘗試的完成，具體取決於這些系列的條款。我們的董事會將根據其對我們股東的最佳利益的判斷來決定發行優先股。在這樣做的過程中，我們的董事可以發行優先股，其條款可能會阻止收購嘗試，通過這些收購嘗試，收購者可能能夠改變我們董事會的組成，包括收購要約或其他交易，我們的一些或大多數股東可能認為這是他們的最佳利益，或者股東可能會獲得高於當時股票當前市場價格的溢價。

優先股具有下述條款，除非招股説明書附錄中與特定系列優先股相關的條款另有規定。您應閲讀招股説明書補充資料，內容涉及以特定條款提供的特定系列優先股，包括：

•

優先股的名稱、每股聲明價值以及發行的股票數量；

•

每股清算優先股金額；

•

優先股的發行價格；

•

股息率或股息的計算方法，支付股息的日期，股息是累積的還是非累積的，如果是累積的，則是開始累積股息的日期；

•

任何贖回或償債基金撥備；

•

如果不是美國貨幣，則指優先股以其計價和/或將以或可能以其支付款項的一種或多種包括複合貨幣的貨幣；

•

任何轉換條款；以及

•

優先股的任何其他權利、偏好、特權、限制和限制。

優先股在發行時將得到全額支付和不可評估。除招股説明書副刊另有規定外，各系列優先股在各方面的股息及清算權將與其他系列優先股同等。每一系列 優先股的股票持有人的權利將從屬於我們一般債權人的權利。

職級。除招股説明書 附錄另有規定外，優先股在股息權和本公司清算、解散或清盤時的權利方面將排名：

•

在股息權利或我們清算、解散或結束事務時的權利方面，優先於我們的普通股和所有級別低於該優先股的股權證券；

•

與我們發行的所有股權證券平價，其條款明確規定該等股權證券在股息權或在我們清算、解散或結束我們的事務時的權利方面與優先股平價；以及

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•

次於吾等發行的所有股本證券，其條款明確規定該等股本證券 在本公司清算、解散或清盤時的股息權或權利方面優先於優先股。

權益證券一詞不包括可轉換債務證券。

分紅。當我們的董事會宣佈時，每個系列優先股的持有人將有權在招股説明書附錄中描述的日期按招股説明書附錄中描述的利率和日期獲得現金股息。不同系列的優先股可能有權以不同的比率或基於不同的計算方法獲得股息。股息率可以是固定的，也可以是可變的，或者兩者兼而有之。股息將支付給記錄在案的持有人，因為他們出現在我們的股票賬簿上，記錄日期由我們的董事會確定，如適用的招股説明書附錄中所規定的。

任何系列優先股的股息可以是累積的，也可以是非累積的，如適用的招股説明書附錄所述。如果我們的董事會沒有宣佈在任何非累積優先股系列的股息支付日支付股息，則該非累積優先股的持有者將無權在該股息 支付日收到股息，並且我們將沒有義務支付該期間的應計股息，無論該系列的股息是否被宣佈在任何未來的股息支付日支付。任何系列累計優先股的股息將自我們首次發行該系列股票之日或適用招股説明書附錄中指定的其他日期起計 。

不得宣佈或支付股息或預留資金用於支付任何平價證券的任何股息，除非已支付全部股息或預留用於支付優先股的股息。如果沒有支付全額股息，優先股 將按比例與平價證券分享股息。

不得宣佈或支付任何初級證券的股息或預留資金用於支付任何初級證券的股息，除非已支付或宣佈於宣佈或支付日期或之前終止的所有股息期間的全部股息，並留出足夠用於支付優先股的款項。

