RRGB-20210418
000117175912/262021Q1假象00011717592020-12-282021-04-18Xbrli：共享00011717592021-05-24Iso4217：美元00011717592021-04-1800011717592020-12-27Iso4217：美元Xbrli：共享00011717592020-04-190001171759美國-GAAP：食品和飲料會員2020-12-282021-04-180001171759美國-GAAP：食品和飲料會員2019-12-302020-04-190001171759RRGB：法國和其他成員2020-12-282021-04-180001171759RRGB：法國和其他成員2019-12-302020-04-1900011717592019-12-302020-04-190001171759美國-GAAP：CommonStockMember2020-12-270001171759美國-GAAP：SecuryStockMember2020-12-270001171759US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2020-12-270001171759Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2020-12-270001171759美國-公認會計準則：留存的耳機成員(ReainedEarningsMember)2020-12-270001171759美國-GAAP：SecuryStockMember2020-12-282021-04-180001171759US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2020-12-282021-04-180001171759美國-公認會計準則：留存的耳機成員(ReainedEarningsMember)2020-12-282021-04-180001171759Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2020-12-282021-04-180001171759美國-GAAP：CommonStockMember2021-04-180001171759美國-GAAP：SecuryStockMember2021-04-180001171759US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2021-04-180001171759Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2021-04-180001171759美國-公認會計準則：留存的耳機成員(ReainedEarningsMember)2021-04-180001171759美國-GAAP：CommonStockMember2019-12-290001171759美國-GAAP：SecuryStockMember2019-12-290001171759US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2019-12-290001171759Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2019-12-290001171759美國-公認會計準則：留存的耳機成員(ReainedEarningsMember)2019-12-2900011717592019-12-290001171759美國-GAAP：SecuryStockMember2019-12-302020-04-190001171759US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2019-12-302020-04-190001171759美國-公認會計準則：留存的耳機成員(ReainedEarningsMember)2019-12-302020-04-190001171759Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2019-12-302020-04-190001171759美國-GAAP：CommonStockMember2020-04-190001171759美國-GAAP：SecuryStockMember2020-04-190001171759US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2020-04-190001171759Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2020-04-190001171759美國-公認會計準則：留存的耳機成員(ReainedEarningsMember)2020-04-19RRGB：餐廳0001171759US-GAAP：EntityOperatedUnitsMember2021-04-18RRGB：狀態0001171759US-GAAP：FranchisedUnitsMember2021-04-18RRGB：省0001171759US-GAAP：FranchisedUnitsMember2020-12-282021-04-18RRGB：段0001171759美國-公認會計準則：法國會員2020-12-282021-04-180001171759美國-公認會計準則：法國會員2019-12-302020-04-190001171759Rrgb:ProductsAndServicesGiftCardBreakageMember2020-12-282021-04-180001171759Rrgb:ProductsAndServicesGiftCardBreakageMember2019-12-302020-04-190001171759RRGB：產品和服務其他成員2020-12-282021-04-180001171759RRGB：產品和服務其他成員2019-12-302020-04-190001171759RRGB：ProductsAndServicesGiftCardMember2021-04-180001171759RRGB：ProductsAndServicesGiftCardMember2020-12-270001171759RRGB：ProductsAndServicesLoyaltyMember2021-04-180001171759RRGB：ProductsAndServicesLoyaltyMember2020-12-270001171759RRGB：ProductsAndServicesGiftCardMember2020-12-282021-04-180001171759RRGB：ProductsAndServicesGiftCardMember2019-12-302020-04-19Xbrli：純0001171759美國-GAAP：次要事件成員2021-02-252021-07-110001171759美國-GAAP：次要事件成員2021-07-122021-12-2600011717592021-02-252021-02-2500011717592021-02-250001171759美國-GAAP：次要事件成員2021-10-030001171759美國-GAAP：次要事件成員2021-12-27RRGB：最大比率0001171759美國-GAAP：公允價值衡量遞歸成員2021-04-180001171759美國-GAAP：公允價值衡量遞歸成員美國-GAAP：公允價值輸入級別1成員2021-04-180001171759美國-GAAP：公允價值衡量遞歸成員US-GAAP：公允價值輸入級別2成員2021-04-180001171759美國-公認會計準則：公允價值輸入級別3成員美國-GAAP：公允價值衡量遞歸成員2021-04-180001171759美國-GAAP：公允價值衡量遞歸成員2020-12-270001171759美國-GAAP：公允價值衡量遞歸成員美國-GAAP：公允價值輸入級別1成員2020-12-270001171759美國-GAAP：公允價值衡量遞歸成員US-GAAP：公允價值輸入級別2成員2020-12-270001171759美國-公認會計準則：公允價值輸入級別3成員美國-GAAP：公允價值衡量遞歸成員2020-12-27


美國
美國證券交易委員會
華盛頓特區，20549
表格：10-Q
(標記一)
☒ 根據1934年《證券交易法》第13或15(D)節規定的季度報告
    
在截至本季度末的季度內2021年4月18日

或
☐ 根據1934年“證券交易法”第13或15(D)節提交的過渡報告
在從日本到日本的過渡期內，日本將從日本過渡到日本，而日本將從日本過渡到日本。


委託文件編號：001-34851

紅羅賓美食漢堡公司。
(註冊人的確切姓名載於其章程)
特拉華州84-1573084
(註冊成立或組織的州或其他司法管轄區)(國際税務局僱主識別號碼)
6312 S.小提琴手綠色圓圈, 套房200n
綠林村, 科羅拉多州            80111
(主要執行辦公室地址)中國郵政總局(郵政編碼)

(303)846-6000
(註冊人電話號碼，包括區號)

(前姓名、前地址和前財政年度，如果自上次報告以來發生變化)

用複選標記表示註冊人(1)是否在過去12個月內(或註冊人被要求提交此類報告的較短期限內)提交了1934年《證券交易法》(Securities Exchange Act)第13節或第15(D)節要求提交的所有報告，以及(2)在過去90個月內是否一直遵守此類提交要求。是☒不是，不是。☐

用複選標記表示註冊人是否已在過去12個月內(或在註冊人被要求提交此類文件的較短時間內)以電子方式提交了根據S-T規則第405條(本章232.405節)要求提交的每個交互數據文件。是 ☒不是，不是。☐

用複選標記表示註冊人是大型加速申報公司、加速申報公司、非加速申報公司、較小的報告公司或新興成長型公司。請參閲《交易法》規則第312b-2條中“大型加速申報公司”、“加速申報公司”、“較小報告公司”和“新興成長型公司”的定義。

大型文件服務器加速運行☐加速文件管理器☒
非加速文件管理器☐規模較小的新聞報道公司☐
新興成長型公司☐
如果是新興成長型公司，用勾號表示註冊人是否選擇不使用延長的過渡期來遵守根據交易所法案第13(A)節提供的任何新的或修訂的財務會計準則。☐

用複選標記表示註冊人是否是空殼公司(如交易法規則第312b-2條所定義)。*是。☐沒有。☒

根據交易法第12(B)條登記的證券：
每節課的標題交易代碼註冊的每個交易所的名稱
普通股，面值0.001美元RRGB納斯達克(全球精選市場)

註明截至最後實際可行日期，發行人所屬各類普通股的流通股數量。
截至2021年5月24日，有15,682,109註冊人的普通股，面值為每股流通股0.001美元。
1
目錄
紅羅賓美食漢堡公司。
目錄
  頁面
第一部分-財務信息
第1項。
財務報表(未經審計)
1
簡明綜合資產負債表
1
簡明合併經營報表與全面虧損
2
股東權益簡明合併報表
3
現金流量表簡明合併報表
4
簡明合併財務報表附註
5
第二項。
管理層對財務狀況和經營成果的探討與分析
13
第三項。
關於市場風險的定量和定性披露
26
第四項。
管制和程序
26
第二部分-其他資料
第1項。
法律程序
27
第1A項。
風險因素
27
第二項。
未登記的股權證券銷售和收益的使用
27
第6項
陳列品
28
簽名
29

