展品99.2
財務報告
經營成果
截至2022年6月30日的三個月與截至2021年6月30日的三個月比較
在截至2022年6月30日和2021年6月30日的三個月期間，我們的船隊平均分別有117.7艘和71.5萬艘船隻。
在截至2022年6月30日的三個月內，我們出售了幹散貨船雷鳴DWT為57,334。
在截至2021年6月30日的三個月內，我們接受了新造集裝箱船的交付YM最高可容納12,690個標準箱和二手集裝箱船 安德魯薩、諾福克、車裏港、卡吉奧港和日爾梅諾港總吞吐量為26,705個標準箱，我們出售了 集裝箱船繁榮TEU容量為1,504個。
此外，在截至2021年6月30日的三個月期間，我們收購了我們董事長兼首席執行官康斯坦丁諾斯·康斯坦塔科普洛斯擁有的16家公司(擁有或承諾收購幹散貨船)的全部股權。我們同意以成本價從Konstantakopoulos先生手中收購這些公司，不向Konstantakopoulos先生或其關聯實體支付加價或溢價。Konstantakopoulos先生沒有因此次收購而獲得利潤。參與收購的三艘幹散貨船，帕加索斯的建築商 和歷險(總載重量為171,997噸)，在截至2021年6月30日的三個月期間交付給我們。
在截至2022年6月30日和2021年6月30日的三個月期間，我們的機隊擁有天數分別為10,715天和6,509天。擁有天數是航程 收入和船舶運營費用的主要驅動因素之一，代表我們船隊中每艘船隻擁有的天數總和 。
合併財務結果和船舶運營數據 (1)
| 截至6月30日的三個月期間， | 百分比 | |||||||||||||||
(除 百分比外，以百萬美元表示) | 2021 | 2022 | 變化 | 變化 | ||||||||||||
| 航次收入 | $ | 166.8 | $ | 290.9 | $ | 124.1 | 74.4 | % | ||||||||
| 航程費用 | (2.0 | ) | (11.3 | ) | 9.3 | 新墨西哥州 | ||||||||||
| 航程費用關聯方 | (2.4 | ) | (4.0 | ) | 1.6 | 66.7 | % | |||||||||
| 船舶營運費用 | (37.8 | ) | (67.6 | ) | 29.8 | 78.8 | % | |||||||||
| 一般和行政費用 | (1.7 | ) | (3.5 | ) | 1.8 | 105.9 | % | |||||||||
| 管理費-相關方 | (6.3 | ) | (11.0 | ) | 4.7 | 74.6 | % | |||||||||
| 一般和行政費用--非現金部分 | (1.8 | ) | (1.8 | ) | - | - | ||||||||||
| 幹船塢攤銷和特別勘測費用 | (2.5 | ) | (2.9 | ) | 0.4 | 16.0 | % | |||||||||
| 折舊 | (31.6 | ) | (41.3 | ) | 9.7 | 30.7 | % | |||||||||
| 出售船隻所得收益 | 1.7 | 3.5 | 1.8 | 105.9 | % | |||||||||||
| 外匯收益 | - | 0.3 | 0.3 | 新墨西哥州 | ||||||||||||
| 利息收入 | 1.1 | 0.1 | (1.0 | ) | (90.9 | %) | ||||||||||
| 利息和融資成本 | (20.4 | ) | (30.1 | ) | 9.7 | 47.5 | % | |||||||||
| 權益證券公允價值變動 | 25.1 | - | (25.1 | ) | 新墨西哥州 | |||||||||||
| 權益法投資收益 | 1.0 | 0.5 | (0.5 | ) | (50.0 | %) | ||||||||||
| 其他 | 1.3 | 1.2 | (0.1 | ) | (7.7 | %) | ||||||||||
| 衍生工具的損益 | 0.1 | (1.0 | ) | (1.1 | ) | 新墨西哥州 | ||||||||||
| 淨收入 | $ | 90.6 | $ | 122.0 | ||||||||||||
| 截至6月30日的三個月期間， | 百分比 | |||||||||||||||
(單位為百萬美元， 百分比除外) | 2021 | 2022 | 變化 | 變化 | ||||||||||||
| 航次收入 | $ | 166.8 | $ | 290.9 | $ | 124.1 | 74.4 | % | ||||||||
| 應計租船收入 | 1.1 | 1.7 | 0.6 | 54.5 | % | |||||||||||
| 承擔的定期租船攤銷 | (0.3 | ) | - | 0.3 | 新墨西哥州 | |||||||||||
| 按現金基礎調整的航次收入(1) | $ | 167.6 | $ | 292.6 | $ | 125.0 | 74.6 | % | ||||||||
| 1 |
| 船舶作業數據 | 截至6月30日的三個月期間， | 百分比 | ||||||||||||||
| 2021 | 2022 | 變化 | 變化 | |||||||||||||
| 平均船隻數量 | 71.5 | 117.7 | 46.2 | 64.6 | % | |||||||||||
| 擁有天數 | 6,509 | 10,715 | 4,206 | 64.6 | % | |||||||||||
| 幹船塢中的船舶數量 | 6 | 10 | 4 | |||||||||||||
分部財務摘要
| 截至2021年6月30日的三個月期間 | ||||||||||||||||
| 集裝箱船 | 幹散貨船(2) | 其他 | 總計 | |||||||||||||
| 航次收入 | $ | 165.9 | $ | 0.9 | $ | - | $ | 166.8 | ||||||||
| 航程費用 | (1.9 | ) | (0.1 | ) | - | (2.0 | ) | |||||||||
| 航程費用關聯方 | (2.4 | ) | - | - | (2.4 | ) | ||||||||||
| 船舶營運費用 | (37.6 | ) | (0.2 | ) | - | (37.8 | ) | |||||||||
| 一般和行政費用 | (1.7 | ) | - | - | (1.7 | ) | ||||||||||
| 管理費-相關方 | (6.3 | ) | - | - | (6.3 | ) | ||||||||||
| 一般和行政費用--非現金部分 | (1.8 | ) | - | - | (1.8 | ) | ||||||||||
| 幹船塢攤銷和特別勘測費用 | (2.5 | ) | - | - | (2.5 | ) | ||||||||||
| 折舊 | (31.5 | ) | (0.1 | ) | - | (31.6 | ) | |||||||||
| 出售船隻所得收益 | 1.7 | - | - | 1.7 | ||||||||||||
| 利息收入 | 1.1 | - | - | 1.1 | ||||||||||||
| 利息和融資成本 | (20.4 | ) | - | - | (20.4 | ) | ||||||||||
| 權益證券公允價值變動 | - | - | 25.1 | 25.1 | ||||||||||||
| 權益法投資收益 | - | - | 1.0 | 1.0 | ||||||||||||
| 其他 | 1.3 | - | - | 1.3 | ||||||||||||
| 衍生工具的收益 | 0.1 | - | - | 0.1 | ||||||||||||
| 淨收入 | $ | 64.0 | $ | 0.5 | $ | 26.1 | $ | 90.6 | ||||||||
| 截至2022年6月30日的三個月期間 | ||||||||||||||||
| 集裝箱船 | 幹散貨船 | 其他 | 總計 | |||||||||||||
| 航次收入 | $ | 190.8 | $ | 100.1 | $ | - | $ | 290.9 | ||||||||
| 航程費用 | (2.4 | ) | (8.9 | ) | - | (11.3 | ) | |||||||||
| 航程費用關聯方 | (2.7 | ) | (1.3 | ) | - | (4.0 | ) | |||||||||
| 船舶營運費用 | (42.4 | ) | (25.2 | ) | - | (67.6 | ) | |||||||||
| 一般和行政費用 | (2.3 | ) | (1.2 | ) | - | (3.5 | ) | |||||||||
| 管理費-相關方 | (6.7 | ) | (4.3 | ) | - | (11.0 | ) | |||||||||
| 一般和行政費用--非現金部分 | (1.1 | ) | (0.7 | ) | - | (1.8 | ) | |||||||||
| 幹船塢攤銷和特別勘測費用 | (2.7 | ) | (0.2 | ) | - | (2.9 | ) | |||||||||
| 折舊 | (31.4 | ) | (9.9 | ) | - | (41.3 | ) | |||||||||
| 出售船隻所得收益 | - | 3.5 | - | 3.5 | ||||||||||||
| 外匯收益 | 0.2 | 0.1 | - | 0.3 | ||||||||||||
| 利息收入 | 0.1 | - | - | 0.1 | ||||||||||||
| 利息和融資成本 | (25.6 | ) | (4.5 | ) | - | (30.1 | ) | |||||||||
| 權益法投資收益 | - | - | 0.5 | 0.5 | ||||||||||||
| 其他 | 0.3 | 0.9 | - | 1.2 | ||||||||||||