清算優先權。於吾等進行任何自願或非自願的清算、解散或清盤時， 則在吾等於任何清算、解散或清盤時向任何普通股或任何其他類別或系列股本的持有人作出任何分配或支付分配資產前，各系列優先股的持有人有權從合法可供分配予股東的資產中收取、清算按招股説明書副刊所載每股清算優先股額作出的分派，以及由此產生的任何應計及未付股息。此類股息將不包括與以前股利期間未支付的非累積股息有關的任何累積。除非在招股説明書 附錄中另有規定，否則優先股持有人在支付其全部清算分派款項後，將無權或要求我們的任何剩餘資產。於任何該等自願或非自願清盤、解散或清盤時，如吾等可用資產不足以支付所有已發行優先股的清算分派金額，以及與優先股及在資產分配中與優先股平價的所有其他此類或系列股本的所有其他類別或系列股本的相應應付金額，則優先股及所有其他此類或系列股本的持有人將按他們本來有權獲得的全部清算分配比例按比例分享任何此類資產分配。

於任何該等清算、解散或清盤時，如吾等已向所有優先股持有人作出全額清算分配，則吾等將根據優先股以下任何其他類別或系列股本的持有人各自的權利及偏好，以及在每種情況下，根據彼等各自的 股份數目，將本公司的剩餘資產分配予任何其他類別或系列優先股的持有人。為此，我們與任何其他公司、信託或實體的合併或合併，或我們所有或幾乎所有財產或資產的出售、租賃或轉讓，將不被視為構成我們事務的清算、解散或清盤。

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救贖。如果適用的招股説明書附錄有此規定，優先股將根據招股説明書附錄中規定的條款、時間和贖回價格，由吾等選擇強制贖回或贖回全部或部分優先股。

與強制贖回的一系列優先股有關的招股説明書補充部分將規定本公司應在指定日期後開始的每年贖回優先股的股份數量，每股贖回價格將指定，以及相當於到贖回日為止的所有應計和未支付股息的金額。 除非股票有累計股息，否則此類應計股息將不包括與之前股息期間未支付股息有關的任何累積。我們可以現金或其他財產支付贖回價格，具體請參閲適用的招股説明書附錄。如果任何系列優先股的贖回價格只能從發行我們股本的股份的淨收益中支付，則該優先股的條款可規定，如果本公司股本中的此類股份 尚未發行，或者在任何發行所得的淨收益不足以全額支付當時到期的總贖回價格的情況下，該優先股應根據適用的招股説明書附錄中規定的轉換條款自動和強制地轉換為本公司股本的 適用股份。儘管如此，我們不會贖回任何系列的優先股，除非：

•

如果該系列優先股有累計股息，我們已申報並支付或同時 申報並支付或撥備資金，在過去所有股息期和當時的當前股息期就優先股支付全額累計股息；或

•

如果該系列優先股沒有累計股息，我們已宣佈並支付，或同時聲明並支付或撥備資金，以支付當時當前股息期的全部股息。

此外，我們不會收購某個系列的任何優先股，除非：

•

如果該系列優先股有累計股息，我們已宣佈並支付或同時 聲明並支付或撥備資金，在過去所有股息期和當時的當前股息期支付該系列優先股的所有流通股的全額累計股息；或

•

如果該系列優先股沒有累計股息，我們已宣佈並支付，或同時聲明並支付或撥備資金，以支付當時當前股息期內該系列優先股的全部股息。

然而，吾等可於任何時間(1)根據按相同條款向持有該系列所有已發行優先股的持有人作出的購買或交換要約，購買或收購該系列的優先股，或(2)在股息及清盤時轉換或交換排名低於該系列優先股的我們股本的股份。

如果任何系列優先股的流通股少於全部已贖回股份，吾等將根據該等股份的持有人所持股份數目或該持有人要求贖回的股份數目，或以吾等決定的任何其他公平方式，按比例決定可從該等股份的持有人按比例贖回的股份數目。此類決定將 反映為避免贖回零碎股份而進行的調整。

除招股説明書副刊另有規定外，本行將於贖回日期前最少30天但不超過60天向每位優先股記錄持有人郵寄贖回通知，按本公司股份過户登記簿上顯示的地址贖回。每份通知應説明：

