目錄
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美國
證券交易委員會
華盛頓特區20549
形式
關於截至的季度期間
對於從日本到日本的過渡期,日本將繼續向日本過渡,日本將繼續向日本過渡。
佣金檔案編號
(章程中規定的註冊人的確切姓名)
| |||
(州或其他司法管轄區) | (美國國税局僱主 | ||
公司或組織) | 標識號) | ||
(主要行政機關地址) |
(
(登記人的電話號碼,包括區號)
根據該法第12(B)條登記的證券:
每一類的名稱 |
| 交易代碼(個) |
| 註冊的每個交易所的名稱。 | |
用複選標記表示註冊人(1)是否在過去12個月內(或註冊人被要求提交此類報告的較短期限內)提交了1934年證券交易法第(13)或15(D)節要求提交的所有報告,以及(2)在過去90天內是否一直遵守此類提交要求。
目錄
Digital Realty Trust,Inc. |
| |
數字房地產信託,L.P. |
用複選標記表示註冊人是否在過去12個月內(或註冊人被要求提交此類文件的較短時間內)以電子方式提交了根據S-T規則第405條(本章232.405節)要求提交的每個交互數據文件。
Digital Realty Trust,Inc. |
| |
數字房地產信託,L.P. |
用複選標記表示註冊人是大型加速申報公司、加速申報公司、非加速申報公司、較小的報告公司還是新興的成長型公司。見“交易法”第12b-2條中“大型加速申報公司”、“加速申報公司”、“較小報告公司”和“新興成長型公司”的定義。
Digital Realty Trust,Inc.:
| 加速申報程序*◻ | |
非加速文件管理器*◻ | 規模較小的中國報告公司* | |
新興成長型公司* |
Digital Realty Trust,L.P.:
大型加速文件管理器*◻ |
| 加速申報程序*◻ |
規模較小的中國報告公司* | ||
新興成長型公司* |
如果是新興成長型公司,請通過複選標記表明註冊人是否選擇不使用延長的過渡期來遵守根據“交易法”第13(A)條規定的任何新的或經修訂的財務會計準則。
Digital Realty Trust,Inc. |
| ◻ |
數字房地產信託,L.P. | ◻ |
用複選標記表示註冊人是否是空殼公司(如交易法第12b-2條所定義)。
Digital Realty Trust,Inc. |
| 是 |
數字房地產信託,L.P. | 是 |
註明截至最後實際可行日期,發行人所屬各類普通股的流通股數量。
Digital Realty Trust,Inc.:
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解釋性註釋
本報告綜合了馬裏蘭州數字房地產信託公司(Digital Realty Trust,Inc.)和馬裏蘭州有限合夥企業數字房地產信託公司(Digital Realty Trust,L.P.)截至2020年6月30日的季度Form 10-Q季度報告,其中數字房地產信託公司。是唯一的普通合夥人。除另有説明或文意另有所指外,本報告中提及的“我們”、“我們的公司”或“本公司”均指Digital Realty Trust,Inc。連同其合併附屬公司,包括Digital Realty Trust,L.P.,除另有説明或文意另有所指外,凡提及“吾等營運合夥”或“營運合夥”,均指Digital Realty Trust,L.P.及其合併附屬公司。
Digital Realty Trust,Inc.是一家房地產投資信託基金(REIT),也是數字房地產信託公司(Digital Realty Trust,L.P.)的唯一普通合夥人。截至2020年6月30日,數字房地產信託公司。擁有Digital Realty Trust,L.P.約97.0%的普通普通合夥權益。Digital Realty Trust,L.P.其餘約3.0%的普通有限合夥權益由非關聯第三方和Digital Realty Trust,L.P.的某些董事和高管擁有。截至2020年6月30日,數字房地產信託公司(Digital Realty Trust,Inc.)擁有Digital Realty Trust,L.P.作為Digital Realty Trust,L.P.,Digital Realty Trust,Inc.的唯一普通合夥人的所有優先有限合夥權益。全面、獨家和完全負責運營合夥企業的日常管理和控制。
我們相信將Digital Realty Trust,Inc.的季度報告合併到Form 10-Q中。將Digital Realty Trust,L.P.納入此單一報告可帶來以下好處:
● | 加強投資者對本公司和我們的經營夥伴關係的瞭解,使投資者能夠以與管理層觀點相同的方式看待整個業務,並運營業務; |
● | 消除重複披露,並提供更精簡和更具可讀性的演示文稿,因為很大一部分披露既適用於我們的公司,也適用於我們的運營夥伴;以及 |
● | 通過編制一份合併報告而不是兩份單獨的報告來創造時間和成本效益。 |
我們公司和我們的經營夥伴之間有一些不同之處,這些都反映在本報告的披露中。我們認為,在我們如何作為一家相互關聯的合併公司運營的背景下,瞭解我們公司和我們的運營夥伴之間的差異是很重要的。Digital Realty Trust,Inc.是一家房地產投資信託基金,其唯一的重要資產是擁有Digital Realty Trust,L.P.的合夥權益。因此,Digital Realty Trust,Inc。本身並不從事業務,只是擔任Digital Realty Trust,L.P.的唯一普通合夥人,不時發行公開股權,併為Digital Realty Trust,L.P.及其某些子公司和附屬公司的某些無擔保債務提供擔保。Digital Realty Trust,Inc.正如本報告披露的那樣,數字房地產信託公司本身不發行任何債務,但為數字房地產信託公司及其某些子公司和附屬公司的無擔保債務提供擔保。Digital Realty Trust,L.P.持有本公司的幾乎所有資產,並持有本公司合資企業的所有權權益。數字房地產信託公司(Digital Realty Trust,L.P.)負責業務運營,其結構為合夥企業,沒有公開交易的股權。除了Digital Realty Trust,Inc.公開發行股票的淨收益通常貢獻給Digital Realty Trust,L.P.作為合夥單位的交換,Digital Realty Trust,L.P.通過Digital Realty Trust(L.P.的業務)、Digital Realty Trust(數字房地產信託)、L.P.的直接或間接債務產生公司業務所需的資本,或通過發行合夥單位來產生所需的資本,數字房地產信託公司的淨收益通常貢獻給Digital Realty Trust,L.P.作為合夥單位的交換,數字地產信託公司通過Digital Realty Trust,L.P.的運營、Digital Realty Trust,L.P.的直接或間接負債或通過發行合夥單位來產生公司業務所需的資本。
經營合夥企業中非控股利益的列報、股東權益和合夥人資本是數字房地產信託公司精簡合併財務報表的主要區別領域。以及Digital Realty Trust,L.P.的權益。Digital Realty Trust,L.P.的有限合夥人持有的普通有限合夥權益在Digital Realty Trust,L.P.的精簡合併財務報表中的合夥人資本中作為有限合夥人的資本,在Digital Realty Trust,L.P.的精簡合併財務報表中作為在股權中的經營合夥企業中的非控股權益。Digital Realty Trust,Inc.持有的共同和優先合夥權益。在Digital Realty Trust中,LLP在Digital Realty Trust的合夥人資本中作為普通合夥人的資本,在Digital Realty的精簡合併財務報表中作為優先股、普通股、額外的實收資本和超過股東權益內收益的累計股息在Digital Realty中列示
2
目錄
Trust,Inc.的精簡合併財務報表。股東權益和合作夥伴資本之間的陳述差異是由數字房地產信託公司發行的股權差異造成的。和數字房地產信託基金(Digital Realty Trust),在L.P.級別。
為幫助投資者瞭解本公司和經營合夥企業之間的重大區別,本報告分別為本公司和經營合夥企業提供以下單獨章節:
● | 簡明合併財務報表; |
● | 簡明合併財務報表附註如下: |
● | “公司債務”和“經營合夥企業債務”; |
● | “每股收益”和“單位收益”;以及 |
● | “股權及累計其他綜合虧損、淨額”和“資本及累計其他綜合虧損”; |
● | 第一部分,第二項。“管理層對財務狀況和經營成果的討論和分析-母公司的流動資金和資本資源”和“-經營合夥企業的流動資金和資本資源”;以及 |
● | 第二部分,第二項。“未登記的股權證券銷售和收益的使用”。 |
本報告還包括單獨的第一部分,項目4.本報告“控制和程序”一節以及單獨的附件31和32分別為公司和經營合夥企業提供認證,以確定在本報告所述期間,每個實體的首席執行官和首席財務官已經進行了必要的認證,並且公司和經營合夥企業遵守1934年“證券交易法”規則第13a-15條或規則第15d-15條以及“美國法典”第18編第1350節。
為了突出本公司與經營合夥企業之間的區別,本報告中關於本公司與經營合夥企業的單獨章節特別提及本公司與經營合夥企業。在合併披露本公司和經營合夥企業的章節中,本報告將行動或控股稱為公司的行動或控股。雖然營運合夥一般是訂立合約及合營企業,並持有資產及債務的實體,但提及本公司是恰當的,因為該業務是一家企業,而本公司透過營運合夥經營業務。
作為控制運營夥伴關係的普通合夥人,Digital Realty Trust,Inc.合併營運合夥企業作財務報告用途,除於營運合夥企業的投資外,並無其他重大資產。因此,數字房地產信託公司的資產和負債。和Digital Realty Trust,L.P.在各自的精簡合併財務報表上是相同的。數字房地產信託公司(Digital Realty Trust,Inc.)的單獨討論。和Digital Realty Trust,L.P.在本報告中應相互結合閲讀,以瞭解本公司的綜合業績和管理層如何運營本公司。
在本報告中,“物業”和“建築”是指我們產品組合中的所有或任何建築,包括數據中心和非數據中心,而“數據中心”僅指我們產品組合中包含數據中心空間的物業或建築。在本報告中,“全球循環信貸安排”是指我們經營合夥企業23.5億美元的優先無擔保循環信貸安排和經修訂的全球優先無擔保定期信貸協議;“定期貸款安排”或“無擔保定期貸款”是指我們經營合夥企業的經修訂的優先無擔保多幣種定期貸款安排和定期貸款協議,其管轄3億美元的五年期優先無擔保定期貸款和5.12億美元的五年期優先無擔保定期貸款;“日元循環信貸安排”是指我們經營合夥企業的332.85億元人民幣(根據2020年6月30日的匯率約為3.08億美元)優先無擔保循環信貸安排和經修訂的日元信貸協議;而“循環信貸安排”或“全球循環信貸安排”統稱為我們的全球循環信貸安排和我們的日元循環信貸安排。
3
目錄
Digital Realty Trust,Inc.和數字房地產信託公司(Digital Realty Trust,L.P.)。
表格310-Q
截至2020年6月30日的季度
目錄
頁數 | ||
第一部分: | 財務信息 | |
第1項。 | Digital Realty Trust,Inc.的簡明合併財務報表: | |
截至2020年6月30日(未經審計)和2019年12月31日(未經審計)的簡明合併資產負債表 | 5 | |
截至2020年6月30日和2019年6月30日止三個月和六個月簡明綜合收益表(未經審計) | 7 | |
截至2020年6月30日和2019年6月30日止三個月和六個月簡明綜合全面收益(虧損)表(未經審計) | 8 | |
截至2020年6月30日和2019年6月30日的三個月和六個月的簡明綜合權益表(未經審計) | 9 | |
截至2020年6月30日和2019年6月30日止六個月簡明合併現金流量表(未經審計) | 13 | |
Digital Realty Trust,L.P.的簡明合併財務報表: | ||
截至2020年6月30日(未經審計)和2019年12月31日(未經審計)的簡明合併資產負債表 | 16 | |
截至2020年6月30日和2019年6月30日止三個月和六個月簡明綜合收益表(未經審計) | 18 | |
截至2020年6月30日和2019年6月30日止三個月和六個月簡明綜合全面收益(虧損)表(未經審計) | 19 | |
截至2020年6月30日和2019年6月30日止三個月和六個月簡明合併資本表(未經審計) | 20 | |
截至2020年6月30日和2019年6月30日止六個月簡明合併現金流量表(未經審計) | 24 | |
數字房地產信託公司簡明合併財務報表附註和Digital Realty Trust,L.P.(未經審計) | 27 | |
第二項。 | 管理層對財務狀況和經營結果的討論和分析 | 68 |
第三項。 | 關於市場風險的定量和定性披露 | 96 |
第四項。 | 控制和程序(Digital Realty Trust,Inc.) | 98 |
控制和程序(Digital Realty Trust,L.P.) | 98 | |
第二部分。 | 其他信息 | 100 |
第1項。 | 法律程序 | 100 |
第1A項。 | 危險因素 | 100 |
第二項。 | 未登記的股權證券銷售和收益的使用 | 101 |
第三項。 | 高級證券違約 | 101 |
第四項。 | 礦場安全資料披露 | 101 |
第五項。 | 其他資料 | 101 |
第六項。 | 陳列品 | 102 |
簽名 | 103 |
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目錄
Digital Realty Trust,Inc.及附屬公司
壓縮合並資產負債表
(未經審計,單位為千,不包括每股和每股數據)
| 年6月30日 |
| 2011年12月31日 | |||
2020 | 2019 | |||||
資產 | ||||||
房地產投資: | ||||||
物業: | ||||||
土地 | $ | | $ | | ||
已取得的土地租契 |
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建築物及改善工程 |
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租户改進 |
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經營性物業的總投資 |
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累計折舊和攤銷 |
| ( |
| ( | ||
經營性物業淨投資 | | | ||||
正在進行的建設和為發展保留的空間 | | | ||||
持有土地作未來發展之用 | | | ||||
物業投資淨額 |
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對未合併的合資企業的投資 |
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房地產淨投資 |
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經營性租賃使用權資產淨額 | | | ||||
現金和現金等價物 |
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應收賬款和其他應收賬款淨額 |
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遞延租金 |
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收購的高於市場的租賃,淨額 |
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商譽 |
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客户關係價值、遞延租賃成本和無形資產淨額 |
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持有待售資產 |
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其他資產 |
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總資產 | $ | | $ | | ||
負債和權益 | ||||||
全球循環信貸安排,淨額 | $ | | $ | | ||
無擔保定期貸款,淨額 |
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無擔保優先票據,扣除貼現後的淨額 |
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有擔保債務,包括保費 |
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經營租賃負債 | | | ||||
應付賬款和其他應計負債 |
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應計股息和分派 |
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獲得的低於市價的租賃,淨額 |
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押金及預付租金 |
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與持有待售資產相關的債務 |
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總負債 |
| |
| |
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目錄
Digital Realty Trust,Inc.及附屬公司
壓縮合並資產負債表
(未經審計,單位為千,不包括每股和每股數據)
| 年6月30日 |
| 2011年12月31日 | |||
2020 | 2019 | |||||
可贖回的非控股權益 |
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承諾和或有事項 | ||||||
權益: | ||||||
股東權益: | ||||||
優先股:$ |
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普通股:$ |
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額外實收資本 |
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累計股息超過收益 |
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累計其他綜合損失淨額 |
| ( |
| ( | ||
股東權益總額 |
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非控股權益: | ||||||
經營合夥中的非控制性權益 |
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合併後合資企業中的非控股權益 |
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總非控股權益 |
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總股本 |
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負債和權益總額 | $ | | $ | |
見簡明合併財務報表附註。
6
目錄
Digital Realty Trust,Inc.及附屬公司
簡明綜合收益表
(未經審計,單位為千,不包括每股和每股數據)
截至6月30日的三個月: | 截至6月30日的6個月: | ||||||||||||
| 2020 |
| 2019 |
|
| 2020 |
| 2019 | |||||
營業收入: | |||||||||||||
租賃和其他服務 | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
費用收入及其他 |
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營業總收入 |
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運營費用: | |||||||||||||
租賃物業運維 |
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財產税和保險 |
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折舊攤銷 |
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一般和行政 |
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事務和集成 |
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房地產投資減值 |
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其他 |
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業務費用共計 |
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營業收入 |
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其他收入(費用): | |||||||||||||
未合併合營企業的權益收益(虧損) |
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解除固結收益,淨額 |
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財產處置收益,淨額 | | | | | |||||||||
利息和其他收入,淨額 |
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利息支出 |
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所得税費用 |
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提前清償債務造成的損失 |
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| ( |
| ( | ||||
淨收入 |
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可歸因於非控股權益的淨收入 |
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| ( |
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| ( |
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數字房地產信託公司的淨收入。 |
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優先股股息,包括未申報股息 |
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與贖回優先股相關的發行成本 |
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普通股股東可獲得的淨收入 | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
普通股股東可獲得的每股淨收益: | |||||||||||||
基本型 | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
稀釋 | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
加權平均已發行普通股: | |||||||||||||
基本型 |
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稀釋 |
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見簡明合併財務報表附註。
7
目錄
Digital Realty Trust,Inc.及附屬公司
簡明綜合全面收益表(虧損)
(未經審計,單位為千)
截至6月30日的三個月: | 截至6月30日的6個月: | |||||||||||
| 2020 |
| 2019 |
| 2020 |
| 2019 | |||||
淨收入 | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||
其他全面收益(虧損): | ||||||||||||
外幣換算調整 |
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因階梯解固而進行的外幣換算調整重新分類 | | | | | ||||||||
利率掉期公允價值下降 |
| ( |
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| ( | ||||
從利率掉期到利息支出的重新分類 |
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| ( |
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| ( | ||||
其他綜合收益(虧損) | | | ( | | ||||||||
綜合收益 |
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可歸因於非控股權益的綜合(收益)損失 |
| ( |
| ( |
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| ( | ||||
數字房地產信託公司(Digital Realty Trust,Inc.)的全面收入。 | $ | | $ | | $ | | $ | |
見簡明合併財務報表附註。
8
目錄
Digital Realty Trust,Inc.及附屬公司
簡明合併權益表
(未經審計,單位為千,共享數據除外)
累積 | 累積 | 非控制性 | 非控制性 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
數量 | 附加 | 派發股息於 | 其他 | 總計 | 在以下項目中的權益 | 在以下項目中的權益 | 總計 | ||||||||||||||||||||||||||||
可兑換 | 擇優 | 普普通通 | 普普通通 | 實繳 | 超過 | 綜合 | 股東的 | 操作 | 固形 | 非控制性 | |||||||||||||||||||||||||
截至2020年6月30日的三個月 |
| 非控制性權益 |
| 股票 |
| 股份 |
| 股票 |
| 資本 |
| 收益 |
| 淨虧損,淨額 |
| 權益 |
| 夥伴關係 |
| 合資企業 |
| 利益 |
| 總股本 | |||||||||||
截至2020年3月31日的餘額 |
| $ | | $ | | | $ | | $ | | $ | ( | $ | ( | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||||||||
將普通單位轉換為普通股 |
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與Interxion合併相關的普通股和基於股票的獎勵 | — | — | — | — | | — | — | | — | — | — | | |||||||||||||||||||||||
發行普通股,扣除成本後的淨額 |
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回購並註銷股票以滿足歸屬時的預扣税款 | — | — | — | — | ( | — | — | ( | — | — | — | ( | |||||||||||||||||||||||
以股份為基礎的薪酬攤銷 |
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有限制股票的歸屬,淨額 | — | — | | — | — | — | — | — | — | — | — |
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既得股獎勵的重新分類 |
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對可贖回的非控制權益的調整 |
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優先股宣佈的股息 |
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普通股、普通股和獎勵單位的股息和分配 |
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非控股權益的貢獻 |
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淨收益(損失) |
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其他全面收益-外幣換算調整 |
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其他綜合損失-利率掉期的公允價值 |
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其他綜合收入-累計其他綜合收入重新分類為利息支出 |
| — |
| — | — |
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| |
| — |
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截至2020年6月30日的餘額 |
| $ | $ | $ | $ | $ | ( | $ | ( | $ | $ | $ | | $ | $ |
見簡明合併財務報表附註。
9
目錄
Digital Realty Trust,Inc.及附屬公司
簡明合併權益表
(未經審計,單位為千,共享數據除外)
累積 | 累積 | 非控制性 | 非控制性 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
數量 | 附加 | 派發股息於 | 其他 | 總計 | 在以下項目中的權益 | 在以下項目中的權益 | 總計 | ||||||||||||||||||||||||||||
可兑換 | 擇優 | 普普通通 | 普普通通 | 實繳 | 超過 | 綜合 | 股東的 | 操作 | 固形 | 非控制性 | |||||||||||||||||||||||||
截至2020年6月30日的6個月 |
| 非控制性權益 |
| 股票 |
| 股份 |
| 股票 |
| 資本 |
| 收益 |
| 淨虧損,淨額 |
| 權益 |
| 夥伴關係 |
| 合資企業 |
| 利益 |
| 總股本 | |||||||||||
截至2019年12月31日的餘額 |
| $ | | $ | |
| | $ | | $ | | $ | ( | $ | ( | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||||||||
將普通單位轉換為普通股 |
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| — |
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| ( |
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與Interxion合併相關的普通股和基於股票的獎勵 |
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發行普通股,扣除成本後的淨額 |
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| | |||||||||||
根據員工購股計劃發行的股票 |
