美國 個國家

證券交易委員會

華盛頓特區，20549

表格 10-Q

或

對於 ，過渡期從_

(前 姓名、前地址和前會計年度，如果自上次報告後更改)

根據該法第12(B)條登記的證券 ：

用複選標記表示註冊人(1)是否在過去12個月內(或註冊人需要提交此類報告的較短期限內)提交了1934年《證券交易法》第13條或15(D)節要求提交的所有報告，以及(2) 在過去90天內一直符合此類提交要求。

是 [X]不是[]

在過去 12個月內(或要求註冊人提交併張貼此類文件的較短時間內)，用複選標記表示註冊人是否已以電子方式提交併發佈在其公司網站(如果有)， 根據S-T規則(本章232.405節)第405條要求提交併發佈的每個互動數據文件。

是 [X]不是[]

用複選標記表示 註冊者是大型加速申請者、加速申請者、非加速申請者、較小的報告 公司還是新興成長型公司。請參閲《交易法》第12b-2條規則中“大型加速申報公司”、“加速申報公司”和 “較小申報公司”的定義。(勾選一項)：

大型 加速文件服務器[]加速文件管理器[]非加速文件管理器[X]規模較小的報告公司[X]新興成長型 公司[]

如果 是一家新興成長型公司，請用複選標記表示註冊人是否已選擇不使用延長的過渡期來遵守根據《交易法》第13(A)節提供的任何新的或修訂的財務標準 []

用複選標記表示註冊人是否為空殼公司(如交易法第12b-2條所定義)。是[]不是[X]

顯示 截至最新實際日期收盤時，發行人所屬各類普通股的流通股數量。

Perma-fix 環境服務公司

索引

第 部分i-財務信息

第 項1.-財務報表

Perma-fix 環境服務公司

合併資產負債表

附註 是這些合併財務報表的組成部分。

Perma-fix 環境服務公司

合併 資產負債表，續

附註 是這些合併財務報表的組成部分。

Perma-fix 環境服務公司

合併 操作報表

(未經審計)

附註 是這些精簡合併財務報表的組成部分。

Perma-fix 環境服務公司

合併 綜合(虧損)收益表

(未經審計)

附註 是這些精簡合併財務報表的組成部分。

Perma-fix 環境服務公司

合併 股東權益表

(未經審計)

(除股份金額外，金額 以千計)

附註 是這些精簡合併財務報表的組成部分。

Perma-fix 環境服務公司

合併 現金流量表

(未經審計)

附註 是這些精簡合併財務報表的組成部分。

Perma-fix 環境服務公司

合併財務報表附註

2021年3月31日

(未經審計)

在此，請參閲本公司截至2020年12月31日的10-K表格年度報告中包含的綜合財務報表附註 。

本文中包含的 綜合財務報表由本公司(可稱為我們、我們或我們)根據美國證券交易委員會(以下簡稱“委員會”)的規則和規定編制，未經 審計。按照美國公認會計原則(“美國公認會計原則”)編制的財務報表中通常包含的某些信息 和附註披露已根據此類規則和規定進行了濃縮或省略，儘管 本公司認為所披露的信息足以使所提供的信息不會產生誤導。此外，管理層認為，合併財務報表反映了所有必要的調整(僅包括正常經常性調整) ，以公平地反映截至所示期間和所示期間的財務狀況和經營結果。 截至2021年3月31日的三個月的運營結果不一定代表截至2021年12月31日的財年的預期結果。

本公司建議將這些綜合財務報表與本公司截至2020年12月31日止年度的Form 10-K年度報告中包含的綜合財務報表及其附註一併閲讀。(br}本公司建議將這些綜合財務報表與本公司截至2020年12月31日的Form 10-K年度報告中包含的合併財務報表及其附註一併閲讀。

合併財務報表包括我們的賬户、我們全資子公司的賬户以及我們持有多數股權的波蘭子公司Perma-Fix Medical的賬户。 Perma-Fix Medical。此外，公司的財務報表包括一個可變利益實體(VIE)的賬户， Perma-Fix ERRG是我們的主要受益者(有關該VIE的討論，請參閲“附註13-VIE”)。

我們的會計政策載於上文提及的2020年12月31日綜合財務報表附註。

最近 採用的會計準則

2019年12月，財務會計準則委員會(FASB)發佈了會計準則更新(ASU)2019-12號《所得税(主題740)：簡化所得税會計》，旨在簡化與所得税會計相關的各個方面 。ASU 2019-12刪除了主題740中一般原則的某些例外情況，還澄清了 並修改了現有指南，以改進一致性應用。本指南適用於本財年以及這些財年內的過渡期(從2020年12月15日之後開始)，並允許提前採用。本公司自2021年1月1日起採用ASU編號2019-12 並未對本公司的財務報表產生實質性影響。

2020年1月，美國財務會計準則委員會發布了ASU 2020-01，“投資-股權證券(主題321)，投資-股權方法和聯合風險投資(主題323)，衍生品和對衝(主題815)”，澄清了主題321、主題323和主題815之間的相互作用。 本指南解決了轉換為權益法和退出權益法的會計問題，並澄清了股權證券、股權和股權的規則之間的相互作用。 本指南闡述了轉換和退出權益法的原因，並澄清了股權證券、股權和股權的規則之間的相互作用。 本指南闡述了轉換和退出權益法的原因，並澄清了股權證券、股權和股權的規則之間的相互作用本標準適用於2020年12月15日之後的財年和這些財年內的 過渡期。允許提前領養。本公司自2021年1月1日起採用ASU No.2020-01 並未對本公司的財務報表產生實質性影響。

在2020年10月，FASB發佈了ASU No 2020-10，“編撰改進”。ASU 2020-10通過澄清或改進披露要求來更新各種編碼主題 。ASU 2020-10在2020年12月15日之後的財年對公共實體有效，允許提前採用。本公司自2021年1月1日起採用第2020-01號ASU，並未對本公司的財務報表或披露產生實質性 影響。

最近 發佈的會計準則-尚未採用

2016年6月，美國財務會計準則委員會發布了ASU No.2016-13“信貸損失(主題326)--金融工具信用損失的計量” 以及隨後對初始指南的修訂：ASU 2018-19“對主題326，金融工具-- 信用損失的編纂改進”，“ASU 2019-04”對主題326，金融工具--信貸損失，主題815，衍生工具 和對衝，以及主題825的編纂改進“ASU 2019-11”對主題326“金融工具-信貸損失”和 ASU 2020-02“金融工具-信貸損失(主題326)和租賃(主題842)”(統稱為“主題326”)的編纂改進。 主題326介紹了一種基於預期損失估計某些類型金融工具的信用損失的方法，並修改了 可供出售債務證券的減值模型。估計信貸損失的新方法(稱為當前 預期信貸損失模型)適用於以攤銷成本和某些其他工具計量的大多數金融資產，包括貿易 和其他應收賬款和貸款。各實體必須將該準則的規定作為對 自採用指導意見的第一個報告期開始時的留存收益的累積效果調整。這些ASU對本公司作為一家較小的報告公司有效 2023年1月1日。公司目前正在評估此ASU對其合併財務報表 的影響。

