根據1934年“證券交易法”第13或15(D)條提交的年度報告 |
根據1934年“證券交易法”第13或15(D)條提交的過渡報告 |
(述明或其他司法管轄權 公司或組織) |
(税務局僱主 識別號碼) |
每節課的標題 |
交易代碼 |
註冊的每個交易所的名稱 | ||
☒ | 加速文件管理器 | ☐ | ||||
非加速 文件服務器 |
☐ | 規模較小的報告公司 | ||||
新興成長型公司 |
頁面 |
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第一部分 |
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第1項。 |
業務 |
4 |
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第1A項。 |
風險因素 |
19 |
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1B項。 |
未解決的員工意見 |
34 |
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第二項。 |
屬性 |
34 |
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第三項。 |
法律訴訟 |
34 |
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第四項。 |
煤礦安全信息披露 |
35 |
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第二部分 |
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第五項。 |
註冊人普通股、相關股東事項和發行人購買股權證券的市場 |
36 |
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第六項。 |
[已保留] |
37 |
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第7項。 |
管理層對財務狀況和經營成果的探討與分析 |
38 |
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第7A項。 |
關於市場風險的定量和定性披露 |
54 |
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第八項。 |
財務報表和補充數據 |
54 |
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第九項。 |
會計與財務信息披露的變更與分歧 |
54 |
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第9A項。 |
控制和程序 |
55 |
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第9B項。 |
其他信息 |
56 |
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項目9C。 |
關於妨礙檢查的外國司法管轄區的披露 |
56 |
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第三部分 |
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第10項。 |
董事、高管與公司治理 |
57 |
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第11項。 |
高管薪酬 |
58 |
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第12項。 |
某些實益擁有人的擔保所有權和管理層及相關股東事宜 |
59 |
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第13項。 |
某些關係和相關交易,以及董事獨立性 |
59 |
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第14項。 |
首席會計費及服務 |
59 |
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第四部分 |
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第15項。 |
展品、財務報表明細表 |
60 |
||||
第16項。 |
表格10-K摘要 |
62 |
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簽名 |
63 |
• |
與正在進行的經濟、業務和財務影響有關的不確定性 新冠肺炎 大流行,包括關於新變種、疫苗接種率和疫苗授權對我們勞動力的潛在影響的不確定性; |
• |
資本市場普遍存在不確定性,經濟低迷後經濟狀況惡化以及經濟復甦的速度和速度; |
• |
我們業務運作的變化; |
• |
商業地產市場或整體經濟的市場走勢,包括通貨膨脹的影響; |
• |
我們有能力吸引和留住合格的高級管理人員、經理以及投資銷售和融資專業人員; |
• |
競爭加劇對我們業務的影響; |
• |
我們成功進入新市場或增加市場份額的能力; |
• |
我們有能力成功擴展我們的服務和業務,並管理任何此類擴展; |
• |
我們留住現有客户和開發新客户的能力; |
• |
我們跟上科技發展步伐的能力; |
• |
任何業務中斷或技術故障,包括網絡和勒索軟件攻擊,以及對我們聲譽的任何相關影響; |
• |
利率、資金可獲得性、税法、勞動法或其他影響我們業務的政府法規的變化; |
• |
我們成功識別、談判、執行和整合增值收購的能力;以及 |
• |
本年度報告表格中“風險因素”項下包括的其他風險因素 10-K. |
• | a 51年 通過專有庫存和營銷系統提供投資經紀和融資服務的歷史、信息共享的政策和文化以及縱深 投資經紀培訓。這些服務由我們的銷售團隊在專注於客户服務和公司發展的專職銷售管理團隊的監督下執行; |
• | 國內領先的市場份額和品牌 100-1000萬美元 私人客户市場,一直佔超過100萬美元的美國商業地產交易總額的80%以上; |
• | 投資、銷售和融資專業人士,為多個物業類型提供獨家客户代理; |
• | 由信息共享和專有房地產營銷技術支持的美國和加拿大廣闊的地理平臺; |
• | 能夠隨着我們的私人客户的增長而擴大規模,並通過我們的機構財產顧問(IPA)部門將私人資本與更大的資產聯繫起來; |
• | 融資團隊與我們的經紀銷售隊伍相結合,代表我們的客户接觸廣泛的貸款人,提供獨立的抵押貸款經紀服務; |
• | 銷售管理團隊,作為公司高管發揮支持和領導作用,不與投資銷售或融資專業人員的佣金競爭或參與競爭;以及 |
• | 業界領先的研究和諮詢服務,專為我們的客户量身定做,並支持我們的投資、銷售和融資專業人員。 |
• | 價格在100萬美元以下的房產; |
• | 私人客户市場: |
• | 中端市場: |
• | 更大的交易市場: |
2021 |
2020 |
變化 |
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房地產經紀業務: |
數 |
卷 |
收入 |
數 |
卷 |
收入 |
數 |
卷 |
收入 |
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(單位:百萬) |
(單位:千) |
(單位:百萬) |
(單位:千) |
(單位:百萬) |
(單位:千) |
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1,087 | $ | 732 | $ | 30,681 | 944 | $ | 600 | $ | 24,456 | 143 | $ | 132 | $ | 6,225 | |||||||||||||||||||||
私人客户市場(1美元- |
7,300 | 24,339 | 693,996 | 4,773 | 15,115 | 421,767 | 2,527 | 9,224 | 272,229 | |||||||||||||||||||||||||||
中端市場(10美元- |
643 | 8,874 | 170,230 | 316 | 4,311 | 81,621 | 327 | 4,563 | 88,609 | |||||||||||||||||||||||||||
更大的交易市場(≥2,000萬美元) |
622 | 33,562 | 276,062 | 255 | 12,026 | 105,320 | 367 | 21,536 | 170,742 | |||||||||||||||||||||||||||
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9,652 | $ | 67,507 | $ | 1,170,969 | 6,288 | $ | 32,052 | $ | 633,164 | 3,364 | $ | 35,455 | $ | 537,805 | ||||||||||||||||||||||
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• | 我們對可交易債務證券投資的任何減值, 可供出售 |
• | 對我們的員工以及投資銷售和融資專業人員的健康有潛在的負面影響,特別是如果他們中的相當一部分受到影響,可能會導致我們在中斷期間確保業務連續性的能力下降。 |
• | 如果我們的大部分勞動力無法有效工作,包括由於政府限制、辦公室關閉、無效的遠程工作安排或技術故障或限制,我們的運營將受到不利影響。 |
基期 12/31/16 |
12/31/17 |
12/31/18 |
12/31/19 |
12/31/20 |
12/31/21 |
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Marcus&Millichap,Inc. |
100.00 | 122.04 | 128.48 | 139.41 | 139.33 | 192.59 | ||||||||||||||||||
標準普爾500指數 |
100.00 | 121.83 | 116.49 | 153.17 | 181.35 | 233.41 | ||||||||||||||||||
同級組 |
100.00 | 138.72 | 120.19 | 177.84 | 165.11 | 289.15 |
截至十二月三十一日止的年度, |
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2021 |
2020 |
2019 |
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房地產經紀業務: |
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投資銷售專業人員平均人數 |
1,925 | 1,920 | 1,843 | |||||||||
每位投資銷售專業人員的平均交易數量 |
5.01 | 3.28 | 3.82 | |||||||||
每筆交易的平均佣金 |
$ | 121,319 | $ | 100,694 | $ | 103,572 | ||||||
平均佣金率 |
1.73 | % | 1.98 | % | 1.98 | % | ||||||
平均事務大小(以千為單位) |
$ | 6,994 | $ | 5,097 | $ | 5,234 | ||||||
交易總數 |
