美國

美國證券交易委員會

華盛頓特區，20549

表格10-Q

(標記一)

截至本季度末March 31, 2022

或

由_至_的過渡期

委託文檔號0-15905

713-568-4725

(註冊人的電話號碼，包括區號)

根據該法第12(B)條登記的證券：無

根據該法第12(B)條登記的證券：

用複選標記表示註冊人是否：(1)在過去12個月內(或註冊人被要求提交此類報告的較短時間內)提交了1934年《證券交易法》第13或15(D)節要求提交的所有報告，以及(2)在過去90天內一直遵守此類提交要求。是 ☒ No ☐

用複選標記表示註冊人是否在過去12個月內(或在註冊人被要求提交此類文件的較短時間內)以電子方式提交了根據S-T規則第405條(本章232.405節)要求提交的每個交互數據文件。是 ☒ No ☐

用複選標記表示註冊人是大型加速申報公司、加速申報公司、非加速申報公司、較小的報告公司或新興成長型公司。請參閲《交易法》第12b-2條規則中“大型加速申報公司”、“加速申報公司”、“較小申報公司”和“新興成長型公司”的定義。

如果是一家新興的成長型公司，用複選標記表示註冊人是否已選擇不使用延長的過渡期來遵守根據《交易所法》第13(A)節提供的任何新的或修訂的財務會計準則。

用複選標記表示註冊人是否是空殼公司(如《交易法》第12b-2條所定義)。是☐ No ☒

普通股數量，截至2022年5月16日每股流通股面值0.01美元：14,799,041

術語表

在這份Form 10-Q季度報告中，我們使用了以下術語：

附屬公司。個別或集體指某些關聯方，包括藍海豚主席兼首席執行官喬納森·卡羅爾及其聯營公司(包括Ingleside和Lazarus Capital)和/或LEH及其聯營公司(包括LMT和LTRI)。截至本報告提交日期，喬納森·卡羅爾和萊斯合計擁有普通股約82%的股份。

金額。替代最低税額。

修訂試點信貸額度。2019年5月3日，Pilot與NPS之間的信用額度協議，隨後於2019年5月9日、2019年5月10日和2019年9月3日進行了修訂，最後一次修訂是修正案1；原始信用額度金額為1,300萬美元；NPS於2021年10月4日償還了欠Pilot的所有債務。

修訂和重新簽署的運營協議。Blue Dolphin，LE，LRM，NPS，BDPL，BDPC，BDSC和LEH之間管理這些公司資產的經營和管理的關聯協議；三年期，從2020年4月1日起生效，2023年4月1日到期，或任何一方在發生重大違約時發出通知或90天董事會通知；LEH收取所有綜合運營成本的5%的管理費，不包括Blue Dolphin，LE，LRM，NPS，BDPL，BDPC和BDSC的原油成本，折舊，攤銷和利息。

阿羅。資產報廢義務。

ASU。會計準則更新。

在此之前。常壓汽油，是在常壓下操作的原油蒸餾塔蒸餾出的最重的產品。這種餾分通常作為餾分燃料油出售，要麼以純形式出售，要麼與裂解原料混合。某些被稱為重油裂解裝置的乙烯廠可以將AGO作為原料。

Bbl。桶；一種體積單位，等於42美國加侖。

BDPC。藍海豚石油公司，藍海豚的全資子公司。

BDPL。藍海豚管道公司，藍海豚的全資子公司。

BDPL-LEH貸款協議。BDPL和LEH於2016年8月15日達成的貸款協議，原始本金為400萬美元；利息每年應計16%；由BDPL的某些財產擔保；包含此類信貸安排常見的陳述和擔保、肯定和消極契諾以及違約事件；2018年8月到期；目前因未能在到期時支付逾期債務而違約。

BDSC。藍海豚服務有限公司，藍海豚的全資子公司。

BDSC-LEH寫字樓分租協議。BDSC和LEH在德克薩斯州休斯頓簽訂的辦公室轉租協議；為期68個月，自2018年1月1日起生效，2023年8月31日到期；包括6個月的租金減免；租金約為每月0.003萬美元