2020年8月，財務會計準則委員會發布了美國會計準則委員會第2020-06號文件，“債務--具有轉換和其他期權的債務(470-20)和衍生產品 --實體自有股權的對衝合約”(The Debu-Deal with Conversion and Other Options)(子主題470-20)和衍生品 以及對衝合約。ASU 2020-06簡化了可轉換工具的會計處理 ，刪除了主要分離模型，並刪除了實體自身權益中合約 的衍生品範圍例外的某些結算條件限定符，並簡化了這兩個分項的相關稀釋後每股淨收入的計算。ASU 2020-06 對於作為 較小報告公司的公司而言，在2023年12月15日之後的會計年度和這些會計年度內的過渡期內有效。允許提前採用，但不得早於2020年12月15日之後的財年，包括這些財年內的 過渡期。公司目前正在評估這一ASU對其合併財務報表和披露的影響 。

收入分解

總體而言，公司的業務細分根據我們服務的性質和經濟特徵進行調整， 對每個業務細分的運營結果進行了有意義的細分。本公司在我們的治療和服務部門中履行義務的性質 導致我們的收入主要隨着時間的推移而確認。下表 按不同類別對我們的服務和治療部門的收入進行了進一步細分：

合同餘額

收入確認、開票和現金收款的時間安排導致應收賬款和未開票應收賬款(合同資產)。 本公司的合同負債包括遞延收入，它代表客户在我們的履約義務 完成之前預付的款項。

下表表示我們的合同資產和合同負債餘額的變化：

在截至2021年3月31日和2020年3月31日的三個月內，公司分別確認了4,311,000美元和4,023,000美元的收入，這些收入與截至各自年度年初在公司控制下的未經處理的廢物 相關的收入分別為4,311,000美元和4,023,000美元。每一期間確認的收入 與在相應期間內履行的履約義務有關。

剩餘 個履約義務

公司適用第606-10-50-14段中的實際權宜之計，不披露原預期期限為一年或以下的剩餘履約義務 的信息。

在 我們的服務部門中，有一些服務合同規定，公司有權從客户那裏獲得補償，金額 與我們迄今完成的績效對客户的價值直接對應。對於這些合同，公司利用了ASC 606-10-55-18中的實際權宜之計，允許公司確認我們有權開具發票的金額的收入；因此，公司不會披露這些合同的剩餘履約義務的價值。

在安排開始時 ，公司根據該安排中存在的事實和情況確定該安排是否為租約或包含租約 。然後在租賃開始日確定租賃分類、確認和計量。

公司的經營租賃使用權(ROU)資產和經營租賃負債主要代表用於開展業務的 辦公和倉庫空間的租賃。融資租賃主要包括我們設施運營使用的加工和運輸設備 ，還包括一棟帶土地用於我們的廢物處理運營的建築。

該公司租賃的 租賃成本組成部分如下(以千計)：

截至2021年3月31日的營業和融資租賃的加權平均剩餘租期和加權平均貼現率為：

截至2020年3月31日，經營性和融資性租賃的加權平均剩餘租期和加權平均貼現率為：

下表將截至2021年3月31日的營業和融資租賃的未貼現現金流與資產負債表上記錄的營業和融資租賃負債 進行核對(以千為單位)：

補充 與我們租賃相關的現金流和其他信息如下(以千為單位)：

下表彙總了本公司已確定存續無形資產的相關信息：

上述 無形資產在其使用年限內以直線方式攤銷，但客户關係 除外，它們正在使用加速方法攤銷。

下表彙總了我們固定存在的無形資產在未來五年的預期攤銷：

攤銷 截至2021年和2020年3月31日的三個月，與上述固定壽命無形資產相關的攤銷費用分別為50,000美元和54,000美元。 截至2021年3月31日和2020年3月31日止三個月的攤銷費用分別為50,000美元和54,000美元。

公司有特定的股票期權計劃，根據該計劃，公司可以向員工、高級管理人員、外部董事和外部顧問授予激勵性股票期權(“ISO”)和/或非合格股票 期權(“NQSO”)。2021年第一季度未授予任何股票期權。

公司於2017年7月27日從公司2017股票期權計劃(“2017計劃”) 向Robert Ferguson授予NQSO，購買最多100,000股公司普通股(“弗格森股票期權”)，這與他在Perma-Fix Northwest Richland，Inc.(“PFNWR”) 設施中擔任公司試驗枱計劃(“TBI”)顧問相關。 他在我們的Perma-Fix Northwest Richland，Inc.(“PFNWR”)設施中擔任公司試驗枱計劃(“TBI”)的顧問。 在一次演習中，羅伯特·弗格森購買了最多10萬股公司普通股(“弗格森股票期權”)。這是公司普通股在 授予日的公允市值。弗格森股票期權的期限是從授予之日起七年。弗格森股票期權的授予 取決於在特定日期前實現三個獨立的里程碑。第一個里程碑下的10,000個期權是由羅伯特 弗格森在2018年行使的。購買最多30,000股和60,000股本公司普通股的第二和第三個里程碑的歸屬日期此前分別延長至2021年12月31日和2022年12月31日。本公司尚未確認剩餘兩個里程碑下剩餘90,000個弗格森股票期權的補償 成本(截至2021年3月31日的公允價值約為262,000美元) 因為在2021年3月31日不確定是否履行了剩餘兩個里程碑下的履約義務。 弗格森股票期權的所有其他條款保持不變。

下表彙總了截至2021年3月31日和2020年3月的三個月我們的員工和 董事股票期權確認的基於股票的薪酬。

截至2021年3月31日，公司與員工 和董事的未授權期權相關的未確認薪酬成本總額約為22.9萬美元。預計確認未確認補償成本的加權平均期間約為 2.0年。

以下是截至2021年3月31日和2020年3月31日的公司總股票期權計劃的摘要，以及當時 結束期間的變化。公司的計劃包括2010年股票期權計劃、2017年計劃和2003年外部董事股票計劃(“2003年計劃”)：

⁽¹⁾ 行權價在2.79美元至7.29美元之間的期權

⁽²⁾ 行權價在2.79美元至8.40美元之間的期權

⁽³⁾ 股票期權的內在價值是標的股票的市值超過期權行權價格 的金額。

在截至2021年3月31日的三個月內，本公司根據2003年計劃向其外部 董事發行了共計11,837股普通股，作為其在本公司董事會(“董事會”)任職的補償。本公司錄得約107,000美元 與向外部董事發行其普通股股份有關的補償開支(包括出售、一般及行政(“SG&A”)開支) 。請參閲“附註16-後續事件-2003計劃”， 討論經公司董事會(“董事會”)批准的對2003年計劃的擬議修正案，但須經公司股東在2021年7月20日召開的公司2021年股東年會上批准。

關於本公司於2019年4月1日與Robert Ferguson先生簽訂的2,500,000美元貸款(“弗格森貸款”) ，本公司向Ferguson先生發出認股權證，以每股3.51美元的行使價購買最多60,000股我們的普通股。認股權證從2019年4月1日起可行使6個月，2024年4月1日到期，截至2021年3月31日仍未償還。弗格森的貸款是在2020年12月全額支付的。

