目錄
美國證券交易委員會
華盛頓特區，20549
表格
| | 根據1934年“證券交易法”第13或15(D)條規定的季度報告 |
| 在截至本季度末的季度內 |
| | 根據1934年“證券交易法”第13或15(D)條提交的過渡報告 |
| 由_至_的過渡期 |
佣金檔案編號
米糠科技(RiceBran Technologies)
(註冊人的確切姓名載於其約章)
| (述明或其他司法管轄權 公司或組織) | (國際税務局僱主識別號碼) |
| *(主要行政辦公室地址) | (郵政編碼) |
(
(註冊人電話號碼，包括區號)
無
(前姓名、前地址和前財政年度，如果自上次報告以來發生變化
根據該法第12(B)條登記的證券：
| 每節課的標題 | 商品代號 | 註冊的每個交易所的名稱 | ||
| | | 這個 |
用複選標記表示註冊人(1)是否已在過去12個月內(或在要求註冊人提交此類報告的較短時間內)提交了1934年《證券交易法》第13條或第15(D)條要求提交的所有報告，以及(2)在過去90天內一直符合此類提交要求。
用複選標記表示註冊人是否在過去12個月內(或在註冊人被要求提交此類文件的較短時間內)以電子方式提交了根據S-T法規第405條(本章232.405節)要求提交的每個交互數據文件。
用複選標記表示註冊人是大型加速申請者、加速申請者、非加速申請者或較小的報告公司，還是新興公司。見“交易法”第12b-2條中“大型加速申報公司”、“加速申報公司”、“較小申報公司”和“新興成長型公司”的定義。
| 大型加速文件服務器☐ | 加速文件服務器☐ | 規模較小的報告公司 | |
| 新興成長型公司 |
如果是新興成長型公司，用勾號表示註冊人是否選擇不使用延長的過渡期來遵守根據交易所法案第13(A)節提供的任何新的或修訂的財務會計準則。☐
用複選標記表示註冊人是否是空殼公司(如交易法規則l2b-2所定義)。*是。
截至2021年7月30日，有
米糠科技(RiceBran Technologies)
索引
表格10-Q
| 第一部分財務信息 | 頁面 | |
| 第1項。 | 財務報表(未經審計) | 1 |
| 截至2021年和2020年6月30日的三個月和六個月的簡明綜合運營報表 | 2 | |
| 截至2021年和2020年6月30日的三個月和六個月的簡明綜合全面虧損報表 | 3 | |
| 截至2021年6月30日和2020年12月31日的精簡合併資產負債表 | 4 | |
| 截至2021年6月30日和2020年6月30日的六個月簡明現金流量表 | 5 | |
| 未經審計的簡明合併財務報表附註 | 6 | |
| 第二項。 | 管理層對財務狀況和經營成果的探討與分析 | 15 |
| 第三項。 | 關於市場風險的定量和定性披露 | 16 |
| 第四項。 | 管制和程序 | 17 |
| 第二部分：其他信息 | ||
| 第1項。 | 法律程序 | 17 |
| 第1A項。 | 風險因素 | 17 |
| 第二項。 | 未登記的股權證券銷售和收益的使用 | 17 |
| 第三項。 | 高級證券違約 | 17 |
| 第四項。 | 煤礦安全信息披露 | 17 |
| 第五項。 | 其他信息 | 18 |
| 第6項 | 陳列品 | 18 |
| 簽名 | 19 | |
關於前瞻性陳述的注意事項
這份Form 10-Q季度報告包含1995年“私人證券訴訟改革法案”所指的“前瞻性陳述”。除有關歷史事實的陳述外，就聯邦和州證券法而言，所有其他陳述均屬“前瞻性陳述”，包括但不限於對收益、收入、流動性或其他財務項目的任何預測；任何有關未來運營的計劃、戰略和管理目標的陳述；任何有關擬議新服務、產品或發展的陳述；任何有關未來經濟狀況或業績的陳述；任何信念陳述；以及任何基於上述任何假設的陳述。前瞻性陳述可能包括“可能”、“可能”、“將”、“估計”、“打算”、“繼續”、“相信”、“預期”或“預期”或其他類似詞語。本文中包含的前瞻性陳述反映了我們目前對未來事件的看法，受某些風險、不確定因素和假設的影響。由於許多因素、風險和不確定因素，實際結果可能與此類前瞻性表述中預測的結果大不相同，包括可能影響本公司在截至2020年12月31日的10-Q表年報和10-K表年報中闡述的未來結果的因素。我們不承擔任何因本季度報告日期後發生的事態發展而更新任何前瞻性陳述的義務。
除文意另有所指外，凡提及“我們”、“我們”、“我們”和“本公司”時，均指RiceBran技術公司及其合併子公司。
第一部分財務信息
第一項財務報表
米糠科技(RiceBran Technologies)
簡明合併操作報表
(未經審計)(千，不包括每股和每股金額)
| 截至6月30日的三個月， |
截至6月30日的六個月， |
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| 2021 |
2020 |
2021 |
2020 |
|||||||||||||
| 收入 |
$ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 銷貨成本 |
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| 毛利(虧損) |
( |
) | ( |
) | ||||||||||||
| 銷售、一般和行政費用 |
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| (收益)財產和設備的處置損失和非自願轉換 |
( |
) | ||||||||||||||
| 營業虧損 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||||
| 利息收入 |
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| 利息支出 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||||
| 取消購買力平價貸款的收益 |
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| 其他費用 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||||
| 其他收入 |
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| 所得税前虧損 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||||