| 衍生工具的損失 | (0.6 | ) | (0.4 | ) | - | (1.0 | ) | |||||||||
| 淨收入 | $ | 73.5 | $ | 48.0 | $ | 0.5 | $ | 122.0 | ||||||||
(1) 在現金基礎上調整的航次收入 不是美國公認會計原則(“GAAP”)下公認的計量。有關按現金基礎調整的航次收入的對賬，請參閲上文“綜合 財務結果和船舶運營數據”。
| 2 |
(2) 幹散貨船的結果 包含在2021年6月14日。在此之前，我們的結果只歸因於集裝箱船。
航次收入
在截至2022年6月30日的三個月中，航程收入增長了74.4%，即1.241億美元，從截至2021年6月30日的三個月的1.668億美元增至2.909億美元。增長主要是由於(I)一艘集裝箱船和三艘幹散貨船 在2022年第一季度獲得的收入，以及七艘集裝箱船和43艘幹散貨船在截至2021年12月31日的九個月期間獲得的收入，以及(Ii)我們部分集裝箱船的租金增加，這部分被截至2022年6月30日的六個月期間銷售的一艘集裝箱船和一艘幹散貨船以及 在截至2021年12月31日的九個月期間銷售的四艘集裝箱船的收入所抵消。
在截至2022年6月30日的三個月內，按現金基礎調整的航次收入(剔除了非現金“應計租船收入”)增長了74.6%，即1.25億美元 ，較截至2021年6月30日的三個月的1.676億美元增長了74.6%。截至2022年6月30日和2021年6月30日的三個月期間，應計租船收入分別為170萬美元和110萬美元。
航程費用
截至2022年6月30日和2021年6月30日的三個月期間，航程費用分別為1130萬美元和200萬美元。航程費用主要包括：(I)我們船隻的停租費用，主要與燃油消耗有關；(Ii)第三方佣金。
航程費用關聯方
截至2022年6月30日和2021年6月30日的三個月期間，與航程費用相關的各方分別為400萬美元和240萬美元。航程開支-關聯方指(I)關連管理人及服務供應商收取的航程收入合共1.25%的費用 及(Ii)就截至2022年6月30日及2021年6月30日止三個月期間應付予兩間關聯租船經紀公司的合共約40萬美元及30萬美元的租船經紀費用。
船舶營運費用
在截至2022年6月30日和2021年6月30日的三個月期間，船舶的運營費用(還包括與外幣風險相關的衍生品合同下的已實現收益/(虧損))分別為6760萬美元和3780萬美元。截至2022年6月30日和2021年6月30日的三個月期間，每日船隻的運營費用分別為6,309美元和5,811美元。在截至2022年6月30日的季度中，每日運營費用增加 主要是由於與新冠肺炎大流行措施相關的船員成本增加。每日營運費用 按船舶在該期間的所有天數內的營運費用計算。
一般和行政費用
截至2022年6月30日和2021年6月30日的三個月期間，一般和行政費用分別為350萬美元和170萬美元，其中包括支付給相關經理的金額分別為67萬美元和63萬美元。
管理費-相關方
在截至2022年6月30日和2021年6月30日的三個月內，向我們的關聯方經理支付的管理費分別為1100萬美元和630萬美元。
一般和行政費用--非現金 組成部分
一般和行政支出-截至2022年6月30日的三個月期間的非現金部分為180萬美元，相當於2022年6月30日向關聯方經理髮行的股票的價值。一般和行政費用-截至2021年6月30日的三個月期間的非現金部分為180萬美元，相當於2021年6月30日向關聯方經理髮行的股票的價值。
幹船塢攤銷與專項勘測
在截至2022年6月30日和2021年6月30日的三個月期間，延期進塢和特別檢驗成本的攤銷分別為290萬美元和250萬美元。 在截至2022年6月30日的三個月期間，七艘船完成並完成了進塢和特別檢驗，三艘 船正在完成進塢和特別檢驗。在截至2021年6月30日的三個月期間，五艘船完成了乾塢和專項調查，一艘正在完成乾塢和專項調查。
| 3 |
折舊
截至2022年6月30日和2021年6月30日的三個月期間的折舊費用分別為4130萬美元和3160萬美元。
出售船隻的收益
在截至2022年6月30日的三個月內，我們從出售幹散貨船中獲得了350萬美元的收益雷鳴，被歸類為2022年第一季度持有待售的船舶 。在截至2021年6月30日的三個月期間，我們從出售集裝箱船中獲得了170萬美元的收益{br繁榮，這艘船在2021年第一季度被歸類為持有出售的船舶。
留作出售的船隻
截至2022年6月30日，集裝箱 船伊利諾伊州西蘭島, 密歇根州海蘭島, 約克市(最初歸類為2021年第四季度持有待售船舶)，西蘭德·華盛頓和馬士基卡拉馬塔(最初被歸類為2022年第一季度持有待售船舶)繼續被歸類為持有待售船舶。由於每艘船的公允價值減去出售成本超過了每艘船的賬面價值，2022年第二季度未錄得待售船舶的虧損 。
在截至2021年6月30日的三個月期間，集裝箱船Zim New York，和ZIM上海被歸類為持有待售船舶和集裝箱船威尼季科繼續被歸類為持有待售船舶(最初歸類為2021年第一季度持有待售船舶)。由於每艘船的公允價值減去出售成本超過了每艘船的賬面價值，2021年第二季度沒有記錄持有待售船舶的虧損。
利息收入
截至2022年6月30日和2021年6月30日的三個月期間，利息收入分別為10萬美元和110萬美元。
利息和融資成本
截至2022年6月30日和2021年6月30日的三個月期間，利息和融資成本分別為3010萬美元和2040萬美元。這一增長主要是由於截至2022年6月30日的三個月期間的平均貸款餘額和融資成本較截至2021年6月30日的三個月期間有所增加。
股權證券的公允價值變動
截至2021年6月30日的三個月期間的股權公允價值變動為2,510萬美元證券，代表我們於2021年6月30日持有的1,221,800股中興通訊普通股的總公允價值與截至2021年3月31日該等股份的公允價值總和之間的差額。 於2021年第四季度，我們出售了我們持有的所有中興通訊普通股。
權益法投資收益
截至2022年6月30日止三個月期間的權益法投資收入為50萬美元(截至2021年6月30日止三個月期間為100萬美元) 代表吾等於根據日期為二零一三年五月十五日經修訂及不時重述的框架契約(“框架契約”)成立的共同擁有公司的收益份額。截至2022年6月30日及2021年6月30日，根據框架契約，分別有六間及六間公司共同擁有集裝箱船，其中四間及五間公司分別擁有集裝箱船。 與2021年第二季相比，2022年第二季權益法投資收益減少，主要原因是與York共同擁有的集裝箱船數目減少。
衍生工具的損益
截至2022年6月30日，我們持有27個利率衍生品和兩個交叉貨幣利率互換，所有這些都符合對衝會計的條件。因此，每項工具的公允價值變動均記入“其他全面收益”(“保監處”)。截至2022年6月30日，這些工具的公允價值總計達到1740萬美元的淨資產。在截至2022年6月30日的三個月期間，保監處計入760萬美元的收益，衍生工具的損益計入10萬美元的損益。
| 4 |
現金流
截至2022年6月30日和2021年6月30日的三個月
| 濃縮現金流 | 截至6月30日的三個月期間， | |||||||
| (單位：百萬美元) | 2021 | 2022 | ||||||
| 經營活動提供的淨現金 | $ | 104.0 | $ | 161.1 | ||||
| 由投資活動提供/(用於)投資活動的淨現金 | $ | (195.1 | ) | $ | 24.9 | |||
| 融資活動提供的現金淨額 | $ | 204.2 | $ | 14.0 | ||||
經營活動提供的淨現金
截至2022年6月30日的三個月期間，經營活動提供的淨現金流增加了5710萬美元，從截至2021年6月30日的三個月的1.04億美元 增加到1.611億美元。增加的主要原因是業務現金增加1.251億美元； 不包括長期債務的當前部分和應計的租船收入(代表在此期間收到的現金與按直線確認的收入之間的差額)500萬美元的營運資本狀況的不利變化被部分抵消，與截至6月30日的三個月相比，截至2022年6月30日的三個月期間的利息(包括掉期支付)增加了690萬美元，與截至2021年6月30日的三個月相比，在截至2021年6月30日的三個月期間，幹船塢和特別調查費用增加了850萬美元 。
由投資活動提供/(用於)投資活動的淨現金
在截至2022年6月30日的三個月內，投資活動提供的現金淨額為2,490萬美元，其中主要包括我們從(I)出售幹散貨船獲得的收益雷鳴以及(Ii)美國國庫券短期投資的到期日；部分由付款抵銷 (I)我們某些集裝箱和幹散貨船的升級和(Ii)購買美國國庫券的短期投資
在截至2021年6月30日的三個月期間，用於投資活動的現金淨額為1.951億美元，其中主要包括：(I)根據框架契約收購一家公司51%股權的淨付款，(Ii)交付一艘新造集裝箱船、四艘二手集裝箱船和一艘幹散貨船的付款，(Iii)購買12艘二手幹散貨船的預付款，以及(Iv)我們某些船隻的升級付款；部分被我們從出售一艘船中獲得的收益所抵消。
融資活動提供的現金淨額
在截至2022年6月30日的三個月內，融資活動提供的現金淨額為1,400萬美元，其中主要包括(A)與我們的債務融資協議有關的1.435億美元淨收益 (包括我們從債務融資協議獲得的5.513億美元的收益)，(B)我們為回購410萬股普通股支付的5240萬美元。(C)我們在2022年第一季度向普通股持有人支付了5,750萬美元的股息(包括向普通股持有人支付的4,670萬美元的特別股息)，(D)我們 向7.625系列累積可贖回永久優先股(“B系列優先股”)的持有人支付了900萬美元， 我們向8.500%C系列累積可贖回永久優先股(“C系列 優先股”)的持有人支付了210萬美元，在2022年1月15日至2022年4月14日期間，我們向8.75%D系列累積可贖回永久優先股(“D系列優先股”)的持有人支付了220萬美元，向8.875%系列累計可贖回永久優先股(“E系列優先股”)的持有人支付了250萬美元的股息。