每股基本 (虧損)收益以適用期間已發行普通股的加權平均數計算。 每股稀釋(虧損)收益以已發行普通股的加權平均數加上潛在已發行普通股的加權平均數 計算。在它們是反攤薄期間，這些金額不包括在每股攤薄 (虧損)收益的計算中。下表對用於計算每股基本收益和 稀釋(虧損)收益的(虧損)收入和平均份額金額進行了核對：

長期債務 包括以下內容：

⁽¹⁾ 我們的循環信貸以我們的應收賬款為抵押，我們的定期貸款以我們的財產、廠房和設備為抵押。

⁽²⁾ 扣除2021年3月31日和2020年12月31日的債券發行成本淨額分別為97,000美元和105,000美元。

⁽³⁾ 無抵押票據。

⁽⁴⁾ 根據“CARE法案”，根據PPP與公司的信貸便利貸款人簽訂的貸款協議(請參閲下文“Paycheck Protection Program(”PPP“)貸款”，瞭解有關這筆貸款及其條款的更多信息)，請參閲下面的“Paycheck Protection Program(”PPP“)貸款”。

循環信貸和定期貸款協議

公司於2020年5月8日與PNC全國協會(“PNC”)簽訂了第二份修訂和重新簽署的循環信貸、定期貸款和擔保協議(“貸款 協議”)，擔任代理和貸款人。貸款協議為公司 提供以下信貸安排，到期日為2024年3月15日：(A)高達18,000,000美元的循環信貸(“循環信貸”) 和(B)約1,742,000美元的定期貸款(“定期貸款”)，要求每月分期付款35,547美元。本公司在循環信貸項下可借入的最高金額 是根據任何時間符合條件的應收賬款(定義)的百分比減去 未償還備用信用證和貸款人可能不時實施的借款減免。

循環信貸的年利率為最優惠利率(截至2021年3月31日為3.25%)加2%或倫敦銀行間同業拆借利率(LIBOR) 加3.00%，定期貸款為最優惠利率加2.50%或倫敦銀行同業拆借利率加3.50%。根據LIBOR利息支付選項，如果LIBOR在任何時間點低於0.75%，則適用0.75%的LIBOR下限 。

根據貸款協議 ，本公司可在付清我們在貸款協議項下的 義務後，提前90天發出書面通知終止貸款協議。如果我們在2021年5月7日或之前償還債務，公司將支付融資總額的1.0% 如果我們在2021年5月7日之後但在2022年5月7日之前或當天償還債務，將支付融資總額的0.5%。 如果我們在2022年5月7日之後償還新貸款協議下的債務，將不收取提前解約費。

截至2021年3月31日，根據我們合格的應收賬款 ，我們循環信貸項下的借款可用金額約為10,280,000美元，其中包括未償還備用信用證的借款可用金額減少了約3,026,000美元。

根據與PNC的貸款協議， 公司的信貸安排包含某些金融契約，以及慣例陳述 和擔保。除非PNC放棄，否則違反任何這些金融契約都可能導致我們的信貸安排違約 ，允許我們的貸款人立即要求償還我們信貸安排下的所有未償債務，並終止所有繼續發放信貸的承諾 。該公司在2021年第一季度達到了財務契約要求。本公司在2021年第一季度的固定 費用覆蓋率(“FCCR”)計算中包括了約5,318,000美元 的合格費用，這些費用由本公司在2020年獲得的購買力平價貸款產生並支付。本公司於2021年5月與我們的貸款方簽訂的貸款協議修正案允許此追加 ，並根據修正案追溯 適用於2020年第二季度和第三季度(有關此修正案的討論，請參閲“附註16-後續事件-信貸安排” )。

工資支票 保障計劃(“PPP”)貸款

於2020年4月14日，本公司與我們的信用貸款機構PNC簽訂了PPP項下的本票，截至2021年3月31日，該期票的餘額約為5318,000美元(“PPP貸款”)。PPP是根據冠狀病毒援助、救濟和經濟安全法案(“CARE法案”)設立的，由小企業管理局(SBA)管理。CARE 法案隨後被2020年的Paycheck Protection Program靈活性法案(“靈活性法案”)修訂。證明PPP貸款的票據包含違約事件，這些事件與付款違約、違反陳述和擔保、 以及本票的條款等相關。 證明PPP貸款的票據包含違約事件，其中包括付款違約、違反陳述和擔保 以及本票的條款。

根據《靈活性法案》的條款，公司可以申請並獲得全部或部分購買力平價貸款的豁免。此類寬恕 將根據公司將貸款收益用於合格的工資成本、抵押貸款利息、 租金和公用事業成本，以及所涵蓋期間(定義為24周 期間，從2020年4月14日開始，PNC向公司支付PPP貸款收益的日期)的員工和薪酬水平來確定，但受限制的情況。？2020年10月5日，本公司在本計劃允許的範圍內申請減免貸款餘額，該申請還需經我們貸款人和SBA的審核和 批准。如果PPP貸款的全部或部分不被免除，則貸款的全部或剩餘部分將 ，期限為兩年，但可以在到期前的任何時候預付，而不會受到任何提前還款處罰。PPP貸款的年利率 為1.0%，在SBA將貸款免賠額匯給我們的貸款人之前，無需支付本金或利息。 雖然本公司的PPP貸款目前有兩年期限，但《靈活性法案》允許本公司向我們的貸款人申請五年期限 。截至2021年3月31日，本公司尚未收到關於PPP貸款餘額任何部分可能免除的決定；因此，本公司已將PPP貸款餘額中的約4,786,000美元歸類為其綜合資產負債表中的“長期債務當前部分 ”，該綜合資產負債表是根據我們的PPP貸款協議條款從2021年7月開始支付的PPP貸款(自我們的承保期末起10個月 )計算得出的。(br}根據我們的PPP貸款協議條款，本公司已將PPP貸款餘額中的約4,786,000美元歸類為“長期債務的當前部分 ”，這是根據我們的PPP貸款協議條款從2021年7月開始支付的。

危險廢物

在我們的廢物管理服務中，公司同時處理危險和非危險廢物，並將其運輸到我們自己或其他設施進行銷燬或處置。作為處置危險物質的結果，如果處置現場需要 進行任何清理，即使我方沒有任何 過錯，本公司仍可能承擔清理費用。

法律事務

在正常的業務過程中，我們捲入了各種訴訟。我們不參與任何訴訟或政府程序 我們的管理層認為這些訴訟或程序可能導致對我們不利的任何判決或罰款，從而對我們的財務狀況、流動性或未來運營結果產生重大不利影響 。

在2020年7月期間，利樂科技EC，Inc.(“利樂科技”)向美國加利福尼亞州北區地區法院提起訴訟，指控CH2M Hill，Inc.(“CH2M”)和包括本公司(“被告”)在內的四家CH2M分包商。 該申訴聲稱存在疏忽，針對所有被告的疏忽失實陳述和公平賠償 涉及利樂就被告應美國海軍要求編寫的某些報告草案而遭受的損害 ，這是調查和審查有關利樂在舊金山亨特角海軍造船廠環境恢復的某些舉報人投訴的一部分。

CH2M 於2016年受僱於海軍，負責審查利樂科技的工作。起訴書稱，CH2M與環境諮詢和清理公司Battelle 紀念研究所、Cabrera Services，Inc.、SC&A，Inc.和該公司分包，以協助審查。