i
目錄
第一部分-財務信息
項目一、會計年度財務報表(未經審計)
紅羅賓美食漢堡公司。
壓縮合並資產負債表
(未經審計)
(單位為千，每股金額除外)2021年4月18日2020年12月27日
資產：
流動資產：
現金和現金等價物$22,284 $16,116 
應收賬款淨額10,916 16,510 
盤存23,736 23,802 
應收所得税16,176 16,662 
預付費用和其他流動資產12,823 13,818 
流動資產總額85,935 86,908 
財產和設備，淨值405,157 427,033 
使用權資產淨值427,182 425,573 
無形資產，淨額23,741 24,714 
其他資產，淨額9,122 10,511 
總資產$951,137 $974,739 
負債和股東'股本：
流動負債：
應付帳款$25,520 $20,179 
應計工資單和與工資單有關的負債30,090 27,653 
未賺取收入42,996 50,138 
租賃義務的當期部分51,369 55,275 
長期債務的當期部分9,692 9,692 
應計負債及其他44,524 39,617 
流動負債總額204,191 202,554 
長期債務154,529 160,952 
租賃義務的長期部分463,729 465,233 
其他非流動負債16,402 25,287 
總負債838,851 854,026 
承付款和或有事項(見附註9)
股東'股本：
普通股；$0.001面值：45,000授權股份；20,449已發行股份；15,622和15,548截至2021年4月18日和2020年12月27日的已發行股票
20 20 
優先股，$0.001面值：3,000授權股份；不是截至2021年4月18日和2020年12月27日發行和發行的股票
— — 
庫存股4,827和4,901截至2021年4月18日和2020年12月27日的按成本計算的股票
(196,883)(199,908)
實收資本240,647 243,407 
累計其他綜合收益(虧損)，税後淨額17 (4)
留存收益68,485 77,198 
股東權益總額112,286 120,713 
總負債和股東'股權
$951,137 $974,739 
請參閲精簡合併財務報表附註。
1
目錄
紅羅賓美食漢堡公司。
簡明合併經營報表和全面虧損
(未經審計)
十六週結束了
(單位為千，每股金額除外)2021年4月18日2020年4月19日
收入：
餐廳收入$318,677 $301,434 
特許經營和其他收入7,598 4,631 
總收入326,275 306,065 
成本和費用：
餐廳經營成本(不包括下面單獨列出的折舊和攤銷)：
銷售成本69,166 70,426 
勞工111,659 118,566 
其他操作57,712 52,291 
入住率30,100 33,657 
折舊及攤銷25,888 28,320 
銷售、一般和管理費用
30,610 41,502 
開業前成本— 153 
其他收費
5,471 119,379 
總成本和費用330,606 464,294 
運營虧損(4,331)(158,229)
其他費用：
利息支出、淨額和其他4,330 3,370 
所得税前虧損(8,661)(161,599)
所得税撥備52 12,699 
淨損失$(8,713)$(174,298)
每股虧損：
基本信息$(0.56)$(13.51)
稀釋$(0.56)$(13.51)
加權平均流通股：
基本信息15,579 12,903 
稀釋15,579 12,903 
其他全面收益(虧損)：
外幣折算調整$21 $(1,147)
其他綜合收益(虧損)，税後淨額21 (1,147)
全面損失總額$(8,692)$(175,445)
請參閲精簡合併財務報表附註。
2
目錄
紅羅賓美食漢堡公司。
股東簡明合併報表' 股權
(未經審計)
普通股庫存股累計
其他
全面
(虧損)收入，
税後淨額
實繳
資本		留用
收益
(單位：千)股票金額股票金額總計
平衡，2020年12月27日20,449 $20 4,901 $(199,908)$243,407 $(4)$77,198 $120,713 
期權的行使、限制性股票的發行、行使和納税的換股以及通過員工購股計劃發行的股票— — (74)3,025 (3,640)— — (615)
非現金股票薪酬— — — — 880 — — 880 
淨損失— — — — — — (8,713)(8,713)
其他綜合收益— — — — — 21 — 21 
餘額，2021年4月18日20,449 $20 4,827 $(196,883)$240,647 $17 $68,485 $112,286 

普通股庫存股累計
其他
全面
損失，
税後淨額
實繳
資本		留用
收益
(單位：千)股票金額股票金額總計
餘額，2019年12月29日17,851 $18 4,928 $(202,313)$213,922 $(4,373)$353,266 $360,520 
期權的行使、限制性股票的發行、行使和納税的換股以及通過員工購股計劃發行的股票— — (39)1,605 (1,388)— — 217 
收購庫存股— — 72 (1,635)— — — (1,635)
非現金股票薪酬— — — — 712 — — 712 
淨損失— — — — — — (174,298)(174,298)
其他綜合損失— — — — — (1,147)— (1,147)
平衡，2020年4月19日17,851 $18 4,961 $(202,343)$213,246 $(5,520)$178,968 $184,369 
請參閲精簡合併財務報表附註。
3
目錄
紅羅賓美食漢堡公司。
簡明合併現金流量表
(未經審計)
十六週結束了
(單位：千)2021年4月18日2020年4月19日
經營活動的現金流：
淨損失$(8,713)$(174,298)
對淨虧損與經營活動提供的現金淨額(用於)進行的調整：
折舊及攤銷25,888 28,320 
禮品卡破損(2,293)(1,414)
商譽與餐廳資產減值1,242 110,912 
非現金其他收費516 808 
遞延所得税撥備— 21,152 
基於股票的薪酬費用880 706 
其他，淨額1,528 784 
營業資產和負債變動情況：
應收賬款5,567 11,711 
應收所得税510 (6,194)
盤存(41)1,484 
預付費用和其他流動資產975 2,050 
租賃資產，扣除負債後的淨額(6,312)6,795 
應付貿易賬款和應計負債12,413 (8,022)
未賺取收入(4,849)(9,460)
其他經營性資產和負債，淨額(8,379)1,346 
經營活動提供的現金淨額(用於)18,932 (13,320)
投資活動的現金流：
購買財產、設備和無形資產(5,400)(8,746)
出售房地產、物業、廠房和設備及其他投資活動所得收益— 43 
用於投資活動的淨現金(5,400)(8,703)
融資活動的現金流：
長期債務的借款35,300 116,000 
支付長期債務和融資租賃(42,322)(32,006)
購買庫存股— (1,635)
發債成本(616)(1,040)
行使股票期權和員工購股計劃所得款項245 419 
融資活動提供(用於)的現金淨額(7,393)81,738 
匯率變動對現金的影響29 (840)
現金和現金等價物淨變化6,168 58,875 
期初現金和現金等價物16,116 30,045 
期末現金和現金等價物$22,284 $88,920 
補充披露現金流量信息
已收到所得税退税，淨額$(473)$(11)
支付的利息，扣除資本化金額後的淨額$3,182 $2,708 
請參閲精簡合併財務報表附註。
4
目錄
紅羅賓美食漢堡公司。
簡明合併財務報表附註
(未經審計)
1.列報依據及近期會計公告
位於特拉華州的Red Robin Gourmet Burgers，Inc.及其子公司(“Red Robin”或“公司”)主要在北美經營、特許經營和開發提供全方位服務的餐廳。截至2021年4月18日，公司擁有並運營440餐廳位於38各州。該公司還擁有103中國的特許經營的全方位服務餐廳16州和州一加拿大的一個省。該公司的業務運營方式為一運營和一可報告的細分市場。
陳述的基礎
隨附的未經審計的簡明綜合財務報表包括Red Robin及其全資子公司的賬目。所有公司間賬户和交易已在合併中取消。該公司的財務報表是根據美國公認的中期財務信息會計原則(“GAAP”)編制的。管理層認為，所有被認為是公平列報所必需的調整(包括正常的經常性調整)都已包括在內。根據公認會計準則編制財務報表要求管理層作出估計和假設，以影響財務報表日期的資產和負債報告金額、或有資產和負債的披露以及報告期內報告的收入和費用金額。任何中期的經營業績不一定代表全年的業績。
隨附的紅知更簡明綜合財務報表乃根據美國證券交易委員會(“證券交易委員會”)的規則及規例編制，包括組成規則10-Q的指示及規則S-X的第10條。通常包含在公司年度合併財務報表(Form 10-K)中的某些信息和腳註披露已被壓縮或省略。截至2020年12月27日的簡明綜合資產負債表來源於截至該日的經審計綜合財務報表，但不包括經審計年度財務報表所需的所有披露。欲瞭解更多信息，請參閲並閲讀這些中期簡明綜合財務報表，以及公司在2021年3月3日提交給SEC的截至2020年12月27日的財年Form 10-K年度報告中包括的公司經審計的綜合財務報表。
下表彙總了本年度和上一年期間、期間結束日期以及期間包括的週數：
週期期間結束日期期間的週數
本財季和上一財季：
2021年第一季度2021年4月18日16
2020年第一季度2020年4月19日16
本財政年度和上一財政年度：
2021財年2021年12月26日52
2020財年2020年12月27日52
重新分類
在2020年4月19日的簡明綜合現金流量表中，某些金額已經重新分類，以符合本期的列報，包括上一年的重新分類，從經營活動提供(用於)的現金流量中的其他、淨額到禮品卡折舊，以及在經營資產和負債的變化中從預付費用和其他流動資產到應收所得税。這些重新分類對公司的運營現金流量沒有影響。
5
目錄
近期會計公告
所得税
2019年12月，財務會計準則委員會(FASB)發佈了更新2019-12，所得税(主題740)，作為其簡化倡議的一部分。本指導意見通過刪除第740主題中一般原則的某些例外，提供了簡化所得税會計的修正案。修正案還通過澄清和修改現有指南，改進了對主題740其他領域的GAAP的一致適用和簡化。本指南適用於2020年12月15日之後的年度和中期報告期，並允許提前採用。我們在2021財年第一季度採用了主題740，指出它在採用時不會對公司的簡明合併財務報表產生實質性影響。
參考匯率改革
2020年3月，FASB發佈了更新2020-04，參考匯率改革(主題848)：促進參考匯率改革對財務報告的影響。這一更新提供了臨時的可選的權宜之計，將參考利率改革指導應用於參考LIBOR或其他預期將被終止的參考利率的合約。根據這一更新，導致新的參考匯率的合同修改可被視為現有合同的延續。本指南自更新發布之日起生效，適用於截至2022年12月31日的合同修改。我們目前正在評估這一指導方針將對我們的合併財務報表產生的全面影響。
我們審查了最近發佈的所有其他會計聲明，得出結論，這些聲明要麼不適用，要麼預計不會對公司的簡明綜合財務報表產生重大影響。
2. 新冠肺炎大流行
概述
由於新型冠狀病毒(“新冠肺炎”)的流行，我們的業務和行業繼續經歷前所未有的時代。新冠肺炎大流行對我們的業務產生了實質性的不利影響；隨着批准的疫苗的分發和管理，我們預計隨着公共衞生條件的改善和限制的放鬆，我們餐廳的餐廳容量將繼續增加。重新開放進程的程度，以及新冠肺炎疫情對消費者支出行為的潛在影響，將決定新冠肺炎疫情對我們的經營業績和財務狀況的持續影響的重要性。
租金
為了應對新冠肺炎對我們業務的影響，從2020年4月1日起，公司停止根據現有租賃協議全額支付租金。在暫停付款期間，公司繼續按照下列規定確認資產負債表上租賃義務和相應使用權資產的費用和負債ASC主題842.
我們與業主正在進行的有關重組、租約付款和租金優惠的討論已接近尾聲。截至2021年4月18日，該公司已與大多數業主就租金優惠進行了合同談判。該公司談判的租金優惠類型包括提前終止、提前續期、延期租金和減免租金。
對於不會大幅改變租賃總現金流的合同租金優惠，本公司已選擇考慮這些優惠，假設現有租賃協議提供了與財務會計準則委員會(FASB)發佈的救濟相一致的可強制執行的權利和義務。ASC 主題842和ASC主題840：與新冠肺炎大流行的影響相關的租賃特許權的核算(“FASB救濟”). 就租金寬減並未大幅改變總現金流量的租賃而言，有關寬減按原來折現率對租賃負債進行重新計量，並對使用權資產作出相應調整。此外，租約的分類沒有重新評估。對於大幅改變租約總現金流並沒有資格獲得財務會計準則委員會減免的合同租金優惠，我們根據以下規定應用了修改框架ASC主題842, 租契。該公司重新評估了不符合FASB減免條件的租金優惠的租賃分類。在2021年第一財季，得出的結論是，沒有租賃改變運營和財務之間的分類。在2021年第一財季授予該公司的合同租金優惠沒有授予使用原始租賃合同中未包括的額外資產的權利，因此沒有單獨的合同作為租金優惠修改的一部分。
6

