根據經修訂的1934年《證券交易法》第12條登記的公司證券説明
一般信息
該等摘要並非就公司證券持有人的權利作全面討論，並參照特拉華州一般公司法(“DGCL”)及摘要中提及的本公司各種文件，以及參考經修訂及重訂的章程及經修訂及重訂的附例而有所保留。
法定股本
第二次修訂和重新簽署的憲章授權發行最多4億股普通股，每股面值0.0001美元，以及1000萬股優先股。2022年3月11日，董事會(“董事會”)批准了對公司第二次修訂後的公司註冊證書的修訂，將公司A類普通股(“普通股”)的法定股份增加1,000,000,000股，總數達到1,400,000,000股(“註冊成立證書修訂”)，並指示將註冊證書修訂提交公司股東審議。AMC、Eric Sprott和Mudrick Dresressed Opportunity Fund Global LP及其附屬公司Blackwell Partners LLC-Series A，Boston Patriot Batterymarch St LLC，Mudrick Desired Opportunity Drawdown Fund，L.P.，Mudrick Dresressed Opportunity Drawdown Fund II，L.P.，Mercer QIF Fund PLC，Mudrick Dresressed Opportunity Drawdown Fund II SC，L.P.和Boston Patriot Newbury St LLC共同構成普通股的多數持有人，他們通過日期為2022年3月15日的書面同意批准了公司註冊證書修正案。公司註冊證書修正案至少要到2022年4月22日，即2022年4月1日後20天才會生效，該日期是公司預計向公司股東分發附表14C的信息聲明的日期。
A類普通股
投票權
除法律另有規定或任何系列優先股的任何指定證書另有規定外，根據第二次經修訂及重新修訂的憲章，本公司普通股持有人擁有選舉董事及所有其他須由股東採取行動的事項的投票權，並有權就股東須表決的事項每股投一票。普通股持有者將在任何時候作為一個類別對根據第二次修訂和重新修訂的憲章提交公司普通股股東表決的所有事項進行投票。
分紅
在優先股任何已發行股份持有人的權利(如有)的規限下，第二次經修訂及重新修訂的憲章規定，普通股持有人有權收取董事會不時酌情宣佈的股息及其他分派(如有)，並應按每股平均分配該等股息及分派。
選舉董事
第二份經修訂及重訂的章程及本公司經修訂及重訂的附例規定，董事會將於每次股東周年大會上選出。所有董事的任期為一年，將在下一次股東年會或其各自的繼任者正式選出並獲得資格之前屆滿。經股東在2020年5月29日的股東特別會議上批准，董事會被解密。根據第二次修訂和重申的憲章，沒有關於董事選舉的累積投票，因此，董事將由普通股持有人在股東會議上以多數票選出。
清算優先權
第二次修訂和重新修訂的憲章規定，在公司自願或非自願清算、解散或清盤的情況下，普通股持有人將有權在債權人和優先股持有人的權利得到滿足後，按比例獲得公司所有剩餘資產，供分配給股東，按比例分配給股東。
企業合併
第二份經修訂及重訂的約章規定，本公司將不受DGCL第203條管限，幷包括一項與DGCL第203條實質上相似的條文，但不包括與Mudrick Capital Acquisition Holdings LLC及其各自的繼承人和聯營公司有關連的投資基金，以及屬於Mudrick Capital、Whitebox、Highbridge、Aristeia和Wolverine及其各自的繼承人和聯營公司或由Mudrick Capital、Whitebox、Highbridge、Aristeia和Wolverine以及其各自的繼承人和聯營公司管理的投資基金，使其不屬於“有利害關係的股東”的定義。
優先購買權
普通股持有人將不擁有優先認購權或其他認購權，也不會有適用於普通股的償債基金或贖回條款。