| 所得税費用 |
( |
) | ||||||||||||||
| 淨損失 |
$ | ( |
) | $ | ( |
) | $ | ( |
) | $ | ( |
) | ||||
| 普通股每股虧損： |
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| 基本信息 |
$ | ( |
) | $ | ( |
) | $ | ( |
) | $ | ( |
) | ||||
| 稀釋 |
$ | ( |
) | $ | ( |
) | $ | ( |
) | $ | ( |
) | ||||
| 加權平均流通股數量： |
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| 基本信息 |
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| 稀釋 |
||||||||||||||||
見未經審計的簡明合併財務報表附註
米糠科技(RiceBran Technologies)
簡明綜合全面損失表
(未經審計)(千)
| 截至6月30日的三個月， |
截至6月30日的六個月， |
|||||||||||||||
| 2021 |
2020 |
2021 |
2020 |
|||||||||||||
| 淨損失 |
$ | ( |
) | $ | ( |
) | $ | ( |
) | $ | ( |
) | ||||
| 指定為現金流對衝的衍生金融工具： |
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| 在此期間發生的損失 |
( |
) | ( |
) | ||||||||||||
| 銷貨成本已實現損失的重新分類 |
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| 淨其他綜合虧損 |
( |
) | ( |
) | ||||||||||||
| 綜合損失 |
$ | ( |
) | $ | ( |
) | $ | ( |
) | $ | ( |
) | ||||
見未經審計的簡明合併財務報表附註
米糠科技(RiceBran Technologies)
簡明綜合資產負債表
(未經審計)(以千為單位，不包括股份金額)
| 六月三十日， | 十二月三十一日， | |||||||
| 2021 | 2020 | |||||||
| 資產： | ||||||||
| 流動資產： | ||||||||
| 現金和現金等價物 | $ | $ | ||||||
| 應收賬款，扣除9美元壞賬準備後的淨額 | ||||||||
| 盤存 | ||||||||
| 其他流動資產 | ||||||||
| 流動資產總額 | ||||||||
| 財產和設備，淨值 | ||||||||
| 經營性租賃使用權資產 | ||||||||
| 商譽 | ||||||||
| 無形資產 | ||||||||
| 總資產 | $ | $ | ||||||
| 負債和股東權益 | ||||||||
| 流動負債： | ||||||||
| 應付帳款 | $ | $ | ||||||
| 應付商品 | ||||||||
| 應計薪金、工資和福利 | ||||||||
| 應計費用 | ||||||||
| 經營租賃負債，流動部分 | ||||||||
| 根據保險費融資協議到期 | ||||||||
| 根據保理協議到期 | ||||||||
| 融資租賃負債，流動部分 | ||||||||
| 長期債務，流動部分 | ||||||||
| 流動負債總額 | ||||||||
| 經營租賃負債，減去流動部分 | ||||||||
| 融資租賃負債，減去流動部分 | ||||||||
| 長期債務，減少流動部分 | ||||||||
| 總負債 | ||||||||
| 承諾和或有事項 | ||||||||
| 股東權益： | ||||||||
| 優先股，授權20,000,000股：G系列，可兑換，授權股份，聲明價值225美元，已發行和已發行的股份 | ||||||||
| 普通股，沒有面值，授權股份，45,487,609股和已發行和已發行的股份 | ||||||||
| 累計赤字 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 股東權益總額 | ||||||||
| 總負債和股東權益 | $ | $ | ||||||
見未經審計的簡明合併財務報表附註
米糠科技(RiceBran Technologies)
現金流量表簡明合併報表
(未經審計)(千)
| 截至6月30日的六個月， |
||||||||
| 2021 |
2020 |
|||||||
| 經營活動的現金流： |
||||||||
| 淨損失 |
$ | ( |
) | $ | ( |
) | ||
| 將淨虧損與經營活動中使用的淨現金進行調整 |
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| 折舊 |
||||||||
| 攤銷 |
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| 股票和基於股份的薪酬 |
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| 財產和設備的處置損失和非自願轉換 |
||||||||
| 取消購買力平價貸款的收益 |
( |
) | ||||||
| 其他 |
( |
) | ||||||
| 營業資產和負債變動情況： |
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| 應收賬款 |
||||||||
| 盤存 |
( |
) | ||||||
| 應付賬款和應計費用 |
( |
) | ||||||
| 應付商品 |
( |
) | ||||||
| 其他 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 用於經營活動的現金淨額 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 投資活動的現金流： |
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| 購置物業和設備 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 非自願轉換的保險收益 |
