美國
美國證券交易委員會
華盛頓特區20549

表格10-Q

(標記一)
☒
根據1934年《證券交易法》第13或15(D)條規定的季度報告

截至本季度末March 31, 2022

☐
根據1934年《證券交易法》第13或15(D)條提交的過渡報告

由_至_的過渡期

佣金文件編號001-39043

百老匯金融公司
(註冊人的確切姓名載於其章程)

特拉華州
  
95-4547287
(述明或其他司法管轄權
公司或組織)
  
(税務局僱主
識別號碼)

威爾郡大道4601號，150號套房
洛杉磯, 加利福尼亞
  
90010
(主要行政辦公室地址)
  
(郵政編碼)

(323) 634-1700
(註冊人的電話號碼，包括區號)

根據該法第12(B)條登記的證券：

每節課的題目：
  
交易代碼
  
在其註冊的每個交易所的名稱：
普通股，每股面值0.01美元
(包括所附優先股購買權)
  
BYFC
  
納斯達克資本市場

用複選標記表示註冊人(1)是否在過去12個月內(或註冊人被要求提交此類報告的較短時間內)提交了1934年《證券交易法》第13條或15(D)節要求提交的所有報告，以及(2)在過去90天內是否符合此類提交要求。是 ☒ No ☐

用複選標記表示註冊人是否已在過去12個月內(或在註冊人被要求提交此類文件的較短時間內)以電子方式提交了根據S-T規則第405條(本章232.405節)要求提交的每個交互數據文件。是 ☒ No ☐

用複選標記表示註冊人是大型加速申報公司、加速申報公司、非加速申報公司、較小的報告公司或新興成長型公司。見《交易法》第12b-2條規則中的 “大型加速申報公司”、“加速申報公司”、“較小報告公司”和“新興成長型公司”的定義。

大型加速文件服務器
☐
加速文件管理器
☐
       
非加速文件服務器
☒
規模較小的報告公司
 ☒
   
新興成長型公司
☐

如果是新興成長型公司，用勾號表示註冊人是否已選擇不使用延長的過渡期來遵守根據《交易所法案》第13(A)節提供的任何新的或修訂的財務會計準則。☐

用複選標記表示註冊人是否是空殼公司(如《交易法》第12b-2條所定義)。
是☐ No ☒

註明截至最後實際可行日期發行人所屬各類普通股的流通股數量：截至2022年5月9日，46,837,695註冊人A類有表決權普通股的股份，11,404,618註冊人的B類無投票權普通股和15,261,872 註冊人的C類無投票權普通股已發行。


目錄
   
頁面
第一部分：
財務報表
  
       
 
第1項。
合併財務報表(未經審計)
  
       
   
截至2022年3月31日和2021年12月31日的合併財務狀況報表
1
       
   
截至2022年和2021年3月31日的三個月的綜合經營報表和全面虧損
2
       
   
截至2022年和2021年3月31日的三個月合併現金流量表
3
       
   
截至2022年和2021年3月31日止三個月的綜合股東權益變動表
4
       
    合併財務報表附註 5
       
 
第二項。
管理層對財務狀況和經營成果的探討與分析
 20
       
 
第三項。
關於市場風險的定量和定性披露
 29
       
 
第四項。
控制和程序
29
       
第二部分。
其他信息
  
       
 
第1項。
法律訴訟
 30
       
 
第1A項。
風險因素
 30
       
 
第二項。
未登記的股權證券銷售和收益的使用
 30
       
 
第三項。
高級證券違約
30
       
 
第四項。
煤礦安全信息披露
30
       
 
第五項。
其他信息
30
       
 
第六項。
陳列品
30
       
 
簽名
31

目錄表
百老匯金融公司及其子公司
合併 財務狀況報表
(單位為千，不包括每股和每股金額)

   
March 31, 2022
    
2021年12月31日
  
   
(未經審計)
        
資產：
            
現金和銀行到期款項
  
$
37,925
    
$
38,418
  
在其他銀行的有息存款
    
208,181
      
193,102
  
現金和現金等價物
    
246,106
      
231,520
  
可供出售的證券，按公允價值計算
    
170,308
      
156,396
  
為投資而持有的應收貸款，扣除#美元的備抵3,539 and $3,391
    
653,375
      
648,513
  
應計應收利息
    
2,449
      
3,372
  
聯邦住房貸款銀行(“FHLB”)庫存
    
2,222
      
2,573
  
聯邦儲備銀行(FRB)股票
     693
       693
  
辦公物業和設備，淨值
    
10,380
      
10,344
  
銀行自營人壽保險
    
3,200
      
3,190
  
遞延税項資產，淨額
    
8,312
      
6,101
  
無形核心存款，淨額
     2,827
       2,936
  
商譽
     25,858
       25,996
  
其他資產
    
5,395
      
1,871
  
總資產
  
$
1,131,125
    
$
1,093,505
  
                 
負債和股東權益
                
負債：
                
存款
  
$
839,714
    
$
788,052
  
根據回購協議出售的證券
     56,003       51,960  
聯邦住房金融局取得進展
    
73,001
      
85,952
  
應付票據
     14,000
       14,000
  
應計費用和其他負債
    
12,070
      
12,441
  
總負債
    
994,788
      
952,405
  
累計可贖回永久優先股，A系列，授權3,000股票在3月31日，2022和12月31日，2021；已發行並未償還無3月31日，2022和3,00012月31日的股票，2021，清算價值$1,000每股
    
-
      
3,000
  
普通股，A類，$0.01 par value, voting, authorized 75,000,0002022年3月31日和2021年12月31日的股票；已發行48,949,221在2022年3月31日及46,291,8522021年12月31日的股票；已發行46,194,148股票於2022年3月31日及43,674,026 shares at December 31, 2021
    
489
      
463
  
普通股，B類，$0.01 par value, non-voting, authorized 15,000,000股票在3月31日，2022和12月31日，2021；已發行並未償還11,404,618 shares at March 31, 2022和12月31日，2021
     114
       114
  
普通股，C類，$0.01 par value, non-voting, authorized 25,000,0002022年3月31日和2021年12月31日的股票；已發行15,768,172 shares at March 31, 2022 and 16,689,7752021年12月31日的股票；已發行15,768,172 shares at March 31, 2022 and 16,689,775股票於2021年12月31日
    
158
      
167
  
額外實收資本
    
143,373
      
140,289
  
留存收益
    
4,616
      
3,673
  
未賺取員工持股計劃(ESOP)股份
    
(813
)
    
(829
)
累計其他綜合虧損，税後淨額
    
(6,398
)
    
(551
)
國庫股-按成本價計算，2,617,826股票於2022年3月31日及2021年12月31日
    
(5,326
)
    
(5,326
)
道達爾百老匯金融公司及其附屬股東權益
    
136,213
      
141,000
  
非控制性權益
     124       100  
總負債和股東權益
  
$
1,131,125
    
$
1,093,505
  

見未經審計的合併財務報表附註。

1
目錄表

百老匯金融公司及其子公司
合併經營報表和全面虧損
(未經審計)

 
  
三截至的月份
3月31日，
  
 
  
2022
    
2021
  
 
  
(在 thousandS，每股除外)
  
利息收入：
            
應收貸款利息和手續費
  
$
7,336
    
$
3,644
  
投資證券的利息
    
591
      
56
  
其他利息收入
    
84
      
77
  
利息收入總額
    
8,011
      
3,777
  
 
                
利息支出：
                
存款利息
    
350
      
383
  
借款利息
    
489
      
549
  
利息支出總額
    
839
      
932
  
 
                
淨利息收入
    
7,172
      
2,845
  
貸款損失準備
    
148
      
-
  
扣除貸款損失準備後的淨利息收入
    
7,024
      
2,845
  
 
                
非利息收入：
                
服務費
    
64
      
93
  
其他
    
217
      
30
  
非利息收入總額
    
281
      
123
  
 
                
非利息支出：
                
薪酬和福利
    
3,619
      
5,390
  
入住費
    
442
      
308
  
信息服務
    
865
      
241
  
專業服務
    
364
      
1,939
  
辦公室服務和用品
    
157
      
95
  
企業保險
    
61
      
246
  
攤銷保障性住房有限合夥企業投資
    
53
      
26
  
巖心礦藏無形資產攤銷
    
109
      
-
  
其他
    
290
      
382
  
非利息支出總額
    
5,960
      
8,627
  
 
                
所得税前收入(虧損)
    
1,345
      
(5,659
)
所得税支出(福利)
    
363
      
(2,172
)
淨收益(虧損)
  
$
982
    
$
(3,487
)
減去：可歸因於非控股權益的淨收入
    
24
      
-
  
可歸因於百老匯金融公司的淨收益(虧損)
  
$
958
    
$
(3,487
)
 
                
其他綜合虧損，税後淨額：
                
期內產生的可供出售證券的未實現虧損
  
$
(8,154
)
  
$
(158
)
所得税優惠
    
(2,307
)
    
(47
)
其他綜合虧損，税後淨額
    
(5,847
)
    
(111
)
 
                
綜合損失
  
$
(4,889
)
  
$
(3,598
)
 
                
普通股每股收益(虧損)-基本
  
$
0.01
    
$
(0.13
)
每股普通股收益(虧損)-稀釋後
  
$
0.01
    
$
(0.13
)

見未經審計的合併財務報表附註。

2
目錄表
百老匯金融公司及其子公司
合併現金流量表
(未經審計)

 
  
三 Months Ended
3月31日，
  
 
  
2022
    
2021
  
 
  
(在 thousands)
  
Cash flows from operating activities:
            
淨收益(虧損)
  
$
982
    
$
(3,487
)
對淨收益(虧損)與業務活動中使用的現金淨額進行調整：
                
貸款損失準備
    
148
      
-
  
折舊
    
30
      
53
  
遞延貸款發放成本攤銷淨變化
    
(148
)
    
(21
)
可供出售證券的溢價淨攤銷
    
118
      
10
  
巖心礦藏無形資產攤銷
    
109
      
-
  
貸款上購進會計標記的攤銷
    
(465
)
     -  
董事薪酬支出-普通股
    
84
      
45
  
FHLB預付款的溢價增加
    
(11
)
    
-
  
基於股票的薪酬費用
    
15
      
168
  
員工持股薪酬費用
    
18
      
23
  
商譽遞延税金變動
    
138
      
-
  
銀行擁有的人壽保險收益
    
(10
)
    
(10
)
資產和負債變動情況：
                
遞延税金淨變動
    
96
      
(1,413
)
應計應收利息淨變動
    
923
      
45
  
其他資產變動淨額
    
(3,524
)
    
(1,176
)
其他負債淨變動
    
(311
)
    
3,705
  
用於經營活動的現金淨額
    
(1,808
)
    
(2,058
)
 
                
投資活動產生的現金流：
                
用於投資的應收貸款淨變化
    
(4,396
)
    
(2,370
)
可供出售證券的本金支付
    
4,724
      
507
  
購買可供出售的證券
    
(26,908
)
    
-
  
贖回FHLB股票所得款項
    
351
      
-
  
購買辦公物業和設備
    
(67
)
    
(15
)
 
                
用於投資活動的現金淨額
    
(26,296
)
    
(1,878
)
 
                
融資活動的現金流：
                
存款淨變動
    
51,662
      
(3,315
)
根據回購協議出售的證券淨增長
    
4,043
      
-
  
優先股支付的股息
    
(15
)
    
-
  
償還FHLB預付款
    
(13,000
)
    
-
  
因代扣代繳所得税註銷的股票
    
-
      
(447
)
次級債權證的償還
    
-
      
(255
)
融資活動提供(用於)的現金淨額
    
42,690
      
(4,017
)
現金和現金等價物淨變化
    
14,586
      
(7,953
)
期初的現金和現金等價物
    
231,520
      
96,109
  
期末現金和現金等價物
  
$
246,106
    
$
88,156
  
 
                
現金流量信息的補充披露：
                
支付利息的現金
   $ 822    
$
809
  
繳納所得税的現金
     -      
39
  
非現金投資和融資活動的補充披露：
                
優先股轉換為A類普通股
     3,000
       -
  

見未經審計的合併財務報表附註。

3
目錄表

百老匯金融公司及其子公司
合併股東權益變動表
(未經審計)

 
  
三截至3月底的月份31, 2022和2021
  
 
  
優先股無投票權
    
普普通通
庫存
投票
    
普普通通
股票無投票權
    
其他內容
已繳費
資本
    
累計其他綜合收益(虧損)
    
留存收益(受到很大限制)
    
不勞而獲
員工持股計劃股份
    
財務處
庫存
    
非控制性權益
    
總計
股東的
權益
  
 
                          
(在千人s)
                                
 
                                                            
1月份的餘額1, 2022
  
$
3,000
    
$
463
    
$
281
    
$
140,289
    
$
(551
)
  
$
3,673
    
$
(829
)
  
$
(5,326
)
  
$
100
    
$
141,100
  
該公司的淨收入三截至3月底的月份31, 2022
    
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
958
      
-
      
-
      
24
      
982
  
將優先股轉換為普通股
    
(3,000
)
    
12
      
-
      
2,988
                                              
-
  
將無投票權普通股轉換為有投票權普通股
            
9
      
(9
)
                                                    
-
  
釋放未賺取的員工持股計劃股票
    
-
      
-
      
-
      
2
      
-
      
-
      
16
      
-
      
-
      
18
  
優先股支付的股息
    
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
(15
)
    