董事的免職；董事會的空缺
第二份經修訂及重訂的章程及本公司經修訂及重訂的附例規定，在本公司任何系列優先股持有人權利的規限下，只有當時有權在董事選舉中投票的所有股份的過半數投票權持有人投贊成票，方可罷免董事。此外，在本公司任何系列優先股持有人權利的規限下，本公司董事會的任何空缺(不論如何發生)，包括因董事會人數增加而產生的空缺，只能由當時在任的本公司大多數董事(即使不足法定人數)投贊成票或由唯一剩餘的董事填補，而不應由股東投票填補。
企業機會
第二份經修訂和重新修訂的憲章規定，在適用法律允許的範圍內，公司機會原則或任何其他類似原則不適用於本公司或其任何高級管理人員或董事，在該等公司機會原則的適用將與他們可能具有的任何受託責任或合同義務相沖突的情況下。Mudrick Capital、Whitebox、Highbridge、Aristeia和Wolverine及其附屬投資基金，包括其各自的合夥人、負責人、董事、高級管理人員、成員、經理、股權持有人及/或僱員(包括擔任本公司高級管理人員或董事的上述任何人士)，並無任何受託責任避免直接或間接從事與本公司或其任何附屬公司相同或類似的業務活動或業務，除非該等人士或實體與本公司另有協議另有規定。
公司註冊證書或附例的修訂
根據DGCL的要求，對第二份經修訂及重訂章程的任何修訂必須首先獲得當時在任董事的過半數批准，如法律或經修訂及重訂的第二份章程有要求，則其後須獲有權就修訂投票的過半數流通股及作為一個類別有權就修訂投票的每類流通股的過半數批准。
本公司經修訂及重訂的附例可由當時在任的本公司董事以過半數贊成票修訂、更改或廢除，亦可由一般有權在董事選舉中投票的流通股的過半數贊成票修訂、更改或廢除。
我們的普通股在納斯達克資本市場交易，代碼為“HYMC”。
認股權證
公開認股權證
本公司於2018年2月12日完成首次公開招股時發行的每份公開認股權證，使登記持有人有權在資本重組交易完成後30天開始的任何時間，按每股11.50美元的行使價購買一股普通股，並可按下文討論的調整進行調整。根據認股權證協議，公共認股權證持有人只能對全部數量的普通股行使其公共認股權證。公開認股權證將在資本重組交易完成五年後、紐約時間下午5點或贖回或清算時更早到期。
本公司並無義務根據公開認股權證的行使交付其普通股的任何股份，亦無義務就該等公開認股權證的行使進行結算，除非根據證券法就認股權證相關的普通股股份作出的登記聲明當時生效，且有關招股章程是最新的，但須受本公司履行下文所述有關登記義務的規限。本公司將不會行使任何公開認股權證，而本公司亦無責任向尋求行使其公開認股權證的持有人發行任何股份，除非根據公開認股權證登記持有人居住國家的證券法律，可在行使該等認股權證時發行的普通股已登記、合資格或視為獲豁免。如就公共手令而言，前兩項判刑的條件並不符合，則該公共手令的持有人將無權行使該公共手令，而該公共手令可能沒有價值及失效。在任何情況下，本公司均不會被要求以現金淨額結算任何公開認股權證。
一旦公開認股權證可行使，本公司可要求贖回公開認股權證：
全部而不是部分的◦；
◦，每份公開認股權證的價格為0.01美元；
◦在向每個公共權證持有人發出不少於30天的提前書面贖回通知後；以及
◦當且僅當在本公司向公眾認股權證持有人發出贖回通知日期前30個交易日內的任何20個交易日內，普通股的最後報告銷售價格等於或超過每股18.00美元(經股份拆分、股份資本化、重組、資本重組等調整後)。
如果公開認股權證可以贖回，公司可以行使贖回權，即使它無法根據所有適用的州證券法登記標的證券或使其符合出售資格。
如果上述條件得到滿足，本公司發出贖回公共認股權證的通知，則每位公共認股權證持有人將有權在預定贖回日期之前行使其公共認股權證。然而，在贖回通知發出後，普通股的價格可能會跌破18.00美元的贖回觸發價格(經股份拆分、股份資本化、重組、資本重組等調整後)以及每股11.50美元的認股權證行權價。
