附件10.1
經修訂和重述的分銷服務協議
修訂並重述自2020年5月18日起生效的經銷服務協議(本協議) Invesco DB Multi-Sector Commodity Trust(前身為PowerShares DB Multi-Sector Commodity Trust)是特拉華州一家按系列組織的法定信託(The Trust),本信託的每個系列均列於本協議附件的附表A 中,並可對其進行修改時間到時間Invesco 分銷商,Invesco 分銷商,Inc.,特拉華州的一家公司和根據1934年證券交易法註冊的經紀-交易商(分銷商),以及Invesco Capital Management LLC,前身為Invesco PowerShares Capital Management LLC,特拉華州的一家有限責任公司(管理所有者)。本協議中使用但未定義的大寫術語應具有隨附的附表A中引用的相應 註冊聲明中包含的信託招股説明書中所賦予的含義。
鑑於管理所有人是每個基金的唯一管理所有人 ;以及
鑑於,基金、分銷商和管理所有者簽訂了日期為2016年6月20日的分銷和服務協議,根據該協議,分銷商提供了某些分銷服務;以及
鑑於,每個基金和管理人都希望 聘用分銷商來履行附表B中所列的服務和可能同意的附加服務時不我待。
因此,考慮到本協議所載的相互承諾和承諾,雙方同意如下:
1.文件-信託已經或將應要求向分銷商提供 信託的副本或每個基金經修訂和重新聲明的信託聲明、諮詢協議、託管協議、轉讓代理協議、管理協議、當前招股説明書和附加信息聲明, 以及與每個基金提供的任何計劃、計劃或服務有關的所有表格。信託應代表每個基金在合理期限內向分銷商提供對上述任何 文件的任何修訂或補充的副本。應要求,信託應代表每個基金迅速向分銷商提供履行其在本協議項下的職能所需或適宜的任何附加文件。在本協議中使用的術語?註冊 聲明、?招股説明書?和?附加信息聲明?是指信託和每隻基金向美國證券交易委員會(SEC)提交的任何註冊聲明、招股説明書和附加信息聲明,以及向SEC提交的任何修正案和補充文件。?
2.授權的 陳述本信託或任何基金未授權分銷商提供任何信息或作出任何陳述,但註冊説明書或招股説明書和附加 信息的陳述,或股東報告或其他可能由信託或任何基金或代表信託或任何基金編制的材料中包含的信息或陳述以外的信息或陳述,都不允許分銷商提供任何信息或作出任何陳述,該等信息或陳述可能是由信託或任何基金或代表信託或任何基金準備的,以供分銷商使用。根據前述規定,經銷商可在與信託公司和管理所有者協商後編制和分發銷售宣傳材料或其他其認為合適的材料,前提是此類銷售宣傳材料已按照下面第8段的規定獲得批准,並符合適用的法律法規。
3.股份登記-信託同意將採取一切必要行動,根據1933年《證券法》(《證券法》)登記 每個基金的股份(須經其股東必要批准)。信託應向分銷商提供分銷商可能合理要求的數量的招股説明書和附加信息聲明副本,費用由分銷商承擔。信託應向分銷商提供與基金有關的所有信息、財務報表和其他文件的副本,分銷商可以 合理地要求使用這些信息、財務報表和其他文件來分配每個基金的份額。
4.費用和基金開支(A)考慮到本合同所附附表B所列並可由其修訂的分銷商將為每個基金提供的 服務時不時地, 管理所有者(而非信託或任何基金)將向經銷商支付本合同附表C所列金額的費用,但須受適用於本合同任何一方的任何法律、規則或法規的任何限制。