-
      
-
      
-
      
(15
)
授予董事的股票
    
-
      
-
      
-
      
84
      
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
84
  
限制性股票補償費用
    
-
      
5
      
-
      
10
      
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
15
  
其他綜合虧損，税後淨額
    
-
      
-
      
-
      
-
      
(5,847
)
    
-
      
-
      
-
      
-
      
(5,847
)
三月份的餘額31, 2022
  
$
-
    
$
489
    
$
272
    
$
143,373
    
$
(6,398
)
  
$
4,616
    
$
(813
)
  
$
(5,326
)
  
$
124
    
$
136,337
  
 
                                                                                
1月份的餘額1, 2021
  
$
-
    
$
219
    
$
87
    
$
46,851
    
$
164
    
$
7,783
    
$
(893
)
  
$
(5,326
)
  
$
-
    
$
48,885
  
的淨虧損三截至3月底的月份31, 2021
    
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
(3,487
)
    
-
      
-
      
-
      
(3,487
)
釋放未賺取的員工持股計劃股票
    
-
      
-
      
-
      
7
      
-
      
-
      
16
      
-
      
-
      
23
  
限制性股票補償費用
    
-
      
-
      
-
      
162
      
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
162
  
普通股因預繳税款被註銷
    
-
      
(1
)
    
-
      
(446
)
    
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
(447
)
授予董事的股票
    
-
      
-
      
-
      
45
      
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
45
  
股票期權補償費用
    
-
      
-
      
-
      
6
      
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
6
  
其他綜合虧損，税後淨額
    
-
      
-
      
-
      
-
      
(111
)
    
-
      
-
      
-
      
-
      
(111
)
三月份的餘額31, 2021
  
$
-
    
$
218
    
$
87
    
$
46,625
    
$
53
    
$
4,296
    
$
(877
)
  
$
(5,326
)
  
$
-
    
$
45,076
  

見未經審計的合併財務報表的附註 。
4
目錄表
百老匯金融公司及其子公司
未經審計的合併財務報表附註

附註(1)-財務報表列報的依據

隨附的未經審計的綜合財務報表包括百老匯金融公司(“公司”)及其全資子公司城市第一銀行、國家 協會(“銀行”以及與公司一起稱為“城市第一百老匯”)。未經審計的合併財務報表還包括City First Bank的以下子公司：U Street LLC 1432 U Street LLC、百老匯服務公司、City First Real Estate LLC、City First Real Estate II LLC、City First Real Estate III LLC、City First Real Estate IV LLC和CF New Markets Advisors，LLC(“CFNMA”)。此外，CFNMA還將CFC Fund Manager II LLC、City First New Markets Fund II LLC、City First Capital IX LLC和City First Capital 45 LLC(“CFC45”)合併到其財務業績中。所有重要的公司間餘額和 交易都已在合併中消除。


未經審計的綜合財務報表是根據美利堅合眾國公認的中期財務信息會計原則和表格10-Q季度報告的説明編制的。這些未經審計的綜合財務報表不包括與本公司截至2021年12月31日的年度報告10-K表(“2021年10-K表”)中的綜合年度財務報表相關的所有披露，因此，應與該等經審計的綜合財務報表一併閲讀。在管理層的意見中，所有被認為是公平列報所必需的調整(所有這些調整都是正常的和經常性的)都已包括在內。截至2022年3月31日的三個月的經營業績不一定代表截至2022年12月31日的年度的預期業績。


後續事件經過評估，截止日期為2022年5月16日，也就是發佈這些財務報表的日期。

除以下討論外，我們的會計政策在2021年Form 10-K中包括的經審計的合併財務報表的附註1--重要會計政策摘要 中進行了説明。

新採用的會計公告

2020年3月，財務會計準則委員會(FASB)發佈了會計準則更新(ASU)第2020-04號，參考匯率改革(主題848)，促進參考匯率改革對財務報告的影響。本ASU提供與修改受參考利率改革影響的某些合同、關係和其他交易有關的會計 的可選權宜之計和例外，這些交易涉及參考LIBOR或其他參考利率的合同，而這些合同或其他參考利率可能因參考利率改革而終止。本指南自2022年1月1日起被公司採納。截至2022年1月1日，公司將所有以LIBOR指數 為基準的貸款合同修改為SOFR，並在處理這些修改方面應用了本ASU允許的實際權宜之計。

 
尚未採納的會計公告

2016年6月，FASB發佈了ASU 2016-13，金融工具-信貸損失(主題326)： 金融工具信貸損失的計量。ASU 2016-13用預期損失模型取代了已發生損失模型，該模型被稱為當前預期信用損失(CECL)模型。CECL模型 適用於以攤銷成本計量的金融資產的信貸損失，包括應收貸款、持有至到期債務證券和再保險應收賬款。它還適用於 未計入保險的表外信貸風險(如貸款承諾、備用信用證、財務擔保和其他類似工具)和經出租人確認的租賃淨投資。對於非暫時性減值的債務證券，將前瞻性地適用指導意見。現有的購買信貸減值(“PCD”)資產將在採用之日被剔除並歸類為購買信貸惡化(“PCD”)資產。該資產將計入所有PCD資產在採用之日的預期信貸損失撥備，並將繼續根據該等資產在採用之日的收益率確認利息收入中的非信貸折扣。預期信貸損失的後續變化將通過撥備入賬。對於CECL範圍內的所有其他資產，自指導意見生效的第一個報告期開始，留存收益將確認累計影響調整。

2019年10月16日，財務會計準則委員會投票確認了擬議的修訂後的ASU 2016-13年度生效日期，適用於美國證券交易委員會定義的較小報告公司(“SRC”)。最終ASU於2019年11月發佈，將ASU 2016-13財年的實施日期推遲到2022年12月15日之後的財年。SRC的定義是指上一年公開上市或年收入低於2.5億美元或低於1億美元的公司，並且 沒有公開上市或公開上市低於7億美元的公司。該公司符合SRC的資格，管理層將在2023年第一季度實施ASU 2016-13。估計的財務影響尚未確定。
5
目錄表

2019年4月，FASB發佈了ASU第2019-04號，對主題326，金融工具-信貸損失，主題815，衍生品和對衝，以及主題825，金融工具的編纂改進。本會計準則澄清了信貸損失標準的範圍，並解決了與應計利息、應收賬款餘額、回收、浮動利率和預付款等有關的問題。對專題326的修正與ASU 2016-13年度的生效日期相同。本指引預計不會對本公司的綜合財務報表產生重大影響。

2019年5月，FASB發佈了ASU第2019-05號，金融工具-信貸損失(主題326)： 定向過渡救濟。本ASU允許實體在採用信貸損失標準後，不可撤銷地逐個工具地為按攤餘成本計量的合資格金融資產選擇公允價值選項。此ASU的生效日期與ASU 2016-13年度的生效日期相同。管理層將結合ASU 2016-13年度對本ASU進行評估，以確定是否將為任何符合條件的金融資產選擇公允價值選項。

 

2022年3月，FASB發佈了ASU編號2022-02，金融工具-信貸損失(主題326)： 問題債務重組和年份披露。這項新的會計準則涉及取消債權人對問題債務重組(“TDR”)的某些現有會計指引，並增加了與向遇到財務困難的借款人的貸款修改的性質和特徵有關的額外披露，以及用於總沖銷的陳舊披露。對主題326的修正具有與ASU 2016-13相同的生效日期。這一指引預計不會對公司的綜合財務報表產生重大影響。
NOTE (2) – 業務合併

本公司於2021年4月1日完成與CFBanc Corporation(“CFBanc”)的合併，本公司繼續作為尚存實體(“CFBanc合併”)。這次合併後，百老匯金融公司的子公司百老匯聯邦銀行立即與哥倫比亞特區城市第一銀行全國協會合並，並併入哥倫比亞特區城市第一銀行全國協會，繼續作為倖存實體(同時更名為城市第一銀行全國協會)。截至收購日期， CFBanc擁有471.0總資產為百萬美元，227.7百萬美元的總貸款，以及353.7 million of total deposits.


2021年4月1日，(1)CFBanc A類普通股每股面值$0.50每股，B類普通股， 面值$0.50每股，在緊接CFBanc合併前已發行及已發行的股份已轉換為13.626公司有投票權的普通股的有效發行、繳足股款和不可評估的股份，票面價值$0.01每股，更名為A類普通股，以及公司的一類新的無投票權普通股，面值$0.01每股，命名為B類普通股，以及(2)每股固定利率 累積可贖回永久優先股，B系列，面值$0.50在緊接CFBanc合併生效時間之前發行併發行的CFBanc(“CFBanc 公司優先股”)的每股，已轉換為一本公司一系列新優先股的有效發行、繳足股款和不可評估份額，該優先股被指定為公司固定利率累計可贖回A系列優先股，其權利、優先股、特權和投票權及其限制和限制作為一個整體，對CFBanc公司優先股持有人的好處並不比權利、優先股、特權和投票權低。及其對CFBanc公司優先股的限制和限制。轉移給CFBanc股東的對價總價值約為$66.3百萬美元，這是基於公司普通股在2021年3月31日的收盤價，也就是合併完成前的最後一個交易日。



本公司 按照收購會計方法對CFBanc合併進行會計處理，該會計方法要求所購買的資產和負債假設在收購日按各自的公允價值入賬。公司在第三方評估公司的協助下確定收購資產和承擔負債的公允價值。商譽金額為$26.0百萬美元在CFBanc合併中得到確認。商譽指收購的淨資產所產生的未來經濟利益，該等淨資產並未單獨確認和確認，並可歸因於預期從兩個實體的合併中產生的協同效應。商譽並非就財務報告目的攤銷；相反，商譽按年進行減值測試，或在事件或環境變化顯示商譽可能減值的情況下，通過將其賬面價值與報告單位的公允價值進行比較，對商譽進行減值測試。在此 交易中確認的商譽不得扣除所得税。

6
目錄表


下表顯示截至2021年4月1日在CFBanc合併中收購的資產和承擔的負債，以及公司截至同日根據收購會計方法記錄的公允價值調整和金額：
    
CFBans
書
價值
    
公允價值
調整
    
公允價值
  
收購的資產
   (單位：千)
  
現金和現金等價物
  
$
84,745
    
$
-
    
$
84,745
  
可供出售的證券
    
150,052
      
(77
)
    
149,975
  
持有用於投資的應收貸款：
                        
用於投資的應收貸款總額
    
227,669
      
(1,784
)
    
225,885
  
遞延費用和費用
    
(315
)
    
315
      
-
  
貸款損失準備
    
(2,178
)
    
2,178
      
-
  
     
225,176
      
709
      
225,885
  
應計應收利息
    
1,637
      
-
      
1,637
  
FHLB和FRB股票
    
1,061
      
-
      
1,061
  
辦公物業和設備
    
5,152
      
1,801
      
6,953
  
遞延税項資產，淨額
    
890
      
(1,608
)
    
(718
)
無形巖心礦藏
    
-
      
3,329
      
3,329
  
其他資產
    
2,290
      
-
      
2,290
  
總資產
  
$
471,003
    
$
4,154
    
$
475,157
  
                         
承擔的負債
                        
存款
  
$
353,671
    
$
51
    
$
353,722
  
根據 協議出售的證券回購
     59,945
       -
       59,945
  
聯邦住房金融局取得進展
    
3,057
      
109
      
3,166
  
應付票據
    
14,000
      
-
      
14,000
  
應計費用和其他負債
    
4,063
      
-
      
4,063
  
總負債
  
$
434,736
    
$
160
    
$
434,896
  
                         
收購的資產超過承擔的負債
  
$
36,267
    
$
3,994
    
$
40,261
  
支付的對價
                  
$
66,257
  
確認商譽
                  
$
25,996
  




截至收購日期，從CFBanc獲得的貸款的合同到期金額、預期收回的現金流、利息組成部分和公允價值如下：
   
獲得性貸款
  
   
(單位：千)
  
       
合同到期金額
  
$
231,432
  
預計不會收取現金流
    
(3,666
)
預期現金流
    
227,766
  
預期現金流的利息部分
    
(1,881
)
已獲得貸款的公允價值
  
$
225,885
  


從CFBanc獲得的貸款總額中，有一部分被認為是私人信貸機構貸款。有關PCI貸款的其他信息，請參閲注5。下表列出了構成PCI貸款公允價值的金額(以千為單位)：

合同到期金額
  
$
1,825
  
不可增值差額(預計不會收取現金流)
    
(634
)
預期現金流
    
1,191
  
可增加產量
    
(346
)
PCI收購貸款的公允價值
  
$
845
  

7
目錄表

根據公認的會計原則，沒有結轉CFBanc以前在貸款中記錄的貸款損失準備金。


下表顯示了淨利息收入、淨收入和每股收益，假設CFBanc合併自2021年1月1日起生效。下表所載未經審核備考財務資料基於各種估計，僅供參考，並不顯示合併後公司於呈列期間的財務狀況或經營業績，若交易於指定日期完成或可能於未來實現，合併後公司的財務狀況或經營業績將會達到。

   
截至三個月
  
   
3月31日，
2022
    
3月31日，
2021
  
   
(千美元，每股除外)
  
淨利息收入
  
$
7,172
    
$
5,197
  
淨收益(虧損)
    
958
      
(4,277
)
                 
基本每股收益
  
$
0.01
    
$
(0.08
)
稀釋後每股收益
  
$
0.01
    
$
(0.08
)