起訴書稱，主題報告草稿以疏忽和有偏見的方式編寫，並被公開，損害了利樂的聲譽；引發了相關訴訟，並使其失去了獲得政府和商業合同的機會。

公司已經向我們的保險公司發出了這起訴訟的通知。我們的保險公司代表我們就這起訴訟 提供辯護，但須支付10萬美元的自保保留金以及保險單中包含的條款和限制。

2021年1月7日，被告提出的駁回全部申訴的動議獲得批准，並獲得修改許可。 利樂隨後提交了第一份修訂後的申訴(“FAC”)，被告提出動議，要求撤銷利樂的FAC(br}FAC)。 Tetra Tech隨後提交了第一份修改後的申訴(“FAC”)，被告提出動議要求撤銷Tetra Tech的FAC。利樂科技對被告提出的解散利樂科技FAC的動議提出反對。被告隨後對利樂科技的反對動議提交了聯合 答覆。對被告的駁回動議的聽證正在進行中。此時，公司 仍然相信它對利樂科技沒有任何責任。

保險

公司與AIG專業保險 公司(“AIG”)於2003年6月簽訂了一份為期25年的有限風險保單(“2003關閉保單”)，在 不可預見關閉的情況下，該保單為我們允許的設施的適用州提供財務保證。修訂後的2003年關閉政策規定最高允許承保金額為28,177,000美元，其中包括考慮到年度通脹和其他履約和擔保保證金要求的可用 容量。截至2021年3月31日，2003年關閉政策(經修訂 )的總承保金額為1989.7萬美元。截至2021年3月31日和2020年12月31日， 公司貢獻的與2003年關閉政策相關的有限風險償債資金總額分別為11,464,000美元和11,446,000美元，其中包括截至2021年3月31日和2020年12月31日有限風險償債資金賺取的1,993,000美元和1,975,000美元的利息。截至2021年3月31日和2020年3月31日的三個月的利息收入分別約為18,000美元和56,000美元。如果我們這樣選擇，AIG有義務向我們支付相當於有限風險 償債基金賬户餘額的100%的金額，以換取我們和任何使用此 保單作為遵守財務保證要求的工具的適用監管機構完全免除責任。

信用證和保證金要求函

公司需要不時張貼備用信用證和各種保證金，以支持對客户的合同義務 和其他義務，包括設施關閉。截至2021年3月31日，未償還備用信用證總額約為3026,000美元，未償還債券總額約為42,973,000美元。

公司的非持續運營包括我們之前的工業部門中包括的所有子公司，其中 包括2011年剝離的子公司以及之前和之前關閉的三個地點。

截至2021年3月31日和2020年3月31日的三個月，公司停產業務的淨虧損分別為115,000美元和114,000美元(每個期間的税金淨額分別為0美元)。虧損主要是由於管理和持續監控我們的 停產運營所產生的成本。該公司的非持續業務在上述每個時期都沒有收入。

下表顯示了截至2021年3月31日和2020年12月31日的停產業務的主要資產類別。於註明的每一期間內，並無資產及 負債待售。

⁽¹⁾ 每一期間扣除累計折舊10000美元后的淨額。

根據ASC 280“部門報告”，公司將經營部門定義為業務活動：(1)我們可以從中賺取收入和產生費用；(2)首席運營決策者(“CODM”) 定期審查其經營結果，以便就分配給部門的資源作出決定並評估其業績；以及(3)可獲得哪些離散財務信息 。(2)根據ASC 280“部門報告”，本公司將經營部門定義為一項業務活動：(1)我們可以從中賺取收入和產生費用；(2)首席運營決策者(“CODM”) 定期審查其經營結果，以決定分配給部門的資源並評估其業績；以及

我們的 報告細分定義如下：

治療 段，包括：

服務 細分市場，包括：

醫療 部門目前有限地參與本公司醫用同位素生產技術的研發， 由於需要資金來資助這些活動， 沒有產生任何收入，並大幅降低了研發成本和活動。 本公司預計，在通過 自己的信貸安排或額外股權融資獲得必要的資本或獲得願意為其研發提供資金的合作伙伴之前，醫療部門不會恢復全面的研發活動。 本公司預計，在通過 自己的信貸安排或額外的股本籌集獲得必要的資本之前，醫療部門不會恢復全面的研發活動，或者獲得願意為其研發提供資金的合作伙伴。 公司預計，在獲得必要的資本之前，醫療部門不會恢復全面的研發活動

我們的 報告部門不包括我們的公司總部和我們不能產生收入的非持續運營(請參閲“備註10-非持續運營”) 。

下表 顯示了截至2021年3月31日和2020年3月的三個月我們運營部門的某些財務信息(單位：千)：

部門 截至2021年3月31日的季度報告

部門 截至2020年3月31日的季度報告

⁽¹⁾ 金額反映未包括在分部信息中的公司總部活動。

⁽²⁾ 截至2021年3月31日和2020年3月31日的三個月，淨融資額分別為29,000美元和82,000美元。

公司使用基於預期年收入、法定税率和本公司運營所在的各個司法管轄區可獲得的税務籌劃機會的估計年度有效税率來確定其季度所得税撥備。 公司使用基於預期年收入、法定税率和公司運營所在各個司法管轄區的税務籌劃機會的估計年度有效税率來確定其季度所得税撥備。

公司在截至2021年3月31日的三個月內持續運營的所得税優惠約為17,000美元，而2020年同期的所得税支出約為14,000美元。截至2021年3月31日的三個月和2020年同期，公司的實際税率分別約為 1.6%和1.0%。公司在上述每個時期的税率 都受到公司對其遞延税金淨資產的全面估值的影響。

公司和工程/補救資源集團(“ERRG”)之前就公司服務部門內的項目工程投標籤訂了一份無人蔘與的合資協議 ，該合資企業以Perma-Fix ERRG的形式開展業務，這是一種一般的 合作伙伴關係。本公司在合資企業中擁有51%的合夥權益，ERRG在合資企業中擁有49%的合夥權益。

公司確定其投資的合資企業是否符合VIE的標準，在每個新合資企業開始時，以及在 發生複議事件時。VIE是滿足以下任何特徵的法人實體：(A)法人 沒有足夠的風險股權投資；(B)面臨風險的股權投資者作為一個整體，缺乏控制 財務權益的特徵；或(C)法人的結構具有不成比例的投票權。

如果確定為VIE的主要受益者， 公司將合併VIE。主要受益人既有權 指導VIE的活動，對實體的經濟表現產生最大影響，也有義務承擔 損失或從VIE獲得可能對VIE產生重大影響的利益的權利。

根據公司對Perma-Fix ERRG的評估以及與Perma-Fix ERRG的相關協議，公司確定Perma-Fix ERRG仍然是VIE的主要受益者。截至2021年3月31日，Perma-Fix ERRG的總資產為4,865,000美元 ，總負債為4,865,000美元，均記錄為流動資產。

靈活性法案允許僱主選擇從2020年3月27日起推遲繳納僱主份額的社保税至2020年12月31日，其中50%的社保税金額將推遲至2021年12月31日 ，其餘50%將於2022年12月31日到期。該公司選擇從2020年4月中旬開始推遲繳納此類税款。截至2021年3月31日， 本公司已延期支付約1,252,000美元的社會保障税份額，其中約626,000美元 計入“其他長期負債”，剩餘餘額計入本公司綜合資產負債表流動 負債中的“應計費用”。

