美國
個國家
美國證券交易委員會
華盛頓特區,20549
表格 10-K
(標記 一)
根據1934年“證券交易法”第13或15(D)節提交的年度報告
截至2020年6月30日的財年
或
☐ 根據1934年“證券交易法”第13或15(D)節提交的過渡報告
對於 ,過渡期從_
佣金 文件號001-34024
中國-環球 美國航運有限公司 (租約上載明註冊人的確切名稱)
維吉尼亞 | 11-3588546 | |
(州 或其他司法管轄區 | (I.R.S. 僱主 | |
公司 或組織) | 標識 編號) |
1044 北方大道,305套房
羅斯林, 紐約11576-1514 (主要行政辦公室地址)(郵編)
(718) 888-1814 (註冊人電話號碼,含區號)
根據該法第12(B)條登記的證券 :
每節課的標題 | 交易 個符號 | 註冊的每個交易所的名稱 | ||
普通股,無 面值 | 漢語 | 納斯達克資本市場 |
根據該法第12(G)條登記的證券 :無。
如果註冊人是證券法規則405中定義的知名經驗豐富的發行人,請用複選標記表示 。是,☐否
如果註冊人不需要根據該法第13或15(D)條提交報告,請用複選標記表示 。是,☐否
用複選標記表示註冊人(1)是否在過去12個月內(或註冊人需要提交此類報告的較短期限內)提交了1934年《證券交易法》第13或15(D)節要求提交的所有報告, 和(2)在過去90天內是否符合此類提交要求。是,否,☐
用複選標記表示註冊人是否在過去12個月內(或在要求註冊人提交併張貼此類文件的較短時間內)以電子方式提交了根據規則S-T(本章232.405節)第405條要求提交的每個交互數據文件。是,否,☐
用複選標記表示註冊者是大型加速文件服務器、加速文件服務器、非加速文件服務器、較小的報告 公司,還是新興的成長型公司。請參閲交易法規則12b-2中的“大型加速申報公司”、“加速申報公司”、 “較小的報告公司”和“新興成長型公司”的定義。
大型 加速文件服務器 | ☐ | 加速文件管理器 | ☐ |
非加速 文件服務器 | 小型報表公司 | ||
新興 成長型公司 | ☐ |
如果 是新興成長型公司,請用複選標記表示註冊人是否已選擇不使用 的延長過渡期,以遵守根據交易法第13(A)節提供的任何新的或修訂的財務會計準則。☐
用複選標記表示註冊人是否為空殼公司(如該法第12b-2條所定義)。是,☐否
截至2019年12月31日,也就是註冊人第二財季的最後一個工作日,註冊人的非附屬公司持有的有投票權普通股的總市值約為 美元6,479,999美元。
截至2020年10月9日,已發行普通股數量為4,438,788股。
通過引用併入的文檔 :
沒有。
中國-全球 船務美國有限公司
表格 10-K
索引
第 部分I | |||
第1項 | 業務 | 1 | |
第1A項 | 危險因素 | 9 | |
第1B項。 | 未解決的員工 評論 | 9 | |
第二項。 | 特性 | 9 | |
項目3. | 法律程序 | 9 | |
項目4. | 礦場安全資料披露 | 9 | |
第二部分 | |||
第五項。 | 註冊人普通股、相關股東事項和發行人購買股權證券的市場 | 10 | |
第6項 | 選定的財務 數據 | 11 | |
第7項。 | 管理層的 討論分析或運營計劃 | 12 | |
第7A項。 | 關於市場風險的定量和 定性披露 | 23 | |
第8項。 | 財務報表 和補充數據 | 23 | |
第9項 | 與會計人員在會計和財務披露方面的變更和分歧 | 23 | |
第9A項。 | 管制和程序 | 23 | |
第9B項。 | 其他資料 | 24 | |
第三部分 | |||
第10項。 | 董事、高管與公司治理 | 25 | |
第11項。 | 高管薪酬 | 27 | |
第12項。 | 某些受益所有者的擔保所有權 以及管理層和相關股東事宜 | 29 | |
第13項。 | 某些關係 和相關交易,以及董事獨立性 | 31 | |
第14項。 | 總會計師 費用和服務 | 31 | |
第15項。 | 展品、財務 報表明細表 | 32 |
i
引言
除非 上下文另有要求,否則在本10-K表格年度報告(本“報告”)中:
● | “我們”、“我們”、“我們的”和“我們的公司”是指2001年4月在弗吉尼亞州註冊成立的中國-環球航運美國有限公司及其所有直接和間接合並的子公司; |
● | “中國-全球” 或“中國”是指中國-全球海運美國有限公司; |
● | “中國-中國” 是指中國的法人--中國環球船務代理有限公司; |
● | “跨太平洋”是指我們在中國的全資子公司跨太平洋航運有限公司(Trans Pacific Shipping Ltd.)和跨太平洋物流上海有限公司(Trans Pacific物流Shanghai Ltd.,其90%的股權由跨太平洋航運有限公司擁有)。 |
● | “股份” 是指我們的普通股,每股無面值; |
● | “中華人民共和國” 指中華人民共和國,就本年度報告而言,不包括臺灣、香港和澳門; |
● | “美國” 或“美國”指美利堅合眾國; |
● | “香港” 指香港;及 |
● | “人民幣” 或“人民幣”是指中國的法定貨幣,“美元”或“美元”是指美國的 法定貨幣。 |
本報告中提供的某些中國公司的名稱 由其原中國法定名稱翻譯或音譯而成。任何表格中標識為總金額的金額與其中列出的金額之和之間的差異 (如果有)是由於四捨五入造成的。
II
有關前瞻性陳述的特別 説明
本 報告包含符合修訂後的1933年“證券法”(“證券法”)第27A 節和修訂後的 1934年“證券交易法”(“交易法”)第21E節含義的“前瞻性陳述”。此類前瞻性陳述,包括但不限於有關 我們的預計增長、趨勢和戰略、未來運營和財務業績、財務預期和當前業務 指標的陳述基於當前信息和預期,並可能因我們無法控制的因素而發生變化。 前瞻性陳述通常使用諸如“看”、“可能”、“將”、“ ”應該、“可能”、“相信”、“計劃”、“預期”、“預期”等術語進行識別。“ ”估計“和類似的詞語,儘管一些前瞻性陳述有不同的表達方式。 此類陳述的準確性可能會受到我們面臨的許多業務風險和不確定性的影響,這些風險和不確定性可能導致我們的實際結果與預測或預期的結果大不相同,包括但不限於以下內容:
● | 我們 有能力及時、適當地交付我們的服務等; |
● | 我們 對有限數量的主要客户和相關方的依賴; |
● | 中國的政治經濟因素及其與美國的關係 |
● | 我們 擴展和發展我們業務線的能力; |
● | 未預料到的 一般市場狀況的變化或可能導致取消或減少對我們服務的需求的其他因素; |
● | 恐怖行為或其威脅對消費者信心和支出或產品和原材料的生產和分銷產生的影響 可能因此對我們的服務、運營和財務業績產生不利影響; |
● | 我們的新服務產品在市場上的接受度; |
● | 外幣匯率波動; |
● | 颶風 或其他自然災害; |
● | 我們 識別併成功執行成本控制計劃的能力; |
● | 配額、關税或保障措施對我們服務的客户產品的 影響; |
● | 我們 吸引、留住和激勵技術人員的能力;或 |
● | 我們 在航運業其他領域的擴張和增長。 |
告誡讀者 不要過度依賴這些前瞻性陳述,這些陳述僅在本文發佈之日發表。公司 不承擔更新此前瞻性信息的義務。儘管如此,公司保留通過新聞稿、定期報告或其他公開披露方式不時進行此類 更新的權利,而無需具體 參考本報告。此類更新不應被視為表明此類更新未涉及的其他陳述仍然正確或產生提供任何其他更新的義務 。
三、
第 部分I
第 項1.業務
概述
中國-環球航運美國有限公司(“中國”,“公司”或“我們”),弗吉尼亞州的一家公司,成立於 在美國(“美國”)2001年。SING是一家基於非資產的全球航運和貨運物流綜合解決方案提供商 。SING為其客户提供量身定製的解決方案和增值服務,以推動效率,並在整個航運和貨運物流鏈的相關方面進行控制 。我們經營四個業務部門,包括 (1)航運代理和管理服務,由我們在香港和美國的子公司經營;(2)內陸運輸管理 服務,由我們在美國的子公司經營;(3)貨運物流服務,由我們在中國和美國的子公司經營;以及(4)集裝箱卡車服務,由我們在中國和美國的子公司經營。
我們 主要通過我們在中華人民共和國(“中華人民共和國”) (包括香港)和美國的全資子公司開展業務,我們的大部分客户都位於美國。
公司 結構
公司主要通過其在中華人民共和國(“中華人民共和國”) (包括香港)和其大部分客户所在的美國的全資子公司開展業務。
我們在中國的 子公司跨太平洋航運有限公司(“北京跨太平洋”)是一家全資外資企業, 投資了一家擁有90%股權的子公司-跨太平洋物流上海有限公司(“跨太平洋上海”)。Trans Pacific 北京和Trans Pacific Shanghai統稱為“Trans Pacific”)。由於中國法律和法規限制外資擁有 本地船務代理服務業務,我們通過持有在中國經營本地船務代理服務所需牌照和許可的中國法人中國-環球船務代理有限公司(“中國”或“VIE”)提供我們在中國的船務代理服務。北京泛太平洋和中國沒有母子公司關係 。北京泛太平洋公司與中國公司及其股東有合同安排,使我們能夠實質上 控制中國公司。通過China-China,我們能夠在中國的所有商業港口提供當地的船務代理服務。中國是中國船舶代理與無船營運共同承運人協會(簡稱“CASA”)的會員單位。 CASA是經中國交通部批准組建的。 中國船務代理協會是經中國交通部批准組建的中國船務代理與無船經營共同承運人協會(簡稱“CASA”)。中國-中國也是我們唯一有資格在中國從事航運代理業務的實體。 我們保持VIE,為市場好轉做好準備。
1
公司歷史和我們的業務部門
自2001年 成立至截至2013年6月30日的財年,我們唯一的業務就是提供船運代理服務。總體而言,我們提供兩種船務代理服務:裝卸服務和防護代理服務。 我們擔任總代理,為客户提供增值解決方案。對於裝卸代理服務, 我們收到客户以美元支付的全部款項,並代表客户以人民幣支付港口費。對於保護性 代理服務,我們收取固定金額的代理費,由客户負責支付港口費和費用。 在這種情況下,我們一般會要求客户預付一部分費用,並在交易完成後30天內開具餘額 。我們認為直接或間接影響我們的船運代理服務收入的最重要因素是:
● | 我司提供港口裝卸服務的船次 次; |
● | 我們服務的船舶的 大小和類型; |
● | 我們提供的 類服務; |
● | 我們收取的服務費 費率; |
● | 我們提供服務的 個端口數量;以及 |
● | 我們服務的客户數量 。 |
在 2016年1月,我們將業務擴展到貨運物流服務,代表將貨物運往美國的進口商向美國海關和國土安全部提供進口安全備案服務,併為這些美國進口商提供內陸運輸 服務。
在 2017財年,我們還作為新的業務領域擴展到集裝箱卡車服務領域,為美國和中國的客户提供相關的運輸 物流服務。我們已與中國國有企業中國外運廣西物流有限公司(“中外運”)簽署合作協議,服務期限為2017年7月1日至2020年12月31日,為在美國為他們提供貨運物流服務和集裝箱卡車運輸服務。為確保向我們在美國的客户提供有效和高質量的 服務,我們於2017財年第三季度與美國當地一家貨運代理公司成立了合資公司ACH Trucking Center Corp.。 我們與美國當地一家貨運代理公司 成立了合資公司ACH Trucking Center Corp.,該合資公司的服務期限為2017年7月1日至2020年12月31日,為確保向我們在美國的客户提供有效和高質量的服務,我們於2017財年第三季度與美國當地一家貨運代理公司成立了合資公司ACH Trucking Center Corp.捷達全球物流公司。合資企業於2017年12月結束,我們 繼續通過我們的其他子公司運營我們的卡車運輸業務。由於ACH中心的營業收入不到公司綜合收入的 %,而終止並不構成對公司的運營和財務業績產生 重大影響的戰略轉變,因此ACH中心的運營結果在財務報表中沒有報告 作為停產運營。
作為進一步實現業務多元化的 努力,在2018財年第二季度,我們開發了散貨集裝箱 服務部門。散貨集裝箱運輸是指使用集裝箱運輸傳統上採用貨運方式的商品 。運價通常低於集裝箱運價,但中轉時間較長 ,對最低數量要求較高。隨着中國政府在2017年底禁止進口環境廢物 ,中遠集團從美國到中國的集裝箱運輸空箱率進一步降低。 因此,隨着中遠海運北京國際貨運有限公司戰略合作協議的簽署,我們 能夠利用低集裝箱費率,共同推動散貨集裝箱運輸。2018財年來自散貨 集裝箱服務的收入為638,227美元,而我們在2017年沒有此類業務。由於2019年的市場環境因素,我們在2019年暫停了 在2019財年提供這項服務,並鑑於冠狀病毒大流行在全球範圍內的影響 繼續暫停這項服務。
在2018財年第一季度,我們成立了全資子公司寧波賽美諾供應鏈管理有限公司, 主要從事運輸管理和貨運物流服務。
從2019財年開始,當前的貿易動態使得航運承運人客户將貨物移入美國港口的成本更高 ,因此,我們意識到運量更低,其在線平臺的利用率更低,這 使我們將重點重新轉移到船運代理業務上。由於價格和競爭對手無法將 技術作為一種資源來滿足客户需求,中國的航運代理業有所改善,而全國的整體航運代理數量 有所減少。
2
2018年9月3日,公司與寧波遠東萬能船務代理有限公司簽訂合作協議, 在香港成立名為光明遠東國際船務代理有限公司的合資公司,從事全球航運 代理業務。該公司在合資企業中擁有51%的股權。2019年5月23日,光明遠東國際 船務代理有限公司在紐約註冊成立,並終止在香港的註冊。在截至2020年6月30日的年度內,合資企業沒有重大 運營。目前我們通過香港全資子公司 進行船務代理業務。
於2019年4月10日,本公司與中國一家航運 管理公司行政總裁秦衞軍先生訂立合作協議,於紐約成立名為State Priests Management Ltd.(“State Priests”)的合資公司,本公司將持有該合資公司20%股權。2019年7月26日,本公司與 秦衞軍先生簽訂修訂後的合作協議,將本公司在國家牧師的股權由20%變更為90%。本公司並無向合營公司提供 任何現金資助,合營公司亦未有經營任何有待中國船級社頒發的國際船舶安全管理證書(“證書”) 。截至本申請日期, 公司尚未收到證書。紐約華僑海運公司開始提供與航運管理相關的不需要認證的 服務,包括安排和協調本 季度的船舶維護和檢查。
2019年11月6日,本公司與秦衞軍先生簽署修訂後的合作協議,重組雙方在國家牧師的股權 。鑑於國家牧師未能及時獲得有關部門的必要批准,秦衞軍 先生同意以秦先生擁有的另一家紐約實體海洋大陸管理有限公司(“海洋大陸”)的80%股權交換本公司在國家牧師公司的90%股權。股權轉讓已經完成。海洋大陸 已獲得證書,但截至2020年6月30日尚未運營。截至2020年6月30日,沒有注資,也沒有國家牧師和海洋大陸的業務;因此,交易中沒有確認任何收益或損失。
本公司於2020年1月10日與本公司股東梁山明先生訂立合作協議, 於紐約成立名為LSM Trading Ltd.的合營公司,本公司持有該合營公司40%股權。截至本報告日期,公司尚未 進行任何投資。新的合資公司將為中國客户在美國採購農業相關商品 提供便利,公司將提供全面的供應鏈和物流解決方案。
於二零二零年四月六日,本公司與吳柯林先生及馬紹爾羣島註冊航運公司Mandarine Ocean Ltd(“Mandarine”)訂立購股協議,向吳先生收購Mandarine 75%股權,收購價 最高3,750,000美元,以現金等值及/或本公司普通股限制性股份支付。2020年6月17日, 雙方修改股票收購協議,將收購價及相關變動最高下調至150萬美元。於2020年9月3日,本公司與吳先生簽訂終止協議,終止經修訂的購股協議。 任何一方均不應向另一方支付與終止相關的任何終止罰款。修訂後的股票購買協議中設想的股權轉讓和 股票發行尚未發生,任何一方均無義務根據修訂向任何其他方轉讓或 支付任何金額。
2020年7月7日股市收盤後,公司對其普通股進行了l換5股的反向股票拆分,以維持其普通股在納斯達克資本市場的 上市。因此,本申請中包含的所有普通股金額追溯減少了5倍,每股普通股金額增加了 5倍。受影響的金額包括已發行普通股(包括股票期權產生的普通股)和轉換為普通股的認股權證 。
於2020年9月17日,本公司與經修訂的1933年證券法S條例 所界定的若干“非美國人士”訂立證券購買協議,據此,本公司同意出售合共720,000股 股普通股,以及按每股收購價1.46美元購買720,000股普通股的認股權證。 產品於2020年9月23日截止。該公司從此次發售中獲得的淨收益約為105萬美元。
3
從二零二零年一月下旬開始在中國爆發的新型冠狀病毒(新冠肺炎),已經迅速蔓延到世界多個地區。2020年3月,世界衞生組織宣佈新冠肺炎為大流行,並在過去幾個月裏導致中國和美國的隔離,旅行限制,商店和商業設施暫時關閉。鑑於 新冠肺炎疫情迅速擴大的性質,以及本公司幾乎所有的業務運營 及其員工都集中在中國和美國,本公司的業務、經營業績和財務狀況在截至2020年6月30日的年度受到不利影響 。
我們的 戰略
我們的 戰略是:
● | 為整個航運和貨運物流鏈面臨的問題和挑戰提供 更好的解決方案,以便更好地服務我們的客户 並探索其他增長途徑。 |
● | 通過有機方式或通過收購和/或戰略聯盟使我們目前的服務產品多樣化;繼續發展我們在美國市場的業務 ; |
● | 繼續 通過有效的規劃、預算、執行和成本控制以及加強我們的IT基礎設施,簡化我們的業務實踐,優化我們的成本結構,提高我們的運營效率; |
● | 繼續 以減少我們對傳統業務和少數關鍵客户的依賴;以及 |
● | 繼續 將我們與戰略合作伙伴的關係貨幣化,並利用他們的支持和我們的創新來擴大我們的業務。 |
隨着 我們在洛杉磯的子公司的成立,我們在2017財年第二季度向我們的服務平臺添加了貨運代理服務 ,這是我們截至2016年6月30日的年度內陸運輸業務線中的一部分。隨着我們發展 我們的貨運代理服務,公司在2017財年提供貨運物流服務和集裝箱卡車服務作為兩個新業務 。2018財年,公司開始為客户提供散貨集裝箱服務。 2019年11月13日,公司與廣西金橋實業 集團有限公司董事梁山明簽訂合作協議,合作拓展散貨集裝箱服務業務。
我們的 目標和戰略計劃
通過 利用我們良好的聲譽、廣泛的業務關係、技術能力和對航運業的深入瞭解, 我們的目標是進一步鞏固我們作為領先的全球物流解決方案提供商的地位,提供創新的解決方案 ,以更好地解決整個航運和貨運物流鏈中不同方面的複雜問題。
我們 歷來專注於為客户提供定製的貨運代理服務。過去,我們的業務 主要來自我們與中國主要戰略合作伙伴的牢固業務關係。為了減少對 單一業務線的依賴,我們已經並將繼續利用我們與戰略合作伙伴的業務關係, 向市場推出新的服務產品並使我們的業務多樣化。我們未來五年的戰略計劃是 繼續使我們的服務組合多樣化,並積極尋求新的增長機會,以擴大我們在美國市場的業務足跡。 以減少我們對來自中國的收入的依賴。幾十年來,航運業一直在 傳統商業模式下運營,沒有多少有意義的變化。今天,技術創新已經在改變每個傳統行業方面發揮了重要作用。我們相信,互聯網將成為未來物流鏈服務的重要組成部分,航運和貨運物流業務的變革時代即將到來。作為一家創新的解決方案提供商,我們計劃 應用我們在傳統航運業務中的技術能力、行業專業知識和尖端信息技術, 更好地連接供需並發展物流鏈中的無縫連接。
4
由於我們的多元化計劃,我們繼續提供美國和中國之間的內陸運輸管理服務和物流 ,如提供貨運物流服務、集裝箱卡車服務和散貨集裝箱服務。 在此過程中,我們將根據商業環境的變化繼續調整和發展我們的戰略規劃。
然而, 憑藉我們在船運代理業務方面數十年的經驗,以及與寶鋼集團和首鋼集團的牢固業務關係,這兩家公司都是中國最大的鐵礦石進口商,我們相信,根據我們對當前全球貿易環境的評估,2019年將我們的 重點轉向這一細分市場符合公司的最佳利益。據我們瞭解,我們是 中國為數不多的幾家專門提供全方位一般船務代理服務的船務代理公司之一,也是唯一一家在美國上市的船務代理公司,而其他船務代理公司的規模要小得多,也更加分散。通過 寧波合資企業的成立,我們能夠利用我們的客户基礎、目前正在開發的IT基礎設施和我們的業務洞察力等資源來構建全球航運代理網絡。此外,我們目前的貨運物流和集裝箱卡車運輸等業務部門 也可以整合,使我們能夠為客户提供更全面的物流服務 。
我們的 計劃是在未來三年內在中國和東南亞發展船務代理網絡,並在全球範圍內擴大我們的船務代理網絡 。我們計劃通過收購或與其他航運機構建立戰略合作伙伴關係來建設這個網絡。我們的 船運代理業務將主要通過我們的中國大陸、香港和澳大利亞子公司進行。
在 2020財年,我們與Mandarine Bulk Ltd作為唯一的一般船務代理簽訂了一般船務代理服務協議 ,並與青島利洲船舶管理有限公司簽訂了船務管理服務協議。我們擴大了業務 以增加在美國的銷售收入,並獲得更多可以用美元結算的客户。
在 2021財年,我們將在繼續提供現有傳統物流業務的同時,將傳統業務 與現代技術相結合,開發一種全新的商業模式。2020年9月27日,我們與EMB科技有限公司(“EMB”)簽署了一份諒解備忘錄。我們公司和EMB將結合傳統物流業務/新技術的優勢和 匹配後新冠肺炎世界的市場經濟要求,匯聚我們多年的行業經驗和客户 羣體,以大數據分析、人工智能、機器學習技術、大數據分析、人工智能、機器學習技術、研發平臺為 新的業務模式,聯合業務夥伴的數據接口,將傳統的業務模式從發貨給企業 轉變為直接發貨給客户。同時,我們計劃加強研發力量,逐步完成公司商業模式和盈利模式的 轉變。經過深入的市場調研和需求分析, 結合北美的實際情況,迭代開發出某一款客户耦合度高、易於形成功能性產業鏈及衍生產品及相關服務的熱門App。我們也期待在遠程 服務行業取得成績,包括企業門户的服務行業,以及erp customization/implementation/maintenance for中小企業的服務行業,努力打造公司業務的新里程碑。
我們的 客户
鑑於我們與致遠投資集團的戰略關係始於2013年6月簽署了為期5年的全球物流服務協議 ,我們擴展了我們的業務平臺,以包括其他服務產品。我們在截至2014年9月30日的季度開始向第三方客户騰達西北鐵合金有限公司(“騰達西北”)提供內陸 運輸管理服務。 在截至2014年9月30日的季度裏,我們開始向第三方客户騰達西北鐵合金有限公司(“騰達西北”)提供運輸管理服務。隨着我們服務平臺的不斷多樣化,我們努力減少對我們提供貨運物流、集裝箱卡車服務和船務代理服務的少數客户的依賴 。我們貨運物流服務領域的主要 客户包括上海保定能源有限公司和重慶鋼鐵有限公司,我們的船務代理和管理服務的主要客户是曼達林散貨有限公司和青島利洲船舶管理有限公司,我們 從2020財年開始為曼達林散貨有限公司和青島利洲船舶管理有限公司提供服務。
在截至2020年6月30日的年度中,三個客户分別約佔公司收入的42%、23%和22%。 截至2020年6月30日,一個客户約佔公司應收賬款淨額的87%。截至2019年6月30日的年度 ,三個客户分別約佔公司收入的35%、16%和13%。 截至2019年6月30日,所有這些客户的應收賬款淨額約佔公司應收賬款的26%。
5
我們的 供應商
我們的 運營包括直接與我們的客户合作,詳細瞭解他們的需求和期望,然後管理 當地供應商以確保滿足我們客户的需求。在截至2020年6月30日的年度中,三家供應商分別約佔收入總成本的26%、18%和16%。截至2019年6月30日的年度,三家供應商 分別佔總營收成本的23%、12%和10%。
我們的 優勢
我們 相信以下優勢使我們有別於競爭對手:
● | 經過驗證的 行業經驗和解決問題的聲譽。我們是基於非資產的全球航運和貨運物流解決方案提供商 。我們為客户提供量身定製的解決方案和增值服務,以推動整個航運和貨運物流鏈中相關 方面的效率和控制。我們相信,我們多年來在全球航運物流業務中應用 集成解決方案解決複雜問題的成功記錄,使我們在吸引 大客户方面具有競爭優勢,並幫助我們與他們保持牢固的長期業務關係。 |
