美國聯邦貿易和交易委員會華盛頓特區20549表格10-Q
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根據1934年《證券交易法》第13或15(D)條規定的季度報告 |
| 截至本季度末 |
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| 或 | |
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根據1934年《證券交易法》第13或15(D)條提交的過渡報告 |
| 的過渡期 至 . |
Commission file number: 001-34198
SUNOPTA INC.
(註冊人的確切姓名載於其章程)
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加拿大 |
不適用 |
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(註冊成立或組織的國家或其他司法管轄區) |
(國際税務局僱主身分證號碼) |
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7078 Shady Oak Road Eden Prairie, Minnesota, 55344 |
(952) 820-2518 |
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(主要行政辦公室地址) |
(註冊人的電話號碼，包括區號) |
用複選標記表示註冊人(1)是否在過去12個月內(或註冊人被要求提交此類報告的較短時間內)提交了1934年《證券交易法》第13條或15(D)節要求提交的所有報告，以及(2)在過去90天內是否符合此類提交要求。
Yes ☒ No ☐
用複選標記表示註冊人是否在過去12個月內(或註冊人被要求提交和張貼此類文件的較短時間內)以電子方式提交併張貼在其公司網站上(如果有)，根據S-T條例第405條規定必須提交和張貼的每個互動數據文件。
Yes ☒ No ☐
用複選標記表示註冊人是大型加速申報公司、加速申報公司、非加速申報公司、較小的報告公司或新興成長型公司。請參閲《交易法》第12b-2條規則中“大型加速申報公司”、“加速申報公司”、“較小申報公司”和“新興成長型公司”的定義。(勾選一項)：
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加速的文件服務器☐ |
| 非加速文件服務器☐ | 規模較小的報告公司 |
| (不要檢查是否有規模較小的報告公司) | 新興成長型公司 |
如果是一家新興的成長型公司，用複選標記表示註冊人是否已選擇不使用延長的過渡期來遵守根據《交易所法》第13(A)節提供的任何新的或修訂的財務會計準則。☐
用複選標記表示註冊人是否為空殼公司(如《交易法》第12b-2條所定義)。Yes☐No☒
根據該法第12(B)條登記的證券：
| 每個班級的標題 | 交易代碼 | 註冊的每個交易所的名稱 |
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多倫多證券交易所 |
截至2022年5月6日，註冊人發行的普通股數量為107,592,925股。
SunOpta Inc.
表格10-Q
截至2022年4月2日的季度報告
目錄
| 第一部分 | 財務信息 | |
| 第1項。 | 財務報表(未經審計) | |
| 截至2022年4月2日和2021年4月3日的季度綜合經營報表 | 6 | |
| 截至2022年4月2日及2022年1月1日的綜合資產負債表 | 7 | |
| 截至2022年4月2日及2021年4月3日止季度的綜合股東權益報表 | 8 | |
| 截至2022年4月2日和2021年4月3日的季度現金流量表 | 9 | |
| 合併財務報表附註 | 10 | |
| 項目2 | 管理層對財務狀況和經營成果的探討與分析 | 20 |
| 第3項 | 關於市場風險的定量和定性披露 | 30 |
| 項目4 | 控制和程序 | 30 |
| 第II部 | 其他信息 | |
| 項目1 | 法律訴訟 | 31 |
| 第1A項 | 風險因素 | 31 |
| 項目6 | 陳列品 | 31 |
陳述的基礎
除文意另有所指外，本季度報告中所提及的“公司”、“SunOpta”、“我們”、“我們”或類似的詞語和短語，統稱為SunOpta Inc.及其子公司。
在本報告中，顯示的所有貨幣金額均以千個美國(“美國”)表示。美元(“$”)，每股金額除外，除非另有説明。其他數額可用數千加元(“C$”)和墨西哥比索(“M$”)表示。
前瞻性陳述
這份10-Q表格包含前瞻性陳述，這些陳述基於管理層目前的預期和假設，涉及許多風險和不確定性。一般而言，前瞻性陳述不嚴格地與歷史或當前事實有關，通常伴隨着“預期”、“估計”、“目標”、“打算”、“項目”、“潛在”、“預測”、“繼續”、“相信”、“預期”、“可以”、“可能”、“將”、“應該”、“可能”、“可能”、“計劃”、“將”、““預算”、“預測”這類詞語的負面影響，與詞彙和短語的影響相似。前瞻性表述包括但不限於提及未來的財務和經營結果、計劃、目標、預期和意圖；新冠肺炎疫情和俄烏戰爭的直接和間接經濟影響，以及這些事件對公司未來經營和財務業績的影響程度；外幣匯率和大宗商品價格的波動，以及全球和我們開展業務的市場的總體經濟和政治狀況；我們對資本擴張項目的計劃和預期，包括我們對我們位於得克薩斯州米德洛錫安的工廠將於2022年底投入運營的預期；我們對植物和水果業務未來盈利能力的預期，包括預期的運營結果、收入趨勢和利潤率概況；我們對客户需求、消費者偏好、競爭、銷售定價、原材料投入的可用性和定價以及完成資本擴張項目的時間和成本的預期；我們與可能出售選定的業務、運營或資產有關的意圖；現有資金來源是否足以滿足融資需求, 以及其他融資來源；我們可能參與的訴訟的結果；以及其他非歷史事實的陳述。這些前瞻性陳述是根據1995年《私人證券訴訟改革法》的安全港條款作出的，其中包括修訂後的1933年《證券法》第27A條和修訂後的1934年《證券交易法》第21E條。這些前瞻性陳述是基於我們根據我們的經驗和我們對當前狀況、歷史趨勢和預期未來發展的解讀以及我們認為在這種情況下合適的其他因素而做出的某些假設、預期和分析。
| SunOpta Inc. | 3 | 2022年4月2日表格10-Q |
實際結果和發展是否符合和達到我們的預期和預測，存在許多風險和不確定因素。因此，有一些重要因素可能會導致我們的實際結果與我們的預期和預測大相徑庭。我們認為這些因素包括但不限於以下幾點：
| SunOpta Inc. | 4 | 2022年4月2日表格10-Q |
本文中所作的所有前瞻性陳述均受這些警告性陳述的限制，我們的實際結果或我們預期的發展可能無法實現。我們的前瞻性陳述僅以我們目前掌握的信息為基礎，並且僅代表發表之日的情況。我們不承擔任何義務在本報告發布之日之後公開更新我們的前瞻性陳述，無論是書面的還是口頭的，即使有新的信息或未來發生其他事件，除非適用的證券法可能要求我們這樣做。上述因素不應被解釋為詳盡無遺，應與本報告中包括的其他警示説明一併閲讀。有關可能導致實際結果大相徑庭的主要因素的更詳細討論，請閲讀本報告其他部分以及我們截至2022年1月1日的財政年度Form 10-K年度報告中的項目1A風險因素中的風險因素。有關這些因素以及這些前瞻性陳述所依據的實質性因素或假設的更多信息，可在項目1A下找到。在截至2022年1月1日的財政年度的Form 10-K年度報告中的第1A項下的“風險因素”。本報告以及我們提交給美國證券交易委員會和加拿大證券管理人的其他文件中的“風險因素”。
| SunOpta Inc. | 5 | 2022年4月2日表格10-Q |
第一部分-財務信息
項目1.財務報表
| SunOpta Inc. | |
| 合併業務報表 | |
| 截至2022年4月2日和2021年4月3日的季度 | |
| (未經審計) | |
| (除每股金額外，所有美元金額均以數千美元表示) |
| 截至的季度 | ||||||
| April 2, 2022 | April 3, 2021 | |||||
| $ | $ | |||||
| 收入(附註11) | ||||||
| 銷貨成本 | ||||||
| 毛利 | ||||||
| 銷售、一般和行政費用 | ||||||
| 無形資產攤銷 | ||||||
| 其他費用，淨額(附註7) | ||||||
| 匯兑損失(收益) | ( |
) | ||||
| 在下列項目前的持續經營收益 | ||||||
| 利息支出，淨額 | ||||||
| 所得税前持續經營收益 | ||||||
| 所得税費用 | ||||||
| 持續經營收益 | ||||||
| 非持續經營收益(附註10) | ||||||
| 淨收益 | ||||||
| 優先股的股息和增值(附註5) | ( |
) | ( |
) | ||
| 普通股股東應佔收益(虧損) | ( |
) | ||||
| 每股基本及攤薄收益(虧損)(附註8) | ||||||
| 從持續運營中 | ( |
) | ( |
) | ||
| 從中斷的運營中 | ||||||
| 每股基本收益和攤薄後收益(虧損) | ( |
) | ||||
| 加權平均已發行普通股(00S)(附註8) | ||||||
| 基本信息 | ||||||
| 稀釋 | ||||||
(見合併財務報表附註)
| SunOpta Inc. |
6 |
2022年4月2日表格10-Q |
| SunOpta Inc. |
| 合併資產負債表 |
| 截至2022年4月2日及2022年1月1日 |
| (未經審計) |
| (所有美元金額均以千美元為單位) |
| April 2, 2022 | 2022年1月1日 | |||||
| $ | $ | |||||
| 資產 | ||||||
| 流動資產 | ||||||
| 現金和現金等價物 | ||||||
| 應收賬款，扣除信貸損失準備淨額#美元 |
||||||
| 庫存(附註2) | ||||||
| 預付費用和其他流動資產 | ||||||
| 可追回的所得税 | ||||||
| 流動資產總額 | ||||||
| 財產、廠房和設備、淨值 | ||||||
| 經營性租賃使用權資產(附註3) | ||||||
| 無形資產，淨額 | ||||||
| 商譽 | ||||||
| 其他資產 | ||||||
| 總資產 | ||||||
| 負債 | ||||||
| 流動負債 | ||||||
| 應付賬款和應計負債 | ||||||
| 長期債務的當期部分(附註4) | ||||||
| 經營租賃負債的當期部分(附註3) | ||||||
| 流動負債總額 | ||||||
| 長期債務(附註4) | ||||||
| 經營租賃負債(附註3) | ||||||
| 長期負債 | ||||||
| 遞延所得税 | ||||||
| 總負債 | ||||||
| B-1系列優先股(附註5) | ||||||
| 股東權益 | ||||||
| 普通股， |
||||||