餐廳資產
在截至2021年4月18日的16周內，公司確認了$1.2與房地產、廠房和設備資產相關的資產減值百萬美元一公司擁有的餐廳。在2021年第一季度，該公司決定永久關閉這家餐廳，因為它自新冠肺炎疫情開始以來一直處於臨時關閉狀態。該等減值費用已計入簡明綜合經營報表及全面虧損的其他費用。
所得税
2020年3月19日通過的“冠狀病毒援助、救濟和經濟安全法案”(“CARE法案”)為公司挽回2019年和2020年淨營業虧損(“NOL”)創造了機會。2019年聯邦NOL被追溯到之前的税期，並導致在2020年收到並記錄了退款。2021年，該公司預計將獲得約美元16從剩餘的聯邦和州NOL結轉中退還1.6億美元的現金税款。
截至2021年4月18日，該公司約有5.52020年和2021年納税年度結轉的聯邦淨營業虧損為100萬美元。該公司大約有$12.62019年、2020年和2021年納税年度產生的數百萬淨營業虧損結轉用於州所得税目的。結轉的聯邦淨營業虧損將無限期保留。在結轉的州淨營業虧損中，約為$0.2如果不使用，2024年可能會有100萬人到期。剩餘的州淨營業虧損接近美元。12.4如果沒有使用，100萬美元可能會過期到2039年，或者在某些情況下將無限期保留。淨營業虧損結轉的使用可能僅限於80%任何一年的應納税所得額。總計$77.61000萬估值免税額包括$5.5百萬聯邦NOL和$12.6截至2021年4月18日，NOL記錄的州數量為100萬。
3. 收入
收入分解
在下表中，收入按商品或服務類型分類(以千為單位)：
十六週結束了
2021年4月18日2020年4月19日
餐廳收入$318,677 $301,434 
特許經營收入(1)
4,877 2,897 
禮品卡破損2,293 1,414 
其他收入428 320 
總收入$326,275 $306,065 
———————————————————
(1)由於新冠肺炎疫情，特許經營權使用費和廣告貢獻在2020年第一季度末暫時減少，沒有收取。
合同責任
隨附的簡明綜合資產負債表中未賺取收入的組成部分如下(以千計)：
2021年4月18日2020年12月27日
不勞而獲的禮品卡收入$30,686 $38,309 
遞延忠誠度收入$12,310 $11,829 
在本會計年度初計入負債餘額的簡明綜合營業報表和禮品卡贖回和損壞的全面虧損中確認的收入如下(以千計)：
十六週結束了
2021年4月18日2020年4月19日
禮品卡收入$9,020 $11,911 

7
目錄
4. 租契
租賃包括在我們截至2021年4月18日和2020年12月27日的簡明綜合資產負債表上的使用權資產、租賃義務的淨額、當前部分和長期部分，具體如下(以千為單位)：
2021年4月18日金融運營中總計
使用權資產淨值$9,362 $417,820 $427,182 
租賃義務的當期部分856 50,513 51,369 
租賃義務的長期部分10,642 453,087 463,729 
總計$11,498 $503,600 $515,098 
2020年12月27日金融運營中總計
使用權資產淨值$9,644 $415,929 $425,573 
租賃義務的當期部分1,078 54,197 55,275 
租賃義務的長期部分10,937 454,296 465,233 
總計$12,015 $508,493 $520,508 
租賃費用的組成部分，包括主要由公共區域維護費和房地產税組成的可變租賃成本，在我們的簡明綜合經營報表和全面虧損報表中包括的入住率如下(以千計)：
十六週結束了
2021年4月18日2020年4月19日
經營租賃成本$21,461 $21,990 
融資租賃成本：
使用權資產攤銷263 203
租賃負債利息159 138
融資租賃總成本422$341 
可變租賃成本6,416 8,317 
總計$28,299 $30,648 
截至2021年4月18日，我們租賃負債的到期日如下(以千為單位)：
融資租賃經營租約總計
2021年剩餘時間$902 $56,528 $57,430 
20221,327 78,064 79,391 
20231,244 74,897 76,141 
20241,264 72,696 73,960 
20251,283 67,940 69,223 
此後8,784 364,706 373,490 
未來租賃總負債$14,804 $714,831 $729,635 
扣除的利息3,306 211,231 214,537 
租賃負債的公允價值$11,498 $503,600 $515,098 
8
目錄
與租賃有關的補充現金流和其他信息如下(除其他信息外，以千計)：
十六週結束了
2021年4月18日2020年4月19日
經營活動的現金流
與租賃負債相關的已支付現金
經營租約$27,998 $12,683 
融資租賃159 138 
融資活動的現金流
與租賃負債相關的已支付現金
融資租賃599 — 
為計量租賃負債所包括的金額支付的現金：$28,756 $12,821 
用經營性租賃義務換取的使用權資產$13,448 $2,311 
與經營租賃有關的其他信息如下：
加權平均剩餘租賃年限(年)10.1年份10.5年份
加權平均貼現率6.96 %7.38 %
與融資租賃相關的其他信息如下：
加權平均剩餘租賃年限(年)11.5年份12.1年份
加權平均貼現率4.56 %4.86 %

5. 每股虧損
每股基本虧損金額的計算方法是淨虧損除以當期已發行普通股的加權平均股數。稀釋每股虧損金額是根據當期已發行普通股和潛在稀釋普通股的加權平均數計算的。潛在稀釋股票在具有反稀釋效果的期間被排除在計算之外。稀釋每股虧損反映了期權持有者將期權轉換為普通股時可能發生的稀釋。由於該公司在截至2021年4月18日和2020年4月19日的16周內都處於淨虧損狀態，所有潛在的稀釋普通股都被認為是反稀釋的。
本公司採用庫存股方法計算已發行股票期權和獎勵的影響。基本加權平均流通股與稀釋加權平均流通股的對賬如下(以千計)：
十六週結束了
2021年4月18日2020年4月19日
基本加權平均流通股15,579 12,903 
股票期權和獎勵的稀釋效應— — 
稀釋加權平均流通股15,579 12,903 
因每股攤薄虧損的反攤薄效應而被排除的獎勵241 318 