9,652 | 6,288 | 7,042 | |||||||||
總銷售額(百萬) |
$ | 67,507 | $ | 32,052 | $ | 36,858 | ||||||
截至十二月三十一日止的年度, |
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2021 |
2020 |
2019 |
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融資 (1) : |
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金融專業人員的平均人數 |
85 | 86 | 102 | |||||||||
每位金融專業人員的平均交易數量 |
29.11 | 22.59 | 19.06 | |||||||||
每筆交易的平均手續費 |
$ | 37,959 | $ | 33,747 | $ | 32,680 | ||||||
平均費率 |
0.81 | % | 0.85 | % | 0.88 | % | ||||||
平均事務大小(以千為單位) |
$ | 4,691 | $ | 3,948 | $ | 3,693 | ||||||
交易總數 |
2,474 | 1,943 | 1,944 | |||||||||
總融資額(單位:百萬) |
$ | 11,605 | $ | 7,672 | $ | 7,180 |
(1) |
計算的運營指標不包括與交易沒有直接關聯的某些融資費用。 |
年 告一段落 十二月三十一日, 2021 |
百分比 的 收入 |
年 告一段落 十二月三十一日, 2020 |
百分比 的 收入 |
變化 |
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美元 |
百分比 |
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收入: |
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房地產經紀佣金 |
$ | 1,170,969 | 90.3 | % | $ | 633,164 | 88.3 | % | $ | 537,805 | 84.9 | % | ||||||||||||
融資手續費 |
109,690 | 8.5 | 70,538 | 9.8 | 39,152 | 55.5 | % | |||||||||||||||||
其他收入 |
15,781 | 1.2 | 13,204 | 1.9 | 2,577 | 19.5 | % | |||||||||||||||||
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總收入 |
1,296,440 | 100.0 | 716,906 | 100.0 | 579,534 | 80.8 | % | |||||||||||||||||
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運營費用: |
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服務成本 |
840,209 | 64.8 | 447,879 | 62.5 | 392,330 | 87.6 | % | |||||||||||||||||
銷售、一般和行政 |
255,154 | 19.7 | 204,514 | 28.5 | 50,640 | 24.8 | % | |||||||||||||||||
折舊及攤銷 |
11,721 | 0.9 | 10,899 | 1.5 | 822 | 7.5 | % | |||||||||||||||||
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總運營費用 |
1,107,084 | 85.4 | 663,292 | 92.5 | 443,792 | 66.9 | % | |||||||||||||||||
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營業收入 |
189,356 | 14.6 | 53,614 | 7.5 | 135,742 | 253.2 | % | |||||||||||||||||
其他收入(費用),淨額 |
4,527 | 0.3 | 6,650 | 0.9 | (2,123 | ) | (31.9 | )% | ||||||||||||||||
利息支出 |
(580 | ) | (0.0 | ) | (900 | ) | (0.1 | ) | 320 | (35.6 | )% | |||||||||||||
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所得税撥備前收入 |
193,303 | 14.9 | 59,364 | 8.3 | 133,939 | 225.6 | % | |||||||||||||||||
所得税撥備 |
50,833 | 3.9 | 16,526 | 2.3 | 34,307 | 207.6 | % | |||||||||||||||||
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淨收入 |
$ | 142,470 | 11.0 | % | $ | 42,838 | 6.0 | % | $ | 99,632 | 232.6 | % | ||||||||||||
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調整後的EBITDA (1) |
$ | 213,002 | 16.4 | % | $ | 75,699 | 10.6 | % | $ | 137,303 | 181.4 | % | ||||||||||||
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(1) |
調整後的EBITDA不是根據美國公認會計原則(“美國公認會計原則”)衡量我們的財務業績,也不應被視為淨收益、營業收入或根據美國公認會計原則得出的任何其他衡量標準的替代品。有關調整後EBITDA的定義以及調整後EBITDA與淨收入的對賬,請參見 “非公認會計原則 財務措施。“ |
截至十二月三十一日止的年度, |
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2021 |
2020 |
2019 |
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淨收入 |
$ | 142,470 | $ | 42,838 | $ | 76,930 | ||||||
調整: |
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利息收入和其他 (1) |
(2,496 | ) | (5,048 | ) | (10,322 | ) | ||||||
利息支出 |
580 | 900 | 1,388 | |||||||||
所得税撥備 |
50,833 | 16,526 | 30,582 | |||||||||
折舊及攤銷 |
11,721 | 10,899 | 8,017 | |||||||||
基於股票的薪酬 |
10,361 | 9,905 | 9,278 | |||||||||
非現金 MSR活動(2) |
(467 | ) | (321 | ) | (322 | ) | ||||||
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調整後的EBITDA (3) |
$ | 213,002 | $ | 75,699 | $ | 115,551 | ||||||
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(1) |
其他包括可交易債務證券的已實現淨收益(虧損), 可供出售的。 |
(2) |
非現金 MSR活動包括承擔服務義務。 |
(3) |
截至2021年12月31日的一年,調整後的EBITDA與2020年同期相比有所增加,主要是因為總收入增加,運營費用佔總收入的比例降低。 |
截至十二月三十一日止的年度, |
||||||||||||
2021 |
2020 |
2019 |
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經營活動提供的淨現金 |
$ | 255,903 | $ | 38,088 | $ | 25,287 | ||||||
用於投資活動的淨現金 |
(108,356 | ) | (17,228 | ) | (3,422 | ) | ||||||
用於融資活動的淨現金 |
(5,919 | ) | (10,330 | ) | (3,878 | ) | ||||||
貨幣匯率變動對現金及現金等價物的影響 |
(2,640 | ) | (48 | ) | — | |||||||
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現金及現金等價物淨增加情況 |
138,988 | 10,482 | 17,987 | |||||||||
年初現金及現金等價物 |
243,152 | 232,670 | 214,683 | |||||||||
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年終現金和現金等價物 |
$ | 382,140 | $ | 243,152 | $ | 232,670 | ||||||
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總計 |
少於 1年 |
1-3 年份 |
3-5 年份 |
更多 多於5 年份 |
其他 (7) |
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經營租賃負債,包括推定利息 (1) |
$ | 82,740 | $ | 20,901 | $ | 32,952 | $ | 22,149 | $ | 6,738 | $ | — | ||||||||||||
SARS負債(本金和利息) (2) |
21,019 | 2,241 | 4,752 | 5,266 | 8,760 | — | ||||||||||||||||||
應付遞延佣金 (3) |
69,256 | 37,559 | 31,697 | — | — | — | ||||||||||||||||||
遞延賠償責任 (4) |
8,001 | 1,080 | 316 | 259 | 119 | 6,227 | ||||||||||||||||||
或有對價 (5) |
9,312 | 2,681 | 2,923 | 3,473 | 235 | — | ||||||||||||||||||
延期對價 (5) |
9,801 | 5,112 | 4,290 | 399 | — | — | ||||||||||||||||||
其他 (6) |
18,489 | 10,193 | 2,089 | 550 | 350 | 5,307 | ||||||||||||||||||
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$ | 218,618 | $ | 79,767 | $ | 79,019 | $ | 32,096 | $ | 16,202 | $ | 11,534 | |||||||||||||
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(1) |
見本公司合併財務報表附註4--“經營租賃”。 |
(2) |
