美國證券交易委員會
華盛頓特區，20549
表格
(標記一)
| | 根據1934年證券交易法第13或15(D)節的季度報告。 | |
在截至本季度末的季度內 | ||
| | 根據1934年“證券交易法”第13或15(D)條提交的過渡報告。 | |
由_至_的過渡期 | ||
委託文件編號：
CVD設備公司
(註冊人在其約章內的姓名)
| | |
| 州或其他司法管轄區 公司或組織) | (國際税務局僱主識別號碼) |
| | |
| (主要行政辦公室地址) | |
(
根據該法第12(B)條登記的證券：
| 每節課的標題 | 交易代碼 | 註冊的每個交易所的名稱 |
| | | |
檢查註冊人是否：(1)在過去12個月內(或註冊人被要求提交此類報告的較短期限內)提交了1934年證券交易法第13或15(D)條要求提交的所有報告，以及(2)在過去90天內一直符合此類提交要求。
用複選標記表示註冊人是否在過去12個月內(或在註冊人被要求提交此類文件的較短時間內)以電子方式提交了根據S-T規則第405條(本章232.405節)要求提交的每個互動數據文件。
用複選標記表示註冊人是大型加速申報公司、加速申報公司、非加速申報公司、較小的報告公司還是新興的成長型公司。見“交易法”第12b-2條中“大型加速申報公司”、“加速申報公司”、“較小報告公司”和“新興成長型公司”的定義)。
| 大型加速文件服務器☐ | 加速文件服務器☐ | |
| 規模較小的報告公司 | 新興成長型公司 |
如果是一家新興的成長型公司，用複選標記表示註冊人是否選擇不使用延長的過渡期來遵守根據交易法第13(A)節提供的任何新的或修訂的財務會計準則。
用複選標記表示註冊人是否為空殼公司(如交易法第12b-2條所定義)。
| 是否☑ |
註明截至最後實際可行日期發行人所屬各類普通股的流通股數量：
CVD設備公司及其子公司
索引
| 第一部分-財務信息 | |
| 項目1--簡明合併財務報表(未經審計) |
|
| 截至2021年6月30日和2020年12月31日的簡明合併資產負債表 |
3 |
| 截至2021年和2020年6月30日的三個月和六個月的簡明綜合運營報表 |
4 |
| 截至2021年6月30日和2020年6月30日的三個月和六個月股東權益變動簡明綜合報表 | 5 |
| 截至2021年6月30日和2020年6月30日的六個月簡明現金流量表 | 6 |
| 簡明合併財務報表附註 |
7 |
| 項目2-管理層對財務狀況和經營結果的討論和分析 |
25 |
| 第3項--關於市場風險的定量和定性披露 |
36 |
| 項目4--控制和程序 |
36 |
| 第II部分-其他信息 |
|
| 項目1--法律訴訟 |
37 |
| 項目1A--風險因素 |
37 |
| 項目2--未登記的股權證券銷售和收益使用 |
37 |
| 第3項-高級證券違約 |
37 |
| 項目4--煤礦安全信息披露 |
37 |
| 項目5--其他信息 |
37 |
| 項目6--展品 |
37 |
| 簽名 |
39 |
| 展品索引 |
40 |
第1部分-財務信息
項目1--財務報表
CVD設備公司及其子公司
簡明綜合資產負債表
| (未經審計) | ||||||||
| 2021年6月30日 | 2020年12月31日 | |||||||
| 資產 | ||||||||
| 流動資產 | ||||||||
| 現金和現金等價物 | $ | $ | ||||||
| 應收賬款淨額 | ||||||||
| 合同資產 | ||||||||
| 庫存，淨額 | ||||||||
| 應收税金 | ||||||||
| 其他流動資產 | ||||||||
| 持有待售資產 | ||||||||
| 流動資產總額 | ||||||||
| 財產、廠房和設備、淨值 | ||||||||
| 無形資產，淨額 | ||||||||
| 其他資產 | ||||||||
| 總資產 | $ | $ | ||||||
| 負債和股東權益 | ||||||||
| 流動負債 | ||||||||
| 應付帳款 | $ | $ | ||||||
| 應計費用 | ||||||||
| 長期債務的當期到期日 | ||||||||
| 合同責任 | ||||||||
| 持有待售債務 | ||||||||
| 流動負債總額 | ||||||||
| 長期債務，扣除當期部分後的淨額 | ||||||||
| 總負債 | ||||||||
| 承付款和或有事項(見附註13) | ||||||||
| 股東權益： | ||||||||
| 普通股-$面值-已授權、已發行和已發行的股份在2021年6月30日及2020年12月31日 | ||||||||
| 額外實收資本 | ||||||||
| 累計赤字 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 股東權益總額 | ||||||||
| 總負債和股東權益 | $ | $ | ||||||
附註是這些精簡綜合財務報表的組成部分。
CVD設備公司及其子公司
簡明合併操作報表
(未經審計)
| 截至三個月 | 截至六個月 | |||||||||||||||
| 六月三十日， | 六月三十日， | |||||||||||||||
| 2021 | 2020 | 2021 | 2020 | |||||||||||||
| 收入 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 收入成本 | ||||||||||||||||
| 毛利 | ||||||||||||||||
| 運營費用 | ||||||||||||||||
| 研發 | ||||||||||||||||
| 銷售和運輸 | ||||||||||||||||
| 一般事務和行政事務 | ||||||||||||||||
| 總運營費用 | ||||||||||||||||
| 營業虧損 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| 其他收入(費用)： | ||||||||||||||||
| 利息收入 | ||||||||||||||||
| 利息支出 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| 債務清償收益 | ||||||||||||||||
| 其他收入 | ||||||||||||||||
| 其他收入(虧損)合計(淨額) | ( | ) | ||||||||||||||
| 所得税前收入(虧損) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||
| 所得税費用(福利) | ( | ) | ||||||||||||||
| 淨收益(虧損) | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ||||||||
| 每股普通股基本收益(虧損) | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ||||||||
| 每股普通股攤薄收益(虧損) | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ||||||||
| 加權平均普通股 | ||||||||||||||||
| 傑出-基礎 | ||||||||||||||||
| 加權平均普通股 | ||||||||||||||||
| 突出-稀釋 | ||||||||||||||||
附註是這些精簡綜合財務報表的組成部分。
CVD設備公司及其子公司
簡明合併股東權益變動表
(未經審計)
截至2021年和2020年6月30日的三個月
| 普通股 | ||||||||||||||||||||
| 股票 | 帕爾 價值 | 其他內容 實繳 資本 | 留用 收益/ (累計 赤字) | 總計 | ||||||||||||||||
| 2021年4月1日的餘額 | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||||||||
| 淨收入 | - | |||||||||||||||||||
| 基於股份的薪酬 | ||||||||||||||||||||
| 2021年6月30日的餘額 | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||||||||
| 2020年4月1日的餘額 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||
| 淨損失 | - | ( | ) | ( | ) | |||||||||||||||
| 基於股份的薪酬 | ||||||||||||||||||||
| 2020年6月30日的餘額 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||
截至2021年和2020年6月30日的6個月
| 普通股 | ||||||||||||||||||||
| 股票 | 帕爾 價值 | 其他內容 實繳 資本 | 留用 收益 (累計 赤字) | 總計 | ||||||||||||||||