9
目錄
6. 其他收費
其他費用包括以下費用(以千為單位)：
十六週結束了
2021年4月18日2020年4月19日
關閉餐廳和重新安排餐廳的費用$2,447 $1,406 
餐廳資產減值1,242 15,498 
訴訟或有事項1,085 4,500 
新冠肺炎相關成本569 198 
董事會和股東事宜成本128 1,482 
商譽減值— 95,414 
遣散費和高管換屆— 881 
其他收費$5,471 $119,379 
餐廳關閉和再融資成本包括因新冠肺炎疫情而暫時關閉的本公司所有餐廳的持續餐廳運營成本，以及永久關閉餐廳產生的任何成本，包括終止租約的成本。
本公司確認與餐廳資產相關的非現金減值費用一和24根據量化減值分析，在截至2021年4月18日和2020年4月19日的16周內，公司擁有的餐廳。
訴訟或有費用包括與集體訴訟、僱傭案件和其他僱傭事項有關的訴訟期間應計的法律和解費用。
新冠肺炎相關成本包括為餐廳團隊成員和客人購買個人防護設備的成本，以及在疫情期間向餐廳團隊成員提供緊急病假津貼的成本。
董事會和股東事項成本主要與2021年第一季度招聘和任命一名新董事會成員以及2020年第一季度招聘和任命一名新董事會成員以及其他董事會和股東事項有關。
我們在2020年第一季度進行了商譽減值分析，導致我們的商譽餘額完全減值。商譽減值是指報告單位的賬面價值(包括商譽)超出其公允價值的金額。
2020年的遣散費和高管換屆主要涉及與餐廳支持中心團隊成員減少相關的遣散費。2020年4月。
7. 借款
截至2021年4月18日和2020年12月27日的借款摘要如下(單位：千)：

2021年4月18日2020年12月27日
借款加權
平均值
利率，利率		借款加權
平均值
利率，利率
循環信貸安排、定期貸款和其他長期債務$164,221 6.30 %$170,644 4.50 %
債務總額164,221 170,644 
較少電流部分9,692 9,692 
長期債務$154,529 $160,952 
根據信用證開具的金額$8,600 $8,700 

10
目錄
與公司信貸安排相關的貸款成本作為遞延成本計入其他資產，淨額計入隨附的簡明綜合資產負債表。未攤銷債務發行成本為美元。2.4百萬美元和美元3.3截至2021年4月18日和2020年12月27日。
信貸協議第二修正案
2021年2月25日，本公司簽訂《信貸協議第二修正案》(《第二修正案》)。第二修正案進一步修訂信貸安排，除其他事項外：
•暫停適用2021年第一和第二財季的(A)租賃調整槓桿率財務契約(“LALR比率”)和(B)固定費用覆蓋率(“FCC比率”)；
•提高2021年第四財季以及2022年第一和第二財季LALR比率所允許的最高槓杆率；
•關於2021年第三財季和第四財季以及2022年第一財季，規定(A)LALR比率將使用自第三財季開始以來的適用期間經季節性調整的年化綜合EBITDA計算，(B)FCC比率將僅針對自2021年第三財季開始以來的適用期間計算；
•修改FCC比率，以説明2021財年收到的現金退税；
•修訂最低流動資金契約，使其截至每個適用財政季度的最後一天衡量，以及(A)2021年第一季度和第二季度，要求最低流動資金為#美元。55和(B)2021年第三和第四財政季度，需要最低流動資金為#美元。42300萬人；
•取消要求從某些股票發行和可轉換債券發行的淨現金收益中強制預付款的規定；
•縮短適用於左輪手槍和定期貸款的到期日至2023年1月10日;
•將總循環承諾額減少到#美元130在第二修正案生效日期為1000萬美元，至$1002021年第三財季末為1.2億美元；
•提高信貸安排下的定價，期限為：(A)2021年第四財季之後的第二修正案生效日期至第一個利息確定日期期間，LIBOR(受1%樓層)加4.50%及(B)之後至倫敦銀行同業拆息的期間(以1%樓層)加4%;
•要求支付的使用費(在左輪手槍到期日支付)等於0.75自第二修正案生效之日起至2021年第四財季之後的第一個利息確定日，定期貸款、循環貸款、擺動貸款和信用證義務的每日未償還本金餘額的年利率；
•除有限的例外和其他限制外，禁止某些資本支出、限制性付款、收購和其他投資，直到公司交付一個會計季度的合規證書(從2021年第三財季開始，2021年第四財季專門針對限制性付款)，證明LALR比率小於或等於5.00：1.00；及
•修訂最高允許手頭現金撥備，要求在公司合併手頭現金超過#美元的範圍內支付左輪手槍付款(但循環承諾沒有相關的永久減少)。35在任何時候都有1000萬美元。
在執行第二修正案的同時，公司向信貸安排下的貸款人支付了某些慣常的修改費用，總額約為#美元。0.6這筆資金將作為遞延貸款費用資本化，並在信貸安排的剩餘期限內攤銷。此外，在執行第二修正案的同時，該公司根據以下條款對修正案進行了分析ASC主題470，並確定由於新修訂下總能力的變化，債務修改會計適用於我們的定期貸款和循環信貸安排。在2021年第一季度，該公司的支出約為1.2遞延融資費用100萬美元，與計算出的左輪手槍總借款能力減少有關。
11
目錄
8. 公允價值計量
資產和負債按公允價值經常性計量
由於票據的短期性質或到期日，本公司現金及現金等價物、應收賬款、應付賬款、當前應計費用及其他負債的賬面價值接近公允價值。
下表列出了公司在經常性基礎上按公允價值計量的資產，包括在其他資產中，截至2021年4月18日和2020年12月27日的簡明綜合資產負債表中的淨值(單位：千)：
2021年4月18日1級二級3級
資產：    
對拉比信託基金的投資$6,788 $6,788 $— $— 
按公允價值計量的總資產$6,788 $6,788 $— $— 
2020年12月27日1級二級3級
資產：
對拉比信託基金的投資$6,740 $6,740 $— $— 
按公允價值計量的總資產$6,740 $6,740 $— $— 
非經常性基礎上按公允價值計量的資產和負債
按公允價值在簡明合併財務報表非經常性基礎上確認或披露的資產和負債包括不動產、廠房設備、使用權資產、商譽和其他無形資產等項目。如果這些資產被確定為減值，則按公允價值計量。
該公司計量了非金融資產的減值。我們減值了長壽餐廳的資產一公司擁有的餐廳，賬面價值為$3.8百萬美元(包括使用權資產)，確認減值費用#美元1.2與這家餐廳的長壽餐廳資產的賬面淨值相關的1.6億美元。這筆減值是由於決定關閉這家餐廳而記錄的九此外，還有一些自新冠肺炎疫情爆發以來一直關閉的餐廳，其長期經營的餐廳資產已沒有剩餘賬面淨值；有關更多細節，請參見本季度報告中的腳註6“其他費用”(Form 10-Q)。
披露其他資產和負債的公允價值
本公司在其信貸安排項下的負債在隨附的簡明綜合資產負債表中按歷史成本列賬。由於2021財年市場利率下降，該公司確定其信貸安排下負債的賬面價值不接近公允價值。截至2021年4月18日，信貸安排的賬面價值和公允價值為$163.3百萬美元和$162.0百萬美元。截至2020年12月27日，信貸安排的賬面價值和公允價值為$169.8百萬美元和$172.62000萬。信貸安排的利率代表2級公允價值投入。
9. 承諾和或有事項
在正常的業務過程中，有各種索賠正在進行中，訴訟中的事項，以及其他或有事件。這些索賠包括與僱傭有關的索賠，以及客人或團隊成員聲稱生病、受傷、食品質量、健康或操作方面的索賠。到目前為止，這些索賠中的任何一項都沒有對公司產生實質性影響，其中一些索賠在保單範圍內。雖然不能確切預測這些訴訟、法律訴訟和索賠的結果，但管理層認為，財務報表中已為與這些事項相關的潛在損失做了足夠的撥備，這些事項的最終解決不會對我們的財務狀況和經營業績產生重大不利影響。然而，這些索賠數量的大幅增加，或者一個或多個成功索賠導致的負債超過我們目前的預期，可能會對我們的業務、財務狀況、經營業績和現金流產生實質性的不利影響。
12
目錄
第二項：公司管理層對財務狀況和經營成果的討論和分析
管理層對財務狀況和經營結果的討論和分析提供了我們的財務業績和狀況的敍述，應該與附帶的簡明綜合財務報表一起閲讀。除非另有説明，本標題下2021年至2020年的所有比較均指截至2021年4月18日和2020年4月19日的16周。
概述
業務説明
位於特拉華州的Red Robin Gourmet Burgers公司及其子公司(“Red Robin”、“WE”、“US”、“Our”或“The Company”)主要在北美經營、特許經營和開發提供全方位服務的餐廳，在北美有543家分店。截至2021年4月18日，該公司在38個州擁有440家餐廳。該公司還在16個州和加拿大的一個省擁有103家特許經營的全方位服務餐廳。該公司將其業務作為一個運營部門和一個可報告部門運營。
公司對新冠肺炎大流行的迴應
由於新型冠狀病毒(“新冠肺炎”)的流行，我們的業務和行業繼續處於前所未有的時期。在2021年第一季度，公司繼續根據當地限制擴大公司擁有的餐廳的就餐座位容量。重新開放餐廳和擴大座位容量是我們考慮到Red Robin團隊成員、客人和社區的健康、安全和福祉，並將嚴格遵守美國疾病控制和預防中心、州和當地的指導方針作為我們的首要任務。公司將繼續保持對執行的嚴謹關注，為我們的客人提供一致的優質體驗。我們很高興能夠證明，我們能夠保持較高的客人滿意度分數，因為我們繼續擴大我們的運營能力，恢復並以更高的容量開放餐廳。這是通過將我們的全面賓客體驗接待模式(“TGX”)、非現場增強功能和我們新的管理勞動力模式相結合來實現的。
隨着我們的餐廳繼續重新開業，我們新的TGX酒店模式對銷售額和客人體驗產生了積極的影響。我們希望通過增加餐廳的容量來增加座位數量，從而進一步推動銷售勢頭，包括使用户外座位來迎合喜歡更遠的全服務餐飲選擇或更喜歡在户外用餐的客人。
隨着批准的疫苗的分發和管理，新冠肺炎大流行的影響已經開始緩解，我們開展業務的某些州已經取消了強制性的口罩強制要求。在仍有口罩強制令的州，我們繼續要求客人在進入、離開和在我們餐廳周圍走動時在所有地點戴面罩，併為沒有口罩的客人提供口罩，以確保我們確保客人和團隊成員的共同安全。
我們仍然專注於始終如一地提供出色的客人體驗，維持場外銷售水平，並擴大座位容量，以繼續推動我們不斷改善的銷售。值得注意的是，餐廳重新開業的餐廳保持着大流行前兩倍以上的場外銷售組合，這表明紅知更鳥在場外場合的持久和日益受歡迎。
在我們的第五財年結束時，所有公司擁有的餐廳都重新開放了容量不同的室內餐廳。值得注意的是，這些餐廳持續的場外銷售額是大流行前水平的兩倍多，即使是在能夠滿負荷運營的可比公司所有的餐廳也是如此。截至2021年4月18日，公司擁有的餐廳總數包括12家自新冠肺炎疫情爆發以來一直關閉的餐廳；其中10家將永久關閉，兩家將在2021年重新開業。這些食肆在臨時停業期間招致的食肆營運水平開支，已記入食肆倒閉及改裝成本的其他收費；見本季度報告第1部分第1項表格10-Q的簡明綜合財務報表附註6，其他收費。