藍海豚。藍海豚能源公司，其一個或多個合併的子公司，或全部作為一個整體。

Bpd。桶/天；對煉油廠生產或通過管道運輸的日產量的量度。

BDEC定期貸款將於2051年到期(經修改)。藍海豚和小企業管理局於2021年5月4日簽署的EIDL，原本金為50萬美元；該票據於2022年2月修改，本金增至200萬美元；額外本金用於營運資金；利息應計3.75%；到期日2051年5月；每月本金和利息支付1萬美元；延遲前三十(30)個月付款；延期期間產生利息；2023年12月第一次付款；貸款不可免除；擔保包括所有有形和無形的個人財產，包括但不限於庫存、設備、票據、動產紙、文件、信用證權利、賬户、存款賬户、商業侵權索賠、一般無形資產和提取的抵押品；包含陳述和擔保、肯定和否定契約以及此類信貸安排常見和習慣的違約事件。

衝浪板。藍海豚的董事會。

BOEM。海洋能源管理局。

BSEE。安全和環境執法局。

產能利用率。表示煉油廠正在使用的或通過管道運輸的可用產能的百分比。關於原油蒸餾塔，比率的計算方法是將煉油廠日總產量或煉油廠總產量除以原油蒸餾塔的總產能(目前為每日15,000桶)。

CAA。清潔空氣法案。

CARE法案。美國國會於2020年3月通過的《冠狀病毒援助、救濟和經濟安全法案》，旨在提供與新冠肺炎疫情爆發相關的經濟援助。

疾控中心。疾病控制和預防中心。

CERLA。1980年綜合環境響應、賠償和責任法。

CIP。正在施工中。

新冠肺炎。2019年在中國湖北省省會武漢首次發現一種傳染病；自那以來，該疾病已在全球傳播，導致冠狀病毒大流行。

CWA。《清潔水法》。

普通股。藍海豚普通股，每股票面價值0.01美元。截至2022年3月31日，藍海豚擁有20,000,000股授權普通股和12,693,514股已發行和已發行普通股。

複雜性。對於給定的煉油廠，表示原油蒸餾塔下游精煉過程的範圍、能力和資本強度的數值分數。煉油廠的複雜性從複雜性為1.0的相對簡單的原油蒸餾塔(“拔頂裝置”)，到複雜性為12.0的較複雜的深度轉化(“焦化”)煉油廠。

凝析油。與天然氣一起生產的液態碳氫化合物。雖然凝析油有時像原油，但通常更輕。

銷貨成本。反映原油和凝析油、燃料使用和化學品的成本。

原油蒸餾塔。一種高大的柱狀容器，在其中原油和凝析油被加熱，其汽化成分通過蒸餾盤蒸餾。這個過程將原油和其他原料提煉成中間產品和成品石油產品。通常指的是原油蒸餾裝置或常壓蒸餾裝置。

原油。數千種化學物質和化合物的混合物，主要是碳氫化合物。原油質量是用密度(從輕到重)和硫含量(從甜到酸)來衡量的。原油必須通過蒸餾分解成各種成分，然後這些化學品和化合物才能用作燃料或轉化為更有價值的產品。

原油銷售協議。Pilot和LE之間日期為2019年5月7日的原油銷售協議，於2019年11月11日修訂，該協議由Pilot根據2020年3月20日的合同轉讓給Tartan。

脱丙烷塔裝置。用來從含有丁烷和其他重質組分的混合物中分離丙烷的蒸餾塔。

蒸餾油。原油蒸餾的結果，因此是任何精煉石油產品的結果。餾分油更常用作中間餾分油的縮寫形式。主要有四種類型的餾分：(I)非常輕油或輕餾分油(如石腦油)，(Ii)輕油或中餾分油(如我們的噴氣燃料)，(Iii)中質油，以及(Iv)重油(如我們的低硫柴油和HOBM、減量原油和AGO)。