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| | |||||||||||
回購並註銷股票以滿足歸屬時的預扣税款 |
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| ( |
| — |
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以股份為基礎的薪酬攤銷 |
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有限制股票的歸屬,淨額 |
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既得股獎勵的重新分類 |
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對可贖回的非控制權益的調整 |
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優先股宣佈的股息 |
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普通股、普通股和獎勵單位的股息和分配 |
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| ( |
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非控股權益的貢獻 |
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淨收益(損失) |
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其他全面虧損-外幣換算調整 |
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| ( | |||||||||||
其他綜合損失-利率掉期的公允價值 |
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其他綜合收入-累計其他綜合收入重新分類為利息支出 |
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| |
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| |
| — |
| |
| | |||||||||||
截至2020年6月30日的餘額 |
| $ | | $ | |
| | $ | | $ | | $ | ( | $ | ( | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | |
見簡明合併財務報表附註。
10
目錄
Digital Realty Trust,Inc.及附屬公司
簡明合併權益表
(未經審計,單位為千,共享數據除外)
累積 | 累積 | 非控制性 | 非控制性 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
數量 | 附加 | 派發股息於 | 其他 | 總計 | 在以下項目中的權益 | 在以下項目中的權益 | 總計 | ||||||||||||||||||||||||||||
可兑換 | 擇優 | 普普通通 | 普普通通 | 實繳 | 超過 | 綜合 | 股東的 | 操作 | 固形 | 非控制性 | |||||||||||||||||||||||||
截至2019年6月30日的三個月 |
| 非控制性權益 |
| 股票 |
| 股份 |
| 股票 |
| 資本 |
| 收益 |
| 淨虧損,淨額 |
| 權益 |
| 夥伴關係 |
| 合資企業 |
| 利益 |
| 總股本 | |||||||||||
截至2019年3月31日的餘額 |
| $ | | $ | | | $ | | $ | | $ | ( | $ | ( | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||||||||
將普通單位轉換為普通股 |
| — |
| — | |
| |
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| — |
| — |
| |
| ( |
| — |
| ( |
| — | ||||||||||||
發行未歸屬的限制性股票,扣除沒收後的淨額 |
| — |
| — | |
| — |
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| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — | ||||||||||||
支付要約費用 |
| — |
| ( | — |
| — |
| ( |
| — |
| — |
| ( |
| — |
| — |
| — |
| ( | ||||||||||||
贖回H系列優先股 | — | ( | — | — | — | ( | — | ( | — | — | — | ( | |||||||||||||||||||||||
以股份為基礎的薪酬攤銷 |
| — |
| — | — |
| — |
| |
| — |
| — |
| |
| — |
| — |
| — |
| | ||||||||||||
既得股獎勵的重新分類 |
| — |
| — | — |
| — |
| ( |
| — |
| — |
| ( |
| |
| — |
| |
| — | ||||||||||||
對可贖回的非控制權益的調整 |
| ( |
| — | — |
| — |
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| — |
| — |
| |
| — |
| — |
| — |
| | ||||||||||||
優先股宣佈的股息 |
| — |
| — | — |
| — |
| — |
| ( |
| — |
| ( |
| — |
| — |
| — |
| ( | ||||||||||||
普通股、普通股和獎勵單位的股息和分配 |
| ( |
| — | — |
| — |
| — |
| ( |
| — |
| ( |
| ( |
| — |
| ( |
| ( | ||||||||||||
合併後合資企業中非控股權益的貢獻,扣除分配後的淨額 |
| — |
| — | — |
| — |
| — |
| — |
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| — |
| |
| |
| | ||||||||||||
淨收益(損失) |
| |
| — | — |
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| — |
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| ( |
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| | ||||||||||||
其他全面收益-外幣換算調整 |
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| — | — |
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| — |
| |
| | ||||||||||||
其他綜合損失-利率掉期的公允價值 |
| — |
| — | — |
| — |
| — |
| — |
| ( |
| ( |
| ( |
| — |
| ( |
| ( | ||||||||||||
其他綜合虧損-累計其他綜合收益重新分類為利息支出 |
| — |
| — | — |
| — |
| — |
| — |
| ( |
| ( |
| ( |
| — |
| ( |
| ( | ||||||||||||
截至2019年6月30日的餘額 |
| $ | | $ | | | $ | | $ | | $ | ( | $ | ( | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | |
見簡明合併財務報表附註。
11
目錄
Digital Realty Trust,Inc.及附屬公司
簡明合併權益表
(未經審計,單位為千,共享數據除外)
累積 | 累積 | 非控制性 | 非控制性 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
數量 | 附加 | 派發股息於 | 其他 | 總計 | 在以下項目中的權益 | 在以下項目中的權益 | 總計 | ||||||||||||||||||||||||||||
可兑換 | 擇優 | 普普通通 | 普普通通 | 實繳 | 超過 | 綜合 | 股東的 | 操作 | 固形 | 非控制性 | |||||||||||||||||||||||||
截至2019年6月30日的6個月 |
| 非控制性權益 |
| 股票 |
| 股份 |
| 股票 |
| 資本 |
| 收益 |
| 淨虧損,淨額 |
| 權益 |
| 夥伴關係 |
| 合資企業 |
| 利益 |
| 總股本 | |||||||||||
截至2018年12月31日的餘額 |
| $ | | $ | |
| | $ | | $ | | $ | ( | $ | ( | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||||||||
將普通單位轉換為普通股 |
| — |
| — |
| |
| |
| |
| — |
| — |
| |
| ( |
| — |
| ( |
| — | |||||||||||
發行未歸屬的限制性股票,扣除沒收後的淨額 |
| — |
| — |
| |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — | |||||||||||
支付要約費用 |
| — |
| — |
| — |
| — |
| ( |
| — |
| — |
| ( |
| — |
| — |
| — |
| ( | |||||||||||
根據員工購股計劃發行的股票 |
| — |
| — |
| |
| — |
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| — |
| — |
| |
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| — |
| — |
| | |||||||||||
發行K系列優先股,扣除發行成本 | — |
| |
| — |
| — |
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| — |
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| — |
| — |
| — |
| | ||||||||||||
贖回H系列優先股 | — |
| ( |
| — |
| — |
| — |
| ( |
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| — |
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| — |
| ( | ||||||||||||
以股份為基礎的薪酬攤銷 |
| — |
| — |
| — |
| — |
| |
| — |
| — |
| |
| — |
| — |
| — |
| | |||||||||||
既得股獎勵的重新分類 |
| — |
| — |
| — |
| — |
| ( |
| — |
| — |
| ( |
| |
| — |
| |
| — | |||||||||||
對可贖回的非控制權益的調整 |
| |
| — |
| — |
| — |
| ( |
| — |
| — |
| ( |
| — |
| — |
| — |
| ( | |||||||||||
優先股宣佈的股息 |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| ( |
| — |
| ( |
| — |
| — |
| — |
| ( | |||||||||||
普通股、普通股和獎勵單位的股息和分配 |
| ( |
| — |
| — |
| — |
| — |
| ( |
| — |
| ( |
| ( |
| — |
| ( |
| ( | |||||||||||
合併後合資企業中非控股權益的貢獻,扣除分配後的淨額 |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| |
| |
| | |||||||||||
採用新會計準則後的累積效應調整 |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| ( |
| — |
| ( |
| — |
| — |
| — |
| ( | |||||||||||
淨收益(損失) |
| |
| — |
| — |
| — |
| — |
| |
| — |
| |
| |
| ( |
| |
| | |||||||||||
其他全面收益-外幣換算調整 |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| |
| |
| |
| — |
| |
| | |||||||||||
其他綜合損失-利率掉期的公允價值 |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| ( |
| ( |
| ( |
| — |
| ( |
| ( | |||||||||||
其他綜合虧損-累計其他綜合收益重新分類為利息支出 |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| ( |
| ( |
| ( |
| — |
| ( |
| ( | |||||||||||
截至2019年6月30日的餘額 |
| $ | | $ | |
| | $ | | $ | | $ | ( | $ | ( | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | |
12
目錄
Digital Realty Trust,Inc.及附屬公司
簡明合併現金流量表
(未經審計,單位為千)
截至6月30日的6個月: | ||||||
| 2020 |
| 2019 | |||
來自經營活動的現金流: |
|
|
| |||
淨收入 | $ | | $ | | ||
將淨收入與經營活動提供的現金淨額進行調整: | ||||||
解除合併/處置財產的收益,淨額 |
| ( |
| ( | ||
出售有價證券的收益 | ( | | ||||
有價證券的未實現虧損(收益) |
| |
| ( | ||
房地產投資減值 |
| |
| | ||
未合併合營企業的虧損(收益)權益 |
| |
| ( | ||
來自未合併的合資企業的分配 |
| |
| | ||
因提前終止租約而核銷 |
| |
| | ||
建築物和裝修、租户裝修和取得的地契的折舊和攤銷 |
| |
| | ||
客户關係價值攤銷、取得的原地租賃價值和遞延租賃成本 |
| |
| | ||
以股份為基礎的薪酬攤銷 |
| |
| | ||
終止掉期的非現金攤銷 |
| |
| | ||
壞賬準備 |
| |
| | ||
遞延融資成本攤銷 |
| |
| | ||
提前清償債務造成的損失 |
| |
| | ||
債務折價/溢價攤銷 |
| |
| | ||
購入的高於市價的租約和購入的低於市價的租約攤銷,淨額 |
| |
| | ||
資產負債變動情況: | ||||||
應收賬款和其他應收款 |
| |
| ( | ||
遞延租金 |
| ( |
| ( | ||
遞延租賃成本 |
| ( |
| ( | ||
其他資產 |
| ( |
| ( | ||
應付賬款、經營租賃負債和其他應計負債 |
| ( |
| | ||
押金及預付租金 |
| ( |
| ( | ||
經營活動提供的淨現金 |
| |
| | ||
投資活動的現金流量: | ||||||
改善房地產投資 |
| ( |
| ( | ||
遞增現金的解固 | | ( | ||||
合營企業交易所得款項 | | | ||||
出售有價證券的收益 | | | ||||
收購中承擔的現金 |
| |
| | ||
房地產收購 |
| ( |
| ( | ||
出售資產所得,扣除銷售成本 |
| |
| | ||
對未合併的合資企業的投資 |
| ( |
| ( | ||
預付建設費和其他投資 |
| ( |
| ( |
見簡明合併財務報表附註。
13
目錄
Digital Realty Trust,Inc.及附屬公司
簡明合併現金流量表(續)
(未經審計,單位為千)
截至6月30日的6個月: | ||||||
| 2020 |
| 2019 | |||
向租户預支改善工程 | ( |
| ( | |||
向租户收取改善預付款 | |
| | |||
投資活動所用現金淨額 | ( |
| ( | |||
籌資活動的現金流量: | ||||||
全球循環信貸安排的借款 | $ | | $ | | ||
償還全球循環信貸安排 |
| ( |
| ( | ||
無擔保定期貸款的償還 |
| |
| ( | ||
無擔保優先票據的借款 |
| |
| | ||
無擔保優先票據的償還 | ( | ( | ||||
有擔保債務的本金支付 |
| ( |
| ( | ||
貸款費用及訟費的支付 |
| ( |
| ( | ||
為提前清償債務而支付的保費 | | ( | ||||
合併合資企業中非控股權益的資本貢獻淨額 |
| |
| | ||
普通股和優先股發行收益淨額 |
| |
| | ||
優先股的贖回 | | ( | ||||
股權計劃的收益 |
| |
| | ||
向優先股股東支付股息 |
| ( |
| ( | ||
向普通股股東支付股息和向經營合夥企業中的非控股權益分配 |
| ( |
| ( | ||
融資活動提供的現金淨額 |
| |
| ( | ||
現金、現金等價物和限制性現金淨增加 |
| |
| ( | ||
匯率變動對現金、現金等價物和限制性現金的影響 |
| ( |
| ( | ||
期初現金、現金等價物和限制性現金 |
| |
| | ||
期末現金、現金等價物和限制性現金 | $ | | $ | |
見簡明合併財務報表附註。
14
目錄
Digital Realty Trust,Inc.及附屬公司
簡明合併現金流量表(續)
(未經審計,單位為千)
截至6月30日的6個月: | ||||||
| 2020 |
| 2019 | |||
補充披露現金流信息: | ||||||
利息支付的現金,扣除資本化金額後的淨額 | $ | | $ | | ||
繳納所得税的現金 |
| |
| | ||
補充披露非現金投融資活動: | ||||||
與外幣換算調整相關的淨資產變動 | $ | ( | $ | | ||
與利率掉期公允價值變動有關的其他資產減少 | ( | ( | ||||
將經營合夥企業中的非控股權益轉換為普通股 |
| |
| | ||
應計入應付賬款和應計費用的房地產投資和租户改善預付款增加的應計項目 |
| |
| | ||
減少商譽和遞延税項負債(按應付賬款和其他應計負債分類) | — | ( | ||||
房地產購買價格/合夥投資分配給: | ||||||
房地產投資 | $ | | $ | | ||
現金和現金等價物 | | | ||||
應收賬款 |
| |
| | ||
客户關係價值與無形資產 |
| |
| | ||
其他資產 | | | ||||
擔保債務 | ( | | ||||
應付賬款和其他應計負債 | ( | | ||||
獲得的低於市價的租賃 |
| ( |
| | ||
合併後合資企業中的非控股權益 |
| ( |
| |||
購買房地產所支付的現金 | $ | | $ | | ||
Interxion收購價格分配: | ||||||
土地 | $ | | $ | | ||
建築和裝修(包括融資租賃使用權資產) |
| |
| |||
在建 |
| |
| | ||
持有土地作未來發展之用 |
| |
| | ||
經營性租賃使用權資產 |
| |
| |||
現金和現金等價物 |
| |
| | ||
應收帳款 | | | ||||
商譽 |
| |
| | ||
客户關係價值 |
| |
| |||
其他無形資產 | | |||||
循環信貸安排 |
| ( |
| |||
無抵押票據 |
| ( |
| |||
擔保債務 |
| ( |
| |||
經營租賃負債 |
| ( |
| |||
應付賬款和其他應計負債 | ( | | ||||
融資租賃義務 | ( | |||||
遞延税項負債淨額 | ( | | ||||
其他營運資本負債,淨額 |
| ( |
| |||
股權對價 | $ | | $ | | ||
取消加固坡道: | ||||||
房地產投資 | $ | — | $ | ( | ||
應收賬款 | — | ( | ||||
收購的原地租賃價值、遞延租賃成本和無形資產 | — | ( | ||||
商譽 | — | ( | ||||
其他資產 | — | ( | ||||
擔保債務 | — | | ||||
應付賬款和其他應計負債 | — | | ||||
累計其他綜合損失 | — | ( | ||||
遞增現金的解固 | — | ( | ||||
分拆後的遞增資產和負債的賬面淨值 | $ | — | $ | ( | ||
對未合併的梯級合資企業留存投資的確認 | $ | — | $ | |
見簡明合併財務報表附註。
15
目錄
Digital Realty Trust,L.P.及其子公司
壓縮合並資產負債表
(未經審計,單位數據除外,以千為單位)
| 年6月30日 |
| 2011年12月31日 | |||
2020 | 2019 | |||||
資產 |
|
| ||||
房地產投資: |
|
|
|
| ||
物業: |
|
|
|
| ||
土地 | $ | | $ | | ||
已取得的土地租契 |
| |
| | ||
建築物及改善工程 |
| |
| | ||
租户改進 |
| |
| | ||
經營性物業的總投資 |
| |
| | ||
累計折舊和攤銷 |
| ( |
| ( | ||
經營性物業淨投資 | | | ||||
正在進行的建設和為發展保留的空間 | | | ||||
持有土地作未來發展之用 | | | ||||
物業投資淨額 |
| |
| | ||
對未合併的合資企業的投資 |
| |
| | ||
房地產淨投資 |
| |
| | ||
經營性租賃使用權資產淨額 | | | ||||
現金和現金等價物 |
| |
| | ||
應收賬款和其他應收賬款淨額 |
| |
| | ||
遞延租金 |
| |
| | ||
收購的高於市場的租賃,淨額 |
| |
| | ||
商譽 |
| |
| | ||
客户關係價值、遞延租賃成本和無形資產淨額 |
| |
| | ||
持有待售資產 |
| |
| | ||
其他資產 |
| |
| | ||
總資產 | $ | | $ | | ||
負債和資本 |
|
|
|
| ||
全球循環信貸安排,淨額 | $ | | $ | | ||
無擔保定期貸款,淨額 |
| |
| | ||
無擔保優先票據,淨額 |
| |
| | ||
有擔保債務,包括保費 | | | ||||
經營租賃負債 | | | ||||
應付賬款和其他應計負債 |
| |
| | ||
應計股息和分派 |
| |
| | ||
獲得的低於市價的租賃,淨額 |
| |
| | ||
押金及預付租金 |
| |
| | ||
與持有待售資產相關的債務 |
| |
| | ||
總負債 |
| |
| |
16
目錄
Digital Realty Trust,L.P.及其子公司
壓縮合並資產負債表
(未經審計,單位數據除外,以千為單位)
| 年6月30日 |
| 2011年12月31日 | |||
2020 | 2019 | |||||
可贖回的非控股權益 | | | ||||
承諾和或有事項 |
|
| ||||
資本: |
|
|
|
| ||
合夥人資本: |
|
|
|
| ||
普通合夥人: |
|
|
|
| ||
首選單位,$ |
| |
| | ||
普通單位, |
| |
| | ||
有限合夥人, |
| |
| | ||
累計其他綜合損失 |
| ( |
| ( | ||
合夥人資本總額 |
| |
| | ||
合併後合資企業中的非控股權益 |
| |
| | ||
總資本 |
| |
| | ||
總負債和資本總額 | $ | | $ | |
見簡明合併財務報表附註。
17
目錄
Digital Realty Trust,L.P.及其子公司
簡明綜合收益表
(未經審計,以千為單位,單位和單位數據除外)
截至6月30日的三個月: | 截至6月30日的6個月: | ||||||||||||
| 2020 |
| 2019 |
| 2020 |
| 2019 | ||||||
營業收入: |
|
|
|
|
|
|
| ||||||
租賃和其他服務 | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
費用收入及其他 |
| |
| |
| |
| | |||||
營業總收入 |
| |
| |
| |
| | |||||
運營費用: |
|
|
|
|
|
|
|
| |||||
租賃物業運維 |
| |
| |
| |
| | |||||
財產税和保險 |
| |
| |
| |
| | |||||
折舊攤銷 |
| |
| |
| |
| | |||||
一般和行政 |
| |
| |
| |
| | |||||
事務和集成 |
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房地產投資減值 |
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其他 |
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業務費用共計 |
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營業收入 |
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| | | | |||||||
其他收入(費用): |
| ||||||||||||
未合併合營企業的權益收益(虧損) |
| ( |
| |
| ( |
| | |||||
解除固結收益,淨額 |
| |
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財產處置收益,淨額 | | | | | |||||||||
利息和其他收入,淨額 |
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利息支出 |
| ( |
| ( |
| ( |
| ( | |||||
所得税費用 |
| ( |
| ( |
| ( |
| ( | |||||
提前清償債務造成的損失 |
| |
| ( |
| ( |
| ( | |||||
淨收入 |
| |
| | | | |||||||
可歸因於非控股權益的淨虧損 |
| |
| |
| |
| | |||||
可歸因於數字房地產信託公司(Digital Realty Trust,L.P.)的淨收入 |
| |
| | | | |||||||
首選單位分佈,包括未申報的分佈 |
| ( |
| ( |
| ( |
| ( | |||||
與贖回優先股相關的發行成本 |
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| ( |
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| ( | |||||
普通單位持有人可獲得的淨收入 | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
普通單位持有人可獲得的單位淨收入: |
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| |||||
基本型 | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
稀釋 | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
未完成的加權平均公用單位: |
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| |||||
基本型 |
| |
| |
| |
| | |||||
稀釋 |
| |
| |
| |
| |
見簡明合併財務報表附註。
18
目錄
Digital Realty Trust,L.P.及其子公司
簡明綜合全面收益表(虧損)
(未經審計,單位為千)
截至6月30日的三個月: | 截至6月30日的6個月: | ||||||||||||
| 2020 |
| 2019 |
| 2020 |
| 2019 | ||||||
淨收入 | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
其他全面收益(虧損): |
|
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|
|
|
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|
| |||||
外幣換算調整 |
| |
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| ( |
| | |||||
因階梯解固而進行的外幣換算調整重新分類 | | | | | |||||||||
利率掉期公允價值下降 |
| ( |
| ( |
| ( |
| ( | |||||
從利率掉期到利息支出的重新分類 |
| |
| ( |
| |
| ( | |||||
其他綜合收益(虧損) | | | ( | | |||||||||
綜合收益 | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
可歸因於非控股權益的綜合損失 |
| |
| |
| |
| | |||||
數字房地產信託公司(Digital Realty Trust,L.P.)的全面收入 | $ | | $ | | $ | | $ | |
見簡明合併財務報表附註。
19
目錄
Digital Realty Trust,L.P.及其子公司
簡明合併資本表
(未經審計,單位數據除外,以千為單位)
累積 | 非控制性 | |||||||||||||||||||||||||||||
可兑換 | 普通合夥人 | 有限合夥人 | 其他 | 總計 | 在以下項目中的權益 | |||||||||||||||||||||||||
有限合夥人 | 首選單位 | 公共單位 | 公共單位 | 綜合 | 合作伙伴的 | 固結運動類型 | ||||||||||||||||||||||||
截至2020年6月30日的三個月 |
| 公共單位 |
| 單位 |
| 金額 |
| 單位 |
| 金額 |
| 單位 |
| 金額 |
| 損失 |
| 資本 |
| 創投 |
| 總資本 | ||||||||
截至2020年3月31日的餘額 |
| $ | | | $ | | | $ | | | $ | | $ | ( | $ | | $ | | $ | | ||||||||||
將有限合夥人共同單位轉換為普通合夥人共同單位 |
| — | — |
| — | |
| | ( |
| ( |
| — |
| — |
| — |
| — | |||||||||||
與Interxion合併相關的共同單位和基於股份的獎勵 | — | — | — | — | | — | — | — | | — | | |||||||||||||||||||
發行普通單位,扣除發售成本後的淨額 |
| — | — |
| — | |
| | — |
| — |
| — |
| |
| — |
| | |||||||||||
共同單位的發放,扣除沒收後的淨額 |
| — | — |
| — | — |
| — | |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — | |||||||||||
回購並報廢以滿足歸屬時預扣税款的單位 | — | — | — | — | ( | — | — | — | ( | — | ( | |||||||||||||||||||
以股份為基礎的薪酬攤銷 |
| — | — |
| — | — |
| | — |
| — |
| — |
| |
| — |
| | |||||||||||
受限制公用單位的歸屬,淨額 | — | — |
| — | |
| — | — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — | ||||||||||||