在截至2021年6月30日的三個月期間，融資活動提供的現金淨額為2.042億美元，其中主要包括(A)與債務融資協議有關的2.278億美元淨收益 (包括我們從在雅典交易所發行1億歐元無擔保債券獲得的收益)，(B)我們向2021年第一季度普通股持有人支付的股息940萬美元，以及(C)我們向B系列優先股持有人支付的股息90萬美元。在2021年1月15日至2021年4月14日期間，我們向C系列優先股持有人支付了210萬美元的股息，向D系列優先股持有人支付了220萬美元，向E系列優先股持有人支付了250萬美元的股息。
| 5 |
截至2022年6月30日的6個月期間與截至2021年6月30日的6個月期間相比
在截至2022年6月30日和2021年6月30日的六個月期間，我們的船隊平均分別有117.6艘和67.1艘船隻。
在截至2022年6月30日的六個月期間，我們 接受了(I)二手集裝箱船的交付戴羅斯 (ex. CO科比)TEU容量為4578 TEU，以及(Ii)二手幹散貨船甲骨文 (ex. 貝爾斯塔), 天秤座 (ex. 環球不來梅)和諾瑪 (ex. 瑪格達)和 合計DWT為172,717。此外，在截至2022年6月30日的6個月內，我們出售了集裝箱船梅西尼，標準箱容量為2458標準箱，幹散貨船雷鳴，DWT為57,334。
在截至2021年6月30日的六個月內，(I) 我們接受了新造集裝箱船的交付YM目標和YM最高總吞吐量25380 TEU， 二手集裝箱船白羊座, 阿古斯, 格倫峽谷, 仙女座, 諾福克, 車裏港, 卡吉奧港和日爾梅諾港總吞吐量為45,331個標準箱，我們出售了集裝箱船哈利法克斯快遞 和繁榮TEU的總容量為6,394 TEU，以及(Ii)我們收購了(A)York Capital Management在11,010 TEU集裝箱船中每艘船75%的股權科爾蒂亞角和索尼奧角以及(B)York Capital Management在每艘11,010 TEU集裝箱船中的51%股權泰納羅角, 阿爾特米西奧角和阿克里塔斯角因此，我們獲得了這五艘船各100%的股權。
此外，在截至2021年6月30日的六個月期間，我們收購了我們董事長兼首席執行官康斯坦丁諾斯·康斯坦塔科普洛斯擁有的16家公司(擁有或承諾收購幹散貨船)的全部股權。我們同意以成本價從Konstantakopoulos先生手中收購這些公司，不向Konstantakopoulos先生或其關聯實體支付加價或溢價。Konstantakopoulos先生沒有因此次收購而獲得利潤。參與收購的三艘幹散貨船，建築商, 飛馬座 和歷險(總載重量為171,997噸)，在截至2021年6月30日的六個月期間交付給我們。
在截至2022年6月30日和2021年6月30日的六個月期間，我們的機隊擁有天數分別為21,279天和12,149天。擁有天數是航程收入和船隻運營費用的主要驅動因素之一，代表我們船隊中每艘船隻擁有的天數的總和。
合併財務結果和船舶運營數據 (1)
截至 6月30日的六個月期間， | 百分比 | |||||||||||||||
(單位為百萬美元， 百分比除外) | 2021 | 2022 | 變化 | 變化 | ||||||||||||
| 航次收入 | $ | 293.5 | $ | 558.9 | $ | 265.4 | 90.4 | % | ||||||||
| 航程費用 | (3.1 | ) | (19.8 | ) | 16.7 | 新墨西哥州 | ||||||||||
| 航程費用關聯方 | (4.3 | ) | (7.7 | ) | 3.4 | 79.1 | % | |||||||||
| 船舶營運費用 | (69.6 | ) | (133.4 | ) | 63.8 | 91.7 | % | |||||||||
| 一般和行政費用 | (3.7 | ) | (6.7 | ) | 3.0 | 81.1 | % | |||||||||
| 管理費-相關方 | (11.8 | ) | (21.9 | ) | 10.1 | 85.6 | % | |||||||||
| 一般和行政費用--非現金部分 | (3.2 | ) | (4.4 | ) | 1.2 | 37.5 | % | |||||||||
| 幹船塢攤銷和特別勘測費用 | (4.8 | ) | (5.6 | ) | 0.8 | 16.7 | % | |||||||||
| 折舊 | (58.7 | ) | (82.5 | ) | 23.8 | 40.5 | % | |||||||||
| 出售船隻的收益，淨額 | 1.4 | 21.3 | 19.9 | 新墨西哥州 | ||||||||||||
| 外匯收益 | 0.1 | 0.4 | 0.3 | 新墨西哥州 | ||||||||||||
| 利息收入 | 1.5 | 0.1 | (1.4 | ) | (93.3 | %) | ||||||||||
| 利息和融資成本 | (36.5 | ) | (55.2 | ) | 18.7 | 51.2 | % | |||||||||
| 權益證券的公允價值計量 | 51.1 | - | (51.1 | ) | 新墨西哥州 | |||||||||||
| 權益法投資收益 | 5.0 | 0.8 | (4.2 | ) | (84.0 | %) | ||||||||||
| 其他 | 2.9 | 1.6 | (1.3 | ) | (44.8 | %) | ||||||||||
| 衍生工具的損失 | (1.0 | ) | (0.9 | ) | (0.1 | ) | (10.0 | %) | ||||||||
| 淨收入 | $ | 158.8 | $ | 245.0 | ||||||||||||
| 6 |
| 截至6月30日的6個月期間， | 百分比 | |||||||||||||||
| (除百分比外，以百萬美元表示) | 2021 | 2022 | 變化 | 變化 | ||||||||||||
| 航次收入 | $ | 293.5 | $ | 558.9 | $ | 265.4 | 90.4 | % | ||||||||
| 應計租船收入 | 2.1 | 5.1 | 3.0 | 新墨西哥州 | ||||||||||||
| 承擔的定期租船攤銷 | (0.3 | ) | 0.1 | 0.4 | 新墨西哥州 | |||||||||||
| 按現金基礎調整的航次收入(1) | $ | 295.3 | $ | 564.1 | $ | 268.8 | 91.0 | % | ||||||||
| 船舶作業數據 | 截至6月30日的6個月期間， | 百分比 | ||||||||||||||
| 2021 | 2022 | 變化 | 變化 | |||||||||||||
| 平均船隻數量 | 67.1 | 117.6 | 50.5 | 75.3 | % | |||||||||||
| 擁有天數 | 12,149 | 21,279 | 9,130 | 75.2 | % | |||||||||||
| 幹船塢中的船舶數量 | 9 | 12 | 3 | |||||||||||||
分部財務摘要
截至2021年6月30日的六個月期間 | ||||||||||||||||
| 集裝箱船 | 幹散貨船(2) | 其他 | 總計 | |||||||||||||
| 航次收入 | $ | 292.6 | $ | 0.9 | $ | - | $ | 293.5 | ||||||||
| 航程費用 | (3.0 | ) | (0.1 | ) | - | (3.1 | ) | |||||||||
| 航程費用關聯方 | (4.3 | ) | - | - | (4.3 | ) | ||||||||||
| 船舶營運費用 | (69.4 | ) | (0.2 | ) | - | (69.6 | ) | |||||||||
| 一般和行政費用 | (3.7 | ) | - | - | (3.7 | ) | ||||||||||
| 管理費-相關方 | (11.8 | ) | - | - | (11.8 | ) | ||||||||||
| 一般和行政費用--非現金部分 | (3.2 | ) | - | - | (3.2 | ) | ||||||||||
| 幹船塢攤銷和特別勘測費用 | (4.8 | ) | - | - | (4.8 | ) | ||||||||||
| 折舊 | (58.6 | ) | (0.1 | ) | - | (58.7 | ) | |||||||||
| 出售船隻的收益，淨額 | 1.4 | - | - | 1.4 | ||||||||||||
| 外匯收益 | 0.1 | - | - | 0.1 | ||||||||||||
| 利息收入 | 1.5 | - | - | 1.5 | ||||||||||||
| 利息和融資成本 | (36.5 | ) | - | - | (36.5 | ) | ||||||||||
| 權益證券的公允價值計量 | - | - | 51.1 | 51.1 | ||||||||||||
| 權益法投資收益 | - | - | 5.0 | 5.0 | ||||||||||||
| 其他 | 2.9 | - | - | 2.9 | ||||||||||||
| 衍生工具的損失 | (1.0 | ) | - | - | (1.0 | ) | ||||||||||
| 淨收入 | $ | 102.2 | $ | 0.5 | $ | 56.1 | $ | 158.8 | ||||||||
| 截至2022年6月30日的六個月期間 | ||||||||||||||||
| 集裝箱船 | 幹散貨船 | 其他 | 總計 | |||||||||||||
| 航次收入 | $ | 380.3 | $ | 178.6 | $ | - | $ | 558.9 | ||||||||
| 航程費用 | (4.4 | ) | (15.4 | ) | - | (19.8 | ) | |||||||||