•

贖回日期；

•

擬贖回的股份數量和優先股系列；

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•

贖回價格；

•

為支付贖回價格而交出該優先股股票的一個或多個地點；

•

擬贖回股份的股息將於該贖回日期停止累算；

•

持有人對該等股份的轉換權(如有)終止的日期；及

•

如果要贖回的股份少於任何系列的全部股份，則從每個此類持有人贖回的具體股份數量 。

如果贖回通知已經發出，並且我們已經為任何需要贖回的股份的持有人的利益在 信託中預留了贖回所需的資金，那麼從贖回日期起及之後，該等股份的股息將停止增加，該等股份持有人的所有權利將終止，但獲得贖回價格的權利除外。

投票權。優先股持有者將沒有任何投票權，除非法律 要求或適用的招股説明書補編中指出。

除非任何系列優先股的條款另有規定，否則對本公司公司註冊證書的任何修訂，如增加優先股或其任何系列的法定股數，或減少優先股的法定股數或其任何系列的法定股數(但不低於當時已發行的優先股或該系列的法定股數，但不低於優先股或該系列的法定股數，視情況而定)，均無須獲得優先股或其任何系列股份持有人的同意或投票。

轉換權。任何系列優先股可轉換為我們普通股的條款和條件(如果有)將在相關的招股説明書附錄中闡明。該等條款將包括優先股可轉換為普通股的股份數目、轉換價格、轉換比率或計算方式、轉換期限、有關轉換將由吾等選擇或優先股持有人選擇的條款、需要調整轉換價格的事件，以及在贖回情況下影響轉換的條款。

轉會代理和註冊處。優先股的轉讓代理和註冊商將在適用的招股説明書附錄中列出。

交易所上市。我們的普通股在 納斯達克全球市場上市，代碼為TRVI。

我們的公司註冊證書和附例以及特拉華州法律中可能具有反收購效力的條款

董事會。我們的公司註冊證書和章程 規定董事會應儘可能平均分為三個級別。每一類別的任期在選舉的次年第三年舉行的年度股東大會上屆滿。組成我們董事會的 名董事人數由董事會不定期確定。

股東罷免董事 。特拉華州法律規定，董事會成員只有在持有75%流通股的股東有權投票選舉董事的情況下才能被免職。

股東提名董事。我們的章程規定，任何不超過120名董事的股東提名，股東必須以書面通知我們在前一年年會一週年前不少於90天；但如果年會日期提前

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或從週年紀念日起延遲30天以上，股東發出的及時通知必須不早於 120^這是在該年會日期前一天，但不遲於第(X)90號較後日期的辦公時間結束^這是會議日期的前一天，以及(Y)10^這是郵寄該年會日期通知或公開披露該年會日期的翌日， 以較早發生者為準。

不得以書面同意採取行動。我們的公司註冊證書規定，我們的股東不得在書面同意下采取行動，只能在正式召開的股東會議上採取行動。

特拉華州法學院。我們受《特拉華州公司法》(DGCL)第203條的約束。除某些例外情況外，第203條禁止特拉華州上市公司與任何有利害關係的股東在成為有利害關係的股東之日起三年內從事業務合併，除非有利害關係的股東在我們董事會的批准下獲得這種地位，該業務合併是由我們的董事會和股東以規定的方式批准的，或者有利害關係的股東在其成為有利害關係的股東的交易中獲得了我們至少85%的已發行有表決權股票。業務合併包括，除其他事項外，涉及我們和感興趣的股東的合併或合併，以及出售我們10%以上的資產。一般而言，有利害關係的股東是指任何實益擁有我們已發行有表決權股票15%或以上的實體或個人，以及與該等實體或個人有關聯或由該等實體或個人控制或控制的任何實體或個人。