||||||||
| 用於投資活動的淨現金 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 融資活動的現金流： |
||||||||
| 保理協議研究進展 |
||||||||
| 保理協議付款 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 保險費融資協議預付款 |
||||||||
| 保險費融資協議的付款 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 長期債務預付款和融資租賃負債 |
||||||||
| 支付長期債務和融資租賃負債 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 行使普通股認股權證所得收益 |
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| 融資活動提供的現金淨額 |
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| 現金和現金等價物淨變化 |
$ | ( |
) | $ | ( |
) | ||
| 期初現金和現金等價物 |
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| 期末現金和現金等價物 |
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| 現金和現金等價物淨變化 |
$ | ( |
) | $ | ( |
) | ||
| 補充披露： |
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| 支付利息的現金 |
$ | $ | ||||||
| 繳納所得税的現金 |
$ | $ | ||||||
見未經審計的簡明合併財務報表附註
注1.陳述依據
管理層認為，隨附的RiceBran Technologies及其附屬公司的未經審核簡明綜合財務報表(中期財務報表)是根據美國公認的會計原則(“GAAP”)和美國證券交易委員會(“SEC”)的表格報告規則和規定編制的。10-Q；因此，他們確實這樣做了不包括GAAP要求的完整財務報表所需的所有信息和附註。中期財務報表包含所有必要的調整，以公平地列報列報期間的中期經營業績、財務狀況和現金流量(正常和經常性)，以公平列報列報期間的中期經營業績、財務狀況和現金流量。
該等中期財務報表應與綜合經審計財務報表及其附註一併閲讀，並載於本公司年報的表格內。10-截至本年度的K2020年12月31日，其中包括公認會計原則要求的所有披露。
這些中期財務報表中報告的結果如下不必須表明整個會計年度或任何其他未來時期的預期結果，並已根據正常業務過程中的資產變現和負債清償情況編制。
注2.業務
我們是一家專業配料公司，專注於從傳統和古老的小穀物中提取的產品的開發、生產和營銷。我們利用專有工藝創造和生產產品，以提供更好的營養、易用性和更長的保質期，同時滿足消費者對所有天然、非轉基因和有機產品的需求。我們相信我們的產品是傳統食品配料的有價值的替代品。
值得一提的是，我們應用專有技術將原料米糠轉化為穩定的米糠，並生產出高附加值的衍生產品，包括：來自SRB的米糠營養包RiBalance；富含營養、碳水化合物和脂肪的RiSoluble；RiBalance的富含纖維、碳水化合物和脂肪的不溶性衍生物；以及從這些核心產品中萃取的一系列其他有價值的衍生物。
在顆粒狀中，SRB是用於人類和動物消費的產品中的一種成分。我們認為，SRB具有某些特性，使其比以玉米、大豆、小麥和酵母等其他農產品的副產品為基礎的原料更具吸引力。我們的SRB產品和SRB衍生物支持生產健康、天然、低過敏性、無麩質和非轉基因成分和補充劑，用於肉類、烘焙食品、穀物、塗層、保健食品和高端動物營養。我們的目標客户是國內和國際的食品和動物營養品製造商、批發商和零售商。
我們在四個地點製造和分銷SRB：我們的工廠位於加利福尼亞州阿巴克爾和西薩克拉門託的供應商所有的大米廠；路易斯安那州梅門託的一家公司所有的工廠；以及我們自己的阿肯色州永恩的大米廠。在我們位於蒙大拿州狄龍的工廠，我們通過專有工藝生產基於SRB的產品和衍生品。我們位於阿肯色州永恩的大米廠也供應美國牌號的大米。不是的。 1和不是的。 2我們位於明尼蘇達州東大福克斯的優質長白米和中白大米，以及我們的穀物加工設施，磨出了各種傳統的和古老的小穀物。鑑於這些設施的綜合性質，我們有報告單位和一個運營部門，專業配料。
附註3.主要會計政策摘要
下面討論會計準則。不該等條款尚未採納，將會或預期會導致實務上的重大改變及/或對我們的財務狀況、經營業績或現金流產生重大財務影響。
在……裏面2016年6月，財務會計準則委員會(“FASB”)發佈了指導意見ASU不是的。 2016-13金融工具—信用損失(主題326): 金融工具信用損失的計量它將某些工具(包括應收貿易賬款)的信用損失會計從已發生損失法改為當前預期損失法。對預期信貸損失的衡量是基於過去事件的相關信息，包括歷史經驗、當前狀況以及合理和可支持的預測。該指南以及與該主題相關的後續指南對我們從#年開始的年度和中期有效。2023必須採用修正的追溯方法，對截至以下日期的留存收益進行累計效果調整2023年1月1日根據我們目前應收賬款的性質和我們的信用損失記錄，我們不預計該指南的採用將對我們的運營結果、財務狀況或現金流產生重大影響。
附註4.現金和現金等價物
自.起2021年6月30日我們有$
我們在銀行的存款超過了聯邦保險的限額。我們有不我認為，將幾乎所有這類資產都存放在銀行，或者投資於一只流動性強的共同基金，都是實質性的風險。
附註5.應收賬款和收入
我們客户的賬單和到期金額在我們的綜合資產負債表上被歸類為應收賬款，需要短期付款。發票一般在交接點開具，我們幾乎所有的發票都在30天數或更短時間，但某些客户的條款最高可達120幾天。對於我們幾乎所有的合同，訂購產品的控制權轉移到我們的位置。我們定期要求在確認收入的時間點之前付款。在合同確認收入之前從客户那裏收到的金額是合同負債，在我們的綜合資產負債表上被歸類為客户預付款負債，通常用於30提前還款的天數。
我們的應收賬款可能使我們面臨嚴重的信用風險集中。來自重要客户的收入和應收賬款(收入或應收賬款超過10%合併總數的百分比)在下面以合併總數的百分比表示。
| 客户 |
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| A |