如果公司如上所述要求贖回公共認股權證，公司管理層將有權要求任何希望行使其公共認股權證的持有人在“無現金基礎”的情況下行使其公共認股權證。在決定是否要求所有持有者在“無現金基礎上”行使他們的公共認股權證時，公司管理層將考慮公司的現金狀況、已發行的公共認股權證的數量以及在行使公共認股權證後發行最多數量的普通股對股東的攤薄影響。如果董事會利用這一選項，所有公共認股權證持有人將通過交出所持普通股數量的公共認股權證來支付行使價，該數量的普通股等於(X)公共認股權證相關普通股數量乘以公共認股權證的行使價與“公平市價”(定義見下文)之間的差額再乘以(Y)公平市場價值所得的商數。公允市價是指普通股在截至第三個交易日的十個交易日內報告的平均收盤價
在贖回通知發送給公共認股權證持有人的日期之前一天。如果公司管理層利用這一選項，贖回通知將包含計算在行使公共認股權證時將收到的普通股數量所需的信息，包括在這種情況下的“公平市價”。要求以這種方式進行無現金操作將減少發行的股票數量，從而減少公開贖回認股權證的攤薄效應。
假若公共認股權證持有人選擇受一項要求所規限，即該持有人將無權行使該公共認股權證，則該公共認股權證持有人可書面通知本公司，惟在行使該等權利後，據該公共認股權證代理人實際所知，該人士(連同該人士的聯屬公司)會實益擁有超過4.9%或9.8%(或持有人指定的其他金額)的已發行普通股股份。
如果普通股的流通股數量因普通股支付的股票股息或普通股分拆或其他類似事件而增加，則在該股票股息、分拆或類似事件的生效日期，每一份公共認股權證可發行的普通股數量將按該增加的已發行普通股的比例增加。向有權以低於公允市值的價格購買普通股的普通股持有人進行的配股，將被視為相當於以下乘積的普通股的股票股息：(I)在配股中實際出售的普通股股份數量(或在配股中出售的可轉換為普通股或可為普通股行使的任何其他股本證券下可發行的普通股)和(Ii)在配股中支付的普通股每股價格和(Y)公允市場價值的商數。就此等目的而言，(I)如供股為可轉換為普通股或可為普通股行使的證券，則在釐定普通股的應付價格時，將考慮就該等權利所收取的任何代價，以及行使或轉換時應支付的任何額外金額，及(Ii)公平市價指普通股在適用交易所或適用市場以正常方式買賣的首個交易日前十個交易日所報告的普通股成交量加權平均價格，但無權收取該等權利。
此外，如本公司於公開認股權證尚未到期及未到期期間的任何時間，向普通股持有人支付股息或作出現金、證券或其他資產分派，以支付該等普通股(或認股權證可轉換成的其他股本股份)的股息或作出分派，但不包括上述或某些普通現金股息，則認股權證行權價將在該事件生效日期後立即減去就該事件就每股普通股支付的任何證券或其他資產的現金金額及/或公平市價。
如果普通股的流通股數量因普通股股票的合併、合併、反向拆分或重新分類或其他類似事件而減少，則在該等合併、合併、反向股份拆分、重新分類或類似事件的生效日期，每份公共認股權證行使時可發行的普通股數量將按普通股流通股減少的比例減少。
如上所述，每當因行使公共認股權證而可購買的普通股股份數目被調整時，公共認股權證行使價格將會調整，方法是將緊接該項調整前的公共認股權證行使價格乘以一個分數(X)，分子將為緊接該項調整前行使公共認股權證時可購買的普通股股份數目，及(Y)分母為緊接該項調整後可購買的普通股股份數目。
普通股流通股的任何重新分類或重組(上文所述的或僅影響該普通股面值的)，或本公司與另一公司或合併為另一公司的任何合併或合併(但本公司為持續法團且不導致普通股已發行股份的任何重新分類或重組的合併或合併除外)，或公司作為整體或實質上與公司解散有關的資產或其他財產的任何出售或轉讓給另一公司或實體的情況下，認股權證持有人此後將有權在下列情況下購買和接收
