美國 個國家

證券交易委員會

華盛頓特區，20549

表格 10/A

(第1號修正案)

證券登記通用表格

根據1934年證券交易法第12(B)或(G)節

IVEDA 解決方案公司

(註冊人名稱與其章程中規定的準確 )

根據該法第12(B)條登記的證券 ：

無

根據該法第12(G)條登記的證券 ：

普通股 股票，面值0.00001美元

用複選標記表示註冊人是大型加速申報公司、加速申報公司、非加速申報公司、較小的 報告公司還是新興的成長型公司。請參閲“大型加速文件服務器”、“加速文件服務器”、“較小的報告公司”的定義。

如果 是新興成長型公司，請用複選標記表示註冊人是否已選擇不使用延長的過渡期來遵守根據交易法第13(A)節提供的任何新的或修訂的財務會計準則 。☐

説明性 註釋

我們 根據經修訂的1934年《證券交易法》(下稱《交易法》)第12(G)節的規定，以表格10的形式提交本證券登記通用表格，以登記我們的普通股，每股票面價值$0.0001(簡稱《普通股》)。 一旦本註冊聲明被視為有效，我們將遵守《交易法》第13A條的要求， 將要求我們以表格10-K的形式提交年度報告；以表格10-K的形式提交季度報告-我們將被要求 遵守交易法中適用於根據交易法第 12(G)節提交註冊聲明的發行人的所有其他義務。除非另有説明，否則本註冊聲明中提及的“註冊人”、“公司”、 “我們”、“我們”或“我們”均指“依依達解決方案公司”。

前瞻性陳述

本註冊聲明中有 非歷史事實或基於對管理層的善意估計的陳述。 這些“前瞻性陳述”可以通過使用諸如“相信”、“希望”、“ ”、“可能”、“預期”、“應該”、“打算”、“計劃”、“將會”、“預期”、“ ”估計、“項目”、“定位”、“戰略”等術語來識別。您應該知道，這些前瞻性聲明受到風險和不確定性的影響，這些風險和不確定性超出了我們的控制範圍。有關這些 風險的討論，您應該仔細閲讀整個註冊聲明，特別是標題為“風險 因素”一節中討論的風險。儘管管理層認為本註冊 陳述中包含的前瞻性陳述所依據的假設是合理的，但它們不能保證我們未來的業績，實際結果可能與這些 前瞻性陳述中預期的結果不同。在下列信息 中指定的前瞻性陳述中使用的假設代表對未來事件的估計，受經濟、立法、行業和其他 環境中可能發生的變化的不確定性的影響。因此，數據和其他信息的識別和解釋及其在從合理備選方案中開發和選擇 假設時的使用需要進行判斷。在假設事件未發生的情況下， 結果可能與預期或預測結果大不相同，因此，不對這些前瞻性陳述的可實現性 發表意見。鑑於這些風險和不確定性, 不能保證本註冊聲明中包含的前瞻性聲明所預期的結果和事件 確實會發生。敬請您 不要過度依賴這些前瞻性陳述，這些陳述僅説明其日期。我們不承擔任何義務 更新或修改任何前瞻性陳述。

目錄表

項目1.業務

歷史

依維達解決方案公司f/k/a 依維達公司(“依維達”或“公司”)於2006年6月在內華達州註冊為Charm Homes，Inc. 2009年10月15日，位於華盛頓的IntelaSight d/b/a依維達成為該公司的全資子公司。2010年12月，IntelaSight與本公司合併並併入本公司，本公司成為倖存的公司。依依達為其客户提供了第一個雲 託管來自安全攝像頭的流媒體和錄製視頻，以及利用幹預 專家全天候實時監視我們客户的攝像頭的實時遠程監控服務。這一獨特的服務使依依達在2009年獲得國土安全部(DHS)的安全法案認證 ，並在2016年獲得合格反恐技術認證。技術 在未獲得認證之前不能獲得認證。認證允許該技術在 國土安全部網站上列為經批准的技術。我們的認證續訂申請是在2019年10月到期之前於2019年8月提交的 。由於新冠肺炎的原因，續訂過程花費的時間較長，但截至本申請日期 ，國土安全部已進入最後審查階段。

2011年4月，艾維達完成了對臺灣Sole-Vision Technologies公司的收購(業務名稱為MEGAsys®)。

從歷史上看， 我們銷售和安裝視頻監控設備主要是出於安全目的，其次是為了提高運營效率和 營銷。我們還為各種企業和組織提供視頻託管、車載流媒體視頻、存檔和實時遠程監控服務 。雖然我們只使用知名相機品牌的現成相機系統，但我們現在使用臺灣製造商採購自己的 相機，以便更靈活地滿足客户需求。我們現在有能力 根據客户規格提供IP攝像頭和NVR。我們仍然使用ONVIF(開放式網絡視頻接口論壇)攝像頭 ，這是基於IP的物理安全產品接口的全球標準。

在 2014年，我們將業務模式從基於項目的直接銷售改為許可我們的平臺並向服務提供商(如電信公司、集成商和其他已向現有客户羣提供服務的技術經銷商)銷售物聯網硬件。 與現有忠實客户羣的服務提供商合作使我們能夠專注於為少數合作伙伴提供服務 並專注於我們的技術產品。服務提供商利用其最終用户基礎設施為依維達的產品銷售、計費和提供客户服務 。此業務模式提供雙重收入流-一個來自硬件銷售，另一個 來自月度許可費。

MEGAsys是我們在臺灣的子公司，專門為機場、商業建築、政府客户、數據中心、購物中心、酒店、銀行和安全城市部署新的和集成現有的視頻監控系統。MEGAsys將安全監控 產品、軟件和服務相結合，為最終用户提供集成的安全解決方案。通過MEGAsys，我們不僅可以進入亞洲市場，還可以接觸到亞洲製造商和工程專業知識。MEGAsys是我們的研發部門，與臺灣的 開發團隊合作。該公司依賴MEGAsys，因為自2011年4月我們收購MEGAsys以來，該公司的大部分收入都來自MEGAsys 。

2009年4月，經過國土安全部(DHS)18個月的盡職調查，國土安全部批准我們作為合格的反恐 技術(QATT)提供商，根據正式的安全法案指定，給予該技術一定程度的責任保護。盡職調查 包括面談負責開發和部署我們的技術、合作伙伴和客户的關鍵員工。 完成安全法案指定申請的目的是針對技術銷售商，向國土安全部解釋該技術如何使 符合安全法案下的風險管理和訴訟管理系統。該應用程序旨在獲取信息 ，以便國土安全部準確瞭解賣方的技術是什麼，以及它與《安全法》中規定的指定標準 有何關係。

如果一項技術未首先獲得指定狀態並保持該狀態5年，則無法獲得 認證狀態。要獲得安全法案認證， 該部門必須得出結論，該技術將按預期運行，符合賣方的規範，並且可按預期安全使用 。與指定申請流程類似，盡職調查包括面試負責 開發和部署我們的技術、合作伙伴和客户的關鍵員工。我們在2014年申請了認證，並且。經過國土安全部額外 個月的盡職調查，2016年1月，我們的稱號被提升為認證。安全法案認證為 合格反恐技術(QATT)的銷售商提供額外的責任保護措施。這一額外的責任保護措施 未在《安全法》中明確量化。獲得安全法案認證的QATT的賣家有權享受安全法案指定附帶的所有 責任保護，以及可推翻的推定，即政府承包商辯護 適用於因恐怖主義行為引起、與恐怖主義行為有關或由恐怖主義行為導致的索賠。獲得認證的QATT位於 國土安全批准技術列表中。

我們在2019年10月認證到期之前於2019年8月提交了續訂申請 。在此期間，我們一直在與安全法案辦公室的科學和技術局就更新我們的信息進行持續的溝通 。我們現在正在等待重新認證的最終批准 。我們的產品在續訂過程中不會獲得認證，但我們預計這不會對我們在美國或國際客户銷售我們的技術的能力產生重大影響。我們打算通過新聞通訊社發佈的新聞稿 將這一過程的結果傳達給投資者，該新聞稿將發佈在我們的網站上。

我們的 安全法案認證覆蓋整個公司。MEGAsys是我們的全資子公司，我們使用相同的技術和產品 為我們的客户提供解決方案。但是，責任保護僅限於美國，我們預計認證 不會對MEGAsys的運營結果產生任何重大影響。

概述

依維達 專門從事人工智能和數字轉型技術，其實際應用可提高全球的生活質量和安全。

依依達， 通過其全資子公司IntelaSight，Inc.自2005年以來一直向我們的客户提供實時IP視頻監控技術 在與該公司合併之前。雖然我們仍提供視頻監控技術，但我們的核心產品線已發展到包括AI智能視頻搜索技術，該技術可為任何視頻監控系統和物聯網(IoT)設備和平臺提供真正的智能。我們的發展是為了響應全球許多城市和組織的數字化轉型需求。 我們的ivedaAI智能視頻搜索技術為通常被動的視頻監控系統增加了關鍵智能。IvedaAI為任何IP攝像機以及最流行的網絡錄像機(NVR)和視頻管理系統(VMS)提供了 AI功能。IvedaAI附帶 設備或服務器，根據最終用户要求預先配置了多個AI功能。

在過去的幾年裏，智慧城市的概念一直是全球城市的熱門話題。在幾乎沒有人工交互的情況下， 技術可提高效率、加快決策速度並縮短響應時間。公共安全預算和資源不斷減少 需要轉型。越來越多的市政當局正在使用下一代技術來提高市民的安全保障 。我們的迴應是我們的全套物聯網技術，包括AI智能視頻搜索技術、智能傳感器、 跟蹤設備、視頻監控系統和智能電源。

技術 /產品

依維達 提供AI智能視頻搜索、智能實用程序、智能傳感器、網關和跟蹤器，以及物聯網平臺(產品)。

依維達艾

IvedaAI 由在計算機/服務器環境中運行的深度學習視頻分析軟件組成，該環境既可以部署在邊緣級別 ，也可以部署在數據中心以實現集中式雲模型。我們將硬件和人工智能軟件相結合，可快速高效地對存儲在外部(NVR)或存儲設備中的對象進行視頻搜索 ，並從任何IP攝像機實時流式傳輸視頻數據。

IvedaAI 可與任何符合ONVIF標準的IP攝像機和最流行的NVR/VMS(視頻管理系統)平臺配合使用，可在不到1秒的時間內對數十到數千台攝像機進行精確搜索。IvedaAI產品旨在最大限度地提高效率、節省時間和降低成本。 用户可以設置提醒，而不是事後觀看數小時的視頻錄製。

AI 函數

主要功能

IvedaPinpoint

IvedaPinpoint 集中管理藍牙跟蹤器和傳感器，並將其顯示在地圖上以確定準確位置。跟蹤器和傳感器是小型設備 ，可以跟蹤資產和人員，如醫院的醫療設備、學校的學生、工廠的工人和老年護理機構的痴呆症患者 。同一平臺管理臨時板傳感器以監控醫院患者的體温，以提高護士 的工作效率，並管理員工和學生進行新冠肺炎初步篩查和接觸者追蹤。

依維達 提供許多物聯網傳感器和設備，適用於各種應用，如能源管理、智能家居、智能建築、智能社區和 患者/老年人護理。我們的網關和站點是任何給定區域的傳感器和設備的主要樞紐。它們配備了Zigbee、WiFi、藍牙和USB等高級 通信協議。它們通過以太網或蜂窩數據網絡連接到互聯網。 我們提供可實現設備集中管理和大規模推送數字服務的物聯網平臺。我們的智能設備包括 水傳感器、環境傳感器、進入傳感器、智能插頭、警報器、體温墊、護理手錶和跟蹤設備。

Sentir 視頻

Sentir Video是依依達的視頻監控解決方案，適用於各種應用。過去17年為客户提供的服務 使我們能夠驗證最佳的視頻監控技術和方法，包括IP網絡攝像頭、NVR、無線 系統以及部署可擴展、高效和高效的視頻監控系統所需的其他組件。依依達設計、建造、 並提供高度安全的統包視頻監控系統，採用我們的Zee IP攝像機和Sentir NVR。

Brabro 物聯網平臺

Cerebro 是一個軟件技術平臺，它集成了大量不同的系統，用於集中訪問和管理整個環境中的應用程序、 子系統和設備。它與系統無關，並將支持跨平臺互操作性。Cerebro的路線圖 包括一個儀表盤，可用於依依達的所有平臺，對所有設備進行集中管理。它通過單個用户界面遠程訪問 儀表盤，隨時隨地方便地訪問和分析相關信息，以便管理整個組織或城市。大腦將城市系統和子系統密不可分地聯繫在一起。所有子系統的集成 和統一可實現對一箇中央實體的所有信息的獲取和分析，從而實現對城市的全面、有效 和整體管理和保護。

依維達SPS

IvedaSPS 是我們的智能電源解決方案，利用我們的Cerebro IoT平臺。這就完成了我們的數字轉型解決方案，這對智能 城市部署以及大型組織都至關重要。我們為寫字樓、學校、購物中心、酒店、醫院和智慧城市項目提供智能電力技術。該產品線包括智能電力、水錶、智能照明控制系統、 和智能支付系統。Cerebro管理我們智能電源技術的所有組件，包括能源消耗統計數據。 Cerebro是一個軟件平臺，旨在集成多個未連接的能源、安全和安全應用程序和設備，並通過一個全面的用户界面對其進行控制。

顧客

我們在美國的 業務模式是將我們的軟件許可給已向現有客户羣提供服務的組織，並通過第三方合作伙伴促進 硬件採購。此業務模式提供雙重收入來源-一個來自向服務提供商銷售監控攝像頭 和分析硬件，另一個來自軟件許可費。

MEGAsys 繼續按項目為其企業和政府客户提供服務。它的一些客户包括中華電信、臺灣證券交易所、新北市警察局和臺灣能源系統。

以下是我們的 現有客户和合作夥伴的示例列表

業務季節性

我們的業務沒有明顯的季節性。

研究和開發

我們的 新CTO利用內部資源和外包 軟件工程師，帶頭繼續開發我們專有的物聯網平臺Cerebro。

知識產權

我們 將內部運營、產品和文檔的某些方面視為專有，並依靠版權 和商標法、商業祕密、軟件安全措施、許可協議和保密協議相結合來保護我們的專有 信息。我們目前沒有任何專利，但我們擁有相關專利的某些專有權。我們擁有美國專利商標局的依維達解決方案及其徽標和依依達及其徽標的註冊商標 。

我們 不能保證我們的保護是充分的，也不能保證我們的競爭對手不會獨立開發與我們的系統相當或優於我們系統的技術。儘管如此，我們仍打算大力捍衞我們的專有技術、商標和交易 祕密。我們已經並將繼續要求現有和未來的管理層成員、員工和顧問為代表我們執行的工作簽署 保密和發明轉讓協議。

我們 目前正在開發Cerebro IoT平臺。Cerebro是一個智能城市管理的聯合軟件平臺。它包括電源管理、流量管理、基於位置的資產跟蹤、安全系統管理和AI智能視頻搜索管理。 我們可以根據我們正在開發的獨特功能考慮為Cerebro提供專利保護。我們的所有源代碼都使用開源 和專有代碼的組合。

2012年11月，我們與臺灣研發機構工業技術研究院(ITRI)簽署了合作協議。我們與工研院一起開發了雲視頻技術。根據合作協議，我們獲得了工研院在開發中使用的部分專利的 許可權。我們還擁有與工研院合作開發的產品和服務的獨家許可權 。

我們 不認為我們的專有權利侵犯了第三方的知識產權。但是，我們不能保證 第三方不會就當前或未來的技術向我們提出侵權索賠，也不能保證任何此類主張 不會要求我們達成版税安排或導致代價高昂的訴訟。此外，我們提議的未來產品和服務 可能不是專有產品和服務，其他公司可能已經在提供這些產品和服務。

環境問題

我們的 業務目前不涉及任何環境法規。

行業 概述

依維達 在人工智能領域為視頻監控系統提供關鍵智能，在物聯網領域為世界各地的城市提供數字化轉型解決方案 。這兩個行業預計都將大幅增長。根據國際數據公司(IDC) 全球人工智能支出指南，全球人工智能支出預計將在未來四年翻一番，從2020年的501億美元 增加到2024年的超過1100億美元。隨着組織 部署人工智能作為其數字化轉型努力的一部分，並在數字經濟中保持競爭力，未來幾年在人工智能系統上的支出將會加快。

根據《財富商業洞察》(Fortune Business Insights)的 ，2020年全球物聯網市場規模為3089.7億美元，與2017-2019年的平均同比增長相比，2020年增長了23.1%。預計該市場將從2021年的3813億美元增長到2028年的18547.6億美元。

第 1A項。風險因素。

對我們的 投資證券投機性很強，風險很高。在作出投資決定之前，您應仔細考慮以下 風險因素以及本註冊聲明中包含的所有信息 我們的證券。我們相信下面描述的風險和不確定性是我們面臨的最重大的風險和不確定性。我們不知道或目前認為無關緊要的額外風險和 不確定性也可能成為影響我們的重要因素。如果發生以下任何 風險，我們的業務、財務狀況或經營結果可能會受到實質性的不利影響。 在這種情況下，我們證券的交易價格可能會下跌，您可能會損失全部或部分投資。

與我們的業務相關的風險

我們的 財務報表包含持續經營意見。

隨附的 綜合財務報表的編制假設我們將繼續作為一家持續經營的企業，考慮在正常業務過程中 變現資產和清算負債。從2005年1月到2020年12月31日，我們累計虧損約 $3800萬，沒有足夠的營運資金和現金流來支持運營。這些 因素令人對我們作為持續經營企業的持續經營能力產生了極大的懷疑。綜合財務報表不包括 任何與記錄資產金額的可回收性和分類或負債金額和分類相關的調整， 可能因此不確定性而產生。