B |
C |
D |
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| 佔收入的%，截至2021年6月30日的三個月 |
% | % | % | % | ||||||||||||
| 佔收入的%，截至2020年6月30日的三個月 |
% | % | % | % | ||||||||||||
| 佔收入的%，截至2021年6月30日的6個月 |
% | % | % | % | ||||||||||||
| 佔收入的%，截至2020年6月30日的6個月 |
% | % | % | % | ||||||||||||
| 應收賬款的百分比，截至2021年6月30日 |
% | % | % | % | ||||||||||||
| 應收賬款的百分比，截至2020年12月31日 |
% | % | % | % | ||||||||||||
下表顯示了發貨到的地理區域的收入(以千為單位)。
| 截至6月30日的三個月 |
截至6月30日的六個月 |
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| 2021 |
2020 |
2021 |
2020 |
|||||||||||||
| 美國 |
$ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 其他國家 |
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| 收入 |
$ | $ | $ | $ | ||||||||||||
注6.庫存
下表詳細説明瞭庫存的組成部分(以千為單位)。
| 六月三十日， | 十二月三十一日， | |||||||
| 2021 | 2020 | |||||||
| 成品 | $ | $ | ||||||
| 原料 | ||||||||
| 包裝 | ||||||||
| 盤存 | $ | $ | ||||||
注7.財產和設備
下表詳細説明瞭財產和設備的組成部分(以千計)。
| 六月三十日， | 12月31日 | |||||||||||
| 2021 | 2020 | 預計使用壽命 | ||||||||||
| 土地 | $ | $ | ||||||||||
| 傢俱和固定裝置 | 5 | - | ||||||||||
| 種 | 20 | - | ||||||||||
| 計算機和軟件 | 3 | - | ||||||||||
| 租賃權的改進 | 4 | - | ||||||||||
| 機器設備 | 5 | - | ||||||||||
| 財產和設備，成本 | ||||||||||||
| 減去累計折舊 | ||||||||||||
| 財產和設備，淨值 | $ | $ | ||||||||||
應付賬款中包括的財產和設備應付金額為#美元。
非自願轉換
在……裏面2020,我們減記了資產，主要包括一棟大樓、機器和設備，金額為#美元。
注8.租約
租賃費用和租賃現金流的組成部分(以千為單位)如下。
| 截至6月30日的三個月， | 截至6月30日的六個月， | |||||||||||||||
| 2021 | 2020 | 2021 | 2020 | |||||||||||||
| 融資租賃成本： | ||||||||||||||||
| 包括在售出貨物成本中的使用權資產攤銷 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 租賃負債利息 | ||||||||||||||||
| 營業租賃成本，包括銷售費用、一般費用和行政費用： | ||||||||||||||||
| 固定租賃成本 | ||||||||||||||||
| 可變租賃成本 | ||||||||||||||||
| 短期租賃成本 | ||||||||||||||||
| 總租賃成本 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 為計量租賃負債所包括的金額支付的現金： | ||||||||||||||||
| 融資租賃的營業現金流 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 營業租賃的營業現金流 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 融資租賃產生的現金流 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
自.起2021年6月30日可變租賃付款可以做到這一點不依賴於一個比率或指數。自.起2021年6月30日財產和設備淨額包括#美元。
自.起2021年6月30日我們有不我相信我們肯定會行使任何續簽選擇權。我們租約的剩餘條款和在計算租約公允價值時使用的貼現率2021年6月30日跟隨。
| 經營租約 | 融資租賃 | |||||||||
| 剩餘租約期限(以年為單位) | - | - | ||||||||
| 加權平均剩餘租期(年) | 6.5 | 2.3 | ||||||||
| 貼現率 | - | % | - | % | ||||||
| 加權平均貼現率 | 7.7 | % | 5.2 | % | ||||||
租賃負債到期日2021年6月30日緊隨其後(以千計)。
| 運營中 | 金融 | |||||||
| 租契 | 租契 | |||||||
| 2021年(截至2021年12月31日的六個月) | $ | $ | ||||||
| 2022 | ||||||||
| 2023 | ||||||||
| 2024 | ||||||||
| 2025 | ||||||||
| 此後 | ||||||||
| 租賃付款總額 | ||||||||
| 相當於利息的數額 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 租賃義務的現值 | $ | $ | ||||||
注9.債務
我們為融資協議項下的年度保險費提供一定金額的融資。自.起2021年6月30日根據保險費融資協議到期的金額按月分期付款，本金和利息通過2022年2月，平均利率為
在……裏面2019年10月我們簽訂了一項保理協議，規定支付$。
保理協議規定的到期日包括以下內容(以千計)。
| 六月三十日， | 十二月三十一日， | |||||||
| 2021 | 2020 | |||||||
| 未償還借款 | $ | $ | ||||||
| 債券發行成本(淨額) | ( | ) | ( | ) | ||||