| 額外實收資本 | ||||||
| 累計赤字 | ( |
) | ( |
) | ||
| 累計其他綜合收益 | ||||||
| 股東權益總額 | ||||||
| 總負債和股東權益 | ||||||
| 承付款和或有事項(附註10) |
(見合併財務報表附註)
| SunOpta Inc. |
7 |
2022年4月2日表格10-Q |
| SunOpta Inc. |
| 合併股東權益報表 |
| 截至2022年4月2日及2021年4月3日的季度及截至 |
| (未經審計) |
| (所有美元金額均以千美元為單位) |
| 普通股 | 附加實收資本 | 累計 赤字 |
累計 其他 全面 收入 |
總計 | ||||||||||||||
| 000s | $ | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||
| 2022年1月1日的餘額 | ( |
) | ||||||||||||||||
| 員工購股計劃 | - | - | - | |||||||||||||||
| 股票激勵計劃 | ( |
) | - | - | ||||||||||||||
| 股票獎勵預扣税 | - | - | ( |
) | - | - | ( |
) | ||||||||||
| 基於股票的薪酬 | - | - | - | - | ||||||||||||||
| 持續經營收益 | - | - | - | - | ||||||||||||||
| 非持續經營的收益 | - | - | - | - | ||||||||||||||
| 優先股股息 | - | - | - | ( |
) | - | ( |
) | ||||||||||
| 優先股增值 | - | - | - | ( |
) | - | ( |
) | ||||||||||
| 2022年4月2日的餘額 | ( |
) | ||||||||||||||||
| 普通股 | 附加實收資本 | 累計 赤字 |
累計 其他 全面 收入 |
總計 | ||||||||||||||
| 000s | $ | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||
| 2021年1月2日的餘額 | ( |
) | ||||||||||||||||
| 交換A系列優先股，扣除股票發行成本淨額#美元 |
- | - | - | |||||||||||||||
| 員工購股計劃 | - | - | - | |||||||||||||||
| 股票激勵計劃 | ( |
) | - | - | ||||||||||||||
| 股票獎勵預扣税 | - | - | ( |
) | - | - | ( |
) | ||||||||||
| 基於股票的薪酬 | - | - | - | - | ||||||||||||||
| 淨收益 | - | - | - | - | ||||||||||||||
| 優先股股息 | - | - | - | ( |
) | - | ( |
) | ||||||||||
| 優先股增值 | - | - | - | ( |
) | - | ( |
) | ||||||||||
| 2021年4月3日的餘額 | ( |
) | ||||||||||||||||
(見合併財務報表附註)
| SunOpta Inc. |
8 |
2022年4月2日表格10-Q |
| SunOpta Inc. |
| 合併現金流量表 |
| 截至2022年4月2日和2021年4月3日的季度 |
| (未經審計) |
| (單位：千美元) |
| 截至的季度 | ||||||
| April 2, 2022 | April 3, 2021 | |||||
| $ | $ | |||||
| 現金提供者(用於) | ||||||
| 經營活動 | ||||||
| 淨收益 | ||||||
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收益從中斷的運營中 |
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| 持續經營收益 | ||||||
| 不影響現金的項目： | ||||||
| 折舊及攤銷 | ||||||
| 債務發行成本攤銷 | ||||||
| 遞延所得税 | ||||||
| 基於股票的薪酬 | ||||||
| 其他 | ( |
) | ||||
| 經營性資產和負債變動(附註9) | ( |
) | ||||
| 持續經營的經營活動提供(用於)的現金淨額 | ( |
) | ||||
| 投資活動 | ||||||
| 物業、廠房和設備的附加費 | ( |
) | ( |
) | ||
| 出售資產所得收益 | ||||||
| 用於持續經營的投資活動的現金淨額 | ( |
) | ( |
) | ||
| 用於非持續經營投資活動的現金淨額 | ( |
) | ||||
| 用於投資活動的現金淨額 | ( |
) | ( |
) | ||
| 融資活動 | ||||||
| 循環信貸項下增加(減少)(附註4) | ( |
) | ||||
| 長期債務借款(附註3) | ||||||
| 償還長期債務(附註3) | ( |
) | ( |
) | ||
| 支付債務發行成本 | ( |
) | ( |
) | ||
| 行使股票期權和購買員工股份所得收益 | ||||||
| 股票獎勵預扣税金的支付 | ( |
) | ( |
) | ||
| 優先股現金股息的支付(附註5) | ( |
) | ( |
) | ||
| 股票發行費用的支付 | ( |
) | ||||
| 持續業務籌資活動提供的現金淨額 | ||||||
| 用於非連續性業務籌資活動的現金淨額 | ( |
) | ||||
| 融資活動提供的現金淨額 | ||||||
| 本期間現金和現金等價物增加 | ||||||
| 期初現金和現金等價物 | ||||||
| 期末現金和現金等價物 | ||||||
| 非現金投資和融資活動(附註3和9) | ||||||
(見合併財務報表附註)
| SunOpta Inc. | 9 | 2022年4月2日表格10-Q |
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SunOpta Inc. 合併財務報表附註 截至2022年4月2日和2021年4月3日的季度 (未經審計)(除每股金額外，所有表格金額均以數千美元表示) |
1.重大會計政策
陳述的基礎
SunOpta Inc.(“本公司”或“SunOpta”)的這些中期合併財務報表是根據根據1934年修訂的《證券交易法》頒佈的S-X規則的表格10-Q和規則10-01編制的，並符合美國中期財務信息的公認會計原則(“美國公認會計原則”)。因此，這些精簡的中期合併財務報表不包括美國公認會計原則要求的年度財務報表的所有披露。管理層認為，所有被認為是公平列報所必需的調整都已列入，而且所有這些調整都是正常的、經常性的。截至2022年4月2日的季度的經營業績不一定代表截至2022年12月31日的整個會計年度或任何其他時期的預期結果。中期綜合財務報表包括本公司及其附屬公司的賬目，並已按照截至2022年1月1日止年度的年度綜合財務報表編制。欲瞭解更多信息，請參閲公司在截至2022年1月1日的財政年度的Form 10-K年度報告中包含的合併財務報表及其註釋。
財政年度
本公司的會計年度由52或53周的期間組成，截止日期為最接近12月31日的星期六。2022財年為期52周，截止日期為2022年12月31日，季度截止日期分別為2022年4月2日、2022年7月2日和2022年10月1日。2021財年為52周，截至2022年1月1日，季度結束時間分別為2021年4月3日、2021年7月3日和2021年10月2日。
2.庫存
| April 2, 2022 | 2022年1月1日 | |||||
| $ | $ | |||||
| 原材料和在製品 | ||||||
| 成品 | ||||||
| 庫存儲備 | ( |
) | ( |
) | ||
3.租契
該公司租賃某些製造廠房、倉庫、辦公室、機械設備和車輛。在租賃開始日，如果公司有權從使用權資產中獲得幾乎所有的經濟利益，則將租賃歸類為融資租賃，否則將租賃歸類為經營性租賃。
下表提供了與租賃有關的補充信息：
| 截至的季度 | ||||||
| April 2, 2022 | April 3, 2021 | |||||
| $ | $ | |||||
| 租賃費 | ||||||
| 經營租賃成本 | ||||||
| 融資租賃成本： | ||||||
| 使用權資產折舊 | ||||||
| 租賃負債利息 | ||||||
| 轉租收入 | ( |
) | ||||
| 淨租賃成本 | ||||||
| SunOpta Inc. |
10 |
2022年4月2日表格10-Q |
|
SunOpta Inc. 合併財務報表附註 截至2022年4月2日和2021年4月3日的季度 (未經審計)(除每股金額外，所有表格金額均以數千美元表示) |
| April 2, 2022 | 2022年1月1日 | |||||
| $ | $ | |||||
| 資產負債表分類 | ||||||
| 經營租賃： | ||||||
| 經營性租賃使用權資產 | ||||||
| 經營租賃負債的當期部分 | ||||||
| 經營租賃負債 | ||||||
| 經營租賃負債總額 | ||||||
| 融資租賃： | ||||||
| 財產、廠房和設備，毛額 | ||||||
| 累計折舊 | ( |
) | ( |
) | ||
| 財產、廠房和設備、淨值 | ||||||
| 長期債務的當期部分 | ||||||
| 長期債務 | ||||||
| 融資租賃負債總額 |
| 截至的季度 | ||||||
| April 2, 2022 | April 3, 2021 | |||||
| $ | $ | |||||
| 現金流信息 | ||||||
| 已支付(收到)用於計量租賃負債的金額的現金： | ||||||
| 來自經營租賃的經營現金流 | ||||||
| 融資租賃的營運現金流 | ||||||
| 融資租賃產生的現金流： | ||||||
| 融資租賃項下支付的現金(1) | ||||||
| 融資租賃項下收到的現金(2) | ( |
) | ||||
| 以租賃負債換取的使用權資產： | ||||||
| 經營租約 | ||||||
| 融資租賃 | ||||||
| 因租賃終止或修改而減少的使用權資產和負債： | ||||||
| 經營租約 | ( |
) | ||||
| 融資租賃 | ( |
) | ||||
(1)指融資租賃項下的償還款項，記為租賃負債的減少，並在綜合現金流量表的長期債務償還中列報。
(2)指本公司根據尚未開始的融資租賃收到的與建設本公司控制的使用權資產有關的現金預付款，以及計入融資的出售和回租交易中的現金收益，在綜合現金流量表中在長期債務借款中列報。
| SunOpta Inc. |
11 |
2022年4月2日表格10-Q |
