附件4.1

執行版本

壓痕

日期截至2021年10月7日

其中

美國金融信託公司

美國金融運營合夥公司，L.P.

本合同的附屬擔保方

和

美國銀行全國協會，

作為受託人

2028年到期的4.500釐優先債券

目錄表

陳列品

本契約日期為2021年10月7日 ，由馬裏蘭州的美國金融信託公司(統稱為繼承人和受讓人， 父級“)和特拉華州有限合夥企業美國金融運營合夥公司(American Finance Operating Partnership，L.P.)，母公司的 運營合夥子公司(與繼承人和受讓人合計)OPCO，“與家長一起， ”發行人)、本合同的附屬擔保方和美國銀行全國協會作為受託人(受託人“)， 付款代理和註冊商。

發行人、附屬擔保人和受託人為了彼此的利益，併為了下列持有人(定義見 )的平等和應課税額利益，同意以下協議：(I)發行人將於本協議日期發行的4.500%高級票據，初始本金總額為500.00 百萬美元(以下簡稱“發行人優先票據”)，本金總額為100,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000初始註釋“)及(Ii)任何附加附註(如本文所定義)：

第1. 條定義和引用併入

第1.1節定義。

“獲得性債務 “指某人成為受限制附屬公司時已存在的債務，或因受限制附屬公司向該人收購資產而承擔的債務 ；提供, 然而，，該人士的債務 在該人士成為受限制附屬公司或該等資產收購的交易 完成時或立即贖回、失敗、退回或以其他方式償還，不得被視為債務。

“附加註釋“ 指根據第二條發行並在其他方面符合本契約規定的票據(初始票據除外)。

“調整後的運營資金 “任何期間，指發行人和受限制子公司的合併淨收入 指根據GAAP確定的該期間內未合併合夥企業和合資企業的調整後的合併淨收入，加上不動產(包括傢俱和設備)和其他房地產資產的折舊和攤銷 ，但不包括(在計算該綜合淨收入時扣除該 金額的範圍)：

(1)因(A)債務重組或再融資、(B)出售財產或(C)與任何資產收購或其他收購相關的溢價準備金變化 與該等溢價的公允價值調整有關的損益；

(2)非現金 資產減值費用(包括原租户應收賬款核銷)；

(三)核銷 或保留直線租金；

(四)與收購或債務再融資有關的手續費和費用；

(五)外幣交易未實現損益 ；

(6)債務成本攤銷 ；

(七)發行人及其受限子公司因發行股票獎勵、合夥企業利息獎勵和類似的激勵補償獎勵或安排而產生的任何 非現金支出和成本；

(8)所有 其他不尋常、非經常性和/或非現金費用、費用或損失。

“調整後的總資產 “對任何人而言，指以下各項的總和：

(1)該人截至交易日前一個會計季度末的總資產 ；以及

(2)本季度結束後總資產的任何 增長形式上的基礎，包括任何形式上的因運用任何額外債務收益而導致的總資產增加 。

“顧問“ 指特拉華州有限責任公司美國金融顧問公司(American Finance Advisors，LLC)。

“諮詢協議“ 是指發行人與顧問之間日期為2016年9月6日的特定第三次修訂和重新簽署的諮詢協議 ，經2018年7月19日的第1號修正案、2019年3月8日的第2號修正案、2020年3月30日的第3號修正案和2021年1月13日的第4號修正案修訂後的每一種情況下，發行人和顧問之間的特定第三次修訂和重新簽署的諮詢協議 與發行人和顧問之間生效，並可進一步修訂、修訂和重新修訂。 根據本合同第4.11節的 不時修改或補充。

“附屬公司“ 指直接或間接控制、由該人控制或與其直接或間接共同控制的任何其他人，適用於任何人。就本定義而言，適用於任何人的“控制”(包括相關含義的術語“控制”、 “控制”和“共同控制”)是指直接或 間接擁有通過擁有有表決權的證券、合同或其他方式，直接或間接指導或導致該人的管理和政策方向的權力。

“座席“ 指根據本契約指定的任何註冊人、付款代理人、共同登記員或其他代理人。

“修改 是指修改、補充、重述、修改和重述或以其他方式修改，包括連續修改修正案“ 應具有相關含義。

“AR Global“ 指特拉華州有限責任公司AR Global Investments，LLC。

“資產收購“ 表示：

(1)發行人或其任何受限制附屬公司對任何其他人的投資，據此，該人成為受限制附屬公司，或與發行人或其任何受限制附屬公司合併、合併或合併為發行人或其任何受限制附屬公司；但該人的主要業務在投資當日與發行人或其受限制附屬公司的業務有關、附屬、附帶或互補；或

(2)發行人或其任何受限子公司從任何其他人手中收購該人的資產或一項或多項財產的 ； 提供, 然而，所收購的資產和財產與發行人或其任何受限制附屬公司在收購日的業務有關、附屬、附帶或互補 。

“資產處置“ 指發行人或任何受限子公司(發行人或其他受限 子公司除外)出售或以其他方式處置：

(1)任何受限子公司的全部 或幾乎全部股本，無論是在一筆交易中還是在一系列交易中； 或

(2)發行人或任何 受限制附屬公司的所有 或幾乎所有構成分部或業務線的資產，或一個或多個財產，無論是在單一交易中還是在一系列交易中。

“資產出售“ 是指發行人或任何受限制子公司在一次交易 或一系列相關交易中向下列任何人(發行人或發行人的任何受限 子公司除外)出售、轉讓或其他處置，包括通過合併、合併或出售和回租交易的方式進行的任何出售、轉讓或其他處置。 指發行人或任何受限制子公司在一次交易或一系列相關交易中向下列任何人(發行人或發行人的任何受限 子公司除外)出售、轉讓或其他處置：

(一)任何受限子公司的全部 或任何股本(董事合格股和法律規定向外國 國民發行的股份除外)；

(2)構成發行人或其任何受限制子公司的部門或業務線的所有 或幾乎所有資產； 或

(3)發行人或其任何受限子公司在該發行人或其受限子公司的正常業務過程之外的任何 財產和資產；

提供, 然而，，“出售資產”不包括：

(A)任何房地產資產的租賃或分租；

(B)存貨、應收款和其他流動資產的銷售、租賃、轉讓、許可證、再許可、轉租或其他處置；

(C)根據本合同第5.1節所述契約， 出售、轉讓、轉讓、租賃、處置或以其他方式轉讓發行人及其受限制子公司的全部或實質所有資產。

(D)(I) 知識產權或其他一般無形資產的許可或再許可，或(Ii)在正常業務過程中放棄知識產權 ，根據發行人的合理善意確定，這對發行人和受限制子公司的整體業務行為並不重要；

(E) 受限制附屬公司發行股本，而該受限制附屬公司在發行生效後由發行人之一或雙方擁有的該 受限制附屬公司在股本中的百分比權益(直接和間接)至少等於發行前的百分比權益 ；(E) 受限制附屬公司發行股本後，該受限制附屬公司在股本中所佔的百分比權益(直接和間接)至少等於發行前的百分比權益 ；

(F)在正常業務過程中 放棄或放棄合同權利或和解、免除或放棄合同、侵權或其他訴訟索賠；

(G)不受本合同第4.7節禁止的任何 限制性支付或允許的投資；

(H)在任何交易或一系列關聯交易中，出售、轉讓或以其他方式處置受限制子公司的資產或發行公允市值不超過發行人和受限制子公司合併調整後總資產的(X)1,000萬美元和(Y)2.5%(br})的受限制子公司的股本；(B)出售、轉讓或以其他方式處置受限制子公司的資產或發行股本，其公平市值不超過發行人和受限制子公司合併調整後總資產的(X)1億美元和(Y)2.5%；

(I)出售 現金或其他處置現金、臨時現金投資(或在進行相關原始投資時為臨時現金投資)或有價證券；

(J)本契約所允許的任何留置權的設立、授予、完善或變現；

(K)在正常業務過程中的財產租賃、轉讓或分租，只要該等租賃、轉讓或分租不會對發行人及其受限制附屬公司的整體業務造成重大幹擾；

(L)(I)出售、 交換、轉讓或以其他方式處置損壞、破舊或陳舊或以其他方式不合適或不必要的設備或資產 根據母公司的合理判斷，這些設備或資產在發行人或其受限子公司的業務中不再使用或不再有用 以及與預定週轉、維護和設備和設施更新相關的任何財產的出售或處置，或(Ii)轉讓或以其他方式處置與妥協相關的應收賬款。在正常營業過程中或在破產或類似程序中結算或收取；

(M)在守則第1031條允許的範圍內，發行人或任何受限制附屬公司與另一人之間為用於許可的 業務而進行的任何類似財產的交換(不包括其上的任何靴子)；

(N)自動解除並非為投機目的而訂立的任何對衝協議或其他衍生工具(包括任何利率協議及貨幣協議) ；

(O) 出售不構成發行人的附屬公司或任何受限制附屬公司的人士的股權，但以(I)按公平市值出售或(Ii)以其他方式對發行人及其受限制附屬公司公平(從財務角度來看，由發行人真誠地釐定)為限。 在每種情況下，該等出售均由發行人真誠釐定；(B)出售不構成發行人的附屬公司或任何受限制附屬公司的股權，但以(I)按公平市價出售或(Ii)以其他方式對發行人及其受限制附屬公司公平(由發行人真誠釐定)為限；

(P) 出售一家不受限制的子公司的股權；

(Q)將此後根據本公司允許的收購或投資獲得的資產出售 ，這些資產對發行人或其受限子公司的主要業務沒有使用或用處 ，或者是其他非核心資產；(C)將根據本契約允許的收購或投資獲得的資產 出售給發行人或其受限制的子公司的主要業務，或其他非核心資產；

(R) 根據合資安排和類似的約束性安排中規定的合營各方之間的慣常買賣安排轉讓或以其他方式處置合營企業的投資；以及

(S)僅為本合同第4.10節(A)段第(1)和(2)款的目的 與資產有關的任何止贖、沒收、譴責 或類似行動。

“可歸屬債務“ 就銷售和回租交易而言，是指在確定時， 承租人在包括在該銷售和回租交易中的租賃剩餘期限內支付租金淨額的總義務的現值。為此目的 此類現值應使用折現率計算，該貼現率等於此類售後回租交易中隱含的利率， 由承租人在與GAAP項下資本化租賃債務的可比確定一致的基礎上確定。 提供, 然而，如果這種出售和回租交易導致資本化租賃債務，則其所代表的 債務金額應按照“資本化租賃債務”的定義確定。

“平均壽命“ 指在任何債務證券的釐定日期，將以下各項相除所得的商數：

(1)以下各項乘積的 和：

(I)自上述釐定日期起至該債務證券的每一次預定本金支付日期為止的 年數；及

(Ii)該本金付款的 款額，

(2)所有該等本金的總和。

“破產法“ 是指第11章、美國法典或任何類似的聯邦、州或外國的債務人救濟法律，以及所有其他清算、託管、破產、為債權人利益轉讓、暫停、重組、接管、破產、重組、清盤、重組、審查或類似的債務人救濟法。

“董事會“ 對任何人而言，指該人的董事局(或相類似的管治機構)或其妥為授權的委員會。

“董事會決議“ 就任何人而言，指經該人的祕書或助理祕書核證的決議副本，證明該人的董事會已正式採納 ，並在該證明的日期完全有效，並已將 交付受託人。

“工作日“ 指法律、法規或行政命令授權或要求紐約市的銀行機構或受託人公司信託辦事處所在地關閉的週六、週日或任何其他日子。

“資本 市場負債“指未償還本金總額超過1,000萬美元的任何債務，包括在(A)根據”證券法“註冊的公開發行、 (B)根據”證券法“根據第144A條或S條轉售給機構投資者的私募中發行的債券、債權證、票據或其他類似債務證券，不論它是否包括賦予此類債務證券持有人有權在證券交易委員會登記的登記權 或(C)但資本市場負債 不包括(I)於發行日尚未償還的任何淨租賃按揭票據，以及 為對任何該等淨租賃按揭票據進行再融資而招致的任何準許再融資負債，及(Ii)在發行日後發行的本金總額不超過5億美元的任何及所有淨租賃按揭票據。為免生疑問，術語“資本市場負債” 不包括商業銀行貸款項下的任何負債，或類似的負債、出售和回租交易、任何金融資產的資本化租賃義務或追索權轉讓，或以通常不被視為“證券發行”的方式產生的任何其他類型的負債。

“股本“ 對於任何人來説，是指任何和所有股份、權益、參與或其他等價物(無論如何指定，無論是否有投票權)，包括合夥企業或有限責任公司在該人的股權中的權益，無論是普通權益還是有限責任公司權益， 無論是在發行日發行的還是之後發行的，包括所有普通股和優先股。

“大寫率 %”指(I)對於僅由持有標普或穆迪BBB-或Baa3或更高評級的租户(或維持租户的母公司)佔用的僅為單租户淨租賃物業的所有房地產資產， 分別為7.0%和(Ii)就所有其他房地產資產而言，所有其他物業為7.5%。

“大寫租賃“ 指適用於任何人的任何財產(不論是不動產、非土地財產或混合財產)的任何租賃，其中根據公認會計準則，該人作為承租人的租金義務的貼現現值要求在該人的資產負債表上資本化(或以其他方式確認 為融資租賃)。

“資本化租賃 債務“指在作出任何決定時，根據公認會計原則 須在資產負債表上按 資本化(或以其他方式確認為融資租賃)的資本化租賃的負債金額 。

“現金淨營業收入 “指任何期間的綜合EBITDA(在計算綜合EBITDA時不包括與緊接適用確定日期 之前擁有時間少於完整四個會計季度的任何房地產資產有關的淨收入 )加(I)支付給任何關聯方的管理費、諮詢費和運營費，以及(Ii)一般和行政費用 。

“控制權的變更“ 表示發生以下一個或多個事件：

(1) 將母公司及其子公司的全部或幾乎所有資產作為一個整體出售、交換或以其他方式轉讓(在一次交易或一系列相關交易中)給任何“個人”或“集團”(如交易法第(Br)13(D)和14(D)(2)節中定義的那樣)，以及其任何關聯公司(無論是否以其他方式遵守本契約的 條款)；(B)將母公司及其子公司的全部或幾乎所有資產出售、交換或以其他方式轉讓給任何“個人”或“集團”(如交易法第(Br)13(D)和14(D)(2)節所定義)；提供, 然而，為免生疑問，租賃母公司及其子公司作為整體的全部或幾乎所有 資產不應構成控制權變更；

(2) “個人”或“集團”(此類術語在交易法第13(D)和14(D)(2)條中有定義)， 在完全稀釋的基礎上成為母公司表決權總投票權的50%以上的最終“實益所有者”(根據交易法第13d-3條的定義)；或

(三)母公司 不再(X)直接或間接擁有Opco的多數普通股權益，或(Y)對Opco擁有管理權和控制權；

(4) 在每個 案例中，股本持有人批准發行人清算或解散發行人的任何計劃或建議，但符合本協議第5.1節規定的交易除外。

儘管如上所述，如果(A)緊隨交易之後的控股公司的表決權股票的直接或間接持有人 與緊接交易前的母公司表決權股票的持有者基本相同，或者(B)緊隨交易之後的 沒有“個人”或“集團”(如第13(D)條中使用的術語)，則不應僅因為母公司成為控股公司的直接或間接全資子公司而 被視為涉及控制權變更但符合本句要求的控股公司除外)直接或間接持有該控股公司的表決權50%或更多的表決權股票的實益擁有人(如交易法下的 規則13d-3所界定的)。 該控股公司的表決權 股票的表決權佔該控股公司表決權的50%或50%以上(見 規則13d-3的定義)。就本定義而言，(1)控制權的變更不得被視為僅因發行人及其受限制的子公司之間的資產轉移而發生，(2)“個人”或“集團” 不得被視為在符合股票或資產購買協議、合併協議或類似 協議(或與此相關的投票權或期權或類似協議)的條件下擁有證券的實益所有權，直到此類協議所設想的交易完成 和(3)術語“變更轉讓， 將母公司的全部或幾乎所有資產轉讓、轉讓或以其他方式處置給僅為在另一司法管轄區重新組建或重組母公司和/或僅為形成或 拆分控股公司結構的目的而註冊或組織的附屬公司。

“控件更改 觸發事件“指同時發生(I)控制權變更和(Ii)評級下降。

“代碼“ 指修訂後的1986年國內收入法。

“普通股“ 對於任何人來説，是指與任何其他類別的股本相比，對清算或分配沒有優先權的任何和所有股份、權益、參與或其他等價物(無論指定為有投票權或無投票權)，包括 合夥企業的權益，無論是在發行之日發行的，還是在發行後發行的， 包括所有系列和類別的普通股。 包括所有系列和類別的普通股，包括 合夥權益，無論是在發行日流出的，還是在發行後發行的， 包括所有系列和類別的普通股。

“公共單位“ 指Opco的有限合夥協議中定義的Opco公共單位。

“可比國庫券 發行“就債券的任何贖回日期而言，指由獨立投資銀行家選定的美國國庫券，其實際或內插到期日與將贖回的債券的剩餘期限相當(為此， 假設債券在票面贖回日到期)，將在選擇時並根據 財務慣例，用於為新發行的與債券剩餘期限相當的公司債務證券定價

“可比財政部 價格“就債券的任何贖回日期而言，指(1)該贖回日期的平均3個參考庫房交易商報價 (或如獲得清償及解除，則為存入受託人的日期)，在剔除5個參考庫房交易商報價中最高和最低的 後，或(2)如發行人獲得少於5個該等參考庫房交易商報價 ，則為所有該等參考庫房交易商報價的平均值。

“合併EBITDA“ 是指在任何期間，母公司優先股現金分紅或因贖回母公司優先股而產生的費用 ，但不包括母公司及其受限制子公司在該期間可歸屬於Opco的非控股或少數股權的扣除 之前的合計淨收益(或虧損) 根據公認會計原則確定的綜合基礎上確定的該期間的淨收益(或虧損)總額：

一、不包括 (無重複)：

(1)除發行人或受限制附屬公司外，任何人在該期間向發行人或其任何受限制附屬公司實際支付的股息或其他分派或臨時現金投資 的淨收入 ，但以發行人或受限制附屬公司的現金支付的股息或其他分派金額 除外 ，任何此等人士的淨虧損只計入發行人或受限制附屬公司的現金資助的範圍；

(二)會計原則變更的 累計影響；

(三)一切非常損益及其相關的税金撥備；

(4)(I)在此期間發生的任何 費用和開支(包括任何交易或留存獎金)，或在此期間發生的任何攤銷費用， 與任何資產收購、投資、資產處置、發行或償還債務、發行股權證券、再融資交易或修訂或以其他方式修改任何債務工具或管理股權證券的工具有關的費用和支出 (每種情況下，包括在發行日之前完成的任何此類交易和已進行但未完成的任何此類交易) 以及在此期間因任何此類交易而產生的任何費用或非經常性合併成本，以及(Ii)不重複 任何前述非運營或非經常性專業費用、成本和支出；

(五)該期間因提前清償債務、套期保值協議或其他衍生工具而產生的 收益(虧損)；

(6)發行人真誠認定的因資產處置(包括任何資產出售)或放棄(包括處置廢棄的 或停止經營)或出售或以其他方式處置任何人在正常業務過程中的任何 可歸因於資產處置(包括任何資產出售)或任何人的任何股本的税後損益 ；

(7)增加淨收入的所有 項非現金項目；

增加 實際從業務中斷保險獲得的收益，並在計算此類淨收入時扣除的範圍內(無 重複)：

(A)合併 利息支出；

(B)根據收入或利潤或資本利得撥備 税款，包括聯邦、州、省、特許經營税、消費税和類似税以及國外預扣税 ；

(C)折舊 和攤銷(包括但不限於遞延融資費用或成本的攤銷、商譽和其他無形資產的攤銷或減值沖銷 、長期資產以及債務和股權證券投資，但不包括前期支付的預付現金支出的攤銷)；

(D)非經常性 費用(包括可直接歸因於實施節約成本舉措的任何不尋常或非經常性運營費用)、 遣散費、搬遷費用、整合和設施開業費用、簽約費用、保留或完工獎金、過渡 成本、經營租賃租金支出(如果此類租金的負債已在採購會計中或通過 重組撥備確定)(以及任何此類負債折扣的增加)，與關閉/合併設施有關的費用 以及削減或修改養老金和退休後員工福利計劃的費用(包括任何養老金負債的結算) 在所有情況下，根據本條款(D)，不包括現金重組費用、應計項目和準備金；

(E)所有 非現金費用；以及

(F)因套期保值或其他 衍生工具(包括任何利率協議或貨幣協議)及應用會計準則編纂而導致的任何非現金淨收益或虧損(無重複)增加 (虧損)或減去(收益) 815。

儘管如上所述，子公司的所得税 、折舊和攤銷及其他非現金項目應計入(或減去)淨收益，以計算 合併EBITDA，但僅限於在實施上述第(I)(1)款的影響 後，該子公司的淨收益已計入該子公司的淨收益(且按相同比例計入)。

“合併資金負債 “指(I)發行人及其受限制附屬公司在”負債“定義第(1)和(2)款中所述類型的所有債務的總和(無重複)，(Ii)在構成負債的範圍內，為任何發行人或受限制附屬公司的賬户開具的信用證面額，以及(無重複的)根據該定義開具的所有匯票的總和，在每種情況下，如“負債”定義第(3)款所述(但僅限於任何此類信用證已開立且未在兩個營業日內償還或以現金作擔保的範圍)和(Iii)發行人和“負債”定義第(5)款所述類型的受限制附屬公司的全部債務， 在實施緊接“負債”定義編號條款之後的每一種情況下， 在實施緊接在“負債”定義的編號條款之後的各段之後， 在每種情況下， 在緊接“負債”定義的編號條款之後的各段生效後， 在每一種情況下，發行人和受限制附屬公司的所有債務均屬“負債”定義第(5)款所述類型的債務。

“合併利息 費用“指在任何期間，發行人和受限制附屬公司在任何期間的負債利息支出總額減去該 期間利息收入總額，均根據GAAP在綜合 基礎上確定，包括(不重複)：

(一)延期付款義務的利息部分；

(二)與信用證和銀行承兑匯票融資有關的所有 佣金、折扣和其他手續費；

(3)與利率協議和發行人或任何受限子公司的資產擔保或擔保的債務相關的 淨現金成本；

(4)發行人及受限制附屬公司已支付、應計或預定支付或將應計的資本化租賃債務的租金中除主要部分外的所有 ；

不包括， 在上述利息支出的範圍內，(I)不構成債務的貼現負債的應計費用的增加， (Ii)因在任何收購中應用採購會計而對任何債務進行貼現而產生的任何費用，(Iii)遞延融資費、債務發行成本、佣金、手續費和開支的攤銷， (Iv)橋樑、承諾費或其他融資費的任何支出，以及(V)與以下相關的非現金成本根據公認會計準則結算或終止衍生工具。

“合併淨額 槓桿率“指在任何交易日，(A)截至該日的綜合資金負債比率減去 發行人及受限制附屬公司的現金及臨時現金投資(B)當時適用 四個季度期間的綜合EBITDA。綜合淨槓桿率的計算應與形式上的利息覆蓋率定義中包含的編號段落預期的調整 。

“企業信託 辦公室“指受託人在任何時候主要管理其公司信託業務的辦事處， 截至本協議日期的辦事處位於美國銀行全國協會，ex-NY-Wall 100Wall Street，Suite600，New York， NY 10005注意：全球公司信託和託管，或受託人可能不時通過 通知向持有人和發行人發出的通知所指定的其他地址，或任何繼任受託人的公司信託辦事處(或該繼任受託人不時借通知持有人及發行人而指定的其他地址)。

“信用 協議“指由Opco、借款人、擔保方、貸款人、Capital One、National Association、Civil Capital Markets，Inc.、KeyBank National Association和Truist Securities，Inc.作為辛迪加代理，以及BMO Harris Bank N.A.作為行政代理，經修訂、修訂和重述、補充或以其他方式修改、再融資的特定修訂和重新簽署的信貸協議，日期為2021年10月1日的Opco、 借款人、擔保方、貸款方、Capital One、National Association、Civil Capital Markets，Inc.、KeyBank National Association和Truist Securities，Inc.以及BMO Harris Bank N.A.作為行政代理，經修訂、修訂和重述、補充或以其他方式修改、再融資

“信貸安排“ 指一種或多種信貸或債務融資(包括根據信貸協議提供的任何信貸或債務融資)、融資、 商業票據融資、票據購買協議或其他債務工具、契據或協議，提供循環信貸 貸款、定期貸款、週轉額度貸款、票據、證券、信用證或其他債務義務，在每種情況下，均經修訂、重述、 修改、續簽、退款、重組、補充、更換或再融資，全部或部分延長由此產生或考慮的任何債務的到期日，或刪除、增加或替換其中一方或多方(無論該等增加或替換的 方是否是銀行或其他貸款人或投資者)。

“貨幣協議“ 指任何外匯合同、貨幣互換協議或其他類似協議或安排。

“默認“ 指任何違約事件，或在通知或時間流逝之後，或兩者兼而有之。

“託管人“ 是指就可發行或全部或部分以全球形式發行的票據而言， 本合同第2.3節規定為全球票據託管人的人，以及根據本契約適用條款被指定為託管人並已成為 託管人的任何和所有繼承人。

“衍生工具“ 就某人而言，指任何合約、文書或其他收取現金或其他資產付款或交付的權利，而 該人或與該人就該人在債券中的投資 一致行事的該人的任何關聯公司(經篩選的關聯公司除外)是其中一方(不論是否需要該人進一步履行)，其價值和/或 現金流(或其任何重要部分)受到票據的價值和/或履約和/或發行人之一或雙方和/或任何一名或多名附屬擔保人的資信 的重大影響(“績效推薦人”).

“指定非現金 對價“指發行人或其任何受限制附屬公司因根據高級職員證書指定為指定非現金代價的資產出售而收取的非現金代價的公平市價 ，由發行人的主要財務官簽署，減去因隨後出售或收取該指定非現金代價而收到的現金或臨時現金投資金額 。

“不合格股票“ 指任何人的任何類別或系列股本，根據其條款，在任何事件發生或其他情況下是：

(1)規定 須在債券述明到期日後91天或之前贖回(但以不構成喪失資格的股份及以現金代替其任何零碎股份的Capital 股份的交換除外)；

(2)根據該類別或系列股本持有人的選擇權，在票據所述的 到期日後91天或之前的任何時間贖回 (但以未喪失資格的股本股份和現金代替其任何零碎的 股份的交換除外)；或(C)可由該類別或系列的股本持有人選擇贖回 ，在票據到期日後91天或之前的任何時間贖回(但以未喪失資格的股本股份和現金代替其任何零碎的 股份除外)；或

(3)可將 轉換為或可交換為上文第(1)或(2)款所述股本，或者在債券規定到期日後91天或之前的預定到期日為 或之前的債務；

提供, 然而，，任何股本如非(A)條款賦予持有人 有權要求該人在“資產出售”、 “控制權變更”或“根本變更”發生時回購或贖回該股本，且在票據的規定到期日 後91天之前發生，則不構成不合格股，如“資產出售”，則不構成不合格股。適用於該等股本的“控制權變更”或“根本性 變更”條款並不比本協議第4.10和 4.13節所述票據或本公司條款的慣例 (由發行人真誠決定)對該股本持有人更有利，且該股本明確規定，該人不得根據此類 條款回購或贖回任何此類股票，除非(I)在控制權變更要約或資產中提交的任何票據Br}購買或贖回股票，且(Ii)該等回購或贖回符合本協議第4.7節，以及(B)合營夥伴之間關於其在合資企業中的普通股投資的慣例 認沽和贖回安排不應， 在任何此類情況下，僅因本但書中提到的項目而被視為不合格股票。不合格股票應 不包括(I)向母公司或其子公司的任何員工的利益計劃或由任何 此類計劃向此類員工發行的股本，僅因為母公司或其子公司可能需要回購該股本以履行適用的法定或監管義務，以及(Ii)向任何未來、現任或前任員工、董事發行的股本, 母公司或其子公司(或其各自的任何直接或間接母公司或子公司)的高級管理人員或顧問， 根據可能不時生效的任何管理層股權認購協議、股票期權協議、股權 計劃、看跌協議、股東協議或類似協議可贖回或須進行回購的高管或顧問。不合格股票不應 包括通用單位。

“美元”, “美元“或”$“指美利堅合眾國的合法貨幣。

“直接轉矩“ 指存託信託公司和任何繼承人。

“股權“ 指股本和收購股本的所有認股權證、期權或其他權利(但不包括可轉換為股本或可交換為股本的任何債務證券)。

“《交易所法案》“ 指經修訂的1934年證券交易法或其任何後續法規。

“公平市價“ 是指知情且自願的賣方(在沒有強制出售的情況下)和知情且願意的買方(在沒有強制購買的情況下)在公平交易中支付的價格。為確定是否符合本條款第四條和第五條規定的本契約的規定，對現金或臨時現金投資以外資產的公允市場價值的任何確定應由母公司本着善意行事的主要財務官確定，其確定應 為決定性的。

“惠譽“ 指惠譽評級公司及其評級機構業務的任何繼承者。

“境外受限子公司 “指任何一家發行人的不是美國國內受限制子公司的任何受限制子公司。

“四個季度期間“ 在計算任何交易的利息覆蓋率和綜合淨槓桿率時， 是指在該交易日期之前的最近四個會計季度，該四個會計季度的報告已提交給證券交易委員會或根據本條例第4.3節向受託人提供 。

“公認會計原則“ 是指自發布之日起在美利堅合眾國有效的公認會計原則，包括美國註冊會計師協會會計原則委員會的意見和聲明 以及財務會計準則委員會的聲明和聲明，或會計專業中相當一部分人認可的其他實體的其他聲明中所述的原則。” 指截至發佈日期在美利堅合眾國普遍接受的會計原則，包括在美國註冊會計師協會會計原則委員會的意見和聲明以及財務會計準則委員會的聲明和聲明中提出的原則，或者由會計專業的相當一部分人批准的其他實體的其他聲明中提出的原則。除本契約另有明確規定外，本契約中包含或參考的所有比率和計算應按照GAAP(在適用範圍內)一致地計算。

“全局註釋圖例“ 指在附件A中標識的圖例。

“全局筆記“ 指以全球形式發行並以保管人或其 代名人的名義登記的附件A形式的票據。

“擔保“ 是指以任何方式(包括但不限於以資產質押或通過信用證或與資產有關的償還協議)對任何債務或其他義務的全部或任何部分作出的擔保，而不是背書可轉讓票據，在正常業務過程中直接或間接收款 。 指在正常業務過程中直接或間接背書託收的可轉讓票據 ，包括但不限於以資產質押或通過信用證或與資產有關的償還協議的方式。用作動詞的術語“保證”有相應的 含義。

“保持者“ 指以其名義將該筆記登記在處長簿冊上的人。

“IAI指 根據證券法 構成規則501(A)(1)、(2)、(3)或(7)所指的“認可投資者”的投資者。

“招致“ 指就任何債項而言，招致、產生、發行、承擔、擔保或以其他方式對 或就 承擔法律責任，或對該等債項的或有或有或以其他方式付款負責，包括後天的 債項的”引致“；提供, 然而，利息的應計、以 形式的相同期限的額外債務支付的利息，以及原始發行貼現的增加，都不應被視為 債務的產生。

此外，發行人可以根據自己的選擇，選擇將任何債務項下的全部或任何部分承諾(包括任何循環貸款的承諾)視為在承諾時發生，在這種情況下，該承諾項下的任何隨後發生的債務 不應被視為在隨後的時間發生的情況。 發行人可以選擇將任何債務承諾(包括任何循環貸款承諾)視為在該承諾發生時發生的債務。 在這種情況下，該承諾項下隨後發生的任何債務不應被視為隨後發生的債務。

“負債“ 就任何人而言，指在任何決定日期(無重複)：

(一)該人因借款而欠下的全部債務；

(二)該人以債券、債權證、票據或其他類似票據證明的所有義務；

(3)在該人的正常業務過程中訂立的信用證或其他類似票據的面值(不包括與保證義務(除上述(1)或(2)或(5)、(6)或(7)項所述義務以外的信用證(包括貿易信用證)有關的義務) ，只要該等信用證未被開具或在開具時， 至遲於該人收到報銷要求後的第五個工作日報銷該提款)；

(4)該人的所有 無條件支付財產或服務的延期和未付購買價格的義務，購買價格在該財產投入使用或接受交付和所有權或完成該等服務之日起六個月以上到期，但(I)貿易應付款和(Ii)任何盈利義務或購買價格調整，直至該義務 成為資產負債表上的負債為止；

(五)所有 資本化租賃債務和可歸屬債務；

(六)以留置權擔保的其他人的所有債務的主要組成部分，不論該債務是否由該人承擔；提供, 然而，，該等負債的數額須以(A)該資產在該釐定日期的公平 市值及(B)該等負債的數額中較小者為準；

(七)該人對他人債務的主要構成部分提供擔保 ；

(8)至 本定義或綜合利息支出、貨幣 協議和利率協議項下的淨債務的定義中未包括的範圍，

在每種情況下，如果第(1)至(8)款中的任何 前述(信用證除外)將根據GAAP在該人的資產負債表(不包括腳註)上顯示為負債，且在此範圍內。

任何人在任何日期的負債額 應為上述類型的所有無條件債務在該日期的未償餘額， 就任何擔保項下的義務而言，是導致該義務的意外事件發生時的最大責任； 提供, 然而，，即：

(I)以原始發行貼現方式發行的任何債務在任何時候的未償還金額，應視為 該債務的面值減去該債務在確定之日的原始發行貼現的剩餘未攤銷部分 ，符合公認會計原則(GAAP)；

(Ii)負債 不包括任何外國、聯邦、州、地方税或其他税的負債；

(Iii)負債 不包括與賠償、調整收購價或類似義務有關的任何義務，或來自擔保 或信用證、擔保保證金或履約保證金的任何義務，在每種情況下，保證發行人或任何受限制子公司的任何此類義務，在與處置任何業務、資產或受限制附屬公司有關的任何情況下發生(但不包括對任何人收購全部或部分此類業務而產生的債務擔保 )。(C)負債 不包括與賠償、調整收購價或類似義務有關的任何義務，或因擔保 或信用證、保證保證金或履約保證金而產生的任何義務。為此類收購提供資金的資產或受限子公司)，本金不超過發行人和受限子公司在合併基礎上實際收到的與此類處置相關的毛收入，包括非現金收益(此類非現金收益的公平市場價值 在收到時計量，不影響隨後的任何價值變化)；

(Iv)負債 不包括以現金、現金等價物或有價證券擔保的任何債務或義務(應理解 現金抵押品應被視為包括存放於受託人或其他代理人的與第三方債務有關的現金) ，或在作出上述計算之日或之前已償還、清償、失敗(不論是通過契約或法律失敗)、退休、回購或贖回或以其他方式滿足的債務或義務 解除、回購、退休或贖回或以其他方式清償或 要求贖回、失敗(不論是通過契諾或法律上的失敗)、解除、回購或退休，或母公司 或其任何子公司已向受託人、持有人、貸款人或其他代理人發出不可撤銷的贖回通知，以償還 在該日期或之前被贖回的債務的情況下，上述債務的清償、清償、回購、退休或贖回，或 要求贖回、(不論是通過契諾或法律上的無效)清償、清償、回購、退休或贖回，或母公司 或其任何子公司已就 上述債務向受託人、持有人、貸款人或其他代理人發出不可撤銷的贖回通知出院“)，以及

(V)負債 不包括履約保證金、履約保函、保證保證金、上訴保證金或類似義務 項下的或有義務 ，與過去的做法一致。

“壓痕“ 指不時修改或補充的本契約。

“獨立投資銀行家 指KeyBanc Capital Markets Inc.及其繼任者，或者，如果該公司不願意或無法選擇類似的 國債發行，則指由發行人指定的具有國家地位的獨立投資銀行機構。

“初始註釋“ 具有本協議序言中規定的含義。

“利息覆蓋率 比率“指在任何交易日，以下比率：

(1)截至當時適用的四個季度的合併EBITDA總額

(2)這四個季度的綜合利息支出合計。

在進行上述計算 (並且沒有重複)時，

(1)PRO 表格在 期間發生、償還或清償的任何債務均應生效(“參考期“)自四個季度的第一天開始至交易日結束(根據循環信貸或類似安排招致或償還的債務除外)，在每種情況下，猶如該等債務是在該參考期的第一天招致或償還或清償的；