● | 強大的領導力 和一支稱職的專業團隊。我們的首席執行官是業內資深人士,擁有三十多年豐富的行業經驗 ,其中包括為世界上最大的航運公司之一的中遠集團工作了十年。我們的大多數員工都有 海洋業務經驗,在 加入我們之前,我們的許多經理/首席運營人員都曾在其他中國大型航運公司任職。有了這些專業人員和經驗豐富的員工,我們相信我們會以極具競爭力的 價格為我們的客户提供最好的服務。 |
● | 廣泛的 網絡和積極的行業認可。在中國開展業務通常需要強大的業務網絡和 關鍵戰略合作伙伴的支持。本公司曾擔任中國權威行業協會--中國航運代理暨無船承運人協會(CASA)的執行董事之一。我們是指導行業發展的CASA董事會中唯一代表 的非國有企業。我們良好的聲譽和行業認可使我們能夠與我們的業務合作伙伴保持 牢固的關係,並在整個行業擁有廣泛的聯繫網絡,這有助於 我們獲得必要的支持來執行我們的業務計劃。 |
● | 精簡 組織和靈活的業務模式。雖然我們是一家資源有限的小企業,但我們有一個凝聚力強、 有效的組織結構,目標是最大化客户價值,同時最大限度地減少浪費。我們獨特的靈活業務 模式使我們能夠快速響應不斷變化的市場需求,為我們的客户提供創新的問題解決方案、高質量的客户服務和具有競爭力的價格,以獲得更高的市場認可度和更高的市場份額。 |
● | 在美國註冊的 和在納斯達克上市的上市公司。我們相信,我們作為一家美國公司的地位使我們在現有和 潛在客户、供應商和其他業務夥伴中擁有比我們行業中的私營公司更高的可信度。我們 通過資本市場籌集資金或將我們的普通股用作“貨幣”為潛在的合併和收購交易提供便利的能力 也可以幫助我們執行或加速我們的增長戰略。 |
6
我們的 商機
三十多年來,航運和貨運物流業一直在傳統的商業模式下運作, 沒有 有意義的改變。其中許多業務實踐效率低下且存在問題;因此,保持創新思維 對於實現持續的業務成功和增長至關重要。我們是一家增值物流解決方案提供商,擁有成功的 過往業績和長期從事該行業的個人經驗。我們不再扮演傳統物流 經紀人的角色,而是專注於提供技術解決方案和創新的前沿服務,以搭建基於資產的世界與數字世界之間的橋樑 。我們通過分析全球市場 和技術行業的更廣泛發展來塑造我們的行業實踐和盈利模式,以便我們能夠解決目前在航運和貨運物流 行業普遍存在的獨特問題。
我們 相信我們可以抓住商機,通過以下方式有機地或通過收購或戰略聯盟實現業務增長 :
● | 繼續 通過創新的技術、有效的規劃、 預算、執行和成本控制,精簡我們的業務運營,提高我們的運營效率; |
● | 使我們的業務多樣化 專注於為我們的客户提供基於創新技術的解決方案,以促進我們的可持續業務增長; |
● | 與十年前中國基礎設施建設帶動船舶代理業 相比,目前中國船舶代理業的市場已經成熟,但船舶代理供過於求也使該行業的 利潤縮水。許多航運代理公司受到規模小和服務有限的制約。我們具有專業精神 ,是中國船務代理行業的開拓者和領導者。中國信和是一家在納斯達克(NASDAQ)上市的公司,與非美國主要證券交易所或私營公司相比,它在融資方面已經有了更大的靈活性。我們已經 擁有覆蓋美國東海岸,西海岸,加拿大,澳大利亞,香港,北京和寧波的網絡。我們與客户和市場資源保持着牢固的 關係。目前的船務代理市場競爭更加激烈,但也使得像我們這樣在這一利基市場擁有更好資源的公司 得以擴張。 |
我們的 挑戰
我們 在執行我們的戰略時面臨重大挑戰,包括:
● | 鑑於 業務重組的複雜性和持續時間,我們面臨的挑戰是從當前業務活動中產生足夠的現金,以支持我們在過渡期間的日常運營; |
● | 我們 可能無法單獨成立一個部門來解決今天航運物流業的關鍵問題, |
● | 當我們為我們的船運代理業務組建更多的合資企業時,我們 可能無法管理我們的增長,因為我們需要改進我們的 標準操作和控制程序,這可能會給我們的管理帶來更多挑戰。 |
● | 我們 可能沒有或無法獲得必要的資金來繼續擴展我們的服務併成功地營銷我們的服務; |
● | 我們 應對增長和利潤率面臨的日益增長的競爭壓力的能力; |
● | 我們 有能力獲得進一步的專業知識,並在新的服務領域為新客户提供服務; |
● | 由於 航運業的週期性,我們有時可能難以有效和有利可圖地開展服務,這可能導致對我們服務的需求長期低迷; |
● | 我們 能夠迅速響應不斷變化的監管環境、宏觀經濟狀況、行業趨勢和競爭格局; 和 |
● | 開發成功的商業模式需要時間,新的商業模式可能不會立即得到市場的認可。作為一家上市公司 ,管理層可能會被迫實現可能與公司長期願景不一致的近期業績目標 。 |
7
我們的 競爭
我們服務的 細分市場沒有很高的進入門檻。在中國,提供航運和貨運相關物流服務的公司從小到大不一而足。 目前,中國的國有企業仍然在該行業佔據主導地位,並創造了該行業的大部分收入。與我們相比,這些公司擁有更強大的服務能力、更大的客户羣 以及更多的財務、營銷、網絡和人力資源。他們大多從事廣泛的業務 ,涉及產業鏈的許多方面。但是,我們專注於為 精選的知名客户提供量身定製的解決方案和增值服務,以提高整個運輸和貨運物流鏈中相關方面的效率和控制力。 作為一家以有限的資源和歷史提供專業服務的精品公司,我們在所服務的特定細分市場中面臨着激烈的競爭 。我們能否在行業中取得成功取決於我們對行業問題和挑戰複雜性的深刻理解 ,以及我們開發最佳解決方案以應對已確定的 問題併為目標客户提供有效的問題解決策略以實現最快且最具成本效益的 結果的技術能力。我們的增值服務和創新方法得到了客户的高度認可,這有助於我們獲得額外的 市場份額,並與資本可能比我們更好或可能提供我們 沒有或不能提供給客户的服務的公司進行有效競爭。
員工
截至本報告日期 ,我們有19名全職員工和1名兼職員工,其中11名在中國。在全部 全職員工中,4人在管理部門,9人在運營部門,3人在財務和會計部門,3人在行政部門和 技術支持部門。我們相信我們與員工的關係很好。我們從來沒有停工過,我們的員工 不受集體談判協議的約束。
最近 發展
於2018年9月3日,本公司與寧波遠東環球船務代理有限公司訂立合作協議, 在香港成立名為光明遠東國際船務代理有限公司(“光明遠東香港”)的合資公司,從事全球船務代理業務。該公司在合資企業中擁有51%的股權。2019年5月23日,光明遠東國際船務代理有限公司在紐約註冊成立,光明遠東香港註冊終止 。
2019年4月10日,我們與中國一家航運管理公司首席執行官秦偉軍先生簽訂合作協議,在紐約成立一家名為State Priests Management Ltd.的合資公司,我們持有該合資公司90%的股權。 我們沒有向合資公司提供任何現金,等待相關部門的認證和批准。 2019年11月6日,公司與秦偉軍先生簽署了修訂後的合作協議,重組他們在State Priest的股權 。 我們沒有向合資公司提供任何現金,等待相關部門的認證和批准。 2019年11月6日,本公司與秦偉軍先生簽署了修訂後的合作協議,重組他們在State Priest的股權 。鑑於國家牧師未能及時獲得有關部門的必要批准,秦衞軍 先生同意以秦先生擁有的另一家紐約實體海洋大陸管理有限公司(“海洋大陸”)的80%股權交換本公司在國家牧師公司的90%股權。股權轉讓已經完成。海洋大陸 已獲得證書,但截至2020年6月30日尚未運營。截至2020年6月30日,沒有注資,也沒有國家牧師和海洋大陸的運營,因此交易中沒有確認任何收益或損失。
2019年11月13日,公司與廣西金橋實業 集團有限公司董事梁山明訂立合作協議,合作拓展散貨集裝箱服務業務。梁山明同意以每股5.00美元的收購價購買20萬股 股本公司普通股,總收益100萬美元。 公司與樑先生於2019年11月14日進一步訂立購股協議,以紀念上述交易。
於2020年1月10日,本公司與樑先生簽訂合作協議,在紐約成立一家名為 LSM Trading Ltd.(“LSM Trading”)的合資公司從事貿易業務,我們持有該合資公司40%的股權。截至本報告日期,公司尚未進行任何投資 。
8
於二零二零年四月六日,本公司與中國投資者吳柯林先生(“賣方”)及在馬紹爾羣島註冊的航運公司Mandarine Ocean Ltd(“漢陽船務”)訂立購股協議(“原SPA”),據此,本公司同意向賣方購買漢陽船務75%股權,作價最高3,750,000美元,以現金等值及/或本公司普通股限制性股份支付,惟須完成對漢陽船務的第三方估值 。於二零二零年六月十七日,本公司與賣方訂立經修訂購股協議 (“修訂”),收購賣方持有的漢陽航運75%股本,總代價最高達150萬美元,以現金及本公司限制性股份支付。於2020年9月3日, 本公司與賣方簽訂終止協議,共同終止本修正案。任何一方均不欠另一方 與終止協議相關的任何終止罰金。
於2020年9月17日,本公司與經修訂的1933年證券法S條例所界定的若干“非美國 人士”(“買方”)訂立若干證券購買協議(“SPA”), 根據該協議,本公司同意出售合共720,000股本公司普通股(“股份”), 無面值(“普通股”), 無面值(“普通股”), 本公司同意出售合共720,000股本公司普通股, 無面值(“普通股”), 公司同意出售合計720,000股本公司普通股(“普通股”),以及認股權證(“認股權證”),按每股1.46美元的收購價 購買720,000股(“發售”)。本次發行為本公司帶來的淨收益約為105萬美元 。該等認股權證將於發行日期後六(6)個月行使,行使價格為 現金(“認股權證股份”)1.825美元。如果在發行日期六個月週年紀念日 之後的任何時間,沒有有效的註冊書登記認股權證股票的轉售 ,或沒有當前的招股説明書可供轉售 ,則認股權證也可以無現金行使。權證將自發行之日起五年半(5.5年)到期。認股權證 須遵守反攤薄條款,以反映股票股息和拆分或其他類似交易。認股權證包含強制性 行使權,如本公司普通股連續20個交易日在4.38美元或以上交易,則本公司有權強制行使認股權證,但條件(其中包括)行使認股權證時可發行的股份須已登記或可 根據規則144出售,且每日交易量在適用日期前20個連續交易日的每個交易日 日交易量超過60,000股普通股。2020年9月21日和9月22日,公司 共獲得105萬美元的毛收入。
項目1A。 風險因素。
此 項不適用於我們這樣的小型報告公司。
項目1B。 未解決的工作人員意見。
公司沒有任何未解決或未解決的員工意見。
項目 2.屬性。
我們 目前在中國大陸、香港和美國租用了四個設施。我們的中國總部在北京,我們的美國總部 在紐約。
辦公室 | 地址 | 租期 | 空間 | |||
中國上海 | 房間 12D&12E,編號359 東大明 路, 虹口 區, 中國上海, 200080 |
過期 2021年07月31日 | 285.99 m2 | |||
美國紐約 | 1044 北方大道, 羅斯林305號套房 紐約11576-1514年 |
過期 2022年09月30日 | 179 m2 | |||
香港 香港 | 海橋商業大廈20樓 香港幹諾道中158 |
過期 2021年05月17日 | 77 m2 | |||
中國寧波市 | 2號樓606室 606 | 過期 2022年6月30日 | 633.66 m2 | |||
千陽星空廣場1號 江北區長興路999 中國浙江省寧波市 315000 |
第3項。 法律訴訟。
截至本協議日期 ,據我們所知,我們或我們的任何子公司均未參與任何重大待決法律程序。在 訴訟中,我們的任何董事、高管或附屬公司,或任何註冊股東或實益股東, 都不是敵對方或擁有對我們利益不利的重大利益。我們可能會不時受到正常業務過程中出現的各種索賠、 法律訴訟和監管程序的影響。
第四項。 礦山安全披露。
此 項不適用於本公司。
9
第 第二部分
第五項。 登記人普通股市場、相關股東事項和發行人購買股權證券。
我們普通股的市場
我們的 普通股在納斯達克股票市場交易,交易代碼為SING。
大約 持有我們普通股的人數
截至2020年10月9日, 共有12名我們普通股的記錄持有人。此數字不包括以街道名義持有普通股 的股東。
分紅 政策
我們 從未宣佈或支付過普通股的任何現金股息。我們預計,我們將保留任何收益來支持 運營,併為我們業務的增長和發展提供資金。因此,我們預計在可預見的未來不會派發現金股息。有關我們股息政策的任何未來決定將由我們的董事會 (“董事會”)酌情決定,並將取決於多個因素,包括未來收益、資本要求、財務狀況 和未來前景以及董事會可能認為相關的其他因素。Transans Pacific向我公司支付股息受到 限制,主要包括外商投資企業在提供有效商業文件後,只能在經授權經營外匯業務的銀行買賣和/或匯款 。
最近 未註冊證券的銷售和發行人購買股權證券
最近未註冊證券的銷售
2019年5月9日,公司與防城港中國環球 國際船務代理有限公司大股東旭本路訂立合作協議,合作拓展船務代理服務業務。陸旭本以每股1.5美元的收購價購買了66,667股本公司普通股,總收益為10萬美元。股票 是根據證券法第4(A)(2)節的註冊豁免於2019年7月29日發行的。
10
2019年5月29日,公司與國內擁有多家船運 代理公司的潘月良簽訂運營管理合作協議,合作拓展船務代理服務業務。潘岳良以每股1.5美元的收購價購買了166,667股本公司普通股 ,總收益為25萬美元。這些股票是根據證券法第4(A)(2)節中的註冊豁免於2019年7月29日發行的。
於2019年11月19日,本公司與梁山明訂立購股協議,據此,本公司同意 按每股5.00美元的價格發行200,000股股份(生效於2020年7月7日完成的5股換1的反向分拆)。 配售於2020年1月29日結束。根據證券法第4(A)(2)條,此次發行被確定為豁免根據證券法註冊 。
於二零二零年四月六日,本公司與柯林吳訂立購股協議,該協議將(其中包括)就收購馬紹爾羣島註冊航運公司Mandarine Ocean Ltd的75%股權 發行最多729,561股限制性股份(生效於2020年7月7日完成的5股換1股反向分拆)。根據證券法第4(A)(2)節的規定,此次發行 被確定為豁免註冊。儘管 如上所述,但發行從未完成,雙方於2020年9月3日簽訂了終止協議。
2020年9月17日,本公司與若干非美國人士簽訂證券購買協議,購買720,000股 股票,總收益為105萬美元。股份的發行是根據S-3表格中的登記聲明進行的。 在登記發售股份的同時,本公司發行了認股權證,以每股1.46美元的行使價 購買720,000股股份。根據“證券法”,根據S條例 ,認股權證的發行被確定為豁免註冊。
項目6. 選定的財務數據
公司不需要提供本項目要求的信息,因為公司是一家較小的報告公司。
11
第7項:管理層對財務狀況和經營結果的討論和分析
以下對我們公司財務狀況和運營結果的討論和分析應與我們的合併財務報表和報告中其他部分包含的相關注釋一起閲讀。本討論包含涉及風險和不確定性的前瞻性陳述 。由於各種因素,選定事件的實際結果和時間可能與這些前瞻性陳述中預期的 大不相同。
概述
華潤一直專注於為客户提供定製的貨運代理和貨運物流服務,但此後開始積極尋求 由於利潤率壓縮而擴大業務的新增長機會,以實現收入和服務組合的多樣化。 這些機會從互補業務到其他服務和產品計劃。
為了將我們帶回航運管理 業務,2019年4月10日,本公司與中國一家航運管理 公司首席執行官秦偉軍先生簽訂了一項合作協議,將在紐約成立一家名為State Priests Management Ltd.(簡稱State Priests)的合資企業, 我們持有該合資企業90%的股權。2019年11月6日,我們與秦先生簽署了修訂後的合作協議,重組我們在國家牧師中的股權 權益。由於國家牧師未能及時獲得有關部門的批准, 秦先生同意以他擁有的另一實體--海洋大陸管理有限公司(“海洋大陸”)80%的股權換取我們持有的90%的國家牧師的股權。 秦先生同意將他擁有的另一家實體海洋大陸管理有限公司(“海洋大陸”)的80%股權交換給我們持有的90%股權。海洋大陸號的運營已獲得中國船級社頒發的國際船舶安全管理證書(br})。
為適應不斷變化的 中國市場,中國市場對農產品和農副產品的需求很高,該公司的業務 戰略之一是利用其整體供應鏈物流提供購買美國農產品並將這些產品運往中國的相關服務 。於2020年1月10日,本公司與廣西金橋實業集團有限公司董事樑善明先生訂立合作協議,於紐約成立名為LSM Trading Ltd.(“LSM Trading”)的合資公司從事貿易業務,吾等持有該公司40%股權。截至本報告日期,公司未進行任何投資 。LSM Trading將為中國客户在美國購買農業商品和農副產品提供便利,並將提供全面的供應鏈和物流解決方案。
由於當前貿易環境的不確定性和新型冠狀病毒的影響,本公司沒有對上述合資企業進行任何投資 ,也沒有開始重大的運營。到2020財年,公司已開始由其美國子公司提供發貨管理服務。
從二零二零一月下旬開始在中國暴發的新型冠狀病毒(新冠肺炎),迅速蔓延到世界多個地區。在過去的幾個月裏,大流行 導致中國和美國的隔離、旅行限制以及商店和商業設施的臨時關閉 。2020年3月,世界衞生組織宣佈新冠肺炎為大流行。鑑於新冠肺炎疫情迅速擴大的 性質,以及我們幾乎所有的業務運營和員工都集中在 中國和美國,我們的業務、運營結果和財務狀況都受到了實質性的不利影響。 2020財年之後對我們運營業績的潛在影響還將取決於有關新冠肺炎疫情持續時間和嚴重程度的未來發展和新信息,以及政府當局和其他實體為遏制新冠肺炎疫情或減輕其影響而採取的行動 ,這些幾乎都是我們無法控制的。
新冠肺炎 對我們的業務、財務狀況和經營業績的影響包括但不限於:
● | 根據中國和美國相關監管部門的要求,我們從2020年1月下旬至3月對我們的中國辦事處和從2020年3月至6月對我們的美國辦事處暫時關閉了我們的中國和美國辦事處,並實施了在家工作政策。我們的辦事處關閉和活動有限導致業務中斷,導致我們的業務增長放緩。 |
12
● | 我們的客户受到疫情的負面影響, 這降低了2020年對航運代理和管理以及貨運物流服務的需求。因此,我們的收入、 毛利潤和淨收入在2020年都受到了負面影響。截至2020年6月30日的年度,我們的收入和毛利潤分別下降了約3520萬或84.4%和290萬或50.4%,淨虧損比去年同期增加了約 590萬或84.0%。 |
● | 我們的 客户需要額外的時間向我們付款或未能向我們付款,這需要我們記錄額外的津貼。我們 目前正在與客户合作解決拖欠問題,並在截至2020年6月30日的年度中為可疑帳户撥備了4996,006美元。我們在截至2020年6月30日的財年註銷了8,220,754美元的應收賬款。我們將在2020年剩餘的日曆年密切監測我們的藏品。 |
● | 我們代表客户預付商品成本並確認為預付款 。由於我們的客户受到大流行的負面影響,需要額外的時間來 執行現有合同,因此他們需要額外的時間向我們付款。由於延遲的合同是否會及時執行存在重大不確定性 。因此,由於合同延誤,我們提供了津貼,並記錄了大約1,000萬美元 萬美元的津貼。我們目前正在與客户合作解決還款問題,並將密切關注收款情況。 |
● | 我們的供應商已經並可能繼續受到新冠肺炎疫情的負面影響,這可能會對我們的貨運成本產生負面影響,或者導致收入成本上升,進而可能對我們未來幾個月的財務狀況和經營業績產生實質性的不利影響。 |
於二零二零年四月六日,本公司 與中國投資者(“賣方”) 與在馬紹爾羣島註冊的航運公司Mandarine Ocean Ltd(“漢陽航運”)訂立購股協議(“原SPA”),據此,本公司同意向賣方購買漢陽航運75%股權,收購價最高為3,750,000美元, 應付現金等值及/或本公司普通股限制性股份,惟須完成對漢陽航運的第三方估值 。於2020年6月17日,本公司與賣方訂立經修訂購股協議(“修訂”) ,收購賣方持有的漢陽航運75%股本,總代價高達 至150萬美元,以現金及本公司限制性股份支付。2020年9月3日,本公司與賣方 簽訂終止協議,共同終止修正案。任何一方均不欠另一方與終止協議相關的任何終止罰金 。
最近的發展
在2020年7月7日股票市場收盤後,我們對我們的普通股進行了l:5的反向股票拆分,以滿足我們的普通股在納斯達克資本市場持續 上市的要求。反向股票拆分得到了我們的 董事和股東董事會的批准,旨在使公司達到繼續在納斯達克資本市場上市的最低股價要求,即每股1.00美元。因此,本申請中包括的所有普通股金額追溯減少了5倍,而每股普通股金額增加了 5倍。受影響的金額包括已發行普通股(包括股票期權產生的普通股)和 轉換為普通股的認股權證。
於2020年9月17日, 本公司與經修訂的1933年證券法S條例所界定的若干“非美國人士” (“買方”)訂立若干證券購買協議(“SPA”),據此,本公司 同意出售合共720,000股本公司普通股(“股份”),無面值(“普通股 股”),以及認股權證(“認股權證”),以每股1.46美元的收購價購買720,000股( “發售”)。該公司從此次發售中獲得的淨收益約為105萬美元。認股權證將在發行日期後六(6)個月以現金(“認股權證”)1.825美元的行使價行使。 如果在發行日期六個月後的任何時間,沒有有效的登記聲明登記或當前沒有招股説明書可供轉售認股權證股票,則認股權證也可以無現金方式行使。認股權證 將自發行之日起五年半(5.5)到期。認股權證受反攤薄條款約束,以反映 股票股息和拆分或其他類似交易。如果本公司的普通股連續20個交易日在4.38美元或以上交易,認股權證包含強制行使權利 如果本公司的普通股連續20個交易日在4.38美元或以上交易,則本公司有權強制 行使認股權證,但其中包括可根據規則144登記或可出售的可於行使認股權證時發行的股份,且每日交易量 在適用日期之前的 連續20個交易日內每個交易日的普通股交易量超過60,000股普通股。2020年9月21日和9月22日,該公司共獲得105萬美元的毛收入。
13
公司結構
公司成立於 2001年,是一家基於非資產的全球航運和貨運物流綜合解決方案提供商。我們為客户提供量身定製的解決方案和 增值服務,以提高整個運輸和貨運物流鏈中相關步驟的效率和控制 。我們主要通過我們在中華人民共和國(“中華人民共和國”)(包括香港)和美國的全資子公司開展業務,我們的大部分客户都位於美國。
我們經營四個業務 部門,包括(1)由我們在香港和美國的子公司經營的船運代理和管理服務;(2)內陸 運輸管理服務,由我們在美國的子公司經營;(3)貨運物流服務,由我們在中國和美國的子公司經營 ;(4)集裝箱卡車運輸服務,由我們在中國和美國的子公司經營。
截至本報告日期,我們的公司結構 示意圖如下:
運營結果
截至2020年6月30日及2019年6月30日止年度比較
營業收入
收入減少 35,235,091美元,或約84.4%,從截至2019年6月30日的年度的41,771,047美元降至 2020年同期的6,535,956美元。減少的主要原因是,在我們從2020財年第一季度開始與 客户簽訂的某些貨運物流合同中,我們只是作為代理而不控制向客户提供的服務 ,因為我們不是履行服務的主要責任方,以降低由於當前貿易環境的不確定性而可能產生的 風險。因此,我們在這些合同上的收入按淨額計算 。減少的另一個原因是內陸運輸管理服務的收入減少,因為我們與客户的服務合同已經到期,這一細分市場沒有新業務。此外,從2020財年第三季度開始,新冠肺炎導致業務中斷的 結果導致我們所有細分市場的收入增長都比預期的要慢 。
下表提供了 主要有關截至2020年6月30日和2019年6月30日的年度的主要營收財務業績的彙總信息:
截至2020年6月30日的年度 | ||||||||||||||||||||
船務代理及管理服務 | 內陸運輸管理服務 | 貨運物流 服務 |
集裝箱運輸服務 | 總計 | ||||||||||||||||
營業收入 | ||||||||||||||||||||
-關聯方 | $ | - | $ | - | $ | - | $ | - | $ | - | ||||||||||