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SunOpta Inc. 合併財務報表附註 截至2022年4月2日和2021年4月3日的季度 (未經審計)(除每股金額外，所有表格金額均以數千美元表示) |
| April 2, 2022 | 2022年1月1日 | |||||
| 其他信息 | ||||||
| 加權-平均剩餘租賃年限(年)： | ||||||
| 經營租約 |
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|
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| 融資租賃 |
|
|
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| 加權平均貼現率： | ||||||
| 經營租約 | ||||||
| 融資租賃 |
| 經營租約 | 融資租賃 | |||||
| $ | $ | |||||
| 租賃負債的期限 | ||||||
| 2022年剩餘時間 | ||||||
| 2023 | ||||||
| 2024 | ||||||
| 2025 | ||||||
| 2026 | ||||||
| 此後 | ||||||
| 租賃付款總額 | ||||||
| 減去：推定利息 | ( |
) | ( |
) | ||
| 租賃總負債 |
4.長期債務
| April 2, 2022 | 2022年1月1日 | |||||
| $ | $ | |||||
| 基於資產的信貸安排： | ||||||
| 循環信貸安排 | ||||||
| 定期貸款安排 | ||||||
| 基於資產的信貸安排總額 | ||||||
| 融資租賃負債(見附註3) | ||||||
| 其他 | ||||||
| 債務總額 | ||||||
| 減：當前部分 | ||||||
| 長期債務總額 |
基於資產的信貸安排
於二零二零年十二月三十一日，本公司與本公司、SunOpta Foods Inc.(“SunOpta Foods”)、本公司其他借款人及擔保人及貸款方(“貸款人”)訂立經第一修正案(日期為2021年4月15日)、第二修正案(日期為2021年7月2日)及第三修正案(日期為2022年2月25日)修訂的第二份經修訂及重新簽署的信貸協議(“信貸協議”)。作為《信貸協議》的一部分，貸款人提供了一個五年期、2.3億美元的基於資產的循環信貸安排，但須視借款基礎能力而定(“A檔次級貸款”)、一個兩年期、2,000萬美元的後進先出付款，但須有一個適用於某些符合資格的應收賬款和存貨的單獨借款基數，其預付款利率與A檔次級貸款(“B檔次級貸款”，以及A檔次級貸款“循環信貸安排”一起)，以及一個5年期7,500萬美元的延遲提取定期貸款安排，可用於3月31日或之前的借款。2023年(“定期貸款安排”，以及循環信貸安排，“基於資產的信貸安排”)，為某些資本支出提供資金。A部分次級貸款包括信用證的借款能力，並規定在當天通知時借款，包括Swingline貸款形式。
| SunOpta Inc. |
12 |
2022年4月2日表格10-Q |
|
SunOpta Inc. 合併財務報表附註 截至2022年4月2日和2021年4月3日的季度 (未經審計)(除每股金額外，所有表格金額均以數千美元表示) |
A部分次級貸款和定期貸款安排將於2025年12月31日到期。從2023年3月開始，定期貸款安排按月分期償還，相當於當時定期貸款安排未償還本金的1/84，剩餘金額在到期時支付。B部分次級貸款安排將於2024年4月15日到期，攤銷付款250萬美元，從截至2023年3月31日的財政季度開始，在每個財政季度結束時支付，剩餘金額在到期時支付。B部分次級貸款的每一次償還將導致貸款人在A部分次級貸款下的承諾增加，前提是這種增加不會導致貸款人在A部分次級貸款下的總承諾超過2.5億美元。
資產信貸工具下的借款根據各種參考利率計息，包括有擔保的隔夜融資利率加上適用的保證金，這些利率是根據上一財季的平均借款能力按季度設定的。截至2022年4月2日止季度，資產信貸安排下所有未償還貸款的加權平均利率為2.42%。
於2022年4月2日，本公司遵守信貸協議的所有契諾。
5.B-1系列優先股
截至2022年4月2日，SunOpta Foods發行和發行了30,000股B-1系列優先股，目前的清算優先股為每股1,015美元，或總計3,040萬美元。在任何時候，B-1系列優先股可以全部或部分交換為公司普通股(“普通股”)的數量，相當於B-1系列優先股的每股清算優先股的商除以2.50美元的交換價格。在2023年4月24日或之後，SunOpta Foods可能會導致B-1系列優先股的持有者交換他們持有的所有B-1系列優先股，如果在此之前的20個交易日期間普通股的成交量加權平均價格大於當時有效交易價格的200%。B-1系列優先股的優先股息每天按2029年9月30日之前清算優先權的8.0%和之後清算優先權的10.0%的年率應計。2022年第一季度，公司支付了與2021年第四季度相關的60萬美元的季度現金股息。截至2022年4月2日，公司在2022年第一季度應計未付股息60萬美元，這些紅利計入綜合資產負債表上的應付賬款和應計負債。在2025年4月24日或之後的任何時間，SunOpta Foods可能會贖回所有B-1系列優先股，贖回金額相當於當時清算優先股的價值，外加應計和未支付的股息。B-1系列優先股的賬面價值通過計入累計虧損的費用增加到贖回價值，截至2022年4月2日的季度累計虧損為10萬美元(2021年4月3日-10萬美元)。
6.股票薪酬
於2022年3月31日，本公司根據其2022年短期激勵計劃(“STIP”)向本公司若干員工授予合共1,271,371個績效股單位(“PSU”)。這些PSU的歸屬取決於公司實現2022財年調整後的利息、税項、折舊和攤銷前收益(EBITDA)的預定衡量標準，以及每個員工在公司繼續受僱到2023年3月31日(必要的服務期)。根據授予日普通股的收盤價，每個PSU的加權平均授予日公允價值估計為5.02美元。截至2022年4月2日，尚未確認為支出的與這些PSU有關的剩餘補償費用被確定為630萬美元，將在剩餘的必要服務期間攤銷。
2022年3月30日，由於未達到2021財年的業績條件，之前授予公司某些員工的與公司2021年STIP相關的所有未完成的PSU被取消。沒有確認與這些PSU有關的補償費用。
| SunOpta Inc. |
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2022年4月2日表格10-Q |
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SunOpta Inc. 合併財務報表附註 截至2022年4月2日和2021年4月3日的季度 (未經審計)(除每股金額外，所有表格金額均以數千美元表示) |
下表彙總了截至2022年4月2日的季度的PSU活動：
| 加權的- | ||||||
| 平均補助金- | ||||||
| PSU | 日期公允價值 | |||||
| 非既得，期初 | $ | |||||
| 授與 | ||||||
| 既得 | ( |
) | ||||
| 取消 | ( |
) | ||||
| 非既得、期末 | $ |
在2022年第一季度之後，公司於2022年4月8日根據2022年STIP向公司其他某些員工額外發放了479,564個PSU。這些服務單位的歸屬日期和所需的服務期，與上述於2022年3月31日批出的服務單位相同。根據授予日普通股的收盤價5.95美元計算，這些PSU在授予日的總公平價值估計為290萬美元，這些普通股將在必要的服務期內攤銷。
此外，公司於2022年5月5日根據其2022年長期激勵計劃(“LTIP”)向選定的員工授予92,877個限制性股票單位(“RSU”)、522,878個PSU和1,761,118個股票期權。從2023年5月5日開始，RSU分成三個等額的年度分期付款，每個RSU有權獲得一股普通股，而不需要支付額外的代價。PSU的歸屬取決於公司在自2022年1月1日至2024年12月31日的三年期間相對於指定指數中食品和飲料公司的總股東回報(TSR)表現，以及員工在公司持續受僱至2025年5月5日。本公司和指定指數中的每一家公司的TSR將使用截至2024年12月31日的20個交易日平均收盤價計算。根據公司達到預定的TSR門檻，歸屬PSU的百分比可能在0%至200%之間。每個歸屬的PSU使員工有權獲得一股普通股，而無需支付額外的對價，董事會有權以全部或部分現金結算歸屬的PSU，以代替普通股。股票期權按比例在授予日的第一個至第三個週年日按比例授予，並在授予日十週年時到期。每一份既得股票期權使員工有權以5.91美元的行使價購買一股普通股，這是普通股在2022年5月5日的收盤價。
根據授予日普通股的收盤價，每個RSU的公允價值估計為5.91美元。使用蒙特卡羅估值模型估計每個PSU在授予日的公允價值為8.48美元，使用Black-Scholes期權定價模型估計每個股票期權的授予日公允價值為3.48美元。下表彙總了用於確定PSU和授予的股票期權的公允價值的假設。
| PSU | 股票期權 | |||||
| 授予日期-股票價格 | $ | $ | ||||
| 行權價格 | 北美 | $ | ||||
| 股息率 | ||||||
| 預期波動率(a) | ||||||
| 無風險利率(b) | ||||||
| 預期壽命(年)(c) |
|
|
(A)根據普通股在PSU履約期間的歷史波動性和股票期權的預期壽命確定。
(B)根據美國國債收益率確定，剩餘期限等於PSU的履約期和股票期權的預期壽命。
(C)根據PSU的履約期以及股票期權的歸屬中點(三年)和到期點(十年)確定。
| SunOpta Inc. |
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2022年4月2日表格10-Q |
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SunOpta Inc. 合併財務報表附註 截至2022年4月2日和2021年4月3日的季度 (未經審計)(除每股金額外，所有表格金額均以數千美元表示) |
根據2022年LTIP授予的RSU、PSU和股票期權的授予日期公允價值合計被確定為1110萬美元，將在截至2025年5月5日的三年必需服務期內以直線方式確認。
7.其他費用，淨額
其他費用淨額的構成如下：
| 截至的季度 | ||||||
| April 2, 2022 | April 3, 2021 | |||||
| $ | $ | |||||
|
資產減值費用 |
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| 設施關閉成本(1) | ||||||
|
資產剝離成本(2) |
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| 其他 | ||||||
(1)設施關閉成本
在截至2021年4月3日的季度，支出主要涉及與關閉公司位於加利福尼亞州聖瑪麗亞的冷凍水果加工廠有關的成本。
