附件99.1
Viant技術公司宣佈創紀錄的第四季度
和2021年全年財務業績
加利福尼亞州歐文(2022年3月10日)-領先的基於人的廣告軟件公司Viant Technology Inc.(納斯達克代碼：DSP)今天公佈了截至2021年12月31日的第四季度和全年財務業績。
我們第四季度的業績超過了我們的收入和盈利指引，為Viant令人難以置信的一年畫上了句號。Viant的聯合創始人兼首席執行官蒂姆·範德胡克表示：“我們在今年的所有關鍵財務指標上都大大超出了我們的預期，並與我們在2021年2月首次公開募股(IPO)中概述的業務戰略的每一個方面進行了對比，進一步證明瞭Viant的商業模式和技術，”Viant的聯合創始人兼首席執行官蒂姆·範德胡克説。我們預計廣告客户在我們平臺上的支出在2022年將進一步加速，我們正在設定長期目標，到2025年收入至少達到5億美元，調整後的EBITDA佔貢獻(ex-TAC)的比例至少為35%。“
聯合創始人兼首席運營官克里斯·範德胡克補充道：“2021年，我們在擴大業務規模方面取得了長足進步。營銷商和代理客户對我們的阿德爾菲全渠道平臺的強大和易用性反應積極，該平臺利用我們的家用ID技術和新的無餅乾世界(“WWC”)軟件，方便購買和測量他們的數字廣告。客户需求的增加、我們技術的快速發展以及我們銷售團隊的擴張和執行，是推動我們2021年業績的關鍵，活躍客户總數和消費的增長以及我們持續較高的客户保留率都證明瞭這一點。“
2021年第四季度財務亮點，同比：
公認會計原則
|
• |
營收8270萬美元，增長46% |
|
|
• |
毛利3810萬美元，增長25% |
|
|
• |
淨收益為750萬美元，或A類普通股稀釋後每股收益0.11美元(1)，而2020年第四季度為1290萬美元 |
|
|
• |
淨收入佔毛利潤的百分比為20%，而2020年第四季度為42% |
|
|
• |
截至2021年12月31日的現金為2.385億美元 |
|
非GAAP(2)
|
• |
不含TAC的捐款為4850萬美元，增長24% |
|
|
• |
調整後的EBITDA為1,740萬美元，增長12% |
|
|
• |
調整後的EBITDA佔除TAC貢獻的百分比為36%，而2020年第四季度為40% |
|
|
• |
非GAAP淨收入為1340萬美元，或A類普通股稀釋後每股收益0.17美元(1)，而2020年第四季度為1290萬美元 |
|
2021年全年財務亮點，同比：
公認會計原則
|
• |
營收為2.241億美元，增長36% |
|
|
• |
毛利9450萬美元，增長23% |
|
|
• |
淨虧損為3760萬美元，或A類普通股稀釋後每股虧損0.63美元(1)，而2020年的淨收入為2060萬美元 |
|
|
• |
運營現金流為2870萬美元，增長52% |
|
非GAAP(2)
|
• |
不含TAC的捐款為1.415億美元，增長28% |
|
|
• |
調整後的EBITDA為3710萬美元，增長17% |
|
|
• |
調整後的EBITDA佔除TAC貢獻的百分比為26%，而2020年為29% |
|
|
• |
非GAAP淨收入為2390萬美元，或A類普通股稀釋後每股收益0.30美元(1)，而2020年為2060萬美元 |
|
業務亮點：
|
• |
廣告客户在阿德爾菲平臺上的花費(3)第四季度增長26%，全年增長29% |
|
|
• |
活躍客户(4)到年底增長到309人，同比增長45%，增幅為17% |
|
|
• |
在2021財年，排名前50位的活躍客户在我們平臺上的支出同比增長了48% |
|
|
• |
聯網電視(“CTV”)仍然是一個關鍵的增長動力，與CTV相關的貢獻(不含TAC)在第四季度增長了66%，全年增長了68%。有線電視在第四季度佔總貢獻(不含TAC)的45%，佔全年貢獻的41% |
|
|
• |
我們最近發佈的軟件WWC勢頭持續增強，自2021年末發佈以來，50%的廣告商採用了WWC |
|
首席財務官拉里·馬登(Larry Madden)表示：“我們2021年強勁的財務表現證明瞭我們的軟件平臺在市場上的吸引力。”我們在2021年所做的投資已經取得了回報，我們將在2022年進行投資，以進一步擴大業務規模，並利用幫助我們增長的強勁順風。展望未來，我們預計2022年我們平臺上的廣告客户支出將進一步加速，預計全年將增長35%以上。“
指導意見：
對於2022年第一季度，公司預計：
|
• |
收入在4200萬美元至4400萬美元之間，同比增長約5%至10% |
|
• |
調整後的EBITDA在負(500萬美元)至(400萬美元)的範圍內，反映出對Viant增長計劃的持續投資 |
2022年全年，公司預計：
|
• |
收入在2.6億美元至2.7億美元之間，同比增長約16%至20% |
|
• |
調整後的EBITDA在2500萬美元至3500萬美元之間，反映出對Viant增長計劃的持續投資 |
扣除TAC的貢獻、調整後的EBITDA、調整後的EBITDA佔扣除TAC的貢獻的百分比、非GAAP淨收入(虧損)和非GAAP每股收益(虧損)-基本和稀釋後的EBITDA是非GAAP財務衡量標準。這些非GAAP財務衡量標準應該被考慮作為對根據GAAP提供的信息的補充，而不是替代。這些非GAAP財務衡量標準與根據GAAP確定的Viant公司財務結果的對賬包含在本新聞稿末尾的“非GAAP財務衡量標準的調整”一節中。有關這些非GAAP財務衡量標準的説明，包括管理層使用每種衡量標準的原因，請參閲本新聞稿中的“非GAAP財務衡量標準”。我們無法在前瞻性基礎上估計毛利和淨收入(虧損)，或將調整後的EBITDA和調整後的EBITDA所提供的指導(作為除TAC外貢獻的百分比)與最接近的相應GAAP措施進行前瞻性調整，而不會因以下原因而做出不合理的努力