注(3)–普通股每股收益

普通股每股基本收益是根據兩級法計算的，即普通股股東可獲得的淨收入減去對參與證券支付的股息 (限制性普通股的未歸屬股份)和參與證券在 期間發行的加權平均普通股應佔的任何未分配收益。加權平均已發行普通股包括已發行普通股的加權平均數量減去限制性普通股的未歸屬股票的加權平均數量。員工 股票所有權計劃股票在此計算中被視為已發行股票，除非是未賺取的。普通股每股攤薄收益包括未歸屬股票獎勵和根據股票期權可發行的額外潛在普通股的攤薄效應。

下表顯示了該公司如何計算所指時期普通股的基本每股收益和稀釋後每股收益(虧損)：
   
截至以下三個月
3月31日，
  
   
2022
    
2021
  
   
(以千為單位，但分享和
每股數據)
  
             
可歸因於百老匯金融公司的淨收益(虧損)
  
$
958
    
$
(3,487
)
減去可歸因於參與證券的淨收入
    
7
      
-
  
普通股股東可獲得的收益(虧損)
  
$
951
    
$
(3,487
)
                 
                 
普通股加權平均流通股每股基本收益(虧損)
    
72,039,378
      
27,357,750
  
補充：股票期權的稀釋效應
     50,195       -  
補充：未獲授權的限制性股票獎勵的稀釋效應
    
490,372
      
-
  
每股普通股攤薄收益(虧損)的加權平均已發行普通股
    
72,579,945
      
27,357,750
  
                 
普通股每股收益(虧損)-基本
  
$
0.01
    
$
(0.13
)
每股普通股收益(虧損)-稀釋後
  
$
0.01
    
$
(0.13
)



的股票期權450,000在計算稀釋後每股普通股收益時，不考慮截至2021年3月31日的三個月的普通股股票，因為它們是反稀釋的，因為淨虧損。有幾個不是截至2021年3月31日的未歸屬限制性股票獎勵。

8
目錄表
附註(4)-證券

 

下表彙總了截至所示期間可供出售的投資證券組合的攤餘成本和公允價值，以及在累計的其他全面收益(虧損)中確認的相應的未實現損益金額：
   
攤銷
Cost
    
未實現收益總額
    
未實現虧損總額
    
公允價值
  
   
(單位：千)
  
March 31, 2022:
      
聯邦機構抵押貸款支持證券
  
$
79,222
    
$
31
    
$
(4,368
)
  
$
74,885
  
聯邦機構抵押貸款債券(“CMO”)
     8,910       11       (373 )     8,548  
聯邦機構債務
    
42,035
      
58
      
(1,826
)
    
40,267
  
市政債券
    
4,890
      
-
      
(354
)
    
4,536
  
美國國債
    
28,168
      
-
      
(1,104
)
    
27,064
  
SBA池
    
15,770
      
18
      
(780
)
    
15,008
  
可供出售證券總額
  
$
178,995
    
$
118
    
$
(8,805
)
  
$
170,308
  
2021年12月31日：
  
 
聯邦機構抵押貸款支持證券
  
$
70,078
    
$
196
    
$
(244
)
  
$
70,030
  
聯邦機構CMOS
     9,391       11       (115 )     9,287  
聯邦機構債務
    
38,152
      
106
      
(270
)
    
37,988
  
市政債券
    
4,898
      
40
      
(23
)
    
4,915
  
美國國債
     18,169       -       (218 )     17,951  
SBA池
     16,241       122       (138 )     16,225  
可供出售證券總額
  
$
156,929
    
$
475
    
$
(1,008
)
  
$
156,396
  


該銀行持有129未實現損失為$的證券8.82022年3月31日為100萬人。無其中 這些證券的虧損時間超過一年。該銀行的證券主要由聯邦政府或其機構發行。我們於2022年3月31日的可供出售證券的未實現收益或虧損主要是由於購買此類證券後市場利率的變動造成的。


該銀行持有129未實現損失為$的證券1.0百萬2021年12月31日。無 這些證券中的虧損已超過一年。該銀行的證券主要由聯邦政府或其機構發行。我們於2021年12月31日的可供出售證券的未實現收益或虧損主要是由於購買此類證券後市場利率的變動造成的。


市值為#美元的證券61.9截至2022年3月31日，根據回購協議出售的證券的抵押品質押金額為100萬美元，其中包括22.3百萬美元的美國政府機構證券，美元33.5百萬美元的抵押貸款支持證券4.1百萬聯邦機構CMO和美元2.0小企業管理局(“SBA”)彙集證券的資金達一百萬美元。市值為#美元的證券53.2截至2021年12月31日，根據回購協議出售的證券的抵押品質押金額為100萬美元，其中包括25.9百萬美元的聯邦機構抵押貸款支持證券，$13.3百萬美元的聯邦機構債務，9.8百萬美元的SBA池，以及4.2百萬聯邦機構 CMO。(見附註7-借款)。那裏是不是 承諾在2022年3月31日或2021年12月31日獲得公共存款的證券。



按合同到期日計算，截至2022年3月31日可供出售的所有投資證券的攤餘成本和估計公允價值如下所示 。合同到期日可能不同於預期到期日，因為借款人可能有權催繳或預付債務，包括或不包括催繳或預付罰款。


   
攤銷
成本
    
未實現收益總額
    
未實現虧損總額
    
公允價值
  
   
(單位：千)
  
       
在一年或更短的時間內到期
  
$
1,009
    
$
-
    
$
(5
)
  
$
1,004
  
應在一年至五年後到期
    
49,938
      
-
      
(2,086
)
    
47,852
  
在五年到十年後到期
    
19,373
      
8
      
(1,075
)
    
18,306
  
十年後到期(1)
    
108,675
      
110
      
(5,639
)
    
103,146
  
   
$
178,995
    
$
118
    
$
(8,805
)
  
$
170,308
  

(1)
抵押支持證券、抵押抵押債券和SBA池沒有單一的規定到期日，因此被歸入“十年後到期”類別。


在2022年3月31日和2021年12月31日，不是除美國政府及其機構外，任何一家發行人持有的證券金額超過股東權益的10%。有幾個不是在截至2022年3月31日的三個月內出售證券。

9
目錄表
注(5)–用於投資的應收貸款

截至所示日期，為投資而持有的應收貸款如下：
   
March 31, 2022
    
2021年12月31日
  
   
(單位：千)
  
房地產：
            
單户家庭
  
$
40,145
    
$
45,372
  
多户住宅
    
401,252
      
393,704
  
商業地產
    
90,402
      
93,193
  
教堂
    
21,365
      
22,503
  
施工
    
33,938
      
32,072
  
商業廣告-其他
    
53,880
      
46,539
  
SBA貸款
     15,488       18,837  
消費者
    
146
      
-
  
遞延貸款成本和保費前的應收貸款總額
    
656,616
      
652,220
  
未攤銷遞延貸款淨成本和保費
    
1,674
      
1,526
  
應收貸款總額
    
658,290
      
653,746
  
購入貸款的信用和利息標記，淨額
     (1,376 )     (1,842 )
貸款損失準備
    
(3,539
)
    
(3,391
)
應收貸款淨額
  
$
653,375
    
$
648,513
  


截至2022年3月31日和2021年12月31日，上述商業貸款類別包括美元14.7 million and $18.0根據SBA的Paycheck保護計劃(PPP)發放的貸款分別為100萬。 PPP貸款的條款為二至五年並在以下位置賺取利息1%。 PPP貸款完全由SBA擔保，幾乎沒有任何損失風險。世行預計，絕大多數購買力平價貸款將被小企業管理局完全免除。


作為CFBanc合併的一部分，本公司收購的貸款在收購時有證據表明自發起以來信用質量惡化，且收購時很可能無法收回所有合同要求的付款。在CFBanc合併之前，有不是 such acquired loans. 截至2022年3月31日和2021年12月31日，這些貸款的賬面金額如下：

 
  
March 31, 2022
    
2021年12月31日
  
 
  
(單位：千)
  
房地產：
            
單户家庭
  
$
56
    
$
558
  
商業地產
    
-
      
221
  
商業廣告-其他
    
109
      
104
  
   
$
165
    
$
883
  


於收購日，盈科貸款的未貼現預期現金流超出貸款估計公允價值的金額為可增加收益。可增加收益是在每個財務報告日期計量的，代表剩餘未貼現現金流與個人投資貸款的當前賬面價值之間的差額。在2022年3月31日和2021年12月31日，無本公司的個人直接投資貸款被歸類為非應計項目。


下表彙總了截至2022年3月31日的三個月的PCI貸款的可增加收益率：

 
  
March 31, 2022
  
   
(單位：千)
  
       
期初餘額
  
$
883
  
因收益而扣除
    
(707
)
吸積
    
11
  
期末餘額
  
$
165
  

10
目錄表

下表按貸款類型列出了所列期間貸款損失準備的活動情況：
   
截至2022年3月31日的三個月
  
   
房地產
                    
   
單人
家庭
    
多個-
家庭
    
商業廣告
房地產
    
教堂
    
施工
    
商業廣告-其他
    
消費者
    
總計
  
期初餘額
  
$
145
    
$
2,657
    
$
236
    
$
103
    
$
212
    
$
23
    
$
15
    
$
3,391
  
貸款損失準備金(收回)
    
12
   
114
      
(20
)
    
(40
)
    
25
      
57
      
-
   
148
  
復甦
    
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
-
  
貸款被註銷
    
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
-
  
期末餘額
  
$
157
    
$
2,771
    
$
217
    
$
63
    
$
236
    
$
95
    
$
-
    
$
3,539
  

   
截至2021年3月31日的三個月
  
   
房地產
                    
   
單人
family
    
多個-
家庭
    
商業地產
    
教堂
    
施工
    
商業廣告-其他
    
消費者
    
總計
  
期初餘額
  
$
296
    
$
2,433
    
$
222
    
$
237
    
$
22
    
$
4
    
$
1
    
$
3,215
  
貸款損失準備金(收回)
    
(21
)
    
40
      
(3
)
    
(16
)
    
-
      
1
      
(1
)
    
-
  
復甦
    
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
-
  
貸款被註銷
    
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
-
  
期末餘額
  
$
275
    
$
2,473
    
$
219
    
$
221
    
$
-
    
$
5
    
$
-
    
$
3,215
  


下表按貸款類型和減值方法列出了貸款損失準備餘額和已記錄投資(未付合同本金餘額減去沖銷、本金利息減去未攤銷遞延成本和保費)：
   
March 31, 2022
  
   
房地產
                    
   
單人
家庭
    
多個-
家庭
    
商業廣告
房地產
    
教堂
    
施工
    
商業廣告-其他
    
SBA
    
總計
  
   
(單位：千)
  
貸款損失準備：
                                                
可歸因於貸款的期末津貼餘額：
                                      
單獨評估損害
  
$
3
    
$
-
    
$
-
    
$
4
    
$
-
    
$
-
    
$
-
    
$
7
  
集體評估減值
    
154
      
2,771
      
217
      
59
      
236
      
95
      
-
      
3,532
  
期末津貼餘額合計
  
$
157
    
$
2,771
    
$
217
    
$
63
    
$
236
    
$
95
    
$
-
    
$
3,539
  
貸款：
                                                                
個別評估減值的貸款
  
$
64
    
$
277
    
$
-
    
$
1,907
    
$
-
    
$
-
    
$
-
    
$
2,248
  
對貸款進行集體減值評估
    
31,151
      
368,647
      
24,594
      
8,062
      
26,606
      
17,281
      
-
      
476,341
  
小計
     31,215       368,924       24,594       9,969       26,606       17,281       -       478,589  
在合併中獲得的貸款
     8,930       34,002       65,808       11,396       7,332       36,599       15,488       179,701  
期末貸款餘額合計
  
$
40,145
    
$
402,926
    
$
90,402
    
$
21,365
    
$
33,938
    
$
53,880
    
$
15,488
    
$
658,290
  

   
2021年12月31日
  
   
房地產
                    
   
單人
家庭
    
多個-
family
    
商業廣告
房地產
    
教堂
    
施工
    
商業廣告-其他
    
SBA
    
總計
  
   
(單位：千)
  
貸款損失準備：
                                                
可歸因於貸款的期末津貼餘額：
                                      
單獨評估損害
  
$
3
    
$
-
    
$
-
    
$
4
    
$
-
    
$
 -    
$
-
    
$
7
  
集體評估減值
    
142
      
2,657
      
236
      
99
      
212
      
23
      
15
      
3,384
  
期末津貼餘額合計
  
$
145
    
$
2,657
    
$
236
    
$
103
    
$
212
    
$
23
    
$
15
    
$
3,391
  
貸款：
                                                                
個別評估減值的貸款
  
$
65
    
$
282
    
$
-
    
$
1,954
    
$
-
    
$
-
    
$
-
    
$
2,301
  
對貸款進行集體減值評估
    
32,599
      
353,179
      
25,507
      
9,058
      
24,225
      
3,124
      
-
      
447,692
  
小計     32,664       353,461       25,507       11,012       24,225       3,124       -       449,993  
在合併中獲得的貸款     12,708       41,769       67,686       11,491       7,847       43,415       18,837       203,753  
期末貸款餘額合計
  
$
45,372
    
$
395,230
    
$
93,193
    
$
22,503
    
$
32,072
    
$
46,539
    
$
18,837
    
$
653,746
  


11
目錄表

下表顯示了截至所示日期按貸款類型單獨評估減值的貸款的相關信息：
   
March 31, 2022
    
2021年12月31日
  
   
未付
本金
Balance
    
錄下來
投資
    
津貼
申請貸款
損失
已分配
    
未付
Principal
Balance
    
錄下來
投資
    
津貼
申請貸款
損失
已分配
  
   
(單位：千)
  