獨家論壇 精選。我們的公司註冊證書規定，除非我們書面同意選擇另一個論壇，否則特拉華州衡平法院(或者，如果特拉華州衡平法院沒有管轄權，特拉華州聯邦地區法院)將是(1)代表我們公司提起的任何衍生訴訟或法律程序，(2)任何聲稱違反我們任何董事、高級管理人員、其他員工或股東對我們公司或我們股東的受託責任的索賠的唯一和獨家論壇，(3)根據公司註冊證書或附例(在每種情況下，這些條款均可不時修訂)或受內務原則管轄而產生的任何訴訟，或DGCL授予特拉華州衡平法院管轄權的任何訴訟，或(4)根據我們的公司註冊證書或附例(在每種情況下，這些規定均可不時修訂)或受內部事務原則管轄的任何訴訟。我們的公司註冊證書進一步規定，除非我們書面同意選擇替代法院，否則在法律允許的最大範圍內，美利堅合眾國的聯邦地區法院應是解決根據證券法提出的任何訴因的唯一和獨家法院。這些法院條款的選擇都不會 影響為執行《交易所法案》或其下的規則和條例所產生的任何責任或義務而提起的訴訟，這些責任或義務的管轄權完全由法規賦予美國聯邦法院，或美國聯邦法院具有專屬管轄權的任何其他索賠。儘管我們的公司證書包含上述論壇條款的選擇, 法院可能會裁定，這些規定不適用於 特定索賠或訴訟。

註冊權

我們是第二份經修訂和重述的投資者權利協議的締約方，該協議稱為投資者權利協議，根據該協議，持有本公司普通股共計10,325,257股的持有人有權要求我們在特定情況下根據證券法登記這些股票。我們將擁有這些註冊權的股票稱為 可註冊證券。根據這些權利註冊後，可註冊的證券將可以自由交易，不受證券法的限制。此外，在2019年5月向新企業聯營公司或NEA進行私募時，我們授予NEA權利，要求我們在特定情況下根據證券法將股份登記給NEA進行此類私募，登記後，該等股份將根據證券法自由交易，不受限制。

-22-

要求並形成S-3登記權。 受指定的限制和 在投資者權利協議中所列條件下，持有當時未發行的可登記證券的至少大多數的持有人可在任何時間 要求我們根據《證券法》登記當時未償還的可登記證券，以便進行公開發行 向公眾提供不低於1000萬美元的價格，扣除某些費用、承銷折扣和 銷售佣金。我們沒有義務提交一份 兩次以上根據本規定提交的登記聲明。 此外，在符合投資者權利協議中規定的特定限制和條件的情況下，當我們有資格提交 在表格S-3上的註冊聲明中，當時未償還的應登記證券的持有人可請求我們將其應登記證券 登記在表格S-3上，用於向公眾公開發行的合理預期總髮行價(扣除某些費用、承銷折扣和銷售佣金後)將超過 100萬美元。我們沒有義務在任何12個月的期間內根據這一規定提交註冊聲明超過兩次。

附帶登記權。如果我們打算為我們自己的賬户或其他股東的賬户登記我們的任何普通股 根據《證券法》，可登記證券的持有者將有權獲得登記通知，並在符合規定的例外情況下，具有 要求我們在該登記中登記他們當時持有的全部或部分可登記證券的權利。 如果可註冊證券的持有人根據我們的投資者權利協議參與的任何註冊是 承銷的公開發行，我們同意以通常和慣例的形式簽訂承銷協議，並使用我們在商業上合理的 為促進此類發行所做的努力。

費用和賠償。根據投資者權利協議，我們需要支付所有註冊費用，包括所有註冊和備案費用、交換 上市費用，印刷費，由出售股東選擇的代表出售股東的一名律師的費用和費用，州藍天 費用和支出，以及任何此類註冊附帶或所需的任何特別審計的費用，但不包括承保折扣、銷售 佣金、股票轉讓税和出售股東自己的律師的費用和開支(除選定代表所有股東的律師外 出售股東)。 投資者權利協議包含慣常的交叉賠償條款，根據這些條款，我們有義務賠償出售。 股東 如果發生重大錯誤陳述或被指控的重大錯誤陳述或重大遺漏或被指控的重大遺漏 吾等或吾等根據證券法；交易法；任何州證券或藍天法律或根據證券法、交易法或任何州證券或藍天法律頒佈的任何規則或法規，就該等註冊聲明或產品的資格或合規性而作出的任何違反或指稱的違規行為，或因採取行動或 不作為而導致的任何違反或指稱的違規行為，彼等均有責任賠償吾等在註冊聲明中的重大錯誤陳述或遺漏。