| 2021年1月1日的餘額 | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||||||||
| 淨損失 | - | ( | ) | ( | ) | |||||||||||||||
| 基於股份的薪酬 | ||||||||||||||||||||
| 2021年6月30日的餘額 | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||||||||
| 2020年1月1日的餘額 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||
| 淨收入 | - | |||||||||||||||||||
| 基於股份的薪酬 | ||||||||||||||||||||
| 2020年6月30日的餘額 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||
附註是這些精簡綜合財務報表的組成部分。
CVD設備公司及其子公司
現金流量表簡明合併報表
(未經審計)
| 截至六個月 | ||||||||
| 六月三十日， | ||||||||
| 2021 | 2020 | |||||||
| 經營活動的現金流： | ||||||||
| 淨(虧損)收入 | $ | ( | ) | $ | ||||
| 將淨(虧損)收入與經營活動中使用的現金淨額進行調整 | ||||||||
| 債務清償收益 | ( | ) | ||||||
| 基於股票的薪酬 | ||||||||
| 折舊及攤銷 | ||||||||
| 壞賬支出 | ||||||||
| 營業資產(增加)/減少 | ||||||||
| 應收賬款 | ( | ) | ||||||
| 合同資產 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 盤存 | ( | ) | ||||||
| 應收税金 | ( | ) | ||||||
| 其他流動資產 | ||||||||
| 經營負債增加/(減少) | ||||||||
| 應付帳款 | ( | ) | ||||||
| 應計費用 | ( | ) | ||||||
| 合同責任 | ( | ) | ||||||
| 調整總額 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 用於經營活動的現金淨額 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 投資活動的現金流： | ||||||||
| 資本支出 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 用於投資活動的淨現金 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 融資活動的現金流 | ||||||||
| 薪資保障計劃貸款收益 | ||||||||
| 償還長期債務 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 融資活動提供的現金淨額(用於) | ( | ) | ||||||
| 現金及現金等價物淨(減)增 | ( | ) | ||||||
| 期初現金及現金等價物 | ||||||||
| 期末現金和現金等價物 | $ | $ | ||||||
| 補充披露現金流信息： | ||||||||
| 已繳所得税 | $ | $ | ||||||
| 支付的利息 | $ | $ | ||||||
附註是這些精簡綜合財務報表的組成部分。
CVD設備公司及其子公司
簡明合併財務報表附註
(未經審計)
注1:
陳述的基礎
隨附的CVD設備公司及其附屬公司(統稱“本公司”)的未經審計簡明綜合財務報表是根據美利堅合眾國公認的中期財務信息會計原則和編制説明編制的。10-Q和文章8規例S-X.他們確實是這樣做的不包括美利堅合眾國普遍接受的完整財務報表會計原則所要求的所有信息和腳註。管理層認為，為編制中期財務報告，所有必要的調整(包括正常經常性應計項目)不其中包含了誤導性因素，所有這些調整都是正常的經常性調整。該項目的運營結果三和六截至的月份2021年6月30日是不必要地表明可預期的截至本年度的結果2021年12月31日
截至以下日期的壓縮綜合資產負債表2020年12月31日已按表格所載日期的經審核綜合財務報表派生10-K，啟用SEC2021年3月31日但確實如此不包含美利堅合眾國普遍接受的完整財務報表會計原則所要求的所有信息和腳註。這些未經審計的簡明合併財務報表應與該報告一併閲讀。
所有重要的公司間餘額和交易均已在合併中沖銷。此外，為符合本期列報，對上期合併財務報表進行了某些重新分類。
業務發展
在……裏面2021年1月公司董事會認為有必要改變公司的業務戰略和方向，並任命伊曼紐爾·拉基奧斯(Emmanuel Lakios)為總裁兼首席執行官(原為我們負責銷售和營銷的副總裁)，以評估公司的業務戰略和運營。根據這一評估，由於材料業務持續虧損和需要繼續進行大量投資，董事會得出結論，我們的主要重點應該放在核心設備業務上，材料業務戰略應該進行修訂，其目前的一些要素可能會減少或停止。基於分析，包括對Tantaline產品線的預測持續虧損和負現金流，公司已經實施了計劃，以減少對我們Tantaline產品線的進一步投資。此外，我們還記錄了一筆#美元的減值費用。
注1:(續)
在.期間2021年2月，為增加本公司的流動資金及提供必要的營運資金以支持本公司的持續業務及營運，董事會決定出售位於555北研究中心，紐約州伊斯利普(The“555建築物“)。管理層決定555大樓是不目前和未來的業務運營需要，並得出結論，材料業務的任何剩餘要素都可以整合到其在中伊斯利普的剩餘設施(“355建設“)，它相信可以滿足我們在可預見的未來增長的任何需要。在……裏面2021年4月該公司完成了將其Tantaline產品線轉移到355建築，而MesoScribe整合到355建築已經啟動。Tantaline產品線的所有功能都已合併到丹麥辦事處，與Tantaline相關的美國費用也已停止。在……上面2021年3月29日本公司與K鋼鐵有限責任公司訂立協議，出售555建築，等等2021年7月26日該公司已完成出售555大樓。售價是$
注2:*重要會計政策摘要。
收入確認
本公司通過合同協議設計、製造和銷售定製化化學氣相沉積設備。這些系統銷售要求公司交付正常運行的設備，這些設備通常在三至十八從開始接受訂單起計的幾個月。隨着時間的推移，公司通過使用一種基於成本的輸入法確認收入，因為它描述了公司在履行履行義務方面的進展。在這種方法下，固定價格合同產生的收入根據迄今發生的成本與完成履約義務時估計的總成本之比進行確認，通常在三幾個月後十八月份。
已發生成本包括所有直接材料成本和人工成本，以及與合同履行有關的間接成本，如用品、工具、維修和折舊成本。當項目材料已按照項目工程設計的要求購買或移至在製品並安裝時，合同材料成本包括在發生的成本中。基於成本的收入確認輸入法要求公司對完成項目的成本進行估算。在做出這樣的估計時，需要做出重大判斷來評估與完成項目的成本相關的假設，包括材料、勞動力和其他系統成本。如果任何合同的估計總成本大於合同淨收入，公司將確認損失已知期間的全部估計損失，並可以合理估計。
注2:*重要會計政策摘要(續)
收入確認(續)
“合同資產”包括通常由合同項下的系統銷售產生的未開單金額，以及確認的收入超過向客户開單的金額。金額可能不超過其估計的可變現淨值。合同資產根據我們的合同運行週期被歸類為流動資產。
“合同負債”包括超過確認收入的預付款和賬單。在製造週期內，公司通常在收到訂單和進度付款後收到首付款。合同負債根據我們的合同運營週期分類為流動負債，並在每個報告期結束時逐個合同報告，扣除確認的收入後的淨額。
對於產品的直接銷售，收入在承諾的產品或服務的控制權轉移給我們的客户時確認，金額反映了我們預期有權換取這些產品或服務的對價(交易價)。履約義務是合同中承諾將不同的產品或服務轉讓給客户的承諾，是美國會計準則下的會計單位。606,“與客户簽訂合同的收入”。
最新會計準則
在……裏面2016年6月，FASB發佈的會計準則更新(“ASU”)2016-13,金融工具-信貸損失(主題326)，其中要求按攤餘成本計量的金融資產應按預期收取的淨額列報。信貸損失準備是一個估值賬户，從金融資產的攤餘成本基礎上扣除，以預期收取的金額列報賬面淨值。損益表反映了對新確認的金融資產的信貸損失的計量，以及在此期間發生的預期信貸損失的增減。預期信貸損失的計量是基於歷史經驗、當前狀況以及影響報告金額可收回性的合理和可支持的預測。在……上面2019年11月15日FASB推遲了較小報告公司的生效日期。此更新中的修訂現在從以下財年開始生效2022年12月15日以及在這些年度期間內的過渡期。我們目前正在評估這一更新對我們合併財務報表的影響。
我們相信有不是通過了額外的新會計準則，但不然而，這對我們財務報表的讀者來説是有效的。然而，有許多新的提案正在制定中，如果這些提案獲得通過，可能對我們的財務報告有重大影響。
注3:*
現金和現金等價物
該公司擁有現金和現金等價物#美元。