既得股獎勵的重新分類 |
| — | — |
| — | — |
| ( | — |
| |
| — |
| — |
| — |
| — | |||||||||||
對可贖回合夥單位的調整 |
| | — |
| — | — |
| ( | — |
| — |
| — |
| ( |
| — |
| ( | |||||||||||
分佈 |
| ( | — |
| ( | — |
| ( | — |
| ( |
| — |
| ( |
| — |
| ( | |||||||||||
合併後合資企業中非控股權益的出資 |
| | — |
| — | — |
| — | — |
| — |
| — |
| — |
| |
| | |||||||||||
淨收益(損失) |
| ( | — |
| | — |
| | — |
| |
| — |
| |
| ( |
| | |||||||||||
其他全面收益-外幣換算調整 |
| — | — |
| — | — |
| — | — |
| — |
| |
| |
|
| | ||||||||||||
其他綜合損失-利率掉期的公允價值 |
| — | — |
| — | — |
| — | — |
| — |
| ( |
| ( |
| — |
| ( | |||||||||||
其他綜合虧損-累計其他綜合收益重新分類為利息支出 |
| — | — |
| — | — |
| — | — |
| — |
| |
| |
| — |
| | |||||||||||
截至2020年6月30日的餘額 |
| $ | | | $ | | | $ | | | $ | | $ | ( | $ | | $ | | $ | |
見簡明合併財務報表附註。
20
目錄
Digital Realty Trust,L.P.及其子公司
簡明合併資本表
(未經審計,單位數據除外,以千為單位)
累積 | 非控制性 | |||||||||||||||||||||||||||||
可兑換 | 普通合夥人 | 有限合夥人 | 其他 | 總計 | 在以下項目中的權益 | |||||||||||||||||||||||||
有限合夥人 | 首選單位 | 公共單位 | 公共單位 | 綜合 | 合作伙伴的 | 固結運動類型 | ||||||||||||||||||||||||
截至2020年6月30日的6個月 |
| 公共單位 |
| 單位 |
| 金額 |
| 單位 |
| 金額 |
| 單位 |
| 金額 |
| 損失 |
| 資本 |
| 創投 |
| 總資本 | ||||||||
截至2019年12月31日的餘額 |
| $ | | | $ | | | $ | |
| | $ | | $ | ( | $ | | $ | | $ | | |||||||||
將有限合夥人共同單位轉換為普通合夥人共同單位 |
| — | — |
| — | |
| |
| ( |
| ( |
| — |
| — |
| — |
| — | ||||||||||
與Interxion合併相關的共同單位和基於股份的獎勵 |
| — | — |
| — | |
| |
| — |
| — |
| — |
| |
| — |
| | ||||||||||
發行普通單位,扣除發售成本後的淨額 |
| — | — |
| — | |
| |
| — |
| — |
| — |
| |
| — |
| | ||||||||||
共同單位的發放,扣除沒收後的淨額 |
| — | — |
| — | — |
| — |
| |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — | ||||||||||
與員工購股計劃相關的發放單位 |
| — | — |
| — | |
| |
| — |
| — |
| — |
| |
| — |
| | ||||||||||
回購並報廢以滿足歸屬時預扣税款的單位 |
| — | — |
| — | — |
| ( |
| — |
| — |
| — |
| ( |
| — |
| ( | ||||||||||
以股份為基礎的薪酬攤銷 |
| — | — |
| — | — |
| |
| — |
| — |
| — |
| |
| — |
| | ||||||||||
受限制公用單位的歸屬,淨額 |
| — | — |
| — | ( |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — | ||||||||||
既得股獎勵的重新分類 |
| — | — |
| — | — |
| ( |
| — |
| |
| — |
| — |
| — |
| — | ||||||||||
對可贖回合夥單位的調整 |
| | — |
| — | — |
| ( |
| — |
| — |
| — |
| ( |
| — |
| ( | ||||||||||
分佈 |
| ( | — |
| ( | — |
| ( |
| — |
| ( |
| — |
| ( |
| — |
| ( | ||||||||||
合併後合資企業中非控股權益的出資 |
| | — |
| — | — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| |
| | ||||||||||
淨收益(損失) |
| ( | — |
| | — |
| |
| — |
| |
| — |
| |
| ( |
| | ||||||||||
其他全面虧損-外幣換算調整 |
| ( | — |
| — | — |
| — |
| — |
| — |
| ( |
| ( |
| — |
| ( | ||||||||||
其他綜合損失-利率掉期的公允價值 |
| — | — |
| — | — |
| — |
| — |
| — |
| ( |
| ( |
| — |
| ( | ||||||||||
其他綜合虧損-累計其他綜合收益重新分類為利息支出 |
| — | — |
| — | — |
| — |
| — |
| — |
| |
| |
| — |
| | ||||||||||
截至2020年6月30日的餘額 |
| $ | | | $ | | | $ | |
| | $ | | $ | ( | $ | | $ | | $ | |
見簡明合併財務報表附註。
21
目錄
Digital Realty Trust,L.P.及其子公司
簡明合併資本表
(未經審計,單位數據除外,以千為單位)
累積 | 非控制性 | |||||||||||||||||||||||||||||
可兑換 | 普通合夥人 | 有限合夥人 | 其他 | 總計 | 在以下項目中的權益 | |||||||||||||||||||||||||
有限合夥人 | 首選單位 | 公共單位 | 公共單位 | 綜合 | 合作伙伴的 | 固結運動類型 | ||||||||||||||||||||||||
截至2019年6月30日的三個月 |
| 公共單位 |
| 單位 |
| 金額 |
| 單位 |
| 金額 |
| 單位 |
| 金額 |
| 損失 |
| 資本 |
| 創投 |
| 總資本 | ||||||||
截至2019年3月31日的餘額 |
| $ | | | $ | | | $ | |
| | $ | | $ | ( | $ | | $ | | $ | | |||||||||
將有限合夥人共同單位轉換為普通合夥人共同單位 |
| — | — |
| — | |
| |
| ( |
| ( |
| — |
| — |
| — |
| — | ||||||||||
發行未歸屬的受限普通單位,扣除沒收後的淨額 |
| — | — |
| — | |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — | ||||||||||
支付要約費用 |
| — | — |
| — | — |
| ( |
| — |
| — |
| — |
| ( |
| — |
| ( | ||||||||||
共同單位的發放,扣除沒收後的淨額 |
| — | — |
| — | — |
| — |
| |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — | ||||||||||
發行K系列優先股,扣除發行成本 |
| — | — |
| ( |
| — |
| — |
| — |
| — |
| ( |
| — |
| ( | |||||||||||
贖回H系列優先股 | — | ( | ( | — | ( | ( | ( | |||||||||||||||||||||||
以股份為基礎的薪酬攤銷 |
| — | — |
| — | — |
| |
| — |
| — |
| — |
| |
| — |
| | ||||||||||
既得股獎勵的重新分類 |
| — | — |
| — | — |
| ( |
| — |
| |
| — |
| — |
| — |
| — | ||||||||||
對可贖回合夥單位的調整 |
| ( | — |
| — | — |
| |
| — |
| — |
| — |
| |
| — |
| | ||||||||||
分佈 |
| ( | — |
| ( | — |
| ( |
| — |
| ( |
| — |
| ( |
| — |
| ( | ||||||||||
合併後合資企業中非控股權益的貢獻,扣除分配後的淨額 |
| — | — |
| — | — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| |
| | ||||||||||
淨收益(損失) |
| | — |
| | — |
| |
| — |
| |
| — |
| |
| ( |
| | ||||||||||
其他全面收益-外幣換算調整 |
| — | — |
| — | — |
| — |
| — |
| — |
| |
| |
|
| | |||||||||||
其他綜合收益-利率掉期的公允價值 |
| — | — |
| — | — |
| — |
| — |
| — |
| ( |
| ( |
| — |
| ( | ||||||||||
其他綜合虧損-累計其他綜合收益重新分類為利息支出 |
| — | — |
| — | — |
| — |
| — |
| — |
| ( |
| ( |
| — |
| ( | ||||||||||
截至2019年6月30日的餘額 |
| $ | | | $ | | | $ | |
| | $ | | $ | ( | $ | | $ | | $ | |
見簡明合併財務報表附註。
22
目錄
Digital Realty Trust,L.P.及其子公司
簡明合併資本表
(未經審計,單位數據除外,以千為單位)
累積 | 非控制性 | |||||||||||||||||||||||||||||
可兑換 | 普通合夥人 | 有限合夥人 | 其他 | 總計 | 在以下項目中的權益 | |||||||||||||||||||||||||
有限合夥人 | 首選單位 | 公共單位 | 公共單位 | 綜合 | 合作伙伴的 | 固結運動類型 | ||||||||||||||||||||||||
截至2019年6月30日的6個月 |
| 公共單位 |
| 單位 |
| 金額 |
| 單位 |
| 金額 |
| 單位 |
| 金額 |
| 損失 |
| 資本 |
| 創投 |
| 總資本 | ||||||||
截至2018年12月31日的餘額 |
| $ | | | $ | | | $ | | | $ | | $ | ( | $ | | $ | | $ | | ||||||||||
將有限合夥人共同單位轉換為普通合夥人共同單位 |
| — | — |
| — | |
| | ( |
| ( |
| — |
| — |
| — |
| — | |||||||||||
發行未歸屬的受限普通單位,扣除沒收後的淨額 |
| — | — |
| — | |
| — | — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — | |||||||||||
支付要約費用 |
| — | — |
| — | — |
| ( | — |
| — |
| — |
| ( |
| — |
| ( | |||||||||||
共同單位的發放,扣除沒收後的淨額 |
| — | — |
| — | — |
| — | |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — | |||||||||||
與員工購股計劃相關的發放單位 |
| — | — |
| — | |
| | — |
| — |
| — |
| |
| — |
| | |||||||||||
發行K系列優先股,扣除發行成本 | — | | | — | — | — | — | — | | — | | |||||||||||||||||||
贖回H系列優先股 | — | ( | ( | — | ( | — | — | — | ( | — | ( | |||||||||||||||||||
回購並報廢以滿足歸屬時預扣税款的單位 |
| — | — |
| — | — |
| — | — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — | |||||||||||
以股份為基礎的薪酬攤銷 |
| — | — |
| — | — |
| | — |
| — |
| — |
| |
| — |
| | |||||||||||
既得股獎勵的重新分類 |
| — | — |
| — | — |
| ( | — |
| |
| — |
| — |
| — |
| — | |||||||||||
對可贖回合夥單位的調整 |
| | — |
| — | — |
| ( | — |
| — |
| — |
| ( |
| — |
| ( | |||||||||||
分佈 |
| ( | — |
| ( | — |
| ( | — |
| ( |
| — |
| ( |
| — |
| ( | |||||||||||
合併後合資企業中非控股權益的貢獻,扣除分配後的淨額 |
| — | — |
| — | — |
| — | — |
| — |
| — |
| — |
| |
| | |||||||||||
採用新會計準則後的累積效應調整 |
| — | — |
| — | — |
| ( | — |
| — |
| — |
| ( |
| — |
| ( | |||||||||||
淨收益(損失) |
| | — |
| | — |
| | — |
| |
| — |
| |
| ( |
| | |||||||||||
其他全面虧損-外幣換算調整 |
| — | — |
| — | — |
| — | — |
| — |
| |
| |
| — |
| | |||||||||||
其他綜合收益-利率掉期的公允價值 |
| — | — |
| — | — |
| — | — |
| — |
| ( |
| ( |
| — |
| ( | |||||||||||
其他綜合虧損-累計其他綜合收益重新分類為利息支出 |
| — | — |
| — | — |
| — | — |
| — |
| ( |
| ( |
| — |
| ( | |||||||||||
截至2019年6月30日的餘額 |
| $ | | | $ | | | $ | | | $ | | $ | ( | $ | | $ | | $ | |
見簡明合併財務報表附註。
23
目錄
Digital Realty Trust,L.P.及其子公司
簡明合併現金流量表
(未經審計,單位為千)
截至6月30日的6個月: | ||||||
2020 |
| 2019 | ||||
來自經營活動的現金流: |
|
|
| |||
淨收入 | $ | | $ | | ||
將淨收入與經營活動提供的現金淨額進行調整: |
|
|
|
| ||
解除合併/處置財產的收益,淨額 |
| ( |
| ( | ||
出售有價證券的收益 | ( | | ||||
有價證券的未實現虧損(收益) |
| |
| ( | ||
房地產投資減值 |
| |
| | ||
未合併合營企業的虧損(收益)權益 |
| |
| ( | ||
來自未合併的合資企業的分配 |
| |
| | ||
因提前終止租約而核銷 |
| |
| | ||
建築物和裝修、租户裝修和取得的地契的折舊和攤銷 |
| |
| | ||
客户關係價值攤銷、取得的原地租賃價值和遞延租賃成本 |
| |
| | ||
以股份為基礎的薪酬攤銷 |
| |
| | ||
終止掉期的非現金攤銷 |
| |
| | ||
壞賬準備 |
| |
| | ||
遞延融資成本攤銷 |
| |
| | ||
提前清償債務造成的損失 |
| |
| | ||
債務折價/溢價攤銷 |
| |
| | ||
購入的高於市價的租約和購入的低於市價的租約攤銷,淨額 |
| |
| | ||
資產負債變動情況: |
|
|
| |||
應收賬款和其他應收款 |
| |
| ( | ||
遞延租金 |
| ( |
| ( | ||
遞延租賃成本 |
| ( |
| ( | ||
其他資產 |
| ( |
| ( | ||
應付賬款、經營租賃負債和其他應計負債 |
| ( |
| | ||
押金及預付租金 |
| ( |
| ( | ||
經營活動提供的淨現金 |
| |
| | ||
投資活動的現金流量: |
|
|
|
| ||
改善房地產投資 |
| ( |
| ( | ||
收購中承擔的現金 |
| |
| | ||
房地產收購 |
| ( |
| ( | ||
出售物業所得,扣除銷售成本 |
| |
| | ||
合營企業交易所得款項 | | | ||||
遞增現金的解固 | | ( | ||||
出售有價證券的收益 | | | ||||
預付建設費和其他投資 |
| ( |
| ( | ||
對未合併的合資企業的投資 | ( | ( | ||||
向租户預支改善工程 |
| ( |
| ( | ||
向租户收取改善預付款 |
| |
| | ||
投資活動所用現金淨額 |
| ( |
| ( |
見簡明合併財務報表附註。
24
目錄
Digital Realty Trust,L.P.及其子公司
簡明合併現金流量表(續)
(未經審計,單位為千)
截至6月30日的6個月: | ||||||
2020 |
| 2019 | ||||
籌資活動的現金流量: |
|
|
| |||
全球循環信貸安排的借款 | $ | | $ | | ||
償還全球循環信貸安排 |
| ( |
| ( | ||
無擔保定期貸款的償還 | | ( | ||||
無擔保優先票據的借款 |
| |
| | ||
無擔保優先票據的償還 |
| ( |
| ( | ||
有擔保債務的本金支付 |
| ( |
| ( | ||
貸款費用及訟費的支付 |
| ( |
| ( | ||
為提前清償債務而支付的保費 | | ( | ||||
合併合資企業中非控股權益的資本貢獻淨額 |
| |
| | ||
普通合夥人繳費 |
| |
| | ||
一般合作伙伴分配 | | ( | ||||
向優先單位持有人支付分配款項 |
| ( |
| ( | ||
向普通單位持有人支付分配款項 |
| ( |
| ( | ||
融資活動提供的現金淨額 |
| |
| ( | ||
現金、現金等價物和限制性現金淨增加 |
| |
| ( | ||
匯率變動對現金、現金等價物和限制性現金的影響 |
| ( |
| ( | ||
年初現金、現金等價物和限制性現金 |
| |
| | ||
年終現金、現金等價物和限制性現金 | $ | | $ | |
見簡明合併財務報表附註。
25
目錄
Digital Realty Trust,L.P.及其子公司
簡明合併現金流量表(續)
(未經審計,單位為千)
截至6月30日的6個月: | ||||||
2020 |
| 2019 | ||||
補充披露現金流信息: |
|
|
| |||
利息支付的現金,扣除資本化金額後的淨額 | $ | | $ | | ||
繳納所得税的現金 |
| |
| | ||
補充披露非現金投融資活動: |
|
|
|
| ||
與外幣換算調整相關的淨資產變動 | $ | ( | $ | | ||
與利率掉期公允價值變動有關的其他資產減少 |
| ( |
| ( | ||
減少商譽和遞延税項負債(歸入應付賬款和其他應計負債) | | ( | ||||
有限合夥人常用單位轉換為普通合夥人常用單位 | | | ||||
應計入應付賬款和應計費用的房地產投資和租户改善預付款增加的應計項目 |
| |
| | ||
房地產購買價格/合夥投資分配給: |
|
|
|
| ||
房地產投資 | $ | | $ | | ||
現金和現金等價物 | | | ||||
應收賬款 |
| |
| | ||
客户關係價值與無形資產 |
| |
| | ||
其他資產 |
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擔保債務 | ( | | ||||
應付賬款和其他應計負債 |
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獲得的低於市價的租賃 |
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合併後合資企業中的非控股權益 |
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購買房地產所支付的現金 | $ | | $ | | ||
Interxion收購價格分配: |
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土地 | $ | | $ | | ||
建築和裝修(包括融資租賃使用權資產) |
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在建 |
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持有土地作未來發展之用 |
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經營性租賃使用權資產 |
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現金和現金等價物 |
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商譽 |
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客户關係價值 |
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其他無形資產 | | | ||||
循環信貸安排 |
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無抵押票據 |
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擔保債務 |
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經營租賃負債 |
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應付賬款和其他應計負債 | ( | | ||||
融資租賃義務 | ( | |||||
遞延税項負債淨額 |
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其他營運資本負債,淨額 |
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股權對價 | $ | | $ | | ||
取消加固坡道: | ||||||
房地產投資 | $ | - | $ | ( | ||
應收賬款 | - | ( | ||||
收購的原地租賃價值、遞延租賃成本和無形資產 | - | ( | ||||
商譽 | - | ( | ||||
其他資產 | - | ( | ||||
擔保債務 | - | | ||||
應付賬款和其他應計負債 | - | | ||||
累計其他綜合損失 | - | ( | ||||
遞增現金的解固 | - | ( | ||||
分拆後的遞增資產和負債的賬面淨值 | $ | - | $ | ( | ||
對未合併的梯級合資企業留存投資的確認 | $ | - | $ | | ||
見簡明合併財務報表附註。
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Digital Realty Trust,Inc.及附屬公司
Digital Realty Trust,L.P.及其子公司
簡明合併財務報表附註
(未經審計)
1.業務組織機構和業務描述
Digital Realty Trust,Inc.通過其在Digital Realty Trust,L.P.(運營合作伙伴)和運營合作伙伴的子公司(統稱為We、Our、Us或本公司)的控股權益,是全球領先的數據中心、主機託管和互聯解決方案的全球提供商,為從雲和信息技術服務、通信和社交網絡到金融服務、製造、能源、醫療保健和消費產品等各種行業垂直領域的客户提供數據中心、主機託管和互聯解決方案。運營夥伴關係是馬裏蘭州的一家有限合夥企業,是馬裏蘭州的一家公司Digital Realty Trust,Inc.通過該實體開展擁有、收購、開發和運營數據中心的業務。Digital Realty Trust,Inc.作為REIT運營,用於聯邦所得税目的。截至2020年6月30日和2019年12月31日,我們的數據中心產品組合摘要如下:
數據中心 | ||||||||||||||||
截至2020年6月30日 | 截至2019年12月31日。 | |||||||||||||||
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| 未整合 |
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| 未整合 |
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區域 | 操作 | 持有待售 | 合資企業 | 總計 | 操作 | 持有待售(2) | 合資企業 | 總計 | ||||||||
美國 | | — | | | | | | | ||||||||
歐洲 |
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拉丁美洲 |
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亞洲 |
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澳大利亞 |
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非洲 | | — | — | | — | — | — | — | ||||||||
加拿大 |
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總計 |
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(1) | 包括 |
(2) | 包括 |
我們在數據中心和技術客户集中的主要大都市地區實現多元化,包括北美的亞特蘭大、波士頓、芝加哥、達拉斯、洛杉磯、紐約、北弗吉尼亞、鳳凰城、舊金山、西雅圖、硅谷和多倫多大都市地區,歐洲的阿姆斯特丹、布魯塞爾、哥本哈根、都柏林、杜塞爾多夫、法蘭克福、倫敦、馬德里、馬賽、巴黎、斯德哥爾摩、維也納和蘇黎世大都市地區,以及歐洲的福塔萊薩、裏約熱內盧、蘇黎世大都市地區。該產品組合包括數據中心、互聯網網關設施以及辦公和其他非數據中心空間。
運營夥伴關係成立於2004年7月21日,預計數字房地產信託公司將於2004年11月3日進行首次公開募股(IPO),並於當日開始運營。截至2020年6月30日,數字房地產信託公司(Digital Realty Trust,Inc.)擁有
在這些説明中使用的:“DFT”是指杜邦法布羅斯技術公司;“DFT合併”是指公司收購杜邦法布羅斯技術公司;“DFT經營夥伴關係”是指杜邦法布羅斯技術公司;“歐洲投資組合收購”是指公司收購杜邦法布羅斯技術公司的投資組合。
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Digital Realty Trust,Inc.及附屬公司
Digital Realty Trust,L.P.及其子公司
簡明合併財務報表附註
(未經審計)
2.重要會計政策摘要
(A)合併原則和列報基礎
隨附的中期簡明綜合財務報表包括Digital Realty Trust,Inc.、運營合夥公司和運營合夥公司的子公司的所有賬户。公司間餘額和交易已被沖銷。
隨附的中期簡明綜合財務報表未經審計,但已根據中期財務信息的美國公認會計原則(U.S.GAAP)編制,並符合美國證券交易委員會(SEC)的規章制度。因此,它們不包括美國公認會計準則要求的完整財務報表的所有披露。管理層認為,公平陳述所需的所有調整都已包括在內。除非另有説明,所有這些調整都被認為是正常的經常性性質。過渡期的運營結果不一定表明整個財政年度將獲得的結果。這些簡明綜合財務報表應與我們截至2019年12月31日的年度報告Form 10-K中包括的經審計的綜合財務報表及其附註一併閲讀。
數字房地產信託公司精簡合併財務報表的附註。和運營夥伴關係相結合可提供以下優勢:
● | 加強投資者對本公司和經營合夥企業的瞭解,使投資者能夠以與管理層觀點相同的方式看待整個業務,並運營業務; |
● | 消除重複披露,並提供更精簡和更具可讀性的陳述,因為披露的很大一部分既適用於本公司,也適用於經營合夥企業; |
● | 通過準備一套筆記而不是兩套單獨的筆記來創造時間和成本效益。 |
本公司與經營合夥企業之間的差異很小,這些差異反映在這些精簡的綜合財務報表中。我們認為,在我們作為一家相互關聯的合併公司如何運營的背景下,瞭解本公司與經營合夥企業之間的差異是很重要的。Digital Realty Trust,Inc.唯一的物質資產是其對運營合夥企業的合夥權益的所有權。因此,Digital Realty Trust,Inc.除擔任經營合夥公司的唯一普通合夥人、不時發行公開證券及為經營合夥公司及其若干附屬公司及聯屬公司的若干無抵押債務提供擔保外,一般不自行經營業務。Digital Realty Trust,Inc.如該等附註所披露,本公司本身並無發行任何債務,但為經營合夥企業及其若干附屬公司及聯屬公司的無抵押債務提供擔保。
經營合夥企業持有本公司幾乎所有資產,並持有本公司合資企業的所有權權益。經營合夥企業負責企業的運營,其結構為合夥企業,沒有公開交易的股權。除了數字房地產信託公司公開發行股票的淨收益通常貢獻給經營合夥企業以換取合夥企業單位外,經營合夥企業通常主要通過經營合夥企業的運營、運營合夥企業或其附屬公司的直接或間接負債或通過發行合夥企業單位來產生公司業務所需的資本。
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簡明合併財務報表附註
(未經審計)
經營合夥企業中非控股利益的列報、股東權益和合夥人資本是數字房地產信託公司精簡合併財務報表的主要區別領域。還有運營合夥公司的。有限合夥人在經營合夥企業中持有的普通有限合夥權益在經營合夥企業的簡明合併財務報表中顯示為合夥人資本中的有限合夥人資本,在數字房地產信託公司的簡明合併財務報表中顯示為在股權中的經營合夥企業中的非控股權益。Digital Realty Trust,Inc.持有的共同和優先合夥權益。運營合夥企業的資本在運營合夥企業的簡明合併財務報表中作為合夥人資本中的普通合夥人資本,在數字房地產信託公司的簡明合併財務報表中作為優先股、普通股、額外實收資本和超過股東權益收益的累計股息列報。股東權益和合作夥伴資本之間的陳述差異是由數字房地產信託公司發行的股權差異造成的。和運營合作伙伴級別。
為了幫助投資者瞭解公司和經營合夥公司之間的重大差異,這些綜合財務報表分別為公司和經營合夥公司分別列示了以下各部分:
● | 簡明合併面值財務報表; |
● | 簡明合併財務報表附註如下: |
● | “公司債務”和“經營合夥企業債務”; |
● | “每股收益”和“單位收益”;以及 |
● | 本公司的“股權及累計其他綜合虧損、淨額”和經營合夥企業的“資本及累計其他綜合虧損”。 |
在合併了Digital Realty Trust,Inc.披露的部分中根據本附註及經營合夥關係,該等附註指行動或控股為本公司的行動或控股。雖然營運合夥一般是訂立合約及合營企業,並持有資產及債務的實體,但提及本公司是恰當的,因為該業務是一家企業,而本公司一般透過營運合夥經營業務。
(B)現金、現金等價物和限制性現金
就簡明綜合現金流量表而言,我們考慮原始到期日為
截至2020年6月30日和2019年12月31日的現金、現金等價物和受限現金餘額:
截止日期的餘額 | ||||||
(金額以千為單位) |
| 2020年6月30日 |
| 2019年12月31日-2019年12月31日 | ||
現金和現金等價物 | $ | | $ | | ||
受限現金(包括在其他資產中) |
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總計 | $ | | $ | |
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簡明合併財務報表附註