預計本金支付是基於每個參與者截至2022年1月1日的估計退休年齡和當前3.630%的合同利率,並反映了某些高管退休所需支付的款項。見本公司合併財務報表附註7-“資產負債表精選數據”。 |
(3) |
包括應付的短期和長期遞延佣金。見本公司合併財務報表附註7-“資產負債表精選數據”。 |
(4) |
表示當前根據延期時的選舉領取付款的參與者的當前估計支出。我們在拉比信託基金中持有1150萬美元的資產,用於在到期時清償未償還的金額。金額假設負債不會因未來的回報或損失而增加或減少。 |
(5) |
涉及與我們的業務收購相關的或有和遞延對價。見合併財務報表附註6-“收購、商譽和其他無形資產”和附註9-“公允價值計量”。 |
(6) |
涉及可能預支給銷售和融資專業人員的金額以及不確定的税收狀況。見合併財務報表附註12--“所得税”和附註15--“承付款和或有事項”。 |
(7) |
其他金額是指付款取決於未來事件的金額,這些事件可能在不到1年到5年以上的任何時間發生,與我們的遞延補償負債和不確定的税務狀況有關。延期賠償責任的付款以延期時參與者的選擇為基礎。不確定税收狀況的淨負債可能由我們在未來支付。最終的解決方案取決於許多因素和假設;因此,我們無法合理估計此類付款的時間(如果有的話)。 |
利率的變化 |
中的近似變化 投資公允價值 增加(減少) |
|||
2%的降幅 |
$ | 3,244 | ||
減少1% |
$ | 2,163 | ||
增長1% |
$ | (3,088 | ) | |
增長2% |
$ | (6,176 | ) |
名字 |
年齡 |
職位 | ||||
赫薩姆·納吉 |
56 | 董事總裁、首席執行官兼首席執行官 | ||||
史蒂文·F·德格納羅 |
58 | 執行副總裁兼首席財務官 | ||||
約翰·大衞·帕克 |
41 | 東方事業部執行副總裁兼首席運營官 | ||||
理查德·馬特里卡里亞 |
43 | 西部事業部執行副總裁兼首席運營官 | ||||
格雷戈裏·拉伯格(Gregory A.LaBerge) |
51 | 高級副總裁兼首席行政官 |
• | 在我們的主頁上,點擊主頁頂部的“NYSE:MMI”。 |
• | 接下來,單擊中間導航欄中的“治理”。 |
• | 然後點擊“治理文檔”。 |
• | 最後,點擊“道德準則”。 |
計劃類別 |
證券數量 將在以下日期發出 演練 傑出的 選項, 認股權證及 權利 (1) |
加權的- 平均運動量 價格 傑出的 選項, 認股權證及 權利 (2) |
證券數量 保持可用狀態 對於未來的發行 在公平條件下 補償計劃 (不包括證券 反映在列中 (a)) (3) (4) |
|||||||||
(a) |
(b) |
(c) |
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證券持有人批准的股權補償計劃 |
1,248,806 | $ | — | 4,823,866 | ||||||||
未經證券持有人批准的股權補償計劃 |
— | — | — | |||||||||
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1,248,806 | $ | — | 4,823,866 | |||||||||
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(1) |
包括根據我們修訂和重訂的2013年綜合股權激勵計劃(“2013計劃”)授予的遞延股票單位(“DSU”)和限制性股票單位(“RSU”)。不包括根據2013年計劃授予的限制性股票獎勵、根據我們的2013年員工股票購買計劃(“ESPP”)授予的購買權以及現金結算的SARS。 |
(2) |
未償還的DSU和RSU沒有行權價格。 |
(3) |
包括根據2013年計劃可供未來發行的4667,141股。包括根據ESPP未來可供發行的156,725股,包括在2021年11月15日開始的當前發行期內需要購買的股票(確切數量要到2022年5月15日購買日期才能知道)。在股份儲備剩餘股份數目的規限下,任何參與者於任何一個購買日在任何購買期(包括本購買期)可購買的最高股份數目不得超過1,250股。 |
(4) |
根據ESPP的條款,從2015財年開始的每個財年的第一天,根據ESPP授權發行的股票數量將自動增加:(I)366,667股我們的普通股;(Ii)截至上一財年最後一天的我們普通股流通股的1%;或(Iii)董事會可能決定的其他金額。根據特別提款權計劃的規定,董事會迄今已決定不作任何年度加薪撥備。 |
(a) |
以下文件作為本報告的一部分歸檔: |
(1) |
合併財務報表 |
(2) |
財務報表明細表 |
(b) |
陳列品 |
數 |
描述 | |
3.1 |
Marcus&Millichap,Inc.的修訂和重新註冊證書(通過引用附件3.1併入註冊人季度報告的表格中10-Q (No. 001-36155)截至2013年9月30日的季度,於2013年11月22日提交)。 | |
3.2 |
修訂和重新修訂Marcus&Millichap,Inc.的章程(通過引用附件3.2併入註冊人的季度表格報告中10-Q (No. 001-36155)截至2013年9月30日的季度,於2013年11月22日提交)。 | |
4.1 |
樣品庫存證書(通過引用附件4.1併入註冊人的表格註冊聲明中S-1 (No. 333-191316)2013年9月23日提交)。 | |
4.2 |
根據1934年《證券交易法》第12節登記的註冊人證券的説明(通過引用附件4.2併入註冊人年度報告的表格中10-K (No. 001-36155)截至2019年12月31日的年度,於2020年3月2日提交)。 | |
10.1 |
Marcus&Millichap,Inc.與Marcus&Millichap公司之間於2013年10月31日簽訂的過渡服務協議(通過引用附件10.3併入註冊人季度報告表格中10-Q (No. 001-36155)截至2013年9月30日的季度,於2013年11月22日提交)。 | |
10.2† |
Marcus&Millichap,Inc.與其每名高級管理人員和董事之間的賠償協議表(通過引用附件10.7併入註冊人註冊説明書的表格中S-1 (No. 333-191316)2013年9月23日提交)。 | |
10.3† |
修訂並重新啟動2013年綜合股權激勵計劃,經修訂(通過引用附件10.6併入註冊人年度報告表格10-K (No. 001-36155)截至2017年12月31日的年度,於2018年3月16日提交)。 |
數 |
描述 | |
10.4† |
2013綜合股權激勵計劃下的股票期權獎勵協議表(通過引用附件10.10併入註冊人註冊説明書的表格中S-1 (No. 333-191316)2013年9月23日提交)。 | |
10.5† |
2013年綜合股權激勵計劃下的限制性股票獎勵協議表格(通過引用附件10.11併入註冊人的表格註冊説明書中S-1 (No. 333-191316)2013年9月23日提交)。 | |
10.6† |
2013年綜合股權激勵計劃下的限制性股票獎勵協議表格(通過引用附件10.12併入註冊人的表格註冊説明書中S-1/A (No. 333-191316)2013年10月21日提交)。 | |
10.7† |
修訂、重述和凍結股票增值權協議的表格(第409a條不變)(通過引用附件10.14併入註冊人的表格登記聲明中S-1 (No. 333-191316)2013年9月23日提交)。 | |
10.8† |
2013員工購股計劃(通過引用附件10.16併入註冊人的表格註冊聲明中S-1/A (No. 333-191316)2013年10月28日提交)。 | |
10.9† |
高管短期激勵計劃,日期為2014年3月13日(通過引用附件99.1併入註冊人當前的表格報告中8-K (No. 001-36155)2014年3月17日提交)。 | |
10.10† |
公司與Hessam Nadji之間的僱傭協議,自2016年3月31日起生效(通過引用附件10.21併入註冊人當前的表格報告中8-K/A (No. 001-36155)2016年4月8日提交)。 | |
10.11† |
Marcus&Millichap,Inc.遞延補償計劃(通過引用附件10.1併入註冊人季度報告表格10-Q (No. 001-36155)截至2018年6月30日的季度,於2018年8月9日提交)。 | |
10.12 |
本公司與富國銀行全國協會於2019年5月28日簽訂的修訂和重新簽署的信貸協議(通過引用附件10.1併入註冊人當前的表格報告中8-K (No. 001-36155)2019年6月3日提交)。 | |
10.13 |
本公司與富國銀行全國協會於2019年11月27日簽訂的修訂和重新簽署的信貸協議的第一修正案(通過引用附件10.14併入註冊人的年度表格報告中10-K (No. 001-36155)截至2019年12月31日的年度,於2020年3月2日提交)。 | |
10.14 |
公司與富國銀行全國協會於2021年2月9日修訂並重新簽署的信貸協議的第二修正案。(通過引用附件10.17併入註冊人的表格年度報告中10-K (No. 001-36155)截至2020年12月31日的年度,於2021年3月1日提交)。 | |
10.15† |
公司與Steven F.DeGennaro之間的僱傭協議,自2020年8月4日起生效(通過引用附件10.1併入註冊人季度報告表格中10-Q (No. 001-36155)截至2020年9月30日的季度,於2020年11月9日提交)。 | |
10.16† |
日期為2021年8月3日的控制政策變更(通過引用附件10.1併入註冊人的表格季度報告中10-Q (No. 001-36155)截至2021年6月30日的季度,於2021年8月6日提交)。 | |
10.17† |
日期為2021年8月3日的修訂和重新確定的死亡和傷殘保險單(通過引用附件10.2併入登記人的季度表格報告中10-Q (No. 001-36155)截至2021年6月30日的季度,於2021年8月6日提交)。 |
數 |
描述 | |
10.18 |
本公司與馬丁·E·路易於2021年9月13日簽訂的遣散費協議(通過引用附件10.1併入註冊人當前的表格報告中8-K於2021年11月22日提交)。 | |
21.1* |
子公司名單。 | |
23.1* |
安永律師事務所同意。 | |
31.1* |
按照“規則”核證行政總裁13a-14(a)根據2002年薩班斯-奧克斯利法案第302節通過的《交易所法案》。 | |
31.2* |
按照規則認證首席財務官13a-14(a)根據2002年薩班斯-奧克斯利法案第302節通過的《交易所法案》。 | |
32.1** |
根據2002年薩班斯-奧克斯利法案第906條認證首席執行官和首席財務官。 | |
101* |
以下財務報表摘自公司年度報告表格 10-K 截至2021年12月31日的年度,格式為內聯XBRL:(I)合併資產負債表,(Ii)合併淨收益表和全面收益表,(Iii)合併股東權益表,(Iv)合併現金流量表,(V)合併財務報表附註,標記為文本塊幷包括詳細標籤。 | |
104* |
封面交互數據文件(格式為內聯XBRL,包含在附件101中) |
† |
表示管理合同或補償計劃。 |
* |
謹此提交。 |
** |
是陳設的,不是歸檔的。 |
(c) |
財務報表明細表 |
日期:2022年3月1日 |
馬庫斯 &Millichap,Inc. | |||||
/s/Hessam Nadji | ||||||
赫薩姆·納吉 | ||||||
總裁兼首席執行官 |
簽名 |
標題 |
日期 | ||
/s/Hessam Nadji 赫薩姆·納吉 |
董事總裁 和首席執行官 (首席行政主任) |
March 1, 2022 | ||
/s/Steven F.DeGennaro 史蒂文·F·德格納羅 |
首席財務官 (首席財務官) |
March 1, 2022 | ||
/s/庫爾特·H·施瓦茨 庫爾特·H·施瓦茨 |
財務第一副總裁 和首席會計官 (首席會計官) |
March 1, 2022 | ||
喬治·M·馬庫斯 喬治·M·馬庫斯 |
董事 |
