美國
美國證券交易委員會
華盛頓特區20549
表格10-K
| ☐ | 根據1934年“證券交易法”第13或15(D)節提交的年度報告 |
或
| 根據1934年《證券交易法》第13或15(D)條提交的過渡報告 |
自2018年11月1日至2018年12月31日的過渡期
委員會檔案第001-32911號
Invesco CurrencyShares®澳元信託基金
由景順專業產品有限責任公司贊助
(註冊人的確切姓名載於其章程)
| 紐約 | 20-4685355 | |
| (述明或其他司法管轄權 公司或組織) |
(美國國税局僱主 識別號碼) | |
| 萊西路3500號，700套房 伊利諾伊州唐納斯格羅夫 |
60515 | |
| (主要行政辦公室地址) | (郵政編碼) | |
(800) 983-0903
(註冊人的電話號碼，包括區號)
根據該法第12(B)條登記的證券：
| 澳元股票 | 紐約證券交易所拱門 | |
| (班級名稱) | (註冊所在的交易所名稱) |
根據該法第12(G)條登記的證券：無
勾選標記表示註冊人是否為證券 法案規則405中定義的知名經驗豐富的發行人。是，☐否
用複選標記表示註冊人 是否不需要根據該法第13條或第15條(D)提交報告。是，☐否
用複選標記表示註冊人(1)是否在過去12個月內(或註冊人被要求提交此類報告的較短期限內)提交了1934年證券交易法第(13)或15(D)節要求提交的所有報告，以及(2)在過去的90 天內是否符合此類提交要求。是，否，☐
用複選標記表示 註冊人是否在過去12個月內(或在要求註冊人提交此類文件的較短時間內)以電子方式提交了根據S-T規則第405條(本章232.405節)要求提交的每個交互數據文件。是，否，☐
用複選標記表示根據S-K條例第405項披露的違約者是否 未包含在此，據註冊人所知，不會包含在通過引用併入本表格10-K第III部分或本表格10-K的任何 修正案的最終委託書或信息聲明中，也不會包含在註冊人所知的最終委託書或信息聲明中，該陳述通過引用併入本表格10-K的第III部分或本表格10-K的任何 修正案中。
用複選標記表示註冊人是 大型加速申請者、加速申請者、非加速申請者、較小的報告公司還是新興的成長型公司。請參閲交易法規則12b-2中的大型加速申報公司、加速申報公司、較小報告公司和新興成長型公司的定義。
| 大型加速濾波器 | ☐ | 加速文件管理器 | ||||
| 非加速文件服務器 | ☐ | 規模較小的報告公司 | ||||
| 新興成長型公司 | ☐ | |||||
如果是新興成長型公司，請用複選標記表示註冊人是否已選擇不使用延長的 過渡期來遵守根據交易法第13(A)節提供的任何新的或修訂的財務會計準則。☐
用複選標記表示註冊人是否為空殼公司(如 交易法規則12b-2所定義)。是，☐否
説明非附屬公司持有的 有投票權和無投票權普通股的市值，根據普通股上次出售的價格或此類普通股的平均出價和要價計算得出，截至2018年6月30日：125,919,000美元。
截至2019年1月31日已發行的可贖回資本股數： 1,550,000股。
Invesco CurrencyShares® 澳元信託基金
索引
| 標題 |
頁面 | |||||
| 第一部分 |
||||||
| 第1項。 |
公事。 |
1 | ||||
| 第1A項。 |
風險因素。 |
4 | ||||
| 第1B項。 |
未解決的員工評論。 |
9 | ||||
| 第二項。 |
財產。 |
9 | ||||
| 第三項。 |
法律訴訟。 |
9 | ||||
| 第四項。 |
煤礦安全信息披露。 |
9 | ||||
| 第二部分 |
||||||
| 第五項。 |
註冊人普通股、相關股東事項和發行人購買股權證券的市場 。 |
9 | ||||
| 第6項 |
選定的財務數據。 |
10 | ||||
| 第7項。 |
管理層對財務狀況和運營結果的討論和分析 |
10 | ||||
| 第7A項。 |
關於市場風險的定量和定性披露。 |
15 | ||||
| 第8項。 |
財務報表和補充數據。 |
15 | ||||
| 第9項 |
會計和財務披露方面的變更和與會計師的分歧。 |
15 | ||||
| 第9A項。 |
控制和程序。 |
15 | ||||
| 第9B項。 |
其他信息。 |
16 | ||||
| 第三部分 |
||||||
| 第10項。 |
董事、高管和公司治理。 |
16 | ||||
| 第11項。 |
高管薪酬。 |
18 | ||||
| 第12項。 |
某些實益所有者和管理層以及相關股東的擔保所有權事宜 。 |
18 | ||||
| 第13項。 |
某些關係和相關交易，以及董事 獨立性。 |
18 | ||||
| 第14項。 |
首席會計師費用和服務。 |
18 | ||||
| 第四部分 |
||||||
| 第15項。 |
展品和財務報表明細表。 |
19 | ||||
| 簽名 |
| |||||
i
關於前瞻性信息的警示聲明
本報告包含符合1995年“私人證券訴訟改革法案”的前瞻性陳述。前瞻性陳述可以 通過以下詞語來標識：預期、？預期、？意向、？計劃、？相信、？尋求、？展望和？估計？以及其他類似的詞語。？前瞻性陳述基於我們目前對未來發展及其對我們的潛在影響的預期和信念。這樣的前瞻性陳述並不能保證未來的業績。各種因素可能導致我們的實際結果與我們的前瞻性陳述中表達的結果大不相同 。這些因素包括澳元價格的波動，因為股票價值與信託持有的澳元價值直接相關， 價格波動可能對股票投資產生重大不利影響。建議讀者審閲本報告中的風險因素部分，瞭解可能影響對 股票投資的其他風險和不確定性的描述。
關於本過渡報告的説明
2019年1月9日，發起人(定義如下)將Trust s(定義如下)會計年度從11月1日起至10月31日止的期間更改為自1月1日起至12月31日止的期間。因此，這份Form 10-K報告是一份過渡報告，包括從2018年11月1日到2018年12月31日(過渡期)的 過渡期的財務信息。在本報告之後，信託的Form 10-K報告將涵蓋日曆年， 1月1日至12月31日，這將是信託的會計年度。除非另有説明，否則本報告中提及的所有年份都是指在2018年11月1日之前截止到 10月31日，從2018年12月31日之後開始到每年12月31日結束的12個月財政年度。
II
第一部分
項目1.業務
概述
Invesco CurrencyShares®澳元信託(The Australian Dollar Trust)是一家授予人 信託，成立於2006年6月8日。該股於2006年6月26日開始在紐約證券交易所(New York Stock Exchange)交易，股票代碼為FXA。股票的主要上市於2007年10月30日轉讓給紐約證交所Arca，Inc.(NYSE Arca)。該信託以50,000股(一個籃子)為單位發行股票(？股票)，以換取澳元存款，並分發與贖回 籃子有關的澳元。
信託的投資目標是使股票反映澳元的美元價格加上應計利息(如果有的話)減去信託的運營費用 。這些股票旨在為投資者提供一個通過投資證券參與澳元市場的機會。這些股票旨在為機構投資者和 散户投資者提供一種簡單、經濟高效的方式來獲得類似於持有澳元的投資收益。這些股票在紐約證交所Arca進行買賣，就像任何其他交易所上市的證券一樣。股票由信託的 資產支持，信託不持有或使用衍生產品。該信託是一種被動投資工具，沒有任何高級管理人員、董事或員工。本信託不從事任何旨在從澳元價格變動中獲利或 彌補因澳元價格變動而造成的損失的活動。投資股票並不能使投資者免受某些風險的影響，包括價格波動。信託所持股份的價值在信託的 網站(www.invesco.com/etfs)每個工作日進行報告。
信託基金
一般信息
該信託持有澳元，並不時發行籃子以換取澳元存款，並在贖回籃子時分發澳元。信託持有的澳元將僅在(1)需要時 用於支付信託費用，(2)在信託終止並清算其資產的情況下出售，或(3)法律或法規另有要求的情況下出售。
贊助商
信託的發起人 通常監督受託人和信託的主要服務提供商的業績。贊助商是特拉華州的有限責任公司景順專業產品有限責任公司(Invesco Specialized Products，LLC)。贊助商於2012年3月30日將其名稱從Rydex Specialized Products LLC更名為Guggenheim Specialized Products，LLC，隨後於2018年4月6日更名為Invesco Specialized Products，LLC。
信託的唯一普通經常性費用是保薦人的費用。保薦人負責支付信託基金的以下行政和 營銷費用：受託人月費、託管機構的典型維護和交易費用、紐約證交所Arca上市費、印刷和郵寄成本、審計費用和開支，每年最高可達10萬美元的法律費用和 費用，以及適用的許可費。保薦人還支付了信託組織的費用，包括適用的證券交易委員會(SEC)註冊費。保薦人每天收取的費用為信託基金澳元的0.40%的名義年利率(包括所有未付利息，但不包括未付費用，每筆費用均在前一天累計)。該信託在截至2018年12月31日的兩個月中產生了77,937美元的保薦人費用。
受託人
紐約梅隆銀行(Bank Of New York Mellon)是根據紐約州法律組織的一家擁有信託權力的銀行公司，擔任受託人。受託人 負責日常工作信託基金的管理，包括保留信託基金的運作記錄。
1
資產淨值
受託人計算並由保薦人公佈每個工作日信託的資產淨值(資產淨值)。為計算資產淨值，受託人在前一天結束時將信託中的澳元金額(如果有)與根據未決採購訂單應收的澳元和其他信託資產的價值相加，並減去應計但 未支付的保薦人費用、根據未決贖回訂單應支付的澳元以及其他信託費用和負債(如果有)。資產淨值是根據WM公司在紐約證券交易所Arca開放正常交易的每天下午4：00(倫敦時間/倫敦定盤價)(收盤現貨匯率)確定的澳元/美元匯率 以美元表示的。如果在特定評估日，截至下午6：00(倫敦時間)還沒有確定和公佈收盤即期匯率，則使用最新的收盤即期匯率來確定信託的資產淨值，除非受託人在與保薦人協商後確定該價格不適合用作 估值的基礎。
受託人還確定每股資產淨值，等於信託資產淨值除以流通股數量。 信託的資產淨值和每股資產淨值由保薦人在紐約證交所Arca正常交易的每一天公佈，並在信託的網站www.invesco.com/etfs上公佈。
存託賬户和存款賬户
摩根大通(JPMorgan)大通銀行(Chase Bank，N.A.)倫敦分行是存管人。託管機構為信託維護兩個存款賬户，一個可能賺取利息的主要存款賬户和一個不賺取利息的次要存款賬户(統稱為 存款賬户)。主要存款賬户的利息(如果有的話)按日累加，按月支付。如果保薦人認為保管人支付的利率沒有競爭力，保薦人的追索權是通過終止存款賬户協議並關閉保證金賬户來移除 保管人。託管銀行向信託基金提供的服務不收取任何費用。託管機構可賺取 澳元存款餘額支付給信託的利率之上的利差或保證金。
二級存款賬户用於計入創建和贖回籃子時可能收到和支付的任何利息 。次級存款賬户還用於核算從主要存款賬户賺取的利息(如果有)，支付信託費用，並按月將任何多餘的利息分配給股東。 如果存放的利息超過保薦人上個月的費用加上其他信託費用(如果有)的總和，則受託人將指示將超出的部分按現行市場匯率兑換成美元， 受託人將在可行的情況下儘快將美元按比例(根據所持股份的數量)分配給股東。 受託人將在可行的情況下將美元按比例分配給股東。 如果存入的利息超過保薦人上個月的費用加上其他信託費用的總和，則受託人將指示按現行市場匯率將超出的部分兑換成美元，受託人將盡可能迅速地(根據
信託費用
在某些情況下， 信託可能會支付贊助商費用之外的費用。這些費用包括保薦人未承擔的費用、負利率產生的費用、税收和政府收費、受託人或保薦人代表信託提供的任何特別服務的費用和成本 ，或受託人或保薦人為保護信託或股東利益而採取的行動、根據存託信託協議對保薦人的賠償，以及每年超過100,000美元的法律費用 。
終端
信託將在《存託信託協議》中所列任何終止事件發生時終止，否則將於2046年6月8日終止。
股票
一般信息
每股股份代表信託擁有的澳元按流通股總數計算的 比例權益，加上信託的應計和未付利息(如果有的話)減去應計但未付的費用(基於資產和 非資產)。所有股份都屬於同一類別，具有平等的權利和特權。每股股份均可轉讓、已繳足股款及無須評估， 持有人有權就股東根據存託信託協議可表決的有限事項投票。
2
有限權利
這些股票不是傳統的投資。它們不同於經營企業的公司的股份，不同於有管理層和董事會的公司的股份 。信託股東通常沒有與擁有商業公司股份相關的權利，例如，包括提起壓迫或衍生品訴訟的權利。股東僅擁有《存託信託協議》中明確規定的 權利。這些股份不賦予其持有人任何轉換或優先購買權，或(除本文所述外)任何贖回或分派權利 。
投票和批准
根據存託信託協議，股東沒有投票權，除非在有限的情況下。如果持有至少25%的已發行股份 的持有人認定受託人嚴重違反了其在《存託信託協議》項下的義務，他們可以向受託人發出書面通知(或要求保薦人這樣做)，説明違約情況，並要求受託人 糾正該違約。如果受託人在收到通知後30天內仍未糾正，保薦人可以代表股東罷免受託人。持有流通股至少662/3%的股東可以投票 罷免受託人。受託人必須應持有至少75%流通股的股東的要求終止信託。
股份的設立和贖回
創建和贖回籃子需要向信託交付或由信託分發所創建或贖回的籃子所代表的澳元金額。此金額基於 創建或贖回籃子中包含的股票數量的每股資產淨值的合併，在受託人接受創建或贖回籃子的命令之日確定。
只有授權的參與者才能下單創建和兑換籃子。授權參與者是指作為註冊經紀自營商或其他證券市場參與者的存託信託公司(DTC) 參與者，例如無需註冊為經紀自營商即可從事證券交易的銀行或其他金融機構。
在發起創建或兑換訂單之前，授權參與者必須已與贊助商和受託人簽訂了參與者協議。 參與者協議規定了創建和兑換籃子以及交付創建和兑換所需澳元的程序。受託人和保薦人可以修改參與者協議。 授權參與者每次下單創建或贖回一個或多個籃子時，都要向受託人支付500美元的交易費。除了支付給受託人的500美元交易費外，授權參與者還向保薦人支付創建訂單和兩個或更多籃子的贖回訂單的可變費用，以補償保薦人與股票登記相關的費用。授權參與者向贊助商支付的浮動費用將不超過 參與者協議中規定的每個創建或贖回訂單的2,000美元。向信託存款以換取籃子的授權參與者不會從發起人或信託 獲得任何費用、佣金或其他形式的補償或誘因。任何獲授權的參與者均無義務或責任向保薦人或信託基金出售或轉售股份。