我們 自開始以來已發生重大淨虧損，未來可能無法實現或保持年度盈利 。

我們 自成立以來發生了重大淨虧損。截至2020年12月31日和2019年12月31日止年度，我們分別淨虧損約160萬美元和120萬美元，截至2020年12月31日累計虧損約3800萬美元。我們無法 預測我們是否會在不久的將來實現或保持年度盈利能力，或者根本無法預測。由於我們收入模式最近的變化 ，預期增長可能不可持續或可能會減少，我們可能無法產生足夠的收入來實現或維持年度 盈利能力。我們實現並保持年度盈利的能力取決於許多因素，包括我們在盈利的基礎上吸引和服務客户的能力，以及視頻監控行業的增長。如果我們無法實現或保持 年度盈利能力，我們可能無法執行我們的業務計劃，我們的前景可能會受到損害，我們的股價可能會受到實質性的 和不利影響。

我們 在2020年和2021年第一季度的收入大幅減少 與新冠肺炎疫情對全球經濟造成的全球影響有關。

新冠肺炎疫情代表着一種多變的局面，對全球不同地區(包括公司設有辦事處、員工、客户、供應商以及其他供應商和業務合作伙伴的地點)呈現不同持續時間的廣泛潛在影響。

與大多數企業一樣，新冠肺炎疫情及其緩解措施從2020年3月開始對我們的業務產生影響。到那個時候 ，我們第一財季的大部分工作已經完成。在2020年剩餘時間和2021年第一季度，公司觀察到某些客户(主要包括臺灣的市政和商業客户)的需求減少，以及臺灣的 項目時間表延遲。然而，與2020年下半年相比，本公司在截至2021年6月30日的三個月內的需求開始增加。

鑑於該公司的產品是通過各種分銷渠道銷售的，由於新冠肺炎疫情導致許多客户的運營需求不斷變化且難以預測，因此該公司預計其銷售將經歷 更大的波動。 該公司意識到，許多公司，包括其許多供應商和客户，都在報告或預測新冠肺炎對未來經營業績的負面影響 。雖然本公司觀察到某些客户在2020年和2021年第一季度對其產品的需求大幅下降，但本公司認為新冠肺炎的影響仍然過於不穩定和未知， 阻礙本公司確定當前產品的長期需求。由於新冠肺炎疫情的影響可能會經歷不同嚴重程度和持續時間的幾個階段，該公司也無法確定需求可能會隨着時間的推移而發生變化 。

公司預計其資產負債表上的資產不會發生重大變化或及時核算這些資產的能力。 公司還評估了與收款、退貨和其他與業務相關的項目對業務未來風險的潛在影響 。

截至 日期，旅行限制和邊境關閉並未對其獲取庫存或製造或向客户交付 產品或服務的能力產生實質性影響。但是，如果此類限制變得更加嚴格，它們可能會對這些活動產生負面影響 ，從長遠來看會對業務造成損害。影響人員的旅行限制可能會限制我們幫助其客户和經銷商的能力 並影響其開發新分銷渠道的能力，但目前公司預計這些個人旅行限制不會對我們的業務運營或財務業績產生重大影響。該公司已採取措施限制 並監控其運營費用，因此預計任何此類影響都不會實質性改變成本 與收入之間的關係。

與 大多數公司一樣，該公司已就其運營方式採取了一系列措施，以確保其遵守政府的限制 和指導方針以及最佳實踐，以保護其員工的健康和福祉，以及其繼續有效運營業務的能力 。到目前為止，公司已經能夠使用這些措施有效地運營其業務，並保持 記錄和張貼的內部控制。本公司在維持業務連續性方面也沒有遇到挑戰， 預計不會為此產生重大支出。然而，新冠肺炎的影響以及緩解這些影響的努力仍然不可預測 ，未來仍有可能出現挑戰。

到目前為止，公司在新冠肺炎疫情期間採取的措施包括但不限於要求所有能夠在家工作的員工 在家工作，並增強其IT網絡功能，以最大限度地確保員工能夠在辦公室外高效工作。

公司目前認為，由於上述情況，截至2021年12月31日的年度收入仍將受到影響。根據 本公司目前的現金狀況及其預計的運營現金流，本公司相信其將擁有充足的 資本，並或能夠通過公開和私募股權及債券發行獲得足夠的資本，以在本申請提交之日起的一年內維持運營 。如果新冠肺炎疫情導致的業務中斷時間延長或範圍擴大，將對業務、財務狀況、運營業績和現金流產生負面影響。公司 將繼續積極監控此情況，並將採取必要措施保持業務連續性。

我們 需要籌集大量額外資金。

按照我們目前估計的燒傷率，我們只有足夠的資金在短時間內繼續運營。因此， 我們必須籌集資金才能繼續經營下去。2020年12月，我們的董事會批准了一輪新的私人融資 ，向最高可達500萬美元的認可投資者提供融資。截至2021年9月1日，我們通過出售普通股 籌集了約150萬美元。我們不能保證我們能籌集到更多的資金，以繼續經營下去或盈利。如果 無法在需要時獲得額外融資，我們可能需要大幅縮減或停止運營。

即使 如果我們可以獲得資金，我們也不能向投資者保證會以對我們或我們現有股東有利的條款提供額外的融資。額外的資金可以通過發行股權或債務證券來實現，這可能會 大大稀釋我們現有股東的持股比例。此外，這些新發行的證券可能擁有 優先於現有股東的權利、優惠或特權。因此，這樣的融資交易可能會對我們的普通股價格產生實質性的 不利影響。

我們 依賴於某些關鍵人員。

我們未來的成功有賴於關鍵管理人員的努力，特別是董事長兼首席執行官David Ly、總裁Sid Sung、首席財務官Robert J.Brilon、總經理兼首席營銷官Luz Berg和首席技術官Gregory Omi，他們每個人都是我們隨意聘用的。Ly先生在我們行業內的關係對我們的持續運營 至關重要，如果Ly先生不再積極參與我們的工作，我們很可能無法繼續我們的 業務。失去一名或多名其他關鍵員工也可能對我們的業務、財務狀況、 和運營結果產生重大不利影響。

我們 還認為，我們未來的成功將在很大程度上取決於我們吸引和留住高素質管理、銷售、 和營銷人員的能力。我們不能向投資者保證我們能夠吸引和留住這些人員，如果我們不能留住這些人員或不能足夠快地培訓他們以滿足我們不斷擴大的需求，可能會導致我們員工的整體質量和效率下降 ，這可能會對我們的業務、財務狀況和運營結果產生實質性的不利影響。

對我們產品的需求 可能低於我們的預期。

我們 開展經銷商分銷活動的資源有限。我們無法確切預測客户對我們產品的潛在需求 或我們將在多大程度上滿足該需求。如果對我們產品的需求沒有發展到預期的程度或速度 ，我們可能無法產生足夠的收入來實現盈利。

我們 目前的目標是將我們的產品銷售給電信公司以及技術和系統集成商。我們以這些組織為目標的戰略 基於他們的興趣和一些假設，其中一些或全部可能被證明是不正確的。

即使 如果我們產品的市場得到發展，我們在這些市場中所佔的份額也可能比我們目前預期的要小。要獲得市場份額 ，需要在技術、營銷、項目管理和工程功能方面進行大量投資，以支持我們產品的部署 。我們不能向投資者保證，我們的努力將導致獲得足夠的市場份額，從而實現盈利。

我們 相信行業趨勢支持我們的開源系統，但如果趨勢逆轉，我們的需求可能會下降。

安全和監控行業的特點是技術和客户需求日新月異。我們相信，目前 市場對開源系統(能夠通過社區和 基於私人的合作集成各種產品和服務的系統，如互聯網、Linux和我們業務中使用的某些攝像頭)的偏好很強，並將持續 可預見的未來。我們不能向投資者保證，客户對我們產品的需求和市場對開源系統的偏好將持續下去 。客户需求不足或對開源系統偏好的下降可能會對我們的業務、財務狀況和運營結果產生重大不利影響 。

A 相對較少的主要客户佔我們收入的很大一部分。

從歷史上看，我們很大一部分收入 來自數量有限的關鍵客户。來自30個客户中的3個客户的收入 約佔截至2021年6月30日的6個月總收入的40%。這些具體客户是：1)中華電信持股25%，2)上海銀行持股8%，3)高富通持股7%(均為臺灣公司)。截至2021年6月30日的應收賬款總額 來自28個客户應收賬款中的兩個。這些特定客户是1) MOH和ASSOC，佔29%；2)中華電信佔21%，約佔截至2021年6月30日應收賬款總額的50%。 我們的應收賬款是無擔保的，如果這些金額無法收回，我們將面臨風險。雖然我們定期對客户的信用和財務狀況進行 評估，但我們通常不需要抵押品來交換我們的產品 和以信用方式提供的服務。

中華電信協議的具體條款包括：合同期為一年1/1-12/31/21所需的硬件/軟件系統維護，辦公時間內的8小時 響應時間，硬件和軟件按要求計費。終止條款將是由於違約 ，並且不能在10天內修復。與上海銀行沒有合同協議。High Fortune協議的主要條款包括 一筆75,000美元(截至2021年6月30日的賬單為35,000美元)的合同金額，用於採購和安裝設備和軟件，然後提供培訓手冊 。合同期限至2021年12月31日，終止條款是指在10天內不能糾正的違約行為。

如果通過我們的許可客户龐大的最終用户羣 ，我們的 許可業務尤其容易受到收入集中的影響。關鍵服務提供商客户的流失、重大訂單的延遲、減少或取消，或者難以從我們的服務提供商客户收取應收賬款，都可能對我們的業務、財務 狀況和運營結果產生重大不利影響。

我們美國細分市場的付款 條款要求我們的產品在發貨前預付款。對於我們的美國部門，逾期超過120天的應收賬款 被視為拖欠。我們臺灣地區的付款條款根據我們與客户的協議而有所不同 。我們的產品和服務一般在項目開始後一年內收到付款，但 我們會保留總付款金額的5%，並在項目完成後一年釋放該金額。MEGAsys為不會在一年內支付的任何應收賬款的可疑賬款提供撥備 ，不包括此類留存金額。截至2020年12月31日止，我們在臺灣和美國的部門分別設立了 3,000美元和0美元的可疑應收賬款撥備。根據某些因素，包括 客户合同的性質和過去與類似客户的經驗，我們認為其餘的應收賬款是可收回的。

我們的很大一部分收入依賴於我們的臺灣子公司MEGAsys。

我們 很大一部分收入依賴於我們的臺灣子公司MEGAsys。在截至2021年6月30日的6個月中，MEGAsys業務 佔總收入的98%。在截至2020年12月31日和2019年12月31日的年度中，MEGAsys的運營分別佔我們總收入的71%和95%。如果MEGAsys遇到客户對其服務的需求下降、 供應商定價上升、匯率波動或總體經濟或政府不穩定的情況，我們的業務、財務狀況和運營結果 可能會受到重大不利影響。

快速增長 可能會給我們的資源帶來壓力。

隨着 我們的產品繼續商業化，我們預計我們的業務範圍和複雜性將出現顯著而快速的增長，這可能會給我們的高級管理團隊以及我們的財務和其他資源帶來巨大的壓力。這樣的增長， 如果經歷過，可能會讓我們面臨更大的成本以及與增長和擴張相關的其他風險。我們可能需要僱傭範圍廣泛的 其他員工，包括工程師、項目經理和其他支持人員等，才能成功 推進我們的運營。我們還可能需要擴展和增強我們的技術，以適應定製的客户解決方案。我們 在這些努力中可能不成功，或者我們可能無法準確預測這些增長的速度或時間。

我們分銷渠道業務的 性質不需要我們增加租賃空間。我們的許可合作伙伴可能會在他們自己的數據中心或公共雲(如Amazon或Google)中託管我們的平臺 。要有效管理我們的快速增長，我們需要 繼續改進我們的運營，改進我們的財務和管理信息系統，並培訓、激勵和管理我們的員工 。

這種 增長可能會給我們的管理和運營資源帶來壓力。未能開發和實施有效的系統，或 未能聘用和保留足夠的人員來履行有效服務和管理我們的業務所需的所有職能， 或未能有效地管理增長，可能會對我們的業務、財務狀況和運營結果產生重大不利影響 。此外，快速擴張帶來的預算、預測和其他流程控制問題難以有效管理 可能會損害我們的業務、財務狀況和運營結果。

我們 銷售的產品依賴第三方製造商和供應商。

我們 與提供我們產品所有硬件組件的多家第三方製造商和供應商建立了合作關係。 我們與臺灣地區的相機制造商就相機系統建立了直接關係。與我們對第三方製造商的依賴相關的風險包括：(I)減少對交貨時間表的控制；(Ii)缺乏對質量保證的控制； (Iii)製造產量低和成本高；(Iv)在需求過剩期間可能缺乏足夠的產能；以及(V)潛在的 盜用我們的知識產權。雖然我們銷售的產品依賴第三方製造商和供應商，但由於我們不完全依賴任何一家制造商或供應商，因此將風險降至最低。我們使用開放平臺，這意味着 為了提供我們的服務，我們不會因相機品牌或製造商而歧視，我們的服務可以與多種產品一起使用 。

我們 不知道我們是否能夠以優惠條款維護第三方製造和供應合同(如果有的話)，也不知道我們當前或未來的第三方製造商和供應商是否能滿足我們對質量、數量或及時性的要求。我們的成功在一定程度上取決於我們的製造商能否及時完成我們向他們下的訂單。如果我們的製造商未能 滿意地履行其合同義務或完成我們向他們下的採購訂單，我們可能需要尋求更換 製造商關係。

如果 我們無法及時找到替代產品，或者根本找不到替代產品，我們可能會被迫暫時或永久停止銷售某些產品和相關服務，這可能會使我們承擔法律責任、名譽損失以及損失或利潤減少的風險。 我們相信，我們目前的供應商提供的產品優於其他供應商提供的同類產品。 此外，我們還與許多現有供應商建立了開發合作伙伴關係，這使我們能夠更好地控制 我們銷售的產品的未來增強功能。如果我們不能及時向客户提供高質量的產品，我們的業務、財務狀況、經營結果和聲譽可能會受到不利的 影響。

我們 還可能受到製造商產品組件價格上漲或製造商財務狀況大幅下降的不利影響 。由於內部價格決定、原材料價格波動、自然災害、原材料短缺或其他我們無法控制的事件，我們製造商的價格可能會上漲。 如果我們與任何一家制造商的關係 終止，而我們無法成功地與以類似價格提供類似服務的替代製造商 建立關係，我們的成本可能會增加，從而對我們的運營產生不利影響。

我們 在一個競爭激烈的行業運營，如果我們不能有效競爭，可能會對我們的創收能力產生不利影響。

我們 相信我們的產品比我們的競爭對手提供更多的功能和更好的價格。但是，一些公司可能正在開發類似的 產品，包括那些可能擁有明顯更多的財務、技術和營銷資源、更大的分銷網絡、 並且比我們產生更多收入和知名度更高的公司。這些公司可能會開發比我們提供的產品更好的產品 。這種競爭可能會潛在地影響我們實現盈利的機會。

我們的一些 競爭對手可能會進行更廣泛的促銷活動，並可能向客户提供比我們更低的價格，這可能會 使他們獲得更大的市場份額或阻礙我們提高市場份額。未來，我們可能需要降價 以保持競爭力。我們的競爭對手或許能夠更快地響應新的或不斷變化的機會、技術和客户要求 。要取得成功，我們必須執行我們的業務計劃，通過市場營銷建立和加強我們的品牌意識， 有效地將我們的服務與潛在競爭對手的服務區分開來，並建立我們的服務提供商網絡，同時保持 卓越的平臺和服務水平，我們相信這最終將使我們的產品與競爭對手的產品脱穎而出。 我們可能必須大幅增加營銷和開發活動才能有效競爭。

未來 管理安全和監控行業或消費者隱私的立法或政府法規或政策可能會對我們的運營產生重大影響 。

安全和監控行業以及消費者數據隱私受政府監管。未來法律或法規的變化 可能要求我們改變運營方式，這可能會增加成本或以其他方式中斷運營。此外，如果不遵守任何適用的法律或法規， 可能會被處以鉅額罰款或吊銷所需的任何運營許可證和執照。 如果法律法規發生變化或我們將來不遵守，我們的業務、財務狀況和運營結果可能會受到實質性的不利影響。

2009年4月，國土安全部(DHS)根據正式的安全法案認證，批准我們為合格的 反恐技術(QATT)提供商。

如果未事先獲得認證， 技術可能無法獲得認證。要獲得安全法案認證，部門 必須得出結論，該技術將按預期運行，符合賣方的規範，並且可以按預期安全使用。 與指定申請流程類似，盡職調查包括面談負責開發和部署我們的技術、合作伙伴和客户的關鍵員工 。我們在2014年申請了認證，在2016年1月，我們的認證被提升為認證。

我們在2019年10月證書到期 之前於2019年8月提交了續訂申請。在此期間，我們一直在與安全法案辦公室的科學和技術局 就更新我們的信息進行持續溝通。我們現在正在等待重新認證的最終批准。我們的產品在續訂過程中 不被視為經過認證，但我們預計這不會顯著影響我們在美國或國際客户銷售我們技術的能力 。

與安全法案相關的任何 修訂或解釋性指導都可能影響我們保留安全法案認證的能力，並可能增加 合規成本。因為我們認為我們的安全法案認證是區別於行業同行的一個因素，如果與安全法案相關的法律和 法規發生變化，或者如果我們未來未能遵守安全法案，我們的業務、財務狀況、 和運營結果可能會受到實質性的不利影響。我們的認證目前正在續簽過程中， 不能保證我們的認證會續簽。我們被告知，由於大流行，分配給負責續簽的部門的人員 有限。根據國土安全部最近的通信，我們的申請正在通過 審批，以確保我們提交的所有內容都經過了驗證。我們打算通過新聞通訊社發佈的新聞稿 將這一過程的結果告知投資者，並將在我們的網站上發佈。

我們的 安全法案認證覆蓋整個公司。MEGAsys是我們的全資子公司，我們使用相同的技術和產品 為我們的客户提供解決方案。但是，責任保護僅限於美國，我們預計認證 不會對MEGAsys的運營結果產生任何重大影響。

