附件10.29
羅森塔爾和羅森塔爾公司
百老匯1370號
紐約,NY 10018
2021年11月24日 |
裏德公司
201Merritt 7公司園區
康涅狄格州諾沃克,郵編06851
女士們、先生們:
茲參考吾等於2018年10月4日訂立並經修訂及/或補充的融資協議(“融資協議”)。此處使用的大寫術語和未另行定義的術語應具有融資協議中規定的含義。
本協議(以下簡稱《協議》)對《融資協議》作如下修改:
1.現將《融資協議》第1.6節全文修改如下:
1.6“抵押品文件”是指任何和所有擔保協議、存款賬户控制協議、抵押和其他為擔保債務而簽署和交付給貸款人的文件,包括但不限於質押證券、約翰·貝洛和南希·E·貝洛作為約翰·貝羅和南希·E·貝洛可撤銷抵押擔保協議的共同受託人,根據2012年12月3日的協議,與本協議(“質押協議”)和質押協議中定義的控制協議同時簽署的任何和所有擔保協議、存款賬户控制協議、抵押協議。
2.刪除整個1.17節,並增加以下內容作為新的1.31(A)節:
“1.31(A)”質押證券“應具有第2.1節規定的含義。”
3.現對第2.1節全文進行修改和重述,內容如下:
“Lender應在其商業上合理的酌處權下,應借款人的請求不時向借款人發放貸款,貸款總額不得超過(A)最高信貸額度;或(B)貸款可獲得性,這意味着(A)應收賬款可獲得性最高可達合格應收款淨額的80%;加上(B)庫存可獲得性,這是指(A)(I)合格庫存成本或市場價值較低的65%(65%),包括成品,但在任何情況下都不超過有序評估的清算淨值的85%(85%),由借款人自費獲得並由評估師出具令貸款人滿意的評估;加上(2)承租人(X)高達合格庫存的35%(35%)的原材料,但在任何情況下都不超過有序清算淨值的85%(85%);或(Y)100萬美元(100萬美元),或(B)600萬美元(600萬美元);外加不超過(X)150萬美元(1,500,000美元)的允許超支(“允許超支”),前提是債務由貸款人在本修訂日期確定的公平市場價值不低於200萬美元(2,000,000美元)的證券的價值擔保,該證券由John J.Bello和Nancy E.Bello作為John和Nancy Bello可撤銷生活信託的共同受託人質押給貸款人,協議日期為2012年12月3日,在Charles Schwab&Co.,Inc.賬户#1134-4851中持有。由該特定質押協議證明,以及質押證券出借人根據控制協議以貸款人可接受的形式和實質擁有第一個也是唯一完善的擔保權益(“質押證券”),外加(Y)額外250萬美元($2, 500,000),條件是債務以額外和類似質押證券的價值作為擔保,這些證券的公平市場價值由貸款人在本修正案之日確定不少於330萬(3,300,000美元),以及約翰·J·貝洛以貸款人可接受的形式和實質提供的有限個人擔保,並進一步規定本款(Y)允許的超支在不遲於2022年3月31日向貸款人全額支付,屆時所述個人擔保將被解除,質押證券的金額可減少至第(X)款所要求的金額,除非屆時發生違約事件。減去貸款人憑其全權酌情決定權不時認為有益的準備金。“
4.修訂並重述第9.1(11)條的全文如下:
“(11)(A)如果貸款人確定的質押證券的公允市值在任何時候低於1765,000美元(1,765,000美元),並且沒有在三(3)個工作日內恢復到價值200萬美元(2,000,000美元)的物質,如果貸款人確定的質押證券的公允市值在任何時候低於330萬美元(3,300,000美元),並且沒有在三(3)個工作日內恢復到令人滿意的實質上令人滿意的第2.1(X)節規定的允許超支,則向貸款人支付貸款人,直至第2.1(Y)條規定的允許超支全部付清;
[剩下的頁面故意留白-簽名頁面緊隨其後]
2 |
除上文特別列明外,融資協議的所有條款及條件仍然具有十足效力及作用,並將繼續不作任何修改。
非常真誠地屬於你, | ||
羅森塔爾和羅森塔爾公司 | ||
由以下人員提供: | /s/伊恩·布朗 | |
伊恩·布朗,副總裁 |
同意:
裏德公司 | ||
由以下人員提供: | /s/小諾曼·E·斯奈德 | |
諾曼·E·斯奈德,Jr.首席執行官 |
由以下人員提供: | 託馬斯·J·斯皮薩克 | |
首席財務官兼祕書託馬斯·J·斯皮薩克 |
[修改融資協議的簽名頁面]