-第三方 | $ | 2,105,651 | $ | - | $ | 4,368,596 | * | $ | 61,709 | $ | 6,535,956 | |||||||||
總收入 | $ | 2,105,651 | $ | - | $ | 4,368,596 | $ | 61,709 | $ | 6,535,956 | ||||||||||
收入成本 | $ | 827,690 | $ | - | $ | 2,795,859 | * | $ | 55,314 | $ | 3,678,863 | |||||||||
毛利 | $ | 1,277,961 | $ | - | $ | 1,572,737 | $ | 6,395 | $ | 2,857,093 | ||||||||||
折舊攤銷 | $ | 340,421 | $ | - | $ | 7,684 | $ | 54,189 | $ | 402,294 | ||||||||||
資本支出總額 | $ | 6,984 | $ | - | $ | - | $ | - | $ | 6,984 | ||||||||||
毛利率% | 60.7 | % | - | 36.0 | % | 10.4 | % | 43.7 | % |
* | 在截至2020年6月30日的一年中,與我們擔任代理的合同相關的毛收入和毛成本分別約為2580萬美元和2430萬美元。 |
14
截至2019年6月30日的年度 | ||||||||||||||||||||
航運 代理服務 |
內陸運輸管理服務 | 貨運物流 服務 |
集裝箱運輸服務 | 總計 | ||||||||||||||||
營業收入 | ||||||||||||||||||||
-關聯方 | $ | - | $ | 433,383 | $ | - | $ | - | $ | 433,383 | ||||||||||
-第三方 | $ | 2,093,680 | $ | 1,036,416 | $ | 37,725,136 | $ | 482,432 | $ | 41,337,664 | ||||||||||
總收入 | $ | 2,093,680 | $ | 1,469,799 | $ | 37,725,136 | $ | 482,432 | $ | 41,771,047 | ||||||||||
收入成本 | $ | 1,894,332 | $ | 128,624 | $ | 33,556,109 | $ | 427,445 | $ | 36,006,510 | ||||||||||
毛利 | $ | 199,348 | $ | 1,341,175 | $ | 4,169,027 | $ | 54,987 | $ | 5,764,537 | ||||||||||
折舊攤銷 | $ | - | $ | 110,821 | $ | 1,902 | $ | 18,197 | $ | 130,920 | ||||||||||
資本支出總額 | $ | - | $ | - | $ | 125,817 | $ | 17,675 | $ | 143,492 | ||||||||||
毛利率% | 9.5 | % | 91.2 | % | 11.1 | % | 11.4 | % | 13.8 | % |
截至2020年6月30日至2019年的年度變化百分比 | ||||||||||||||||||||
航運 代理和管理服務 | 內陸運輸管理服務 | 運費 物流 服務 | 集裝箱運輸服務 | 總計 | ||||||||||||||||
營業收入 | ||||||||||||||||||||
-關聯方 | - | (100.0 | )% | - | - | (100.0 | )% | |||||||||||||
-第三方 | 0.6 | % | (100.0 | )% | (88.4 | )% | (87.2 | )% | (84.2 | )% | ||||||||||
總收入 | 0.6 | % | (100.0 | )% | (88.4 | )% | (87.2 | )% | (84.4 | )% | ||||||||||
收入成本 | (56.3 | )% | (100.0 | )% | (91.7 | )% | (87.1 | )% | (89.8 | )% | ||||||||||
毛利 | 541.1 | % | (100.0 | )% | (62.3 | )% | (88.4 | )% | (50.4 | )% | ||||||||||
折舊攤銷 | 100.0 | % | (100.0 | )% | 304.0 | % | 197.8 | % | 207.3 | % | ||||||||||
資本支出總額 | 100.0 | % | - | (100.0 | )% | (100.0 | )% | (95.1 | )% | |||||||||||
毛利率% | 51.2 | % | (91.2 | )% | 24.9 | % | (1.0 | )% | 29.9 | % |
按 地理位置分類的收入信息如下:
六月三十日, | 六月三十日, | |||||||
2020 | 2019 | |||||||
中華人民共和國 | $ | 4,368,596 | $ | 37,755,310 | ||||
美國 | 2,167,360 | 1,922,057 | ||||||
香港 | - | 2,093,680 | ||||||
總收入 | $ | 6,535,956 | $ | 41,771,047 |
營業收入
(1)船務代理及管理服務
在截至 2020和2019年6月30日的年度中,運輸代理和管理服務分別產生了2,105,651美元和2,093,680美元的收入 ,收入增長了約0.6%。此分部的增長是因為我們與Mandarine Bulk簽訂了截至2020年6月30日的年度的一般船務代理服務協議,並與青島利洲船舶管理有限公司簽訂了船務 管理服務協議。我們的綜合服務 包括安排和協調船舶維護和檢查、修理等服務。通過我們擁有80%股權的合資企業Sea Continent,我們預計將提供更多服務,如船舶保險、船員招聘、培訓 以及供應和船舶備件銷售。截至2020年6月30日的一年,我們的毛利率從2019年同期的9.5%增加到60.7%。增加的主要原因是我們從2020年開始利用我們的 運營人員提供航運管理服務,而2019年航運代理的收入成本包括 分包商的服務費,成本要高得多。
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(2)來自內陸運輸管理服務的收入
截至2019年6月30日、2020年和2019年6月30日止年度,內陸運輸管理服務產生的關聯方收入分別為0美元和433,383美元。 騰達西北在截至2020年6月30日和2019年6月30日的年度產生的收入分別為0美元和1,036,416美元。 由於與上述客户的內陸運輸管理服務合同到期,這一部分的收入總體減少了1,469,799美元,降幅為100.0%。 截至2019年6月30日和2019年6月30日的年度,騰達西北的收入分別為0美元和1,036,416美元。我們預計,由於當前的貿易動態,這一細分市場在未來幾年的增長有限。
(三)貨運物流服務收入
貨運物流服務 主要包括貨運代理、經紀和其他貨運服務。在截至2020年6月30日的年度內,收入減少了 33,356,540美元,降幅約為88.4%。減少的主要原因是,在 我們從2020財年第一季度開始與客户簽訂的某些貨運物流合同中,我們充當代理來安排客户與第三方服務提供商之間的關係 ,而不控制向客户提供的服務。在截至2020年6月30日的年度中,與這些合同相關的毛收入和毛成本分別約為2580萬美元 和2430萬美元。但是,由於我們只是代理,我們在這些合同上的收入是按 淨額入賬的。
我們的毛利率 從截至2019年6月30日的年度的約11.1%增長到2020年同期的約36.0%,增幅約為24.9% 。毛利率增加是由於以下因素:1) 我們作為代理的前述貨運物流合同的利潤率通常低於我們控制提供的服務的合同;2)提供的服務組合發生變化 。即使是同一客户,由於服務範圍不同,每筆交易都有獨特的毛利。通常, 我們提供更廣泛服務的項目毛利率較高,而服務範圍較有限的項目 毛利率較低。
(四)貨櫃運輸服務收入
在截至 2020和2019年6月30日的年度中,集裝箱卡車服務產生的收入分別為61,709美元和482,432美元。此細分市場的總收入 減少了420,723美元,降幅約為87.2%。這部分收入的下降主要是由於 美國和中國之間懸而未決的貿易談判,這減少了從中國到美國的集裝箱發貨量。相關的 毛利潤從截至2019年6月30日的一年的54,987美元下降到2020年同期的6,395美元,下降了48,592美元。 兩個時期的毛利率保持相對一致。
運營成本和費用
運營成本和支出減少了23,467,433美元,約為 49.2%,從截至2019年6月30日的年度的47,741,493美元降至截至2020年6月30日的年度的24,274,060美元。這一下降主要是 由於收入成本、銷售費用、一般和行政費用以及基於股票的薪酬的下降(如下所述) 。
下表列出了所示期間公司成本和費用的組成部分:
截至6月30日的年度, | ||||||||||||||||||||||||
2020 | 2019 | 變化 | ||||||||||||||||||||||
美元 | % | 美元 | % | 美元 | % | |||||||||||||||||||
營業收入 | 6,535,956 | 100.0 | % | 41,771,047 | 100.0 | % | (35,235,091 | ) | (84.4 | )% | ||||||||||||||
收入成本 | 3,678,863 | 56.3 | % | 36,006,510 | 86.2 | % | (32,327,647 | ) | (89.8 | )% | ||||||||||||||
毛利 | 43.7 | % | 不適用 | 13.8 | % | 不適用 | 29.9 | % | 不適用 | |||||||||||||||
銷售費用 | 393,617 | 6.0 | % | 718,754 | 1.7 | % | (325,137 | ) | (45.2 | )% | ||||||||||||||
一般和行政費用 | 3,386,690 | 51.8 | % | 4,344,435 | 10.4 | % | (957,745 | ) | (22.0 | )% | ||||||||||||||
固定資產和無形資產減值損失 | 327,632 | 5.0 | % | - | - | % | 327,632 | 100.0 | % | |||||||||||||||
租賃權改進保證金減值損失 | - | - | % | 425,068 | 1.0 | % | (425,068 | ) | (100.0 | )% | ||||||||||||||
壞賬撥備 | 14,910,502 | 228.1 | % | 3,978,893 | 9.5 | % | 10,931,609 | 274.7 | % | |||||||||||||||
以股票為基礎的薪酬 | 1,576,756 | 24.1 | % | 2,267,833 | 5.4 | % | (691,077 | ) | (30.5 | )% | ||||||||||||||
總成本和費用 | 24,274,060 | 371.3 | % | 47,741,493 | 114.2 | % | (23,467,433 | ) | (49.2 | )% |
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收入成本
收入成本主要由各貨運公司的運費成本、人工成本、其他管理費用和雜費組成。截至2020年6月30日的年度收入成本為3,678,863美元 ,與2019年同期的36,006,510美元 相比,減少了32,327,647美元,降幅約為89.8%。總收入成本佔我們收入的百分比從截至2019年6月30日的年度的約86.2%下降到2020年同期的約56.3%。貨運物流和集裝箱卡車服務的收入成本 主要由各貨運公司的運費成本組成。成本下降的主要原因是上述某些 貨運物流合同僅作為代理,而不控制截至2020年6月30日的年度 向客户提供的服務。
銷售費用
我們的銷售費用主要包括銷售代表的工資和差旅費 。截至2020年6月30日的年度,我們的銷售費用為393,617美元,而2019年同期為718,754美元 ,減少了325,137美元,降幅約為45.2%。減少的主要原因是業務開發費用減少了約 $299,000,這是我們在新冠肺炎領導下的銷售團隊的有限活動。
一般和行政費用
我們的一般和行政費用主要包括 工資和福利、行政部門差旅費用、軟件開發費用、辦公費用、監管 備案和包括審計、法律和IT諮詢在內的專業服務費。截至2020年6月30日的年度,我們的一般和行政費用為3,386,690 美元,而2019年同期為4,344,435美元,減少了957,745美元, 或約22.0%。減少的主要原因是IT費用減少了約601,000美元,專業服務費用減少了約131,000美元,這是因為我們在管理諮詢和諮詢服務方面的支出減少了,而差旅和辦公費用減少了 ,這是因為我們的辦公室關閉了 以及新冠肺炎領導下的活動有限,我們減少了差旅和辦公費用 。這一減少被折舊和攤銷費用增加約271,000美元所抵消 。
固定資產和無形資產減值損失
截至2020年6月30日止年度,我們錄得固定資產及無形資產減值虧損327,632美元,原因是來自內陸運輸管理部門的收入持續減少 。截至2019年6月30日的年度沒有此類交易。
租賃權改進保證金減值損失
在截至2019年6月30日的年度,我們在押金上記錄了425,068美元的減值損失,因為我們支付了422,381美元的押金,用於改善我們 IT基礎設施的租賃,包括升級其上海辦事處的服務器機房。租賃改進的設計計劃 由於供電問題未獲大樓管理部門批准,我們計劃將IT基礎設施移至 我們寧波辦事處。截至2020年6月30日的年度沒有此類交易。
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壞賬撥備
我們為壞賬撥備15,051,209美元,並通過收回截至2020年6月30日年度的99,366美元應收賬款和41,341美元其他應收相關款項來抵消 與2019年同期沒有收回的3,978,893美元相比,增加了10,931,609美元,增幅約為274.7%。 增加壞賬撥備的主要原因是最近爆發的新冠肺炎事件對我們 客户的業務運營造成了不利影響,這反過來又對我們向客户收取應收賬款和其他應收賬款的能力產生了不利影響 。
基於股票的薪酬
截至2020年6月30日的年度,基於股票的薪酬 為1,576,756美元,與2019年同期的2,267,833美元相比,減少了691,077美元,降幅約為30.5%。從截至2019年6月30日的年度到2020年同期,基於股票的薪酬大幅下降 原因是收入下降導致授予的股票獎勵減少,以及截至2020年6月30日的年度平均股票價格與上年同期相比下降。 與上年同期相比,股票薪酬大幅下降 原因是收入下降導致授予的股票獎勵減少。 與前一年同期相比,股票獎勵的平均價格下降。
營業虧損
截至2020年6月30日的年度,我們的運營虧損為17,738,104美元,而2019年同期的運營虧損為5,970,446美元。這種更改是上述更改組合 的結果。
税收
我們在截至2020年6月30日的財年記錄的所得税 支出為186,021美元,而2019年同期的所得税支出為920,869美元。 截至2020年6月30日止年度,所得税較2019年同期減少734,848美元或約79.8%,原因是 應納税所得額減少,主要是本公司從事貨運物流服務的中國實體。
截至2019年6月30日,我們已累計發生 美國聯邦淨營業虧損(NOL)約3,781,000美元,這可能會 減少未來的聯邦應税收入。截至2017年6月30日的年度之前產生的淨額約為1,400,000美元,將於2037年到期,剩餘餘額將無限期結轉。於截至二零二零年六月三十日止年度,新增淨資產約2,675,000美元,而該等淨資產所帶來的税務優惠約為 562,000美元。
我們在中國的運營 截至2019年6月30日累計產生了約5,828,000美元的NOL,這可能會減少未來的應税收入。 NOL總額約為281,000美元,從2021年開始到期,NOL的剩餘餘額將於2025年到期。在截至2020年6月30日的年度內,額外產生了約133,000美元的NOL,由此獲得的税收優惠約為33,000美元 。
我們定期評估 實現遞延税項資產的可能性,並將遞延税項資產的賬面金額減去估值 免税額,以達到其認為部分無法實現的程度。管理層考慮可能影響我們未來實現遞延税項資產的新證據,包括其最近的累計收益經驗、對未來收入的預期 、可用於納税申報的結轉期以及其他相關因素,包括正面和負面的新證據 。我們確定 由於美中貿易談判惡化對未來收益的不確定性,我們的遞延税項資產更有可能無法變現。 截至2020年6月30日,我們為其遞延税金資產提供了100%的補貼。 根據管理層 對我們更有可能實現的遞延税項資產金額的重新評估,截至2020年6月30日的年度估值淨增長約為3,861,000美元。
淨虧損
由於上述原因,我們在截至2020年6月30日的年度淨虧損17,928,647美元 ,而2019年同期為7,012,113美元。扣除非控股權益後, 截至2020年6月30日的年度,公司應佔淨虧損為16,452,894美元,而2019年同期為6,533,844美元 。截至2020年6月30日的年度,公司應佔綜合虧損為16,943,111美元,而2019年同期為6,932,543美元 。
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流動性與資本資源
現金流和營運資金
截至2020年6月30日, 我們有131,182美元現金(手頭現金和銀行現金)。我們將大約22.8%的現金存放在位於美國、澳大利亞和香港的銀行, 大約77.2%的現金存放在位於中國的銀行。
截至2020年6月30日,我們 有以下未償還貸款:
貸款 | 到期日 | 利率,利率 | 2020年6月30日 | ||||||||
小企業管理貸款 | 2050年5月 | 3.75 | % | $ | 155,900 | ||||||
工資保障計劃貸款 | - | - | $ | 124,570 |
下表 彙總了我們在指定時期的現金流:
截至6月30日的年度, | ||||||||
2020 | 2019 | |||||||
經營活動中使用的現金淨額 | $ | (3,896,534 | ) | $ | (4,273,067 | ) | ||
投資活動所用現金淨額 | $ | (1,358 | ) | $ | (143,493 | ) | ||
融資活動提供的現金淨額 | $ | 1,220,601 | $ | 850,000 | ||||
匯率波動對現金的影響 | $ | (334,177 | ) | $ | (389,049 | ) | ||
現金淨減少額 | $ | (3,011,468 | ) | $ | (3,955,609 | ) | ||
年初的現金 | $ | 3,142,650 | $ | 7,098,259 | ||||
年終現金 | $ | 131,182 | $ | 3,142,650 |
下表彙總了 我們的營運資金:
六月三十日, | 六月三十日, | |||||||||||||||
2020 | 2019 | 變異 | % | |||||||||||||
流動資產總額 | $ | 1,913,319 | $ | 15,945,162 | $ | (14,031,843 | ) | (88.0 | )% | |||||||
流動負債總額 | $ | 5,808,865 | $ | 5,239,233 | $ | 569,632 | 10.9 | % | ||||||||
營運資金(赤字) | $ | (3,895,546 | ) | $ | 10,705,929 | $ | (14,601,475 | ) | (136.4 | )% | ||||||
流動比率 | 0.33 | 3.04 | (2.71 | ) | (89.2 | )% |
在評估 流動性時,我們監控和分析我們的手頭現金以及我們的運營和資本支出承諾。我們的流動性需求 是為了滿足我們的營運資金要求、運營費用和資本支出義務。截至2020年6月30日, 我們的營運資本赤字約為390萬美元,現金約為10萬美元。我們計劃通過尋找新的潛在合資夥伴和戰略聯盟機會以獲得新的 收入來源,並通過降低成本來提高盈利能力和補充營運資金,從而為 持續運營提供資金。我們相信,我們償還當前債務的能力將取決於我們當前資產的未來變現和我們運營產生的未來運營收入 。
我們預計在12個月的正常運營週期內實現流動資產的 餘額。如果我們無法在12個月的正常運營週期內變現我們目前的 資產,我們可能不得不考慮通過以下來源補充我們可用的資金來源 :
● | 我們將繼續尋求股權融資,以支持我們的營運資金 。2019年11月13日,我們與廣西金橋實業 集團有限公司董事梁山明訂立股份購買協議,以每股5.00美元的收購價購買20萬股我們的普通股,總收益 為100萬美元。我們在2020財年獲得了940,131美元的毛收入。從2020年7月至9月,我們收到了剩餘的 收益59,869美元。應收認購款已全部付清。 |
2020年9月17日,我們與某些非美國人士簽訂了某些證券購買 協議,以每股1.46美元的收購價購買720,000股票,總收益約為105萬美元 。在2020年9月21日和9月22日,我們收到的毛收入總額約為105萬美元 。
● | 來自小企業管理局、中國的銀行和其他金融機構的其他可獲得的資金來源;以及 |
● | 股東和董事的財務支持和信用擔保承諾。 |
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基於上述 考慮因素,我們認為我們將沒有足夠的資金來滿足我們的營運資金要求和 流動負債,因為它們將在本報告日期一年後到期。此外,不能保證我們的計劃會 成功。可能出現的許多因素可能會破壞我們的計劃,例如 中國政府政策、經濟狀況的變化,以及我們經營的行業中具有競爭力的定價。
我們的管理層已考慮到其持續經營能力是否存在重大疑問 原因是:1)我們運營的經常性虧損,包括截至2020年6月30日的年度約1,650萬美元的股東應佔淨虧損,2)截至2020年6月30日的累計赤字約2,340萬美元 3)截至2020年6月30日的年度的運營現金流為負約390萬美元。 截至2020年6月30日的年度,運營現金流為負約390萬美元。 截至2020年6月30日的年度,我們的股東淨虧損約為1,650萬美元。 截至2020年6月30日的年度,我們的累計虧損約為2,340萬美元 。所有這些因素,都令人懷疑我們是否有能力繼續經營下去。
經營活動
在截至2020年6月30日的一年中,我們在運營活動中使用的 淨現金約為390萬美元,而2019年同期在運營活動中使用的淨現金 約為430萬美元。截至2020年6月30日止年度的營運現金流出主要歸因於我們淨虧損約1,790萬美元,其中約160萬美元的股票補償費用、約30萬美元的固定資產減值損失、約40萬美元的固定資產和無形資產折舊及攤銷費用以及約1,490萬美元的壞賬撥備 為非現金支出。我們的其他應收賬款增加了約580萬美元,因為我們代表客户預付了某些商品成本 應收賬款減少了約110萬美元,應收票據減少了約40萬美元 ,關聯方的應收賬款減少了約40萬美元 。