13
目錄
以下是公司截至2021年第四財年的28天會計期的精選運營指標，構成我們2021財年第五財期的四周如下：
期間已結束(2)
公司擁有的餐廳1月24日-1月24日
21-2月(3)
3月21日-3月4月18日-4月
5月16日-5月(6)
可比淨額(1)餐廳收入
(26.7)%(22.9)%21.9%165.9%102.6%
可比淨額(1)餐廳收入與2019年財年相比
不適用(4)
不適用(4)
(8.5)%0.0%(3.3)%
每家餐廳每週平均淨銷售額$39,701$41,384$53,240$55,600$52,731
可比的公司自營餐廳數量(1)
413411410410410
公司擁有的餐廳，餐廳是關閉的(1)
11457960
每家餐廳每週平均營業外淨銷售額$20,896$18,696$20,056$19,894$19,078
開放系統容量(5)
40.0%41.0%48.0%61.0%65.0%
(1) 可比餐廳是指截至本報告所述期間經營了五個完整會計季度的公司所有餐廳。顯示的餐廳數量是截至報告期間結束時的數量。
(2) 截至2021年1月24日、2月21日、3月21日和4月18日的期間構成了該公司的第一個會計季度。截至2021年5月16日的這段時間屬於我們2021年第二財季的範圍，這段時間提交的金額是初步的，可能會進行結賬調整。
(3) 期間包括2月份冬季天氣導致交通量減少約2%至3%的影響。
(4)提出這一指標是為了將本年度的經營業績與未受新冠肺炎大流行影響的時期進行比較。2020年的P1或P2沒有對新冠肺炎有意義的影響。
(5)表示截至報告期末，擁有開放餐廳的公司所有餐廳的室內座位百分比。
(6)    這一期間包括營業時間有限的影響，部分原因是人員短缺。

財務和運營亮點
以下摘要列出了截至2021年4月18日的16周內的運營和財務亮點：
與前一年同期相比，餐廳收入如下表所示：
(百萬)
截至2020年4月19日的16周餐廳收入
$301.4 
可比餐廳收入增加/(減少)28.3 
來自關閉的餐館的增加/(減少)(11.0)
合計增加/(減少)17.3 
截至2021年4月18日的16周餐廳收入
$318.7 

14
目錄
該期間餐廳收入和經營成本佔餐廳收入的百分比詳見下表：
十六週
告一段落		2021年與2020年相比十六週結束了
2021年與2019年相比(1)
2021年4月18日2020年4月19日增加/(減少)
4/21/2019(1)
增加/(減少)
餐廳收入(百萬)$318.7 $301.4 5.7 %$400.5 (20.4)%
餐廳經營成本：(佔食肆收入的百分比)(基點)(佔食肆收入的百分比)(基點)
銷售成本21.7 %23.4 %(170)23.4 %(170)
勞工35.0 %39.3 %(430)35.7 %(70)
其他操作18.1 %17.3 %80 13.9 %420 
入住率9.4 %11.2 %(180)8.7 %70 
總計84.3 %91.2 %(690)81.7 %250 
(1) 提出的目的是提高與新冠肺炎運營前的可比性。
由於四捨五入以及餐廳運營成本是餐廳收入的百分比而不是總收入的百分比，上表中的某些百分比和基點金額不是總和。

下表彙總了截至2021年4月18日和2020年4月19日的16周的淨虧損、每股攤薄虧損和調整後的每股攤薄虧損；
十六週結束了
2021年4月18日2020年4月19日
報告的淨損失$(8,713)$(174,298)
每股虧損-稀釋後：
報告的淨損失$(0.56)$(13.51)
關閉餐廳和重新安排餐廳的費用0.16 0.11 
餐廳資產減值0.08 1.20 
訴訟或有事項0.07 0.35 
新冠肺炎相關成本0.03 0.02 
董事會和股東事宜成本0.01 0.11 
遣散費和高管換屆— 0.07 
商譽減值— 7.40 
所得税效應(0.09)(2.41)
調整後每股虧損-稀釋後$(0.30)$(6.66)
加權平均流通股
基本信息15,579 12,903 
稀釋15,579 12,903 

我們相信，非GAAP衡量的調整後每股攤薄虧損使讀者對公司正在進行的經營業績有了更多的洞察力，其目的是補充根據GAAP對公司財務業績的陳述。

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目錄
餐廳數據
下表詳細説明瞭我們公司擁有的和特許經營的餐廳在所述時期的餐廳單位數據：
十六週結束了
2021年4月18日2020年4月19日
公司擁有：  
期初443 454 
在此期間停業(1)
(3)(2)
期末440 452 
特許經營：  
期初103 102 
期末103 102 
餐廳總數543 554 
________________________________________________________
(1) 除了在截至2021年4月18日的16周內永久關閉外，公司所有的餐廳總共包括12家自新冠肺炎大流行爆發以來一直關閉的餐廳；其中10家將永久關閉，兩家將在2021年重新開業。
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下表列出了截至2021年4月18日按州或省劃分的公司擁有和特許經營的餐廳總數：

*公司擁有的餐廳(1)
特許經營餐廳
國家：
阿肯色州22
阿拉斯加州—3
阿拉巴馬州4—
亞利桑那州181
加利福尼亞64—
科羅拉多州22—
康涅狄格州—3
特拉華州—5
弗羅裏達21—
佐治亞州6—
愛荷華州5—
愛達荷州8—
伊利諾伊州22—
印第安納州13—
堪薩斯州—5
肯塔基州4—
路易斯安那州2—
馬薩諸塞州43
馬裏蘭州13—
緬因州2—
密西根—20
明尼蘇達州4—
密蘇裏83
蒙大拿州—2
北卡羅來納州17—
內布拉斯加州4—
新漢普郡3—
新澤西121
新墨西哥州3—
內華達州6—
紐約16—
俄亥俄州182
俄克拉荷馬州5—
俄勒岡州155
賓夕法尼亞州1121
羅德島1—
南卡羅來納州4—
南達科他州1—
田納西州11—
德克薩斯州219
猶他州16
維吉尼亞20—
華盛頓38—
威斯康星州11—
省：
不列顛哥倫比亞省—12
總計440103

———————————————————
(1) 包括 截至2021年4月18日，因新冠肺炎疫情而關閉的12家公司所有的餐廳。
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目錄
經營成果
以下列出的每個會計期間的經營業績都是以總收入的百分比表示的，但餐廳運營成本的組成部分除外，它是以餐廳收入的百分比表示的。
該信息是根據我們經審計的2020年度財務報表編制的，管理層認為，該信息包括公平列報所列期間信息所需的所有調整，僅包括正常的經常性調整。我們的經營業績可能會因各種因素而大幅波動，所公佈的任何時期的經營業績都不一定代表整個會計年度的業績。
十六週結束了
 2021年4月18日2020年4月19日
2019年4月21日(1)
收入： 
餐廳收入97.7 %98.5 %97.7 %
特許經營和其他收入2.3 %1.5 %2.3 %
總收入100.0 %100.0 %100.0 %
成本和費用： 
餐廳經營成本(不包括下面單獨顯示的折舊和攤銷)： 
銷售成本21.7 %23.4 %23.4 %
勞工35.0 %39.3 %35.7 %
其他操作18.1 %17.3 %13.9 %
入住率9.4 %11.2 %8.7 %
餐廳總運營成本84.3 %91.2 %81.7 %
折舊及攤銷7.9 %9.3 %6.9 %
銷售、一般和行政9.4 %13.6 %11.7 %
開業前和購置費用— %— %0.1 %
其他收費1.7 %39.0 %0.6 %
運營虧損(1.3)%(51.7)%0.8 %
利息支出、淨額和其他1.3 %1.1 %0.8 %
所得税前虧損(2.7)%(52.8)%— %
所得税優惠0.0 %4.1 %(0.1)%
淨損失(2.7)%(56.9)%0.2 %
___________________________________
(1) 提出的目的是提高與新冠肺炎運營前的可比性。
由於四捨五入以及餐廳運營成本表示為餐廳收入的百分比，而不是總收入，上表中的某些百分比金額不是合計。