該公司將大部分臨時現金投資放在金融機構，這些機構不定期可能超過聯邦存款保險公司的限額。存在風險的金額2021年6月30日和2020年12月31日是$
銷售集中度
來自任何地方的單個客户的收入一期限可以超過10%佔我們總收入的一半。在.期間三截至的月份2021年6月30日超出的客户數10%,並代表
應收賬款
該公司在正常業務過程中向幾個行業的不同公司銷售產品和服務。該公司根據一系列因素進行持續的信用評估，以評估應收賬款收回的可能性，這些因素包括過去的交易經驗、對其信用記錄的評估以及對合同發票條款的審查，以確定其客户的財務實力。該公司還保留了預期損失的準備金。在…2021年6月30日超出的客户數10%應收賬款餘額，代表總體而言，2020年12月31日代表的客户應收賬款餘額。
注4:*收入分解
下表顯示了三和六截至的月份2021年6月30日和2020(以千為單位)：
| 截至2021年6月30日的三個月 | ||||||||||||
| 隨着時間的推移 | 時間點 | 總計 | ||||||||||
| 航空航天 | $ | $ | $ | |||||||||
| 工業 | $ | $ | $ | |||||||||
| 研究 | $ | $ | $ | |||||||||
| 總計 | $ | $ | $ | |||||||||
| 截至2020年6月30日的三個月 | ||||||||||||
| 隨着時間的推移 | 時間點 | 總計 | ||||||||||
| 航空航天 | $ | $ | $ | |||||||||
| 工業 | $ | $ | $ | |||||||||
| 研究 | $ | $ | $ | |||||||||
| 總計 | $ | $ | $ | |||||||||
| 截至2021年6月30日的6個月 | ||||||||||||
| 隨着時間的推移 | 時間點 | 總計 | ||||||||||
| 航空航天 | $ | $ | $ | |||||||||
| 工業 | $ | $ | $ | |||||||||
| 研究 | $ | $ | $ | |||||||||
| 總計 | $ | $ | $ | |||||||||
| 截至2020年6月30日的6個月 | ||||||||||||
| 隨着時間的推移 | 時間點 | 總計 | ||||||||||
| 航空航天 | $ | $ | $ | |||||||||
| 工業 | $ | $ | $ | |||||||||
| 研究 | $ | $ | $ | |||||||||
| 總計 | $ | $ | $ | |||||||||
注4:*營收分項(續)
該公司的未確認合同收入約為$
需要判斷來評估假設，包括合同淨收入和總估計成本，以確定我們在合同完成方面取得的進展，並計算相應的收入數額以確認。
系統銷售估計值的變化有多種原因，包括不僅限於(I)建造加速或延遲，(Ii)產品成本預測更改，(Iii)與成本相關的更改單或附加組件，或(Iv)用於估算成本的其他信息的更改。預算的更改可能對公司的合併經營報表有實質性影響。
合同資產負債
合同資產包括：(I)保留金，代表已賺取但未開票的部分，客户推遲付款，直至達到某些合同里程碑；以及(Ii)未開票應收賬款，代表在向客户開單之前確認的收入，這在長期合同中是常見的。合同負債包括超過確認收入的客户預付款和賬單。
在.期間六截至的月份2021年6月30日和2020,合同資產增長約為百萬和100萬美元，分別是根據項目里程碑完成的工作超過賬單的結果。
正在進行的輸入法類型合同的合同資產和合同負債彙總如下：
| 2021 | ||||
| 進行中合約所招致的費用 | $ | |||
| 預計收益 | ||||
| 比林斯到目前為止 | ( | ) | ||
| $ | ||||
| 與非系統合同相關的遞延收入 | ( | ) | ||
| 包括在隨附的資產負債表中 | ||||
| 在以下標題下： | ||||
| 合同資產 | $ | |||
| 合同責任 | $ | ( | ) | |
注5:*庫存，淨額
| 庫存包括： | ||||||||
| 2021年6月30日 | 2020年12月31日 | |||||||
| 原料 | $ | $ | ||||||
| 在製品 | ||||||||
| 盤存 | $ | $ | ||||||
注6:*淨額
應收賬款是在扣除大約#美元的可疑賬款準備後列報的。
注7:*長期債務
該公司與滙豐銀行簽訂了一項貸款協議，該協議以我們位於紐約州中央伊斯利普的總部為抵押。這筆貸款在#年到期。
在……上面2017年11月30日，公司購買了位於555北研究中心，紐約州伊斯利普(The“555建築物“)。這座大樓的買入價是$。
這張票據是在#年付款的。
注7:*長債(續)
該公司遵守其在按揭下的財務契約，2021年6月30日。
在……上面2020年4月21日，本公司與美國滙豐銀行簽訂貸款協議(“貸款協議”)，根據該協議，本公司獲得一筆本金為#美元的貸款。
購買力平價貸款的債務由公司發行的票據代表，將於#年#月#日到期。2022年4月21日並以%的利率計息。1%每年。這張紙條可能由本公司在到期前的任何時間預付不是提前還款罰金。根據購買力平價條款，全部或部分貸款可能基於在以下位置支付的款項，可以被寬恕第一 二十四歲在收到與工資成本相關的收益後數週，繼續支付集團醫療福利、公用事業和之前發生的其他債務的抵押貸款利息2020年2月15日。該公司於#年提出寬恕申請。2021年4月以及其他2021年6月14日本公司收到其貸款人的通知，該通知於2021年6月10日小企業管理局批准了公司的購買力平價貸款豁免申請，並向貸款人支付了購買力平價貸款的全部本金和應計利息。因此，本公司已在三和六截至的月份2021年6月30日債務清償收益#美元
注8:持有待售資產和負債
為增加本公司的流動資金及提供必要的營運資金以支持其持續的業務及營運，本公司決定出售555大樓。管理層已決定555大樓曾經是不現在和將來的業務運營所需的，材料業務的任何剩餘元素都可以整合到355管理層相信，該大樓可以滿足公司在可預見的未來發展的任何需要。
在……上面2021年3月29日該公司與K鋼鐵有限責任公司簽訂了一項協議，出售其555建築，等等2021年7月26日該公司已完成出售555大樓。售價是$
注8:持有待售資產和負債(續)
建築費用，包括利息和手續費，金額為$
此外，該註釋還與555建築物被歸類為流動負債的一部分2021年6月30日為出售而持有的負債，款額為$
注9:*
該公司記錄了作為一般和行政費用的一部分#美元。
與以下項目相關的股票期權活動摘要2001股票期權計劃，2007股票激勵計劃和2016開始期間的股票激勵計劃2021年1月1日穿過2021年6月30日具體如下：
注9:*
| 2001年非限制性股票期權計劃 | ||||||||||||||||||||||||
| 起頭 | 授與 | 練習 | 取消 | 收尾 | ||||||||||||||||||||
| 天平 | 在.期間 | 在.期間 | 在.期間 | 天平 | ||||||||||||||||||||
| 傑出的 | 期間 | 期間 | 期間 | 傑出的 | 可操練的 | |||||||||||||||||||
| 股份數量 | ( | ) | ||||||||||||||||||||||
| 每股加權平均行權價 | $ | $ | ||||||||||||||||||||||
| 2007年股權激勵計劃 | ||||||||||||||||||||||||
| 起頭 | 授與 | 練習 | 取消 | 收尾 | ||||||||||||||||||||
| 天平 | 在.期間 | 在.期間 | 在.期間 | 天平 | ||||||||||||||||||||
| 傑出的 | 期間 | 期間 | 期間 | 傑出的 | 可操練的 | |||||||||||||||||||
| 股份數量 | ||||||||||||||||||||||||
| 每股加權平均行權價 | $ | $ | $ | |||||||||||||||||||||
| 2016年股權激勵計劃 | ||||||||||||||||||||||||
| 起頭 | 授與 | 練習 | 取消 | 收尾 | ||||||||||||||||||||
| 天平 | 在.期間 | 在.期間 | 在.期間 | 天平 | ||||||||||||||||||||
| 傑出的 | 期間 | 期間 | 期間 | 傑出的 | 可操練的 | |||||||||||||||||||
| 股份數量 | ||||||||||||||||||||||||
| 每股加權平均行權價 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||||
對於六截至的月份2021年6月30日公司授予了
| 股價 | $ | |||
| 行權價格 | $ | |||
| 股息率 | % | |||
| 預期波動率 | % | |||
| 無風險利率 | % | |||
| 預期壽命(以年為單位) |
注9:*
本公司共有
下表彙總了有關未完成和可執行的期權的信息，網址為2021年6月30日。