與這些非GAAP衡量標準不包括的費用相關的可變性和複雜性；特別是我們的股票薪酬的衡量標準和影響，這些衡量標準和效果與新的股權授予相關，直接受到我們股價不可預測波動的影響。我們預計，上述費用的變化可能會對我們未來的GAAP財務業績產生重大的、潛在的不可預測的影響。
電話會議和網絡廣播詳細信息：
Viant將於2022年3月10日(星期四)下午2點主持電話會議和網絡直播，討論其財務業績。太平洋時間(下午5：00)東部時間)。電話會議的現場網絡直播可以從Viant的投資者關係網站上獲得。電話會議結束後，該網站將提供網絡直播的存檔版本。
關於Viant
Viant®是一家領先的以人為本的廣告軟件公司，使營銷人員及其代理能夠集中規劃、購買和衡量大多數渠道的廣告投資。Viant的自助式需求側平臺(“DSP”)ADELPHY®是一個企業軟件平臺，使營銷人員能夠跨聯網電視、線性電視、移動、桌面、音頻和數字户外頻道執行程序性廣告活動。Viant的身份解析功能已將1.15億個美國家庭與超過10億臺聯網設備聯繫在一起，並與從70多個人為基礎的數據合作伙伴獲得超過28萬個受眾屬性相結合。Viant是2021年廣告時代最佳工作場所獎獲得者，阿德爾菲DSP出現在AdExchanger的2021年可編程電源玩家名單中。
介紹
Viant Technology LLC已被確定為會計目的的前身，因此，首次公開募股前期間的綜合財務報表和相關組織交易已進行調整，以合併以前獨立的實體進行列報。本新聞稿中顯示的2020年1月1日至2021年2月11日期間的金額代表了Viant Technology LLC的歷史運營情況。截至2021年12月31日和2021年2月12日期間的金額反映了Viant的綜合業務。
前瞻性陳述
本新聞稿包含符合“1995年美國私人證券訴訟改革法”安全港條款的“前瞻性陳述”。前瞻性表述包括但不限於任何可能預測、預測、指示或暗示未來結果、業績或成就的表述，可能包含諸如“指導”、“相信”、“預期”、“預期”、“估計”、“目標”、“打算”、“項目”、“計劃”或具有類似含義的詞語或短語。前瞻性陳述不應被解讀為對未來業績或結果的保證，也不一定是對實現業績或結果的時間或時間的準確指示(如果有的話)。本新聞稿中包含的前瞻性陳述涉及Viant公司的預期財務業績和經營業績，包括預計收入、調整後的EBITDA和調整後的EBITDA佔貢獻(除TAC)的百分比，以及有關Viant的市場機會、整個公司平臺的廣告支出預期加速以及2022年及以後的預期增長的陳述。前瞻性表述基於當前的預期、預測和假設，這些預期、預測和假設涉及風險和不確定性，包括但不限於節目廣告市場的發展速度慢於Viant的預期或以不同的方式發展、客户的需求和期望以及吸引和留住客户的能力，以及其他超出我們控制範圍的經濟、競爭、政府和技術因素，這些因素可能會導致我們的業務、戰略或實際結果與前瞻性表述大不相同。我們不打算也沒有義務更新任何前瞻性陳述，無論是由於新信息、未來事件或其他原因。, 除非適用法律另有要求。請投資者參閲我們向美國證券交易委員會提交的文件，包括我們的Form 10-K年度報告和隨後的Form 10-Q季度報告，
有關可能導致實際結果與任何前瞻性陳述中表述的結果大不相同的風險和不確定因素的更多信息。
媒體聯繫人：
埃裏卡·麥當勞(Erica McDonald)
芬蘭合夥人
郵箱：erica.mcdonald@finnpartners.com
郵箱：press@viantinc.com
投資者聯繫方式：
布拉德·薩姆森
郵箱：bsamson@viantinc.com
藍衣集團(Blueshirt Group)
妮可·博斯傑(Nicole Borsje)
郵箱：Investors@viantinc.com
(1)在我們於2021年2月完成首次公開募股(IPO)之前，Viant Technology LLC的成員結構包括某些可轉換優先股和普通股。由於與IPO相關的實體重組，Viant Technology LLC在IPO之前的單位數量明顯低於Viant Technology Inc A類普通股的數量，因此導致2021財年的每股收益計算明顯低於2020財年。
(2)有關我們如何定義、使用和計算這些非GAAP財務指標及其與最直接可比較的GAAP財務指標的協調的討論，請參閲本新聞稿中的“非GAAP財務指標”和“非GAAP財務指標的協調”項下的補充時間表。
(3)我們將我們平臺上的廣告客户支出定義為在我們平臺上的活動向我們的客户收取的總金額，包括廣告媒體、第三方數據和其他附加功能。有關我們如何使用該指標以及為什麼它對投資者有用的討論，請參閲“運營指標”。
(4)我們將活躍客户定義為在過去12個月內通過我們的平臺總共貢獻了至少5000美元(不含TAC)的客户。有關我們如何使用該指標以及為什麼它對投資者有用的討論，請參閲“運營指標”。
Viant科技公司
合併業務報表
(單位為千，每股/單位數據除外)
(未經審計)
|
|
|
截至三個月 十二月三十一日， |
|
|
年終 十二月三十一日， |
|
||||||||||
|
|
|
2021 |
|
|
2020 |
|
|
2021 |
|
|
2020 |
|
||||
|
收入 |
|
$ |
82,715 |
|
|
$ |