(B)在事先徵得主管人書面同意的情況下,主管人應補償總代理商因總代理商履行本協議項下和根據本協議的職責而產生的任何合理費用或支出。(B)主管人應事先徵得主管人的書面同意,補償總代理商因履行其在本協議項下和根據本協議的職責而產生的任何合理費用或支出。此外,除非本協議各方另有書面協議,否則分銷商不承擔與以下相關的費用和開支:(A)根據證券法提交任何登記説明書、印刷和分發任何招股説明書和附加信息説明書,以及 為向公眾出售股票而準備的修訂,準備、排字、印刷和郵寄招股説明書、附加信息説明書及其任何副刊,發送給現有 股東,(B)準備、排字、印刷和郵寄招股説明書、附加信息説明書和任何補充資料,(B)準備、排字。打印和郵寄任何報告(包括年度和半年度報告)或向基金股東發送的其他通信,以及(C)藍天在各州的股票登記和銷售資格,在這些州,每個基金的管理人員應確定適合銷售該等股票的資格(包括將信託或任何基金註冊為經紀人或交易商,或將信託或任何基金的任何管理人員註冊為任何州的代理人或 推銷員),以及(C)在各個州 出售的股票的註冊和資格(包括將信託或任何基金註冊為經紀商或交易商,或將信託或任何基金的任何管理人員註冊為任何州的代理人或 推銷員)。
(C)管理所有人將代表每個基金監督與信託有關的 收到的賠償,以確定在與其他FINRA成員收取的銷售佣金相結合時,是否必須限制本文所述的支付,以遵守根據FINRA規則2310對承銷商總賠償的10%的限制 。
5.未經分銷商事先書面同意,信託或任何基金不得在任何招股説明書或附加信息聲明、銷售資料和其他與基金有關的材料中以任何方式使用分銷商或其任何附屬公司的名稱( 不得無理隱瞞);但是,分銷商特此批准在招股説明書和聲明中合法使用分銷商及其附屬公司的名稱,以及在所有其他材料中合法使用每隻基金和 的附加信息,這些材料僅指其在本協議項下任命的準確條款,或SEC、FINRA、OCC、CFTC、NFA或任何州證券管理機構所要求的。
6.未經信託和/或適用基金事先同意,分銷商及其任何附屬公司不得以任何方式在任何公開傳播的材料(包括銷售資料)中使用信託或任何基金的名稱(不得無理扣留);但是, 但是,信託和每個基金在此批准在經銷商的任何必要的監管備案文件中合法使用其各自的名稱,這些備案文件僅準確地提及本協議項下經銷商的任命,或者 SEC、FINRA、OCC、CFTC、NFA或任何州證券管理機構所要求的。
7.賠償 在符合以下第12段規定的限制的情況下,每個基金同意賠償分銷商及其每名董事和高級管理人員,以及證券法第15條所指的控制分銷商的每個人(如果有的話),使其免受因以下任何原因而產生的任何損失、責任、索賠、損害或費用(包括調查或辯護任何聲稱的損失、責任、索賠、損害或費用的合理費用,以及與此相關的合理律師費),並使其不受損害。 如果有任何損失、責任、索賠、損害或費用,則基金同意賠償分銷商及其每位董事和高級管理人員,以及證券法第15條所指的控制分銷商的每個人(如果有的話)。提交或提交的股東報告或其他信息
任何基金公開(從時間到時間修訂)包括對重大事實的不真實陳述,或遺漏陳述必須陳述或必要陳述的重大事實,以便根據證券法或任何其他法規或普通法作出不具誤導性的陳述。但是,每個基金都不同意賠償經銷商或使其不受損害 ,前提是該陳述或遺漏是根據經銷商或其代表向其提供的信息而作出的。在任何情況下,(I)以分銷商或 任何人為受益人的任何基金的賠償都不會被視為保護分銷商或任何人免受因分銷商或該人在履行其職責時故意的不當行為、不守信用或 疏忽,或因其魯莽無視本協議下的義務和義務而對基金或其證券持有人承擔的任何責任,或(Ii)基金在其賠償下負有責任應在給出索賠性質信息的傳票或其他第一次書面通知送達分銷商或任何該等人後(或在該分銷商或該人收到向任何指定代理人送達的通知後),立即將索賠以書面通知適用基金。然而,未將任何 索賠通知基金,並不解除該基金除因本段所載的彌償協議外,對該訴訟所針對的任何人可能承擔的任何法律責任。