| 航程費用關聯方 | (5.5 | ) | (2.2 | ) | - | (7.7 | ) | |||||||||
| 船舶營運費用 | (84.2 | ) | (49.2 | ) | - | (133.4 | ) | |||||||||
| 一般和行政費用 | (4.4 | ) | (2.3 | ) | - | (6.7 | ) | |||||||||
| 管理費-相關方 | (13.5 | ) | (8.4 | ) | - | (21.9 | ) | |||||||||
| 一般和行政費用--非現金部分 | (2.7 | ) | (1.7 | ) | - | (4.4 | ) | |||||||||
| 幹船塢攤銷和特別勘測費用 | (5.3 | ) | (0.3 | ) | - | (5.6 | ) | |||||||||
| 折舊 | (62.9 | ) | (19.6 | ) | - | (82.5 | ) | |||||||||
| 出售船隻所得收益 | 17.8 | 3.5 | - | 21.3 | ||||||||||||
| 外匯收益 | 0.4 | - | - | 0.4 | ||||||||||||
| 利息收入 | 0.1 | - | - | 0.1 | ||||||||||||
| 利息和融資成本 | (47.2 | ) | (8.0 | ) | - | (55.2 | ) | |||||||||
| 權益法投資收益 | - | - | 0.8 | 0.8 | ||||||||||||
| 其他 | 0.7 | 0.9 | - | 1.6 | ||||||||||||
| 衍生工具的損失 | (0.6 | ) | (0.3 | ) | - | (0.9 | ) | |||||||||
| 淨收入 | $ | 168.6 | $ | 75.6 | $ | 0.8 | $ | 245.0 | ||||||||
| 7 |
(1)在現金基礎上調整的航次收入 不是美國公認會計原則(“GAAP”)下公認的計量。有關按現金基礎調整的航次收入的對賬，請參閲上文“綜合 財務結果和船舶運營數據”。
(2) 幹散貨船的結果 包含在2021年6月14日。在此之前，我們的結果只歸因於集裝箱船。
航次收入
在截至2022年6月30日的六個月中，航程收入增長了90.4%，即2.654億美元，從2021年6月30日的2.935億美元增至5.589億美元。增長的主要原因是：(I)一艘集裝箱船和三艘幹散貨船在2022年第一季度獲得的收入，以及16艘集裝箱船和43艘幹散貨船在截至2021年12月31日的一年中獲得的收入，以及(Ii)在截至2021年6月30日的六個月期間，我們部分集裝箱船的租賃費比截至2021年6月30日的六個月期間上升，部分被一艘集裝箱船和一艘幹散貨船在截至6月30日的六個月期間銷售的收入所抵消。2022年和截至2021年12月31日的年度內售出的五艘集裝箱船。
在現金基礎上調整後的航次收入(剔除了非現金的“應計租船收入”)，從2021年6月30日的2.953億美元增加到2022年6月30日的5.641億美元，增幅為91.0%，即2.688億美元。2022年6月30日、2022年6月30日和2021年6月30日這三個月的累計包機收入分別為510萬美元和210萬美元。
航程費用
截至2022年6月30日和2021年6月30日的六個月期間，航程費用分別為1980萬美元和310萬美元。航程費用主要包括：(I)我們船隻的停租費用，主要與燃油消耗有關；(Ii)第三方佣金。
航程費用關聯方
截至2022年6月30日和2021年6月30日的六個月期間，與航程費用相關的各方分別為770萬美元和430萬美元。航程開支-關聯方指(I)關連管理人及服務供應商就航程收入收取合共1.25%的費用及(Ii)支付予兩間關連租船經紀公司的租船經紀費用，合共約為80萬美元及60萬美元，分別於截至2022年及2021年6月30日止六個月期間支付。
船舶營運費用
截至2022年6月30日及2021年6月30日止六個月期間，船舶營運開支分別為133.4元及6,960萬元，其中亦包括與外幣風險有關的衍生合約的已實現損益。截至2022年6月30日和2021年6月30日的六個月期間，每日船隻的運營費用分別為6,267美元和5,729美元。在截至2022年6月30日的六個月期間，每日運營費用增加的主要原因是與新冠肺炎疫情措施相關的船員成本增加。 每日運營費用是根據船舶在該期間的所屬天數計算的。
一般和行政費用
截至2022年6月30日和2021年6月30日的六個月期間，一般和行政費用分別為670萬美元和370萬美元，兩者都包括支付給相關經理的130萬美元。
管理費-相關方
在截至2022年和2021年6月30日的六個月內，支付給我們的關聯方經理的管理費分別為2190萬美元和1180萬美元。
一般和行政費用--非現金部分
一般和行政費用-截至2022年6月30日的六個月期間的非現金部分為440萬美元，相當於2022年3月30日和2022年6月30日向關聯方經理髮行的 股票的價值。一般和行政費用-截至2021年6月30日的六個月期間的非現金部分為320萬美元，相當於於2021年3月31日和2021年6月30日向關聯方經理髮行的股票的價值。
| 8 |
幹船塢攤銷與專項勘測
在截至2022年6月30日和2021年6月30日的六個月期間，延遲幹碼頭和特別調查成本的攤銷分別為560萬美元和480萬美元。在截至2022年6月30日的6個月期間，9艘船舶完成了進塢和專項調查，3艘船舶 正在完成進塢和專項調查。在截至2021年6月30日的6個月期間，8艘船 完成並完成了幹船塢和專項調查，1艘船正在完成幹船塢和專項調查。
折舊
截至2022年6月30日和2021年6月30日的六個月期間的折舊費用分別為8250萬美元和5870萬美元。
出售船舶收益，淨額
在截至2022年6月30日的六個月期間，我們從出售集裝箱船中獲得了總計2130萬美元的收益梅西尼(被歸類為2021年第四季度待售的船舶)和幹散貨船雷鳴(2022年第一季度被歸類為持有待售的船舶)。在截至2021年6月30日的6個月內，我們從出售集裝箱船中獲得了140萬美元的淨收益。哈利法克斯快遞(2020年第四季度被歸類為持有待售的船舶)和繁榮.
留作出售的船隻
在截至2022年6月30日的六個月期間，集裝箱船西蘭德·華盛頓和馬士基卡拉馬塔被歸類為待售船舶和集裝箱船伊利諾伊州西蘭島, 密歇根州海蘭島, 約克市(2021年第四季度最初被歸類為持有待售船舶 )繼續被歸類為持有待售船舶。在截至2022年6月30日的六個月期間，由於每艘船的公允價值減去出售成本超過了每艘船的賬面價值，因此沒有記錄持有待售船舶的虧損 。
在截至2021年6月30日的六個月期間，集裝箱船威尼蒂科，Zim New York和ZIM上海在截至2021年6月30日的六個月期間，由於每艘船隻的公允價值減去 出售成本超過了每艘船隻的賬面價值，因此沒有記錄持有出售的船隻的虧損。
利息收入
截至2022年6月30日和2021年6月30日的六個月期間，利息收入分別為10萬美元和150萬美元。
利息和融資成本
截至2022年6月30日和2021年6月30日的六個月期間，利息和融資成本分別為5520萬美元和3650萬美元。這一增長主要是由於截至2022年6月30日的六個月期間的平均貸款餘額和融資成本較截至2021年6月30日的六個月期間增加所致。
權益證券的公允價值計量
截至2021年6月30日止六個月期間，權益證券的公允價值計量為5,110萬美元，代表我們於2021年6月30日持有的1,221,800股中興通訊普通股的總公允價值5,490萬美元與截至2020年12月31日這些股份的賬面價值 380萬美元之間的差額。在2021年第四季度，我們出售了我們持有的所有ZIM普通股。ZIM於2021年1月27日完成了其普通股在紐約證券交易所的首次公開募股和上市。
| 9 |
權益法投資收益
截至2022年6月30日止六個月期間的權益法投資收益為80萬美元(截至2021年6月30日止六個月期間為500萬美元)， 代表吾等於根據日期為二零一三年五月十五日(經修訂及不時重述)的框架契約(“框架契約”)成立的合資公司的收益份額。於2022年6月30日及2021年6月30日，根據框架契約，分別有六間及六間公司共同擁有集裝箱船，其中分別有四間及五間公司擁有集裝箱船。 與2021年上半年相比，2022年上半年權益法投資收益減少，主要原因是與York共同擁有的集裝箱船數目減少。
衍生工具的損失
截至2022年6月30日，我們持有27個利率衍生品和兩個交叉貨幣利率互換，所有這些都有資格進行對衝會計。因此，每項工具的公允價值變動均記入“其他全面收益”(“保監處”)。截至2022年6月30日，這些工具的公允價值總計為1,740萬美元。在截至2022年6月30日的六個月期間，保險公司計入收益2,880萬美元，衍生工具虧損計入虧損20萬美元。
現金流
截至2022年6月30日和2021年6月30日的六個月
| 濃縮現金流 | 截至6月30日的6個月期間， | |||||||
| (單位：百萬美元) | 2021 | 2022 | ||||||
| 經營活動提供的淨現金 | $ | 175.2 | $ | 315.4 | ||||
| 用於投資活動的現金淨額 | $ | (281.5 | ) | $ | (21.9 | ) | ||
| 融資活動提供的現金淨額 | $ | 263.3 | $ | 40.9 | ||||
經營活動提供的淨現金
截至2022年6月30日的6個月期間，經營活動提供的淨現金流從截至2021年6月30日的6個月的1.752億美元 增加到3.154億美元，增加了1.402億美元。增加的主要原因是業務現金增加2.688億美元； 部分被營運資本狀況的不利變化所抵消，不包括長期債務的當前部分和應計的特許收入(代表在此期間收到的現金與按直線基礎確認的收入之間的差額) 740萬美元，與截至2022年6月30日的六個月期間相比，利息(包括掉期支付)增加了1,100萬美元，在截至2021年6月30日的六個月期間，與截至2021年6月30日的六個月期間相比，幹船塢和特別調查費用增加了890萬美元 。