56,461 |
|
|
$ |
224,127 |
|
|
$ |
165,251 |
|
|
運營費用：(1) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
平臺運營 |
|
|
44,578 |
|
|
|
25,944 |
|
|
|
129,604 |
|
|
|
88,260 |
|
|
銷售和市場營銷 |
|
|
15,173 |
|
|
|
9,494 |
|
|
|
65,042 |
|
|
|
28,887 |
|
|
技術與發展 |
|
|
4,851 |
|
|
|
2,618 |
|
|
|
25,372 |
|
|
|
8,698 |
|
|
一般事務和行政事務 |
|
|
10,428 |
|
|
|
5,231 |
|
|
|
46,904 |
|
|
|
17,639 |
|
|
總運營費用 |
|
|
75,030 |
|
|
|
43,287 |
|
|
|
266,922 |
|
|
|
143,484 |
|
|
營業收入(虧損) |
|
|
7,685 |
|
|
|
13,174 |
|
|
|
(42,795 |
) |
|
|
21,767 |
|
|
利息支出，淨額 |
|
|
162 |
|
|
|
249 |
|
|
|
864 |
|
|
|
1,038 |
|
|
其他費用，淨額 |
|
|
7 |
|
|
|
64 |
|
|
|
60 |
|
|
|
91 |
|
|
債務清償收益 |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
(6,110 |
) |
|
|
— |
|
|
其他費用(收入)合計(淨額) |
|
|
169 |
|
|
|
313 |
|
|
|
(5,186 |
) |
|
|
1,129 |
|
|
淨收益(虧損) |
|
|
7,516 |
|
|
|
12,861 |
|
|
|
(37,609 |
) |
|
|
20,638 |
|
|
減去：可歸因於非控股權益的淨收益(虧損) |
|
|
5,962 |
|
|
|
— |
|
|
|
(29,867 |
) |
|
|
— |
|
|
可歸因於Viant技術公司的淨收益(虧損) |
|
$ |
1,554 |
|
|
$ |
— |
|
|
$ |
(7,742 |
) |
|
$ |
— |
|
|
A類普通股/單位每股收益(虧損)： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
基本信息 |
|
$ |
0.11 |
|
|
$ |
12.86 |
|
|
$ |
(0.63 |
) |
|
$ |
20.64 |
|
|
稀釋 |
|
$ |
0.11 |
|
|
$ |
12.86 |
|
|
$ |
(0.63 |
) |
|
$ |
20.64 |
|
|
加權平均A類普通股/已發行單位： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
基本信息 |
|
|
13,543 |
|
|
|
400 |
|
|
|
12,364 |
|
|
|
400 |
|
|
稀釋 |
|
|
13,550 |
|
|
|
1,000 |
|
|
|
12,364 |
|
|
|
1,000 |
|
|
(1) |
上述綜合業務表中記錄的基於股票的補償以及折舊和攤銷如下： |
|
|
|
截至三個月 十二月三十一日， |
|
|
年終 十二月三十一日， |
|
||||||||||
|
|
|
2021 |
|
|
2020 |
|
|
2021 |
|
|
2020 |
|
||||
|
|
|
(單位：千) |
|
|
(單位：千) |
|
||||||||||
|
基於股票的薪酬： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
平臺運營 |
|
$ |
1,253 |
|
|
$ |
— |
|
|
$ |
13,096 |
|
|
$ |
— |
|
|
銷售和市場營銷 |
|
|
2,053 |
|
|
|
— |
|
|
|
25,639 |
|
|
|
— |
|
|
技術與發展 |
|
|
1,390 |
|
|
|
— |
|
|
|
12,373 |
|
|
|
— |
|
|
一般事務和行政事務 |
|
|
1,935 |
|
|
|
— |
|
|
|
17,714 |
|
|
|
— |
|
|
股票薪酬總額 |
|
$ |
6,631 |
|
|
$ |
— |
|
|
$ |
68,822 |
|
|
$ |
— |
|
|
|
|
截至三個月 十二月三十一日， |
|
|
年終 十二月三十一日， |
|
||||||||||
|
|
|
2021 |
|
|
2020 |
|
|
2021 |
|
|
2020 |
|
||||
|
|
|
(單位：千) |
|
|
(單位：千) |
|
||||||||||
|
折舊和攤銷： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
平臺運營 |
|
$ |
2,439 |
|
|
$ |
1,754 |
|
|
$ |
8,388 |
|
|
$ |
7,338 |
|
|
銷售和市場營銷 |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