根據公開認股權證所指明的條款及條件，以及在行使認股權證所代表的權利時，代替當時可購買及應收的普通股股份，認股權證持有人於重新分類、重組、合併或合併時或於任何該等出售或轉讓後解散時應收取的股份或其他證券或財產(包括現金)的種類及金額，即假若該認股權證持有人於緊接有關事件發生前已行使其認股權證，該等認股權證持有人將會收到的。如果普通股持有人在這一交易中以普通股形式支付的應收對價不足70%，應以在全國證券交易所上市交易或在已建立的場外交易市場報價的繼承實體普通股的形式支付，或將在該事件發生後立即如此上市交易或報價，且如果公共認股權證的註冊持有人在此類交易公開披露後30天內適當行使公共認股權證，則公共認股權證的行使價格將按照大陸股票轉讓信託公司作為認股權證代理人之間的認股權證協議的規定降低。及本公司(“認股權證協議”)以認股權證的布萊克-斯科爾斯價值(定義見認股權證協議)為基礎。這種行權價格下調的目的是，當在公共權證行使期間發生特別交易時，公共權證持有人無法獲得公共權證的全部潛在價值，從而為公共權證持有人提供額外價值。
該等公開認股權證已根據認股權證協議以登記形式發行。認股權證協議規定，無須任何持有人同意，公開認股權證的條款可予修訂，以糾正任何含糊之處或更正任何有缺陷的條文，但須經當時已發行及尚未發行的至少65%的公共認股權證持有人批准，方可作出任何對公共認股權證登記持有人的利益造成不利影響的更改，包括為提高行使價格或縮短行使期限而作出的任何修訂或修訂。
於到期日或之前於認股權證代理人辦事處交回公開認股權證證書時，可行使公共認股權證，並按指定填寫及籤立公開認股權證證書背面的行使表，並以經核證或正式的銀行支票全數支付行使價(或以無現金方式(如適用))予本公司，以支付予本公司所行使的公共認股權證數目。公共認股權證持有人在行使其公共認股權證並獲得普通股股份之前，不享有普通股持有人的權利或特權以及任何投票權。在行使公共認股權證發行普通股後，每名股東將有權就將由股東投票表決的所有事項持有的每股股份投一票。
於行使公開認股權證時，將不會發行零碎股份。如果於行使認股權證時，持有人將有權收取股份的零碎權益，本公司將於行使認股權證時，將向公眾認股權證持有人發行的普通股股份數目向下舍入至最接近的整數。
該批公開認股權證在納斯達克資本市場交易，代碼為“HYMCW”。
Hycroft礦業公司的認股權證
Hycroft礦業公司前身(“賣方”)的股東根據於二零一五年十月二十二日由賣方與ComputerShare Inc.及其全資附屬公司ComputerShare Trust Company，N.A.共同作為初始認股權證代理而訂立的認股權證協議(“賣方認股權證協議”)(“賣方認股權證協議”)收取認股權證(“賣方認股權證協議”)。賣方認股權證的有效期為7年。賣方及本公司選擇將資本重組交易視作構成賣方認股權證協議下的重大改變，而在緊接生效時間前尚未行使及尚未行使的各賣方認股權證，現可行使購買普通股股份的權利。
在行使賣方認股權證時可發行的賣方普通股的初始數量由破產法院根據賣方前任的重組計劃確定。根據賣方認股權證協議，可行使賣方認股權證的賣方普通股的股數和每股行使價格可能會在發生某些事件時不時調整，這些事件包括：(I)以現金或賣方額外股份的形式發行賣方普通股股息。
普通股，(Ii)已發行的賣方普通股的任何細分、拆分、重新分類或資本重組，或(Iii)已發行的賣方普通股的任何組合、重新分類或資本重組為較少數量的股票。如賣方認股權證協議所載，賣方於任何行使日的行權證行使價將等於(X)(A)賣方於行使日的經調整權益價值除以(B)賣方認股權證協議所界定的股份總數乘以(Y)賣方認股權證協議所界定的廉價股票因數所得的數額。此外，在對賣方股本進行任何重新分類或資本重組的情況下，在緊接此類重新分類或重組發生之前尚未完成的每一份賣方認股權證的持有人，有權在行使適用的賣方認股權證時獲得該持有人在行使賣方認股權證時本應收到的股票、其他證券、現金或其他財產的種類和數額。截至2021年1月19日，每份賣方認股權證的行使價格調整為相當於每股40.31美元，每份賣方認股權證可行使為約0.28055股普通股。