| 根據保理協議到期 | $ | $ | ||||||
以下是與我們保理義務相關的其他信息。
| 截至6月30日的三個月， | 截至6月30日的六個月， | |||||||||||||||
| 2021 | 2020 | 2021 | 2020 | |||||||||||||
| 平均未償還借款(千) | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 債務發行成本攤銷(千) | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 已支付費用，佔平均未償還借款的百分比 | % | % | % | % | ||||||||||||
| 已支付利息，佔平均未償還借款的百分比 | % | % | % | % | ||||||||||||
長期債務由以下部分組成(以千為單位)。
| 六月三十日， | 十二月三十一日， | |||||||
| 2021 | 2020 | |||||||
| 抵押本票-日期為2020年9月。利息的年利率高於貸款人最優惠利率11.0%，。按月分期付款，至2022年6月。扣除18美元后的淨額2021年6月30日和2020年12月31日的發債成本。 | $ | $ | ||||||
| 薪資保護計劃説明--日期為2020年4月。應計利息年率為。在2021年1月被寬恕。 | ||||||||
| 設備票據-最初記錄在2018年11月的一份收購單中，以未來付款的現值計算，每年貼現率為4.8%。在2022年5月至2022年8月期間按月分期付款。 | ||||||||
| 設備説明-日期為2019年12月。按月分期付款，至2024年12月到期。利息按每年9.3%的實際貼現率計算。 | ||||||||
| 設備説明-日期為2021年5月。原本金46美元。按月分期付款，至2025年6月到期。利息按實際貼現率每年。 | ||||||||
| 長期債務總額，淨額 | $ | $ | ||||||
在……裏面2020年4月，我們收到了$
在……裏面2020年7月，我們根據一張期票與貸款人簽訂了抵押協議。在……裏面2020年9月，我們借了$
截至的未償還長期債務的未來本金到期日2021年6月30日跟隨(以千為單位)。
| 2021年(截至2021年12月31日的六個月) | $ | |||
| 2022 | ||||
| 2023 | ||||
| 2024 | ||||
| 2025 | ||||
| 本金到期日 | ||||
| 發債成本 | ( | ) | ||
| 長期債務總額，淨額 | $ |
注10.股權、基於股份的薪酬和認股權證
以下是股權活動摘要(單位為千，股票金額除外)。
| 股票 |
| |||||||||||||||||||||||
| 擇優 | 擇優 | 普普通通 | 累計 | |||||||||||||||||||||
| G系列 | 普普通通 | 庫存 | 庫存 | 赤字 | 權益 | |||||||||||||||||||
| 平衡，2020年12月31日 | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||||||||||||
| 股權激勵計劃下的普通股獎勵 | ||||||||||||||||||||||||
| 發行給供應商的普通股 | ||||||||||||||||||||||||
| 其他 | - | - | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||
| 淨收入 | - | - | ||||||||||||||||||||||
| 平衡，2021年3月31日 | ( | ) | ||||||||||||||||||||||
| 股權激勵計劃下的普通股獎勵 | ||||||||||||||||||||||||
| 發行給供應商的普通股 | ||||||||||||||||||||||||
| 普通股認股權證的行使 | ||||||||||||||||||||||||
| 其他 | - | - | ||||||||||||||||||||||
| 淨損失 | - | - | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||
| 餘額，2021年6月30日 | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||||||||||||
| 股票 | 累計 其他 | |||||||||||||||||||||||||||
| 擇優 | 擇優 | 普普通通 | 累計 | 全面 | ||||||||||||||||||||||||
| G系列 | 普普通通 | 庫存 | 庫存 | 赤字 | 損失 | 權益 | ||||||||||||||||||||||
| 餘額，2019年12月31日 | $ | $ | $ | ( | ) | $ | $ | |||||||||||||||||||||
| 股權激勵計劃下的普通股獎勵 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 淨損失 | - | - | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||
| 平衡，2020年3月31日 | $ | $ | $ | ( | ) | $ | $ | |||||||||||||||||||||
| 股權激勵計劃下的普通股獎勵 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 發行給供應商的普通股 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 普通股認股權證的行使 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 其他綜合損失 | - | - | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||
| 淨損失 | - | - | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||
| 平衡，2020年6月30日 | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | |||||||||||||||||||