技術與發展 |
|
|
414 |
|
|
|
402 |
|
|
|
1,599 |
|
|
|
1,608 |
|
|
一般事務和行政事務 |
|
|
265 |
|
|
|
296 |
|
|
|
1,154 |
|
|
|
1,160 |
|
|
折舊及攤銷總額 |
|
$ |
3,118 |
|
|
$ |
2,452 |
|
|
$ |
11,141 |
|
|
$ |
10,106 |
|
Viant科技公司
合併資產負債表
(單位：千)
(未經審計)
|
|
|
截止到十二月三十一號， |
|
|||||
|
|
|
2021 |
|
|
2020 |
|
||
|
資產 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
流動資產： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
現金 |
|
$ |
238,480 |
|
|
$ |
9,629 |
|
|
應收賬款，扣除津貼後的淨額 |
|
|
110,739 |
|
|
|
89,767 |
|
|
預付費用和其他流動資產 |
|
|
2,967 |
|
|
|
4,487 |
|
|
流動資產總額 |
|
|
352,186 |
|
|
|
103,883 |
|
|
財產、設備和軟件，網絡 |
|
|
22,331 |
|
|
|
13,829 |
|
|
無形資產淨額 |
|
|
1,786 |
|
|
|
3,015 |
|
|
商譽 |
|
|
12,422 |
|
|
|
12,422 |
|
|
其他資產 |
|
|
406 |
|
|
|
371 |
|
|
總資產 |
|
$ |
389,131 |
|
|
$ |
133,520 |
|
|
負債、可轉換優先股和股東權益/會員權益 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
負債 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
流動負債： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
應付帳款 |
|
$ |
32,877 |
|
|
$ |
29,763 |
|
|
應計負債和應計補償 |
|
|
46,333 |
|
|
|
34,388 |
|
|
長期債務的當期部分 |
|
|
— |
|
|
|
3,353 |
|
|
遞延收入的當期部分 |
|
|
1,317 |
|
|
|
2,725 |
|
|
其他流動負債 |
|
|
2,531 |
|
|
|
9,427 |
|
|
流動負債總額 |
|
|
83,058 |
|
|
|
79,656 |
|
|
長期債務 |
|
|
17,500 |
|
|
|
20,182 |
|
|
遞延收入的長期部分 |
|
|
5,234 |
|
|
|
5,612 |
|
|
其他長期負債 |
|
|
765 |
|
|
|
453 |
|
|
總負債 |
|
|
106,557 |
|
|
|
105,903 |
|
|
可轉換優先股和會員權益 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
可轉換優先股 |
|
|
— |
|
|
|
7,500 |
|
|
會員權益 |
|
|
— |
|
|
|
20,117 |
|
|
股東權益 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
優先股 |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
A類普通股 |
|
|
14 |
|
|
|
— |
|
|
B類普通股 |
|
|
47 |
|
|
|
— |
|
|
額外實收資本 |
|
|
82,888 |
|
|
|
— |
|
|
累計赤字 |
|
|
(20,139 |
) |
|
|
— |
|
|
庫存股，按成本計算 |
|
|
(2,648 |
) |
|
|
— |
|
|
Viant技術公司股東權益總額/會員權益 |
|
|
60,162 |
|
|
|
20,117 |
|
|
非控制性權益 |
|
|
222,412 |
|
|
|
— |
|
|
總股本 |
|
|
282,574 |
|
|
|
20,117 |
|
|
總負債、可轉換優先股和股東/成員權益 |
|
$ |
389,131 |
|
|
$ |
133,520 |
|
Viant科技公司
合併現金流量表
(單位：千)
(未經審計)
|
|
|
截至十二月三十一日止的年度， |
|
|||||
|
|
|
2021 |
|
|
2020 |
|
||
|
經營活動的現金流： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
淨收益(虧損) |
|
$ |
(37,609 |
) |
|
$ |
20,638 |
|
|
對淨收益(虧損)與經營活動提供的現金淨額進行調整： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
折舊及攤銷 |
|
|
11,141 |
|
|
|
10,106 |
|
|
基於股票的薪酬 |
|
|
68,822 |
|
|
|
— |
|
|