(2) 合併 任何債務(無論是現有債務還是正在發生的債務)的利息支出形式上的以 為基準並採用浮動利率計算時，應將交易日的有效利率視為整個期間的適用利率(如果該利率協議的剩餘期限超過12個月，或如果該利率協議的剩餘期限較短，則應考慮適用於該債務的任何利率 ，如果該剩餘期限較短，則 至少等於該債務的剩餘期限)；

(3)PRO 表格資產處置、資產收購和允許抵押投資應生效 投資(包括贈與形式上的在參考期內發生的任何資產處置收益和因任何此類資產收購或資產處置而產生或償還的任何債務(br})的應用效果，就好像它們已經發生，並且該收益是在參考期的第一天使用的，並且在實施形式成本節約之後；

(4)PRO 表格資產處置和資產收購(包括贈與PRO 表格適用於(I)任何資產處置的收益以及與任何該等資產收購或資產處置相關而產生、償還或清償的任何債務 ；(Ii)根據交易法下的S-X條例計算的費用和成本減少(br}與交易法下的S-X規則一致，以及(Iii)形式上的成本節約)，該費用和成本減少是由任何人在參考期內已經或已經成為受限制子公司，或者已經與發行人或其任何受限制子公司合併，以及 如果該人在 該人是受限制子公司時進行此類交易，則在該參考期內將構成資產處置或資產收購的

(5)按照公認會計原則確定的可歸因於非持續經營的合併利息支出 應不包括在內，但僅限於產生該合併利息支出的債務不應是交易日後特定人員或其任何受限子公司的債務。

(6)債務利息 可根據最優惠利率或類似利率、歐洲貨幣銀行間同業拆借利率或其他利率的係數隨意確定，應被視為基於實際選擇的利率，如果不是，則基於發行人可能指定的可操作的 利率。循環信貸安排項下任何債務的利息，以形式上的除 本定義第(1)款所述外，基數 應根據適用期間內此類債務的日均餘額計算。資本化租賃債券的利息應被視為按照發行人負責任的財務或會計人員 根據公認會計準則 合理確定的利率累加，該利率為該資本化租賃債券中隱含的利率。

(7)在交易日為母公司受限制子公司的任何 人應被視為在適用參考期內一直是母公司 的受限制子公司，任何人在交易日 不是母公司的受限制子公司應被視為在適用參考期內的任何時候都不是母公司的受限制子公司；

“利率協議“ 指任何利率保護協議、利率未來協議、利率期權協議、利率互換協議、 利率上限協議、利率下限協議、利率對衝協議、期權或期貨合同或其他與利率有關的類似 協議或安排。

“投資“ 任何人都是指任何直接或間接的墊款、貸款或其他信貸擴展(包括通過擔保或類似安排，但不包括在正常業務過程中向客户和分銷商墊付的款項和在正常業務過程中按照公認會計準則記錄為應收賬款的發行人及其受限制子公司的綜合資產負債表上的應收賬款和佣金， 向發行人的員工、董事、高級管理人員、成員、經理和顧問提供的差旅和類似墊款，以及任何受限的 在每一種情況下，為免生疑問， 為免生疑問，也不包括與租户達成的根據正常業務過程中的任何租約延期或減免租金的任何協議 或向他人轉讓現金或其他財產(有形或無形財產)的出資額，或僅為他人賬户或使用或以其他方式支付財產或服務的任何 付款，或購買或收購股本、債券、票據、債權證或其他任何資產或服務的協議。 債券、票據、債權證或其他資產的任何購買或收購 債券、票據、債權證或其他形式的資本貢獻(通過向他人轉讓現金或其他財產(有形或無形財產)的方式)，或購買或收購股本、債券、票據、債權證或其他任何方式

(1) 指定受限子公司為非受限子公司；及

(2)發行人或其任何受限制附屬公司持有(或持有)已不再是受限制附屬公司的 人的股本(或任何其他投資)的公允市值；

提供, 然而，任何非受限制附屬公司的人士所持有的投資的公平市值，應視為 不超過在作出該等投資時對該人士作出的投資總額，減去該等投資的減去 淨額後所得的總和，該等投資將被視為 不超過在作出該等投資時對該等人士作出的投資總額(減去該等投資的 淨額)。就“非限制性附屬公司”的定義和本協議第4.7節而言：

(I)“投資” 須包括任何受限制附屬公司被指定為非受限制附屬公司時的資產(負債淨額(對發行人或其任何受限制附屬公司的負債除外)) ；

(Ii)任何 非受限制附屬公司被指定為受限制附屬公司時，該非受限制附屬公司的資產(扣除負債(對發行人或其任何受限制附屬公司的負債除外))的 公平市值，應視為減少 未償還投資；及

(Iii)向非限制性附屬公司轉讓或從非限制性附屬公司轉讓的任何 財產應按轉讓時的公平市價估值。

除本契約另有規定外， 投資額應在投資作出時確定，且不影響 價值隨後的變化，但不影響(不得重複)因任何股息、 分派、利息支付、資本返還、償還或其他付款或處置(按支付或處置時的公允市值估值)而導致的投資額隨後的所有減值(以支付或處置時的公允市價 計算)， 投資金額應在投資作出時確定，但不會影響(不得重複)因任何股息、 分派、利息支付、資本返還或其他付款或處置而導致的投資額隨後的減少。

“投資級 狀態“就發行人而言，指債券至少具有以下兩個評級：(1)穆迪給予 ”Baa3“(或同等評級)或以上評級(或來自替代評級機構的同等評級)；(2)標普給予”BBB-“(或同等評級)或以上(或替代評級機構給予同等評級)的 評級；及(3)惠譽給予”BBB-“ (或同等評級)或以上評級由適用的評級機構 發佈。

“發行日期“ 表示2021年10月7日。

“留置權“ 指任何按揭、信託契據、債務擔保契據、質押、擔保權益、產權負擔、留置權或任何形式的抵押、抵押轉讓、存款安排或其他擔保協議，不包括任何抵銷權，但包括但不限於 任何有條件出售或其他所有權保留協議、與上述任何 具有實質相同經濟效果的任何融資租賃，以及授予或轉讓擔保權益的任何其他類似協議。

“有限條件 獲取“指母公司或其一個或多個受限制的子公司進行的任何投資或收購，包括通過合併或合併的方式進行的任何投資或收購，其完成不以是否獲得或獲得第三方融資為條件； 提供為確定是否符合本協議第4.7節的規定，運營的調整後資金不應 包括目標公司運營或歸屬於目標公司的任何調整後資金或與任何此類有限條件收購相關的資產 ，除非且直到此類有限條件收購實際發生。

“長導數 儀器“是指衍生工具(I)其價值一般增加，和/或付款或交付義務 通常減少，但履約基準發生積極變化，和/或(Ii)其價值通常減少， 和/或付款或交付義務通常增加，但履約參考出現負面變化。

“LTIP單元“ 是指Opco的合夥單位，該單位被指定為LTIP單位，該術語在2018年7月19日第二次修訂和重新發布的Opco有限合夥協議 中定義，該協議經不時修訂、修改、補充或重述。

“管理 協議“是指由作為物業管理人的母公司和美國金融地產有限責任公司 於2016年9月6日由母公司和美國金融地產有限責任公司作為物業管理人修訂的某些修訂和重新簽署的物業管理協議，經日期為2017年12月8日的第一修正案和日期為2020年11月4日的Opco的母公司、物業經理和某些子公司之間的修訂和重新簽署的物業管理協議 由Opco的母公司、物業經理和某些子公司之間修訂，於發行日期生效，並可能進一步{根據本合同第4.11節的規定不時修改或補充。“穆迪(Moody‘s)“ 指穆迪投資者服務公司及其後繼者。

“穆迪(Moody‘s)“ 指穆迪投資者服務公司及其後繼者。

“現金淨收益“ 表示：

(1)對於 任何資產出售，以現金或臨時現金投資的形式出售資產的收益，包括以現金或臨時現金投資 形式收到的遞延付款義務(在與本金相對應的範圍內，但不包括利息部分)的付款(除非此類債務是向發行人或其任何 受限制的子公司有追索權的融資或出售)，以及轉換或出售 轉換為現金或臨時現金投資或出售時收到，淨額為：

(A)經紀佣金、銷售佣金及其他與出售資產有關的費用及開支(包括律師、會計師及投資銀行家的費用及開支) ；

(B)為獲得必要同意或適用法律要求支付的款項 ；

(C)因出售資產而產生的任何 搬遷費用；

(D)發行人及其受限制附屬公司因此類資產出售而實際支付或應付的税款 ；

(E)為償還該等資產出售時的債務或任何其他未清償債務而支付的款項 ，而該債務或任何其他債務是(A)以出售的財產或資產的留置權 作擔保，或(B)因該項出售而須予支付(根據資產出售要約除外)；

(F)如此 只要在給予形式上的對於任何此類分配的影響，不應發生或繼續發生任何違約或違約事件， 由於此類資產出售而需要分配給母公司股本持有人的金額，以使母公司 保持其作為REIT及任何相關資產的地位按比例向Opco股本持有人分配；

(G)與此次資產出售中出售的資產直接相關的留存負債(不構成負債)的支付 ；及

(H)發行人和受限制附屬公司為與該等資產出售相關的任何負債而預留的金額 ，包括養老金和 其他離職後福利負債、與環境事項有關的負債以及根據與該等資產出售相關的任何賠償義務 項下的負債，所有這些都是在綜合基礎上根據公認會計準則確定的；以及

(2)對於任何股本的發行或出售， 以現金或臨時現金投資的形式發行或出售的收益， 包括以現金或臨時現金投資的形式收到的遞延付款義務(在與本金相對應的範圍內，但不包括利息部分)的付款 (除非此類債務是以對發行人或其任何受限制子公司的追索權融資或出售的)，以及轉換其他債務所得的收益扣除律師費、會計費、承銷商或配售代理的 費用、折扣或佣金以及與該等發行或出售相關的經紀、顧問及其他費用，以及因此而支付或應付的税金淨額 。

“淨租賃抵押 附註“指截至2019年5月30日在Opco和花旗銀行(Citibank N.A.)作為契約受託人的某些子公司之間根據主契約發行的任何票據，包括可能不時修訂或補充的其他子公司根據主契約發行的任何補充契約，其收益由發行人或其任何受限制子公司 用於收購、建造或改善發行人或其任何受限子公司的房地產資產， ，或(br}=

“淨空頭“ 對於持有人或實益擁有人而言，是指截至確定日期：(I)其短期衍生工具的價值超過(X)其票據價值之和 加(Y)其長期衍生工具於該釐定日期 的價值，或(Ii)合理預期在緊接該釐定日期前就發行人或任何 附屬擔保人發生未能付款或破產 信貸事件(均見2014年ISDA Credit 134衍生品定義)的情況。

“非現金收費“ 是指(A)使用權益法記錄的所有投資損失，(B)發行人及其受限制子公司因發行基於股票的獎勵、基於合夥企業利息的獎勵和類似的基於激勵的 補償獎勵或安排而產生的任何非現金支出和成本，(C)收購法會計的非現金影響，以及(D)其他非現金 費用(提供在每種情況下，如果任何非現金費用代表任何未來 期間的潛在現金項目的應計或準備金，則在該未來期間與該非現金項目相關的現金支付應從運營調整資金中減去，減去的幅度為 ，不包括前期支付的預付現金項目的攤銷)。

“注意：保管人“ 指被指定為全球票據託管人的人，或其任何後續實體。

“票據擔保“ 指任何附屬擔保人對發行人在本契約項下義務的擔保。

“備註“ 指初始附註和任何附加附註。初始附註和附加附註(如果有)應視為本契約項下所有目的的單一類別 。

“報價購買“ 表示書面要約(”報盤“)由發行人以頭等郵件(郵資已付)寄往每位持有人在證券登記冊上顯示的 地址，或就全球票據而言，在要約發售之日按照DTC程序發出，以要約中指定的購買價格(根據本契約確定的 )購買最多為要約中指定的本金金額的票據。除非適用法律另有要求，要約應規定到期日(“優惠 到期日期除適用法律另有相反要求外，購買要約不得少於要約之日起30天或超過60天和結算日(購買日期“)在報價到期日後三個工作日內購買 票據。要約應包含對要求 發行人提出購買要約的事件的描述，以及使這些持有人能夠根據 購買要約投標票據所需的所有説明和材料。要約還應説明：

(1)提出收購要約所依據的本契約的 部分；

(2)要約到期日和購買日期，如果要約是在控制權變更之前提出並以控制權變更為條件的，則要約以控制權變更為條件；

(3)發行人根據要約購買而要約購買的未償還票據的本金總額(包括， 如果低於100%，則包括根據本契約中要求要約購買 的章節確定該金額的方式)(採購額”);

(4)發行人就每1,000美元本金總額接受付款的票據支付的 收購價(根據本契約 指明)(“購貨價格”);

(5) 持有人可以其名義登記的債券的全部或任何部分進行投標，而所投標的債券的任何部分必須 以1,000元本金的整數倍進行投標；

(六)根據要約購買將債券交回投標的 個地點；

(7)沒有進行投標或投標但發行人沒有根據購買要約購買的票據的 利息將繼續累算；

(8) 在購買日期，購買價格將在根據購買要約接受付款的每張票據時到期並支付，其利息將在購買日期及之後停止產生；

(9) 每名依據購買要約選擇投標票據的持有人，須在要約到期日營業時間結束前，將該票據交回要約所指明的一個或多個地點(如發行人或受託人 要求，則該票據須由發行人或受託人妥為背書，或附有發行人及受託人以書面妥為籤立的形式令發行人及受託人滿意的書面轉讓文書)；

(10) 如果發行人(或其付款代理)在不遲於要約到期日交易結束時收到電報、電傳、傳真或其他電子傳輸或信件， 持有人有權撤回全部或部分投標的票據，並註明持有人的姓名、持有人投標的票據的本金、持有人投標的票據的證書編號 以及該持有人將撤回所有票據的聲明

(11) (A)如果本金總額小於或等於購買金額的債券被正式投標，而沒有根據要約購買 撤回，發行人應購買所有該等債券；和(B)如果本金總額超過 購買金額的債券被投標，而沒有根據要約購買，發行人應購買本金總額等於按比例基數(經認為適當的調整，只可購買面額為2,000美元或超過1,000美元的整數倍的 票據)；及

(12) 如任何持有人的票據只被部分購買，發行人須籤立，而受託人須按持有人的要求，在不收取手續費的情況下認證及交付 一張或多於一張任何授權面額的新票據予該持有人，本金總額相等於如此投標的票據的未購買部分，並以此作為交換。

如果任何接受要約購買 的票據為全球形式，則發行人應對要約進行必要的修改，以符合適用於回購的託管 程序。任何購買要約都應受該要約購買的管轄，並按照該要約購買的要約生效。

“發售備忘錄“ 指發行人的發售備忘錄，日期為2021年9月30日，與發售初始債券有關。

“軍官“ 指下列任何發行人或任何附屬擔保人：行政總裁、首席財務官、總裁、 任何副總裁、司庫或祕書(或就附屬擔保人而言，指獲授權代表該附屬擔保人行事的任何經理、成員或普通合夥人 )。

“軍官證書 “指由兩名官員簽署的符合本條例第11.3節要求的證書。

“大律師的意見“ 指受託人合理接受的法律顧問的書面意見。律師可以是發行人或受託人的僱員或律師。

“作業 個單位“指在Opco中擁有有限合夥人權益的普通單位。

“平價債務“ 是指發行人或任何附屬擔保人與該附屬擔保人(視情況而定)對票據或其票據擔保享有同等支付權的任何債務。 指發行人或任何附屬擔保人享有與該附屬擔保人的票據或票據擔保同等權利的任何債務。為了確定債務是否與其他債務具有同等的償付權 ，不應考慮擔保任何此類債務的抵押品、結構性從屬關係、留置權 從屬關係或以特定優先順序應用借款人、債務人或發行人在違約或行使補救措施後收到的收益或金額的條款。

“參與者“ 對於託管銀行而言，是指在託管銀行擁有賬户的人。

“付款代理“ 指經發行人授權代表發行人支付任何票據的本金、溢價(如有)或利息的任何人。

“績效推薦人“ 具有”衍生工具“的定義所載的涵義。

“許可業務“ 指發行人及其受限附屬公司在發行日 從事或擬從事(如本發售備忘錄所述)的任何商業活動(包括準許按揭投資)，與通常構成商業房地產投資信託基金資產的任何商業活動 通常構成商業房地產投資信託基金的資產，從事購買、所有權、開發、融資和租賃寫字樓、工業/分銷和零售物業，以及對第一按揭貸款、夾層貸款的投資。 指發行人及其受限制附屬公司在發行日從事的任何商業活動(包括準許按揭投資)， 指發行人及其受限附屬公司 正在從事或擬從事(如本發售備忘錄所述)的任何商業活動，以及與通常構成商業房地產投資信託基金資產的任何商業活動有關的任何商業活動，或合理擴展 或其延伸。

“允許的投資“ 表示：

(1)對以下項目的任何 投資：(A)發行人或其任何受限制附屬公司，或(B)在作出該等投資後， 將成為受限制附屬公司或與其合併或合併，或將其全部或實質所有資產轉讓或轉讓給 發行人或其任何受限制附屬公司，以及(在每種情況下)該人持有的任何投資的人；提供考慮到該等收購、合併、合併或轉讓，該人並非取得該等投資 ；

(2)現金投資和臨時現金投資；

(3)發行人或受限制子公司因按照本條例第4.10條 出售資產而收取對價，或因其他不構成資產出售的資產的處置或轉讓而進行的投資 ；(三)發行人或受限制子公司因按照本條例第4.10節的規定進行資產出售而獲得的對價，或因其他不構成資產出售的資產的處置或轉讓而進行的投資(br})；

(4)由本契約允許的擔保所代表的投資 ；

(5)工資單、 差旅和類似預付款，用於支付預付款時預計最終將根據GAAP作為費用處理的事項，包括支付或報銷給Advisor、AR Global或其任何附屬公司的金額；

(六)為清償判決或者清償債務而收到的投資 ；

(7)僅為交換母公司或Opco的股本(不合格股本除外)而獲得的任何 投資，但條件是 此類股本不會增加上文第4.7節所述《公約》第一款第(4)(C)款下可用於限制性付款的金額

(8)對(A)承租人的投資 ，連同根據本條款進行的所有其他投資，不得超過發行人和受限制子公司在任何一次未償還的 一次性合併調整後總資產的(X)1.00億美元和(Y)2.0%這兩項較大的 ；(B)發行人或任何受限制子公司的資本支出；

(9)本契約允許的貨幣協議和利率協議規定的義務 ；

(10)允許的抵押投資 ；

(11)(I)投資 包括應收賬款、應收票據或其他墊款(包括信用證和現金抵押品)性質的信貸擴展，這些貸款是在正常業務過程中與供應商、分銷商、租户、許可人或被許可人簽訂貿易信用或類似安排而產生的。(Ii)為防止或限制損失，在合理需要的範圍內，從財務上 陷入困境的賬户債務人獲得的清償或部分清償的投資；及(Iii)貿易債權人或客户在該等貿易債權人或客户破產或無力償債時，或為清償在正常業務過程中拖欠或逾期的帳目而依據任何重組計劃或類似安排而收到的證券投資 ；

(十二)任何 由預付費用、託收和租賃的流通票據、正常業務過程中的押金或託收背書、公用設施或工人補償、履約和類似存款組成的任何投資，包括因業務在正常業務過程中的 經營而簽訂的投資； 由預付費用、為託收和租賃而持有的可轉讓票據、託收或託收背書、公用設施或工人補償、履約和類似存款組成的投資；

(13)任何人根據勞工補償法、失業保險法或類似法律所作的質押或押金，或與該人作為一方的投標、投標、合同(用於償還債務)或租賃有關的押金，或作為爭議税項或進口税或支付租金的擔保的押金 ，包括在每種情況下向顧問、物業經理或AR Global支付的在正常業務過程中產生的補償金額；(br}在每種情況下，向顧問、物業管理公司或AR Global支付的保證金；以及 保證金、保證金和保證金。

(14)發行人或任何受限制子公司獲得的任何 投資：(A)以發行人或任何受限制子公司持有的任何其他投資或應收賬款或 應收租金為交換條件，該等投資或應收賬款或租金與該等其他投資或應收賬款或租金的破產、整頓、重組 或發行人對該等其他投資或應收賬款或租金進行資本重組有關，或(B)因發行人或任何受限制子公司喪失抵押品贖回權

(15)任何 向發行人、任何受限附屬公司、顧問或AR Global或其各自的任何關聯公司的高級職員、董事或僱員提供貸款或墊款的任何投資(A)與該等人士購買母公司股本有關，或(B)用於在正常業務過程中根據本條第(15)款作出的額外用途，在任何一次未償還的情況下，總額不得超過700萬美元；

(16)任何 與根據任何不合格僱員退休計劃或類似的僱員補償計劃為供款提供資金有關的任何投資，其金額不得超過發行人及其任何受限附屬公司就該等計劃所確認的補償開支金額 ；

(17)任何 發行日存在的或根據發行日生效的具有約束力的承諾而進行的投資，或包括 對發行日存在的任何此類投資或具有約束力的承諾的任何延期、修改、替換或續期的投資，但僅限於 不涉及現金或其他資產的額外墊款、出資或其他投資或其其他增加的範圍 (本契約另有許可的除外，或因利息的應計或增值或原始發行折扣而產生的投資 ) 在每種情況下，根據該投資或承諾的條款，該投資或承諾在 發行日生效；

(18)額外的 投資總額，連同根據本條款進行的所有其他投資，不得超過發行人和受限制子公司在任何 未償還時間的合併調整後總資產的(X)2億美元和(Y)4.5%的較大 (扣除對任何特定個人的投資在發行日期後收到的現金回報) 任何現金出售、償還、贖回、清算所產生的現金回報 的金額(X)2億美元和(Y)4.5%的較大的 在任何 時間未償還的發行人和受限制子公司的合併調整後總資產(扣除在任何特定個人的投資中的淨值) 因現金出售、償還、贖回、清算而獲得的現金回報 不得超過根據本條款在發行日之後對該人進行的投資金額)；

(19)對非限制性子公司和合資企業的投資總額，連同根據 本條作出的所有其他投資，不得超過發行人 和受限子公司合併調整後總資產的(X)4億和(Y)9.0%(就對任何特定個人的投資而言，扣除 發行日後因現金出售、償還、贖回而收到的現金回報)或其他現金變現(不包括 來自運營的調整資金)，不得超過基於此 條款在發行日期之後對該個人進行的投資金額)；和

(20)因出售和回租交易而產生的投資 。

“允許抵押投資 “指對有擔保票據、抵押、信託契約、抵押抵押債券、商業抵押擔保證券、其他有擔保債務證券、有擔保債務衍生工具或其他有擔保債務工具的任何投資，只要 投資直接或間接與辦公、工業、分銷或零售業中使用的不動產有關。

“允許再融資 債務“意思是：

(A)發行人或其任何受限制附屬公司為交換而發行的任何 債務，或其淨收益用於發行人或其任何受限制附屬公司的債務的延期、再融資、續期、更換、失敗、清償或退款 (公司間債務除外)；提供那就是：

(1)該等準許再融資債務的本金(或增值，如適用)不超過如此延長、再融資、續期、更換、失敗、清償或退還(如適用)的本金(或 增值，如適用)。加 所有應計利息和與此相關而招致的任何費用和開支(包括保費)的金額，以及與此相關的任何已承諾的 金額(如果發行人根據 “招致”定義的最後一段選擇在承諾時被視為已招致此類承諾)；

(2)此類 允許再融資債務具有：

(A) 最終到期日不早於(X)被延長、再融資、續期、替換、 作廢、清償或退款的債項的最終到期日，或(Y)債券到期日後91天的日期，及

(B) 平均年限相等於或大於被延長、再融資、續期、更換、失敗、清償或退款的債項的平均年限，或比票據的平均年限多91天；

(3)如果 被延長、再融資、續期、替換、失敗、清償或退還的債務在合同上從屬於票據或任何票據擔保的付款權 ，則該允許再融資債務在合同上從屬於票據或票據擔保的付款權 ，其條款至少與管理債務延期、再融資、續簽、更換、失敗、清償或退款的文件中所載的條款一樣有利於持有人

(4)上述 債務為(A)發行人或任何附屬擔保人，或(B)因債務延期、再融資、續期、更換、失敗、清償或退還而招致的受限制附屬公司(br}債務人)。

為免生疑問，任何債務的允許再融資 可在任何此類債務更換、延期、再融資、續簽、更換、 失效或退款後180天內發生。

“人“ 是指任何個人、公司、合夥企業、有限責任公司、合資企業、協會、股份公司、信託、非法人組織、政府或其任何機構或分支機構或任何其他實體。

“優先股“ 對於任何人來説，是指優先於清算或相對於任何其他類別的股本分配的任何和所有股份、權益、參與或其他等價物(無論指定為有投票權或無投票權)，包括 優先合夥權益(無論是一般的還是有限的)，或該人的優先股或優先股(無論在發行日或之後發行的未償還的 )，包括所有系列和類別的優先股或優先股。

“一級金庫交易商 “指作為美國政府主要證券交易商的任何公司。

“預計節省成本“ 是指，就任何時期而言，協同效應、成本節約、運營費用減少(包括因 員工解僱、設施合併和關閉、員工福利和補償政策標準化、財產、意外傷害和其他保險範圍和保單的合併、銷售和分銷方式標準化、所得税以外的税收減少)、其他運營改進、舉措和其他措施而產生的協同效應、成本節約、運營費用減少(包括 員工離職、設施合併和關閉、員工福利和補償政策的標準化、銷售和分銷方式的標準化、所得税以外的減税)、其他運營改善、舉措和其他形式上的對實際歷史合併的調整 EBITDA涉及(X)任何資產收購、投資、資產出售或出售，或(Y)任何成本節約 計劃或其他重組計劃，條件是(A)符合交易法下的S-X規定，或 (B)發行人的財務人員善意地預計可在此類交易或事件發生之日起十八(18) 個月內實現，形式上的在這種協同效應的基礎上， 節省成本、降低運營費用、其他運營改進、計劃和其他形式上的調整是在確定合併EBITDA的期間的第一天實現的，就好像這樣的協同效應、成本節約、運營費用削減、其他運營改進、計劃和其他形式上的在整個期間實現了調整 ；提供這樣的協同效應、成本節約、削減、改進、倡議和其他形式上的調整 應直接歸因於發行人財務人員的善意判斷，具有事實依據，並可合理量化。 發行人的財務人員應根據誠信判斷作出調整。

“物業經理“ 指特拉華州有限責任公司American Finance Properties，LLC。

“評級機構 指(A)穆迪、標準普爾或惠譽，或(B)如果穆迪、標準普爾或惠譽或其各自不得公開提供票據評級 ，則指國家認可的一個或多個統計評級機構(每個、a替代評級機構“)， ，可由發行人選擇(經發行人董事會決議證明)， 將取代穆迪、標準普爾或惠譽，或其中每一家(視屬何情況而定)。

“評級類別“ 指(A)就惠譽或標普而言，以下任何類別：BB、B、CCC、CC、C和D(或同等的後繼類別)； (B)對於穆迪，以下任何類別：BA、B、CAA、Ca、C和D(或同等的後繼類別)； 和(C)可供選擇的任何替代評級機構使用的任何上述標普、穆迪或惠譽類別的等價物 在確定債券的評級是否降低了一個或多個評級 時，應考慮評級類別內的評級((I)標準普爾和惠譽的評級類別(I)+和-；(Ii)穆迪的1、2和3 ；以及(Iii)發行人選擇的另一家評級機構的同等評級) (例如，就標普而言，評級從BB+下降到BB，或從BB-下降到B+，將構成

“評級日期“ 指在(A)控制權變更或(B)公告發生控制權變更或發行人意向變更控制權之前60天的日期，兩者以較早者為準。

“收視率下降“ 就債券而言，如在發出控制權變更的公開通知後60天內(該 期限須就評級機構延長，只要該評級機構正公開宣佈考慮由該評級機構下調某評級類別的評級)，則就該等債券而言，須當作已發生。 該等評級機構可能會下調某評級類別的評級。”與評級日的債券評級相比，三家評級機構中至少有兩家對票據的評級應下調一個或多個評級類別至評級類別或在評級類別內的評級(包括評級類別內的評級 以及評級類別之間的評級)。

“房地產資產“一個人的 是指在任何日期，該人及其受限制子公司在該日期的房地產資產，按公認會計準則確定的綜合 基礎上計算。

“參考金庫 交易商“是指：(I)KeyBanc Capital Markets Inc.或其後繼者，以及(Ii)發行人選擇的其他四家一級國債交易商 。

“參考金庫 交易商報價“就任何參考國庫券交易商和任何贖回日期而言，指由獨立投資銀行家 釐定的可比國庫券的平均投標和要價(在每種情況下，以本金的百分比表示)，由該參考國庫商在紐約時間 紐約時間 前第三個營業日下午5時以書面方式向獨立投資銀行家報出(或於

“規例S圖例“ 指在附件A中標識的圖例。

“重置資產“ 指(1)將在許可業務中使用或有用的有形非流動資產，或(2)許可業務的幾乎所有資產或從事許可業務的任何人士的大部分有表決權股票，這些資產將在收購 之日成為受限制子公司。

“ 法律的要求“就任何人而言，統稱為普通法和所有聯邦、州、省、領土、市政、地方、外國、多國或國際法律、法規、法典、條約、標準、規則和條例、準則、條例、命令、判決、令狀、禁令、法令(包括行政或司法先例或當局)和任何政府當局對其作出的解釋或執行，以及任何政府當局作出的其他決定、指令、要求或請求；在每種情況下， 是否具有法律效力，適用於該人或其任何財產或對該人或其任何財產具有約束力，或該 人或其任何財產受制於該人或其任何財產。

“負責官員“ 在用於受託人時，是指受託人公司信託部門內的任何高級人員，包括任何副總裁、 助理副總裁、助理祕書、助理財務主管、信託高級人員或受託人的任何其他高級人員，這些高級人員通常 履行與當時應分別擔任這些高級人員或因瞭解和熟悉特定主題而被轉介任何公司 信託事項的人員所履行的職能類似的職能，並應直接 執行這些高級人員的職責。 指的是受託人公司信託部門內的任何高級人員，包括任何副總裁、助理副總裁、助理祕書、助理財務主管、信託高級管理人員或通常 執行類似職能的受託人的任何其他高級管理人員。”

“受限投資“ 指許可投資以外的投資。

“受限註釋 圖例“指在附件A中確定的圖例。

“受限子公司“ 就任何人而言，指該人的任何附屬公司(不受限制的附屬公司除外)。除文意另有所指外， 受限子公司是指發行人的受限子公司。為免生疑問，Opco是母公司 的受限子公司。

“售後回租交易 交易“指與任何人或任何該等人士為當事一方的任何直接或間接安排，規定 將發行人或任何受限制附屬公司所擁有的任何財產租賃給發行人或任何該等受限制附屬公司，不論該財產是發行人或任何該等受限制附屬公司在發行日期 擁有或稍後取得的，而發行人或任何該等受限制附屬公司已經或將會出售或轉讓予該 人或該人已向其或將向其墊付資金的任何其他人，以該財產作抵押。

“篩選的附屬公司“ 是指持有人的任何附屬公司，(I)獨立於該持有人和該 持有人的任何其他附屬公司(不是篩選關聯公司)作出投資決定，(Ii)在其與該持有人和該持有人的任何不是篩選關聯公司的 其他附屬公司之間設置慣常的信息屏幕，並且此類屏幕禁止共享有關 母公司或其子公司的信息，(Iii)其投資政策不受該股東或其子公司的指導，或者(Iii)其投資政策不受該股東或其附屬公司的指導及(Iv)其投資決定 不受該持有人或與該等持有人就其在債券投資方面一致行動的任何其他聯營公司的投資決定影響 。

“有擔保債務“ 指通過對發行人或任何受限制附屬公司財產的留置權擔保的任何債務。儘管有上述規定，對現金或現金等價物的留置權 不應導致該信貸安排構成擔保債務。 該留置權用於擔保信用證和信用貸款項下的類似義務(借款義務除外)。

“證交會“指 美國證券交易委員會。

“證券法“ 指修訂後的1933年美國證券法。

“短導數 儀器“是指衍生工具(I)其價值一般減少，和/或付款或交付義務 一般增加，但履約基準發生積極變化，和/或(Ii)其價值一般增加， 和/或付款或交付義務一般減少，但履約參考發生負面變化。

“重要子公司對於任何人而言， 是指該人的任何受限制子公司，該子公司滿足交易法下S-X法規第1-02(W)條規定的“重大子公司”的標準 ，因為該法規在發行之日生效。除 上下文另有規定外，重要附屬公司是指發行人的重要附屬公司。

“標普(S&P)“ 指標準普爾評級服務及其後繼者。

“規定到期日“ 表示：

(1)就任何債務證券而言，指該債務證券中指明的日期，即該債務證券的最後一期本金到期應付的固定日期；及

(2)在 就任何債務抵押的本金或利息的任何預定分期付款而言，該債務抵押上指明的日期為該分期付款的 固定到期日，

提供， 規定的到期日不應包括在原定付款日期 之前償還、贖回或回購任何此類利息或本金的任何或有義務。

“次級負債“ 指根據該等債務的條款，在償付權利上從屬於票據或其任何票據擔保的本金、利息及保費(如有的話)的債務。 指根據該等債務的條款，附屬於票據或其任何票據擔保的本金、利息及保費(如有的話)的債務。

“子公司“ 就任何人士而言，指 任何公司、協會或其他商業實體，而該公司、協會或其他商業實體的已發行表決權超過50%由該人士及其一間或多間其他附屬公司直接或間接擁有，而該等公司、協會或其他商業實體的 賬目將根據公認會計準則在其綜合財務報表中與該人士的賬目合併，如 該等報表已於該日期編制，則該公司、協會或其他商業實體將直接或間接擁有該公司、協會或其他商業實體的50%以上投票權。

“附屬擔保人“ 是指(I)發行人在發行日的每一家受限制附屬公司，同時也擔保信貸協議項下的義務 和(Ii)在發行日之後根據本契約條款成為附屬擔保人的每一人，在每種情況下，直至 該人解除對票據的票據擔保為止。

“賦税“ 指任何政府機構徵收的所有當前和未來的税、扣、扣(包括備用預扣)、評税、費用 或其他費用，包括對其適用的任何利息、附加税或罰金。

“臨時現金投資“ 指以下任何一項：

(1)美元、 歐元、加元、澳元、英鎊、歐盟任何參與成員國的任何國家貨幣或發行人或其任何受限制子公司在正常業務過程中不時持有的任何外幣；

(2)由(I)美國或(Ii)歐盟任何成員國的政府或任何機構或機構發行的、或由政府或任何機構或機構直接、全面擔保或擔保的可隨時 發行的有價證券(提供該成員國的長期政府 債務評級為穆迪“A3”級或“A”級或標普“A”級或更高，或類似評級類別 另一家國際公認的評級機構)，自收購之日起到期日不超過24個月；如果進一步提供 保證美國或歐盟成員國的全部誠意和信譽予以支持；

(3)定期存款賬户、定期存款賬户、定期存款、銀行承兑匯票、隔夜銀行存款、存單、 歐洲美元定期存款和自收購之日起12個月內到期的貨幣市場存款，每種情況 與(A)根據美利堅合眾國法律成立的任何商業銀行，其任何國家或歐盟任何成員國的資本和盈餘不低於250,000,000美元(如果是非美國銀行，則為確定之日的美元等值)或(B)由註冊經紀交易商或共同基金分銷商贊助的任何貨幣市場基金；(B)資本和盈餘不低於250,000,000美元(如果是非美國銀行，則為美元等值)或(B)由註冊經紀交易商或共同基金分銷商贊助的任何貨幣市場基金；

(四)與符合上述第(3)款條件的銀行簽訂的上述第(2)款和 (3)類標的證券的回購 和逆回購義務，期限不超過30日；

(5)在收購日期後不超過6個月到期的商業票據，其當時的評級是根據穆迪的“P-2”(或更高)或根據標普的“A-2”(或更高)(或者，如果在任何 時間，穆迪和標普都不對該等債務進行評級，則由另一家國際公認的評級機構給予同等評級)(或者，如果該商業票據本身沒有評級，則由另一家國際公認的評級機構給予同等評級)(或者，如果該商業票據本身沒有評級，則由另一家國際公認的評級機構給予同等評級)(或者，如果該商業票據本身沒有評級，則由另一家國際公認的評級機構給予同等評級)(或者，如果該商業票據本身沒有評級，由長期無擔保債務評級至少為 標普的“A”或穆迪的“A2”(或具有另一國際公認評級機構的同等評級類別)的發行人發行；