March 1, 2022 | ||
/s/Collete English Dixon 科萊特,英吉利·狄克遜 |
董事 |
March 1, 2022 | ||
/s/諾瑪·J·勞倫斯 諾瑪·J·勞倫斯 |
董事 |
March 1, 2022 | ||
/s/勞拉利·E·馬丁 勞拉利·E·馬丁 |
董事 |
March 1, 2022 | ||
/s/尼古拉斯·F·麥克拉納漢(Nicholas F.McClanahan) 尼古拉斯·F·麥克拉納漢 |
董事 |
March 1, 2022 | ||
/s/喬治·T·沙欣 喬治·T·沙欣 |
董事 |
March 1, 2022 | ||
/s/唐·C·沃特斯 唐·C·沃特斯 |
董事 |
March 1, 2022 |
頁面 | ||
獨立註冊會計師事務所報告(PCAOB ID: |
F-2 | |
截至2021年12月31日和2020年12月31日的合併資產負債表 |
F-6 | |
截至2021年、2020年和2019年12月31日止年度的綜合淨收入和全面收益表 |
F-7 | |
截至2021年、2020年和2019年12月31日止年度股東權益綜合報表 |
F-8 | |
截至2021年、2020年和2019年12月31日的合併現金流量表 |
F-9 | |
合併財務報表附註 |
F-10 |
對該事項的描述 |
截至2021年12月31日,該公司支付給投資銷售和融資專業人員的佣金為1.425億美元。正如綜合財務報表附註7所述,某些投資銷售和融資專業人員有能力在達到某些年度收入門檻後賺取額外傭金。所有佣金都被確認為賺取期間的服務成本,因為它們與已完成的具體交易有關。該公司有能力在其選擇的情況下推遲支付某些佣金,最長可推遲三年。這些付款被稱為遞延佣金。 審計公司的遞延佣金在評估符合遞延佣金資格的投資銷售和融資專業人員羣體的完整性以及投資銷售和融資專業人員在確定遞延佣金收入時使用的收入門檻的準確性方面是複雜的。 |
我們是如何在審計中解決這一問題的 |
我們對設計進行了評估,並測試了公司對遞延佣金流程的內部控制的運作效果。例如,我們測試了對用於計算遞延佣金(包括審批)的數據的完整性和準確性的控制。 為了測試遞延應付佣金,我們執行了審計程序,其中包括執行一項預測性測試,根據投資銷售和融資專業人員的銷售業績評估遞延佣金時間表的完整性。此外,我們執行了獲得資格審批證據的程序,並進行了事後分析,以評估支付的現金金額與之前應計的遞延佣金金額之比。 |
十二月三十一日, |
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2021 |
2020 |
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資產 |
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流動資產: |
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現金和現金等價物 |
$ |
$ |
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應收佣金淨額 |
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預付費用 |
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可交易的債務證券, 可供出售 |
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預付款和貸款,淨額 |
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其他資產 |
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流動資產總額 |
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財產和設備,淨值 |
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經營租賃 使用權 |
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可交易的債務證券, 可供出售 |
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拉比信託基金持有的資產 |
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遞延税項資產,淨額 |
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商譽和其他無形資產淨額 |
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預付款和貸款,淨額 |
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其他資產 |
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總資產 |
$ |
$ |
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負債和股東權益 |
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流動負債: |
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應付帳款和其他負債 |
$ |
$ |
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遞延薪酬和佣金 |
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應付所得税 |
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經營租賃負債 |
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應計獎金和其他與員工相關的費用 |
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流動負債總額 |
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遞延薪酬和佣金 |
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經營租賃負債 |
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其他負債 |
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總負債 |
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承諾和或有事項 |
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股東權益: |
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優先股,$ |
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授權股份- |
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普通股,$ |
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授權股份- 2021年12月31日及 分別為2020年 |
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其他內容 實繳 資本 |
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留存收益 |
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累計其他綜合收益 |
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股東權益總額 |
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總負債和股東權益 |
$ |
$ |
截至十二月三十一日止的年度, |
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2021 |
2020 |
2019 |
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收入: |
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房地產經紀佣金 |
$ | $ | $ | |||||||||
融資手續費 |
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其他收入 |
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總收入 |
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運營費用: |
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服務成本 |
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銷售、一般和行政 |
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折舊及攤銷 |
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總運營費用 |
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營業收入 |
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其他收入(費用),淨額 |
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利息支出 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||
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所得税撥備前收入 |
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所得税撥備 |
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淨收入 |
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其他綜合(虧損)收入: |
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可交易的債務證券, 可供銷售: |
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未實現淨額變動 收益/ 損失 |
( |
) | ||||||||||
減去:包括在其他收入(費用)中的淨虧損(收益)的重新分類調整,淨額 |
( |
) | ||||||||||
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淨變化,扣除税金淨額$( |
( |
) | ||||||||||