撥備(追討)呆賬 |
|
|
(107 |
) |
|
|
(584 |
) |
|
處置資產損失 |
|
|
188 |
|
|
|
61 |
|
|
債務清償收益 |
|
|
(6,110 |
) |
|
|
— |
|
|
營業資產和負債變動情況： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
應收賬款 |
|
|
(20,865 |
) |
|
|
(21,099 |
) |
|
預付費用和其他資產 |
|
|
(750 |
) |
|
|
(252 |
) |
|
應付帳款 |
|
|
3,404 |
|
|
|
8,995 |
|
|
應計負債和應計補償 |
|
|
12,047 |
|
|
|
3,059 |
|
|
遞延收入 |
|
|
(1,786 |
) |
|
|
(1,694 |
) |
|
其他負債 |
|
|
290 |
|
|
|
(355 |
) |
|
經營活動提供的淨現金 |
|
|
28,665 |
|
|
|
18,875 |
|
|
投資活動的現金流： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
購置物業和設備 |
|
|
(441 |
) |
|
|
(434 |
) |
|
資本化的軟件開發成本 |
|
|
(6,931 |
) |
|
|
(7,407 |
) |
|
用於投資活動的淨現金 |
|
|
(7,372 |
) |
|
|
(7,841 |
) |
|
融資活動的現金流： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
支付寶保障計劃貸款的收益 |
|
|
— |
|
|
|
6,035 |
|
|
發行普通股的收益，扣除承銷折扣後的淨額 |
|
|
232,500 |
|
|
|
— |
|
|
會員税金分配的支付 |
|
|
(7,289 |
) |
|
|
(5,547 |
) |
|
會員股息的支付 |
|
|
— |
|
|
|
(5,000 |
) |
|
支付要約費用 |
|
|
(2,608 |
) |
|
|
(1,708 |
) |
|
與股權獎勵的淨股份結算相關的已支付税款 |
|
|
(15,045 |
) |
|
|
— |
|
|
融資活動提供(使用)的現金淨額 |
|
|
207,558 |
|
|
|
(6,220 |
) |
|
現金淨增 |
|
|
228,851 |
|
|
|
4,814 |
|
|
期初現金 |
|
|
9,629 |
|
|
|
4,815 |
|
|
期末現金 |
|
$ |
238,480 |
|
|
$ |
9,629 |
|
非GAAP財務指標
為了向投資者和其他人提供有關Viant公司業績的更多信息，我們在本新聞稿中包括了以下不是根據美國公認會計原則(“GAAP”)計算的財務指標：基本和稀釋後的除TAC貢獻、調整後EBITDA、調整後EBITDA佔貢獻除TAC貢獻的百分比、非GAAP淨收益(虧損)和非GAAP每股收益(虧損)。公司管理層相信，這些信息可以幫助投資者評估公司的經營趨勢、財務業績和現金產生能力。管理層認為，這些非GAAP衡量標準允許投資者使用一些與管理層相同的衡量標準來評估公司的財務業績。
繳費(不含TAC)是一種非GAAP財務衡量標準。毛利潤是最具可比性的GAAP指標，其計算方法是收入減去平臺運營。在計算除TAC外的貢獻時，我們將其他平臺運營費用重新計入毛利潤。除TAC外的貢獻是我們管理層和董事會用來了解和評估我們的經營業績和趨勢、制定短期和長期運營計劃以及做出有關資本分配的戰略決策的關鍵盈利指標。“流量獲取成本”或“TAC”是指因廣告媒體、第三方數據和其他附加功能的成本而發生並應支付給供應商的金額。
調整後的EBITDA是一項非GAAP財務指標。淨收益(虧損)是最具可比性的GAAP財務指標。調整後的EBITDA被我們定義為扣除利息支出、淨額、所得税支出(利益)、折舊、攤銷、股票薪酬和某些與我們的核心業務無關的其他項目(如重組費用、交易費用和債務清償)之前的淨收益(虧損)。調整後的EBITDA佔除税前貢獻的百分比是一種非GAAP財務衡量標準，我們通過將調整後的EBITDA除以所列一個或多個期間的除税前貢獻來計算。淨收益(虧損)佔毛利的百分比是最具可比性的GAAP財務指標。調整後的EBITDA和調整後的EBITDA佔貢獻(除TAC)的百分比是我們的管理層和董事會用來了解和評估我們的核心經營業績和趨勢、準備和批准我們的年度預算以及制定短期和長期運營計劃的關鍵指標。特別是，我們認為，在計算調整後的EBITDA時剔除已扣除的金額可以為我們的業務提供一種期間間比較的衡量標準。我們的管理層和董事會使用調整後的EBITDA佔我們的非GAAP衡量標準(不含TAC的貢獻額)的百分比，來評估調整後的EBITDA相對於我們的盈利能力，這些成本與收入(包括流量獲取成本)直接可變。
非GAAP淨收益(虧損)是非GAAP財務衡量標準。淨收益(虧損)是最具可比性的GAAP計量。我們將非GAAP淨收益(虧損)定義為經調整後的淨收益(虧損)，以消除基於股票的薪酬和某些與我們的核心業務無關的其他項目的影響，如重組費用、交易費用和債務清償。非GAAP淨收益(虧損)是我們的管理層和董事會用來評估經營業績、制定未來經營計劃和做出有關資本分配的戰略決策的關鍵指標。特別是，我們認為，取消基於股票的薪酬、債務清償收益和某些與我們的核心業務無關的其他項目，為我們的業務提供了另一種定期比較的手段，併為我們的核心可控成本提供了更多的洞察力。