未記錄相關津貼：
                                    
多户住宅
   $
277
     $
277
     $
-
     $
282
     $
282
     $
-
  
教堂
    
1,811
      
1,810
      
-
      
1,854
      
1,854
      
-
  
有記錄的津貼：
                                                
單户家庭
    
64
      
64
      
3
      
65
      
65
      
3
  
教堂
    
96
      
96
      
4
      
100
      
100
      
4
  
總計
  
$
2,248
    
$
2,248
    
$
7
    
$
2,301
    
$
2,301
    
$
7
  


已記錄的貸款投資不包括因無形而應計的應收利息。就本披露而言，未付本金餘額不會因淨沖銷而減少。


下表列出了按貸款類型單獨評估減值的貸款月平均值和所示期間的相關利息收入：
   
Three Months Ended March 31, 2022
    
Three Months Ended March 31, 2021
  
   
平均值
錄下來
投資
    
收付實現制
利息
收入
公認的
    
平均值
錄下來
投資
    
收付實現制
利息
收入
公認的
  
   
(單位：千)
  
單户家庭
  
$
64
    
$
1
    
$
571
    
$
7
  
多户住宅
    
279
      
5
      
296
      
5
  
教堂
    
2,535
      
25
      
3,789
      
63
  
商業廣告-其他
    
-
      
-
      
46
      
1
  
總計
  
$
2,878
    
$
31
    
$
4,702
    
$
76
  


按現金基礎確認的利息收入指因應計減值貸款的利息支付和已償還的非應計貸款的利息回收而收到的現金。利息 對非應計貸款收取的款項的特徵是支付本金，而不是支付未償還的應計貸款利息，直到非應計貸款的剩餘本金被認為是完全可收回或償還為止。當貸款恢復應計狀態時，以前應用於本金的利息支付將延期並在貸款的剩餘壽命內攤銷。 如果貸款按照其原始條款履行，本應確認的利息收入為$171,000美元19截至2022年3月31日和2021年3月31日的三個月分別為1,000美元和1,000美元，不包括在綜合經營業績中。

以下 表按貸款類型列出了截至所示日期已記錄的逾期貸款投資的賬齡：
   
March 31, 2022
  
   
30-59
日數
逾期
    
60-89
日數
逾期
    
更大
比
90天
逾期
    
總計
逾期
    
當前
    
總計
  
   
(單位：千)
  
持有用於投資的應收貸款：
                                    
單户家庭
  
$
-
    
$
-
    
$
-
    
$
-
    
$
40,145
    
$
40,145
  
多户住宅
    
-
      
-
      
-
      
-
      
402,926
      
402,926
  
商業地產
    
2,944
      
-
      
-
      
2,944
      
87,458
      
90,402
  
教堂
    
-
      
-
      
-
      
-
      
21,365
      
21,365
  
施工
    
-
      
-
      
-
      
-
      
33,938
      
33,938
  
商業廣告-其他
    
-
      
-
      
-
      
-
      
53,880
      
53,880
  
SBA貸款
     -       -       -       -       15,488       15,488  
消費者
    
-
      
-
      
-
      
-
      
146
      
146
  
總計
  
$
2,944
    
$
-
    
$
-
    
$
2,944
    
$
655,346
    
$
658,290
  

12
目錄表
   
2021年12月31日
  
   
30-59
日數
逾期
    
60-89
日數
逾期
    
更大
比
90天
逾期
    
總計
逾期
    
當前
    
總計
  
   
(單位：千)
  
持有用於投資的應收貸款：
                                    
單户家庭
  
$
-
    
$
-
    
$
-
    
$
-
    
$
45,372
    
$
45,372
  
多户住宅
    
-
      
-
      
-
      
-
      
395,230
      
395,230
  
商業地產
    
-
      
2,423
      
-
      
2,423
      
90,770
      
93,193
  
教堂
    
-
      
-
      
-
      
-
      
22,503
      
22,503
  
施工
    
-
      
-
      
-
      
-
      
32,072
      
32,072
  
商業廣告-其他
    
-
      
-
      
-
      
-
      
46,539
      
46,539
  
SBA
    
-
      
-
      
-
      
-
      
18,837
      
18,837
  
總計
  
$
-
    
$
2,423
    
$
-
    
$
2,423
    
$
651,323
    
$
653,746
  


下表按貸款類型列出截至所示日期的非權責發生制貸款的記錄投資：
   
March 31, 2022
    
2021年12月31日
  
   
(單位：千)
  
持有用於投資的應收貸款：
            
教堂
    
653
      
684
  
非權責發生制貸款總額
  
$
653
    
$
684
  


有幾個不是截至2022年3月31日或2021年12月31日累計利息的拖欠90天或以上的貸款。無教會的非應計貸款有拖欠的情況，但截至所述期間沒有 符合應計狀態的貸款。
問題債務重組

截至2022年3月31日，歸類為TDR的貸款總額為$1.8100萬美元，其中1771000美元計入非應計貸款和#美元。1.6有100萬人處於應計狀態。截至2021年12月31日，被歸類為TDR的貸款總額為$1.8100萬美元，其中188千筆 包括在非權責發生制貸款和#美元1.6有100萬人處於應計狀態。該公司已撥出$7截至2022年3月31日和2021年12月31日應計TDR的千元特定準備金。應計狀態TDR 包括重組時應計的貸款，或在一段令人滿意的時間內符合重組協議條款的貸款，且本行預期將全額償還本金和利息。處於非應計狀態的TDR可以在持續業績期間後返回應計狀態，通常被確定為六個月修改後的及時付款。還需要基於借款人的財務狀況和在修訂條款下的還款前景支持恢復應計狀態的有案可查的信用分析。截至2022年3月31日和2021年12月31日，公司擁有不是承諾向有未償還貸款的客户提供額外貸款，這些貸款被歸類為TDR。不是貸款在截至2022年3月31日和2021年3月31日的三個月期間進行了修改。
Credit Quality Indicators

該公司根據借款人償債能力的相關信息將貸款分類為風險類別，例如：當前財務信息、歷史付款經驗、信用文件、公共信息和當前經濟趨勢等因素。對於單户住宅、消費和其他餘額較小的同質貸款，信用等級是在一開始就建立的 ，通常只根據業績進行調整。關於支付狀態的信息在本腳註中的其他地方披露。本公司通過將貸款按信用風險進行分類，對所有其他貸款進行單獨分析。這種分析至少每季度執行一次。本公司使用以下風險評級定義：

●
觀看。被歸類為手錶的貸款表現出弱點，可能 威脅到債務人的當前淨資產和支付能力。手錶分級貸款通常表現良好，逾期不超過59天。當存在重大缺陷時，將使用手錶評級，但預計會在可接受的時間範圍內進行修正。


●
特別提一下。被歸類為特別提及的貸款有一個潛在的弱點，值得管理層密切關注。如果不加以糾正，這些潛在的弱點可能會導致貸款的償還前景惡化或機構的信用狀況在未來某個日期惡化 。


●
不合標準。被歸類為不合格貸款的債務人或質押抵押品(如果有)的當前淨值和償付能力不足以 保護貸款。這樣分類的貸款有一個或多個明確的弱點，危及債務的清算。它們的特點是，如果缺陷得不到糾正，機構顯然有可能蒙受一些損失。


●
令人懷疑。被歸類為可疑的貸款具有被歸類為不合格的貸款所固有的所有弱點，另外一個特點是，根據目前存在的事實、條件和價值，這些弱點使收集或清算變得非常可疑和不可能。


●
損失。 被歸類為損失的貸款被認為是無法收回的，價值如此之小，以至於不再有理由將貸款作為活躍資產繼續持有。

13
目錄表

不符合上述標準的貸款作為上述流程的一部分進行單獨分析後，將被視為通過評級貸款。通過評級的貸款通常受到債務人當前淨值和償付能力和/或基礎抵押品價值的良好保護。通過評級的貸款逾期不超過59 天，通常符合貸款條款。  根據最近進行的分析，截至 期間按貸款類型劃分的貸款風險類別如下：
   
March 31, 2022
  
   
經過
    
觀看
    
特別提及
    
不合標準
    
疑團
    
損失
       總計  
   
(單位：千)
  
單户家庭
  
$
38,135
    
$
1,328
    
$
268
    
$
414
    
$
-
    
$
-
     $
40,145  
多户住宅
    
385,748
      
6,428
      
2,540
      
8,210
      
-
      
-
       402,926  
商業地產
    
70,078
      
9,589
      
5,970
      
4,765
      
-
      
-
       90,402  
教堂
    
16,795
      
931
      
-
      
3,639
      
-
      
-
       21,365  
施工
    
9,158
      
24,780
      
-
      
-
      
-
      
-
       33,938  
商業廣告-其他
    
41,397
      
12,167
      
-
      
307
      
9
      
-
       53,880  
SBA
     14,668       657       163       -       -       -       15,488  
消費者
    
146
      
-
      
-
      
-
      
-
      
-
       146  
總計
  
$
576,125
    
$
55,880
    
$
8,941
    
$
17,335
    
$
9
    
$
-
     $
658,290  

 
  
2021年12月31日
  
 
  
經過
    
觀看
    
特別提及
    
不合標準
    
疑團
    
損失
       總計  
 
  
(單位：千)
  
單户家庭
  
$
42,454
    
$
1,343
    
$
271
    
$
1,304
    
$
-
    
$
-
     $
45,372  
多户住宅
    
378,141
      
7,987
      
575
      
8,527
      
-
      
-
       395,230  
商業地產
    
69,257
      
7,034
      
9,847
      
7,055
      
-
      
-
       93,193  
教堂
    
20,021
      
-
      
-
      
2,482
      
-
      
-
       22,503  
施工
    
10,522
      
21,550
      
-
      
-
      
-
      
-
       32,072  
商業廣告-其他
    
33,988
      
12,551
      
-
      
-
      
-
      
-
       46,539  
SBA
    
18,665
      
-
      
172
      
-
      
-
      
-
       18,837  
總計
  
$
573,048
    
$
50,465
    
$
10,865
    
$
19,368
    
$
-
    
$
-
     $
653,746  


注(6)–商譽與無形資產



 關於CFBanc合併於2021年4月1日完成(見附註2-業務 合併)，公司確認商譽$26.0百萬 和一個無形的巖心礦牀$3.3百萬. 下表載列商譽及核心存款無形資產賬面值的變動。三截至的月份March 31, 2022:


    商譽
    
巖心存款
無形的
  
    (單位：千)
  
期初餘額
  
$
25,996
    
$
2,936
  
加法
     -      
-
  
遞延税額估計數的變動
     (138 )    
(109
)
減損
     -      
-
  
期末餘額
   $ 25,858    
$
2,827
  


 


14
目錄表

下表 概述了核心存款無形資產在未來五個會計年度的估計攤銷費用：


   
(單位：千)
  
2022
  
$
326
  
2023
    
390
  
2024
    
336
  
2025
    
315
  
2026
    
304
  
此後
    
1,156
  
   
$
2,827
  

注(7)– 借款

本行簽訂協議，出售有義務回購相同或類似證券的證券。根據這些安排，銀行可以轉讓對資產的法律控制權，但仍可通過一項協議保留有效控制權，該協議使銀行有權並有義務回購資產。因此，這些回購協議被計入抵押融資協議(即擔保借款)，而不是作為證券的出售和隨後的回購。美國證券交易委員會的回購義務各銀行的綜合債務中反映為負債財務狀況表，而作為回購協議基礎的證券仍保留在各自的投資證券資產賬户中。換言之，不存在投資證券資產與回購協議負債的抵銷或淨額結算。這些協議每天都會到期。截至2022年3月31日，市值為美元的證券61.9根據回購協議出售的證券的抵押品為100萬美元，其中包括#22.3百萬美元的美國政府機構證券，$33.5百萬美元的抵押貸款支持證券4.1聯邦機構CMO的百萬美元和2.0 百萬美元的SBA集合證券。截至2021年12月31日，根據回購協議出售的證券總額為52.0 million at an average rate of 0.10%。質押證券的市值總計為1美元。53.2截至2021年12月31日為百萬美元，其中包括13.3百萬美元的美國政府機構證券和39.9上百萬的抵押貸款支持證券。

 

在…三月2022年12月31日和2021年12月31日，銀行從舊金山聯邦住房金融局獲得的未償還預付款總額為$73.0百萬美元和美元86.0分別為100萬美元。加權利率為1.66%和1.85截止日期百分比三月分別為2022年12月31日和2021年12月31日。 加權平均合同期限為22月和22截至的月數三月2022年12月31日和2021年12月31日。墊款以市值為#美元的貸款作抵押。106.5百萬美元三月 31, 2022 and $165.0 million at December 31, 2021.銀行還擁有#美元。2.9截至2022年3月31日，來自亞特蘭大聯邦住房金融局的未償還借款達1百萬美元，平均利率為2.60%。償還本金$12每月需要1000美元，直到2025年1月6日當預付款完全到期時。墊款以市值為#美元的貸款作抵押。22.4截至2022年3月31日。

關於世行的新市場税收抵免活動，CFC45是一個夥伴關係，其成員包括CFNMA和City First New Markets Fund II，LLC。該社區發展實體(CDE)實際上充當了美林總計$14.0需要部署的100萬美元。2015年12月，美林賺了一美元14.0向CFC45提供100萬無追索權貸款，使CFC45將這筆貸款轉給合格的活躍低收入企業(“QALICB”)。QALICB的貸款由一份租賃信託契約擔保，由於 傳遞、無追索權的結構，該信託契約在操作上並最終是為了美林而不是CFC45的利益。CFC45從QALICB收到的償債付款被轉給美林，作為回報，CFC45收到維護費。氟氯化碳45的財務報表與銀行和公司的財務報表合併。


確實有二關於氟氯化碳45的説明。附註A的數額為#美元。9.9百萬美元，固定利率為5.2年利率。附註B的數額為#美元。4.1百萬美元，固定利率為0.24年利率。票據A和B於2016年3月開始按季度支付利息，並將持續至2023年3月。從2023年9月開始，票據A和B將按季度支付本金和利息。這兩種票據將於2040年12月1日.