管理 獎勵計劃(“MIP”)

2021年1月21日，公司薪酬和股票期權委員會(“薪酬委員會”)和董事會 批准了首席執行官(“CEO”)、首席財務官(“CFO”)、戰略計劃執行副總裁(“EVP”)、核與技術服務執行副總裁和廢物處理運營執行副總裁的2021年個人MIP 。每項最低工資將於2021年1月1日生效，適用於2021年。每個MIP都提供了基於現金激勵的年度薪酬計算指南 ，但需接受薪酬委員會的監督和修改。每個MIP根據績效門檻的實現情況獎勵現金薪酬 ，此類薪酬金額在MIP獲得批准時確定為高管 2021年度基本工資的百分比。潛在目標績效薪酬範圍為首席執行官基本工資的5%至150%(17,220美元至516,600美元)，首席財務官基本工資的5%至100%(14,000美元至280,000美元)，戰略計劃執行副總裁基本工資的5%至100%(11,667美元至233,336美元)。核和技術服務執行副總裁基本工資的5%到100%(14,000美元到280,000美元)和廢物處理業務執行副總裁基本工資的5%到100%(12,000美元到240,000美元)。 如上所述，在2021年1月21日批准MIP於2021年1月21日批准2021年財政年度後，薪酬 委員會於2021年2月批准對每位高管的基本工資進行約2.3%的生活費調整，生效因此，根據上述針對我們高管的2021財年每個MIP應支付的薪酬(如果有的話)將進行相應的 調整，以反映這一生活成本調整。

董事會 薪酬

2021年1月21日，公司薪酬委員會和董事會批准對每位非僱員董事會成員和董事會成員所服務的董事會委員會的年薪 進行以下修訂，自2021年1月1日起生效。

每位 非僱員董事會成員每次出席董事會會議將繼續獲得1,000美元，通過 電話會議出席會議將獲得500美元的費用。此外，每位董事在本公司股東周年大會上再次當選為董事會成員之日，將繼續獲得購買最多2,400股本公司普通股的選擇權，每個選擇權的期限為10年 ，並在授出日期起計6個月後全部歸屬。

每位 董事可以繼續選擇根據2003計劃以普通股支付65%或100%的費用，餘額 如果有，則以現金支付。

請參閲下面的 “附註16-後續事件-2003計劃”，以討論董事會批准的對2003計劃的擬議修正案 ，但須經公司股東在2021年7月20日召開的公司2021年股東年會上批准 。

管理層 對2021年3月31日至2021年5月6日(這些合併財務報表可供發佈的日期)之後發生的事件進行了評估，除以下説明外，確定沒有發生重大可識別的後續事件。

信貸 融資

2021年5月4日，公司與我們的貸款人簽訂了一項貸款協議修正案，其中包括：

與修訂相關的 公司向我們的貸款人支付了15,000美元的費用。貸款協議的所有其他條款基本保持 不變。

2003 計劃

在2021年4月期間，公司董事會批准了2003年計劃的擬議修正案(有待公司股東批准) 除其他事項外，該修正案包括：

優先 股權計劃(“股權計劃”)

公司的權利計劃的終止日期為2021年5月2日。如前所述，在2021年4月，公司董事會 決定不續簽或延長配股計劃，因此，該配股計劃於2021年5月2日終止。

項目 2.管理層對財務狀況和經營成果的討論和分析

前瞻性 陳述

本報告中包含的某些 陳述可能被視為“前瞻性陳述”，符合修訂後的“1933年證券法”第27A節和修訂後的“1934年證券交易法”第21E節(統稱為“1995年私人證券訴訟改革法”)。本報告中除歷史事實陳述外的所有陳述均為前瞻性陳述 ，受已知和未知風險、不確定性和其他因素的影響，這些風險、不確定性和其他因素可能會導致公司的實際結果和業績與此類陳述大不相同 。“相信”、“預期”、“預期”、“打算”、“將會”以及類似的表述都是前瞻性表述。本文中包含的前瞻性陳述涉及，

雖然公司認為此類前瞻性陳述中反映的預期是合理的，但不能保證此類預期 將被證明是正確的。有多種因素可能導致未來結果與本報告中描述的結果大不相同 ，包括但不限於：

新冠肺炎 影響力

我們的 管理團隊繼續主動更新我們正在進行的業務運營和安全計劃。我們將繼續專注於保護員工和我們所在社區的健康和福祉，同時確保業務運營的連續性。 與美國大多數地區一樣，隨着更多員工接種疫苗以及我們所在地區的新病例持續下降，我們開始放鬆與持續運營相關的新冠肺炎相關預防措施。但是，由於新冠肺炎的持續影響，我們的處理部門繼續看到某些客户的廢物發貨延遲 。我們預計，這些 客户的垃圾收據將在2021年上半年逐步回升。在我們的服務部門中，我們意識到由於新冠肺炎的影響，採購活動和合同授予出現延遲 。由於新冠肺炎周圍的局勢仍然不穩定， 疫情對我們財務業績和流動性的全面影響和程度無法確切估計，但似乎在接近2021年第二季度末時逐漸消退。我們正在實現這兩個細分市場中被壓抑的需求，這在整個2021年第一季度和2021年第二季度的建議書請求大幅增加 中得到了反映。

我們 繼續密切關注新冠肺炎疫情對我們業務方方面面的影響，包括我們客户的支付情況 。但是，由於我們很大一部分收入來自與政府相關的合同，我們預計我們的 應收賬款不會因為新冠肺炎而受到實質性影響。

在 這一次，我們相信我們手頭有足夠的流動資金在未來12個月內繼續業務運營。截至2021年3月31日，我們在循環信貸安排下的借款可獲得性約為10,280,000美元，這是基於 合格應收賬款的百分比，並受一定準備金的約束。我們將繼續評估在這段動盪的 期間降低運營成本的必要性，其中可能包括削減資本支出、取消不必要的支出以及根據需要凍結招聘。

概述

截至2021年3月31日的三個月，收入 從2020年同期的24,860,000美元下降到23,133,000美元，降幅為1,727,000美元，降幅為6.9%。 減少完全在我們的處理部門內，收入減少2,068,000美元或21.6%，這主要歸因於 由於上文討論的新冠肺炎影響導致某些客户的廢物運輸持續延誤而導致廢物量減少 。此外，來自收入組合的平均價格較低的廢物也導致了處理部門收入的下降。我們服務部門的收入 增加了約341,000美元，增幅為2.2%。毛利潤減少了2,284,000美元，降幅為49.2%，主要原因是治療部門的收入減少。與2020年同期相比，截至2021年3月31日的三個月的銷售、一般和行政(SG&A)費用增加了27.7萬美元 或9.5%。