蒸餾。精煉過程中的第一步，在蒸餾塔底部的大氣壓下加熱原油和凝析油。隨着温度的升高，各種化合物在不同的沸點相繼蒸發，然後根據其密度從輕到重上升到塔內規定的水平。然後，它們在蒸餾盤中冷凝，並被單獨抽出來進行進一步精煉。蒸餾也用於精煉過程中的其他點，以去除雜質。

停機時間。原油蒸餾塔不運行的預定和/或非預定期間。停機可能有多種原因，包括惡劣天氣、電力故障和預防性維護。

環評。能源信息管理局。

EIDL。經濟傷害災難貸款；為因新冠肺炎而暫時失去收入的企業提供經濟救濟。

環境保護局。環境保護局。

鷹灘頁巖。一種產碳氫化合物的地質構造，橫跨南得克薩斯州，從墨西哥邊境延伸到得克薩斯州東部。

2025年到期的設備貸款。LE和德克薩斯之間於2020年10月13日簽訂的分期付款銷售合同，原始本金為70萬美元；貸款代表轉換先前的設備租賃協議，可選擇在到期時購買；利息應計4.50%；到期日為2025年10月；每月本金和利息支付0.0013萬美元；擔保包括設備(挖土機)的優先留置權；包含對此類信貸安排常見的陳述和擔保、肯定和消極契諾以及違約事件。

《交易所法案》。1934年證券交易法，經修訂。

FASB。財務會計準則委員會。

FDIC。聯邦存款保險公司。

原料。原油和其他碳氫化合物，如凝析油和/或中間產品，在精煉過程中用作基本投入材料。原料被轉化為一個或多個成品。

成品石油產品。已通過加工操作獲得最終增值，並保存在庫存中以供交付、銷售或使用的材料或產品。

自由港設施。包括：(I)原油和天然氣分離和脱水；(Ii)天然氣加工、處理和回輸；以及(Iii)蒸汽回收；還包括德克薩斯州自由港的兩條陸上管道和162英畝土地。

凝膠劑。Gel Tex Marketing，LLC是特拉華州的一家有限責任公司，也是Genesis Energy，LLC的附屬公司。

GNCU。大內華達信用社。

温室氣體。地球大氣層中的二氧化碳、甲烷和氯氟烴等使大氣層變暖的分子。

毛利(虧損)。計算方法為總收入減去商品銷售成本；反映為美元(美元)金額。

HOBM。以重油為基礎的泥漿混合物；參見“餾分油”。

HUBZone。由SBA設立的歷史上未得到充分利用的商務區計劃，旨在幫助城市和農村社區的小企業。

IBLA。內部土地上訴委員會。

INC。BOEM和/或BSEE發佈的不符合事件。

Ingleside。Ingleside原油有限責任公司，喬納森·卡羅爾的附屬公司。

中間石油產品。一種石油產品，在出售給最終消費者之前可能需要進一步加工。這個進一步的處理可以由生產者或由另一個處理器來完成。因此，中間石油產品可能是一家公司的最終產品，而另一家公司將對其進行進一步加工。

IRC第382條。第26章，《國內收入法》，副標題A--所得税，C分章--公司分配和調整，第五部分結轉，第382節。限制NOL結轉和所有權變更後的某些固有損失。

美國國税局。美國國税局。

噴氣燃料。一種主要用於航空的高質量煤油產品。煤油型噴氣燃料(包括Jet A和Jet A-1)每個分子的碳數分佈在8-16個碳原子之間；寬切或石腦油型噴氣燃料(包括Jet B)每個分子的碳數分佈在5-15個碳原子之間。

航空燃油銷售協議。LE和LEH之間銷售噴氣燃料的產品協議；從2022年4月1日起生效的一年期限最早到2023年3月31日到期，外加30天的結轉，或交付最大噴氣燃料數量；由於獲得HUBZone認證，LEH根據優惠定價條款對噴氣燃料合同進行投標。