A類普通股的非GAAP每股收益(虧損)--基本攤薄是非GAAP財務衡量標準。A類普通股的每股收益(虧損)-基本和稀釋後的收益是最具可比性的GAAP衡量標準。A類普通股的非GAAP每股收益(虧損)-基本和稀釋後的每股收益(虧損)由我們定義為每股收益(虧損)，進行調整以消除基於股票的薪酬和某些與我們的核心業務無關的項目的影響，如重組費用、交易費用和清償
債務。每股A類普通股的非GAAP收益(虧損)-基本和攤薄是我們的管理層和董事會用來評估經營業績、制定未來經營計劃和做出有關資本分配的戰略決策的關鍵指標。特別是，我們認為，取消基於股票的薪酬、債務清償收益和某些與我們的核心業務無關的其他項目，為我們的業務提供了另一種定期比較的手段，並提供了對我們的核心可控成本的更多洞察力。因此，我們認為，每A類普通股的非GAAP收益(虧損)-基本和稀釋後的收益(虧損)-為投資者和市場提供了信息，幫助他們以與我們管理層和董事會相同的方式理解和評估我們的運營結果。
這些非GAAP財務指標應被視為根據GAAP計算的公司財務信息的補充，而不是替代或孤立，不應被視為衡量公司流動性的指標。此外，本公司定義的這些非GAAP計量可能無法與其他公司(包括同行公司)提出的類似非GAAP計量相提並論，因此可比性可能有限。這些措施的公佈可能包括排除異常或非經常性項目的調整，不應被解讀為公司未來的業績、現金流或槓桿不會受到其他異常或非經常性項目的影響。管理層鼓勵投資者和其他人全面審查Viant的財務信息，而不是依賴單一的財務衡量標準。
非公認會計準則財務指標的對賬
下表顯示了本新聞稿中包含的公司非GAAP財務指標與最直接可比的GAAP財務指標的對賬情況。
下表列出了本報告所列期間(未經審計)收入與毛利、貢獻(不含税前利潤)之間的對賬情況：
|
|
|
截至三個月 十二月三十一日， |
|
|
年終 十二月三十一日， |
|
||||||||||
|
|
|
2021 |
|
|
2020 |
|
|
2021 |
|
|
2020 |
|
||||
|
|
|
(單位：千) |
|
|
(單位：千) |
|
||||||||||
|
收入 |
|
$ |
82,715 |
|
|
$ |
56,461 |
|
|
$ |
224,127 |
|
|
$ |
165,251 |
|
|
減去：平臺運營 |
|
|
(44,578 |
) |
|
|
(25,944 |
) |
|
|
(129,604 |
) |
|
|
(88,260 |
) |
|
毛利 |
|
|
38,137 |
|
|
|
30,517 |
|
|
|
94,523 |
|
|
|
76,991 |
|
|
添加回：其他平臺操作 |
|
|
10,346 |
|
|
|
8,618 |
|
|
|
46,977 |
|
|
|
33,525 |
|
|
繳費(不含TAC) |
|
$ |
48,483 |
|
|
$ |
39,135 |
|
|
$ |
141,500 |
|
|
$ |
110,516 |
|
下表列出了本報告(未經審計)期間的淨收益(虧損)與調整後的EBITDA的對賬：
|
|
|
截至三個月 十二月三十一日， |
|
|
年終 十二月三十一日， |
|
||||||||||
|
|
|
2021 |
|
|
2020 |
|
|
2021 |
|
|
2020 |
|
||||
|
|
|
(單位：千) |
|
|
(單位：千) |
|
||||||||||
|
淨收益(虧損) |
|
$ |
7,516 |
|
|
$ |
12,861 |
|
|
$ |
(37,609 |
) |
|
$ |
20,638 |
|
|
添加回： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
利息支出，淨額 |
|
|
161 |
|
|
|
249 |
|
|
|
864 |
|
|
|
1,038 |
|
|
折舊及攤銷 |
|
|
3,118 |
|
|
|
2,452 |
|
|
|
11,141 |
|
|
|
10,106 |
|
|
基於股票的薪酬 |
|
|
6,631 |
|
|
|
— |
|
|
|
68,822 |
|
|
|
— |
|
|
更少： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
債務清償收益 |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
(6,110 |
) |
|
|
— |
|
|
調整後的EBITDA |
|
$ |
17,426 |
|
|
$ |
15,562 |
|
|
$ |
37,108 |
|
|
$ |
31,782 |
|
下表列出了本報告期間(未經審計)的淨收入(虧損)佔毛利的百分比和調整後的EBITDA佔扣除税前利潤的百分比的對賬：
|
|
|
截至三個月 十二月三十一日， |
|
|
年終 十二月三十一日， |
|
||||||||||
|
|
|
2021 |
|
|
2020 |
|
|
2021 |
|
|
2020 |
|
||||
|
|
|
(單位：千) |
|
|
(單位：千) |
|
||||||||||
|
毛利 |
|
$ |
38,137 |
|
|
$ |
30,517 |
|
|
$ |
94,523 |
|
|
$ |
76,991 |
|
|
淨收益(虧損) |
|
$ |