如果 違反我們的信息安全措施並獲得未經授權的訪問，現有和潛在的服務提供商可能不會 認為我們的軟件和服務是安全的，並可能終止其許可協議或無法訂購其他產品 和服務。

我們的 軟件包括監控可能記錄最終用户設施敏感區域的攝像頭，以及存儲從此類攝像頭獲得的敏感 數據。我們的軟件使用的數據和其他安全措施可與金融機構使用的數據和其他安全措施相媲美。 但是，由於我們不再在自己的數據中心託管平臺，因此與數據 中心相關的信息安全風險由服務提供商承擔。如果我們或我們的任何服務提供商或其最終用户在我們的軟件中遇到任何安全漏洞 ，我們可能需要花費大量資本和資源來幫助恢復我們的服務提供商的系統。 此外，由於用於未經授權訪問信息系統的技術經常發生變化，通常在針對目標啟動之前無法識別 ，因此我們可能無法預見這些技術或實施足夠的預防措施。鑑於 我們的業務性質和我們服務的服務提供商的業務性質，如果未經授權的各方訪問我們或我們的服務提供商的信息系統，或者此類信息在傳輸過程中被以未經授權的方式使用、誤導、丟失或被盜， 此類信息的任何盜竊或誤用都可能導致不利的宣傳、政府查詢和監督， 營銷我們的軟件的困難，我們的服務提供商指控我們沒有履行合同義務，現有服務終止 以及可能對與盜竊或濫用此類信息相關的損害承擔的財務義務，其中任何一項都可能對我們的業務、財務狀況和 運營結果產生重大不利影響。

我們的 財產和業務中斷保險承保範圍有限，可能無法完全賠償因業務中斷而造成的損失 。

我們的 財產和業務中斷保險承保範圍有限，並受免賠額和承保範圍的限制。如果 我們的業務發生中斷，我們的保險覆蓋範圍可能無法對可能發生的損失進行全額賠償。任何損壞 或故障導致我們的業務中斷都可能對我們的業務、財務狀況和運營結果 產生重大不利影響。

根據客户評估我們平臺的時間長短，我們的收入時間 可能會有所不同。

很難預測收入的時間，因為定製系統或解決方案的開發週期可能很長。此外，我們的較大客户在購買我們的產品之前可能需要相當長的時間對其進行評估，而我們的政府 客户受預算和其他官僚流程的影響，這些流程可能會影響付款時間。從最初的 客户聯繫到客户購買之間的時間差異很大，具體取決於客户，過去需要幾個月的時間。在評估期內，客户可能會因為各種原因推遲或減少建議的產品或系統訂單，包括(I)預算和採購優先級的變化 ，(Ii)市場採用預期的降低，(Iii)升級現有系統的需求減少， (Iv)競爭對手推出產品，以及(V)總體市場和經濟狀況。

我們 在許多不同的外國司法管轄區管理和運營業務時存在某些固有風險。

我們 在亞洲擁有重要的國際業務。在國際上經營和銷售產品和服務存在固有的風險， 包括：不同的監管環境和報銷制度；執行協議和通過某些外國法律制度收取應收賬款的困難；可能比美國客户的付款週期更長的外國客户 ；外幣匯率波動；某些外國的税率可能超過美國的税率 和可能受到扣繳要求的外國收入；徵收關税、外匯管制或其他貿易限制； 政府對資本交易的控制 ，包括借貸資金用於運營或現金匯出；潛在的不良税收後果；安全顧慮和與我們設施或資產所在國家的政治或社會動盪相關的潛在業務中斷風險 ；與管理遍佈各個國家的大型組織相關的困難； 在某些國家執行知識產權的困難和知識產權保護力度較弱；需要遵守 各種外國法律法規；以及不同的客户偏好。上述因素可能會對我們的業務、財務狀況和運營結果產生實質性的不利 影響。

我們 依賴服務提供商將我們的產品分銷給客户。

我們 依賴服務提供商將我們的產品分銷給他們的客户。我們計劃在可預見的 未來繼續我們的內部銷售活動，為大型服務提供商和政府客户提供服務。如果我們與任何較大的服務提供商的關係終止 ，並且我們未能成功地與以類似 價格提供類似服務的替代服務提供商建立關係，我們的業務可能會下降。

我們 使用我們的淨營業虧損結轉和某些其他税務屬性的能力可能會受到限制，這可能會導致 未來對我們的納税義務增加。

在 前幾年，由於税收和財務報表的原因，我們遭受了虧損，從而產生了重大的聯邦和州淨營業虧損 結轉。截至2020年12月31日，我們有大約2800萬美元的聯邦淨營業虧損和280萬美元的州淨營業虧損 結轉，我們相信這可以抵消美國和亞利桑那州的其他應税收入。我們的聯邦淨營業虧損 結轉將於2025年開始到期。適用於加利福尼亞州和亞利桑那州的州淨營業虧損結轉從2014年開始 到期。雖然這些淨營業虧損結轉可用於未來期間的應税收入，但我們不會 從我們發生的虧損中獲得任何税收優惠，除非且僅限於我們在這些虧損到期之前的 期間內有應税收入。此外，如果我們完成導致所有權變更的交易 ，則我們使用結轉的淨營業虧損的能力將受到嚴重限制，該交易符合1986年國內税法(修訂)第382條的規定。

與我們的知識產權相關的風險

我們 可能會為我們的產品侵犯他人專有權的索賠而招致鉅額費用。

我們 沒有任何專利。我們擁有的任何知識產權的範圍都是不確定的，可能不足以防止 針對我們的侵權索賠或我們侵犯第三方知識產權的索賠。我們在兩起與專利有關的訴訟中被點名為 被告，這兩起訴訟都已經了結。

競爭對手 可能已提交專利申請或可能已獲得專利，並可能獲得與我們的產品和服務競爭或相關的 產品或流程相關的額外專利和專有權。這些專利的範圍和可行性、根據這些專利或其他專有權可能需要我們獲得許可的範圍 、以及 許可的成本和可用性都是未知的，但這些因素可能會限制我們營銷產品和服務的能力。

第三方 可以就其持有的任何專利或其他專有權利索賠我們的侵權行為，我們無法向投資者 保證我們會在任何此類訴訟中勝訴，因為我們當前和未來競爭對手的產品和服務的知識產權狀況不確定 。針對我們的任何侵權索賠，無論是否有價值，都可能非常耗時，導致昂貴的訴訟 或仲裁以及技術和管理人員的分流，或者要求我們開發非侵權技術或簽訂 版税或許可協議。

我們 可能無法成功開發或以其他方式獲得非侵權技術的權利。如果 需要，版税或許可協議可能無法以我們可接受的條款提供，或者根本不能提供，並且可能會嚴重損害我們的業務和運營結果。 如果我們成功索賠侵權，或者我們未能或無法許可被侵權或類似的技術，可能需要我們支付大量損害賠償金，並可能損害我們的業務，因為我們將無法在不招致重大額外費用的情況下繼續運營我們的產品。 我們可能需要 支付大量損害賠償金並可能損害我們的業務，因為我們將無法繼續運營我們的產品，而不會招致 重大額外費用。

此外，如果我們同意賠償客户或其他第三方侵犯他人知識產權 ，侵權索賠可能需要我們花費大量時間、精力和費用來賠償這些客户和第三方 ，並可能中斷或終止他們使用、營銷或銷售我們產品的能力。此外，如果我們的供應商的產品被發現侵犯了任何第三方的知識產權，我們可能不會向 我們提供賠償， 如果他們不這樣做，我們將被迫承擔由此產生的任何費用。

我們 依賴於我們的知識產權。

我們的成功和競爭能力在一定程度上取決於我們專有的Cerebro Smart IoT平臺和ivedaAI智能視頻搜索技術。 如果我們的任何競爭對手複製或以其他方式獲得我們的專有技術或獨立開發類似技術， 我們可能無法進行有效的競爭。我們認為我們的專有平臺對於我們繼續發展和 保持與我們品牌相關的商譽和認可的能力來説是無價的。我們目前沒有任何專利。我們為保護 目前基於商業祕密的技術和其他知識產權而採取的措施可能不足以防止 未經授權使用它們。

如果 我們無法保護我們的知識產權，我們的競爭對手可能會利用我們的知識產權來營銷與我們類似的產品、服務、 和技術，這可能會減少對我們的產品、服務和技術的需求。我們可能無法阻止 未經授權的各方試圖複製或以其他方式獲取和使用我們的產品或技術。監管未經授權使用我們的技術很困難，我們可能無法防止我們的技術被盜用，特別是在外國，這些國家的法律可能不像美國那樣全面保護我們的知識產權。 我們的技術很難在未經授權的情況下使用，我們可能無法防止技術被盜用，特別是在外國，那裏的法律可能無法像美國那樣全面保護我們的知識產權。其他人可能會規避我們目前或將來可能擁有的商業祕密、 商標和版權。我們的軟件或系統沒有專利保護 ，儘管我們正在考慮尋求專利保護。

我們 尋求保護我們的專有知識產權，其中包括可能只能作為商業祕密保護的知識產權。 部分通過與我們的員工、顧問和業務合作伙伴簽訂保密協議。這些協議僅提供有限的保護 ，可能無法為我們提供任何違反行為的足夠補救措施，也不會阻止其他個人或機構主張因這些關係而產生的知識產權 權利。請參閲“商務-知識產權”。

我們 可能會產生保護我們的知識產權不受他人侵犯的鉅額成本。

未經授權的 各方可能試圖複製我們專有軟件的某些方面或獲取和使用我們的其他專有信息。可能需要 訴訟來執行我們的知識產權、保護我們的商業祕密以及確定其他人的 專有權利的有效性和範圍。我們可能沒有財力起訴我們可能有的任何侵權索賠。任何訴訟 都可能導致鉅額成本和無法保證勝訴的資源轉移。

與我們證券所有權相關的風險

除非 或直到我們的普通股在納斯達克或其他證券交易所上市，否則我們的普通股將被視為“便士股”， 這將使我們的投資者更難出售他們的股票。

除非 或直到我們的普通股在納斯達克資本市場或其他證券交易所上市，否則我們的普通股必須遵守根據1934年證券交易法(經修訂)第15(G)節通過的“便士 股票”規則(“交易法”)。細價股規則通常適用於普通股未在國家證券交易所上市且每股交易價格低於5.00美元的公司，但過去三年平均營收至少為600萬美元或有形淨資產至少為500萬美元(如果公司運營了三年或更長時間，則為200萬美元)的公司除外。這些規則要求， 將細價股交易給“既定客户”以外的人的經紀人必須完成某些文件， 向投資者進行適當性查詢，並向投資者提供有關證券交易的某些信息，包括 風險披露文件和某些情況下的報價信息。由於細價股規則的要求，許多經紀商決定不交易細價股，因此，願意在此類證券中充當做市商的經紀自營商數量有限 。如果我們在任何重要時期內繼續遵守細價股規則，可能會對市場產生不利影響， 如果有的話，對我們的普通股來説。如果我們的普通股受到細價股規則的約束，投資者將發現更難處置我們的普通股 。

我們 可能無法訪問股票或信貸市場。

我們 面臨着可能無法獲得各種資金來源(包括投資者、貸款人或供應商)的風險。如果無法從這些來源進入股票或信貸市場 ，可能會對我們的業務、財務狀況、運營結果 和未來前景產生重大不利影響。

未來 我們的現有股東在公開市場上出售我們的普通股，或認為可能會發生此類出售，可能會壓低我們普通股的市場價格 。

我們普通股的市場價格可能會因為出售股東在市場上大量出售我們的普通股而下跌 ，即使是認為這些出售可能發生的看法也可能壓低我們普通股的市場價格。

未來 我們出售和發行普通股或我們購買普通股的權利，包括根據我們的股權激勵計劃，可能會 導致我們股東的所有權百分比進一步稀釋，並可能導致我們的股價下跌。

我們 打算根據我們的股權激勵計劃發行更多證券，並可能在未來發行股權或可轉換證券。 如果我們這樣做，我們的股東可能會遭受嚴重稀釋。我們可能在一次或多次交易中以我們不時確定的價格和方式出售普通股、可轉換證券或其他 股權證券。如果我們在多筆交易中出售普通股、可轉換 證券或其他股權證券，投資者可能會因隨後的出售而受到嚴重稀釋，新的 投資者可能獲得優於我們現有股東的權利。

我們的普通股有一個有限的市場。

我們的 普通股在場外交易市場報價，代碼為“IVDA”。我們普通股的流動性非常有限，而且受到我們有限的交易市場的影響 。場外交易市場是一個交易商間市場，與主要交易所相比，監管要寬鬆得多，而且容易受到濫用、波動和做空的影響。目前，我們的普通股還沒有一個廣泛關注和成熟的交易市場。一個成熟的交易市場可能永遠不會發展或維持。活躍的交易市場通常會降低價格波動性， 買入和賣出訂單的執行效率會更高。缺乏活躍的交易市場降低了交易股票的流動性。

我們普通股的交易量 可能是有限的和零星的。造成這種情況的原因有很多，其中包括： 我們是一家相對不為股票分析師、股票經紀人、機構投資者和投資界其他人所知的小公司，會產生或影響銷售額，即使我們引起了這些人的注意，他們也可能 厭惡風險，不願跟隨像我們這樣未經證實的公司，也不願購買或建議購買我們的股票 ，直到我們變得更加成熟和可行。因此，我們股票的交易活動可能會持續幾天或更長時間 ，相比之下，經驗豐富的發行人擁有大量穩定的交易量，通常會 支持持續銷售，而不會對股價產生不利影響。我們不能保證我們普通股的更廣泛或更活躍的公開交易市場將會發展或維持，也不能保證當前的交易水平將會持續。因此，任何 在我們的普通股上做市的經紀交易商或其他買賣我們普通股的人在任何給定時間都可能對其價格產生重大影響 。我們不能向我們的股東保證，我們普通股的市場將持續下去。 不能保證我們的普通股比不在公開市場交易的普通股有更大的流動性。

作為一家上市公司，我們的 報告義務成本高昂。

作為一家上市公司，我們必須遵守修訂後的1934年證券交易法(“證券交易法”)、2002年“薩班斯-奧克斯利法案”(“薩班斯-奧克斯利法案”)和證券法的報告要求。這些規章制度 和要求非常廣泛。我們可能會產生與我們的上市公司公司治理和報告要求相關的鉅額成本 。這可能會將管理層的注意力從其他業務上轉移，這可能會對我們的業務、財務狀況和運營結果產生重大不利影響。 我們還預計，這些適用的規則和法規可能會使我們獲得董事和高級管理人員責任保險變得更加困難和昂貴，我們可能會被要求接受降低的保單 限制和承保範圍，或者為獲得相同或類似的承保範圍而招致更高的成本。因此，我們可能更難 吸引和留住合格的人員加入我們的董事會或擔任高管。

未來 財務會計準則或實踐的更改可能會導致不利的意外財務報告波動，並影響已報告的 運營結果。

會計準則或做法的更改可能會對我們報告的結果產生重大影響，甚至可能影響我們報告在更改生效之前完成的 交易。新的會計聲明和對會計聲明的不同解釋已經出現，並可能在未來出現。 對現有規則的更改或對當前做法的質疑可能會對我們 報告的財務結果或我們開展業務的方式產生不利影響。

我們 不打算為我們的普通股支付股息，因此任何回報都將限制在我們的股票價值之內。

我們 從未宣佈或支付過普通股的任何現金股息。我們目前預計，我們將為業務的發展、運營和擴張 保留任何未來收益，在可預見的 未來不會宣佈或支付任何現金股息。對股東的任何回報都將以其股票的價值為限。

我們的 普通股會受到與我們的運營無關的價格波動的影響。

我們普通股的市場價格可能會因各種因素而大幅波動，包括市場對我們實現計劃增長能力的看法 、同行業其他公司的季度經營業績、我們普通股的交易量、 經濟和金融市場總體狀況的變化或影響公司競爭對手或公司本身的其他事態發展 。

普通股價格下跌 可能會影響我們籌集營運資金的能力，並對我們繼續運營的能力產生不利影響 。

我們普通股價格的長期下跌可能會導致我們普通股的流動性減少， 我們的融資能力也會下降。我們普通股價格的下跌可能對我們的流動性、我們的運營 和戰略計劃特別不利。此類削減可能會迫使我們從其他計劃用途中重新分配資金，並可能對我們的業務計劃和運營產生重大負面影響 ，包括我們開發新服務和繼續現有運營的能力。如果我們共同的 股價下跌，我們不能保證我們將能夠籌集額外資本或從運營中獲得足夠的資金 來履行我們的義務。如果我們未來無法籌集到足夠的資金，我們可能無法擁有繼續正常運營的資源 。

第 項2.財務信息

管理層對財務狀況和經營結果的討論和分析

以下討論 應與本表格10中其他部分的未經審計簡明綜合財務報表和相關附註 一起閲讀，並與本表格10中包括的截至2020年12月31日的經審計綜合財務報表 一起閲讀。

有關前瞻性信息的説明

表格10中的這份 報告包含涉及風險和不確定性的前瞻性陳述。本表格10中包含的除歷史 事實以外的所有陳述，包括有關未來事件、我們未來的財務業績、業務戰略以及未來運營的 計劃和目標的陳述，均為前瞻性陳述。在許多情況下，您可以通過“預期”、“相信”、“可以”、“可以”、“可能”、“ ”估計、“預期”、“打算”、“可能”、“計劃”、“潛在”、 “預測”、“應該”或“將”等術語或其他類似術語來識別前瞻性陳述 。雖然 除非我們相信我們有合理的基礎，否則我們不會做出前瞻性陳述，但我們不能保證其準確性。 這些陳述只是預測，涉及已知和未知的風險、不確定性和其他因素，包括“風險因素”、“流動性和資本資源”項下概述的有關我們繼續從運營或新投資中產生現金的能力的風險 ，或本報告中表格10中的其他部分或我們截至12月31日的年度經審計的合併財務報表中討論的風險 。這可能會導致我們或我們行業的實際結果、活動水平、業績或 成就與這些前瞻性聲明中明示或暗示的內容大不相同。此外，我們的運營環境競爭非常激烈且變化迅速。新的風險時有出現，我們無法預測所有風險因素， 我們也無法解決所有因素對我們業務的影響，或任何因素或因素組合可能導致我們的實際結果與任何前瞻性陳述中包含的結果大不相同的程度。 我們無法預測所有風險因素對我們業務的影響，也無法解決任何因素或因素組合可能導致我們的實際結果與任何前瞻性陳述中包含的結果大不相同的程度。