財政年度末的變化
2019年1月9日，發起人的 管理人董事會修改了《信託存託協議》，將該信託的會計年度結束時間從10月31日改為12月31日。因此，信託正在提交截至2018年12月31日的兩個月過渡期的 10-K表格的過渡報告，包括截至2018年12月31日的兩個月的經審計財務報表。
SEC報告和其他信息的可用性
保薦人代表信託向SEC提交季度和年度報告以及其他信息。這些報告和其他信息可以通過信託公司的網站www.invesco.com/etfs獲得。
3
第1A項。風險因素
在做出投資決定之前，你應該仔細考慮下面描述的風險。您還應參考 本報告中包含的其他信息，包括信託的財務報表和相關説明。
股票的價值與信託持有的 澳元的價值直接相關。澳元價格的波動可能會對股票價值產生重大不利影響。
這些股票的設計是為了反映澳元的價格，加上累積的利息(如果有的話)減去信託的費用。幾個因素可能 影響澳元價格，包括：
| | 主權債務水平和貿易逆差； |
| | 國內外通貨膨脹率和利率以及投資者對這些利率的預期； |
| | 貨幣匯率； |
| | 共同基金、對衝基金和貨幣基金的投資和交易活動；以及 |
| | 全球或地區的政治、經濟或金融事件和形勢。 |
此外，未來澳元在購買力方面可能不會保持長期價值。當澳元價格 下跌時，保薦人預計股票價格也會下跌。
澳元兑美元匯率，就像一般的外匯匯率一樣，可能波動很大，很難預測。這種波動可能會對股票的表現產生實質性的不利影響。
外匯匯率受前述風險因素中確定的因素影響，也可能受到以下因素的影響：特定貨幣的供求變化；政府的貨幣政策(包括外匯管制計劃、對當地交易所或市場的限制以及對一國或某國居民在其他國家的投資的限制)；國際收支的變化；貿易限制；以及貨幣貶值 和升值。此外，各國政府不時直接或通過監管幹預貨幣市場，以直接影響價格。這些事件和行動是不可預測的。由此導致的澳元/美元匯率波動可能會對股票表現產生重大不利影響。
美國關税和貿易政策的變化可能會 增加外匯匯率的波動性。這種波動可能會對股票的表現產生實質性的不利影響。
關於美國貿易政策、條約和關税的潛在重大變化， 正在進行討論和評論。本屆政府和國會一起，在貿易政策、條約和關税方面對美國和其他國家之間的未來關係造成了很大的不確定性 。這些事態發展，或認為其中任何一種都可能發生的看法，可能會對全球經濟狀況和全球金融市場的穩定產生實質性的不利影響，並可能增加外匯匯率(包括美元/澳元匯率)的波動性。由此產生的波動可能會對股票的表現產生實質性的不利影響。
如果信託賺取的利息不超過信託的支出，受託人將從信託中提取澳元來支付這些額外的 支出，這將持續減少每股代表澳元的金額，並可能給股東帶來不利的税收後果。
每一股流通股代表信託公司持有的澳元中的一小部分、不可分割的權益。 賺取的利息金額(如果有)可能不會超過費用，在這種情況下，受託人將從信託中提取澳元來支付這些額外的費用。因此，每股所代表的澳元金額將隨着 時間的推移而逐漸下降。即使增發股份以換取澳元在信託中的額外存款，情況也是如此，因為創建股票所需的澳元金額將按比例反映創建時已發行股票所代表的澳元金額。假設澳元價格不變，如果費用超過賺取的利息，隨着股票所代表的澳元金額逐漸下降，股票的交易價格將相對於澳元價格逐漸下降。在這種情況下，只有在澳元價格上漲的情況下，股票才會維持原價。不能保證信託在未來賺取的利息會超過信託的費用。
4
投資者應該意識到，無論股票的交易價格是隨着澳元價格的變化而上漲還是下跌， 股票所代表的澳元金額都可能逐漸下降。信託估計的日常運營費用(每天累計)在業務和信託費用中進行了説明。 業務和信託費用。
信託支付的費用將導致股東的應税事件。對於 信託費用超過支付給信託的利息的範圍，股東可能會根據投標澳元的納税基礎確認收益或虧損。
存託機構支付的利率(如果有的話)可能不是最好的利率。如果保薦人確定利率不足，則 保薦人唯一的追索權就是移除保管人並終止保證金賬户。
託管人承諾努力為信託主要存款賬户中的澳元餘額支付具有競爭力的 利率，但不能保證該賬户將支付的利息金額(如果有的話)。主要存款賬户的利息(如果有)按日計息 ，按月支付。託管人可以根據市場狀況的變化或託管人的流動性需求改變利息的應計利率，包括將利率降至零或低於零。託管銀行 在每個工作日結束後通知保薦人適用的利率。保薦人在信託的網站上披露當前的利率。如果保薦人認為 保管人支付的利率不足，保薦人唯一的追索權就是移除保管人並終止存款賬户。託管機構對其向信託提供的服務不收取費用；相反，它根據其使用信託的澳元貸款或在其他銀行業務中支付給信託的利息 賺取利差或保證金的能力而產生收入或虧損。？出於這些原因，您不應期望信託基金在任何時候或以後都會獲得最佳可用利率 。
如果信託產生美元費用，信託將被要求出售澳元 來支付這些費用。在澳元價格較低的情況下出售信託基金的澳元以支付美元費用，可能會對股票價值產生不利影響。
受託人將出售信託持有的澳元，用於支付以美元計價的信託費用(如果有的話)，而不考慮當時澳元的當前價格 。該信託基金不會受到積極管理，也不會試圖買賣澳元來防範或利用澳元價格的波動。因此，如果信託產生美元費用， 信託的澳元可能會在澳元價格較低時出售，從而對股票價值產生負面影響。
存款賬户無權在北卡羅來納州摩根大通銀行位於美國的任何辦事處獲得付款。
美國聯邦法律禁止位於美國的銀行為不受限制的活期存款賬户支付利息。因此，存款賬户中的付款只能在位於英格蘭的摩根大通銀行倫敦分行支付。受託人無權向位於美國的摩根大通銀行(JPMorgan Chase Bank，N.A.)的任何辦事處要求支付這些賬户。如果摩根大通銀行(JPMorgan Chase Bank，N.A.)倫敦分行因戰爭、叛亂或內亂或外國政府或 工具的行動而無法償還保證金，則不需要償還保證金(無論法律上或事實上)在英國。
股東不享有與擁有由聯邦存款保險公司在美國承保的活期 存款賬户相關的保護，也不享有英國法律為銀行存款提供的保護。
股票、存款賬户和存入其中的澳元都不是FDIC、美國任何其他聯邦機構或英國金融服務補償計劃(Financial Services Compensation Scheme)為損失提供保險的存款。
如果託管機構資不抵債，其資產可能 不足以滿足信託或任何授權參與者的索賠要求。此外，如果存款機構或其分支機構所在的美國銀行資不抵債，在收回存款賬户中持有的澳元 美元時可能會出現延遲併產生成本。
由授權參與者存入存款賬户的澳元與由其他授權參與者存入的澳元混合在一起，由託管機構在信託的主要存款賬户或二級存款賬户中持有。存款賬户中持有的澳元不與 儲存庫的其他資產分開。信託對託管人持有的任何特定澳元沒有所有權，並將成為託管人相對於澳大利亞人的無擔保債權人
5
當存款機構或其所在的美國銀行破產時，存款賬户中持有的美元。如果託管機構或其分支機構所在的美國銀行破產，託管機構的資產可能不足以滿足信託或任何授權參與者對信託或授權參與者存入的澳元金額的索賠，在這種情況下，信託機構和任何授權參與者通常對託管機構以外的資產沒有任何權利。
在 託管人或託管人所在的美國銀行摩根大通銀行(JPMorgan Chase Bank，N.A.)破產的情況下，清算人可以尋求凍結託管人持有的所有賬户(包括存款賬户)中的澳元。信託和 授權參與者在主張其索賠時可能會產生費用和延遲。存款賬户不在美國持有，而是存放在 一家美國國家銀行的倫敦分行，受英國破產法約束，這一事實將加劇這些問題。此外，根據美國法律，在北卡羅來納州摩根大通銀行破產的情況下，債權人對在北卡羅來納州摩根大通銀行海外分行開立的賬户(如信託存款賬户) 的債權將從屬於債權人在美國摩根大通銀行(JPMorgan Chase Bank，N.A.)開立的賬户的債權，這大大增加了信託和信託受益人蒙受損失的風險。
股東不享有與根據1940年《投資公司法》註冊的投資公司的股份所有權相關的保護 。
投資公司法“旨在通過以下方式保護投資者：內部人士管理投資公司，使其受益，損害公眾投資者利益；發行具有不公平或歧視性規定的證券；不負責任的人管理投資公司；使用不合理或誤導性的方法計算收益和資產價值；未經投資者同意改變投資公司的性質；以及投資公司不得過度槓桿化。為實現這些目標，《投資公司法》要求對基金資產進行妥善保管和適當估值，嚴格限制與關聯公司的交易，限制槓桿率，並強制執行治理要求，以此作為對基金管理的檢查。
該信託公司沒有根據“投資公司法”註冊為投資公司，也不需要根據“投資公司法”註冊。因此， 股東沒有向註冊投資公司的投資者提供的監管保護。
股東不享有投資者在某些其他金融工具中享有的權利 。
作為設保人信託中的權益，這些股份沒有通常與商業公司股份所有權相關的任何法定權利，例如，包括提起壓迫或衍生訴訟的權利。除了聯邦和州證券法賦予他們的權利外， 股東僅擁有與信託、信託財產和《存託信託協議》中規定的股份相關的權利。在這方面，股東的投票權和分配權有限。他們沒有 選舉董事的權利。有關股東的有限權利的描述，請參閲商業和股份有限權利。
創建和贖回籃子能力的中斷可能會對股票價格產生不利影響。
人們普遍預計，隨着時間的推移，每股公開交易價格將密切跟蹤每股資產淨值。公開交易價格和每股資產淨值之間的關係在很大程度上取決於授權參與者或他們的客户或客户在正常過程中購買和贖回籃子的能力。如果信託發行所有已註冊的股票，或者如果信託沒有有效的證券交易委員會註冊聲明，並有足夠的股票可用(每一種情況都可能時不時發生)，信託將無法創建新的籃子，直到它註冊了 個額外的股票，並且這些額外的股票可供出售。此外，信託可以根據其酌情決定權，隨時出於任何原因暫停創建籃子。如果創建或贖回股票的流程因 任何原因而受損，授權參與者及其客户或客户可能無法購買和贖回購物籃。無法購買和贖回一籃子股票可能會導致股票的交易價格高於信託基金的資產淨值或折價。此類 溢價或折扣可能很大，具體取決於減值的性質或持續時間。
股票的交易價格可能高於或低於每股資產淨值。
每股資產淨值隨信託資產市值的變化而波動。可以預計， 股票的市場價格會隨着每股資產淨值的變化而波動，也會隨着市場供求的變化而波動。因此，這些股票的交易價格可能是每股資產淨值(NAV)，也可能是高於或低於每股資產淨值。
6
託管機構對信託或股東不負有受託責任，不需要按照其 最佳利益行事，並可由保薦人辭職或免職，這將導致信託提前終止。
託管機構不是 信託或股東的受託人。如上所述，存託機構沒有義務最大限度地提高支付給信託的利率。此外，託管人沒有義務繼續擔任信託的託管人。託管機構可在向信託公司發出90天通知後，以任何理由終止其作為託管機構的角色 。如果保薦人指示，受託人必須終止託管。例如，如果保薦人確定儲存庫支付的利率 不足，則可能導致此類終止。如果保管人辭職或被撤職，信託將終止。
股東 可能在信託終止時產生鉅額費用。
多個事件中的任何一個事件的發生都將要求信託終止 或允許發起人終止信託。例如，如果儲存庫要辭職或被撤職，則發起人將被要求終止信託。在信託終止後90天內提交股票的股東將獲得其股票所代表的澳元金額 。如果股東選擇將他們收到的澳元兑換成美元，他們可能會產生大量費用。
在某些情況下，受託人可能會拒絕贖回令。
如果贖回令的格式不符合《參與者協議》中的描述，或者如果在 其律師的意見中，履行贖回令可能是非法的，則受託人將拒絕贖回令。任何此類拒絕都可能對贖回股東產生不利影響。例如，如果資產淨值在延遲期間 下降，那麼由此產生的延遲將對股東贖回分配的價值產生不利影響。在存託信託協議中，保薦人和受託人對任何此類拒絕可能導致的任何損失或損害不承擔任何責任。
官方部門大量拋售澳元可能會對對這些股票的投資產生不利影響。
官方部門由中央銀行、其他政府機構和多邊機構組成，這些機構買賣和持有澳元作為其儲備資產的一部分。官方部門持有大量可以在公開市場上調動的澳元。如果未來的經濟、政治或社會條件或壓力要求官方部門的成員同時或不協調地拋售澳元，對澳元的需求可能不足以適應市場上突然增加的澳元供應。因此，澳元的 價格可能會下跌，這將對股票投資產生不利影響。
未經授權的股東 參與者只能在二級交易市場買賣其股票。
只有授權參與者才能通過信託 創建或兑換籃子。所有其他希望買賣股票的投資者必須通過紐約證交所Arca或股票交易的其他市場(如果有的話)進行交易。
保薦人和受託人根據存託信託協議承擔的責任是有限的，除存託信託協議規定外，他們沒有義務就任何信託財產提起任何訴訟、訴訟或其他訴訟。
存託信託協議規定 保薦人和受託人均不對任何股東承擔信託協議項下的任何義務或承擔任何責任，但雙方均同意履行存託信託協議中明確規定的義務，不得有疏忽或惡意。 此外，保薦人和受託人均無義務就任何信託財產提起任何訴訟、訴訟或其他訴訟，儘管各自有權自行決定。 存託信託協議不賦予股東提起任何此類訴訟、訴訟或其他程序的權利。
未經股東同意，《存託信託協議》可能會被修改，損害股東利益。
保薦人和受託人可以在沒有任何股東同意的情況下修改存託信託協議的大部分條款(涉及核心經濟權利的條款除外)。這樣的修訂可以徵收或增加股東承擔的費用或收費。任何增加費用或收費 (税費和其他政府收費、註冊費或其他費用除外)或以其他方式損害股東任何重大現有權利的修訂，將在向 股東發出書面通知後30天內生效。
7
如果發生重大違約，紐約梅隆銀行可能會終止與紐約梅隆銀行的許可協議 。終止許可協議可能導致信託提前終止和清算。
紐約梅隆銀行和贊助商簽訂了一項許可協議，授予贊助商對紐約梅隆銀行提出的某些專利 申請的非排他性、個人和不可轉讓的許可，該申請涵蓋在此類專利和專利申請的有效期內對商品進行證券化的系統和方法。許可證授予僅用於允許保薦人完全或部分基於單一非美國貨幣的證券化來建立、 運營和營銷以貨幣為基礎的證券產品。許可協議規定，任何一方均可在另一方重大違約的情況下提供 終止許可協議的意向通知。如果許可協議終止，紐約梅隆銀行的一項或多項專利申請作為專利頒發，則紐約梅隆銀行可能會聲稱信託的運作侵犯了其一項或多項專利，並尋求強制信託停止運作和股票停止交易的禁令。在這種情況下，信託可能被迫終止並 清算，這將對股東造成不利影響。
美國證券交易委員會和普華永道會計師事務所目前關於普華永道會計師事務所獨立性的討論可能會對信託基金產生潛在的不利影響。