按獎勵類型列出的基於股份的薪酬緊隨其後(以千為單位)。
| 截至三個月 | ||||||||
| 2021年6月30日 | 2021年3月31日 | |||||||
| 普通股，發行時歸屬，發行時未歸屬 | $ | $ | ||||||
| 股票期權 | ||||||||
| 限制性股票單位 | ||||||||
| 與股權激勵計劃下發行的普通股獎勵相關的薪酬支出 | $ | $ | ||||||
在三截至的月份2021年3月31日我們給一位員工發了一張
在三截至的月份2021年3月31日持有者喪失了最多購買以下股票的選擇權
以下是限制性股票單位(RSU)活動的摘要。
| RSU共享 已發佈 | 無法識別 庫存 補償 (單位：千) | 加權 平均值 費用 期間(年) | ||||||||||
| 2020年12月31日未歸屬 | $ | |||||||||||
| 授與 | ||||||||||||
| 已支出 | - | ( | ) | |||||||||
| 截至2021年3月31日未歸屬 | ||||||||||||
| 授與 | ||||||||||||
| 既得 | ( | ) | - | |||||||||
| 已支出 | - | ( | ) | |||||||||
| 2021年6月30日未歸屬 | $ | |||||||||||
年授予的受RSU約束的普通股股份2021背心內二多年的資助金。這個2021RSU的助學金是不根據任何市場條件，按授予日我們普通股的市場價格進行估值。
自.起2021年6月30日發行
在三截至的月份2021年3月31日最多購買以下股份的認股權證
在三截至的月份2021年6月30日權證持有人現金行使權證購買
注11.所得税
我們公司的税費支出三和六截至2008年底的幾個月2021年6月30日和2020,不同於通過將美國法定税率應用於淨虧損而計算的税費，如下所示不是截至以下日期，在美國產生的税收損失記錄了税收優惠。2021年6月30日我們有主要與美國聯邦和州税收損失結轉相關的遞延税收資產。我們為我們的遞延税項資產提供了全額估值津貼，因為該等資產的未來變現是不更有可能比不才會發生。
注12.每股虧損(EPS)
基本每股收益按二所有收益(已分配和未分配)根據各自獲得股息的權利分配給每一類普通股和參股證券的分類方法。我們已發行的可轉換優先股作為持有者被視為參與證券。可能與普通股持有者一起參與未分配收益，並不有義務分擔我們的淨虧損。
稀釋每股收益的計算方法是，將RiceBran技術公司普通股股東應佔淨虧損除以該期間已發行普通股的加權平均數量，再加上假設的行使和轉換的影響是稀釋的情況下將發行的額外普通股數量。僅根據服務條件授予的已發行期權、認股權證、普通股非既得股和非既得性限制性股票單位的攤薄效應採用庫存股方法計算。已發行優先股的稀釋效應採用IF-轉換法計算。
下面是EPS中分子和分母的對賬。
| 截至6月30日的三個月 | 截至6月30日的六個月 | |||||||||||||||
| 2021 | 2020 | 2021 | 2020 | |||||||||||||
| 分子(千)： | ||||||||||||||||
| 基本每股收益和稀釋每股收益的分母-淨虧損 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||||
| 分母： | ||||||||||||||||
| 已發行普通股加權平均股數 | ||||||||||||||||
| 既得RSU基礎普通股加權平均股數 | ||||||||||||||||
| 基本和稀釋每股收益加權平均流通股數量的分母 | ||||||||||||||||
不是潛在攤薄未償還證券的影響已計入以下各項的攤薄每股收益的計算中三和六截至的月份2021年6月30日和2020,因為這樣做是反稀釋的，因為我們的淨虧損。於年內發行之潛在攤薄有價證券三和六截至的月份2021年6月30日和2020,包括我們已發行的可轉換優先股、期權、認股權證、非既得性限制性股票單位和非既得性股票。那些仍未償還的潛在稀釋證券可能會在未來稀釋每股收益。
附註13.公允價值計量
由於到期日較短，現金及現金等價物、限制性現金、賬款及其他應收賬款和應付賬款的公允價值接近其賬面價值。自.起2021年6月30日我們經營租賃負債的公允價值約為$。
附註14.承付款和或有事項
PPP審核意外事件
如註釋中所述9,我們購買力平價貸款的未償還本金和相關應計利息在#年完全免除。2021年1月。SBA可能通過以下方式酌情審核任何PPP貸款2027年1月六幾年後，小企業管理局免除了這筆貸款。SBA可能在審核PPP貸款時，審查以下任意或全部內容：借款人是否符合PPP貸款的資格，PPP貸款金額是否計算得當，收益是否用於允許的用途，貸款免賠額是否確定得當。我們可以被認為沒有資格獲得#年收到的購買力平價貸款。2020經小企業管理局審核後。我們認為，小企業管理局聲明的意圖是將審查重點放在貸款超過$2100萬美元，從而降低了我們未來的審計風險。小企業管理局繼續制定和發佈新的和更新的指南，涉及所需的借款人認證和根據該計劃發放的貸款的免除要求。
僱傭合約及遣散費
在正常的業務過程中，我們會定期簽訂包含賠償條款的僱傭協議。雖然我們的最大金額是可能由於此類協議下的風險無法合理估計，我們維持保險範圍，我們相信這將有效地減輕我們在這些賠償條款下的義務。不是我們的財務報表中記錄了與此類協議下的任何義務有關的金額。
我們與某些人員和主要管理層訂有僱傭合約，當中包括在控制權改變後，如在某些情況下被無故終止或終止，可能會支付遣散費的條款。此外，在控制權發生變化後，未償還的非既得性股權授予的歸屬將加快。
法律事項
時不時地，我們也會捲入與我們的業務運作相關的訴訟中。這些事情可能涉及僱傭和勞工索賠、專利和知識產權索賠、涉嫌違反合同規定的索賠以及與涉嫌違反法律法規有關的索賠。在適用的情況下，當可能發生負債並且損失金額可以合理估計時，我們記錄或有事項的應計項目。雖然針對我們的訴訟和其他訴訟的結果不能肯定地預測，但管理層認為，無論是個別的還是總體的，不是這類訴訟預計將對我們的財務狀況或經營結果產生實質性影響。辯護費在發生時計入專業費用。
注15.關聯方交易
我們的董事Ari Gendason是大陸穀物公司(“CGC”)的一名員工兼高級副總裁兼首席投資官。截至本文件提交之日，CGC擁有約
第二項：管理層對財務狀況和經營成果的討論和分析
經營成果
截至2021年6月30日的三個月，而截至2020年6月30日的三個月
2021年第二季度營收為760萬美元，高於2020年第二季度的590萬美元。這28%的同比增長得益於我們所有業務領域的增長，其中SRB衍生品表現強勁，我們位於阿肯色州的大米廠Golden Ridge和總部位於明尼蘇達州的燕麥和大麥廠MGI的收入同比增長了50%以上。