每個基金應有權自費參與辯護,或如果選擇參加辯護, 為強制執行任何索賠而提起的任何訴訟進行辯護,如果基金選擇承擔辯護,辯護應由該基金選擇的律師進行。如果基金 選擇為任何訴訟辯護並聘請律師,分銷商、高級管理人員或董事或訴訟中的控制人或被告應承擔他們聘請的任何額外律師的費用和開支。如果基金 沒有選擇承擔任何訴訟的辯護,它將向訴訟中的分銷商、高級管理人員或董事或控制人或被告償還他們聘請的任何律師的合理費用和開支。每隻基金同意立即通知 分銷商與發行或出售任何股票有關的針對其或其任何高級職員的任何訴訟或程序的開始。
分銷商還約定並同意賠償信託和每個基金、管理所有者及其各自的高級管理人員、 代表或代理人以及控制信託的每個人(如果有),以及證券法第15條所指的每個基金或管理所有者(每個基金或管理所有者)免受任何損失、責任、 索賠、損害或費用(包括調查或辯護任何所謂的損失、責任、索賠、損害或費用的合理費用)的損害和不受損害(包括調查或辯護任何所謂的損失、責任、索賠、損害或費用的合理費用)。 如果有任何損失、責任、索賠、損害或費用(包括調查或辯護任何所謂的損失、責任、索賠、損害或費用的合理費用),分銷商還將保證其不受損失、責任、索賠、損害或費用的損害或費用的損害基於證券法或任何其他法規或普通法,指控(A)經銷商或其任何員工的任何不當行為,或(B)經銷商或其任何附屬公司或員工使用或作出的任何銷售文獻、廣告、信息、聲明或陳述,或註冊聲明、招股説明書、附加信息聲明(來自 時間到時間包括對重大事實的不真實陳述,或遺漏陳述必須陳述或必要陳述的重大事實,以使 陳述不具誤導性,只要該陳述或遺漏是依據或符合分銷商或其代表向該基金或管理擁有人提供的信息而作出的。在任何情況下,(br}分銷商對任何受補償方的賠償不得被視為保護任何此類一方免受因履行其 職責時故意的不當行為、不守信用或疏忽或魯莽無視其在本協議項下的義務和義務而應承擔的任何責任, 分銷商在任何情況下都不應被視為保護任何此類一方免受任何責任的侵害,否則受補償方將承擔因履行其 職責中的故意不當行為、不守信用或疏忽而可能承擔的任何責任。或(Ii)根據本款所載的賠償協議,經銷商對針對任何受賠方提出的任何索賠負有責任,除非該受賠方在傳票或其他提供索賠性質信息的第一份書面通知送達該 受賠方之後(或在該受賠方收到向任何指定代理人送達的通知後),已立即以書面通知經銷商有關該索賠的情況,則不在此限;或(Ii)根據本款所載的賠償協議,分銷商對針對任何 受賠方的任何索賠負有責任,除非該受賠方已在傳票或其他提供索賠性質信息的第一份書面通知送達該 受賠方之後,立即以書面形式通知該分銷商該索賠。但是,未將任何索賠通知分銷商並不解除分銷商可能因本款所載賠償協議以外的賠償協議而對訴訟所針對的受賠償方承擔的任何責任。如向總代理商發出任何通知,總代理商有權
自費參與抗辯,或如果經銷商選擇為強制執行任何索賠而提起的任何訴訟進行抗辯,如果總代理商選擇承擔抗辯, 抗辯應由其選擇的律師進行,並使受保障方、其高級人員和訴訟中的任何控制人或被告滿意。如果經銷商選擇承擔任何訴訟的辯護 並聘請律師,受補償方或控制方作為訴訟中的被告,應承擔他們聘請的任何額外律師的費用和開支。如果總代理商不選擇承擔任何訴訟的辯護,它將 向訴訟中的受保障方、高級人員或控制人或被告償還他們聘請的任何律師的合理費用和開支。分銷商同意在開始時立即通知受賠方 與受賠方和出售任何股份相關的任何訴訟或程序。