用於投資活動的現金淨額
在截至2022年6月30日的六個月內，用於投資活動的現金淨額為2,190萬美元，其中主要包括(I)購買兩艘二手幹散貨船的付款，(Ii)交付一艘二手幹散貨船的結算付款，(Iii)購買美國國庫券的短期投資的付款，以及(Iv)我們某些集裝箱和幹散貨船升級的付款；部分被我們從(I)出售集裝箱船所收到的收益所抵消梅西尼幹散貨船雷鳴和(Ii)美國國庫券短期投資的到期日。
在截至2021年6月30日的六個月內，用於投資活動的現金淨額為2.815億美元，主要包括(I)支付淨額，用於收購兩家公司75%的股權和三家公司51%的股權，這兩家公司以前是根據框架契約與York共同擁有的，(Ii)交付兩艘新建集裝箱船、八艘二手集裝箱船和一艘幹散貨船，(3)購買2艘二手集裝箱船和12艘二手幹散貨船的預付款，以及(4)我們某些船隻的升級費用；我們從出售兩艘集裝箱船中獲得的收益部分抵消了這一影響。
| 10 |
融資活動提供的現金淨額
在截至2022年6月30日的六個月期間，融資活動提供的現金淨額為4,090萬美元，其中主要包括(A)與我們的債務融資協議有關的1.914億美元淨收益(包括我們從債務融資協議獲得的7.704億美元收益)，(B)我們在2021年第四季度和2022年第一季度向普通股持有人支付了6,820萬美元 (包括2022年第一季度向我們普通股持有人支付的4,670萬美元的特別股息)和(C)我們向B系列優先股持有人支付了190萬美元，向C系列優先股持有人支付了420萬美元，在2021年10月15日至2022年1月14日和2022年1月15日至2022年4月14日期間，我們向D系列優先股持有人支付了440萬美元 我們向E系列優先股持有人支付了510萬美元股息。
在截至2021年6月30日的六個月期間，融資活動提供的現金淨額為2.633億美元，其中主要包括(A)與我們的債務融資協議有關的3.094億美元淨收益(包括我們從在雅典交易所發行1億歐元無擔保債券獲得的收益)，(B)我們為2020年第四季度和2021年第一季度向普通股持有人支付的股息1,860萬美元，以及(C)我們向B系列優先股持有人支付的股息190萬美元。在2020年10月15日至2021年1月14日和2021年1月15日至2021年4月14日期間，我們向C系列優先股持有人支付了420萬美元股息，向D系列優先股持有人支付了440萬美元股息，向E系列優先股持有人支付了510萬美元股息。
流動資金和未擔保船舶
現金和現金等價物
截至2022年6月30日，我們擁有現金和現金等價物6.88億美元，包括現金、現金等價物和限制性現金，以及投資於美國短期國庫券(短期投資)的1,000萬美元。此外，截至2022年6月30日，我們的流動資金為8.541億美元，包括(A) 我們在根據框架契約成立的合資公司中持有的現金份額共計360萬美元，以及(B)我們兩個狩獵許可證設施的可用未提取資金1.525億美元 。
無債務船隻
截至2022年7月28日，以下船隻已無債務。
未作擔保的船隻
(有關詳細信息，請參閲艦隊列表)
| 船舶名稱 | 建成年份 | TEU 容量 | ||
| 集裝箱船 | ||||
| 馬士基九龍 | 2005 | 7,471 | ||
| 埃託伊爾 | 2005 | 2,556 | ||
| 密歇根州 | 2008 | 1,300 | ||
| 莫內姆瓦西亞(Monemvasia)(*) | 1998 | 2,472 | ||
| 阿卡迪亞(*) | 2001 | 1,550 |
(*)根據與約克簽訂的《框架契約》獲得的船隻。
電話會議詳細信息：
2022年7月28日星期四上午10：00Costaare的管理團隊將召開電話會議，討論財務業績。與會者應在預定時間前10分鐘使用以下號碼撥打電話：1-844-887-9405(來自美國)、0808-238-9064(來自英國)或+1-412-317-9258 (來自美國和英國以外)。請報“COSTAMARE”的價格。電話會議的重播將持續到2022年8月4日。美國的重播號碼是+1-877-344-7529；國際標準重播號碼是+1-412-317-0088；重播所需的接入 代碼是：4253103。
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網絡直播：
此外，還將通過Costaare Inc.網站(www.costaare.com)在互聯網上同時進行網絡直播。網絡直播的參與者應在網絡直播開始前大約10分鐘在網站上註冊。
關於Costaare Inc.
Costaare Inc.是全球領先的集裝箱船和幹散貨船租賃船東和供應商之一。該公司在國際航運行業擁有48年的歷史，擁有76艘集裝箱船和45艘幹散貨船，總容量約為557,000標準箱(包括我們已同意出售的5艘)，總容量約為2,436,000載重噸。我們的四艘集裝箱船是由我們持有少數股權的船東合資公司根據與約克的框架契約 收購的。公司的普通股、B系列優先股、C系列優先股、D系列優先股和E系列優先股分別以“CMRE”、“CMRE PR B”、“CMRE PR C”、“CMRE PR D”和“CMRE PR E”的代碼在紐約證券交易所交易。
前瞻性陳述
本財報包含“前瞻性的 陳述”。在某些情況下，您可以通過“相信”、“打算”、 “預期”、“估計”、“項目”、“預測”、“計劃”、“潛在”、 “可能”、“應該”、“可能”、“預期”以及類似的表達方式來識別這些陳述。這些陳述不是歷史事實，而只是代表Costaare對未來結果的信念，其中許多結果本質上是不確定的 ，不在Costaare的控制範圍內。實際結果可能與這些前瞻性陳述中預期的結果大不相同，可能存在實質性差異。有關可能影響未來業績的一些風險和重要因素的討論，請參閲公司年度報告Form 20-F(文件編號001-34934)中“風險因素”的討論。
公司聯繫人：
Gregory Zikos-首席財務官Konstantinos Tsakalidis-業務發展
摩納哥Costaare
公司
Tel: (+377) 93 25 09 40
電子郵件：ir@costaare.com
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集裝箱船艦隊名單
下表提供了截至2022年7月28日我們的集裝箱船隊的其他信息，包括我們已同意出售的船舶、根據框架契約獲得的船舶以及受出售和回租協議約束的船舶。每艘船都是一艘蜂窩集裝箱船，這意味着它是一艘專用集裝箱船。
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船舶名稱 | 租船人 | 建成年份 | 容量(TEU) | 現行日租費率(1)(美元) | 《憲章》期滿(2) |
| 1 | Triton | 常綠 | 2016 | 14,424 | (*) | 2026年3月 |
| 2 | 泰坦(Ii) | 常綠 | 2016 | 14,424 | (*) | 2026年4月 |
| 3 | 塔洛斯(Ii) | 常綠 | 2016 | 14,424 | (*) | 2026年7月 |
| 4 | 金牛座(Ii) | 常綠 | 2016 | 14,424 | (*) | 2026年8月 |
| 5 | 特修斯(Ii) | 常綠 | 2016 | 14,424 | (*) | 2026年8月 |
| 6 | YM凱旋(Ii) | 羊鳴 | 2020 | 12,690 | (*) | May 2030 |
| 7 | YM真理(Ii) | 羊鳴 | 2020 | 12,690 | (*) | May 2030 |
| 8 | YM總體(Ii) | 羊鳴 | 2020 | 12,690 | (*) | 2030年7月 |
| 9 | YM目標(Ii) | 羊鳴 | 2021 | 12,690 | (*) | 2030年11月 |
| 10 | YM最高(Ii) | 羊鳴 | 2021 | 12,690 | (*) | 2031年3月 |
| 11 | 阿克里塔斯角 | 理學碩士 | 2016 | 11,010 | 33,000 | 2031年8月 |
| 12 | 泰納羅角 | 理學碩士 | 2017 | 11,010 | 33,000 | 2031年4月 |
| 13 | 科裏亞角 | 理學碩士 | 2017 | 11,010 | 33,000 | 2031年8月 |
| 14 | 索尼奧角 | 理學碩士 | 2017 | 11,010 | 33,000 | 2031年4月 |
| 15 | 阿特米西奧角 | 哈帕格·勞埃德 | 2017 | 11,010 | 36,650 | 2025年3月 |
| 16 | ZIM上海(例如中國遠洋(廣州) | 齊姆 | 2006 | 9,469 | 72,700 | 2025年7月 |
| 17 | Zim Yantian(例如中遠寧波) | 齊姆 | 2006 | 9,469 | 72,700 | 2025年6月 |
| 18 | 鹽田 | 中遠集團 | 2006 | 9,469 | 39,600 | 2024年2月 |
| 19 | 中遠希臘 | 中遠集團 | 2006 | 9,469 | 39,600 | 2024年2月 |
| 20 | 北京 | 中遠集團 | 2006 | 9,469 | 39,600 | 2024年3月 |
| 21 | MSC Azov | 理學碩士 | 2014 | 9,403 | 46,300 | 2026年12月(3) |
| 22 | MSC AMALFI | 理學碩士 | 2014 | 9,403 | 46,300 | 2027年3月(4) |
| 23 | MSC阿雅克修 | 理學碩士 | 2014 | 9,403 | 46,300 | 2027年2月(5) |