普華永道有限責任公司通知 信託公司，根據S-X規則2-01(C)(1)(Ii)(A)(簡稱貸款規則)，該公司發現了一個與其獨立性相關的問題。貸款規則禁止普華永道(Pricewaterhouse Coopers LLP)等會計師事務所如果與其審計客户或這些客户的某些附屬公司有一定的財務關係，則不得被視為獨立。根據各種證券法的規定，信託公司必須 由獨立的會計師事務所審計其財務報表。
貸款規則明確規定，如果會計師事務所或某些附屬公司和承保人員從貸款人那裏獲得貸款，而貸款人是審計客户股權證券超過10%的記錄或實益所有者(稱為超過10%的 所有者)，則該會計師事務所將不是 獨立的。就貸款規則而言，審計客户包括信託以及由保薦人及其附屬公司提供諮詢的所有註冊投資公司，包括保薦人母公司景順有限公司(Invesco Ltd.)的其他子公司 (統稱為景順基金綜合體)。普華永道有限責任公司通知信託公司，它和某些附屬公司和承保人員與作為記錄所有者持有景順基金綜合體內某些基金超過10%股份的貸款人有關係，這可能涉及貸款規則。
2016年6月20日，SEC工作人員向另一家共同基金集團發出了一封不採取行動的信函(參見富達管理與研究公司等人，不採取行動的信函)，涉及上述審計獨立性問題 。在那封信中，SEC證實，它不會建議對一隻基金採取執法行動，該基金依賴審計公司提供的審計服務，但在某些特定的 情況下，審計公司提供的審計服務不符合貸款規則。2018年5月2日，SEC提出了對貸款規則的修正案，如果按提議通過，將解決導致不採取行動信發佈的許多問題。關於 先前的獨立性決定，普華永道有限責任公司(如不採取行動的信函所設想的那樣)傳達説，它認為它仍然客觀公正，一個掌握所有事實的合理投資者將得出結論，普華永道有限責任公司能夠表現出必要的客觀性和公正性，能夠作為獨立註冊會計師事務所報告信託公司的財務報表。 普華永道有限責任公司還表示，它已經遵守了這一規定。 普華永道會計師事務所也表示，它已經遵守了這一規定。 普華永道會計師事務所作為獨立的註冊會計師事務所，能夠在報告信託公司的財務報表時表現出必要的客觀性和公正性。 普華永道會計師事務所還表示，它已經遵守了這一規定。因此，發起人，信託和普華永道有限責任公司得出結論，普華永道會計師事務所可以繼續作為信託的獨立註冊會計師事務所。景順基金(Invesco Fund Complex)依靠這封不採取行動的信函得出這一結論。
如果未來普華永道有限責任公司(Pricewaterhouse Coopers LLP)的獨立性受到貸款規則的質疑，而這些情況沒有在SEC的不採取行動函中得到解決，信託將需要採取 順序的其他行動，以便信託向SEC提交的包含財務報表的文件被視為符合適用的證券法。此類額外行動可能導致額外成本、削弱信託發行新股的能力或 對信託產生其他重大不利影響。SEC的不採取行動減免最初設定為從發行之日起18個月到期，但SEC在沒有到期日的情況下延長了不採取行動的減免期限，只是不採取行動的信函將在旨在解決信中表達的擔憂的貸款規則修正案生效後撤回。
8
第1B項。未解決的員工意見
沒有。
項目2.屬性
贊助商和信託基金的主要辦事處是景順專業產品有限責任公司的辦公室，地址：3500Lacey Road，Suite700，Dners Grove，Illinois 60515，該辦事處由贊助商的一家附屬公司租用。保薦人和信託基金均不擁有或租賃任何其他財產。
第 項3.法律訴訟
沒有。
項目4. 礦山安全信息披露
不適用。
第二部分
項目5.註冊人普通股市場、相關股東事項和發行人購買股權證券
該股於2006年6月26日在紐約證券交易所(New York Stock Exchange)開始交易，交易代碼為FXA。股票的主要上市 於2007年10月30日轉讓給NYSE Arca，Inc.(NYSE Arca)。
截至2019年1月31日， 註冊人股票的記錄持有者數量約為75人。
儘管信託沒有直接從股東手中贖回股票，但在本報告涵蓋的過渡期內，信託從授權參與者手中贖回了 籃子，具體如下：
| 月份 |
股票 | 平均價格 | ||||||
| 十一月 |
150,000 | $ | 72.36 | |||||
| 十二月 |
| $ | | |||||
|
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| 總計 |
150,000 | $ | 72.36 | |||||
|
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|
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9
項目6.精選財務數據
2019年1月9日，發起人將信託的會計年度從11月1日至10月31日期間更改為 期間，從1月1日起至12月31日結束。以下彙總數據部分基於財務報表和附註，以及本過渡報告中以Form 10-K形式出現在其他地方的其他明細表。截至2018年10月31日、2017年10月31日的財政年度以及2018年11月1日至2018年12月31日的過渡期的信息部分來源於本10-K表格過渡報告中出現的信託經審計的財務報表及其附註， 應與之一併閲讀。截至2016年10月31日、2015年10月31日和2014年10月31日的財政年度的信息部分來源於審計後的財務報表，這些報表沒有出現在本10-K表格過渡報告中。隨附的精選財務數據(從2017年11月1日至2017年12月31日)未經審計。管理層認為，未經審計的信息包括公平列報信託公司的財務狀況及其 業務結果所需的所有調整。在這份報告之後，信託基金的Form 10-K報告將涵蓋歷年1月1日至12月31日，也就是會計年度。
| 二月份 告一段落十二月三十一日， 2018 |
二月份 告一段落十二月三十一日， 2017 |
財政年終10月31日，2018 | 財政年終10月31日，2017 | 財政年終10月31日，2016 | 財政年終10月31日，2015 | 財政年終10月31日，2014 | ||||||||||||||||||||||
| 收入 |
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| 利息收入 |
$ | 251,151 | $ | 220,056 | $ | 1,735,658 | $ | 2,135,832 | $ | 2,576,284 | $ | 4,050,279 | $ | 6,879,609 | ||||||||||||||
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| 總收入 |
251,151 | 220,056 | 1,735,658 | 2,135,832 | 2,576,284 | 4,050,279 | 6,879,609 | |||||||||||||||||||||
| 費用 |
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| 贊助商費用 |
(77,937 | ) | (87,443 | ) | (508,958 | ) | (680,510 | ) | (713,817 | ) | (836,139 | ) | (1,255,968 | ) | ||||||||||||||
| 貨幣存款利息支出 |
(198 | ) | | | | | | | ||||||||||||||||||||
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|
|
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|
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|
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| 總費用 |
(78,135 | ) | (87,443 | ) | (508,958 | ) | (680,510 | ) | (713,817 | ) | (836,139 | ) | (1,255,968 | ) | ||||||||||||||
| 綜合淨收入 |
$ | 173,016 | $ | 132,613 | $ | 1,226,700 | $ | 1,455,322 | $ | 1,862,467 | $ | 3,214,140 | $ | 5,623,641 | ||||||||||||||
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| 基本每股收益和稀釋後每股收益 |
$ | 0.11 | $ | 0.08 | $ | 0.73 | $ | 0.65 | $ | 0.77 | $ | 1.20 | $ | 1.64 | ||||||||||||||
| 加權平均流通股 |
1,615,574 | 1,704,918 | 1,684,110 | 2,228,219 | 2,409,016 | 2,667,397 | 3,420,137 | |||||||||||||||||||||
| 每股現金股息 |
$ | 0.12 | $ | 0.10 | $ | 0.72 | $ | 0.66 | $ | 0.81 | $ | 1.25 | $ | 1.65 | ||||||||||||||
| 現金淨增加/(減少) |
$ | (4,328,594 | ) | $ | (8,881,366 | ) | $ | (21,357,005 | ) | $ | (36,975,692 | ) | $ | (3,109,064 | ) | $ | (108,172,139 | ) | $ | (136,029,532 | ) | |||||||
| 截止到十二月三十一號， 2018 |
截止到十二月三十一號， 2017 |
截至10月31日， 2018 |
截至10月31日， 2017 |
截至10月31日， 2016 |
截至10月31日， 2015 |
截至10月31日，2014 | ||||||||||||||||||||||
| 按贖回價值贖回的可贖回股本股份 |
$ | 116,248,970 | $ | 133,025,963 | $ | 120,594,430 | $ | 141,941,827 | $ | 178,918,567 | $ | 182,130,886 | $ | 290,508,116 | ||||||||||||||
| 總資產 |
$ | 116,288,105 | $ | 133,071,148 | $ | 120,634,683 | $ | 141,992,962 | $ | 178,980,152 | $ | 182,192,182 | $ | 290,599,125 | ||||||||||||||
項目7.管理層對財務狀況和經營成果的討論和分析
引言
以下討論和分析旨在補充所附財務報表中包含的信息，旨在解釋有關信託截至2018年12月31日的財務狀況以及截至2018年12月31日和2017年12月31日(未經審計)的兩個月以及截至2018年和2017年10月31日的年度的 運營業績的某些項目。閲讀時應結合本過渡報告中所載的選定財務數據和隨附的經審計的財務報表及相關説明。
關於前瞻性信息的警示聲明
本報告包含符合1995年“私人證券訴訟改革法案”的前瞻性陳述。前瞻性陳述 可以通過以下詞語來標識：預期、預期、意圖、計劃、
10
相信，尋求，展望和估計，以及其他類似的詞。前瞻性陳述基於我們目前對未來發展及其對我們的潛在影響的預期和信念 。這樣的前瞻性陳述並不能保證未來的業績。各種因素可能導致我們的實際結果與我們的前瞻性 陳述中表達的結果大不相同。這些因素包括澳元價格的波動，因為股票價值與信託持有的澳元價值直接相關，價格波動可能會對股票投資產生重大不利影響。建議讀者閲讀本報告中的風險因素部分，瞭解可能影響股票投資的其他風險和不確定性的描述。
Invesco Specialized Products，LLC(贊助商)或任何其他人對本報告中包含的 前瞻性陳述的準確性或完整性概不負責。前瞻性陳述是截至本報告日期作出的，不會修改或更新，以反映贊助商的預期或預測的實際結果或變化。
澳元的價格走勢
信託的投資目標是讓股票反映澳元的美元價格加上應計利息(如果有的話)，減去信託的運營費用。這些股票旨在為機構和散户 投資者提供一種簡單、經濟高效的方式來獲得類似於持有澳元的投資收益。每一股流通股代表信託基金持有的澳元的比例權益。下圖 提供了澳元價格的最新走勢。該圖表説明澳元兑美元價格走勢，並以收盤即期匯率為基礎：
11
每股資產淨值；澳元估值
下圖説明瞭基於(1)每股資產淨值，(2)紐約證券交易所Arca提供的出價和要價中間價，以及(3)以100澳元倍數表示的收盤現貨匯率的股票價格走勢：
12
流動性
保薦人不瞭解可能導致信託流動性需求發生重大變化的任何趨勢、要求、條件或事件 。信託公司的存託機構--摩根大通銀行(JPMorgan Chase Bank，N.A.)倫敦分行為該信託公司開設了兩個存款賬户，一個是可能賺取利息的主要存款賬户，另一個是不賺取利息的次級存款賬户。 主要存款賬户(如果有)的利息按日累加，按月支付。截至2018年12月31日生效的利率為-0.06%的年名義利率。下表提供了託管機構自2013年10月31日以來支付的日費率 ：
作為費用的交換，贊助商承擔信託所發生的大部分費用。因此，在本報告涵蓋的期間，信託的唯一普通費用 是贊助商的費用。每月，託管人將存款存入次級存款賬户，如有應計但未付利息，受託人將從次級存款賬户中提取澳元，以支付上個月的應計保薦人費用以及其他信託費用(如果有)。當存入的利息(如果有)超過保薦人上個月的手續費加上其他信託費用的總和(如果有)時，受託人將超出的部分按現行市場匯率轉換為美元，並在可行的情況下儘快按比例將美元分配給股東(根據股東擁有的股份數量 )。在本報告期內支付的分配如下(年化收益率反映如果月度分配在未來一年保持不變，投資者將獲得的估計年收益率， 計算方法是將月度分配年化，然後除以下面列出的日期的信託資產淨值)：
| FXA分佈歷史記錄
| ||||||||
| 日期 | 價值 | NAV | 產率 | 年化收益率 | ||||
| 12/3/2018 |