8.補充信息-分銷商和管理所有人應代表每個基金定期 就分銷商履行本協議項下的義務進行磋商。與此相關,管理所有人應代表每隻基金在向證券交易委員會提交根據《證券法》合理修改或補充的註冊説明書(包括證物)的最終副本之前的合理時間向分銷商提交;但是,本協議中包含的任何內容不得以任何方式限制信託或任何基金在任何時候提交對任何註冊説明書和/或任何性質的招股説明書或附加信息説明書的補充的權利,如信託或該基金。
經銷商承認,管理人、 信託和每個基金向其提供的唯一信息是註冊聲明、招股説明書、附加信息聲明和報告以及本文提及的財務信息中包含的信息。除此類文檔中包含的信息外,總代理商或任何其他人員均未獲 主管人授權提供任何信息或作出任何陳述。
9.本協議條款自上文第一次寫明的日期起生效,有效期至自該日期起 一年,此後將自動延續至連續的年度期間。本協議對於每個單獨的基金均可終止,不受由管理所有者 或分銷商發出的六十(60)天書面通知的懲罰。本協議在發生轉讓時自動終止。
當任何一個或 個基金終止本協議時,由適用基金承擔費用和指示,分銷商應轉讓給該繼承人,因為適用基金應指定分銷商 根據本協議為該基金建立或維護的所有相關賬簿、記錄和其他數據。
10.通知-任何一方要求或允許由 另一方發出的任何通知,如果通過(I)電子郵件或(Ii)預付郵資的掛號信或掛號信發送給另一方,並由通知另一方在另一方提供的最後地址發送給 通知另一方,即視為足夠:
如向信託基金、任何基金或管理擁有人,地址為:
景順資本管理有限責任公司
萊西路3500號,700套房
伊利諾伊州唐納斯格羅夫,郵編:60515
收件人: 法律部負責人
如果發送給總代理商,地址為:
格林威廣場11號,1000號套房
德克薩斯州休斯頓,77046
收件人:總法律顧問
或由一方向另一方提供的電子郵件地址。
11.保密信息-分銷商、其高級管理人員、董事、員工和代理人將以保密方式處理與每個基金以及之前或現在的股東有關的所有記錄和其他信息,並將其視為每個基金的專有信息,或與迴應分銷商關於投資特定基金的 查詢的個人或實體有關的所有記錄和其他信息,並且不會將此類記錄和信息用於履行其在本協議項下的責任和職責以外的任何目的。如果分銷商因(但不限於)證詞、質詢、信息或文件請求、傳票、民事調查、要求或其他訴訟、訴訟或程序或其他法律、法規、法規、令狀、法令等要求或要求披露此類信息 ,分銷商將立即向適用基金髮出任何此類請求或要求的書面通知,以便特定基金可以尋求適當的保護令或其他適當的補救措施和/或放棄遵守本條款 。如果未在通知後的合理期限內尋求或獲得該命令或其他補救措施,或未收到豁免,則經銷商可根據本協議不承擔任何責任,向請求或要求信息的個人、實體或機構 披露經銷商的律師合理認為合法需要的那部分信息。
12.責任限制分銷商同意,根據特拉華州 法定信託法第3804(A)條,每個基金的負債應受到限制,以便(A)就某一特定基金 產生、訂立或以其他方式存在並與本協議有關的債務、負債、義務和費用只能針對該特定基金的資產執行,而不能針對信託基金的資產或任何其他基金的資產執行,以及(B)任何債務、負債、義務和費用不得針對該特定基金的資產執行 與信託和任何其他基金有關的或以其他方式存在並與本協議有關的資產可針對該特定基金的資產強制執行。分銷商進一步同意,其不得要求股東、信託的任何個人股東、高級管理人員、代表或代理人或任何基金履行任何 此類義務,也不得要求管理所有者、其成員、經理、 董事或高級管理人員履行任何此類義務。
信託或由基金管理人、成員經理、管理人員、代表或代理人以基金管理人的名義或代表信託基金訂立的義務不是以個人身份作出的,而是以此類身份作出的,對任何管理人、成員、經理或人員、代表或代理人個人不具約束力,但僅約束基金特定一方的財產履行上述義務,所有與該基金交易的人員必須只關注該基金的財產,以執行對該基金的任何索賠。