-23-

對單位的描述

我們可以發行由一個或多個根據本招股説明書可能提供的其他證券組成的單位，以任何組合。以下 連同我們可能在任何適用的招股説明書附錄中包含的其他信息，彙總了我們可能在本招股説明書下提供的單位的重要條款和規定。雖然以下概述的條款將一般適用於我們可能提供的任何單位，但我們將在適用的招股説明書附錄中更詳細地描述任何系列單位的特定條款。

每個單位的發行將使該單位的持有人也是該單位所包括的每個證券的持有人。因此，單位持有人 將擁有每個所包括的擔保的持有人的權利和義務。發行單位的單位協議可以規定，單位所包含的證券不得在任何時間或在指定日期之前的任何時間單獨持有或轉讓。

任何適用的招股説明書附錄將説明：

•

單位和組成單位的證券的實質性條款，包括這些證券是否以及在什麼情況下可以單獨持有或轉讓；

•

我們所提供的任何單位的任何單位代理商的名稱和地址；

•

與單位或組成單位的證券的發行、支付、結算、轉讓或交換有關的任何重大規定；以及

•

理事單位協議中與上述規定不同的任何實質性規定。

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手令的説明

我們可以發行認股權證來購買普通股、優先股或債務證券。如適用的招股説明書附錄所述，我們可以單獨或與一個或多個額外的認股權證、普通股、優先股或債務證券，或這些證券的任何組合一起發售權證。如果我們作為單位的一部分發行認股權證，所附的招股説明書補充資料將指明這些認股權證是否可以在認股權證到期日之前與單位內的其他證券分開。適用的招股説明書附錄還將描述任何認股權證的以下條款：

•

認股權證的具體名稱和總數，以及我們將發行的認股權證的發行價；

•

應支付發行價和行使價的貨幣或貨幣單位；

•

行使認股權證的權利將開始的日期和該權利將到期的日期，或者，如果您不能在整個期間內持續行使認股權證，則可以行使認股權證的具體日期；

•

權證是單獨出售，還是與其他證券一起作為單位的一部分出售；

•

無論認股權證是以最終形式還是全球形式發行，還是以這些形式的任何組合形式發行，儘管在任何情況下，單位所包含的認股權證的形式都將與該單位的形式以及該單位所包含的任何擔保的形式相對應；

•

任何適用的重大美國聯邦所得税後果；

•

認股權證代理人和任何其他託管機構、執行或付款代理人、轉讓代理人、登記員或其他代理人的身份；

•

在任何證券交易所行使認股權證或可購買的任何證券的建議上市(如有)；

•

在行使認股權證時可購買的任何股權證券的名稱和條款；

•

在行使認股權證時可能購買的任何債務證券的名稱、本金總額、貨幣和條款；

•

如果適用，發行認股權證的優先股的名稱和條款，以及與每種證券一起發行的認股權證數量；

•

如果適用，任何作為一個單位的一部分發行的認股權證和相關債務 證券、優先股或普通股將可以單獨轉讓的日期；

•

行使認股權證時可購買的普通股或優先股的數量和可購買這些股票的價格；

•

如適用，可隨時行使的認股權證的最低或最高金額；

•

與登記程序有關的信息(如果有)；

•

權證的反稀釋條款，以及權證行權價格變更或調整的其他條款(如有)；

•

任何贖回或贖回條款；以及

•

認股權證的任何附加條款，包括與交換或行使認股權證有關的條款、程序和限制。

-25-

證券的形式

每個債務證券、單位和權證將由以最終形式向特定投資者頒發的證書或由代表整個證券發行的一種或多種全球證券代表。除非適用的招股説明書附錄另有規定，否則最終形式的認證證券和全球證券將以註冊形式發行。最終證券 指定您或您的代理人為證券的所有人，為了轉讓或交換這些證券或接受利息或其他中期付款以外的付款，您或您的代理人必須將證券實際交付給受託人、註冊人、付款代理人或其他代理人(視情況而定)。全球證券指定存託機構或其被指定人為這些全球證券所代表的債務證券、單位或認股權證的所有者。託管人維護着一個電腦化系統，該系統將通過投資者在其經紀人/交易商、銀行、信託公司或其他代表處維護的賬户反映每個投資者對證券的實益所有權，我們將在下文更詳細地解釋。