(6)自收購之日起12個月或以下期限的證券 ，或由任何州、英聯邦或美利堅合眾國領土，或由其任何政治分支、公共工具或税務當局或任何歐盟成員國發行或全面無條件擔保的證券，並被標普或穆迪評為至少“A”級(或者，如果穆迪和穆迪在任何時候都不能對該等義務進行評級，則應給予同等評級)(或者，如果穆迪和穆迪在任何時候都不對該等義務進行評級，則應給予等同的評級)(或，如果穆迪和穆迪均未對該等義務進行評級，則應給予同等評級)(或者，如果穆迪和穆迪在任何時候都不對該等義務進行評級，則應給予同等的評級。

(7)符合本定義第(3)(A)款要求的商業銀行開具的備用信用證支持的、自收購之日起6個月及以下期限的證券 ；

(8)將其資產的90%以上投資於構成本定義第(Br)(1)至(7)款所述種類的臨時現金投資的任何 基金；

(9)貨幣市場基金：(A)符合美國證券交易委員會(SEC)第2a-7條(1940年經修訂的“投資公司法”)規定的標準， (B)被標準普爾評為AAA級，被穆迪評為AAA級(或具有另一家國際公認評級機構的等同評級或等同評級類別)，以及(Iii)投資組合資產至少為5,000,000,000美元；

(10)可銷售的 穆迪或標普分別給予至少P-2或A-2評級的短期貨幣市場和類似的流動基金 (或者，如果穆迪和標普在任何時候都不對此類義務進行評級，則由另一家國家認可的統計評級機構給予同等評級)；以及

(11)在任何外國子公司的情況下，其期限和信用質量與前述第(1)至 (10)款所述票據相當的票據，通常用於該外國子公司經營現金管理的國家。

“總資產“ 對任何人而言，指截至任何決定日期的一筆不重複的款項：

(1)在 該人或其任何受限制附屬公司於該確定日期擁有並在緊接該確定日期之前的整整四個會計季度內擁有的任何房地產資產方面，(X)該等房地產資產在該確定日期前最近完成的四個會計季度內的現金淨營業收入 ，除以(Y)適用的資本化率 ；

(2)在 該人或其任何受限制附屬公司於該決定日期之前擁有但在緊接 之前的整整四個會計季度內尚未擁有的任何房地產資產方面，成本(原始成本加按公認會計原則綜合確定的此類房地產資產和相關無形資產的資本改善(br}折舊和攤銷前)；以及

(3)該人及其受限制子公司的所有其他資產(應收賬款和無形資產除外)的 賬面價值，按照公認會計原則(GAAP)確定，截至最近一個可編制內部財務報表的會計季度末 。 該人及其受限制的子公司在合併的基礎上 按照公認會計原則確定的所有其他資產(不包括應收賬款和無形資產)的賬面價值 。

“未擔保資產總額 “指在任何日期對任何人而言，該人及其受限制附屬公司在該日期的總資產， 根據GAAP確定的綜合基礎上不擔保任何部分有擔保債務的總資產。

“貿易應付款“ 就任何人而言，指該人或其任何附屬公司在正常業務過程中因取得貨品或服務而產生的任何應付帳款或對貿易債權人的任何其他債項或金錢義務。 指該人或其任何附屬公司在正常業務過程中產生的與取得貨品或服務有關的任何應付帳款或任何其他債項或金錢義務。

“交易日期“ 就發行人或其任何受限制附屬公司產生的任何債務而言，是指招致該等債務的日期 ，就任何受限制付款而言，是指作出該等受限制付款的日期。

“轉賬受限 備註“指載有或須載有限制性票據圖例的票據。

“國庫券利率“ 是指(1)表示前一週平均值的收益率，該收益率出現在最近 發佈的名為”H.15“的統計新聞稿或任何後續出版物中，該出版物由美聯儲理事會 每週發佈，並在”財政部固定到期日“標題下確定了交易活躍的美國國債的收益率 ，用於對應於可比國債發行的到期日。 (1)表示最近一週的平均收益率，該收益率出現在最近發佈的名為”H.15“的統計新聞稿或任何後續出版物中，該出版物由美聯儲理事會 每週發佈，並在”財政部固定到期日“標題下確定了交易活躍的美國國債的收益率。提供，但 ，如果在債券剩餘期限之前或之後的三個月內沒有到期日，應確定與可比國庫券最接近的兩個已公佈 到期日的收益率，並根據該收益率進行內插 或根據該收益率直線外推(四捨五入到最近的一個月)，或(2)如果該新聞稿(或任何後續的 發行)沒有在計算日期前一週內公佈或不包含該收益率，則年利率等於 半個月(br}半個月)；或(2)如果該新聞稿(或任何後續的 新聞稿)沒有在計算日期的前一週公佈或不包含該收益率，則每年的利率等於 半個月。使用可比國債發行價格 (以本金的百分比表示)計算，該價格等於該贖回日期的可比國債價格，每種情況下均以贖回日期前第三個紐約營業日 計算(或在獲得清償和 解除的情況下，則為存入受託人的日期)。

“受託人“ 具有本契約及其任何繼承者序言中規定的含義。

“不受限制的子公司” 指：

(1)發行人的任何 子公司，在確定時應由母公司 的董事會按照以下規定的方式指定為非限制性子公司；以及

(2)非限制性子公司的任何 子公司。

“無擔保債務“ 是指發行人或任何受限制附屬公司沒有擔保債務的任何債務。

“美國政府義務 “是指僅由美利堅合眾國的義務 或由美利堅合眾國擔保的義務組成的集合的直接義務、擔保義務或參與，其義務或擔保美利堅合眾國的全部信用和信用 由發行人選擇不能贖回或贖回。

“美國國內受限子公司 “指根據美國或美國任何州或哥倫比亞特區的法律成立的任何受限制子公司 。

“美國法定貨幣“ 指在付款時為支付公共債務和私人債務的法定貨幣的美利堅合眾國硬幣或貨幣。

“美國“ 或”美國“是指美利堅合眾國。

“有表決權的股票“ 指通常有權投票選舉董事、經理或該人管理機構的其他有表決權的成員的任何人、任何類別或種類的股本。

“全資擁有“ 就任何人的任何子公司而言，是指該人或該人的一家或多家全資子公司對該子公司所有已發行股本(適用法律授權的個人持有的董事合格股票或投資除外)的所有權。

(A) 一詞具有本文賦予該詞的涵義；

(B)本文中未另作定義的會計術語具有根據公認會計準則賦予該術語的含義；

(C)“或” 不是排他性的；

(D)單數字 包括複數字，複數字包括單數字；

(E)除 另有規定外，凡提及章節、物品或展品，均指本契約的該章節、物品或展品(視屬何情況而定) ；

(F)規定 適用於連續的事件和交易；

(G)“本契約”、“本契約”和“本契約下文”以及其他類似含義的詞語指的是本契約的整體，而不是指任何特定的條款、章節、條款或其他部分；和

(H)對《證券法》或《交易法》的章節或規則的引用 應視為包括SEC不時採用的替代、替換或繼承 章節或規則。

第1.4節某些 財務測試和計算。儘管本合同有任何相反規定，但本契約中的條款 要求(I)遵守任何財務比率或測試(包括但不限於利息覆蓋率或綜合 淨槓桿率測試或總未擔保資產測試)和/或以調整後總資產百分比表示的任何上限，或(Ii) 沒有違約或違約事件(或任何類型的違約或違約事件)，作為完成有限責任保險的條件{br根據發行人的選擇，違約 和/或違約事件(或任何類型的違約或違約事件)應為簽署關於此類有限條件收購的最終協議的日期 。在實施該有限條件收購 和與此相關的其他交易(包括任何債務的發生和其收益的使用 )後，該等比率或測試、上限或違約事件應在該有限條件收購生效 後按預計計算(包括“”定義“”中所述的預計調整)。利息覆蓋率 比率“)如同它們發生在適用期間開始時一樣，併為免生疑問，(X)如果在相關有限條件收購完成時或之前，由於該比率的波動(包括目標公司的綜合EBITDA或綜合EBITDA的波動)而超過任何該等 比率，不應僅為了確定有限條件獲取是否為本協議所允許的 ，而將此類比率視為 已超過此類波動的結果，並且(Y)此類比率不得在此類有限條件獲取或 相關交易完成時進行測試；提供, 然而，(A)如果以調整後總資產的百分比表示的任何比率或上限 因此類波動而有所改善，則可利用任何此類改善的比率或上限，以及(B)如果發行人選擇在簽訂最終協議時確定此類 ，任何該等交易(包括任何負債 及其所得款項的使用)應被視為已於適用的有限條件收購的最終協議訂立之日發生，並於其後未清償，以便在該等最終協議的 日期之後及該等有限條件收購完成之前計算本契約項下的任何籃子或比率，除非及直至該等有限條件 收購已由發行人在完成收購前決定放棄。

第二條。 附註

(A) 註釋基本上應採用本協議附件A的形式。票據可能有法律、證券交易規則或慣例要求的批註、圖例或背書 。每張票據應註明其認證日期。債券應以完全登記的形式發行，不含優惠券，最低面值為本金2,000美元，本金超出1,000美元的整數倍 。登記持有人在任何情況下均須視為該紙幣的擁有人。

附註 中所載的條款和條款應構成並在此明文規定為本契約的一部分，發行人和受託人通過籤立和交付本契約，明確同意該等條款和條款並受其約束。但是，如果任何票據的任何條款 與本契約的明示條款相沖突，則應以本契約的條款為準。

票據最初應以一張或多張全球票據的形式發行，這些票據應代表其所代表的票據的購買者存放在票據託管人處，並以託管人或託管人的名義登記，由發行人正式籤立， 經受託人認證，如下所述。

每張全球票據應代表其中指定的未償還票據 ，每張票據應規定其應代表不時在其上批註的未償還票據的總額，並可不時減少或增加其所代表的未償還票據的總額 ，以反映交換、贖回和利息轉移。對全球票據 的任何背書，以反映其所代表的未償還票據金額的任何增減，應由受託人 或票據託管人在受託人的指示下，按照本協議第2.6節 所要求的持有人的指示作出。

(B) 初始票據僅發行給(I)“合格機構買家”(根據證券 法案第144A條的定義)(“規則第144A條”)) (“QIB“)和(Ii)依據”證券 法案“下的S條例(”S條“)。在此類初始發行之後，屬於轉讓限制票據的初始票據可根據規則144A轉讓給QIB、根據S法規轉讓給美國境外的QIB、根據 某些轉讓限制轉讓給IAIS或發行人。根據規則144A發行的初始票據應以一種或多種 永久全球票據的形式發行，基本上採用附件A中規定的形式，並帶有受限票據圖例(統稱為 規則144A全球紙幣“)，存放於票據託管人，並由發行人妥為籤立，並經受託人認證(br}，如下所述)。根據S規則在離岸交易中發行的初始票據應 以一張或多張永久全球票據的形式發行，基本上採用附件A中規定的形式，並帶有規則 S圖例(統稱為規則S全球票據“)，存放於票據託管人，由發行人正式籤立，並經受託人認證，如下所述。轉售給美國IAIS的初始票據應以一張或多張永久全球票據的形式 發行，基本上採用附件A中規定的形式，並帶有受限票據圖例 (統稱為機構認可投資者票據“)，存放於票據託管人，並由 發行人妥為籤立，並經受託人認證，如下所述。在受託人的指示下，每張全球票據的本金總額可通過對票據託管人的記錄進行調整而不時增加或減少。QIB之間、根據S規定由買方或由IAIS轉讓票據的 票據應通過適當增減 相應的全球票據金額來表示，如本章第2.15節更全面規定的那樣。

(C)本條例第2.1(B)條 僅適用於存放在託管機構或其代表的全球票據。

發行人應簽署 ，受託人應根據第2.1節和第2.2節的規定認證並交付全球票據 ，即(I)應以託管人或託管人的名義登記，(Ii)應由 託管人交付給託管人，或根據託管人的指示或由託管人持有。

第2.2節執行 和驗證。有關人員須以手寫、傳真或PDF傳送簽署方式為發行人簽署“票據”。

如果在紙幣上簽名 的人員在紙幣認證時不再擔任該職位，則該紙幣仍然有效。

票據只有在由受託人的一名負責人員手工簽名認證後才有效 。受託人責任人員的簽字應為該票據已根據本契約認證的確鑿證據 。

受託人應在收到發行人的書面命令後， 由母公司的一名高級職員簽署(an“身份驗證順序“)指示受託人 對票據進行認證，並(除最初的票據外)簽署高級人員證書和大律師意見，聲明 已遵守本文所載票據發行的所有前提條件，對原始發行的票據進行認證 ，其總額為該書面命令中所述的本金總額。

受託人可以指定發行人合理接受的 認證代理來認證票據。除非受到此類任命條款的限制，否則只要受託人可以這樣做，認證代理人就可以對票據進行認證。本契約中每個提及受託人認證的內容都包括 由該代理人或多名代理人進行的認證。身份驗證代理與代理具有相同的權利來處理持有者或發行者。

第2.3節註冊人； 付款代理人。發行人應設立(I)可出示票據辦理轉讓登記或 兑換的辦事處或代理機構(“書記官長“)及(Ii)可向付款代理人出示鈔票以供付款的辦事處或機構。 處長鬚就鈔票及其轉讓和兑換備存登記冊。發行人可以指定一個或多個共同註冊人 以及一個或多個額外的付費代理。術語“註冊人”包括任何共同註冊人，術語“付款代理人” 包括任何額外的付款代理人。發行人可以在不通知任何持有人的情況下更換任何付款代理人或註冊人。發行人和/或 任何受限子公司可以充當付款代理或註冊商。

發行人應書面通知受託人，受託人應通知持有人不是本契約當事人的任何代理人的名稱和地址。 發行人應以書面形式通知受託人，受託人應通知持有人任何非本契約當事人的名稱和地址。發行人應與非本契約一方的任何代理人簽訂適當的代理協議。如果發行人 未指定或維持註冊人或付款代理人，或未發出上述通知，則受託人應作為註冊人或付款代理人， 有權根據本協議第7.6節獲得適當的賠償。

發行人最初任命 受託人擔任受託人公司信託辦公室的註冊主任和付款代理。

發行人最初委任 DTC擔任全球票據的託管人。

第2.4節支付 代理人以信託形式持有資金。發行人應要求受託人以外的各付款代理人書面同意，付款代理人應為持有人或受託人的利益以信託形式持有付款代理人持有的所有款項，用於支付票據的本金、溢價或利息，並應將發行人在支付任何此類款項方面的違約情況通知受託人。在任何此類 違約持續期間，受託人可要求付款代理向受託人支付其為 持有人或受託人的利益以信託方式持有的所有款項。發行人可隨時要求付款代理人將其為 持有人或受託人的利益以信託形式持有的所有資金支付給受託人。在支付給受託人後，付款代理人(如果不是發行人或其任何 子公司)將不再對這筆錢承擔任何責任。如果發行人或其任何子公司擔任付款代理人，則發行人或其任何子公司應 將其作為付款代理人持有的所有資金分離並存放在單獨的信託基金中，以使持有人受益。在發生本協議第6.1節規定的任何事件時，受託人將擔任票據的支付代理。

第2.5節持有者 列表。受託人應在合理可行的情況下以最新的形式保存其可獲得的所有持有人的姓名和地址的最新名單 。如果受託人不是註冊處處長，發行人應在每個付息日期前至少七(7)個業務 天以及受託人書面要求的其他時間，以受託人合理要求的格式和 日期向受託人提交持有人姓名和地址的清單，包括每位持有人持有的 票據的本金總額。

(A)每張 全球紙幣應(I)以該全球紙幣的託管人或該託管人的代名人的名義登記，(Ii)由受託人交付給託管人或根據託管人的指示或由託管人持有 ，以及(Iii)按照本條例第2.6(E)節的要求承擔全球紙幣圖例。 每一張全球紙幣應(I)以該全球紙幣的託管人或該託管人的代名人的名義登記，(Ii)由受託人交付給託管人或根據託管人的指示或由託管人持有 。

託管人的成員或參與者 對於託管人或票據託管人代表其持有的任何全球票據或根據該等全球票據持有的任何全球票據不享有本契約項下的權利，在任何情況下，發行人及其託管人或其任何代理人及其任何 均可將該託管人視為該全球票據的絕對擁有者。儘管有上述規定，本協議並不 阻止發行人、託管人或任何代理人或其各自代理人履行託管人提供的任何書面證明、 委託或其他授權，或妨礙託管人與其參與者之間行使任何全球票據實益權益所有人權利的慣例 的實施。

受託人或任何 代理人對身為託管人成員(或參與者)的任何持有人或任何其他 人，對託管人(或其代名人)或其任何成員或參與者的記錄的準確性， 對債券中的任何所有權權益，或任何通知(包括任何贖回通知)的交付，或任何金額或任何票據的交付 ，均不承擔任何責任或義務託管人和任何代理人可以 依賴(並在依賴中受到充分保護)由託管機構提供的有關其成員、參與者 和註釋中的任何實益所有人的信息。

託管人或任何 代理人對託管人採取或不採取的任何行動不負任何責任。

(B)全球票據的轉讓 僅限於將該全球票據全部(但非部分)轉讓給託管人、其繼承人或其各自的代名人。實益所有人在全球票據中的權益可以根據本條例第2.15節和 託管機構的規則和程序進行轉讓。此外，保證書票據只有在以下情況下才能轉讓給受益所有人 ，條件是：(I)託管機構通知發行人它不願意或無法繼續擔任全球票據的託管機構 ，並且發行人在通知後90天內沒有指定後續託管機構；(Ii)託管機構 不再是根據交易法登記的“結算機構”，並且發行人在90天內沒有指定後續託管機構 (Iii)受託人責任人員已發出書面通知的違約事件 已發生且仍在繼續，註冊處處長已收到任何全球票據持有人發出發行該等保證書票據的請求，或(Iv)發行人全權酌情以書面通知受託人其選擇安排發行保證書票據。(Iii)受託人的責任人員已發出書面通知 ，而註冊官已收到任何全球票據持有人要求發行該等保證書票據的請求，或(Iv)發行人全權酌情以書面通知受託人其選擇安排發行保證書票據。

(C)在 根據本條例第2.6(B)節將整張全球票據轉讓給實益所有人的情況下，該全球票據 應被視為已交予受託人註銷，發行人應籤立，受託人應認證並 向受託機構確認的每一實益所有人交付等額合計 本金的授權面值憑證票據，以換取其在該全球票據中的實益權益。

(D)全球票據的 登記持有人可授予委託書或以其他方式授權任何人士，包括參與者及可能透過參與者持有 權益的人士，以採取持有人根據本契約或票據有權採取的任何行動。

(E)每張 全球紙幣應在其面上印有全球紙幣圖例。

(F)於全球票據的所有實益權益已兑換、贖回、購回或註銷全球票據後， 所有全球票據須退還或由受託人根據本章程第2.11節予以保留及註銷。在註銷前的任何時間 ，如果全球票據的任何實益權益被兑換、贖回、回購或註銷，則該全球票據所代表的票據本金應相應減少，並應由受託人或票據託管人在受託人的指示下在該全球票據上 背書，以反映這種減少。

(G)關於轉讓和交換的一般規定 。

(1)為了 允許註冊轉讓和交換，發行人應在收到符合本條例第2.2節的認證命令後或應註冊官的要求，簽署並由受託人認證全球票據和經認證的票據。 收到認證命令後，發行人應簽署並由受託人對全球票據和經認證的票據進行認證。

(2)任何轉讓或交換登記均不向持有人支付 手續費，但發行人可要求支付足夠的 金額，以支付與此相關的任何印花税或轉讓税或類似的政府收費(不包括根據第2.7節、第2.10節、第3.6節、 第4.10節、第4.13節或第9.4節在交換或轉讓時應支付的任何印花税或類似的政府費用)。

(3)在登記轉讓或交換全球票據或證明票據時發行的所有 全球票據和保證書票據應為 發行人的有效義務，證明與登記轉讓或交換時交出的全球票據(或其中的權益)或保證書票據具有相同的債務，並在本契約下享有相同的利益。

(4)註冊處處長無須(A)在本條例第3.2條所指的任何紙幣選擇日期前15天，自開業之日起至上述選擇日期 當日營業結束時止的期間內，發行、登記轉讓紙幣或兑換紙幣，(B)登記轉讓或兑換如此選擇以贖回的紙幣的全部或部分，但部分贖回的紙幣的未贖回部分除外，或(C)登記轉讓或交換記錄 日期與下一個後續付息日期之間的票據。

(5)受託人、任何代理人及發行人在正式出示任何票據的轉讓登記前，可為收取該票據的本金及利息 及所有其他目的，當作並視以其名義登記該票據的人 為該票據的絕對擁有人，而受託人、任何代理人或發行人均不受相反通知影響。

(6)受託人應按照本條例第2.2節的規定對全球票據和認證票據進行認證。除本協議第2.6(B)節規定的 外，受託人和註冊官均不得認證或交付任何有證書的票據 以換取全球票據。

(7)每個持有人 同意賠償發行人和受託人因違反本契約和/或適用的美國聯邦或州證券法律的任何規定而轉讓、交換或轉讓該持有人票據 可能產生的任何責任。

(8)受託人或任何代理人均無義務或責任監察、決定或查詢是否符合本契約或適用法律對轉讓任何票據的任何權益(包括任何全球票據權益的參與者或實益擁有人之間或之間的任何 轉讓)所施加的任何轉讓限制，除非要求交付本契約明確要求的證書 及其他文件或證據，並在本契約條款明確要求的情況下及在條款明確要求的情況下按要求交付證書 和其他文件或證據，並在本契約條款明確要求的情況下及在條款明確要求的情況下按要求交付證書 和其他文件或證據，否則受託人或任何代理人均無義務或義務查詢是否符合本契約或適用法律對轉讓任何票據的任何權益施加的任何限制 並對其進行檢查，以確定是否基本符合本協議的明示要求。

(9)任何以證書形式持有的票據的轉讓人應向受託人提供或安排向受託人提供所有必要的信息，以使受託人 遵守任何適用的納税申報義務，包括但不限於根據修訂後的1986年《國税法》第6045條規定的任何成本基礎申報義務 。受託人可以依賴向其提供的信息， 沒有責任核實或確保該等信息的準確性。

第2.7節更換 備註。如果任何殘缺不全的票據被交回受託人、註冊官或發行人，而受託人收到的證據令 信納任何票據的所有權和銷燬、遺失或被盜，則發行人應簽發，受託人在收到 認證令後，應在符合受託人要求的情況下對補發票據進行認證。如果受託人或發行人要求，持有人必須提供一份根據受託人和發行人的判斷足以 保護髮行人、受託人、任何代理人和任何認證代理人在更換票據時可能遭受的任何損失的賠償保證金。 發行人、受託人和代理人可以收取更換票據的費用。

每張替換票據是 發行人的一項額外義務，並有權與根據本協議正式發行的所有其他票據平等和成比例地享有本契約的所有利益。

第2.8節未清償的 備註。任何時候的未償還票據均為受託人認證的所有票據，但被託管人註銷的票據、交付託管人註銷的票據、託管人根據本章第2.8節規定減少的全球票據利息 以及本第2.8節所述的未償還票據除外。除第2.9節所述外，票據不會因發行人、附屬擔保人或其各自關聯公司持有票據而 停止發行。

如果根據本條例第2.7節更換票據，則除非受託人收到令其滿意的證明 ，證明被更換的票據由受保護購買人持有，否則該票據不再是未償還票據。

如果任何票據的本金金額 根據本條例第4.1節被視為已支付，則該票據不再是未償還票據，其利息也不再產生。

如果付款代理人(發行人、發行人的子公司或其任何關聯公司以外的 )在到期日或贖回日持有足以支付該日應付票據項下所有金額的資金 ，則在該日期及之後，該等票據將被視為不再 未償還，並停止計息。

第2.9節庫房 附註。在確定所需本金總額票據的持有人是否在任何方向上同意、棄權 或同意時，發行人、附屬擔保人或其各自關聯公司擁有的票據應視為 未清償，但為確定受託人是否應根據任何該等指示而受到保護， 放棄或同意，只有受託人的負責人員已書面通知如此擁有的票據才不會被視為如此擁有。 投標、要約或其他協議在投標、要約或其他協議的法定所有權轉讓給該實體之前，不應被視為歸該實體所有。

第2.10節臨時 備註。在有證書的票據準備好交付之前，發行人可以準備，受託人在收到認證 命令後，應對臨時票據進行認證。臨時票據應基本上採用認證票據的形式，但可以有發行人認為適合臨時票據的變體 。在沒有不合理延誤的情況下，發行人應準備，受託人在收到認證命令後應 以證書形式認證證書票據，以換取臨時票據。

臨時票據持有人 有權享受本契約的所有好處。

第2.11節註銷。 發行人可隨時將之前根據本協議認證並交付的票據或發行人可能以任何方式獲得的票據交付受託人註銷，所有如此交付的票據均應立即由受託人註銷。所有為登記轉讓、交換或付款而交出的票據 ，如果交還給受託人以外的任何人，則應 交付給受託人。託管人和其他任何人不得註銷所有為登記轉讓、交換、付款、更換或註銷而交出的票據。除第2.7及2.16節另有規定外，發行人不得發行新票據以取代已贖回或已支付或已交付受託人註銷的票據。受託人持有的所有已註銷票據應按其慣例 處置。

第2.12節拖欠 利息。發行人拖欠票據利息的，應當以任何合法方式支付違約利息 加在合法範圍內，在隨後的特殊 記錄日期(該日期應為最早可行日期，但在任何情況下至少在付款 日期前五(5)個工作日)向持有違約利息的人支付拖欠利息，每種情況下均按票據和本章程第4.1節規定的利率計算。發行人應確定或安排確定每個 此類特殊記錄日期和付款日期，此後應立即將任何此類日期通知受託人。發行人(或受託人，以發行人名義，費用由發行人承擔)應在特殊備案日前至少15天向持有人郵寄或安排郵寄通知 ，説明特別備案日、相關付款日和應支付的利息金額。受託人 沒有任何責任決定是否應支付任何違約利息或其金額。

第2.13節利息計算 。該批債券的利息將以一年360日計算，其中包括12個30日月。

第2.14節CUSIP 和ISIN號碼。發行人在發行債券時可以使用“CUSIP”和“ISIN”號碼，如果他們這樣做， 受託人應在贖回或交換通知中使用CUSIP和/或ISIN號碼，以方便持有人；提供 任何該等通知可聲明，不會就通知或附註上印載的該等號碼的正確性或準確性作出任何陳述，只可依賴附註上印載的其他識別號碼，而任何該等贖回或兑換不會因該等號碼的任何瑕疵或遺漏而受到影響。如果CUSIP號碼和ISIN號碼有任何變化，發行人應立即書面通知受託人 。

第2.15節轉賬 和交換。

(A) 以下規定適用於規則144A全球票據或機構認可的投資者票據在轉讓日期之後六個月(假設轉讓時發行人符合證券法第144(C)條的公開信息要求，如果不符合規則144(C)的公開信息要求)之前的任何擬議轉讓 ，如果不符合規則144(C)的信息要求，則應在其最初發行日期的較晚日期 之後的六個月內轉讓， 假設在轉讓時發行人符合證券法第144(C)條的公開信息要求，如果不符合規則144(C)的公開信息要求，則在較晚的日期 之後轉讓。任何額外票據的最初發行日期，以及發行人或發行人的任何關聯公司成為該等證券的 所有者(或其任何前身)的最後日期(“轉售限制終止日期”):

(1) 將規則144A全球票據或機構認可投資者票據或其中的實益權益轉讓給QIB時，應 在受讓人以票據背面規定的轉讓形式表示其為自己的賬户或對其行使單獨投資酌情權的賬户購買該票據，且該票據和任何此類賬户 為QIB時，並意識到向其出售是依據規則第144A條進行的，並承認已收到下述簽名人依據規則第144A條要求的有關發行人的信息 或已決定不要求提供該等信息，並 知道轉讓人依靠其前述陳述要求規則第144A條提供的豁免註冊 ；

(2) 將規則144A全球票據或機構認可投資者票據或其中的實益權益轉讓給IAI時，受託人或其代理人應 從建議的受讓人收到基本上採用附件D所列格式的證書，並在發行人或受託人提出要求時，提交律師意見、證明和/或其他令他們每個人滿意的 信息；以及

(3) 將規則144A全球票據或機構認可投資者票據或其中的實益權益轉讓給非美國人時，受託人或其代理人應從建議的轉讓人收到基本上採用附件C所列格式的證書 ，如果發行人或受託人提出要求，則應提交律師意見、證明和/或 其他令他們各自滿意的信息。

在轉售限制終止日期 之後，規則144A全球票據或機構認可投資者票據的權益可以根據適用法律進行轉讓，而不需要附件C或附件D中規定的證明或任何額外的 證明。

(B) 以下規定應適用於S規則票據的任何擬議轉讓，該日期在發行日期、任何額外票據的發行截止日期以及該等票據或其任何前身首次根據S規則(S規則第902條所界定)首次要約給分銷商以外的人(如S規則第902條所界定)的日期之後的40天內(以較晚的日期為準)。(B) 下列規定應適用於在該日期之前的任何建議轉讓S規則票據的人(如S規則第902條所界定)。受限 期限”):

(1)將S法規票據或其中的實益權益轉讓給QIB，應在受讓人以票據背面規定的轉讓形式 表示其購買該票據是為其自己的賬户或其行使單獨投資酌情權的賬户，且該賬户和任何此類賬户是QIB的情況下進行。並知悉向其出售是依據規則第144A條作出的，並承認已收到以下籤署人 依據規則第144A條所要求的有關發行人的資料，或已決定不索取該等資料，並知悉轉讓人 依賴其前述陳述以要求規則第144A條所規定的豁免註冊；

(2)將S規例票據或該票據的實益權益轉讓給IAI，須由受託人或其代理人 在從建議的受讓人收到基本上採用附件D所列格式的證書後作出，如 發行人或受託人提出要求，則須在遞交律師意見、證明及/或令他們每個人滿意的其他資料後作出；及

(3)受託人或其 代理人從建議的轉讓人收到基本上符合本協議附件C所列格式的證書後，應 將S法規票據或其中的實益權益轉讓給非美國人，如果發行人或受託人提出要求，則應提交律師意見、證明和/或其他令他們滿意的信息。

限制期結束後，可根據適用法律轉讓法規S註釋中的 權益，而不需要附件C或附件D中所列的 證明或任何附加證明。

(C) 如果根據本條例第2.6節的規定，將全球票據兑換成經認證、登記的票據，則此類票據只能按照與上述第2.15節(A)和(B)條款的規定基本一致的程序(包括旨在確保此類轉讓符合規則144A 或S規則(視具體情況而定)的認證要求)和發行人可能不時採用的其他程序進行 兑換，並可根據本條款第2.6節中第(B)款(A)和(B)項的規定(包括旨在確保此類轉讓符合規則144A 或條例S(視具體情況而定)的認證要求)進行 兑換。

(D)受限 註釋圖例。轉讓、交換或更換不帶有受限票據圖例的票據時，註冊官應交付 不帶有受限票據圖例的票據。轉讓、交換或更換帶有限制性票據圖例的票據後， 註冊處處長應僅交付帶有限制性票據圖例的票據，除非向註冊處處長遞交了一份 律師合理滿意的意見，表明無需轉讓該圖例或相關轉讓限制 以保持遵守證券法的規定。

(E)規例 S圖例。轉讓、交換或更換不帶有S規則圖例的票據時，註冊官應交付不帶有S規則圖例的票據 。在轉讓、交換或更換帶有S法規圖例的票據時，註冊處 應僅交付帶有S法規圖例的票據，除非向註冊處處長提交了律師的意見，該意見合理地 令發行人滿意，表明無需該圖例或相關轉讓限制即可保持 遵守證券法的規定。

(F)一般 在接受載有限制票據圖例或S規則圖例(視何者適用而定)的任何票據後，該等票據的每名持有人 承認本契約及限制票據圖例或S規則圖例(視何者適用而定)所載有關轉讓該票據的限制，並同意只按本契約所規定的方式轉讓該票據。(F) 一般 該等票據的持有人 承認本契約及限制票據圖例或S規例圖例(視何者適用而定)對轉讓該票據的限制，並同意只按本契約規定轉讓該票據。轉讓全球票據中的實益權益 ，但不涉及將此類權益交換為經證明的票據或另一全球票據中的實益權益 ，應遵守適用法律和託管人的適用程序，但不受本契約要求的任何程序 的約束。

對於根據S法規或根據證券法註冊要求的任何其他可獲得豁免 (根據第144A條除外)提出的任何建議轉讓，發行人可要求提交律師意見、其他證明或發行人滿意的其他 信息。

註冊官應保留根據本第2.15節收到的所有信件、通知和其他書面通信的副本。

第2.16節發行 附加票據。發行人有權根據本 契約發行本金總額不限的增發票據，其條款與初始票據相同，但發行日期、發行價、適用的首息支付日期、計息起始日、轉讓限制、任何登記權協議 及其附加利息除外；提供本契約條款(包括本契約第4.9節)不禁止此類發行提供, 進一步如果發行人確定任何附加票據不能與現有票據進行互換以繳納 美國聯邦所得税，則此類附加票據應具有單獨的CUSIP編號和ISIN。在本契約的所有目的下，初始註釋和任何附加註釋應被視為單一類別。

對於任何額外的 註釋，發行人應在高級職員證書中註明，該證書的副本應交付受託人，並提供以下 信息：

(1)根據本契約認證和交付的該等附加票據的本金總額；

(二)該等追加票據的 發行價、發行日期、CUSIP和/或ISIN號、首次付息日期、適用於該首次付息日的 應付利息金額和計息日期；

(3)該等追加票據是否為轉讓限制票據；及

(4) 本契約不禁止此類發行。

受託人應在收到高級職員證書和認證命令後，按照本契約第2.2節的規定對附加票據進行認證。

第三條。
贖回和預付

第3.1節通知受託人 。如果發行人根據本章第3.7節的可選贖回條款選擇贖回票據，則發行人應在發出贖回通知 前至少三個工作日(或受託人可接受的較短期限)向受託人提供高級職員證書，其中載明(I)票據段落和/或本契約章節 ，(Ii)贖回日期(在此情況下，贖回日期(Iii)擬贖回債券的本金金額及(Iv)贖回價格或贖回價格的釐定方法。

第3.2節選擇 要贖回的票據。如果在任何時候贖回的債券不足全部，受託人應根據債券上市的主要國家證券交易所(如果有)的要求，在持有人中選擇要贖回的 債券(或部分債券)，如果債券當時未在任何國家證券交易所上市，則應在比例 比率按基準或按批次(但全球票據所代表的任何票據應根據適用程序和DTC的要求進行選擇)；提供, 然而，本金2,000元或以下的債券將不會部分贖回。

第3.3節贖回通知 。發行人應根據本協議第11.1節 郵寄或安排郵寄(每種情況下均以頭等郵件發送)，如果是按照DTC程序發出的全球債券，則應根據本協議第3.7節 向每個債券持有人郵寄或安排郵寄贖回通知 ，該通知應在預期贖回日期至少10天但不超過 60天之前(連同副本給受託人)按註冊地址向其贖回債券的持有人發出。

通知應標識 要贖回的票據(包括票據名稱、系列、“CUSIP”編號和相應的“ISIN”、 (如果適用)、利率、到期日和證書編號(如果知道))，並應説明：

(1)贖回日期 (如屬有條件的贖回，贖回日期可予延長，直至符合該等條件為止)；

(二)贖回價格(或確定方法)；

(3)如有任何票據正在部分贖回，則該票據的本金部分須予贖回，而在贖回日期後， 該票據一經交回，在註銷原有票據時，鬚髮行一張或多於一張本金相等於該未贖回部分的新票據(或視情況對全球票據的金額及實益權益作出適當調整)；