| 未完成的期權 | 可行使的期權 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 加權 | 加權 | 加權 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 平均值 | 平均值 | 平均值 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 鍛鍊 | 數 | 剩餘 | 鍛鍊 | 固有的 | 數 | 鍛鍊 | 固有的 | ||||||||||||||||||||||||
| 價格範圍 | 傑出的 | 合同 | 價格 | 價值 | 可操練的 | 價格 | 價值 | ||||||||||||||||||||||||
| $4.00 | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||||||||||||||
| $7.01 | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||||||||||||||
| $10.01 | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||||||||||||||
| $12.01 | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||||||||||||||
限制性股票獎
下表彙總了以下項目的限制性股票獎勵六截至的月份2021年6月30日：
| 加權 | ||||||||
| 的股份 | 平均資助金 | |||||||
| 受限 | 約會集市 | |||||||
| 庫存 | 價值 | |||||||
| 截至2020年12月31日的未歸屬未償債務 | $ | |||||||
| 授與 | $ | |||||||
| 既得 | $ | |||||||
| 沒收/取消 | ( | ) | $ | |||||
| 截至2021年6月30日的未歸屬未償債務 | $ | |||||||
尚未發放的限制性股票獎勵的公允價值將計入歸屬期間的股票補償費用。自.起2021年6月30日有一塊錢
注9:*
限售股單位
下表彙總了與年度未償還限制性股票單位相關的活動。六截至的月份2021年6月30日：
| 加權 | ||||||||
| 的股份 | 平均資助金 | |||||||
| 受限 | 約會集市 | |||||||
| 股票單位 | 價值 | |||||||
| 截至2020年12月31日的未歸屬未償債務 | $ | |||||||
| 授與 | $ | |||||||
| 既得 | ( | ) | $ | |||||
| 沒收/取消 | (- | ) | $ | - - | ||||
| 截至2021年6月30日的未歸屬未償債務 | $ | |||||||
既有限制性股票單位的總公允價值為#美元。
已發行的限制性股票單位的公允價值將計入歸屬期間的股票補償費用。自.起2021年6月30日有一塊錢
注10:*
自.起2021年6月30日和2020年12月31日，本公司已就所有遞延税項淨資產提供全額估值津貼。這是基於管理層的評估，包括上一次三多年來的經營虧損，它更有可能比不遞延税金淨資產可能不將在未來實現。在……上面2020年3月27日，“冠狀病毒援助、救濟和經濟安全法案”(“CARE法案”)是由美國國會頒佈的。由於CARE法案的頒佈，#年產生的淨營業虧損(“NOL”)2018-2020現在可以帶回去五幾年來，公司確認了大約$
注11:*
每股基本收益的計算方法是將普通股股東可獲得的淨收益(分子)除以當期已發行普通股的加權平均數(分母)。稀釋後每股收益的計算類似於基本每股收益，只是分母增加，以包括如果潛在稀釋普通股已經發行，將會發行的額外普通股的數量。
計算每股收益時使用的基本股份和稀釋股份的對賬如下：
| 截至6月30日的三個月， | 截至6月30日的六個月， | |||||||||||||||
| 2021 | 2020 | 2021 | 2020 | |||||||||||||
| 基本加權平均已發行普通股 | ||||||||||||||||
| 期權和未既得限制性股票的稀釋效應 | ||||||||||||||||
| 稀釋加權平均流通股 | ||||||||||||||||
下表表示在計算年度稀釋後每股收益時未計入的普通股等價物。三和六截至的月份2021年6月30日和2020,因為納入它們的效果將是反稀釋的。
| 截至6月30日的三個月， | 截至6月30日的六個月， | |||||||||||||||
| 2021 | 2020 | 2021 | 2020 | |||||||||||||
| 股票期權 | ||||||||||||||||
要購買的股票期權
期權的稀釋性潛在普通股是根據庫存股方法計算的，該方法假設行使所有期權的收益用於按市值回購普通股。收益耗盡後剩餘的股份數量代表證券的潛在稀釋效應。
注12:*部門報告
本公司通過 (3)部分：CVD設備(“CVD”)、不鏽鋼設計概念(“SDC”)和CVD材料(“材料”)。CVD段用於化學氣相沉積設備製造。SDC是該公司位於紐約州索格蒂斯的氣體控制系統超高純度製造部門。材料部門的成立是為了為航空航天、醫療、電子和其他應用提供材料塗層。公司根據幾個因素對業績進行評估，其中主要的財務衡量標準是税前收益或(虧損)。
公司的公司管理活動在抵銷和未分配欄中報告。這些活動主要包括公司間利潤、與某些公司高管和支持人員有關的費用、與公司董事會有關的費用、授予公司管理人員的股票的股票期權費用、某些諮詢費用、投資者和股東關係活動，以及公司的所有法律、審計和專業費用以及利息費用。
截至三個月六月三十日，
(單位：千)
| 消除*和 | ||||||||||||||||||||
| 2021 | CVD | SDC | 材料 | 未分配 | 整合 | |||||||||||||||
| 資產 | $ | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||
| 收入 | ( | ) | ||||||||||||||||||
| 營業(虧損)收入 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||
| 税前收入(虧損) | ( | ) | ||||||||||||||||||
| 2020 | ||||||||||||||||||||
| 資產 | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | |||||||||||||
| 收入 | ( | ) | ||||||||||||||||||
| 營業(虧損)收入 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
| 税前(虧損)收入 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
注12:*部門報告(續)
截至六個月六月三十日，
(單位：千)
| 消除*和 | ||||||||||||||||||||
| 2021 | CVD | SDC | 材料 | 未分配 | 整合 | |||||||||||||||
| 收入 | ( | ) | ||||||||||||||||||
| 營業(虧損)收入 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||
| 税前收入(虧損) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||
| 2020 | ||||||||||||||||||||
| 收入 | ( | ) | ||||||||||||||||||
| 營業收入(虧損) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||
| 税前收入(虧損) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||
*所有抵銷分錄代表在合併中為外部財務報告而抵銷的部門間收入。
注13:英國廣播公司報道了一些重大事件-冠狀病毒(COVID)-19)
該公司一直在積極監測冠狀病毒(COVID-19)爆發和隨之而來的大流行及其對全球經濟和運營環境的影響，特別是對公司、員工、運營和財務狀況的影響。2020年3月，世界衞生組織承認COVID-19疫情是基於疾病的全球傳播、其引起的疾病的嚴重程度及其對社會的影響而導致的一種大流行。作為對COVID的迴應-19在疫情爆發後，許多國家、州、城市和其他地理區域的政府都採取了預防或保護措施，例如對旅行和商業運營施加限制，包括政府完全或部分關閉包括我們公司在內的許多學校和企業，並建議或要求個人限制或放棄外出時間。因此，COVID-19疫情嚴重限制了包括美國在內的許多國家的經濟活動水平，並繼續對全球經濟活動產生實質性的不利影響，尤其是航空航天部門，該公司的很大一部分業務依賴於該部門，由於缺乏航空旅行，該部門的業務一直面臨大幅減少。該公司的新訂單水平開始於第一四分之一2020,繼續進入第一四分之一2021已經大幅減少，而美國的新訂單第二四分之一2021其中高得多的大約是$
注14:*後續活動--出售555建房