| 24 | 雅典MSC | 理學碩士 | 2013 | 8,827 | 45,300 | 2026年1月(6) |
| 25 | MSC Athos | 理學碩士 | 2013 | 8,827 | 45,300 | 2026年2月7) |
| 26 | 勇氣 | 哈帕格·勞埃德 | 2013 | 8,827 | 32,400 | 2025年4月 |
| 27 | 價值 | 哈帕格·勞埃德 | 2013 | 8,827 | 32,400 | 2025年4月 |
| 28 | 瓦蘭特 | 哈帕格·勞埃德 | 2013 | 8,827 | 32,400 | 2025年6月 |
| 29 | 價態 | 哈帕格·勞埃德 | 2013 | 8,827 | 32,400 | 2025年7月 |
| 30 | 優勢 | 哈帕格·勞埃德 | 2013 | 8,827 | 32,400 | 2025年9月 |
| 31 | 納瓦里諾 | 理學碩士 | 2010 | 8,531 | 31,000 | 2025年1月 |
| 32 | 馬士基Kleven | 馬士基/MSC | 1996 | 8,044 | 25,000/41,500 | 2026年6月(8) |
| 13 |
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船舶名稱 | 租船人 | 建成年份 | 容量(TEU) | 現行日租費率(1)(美元) | 《憲章》期滿(2) |
| 33 | 馬士基柯特卡 | 馬士基/MSC | 1996 | 8,044 | 25,000/41,500 | 2026年6月(8) |
| 34 | 馬士基九龍 | 馬士基 | 2005 | 7,471 | 18,500 | 2025年8月 |
| 35 | 庫爾 | 中遠/MSC | 1996 | 7,403 | 31,000/41,500 | 2026年3月(9) |
| 36 | 衞理公會 | 馬士基 | 2003 | 6,724 | 46,500 | 2026年8月 |
| 37 | 車裏港 | 馬士基 | 2001 | 6,712 | 30,075 | 2026年6月 |
| 38 | 約克市(Iii) | 馬士基 | 2000 | 6,648 | 21,250 | 2022年11月(10) |
| 39 | 津姆·坦帕 | 齊姆 | 2000 | 6,648 | 45,000 | 2025年7月 |
| 40 | 西蘭德·華盛頓(Iii) | 馬士基 | 2000 | 6,648 | 25,000 | 2023年1月(11) |
| 41 | 密歇根州海蘭島(Iii) | 馬士基 | 2000 | 6,648 | 25,000 | 2022年10月(11) |
| 42 | 伊利諾伊州西蘭島(Iii) | 馬士基 | 2000 | 6,648 | 25,000 | 2022年10月(11) |
| 43 | 馬士基卡拉馬塔(Iii) | 馬士基 | 2003 | 6,644 | 25,000 | 2022年12月(11) |
| 44 | 馬士基加爾各答 | 馬士基/ZIM | 2003 | 6,644 | 25,000/53,000 | 2025年10月(12) |
| 45 | 馬士基金斯敦 | 馬士基/ZIM | 2003 | 6,644 | 25,000/53,000 | 2025年10月(12) |
| 46 | 白羊座 | (*)/(*) | 2004 | 6,492 | (*)/58,500 | 2026年3月(13) |
| 47 | 阿古斯 | (*)/(*) | 2004 | 6,492 | (*)/58,500 | 2026年4月(14) |
| 48 | 卡吉奧港 | 馬士基 | 2002 | 5,908 | 28,822 | 2026年6月 |
| 49 | 格倫峽谷 | 齊姆 | 2006 | 5,642 | 62,500 | 2025年6月 |
| 50 | 熱爾梅諾港 | 馬士基 | 2002 | 5,570 | 28,822 | 2026年6月 |
| 51 | 列奧尼迪奧 | 馬士基 | 2014 | 4,957 | 14,200 | 2024年12月(15) |
| 52 | KYPARISSIA | 馬士基 | 2014 | 4,957 | 14,200 | 2024年11月(15) |
| 53 | 特大城市 | 馬士基 | 2013 | 4,957 | 13,500 | 2025年7月(16) |
| 54 | 瑪拉託波利斯 | 馬士基 | 2013 | 4,957 | 13,500 | 2025年7月(16) |
| 55 | 奧克蘭 | 馬士基 | 2000 | 4,890 | 24,500 | 2023年3月 |
| 56 | GIALOVA | 齊姆 | 2009 | 4,578 | 25,500 | 2024年4月 |
| 57 | 迪羅斯 | 馬士基 | 2008 | 4,578 | 22,750 | 2024年1月 |
| 58 | 諾福克 | 馬士基 | 2009 | 4,259 | 30,000 | May 2023 |
| 59 | 烏爾普拉 | 東方海外/ZIM | 2010 | 4,258 | 22,700/43,250 (on average) | 2028年2月(17) |
| 60 | 瓦蘭人 | 齊姆 | 2010 | 4,258 | 24,250 | 2024年4月 |
| 61 | 處女座 | 馬士基 | 2009 | 4,258 | 30,200 | 2024年2月 |
| 62 | 貝拉 | 東方海外/ZIM | 2009 | 4,258 | 22,700/43,250 (on average) | 2028年1月(18) |
| 63 | ANDROUSA | 馬士基 | 2010 | 4,256 | 22,750 | May 2023 |
| 64 | 新卡斯特羅 | CMA CGM | 2011 | 4,178 | 39,000 | 2027年2月 |
| 65 | 蔚山 | 馬士基 | 2002 | 4,132 | 34,730 | 2026年1月 |
| 66 | 極地阿根廷(I)(Ii) | 馬士基 | 2018 | 3,800 | 19,700 | 2024年10月(19) |
| 67 | 極地巴西(I)(Ii) | 馬士基 | 2018 | 3,800 | 19,700 | 2025年1月(19) |
| 68 | 拉科尼亞 | 中遠集團 | 2004 | 2,586 | 26,500 | 2025年3月 |
| 69 | 天蠍座 | 哈帕格·勞埃德 | 2007 | 2,572 | 17,750 | 2023年1月 |
| 70 | 埃託伊爾 | (*) | 2005 | 2,556 | (*) | 2023年2月 |
| 71 | Areopolis | 中遠集團 | 2000 | 2,474 | 26,500 | 2025年4月 |
| 72 | 莫內姆瓦西亞(i) | 馬士基 | 1998 | 2,472 | 9,250 | 2023年1月(20) |
| 73 | 阿卡迪亞(i) | 太古船務 | 2001 | 1,550 | 21,500 | May 2023 |
| 74 | 密歇根州 | 理學碩士 | 2008 | 1,300 | 18,700 | 2023年9月 |
| 75 | 交易員 | (*) | 2008 | 1,300 | (*) | 2024年10月 |
| 76 | 呂貝克 | 理學碩士 | 2001 | 1,078 | 15,000 | 2024年3月 |
| (1) | 除非另有説明，否則每日租賃費為毛利率。現行每日租船費率的金額 是租船合同中包含的金額。 |
| 14 |
| (2) | 租船條款和到期日以租船(除非另有説明)可能 到期的最早日期為基礎。 |
| (3) | 此租船費率由以下人員賺取MSC Azov直到2023年12月2日。自上述日期 起至租船期滿為止，每日租金為35,300美元。 |
| (4) | 此租船費率由以下人員賺取MSC AMALFI直到2024年3月16日。自上述日期 起至租船期滿為止，每日租金為35,300美元。 |
| (5) | 此租船費率由以下人員賺取MSC阿雅克修直到2024年2月1日。自上述 日期起至租期屆滿為止，每日租金為35,300美元。 |
| (6) | 此租船費率由以下人員賺取雅典MSC直到2023年1月29日。自上述 日期起至租期屆滿為止，每日租金為35,300美元。 |
| (7) | 此租船費率由以下人員賺取MSC Athos直到2023年2月24日。自上述 日期起至租期屆滿為止，每日租金為35,300美元。 |
| (8) | 每個人目前的每日匯率馬士基Kleven和馬士基柯特卡基本費率為17,000美元， 根據基於市場狀況的50：50盈虧分攤機制的條款進行調整，最低租金為12,000美元 ，最高租金為25,000美元。在每艘船隻從馬士基在2023年6月至2023年10月期間，每艘船 將開始新的租船理學碩士為期36至38個月，每日固定費率為41,500美元。 |
| (9) | 在交還時庫爾從…中遠集團在2023年3月至2023年7月期間，該船將開始新的租約，其中包括理學碩士為期36至38個月，每日收費41,500元。在此之前，每日租金為31,000美元。 |
| (10) | 租船期滿是指最後的退貨日期。 |
| (11) | 一天的房租西蘭德·華盛頓, 密歇根州海蘭島, 伊利諾伊州西蘭島和馬士基 卡拉馬塔基本費率為16,000美元，根據基於市場狀況的50：50盈虧分攤機制的條款進行調整 ，最低租費率為12,000美元，最高租費率為25,000美元。這些船舶租船的到期日代表 最晚的退貨日期。 |