外幣折算損失,税後淨額為#美元 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||
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其他綜合(虧損)收入合計 |
( |
) | ||||||||||
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綜合收益 |
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每股收益: |
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基本信息 |
$ | $ | $ | |||||||||
稀釋 |
$ | $ | $ | |||||||||
加權平均已發行普通股: |
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基本信息 |
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稀釋 |
系列A 可贖回的 擇優 庫存 |
普通股 |
其他內容 實繳 資本 |
股票票據 應收賬款 從… 員工 |
留用 收益 |
累計 其他 全面 收益(虧損) |
總計 |
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股票 |
金額 |
股票 |
金額 |
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截至2018年12月31日的餘額 |
|
$ | $ | $ | $ | ( |
) |
$ | $ | $ | ||||||||||||||||||||||||||
淨收益和綜合收益 |
— | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
股票獎勵活動: |
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基於股票的薪酬 |
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根據員工購股發行普通股 |
||||||||||||||||||||||||||||||||||||
發行普通股以歸屬限制性股票單位 |
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發行普通股以換取未歸屬的限制性股票獎勵 |
||||||||||||||||||||||||||||||||||||
與股票獎勵的淨股票結算相關的被扣留股份 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||||||||||||||||||||||||||
截至2019年12月31日的餘額 |
( |
) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
會計原則變更的累積影響(税後淨額) |
( |
) | ( |
) | ||||||||||||||||||||||||||||||||
經調整後,2020年1月1日的餘額 |
( |
) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
淨收益和綜合收益 |
— | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
股票獎勵活動: |
||||||||||||||||||||||||||||||||||||
基於股票的薪酬 |
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根據員工購股發行普通股 |
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發行普通股以歸屬限制性股票單位 |
||||||||||||||||||||||||||||||||||||
發行普通股以換取未歸屬的限制性股票獎勵 |
||||||||||||||||||||||||||||||||||||
被扣繳股份與股票型股票淨結算量相關 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||||||||||||||||||||||||||
減少應收員工的股票票據 |
— | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
截至2020年12月31日的餘額 |
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淨收益和綜合收益 (虧損) |
— | — | ( |
) | ||||||||||||||||||||||||||||||||
股票獎勵活動: |
||||||||||||||||||||||||||||||||||||
基於股票的薪酬 |
||||||||||||||||||||||||||||||||||||
根據員工購股發行普通股 |
||||||||||||||||||||||||||||||||||||
發行普通股用於結算遞延股票單位 |
||||||||||||||||||||||||||||||||||||
發行普通股以歸屬限制性股票單位 |
||||||||||||||||||||||||||||||||||||
發行普通股以換取未歸屬的限制性股票獎勵 |
||||||||||||||||||||||||||||||||||||
發行普通股以換取已結算的遞延對價 |
||||||||||||||||||||||||||||||||||||
被扣繳股份與股票型股票淨結算量相關 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||||||||||||||||||||||||||
截至2021年12月31日的餘額 |
$ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||||||||||||||||
截至十二月三十一日止的年度, |
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2021 |
2020 |
2019 |
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經營活動的現金流 |
||||||||||||
淨收入 |
$ | $ | $ | |||||||||
將淨收入與經營活動提供的淨現金進行調整: |
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折舊及攤銷 |
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非現金租賃費用 |
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信用損失費用 |
||||||||||||
基於股票的薪酬 |
||||||||||||
遞延税金,淨額 |
( |
) | ||||||||||
未實現匯兑損失(收益) |
( |
) | ||||||||||
可交易債務證券的淨已實現收益, 可供出售 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||
其他 非現金 項目 |
( |
) | ||||||||||
營業資產和負債變動情況: |
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應收佣金 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||
預付費用 |
( |
) | ( |
) | ||||||||
墊款和貸款 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||
其他資產 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||
應付帳款和其他負債 |
( |
) | ||||||||||
應收/應付所得税 |
( |
) | ||||||||||
應計獎金和其他與員工相關的費用 |
( |
) | ( |
) | ||||||||
遞延薪酬和佣金 |
( |
) | ||||||||||
經營租賃負債 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||
其他負債 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||
經營活動提供的淨現金 |
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投資活動的現金流 |
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收購業務,扣除收到的現金 |
( |
) | ( |
) | ||||||||
購買有價證券, 可供出售 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||
可交易債務證券的銷售收益和到期日, 可供出售 |
||||||||||||
購買證券, 持有至到期 |
( |
) | ||||||||||
員工應收票據的簽發 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||
應收員工票據上收到的付款 |
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購置房產和設備 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||
出售財產和設備所得收益 |
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用於投資活動的淨現金 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||
融資活動的現金流 |
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與股票獎勵的股票淨額結算相關的税款 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||
根據員工購股計劃發行股票所得款項 |
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應付給前股東的票據的本金支付 |
( |
) | ( |
) | ||||||||
股票增值權責任本金支付 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||
或有對價和遞延對價的支付 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||
用於融資活動的淨現金 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||
貨幣匯率變動對現金及現金等價物的影響 |
( |
) | ( |
) | ||||||||
現金及現金等價物淨增加情況 |
||||||||||||
年初現金及現金等價物 |
||||||||||||
年終現金和現金等價物 |
$ | $ | $ | |||||||||
現金流量信息的補充披露 |
||||||||||||
期內支付的利息 |
$ | $ | $ | |||||||||
已繳納所得税,淨額 |
$ | $ | $ | |||||||||
1. |
業務描述和呈報依據 |
2. |
會計政策與近期會計公告 |
• | 水平 1: |
• | 水平 2: |