關鍵會計政策和估算

管理層 對財務狀況和運營結果的討論和分析以我們的財務報表為基礎，這些報表是根據GAAP編制的 。編制這些財務報表需要我們做出影響報告的資產、負債、收入和費用以及或有資產和負債的相關披露的估計和判斷。我們的估計 基於歷史經驗和我們認為在這種情況下合理的各種其他假設。在不同的假設或條件下，實際結果可能與這些估計值 不同。我們的關鍵會計政策以及影響我們財務報表編制的相關 判斷和估計的説明載於我們截至2020年12月31日的年度經審計的綜合財務報表 。這些政策沒有改變。

概述

依維達 自2005年以來一直向我們的客户提供實時IP視頻監控技術。雖然我們仍提供視頻監控技術，但 我們的核心產品線已發展到包括AI智能搜索技術，可為任何視頻監控系統和物聯網設備和平臺提供真正的智能。 我們的發展是為了響應全球許多城市和組織的數字化轉型需求 。我們的ivedaAI智能視頻搜索技術為通常被動的視頻監控系統添加了關鍵智能 。IvedaAI為任何IP攝像機、最流行的網絡錄像機(NVR)和視頻管理系統(VMS)提供AI功能。IvedaAI附帶一個設備或服務器，根據最終用户的需求預先配置了多個AI功能。

AI 函數

主要功能

IvedaAI 由在計算機/服務器環境中運行的深度學習視頻分析軟件組成，該環境既可以部署在邊緣級別 ，也可以部署在數據中心以實現集中式雲模型。我們將硬件和人工智能軟件相結合，可快速高效地對存儲在外部(NVR)或存儲設備中的對象進行視頻搜索 ，並從任何IP攝像機實時流式傳輸視頻數據。

IvedaAI 可與任何符合ONVIF標準的IP攝像機和最流行的NVR/VMS(視頻管理系統)平臺配合使用，可在不到1秒的時間內對數十到數千台攝像機進行精確搜索。IvedaAI產品旨在最大限度地提高效率、節省時間和降低成本。 用户可以設置提醒，而不是事後觀看數小時的視頻錄製。

依維達 提供許多物聯網傳感器和設備，適用於各種應用，如能源管理、智能家居、智能建築、智能社區和 患者/老年人護理。我們的網關和站點是任何給定區域的傳感器和設備的主要樞紐。它們配備了Zigbee、WiFi、藍牙和USB等高級 通信協議。它們通過以太網或蜂窩數據網絡連接到互聯網。 我們提供可實現設備集中管理和大規模推送數字服務的物聯網平臺。我們的智能設備包括 水傳感器、環境傳感器、進入傳感器、智能插頭、警報器、體温墊、護理手錶和跟蹤設備。

我們 還為寫字樓、學校、購物中心、酒店、醫院和智慧城市項目提供智能電力技術。我們的SMART 電源硬件配備了RS485通信接口，允許儀表連接到各種第三方SCADA軟件 以進行監控。該產品線包括智能電力、水錶、智能照明控制系統和智能 支付系統。

依維達的Cerebro管理着我們智能電力技術的所有組件，包括能源消耗的統計數據。Cerebro是一個軟件平臺 ，旨在集成多個未連接的能源、安全和安全應用程序和設備，並通過一個全面的用户界面對其進行控制 。

Cerebro的路線圖 包括針對依依達所有平臺的儀表盤，用於集中管理所有設備。Cerebro與系統無關，將 支持跨平臺互操作性。通用的統一用户界面將允許遠程控制整個環境中的平臺、傳感器和子系統 。所有子系統的集成和統一實現了在一箇中央指揮中心獲取和分析所有信息 ，從而實現對城市的全面、有效和全面的管理和保護。

在過去的幾年裏，智慧城市的概念一直是全球城市的熱門話題。在幾乎沒有人工交互的情況下，技術 可提高效率、加快決策速度並縮短響應時間。公共安全預算和資源的不斷減少需要 轉型。越來越多的市政當局正在使用下一代技術來提高市民的安全保障。 我們的迴應是我們的全套物聯網技術，包括AI智能視頻搜索技術、智能傳感器、跟蹤設備、 視頻監控系統和智能電源。

我們 許可我們的平臺，並向電信公司、集成商和其他技術經銷商等服務提供商銷售物聯網硬件，這些服務提供商已經在向現有客户羣提供服務。與現有忠實客户羣 的服務提供商合作，使我們能夠專注於為少數合作伙伴提供服務，並專注於我們的技術產品。服務提供商利用其最終用户基礎設施為依維達的產品銷售、計費和提供客户服務。此業務模式提供 雙重收入流-一個來自硬件銷售，另一個來自月度許可費。

2009年4月，經過國土安全部(DHS)18個月的盡職調查，國土安全部批准我們作為合格的反恐技術(QATT)提供商，這是根據 一項正式的安全法案指定的，為該技術提供一定程度的責任保護。 盡職調查包括面談負責開發和部署我們的技術、合作伙伴和客户的關鍵員工 。完成安全法案指定 申請的目的是為技術銷售商向國土安全部解釋該技術如何使 符合安全法案下的風險管理和訴訟管理系統。應用程序 旨在獲取信息，使國土安全部準確瞭解賣方的技術是什麼，以及它與安全法案中規定的指定標準 有何關係。

如果一項技術未首先獲得指定狀態並保持該狀態5年，則無法獲得 認證狀態。要獲得安全法案認證， 該部門必須得出結論，該技術將按預期運行，符合賣方的規範，並且可按預期安全使用 。與指定申請流程類似，盡職調查包括面試負責 開發和部署我們的技術、合作伙伴和客户的關鍵員工。我們於2014年申請認證，經過國土安全部額外 個月的盡職調查，於2016年1月將我們的認證提升為認證。安全法案認證為 合格反恐技術(QATT)的銷售商提供額外的責任保護措施。這種額外的責任保護措施 《安全法》未明確量化。獲得安全法案認證的QATT的賣家有權 享受安全法案指定所附帶的所有責任保護，以及政府承包商的辯護適用於因恐怖主義行為引起、與恐怖主義行為相關或由恐怖主義行為導致的索賠的可推翻的推定。獲得認證的QATT將 列入國土安全部批准的技術列表。

我們在2019年10月認證到期之前於2019年8月提交了續訂申請 。在此期間，我們一直在與安全法案辦公室的科學和技術局就更新我們的信息進行持續的溝通 。我們現在正在等待重新認證的最終批准 。我們的產品在續訂過程中不會獲得認證，但我們預計這不會對我們在美國或國際客户銷售我們的技術的能力產生重大影響。我們打算通過新聞通訊社發佈的新聞稿將這一過程的結果 傳達給投資者，並將在我們的網站上發佈。

我們的 安全法案認證覆蓋整個公司。MEGAsys是我們的全資子公司，我們使用相同的技術和產品 為我們的客户提供解決方案。但是，責任保護僅限於美國，我們預計認證 不會對MEGAsys的運營結果產生任何重大影響。

MEGAsys®是我們在臺灣的子公司，專門為機場、商業建築、政府客户、數據中心、購物中心、酒店、銀行和安全城市部署新的和集成現有的視頻監控系統。MEGAsys將安全監控 產品、軟件和服務相結合，為最終用户提供集成的安全解決方案。通過MEGAsys，我們不僅可以進入亞洲市場，還可以接觸到亞洲製造商和工程專業知識。MEGAsys是我們的研發部門，與臺灣的 開發團隊合作。

2011年4月，我們完成了對MEGAsys®的收購，MEGAsys®是由臺灣松下公司的一羣銷售和研發專業人員於1998年創建的。我們在臺灣的子公司MEGAsys專門為臺灣和其他鄰國的機場、商業建築、政府客户、數據中心、購物中心、酒店、銀行和 安全城市計劃部署新的視頻監控系統，並整合現有的視頻監控系統。MEGAsys將安全監控產品、軟件和服務 相結合，為最終用户提供集成的安全解決方案。通過MEGAsys，我們不僅可以進入亞洲市場，還可以接觸到亞洲 製造商和工程專業知識。MEGAsys是我們的研發部門，與開發團隊合作並管理我們與臺灣工業技術研究院(“ITRI”)的關係。MEGAsys還擁有應用程序 工程團隊，為我們在亞洲的服務提供商客户提供Sentir實施支持。公司依賴MEGAsys，因為自2011年4月我們收購MEGAsys以來，公司的大部分收入都來自MEGAsys。截至2021年6月30日的6個月中，MEGAsys業務佔總收入的98%。在截至2020年12月31日和2019年12月31日的年度中，MEGAsys的運營 分別佔我們總收入的71%和95%。

收購MEGAsys為我們的業務帶來了 以下好處：

在 2009年4月，國土安全部(“國土安全部”)根據 一項正式的安全法案認證，批准我們為合格的反恐技術提供商。該名稱為我們、我們的合作伙伴和我們的客户提供了一定的責任保護。我們成為 首家通過安全法案 指定提供實時互聯網協議(“IP”)視頻託管和遠程監控服務的公司。我們的安全法案認證已於2014年10月續簽。2016年1月，在徹底審查了國土安全部安全法案辦公室的分析後，科技部副部長確定我們的技術滿足安全法案第442(D)(S)節和條例第25.8(A)節中規定的標準，並正式頒發了認證。頒發了技術符合性證書 ，我們的視頻監控產品和服務被列入“國土安全批准產品列表 ”。

2012年11月，我們與臺灣研發機構工研院簽署了合作協議。與工研院合作， 我們開發了雲視頻服務。根據合作協議，我們獲得了工研院在開發中使用的一些 專利的許可權。我們還擁有與工研院合作開發的產品和服務的獨家許可權 。

在 2014年6月和8月，我們與菲律賓當地合作伙伴合作，將我們的Zee^®雲即插即用 攝像機，交付給菲律賓長途電話公司(“PLDT”)，並利用我們的Sentir平臺提供雲視頻監控服務 分發給其客户。

新的 會計準則

最近沒有發佈會對我們的運營或披露產生影響的新標準。

運營結果

淨收入 。截至2021年6月30日的三個月，我們的淨合併收入為560,692美元，而截至2020年6月30日的三個月為410,280美元，增長150,412美元，增幅為37%。在截至2021年6月30日的三個月中，我們的經常性服務收入為84,682美元，佔合併淨收入的15%，我們的設備銷售和安裝收入為475,000美元，佔合併淨收入的85%，而2020年同期的經常性服務收入為56,333美元，佔合併淨收入的14%，設備銷售 和安裝收入為350,838美元，佔合併淨收入的86%。在截至2021年6月30日的三個月裏，我們在美國的部門淨合併收入減少了 (113,820美元)，而同期我們在臺灣的部門收入增加了264,232。總部位於美國的部門收入減少是由於我們在過渡到ivedaAI產品期間向客户銷售的設備數量有限 。臺灣部門收入的增長主要是由於在截至2021年6月30日的三個月內授予和開始的額外長期合同 。參見下面流動性和資本資源中關於新冠肺炎效應的討論。

截至2021年6月30日的6個月，我們錄得淨合併收入 為893,272美元，而截至2020年6月30日的6個月為886,403美元， 增長了6,869美元或1%。在截至2021年6月30日的6個月中，MEGAsys運營佔總收入的98%。 在截至2021年6月30日的6個月中，我們的經常性服務收入為112,980美元，佔收入的13%，我們的設備銷售和安裝收入為779,105美元，佔收入的87%，而經常性服務收入為100,351美元，佔收入的11%，設備銷售和安裝收入為780,508美元，佔收入的88%合併淨收入略有下降，但 正如在截至6月30日的三個月中指出的那樣，在臺灣授予的2021份長期合同從截至2021年6月30日的三個月開始 ，但美國部門收入減少(133,820美元)是由於我們 過渡到ivedaAI產品期間向客户銷售的設備有限。參見下面流動性和資本資源中關於新冠肺炎效應的討論。

收入成本 。截至2021年6月30日的三個月，總收入成本為427,457美元(佔收入的76%，毛利率為24%)，而2020年同期為83,550美元(佔收入的20%，毛利率為80%)，增加了343,907美元， 或412%。總部設在美國的部門收入成本下降與設備銷售減少相對應。臺灣地區的收入成本大幅下降 主要是因為與2021年同期相比，與新冠肺炎延遲相關的收入和成本減少。

截至2021年6月30日的6個月，總收入成本為645,008美元(佔收入的72%；毛利率為28%)，而截至2020年6月30日的6個月為560,073美元(佔收入的63%，毛利率為38%)，增加了84,935美元，增幅為15%。收入成本增加 而毛利率下降的主要原因是在截至2021年6月30日的六個月內，臺灣的大型項目收入延遲 。

運營費用 。截至2021年6月30日的三個月的運營費用為789,830美元，而2020年同期為450,050美元 ，增長了339,780美元，增幅為75%。運營費用的增加主要是由於在美國的行政、銷售和技術支持人員以及依維達AI的研發費用增加所致。 總部設在美國的行政、銷售和技術支持人員的增加，以及ivedaAI的研發費用。在此期間，為了向場外市場提交財務信息和提交表格10，已經產生了額外費用 。

截至2021年6月30日的6個月的運營費用為1,343,306美元，而截至2020年6月30日的6個月的運營費用為853,660美元，增加了489,646美元或57%。運營費用的增加主要是因為美國的行政、銷售和技術支持人員以及ivedaAI的研發費用增加。在此期間，為了向場外市場提交財務信息和提交表格10，已經產生了額外費用 。

運營虧損 。由於運營費用增加，截至2021年6月30日的三個月，運營虧損增至(642,422美元)，而2020年同期為(123,319美元)，虧損增加(519,102美元)或(421%)。

主要 由於運營費用增加，截至2021年6月30日的六個月的運營虧損增至(1,095,041美元) 與截至2020年6月30日的六個月的(527,330美元)相比，虧損增加(567,711美元)或(108%)。

其他 費用淨額。截至2021年6月30日的三個月，其他費用淨額為(45,162美元)，而2020年同期為(24,118美元) ，增加(21,044美元)，增幅為87%。這一變化主要是由於與2019年開始至2021年2月期間發行的美國債券 相關的利息支出增加。

截至2021年6月30日的6個月的其他 費用淨額為(227,256美元)，而截至2020年6月30日的6個月為(58,036美元)，增加 (169,219美元)或(292%)，主要是由於2019年開始至2021年2月期間發行的美國債券的利息支出增加。已發行債券的可轉換特徵的價值以及作為可轉換債券的激勵而發行的認股權證的價值已記錄了一筆重大的非現金利息支出 。

淨虧損 。截至2021年6月30日的三個月，淨虧損為(687,584美元)，而2020年同期為(147,438美元)。增加 (540,146美元)或(366%)的主要原因是運營費用增加，這主要與美國的行政、銷售和技術支持人員以及ivedaAI的研發費用增加有關。 在此期間，為了向場外市場提交財務信息以及 提交表格10，還產生了額外的費用。

截至2021年6月30日的6個月的淨虧損從截至2020年6月30日的6個月的585,366美元增加到截至2021年6月30日的6個月的淨虧損(736,931美元)或(126%)，主要是運營費用減少的影響。主要原因是運營費用 增加，這主要與美國的行政、銷售和技術支持人員 以及ivedaAI的研發費用增加有關。在此期間，為了 獲得場外市場備案的財務信息和提交表格10，已經產生了額外的費用。

與截至2019年12月31日的年度相比，截至2020年12月31日的年度運營業績

淨收入

我們 在截至2020年12月31日的財年錄得淨合併收入150萬美元，而截至2019年12月31日的財年為360萬美元，減少了210萬美元，降幅為59%。在2020財年，我們的經常性服務收入為325,680美元，佔合併淨收入的22%；我們的設備銷售和安裝收入為120萬美元，佔淨收入的78%。截至2019年12月31日的一年中，我們的經常性服務收入為207,889美元，佔淨收入的6%，我們的設備銷售和安裝收入為140萬美元， 佔淨收入的94%。與2019年同期相比，2020年總收入下降的主要原因是 由於新冠肺炎關閉導致項目延遲，MEGAsys的設備銷售減少。

收入成本

截至2020年12月31日的一年，總收入 為100萬美元(佔收入的67%；毛利率為33%)，而截至2019年12月31日的一年為260萬美元(佔收入的72%；毛利率28%)，減少了160萬美元，降幅為62%。收入成本 下降的主要原因是MEGAsys收入減少。總體毛利率的下降還主要歸因於 MEGAsys收入減少，原因是新冠肺炎停產導致項目延誤。

運營費用

截至2020年12月31日的年度，運營費用為170萬美元，而截至2019年12月31日的年度為180萬美元，減少了 10萬美元，降幅為3%。與2019年相比，2020年運營費用淨減少的主要原因是，MEGAsys的運營費用因項目延誤期間直接銷售和銷售支持人員的減少而減少，以及美國業務的行政和研發費用增加 以增加ivedaAI項目。

運營虧損

截至2020年12月31日的年度，運營虧損 增至130萬美元，而截至2019年12月31日的年度為80萬美元 ，增加了50萬美元，增幅為61%。運營虧損增加的主要原因是毛利潤減少了50萬美元 。

其他 費用淨額

其他 費用-截至2020年12月31日的年度淨額為373,560美元，而截至2019年12月31日的年度為382,888美元，減少了 9,328美元，降幅為2%。其他支出的大部分是可轉換債券的應計利息支出、可轉換債券功能的估值以及作為可轉換債券激勵的認股權證的價值。

淨虧損

截至2020年12月31日的年度淨虧損為160萬美元，而截至2019年12月31日的年度淨虧損為110萬美元。淨虧損增加了50萬美元，增幅為40%，主要原因是MEGAsys在臺灣的業務收入和毛利率下降。

