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2022年8月2日

阿爾戈馬鋼鐵公司宣佈發行人競標的最終結果

蘇爾·斯圖爾特。納斯達克，多倫多證券交易所股票代碼：ASTL) 今天宣佈了其實質性發行人投標的最終結果，根據該要約，該公司以每股9.75美元的收購價購買了41,025,641股註銷其普通股(？股)，總收購價約為4億美元。根據要約購入的股份約佔要約開始時已發行及已發行股份的27.9%。在2022年7月27日要約完成後，立即發行併發行了105,403,930股股票。

根據此次要約的託管機構多倫多證券交易所信託公司(TSX Trust Company)的最終統計，共有60,835,820股股票被正確投標，未被撤回。由於要約獲得超額認購，以每股9.75美元或以下的價格進行拍賣投標並以收購價格投標的股東將擁有約94.68%的成功投標股份被阿爾戈馬公司購買(不包括將優先購買其股份的奇數地段持有人)。以每股9.75美元以上的價格進行拍賣投標的股東，其股票將由託管機構退還。根據要約接受購買的股份的付款將根據要約條款和適用法律進行。

在根據要約接受購買的所有股份均已被認購後，本公司預計將有資格根據其正常程序發行人報價重新開始購買。

為了幫助股東確定收購要約的加拿大税收後果，阿爾戈馬估計，為了所得税法 (加拿大)，每股實收資本約為5.43加元(或4.22美元，基於要約到期時加拿大銀行的每日平均外匯匯率)。鑑於每股9.75美元的收購價格超過每股實收資本，根據要約向阿爾戈馬出售股份的股東將被視為因出售股份而獲得應納税股息，以支付加拿大聯邦所得税。被視為已由阿爾戈馬支付給加拿大居民的股息被指定為符合條件的股息《所得税法》(加拿大)和任何相應的省和地區税法。

？就《公約》第191(4)款而言的指定數額《所得税法》(加拿大)為9.42美元(或12.13加元，基於加拿大銀行截至報價到期時的每日平均外匯匯率)。股東應就根據要約出售其股份的所得税後果諮詢他們自己的税務顧問。

阿爾戈馬鋼鐵公司|蘇爾街西街105號加拿大安大略省瑪麗|電話：705-945-2351 F：705-945-2203|algoma.com

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本新聞稿僅供參考，不打算也不構成購買要約或徵求出售股票的要約。

有關前瞻性陳述的建議-本新聞稿包含適用證券法定義的 前瞻性陳述或信息(統稱為前瞻性陳述)，包括修訂後的1933年《證券法》第27A條和修訂後的《1934年證券交易法》第21E節。前瞻性表述包括：根據要約接受購買的股份的付款時間、託管人返還股份的時間、估計的每股實收資本和重新開始公司的正常進程發行人報價，包括由此給公司股東帶來的好處和價值。前瞻性 陳述涉及假設、風險和不確定因素，可能導致此類陳述不發生或結果大相徑庭。這些假設包括：在要約到期前正確投標和未適當撤回的股份數量。風險和不確定性包括：法律或法規的變化或解釋；以及其他風險和不確定因素，如阿爾戈馬提交給安大略省證券委員會(OSC)的20-F表格年度報告中所描述的風險和不確定因素(可在阿爾戈馬提交給安大略省證券委員會(OSC)的年度報告中查閲)、阿爾戈馬提交給美國證券交易委員會(SEC)(網址：www.sedar.com)、提交給美國證券交易委員會(SEC)(網址為www.sec.gov)的美國證券交易委員會以及阿爾戈馬提交給安大略省證券交易委員會(OSC)的其他文件中描述的其他風險和不確定性。前瞻性陳述僅在其發表之日起發表。

儘管阿爾戈馬相信這樣的前瞻性陳述是合理的，但不能保證它們會被證明是正確的。上述假設、風險和不確定性並非包羅萬象。前瞻性表述是自本新聞稿發佈之日起作出的，除非法律另有要求，否則阿爾戈馬不承擔更新或修改任何前瞻性表述的義務。

關於阿爾戈馬鋼鐵公司

總部設在蘇爾街。加拿大安大略省馬裏市阿爾戈馬是一家全面集成的熱軋和冷軋鋼材生產商，產品包括鋼板和中板。阿爾戈馬目前的粗鋼產能估計為每年280萬噸，其規模和多樣化的能力使其能夠提供響應迅速、客户驅動的產品解決方案，並直接應用於汽車、建築、能源、國防和製造行業。阿爾戈馬是加拿大和美國中西部客户的主要鋼鐵產品供應商，也是加拿大唯一的鋼板產品生產商。阿爾戈馬鋼廠是北美成本最低的熱軋薄板生產商之一，部分原因是最先進的直接帶鋼連鑄機(DSPC)，這是北美最新的薄板坯連鑄機，直接連接到鹼性氧氣爐(BOF)熔鍊車間。

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阿爾戈馬在過去幾年中取得了幾項有意義的改進，預計將提高業務的長期盈利能力。阿爾戈馬已經升級了其DSPC設施，並於最近安裝了其2號鋼包冶金爐。此外，阿爾戈馬正在進行成本削減計劃，並正在對其中板廠設施進行現代化改造。

今天，阿爾戈馬正在進行轉型之旅，對其人員和流程進行投資，進行優化和現代化，以確保可持續的未來。我們以客户為中心，不斷增長的能力和迎戰行業挑戰的勇氣，使我們堅定地成為您在鋼鐵領域的合作伙伴。

如需更多信息，請聯繫：

邁克·莫拉卡

財務主管和投資者關係幹事

阿爾戈馬鋼鐵公司

Phone: 705.945.3300

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