注(8)– 公允價值

該公司使用以下方法和重大假設來估計公允價值：

可供出售的證券的公允價值是通過獲得國家認可的證券交易所的報價(一級投入)或矩陣定價來確定的，矩陣定價是一種對債務證券進行估值的數學技術，不完全依賴於特定證券的報價，而是依賴於證券與其他基準報價證券的關係(二級投入)。

依賴抵押品的減值貸款的公允價值一般基於抵押品的公允價值，抵押品的公允價值是從最近的房地產評估中獲得的。這些 評估可能使用單一估值方法或組合方法，包括可比銷售額法和收益法。獨立評估師通常在評估過程中進行調整 以調整現有可比銷售和收入數據之間的差異。此類調整通常意義重大，通常會導致對用於確定公允價值的投入進行3級分類。 減值貸款按季度進行評估，以確定是否存在額外減值，並進行相應調整。

通過或以轉讓代替貸款止贖獲得的資產最初按公允價值減去收購時的出售成本入賬，建立了新的成本基礎。這些資產隨後按成本或公允價值減去出售的估計成本中的較低者入賬。公允價值通常基於最近的房地產評估，每三個月更新一次。這些評估可以 使用單一的估值方法或多種方法的組合，包括可比銷售額法和收益法。獨立評估師通常在評估過程中進行調整，以根據可獲得的可比銷售和收入數據之間的差異進行調整。此類調整通常意義重大，通常會導致對用於確定公允價值的投入進行3級分類。房地產擁有 物業按季度評估額外減值並進行相應調整。
15
目錄表

抵押品依賴型減值貸款的評估由註冊一般評估師(針對商業物業)或註冊住宅評估師(針對住宅物業)進行 其資格和許可證已由本公司審核和核實。收到後，獨立的第三方持牌評估師審查評估的準確性和合理性，審查評估中使用的假設和方法，以及與獨立數據來源(如最近的市場數據或全行業統計數據)進行比較的總體結果公允價值。

按經常性基礎計量的資產

按公允價值經常性計量的資產摘要如下：
   
公允價值計量
  
   
報價
處於活動狀態
市場：
雷同
資產
(1級)
    
意義重大
其他
可觀察到的
輸入量
(2級)
    
重大不可察覺
輸入量
(3級)
    
總計
  
   
(單位：千)
  
At March 31, 2022:
                        
可供出售的證券：
                        
聯邦機構抵押貸款擔保
  
$
-
     $ 79,222    
$
-
     $ 79,222  
聯邦機構CMO
    
-
       8,910      
-
       8,910  
聯邦機構債務
    
-
       42,035      
-
       42,035  
市政債券
    
-
       4,890      
-
       4,890  
美國國債
    
-
       26,168      
-
       26,168  
SBA池
    
-
       15,770      
-
       15,770  
                                 
2021年12月31日：
                                
可供出售的證券：
    
                         
聯邦機構抵押貸款擔保
  
$
-
    
$
70,030
    
$
-
    
$
70,030
  
聯邦機構CMO
    
-
      
9,287
      
-
      
9,287
  
聯邦機構債務
    
-
      
37,988
      
-
      
37,988
  
市政債券
    
-
      
4,915
      
-
      
4,915
  
美國國債
    
-
      
17,951
      
-
      
17,951
  
SBA池
    
-
      
16,225
      
-
      
16,225
  


在截至2022年3月31日至2021年3月31日的三個月內，1級、2級或3級之間沒有轉移。
按 非經常性基礎計量的資產

如果工具的公允價值計量不一定導致財務狀況報表上記錄的金額發生變化，則資產被視為按公允價值非經常性基礎反映。一般來説，非經常性估值是應用其他會計聲明的結果，這些會計聲明要求對資產進行減值評估或按成本或公允價值中較低的值記錄。

截至2022年3月31日和2021年12月31日，世行不是不得以抵押品的公允價值計入任何減值貸款。

16
目錄表
金融工具的公允價值

下表顯示了截至2022年3月31日和2021年12月31日公司金融工具的賬面價值、公允價值和公允價值等級。
         
2022年3月31日的公允價值計量
  
   
攜帶
價值
    
1級
    
2級
    
3級
    
總計
  
   
(單位：千)
  
金融資產：
                              
現金和現金等價物   $ 246,106     $ 246,106     $ -     $ -     $ 246,106  
可供出售的證券
     170,308
       -
       170,308
       -
       170,308
  
用於投資的應收貸款
    
653,375
      
-
      
-
      
598,354
      
598,354
  
應計應收利息
     2,449
       1
       266
       2,182
       2,449
  
銀行自營人壽保險
     3,200
       3,200
       -
       -
       3,200
  
                                         
財務負債：
                                        
存款
  
$
839,714
    
$
-
    
$
784,698
    
$
-
    
$
784,698
  
聯邦住房貸款銀行預付款
     73,001       -       72,037       -       72,037  
根據回購協議出售的證券
    
56,003
      
-
      
52,873
      
-
      
52,873
  
應付票據
     14,000       -       14,000       -       14,000  
應計應付利息
     135
       -
       135
       -
       135
  

         
2021年12月31日的公允價值計量
  
   
攜帶
價值
    
1級
    
2級
    
3級
    
總計
  
   
(單位：千)
  
金融資產：
                              
現金和現金等價物
  
$
231,520
    
$
231,520
    
$
-
    
$
-
    
$
231,520
  
可供出售的證券
    
156,396
      
-
      
156,396
      
-
      
156,396
  
用於投資的應收貸款
    
648,513
      
-
      
-
      
623,778
      
623,778
  
應計應收利息
    
3,372
      
19
      
1,089
      
2,264
      
3,372
  
銀行自營人壽保險
    
3,190
      
3,190
      
-
      
-
      
3,190
  
                                         
財務負債：
                                        
存款
  
$
788,052
    
$
-
    
$
754,181
    
$
-
    
$
754,181
  
聯邦住房貸款銀行預付款
    
85,952
      
-
      
87,082
      
-
      
87,082
  
根據回購協議出售的證券     51,960       -       51,960       -       51,960  
應付票據
    
14,000
      
-
      
14,000
      
-
      
14,000
  
應計應付利息
     119       -       119       -       119  


根據美國會計準則第2016-01號，金融資產和負債的公允價值採用退出價格概念計量。雖然退出價格概念代表出售資產時收到的價值或轉移負債時支付的價值，但出售資產或轉移負債時收到的實際價格可能與披露的退出價格不同。

NOTE (9) – Stock-based Compensation

本公司於2018年通過並經股東批准的長期激勵計劃(“長期激勵計劃”)允許授予非限制性和激勵性股票期權、股票 增值權、全額獎勵和現金激勵獎勵。這項計劃將於十年。根據該計劃，可授予的最大股票數量為1,293,109普通股。截至3月 31, 2022，有幾個1,023,513已授予的股份和269,596可根據長期投資協議發行的股票。


在2022年2月和2021年2月期間，公司發佈了47,187和20,736 根據2018年長期股權投資協議，分別向其董事出售股票，這些股票已全部歸屬。該公司記錄了$84 thousand and $45截至2022年3月31日和2021年3月31日的季度的千元薪酬支出，基於股票的公允價值，該公允價值是根據股票在授予日的公允價值確定的。



在2022年3月期間，公司發佈了495,262根據2018年LTIP向其高級管理人員和員工提供股份。每項限制性股票獎勵均基於股票在獎勵日期 的公允價值進行估值。這些授予的限制性股票在以下期限內完全歸屬36 months to 60從他們各自的授予之日起數月。基於股票的薪酬在歸屬期間按 直線基礎確認。有幾個不是2021年向高級管理人員和員工發行的股票 。在截至2021年3月31日的季度中，該公司記錄了119千元股票薪酬支出 與之前授予的獎勵有關，截至2021年。


不是在截至2022年3月31日和2021年3月31日的三個月內授予了股票期權。
17
目錄表


下表彙總了截至2022年3月31日和2021年3月31日的三個月的股票期權活動：
   
Three months Ended
March 31, 2022
    
Three months Ended
March 31, 2021
  
   
數
傑出的
    
加權
平均值
鍛鍊
價格
    
數
傑出的
    
加權
平均值
鍛鍊
價格
  
期初未清償債務
    
450,000
    
$
1.62
      
450,000
    
$
1.62
  
在此期間授予的
    
-
      
-
      
-
      
-
  
在此期間進行鍛鍊
    
-
      
-
      
-
      
-
  
在此期間被沒收或過期
    
-
      
-
      
-
   
-
  
期末未清償債務
    
450,000
    
$
1.62
      
450,000
    
$
1.62
  
可在期限結束時行使
    
450,000
    
$
1.62
      
450,000
    
$
1.62
  


T他的公司做到了不是不記錄截至2022年3月31日的三個月內與股票期權相關的任何基於股票的薪酬支出。對於 三個截至3月底的月份2021年31日，公司記錄了$6與股票 期權相關的千元費用.

期權 未償還，可在3月行使 31, 2022具體情況如下：
 
傑出的
    
可操練
  
 
數
傑出的
  
加權
平均值
剩餘
合同
生命
  
加權
平均值
鍛鍊
價格
    
集料
固有的
價值
    
數
傑出的
    
加權
平均值
鍛鍊
價格
    
 
 
集料
固有的
價值
  
   
450,000
  

 
$
1.62
            
450,000
    
$
1.62
        
   
450,000
  
4.40年份
  
$
1.62
    
$
-
      
450,000
    
$
1.62
    
$
-
  

附註(10)-員工持股計劃


員工 在達到一定年齡和服務要求後參加員工持股計劃。2016年12月，員工持股計劃購買了1,493,679該公司普通股的價格為$1.59每股，總成本為$2.4100萬美元，其中1.2百萬美元的資金來自公司的一筆貸款。貸款將從銀行對員工持股計劃的年度可自由支配繳款中償還，扣除支付的股息後，將在20年。 員工持股計劃購買的公司普通股股票將保留在暫記賬户中，直到釋放以分配給參與者。在支付貸款時，將根據員工持股計劃中定義的每個此類 參與者的薪酬與所有符合條件的計劃參與者的總薪酬的比率，向每個符合條件的參與者分配股份。隨着未賺取股份從暫記賬中釋放，本公司確認補償費用相當於員工持股計劃股票在承諾釋放期間的公允價值。如果已發行的員工持股計劃股份的公允價值與該等股份的成本不同，差額將作為額外的實收資本計入或計入股本。分配的股票的任何股息都會增加參與者的賬户。未分配股份的任何股息都將用於償還貸款。參與者將在受僱結束時獲得其既得餘額的股份。 與員工持股計劃相關的薪酬支出為$181,000美元23截至2022年3月31日和2021年3月31日的三個月為1000美元。


員工持股 股份如下：

   
March 31, 2022
    
2021年12月31日
  
   
(千美元)
  
             
分配給參與者
    
1,087,216
      
1,087,216
  
承諾將被釋放
    
20,128
      
10,064
  
暫記股
    
512,554
      
521,618
  
員工持股總股份
    
1,619,898
      
1,618,898
  
未賺取股份的公允價值
  
$
933
    
$
1,454
  


在合併財務狀況表的權益部分報告為未賺取員工持股計劃的未賺取股份為$813 1,000美元829分別為2022年3月31日和2021年12月31日。

18
目錄表
注(11)- 監管事項和股東權益

銀行的資本金要求由貨幣監理署(“OCC”)管理，涉及根據監管會計慣例計算的資產、負債和某些表外項目的量化衡量。資本數額和分類也受到OCC的定性判斷。未能滿足資本要求可能會導致監管 行動。

作為經濟增長、監管救濟和消費者保護法的結果，聯邦銀行機構 為資產低於100億美元的金融機構制定了“社區銀行槓桿率”(CBLR)(一家銀行的一級資本與平均總合並資產的比率)。超過這一比率的“合格社區銀行”將被視為符合所有其他資本和槓桿要求，包括根據迅速糾正措施 法規被視為“資本充足”的資本要求。聯邦銀行機構將社區銀行的槓桿率設定為9%。CARE法案從截至2020年3月31日的三個月開始，暫時將這一比例降至8%。這一比率隨後上升到8.52021年為%，並在92022年1月1日。City First Bank，N.A.於2020年4月1日選擇採用CBLR選項，這反映在其2020年3月31日的看漲期權報告中。


截至所示日期的實際和所需資本金額和比率如下所示。
   
實際
      
最低要求
資本充足
在提示下
糾正措施
條文
  
   
金額
    
比率
      
金額
    
比率
  
   
(千美元)
  
3月31日, 2022:
                          
社區銀行槓桿率
  
$
99,993
      
9.45
 %    
$
95,129
      
9.00
 %
12月31日, 2021:
                                  
社區銀行槓桿率
  
$
98,590
      
9.32
%
    
$
89,871
      
8.50
 %


於2022年3月31日，本公司及本行符合所有資本充足率要求。此外，在迅速採取糾正行動的監管框架下，世行“資本充足”。管理層認為，自2022年3月31日以來，沒有發生任何情況或事件會對銀行的資本分類產生實質性不利影響。我們可能需要不時籌集額外資本，以支持銀行的進一步增長，並維持“資本充裕”的地位。