(未經審計)
(C)投資於未合併的合資企業
本公司在非合併合資企業的投資採用權益法核算。當我們有能力對合資企業的經營和財務政策施加重大影響,但對實體沒有控制權時,我們就使用權益法。根據權益法,我們最初在資產負債表中按我們的成本或按公允價值的比例確認這些投資。我們隨後對賬目進行調整,以反映我們在已確認淨收益或虧損和其他全面收益或虧損、收到的分配、所作貢獻和某些其他適當調整中的比例份額。除非我們對合資企業的義務負有責任或承諾向合資企業提供財務支持,否則我們不會將合資企業的虧損記錄為超過我們的投資餘額。同樣,只要我們對合資企業沒有明確或隱含的義務,我們將暫停權益法會計,直到這些未記錄的收益超過之前在收入中確認的超額分配為止。在這種情況下,我們將應用成本會計概念,使收入等於收到的現金分配。成本基礎會計概念將應用,直到收益超過以前在收入中確認的超額分配。
我們在合資企業中的投資成本和標的股權的賬面價值之間的差額按與標的資產的壽命一致的直線基礎攤銷為收入。如果標的資產是商譽,差額不會攤銷。在截至2020年和2019年6月30日的三個月和六個月裏,這一差額的攤銷並不重要。
(D)長期和有限期限無形資產減值
我們審查我們的每一處房產,以確定其賬面金額可能無法收回的指標。這些指標的例子可能包括物業的市價大幅下跌、物業的預期持有期改變、根據收購時的包銷而對物業的用途或預期用途有重大不利改變、累積的成本大幅超過物業收購或發展的最初預期金額,或物業的營運或現金流虧損歷史。當該等減值指標存在時,吾等審閲預期因物業或資產組的使用及最終處置而產生的未來未貼現現金流量淨額(不包括利息費用)的估計,並將該估計與物業或資產組的賬面價值進行比較。我們考慮未來營業收入、趨勢和前景等因素,以及租賃需求、競爭等因素的影響。如果我們未來的未貼現現金流量淨額評估顯示我們無法收回物業或資產組的賬面價值,則在賬面價值超過該物業的估計公允價值或該資產組內的物業的公允價值的範圍內計入減值損失。對預期現金流的評估具有很高的主觀性,部分基於對未來入住率、租金和資本需求的假設,這些假設可能與未來期間的實際結果大不相同。如果我們確定資產沒有通過可恢復性測試,則受影響的資產必須降至其公允價值。
我們一般採用貼現現金流分析來估計租賃物業的公允價值,該分析包括根據資產的最高和最佳使用情況對市場參與者將使用的未來收入、費用和資本改善成本進行預測,這類似於評估師通常使用的收益法。在某些情況下,我們可以通過獲取外部經紀人的價值意見來補充這一分析。
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簡明合併財務報表附註
(未經審計)
在考慮是否將物業歸類為出售或出資時,本公司會考慮:(I)管理層是否已承諾出售或出資該物業的計劃;(Ii)該物業目前的狀況是否可供即時出售或出資;(Iii)本公司已啟動一項尋找買家或合營夥伴的計劃;(Iv)本公司相信該物業可能會出售或出資;(V)本公司正積極推銷該物業以出售或出資,價格相對於其現值而言是合理的;(V)本公司現正積極推銷該物業以供出售或出資;(Iii)本公司已啟動一項尋找買家或合營夥伴的計劃;(Iv)本公司相信該物業可能會出售或出資;(V)本公司正積極推銷該物業以出售或出資,價格與其現值相比屬合理;及(Vi)本公司完成該計劃所需採取的行動顯示,該計劃不大可能會有任何重大改變。
若上述所有準則均獲符合,本公司將該物業分類為持有以待出售或出資,被分類為持有以待出售的資產預計將出售予第三方,而分類為持有以待出資的資產預計將於12個月內出資予未合併的合營公司或第三方。此時,各自的資產和負債在合併資產負債表中分別列示,不再確認折舊。持有待出售或出資的資產,以賬面金額或估計公允價值減去出售或出資成本中較低者為準。只有那些構成戰略轉變,對我們的經營產生或將產生重大影響的資產才被歸類為非持續經營。迄今為止,我們沒有任何財產處置或歸類為持有出售或貢獻的資產符合非持續經營的定義。
如果使用年限有限的無形資產出現減值指標,我們通過將資產的賬面價值與資產預期產生的估計未來未貼現現金流量進行比較來評估減值。如果估計的未來未貼現淨現金流量小於資產的賬面價值,則我們估計資產的公允價值,並將估計的公允價值與無形資產的賬面價值進行比較。我們將賬面價值的任何差額確認為本期的減值損失。
(E)國際收購會計
收購會計適用於與從第三方收購的所有房地產投資相關的資產和負債。該公司評估收購的性質,以確定收購是業務合併還是資產收購。與業務合併相關的交易成本計入已發生費用,而與資產收購相關的交易成本計入收購總成本,並按比例分配給與收購相關確認的資產和負債的賬面價值。下列與評估收購的有形資產和無形資產及負債有關的會計政策適用於企業合併和資產收購。然而,如果購買是資產收購,則不允許確認任何商譽或收益。在資產收購中,已確認的有形和無形資產和負債之和與總購買價格(包括交易成本)之間的差額按相對公允價值分配給已確認的有形和無形資產和負債。根據現行會計準則,所收購房地產的公允價值分配於所收購的有形資產(主要包括土地、樓宇及租户改善工程)及已確認的無形資產及負債,包括高於市價及低於市價的租約價值、原址租約及已收購土地租約的價值,如屬業務合併,則按各自的公允價值計算客户關係價值。貸款溢價(如果是高於市場利率的貸款)或貸款折扣(如果是低於市場的貸款)是根據與收購房地產相關的任何貸款的公允價值來記錄的。當我們獲得以前作為權益法投資持有的未合併實體的控制權,並且收購符合業務合併的資格時,我們將按照分階段實現的業務合併的指導原則對收購進行會計處理。我們按照收購日的公允價值重新計量我們之前在未合併實體中持有的權益,取消確認與該權益相關的賬面價值,並確認任何由此產生的收益收益或損失。如果收購符合資產收購的條件,我們將按照成本累計模式對收購進行會計處理,並計入收購成本,包括根據相對公允價值分配給收購資產的交易成本。
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(未經審計)
所收購物業有形資產的公允價值乃根據土地的可比賣地及因改善工程而經實物及市場陳舊調整的重置成本釐定。收購物業的有形資產的公允價值也是通過將物業視為空置進行估值來確定的,然後根據管理層對這些資產的相對公允價值的確定,將“如同空置”的價值分配給土地、建築和租户改善工程。管理層根據市場參與者將使用的假設來確定物業的空置公允價值,這與獨立評估師使用的方法類似。管理層在進行此等分析時考慮的因素包括預期租賃期內的賬面成本估計,以及考慮到當前市場狀況和執行類似租約的成本。在估計持有成本時,管理層包括房地產税、保險和其他運營費用,以及根據當前市場需求對預期租賃期內租金收入損失的估計。管理層還估計執行類似租賃的成本,包括租賃佣金、租户改善、法律和其他相關成本。
在分配已確認的收購物業無形資產和負債的公允價值時,高於市值和低於市值的就地租賃值是根據(I)根據就地租賃支付的合同金額與(Ii)從市場參與者的角度為相應就地租賃計算的估計公平市場租賃率之間的差額(使用反映所購租約相關風險的利率)在與剩餘非就地租約相等的期間內計量的,記錄在高於市值的就地租約的現值(使用反映與購入的租約相關的風險的利率)的基礎上記錄的,該差額是從市場參與者的角度為相應的就地租約計算的,並在與剩餘的非就地租約相等的期間內計量。在等於初始期限加上任何低於市場的固定利率續約期的期限內。我們獲得的租約目前不包括任何低於市場的固定費率續約期。資本化的高於市值的租賃值在各自租約的剩餘不可撤銷條款上作為租金收入的減少額攤銷。資本化的低於市場的租賃值,也稱為收購租賃義務,在各自租賃的初始期限和任何低於市場的固定利率續約期內攤銷為租金收入的增加。
除了高於市價租賃的無形價值和低於市價租賃的無形負值外,還有與租户在購買的物業中租賃空間相關的無形價值,稱為原地租賃價值。這種價值主要來自租賃房產的買方,避免了與租賃房產相關的成本,也避免了租賃期內的租金損失和未報銷的運營費用。管理層在分析原址租約價值時須考慮的因素包括考慮當前市場情況的假設預期租賃期內的賬面成本估計,以及執行類似租約的成本。在估計持有成本時,管理層根據當地市場情況,包括房地產税、保險和其他運營費用,以及對預期租賃期內按市場費率損失的租金收入的估計。在估計執行類似租賃的成本時,管理層考慮租賃佣金、法律和其他相關費用。原址租約的價值在各自租約的剩餘初始期限內攤銷為費用。
公司使用超額收益法評估客户關係價值(如果有的話)。這種價值存在於涉及收購客户的交易中,這些客户預計會在現有的就地租賃條款之外產生經常性收入。管理層在分析客户關係價值時要考慮的主要因素包括歷史客户租賃續約和流失率、租金續訂概率和相關市場條件、估計運營成本和折扣率。客户關係價值在產生超額收益的客户關係的預期壽命內按比例攤銷為費用,這是管理層用來評估這一無形資產的期間。
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(未經審計)
(F)商譽
商譽是指購買價格超過購入的有形和無形資產淨值以及在企業合併中承擔的有形和無形負債的公允價值。商譽不攤銷。*我們對商譽進行年度減值測試,在年度測試之間,每當發生更有可能使報告單位的公允價值低於其賬面價值的事件或情況變化時,我們都會評估商譽減值。-2017年1月,FASB發佈了關於簡化商譽減值測試的新會計指導意見。在2020年之前,該標準要求實體進行兩步測試,以確定商譽減值的金額(如果有的話)。在第一步中,一家實體將報告單位的公允價值與其賬面金額(包括商譽)進行了比較。如果報告單位的賬面價值超過其公允價值,則實體執行步驟2,並將商譽的隱含公允價值與該報告單位的該商譽賬面價值進行比較。減值費用相當於報告單位的商譽賬面值超過該商譽隱含公允價值的金額,但限於分配給該報告單位的商譽金額。新的指導意見去掉了第二步,實體將實施一步定量測試,並記錄數量。商譽減值作為報告單位賬面金額超過其公允價值的部分,不得超過分配給報告單位的商譽總額。新的指導意見沒有修改對學生的任選定性評估。商譽減值。新的指導方針在2020年第一季度對我們有效,並在前瞻性的基礎上通過。採納這一指導方針對我們的簡明綜合財務報表沒有重大影響。“自我們成立以來,我們沒有確認任何商譽減值。由於部分商譽是以外幣計價的,因此隨着時間的推移,由於外幣匯率的變化,商譽餘額會發生變化。
以下為截至2020年6月30日止六個月商譽活動摘要(單位:千):
截至9月1日的餘額。 | 變革的影響 | 截至9月1日的餘額。 | ||||||||||
2011年12月31日 | 合併/ | 在國外 | 年6月30日 | |||||||||
合併/投資組合收購 |
| 2019 |
| 採辦 | 匯率 |
| 2020 | |||||
Telx收購 | $ | | $ | — | $ | | $ | | ||||
歐洲投資組合收購 |
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| — |
| ( |
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DFT合併 |
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| — |
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交錯組合 | — | | ( | | ||||||||
其他組合 | — | | | | ||||||||
總計 | $ | | $ | | $ | ( | $ | | ||||
(G)費用資本化
與物業開發明顯相關的直接和間接項目成本在發生時資本化。項目成本包括與房地產開發直接相關的所有成本,包括建築成本、利息、物業税、保險、法律費用和項目工作人員的成本。與正在開發的項目沒有明確關係的間接成本沒有資本化,並在發生時計入費用。
當開發項目為其預期用途做好準備所需的活動開始時,成本資本化就開始了,這包括在開始建設之前發生的成本。當開發項目基本完成並準備好投入預期用途時,成本資本化就停止了。確定開發項目何時開始以及何時基本完成並準備好用於預期用途涉及一定程度的判斷。我們一般認為一項發展計劃在收到入夥證明書後,已大致完成,並已準備就緒,可作預定用途。如果物業的發展因物業的計劃用途正式改變而暫停發展,我們會評估累積成本是否超過項目的估計價值,並撇除任何該等額外累積成本的款額。對於因計劃用途正式變更以外的其他原因而暫停的開發項目,應評估累計項目成本的減值情況。
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(未經審計)
與我們針對長期資產的減值政策一致。在發展期間,包括相關土地在內的所有成本均歸入在建工程和留作發展的空間。當項目的開發期結束時,累計在建成本(包括與項目相關的土地)將分配給項目中受益的特定組成部分。
在建工程和待開發空間包括土地成本、建築物建造成本、改善和固定設備成本以及設計和工程成本。在建設期間可以直接與項目相關的其他成本,如利息、法律、物業税和公司項目監督,也包括在在建工程和為發展保留的空間中。持有用於開發的土地包括公司擁有的地塊,公司打算在這些地塊上開發和擁有數據中心,但尚未開始開發。
在截至2019年6月30日、2020年和2019年6月30日的三個月裏,我們將利息資本化了約美元。
(H)遞延租賃費用
與成功租賃給客户相關的租賃佣金和其他直接成本按相關租賃條款按直線法資本化和攤銷。我們將與員工可變薪酬相關的金額資本化,直接和增量地實現了成功的租賃活動,金額約為$
(I)有價證券
該公司根據市場報價(1級,由FASB公允價值計量標準定義),以公允價值報告其有價證券。有價證券的未實現收益和虧損計入利息和其他收益(費用),並在簡明綜合收益表中實現淨額。
截至2020年6月30日和2019年12月31日,有價證券由在公開證券交易所交易的普通股組成。
在截至2020年6月30日的三個月和六個月內,出售有價證券的淨收益總計約美元。
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(未經審計)
(J)進行外幣折算
我們在美國以外擁有非美元功能貨幣的子公司的資產和負債使用截至資產負債表日期的匯率換算成美元。收入和支出使用報告期的平均匯率換算。外幣換算調整記為其他全面收入的組成部分。非功能性貨幣交易的重新計量調整在簡明綜合收益表中記為收益或虧損。在現金流量表中,以外幣計價的現金流量根據現金流量項目的性質,使用現金流量發生時的有效匯率或該期間的平均匯率進行換算。
(K)以股份為基礎的薪酬
本公司在授予員工和董事之日以公允價值計量所有基於股票的薪酬獎勵,並確認僅有服務條件的獎勵在必要服務期內扣除沒收後的補償成本。我們授予的長期獎勵單位和D類單位(附註15所述)的估計公允價值正在預期服務期內按直線攤銷。
包含市況的股票薪酬獎勵的公允價值是使用蒙特卡洛模擬法計量的,不會根據市況的實際表現進行調整。
(L)所有衍生工具
衍生金融工具用於管理風險,包括外幣和利率風險敞口,不用於交易或投機目的。作為公司風險管理計劃的一部分,可以使用各種金融工具,如利率掉期和外匯合約,以減輕利率敞口和外幣敞口。本公司按公允價值確認資產負債表中的所有衍生工具。
衍生工具的公允價值變動在收益或股東權益中定期確認為累計其他全面收益(虧損)的組成部分,這取決於衍生金融工具是否是未指定的或符合對衝會計資格,如果是,它是否代表公允價值、現金流量或淨投資對衝。被指定為現金流對衝的衍生工具的損益,只要它們包括在有效性評估中,將記錄在其他全面收益(虧損)中,然後重新分類到收益中,以抵消對衝項目發生時的影響。一旦現金流量對衝相關的預測交易可能不會發生,衍生工具將被終止,其他全面收益(虧損)中的金額將在收益中確認。被指定為境外業務淨投資對衝的衍生工具的公允價值變動,只要計入有效性評估,將在其他全面收益(虧損)中報告,並遞延至出售相關資產。不計入現金流和公允價值套期保值有效性評估的組成部分的損益,在套期內按與套期保值項目相同的標題直線計入收益中確認。不包括在淨投資套期保值有效性評估之外的損益,在套期保值期間以直線方式在收益中確認。
利率掉期支付或收到的淨利息確認為利息支出。提前終止利率掉期協議所產生的收益和損失將遞延並攤銷,作為對終止掉期原來覆蓋的債務剩餘期間的利息支出的調整。
有關衍生工具的進一步討論,見附註16。
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簡明合併財務報表附註
(未經審計)
(M)繳納所得税
Digital Realty Trust,Inc.出於聯邦所得税的目的,選擇將其視為房地產投資信託基金(“REIT”)。作為REIT,Digital Realty Trust,Inc.通常不需要支付美國聯邦企業所得税,只要應税收入目前分配給股東。如果Digital Realty Trust,Inc.如果在任何應税年度未能符合REIT的資格,則其應税收入將繳納美國聯邦所得税(包括2018年前應税年度的任何適用的替代最低税)。
該公司在其開展業務的司法管轄區繳納外國、州和地方所得税。該公司的應税房地產投資信託基金子公司在有應税收入的範圍內須繳納聯邦、州、地方和外國所得税。因此,公司確認公司及其應税房地產投資信託基金子公司(包括美國聯邦、州、地方和外國司法管轄區)的當期和遞延所得税。
我們根據美國公認會計原則(U.S.GAAP)評估我們所有未結税收年度的重要税收頭寸,並確定我們是否有任何來自不確定税收優惠的重大未確認負債。如果一個税收狀況不被認為僅僅因為它的技術價值而“更有可能”持續下去,
有關所得税的進一步討論,見附註12。
(N)以交易為基礎的税種的列報
我們在淨值的基礎上為我們的國際物業計入交易税,如增值税或增值税。
(O)可贖回的非控股權益
可贖回的非控股權益包括與本公司合併子公司發行的合夥單位相關的金額,其中股權贖回不在本公司的控制範圍內。根據財務會計準則委員會的“區分負債與權益”指導,被確定為或有可贖回現金的合夥單位被歸類為可贖回的非控制權益,並在公司簡明綜合資產負債表上負債總額和股東權益之間的夾層部分列示。本公司應佔綜合淨收入和非控制權益的金額在本公司的簡明綜合收益表中列示。
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簡明合併財務報表附註
(未經審計)
(P)土地契約
過渡
2019年1月1日,我們通過了ASU 2016-02號“租約”和其他幾個ASU的“租約”,目的是澄清ASU 2016-02的某些方面,並提供實體可以在通過時選擇的某些實際權宜之計(統稱為“主題842”)。主題842規定了租賃協議雙方(即承租人和出租人)確認、計量、列報和披露租賃的原則。在採用新的租賃會計準則後,我們選擇了該租賃準則提供的以下實用權宜之計和會計政策:
● | 套餐(“全有或全無”權宜之計)-要求我們在主題下不重新評估截至2019年1月1日的現有或到期的租約 |
● | 可選過渡方法1-要求我們從通過生效之日起(即2019年1月1日)前瞻性地應用主題842; |
● | 土地地役權-要求我們根據1月1日之前適用的會計準則,對截至2019年1月1日存在的土地地役權進行核算, |
● | 租賃和非租賃組成部分(承租人)--要求我們將主題842項下與該租賃相關聯的租賃和非租賃組成部分作為單一租賃組成部分,對所有類別的基礎資產進行核算; |
● | 租賃和非租賃組件(出租人)-要求我們在主題下説明與該租賃相關的租賃和非租賃組件 |
● | 短期租賃實用權宜之計(承租人)-對於我們為承租人的期限為12個月或以下的租賃,這一權宜之計要求我們不在資產負債表上記錄相關的租賃負債和使用權資產。 |
我們選擇了一攬子實際權宜之計和可選的過渡方法,使我們不必重新評估:
● | 截至2019年1月1日的任何到期或現有合同是否為主題842中定義的租約或包含租約; |
● | 截至2019年1月1日的任何到期或現有租約的租約分類;以及 |
● | 截至2019年1月1日與任何現有租賃相關的初始直接成本的處理。 |
我們將一攬子實踐權宜之計始終如一地應用於2019年1月1日之前開始的所有租賃(即,我們是承租人或出租人)。選擇此套餐允許我們在2019年1月1日之前開始的租約在其租約期限的剩餘時間內“到期”,並將新的租賃會計準則應用於2019年1月1日之後開始或修改的租約。
對於我們在2019年1月1日之前開始的租賃,在實踐權宜之計和可選過渡方法的一攬子方案下,我們不需要重新評估在採用與該等租賃相關的新租賃會計準則之前資本化的初始直接租賃成本是否符合新租賃會計準則的資本化資格。因此,我們繼續將這些初始直接租賃成本按各自的租賃條款攤銷。
此外,我們將修改後的追溯過渡法應用於建造到訴訟租賃,這些租賃的資產和負債僅由於交易的建造到訴訟的指定而被確認,根據主題840。因此,我們在採用建築到西裝租賃的生效日期取消了這些資產和負債的確認,其中建設已經完成,差額約為美元。
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簡明合併財務報表附註
(未經審計)
承租人過渡指導。我們其餘的資本租賃被歸類為融資租賃,其賬面價值或分類在採納日期沒有變化。
根據我們在採用新租賃會計準則時選擇的一攬子實踐權宜之計,我們作為承租人的所有於2019年1月1日存在的經營租賃在採用新租賃會計準則後繼續被歸類為經營租賃。根據新的租賃會計準則,我們必須在我們的綜合資產負債表中記錄經營租賃負債,該負債相當於截至2019年1月1日我們作為承租人存在的剩餘未來租金支付的現值和相關的經營租賃使用權資產。因此,在2019年1月1日,我們記錄了總計美元的經營租賃負債。
新租賃會計準則的後續應用
租約的定義
從2019年1月1日起,當我們簽訂合同或修改現有合同時,我們會評估合同是否符合租賃的定義。要滿足租賃的定義,合同必須滿足所有三個標準:
(i) | 一方(出租人)必須持有確定的資產; |
(Ii) | 交易對手(承租人)必須有權在整個合同期內從使用資產中獲得實質上的全部經濟利益;以及 |
(三) | 交易對手(承租人)必須有權在整個合同期內指導使用已確定的資產。 |
租賃分類
新的租賃會計準則還為確定承租人融資租賃和出租人銷售型租賃的分類設定了新的標準。確定租賃是否應計入融資/銷售類型租賃的標準包括以下任一項:
(i) | 租賃期滿,所有權由出租人轉讓給承租人; |
(Ii) | 合理確定將行使購買選擇權; |
(三) | 租賃期為標的資產剩餘經濟壽命的大部分; |
(四) | 租賃付款現值實質上等於或超過標的資產的全部公允價值;或 |
(v) | 標的資產是專門的,預計在租賃期結束時沒有替代用途。 |
如果符合上述任何一項標準,租約將被承租人歸類為融資租賃,並被出租人歸類為銷售型租賃。如果這些條件都不符合,承租人將租賃歸類為經營性租賃,但仍有可能符合出租人的直接融資租賃或經營性租賃的條件。承租人以外的無關第三方的剩餘價值擔保的存在,可以使該租賃成為出租人的直接融資租賃。否則,租約是
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簡明合併財務報表附註
(未經審計)
被出租人歸類為經營性租賃。因此,在新的租賃會計準則下,承租人採用雙重方法,根據租賃是否實際上是承租人融資購買租賃資產的原則,將租賃分類為融資租賃或經營性租賃。這一分類將確定租賃費用是基於有效利息法還是基於租賃期限的直線基礎確認,這與出租人進行的類似評估相對應。
出租人會計
籤立租契的費用
新的租賃會計準則要求出租人(以及,如果適用的話,承租人)只將租賃的增量成本資本化為初始直接成本,如果沒有獲得租賃,這些成本就不會產生。我們為談判或安排租賃而產生的成本,無論其結果如何,例如固定的員工補償、税收或談判租賃條款的法律諮詢,以及其他成本,都作為已發生的費用計入費用。
經營租賃
我們採用單一成分會計政策來核算租賃合同的收入。該政策要求我們在滿足以下兩個標準的情況下,按基礎資產類別將與每個租賃相關聯的租賃組成部分和非租賃組成部分作為單個組成部分進行核算:
(i) | 租賃組成部分和非租賃組成部分的轉讓時間和方式相同;以及 |
(Ii) | 租賃部分如果單獨核算,將被歸類為經營性租賃。 |
租賃部分主要包括固定租金支付(即根據我們的租賃到期的預定租金金額)和或有租金支付。非租賃部分主要包括客户收回,即我們三重淨租賃結構下租金運營費用的償還,包括公用事業、維修和維護以及公共區域費用的收回。如果承租人代表出租人直接向第三方支付税款和保險費,出租人必須將其排除在可變支付和出租人損益表中的確認之外。否則,客户退還的税款和保險被歸類為出租人在其損益表中按毛數確認的額外租賃收入。
2019年1月1日,我們採取了實際的權宜之計,允許我們在滿足某些條件的情況下,不將客户報銷的費用(“收回租金”)與相關的租金收入分開。吾等評估該等準則後得出結論,租金收入及相關租金收回的轉移時間及模式是相同的,而由於我們的租賃符合經營租賃的資格,故我們於簡明綜合收益表中將租金收入及租金收回作為租金及其他服務項下的單一組成部分入賬及列示。收回租户被確認為發生適用費用期間的收入,並且產生了租户償還我們的義務。
如果租賃組成部分為主要組成部分,我們將根據新租賃會計準則將該租賃項下的所有收入作為單一組成部分進行會計處理。相反,如果非租賃組成部分為主要組成部分,則該租賃項下的所有收入將按照收入確認會計準則入賬。我們的經營性租賃有資格進行單一組成部分的會計核算,並且我們每份租賃中的租賃組成部分佔主導地位。因此,我們根據新的租賃會計準則對我們的經營租賃的所有收入進行核算,並在我們的綜合損益表中將這些收入歸類為租金和其他服務。
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(未經審計)
於物業可供租户作其預定用途及租户擁有或控制租賃資產的實際用途之日起,我們開始確認與經營租約有關的租金收入。我們的租約被歸類為經營租約,最低租金在租約條款上以直線方式確認,租約條款可能跨越多個十年。根據相關租賃確認的租金超過合同到期金額的部分計入隨附的綜合資產負債表中的遞延租金,合同到期但未支付的租金計入賬户和其他應收賬款。截至2020年6月30日和2019年12月31日,扣除津貼後的應收租金餘額為美元。
租約終止費用在租約的剩餘期限內確認,自租約修改最終敲定之日起生效,前提是收取不存在疑問。我們確認,收購的高於或低於市值的租户租約的價值攤銷在高於市值的租約情況下為租金收入的減少,或在低於市價的租約的情況下為租金收入的增加。
我們對在租賃期內收回基本上所有租賃款的可能性進行主觀估計。在評估收款概率時,我們具體分析了客户資信、應收賬款和歷史壞賬以及當前的經濟走勢。如果認為不可能在租賃期內收取幾乎所有的租賃付款,租金收入將在收到付款時確認,收入將不會以直線基礎確認。我們監控租賃期內收取租金的可能性,如果不再可能收取幾乎所有租賃付款,我們將停止按直線基準確認收入,並註銷與租賃相關的所有遞延租金的餘額,並開始按現金基準記錄租金收入。此外,我們對任何應收租金的餘額,減去任何保證金或信用證的餘額,記錄全額估值津貼。如果吾等其後確定可能收取租金,吾等將恢復按直線基準確認租金收入,並記錄增加的收入,使累計租金收入等於自租約開始以來按直線基準記錄的收入金額。我們還將沖銷記錄在應收賬款餘額上的壞賬準備。
該公司正在密切監測新冠肺炎疫情對其業務和地域的各個方面的影響,包括它對其客户和業務合作伙伴的影響。雖然本公司在截至2020年6月30日的6個月內沒有受到新冠肺炎疫情的重大幹擾,但由於眾多不確定性,本公司無法預測新冠肺炎疫情將對其財務狀況、運營業績和現金流產生的影響。他説:
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(未經審計)
(Q)收入確認
互聯互通服務計入綜合收益表上的租金和其他服務,一般按月、一年或多年期限提供。互聯服務包括端口服務和交叉連接服務。港口服務通常以一年或多年的期限出售,收入按月(直線)經常性確認。公司按月向客户收費,並確認提供服務期間的收入。交叉連接安裝的收入通常在交叉連接安裝期間確認。非特定於特定空間的互連服務在主題606下被記述,並且具有通常為一年或更短時間的條款。
偶爾,客户會使用公司提供某些服務。這些服務的性質歷來涉及物業管理和建築管理。這些服務的正確收入確認可能不同,這取決於安排是服務收入還是承包商類型的收入。
服務收入通常根據要賺取的最低費用按月等額確認。每月的金額可以根據是否達到某些業績里程碑進行調整。
手續費收入主要來自與我們擁有非控股權益的實體簽訂的合同管理協議。管理費確認為根據各自協議賺取。與部分擁有的非受控實體相關的管理和其他費用收入在可歸屬於非關聯權益的範圍內確認。
我們的大部分收入來自租賃安排,我們根據主題842進行了核算。在通過專題842之後,我們選擇了實際的權宜之計,要求我們將與該租賃相關的租賃和非租賃組成部分作為一個單獨的租賃組成部分進行核算,並將其記錄在租金和其他服務中。由於應用主題606而確認的收入低於
(R)按公允價值計量的資產和負債
美國公認會計原則下的公允價值是基於市場的計量,而不是特定於實體的計量。因此,我們的公允價值計量是基於市場參與者在為資產或負債定價時使用的假設來確定的。作為在公允價值計量中考慮市場參與者假設的基礎,我們使用公允價值層次,該層次區分了基於從獨立於報告實體的來源獲得的市場數據的市場參與者假設(可觀察到的投入被歸類在層次的第一級和第二級)和報告實體自己關於市場參與者假設的假設(分類在層次的第三級的不可觀察的投入)。
第一級投入利用活躍市場的報價(未調整),以獲得公司有能力獲得的相同資產或負債。第2級投入是指第1級所包括的報價以外的直接或間接資產或負債可觀察到的投入。第2級投入可能包括活躍市場中類似資產和負債的報價,以及資產或負債的可觀察到的投入(報價除外),如利率、外匯匯率和按通常報價間隔可觀察到的收益率曲線。第三級投入是資產或負債的不可觀察的投入,通常基於實體自己的假設,因為幾乎沒有相關的市場活動(如果有的話)。在公允價值計量的確定基於公允價值等級不同級別的投入的情況下,重要的最低水平投入將用於確定整個公允價值計量。我們對特定投入對整個公允價值計量的重要性的評估需要判斷,並考慮資產或負債的特定因素。
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(未經審計)
(S)交易和整合費用
交易和整合費用包括業務合併費用、其他業務開發費用和整合新收購投資的其他費用,這些費用在發生時計入;交易費用包括結案費用、經紀人佣金和其他專業費用,包括與未完成的業務合併或收購相關的法律和會計費用。整合成本包括與組織重組相關的過渡成本(如遣散費和留任費用以及招聘費用),與被收購公司整合直接相關的第三方諮詢費用(如成本節約和協同實現、技術和系統工作等領域),以及培訓、差旅和人工等內部成本,反映了公司人員在整合活動和項目上花費的時間。經常性費用記錄在一般費用和行政費用中。
(T)處置財產的收益
從2018年1月1日起,我們開始根據財務會計準則委員會(FASB)會計準則更新(ASU)2017-05號會計準則對房地產的銷售或貢獻進行會計處理,其他非金融資產確認的收入損益(子主題610-20),其中規定了基於所有權轉移的收入確認。當符合確認標準時,我們確認處置房地產的收益,通常是在風險和回報以及所有權轉移時,我們不再實質性地持續參與出售的房地產。我們在知道房地產處置的情況下確認損失。
(U)解除鞏固的收益
我們根據ASC 810合併我們的子公司,自我們不再擁有子公司的控股權之日起進行合併。我們根據ASC 810通過確認收益或虧損來解釋我們子公司的解除合併。此收益或虧損於吾等附屬公司解除合併之日計量為(A)所收任何代價之公平值、吾等附屬公司任何保留之非控股權益之公平值及吾等附屬公司之任何非控股權益之賬面值(包括任何可歸因於非控股權益之累計其他全面收益/虧損)與(B)吾等附屬公司資產及負債之賬面值之間之差額,兩者之間的差額為:(A)任何已收取代價之公平值、吾等附屬公司任何保留之非控股權益之公平值及吾等附屬公司之任何非控股權益之賬面值(包括任何可歸因於非控股權益之累計其他綜合收益/虧損)與(B)吾等附屬公司資產及負債之賬面值之間之差額。
(V)管理層的估計
按照美國公認會計原則編制財務報表要求管理層作出估計和假設,這些估計和假設會影響合併財務報表之日報告的資產和負債額以及或有資產和負債的披露,以及報告期內報告的收入和費用。實際結果可能與估計的結果不同。我們會持續評估我們的估計,包括與我們的房地產估值、客户關係價值、商譽、或有對價、應收賬款和遞延應收租金、基於業績的股權補償計劃以及應計負債的完整性有關的估計。我們的估計基於歷史經驗、當前市場狀況和各種其他被認為在這種情況下是合理的假設。實際結果可能與這些估計不同,這些估計也可能在不同的假設或條件下有所不同。
(W)細分市場和地理信息
本公司根據客户需求考慮進行綜合管理。資本的部署就是為了滿足這一需求。在這方面,我們產品的銷售和交付在整個產品組合中是一致的。向數據中心行業的典型客户提供服務。房租和服務費都是收費的。本公司擁有
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(未經審計)
來自美國物業的營業收入為#美元。
(X)發佈新的會計公告
採用新會計準則
標準/説明 | 生效日期和採用注意事項 | 對財務報表或其他重大事項的影響 |
亞利桑那州立大學2016-13年度,金融工具信用損失的計量。本準則要求在攤餘成本基礎上計量的金融資產,包括貿易應收賬款,應按預計收回的淨額列報。 | 我們從2020年1月1日起採用了新標準。 | 採用新準則並沒有對我們的精簡綜合財務報表產生實質性影響。 |
亞利桑那州立大學2017-04,無形資產-商譽和其他:簡化商譽減損測試。這一標準通過取消商譽減值測試中測量商譽隱含價值的過程,即所謂的第二步,簡化了商譽減值的會計處理。相反,如果報告單位的賬面價值超過其公允價值,減值損失應確認為相當於超出的金額,但以分配給該報告單位的商譽總額為限。 | 我們從2020年1月1日起採用了新標準。 | 採用新準則並沒有對我們的精簡綜合財務報表產生實質性影響。 |