環球證券

我們可以以一種或多種完全註冊的全球證券的形式發行債務、單位和認股權證，這些證券將存放在適用的招股説明書附錄中指定的託管人或其代名人，並以該託管人或 代名人的名義登記。在這種情況下，將發行一種或多種全球證券，其面值或總面值等於全球證券所代表的證券本金或面值總額的部分。除非和 全球證券全部交換為最終登記形式的證券，否則全球證券不得由全球證券保管人、保管人的被指定人或任何繼承人或這些被指定人作為整體轉讓。

如果未在下文中説明，有關任何由全球證券代表的證券的存託安排的任何具體條款將在與這些證券有關的招股説明書附錄中説明。我們預計以下規定將適用於所有存託安排。

全球擔保中實益權益的所有權將僅限於在保管人處有賬户的稱為參與者的人或可能通過參與者持有權益的人。在發行全球證券時，保管人將在其賬簿登記和轉讓系統上貸記參與人與參與人實益擁有的證券的本金或面值的賬户。任何參與證券分銷的交易商、承銷商或代理人都將指定賬户記入貸方。全球擔保中受益權益的所有權將顯示在保管人保存的關於參與者利益的記錄上，並且所有權權益的轉讓將僅通過保存的關於參與者利益的記錄以及參與者關於通過參與者持有的 人的利益的記錄來實現。一些州的法律可能要求某些證券購買者以最終形式實物交割這些證券。這些法律可能會削弱您在全球證券中擁有、轉讓或質押受益 權益的能力。

只要託管人或其代名人是全球證券的登記所有人，該託管人或其代名人(視具體情況而定)將被視為適用契約、認股權證協議或單位協議項下全球證券所代表的證券的唯一持有人或持有人。除下文所述外，全球證券的實益權益持有人將無權將該全球證券所代表的證券登記在其名下，不會收到或有權收到以 最終形式交付的證券，也不會根據適用的契約、單位協議或認股權證協議被視為證券的擁有者或持有人。因此，在全球擔保中擁有實益權益的每個人都必須依靠該全球擔保的保管人的程序，如果此人不是參與人，則必須依靠該人擁有其權益的參與人的程序，以行使持有人根據適用的契約、單位協議或認股權證協議享有的任何權利。我們理解，根據現有的行業慣例，如果我們要求持有人採取任何行動，或者如果在全球證券中擁有實益權益的所有人希望採取或採取持有人有權採取的任何行動，

-26-

根據適用的契約、單位協議或認股權證協議，全球擔保的託管人將授權持有相關實益權益的參與者給予或 採取該行動，參與人將授權通過其所有的實益所有人給予或採取該行動，或以其他方式按照通過其持有的實益所有人的指示行事。

以保管人或其代名人的名義登記的全球證券所代表的債務證券的本金、溢價和利息支付，以及向權證或單位持有人支付的任何款項，將作為全球證券的登記所有人支付給保管人或其代名人(視情況而定)。吾等或吾等的任何受託人、單位代理人、認股權證代理人或其他代理人，或任何受託人、認股權證代理人或單位代理人的任何代理人，概不對因全球證券中的實益所有權權益而作出的付款或維持、監督或審核與該等實益所有權權益有關的任何記錄負任何責任或責任。

我們預計，全球證券所代表的任何證券的託管人，在收到向該已註冊全球證券的標的證券或其他財產的本金、溢價、利息或其他分配的持有人支付的任何款項後，將 立即貸記參與者在該全球證券中的相應實益權益的金額，如託管人的記錄所示。我們還預計，參與者向通過參與者持有的全球證券中受益的 權益的所有者支付的款項將受長期客户指示和慣例的管轄，就像現在為客户賬户或以街道名稱註冊的證券所持證券的情況一樣，並將由這些參與者負責。