在……上面2021年3月29日該公司與K鋼鐵有限責任公司簽訂了一項協議，出售其555建築，等等2021年7月26日該公司已完成出售555大樓。售價是$
此外，該註釋還與555建築物被歸類為流動負債的一部分2021年6月30日為出售而持有的負債，款額為$
注14:*後續活動--出售555建築(續)
下面是關於以下項目的形式資產負債表2021年7月26日出售555建築：
| 形式 | 形式 | |||||||||||
| 2021年6月30日 | 調整 | 2021年6月30日 | ||||||||||
| 資產 | ||||||||||||
| 流動資產 | ||||||||||||
| 現金和現金等價物 | $ | $ | (1) | $ | ||||||||
| 應收賬款淨額 | ||||||||||||
| 合同資產 | ||||||||||||
| 庫存，淨額 | ||||||||||||
| 應收税金 | ||||||||||||
| 其他流動資產 | ( | ) | (2) | |||||||||
| 持有待售資產 | ( | ) | (3) | - | ||||||||
| 流動資產總額 | ( | ) | ||||||||||
| - | ||||||||||||
| 財產、廠房和設備、淨值 | ||||||||||||
| 無形資產，淨額 | ||||||||||||
| 其他資產 | ||||||||||||
| 總資產 | $ | $ | ( | ) | $ | |||||||
| 負債和股東權益 | ||||||||||||
| 流動負債 | ||||||||||||
| 應付帳款 | $ | $ | ||||||||||
| 應計費用 | ( | ) | (4) | |||||||||
| 長期債務的當期到期日 | ||||||||||||
| 合同責任 | ||||||||||||
| 持有待售債務 | ( | ) | (5) | - | ||||||||
| 流動負債總額 | ( | ) | ||||||||||
| 長期債務，扣除當期部分後的淨額 | ||||||||||||
| 總負債 | ( | ) | ||||||||||
| 承付款和或有事項(見附註13) | ||||||||||||
| 股東權益： | ||||||||||||
| 普通股-$面值-已授權、已發行和已發行的股份在2021年6月30日及2020年12月31日 | ||||||||||||
| 額外實收資本 | ||||||||||||
| 留存收益 | ( | ) | (6) | |||||||||
| 股東權益總額 | ||||||||||||
| 總負債和股東權益 | $ | $ | ( | ) | $ | |||||||
注14:*後續活動--出售555建築(續)
上述形式資產負債表的腳註。
| (1) | 出售建築物的淨收益，扣除全額付款後的淨額555房屋抵押，以及相關的結算費。 |
| (2) | 收到預付領航税的分攤，以及租賃空間的經紀人費用，地址為555大樓。 |
| (3) | 出售與建築相關的資產。 |
| (4) | 支付555房屋租户向買方支付的託管保證金555大樓。 |
| (5) | 按揭利率為555在建築物銷售結束時，建築物得到了回報。 |
| (6) | 出售建築物的淨收益扣除相關成本後的大約淨收益 |
第二項：報告管理層對財務狀況和經營成果的討論和分析。
除本文包含的歷史信息外，本“管理’關於財務狀況和經營成果的討論與分析”包含符合“1995年美國私人證券訴訟改革法案”(修訂)的前瞻性陳述。這些陳述涉及已知和未知的風險、不確定因素和其他因素，這些風險、不確定性和其他因素可能導致公司的實際結果、業績或成就與此類前瞻性陳述明示或暗示的任何未來結果、業績或成就大不相同。這些前瞻性陳述以各種因素為基礎，利用許多重要假設和其他重要因素得出，可能導致實際結果與前瞻性陳述中的結果大不相同。可能導致實際結果與前瞻性陳述中的結果大不相同的重要假設和其他因素，包括但不限於：公司的競爭’公司現有的和潛在的未來產品線；’是否有能力在需要時以可接受的條件獲得融資；公司的不確定性’這些不確定性包括：公司未來盈利能力的不確定性；所收購業務或產品線未來盈利能力的不確定性；公司未來擴張的不確定性；新型新冠肺炎病毒對我們以及我們的客户、供應商和其他第三方業務和運營的影響。這些前瞻性陳述的推導還涉及上文未確定的其他因素和假設，這些假設未能實現以及其他因素也可能導致實際結果與預測的結果大相徑庭。公司沒有義務更新這些前瞻性陳述，以反映實際結果、假設的變化或影響這些前瞻性陳述的其他因素的變化。過去的業績並不能保證未來的業績。您不應過分依賴任何前瞻性陳述，因為這些陳述僅説明瞭它們作出的日期。在本報告中使用的詞語，“相信，” “期待，” “期望，” “估計，” “計劃，” “打算，” “將要”類似的表述旨在識別前瞻性陳述。
冠狀病毒(新冠肺炎)
我們一直在積極監測冠狀病毒(“新冠肺炎”)的爆發及其對全球的影響。到目前為止，我們的首要關注點一直是確保員工的健康和安全。為此，我們在適當的情況下采取了社會疏遠做法，實施了旅行限制，並採取行動確保我們的設施定期進行清潔和消毒。這是一個新穎而具有挑戰性的時代，這場危機的嚴重性要求我們考慮所有促進員工安全的選擇，包括在適當的情況下，或者在需要遵守外國、國家、州或其他國家的規定的情況下和/或命令，在我們的某些地點和生產設施暫停工作，以保護員工和遏制冠狀病毒的傳播。*所有這些行動都對我們的經營業績產生了不利影響。特別是我們業務的很大一部分依賴的航空航天部門，由於缺乏航空旅行，其業務面臨大幅減少。由於新冠肺炎爆發的時機，我們在截至2020年12月31日的一年中到2021年第一季度的新訂單水平大幅下降，而2021年第二季度的新訂單水平大幅上升，約為600萬美元，這對我們從2020年第二季度開始的收入產生了實質性的不利影響。雖然公司2020年第一季度的財務業績反映了新冠肺炎的初步影響，但截至2020年12月31日的年度和截至2021年6月30日的6個月反映了實質性的不利影響, 由於許多不確定性(包括COVID Delta變體的影響)，我們無法預測大流行對我們2021年剩餘時間財務狀況和運營業績的影響程度，但在任何直接或間接受到這場大流行影響的未來時期，影響可能是實質性的。疫情的長期影響是高度不確定的，無法預測。
當前的發展動態
從歷史上看，我們幾乎所有的收入都來自我們的定製設備業務和我們的不鏽鋼設計概念(SDC)氣體管理和化學品輸送控制系統部門。在我們產品的營銷、銷售和製造過程中，我們需要幾個月到一年多的漫長銷售週期才能完成生產和交付。此外，由於市場狀況的突然變化、競爭和其他因素，對我們的設備和相關消費品和服務的需求可能會出現波動。這可能而且已經導致我們的收入流大幅波動。
為了應對這種銷售波動，我們試圖使我們的業務多樣化，並將其擴展到提供物質產品和服務。這一戰略包括髮展我們為目標客户/市場需求提供材料塗層和表面處理的能力(“材料業務”)。本着這一目標，我們於2016年12月收購了Tantaline，並於2017年10月收購了MesoScribe。為了促進這些新的業務線，我們花了13,850,000美元購買了一棟樓來容納這兩家運營中的子公司。這座18萬平方英尺的建築(“555大樓”)原計劃容納美國的材料業務，併為這些業務的預期增長提供足夠的空間。此外，我們還保留了一座13萬平方英尺的建築(“355大樓”)，這裏是我們業務的設備產品部分以及我們的公司總部。
我們在2020、2019年和2018年分別投資了約160萬美元、270萬美元和250萬美元，用於建築改善、機械和其他主要與材料業務相關的費用。
材料業務的預期增長沒有達到預期。雖然我們在設施、設備和採購方面進行了大量投資，以推進我們的戰略，但事實證明，上述投資嚴重消耗了我們的財務和流動性。自2018年以來，材料業務的收入在2018年為170萬美元，2019年為160萬美元，2020年為230萬美元，不包括360萬美元的減值費用，所有年份都記錄了運營虧損，總虧損為250萬美元。這些累積業績是由於Tantaline業務的營業虧損被MesoScribe業務150萬美元的營業利潤所抵消。在截至2021年6月30日的6個月裏，材料業務的收入為170萬美元，營業收入為140萬美元。營業收入來自Tantaline和Mesoscribe業務的營業收入。
此外，我們的總收入從2017年的4110萬美元下降到2020年的1690萬美元。過去三年(2018-2020年)的累計運營虧損(不包括360萬美元的減值費用)總計1450萬美元，其中包括2018年(530萬美元)、2019年(500萬美元)和2020年(420萬美元)。由於這些持續虧損以及對材料業務的投資，我們的現金餘額從2016年12月31日的2170萬美元下降到2020年12月31日的770萬美元和2021年6月30日的540萬美元，流動性緊張。新冠肺炎危機對航空航天行業產生的負面影響是造成和加劇這一下降的原因，這是由於旅行減少和行業燃氣輪機發動機銷售減少造成的。近年來，航空航天銷售額佔我們總收入的60%。
截至2021年6月30日，我們對355大樓和555大樓的抵押貸款債務分別為190萬美元和910萬美元。355號大樓抵押貸款債務將於2022年3月到期，而555號大樓抵押貸款債務已於2021年7月26日全額償還，原因是出售了該大樓(出售詳情見下文)。