• | 水平 3: |
3. |
財產和設備,淨值 |
十二月三十一日, |
||||||||
2021 |
2020 |
|||||||
計算機軟硬件設備 |
$ | $ | ||||||
傢俱、固定裝置和設備 |
||||||||
減去:累計折舊和攤銷 |
( |
) | ( |
) | ||||
$ | $ | |||||||
4. |
經營租約 |
截止的年數 十二月三十一日, |
||||||||
2021 |
2020 |
|||||||
運營租賃成本: |
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租賃費 |
$ | $ | ||||||
可變租賃成本 ( 1 ) |
||||||||
轉租收入 |
( |
) | ( |
) | ||||
$ | $ | |||||||
( 1 ) |
主要涉及公共區域維護、財產税、保險、公用事業和停車。 |
十二月三十一日, 2021 |
||||
2022 |
$ | |
||
2023 |
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2024 |
||||
2025 |
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2026 |
||||
此後 |
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未來最低租賃付款總額 |
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扣除的利息 |
( |
) | ||
經營租賃負債現值 |
$ | |
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截止的年數 十二月三十一日, |
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2021 |
2020 |
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營業現金流信息: |
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為計入經營租賃的金額支付的現金 |
$ |
$ |
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非現金活動: |
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以經營租賃負債換取的淨資產 |
$ | $ | ||||||
出租人擁有的與ROU資產相關的租户改進 (1) |
$ | $ |
(1) |
從其他流動資產中重新分類。 |
十二月三十一日, |
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2021 |
2020 |
|||||||
加權平均剩餘經營租期 |
||||||||
加權平均貼現率 |
% | % |
5. |
對可交易債務證券的投資, 可供出售 |
2021年12月31日 |
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攤銷 成本 |
津貼 對於學分 損失 |
毛收入 未實現 收益 |
毛收入 未實現 損失 |
公平 價值 |
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短期投資: |
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美國國債 |
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) | $ | ||||||||||||
公司債務 |
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長期投資: |
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美國國債 |
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) | $ | |||||||||||||
美國政府支持的實體 |
( |
) | ||||||||||||||||||
公司債務 |
( |
) | ||||||||||||||||||
ABS和其他 |
( |
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) | $ | |||||||||||||
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2020年12月31日 |
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攤銷 成本 |
津貼 對於學分 損失 |
毛收入 未實現 收益 |
毛收入 未實現 損失 |
公平 價值 |
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短期投資: |
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美國國債 |
$ | $ | |
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) | $ | ||||||||||||
美國政府支持的實體 |
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公司債務 |
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) | $ | ||||||||||||||
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長期投資: |
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美國國債 |
$ | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||
美國政府支持的實體 |
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公司債務 |
( |
) | ||||||||||||||||||
ABS和其他 |
( |
) | ||||||||||||||||||
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$ | $ | $ | $ | ( |
) | $ | ||||||||||||||
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2021年12月31日 |
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少於12個月 |
12個月或更長時間 |
總計 |
||||||||||||||||||||||
公平 價值 |
毛收入 未實現 損失 |
公平 價值 |
毛收入 未實現 損失 |
公平 價值 |
毛收入 未實現 損失 |
|||||||||||||||||||
美國國債 |
$ | $ | ( |
) | $ | |
$ | |
$ | $ | ( |
) | ||||||||||||
美國政府支持的實體 |
( |
) | ( |
) | ||||||||||||||||||||
公司債務 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||||||||||||||
ABS和其他 |
( |
) | ( |
) | ||||||||||||||||||||
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$ | $ | ( |
) | $ | |
$ | ( |
) | $ | $ | ( |
) | ||||||||||||
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2020年12月31日 |
||||||||||||||||||||||||
少於12個月 |
12個月或更長時間 |
總計 |
||||||||||||||||||||||
公平 價值 |
毛收入 未實現 損失 |
公平 價值 |
毛收入 未實現 損失 |
公平 價值 |
毛收入 未實現 損失 |
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美國國債 |
$ | $ | ( |
) | $ | $ | |
$ | $ | ( |
) | |||||||||||||
公司債務 |
( |
) | ( |
) | ||||||||||||||||||||
ABS和其他 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||||||||||||||
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$ | $ | ( |
) | $ | $ | ( |
) | $ | $ | ( |
) | |||||||||||||
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截至十二月三十一日止的年度, |
||||||||||||
2021 |
2020 |
2019 |
||||||||||
已實現毛利 (1) |
$ | |
$ | |
$ | |
||||||
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已實現虧損總額 (1) |
$ | ( |
) | $ | ( |
) | $ | ( |
) | |||
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|
(1) |
計入其他收入(費用),淨額計入綜合淨利潤表和綜合收益表。根據特定的識別方法確定證券出售的成本基礎。 |
2021年12月31日 |
2020年12月31日 |
|||||||||||||||
攤銷 成本 |
公允價值 |
攤銷 成本 |
公允價值 |
|||||||||||||
在一年或更短的時間內到期 |
$ | $ | $ | $ | ||||||||||||
在一年到五年後到期 |
||||||||||||||||
在五年到十年後到期 |
||||||||||||||||
十年後到期 |
||||||||||||||||
$ | $ | $ | $ | |||||||||||||
加權平均合約到期日 |
6. |
收購、商譽和其他無形資產 |
2021年12月31日 |
2020年12月31日 |
|||||||||||||||||||||||
毛收入 攜帶 金額 |
累計 攤銷 |
上網本 價值 |
毛收入 攜帶 金額 |
累計 攤銷 |
上網本 價值 |
|||||||||||||||||||
商譽和無形資產: |
||||||||||||||||||||||||
商譽 |
$ | $ | — | $ | $ | $ | — | $ | ||||||||||||||||
無形資產 (1)(2) |
( |
) | ( |
) | ||||||||||||||||||||
$ | $ | ( |
) | $ | $ | $ | ( |
) | $ | |||||||||||||||
(1) |
總加權平均攤銷期間為 |
(2) |
無形資產的攤銷費用為#美元。 |
截止的年數 十二月三十一日, |
||||||||
2021 |
2020 |
|||||||
期初餘額 |
$ | $ | ||||||