如果全球證券所代表的任何證券的託管人在任何時候不願意或無法繼續作為託管人或不再是根據《交易法》註冊的結算機構，而我們在90天內沒有指定根據《交易法》註冊為清算機構的後續託管人，我們 將以最終形式發行證券，以換取該託管人所持有的全球證券。為換取全球證券而以最終形式發行的任何證券將以託管機構提供給我們或他們的相關受託人、單位代理、權證代理或其他相關代理的一個或多個名稱登記。預計保管人的指示將以保管人從參與人收到的關於保管人所持有的全球擔保中實益權益的所有權的指示為依據。

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配送計劃

我們可能會出售證券：

•

通過承銷商；

•

通過經銷商；

•

通過代理商；

•

直接賣給購買者；或

•

通過這些銷售方法中的任何一種組合。

此外，我們可以將證券作為股息或分派或認購權發行給我們現有的證券持有人。 本招股説明書可用於通過任何這些方法或適用的招股説明書附錄中描述的其他方法發售我們的證券。

我們可以直接徵求購買證券的要約，也可以指定代理人徵求此類要約。我們將在與此類發行相關的招股説明書 附錄中，列出根據《證券法》可被視為承銷商的任何代理的名稱，並説明我們必須支付的任何佣金。任何此類代理將在其 委任期內盡最大努力行事，或在適用的招股説明書附錄中註明的情況下，在堅定的承諾基礎上行事。

證券的分銷可能會在一次或多次交易中 不時生效：

•

以固定價格，或可不時改變的價格；

•

按銷售時的市價計算；

•

按與當時市場價格相關的價格計算；或

•

以協商好的價格。

我們還可以在證券法規則415(A)(4)所定義的市場產品中出售本招股説明書中涵蓋的股權證券。此類發行可在現有的此類證券交易市場進行，在出售時此類證券可在其上市、報價或交易的納斯達克或任何其他證券交易所或報價或交易服務的設施上或通過其設施以固定價格進行交易。

此類在市場上的發行(如果有)可以由作為委託人或代理人的承銷商或配售代理進行。

每份招股説明書補充資料將描述證券的分銷方式和任何適用的限制。

關於特定系列證券的招股説明書補充説明將説明證券發行的條款，包括：

•

代理人或任何承銷商的名稱；

•

公開發行或購買價格以及我們將從出售證券中獲得的收益；

•

允許或重新允許或支付給代理商或承銷商的任何折扣和佣金；

•

構成承保補償的其他所有項目；

•

允許或重新允許或支付給經銷商的任何折扣和佣金；以及

•

證券將在其上市的任何交易所。

-28-

如果任何承銷商或代理人被用於銷售本招股説明書所涉及的證券，我們將在向他們出售時與他們簽訂承銷協議或其他協議，我們將在招股説明書附錄中列出承銷商或代理人的姓名或名稱以及與他們達成的相關協議的條款。

如果交易商被用於出售與本招股説明書有關的證券，我們將以本金的身份將此類證券出售給交易商。然後，交易商可以不同的價格將這些證券轉售給公眾，價格由交易商在轉售時確定。

如果我們以認購權的形式向現有證券持有人提供證券，我們可能會與交易商簽訂備用承銷協議，作為備用承銷商。我們可能會為備用承銷商承諾購買的證券向備用承銷商支付承諾費。如果我們沒有簽訂備用承銷安排，我們可能會保留一名交易商經理來為我們管理認購權發售。

再營銷公司、代理商、承銷商、交易商和其他人員可能有權根據他們可能與我們簽訂的協議 向我們賠償某些民事責任，包括證券法下的責任，他們可能是我們的客户，在正常業務過程中與我們進行交易或為我們提供服務 。