亞利桑那州立大學2020-04年度參考匯率改革--促進參考匯率改革對財務報告的影響。本準則包含可選的實際權宜之計和例外情況,用於將公認會計原則(“GAAP”)應用於合同、套期保值關係和其他受參考匯率改革影響的交易(如果符合某些標準)。 | 從2020年1月1日起,我們選擇了某些可選的實踐權宜之計 | ASU 2020-04中的指導方針是可選的,可能會隨着參考匯率改革活動的進行而逐步選擇。截至2020年1月1日,我們已選擇對未來LIBOR指數現金流應用與概率和有效性評估相關的對衝會計權宜之計,以假設未來對衝交易所基於的指數與相應衍生品上的指數相匹配。這些權宜之計的應用使衍生品的列報與過去的列報保持一致。我們繼續評估指導的影響,並可能在市場發生更多變化時適用其他選舉。 |
我們確定,公司尚未採納的所有其他最近發佈的會計聲明將不會對我們的綜合財務報表產生實質性影響,或者不適用於我們的業務。
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(未經審計)
3.業務合併
交錯組合
我們於2020年3月9日獲得Interxion的控制權,並於2020年3月12日完成Interxion的合併,總股權對價約為$
下表彙總了截至收購日期按公允價值記錄的收購資產和負債(以千計):
| 暫定 | 決賽 | |||||||
金額 | 調整數 | 金額 | |||||||
土地 | $ | | $ | ( | $ | | |||
建築和改善 | | | | ||||||
在建 | | ( | | ||||||
持有土地作發展用途 | | — | | ||||||
經營性租賃使用權資產 | | | | ||||||
現金和現金等價物 |
| |
| — |
| | |||
應收賬款 | | — | | ||||||
商譽 |
| |
| |
| | |||
客户關係價值(1) |
| |
| ( |
| | |||
其他無形資產 | — | | | ||||||
循環信貸安排 | ( | ( | ( | ||||||
按揭貸款 |
| ( |
| — |
| ( | |||
無擔保債務 |
| ( |
| ( |
| ( | |||
應付賬款和其他應計負債 | ( | — | ( | ||||||
融資租賃義務 | ( | — | ( | ||||||
經營租賃負債 |
| ( |
| ( |
| ( | |||
遞延税項負債淨額 | ( | | ( | ||||||
其他營運資本負債,淨額 | ( | — | ( | ||||||
購買總價 | $ | | $ | | $ | |
(1) | 客户關係價值的加權平均攤銷壽命為 |
商譽是指收購價格超過收購的有形和無形資產淨值以及收購中承擔的有形和無形負債的公允價值的部分。如上所示,我們記錄了大約$
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(未經審計)
以下未經審計的備考財務信息基於我們截至2019年6月30日、2020年和2019年6月30日的三個月和六個月的歷史簡明綜合收益表,並進行了調整,以使Interxion合併生效,就像它發生在2019年1月1日一樣。預計調整主要涉及合併費用、收購的建築物和裝修的折舊費用、收購的無形資產的攤銷,以及與融資交易相關的估計利息支出,所得款項用於償還與Interxion合併有關的Interxion債務。
預計(未經審計) | ||||||||||||
(千) | ||||||||||||
截至6月30日的三個月: |
| 截至6月30日的6個月: | ||||||||||
Digital Realty Trust,Inc. |
| 2020 |
| 2019 |
| 2020 |
| 2019 | ||||
總收入 | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||
普通股股東可獲得的淨收入(1) | $ | | $ | | $ | | $ | |
預計(未經審計) | ||||||||||||
(千) | ||||||||||||
截至6月30日的三個月: |
| 截至6月30日的6個月: | ||||||||||
數字房地產信託,L.P. |
| 2020 |
| 2019 |
| 2020 |
| 2019 | ||||
總收入 | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||
普通單位持有人可獲得的淨收入(1) | $ | | $ | | $ | | $ | |
(1) | 對普通股股東/單位持有人可用的預計淨收入進行了調整,以排除。$ |
收入約美元
4.房地產
收購
在截至2020年6月30日的6個月內,我們收購了以下房地產:
金額 | ||||
財產類型 |
|
| (單位:百萬美元)(1) | |
威斯汀(2) | $ | | ||
地塊(3) |
| | ||
$ | |
(1) | 以美元計算的收購價,不包括資本化的結賬成本。 |
(2) | 2020年2月25日,我們完成了對美國航空公司的收購。 |
(3) | 表示位於歐洲的兩個目前空置的地塊,這兩個地塊不包括在我們的運營物業計數中。 |
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(未經審計)
下表反映的是截至6月30日止六個月內收購的上述樓盤的買入價分配情況。2020年(以千為單位):
|
| 持有的土地 |
| 顧客 |
|
|
| 非控制性 |
| ||||||||||||||||||
發展方面/ | 關係 | 以下為- | 在以下項目中的權益 | 收購計劃 | |||||||||||||||||||||||
施工地點: | 建築物層出不窮,層出不窮。 | 價值和就地 | 勞作 | 市場需求 | 安穩 | 固形 | 交易會日期: | ||||||||||||||||||||
描述 | 土地 | 進展 | 改進 | 租約 | 資本,淨額 | 租約 | 債款 | 合資企業 | 價值 | ||||||||||||||||||
威斯汀 | $ | | $ | — | $ | | $ | | $ | | $ | ( | $ | ( | $ | ( | $ | | |||||||||
地塊 |
| — |
| |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| | |||||||||
總計 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | ( | $ | ( | $ | ( | $ | | |||||||||
加權平均無形攤銷剩餘壽命(年) |
持有以供出售/處置的資產
2019年9月16日,我們宣佈了擬出售的
5.租契
承租人會計
根據不可取消的租賃協議,我們從第三方和某些設備租賃某些數據中心的空間。我們數據中心的租約將在2065年前的不同日期到期。截至2020年6月30日,我們的某些數據中心(主要位於歐洲和新加坡)需要地面租賃。截至6月30日,2020年,這些地契的終止日期為2024至2981年。此外,我們的公司總部以及幾個地區辦事處都受到終止日期從2021年到2065年的租約的約束。租約一般要求我們支付固定租金,在租賃期內按規定的間隔增加租金,並支付我們應承擔的公用面積、房地產和公用事業費用。租約既不包含剩餘價值擔保,也不對我們施加實質性限制或契約。此外,租約已分類並計入經營性或融資性租賃。
出租人會計
我們根據被歸類為經營租賃的協議將我們的經營物業出租給客户。倘吾等確定實質上所有租賃付款均可能於租賃期內收取,則吾等按直線基準確認租約就租賃期提供的最低租賃付款總額。否則,租金收入將根據合同到期金額確認。一般來説,根據我們的租約條款,我們的大部分租金費用,包括公共區域維護、房地產税和保險,都是從客户那裏收回的。我們記錄客户在發生適用費用期間報銷的金額,這通常是在整個租賃期內按比例計算的。報銷款項在租金和其他費用中確認。
46
目錄
Digital Realty Trust,Inc.及附屬公司
Digital Realty Trust,L.P.及其子公司
簡明合併財務報表附註
(未經審計)
本公司於簡明綜合收益表內列載服務收入,因為吾等是向第三方供應商購買及挑選貨品及服務的主要義務人,並承擔相關的信用風險。
6.對未合併的合營企業的投資
截至2020年6月30日和2019年12月31日,我們在未合併合資企業中的投資根據我們簡明合併資產負債表中列示的權益會計法核算,包括以下內容(以千為單位):
年份關節 | 數量為 |
| 大都會 |
|
| 截至以下日期的餘額: |
| 截至以下日期的餘額: | ||||||
合資企業 | 已形成的合資企業 | 數據中心 | 面積 | %的所有權 | 2020年6月30日 | 2019年12月31日-2019年12月31日 | ||||||||
坡度(1) | 2019 | |
| 巴西/智利/墨西哥 |
| | % (2) | $ | | $ | | |||
楓樹 | 2019 | | 北弗吉尼亞州 | | % | | | |||||||
三菱 | 2017 | |
| 大阪/東京 |
| | % |
| |
| | |||
世紀通 | 2012 | |
| 香港 |
| | % |
| |
| | |||
其他 | 五花八門 | |
| 美國 |
|
|
| |
| | ||||
總計 | |
|
|
|
| $ | | $ | |
(1) | 我們與這個未合併的可變利益實體(VIE)相關的最大損失風險僅限於我們在這個VIE中的股權投資。 |
(2) | 包括一個近似值 |
我們未合併的合資企業的債務通常對我們沒有追索權,但與故意濫用資金、環境條件和重大失實陳述等事項有關的習慣性例外情況除外。
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Digital Realty Trust,Inc.及附屬公司
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簡明合併財務報表附註
(未經審計)
7.已取得的無形資產和負債
以下彙總了截至2020年6月30日和2019年12月31日,我們收購的無形資產(房地產無形資產,由收購的原地租賃價值和客户關係價值以及收購的高於市場的租賃價值組成)和無形負債(收購的低於市場的租賃價值)。
截止日期的餘額 | ||||||
(金額以千為單位) |
| 2020年6月30日 |
| 2019年12月31日-2019年12月31日 | ||
房地產無形資產: | ||||||
客户關係價值: | ||||||
總金額(1) | $ | | $ | | ||
累計攤銷 |
| ( |
| ( | ||
網 | $ | | $ | | ||
收購的就地租賃價值: |
|
|
|
| ||
總金額 | $ | | $ | | ||
累計攤銷 |
| ( |
| ( | ||
網 | $ | | $ | | ||
獲得的高於市價的租賃: |
|
|
|
| ||
總金額 | $ | | $ | | ||
累計攤銷 |
| ( |
| ( | ||
網 | $ | | $ | | ||
以低於市場價格獲得的租賃: |
|
|
|
| ||
總金額 | $ | | $ | | ||
累計攤銷 |
| ( |
| ( | ||
網 | $ | | $ | |
(1) | 截至2020年6月30日的餘額包括Interxion組合的金額(見注3)。 |
客户關係價值的攤銷(折舊和攤銷費用的一個組成部分)約為美元
(金額以千為單位) |
| ||
2020年剩餘時間 | $ | | |
2021 |
| | |
2022 |
| | |
2023 |
| | |
2024 |
| | |
此後 |
| | |
總計 | $ | |
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Digital Realty Trust,Inc.及附屬公司
Digital Realty Trust,L.P.及其子公司
簡明合併財務報表附註
(未經審計)
取得的就地租賃價值(折舊和攤銷費用的一個組成部分)的攤銷約為#美元。
(金額以千為單位) |
| ||
2020年剩餘時間 | $ | | |
2021 |
| | |
2022 |
| | |
2023 |
| | |
2024 |
| | |
此後 |
| | |
總計 | $ | |
扣除收購的高於市場的租賃,攤銷所獲得的低於市場的租賃,導致租金收入減少美元(
(金額以千為單位) |
| ||
2020年剩餘時間 | $ | ( | |
2021 |
| ( | |
2022 |
| | |
2023 |
| | |
2024 |
| | |
此後 |
| | |
總計 | $ | |
8.公司的債項
在本附註8中,“公司”僅指Digital Realty Trust,Inc.而不是它的任何子公司。
該公司本身目前沒有任何負債。目前,所有債務都由運營合夥企業直接或間接持有。
債務擔保
本公司保證經營合夥企業對其
49
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Digital Realty Trust,L.P.及其子公司
簡明合併財務報表附註
(未經審計)
經營合夥企業的間接全資財務子公司Digital Euro Finco,LLC就其
9.經營合夥的債項
經營合夥企業截至2020年6月30日和2019年12月31日的未償債務摘要如下(單位:千):
| 利率降至。 |
|
| 本金: |
| 本金: |
| |||||
年6月30日 | 傑出的工作表現 | 傑出的工作表現 | ||||||||||
負債 | 2020 | 到期日: | 2020年6月30日 | 2019年12月31日-2019年12月31日 | ||||||||
全球循環信貸安排 |
| 五花八門 | (1) | 2023年1月24日 | (1) | $ | | (2) | $ | | (2) | |
遞延融資成本,淨額 |
|
|
|
|
| ( |
| ( | ||||
全球循環信貸安排,淨額 |
|
|
|
|
| |
| | ||||
無擔保定期貸款 |
|
|
|
|
|
|
|
| ||||
2023年定期貸款 |
| 五花八門 | (3)(4) | 2023年1月15日 |
| | (5) |
| | (5) | ||
2024年定期貸款 |
| 五花八門 | (3)(4) | 2023年1月24日 |
| | (5) |
| | (5) | ||
遞延融資成本,淨額 |
|
|
|
| ( |
| ( | |||||
無擔保定期貸款,淨額 |
|
|
|
| |
| | |||||
無擔保優先票據: |
|
|
|
|
|
|
| |||||
2022年到期的3.950釐債券 |
| | % | 2022年7月1日 |
| |
| | ||||
2022年到期的3.625釐債券 |
| | % | 2022年10月1日 |
| |
| | ||||
2022年到期的0.125釐債券 | | % | 2022年10月15日 | | (6) | | ||||||
2023年到期的2.750釐債券 |
| | % | 2023年2月1日 |
| |
| | ||||
2023年到期的4.750釐債券 |
| | % | 2023年10月13日 |
| | (7) |
| | (7) | ||
2024年到期的2.625釐債券 |
| | % | 2024年4月15日 |
| | (6) |
| | (6) | ||
2024年到期的2.750釐債券 |
| | % | 2024年7月19日 |
| | (7) |
| | (7) | ||
2025年到期的4.250釐債券 |
| | % | 2025年1月17日 |
| | (7) |
| | (7) | ||
2025年到期的0.625釐債券 | | % | 2025年7月15日 | | (6) | | ||||||
2025年到期的4.750釐債券 |
| | % | 2025年10月1日 |
| |
| | ||||
2026年到期的2.500釐債券 | | % | 2026年1月16日 | | (6) | | (6) | |||||
2027年到期的3.700釐債券 |
| | % | 2027年8月15日 |
| |
| | ||||
2028年到期的1.125釐債券 | | % | 2028年4月9日 | | (6) | | (6) | |||||
2028年到期的4.450釐債券 |
| | % | 2028年7月15日 |
| |
| | ||||
2029年到期的3.300釐債券 | | % | 2029年7月1日 | | (7) | | (7) | |||||
2029年到期的3.600釐債券 |
| | % | 2029年7月19日 |
| |
| | ||||
2030年到期的1.500釐債券 | | % | 2030年3月15日 | | (6) | | ||||||
2030年到期的3.750釐債券 |
| | % | 2030年10月17日 |
| | (7) |
| | (7) | ||
2031年到期的1.250釐債券 | | % | 2031年2月1日 | | (6) | | ||||||
未攤銷折扣,扣除保費後的淨額 |
|
|
|
|
| ( |
| ( | ||||
高級票據總額,扣除貼現後的淨額 |
|
|
|
|
| |
| | ||||
遞延融資成本,淨額 |
|
|
|
|
| ( |
| ( | ||||
無擔保優先票據總額,扣除貼現和遞延融資成本 |
|
|
|
|
| |
| | ||||
擔保債務: |
|
|
|
|
|
|
|
| ||||
東貿易街731號 |
| | % | 2020年7月1日 | $ | | (8) | $ | | |||
2023年3月到期的擔保票據 |
| Libor+ | % (4) | 2023年3月1日 |
| |
| | ||||
威斯汀 |
| | % | 2027年7月11日 |
| |
| | ||||
未攤銷淨保費 |
|
|
|
|
| |
| | ||||
有擔保債務總額,包括保費 |
|
|
|
|
| |
| | ||||
遞延融資成本,淨額 |
|
|
|
|
| ( |
| ( | ||||
擔保債務總額,包括保費和扣除遞延融資成本的淨額 |
|
|
|
|
| |
| | ||||
總負債 |
|
|
|
| $ | | $ | |
(1) | 全球循環信貸安排下的借款利率等於適用的指數加上 |
50
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Digital Realty Trust,L.P.及其子公司
簡明合併財務報表附註
(未經審計)
設施的承諾額。 |
(2) | 截至2020年6月30日和2019年12月31日的餘額如下(餘額,單位:千): |
| 截止日期的餘額 |
| 加權的- |
| 截止日期的餘額 |
| 加權的- |
| |||
年6月30日 | 平均值 | 十二月 | 平均值 |
| |||||||
提款面額 | 2020 | 利率,利率 | 31, 2019 | 利率,利率 |
| ||||||
浮動利率借款(A)(D) |
|
|
|
|
|
|
|
| |||
歐元(歐元) | $ | — | — | % | $ | | (c) | | % | ||
澳元(AUD) |
| | (b) | | % |
| | (c) | | % | |
港元(HKD) |
| | (b) | | % |
| — | — | % | ||
新加坡元(SGD) |
| | (b) | | % |
| | (c) | | % | |
總計 | $ | |
| | % | $ | |
| | % | |
日元循環信貸安排(A) | $ | — | — | % | $ | | (e) | | % | ||
借款總額 | $ | |
| | % | $ | |
| | % |
(a) | 全球循環信貸安排下的浮息借款利率目前等於適用的指數,下限為零,外加 |
(b) | 根據$ |
(c) | 根據$ |
(d) | 截至2020年6月30日,大約$ |
(e) | 根據$ |
(3) | 利率以我們目前的高級無擔保債務評級為基礎,目前為 |
(4) | 我們已經簽訂了利率掉期協議,作為2023年定期貸款和2024年定期貸款下部分美元和加元借款產生的利息以及2023年3月到期的擔保票據的現金流對衝。參見附註16。“衍生工具”瞭解更多信息。 |
(5) | 截至2020年6月30日和2019年12月31日的餘額如下(餘額,單位:千): |
截止日期的餘額 | 加權的- | 截止日期的餘額 | 加權的- | ||||||||
年6月30日 | 平均值 | 2011年12月31日 | 平均值 | ||||||||
提款面額 |
| 2020 |
| 利率,利率 |
| 2019 |
| 利率,利率 |
| ||
美元(美元) | $ | |
| | % (b) | $ | |
| | % (d) | |
新加坡元(SGD) |
| | (a) | | % | | (c) | | % | ||
澳元(AUD) |
| | (a) | | % | | (c) | | % | ||
港元(HKD) |
| | (a) | | % | | (c) | | % | ||
加元(CAD) |
| | (a) | | % (b) | | (c) | | % (d) | ||
總計 | $ | |
| | % (b) | $ | |
| | % (d) |
(a) | 根據$ |
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簡明合併財務報表附註
(未經審計)
(b) | 截至2020年6月30日,反映利率互換的加權平均利率為 |
(c) | 根據$ |
(d) | 截至2019年12月31日,反映利率互換的加權平均利率為 |
(6) | 根據$ |
(7) | 根據$ |
(8) | 債務已於2020年4月13日全額償還。 |
管理我們優先票據的契約包含某些契約,包括(1)槓桿率不超過。
歐元紙幣
2020年1月17日,經營夥伴關係的間接全資金融子公司Digital Dutch Finco B.V.發行並出售了歐元
此次發行的淨收益約為歐元。
2031年到期的歐元票據
2020年6月26日,經營夥伴關係的間接全資金融子公司Digital Dutch Finco B.V.發行並出售了歐元
52
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Digital Realty Trust,L.P.及其子公司
簡明合併財務報表附註
(未經審計)
此次發行的淨收益約為歐元。
下表彙總了我們截至2020年6月30日的債務到期日和本金支付情況(單位:千):
全球旋轉 | 不安全 | ||||||||||||||
| 信貸安排(1) |
| 定期貸款(1) |
| 高級註釋 |
| 擔保債務 |
| 債務總額 | ||||||
2020年剩餘時間 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
2021 | | | | | | ||||||||||
2022 | | | | | | ||||||||||
2023 |
| |
| |
| |
| |
| | |||||
2024 |
| |
| |
| |
| |
| | |||||
此後 |
| |
| |
| |
| |
| | |||||
小計 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
未攤銷折扣 |
| |
| |
| ( |
| |
| ( | |||||
未攤銷保費 |
| |
| |
| |
| |
| | |||||
總計 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | |
(1) | 全球循環信貸安排和無擔保定期貸款受 |
10.每股收益
以下是每股基本收入和稀釋後收入的彙總(單位為千,不包括每股和每股金額):
截至6月30日的三個月: | 截至6月30日的6個月: | ||||||||||||
| 2020 |
| 2019 |
| 2020 |
| 2019 |
| |||||
普通股股東可獲得的淨收入 | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
加權平均流通股-基本 |
| |
| |
| |
| | |||||
潛在稀釋普通股: |
|
|
|
|
|
|
|
| |||||
未授予激勵單位 |
| |
| |
| |
| | |||||
未歸屬限制性股票 | | — | | — | |||||||||
遠期股權發行 |
| |
| |
| |
| | |||||
以市場表現為基礎的獎勵 |
| |
| |
| |
| | |||||
加權平均流通股-稀釋 |
| |
| |
| |
| | |||||
每股收益: |
|
|
|
|
|
|
|
| |||||
基本型 | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
稀釋 | $ | | $ | | $ | | $ | |
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目錄
Digital Realty Trust,Inc.及附屬公司
Digital Realty Trust,L.P.及其子公司
簡明合併財務報表附註
(未經審計)
我們在上面的計算中排除了以下可能稀釋的證券,因為它們將是反稀釋的或非稀釋的:
截至6月30日的三個月: | 截至6月30日的6個月: | ||||||||
| 2020 |
| 2019 |
| 2020 |
| 2019 |
| |
不屬於Digital Realty Trust,Inc.的運營夥伴公用事業單位的加權平均值。 |
| |
| |
| |
| |
|
潛在稀釋C系列累計可贖回永久優先股 |
| |
| |
| |
| |
|
潛在稀釋G系列累計可贖回優先股 |
| |
| |
| |
| |
|
潛在稀釋H系列累計可贖回優先股 |
| — |
| — |
| — |
| |
|
潛在稀釋系列I累計可贖回優先股 |
| |
| |
| |
| |
|
潛在稀釋J系列累計可贖回優先股 |
| |
| |
| |
| |
|
潛在稀釋K系列累計可贖回優先股 | | | | | |||||
潛在稀釋性L系列累計可贖回優先股 | | — | | — | |||||
總計 |
| |
| |
| |
| |
|
11.每單位收入
以下是單位基本收入和攤薄收入彙總(單位金額和單位金額除外,單位為千):
截至6月30日的三個月: | 截至6月30日的6個月: | ||||||||||||
| 2020 |
| 2019 |
| 2020 |
| 2019 |
| |||||
普通單位持有人可獲得的淨收入 | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
未償還加權平均單位-基本單位 |
| |
| |
| |
| | |||||
可能稀釋的公共單位: |
|
|
|
|
|
|
|
| |||||
未授予激勵單位 |
| |
| |
| |
| | |||||
未歸屬的受限制單位 | | — | | — | |||||||||
遠期股權發行 |
| |
| |
| |
| | |||||
以市場表現為基礎的獎勵 |
| |
| |
| |
| | |||||
加權平均未清償單位-稀釋 |
| |
| |
| |
| | |||||
單位收入: |
|
|
|
|
|
|
|
| |||||
基本型 | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
稀釋 | $ | | $ | | $ | | $ | |
我們在上面的計算中排除了以下可能稀釋的證券,因為它們將是反稀釋的或非稀釋的:
截至6月30日的三個月: | 截至6月30日的6個月: | ||||||||
| 2020 |
| 2019 |
| 2020 |
| 2019 |
| |
潛在稀釋性C系列累積可贖回永久優先股 |
| |
| |
| |
| |
|
潛在稀釋G系列累計可贖回優先股 |
| |
| |
| |
| |
|
潛在稀釋性H系列累計可贖回優先股 |
| — |
| — |
| — |
| |
|
潛在稀釋系列I累積可贖回優先股 |
| |
| |
| |
| |
|
潛在稀釋J系列累計可贖回優先股 |
| |
| |
| |
| |
|
潛在稀釋系列K累積可贖回優先股 | | | | | |||||
潛在稀釋性L系列累計可贖回優先股 | | — | | — | |||||
總計 |
| |
| |
| |
| |
|
12.入息税
Digital Realty Trust,Inc.選擇接受治療,並相信它的組織和運營方式使其能夠符合聯邦所得税目的的REIT資格。作為REIT,Digital Realty Trust,Inc.是
54
目錄
Digital Realty Trust,Inc.及附屬公司
Digital Realty Trust,L.P.及其子公司
簡明合併財務報表附註
(未經審計)
對於目前分配給股東的應税收入,一般不繳納公司級聯邦所得税。自成立以來,數字房地產信託公司(Digital Realty Trust,Inc.)至少分發了
經營合夥企業是合夥企業,不需要繳納聯邦所得税。取而代之的是,應税收入被分配給其合作伙伴,他們在聯邦所得税申報單上包括了這樣的金額。因此,
我們已經為我們的一些合併子公司選擇了應税房地產投資信託基金子公司(“TRS”)的地位。一般來説,TRS可以提供原本被認為是不允許REITs提供的服務,並可以持有REITs不能直接持有的資產。TRS實體的所得税在截至2020年和2019年6月30日的6個月內根據需要應計。
對於需要繳納美國聯邦、州、當地和外國所得税的我們的TRS實體和外國子公司,遞延税資產和負債是為財務報告基礎與資產和負債的納税基礎之間的臨時差異而建立的,預計當臨時差異逆轉時,這些臨時差異將生效。如果我們認為遞延税項資產很可能無法變現,則會根據作出決定時的現有證據,提供遞延税項資產的估值撥備。由於環境變化導致我們對相關遞延税項資產變現的判斷髮生變化而導致的估值免税額的增加或減少計入損益表。我們的TRS實體和外國子公司的遞延税項資產(扣除估值津貼淨額)和負債在截至2020年和2019年6月30日的三個月和六個月內根據需要應計。截至2020年6月30日和2019年12月31日,我們扣除遞延税項資產後的遞延税項負債淨額約為$。
13.權益及累計其他綜合虧損,淨額
(A)《股權分配協議》
2020年5月11日,Digital Realty Trust,Inc.和Digital Realty Trust,L.P.簽訂了對我們2019年1月4日ATM機股權發售銷售協議的修正案,我們稱之為2020修正案,經修訂後的銷售協議是與美國銀行證券公司、巴克萊資本公司、BTIG,LLC、瑞士信貸證券(美國)有限責任公司、德意志銀行證券公司、傑富瑞有限責任公司、摩根大通證券有限責任公司、瑞穗證券美國有限責任公司、摩根士丹利有限責任公司簽訂了一項修正案,我們稱之為2020修正案,修訂後的修正案是與美國銀行證券公司、巴克萊資本公司、BTIG,LLC、瑞士信貸證券(美國)有限責任公司、德意志銀行證券公司、傑富瑞公司、摩根大通證券有限責任公司、瑞穗證券美國有限責任公司、摩根士丹利有限責任公司簽訂的SMBC日興證券美國公司、SunTrust Robinson Humphrey公司、道明證券(美國)有限責任公司和富國銀行證券有限責任公司或代理商,以增加普通股數字房地產信託公司的股票數量。可根據其酌情決定權,通過任何代理作為其銷售代理或委託人不時發行和銷售。根據單獨的遠期銷售協議,銷售也可以遠期進行。根據銷售協議,在2020修正案之日之後,Digital Realty Trust,Inc.可以發行和出售其普通股股票,總髮行價最高可達$
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目錄
Digital Realty Trust,Inc.及附屬公司
Digital Realty Trust,L.P.及其子公司
簡明合併財務報表附註
(未經審計)
Digital Realty Trust,Inc.產生的淨收益約為$
(B)預售遠期股權
2018年9月27日,Digital Realty Trust,Inc.完成了承銷的公開發行(IPO)。
(三)經營合夥中的非控股權益
運營合夥企業中的非控股權益涉及不屬於Digital Realty Trust,Inc.的權益。下表顯示了截至2020年6月30日和2019年12月31日在運營夥伴關係中的所有權權益:
2020年6月30日 | 2019年12月31日-2019年12月31日 |
| |||||||
數量 | 百分比 | 數量 | 百分比 | ||||||
| 單位 |
| 總計 |
| 單位 |
| 總計 |
| |
Digital Realty Trust,Inc. | | | % | | | % | |||
非控股權益包括: |
|
|
|
|
|
| |||
第三方持有的公用單位 |
| |
| | % | |
| | % |
員工和董事持有的獎勵單位(見附註15) |
| |
| | % | |
| | % |
| |
| | % | |
| | % |
有限合夥人有權要求運營合夥企業根據數字房地產信託公司相當數量的股票的公平市值贖回部分或全部普通股,以換取現金。贖回時的普通股。或者,Digital Realty Trust,Inc.可能會選擇收購這些公共單位,以換取Digital Realty Trust,Inc.的股份。A股上的普通股
關於DFT於二零零七年首次公開發售,DFT、DFT營運合夥及若干DFT營運合夥單位持有人訂立税務保障協議,以協助該等單位持有人延後若干