$ 0.05215 | $73.08 | 0.07% | 0.87% | ||||
| 11/1/2018 |
$ 0.06278 | $70.94 | 0.09% | 1.04% | ||||
13
| FXA分發歷史記錄(截至2018年10月31日的季度)
| ||||||||
| 日期 | 價值 | NAV | 產率 | 年化收益率 | ||||
| 10/1/2018 |
$ 0.07039 | $72.43 | 0.10% | 1.18% | ||||
| 9/4/2018 |
$ 0.05725 | $72.39 | 0.08% | 0.93% | ||||
| 8/1/2018 |
$ 0.07909 | $74.42 | 0.11% | 1.25% | ||||
關鍵會計估計
按照美國公認的會計原則編制財務報表要求保薦人的管理層作出估計和假設，這些估計和假設會影響財務報表日期的資產負債和或有負債的報告金額，以及本報告涵蓋的 期間報告的收入和費用金額。
除以下説明外，請參閲財務報表附註3以進一步討論我們的 會計政策。
根據ASC 830，外幣折算，信託的功能貨幣是澳元。
經營成果
截至2018年12月31日的兩個月和截至2017年12月31日的兩個月
在截至2017年12月31日的兩個月中，新增50,000股 股以換取500萬澳元，20萬股被贖回以換取20,000,000澳元。截至2018年10月31日，該信託擁有的澳元數量為170,000,000， ，因此可贖回資本股票價值為120,594,430美元。在截至2018年12月31日的兩個月內，新增10萬股換取1000萬澳元，15萬股贖回換取1500萬澳元 。截至2018年12月31日，該信託持有的澳元數量為1.65億澳元，可贖回股本股份價值為116,248,970美元。
信託的可贖回資本股份價值從2018年10月31日的120,594,430美元減少到2018年12月31日的116,248,970美元，這主要是由於流通股數量從2018年10月31日的1,700,000股減少到2018年12月31日的1,650,000股，加上收盤現貨匯率從2018年10月31日的0.7087下降到2018年12月31日的0.7040。
利息收入從截至2017年12月31日的兩個月的220,056美元增加到截至2018年12月31日的兩個月的251,151美元，主要原因是如上圖所示，存託機構支付的年度名義利率增加，但部分被信託加權平均澳元的減少所抵消。
保薦人每天收取的費用為信託基金中澳元的0.40%。主要由於信託中的 加權平均澳元減少，保薦人的費用從截至2017年12月31日的兩個月的87,443美元降至截至2018年12月31日的兩個月的77,937美元。由於 託管機構支付的年利率在2018年12月底短暫跌破0%(如上圖所示)，信託基金產生了貨幣存款的利息支出。主要由於利率下降(低於0%)，貨幣 存款的利息支出從截至2017年12月31日的兩個月的0美元增加到截至2018年12月31日的兩個月的198美元。在截至2018年12月31日的兩個月內，信託的唯一支出是保薦人費用和貨幣存款利息支出。
截至2018年12月31日的兩個月，信託的淨綜合收入為173,016美元，原因是 利息收入251,151美元超過保薦人費用77,937美元和貨幣存款利息支出198美元。由於220,056美元的利息收入 超過保薦人87,443美元的費用，截至2017年12月31日的兩個月，信託的淨綜合收入為132,613美元。
每股現金股息從截至2017年12月31日的兩個月的每股0.10美元增加到截至2018年12月31日的兩個月的每股0.12美元。每股現金股息的增加主要是由於託管機構支付的年度名義利率增加所致。
14
截至2018年10月31日和2017年10月31日的財政年度
截至2017年10月31日，該信託擁有的澳元數量為185,000,000澳元，可贖回股本股份價值為141,941,827美元。在截至2018年10月31日的年度內，新增25萬股換取2500萬澳元，40萬股贖回換取4000萬澳元。截至2018年10月31日，該信託持有的澳元數量為170,000,000澳元，可贖回資本股票價值為120,594,430美元。
信託的可贖回資本股份價值從2017年10月31日的141,941,827美元下降到2018年10月31日的120,594,430美元，這主要是由於流通股數量從2017年10月31日的1,850,000股減少到2018年10月31日的1,700,000股，加上收盤現貨匯率從2017年10月31日的0.7668下降到2018年10月31日的0.7087。
利息收入由截至2017年10月31日止年度的2,135,832美元下降至截至2018年10月31日止年度的1,735,658美元 主要是由於信託加權平均澳元減少，但部分被託管支付的年度名義利率增加所抵銷，如上圖所示。
保薦人每天收取的費用為信託基金中澳元的0.40%。主要由於信託中加權平均澳元的減少，保薦人的費用從截至2017年10月31日的年度的680,510美元下降到截至2018年10月31日的年度的508,958美元。在截至2018年10月31日的年度內，信託的唯一支出是保薦人的費用。
信託於截至2018年10月31日止年度的淨綜合收益為1,226,700美元，因 利息收入1,735,658美元，超過保薦人508,958美元的費用。信託截至2017年10月31日的年度淨綜合收入為1,455,322美元，原因是利息收入2,135,832美元，超過保薦人費用 680,510美元。
每股現金股息從截至2017年10月31日的年度的每股0.66美元增加到截至2018年10月31日的年度的每股0.72美元。每股現金股息的增加主要是由於託管機構支付的年度名義利率增加所致。
第7A項。關於市場風險的定量和定性披露
除上述有關澳元兑美元匯率和託管機構就信託持有的澳元支付的名義年利率外，信託不承擔市場風險。信託基金不持有證券，也不投資衍生工具。
項目8.財務報表和補充數據
有關本報告所列財務報表的列表，請參閲F-1頁的“財務報表索引”。
項目9.會計和財務披露方面的變更和與會計師的分歧
沒有。
第9A項。控制和 程序
信息披露控制和程序的評估
在贊助商管理層(包括首席執行官Daniel Draper和首席財務和會計官Kelli Gallegos，投資池)的監督和參與下，該信託對截至2018年12月31日的披露控制和程序(定義見1934年《證券交易法》經修訂的第13a-15(E)條或第15d-15(E)條)的設計和操作的有效性進行了評估。保薦人的首席執行官和保薦人的首席財務和會計官、投資池的Kelli Gallegos得出結論， 信託的披露控制和程序是有效的，可以提供合理的保證，即信託根據交易法向SEC提交或提交的報告中要求披露的信息在SEC的規則和表格指定的期限內得到記錄、處理、彙總和報告，並提供合理的保證，信託在其提交的報告中要求披露的信息得到記錄、處理、彙總和報告包括其首席執行官和首席財務官，以便及時決定需要披露的信息。
15
財務報告內部控制的變化
在截至2018年12月31日的季度內，對財務報告的內部控制(如交易法規則13a-15(F)和15d-15(F)的定義)沒有發生重大影響或合理地可能對信託的財務報告內部控制產生重大影響的變化 。
管理層關於財務報告內部控制的報告
保薦人管理層負責建立和維持對信託財務報告的充分內部控制，如交易法規則13a-15(F)和15d-15(F)所定義。贊助商首席執行官Daniel Draper和贊助商投資池首席財務和會計官Kelli Gallegos評估了截至2018年12月31日信託對財務報告的內部控制的有效性。他們的評估報告可在本過渡報告(表格10-K)F-2頁的財務報告內部控制管理報告 中找到 。
信託的獨立註冊會計師事務所普華永道有限責任公司(Pricewaterhouse Coopers LLP)已審計了截至2018年12月31日信託對財務報告的內部控制，如本10-K表格F-3頁的報告所述。
第9B項。其他信息
不適用。
第三部分
項目10.董事、高級管理人員和公司治理
贊助商的下列高級管理人員以指定的身份任職：
| 名字 |
容量 | |
| 丹尼爾·德雷珀 |
首席執行官和首席執行官； 董事會 | |
| 凱利·加萊戈斯(Kelli Gallegos) |
首席財務和會計官參與投資組合 | |
| 安妮特·J·萊格 |
首席財務官 | |
| 梅勒妮·津達斯 |
首席合規官 | |
| 大衞·C·沃倫 |
董事會 | |
| 約翰·M·澤爾 |
董事會 | |
贊助商由一個管理委員會管理。董事會由德雷珀、沃倫和澤爾三人組成。
丹尼爾·德雷珀(50)目前擔任贊助商的首席執行官和首席執行官，也是贊助商管理委員會的成員 。自2018年4月6日以來，他一直擔任這樣的職務。在他的角色中，他對贊助商的所有業務負有一般監督責任。德雷珀先生還擔任贊助商附屬公司景順資本管理公司(Invesco Capital Management)的首席執行官 ，自2016年3月以來一直擔任這一職務。在這一職位上，德雷珀先生負責管理景順的各種基金的運營 。德雷珀先生目前還擔任景順資本管理公司(Invesco Capital Management)的董事會成員，自2013年9月以來一直擔任這一職務。此前，Draper先生曾在2010年3月至2013年6月期間擔任瑞士信貸資產管理公司(瑞士信貸)駐倫敦的交易所交易基金(ETF)全球主管，隨後根據他在瑞士信貸的僱傭條款，擔任了三個月的競業禁止期。瑞士信貸(Credit Suisse)是金融服務公司瑞士信貸集團(Credit Suisse Group)的資產管理業務。2007年1月至2010年3月，他擔任倫敦Lyxor Asset Management的交易所交易基金(ETF)全球主管，Lyxor Asset Management是法國興業銀行(Societe Generale Corporation&Investment Banking)旗下的投資管理業務 。德雷珀先生之前在英國金融市場行為監管局註冊為重要影響職能(SIF)人員。他在2013年6月30日離開瑞士信貸時取消了SIF人員身份 。德雷珀先生擁有北卡羅來納大學教堂山分校凱南-弗拉格勒商學院的MBA學位和弗吉尼亞州威廉與瑪麗學院的學士學位。Draper 先生目前在FINRA註冊，擁有系列7、24和63的註冊。
16
凱利·加萊戈斯(Kelli Gallegos)(48)目前擔任贊助商的首席財務和會計官 投資池，自2018年9月以來一直擔任這一職務。此外，自2018年9月以來，Gallegos女士一直擔任景順資本管理公司(Invesco Capital Management LLC)的首席財務和會計官 投資池、一系列大宗商品交易所交易基金(ETF)的管理所有者、全球投資管理公司景順(Invesco)北美基金報告主管以及景順(Invesco)交易所交易基金信託(Invesco Exchange-Traded Fund Trust II)、景順(Invesco)印度交易所交易基金信託(Invesco India Exchange-Traded Fund Trust II)的副總裁兼財務主管。景順積極管理交易所交易商品基金信託和景順交易所交易自我指數基金信託，每一家都是一家註冊投資公司，提供一系列交易所交易基金(景順ETF)。她還曾擔任註冊投資顧問景順顧問公司(Invesco Advisers，Inc.)提供諮詢的一系列共同基金的副總裁(自2016年3月以來)、首席財務官(自2016年3月以來)和助理財務官(自2008年12月以來)。Gallegos女士在保薦人、ICM、景順、景順ETF和景順基金中擔任財務和行政監督職責，並擔任Invesco ETF、由保薦人贊助的CurrencyShares信託(註冊人是其中之一)以及ICM擔任管理所有者的交易所交易商品基金(商品)的首席財務官。在此之前，她於2008年12月至2018年9月擔任基金財務服務總監， 於2013年1月至2018年9月擔任ICM助理司庫，於2018年4月至2018年9月擔任贊助商助理司庫, 2014年9月至2018年9月擔任景順ETF助理財務主管，2008年12月至2016年3月擔任景順基金 助理副總裁。擔任此類職務時，Gallegos女士管理該團隊，負責編制基金財務報表和股東報告、基金招股説明書、監管文件所需的其他信息，並負責協調和監督CurrencyShares Trusts、Invesco ETF、Invesco基金和商品基金的第三方服務提供商。Gallegos女士在阿肯色州瑟西的哈丁大學獲得會計學BBA學位。
安妮特·列日(Annette Lege)(49)目前擔任贊助商的首席財務官，自2018年4月6日以來一直擔任這一 職位。Lege女士還擔任景順的首席會計官兼財務和企業服務(FCS？)業務服務主管，並自2017年3月以來一直擔任這一職務。在 贊助商和景順的職責中，她負責公司會計的所有方面，包括集團財務報告、內部控制和集團會計政策。Lege女士還管理景順的財務運營和共享 服務中心，並自2015年9月以來一直擔任這一職務。此前，Lege女士在2013年10月至2015年9月期間擔任FCS轉型辦公室負責人，負責景順(Invesco)跨FCS的業務轉型計劃。在2013年10月擔任該職位之前，Lege女士於2007年3月至2013年10月在景順擔任北美公司總監一職。Lege女士是註冊會計師，獲得FINRA頒發的金融運營負責人執照，是德克薩斯州公共會計師委員會的成員。Lege女士獲得了休斯頓大學會計專業的工商管理學士學位。
梅勒妮·H·津達斯(42)目前擔任贊助商的首席合規官，自2018年4月6日起擔任該職位。 在她的角色中，她負責贊助商的所有方面的法規遵從性。自2017年11月以來，Zimdars女士還曾擔任景順資本管理、景順交易所交易基金信託、景順交易所交易基金信託II、景順印度交易所交易基金信託、景順積極管理交易所交易基金信託和景順積極管理交易所交易商品基金信託的首席合規官。從2009年9月到2017年10月，她在Alps Holdings，Inc.擔任 副總裁兼副首席合規官，在那裏她擔任六個不同共同基金複合體的首席合規官，包括主動和被動ETF以及開放式和封閉式基金。阿爾卑斯控股公司通過其子公司為金融服務業提供投資產品和定製服務解決方案。齊達斯女士獲得了威斯康星大學拉克羅斯分校(University of Wisconsin-La Crosse)理學士學位。