截至2019年6月30日的一年中,我們用於運營 活動的淨現金約為430萬美元。運營現金流出的增加主要是由於我們淨虧損約700萬美元,其中約230萬美元的股票補償費用和 約400萬美元的壞賬撥備是非現金費用。由於銷售額增加,我們的應收賬款增加了約260萬美元 ,長期存款增加了約290萬美元,對第三方供應商的預付款增加了約370萬美元,但由於我們從致遠香港收取了約330萬美元的報銷,對關聯方供應商預付款的減少 抵消了這一增加,預付費用和其他 流動資產減少了約140萬美元,其中主要包括截至2019年6月30日的年度內產生的軟件開發成本和其他相關諮詢 費用。以及關聯方應支付的費用減少約140萬美元。
投資活動
截至2020年6月30日的年度,用於投資 活動的現金淨額為1,358美元,主要用於購買計算機設備和租賃辦公室 改善6984美元。現金流出被出售車輛所得5626美元抵銷。
截至2019年6月30日的一年,用於投資 活動的淨現金約為10萬美元,主要用於購買機動車。
籌資活動
在截至6月30日的一年中,融資活動提供的淨現金約為120萬美元,原因是向私人投資者發行普通股 獲得的現金收益約為90萬美元,以及從SBA和PPP貸款獲得的現金收益約為30萬美元。
在截至2019年6月30日的一年中,融資 活動提供的淨現金約為90萬美元,這是由於向私人投資者發行普通股 獲得的現金收益。
關鍵會計政策
按照美國公認的會計原則編制財務報表要求我們的管理層 做出影響報告金額的假設、估計和判斷,包括其中的附註,以及有關承諾和或有事項(如果有)的披露 。我們已經確定了對我們財務報表的編制 非常重要的某些會計政策。這些會計政策對於瞭解我們的財務狀況和運營結果非常重要 。關鍵會計政策是那些對描述我們的財務狀況和運營結果 最重要的政策,需要管理層做出困難、主觀或複雜的判斷,這通常是因為需要對本質上不確定且可能在後續期間發生變化的事項的影響進行估計 。某些會計估計特別敏感,因為它們對財務報表具有重要意義,而且影響估計的未來事件 可能與管理層目前的判斷大不相同。雖然我們的重要會計政策 在本報告其他地方的綜合財務報表附註2中有更全面的描述,但我們認為以下 關鍵會計政策涉及編制財務報表時使用的最重要的估計和判斷。
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陳述的基礎
隨附的 綜合財務報表是根據美國證券交易委員會(“SEC”)的規則和規定,按照美國公認會計原則 (“美國公認會計原則”)編制的。 合併財務報表包括我們的賬户,幷包括 子公司和VIE的資產、負債、收入和費用。所有公司間交易和餘額都已在合併中沖銷。
中國國際船務代理有限公司是一家中國公司(“中國”),被視為可變利益實體(“VIE”),我們 是主要受益人。我們通過泛太平洋航運有限公司與中國簽訂了某些協議 ,根據這些協議,我們將獲得中國-中國90%的淨收入。
作為VIE,中國-中國的 收入包括在我們的總收入中,運營的任何收入/虧損都與我們的收入/虧損合併。由於我們與中國之間的合同 安排,我們在中國有經濟利益,需要合併我們和中國的財務 報表。
我們已根據會計準則彙編(“ASC”)810-10“合併”合併了 中中的經營業績。 我們與中中及其分支機構之間的代理關係受一系列合同安排的約束,根據這些安排,我們對中中擁有實質性的控制權。管理層不斷重新評估我們是否仍是中中關係的主要受益者 。
預算和假設的使用
根據美國公認會計原則編制 綜合財務報表要求管理層作出估計和假設,以影響財務 報表日期的資產和負債報告金額以及或有資產和負債的披露,以及報告期內報告的收入和費用金額。必要時會調整估算以反映實際 經驗。我們的合併財務報表中反映的重要會計估計包括收入 確認、基於股票的薪酬的公允價值、收入成本、壞賬準備、減值損失、遞延 所得税、所得税費用以及財產和設備的使用壽命。我們判斷和估計的投入考慮了 新冠肺炎對我們關鍵和重大會計估計的經濟影響。由於估計數的使用是財務報告過程中不可或缺的 組成部分,實際結果可能與這些估計數不同。
收入確認
我們確認收入 ,它代表向客户轉讓商品和服務的金額,反映了我們預期 在此類交換中有權獲得的對價。我們確定了合同履行義務,並根據商品和服務控制權轉移給客户的時間確定是否應在某個時間點或隨時間確認收入 。我們的收入流在某個時間點確認 。
我們使用五步 模型來確認來自客户合同的收入。五步模型要求我們(I)確定與客户的合同, (Ii)確定合同中的履約義務,(Iii)確定交易價格,包括可變對價 ,前提是未來可能不會發生重大逆轉,(Iv)將交易價格分配給合同中的 各自的履約義務,以及(V)在我們履行履約義務時(或作為履行義務)確認收入。
我們繼續從與客户的銷售合同中獲得收入,並根據服務表現確認收入。安排的令人信服的證據 通過銷售合同和發票來證明;客户的銷售價格是在接受銷售合同時確定的 ,沒有單獨的銷售返點、折扣或其他激勵措施。我們的收入在履行所有績效義務後的 時間點確認。
合同餘額
當我們擁有無條件的開票和收款權利時,我們 記錄與收入相關的應收賬款。
遞延收入主要包括在履行業績義務和確認收入之前進行的客户賬單 。
税收
由於我們和我們的 子公司和中國公司是在不同的司法管轄區註冊成立的,他們單獨提交了所得税申報單。我們根據美國公認會計原則使用資產 和負債法核算所得税。遞延税項(如有)在 綜合財務報表中確認為資產和負債的計税基礎與其報告金額之間的暫時性差異造成的 未來税項後果。如果比 更有可能資產將來不會被利用,則針對遞延税項資產提供估值津貼。
我們僅在税務機關根據税收狀況的技術價值審查 後更有可能維持税收狀況的情況下,才會確認税收 受益於不確定的税收狀況。我們確認與未確認的税收優惠相關的 利息和罰金(如果有)作為所得税費用。截至2020年6月30日和2019年6月30日,我們沒有不確定的税收頭寸。
2016年前的所得税申報單 不再接受美國税務機關的審查。
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中華人民共和國企業所得税
中國企業所得税 按中國公認會計原則(“中華人民共和國公認會計原則”) 按25%確定的應納税所得額計算。China-China及Trans Pacific均在中國註冊,受中國企業所得税法管轄。
中華人民共和國增值税和附加費
我們需要繳納增值税 (“增值税”)。我們的中國子公司和聯屬公司(包括中國 和泛太平洋)提供的服務的收入應按9%至13%的税率徵收增值税。允許增值税一般納税人單位將 支付給供應商的符合條件的增值税抵扣其增值税責任。增值税淨負債記入合併資產負債表 的應付税額。
此外,根據 中國法規,我們的中國子公司和附屬公司必須根據增值税淨額支付城市建設税(7%)和教育附加費 (3%)。
我們根據美國公認會計準則編制合併 財務報表。這些會計原則要求我們對每個會計期末報告的資產和負債金額,以及每個會計期間報告的收入和費用做出判斷、估計和假設 。我們根據自己的歷史經驗、知識 以及對當前業務和其他條件的評估、基於現有信息對未來的預期以及我們認為合理的 假設,不斷評估這些判斷和估計。
近期會計公告
通過的聲明
自2019年7月1日起,我們通過了ASU 2016-02“租賃”(主題842),並選擇了不需要我們 重新評估的實際權宜之計:(1)任何過期或現有合同是否為或是否包含租賃,(2)任何過期或現有 租賃的租賃分類,以及(3)任何過期或現有租賃的初始直接成本。對於12個月或更短的租賃期限,允許承租人 選擇不確認租賃資產和負債的會計政策。我們還採用了實用的權宜之計 ,允許承租人將租賃的租賃和非租賃組成部分視為單個租賃組成部分。我們確認了約30萬美元的租賃負債 ,根據加權平均貼現率8.98%,基於租賃的 未來最低租金支付的現值,相應的ROU資產大致相同。
2019年7月1日, 我們通過了ASU 2018-07,其中對非員工的獎勵是通過估計要發行的股權工具的公允價值來衡量的。 修正案指定,718主題適用於所有基於股份的支付交易,在這些交易中,設保人通過發行基於股份的支付獎勵來獲得將在設保人自己的運營中使用或消費的商品或服務 ,該獎勵取代了ASU 505-50。 ASU必須在預期的基礎上適用於在通過之日之後授予的所有新獎項。我們於2019年7月1日採用此ASU ,該採用對我們的整體合併財務報表沒有重大影響。
尚未採納的宣佈
2018年8月, FASB發佈了ASU 2018-13,“公允價值計量(主題820):披露框架-公允價值計量披露要求的變化”(“ASU 2018-13”)。ASU 2018-13在主題820“公允價值計量”中刪除、修改和增加了某些披露要求 。ASU 2018-13取消了與轉讓和估值流程相關的某些披露 ,修改了基於資產淨值估值的投資的披露,澄清了計量不確定性披露, 並要求對第3級公允價值計量進行額外披露。ASU 2018-13在2020年7月1日開始的年度和 中期報告期內對公司有效。我們認為採用此ASU不會對我們的 合併財務報表產生實質性影響。
2019年5月,FASB 發佈了ASU 2019-05,這是對ASU更新編號2016-13,金融工具-信貸損失(主題326)的更新:金融工具信貸損失的計量 ,其中引入了預期信貸損失方法,用於衡量按攤餘成本計量的金融資產的信貸 損失,取代了以前的已發生損失方法。 更新2016-13中的修訂增加了主題326,金融工具-信用損失,並對法典進行了幾項相應修訂。 更新2016-13還修改了可供出售債務證券的會計,根據子主題326-30,金融工具- 信用損失-可供出售債務證券,當公允價值低於攤餘成本基礎時,必須對可供出售債務證券的信用損失進行單獨評估。 更新2016-13中的修訂增加了主題326-30,金融工具- 信用損失-可供出售債務證券。 更新2016-13還修改了可供出售債務證券的會計,當公允價值低於攤餘成本基礎時,必須單獨評估信用損失。本ASU中的修訂解決了這些利益相關者的擔憂, 提供了不可撤銷地選擇以前按攤銷成本計量的某些金融資產的公允價值選項的選擇權 。對於這些實體,有針對性的過渡減免將通過提供 調整類似金融資產的計量方法的選項來提高財務報表信息的可比性。此外,定向過渡救濟還可以 降低一些實體遵守更新2016-13中的修正案的成本,同時仍然為財務報表用户 提供決策有用的信息。2019年11月,FASB發佈了ASU第2019-10號,為申請信用損失的私營公司、非營利組織和某些較小的報告公司更新ASU 第2016-13號的生效日期 標準。這些籌備者的新生效日期是2023年7月1日之後的會計年度。, 包括這些會計年度內的過渡期 。本公司尚未提前採用此更新,它將於2023年7月1日生效,前提是 本公司仍有資格成為較小的報告公司。我們目前正在評估這一新標準對 我們的合併財務報表和相關披露的影響。我們目前正在評估這一新標準對我們 合併財務報表和相關披露的影響。
2019年12月,FASB發佈了ASU 2019-12,“所得税(主題740):簡化所得税的會計處理”。本更新中的修訂 通過刪除主題740中一般原則的某些例外,簡化了所得税的會計處理。 修訂還通過澄清和修訂現有指南,改進了主題740其他領域的GAAP的一致應用,並簡化了GAAP。 ASU 2019-12從2021年7月1日開始對公司的年度和中期報告期有效。允許提前 採用修訂,包括公共業務實體在 尚未發佈財務報表的任何過渡期內採用。選擇在過渡期內提前通過修正案的實體 應反映截至包括該過渡期的年度期初的任何調整。此外,選擇提前採用的實體 必須在同一時期採用所有修正案。我們目前正在評估這一新的 標準對我們的合併財務報表和相關披露的影響。
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第 7A項。關於市場風險的定量和定性披露。
不適用 。
第 項8.財務報表和補充數據
公司的財務報表和相關附註以及Friedman LLP的報告列於 本報告的簽名頁之後。
第 項9.會計和財務披露方面的變更和異議。
沒有。
第 9A項。管制和程序
管理層財務報告內部控制年度報告
公司管理層負責根據修訂後的1934年證券交易法規則13a-15(F)的規定,建立和維護對財務報告的充分內部控制 。本公司對財務報告的內部控制 旨在為財務報告的可靠性提供合理保證,並根據公認會計原則編制 對外使用的財務報表。公司對財務報告的 內部控制包括符合以下條件的政策和程序:
● | 與維護合理詳細、準確和公平地反映 公司資產的交易和處置的記錄有關; |
● | 提供 根據美國GAAP編制財務報表所需的交易記錄的合理保證,並且公司的收支僅根據 其管理層和董事的授權進行;以及 |
● | 提供 關於防止或及時檢測可能對財務報表產生重大影響的公司 資產未經授權的收購、使用或處置的合理保證。 |
截至2020年6月30日,公司在包括公司首席執行官和代理首席財務官在內的管理層(包括首席執行官和代理首席財務官)的監督和參與下,對公司披露控制和程序的設計和 運作的有效性進行了評估。基於前述評估,首席執行官 和代理首席財務官得出結論,公司根據交易所法案的披露控制和程序(如規則 13a-15(E)和15d-15(E)所定義)不能有效地確保 公司在其根據交易所法案提交或提交的報告中要求披露的信息在適用規則和表格中規定的時間 內記錄、處理、彙總和報告,這是由於對財務報告的內部控制不力,導致 在截至6月30日的年度和截至6月30日的下列重大弱點所致的財務報告無效,因此不能確保 公司在其根據交易所法案提交或提交的報告中披露的信息在適用規則和表格中指定的時間 內記錄、處理、彙總和報告,這是由於對財務報告的內部控制不力,導致 截至6月30日的年度和截至6月30日的下列重大弱點,2020年:
● | 在集團內一些子公司編制和審核日記賬的會計人員缺乏職責分工 集團內不同實體之間的財務信息合併、缺乏監督、協調和溝通; |
● | 會計部門缺少 一名全職美國公認會計準則人員來監控交易記錄; |
● | 缺乏對公司普通股發行的審核、監管程序; |
● | 缺乏 具有技術能力的資源,無法根據美國公認會計準則處理、審查和記錄非例行或複雜交易;以及 |
● | 缺乏 對照實際情況對預算進行管理控制審查,並對差異進行精確分析,這可以通過分析賬目來解釋 。 |
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重大缺陷是PCAOB審計準則AS 2201所指的財務報告內部控制中的缺陷或缺陷的組合,因此公司 年度或中期財務報表的重大錯報有可能無法得到及時預防或發現。
為了彌補上述重大缺陷,我們打算探索實施其他政策和程序, 其中可能包括:
● | 增聘 名會計人員,及時報告內部財務情況; |
● | 向董事會報告 其他重大和非常規交易,並獲得適當批准; |
● | 招聘 具有適當水平的美國GAAP知識和經驗的其他合格專業人員,以協助解決非常規或複雜交易中的會計問題 ; |
● | 改進 內部審計職能、內部控制政策和監測控制,包括但不限於對普通股發行程序的審查和監督; |
● | 開發 並對高級管理人員、管理人員、會計部門和IT人員進行美國GAAP知識、SEC報告和內部控制培訓,使管理層和關鍵人員瞭解美國證券法規定的財務報告內部控制 的要求和要素;以及 |
● | 根據對業務運營的瞭解, 制定預算和制定預期,定期將實際結果與 預期進行比較,並進一步分析記錄波動原因。這應由首席財務官完成,並由首席執行官 審核,並與董事會溝通。 |
財務報告內部控制變更
在截至2020年6月30日的第四季度內,我們對財務報告的內部控制沒有發生任何變化,這對我們對財務報告的內部控制產生了重大影響,或有合理的可能性對其產生重大影響 。
項目9B。 其他信息。
沒有。
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第 第三部分
項目10. 董事、高管和公司治理。
第 條S-K項目401
雷 曹操
首席執行官兼董事
年齡 -56歲
導演 自2001年以來
曹先生是我們的首席執行官兼董事。曹先生在2001年創立了我們的公司,從那時起一直擔任首席執行官 。曹先生自我們公司成立以來一直擔任首席執行官。在創立本公司之前,曹先生於1992至1993年間擔任荷蘭瓦根堡-拉根杜克舍普瓦特公司的首席代表,於1987至1992年間擔任北京Penavico船務代理公司的總監,並於1984至1987年間擔任香港中遠海運公司的海員。曹先生於2009年獲得上海交通大學EMBA學位 。曹先生之所以被選為董事,是因為他是我們公司的創始人,我們相信 他對我們公司的瞭解和在我們行業的多年經驗使他有能力作為董事來指導我們公司。
王靜 王
獨立 董事
年齡 -72歲
總監 自2007年來
王先生目前擔任中國民生銀行股份有限公司首席經濟學家,自二零零二年十二月起擔任此職。 王先生於一九九零年至一九九四年擔任世界銀行中方項目顧問。一九九八年到二零零零年,王先生擔任天津市證券期貨監管所副主任,主管首次公開發行和上市公司。王先生是天津濱海能源發展有限公司(深圳證券交易所代碼:000695)、天津海運有限公司(上海證券交易所代碼:600751)和雷尼索拉公司(倫敦證券交易所代碼:SOLA)的獨立董事。王先生獲得天津財經大學經濟學學士學位。董事會相信,王先生的經濟背景和在上市公司工作的經驗使他有資格擔任本公司董事。
鐵樑 劉
獨立 董事
年齡 -60歲
總監 自2013年來
劉博士目前擔任中國太陽信託集團有限公司分管會計和財務的副總裁,自二零零一年以來一直擔任此 職務。劉博士在1998年至2001年期間擔任華興集團有限公司的財務總監。從一九九六年到一九九八年,他是中國企業諮詢有限公司的 總會計師,在實業之前,劉博士在一所大學任教會計和金融 十多年,出版了幾十本書和文章劉博士是中國的註冊會計師。獲得天津財經大學博士、碩士、學士學位。劉博士被選中 擔任董事是因為他的會計和商業知識,以及與中小企業打交道的經驗。
徐俊峯先生
獨立 董事
年齡 -59歲
總監 自2020年來
於 2月26日,徐俊峯先生獲委任為一級董事、企業管治委員會主席、 審計委員會委員及薪酬委員會委員。徐先生是中國一位經驗豐富的證券律師, 他在證券法和投資銀行法行業擁有20多年的法律經驗,曾為多家公司的公開發行和併購提供諮詢 。他是北京君澤駿律師事務所的創始合夥人之一。徐先生目前就職於北京華堂律師事務所,是傑森船用設備有限公司董事,曾在中國多家上市公司和民營公司擔任董事會獨立 董事。他也是兩傢俬募股權基金管理公司的合夥人和一般投資總監。徐先生還任教於清華大學、內蒙古大學和廣州暨南大學的體育高管課程。徐先生分別於1985年和1988年在中國政法大學獲得法學學士和法學碩士學位。
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致康 黃
首席運營官兼總監
年齡 -43歲
總監 自2015年來
黃先生從2010年開始擔任我們的首席運營官,從2015年開始擔任一級董事。在2010年之前,他曾擔任澳大利亞中美航運總監 ,負責區域運營、市場營銷和監管。從 2006年到2010年,黃先生擔任我們公司的副總裁,主要負責公司運營和戰略, 國際航運和市場營銷。從2004年到2006年,黃先生擔任我們公司的運營經理, 從2002年到2004年,他在我們公司擔任操作員。黃先生於1999年獲得廣西大學英語專業學位 。
拓 平移
代理首席財務官
年齡 -35歲
潘女士是我們的代理首席財務官,也是一名經驗豐富的澳大利亞註冊會計師。自2008年以來,潘 女士一直負責華潤海運澳大利亞有限公司的財務和會計職能,她獲得了西澳大利亞州科廷科技大學的會計和金融學士學位和預科會計碩士學位。 潘女士在西澳大利亞州的科廷科技大學獲得了會計和金融學士學位和預科會計碩士學位。2007年8月至2008年7月,潘女士擔任貝克蒂利中國有限公司(Baker Tilly China Ltd., )的審計師和項目經理,並參與了從e-Future信息技術有限公司、TMC教育有限公司到中國商務部的各種項目 。
參與某些法律訴訟
據 據我們所知,我們沒有任何董事或高管在刑事訴訟中被判有罪, 交通違法或類似的輕罪除外,也沒有在過去十年 參與任何司法或行政訴訟,導致判決、法令或最終命令禁止個人未來違反或禁止 受聯邦或州證券法約束的活動, 任何違反聯邦或州證券或商品法的法律, 任何有關金融機構或保險公司的法律, 沒有人在刑事訴訟中被判有罪, 不包括交通違法或類似的輕罪,也沒有參與任何司法或行政訴訟, 任何有關金融機構或保險公司的法律禁止與任何商業實體 有關的郵件或電信欺詐的任何法律或法規,或受到股票、商品或衍生品交易所或其他自律組織實施的任何紀律處分或命令 交易所或其他自律組織實施的任何紀律處分或命令,但未經批准或和解而被駁回的事項除外。 我們的董事、董事被提名人或高管均未與我們或我們的任何董事、高管、關聯公司或聯營公司進行任何交易,這些交易根據證監會的規則和規定必須予以披露。 我們的董事、董事被提名人或高管均未與我們或我們的任何董事、高管、關聯公司或聯營公司進行任何交易。
董事會 領導結構
曹磊先生目前兼任首席執行官和董事會主席。這兩個職位並沒有 合併為一個職位,曹先生目前只是兼任兩個職位。董事會認為,曹先生兼任首席執行官和董事會主席符合本公司及其 股東的最佳利益。曹先生對本公司及其業務面臨的問題、機遇和挑戰擁有詳細而深入的瞭解 ,因此最有能力制定議程,確保董事會的時間和注意力集中於最關鍵的事項 。他的聯合角色實現了決定性的領導,確保了明確的責任,並增強了公司 向公司股東、員工、客户 和供應商清晰一致地傳達其信息和戰略的能力。
我們 沒有首席獨立董事,因為我們認為鼓勵我們的獨立董事在相對較小的公司董事會上自由發表意見 。我們認為這種領導結構是合適的,因為我們是一家較小的報告公司; 因此,我們認為能夠受益於曹先生作為我們的首席執行官和董事會主席 的指導是合適的。
風險 監督
我們的 董事會在我們的風險監督中發揮着重要作用。董事會做出公司的所有相關決策。 因此,讓我們的首席執行官在董事會任職非常重要,因為他在公司的風險監督中起着關鍵作用 。作為一家較小的報告公司,董事會規模較小,我們認為讓所有董事參與風險監督事務 並提供意見是合適的。
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第 16(A)節實益所有權報告合規性(S-K規則第405項)
交易法第 16(A)節要求我們的高管和董事以及擁有註冊 類股權證券超過10%的人員向SEC提交所有權和所有權變更報告。SEC法規要求高管、董事 和超過10%的股東向我們提供他們提交的所有第16(A)條表格。 僅根據我們對我們收到的表格副本的審核,以及某些報告人員關於他們已遵守相關備案要求的書面陳述 ,我們相信,在截至2020年6月30日的一年中,我們所有的 高管、董事和大於10%的股東都遵守了第16(A)條的所有備案要求,但 由於行政錯誤,以下表格延遲提交除外:
● | 拓 潘於2020年7月7日提交了表格4,報告了2020年6月30日發生的交易。 |
第 條S-K項目406
公司已通過道德準則,並已向委員會提交了一份道德準則副本。道德守則 也可從公司網站(www.sino-global.com)獲得,或直接從以下鏈接獲得:https://s25.q4cdn.com/592081264/files/doc_governance/Code-of-Business-Conduct-and-Ethics.pdf.
第 S-K項第407(C)(3)條
沒有。
第(Br)條S-K第407(D)(4)和(5)項
公司設有審計委員會,僅由公司獨立董事劉鐵樑、王靜、徐俊峯組成。劉先生有資格成為審計委員會的財務專家。公司審計委員會章程 可在公司網站(www.sino-global.com)上查閲,或直接通過以下鏈接查閲:https://s25.q4cdn.com/592081264/files/doc_governance/Audit-Committee-Charter.pdf.