收購帶來的額外收益 (1) |
||||||||
減值損失 |
||||||||
期末餘額 |
$ | $ | ||||||
(1) |
2021年的增加代表測算期調整。 |
年終 十二月三十一日, |
||||
2022 |
$ | |||
2023 |
||||
2024 |
||||
2025 |
||||
2026 |
||||
此後 |
||||
$ | ||||
7. |
選定的資產負債表數據 |
進展和 貸款 |
佣金 應收賬款 |
總計 |
||||||||||
截至2021年1月1日的期初餘額 |
$ | $ | |
$ | ||||||||
信用損失費用(追回) |
( |
) | |
|||||||||
核銷 |
( |
) | |
( |
) | |||||||
截至2021年12月31日的期末餘額 |
$ | $ | |
$ | ||||||||
進展和 貸款 |
佣金 應收賬款 |
總計 |
||||||||||
截至2020年1月1日的期初餘額 |
$ | $ | (1) |
$ | ||||||||
信用損失費用 |
||||||||||||
核銷 |
( |
) | ( |
) | ||||||||
截至2020年12月31日的期末餘額 |
$ | $ | $ | |||||||||
(1) |
包括與採用ASU相關的累積效果調整 No. 2016-13, 金融工具--信貸損失。 |
當前 十二月三十一日, |
非電流 十二月三十一日, |
|||||||||||||||
2021 |
2020 |
2021 |
2020 |
|||||||||||||
MSR攤銷淨額 |
$ | $ | $ | $ | ||||||||||||
保證金 |
||||||||||||||||
員工應收票據 (1) |
||||||||||||||||
證券, 持有至到期 (2) |
||||||||||||||||
客户信任帳户和其他 |
||||||||||||||||
$ |
$ |
$ |
$ |
|||||||||||||
(1) |
為結清應收員工票據而減少的應計獎金和其他與員工有關的費用為#美元。 |
(2) |
證券, 持有期到成熟期, 1 -年份 |
十二月三十一日, |
||||||||
2021 |
2020 |
|||||||
期初餘額 |
$ | $ | ||||||
加法 |
||||||||
攤銷 |
( |
) | ( |
) | ||||
期末餘額 |
$ | $ | ||||||
當前 十二月三十一日, |
非電流 十二月三十一日, |
|||||||||||||||
2021 |
2020 |
2021 |
2020 |
|||||||||||||
SARS責任 (1) |
$ |
$ | $ |
$ |
||||||||||||
支付給投資銷售和融資專業人員的佣金 |
||||||||||||||||
遞延賠償責任 (1) |
||||||||||||||||
其他 |
||||||||||||||||
$ |
$ |
$ |
$ |
|||||||||||||
(1) |
由於參與者不再被視為服務提供者,SARS和遞延賠償責任將受到賠償。由於某些參與者退休,估計將在未來12個月內支付給參與者的金額已歸類為當期金額。 |
截至十二月三十一日止的年度, |
||||||||||||
2021 |
2020 |
2019 |
||||||||||
增加拉比信託基金持有的資產的賬面價值 (1) |
$ | $ | $ | |||||||||
|
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|
|
|||||||
遞延補償債務賬面淨值的增加 (2) |
$ | $ | $ | |||||||||
|
|
|
|
|
|
(1) |
計入其他收入(費用),淨額計入綜合淨利潤表和綜合收益表。 |
(2) |
在合併淨利潤和全面收益表中計入銷售費用、一般費用和行政費用。 |
非電流 十二月三十一日, |
||||||||
2021 |
2020 |
|||||||
延期對價 (1)(2) |
$ | $ | ||||||
或有對價 (1)(2) |
||||||||
其他 |
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|
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|||||
$ | $ | |||||||
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|
|
(1) |
遞延對價的當前部分為#美元 |
(2) |
包括在截至2021年12月31日的年度內進行的計量期調整和以股票結算的遞延對價的減少,這代表了一項非現金投資活動。有關更多信息,請參閲附註6-“收購、商譽和其他無形資產”。 |
8. |
關聯方交易 |
9. |
公允價值計量 |
2021年12月31日 |
2020年12月31日 |
|||||||||||||||||||||||||||||||
公允價值 |
1級 |
2級 |
3級 |
公允價值 |
1級 |
2級 |
3級 |
|||||||||||||||||||||||||
資產: |
||||||||||||||||||||||||||||||||
拉比信託基金持有的資產 |
$ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||||||||
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現金等價物 (1) : |
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商業票據 |
$ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||||||||
貨幣市場基金 |
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可交易的債務證券, 可供銷售: |
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短期投資: |
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美國國債 |
$ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||||||||
美國政府支持的實體 |
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公司債務 |
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$ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||||||||||||
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|||||||||||||||||
長期投資: |
||||||||||||||||||||||||||||||||
美國國債 |
$ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||||||||
美國政府支持的實體 |
||||||||||||||||||||||||||||||||
公司債務 |
||||||||||||||||||||||||||||||||
ABS和其他 |
||||||||||||||||||||||||||||||||
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$ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||||||||||||
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|||||||||||||||||
負債: |
||||||||||||||||||||||||||||||||
或有對價 |
$ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||||||||
|
|
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|
|
|
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|
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|
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|||||||||||||||||
延期對價 |
$ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||||||||
|
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|
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|
|
|
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|||||||||||||||||
遞延賠償責任 |
$ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||||||||
|
|
|
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|
|
|
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|
|
|
|
(1) |
包括在隨附的合併資產負債表上的現金和現金等價物中。 |
十二月三十一日, |
||||||||
2021 |
2020 |
|||||||
期初餘額 |
$ | $ | ||||||
與收購有關的或有代價 (1) |
( |
) | ||||||
或有對價公允價值變動 |
||||||||
支付或有對價 |
( |
) | ( |
) | ||||
|
|
|
|
|||||
期末餘額 |
$ | $ | ||||||
|
|
|
|
(1) |
與收購相關的或有對價代表一種非現金投資活動。 年內錄得的金額 |
公允價值在 2021年12月31日 |
估價技術 |
不可觀測的輸入 |
範圍(加權平均) (1) |
|||||||||||||||||
或有對價 |
$ | 貼現現金流 | 現金流的預期壽命 | ( |
) | |||||||||||||||
貼現率 | ( |
) | ||||||||||||||||||
實現概率 | ( |
) | ||||||||||||||||||
公允價值在 2020年12月31日 |
估價技術 |
不可觀測的輸入 |
範圍(加權平均) (1) |
|||||||||||||||||
或有對價 |
$ | 貼現現金流 | 現金流的預期壽命 | ( |
) | |||||||||||||||
貼現率 | ( |
) | ||||||||||||||||||
實現概率 | ( |
) |
(1) |
不可觀察到的投入由工具的相對公允價值加權。 |
公允價值在 2021年12月31日 |
估價技術 |
不可觀測的輸入 |
範圍(加權平均) (1) |
|||||||||||||||||
MSR |
$ | 貼現現金流 | 不變預付率 | ( % |
) | |||||||||||||||
恆定違約率 | ( % |
) | ||||||||||||||||||
損失嚴重程度 | ( % |
) | ||||||||||||||||||
貼現率 | ( % |
) | ||||||||||||||||||
公允價值在 2020年12月31日 |