大衞·沃倫(61)目前擔任贊助商管理委員會 成員，並自2018年4月6日起擔任該職位。沃倫先生還擔任景順的美洲部首席行政官。他於2007年1月被任命為該職位，並自2009年1月起擔任景順加拿大投資管理子公司景順加拿大有限公司的董事、執行副總裁和首席財務官。自2010年1月以來，他一直是景順資本管理公司(Invesco Capital Management)的董事會成員和首席行政官。在這些職位上，Warren先生除了執行各種戰略計劃並監督景順美洲分公司內運營的業務部門的風險管理框架外，還負責一般管理支持。他在多倫多大學獲得商務學士學位，兼任特許會計師和註冊會計師，是加拿大特許專業會計師協會(Chartered Professional Accounters Of Canada)的 會員。
約翰·澤爾(56)目前擔任 贊助商的董事會成員，並自2018年4月6日起擔任該職位。澤爾先生也是景順資本管理公司(Invesco Capital Management)的董事會成員。
17
和景順有限公司美洲首席運營官，分別自2006年3月和2018年2月以來擔任這些職務。澤爾先生曾在2006年3月至2018年2月期間擔任景順管理集團(Invesco Management Group，Inc.)美國零售部董事總經理兼總法律顧問，景順管理集團是一家與贊助商有關聯的註冊投資顧問公司。澤爾先生還分別自2006年3月和2006年6月起擔任IDI高級副總裁和祕書。他還擔任該實體的董事至2010年2月。澤爾先生自2009年12月以來一直擔任景順顧問公司(Invesco Advisers，Inc.)高級副總裁，該公司是一家附屬於 贊助商的註冊投資顧問公司。澤爾先生自2007年5月起擔任景順投資服務公司的董事、副總裁和祕書。景順投資服務公司是一家註冊轉讓機構。自2007年5月至2010年6月，就景順從摩根士丹利手中收購的從事資產管理業務的某些範坎本實體而言，澤爾先生曾擔任景順的其他多家全資子公司的董事、高級副總裁、總法律顧問和祕書，這些子公司為景順的部分美國零售業務提供服務。在上述每個職位上，澤爾先生都負責監督法律業務。以此身份，澤爾先生還負責監督景順基金的各項法律活動 。澤爾先生從烏爾辛斯學院獲得經濟學學士學位。他以優異成績畢業於坦普爾大學法學院，獲得法學博士學位。
項目11.高管薪酬
信託基金沒有僱員、高級職員或董事。贊助商收取贊助商費用，按年名義費率為信託基金中 澳元的0.40%(包括所有未付利息，但不包括未付費用，每筆費用均在前一天累計)，按月支付。
截至2018年12月31日的兩個月，該信託已產生保薦人費用77,937美元，其中38,996美元已於2018年12月31日支付。截至2018年12月31日，贊助商38,941美元的費用尚未支付，並在財務狀況報表中報告為負債。
截至2017年12月31日的兩個月，信託已產生保薦人費用87,443美元，其中42,258美元已於2017年12月31日支付。 截至2017年12月31日，贊助商45,185美元的費用尚未支付，並在財務狀況報表中報告為負債。
截至2018年10月31日的年度，信託已產生保薦人費用508,958美元，其中468,705美元已於2018年10月31日支付。截至2018年10月31日，贊助商未支付的費用為40,253美元，在財務狀況報表中報告為 負債。
截至2017年10月31日的年度，該信託已產生保薦人費用 680,510美元，其中631,252美元已於2017年10月31日支付。截至2017年10月31日，贊助商49,258美元的費用尚未支付，並在財務狀況報表中報告為負債。
項目12.某些實益所有人的擔保所有權和管理層及相關股東事項
信託基金沒有高級管理人員或董事。下表列出了截至2019年1月31日管理層所知的有關我們股票實益所有權的某些信息。 據我們所知，沒有人實益擁有超過5%的流通股。
| 班級名稱 |
實益擁有人姓名或名稱及地址 |
金額和 性質：有益的 所有權 |
百分比屬於班級 | |||||||
| 股票 |
景順專業產品有限責任公司董事及高級職員 | | 少於0.1 | % | ||||||
該信託沒有根據股權補償計劃授權發行的證券。
項目13.某些關係和相關交易，以及董事獨立性
參見第11項。
項目14. 首席會計師費用和服務
2018年4月19日，贊助商經理委員會代表信託批准聘請普華永道會計師事務所(普華永道) 為該信託的獨立註冊會計師事務所，自同日起生效。正如之前在2018年4月9日提交的Form 8-K(2018年4月8日)中披露的那樣，安永律師事務所(Ernst&Young LLP)
18
(安永)辭去信託獨立註冊會計師事務所的職務，因為根據適用的獨立性 標準，安永自該日起不再獨立於信託。安永關於截至2017年10月31日的財政年度及截至2017年10月31日的財政年度的財務報表的報告不包含任何不利意見或免責聲明，也沒有對不確定性、審計範圍或會計原則進行保留或修改。 於截至2017年10月31日止信託財政年度及隨後至安永辭職日期的過渡期內，(I)信託與安永之間並無就任何 會計原則或實務、財務報表披露或審計範圍或程序等事項存在分歧，而該等分歧如未能得到令安永滿意的解決，本會導致其在有關任何該等期間的信託財務報表的 報告中提及有關事項，及(Ii)並無任何須報告的事件。(I)信託與安永之間並無任何 會計原則或實務、財務報表披露或審計範圍或程序方面的分歧，若不能令安永滿意地解決，則會導致其在有關任何該等期間的信託財務報表的 報告中提及有關事項，及(Ii)並無須報告的事項。
審計和非審計費用
下表列出了信託的獨立註冊會計師事務所普華永道(PwC)在截至2018年12月31日的兩個月和截至2018年10月31日的年度提供的專業服務費用。
| 兩個月 告一段落 十二月三十一日， 2018 |
財年 告一段落 10月31日， 2018 |
|||||||
| 審計費 |
$ | 35,000 | $ | 35,000 | ||||
| 審計相關費用 |
| | ||||||
| 税費 |
| | ||||||
| 所有其他費用 |
| | ||||||
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|
|
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| 總計 |
$ | 35,000 | $ | 35,000 | ||||
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下表列出了該信託的前獨立註冊會計師事務所安永(EY)在截至2018年10月31日和2017年10月31日的年度內提供的專業服務費用。
| 截至10月31日的財年， | ||||||||
| 2018 | 2017 | |||||||
| 審計費 |
$ | | $ | 26,767 | ||||
| 審計相關費用(1) |
10,973 | | ||||||
| 税費 |
| | ||||||
| 所有其他費用 |
| | ||||||
|
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|
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|||||
| 總計 |
$ | 10,973 | $ | 26,767 | ||||
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| (1) | 截至2018年10月31日的年度與審計相關的費用包括審核監管文件 的費用。 |
獨立註冊會計師事務所服務及費用的核準
發起人批准了普華永道和安永向上述信託提供的所有服務。發起人預先批准了 信託獨立註冊會計師事務所的所有審計和允許的非審計服務，包括所有聘用費和條款。
第四部分
第15項.展品和財務報表明細表
(A)(1)財務報表
見本文件F-1頁開始的財務報表。
19
(A)(2)財務報表附表
在此不提交財務報表明細表，因為(I)不需要此類明細表，或者(Ii)所需信息已在上述財務報表中列報 。
(A)(3)展品
以下文件(除非另有説明)隨本過渡報告一併存檔，並作為其組成部分：
| 展品不是的。 | 描述 | |
| 3.1 | 保薦人的成立證明，日期為2005年9月14日，通過引用信託於2006年6月9日提交的S-1/A表格註冊聲明(文件號為333-132362)的附件3.1併入本文。 | |
| 3.2 | 2012年3月27日的保薦人成立證書修正案證書，通過引用信託於2012年12月21日提交的Form 10-K年度報告附件3.2併入本文。 | |
| 3.3 | 保薦人成立證書修正案，日期為2018年4月6日 ，通過引用信託於2018年4月9日提交的當前8-K表格報告的附件3.1併入本文。 | |
| 3.4 | 第三次修訂和重新簽署的保薦人有限責任公司協議，通過引用信託於2018年4月9日提交的當前表格8-K報告的附件3.2併入本文。 | |
| 4.1 | 保薦人、紐約梅隆銀行、根據該協議發行的澳元股票的所有登記擁有人和實益擁有人以及所有存款人之間於2006年6月8日簽署的存託信託協議，該協議通過引用該信託於2011年3月10日提交的Form 10-K/A年度報告附件4.1併入本文。 | |
| 4.2 | 保薦人與紐約梅隆銀行於2008年11月13日簽署的存託信託協議修正案，在此引用信託於2010年9月9日提交的Form 10-Q季度報告的附件4.1。 | |
| 4.3 | 保薦人與紐約梅隆銀行於2012年3月6日簽署的《全球存託信託協議修正案》，在此引用信託於2012年3月12日提交的Form 10-Q季度報告的附件4.1。 | |
| 4.4 | 保薦人與紐約梅隆銀行於2017年9月5日簽署的《存託信託協議全球修正案》，通過引用信託於2017年9月11日提交的Form 10-Q季度報告的附件4.8併入本文。 | |
| 4.5 | 保薦人與紐約梅隆銀行於2018年6月4日簽署的《存託信託協議全球修正案》(Global Amendment Of Depositary Trust Agreement)，日期為2018年6月4日，通過引用信託於2018年6月4日提交的當前8-K表格報告的附件4.1併入本文。 | |
20
| 4.6 | 紐約梅隆銀行(Bank Of New York Mellon)、贊助商和授權參與者之間的參與者協議表，該表根據S-K條例第601項的説明2附在附表中，通過引用信託於2019年1月11日提交的Form 10-K年度報告的附件4.6併入本文。 | |
| 4.7 | 保薦人與紐約梅隆銀行於2019年1月9日簽署的《存託信託協議全球修正案》(Global Amendment Of Depositary Trust Agreement)，日期為2019年1月9日，通過引用信託於2019年1月11日提交的當前8-K表格報告的附件4.1併入本文。 | |
| 10.1 | 紐約梅隆銀行與北卡羅來納州摩根大通銀行倫敦分行於2006年6月8日簽訂的存款賬户協議，在此引用信託於2011年3月10日提交的Form 10-K/A年度報告附件10.1。 | |
| 10.2 | 紐約梅隆銀行與北卡羅來納州摩根大通銀行倫敦分行於2008年11月13日簽署的存款賬户協議修正案，在此引用信託於2010年9月9日提交的Form 10-Q季度報告的附件10.1。 | |
| 10.3 | 紐約梅隆銀行與保薦人於2018年4月6日簽署的許可協議，通過引用信託於2018年4月9日提交的當前8-K表格報告的附件10.1併入本文。 | |
| 23.1 | 普華永道會計師事務所同意。 | |
| 23.2 | 安永律師事務所同意。 | |
| 31.1 | 首席執行官根據2002年“薩班斯-奧克斯利法案”第302(A)節頒發的證書。 | |
| 31.2 | 首席財務官根據2002年薩班斯-奧克斯利法案第302(A)節出具的證明。 | |
| 32.1 | 根據2002年薩班斯-奧克斯利法案第906條通過的《美國法典》第18編第1350條規定的首席執行官認證。 | |
| 32.2 | 根據2002年薩班斯-奧克斯利法案第906條通過的《美國法典》第18編第1350條規定的首席財務官的證明。 | |
| 101.INS | XBRL實例文檔。 | |
| 101.SCH | XBRL分類擴展架構文檔。 | |
| 101.CAL | XBRL分類擴展計算鏈接庫文檔。 | |
| 101.DEF | XBRL分類擴展定義Linkbase文檔。 | |
| 101.LAB | XBRL分類擴展標籤Linkbase文檔。 | |
| 101.PRE | XBRL分類擴展演示文稿Linkbase文檔。 | |
21
Invesco CurrencyShares® 澳元信託基金
截至2018年12月31日的財務報表
索引
| 頁面 | ||||
| 財務內部控制管理報告 報告 |
F-2 | |||
| 獨立註冊會計師事務所報告 |
F-3 | |||
| 2018年12月31日、2018年10月31日和2017年10月31日的財務狀況報表 |
F-5 | |||
| 截至2018年12月31日的兩個月、截至2018年10月31日的年度和截至2017年10月31日的年度的全面收益表 |
F-6 | |||
| 截至2018年12月31日的兩個月、截至2018年10月31日的年度和截至2017年10月31日的年度的股東權益變動表 |
F-7 | |||
| 截至2018年12月31日的兩個月、截至2018年10月31日的年度和截至2017年10月31日的年度的現金流量表 |
F-8 | |||
| 財務報表附註 |
F-9 | |||
F-1
關於內部控制的管理報告
過度財務報告