(2) 資產剝離成本
在截至2021年4月3日的季度，支出涉及與2020年剝離該公司全球配料業務Tradin有機業務有關的交易結束後事宜所產生的專業費用。
| SunOpta Inc. |
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2022年4月2日表格10-Q |
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SunOpta Inc. 合併財務報表附註 截至2022年4月2日和2021年4月3日的季度 (未經審計)(除每股金額外，所有表格金額均以數千美元表示) |
8.每股收益(虧損)
每股基本收益和稀釋後收益(虧損)計算如下(以千股為單位)：
| 截至的季度 | ||||||
| April 2, 2022 | April 3, 2021 | |||||
| 基本收益(虧損)每股 | ||||||
| 基本收入(虧損)的分子每股： | ||||||
| 持續經營收益 | $ | $ | ||||
| 減去：優先股的股息和增值 | ( |
) | ( |
) | ||
| 普通股股東應佔持續經營虧損 | ( |
) | ( |
) | ||
|
收益從中斷的運營中 |
||||||
|
收益(虧損)歸屬於普通股股東 |
$ | $ | ( |
) | ||
| 基本收益(虧損)的分母每股： | ||||||
| 基本加權平均流通股數 | ||||||
| 基本收益(虧損)每股： | ||||||
| 從持續運營中 | $ | ( |
) | $ | ( |
) |
| 從中斷的運營中 | ||||||
| 基本每股收益 | $ | $ | ( |
) | ||
| 稀釋後每股收益(虧損) | ||||||
|
稀釋後每股收益(虧損)的分子： |
||||||
| 持續經營收益 | $ | $ | ||||
| 減去：優先股的股息和增值 | ( |
) | ( |
) | ||
| 普通股股東應佔持續經營虧損 | ( |
) | ( |
) | ||
| 非持續經營的收益 | ||||||
| 普通股股東應佔收益(虧損) | $ | $ | ( |
) | ||
| 稀釋後每股收益(虧損)的分母： | ||||||
| 基本加權平均流通股數 | ||||||
| 以下各項的稀釋效果： | ||||||
| 股票期權、限制性股票單位和績效股票單位(1) | ||||||
| 優先股(2) | ||||||
| 稀釋加權平均流通股數量 | ||||||
| 攤薄收益(虧損)每股： | ||||||
| 從持續運營中 | $ | ( |
) | $ | ( |
) |
| 從中斷的運營中 | ||||||
| 稀釋後每股收益 | $ | $ | ( |
) | ||
(1)在截至2022年4月2日的季度中(2021年4月3日-5,764,548股)，由於潛在普通股可以減少持續經營的每股虧損，因此不包括在每股攤薄虧損的計算中。稀釋性潛在普通股包括股票期權、RSU和某些或有發行的PSU。此外，在截至2022年4月2日的季度，購買或接收1,122,466股(2021年4月3日-92,161股)潛在普通股的股票期權和RSU是反稀釋的，因為假設的收益超過了相應時期普通股的平均市場價格。
| SunOpta Inc. |
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2022年4月2日表格10-Q |
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SunOpta Inc. 合併財務報表附註 截至2022年4月2日和2021年4月3日的季度 (未經審計)(除每股金額外，所有表格金額均以數千美元表示) |
(2)在截至2022年4月2日和2021年4月3日的季度，假設B-1系列優先股沒有轉換為普通股，這對持續運營產生的每股虧損更具攤薄作用，因此，稀釋每股虧損計算的分子沒有調整，以計入B-1系列優先股的股息和增值，分母也沒有調整，以包括在2022年4月2日和2021年4月3日可在轉換基礎上發行的12,178,667股普通股。
9.補充現金流信息
| 截至的季度 | ||||||
| April 2, 2022 | April 3, 2021 | |||||
| $ | $ | |||||
| 經營性資產和負債的變動 | ||||||
| 應收賬款 | ( |
) | ( |
) | ||
| 盤存 | ( |
) | ||||
| 應付賬款和應計負債 | ||||||
| 其他經營性資產和負債 | ||||||
| ( |
) | |||||
| 非現金投融資活動 | ||||||
| 應付賬款和應計負債中包括的財產、廠房和設備增加的變動 | ( |
) | ( |
) | ||
|
與非連續性業務有關的應付帳款和應計負債的變化 |
( |
) | ||||
|
優先股應計股息變動 |
( |
) | ||||
| 應計債務發行成本變動 | ( |
) | ||||
10.承付款和或有事項
法律訴訟
在正常業務過程中出現的各種當前和潛在的索賠和訴訟正在針對該公司待決。本公司相信，已就任何該等目前待決事項可能產生並可合理估計的負債，設立足夠的應計項目。本公司認為，這些問題的最終解決，無論是個別的還是整體的，預計不會對公司的財務狀況、經營業績或現金流產生實質性影響。然而，訴訟本質上是不可預測的，通過和解或其他方式解決或處置索賠或訴訟可能會對發生此類和解或處置的報告期內公司的財務狀況、經營業績和現金流產生不利影響。
仲裁程序
2022年1月31日，阿姆斯特丹商品公司(“Acomo”)向荷蘭仲裁機構提交了簡易仲裁程序請求，該請求後來於2022年2月16日進行了修訂，聲稱針對公司及其子公司Coperatie SunOpta U.A.和SunOpta Holdings LLC的索賠涉及Acomo為收購有機公司股份而支付的購買價格的分配以及Tradin Organics USA LLC的會員權益的爭議，這些交易與Acomo、本公司和上述子公司於11月25日簽訂的主購買協議預期的交易的結束有關。2020(《交易》)。於2022年5月，本公司與Acomo達成一項原則協議，以了結與總購買協議有關的所有未決事宜，但須待雙方簽署最終和解協議及撤銷簡易仲裁程序。在截至2022年4月2日的季度，該公司確認的非持續業務收益為360萬美元，這反映了有機公司股本和Tradin Organics USA LLC的會員權益最終分配購買價格所產生的估計税收利益，但被該公司為解決與交易有關的某些成交後調整而向Acomo支付的590萬美元應計現金以及與仲裁程序有關的專業費用部分抵消。
| SunOpta Inc. |
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2022年4月2日表格10-Q |
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SunOpta Inc. 合併財務報表附註 截至2022年4月2日和2021年4月3日的季度 (未經審計)(除每股金額外，所有表格金額均以數千美元表示) |
11.細分市場信息
公司經營部門的構成如下：
公司服務為公司的每個經營部門提供各種管理、財務、信息技術、財務和行政服務。
在審查公司經營部門的經營業績時，管理層使用來自外部客户的部門收入和部門營業收入/虧損來評估業績和分配資源。分部營業收入/虧損總額包括公司服務產生的一般和行政費用，不包括其他收入/費用項目。此外，公司債務利息和所得税不分配給經營部門。
部門收入和營業收入
截至2022年4月2日和2021年4月3日的季度的可報告部門經營業績如下：
| 截至的季度 | ||||||
| April 2, 2022 | April 3, 2021 | |||||
| $ | $ | |||||
| 來自外部客户的收入 | ||||||
| 植物性食品和飲料 | ||||||
| 以水果為主的食品和飲料 | ||||||
| 來自外部客户的總收入 | ||||||
| 分部營業收入(虧損) | ||||||
| 植物性食品和飲料 | ||||||
| 以水果為主的食品和飲料 | ( |
) | ||||
| 企業服務 | ( |
) | ( |
) | ||
| 部門總營業收入 | ||||||
| 其他費用淨額(見附註7) | ( |
) | ( |
) | ||
| 利息支出，淨額 | ( |
) | ( |
) | ||
| 所得税前持續經營收益 | ||||||
| SunOpta Inc. |
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2022年4月2日表格10-Q |
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SunOpta Inc. 合併財務報表附註 截至2022年4月2日和2021年4月3日的季度 (未經審計)(除每股金額外，所有表格金額均以數千美元表示) |
收入的分類
下表列出了根據公司用於評估銷售業績的類別按運營部門分列的收入：
| 截至的季度 | ||||||
| April 2, 2022 | April 3, 2021 | |||||
| $ | $ | |||||
| 植物性食品和飲料 | ||||||
| 飲料和肉湯 | ||||||
| 植物性配料 | ||||||
| 向日葵和烤零食 | ||||||
| 全植物性食品和飲料 | ||||||
| 以水果為主的食品和飲料 | ||||||
| 冷凍水果和以水果為主的配料 | ||||||
| 水果零食和冰沙碗 | ||||||
| 以水果為主的食品和飲料 | ||||||
| 總收入 | ||||||
細分資產
截至2022年4月2日和2022年1月1日，按運營部門劃分的總資產如下：
| April 2, 2022 | 2022年1月1日 | |||||
| $ | $ | |||||
| 植物性食品和飲料 | ||||||
| 以水果為主的食品和飲料 | ||||||
| 企業服務 | ||||||
| 總資產 |
分部折舊及攤銷
截至2022年4月2日和2021年4月3日的季度，按營業部門劃分的折舊和攤銷如下：
| 截至的季度 | ||||||
| April 2, 2022 | April 3, 2021 | |||||
| $ | $ | |||||
| 植物性食品和飲料 | ||||||
| 以水果為主的食品和飲料 | ||||||
| 企業服務 | ||||||
| 折舊及攤銷總額 | ||||||
| SunOpta Inc. | 19 | 2022年4月2日表格10-Q |
前瞻性財務信息
以下管理層對財務狀況和經營成果的討論和分析(“MD&A”)應與截至2022年4月2日的中期綜合財務報表及其附註一併閲讀，該中期綜合財務報表及附註載於本10-Q季度報告第1項下的10-Q表格及截至2022年1月1日的財政年度的10-K表格年度報告(“10-K表格”)中。除非本文另有説明，否則本MD&A中包含的討論和分析包括截至2022年5月12日的信息。