在某些情況下，例如賣方認股權證協議所界定的流動資金事件，賣方可在無現金基礎上行使認股權證，條件是截至行使日，賣方認股權證協議所界定的普通股的公平市價超過行使價，而無現金行使會減少可發行普通股的數目。如果發生流動資金事件，如賣方認股權證協議所界定的普通股股份於行使日的公平市價超過行使價，則將不會有無現金行使。如果賣方認股權證的任何行使將導致普通股的零碎股份，本公司可選擇就該零碎股份支付現金，金額等於該零碎股份乘以賣方認股權證協議所界定的截至行權日普通股的公平市值的乘積。
此外，如果公司在賣方認股權證生效日期後發行(或按照賣方認股權證協議的規定，被視為發行)，任何賣方認股權證協議中定義的普通股額外股份，在沒有對價或每股代價低於緊接該等發行之前的普通股公平市場價值的情況下，或者，如果該等額外股份已發行(或被視為發行)給賣方認股權證協議中定義的任何受限人士，則應減少賣方認股權證協議中定義的廉價股票因素。從而增加了賣方認股權證可行使的普通股數量，並降低了賣方認股權證的每股行使價格。
根據賣方認股權證協議，賣方認股權證持有人無權享有股東或本公司任何其他證券持有人的任何權利。賣方認股權證持有人無權就選舉本公司董事的任何股東會議或任何其他事項，或作為本公司股東的任何權利(包括評價權、持不同政見者權利、認購權或其他權利)投票或收取股息、同意或收取通知，或被視為本公司股本的持有人。
根據賣方認股權證協議，如本公司於賣方認股權證生效日期向賣方前身的股東發行或出售股本證券，每股代價高於賣方認股權證當時的行使價，則作為認可投資者的每名登記持有人(或如屬由全球認股權證證明的賣方認股權證，則每名實益持有人)將有權在本公司向該合資格持有人發出發行或出售通知後20天內，按比例參與該等發行或出售(根據該合資格持有人持有普通股股份的百分比)及所有其他亦有權按比例參與該等發行或出售的未償還期權、認股權證或可轉換證券。
在資本重組交易後，合資格持有人無權參與下列任何豁免發行：(I)與本公司或其任何附屬公司的任何債務或債務證券的再融資或償還有關的權益證券的發行；(Ii)根據董事會批准的股權補償計劃向僱員、董事、顧問及其他服務提供者發行權益證券；(Iii)以按比例分配方式向所有普通股持有人發行權益證券；(Iv)公開發行權益證券；及(V)在行使、轉換或行使權益證券時發行權益證券。
交換在上述任何豁免發行所述的任何發行中發行的任何股權證券。若任何普通股持有人獲授予搭載登記權，則在行使賣方認股權證時發行的普通股持有人亦將獲授予搭載登記權，其條款與其他持有人大致相同。
根據賣方認股權證協議，在本公司合併為或本公司與任何其他人合併，或將本公司全部或幾乎所有資產出售給任何其他人，或另一人合併為本公司的任何情況下，在每種情況下，先前已發行的普通股被註銷、重新分類或轉換或變更為或交換本公司的證券和/或其他財產(包括現金)，且此類交易不是賣方認股權證協議定義的流動性事件，每份賣方認股權證的持有人在隨後的任何行使(以及支付適用的行使價格)時，將有權(從合法可用資金中)獲得如果該賣方認股權證在緊接交易之前行使，該持有人將收到的股票、其他證券、現金和資產的種類和數量。
根據賣方認股權證協議，如本公司將參與或以其他方式參與任何交易或一系列相關交易，構成(X)本公司合併、本公司與任何其他人士合併、或向任何其他人士出售本公司全部或幾乎所有資產，或(Y)另一人與本公司合併，而在第(X)或(Y)條的情況下，先前已發行的普通股股份須予註銷，重新分類或轉換或變更為或交換公司證券或其他財產(包括現金)或上述財產的任何組合；及(Ii)該等交易或一系列相關交易並非流動性事件(如賣方認股權證協議所界定)(任何此類交易或一系列相關交易，根據賣方認股權證協議被稱為“根本性改變”)，則在緊接該根本性改變發生前尚未完成的每一份賣方權證的持有人，將有權在其後的任何行使(以及支付適用的行使價)時收取該種類及數額的股票、其他證券、假若賣方權證持有人在緊接上述基本變動前已按照賣方認股權證協議所規定的條款行使該賣方認股權證持有人將會收到的現金及資產(假設賣方認股權證持有人沒有就該根本變動後應收股票、證券、現金或其他財產的種類或數額行使選擇權(如有的話))；但該等基本變動完成後，在行使賣方認股權證時將收到的該等股票、其他證券、現金及資產的數額，應在適用的行使日期以符合下列方式計算：, 並按與賣方認股權證協議有關(I)賣方認股權證可行使的證券數目及(Ii)根據賣方認股權證購買該等證券的行使價，有關本公司股東在該等重大變動中所收取的總代價的條款儘可能相等的條款計算。