業務 環境

我們的 治療和服務部門的業務仍然嚴重依賴我們向政府客户提供的服務， 主要作為政府實體的主承包商或直接作為主承包商的其他人的分包商。我們認為 由於各種我們無法控制的因素，對我們服務的需求將繼續受到波動的影響，這些因素包括但不限於 經濟條件、適用政府將被要求以何種方式花費資金修復各種 站點，和/或上文討論的新冠肺炎造成的影響。此外，我們與美國政府現場活動相關的政府合同和分包合同通常可由政府選擇提前30天終止或重新談判 ，我們與加拿大政府當局簽訂的政府合同/任務訂單允許當局 為方便起見隨時終止合同/任務訂單。大幅降低對我們業務非常重要的不同計劃的政府資助水平或特別是 強制水平，可能會對我們的業務、財務 狀況、運營結果和現金流產生重大不利影響。正如之前披露的那樣，我們的醫療部門沒有產生任何收入，並且由於需要資金來資助研發成本和活動，已經大幅 降低了研發成本和活動。我們預計，我們的醫療部門 在通過獲得自己的信貸安排或額外的 股權融資或獲得願意為其研發活動提供資金的新合作伙伴獲得必要資金之前，不會恢復全面的研發活動。如果醫療部門無法籌集到必要的 資金，醫療部門可能會被要求進一步減少、推遲或取消其研發計劃。

我們 正在不斷審查籌集額外資本的方法，以在需要時補充我們的流動性要求，並降低我們的 運營成本。我們繼續積極競標各種合同，包括國際市場上的潛在合同。

運營結果

財務結果報告和相關討論是針對我們的三個可報告細分市場定製的：治療、服務和 醫療細分市場。我們的醫療部門沒有產生任何收入，所有產生的成本都包括在研發中。

摘要 -截至2021年3月31日和2020年3月31日的三個月

收入

截至2021年3月31日的三個月，與截至2020年3月31日的三個月相比，合併 收入減少了1,727,000美元，具體如下：

⁽¹⁾ 包括政府客户在截至2021年3月31日的三個月和2020年相應的 期間產生的廢物分別為74.5萬美元和62.3萬美元。

治療 截至2021年3月31日的三個月，部門收入比2020年同期下降了2,068,000美元，降幅為21.6%。收入 下降的主要原因是，由於新冠肺炎的持續影響，某些客户的廢物運輸持續延誤，導致廢物量減少，從而產生的收入減少。 在我們的處理部門中，來自其他核廢料的收入增加，這主要是因為商業客户產生的廢物量增加。來自收入 混合的較低平均價格浪費也導致處理部門收入的整體下降。我們的服務部門收入增加了 約341,000美元或2.2%。我們的服務部門收入基於項目；因此，每個項目的範圍、持續時間和完成情況 各不相同。因此，我們的服務部門收入會受到與時間和項目價值相關的差異的影響。

銷售商品成本

與截至2020年3月31日的季度相比，截至2021年3月31日的季度銷售商品成本 增加了557,000美元，具體如下：

為治療細分市場銷售的商品成本 減少了約248,000美元，降幅為3.6%。由於收入下降，Treatment Segment的可變成本減少了約426,000美元，主要是在處置、運輸、材料和供應以及外部服務方面。治療 部門的總固定成本增加了約178,000美元，原因如下：各種類別的一般費用增加了119,000美元；工資和薪資相關費用增加了約54,000美元，這主要是由於醫療保健成本增加了 ；折舊費用由於融資更多的租賃而增加了約45,000美元；監管費用增加了 約24,000美元；維護費用降低了35,000美元；差旅費用由於實施了限制措施而減少了29,000美元 售出商品的服務部門成本增加了80.5萬美元，增幅為6.0%，主要是由於收入增加。銷售成本增加 主要是由於工資/工資相關、差旅和外部服務費用增加，總計約1,095,000美元。整體較高的支出被材料和用品、監管和處置費用總計約187,000美元以及各類一般費用減少103,000美元部分抵消。銷售商品成本包括截至2021年3月31日和2020年3月31日的三個月的折舊 和攤銷費用394,000美元和341,000美元。

毛利

截至2021年3月31日的季度毛利潤比2020年同期減少2,284,000美元，具體如下：

處理 部門毛利減少1,820,000美元，毛利率從28.7%降至12.3%，主要原因是廢物數量減少帶來的收入減少以及我們固定成本的影響。服務部門毛利潤下降了464,000美元或24.5%，毛利率從12.4%下降到9.2%。我們的整體服務部門毛利率受到我們當前競標項目的影響，因此 將具有不同的利潤率結構。

SG&A

SG&A 截至2021年3月31日的三個月，與2020年同期相比，支出增加了27.7萬美元，具體如下：

行政管理 SG&A費用略高，主要原因如下：由於 一名額外的董事和2021年1月1日生效的費用增加，董事費用增加了約5.9萬美元；工資和福利費用增加了約 美元，主要原因是醫療成本上升；差旅費用減少了約2.3萬美元，原因是新冠肺炎的影響 實施了限制 ；由於諮詢/分包合同/法律事務減少，外部服務費用減少了約41000美元。 由於減少了諮詢/分包合同/法律事務 ，外部服務費用減少了約41000美元。 由於減少了諮詢/分包合同/法律事務 ，外部服務費用減少了約41000美元 治療部門SG&A費用較低，原因如下： 由於新冠肺炎的影響實施了限制，差旅費用減少了約49,000美元；維護費用 減少了約25,000美元；各類別的一般費用減少了94,000美元，受新冠肺炎影響的貿易展覽費用減少了38,000美元 ；由於投標和提案花費的時間增加，工資和薪資相關費用增加了約85,000美元。我們服務部門內部SG&A費用的增加主要是由於以下原因：壞賬費用 增加了約63,000美元，因為在2020年第一季度，某些以前預留給 的客户賬户被收取；外部服務費用增加了約101,000美元，這是因為更多與投標和提案有關的諮詢事項； 一般費用略高了12,000美元；工資/工資相關費用增加了約185,000美元，這主要是由於 花費的時間增加了 SG&A 費用中包括6000美元和5美元的折舊和攤銷費用, 分別為2021年3月31日和2020年3月31日止的三個月。

研發

與2020年同期相比，截至2021年3月31日的三個月研發費用 減少了8.2萬美元，具體如下：

研發 成本主要包括員工工資和福利、實驗室成本、第三方費用以及與 新技術開發和新潛在廢物處理流程的技術改進相關的其他相關成本。

利息 收入

利息 與2020年同期相比，2021年第一季度的利息收入減少了約38,000美元，這主要是由於較低的有限風險償債基金賺取的利息較低 所致。

利息 費用

利息 與2020年同期相比，2021年第一季度的利息支出減少了約53,000美元，這主要是由於我們的定期貸款餘額下降以及利率下降導致的利息支出減少。此外，利息支出較低， 因為我們之前於2019年4月1日與Robert Ferguson達成的250萬美元貸款在2020年底得到償還。利息支出的總體減少被支付保障計劃(PPP)貸款在2021年第一季度應計的利息部分抵消了 (有關PPP貸款的更多信息，請參閲下面的《CARE法案-PPP貸款》)。

利息 費用-融資費

利息 與同期相比，2021年第一季度的利息費用-融資費用減少了約60,000美元 主要是因為債務貼現/債務發行成本在2020年底作為與發行我們的普通股和購買認股權證相關的融資費用全額攤銷 作為我們獲得羅伯特·弗格森於2019年4月1日提供的2,500,000美元貸款的對價 。