管理Invesco Specialized Products，LLC，作為Invesco CurrencyShares的贊助商(贊助商)®澳元信託公司(The Australian Dollar Trust，簡稱：澳元信託)負責建立和維護對財務報告的充分內部控制，如經修訂的《1934年證券交易法》(The Securities Exchange Act Of 1934)第13a-15(F)和15d-15(F)條所定義(《交易法》)。財務報告內部控制是一個旨在為財務報告的可靠性提供合理保證的過程，並根據公認的會計原則為外部目的編制財務報表。
由於其固有的侷限性，財務報告的內部 控制可能無法防止或檢測錯誤陳述。此外，對未來期間進行任何有效性評估的預測都有可能會因為條件的變化而導致控制措施不足，或者 政策或程序的遵守程度可能會惡化。
我們，首席執行官Daniel Draper和發起人投資池首席財務和會計官Kelli Gallegos評估了截至2018年12月31日信託對財務報告的內部控制的有效性。在進行此評估時，我們使用了 特雷德韋委員會贊助組織委員會(COSO)於#年提出的標準。內部控制遵循綜合框架(2013年)。根據我們的評估和這些標準，我們得出結論，截至2018年12月31日，信託對財務報告保持有效的 內部控制。
信託公司的獨立註冊會計師事務所普華永道有限責任公司(Pricewaterhouse Coopers LLP)已經審計了信託公司截至2018年12月31日的財務報告內部控制，這一點在信託公司10-K表格過渡報告F-3頁的報告中有所説明。
| 由以下人員提供： | /S/Daniel Draper | |
| 姓名： |
丹尼爾·德雷珀 | |
| 標題： |
首席執行官 | |
| 由以下人員提供： | /S/Kelli Gallegos | |
| 姓名： |
凱利·加萊戈斯(Kelli Gallegos) | |
| 標題： |
投資池首席財務會計官 | |
2019年3月8日
F-2
獨立註冊會計師事務所報告
致Invesco CurrencyShares澳元信託基金經理和股東
財務報表與財務報告內部控制之我見
我們已審計了所附的景順CurrencyShares澳元信託公司(以下簡稱？信託)截至2018年12月31日和2018年10月31日的財務狀況報表，以及截至2018年12月31日的兩個月和截至2018年10月31日的年度的相關全面收益表、股東權益變動表和現金流量表，包括相關附註(統稱為？財務報表)。我們還根據中建立的 標準審計了信託截至2018年12月31日的財務報告內部控制內部控制遵循綜合框架(2013)由特雷德韋委員會(COSO)贊助組織委員會發布。
我們認為，上述財務報表在所有重要方面都公平地反映了信託於2018年12月31日和2018年10月31日的財務狀況，以及截至2018年12月31日的兩個月和截至2018年10月31日的年度的運營結果和現金流，符合美國公認的會計 原則。同樣，我們認為，根據 中確立的標準，截至2018年12月31日，信託在所有實質性方面都保持了對財務報告的有效內部控制。內部控制遵循綜合框架(2013)由COSO發佈。
意見基礎
信託公司管理層負責編制這些財務報表，維護有效的財務報告內部控制，並對財務報告內部控制的有效性進行 評估，包括在隨附的財務報告內部控制管理報告中。我們的責任是根據我們的審計，對信託的財務報表和信託對財務報告的內部控制發表意見。我們是一家在美國上市公司會計監督委員會(PCAOB)註冊的公共會計師事務所，根據美國聯邦證券法以及美國證券交易委員會(Securities And Exchange Commission)和PCAOB的適用規則和法規，我們必須 獨立於信託基金。
我們是按照PCAOB的標準進行審計的。這些標準要求我們計劃和執行審計，以獲得合理的 保證財務報表是否沒有重大錯報(無論是由於錯誤還是欺詐)，以及是否在所有重大方面保持了對財務報告的有效內部控制。
我們對財務報表的審計包括執行評估財務報表重大錯報風險的程序(無論是由於 錯誤還是欺詐)，以及執行應對這些風險的程序。這些程序包括在測試的基礎上審查關於財務報表中的金額和披露的證據。我們的審計還包括評估 管理層使用的會計原則和作出的重大估計，以及評估財務報表的整體列報。我們對財務報告內部控制的審計包括瞭解 財務報告內部控制，評估存在重大缺陷的風險，以及根據評估的風險測試和評估內部控制的設計和運行有效性。我們的審核還包括執行我們認為在這種情況下需要執行的 其他程序。我們相信，我們的審計為我們的意見提供了合理的基礎。
財務報告內部控制的定義及其侷限性
信託對財務報告的內部控制是一個旨在為財務報告的可靠性提供合理保證的過程 ，並根據公認的會計原則為外部目的編制財務報表。信託對財務報告的內部控制包括以下政策和程序：(I)與以下內容有關的政策和程序：(Br)保存合理詳細、準確和公平地反映信託資產的交易和處置的記錄；(Ii)提供合理保證，保證交易被記錄為允許 按照公認會計原則編制財務報表所必需的，並且信託的收支僅根據信託管理層和董事的授權進行；以及 (Iii)就防止或及時發現可能對財務報表產生重大影響的未經授權獲取、使用或處置信託資產提供合理保證。
由於其固有的侷限性，財務報告的內部控制可能無法防止或發現錯誤陳述。此外，對 有效性的任何評估預測到未來期間都有風險，即控制措施可能會因為條件的變化而變得不充分，或者政策或程序的遵守程度可能會惡化。
/s/普華永道會計師事務所
芝加哥，伊利諾斯州
2019年3月8日
自2018年以來，我們一直擔任信託的審計師 。
F-3
獨立註冊會計師事務所報告
致Invesco CurrencyShares董事會和股東®澳元信託 (以前為CurrencyShares®澳元信託)：
我們已審計了所附的景順貨幣股份有限公司財務狀況報表 ®截至2017年10月31日的澳元信託，以及相關的全面收益表，截至2017年10月31日的年度股東權益和現金流的變化 。這些財務報表由信託管理部門負責。我們的責任是根據我們的審計對這些財務 報表發表意見。
我們是根據美國上市公司會計監督委員會的標準進行審計的。 這些標準要求我們計劃和執行審計，以獲得對財務報表是否沒有重大錯報的合理保證。審計包括在測試的基礎上檢查支持財務報表中的金額和披露的證據。審計還包括評估管理層使用的會計原則和作出的重大估計，以及評估整體財務報表列報。我們相信，我們的審計 為我們的觀點提供了合理的基礎。
我們認為，上述財務報表在所有重要方面都公平地反映了景順貨幣股份有限公司的財務狀況。 ®澳元信託於2017年10月31日，以及截至2017年10月31日的年度的運營結果和現金流，符合美國公認會計原則。
/s/安永律師事務所
弗吉尼亞州泰森斯
2018年1月11日
F-4
Invesco CurrencyShares®澳元信託基金
財務狀況報表
| 十二月三十一日， 2018 |
10月31日， 2018 |
10月31日， 2017 |
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| 資產 |
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| 流動資產： |
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| 澳元存款，有息 |
$ | 116,159,963 | $ | 120,487,478 | $ | 141,848,757 | ||||||
| 澳元存款，不計息 |
1,318 | 2,397 | | |||||||||
| 應計利息應收賬款 |
126,824 | 144,808 | 144,205 | |||||||||
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| 流動資產總額 |
$ | 116,288,105 | $ | 120,634,683 | $ | 141,992,962 | ||||||
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| 負債、可贖回股本和股東權益 |
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| 流動負債： |
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| 澳元存款，無息，透支 |
$ | | $ | | $ | 1,877 | ||||||
| 應計贊助商費用 |
38,941 | 40,253 | 49,258 | |||||||||
| 應計貨幣存款利息支出 |
194 | | | |||||||||
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| 流動負債總額 |
39,135 | 40,253 | 51,135 | |||||||||
| 承擔和或有負債(附註9) |
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| 按贖回價值，無面值的可贖回股本股份，分別為41,500,000股，41,500,000股和 38,500,000股，分別為已發行和已發行的1,650,000股，1,700,000股和1,850,000股 |
116,248,970 | 120,594,430 | 141,941,827 | |||||||||
| 股東權益： |
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| 留存收益 |
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| 總負債、可贖回股本和股東權益 |
$ | 116,288,105 | $ | 120,634,683 | $ | 141,992,962 | ||||||
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請參閲財務報表附註。
F-5
Invesco CurrencyShares® 澳元信託基金
全面收益表
| 兩個月 告一段落 十二月三十一日， 2018 |
年終 10月31日， 2018 |
年終 10月31日， 2017 |
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| 收入 |
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| 利息收入 |
$ | 251,151 | $ | 1,735,658 | $ | 2,135,832 | ||||||
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| 總收入 |
251,151 | 1,735,658 | 2,135,832 | |||||||||
| 費用 |
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| 贊助商費用 |
(77,937 | ) | (508,958 | ) | (680,510 | ) | ||||||
| 貨幣存款利息支出 |
(198 | ) | | | ||||||||
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| 總費用 |
(78,135 | ) | (508,958 | ) | (680,510 | ) | ||||||
| 綜合淨收入 |
$ | 173,016 | $ | 1,226,700 | $ | 1,455,322 | ||||||
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| 基本每股收益和稀釋後每股收益 |
$ | 0.11 | $ | 0.73 | $ | 0.65 | ||||||
| 加權平均流通股 |
1,615,574 | 1,684,110 | 2,228,219 | |||||||||
請參閲財務報表附註。
F-6
Invesco CurrencyShares® 澳元信託基金
股東權益變動表
| 兩個月告一段落十二月三十一日，2018 | 年終 10月31日， 2018 |
年終 10月31日， 2017 |
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| 留存收益，期初/年度 |
$ | | $ | | $ | | ||||||
| 綜合淨收入 |
173,016 | 1,226,700 | 1,455,322 | |||||||||
| 已支付的分配 |
(189,938 | ) | (1,210,590 | ) | (1,460,231 | ) | ||||||
| 將可贖回股本調整為贖回價值 |
16,922 | (16,110 | ) | 4,909 | ||||||||
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| 留存收益，期末/年末 |
$ | | $ | | $ | | ||||||
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請參閲財務報表附註。
F-7
Invesco CurrencyShares® 澳元信託基金
現金流量表
| 兩個月告一段落十二月三十一日，2018 | 年終 10月31日， 2018 |
年終 10月31日， 2017 |
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| 經營活動的現金流 |
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| 應計收入收到的現金 |
$ | 268,567 | $ | 1,727,420 | $ | 2,152,354 | ||||||
| 支付贊助商費用的現金 |
(79,004 | ) | (514,607 | ) | (693,136 | ) | ||||||
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| 經營活動提供的淨現金 |
189,563 | 1,212,813 | 1,459,218 | |||||||||
| 融資活動的現金流 |