本MD&A中包含的某些陳述可能構成證券法所界定的前瞻性陳述。前瞻性陳述可能與我們的未來展望和預期事件或結果有關，可能包括有關我們未來財務狀況、業務戰略、預算、訴訟、預計成本、資本支出、財務結果、税收、計劃和目標的陳述。在某些情況下，前瞻性陳述可以通過諸如“預期”、“估計”、“目標”、“打算”、“項目”、“潛在”、“預測”、“繼續”、“相信”、“預期”、“可以”、“可能”、“將”、“應該”、“可能”、“可能”、“計劃”、“將”、“將”、“預算”、“預測”“或關於非歷史事實的事項的其他類似表述，或此類詞語的否定意在識別前瞻性陳述；然而，沒有這些話並不一定意味着一份聲明不具有前瞻性。只要任何前瞻性陳述包含面向未來的財務信息或財務展望，提供此類信息是為了使讀者能夠評估我們的財務狀況、我們財務狀況的重大變化、我們的經營業績以及我們的流動性和資本資源。提醒讀者，這些信息可能不適合用於任何其他目的，包括投資決策。
本MD&A中包含的前瞻性陳述基於有關預期增長、運營結果、業績以及業務前景和機會的某些因素和假設。雖然根據現有信息，我們認為這些假設是合理的，但它們可能被證明是不正確的。這些因素在本報告表格10-K第1A項和第二部分第1A項的“風險因素”一節中作了更全面的説明。
本評論中包含的前瞻性陳述是基於我們目前的估計、預期和預測，我們認為這些估計、預期和預測在本報告日期是合理的。前瞻性陳述並不是對未來業績或事件的保證。您不應過分重視前瞻性陳述，也不應依賴截至任何其他日期的這些信息。除證券法規定外，我們不承諾在任何特定時間更新任何前瞻性信息。我們或任何其他人都不對這些前瞻性陳述的準確性和完整性承擔任何責任，我們特此以這些警告性陳述來限定我們所有的前瞻性陳述。
除非本文另有説明，否則本MD&A中的所有貨幣金額均以美元表示。除每股金額外，所有表格中的美元金額都以數千美元表示。
概述
我們採購、加工和包裝以植物和水果為基礎的食品和飲料產品，並將其出售給零售商、食品服務運營商、品牌食品公司和食品製造商。我們運營部門的構成如下：
| SunOpta Inc. | 20 | 2022年4月2日表格10-Q |
當前供應鏈中斷和通脹壓力
2022年第一季度，我們繼續經歷供應鏈中斷事件和與持續的新冠肺炎疫情相關的問題，導致原材料和包裝供應受限、勞動力短缺和運輸挑戰，以及與健康相關的員工缺勤率上升，這影響了我們的運營效率和履行客户訂單的能力。此外，這些中斷繼續給原材料和包裝價格、勞動力成本以及公用事業和運費帶來通脹壓力。雖然我們已經採取了某些定價措施來緩解這些通脹壓力，包括最近引入的燃油運費附加費，但由於通脹速度加快和我們與客户合同中價格調整的時機，我們在將更高的投入成本完全轉嫁給客户的能力方面繼續存在滯後。此外，我們的毛利率狀況反映了直通定價為收回成本通脹而產生的稀釋效應。因此，這些供應鏈挑戰和通脹壓力對我們在2022年第一季度的收入和利潤率產生了負面影響，如下文對我們運營業績的討論中所述，我們在未來可能會繼續經歷進一步的影響。我們預計，由於俄羅斯和烏克蘭持續的戰爭，某些原材料和能源將面臨更多通脹逆風和供應鏈挑戰。我們已立即採取行動，通過確保未來原材料和能源供應的來源，並確定用於我們產品的替代成分，來限制我們對這場危機潛在經濟影響的風險敞口。
截至2022年4月2日和2021年4月3日的季度的綜合運營結果
| April 2, 2022 | April 3, 2021 | 變化 | 變化 | |||||||||
| 截至本季度的 | $ | $ | $ | % | ||||||||
| 收入 | ||||||||||||
| 植物性食品和飲料 | 135,511 | 119,451 | 16,060 | 13.4% | ||||||||
| 以水果為主的食品和飲料 | 104,662 | 88,189 | 16,473 | 18.7% | ||||||||
| 總收入 | 240,173 | 207,640 | 32,533 | 15.7% | ||||||||
| 毛利 | ||||||||||||
| 植物性食品和飲料 | 19,980 | 23,158 | (3,178 | ) | -13.7% | |||||||
| 以水果為主的食品和飲料 | 8,011 | 6,831 | 1,180 | 17.3% | ||||||||
| 毛利總額 | 27,991 | 29,989 | (1,998 | ) | -6.7% | |||||||
| 毛利率 | ||||||||||||
| 植物性食品和飲料 | 14.7% | 19.4% | -4.7% | |||||||||
| 以水果為主的食品和飲料 | 7.7% | 7.7% | 0.0% | |||||||||
| 總毛利率 | 11.7% | 14.4% | -2.7% | |||||||||
| 分部營業收入(虧損)(1) | ||||||||||||
| 植物性食品和飲料 | 8,096 | 13,317 | (5,221 | ) | -39.2% | |||||||
| 以水果為主的食品和飲料 | 784 | (1,894 | ) | 2,678 | 141.4% | |||||||
| 企業服務 | (4,964 | ) | (5,338 | ) | 374 | 7.0% | ||||||
| 部門總營業收入 | 3,916 | 6,085 | (2,169 | ) | -35.6% | |||||||
| 其他費用，淨額 | 287 | 1,615 | (1,328 | ) | -82.2% | |||||||
| 在下列項目前的持續經營收益 | 3,629 | 4,470 | (841 | ) | -18.8% | |||||||
| 利息支出，淨額 | 2,530 | 1,660 | 870 | 52.4% | ||||||||
| 所得税費用 | 445 | 1,138 | (693 | ) | -60.9% | |||||||
| 持續經營收益(2),(3) | 654 | 1,672 | (1,018 | ) | -60.9% | |||||||
| 非持續經營的收益 | 3,566 | - |
3,566 |
- | ||||||||
| 淨收益 | 4,220 | 1,672 | 2,548 | 152.4% | ||||||||
| 優先股的分紅和增值 | (755 | ) | (1,953 | ) | 1,198 | 61.3% | ||||||
|
普通股股東應佔收益(虧損)(4) |
3,465 | (281 | ) | 3,746 | 1,333.1% |
(1)在評估我們經營部門的財務表現時，我們使用不包括根據美國公認會計原則確定的其他收入/支出項目的營業收入/虧損的內部衡量標準。這一衡量標準是包括首席執行官在內的管理層評估我們運營部門潛在業績的基礎。
我們相信，披露這一非GAAP衡量標準有助於投資者在一致的基礎上比較不同報告期的財務業績，因為它排除了不能反映我們經營業績的項目。然而，非公認會計準則對營業收入/虧損的衡量不應被孤立地考慮，也不應作為根據美國公認會計原則計算的業績衡量的替代。下表列出了部門營業收入/虧損與“以下持續業務的收益(虧損)”的對賬，我們認為這是美國公認會計準則財務指標中最直接的可比性指標。
| SunOpta Inc. | 21 | 2022年4月2日表格10-Q |
| 基於植物的 | 以水果為主 | |||||||||||
| 食品和 | 食品和 | 公司 | ||||||||||
| 飲料 | 飲料 | 服務 | 已整合 | |||||||||
| 截至本季度的 | $ | $ | $ | $ | ||||||||
| April 2, 2022 | ||||||||||||
| 分部營業收入(虧損) | 8,096 | 784 | (4,964 | ) | 3,916 | |||||||
| 其他費用，淨額 | (43 | ) | (10 | ) | (538 | ) | (591 | ) | ||||
| 以下項目前持續經營的收益(虧損) | 8,053 | 774 | (5,502 | ) | 3,325 | |||||||
| April 3, 2021 | ||||||||||||
| 分部營業收入(虧損) | 13,317 | (1,894 | ) | (5,338 | ) | 6,085 | ||||||
| 其他收入(費用)，淨額 | (299 | ) | (1,365 | ) | 49 | (1,615 | ) | |||||
| 以下項目前持續經營的收益(虧損) | 13,018 | (3,259 | ) | (5,289 | ) | 4,470 |
我們相信，通過披露我們從部門運營收益/虧損中剔除的特定項目，投資者對我們財務業績的瞭解將得到加強。然而，不包括任何或所有這些項目的營業收入/虧損的任何衡量標準都不是、也不應被視為根據美國公認會計準則編制的營業收入/虧損的替代品。這些項目只是為了讓投資者更充分地瞭解我們是如何評估財務業績的。
(2)在評估我們的財務業績時，我們使用根據美國公認會計原則確定的淨收益的內部衡量標準，其中不包括在其他收入/支出中確認的特定項目，以及在個別基礎上確定和評估的其他不尋常項目，由於其性質或規模，我們預計不會定期出現在我們正常業務的一部分。我們相信，在比較不同時期的經營業績時，識別這些被排除的項目有助於分析我們業務的財務業績，因為我們認為這些項目不能反映正常的業務運營。下表列出了調整後的持續業務收益，我們認為這是美國公認會計準則財務指標中最直接的可比性指標。
| April 2, 2022 | April 3, 2021 | |||||||||||
| 每股 | 每股 | |||||||||||
| 截至本季度的 | $ | $ | $ | $ | ||||||||
| 持續經營收益 | 654 | 1,672 | ||||||||||
| 優先股的分紅和增值 | (755 | ) | (1,953 | ) | ||||||||
| 普通股股東應佔虧損 | (101 | ) | (0.00 | ) | (281 | ) | (0.00 | ) | ||||
| 根據以下因素調整： | ||||||||||||
| 啟動成本(a) | 440 | - | ||||||||||
| 業務發展成本(b) | 183 | 169 | ||||||||||
| 重組成本(c) | - | 1,432 | ||||||||||
| 其他(d) | 287 | 183 | ||||||||||
| 淨所得税效應(e) | (239 | ) | (240 | ) | ||||||||
| 調整後收益 | 570 | 0.01 | 1,263 | 0.01 | ||||||||
(A)指在項目或產品達到正常生產水平之前與工廠擴建項目和推出新產品有關的增加的直接費用，包括僱用和培訓額外人員的費用、外部服務費、差旅費用以及與工廠和生產有關的費用。2022年第一季度，啟動成本主要與我們位於德克薩斯州米德洛錫安的在建工廠飲料工廠的新員工招聘以及2021年4月收購的Dream和WestSoy品牌的整合有關，這些成本記錄在銷售商品成本中。
(B)代表與業務發展活動有關的第三方費用，包括與外部收購和資產剝離、內部擴張項目和其他戰略舉措的評估、執行和整合有關的費用，這些費用記錄在SG&A費用中。