2021年第二季度毛利潤為20萬美元，比2020年第二季度120萬美元的總虧損增加了140萬美元。毛利潤的同比改善是由於與2020年第二季度相比，每一家工廠的盈利能力都有所改善，其中Golden Ridge和我們位於蒙大拿州狄龍的SRB衍生品工廠的情況有了顯著改善。
2021年第二季度的銷售、一般和行政(SG&A)費用為190萬美元，而2020年第二季度為230萬美元，減少了40萬美元。這一削減是通過削減企業支持人員和外部專業服務來實現的。由於更高的毛利潤和更低的SG&A，2021年第二季度的運營虧損為180萬美元，低於2020年第二季度的380萬美元。
由於2021年同期平均借款增加，2021年第二季度的利息支出超過10萬美元，而2020年第二季度不到10萬美元。
2021年第二季度淨虧損為190萬美元，合每股0.04美元，而2020年第二季度為390萬美元，合每股0.10美元。淨虧損同比減少是2020年第二季度營業虧損下降的結果。
截至2021年6月30日的6個月，而截至2020年6月30日的6個月
2021年上半年的營收為1620萬美元，比2020年上半年的1430萬美元增加了190萬美元。這14%的同比增長歸功於我們所有業務的銷售增長。值得注意的是，由於SRB衍生品銷售額翻了一番，SRB和SRB衍生品的銷售額在2021年上半年增長了20%以上，MGI的收入經歷了兩位數的增長，而Golden Ridge的收入在2021年上半年比2020年上半年略有增長，儘管2021年2月出現了與天氣相關的重大停機時間。
2021年上半年的毛利潤為80萬美元，而2020年上半年的毛利潤為160萬美元。毛利增加了250萬美元，這主要歸因於商品利潤率的提高、碾磨產量的提高以及我們阿肯色州大米廠每小時產量的增長。與2020年上半年相比，2021年上半年向毛利潤的過渡也得到了利潤率更高的SRB衍生品銷售增長的支持。
2021年上半年SG&A費用為370萬美元，而2020年上半年為490萬美元，減少了120萬美元。這一減少是通過削減公司支持人員和外部專業服務實現的，並得到流程改進和對技術支持基礎設施的適度投資的支持。由於更高的毛利潤和更低的SG&A，2021年上半年的運營虧損為290萬美元，低於2020年上半年的680萬美元。
由於2021年期間平均借款增加，2021年上半年的利息支出為20萬美元，而2020年上半年為10萬美元。2021年1月，我們確認了取消我們的小企業管理局(SBA)支薪支票保護計劃(PPP)貸款獲得的180萬美元收益(有關這筆貸款的進一步討論，請參閲未經審計的簡明合併財務報表附註9和14)。
2021年上半年淨虧損130萬美元，合每股0.03美元，而2020年上半年淨虧損700萬美元，合每股0.17美元。淨虧損同比減少的原因是營業虧損減少，以及與2021年下半年相比，2021年下半年清償債務的非經常性收益。
新冠肺炎測評
新冠肺炎大流行是一場世界性的衞生危機，正在對許多國家的商業和金融市場產生不利影響。這場大流行可能會對我們的產品需求產生不利影響，並帶來風險，即我們或我們的客户、供應商和其他業務夥伴可能會在不確定的一段時間內中斷或阻止開展業務。這將在多大程度上影響我們的財務業績尚不清楚，因為這取決於未來的發展，而未來的發展具有高度的不確定性。因此，很難估計新冠肺炎疫情對我們業務的確切影響程度。
我們沒有，也不希望我們的任何設施受到政府強制關閉的影響，我們已經通知我們的客户，我們預計將在新冠肺炎爆發期間運營。由於新冠肺炎疫情的爆發，用於生產我們產品的原材料供應鏈中斷，我們沒有關閉任何工廠，到目前為止，我們的員工一直在遠程或面對面報到上班，出勤情況或生產率沒有任何實質性變化。不過，我們不能保證新冠肺炎疫情未來不會對我們的業務造成幹擾。
流動性與資本資源
截至2021年6月30日，我們擁有400萬美元的現金和等價物，比2020年12月31日的530萬美元減少了130萬美元。2021年上半年，我們使用了140萬美元的現金來彌補運營虧損。用於投資活動的現金包括50萬美元的資本支出，主要用於購買和安裝我們阿肯色州和明尼蘇達州設施的資本設備，抵消了從保險公司收到的2020年查爾斯湖設施遭受颶風破壞的收益。現金的經營和投資用途被融資活動產生的40萬美元現金所抵消，其中根據保費融資協議增加的借款和行使認股權證的收益超過了我們的保費融資協議、長期債務和租賃的本金支付。
2020年3月30日，我們就市場(“ATM”)發售計劃達成了一項銷售協議，根據該計劃，我們可以發售我們普通股的股票，總髮行價最高可達600萬美元。2020年4月，我們獲批了一筆180萬美元的SBA薪資保護計劃貸款，這一點在未經審計的簡明合併財務報表附註9中進一步討論。2021年上半年，我們沒有通過自動取款機計劃下的股票出售籌集任何資金，180萬美元的SBA支付保護計劃貸款被完全免除，這有助於將長期債務總額從2020年12月31日的370萬美元減少到2021年6月30日的160萬美元。截至本文件提交之日，管理層相信，我們有足夠的資本儲備，通過公司預期的向盈利或正現金流的過渡，為業務運營提供資金，隨着我們預期未來獲得債務或籌集股權資本的能力增強，我們將能夠獲得足夠的現金，在短期和長期運營我們的業務。
表外安排
除了原始期限不到一年的經營租賃和員工合同外，我們沒有任何表外安排，這些安排對我們的財務狀況、財務狀況、收入、費用、經營結果、流動性、資本支出或資本資源的變化已經或可能產生當前或未來的實質性影響。
關鍵會計估計
我們對我們的財務狀況和經營結果的討論和分析是基於未經審計的簡明綜合財務報表，該報表是根據美國公認的會計原則編制的。編制財務報表要求管理層作出估計和判斷，這些估計和判斷會影響在財務報表日期報告的資產和負債、收入和費用以及披露的金額。在持續的基礎上，我們評估未來的估計，包括但不限於與收入確認相關的估計。我們使用權威的聲明、歷史經驗和其他假設作為判斷的基礎。實際結果可能與這些估計不同。截至2021年6月30日，我們的關鍵會計政策和之前在Form 10-K年度報告中披露的相關估計沒有重大變化。
近期會計公告
請參閲未經審計簡明合併財務報表附註3以作進一步討論。
項目3.關於市場風險的定量和定性披露
不適用
項目4.控制和程序
信息披露控制和程序的評估
我們維持披露控制和程序，該術語在“交易法”下的規則13a-15(E)和15d-15(E)中定義，旨在提供合理保證，確保我們在根據“交易法”提交或提交的報告中要求披露的信息在SEC的規則和表格中指定的時間段內得到記錄、處理、彙總和報告，並且這些信息被積累並傳達給我們的管理層，包括我們的首席執行官和首席財務官(視情況而定)，以便及時做出有關所需財務披露的決定。