項目11. 高管薪酬。
下表顯示了截至2020年6月30日和2019年6月30日止年度,我們向首席執行官曹磊先生、代理首席財務官 潘拓女士和首席運營官黃志康先生支付的年度薪酬。在前兩年的任何一年中,沒有其他 官員的總薪酬超過10萬美元。
彙總表 薪酬表
證券- | ||||||||||||||||||||||
基於 | 所有其他 | |||||||||||||||||||||
名字 | 年 | 薪金 | 獎金 | 補償 | 補償 | 總計 | ||||||||||||||||
雷草, | 2019 | $ | 180,000 | (1) | $ | - | $ | 308,000 | $ | - | $ | 796,000 | ||||||||||
首席行政主任 | 2020 | $ | 135,000 | (1) | $ | - | $ | - | $ | - | $ | 135,000 | ||||||||||
拓攀, | 2019 | $ | 60,000 | (2) | $ | - | $ | 107,800 | $ | - | $ | 267,800 | ||||||||||
代理首席財務官 | 2020 | $ | 45,000 | (2) | $ | - | $ | - | $ | - | $ | 45,000 | ||||||||||
黃志康, | 2019 | $ | 100,000 | (3) | $ | - | $ | 138,600 | $ | - | $ | 238,600 | ||||||||||
首席運營官 | 2020 | $ | 75,000 | (3) | $ | - | $ | - | $ | - | $ | 75,000 |
(1) | 根據日期為2019年1月1日的僱傭協議,曹先生的年薪為260,000美元,自2019年1月1日起生效。 該高管保留根據該協議支付(A)2019年1月1日至2019年6月30日及(B) 2020財年125,000美元剩餘未付工資的權利。該未付款項不計利息,將在公司資金充足時 支付。 |
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(2) | 根據日期為2019年1月1日的僱傭協議,潘女士的年薪為10萬美元,自2019年1月1日起生效。 該高管保留根據該協議支付(A)2019年1月1日至2019年6月30日及(B) 2020財年55000美元剩餘未付工資的權利。該未付款項不計利息,將在 公司有足夠資金時支付。 |
(3) | 根據日期為2019年1月1日的僱傭協議,黃先生的年薪為150,000美元,自2019年1月1日起生效。 該高管保留根據該協議支付(A)2019年1月1日至2019年6月30日及(B) 2020財年75,000美元剩餘未付工資的權利。該未付款項不計利息,將在 公司有足夠資金時支付。 |
未償還 財政年末指定高管的股權獎勵
截至2020年6月30日 ,我們有三位被任命的高管,我們的首席執行官曹磊先生,我們的代理首席財務官 財務官陀攀女士和我們的首席運營官黃志康先生。
選項 獎勵(1)
權益 | ||||||||||||||||||||
獎勵計劃 | ||||||||||||||||||||
獎項: | ||||||||||||||||||||
數量 | 數量 | 數量 | ||||||||||||||||||
有價證券 | 有價證券 | 有價證券 | ||||||||||||||||||
底層 | 底層 | 底層 | ||||||||||||||||||
未鍛鍊身體 | 未鍛鍊身體 | 未鍛鍊身體 | 選擇權 | 選擇權 | ||||||||||||||||
選項(#) | 選項(#) | 不勞而獲 | 鍛鍊 | 期滿 | ||||||||||||||||
名字 | 可操練的 | 不能行使 | 選項(#) | 價格(美元) | 日期 | |||||||||||||||
(a) | (b) | (c) | (d) | (e) | (f) | |||||||||||||||
雷草, | ||||||||||||||||||||
首席行政主任 | - | - | - | - | - | |||||||||||||||
拓攀, | ||||||||||||||||||||
代理首席財務官 | - | - | - | - | - | |||||||||||||||
黃志康, | ||||||||||||||||||||
首席運營官 | - | - | - | - | - |
(1) | 我們 公司對高管進行了股票獎勵。詳情如第12項所示。 |
截至2020年6月30日的年度董事薪酬 (1)
名字 | 以現金賺取或支付的費用 ($) | 股票 獎項 ($) | 選擇權 獎項 ($) | 所有其他 補償 ($) | 總計 ($) | |||||||||||||||
劉鐵樑 | 20,000 | 0 | 0 | 0 | 20,000 | |||||||||||||||
王靜 | 20,000 | 0 | 0 | 0 | 20,000 | |||||||||||||||
李建明(5) | 10,000 | 0 | 0 | 0 | 10,000 | |||||||||||||||
徐俊峯 | 10,000 | 0 | 0 | 0 | 10,000 |
(1) | 此 表不包括我們的首席執行官曹磊先生,因為雖然曹先生是一名董事並被任命為高管,但曹先生的薪酬已充分反映在薪酬彙總表中。 |
(5) | 李先生於2019年12月27日被董事會撤換。 |
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與公司指定的高管簽訂僱傭協議
中中 分別與雷曹先生、拓攀女士和黃志康先生簽訂了僱傭協議。這些僱傭協議規定 在協議週年日 之前至少60天未終止的情況下自動延長的五年期限。如果我們沒有提供此通知,或者如果我們希望在沒有原因的情況下終止僱傭協議, 則我們有義務至少提前30天發出通知。在這種情況下,在協議的初始期限內, 我們需要向該高管支付(I)截至2023年12月31日的剩餘工資,(Ii)如果僱傭協議中定義的控制權沒有變更,則支付當時適用 年薪的兩倍,或者如果控制權發生變更,我們需要支付當時 適用年薪的三倍半。
但是,如果員工 犯罪或員工的行為或不作為給我們造成了實質性的不利影響,我們 可以因此解僱員工,而不會對公司造成懲罰。
第12項。 某些實益所有人和管理層的擔保所有權及相關股東事項。
下表 反映了截至2020年6月30日,我們的股東授權發行的普通股數量(直接 或通過發行可行使或可轉換為的證券),作為對我們的高級管理人員、董事、 員工和顧問的激勵薪酬。
計劃類別 | 在行使未償還期權、認股權證及權利時鬚髮行的證券數目(A) | 未償還期權、權證和權利的加權平均行權價 (b) | 根據股權補償計劃剩餘可供未來發行的證券數量(不包括(A)欄反映的證券) (c) | |||||||||
證券持有人批准的2008年激勵計劃下的股權薪酬計劃 | 2,000 | $ | 10.05 | 47,781 | (1) | |||||||
經證券持有人批准的2014年激勵計劃下的股權薪酬計劃 | 15,000 | $ | 5.50 | 1,244,000 | (1) | |||||||
未經證券持有人批准的股權補償計劃 | - | - | - |
(1) | 根據我們2008年的獎勵計劃,我們有權發行購買60,581股普通股的期權。上表中披露的2,000個未償還 期權取自2008年激勵計劃。根據我們的2014激勵計劃,我們被授權 發行總計2,000,000股普通股或普通股可轉換或可行使的其他證券。 我們已於2016年7月根據2014激勵計劃授予購買總計30,000股普通股的期權,其中已行使購買15,000股普通股的期權。此外,根據2014年激勵計劃,我們在2014年總共向我們公司的顧問發行了120,000股普通股,2016年向我們的高級管理人員和董事發行了132,000股普通股 ,2018年向我們的高級管理人員和董事發行了132,000股普通股,2017年向3名員工發行了26,000股普通股,2018年向員工發行了316,000股普通股 。因此,根據2008激勵計劃,我們可能會發行購買47,781股的期權 ,根據2014激勵計劃,我們可能會發行1,244,000股普通股或其他可轉換或可行使的普通股 。 |
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下表 列出了截至2020年10月13日我們實益擁有的普通股的某些信息, 針對(I)每個已知為本公司5%或以上已發行普通股實益擁有人的股東, (Ii)每位被點名的高管和董事,以及(Iii)作為一個集團的所有高管和董事。任何人士被視為 實益擁有任何股份:(I)該人士直接或間接行使單獨或分享投票權或投資 權力,或(Ii)該人士有權在60天內任何時間透過行使購股權或認股權證而取得實益擁有權 。除非另有説明,與表 所示我們董事和高管的股份相關的投票權和投資權僅由實益擁有人行使,或由擁有人和擁有人的 配偶或子女共同行使。
名稱和地址 | 標題為 班級 | 數量 有益 所有權 | 百分比 所有權 | |||||||
雷草先生(1)(2) | 普普通通 | 421,008 | 10.2 | % | ||||||
潘拓女士(1) | 普普通通 | 39,000 | 1.17 | % | ||||||
黃志康先生(1) | 普普通通 | 88,000 | 2.64 | % | ||||||
王靜先生(1)(3) | 普普通通 | 26,000 | * | |||||||
劉鐵樑先生(1)(4) | 普普通通 | 26,000 | * | |||||||
李亞飛先生(1) | 普普通通 | 23,800 | * | |||||||
李建明先生 | 普普通通 | - | - | |||||||
高級職員和董事總數(6人) | 普普通通 | 623,808 | 18.7 | % | ||||||
其他5%的股東 | ||||||||||
梁山明先生(5) | 普普通通 | 220,000 | 5.5 | % |
* | 不到1%。 |
(1) | 此人的地址是紐約羅斯林市北方大道1044號中國-環球航運美國有限公司郵編:11576-1514.(C/o China-Global Shipping America,Ltd.,1044 Northern Boulevard,Roslyn,New York 11576-1514.) |
(2) | 曹先生已收到購買36,000股本公司普通股的期權,所有相關股份均反映在此表中 ,因為它們已全部歸屬。 |
(3) | 王先生已收到購買10,000股本公司普通股的期權,所有相關股票均反映在此表中 ,因為它們已完全歸屬。 |
(4) | 劉先生已獲得購買10,000股本公司普通股的期權,其中8,000股已全部歸屬。 |
(5) | 樑善明先生的地址是廣西防城港市港口區中華路2號,郵編538001。 |
30
第十三項。 某些關係和相關交易,以及董事獨立性。
董事會保留根據納斯達克證券市場規則4200(A)(15)提供的獨立性定義 被視為獨立的大多數獨立董事。除本文所述外,自本公司上一會計年度開始以來,未發生任何根據S-K條例第404項要求披露的交易 。
2013年6月,公司與天津智源投資集團有限公司( “智源投資集團”)、天宇化工輕工智源貿易有限公司(連同智源 投資集團“智源”)簽署了為期五年的全球物流服務協議。智源投資集團由本公司大股東張先生所有。 2013年9月,本公司與智源投資集團簽訂內陸運輸管理服務合同,提供一定的諮詢服務,幫助控制運輸過程中潛在的商品損失。截至2019年6月30日,智源投資集團應支付的 金額為484,331美元,因為該公司通過向智源提供內陸運輸管理服務產生了收入 。截至2019年6月30日,本公司為智源應收金額計提了10%的壞賬撥備 。本公司與致遠訂立補充服務協議,將服務期限 延長至2019年9月1日。截至本報告日期,沒有就延長此類服務期達成任何其他協議。
截至2020年6月30日,本公司已向首席執行官支付6,279美元,向代理首席財務官支付26,570美元,這兩筆款項均包括在 其他應付金額中。這些款項是代表公司為日常業務經營活動支付的。
項目14. 首席會計師費用和服務。
Friedman LLP被本公司任命為其截至2019年6月30日、 2020和2019年6月30日的財政年度的獨立註冊會計師事務所。Friedman LLP為2020和2019年財政年度提供的審計服務包括審查公司的綜合財務報表 ;以及與向委員會提交的定期文件相關的服務。此外,Friedman LLP還提供與公司季度報告相關的審核服務。
審計 費用
在2020財年和2019年財年,Friedman LLP對我們財務報表的年度審計和對定期報告中包含的財務報表的季度審查的費用分別為254,000美元和232,000美元。
與審計相關的費用
沒有。
税 手續費
税收 2020財年和2019年與報税表準備相關的費用分別為24,779美元和29,925美元。
所有 其他費用
沒有。
審核 委員會預批政策
在 Friedman LLP受聘於公司提供審計或非審計服務之前,該聘用由公司的 審計委員會批准。Friedman LLP提供的所有服務都已獲得批准。
31
第 項15.證物、財務報表明細表。
數 | 陳列品 | |
3.1 | 中華環球航運美國有限公司註冊章程(一) | |
3.2 | 修訂後的“中國-環球航運美國有限公司註冊章程”修正案(二) | |
3.3 | 中華環球航運美國有限公司章程(三) | |
4.1 | 普通股證書樣本(三) | |
4.2 | 日期為2018年3月12日的A系列普通股購買認股權證表格。(4) | |
4.3 | 日期為2018年3月12日的B系列普通股購買認股權證表格。(4) | |
4.4 | 日期為2020年9月17日的普通股認購權證表格。(5) | |
10.1 | 跨太平洋公司與中國公司簽訂的獨家管理諮詢和技術服務協議。(3) | |
10.2 | 跨太平洋公司與中國公司之間的獨家營銷協議。(3) | |
10.3 | 由曹磊、張明偉、本公司及中國之間簽訂的委託書。(3) | |
10.4 | 跨太平洋、曹磊和張明偉之間的股權質押協議。(3) | |
10.5 | 本公司、曹磊、張明偉和中國之間的獨家股權購買協議。(3) | |
10.6 | 第一次修訂和重新簽署了跨太平洋和中國之間的獨家管理諮詢和技術服務協議。(3) | |
10.7 | 第一次修訂和重新簽署了跨太平洋公司和中國公司之間的獨家營銷協議。(2) | |
10.8 | 公司2008年股票激勵計劃。(3) | |
10.9 | 公司2014年股票激勵計劃。(6) | |
10.10 | 2018年3月12日的證券購買協議。(4) | |
10.11 | 2018年3月12日的配售代理協議。(4) | |
10.12 | 布拉德利·哈內伯格先生與中國環球航運美國有限公司之間的邀請函,日期為2018年5月4日。(7) | |
10.13 | 曹磊先生與中國環球航運美國有限公司簽訂的僱傭協議,日期為2018年5月4日。(7) | |
10.14 | 拓攀女士與中國環球航運美國有限公司簽訂的僱傭協議,日期為2018年5月4日。(7) | |
10.15 | 黃志康先生與中國環球航運美國有限公司簽訂的僱傭協議,日期為2018年5月4日。(7) | |
10.16 | 黃向斌先生與中國環球海運美國有限公司之間的證券購買協議,日期為2018年11月8日(8) | |
10.17 | 黃向斌先生與中國環球海運美國有限公司於2018年12月10日訂立的修訂協議(9) | |
10.18 | 2019年11月14日購股協議(10) | |
10.19 | 徐俊峯先生與中國環球海運美國有限公司之間的邀請函,日期為2020年2月26日(11) | |
10.20 | 2020年4月6日購股協議(12) | |
10.21 | 2020年6月17日首次修訂和重新簽署的購股協議(13) | |
10.22 | 2020年9月3日終止協議(14) | |
10.23 | 2020年9月17日的證券購買協議(5) | |
14.1 | 公司道德規範 。(3) | |
21.1 | 本公司子公司名單。* | |
23.1 | 獨立核數師事務所同意。* | |
31.1 | 根據1934年證券交易法規則13a-14對CEO進行認證 。* | |
31.2 | 根據1934年證券交易法規則13a-14認證首席財務官 。* | |
32.1 | 依據2002年“薩班斯-奧克斯利法案”第906條通過的“美國法典”第18編第1350條規定的首席執行官證書。** | |
32.2 | 根據2002年“薩班斯-奧克斯利法案”第906條通過的“美國法典”第18編第1350條規定的首席財務官證書。** | |
99.1 | 新聞稿日期為2020年10月13日** | |
101.INS | XBRL 實例文檔。 | |
101.SCH | XBRL 分類擴展架構。 | |
101.CAL | XBRL 分類擴展計算鏈接庫。 | |
101.DEF | XBRL 分類擴展定義鏈接庫。 | |
101.LAB | XBRL 分類擴展標籤鏈接庫。 | |
101.PRE | XBRL 分類擴展演示文稿鏈接庫。 |
* | 隨函存檔 。 |
** | 本認證 不視為為1934年修訂的《證券交易法》(Exchange Act)第18條的目的而提交, 也不應視為以其他方式承擔該條款的責任,也不應視為通過引用將其納入根據 修訂的1933年證券法或《交易法》提交的任何文件中。 |
(1) | 參考公司於2014年1月27日提交的當前8-K表格報告併入 。 |
(2) | 參考公司於2020年7月6日提交的當前8-K表格報告併入 。 |
(3) | 通過參考公司註冊號為333-150858和333-148611的S-1表格中的註冊聲明而註冊成立。 |
(4) | 參考公司於2018年3月12日提交的當前8-K表格報告合併 |
(5) | 參考公司於2020年9月18日提交的當前8-K表格報告併入 。 |
(6) | 參考公司於2014年4月23日提交的S-8表格合併 。 |
(7) | 參考公司於2018年5月10日提交的當前8-K表格報告合併 |
(8) | 參考公司於2018年11月14日提交的當前8-K表格報告併入 。 |
(9) | 通過參考公司於2018年12月12日提交的當前8-K表格報告併入 。 |
(10) | 參考公司於2019年11月11日提交的Form 10-Q季度報告併入 。 |
(11) | 參考公司於2020年2月26日提交的當前8-K表格報告併入 。 |
(12) | 參考公司於2020年4月8日提交的當前8-K表格報告併入 。 |
(13) | 參考公司於2020年6月17日提交的當前8-K表格報告併入 。 |
(14) | 通過參考公司於2020年9月3日提交的當前8-K表格報告併入 。 |
32
簽名
根據交易法的要求,本公司促使本報告由正式授權的簽名人代表其簽署。
中國-全球船務美國有限公司 有限公司 | ||
2020年10月13日 | 依據: | /s/ 雷曹 |
雷草 | ||
首席執行官 | ||
(首席行政主任) |
根據1934年證券交易法第13或15(D)節的要求,本報告已由以下 代表註冊人在指定日期以註冊人身份簽署。
2020年10月13日 | 依據: | /s/ 雷曹 |
雷草 | ||
首席執行官兼董事會主席 | ||
(首席行政主任) | ||
2020年10月13日 | 依據: | /s/ 託盤 |
託盤 | ||
代理
首席財務官
(首席財務官和 首席會計官) | ||
2020年10月13日 | 通過 | /s/ 黃志康 |
黃志康 | ||
首席運營官兼董事 | ||
2020年10月13日 | 依據: | /s/ 王靜 |
王靜 | ||
導演 | ||
2020年10月13日 | 依據: | /s/ 徐俊峯 |
徐俊峯 | ||
導演 | ||
2020年10月13日 | 依據: | /s/ 劉鐵樑 |
劉鐵樑 | ||
導演 |
33
獨立註冊會計師事務所報告
致 董事會和股東
中國-環球航運美國有限公司
關於合併財務報表的意見
吾等已審核隨附的中國環球航運美國有限公司及其聯屬公司(統稱“貴公司”)於2020年6月30日及2019年6月30日的綜合資產負債表 及截至2020年6月30日止兩年內各年度的相關綜合經營表及全面虧損、權益(虧損)及現金流量變動 ,以及相關附註(統稱為 綜合財務報表)。我們認為,綜合財務報表在所有重要方面都公平地反映了本公司於2020年6月30日和2019年6月30日的財務狀況,以及截至2020年6月30日的兩年期間各年度的運營結果和現金流量 ,符合美國公認的會計原則 。 我們認為,合併財務報表在所有重要方面都公平地反映了本公司截至2020年6月30日和2019年6月30日的財務狀況,以及截至2020年6月30日止兩年內每個年度的運營結果和現金流量。 符合美國公認的會計原則 。
意見依據
這些 合併財務報表由公司管理層負責。我們的責任是根據我們的審計對公司的合併財務報表發表 意見。我們是在PCAOB註冊的公共會計師事務所 ,根據美國聯邦證券法 以及美國證券交易委員會和PCAOB的適用規則和法規,我們必須與公司保持獨立。
我們 根據PCAOB的標準進行審核。這些標準要求我們計劃和執行審計 ,以獲得關於合併財務報表是否沒有重大錯報的合理保證,無論 是由於錯誤還是欺詐。本公司不需要對其財務報告 的內部控制進行審計,也沒有聘請我們對其進行審計。作為我們審計的一部分,我們需要了解財務報告的內部控制, 但不是為了對公司財務報告內部控制的有效性發表意見。 因此,我們不發表此類意見。
我們的 審計包括執行評估合併財務報表重大錯報風險的程序(無論 是由於錯誤還是欺詐),以及執行應對這些風險的程序。這些程序包括在測試基礎上檢查關於合併財務報表中的金額和披露的 證據。我們的審計還包括評估 管理層使用的會計原則和作出的重大估計,以及評估 合併財務報表的整體列報情況。我們相信,我們的審計為我們的意見提供了合理的依據。
考慮 公司作為持續經營企業的能力
隨附的 綜合財務報表的編制假設本公司將繼續作為持續經營的企業。如綜合財務報表附註2所述,本公司於2020年6月30日出現嚴重營運資金短缺、經常性營運虧損及累計虧損 。這些因素使人對公司 作為持續經營企業的持續經營能力產生了極大的懷疑。附註2中還描述了管理層在這些事項上的計劃。這些 財務報表不包括可能因這些不確定性的結果而導致的任何調整。如果公司 無法成功獲得附註2中規定的必要額外財務支持,可能會對公司造成重大 不利影響。
/s/ Friedman LLP
我們 自2007年起擔任公司審計師
紐約 紐約
2020年10月13日
F-1
中國-全球 船務美國有限公司和附屬公司
合併 資產負債表
六月三十日, | 六月三十日, | |||||||
2020 | 2019 | |||||||
資產 | ||||||||
流動資產 | ||||||||
現金 | $ | 131,182 | $ | 3,142,650 | ||||
應收票據 | - | 383,792 | ||||||
應收帳款,淨額 | 1,155,948 | 7,045,846 | ||||||
其他應收賬款,淨額 | 51,034 | 4,335,715 | ||||||
向供應商預付款-第三方 | 48,875 | 124,140 | ||||||
預付費用和其他流動資產 | 90,382 | 105,054 | ||||||
關聯方應收賬款,淨額 | 435,898 | 807,965 | ||||||
流動資產總額 | 1,913,319 | 15,945,162 | ||||||
財產和設備,淨額 | 523,290 | 989,910 | ||||||
使用權資產 | 300,114 | - | ||||||
無形資產,淨額 | 26,389 | 89,722 | ||||||
預付費用 | - | 519,503 | ||||||
其他長期資產-存款 | 2,974,990 | 3,054,706 | ||||||
總資產 | $ | 5,738,102 | $ | 20,599,003 | ||||
負債和權益(不足) | ||||||||
流動負債 | ||||||||
遞延收入 | $ | 67,083 | $ | 68,590 | ||||
應付帳款 | 487,692 | 567,619 | ||||||
租賃負債-流動負債 | 204,391 | - | ||||||
應繳税款 | 3,280,348 | 3,184,895 | ||||||
應計費用和其他流動負債 | 1,643,319 | 1,418,129 | ||||||
應付貸款-當期 | 126,032 | - | ||||||
流動負債總額 | 5,808,865 | 5,239,233 | ||||||
租賃負債--非流動負債 | 132,699 | - | ||||||
應付貸款--非流動貸款 | 154,438 | - | ||||||
總負債 | 6,096,002 | 5,239,233 | ||||||
承諾和或有事項 | ||||||||
公平(不足) | ||||||||
優先股,授權2,000,000股,無面值,未發行 | - | - | ||||||
普通股,授權50,000,000股,無面值;截至2020年和2019年6月30日分別發行3,718,788股和3,210,907股;截至2020年和2019年6月30日分別發行3,718,788股和3,175,807股* | 28,414,992 | 26,523,830 | ||||||
額外實收資本 | 2,334,962 | 2,066,906 | ||||||
應收認購款 | (59,869 | ) | - | |||||
庫存股,按成本計算,截至2020年6月30日和2019年6月30日分別為0和35,099股* | - | (417,538 | ) | |||||
累積赤字 | (23,421,594 | ) | (6,968,700 | ) | ||||
累計其他綜合損失 | (1,084,030 | ) | (671,106 | ) | ||||
中國-環球航運美國有限公司股東權益合計 | 6,184,461 | 20,533,392 | ||||||
非控股權益 | (6,542,361 | ) | (5,173,622 | ) | ||||
總股本(不足) | (357,900 | ) | 15,359,770 | |||||
負債和權益總額(不足) | $ | 5,738,102 | $ | 20,599,003 |
* | 股票 和每股數據以追溯方式提供,以反映2020年7月7日的5股1股反向股票拆分。 |
附註 是這些經審計的綜合財務報表的組成部分。
F-2
中國-全球 船務美國有限公司和附屬公司
合併 營業報表和全面虧損
在過去的幾年裏 | ||||||||
六月三十日, | ||||||||
2020 | 2019 | |||||||
淨收入-第三方 | $ | 6,535,956 | $ | 41,337,664 | ||||
淨收入關聯方 | - | 433,383 | ||||||
總收入 | 6,535,956 | 41,771,047 | ||||||
收入成本 | (3,678,863 | ) | (36,006,510 | ) | ||||
毛利 | 2,857,093 | 5,764,537 | ||||||
銷售費用 | (393,617 | ) | (718,754 | ) | ||||
一般和行政費用 | (3,386,690 | ) | (4,344,435 | ) | ||||
固定資產和無形資產減值損失 | (327,632 | ) | - | |||||
租賃權改進保證金減值損失 | - | (425,068 | ) | |||||
壞賬撥備 | (14,910,502 | ) | (3,978,893 | ) | ||||
以股票為基礎的薪酬 | (1,576,756 | ) | (2,267,833 | ) | ||||
業務費用共計 | (20,595,197 | ) | (11,734,983 | ) | ||||
營業虧損 | (17,738,104 | ) | (5,970,446 | ) | ||||
其他費用,淨額 | (4,522 | ) | (120,798 | ) | ||||
扣除所得税撥備前淨虧損 | (17,742,626 | ) | (6,091,244 | ) | ||||
所得税費用 | (186,021 | ) | (920,869 | ) | ||||
淨損失 | (17,928,647 | ) | (7,012,113 | ) | ||||
可歸因於非控股權益的淨虧損 | (1,475,753 | ) | (478,269 | ) | ||||
中華環球航運美國有限公司應佔淨虧損 | $ | (16,452,894 | ) | $ | (6,533,844 | ) | ||
綜合損失 | ||||||||
淨損失 | $ | (17,928,647 | ) | $ | (7,012,113 | ) | ||
其他綜合損失-外幣 | (383,203 | ) | (281,224 | ) | ||||
綜合損失 | (18,311,850 | ) | (7,293,337 | ) | ||||