(C)於2021年第一季度，指完成退出我們位於加利福尼亞州聖瑪麗亞的冷凍水果加工廠的費用，該費用已記錄在其他費用中。
(D)2022年第一季度，其他包括資產減值費用。對於2021年第一季度，其他反映了與2020年剝離我們的全球配料業務Tradin有機相關的交易完成後事宜產生的專業費用。
(E)反映根據相關調整的税務管轄區適用的法定税率計算的收益的先前調整的税務影響。
我們相信，通過披露我們在計算調整後收益時排除的特定項目，投資者對我們財務業績的瞭解會得到加強。然而，調整後的收益不是，也不應該被視為根據美國公認會計準則編制的淨收益的替代品。調整後收益的公佈完全是為了讓投資者更充分地瞭解我們如何評估我們的財務表現。
(3)我們使用調整後的利息、税項、折舊和攤銷前收益(“EBITDA”)來評估我們的經營業績，我們認為這有助於投資者瞭解我們的經營盈利能力，因為它不包括非營業費用(如利息和所得税)和非現金費用(如折舊、攤銷和基於股票的薪酬)，以及其他影響經營業績可比性的不尋常項目。我們也使用這一衡量標準來評估與我們的員工激勵計劃相關的經營業績。我們將調整後的EBITDA定義為分部營業收入加上折舊、攤銷和基於股票的薪酬，不包括在確定調整後收益時確定的其他非常項目(請參閲上文腳註(2))。下表顯示了部門營業收入和持續業務收益的調整後EBITDA的對賬，我們認為這是美國公認會計準則財務指標中最直接的可比性指標。
| SunOpta Inc. | 22 | 2022年4月2日表格10-Q |
| April 2, 2022 | April 3, 2021 | |||||
| 截至本季度的 | $ | $ | ||||
| 持續經營收益 | 654 | 1,672 | ||||
| 所得税費用 | 445 | 1,138 | ||||
| 利息支出，淨額 | 2,530 | 1,660 | ||||
| 其他費用，淨額 | 287 | 1,615 | ||||
| 部門總營業收入 | 3,916 | 6,085 | ||||
| 折舊及攤銷 | 9,413 | 8,043 | ||||
| 基於股票的薪酬 | 1,629 | 3,973 | ||||
| 啟動成本(a) | 440 | - | ||||
| 業務發展成本(b) | 183 | 169 | ||||
| 調整後的EBITDA | 15,581 | 18,270 |
(A)2022年第一季度，啟動成本主要與我們在德克薩斯州Midlothian在建的工廠飲料工廠的新員工招聘以及2021年4月收購的Dream和WestSoy品牌的整合有關，這些成本在銷售商品成本中記錄。
(B)2022年和2021年第一季度，業務發展活動與探索潛在的戰略機會有關，這些費用記入業務支助費用。
儘管我們使用調整後的EBITDA作為評估業務表現和上述其他目的的指標，但這一指標作為一種分析工具具有侷限性，不應單獨考慮，也不應替代根據美國公認會計原則報告的對我們運營結果的分析。其中一些限制是：
由於這些限制，調整後的EBITDA不應被視為我們可用於投資於業務增長的可自由支配現金的衡量標準。管理層沒有孤立地看待調整後的EBITDA，特別是使用其他美國公認會計原則和非公認會計原則的衡量標準，如收入、毛利潤、部門營業收入/虧損、淨收益和調整後收益來衡量我們的經營業績，從而彌補了這些限制。調整後的EBITDA不是根據美國公認會計原則對財務業績的衡量，不應被視為我們的運營結果或根據美國GAAP確定的運營現金流的替代指標，我們對調整後EBITDA的計算可能無法與其他公司報告的類似名稱衡量標準的計算進行比較。
(4)為了評估我們的運營結果，我們使用某些非GAAP衡量標準，我們認為這些衡量標準可以增強投資者從我們的運營結果中得出有意義的期間對比和趨勢的能力。特別是，我們從我們報告的業績中排除了特定項目，由於它們的性質或規模，我們預計不會作為我們正常業務的一部分定期出現。以上腳註(2)和下文對我們的行動結果的討論中確定了這些項目。這些非GAAP衡量標準僅用於讓投資者更全面地評估我們的經營業績，不應單獨考慮或替代根據美國GAAP報告的對我們業績的分析。
截至2022年4月2日的季度，收入增長15.7%，從截至2021年4月3日的2.076億美元增至2.402億美元，反映出植物性食品和飲料部門的收入增長13.4%，水果食品和飲料部門的收入增長18.7%。2021年第一季度至2022年第一季度收入的變化原因如下：
| 基於植物的 | 以水果為主 | |||||||||||||||||
| 食品和飲料 | 食品和飲料 | 已整合 | ||||||||||||||||
| $ | % | $ | % | $ | % | |||||||||||||
| 2021年收入 | 119,451 | 88,189 | 207,640 | |||||||||||||||
| 價格 | 9,628 | 8.1% | 11,205 | 12.7% | 20,833 | 10.0% | ||||||||||||
| 音量/混合 | 2,697 | 2.3% | 5,268 | 6.0% | 7,965 | 3.8% | ||||||||||||
| 採辦 | 3,735 | 3.1% | - | - | 3,735 | 1.8% | ||||||||||||
| 2022年收入 | 135,511 | 13.4% | 104,662 | 18.7% | 240,173 | 15.7% | ||||||||||||
注：由於四捨五入，百分比可能不會相加。
| SunOpta Inc. | 23 | 2022年4月2日表格10-Q |
在截至2022年4月2日的季度，植物性食品和飲料部門的收入增長了13.4%，反映了定價總體增長8.1%，有利的銷量/組合影響為2.3%，以及2021年4月收購Dream和WestSoy品牌帶來的3.1%的有利影響。價格的有利是由於與客户採取了某些定價行動，以抵消2021年和2022年第一季度經歷的通脹成本增長，以及更高的向日葵商品價格的轉嫁效應。銷量/組合表現良好，主要是由於我們以燕麥為基礎的產品和茶葉的增長，但部分被葵花籽產量下降所抵銷，以及供應鏈中斷對我們滿足客户對我們植物性產品的部分需求的能力的影響。
截至2022年4月2日止季度，水果食品及飲料業務收入增長18.7%，反映定價整體上升12.7%，反映於2021年下半年及2022年第一季度採取定價行動以抵銷水果庫存引起的商品通脹所帶來的好處，以及6.0%的有利數量/組合影響，反映市場對水果零食的強勁需求及推出奶昔碗，以及冷凍水果客户於2022年第一季度一次性增加供應量，以及混合飲料中使用的若干水果品種的供應限制有所緩解。
截至2022年4月2日的季度，合併毛利潤減少200萬美元，至2,800萬美元，降幅為6.7%，而截至2021年4月3日的季度為3,000萬美元。截至2022年4月2日的季度的綜合毛利率為11.7%，而截至2021年4月3日的季度的綜合毛利率為14.4%，下降270個基點。
截至2022年4月2日的季度，植物食品和飲料部門的毛利潤下降了320萬美元，至2000萬美元，而截至2021年4月3日的季度為2320萬美元，毛利率從2021年第一季度的19.4%下降到2022年第一季度的14.7%。以工廠為基礎的毛利率下降了470個基點，其中包括估計150個基點的下降，這是由於直通定價的稀釋效應，以彌補原材料和包裝成本上漲的影響。其餘的毛利率影響反映了由於價格調整滯後以及勞動力和公用事業增加而導致的未回收的原材料和運費成本上漲。費用，以及增加的折舊費用，部分被我們以植物為基礎的飲料和配料業務的更高的生產量和工廠利用率所抵消。此外，報告的基於工廠的毛利率受到與我們在德克薩斯州Midlothian的工廠擴建以及Dream和WestSoy品牌整合相關的啟動成本40萬美元(毛利率影響0.3%)的負面影響。
截至2022年4月2日的季度，水果食品和飲料部門的毛利潤增加了120萬美元，達到800萬美元，而截至2021年4月3日的季度為680萬美元，2022年第一季度的毛利率為7.7%，與2021年第一季度持平，儘管由於直通定價的稀釋效應以彌補大宗商品成本通脹，毛利率估計下降了100個基點。撇除這一定價影響，水果毛利反映了冷凍水果投資組合合理化的好處，以及2021年整合我們的水果加工設施所節省的製造成本，但被目前未收回的運費和儲存成本通脹、低利潤率果汁銷售的較高組合以及由於處理過程中過度變質造成的冷凍水果庫存損失部分抵消。此外，由於原材料供應緊張和冰沙碗產量的增加，我們的水果零食業務經歷了更高的生產成本和製造效率低下。
在截至2022年4月2日的季度，我們實現的部門總運營收入為390萬美元，而截至2021年4月3日的季度為610萬美元。如上所述，總部門運營收入減少220萬美元，反映出毛利潤下降，以及SG&A支出增加110萬美元，這主要是由於用於獎勵2022年第一季度業績改善的員工的160萬美元的特別一次性確認獎金，以及更高的品牌營銷和廣告、差旅和業務開發成本，但由於我們的2021年激勵計劃沒有達到業績條件，可變股票薪酬減少了230萬美元，部分抵消了這一減少。此外，攤銷費用同比增加40萬美元，與收購的Dream和WestSoy品牌無形資產有關。這些因素被與我們的墨西哥業務有關的130萬美元的年度有利外匯影響部分抵消。
有關收入、毛利和分部營業收入/虧損差異的更多細節，請參見下文“營業分部信息”一節。
截至2022年4月2日的季度，其他支出為30萬美元，而截至2021年4月3日的季度，其他支出為160萬美元。2021年第一季度的其他支出主要反映了我們冷凍水果業務的工廠關閉成本。
截至2022年4月2日的季度，淨利息支出增加了80萬美元，達到250萬美元，而截至2021年4月3日的季度為170萬美元，這反映了為營運資本要求和資本擴張項目提供資金的未償債務的增加。
| SunOpta Inc. | 24 | 2022年4月2日表格10-Q |
截至2022年4月2日的季度，所得税支出為40萬美元，而截至2021年4月3日的季度，所得税支出為110萬美元。剔除税前收益中包含的基於股票的薪酬和其他不可扣除費用的影響，我們的有效税率在2022年第一季度為26.4%，而2021年第一季度為25.3%。
截至2022年4月2日的季度，持續運營的收益為70萬美元，而截至2022年4月2日的季度的收益為170萬美元。在截至2022年4月2日和2021年4月3日的每個季度，普通股股東應佔持續業務的稀釋每股虧損(扣除股息和優先股增值後)為0.00美元。
截至2021年4月3日的季度，非持續業務的收益為360萬美元，這與結算收購價格分配和其他與2020年剝離我們的全球配料業務Tradin Organic有關的收盤後事宜有關。
截至2022年4月2日的季度，我們實現了350萬美元的普通股股東應佔收益(稀釋後每股收益為0.03美元)，而截至2021年4月3日的季度，我們實現了普通股股東應佔虧損30萬美元(稀釋後每股虧損0.00美元)，反映了80萬美元和190萬美元的優先股股息和增值2022年和2021年前兩個季度，分別為。優先股股息和增值的下降反映了2021年2月將A系列優先股的全部股票換成我們普通股的股票。自2021年2月起發行的優先股包括我們的B-1系列優先股。