56
目錄
Digital Realty Trust,Inc.及附屬公司
Digital Realty Trust,L.P.及其子公司
簡明合併財務報表附註
(未經審計)
美國聯邦所得税負債可能因與首次公開募股(IPO)相關的出資交易和DFT運營合夥企業的權益所有權而產生,並就其他税務事項規定某些協議。在DFT合併方面,某些DFT Operating Partnership單位持有人與Digital Realty Trust,Inc.簽訂了一項新的税收保護協議。以及取代和取代DFT税收保護協議的運營合夥企業,自合併完成時起生效。根據新的税務保障協議,該等DFT營運合夥單位持有人就營運合夥一間附屬公司的若干債務作出擔保。如果在2023年3月1日之前償還任何擔保債務,運營合夥企業必須為此類DFT運營合夥企業單位持有人提供新的擔保機會。倘經營合夥未能按新税務保障協議的規定向任何該等DFT經營合夥單位持有人提供擔保機會或分配擔保債務,則經營合夥一般須就新税務保障協議所釐定的該等違約所導致的税務責任向每個該等DFT經營合夥單位持有人作出彌償。
非控股經營合夥共同單位和既得激勵單位的贖回價值約為$
下表顯示了截至2020年6月30日的6個月經營夥伴關係中非控股權益的活動:
| 公共單位 |
| 激勵單位 |
| 總計 | |
截至2019年12月31日。 |
| |
| |
| |
贖回數碼房地產信託公司股票的普通股。普通股(1) |
| ( |
| |
| ( |
轉換員工和董事持有的獎勵單位以換取Digital Realty Trust,Inc.的股票。普通股(1) |
| |
| ( |
| ( |
市場業績達標後頒發的獎勵單位 |
| |
| |
| |
授予員工和董事獎勵單位 |
| |
| |
| |
取消/沒收員工和董事持有的獎勵單位 |
| |
| ( |
| ( |
截至2020年6月30日 |
| |
| |
| |
(1) | 這些贖回和轉換記錄為減少經營合夥企業的非控股權益,增加普通股和額外的實收資本,這是基於所附數字房地產信託公司合併資產負債表中的單位賬面價值。 |
(D)股息
我們已經宣佈並支付了截至2020年6月30日的6個月我們的普通股和優先股的以下股息(單位為千,不包括每股數據):
系列C | 系列5G | 系列I | 系列J | 系列K | 系列:L |
| |||||||||||||||||||
擇優 | 擇優 | 擇優 | 擇優 | 擇優 | 擇優 | 普普通通 | |||||||||||||||||||
宣佈派息日期 |
| 股息支付截止日期 |
| 股票 |
| 股票 |
| 股票 |
| 股票 |
| 股票 |
| 股票 | 股票 | ||||||||||
2020年2月26日 | 2020年3月31日 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||||||||
2020年5月12日 | 2020年6月30日 | | | | | | | | |||||||||||||||||
$ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||||||||||
每年每股股息率 |
| $ | |
| $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | |
|
數字房地產信託公司當前或累計收益和利潤的分配通常被歸類為股息,而超過其當前和累計收益和利潤的分配,在股東在數字房地產信託公司股票中的美國聯邦所得税基礎範圍內,通常被歸類為資本回報。在Digital Realty Trust,Inc.的股票中超過股東的美國聯邦所得税基礎的分配是
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Digital Realty Trust,Inc.及附屬公司
Digital Realty Trust,L.P.及其子公司
簡明合併財務報表附註
(未經審計)
通常以資本收益為特徵。經營活動提供的現金通常足以為所有分配提供資金,然而,未來我們可能還需要利用全球循環信貸安排下的借款來為全部或部分分配提供資金。
(E)累計其他綜合虧損,淨額
其他綜合收益(虧損)、淨額內各項目累計餘額如下(單位:千):
外幣 | 現金流量 | 外幣淨值 | 累計其他 | |||||||||
翻譯 | 樹籬 | 投資對衝 | 全面 | |||||||||
| 調整數 |
| 調整數 |
| 調整數 |
| 淨收益(虧損) | |||||
截至2019年12月31日的餘額 | $ | ( | $ | | $ | | $ | ( | ||||
本期淨變動 |
| ( |
| ( |
| |
| ( | ||||
從利率掉期到利息支出的重新分類 |
| |
| |
| |
| | ||||
截至2020年6月30日的餘額 | $ | ( | $ | ( | $ | | $ | ( |
14.資本及累計其他全面虧損
(A)將淨收益和淨虧損分配給合作伙伴
除下文附註15(A)中“激勵計劃-長期激勵單位”項下對利潤利息單位持有人的特別分配外,經營合夥企業的淨收入一般將分配給Digital Realty Trust,Inc。(普通合夥人)按照其優先單位的應計優先回報,然後按照經營合夥發佈的共同單位的各自百分比權益,轉給普通合夥人和經營合夥的有限合夥人。淨虧損一般將按照經營合夥各自的普通股百分比權益分配給普通合夥人和經營合夥的有限合夥人,直至有限合夥人的資本降至零,任何剩餘的淨虧損將分配給普通合夥人。然而,在某些情況下,損失可能會不成比例地分配給為我們的債務提供擔保的合作伙伴。上述撥款須經與折舊扣除有關的特別撥款,並須遵守“守則”第704(B)節和第704(C)節的規定,以及相關的“金庫條例”。
(B)《股權分配協議》
2020年5月11日,Digital Realty Trust,Inc.和Digital Realty Trust,L.P.簽訂了2020年修正案,以增加普通股數字房地產信託公司的股票數量。可根據其酌情決定權,通過任何代理作為其銷售代理或委託人不時發行和銷售。根據單獨的遠期銷售協議,銷售也可以遠期進行。根據銷售協議,在2020修正案之日之後,Digital Realty Trust,Inc.可以提供和出售其普通股的股票,總髮行價最高可達$
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Digital Realty Trust,L.P.及其子公司
簡明合併財務報表附註
(未經審計)
出售協議項下的股份,平均價為$
(C)預售遠期股權
2018年9月27日,Digital Realty Trust,Inc.完成了承銷的公開發行(IPO)。
(D)兩個夥伴關係單位
有限合夥人有權要求經營合夥企業根據贖回時相當數量的普通合夥人普通股的公平市值,贖回部分或全部普通股單位,以換取現金。或者,普通合夥人可以選擇收購這些普通股,以換取普通合夥人的普通股。
有限合夥人的共同單位和既得獎勵單位的贖回價值約為#美元。
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Digital Realty Trust,Inc.及附屬公司
Digital Realty Trust,L.P.及其子公司
簡明合併財務報表附註
(未經審計)
(E)所有派發
運營合夥公司各單位的所有分銷均由Digital Realty Trust,Inc.董事會酌情決定。
C系列 | G系列 | 系列I | J系列 | 系列K | 系列L | |||||||||||||||||||
擇優 | 擇優 | 擇優 | 擇優 | 擇優 | 擇優 | 普普通通 | ||||||||||||||||||
聲明的日期分佈 |
| 分銷付款日期 |
| 單位 |
| 單位 |
| 單位 |
| 單位 |
| 單位 | 單位 | 單位 | ||||||||||
2020年2月26日 | 2020年3月31日 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||||||
2020年5月12日 | 2020年6月30日 |
| |
| |
| |
| |
| |
| |
| | |||||||||
$ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||||||||
單位年分配率 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | |
(F)累計其他綜合虧損
其他綜合收益內各項目的累計餘額如下(單位:千):
外幣 | 外幣淨值 | 累計其他 | ||||||||||
翻譯 | 現金流對衝 | 投資對衝 | 全面 | |||||||||
| 調整數 |
| 調整數 |
| 調整數 |
| 損失 | |||||
截至2019年12月31日的餘額 | $ | ( | $ | | $ | | $ | ( | ||||
本期淨變動 |
| ( |
| ( |
| |
| ( | ||||
從利率掉期到利息支出的重新分類 |
| |
| |
| |
| | ||||
截至2020年6月30日的餘額 | $ | ( | $ | ( | $ | | $ | ( |
15.獎勵計劃
2014年4月28日,我們的股東批准了Digital Realty Trust,Inc.,Digital Services,Inc.和Digital Realty Trust,L.P.2014激勵獎勵計劃(修訂後的2014激勵獎勵計劃)。2014年激勵獎勵計劃自股東批准之日起生效,取代了修訂後的2004年激勵獎勵計劃(經修訂)。2014年度激勵獎勵計劃的物質特徵在我們的網站上進行了介紹。2014年3月19日提交的最終委託書關於2014年股東年會,其描述通過引用併入本文。自2017年9月14日起,對2014年激勵獎勵計劃進行了修訂,規定緊接DFT合併結束前根據DFT修訂和重新設定的2011年股權激勵計劃仍可發行的股票(調整後轉換為Digital Realty Trust,Inc.的普通股)可用於2014激勵獎勵計劃下的獎勵,並且不會減少2014激勵獎勵計劃下授權授予的股票,前提是根據適用的證券交易規則,在未經股東批准的情況下允許使用此類股票。在此範圍內,DFT合併結束前仍可根據DFT修訂和重新啟動的2011年股權激勵計劃發行股票(已調整並轉換為Digital Realty Trust,Inc.的普通股),但不會減少根據2014激勵獎勵計劃授權授予的股票,前提是根據適用的證券交易規則,無需股東批准即可使用此類股票。關於2014年度激勵獎勵計劃修正案,2017年9月22日,美國數字房地產信託公司。註冊了一個額外的客户。
2020年3月9日,關於Interxion合併,根據Interxion Holding N.V.2013修訂的國際股權激勵計劃和Interxion Holding N.V.2017執行董事長期激勵計劃(統稱為“Interxion股權計劃”)授予的某些懸而未決的獎勵由Digital Realty Trust,Inc.承擔。並轉換為數字房地產信託公司(Digital Realty Trust,Inc.)調整後的基於股權的獎勵。根據Interxion合併的購買協議條款購買普通股。所有此類獎勵將繼續受適用的Interxion股權計劃和證明此類獎勵的基礎獎勵協議的條款管轄。。2020年3月9日,Digital Realty Trust,Inc.已註冊該帳户。
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簡明合併財務報表附註
(未經審計)
截至2020年6月30日,大約
以下是我們截至2020年6月30日和2019年6月30日的三個月和六個月的薪酬支出摘要,以及截至2020年6月30日和2019年12月31日的未賺取薪酬(單位:百萬):
預期 | ||||||||||||||||||||
|
| 期限至 | ||||||||||||||||||
遞延薪酬 | 不勞而獲的賠償 |
| 認出來 | |||||||||||||||||
已支出 | 大寫 | 自.起 | 自.起 |
| 不勞而獲 | |||||||||||||||
| 截至6月30日的三個月: |
| 年6月30日 | 2011年12月31日 |
| 補償 | ||||||||||||||
激勵獎的類型 |
| 2020 |
| 2019 |
| 2020 |
| 2019 |
| 2020 |
| 2019 |
| (以年為單位) | ||||||
長期激勵單位(1) | $ | | $ | | $ | | $ | — | $ | | $ | |
| |||||||
基於績效的獎勵(1) |
| |
| |
| |
| |
| |
| |
| |||||||
限制性股票(1) |
| |
| |
| |
| |
| |
| |
| |||||||
Interxion大獎 | | — | — | — | | — |
截至6月30日的6個月: | ||||||||||||
| 2020 |
| 2019 |
| 2020 |
| 2019 | |||||
長期激勵單位(1) | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||
基於績效的獎勵(1) |
| |
| |
| |
| | ||||
限制性股票(1) | | | | | ||||||||
Interxion大獎 |
| |
| — |
| — |
| — |
(1) | 除附註15(A)及15(B)所述的市場表現獎勵及長期獎勵外,這亦包括一筆過的 |
(a) | 長期激勵單位 |
長期獎勵單位,也稱為利潤利益單位,可向符合條件的參與者發放,以履行對經營合夥企業或為經營合夥企業的利益的服務。長期激勵單位(D類單位除外),無論是否歸屬,都將獲得與運營合作伙伴共同單位相同的季度單位分配,這相當於Digital Realty Trust,Inc.的每股分配。普通股。最初,在清算分配方面,長期激勵單位與普通單位並不完全相等。如果達到這樣的平價,則可隨時將已授予的長期激勵單位轉換為同等數量的經營合夥公司的共同單位,此後可享有經營合夥公司共同單位的所有權利和特權,包括贖回權。有關長期激勵單位如何實現與普通單位平價的討論,請參閲我們截至2019年12月31日的財年合併財務報表附註14(A),該附註包含在我們截至2019年12月31日的年度報告Form 10-K中。
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簡明合併財務報表附註
(未經審計)
以下是我們截至2020年6月30日的六個月的長期激勵單位活動摘要。
|
| 加權平均 | |||
| 贈與日期集市 | ||||
未授予的長期激勵單位 | 單位 |
| 價值 | ||
未歸屬的期間開始 |
| | $ | | |
授與 |
| |
| | |
既得 |
| ( |
| | |
已取消或已過期 |
| ( |
| | |
未歸屬、期末 |
| | $ | |
授予日期公允價值,相當於Digital Realty Trust,Inc.的市場價格。適用授予日的普通股,按直線計算,用於服務獎勵
(B)以市場表現為基礎的獎勵
在截至2020年6月30日和2019年6月30日的六個月裏,數字房地產信託公司董事會薪酬委員會。根據2014年公司高管和員工激勵獎勵計劃,批准授予運營合夥企業基於市場業績的D類單位和基於市場業績的限制性股票單位(RSU),涵蓋Digital Realty Trust,Inc.的普通股股票(統稱“獎勵”)。
這些獎項被確定為包含市場狀況,利用了一年多的總股東回報(TSR)。
市場 | |||||||
| 2019 | 2020 |
| 性能 | |||
RMS相對 | RMS相對 |
| 歸屬 | ||||
水平 |
| 市場表現 | 市場表現 |
| 百分比 | ||
低於閾值水平 |
| ≤ - | ≤ - |
| | % | |
閾值水平 |
| - | - |
| % | ||
目標水平 |
|
| | % | |||
高水平 |
| ≥ | ≥ |
| | % |
如果均方根相對市場表現落在上述指定的水平之間,將使用這些水平之間的直線線性插值來確定相對於市場狀況將授予的獎勵的最大百分比。
2020年1月,在適用的市場表現期結束後,薪酬委員會確定RMS相對市場表現落在2017年獎項的目標和較高水平之間,因此。
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簡明合併財務報表附註
(未經審計)
2020,
2019年1月,在適用的市場表現期結束後,薪酬委員會確定2016年的獎項已經達到較高水平,因此。
在適用的市場表現期結束後,滿足市場條件的2018年獎項(如果有)將授予。
在任何情況下,在適用的市場表現期結束之前,如果控制權變更、本公司無故終止僱用或獲獎者以正當理由終止僱用、死亡、殘疾或退休,基於服務的歸屬將全部或按比例加速。然而,關於市場狀況的歸屬將繼續基於適用期間的RMS相對市場表現進行衡量。
這些獎勵的公允價值是用蒙特卡羅模擬來衡量的,以估計市場歸屬條件得到滿足的可能性。公司能否達到市場歸屬條件取決於其一年多的TSR。
| 預期股價 |
| 無風險利息 | ||
頒獎日期 |
| 波動率 |
| 率 | |
2019年1月1日 | | % | | % | |
2019年2月21日 | | % | | % | |
2020年2月19日 | | % | | % | |
2020年2月20日 | | % | | % |
這些估值是在風險中性的框架下進行的,並且沒有就股權風險溢價做出任何假設。
授予日期D類單位和RSU獎勵的公允價值約為$
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(未經審計)
(C)限制性股票
以下是截至2020年6月30日的6個月我們的限制性股票活動摘要。
加權平均 | |||||
| 贈與日期集市 | ||||
未歸屬的限制性股票 |
| 股份 |
| 價值 | |
未歸屬的期間開始 |
| | $ | | |
授與(1) |
| |
| | |
既得 |
| ( |
| | |
已取消或已過期 |
| ( |
| | |
未歸屬、期末 |
| | $ | |
(1) | 包括 |
授予日期公允價值,相當於Digital Realty Trust,Inc.的市場價格。授予日的普通股,在限制性股票的歸屬期內用於服務獎勵的費用是按直線計算的,這通常是
16.衍生工具
目前,我們使用利率掉期來管理利率風險。這些工具的估值是使用廣泛接受的估值技術確定的,包括對每種衍生品的預期現金流進行貼現現金流分析。這種分析反映了衍生品的合同條款,包括到到期日的期限,並使用了可觀察到的基於市場的輸入,包括利率曲線。利率掉期的公允價值乃採用市場標準方法釐定,即將貼現的未來固定現金收款(或付款)及預期的預期變動現金付款(或收款)貼現。可變現金支付(或收入)是基於從可觀察到的市場利率曲線得出的對未來利率(遠期曲線)的預期。
為遵守公允價值會計指引的規定,我們納入信用估值調整,以在公允價值計量中適當反映我們自身的不履行風險和各自交易對手的不履行風險。在調整衍生品合約的公允價值以考慮非履行風險的影響時,我們已經考慮了淨額結算和任何適用的信用增強的影響,如抵押品過帳、門檻、相互看跌和擔保。
雖然我們已經確定,用於評估我們的衍生品價值的大部分投入都屬於公允價值層次的第二級,但與我們的衍生品相關的信用估值調整利用第三級投入,例如對當前信用利差的估計,以評估我們和我們的交易對手違約的可能性。然而,截至2020年6月30日,我們已評估信用估值調整對我們衍生品頭寸整體估值的影響的重要性,並確定信用估值調整對我們衍生品的整體估值並不重大。因此,我們已確定我們的衍生品估值全部歸類於公允價值等級的第二級。截至2020年6月30日或2019年12月31日,我們沒有任何使用重大不可觀察到的投入(級別3)的經常性公允價值計量。
本公司在其簡明綜合資產負債表中以毛計列示其利率衍生工具,作為利率掉期資產(記錄在其他資產)和利率掉期負債(記錄在應付賬款和其他應計負債)。截至2020年6月30日,由於公司在資產頭寸中沒有任何衍生品,因此沒有淨額結算安排的影響。
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目錄
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簡明合併財務報表附註
(未經審計)
利率風險的現金流對衝
我們使用利率衍生工具的目的是增加利息支出的穩定性,並管理與某些浮動利率債務義務相關的利率變動的風險敞口。為了實現這一目標,我們主要使用利率掉期作為我們利率風險管理策略的一部分。被指定為現金流對衝的利率掉期涉及從交易對手那裏收取可變利率金額,以換取在協議有效期內支付固定利率,而不交換基礎名義金額。
我們所有的利率掉期都按公允價值記錄在綜合資產負債表上。在確定我們利率掉期的公允價值時,我們會考慮交易對手的信用風險。這些交易對手通常是從事各種金融服務的較大金融機構。這些機構在市場和經濟狀況的不利變化方面通常面臨類似的風險,包括但不限於利率、匯率、股票和商品價格以及信用利差的波動。最近金融市場普遍出現的混亂加劇了這些機構面臨的風險。
截至2020年6月30日和2019年12月31日,我們有以下未償還利率衍生品被指定為利率風險的有效現金流對衝(單位:千):
公允價值在其他方面具有重大意義 | ||||||||||||||||||
名義金額 | 可觀察到的第二級投入(第二級) | |||||||||||||||||
自.起 | 自.起 | 自.起 | 自.起 | |||||||||||||||
年6月30日 | 2011年12月31日 | 類型: | 罷工 | 有效 | 期滿 | 年6月30日 | 2011年12月31日 | |||||||||||
2020 |
| 2019 |
| 導數 |
| 率 |
| 日期 |
| 日期 |
| 2020 (3) |
| 2019 (3) | ||||
當前付款的合同 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| |||||||
$ | | (1) | $ | | (1) | 互換 |
| | 2016年4月6日 | 2021年1月6日 | $ | ( | $ | | ||||
| (1) |
| | (1) | 互換 |
| | 2016年1月15日 | 2021年1月15日 |
| ( |
| | |||||
| (1) |
| | (1) | 互換 |
| | 2016年1月15日 | 2023年1月15日 |
| ( |
| | |||||
| (2) |
| | (2) | 互換 |
| | 2016年1月15日 | 2021年1月15日 |
| ( |
| | |||||
$ | | $ | | $ | ( | $ | |
(1) | 代表以一個月期美國倫敦銀行間同業拆借利率(Libor)計息的債務。 |
(2) | 代表基於一個月CDOR計息的債務。換算成美元是根據$ |
(3) | 在其他資產中記錄的餘額,如果為正,則記錄在綜合資產負債表中,如果為負,則記錄在綜合資產負債表中的應付賬款和其他應計負債中。 |
截至2020年6月30日,我們估計額外的美元
與信用風險相關的或有特徵
我們與我們的每一衍生品交易對手都有協議,其中包含一項條款,根據該條款,如果貸款人因我們的債務違約而加速償還相關債務,我們可能會被宣佈拖欠我們的衍生品債務。截至2020年6月30日,我們沒有任何淨資產頭寸的衍生品,也沒有公佈任何與這些協議相關的抵押品。
17.金融工具的公允價值
我們披露所有金融工具的公允價值信息,無論是否在簡明綜合資產負債表中確認,對其進行公允價值估計是可行的。當前的會計準則要求
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目錄
Digital Realty Trust,Inc.及附屬公司
Digital Realty Trust,L.P.及其子公司
簡明合併財務報表附註
(未經審計)
本公司須披露有關所有金融工具的公允價值信息,不論其是否已在資產負債表中確認,對其進行公允價值估計是可行的。
本公司於2020年6月30日及2019年12月31日披露的金融工具估計公允價值,乃根據現有市場信息及適當估值方法釐定。相當大的判斷力對於解讀市場數據和制定估計公允價值是必要的。使用不同的市場假設或估計方法可能會對估計公允價值金額產生重大影響。
由於該等工具的短期性質,現金及現金等價物、限制性現金、應收賬款及其他應收賬款、應付賬款及其他應計負債、應計股息及分派、保證金及預付租金的賬面值接近公允價值。如附註16所述。“衍生工具”,利率掉期合約按公允價值記錄。
我們根據目前可用的市場利率計算我們的抵押貸款、無擔保定期貸款和無擔保優先票據的公允價值,假設貸款到期後仍未償還,並考慮抵押品和其他貸款條款。在確定固定利率債券的當前市場利率時,市場利差被添加到到期日與我們的債務相似的聯邦政府國債的報價收益率中。由於利率的變化,我們的全球循環信貸安排和無擔保定期貸款的賬面價值接近公允價值。
截至2020年6月30日和2019年12月31日,我們全球循環信貸安排、無擔保定期貸款、無擔保優先票據和抵押貸款的估計公允價值和賬面價值合計如下(以千為單位):
範疇化 | 截至2020年6月30日。 | 截至2019年12月31日。 | ||||||||||||
低於公允價值 | 估計公平 | 估計公平 | ||||||||||||
| 等級 |
| 價值 |
| 賬面價值 |
| 價值 |
| 賬面價值 | |||||
全球循環信貸安排(1)(4) |
| 2級 | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||
無擔保定期貸款(2)(4) |
| 2級 |
| |
| |
| |
| | ||||
無抵押優先票據(3)(4) |
| 2級 |
| |
| |
| |
| | ||||
擔保債務(3)(4) |
| 2級 |
| |
| |
| |
| | ||||
$ | | $ | | $ | | $ | |
(1) | 由於利率的變化和我們信用評級的穩定性,我們全球循環信貸安排的賬面價值接近估計的公允價值。 |
(2) | 由於利率的變化和信用評級的穩定性,我們的無擔保定期貸款的賬面價值接近估計公允價值。 |
(3) | 我們的無擔保優先票據和擔保債務的估值是根據預期的未來付款(按風險調整後的利率貼現)和報價市場價格確定的。 |
(4) | 賬面價值不包括未攤銷溢價(折扣)和遞延融資成本(見附註9)。 |
18.承擔及或有事項
(A)建造工程承擔
我們的物業需要定期進行資本投資,用於與租户相關的資本支出,以及包括地面建設在內的一般資本改善。在我們正常的業務過程中,我們不時地與第三方簽訂各種建築合同,這些合同可能使我們有義務付款。在2020年6月30日,我們有開放的承諾,包括可償還的金額約為$
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目錄
Digital Realty Trust,Inc.及附屬公司
Digital Realty Trust,L.P.及其子公司
簡明合併財務報表附註
(未經審計)
(B)提起法律訴訟
儘管本公司涉及在正常業務過程中產生的法律程序,但截至2020年6月30日,本公司目前並不是任何法律程序的一方,據其所知,也沒有任何其認為會對其財務狀況、經營業績或流動資金產生重大不利影響的法律程序對其構成威脅。
19.其後發生的事件
於2020年8月3日(“贖回日”),營運合夥公司贖回$
於二零二零年八月七日,我們向所有未償還債券的持有者發出贖回通知。
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目錄
第二項:管理層對財務狀況和經營成果的討論和分析
以下討論應與本報告其他部分的簡明合併財務報表及其附註一併閲讀。本報告包含符合聯邦證券法的前瞻性陳述。特別是,有關遠期銷售協議的預期實物結算和任何此類結算所得收益的使用、我們的資本資源、我們信貸安排下的預期借款使用、訴訟事項、投資組合業績、槓桿政策、收購和資本支出計劃、資本循環計劃、投資資本回報率、數據中心空間的供求、資本化率、未來將收到的租金和新的或更新的數據中心空間的預期租金的表述,以及我們對“可能影響未來運營業績的因素”的討論,都包含前瞻性表述。同樣,我們所有關於預期市場狀況、人口統計數據和經營結果的陳述都是前瞻性陳述。您可以通過使用“相信”、“預期”、“可能”、“將”、“應該”、“應該”、“尋求”、“大約”、“打算”、“計劃”、“形式”、“估計”或“預期”等前瞻性詞彙來識別前瞻性陳述,或者使用這些詞彙和短語或類似詞彙或短語的否定詞來識別前瞻性陳述,這些詞彙和短語是對未來事件或趨勢和討論的預測或指示,這些事件或趨勢和討論並不完全與歷史問題有關。您還可以通過對戰略、計劃或意圖的討論來識別前瞻性陳述。前瞻性陳述涉及許多風險和不確定性,您不應依賴它們作為對未來事件的預測。前瞻性陳述取決於假設。, 數據或方法可能是不正確或不精確的,我們可能無法實現。我們不保證所描述的交易和事件會按描述的方式發生,或者根本不會發生。除其他因素外,以下因素可能會導致實際結果和未來事件與前瞻性表述中陳述或預期的情況大不相同:對數據中心的需求減少或信息技術支出減少;數據中心空間的競爭或可用供應增加;租賃率下降、運營成本增加或空置率增加;新冠肺炎疫情對我們或我們客户運營的影響;我們開展業務的國家的政治狀況變化、地緣政治動盪、政治不穩定、內亂、限制性政府行動或國有化;我們數據中心和數據中心基礎設施的適用性,連接或供電方面的延遲或中斷,或者我們的物理和信息安全基礎設施或服務的故障或破壞;我們對重要客户的依賴,一個大客户或大量小客户的破產或資不抵債,或者客户違約或不續簽租約;違反我們與客户合同規定的義務或限制;我們無法成功開發和租賃新的物業和開發空間,以及物業開發中的延誤或意外成本;當前全球和當地經濟的影響, 這些問題包括:信用和市場狀況;我們無法保留從第三方租賃或轉租的數據中心空間;信息安全和數據隱私被違反;管理國際業務以及在外國司法管轄區和不熟悉的大都市地區收購或運營物業的困難;我們未能實現計劃和運營的預期收益,或中斷我們最近和未來的收購,或者與我們最近和未來的收購相關的未知或或有負債;由於我們與Interxion的合併,我們無法實現預期的收入協同效應或成本節約;我們未能成功整合和運營收購或開發的物業或業務;識別物業方面的困難。與合資企業投資相關的風險,包括由於我們對此類投資缺乏控制;與使用債務為我們的業務活動提供資金相關的風險,包括再融資和利率風險;我們未能在到期時償還債務、信用評級的不利變化或我們違反貸款安排和協議中包含的契約或其他條款;我們未能獲得必要的債務和股權融資,以及我們對外部資本來源的依賴;金融市場波動和外幣匯率的變化;我們的行業或我們銷售的行業的不利經濟或房地產發展,包括與房地產估值和減值費用、商譽和其他無形資產減值費用下降有關的風險;我們無法有效管理我們的增長;超出我們保險覆蓋範圍的損失;我們無法吸引和留住人才;環境責任。, 與自然災害相關的風險和我們無法實現可持續發展目標;我們無法遵守適用於我們公司的規章制度;Digital Realty Trust,Inc.未能保持其作為REIT的地位以繳納聯邦所得税;Digital Realty Trust,L.P.未能獲得聯邦所得税方面的合夥資格;我們從事某些商業活動的能力受到限制;以及當地、州、聯邦和國際法律法規的變化,包括與税收、房地產和區劃法律相關的法律和法規的變化,以及房地產税的增加
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目錄
雖然前瞻性陳述反映了我們的誠信信念,但它們並不是對未來業績的保證。我們沒有義務公開更新或修改任何前瞻性陳述,以反映潛在假設或因素、新信息、數據或方法、未來事件或其他變化的變化。
這裏包括的風險並不是詳盡的,其他因素可能會對我們的業務和財務表現產生不利影響,包括我們截至2019年12月31日的年度報告Form 10-K、截至2020年3月31日的季度Form 10-Q季度報告以及本報告其他部分(包括第II部分,項目1A,風險因素)中包含的因素和風險。此外,我們的運營環境競爭激烈,變化迅速。新的風險因素不時出現,管理層無法確定所有這些風險因素,我們也無法評估所有這些風險因素對業務的影響,或任何因素或因素組合可能導致實際結果與任何前瞻性陳述中包含的結果大不相同的程度。鑑於這些風險和不確定性,您不應過度依賴前瞻性陳述作為對實際結果的預測。
對於我們的一些物業,以下討論中包括的入住率和百分比是根據合同租賃的平方英尺以外的因素計算的,包括可用電力、所需的支持空間和公共面積。
本報告中使用的:“Ascty收購”是指運營合夥企業和運營合夥企業的巴西子公司Stella Participaçáes S.A.(前身為Stella Participaçáes Ltd.da.)收購Ascty;“Ascty合資企業”是指與Brookfield Infrastructure組建的擁有和運營Ascty的合資企業;“Brookfield”是指Brookfield Asset Management的附屬公司Brookfield Infrastructure;“DFT”指的是DPUPX(杜邦公司),後者是布魯克菲爾德資產管理公司(Brookfield Asset Management)的一家附屬公司,擁有並運營Ascentis公司;“Brookfield”是指Brookfield Asset Management的附屬公司Brookfield Infrastructure;“DFT”是指DFT“DFT經營夥伴關係”是指杜邦·法布羅斯技術公司(DuPont Fabros Technology,L.P.);“Interxion合併”是指公司收購Interxion Holding N.V..