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收入
十六週結束了
(收入(以千計))2021年4月18日2020年4月19日百分比變化
餐廳收入$318,677 $301,434 5.7 %
特許經營權使用費、手續費和其他收入7,598 4,631 64.1 %
總收入$326,275 $306,065 6.6 %
公司自營餐廳每週平均淨銷售額$46,515 $41,785 11.3 %
總運營週數6,851 7,214 (5.0)%
每平方英尺淨銷售額$119 $109 9.5 %
截至2021年4月18日的16周內，餐廳收入(主要包括食品和飲料銷售)比2020年第一季度增加了1730萬美元，增幅為5.7%。這一增長是由於可比餐廳收入增加了2,830萬美元，增幅為10.0%，但主要是由於關閉的餐廳收入減少了1,100萬美元，部分抵消了這一增長。可比餐廳收入的增長是由於客人數量增加了4.4%，平均客人支票增加了5.6%。平均賓客支票的增加是由於定價增加了3.7%，菜單組合增加了1.3%，折扣減少了0.6%。菜單組合的增加主要是由於開胃菜和美食漢堡的銷售增加，但部分被較低的飲料組合所抵消。2021年第一季度，店外銷售額增長了75.5%，佔食品和飲料總銷售額的41.7%。
平均每週淨銷售額代表所有公司擁有的Red Robin餐廳在每個時間段內的餐廳總收入除以該時間段內的營業週數。可比餐廳收入包括公司所有的餐廳，這些餐廳在報告所述期間結束時經營了整整五個季度。在截至2021年4月18日或2020年4月19日的16周內，因新冠肺炎疫情而暫時關閉的公司所有餐廳不包括在可比基數中。公司擁有的餐廳每週平均淨銷售額的波動反映了可比餐廳收入變化的影響，以及在此期間新建和收購餐廳的表現，我們餐廳的平均面積，以及根據特定地區的新冠肺炎水平改變容量限制的影響。每平方英尺的淨銷售額是包括在可比基數中的公司自有餐廳的總收入除以包括在可比基數中的公司自有餐廳的總面積。
由於向我們的加盟商收取2021年第一財季的特許權使用費和廣告費用，在截至2021年4月18日的16周內，特許經營和其他收入比截至2020年4月19日的16周增加了300萬美元；在2020年同期，為了應對新冠肺炎對我們加盟商運營的影響，公司暫時減少了所有加盟商特許權使用費和廣告貢獻的支付。我們的特許經營商報告稱，截至2021年4月18日的16周，與2020年同期相比，可比餐廳收入增長了15.1%。