六月份LEH筆記。藍海豚與LEH之間的2017年6月期票；用於Blue Dolphin營運資金；反映根據修訂及重新簽署的經營協議欠LEH的金額；利息按每年8%的複利計算；無契諾；2019年1月到期；目前因未能在到期時支付逾期債務而違約。

因病而生的債務。以前稱為巴黎聖母院債務；最初在LE和巴黎聖母院投資者公司之間簽訂的貸款協議，原始本金為800萬美元；截至2022年3月31日約翰·基西克持有的債務；根據2017年第六修正案，對基斯西克債務進行修改，將本金金額增加370萬美元；額外的本金用於減少LE的凝膠義務；根據2015年的排序協議，約翰·基西克同意將他獲得付款和擔保權益的權利以及對尼克松設施商業資產的留置權置於Veritex作為2034年到期的LE定期貸款持有人的地位；利息按16%計息；無契諾；2019年1月到期；擔保包括阻礙原油蒸餾塔和LE一般資產的從屬信託契約；目前因未能在到期時支付逾期債務而違約。

拉撒路資本。Lazarus Capital，LLC，喬納森·卡羅爾的附屬公司。

樂樂。藍海豚的全資子公司Lazarus Energy，LLC。

LE修訂和重新簽署的保證費協議。修訂和重新簽署了2017年4月1日Le和Jonathan Carroll之間的擔保費協議；與償還2034年到期的LE定期貸款掛鈎；支付的費用相當於2034年到期的LE定期貸款項下未償還本金餘額的每年2%；應支付的費用50%以現金形式支付，50%以普通股形式支付；Blue Dolphin按季度應計普通股部分的支付。

2034年到期的LE定期貸款。2015年6月22日，LE、Veritex和擔保人之間的貸款協議，原始本金為2500萬美元；Jonathan Carroll需要提供個人擔保；利息在WSJ Prime+2.75%應計；到期日為2034年6月；每月本金和利息支付20萬美元；貸款目的是貸款再融資和尼克松設施資本改善；貸款100%由美國農業部擔保；擔保包括對尼克松設施的業務資產(不包括應收賬款和存貨)的優先留置權，所有尼克松設施合同、許可證和許可證的轉讓，尼克松設施租金和租賃的絕對轉讓，包括坦克租金收入，以及對喬納森·卡羅爾的50萬美元人壽保險單；包含對這類信貸設施常見和慣常的陳述和保證、肯定和消極契約以及違約事件；目前因未能支付本金和利息、未能補充100萬美元的支付準備金賬户以及根據與Veritex的其他擔保貸款協議發生違約事件；違反公約涉及償債覆蓋率、流動比率和債務與淨值比率。

LE定期貸款2050年到期。NPS和SBA之間於2020年8月29日簽署的EIDL，原始本金為15萬美元；本金用於營運資金；利息應計3.75%；到期日2050年8月；每月本金和利息支付$0007000；延遲前三十(30)個月付款；延期期間應計利息；第一筆付款應於2023年3月到期；貸款不可免除；擔保包括商業資產(例如，機器和設備、傢俱、固定裝置等)。如擔保協議中更全面地描述的；包含陳述和擔保、肯定和否定契約以及違約事件，這些都是此類信貸安排的常見和慣例。

列伊。Lazarus Energy Holdings，LLC，Jonathan Carroll的附屬公司，Blue Dolphin的控股股東。

列夫運營費。根據修訂和重新簽署的經營協議向LEH支付的管理費；按藍海豚、LE、LRM、NPS、BDPL、BDPC和BDSC的所有綜合運營成本的5%計算，不包括原油成本、折舊、攤銷和利息；以前在我們的綜合運營報表中反映在煉油廠運營費用中。