(4)付款代理人的名稱和地址；

(五) 需要贖回的票據必須交回給付款代理收取贖回價款；

(6) 除非發行人沒有支付該等贖回款項，否則須贖回的票據的利息(如有的話)在贖回日期及 之後停止累算；

(7)本契約的附註及/或章節的 段，根據該段贖回要求贖回的附註；

(8) 未對該通知中所列或註釋上印製的CUSIP號碼和ISIN號碼(如有)的正確性或準確性作出陳述；以及

(9)贖回前的任何 條件。

應發行人的書面要求，受託人應以發行人的名義發出贖回通知，費用由發行人承擔；提供, 然而，，發行人須在發出贖回通知前至少五個營業日(或受託人可接受的較短期間)向受託人遞交高級人員證書，要求受託人 發出該通知，並列明前款規定在通知中須述明的資料。(B)發行人須於發出贖回通知前至少五個營業日(或受託人可接受的較短期間)向受託人遞交一份高級人員證書，要求受託人發出該通知，並列明前款規定須在通知內述明的資料。以本文規定的方式發送的通知 應視為已正式發出，無論持有人是否收到該通知。在任何情況下，未能 向任何票據持有人發出通知或通知中的任何缺陷，均不影響贖回任何其他票據的程序的有效性 。

第3.4節贖回通知的效力 。在下一段的規限下，一旦根據本協議第3.3節 交付贖回通知，即應贖回的票據到期，並於贖回日按適用的贖回價格支付。

任何 贖回通知可由發行人自行決定是否遵守一個或多個先決條件，包括但不限於 融資或其他交易或事件的完成。此外，如果贖回需要滿足一個或多個條件 先例，則該通知應説明每個該等條件，如果適用，還應説明發行人自行決定，贖回日期可推遲至任何或所有該等條件(或由發行人自行決定放棄)的時間(包括贖回通知郵寄或交付之日後60天以上， 包括電子傳輸)， 或此類贖回可能不會發生，如果任何或所有此類條件未能在贖回日期或延遲的贖回日期之前得到滿足或放棄，則該通知可被撤銷。發行人應在不遲於贖回日期 向受託人發出滿足或豁免該等條件、延遲贖回日期或撤銷該等贖回通知的書面通知，並於收到通知後，受託人應以發出贖回通知的相同方式向每名票據持有人發出該等通知。

第3.5節贖回價格押金 。上午11點或之前(紐約市時間)在贖回日，發行人應向 受託人或支付代理人(如果不是發行人或發行人的關聯公司)存入足夠支付贖回價格的資金， 連同應計未付利息(如果有)到該日要贖回的所有債券的適用贖回日期。受託人或付款代理人應立即將發行人存放在受託人或付款代理人處的任何款項退還給發行人，金額超過支付贖回價格和應計未付利息(如有)至(但不包括)所有待贖回票據的適用贖回日期 所需金額的 。(br}=

如果 發行人已向受託人或支付代理人存入足夠支付所有待贖回票據的贖回價格以及未付利息和累計利息的款項，則在贖回日期及之後，所有票據或需要贖回的 票據部分將停止計息(無論該等證券的證書是否實際交還)。(B)如果發行人已向受託人或代理人存入足夠的款項，以支付所有待贖回票據的贖回價格、未付利息及累計利息(如有)，則在贖回日期及之後，票據或須贖回的 票據部分將停止計息(不論該等證券的證書是否已實際交回)。如果票據在 或在利息記錄日期之後但在相關利息支付日期或之前贖回，則任何應計和未付利息應支付 給在該記錄日期收盤時以其名義登記該票據的人。如果任何被要求贖回的票據因發行人未能遵守前款規定而在退回贖回時不獲支付 ，則應 從贖回日起至該本金支付為止，並在合法範圍內對該未付本金支付任何未支付的利息 ，在每種情況下，按該票據和本章程第4.1節規定的利率計算。

第3.6節票據 部分贖回。退還和註銷部分贖回的票據後，發行人應簽發並在收到認證命令後，受託人應為持有人認證一張本金為 的新票據，本金為 相當於退回並註銷的票據的未贖回部分，費用由發行人承擔；提供每張該等新票據的本金為$2,000或超出$1,000的整數倍。

第3.7節可選 贖回。

(A)債券可由發行人選擇在2028年6月30日(即債券的指定到期日之前三個月)之前全部或部分贖回(在任何情況下均可於2028年6月30日之前贖回)(發行人可選擇在任何時間贖回全部或部分債券)。 債券應於2028年6月30日(即債券的指定到期日之前三個月)之前全部或部分贖回。PAR調用日期“)現金贖回 價格相等於(I)將贖回的票據本金的101%或(Ii)相等於將贖回的票據剩餘預定本金及利息現值的總和 (不包括應計但不包括的未付利息) 於面值贖回日到期的債券 價格(不包括以下兩者中的較大者)：(I)將被贖回的票據的本金的101%或(Ii)相等於將於面值贖回日到期的剩餘預定本金及利息的現值的總和 (不包括應計但不包括的未付利息，贖回日期)每半年貼現 到贖回日期(假設一年360天，由12個30天月組成)，按國庫券利率加 50個基點折現，每種情況下，如果有未付利息，則應計至贖回日，但不包括贖回日(“適用的 高級“)。贖回價格由發行人計算或由發行人指定的人員代表發行人計算，但計算或計算的正確性不屬於受託人的職責或義務。

(B)此外，於面值贖回日期當日或之後的任何時間，債券可由發行人選擇在任何時間全部或部分贖回現金 ，贖回價格相等於將贖回的債券本金總額的100%， 另加贖回日(但不包括)應計的未付利息(如有)。

(C)在 任何時候，就債券的任何投標要約，包括控制權變更要約，如果持有 未償還債券本金總額不少於90%的持有人有效投標且沒有在該投標要約中撤回該等票據，而發行人 或代替發行人提出投標要約的任何第三方購買了 該等持有人有效投標且未撤回的所有債券，則發行人有權在不少於10或更多的時間購買所有有效投標且未撤回的債券，發行人有權在不少於10個或更多的時間購買所有有效投標且未被 該等持有人撤回的債券，發行人有權在不少於10個或更多的時間購買所有有效投標且未被 該等持有人撤回的債券在購買日期後不超過15 天，贖回所有未贖回的債券，贖回價格相當於 在投標要約中支付給對方持有人的價格(只要該贖回價格不低於面值)，加上 沒有包括在投標要約付款中的截至(但不包括)贖回日期的應計利息和未償還利息(如有)。

(D)本協議的任何條款 均不限制發行人或其關聯公司在公開市場購買、投標或交換報價或其他協商交易中購買或獲取票據的能力。 發行人或其關聯公司在公開市場購買、投標或交換債券或其他協商交易時購買或獲取票據的能力。

第四條。
契約

4.1節支付票據 。

(A) 發行人應按債券規定的日期和方式支付或安排支付債券的本金、溢價(如有)和利息。 發行人應按照債券中規定的方式支付或安排支付債券的本金、溢價(如有)和利息。本金、保費(如果有的話)和利息在受託人或 付款代理人(如果不是發行人或其子公司)持有之日，截至上午11點，應被視為支付了本金、保費和利息。(紐約市時間)在相關的 付款日期，發行人將美元存入立即可用的資金，並指定用於支付當時到期的所有此類 本金、保費(如果有的話)和利息，且該美元足以支付所有此類 本金、保費(如果有的話)和利息。

(B)發行人應在合法範圍內按相當於票據當時適用利率的 利率向逾期本金支付利息(包括在任何破產法下的任何訴訟中的請願後利息)；他們應在合法範圍內按 相同的利率向逾期利息分期付款支付利息(包括根據任何破產法進行的任何訴訟中的請願後利息 )。(B)發行人應在合法範圍內按與當時適用的票據利率相等的 利率向逾期本金支付利息(包括根據任何破產法進行的任何訴訟的請願後利息)。

第4.2節辦公室或機構的維護 。

(A)發行人應在美國設立辦事處或機構，在那裏可以交出票據以登記轉讓或進行交換 ，並可向發行人和附屬擔保人送達有關票據和本契約的通知和要求 。發行人應立即以書面形式通知受託人該辦事處或代理機構的所在地以及任何地點的變更。如果發行人在任何時候未能維持任何該等規定的辦事處或代理機構，或未能向受託人提供地址 ，則該等陳述、交出、通知及要求可向受託人的公司信託辦事處提出或送達。

(B)發行人還可不時指定一個或多個其他辦事處或機構，在這些辦事處或機構可為任何或所有該等目的出示或交出票據，並可不時撤銷該等指定；(B)發行人亦可不時指定一間或多間其他辦事處或機構，以供出示或交出票據作任何或所有該等用途，並可不時撤銷該等指定；提供任何此類指定或撤銷 均不得以任何方式解除發行人為此目的在美國設立辦事處或代理機構的義務。發行人應將任何此類指定或撤銷以及任何 其他辦事處或代理機構的地點變更及時書面通知受託管理人。 發行人應立即以書面形式通知受託人任何此類指定或撤銷以及任何 此類其他辦事處或機構的地點變更。

(C)根據本協議第2.3節 ，發行人特此指定受託人的企業信託辦公室為發行人的其中一個機構或機構。

第4.3節財務信息的規定 。

(A)無論母公司是否需要向證券交易委員會提交報告，母公司都應向證券交易委員會提交所有報告和其他信息， 如果符合《交易法》第13(A)或15(D)條的規定，母公司應向證券交易委員會提交這些報告和其他信息；提供, 然而，如果《交易法》不允許母公司向SEC提交此類文件，母公司應在根據《交易法》第13或15(D)條規定母公司需要向SEC提交此類信息後15天內，向受託人提供此類文件和報告，並應書面請求向任何持有人提供此類文件和報告的副本。並應在母公司的公共網站上張貼該等文件和報告。 母公司應向受託人和每位持有人提供或向受託人提供該等報告和其他信息的副本供受託人轉發給每位該等持有人，而不向 該持有人收費。向受託人交付該等信息、文件和報告僅供參考，受託人收到該等信息並不構成對其中包含的任何信息 或可從其中包含的信息確定的任何信息的推定通知，包括髮行人及其受限制的子公司遵守本協議項下任何契約的情況 (受託人有權僅依靠高級職員證書)。受託人 沒有責任監督電子數據收集、分析和檢索系統(“埃德加“) 已創建。受託人沒有義務審查或分析提交給它的報告、信息和文件。此外， 受託人沒有義務持續或以其他方式監督或確認母公司遵守 公約或發佈在母公司公共網站上的任何報告或其他文件的情況，也沒有義務參加任何電話會議 。

(B) 只要SEC允許，在(X)母公司的一個或多個子公司為非限制性子公司或 (Y)母公司直接持有其受限子公司股本以外的任何實質性資產(包括股本)的任何時間， 則本公約要求的季度和年度財務信息應包括合理詳細的陳述， 在“管理層對財務狀況和經營結果的討論和分析”或任何其他可比的 節中，發行人及其受限子公司的財務狀況和經營業績，與該等非受限子公司的財務狀況和經營業績以及發行人的其他重大資產分開 。

(C)母公司還應在披露上述要求的年度和季度信息 後合理及時的一段時間內，就該等信息和相關報告期的經營結果召開電話會議。不少於前款規定召開電話會議日期的 前三個工作日，母公司應向相應的國際公認的電信服務機構發佈新聞稿，宣佈該信息的提供日期 以及電話會議的時間和日期。(注：根據前款規定召開電話會議的日期應不少於3個工作日) 母公司應向相應的國際公認的電信服務機構發佈新聞稿，宣佈該信息 的提供日期和電話會議的時間和日期。

(D)為免生疑問，如果在本第4.3節規定的時間內未提供任何信息，隨後又提供此類信息，則母公司應被視為在該 時間已履行其義務，任何與此相關的違約應被視為已被糾正。(D)為免生疑問，在本條款第4.3節規定的時間內未提供任何信息，且隨後提供此類信息時，母公司應被視為已履行其義務，任何與此相關的違約應被視為已被糾正。

第4.4節合規性證書 。

(A)發行人應在自截至2021年12月31日的財政年度開始的每個財政年度結束後120天內向受託人提交一份高級職員證書，聲明已在簽署官員的監督下對發行人及其受限制附屬公司在上一財政年度的活動進行了審查，以確定每個發行人是否遵守、遵守、履行和履行了本契約規定的義務，並進一步説明簽署該等高級職員的情況。 發行人應在截止至2021年12月31日的財政年度結束後120天內向受託人遞交一份高級職員證書，聲明已在簽字人員的監督下對發行人及其受限制子公司的活動進行了審查，以確定每個發行人是否遵守、遵守、履行和履行了本契約規定的義務，並進一步説明簽署該等高級職員的每一位高級職員每個實體都遵守、遵守、履行和履行了本契約中包含的每一項契約 ，並且在履行或遵守本契約的任何條款、條款和條件方面沒有違約(或者，如果違約 或違約事件將發生，描述其可能知道的所有此類違約或違約事件，以及 發行人正在或計劃就此採取的行動)。

(B)只要有任何債券未償還，發行人須在任何高級人員知悉 任何失責或失責事件後30天內，向受託人遞交一份高級人員證書，列明該失責或失責事件，以及發行人 正就此採取或擬採取的行動。

第4.5節保留。

第4.6節居留、延期和高利貸法。每個發行人和每個附屬擔保人的契諾(在其可以合法這麼做的範圍內) 不得在任何時間堅持、抗辯或以任何方式主張或利用任何暫緩、延期或高利貸法律的利益或優勢，無論該法律在哪裏頒佈，現在或以後的任何時間，可能會影響本契約的契諾或履行， 發行人和每個附屬擔保人(在一定程度上)。 發行人和每個附屬擔保人(在一定程度上)不得主張、抗辯或以任何方式主張或利用任何暫緩、延期或高利貸法律，而這些法律在任何地方、現在或以後的任何時候都有效。 以及發行人和每個附屬擔保人(在一定範圍內訴諸任何該等法律，妨礙、延遲或妨礙執行本協議授予受託人的任何 權力，但應容忍並允許執行每項該等權力，猶如該等法律尚未頒佈一樣。

第4.7節對限制性付款的限制 。

(A)母公司 不得、也不得允許其任何受限子公司直接或間接：

(1)宣佈 母公司或其任何受限制子公司以外的其他人持有的母公司或其任何受限制子公司的股本，或就其股本或受限制子公司作出任何分派，但以下情況除外：

(I)僅以母公司股本(不合格股除外)的股份或以期權、認股權證或其他 權利的形式支付的股息或分派，以獲取該等股本的股份

(Ii)比例 比率並非全資擁有的母公司受限子公司發放的股息或其他分派 (如果該子公司不是公司，則為具有同等權益的所有者)；

(2)購買、贖回、退出或以其他方式無價收購任何人(母公司受限子公司除外)持有的母公司股本股份(包括購買該等股本股份的期權、認股權證或其他權利)；

(3)對發行人或任何附屬擔保人的次級債務價值進行 任何自願或可選擇的本金支付，或自願或可選擇的贖回、回購、失敗或其他收購或退出 ，在每種情況下，不包括(I)發行人或其任何受限子公司之間或之間的任何公司間債務 和(Ii)支付、購買、贖回、失敗、收購 或退出(統稱為購買“)預期償還償債基金債務、本金分期付款或最終到期日而購買的次級債務，每種情況下均應在上述付款、購買、贖回、失敗、收購或退休之日起一年內到期；或

(4) 除許可投資外，對任何人進行投資(上文第(1)至 (4)款所述的付款或任何其他行動統稱為限制支付“)如果在實施擬議的 限制付款時和之後：

(A) 失責或失責事件應當已經發生並正在繼續；

(B)發行人不能根據本協議第4.9節(A)和(C)段同時承擔至少1.00美元的債務，或

(C)發行日期後作出的所有限制性付款(如非現金，由發行人董事會真誠確定，其決定為最終決定並由董事會決議證明)的總額 應超過 總額，不得重複：

(I)運營調整資金總額的95% (或者，如果運營調整資金是虧損的，減號100%(br}此類虧損金額)在自2021年7月1日起至根據本條例第4.3節向證券交易委員會提交報告或 提供給受託人的交易日期之前的最後一個會計季度的最後一天的期間(視為一個會計期間)內累計應計。加

(Ii)發行人在發行日期後收到的現金收益淨額的100% 從向母公司子公司以外的人發行和出售母公司資本 股票(不包括不合格股票)，包括母公司或其任何受限制子公司的債務或不合格股票在 發行日期後轉換為股本(其他)後以現金形式發行或出售 母公司或其任何受限制子公司的債務或不合格股票所獲得的現金收入合計100% ，其中包括從母公司或其任何受限制子公司的債務或不合格股票轉換為股本(其他)後發行或出售 母公司或其任何受限制子公司的債務或不合格股票的發行或出售所獲得的現金淨收益的100% 或向不是母公司子公司的人發行任何期權、認股權證或其他權利以收購母公司的股本 (在每種情況下，不包括任何不合格的股票或在債券規定到期日之前根據持有人的選擇權 可贖回的現金、不合格股票或債務，或要求贖回的任何期權、認股權證或其他權利)， 加

(Iii)(X)現金淨收益總額的100% ，以及(Y)在任何情況下，通過將發行人或受限制附屬公司的受限投資出售或以其他方式處置(發行人或受限制附屬公司除外)，以及從發行人或受限制附屬公司回購和贖回該等受限投資而獲得的其他財產的公平市值 (發行人或受限制附屬公司除外) (發行人或受限制附屬公司除外)以及償還貸款或墊款在簽發日期之後的每一種情況下(除非在每種情況下，任何此類付款或 收益都包括在運營調整資金的計算中)，加

(Iv)在 將非受限子公司重新指定為受限子公司或將 非受限子公司合併、合併或合併為發行人之一或受限子公司的情況下，或在發行日期後將非受限子公司的全部或幾乎所有資產 轉讓給其中一個發行人或受限子公司的情況下，由投資母公司真誠地確定的 投資於該非受限子公司的公平市場價值或在發行日期後轉讓的資產合併、合併或轉讓 資產(但對該非限制性子公司的投資構成允許投資的範圍除外)，在每個情況下，不得超過發行人及其受限子公司以前對該非限制性子公司的投資額 ，並將其視為限制性支付。加

(V) 代表個人(母公司以外)權益的非現金有形資產或股本的公允市場價值 ，以換取發行母公司的股本(不合格的股本或股本以換取母公司根據本條款第4.7條(B)款第(3)或(4)款使用的股本)，在每種情況下，均為發行日期後的 。加

(Vi)在沒有 重複的情況下，如果發行人或任何受限制子公司因 該投資或與該投資有關而成為受限制子公司，則其投資金額不得超過發行人 和受限制子公司以前對該人進行的被視為受限制付款的投資金額。

(B)儘管有上述規定，第4.7(A)節不應禁止：

(1)母公司或母公司的任何受限制的 子公司宣佈或支付任何股息、進行任何分配或採取母公司出於善意認為(I)維持母公司在守則下作為房地產投資信託基金的地位或(Ii)避免對母公司徵收的任何消費税或所得税 所必需的任何其他行動(否則將是限制性支付)(br})(如果不是這樣的話，這將是一項限制性的支付)， 母公司或母公司的任何受限制的子公司 宣佈或支付任何股息，或採取母公司的任何受限制的 子公司採取的任何其他行動(否則將是受限制的支付)是必要的，包括但不限於：按比例Opco向少數股東支付的股息或其他分配 由於Opco為任何此類股息、分配或其他行動提供資金而分配給母公司的股息或其他分配)；

(2) 任何股息或分派的支付或任何不可撤銷的贖回在該股息或分派聲明或有關的贖回通知(視屬何情況而定)發出後60天內支付或完成，但須在該聲明或通知的日期 符合前款的規定的情況下支付該股息或分派的股息或分派，或在該股息或分派的聲明或通知發出贖回通知後60天內完成該股息或分派或任何不可撤銷的贖回；

(3)以(A)、(B)、 (C)項或第4.9條(D)項第(13)款規定的債務的收益或交換，支付、贖回、回購、失敗或以其他方式獲得或退出次級債務的價值，包括溢價、 如有的話，以及應計利息和未付利息；(三)以(A)、(B)、 (C)項或第(13)款規定的債務的收益或以此交換次級債務的價值，包括保費、保費、應計利息和未付利息的支付、贖回、回購、失敗或其他收購或報廢；

(4)(A) 以換取或從基本上同時出售Opco或母公司的股本(出售給發行人或受限制子公司或向員工 股權計劃或母公司或其任何子公司設立的任何信託的任何不合格股票或任何股本)的收益中，或從基本上同時向母公司或Opco的股本(母公司除外)的股本中 作出任何有限制的支付 ，包括退還股本 “)(90天內的任何出售或出資被視為實質上同時進行)；及(B)宣佈 並在出售後90天內從 出售退款股本的收益中贖回、回購、報廢、作廢或取得的任何股本支付應計股息；及(B)在上述出售後90天內，宣佈從售出退款股本的收益中贖回、回購、報廢、作廢或取得的任何股本的應計股息；提供根據第(4)款將 用於任何限制性付款的任何此類收益或捐款的金額排除在本節4.7條第(A)款第(4)(C)款所述的金額之外；

(5) 支付、贖回、回購、失敗或以其他方式收購或報廢次級債務的價值，包括溢價、 (如有)，以及用母公司或Opco的股本(不合格股除外)的收益或作為交換髮行母公司或Opco的股本(或收購該等股本的期權、認股權證或其他權利)後90 天內發生的應計利息和未付利息的支付、贖回、回購、失敗或其他權利的支付、贖回、回購、失敗或其他權利的支付、贖回、回購、失敗或其他權利的支付、贖回、贖回或其他權利的支付、贖回、贖回或其他權利的支付、贖回和未付利息的支付、贖回和未付利息。提供根據第(5)款用於任何限制性付款的任何此類收益或捐款的金額 應排除在本節4.7(A)(A)款第(4)(C)款所述的金額之外；

(6) 任何現任或前任發行人、任何受限制子公司、顧問或AR Global或其任何附屬公司(或任何上述 的任何許可受讓人、受讓人、遺產或繼承人)所持有的母公司或Opco的任何股本股份的價值的回購、購買、贖回或其他收購或退役； 任何現任或前任高級管理人員、董事、成員、顧問、僱員或經理， 顧問或AR Global或其各自的任何附屬公司(或任何上述 的任何許可受讓人、受讓人、遺產或繼承人)的任何股份的回購、購買、贖回或其他收購或退役；提供, 然而，發行人和受限子公司根據第(6)款支付的總金額不得超過發行人和受限子公司在任何日曆年的合併調整後總資產的(X)2000萬美元和(Y)0.5%(不包括用於計算該金額的用發行人或受限制子公司以前償還未償還貸款的現金收益回購、贖回、收購或報廢 股本的金額)。 發行人和受限子公司在任何日曆年的合併調整後總資產不得超過(X)2000萬美元和(Y)0.5%(不包括用於計算該金額的用發行人或受限制子公司之前償還未償還貸款的現金收益回購、贖回、收購或報廢的股本)。任何日曆年的未使用金額將結轉到隨後的三個日曆年，但根據第(6)款支付的最高金額，包括所有結轉金額，在任何日曆年不得超過6000萬美元(以下但書除外)； 如果進一步提供，任何日曆年的上述金額可增加的金額不得超過(A)母公司在發行日期後向發行人或其任何受限子公司、Advisor或AR Global或其任何附屬公司的現任或前任高級管理人員、董事、成員、顧問、 員工或經理出售母公司股本(不合格股票除外)所得的現金淨額 ，如果該等收益(I)從未或此後未用於支付任何其他限制性付款，或(Ii)不能歸因於發行人或其受限附屬公司為收購該股本提供資金而發放的貸款 ，則該等收益不得用於支付 任何其他限制性付款，或(Ii)不得歸因於發行人或其受限附屬公司為收購該等股本而發放的貸款。加(B)發行人及其受限制附屬公司在發行日期後收到的關鍵人人壽保險保單的現金收益，減去(C)先前依據本條第(6)款(A)及(B)款作出的任何受限制付款的款額 ；如果進一步提供, 然而，發行人、其任何受限子公司、Advisor或AR Global或其各自附屬公司因回購母公司股本而因發行人或任何受限制子公司的現任或前任高級管理人員、董事、成員、顧問、僱員或經理(或任何前述發行人的任何許可受讓人、受讓人、遺產或繼承人)而取消 債務，不應被視為就本協議而言構成限制性付款

(7)發行人或任何受限附屬公司在每種情況下就發行人的任何未來、現任或前任僱員、董事、高級管理人員、成員、經理或顧問、任何受限子公司、顧問或AR Global或其任何附屬公司(或任何獲準受讓人、受讓人)行使股本時應繳的預扣税款或類似税款 已支付或預期將支付的款項。 任何受限子公司、Advisor或AR Global或其各自的任何附屬公司(或任何允許的受讓人、受讓人、 上述任何一項的遺產或繼承人)和任何被視為在行使股票期權或認股權證時發生的股本回購 ，如果該股本代表該等期權或認股權證或所需預扣或類似税款的一部分， 以及如果該股本代表該等期權或認股權證行使價格的一部分，則被視為發生在該等期權或認股權證的無現金回購 ；

(8)根據與本章程第4.10節和第4.13節描述的規定類似的規定，回購、贖回或以其他方式收購或報廢任何發行人或受限制子公司的次級債務或優先股的價值。提供 持有人就控制權變更要約或資產出售要約(視情況而定)有效投標的所有票據均已回購、贖回、收購或作廢；

(9)根據適用法律 向Opco有限合夥單位持不同意見的股東或母公司股東支付或分配符合本合同第5.1節所述 規定的資產合併、合併或轉讓的款項或分配；

(十)行使或者轉換母公司可行使證券或者可轉換為母公司股本時， 以現金代替發行零星股本；

(11)附加 限制付款，只要在給予形式上的受此影響(包括與此相關的任何債務的產生和/或償還)，截至最近 會計季度或年度的最後一天，綜合淨槓桿率小於或等於5.5至1.00；或

(12)額外的 限制性支付，總額不得超過發行人和受限制子公司在任何時候未償還的綜合調整後總資產的(X)1.25億美元和(Y)3.0%中的較大者。

提供, 然而，在第(6)、(11)和(12)款的情況下，不會發生任何違約和違約事件，並且不會繼續 或作為其中規定的行動或付款的直接後果而發生。

(C)根據本第4.7條第(B)款第(1)和(2)款允許的任何限制性付款的淨額 (調整以避免重複計算)應計入計算 本第4.7條第(A)款第(4)(C)款的條件是否已就任何後續的限制性付款得到滿足。根據本第4.7節(B)款第(3)至(12)款允許的任何受限制付款的淨額，在計算是否已滿足本第4.7節(A)段第(4)(C)款的條件時，應不包括根據本條款4.7第(3)至(12)款允許的任何受限制付款的淨額。所有限制性付款(現金除外)的金額應為根據限制性付款對擬轉讓或由發行人或受限制附屬公司(視情況而定)轉讓或發行的資產或證券進行限制性付款之日 的公平市場價值 。

(D)為確定是否符合本第4.7條的規定，如果一項付款或其他行動符合本第4.7條(B)款第(1)至(12)款中所述的一項以上例外條件，或根據本第4.7條(A)款允許 進行支付或其他行動(包括因符合許可投資資格)，發行人 應被允許在付款或其他行動發生之日以符合本第4.7條的任何方式對其進行分類。 本第4.7條允許的付款或其他行動不需要僅僅參考允許此類 付款或其他行動的一項條款或其他行動，但可以部分地由一項此類條款和本4.7條中允許此類付款或其他行動的一條或多條其他條款允許 (包括根據第4.7條定義的任何一節)。允許的投資”).

為確定 是否遵守任何以外幣計價的限制性付款的美元限制，此類限制性付款的美元等值金額 應根據此類限制性付款的日期有效的相關貨幣匯率計算 。

第4.8節股息限制和影響受限子公司的其他限制。

(A) 發行人不得、也不得允許任何受限子公司創建、以其他方式造成、容忍或存在或生效 對任何此類受限子公司以下能力的任何自願的產權負擔或限制：

(1)向發行人或其任何受限子公司擁有的該受限子公司的任何股本支付 股息或適用法律允許的其他任何分配；

(2)償還 任何欠發行人或其他受限制子公司的債務；

(三)向發行人或者其他受限制的子公司發放貸款或者墊款；

(4)將 其財產或資產轉讓給發行人或任何其他受限制的子公司。

(B)上述規定不應限制任何產權負擔或限制：

(1)本契約項下、因本契約或與本契約有關的現有 、信貸協議和在發行日生效的任何其他協議，以及此類協議的任何修訂、修改、重述、延期、增加、補充、退款、再融資、 續訂或更換；(b r}在發行日生效的任何其他協議，以及此類協議的任何修訂、修改、重述、延期、增加、補充、退款、再融資、 續訂或替換；提供, 然而，任何此類修訂、修改、重述、延期、增加、補充、退款、再融資、續簽或更換中的產權負擔和限制，從整體上看並不比發行日生效的限制更具實質性的 更多限制； 從整體上看，該等修訂、修改、重述、延期、增加、補充、退款、再融資、續簽或更換的限制並不比發行日生效的限制性更大；

(2)發行人或其受限制子公司在本契約允許的任何其他債務項下、因本契約允許的其他債務或與其相關的其他債務而存在的 ； 提供, 然而，發行人已真誠地確定，管理其他債務的一項或多項協議中包含的產權負擔和限制，總體上並不比慣例可比融資中包含的產權負擔和限制具有更大的限制性，並且不應在任何實質性方面損害發行人和附屬擔保人在到期時支付票據和票據擔保的能力；

(3)關於任何人(包括該人的負債或股本)或發行人或任何受限附屬公司(包括通過合併或合併)獲得的該人的財產或資產的現有 ，該等財產或資產在收購時存在，並未因此而招致 ，該等產權負擔或限制不適用於任何人或該人以外的任何人的財產或資產 ，亦不適用於如此收購的該人的財產或資產，以及任何修訂、修改、更新或者更換；提供, 然而，任何此等修訂、修改、重述、延期、增加、補充、退款、再融資、續簽或更換 中的產權負擔和限制 是在正常業務過程中訂立的，或者總體上並不比文書或協議中關於該人或其財產或資產的、在收購之日有效的 所包含的限制有實質性的限制；

(四)根據、因或關於合資、經營或類似協議的規定而存在的 ；

(5)在 本條款4.8(A)(4)的情況下：

(A) 按照慣例限制將屬於租賃、許可證、轉易契或 合同或類似財產或資產的任何財產或資產轉租、轉讓或轉讓，

(B)憑藉對發行人或本契約未予禁止的任何受限制附屬公司的任何財產或資產的任何轉讓、轉讓協議、選擇權或權利或對該財產或資產的留置權的任何轉讓、協議、選擇權或權利而存在的 。

(C)現有的 根據、由於或關於(I)在正常業務過程中取得的財產的購貨義務，或 (Ii)對如此取得或承保的財產施加產權負擔或限制的資本租契或經營租契， 或

(D)在正常業務過程中產生或商定的，與任何債務無關的 ，且不單獨或合計 減損發行人或任何受限制附屬公司的財產或資產的價值，以任何方式對發行人及其受限制的附屬公司作為一個整體具有重大意義；

(6)依據或因 一項協議(該附屬公司是該附屬公司成為受限制附屬公司的日期的一方或在該日期之前訂立的協議)而對先前為非受限制附屬公司的受限制附屬公司構成的任何 產權負擔或限制； 提供該協議不是在預期非受限子公司將成為受限子公司的情況下籤訂的 ，任何此類產權負擔或限制不適用於發行人或任何其他受限子公司除該子公司的資產和財產之外的任何資產或財產 ；

(7)與受限制附屬公司 有關，並依據為出售或處置該受限制附屬公司的 股本或其財產和資產而訂立的協議而實施，該協議在 出售或其他處置結束前限制該受限制附屬公司的分銷；或

(8)根據或因適用法律、規則、法規、命令、法令、批准、許可、許可或其他認可而對位於其管轄範圍內或管轄範圍內的任何政府或監管機構或與其達成協議的任何政府或監管機構存在的產權負擔或限制 或因適用法律、規則、法規、命令、法令、批准、許可證、許可或其他認可而存在的限制。

(C)本第4.8節中包含的任何內容 均不得阻止發行人或任何受限子公司限制出售或以其他方式處置發行人或其任何受限子公司的財產或資產，這些財產或資產為發行人或其任何受限子公司的債務提供擔保 。為確定是否符合本第4.8條的規定，(1)任何優先股在普通股支付分配之前獲得股息或清算分配的優先權不應被視為限制 對股本進行分配的能力，以及(2)向受限制子公司提供的貸款或墊款排在受限制子公司產生的其他 債務之後，不應被視為對發放貸款或墊款能力的限制。

第4.9節債務限制 。

(A) 發行人不應也不允許任何受限子公司產生任何債務(包括後天債務) 如果緊接着產生該等額外債務並收取和運用該等額外債務後，發行人和受限子公司在合併基礎上所有未償債務的本金總額將超過發行人和受限子公司合併調整後總資產的60% ，則發行人和受限子公司不得也不得允許任何受限子公司承擔任何債務 。 發行人和受限子公司在合併 基礎上的所有未償債務本金總額將超過發行人和受限子公司合併調整後總資產的60%。 發行人和受限子公司不得也不得允許任何受限子公司承擔任何債務(包括後天債務

(B) 發行人不得、也不得允許任何受限制子公司招致任何有擔保債務(包括已獲得的 有擔保債務)，條件是緊隨該等額外有擔保債務的產生以及由此產生的收益的接收和運用後， 發行人和受限制子公司在合併基礎上所有未償還擔保債務的本金總額將超過合併ADR的45%，則發行人不得也不得允許任何受限制子公司招致任何有擔保債務(包括已獲得的 有擔保債務)。 發行人和受限制子公司在合併基礎上的所有未償還擔保債務本金總額將超過合併ADR的45%，則發行人不得也不得允許任何受限子公司招致任何擔保債務(包括已獲得的 有擔保債務)。

(C) 發行人不得、也不得允許任何受限子公司產生任何債務(包括已獲得的債務)； 提供, 然而，，發行人或任何受限制附屬公司可能招致債務(包括後天債務) 如果在實施該等債務的產生及收取及運用該等債務所得款項後，發行人與受限制附屬公司在綜合基礎上的利息 覆蓋比率至少為2.0至1.0，則發行公司或任何受限制附屬公司可能招致債務(包括後天債務) ，則發行人或任何受限制附屬公司可能招致債務(包括後天債務) 。

(D)儘管 上文(A)、(B)或(C)段所述，發行人或任何受限制子公司(以下指定除外)可能會招致 及以下所有事項：

(1)發行人或任何受限制子公司在任何時候根據任何信貸安排未償還的債務 ，本金總額不得超過發行人和受限制子公司合併調整後總資產的(X)13.5億美元和(Y)30%(Y) ；提供, 然而，根據以下第(13)款就該等債務中的 招致的任何準許再融資債務，為釐定根據第(1)款隨時可能招致的債務 ，須視為已根據本條第(1)款招致；

(2)發行人或任何受限子公司的債務 ：

(I)任何由不附屬本票證明的出票人或附屬擔保人，或

(E)(Ii)任何 限制附屬公司；

提供, 然而，，如果任何出票人或擔保人是義務人，而收款人不是出票人或擔保人，則該債務在償付權上排在 在票據項下的到期金額(如果是出票人)或票據擔保(如果是擔保人)之後；如果進一步提供導致任何該等受限制附屬公司不再是發行人的受限制附屬公司 或該等債務(發行人或發行人的任何其他受限制附屬公司除外)隨後的任何轉移的任何事件，在每種情況下均應視為構成本條第(2)款不允許的該等債務的產生；

(一)發行人或其任何受限子公司在貨幣協議和利率協議項下的負債 ；提供此類 協議(I)僅旨在保護髮行人或其任何受限子公司免受外幣匯率或利率波動的影響(無論是固定利率至浮動利率的波動還是浮動利率至固定利率的波動) 和(Ii)除因外國貨幣匯率或利率波動或因據此支付的費用、賠償和賠償外，不會增加債務人在任何時候的未償債務；(B)該協議(I)僅旨在保護髮行人或其任何受限制子公司免受外幣匯率或利率波動的影響(無論是固定利率至浮動利率的波動，還是浮動至固定利率的波動) 和(Ii)不會增加債務人在任何時候的負債，除非是由於外國貨幣匯率或利率的波動或由此而支付的費用、賠償和賠償；