銷售成本
十六週結束了
(除百分比外，以千為單位)2021年4月18日2020年4月19日百分比變化
銷售成本$69,166 $70,426 (1.8)%
佔餐廳收入的百分比21.7 %23.4 %(1.7)%
由食品和飲料成本組成的銷售成本是可變的，通常隨着銷售量的變化而波動。與2020年同期相比，截至2021年4月18日的16周，銷售成本佔餐廳收入的百分比下降了170個基點。這一下降主要是由有利的大宗商品成本和回扣推動的。
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目錄
勞工
十六週結束了
(除百分比外，以千為單位)2021年4月18日2020年4月19日百分比變化
勞工$111,659 $118,566 (5.8)%
佔餐廳收入的百分比35.0 %39.3 %(4.3)%
勞動力成本包括餐廳級別的時薪和管理人員工資，以及相關的税收和福利。在截至2021年4月18日的16周內，勞動力佔餐廳收入的百分比與2020年同期相比下降了430個基點。減少的主要原因是更高效的管理勞動力結構，人員短缺，以及簡化菜單導致廚房工作時間減少，但部分被更高的工資率所抵消。
其他操作
十六週結束了
(除百分比外，以千為單位)2021年4月18日2020年4月19日百分比變化
其他操作$57,712 $52,291 10.4 %
佔餐廳收入的百分比18.1 %17.3 %0.8 %
其他運營成本包括設備維修和維護成本、餐廳用品、水電費、餐廳技術和其他雜項成本。在截至2021年4月18日的16周內，其他運營成本佔餐廳收入的百分比與2020年同期相比增加了80個基點。這一增長主要是由於第三方交付佣金增加以及場外銷售增加推動的供應成本。
入住率
十六週結束了
(除百分比外，以千為單位)2021年4月18日2020年4月19日百分比變化
入住率$30,100 $33,657 (10.6)%
佔餐廳收入的百分比9.4 %11.2 %(1.8)%
租住成本包括固定租金、物業税、公共區域維護費、一般責任保險、或有租金和其他物業成本。我們的新餐廳開業前發生的入住費包括在開業前的費用中。在截至2021年4月18日的16周內，與2020年同期相比，入住率成本佔餐廳收入的百分比下降了180個基點，這主要是由於永久關閉的餐廳以及重組租賃付款和租金優惠節省的成本。
我們截至2021年4月18日的16周和2020年4月19日的固定租金分別為2,110萬美元和2,160萬美元，減少了約50萬美元，這是由於永久關閉的餐廳以及重組租賃付款和租金優惠節省的成本。
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目錄
折舊及攤銷
十六週結束了
(除百分比外，以千為單位)2021年4月18日2020年4月19日百分比變化
折舊及攤銷$25,888 $28,320 (8.6)%
佔總收入的百分比7.9 %9.3 %(1.4)%
折舊和攤銷包括餐館和公司資產的資本支出折舊，以及已獲得的特許經營權、租賃權益和某些酒類許可證的攤銷。在截至2021年4月18日的16周內，折舊和攤銷費用佔收入的百分比比2020年同期下降了140個基點，這主要是由於淨關閉的公司所有的餐廳和銷售槓桿。
銷售、一般和管理
十六週結束了
(除百分比外，以千為單位)2021年4月18日2020年4月19日百分比變化
銷售、一般和管理$30,610 $41,502 (26.2)%
佔總收入的百分比9.4 %13.6 %(4.2)%
銷售、一般和行政成本包括所有公司和行政職能。這一類別的成本包括營銷和廣告費用；餐廳支持中心、區域和特許經營支持人員的工資和福利；差旅；專業和諮詢費；公司信息系統；法律費用；辦公室租金；培訓和董事會費用。
與2020年同期相比，截至2021年4月18日的16周內，銷售、一般和行政成本減少了1090萬美元，降幅為26.2%。減少的主要原因是由於容量限制和轉向全數字營銷戰略導致的營銷減少，這使得我們能夠以更具吸引力和成本效益的方式與我們的客人溝通，以及旅行和娛樂成本的下降以及2020年永久性的人員減少，但部分被更高的團隊成員福利成本所抵消。
開業前成本
十六週結束了
(除百分比外，以千為單位)2021年4月18日2020年4月19日百分比變化
開業前成本$— $153 (100.0)%
佔總收入的百分比— %— %— %
開業前成本在發生時計入費用，包括準備餐廳引入Donatos®和其他計劃的相關成本，以及與新餐廳開業和僱傭初始勞動力相關的直接成本，包括勞動力、入住率、培訓和營銷。我們的開業前成本隨時間波動，這取決於但不限於引入Donatos®的餐廳數量、開業餐廳的數量、開業餐廳的規模以及餐廳的位置。任何給定季度的開業前成本通常包括與本季度開業的餐廳相關的費用，以及與隨後幾個季度開業的餐廳相關的費用。
在截至2020年4月19日的16周內，我們發生了與推出Donatos®相關的開業前成本。該公司預計2021年將繼續在大約120家餐廳推出Donatos®，其中包括第二財季的大約40家餐廳和本財年下半年的大約80家餐廳。
利息支出、淨額和其他
截至2021年4月18日的16周，利息支出淨額和其他為430萬美元，與2020年同期相比增加了90萬美元，增幅為26.5%。這一增長主要是因為本季度加權平均利率較高，以及與我們的左輪手槍的修改有關的大約120萬美元的遞延融資費用與2021年2月25日執行第二修正案有關的部分沖銷，部分抵消了與2020年同期相比平均未償債務餘額的下降。截至2021年4月18日的16周，我們的加權平均利率為6.3%，而2020年同期為4.3%。
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所得税撥備
截至2021年4月18日的16周的實際税率為0.6%，而截至2020年4月19日的16周的實際税率為7.9%。截至2021年4月18日的16周税費減少的主要原因是在2021年第一季度確認了較小的估值免税額。該公司將能夠收回聯邦和州的淨營業虧損，預計在2021年期間將產生大約1600萬美元的現金退税。
流動性與資本資源
截至2021年4月18日，現金和現金等價物增加了620萬美元，從本財年初的1610萬美元增加到2230萬美元。隨着公司繼續從新冠肺炎疫情中恢復併產生運營現金流，我們預計將開始使用運營現金流來償還債務，維護現有的餐廳和基礎設施，並執行我們的長期戰略計劃。截至2021年4月18日，該公司擁有約1.07億美元的流動性，包括手頭現金和其信貸安排下的可用借款能力。
現金流
下表彙總了我們每個時期的運營、投資和融資活動的現金流(以千為單位)：
十六週結束了
2021年4月18日2020年4月19日
經營活動提供的(用於)現金淨額$18,932 $(13,320)
用於投資活動的淨現金(5,400)(8,703)
融資活動提供的現金淨額(用於)(7,393)81,738 
匯率變動對現金的影響29 (840)
現金和現金等價物淨變化$6,168 $58,875 
營業現金流
截至2021年4月18日的16周，經營活動提供(用於)的淨現金流增加了3230萬美元，達到1890萬美元。經營活動提供(用於)的現金淨額的變化主要是由於經營利潤增加了2930萬美元，定義為可比和不可比餐廳的營業利潤率的變化，因營業收入和付款的時間安排而導致的應收賬款減少和應付賬款餘額增加，根據CARE法案推遲支付工資税，以及簡明綜合現金流量表中列出的營運資本的其他變化。
投資現金流
截至2021年4月18日的16周，用於投資活動的淨現金流減少了330萬美元，降至540萬美元，而2020年同期為870萬美元。減少的主要原因是根據公司對戰略資本和成本管理的重視，對餐廳技術和餐廳改善資本進行了有針對性的投資。
下表列出了截至2021年4月18日和2020年4月19日的16周，扣除貨幣換算後我們資本支出的組成部分(以千為單位)：
十六週結束了
2021年4月18日2020年4月19日
餐廳改善資本和其他$2,429 $6,656 
對技術基礎設施和其他方面的投資2,269 2,090 
多納託斯®擴展
702 — 
資本支出總額$5,400 $8,746 
融資現金流
截至2021年4月18日的16周，用於融資活動的淨現金流增加了8910萬美元，達到740萬美元，而2020年同期融資活動提供的淨現金流為8170萬美元。這一減少是由於長期債務的淨提款減少了9100萬美元，用於回購公司普通股的現金由於公司股票回購計劃的暫停而減少，以及用於債務發行成本的現金減少。
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信貸安排
截至2021年4月18日，該公司在信貸安排下的未償還借款為1.633億美元，其中970萬美元被歸類為流動借款，此外，根據信用證發放的金額為860萬美元。根據信用證開具的金額減少了信貸安排下的可用金額，但沒有記錄為債務。截至2021年4月18日，該公司的信貸安排下有8440萬美元的可用借款能力。在截至2021年4月18日的16周內，淨付款總額為640萬美元，2020年第一季度的淨提款總額為8400萬美元。
契諾
在我們的信貸安排下，我們受到一些慣例契約的約束，包括對額外借款、收購、股票回購、資產出售和股息支付的限制。如註釋7所述，借款，在本季度報告(Form 10-Q)第I部分第1項的簡明綜合財務報表附註中，我們於2021年2月25日訂立第二修正案，豁免遵守2021年首兩個財政季度的租約調整槓桿率財務契諾(“LALR比率”)和固定費用覆蓋率財務契諾(“FCC比率”)，並規定在2021年第三和第四財政季度以及2022年第一和第二財政季度調整LALR和FCC比率。該公司目前正在遵守適用的公約，並預計隨着LALR比率和FCC比率的適用，未來12個月將遵守公約。
未償債務
截至，未償債務總額減少640萬美元，至1.642億美元2021年4月18日，2020年12月27日為1.706億美元，原因是在截至12月27日的16周內對信貸安排的淨付款為640萬美元2021年4月18日.
週轉金
我們通常將流動負債維持在超過流動資產的水平，這導致了營運資本赤字。我們能夠在營運資金不足的情況下運營，因為餐廳的銷售主要是以現金或信用卡的方式進行的。庫存的快速週轉導致對庫存的投資有限，銷售現金通常在食品、用品和工資的相關應付款到期之前收到。此外，禮品卡的銷售收據早在相關兑換之前就收到了。我們通常不會維持這種運營現金流模式帶來的更高現金餘額，而是利用超過當前到期負債所需的運營現金流來支付資本支出、償還債務或在允許的情況下回購股票。必要時，我們會利用我們的信貸安排來滿足短期流動性需求。我們相信，我們未來從餐廳運營產生的現金流，加上我們在信貸安排下剩餘的借款能力，將足以彌補任何營運資本赤字和我們計劃的資本支出。
股份回購
2018年8月9日，公司董事會批准了公司目前的股份回購計劃，回購總額高達7500萬美元的公司普通股。股票回購授權於2018年8月9日生效，除非董事會另行終止，否則將在完成7500萬美元普通股回購後終止。根據回購計劃，公司可以隨時進行購買，公司沒有義務收購任何特定數量的普通股。從當前計劃批准之日到2021年4月18日，我們總共回購了226,500股票，平均價格為每股29.14美元，總金額為660萬美元。因此，截至2021年4月18日，根據當前的股票回購計劃，我們有6840萬美元的可用資金。
自2020年3月14日起，公司暫停股票回購計劃，以在新冠肺炎大流行期間提供額外的流動性。我們回購股票的能力僅限於貸款人在我們信貸安排的第二修正案中規定的條件，該修正案禁止我們最早在2022年第一財季之前回購額外的股票，而且直到我們交付證明租賃調整後槓桿率小於或等於5.00：1.00的契諾合規證書。
通貨膨脹率