13.雜項-各方同意執行為實現本合同目的所需的進一步行動和簽署進一步文件 。除上文第12款外,該款應根據本公約的法律進行解釋、解釋和執行,並受其管轄。
本協議應根據伊利諾伊州法律進行解釋、解釋和執行,並受伊利諾伊州法律管轄。本協議中的字幕 僅供參考,不以任何方式定義或界定本協議的任何條款,也不影響其解釋或效果。不得更改、放棄、解除或修訂本協議,除非通過書面文件明確提及本協議,並由申請強制執行該更改、放棄、解除或修訂的一方簽署。本協議可以兩份或兩份以上的副本同時簽署, 每一份加在一起將構成一份相同的文書。
作為 股票的分銷商,經銷商及其代理和員工的所有活動應遵守所有適用的法律、規則和法規,包括但不限於SEC、FINRA或根據交易法註冊的任何證券協會或根據修訂後的商品交易法註冊的期貨協會制定或採用的所有規則和法規。如果經銷商或其任何代理和員工實質上未能遵守其必須遵守的所有適用法律、規則和法規,或因其他原因失去了其作為FINRA良好信譽的註冊經紀交易商的 地位,經銷商同意立即通知管理所有人。
作為股票分銷商的管理所有者及其代理和員工的所有活動應遵守所有適用的法律、規則和法規,包括但不限於SEC、CFTC或根據交易法註冊的任何證券 協會或根據修訂後的商品交易法註冊的期貨協會制定或採用的所有規則和法規。如果管理人或其任何代理人和員工實質上未能遵守所有適用的 受其約束的法律、規則和法規,或因其他原因失去商品池經營者在CFTC的良好地位,管理人同意立即通知經銷商。
頁面的其餘部分故意留空。簽名頁如下。
特此證明,以下籤署人均以其名義和代表簽署了本文書,分銷商也以其名義和代表簽署了本文書,截止上述日期和年份,經銷商均以其名義和代表簽署了本文書。
景順數據庫多部門大宗商品信託基金 | ||||
作者:景順資本管理有限責任公司(Invesco Capital Management LLC) | ||||
作為景順DB多部門商品信託基金的管理所有者 | ||||
由以下人員提供: | /s/丹尼爾·E·德雷珀(Daniel E.Draper) | |||
姓名: | 丹尼爾·E·德雷珀 | |||
標題: | 首席執行官 | |||
Invesco DB多部門大宗商品信託,僅針對Invesco DB能源基金 | ||||
作者:景順資本管理有限責任公司(Invesco Capital Management LLC) | ||||
作為景順DB能源基金的管理所有者 | ||||
由以下人員提供: | /s/丹尼爾·E·德雷珀(Daniel E.Draper) | |||
姓名: | 丹尼爾·E·德雷珀 | |||
標題: | 首席執行官 | |||
景順數據庫多扇區 尊重商品信託 僅限於景順DB石油 基金 | ||||
作者:景順資本管理有限責任公司 | ||||
作為景順DB石油基金的管理所有者 | ||||
由以下人員提供: | /s/丹尼爾·E·德雷珀(Daniel E.Draper) | |||
姓名: | 丹尼爾·E·德雷珀 | |||
標題: | 首席執行官 |
Invesco DB多部門大宗商品信託,僅針對Invesco DB貴金屬基金 | ||||
作者:景順資本管理有限責任公司(Invesco Capital Management LLC) | ||||
作為景順DB貴金屬基金的管理所有者 | ||||
由以下人員提供: | /s/丹尼爾·E·德雷珀(Daniel E.Draper) | |||
姓名: | 丹尼爾·E·德雷珀 | |||
標題: | 首席執行官 | |||
Invesco DB多部門商品信託,僅針對Invesco DB黃金基金 | ||||
