附件4.2
股本説明
下面的描述總結了我們股本的重要術語。如需完整的説明,請參閲我們的公司註冊證書和章程,並將其作為本展品所屬的Form 10-K年度報告的展品,以及DGCL的相關部分。
一般信息
截至本年度報告10-K表格的日期,該公司已批准發行5億股普通股,每股票面價值0.001美元。截至2022年3月1日,已發行普通股有70,718,191股。
投票權
我們普通股的每位持有者在提交股東表決的所有事項上,包括董事選舉,每股有權投一票。根據我們的公司註冊證書和我們的章程,我們的股東沒有累積投票權。正因為如此,有權在任何董事選舉中投票的普通股過半數持有者可以選舉所有參加選舉的董事(如果他們應該這樣做的話)。
股息權
在任何當時尚未發行的優先股可能適用的優惠的規限下,普通股持有人無權按比例收取董事會不時從合法可用資金中宣佈的股息(如有)。
清算權
在我們清算、解散或清盤的情況下,普通股持有者將有權在償還我們的所有債務和其他債務以及滿足給予任何當時已發行的優先股持有者的任何清算優先權後,按比例分享合法可分配給股東的淨資產。
其他權限和首選項
我們普通股的持有者沒有優先購買權、轉換權或認購權,也沒有適用於普通股的贖回或償債基金條款。普通股持有者的權利、優先權和特權受制於我們未來可能指定的任何系列優先股的持有者的權利,並可能受到這些權利的不利影響。
反收購條款
特拉華州法律的規定,以及我們的公司註冊證書和我們的章程可能會延遲、推遲或阻止另一個人獲得對我們公司的控制權。這些規定概述如下,可能會起到阻止收購要約的作用。它們的部分目的也是為了鼓勵那些尋求獲得對我們的控制權的人首先與我們的董事會談判。我們相信,加強保護我們與不友好或主動收購方談判的潛在能力的好處大於阻止收購我們的提議的壞處,因為談判這些提議可能會導致條款的改善。
特拉華州一般公司法第203條
我們受DGCL第203條的約束,該條款禁止特拉華州公司在股東成為有利害關係的股東之日起三年內與該股東進行任何業務合併,但以下情況除外:
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在該日之前,公司董事會批准了導致股東成為利害關係人的企業合併或者交易; |
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在導致該股東成為有利害關係的股東的交易完成後,該有利害關係的股東在交易開始時擁有該公司已發行的至少85%的有表決權股票,但不包括該有利害關係的股東所擁有的尚未發行的有表決權股票,即(I)由身為董事和高級管理人員的人所擁有的股份,以及(Ii)僱員參與者無權祕密決定是否將按照該計劃持有的股份以投標或交換要約方式進行投標的僱員股票計劃;或 |
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在該日或之後,企業合併由董事會批准,並在股東年度會議或特別會議上批准,而不是通過書面同意,以至少662/3%的已發行有表決權股票的贊成票批准,而不是由感興趣的股東擁有。 |
一般而言,第203條定義了“業務組合”,包括以下內容:
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涉及公司和利益相關股東的任何合併或合併; |
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涉及利害關係人的公司資產百分之十以上的出售、轉讓、質押或其他處置; |
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除指明的例外情況外,任何導致公司向有利害關係的股東發行或轉讓公司股票的交易; |
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任何涉及該法團的交易,而該交易的效果是增加該有利害關係的股東實益擁有的證券或任何類別或系列的法團的比例份額;或 |
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有利害關係的股東通過公司或通過公司獲得任何貸款、墊款、擔保、質押或其他財務利益。 |
一般而言,第203條將“有利害關係的股東”定義為一個實體或個人,該實體或個人連同此人的關聯公司和聯營公司,在確定有利害關係的股東身份之前的三年內,實益擁有該公司15%或更多的已發行有表決權股票。
本公司的公司註冊證書及附例
我們的公司註冊證書和章程包括許多條款,這些條款可以阻止敵意收購,或者推遲或阻止對我們公司的控制權變更,包括以下內容:
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分類委員會。我們的公司註冊證書規定,我們的董事會分為三個級別,交錯三年任期。在我們的股東年度會議上,只選出一個級別的董事,其他級別的董事將在各自三年任期的剩餘時間內繼續存在。由於我們的股東沒有累計投票權,持有已發行普通股多數股份的股東可以選舉我們所有的董事。我們的公司註冊證書和我們的章程還規定,只有在我們已發行普通股的662/3%或更多的投票權的情況下,股東才可以基於原因將董事免職。此外,董事會的法定人數只能通過董事會決議改變,董事會的空缺和新設的董事職位,除法律另有要求或董事會決定外,只能由當時在董事會任職的董事以過半數票填補,即使不足法定人數。 |