(2)發行人或任何附屬擔保人的負債 ，以其淨收益為限：

(I)使用 購買因控制權變更而提出的變更控制權要約中投標的票據，

(Ii)使用 贖回本協議第三條所述的所有票據，

(Iii)存放 以使票據失效，如下文第8.2節所述，或

(Iv)繳存 以履行本合同第8.1節規定的票據和本契約項下的義務；

(3)(I)擔保發行人或任何附屬擔保人的債務由任何受限制附屬公司承擔，提供對此類債務的擔保 得到本協議第4.15節的許可並根據本條款第4.15節的規定進行，(Ii)由子公司擔保人擔保發行人或任何其他子公司擔保人的任何債務，(Iii)由發行人擔保任何子公司擔保人或 其他發行人的負債，以及(Iv)由不是任何其他受限制子公司的負債擔保人(Opco除外)的任何受限制子公司擔保 。

(4)在實施債券所得款項的預定用途後，發行日的未償還債務 (根據本款第4.9(D)款第(1)及(7)款 未償還的債務除外)；

(五)發行日發行的票據及相關票據擔保所代表的負債 ；

(六)債務 ，包括支付在正常經營過程中發生的保險費的義務；

(七)在正常業務過程中對銀行承兑匯票、銀行擔保、信用證、倉單或類似便利以及與之相關的再投資義務的負債 ；

(8)以下方面的負債 ：(A)工人賠償要求、健康、殘疾或其他員工福利、自我保險義務、賠償、銀行承兑、業績、投標、在正常業務過程中完成和擔保債券或擔保以及類似類型的義務 ，包括法定義務或適用法律規定的其他義務，幷包括髮行人及其受限制子公司為發行人及其受限制子公司的利益而產生的債務擔保(以及因該債務而償還給顧問或物業經理的金額)和 (B)在正常業務過程中收到的保證金和預付款的金額(以及因該債務而償還給顧問或物業經理的金額)和 (B)發行人及其受限制附屬公司為受益而產生的此類債務的擔保(以及因該等債務而償還給顧問或物業經理的金額)和 (B)在正常業務過程中收到的保證金和預付款；

(9)負債 ，表現為現金管理義務和與淨額結算服務、自動票據交換所安排、透支保護和類似安排有關的其他義務，在每種情況下都與存款賬户和兑現或提款票據有關 資金不足和背書存款的票據 ；

(10)由發行人或其受限子公司獲得的信用證支持的債務，本金不超過該信用證規定的 金額，否則基礎債務是允許的；

(11)允許 以本契約第4.9條第(A)、(B)和 (C)段或第(1)、(4)、(6)、(7)、(8)、(14)、(15)或(16)款的規定允許發生的債務(公司間債務除外)為債務進行再融資，或其淨收益用於退款、再融資或替換債務 (B)、 (C)或第(1)、(4)、(6)、(7)、(8)、(14)、(15)或(16)款

(12)發行人或任何受限子公司在相關購買、租賃或改善後270天內為購買、租賃或改善發行人或任何受限子公司的業務所使用的財產(不動產或個人)或設備而產生的債務 (包括資本化租賃債務) 不論是透過直接購買資產或擁有 該等資產的任何人士的股本，其本金總額在任何時候不得超過發行人和受限制附屬公司在任何時間未償還的合併調整後總資產的(X)3.00億美元和(Y)7.0% 兩者中較大的一項(X)$30000000和(Y)7.0% 提供, 然而，， 為確定根據第(Br)條第(14)款隨時可能發生的債務數額，根據上文第(13)條就該等債務發生的任何許可再融資債務應被視為已根據該條第(14)款發生；

(13)發行人及其受限子公司在任何時候未償還的本金總額不得超過發行人及其受限子公司合併調整後總資產的(X)2.5億美元和(Y)6.0%的額外 債務； 提供, 然而，根據上文第(13)條就該等債務而招致的任何準許再融資債務 須視為已根據本條第(15)款招致，以釐定根據本條第(15)條在任何時間可能招致的債項金額 ；及

(14)為併購、合併或其他收購提供資金而獲得的 債務和任何其他債務；提供在履行該等後天債務及該等其他債務(視屬何情況而定)後，立即 形式 基礎(包括收據和形式上的所得款項的運用)猶如該等產生(及相關合並、合併或其他收購)發生在適用的四個季度期初，(A)(X)根據本第4.10節第(Br)(A)段， 發行人及其受限制附屬公司將獲準招致至少1.00美元的額外債務，或(Y)上述(A)段所指的比率在該形式基礎上將等於 等於或(Y)(A)段所指的比率將等於 或(Y)上述(A)段所指的比率將在該形式基礎上相等於 或(Y)(A)段所指的比率將在該形式基礎上相等於 或(Y)(A)段所指的比率將等於或形式上的對於此類合併、合併或其他收購， (B)(X)根據本第4.9節(B)段的規定，發行人及其受限附屬公司將被允許承擔至少1.00美元的額外債務 或(Y)該(B)段所指的比率在這種形式上 將等於或小於緊接之前的該比率(且不給予形式上的(C)(X)發行人和附屬擔保人將被允許產生至少1.00 美元的額外債務，或(Y)第 (C)段所指的比率在該預計基礎上將等於或大於緊接之前的比率(且不給予形式上的 影響)此類合併、合併或其他收購。

(F)儘管有 本第4.9條的任何其他規定，發行人或任何受限子公司根據本第4.9條可能產生的債務上限 不得被視為超過僅由於貨幣匯率波動而產生的任何未償債務 。

(G)為了 確定本第4.9條規定的任何特定債務金額，(I)在發行日期或之前根據信貸協議產生和未償還的債務應視為根據 本第4.9條第(D)款第(1)款發生的債務，不得重新分類，(Ii)在確定該特定金額時不應包括與支持 債務的信用證有關的擔保、留置權或義務。

(H)為確定是否符合本第4.9條的規定，如果某項債務滿足本第4.19條第(D)款第(1)至(16)款中所述的一種以上允許債務類別的標準，或有權根據本第4.9條第(A)、(B)和(C)款發生債務，則發行人應根據其 單獨決定權，確定是否符合本第4.9條的規定。 如果某一債務項目符合本第4.19條第(D)款第(1)至(16)款中所述的允許債務類別之一，或者有權根據本第4.9條第(A)、(B)和(C)款發生債務，則發行人應自行決定：有權在債務產生或發行之日對該債務項目的全部或部分進行分類，並 確定該債務產生或發行的順序(並可在以後對該債務項目進行重新分類)，並可將該債務劃分和分類為所述的一種以上債務類型，在這種情況下，該債務項目(或其任何部分) 應僅根據該條款或條款被視為已發生或存在(PRO 表格在根據任何其他 條款或段落計算可能產生的債務金額時，對該項目(或其部分)的影響。在發行人或受限制子公司根據本第4.9條第(A)、(B)和(C)款有權產生任何當時未償還的債務 的任何時候，此類債務應自動重新分類 為根據這些段落髮生的債務，但本第4.9條第(F)款規定的除外。第4.9節允許的債務 不需要僅通過引用一項允許此類債務的條款來允許，但可以 部分地由一項此類條款以及本第4.9節中允許此類債務的一條或多條其他條款允許。 為免生疑問，任何特定債務的未償還本金僅計算一次，任何支持此類債務的擔保、留置權、信用證或類似票據下產生的任何義務 不得重複計算。

(i) 為確定是否遵守任何以美元計價的債務限制，以外幣計價的美元等值本金 應以債務發生之日(如果是定期債務)或首次承諾之日(如果是循環信用債)的有效貨幣匯率計算；提供, 然而，如果該債務是為其他外幣債務進行再融資而產生的，而該再融資 如果按該再融資當日有效的相關貨幣匯率計算，則會導致超出適用的美元計價限制，只要該再融資債務的本金不超過該債務再融資的本金 ，則該美元計價限制應被視為未超過該再融資債務的本金。加與此相關的任何承諾額 (如果發行人根據 定義的最後一段選擇在承諾期被視為已發生此類承諾額)招致“)、任何合理溢價(包括合理的 投標溢價)、失敗成本以及與發行此類新債務相關的任何合理費用和開支。 為其他債務再融資而發生的債務本金，如果是以不同於再融資的債務的貨幣發生的，則應根據該債務計價的貨幣適用的匯率計算 ，該匯率在#年#日生效。 為其他債務進行再融資而發生的債務的本金，應根據該債務計價的貨幣所適用的匯率計算。 為其他債務再融資而發生的債務的本金，應根據該債務計價的貨幣所適用的匯率計算。

(j) 發行人不允許任何附屬擔保人直接或間接擔保發行人或任何附屬擔保人的任何債務(“擔保債務”)，除非：

(1) 如果擔保債務與票據或票據擔保具有同等的償付權，則該擔保債務的擔保將與票據擔保並列或從屬於票據擔保；或

(2) 如果 擔保債務的償付權從屬於票據或票據擔保，則該擔保債務的擔保 至少在償付權利從屬於票據或票據擔保的範圍內從屬於票據擔保 。

第4.10節資產銷售限制 。

(a) 發行人不得、也不得允許其任何受限子公司完成任何資產出售，除非：

(1) 發行人或該受限制子公司收到的 對價(包括通過減免或通過任何其他人承擔 任何或有其他責任)至少等於出售或處置資產的公允市值 (該公允市值將在合同同意出售資產之日確定，或可在出售或處置之日或之前調整)；以及

(2) 在 從此類資產出售中收到的對價中，至少有75%是現金、臨時現金投資或重置資產，或 現金、臨時現金投資或重置資產的組合。

就本條款而言，以下各項均應視為現金：

(i) 發行人或任何受限制附屬公司的任何 負債(見發行人及其 受限制附屬公司的最新合併資產負債表，但按其條款從屬於票據或其任何附註 擔保的或有負債和負債除外)，該等資產的受讓人根據協議免除發行人或任何該等 受限制附屬公司對該等負債的進一步責任，或因合約或法律實施而承擔的債務；

(Ii)發行人或任何此類受限制子公司從受讓方收到的任何 證券、票據或其他債務，在180天內由母公司或此類受限制子公司轉換為現金或臨時現金投資(以在轉換過程中收到的現金或臨時現金投資為限)；以及

(Iii)發行人或任何此類受限子公司在此類資產出售中收到的任何 指定非現金代價，其公允市值合計 ，連同根據本條款(C)收到的、在 時間未償還的所有其他指定非現金代價，不得超過 發行人和受限子公司在收到此類指定非現金代價時合併調整後總資產的(X)7,500萬美元和(Y)1.75%兩者中的較大者每項指定非現金對價的公平市價 在收到時計量，不影響隨後的價值變動 。

(b) 在收到資產出售的任何現金淨收益後的 450天內，發行人或任何此類受限子公司可以使用此類 現金淨收益：

(1) 提前償還、償還、贖回或購買發行人或附屬擔保人的同等債務，而該發行人或附屬擔保人是有擔保的債務(除欠發行人或發行人的關聯公司的債務外)或信貸協議項下的債務(且在該等債務為循環信貸安排的範圍內，相應地永久減少其項下的承諾)；(B)支付、償還、贖回或購買有擔保的發行人或附屬擔保人的同等債務(除欠發行人或發行人的關聯公司的債務外)或信貸協議項下的債務(且在該等債務為循環信貸安排的範圍內，相應地永久減少對該債務的承諾)；

(2) 對從事核準業務的人進行投資(只要該投資是以股本的形式)，或收購從事核準業務的人的全部或幾乎所有資產 ，如果該人是或將因此成為受限制附屬公司的；

(3) 提前償還、償還、贖回或購買(X)發行人或任何附屬擔保人的同等債務；提供, 然而，， 如果發行人或附屬擔保人應如此預付、償還、贖回或購買任何該等同等債務，發行人 應根據本公司的贖回條款，通過公開市場購買(以購買價格為本金的100%或以上為限)，平等和按比例減少票據項下的債務。 如果發行人或附屬擔保人應如此預付、償還、贖回或購買任何此類同等債務，發行人 應根據本公司的贖回條款，通過公開市場購買(以購買價格為本金的100%或以上為限)平等、按比例減少票據項下的債務加應計 和未付利息(如有)，或向所有持有人提出以100%的本金購買其票據的方式，加上 應計利息和未付利息(就本第4.11節而言，該要約應被視為使用資產出售所得收益等於向持有人提出的現金收益淨額的總和，無論要約是否被任何或 所有持有人接受)，或(Y)不是附屬擔保人的受限制子公司的任何債務(在每種情況下，根據 第(3)條，在該債務是在循環信貸安排下的範圍內，以循環信貸安排為限)，或(Y)不是附屬擔保人的受限制子公司的任何債務(以及，在每種情況下，根據 第(3)條，在每種情況下，該債務是在循環信貸安排下進行的)，或(Y)不是附屬擔保人的受限制子公司的任何債務

(4) 按照本協議第3.7節的規定，為票據的全部或部分可選贖回提供資金；

(5) 進行資本支出；

(6) 收購待使用或對許可業務有用的重置資產；或

(7) 上述各項的任何 組合；

提供， 如果在產生現金收益淨額的資產出售後450天內，發行人或任何 受限制附屬公司已簽訂並未放棄或拒絕具有約束力的協議，以收購許可企業的資產或股本、收購重置資產或進行資本支出，則發行人應被視為已遵守本款第(2)、(5)和(6)款所述的規定。 發行人或任何受限制附屬公司已簽訂具有約束力的協議，以收購許可企業的資產或股本、收購重置資產或進行資本支出，以符合 (B)款第(2)款、第(5)款和第(6)款的規定。(5)及(6)款(分別為“可接受的承諾“)，並在450天期限結束後180天內完成可接受的承諾(或在可接受的承諾隨後因任何原因被取消或終止的情況下， 更換承諾)。在任何此類現金收益淨額最終應用之前，發行人可以暫時 減少任何信貸安排下的循環債務，或以本契約未禁止的任何方式投資此類現金收益淨額 。

(c) 在前款所列 規定的450天期間內需要使用(或承諾使用)且在該期限結束前未如此使用的超額現金淨收益的 金額應構成“超額收益“。 當超額收益總額超過(X)7,500萬美元和(Y)1.5%的合併調整後總資產時 發行人和受限制子公司(”超額收益上限“)，發行人應向債券的所有持有人提出 要約，如果任何債務(即平價債務)的條款要求，發行人應向該等平價債務的持有人發出 要約。按比例基準(一個“資產出售報價“)，購買債券的最高本金總額 及該等同等債項(如屬債券，則為最少2,000元)， 可按現金要約價從超額收益中購買，金額相等於債券本金的100.0% (或其累加價值，如少於2,000元)， 可從超額收益中購買，金額相等於債券本金的100.0% (或其增值，如少於2,000元，則可從超額收益中購入)， 加應計利息和未付利息，如有，應按照本契約規定的程序， 至該要約確定的截止日期為止。發行人應在超額收益超過超額收益上限之日起十個工作日內，根據本契約條款向受託人遞交所需的通知 ，並向受託人提交一份副本，開始就超額收益 提出資產出售要約。發行人可通過在相關450日到期前或就等於或低於超額收益上限的超額收益提出資產出售要約，來履行關於 資產出售的任何超額收益的前述義務。

在 根據資產出售要約投標的票據和該等平價債務總額少於 超額收益的範圍內，發行人和受限制附屬公司可將任何剩餘超額收益用於本公司未禁止的任何用途 。如果債券持有人交出的票據本金總額或等額債務超過了超額收益，註冊官應選擇票據，發行人應選擇購買該等等額債務 。 如果債券持有人交出的票據本金總額或等額債務超過超額收益，註冊官應選擇票據，發行人應選擇購買該等等額債務 。按比例以投標的票據或該等同等債務的增加值或本金為基準。 任何此類資產出售要約完成後，產生資產出售要約的超額收益金額將重置為零。

為免生疑問，即使上文有任何相反規定，在任何 非全資受限子公司收到的現金收益淨額的情況下，只有可分配給發行人的收益部分(基於經濟份額，而不一定是 百分比所有權)應符合根據本第4.10 節提出要約的要求，並應適用於超額收益上限。

(d) 儘管有上述 ，發行人不需要就任何金額提出資產出售要約：

(1) 至 境外受限制子公司出售任何資產的相關現金收益淨額(a“異國情結“)根據法律的任何要求， 被禁止、限制或延遲匯回美國，則不需要按照本第4.10條的規定使用相當於受此影響的現金淨收益的 部分的金額，且此類 金額可由受限制的外國子公司保留這麼長時間，但僅限於這樣的時間。由於法律要求不允許遣返美國 (發行人在此同意促使適用的外國受限制子公司迅速採取允許遣返所需的一切商業上的 合理行動(由母公司的合理商業判斷確定))；雙方理解 並同意，一旦法律規定允許匯回相關的受影響現金收益淨額，相關的 境外限制子公司應立即匯回相關的現金收益淨額，並應在十個工作日內(扣除因此而應繳或預留的額外税款後)運用匯回的現金收益淨額 ，在本協議要求的範圍內提出資產出售要約 ；或

(2) 只要管理任何合資企業的組織文件將禁止將此類現金淨收益分配給發行人 (只要此類分配 限制不是為了避免強制性回購要求的目的而實施的)，則就該合資企業收取相關現金淨收益的範圍；雙方理解並同意，一旦管理該合資企業的組織文件允許此類分配，相關合資企業應 迅速分配相關的現金收益淨額，分配的現金收益淨額應在10個工作日內用於 按本協議要求的程度提出資產出售要約。

儘管 如上所述，如果母公司真誠地確定，將可歸因於任何外國受限制子公司的資產出售要約所需的任何金額作為分配或股息匯回發行人，將導致重大和不利的税收責任 (包括任何預扣税)(該金額，a限量“)，要求發行人 提出資產出售要約的金額應減去限制金額；提供如果從相關境外受限制子公司匯回相關現金收益淨額 將不再產生重大和不利的 税收後果，則應在十個工作日內應用相當於受限制金額(減去任何相關税款)的金額，以便 在本協議要求的範圍內提出資產出售要約。

(e) 發行人應遵守《交易法》第14e-1條以及其下的任何其他證券法律法規的要求 只要這些法律或法規適用於根據資產出售要約回購票據。 如果任何證券法律或法規的規定與本契約的規定相沖突，發行人應 遵守適用的證券法律法規，不得被視為違反了本合同中規定的義務。 如果任何證券法律或法規的規定與本契約的規定相沖突，發行人應 遵守適用的證券法律法規，不得被視為違反了本 所述的義務發行人可以依賴SEC發佈的任何不採取行動的信函，表明在收購要約滿足某些條件的情況下，SEC的工作人員 不應建議採取執法行動。

(f) 本契約中與發行人因資產出售而提出要約回購債券的義務有關的 條款，在獲得當時未償還債券本金的多數持有人書面同意的情況下，可被免除或修改。 本契約項下與發行人因資產出售而提出要約回購債券的義務有關的條款可在獲得當時未償還債券本金的多數持有人書面同意的情況下放棄或修改。

第4.11節與附屬公司的交易限制 。

(a) 發行人不得，也不得允許任何受限子公司直接或間接地與母公司或發行人或任何 受限子公司持有10%或以上任何類別股本的 持有人(或該持有人的任何關聯公司)簽訂、續訂或延長任何 交易(包括購買、出售、租賃或交換財產或資產，或提供任何服務)。 發行人不得，也不得允許任何受限子公司直接或間接地與母公司或發行人或任何 受限子公司(AN)的任何關聯公司 訂立、續訂或延長任何 交易(包括購買、出售、租賃或交換財產或資產，或提供任何服務)關聯交易“)，在涉及超過發行人和受限制子公司合併調整後總資產較大的 (X)7,500萬美元和(Y)1.75%的對價的每個案例中，除非 的條款(由母公司董事會的多數公正董事決定，或經母公司董事會一致批准， 不存在此類公正董事)對發行人不太有利 如果此類交易 是根據書面協議進行的，在執行相關協議時，在與非此類持有人或關聯公司的個人進行的可比公平交易 中，或者根據母公司董事會 的善意判斷，沒有可與之進行比較的可比交易，則從財務角度來看，此類交易對發行人 或此類受限子公司是公平的。

(b) 上述限制不限於，也不適用於：

(1) 母公司或任何受限制子公司向受託人提交國家認可的投資銀行、評估或會計師事務所的書面意見的交易 ，説明從財務角度看，該交易對母公司或受限制子公司是公平的 ；

(2) 僅在發行人與其任何受限子公司之間或之間，或僅在受限 子公司之間，或僅在發行人之間或之間進行的任何 交易；

(3) 根據發行人與顧問或其關聯公司訂立的任何股權補償 計劃或協議，支付合理的費用和補償(包括通過發行母公司的股本(包括根據母公司修訂和重述的限制性股票計劃發行 限制性股份和限制性股份單位)，發行在Opco中擁有有限合夥人權益的任何單位，包括LTIP單位和OP單位，在每種情況下，均須經修訂、修改、補充或修訂)，以及支付合理的費用和補償(包括通過發行母公司的股本(包括髮行母公司的股本)(包括根據母公司修訂和重述的限制性股票計劃發行 限制性股份和限制性股份單位)、發行任何單位 在Opco中的有限合夥人權益，包括LTIP單位和OP單位)。發行人、任何受限子公司、Advisor或AR Global或其各自關聯公司的前任或未來董事、高級管理人員、員工或顧問；

(4) 發行或出售母公司股本(不合格股除外)；

(5) 本條例第4.7節未禁止的任何限制性支付和構成許可投資的投資；

(6) 於發行日期生效的任何 合約、文書或其他協議或安排，包括但不限於 諮詢協議及管理協議，以及據此或預期進行的任何交易，以及(I)不時對其作出的任何 修訂、修改或補充或任何替換，(Ii)任何受限制附屬公司與物業經理或物業經理的任何附屬公司在發行日期後訂立的任何管理及 租賃協議補充或替換，或在發行日期後簽訂的任何 此類管理或租賃協議，由母公司董事會的多數獨立 董事善意確定，以公平和符合發行人及其受限子公司的整體最佳利益 ；

(7) 發行人或任何 受限子公司與發行人或此類受限子公司的現任、前任或未來的高級管理人員、董事和員工簽訂的任何 僱傭、諮詢、服務或終止協議或習慣性賠償安排，以及 向發行人或任何受限附屬公司的高級管理人員、董事和僱員支付補償和報銷費用，以及向其高級管理人員、董事和僱員提供其他福利(包括退休、健康、殘疾、 期權、遞延補償、保險和其他就業福利)的 在每種情況下，在正常業務過程中 ；

(8) 向發行人、任何受限子公司、Advisor 或AR Global或其各自的任何關聯公司或就此提供擔保(或取消該等貸款、墊款或擔保)的董事、高級管理人員、員工、成員、經理和顧問提供貸款和墊款 ， 在每種情況下，用於真正的商業目的，包括在正常業務過程中進行的合理搬家和搬遷、娛樂和差旅費用以及 類似費用；

(9) 僅因為發行人直接或間接擁有發行人的股本或控制該發行人 而與發行人關聯的個人進行交易 ；

(10) 在緊接該交易完成之前與不是關聯公司的人進行的任何 交易，而該交易作為該交易的結果成為關聯公司 ；

(11) 訂立或修訂任何税收分擔、分配或類似協議以及根據該協議支付的任何款項；以及

(12) 發行人或任何受限制子公司與任何人之間的交易 僅因為該人的董事也是發行人或任何受限制子公司的董事而構成關聯交易；提供, 然而，，該董事 放棄作為該發行人或受限制附屬公司的董事就涉及該其他人士的任何事宜投票。

第4.12節維護未擔保資產總額 。發行人及其受限子公司的未擔保資產總額應不低於發行人及其受限子公司在合併基礎上的未擔保債務本金總額的150% 。

第4.13節在控制權變更觸發事件時回購票據 。

(a) 在控制權變更觸發事件發生後不超過十(10)個工作日的 內，發行人應被要求 提出購買要約(a“控制權變更要約“)所有未償還票據，購買價相當於其本金的101% 加應計利息和未付利息(如有)至(但不包括)購買之日(“控制進貨價格變更 “)(受制於相關記錄日期的記錄持有人有權在購買日或之前的付息日收到到期利息 )。

如果 需要控制權變更要約，發行人應在控制權變更觸發事件發生後十個工作日內，向每位持有人發送 通知(複印件給受託人)，説明構成或預計構成控制權變更觸發事件的一筆或多筆交易，並提出在指定日期回購票據(“控制變更採購日期 “)。控制變更購買日期不得早於郵寄通知之日起30天，也不得晚於通知郵寄之日起60天 (如果是全球票據，則根據適用的DTC程序提供)。

(b) 在購買日期 或之前，發行人應在合法範圍內向付款代理存入相當於正確投標的票據或部分票據的 控制購買價格變動的金額。

在 控制權變更購買日，發行人應在合法範圍內：

(1) 接受 支付所有債券或部分債券(最低本金為2,000美元或超過1,000美元的整數倍) 根據控制權要約的變更而正確投標且未撤回的所有債券或部分債券；

(2) 將獲如此接納的債券連同述明發行人購買的債券或部分債券的本金總額 的高級人員證明書交付或安排交付受託人；及

(3) 將所有如此接受的票據的控制購買價格更改保證金 交給付款代理。

支付代理應立即將此類票據的控制權變更購買價格交付給已投標票據的每個持有人， 受託人在收到認證命令後，應立即認證並將發行人發行的新票據郵寄(或通過記賬方式轉移) 發行人發行的新票據，其本金相當於如此投標票據的任何未購買部分(如果有的話)； 提供每張該等新紙幣的本金為$2,000，或超出$1,000的整數倍。

如果購買日期在利息記錄日期或之後，且在相關利息支付日期或之前，任何應計和未付利息(如有)應在相關利息支付日期支付給在該記錄日期收盤時以其名義登記票據的人 ，不得作為控制購買價變更的一部分支付。

(c) 在以下情況下， 發行人無需在控制權變更觸發事件時做出控制權變更要約：(I)第三方以適用於發行人提出的控制權變更要約的方式、時間和其他方式 制定 適用於發行人提出的控制權變更要約的要求，併購買根據 此類控制權變更要約有效投標和未有效撤回的所有票據。或(Ii)發行人已不可撤銷地選擇贖回所有未贖回票據(該選擇可能僅以控制權變更觸發事件發生 為準)，並已根據條款III發出贖回通知， 除非及直至未能支付適用的贖回價格。

(d) 儘管 本協議有任何相反規定，但控制權變更要約可在控制權變更觸發事件之前提出， 受一個或多個先決條件的約束，包括但不限於該控制權變更觸發事件的完成。 控制權變更購買日期可推遲至此類控制權變更觸發事件完成後的時間(包括郵寄或交付通知後60天以上， 包括通過電子傳輸)。如果發行人應確定控制權變更觸發事件不會在 控制權變更購買日期之前發生，或因控制權變更購買日期延遲而發生，則發行人可以撤銷或修改 控制權變更要約。在 控制權變更觸發事件之前提出的控制權變更要約，可以在徵求對本契約的修改、補充 或放棄的同意的同時提出。

(e) 發行人應遵守美國所有適用的證券法律和法規，包括但不限於《交易法》下規則14e-1的要求 以及與根據控制權變更要約購買票據有關的任何其他適用法律和法規 。如果任何適用的證券法律或法規的規定與第4.13節的規定相牴觸， 發行人應遵守適用的證券法律法規，不得因此而被視為違反了第4.13節規定的義務 。

(f) 本契約中有關發行人有義務提出控制權變更要約的 條款，經當時未償還債券本金的多數持有人書面同意，可以放棄、修改或終止 。

第4.14節企業 存在。除非第五條另有許可，否則發行人應根據發行人各自的組織文件 以及發行人和每個受限子公司的相關實質性權利(憲章和法定)，採取或促使採取一切必要的措施，以保存 並使其公司、合夥或其他(如適用)公司、合夥或其他存在完全有效；但是，前提是，如果母公司的董事會或發行人的任何高級管理人員確定 在發行人及其受限制的 子公司的業務運作中不再有必要或不適宜保留這些權利或公司存在，並且不能合理地預期這些權利或公司的損失會對發行人履行本協議項下和規定的義務的能力 產生實質性的不利影響，則發行人不需要對其自身或任何受限制的子公司保留任何此類權利或公司存在。 如果母公司的董事會或發行人的任何高級管理人員應確定 在發行人及其受限制的子公司的整體業務運作中不再需要或不適宜保留這些權利或公司存在，並且不能合理地預期損失會對發行人履行本協議項下和規定的義務的能力產生實質性的不利影響根據本契約條款租賃或處置受限制子公司或任何發行人或任何受限制子公司的資產 。

第4.15節未來 保證。發行人應使每一家非附屬擔保人(Opco除外)的受限制附屬公司：(A)產生信貸協議項下的任何債務或根據第4.9節(D)(1)款產生的任何其他債務和/或 任何資本市場債務，或(B)擔保發行人或任何附屬擔保人在信貸 協議或任何其他銀團貸款或循環信貸安排或資本市場債務項下的任何債務。簽署並向受託人交付實質上為 附件B所載格式的補充契據，規定該受限制附屬公司提供票據擔保，據此，該受限制 附屬公司應無條件地以聯名及數項方式擔保以優先基準全額及即時支付票據的本金、溢價(如有)、利息及本契約項下的所有其他責任。對於任何外國子公司根據本第4.15節的規定提供的任何票據擔保，本合同附件B中規定的補充契約可以根據該外國子公司當地法律的要求進行更改，包括但不限於該當地法律規定的此類 票據擔保的限制，前提是此類更改(包括此類限制)在必要的情況下適用於 擔保債務的擔保。除第9.5節規定的要求外，根據本第4.15節交付的與任何外國子公司的任何票據擔保有關的任何此類補充契約, 發行人應 向受託人提交一份高級人員證書，表明該票據擔保符合本第4.15節的條款和要求(受託人可以根據該條款和要求進行獨家和最終的依賴，沒有任何義務審查、核實或協商 該票據擔保的條款、限制或要求)。

第4.16節指定 受限和非受限子公司。

(a) 除 在停牌期間外，母公司董事會可指定任何受限子公司(包括髮行人新收購的 或新成立的子公司)為非受限子公司，除非該子公司擁有發行人或其任何受限子公司的任何股本或擁有 或對其任何財產擁有任何留置權；提供, 然而，，即：

(1) 發行人或任何受限制子公司對如此指定的子公司的任何債務的任何 擔保應被視為 “招致“如此之多的債務和一個”投資“由該發行人或受限制附屬公司 (或全部，如適用)在指定之時發出；

(2) (I)被指定的子公司的總資產不超過1,000美元，或(Ii)如果該子公司的資產超過 1,000美元，則根據本合同第4.7節的規定，這種指定是允許的；以及

(3) 如果 適用，上文第(I)款所述的債務和投資將根據本合同第(br}4.7和4.9節)被允許發生。

(b) 母公司董事會可以指定非限制性子公司為限制性子公司；提供, 然而，， 表示：

(1) 在該指定生效時或之後，不應發生任何違約或違約事件，且該違約或違約事件不會繼續發生；以及

(2) 該非限制性附屬公司在指定後緊接未清償的所有 債務，如果在當時發生，則就本契約的所有目的而言，將被允許 發生(且應被視為已發生)。

(c) 母公司董事會作出的任何此類指定，應立即向受託人提交生效的董事會決議副本和高級職員證書，以向受託人證明此類指定符合本第4.16節的規定 。

第4.17節聖約 暫停。

(a) 在 暫停期間，發行人和受限子公司不受本契約 中包含的下列契約的約束 (各自為暫緩執行的公約”):

(1) 第4.7條；

(2) 第4.8條；

(3) 第4.10節；

(4) 第4.11節；

(5) 第4.13節；

(6) 第4.15節； 和

(7) 第5.1(A)(3)條。

本契約的所有 其他條款在任何暫停期內均應始終適用，只要本契約項下的任何附註仍未結清； 提供在任何暫停期間，根據第4.10節(C)款適用的利息保險比率應為1.5至 1.0。

(b) “暫停 期間“指任何期間：

(1) 從 開始，日期為：

(A) 票據具有三家評級機構中至少兩家的投資級評級；

(B) 沒有 違約或違約事件發生且仍在繼續；以及

(C) 發行人已向受託人遞交高級職員證書，證明符合上述(A)和 (B)條規定的條件；以及

(2) 在日期結束 (“恢復日期“)債券不再具有三家評級機構中至少兩家的投資級評級 。

(c) 於每個復歸日期 ，於該復歸日期 前的暫停期內發生的所有欠款、留置權及股息凍結，應視為於發行日尚未清償。為了計算根據本條例第4.7節(A)款第(4)(C)款可作為限制性付款 支付的金額，該條款下的計算應參照該條款中規定的交易日期進行 。因此，(X)根據本合同第4.7節(B)款(1)至(12)中的任何一項，在暫停期間 未以其他方式允許的限制性付款應 減少根據本合同第4.7節(A)款第(4)(C)款可作為限制性付款支付的金額； 提供, 然而，，交易日可用作限制性付款的金額不應僅因此類限制性付款而減至零以下，但可因第4.7節(A)(A)款第(4)(C)(I)款規定的暫停期間運營累計調整資金為負而減至零以下。 和(Y)第4.7節(A)段第(4)(C)(I)-(Vi)款規定的項目在暫停期間發生的 應增加根據第4.7節(A)段第(4)(C)款可用作限制付款的金額。 在暫停期間支付的本條款第4.7節(B)段所述類型的任何限制付款 (第(1)款所指的限制付款除外)第4.7節(B)項或第(2)項，或第4.7節(B)項第(4)或(5)款所述股本或債務的任何交換)； 及本章程第4.7節 (B)段第(4)及(5)款提及的任何發行股本所得的現金收益淨額(調整以避免重複計算)不應計入計算該條款 (4)(C)項下於每個迴歸日允許產生的金額。就本協議第4.10節而言，在每個歸還日，未使用的超額收益 應重置為零。在該恢復日期的30天內，本公司應遵守第4.15節所述的公約條款。 不得僅由於發行人或其任何受限制子公司在暫停期間採取的任何行動或發生的事件，而被視為在任何暫停生效的公約恢復日期(或之後) 發生任何違約或違約事件。

第五條。
繼任者

第5.1節資產合併、合併和出售。

(a) 任何發行人不得與任何人合併或與其合併，或出售、轉讓、轉讓或以其他方式處置該發行人及其受限制子公司的全部或幾乎所有 財產和資產(在一次交易或一系列相關的 交易中)給任何人，或允許任何人與其合併或併入其中，除非：

(1) 上述 發行人應是根據美利堅合眾國或其任何州或司法管轄區 法律組織和有效存在的公司、有限責任公司、合夥企業(包括有限合夥企業)或信託，並應通過補充契約明確承擔、籤立和交付給受託人。 發行人應為持續的人，或通過合併而形成的人(如果不是發行人)，或該發行人 合併到發行人的人，或獲得發行人財產和資產的人。 發行人應是根據美利堅合眾國或其任何州或司法管轄區 組織和有效存在的信託，並應通過補充契約明確承擔、籤立並交付受託人。提供如屬有限責任公司、合夥 (包括有限合夥)或信託，亦須有根據美利堅合眾國或其任何州或司法管轄區的法律組織並有效存在的公司，該公司須與該有限責任公司、合夥 (包括有限合夥)或信託明確聯合，以補充契據籤立並交付受託人，承擔該發行人就票據及本契約項下的所有義務(br})

(2) 在該交易生效後，立即 不會發生任何違約或違約事件，且該違約事件不會繼續發生；

(3) 立即 在該交易和任何相關融資交易生效後，如同其發生在適用的 四個季度期初一樣，形式上的根據發行人或成為票據繼任義務人的任何人(視屬何情況而定) ，(A)(I)根據第4.9節(A)段可能產生至少1.00美元的債務，或(Ii)合併負債與合併調整後總資產的比率 是否不高於緊接交易生效前發行人的合併負債與綜合調整後總資產的比率 以及任何相關的 債務，以及(B)(I)可能導致至少1.00美元的債務利息覆蓋率不低於發行人在緊接交易生效前的利息覆蓋率及任何相關債務；提供, 然而，，本款第(3)款不適用於 (X)與受限制子公司的合併或合併；或(Y)如果母公司的董事會 真誠地作出決定，其決定應由董事會決議證明，則該交易的主要目的是 改變發行人的住所州；但任何此類交易不得將規避上述限制作為其目的之一

(4) 如果 該發行人不是持續人，發行人應向受託人提交高級職員證書(附上算術 計算以證明遵守上述第(3)款)和律師的意見(可能受慣常資格的限制)， 在每種情況下均聲明該等合併、合併或轉讓以及該補充契約符合本公約，並且 已遵守本公約規定的與該交易有關的所有先行條件或通過合併而形成的人(如果不是發行人)，或將發行人併入其中，或收購發行人及其受限制子公司的全部或幾乎全部財產和資產的人(如果不是發行人的話)，或將該發行人合併為發行人或收購該發行人及其受限制子公司的全部或幾乎全部財產和資產的人。