減去:可歸因於非控股權益的綜合虧損 | (1,368,739 | ) | (360,794 | ) | ||||
中華環球航運美國有限公司應佔綜合虧損 | $ | (16,943,111 | ) | $ | (6,932,543 | ) | ||
每股虧損 | ||||||||
基本和稀釋* | $ | (4.78 | ) | $ | (2.27 | ) | ||
計算中使用的普通股加權平均數 | ||||||||
基本和稀釋* | 3,442,448 | 2,883,887 |
* | 股票 和每股數據以追溯方式提供,以反映2020年7月7日的5股1股反向股票拆分。 |
附註 是這些經審計的綜合財務報表的組成部分。
F-3
中國-環球船務美國有限公司。和 個分支機構
合併權益變動表 (虧空)
附加 | 累計其他 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
優先股 股 | 普通股 股 | 付清 | 庫房 庫存 | 認購 | 累積 | 全面 | 非控制性 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
股份 | 金額 | 股票* | 金額 | 資本 | 股票* | 金額 | 應收賬款 | 赤字 | 損失 | 利息 | 總計 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
餘額,2018年6月30日 | - | $ | - | 2,654,206 | $ | 23,717,330 | $ | 1,755,573 | (35,099 | ) | $ | (417,538 | ) | $ | - | $ | (434,856 | ) | $ | (272,407 | ) | $ | (4,812,828 | ) | $ | 19,535,274 | ||||||||||||||||||||||
員工股票薪酬 | - | - | 316,000 | 1,382,500 | - | - | - | - | - | - | - | 1,382,500 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
顧問的股票薪酬 | - | - | 110,000 | 574,000 | (127,500 | ) | - | - | - | - | - | - | 446,500 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
向私人投資者發行普通股 | - | - | 130,701 | 850,000 | - | - | - | - | - | - | - | 850,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
向管理層和員工攤銷股票 | - | - | - | - | 91,000 | - | - | - | - | - | - | 91,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
攤銷向顧問發行的股票 | - | - | - | - | 347,833 | - | - | - | - | - | - | 347,833 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
外幣折算 | - | - | - | - | - | - | - | - | - | (398,699 | ) | 117,475 | (281,224 | ) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
淨收益(虧損) | - | - | - | - | - | - | - | - | (6,533,844 | ) | - | (478,269 | ) | (7,012,113 | ) | |||||||||||||||||||||||||||||||||
餘額,2019年6月30日 | - | $ | - | 3,210,907 | $ | 26,523,830 | $ | 2,066,906 | (35,099 | ) | $ | (417,538 | ) | $ | - | $ | (6,968,700 | ) | $ | (671,106 | ) | $ | (5,173,622 | ) | $ | 15,359,770 | ||||||||||||||||||||||
員工股票薪酬 | - | - | 114,000 | 371,900 | - | - | - | - | - | - | - | 371,900 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
顧問的股票薪酬 | - | - | 228,980 | 936,800 | - | - | - | - | - | - | - | 936,800 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
攤銷向顧問發行的股票 | - | - | - | - | 268,056 | - | - | - | - | - | - | 268,056 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
向私人投資者發行普通股 | - | - | 200,000 | 1,000,000 | - | - | - | (59,869 | ) | - | - | - | 940,131 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
註銷庫房 股票 | - | - | (35,099 | ) | (417,538 | ) | - | 35,099 | 417,538 | - | - | - | - | - | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
外幣折算 | - | - | - | - | - | - | - | - | - | (412,924 | ) | 29,721 | (383,203 | ) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
淨虧損 | - | - | - | - | - | - | - | - | (16,452,894 | ) | - | (1,398,460 | ) | (17,851,354 | ) | |||||||||||||||||||||||||||||||||
平衡,2020年6月30日 | - | $ | - | 3,718,788 | $ | 28,414,992 | $ | 2,334,962 | - | $ | - | $ | (59,869 | ) | $ | (23,421,594 | ) | $ | (1,084,030 | ) | $ | (6,542,361 | ) | $ | (357,900 | ) |
* | 股票和每股數據是在追溯的基礎上提供的,以反映2020年7月7日的5股1股反向股票拆分。 |
附註是這些經審計的綜合財務報表不可分割的 部分。
F-4
中國-環球船務美國有限公司。和 個分支機構
綜合現金流量表
在過去的幾年裏 | ||||||||
六月三十日, | ||||||||
2020 | 2019 | |||||||
經營活動 | ||||||||
淨損失 | $ | (17,928,647 | ) | $ | (7,012,113 | ) | ||
對淨虧損與經營活動中使用的現金淨額進行調整: | ||||||||
以股票為基礎的薪酬 | 1,576,756 | 2,267,833 | ||||||
折舊攤銷 | 402,294 | 130,920 | ||||||
非現金租賃費用 | 151,866 | - | ||||||
壞賬準備金(扣除追討後的淨額) | 14,910,502 | 3,978,893 | ||||||
固定資產和無形資產減值損失 | 327,632 | - | ||||||
租賃權改進保證金減值損失 | - | 425,068 | ||||||
遞延税金撥備 | - | 634,500 | ||||||
資產和負債的變動 | ||||||||
應收票據 | 386,233 | (386,233 | ) | |||||
應收帳款 | 1,078,261 | (2,553,973 | ) | |||||
其他應收賬款 | (5,806,997 | ) | 161,057 | |||||
向供應商預付款-第三方 | 75,815 | (3,671,931 | ) | |||||
向供應商關聯方預付款 | - | 3,312,666 | ||||||
預付費用和其他流動資產 | 315,398 | 1,407,599 | ||||||
其他長期資產-存款 | 84,713 | (2,928,775 | ) | |||||
關聯方應收賬款 | 413,408 | 1,422,254 | ||||||
遞延收入 | (1,601 | ) | (353,432 | ) | ||||
應付帳款 | (80,420 | ) | (2,709,194 | ) | ||||
應繳税款 | 91,025 | 487,197 | ||||||
租賃負債 | (114,840 | ) | - | |||||
應計費用和其他流動負債 | 222,068 | 1,114,597 | ||||||
經營活動中使用的現金淨額 | (3,896,534 | ) | (4,273,067 | ) | ||||
投資活動 | ||||||||
購置財產和設備 | (6,984 | ) | (143,493 | ) | ||||
處置財產和設備所得收益 | 5,626 | - | ||||||
投資活動所用現金淨額 | (1,358 | ) | (143,493 | ) | ||||
籌資活動 | ||||||||
發行普通股所得款項 | 940,131 | 850,000 | ||||||
應付貸款 | 280,470 | - | ||||||
融資活動提供的現金淨額 | 1,220,601 | 850,000 | ||||||
匯率波動對現金的影響 | (334,177 | ) | (389,049 | ) | ||||
現金淨減少額 | (3,011,468 | ) | (3,955,609 | ) | ||||
年初現金 | 3,142,650 | 7,098,259 | ||||||
年終現金 | $ | 131,182 | $ | 3,142,650 | ||||
補充信息 | ||||||||
已繳所得税 | $ | 38,602 | $ | 166,960 | ||||
經營和投資活動的非現金交易 | ||||||||
將預付款轉移到無形資產 | $ | 218,678 | $ | - | ||||
使用權資產和租賃負債的初步確認 | $ | 452,042 | $ | - |
附註是這些經審計的綜合財務報表不可分割的 部分。
F-5
中國-全球 船務美國有限公司和附屬公司
合併財務報表附註
注 1.組織機構和業務性質
在美國(“美國”)成立 2001年,位於弗吉尼亞州的中國-環球航運美國有限公司(簡稱“中-環球”或“本公司”)成為全球航運和貨運物流綜合解決方案提供商。公司為客户提供量身定製的 解決方案和增值服務,以提高整個航運 和貨運物流鏈中相關步驟的效率和控制。公司主要通過其在中華人民共和國(“中華人民共和國”)(包括香港)和公司大部分客户所在的美國的全資子公司開展業務。
公司經營四個業務部門,包括(1)航運代理和管理服務,由其在香港和美國的子公司經營;(2)內陸運輸管理服務,由其在美國的子公司經營; (3)貨運物流服務,由其在中國和美國的子公司經營;(4)集裝箱卡車運輸服務, 由其在中國和美國的子公司經營。
在2019財年之前,公司主要專注於貨運物流和內陸運輸管理服務。從 2019財年開始,當前的貿易動態使得航運承運人客户將貨物轉移到 美國港口的成本更高,這導致該公司將重點重新轉移到航運代理和管理業務上。由於價格 和競爭對手無法將技術作為一種資源來滿足客户需求,中國的船運代理業 有所改善,全國的船運代理數量也有所減少。
2018年9月3日,公司與寧波遠東萬能船務代理有限公司簽訂合作協議, 在香港設立名為光明遠東國際船務代理有限公司的合資公司,從事全球航運 代理業務。該公司在合資企業中擁有51%的股權。2019年5月23日,光明遠東國際 船務代理有限公司在紐約註冊成立,並終止在香港註冊。截至2020年6月30日和2019年6月30日的年度,合資企業沒有重大運營 。目前,本公司正通過其全資擁有的香港子公司開展船務代理業務 。
於2019年4月10日,本公司與中國一家航運 管理公司行政總裁秦衞軍先生訂立合作協議,於紐約成立名為State Priests Management Ltd.(“State Priests”)的合資公司,本公司將持有該合資公司20%股權。2019年7月26日,本公司與 秦衞軍先生簽訂修訂後的合作協議,將本公司在國家牧師的股權由20%變更為90%。本公司並無向合營公司提供 任何現金資助,合營公司亦未有經營任何有待中國船級社頒發的國際船舶安全管理證書(“證書”) 。華僑海運紐約公司 紐約公司開始提供不需要認證的航運管理相關服務,包括安排和 協調本季度的船舶維護和檢查。
2019年11月6日,本公司與秦衞軍先生簽署修訂後的合作協議,重組雙方在國家牧師的股權 。鑑於國家牧師未能及時獲得有關部門的必要批准,秦衞軍 先生同意以秦先生擁有的另一家紐約實體海洋大陸管理有限公司(“海洋大陸”)的80%股權交換本公司在國家牧師公司的90%股權。股權轉讓已經完成。海洋大陸 已獲得證書,但截至2020年6月30日尚未運營。截至2020年6月30日,沒有注資,也沒有國家牧師和海洋大陸的運營,因此交易中沒有確認任何收益或損失。
2020年1月10日, 公司與公司股東梁山明先生簽訂合作協議,在紐約成立名為LSM Trading Ltd.的合資公司 ,公司持有該公司40%的股權。截至本報告日期,公司未進行任何投資 。新的合資公司將為中國客户在美國購買農業相關商品提供便利。 該公司將提供全面的供應鏈和物流解決方案。
F-6
中國-全球 船務美國有限公司和附屬公司
合併財務報表附註
從二零二零年一月下旬開始在中國爆發的新型冠狀病毒(新冠肺炎),已經迅速蔓延到世界多個地區。2020年3月,世界衞生組織宣佈新冠肺炎為大流行,並在過去幾個月裏導致中國和美國的隔離,旅行限制,商店和商業設施暫時關閉。鑑於 新冠肺炎疫情迅速擴大的性質,以及本公司幾乎所有的業務運營 及其員工都集中在中國和美國,本公司的業務、經營業績和財務狀況在截至2020年6月30日的年度受到不利影響 。
2020年7月7日股市收盤後,為滿足其普通股在納斯達克資本市場持續上市的要求,本公司於 對其普通股進行了5股換l股的反向股票拆分。反向股票拆分獲得公司董事會和股東的 批准,旨在允許公司滿足繼續在納斯達克資本市場上市的最低 每股1.00美元的股價要求。因此,本申請中包括的所有普通股 股票金額追溯減少了五倍,所有普通股每股金額增加了五倍。受影響的金額包括已發行的普通股,包括因股票期權而產生的 ,以及轉換為普通股的認股權證。
注 2.重要會計政策摘要
(A) 列報依據
隨附的 綜合財務報表是根據美國證券交易委員會(SEC)的規則和規定 按照美國公認會計原則(“美國公認會計原則”)編制的。 合併財務報表是根據美國公認會計原則 (“美國公認會計原則”)根據美國證券交易委員會(“證券交易委員會”)的規則和規定編制的。合併財務報表包括本公司的賬目,幷包括子公司和VIE的資產、負債、 收入和費用。所有公司間交易和餘額都已在合併中沖銷。
中國環球船務代理有限公司是一家中國公司(“中國”),被視為可變利益實體(“VIE”),本公司為主要受益人。 中國-環球船務代理有限公司是一家中國公司(“中國-中國”),被視為可變利益實體(“VIE”)。 公司為主要受益人。本公司通過跨太平洋航運有限公司與中國簽訂了若干協議 ,根據該協議,本公司將獲得中中淨收入的90%。
作為VIE,中國-中國的收入包括在公司的總收入中,運營的任何收入/虧損都與公司的收入/虧損 合併。由於本公司與中中之間的合同安排,本公司在中中擁有 需要合併本公司與中中財務報表的金錢利益。
公司已按照會計準則編纂(“ASC”) 810-10“合併”合併中中經營業績。本公司與中華及其分支機構之間的代理關係受一系列合同安排管轄,根據這些安排,本公司對中華擁有實質性控制權。管理層持續 重新評估公司是否仍是中中關係的主要受益者。
本公司合併資產負債表 中包括的中中資產和負債的賬面金額和分類如下: 包括在公司合併資產負債表中的資產和負債的賬面金額和分類如下:
六月三十日, | 六月三十日, | |||||||
2020 | 2019 | |||||||
流動資產: | ||||||||
現金 | $ | 5,022 | $ | 11,691 | ||||
其他應收賬款 | - | 309 | ||||||
預付費用和其他流動資產 | - | 4,474 | ||||||
流動資產總額 | 5,022 | 16,474 | ||||||
存款 | 1,608 | 1,655 | ||||||
財產和設備,淨額 | 41,171 | 95,765 | ||||||
總資產 | $ | 47,801 | $ | 113,894 | ||||
流動負債: | ||||||||
其他應付賬款和應計負債 | $ | 39,919 | $ | 30,175 | ||||
總負債 | $ | 39,919 | $ | 30,175 |
F-7
中國-全球 船務美國有限公司和附屬公司
合併財務報表附註
(B) 金融工具的公允價值
公司遵循ASC 820《公允價值計量和披露》的規定,明確了公允價值的定義, 規定了公允價值的計量方法,並建立了公允價值層次結構,將公允價值計量中使用的投入分類如下:
級別 1-可觀察的輸入,例如在測量日期 可獲得的相同資產或負債在活躍市場的未調整報價。
第 2級-資產或負債在活躍市場中可觀察到的報價以外的投入, 在非活躍市場中相同或相似資產和負債的報價以外的投入,可觀測到的報價以外的投入, 來自可觀測市場數據或由可觀測市場數據證實的投入。
第 3級-根據最佳可用信息反映管理層假設的不可觀察的輸入。
由於這些工具的短期性質,應收賬款、其他應收賬款、其他流動資產和流動負債的賬面價值接近其公允 價值。
(C) 使用估計數和假設
根據美國公認會計原則編制公司綜合財務報表要求管理層作出估計 和假設,這些估計和假設影響財務報表日期的資產和負債報告金額以及或有資產和負債的披露 報告期內的收入和費用報告金額。必要時會調整估算 以反映實際經驗。公司合併財務報表中反映的重要會計估計包括收入確認、股票薪酬公允價值、收入成本、可疑賬户撥備、減值損失、遞延所得税、所得税費用以及財產和設備的使用壽命。本公司判斷和估計的投入 考慮了新冠肺炎對本公司的關鍵 和重大會計估計的經濟影響。由於使用估計值是財務報告流程的組成部分, 實際結果可能與這些估計值不同。
(D) 外幣兑換
本公司及其子公司的 賬户使用 實體經營所處的主要經濟環境的貨幣(“功能貨幣”)計量。本公司的本位幣為美元(“USD”) 而其在中國的子公司,包括中國、跨太平洋航運有限公司和跨太平洋物流上海有限公司 以人民幣(“人民幣”)報告其財務狀況和經營業績,其子公司China-Global Shipping Australia Pty Ltd(“澳元”)以澳元(“澳元”)報告其財務狀況和經營業績。其附屬公司 中國環球航運香港有限公司(China-Global Shipping Hong Kong) 報告其以港元(“HKD”) 的財務狀況和經營業績 其附屬公司中國環球航運加拿大有限公司(China-Global Shipping Canada,Inc.)報告其以加元 (“CAD”)的財務狀況和經營業績。隨附的合併財務報表以美元列報。外幣交易使用交易時有效的固定匯率 換算成美元。通常,匯兑收益 和此類交易結算產生的損失在合併經營報表中確認。 公司根據ASC 830-10“外幣事項”折算外幣財務報表。 資產和負債按中國人民銀行在資產負債表 日的現行匯率折算,收入和費用按年內有效的平均匯率折算。 公司按照ASC 830-10“外幣事項”折算外幣財務報表。 資產負債按中國人民銀行在資產負債表 日的現行匯率折算。由此產生的換算 調整記為其他全面虧損和累計其他全面虧損,作為本公司權益的單獨組成部分 ,並計入非控股權益。
F-8
中國-全球 船務美國有限公司和附屬公司
合併財務報表附註
截至2020年6月30日和2019年6月30日的年度匯率如下:
六月三十日, | ||||||||||||||||
2020 | 2019 | |||||||||||||||
外幣 | 資產負債表 | 損益 | 資產負債表 | 損益 | ||||||||||||
人民幣:1美元 | 7.0651 | 7.0312 | 6.8657 | 6.8223 | ||||||||||||
澳元:1美元 | 1.4514 | 1.4924 | 1.4238 | 1.3984 | ||||||||||||
港幣:1美元 | 7.7505 | 7.7948 | 7.8130 | 7.8387 | ||||||||||||
加元:1美元 | 1.3617 | 1.3421 | 1.3092 | 1.3238 |
(E) 現金
現金包括手頭現金 和銀行現金,不受取款或使用的限制。本公司主要在中國、澳大利亞、香港、加拿大和美國的多家金融機構維持現金 。截至2020年6月30日和2019年6月30日,在中國的金融機構維持的現金餘額分別為97,836美元和2,993,913美元 。這些餘額中的8,780美元和2,923,972美元不在保險範圍內,因為中國的存款保險制度只為一家銀行的每位儲户提供保險,最高約為70,000美元 (人民幣500,000元)。截至2020年6月30日和2019年6月30日,美國金融機構的現金餘額分別為25,739美元和122,017美元,並由聯邦存款保險公司或其他計劃提供保險,但有一定的限制。 如果 個人/a公司持有其合格存款的銀行倒閉,香港存款保障委員會將支付最高不超過港幣500,000元(約合64,000美元)的賠償。截至2020年6月30日和2019年6月30日,香港金融機構的現金餘額分別為2,029美元和4,386美元 ,並由香港存款保障委員會提供保險。截至2019年6月30日、 2020和2019年,澳大利亞金融機構的現金餘額分別為1,116美元和1,821美元,並 因為澳大利亞政府擔保存款高達250,000澳元(約合172,000美元)而投保。截至2020年6月30日和2019年6月30日,公司承保的存款金額分別為117,940美元和198,165美元。
(F) 應收票據
應收票據 指客户銀行擔保付款的各種客户的應收貿易賬款。這些票據是不計息的,通常在三到六個月內支付。公司有能力在計劃付款日期之前向客户銀行提交 付款請求,但會產生利息費用和 手續費。
(G) 應收賬款和壞賬準備
應收賬款 按可變現淨值列示。本公司保留壞賬和預計損失準備。 本公司定期審核應收賬款,並在個人應收餘額是否可收回方面存在疑問 時,給予一般和具體準備。在評估個人應收賬款餘額的可收款性時, 公司會考慮許多因素,包括餘額的年齡、客户的歷史付款記錄、客户當前的信用狀況 以及當前的經濟趨勢。應收賬款通常被認為是180天后的逾期。公司保留客户餘額的25%-50%在181天至1年之間,50%-100%的客户餘額在1年以上, 客户的餘額在2年以上。應收賬款只有在窮盡催收努力後才會從津貼中註銷。 由於公司專注於航運管理領域的發展,其客户羣將更多來自規模較小的私營公司,這些公司比國有公司支付得更及時。 本公司亦考慮 新冠肺炎對撥備估計的經濟影響,額外撥備4,996,006美元壞賬撥備,並撇銷截至2020年6月30日止年度的應收賬款8,220,754美元 。截至2019年6月30日的年度沒有核銷。本公司在截至2020年6月30日的年度收回了99,366美元的應收賬款。截至2019年6月30日的一年沒有復甦。
其他應收賬款主要是客户預付款、預付的 員工保險和福利,隨後將從員工工資單、代表船東的保證金 以及寫字樓租賃押金中扣除。管理層定期審查其應收賬款,以確定壞賬撥備是否充足,並在必要時調整撥備。在管理層確定收回的可能性不大後,將拖欠的賬户餘額與壞賬備用金 進行核銷。其他應收款只有在窮盡收款努力後才會 從備抵中核銷。本公司亦考慮新冠肺炎對撥備估計的經濟影響 ,並於截至二零二零年六月三十日止年度額外撥備10,055,203美元壞賬撥備 。在截至2020年6月30日的年度,分別註銷了1,763美元的其他應收賬款。截至2019年6月30日的年度沒有核銷 。
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合併財務報表附註
(H) 財產和設備,淨額
財產 和設備按歷史成本減去累計折舊列報。歷史成本包括其購買價格和將資產帶到其工作狀態和位置以供其預期使用的任何 直接應佔成本。折舊是 在以下估計使用年限內按直線計算的:
建築 | 20年 |
機動車輛 | 3-10年 |
計算機和辦公設備 | 1-5年 |
傢俱和固定裝置 | 3-5年 |
系統軟件 | 5年 |
租賃權的改進 | 租期較短或使用年限較短 |
當一項長期資產的預期未貼現現金流低於其賬面價值時,該資產的 賬面價值被本公司視為減值。如果確認減值,則根據賬面價值 超過長期資產公允價值的金額確認損失。公允價值主要使用預期現金流量按與所涉風險相稱的比率或基於獨立評估折現 。截至2020年6月30日和2019年6月30日止年度,分別錄得減值127,177美元和零。
(I) 無形資產,淨額
無形資產 按成本減去累計攤銷入賬。攤銷是在以下 預計使用壽命內按直線計算的:
物流 平臺 | 3年 |
當事件或環境變化表明無形資產可能 減值時, 公司會對無形資產進行減值評估。截至2020年6月30日和2019年6月30日的年度,分別記錄了200,455美元的減值和零減值。
(J) 收入確認
公司確認代表向客户轉讓商品和服務的收入,其金額反映了公司預期在此類交換中有權獲得的對價 。公司確定合同履約義務,並根據商品和服務控制權轉移給客户的時間確定 應在某個時間點還是在某個時間確認收入。該公司的收入流在某個時間點確認。
公司使用五步模型確認客户合同收入。五步模型要求公司(I) 確定與客户的合同,(Ii)確定合同中的履約義務,(Iii)確定交易 價格,包括未來可能不會發生重大逆轉的可變對價,(Iv) 將交易價格分配給合同中的各個履約義務,以及(V)在公司履行履約義務時(或作為)確認收入 。
公司繼續從與客户的銷售合同中獲得收入,並根據服務績效確認收入 。通過銷售合同和發票證明有説服力的安排證據; 客户的銷售價格在接受銷售合同時確定,不存在單獨的銷售返點、折扣或其他激勵措施。 公司的收入在履行所有績效義務後的某個時間點確認。
合同餘額
當公司擁有無條件開票和收款的權利時,公司記錄與收入相關的應收賬款。
遞延收入主要包括在履行業績義務和確認收入之前進行的客户賬單 。
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合併財務報表附註
截至2020年6月30日 ,公司的未完成合同金額約為160萬美元,預計所有這些合同都將在2020年6月30日起的6個月內完成。
本公司的分類收入流描述 如下:
在過去的幾年裏 | ||||||||
六月三十日, | 六月三十日, | |||||||
2020 | 2019 | |||||||
船務及管理代理服務 | $ | 2,105,651 | $ | 2,093,680 | ||||
內陸運輸管理服務 | - | 1,469,799 | ||||||
貨運物流服務 | 4,368,596 | 37,725,136 | ||||||
集裝箱卡車運輸服務 | 61,709 | 482,432 | ||||||
總計 | $ | 6,535,956 | $ | 41,771,047 |
● | 航運和管理代理服務的收入 在服務完成時確認,與相關船舶離港日期 重合。在提供服務和確認相關收入之前,從客户收到的預付款和押金作為遞延收入列示 。
| |
● | 內陸運輸管理服務的收入在商品從客户倉庫放行時確認。 |
● | 貨運物流服務收入 在提供相關合同服務時確認。
對於公司從2020財年第一季度開始與客户簽訂的 某些貨運物流合同,公司(I)作為代理安排客户與第三方服務提供商之間的關係 並且(Ii)不控制向客户提供的服務,與此合同相關的收入將扣除相關成本 。截至2020年6月30日的年度,與這些合同相關的毛收入和毛成本分別約為2580萬美元和2430萬美元 。 |
● | 集裝箱 卡車運輸服務的收入在提供相關合同服務時確認。 |
按 地理位置分類的收入信息如下:
六月三十日, | 六月三十日, | |||||||
2020 | 2019 | |||||||
中華人民共和國 | $ | 4,368,596 | $ | 37,755,310 | ||||
美國 | 2,167,360 | 1,922,057 | ||||||
香港 | - | 2,093,680 | ||||||