作者:景順資本管理有限責任公司(Invesco Capital Management LLC) | ||||
作為景順DB黃金基金的管理所有者 | ||||
由以下人員提供: | /s/丹尼爾·E·德雷珀(Daniel E.Draper) | |||
姓名: | 丹尼爾·E·德雷珀 | |||
標題: | 首席執行官 | |||
景順DB多部門商品信託,僅針對景順DB白銀基金 | ||||
作者:景順資本管理有限責任公司(Invesco Capital Management LLC) | ||||
作為景順DB銀色基金的管理所有者 | ||||
由以下人員提供: | /s/丹尼爾·E·德雷珀(Daniel E.Draper) | |||
姓名: | 丹尼爾·E·德雷珀 | |||
標題: | 首席執行官 |
Invesco DB多部門大宗商品信託,僅針對Invesco DB賤金屬基金 | ||
作者:景順資本管理有限責任公司(Invesco Capital Management LLC) | ||
作為景順DB賤金屬基金的管理所有者 | ||
由以下人員提供: | /s/丹尼爾·E·德雷珀(Daniel E.Draper) | |
姓名: | 丹尼爾·E·德雷珀 | |
標題: | 首席執行官 | |
景順數據庫多部門商品信託,僅限於景順數據庫農業基金 | ||
作者:景順資本管理有限責任公司(Invesco Capital Management LLC) | ||
作為景順DB農業基金的管理所有者 | ||
由以下人員提供: | /s/丹尼爾·E·德雷珀(Daniel E.Draper) | |
姓名: | 丹尼爾·E·德雷珀 | |
標題: | 首席執行官 | |
景順經銷公司(Invesco Distributors,Inc.) | ||
由以下人員提供: | /s/凱文·R·內茲內克 | |
姓名: | 凱文·R·內茲內克 | |
標題: | 高級副總裁 | |
景順資本管理有限責任公司 | ||
由以下人員提供: | /s/丹尼爾·E·德雷珀(Daniel E.Draper) | |
姓名: | 丹尼爾·E·德雷珀 | |
標題: | 首席執行官 |
附表A
基金一覽表
截止日期 2020年5月18日
景順DB能源基金(註冊號333-233254)
景順DB石油基金(註冊號333-237802)
景順DB貴金屬基金(註冊號333-228404)
景順DB黃金基金(註冊號333-228404)
景順DB銀色基金(註冊號333-233249)
景順DB賤金屬基金(註冊號333-228404)
景順DB農業基金(註冊號333-227188)
附表B
各基金服務項目一覽表
自2020年5月18日起生效
| 審核與分銷相關的法律文件和合同。 |
| 與贊助商的營銷人員協商制定符合FINRA的營銷活動。 |
| 審查並向FINRA提交所有營銷材料(包括互聯網網站)。 |
| 與贊助商協商營銷/銷售策略。 |
| 800線電話服務。 |
| 保存與根據本協議提供的服務有關的基金賬簿和記錄 |
| 執行各方可能同意的與營銷和分銷相關的附加服務時不我待。 |
附表C
依據第4(A)條
在 考慮總代理商根據本協議和根據本協議提供的服務時,主管人應向總代理商支付與總代理商執行本協議所提供服務相關的實際費用的補償 ,補償上限為每筆基金每年25,000美元。總代理商的補償將在每個日曆季度的最後一個工作日按季度拖欠支付,並在 分銷服務協議在不是日曆季度的第一天生效或終止的日期不是日曆季度的最後一天的情況下按部分季度按比例支付。