| (12) | 目前的每日房租馬士基加爾各答和馬士基金斯敦基本費率為16,000美元， 根據基於市場狀況的50：50盈虧分攤機制的條款進行調整，最低租金為12,000美元 ，最高租金為25,000美元。在現有合同於2022年10月到期後(按最新交貨日估算) 這些船舶將簽訂新的租約齊姆為期36至40個月，每日收費53,000元。 |
| (13) | 從2023年3月起，這艘船的日租金將為58,500美元。在此之前，這艘船是以未披露的費率租用的。 |
| (14) | 從2023年4月起，這艘船的日租賃費將為58,500美元。在此之前，這艘船是以未披露的費率租用的。 |
| (15) | 承租人可以選擇將當前的定期租船合同再延長12至24個月 ，每日費率為17,000美元。 |
| (16) | 承租人可以選擇將當前的定期租船合同再延長約 24個月，每日費率為14,500美元。 |
| (17) | 目前的每日房租烏爾普拉是22,700美元。在當前使用期限於2023年2月到期時(估計在最早的歸還日期)，該船將簽訂新的租船合同。齊姆為期60至64個月 ，平均每天43,250美元。對於這一新租約，第一個12個月的每日費率為99,000美元，第二個12個月的日費率為91,250美元，第三個12個月的日費率為10,000美元，其餘租期的日費率為8,000美元。 |
| (18) | 目前的每日房租貝拉是22,700美元。在其現有使用期限於2023年1月到期 (估計在最早的歸還日期)時，該船將簽訂新的租船合同。齊姆為期60至64個月，平均每天43,250美元。對於這一新租約，第一個12個月的每日費率為99,000美元，第二個12個月的日費率為91,250美元，第三個12個月的日費率為10,000美元，其餘租期的日費率為8,000美元。 |
| (19) | 承租人可以選擇將當前的定期租船再延長三個一年的期限，每日費率為21,000美元。 |
| (20) | 租船期滿是指最後的退貨日期。 |
| (i) | 指根據框架契據購置的船隻。本公司持有各船東公司49%的股權。 |
| (Ii) | 指進行出售和回租交易的船舶。 |
| (Iii) | 表示我們已同意出售的船隻。 |
| (*) | 表示承租人的身份和/或當前的每日租船費率和/或租船到期日，這些信息將被視為機密。 |
| 15 |
幹散貨船船隊表
下表提供了截至2022年7月28日我們的幹散貨船隊的信息。
|
|
船舶名稱 | 建成年份 | 容量(DWT) |
| 1 | 風沙 | 2012 | 83,478 |
| 2 | 格列內塔 | 2010 | 82,166 |
| 3 | 九頭蛇 | 2011 | 81,601 |
| 4 | 鳳凰城 | 2012 | 81,569 |
| 5 | 建造者 | 2012 | 81,541 |
| 6 | 農民 | 2012 | 81,541 |
| 7 | Sauvan | 2010 | 79,700 |
| 8 | 羅絲 | 2008 | 76,619 |
| 9 | MERCHIA | 2015 | 63,800 |
| 10 | 海鳥 | 2016 | 63,553 |
| 11 | 黎明時分 | 2018 | 63,530 |
| 12 | 獵户座 | 2015 | 63,473 |
| 13 | 達蒙 | 2012 | 63,227 |
| 14 | 泰坦一號 | 2009 | 58,090 |
| 15 | ERACLE | 2012 | 58,018 |
| 16 | 皮蒂亞斯 | 2010 | 58,018 |
| 17 | 諾瑪 | 2010 | 58,018 |
| 18 | 甲骨文 | 2009 | 57,970 |
| 19 | 庫拉索島 | 2011 | 57,937 |
| 20 | 烏拉圭 | 2011 | 57,937 |
| 21 | 雅典娜 | 2012 | 57,809 |
| 22 | 瑟琳娜 | 2010 | 57,266 |
| 23 | 天秤座 | 2010 | 56,729 |
| 24 | 帕伽索斯 | 2011 | 56,726 |
| 25 | 梅里達 | 2012 | 56,670 |
| 26 | 克拉拉 | 2008 | 56,557 |
| 27 | 和平 | 2006 | 55,709 |
| 28 | 驕傲 | 2006 | 55,705 |
| 29 | 貝爾蒙迪 | 2009 | 55,469 |
| 30 | 禮讓 | 2010 | 37,302 |
| 31 | 真實性 | 2012 | 37,163 |
| 32 | 奇偶校驗 | 2012 | 37,152 |
| 33 | 敏鋭度 | 2011 | 37,149 |
| 34 | 股權 | 2013 | 37,071 |
| 35 | 發現 | 2012 | 37,019 |
| 36 | 台波 | 2011 | 35,112 |
| 37 | 伯尼斯 | 2011 | 34,627 |
| 16 |
|
|
船舶名稱 | 建成年份 | 容量(DWT) |
| 38 | 曼薩尼洛 | 2010 | 34,426 |
| 39 | 冒險 | 2011 | 33,755 |
| 40 | 聯盟 | 2012 | 33,751 |
| 41 | 鯨魚 | 2010 | 32,527 |
| 42 | 進展 | 2011 | 32,400 |
| 43 | 礦工 | 2010 | 32,300 |
| 44 | 康斯坦丁諾斯 | 2012 | 32,178 |
| 45 | 資源 | 2010 | 31,776 |
合併損益表
| 截至6月30日的六個月， | 截至6月30日的三個月， | |||||||||||||||
| (以千美元表示，不包括每股和每股金額) | 2021 | 2022 | 2021 | 2022 | ||||||||||||
| (未經審計) | (未經審計) | |||||||||||||||
| 收入： | ||||||||||||||||
| 航次收入 | $ | 293,495 | $ | 558,937 | $ | 166,770 | $ | 290,927 | ||||||||
| 費用： | ||||||||||||||||
| 航程費用 | (3,071 | ) | (19,833 | ) | (2,030 | ) | (11,262 | ) | ||||||||
| 航程費用關聯方 | (4,301 | ) | (7,740 | ) | (2,395 | ) | (3,995 | ) | ||||||||
| 船舶營運費用 | (69,600 | ) | (133,351 | ) | (37,821 | ) | (67,604 | ) | ||||||||
| 一般和行政費用 | (3,709 | ) | (6,725 | ) | (1,741 | ) | (3,463 | ) | ||||||||
| 管理費-相關方 | (11,786 | ) | (21,892 | ) | (6,310 | ) | (11,025 | ) | ||||||||
| 一般和行政費用--非現金部分 | (3,207 | ) | (4,360 | ) | (1,768 | ) | (1,808 | ) | ||||||||
| 幹船塢攤銷和特別勘測費用 | (4,847 | ) | (5,646 | ) | (2,520 | ) | (2,939 | ) | ||||||||
| 折舊 | (58,726 | ) | (82,476 | ) | (31,630 | ) | (41,326 | ) | ||||||||
| 出售船隻的收益，淨額 | 1,406 | 21,250 | 1,666 | 3,452 | ||||||||||||
| 匯兑損益 | 146 | 387 | (3 | ) | 277 | |||||||||||
| 營業收入 | $ | 135,800 | $ | 298,551 | $ | 82,218 | $ | 151,234 | ||||||||
| 其他收入(支出)： | ||||||||||||||||
| 利息收入 | $ | 1,489 | $ | 138 | $ | 1,122 | $ | 124 | ||||||||
| 利息和融資成本 | (36,548 | ) | (55,211 | ) | (20,441 | ) | (30,081 | ) | ||||||||
| 權益法投資收益 | 4,951 | 776 | 960 | 488 | ||||||||||||
| 權益證券的公允價值計量 | 51,094 | - | 25,157 | - | ||||||||||||
| 其他 | 2,983 | 1,680 | 1,495 | 1,205 | ||||||||||||
| 衍生工具的損益 | (1,012 | ) | (910 | ) | 105 | (983 | ) | |||||||||
| 其他收入/(支出)總額 | $ | 22,957 | $ | (53,527 | ) | $ | 8,398 | $ | (29,247 | ) | ||||||
| 淨收入 | $ | 158,757 | $ | 245,024 | $ | 90,616 | $ | 121,987 | ||||||||
| 分配給優先股的收益 | (15,448 | ) | (15,448 | ) | (7,854 | ) | (7,854 | ) | ||||||||
| 普通股股東可獲得的淨收入 | $ | 143,309 | $ | 229,576 | $ | 82,762 | $ | 114,133 | ||||||||
| 每股普通股基本收益和稀釋後收益 | $ | 1.17 | $ | 1.85 | $ | 0.67 | $ | 0.92 | ||||||||
| 加權平均基本股數和稀釋股數 | 122,615,427 | 124,228,628 | 122,844,260 | 124,306,059 | ||||||||||||
| 17 |
Costaare Inc.