7,516 |
|
|
$ |
12,861 |
|
|
$ |
(37,609 |
) |
|
$ |
20,638 |
|
|
淨收益(虧損)佔毛利的百分比(1) |
|
|
20 |
% |
|
|
42 |
% |
|
不適用 |
|
|
|
27 |
% |
|
|
繳費(不含TAC) |
|
$ |
48,483 |
|
|
$ |
39,135 |
|
|
$ |
141,500 |
|
|
$ |
110,516 |
|
|
調整後的EBITDA |
|
$ |
17,426 |
|
|
$ |
15,562 |
|
|
$ |
37,108 |
|
|
$ |
31,782 |
|
|
調整後的EBITDA佔除税前貢獻的百分比 |
|
|
36 |
% |
|
|
40 |
% |
|
|
26 |
% |
|
|
29 |
% |
(1)管理層認為，在主要受以股票為基礎的補償影響的淨虧損期間，這一百分比與列報的其他期間不可同日而語。
下表列出了列報期間(未經審計)的淨收入(虧損)與非GAAP淨收入(虧損)的對賬：
|
|
|
截至三個月 十二月三十一日， |
|
|
年終 十二月三十一日， |
|
||||||||||
|
|
|
2021 |
|
|
2020 |
|
|
2021 |
|
|
2020 |
|
||||
|
|
|
(單位：千) |
|
|
(單位：千) |
|
||||||||||
|
淨收益(虧損) |
|
$ |
7,516 |
|
|
$ |
12,861 |
|
|
$ |
(37,609 |
) |
|
$ |
20,638 |
|
|
補充：基於股票的薪酬 |
|
|
6,631 |
|
|
|
— |
|
|
|
68,822 |
|
|
|
— |
|
|
減去：債務清償收益 |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
(6,110 |
) |
|
|
— |
|
|
減税：與Viant相關的所得税效應 科技公司的調整份額 |
|
|
(759 |
) |
|
|
— |
|
|
|
(1,238 |
) |
|
|
— |
|
|
非GAAP淨收入 |
|
$ |
13,388 |
|
|
$ |
12,861 |
|
|
$ |
23,865 |
|
|
$ |
20,638 |
|
下表列出了截至2021年12月31日的三個月和全年的A類普通股收益(虧損)對賬--基本和稀釋後的A類普通股收益(虧損)到A類普通股--基本和稀釋後的非GAAP收益(虧損)。在截至2020年12月31日的三個月和年度內，每股收益(虧損)沒有進行調整，因為在這些時期(未經審計)沒有與股票薪酬、債務清償收益或其他與我們核心業務無關的項目相關的費用：
|
|
|
截至三個月 |
|
|
年終 |
|
||||||||||||||||||
|
|
|
2021年12月31日 |
|
|
2021年12月31日 |
|
||||||||||||||||||
|
|
|
收益 |
|
|
|
|
|
|
非GAAP |
|
|
收益 |
|
|
|
|
|
|
非GAAP |
|
||||
|
|
|
(虧損)每 |
|
|
|
|
|
|
收益(虧損) |
|
|
(虧損)每 |
|
|
|
|
|
|
收益(虧損) |
|
||||
|
|
|
分享 |
|
|
調整 |
|
|
每股 |
|
|
分享 |
|
|
調整 |
|
|
每股 |
|
||||||
|
|
|
(單位為千，每股數據除外) |
|
|||||||||||||||||||||
|
分子 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
淨收益(虧損) |
|
$ |
7,516 |
|
|
$ |
— |
|
|
$ |
7,516 |
|
|
$ |
(37,609 |
) |
|
$ |
— |
|
|
$ |
(37,609 |
) |
|
調整： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
添加回：以股票為基礎 補償 |
|
|
— |
|
|
|
6,631 |
|
|
|
6,631 |
|
|
|
— |
|
|
|
68,822 |
|
|
|
68,822 |
|
|
減去：從滅火中獲得的收益 債務 |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
(6,110 |
) |
|
|
(6,110 |
) |
|
減税：與所得税效應相關 給Viant Technology Inc. 調整份額(1) |
|
|
— |
|
|
|
(759 |
) |
|
|
(759 |
) |
|
|
— |
|
|
|
(1,238 |
) |
|
|
(1,238 |
) |
|
非GAAP淨收益(虧損) |
|
|
7,516 |
|
|
|
5,872 |
|
|
|
13,388 |
|
|
|
(37,609 |
) |
|
|
61,474 |
|
|
|
23,865 |
|
|
減去：淨收益(虧損) 歸因於非控制性 利益(2) |
|
|
5,962 |
|
|
|
5,074 |
|
|
|
11,036 |
|
|
|
(29,867 |
) |
|
|
49,897 |
|
|
|
20,030 |
|
|
可歸因於以下原因的淨收益(虧損) Viant Technology，Inc.-基礎版 |