如果適用的招股説明書附錄中有此説明，吾等將授權承銷商或作為吾等代理人的其他 人徵求某些機構的要約，以便根據延遲交付合同向吾等購買證券，延遲交付合同規定在招股説明書附錄所述的日期付款和交付。每份合同的金額不少於招股説明書附錄中所列的金額，根據該等合同出售的證券的總金額不得低於或超過招股説明書附錄中所述的金額。經授權可與之簽訂合同的機構包括商業和儲蓄銀行、保險公司、養老基金、投資公司、教育和慈善機構以及其他機構，但在任何情況下均須經我方批准。延遲交貨合同 不受任何條件限制，但下列條件除外：

•

一家機構購買該合同所涵蓋證券的行為，在交割時不應受到該機構所屬管轄區法律的禁止；以及

•

如果證券也被出售給承銷商作為自己賬户的本金，則承銷商應購買了不為延遲交割而出售的此類證券。承銷商和作為我方代理的其他人員對延遲交貨合同的有效性或履行不承擔任何責任。

某些代理商、承銷商和交易商及其聯營公司可能是我們或我們各自的一家或多家聯營公司在正常業務過程中的客户，與我們或我們各自的一家或多家聯屬公司有借款關係，從事其他交易，和/或為我們提供服務，包括投資銀行服務。

為了促進證券的發行，任何承銷商都可以從事穩定、維持或以其他方式影響證券價格的交易，或任何其他證券的價格可能被用來確定對此類證券的支付。具體地説，任何承銷商都可以在與此次發行相關的情況下超額配售，從而為他們自己的賬户建立空頭頭寸。此外，為彌補超額配售或穩定證券或任何其他證券的價格，承銷商可在公開市場競購該證券或任何其他證券。最後，在通過承銷商辛迪加發行證券的任何交易中，如果承銷團回購 以前在回補辛迪加空頭頭寸、穩定交易或其他交易中分配的證券，承銷團可以收回允許承銷商或交易商在此次發行中分銷證券的銷售特許權。這些活動中的任何一項都可以穩定或維持證券的市場價格高於獨立的市場水平。 任何此類承銷商都不需要從事這些活動，並可以隨時結束任何這些活動。

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根據《交易法》第15c6-1條，二級市場的交易通常要求在兩個工作日內交收，除非此類交易的各方另有明確約定，或者證券由我們以確定承諾承銷發行的形式出售給承銷商。適用的 招股説明書附錄可能會規定，您的證券的原始發行日期可能在您的證券交易日期之後的兩個預定工作日以上。因此，在這種情況下，如果您希望在您的證券原發行日期之前的任何日期進行證券交易，由於您的證券最初預計將在您的證券的交易日期之後的兩個預定工作日內結算，因此您將被要求作出替代結算安排，以防止結算失敗。

該證券可以是新發行的證券 ，並且可能沒有建立起交易市場。證券可以在國家證券交易所上市，也可以不在國家證券交易所上市。我們不能保證任何證券的流動性或交易市場的存在。

根據金融行業監管局(FINRA)的指導方針，任何FINRA成員或獨立經紀交易商將收到的最高折扣、佣金或代理費或其他構成承保補償的項目總額不得超過根據本招股説明書和任何適用的招股説明書 附錄進行的任何發行所得收益的8%。

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法律事務

除非適用的招股説明書附錄另有説明，否則本招股説明書所涉及的證券的有效性將由Wilmer Cutler Pickering Hale和Dorr LLP傳遞。

專家

Trevi Treeutics，Inc.截至2019年12月31日和2018年12月31日的年度報告(Form 10-K)中出現的Trevi Treeutics，Inc.的合併財務報表已由獨立註冊會計師事務所安永會計師事務所審計，包括在其報告中，並通過引用併入本文。這種合併財務報表在此引用作為參考，以會計和審計專家的權威提供的報告為依據。

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14,252,670股普通股

購買14,247,330股普通股的預融資權證

招股説明書副刊

聯合簿記管理人

SVB證券		Stifel		奧本海默公司

銷售線索經理

李約瑟公司

聯席經理

宙斯盾資本公司

2022年9月22日