2021年1月，我們的董事會得出結論，我們需要改變方向和新的領導層，以評估我們的業務戰略和運營，並及時採取行動阻止和扭轉過去幾年的下滑。因此，他們任命伊曼紐爾·拉基奧斯(Emmanuel Lakios)為總裁兼首席執行官(原為我們負責銷售和營銷的副總裁)。我們開始深入分析我們的整個業務和運營，包括材料業務。基於這一分析，我們認為我們的主要關注點應該放在核心設備業務上，材料業務戰略應該進行修訂，其目前的一些要素可能會減少或停止。基於這一分析，我們預測我們的Tantaline產品線將繼續虧損，現金流為負，因此，我們已經實施了計劃，以消除對我們的Tantaline產品線的進一步投資，這將導致大約150-200萬美元的額外成本。此外，我們在截至2020年12月31日的第四季度和年度記錄了360萬美元的減值費用。根據目前正在審查的某些決定和行動，可能會產生額外的成本，包括與員工相關的成本和租賃終止成本，估計約為400,000美元。
為了增加我們的流動性並提供必要的營運資金來支持我們正在進行的業務和運營，我們決定在2021年2月出售555大樓。我們確定，目前或未來的業務運營不需要555大樓，材料業務的任何剩餘元素都可以整合到355大樓中，我們相信355大樓可以滿足我們在可預見的未來增長的任何需要。2021年4月，我們完成了將我們的Tantaline產品線遷移到355大樓的工作，同時啟動了將MesoScribe整合到355大樓的工作。Tantaline產品線的所有功能都已合併到丹麥辦事處，與Tantaline相關的美國費用也已停止。
2021年3月29日，我們與Steel K，LLC就出售我們的555大樓達成了協議，2021年7月26日，我們完成了555大樓的銷售。售價為24,360,000美元，可根據分攤、調整和抵免進行調整。銷售收益的一部分用於償還555號樓的現有抵押債務，包括利息和手續費9,352,719美元，以及與完成交易有關的各種費用。該公司的淨收益約為1400萬美元。
運營説明書
| 截至三個月 |
截至六個月 |
|||||||||||||||
| 六月三十日， |
六月三十日， |
|||||||||||||||
| 2021 |
2020 |
2021 |
2020 |
|||||||||||||
| 收入 |
$ | 4,034,408 | $ | 3,718,884 | $ | 7,400,268 | $ | 9,755,244 | ||||||||
| 收入成本 |
3,188,746 | 3,117,369 | 6,236,026 | 7,218,205 | ||||||||||||
| 毛利 |
845,662 | 601,515 | 1,164,242 | 2,537,039 | ||||||||||||
| 毛利% |
20.9 | % | 16.2 | % | 15.7 | % | 26.0 | % | ||||||||
| 運營費用 |
||||||||||||||||
| 研發 |
128,512 | 96,108 | 228,944 | 209,936 | ||||||||||||
| 銷售和運輸 |
217,976 | 131,263 | 353,731 | 297,040 | ||||||||||||
| 一般事務和行政事務 |
1,582,098 | 1,506,398 | 3,283,278 | 3,054,156 | ||||||||||||
| 總運營費用 |
1,928,586 | 1,733,769 | 3,865,953 | 3,561,132 | ||||||||||||
| 營業虧損 |
(1,082,924 | ) | (1,132,254 | ) | (2,701,711 | ) | (1,024,093 | ) | ||||||||
| 其他收入(費用)： |
||||||||||||||||
| 利息收入 |
403 | 5,478 | 1,626 | 30,380 | ||||||||||||
| 利息支出 |
(107,000 | ) | (114,484 | ) | (214,221 | ) | (230,522 | ) | ||||||||
| 債務清償收益 |
2,443,418 | - | 2,443,418 | - | ||||||||||||
| 其他收入 |
217,592 | 107,880 | 436,827 | 218,688 | ||||||||||||
| 其他收入(虧損)合計(淨額) |
2,554,413 | (1,126 | ) | 2,667,650 | 18,546 | |||||||||||
| 所得税前收入(虧損) |
1,471,489 | (1,133,380 | ) | (34,061 | ) | (1,005,547 | ) | |||||||||
| 所得税費用(福利) |
1,064 | 1,049 | 1,064 | (1,529,596 | ) | |||||||||||
| 淨收益(虧損) |
$ | 1,470,425 | $ | (1,134,429 | ) | $ | (35,125 | ) | $ | 524,049 | ||||||
截至2021年6月30日的三個月與2020年6月30日
收入
截至2021年6月30日的三個月，我們的收入為400萬美元，而截至2020年6月30日的三個月為370萬美元，增長了130萬美元或8.5%。儘管實現了這一温和的銷售增長，但總體銷售水平繼續受到負面影響。這主要歸因於新冠肺炎的影響，它大幅減少了公司從2020年第一季度開始、截至2020年12月31日的年度到2021年第一季度的訂單，這反過來又大幅減少了我們隨後幾個季度的收入。截至2021年6月30日的三個月的收入較上年同期增加，主要是因為我們的CVD材料部門的收入增加了70萬美元，我們的SDC部門的收入增加了100萬美元，但與零部件和設備銷售相關的CVD設備部門的收入減少了150萬美元，這在一定程度上抵消了這一增長。截至2021年6月30日的季度的新訂單約為600萬美元，而截至2021年3月31日的上一季度為380萬美元，截至2020年6月30日的季度為190萬美元。
截至2021年6月30日的三個月，CVD設備部門貢獻的收入為180萬美元，佔我們總收入的45.0%，低於該部門在截至2020年6月30日的三個月貢獻的230萬美元，後者佔我們總收入的61.3%。這一收入下降是設備銷售增加140萬美元和零部件銷售減少(190萬美元)的結果，備件銷售受到新冠肺炎導致的航空航天需求放緩的影響。
截至2021年6月30日的三個月，我們SDC部門的收入為110萬美元，而截至2020年6月30日的三個月為100萬美元，增加了10萬美元。
在截至2021年6月30日的三個月裏，我們的CVD材料部門的收入為110萬美元，而截至2020年6月30日的三個月的收入為140萬美元。這一70萬美元的增長主要是因為與我們丹麥業務相關的Tantaline®相關收入增加了160萬美元，訂單費率與去年同期相比有所提高。
毛利
截至2021年6月30日的三個月毛利為180萬美元，毛利率為20.9%，而截至2020年6月30日的三個月毛利為160萬美元，毛利率為16.2%。毛利率和毛利率的增長主要是由於製造效率的提高，在較小程度上是由於更高的銷售水平利用了固定成本，但部分被截至2020年6月30日的三個月內開始的員工工資總額和相關成本的減少所抵消，這是由於實施了新冠肺炎的授權。
研發、銷售及一般和行政費用
研究與開發
由於我們的定製訂單需要進行技術開發，我們的研發團隊及其費用在他們直接為客户項目工作時會計入銷售商品的成本。當他們不在客户項目上工作時，他們在我們的應用實驗室工作，他們的成本被計入研發費用。截至2021年和2020年6月30日的三個月，我們的研發費用總額分別為12.8萬美元和9.6萬美元，增加了3.2萬美元。
賣
截至2021年6月30日的三個月，銷售費用為21.8萬美元，佔收入的5.4%，而截至2020年6月30日的三個月，銷售費用為13.1萬美元，佔收入的3.5%。2021年的增長主要是由於員工和員工相關成本降低的影響，在截至2020年6月30日的三個月裏，由於新冠肺炎相關任務，而隨着我們恢復正常運營，我們在2021年擴大了對客户賬户接洽的關注，增加了人員和差旅相關成本。他説：
一般事務和行政事務
截至2021年6月30日的三個月，一般和行政費用為160萬美元，佔收入的39.2%，而截至2020年6月30日的三個月，一般和行政費用為150萬美元，佔收入的40.5%，增加了10萬美元。這些費用增加的主要原因是，騰出555大樓和為合併業務準備355大樓的費用為232 000美元，與人事費用和外部服務有關，以及法律費用增加152 000美元，其中27 000美元與準備出售555大樓有關，餘額與一般公司治理、員工相關事項和知識產權有關，部分被收回壞賬185 000美元和主要由於555大樓減少的折舊所抵消。
營業虧損
由於銷售額增加以及由此帶來的120萬美元的毛利率增加，被120萬美元的運營費用增加所抵消，我們在截至2021年6月30日的三個月的運營虧損為110萬美元，而截至2020年6月30日的三個月的運營虧損為110萬美元。
其他收入(費用)