|
|
1,554 |
|
|
|
798 |
|
|
|
2,352 |
|
|
|
(7,742 |
) |
|
|
11,577 |
|
|
|
3,835 |
|
|
添加回：重新分配網絡 可歸因於以下原因的損失 非控股權益來自 假定的RSU交換 A類普通股 |
|
|
— |
|
|
|
1 |
|
|
|
1 |
|
|
|
— |
|
|
|
253 |
|
|
|
253 |
|
|
減去：所得税影響 假設將RSU交換為 A類普通股 (1) |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
(62 |
) |
|
|
(62 |
) |
|
可歸因於以下原因的淨收益(虧損) Viant Technology，Inc.-稀釋 |
|
$ |
1,554 |
|
|
$ |
799 |
|
|
$ |
2,353 |
|
|
$ |
(7,742 |
) |
|
$ |
11,768 |
|
|
$ |
4,026 |
|
|
分母 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
加權平均類股 已發行的普通股 -基本 |
|
|
13,543 |
|
|
|
— |
|
|
|
13,543 |
|
|
|
12,364 |
|
|
|
— |
|
|
|
12,364 |
|
|
稀釋證券的影響： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
限制性股票單位 |
|
|
7 |
|
|
|
— |
|
|
|
7 |
|
|
|
— |
|
|
|
1,088 |
|
|
|
1,088 |
|
|
不合格股票期權 |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
8 |
|
|
|
8 |
|
|
加權平均類股 已發行的普通股 -稀釋 |
|
|
13,550 |
|
|
|
— |
|
|
|
13,550 |
|
|
|
12,364 |
|
|
|
1,096 |
|
|
|
13,460 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
每股收益(虧損)類 普通股-BASIC |
|
$ |
0.11 |
|
|
$ |
0.06 |
|
|
$ |
0.17 |
|
|
$ |
(0.63 |
) |
|
$ |
0.94 |
|
|
$ |
0.31 |
|
|
每股收益(虧損)類 普通股-稀釋後的股票 |
|
$ |
0.11 |
|
|
$ |
0.06 |
|
|
$ |
0.17 |
|
|
$ |
(0.63 |
) |
|
$ |
0.93 |
|
|
$ |
0.30 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
反稀釋股份 不計入收益(虧損) 每股A類普通股 庫存-稀釋： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
不合格股票期權 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
220 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
— |
|
|
B類普通股股份 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
47,107 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
47,107 |
|
|
排除在外的總股份 每股收益(虧損) A類普通股 -稀釋 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
47,327 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
47,107 |
|
(1)公司在非GAAP調節項目中所佔份額的估計所得税影響是使用24%的假定混合税率計算的，這代表了我們預期的公司税率，不包括離散和非經常性税項。
(2)對非控股權益應佔淨收益(虧損)的調整是以股票為基礎的補償和本公司在本報告期間未償還的非控股權益應佔債務的清償收益。
運營指標
我們還在本新聞稿中包含了以下運營指標：廣告商支出和活躍客户。
我們將廣告客户支出定義為在我們平臺上的活動(包括廣告媒體、第三方數據和其他附加功能)向我們的客户收取的總金額。廣告支出是我們的管理層和董事會用來評估我們的經營業績和趨勢、制定短期和長期運營計劃以及就我們軟件的未來增強做出戰略決策的關鍵指標。我們相信，廣告客户在我們平臺上的花費對投資者來説是一個有用的衡量標準，因為它允許投資者以與我們的管理層和董事會相同的方式來評估公司的運營業績。
我們將活躍客户定義為在過去12個月內通過我們的平臺總共貢獻了至少5000美元(不含TAC)的客户。活躍客户是使用貢獻ex-TAC(非GAAP財務指標)計算的運營指標。活躍客户是我們的管理層和董事會用來了解和評估我們的經營業績和趨勢，制定短期和長期運營計劃，並就我們軟件的未來增強做出戰略決策的關鍵指標。我們相信，活躍的客户對投資者來説是一個有用的衡量標準，因為它允許投資者以與我們的管理層和董事會相同的方式來評估公司的經營業績。