流動性 與資本資源

截至2021年6月30日，我們的美國部門和臺灣部門的現金和現金等價物分別為839,928美元和348,939美元，而截至2020年12月31日，美國部門和臺灣部門的現金和現金等價物分別為32,574美元和216,947美元。我們現金和現金等價物的增加主要是因為在截至2021年6月30日的六個月裏，我們以150萬美元出售了帶認股權證的普通股。 沒有任何法律或經濟因素對我們在美國和臺灣部門之間轉移資金的能力產生實質性影響。

截至2021年6月30日的6個月，運營活動中使用的淨現金為80萬美元，而截至2020年6月30日的6個月提供的淨現金為20萬美元 。截至2021年6月30日的6個月，經營活動中使用的現金淨額主要由淨虧損中的 部分抵消，由大約274,000美元的額外應計費用抵消。截至2020年6月30日的6個月內，在經營活動中提供的現金主要包括淨虧損和約732,000美元的應收賬款。

截至2021年6月30日的6個月，用於投資活動的淨現金為45,959美元。截至2020年6月30日的六個月內，投資活動提供的淨現金為32,706美元。

截至2021年6月30日的6個月，融資活動提供的淨現金為170萬美元，而截至2020年6月30日的6個月使用的現金為10萬美元。2021年融資活動提供的淨現金主要是由於在截至2021年6月30日的6個月中出售了150萬美元的普通股和認股權證。2019年融資活動使用的現金淨額主要包括 MEGAsys業務的受限現金餘額增加。

沒有與逾期票據相關的罰金，利息將繼續累積，直到以每股0.35美元的價格支付或轉換 為普通股。在截至6月30日的6個月中，2021年票據持有人轉換了439,750美元的本金，該公司 預計剩餘短期債務的很大一部分將在未來12個月內轉換為普通股。公司 預計將從運營和未來股權融資中支付剩餘的短期債務(如果有的話)。

我們 自成立以來經歷了嚴重的運營虧損。截至2021年6月30日，我們有大約2500萬美元的淨營業虧損 可用於聯邦所得税目的，這些虧損將於2025年開始到期。我們沒有確認 2021年或2020年結轉的聯邦淨運營虧損帶來的任何好處。我們還有大約280萬美元的州淨營業虧損結轉， 這些虧損將在五年後到期。

我們 的流動資金有限，根據我們 目前的估計燒傷率，我們還沒有建立起足以支付運營成本的穩定收入來源。因此，我們作為一家持續經營企業的持續經營取決於我們通過增加銷售額和/或通過資本市場籌集額外資金的能力來創造更大收入的能力 。不能保證我們將 在未來的融資和創收努力中取得成功。即使資金可用，我們也不能向投資者保證它將以對我們現有股東有利的條款 可用。額外的資金可以通過發行股權或債務證券來實現，這可能會大大稀釋我們現有股東的持股比例。此外，這些 新發行的證券可能具有優先於我們現有股東的權利、優惠或特權。因此，這樣的融資交易可能會對我們普通股的價格產生實質性的不利影響。

基本上 我們所有的現金都存放在三家金融機構，兩家在美國，一家在臺灣。有時，美國的存款金額 可能超過FDIC保險限額。臺灣金融機構的存款由中央存款保險公司(“中央存款保險公司”)承保，最高承保金額為新臺幣300萬元新臺幣。在臺灣的存款金額有時可能超過CDIC保險限額 。

我們的 應收賬款是無擔保的，如果此類金額無法收回，我們將面臨風險。雖然我們對客户的信用和財務狀況進行定期評估 ，但我們通常不需要抵押品來交換我們以信用方式提供的產品和服務 。截至2021年6月30日的季度，來自三個客户的臺灣部門收入約佔總收入的45%，來自兩個客户的臺灣部門應收賬款約佔截至2021年6月30日的臺灣部門應收賬款總額的54%。在截至2021年6月30日的季度中，沒有其他客户佔總收入的10%以上。

我們 根據對未付應收賬款、歷史收款信息、 和現有經濟狀況的審查，為可疑收款提供撥備。我們美國細分市場的付款條款要求大多數產品在發貨前預付 和每月預付的Sentir許可費，預付時間為每個月的第一天。對於我們的美國部門，逾期超過120天的應收賬款 被視為拖欠。我們臺灣地區的付款條款根據我們與客户的協議而有所不同 。我們的產品和服務一般在項目開始後一年內收到付款，但 我們會保留總付款金額的5%，並在項目完成後一年釋放該金額。雖然我們在臺灣的 部門截至2021年6月30日的應收賬款總額超過180天，但我們會為 一年內無法支付的任何應收賬款計提可疑賬款撥備，這不包括此類留存金額。對於我們的美國部門，我們分別在截至2021年6月30日和2020年6月30日的季度沒有可疑的 應收賬款津貼。對於我們的臺灣部門，我們為截至2021年6月30日和2020年6月30日的季度分別設立了約3,000美元和3,000美元的可疑 應收賬款撥備。根據某些因素(包括客户合同的性質和過去與類似客户的 經驗)，我們認為 其餘的應收賬款是可收回的。拖欠應收賬款根據客户的個人信用評估和具體情況進行核銷 ，我們一般不對逾期應收賬款收取利息。

新冠肺炎大流行代表了一種多變的局面，對全球不同地區(包括公司 設有辦事處、員工、客户、供應商以及其他供應商和業務合作伙伴的地點)呈現出持續時間不同的廣泛潛在影響 。

與大多數企業一樣，新冠肺炎疫情及其緩解措施從2020年3月開始對我們的業務產生影響。到那個時候 ，我們第一財季的大部分工作已經完成。在2020年剩餘時間和2021年第一季度，公司觀察到某些客户(主要包括臺灣的市政和商業客户)的需求減少，以及臺灣的 項目時間表延遲。然而，與2020年下半年相比，本公司在截至2021年6月30日的三個月內的需求開始增加。

鑑於該公司的產品是通過各種分銷渠道銷售的，由於新冠肺炎疫情導致許多客户的運營需求不斷變化且難以預測，因此該公司預計其銷售將經歷 更大的波動。 該公司意識到，許多公司，包括其許多供應商和客户，都在報告或預測新冠肺炎對未來經營業績的負面影響 。雖然本公司觀察到某些客户在2020年和2021年第一季度對其產品的需求大幅下降，但本公司認為新冠肺炎的影響仍然過於不穩定和未知， 阻礙本公司確定當前產品的長期需求。由於新冠肺炎疫情的影響可能會經歷不同嚴重程度和持續時間的幾個階段，該公司也無法確定需求可能會隨着時間的推移而發生變化 。

公司預計其資產負債表上的資產不會發生重大變化或及時核算這些資產的能力。 公司還評估了與收款、退貨和其他與業務相關的項目對業務未來風險的潛在影響 。

截至 日期，旅行限制和邊境關閉並未對其獲取庫存或製造或向客户交付 產品或服務的能力產生實質性影響。但是，如果此類限制變得更加嚴格，它們可能會對這些活動產生負面影響 ，從長遠來看會對業務造成損害。影響人員的旅行限制可能會限制我們幫助其客户和經銷商的能力 並影響其開發新分銷渠道的能力，但目前公司預計這些個人旅行限制不會對我們的業務運營或財務業績產生重大影響。該公司已採取措施限制 並監控其運營費用，因此預計任何此類影響都不會實質性改變成本 與收入之間的關係。

與 大多數公司一樣，該公司已就其運營方式採取了一系列措施，以確保其遵守政府的限制 和指導方針以及最佳實踐，以保護其員工的健康和福祉，以及其繼續有效運營業務的能力 。到目前為止，公司已經能夠使用這些措施有效地運營其業務，並保持 記錄和張貼的內部控制。本公司在維持業務連續性方面也沒有遇到挑戰， 預計不會為此產生重大支出。然而，新冠肺炎的影響以及緩解這些影響的努力仍然不可預測 ，未來仍有可能出現挑戰。

到目前為止，公司在新冠肺炎疫情期間採取的措施包括但不限於要求所有能夠在家工作的員工 在家工作，並增強其IT網絡功能，以最大限度地確保員工能夠在辦公室外高效工作。

公司目前認為，由於上述情況，截至2021年12月31日的年度收入仍將受到影響。根據 本公司目前的現金狀況及其預計的運營現金流，本公司相信其將擁有充足的 資本，並或能夠通過公開和私募股權及債券發行獲得足夠的資本，以在本申請提交之日起的一年內維持運營 。如果新冠肺炎疫情導致的業務中斷時間延長或範圍擴大，將對業務、財務狀況、運營業績和現金流產生負面影響。公司 將繼續積極監控此情況，並將採取必要措施保持業務連續性。

通貨膨脹的影響

對於提供財務信息的 期間，我們認為美國當前的通脹水平不會對我們的運營產生重大影響。 同樣，我們不認為臺灣目前的通脹水平對MEGAsys的運營產生了重大影響 。

資產負債表外安排

我們 與未合併的實體或金融合夥企業沒有任何關係，例如通常稱為結構性 財務或特殊目的實體的實體，它們的成立目的是促進表外安排 或其他合同範圍狹窄或有限的目的。此外，我們沒有任何未披露的借款或債務，我們也沒有將 簽訂任何合成租賃。因此，如果我們參與此類關係，我們不會受到任何可能出現的融資、流動性、市場或信用風險的實質性風險 。

第 項3.屬性。

公司目前主要在其位於澳大利亞梅薩市格林菲爾德路460S，郵編85206的辦事處運營，月租為 $2,250。MEGAsys的主要辦事處位於美國證券交易委員會609巷14號2F-15。臺北縣三崇市崇新路五號二百四十一號。 美嘉支付約一千八百美元。目前的MEGAsys租約將於2022年6月30日到期。這兩座寫字樓都有擴展空間 ，可用於額外的辦公空間和生產空間，以滿足未來發展的需要。

第 項4.某些受益者和管理層的擔保所有權

下表列出了截至2021年9月17日，本公司所知的實益擁有5%以上已發行普通股的實益所有人、實體或 集團(如1934年證券交易法第13(D)(3)節所用)實益擁有的普通股數量；(Ii)我們每名董事；(Iii)我們提名的每一名高管和(Iv)所有高管 作為有關我們的主要股東和管理層對普通股的實益所有權的信息 基於根據證券交易委員會規則使用“實益所有權”概念的每個人提供的信息。根據 這些規則，如果某人直接或間接擁有或分享投票權(包括投票權或直接投票權)或投資權(包括處置或指示處置證券的權力)，則該人被視為證券的實益擁有人。該人也被視為該人有權在60天內取得實益所有權的任何證券的實益擁有人。根據美國證券交易委員會的規定，不止一個人可能被視為同一證券的實益擁有人，一個人可能被視為他或她可能沒有任何金錢利益的證券的實益擁有人。 除以下説明外，每個人對實益擁有的股票擁有唯一投票權和投資權，每個股東的 地址是c/o依維達解決方案公司，地址是AZ 85206，S.Greenfield Road，Suite 5，C/o依維達解決方案公司。

下面的 百分比是根據截至2021年9月17日已發行和已發行的73,716,289股普通股計算得出的。

第 項5.董事和行政人員

每名 董事會成員的任期為一年，並可在我們的年度股東大會上連任。以下 表列出了截至2021年9月17日我公司的所有高管和董事：

David Ly他創立了我們的公司，並自2009年10月以來一直擔任我們的首席執行官和董事會主席。 Ly先生還曾在2009年10月至2014年2月期間擔任我們的總裁。2002年8月至2003年9月，李先生在無線網絡和通信公司T-Mobile USA從事企業對企業銷售工作。2001年9月至2002年7月，李先生擔任移動和便攜式存儲公司門到門存儲公司的市場經理 。1998年11月至2001年8月，李先生在Metricom，Inc.擔任應用工程師，Metricom，Inc.是第一個微蜂窩數據網絡 。Ly先生擁有舊金山州立大學土木工程理學學士學位，輔修國際商務。我們相信，李先生作為我們首席執行官的職位， 他對視頻監控和人工智能行業的廣泛知識和理解，以及他的業務和工程專業知識以及 管理技能，提供了使他完全有資格在我們的董事會任職的必備資歷、技能、視角和經驗。

SID 宋自2020年1月以來一直擔任我們的總統。宋先生於2017年7月至2019年12月擔任總裁，並於2015年3月至2019年12月擔任物聯網平臺解決方案提供商人民電力公司的董事。2014年2月至2019年12月，他在專注於IT和半導體領域和雙向通信的風險投資公司CVS Capital、有線電視和光纖通信設備提供商 以及家庭網絡半導體和物聯網解決方案提供商Xingtera擔任董事會顧問和物聯網顧問。Sung 先生在2013年10月至2017年10月期間擔任電信公司機器對機器產品和解決方案提供商Connected IO的聯合創始人兼首席運營官。2011年5月至2014年1月，他還擔任OEM/ODM代工製造商Lite On Technology的副總裁。 Sung先生於2007年8月至2010年7月擔任領先的有線電視網關和家庭安全解決方案提供商SMC Networks的總經理，並於2006年3月至2007年8月擔任全球網絡和通信解決方案提供商Accton Technology的副總裁。宋先生於1994年9月至2006年3月擔任下一代CPE提供商Alpha Telecom的創始人兼首席執行官。宋先生擁有阿拉巴馬州亨茨維爾大學電氣工程碩士學位和國立臺灣大學大氣科學理學學士學位。 宋先生擁有阿拉巴馬亨茨維爾大學電氣工程碩士學位和國立臺灣大學大氣科學理學學士學位。

羅伯特·J·布里隆自2013年12月以來一直擔任我們的首席財務官。他還於2014年2月至2018年7月擔任我們的總裁 ，並於2013年12月至2018年7月擔任財務主管。Brilon先生於2013年12月至2014年2月擔任我們的業務發展執行副總裁，並於2008年12月至2010年8月擔任我們的臨時首席財務官兼財務主管。Brilon先生於2017年7月加入New Gen Management Services，Inc.擔任首席財務官(隨後於2018年7月成為New Gen總裁兼首席財務官)。Brilon先生在2020年2月辭職之前一直擔任Vext Science，Inc.和New Gen的總裁、首席財務官、公司祕書和董事。Brilon先生在2010年8月至2013年11月期間擔任Brain State Technologies首席財務官兼業務發展執行副總裁， 該公司是一家腦電波優化軟件許可和硬件公司。2010年1月至2010年8月， Brilon先生擔任商用和輕型軍用直升機製造商MD直升機的首席財務官。Brilon 先生還在1998年11月至2007年6月期間擔任InPlay Technologies(納斯達克股票代碼：NPLA)的首席執行官、總裁兼首席財務官，前身為Duraswitch (納斯達克股票代碼：DSWT)，該公司曾授權專利電子開關技術和製造數字筆技術。Brilon先生於1997年至1998年擔任Gietz Master Builders的首席財務官，於1995年至1996年擔任租賃服務公司(紐約證券交易所代碼：RRR)的公司總監，於1993年至1995年擔任DataHand系統公司的首席財務官兼運營副總裁，並於1986年至1993年擔任Go-Video(美國證券交易所代碼：VCR)的首席財務官。布里隆先生是一名註冊會計師，曾在幾家領先的會計師事務所執業，其中包括麥克格拉德雷·普倫(McGladrey Pullen)。, 安永(Ernst&Young)、德勤(Deloitte)和途易(Touche)。Brilon先生擁有愛荷華大學工商管理理學學士學位。

Luz A.Berg自2009年10月以來一直擔任我們的首席營銷官兼公司祕書，並於2018年4月擔任總經理。 Berg女士還在我們公司擔任過各種職務，包括2009年10月至2014年9月擔任首席運營官，2007年5月至2009年10月擔任運營和營銷高級副總裁，以及2004年11月至2007年5月擔任營銷副總裁。 Berg女士於2003年1月至2004年7月擔任科技企業對企業媒體公司Cygnus Business Media的營銷總監。 Berg女士還曾在我們公司擔任各種職務，包括2009年10月至2014年9月擔任首席運營官、運營與營銷高級副總裁 於2004年11月至2007年5月擔任營銷副總裁。 Berg女士於2003年1月至2004年7月擔任科技企業對企業媒體公司Cygnus Business Media的營銷總監。2001年10月至2003年1月，伯格女士擔任B2B媒體公司Penton Business Media的營銷總監。Berg女士還曾在1999年3月至2001年8月擔任首個微蜂窩數據網絡Metricom的營銷項目和渠道營銷經理 ，並於1991年10月至1999年3月擔任工業和科學激光器製造商光譜物理激光器的營銷溝通專家。伯格女士擁有加州聖瑪麗學院管理學學士學位 。

格雷戈裏 尾身自2021年5月以來一直擔任我們的新任首席技術官。在此之前，尾井先生曾於2009年10月至2016年11月擔任我們公司的董事 。尾井裕久於2009年11月至2014年3月擔任在線和移動社交遊戲公司Zynga的高級程序員，然後在2016年和2019年短暫擔任架構師。尾井先生在2016年10月至2017年10月期間擔任電動汽車製造商特斯拉的高級工程師 。在此之前，尾美先生在2009年1月至2009年11月期間擔任視頻遊戲開發商猴神有限責任公司(Monkey Gods，LLC)的程序員。尾身先生還在2006年10月至2009年1月期間擔任在線音頻和視頻編輯工具開發商Flektor，Inc.的高級程序員 。1996年10月至2006年6月，尾井先生擔任計算機遊戲開發商淘氣狗的高級程序員。在此之前，尾美先生於1992年至1996年擔任3DO、1992年在TekMagic、Epyx於1986至1992年、 Atari於1991年、Nexa於1982至1983、1985至1986以及HES於1983年擔任編程職務。尾井先生於1979年 至1980年就讀於亞利桑那州鳳凰城的DeVry Institute，在那裏他學習了工業電子工程。