租賃權益。承租人在石油和天然氣租約中的權益。

輕質原油。一種低密度的液體石油，在室温下可以自由流動。由於存在高比例的輕烴餾分，它具有低粘度、低比重和美國石油學會的高重力。

LMT。拉撒路海運第一航站樓有限責任公司，LEH的附屬公司。

LRM。藍海豚的全資子公司Lazarus Refining&Marketing，LLC。

LRM修訂並重新簽署了保證費協議。修訂和重新簽署了2017年4月1日LRM和Jonathan Carroll之間的擔保費協議；與償還2034年到期的LRM定期貸款掛鈎；支付的費用相當於2034年到期的LRM定期貸款項下欠下的未償還本金餘額的每年2%；應支付的費用50%以現金形式支付，50%以普通股支付；Blue Dolphin每季度應支付普通股部分。

2034年到期的LRM定期貸款。2015年12月4日，LRM、Veritex和擔保人之間的貸款協議，原始本金為1,000萬美元；Jonathan Carroll需要提供個人擔保；利息在《華爾街日報》加2.75%應計；到期日為2034年12月；每月本息支付10萬美元；貸款目的是為過橋貸款和尼克松設施資本改善再融資；貸款100%由美國農業部擔保；擔保包括對LRM在原油蒸餾塔和LE的其他抵押品的權利的第二優先留置權，對LRM的不動產權益的第一優先留置權，對LRM的所有固定裝置、傢俱、機械和設備的第一優先留置權，對LRM的所有合同權利、一般無形資產和工具的第一優先留置權，Veritex對其某些指定儲罐的租賃中的LRM權利除外，以及擔保協議中描述的所有其他抵押品；包含陳述和擔保、肯定和消極的契諾，以及此類信貸安排常見和習慣的違約事件；目前因未能支付本金和利息以及根據與Veritex的其他擔保貸款協議發生違約事件而違約；違反契約涉及償債覆蓋率、流動比率和債務與淨值比率。

LTRI。拉撒路德克薩斯煉油廠I，LEH的附屬公司。

三月卡羅爾筆記。2017年3月藍海豚和Lazarus Capital之間的本票；反映根據LE修訂和重新啟動的擔保費協議和LRM修訂和重新啟動的擔保費協議欠Jonathan Carroll的金額；利息按每年8%的複利計算；沒有契諾；2019年1月到期；目前因未能在到期時支付逾期債務而違約。

三月英格爾賽德筆記。2017年3月Blue Dolphin和Ingleside之間的本票；代表通過轉換應付賬款向Blue Dolphin提供的定期營運資金；利息按每年8%的複利計算；沒有契諾；2019年1月到期；目前因未能在到期時支付逾期債務而違約。

NAAQS。國家環境空氣質量標準。

石腦油。原油的一種精煉或部分精煉的輕質餾分。進一步混合或與其他材料混合，可製造高級車用汽油或噴氣燃料。它也是一個通用術語，適用於最輕和最揮發的石油餾分。

天然氣。甲烷一種自然產生的碳氫化合物氣體混合物，主要由甲烷組成，但通常包括不同數量的其他高級烷烴，有時還包括一小部分二氧化碳、氮、硫化氫或氦

否。淨營業虧損。

尼克松設施。包括尼克松煉油廠、石油儲罐、裝卸設施，以及德克薩斯州尼克松的56英畝土地。

尼克松煉油廠。位於德克薩斯州尼克松的日產量為15,000桶的原油蒸餾塔和相關加工裝置。

NPS。尼克松產品存儲有限責任公司，藍海豚的全資子公司。

NPS定期貸款將於2031年到期。2021年9月20日，NPS、GNCU和擔保人之間的貸款協議，原始本金為1000萬美元；喬納森·卡羅爾需要提供個人擔保；利息應計5.75%；到期日2031年10月；每月本金和利息支付10萬美元；前三十六(36)個月只支付利息；2024年11月第一次本金支付；貸款營運資金目的；美國農業部擔保的貸款90%；擔保包括對約56英畝土地的信託留置權和LE擁有的改進，NPS從LE租賃的某些財產的租賃信託留置權，以及租賃和租金以及某些個人財產的轉讓；包含對這類信貸安排常見和慣常的陳述和擔保、肯定和消極契約以及違約事件；目前違約；違反契約涉及償債覆蓋率、當前比率和債務與淨值比率。