2022年第一季度，公司完成了所有A系列固定利率累計可贖回優先股的交換，總清算價值為$3 million, plus accrued dividends, for 1,193,317A類普通股，交易價格為$2.51每股A類普通股。

NOTE (12) – Income Taxes

T他公司及其子公司須繳納美國聯邦和州所得税。所得税支出是指本年度應繳或可退還的所得税以及遞延所得税資產和負債變動的總和。遞延税項資產及負債就可歸因於 現有資產及負債的賬面金額與其各自的税基及營業虧損及税項抵免結轉之間的差額而產生的未來税務後果予以確認。遞延税項資產及負債按預期適用於預計收回或結算該等暫時性差額的年度的應課税收入的頒佈税率計量。税率變動對遞延税項資產和負債的影響 在包括頒佈日期在內的期間內的收入中確認。



當管理層認為部分或全部遞延税項資產很可能無法變現時，遞延税項資產減值準備。在評估遞延税項資產的變現時，管理層評估了積極和消極的證據，包括本年度和前一年是否存在累計虧損。兩年、可用結轉年度的納税金額、對未來收入的預測和税務籌劃策略。



2022年3月31日，公司保持了$369其遞延税項資產的千估值津貼，因為2021年4月6日完成的私募中出售的股票數量 觸發了聯邦税法第382節對某些税收屬性的使用限制。使用淨營業虧損(“NOL”)抵銷未來應税收入的能力將受到限制，這些NOL 可能過期或無法獲得。一般而言，根據《法典》第382條和州法律的相應規定，公司在進行“所有權變更”時，其利用變更前的NOL抵銷未來應納税所得額的能力受到限制。出於這些目的，所有權變更通常發生在以下情況：在指定測試期間內，擁有公司至少5%股份的一個或多個股東或股東羣體的總持股比其最低持股百分比增加50個百分點以上。

NOTE (13) – Concentration of Credit Risk
  

銀行有相當大的存款集中在一約佔 的客户16其存款的百分比為of March 31, 2022. The Bank aLSOH作為短期借款的重要集中地，一客户佔比74% 根據回購協議出售的證券的未償還餘額三月31, 2022.在可預見的未來，本銀行希望與這些客户保持關係。

19
目錄表

第二項。
管理層對財務狀況和經營成果的討論與分析

管理層對財務狀況和經營結果的討論和分析(“MD&A”)旨在 為百老匯金融公司(“公司”、“我們”、“我們”或“我們的”)的財務報表讀者提供從我們管理層的角度對我們的財務狀況、經營結果、流動性和可能影響我們未來業績的某些其他因素的敍述。我們的MD&A應與綜合財務報表及相關附註一併閲讀，該綜合財務報表及相關附註載於本季度報告的第I部分第1項“綜合財務報表(未經審核)”及本公司2021年第10-K表第II部分的第8項“財務報表及補充數據”。本文中的某些陳述屬於前瞻性陳述，符合1934年美國證券交易法第21E節(經修訂)和1933年美國證券法第27A節(經修訂)的含義，反映了我們對未來事件和財務表現的當前看法。前瞻性表述通常包括“預期”、“相信”、“估計”、“預期”、“項目”、“計劃”、“預測”、“打算”等詞語，以及其他類似的表述。這些前瞻性陳述會受到風險和不確定性的影響，這可能會導致實際 未來結果與歷史結果或此類陳述預期或暗示的結果大不相同。讀者不應過分依賴這些前瞻性陳述，這些陳述僅説明其日期，如果沒有提供日期 ，則截至本10-Q表格日期。我們沒有義務更新或修改任何前瞻性陳述，無論是由於新的信息。, 未來事件或其他事件，除非法律規定的範圍。
 
關鍵會計政策和估算

關鍵會計政策是指涉及管理層重大判斷和評估的政策，這些政策在不同的假設和條件下可能導致重大不同的結果。這一討論突出了管理層認為至關重要的會計政策。然而，所有會計政策都很重要，因此 我們鼓勵您查看我們的2021 Form 10-K合併財務報表附註1“重要會計原則摘要”中包含的每項政策，以更好地瞭解我們的財務業績是如何衡量和報告的 。管理層已確定該公司的關鍵會計政策如下：

貸款損失準備

貸款損失準備的確定被認為是至關重要的，因為所涉及的判斷程度很高，所使用的基本假設具有主觀性，而且經濟環境可能發生變化，從而可能導致被認為必要的貸款損失準備數額發生實質性變化。津貼由管理層和董事會定期評估，並根據歷史經驗、貸款組合的性質和規模、可能影響借款人償還能力的不利情況、任何相關抵押品的估計價值、當時的經濟狀況以及監管審查的反饋，對貸款的可收回性進行定期審查。

企業合併

企業合併使用購置款會計方法進行會計處理。根據收購方法，本公司於收購日按公允價值計量收購的可識別資產，包括可識別的無形資產和在企業合併中承擔的負債。商譽一般按轉讓對價的公允價值，加上被收購方任何非控股權益的公允價值，超過收購日收購的資產淨值和承擔的負債的公允價值確定。收購日期的變動 收購資產和承擔的負債的公允價值可在收購日期後12個月的計量期內作為商譽調整進行。該等調整是由於所取得的與所收購資產及承擔負債的公允價值估計 有關的額外資料所致。

獲得性貸款

不被視為私人信貸機構貸款的已收購貸款於收購日期按公允價值確認，所產生的信貸及非信貸貼現或溢價按水平收益率法攤銷或增加為利息收入。根據管理層的判斷，自發起以來信用質量惡化的證據顯示獲得的貸款被歸類為PCI貸款。表明貸款可能表現出信用惡化跡象的因素包括拖欠、信用評級下調、非應計狀態以及管理層在初始評估時確定的其他負面因素。本公司估計每筆個人信貸貸款的預期現金流量的金額及時間，超出已分配公允價值的預期現金流量計入貸款剩餘年期的利息收入(可增加收益)。貸款的合同本金和利息超出預期現金流的部分不作記錄(不可增值差額)。在PCI貸款的有效期內，預計現金流將繼續每個季度進行估算。如果預期現金流的現值比先前估計的減少，則記錄貸款損失準備金，並建立貸款損失準備金。如果預期現金流的現值比之前的估計有所增加，增加的部分將被確認為未來利息收入的一部分。

20
目錄表
用於確定非PCI和PCI收購貸款的公允價值的估計可能很複雜，需要對違約率、未來現金流的時間和數量、預付款率和其他因素等項目做出重大判斷。

商譽與無形資產

在收購業務合併中取得並被確定具有無限期使用年限的商譽和無形資產不會攤銷，但至少每年或更頻繁地進行減值測試(如果存在表明有必要進行此類減值測試的事件和情況)。本公司選擇11月30日為進行年度減值測試的日期。具有確定使用年限的無形資產在其估計使用年限內攤銷至其估計剩餘價值。商譽是本公司 綜合財務狀況表中唯一具有無限期壽命的無形資產。

所得税

遞延税項資產和負債採用負債(或資產負債表)法確定。根據該方法，遞延税項資產或負債淨額是根據各種資產負債表資產和負債的賬面和計税基礎之間的暫時性差異的税務影響來確定的，並對税率和法律的變化給予當期確認。當根據包括歷史及預計應課税收入在內的現有證據，部分或全部遞延税項資產極有可能無法變現時，便會根據遞延税項資產計提估值準備。在評估遞延税項資產的變現時，管理層評估正面和負面證據，包括本年度和前兩年是否存在任何累積虧損、可用 結轉年度的已繳税額、對未來收入的預測和可用的税務籌劃策略。該分析每季度更新一次。

公允價值計量

公允價值是指在計量日市場參與者之間有序交易的資產或負債在本金 或最有利的市場中為轉移一項負債而收取或支付的交換價格。有三種水平的投入可用於衡量公允價值：

級別1：截至測量日期，實體有能力訪問的活躍市場中相同資產或負債的報價(未調整)。

第2級：第1級價格以外的重大可觀察投入，如類似資產或負債的報價；非活躍市場的報價；或可觀察到的或可被可觀察到的市場數據證實的其他投入。

第三級：反映公司自身對市場參與者將用於資產或負債定價的假設的重大不可觀察的輸入。

公允價值乃根據相關市場資料及其他假設估計，於本季度報告10-Q表格的綜合財務報表附註8中披露更為全面。公允價值估計涉及有關利率、信用風險、提前還款和其他因素的不確定性和重大判斷事項，特別是在項目缺乏廣泛市場的情況下。假設或市場狀況的變化可能會對估計產生重大影響。

新冠肺炎大流行的影響

該公司繼續監測揮之不去的新冠肺炎大流行對其運營的影響。到目前為止，世行尚未因疫情而對任何員工實施裁員或休假。

儘管新冠肺炎制定了向在滿足貸款條款方面可能遇到困難的借款人提供財務救濟的計劃和政策，但截至2022年3月31日，沒有任何借款人要求修改貸款，世行也沒有發生與支付寶相關的違約行為。

本公司通過與CFBanc Corporation合併的方式參與了小企業管理局(“SBA”)的薪資保護計劃(“PPP”)。自合併以來，該行已發起2650萬美元的購買力平價。在截至2022年3月31日的三個月裏，沒有PPP貸款，因為該計劃於2021年6月結束。

21
目錄表
概述

該公司於2021年4月1日與CFBanc合併，百老匯金融公司繼續作為倖存實體。緊隨CFBanc合併之後，百老匯聯邦銀行，F.S.B.與哥倫比亞特區第一城市銀行合併，併入哥倫比亞特區城市第一銀行全國協會，全國協會繼續作為倖存實體(同時將其名稱改為城市第一銀行，全國協會)。因此，2022年第一季度的業績包括百老匯金融公司及其子公司City First Bank，National Association的業務。截至2021年3月31日的三個月的業績包括百老匯金融公司的業務及其前子公司百老匯聯邦銀行的業績。

在截至2022年3月31日的第一季度，總資產增加了3760萬美元，這主要是由於現金和現金等價物增加了1460萬美元，可供出售的投資證券增加了1390萬美元，用於投資的貸款淨增加了490萬美元，其他資產增加了350萬美元，遞延税資產淨增加了220萬美元。 與2021年3月31日相比，總資產增加了6.52億美元，主要是因為合併中收購的資產總額為4.75億美元。

截至2022年3月31日，總負債從2021年12月31日的9.524億美元增加到9.948億美元，增加了4240萬美元。負債總額增加的主要原因是存款淨增加5,170萬美元和根據回購協議出售的證券淨增加400萬美元，這超過了FHLB預付款減少1,300萬美元。
 
2022年第一季度的淨收入相比增加到95.8萬美元2021年第一季度淨虧損350萬美元，主要原因是貸款撥備前淨利息收入增加430萬美元由於CFB收購的生息資產帶來的利息收入，以及自合併以來生息資產的增長。與2021年第一季度相比，2022年第一季度的非利息支出減少了270萬美元，這主要是因為2021年第一季度的業績包括與合併相關的540萬美元的非經常性成本，但由於將CFB的運營納入2022年第一季度的業績而增加，以及合併後數據處理成本增加，部分抵消了非利息支出。
 
淨利息收入

2022年第一季度與2021年第一季度相比

2022年第一季度扣除貸款損失準備金前的淨利息收入總計720萬美元，比2021年第一季度扣除貸款損失準備金前的淨利息收入280萬美元增加了430萬美元。這一增長來自額外的利息收入，主要是由於在2021年4月1日的合併中收購了貸款、證券和現金等價物，2022年第一季度的平均可賺取利息的資產比2021年第一季度增加了5.643億美元。2022年第一季度的淨利息收入也受益於計息負債的總體利率降低了48個基點。

2022年第一季度應收貸款的利息收入和手續費從2021年第一季度的360萬美元增加到730萬美元，這是由於應收貸款平均餘額增加2.92億美元，這增加了320萬美元的利息收入，以及 貸款的平均收益率增加了46個基點，增加了45.5萬美元的利息收入。應收貸款平均餘額的增加主要是由於合併中增加了2.259億美元的貸款，以及合併後的實體的有機貸款的額外增長。此外，2022年第一季度應收貸款平均收益率的增加主要是由於在合併中收購的商業貸款組合獲得了更高的收益率。

證券利息收入在2022年第一季度增加了49.7萬美元，達到55.3萬美元，而2021年第一季度為5.6萬美元。證券利息收入的增加主要是由於證券平均餘額增加了1.506億美元，這是合併中收購的1.50億美元證券的結果。較高的證券平均餘額增加了52.4萬美元的利息收入。這一增長被證券平均利率下降78個基點的影響部分抵消，這導致利息收入減少了27,000美元。

與2021年第一季度相比，2022年第一季度的其他利息收入增加了45,000美元，這主要是由於利息存款和其他短期投資的平均餘額增加了1.221億美元，這使利息收入增加了49,000美元。這一增長被兩個時期內FHLB和FRB股票的股息收入減少4,000美元所抵消。

與2021年第一季度相比，2022年第一季度的利息支出減少了9.3萬美元，這是由於公司的有息負債成本下降了48個基點。支付的較低利率抵消了合併中承擔的平均有息負債4.216億美元的影響。

22
目錄表
與2021年第一季度相比，2022年第一季度存款利息支出減少了3.3萬美元 。這主要是由於存款平均利率下降28個基點，導致存款利息支出減少316,000美元。這一減少部分被存款平均餘額增加3.895億美元的影響所部分抵消，這主要是因為合併增加了28.3萬美元的利息支出。