截至2022年4月2日的季度，調整後收益為60萬美元，或每股稀釋後收益0.01美元，而截至2021年4月3日的季度，調整後收益為130萬美元，或每股稀釋後收益0.01美元。截至2022年4月2日的季度，調整後的EBITDA為1560萬美元，而截至2021年4月3日的季度為1830萬美元。調整後的收益和調整後的EBITDA是非GAAP財務指標。見上表腳註(2)和(3)，以對調整後收益和持續業務收益的調整後EBITDA進行對賬，我們認為這是最直接可比的美國公認會計準則財務指標。
運營細分市場信息
| 植物性食品和飲料 | ||||||||||||
| 截至本季度的 | April 2, 2022 | April 3, 2021 | 變化 | 更改百分比 | ||||||||
| 收入 | $ | 135,511 | $ | 119,451 | $ | 16,060 | 13.4% | |||||
| 毛利 | 19,980 | 23,158 | (3,178 | ) | -13.7% | |||||||
| 毛利率 | 14.7% | 19.4% | -4.7% | |||||||||
| 營業收入 | $ | 8,096 | $ | 13,317 | $ | (5,221 | ) | -39.2% | ||||
| 營業利潤率 | 6.0% | 11.1% | -5.1% |
截至2022年4月2日的季度，植物性食品和飲料貢獻了1.355億美元的收入，而截至2021年4月3日的季度收入為1.195億美元，增長了1610萬美元，增幅為13.4%。下表解釋了收入的增長：
| 植物性食品和飲料的收入變化 | |||
| 截至2021年4月3日的季度收入 | $ | 119,451 | |
| 植物性飲料和配料的銷售增長，主要與燕麥產品和茶葉有關 | 11,283 | ||
| Dream和WestSoy的增量收入 | 3,735 | ||
| 向日葵商品價格上漲，部分被產量下降所抵消 | 1,042 | ||
| 截至2022年4月2日的季度收入 | $ | 135,511 |
截至2022年4月2日的季度，植物性食品和飲料的毛利潤減少了320萬美元，降至2000萬美元，而截至2021年4月3日的季度為2320萬美元。下表解釋了毛利潤下降的原因：
| SunOpta Inc. | 25 | 2022年4月2日表格10-Q |
| 植物性食品和飲料的毛利潤變化 | |||
| 截至2021年4月3日的季度毛利潤 | $ | 23,158 | |
| 製造工廠支出增加，包括公用事業和運費的未恢復的通脹增長，留住員工的工資增加，以及資本擴張項目僱用新員工和新生產設備折舊相關的增量成本，部分抵消了我們以工廠為基礎的飲料和配料業務的產量和工廠利用率的增加，以及Dream和WestSoy品牌的增量貢獻 | (2,599 | ) | |
| 生葵花仁產量和價差較低，部分被鳥飼料較高的價差所抵消 | (579 | ) | |
| 截至2022年4月2日的季度毛利潤 | $ | 19,980 |
截至2022年4月2日的季度，植物性食品和飲料的營業收入減少了520萬美元，降至810萬美元，而截至2021年4月3日的季度為1330萬美元。下表解釋了營業收入減少的原因：
| 植物性食品和飲料的營業收入變化 | |||
| 截至2021年4月3日的季度的營業收入 | $ | 13,317 | |
| 如上所述，毛利潤下降 | (3,178 | ) | |
| 增加企業成本分攤 | (1,042 | ) | |
| 收購的Dream和WestSoy品牌無形資產的遞增攤銷，以及增加的品牌營銷和廣告以及差旅費用 | (1,001 | ) | |
| 截至2022年4月2日的季度的營業收入 | $ | 8,096 |
展望未來，假設目前的供應鏈挑戰和通脹壓力不會顯著惡化，我們預計2022年我們以工廠為基礎的業務的收入將比2021年有所增長，這是由於我們的製造設施的預期產量增加，以及為抵消投入成本通脹而採取的客户定價行動的預期好處。這些定價行動，加上工廠運營業績的預期改善，預計將在2022年推動我們基於工廠的運營的毛利率同比提高，這還不包括與我們在德克薩斯州米德洛錫安在建的新的28.5萬平方英尺基於工廠的飲料設施相關的啟動成本的影響。儘管供應鏈問題導致了一些建設延遲，但我們相信，我們仍將在很大程度上按計劃在2022年底開始運營該設施，預計2023年第一季度開始商業生產。本段中的陳述是前瞻性陳述。見上文“前瞻性陳述”。幾個因素可能會對我們滿足這些前瞻性預期的能力產生不利影響，包括供應鏈和通脹逆風的程度和持續時間；我們繼續將價格上漲轉嫁給我們的客户以抵消通脹壓力的能力；價格通脹對消費者行為和對以植物為基礎的飲料替代乳製品的需求的影響；我們成功執行資本擴張項目的能力，包括我們於2023年第一季度開始在德克薩斯州米德洛錫安工廠進行商業生產的能力，以及這些項目的可行性；以及上述“前瞻性表述”中描述的其他因素。
| 以水果為主的食品和飲料 | ||||||||||||
| 截至本季度的 | April 2, 2022 | April 3, 2021 | 變化 | 更改百分比 | ||||||||
| 收入 | $ | 104,662 | $ | 88,189 | $ | 16,473 | 18.7% | |||||
| 毛利 | 8,011 | 6,831 | 1,180 | 17.3% | ||||||||
| 毛利率 | 7.7% | 7.7% | 0.0% | |||||||||
| 營業收入(虧損) | $ | 784 | $ | (1,894 | ) | $ | 2,678 | 141.4% | ||||
| 營業利潤率 | 0.7% | -2.1% | 2.8% |
| SunOpta Inc. | 26 | 2022年4月2日表格10-Q |
截至2022年4月2日的季度，以水果為基礎的食品和飲料貢獻了1.047億美元的收入，而截至2021年4月3日的季度為8820萬美元，增長了1650萬美元，增幅18.7%。下表解釋了收入的增長：
| 以水果為主的食品和飲料收入變化 | |||
| 截至2021年4月3日的季度收入 | $ | 88,189 | |
| 冷凍水果零售額增加，包括冷凍水果客户在2022年第一季度一次性增加的銷售量，以及2021年下半年和2022年第一季度為抵消水果庫存引起的商品通脹而採取的定價行動的好處 | 11,679 | ||
| 水果零食的銷售量和定價更高，推出奶昔碗帶來的收入增加 | 4,794 | ||
| 截至2022年4月2日的季度收入 | $ | 104,662 |
截至2022年4月2日的季度，水果食品和飲料的毛利潤增加了120萬美元，達到800萬美元，而截至2021年4月3日的季度毛利率為680萬美元，毛利率7.7%保持不變。下表解釋了毛利潤的增長：
| 以水果為主的食品和飲料毛利潤變化 | |||
| 截至2021年4月3日的季度毛利潤 | $ | 6,831 | |
| 零售冷凍水果的銷售量和定價增加，以及我們冷凍水果業務的投資組合合理化和製造成本基礎降低帶來的好處，但這部分被運費和儲存費的未恢復的通脹增長以及處理過程中過度變質造成的庫存損失所抵消 | 1,855 | ||
| 由於原材料供應緊張、奶昔碗產量增加以及運費上漲，我們的水果零食業務的生產成本上升和生產效率低下。 | (675 | ) | |
| 截至2022年4月2日的季度毛利潤 | $ | 8,011 |
截至2022年4月2日的季度，以水果為基礎的食品和飲料的營業收入增加了270萬美元，達到80萬美元，而截至2021年4月3日的季度的營業虧損為190萬美元。下表解釋了營業收入的增長：
| 以水果為主的食品和飲料的營業收入變化 | |||
| 截至2021年4月3日的季度營業虧損 | $ | (1,894 | ) |
| 我們在墨西哥的冷凍水果業務產生了有利的外匯影響，加上2021年8月裁員導致員工薪酬成本下降 | 1,631 | ||
| 如上所述，毛利潤增加 | 1,180 | ||
| 增加企業成本分攤 | (133 | ) | |
| 截至2022年4月2日的季度的營業收入 | $ | 784 |
展望未來，假設目前的供應鏈挑戰和通脹壓力不會顯著惡化，我們預計為抵消2021年經歷的大宗商品通脹而對冷凍水果採取的定價行動，加上我們冷凍水果業務的製造成本基礎降低的好處，將導致這項業務在2022年的毛利率比2021年有所改善。此外，我們目前預計，墨西哥和加利福尼亞州2022年的水果收成將在產量和價格方面與2021年相比有利。在我們的水果零食業務中，我們預計2022年收入和利潤將比2021年強勁增長，這是由於核心水果零食產品的銷量增長和定價行動，以及我們的奶昔碗生產線進一步商業化和自動化以提高盈利能力。然而，雖然我們的水果零食業務正在進行資本擴張項目，以滿足目前的未滿足需求，但我們預計現有的產能限制將限制這項業務在2023年上半年的增長潛力。本段中的陳述是前瞻性陳述。見上文“前瞻性陳述”。幾個因素可能會對我們滿足這些前瞻性預期的能力產生不利影響，包括供應鏈和通脹逆風的範圍和持續時間；與客户採取定價行動的結果，包括由於價格上漲可能導致消費者需求疲軟；我們對水果供應的預期和定價, 這些因素包括：對我們的收入和利潤率的潛在影響；我們成功地將我們的奶昔碗產品線商業化和自動化的能力；我們對水果零食業務未來產能需求的評估；我們成功執行資本擴張項目的能力和這些項目的可行性；以及上述“前瞻性陳述”中描述的其他因素。
| SunOpta Inc. | 27 | 2022年4月2日表格10-Q |
| 企業服務 | ||||||||||||
| 截至本季度的 | April 2, 2022 | April 3, 2021 | 變化 | 更改百分比 | ||||||||
| 營業虧損 | $ | (4,964 | ) | $ | (5,338 | ) | $ | 374 | 7.0% |
截至2022年4月2日的季度，公司服務部門的營業虧損減少了40萬美元，降至500萬美元，而截至2021年4月3日的季度虧損為530萬美元。下表説明瞭營業虧損的減少情況：
| 企業服務營業虧損變動 | |||
| 截至2021年4月3日的季度營業虧損 | $ | (5,338 | ) |
| 較低的可變股票薪酬，因為我們2021年激勵計劃下的業績條件沒有達到 | 2,288 | ||
| 增加SunOpta運營部門的企業成本分配 | 1,175 | ||
|
一次性表彰獎金160萬美元，用於獎勵2022年第一季度業績改善的員工，以及基於業績的增量2022年激勵計劃應計費用，以及增加的業務發展成本，部分被墨西哥比索對衝活動減少的虧損所抵消 |
(3,089 | ) | |
| 截至2022年4月2日的季度營業虧損 | $ | (4,964 | ) |
公司成本分配主要包括直接支持運營部門的公司人員的工資，以及與我們的企業資源管理系統相關的成本。這些費用根據(1)代表向每個部門提供的服務的可分配成本的具體確定和(2)根據收入貢獻和每個部門內僱用的人員數量等因素的加權按比例分配給經營部門。
流動性與資本資源
2020年12月31日，我們簽訂了一項經修訂的為期五年的信貸協議，以優先擔保資產為基礎的循環信貸安排，本金總額最高為2.5億美元，受借款基礎能力的限制。截至2022年4月2日，我們在循環信貸安排下的未償還借款為1.452億美元(2022年1月1日至1.533億美元)，可用借款能力約為8800萬美元(2022年1月1日至6700萬美元)。信貸協議還提供了一筆為期5年、7500萬美元的延遲支取定期貸款，用於資本支出，可能會支取到2023年3月31日。截至2022年4月2日，我們從定期貸款安排中提取了1580萬美元，主要用於為我們位於德克薩斯州米德洛錫安的新設施購買設備。有關我們以資產為基礎的信貸安排的更多信息，請參閲本報告中包含的未經審計的綜合財務報表附註4。