合併資產負債表
| 截至12月31日， | 截至6月30日， | |||||||
| (單位：千美元) | 2021 | 2022 | ||||||
| 資產 | (經審計) | (未經審計) | ||||||
| 流動資產： | ||||||||
| 現金和現金等價物 | $ | 276,002 | $ | 601,163 | ||||
| 受限現金 | 8,856 | 11,420 | ||||||
| 短期投資 | - | 9,963 | ||||||
| 應收賬款 | 20,978 | 26,669 | ||||||
| 盤存 | 21,365 | 23,669 | ||||||
| 關聯方應繳款項 | - | 1,341 | ||||||
| 衍生工具的公允價值 | - | 9,207 | ||||||
| 應收保險理賠 | 3,970 | 5,436 | ||||||
| 持有待售資產 | 78,799 | 129,301 | ||||||
| 承擔定期租船 | 198 | 199 | ||||||
| 應計租船收入 | 7,361 | 7,524 | ||||||
| 提前還款和其他 | 8,595 | 10,161 | ||||||
| 流動資產總額 | $ | 426,124 | $ | 836,053 | ||||
| 固定資產，淨額： | ||||||||
| 使用權資產 | $ | 191,303 | $ | - | ||||
| 船舶和預付款，淨額 | 3,650,192 | 3,743,956 | ||||||
| 固定資產總額，淨額 | $ | 3,841,495 | $ | 3,743,956 | ||||
| 非流動資產： | ||||||||
| 權益法投資 | $ | 19,872 | $ | 19,520 | ||||
| 遞延費用，淨額 | 31,859 | 45,938 | ||||||
| 應收賬款，非流動 | 5,076 | 5,251 | ||||||
| 受限現金 | 68,670 | 75,386 | ||||||
| 非流動衍生工具的公允價值 | 3,429 | 25,794 | ||||||
| 應計租船收入，非流動 | 8,183 | 7,144 | ||||||
| 假定定期租船，非現貨 | 667 | 568 | ||||||
| 其他非流動資產 | 1,666 | - | ||||||
| 總資產 | $ | 4,407,041 | $ | 4,759,610 | ||||
| 負債和股東權益 | ||||||||
| 流動負債： | ||||||||
| 長期債務的當期部分 | $ | 272,365 | $ | 373,750 | ||||
| 應付帳款 | 18,865 | 18,795 | ||||||
| 因關聯方的原因 | 1,694 | 937 | ||||||
| 融資租賃負債 | 16,676 | - | ||||||
| 應計負債 | 27,304 | 49,758 | ||||||
| 未賺取收入 | 23,830 | 26,040 | ||||||
| 衍生工具的公允價值 | 6,876 | 3,557 | ||||||
| 其他流動負債 | 2,417 | 2,668 | ||||||
| 流動負債總額 | $ | 370,027 | $ | 475,505 | ||||
| 非流動負債 | ||||||||
| 長期債務，扣除當期部分 | $ | 2,169,718 | $ | 2,366,391 | ||||
| 融資租賃負債，扣除當期部分 | 99,689 | - | ||||||
| 衍生工具的公允價值，扣除當期部分 | 7,841 | 15,153 | ||||||
| 未賺取收入，扣除當期部分 | 33,867 | 34,578 | ||||||
| 非流動負債總額 | $ | 2,311,115 | $ | 2,416,122 | ||||
| 承付款和或有事項 | ||||||||
| 股東權益： | ||||||||
| 優先股 | $ | - | $ | - | ||||
| 普通股 | 12 | 12 | ||||||
| 庫存股 | - | (52,356 | ) | |||||
| 額外實收資本 | 1,386,636 | 1,413,542 | ||||||
| 留存收益 | 341,482 | 480,202 | ||||||
| 累計其他綜合收益/(虧損) | (2,231 | ) | 26,583 | |||||
| 股東權益總額 | $ | 1,725,899 | $ | 1,867,983 | ||||
| 總負債和股東權益 | $ | 4,407,041 | $ | 4,759,610 | ||||
| 總負債和股東權益 | $ | 4,407,041 | $ | 4,579,489 | ||||
| 18 |
財務摘要
| 截至6月30日的6個月期間， | 截至6月30日的三個月期間， | |||||||||||||||
| (以千美元表示，不包括每股和每股數據) | 2021 | 2022 | 2021 | 2022 | ||||||||||||
| 航次收入 | $ | 293,495 | $ | 558,937 | $ | 166,770 | $ | 290,927 | ||||||||
| 應計租船收入(1) | $ | 2,146 | $ | 5,069 | $ | 1,114 | $ | 1,712 | ||||||||
| 假定的定期租船攤銷 | $ | (345 | ) | $ | 98 | $ | (345 | ) | $ | 49 | ||||||
| 按現金基礎調整的航次收入(2) | $ | 295,296 | $ | 564,104 | $ | 167,539 | $ | 292,688 | ||||||||
| 普通股股東可獲得的調整後淨收益(3) | $ | 96,262 | $ | 223,058 | $ | 58,275 | $ | 118,563 | ||||||||
| 加權平均股數 | 122,615,427 | 124,228,628 | 122,844,260 | 124,306,059 | ||||||||||||
| 調整後每股收益(3) | $ | 0.79 | $ | 1.80 | $ | 0.47 | $ | 0.95 | ||||||||
| 淨收入 | $ | 158,757 | $ | 245,024 | $ | 90,616 | $ | 121,987 | ||||||||
| 普通股股東可獲得的淨收入 | $ | 143,309 | $ | 229,576 | $ | 82,762 | $ | 114,133 | ||||||||
| 加權平均股數 | 122,615,427 | 124,228,628 | 122,844,260 | 124,306,059 | ||||||||||||
| 每股收益 | $ | 1.17 | $ | 1.85 | $ | 0.67 | $ | 0.92 | ||||||||
(1)應計租船收入是指在此期間收到的現金與按直線確認的收入之間的差額。在租金不斷攀升的租船初期，航次收入將超過在此期間收到的現金，而在此類租船的最後幾年，收到的現金將 超過直線基礎上確認的收入。對於費率下降的包機來説，情況正好相反。
(2)按現金基礎調整的航次收入是指扣除隨租船費率上升而在租船項下記錄的非現金“應計租船收入”後的航次收入。 然而，按現金基礎調整的航次收入不是美國公認會計原則下的公認計量。我們認為，按現金基礎調整的航次收入的列報對投資者很有用，因為它是根據當時的每日租船費率 列報相關期間的租船收入。根據我們的集裝箱船租船合同協議增加或減少的每日租賃費 在上面的“船隊列表”表的註釋中描述。
(3)普通股股東可獲得的調整後淨收益和調整後每股收益均為非公認會計準則計量。指淨收益與調整後淨收益的對賬。
非GAAP衡量標準
公司根據美國公認會計準則 報告其財務業績。然而，管理層認為，在管理業務時使用的某些非公認會計準則財務指標可能會為這些財務指標的使用者提供當前業績與以前經營期間業績之間的額外有意義的比較。管理層 認為，這些非GAAP財務衡量標準可以提供對業務潛在趨勢的更多有意義的反映，因為它們提供了對歷史信息的比較，排除了影響總體可比性的某些項目。管理層還使用這些非GAAP財務指標來制定財務、運營和規劃決策以及評估公司的業績。 下表列出了截至2022年6月30日、2022年6月30日和2021年6月30日的三個月和六個月期間的補充財務數據和與GAAP財務指標對應的對賬。非公認會計準則財務計量應被視為根據公認會計準則確定的航次收入或淨收入的補充，而不是替代辦法。非GAAP財務衡量標準包括(I)按現金基礎調整的航海收入，(Ii)普通股股東可獲得的調整後淨收益，以及(Iii)調整後每股收益。
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將淨收入與調整後的普通股股東可用淨收入和調整後每股收益進行核對
結束的六個月期間 6月30日， | 結束的三個月期間 6月30日， | |||||||||||||||
| (以千美元表示，不包括每股和每股數據) | 2021 | 2022 | 2021 | 2022 | ||||||||||||
| 淨收入 | $ | 158,757 | $ | 245,024 | $ | 90,616 | $ | 121,987 | ||||||||
| 分配給優先股的收益 | (15,448 | ) | (15,448 | ) | (7,854 | ) | (7,854 | ) | ||||||||
| 普通股股東可獲得的淨收入 | 143,309 | 229,576 | 82,762 | 114,133 | ||||||||||||
| 應計租船收入 | 2,146 | 5,069 | 1,114 | 1,712 | ||||||||||||
| 一般和行政費用--非現金部分 | 3,207 | 4,360 | 1,768 | 1,808 | ||||||||||||
| 承擔的定期租船攤銷 | (345 | ) | 98 | (345 | ) | 49 | ||||||||||
| 歐元/美元遠期合約已實現(收益)/虧損(1) | (174 | ) | 950 | (96 | ) | 619 | ||||||||||
| 出售船隻的收益，淨額 | (1,406 | ) | (21,250 | ) | (1,666 | ) | (3,452 | ) | ||||||||
| 貸款遞延融資成本的非經常性、非現金核銷 | 363 | 2,339 | - | 1,705 | ||||||||||||
| 衍生工具的收益/損失，不包括非套期保值衍生工具的應計和變現利息(1) | 1,012 | 910 | (105 | ) | 983 | |||||||||||
| 貸款取消費用的非經常性付款 | - | 1,006 | - | 1,006 | ||||||||||||
| 公允價值計量/權益證券公允價值變動 | (51,094 | ) | - | (25,157 | ) | - | ||||||||||
| 其他非經常性、非現金項目 | (756 | ) | - | - | - | |||||||||||
| 普通股股東可獲得的調整後淨收益 | $ | 96,262 | $ | 223,058 | $ | 58,275 | $ | 118,563 | ||||||||
| 調整後每股收益 | $ | 0.79 | $ | 1.80 | $ | 0.47 | $ | 0.95 | ||||||||
| 加權平均股數 | 122,615,427 | 124,228,628 | 122,844,260 | 124,306,059 | ||||||||||||
普通股股東可獲得的調整後淨收入和調整後每股收益是指分配給優先股的收益和優先股報廢收益後的淨收入， 但在租船費率上升或下降的租船項下記錄的非現金“應計租船收入”、歐元/美元遠期合同實現的 (收益)/虧損、船舶銷售收益、股權證券的淨值、股權證券的公允價值計量/股權證券的公允價值變化、貸款遞延融資成本的非經常性、非現金沖銷、貸款註銷的非經常性支付 費用、一般和行政費用--非現金部分、衍生品公允價值的非現金變動和其他非經常性、非現金項目。“應計租船收入”歸因於收入確認和現金收款之間的時間差。然而，普通股股東可獲得的調整後淨收入和調整後每股收益不是美國公認會計準則下的確認計量 。我們認為，普通股股東可獲得的調整後淨收益和調整後每股收益的列報對投資者很有用，因為證券分析師、投資者和其他相關方經常使用它們來評估我們行業的公司 。我們還認為，普通股股東可獲得的調整後淨收入和調整後每股收益 有助於評估我們償還額外債務和進行資本支出的能力。此外, 我們認為，普通股股東可獲得的調整後淨收益和調整後每股收益有助於評估我們的經營業績和流動性狀況，與業內其他公司相比，這是因為普通股股東可獲得的調整後淨收入和調整後每股收益的計算通常會消除資本支出和收購、某些對衝工具和其他會計處理的會計影響的影響，這些項目可能會因與整體運營業績和流動性無關的原因而因不同公司而有所不同。在評估普通股股東可獲得的調整後淨收益和調整後每股收益時，您應 注意，未來我們可能會產生與本演示文稿中的某些調整相同或相似的費用。我們對普通股股東可獲得的調整後淨收益和調整後每股收益的列報不應被解讀為推斷我們未來的業績不會受到不尋常或非經常性項目的影響。
(1)考慮可比性的項目包括 收益和費用。對普通股股東可用淨收入產生積極影響的收益反映為普通股股東可用調整後淨收入的扣除。對普通股股東可用淨收入產生負面影響的費用反映為普通股股東可用調整後淨收入的增加。
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