(b) 發行人不得允許任何附屬擔保人在一次交易 或一系列交易中將其全部或幾乎所有財產和資產合併或合併，或轉讓或轉讓給任何人，除非：

(1) 由此產生的、尚存的或受讓人(如果不是該附屬擔保人)應是根據組織該附屬擔保人的司法管轄區的法律 或根據美利堅合眾國、其任何州或哥倫比亞特區的法律組織和存在的人，並且該人應通過補充契約明確承擔該附屬擔保人在本契約及其票據擔保項下的所有義務；提供, 然而，，上述規定不適用於附屬擔保人或其全部或基本上所有財產和資產(X)已全部出售給另一人(發行人或發行人的關聯公司除外)，無論是通過合併、合併 或出售股本或資產，或(Y)由於處置其全部或部分股本而不再是 的附屬公司的， 不適用於已全部或基本上全部處置給另一人(發行人或發行人的關聯公司除外)的財產和資產(X)，無論是通過合併、合併 還是出售股本或資產，或者(Y)由於處置其全部或部分股本， 不再是 的子公司與此相關，發行人向受託人提供高級職員證書 ，大意是發行人應履行本合同第4.10節規定的義務；

(2) 立即 在該事務生效後 形式上的(並將因該項交易而成為該人的義務的任何債務視為該人在該項交易進行時 已發行的債務)，則不會發生並持續發生任何違約；及

(3) 發行人向受託人提交高級職員證書和律師的意見(可能受習慣資格約束)， 每個人都聲明該合併、合併或轉讓以及該補充契約(如果有)符合本契約，並且 尊重律師的意見，該補充契約(如果有)構成可對 尚存的人強制執行的有效和有約束力的義務。

儘管有上述規定，任何附屬擔保人可以(一)與另一附屬擔保人或發行人合併，或將其全部或部分財產和資產轉讓給另一附屬擔保人或發行人，或者(二)轉變為公司、合夥、有限合夥、有限責任公司或根據該附屬擔保人的組織機構管轄法律組織的信託。提供該尚存的 人(如果不是附屬擔保人)應通過補充契約明確承擔該附屬擔保人 在本契約及其票據擔保項下的所有義務。

第六條
默認和補救措施

第6.1節默認事件 。

(a) 以下各項 均為“違約事件”:

(1) 在到期、加速、贖回或其他情況下到期應付的任何票據的本金或溢價(如有)的拖欠 ；

(2) 任何票據到期應付時拖欠利息 ，且違約期限為30天；

(3) 違約 未能履行或違反第5.1節所述的公約，該違約持續30天；

(4) 發行人未能作出或完成(I)根據第4.13節的要求，控制權變更觸發事件後的控制權變更要約，以及(Ii)根據第4.11節的要求提出的資產出售要約， 該失敗持續30天；

(5) 發行人或受限制子公司未能履行或違反發行人或受限制子公司在本契約或票據項下的任何其他契諾或協議(上文第(1)、(2)、(3)或(4)款規定的違約除外)，且 此類違約或違約持續60天(如果未能遵守第4.3節所述的本契約規定，則為連續120天)。 發行人或受限制附屬公司未履行或違反本契約中發行人或受限附屬公司的任何其他契約或協議(上文第(1)、(2)、(3)或(4)款規定的違約除外)， 此類違約或違約持續60天(如果未能遵守第4.3節所述的本契約規定，則為連續120天)。

(6) 發行人或任何重要子公司的未償還本金 超過發行人和受限制子公司合併調整後總資產的(X)1億美元和(Y)2.5%，或所有這些人發行的債務合計超過該等債務總額的 發生 ，無論該債務現在存在還是將在以後產生 ；

(i) 違約事件導致其持有人宣佈該債務在規定的到期日之前到期並應支付，且 該債務未在加速後30天內全部清償，或未在加速後30天內撤銷或取消該債務； 和/或 、 、

(Ii) 未能在最終(但不是任何中期)固定到期日支付本金，且該違約付款不得在該付款違約後30天內 支付、免除或延期；

(7) 任何 針對發行人或任何重要子公司的最終判決或命令(不在保險範圍內)，用於支付針對發行人或任何重要附屬公司的所有此類 最終判決或命令總計超過1億美元的款項：

(b) 向發行人或任何重要附屬公司付款，且未獲付款或解除付款；以及

(c) 在最終判決或命令登錄後的任何連續60天的期間內，應有任何連續60天的期間導致所有該等 最終判決或命令懸而未決且未向發行人或任何重要附屬公司支付或解除的總金額超過1億美元 ，在此期間，由於待決的上訴或其他原因，暫停執行該最終判決或命令將不再有效；

(1) 有管轄權的法院就以下事項作出判決或命令：

(i) 根據現在或今後生效的任何適用的破產、資不抵債或其他類似法律，對發行人或非自願案件中的任何重要附屬公司的救濟 ，

(Ii)任命發行人或任何重要子公司的接管人、清算人、受讓人託管人、受託人、扣押人或類似官員，或 為發行人或任何重要子公司的全部或幾乎所有財產和資產任命 ，或

(Iii) 發行人或任何重要附屬公司的事務的清盤或清算，在每一種情況下，該法令或命令應保持不擱置並連續 天有效；或

(2) 發行人或任何重要子公司：

(i) 根據現在或今後有效的任何適用的破產、無力償債或其他類似法律 啟動自願案件，或同意根據此類法律在非自願案件中加入濟助令，

(Ii) 同意發行人或該重要子公司的接管人、清算人、受讓人、託管人、扣押人或類似官員 指定或接管發行人或該重要子公司的全部或幾乎所有財產和資產，或

(Iii)影響 為債權人的利益而進行的任何一般轉讓。

在6.1(A)節第(6)款規定的任何違約事件中，如果發行人在違約事件發生後20天內向受託人遞交了一份高級職員證書，則該違約事件及其所有後果(不包括任何因票據加速而導致的付款違約)應被自動廢止、免除和撤銷。 受託人或持有人無需採取任何行動。 如果發行人在違約事件發生後20天內向受託人遞交了一份高級職員證書，説明(I)債務(Ii)持有人已撤銷或放棄導致該失責事件的加速、通知或行動(視屬何情況而定) ；或。(Iii)作為該失責事件基礎的失責行為已獲補救。

第6.2節加速。

(a) 如果 違約事件(6.1(A)節第(8)或(9)款規定的違約事件除外)已經發生並在本契約項下繼續發生，則就發行人或持有當時未償還票據本金總額至少25.0%的債券的持有人而言，受託人可以書面通知發行人和付款代理人(如果該通知是由持有人發出的 通知則發給受託人和付款代理人)，受託人應當時未償還票據本金總額至少25%的持有人的要求，宣佈票據的本金、溢價(如有)和應計利息立即到期 並應支付(A)加速聲明“)。一旦宣佈提速，保費本金(如果有的話)和應計利息應立即到期並支付。如果由於上文6.1(A)節第(6)款規定的違約事件已經發生且仍在繼續而導致加速聲明 ，且根據第6.1(A)節第(6)款觸發該違約事件的違約事件應 由相關發行人或重要附屬公司在聲明後60 天內補救或治癒，或由相關債務持有人免除，則加速聲明應自動撤銷和撤銷。 如果違約事件根據第6.1(A)條第(6)款觸發違約事件，則相關發行人或重要附屬公司應在聲明後60 天內由相關發行人或重要附屬公司進行補救或治癒，或由相關債務持有人免除該加速聲明 此類撤銷不應影響任何後續違約或損害隨之而來的任何 權利。

如果第6.1(A)節第(8)或(9)款規定的違約事件 涉及發行人或任何重要附屬公司，則未償還票據的本金、溢價(如果有的話)和應計利息將自動成為並立即到期和支付，而不需要受託人或任何 持有人作出任何聲明或其他行為。 如果發行人或任何重要附屬公司發生違約事件，則未償還票據的本金、溢價(如有)和應計利息將自動變為到期並立即支付，而無需受託人或任何 持有人作出任何聲明或其他行為。

(b) 為免生疑問，如果未報告或未交付所需證書的違約與另一個 違約(“初始默認設置“)，則在該初始違約被修復時，僅由於該初始 違約而導致的與另一違約相關的失敗 報告或未能交付所需證書的違約也將被修復，而無需採取任何進一步措施，即使此類交付不在本 契約中指定的規定期限內。

(c) 任何 違約通知、加速通知或指示受託人提供違約通知、加速通知或採取 任何其他行動(a筆記夾方向“)由任何一個或多個持有人提供(每個持有人均為”導向夾持器“) 根據本契約，必須附上每個此類持有人向發行人和 受託人提交的書面陳述，表明該持有人不是(或者，如果該持有人是託管人或其代名人，則該持有人僅由不是)淨空頭(A)的實益所有人指示該持有人。 如果該持有人是託管人或其代名人，則該持有人僅接受非實益所有人的淨空頭(a”)的書面陳述。“) 根據本契約，該持有人必須提交書面陳述給發行人和 受託人。位置表示法“)，在票據持有人指示與交付違約通知有關的情況下，該陳述應被視為持續陳述，直至由此產生的違約事件 治癒或以其他方式不再存在或票據加速。此外，每個直接持有人被視為在提供票據持有人指示的時間 約定向發行人提供發行人可能不時合理地 要求的其他信息，以便在提出請求後五(5)個業務 天(A)內核實該持有人頭寸陳述的準確性。核查公約“)。在持有人是託管人或其代名人的任何情況下， 本協議項下要求的任何倉位陳述或核實公約應由票據的實益所有人代替 提供，託管人或其代名人有權最終依賴該倉位陳述 和核實公約向受託人傳遞其指示。(##**$ } =

如果 在票據持有人指示交付之後但在票據加速發行之前，發行人真誠地確定 有合理依據相信指導持有人在任何相關時間違反了其頭寸陳述，並向受託人提供了 高級職員證書，説明發行人已提起訴訟(“訴訟“)在 有管轄權的法院尋求裁定該指示持有人在此時違反了其立場陳述 並尋求使適用的票據持有人指示導致的任何違約事件無效，則關於 此類違約的補救期限將自動暫緩，關於此類違約事件的補救期限將自動重新啟動 ，任何補救措施將暫緩執行，等待有管轄權的法院就該事項(A)作出最終且不可上訴的裁決(a最終 決定“)。一旦該高級職員證書已提供給受託人，受託人在收到最終決定的通知之前，不得根據相關的通知持有人指示 採取任何未來行動。如果在票據持有人 指示交付之後但在票據加速發行之前，發行人向受託人提供高級人員證書，説明指示持有人未能滿足其核查公約(A)核查人員證書“)，應自動暫停與此類違約有關的補救期限 ，並自動重新啟動與因 適用的通知持有人指示而導致的任何違約事件有關的補救措施，並暫停任何補救措施，以等待該核查 公約得到滿足。在發行人向受託人提供隨後的 高級職員證書以證明該核查公約已得到滿足之前，受託人不得根據相關的通知持有人指示採取進一步行動(a”契約滿意度官員證書 “)。發行人應在其核查公約的適用指導持有人滿意後立即交付公約滿意官員證書 。任何違反頭寸表述的行為將導致該持有人 對該票據持有人指示的參與被忽略；如果在沒有該持有人蔘與的情況下，提供該票據持有人指示的其餘持有人持有的票據 的百分比不足以有效地提供該票據持有人 指示，則該票據持有人指示從一開始就無效，其效果是該違約事件將被視為從未發生過 ，加速無效，受託人

儘管 前兩段有相反規定，在破產或類似程序導致的違約事件懸而未決期間向受託人發出的任何通知持有人指示均不要求遵守上述兩款規定。為免生疑問，受託人有權最終依賴根據本契約 向其提交的任何票據持有人指示，無義務查詢或調查任何頭寸陳述的準確性， 強制遵守任何核查公約，核實向其提交的任何高級人員證書中的任何陳述，或以其他方式進行計算、 調查或裁定衍生工具、淨空頭、做多衍生工具、做空衍生工具 。 有關衍生工具、淨空頭、做多衍生工具、做空衍生工具的 調查或裁定 有關衍生工具、淨空頭、做多衍生工具、做空衍生工具的 調查或裁定 有關衍生工具、淨空頭、做多衍生工具、做空衍生工具 的責任在任何訴訟或通知持有人指示待決期間，在向其提供核查官員證書 之後，但在收到公約滿意官員證書之前，暫停採取任何補救措施或未能按照 通知持有人的指示行事。受託人不對發行人、任何持有人或任何其他真誠按照票據持有人指示行事的人 不承擔任何責任(雙方理解並同意，受託人有權依賴每個此類頭寸陳述)。在任何情況下，受託人均無義務確定、 計算、監控、查詢或以其他方式確定任何持有人是否為淨空頭持有者。在 持有人是DTC或其代名人的任何情況下，票據的每個實益擁有人同意通知DTC是否為淨空頭持有人，DTC有權在提交其對任何修訂的同意時 最終依賴於此, 修改或放棄本契約的任何條款。

第6.3節其他 補救措施。如果違約事件發生並仍在繼續，受託人可以尋求任何可用的補救措施，以收取債券的本金、保費(如果有)和利息(如果有)的支付，或強制執行債券或本契約的任何規定。

即使受託人不擁有任何附註或在程序中沒有出示任何附註，受託人也可以維持程序。受託人或任何持有人在行使因違約事件而產生的任何權利或補救措施時的延遲 或遺漏，不應損害 權利或在違約情況下的補救措施，或構成對違約事件的放棄或默許。在法律允許的範圍內，所有補救措施都是累積的。

第6.4節放棄 以前的默認設置。在符合第9.2節的規定下，當時未償還票據本金總額的多數持有人可以書面通知受託人 在以下情況下，代表所有票據持有人放棄所有過去的違約並撤銷和撤銷加速聲明 及其後果：

(a) 除未支付票據本金、溢價(如有)和票據利息外，所有 現有違約事件均已治癒或免除，這些違約事件已成為 僅因該加速聲明而導致的違約事件，以及

(b) 撤銷不會與有管轄權的法院的任何判決或法令相沖突。

此類撤銷不應影響任何後續違約或損害隨之而來的任何權利。

第6.5條以多數票控制 。當時未償還票據本金總額的多數持有人可以指示進行任何程序的時間、方法和地點，以行使受託人可以獲得的任何補救措施或行使任何被授予它的信託或權力。 但是，受託人可以拒絕遵循任何與法律或本契約相牴觸、可能涉及受託人承擔個人 責任的指示，或者受託人出於善意認為可能不適當地損害未參與給予此類權利的持有人的權利的任何指示。 但是，受託人可以拒絕遵循任何與法律或本契約相牴觸的指示，或者受託人善意地認為可能會不適當地損害未參與給予此類指示的持有人的權利。

第6.6節對西裝的限制 。除第6.7節另有規定外，票據持有人無權就本 契約提起任何訴訟，或要求指定接管人或受託人，或要求本協議項下的任何其他補救措施，除非(A)該持有人事先 已就票據持續違約事件向受託人發出書面通知，(B)持有總計至少25% 未償還票據本金的持有人已向受託人提出書面請求，要求採取補救措施，(C)責任或費用，(D)受託人在收到請求和賠償提議後60天內沒有遵守請求；以及(E)在該60天期限內，未償還債券本金總額佔多數的持有人未向受託人發出與請求不一致的指示 。

持有人不得利用本契約損害另一持有人收取該票據本金、溢價(如有)或利息付款 的權利，或在票據所述到期日或之後提起訴訟強制執行任何該等付款的權利，未經持有人同意，該等權利不得減損或影響。

第6.7條票據持有人收到付款的權利 。儘管本契約有任何其他規定，未經持有人同意，任何持有人在票據所示的 到期日或之後收取該票據的本金、溢價或利息或就強制執行任何該等付款而提起訴訟的權利，不得以不利該持有人的方式作出修改或修訂。

第6.8條託管人收款 訴訟。如果6.1(A)節第(1)或(2)款規定的違約事件發生並仍在繼續， 受託人有權以自己的名義並作為明示信託的受託人，向發行人追回針對發行人的全部本金、溢價(如果有的話)和利息以及逾期本金的利息，在合法的範圍內， 足以支付收取費用和費用的額外金額，包括合理的補償、費用、

第6.9節受託人 可以提交索賠證明。受託人有權提交必要或適宜的申索證明和其他文件或文件，以便在與發行人(或票據上的任何其他義務人，包括附屬擔保人)、債權人或其財產有關的任何司法程序中允許受託人(包括受託人、其代理人和律師的合理補償、費用、支出和墊款的任何索賠)和持有人提出索賠，並有權和授權 收取，接受和分發在轉換或交換票據或任何此類債權時應支付或交付的任何款項或其他證券或財產，每名持有人授權任何此類司法訴訟中的託管人向受託人支付此類款項 ，如果受託人同意直接向持有人支付此類款項，則向 受託人支付應付給受託人的任何款項，以支付受託人、其代理人和律師的合理補償、費用、支出和墊款，{如果在任何此類訴訟中，因任何理由拒絕向受託人、其代理人和律師支付任何此類補償、費用、支出和墊款，以及根據第7.6條應由受託人從遺產中撥付的任何其他款項，則這些款項的支付應以對任何 以及持有人在該訴訟中有權獲得的所有分派、股息、金錢、證券和其他財產的留置權為擔保，並從其所有財產中支付。, 無論是在清算中，還是在任何重組或安排計劃或其他情況下。本第6.9節的任何規定均不得被視為 授權受託人授權、同意或代表任何持有人接受或採納任何影響票據或任何持有人權利的重組、安排、調整或重組計劃，或授權受託人在任何此類訴訟中就任何持有人的索賠 進行表決。

第6.10節優先順序。 受託人根據本第六條收取任何款項或財產的，應按下列順序支付：

第一： 向受託人(以其在本協議下的所有身份)、其代理人和受託人支付第7.6節規定的到期金額，包括支付 受託人支付的所有合理補償、產生的費用和債務、所有墊款以及收取費用和費用；

第二： 根據票據的本金、溢價(如有)和利息的到期金額和應付金額，按比例向持有人支付票據的本金、溢價(如有)和利息，沒有任何種類的優先或優先 ；

第三： 在不重複的情況下，向持有人支付本契約和票據項下對持有人的任何其他義務；以及

第四： 發行人或有管轄權的法院應指示的當事人。

受託人可根據本第6.10節規定，確定向持有人支付任何款項的記錄日期和付款日期。

第6.11節承擔 費用。在任何要求強制執行本契約下的任何權利或補救措施的訴訟中，或在針對受託人作為受託人採取或不採取的任何 行動而對受託人提起的訴訟中，法院可酌情要求訴訟中的任何一方當事人提交承諾支付訴訟費用的 ，法院在充分考慮訴訟中任何一方的是非曲直和誠信的情況下，可酌情評估訴訟中任何一方當事人的合理費用，包括合理的律師費和開支。本第6.11條不適用於受託人提起的訴訟，不適用於持有人根據第6.7條 提起的訴訟，也不適用於當時未償還票據本金超過10.0%的持有人提起的訴訟。

第6.12節恢復權利和補救措施 。如果受託人或任何持有人已提起任何訴訟以強制執行本契約項下的任何權利或補救措施 ，而該訴訟因任何原因而被中止或放棄，或已被裁定對受託人或該持有人不利， 則在每種情況下，根據該等訴訟中的任何裁決，發行人、受託人和持有人應分別恢復 至其在本契約項下的以前地位，此後受託人和持有人的所有權利和補救措施均應恢復 。 在這種情況下，發行人、受託人和持有人應分別恢復其在本契約項下的地位 ，此後受託人和持有人的所有權利和補救措施應分別恢復 。

第6.13節 權利 和補救措施累計。除第2.7節關於更換或支付損壞、銷燬、遺失或 被盜票據的另有規定外，本文授予或保留給受託人或持有人的任何權利或補救 均無意 排除任何其他權利或補救，且在法律允許的範圍內，每項權利和補救應是累積的，並且在 附加於根據本條款或現在或今後存在的法律或衡平法或其他方式存在的所有其他權利和補救。本協議項下的任何權利或補救措施的主張或使用，或其他方式，不應阻止同時主張或使用任何其他適當的 權利或補救措施。

第6.14節 延遲 或遺漏不放棄。受託人或任何票據持有人延遲或遺漏行使因任何違約事件而產生的任何權利或補救 ，並不損害任何該等權利或補救，或構成對任何該等違約事件或對該等違約事件的默許的放棄 。本細則或法律賦予受託人或持有人的每項權利及補救，均可不時由受託人或持有人(視屬何情況而定)行使 ，並可在認為合宜的情況下由受託人或持有人(視乎情況而定)經常行使。

第七條
受託人

第7.1節受託人的 職責 。

(A) 如果 違約事件已經發生並仍在繼續，受託人應行使本契約授予受託人的權利和權力 ，並在行使時使用謹慎的人在處理其自身事務時會在這種情況下行使或使用的同等程度的謹慎和技巧 。(A)如果違約事件已經發生並仍在繼續，則受託人應行使本契約賦予受託人的權利和權力，並以審慎人士在處理其自身事務的情況下行使或使用的同樣程度的謹慎和技巧來行使該權利和權力。

(B) ，但在違約事件持續期間 除外：

(1) 受託人的 職責應完全由本契約的明文規定確定，不得將任何默示契諾或義務 解讀為針對受託人的默示契諾或義務；以及

(2)  受託人可就陳述的真實性和其中表達的意見的正確性，最終依賴向受託人提供並符合本契約要求的證書 或意見(但不需要確認或調查其中所述數學計算或其他事實的準確性 )；但是，受託人應檢查向其提供的證書和意見 ，以確定它們是否符合本契約的要求。

(C)  受託人不得免除其疏忽行為、疏忽不作為或故意行為不當的責任， 但以下情況除外：

(1) 本 段不限制本第7.1節(B)段的效力；

(2)  受託人對其負責人真誠地作出的任何判斷錯誤不負責任，除非證明 受託人在查明有關事實時存在疏忽；

(3)  受託人不對其根據第6.5節收到的指示 真誠地採取或不採取的任何行動負責；以及

(4) 本契約的任何條款均不得要求受託人使用自有資金或冒風險或招致任何責任。

(D)  受託人不對其收到的任何資金的利息或投資負責，除非受託人與發行人達成書面協議 。除非法律規定，受託人以信託形式持有的資金不必與其他基金分開。

(E) ，無論其中是否有明確規定，本契約中以任何方式與受託人有關的每一條款均受本第7.1節的約束。

第7.2節受託人的 權利 。

(A)  受託人可最終依賴並應受到充分保護，以執行或不執行任何決議、證書、聲明、 文書、意見、通知、報告、請求、指示、同意、訂單、保證書、債權證或其他文件(無論是正本或傳真形式或PDF格式)，並相信這些文件是真實的，並且已由適當的人簽署或提交。受託人無需 調查其中所述的任何事實或事項。

(B) 在 受託人採取行動或不採取行動之前，可能需要高級船員證書或大律師的意見，或兩者兼而有之。受託人 不對其依據該等高級人員證書或律師意見 真誠採取或不採取的任何行動負責。在採取、忍受或不採取任何行動之前，受託人可以徵詢受託人自己選擇的律師的意見， 受託人應就其在本協議項下真誠地採取、忍受或不採取的任何行動承擔全部責任 並最終依賴該律師的建議或意見。

(C)  受託人可以通過其代理人和代理人行事，對任何謹慎任命的代理人或代理人的不當行為或疏忽不負責任。

(D)  受託人不對其真誠地採取或不採取的任何行動負責，該行動是在其認為是授權的或在本契約授予其的酌情權 或權利或權力範圍內採取的。

(E) ，除非 本契約另有特別規定，否則發行人或附屬擔保人的任何要求、請求、指示或通知只要由發行人或該附屬擔保人的高級職員簽署即已足夠。

(F)  受託人無義務應任何持有人的要求或指示 行使本契約賦予受託人的任何權利或權力，除非該等持有人已向受託人提供令受託人滿意的擔保或彌償，以抵償 因遵從該要求或指示而可能招致的費用、開支及責任。 受託人並無義務在任何持有人的要求或指示下行使本契約賦予受託人的任何權利或權力 ，除非該等持有人已向受託人提供令受託人滿意的擔保或賠償 。

(G)  受託人沒有義務對任何決議、證書、聲明、文書、 意見、報告、通知、請求、指示、同意、命令、債券、債權證、票據、其他債務證據或其他文件或 文件中所述的事實或事項進行任何調查，但受託人可酌情對其認為合適的事實或事項進行進一步調查，如果受託人決定進行進一步調查，它有權在正常營業時間內親自或委託代理人或律師檢查發行人的賬簿、記錄和辦公場所，費用由發行人承擔， 不因此類查詢或調查而承擔任何責任或額外責任。

(H) 授予受託人的 權利、特權、保護、豁免和利益，包括但不限於其獲得賠償的權利， 擴展到受託人以本協議項下的每一身份、代理人和其他代理人、 託管人和根據本協議受僱行事的人，並可由其強制執行。

(I)  受託人可以要求每一位發行人和每一位附屬擔保人向受託人遞交一份高級職員證書 ，列出每一位發行人和每一位附屬擔保人(視情況而定)的個人姓名和/或高級職員的頭銜， 授權他們在此時根據本契約、票據和票據擔保採取特定行動，高級職員證書 可由任何授權簽署高級職員證書的人(包括指定的任何人)簽署

(J)  受託人不應被視為已收到通知或知悉任何違約或違約事件，除非受託人的責任官員 對此有實際瞭解，或者受託人已按第11.1節規定的地址收到發行人或附屬擔保人或任何持有人的書面通知 ，且該通知引用了票據和本契約的內容。(J)受託人不應被視為已收到通知或被指控知道任何違約或違約事件，除非受託人的責任人員 對此有實際瞭解，或者受託人已按第11.1節規定的地址收到發行人或附屬擔保人或任何持有人的書面通知。在 未發出通知的情況下，受託人可斷定不存在此類違約或違約事件。

(K) 在 任何情況下，受託人均不對任何類型的特殊、間接、懲罰性或後果性損失或損害(包括但不限於利潤損失)負責或承擔任何責任，無論受託人是否已被告知此類損失或 損害的可能性，也不論訴訟形式如何。

(L)  受託人不需要就履行其在本協議項下的權力和職責提供任何擔保或擔保。

(M) 本契約的第 條不得要求受託人在 履行其在本契約項下的任何職責或行使其任何權利或權力時支出自有資金或以其他方式承擔任何財務責任。

第7.3節 個人 受託人的權利。受託人可以個人或任何其他身份成為票據的所有者或質押人，否則可以 與發行人或發行人的任何關聯公司打交道，享有與其不是受託人時相同的權利。任何工程師都可以使用類似的權利和義務執行 相同的操作。受託人也受第7.9節的約束。

第7.4節 受託人的 免責聲明。受託人不對本契約、票據或任何票據擔保的有效性或充分性負責，也不作任何陳述；不對票據收益或支付給發行人的任何款項的使用或根據本契約任何條款向發行人支付的任何資金的使用負責；不對 受託人以外的任何付款代理人收到的任何款項的使用或運用負責；並不對本附註中的任何陳述或敍述或 本附註中的任何陳述、根據本附註交付受託人的任何高級人員證書或與 出售附註或根據本契約出售附註相關的任何其他文件(受託人根據本附註發出的認證證書除外)負責。

第7.5節 違約通知 。如果違約或違約事件已發生且仍在繼續，而受託人已按照第7.2(J)條的規定 通知或知道該違約或違約事件，則受託人應在違約或違約事件發生後90天內向持有人遞交違約或違約事件通知。 除非在支付任何票據的本金、溢價(如有)或利息方面出現違約或違約事件，否則受託人 可以扣留通知，如果且只要董事會，受託人的執行委員會或董事信託委員會或負責的 高級職員真誠地確定，扣留該通知符合持有人的利益。

第7.6節 補償 和賠償。發行人應不時向受託人支付接受本契約及根據本協議提供的所有 服務的補償。受託人的賠償不受明示信託受託人賠償的任何法律的限制 。發行人應應託管人的要求，在適用的情況下，及時償還託管人在其服務補償之外發生或支付的所有合理支出、 墊款和費用。此類費用應包括受託人代理人和律師的合理補償、支出和費用。

每一發行人和附屬擔保人應共同和分別賠償、辯護、保護受託人(就本第7.6節而言，受託人包括其高級人員、董事、僱員和代理人)，使其免受因 或與接受或管理其在本條款項下的職責有關的任何和所有索賠、損害、損失、債務、費用或費用(包括但不限於其代理人和律師的費用和開支)而蒙受或招致的任何和所有索賠、損害、損失、債務、費用或費用(包括但不限於其代理人和律師的費用和開支)。包括對發行人或任何附屬擔保人強制執行本契約的成本和費用 擔保人(包括本節7.6)，以及針對與行使或履行本契約項下的任何權力或職責相關的任何索賠(無論是發行人或任何持有人或 任何其他人所主張的)或責任進行辯護的成本和費用，但在 範圍內，任何此類損失、索賠、損害、責任或費用應由具有管轄權的法院在不可上訴的 最終裁決中裁定受託人應將其可能要求賠償的任何索賠及時通知發行人 。受託人未如此通知發行人並不解除該發行人在本協議項下的義務 。受託人可以有一名獨立的律師，發行人應為受託人支付該律師的合理費用和開支。未經發行人同意，發行人和附屬擔保人無需支付任何和解費用， 不得無理拒絕同意。

發行人 和附屬擔保人在本條款7.6項下的義務在本契約清償和解除、票據支付 或受託人辭職或解職後繼續有效。

為保證發行人 在本節7.6中的付款義務，受託人對其持有或收取的所有貨幣或財產享有留置權 ，但受託人以信託方式持有的票據除外，用於支付特定票據的本金或利息(如果有的話)。該留置權在本契約清償、解除、支付票據、受託人辭職或撤職後仍繼續有效。

當受託人在6.1節(A)款(A)款(7)或(A)(8)款規定的違約事件發生後產生費用 或提供服務時， 根據任何破產法，這些費用和服務補償(包括其代理人和律師的費用和費用)應構成 行政費用。

第7.7節 更換受託人 。受託人的辭職、免職和繼任受託人的任命，須經繼任受託人按照本節7.7的規定接受任命後生效。

受託人可以書面 隨時辭職，並在此通知發行人解除在此設立的信託。持有當時未償還票據本金 的過半數的持有人，可在向受託人和發行人發出三十天書面通知後將受託人免職。如果不存在違約事件， 發行人可以解除受託人職務，並且：

(A)  受託人被判定為破產人或無力償債，或根據任何破產法對受託人作出濟助令；

(B)由 名保管人或公職人員掌管受託人或其財產；或(由1998年第25號第2條修訂) 

(C)  受託人變為無行為能力。

如果受託人獲得任何 衝突利益，必須在90天內消除該衝突或辭職。

如果受託人辭職或者 被免職，或者因任何原因出現受託人職位空缺的，發行人應當及時指定繼任受託人。 繼任受託人上任後一年內，當時未償還票據本金過半數的持有人可以指定繼任受託人代替發行人指定的繼任受託人。

如果繼任受託人在卸任受託人辭職或被免職後30天內未就職，則該卸任受託人(費用由發行人承擔)、 發行人或當時未償還票據本金不低於10.0%的持有人可以向任何有管轄權的法院申請任命繼任受託人 。

如果受託人在擔任持有人至少六個月的任何持有人提出書面請求後未能遵守第7.9條，該持有人可向任何有管轄權的法院申請罷免受託人並指定繼任受託人。

繼任受託人應 向卸任受託人和發行人遞交書面接受委任書。因此，卸任受託人的辭職或免職生效，繼任受託人享有受託人在本契約項下的所有權利、權力和義務。 繼任受託人應當將繼承通知郵寄給持有人。卸任受託人應迅速 將其作為受託人持有的所有財產轉移給繼任受託人；提供本合同項下欠該受託人的所有款項均已支付，並受第7.6節規定的留置權約束。儘管根據第7.7節更換了受託人， 發行人和附屬擔保人在第7.6節下的義務仍應繼續，以使即將退休的受託人受益。

第7.8節 繼承人 合併受託人等如果受託人或任何代理人將其公司信託業務(包括在此設立的信託)的全部或實質全部(br})合併、合併或轉換為或轉讓給另一公司，則繼任公司將成為繼任受託人或代理人(視情況而定)，而無需採取任何進一步的 行為。

7.9 Eligibility； Disqualification.節根據本協議，任何時候都應有受託人根據美國或其任何州的法律組織並開展業務，該受託人根據該等法律被授權行使公司受託人權力，並接受聯邦或州當局的監督 或審查。該受託人及其關聯公司應始終擁有至少5,000萬美元的合計資本盈餘 如其最近的年度狀況報告所述。

第八條
解除契約、失效

第8.1節 終止發行人的義務 。

(A)  發行人可以終止其在票據和本契約項下的義務，以及附屬擔保人在票據擔保和本契約項下的義務，在下列情況下，本契約將被解除並停止生效，但本條款(B)段所指的義務除外：

(1) 或

(A)迄今所有經認證和交付的票據(已被替換或支付的遺失、被盜或銷燬的票據，以及迄今其付款款項 已由發行人以信託形式存放或分開並以信託形式持有並隨後償還給發行人或從該信託中解除 )的票據，均已交付受託人註銷；或

(B)所有迄今未交付受託人註銷的票據(1)已到期應付，或(2)將在一年內到期並應付， 或將根據受託人合理滿意的安排在一年內贖回， 由受託人以發行人的名義並自費發出贖回通知 ，發行人已不可撤銷地存入或導致 存入受託人基金債券的本金、溢價(如有的話)及截至到期日或贖回日(視屬何情況而定)的利息， 連同發行人發出的不可撤銷的指示，指示受託人在債券到期或贖回(視屬何情況而定)時將該等資金用於支付 ；但當任何贖回需要支付適用的溢價 時，就本契約而言，存入的金額應足以支付與截至贖回通知日期計算的適用溢價相等的金額 ，而任何完整的溢價赤字只需要在贖回日期或之前向受託人繳存 。任何補足保費赤字應在存入該補足保費赤字前至少一個營業日提交給受託人的高級職員證書中列明，該證書確認該補足保費赤字適用於該贖回；

(2)  發行人已支付發行人根據本契約應支付的所有其他款項；以及

(3) 發行人已向受託人遞交高級人員證書和大律師的意見，聲明本契約項下的所有先決條件(br}與本契約關於所有未償還票據的清償和清償有關的所有條件均已得到遵守。) 發行人已向受託人遞交一份高級人員證書和一份大律師的意見，聲明本契約項下的所有先決條件(br})均已得到遵守。

(B) 在 本條款第8.1條(A)(1)(B)的情況下，除下一句和儘管有前款規定外， 第2.5、2.7、2.8、2.10、2.15和4.2條中發行人的義務將繼續有效，直至根據第2.8條最後一段，票據不再未償還為止 。在票據不再未償還後，第(br})7.6、8.5和8.6節中發行人的義務將根據本第8.1節繼續履行。

在交割或不可撤銷的 存款後，受託人應要求以書面形式確認已履行發行人在票據和本契約項下的義務，但上述規定的存續義務除外。

第8.2節 法律無效和公約無效。

(A) (A)在遵守第8.3節規定的條件後， 發行人可隨時選擇將以下(B)或(C)段應用於所有未償還 票據。

(B) 在 發行人根據本條款第8.2(A)條行使適用於本條款第8.2(B)條的選擇權後，發行人和 次擔保人在滿足第8.3條規定的條件後，應被視為在滿足下列條件之日 解除了對所有未償還票據的義務(以下簡稱 )法律上的失敗“)。為此，法律上的無效意味着發行人和附屬擔保人應被視為已償付並清償未償還票據和票據擔保所代表的全部債務，此後 僅就本合同第8.4節和下文第(1)和(2)項中提到的本契約的其他章節而言，應被視為未償還債務，並已履行此類票據項下的所有其他義務，本契約和附屬擔保人 應被視為已履行此類票據項下的所有其他義務。 本契約和附屬擔保人 此後應被視為僅就本合同第8.4節和下文第(1)和(2)項所述的本契約其他章節而言被視為未償還債務，並已履行此類票據項下的所有其他義務。本契約和附屬擔保人 應 應發行人的要求並由發行人承擔費用，應簽署正式文書予以承認)，但下列條款 除外，這些條款將繼續有效，直至根據本協議以其他方式終止或解除為止：