估價技術 |
不可觀測的輸入 |
範圍(加權平均) (1) |
|||||||||||||||||
MSR |
$ | 貼現現金流 | 不變預付率 | |
( % |
) | ||||||||||||||
恆定違約率 | |
( % |
) | |||||||||||||||||
損失嚴重程度 | |
( % |
) | |||||||||||||||||
貼現率 | |
( % |
) |
(1) |
加權平均值基於 |
10. |
股東權益 |
11. |
基於股票的薪酬計劃 |
RSA授予 非員工 董事 |
RSU資助給 員工 |
RSU資助給 獨立的 承包商 |
總計 |
加權的- 平均授予日期 公允價值按 分享 |
||||||||||||||||
截至2018年12月31日的非既得股 (1) |
$ |
|||||||||||||||||||
授與 |
$ |
|||||||||||||||||||
既得 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ( |
) | $ |
|||||||||||
已轉接 |
( |
) | $ |
|||||||||||||||||
沒收/取消 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | $ |
|||||||||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||
截至2019年12月31日的非既得股 (1) |
$ |
|||||||||||||||||||
授與 |
$ |
|||||||||||||||||||
既得 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ( |
) | $ |
|||||||||||
已轉接 |
( |
) | $ |
|||||||||||||||||
沒收/取消 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | $ |
|||||||||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||
截至2020年12月31日的非既得股 (1) |
$ |
|||||||||||||||||||
授與 |
$ |
|||||||||||||||||||
既得 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ( |
) | $ |
|||||||||||
已轉接 |
( |
) | $ |
|||||||||||||||||
沒收/取消 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | $ |
|||||||||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||
截至2021年12月31日的非既得股 (1) |
$ |
|||||||||||||||||||
截至2021年12月31日的未確認股票薪酬支出 (2) |
$ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||
截至2021年12月31日的加權平均剩餘歸屬期限(年) |
||||||||||||||||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
(1) |
未歸屬的RSU將通過發行新的普通股進行結算。 |
(2) |
未確認的賠償費用總額預計將在加權平均期間確認,加權平均期約為 |
截至十二月三十一日止的年度, |
||||||||||||
2021 |
2020 |
2019 |
||||||||||
ESPP |
$ |
$ |
$ |
|||||||||
RSA- 非員工 董事 |
|
|
|
|||||||||
RSU-員工 (1) |
|
|
|
|||||||||
RSU-獨立承包商 |
|
|
|
|||||||||
|
|
|
|
|
|
|||||||
$ |
$ |
$ |
||||||||||
|
|
|
|
|
|
(1) |
截至2020年12月31日和2019年12月31日的年度包括與加快某些RSU歸屬相關的費用。 |
12. |
所得税 |
截至十二月三十一日止的年度, |
||||||||||||
2021 |
2020 |
2019 |
||||||||||
美國 |
$ |
$ |
$ |
|||||||||
外國 |
|
|
( |
) | |
( |
) | |||||
|
|
|
|
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|||||||
$ |
$ |
$ |
||||||||||
|
|
|
|
|
|
截至十二月三十一日止的年度, |
||||||||||||
2021 |
2020 |
2019 |
||||||||||
聯邦政府: |
||||||||||||
當前 |
$ | $ | $ | |||||||||
延期 |
( |
) | ||||||||||
|
|
|
|
|
|
|||||||
|
|
|
|
|
|
|||||||
國家: |
||||||||||||
當前 |
||||||||||||
延期 |
( |
) | ( |
) | ||||||||
|
|
|
|
|
|
|||||||
|
|
|
|
|
|
|||||||
外國: |
||||||||||||
當前 |
||||||||||||
延期 |
( |
) | ||||||||||
|
|
|
|
|
|
|||||||
( |
) | |||||||||||
|
|
|
|
|
|
|||||||
$ | $ | $ | ||||||||||
|
|
|
|
|
|
十二月三十一日, |
||||||||
2021 |
2020 |
|||||||
遞延税項資產: |
||||||||
應計費用和獎金 |
$ | $ | ||||||
壞賬和其他準備金 |
||||||||
遞延補償 |
||||||||
經營租賃淨資產收益率(ROU) |
||||||||
基於股票的薪酬 |
||||||||
淨營業和資本損失結轉 |
||||||||
州税 |
( |
) | ||||||
可攤銷無形資產和其他 |
||||||||
|
|
|
|
|||||
估值扣除前的遞延税項資產 |
||||||||
估值免税額 |
( |
) | ( |
) | ||||
|
|
|
|
|||||
遞延税項資產 |
||||||||
|
|
|
|
|||||
遞延税項負債: |
||||||||
固定資產 |
( |
) | ( |
) | ||||
經營租賃負債 |
( |
) | ( |
) | ||||
預付費用 |
( |
) | ( |
) | ||||
其他綜合收益 |
( |
) | ( |
) | ||||
商譽和其他 |
( |
) | ( |
) | ||||
|
|
|
|
|||||
遞延税項負債 |
( |
) | ( |
) | ||||
|
|
|
|
|||||
遞延税項資產,淨額 |
$ | $ | ||||||
|
|
|
|
截至十二月三十一日止的年度, |
||||||||||||||||||||||||
2021 |
2020 |
2019 |
||||||||||||||||||||||
金額 |
費率 |
金額 |
費率 |
金額 |
費率 |
|||||||||||||||||||
按聯邦法定税率計算的所得税費用 |
$ | % | $ | % | $ | % | ||||||||||||||||||
扣除聯邦福利後的州所得税支出 |
% | % | % | |||||||||||||||||||||
(意外之財)短缺税收優惠,與股票薪酬相關的淨額 |
( |
) | ( |
)% | % | ( |
) | ( |
)% | |||||||||||||||
更改估值免税額 |
% | % | % | |||||||||||||||||||||
永久物品和其他物品 (1) |
% | % | % | |||||||||||||||||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||
$ | % | $ | % | $ | % | |||||||||||||||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
(1) |
永久性項目主要涉及補償費用、合格的交通附帶福利、不確定税收狀況的逆轉以及餐飲和娛樂。 |
截至十二月三十一日止的年度, |
||||||||||||
2021 |
2020 |
2019 |
||||||||||
期初餘額 |
$ | |
$ | |
$ |
|||||||
因持有頭寸而增加的毛利: |
||||||||||||
前期 |
||||||||||||
本期 |
||||||||||||
與税務機關結算 |
||||||||||||
適用的訴訟時效期滿 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||
|
|
|
|
|
|
|||||||
期末餘額 |
$ |
$ | $ | |||||||||
|
|
|
|
|
|
13. |
退休計劃 |
14. |
每股收益 |
截至十二月三十一日止的年度, |
||||||||||||
2021 |
2020 |
2019 |
||||||||||
分子(基本和稀釋): |
||||||||||||
淨收入 |
$ | $ | $ | |||||||||
股票結算對價的價值變動 |
||||||||||||
|
|
|
|
|
|
|||||||
調整後淨收益 |
$ | $ | $ | |||||||||
|
|
|
|
|
|
|||||||
分母: |
||||||||||||
基本信息 |
||||||||||||
已發行和未償還的加權平均普通股 |
||||||||||||
扣除:未歸屬的RSA (1) |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||
添加:完全授權的DSU (2) |
||||||||||||
|
|
|
|
|
|
|||||||
加權平均未償還普通股 |
||||||||||||
|
|
|
|
|
|
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普通股基本每股收益 |
$ | $ | $ | |||||||||
|
|
|
|
|
|
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稀釋 |
||||||||||||
以上未償還的加權平均普通股 |
||||||||||||
新增:RSU、RSA和ESPP的稀釋效應 |
||||||||||||
新增:或有發行股票 (3) |
||||||||||||
|
|
|
|
|
|
|||||||
加權平均未償還普通股 |
||||||||||||
|
|
|
|
|
|
|||||||
稀釋後每股普通股收益 |
$ | $ | $ | |||||||||
|
|
|
|
|
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不包括在稀釋後每股普通股收益中的反攤薄股票 (4) |
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(1) |
已向 非員工 董事們,並有一個一 |
(2) |
股票計入加權平均已發行普通股,因為股票已完全歸屬,但尚未交付。有關更多信息,請參見注釋11-“基於股票的薪酬計劃”。 |
(3) |
涉及或有可發行股票結算對價。 |
(4) |
主要與公司員工和獨立承包商的RSU撥款有關。 |
15. |
承諾和或有事項 |
16. |
後續事件 |