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| 購買可贖回股票所收到的現金 |
7,287,860 | 18,880,911 | 34,369,885 | |||||||||
| 贖回可贖回股票所支付的現金 |
(10,854,234 | ) | (30,200,732 | ) | (72,530,089 | ) | ||||||
| 為分配支付的現金 |
(189,938 | ) | (1,210,590 | ) | (1,460,231 | ) | ||||||
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| 用於融資活動的淨現金 |
(3,756,312 | ) | (12,530,411 | ) | (39,620,435 | ) | ||||||
| 匯率變動對期間現金流的調整 |
(761,845 | ) | (10,039,407 | ) | 1,185,525 | |||||||
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| 現金減少 |
(4,328,594 | ) | (21,357,005 | ) | (36,975,692 | ) | ||||||
| 期初/年初現金 |
120,489,875 | 141,846,880 | 178,822,572 | |||||||||
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| 期末/年末現金 |
$ | 116,161,281 | $ | 120,489,875 | $ | 141,846,880 | ||||||
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| 將淨綜合收益與經營活動提供的淨現金進行對賬 |
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| 綜合淨收入 |
$ | 173,016 | $ | 1,226,700 | $ | 1,455,322 | ||||||
| 調整以調整綜合淨額 經營活動提供的收入與現金淨額之比： |
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| 應計利息應收賬款 |
(126,824 | ) | (144,808 | ) | (144,205 | ) | ||||||
| 應計利息前期應收賬款 |
144,808 | 144,205 | 156,931 | |||||||||
| 匯率對現金的影響 |
(319 | ) | (4,279 | ) | 2,848 | |||||||
| 應計贊助商費用 |
38,941 | 40,253 | 49,258 | |||||||||
| 應計貨幣存款利息支出 |
194 | | | |||||||||
| 上期累計保薦人費用 |
(40,253 | ) | (49,258 | ) | (60,936 | ) | ||||||
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| 經營活動提供的淨現金 |
$ | 189,563 | $ | 1,212,813 | $ | 1,459,218 | ||||||
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請參閲財務報表附註。
F-8
Invesco CurrencyShares® 澳元信託基金
財務報表附註
| 1. | 背景 |
2017年9月28日，古根海姆資本有限責任公司(Guggenheim Capital，LLC)和景順資本管理有限公司(Invesco Capital Management LLC)簽訂了一項交易協議(交易 協議)，根據協議，古根海姆同意將古根海姆專業產品有限責任公司(Guggenheim Specialized Products，LLC)(發起人)的所有會員權益轉讓給景順資本管理有限公司(Invesco Capital Management LLC)。
交易協議於2018年4月6日完成(交易結束)，交易完成後，景順資本管理公司(Invesco Capital Management)立即將保薦人的名稱更改為景順專業產品有限責任公司(Invesco Specialized Products，LLC)。
2019年1月9日，發起人將信託的會計年度從11月1日至10月31日的 期間更改為1月1日至12月31日的期間。除非另有説明，否則本報告中提及的所有年份都是指在2018年11月1日之前截止到10月31日、從2018年12月31日開始到每年12月31日結束的12個月財政年度 。
| 2. | 信託的組織和説明 |
Invesco CurrencyShares®澳元信託是根據紐約州法律 於2006年6月8日成立的，當時保薦人將100澳元存入該信託的主要存款賬户，該賬户由摩根大通銀行倫敦分行(The Depository)持有。發起人是特拉華州 一家有限責任公司，其唯一成員是景順資本管理公司(Invesco Capital Management)。贊助商負責監督紐約梅隆銀行(受託人)和信託的主要服務提供者的業績，包括財務報表的編制。受託人負責日常工作信託基金的管理。
信託的投資目標是讓信託的股份(股份)反映澳元的美元價格加上應計利息(如果有的話)減去信託的費用和負債。這些股票旨在為投資者提供一種簡單、經濟高效的方式來獲得類似於持有澳元 美元的投資收益。該信託基金的資產主要由澳元在託管機構開設的兩個存款賬户中按需存入：一個可能賺取利息的主要存款賬户和一個不賺取 利息的次要存款賬户。二級存款賬户用於説明創建和贖回50,000股股票(籃子)時可能收到和支付的任何利息。次級賬户還用於核算從主要存款賬户賺取的利息 (如果有的話)，支付信託費用，並按月將任何額外利息分配給股票持有人(？股東)。
所附經審計的財務報表是根據美利堅合眾國普遍接受的會計原則(美國公認會計原則)編制的 。
| 3. | 重大會計政策 |
| A. | 預算的使用 |
根據美國公認會計原則編制財務報表要求管理層作出估計和假設，這些估計和假設影響財務報表日期的資產、負債和或有負債的報告金額、期間報告的收入和費用金額以及截至財務報表發佈日期的後續事件的評估。 財務報表發佈日期的資產、負債和或有負債的報告金額、期間收入和費用的報告金額以及截至財務報表發佈日期的後續事件的評估。實際結果可能與這些估計不同。
| B. | 外幣折算 |
為了計算資產淨值，澳元存款(現金)按收盤即期匯率換算，這是WM公司在紐約證券交易所Arca，Inc.(紐約證券交易所Arca，Inc.)正常交易當天下午4：00(倫敦時間/倫敦定盤價)確定和公佈的澳元/美元匯率。
該信託基金以澳元保存其賬簿和記錄。出於財務報表報告的目的，美元是報告貨幣。 因此，信託的財務記錄將從澳元轉換為美元。本期最後一天的收盤即期匯率用於財務狀況報表的換算。該期間的平均收盤即期匯率用於全面收益表和現金流量表的換算。可贖回股本調整為贖回價值，這些調整計入留存收益。
F-9
| C. | 聯邦所得税 |
出於聯邦所得税的目的，該信託被視為授予人信託，因此不需要為聯邦所得税撥備。 利息、收益和損失將轉嫁給股東。
出於美國聯邦所得税的目的，股東通常將被視為 他們直接擁有信託基金持有的資產的按比例份額。股東也將被視為直接收到信託收入中各自按比例分攤的 收益(如果有的話)，並被視為直接產生各自按比例分攤的信託費用。(br}如果有)，股東將被視為直接收到信託收入中各自按比例分攤的費用，並被視為直接產生各自按比例分攤的信託費用。作為創建 籃子的一部分，美國股東收購股票對該股東而言不是應税事件。
贊助商的費用按日計算，按月支付。出於美國聯邦所得税的目的， 權責發生制美國股東通常需要將其美元的可分配部分作為費用考慮-相當於贊助商每天應計費用的金額， 此類美元等值由相應日期生效的貨幣匯率確定。如果 保薦人費用支付日的貨幣匯率與應計日生效的貨幣匯率不同，美國股東將為美國聯邦所得税的目的確認貨幣損益。
除利息收入(如有)和出售澳元的收益(如有)外，信託預計不會產生應税收入。非美國股東在出售或其他處置股票或信託出售澳元時確認的收益一般不繳納美國聯邦所得税， 除非：(1)非美國股東是個人，並且在出售或其他處置的納税年度內在美國停留183天或更長時間，且收益被視為 來自美國；或(2)收益與非美國股東在美國的貿易或企業的行為有效相關。
信託賺取的任何利息收入中的非美國股東部分一般不需繳納美國 聯邦所得税，除非該非美國股東擁有的股票與該非美國股東在美國從事貿易或業務的行為有效相關。
| D. | 收入確認 |
主要存款賬户的利息(如果有的話)在賺取時按日累加，按月收取或支付。該期間任何低於零的利息將 反映為貨幣存款的利息支出。託管人可能會根據市場狀況的變化或根據託管人的 流動性需求改變利息應計利率，包括將利率降至零或負零。對主要存款賬户收取的利息將作為貨幣存款的利息支出披露。
| E. | 分紅 |
如果信託賺取的利息(如果有)超過保薦人上個月的費用加上其他信託費用(如果有)的總和， 信託將在下個月的第一個營業日將以澳元計得的額外利息作為股息(此處稱為股息或分派)進行分配。託管人將指示將超出的 澳元按現行市場匯率兑換成美元，託管人將在可行的情況下儘快按比例(根據股東擁有的 股票數量)將美元分配給股東。
下表顯示了各年度的每股分配和總計分配情況：
| 截至兩個月 2018年12月31日 |
年終 2018年10月31日 |
年終 2017年10月31日 |
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| 每股分配 |
$ | 0.12 | $ | 0.72 | $ | 0.66 | ||||||
| 已支付的分配 |
$ | 189,938 | $ | 1,210,590 | $ | 1,460,231 | ||||||
截至2018年12月31日的收入分配於2019年1月9日支付給截至2019年1月3日的記錄持有人，費率為每股0.0566美元，總分配金額為93,308美元。
F-10
| 4. | 澳元存款 |
澳元本金存款存放在以澳元計價的計息活期賬户中。截至2018年12月31日的有效利率為-0.06%的年名義利率。截至2018年12月31日的兩個月，澳元本金存款為10,000,000澳元，澳元本金 贖回15,000,000澳元本金餘額為165,000,000澳元。這相當於116,159,963美元。截至2018年10月31日止年度，有25,000,000澳元本金存款及 澳元本金贖回40,000,000，導致期末澳元本金餘額為170,000,000。這相當於120,487,478美元。截至2017年10月31日止年度，澳元本金 存款為45,000,000，澳元本金贖回為95,000,000，導致期末澳元本金餘額為185,000,000。這相當於141,848,757美元。
與創建和贖回活動相關的淨利息(如果有)保存在以澳元計價的 無息賬户中，任何餘額將作為每月收入分配(如果有)的一部分全額分配。
| 5. | 可贖回股本 |
出於財務報表的目的，股票被歸類為可贖回的股票，因為它們可以贖回。股票以籃子形式連續發行和贖回 以換取澳元。個人投資者不能在與信託基金的直接交易中購買或贖回股票。只有授權參與者(定義如下)才能下單創建和贖回籃子。 授權參與者是存託信託公司(DTC)參與者，該參與者是註冊經紀-交易商或其他有資格通過DTC的簿記設施結算證券交易的機構，並且 已與信託和保薦人訂立合同安排，管理創建和贖回流程等事項。授權參與者可隨時分籃子贖回股票。
由於預計籃子的持續創建和贖回，以及每次創建或贖回的兩天結算期，信託反映了在交易日作為應收賬款創建的股票。贖回的股票在交易日反映為負債。流通股按贖回價值反映，即期末 日的每股資產淨值。按贖回價值對可贖回股本的調整計入留存收益。
可贖回股本的活動情況如下 ：
| 截至兩個月2018年12月31日 | 年終2018年10月31日 | 年終2017年10月31日 | ||||||||||||||||||||||
| 股票 | 美元金額 | 股票 | 美元金額 | 股票 | 美元金額 | |||||||||||||||||||
| 期初餘額 |
1,700,000 | $ | 120,594,430 | 1,850,000 | $ | 141,941,827 | 2,350,000 | $ | 178,918,567 | |||||||||||||||
| 已發行股份 |
100,000 | 7,287,860 | 250,000 | 18,880,911 | 450,000 | 34,369,885 | ||||||||||||||||||
| 贖回的股份 |
(150,000 | ) | (10,854,234 | ) | (400,000 | ) | (30,200,732 | ) | (950,000 | ) | (72,530,089 | ) | ||||||||||||
| 因匯率變動對期間股票的調整 |
| (779,086 | ) | | (10,027,576 | ) | | 1,183,464 | ||||||||||||||||
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| 期末餘額 |
1,650,000 | $ | 116,248,970 | 1,700,000 | $ | 120,594,430 | 1,850,000 | $ | 141,941,827 | |||||||||||||||