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股東特別會議及股東行動書面同意。我們的公司註冊證書和章程規定,所有股東行動必須在正式召開的股東會議上進行,並取消股東在沒有開會的情況下經書面同意採取行動的權利。我們的附例還規定,只有我們的董事長、首席執行官(如果沒有首席執行官,則為總裁)或董事會根據授權董事總數的過半數通過的決議,才可以召開股東特別會議。 |
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股東建議書的提前通知要求。我們的章程規定,尋求在股東大會上提出建議(包括提名董事候選人)的股東必須及時提供書面提前通知,並對股東通知的形式和內容提出了具體要求。 |
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公司註冊證書及附例的修訂。我們的公司註冊證書和章程規定,股東不能修改上述條款,除非股東投票通過我們已發行普通股的662/3%或更多。 |
這些條款的結合使得我們的現有股東更難更換我們的董事會,以及另一方通過更換我們的董事會來獲得對我們的控制權。由於我們的董事會有權保留和解僱我們的高級職員,這些規定也可能使現有股東或另一方更難實現管理層的變動。此外,非指定優先股的授權使我們的董事會有可能發行具有投票權或其他權利或優惠的優先股,這可能會阻礙任何改變我們公司控制權的嘗試。
這些規定旨在提高董事會組成及其政策持續穩定的可能性,並阻止強制收購做法和不充分的收購要約。這些條款還旨在降低我們在敵意收購面前的脆弱性,並阻止可能在代理權之爭中使用的戰術。然而,這些條款可能會阻止其他人對我們的股票提出收購要約,並可能推遲我們控制權或管理層的變動。因此,這些條款還可能抑制我們股票市場價格的波動,因為實際或傳言中的收購企圖可能會導致這種波動。我們相信,這些條款的好處,包括增加對我們與收購或重組我們公司的不友好或主動提議的提倡者談判的潛在能力的保護,超過了阻止收購提議的壞處,因為收購提議的談判可能會導致他們的條款得到改善。
論壇的選擇
本公司的公司註冊證書規定,特拉華州衡平法院(下稱“衡平法院”)是以下的專屬法庭:(I)代表我們提起的任何派生訴訟或法律程序;(Ii)任何聲稱違反受託責任的訴訟;(Iii)根據DGCL、我們的公司註冊證書或我們的附例對我們提出索賠的任何訴訟;(Iv)或任何聲稱對我們提出受內部事務原則管轄的索賠的訴訟,在每個案件中,只要衡平法院如果衡平法院沒有主題管轄權,則可以在特拉華州的任何州法院(“州法院”)提起此類訴訟,如果且僅當州法院沒有主題管轄權時,可以向特拉華州的聯邦地區法院提起訴訟。
這一排他性法院條款不適用於為強制執行《交易法》規定的任何責任或義務而提起的訴訟,也不適用於聯邦法院擁有專屬管轄權的任何其他索賠。在任何此類索賠可能基於聯邦法律索賠的範圍內,《交易法》第27條規定,為執行《交易法》或其下的規則和條例規定的任何義務或責任而提起的所有訴訟,均享有聯邦專屬管轄權。
我們的公司註冊證書進一步規定,美國聯邦地區法院將是解決根據證券法提出訴訟理由的任何投訴的獨家論壇,儘管股東不能放棄遵守聯邦證券法及其下的規則和條例。在法律訴訟中,其他一些公司的公司註冊證書中類似選擇訴訟地點條款的可執行性已受到質疑,在任何訴訟中,法院可能會發現我們的公司註冊證書中所載的選擇訴訟地點條款不適用或不可執行。
2020年3月,特拉華州最高法院在Salzburg等人。五、薩巴庫奇它發現,根據特拉華州的法律,與我們的公司註冊證書中規定的根據證券法向聯邦法院提出索賠的規定類似的排他性論壇條款在表面上是有效的。我們打算執行公司註冊證書中的聯邦法院選擇條款,但我們不知道其他司法管轄區的法院是否會同意沙巴庫奇決定或執行它。
責任限制及彌償
我們的公司註冊證書規定,董事不會對違反作為董事的任何受託責任的金錢損害承擔個人責任,但以下責任除外:
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任何違反董事對我們或我們的股東的忠誠義務的行為; |
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非善意的行為或者不作為,或者涉及故意的不當行為或者明知是違法的; |
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根據DGCL第174條(管理向股東的分配);或 |
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董事不正當謀取私利的交易。 |
如果DGCL被修訂以授權公司採取行動,進一步取消或限制董事的個人責任,那麼我們董事的責任將被取消或限制在DGCL允許的最大程度上,也就是如此修訂後的最大限度內,我們的董事的責任將被取消或限制在DGCL允許的最大範圍內。本公司註冊證書條款的修改或廢止不會對董事在修改或廢止時已存在的任何權利或保護產生不利影響。
我們的章程還規定,我們將在法律允許的最大程度上,保障我們的董事和高級管理人員在任何訴訟或訴訟中或因他們作為高級管理人員或董事的身份或他們以這些身份從事的活動而產生的一切責任和開支。我們還將賠償任何應我們的要求,現在或曾經擔任另一公司或合夥企業、有限責任公司、合資企業、信託或其他企業的董事、高級管理人員、員工、代理或受託人的人。我們可以通過董事會的行動,向我們的員工和代理人提供與上述對董事和高級管理人員的賠償相同的範圍和效果的賠償。
轉會代理和註冊處
我們普通股的轉讓代理和登記處是Broadbridge Corporation Issuer Solutions,Inc.Arch Street 1717,Suite1300,Philadelphia,Pennsylvania 19103。