流動性 與資本資源

在截至2021年3月31日的三個月內，我們的 現金流需求主要來自我們的運營、手頭現金和信貸 設施可用性。根據上文討論的新冠肺炎的影響，我們未來12個月的現金流需求將主要包括一般營運資金需求、計劃的債務本金支付、補救項目和計劃的 資本支出。我們計劃從運營、信貸工具可用性、資本支出額度 (請參閲下面與貸款人簽訂的新資本支出額度的“融資活動”)和手頭現金為這些需求提供資金。 我們將繼續探索所有增加資本的來源，以在需要時補充我們的流動性需求，並提高我們的 收入和營運資本。我們正在不斷審查運營成本，並在必要時評估進一步降低運營成本和非必要支出以使其與收入水平保持一致的可能性。目前，我們相信我們的運營現金流 、我們信貸安排的可用流動資金、我們的資本支出額度和手頭現金應該 足以為我們未來12個月的運營提供資金。但是，由於新冠肺炎的不確定性，導致某些客户的廢物運輸持續 延誤，採購活動和合同授予也出現延誤，因此不能保證會出現這種情況 。正如之前披露的，我們的醫療部門沒有產生任何收入, 已經大幅降低了研發成本和活動，因為需要資金為此類活動提供資金。我們將繼續為我們的醫療部門 尋求各種潛在的資金來源。我們預計，我們的醫療部門在獲得必要的資金 (通過獲得自己的信貸安排或額外股權融資或獲得願意為其研發活動提供資金的新合作伙伴)之前，不會恢復全面的研發活動。 如果醫療部門無法籌集到必要的資金，可能會要求醫療部門進一步減少、推遲或取消 其研發計劃。

下表反映了2021年前三個月的現金流活動：

截至2020年3月31日，我們的現金狀況為正，2021年3月31日沒有循環信貸餘額，我們手頭的現金約為 713,000美元，其中包括我們海外子公司的賬户餘額約為559,000美元。

操作 活動

截至2021年3月31日，扣除壞賬準備後的應收賬款總額為20,121,000美元，比2020年12月31日的餘額9,659,000美元增加了10,462,000美元。增加的主要原因是開具發票的時間，這反映了我們的未開單 應收賬款的減少和我們應收賬款的收款時間。我們與客户的合同受各種付款條款和 條件的影響；因此，我們的應收賬款受這些條款和條件以及相關應收賬款收款時間的影響 。此外，與我們客户的合同有時可能會導致修改，這可能會導致收款延遲。

截至2021年3月31日，應付賬款 總額為15,426,000美元，比2020年12月31日的餘額15,382,000美元增加了44,000美元。我們的應付賬款 會受到付款時間的影響，因為我們一直在與供應商管理付款條款，以最大限度地提高所有細分市場的現金狀況 。

截至2021年3月31日，我們 的營運資金為1,003,000美元(其中包括停產業務的營運資金)，而截至2020年12月31日，我們的營運資金為3,672,000美元。我們的營運資金主要受到未償還購買力平價貸款餘額中約1,595,000美元的額外重新分類的負面影響，從長期債務改為流動債務。截至2021年12月31日，PPP貸款的當前部分約為3,191,000美元。如前所述，我們已申請豁免償還全部PPP貸款餘額 ，該餘額需經我們的貸款人和小企業管理局(“SBA”)審核和批准(有關此貸款的信息，請參閲“關注 法案-PPP貸款”)。我們的營運資金也受到應計費用增加的影響 主要與工資應計有關。

投資 活動

在截至2021年3月31日的三個月中，我們購買的資本設備總額約為390,000美元，其中29,000美元需要融資，其餘資金來自運營現金和我們的信貸安排。我們為2021年的資本支出預算約為2,000,000美元 ，主要用於我們的治療和服務部門，以維持運營和合規要求 並支持收入增長。這些預算項目中的某些項目可能會推遲到以後幾年，或者完全推遲。我們計劃 從運營和/或融資的現金中為資本支出提供資金。項目的啟動和時間也取決於此類資本項目的融資替代方案或資金 。

資助 活動

我們 與PNC全國協會(PNC)簽訂了第二份修訂和重新簽署的循環信貸、定期貸款和擔保協議，日期為2020年5月8日(“貸款協議”)， 擔任代理和貸款人。貸款協議向本公司提供以下 到期日為2024年3月15日的信貸安排：(A)高達18,000,000美元的循環信貸(“循環信貸”)和(B) 約1,742,000美元的定期貸款(“定期貸款”)，每月需要35,547美元的分期付款。根據循環信貸，公司 可借入的最大金額基於任何時間符合條件的應收賬款的百分比(定義)，減去未償還的備用信用證和貸款人可能不時實施的借款減免 。

循環信貸的年利率支付 為最優惠利率(截至2021年3月31日為3.25%)加2%或倫敦銀行同業拆借利率加3.00%，期限 貸款為最優惠貸款加2.50%或倫敦銀行同業拆借利率加3.50%。根據上述LIBOR利息支付選項，如果LIBOR在任何時間點低於0.75%，則適用0.75%的LIBOR下限 。

截至2021年3月31日，根據我們合格的應收賬款 ，我們循環信貸項下的借款可用金額約為10,280,000美元，其中包括未償還備用信用證的借款可用金額減少了約3,026,000美元。

根據我們與PNC簽訂的貸款協議，我們的 信貸安排包含某些金融契約，以及慣例陳述和擔保。 除非PNC放棄，否則違反任何這些財務契約都可能導致我們的信貸安排違約，從而允許我們的 貸款人立即要求償還我們的信貸安排下的所有未償債務，並終止所有延長 進一步信貸的承諾。我們在2021年第一季度達到了我們的財務契約要求，並預計在未來12個月內達到我們的季度財務契約要求 。我們在2021年第一季度計算的固定費用覆蓋率(FCCR) 包括我們在2020年獲得的PPP 貸款所發生和支付的約5,318,000美元的合格費用，這是我們與貸款人簽訂的貸款協議修正案所允許的，如下所述。

2021年5月4日，我們與貸款人簽訂了一項貸款協議修正案，其中提供了以下內容：

關於修正案，我們向貸款人支付了15,000美元的費用。貸款協議的所有其他條款基本保持不變。

《關愛法案》( CARE Act)

購買力平價 貸款

2020年4月14日，我們與我們的信用貸款機構PNC簽訂了PPP項下的本票，截至2021年3月31日，該期票的餘額約為5,318,000美元(PPP貸款)。PPP是根據CARE法案建立的，隨後由 2020年Paycheck Protection Program靈活性法案(“靈活性法案”)修訂。證明PPP貸款的票據包含違約事件 ，除其他事項外，這些事件與付款違約、違反陳述和擔保以及本票的條款有關。