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受託人在每個工作日計算信託資產淨值。為了計算資產淨值，受託人從信託持有的澳元中減去保薦人 前一天的應計費用(包括前一天累計的所有未付利息(如果有))，並根據收盤即期匯率計算澳元的美元價值。 如果在特定評估日下午6：00(倫敦時間)還沒有確定和宣佈收盤即期匯率，則將使用最新的收盤即期匯率來確定信託的資產淨值，否則將使用最近的收盤即期匯率來確定信託的資產淨值，否則將使用最新的收盤即期匯率來確定信託的資產淨值，否則將使用最新的收盤即期匯率來確定信託的資產淨值，除非確定該價格不適合用作估值的基礎。如果受託人和保薦人確定最近的收盤即期匯率不是評估信託的澳元 元的適當基礎，他們將確定另一個評估基礎。受託人還確定每股資產淨值，等於信託資產淨值除以流通股數量。在確定每股資產淨值時，根據購買訂單可交付的股票被視為已發行股票 ；根據贖回訂單可交付的股票不被視為已發行股票。
F-11
| 6. | 選定季度信息(未經審計) |
截至2018年12月31日和2018年10月31日的財期：
| 兩個月告一段落 2018年12月31日 |
三個月 告一段落2018年10月31日 |
三個月 告一段落2018年7月31日 |
三個月 告一段落2018年4月30日 |
三個月 告一段落2018年1月31日 |
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| 收入 |
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| 利息收入 |
$ | 251,151 | $ | 444,064 | $ | 495,699 | $ | 424,679 | $ | 371,216 | ||||||||||
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| 總收入 |
251,151 | 444,064 | 495,699 | 424,679 | 371,216 | |||||||||||||||
| 費用 |
||||||||||||||||||||
| 贊助商費用 |
(77,937 | ) | (122,419 | ) | (128,476 | ) | (125,671 | ) | (132,392 | ) | ||||||||||
| 貨幣存款利息支出 |
(198 | ) | | | | | ||||||||||||||
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| 總費用 |
(78,135 | ) | (122,419 | ) | (128,476 | ) | (125,671 | ) | (132,392 | ) | ||||||||||
| 綜合淨收入 |
$ | 173,016 | $ | 321,645 | $ | 367,223 | $ | 299,008 | $ | 238,824 | ||||||||||
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| 基本每股收益和稀釋後每股收益(1) |
0.11 | $ | 0.19 | $ | 0.22 | $ | 0.18 | $ | 0.14 | |||||||||||
| 加權平均流通股 |
1,615,574 | 1,679,348 | 1,706,522 | 1,661,798 | 1,688,043 | |||||||||||||||
| 每股現金股息(1) |
$ | 0.12 | $ | 0.21 | $ | 0.20 | $ | 0.17 | $ | 0.13 | ||||||||||
| (1) | 季度報表中顯示的流通股金額可能與年初至今的金額無關 ，原因是認購和贖回與所賺取或分配的收入相關的時間安排。 |
截至2017年10月31日的財期：
| 三個月 告一段落 |
三個月 告一段落 |
三個月 告一段落 |
三個月 告一段落 |
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| 2017年10月31日 | 2017年7月31日 | 2017年4月30日 | 2017年1月31日 | |||||||||||||
| 收入 |
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| 利息收入 |
$ | 503,822 | $ | 547,064 | $ | 525,897 | $ | 559,049 | ||||||||
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| 總收入 |
503,822 | 547,064 | 525,897 | 559,049 | ||||||||||||
| 費用 |
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| 贊助商費用 |
(167,184 | ) | (169,120 | ) | (168,750 | ) | (175,456 | ) | ||||||||
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| 總費用 |
(167,184 | ) | (169,120 | ) | (168,750 | ) | (175,456 | ) | ||||||||
| 綜合淨收入 |
$ | 336,638 | $ | 377,944 | $ | 357,147 | $ | 383,593 | ||||||||
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| 每股基本收益和攤薄收益 (1) |
$ | 0.16 | $ | 0.17 | $ | 0.16 | $ | 0.16 | ||||||||
| 加權平均流通股 |
2,095,652 | 2,205,435 | 2,269,663 | 2,343,478 | ||||||||||||
| 每股現金股息(1) |
$ | 0.18 | $ | 0.17 | $ | 0.17 | $ | 0.15 | ||||||||
| (1) | 季度報表中顯示的流通股金額可能與年初至今的金額無關 ，原因是認購和贖回與所賺取或分配的收入相關的時間安排。 |
| 7. | 關聯方 |
保薦人是信託的關聯方。贊助商的費用按日收取，名義年利率為信託基金澳元的0.40% (包括所有未付利息，但不包括未付費用，每筆費用均在前一天累計)，並按月支付。
保薦人承擔 並支付信託產生的下列行政和營銷費用：受託人月費、紐約證交所Arca上市費、證券交易委員會註冊費、託管所的典型維護和交易費、打印和郵寄費用、審計費和開支、每年最高10萬美元的法律費用和開支，以及適用的許可費。
F-12
在某些情況下，除贊助商的費用外，信託還將支付一些費用。這些費用包括： 保薦人未承擔的費用(即前款規定以外的費用)、負利率產生的費用、税費和政府收費、受託人或保薦人代表信託提供的任何特別服務的費用和成本、受託人或保薦人為保護信託或股東利益而採取的行動、保薦人根據存託信託協議對保薦人的賠償、審計費和法律費用 每年超過10萬美元。
| 8. | 集中風險 |
信託的所有資產都是澳元，這造成了與澳元價格波動相關的集中風險。 因此，澳元對美元匯率的下降將對股票價值產生不利影響。可能導致澳元價格下跌的因素包括國家債務水平和貿易逆差、國內外通貨膨脹率、國內外利率、機構的投資和交易活動以及全球或地區的政治、經濟或金融事件和形勢。官方部門(購買、出售和持有澳元作為儲備資產一部分的中央銀行、其他政府機構和相關機構)大量拋售澳元可能會對股票投資產生不利影響。
信託基金的所有澳元均由託管機構持有。因此，與信託資產集中在單一金融機構持有的 賬户中相關的風險存在，並增加了信託及其受益人在託管機構破產的情況下損失的可能性。
| 9. | 承諾和或有事項 |
信託的組織文件規定，信託在適用法律允許的最大範圍內對保薦人及其任何為信託提供服務的附屬機構進行賠償 ，但保薦人或此類附屬機構取消行為資格的某些例外情況除外。信託在這些安排下的最大風險敞口是未知的，因為這將涉及到未來可能對信託提出的尚未發生的索賠 。此外，根據這些合同，信託公司之前沒有索賠或損失。因此，贊助商預計損失的風險是微乎其微的。
| 10. | 截至2017年12月31日的兩個月比較數據(未經審計) |
| 兩個月 告一段落 十二月三十一日， 2017 |
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| 收入 |
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| 利息收入 |
$ | 220,056 | ||
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| 總收入 |
220,056 | |||
| 費用 |
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| 贊助商費用 |
(87,443 | ) | ||
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| 總費用 |
(87,443 | ) | ||
| 綜合淨收入 |
$ | 132,613 | ||
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| 基本每股收益和稀釋後每股收益 |
$ | 0.08 | ||
| 加權平均流通股 |
1,704,918 | |||
F-13
| 兩個月告一段落十二月三十一日，2017 | ||||
| 期初留存收益 |
$ | | ||
| 綜合淨收入 |
132,613 | |||
| 已支付的分配 |
(165,335 | ) | ||
| 將可贖回股本調整為贖回價值 |
32,722 | |||
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|
|||
| 留存收益，期末 |
$ | | ||
|
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| 兩個月告一段落十二月三十一日，2017 | ||||
| 經營活動的現金流 |
| |||
| 應計收入收到的現金 |
$ | 260,546 | ||
| 支付贊助商費用的現金 |
(92,387 | ) | ||
|
|
|
|||
| 經營活動提供的淨現金 |
168,159 | |||
| 融資活動的現金流 |
| |||
| 購買可贖回股票所收到的現金 |
3,819,070 | |||
| 贖回可贖回股票所支付的現金 |
(15,275,524 | ) | ||
| 為分配支付的現金 |
(165,335 | ) | ||
|
|
|
|||
| 用於融資活動的淨現金 |
(11,621,789 | ) | ||
| 匯率變動對期間現金流的調整 |
2,572,264 | |||
|
|
|
|||
| 現金減少 |
(8,881,366 | ) | ||
| 期初現金 |
141,846,880 | |||
|
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|
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| 期末現金 |
$ | 132,965,514 | ||
|
|
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| 將淨綜合收益與經營活動提供的淨現金進行對賬 |
||||
| 綜合淨收入 |
$ | 132,613 | ||
| 調整綜合淨收入與經營活動提供的淨現金 ： |
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| 應計利息應收賬款 |
(105,634 | ) | ||
| 應計利息前期應收賬款 |
144,205 | |||
| 匯率對現金的影響 |
1,048 | |||
| 應計贊助商費用 |
45,185 | |||
| 上期累計保薦人費用 |
(49,258 | ) | ||
|
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|
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| 經營活動提供的淨現金 |
$ | 168,159 | ||
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F-14
簽名
根據1934年證券交易法第13或15(D)節的要求，註冊人已正式授權下列簽名者代表其簽署本報告。
| Invesco CurrencyShares® | ||
| 澳元信託基金 | ||
| 由以下人員提供： | 景順專業產品有限責任公司 | |
| Invesco CurrencyShares贊助商® | ||
| 澳元信託基金 | ||
| 由以下人員提供： | /s/D阿尼爾 D碎紙機 | |
| 丹尼爾·德雷珀 | ||
| 首席執行官 | ||
| (首席行政主任) | ||
| 日期： | 2019年3月8日 | |
根據1934年證券交易法的要求，本報告已由以下 人代表註冊人以*身份在指定日期簽署。
| 簽名 |
容量* |
日期 | ||
| /s/D阿尼爾 D碎紙機 |
經理兼首席執行官 | |||
| 丹尼爾·德雷珀 | (首席行政主任) | 2019年3月8日 | ||
| /s/K埃利 G快板 |
首席財務和會計官參與投資組合 | |||
| 凱利·加萊戈斯(Kelli Gallegos) | (首席財務官和首席會計官) | 2019年3月8日 | ||
| /s/D狂熱C.W亞倫 |
經理 |
2019年3月8日 | ||
| 大衞·C·沃倫 | ||||
| /s/JOhnM.Z錯誤 |
經理 |
2019年3月8日 | ||
| 約翰·M·澤爾 | ||||
| * | 註冊人是一家信託公司，註冊人的贊助商景順(Invesco )專業產品有限責任公司(Invesco Specific Products，LLC)的高級管理人員或董事身份簽字。 |