賣方認股權證協議進一步規定，於每次基本變動時，應視為作出適當調整，包括但不限於就其後可於行使每份賣方認股權證時取得的股額、證券、現金或資產的種類及金額作出調整，以使賣方認股權證協議的規定此後應儘可能適用於其後可於行使每份賣方認股權證時取得的任何股份。如本公司並非該等重大變動的尚存人士或結果人士，則本公司不得完成基本變動交易，除非尚存人士或結果人士以在形式及實質上與本協議大致相似的書面文書，承擔向賣方認股權證持有人交付該持有人於行使每一份賣方認股權證時將有權收取的股票、證券、現金或資產的責任。
賣方權證在納斯達克資本市場交易，代碼為HYMCZ。
2020年10月發行的認股權證
於2020年10月，本公司於公開發售中發行8,333,334個單位，每個單位包括一股本公司普通股及一份認股權證以購買一股本公司普通股(“2020年10月認股權證”)。2020年10月權證根據本公司與作為認股權證代理人的大陸股票轉讓信託公司於2020年10月6日訂立的認股權證協議(“2020年10月認股權證協議”)以登記形式發行，最初只有一份或多份全球認股權證交存於代表存託信託公司(DTC)的託管人，並以CEDE&Co.的名義登記。
DTC的被提名者，或DTC另有指示。2020年10月認股權證協議規定，無需任何持有人同意，可修訂2020年10月認股權證的條款，以糾正任何含糊之處或更正任何有缺陷的條款，但任何對2020年10月認股權證登記持有人利益造成不利影響的改變，包括任何提高2020年10月認股權證價格或縮短行使期的修改或修訂，均須獲得2020年10月認股權證登記持有人的批准。
2020年10月認股權證的初始行權價為每股普通股10.50美元。如果發生影響我們普通股的某些股票分紅和分配、股票拆分、股票合併、重新分類或類似事件，行權價格可能會進行適當調整。
二零二零年十月認股權證可於發行日期後的任何時間行使，直至(X)發行日期起計五年的日期及(Y)如本公司選擇贖回二零二零年十月認股權證(如下所述)後本公司指定的贖回日期(以較早者為準)，屆時任何未行使的認股權證將到期並停止行使。於到期日或之前於到期日或之前於認股權證代理人辦事處交回認股權證證書時，可行使2020年10月認股權證，認股權證背面的行使表須按説明填妥及籤立，並以經核證或正式的銀行支票全數支付行使價(或以無現金方式(如適用)支付予本公司)，以支付2020年10月認股權證的數目。2020年10月的認股權證持有人在行使其2020年10月的認股權證並獲得普通股股份之前，不享有普通股持有人的權利或特權以及任何投票權。在2020年10月認股權證行使後發行普通股後，每名股東將有權就所有股東投票表決的所有事項持有的每股普通股股份投一票。
於2020年10月認股權證行使時，將不會發行零碎股份。如果於2020年10月認股權證行使時，持有人將有權收取股份的零碎權益，本公司將於行使認股權證時，將向2020年10月認股權證持有人發行的普通股股數向下舍入至最接近的整數。
本公司可贖回2020年10月的認股權證：
全部而不是部分的◦；
◦，2020年10月每份認股權證1美元；
◦在向每位權證持有人發出不少於30天的提前書面贖回通知後；以及
◦當且僅當在本公司向認股權證持有人發出贖回通知日期前30個交易日內的任何20個交易日內，普通股的最後報告銷售價格等於或超過每股17.00美元(經股份拆分、股份資本化、重組、資本重組等調整後)。