總收入 | $ | 6,535,956 | $ | 41,771,047 |
(K) 徵税
由於本公司及其子公司和中國公司是在不同的司法管轄區註冊成立的,因此他們分別提交所得税申報表。 本公司使用資產負債法按照美國公認會計原則(GAAP)核算所得税。如果 有遞延税項,則確認資產和負債的計税基準與其在合併財務報表中報告的金額之間的暫時性差異所產生的未來税務後果。如果遞延税項資產未來更有可能不會被利用,則會為該資產提供估值津貼 。
公司只有在税務機關根據税收狀況的技術優點進行審查後 更有可能維持該税收狀況的情況下,才會確認來自不確定税收狀況的税收優惠。公司確認與未確認的税收優惠相關的利息 和罰金(如果有的話)為所得税費用。截至2020年6月30日和2019年6月30日,公司沒有不確定的税收狀況 。
2016年前年度的所得税申報單不再接受美國税務機關的審查。
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合併財務報表附註
中華人民共和國 企業所得税
中華人民共和國 企業所得税按中國公認會計準則 (“中華人民共和國公認會計原則”)按25%確定的應納税所得額計算。China-China和Trans Pacific在中國註冊,受中國企業所得税 法律管轄。
中華人民共和國 增值税和附加費
公司需繳納增值税(“增值税”)。本公司中國子公司 及聯屬公司(包括中國及跨太平洋)提供的服務所得收入須按9%至13%的税率徵收增值税。允許屬於增值税 一般納税人的單位將支付給供應商的符合條件的增值税抵扣其增值税責任。增值税淨負債記入合併資產負債表的應付税金 。
此外,根據中國法規,本公司的中國子公司及聯屬公司須按增值税淨額繳納城市建設税 税(7%)及教育附加費(3%)。
(L) 每股收益(虧損)
基本 每股收益(虧損)的計算方法是將本公司普通股持有人應佔淨收益(虧損)除以 本公司在適用期間已發行普通股的加權平均股數。稀釋每股收益 (虧損)反映瞭如果 公司發行普通股的證券或其他合同被行使或轉換為公司普通股時可能發生的稀釋。如果普通股等價物的影響是反稀釋的,則普通股等價物不計入稀釋後每股收益的計算 。
截至2020年6月30日及2019年6月30日止年度,本公司的潛在普通股並無攤薄影響,因為本公司產生淨虧損。
(M) 綜合收益(虧損)
公司按照財務會計準則委員會(“FASB”)發佈的權威指引報告全面收益(虧損),FASB制定了在財務 報表中報告全面收益(虧損)及其組成部分的標準。其他全面收益(虧損)是指根據美國公認會計原則被記錄為 股東權益要素,但不包括在淨收入中的收入、費用、收益和虧損。其他全面收益(虧損)包括因公司不使用美元作為其本位幣而產生的外幣換算調整。
(N) 基於股票的薪酬
公司根據FASB ASC主題718“薪酬- 股票薪酬”對員工的股票薪酬獎勵進行會計處理,該主題要求與員工的股票支付交易基於授予日期 發行的權益工具的公允價值計量,並確認為必要服務期內的薪酬支出。公司 在授予日按公允價值記錄基於股票的薪酬費用,並確認員工 必需服務期內的費用。
公司根據ASU 2018-07修訂的FASB ASC主題718對非員工進行基於股票的薪酬獎勵會計。 根據FASB ASC主題718,授予非員工的股票薪酬已確定為收到的對價的公允價值 或發行的權益工具的公允價值,以更可靠的計量和確認為收到貨物或服務的費用 。
股票薪酬的估值 基於對未來的高度主觀假設,包括股價波動和 行權模式。股票支付獎勵的公允價值是使用Black-Scholes期權定價模型估計的。預期的 波動性基於公司股票的歷史波動性。公司使用歷史數據來估計 期權行使和員工離職。授予期權的預期期限表示 授予的期權預期未償還的時間段。期權預期壽命內的無風險利率以授予時生效的美國財政部 收益率曲線為基礎。
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合併財務報表附註
(O) 風險和不確定性
公司的業務、財務狀況和經營結果可能受到中國的政治、經濟、健康和 法律環境以及中國經濟總體狀況的影響。本公司在中國的業務 受到特殊考慮和重大風險的影響,這些風險通常與北美和西歐的公司無關。 這些風險包括與政治、經濟、健康和法律環境以及外幣兑換等相關的風險 。本公司的業績可能會受到中國政治、監管和社會條件變化的不利影響 ,以及法律法規、反通脹措施、貨幣兑換、海外匯款以及税率和税收方法等方面的政府政策或解釋的變化。
二零二零年三月,世界衞生組織宣佈新冠肺炎為大流行。鑑於新冠肺炎疫情迅速擴大的性質,而且本公司幾乎所有的業務運營和員工都集中在中國和美國 ,因此本公司的業務、經營業績和財務狀況在2020年及以後的財年將受到不利影響。
(P) 流動資金
在 評估公司的流動性時,公司監控和分析其手頭現金及其運營和資本支出承諾 。公司的流動資金需求是為了滿足營運資金要求、運營費用 和資本支出義務。截至2020年6月30日,該公司的營運資本赤字約為390萬美元 ,現金約為10萬美元。公司計劃通過 尋找新的潛在合資夥伴和戰略聯盟機會以獲得新的收入來源,並通過 降低成本來提高盈利能力和補充營運資金,從而為持續運營提供資金。公司履行當前 義務的能力將取決於其當前資產的未來變現情況和未來從其 業務中產生的收入。
公司預計在十二個月的正常運營週期內實現流動資產餘額。如果 公司無法在12個月的正常運營週期內實現流動資產,公司曾考慮通過以下來源補充其可用資金來源:
● |
本公司將持續尋求股權融資 以支持其營運資金;2019年11月13日,本公司與廣西金橋實業集團有限公司董事梁山明 梁山明訂立合作協議,合作拓展散貨集裝箱服務業務。 梁山明根據日期為2019年11月14日的購股協議,同意以每股5.00美元的收購價購買20萬股本公司普通股, 總收益100萬美元。該公司在2020財年獲得了940,131美元的毛收入 。從2020年7月至9月,公司收到了59,869美元的剩餘收益。應收訂閲的全部金額 已全部付清。
2020年9月17日,公司 與某些非美國人士簽訂了若干證券購買協議,以每股1.46美元的收購價 購買720,000股股票,總收益約為105萬美元。在2020年9月21日和9月22日,該公司共收到約105萬美元的毛收入 。 | |
● | 從中國的銀行和其他金融機構獲得的其他可獲得的融資來源;以及 | |
● | 公司股東和董事的財務支持和信用擔保承諾。 |
基於上述考慮因素,公司管理層認為將沒有足夠的資金來滿足 本公司的營運資金要求和流動負債,因為它們將在這些 合併財務報表發佈一年後到期。不能保證管理層會成功實施他們的計劃。可能出現的 多個因素可能會破壞公司的計劃,例如中國政府政策的變化、經濟狀況以及公司所在行業具有競爭力的定價。此外,最近爆發的新一輪冠狀病毒大流行對公司和公司客户的經營造成了幹擾和限制,不僅對公司的財務狀況產生了負面影響,也拖累了全球宏觀經濟的發展。如果管理層無法執行此計劃,可能會對公司業務產生重大不利影響 。
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合併財務報表附註
管理層已考慮是否存在對其持續經營能力的重大懷疑 原因如下:1)公司運營的經常性虧損,包括截至2020年6月30日的年度約1,650萬美元的公司股東應佔淨虧損,2)截至2020年6月30日的累計虧損 約2,340萬美元,以及3)截至2020年6月30日的 年度的運營現金流為負約390萬美元。所有這些因素都讓人對該公司能否繼續經營下去產生了極大的懷疑 。
Q) 最近的會計聲明
通過聲明
2016年2月,FASB發佈了會計準則更新(ASU)2016-02號,租賃(主題842),以提高實體之間租賃的 透明度和可比性。新的指導方針要求承租人確認幾乎所有租賃合同的租賃負債和相應的租賃資產。它還要求額外披露有關租賃安排的信息。 ASU 2016-02在2018年12月15日之後開始的中期和年度期間有效,並要求採用修改後的回溯性 方法,假設公司在該日期仍是一家新興成長型公司。2017年9月,FASB發佈了ASU No.2017-13,其中明確了公共業務實體和其他實體 被要求採用ASC主題842進行年度報告的生效日期。公共業務實體,否則將不符合公共業務實體的定義 ,除非要求將其財務報表或財務信息 包括在另一實體提交給SEC的文件中 採用ASC主題842,用於2019年12月15日之後開始的年度報告期,以及從2020年12月15日之後開始的年度報告期內的中期報告期。ASU No.2017-13還修訂了 ,槓桿租賃的所有組成部分應根據税法變化(包括修訂後的税率)產生的修訂後税後現金流,從租賃開始時重新計算 。原入賬金額與 重新計算的金額之間的差額必須計入税法制定當年的收入。本公司在2020財年第一季度採用了此ASU 在採用期初採用了修改後的追溯過渡法。 本公司確認了約30萬美元的租賃負債, 使用約8.98%的加權 平均貼現率,根據租賃未來最低租金付款的現值,相應的使用權(“ROU”)資產 的金額大致相同。
2019年7月1日,公司通過了ASU 2018-07,其中對非員工的獎勵是通過估計將發行的股權工具的公允價值來衡量的。 修正案規定,主題718適用於設保人 通過發放 取代ASU 505-50的基於股份的支付獎勵,獲得將在設保人自己的業務中使用或消費的貨物或服務的所有基於股份的支付交易。ASU必須前瞻性地應用於自採用之日起授予的所有新獎勵。 本公司於2019年7月1日採用了本ASU,採用本ASU對公司的整體合併財務報表沒有重大影響 。
聲明 尚未通過
2018年8月,FASB發佈了ASU 2018-13,“公允價值計量(主題820):披露框架-公允價值計量 披露要求的變化”(“ASU 2018-13”)。ASU 2018-13在主題820“公允價值計量”中刪除、修改和增加了 某些披露要求。ASU 2018-13取消了與轉讓和估值過程相關的某些披露 ,修改了基於資產淨值估值的投資的披露, 澄清了計量不確定性披露,並要求對第3級公允價值計量進行額外披露。ASU 2018-13在2020年7月1日開始的年度和中期報告期內對公司有效。本公司認為 採用此ASU不會對本公司的合併財務報表產生實質性影響。
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合併財務報表附註
2019年5月,FASB發佈了ASU 2019-05,這是ASU更新編號2016-13,金融工具-信用損失 (主題326)的更新:金融工具信用損失的測量,其中引入了 金融資產信用損失的預期信用損失測量方法,取代了以前的已發生損失方法。 更新2016-13中的修訂增加了主題326,金融工具-信用損失,並對法典進行了幾項相應的修訂 。更新2016-13還修改了可供出售債務證券的會計,根據子主題326-30,金融工具-信貸損失-可供出售債務證券,當公允價值低於攤餘成本基礎時,必須單獨 評估信用損失。本ASU的修訂解決了該等利益相關者的 顧慮,提供了不可撤銷地選擇以前按 攤餘成本計量的某些金融資產的公允價值選項的選擇權。對於這些實體,有針對性的過渡減免將通過提供一個選項來調整類似金融資產的計量方法,從而提高財務報表信息的可比性 。此外,定向過渡救濟 還可以降低一些實體遵守更新2016-13中的修訂的成本,同時仍然為財務報表 用户提供決策有用的信息。2019年11月,FASB發佈了ASU No.2019-10,更新了ASU No.2016-13的生效日期 ,適用於私營公司、非營利組織和某些申請信貸的較小報告公司 損失標準。這些籌備者的新生效日期是2023年7月1日之後的會計年度。, 包括這些會計年度內的中期 期。本公司尚未提前採用此更新,它將於2023年7月1日生效 假設本公司仍有資格成為較小的報告公司。公司目前正在評估這一 新準則對公司合併財務報表和相關披露的影響。公司目前正在評估這一新標準對其綜合財務報表和相關披露的影響 。
2019年12月,FASB發佈了ASU 2019-12,“所得税(主題740):簡化所得税會計”。 本更新中的修訂刪除了主題740中一般原則的某些例外,從而簡化了所得税會計 。修正案還通過澄清 和修改現有指南,改進了對主題740其他領域的GAAP的一致應用和簡化。ASU 2019-12在2021年7月1日開始的年度和中期報告期內對公司有效。 允許及早採用修訂,包括在尚未發佈財務報表的任何過渡期內對公共業務實體採用 。選擇在 過渡期提前通過修正案的實體應反映截至包括該過渡期的年度期初的任何調整。此外, 選擇提前採用的實體必須在同一時期採用所有修正案。公司目前正在評估這一新標準對公司合併財務報表和相關披露的 影響。
本公司不相信最近發佈但尚未生效的其他會計準則如果目前採用,會對本公司的合併財務報表產生 實質性影響。
(R) 重新分類
某些 前一年的金額已重新分類,以符合本年度的列報方式,主要是將對供應商的預付款 重新分類為其他應收款(見附註4和5)。這些重新分類對報告的收入、淨虧損或總資產沒有影響。
附註 3.應收賬款,淨額
公司應收賬款淨額如下:
六月三十日, | 六月三十日, | |||||||
2020 | 2019 | |||||||
應收貿易賬款 | $ | 3,453,439 | $ | 12,716,120 | ||||
減去:壞賬撥備 | (2,297,491 | ) | (5,670,274 | ) | ||||
應收帳款,淨額 | $ | 1,155,948 | $ | 7,045,846 |
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合併財務報表附註
壞賬準備的變動情況 如下:
2020年6月30日 | 六月三十日, 2019 | |||||||
期初餘額 | $ | 5,670,274 | $ | 1,682,228 | ||||
壞賬準備金(扣除追討後的淨額) | 4,896,640 | 4,091,056 | ||||||
減去:核銷 | (8,220,754 | ) | (88,882 | ) | ||||
匯率效應 | (48,669 | ) | (14,128 | ) | ||||
期末餘額 | $ | 2,297,491 | $ | 5,670,274 |
截至2020年6月30日和2019年6月30日的年度,壞賬撥備分別為4996,006美元和4,091,056美元。本公司 在截至2020年6月30日和2019年6月30日的年度分別收回99,366美元和零應收賬款。本公司分別註銷了截至2020年6月30日和2019年6月30日的年度的8,220,754美元和零應收賬款。
附註 4.其他應收賬款,淨額
公司其他應收賬款如下:
六月三十日, | 六月三十日, | |||||||
2020 | 2019 | |||||||
對客户的預付款** | $ | 10,004,893 | $ | 4,237,270 | ||||
員工業務進展 | 51,334 | 54,953 | ||||||
保證金 | - | 43,492 | ||||||
總計 | 10,056,227 | 4,335,715 | ||||||
減去:壞賬撥備 | (10,005,193 | ) | - | |||||
其他應收賬款,淨額 | $ | 51,034 | $ | 4,335,715 |
* | 截至2020年6月30日,本公司與客户(國有實體)簽訂了若干合同,其中本公司的服務包括運費和運往客户指定地點的商品成本。該公司代表其客户預付商品成本並確認為預付款。這些代表客户的預付款將在合同期滿或合同被公司終止時償還給公司。由於我們的客户受到大流行的負面影響,需要額外的時間來執行現有的合同,他們需要額外的時間來付款。由於延遲的合同是否會及時執行存在重大不確定性。因此,該公司提供了因合同延誤而產生的津貼,並記錄了約1,000萬美元的津貼。 |
壞賬撥備 移動情況如下:
2020年6月30日 | 六月三十日, 2019 | |||||||
期初餘額 | $ | - | $ | - | ||||
壞賬撥備 | 10,055,203 | - | ||||||
減去:核銷 | (1,763 | ) | - | |||||
匯率效應 | (48,247 | ) | - | |||||
期末餘額 | $ | 10,005,193 | $ | - |
截至2020年6月30日和2019年6月30日的年度, 可疑賬户撥備分別為10,055,203美元和零。本公司分別沖銷了截至2020年和2019年6月30日的年度 的1,763美元和零其他應收賬款。
注 5.預付款給供應商
公司對供應商-第三方的預付款如下:
六月三十日, | 六月三十日, | |||||||
2020 | 2019 | |||||||
運費(1) | $ | 48,875 | $ | 123,767 | ||||
港口費 | - | 373 | ||||||
對供應商的預付款總額-第三方 | $ | 48,875 | $ | 124,140 |
(1) | 預付運費 是本公司為2020年7月至9月的發貨預付的各種運費。 |
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附註 6.預付費用及其他流動資產
公司預付費用及其他資產如下:
六月三十日, | 六月三十日, | |||||||
2020 | 2019 | |||||||
預付所得税 | $ | 48,924 | $ | 35,129 | ||||
其他(包括預付保險費、房租、掛牌費) | 41,458 | 69,925 | ||||||
ERP押金(1) | - | 218,678 | ||||||
預付租賃費和服務費(2) | - | 300,825 | ||||||
總計 | 90,382 | 624,557 | ||||||
減:當前部分 | (90,382 | ) | (105,054 | ) | ||||
總非流動部分 | $ | - | $ | 519,503 |
(1) | 2017年12月27日,經董事會批准,本公司與天津安博偉業科技有限公司(“天津 安博偉業”)簽訂合同,根據公司現有業務和未來增長預期 開發更完整的ERP系統。2018年3月,公司支付了押金,啟動了第一階段的開發,其中包括升級的會計 和人力資源模塊、新訂單處理和客户關係管理系統。該公司向天津安博偉業支付了437,357美元押金。第一階段的合同總價為400萬元人民幣,約合583,000美元。在截至2019年6月30日的年度中,公司使用了初步 項目階段產生的218,679美元的軟件開發成本,其中包括規劃和確定軟件的功能。本公司將船運 代理業務與當前的ERP平臺整合,ERP系統第一階段已於2019年7月投入使用, 將在三年內攤銷(見附註9)。截至2020年6月30日,合同的已執行部分已全部付清。 2020年3月31日,公司和供應商同意終止合同的未執行部分,因此,截至2020年6月30日,不存在任何應付 或合同義務。 |
(2) | 2018年6月22日, 該公司簽訂了改善其IT基礎設施的合同。服務的合同總對價為 120萬美元,公司支付了約100萬美元的押金。對價分配如下:420,000美元 用於12個月的運營硬件租賃;480,000美元用於現場服務和IT諮詢,為期兩年;60,000美元 用於操作系統安裝,240,000美元用於兩年內與ERP系統和數據管理的持續集成。 截至2020年6月30日的年度,公司產生了200,550美元的IT諮詢費用,以及100,275美元的ERP系統和數據管理成本的持續集成 。截至2020年6月30日,合同的已執行部分已全部付清。 2020年3月31日,公司和供應商同意終止合同的未執行部分,因此,截至2020年6月30日,不存在任何應付 或合同義務。 |
注 7.其他長期資產-存款
公司其他長期資產-存款如下:
六月三十日, | 六月三十日, | |||||||
2020 | 2019 | |||||||
租金和水電費押金 | $ | 64,663 | $ | 60,435 | ||||
貨運物流押金(1) | 2,910,327 | 2,994,271 | ||||||
其他長期資產總額-存款 | $ | 2,974,990 | $ | 3,054,706 |
(1) | 某些 客户要求公司支付一定的保證金,以保證發貨和商品的安全。這些押金在各自的合同期限結束時可 退還。根據2018年3月簽訂的協議,餘額中約有280萬美元(人民幣2000萬元) 支付給寶鋼資源股份有限公司。這筆可退還的押金用於支付任何 可能的商品損失,以及公司及其供應商的任何不履行義務。當合同條款在2023年3月到期或合同被公司終止 時,受限制的 押金預計將返還給公司。 |
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合併財務報表附註
注 8.財產和設備,淨額
公司的淨資產和設備如下:
六月三十日, | 六月三十日, | |||||||
2020 | 2019 | |||||||
建築 | $ | 190,518 | $ | 196,050 | ||||
汽車* | 516,999 | 700,724 | ||||||
電腦設備** | 97,172 | 162,865 | ||||||
辦公設備** | 43,587 | 69,278 | ||||||
傢俱和固定裝置* | 71,697 | 167,143 | ||||||
系統軟件* | 107,911 | 116,339 | ||||||
租賃權的改進 | 786,745 | 807,078 | ||||||
總計 | 1,814,629 | 2,219,477 | ||||||
減去:累計折舊和攤銷 | (1,291,339 | ) | (1,229,567 | ) | ||||
財產和設備,淨額 | $ | 523,290 | $ | 989,910 |
截至2020年6月30日和2019年6月30日的年度折舊 和攤銷費用分別為320,737美元和67,587美元。
* | 截至2020年6月30日止年度,由於內陸運輸管理部門收入持續減少,錄得減值127,177美元,2019年同期未錄得減值。 |
附註 9.無形資產,淨額
淨資產 無形資產由以下各項組成:
六月 三十號, | 六月 三十號, | |||||||
2020 | 2019 | |||||||
全方位服務物流平臺 | $ | 190,000 | $ | 190,000 | ||||
減去:累計攤銷 | (163,611 | ) | (100,278 | ) | ||||
無形資產,淨額 | $ | 26,389 | $ | 89,722 |
全服務物流平臺於2017年12月投入服務。這些平臺將在三年內攤銷。截至2020年6月30日和2019年6月30日的年度,攤銷費用 分別為81,557美元和63,333美元。
此外,ERP系統的第一階段(請參閲附註6中的更多詳細信息)已於2019年7月投入使用,並將在 三年內攤銷。然而,由於內陸運輸管理部門的收入持續減少,公司 在截至2020年6月30日的一年中記錄了200,455美元的減值。
注10.應計費用及其他 流動負債
六月三十日, | 六月三十日, | |||||||
2020 | 2019 | |||||||
應支付的工資和報銷 | $ | 795,855 | $ | 906,007 | ||||
應繳專業費用 | 629,524 | 340,727 | ||||||
應付信用卡 | 217,940 | 171,395 | ||||||
總計 | $ | 1,643,319 | $ | 1,418,129 |
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合併財務報表附註
附註 11.應付貸款
在2020年5月11日,公司根據美國小企業管理局(“SBA”)Paycheck保護計劃(“PPP”)獲得了約124,570美元的貸款收益。PPP作為冠狀病毒援助、救濟 和經濟安全法案(“CARE法案”)的一部分,為符合條件的企業提供貸款,金額最高為符合條件的企業平均每月工資支出的2.5倍。只要借款人將貸款收益用於符合條件的用途,包括工資、 福利、租金和水電費,並保持其工資水平,貸款和應計利息在八週 (或延長的24周承保期)後是可以免除的。對於公司收到的任何經濟傷害 災難貸款(“EIDL”)預付款,貸款免賠額將減少。如果借款人在八週期間解僱員工或減薪,貸款免賠額將進一步減少。 如果借款人在八週期間解僱員工或減薪,貸款免賠額將進一步減少。公司打算將收益用於與購買力平價一致的 目的。雖然本公司目前相信其貸款收益的使用將符合貸款寬免條件 ,並打算在2020年12月之前申請貸款寬免,但不能保證 全部貸款金額將被寬免。截至2020年6月30日,仍有124,570美元的應付貸款未償還。
在2020年5月26日,公司從SBA EIDL計劃項下收到了155,900美元的預付款,該計劃由 SBA根據CARE法案管理。該預付款將減少上述公司的PPP貸款免賠額 。根據CARE法案的要求,本公司將把SBA貸款所得資金主要用於 營運資金,以減輕2020年1月31日發生的災難造成的經濟傷害,並持續 。SBA貸款計劃於2050年5月22日到期,利率為3.75%,並受適用於根據CARE法案由SBA管理的貸款的條款 和條件的約束。每月應付731美元,包括本金和 利息,從2021年5月22日開始。本金和利息餘額將自2020年5月22日 日起30年內支付。5900美元的貸款將被免除。截至2020年6月30日,仍有155,900美元的應付貸款未償還。 截至2020年6月30日的一年,這筆貸款的利息支出並不重要。
貸款 EIDL貸款的還款時間表如下:
截至6月30日的12個月, | 貸款金額 | |||
2021 | $ | 1,462 | ||
2022 | 8,772 | |||
2023 | 8,772 | |||
2024 | 8,772 | |||
2025 | 8,772 | |||
此後 | 217,838 | |||
貸款支付總額 | $ | 254,388 |
注 12.租賃
公司確定合同在開始時是否包含租賃。美國公認會計原則要求對公司租賃進行評估 ,並將其歸類為經營性或融資性租賃,以便進行財務報告。分類評估從開始 日期開始,評估中使用的租賃期限包括本公司有權使用標的資產的不可取消期限 ,以及當續訂期權的行使合理確定時的續訂期權期限,以及 未能行使該期權而導致經濟處罰的期限。本公司的所有租約均歸類為經營租約。
公司有多個車輛租賃協議和寫字樓租賃協議,租期從兩年到三年不等。於 採納ASU 2016-02年度後,本公司按加權 平均貼現率約8.98%的加權 平均貼現率,確認租賃負債約30萬美元,相應的ROU資產 基於租賃未來最低租金支付的現值,金額大致相同。截至2020年6月30日,ROU資產和租賃負債分別為300,114美元和337,090美元 (包括來自租賃負債流動部分的204,391美元和來自租賃負債非流動部分的132,699美元)。
公司的租賃協議不包含任何重大剩餘價值擔保或重大限制性契約。 租約通常不包含在到期時延長的選項,加權平均剩餘租期為 1.93年。
截至2020年6月30日和2019年6月30日的年度,租金支出分別約為284,000美元和171,000美元。
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合併財務報表附註
本公司租賃義務的 三年到期日如下:
截至6月30日的12個月, | 經營租賃金額 | |||
2021 | $ | 214,062 | ||
2022 | 135,771 | |||
2023 | 18,382 | |||
租賃付款總額 | 368,215 | |||
減去:利息 | (31,125 | ) | ||
租賃負債現值 | $ | 337,090 |
注 13.公平
股票 發行量:
公司的已發行認股權證被歸類為股權,因為它們有資格不受衍生工具會計的約束,因為它們 被認為是與公司自己的股票掛鈎的,需要股票淨額結算。認股權證的公允價值 881,750美元是根據Black-Scholes-Merton模型進行估值的,並根據使用以下假設收到的收益的相對公允價值記錄為普通股 的額外實收資本:
系列A | ||||
年度股息率 | - | |||
預期壽命(年) | 5.5 | |||
無風險利率 | 2.72 | % | ||
預期波動率 | 110.31 | % |
以下 是截至2020年6月30日未平倉和可行使權證的狀態摘要:
權證 | 加權平均練習 價格 | |||||||
截至2019年6月30日的未償還認股權證 | 400,000 | $ | 8.75 | |||||
已發佈 | - | - | ||||||
已行使 | - | - | ||||||
過期 | - | - | ||||||
截至2020年6月30日的未償還認股權證 | 400,000 | $ | 8.75 | |||||
自2020年6月30日起可行使的認股權證 | 400,000 | $ | 8.75 |
未清償認股權證 | 權證 可操練的 | 加權 平均值 鍛鍊 價格 | 平均值 剩餘 合同 生命 | |||||||
2018系列A,400,000 | 400,000 | $ | 8.75 | 3.21年 |
2019年11月13日,公司與廣西金橋實業集團有限公司董事樑善明簽訂合作協議 ,合作拓展散貨集裝箱服務業務。梁山明同意以每股5美元的收購價購買20萬股本公司 普通股,總收益100萬美元。本公司與樑先生於2019年11月14日進一步訂立 購股協議,以紀念上述交易。根據上述 協議,該公司在2020財年獲得了940,131美元的收益。從2020年7月至9月,公司收到剩餘的 收益59,869美元。應收認購款已全部付清。