根據《靈活性法案》的條款，我們可以申請並獲得全部或部分PPP貸款的豁免。此類寬恕 將根據我們將貸款收益用於合格的工資成本、抵押貸款利息、租金 和公用事業成本，以及在承保期間(定義為從2020年4月14日開始的24週期間，即PNC向我們支付PPP貸款收益的日期)的員工和薪酬水平來確定，但受限制的情況下，我們將根據貸款收益用於支付工資成本、抵押貸款利息、租金 和公用事業成本，以及在承保期間(定義為24週期間，從PNC向我們支付PPP貸款收益的日期)內的員工和薪酬水平來確定此類寬恕。2020年10月5日，我們在計劃允許的範圍內申請了 貸款餘額的償還，這需要經過我們的貸款人 和SBA的審核和批准。如果PPP貸款的全部或部分未被免除，則貸款的全部或剩餘部分的期限為兩年 年，但可以在到期前的任何時間預付，而不會受到任何提前還款處罰。PPP貸款的年利率為 1.0%，在SBA將貸款減免金額匯給我們的貸款人之前，無需支付本金或利息。 雖然我們的PPP貸款目前有兩年期限，但《靈活性法案》允許我們向貸款人申請五年期限。截至2021年3月31日，我們尚未收到關於PPP貸款餘額任何部分可能免除的決定；因此，我們已將 約4786,000美元的PPP貸款餘額歸類為我們綜合資產負債表中的“長期債務當前部分”， 這是根據我們的PPP貸款協議條款 從2021年7月(自覆蓋期限結束起10個月)開始支付的PPP貸款。

延期繳納就業税押金

靈活性法案允許僱主選擇從2020年3月27日起推遲繳納僱主份額的社保税至2020年12月31日，其中50%的社保税將於2021年12月31日到期 ，其餘50%將於2022年12月31日到期。我們選擇從2020年4月中旬開始推遲徵收此類税收。截至2021年3月31日，我們已 延期繳納約1,252,000美元的社會保障税，其中約626,000美元包括在“其他 長期負債”中，剩餘餘額包括在 公司綜合資產負債表中流動負債的“應計費用”中。

資產負債表外安排

我們需要不時郵寄備用信用證和各種保證金，以支持對客户的合同義務和 其他義務，包括設施關閉。截至2021年3月31日，未償還備用信用證總額約為3026,000美元，未償還債券總額約為42,973,000美元。我們還通過AIG為我們的某些治療分部設施提供財務保證政策，以滿足關閉和關閉後 要求。截至2021年3月31日，這些設施的關閉和關閉後所需費用約為1989.7萬美元。

關鍵會計政策和估算

我們在截至2020年12月31日的年度報告 10-K表格中討論的會計政策或關鍵會計估計沒有重大變化。

最近 會計聲明

有關截至2021年3月31日的季度或將在未來 期間採用的最新會計聲明，請參閲“合併財務報表附註” 中的 “重要會計政策摘要” 。

已知的趨勢和不確定性

重要的 個客户。我們的治療和服務部門與美國和加拿大政府當局有着密切的關係 通過間接作為其他主承包商的分包商或直接作為主承包商與政府當局簽訂的合同 。如前所述，我們與美國政府場所活動相關的政府合同和分包合同 通常由政府選擇提前30天終止或重新談判， 我們與加拿大政府當局簽訂的政府合同/任務訂單允許當局隨時終止合同/任務訂單 。我們無法根據我們與美國政府 和加拿大政府當局(直接或間接作為分包商)簽訂的現有材料合同繼續下去，或在任何一年大幅削減政府 資金水平，都可能對我們的運營和財務狀況產生重大不利影響。

在截至2021年3月31日的三個月中，我們 間接作為政府實體的分包商或直接作為政府實體的主承包商提供了與政府客户(國內和國外(主要是加拿大))產生的廢物相關的服務，約佔我們總收入的20,157,000美元或87.1%，而在2020年同期為22,502,000美元或佔我們總收入的90.5%。

新冠肺炎 影響。新冠肺炎大流行對我們業務的影響程度仍然是不確定和難以預測的，因為應對大流行的措施繼續快速演變。在我們的處理部門中，與新冠肺炎的影響直接相關的某些客户的廢物運輸繼續出現延誤 。然而，我們預計在2021年上半年，這些客户的廢物收據將逐漸回升 。在我們的服務部門中，我們意識到由於新冠肺炎的影響，採購行動和合同授予出現延遲 。

新冠肺炎大流行對我們業務的影響的嚴重程度將取決於許多因素，包括但不限於大流行的持續時間和嚴重程度、對我們客户的影響的程度和嚴重程度、對政府計劃和預算的影響、疫苗的接種率以及正常的經濟和運營條件恢復的速度和程度，所有這些都是 不確定的，目前無法準確或有把握地預測。我們未來的運營結果和流動性可能會 受到廢物運輸的持續延誤、採購行動和合同授予的延誤、和/或項目工作停工的反覆 以及我們的任何設施可能因新冠肺炎而部分/全部關閉的不利影響。

環境意外情況

我們 從事污染控制行業的廢物管理服務部門。作為現場處理、儲存和處置市場以及非現場處理和服務市場的參與者，我們必須遵守嚴格的聯邦、州和地方法規。 這些法規要求嚴格遵守，因此對我們來説是一個成本和問題。由於我們在提供優質環境服務方面扮演着不可或缺的角色 ，我們盡一切合理努力保持完全遵守這些法規；然而，即使我們和我們的許多競爭對手做出了 勤奮的承諾，我們也可能會被要求為違規行為支付罰款，或者調查並可能 補救我們的廢物管理設施。

我們 通常使用第三方處理公司，他們最終銷燬或保護在我們的設施 或客户現場產生的垃圾填埋場殘留物。在過去，許多第三方處置場所管理不善，因此需要 補救行動；因此，使用這些場所的任何一方可能要承擔部分或全部補救費用。儘管我們積極遵守和審核廢物處理程序，但將來可能會進一步通知我們，我們是補救行動現場潛在的負責任的 方(“PRP”)，這可能會產生實質性的不利影響。

我們將支付補救費用的 子公司位於我們已停止運營的三個地點。雖然不能保證 我們能夠做到這一點，但我們希望從運營產生的資金中為補救這些地點的費用提供資金。

截至2021年3月31日，我們的環境補救應計負債總額為811,000美元，比2020年12月31日的餘額854,000美元減少了43,000美元。 這一減少主要是為我們孟菲斯Perma-Fix，Inc.子公司的補救項目支付的款項。 截至2021年3月31日，應計環境負債總額中的65.9萬美元被記錄為流動負債。

第 項3.關於市場風險的定量和定性披露

較小的報告公司不需要 。

第 項4.控制和程序

第 第二部分-其他信息

第 項1.法律訴訟

在截至2020年12月31日的年度中，沒有針對我們和/或我們的子公司的重大法律訴訟懸而未決 我們之前沒有在我們的10-K表格第3項中報告 。此外，我們之前在截至2020年12月31日的10-K表格中披露的法律程序沒有其他重大變化 。

第 1A項。風險因素

與我們之前在截至2020年12月31日的10-K表格中披露的風險因素相比， 沒有其他重大變化。

*根據S-T條例第406T條，本文件附件101中的互動數據文件被視為未提交，或根據修訂的1933年證券法第11或12節登記聲明或招股説明書的一部分，被視為未根據1934年證券交易法第18條提交，否則不承擔這些條款下的責任。

簽名

根據1934年《證券交易法》的要求，註冊人已正式促使本報告由正式授權的以下簽名人代表其簽署。