2050年到期的NPS定期貸款。NPS和SBA之間於2020年8月29日簽署的EIDL，原始本金為15萬美元；本金用於營運資金；利息應計3.75%；到期日2050年8月；每月本金和利息支付$0007000；延遲前三十(30)個月支付；延期期間應計利息；第一筆付款應於2023年3月到期；貸款不可免除；擔保包括業務資產(例如，相關機械和設備、傢俱、固定裝置等)。如擔保協議中更全面地描述的；包含陳述和擔保、肯定和否定契約以及違約事件，這些都是此類信貸安排的常見和慣例。

NSR/PSD。新來源審查/防止重大惡化。

OPA 90。1990年《石油污染法》。

營業天數。表示原油蒸餾塔運行期間的天數。運行天數的計算方法是從同一期間的日曆天數中減去一段時間內的停機時間。

歐佩克+。石油輸出國組織、俄羅斯和某些其他石油出口國。

職業安全與健康管理局。職業安全與健康管理局。

OSRO。漏油應急組織。

其他轉換成本。表示直接人工成本和製造間接成本的組合。這些是將我們的原材料轉化為精煉產品所必需的成本。

其他運營費用。指與我們的天然氣加工、處理和回輸設施相關的成本，以及我們的管道資產和石油和天然氣資產的租賃權益。

PCAOB。上市公司會計監督委員會。

石油。一種自然產生的易燃液體，由不同分子量的碳氫化合物和其他液體有機化合物的複雜混合物組成。石油這個名稱既包括自然產生的未經加工的原油，也包括由精煉原油組成的石油產品。

PHMSA。美國運輸部管道和危險材料安全管理局。

引航員。領航旅遊中心有限責任公司，特拉華州的一家有限責任公司。

優先股。藍海豚優先股，每股面值0.10美元。Blue Dolphin擁有2500,000股授權優先股，沒有已發行和已發行的優先股。

產品名單。代表所生產產品的類型和質量。

丙烷。天然氣加工和石油精煉的副產品。丙烷是一種液化石油氣。其他包括丁烷、丙烯、丁二烯、丁烯、異丁烯及其混合物。

精煉產品。碳氫化合物由煉油廠生產的碳氫化合物，如噴氣燃料和殘渣燃料

煉廠。在石油和天然氣工業中，煉油廠是將原油、凝析油和中間原料分離並轉化為石油產品的工業加工廠。

每桶煉油毛利(虧損)。計算方法為煉油廠運營收入減去銷售商品的總成本除以在此期間銷售的成品油數量；反映為每桶的美元(美元)金額。

ROU。使用權。

SBA。小企業管理局。

美國證券交易委員會。美國證券交易委員會。

證券法。經修訂的1933年《證券法》。

分部利潤率(虧損)。就煉油廠營運及收費及終止業務分部而言，指各業務分部應佔淨收入(不包括公司間費用及銷售額)減去相關公司間費用及銷售額減去相關營運成本及開支。

含硫原油。含硫量在0.5%以上的原油。

穩定器單元。一種蒸餾塔，用於從產品中除去較輕的沸騰化合物，如丁烷或丙烷。

硫磺。以不同程度的濃度存在於許多碳氫化合物礦牀中，如石油、煤炭或天然氣。此外，也是從天然氣和石油中去除含硫污染物的副產品。一些最常用的碳氫化合物礦藏是根據硫含量進行分類的，低硫燃料的售價通常較高或溢價，而高硫燃料的售價較低或折扣。