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合併財務報表附註
於2019年12月9日,本公司授權註銷本公司35,099股庫存股。截至2020年6月30日,股票已 註銷。註銷對公司的股東權益總額和每股收益沒有影響。
2020年7月7日股市收盤後,為滿足其普通股在納斯達克資本市場持續上市的要求,本公司於 對其普通股進行了5股換l股的反向股票拆分。反向股票拆分獲得公司董事會和股東的 批准,旨在允許公司滿足繼續在納斯達克資本市場上市的最低 每股1.00美元的股價要求。因此,本申請中包括的所有普通股 股票金額追溯減少了五倍,所有普通股每股金額增加了五倍。受影響的金額包括已發行的普通股,包括因股票期權而產生的 ,以及轉換為普通股的認股權證。
基於股票 的薪酬:
2017年3月,本公司與一家諮詢實體簽訂了諮詢和諮詢服務協議,該諮詢實體提供包括營銷方案設計和實施以及合作伙伴選擇和管理在內的管理 諮詢服務。 服務期從2017年3月開始,到2020年2月結束。公司發行了50,000股普通股作為服務的報酬 ,於2017年3月22日以每股12.65美元的限制性股票形式向顧問發行。截至2020年6月30日和2019年6月30日的年度,這些 股票的價值為632,500美元,諮詢費分別為140,556美元和210,833美元 。
2017年10月23日,公司向員工發行了26,000股限制性普通股,每股價值14.00美元。 普通股總數的四分之一分別於2017年11月16日、2018年2月16日、2018年5月16日和2018年8月16日歸屬。截至2019年6月30日的年度記錄為91,000美元的補償費用。
2017年10月27日,根據諮詢協議,公司於授予日向一家諮詢公司發行了40,000股限制性普通股,合計公允價值 為548,000美元。服務範圍主要包括在2017年10月17日至2018年10月16日的一年服務期內為業務 發展、戰略規劃和合規提供諮詢。截至2019年6月30日的年度記錄為137,000美元 作為補償費用。
2018年6月7日,公司根據 服務協議向一家諮詢實體發行了80,000股普通股,公允價值為508,000美元。服務範圍主要包括2018年7月至2020年6月兩年服務期內在中國的法律諮詢。諮詢實體有權按季度獲得普通股,分八個等額分期付款。 本公司在截至2020年6月30日和2019年6月30日的兩個年度記錄了254,000美元的補償費用。
2018年9月21日,公司根據2014年股票激勵計劃(“計劃”)向三名員工發行了86,000股普通股,每股價值5.50美元,公允價值合計為473,000美元,立即歸屬。 公司在截至2019年6月30日的年度分別記錄了473,000美元的薪酬支出。
2018年12月11日,公司根據2014年股票激勵計劃向三名員工發行了40,000股普通股,價值為每股4.45美元,公允價值 為178,000美元,立即歸屬。公司在截至2019年6月30日的年度記錄了178,000美元的薪酬支出 。
2018年11月7日,公司董事會批准根據現有諮詢協議 向一名顧問發行10,000股限制性普通股。服務範圍主要包括業務發展、戰略規劃 和公司財務方面的諮詢。贈款的公允價值約為65,000美元,已在2018年11月3日至2019年5月2日的剩餘服務期 內攤銷。公司在截至2019年6月30日的年度記錄了65,000美元的薪酬支出。
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合併財務報表附註
2018年12月31日,公司董事會及董事會薪酬委員會(“委員會”)批准 (I)首席執行官曹磊、代理首席財務官陀攀、首席運營官黃志康 年薪自2019年1月1日起上調;(Ii)從公司2014年股票激勵計劃(“計劃”)預留股份中一次性獎勵普通股共計19萬股 。首席技術官李亞飛和以下董事會成員(自2018年12月31日起生效) 表彰他們在2018財年為公司做出的寶貴貢獻:王靜、劉鐵樑和布拉德利·A·哈內伯格(Bradley A.Haneberg)。委員會 推薦並董事會決定根據該計劃進行以下股票授予:(I)首席執行官曹磊 有權獲得一次性股票獎勵8萬股,(Ii)代理首席財務官拓攀有權獲得一次性股票獎勵28000股,(Iii)首席運營官黃志康有權獲得一次性股票獎勵36000股,(Iv)首席技術官李亞飛有權獲得一次性股票獎勵16000股,(V)董事會 成員王靜有權獲得10,000股的一次性股票獎勵,(Vi)董事會成員劉鐵樑有權獲得10,000股的一次性股票獎勵,及(Vii)董事會成員Bradley A.Haneberg有權獲得10,000股的一次性股票獎勵 。公司在截至2019年6月30日的年度記錄了731,500美元的薪酬支出。
2019年4月8日,公司與一家提供管理諮詢 和諮詢服務的諮詢實體簽訂了諮詢服務協議。服務範圍主要包括在2019年4月8日至2019年10月7日的六個月服務期內就業務發展、戰略規劃和合規性提供建議 。該公司發行了60,000股普通股作為服務的報酬 於2019年4月16日以每股4.25美元的限制性股票形式向諮詢實體發行。 這些股票的價值為255,000美元。公司在截至2020年6月30日和2019年6月30日的兩年中記錄了127,500美元的薪酬支出 。
2019年7月1日,本公司根據諮詢服務協議,向一家專門從事港口代理業務的中國公司和/或其指定人發行了12萬股普通股限制性股票,公允價值為43.2萬美元。服務範圍 主要涵蓋2019年7月1日至2020年6月30日一年的業務諮詢。如果他們對諮詢公司的業績不滿意,公司可以終止協議 諮詢公司應退還所有已發行的股票。 公司在截至2020年6月30日的年度記錄了43.2萬美元的補償費用。
包括 在2016年1月30日的董事會決議中,公司首席執行官有權根據該計劃向員工授予最多100萬股 股票。2019年7月22日,本公司根據該計劃向一名員工授予18,000股限制性普通股,每股價值3.50美元 ,公允價值合計63,000美元,立即歸屬。公司在截至2020年6月30日的年度記錄了 63,000美元的薪酬支出。
2019年8月26日,本公司向ChineseInvestors.com發行了8,000股普通股,每股價值3.60美元,公允價值合計為28,800美元,以了結一起違反服務合同的訴訟。公司在截至2020年6月30日的年度記錄了28,800美元的補償 費用。
2019年10月3日,本公司向一名員工發行了46,000股普通股,每股價值3.40美元,根據該計劃,公允價值合計為156,400美元,立即歸屬。公司在截至2020年6月30日的年度記錄了156,400美元的薪酬支出 。
2019年10月14日,公司與一家提供管理諮詢服務的諮詢實體簽訂了諮詢服務協議。 服務範圍主要包括在2019年10月14日至2020年4月13日的六個月服務期內就業務發展、戰略規劃 和合規性提供建議。該公司發行了60,000股 普通股,價值22.2萬美元,作為服務的報酬。根據修訂後的《1933年證券法》 ,這些股票帶有標準的限制性圖例。該公司在截至2020年6月30日的一年中記錄了22.2萬美元的薪酬支出。
2020年6月30日,公司根據2014年股票激勵計劃向兩名員工發行了50,000股普通股,每股價值3.05美元,公允價值 為152,500美元,立即歸屬。公司在截至2020年6月30日的年度記錄了152,500美元的薪酬支出 。
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合併財務報表附註
在截至2020年6月30日和2019年6月30日的年度內,分別記錄了1,576,756美元和2,267,833美元的基於股票的薪酬支出。
股票 期權:
下表提供了 未完成選項的摘要:
選項 | 加權平均練習 價格 | |||||||
截至2019年6月30日的未償還期權 | 17,000 | $ | 6.05 | |||||
授與 | - | - | ||||||
已行使 | - | - | ||||||
取消、沒收或過期 | - | - | ||||||
截至2020年6月30日的未償還期權 | 17,000 | $ | 6.05 | |||||
可行使的期權,截至2020年6月30日 | 17,000 | $ | 6.05 |
以下 是2020年6月30日未償還和可行使期權的狀態摘要:
未完成的 選項 | 可執行的 期權 | |||||||||||||||||
行使 價格 | 數 | 平均值 剩餘 合同 生命 |
平均值 行使價 |
數 | 平均值 剩餘 合同 生命 | |||||||||||||
$ | 10.05 | 2,000 | 2.59年 年 | $ | 10.05 | 2,000 | 2.59年 年 | |||||||||||
$ | 5.50 | 15,000 | 1.07年 | $ | 5.50 | 15,000 | 1.07年 | |||||||||||
17,000 | 17,000 |
注 14.非控股權益
公司的非控股權益包括:
六月三十日, | 六月三十日, | |||||||
2020 | 2019 | |||||||
中國-中國: | ||||||||
原實收資本 | $ | 356,400 | $ | 356,400 | ||||
額外實收資本 | 1,044 | 1,044 | ||||||
累計其他綜合收入 | 376,398 | 268,297 | ||||||
累積赤字 | (6,199,188 | ) | (6,066,145 | ) | ||||
(5,465,346 | ) | (5,440,404 | ) | |||||
泛太平洋物流上海有限公司。 | (1,077,015 | ) | 266,782 | |||||
總計 | $ | (6,542,361 | ) | $ | (5,173,622 | ) |
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合併財務報表附註
附註 15.承付款和或有事項
合同 義務:
偶然事件
中華人民共和國勞動合同法要求用人單位為 在二零零八年一月一日前為用人單位工作滿兩年的被解僱員工投保遣散費。用人單位應為員工提供的服務每年支付 個月的遣散費。截至2020年6月30日和2019年6月30日,本公司估計其遣散費分別約為84,000美元和94,000美元,但沒有反映在其合併財務報表中 ,因為管理層無法預測未來的實際支付金額(如果有的話)。
華潤 分別與雷曹先生、拓攀女士和黃志康先生簽訂了僱傭協議。這些僱傭協議規定 五年期限,在協議週年日 日之前至少60天沒有提供終止通知的情況下,該期限可自動延長。如果本公司未能提供本通知,或者如果本公司希望在無理由的情況下終止僱傭協議 ,則本公司有義務提前至少30天發出通知。在此情況下,在 協議的初始期限內,公司需要向該高管支付(I)截至2023年12月31日的剩餘工資,(Ii)如果僱傭 協議中定義的控制權沒有變更,則支付當時適用年薪的兩倍,或者如果控制權發生變更,則支付當時適用年薪的三倍半。
本公司不時涉及正常業務過程中出現的例行訴訟。該公司於2018年1月19日被指定為違反服務合同訴訟的被告,訴訟金額為225,000美元。 2018年1月19日。本公司向法院提出動議,要求強制原告進行仲裁,而不是根據合同中的仲裁條款向法院提起訴訟 。加州高等法院批准了擱置此案等待仲裁解決的動議 。在印第安納波利斯,這件事通過雙方於2019年8月23日簽署和解協議和 於2019年8月26日發行8,000股限制性股票,向原告交換了8,000股本公司的限制性普通股。因此,印第安納波利斯的仲裁和加利福尼亞州的訴訟分別被駁回。
於2019年1月22日 ,納斯達克通知本公司,其未遵守上市規則第5550(A)(2)條規定的每股1.00美元的最低出價(“最低 出價”)要求,並根據上市規則第5810(C)(3)(A)條,獲準180個日曆 天恢復合規,直至2019年7月22日。隨後,在2019年7月23日,公司又獲得了180個日曆 天的合規期,即至2020年1月20日,以證明合規性。2020年1月21日,公司收到了納斯達克退市決定的通知,因為該公司尚未恢復合規。2020年1月28日,公司要求舉行聽證會, 於2020年2月27日舉行。2020年3月10日,本公司收到納斯達克的一封信,信中稱納斯達克聽證會小組(以下簡稱“小組”)批准了一項例外,允許本公司在2020年5月8日或之前證明合規。
為了應對當前動盪的股市狀況和許多公司股價的下跌,納斯達克於2020年4月17日宣佈,它已暫時免除了普通股和其他證券的某些持續上市要求 。其中,納斯達克的收費一直持續到2020年6月30日,這是任何不合規的公司重新獲得合規的期限 ,要求在至少連續30個工作日內保持最低收盤價為1美元。因此, 公司在2020年7月23日或之前自動收到延期,以證明其符合納斯達克最低投標價格要求。本公司股票繼續在納斯達克資本市場上市,但須遵守上述條件 。公司獲得的暫時寬慰是基於納斯達克發行人通知2020-2,該通知為發行人提供了額外的時間 ,以恢復遵守與定價相關的上市規則,包括最低出價要求。
2020年7月7日,本公司按五股一股的比例對本公司普通股進行反向拆分。納斯達克 確定,自2020年7月7日至7月21日連續11個交易日,公司 普通股的收盤價已連續11個交易日收在每股1.00美元以上。2020年7月22日,專家小組通知該公司,它已重新遵守將最低收盤價維持在1美元的要求 ,此事現已結案。
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合併財務報表附註
注 16.所得税
2020年3月27日,“冠狀病毒援助、救濟和經濟安全法案”(“CARE法案”)頒佈並簽署成為法律 ,其中包括可退還的工資税抵免、推遲僱主方社保支付、淨營業虧損結轉期限和替代最低税收抵免。鑑於目前可獲得的淨營業虧損金額,公司目前預計 CARE法案的規定不會對其税收撥備產生實質性影響。
公司截至2020年6月30日和2019年6月30日的年度所得税費用如下:
截至6月30日的年度, | ||||||||
2020 | 2019 | |||||||
電流 | ||||||||
美國 | $ | - | $ | (33,113 | ) | |||
香港 | - | (2,792 | ) | |||||
中華人民共和國 | (186,021 | ) | (250,464 | ) | ||||
(186,021 | ) | (286,369 | ) | |||||
遞延 | ||||||||
美國 | - | (634,500 | ) | |||||
中華人民共和國 | - | - | ||||||
所得税費用總額 | $ | (186,021 | ) | $ | (920,869 | ) |
收入 截至2020年6月30日和2019年6月30日的年度的税費與將法定所得税税率 應用於税前收入計算的金額不同。截至2020年6月30日的年度使用21%的預期聯邦所得税税率 和2019年與公司的實際税率之間的對賬如下:
六月三十日, 2020 |
六月三十日, 2019 |
|||||||
% | % | |||||||
美國法定税率 | 21.0 | 21.0 | ||||||
永久性差異* | 0.4 | 5.1 | ||||||
更改估值免税額 | (21.4 | ) | (40.2 | ) | ||||
外國司法管轄區的税率差異 | (1.0 | ) | (1.0 | ) | ||||
(1.0 | ) | (15.1 | ) |
* | 永久性 差額包括不可扣除的股票薪酬費用。 |
公司的遞延税金資產包括:
六月三十日, 2020 |
六月三十日, 2019 |
|||||||
壞賬準備 | ||||||||
美國 | $ | 1,329,000 | $ | 1,121,000 | ||||
中華人民共和國 | 2,888,000 | - | ||||||
淨營業虧損 | ||||||||
美國 | 1,756,000 | 1,024,000 | ||||||
中華人民共和國 | 1,490,000 | 1,457,000 | ||||||
遞延税項資產總額 | 7,463,000 | 3,602,000 | ||||||
估值免税額 | (7,463,000 | ) | (3,602,000 | ) | ||||
遞延税項資產,淨-長期 | $ | - | $ | - |
截至2019年6月30日,公司在美國的業務 累計產生的美國聯邦NOL約為3781,000美元,這可能會減少未來的聯邦 應税收入。於截至二零二零年六月三十日止年度內,產生額外淨資產約2,675,000美元,而該等淨資產所帶來的税項優惠 分別約為562,000美元。截至2020年6月30日,本公司的累計淨資產約為6,456,000美元,這可能會減少未來的聯邦應税收入,其中約1,400,000美元將於 2037年到期,剩餘餘額將無限期結轉。
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合併財務報表附註
截至2019年6月30日,本公司在中國的業務累計產生的淨資產約為5,828,000美元,這可能會減少未來的應税收入。 在截至2020年6月30日的年度內,額外產生的淨資產約為133,000美元,由此獲得的税收優惠約為33,000美元。截至2020年6月30日,本公司累計淨資產約為5,961,000美元,其中 可能會減少未來的應税收入,其中約281,000美元從2021年開始到期,淨資產餘額 將於2025年到期。
本公司定期評估遞延税項資產變現的可能性 ,並將遞延税項資產的賬面金額減去估值津貼至其認為無法變現的程度 。管理層考慮可能影響本公司未來實現遞延税項資產 的積極和消極的新證據,包括其最近的累計收益經驗、對未來收入的預期、可用於納税申報的 結轉期以及其他相關因素。本公司確定,由於2019年美中貿易談判惡化對未來收益的不確定性, 更有可能無法實現其遞延税項資產。截至2020年6月30日,公司為其DTA提供100%的補貼。根據管理層 重新評估本公司更有可能變現的遞延税項資產金額,截至2020年6月30日止年度的估值淨增 分別約為3,861,000美元。
公司的應付税款包括以下內容:
六月三十日, | 六月三十日, | |||||||
2020 | 2019 | |||||||
應繳增值税 | $ | 1,037,620 | $ | 1,045,513 | ||||
應付企業所得税 | 2,180,727 | 2,075,248 | ||||||
其他 | 62,001 | 64,134 | ||||||
總計 | $ | 3,280,348 | $ | 3,184,895 |
注17. 濃度
主要 個客户
在截至 2020年6月30日的年度中,三個客户分別約佔公司收入的42%、23%和22%。截至2020年6月30日,一個客户約佔公司應收賬款淨額的87%。
在截至2019年6月30日的年度中,三家客户分別約佔公司收入的35%、16%和13%。截至2019年6月30日 ,所有這些客户約佔公司應收賬款淨額的26%。
主要 供應商
在截至2020年6月30日的年度中,三家供應商分別約佔收入總成本的26%、18%和16%。
在截至2019年6月30日的年度中,三家供應商分別約佔收入總成本的23%、12%和10%。
注18. 細分市場報告
ASC 280,“分部報告”建立了標準,以便根據公司內部組織結構 報告運營分部信息,以及合併財務報表中有關地理區域、業務分部 和主要客户的信息,以詳細説明公司的業務分部。
公司的首席運營決策者是首席執行官,他在做出有關分配資源和評估集團業績的決策時,審核不同 運營部門的財務信息。該公司已 確定其有四個經營部門:(1)航運代理和管理服務;(2)內陸運輸管理 服務;(3)貨運物流服務;(4)集裝箱卡車服務。
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合併財務報表附註
下表分別提供截至2020年6月30日和2019年6月30日的年度彙總信息:
截至2020年6月30日的年度 | ||||||||||||||||||||
船務代理與管理 服務 | 內陸 運輸管理服務 | 貨運物流 服務 | 集裝箱運輸服務 | 總計 | ||||||||||||||||
營業收入 | ||||||||||||||||||||
-關聯方 | $ | - | $ | - | $ | - | $ | - | $ | - | ||||||||||
-第三方 | $ | 2,105,651 | $ | - | $ | 4,368,596 | * | $ | 61,709 | $ | 6,535,956 | |||||||||
總收入 | $ | 2,105,651 | $ | - | $ | 4,368,596 | $ | 61,709 | $ | 6,535,956 | ||||||||||
收入成本 | $ | 827,690 | $ | - | $ | 2,795,859 | * | $ | 55,314 | $ | 3,678,863 | |||||||||
毛利 | $ | 1,277,961 | $ | - | $ | 1,572,737 | $ | 6,395 | $ | 2,857,093 | ||||||||||
折舊攤銷 | $ | 340,421 | $ | - | $ | 7,684 | $ | 54,189 | $ | 402,294 | ||||||||||
資本支出總額 | $ | 6,984 | $ | - | $ | - | $ | - | $ | 6,984 | ||||||||||
毛利率% | 60.7 | % | - | % | 36.0 | % | 10.4 | % | 43.7 | % |
* | 對於公司從2020財年第一季度開始與客户簽訂的某些貨運 物流合同,公司 (I)作為代理安排客户與第三方服務提供商之間的關係,以及(Ii) 不控制向客户提供的服務,與這些合同相關的收入是扣除相關成本後的淨額。 在截至2020年6月30日的一年中,與這些合同相關的毛收入和總成本分別約為2580萬美元和2430萬美元。 |
截至2019年6月30日的 年度 | ||||||||||||||||||||
發貨
代理服務 |
內陸 運輸 管理服務 |
運費 物流 服務 |
集裝箱 貨運服務 | 總計 | ||||||||||||||||
營業收入 | ||||||||||||||||||||
-相關 方 | $ | - | $ | 433,383 | $ | - | $ | - | $ | 433,383 | ||||||||||
-第三方 | $ | 2,093,680 | $ | 1,036,416 | $ | 37,725,136 | $ | 482,432 | $ | 41,337,664 | ||||||||||
總收入 | $ | 2,093,680 | $ | 1,469,799 | $ | 37,725,136 | $ | 482,432 | $ | 41,771,047 | ||||||||||
收入成本 | $ | 1,894,332 | $ | 128,624 | $ | 33,556,109 | $ | 427,445 | $ | 36,006,510 | ||||||||||
毛利 | $ | 199,348 | $ | 1,341,175 | $ | 4,169,027 | $ | 54,987 | $ | 5,764,537 | ||||||||||
折舊和攤銷 | $ | - | $ | 110,821 | $ | 1,902 | $ | 18,197 | $ | 130,920 | ||||||||||
資本支出總額 | $ | - | $ | - | $ | 125,817 | $ | 17,675 | $ | 143,492 | ||||||||||
毛利率% | 9.5 | % | 91.2 | % | 11.1 | % | 11.4 | % | 13.8 | % |
截至以下日期的 總資產:
六月三十日, | 六月三十日, | |||||||
2020 | 2019 | |||||||
船務代理及管理服務 | $ | 2,531,074 | $ | 3,549,093 | ||||
貨運物流服務 | 3,176,165 | 17,017,695 | ||||||
集裝箱運輸服務 | 30,863 | 32,215 | ||||||
總資產 | $ | 5,738,102 | $ | 20,599,003 |
該公司的業務主要 設在中國大陸、美國和香港,該公司的所有收入都來自這些地區。管理層還按業務地點審查合併財務 結果。
按 地理位置分類的收入信息如下:
六月三十日, | 六月三十日, | |||||||
2020 | 2019 | |||||||
中華人民共和國 | $ | 4,368,596 | $ | 37,755,310 | ||||
美國 | 2,167,360 | 1,922,057 | ||||||
香港 | - | 2,093,680 | ||||||
總收入 | $ | 6,535,956 | $ | 41,771,047 |
F-27
中國-全球 船務美國有限公司和附屬公司
合併財務報表附註
注 19.關聯方交易
截至2019年6月30日、2020年和2019年6月30日,關聯方應支付的未償還金額包括:
六月三十日, | 六月三十日, | |||||||
2020 | 2019 | |||||||
天津智源投資集團有限公司。 | $ | 484,331 | $ | 897,739 | ||||
減去:壞賬準備 | (48,433 | ) | (89,774 | ) | ||||
總計 | $ | 435,898 | $ | 807,965 |
2013年6月,公司與天津智源投資集團有限公司( “智源投資集團”)、天宇化工輕工智源貿易有限公司(連同智源 投資集團“智源”)簽署了為期五年的全球物流服務協議。智源投資集團由本公司第一大股東張先生所有。 2013年9月,本公司與智源投資集團簽訂了內陸運輸管理服務合同 ,將提供一定的諮詢服務,並幫助控制運輸過程中潛在的商品損失。 智源投資集團截至2020年6月30日的應付金額為484,331美元,本公司為智源投資集團的可疑 賬款提供10%的撥備。於截至二零二零年六月三十日止年度,本公司已就致遠應付的可疑 帳目收回41,341美元的撥備。
截至2020年6月30日, 公司已向首席執行官支付6,279美元,向代理首席財務官支付26,570美元,這些款項已包括在其他應付款項中。這些款項 是代表公司為日常業務運營活動支付的。
注 20.後續事件
於2020年7月31日, 本公司撤銷由中國環球航運(香港)有限公司(香港)持有100%股權的龍河船舶管理(香港)有限公司(“LSM”)的註冊。 LSM在2018年6月30日之後沒有投入運營或開展業務。LSM的運營結果 在截至2020年6月30日和2019年6月30日的年度內無關緊要。
自2020年7月至9月,本公司共收到與本公司向梁山明先生發行1,000,000股普通股 (見附註12)有關的全部收益59,869美元。應收認購款已全部付清。
於二零二零年四月六日,本公司與吳柯林先生(“賣方”) 及在馬紹爾羣島註冊的航運公司Mandarine Ocean Ltd(“漢陽航運”)訂立購股協議(“協議”),收購賣方持有的漢陽航運75% 股本,總代價最高375萬美元,以現金及本公司限制性普通股支付。於二零二零年六月十七日,本公司與吳先生訂立首份 經修訂及重訂股份購買協議(“修訂”),將收購價修訂至總代價最高達1,500,000美元及本公司限售股份。
於二零二零年九月三日,本公司與吳先生簽訂終止協議,終止修訂。任何一方 均不欠另一方與終止協議相關的任何終止罰金。
於2020年9月17日,本公司與經修訂的1933年證券法S條例所界定的若干“非美國 人士”(“買方”)訂立若干證券購買協議(“SPA”), 根據該協議,本公司同意出售合共720,000股本公司普通股(“股份”), 無面值(“普通股”), 無面值(“普通股”), 本公司同意出售合共720,000股本公司普通股, 無面值(“普通股”), 公司同意出售合計720,000股本公司普通股(“普通股”),以及認股權證(“認股權證”),按每股1.46美元的收購價 購買720,000股(“發售”)。本次發行為本公司帶來的淨收益約為105萬美元 。該等認股權證將於發行日期後六(6)個月行使,行使價格為 現金(“認股權證股份”)1.825美元。如果在發行日期六個月週年紀念日 之後的任何時間,沒有有效的註冊書登記認股權證股票的轉售 ,或沒有當前的招股説明書可供轉售 ,則認股權證也可以無現金行使。權證將自發行之日起五年半(5.5年)到期。認股權證 須遵守反攤薄條款,以反映股票股息和拆分或其他類似交易。認股權證包含強制性 行使權,如本公司普通股連續20個交易日在4.38美元或以上交易,則本公司有權強制行使認股權證,但條件(其中包括)行使認股權證時可發行的股份須已登記或可 根據規則144出售,且每日交易量在適用日期前20個連續交易日的每個交易日 日交易量超過60,000股普通股。2020年9月21日和9月22日,公司 共獲得105萬美元的毛收入。
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