影響我們運營的主要通脹因素是食品、勞動力成本、能源成本和建造新餐廳所用的材料。我們有大量餐飲員工的工資是以適用的最低工資為基礎的，近年來，最低工資標準的提高直接影響了我們的勞動力成本。我們的許多租約要求我們繳納税款、維修費、修理費、保險費和水電費，所有這些通常都會受到通貨膨脹的影響。在截至2021年4月18日的16周內，勞動力成本上漲對我們的財務狀況和運營結果產生了負面影響。與成本波動相關的不確定性，包括能源成本、大宗商品價格、年度指數化或潛在的最低工資增長以及建築材料，使得我們很難預測通脹可能會繼續對我們的業務產生什麼影響(如果有的話)，但預計通脹將在2021年剩餘時間對勞動力和大宗商品成本產生負面影響。
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目錄
季節性
我們的業務受季節性波動的影響。在新冠肺炎大流行之前，我們大多數餐廳的銷售額在夏季和冬季假期較高，在秋季較低。因此，我們的季度經營業績和可比餐廳收入可能會因季節性因素而大幅波動。因此，任何一個季度的業績並不一定表明任何其他季度的預期業績，未來任何特定時期的可比餐廳銷售額可能會下降。
合同義務
自公司提交截至2020年12月27日的財年的Form 10-K年度報告以來，在正常業務過程之外，我們的合同義務沒有其他重大變化，但在截至2021年4月18日的財季中，公司通過談判達成的合同租金優惠導致的租賃義務，以及我們的信貸安排在2021年2月的變化導致的長期債務義務，如附註7所述，借款截至2020年4月19日，本季度報告10-Q表第1項簡明合併財務報表附註，截至2020年4月19日的合同長期債務償付情況如下(單位：千)：
按期到期付款
總計20212022-20232024-20252026年及其後
長期債務義務(1)
$179,833 $13,512 $165,348 $65 $908 
(1) 長期債務主要代表我們的信貸安排下的最低要求本金支付，包括基於5.50%的平均借款利率估計的1540萬美元的利息。
租賃負債到期表見附註4。租契，載於本季度報告表格10-Q第I部分第1項的簡明綜合財務報表附註。
關鍵會計政策和估算
關鍵會計政策和估計是那些我們認為既重要又需要我們做出困難、主觀或複雜判斷的政策和估計，通常是因為我們需要估計內在不確定事項的影響。我們的估計和判斷是基於歷史經驗和我們認為在這種情況下合適的各種其他因素。實際結果可能與這些估計不同，包括我們對未來餐廳層面現金流的估計，這受到當前經濟環境和新冠肺炎疫情未來影響的影響，如果我們使用不同的假設或條件，我們可能會得到不同的結果。我們的關鍵會計政策和估計沒有重大變化，這些政策和估計在截至2020年12月27日的財年的Form 10-K年度報告中披露。
最近頒佈的和最近採用的會計準則
見附註1，列報依據和最近的會計公告，簡明合併財務報表附註載於本季度報告表格10-Q第I部分第1項。
前瞻性陳述
本報告中包含的某些信息和陳述屬於“1995年私人證券訴訟改革法案”(“PSLRA”)所指的前瞻性陳述，該法案由修訂後的“1933年證券法”(“證券法”)第27A節和“交易法”第21E節編撰。前瞻性陳述包括有關我們的預期、信念、意圖、計劃、目的、目標、戰略、未來事件或業績的陳述，以及與歷史事實陳述不同的潛在假設和其他陳述。這些陳述可以通過使用前瞻性術語來識別，例如“預期”、“假設”、“相信”、“可能”、“估計”、“預期”、“未來”、“打算”、“可能”、“計劃”、“項目”、“將”、“繼續”和類似的表述。前瞻性表述可能與以下內容有關：(I)我們的業務目標和戰略計劃，包括客户流量和收入的預期增長，運營效率、毛利率和費用管理的計劃改進，以及我們餐廳環境和客户參與度的增強；(Ii)我們對定價策略和平均支票規模的預期；(Iii)我們招聘、培訓和留住團隊成員的能力；(Iv)對信息技術系統的投資和預期的相關利益；(V)我們對餐廳運營成本的預期，包括商品和食品價格以及勞動力和能源成本；(V)我們對餐廳運營成本的預期，包括商品和食品價格以及勞動力和能源成本；(V)我們對餐廳運營成本的預期，包括商品和食品價格以及勞動力和能源成本；(V)我們對餐廳運營成本的預期，包括商品和食品價格以及勞動力和能源成本；(Vi)對我們業務的預期立法和其他監管；(Vii)最近的舉措，如改變我們的服務模式和我們與Donato‘s®的合作伙伴關係；(Viii)我們對未來現金流、流動性、未來資本支出和其他資本部署機會以及税收的預期；(Ix)我們對競爭的預期；以及(X)我們對以下方面的預期
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目錄
需求和企業復甦、消費者偏好和消費者可自由支配支出。
儘管我們相信我們的前瞻性陳述中反映的預期是基於合理的假設，但由於已知和未知的風險和不確定性，這些預期可能被證明是實質性的不正確的。
在某些情況下，有關可能導致實際結果與前瞻性陳述大不相同的某些重要因素的信息與前瞻性陳述一起出現。此外，風險因素中描述的因素以及其他未列出的可能因素可能導致實際結果與前瞻性陳述中表達的結果大不相同，包括但不限於：
•新冠肺炎對我們的運營結果、供應鏈和流動性的影響；
•公司戰略舉措的有效性，包括替代勞務模式、服務和運營改進舉措；
•我們為服務執行配備人員、培訓和留住員工的能力；
•公司營銷策略和促銷活動的有效性；
•菜單變化，包括預期的銷售增長、成本和Donatos®擴展的時間；
•技術解決方案在我們的餐廳和餐廳支持中心的實施、推廣和時間安排，以及我們的客人可以訪問的數字平臺；
•我們有能力通過非現場銷售和其他舉措實現收入和成本節約；
•休閒餐飲市場的競爭和競爭對手的打折；
•消費者消費趨勢和消費習慣的變化；
•主要食品的成本和可獲得性、分配、勞動力和能源的變化；
•一般經濟狀況，包括消費者可支配收入的變化、天氣狀況以及我們餐廳所在地區的相關事件；
•現金流的充足性以及資本或信貸借款的成本和可用性；
•聯邦、州和地方法規對公司業務的影響；
•影響我們餐廳經營的聯邦、州或地方法律法規的變化，包括最低工資、消費者健康和安全、醫療保險覆蓋範圍、營養披露以及與就業資格相關的文件要求；以及
•團隊成員、加盟商、客户、供應商、股東和其他人的法律索賠的成本和其他影響，包括關於食品安全或網絡安全的負面宣傳。
所有前瞻性陳述僅説明截止日期。可歸因於我們或代表我們行事的人員的所有後續書面和口頭前瞻性聲明，其全部內容均明確受警告性聲明的限制。除法律另有要求外，我們沒有義務更新任何前瞻性陳述，以反映該陳述作出之日後的事件或情況，或反映預期或意外事件或情況的發生。
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第三項：加強對市場風險的定量和定性披露
自公司提交截至2020年12月27日財年的Form 10-K年報以來，利率風險、外幣匯率風險或大宗商品價格風險均未發生實質性變化。
我們繼續持續監控我們的利率風險，並可能在未來使用利率掉期或類似工具來管理本公司認為合適的與我們借款相關的利率變化的風險敞口。截至2021年4月18日，我們有1.633億美元的浮動利率借款。適用於這些貸款的實際利率變化1.0%將導致税前利息支出年化波動160萬美元。
該公司的餐廳菜單高度依賴於一些精選的商品，包括碎牛肉、家禽和土豆。我們可能有能力也可能沒有能力提高菜單價格，或者改變菜單項目，以應對商品價格的上漲。食品和飲料成本增加1.0%將對銷售成本產生負面影響，按年率計算約為200萬美元。
項目4.管理控制和程序
信息披露控制和程序的評估
公司維持披露控制和程序，旨在確保根據1934年修訂的“證券交易法”(“交易法”)，公司報告中要求披露的信息在證券交易委員會的規則和表格規定的時間內被記錄、處理、彙總和報告，並且這些信息被積累並傳達給公司管理層(“管理層”)，包括公司首席執行官(CEO)和首席財務官(CFO)(視情況而定)，以便及時做出關於所需披露的決定。在此基礎上，本公司將繼續實施信息披露控制和程序，以確保在證券交易委員會規則和表格規定的時間內記錄、處理、彙總和報告公司報告中要求披露的信息，並酌情將這些信息傳達給公司管理層(“管理層”)，包括公司首席執行官(CEO)和首席財務官(CFO)。在設計和評估披露控制和程序時，管理層認識到，任何控制和程序，無論設計和操作多麼良好，都只能為實現預期的控制目標提供合理的保證。公司首席執行官和首席財務官得出的結論是，根據對披露控制和程序(根據交易法第13a-15(E)條或第15d-15(E)條的定義)的評估，公司的披露控制和程序在本報告涵蓋的期間結束時是有效的。
財務報告內部控制的變化
在公司最近一個會計季度內，公司財務報告的內部控制沒有發生任何變化，這些變化對公司的財務報告內部控制產生了重大影響，或有合理的可能性對其產生重大影響。
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第二部分-其他資料
項目1.提起法律訴訟
評估與訴訟有關的或有事件是一個複雜的過程，涉及對未來事件潛在結果的主觀判斷，訴訟索賠的最終解決可能與我們目前的分析不同。因此，我們在諮詢法律顧問後，每季度審查應計項目和披露的充分性，並評估與合併財務報表中潛在應計項目的或有相關的可能虧損的可能性和範圍。
有關我們訴訟或有事項的更多信息，請參見附註9，承諾和或有事項，載於本季度報告第1部分表格10-Q第1項的簡明綜合財務報表附註內。
第1A項：不同的風險因素
與我們業務相關的風險因素包含在我們於2021年3月3日提交給SEC的截至2020年12月27日的財政年度Form 10-K年度報告的第1A項“風險因素”中。與2020財年Form 10-K年度報告中披露的風險因素相比，沒有發生實質性變化。
第二項：禁止未登記的股權證券銷售和收益使用
在截至2021年4月18日的16周內，公司沒有在沒有根據修訂的1933年證券法登記的交易中出售任何證券，這些交易沒有在目前的Form 8-K報告中報告。在2021年第一財季，該公司沒有進行任何股票回購。我們回購股票的能力僅限於我們的貸款人在第二修正案中規定的條件，該修正案禁止我們最早在2022年第一財季之前以及在我們交付證明租賃調整後槓桿率小於或等於5.00：1.00的契諾合規證書之前回購額外股票。
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項目6.所有展品
展品
數		描述
(10.1)
信貸協議第二修正案，日期為2021年2月25日，由Red Robin International，Inc.、Red Robin Gourmet Burgers，Inc.、擔保人、貸款方和作為管理代理人的富國銀行全國協會(Wells Fargo Bank，National Association)簽署。通過引用附件10.1併入我們於2021年3月3日提交的表格8-K的當前報告中。
10.2
《紅羅賓美食漢堡公司2017年度績效激勵計劃CEO績效股票單位獎勵協議》。
31.1
規則13a-14(A)-首席執行官的認證
31.2
規則13a-14(A)-首席財務官的認證
32.1
第1350節首席執行官和首席財務官的證書
101
以下財務信息來自Red Robin Gourmet Burgers，Inc.截至2021年4月18日的季度報告Form 10-Q，以XBRL(EXtensible Business Reporting Language)格式表示：(I)截至2021年4月18日和2020年12月27日的簡明綜合資產負債表；(Ii)截至2021年4月18日和2020年4月19日的16周簡明綜合經營和全面虧損報表；(Iii)簡明彙總(V)簡明合併財務報表附註，標記為文本塊。
(如特別註明的)以前在公司定期申報文件中提交的展品。
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簽名
根據1934年證券交易法的要求，註冊人已正式促使本報告由正式授權的以下簽名者代表其簽署。
紅羅賓美食漢堡公司。
(註冊人)
2021年5月25日
由以下人員提供：
/s/Lynn S.Schweinfurth
(日期)
林恩·S·施韋因弗思
(首席財務官)

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