與2021年第一季度相比，2022年第一季度的借款利息支出減少了60,000美元。減少的原因是平均借款利率下降59個基點，利息支出減少19.2萬美元，但被期內平均借款增加3210萬美元所抵銷， 利息支出增加13.2萬美元。平均借款餘額增加的原因是短期借款平均餘額增加6,800萬美元(主要是合併中假設的根據回購協議出售的證券)，但被FHLB平均借款減少3,270萬美元和公司次級債券平均餘額減少330萬美元所抵消，這些債券已於2021年第三季度償還。

淨息差由2021年第一季的2.40%上升至2022年第一季的2.76% ，主要是由於生息資產數量增加(主要是由於應收貸款平均餘額增加)、合併後收購的商業貸款組合所賺取的較高貸款收益率，以及計息負債的平均利率下降48個基點所致。

   
截至以下三個月
  
   
March 31, 2022
    
March 31, 2021
  
(千美元)
  
平均餘額
    
利息
    
平均值
收益率/
成本
    
平均餘額
    
利息
    
平均值
收益率/
成本
  
資產
                                    
生息資產：
                                    
生息存款
  
$
220,266
    
$
84
      
0.15
%
  
$
98,183
    
$
35
      
0.14
%
證券
    
160,968
      
553
      
1.37
%
    
10,414
      
56
      
2.15
%
應收貸款(1)
    
653,493
      
7,336
      
4.49
%
    
361,487
      
3,644
      
4.03
%
FRB和FHLB股票
    
3,046
      
38
      
4.99
%
    
3,431
      
42
      
4.90
%
生息資產總額
    
1,037,773
    
$
8,011
      
3.09
%
    
473,515
    
$
3,777
      
3.19
%
非息資產
    
74,542
                      
11,064
                  
總資產
  
$
1,112,315
                    
$
484,579
                  
                                                 
負債與股東權益
                                                
計息負債：
                                                
貨幣市場存款
  
$
207,078
    
$
189
      
0.37
%
  
$
76,750
    
$
81
      
0.42
%
存摺存款
    
66,825
      
8
      
0.05
%
    
64,044
      
57
      
0.36
%
活期存款和其他活期存款
    
230,461
      
39
      
0.07
%
    
54,650
      
7
      
0.05
%
證書帳户
    
201,446
      
114
      
0.23
%
    
120,857
      
238
      
0.79
%
總存款
    
705,810
      
350
      
0.20
%
    
316,301
      
383
      
0.48
%
聯邦住房金融局取得進展
    
77,849
      
342
      
1.76
%
    
110,500
      
527
      
1.91
%
次級債券
    
-
      
-
      
0.00
%
    
3,275
      
22
      
2.69
%
其他借款
    
68,019
      
147
      
0.86
%
    
-
      
-
      
0.00
%
借款總額
    
145,868
      
489
      
1.34
%
    
113,775
      
549
      
1.93
%
計息負債總額
    
851,678
    
$
839
      
0.39
%
    
430,076
    
$
932
      
0.87
%
無息負債
    
121,912
                      
5,832
                  
股東權益
    
138,725
                      
48,671
                  
總負債和股東權益
  
$
1,112,315
                    
$
484,579
                  
                                                 
淨息差(2)
          
$
7,172
      
2.70
%
          
$
2,845
      
2.32
%
淨息差 (3)
                    
2.76
%
                    
2.40
%
生息資產與有息負債的比率
                    
121.85
%
                    
110.10
%

(1)
金額是扣除遞延貸款費用、貸款貼現和正在處理的貸款後的淨額，幷包括遞延發端成本和貸款溢價。
(2)
淨息差代表平均生息資產收益率與平均計息負債成本之間的差額。
(3)
淨利差代表淨利息收入佔平均可賺取利息資產的百分比。

23
目錄表
貸款損失準備

該公司記錄了148美元的貸款損失準備金 由於貸款組合的增長，2022年第一季度為1000美元。2021年第一季度沒有貸款損失準備金。2022年或2021年第一季度沒有記錄貸款沖銷。貸款和租賃損失準備(“ALLL”)增加截至2022年3月31日的350萬美元，而截至2021年12月31日的340萬美元。

非利息收入

2022年第一季度的非利息收入總計28萬美元，而2021年第一季度的非利息收入為12.3萬美元。非利息收入的增加主要是由於City First Bank賬面上剩餘的新市場税收抵免企業賺取的費用以及自動取款機兑換費用的增加。

非利息支出

2022年第一季度的非利息支出總額為600萬美元，而2021年第一季度為860萬美元。非利息支出的減少主要是由於與2021年4月1日CFBanc合併相關的非經常性薪酬成本和專業服務費，但信息服務成本的上升部分抵消了這一減少。與2021年第一季度相比，2022年第一季度的薪酬成本和專業服務費分別減少了180萬美元和160萬美元，而信息服務成本增加了62.4萬美元。此外，在2022年第一季度，公司記錄了10.9萬美元的費用，用於攤銷與合併相關的核心存款無形資產。

所得税支出或福利

所得税費用或福利是通過適用21%的法定聯邦所得税税率來計算的。州税按加利福尼亞州税率記錄，並根據分配時間表進行分配，以反映銀行的部分業務是在華盛頓特區地區進行的 。該公司記錄的所得税支出為363美元 2022年第一季度的實際税率為27.0%，2021年第一季度的税收優惠為220萬美元，實際税率為38.4%。

財務狀況

總資產

總計截至2022年3月31日，資產增加3760萬美元，從2021年12月31日的10.94億美元增加到11310億美元，這主要是由於現金和現金等價物增加了1460萬美元，可供出售的投資證券增加了1390萬美元，用於投資的貸款淨增加了490萬美元，其他資產增加了350萬美元，遞延税資產淨增加了220萬美元。
 
可供出售的證券

截至2022年3月31日，可供出售的證券總額為1.703億美元，而2021年12月31日為1.564億美元。在截至2022年3月31日的三個月中，可供出售的證券增加了1,390萬美元，這主要是由於額外購買了2,690萬美元的證券。這些增長被470萬美元的淨攤銷和投資證券支付所部分抵消。

應收貸款

貸款應收賬款增加 2022年第一季度490萬美元，主要是由於貸款來源超過了回報。《世界銀行》發起了4150萬美元的多户貸款、290萬美元的商業房地產貸款、950萬美元的商業貸款和75.6萬美元的建築貸款。已有建築貸款的貸款墊款總額為650萬美元。2022年第一季度的貸款償還和償還總額為5690萬美元，其中3300萬美元為購買力平價貸款。

貸款損失準備

作為美國證券交易委員會定義的較小報告公司，本公司在2023年之前不需要採用CECL會計準則；因此，本銀行的ALL是基於綜合財務狀況報表之日可能發生的虧損，而不是對貸款有效期內未來經濟狀況的預測。在考慮新冠肺炎疫情造成的當前不確定性的情況下，在確定全額貸款是否充足時，管理層考慮了公司投資組合的歷史和當前表現，以及投資組合的質量和安全的各種衡量標準，如償債能力和貸款與價值比率。管理層正在繼續監測貸款組合，並定期與借款人溝通，以確定全部貸款的持續充分性。

24
目錄表
我們在必要時將貸款損失撥備計入收益，以便將ALL維持在管理層判斷足以吸收貸款組合中可能發生的損失的水平。我們至少每季度評估貸款組合的整體質量和我們經營的當地市場的總體經濟趨勢。根據這些審查確定撥備的適當水平是基於這些審查，考慮的因素包括每種貸款的歷史損失經驗、我們貸款組合的規模和構成、我們貸款拖欠的水平和構成、不良貸款和淨貸款沖銷、問題貸款的基礎抵押品價值、監管政策、總體經濟狀況以及與組合中貸款的可收回性相關的其他因素。
 
截至2022年3月31日，全部貸款總額為350萬美元，佔投資貸款總額的0.54%，而截至12月，貸款總額為340萬美元，佔投資貸款總額的0.52%2021年3月31日。2022年第一季度ALL的美元金額增加是由於同期貸款增長導致的額外貸款損失撥備的結果。
 
截至2022年3月31日，貸款拖欠總額為290萬美元，而2021年12月31日為240萬美元。沒有一筆貸款的拖欠天數超過90天。截至2022年3月31日，有一筆商業房地產貸款拖欠30天，另一家借款人的商業房地產貸款截至2021年12月31日拖欠84天。

不良貸款包括逾期90天或以上的拖欠貸款和其他貸款，包括不符合應計狀態的問題債務重組。截至2022年3月31日，不良貸款總額為653美元 1000美元，而2021年12月31日為68.4萬美元。截至2022年3月31日的三個月內，不良貸款減少7.8萬元，原因是償還貸款。《世界銀行報》D不擁有2022年3月31日或2021年12月31日止贖 (REO)所擁有的任何房地產。
 
在審查我們所有貸款的充分性時，我們跟蹤當前正在支付的不良貸款的金額和百分比，但仍必須歸類為不良貸款，原因與付款無關，例如缺乏當前財務信息，以及沒有足夠的 令人滿意的業績期限。截至2022年3月31日和2022年12月31日，我們所有的不良貸款都是當期償還的。此外，在在確定ALL時，我們評估了ALL與不良貸款的比率，2022年3月31日為541.96%，而2021年12月31日為495.8%。
 
在審查全部貸款的充分性時，我們還考慮了沖銷的影響，包括貸款沖銷的變化和趨勢。自2015年以來，沒有發生過貸款沖銷。在確定沖銷時，我們至少每12個月通過獲得新的評估來更新對不良貸款的抵押品價值的估計 。如貸款抵押品的估計公允價值減去估計銷售成本少於貸款的記錄投資，則-減去差額的記錄是為了將貸款減少到估計的公允價值，減去估計的銷售成本。因此，我們的不良貸款總額中固有的某些損失會定期通過沖銷確認。更新這些抵押品價值的估計並確認任何必要的沖銷的影響是增加沖銷並減少這些貸款所需的ALL。
 
在2022年或2021年的第一季度，沒有記錄到復甦或沖銷。
 
截至2022年3月31日的減值貸款為220萬美元，而截至2021年12月31日的減值貸款為230萬美元。2022年第一季度減值貸款減少52,000美元 主要是由於償還貸款。計提減值準備為7000美元，佔3月31日減值貸款總額的0.31%，2022年，而截至2021年12月31日，減值貸款總額為7000美元，佔減值貸款總額的0.30%。
 
2020年3月27日，《冠狀病毒援助救濟和經濟安全法案》(簡稱《CARE法案》)由國會簽署成為法律。《CARE法案》規定，在特定情況下，金融機構有機會在一段有限的時間內暫停執行與問題債務重組相關的公認會計原則(“TDR”)的某些要求，以説明新冠肺炎的影響。2020年3月，聯邦和州監管機構在與財務會計準則委員會協商後發佈了一份聯合聲明，澄清短期貸款修改，如延期付款、免除費用、延長還款期限或其他微不足道的付款延遲，如果是出於善意對新冠肺炎做出的迴應，並在任何救濟之前有效的借款人，則不是TDR。在本指南中，提供三個月或更短的時間作為短期示例，電流定義為在實施修改計劃時逾期少於30天。指導意見還規定，在修改期間，這些修改後的貸款一般不會被歸類為非應計貸款。
 
世行有一個貸款修改計劃，以應對新冠肺炎對借款人的影響。截至本申請之日，已有兩家借款方提出申請，但尚未正式提交貸款變更申請。在實施修改計劃時，兩個借款人都是當前借款人。到目前為止，還沒有批准任何修改。
 
我們認為，ALL足以彌補截至2022年3月31日貸款組合中可能發生的損失 但由於新冠肺炎疫情帶來的不確定性和其他經濟不確定性，無法保證實際損失不會超過估計金額。此外，OCC和聯邦存款保險公司(FDIC)定期審查ALL，作為其審查過程中不可或缺的一部分。這些機構可能會根據他們在考試時對可獲得的信息的判斷，要求增加ALL。

25
目錄表
商譽與無形資產

作為合併的結果，公司記錄了2600萬美元的商譽和330萬美元的核心存款無形資產。 在收購業務合併中獲得的商譽和無形資產不會攤銷，但至少每年或更頻繁地進行減值測試，如果存在表明有必要進行此類減值測試的事件和情況 。

商譽減少13.8萬美元，從2600萬美元降至2590萬美元，原因是重新計算了截至合併日期收購的資產和負債的遞延税金。

核心存款無形資產加速攤銷，反映無形資產的經濟利益被消耗或以其他方式耗盡的模式。巖心礦牀無形資產的估計壽命為大約10年耳朵，截至2022年3月31日還剩9年。在截至2022年3月31日的三個月內，公司記錄了與核心存款無形資產相關的10.9萬美元攤銷費用。

截至2022年3月31日止三個月內，並無與商譽或無形核心存款有關的減值費用入賬。

總負債

總計負債增加從2021年12月31日的9.524億美元增加到2022年3月31日的9.948億美元 ，這主要是由於存款的增長。

存款

截至2022年3月31日，存款增加5,160萬美元至8.397億美元，較2021年12月31日的7.881億美元增加，其中包括ICS存款增加7,600萬美元(ICS存款是指本行自己的貨幣市場賬户超出FDIC保險額度，根據FDIC保險額度，本行與其他銀行作出相互保險安排)，CDARS存款640萬美元(CDARS存款類似於ICS存款，但涉及存單而不是貨幣市場賬户)，以及130萬美元的其他存單賬户。上述存款增加被流動存款(現在是活期存款、貨幣市場存款和存摺賬户)減少3,210萬美元所抵消。五截至2022年3月31日，客户關係約佔我們存款的26%。我們希望在可預見的未來保持這些關係。