約瑟夫·法恩斯沃斯自2010年1月起擔任我公司董事。自1995年以來，Farnsworth先生一直擔任亞利桑那州私人持股房地產公司Farnsworth Realty&Management Co.的總裁兼董事，以及少數人持股的房地產開發商Farnsworth Development的董事。範斯沃斯先生自2008年以來一直擔任範斯沃斯公司的董事。 1990年至1995年，範斯沃斯先生擔任阿爾弗雷德國際公司總裁，業務遍及中國和韓國。在此之前，範思華先生曾於1987年至 1991年擔任位於臺灣台北的房地產投資公司Farnsworth International的總裁。Farnsworth先生擁有楊百翰大學(Brigham Young University)房地產金融學學士學位，是亞利桑那州的持證房地產經紀人。我們相信Farnsworth先生擁有在亞洲擁有業務的領先公司的經驗以及他的商業和管理技能 提供了必要的資格、技能、觀點和經驗，使他完全有資格在我們的董事會中任職 。

亞歷杭德羅 佛朗哥自2011年11月以來一直擔任我們公司的董事。佛朗哥先生自 2011年起一直擔任我們公司的顧問，就墨西哥的業務發展和戰略合作機會提供建議。佛朗哥先生是墨西哥電信公司Amextel的創始人，自2003年6月以來一直擔任 總裁。佛朗哥先生還在1988年至2000年期間創立並擔任雲技術和服務公司Bela Corp.的總裁。在此之前，佛朗哥先生在1985年至1988年期間創立並擔任墨西哥電視和技術公司TVM， Inc.的總裁。佛朗哥先生就讀於墨西哥的UNAM大學，在那裏他學習了經濟學 。佛朗哥先生還就讀於墨西哥伊比利亞大學，在那裏他學習了工業設計。佛朗哥先生擁有得克薩斯州聖安東尼奧的Oblate神學院神學碩士學位。我們相信，Franco先生領導亞洲和墨西哥業務的經驗，他作為我們公司顧問的經驗，他對電信和雲技術行業的廣泛知識和理解，以及他的業務和管理技能，提供了使他完全有資格在我們的董事會任職的必備資歷、技能、觀點和 經驗。

羅伯特·D·吉倫自2011年11月以來一直擔任我們公司的董事。自1979年以來，吉倫先生創建了羅伯特·D·吉倫律師事務所(Robert D.Gillen，Ltd.)，並擔任該律師事務所的總裁。該律師事務所位於亞利桑那州斯科茨代爾和伊利諾伊州內珀維爾，專門為中小企業提供國內和國際税務籌劃方面的諮詢。 這是一家位於亞利桑那州斯科茨代爾和伊利諾伊州內珀維爾的律師事務所。吉倫於2014年10月退休。Gillen先生擁有伊利諾伊大學工商管理學士學位和伊利諾伊理工學院-芝加哥肯特法學院法學博士學位。Gillen先生還擁有豐富的教育、註冊會計師、律師和其他金融和商業專業人員有關資產保護和税務籌劃的經驗。我們相信，吉倫先生為蜂窩行業提供諮詢、運營客户 的經驗、領導涉及蜂窩網站租賃和銷售的業務的經驗、他處理國際業務和法律問題的經驗，以及他以前的董事會經驗，都提供了使他完全有資格在我們的董事會任職的必備資格、技能、觀點和 經驗。

我們的任何高管和董事之間都沒有家族關係。

項目6. 高管薪酬。

僱傭協議-公司 沒有與其任何高管簽訂僱傭協議。

截至2020年12月31日的未償還 股權獎

下表提供了截至2020年12月31日我們指定的高管持有的未償還股權獎勵的 信息。

截至2020年12月31日的財年的未償還股權獎勵

股權 薪酬計劃

2009年10月15日，我們通過了2009股票期權計劃(“2009期權計劃”)，根據該計劃可發行的普通股總數為1,500,000股 。2009年期權計劃的目的是承擔在與Charm Homees合併後，依依達公司2006年和2008年期權計劃中已經發布的期權。

2010年1月18日，我們通過了2010年股票期權計劃(“2010期權計劃”)，允許董事會 向我們公司的董事、高級管理人員、主要員工和服務提供商授予購買最多1,000,000股普通股的期權 。2011年，修訂了2010年期權計劃，將2010期權計劃下可發行的股票數量增加到3,000,000股。2012年，2010年 期權計劃再次修訂，將2010期權計劃下可發行的股票數量增加到13,000,000股。根據2010年期權計劃可發行的股票 根據2010年2月4日(第333-164691號)、2011年6月24日(第333-175143號)和2013年12月4日(第333-192655號)提交的S-8表格向證券交易委員會登記。2010年期權計劃於2020年1月18日到期。

我們 通過了一項名為依維達解決方案公司2020年計劃(“2020計劃”)的新計劃。2020計劃將以與2010年期權計劃類似的條款和條件授權最多1,000萬股 期權股份。該計劃尚未獲得股東批准 截至2020年12月31日，根據2020期權計劃，尚有2,500,000個期權未完成。

股票 期權可以作為激勵性股票期權授予，或者作為根據1986年《國税法》(經修訂)第422節符合條件的激勵性股票期權 授予，或者作為根據該守則第422節不符合條件的期權授予。所有期權的發行行權價格均等於或高於我們董事會確定的授予日普通股的公允市值。獎勵 限制性股票的股票期權計劃獎勵旨在符合守則第162(M)條 規定的可扣除績效薪酬。根據第162(M)條，非限制性股票的激勵股票期權獎勵不能向我們扣除。根據 計劃，股票期權將在授予十週年之日或更早(如果授予中提供)終止。

我們 還向員工和承包商授予非合格股票期權。所有非限制性期權的發行價格一般不低於我們董事會確定的授予日普通股的公允價值。 期權最多可在授予之日起十年內行使，授予時間表由我們在授予時確定。授予時間表因授予而異 ，其中一些在授予後立即完全授予另一些在長達四年的時間內按比例授予。標準 歸屬期權可在關係終止之日起三個月內行使，除非在授予時指定替代條款 。期權的公允價值是使用Black-Scholes期權定價模型確定的。期權 的估計公允價值按直線法確認為期權歸屬期間的費用。截至2020年12月31日，我們沒有未確認的 股票薪酬。

我們 定期發行認股權證購買普通股，作為對高級管理人員、董事、員工和 顧問的股權補償。截至2020年12月31日，購買我們普通股4,350,034股的權證已發行，全部發行 作為股權補償。

董事 薪酬

非員工 董事在我們董事會的服務將獲得基於股票的薪酬，並可報銷出席 會議的費用。在截至2020年12月31日的一年中，Joseph Farnsworth獲得了300,000份期權，亞歷杭德羅·弗蘭科和Robert Gillen獲得了 100,000份購買我們普通股股票的期權，作為對截至2020年12月31日的年度服務的補償。我們不會因董事在審計委員會、薪酬 委員會或提名和公司治理委員會擔任主席或成員的服務而 向他們支付額外報酬。

(1)截至2020年12月31日， Farnsworth先生擁有購買80萬股我們普通股的未償還期權。

(2) 截至2020年12月31日，佛朗哥先生擁有購買550,000股我們普通股的未償還期權。

(3) 截至2020年12月31日，吉倫先生擁有購買590,000股我們普通股的未償還期權。

第 項7.某些關係和相關交易，以及董事獨立性。

除非 由我們的董事會委託薪酬委員會，否則審計委員會章程要求審計委員會審查和批准所有關聯方交易，並向董事會全體成員審查和提出建議，或批准與我公司現任或前任高管的任何合同 或其他交易，包括諮詢安排、僱傭協議、 控制權變更協議、離職安排以及由我公司訂立或擔保的向員工提供的貸款。我們的政策是， 我們不會進行任何此類交易，除非我們的公正董事認為該交易對我們公平，或者 我們的公正董事或我們的股東批准了該交易。我們的公正董事的任何決定都是基於對特定交易、適用的法律法規和我們公司的政策(包括在我們網站上發佈的政策)的審查 。 適當情況下，董事會適用委員會的公正董事應諮詢我們的法律顧問。

導演 獨立性

我們的 董事會已經對其組成、委員會的組成以及每位董事的獨立性進行了審查。 我們的董事會在考慮了所有相關事實和情況後決定，範斯沃斯先生、佛朗哥先生、 先生和吉倫先生與我們之間的關係不會干擾他們作為董事履行其 職責時行使獨立判斷，而且這些董事中的每一位都是適用的 定義中所定義的“獨立”的。 在做出這一決定時，我們的董事會考慮了每位非僱員董事目前和以前與我們公司的關係 ，以及我們的董事會認為與確定其獨立性相關的所有其他事實和情況，包括每位非僱員董事對我們股本的實益所有權。我們的董事會 在作出這一決定時沒有考慮我公司與本表格中尚未披露的獨立董事之間的任何關係或交易 10。李先生是一名員工董事。

審計委員會目前由Farnsworth先生(董事長)和Gillen先生組成，他們每人都是我公司的獨立董事。 薪酬委員會目前由Farnsworth先生(董事長)和Gillen先生組成，他們每人都是我公司的獨立董事。提名和公司治理委員會目前由吉倫先生(董事長)、尾尾先生、法恩斯沃斯先生和佛朗哥先生組成，他們都是我們公司的獨立董事。

第 項8.法律訴訟

沒有。

第 項9.註冊人普通股及相關股東事項的市價和分紅

我們的 普通股目前在場外交易市場(PINK Current Information Tier)報價，交易代碼為“IVDA”。 任何場外市場報價都反映了交易商間的價格，沒有零售加價、降價或佣金， 不一定 代表實際交易。場外交易市場上報價的股票交易通常清淡，其特點是由於許多因素導致交易價格大幅波動 ，這些因素可能與公司的運營或業務前景關係不大。我們不能向您保證我們的普通股未來會有市場。參看以下高標和低標數據：

截至2021年9月17日，我們共發行了73,716,289股普通股，面值0.00001美元。我們的普通股大約有 500個受益所有者。

分紅 政策

我們 從未為我們的普通股支付過現金股息。我們目前打算保留所有收益(如果有的話)，為我們業務的增長和發展提供資金。 我們預計在可預見的未來不會支付任何現金股息。

股權 薪酬計劃

有關 股權薪酬計劃的信息，請參閲本表格10-12G上的第6項。

第 項10.近期未註冊證券的銷售。

以下設置 是本公司自2018年1月以來出售的所有未根據證券法註冊的證券。 公司認為，根據證券法第4(A)(2)節和/或證券法下的S法規，每種此類發行均可根據證券法獲得豁免註冊。

在2018年1月1日至2019年12月31日期間，公司向投資者發行和出售了總計181,654股普通股，總收益約為64,000美元。

在2020年1月1日至2021年9月17日期間，該公司向投資者發行和出售了總計7,244,775股普通股， 總收益約為2,164,000美元。

上述所有 證券均未根據修訂後的1933年證券法(“證券 法”)發行，並依據其頒佈的條例 D第506(B)條規定的證券法第4(A)(2)條規定的豁免條款發行。所有上述證券以及在轉換或行使該等證券時可發行的普通股， 尚未根據證券法或任何其他適用的證券法註冊，被視為受限證券，除非 如此註冊，否則不得在美國發行或出售，除非符合 證券法註冊要求的豁免。出售證券並不涉及公開發售；本公司除與投資者溝通外，並無就 出售進行任何徵詢；本公司已取得投資者就其投資意向、經驗及成熟程度所作的申述 ；投資者或已收到或可獲得有關本公司的足夠資料，以便 作出明智的投資決定。

第 項11.擬註冊的註冊人證券説明。

普通股 股

公司的普通股流通股每股面值為0.00001美元。本公司的公司章程 (以下簡稱“公司章程”)授權發行1億股普通股。截至2021年9月17日，我們有73,716,289股普通股已發行和流通，其中約4500萬股是公開發行的。普通股持有者 在提交股東表決的所有事項上享有每股一票的投票權。普通股持有人沒有累計投票權 。持有本公司普通股多數流通股並有權投票選舉董事的人士 可以選舉所有有資格當選的董事。我們普通股的持有者有權平等分享股息， 如果有，我們的董事會可能會不時宣佈這一點。在我們 公司清算、解散或清盤的情況下，根據我們可能不時指定的任何系列優先股的優先清算權，我們普通股的 持有者有權按比例分享我們在支付所有債務和優先 清算權後剩餘的所有資產。我們普通股的持有者沒有轉換、交換、償債基金、贖回或評估權(董事會可自行決定的 除外)，也沒有優先認購我們任何 證券的權利。

第 項12.對董事和高級職員的賠償

我們的公司章程和章程將董事的責任限制在《內華達州公司法》允許的最大限度內。 此外，我們的公司章程和章程規定，我們將在法律允許的最大程度上對我們的董事和高級管理人員進行賠償 。

每一個 任何人，由於其本人或其法定代表人是或 曾經是本公司的董事或高管，或應本公司的要求作為另一公司的董事或高管，或作為另一合夥企業、合資企業、信託公司的代表而成為或被威脅成為任何訴訟、訴訟或法律程序(無論是民事訴訟、訴訟或法律程序)的一方或正在參與該訴訟、訴訟或訴訟的 刑事、行政或調查 人， 每一個人都應本公司的要求作為另一家公司的董事或高管或其在合夥企業、合資企業、信託基金中的代表而成為或被威脅成為該訴訟、訴訟或法律程序的一方或被捲入其中的 人 對於他因此而合理招致或遭受的一切費用、責任和損失(包括 律師費、判決、罰款和已支付或將支付的和解金額)，應在內華達州法律不時允許的最大限度內獲得賠償並使其不受損害 。這種賠償權利是一種合同權利，可以以該人希望的任何方式執行。高級職員和董事為民事或刑事訴訟、訴訟或訴訟辯護而產生的費用 必須在收到 董事或其代表承諾償還款項(如果有管轄權的法院最終裁定他無權獲得公司賠償的情況下)後，在訴訟、訴訟或訴訟最終處置之前由公司支付。 在訴訟、訴訟或法律程序最終處置之前，公司必須支付這些費用。 如果有管轄權的法院最終裁定董事或高級職員沒有資格獲得公司的賠償，則必須在最終處置該訴訟、訴訟或訴訟之前支付該費用。 如果有管轄權的法院最終裁定該董事或高級職員無權獲得公司賠償，則必須在最終處置該訴訟、訴訟或訴訟之前支付該費用。該賠償權利不排除該等董事、高級管理人員、 或代表可能擁有或此後可能獲得的任何其他權利，並且在不限制該聲明的一般性的情況下，他們有權根據任何章程、協議、股東投票、法律規定或其他規定享有其 各自的賠償權利。

在不限制前述條款適用的情況下，董事會可不時通過有關賠償的章程， 始終提供內華達州法律允許的最充分賠償，並可促使本公司代表任何現任或曾任本公司董事或高級管理人員，或目前或過去應本公司要求 作為另一家公司的董事或高級管理人員，或作為本公司的代表購買 並維持保險。 在本公司作為另一家公司的董事或高級管理人員，或其代表的情況下，董事會可不時通過關於賠償的章程。 董事會可隨時提供內華達州法律允許的最充分的賠償，並可促使本公司代表任何現任或曾任本公司董事或高級管理人員，或應本公司的要求 購買和維護保險。或其他 企業因任何該等身分或因該身份而引致的任何責任，不論 本公司是否有權對該等人士作出賠償。對於 不再擔任董事、高級管理人員、僱員或代理人的人，所提供的賠償將繼續，並使該 人的繼承人、遺囑執行人和管理人受益。

鑑於根據上述規定，根據1933年證券法產生的責任的賠償可能允許控制本公司的董事、高級管理人員或人士 ，本公司已被告知，SEC認為此類賠償違反證券法所表達的公共政策，因此不能強制執行。

我們 沒有與我們的董事和高管訂立任何協議，要求我們賠償這些人的費用、判決、罰款、和解和其他實際和合理髮生的金額(包括衍生訴訟的費用) 與任何訴訟(無論是實際的還是威脅的)有關，任何此等人士可能會因 是或曾經是本公司或我們的任何關聯企業的董事或高管而成為訴訟的一方，我們 並未就此向他們支付任何費用、判決、罰款、和解和其他實際和合理髮生的金額(包括衍生訴訟的費用)，而任何此等人士可能會因 是或曾經是本公司或我們的任何關聯企業的董事或高管而成為訴訟的一方。我們不維持任何董事和高級管理人員責任保險政策，以確保其董事和高級管理人員在任何情況下都不承擔辯護、和解或支付 判決的費用。

第 項13.財務報表和補充數據

IVEDA 解決方案公司

合併 財務報表

(經審計)

獨立註冊會計師事務所報告

致 依維達解決方案公司的股東和董事會。

關於財務報表的意見

我們 審計了依維達解決方案公司截至2020年12月31日和2019年12月31日的合併資產負債表、截至那時止年度的運營、股東權益(虧損)和現金流量相關報表 以及相關附註(統稱為“財務報表”)。我們認為，財務報表在所有重要方面都公平地反映了本公司截至2020年12月31日和2019年12月31日的財務狀況，以及該年度的運營結果和現金流量 ，符合美國公認的會計原則。

對公司作為持續經營企業的持續經營能力產生了嚴重的 懷疑

隨附的 財務報表的編制假設公司將繼續作為一家持續經營的企業。如財務報表附註 1所述，本公司在運營中遭受經常性虧損，並有鉅額累計虧損。此外，公司的運營現金流繼續為負。這些因素令人對公司繼續經營下去的能力產生極大的懷疑 。附註1中還介紹了管理層在這些問題上的計劃。財務 報表不包括可能因這種不確定性的結果而導致的任何調整。

意見依據

這些 財務報表由公司管理層負責。我們的責任是根據我們的審計對公司的 財務報表發表意見。我們是一家在美國上市公司會計監督委員會(PCAOB)註冊的公共會計師事務所，根據美國聯邦證券法以及美國證券交易委員會(SEC)和PCAOB的適用規則和法規，我們必須與公司保持獨立。

我們 根據PCAOB的標準進行審計。這些標準要求我們計劃和執行審計，以獲得 財務報表是否沒有重大錯報的合理保證，無論是由於錯誤還是欺詐。公司 不需要對其財務報告內部控制進行審計，也不需要我們進行審計。作為我們審計的一部分 我們需要了解財務報告的內部控制，但不是為了對公司財務報告內部控制的有效性發表意見 。因此，我們不表達這樣的意見。