截至2021年6月30日和2020年6月30日的三個月，其他收入(支出)分別為2554,000美元和1,000美元。在截至2021年6月30日和2020年6月30日的三個月中，債務清償收益分別為2,443,000美元和0美元，這是在截至2021年6月30日的三個月中免除了公司PPP貸款的2,443,000美元債務收入的結果。在截至2021年和2020年6月30日的三個月裏，轉租我們555大樓的一部分的其他收入分別為218,000美元和108,000美元。增加11萬美元是由於2021年入住率增加導致租金上漲。由於利率下降和現金餘額減少，截至2021年6月30日的三個月的利息收入減少了5000美元，降至0美元，而2020年為5000美元。此外，在截至2021年6月30日的三個月裏，與公司抵押貸款相關的利息支出減少了8000美元，降至10.7萬美元，而2020年為11.5萬美元。
所得税
在分別截至2021年和2020年6月30日的三個月裏，與最低州税相關的所得税支出為1,000美元。我們繼續評估我們的遞延税項資產的潛在利用情況，這項資產已全部預留用於按季度審查我們的經濟模型，包括訂單的預測和時間、成本控制措施和其他因素。
淨(虧損)收入
由於上述因素，包括確認240萬美元免除與公司購買力平價貸款相關的債務收入的影響，我們報告截至2021年6月30日的三個月淨收益為150萬美元，或每股基本和稀釋後收益0.22美元，而截至2020年6月30日的三個月淨虧損(110萬美元)，或每股基本和稀釋後收益(0.17美元)。
截至2021年6月30日的6個月與2020年6月30日
收入
截至2021年6月30日的6個月，我們的收入為740萬美元，而截至2020年6月30日的6個月為980萬美元，減少了240萬美元，降幅為24.1%。收入減少的主要原因是新冠肺炎的影響，從2020年第一季度開始，截至2020年12月31日的一年，公司的訂單數量大幅減少，一直到2021年第一季度(而2021年第二季度的新訂單數量大幅增加，約為600萬美元)。這反過來又大大減少了我們在隨後幾個季度的收入。這一下降主要是由於我們的CVD設備部門與零部件和設備銷售相關的收入減少了260萬美元，我們的SDC部門減少了180萬美元，這部分被我們的CVD材料部門增加了100萬美元所抵消。
在截至2021年6月30日的6個月中，CVD設備部門貢獻的收入為380萬美元，佔我們總收入的51.5%，比該部門在截至2020年6月30日的6個月中貢獻的640萬美元(佔我們總收入的65.4%)低40.2%或260萬美元。這一淨收入減少的原因是，受新冠肺炎導致的航空航天需求放緩的影響，零部件銷售減少了280萬美元，部分被設備銷售增加了200萬美元所抵消。
截至2021年6月30日的6個月，我們SDC部門的收入為190萬美元，而截至2020年6月30日的6個月為270萬美元，減少了180萬美元，這主要是由於在截至2020年6月30日的6個月內完成了一筆大訂單的收入。
截至2021年6月30日的6個月，我們CVD材料部門的收入為170萬美元，而截至2020年6月30日的6個月為170萬美元。這100萬美元的增長是因為主要來自公司丹麥業務的Tantaline®相關收入增加了170萬美元，以及MesoScribe產品收入增加了130萬美元，這兩個方面都是新訂單費率提高的結果。
毛利
截至2021年6月30日的六個月毛利為120萬美元，毛利率為15.7%，而截至2020年6月30日的六個月毛利為250萬美元，毛利率為26.0%。毛利率和毛利率的下降，主要是由於新冠肺炎的影響導致銷售額減少230萬美元，以及支持更高銷售水平的固定成本和工資的影響，但由於實施新冠肺炎授權，員工工資和相關成本從截至2020年6月30日的六個月開始減少，部分抵消了這一影響。
研發、銷售及一般和行政費用
研究與開發
由於我們的定製訂單需要進行技術開發，我們的研發團隊及其費用在他們直接為客户項目工作時會計入銷售商品的成本。當他們不在客户項目上工作時，他們在我們的應用實驗室工作，他們的成本被計入研發費用。截至2021年和2020年6月30日的6個月，我們的研發費用總額分別為22.9萬美元和21萬美元，增加了1.9萬美元。
賣
截至2021年6月30日的6個月，銷售費用為354,000美元，佔收入的4.8%，而截至2020年6月30日的6個月，銷售費用為297,000美元，佔收入的3.0%。2021年的增長主要是由於員工和員工相關成本降低的影響，在截至2020年6月30日的六個月裏，由於新冠肺炎相關授權，我們擴大了對2021年客户賬户接洽的關注，增加了人員和差旅相關成本。
一般事務和行政事務
截至2021年6月30日的6個月，一般和行政費用為330萬美元，佔收入的44.4%，而截至2020年6月30日的6個月，一般和行政費用為310萬美元，佔收入的31.3%，增加了20萬美元。這些費用增加的主要原因是騰出555大樓和為合併業務準備355大樓的費用232,000美元，與人事費用和外部服務有關，以及法律費用增加425,000美元，其中100,000美元與準備出售555大樓有關，其餘部分與一般公司治理、員工相關事項和知識產權有關。這部分被收回185000美元的壞賬和主要由於555號大樓201000美元的折舊減少所抵消。
營業虧損
由於銷售額大幅下降以及由此導致的毛利率下降和一般和行政費用增加，我們在截至2021年6月30日的6個月中的運營虧損為270萬美元，而截至2020年6月30日的6個月的運營虧損為100萬美元。
其他收入(費用)
截至2021年6月30日和2020年6月30日的6個月，其他收入(支出)分別為266.8萬美元和1.9萬美元。在截至2021年6月30日和2020年6月30日的6個月中，債務清償收益分別為2,443,000美元和0美元，這是在截至2021年6月30日的6個月中免除了公司PPP貸款的2,443,000美元債務收入的結果。在截至2021年和2020年6月30日的六個月裏，轉租我們555大樓的一部分的其他收入分別為437,000美元和21.9萬美元。增加21.8萬美元是由於2021年入住率增加導致租金上漲。由於利率下降和現金餘額減少，截至2021年6月30日的6個月，利息收入減少了2.8萬美元，降至2000美元，而2020年為3萬美元。此外，截至2021年6月30日的6個月，與抵押貸款相關的利息支出減少了17,000美元，降至214,000美元，而2020年為231,000美元。
所得税
在截至2021年6月30日的6個月裏，與最低州税相關的所得税支出為1,000美元，而截至2020年6月30日的6個月的所得税優惠為150萬美元。2020年3月27日，美國國會頒佈了CARE法案。由於CARE法案的頒佈，2018-2020年度產生的淨營業虧損(“NOL”)現在可以結轉五年，導致公司確認了約150萬美元的應收税款。我們繼續評估我們的遞延税項資產的潛在利用情況，這項資產已全部預留用於按季度審查我們的經濟模型，包括訂單的預測和時間、成本控制措施和其他因素。
淨(虧損)收入
由於上述因素，包括確認240萬美元免除與公司購買力平價貸款相關的債務收入的影響，我們報告截至2021年6月30日的6個月淨虧損(3.5萬美元)，或每股基本和稀釋後收益(0.01美元)，而截至2020年6月30日的6個月淨收益為524,000美元(包括如上所述的150萬美元税收優惠)，或每股基本和稀釋後收益0.08美元。
流動性與資本資源
截至2021年6月30日，我們的總營運資金為1150萬美元，而截至2020年12月31日的總營運資金為810萬美元。截至2021年6月30日和2020年12月31日，我們的現金和現金等價物分別為540萬美元和770萬美元。
用於經營活動的現金淨額為190萬美元。這是經非現金項目調整後的淨虧損200萬美元、庫存增加120萬美元和合同資產增加160萬美元的結果，但部分被應計費用增加140萬美元、合同負債增加120萬美元、其他資產減少120萬美元和應付帳款增加110萬美元所抵消。
這一時期的長期債務減少了130萬美元，這是因為與我們在紐約州中央伊斯利普的兩家設施有關的抵押貸款本金支付減少了130萬美元。
在截至2021年6月30日的6個月中，資本支出為11.8萬美元，主要用於355大樓的改善，這與將公司的業務從555大樓設施中轉移出來有關。
我們與HSBC USA，N.A.(“HSBC”)簽訂了一項貸款協議，該協議以我們位於南科技大道355號的Central Islip總部的抵押貸款為抵押。這筆貸款分120個月連續等額分期付款，本金加利息2.5萬美元，2022年3月到期時最後一次氣球付款。截至2021年6月30日和2020年12月31日的餘額分別約為190萬美元和210萬美元。貸款利息由我們選擇，按LIBOR加1.75%或Prime減0.5%的可變利率計算(2021年6月30日和2020年12月31日分別為1.82%和1.89%)。
2017年11月30日，我們購買了555大樓，用於我們的材料業務。這塊土地和大樓的購買價格為1385萬美元，不包括成交費。
作為收購事項的一部分，吾等新成立的全資附屬公司55N Research Corporation(“受讓人”)及Islip IDA與滙豐銀行訂立一項金額為10,387,500美元的費用及租賃按揭及抵押協議(“貸款”)，用作支付部分購買價格，以收購位於555大樓的物業。該貸款由受讓人與本行之間於二零一七年十一月三十日發出的若干票據(“票據”)作為證明，並以日期為二零一七年十一月三十日的若干費用及租賃按揭及抵押協議(“按揭”)以及租約及租金的抵押品轉讓(“租約轉讓”)作抵押。