借款

截至2022年3月31日，借款總額包括FHLB向銀行墊款7300萬美元，回購協議5600萬美元，以及與我們合格的活躍低收入企業貸款活動相關的借款#美元。14.0 相比之下，截至2021年12月31日，FHLB向銀行提供的預付款為8,600萬美元，回購協議為5,200萬美元，與我們合格的活躍低收入商業貸款活動相關的借款為1,400萬美元。

未償還的FHLB預付款餘額2022年3月31日降至7,300萬美元，而2021年12月31日為8,600萬美元 ，原因是該年到期的預付款支付了1,300萬美元。由於較高利率預付款的到期，FHLB預付款的加權平均利率在2022年3月31日降至1.66%，而2021年12月31日為1.85%。

銀行簽訂協議，出售證券，但有義務回購相同或類似的證券。根據這些安排，銀行可以轉讓對資產的法律控制權，但仍然通過一項協議保留有效控制權，該協議既有權也有義務銀行回購資產。因此，這些回購協議被記為抵押融資協議(即擔保借款)，而不是證券的出售和隨後的回購。回購證券的義務在銀行的綜合資產負債表中反映為負債，而回購協議所涉及的證券仍保留在各自的可供出售的投資證券賬户中。換言之，不存在投資證券資產與回購協議負債之間的抵銷或淨額。截至2022年3月31日和2021年12月31日，這些借款的未償還餘額分別為5900萬美元和5200萬美元，這兩個時期的利率均為0.10%。這些協議每天都會到期。截至2022年3月31日，市值為美元的證券61.9根據回購協議出售的證券的抵押品為100萬美元，其中包括#22.3百萬美元的美國政府機構證券，美元33.5百萬美元的抵押貸款支持證券4.1百萬聯邦機構CMO和200萬美元的SBA Pool證券。截至2021年12月31日，質押證券的總市值為5,320萬美元，其中包括1,330萬美元的美國政府機構證券和3,990萬美元的抵押貸款支持證券。

26
目錄表
截至2022年3月31日，一種關係佔我們根據回購協議出售的證券餘額的74%。我們希望 在可預見的未來保持這種關係。

關於世行的新市場税收抵免活動，CFC45是一個夥伴關係，其成員包括CFNMA和City First New Markets Fund II，LLC。這一CDE實際上是美林需要部署的總計1,400萬美元撥款的傳遞工具。2015年12月，美林向CFC45提供了1,400萬美元的無追索權貸款，CFC45將這筆貸款轉給了QALICB。QALICB的貸款由一份租賃信託契約擔保，由於這種傳遞、無追索權的結構，該契約在操作上並最終是為了美林而不是CFC45的利益。CFC45從QALICB收到的償債付款被轉給美林，作為回報，CFC45收到維護費。氟氯化碳45的財務報表與世界銀行和本公司的財務報表合併。

股東權益

截至2022年3月31日，股東權益為1.362億美元，佔百老彙總資產的12.04%，而截至2021年12月31日，股東權益為1.41億美元，佔百老彙總資產的12.89%。股東權益總額減少的主要原因是可供出售證券的未實現虧損税後增加570萬美元，這是由於2022年第一季度市場利率上升對證券投資組合的價值產生了不利影響。2022年第一季度，投資組合的信用質量沒有惡化。

截至2022年3月31日，CBLR為9.45%，而截至2021年12月31日，CBLR為9.32%。CBLR的增加是由於銀行淨收益的增長。

2022年第一季度，公司完成了全部A系列固定利率累計可贖回優先股的交換，總清算價值為300萬美元，外加應計股息，以A類普通股每股2.51美元的交換價換取1,193,317股A類普通股。此外，本季度公司向董事、高管和某些員工發行了542,449股A類普通股，包括向高管和某些員工發行了495,262股限制性股票，期限為36個月至60個月， 向董事發行了47,187股非限制性股票，立即歸屬。

截至2022年3月31日，該公司每股賬面價值為1.85美元，而截至2021年12月31日，每股賬面價值為1.92美元。2022年第一季度每股賬面價值下降主要是由於可供出售證券的未實現虧損增加。
 
每股普通股有形賬面價值是一項非公認會計準則計量，不包括商譽和未攤銷核心存款無形資產淨值，這兩項資產最初都是與合併有關的。該公司使用這一非公認會計準則財務衡量標準來提供有關公司財務狀況和經營業績的補充信息。 普通股每股賬面價值和有形賬面價值之間的對賬如下：

   
普通股資本
    
未償還股份
    
每股金額
  
   
(千美元)
  
                   
March 31, 2022:
                  
普通賬面價值
  
$
136,213
      
73,504,185
    
$
1.85
  
更少：
                        
商譽
    
25,858
                  
未攤銷核心存款淨值無形資產
    
2,827
                  
有形賬面價值
  
$
107,541
      
73,504,185
    
$
1.46
  
                         
2021年12月31日：
                        
普通賬面價值
  
$
138,000
      
71,768,419
    
$
1.92
  
更少：
                        
商譽
    
25,996
                  
未攤銷核心存款淨值無形資產
    
2,936
                  
有形賬面價值
  
$
109,068
      
71,768,419
    
$
1.52
  

流動性

流動性管理的目標是確保我們有持續的能力為運營提供資金，並在 具有成本效益的基礎上履行我們的義務。銀行的資金來源包括存款、FHLB的墊款、其他借款、出售貸款和投資證券的收益，以及支付貸款和投資證券的本金和利息。目前，亞特蘭大聯邦住房金融局批准，只要銀行提供合格抵押品並持有足夠的聯邦住房金融局股票，銀行可以借入不超過總資產25%的資金。這一批准的限額和抵押品要求將 允許銀行在2022年3月31日根據質押抵押品額外借款1360萬美元。此外，截至該日，世界銀行與其他金融機構的額外信貸額度為1100萬美元。

27
目錄表
銀行資金的主要用途包括提取存款和支付利息、發放貸款、購買投資證券和支付運營費用。此外，當銀行的資金超過準備金要求或短期流動性需求時，銀行會投資於聯邦儲備銀行的聯邦基金或其他金融機構的貨幣市場賬户。截至2022年3月31日，該行的流動資產包括2.461億美元現金和現金等價物以及8,250萬美元未質押的可供出售證券，而截至2021年12月31日，現金和現金等價物為231.5美元，可供出售證券為5,240萬美元。目前，我們相信銀行有足夠的流動資金在可預見的未來支持增長。流動資產在2022年第一季度的增長是由於存款的增加。

本公司的流動資金主要來自融資交易所得收益，例如於2013年8月、2014年10月、2016年12月及2021年4月完成的私人配售，以及於2021年及2020年從本行收取的股息。本行目前並未被禁止派發股息，但根據正常監管指引，派息的金額 須受限制。

在綜合基礎上，本公司在截至2022年3月31日的三個月錄得經營活動現金淨流出180萬美元，而截至2021年3月31日的三個月綜合經營活動現金淨流出為210萬美元。截至2022年3月31日的三個月，經營活動的現金淨流入主要是其他資產的可歸因性增加，而截至2021年3月31日的三個月，經營活動的現金淨流出主要是由於遞延税項資產和其他資產的減少，但被應計費用和其他負債的增加所抵消。

在截至2022年3月31日的三個月中，公司記錄的投資活動的綜合現金淨流出為2630萬美元，而截至2021年3月31日的三個月的綜合投資活動現金淨流出為190萬美元。在截至2022年3月31日的三個月中，來自投資活動的現金淨流入主要是由於購買了2690萬美元的投資證券。相比之下，在截至2021年3月31日的三個月內，投資活動的現金流出主要是由於為投資而持有的應收貸款的本金支付，但被用於發放新貸款的資金所抵消。

在截至2022年3月31日的三個月中，公司記錄的融資活動的合併現金淨流入為4270萬美元，而截至2021年3月31日的三個月的融資活動的合併現金淨流出為400萬美元。在截至2022年3月31日的三個月內，來自融資活動的現金淨流入主要是由於存款淨增加5170萬美元，根據回購協議出售的證券淨增加400萬美元，扣除FHLB預付款1300萬美元。在截至2021年3月31日的三個月內，融資活動的現金淨流出 主要是由於存款餘額減少330萬美元。

資本來源與監管資本

該銀行受聯邦銀行機構管理的各種監管資本要求的約束。未能滿足最低資本要求可能會引發監管機構採取某些強制性的和可能的額外酌情行動，如果採取這些行動，可能會對公司的財務報表產生直接的實質性影響。根據資本充足率準則和迅速採取糾正行動的監管框架，銀行必須滿足特定的資本準則，這些準則涉及根據監管會計慣例計算的銀行資產、負債和某些表外項目的量化指標。銀行的資本數額和分類還取決於監管機構對組成部分、風險權重和其他因素的定性判斷。截至2022年3月31日和2021年12月31日，該銀行 超過了其必須遵守的所有資本充足率要求，符合被視為“資本充足”的資格。(見附註11--規管事宜。)。

28
目錄表
第三項。
關於市場風險的定量和定性披露

不適用

第四項。
控制和程序

信息披露控制和程序的評估

我們的披露控制和程序旨在為實現他們的目標提供合理保證，即確保我們根據交易所法案提交或提交的報告中要求我們披露的信息被累積並傳達給我們的管理層，包括我們的首席執行官和首席財務官，以便及時做出關於所需披露的決定，並在美國證券交易委員會的規則和表格中指定的時間段內被記錄、處理、彙總和報告。不能保證我們的信息披露控制和程序在任何情況下都能有效運作。截至2022年3月31日，在公司首席執行官(CEO)和首席財務官(CFO)的監督下，對公司披露控制程序和程序的設計和運營的有效性進行了評估。基於這一評估，公司首席執行官兼首席財務官得出結論，公司的披露控制和程序自2022年3月31日起有效。

財務報告內部控制的變化

於截至2022年3月31日止三個月內，本公司的財務報告內部控制(定義見交易法第13a-15(F)及15d-15(F)條)並無重大影響或合理地可能會對本公司財務報告的內部控制產生重大影響的變動。

控制措施有效性的固有限制

我們的披露控制和程序旨在為實現上述目標提供合理保證 。然而，管理層並不期望我們的披露控制和程序能夠防止或發現所有錯誤和欺詐行為。任何控制系統，無論設計和操作有多好，都是建立在一定的假設基礎上的，並且只能提供合理的、而不是絕對的保證，保證其目標的實現。此外，任何控制評估都不能絕對保證不會發生因錯誤或舞弊而導致的錯誤陳述，或已檢測到公司內部的所有控制問題和舞弊事件 。

29
目錄表
第二部分：其他信息

第1項。
法律程序

無

第1A項。
風險因素

不適用

第二項。
未登記的股權證券銷售和收益的使用

2022年1月3日，根據一項交換協議，公司向公司A系列固定利率累計可贖回優先股(“A系列優先股”)的持有人發行了1,193,317股公司A類普通股，總清算價值為300萬美元，外加應計股息，以換取A系列優先股的所有流通股，交換價格為A類普通股每股2.51美元，其中包括認可投資者代表和轉讓限制，並根據修訂後的1933年證券法第4(2)條獲得豁免註冊。

第三項。
高級證券違約

無

第四項。
煤礦安全信息披露

不適用

第五項。
其他信息

什麼都沒有。

第六項。
展品

展品
數字*
  
3.1
修訂並重新簽署了自2021年4月1日起生效的百老匯金融公司註冊證書(註冊人於2021年4月5日提交的附件3.1至8-K表 )。
3.2
註冊人章程(註冊人於2020年8月24日提交的表格8-K附件3.2)
31.1
根據根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第302條通過的1934年《證券交易法》第13a-14(A)和15d-14(A)條頒發的首席執行官證書。
31.2
根據根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第302節通過的1934年《證券交易法》規則13a-14(A)和第15d-14(A)條頒發首席財務官證書。
32.1
根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第906節通過的《美國法典》第18編第1350條對首席執行官的認證。
32.2
根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第906節通過的《美國法典》第18編第1350條對首席財務官的認證。
101.INS
XBRL實例文檔-實例文檔不顯示在交互數據文件中，因為其XBRL標記嵌入在內聯XBRL文檔中
101.SCH
XBRL分類擴展架構文檔
101.CAL
XBRL分類擴展計算鏈接庫文檔
101.DEF
XBRL分類擴展定義鏈接庫文檔
101.LAB
XBRL分類擴展標籤Linkbase文檔
101.PRE
XBRL分類擴展演示文稿Linkbase文檔
104
 本季度報告的封面為截至2022年3月31日的Form 10-Q，格式為內聯XBRL(作為附件101包括在內)


*
本文引用註冊人向美國證券交易委員會提交的文件，後面加上括號中的參考文獻。除另有説明外，美國證券交易委員會案卷編號對於每份合併的文件，是000-27464。

30
目錄表
簽名

根據1934年《證券交易法》的要求，註冊人已正式授權以下籤署人代表其簽署本報告。

 
百老匯金融公司
     
Date: May 16, 2022
由以下人員提供：
/s/Brian Argrett
   
布賴恩·阿格雷特
   
首席執行官
     
Date: May 16, 2022
由以下人員提供：
/布倫達·J·巴蒂
   
布倫達·J·巴蒂
   
首席財務官


31