我們的 審計包括執行評估財務報表重大錯報風險的程序(無論是由於錯誤還是 欺詐)，以及執行應對這些風險的程序。這些程序包括在測試的基礎上檢查有關財務報表中的金額和披露的證據。我們的審計還包括評估管理層使用的會計原則和作出的重大估計，以及評估財務報表的整體列報。我們相信，我們的審計為我們的意見提供了合理的基礎。

/S/ bf Borgers CPA PC

BF Borgers CPA PC

我們 自2021年以來一直擔任本公司的審計師

萊克伍德， CO

2021年9月21日

IVEDA 解決方案公司

壓縮 合併資產負債表

2020年12月31日和2019年12月31日

請參閲簡明合併財務報表附註。

IVEDA 解決方案公司

合併 運營報表

截至2020年12月31日和2019年12月31日的年度

參見 簡明合併財務報表附註。

IVEDA 解決方案公司

合併 股東權益報表

截至2020年12月31日和2019年12月31日的年度

參見 簡明合併財務報表附註。

IVEDA 解決方案公司

精簡 合併現金流量表

2020年12月31日和2019年12月31日

參見 簡明合併財務報表附註。

IVEDA 解決方案公司

簡明 合併現金流量表-續

2020年12月31日和2019年12月31日

參見 簡明合併財務報表附註。

IVEDA 解決方案公司

簡明合併財務報表附註

截至2020年12月31日和2019年12月31日的年度

注 1重要會計政策摘要

運營性質

依維達 自2005年以來一直向我們的客户提供實時IP視頻監控技術。雖然我們仍提供視頻監控技術，但 我們的核心產品線已發展到包括AI智能搜索技術，可為任何視頻監控系統和物聯網設備和平臺提供真正的智能。 我們的發展是為了響應全球許多城市和組織的數字化轉型需求 。我們的ivedaAI智能視頻搜索技術為通常被動的視頻監控系統添加了關鍵智能 。IvedaAI為任何IP攝像機、最流行的網絡錄像機(NVR)和視頻管理系統(VMS)提供AI功能。IvedaAI附帶一個設備或服務器，根據最終用户的需求預先配置了多個AI功能。

AI 函數

主要功能

IvedaAI 由在計算機/服務器環境中運行的深度學習視頻分析軟件組成，該環境既可以部署在邊緣級別 ，也可以部署在數據中心以實現集中式雲模型。我們將硬件和人工智能軟件相結合，可快速高效地對存儲在外部(NVR)或存儲設備中的對象進行視頻搜索 ，並從任何IP攝像機實時流式傳輸視頻數據。

IvedaAI 可與任何符合ONVIF標準的IP攝像機和最流行的NVR/VMS(視頻管理系統)平臺配合使用，可在不到1秒的時間內對數十到數千台攝像機進行精確搜索。IvedaAI產品旨在最大限度地提高效率、節省時間和降低成本。 用户可以設置提醒，而不是事後觀看數小時的視頻錄製。

依維達 提供許多物聯網傳感器和設備，適用於各種應用，如能源管理、智能家居、智能建築、智能社區和 患者/老年人護理。我們的網關和站點是任何給定區域的傳感器和設備的主要樞紐。它們配備了Zigbee、WiFi、藍牙和USB等高級 通信協議。它們通過以太網或蜂窩數據網絡連接到互聯網。 我們提供可實現設備集中管理和大規模推送數字服務的物聯網平臺。我們的智能設備包括 水傳感器、環境傳感器、進入傳感器、智能插頭、警報器、體温墊、護理手錶和跟蹤設備。

我們 還為寫字樓、學校、購物中心、酒店、醫院和智慧城市項目提供智能電力技術。我們的SMART 電源硬件配備了RS485通信接口，允許儀表連接到各種第三方SCADA軟件 以進行監控。該產品線包括智能電力、水錶、智能照明控制系統和智能 支付系統。

依維達的Cerebro管理着我們智能電力技術的所有組件，包括能源消耗的統計數據。Cerebro是一個軟件平臺 ，旨在集成多個未連接的能源、安全和安全應用程序和設備，並通過一個全面的用户界面對其進行控制 。

Cerebro的路線圖 包括針對依依達所有平臺的儀表盤，用於集中管理所有設備。Cerebro與系統無關，將 支持跨平臺互操作性。通用的統一用户界面將允許遠程控制整個環境中的平臺、傳感器和子系統 。所有子系統的集成和統一實現了在一箇中央指揮中心獲取和分析所有信息 ，從而實現對城市的全面、有效和全面的管理和保護。

在過去的幾年裏，智慧城市一直是全球城市的熱門話題。在幾乎沒有人工交互的情況下，技術可提高效率、加快決策速度並縮短響應時間。公共安全預算和資源不斷減少，需要進行 轉型。越來越多的市政當局正在使用下一代技術來提高市民的安全保障。 我們的迴應是我們的全套物聯網技術，包括AI智能視頻搜索技術、智能傳感器、跟蹤設備、 視頻監控系統和智能電源。

從歷史上看， 我們銷售和安裝視頻監控設備主要是出於安全目的，其次是為了提高運營效率和 營銷。我們還為各種企業和組織提供視頻託管、車載流媒體視頻、存檔和實時遠程監控服務 。雖然我們只使用知名相機品牌的現成相機系統，但我們現在使用臺灣製造商採購自己的 相機，以便更靈活地滿足客户需求。我們現在有能力 根據客户規格提供IP攝像頭和NVR。我們仍然使用ONVIF(開放式網絡視頻接口論壇)攝像頭 ，這是基於IP的物理安全產品接口的全球標準。

在 2014年，我們將收入模式從基於項目的直接銷售改為許可我們的平臺並向服務提供商(如電信公司、集成商和其他技術經銷商)銷售物聯網硬件，這些服務提供商已經在為現有客户羣提供服務。 與現有忠實用户羣的服務提供商合作使我們能夠專注於僅為少數合作伙伴提供服務 並專注於我們的技術產品。服務提供商利用其最終用户基礎設施為依維達的產品銷售、計費和提供客户服務 。此業務模式提供雙重收入流-一個來自硬件銷售，另一個 來自月度許可費。

MEGAsys®是我們在臺灣的子公司，專門為機場、商業建築、政府客户、數據中心、購物中心、酒店、銀行和安全城市部署新的和集成現有的視頻監控系統。MEGAsys將安全監控 產品、軟件和服務相結合，為最終用户提供集成的安全解決方案。通過MEGAsys，我們不僅可以進入亞洲市場，還可以接觸到亞洲製造商和工程專業知識。MEGAsys是我們的研發部門，與臺灣的 開發團隊合作。

2009年4月，經過國土安全部(DHS)18個月的盡職調查，國土安全部批准我們作為合格的反恐技術(QATT)提供商，這是根據 一項正式的安全法案指定的，為該技術提供一定程度的責任保護。 盡職調查包括面談負責開發和部署我們的技術、合作伙伴和客户的關鍵員工 。完成安全法案指定 申請的目的是為技術銷售商向國土安全部解釋該技術如何使 符合安全法案下的風險管理和訴訟管理系統。應用程序 旨在獲取信息，使國土安全部準確瞭解賣方的技術是什麼，以及它與安全法案中規定的指定標準 有何關係。

如果技術未首先獲得指定狀態並保持該狀態5年，則無法獲得認證狀態。 要獲得安全法案認證，該部門必須得出結論，該技術將按預期運行，符合賣方的 規格，並且可以按預期安全使用。與指定申請流程類似，盡職調查包括面談 負責開發和部署我們的技術、合作伙伴和客户的關鍵員工。我們在2014年 申請了認證，在2016年1月國土安全部額外進行了幾個月的盡職調查後，我們的認證被提升為認證。安全法案認證 為合格反恐技術(QATT)的銷售商提供額外的責任保護措施。這項額外的 責任保護措施未在《安全法》中明確量化。獲得安全法案認證 的QATT的賣家有權享受安全法案指定所附帶的所有責任保護，以及 政府承包商的辯護適用於因恐怖主義行為引起、與恐怖主義行為相關或由恐怖主義行為導致的索賠這一可推翻的推定。獲得 認證的QATT被列入國土安全部批准的技術名單。

我們 在2019年10月認證到期之前於2019年8月提交了續訂申請。在此期間，我們 一直與安全法案辦公室的科技局就更新我們的信息保持聯繫。 我們現在正在等待重新認證的最終批准。我們的產品在續訂過程中不會被視為經過認證，但 我們預計這不會對我們在美國或國際客户銷售我們的技術的能力產生重大影響。

我們的 安全法案認證覆蓋整個公司。MEGAsys是我們的全資子公司，我們使用相同的技術和產品 為我們的客户提供解決方案。但是，責任保護僅限於美國，我們預計認證 不會對MEGAsys的運營結果產生任何重大影響。

整固

從2011年4月30日起，我們完成了對臺灣公司Sole Vision Technologies(Dba MEGAsys)的收購。我們將我們的 財務報表與MEGAsys的財務報表合併。所有公司間餘額和交易均已在合併中沖銷。

正在關注

隨附的 綜合財務報表的編制假設我們將繼續作為一家持續經營的企業，考慮在正常業務過程中 變現資產和清算負債。從2005年1月到2020年12月31日，我們累計虧損約 $3800萬，沒有足夠的營運資金和現金流來支持運營。這些 因素令人對我們作為持續經營企業的持續經營能力產生了極大的懷疑。綜合財務報表不包括 任何與記錄資產金額的可回收性和分類或負債金額和分類相關的調整， 可能因此不確定性而產生。

長期資產減值

我們 的財產和設備數量最少，主要由租賃設備組成。我們使用ASC 360“財產、廠房和設備”中規定的方法審查長期資產的賬面 價值的可回收性。只要事件或環境變化表明某項資產或資產組的賬面價值可能無法收回，我們就會審核我們的長期資產 減值。將持有和使用的長期資產的可回收性是通過將資產的賬面價值 與該資產預期產生的未貼現的未來營運現金流淨額進行比較來衡量的。如果該等資產被視為減值， 待確認的減值以資產的賬面價值超過其公允價值的金額計量。我們 在截至2020年12月31日和2019年12月31日的年度內沒有進行任何減值。

會計基礎

我們的 合併財務報表是按權責發生制會計原則編制的，符合美國普遍接受的會計原則 。

使用預估的

按照美國公認的會計原則編制財務報表要求 我們做出影響財務報表和附註中報告金額的估計和假設。實際結果 可能與這些估計值不同。

收入 和費用確認

公司執行《會計準則彙編(ASC)606-10》的規定。與客户簽訂合同的收入、 和所有相關的適當指導。為了實現這一核心原則， 公司採用以下五步方法：(1)確定與客户的合同，(2)確定合同中的履約義務 ，(3)確定交易價格，(4)將交易價格分配到合同中的履約義務， 和(5)在履行履約義務時確認收入。

公司將客户採購訂單(在某些情況下受主銷售 協議約束)視為與客户簽訂的合同。在銷售給總代理商的情況下， 公司與總代理商簽訂了合同，因為公司持有僅與總代理商簽訂的具有強制執行權利和義務的合同 。作為合同考慮 的一部分，公司評估某些因素，包括客户的支付能力(或信用風險) 。對於每個合同，公司將轉讓 個產品的承諾視為已確定的履約義務，每個產品都是不同的。在確定 交易價格時，公司評估價格是否需要退款或調整 以確定其預期有權獲得的淨對價。由於公司的 標準付款期限不到一年, 它根據 ASC 606-10-32-18選擇了實際的權宜之計，不評估合同是否有重要的融資部分。 公司根據其相對的 獨立銷售價格為每個不同的產品分配交易價格。採購訂單上指定的產品價格被視為 獨立銷售價格，因為它是一個可觀察的輸入，將價格描述為在類似情況下 銷售給類似客户。收入在將 產品控制權轉移給客户時確認(即，當公司履行義務(br}義務得到履行時)，通常發生在裝運時。此外，在確定 控制權是否已轉讓時，公司會考慮是否存在當前的支付權 和法律所有權，以及所有權轉移到客户身上的風險和回報。 客户沒有權利退還產品，但保修原因除外。 客户只能獲得維修服務或更換產品。本公司還選擇了 ASC 340-40-25-4規定的實際權宜之計，當 作為本公司本應確認的佣金資產的攤銷期限少於一年時產生的產品銷售佣金。

公司主要通過以下方式向市政當局和商業客户銷售其產品和服務：

固定價格設備安裝合同(項目銷售)的收入 按完工百分比法確認。完成百分比 由迄今為止產生的成本佔每個合同的估計總成本的百分比來衡量。之所以使用此方法，是因為 管理層認為支出成本是衡量這些合同進度的最佳方法。由於估算成本和收入的固有不確定性 ，使用的估算至少在合理範圍內可能會發生變化。

合同 成本包括所有直接材料成本、分包商成本、人工成本和設備成本以及與合同履行相關的間接成本。 一般成本和管理成本在發生時計入費用。未完成合同的估計損失撥備 在確定此類損失的期間計提。工作績效、工作條件和估計盈利能力的變化可能導致 成本和收入的修訂，並在確定修訂的期間確認。由工作績效、工作條件、合同處罰條款、索賠、變更單和結算引起的估計工作盈利能力變化 將計入本期估計變化 。利潤激勵在合理保證實現時計入收入中。 在可能實現時將索賠計入收入中，並且可以可靠地估計金額。

全面損失

綜合損失 定義為包括除因業主投資和分配給業主造成的權益變動外的所有權益變動。在 其他披露中，根據現行會計準則要求確認為全面收益組成部分的所有項目都必須在與其他財務報表同樣突出的財務報表中報告 。我們目前其他綜合收益的 部分是外幣換算調整。

濃度

金融工具 可能使我們面臨集中的信用風險，主要包括現金和現金等價物以及交易 應收賬款。

基本上 所有現金都存放在三家金融機構，兩家在美國，一家在臺灣。有時，美國的存款金額可能超過FDIC保險限額。臺灣金融機構的存款由中央存款保險公司(CDIC)承保，最高承保金額為300萬新臺幣。在臺灣的存款金額有時可能超過國投保險的限額 。

應收賬款 是無擔保的，如果該金額無法收回，我們將面臨風險。我們定期對客户的財務狀況進行信用評估 ，通常不需要抵押品。截至2020年12月31日和2019年12月31日，兩個客户分別佔應收賬款總額226,614美元和895,769美元的約77%和 83%。這些客户 是長期客户，我們預計這些應收賬款的收款能力不會有任何問題。

我們 有兩個客户的收入佔2020年總收入的10%以上，約佔總收入的39%。 中華電信的收入為414,415美元(28%)，西門子的收入為159,048美元(11%)。

我們 有三個客户的收入佔2019年總收入的10%以上，約佔總收入的76%。 中華電信的收入為1986534美元(54%)，西門子的收入為389,888美元(11%)，臺灣證券交易所的收入為400,065美元 (11%)。

2020和2019年，沒有 其他客户佔總收入的10%以上。

現金 和現金等價物

就現金流量表而言，我們將所有原始到期日為三個月或以下的高流動性債務工具視為現金等價物。

應收賬款

我們 根據對未付應收賬款、歷史收款信息、 和現有經濟狀況的審查，為可疑收款提供撥備。對於我們在美國的部門，逾期超過120天的應收賬款被視為拖欠。對於 我們在臺灣的部門，超過一年的應收賬款被視為拖欠。拖欠應收賬款根據個人信用評估和客户的具體情況進行核銷。分別截至2020年12月31日和2019年12月31日，我們的美國部門認為有必要為無法收回的 賬户計提0美元和0美元的撥備。截至2020年12月31日和2019年12月31日，我們臺灣部門的應收賬款分別計提了3,380美元和3,172美元的撥備。我們一般不對過期的應收賬款收取利息 。

貿易 應收賬款淨額由以下各項組成：

其他流動資產包括以下內容：

存款 -當前

我們的 活期存款是指在 新提議的項目投標過程中存放在臺灣地方政府和主要客户處的投標保證金。

其他 流動資產

其他 流動資產是指預先支付給保險公司和供應商的現金，用於將服務覆蓋範圍延伸到後續期間。

盤存

我們 根據對歷史使用情況的分析和對預計 未來需求、市場狀況以及可能過剩或過時部件的替代用途的評估，審查過剩或過時產品或組件的庫存。截至2020年12月31日和2019年12月31日，緩慢移動和陳舊庫存的津貼分別為11,228美元和10,508美元。

財產 和設備

財產 和設備按成本列報。折舊主要使用直線法計算，估計使用年限為三年至七年。日常維護和維修費用在發生時計入費用。截至2020年12月31日和2019年12月31日的年度 折舊費用分別為5695美元和5804美元。

無形資產

無形資產 包括與MEGAsys的購買價格分配相關的商標和其他無形資產。此類資產將在六個月至十年的預計使用壽命內進行攤銷。其他無形資產於2020年12月31日全額攤銷。 商標未來攤銷情況如下：

其他 資產

其他資產包括以下內容：

存款--長期存款

長期保證金 包括與MEGAsys辦公空間租賃相關的保證金，以及作為投標過程的一部分存放在臺灣地方政府和主要客户處的投標保證金，如果投標被接受，這些保證金預計將持有一年以上。

所得税 税

遞延 所得税在綜合財務報表中確認，用於資產和負債的計税基礎與其基於制定的税法和法定税率的財務報告金額之間的差額在未來年度的税收後果。暫時性 差異源於銷售中斷、折舊、遞延租金費用和淨運營虧損。估值免税額在必要時設立 ，以將遞延税項資產減少到代表我們對此類遞延税項資產的最佳估計的金額，而此類遞延税項資產更有可能實現 。所得税費用是指當年應繳税款以及當年遞延税金資產和負債的變動。 在2020年期間，我們重新評估了遞延税項資產的估值免税額，並確定截至2020年12月31日的年度不應確認任何當期收益 。