概述
我公司。Digital Realty Trust,Inc.於2004年11月3日完成了普通股的首次公開募股(IPO)。我們相信,根據守則第856至860條,我們的運作方式已使我們符合資格,並已選擇被視為房地產投資信託基金。我公司成立於2004年3月9日。在我們成立到開始運營與完成IPO相關的期間,除了發行Digital Realty Trust,Inc.的股票外,我們沒有任何其他公司活動。與公司初始資本相關的普通股。我們的運營夥伴關係成立於2004年7月21日。
業務和戰略。我們的主要業務目標是最大限度地提高:(I)每股和單位運營的收益和資金的可持續長期增長,(Ii)通過支付分派為我們的股東和我們的經營合夥企業的單位持有人帶來現金流和回報,以及(Iii)投資資本的回報。我們希望通過實現卓越的風險調整回報、謹慎配置資本、使我們的產品多樣化、加快我們的全球覆蓋和規模並推動收入增長和運營效率來實現我們的目標。我們計劃將重點放在投資、開發和運營數據中心的核心業務上。我們目前和未來內部增長的一個重要組成部分,預計是通過開發現有的可供發展的空間、獲取土地以供未來發展和購買新物業來實現的。我們的目標是位於戰略位置的高質量物業,其中包含支持數據中心和技術行業客户的應用程序和運營的物理和連接基礎設施,以及可能為此類用途開發的物業。我們的大多數數據中心物業都包含完全宂餘的電源系統、多個電源饋電、超標準的冷卻系統、提升的樓層面積、廣泛的室內通信佈線和高級別的安全系統。我們只專注於擁有、收購、開發和運營數據中心,因為我們相信數據中心需求和與技術相關的房地產行業的增長總體上將繼續超過整體經濟。
截至2020年6月30日,我們的投資組合包括281個數據中心,其中包括43個作為未合併合資企業投資持有的數據中心和一個待售數據中心,約有4230萬平方英尺的可出租平方英尺,包括約600萬平方英尺的積極開發空間和約220萬平方英尺的開發空間。作為對未合併的合資企業的投資持有的43個數據中心具有
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目錄
總面積約為430萬平方英尺。截至2020年6月30日,我們擁有的35塊可開發土地約佔966英畝。截至2020年6月30日,不包括未合併的合資企業,交鑰匙Flex的在建面積約為550萬平方英尺®和動力基地建築®在美國7個大都市區、9個歐洲大都市區、4個亞洲大都市區、1個澳大利亞大都市區和1個加拿大大都市區,包括大約290萬平方英尺的基地建築建設和260萬平方英尺的數據中心建設,預計所有這些產品在竣工或完工後都將產生收入。
我們為評估新的房地產投資制定了詳細、標準化的程序,以確保它們符合我們的財務、技術和其他標準。我們預計將繼續收購更多資產,作為我們增長戰略的一部分。我們打算積極管理和租賃我們的資產,以增加它們的現金流。當預期需求和回報證明合理時,我們可能會繼續擴大我們的發展組合。
我們可能會購買受現有按揭融資和其他債務約束的物業,或者我們可能會因為收購或再融資這些物業而招致新的債務。就Digital Realty Trust,Inc.的普通股和優先股而言,此類債務的償債將優先於任何現金股息。我們致力於維持保守的資本結構。我們的目標是債務與調整後EBITDA之比為5.5倍或以下,固定費用覆蓋率大於3倍,浮動利率債務佔未償債務總額的比例低於20%。此外,我們努力保持一個良好的債務到期日時間表,我們尋求最大限度地增加我們可用資金來源的菜單,同時將成本降至最低。
收入基數。截至2020年6月30日,我們的投資組合包括通過我們的運營合作伙伴關係建立的281個數據中心,其中包括43個作為未整合合資企業投資持有的數據中心和一個待售數據中心。我們的全球產品組合包括139個位於北美的數據中心,其中102個位於歐洲,22個位於拉丁美洲,11個位於亞洲,5個位於澳大利亞,2個位於非洲。
下表根據截至2020年6月30日的信息概述了我們的數據中心組合,包括作為對未整合合資企業的投資持有的43個數據中心,以及可開發土地。
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目錄
|
| 下面的空格鍵 |
| ||||
數據中心 | 可出租淨額 | 主動型 | 太空被扣留了一段時間 | ||||
大都市區 | 建築 | 平方英尺。(1) | 發展戰略(2) | 發展戰略(3) | |||
北美 | |||||||
北弗吉尼亞州 | 23 |
| 5,377,470 |
| 677,390 |
| 81,195 |
芝加哥 | 10 |
| 3,044,469 |
| 382,892 |
| 148,101 |
紐約 | 12 |
| 2,080,890 |
| 235,054 |
| 100,808 |
硅谷 | 20 |
| 2,251,021 |
| 65,594 |
| — |
達拉斯 | 21 |
| 3,478,083 |
| 181,215 |
| 49,646 |
鳳凰城 | 3 |
| 795,687 |
| — |
| 227,274 |
舊金山 | 4 |
| 787,329 |
| 61,210 |
| — |
亞特蘭大 | 4 |
| 525,414 |
| — |
| 313,581 |
洛杉磯 | 4 |
| 818,479 |
| — |
| — |
西雅圖 | 1 | 400,369 |
| — |
| — | |
波士頓 | 4 | 467,519 |
| — |
| 50,649 | |
加拿大多倫多 | 2 | 276,827 |
| 539,182 |
| — | |
休斯敦 | 6 |
| 392,816 |
| — |
| 13,969 |
奧斯汀 | 1 |
| 85,688 |
| — |
| — |
邁阿密 | 2 |
| 226,314 |
| — |
| — |
波特蘭 | 2 |
| 50,907 |
| 550,529 |
| — |
明尼阿波利斯/聖保羅 | 1 |
| 328,765 |
| — |
| — |
夏洛特 | 3 |
| 95,499 |
| — |
| — |
北美合計 | 123 |
| 21,483,545 |
| 2,693,066 |
| 985,224 |
歐洲 |
|
|
|
|
|
|
|
英國倫敦 | 19 |
| 1,693,175 |
| 85,722 |
| 97,704 |
德國法蘭克福 | 20 |
| 1,210,766 |
| 401,209 |
| — |
荷蘭阿姆斯特丹 (4) | 18 |
| 1,483,122 |
| 119,480 |
| 95,262 |
法國巴黎 | 12 |
| 658,681 |
| 376,263 |
| — |
奧地利,維也納 | 2 |
| 336,594 |
| — |
| — |
愛爾蘭都柏林 | 8 | 411,714 |
| — |
| 64,750 | |
西班牙馬德里 | 3 | 244,420 |
| — |
| — | |
法國馬賽 | 3 | 225,082 |
| 117,990 |
| — | |
比利時布魯塞爾 | 2 | 133,564 |
| — |
| — | |
瑞士蘇黎世 | 2 | 147,455 |
| 395,609 |
| — | |
瑞典斯德哥爾摩 | 6 | 155,557 |
| 89,308 |
| — | |
丹麥哥本哈根 | 2 | 160,680 |
| 13,293 |
| — | |
德國杜塞爾多夫 | 2 | 90,541 |
| 15,550 |
| — | |
瑞士日內瓦 | 1 | 59,190 |
| — |
| — | |
英國曼徹斯特 | 1 | 38,016 |
| — |
| — | |
歐洲合計 | 101 |
| 7,048,558 |
| 1,614,424 |
| 257,716 |
亞太 |
|
|
|
|
|
|
|
新加坡 | 3 |
| 540,638 |
| 344,826 |
| — |
悉尼,澳大利亞 | 3 |
| 226,697 |
| 87,660 |
| — |
澳大利亞墨爾本 | 2 |
| 146,570 |
| — |
| — |
日本東京 | 1 | — |
| 406,664 |
| — | |
日本大阪 | 1 |
| — |
| 193,535 |
| — |
韓國首爾 | 1 | — |
| 162,260 |
| — | |
亞太地區合計 | 11 |
| 913,905 |
| 1,194,945 |
| — |
非洲 | |||||||
蒙巴薩,肯尼亞 | 1 |
| 12,449 |
| — |
| — |
肯尼亞內羅畢 | 1 |
| 10,276 |
| — |
| — |
非洲合計 | 2 |
| 22,725 |
| — |
| — |
非數據中心屬性 | — | 263,668 | — | — | |||
受管理的非合併合資企業 |
|
|
|
|
|
|
|
北弗吉尼亞州 | 7 |
| 1,250,419 |
| — |
| — |
香港 | 1 |
| 182,488 |
| — |
| 3,812 |
硅谷 | 4 |
| 326,305 |
| — |
| — |
達拉斯 | 3 |
| 319,876 |
| — |
| — |
紐約 | 1 |
| 108,336 |
| — |
| — |
16 |
| 2,187,424 |
| — |
| 3,812 | |
非管理型非合併合資企業 |
|
|
|
|
|
|
|
巴西聖保羅 | 15 | 770,077 |
| 276,910 |
| 306,492 | |
日本東京 | 2 |
| 892,667 |
| — |
| — |
日本大阪 | 2 |
| 214,526 |
| 86,686 |
| 30,874 |
福塔萊薩,巴西 | 1 |
| 94,205 |
| — |
| — |
巴西里約熱內盧 | 2 | 72,442 |
| — |
| 26,781 | |
西雅圖 | 1 | 51,000 |
| — |
| — | |
奎雷塔羅,墨西哥 | 2 | — |
| 108,178 |
| 376,202 | |
智利聖地亞哥 | 2 | — |
| 46,235 |
| 247,148 | |
27 |
| 2,094,917 |
| 518,009 |
| 987,497 | |
總計 | 280 |
| 34,014,743 |
| 6,020,444 |
| 2,234,249 |
71
目錄
(1) | 截至2020年6月30日的當前可租平方英尺淨值,即適用租賃協議中規定的當前租賃平方英尺加上管理層根據工程圖紙對可供租賃空間的估計。包括客户在公共區域中的比例份額,但不包括正在積極開發的空間和保留的開發空間。 |
(2) | 正在積極開發的空間包括當前正在建設的基地和正在進行的數據中心項目,不包括用於開發的空間。關於正在積極開發的空間的當前和未來投資的更多信息,見“-經營夥伴關係的流動性和資本資源--建設”。 |
(3) | 保留用於開發的空間包括為未來數據中心開發保留的空間,不包括正在積極開發的空間。關於目前用於發展的空間投資的更多信息,見“--經營夥伴關係的流動性和資本資源--建築”。 |
(4) | 不包括截至2020年6月30日的待售數據中心。 |
截至2020年6月30日,我們的投資組合,包括作為未合併合資企業投資持有的43個數據中心,租賃比例約為85.7%,不包括正在積極開發的約600萬平方英尺的空間和約220萬平方英尺的開發空間。由於我們支持的業務是資本密集型和長期性的,我們的租賃期限通常比標準的商業租賃更長。截至2020年6月30日,我們的平均剩餘租賃期限約為五年。我們計劃到2021年12月31日的租賃到期是可出租平方英尺的19.1%,不包括按月租賃的空間、正在積極開發的空間和截至2020年6月30日的開發空間。
可能影響未來經營業績的因素
新冠肺炎。我們正在密切關注新冠肺炎疫情對我們全球業務和運營的影響,包括對我們的客户、供應商和業務合作伙伴的影響。截至本報告日期,我們的所有設施一直並將繼續按照我們的業務連續性和大流行應對計劃全面運營和運營。在我們的投資組合中,我們的設施一直被認為是基本的運營,使我們能夠繼續配備關鍵人員,繼續為我們的客户提供服務和支持。雖然在截至6月30日的三個月裏,我們沒有經歷新冠肺炎大流行的重大中斷,但截至2020年或截至本報告日期,由於諸多不確定性,我們無法預測新冠肺炎疫情將對我們未來的財務狀況、經營業績和現金流產生什麼影響。新冠肺炎流行病及其各種應對措施對我們的業務、運營和財務業績的全面影響將取決於許多我們可能無法準確預測的不斷變化的因素,包括:流行病的持續時間和範圍;政府、企業和個人針對此次流行病已經並將繼續採取的行動;我們可以進入資本市場的情況及進入資本市場的成本;我們的客户和客户對我們服務的需求及支付能力的影響;對我們發展項目的影響;以及我們員工工作和旅行能力受到的幹擾或限制。疫情的全球影響正在迅速演變,聯邦和地方政府,包括在我們開展業務的地方,已經通過建立檢疫、限制旅行、“避難所到位”規則、對可能繼續經營的企業類型的限制以及對建築項目的限制來應對。我們無法預測是否會實施進一步的限制,或者限制會持續多久。儘管一些政府已經開始放鬆或取消這些限制,但全球經濟大部門有效關閉造成的嚴重幹擾的影響仍然未知。我們的員工(不包括關鍵數據中心員工)在家工作,這可能會影響其工作效率。由於政府在某些地點的限制以及勞動力的可獲得性,我們在一些市場的建築活動也出現了延誤,這些延誤影響了我們對客户的一些預期交付。我們可能會繼續遇到建築活動的延誤,即使在這些限制放鬆或取消之後,因為針對新冠肺炎大流行而實施的更多安全協議。我們繼續密切關注情況,並與我們的客户、承包商和供應商進行溝通。從供應鏈的角度來看,截至本報告日期,我們相信我們已經獲得了完成2020年開發活動所需的絕大多數設備。
此外,我們無法預測新冠肺炎對我們的客户、供應商和其他業務夥伴會產生什麼影響,但對這些方面的任何實質性影響都可能對我們產生不利影響。截至本報告日期,我們已經收取了7月份的租金和其他款項,與去年同期持平。此外,我們收到與新冠肺炎有關的租金減免要求,大多數是以延期租金或要求進一步討論的形式提出的,客户約佔年化經常性租金的3%。我們會考慮多項因素,逐一評估每宗客户的租金減免要求。並非所有客户請求都會
72
目錄
最終導致修改協議,我們也沒有放棄我們協議下的合同權利。這些寬免租金的要求,並未顯示向這些客户收取剩餘租金的可能性較低。因此,我們並不認為有需要在收取租金時,停止以直線方式確認租金收入,而以現金方式確認租金收入。雖然截至6月30日的三個月和截至6月30日的三個月,我們沒有對金額進行任何實質性調整。到2020年,與新冠肺炎疫情相關的情況可能會導致未來一段時間的減值、租約修改和信貸損失。7月份的收款和租金減免請求不一定表示未來任何時期的收款或請求。
新冠肺炎慈善事業的努力。我們開展了一項全面的慈善活動,包括公司捐款、配套禮物和社區推廣活動,以幫助支持世界各地對抗新冠肺炎的組織。
● | 2020年4月,我們宣佈了一項100萬美元的慈善活動,以幫助支持我們在全球開展業務的社區的新冠肺炎救援工作,包括向全球和當地慈善組織捐款。 |
● | 2020年3月,我們與Megaport合作宣佈,在4月份,我們將在6個月內向政府、醫療、緊急服務和教育垂直市場的任何人免除我們全球產品組合中Service Exchange上新端口的端口費。 |
全球市場和經濟狀況。在我們擁有房產和開展業務的部分或全部大都市地區,總體經濟狀況以及資本的成本和可用性可能會受到不利影響,包括新冠肺炎疫情的結果。在我們開展業務的國家,政治條件的變化、地緣政治動盪、政治不穩定、內亂、限制性政府行為或國有化,例如最近涉及美國、中國和香港的政治和貿易緊張局勢的升級,可能會對我們和我們客户的業務造成不利影響。2016年6月,英國多數選民在全民公投中選擇退出歐盟。英國於2020年1月31日正式退出歐盟,並進入過渡期,在此期間將繼續與歐盟就雙方未來的貿易關係進行正在進行的複雜談判。政治和經濟方面的重大不確定性仍然存在,即關係條款是否會與撤出前的條款有實質性差異,以及如果在過渡期結束前沒有完成談判,就有可能出現所謂的“無法達成協議”的分離。美國、歐洲、亞太地區和其他國際金融市場和經濟體的不穩定可能會對我們和我們的客户及時更換或更新到期債務、進入資本市場以滿足流動性和資本支出要求的能力產生不利影響,並可能對我們和我們客户的財務狀況和運營結果造成不利影響。
此外,我們能否在我們的全球循環信貸安排下獲得資金,取決於作為此類安排當事方的貸款人是否有能力履行對我們的資金承諾。我們不能向您保證,近期和長期的全球經濟中斷,包括新冠肺炎疫情造成的中斷,以及由於此類中斷而導致的第三方金融機構重新收緊信貸條件,以及潛在的破產或國有化,都不會對我們的貸款人產生不利影響。如果我們的貸款人不能履行對我們的資金承諾,我們的業務、運營結果、現金流和財務狀況可能會受到不利影響。
如果我們沒有足夠的現金流來繼續經營我們的業務,並且無法借入額外的資金,無法獲得我們現有的信貸額度,或者籌集債務或股權資本,我們可能需要尋找替代方法來改善我們的流動性。這些替代方案可能包括但不限於,削減開發活動、處置我們的一處或多處物業、可能以不利條款出售,或者以不如其他方式優惠的條款簽訂或續簽租賃協議。
外幣兑換風險。在截至2019年6月30日、2020年和2019年6月30日的三個月和六個月裏,我們在英國、愛爾蘭、法國、荷蘭、德國、瑞士、加拿大、新加坡、澳大利亞、日本、香港和巴西擁有外國業務,包括通過投資於未合併的合資企業,我們已將奧地利、比利時、丹麥、西班牙、瑞典和肯尼亞作為Interxion合併的一部分,該合併已於3月完成
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在2020年前,這些公司可能會受到外幣匯率變動影響的風險,這可能會影響到未來的成本和現金流。我們的海外業務以英鎊、歐元、加元、巴西雷亞爾、新加坡元、澳元、日元、港幣、瑞士法郎、丹麥克朗、瑞典克朗和肯尼亞先令進行。我們的主要貨幣敞口是英鎊、歐元和新加坡元。英國(或任何其他國家)退出歐盟,或與任何這些可能性相關的長期不確定性,都可能導致外匯匯率波動性增加。新冠肺炎疫情影響了全球市場,並導致外幣匯率波動加劇,包括對巴西雷亞爾的波動,巴西雷亞爾是我們Ascty合資企業開展業務的貨幣,我們無法預測這種波動性何時會消退。我們試圖通過以本幣計價的投資融資來緩解部分貨幣波動風險,儘管不能保證這一策略將是有效的。因此,任何這種外幣與美元關係的變化可能會影響我們報告的收入、營業利潤率和分配,還可能影響我們資產的賬面價值、債務的賬面價值和股東權益金額。
租金收入。我們產品組合中的數據中心產生的租金收入取決於幾個因素,包括我們維持或改善入住率以及租賃當前可用容量和租賃到期容量的能力。剔除正在積極開發的約600萬平方英尺的空間和約220萬平方英尺的開發空間,我們的投資組合,包括作為未合併合資企業投資持有的43個數據中心,截至2020年6月30日的佔有率約為85.7%。
截至2020年6月30日,我們的數據中心組合中有超過4,000個客户,其中包括我們管理的未整合合資企業組合中持有的16個數據中心。截至2020年6月30日,我們約93%的租約(按可出租面積計算)包含基本租金上漲,這些租金要麼是固定的(一般在2%至4%之間),要麼是基於消費者價格指數或其他類似的通脹相關指數編制的指數。我們不能向您保證,這些升級將彌補我們成本的全部增加,或者以其他方式將租金保持在或高於市場價格。
我們產生的租金收入還取決於我們酒店的租金是維持還是提高,而這又取決於幾個因素,包括供求和數據中心市場租金。截至2020年6月30日,我們約2970萬平方英尺的可淨租賃空間包括約160萬平方英尺的數據中心空間,其中包括可供租賃的大量已安裝租户改善設施,其中不包括正在積極開發的空間和持有的開發空間,以及43個作為未合併合資企業投資持有的數據中心。此外,截至6月30日,...到2020年,我們有大約600萬平方英尺的積極開發空間和大約220萬平方英尺的開發空間,約佔我們投資組合中總可租賃空間的19%,包括作為對未合併合資企業的投資持有的43個數據中心。我們增長收益的能力在一定程度上取決於我們以優惠的費率開發和租賃產能的能力,而這可能是我們無法獲得的。開發需要大量的資本投資,以便開發可供使用的數據中心設施,此外,我們可能需要額外的時間或在爭取客户進行開發項目方面遇到延誤。我們將來可能會購買額外的空置物業和有空置發展能力的物業。我們將需要額外的資金來資助我們的開發活動,這些活動可能無法獲得或可能無法以我們可以接受的條款獲得,包括由於上述“全球市場和經濟條件”和“新冠肺炎”中描述的條件的結果。
此外,從與客户簽訂新租約到租約開始到我們開始產生租金收入之間的時間可能很重要,可能不容易預測。某些租約可能會規定交錯的開始日期,以增加運力,其時間可能會大大推遲。
經濟低迷,包括上述“全球市場和經濟狀況”和“新冠肺炎”中所述情況的結果,或影響我們大都市地區的地區性低迷,或數據中心行業的低迷,損害了我們的租賃、續訂或再租賃能力,或以其他方式降低了我們的投資回報,或我們客户履行租賃義務的能力,如客户破產,可能會對我們維持或提高物業租金的能力產生不利影響。
預定租賃到期。我們是否有能力以等於或高於當前租金的租金重新租賃即將到期的空間,這將影響我們的運營業績。除了大約460萬平方英尺的可用空間
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在我們的投資組合中,不包括截至2020年6月30日的活躍開發中約600萬平方英尺的空間和約220萬平方英尺的開發空間,以及作為對我們非管理性未合併合資企業的投資持有的27個數據中心,佔我們投資組合可出租淨面積約5.3%和13.8%的租約分別計劃在截至2020年12月31日的六個月和截至2021年12月31日的第四年到期。
在截至2020年6月30日的六個月內,我們簽署了總計約130萬平方英尺的續簽租賃和總計約200萬平方英尺的新租賃。下表彙總了我們在截至2020年6月30日的六個月中的租賃活動:
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| Ti‘s/租約 |
| 加權 | ||||||||
佣金: | 平均租賃率: | ||||||||||||||
可出租 | 即將到期。 | 新的 | 租賃率 | 每個廣場的門票 | 條款: | ||||||||||
平方英尺(1) | 差餉:(2) | 差餉:(2) | 變化 | 腳 | (年) | ||||||||||
租賃活動(3)(4) |
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已簽署續訂 |
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0 —1兆瓦 |
| 685,658 | $ | 281.31 | $ | 297.67 |
| 5.8 | % | $ | 0.89 |
| 1.9 | ||
>1兆瓦 |
| 442,437 | $ | 119.63 | $ | 120.83 |
| 1.0 | % | $ | 4.32 |
| 10.2 | ||
其他(6) |
| 169,089 | $ | 19.12 | $ | 20.31 |
| 6.2 | % | $ | 0.58 |
| 3.9 | ||
簽署新租約(5) |
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0 —1兆瓦 |
| 183,147 |
| — | $ | 202.32 |
| — | $ | 21.79 |
| 2.5 | |||
>1兆瓦 |
| 1,232,540 |
| — | $ | 115.88 |
| — | $ | 23.49 |
| 5.8 | |||
其他(6) |
| 554,223 |
| — | $ | 33.10 |
| — | $ | 1.66 |
| 14.2 | |||
租賃活動彙總 |
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0 —1兆瓦 |
| 868,805 |
| $ | 277.57 |
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>1兆瓦 |
| 1,674,977 |
| $ | 117.19 |
|