在2022年第一季度，我們確認了3340萬美元的額外融資租賃負債，主要與我們位於德克薩斯州米德洛錫安的工廠和位於明尼蘇達州伊甸園的行政辦公室和創新中心的建設有關，以及我們位於賓夕法尼亞州艾倫敦的植物飲料工廠增加了新的加工設備。有關本公司經營及融資租賃債務的詳情，包括到期日，請參閲本報告所載未經審核綜合財務報表附註3。
截至2022年4月2日，我們的子公司SunOpta Foods Inc.已發行和發行了30,000股B-1系列優先股。B-1系列優先股目前的清算優先權約為每股1,015美元，可以每股2.50美元的交換價格轉換為我們的普通股。B-1系列優先股每天累積的優先股息按年率計算為2029年9月30日之前清算優先股的8.0%，目前相當於季度股息分配約60萬美元，此後為清算優先股的10.0%。關於B-1系列優先股的更多信息，見本報告所列未經審計綜合財務報表附註5。
| SunOpta Inc. | 28 | 2022年4月2日表格10-Q |
自2022年1月1日以來，我們的合同義務性質在正常業務過程之外沒有任何實質性變化。
我們相信，我們的運營現金流，加上我們的循環和定期貸款信貸安排，以及獲得租賃融資的機會，將足以滿足我們在可預見的未來，包括髮布財務報表後的12個月期間的運營、投資和融資需求。然而，為了為我們現有業務的重大投資或未來可能出現的重大業務收購提供資金，我們可能需要額外的現金來源，我們可以嘗試通過額外的銀行或附屬融資、私募或公開發行債務或股權證券或發行普通股的組合來獲得這些現金來源。我們不能保證這些類型的融資完全可以獲得，如果是的話，也不能保證以我們可以接受的條件提供。此外，我們可能會不時探索出售選定的業務或資產，以提高我們的盈利能力，減少我們的債務，和/或改善我們的地位，以獲得額外的融資。
現金流
截至2022年4月2日和2021年4月3日的現金流量彙總信息如下：
| 截至本季度的 | |||||||||
| April 2, 2022 | April 3, 2021 | 變化 | |||||||
| $ | $ | $ | |||||||
| 提供的現金流量淨額(用於)： | |||||||||
| 持續經營的經營活動 | 15,543 | (7,015 | ) | 22,558 | |||||
| 持續經營的投資活動 | (24,518 | ) | (7,947 | ) | (16,571 | ) | |||
| 為持續業務活動提供資金 | 9,243 | 29,045 | (19,802 | ) | |||||
| 停產經營 | - | (13,580 | ) | 13,580 | |||||
持續經營的經營活動
截至2022年4月2日的季度，經營活動提供的現金為1550萬美元，而截至2021年4月3日的季度使用的現金為700萬美元，增加了2260萬美元。所提供現金的增加反映出與2021年第一季度冷凍水果庫存的補充相比，2022年第一季度冷凍水果的銷售量增加，以及通過延長與某些供應商的付款期限而提高營運資金效率的好處，但被冷凍水果商品價格上漲以及以植物為基礎的原材料和包裝積累以支持增長的影響部分抵消。
持續經營的投資活動
截至2022年4月2日的季度，投資活動中使用的現金為2450萬美元，而截至2021年4月3日的季度，使用的現金為790萬美元，增加了1660萬美元，主要反映了2022年第一季度房地產、廠房和設備的新增2570萬美元，而2021年第一季度的新增現金為930萬美元。2022年第一季度的資本支出主要用於建設我們位於得克薩斯州米德洛錫安的設施，完成我們的行政辦公室和創新中心，以及我們工廠運營中的擴張項目。
持續經營的籌資活動
截至2022年4月2日的季度，持續運營融資活動提供的現金為920萬美元，而截至2021年4月3日的季度提供的現金為2900萬美元，減少了1980萬美元。提供的現金減少主要是由於2021年第一季度我們的基於資產的信貸安排下為購買庫存提供資金的左輪手槍借款增加，但2022年第一季度與資本項目租賃融資相關的長期債務借款增加部分抵消了這一減少。
| SunOpta Inc. | 29 | 2022年4月2日表格10-Q |
截至2021年4月3日的季度，用於非持續業務投資活動的現金為1340萬美元，用於結算與2020年剝離Tradin Organic相關的應計交易成本。
關鍵會計估計
根據美國公認會計原則編制財務報表要求管理層作出某些估計和假設，這些估計和假設會影響財務報表日期的資產和負債、相關收入和費用的報告金額，以及或有損益的披露。所作的估計和假設需要我們作出判斷，並基於歷史經驗和我們認為在當時情況下合理的各種其他因素。隨着我們的業務和業務環境的普遍變化，我們不斷評估構成我們估計和假設的基礎的信息。
在表格10-K第7項“管理層對財務狀況和業務成果的討論和分析”中“關鍵會計估計數”標題下披露的關鍵會計估計數沒有實質性變化。
項目3.關於市場風險的定量和定性披露
關於市場風險的定量和定性披露，見表格10-K第二部分第7A項“關於市場風險的定量和定性披露”。自2022年1月1日以來，我們對市場風險的敞口沒有發生實質性變化。
項目4.控制和程序
信息披露控制和程序的評估
我們的管理層已經建立了披露控制和程序，旨在確保公司根據修訂後的1934年證券交易法(“交易法”)提交或提交的報告中要求披露的信息在美國證券交易委員會的規則和表格指定的時間段內被記錄、處理、彙總和報告。此類披露控制和程序包括但不限於控制和程序，旨在確保公司根據《交易法》提交或提交的報告中要求披露的信息被累積並傳達給我們的管理層，以便及時做出有關披露要求的決定。
在包括首席執行官(“CEO”)和首席財務官(“CFO”)在內的管理層的監督和參與下，我們對截至本季度報告所涵蓋期間結束時的披露控制和程序(根據交易所法案頒佈的規則13a-15(E)的定義)進行了評估。基於這一評估，我們的首席執行官和首席財務官得出結論，我們的披露控制和程序自2022年4月2日起有效。
財務報告內部控制的變化
我們的管理層在首席執行官和首席財務官的參與下，評估了在截至2022年4月2日的季度內，我們對財務報告的內部控制(該術語的定義見《交易法》頒佈的規則13a-15(F))是否發生了任何變化。基於這一評估，管理層得出結論，在截至2022年4月2日的季度內，我們對財務報告的內部控制沒有發生重大影響或合理地很可能對我們的財務報告內部控制產生重大影響的變化。
| SunOpta Inc. | 30 | 2022年4月2日表格10-Q |
項目1.法律訴訟
關於法律程序的討論，見本報告第一部分第1項下所列未經審計的合併財務報表附註10。
第1A項。風險因素
與我們業務相關的某些風險在我們截至2022年1月1日的年度報告Form 10-K中的第1A項“風險因素”中進行了討論。截至本季度報告日期，之前報告的風險因素沒有發生實質性變化。我們之前報告的風險因素應該在評估我們公司的過程中仔細審查。
項目6.展品
作為本報告的一部分，本報告包括下列物證。
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10.1† |
本公司與Joseph Ennen於2022年5月5日簽訂的股票期權獎勵協議表格(引用本公司於2022年5月9日提交的當前8-K表格中的附件10.1合併)。 |
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10.2† |
本公司與Joseph Ennen於2022年5月5日簽訂的業績分享單位獎勵協議表格(本公司於2022年5月9日提交的8-K表格中引用附件10.2併入)。 |
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31.1* |
根據修訂後的1934年證券交易法，首席執行官約瑟夫·D·恩寧根據規則13a-14(A)進行的認證。 |
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31.2* |
首席財務官Scott Huckins根據修訂後的1934年《證券交易法》第13a-14(A)條提供的證明。 |
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32* |
首席執行官約瑟夫·D·恩寧和首席財務官斯科特·哈金斯根據《美國法典》第18編第1350條頒發的證書。 |
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101.INS* |
內聯XBRL實例文檔-實例文檔不顯示在交互數據文件中，因為其XBRL標記嵌入在內聯XBRL文檔中 |
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101.SCH* |
內聯XBRL分類擴展架構文檔 |
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101.CAL* |
內聯XBRL分類擴展計算鏈接庫文檔 |
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101.DEF* |
內聯XBRL分類擴展定義Linkbase文檔 |
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101.LAB* |
內聯XBRL分類擴展標籤Linkbase文檔 |
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101.PRE* |
內聯XBRL分類擴展演示文稿Linkbase文檔 |
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104 |
封面交互數據文件(格式為內聯XBRL，包含在附件101中)。 |
†指管理合同或補償計劃或安排。
*現送交存檔。
| SunOpta Inc. | 31 | 2022年4月2日表格10-Q |
簽名
根據1934年《證券交易法》的要求，註冊人已正式促使本報告由正式授權的簽署人代表其簽署。
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SunOpta Inc. |
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Date: May 12, 2022 |
/s/Scott Huckins |
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斯科特·哈金斯 |
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首席財務官 (獲授權簽署人兼首席財務官) |
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