(1) 未償還票據持有人的 權利：僅從第8.4節所述的信託基金中收取該等票據的本金、溢價(如果有的話)和利息的付款，如第8.4節中更全面規定的那樣，當該等付款 到期時；

(2) 發行人對本條例第2.5、2.7、2.8、2.10、2.15和4.2節規定的臨時票據的發行、票據登記、損壞、銷燬、遺失或被盜票據的義務；

(3)  受託人的權利、權力、信託、義務和豁免權，以及發行人與此相關的義務；以及

(4) 適用於法律無效的本條第八條的 規定。

在遵守第VIII條的前提下，發行人可以根據第8.2(B)節行使其選擇權，儘管其先前已根據第8.2(C)節行使了選擇權 。

(C) 在 發行人根據本條款第8.2(A)條行使適用於本條款第8.2(C)條的選擇權後，發行人和 附屬擔保人在滿足第8.3條規定的條件的前提下，應解除其在第4.3、4.7至4.13、4.14條所載契約下的義務(發行人的合法存在除外)。4.15至4.17和第5.1(A)節第(3)款，關於第8.3節規定的條件滿足之日及之後的未償還票據(下稱，契約失敗“)，就持有人與該等契諾有關的任何指示、放棄、同意或聲明或行動 (及其任何後果)而言，該等票據此後應被視為非”未償還“，但就本協議項下所有其他目的而言，該等票據應繼續被視為”未償還“ (須理解，就會計目的而言，該等票據不得被視為未償還)。就此 目的而言，公約失效是指，就未償還票據而言，發行人及附屬擔保人可因本協議其他地方提及任何此類債券或因在任何此類公約中提及 任何其他條款或任何其他文件而直接或間接地遺漏遵守或不承擔任何此類公約所載的任何條款、條件或限制，且不承擔任何責任。本契約的其餘部分和該等附註不受此影響。此外，在發行人 根據本協議(A)段行使適用於本(C)段的選擇權時，只要滿足第8.3節規定的條件 ，6.1(A)節第(4)、(5)和(6)款不構成違約事件。

第8.3節 條件 法律上或公約上的無效。以下是本協議第8.2(B)節或第8.2(C)節適用於未償還票據的條件 ：

(A)     發行人應不可撤銷地以信託形式向受託人存放 受法律無效或《公約》無效的持有人、美國法定貨幣、美國政府債務或其組合的利益，存入的金額應足以(無需再投資)(由發行人確定並在 高級人員證書中向受託人證明)支付本金和利息(包括保費)。如有)在規定的付款日期或贖回日期在票據上；但是，當任何贖回需要支付適用的溢價時，存入的金額應足以滿足本契約的目的，只要向 受託人存入的金額等於贖回通知日期計算的適用溢價，並且在贖回 日期有任何赤字(任何該等金額，即全額保費赤字“)只需於贖回日期或之前存入受託人。任何全額保費赤字應在存入該全額保費赤字前至少一個工作日提交給 受託人的高級職員證書中列明，該證書確認該全額保費 赤字適用於該贖回。為免生疑問，受託人有權最終依賴 按照本契約交付給它的任何高級船員證書，沒有義務查詢或 調查任何高級船員證書的準確性，核實任何交付給它的高級船員證書中的任何陳述。受託人不對發行人、任何持有人或任何其他人在憑高級人員證書誠信行事方面承擔任何責任。

(B)   在法律無效的情況下，發行人應 向受託人提交美利堅合眾國律師的意見，確認：

(1)  發行人已收到或已由美國國税局發佈裁決，或

(2) 自本契約生效之日起，適用的美國聯邦所得税法發生了變化。

在任何一種情況下，並以此為依據，律師的意見應確認持有人和受益所有人將不會因此類法律失敗而確認美國 聯邦所得税目的的收入、收益或損失，並將繳納相同金額的美國聯邦所得税 ，其方式和時間與未發生此類法律失敗的情況相同；

(C) 在 公約失效的情況下，發行人應向受託人提交受託人合理接受的美利堅合眾國律師的意見 ，確認持有人和實益所有人不會因該公約失效而確認美國聯邦所得税目的的收入、收益或損失，並將按同樣的方式和時間繳納相同金額的美國聯邦所得税。 方式和時間與如果該公約無效，則以相同的方式和相同的時間繳納相同金額的美國聯邦所得税。 如果該公約無效，發行人應向受託人提交一份受託人合理接受的美利堅合眾國律師意見 ，確認持有人和實益所有人不會因該公約失效而確認美國的收入、收益或損失 ，並將繳納相同金額的美國聯邦所得税。

(D) 在該存款的日期不會發生並持續 違約(但因借入適用於該存款的資金以及與其他債務有關的任何類似的同時存款，以及在每種情況下授予與此相關的存款的留置權而產生的違約除外)；(D)在上述存款的日期，不應發生並持續發生違約(但因借入適用於該存款的資金而產生的違約，以及與此相關的任何類似的同時存款，以及授予與此相關的存款的留置權的違約除外)；

(E)  法律上的無效或公約上的無效不應導致違反或違反母公司或其任何子公司是一方或對母公司 或其任何子公司具有約束力的任何其他重要 協議或文書(本契約除外)項下的違約或違約(但與借入 將用於該存款的資金而喪失的債務有關的任何違約或違約以及與之相關的任何類似的同時存款除外以及授予與此相關的存款資金的留置權 )；

(F) 發行人須已向受託人遞交高級職員證明書，述明該筆存款並非由發行人 意圖將持有人凌駕於發行人的任何其他債權人，或意圖擊敗、阻撓、拖延或欺詐 其任何其他債權人或其他人而作出的；及(F)發行人須已向受託人遞交一份高級人員證明書，述明該筆存款並非由發行人的任何其他債權人 優先選擇持有人，或意圖擊敗、妨礙、拖延或欺詐 任何其他債權人或其他人；及

(G)  發行人應已向受託人遞交高級船員證書和大律師的意見，每一份均説明高級船員證書的(A)至(F)款(視情況適用而定)和(br}大律師的意見(如適用)(B)條(如果適用)和/或(C)和(E)條(如果適用)中規定的條件均已得到遵守。(G) 發行人應向受託人提交高級船員證書和律師意見，每一份均須説明高級船員證書的(A)至(F)款(視情況適用)和(br}律師的意見)中規定的條件已得到遵守。

第8.4節信託資金的 申請 。根據第8.5條的規定，受託人或付款代理人應以信託形式持有根據第VIII條交存的所有美國法定貨幣和美國政府債務，並應根據本契約將所交存的美國法定貨幣和來自美國政府債務的資金用於支付票據本金和利息。(br}根據本契約，託管人或付款代理人應以信託形式保管所有美國法定貨幣和美國政府債務，並根據本契約將存款美國法定貨幣和美國政府債務中的款項用於支付票據本金和利息。受託人 沒有義務投資上述美國法定債券和美國政府義務，除非它可能與發行人達成一致。

發行人應向受託人支付並 賠償根據第8.3節存放在美國法定貨幣和美國政府債務上的任何税收、費用或其他費用，或收到的本金和利息，但法律規定由未償還票據持有人承擔的任何該等税收、費用或其他 費用不在此列，發行人應向受託人支付並 賠償根據第8.3節存放的美國法定貨幣和美國政府義務 的任何税款、費用或其他費用或與此相關的本金和利息。

儘管第VIII條有任何相反規定 ，受託人應應發行人的請求，不時向發行人交付或支付其根據第8.3節的規定持有的任何 美國法定貨幣和美國政府債務，而國家認可的獨立公共會計師事務所在向受託人遞交的書面證明中認為，這些債務超過了發行人為實現同等法律無效或公約無效而需要存入的金額 。

第8.5節向發行人償還 款項 。受託人和付款代理人應發行人的要求向發行人支付其持有的任何款項，用於支付兩年內無人認領的本金或利息。在向發行人付款後，有權獲得此類資金的持有者應 將發行人視為一般債權人進行付款，除非適用法律指定另一人。

第8.6節 恢復。 如果受託人或付款代理人因任何法律程序或任何法院或政府當局禁止、限制或以其他方式禁止此類申請的命令或判決而無法根據本條款IX適用任何美國法定貨幣和美國政府義務 ，則發行人在本契約項下的義務如下： 如果受託人或付款代理人不能根據本條款第九條適用任何美國法定貨幣和美國政府義務 ，或者由於任何法院或政府當局禁止、限制或以其他方式禁止此類申請的任何命令或判決，發行人在本契約項下的義務，票據和擔保應 恢復並恢復，如同沒有根據第IX條發生存款一樣，直到受託人或付款代理人被允許根據第VIII條適用所有該等美國法定貨幣和美國政府義務為止， 應按照第(9)條的規定恢復和恢復該票據和擔保，直至受託人或付款代理人被允許根據第(VIII)條適用所有該等美國法定貨幣和美國政府義務；但條件是 如果發行人因其義務的恢復而支付了任何票據的利息或本金， 發行人應享有該票據持有人的權利，以從受託人或付款代理人持有的美國法定貨幣和美國 政府債務中獲得此類付款。

第九條
修改、補充和豁免

第9.1條未經票據持有人 同意的 。儘管有第9.2條的規定，發行人、附屬擔保人和受託人可以修改或補充本契約、票據或票據擔保，而無需通知本契約的任何持有人或本契約的任何其他當事人，或徵得其同意。

(A) 以 消除任何歧義、遺漏、缺陷或不一致；

(B) to 規定由後續公司承擔發行人或任何附屬擔保人在本契約項下的義務；

(C) to 除了規定或代替有證明的票據外，還規定無證明的票據；

(D) to 為票據添加票據擔保或為票據提供擔保；

(E) 為持有人的利益在發行人或受限制附屬公司的契諾中加入 ，或放棄授予發行人或受限制附屬公司的任何權利或權力 ；

(F)  做出任何不會對任何持有人的權利造成不利影響的變更，如交付給 受託人的高級船員證書所證明的(受託人可以完全依賴該證書而不承擔任何責任)；

(G) 必須 遵守證券交易委員會的任何要求，以根據信託契約法案實施或維持本契約的資格， 如有必要；

(H) to 對本契約中與票據轉讓和圖例有關的規定作出任何修訂；但是，前提是， (A)遵守經修訂的本契約不會導致票據違反證券法或任何其他適用的證券法進行轉讓，以及(B)此類修訂不會對持有人轉讓票據的權利產生實質性和不利影響；

(I)  使本契約或票據擔保或票據的文本符合發售備忘錄“票據説明”部分 的任何條文；該等“票據説明”的條文旨在實質上 逐字背誦本契約或票據擔保或票據的條文，並由交付受託人的高級人員證明書 證明(受託人可完全依賴該證明書而無須承擔法律責任)；

(J) to 證據，並就接受繼任受託人的委任作出規定，但該繼任受託人須在其他方面具備資格 ，並有資格根據本契約的條款以該身分行事；

(K) 至 規定降低票據的最低面額；

(L) to 遵守任何適用證券託管機構的規則；或

(M) to 規定根據本契約規定的限制發行附加票據和相關票據擔保。

第9.2節 經票據持有人 同意。

(A)除第6.7條和第9.2(B)條另有規定外， 發行人、附屬擔保人和受託人在未償還票據本金總額不少於多數的 持有人同意下，無需通知或同意本契約的任何其他 方，可對本契約、票據或票據擔保進行修訂或補充。(A)除第6.7條和第9.2(B)條另有規定外，發行人、附屬擔保人和受託人在未償還票據本金總額不少於多數的情況下，無需通知或同意本契約、票據或票據擔保，可對本契約、票據或票據擔保進行修訂或補充。在符合第6.7條的規定下，持有未償還票據本金總額不少於多數的持有人 可以放棄遵守本契約、票據或票據擔保的任何規定，而無需通知任何其他持有人。

(B) 儘管 第9.2(A)條規定，未經每個受影響的持有人同意，任何修訂或豁免不得：

(1) 更改 任何票據本金或利息分期付款的規定到期日；

(2) 減少 任何票據的本金、溢價或利息(如有)，或使票據以非票據中所述的貨幣支付；

(3) 更改 任何票據的本金或溢價(如有的話)或利息的支付地點；

(4) 損害 就強制執行任何票據的規定到期日或之後(或如屬贖回，則在贖回日期當日或之後)強制執行付款而提起訴訟的權利；

(5) 降低 修改或修改本契約需要得到持有人同意或放棄違約的未償還票據的上述百分比；

(6) 免除 票據本金、溢價(如有)或利息的支付違約(但持有當時未償還票據本金總額至少過半數的持有人宣佈加速 ，以及免除因這種加速而導致的違約 除外)，只要所有其他現有違約事件(未支付全部到期票據的本金、溢價(如有)和利息除外)

(7) 自願 解除其票據擔保的附屬擔保人，但本契約允許的除外；

(8) 以任何對持有人不利的方式 修改或更改本契約的任何條款，影響票據在付款權利或票據擔保方面的排名。

(C) it 無需獲得本第9.2節規定的持有人同意即可批准任何擬議修訂、補充或豁免的特定形式，但只要該同意批准其實質內容，即已足夠。

(D) A 任何持有人在本契約項下就該持有人債券的交換(如為交換要約)或投標(如為收購要約)而作出的任何修訂、補充或豁免的同意，不會因該投標或交換而失效 。

(E) 在根據第9.1條或本第9.2條作出的修訂、補充或豁免生效後，發行人應向受其影響的持有人郵寄一份簡要説明該修訂、補充或豁免的通知 。但是，發行人未能向所有 持有人發出此類通知或其中的任何缺陷，不得以任何方式損害或影響任何此類修訂、補充或豁免的有效性。

第9.3節 撤銷 和異議的效力。在修訂、補充或豁免生效之前，票據持有人對其的同意是持票人和該票據或票據部分持有人持續的 同意，證明與同意的持有人票據具有相同的債務 ，即使票據上沒有註明同意的意思。然而，任何該等持有人或其後的持有人可在受託人 收到高級職員證書，證明持有所需本金的票據持有人已同意(而並非 之前撤銷同意)修訂、補充或豁免的日期前，向受託人或發行人發出通知，以撤銷對其票據或其部分票據的同意書。 該等持有人或其後持有人可向受託人或發行人發出通知，以撤銷對其票據或其部分票據的同意。 受託人 收到高級職員證書，證明持有所需本金的票據持有人已同意該項修訂、補充或豁免(而非 之前)。

發行人可以(但沒有義務)確定記錄日期，以確定有權同意任何修改、補充或豁免的持有人，該記錄日期應至少在首次徵求同意之前30天。如果記錄日期已確定，則 儘管有前一段最後一句話的規定，在該記錄日期持有者(或其正式指定的代理人)，且只有這些人有權撤銷以前給予的任何同意，無論該人 在該記錄日期之後是否繼續持有。此類同意的有效期不得超過記錄日期後90天。 發行人應將固定記錄日期(如適用)以書面形式通知受託人。

修改、補充或豁免生效後，除非修改、補充或豁免作出第9.2(B)條第(1)至(9)款中任何一項所述的更改，否則該修改、補充或豁免應對每一持有人具有約束力，在此情況下，該修改、補充或豁免僅對已同意的票據的每名持有人以及證明與同意持有人的票據相同債務的票據或票據部分的每名隨後持有人具有約束力；提供，但 任何該等豁免不得減損或影響任何持有人未經持有人同意而於票據各自到期日或之後收取票據本金及利息 的權利，或在該等 各自日期或之後就強制執行任何該等付款而提起訴訟的權利，並保證該豁免不會損害或影響持有人在有關到期日或之後收取票據本金及利息的權利，或在未經持有人同意的情況下就強制執行該等付款而提起訴訟的權利。

第9.4節筆記或交換筆記的 符號 受託人可以在此後認證的任何票據上添加關於修訂、補充或棄權的適當批註 。發行人應在票據上向受託人提供關於變更條款的適當批註，並促使受託人 將其返還給持有人，費用由發行人承擔。或者，如果發行人或受託人決定，以 交換票據的發行人應發行一份反映變更條款的新票據，並由受託人進行認證。未能做出適當的批註或發行新的票據，不應影響該等修訂、補充或豁免的有效性和效力。

第9.5節 受託人 簽署修正案等如果修訂或補充契約不會對受託人的權利、義務、責任或豁免權造成不利影響，受託人應簽署根據本第九條授權的任何修訂或補充契約 。在簽署或拒絕簽署任何修訂或補充契約時，受託人應獲得並(在符合第7.1條的規定下)根據高級船員證書和律師的意見受到充分保護，聲明簽署該修訂或補充契約是本契約授權或允許的，其所有先決條件已得到滿足或放棄 ，該等修訂或補充契約構成發行人的法律、有效和具有約束力的義務，但須受以下條件的限制： 。 根據第7.1節的規定，託管人應獲得並應受到充分保護。 律師的意見表明，簽署該等修訂或補充契約是本契約授權或允許的，其所有先決條件均已得到滿足或放棄 ，該等修改或補充契約構成發行人的法律、有效和具有約束力的義務，但須受以下條件的約束

第十條
票據擔保

第10.1節 備註 擔保。

(A) 每位 附屬擔保人特此共同及個別、全面及無條件地擔保發行人在本協議及該等條款下的票據及義務，並向每位持有經受託人認證並交付予受託人的票據持有人保證：(I)票據的本金及溢價(如有)及利息在到期時須悉數支付，不論是在指定到期日，以加速贖回或以其他方式贖回，連同下列利息：(I)票據的本金及溢價(如有)及利息均須於到期時全數支付，不論是在指定到期日、加速贖回或其他方式。 請贖回或以其他方式贖回票據連同利息。在 合法的範圍內，發行人在本契約或票據項下對持有人或受託人的所有其他義務均應根據本契約或票據的條款予以全額支付或履行；以及(Ii)如果付款時間延長 或續期任何票據或任何此類其他義務，應在到期或按照延期或續期條款(無論是在規定的到期日、加速或其他方式)履行時立即全額付款。任何擔保金額或擔保履約到期未付款時，無論出於何種原因，附屬擔保人應承擔連帶責任 立即支付。每個附屬擔保人都同意這是付款的保證，而不是託收的保證。

(B) 各附屬擔保人在此同意，其在本協議項下的義務應是無條件的，不論票據或本契約的有效性、規律性或 可執行性、無任何強制執行的行動、任何持有人對本附註或本契約的任何規定的放棄或同意、對發行人不利的判決的恢復、強制執行該判決的任何行動或任何其他可能構成附屬擔保人的法律或衡平法解除或抗辯的 其他情況

(C) 每一附屬擔保人在任何發行人破產或破產的情況下，特此放棄勤奮、提示、要求付款、向法院提出索賠的利益，放棄要求先對發行人或任何其他人提起訴訟、提出抗辯的任何權利。(C)每一附屬擔保人特此放棄在任何發行人破產或破產的情況下勤奮、出示、要求付款、向法院提出索賠的利益、要求對發行人或任何其他人提起訴訟的任何權利、 通知及所有要求和約定，即該附屬擔保人的票據擔保不得就任何 票據或本契約解除，除非完全履行該票據和本契約以及該票據擔保所包含的義務。 每一附屬擔保人在此同意，如果任何票據的本金或溢價(如有)或利息發生違約，無論是在規定的到期日，通過加速或其他方式，要求贖回、購買或以其他方式贖回。 每一位附屬擔保人在此同意，如果任何票據的本金或溢價(如果有)或利息發生違約，無論是在規定的到期日，通過加速贖回、購買或其他方式，該附屬擔保人的票據擔保不得解除。 或由票據持有人在符合本契約規定的條款和條件下，直接 針對每個附屬擔保人強制執行每個附屬擔保人的票據擔保，而不首先向發行人或任何其他附屬擔保人提起訴訟 。各附屬擔保人同意，在違約事件發生後及持續 期間，如適用法律阻止受託人或任何持有人行使其各自的權利以加速票據到期日、收取票據利息或強制執行或行使與票據有關的任何其他權利或補救 ，則該附屬擔保人應應要求代持有人向受託人支付款項, 如果該等權利和補救措施被允許由受託人或任何持有人行使的話 本應到期和應付的金額 ，以及根據本契約應付給受託人的任何其他金額 。

(D) 如果 任何持有人或受託人被任何法院或以其他方式要求向任何發行人或任何附屬擔保人、或任何託管人、 受託人或其他類似官員退還與任何發行人或任何附屬擔保人有關的任何款項， 他們中的任何一人向受託人或該持有人支付的任何款項，在迄今解除的範圍內，每一附屬擔保人的票據擔保應恢復 即使受託人或任何持有人依據須退還的款額而採取任何相反行動，本段(D)仍然有效。本款(D)在本義齒 終止後繼續有效。

(E) 每個附屬擔保人還同意，一方面，每個附屬擔保人與持有人和受託人之間， 另一方面，(X)就該附屬擔保人的票據擔保而言，(X)本擔保的債務可以按照第六條的規定加速到期日，即使有任何暫緩、強制令或其他禁止阻止 加速履行本擔保的義務，以及(Y)如果規定的該等債務有任何加速履行的情況，(Y)如有任何規定的加速履行，則(Y)就該附屬擔保人的票據擔保而言，可按照第VI條的規定加速履行本擔保的債務，即使有任何暫緩、強制令或其他禁止措施阻止 加速履行本擔保的義務，以及(Y)如所規定的加速履行該等債務，則不受限制該等債務(不論是否到期及應付)應立即由各附屬擔保人 就該附屬擔保人的票據擔保而到期及應付。

(F) 根據其票據擔保支付分配款項的每個 附屬擔保人，在全額支付本契約項下所有擔保的 義務後，有權尋求彼此的附屬擔保人以按比例支付金額 根據公認會計原則，以所有附屬擔保人在支付時各自的淨資產為基礎。

第10.2節 的執行和保函的交付。為證明第10.1節中規定的票據擔保，各附屬擔保人同意，應由附屬擔保人的一名高級職員(如果高級職員不在場，則由董事會成員或董事 或其他正式授權的簽字人，包括母公司的高級職員或代表該附屬擔保人的Opco高級職員)代表該附屬擔保人籤立本 本契約或實質上與本附件附件B格式相同的補充契約。 本契約或補充契約應由該附屬擔保人的一名高級職員(如果高級職員不在場，則由董事會成員或董事 或其他正式授權的簽字人，包括代表該附屬擔保人的母公司或Opco的高級職員)代表該附屬擔保人籤立。各附屬擔保人特此同意，即使票據上沒有背書該票據擔保的任何批註，其第10.1節規定的票據擔保仍將保持完全效力 。如果 在本契約或補充契約(視情況而定)上簽名的附屬擔保人(或其他正式授權簽字人)的高級職員、董事會成員或董事在受託人認證任何票據時不再任職，票據擔保仍應 有效。

受託人在本合同項下認證後交付任何票據 ，應構成代表附屬擔保人適當交付本契約中規定的票據擔保 。

第10.3節 可分割性。 如果票據擔保的任何條款無效、非法或不可執行，則其餘條款的有效性、合法性和可執行性不會因此而受到任何影響或損害。

第10.4節輔助擔保人責任的 限制 。

(A) 每位 附屬擔保人，並經每位持有人接受後確認，所有此類當事人的意向是，就破產法、統一欺詐性轉讓法、統一欺詐性轉讓法或任何類似的聯邦或州法律或其當地法律中有關欺詐性轉讓或轉讓的規定而言，該附屬擔保人的票據擔保 不構成欺詐性轉讓或轉讓。為實現上述意圖，受託人、持有人及附屬擔保人在此不可撤銷地 同意該附屬擔保人在其票據擔保項下的義務應限於在履行該附屬擔保人的所有其他或有及固定負債(包括但不限於信貸協議項下的任何擔保 )後，以及在履行從 或任何其他附屬擔保人 或其代表於 導致該附屬擔保人在其票據擔保項下的義務構成欺詐性轉讓、欺詐性優惠 或欺詐性轉讓，或根據適用法律可予審查。

第10.5節 版本。

(A)如果發生以下情況， A 附屬擔保人應自動無條件解除其票據擔保 項下的義務和本契約項下的義務：

(1) 任何 向發行人及其受限附屬公司持有的股本發行人的子公司以外的任何人出售、交換或轉讓，或出售、交換或轉讓該受限附屬公司的全部或基本上所有資產(本契約不禁止 出售、交換或轉讓)，使該受限附屬公司在交易生效後不再 構成發行人的子公司。

(2)與附屬擔保人與(I)發行人或(Ii)任何其他擔保人合併或合併有關的 (前提是尚存實體仍為附屬擔保人)，

(3) 如果 母公司董事會根據本合同第4.16節的規定，將作為子公司擔保人的任何受限子公司正確指定為非受限子公司，

(4)本契約在法律上無效或契約無效，或清償和解除時， 。(br}本契約的法律無效或契約無效，或本契約的清償和解除。

(5)在 本契約允許的附屬擔保人清算或解散時 ，或

(6)在該附屬擔保人(I)不再是信貸協議下的擔保人或第4.15節(B)款所述 所述任何其他債務且(Ii)不是第4.15節(A)款所述任何債務的借款人或其他義務人之時， 於 該附屬擔保人(I)不再是信貸協議或第4.15節(B)款所述任何其他債務的擔保人之時。

(B)  受託人應簽署發行人以書面形式合理要求的任何文件(費用和費用由發行人承擔)，以便 在向受託人交付 高級職員證書和律師意見時，證明任何附屬擔保人解除了其票據擔保項下的義務，表明本契約中規定的解除附屬擔保人的 票據擔保的所有先決條件已得到滿足；(B) 受託人應執行發行人以書面形式合理要求的任何文件，費用和費用由發行人承擔，以證明任何附屬擔保人在向受託人交付 高級人員證書和律師意見後，解除其票據擔保項下的義務；但是，表達 律師的意見的法律顧問可以依靠發行人的一份或多份高級人員證書來處理事實問題。

任何附屬擔保人 未解除其票據擔保義務，仍應對 票據的全額本金和利息以及本契約項下任何附屬擔保人在本條X條規定的其他義務承擔責任。

第10.6節 福利 已確認。各附屬擔保人承認，其將從本契約所設想的融資安排中獲得直接和間接利益 ，並且其根據票據擔保作出的擔保和豁免是在知情的情況下作出的 對此類利益的預期。

第十一條
其他

第11.1節 通知。 發行人、任何附屬擔保人或受託人向其他人發出的任何通知、請求、指示、指示或通信，如果是以書面形式親自送達或通過頭等郵件(掛號或認證，要求回執)、傳真機或保證次日送達的隔夜航空快遞郵寄到下列地址，則為正式發出：

如果給發行人或任何 子擔保人：

美國金融信託公司.

紐約第五大道650 郵編：10019

注意：法律部

美國金融運營夥伴公司(American Finance Operating Partnership，L.P.)

第五大道650號

紐約，紐約10019

注意：法律部

複印件為：

Proskauer Rose LLP

西麥迪遜70號，套房3800

伊利諾伊州芝加哥，郵編：60602-4342
請注意：邁克爾·J·喬特(Michael J.Choate)，Esq.

如致受託人：

美國銀行全國協會

華爾街100號，600套房

紐約州紐約市，郵編：10005

注意：全球企業信託和 託管

傳真：(212)361-6153

本合同雙方可通過書面通知 其他人，為後續通知或通信指定額外或不同的地址。

向持有人發出的任何通知或通信 應通過頭等郵件或隔夜航空快遞郵寄，承諾下一工作日送達註冊官保存的登記冊上所示的地址 。儘管如上所述，只要票據是全球票據，將向 持有人發出的通知應按照其不時生效的適用政策向託管機構發出。未向持有人郵寄 通知或通信或其中的任何缺陷不影響其相對於其他持有人的充分性。

就本契約而言， 受託人沒有任何責任或義務核實或確認通過電子傳輸發送指示、指示、報告、通知或其他通信或信息的人實際上是被授權代表聲稱發送該等電子傳輸的一方發出該等指示、指示、報告、通知或其他通信或信息的人， 受託人沒有任何責任或義務核實或確認通過電子傳輸發送指示、指示、報告、通知或其他通信或信息的人實際上是被授權代表聲稱發送該等電子傳輸的一方發出該等指示、指示、報告、通知或其他通信或信息的人；對於任何一方因依賴或遵守該等指示、指示、報告、通知或其他通信或信息而招致或遭受的任何損失、責任、成本或開支， 受託人不承擔任何責任。雙方 同意承擔使用電子方法向受託人提交指示、指示、報告、通知或其他 通信或信息所產生的所有風險，包括但不限於受託人按照未經授權的指示、 指示、通知、報告或其他通信或信息行事的風險，以及被第三方攔截和濫用的風險。

如果通知或通信 在規定的時間內以上述方式送達，則無論收件人是否收到，該通知或通信均已正式發出，但向受託人發出的通知或通信除外，該通知或通信僅在實際收到後才有效。

如果發行人向持有人遞交了通知或通信，則應同時向受託人和各代理人郵寄一份副本。

第11.2節 證書 和對先決條件的意見。在發行人向受託人提出要求或申請根據本 契約採取任何行動時，發行人應應要求向受託人提供：

(A) 一份 高級船員證書(其中應包括第11.3節所述的陳述)，聲明簽字人認為， 本契約中規定的與擬議行動有關的所有先決條件和契諾(如有)已得到滿足；和(A)《高級船員證書》(其中應包括第11.3節規定的聲明)表明，簽字人認為已滿足本契約中規定的與擬議行動有關的所有先決條件和契諾(如有)；

(B) 律師的 意見(應包括第11.3節中規定的陳述)，聲明該律師認為， 所有此類先決條件和約定均已滿足。

第11.3節證書或意見中要求的 聲明 關於遵守本契約中規定的條件或公約的每份證書或意見(根據第4.4節提供的高級船員證書除外)應主要包括：

(A) 一項 陳述，説明作出該證明書或意見的人已閲讀並理解該契諾或條件；

(B)就該證書或意見所載陳述或意見所依據的審查或調查的性質及範圍，作出簡短陳述(br} )；

(C) 一項 陳述，説明該人認為他或她已作出所需的審查或調查，以使他能就該契諾或條件是否已獲符合而 表達知情意見；及

(D) 一份 陳述，説明該人認為該條件或契諾是否已獲符合；但就事實事宜而言，大律師的意見可依賴一份或多於一份公職人員證書。

第11.4節受託人和代理人制定的 規則。受託人可就持有人會議或在持有人會議上採取行動訂立合理規則。每個代理商可以 制定合理的規則，並對其功能提出合理的要求。

第11.5節 No 董事、高級管理人員、員工和股東的個人責任。過去、現在或將來的董事、高級管理人員、僱員、公司成立人 或發行人的股東、合夥人或成員、任何附屬擔保人、顧問或顧問的任何關聯公司，均不對發行人在票據或本公司項下或任何附屬擔保人在票據、票據擔保或本公司項下的任何債務、義務或責任承擔任何責任 對於基於、關於或由於該等義務而提出的任何索賠， 不承擔任何責任{每位持票人通過接受票據放棄並免除所有此類責任。豁免和免除是發行票據和票據擔保的對價 的一部分。

管轄 法律的第11.6條 ；同意管轄權；放棄陪審團審判。本契約由紐約州法律管轄並用於解釋， 票據和票據擔保。本契約的每一方在此均不可撤銷地接受位於紐約市曼哈頓區的任何紐約州或聯邦法院在因票據、票據擔保或本契約而引起或與之相關的任何訴訟或訴訟中的非排他性管轄權 ，所有該等當事人在此不可撤銷地同意，有關該訴訟或訴訟的所有索賠 均可在紐約州或聯邦法院進行審理和裁決，並在此不可撤銷地放棄。{br為維持此類訴訟或訴訟程序提供不便的辯護。 在適用法律允許的最大範圍內，發行人、附屬擔保人和受託人在因本契約、票據或本協議擬進行的交易而引起或與之相關的任何法律程序中，不可撤銷地放棄任何和所有由陪審團審判的權利。

第11.7節 No 對其他協議的不利解釋。本契約不得用於解釋發行人或其子公司或任何其他人的任何其他契約、貸款或債務協議 。任何此類契約、貸款或債務協議不得用於解釋 本契約。

第11.8節 繼承人。 本契約、附註和附註擔保中發行人和附屬擔保人的所有協議，如適用，應 約束其各自的繼承人和受讓人。受託人在本契約中的所有協議對其繼承人和受讓人具有約束力。

第11.9節 可分割性。 如果本契約或附註中的任何條款無效、非法或不可執行，則其餘條款的有效性、合法性和可執行性 不會因此而受到任何影響或損害。

第11.10節 執行 與之對應。本契約可簽署兩份或兩份以上副本，簽署時應構成一份和 相同的協議。通過傳真或PDF傳輸交換本契約副本和簽名頁，對於本契約雙方而言，應構成本契約的有效簽署和交付，並可在所有 目的中替代原始契約。本合同各方通過傳真或PDF傳輸的簽名在任何情況下均應視為其原始簽名。 除受託人或認證代理對票據進行認證外，“執行”、“簽署”、“ ”簽名、“交付”以及本契約或與本契約相關的任何文件中或與之相關的類似詞語 應被視為包括電子簽名、交付或電子記錄的保存 作為手動簽署、實物交付或使用紙質記錄保存系統(視情況而定)的有效性或可執行性，且雙方同意通過電子方式進行本協議項下預期的交易 。？

受託人有權接受任何通知、指示或其他溝通，包括任何資金轉賬指示，並對其採取行動。告示“) 根據本契約通過電子傳輸(包括電子郵件、傳真、門户網站或其他電子 方法)收到的通知，並無責任確認發送該通知的人實際上是被授權這樣做的人。託管人認為符合2000年ESIGN法案或其他適用法律的電子簽名(包括手寫簽名的電子圖像和由DocuSign、Orbit、Adobe Sign或本協議任何其他 方指定的、託管人可接受的任何其他數字簽名提供商提供的數字簽名)在所有情況下均應視為原始簽名。本契約的每一方均承擔 使用電子簽名和電子方法向受託人發送通知所產生的所有風險，包括但不限於受託人根據未經授權的通知行事的風險以及第三方攔截或誤用的風險。儘管有 上述規定，受託人在任何情況下均可全權酌情要求將帶有 手寫簽名的正本文件形式的通知交付受託人，以代替或補充任何此類電子通知。

第11.11節目錄、標題等表 本義齒的目錄、交叉引用表以及文章和章節的標題 僅為便於參考而插入，不被視為本義齒的一部分，不得以任何方式修改或 限制本義齒的任何條款或規定。

第11.12節規定持有人的行為。

(A)本契約規定由 持有人發出或採取的任何 請求、要求、授權、指示、通知、同意、豁免或其他行動，可包含在一份或多份由該等持有人親自簽署或由正式書面委任的代理人(或就全球票據而言，否則根據 託管人的規則和程序)簽署的實質相似的文書內，並由該等持有人親自簽署的一份或多份實質相似的文書證明；並且，除本合同另有明確規定外，該訴訟應在該一份或多份票據 交付給受託人時生效，並在本合同明確要求交付給發行人時生效。此類文書(以及其中包含並由此證明的行動 )在本文中有時被稱為“行動“持票人簽署此類票據 。如果按照第11.12節規定的方式簽署任何此類文書或指定任何此類代理人的書面文件，則對於本契約的任何目的 而言，均應足以證明並具有有利於受託人和發行人的確鑿證據。

(B)任何人籤立任何該等文書或文字的事實及日期，可由(1)籤立該等文書或文字的證人的誓章，或由公證人或其他獲法律授權就契據作出認收的人員所發出的證明書證明，證明 簽署該文書或文字的個人已向該人員確認已籤立該文書或文字，或(2)以受託人合理地認為足夠的任何其他方式 證明該人籤立該等文書或文字的事實及日期。如果簽字人是以非該簽字人個人身份行事的，該證書或誓章也應構成該簽字人權威的充分證明。 簽署任何此類文書或文書的事實和日期，或簽署該等文書或文書的人的授權，也可以受託人認為充分的任何其他方式 予以證明。

(C)票據的所有權須由註冊處處長根據本條例備存的登記冊證明。

(D)任何票據持有人的任何 請求、要求、授權、指示、通知、同意、豁免或其他作為，均對同一票據的每名未來持有人 以及在登記轉讓時發行的每張票據的持有人具有約束力，或就受託人或發行人依賴該票據而作出、不作為或容受作出的任何事情 進行交換或代替 ，不論該行動是否就該票據作出記號 。