票據分連續60個月平均分期付款，金額為62,481美元，包括利息。截至2021年6月30日和2020年12月31日的未償餘額分別約為910萬美元和930萬美元。票據就每期利息(定義見票據)計息，固定息率為3.9148釐。票據的到期日原定於2022年12月，但在2021年7月26日，公司完成了出售其555號大樓的交易，並全額償還了這筆抵押。截至2021年6月30日，本票據的全部金額記錄為持有待售負債。售價為24,360,000美元，可根據分攤、調整和抵免進行調整。銷售收益的一部分用於償還555號樓的現有抵押債務，包括利息和手續費9,352,719美元，以及與完成交易有關的各種費用。該公司的淨收益約為1400萬美元。
2019年8月5日，我們簽訂了抵押貸款修改協議，以最低流動資產(MLC)契約取代了以前的契約，2020年10月22日，我們簽訂了第二份抵押貸款修改協議，修改了某些MLC餘額。截至2021年6月30日，我們遵守了抵押貸款下的財務契約。
由於新冠肺炎疫情的影響，我們於2020年4月21日與美國滙豐銀行美國分行簽訂了一項貸款協議(“貸款協議”)，根據美國國會於2020年3月27日頒佈的“關愛法案”第一部分A項下的支付支票保護計劃(“PPP”)，我們獲得了一筆本金為2,415,970美元的貸款。
購買力平價貸款將於2022年4月21日到期，年利率為1%。我們發行的票據代表了這筆貸款的義務。票據可以在到期前的任何時候預付，沒有預付罰金。根據購買力平價條款，根據收到收益後24周內支付的款項，可以免除全部或部分貸款，這些款項與工資成本、繼續集團醫療福利、公用事業和2020年2月15日之前發生的其他債務的抵押貸款利息有關。本公司已於2021年4月提出寬免申請，並於2021年6月14日收到貸款人通知，於2021年6月10日，SBA批准本公司的PPP貸款寬免申請，並向貸款人支付PPP貸款的全部本金及應計利息。因此，公司在截至2021年6月30日的三個月和六個月中確認了債務收入的減免，金額為2,443,418美元。
由於2020年3月27日CARE法案的頒佈，允許NOL的五年結轉，我們承認了150萬美元的税收優惠。在截至2020年12月31日的一年中，我們已經收到了180萬美元，截至2021年6月30日，仍有170萬美元的應收賬款。
基於所有這些因素，我們相信我們的現金和現金等價物頭寸以及來自運營的現金流將足以滿足我們在提交本10-Q表格後的12個月內的營運資本和資本支出要求。如果目前的環境持續更長時間或惡化，我們將繼續評估我們的運營，並採取預期的行動，以保持我們的運營現金，以支持營運資金需求，以及遵守我們的貸款契約。
表外安排。
我們目前沒有表外安排。
第三項*
不適用。
第四項：金融監管機構、監管機構和程序。
信息披露控制和程序的評估s
我們維持一套信息披露控制和程序體系(根據1934年修訂的《交易法》(下稱《交易法》)第13a-15(E)和13d-15(E)條的規定)。根據交易所法案第13a-15(B)條的要求，我們的管理層在首席執行官和首席財務官的指導下，審查並評估了截至本10-Q表格季度報告(以下簡稱“報告”)所涵蓋期間結束時，我們的披露控制和程序(見交易所法案第13a-15(E)條的定義)的設計和運作有效性。
基於這一審查和評估，我們的首席執行官和首席財務官以及我們管理層的其他人確定，截至本報告所涵蓋的10-Q表格期末，披露控制和程序是有效的，可以提供合理的保證，確保此類信息已積累並在適當情況下傳達給我們的管理層，包括我們的首席執行官和財務官，以便及時做出有關披露的決定。
內部控制的變化
我們對財務報告的內部控制(根據外匯法案第13a-15(F)條或規則15d-15(F)條的定義)在最近一個會計季度內沒有發生重大影響或合理地可能對財務報告的內部控制產生重大影響的變化。
對控制措施有效性的限制
我們相信，無論管制系統的設計和運作如何完善，都不能絕對確保管制系統的目標得以達致，而任何管制措施的評估，也不能絕對保證一間公司內的所有管制問題和舞弊事件(如有的話)均已被發現。
CVD設備公司
第二部分
其他信息
| 第一項。 |
法律訴訟。 |
沒有。
| 項目1A。 |
風險因素。 |
沒有。
| 第二項。 |
未登記的股權證券銷售和收益的使用。 |
沒有。
| 第三項。 |
高級證券違約。 |
沒有。
| 第四項。 |
煤礦安全信息披露。 |
不適用，不適用。
| 第五項。 |
其他信息。 |
沒有。
| 第6項。 |
陳列品 |
| 10.1 |
本公司總裁兼首席執行官Emmanuel Lakios與本公司簽訂了日期為2021年6月1日的僱傭協議。* |
| 10.2 |
公司執行副總裁兼首席財務官託馬斯·麥克尼爾與公司簽訂的僱傭協議，日期為2021年6月1日。* |
| 31.1* |
首席執行官Emmanuel Lakios的證書，日期為2021年8月16日 |
| 31.2* |
首席財務官託馬斯·麥克尼爾(Thomas McNeill)證書，日期為2021年8月16日 |
| 32.1* |
根據美國法典第18編第1350條，根據2002年薩班斯-奧克斯利法案第906條通過的首席執行官Emmanuel Lakios的證書，日期為2021年8月16日 |
| 32.2* |
根據美國法典第18編第1350條，根據2002年薩班斯-奧克斯利法案第906條通過的首席財務官Thomas McNeill的證書，日期為2021年8月16日 |
| 101.1** |
內聯XBRL實例。 |
| 101.SCH** |
內聯XBRL分類擴展架構。 |
| 101.CAL** |
內聯XBRL分類擴展計算。 |
| 101.DEF** |
內聯XBRL分類擴展定義。 |
| 101.LAB** |
內聯XBRL分類擴展標籤。 |
| 101.PRE** |
內聯XBRL分類擴展表示。 |
| 104 |
封面交互數據文件(嵌入在內聯XBRL中，包含在附件101中) |
________________
*現送交存檔。
**根據S-T法規第406T條，這些互動數據文件被視為未提交，或根據修訂的1933年證券法第11或12節被視為招股説明書註冊聲明的一部分，被視為未根據1934年證券交易法第18條的目的被提交，否則不承擔這些條款下的責任。
簽名
根據1934年證券交易法的要求，註冊人已正式促使本報告由其正式授權的下列簽署人在本報告上簽字。2021年8月的一天。
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|
CVD設備公司 |
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|
|
|
|
由以下人員提供： |
/s/ 伊曼紐爾·拉基奧斯 |
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|
伊曼紐爾·拉基奧斯 |
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首席執行官 |
|
| (首席行政主任) | |||
| 由以下人員提供： | /s/託馬斯·麥克尼爾(Thomas McNeill) | ||
| 託馬斯·麥克尼爾 | |||
| 執行副總裁兼 | |||
| 首席財務官 | |||
| (主要財務及 | |||
| (會計主任) | |||
展品索引
| 10.1 |
本公司總裁兼首席執行官Emmanuel Lakios與本公司簽訂了日期為2021年6月1日的僱傭協議。* |
| 10.2 |
公司執行副總裁兼首席財務官託馬斯·麥克尼爾與公司簽訂的僱傭協議，日期為2021年6月1日。* |
| 31.1* |
首席執行官Emmanuel Lakios的證書，日期為2021年8月16日 |
| 31.2* |
首席財務官託馬斯·麥克尼爾(Thomas McNeill)證書，日期為2021年8月16日 |
| 32.1* |
根據美國法典第18編第1350條，根據2002年薩班斯-奧克斯利法案第906條通過的首席執行官Emmanuel Lakios的證書，日期為2021年8月16日 |
| 32.2* |
根據美國法典第18編第1350條，根據2002年薩班斯-奧克斯利法案第906條通過的首席財務官Thomas McNeill的證書，日期為2021年8月16日 |
| 101.1** |
內聯XBRL實例。 |
| 101.SCH** |
內聯XBRL分類擴展架構。 |
| 101.CAL** |
內聯XBRL分類擴展計算。 |
| 101.DEF** |
內聯XBRL分類擴展定義。 |
| 101.LAB** |
內聯XBRL分類擴展標籤。 |
| 101.PRE** |
內聯XBRL分類擴展表示。 |
| 104 |
封面交互數據文件(嵌入在內聯XBRL中，包含在附件101中) |
________________
*現送交存檔。
**根據S-T法規第406T條，這些互動數據文件被視為未提交，或根據修訂的1933年證券法第11或12節被視為招股説明書註冊聲明的一部分，被視為未根據1934年證券交易法第18條的目的被提交，否則不承擔這些條款下的責任。