我們 既要繳納美國聯邦所得税，也要繳納州所得税。

我們的 美國所得税申報單受到聯邦、州和地方當局的審查和審查。我們2015至2019年的美國納税申報單可供聯邦、地方和州政府審查。

我們的 臺灣納税申報單要經過臺灣財政部的審核。我們2015年 至2019年的臺灣納税申報單開放給臺灣財政部審核。

受限 現金

受限 現金是指賬户上的定期存款，用於在我們的臺灣部門獲得短期銀行貸款。

帳户 和其他應付款

帳户和其它應付款由以下各項組成：

遞延 收入

預付款 從客户收到的未來安裝項目付款記錄為遞延收入。

股票薪酬

2006年1月1日，我們採用了ASC 718的公允價值確認條款“基於股份的支付”，該條款要求確認與基於股票的薪酬獎勵的公允價值相關的費用 。我們選擇修改後的預期過渡方法作為ASC 718允許的 。在這種過渡方式下，股票薪酬費用包括在採用ASC 718當日或之後根據ASC 718的規定估計的授予日期公允價值授予的股票薪酬 的補償費用。在獎勵的必要服務期內，我們以直線為基礎確認基於股票的薪酬支出。在2020年12月31日和2019年12月31日之前授予但尚未歸屬的股票薪酬獎勵的公允 價值是使用ASC 718“股票薪酬會計”原始條款規定的“最低值法”進行估算的。 因此，根據ASC 718，這些獎勵不確認任何薪酬支出。在截至2020年12月31日和2019年12月31日的年度中，我們分別確認了165,167美元和95,167美元的基於股票的 薪酬支出。

金融工具的公允價值

本文討論的公允價值估計基於我們截至2020年12月31日和2019年12月31日的某些市場假設和相關信息。 若干資產負債表內金融工具各自的賬面價值接近其公允價值。這些 金融工具包括現金、應收賬款、應付賬款、應計費用和應付關聯方金額。公允 價值被假設為該等金融工具的賬面價值近似值，因為該等金融工具屬短期性質，而其賬面 金額接近其公允價值，或因為該等金融工具屬應收或應付即期。

細分市場 信息

我們 在各個地理區域開展業務。在國外開展的業務和客户羣 與在美國開展的業務和客户羣相似。其他重要地理區域的淨收入和淨資產(負債) 如下：

此外， 由於業務分佈在不同的地理位置，我們很容易受到國家、地區和當地經濟狀況變化的影響， 人口趨勢、消費者對經濟的信心以及可自由支配的支出優先順序可能會對我們未來的業務和業績產生重大不利影響 。

我們 需要代表政府機構向客户收取某些税費，並定期將其匯回適用的 政府機構。税費是對客户的法律評估，我們有法律義務 充當代收代理。因為我們不保留税費，所以我們的收入中不包括這些金額。我們在收取金額時記錄責任 ，並在向適用的政府機構付款時解除責任。

我們 運營ASC 280“細分報告”中定義的兩個可報告的業務部門。我們有一個總部位於美國的部門，Iveda Solutions，Inc.和一個總部位於臺灣的部門，MEGAsys。每個部門都有一名首席運營決策者和管理人員，他們 審查各自部門與收入、運營利潤和運營費用相關的業績。

如下所示的收入 表示每個細分市場對外部客户的銷售額。公司間的收入已經被抵消了，而且是微不足道的。

下表所示的對長期資產的增加 代表資本支出。

管理層定期審核運營部門的庫存 以及物業和設備，因此提供如下內容。

重新分類

2019年的某些 金額已重新分類，以符合2020年的説明。

新的 會計準則

沒有 新的相關標準

注： 2關聯方

附註 3短期債務

在2019年和2020年全年與MEGAsys啟動了短期銀行貸款，臺灣銀行和IVeda US在同一時期從股東那裏獲得了貸款 。

短期債務餘額如下：

注 4優先股

我們 目前被授權發行最多100,000,000股優先股，每股票面價值0.00001美元，其中 被指定為A系列優先股，500股被指定為B系列優先股。我們的公司章程 授權發行優先股，這些優先股的名稱、權利和優先事項由我們的董事會不時決定 。因此，我們的董事會有權在沒有股東批准的情況下發行優先股，包括股息、 清算、轉換、投票權或其他可能對我們普通股股東的投票權或其他權利產生不利影響的權利。 我們的普通股股東的投票權或其他權利。在發行時，在某些情況下，優先股可用作阻止、推遲或防止我公司控制權變更的一種方法。

系列 A優先股

我們 被授權發行最多10,000,000股A系列優先股。A系列優先股每股以每股1.00美元的原始發行價的9.5%的年利率累計 股息。應計但未支付的股息由我們支付， 在發生清算事件(如我們的公司章程所定義)時，或在股票轉換為我們普通股時， 以現金或普通股股票的形式支付。 當發生清算事件(如我們的公司章程所定義)時，我們將以現金或普通股股票的形式支付應計但未支付的股息。此外，如果本公司發生任何清算、解散或清盤 ，A系列優先股持有人有權優先於本公司普通股持有人獲得本公司任何資產的分配 ，但在將本公司的任何資產分配給B系列優先股持有人之後，金額等於B系列優先股的原始發行價加上任何應計但未支付的股息 。

A系列優先股的每股 股票可根據持有人的選擇權在任何時候轉換為我們的普通股，等於 原始發行價除以A系列優先股每股1.00美元的初始轉換價格，但需要進行某些調整。 2017年6月30日，所有尚未轉換的A系列優先股股票將以當時適用的轉換價格自動轉換為我們的普通股 。

A系列優先股的 持有者與我們普通股的持有者擁有相同的投票權，並作為一個類別進行投票。 我們A系列優先股的每位持有者有權獲得與我們普通股的股數相等的投票權 A系列優先股的此類股票可以轉換為 。此外，如果我們以低於A系列優先股當時適用的轉換價格的每股價格出售、授予或發行任何等值普通股 (如我們的公司章程所定義)，則A系列優先股的轉換價格將進行調整，以計入稀釋發行。如果我們 對普通股進行股票拆分或拆分，或者我們的董事會宣佈以普通股支付股息， A系列優先股的轉換價格將適當降低，以保護A系列優先股持有者 不受股票拆分、拆分或股票股息的任何稀釋影響。同樣，如果由於反向股票拆分或普通股已發行股票的其他組合而導致已發行普通股的股票數量減少 ，則A系列優先股的適用轉換價格將會增加，以便按比例減少轉換後可發行的股票數量。 我們A系列優先股的持有者沒有償債基金或贖回權。

B系列優先股

我們 有權發行最多500股B系列優先股。B系列優先股每股以每股10,000美元的原始發行價的9.5%的年利率 應計股息。B系列優先股的股息每天累計，每年複合 。B系列優先股的所有應計但未支付的股息必須在宣佈 優先於B系列優先股的任何類別股票的任何股息之前支付、宣佈或擱置。從2015年7月1日開始，B系列優先股的股息以現金或普通股的形式按季度支付。此外，所有應計但未支付的股息均由我們在發生清算事件(如我們的公司章程中定義的 )或股票轉換為我們普通股時，以現金或普通股的形式支付。

如果我公司發生清算、解散或清盤，B系列優先股持有人有權 優先於A系列優先股持有人和我們普通股持有人，獲得相當於原始發行價的100%加上之前所有應計但未支付的股息的本公司任何資產的分配。如果滿足某些條件，我們還可以選擇贖回B系列優先股的全部(但不少於全部) 。如果我們選擇贖回已發行的B系列優先股的 股票，我們必須支付原始購買價格加上所有應計但未支付的股息。 B系列優先股的每股股票可根據持有人的選擇權隨時轉換為普通股，等於原始發行價除以B系列優先股每股0.75美元的初始轉換價格，並受某些 調整。2017年12月31日，我們B系列優先股中所有尚未轉換的股票將按當時適用的轉換價格自動轉換為我們普通股的股票 。

B系列優先股的 持有者沒有投票權，除非我們的公司章程中有明確規定或法律要求 。未經B系列已發行優先股至少過半數批准，我們不得批准或發行(I)任何 額外或其他股本股份，該等股本股份在本公司清算、解散和清盤時在股息、分配或支付方面的優先次序 ，(Ii)在股息優先權方面與B系列優先股股份具有同等地位的任何額外股本或 其他股本股份， 。(2)在本公司清算、解散和清盤時，與B系列優先股股份具有同等優先權的任何額外股本或 其他股本股份， 在股息優先權方面與B系列優先股股份具有同等地位的任何額外股本或 其他股本股份， 在本公司清算、解散和清盤時， 或(Iii)任何優先於B系列優先股的初級股本 ，其到期日早於B系列優先股的到期日。此外， 如果我們在B系列優先股 的股票尚未發行時完成基本交易(如我們的公司章程中所定義)，那麼這些已發行股票的持有人在轉換B系列優先股時，有權獲得與如果他們持有在緊接基本優先股之前的所有B系列優先股全部轉換後可發行的 股普通股時，他們將獲得的相同金額和種類的證券、現金或財產 。 如果我們的B系列優先股的股票仍未發行，則這些已發行股票的持有人有權在轉換B系列優先股時獲得與他們持有的數量相同的證券、現金或財產。 所有B系列優先股的股票在緊接基本優先股之前全部轉換為普通股 。

此外，如果我們以低於B系列優先股當時適用的轉換價格(“有效價格”)的每股價格 出售、授予或發行任何等值普通股(如我們的公司章程所定義)， B系列優先股的轉換價格將調整為有效價格。

如果 我們對普通股進行股票拆分或拆分，或者我們的董事會宣佈以普通股支付股息， B系列優先股的轉換價格將適當降低，以保護B系列優先股持有者 不受股票拆分、拆分或股票股息的任何稀釋影響。同樣，如果由於反向股票拆分或普通股已發行股票的其他組合而導致已發行普通股的股票數量減少 ，則B系列優先股的適用轉換價格將會增加，以便按比例減少轉換後可發行的股票數量。 我們B系列優先股的持有者沒有償債基金權利。

附註 5股權

普通股 股

我們 被授權發行最多100,000,000股普通股，每股票面價值0.00001美元。我們普通股 的所有流通股都屬於同一類別，具有平等的權利和屬性。我們普通股的持有者有權對提交我公司股東表決的所有事項享有每股一票的投票權 。我們的普通股沒有累計投票權。持有我們普通股多數流通股並有權投票選舉董事的 人可以選舉所有有資格當選的 董事。我們普通股的持有者有權平等分享股息(如果有的話)，這可能是我們的董事會不時宣佈的 。在我公司清算、解散或清盤的情況下，根據我們可能不時指定的任何系列優先股的優先清算權 ，我們普通股的持有者有權 在支付所有債務和優先清算權後按比例分享我們的所有剩餘資產。我們 普通股的持有者沒有轉換、交換、償債基金、贖回或評估權(由 董事會自行決定的除外)，也沒有優先認購我們任何證券的權利。

2016年4月21日，某些B系列優先股東行使並交換了38萬美元的普通股，價格為其A部分認股權證每股0.35美元。A部分認股權證的初始行權價為1.00美元，根據交換協議，本公司提出將初始行權價降至0.35美元，以便立即行使A部分認股權證，並將以與原認股權證相同的條款及條件取代 行使的A部分認股權證，包括行使價格為1.00美元，但自交換日期起新的18個月期限。

B批認股權證的初始行權價為1.10美元，權證交換協議將這些B批認股權證調整為0.35美元 行權價。B部分認股權證的行使價格受發行普通股 作為普通股的股息或分配，或合併或重組，以及未來發行其他公司證券的“全速”反 稀釋調整(受制於某些標準剝離)的慣例調整。

由於這一事件，向A系列優先股股東發行的認股權證的行權價格從0.75美元調整為0.35美元，A系列優先股轉換為普通股的價格從0.97美元調整為0.86美元。

附註 6股票期權計劃和認股權證

股票 期權

2009年10月15日，我們通過了2009股票期權計劃(“2009期權計劃”)，根據該計劃可發行的普通股總數為1,500,000股 。2009年期權計劃的目的是承擔在與Charm Homees合併後，依依達公司2006年和2008年期權計劃中已經發布的期權。截至2020年12月31日，根據2009期權計劃，購買0股我們普通股的期權 已發行。

2010年1月18日，我們通過了2010年股票期權計劃(“2010期權計劃”)，允許董事會 向我們公司的董事、高級管理人員、主要員工和服務提供商授予購買最多1,000,000股普通股的期權 。2011年，修訂了2010年期權計劃，將2010期權計劃下可發行的股票數量增加到3,000,000股。2012年，2010年 期權計劃再次修訂，將2010期權計劃下可發行的股票數量增加到13,000,000股。根據2010年期權計劃可發行的股票已根據2010年2月4日(第333-164691號)、2011年6月24日 (第333-175143號)和2013年12月4日(第333-192655號)提交的S-8表格向證券交易委員會登記。截至2020年12月31日，根據2010期權計劃，購買我們普通股7,616,200股的期權已發行。

股票 期權可以作為激勵性股票期權授予，或者作為根據1986年《國税法》(經修訂)第422節符合條件的激勵性股票期權 授予，或者作為根據該守則第422節不符合條件的期權授予。所有期權的發行行權價格均等於或高於我們董事會確定的授予日普通股的公允市值。獎勵 限制性股票的股票期權計劃獎勵旨在符合守則第162(M)條 規定的可扣除績效薪酬。根據第162(M)條，非限制性股票的激勵股票期權獎勵不能向我們扣除。根據 計劃，股票期權將在授予十週年之日或更早(如果授予中提供)終止。

我們 還向員工和承包商授予非合格股票期權。所有非限制性期權的發行價格一般不低於我們董事會確定的授予日普通股的公允價值。 期權最多可在授予之日起十年內行使，授予時間表由我們在授予時確定。授予時間表因授予而異 ，其中一些在授予後立即完全授予另一些在長達四年的時間內按比例授予。標準 歸屬期權可在關係終止之日起三個月內行使，除非在授予時指定替代條款 。期權的公允價值是使用Black-Scholes期權定價模型確定的。期權 的估計公允價值按直線法確認為期權歸屬期間的費用。截至2020年12月31日，我們有未確認的 基於股票的薪酬為0美元，加權平均期限約為三年。

2020和2019年的股票 期權交易如下：

有關2020年12月31日已發行和可行使的股票期權的信息 如下：

授予的每個期權的 公允價值在授予之日使用Black-Scholes期權定價模型進行估算，並對授予的期權使用以下加權平均 假設。

2020至2019年的授權證 交易如下：

有關截至2020年12月31日未償還和可行使的權證的信息 如下：

每份授權證的公允價值在授權日使用Black-Scholes期權定價模型進行估算，並採用以下 加權平均假設用於授權證。

附註 7所得税

美國 聯邦企業所得税

產生遞延税項資產和負債的財務報表賬面金額與計税基礎、税額抵免和營業虧損之間的暫時性 差異 如下：

估值撥備增加了約210萬美元，這主要是由於我們在美國的 部門淨運營虧損增加所致。

截至2020年12月31日，我們有大約2,800萬美元的聯邦淨營業虧損結轉用於所得税，這些淨營業虧損將 從2025年開始到期。出於所得税目的，我們還有亞利桑那州淨營業虧損結轉約280萬美元， 結轉期限僅為五年。這些結轉已用於確定 財務報表用途的遞延所得税。下表僅説明瞭結轉的聯邦淨營業虧損。

臺灣 (中華民國)公司税

Sole-Vision Technologies，Inc.是該公司的子公司，該公司在臺灣以營利性企業的形式運營。其適用的公司 所得税税率為17%。此外，臺灣的公司税制度允許政府對前一年的未分配收益徵收10%的利潤留存税。如果公司在 會計年度結束前分配收益，則不會提供此税。

根據臺灣企業所得税(“TCIT”)申報制度，臺灣企業所得税(“TCIT”)的銷售下限基數與歸類為增值税(“增值税”)的營業税 同步，將每兩個月向財政部(“MOF”)申報一次 。由於增值税和TCIT是按增值税税制核算的，並在增值税納税申報系統上記錄了所有營業税銷售額， 本公司必須按照財政部規定的納税申報規則進行TCIT的申報。在增值税納税申報制度下，銷售額 不採用權責發生制，而是基於增值税應税申報基礎。因此，當公司採用美國GAAP權責發生制 時，來自增值税申報系統的銷售截止TCIT時間差異將產生臨時銷售截止時間差異 ，該差異反映在遞延税項資產或負債的計算中。

注： 8每股收益(虧損)

下表提供了基本和稀釋每股收益計算中反映的分子和分母的對賬， 符合ASC第260號“每股收益”的要求。

基本 每股收益(“EPS”)的計算方法是將股東可獲得的報告收益除以加權平均流通股 。我們在截至2020年12月31日和2019年12月31日的年度中出現淨虧損，在計算每股收益時，將稀釋證券計入 每股收益的影響將是反稀釋的。因此，所有可能可轉換為普通股的期權、認股權證和股票 均未計入截至 2020年和2019年12月31日止年度的稀釋每股收益計算。2020年和2019年可轉換為普通股的普通股等價物總額分別為11,966,234和12,304,709股 和12,304,709股。

附註 9或有負債-臺灣

根據與新北市、東元電機股份有限公司和臺灣證券交易所信息中心簽訂的某些合同，MEGAsys 需要提供項目後服務。如果MEGAsys未來不能提供這些項目後服務，相關合同的其他各方 將有追索權。截至2020年12月31日，如果未來無法提供項目後服務，MEGAsys的財務風險為0美元 。

注意 10個後續事件

2021年2月5日，金剛狼旗艦基金交易有限公司將117.372股B系列優先股(每股10,000美元)轉換為3,353,486股依依達普通股，轉換價格為每股0.35美元。

在2021年期間，該公司通過出售普通股籌集了1,508,000美元，截至2021年6月30日。

截至2021年6月30日，債券持有人將439,750美元本金和125,376美元利息轉換為普通股。

2021年6月30日，該公司發行普通股，向B系列優先股股東支付455,926美元的應計股息，每股普通股0.35美元。

IVEDA 解決方案公司

合併 財務報表

(未經審計)

IVEDA 解決方案公司

壓縮 合併資產負債表

2021年06月30日 30(未經審計)和2020年12月31日