(E)如果 發行人應向持有人徵集任何請求、要求、授權、指示、通知、同意、豁免或其他法案，發行人 可根據他們的選擇，通過或依據高級人員證書提前確定有權發出此類請求、要求、授權、指示、通知、同意、放棄或其他法案的持有人的記錄日期，但發行人沒有義務 這樣做。如果該記錄日期是固定的，則該請求、要求、授權、指示、通知、同意、棄權或其他法案可以在該記錄日期之前或之後 發出，但只有在該記錄日期交易結束時的記錄持有人才應被視為 持有人，以確定所需比例的未償還票據的持有人是否已授權或同意 或同意該請求、要求、授權、指示、通知、同意、棄權或其他法案，為此，未清償票據持有人應被視為 持有人。提供持有者在該 記錄日期的授權、協議或同意不得視為有效，除非該授權、協議或同意在記錄日期後不遲於 個月根據本契約的規定生效。

(F)受託人可以(但沒有義務)將任何一天定為記錄日期，以確定有權加入 下列活動的持有人：(1)6.1節下的任何違約通知，(2)第6.2節中提到的任何加速聲明，(3)第6.5節中提到的任何指示，或(4)第6.6節允許的任何補救請求。 如果根據本款設定了任何記錄日期，在該記錄日期的持有人，以及任何其他持有人，均無權加入 該通知、聲明、請求或指示，無論該等持有人在該記錄日期後是否仍為持有人；提供 除非持有所需本金票據的持有人或每個受影響的持有人(視情況而定)在適用的到期日或之前於該記錄日期作出、給予或採取，否則該等行動不會在本協議項下生效。根據本款規定的任何記錄日期 確定後，受託人應立即按照第11.1節規定的方式向發行人和每位持有人發出關於該記錄日期、持有人建議的行動 和適用的失效日期的通知，費用由發行人承擔。

(G)在不限制前述規定的情況下，根據本協議有權就任何特定票據採取任何行動的持有人，可就全部 或該票據本金的任何部分採取行動，或由一名或多名正式委任的代理人採取行動，而每名代理人均可根據該委任 就該等本金的全部或任何部分採取行動。持有人或其代理人根據本款就本金的不同 部分發出的任何通知或採取的任何行動，應具有相同的效力，猶如是由每個 不同部分的不同持有人發出或採取的一樣。

(H)在不限制前述規定的一般性的原則下，持有人，包括作為全球票據持有人的託管人，可由一名或多於一名以書面妥為委任的代表， 作出、給予或接受本契約規定由持有人提出、給予或採取的任何要求、要求、授權、指示、通知、同意、棄權或其他行動。作為全球票據持有人的託管人可以通過此類託管人的長期指示和 慣例向任何此類全球票據的權益實益所有人提供其 代理。

(I) 發行人可以確定一個記錄日期，以確定誰是該託管機構持有的任何全球票據的權益的實益擁有人 ，該託管機構根據該託管機構(如果有)的程序有權由書面正式指定的一名或多名代理人提出、給予或接受本契約中規定由持有人提出的任何請求、要求、授權、指示、通知、同意、豁免或其他行動。 提供如果確定了該記錄日期，則只有在該記錄日期的該全球票據 權益的實益所有人或其正式指定的一名或多名代理人才有權提出、給予或接受該請求、要求、授權、 指示、通知、同意、棄權或其他行動，無論該實益擁有人在該記錄日期之後是否仍是該 全球票據權益的實益所有人。任何此類請求、要求、授權、指示、通知、同意、放棄或其他行動在本協議項下無效，除非在適用的到期日或之前提出、給予或採取該等請求、要求、授權、指示、通知、同意、豁免或其他行動。

(J)對於根據第11.12節規定的任何記錄日期，設定該記錄日期的本合同一方可指定任何日期 為到期日“並可不時將失效日期更改為任何較早或較遲的日期；提供 除非在現有和新的到期日或之前，以第11.1節規定的方式向本合同另一方和每位票據持有人發出關於建議的新到期日的書面通知，否則此類變更無效。 如果沒有就根據第11.12條設定的任何記錄日期指定到期日，則 設定該記錄日期的本合同一方應被視為最初指定了第90天的到期日。 如果沒有就根據第11.12條設定的任何記錄日期指定到期日，則 設置該記錄日期的一方應被視為最初指定了第90天的到期日在符合第(J)款規定的更改到期日的權利的情況下。

第11.13節不可抗力 。在任何情況下，受託人或任何代理人均不對因其無法控制的力量(包括但不限於火災、暴亂、 罷工或任何原因停工、禁運、政府行動、事故、戰爭或恐怖主義行為、民事或軍事幹擾、核或自然災害或天災、流行病、流行病和中斷、損失或故障)而直接或間接導致 履行本協議項下義務的任何失敗或延誤負責或承擔任何責任。 直接或間接地，包括但不限於火災、暴亂、罷工或停工、禁運、政府行動、事故、戰爭或恐怖主義、民事或軍事幹擾、核或自然災害或天災或天災、流行病、流行病和中斷、損失或故障。不言而喻，受託人和每名代理人應採取符合美國銀行業公認慣例的合理 努力，以便在 情況下儘快恢復履約。

第11.14節法定假日 。若與票據有關的任何付款日期適逢非營業日，將於該 付款日期的下一個營業日付款，其效力及效果與於該付款日期相同，且不會純粹因延遲付款而產生額外利息 。

第11.15節美國 愛國者法案。雙方承認，根據《美國愛國者法案》第326條的規定，受託人與所有金融機構一樣，為了幫助打擊資助恐怖主義和洗錢活動，必須獲取、核實和記錄 每個建立關係或開立賬户的個人或法人的信息。發行人同意，他們 應按受託人的合理要求向受託人提供有關發行人的信息，以便受託人滿足 《美國愛國者法案》的要求。

[簽名頁如下]

日期截至2021年10月7日

[給假冒發行人的簽字頁]

擔保人：

[給假牙擔保人的簽名頁]

[給假牙擔保人的簽名頁]

[簽字頁至假牙契約-受託人]

附件A

筆記的格式

美國金融信託公司

美國金融運營合夥公司，L.P.

(票面)

4.500釐優先債券，2028年到期

[全局註釋圖例]

除非本證書由存託信託公司(紐約沃特街55號，紐約)的授權 代表提交給發行人或其代理人進行註冊或 轉賬、兑換或付款，且所簽發的任何證書均以CEDE&CO的名義註冊。或以存託信託公司授權代表要求的其他名稱 (本協議上的任何款項均支付給cede&co)。或向 存託信託公司授權代表可能要求的其他實體轉讓、質押或其他 由任何人或向任何人轉讓、質押或以其他方式使用本協議是錯誤的，因為本協議的註冊所有人放棄公司在本協議中擁有權益 。

本全球票據的轉讓應僅限於全部但非部分轉讓給存託信託公司的被指定人或其繼承人或該繼承人的 被指定人，而本全球票據的部分轉讓應僅限於根據本文背面所指契約中規定的限制 進行的轉讓。(B)本全球票據的轉讓應僅限於向存託信託公司或其繼承人或該繼承人的被指定人轉讓，並且本全球票據的部分轉讓應僅限於根據本文背面所指契約中規定的限制進行的轉讓。

[受限註釋圖例]

本票據未根據修訂後的1933年證券法(“證券法”)或任何州或其他司法管轄區的證券法註冊。本票據 或本票據中的任何權益或參與不得在沒有此類登記的情況下重新要約、出售、轉讓、轉讓、質押、擔保或以其他方式處置 ，除非此類交易豁免或不受此類登記的約束。 本票據的持有者接受本票據後，將代表其本人並代表其已購買票據的任何投資者賬户， 同意在轉售限制終止日期前六個月(假設在轉讓時發行人遵守證券法規定的第144(C)條的公開信息要求，如果不符合，則在一年後)的日期(“轉售限制終止日期”)之前，發售、出售或以其他方式轉讓該票據。 本票據的持有人在接受本票據後，將代表其本人並代表其已購買票據的任何投資者賬户， 同意在轉售限制終止日期前六個月(假設在轉讓時，發行人遵守證券法規定的第144(C)條的公開信息要求，如果不符合，則在一年後)轉讓該票據。任何額外票據的最初發行日期 ，以及發行人或發行人的任何附屬公司作為本票據(或該票據的任何前身)所有者的最後日期，僅限於(A)發行人或其任何附屬公司，(B)根據根據證券法宣佈 有效的註冊聲明，(C)只要根據證券法第144A條有資格轉售票據 ACT(“144A規則”)向IT合理地相信是規則 144A中定義的“合格機構買家”的人購買，該人為自己或為合格機構買家的賬户購買，並已收到通知， 轉讓是依據規則144A，(D)根據“證券法”規則S所指的在美國境外發生的要約和銷售 向非美國人進行的 , (E)根據證券法規則第501(A)(1)(1)、(2)、(3)或(7)條所指的 含義的機構“認可投資者”，而該機構“認可投資者”並非合資格機構買家，並 為其本身或另一機構認可投資者的賬户購買債券，每種情況的最低本金 金額為$250,000或(F)，符合證券法註冊規定的另一項現有豁免， 須受根據(D)、(E)或 (F)條款出售或轉讓，要求提交律師的意見、證明和/或其他令他們每個人滿意的信息。此 圖例將在轉售限制終止日期後應持有者的請求刪除。

通過收購和持有本票據，本票據持有人將被視為已陳述並保證(1)該持有人用來收購或持有本票據的 資產或其中的任何權益均不構成受1974年《美國僱員退休收入保障法》(經修訂 (“ERISA”)標題I約束的員工福利計劃的資產，或受美國國税局第4975條約束的計劃、賬户或其他安排的資產)中的任一項(1)該持有人用來收購或持有本票據的 資產或其中的任何權益均不構成受美國國税局第4975條約束的計劃、賬户或其他安排的資產(br}受美國國税局第4975條約束的計劃、賬户或其他安排的資產或任何其他聯邦、州、地方或其他法律或法規下的條款，如 與ERISA或守則(“類似法律”)的條款相似，或其基礎資產被視為 包括任何此類計劃、賬户或安排的“計劃資產”的實體的條款，或(2)收購和持有本票據或其中的任何 權益不會構成或導致ERISA第406條或守則第4975條 項下的非豁免禁止交易或違反

[規例S圖例]

本票據未根據修訂後的1933年證券法(“證券法”)或任何州或其他司法管轄區的證券法註冊。本票據 或本票據中的任何權益或參與不得在沒有此類登記的情況下重新要約、出售、轉讓、轉讓、質押、擔保或以其他方式處置 ，除非此類交易豁免或不受此類登記的約束。 本票據的持有者接受本票據後，將代表其本人並代表IT已為其購買票據的任何投資者賬户 同意在本票據原發行日期後40天 之前提供、出售或以其他方式轉讓該票據。任何額外票據的最初發行日期和 本票據(或該票據的任何前身)依據S規則首次向分銷商以外的人(如第 S條第902條所界定)提供的日期，僅限於(A)發行人或其任何附屬公司，(B)根據已根據證券法宣佈有效的註冊聲明 ，(C)只要該票據有資格根據規則 144A轉售。向IT合理地相信是規則144A中定義的“合格機構買家” 為其自己或為其賬户購買的人 收到轉讓通知的合格機構買家 根據規則144A，(D)根據“證券法”規則S在美國境外發生的要約和銷售 ，(E)向規則501含義內的機構“認可投資者” 購買 ， 向規則501所指的機構“認可投資者” 購買， 根據規則144A，(D)向在美國境外發生的非美國人發出的要約和銷售 ，(E)向規則501所指的機構“認可投資者” 購買。, (3)或(7)根據證券法，非合格機構買家和 為自己賬户或為另一機構認可投資者的賬户購買的票據，每種情況下，根據另一項可獲得的豁免，本金金額至少為250,000美元或(F)的票據 ，受發行人和受託人根據(D)、(E)或 條款規定的任何此類要約、出售或轉讓之前的權利的限制。認證和/或其他令他們每個人滿意的信息。此 圖例將在轉售限制終止日期後應持有者的請求刪除。通過收購本票據，持有人 表示其不是美國人，也不是為美國人的賬户購買，並根據證券法下的S規定在 離岸交易中收購本票據。

通過收購和持有本票據，本票據持有人將被視為已陳述並保證(1)該持有人用來收購或持有本票據的 資產或其中的任何權益均不構成受1974年《美國僱員退休收入保障法》(經修訂 (“ERISA”)標題I約束的員工福利計劃的資產，或受美國國税局第4975條約束的計劃、賬户或其他安排的資產)中的任一項(1)該持有人用來收購或持有本票據的 資產或其中的任何權益均不構成受美國國税局第4975條約束的計劃、賬户或其他安排的資產(br}受美國國税局第4975條約束的計劃、賬户或其他安排的資產經修訂(“守則”)或任何其他聯邦、州、地方或其他法律或法規的規定，如 與ERISA或守則(“類似法律”)的規定相似，或其標的資產被視為 包括任何此類計劃、賬户或安排的“計劃資產”，或(2)收購和持有本票據或 其中的任何權益不會構成或導致ERISA第406條或第4975條規定的非豁免禁止交易

不是的。

CUSIP編號

ISIN

美國金融信託公司 和美國金融運營合夥公司(連同其繼任者和受讓人，即“發行人”)承諾支付 [CEDE&Co.]¹或已登記的受讓人，本金為_[(如本文件所附增減附表所載 所述，可增減)]²2028年9月30日。

利息 支付日期：2022年3月30日開始，3月30日和9月30日

記錄 日期：3月15日和9月15日(無論是否為工作日)

請參考本附註背面的其他 條款，這些條款在所有情況下均與此處的 條款具有相同的效力。

除非本附註背面所指的受託人已以手動簽署方式簽署本附註的 認證證書，否則本附註無權 享有本附註背面所指的契約項下的任何利益，或對任何目的均屬有效或有義務的。

¹僅適用於全局筆記。

²僅適用於全局筆記。

這是

文中提及的義齒：

日期：

美國銀行全國協會(U.S.Bank National Association)作為受託人

授權簽字人

(附註背面) 2028年到期的優先債券4.500釐

除非另有説明，此處使用的大寫術語 應具有下文提及的契約中賦予它們的含義。

(1)利息。 馬裏蘭州的美國金融信託公司(統稱為有繼承人和受讓人的公司)和特拉華州的有限合夥企業美國金融運營合夥公司(與美國金融信託公司一起，發行人“)承諾為2028年到期的這筆4.500%的優先債券的未償還本金支付 利息(A)注意事項“)，年利率固定為4.500%。發行人將從2022年3月30日開始，每半年支付一次美元欠款利息，分別為3月30日和9月30日(各付息日期“)或如果任何該等日期不是營業日，則在下一個營業日 以與該利息支付日相同的效力和效力支付，並且不會僅因該延遲支付 而產生額外利息。票據的利息應自最近支付利息之日起計，或如未支付利息，則自發行之日起計(包括該日在內) 。發行人應在合法範圍內按當時適用的票據利率向逾期本金支付利息(包括根據任何破產法 進行的任何訴訟的請願後利息)； 發行人應就逾期的利息分期付款支付利息(包括根據任何破產法進行的任何訴訟的請願後利息) (不考慮任何適用的寬限期)，利率在合法範圍內與當時適用的利率相同。利息按360天 年計算，共12個30天月。

(2)支付方式 。發行人將於適用的付息日期(違約利息除外)向 付息日期(不論是否為營業日)前3月15日及9月15日營業結束時的登記持有人 支付票據利息(違約利息除外)，即使該等票據在該記錄日期之後及該付息日期或之前註銷， 但本契約第2.12節有關違約利息的規定除外。如果本金總額超過5,000,000美元的持有人至少在適用的付息日期前10個工作日向受託人發出書面電匯指示至該持有人在美國的美元賬户，發行人將以電匯方式將該持有人票據的全部本金( 溢價和利息)支付到該指示中指定的賬户。 否則，票據的付款將在受託人或付款代理人的辦事處或機構支付，除非發行人選擇以支票支付利息，支票郵寄給持有人，地址載於持有人登記冊上。該付款應為支付時為支付公共和私人債務的法定貨幣的美利堅合眾國 硬幣或貨幣。

本票據本金 在規定到期日之前的任何付款，應對本票據及登記轉讓後發行的任何票據的所有未來持有人具有約束力，或作為本票據的交換或代替本票據，不論是否在本票據上註明。於本票據到期日 到期應付的最終本金金額，只須於本票據出示及交回受託人或受託人的 代理人為此目的而委任的辦事處時，方可支付。有關全球票據的付款將通過電匯立即可用的資金至 託管機構。

(3)支付 代理人和註冊官。最初，美國銀行全國協會將擔任支付代理人和登記員。發行人可以在不通知任何持有人的情況下更換任何 付款代理人或註冊人，發行人和/或任何受限制子公司可以充當付款代理人或 註冊人。

(4)契約。 發行人根據契約發行債券，日期為2021年10月7日(“壓痕“)，在發行人中， 發行人的附屬擔保人和受託人。附註的條款包括契約中所述的條款。如果本註釋的規定 與本契約的規定不一致，則以本契約為準。票據受制於所有該等條款， 持有人須向本契約索取該等條款的聲明。於發行日發行的初始債券最初發行 ，本金總額為5億美元。本契約允許在符合某些 條件的情況下發行額外票據。

附屬擔保人在 優先無抵押基礎上無條件地共同和個別擔保支付本金、票據溢價和利息以及本契約項下的所有其他金額。 債券的本金、溢價和利息以及本契約項下的所有其他金額均由附屬擔保人在 優先無擔保的基礎上無條件擔保。

(5)可選 贖回。根據本契約第三條的規定，債券可由發行人選擇全部或部分在任何時間贖回。

(6)在控制權變更觸發事件時提供 購買。

(A)在 控制權變更觸發事件發生時，發行人應被要求根據契約中規定的條款，根據控制權變更要約回購每位持有人的全部或任何部分票據，並且票據持有人將在控制權變更購買日期之前收到發行人根據第4.13節發出的要約購買通知，並可選擇通過填寫標題為“持有人選擇選擇權”的表格購買該票據

(B)在 發生某些資產出售時，發行人可能被要求按照契約的規定提出購買票據。

(8)面額、 轉賬、兑換。債券以登記形式發行，無初始面額2,000元及超出面值1,000元的整數倍的息票。債券的轉讓可以按照契約的規定進行登記和交換。註冊處處長、受託人和發行人可以要求持有人提供適當的背書和轉讓文件， 發行人可以根據本契約第2.6(G)(2)節要求持有人支付法律要求或 契約允許的任何印花税或轉讓税或類似的政府費用。 註冊人、受託人和發行人可以要求持有人提供適當的背書和轉讓文件， 發行人可以要求持有人按照契約第2.6(G)(2)節的規定支付法律要求或 公契允許的任何印花或轉讓税或類似的政府費用。註冊處處長無須(A)發行、登記轉讓紙幣或兑換紙幣，該期間由任何選擇的紙幣贖回之日開始前15天開始，直至選擇當日的營業時間結束為止；(B)登記轉讓或兑換如此選擇贖回的紙幣 全部或部分(部分贖回的紙幣中未贖回的部分除外)；或(C)登記轉讓 紙幣(部分贖回的紙幣中未贖回的部分除外)；或(C)登記轉讓的紙幣 的全部或部分(部分贖回的紙幣中未贖回的部分除外)；或(C)登記轉讓 紙幣的全部或部分(部分贖回的紙幣中未贖回的部分除外)；或(C)登記轉讓

(9)被視為所有者的 人。就任何目的而言，票據的登記持有人均可視為其擁有人。

(10)修訂、 補充和豁免。本契約、附註及附註擔保可根據本契約的規定予以修改或補充。

(11)默認值 和補救措施。如果違約事件(與某些破產事件有關的違約事件除外)已經發生，並且 根據契約繼續，受託人可通過書面通知發行人和付款代理，或持有當時未償還的票據本金總額至少25.0% 的持有人，以書面通知發行人、付款代理和受託人，宣佈 所有票據項下的欠款均為到期和應付。加速申報後，未償還票據即到期， 應立即支付。如果發生與特定破產事件有關的違約事件，則所有未償還債券將成為事實並立即到期和支付，而無需受託人或債券的任何持有人 作出任何聲明或其他行動或通知 。加速可以被撤銷，違約事件可以被免除，就像契約中規定的那樣。

(12) 不得向他人追索。發行人的任何董事、高級管理人員、僱員、法人或股東、合夥人或成員、任何附屬公司 擔保人、顧問或顧問的任何關聯公司均不對發行人在票據或契約下的任何債務、義務或責任 或其票據擔保下的任何附屬擔保人的任何債務、義務或責任承擔任何責任，或對基於、關於或由於該等義務或其產生的任何索賠承擔任何責任。每位承兑票據的持有人放棄並免除所有此類責任。 免除和免除是發行票據和票據擔保的部分對價。

(13)認證。 本備註只有經受託人或認證代理人的手籤認證後才有效。

(14)縮略語。 習慣縮略語可以用在持有者或受讓人的名字中，例如：Ten COM(=共有租户)，ten ENT(=整體租户 )，JT ten(=有生存權的聯名租户，而不是作為共有共有租户)，CUST(=託管人)和U/G/M/A(= 統一贈送未成年人法案)。

(15)CUSIP 和ISIN號碼。根據統一保安識別程序委員會公佈的建議，發行人 已將CUSIP和ISIN號碼印在票據上，受託人可在贖回通知中使用CUSIP和ISIN號碼 以方便持有人。本公司並無就附註上所載或任何贖回通知所載 數字的準確性作出任何陳述，只可信賴附註上的其他識別號碼。

發行人應書面要求向任何持有人提供 ，並免費提供一份契約副本。您可以向以下人員提出請求：

美國金融信託公司.

紐約第五大道650 郵編：10019

注意：法律部

美國金融運營夥伴公司(American Finance Operating Partnership)， L.P.

第五大道650號

紐約，紐約10019

注意：法律部

分配表格

要轉讓本附註，請填寫下表：(I)或 (我們)將本附註轉讓並轉讓給

簽名保證：

持有人選擇購買的選擇權

如果您希望 發行人根據本契約第4.10節或第4.13節購買本票據，請選中下面的複選框：

[]第4.10節[]第4.13節

如果您希望 只選擇發行人根據本契約第4.10節或第4.13節購買的票據的一部分，請説明您 選擇購買的金額：$_

税號：

簽名保證：

[包括在轉賬限制票據中]

證書須在以下日期交付
交換限制轉讓票據

美國金融信託公司

第五大道650號，30樓

紐約，郵編：10019-6108

注意：法律部

美國金融運營夥伴公司(American Finance Operating Partnership，L.P.)

第五大道650號，30樓

紐約，郵編：10019-6108

注意：法律部

美國銀行全國協會

全球企業信託與託管，

華爾街100號，600套房

紐約州紐約市，郵編：10005

傳真：(212)-361-6153

回覆：4.500到期的高級票據 2028年CUSIP編號________

請參閲 日期為2021年10月7日的某些契約(“壓痕“)在美國金融信託公司(American Finance Trust，Inc.)和美國金融運營合夥公司(American Finance Operating Partnership，L.P.)之間(連同其繼任者和受讓人，發行人)、其中指定的擔保人 和作為受託人的美國銀行全國協會(The受託人“)。此處使用但未定義的大寫術語 應具有本契約中規定的含義。

本證書涉及以下籤署人在_

關於在轉售限制終止日期到期之前發生的本證書所證明的任何票據的轉讓 ，以下簽名的 確認此類票據的轉讓如下：

選中下面的一個框：

除非 勾選其中一個方框，否則註冊處處長將拒絕將本證書所證明的任何票據登記在 登記持有人以外的任何人的名下；提供, 然而，如果勾選了第(4)、(5)或(6)框，受託人或發行人 可在登記任何此類證券轉讓之前，要求提交他們各自滿意的律師意見、證明和/或其他 信息，以確認此類轉讓是根據證券法的豁免或不受證券法登記要求(例如該法第144條規定的豁免)進行的交易進行的。

如果選中上述 中的第(2)項，則由買方填寫。

簽名人代表 ，並保證購買本票據是為了自己的賬户或對其行使獨家投資決定權的賬户 ，其中每個賬户和任何此類賬户都是根據修訂後的1933年證券法(br})第144A條所指的“合格機構買家”(“規則第144A條“)，並意識到向其出售是依據規則第144A條進行的，並確認已收到下文簽署人根據規則第144A條要求提供的有關發行人的信息，或已決定不要求提供此類信息，並知道轉讓人依靠下文簽署人的 前述陳述請求規則第144A條規定的豁免註冊的權利，並確認已收到下文簽署人根據規則第144A條要求的關於發行人的信息，或已決定不要求提供此類信息，並知道轉讓人依靠下文簽署人的上述陳述要求規則第144A條規定的註冊豁免。

[受讓人姓名或名稱]

2028年到期的優先票據增減4.500的日程表 ³

本全球票據已進行以下轉讓、交換和贖回 ：

³僅適用於全局筆記。

附件B

[後續輔助擔保人交付的補充契約形式 ]

本補充契約 和附屬擔保，日期為20_補充性義齒“或”輔助擔保)， 在_中(新擔保人)、美國金融信託公司和美國金融運營合夥公司(連同其繼任者和受讓人)發行人)，在 下文所指的契約(該契約)項下，彼此當時已有的附屬擔保人(該附屬擔保人)附屬擔保人“)和作為受託人的美國銀行全國協會在該契約下支付 代理人和登記員。

W I T N E S S E T H：

鑑於，發行人、附屬擔保人和受託人迄今已簽署並交付了日期為2021年10月7日的契約(經修訂， 補充、放棄或以其他方式修改，壓痕)，規定發行總額不限的 2028年到期的本金為4.500的優先債券(備註”);

鑑於，本契約第4.15 節規定，在某些情況下，發行人可能被要求安排發行人的某些受限制附屬公司 按照與本契約所述相同的條款和條件就票據簽署和交付擔保。

鑑於，根據本契約第9.1 節，受託人和發行人以及額外的附屬擔保人有權籤立和交付本補充契約，以修改契約，而無需任何持有人同意，以增加額外的附屬擔保人。

因此，現在，考慮到上述 ，並出於其他良好和有價值的對價(在此確認收到)，新擔保人、發行人和受託人相互約定，並同意持有人享有同等的應課税額利益，如下所示：

第一條
定義

第1.1節定義了 個術語。如在本補充契約中使用的，本契約或其前言或説明書中定義的大寫術語在本文中使用 如其中定義的那樣。本補充契約中使用的“此處”、“本契約”和“特此”以及類似的其他詞語指的是本補充契約的整體，而不是本補充契約的任何特定部分。

第二條
受約束的協議；保證

第2.1節受約束的協議 。新擔保人在此以附屬擔保人的身份成為契約的一方，因此應享有契約和票據擔保項下附屬擔保人的所有權利，並遵守附屬擔保人的所有義務和協議。新擔保人同意受契約中適用於附屬擔保人的所有條款的約束，並履行契約項下附屬擔保人的所有義務和協議，但受契約中規定的免除條款和其他限制的約束。 新擔保人同意受契約中適用於附屬擔保人的所有條款的約束，並履行契約項下的附屬擔保人的所有義務和協議，但須遵守契約中規定的免除條款和其他限制。[或如本文所述].

[第2.2節具體 對票據擔保的限制。[外國子公司的額外擔保限制 (如果有)。]]

第三條
其他

第3.1節管理 法律。本補充契約應受紐約州法律管轄，並按照紐約州法律解釋。

第3.2節可分割性 條款。如果本補充契約中的任何條款無效、非法或不可執行，則其餘條款的有效性、合法性和可執行性不會因此而受到任何影響或損害，該條款僅在該無效、非法或不可執行性範圍內無效 。

第3.3節義齒的批准 ；補充性義齒是義齒的一部分；受託人不承擔任何責任。除非在此明確修訂，否則本契約 已在各方面獲得批准和確認，其中的所有條款、條件和規定將保持完全效力和效力。 本補充契約在任何情況下均應成為本契約的一部分，在此之前或以後經認證 並交付的票據的每位持有人均受此約束。受託人對本補充契約或新擔保人的附屬擔保的有效性或充分性不作任何陳述或擔保。此外，受託人不以任何方式 對本協議中包含的任何陳述或陳述負責，所有這些陳述或陳述均由 發行人、新擔保人和附屬擔保人單獨進行，受託人對任何此類事項不作任何陳述。

第3.4節副本。 本補充契約可簽署兩份或兩份以上副本，簽署時應構成一份相同的協議。 通過傳真或PDF傳輸交換本補充契約副本和簽名頁，對於本補充契約雙方而言，應構成本補充契約的有效 簽署和交付，並可在任何情況下替代原始補充契約 。 本補充契約的副本和簽名頁通過傳真或PDF傳輸交換後，即構成本補充契約的有效 簽署和交付。 本補充契約可以兩份或多份副本簽署，在任何情況下，本補充契約副本和簽名頁的交換應構成本補充契約的有效 簽署和交付 。本協議各方通過傳真或PDF傳輸的簽名應視為其原始簽名， 所有目的均應視為原始簽名。

第3.5節標題。 本補充契約中條款和章節的標題僅供參考，不得視為 改變或影響本補充契約中任何條款的含義或解釋。

[下一頁上的簽名]

茲證明，本補充契約自上文第一次寫明之日起已正式簽署，特此聲明。

附件C

[按照S規則交付的與轉讓相關的證書格式 ]

美國金融信託公司

第五大道650號，30樓

紐約，郵編：10019-6108

注意：法律部

美國金融運營夥伴公司(American Finance Operating Partnership，L.P.)

第五大道650號，30樓

紐約，郵編：10019-6108

注意：法律部

美國銀行全國協會

全球企業信託與託管，

華爾街100號，600套房

紐約州紐約市，郵編：10005

傳真：(212)-361-6153

回覆：美國金融信託公司(American Finance Trust，Inc.)和美國金融運營合夥公司(American Finance Operating Partnership，L.P.)發行人“)2028年到期的4.500釐優先債券(”備註”)

女士們、先生們：

關於我行擬出售的債券本金總額_S條)根據修訂後的《1933年美國證券法》 (證券法“)，因此，我們聲明：

(1)債券的 要約不是向美國人發出的；

(2) (A)在發出買單時，受讓人在美國境外，或者我們和任何代表我們行事的人有理由相信受讓人在美國境外，或者(B)交易是在指定離岸證券市場的設施 內或通過指定離岸證券市場的設施 執行的，而我們或代表我們行事的任何人都不知道交易已經與美國的買家預先安排好了 ；

(3)沒有 違反 S規則第903(B)條或第904(B)條(以適用為準)的要求在美國進行定向銷售；以及

(4) 交易不是規避證券法註冊要求的計劃或計劃的一部分。

此外，如果銷售是在限制期內進行的，並且規則S的規則903(B)或規則904(B)的規定適用， 我們確認該銷售是根據規則903(B)或規則904(B)的適用條款(視具體情況而定)進行的。

發行人和您有權 依賴本信函，並被不可撤銷地授權在與本信函所涉事項有關的任何行政、法律程序或官方查詢中，向任何利害關係方出示本函或其副本。 本證書中使用的術語具有S規則中規定的含義 。

附件D

[須交付的證明書格式
與向IAIS的轉移相關]

美國金融信託公司

第五大道650號，30樓

紐約，郵編：10019-6108

注意：法律部

美國金融運營夥伴公司(American Finance Operating Partnership，L.P.)

第五大道650號，30樓

紐約，郵編：10019-6108

注意：法律部

美國銀行全國協會

全球企業信託與託管，

華爾街100號，600套房

紐約州紐約市，郵編：10005

傳真：(212)-361-6153

回覆：美國金融信託公司(American Finance Trust，Inc.)和美國金融運營合夥公司(American Finance Operating Partnership，L.P.)(合稱“發行人”)2028年到期的4.500%優先債券(以下簡稱“債券”)

女士們、先生們：

本證書已交付 以請求轉移票據本金$_。

轉讓後，票據將 登記在新受益人名下，如下所示：

以下籤署人代表 並向您保證：

1.我們 是機構“認可投資者”(根據1933年“證券法”(“證券法”)第501(A)(1)、(2)、(3)或(7)條的定義)，為我們自己的賬户或該機構 的賬户購買至少25萬美元的債券本金，我們收購債券的目的不是為了 ，也不是為了與之相關的要約或出售而購買債券。我們 是一家機構“認可投資者”，我們購買債券的目的不是為了， ，也不是為了提供或出售與債券相關的本金，而是為我們自己的賬户或該機構 的賬户購買至少250,000美元的債券本金。我們在 金融和商業事務方面的知識和經驗足以評估我們投資於票據的優點和風險，我們在正常業務過程中投資或 購買與票據類似的證券。我們和我們代理的任何賬户都能夠 承擔我們或其投資的經濟風險。

2.我們 瞭解到，票據未根據證券法(或任何州或其他司法管轄區的證券法)註冊 ，除非註冊，否則不得重新發售、出售、轉讓、轉讓、質押、抵押或以其他方式處置，除非下列句子中允許 。我們代表我們自己並代表我們購買票據提供的任何投資者賬户同意， 在轉讓時發行人遵守證券法第144(C)條的公開信息要求，如果沒有遵守規則144(C)的公開信息要求， 在原始發行日期的 後六個月之前出售或以其他方式轉讓該票據， 在該日期之前出售或以其他方式轉讓該票據， 在該日期之後的六個月內(假設在轉讓時發行人遵守了證券法第144(C)條的公開信息要求，如果不符合，則在最初發行日期的 之後)。任何額外票據的原始發行日期以及發行人的任何發行人或其任何關聯公司 作為該等票據(或其任何前身)所有者的最後日期(“轉售限制終止日期”)僅 (A)給任何發行人或其任何附屬公司，(B)根據已根據證券法 宣佈生效的註冊聲明，(C)只要證券符合根據證券法第144A條的規定有資格轉售，向我們合理地相信是證券法第144A條下的“合格機構買家”(“QIB”)的人(“QIB”)，為其自己的賬户或QIB的賬户購買，並向其發出轉讓是依據第144A條進行的通知，(D)根據 根據證券法下的S規則向非美國人發出的要約和銷售，(E)向機構的“認可投資者”進行轉讓，(E)向機構“認可投資者”發出轉讓通知，(D)根據證券法下的S規則，向非美國人發出要約和銷售，(E)向機構“認可投資者”進行轉讓；(E)向機構“認可投資者”發出轉讓通知；(D)根據證券法下的規則S，向非美國人發出要約和銷售。(2), (3)或(7)根據 證券法，非QIB且為其自身賬户或另一機構“認可 投資者”的賬户購買的票據，每種情況下的最低本金為250,000美元，用於投資目的，而不是為了 提供或出售與違反證券法的任何分銷相關的任何分銷，或(F)根據任何其他可獲得的豁免 而不受證券法註冊要求的約束。在上述每種情況下，我們的財產或該等投資者賬户的財產的處置 始終在我們或他們的控制範圍內，並符合 任何適用的州證券法的任何法律要求。上述轉售限制在轉售限制終止後不再適用 日期。如果建議在轉售限制終止日期前根據上述(E)條款對票據進行任何轉售或其他轉讓，轉讓人應將受讓人的信函主要以本函的形式遞交給發行人和作為受託人(受託人)的美國銀行全國協會(“受託人”)，其中除其他事項外，應規定受讓人 是機構“認可投資者”(規則501(A)(1)、(2)的含義範圍內)，該函件應由受讓人向發行人和作為受託人(“受託人”)的美國銀行全國協會(U.S.Bank National Association，簡稱“受託人”)遞交一封信，其中規定受讓人 是機構“認可投資者”(符合規則501(A)(1)、(2)的含義)。(3)或(7)根據《證券法》(br}Securities Act)，且其收購此類票據的目的是為了投資目的，而不是為了違反證券法進行分銷。 每個購買者都承認，發行人和受託人根據上文第(D)、(E)或(F)條的規定，保留在票據的轉售限制終止日期之前的任何要約、出售或其他轉讓之前的權利，要求提交律師意見、證明和/或其他令發行滿意的信息。 每個購買者都承認，在債券的轉售限制終止日期之前，發行人和受託人有權要求提交律師意見、證明和/或其他令發行者滿意的信息

3.我們 [是][不是]發行人的附屬公司。

受託人和發行人 有權依賴本信函，並獲得不可撤銷的授權，可在 與本信函所涉事項有關的任何行政或法律程序或正式查詢中，向任何利害關係方出示本函或其副本。