如果2020年10月的認股權證可贖回，即使無法根據所有適用的州證券法登記標的證券或使其符合出售資格，本公司仍可行使贖回權。
如符合上述條件，而本公司發出2020年10月認股權證贖回通知，各認股權證持有人將有權於預定贖回日期前行使其於2020年10月的認股權證。然而，在贖回通知發出後，普通股的價格可能會跌破17.00美元的贖回觸發價格(經股份拆分、股份資本化、重組、資本重組等調整後)以及每股10.50美元的認股權證行權價。
如果公司如上所述要求贖回2020年10月的認股權證，公司管理層將有權要求任何希望行使其2020年10月的認股權證的持有人在“無現金基礎”的情況下行使其認股權證。在決定是否要求所有持有人在“無現金基礎上”行使2020年10月的認股權證時，公司管理層將考慮除其他因素外，公司的現金狀況、2020年10月尚未發行的認股權證的數量，以及在2020年10月行使認股權證時發行最大數量的普通股對股東的攤薄影響。如果公司董事會利用這一選項，2020年10月權證的所有持有者將支付行權價
交出2020年10月認股權證的普通股股數等於(X)2020年10月認股權證相關普通股股數乘以2020年10月認股權證行權價格與“公平市價”(定義見下文)之間的差額乘以(Y)公平市價所得的商數。“公允市價”是指在2020年10月向權證持有人發出贖回通知之日前的第三個交易日止的十個交易日內普通股的平均收市價。如果公司管理層利用這一選項，贖回通知將包含計算2020年10月認股權證行使時將收到的普通股數量所需的信息，包括在這種情況下的“公平市價”。要求以這種方式進行無現金操作將減少要發行的股票數量，從而減輕2020年10月認股權證贖回的稀釋效應。
如果普通股在行使2020年10月認股權證時，沒有在國家證券交易所上市，並且符合證券法第18(B)(1)條(或任何後續規則)下的“擔保證券”的定義，則公司可以選擇，(I)要求行使2020年10月認股權證的權證持有人須按照2020年10月認股權證協議所述證券法第3(A)(9)節(或任何後續規則)“無現金基礎”行使2020年10月認股權證；及(Ii)倘若本公司作出選擇，本公司將無須提交或維持一份登記聲明，以根據證券法登記在行使2020年10月認股權證時可發行的普通股，即使2020年10月認股權證協議有任何相反規定。
如果普通股的流通股進行了任何重新分類或重組，或公司與另一家公司或公司合併或合併為另一家公司(但本公司為持續公司的合併或合併不會導致普通股流通股的任何重新分類或重組)，或在向另一家公司或實體出售或轉讓公司全部或實質上與公司解散相關的資產或其他財產的情況下，2020年10月認股權證的持有者此後將有權購買和接收：根據2020年10月認股權證所述的基礎及條款及條件，以及在行使認股權證所代表的權利時，取代之前可購買及應收的普通股股份，認股權證持有人於該等重新分類、重組、合併或合併時或於任何該等出售或轉讓後解散時應收取的股份或其他證券或財產(包括現金)的種類及金額，即假若該持有人於緊接該等事件發生前於2020年10月行使其認股權證，則該等認股權證持有人將會收到的款項。如果普通股持有者在此類交易中以普通股形式支付的應收對價不足70%，應以在全國證券交易所上市交易或在已建立的場外交易市場報價的繼承實體的普通股形式支付，或將在此類交易發生後立即如此上市交易或報價，並且如果2020年10月認股權證的註冊持有人在此類交易公開披露後30天內正確行使新認股權證, 根據新認股權證協議的規定，2020年10月認股權證的行權價將根據2020年10月認股權證的布萊克-斯科爾斯值(定義見2020年10月認股權證協議)下調。此等行權價格下調的目的，是在2020年10月認股權證行使期間發生特別交易，而根據該交易，2020年10月認股權證持有人未能收到2020年10月認股權證的全部潛在價值，從而為2020年10月認股權證持有人提供額外價值。
2020年10月的權證在納斯達克資本市場交易，代碼為“HYMCL”。