我們在執行主席和首席財務官的參與下，評估了截至本季度報告Form 10-Q所涵蓋期間結束時，我們的披露控制和程序的有效性。根據這一評估，我們的執行主席兼首席財務官得出結論，截至本報告涵蓋的期間結束時，我們的披露控制和程序是有效的。
財務報告內部控制的變化
在最近完成的財政季度內，我們對財務報告的內部控制沒有發生重大影響或合理地可能對我們的財務報告內部控制產生重大影響的變化。
第二部分：其他信息
項目1.法律訴訟
我們在日常業務過程中參與或受制於，或可能參與或受制於例行訴訟、索賠、糾紛、法律程序和調查。雖然針對我們的訴訟和其他訴訟的結果無法確切預測，但管理層認為，無論是個別訴訟還是整體訴訟，預計此類訴訟都不會對我們的財務狀況、經營業績或現金流產生實質性影響。當可能發生負債並且損失金額可以合理估計時，我們記錄或有事項的應計項目。
第1A項。風險因素
除了本季度報告中列出的其他信息外，您還應仔細考慮第一部分“項目1a”中討論的因素。我們可能會在截至2020年12月31日的10-K表格年度報告中提及“風險因素”，這些因素可能會對我們的業務、財務狀況、流動性或未來業績產生重大影響。我們在10-K表格年度報告中描述的風險並不是我們公司面臨的唯一風險。我們目前不知道或我們目前認為無關緊要的其他風險和不確定性也可能對我們的業務、財務狀況、流動性或未來業績產生重大不利影響。
第二項未登記的股權證券銷售和收益的使用
在截至2021年6月30日的季度內，我們在沒有根據證券法註冊的情況下發行了下述證券。以下描述不包括以前在Form 8-K當前報告中披露的發行。除非下文另有説明，這些證券是根據修訂後的1933年證券法第4(A)(2)條規定的私募豁免發行的。以下所有發行都是在沒有任何公開徵集的情況下向有限數量的老練人士發行的，僅為投資目的而收購。
2021年6月30日，我們向非自然人的服務提供者發行了6000股普通股，作為對所提供服務的補償。這些股票的總價值為5460美元。
2021年4月28日，我們以每股0.96美元的行權價向認股權證持有人發行了177,936股普通股。
項目3.高級證券違約
無
項目4.礦山安全信息披露
無
項目5.其他信息
無
項目6.展品
隨函附上並存檔下列證物：
| 通過引用併入本文 |
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| 展品 編號 |
展品説明 |
表格 |
文件編號 |
展品 編號 |
備案/生效 日期 |
已歸檔 這裏-帶上 |
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| 31.1 |
首席執行官根據2002年薩班斯-奧克斯利法案第302條的認證 |
X |
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| 31.2 |
首席財務官根據2002年薩班斯-奧克斯利法案第302條出具的證明。 |
X |
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| 32.1 |
根據2002年薩班斯-奧克斯利法案第906條由首席執行官和首席財務官認證。 |
X |
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| 101.INS(1) |
內聯XBRL實例文檔 |
X |
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| 101.衞生署署長(1) |
內聯XBRL分類擴展架構文檔 |
X |
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| 101.CAL(1) |
內聯XBRL分類擴展計算鏈接庫文檔 |
X |
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| 101度(1) |
內聯XBRL分類擴展計算定義Linkbase文檔 |
X |
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| 101.實驗室(1) |
內聯XBRL分類擴展計算標籤Linkbase文檔 |
X |
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| 101.PRE(1) |
內聯XBRL分類擴展計算演示文稿Linkbase文檔 |
X |
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| 104 | 封面交互數據文件(格式為內聯XBRL，包含在附件101中) | |||||||||||
| (1) |
XBRL(Extensible Business Reporting Language，可擴展商業報告語言)信息是為1933年修訂的《證券法》(Securities Act)第11或12節的目的提供的，而不是存檔的，或者註冊聲明或招股説明書的一部分被視為沒有根據1934年的修訂的《證券交易法》(Securities Exchange Act)第18節的目的提交，否則不承擔這些條款下的責任。 |
簽名
根據1934年證券交易法的要求，註冊人促使本報告由正式授權的簽名人代表其簽署。
| 日期：2021年8月3日 |
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| /s/彼得·G·布拉德利(Peter G.Bradley) |
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| 彼得·G·布拉德利 |
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| 董事兼執行主席 |
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| /s/託德·T·米切爾(Todd T.Mitchell) |
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| 託德·T·米切爾 |
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| 首席財務官 |
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