低硫原油。含硫量低於0.5%的原油。

格子呢。格子石油有限責任公司，Pilot的附屬公司。

德克薩斯優先。德克薩斯第一租賃有限責任公司

TCEQ。德克薩斯州環境質量委員會。

吞吐量。通過一個單元或精煉廠加工或通過管道運輸的體積。

TMT。德克薩斯州利潤税；對實體的毛利潤而不是對其淨收入徵收的一種營業税。

打頂裝置。一種只從事精煉過程的第一步--原油蒸餾--的煉油廠。拔頂裝置使用常壓蒸餾將原油和凝析油分離成組成石油產品。一個拔頂裝置的煉油廠複雜性範圍在1.0到2.0之間。

煉油廠總產量。指的是通過原油蒸餾塔加工輸出的體積。煉油廠的生產包括成品石油產品，如噴氣燃料，以及中間石油產品，如石腦油、HOBM和AGO。

扭虧為盈。計劃的大規模維護活動，整個流程裝置離線一週或更長時間，以進行全面改造和更新。

USACOE。美國陸軍工程兵團。

美國農業部。美國農業部；美國農業部通過其機構管理一個聯邦農村信貸計劃，直接貸款和擔保由符合USDA資格的貸款人為各種目的提供的貸款和服務的部分；USDA的每一項擔保都是美國對USDA的完全信用和信用義務，最高可擔保本金的100%；法規要求USDA擔保的貸款的貸款人必須保留貸款的有擔保和無擔保部分，償還全部基礎貸款，並保持抵押和/或擔保方的記錄；貸款的擔保部分和非擔保部分將由具有同等留置權優先權的相同抵押品擔保；美國農業部擔保的貸款部分不能晚於相關的非擔保部分，或以任何方式從屬於相關的非擔保部分。

美國公認會計原則。美國普遍接受的會計原則。

Veritex。Veritex社區銀行，通過合併成為主權銀行的利息繼承人。

誰。世界衞生組織。

《華爾街日報》最優惠利率。《華爾街日報》定義的衡量美國最優惠利率的指標。

XBRL。可擴展的業務報告語言。

產率。由原油和其他原料生產的精煉產品所佔的百分比。

有關前瞻性陳述的重要信息

本報告(包括通過引用納入的信息)包含修訂後的1933年證券法第27A節和交易法第21E節所指的“前瞻性陳述”，包括但不限於“第2項.管理層對財務狀況和經營結果的討論和分析”。除有關歷史事實的陳述外，包括但不限於有關收入、現金流、資本支出和其他財務項目的預期、我們的業務戰略、目標和對我們的市場地位、未來業務和盈利能力的預期的陳述以外的所有陳述均為前瞻性陳述。前瞻性陳述可以通過使用“預期”、“相信”、“可能”、“估計”、“預期”、“打算”、“可能”、“計劃”、“預測”、“項目”、“將”和類似的術語和短語來識別。儘管我們相信我們對未來事件的假設是合理的，但一些風險、不確定性和其他因素可能會導致實際結果和趨勢與預測的結果和趨勢大不相同，包括但不限於：

工商業

下游和中游業務

管道和設施以及石油和天然氣資產

普通股

另見“第1A項”下更詳細地説明的風險因素。我們的截至2021年12月31日的財政年度Form 10-K年度報告正如本報告中提交給美國證券交易委員會和其他地方的文件一樣。本報告中包括的所有前瞻性陳述都是基於我們在本報告發表之日所掌握的信息。我們不承擔因新信息、未來事件或其他原因而修改或更新任何前瞻性陳述的義務。

除文意另有所指外，本報告中提及的“藍海豚”、“我們”或“我們”指的是藍海豚能源公司、其一個或多個合併子公司，或所有這些子公司作為一個整體。

第一部分-財務信息

項目1.財務報表

合併資產負債表(未經審計)

附註是這些合併財務報表的組成部分。

合併業務報表(未經審計)

附註是這些合併財務報表的組成部分。

合併現金流量表(未經審計)

附註是這些合併財務報表的組成部分。

合併財務報表附註

長期債務，關聯方，當期部分(違約)和應計應付利息，關聯方.

細分市場信息。所示期間(以及截至所示日期)的業務分類信息如下：