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其他(6) |
| 723,312 |
| $ | 30.11 |
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(1) | 對於我們的一些房產,除了合同租賃的平方英尺外,我們還根據其他因素計算面積,包括電力、所需的支撐空間和公共面積。 |
(2) | 租金是指根據公認會計準則經直線租金調整後的每可出租平方英尺的年度估計現金租金。GAAP租金包括租户優惠(如果有)。 |
(3) | 不包括短期租賃。 |
(4) | 簽署的租約的開始日期從2020年到2021年。 |
(5) | 包括為新的和轉租的空間簽署的租約。 |
(6) | 其他包括Power Base Building外殼容量以及完全改進的數據中心設施內的存儲和辦公空間。 |
我們是否有能力以等於或高於當前租金的租金重新租賃或續租即將到期的空間,這將影響我們的運營業績。我們繼續看到我們的大多數關鍵大都市地區對數據中心空間的強勁需求,並且取決於這些大都市地區可用的數據中心空間的供應情況。我們預計,我們可能在2020年到期的轉租或續訂數據中心空間租賃的平均總計基礎上實現的租金,將與目前基於GAAP和現金基礎上為相同空間支付的租金大致一致。截至6月30日的6個月,於2020年,與到期租金相比,我們0-1兆瓦空間的續訂空間租金基於GAAP平均上漲5.8%,而基於>1 MW空間的續訂空間租金與到期租金相比,基於GAAP平均上漲1.0%。我們過去的表現可能不能代表未來的結果,我們不能向您保證租約是否會續簽,或者我們的數據中心是否會以等於或高於當前平均租金的租金重新租賃。此外,特定都市地區的轉租/續租租金可能與我們整個投資組合的租金不一致,可能會因一系列因素而波動,這些因素包括當地經濟狀況、當地對數據中心空間的供求、來自其他數據中心開發商或運營商的競爭、物業狀況以及物業或物業內的空間是否已開發。
地理集中度。我們依賴於特定地理區域的數據中心市場,這些區域或大都市地區的重大變化可能會影響我們未來的業績。截至2020年6月30日,我們的投資組合,
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包括作為對未合併的合資企業的投資而持有的43個數據中心,在地理上集中在以下大都市地區。
| 百分比: |
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2020年6月30日 |
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摺合成年率的總投資 |
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大都市區 | 房租:(1) |
| |
北弗吉尼亞州 |
| 20.4 | % |
芝加哥 |
| 9.3 | % |
英國倫敦 |
| 7.7 | % |
硅谷 |
| 6.9 | % |
紐約 |
| 6.8 | % |
達拉斯 |
| 6.5 | % |
德國法蘭克福 | 5.2 | % | |
荷蘭阿姆斯特丹 |
| 4.3 | % |
巴西聖保羅 |
| 2.9 | % |
新加坡 |
| 2.7 | % |
鳳凰城 |
| 2.3 | % |
法國巴黎 |
| 2.2 | % |
日本東京 |
| 2.1 | % |
舊金山 |
| 2.0 | % |
亞特蘭大 | 1.6 | % | |
其他 |
| 17.1 | % |
總計 |
| 100.0 | % |
(1) | 年化租金為截至2020年6月30日的現有租約下的月度合約租金(定義為減税前的現金基礎租金)乘以12年,包括合營公司100%所有權水平的合併投資組合和未合併的合資企業。截至2020年6月30日的6個月,減排總額約為3660萬美元。他説: |
運營費用。我們的運營費用一般包括公用事業、財產税和從價税、物業管理費、保險和現場維護費用,以及地面租金和建築物租賃費用。特別是,我們的建築需要大量電力來支持其中包含的數據中心運營。我們的許多租約包含條款,根據這些條款,租户向我們報銷我們所發生的全部或部分財產運營費用和房地產税。然而,在某些情況下,根據我們的交鑰匙Flex®設施租賃,我們無權報銷物業運營費用(公用事業費用除外)和房地產税。我們還產生一般和行政費用,包括與我們的資產管理職能相關的費用,以及與公司治理、證券交易委員會或證券交易委員會(SEC)、報告和遵守薩班斯-奧克斯利法案(Sarbanes-Oxley Act)各項規定有關的重大法律、會計和其他費用。此類運營費用的增減將影響我們的整體業績。隨着我們繼續擴張,我們預計會產生額外的運營費用。
氣候變化立法。2009年6月,美國眾議院通過了全面的清潔能源和氣候變化立法,旨在通過限額交易計劃減少温室氣體(GHG)排放。美國參議院隨後沒有通過類似的立法。對聯邦氣候變化立法的強烈反對仍然存在,儘管這種情況可能會在2020年11月的選舉後發生變化。
在缺乏全面的聯邦氣候變化立法的情況下,包括美國環境保護局(U.S.Environmental Protection Agency,簡稱EPA)在內的監管機構和各州已經在美國率先監管温室氣體排放。在奧巴馬政府執政期間,EPA利用自己根據《清潔空氣法》(Clean Air Act)擁有的權力,積極監管汽車和大型固定污染源(包括髮電商)的温室氣體排放。特朗普政府已採取行動,取消或修改環保局的某些温室氣體排放法規,並重新調整環保局的使命,使其遠離此類監管。
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EPA在2009年做出了一項危害發現,允許它制定法規,對某些温室氣體排放者實施排放報告、許可、控制技術安裝和監測要求,包括為我們的數據中心提供電力的設施,儘管在所有法規最終敲定和法律挑戰得到解決之前,影響的嚴重性還不能完全清楚。在奧巴馬政府的領導下,EPA最終敲定了規則,根據“清潔空氣法”(Clean Air Act)、“新來源審查”(New Source Review)、“防止重大惡化”(NSR PSD)和“第五章”(Title V)許可計劃,對某些新建或改裝的排放温室氣體的設施提出了許可和控制技術要求。因此,為新建或改裝的發電機組(EGU)和其他設施新發放的NSR PSD和Title V許可證可能需要解決温室氣體排放問題,包括要求安裝“最佳可用的控制技術”。美國環保署於2015年12月實施了“清潔電力計劃”,監管新建和現有燃煤和天然氣EGU的二氧化碳(CO2)排放。清潔電力計劃要求新的、修改的和重建的EGU遵守“新的污染源性能標準”,其中包括技術要求和數字排放限制。然而,2017年3月,特朗普總統命令EPA審查並酌情修改或廢除清潔電力計劃,2019年6月,EPA廢除了清潔電力計劃,併發布了《負擔得起的清潔能源規則》來取代清潔電力計劃。“負擔得起的清潔能源規則”要求提高某些EGU的熱效率,但對EGU排放沒有數字限制。另外,環境保護局的温室氣體“報告規則”要求某些排放者,包括髮電機,監測和報告温室氣體排放。
由於特朗普政府的政策,各州可能會推動近期的監管,以減少美國的温室氣體排放。在州一級,加利福尼亞州實施了温室氣體排放限額與交易計劃,該計劃於2013年1月開始對包括髮電商和進口商在內的工業部門施加合規義務。2016年9月,加州通過立法,呼籲到2030年將温室氣體排放量進一步減少到1990年水平的40%,2017年7月,加州將限額交易計劃延長至2030年。2018年9月,加利福尼亞州通過了一項立法,要求該州所有電力到2045年必須來自無碳來源。作為國家行動的另一個例子,一些東部州參與了區域温室氣體倡議(RGGI),這是一個基於市場的計劃,旨在減少發電廠的温室氣體排放。
在美國以外,歐盟或歐盟(以及英國)自2005年以來一直在限額交易計劃下運作,該計劃直接影響到最大的温室氣體排放國,包括我們向其購買電力的發電商,歐盟還採取了一些其他與氣候變化相關的舉措,包括一項旨在提高能源效率的指令(引入了能效審計要求)。2019年12月,歐盟領導人贊同到2050年實現氣候中立、温室氣體淨零排放的歐盟目標,2020年3月,歐盟委員會提出《歐洲氣候法》,將這一目標寫入法律。歐盟委員會還提出建議,將歐盟2030年温室氣體減排目標從比1990年水平低40%加強到比1990年水平低50%至55%,並開徵碳進口税,這將涵蓋電力進口。國家立法也可以由歐盟成員國獨立實施。目前尚不清楚英國退歐將如何影響英國對氣候變化的監管方式。
《巴黎協定》於2016年11月正式生效,該協定由美國和其他194個國家通過,旨在防止全球平均氣温比工業化前水平正式上升2攝氏度以上。特朗普總統於2017年6月宣佈,將啟動美國退出《巴黎協定》的程序;不過,美國在2020年11月之前不得退出,多個州已組成支持《巴黎協定》並承諾在州一級實現目標的團體。
加拿大温室氣體污染定價法案建立了碳定價制度,該制度於2019年1月生效,適用於加拿大尚未建立省級系統或省級系統未達到聯邦基準的省和地區。然而,這一法案正在法庭上受到挑戰。氣候變化法規在其他國家也處於不同的實施階段,包括我們開展業務的國家,如日本、新加坡和澳大利亞。
電力成本是我們運營費用的重要組成部分。對能源使用的任何額外徵税或監管,包括(I)國會可能通過的新立法,(Ii)環境保護局已經提出或最終確定的法規,(Iii)各州已經通過或可能通過的立法下的法規,或(Iv)任何進一步的
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歐盟或我們運營的其他地區的立法或法規可能會大幅增加我們的成本,我們可能無法將所有這些成本有效地轉嫁給我們的客户。這些問題可能會對我們的業務、經營結果或財務狀況產生不利影響。
利率。截至6月30日,2020年,我們有約4.766億美元的浮動利率債務受利率互換協議的約束,以及分別在全球循環信貸安排和無擔保定期貸款的未交換部分上未償還的7430萬美元和4.294億美元的浮動利率債務。由於“全球市場和經濟狀況”、“新冠肺炎”或其他因素的上述情況,債務和股權資本的可獲得性可能收縮或處於不利條件。對商業房地產抵押貸款的影響(如果有)包括但可能不限於:更高的信用利差,收緊貸款契約,降低貸款與價值比率,導致借款人收益減少,本金支付增加。未來利率和信用利差的潛在增加可能會增加我們的利息支出和固定費用,並對我們的財務狀況和運營結果產生負面影響,可能會影響我們未來進入債務和股權資本市場的機會。更高的利率也可能增加我們互換協議的交易對手違約的風險,這可能會進一步增加我們的利息支出。如果我們不能從第三方渠道獲得資本,我們可能無法履行我們的償債義務,無法在存在戰略機會時收購或開發物業,也無法向Digital Realty Trust,Inc.的股東支付維持其REIT資格所需的現金股息。
數據中心需求。我們的產品組合主要由數據中心組成。數據中心解決方案需求的減少或供應的增加對我們的業務和財務狀況的不利影響將比我們擁有客户基礎更加多樣化或使用不太專業的產品組合時更大。我們已經投資建設額外的庫存,主要是在我們預計將是我們最活躍的主要大都市地區,在簽署這些額外庫存的租約之前。我們相信,主要大都市地區的需求與供應基本一致,在我們的投資組合中,我們繼續看到其他關鍵大都市地區的強勁需求。然而,在租賃完這些庫存之前(這將取決於許多因素,包括這些大都市地區可用的數據中心解決方案),我們的投資資本回報率將受到負面影響。我們的發展活動使我們容易受到總體經濟放緩的影響,包括衰退和上述“全球市場和經濟狀況”和“新冠肺炎”中描述的其他情況,以及數據中心和更廣泛的技術行業的不利發展。任何此類放緩或不利發展都可能導致企業IT支出減少或對數據中心解決方案的需求減少。需求減少也可能是由於業務搬遷造成的,包括搬遷到我們目前沒有服務的大都市地區。行業實踐或技術的變化,如虛擬化技術、更高效的計算或網絡設備,或需要比當今設備更高功率密度的設備,也可能會減少對我們提供的物理數據中心容量的需求,或者使我們設施中的改進過時或需要重大升級才能繼續運行。此外,新技術的發展, 採用新的行業標準或其他因素可能會使我們客户目前的許多產品和服務過時或無法銷售,並導致他們的業務下滑,從而增加他們拖欠租約、資不抵債或申請破產的可能性。此外,由於競爭對手的數量增加,或競爭對手在我們的都市地區和其他都市地區提供的競爭性供應量增加,我們的產品組合或特定都市地區的數據中心需求和/或定價可能會受到不利影響。
關鍵會計政策
我們對我們的財務狀況和經營結果的討論和分析是基於我們的精簡合併財務報表,這些報表是根據美國公認會計原則(GAAP)編制的。根據公認會計原則編制這些財務報表要求我們作出估計和假設,這些估計和假設會影響財務報表日期的資產和負債報告金額以及報告期內報告的收入和費用金額。我們的實際結果可能與這些估計不同。我們已在簡明合併財務報表附註的第1項附註2“重大會計政策摘要”中提供了我們的重要會計政策的摘要。我們在下面描述那些需要作出重大、主觀或複雜判斷,並對我們的財務狀況和綜合經營結果有最重大影響的會計政策。我們的管理層根據目前可獲得的信息和管理層認為截至本報告封面日期合理的各種假設,持續評估這些估計。
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房地產投資和收購的無形資產
企業合併和房地產資產收購。我們收購一家企業或房地產資產所支付的價格受到許多因素的影響,包括物業狀況和改善情況、大樓的入住率、原地租約的期限和比率、客户流失率、客户的信譽、有利或不利的融資、高於或低於市場的地面租賃以及許多其他因素。
因此,我們需要進行主觀評估,將收購業務和房地產資產所支付的購買價格分配到根據我們對該等資產和負債的公允價值估計而承擔的可識別資產(包括無形資產和負債)中。這包括確定房產和裝修、土地、土地租約(如果有的話)和租户裝修的價值。此外,吾等僅在業務合併的情況下,評估就地租賃的入住率和市場租金價值、客户關係的價值、高於(或低於)市場租賃的價值(或負值)、賣方承擔的任何債務或遞延税項或賣方向我們提供的貸款、從賣方承擔的任何建築租賃和商譽。這些估計中的每一個都需要大量的判斷,其中一些估計涉及複雜的計算。這些分配評估對我們的運營結果有直接影響。舉例來説,如果我們把更多價值分配給土地,便不會有折舊。如果我們將更多的價值分配給物業,而不是分配給原地租户租約的價值,這筆金額將在更長的一段時間內被確認為費用。產生此潛在影響的原因是,分配給物業的金額在物業的估計使用年限內折舊,而分配給原址租户租賃的金額則在租約的估計期限(包括續期和延期假設)內攤銷。此外,分配給高於(或低於)市價租賃的價值(或負值)的攤銷,與當地租户租賃價值和客户關係的攤銷相比,被記錄為租金收入的調整。, 這包括在我們的簡明綜合收益表的折舊和攤銷中。
我們會不時收到第三方主動或主動提出的購買我們物業的報價。對於我們接受的報價,潛在買家通常需要一段盡職調查期才能完成交易。在這一過程中,出現導致撤回或拒絕要約的事情並不少見。當符合GAAP指導下的所有標準時,我們將房地產歸類為“持有待售”。
資產減值評估。我們審查我們的每一處房產,以確定其賬面金額可能無法收回的指標。這些指標的例子可能包括物業的市價大幅下跌、物業的預期持有期改變、根據收購時的包銷而對物業的用途或預期用途有重大不利改變、累積的成本大幅超過物業收購或發展的最初預期金額,或物業的營運或現金流虧損歷史。當這樣的減值指標存在時,我們審查對未來未貼現淨額的估計。
預計因物業或資產組的使用和最終處置而產生的現金流(不包括利息費用),並將該估計與物業或資產組的賬面價值進行比較。我們考慮未來營業收入、趨勢和前景等因素,以及租賃需求、競爭等因素的影響。如果我們未來的未貼現現金流量淨額評估顯示我們無法收回物業或資產組的賬面價值,則在賬面價值超過該物業的估計公允價值或該資產組內的物業的公允價值的範圍內計入減值損失。這些損失對我們的淨收入有直接影響,因為記錄減值損失會導致淨收入立即出現負調整。對預期現金流的評估具有很高的主觀性,部分基於對未來入住率、租金和資本需求的假設,這些假設可能與未來期間的實際結果大不相同。由於被視為將持有及使用的長期資產的現金流按未貼現基準予以考慮,以確定物業或資產組的賬面價值是否可收回,我們長期持有物業的策略直接降低其賬面價值無法收回的可能性,因而需要記錄減值損失。如果我們的戰略變化或市場狀況要求更早的銷售日期,減值損失可能會被確認,這種損失可能是實質性的。如果我們確定資產沒有通過可恢復性測試,則受影響的資產必須降至其公允價值。
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目錄
我們一般採用貼現現金流分析來估計租賃物業的公允價值,該分析包括根據資產的最高和最佳使用情況對市場參與者將使用的未來收入、費用和資本改善成本進行預測,這類似於評估師通常使用的收益法。在某些情況下,我們可以通過獲取外部經紀人的價值意見來補充這一分析。
商譽減值評估。我們對商譽進行年度減值測試,在年度測試之間,每當發生更有可能使報告單位的公允價值低於其賬面價值的事件或環境變化時,我們都會評估商譽減值。此外,2017年1月,FASB發佈了關於簡化商譽減值測試的新會計準則。在2020年之前,該標準要求實體進行兩步測試,以確定商譽減值的金額(如果有的話)。在第一步中,一家實體將報告單位的公允價值與其賬面金額(包括商譽)進行了比較。如果報告單位的賬面價值超過其公允價值,則實體執行步驟2,並將商譽的隱含公允價值與該報告單位的該商譽賬面價值進行比較。減值費用相當於報告單位的商譽賬面值超過該商譽隱含公允價值的金額,但限於分配給該報告單位的商譽金額。新的指導意見取消了第二步,實體將實施一步量化測試,並將商譽減值金額記錄為報告單位賬面金額超過其公允價值的部分,不得超過分配給報告單位的商譽總額。新的指導意見沒有修改商譽減值的可選定性評估。新的指導方針在2020年第一季度對我們有效,並在前瞻性的基礎上通過。採納這一指導方針對我們的簡明綜合財務報表沒有重大影響。
收入確認
我們的大部分收入來自租賃安排,根據主題842,從2019年1月1日開始,我們對此進行了説明。根據主題606,我們在我們的租賃安排中(在通過主題842之前)以及其他收入來源中核算了非租賃部分。在通過主題842之後,我們選擇了實際的權宜之計,要求我們將與該租賃相關的租賃和非租賃組成部分作為一個單一的租賃組成部分進行核算,這些組成部分記錄在租金收入中。
於物業可供租户作其預定用途及租户擁有或控制租賃資產的實際用途之日起,我們開始確認與經營租約有關的租金收入。我們的租約被歸類為經營租約,最低租金按租約條款(可能跨度數年)直線確認。根據相關租賃確認的租金超過合同到期金額的部分計入隨附的壓縮綜合資產負債表中的遞延租金,合同到期但未支付的租金計入賬户和其他應收賬款。截至2020年6月30日和2019年12月31日,遞延租金餘額分別為4.967億美元和4.787億美元,扣除津貼後的應收租金餘額分別為3.224億美元和1.719億美元,並在隨附的壓縮合並資產負債表中扣除壞賬準備後歸入賬户和其他應收賬款。
我們對在租賃期內收回基本上所有租賃款的可能性進行主觀估計。在評估收款概率時,我們具體分析了客户資信、應收賬款和歷史壞賬以及當前的經濟走勢。如果認為不可能在租賃期內收取幾乎所有的租賃付款,租金收入將在收到付款時確認,並 收入將不會在直線基礎上確認。我們監控租約有效期內收取租金的可能性,如果不再可能收取幾乎所有租賃付款,我們將停止以直線方式確認收入,並註銷與租賃相關的所有遞延租金的餘額,並開始以現金方式記錄租金收入。此外,我們對任何應收賬款的餘額,減去任何保證金或賬户的餘額,記錄全額估值津貼。如果吾等其後確定可能收取租金,吾等將恢復按直線基準確認租金收入,並記錄增加的收入,使累計租金收入等於自租約開始以來按直線基準記錄的收入金額。我們還將沖銷記錄在應收賬款餘額上的壞賬準備。
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最近發佈的會計公告
請參閲簡明合併財務報表附註中的附註1、附註2(X)和“新會計公告”。
運營結果
以下討論涉及我們截至2020年6月30日和2019年6月30日的三個月和六個月的運營結果。我們截至2020年6月30日和2019年6月30日的三個月和六個月的經營業績摘要如下(單位:千)。
截至6月30日的三個月: | 截至6月30日的6個月: | |||||||||||
| 2020 |
| 2019 |
| 2020 |
| 2019 | |||||
損益表數據: |
|
|
|
| ||||||||
營業總收入 | $ | 992,995 | $ | 800,797 | $ | 1,816,332 | $ | 1,615,312 | ||||
業務費用共計 |
| (840,184) |
| (651,825) |
| (1,563,472) |
| (1,324,797) | ||||
營業收入 |
| 152,811 |
| 148,972 |
| 252,860 |
| 290,515 | ||||
未合併合營企業的權益收益(虧損) | (7,632) | 6,962 | (86,628) | 16,179 | ||||||||
解除固結收益,淨額 | — | — | — | 67,497 | ||||||||
財產處置收益,淨額 | — | — | 304,801 | — | ||||||||
利息和其他收入,淨額 | 22,163 | 16,980 | 18,621 | 38,424 | ||||||||
利息支出 | (79,874) | (86,051) | (165,674) | (187,603) | ||||||||
所得税費用 | (11,490) | (4,634) | (18,672) | (8,900) | ||||||||
提前清償債務造成的損失 | — | (20,905) | (632) | (33,791) | ||||||||
淨收入 | $ | 75,978 | $ | 61,324 | $ | 304,676 | $ | 182,321 |
自2002年1月首次收購物業以來,我們的物業組合經歷了持續而顯著的增長。由於這一增長,我們對財務業績的期間比較側重於在穩定的投資組合基礎上對我們收入和支出的影響。我們穩定的投資組合包括截至2018年12月31日擁有的物業,在開發中的可出租平方英尺總面積不到5%,不包括正在或預計將在2019年至2020年進行開發活動的物業,以及出售或貢獻給合資企業的物業。我們的預穩泳池包括新收購的運營物業和之前正在開發的新交付的物業的結果。
截至2020年6月30日的3個月和6個月與截至2019年6月30日的3個月和6個月的比較
投資組合
截至2020年6月30日,我們的投資組合由281個數據中心組成,其中43個數據中心作為未合併合資企業的投資持有,1個待售數據中心,總計4230萬平方英尺的可租賃平方英尺,包括600萬平方英尺的積極開發空間和220萬平方英尺的開發空間,相比之下,我們的投資組合由220個數據中心組成,包括36個作為未合併合資企業的投資持有的數據中心,截至2019年6月30日,可出租平方英尺總計3520萬平方英尺,其中330萬平方英尺正在積極開發,150萬平方英尺用於開發。
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營業收入
截至2019年6月30日、2020年和2019年6月30日的三個月和六個月的總營業收入如下(單位:千):
截至6月30日的三個月: | 截至6月30日的6個月: | ||||||||||||||||||
| 2020 |
| 2019 |
| 變化 |
| 2020 |
| 2019 |
| 變化 | ||||||||
租賃和其他服務 | $ | 987,675 | $ | 799,386 | $ | 188,289 | $ | 1,807,747 | $ | 1,611,416 | $ | 196,331 | |||||||
費用收入及其他 | 5,320 | 1,411 | 3,909 |
| 8,585 |
| 3,896 | 4,689 | |||||||||||
營業總收入 | $ | 992,995 | $ | 800,797 | $ | 192,198 | $ | 1,816,332 | $ | 1,615,312 | $ | 201,020 |
下表顯示了截至2020年6月30日和2019年6月30日的三個月和六個月的穩定物業和預穩定物業和其他(所有其他物業)的租金和其他服務收入(單位:千)。預先穩定的和其他的收入總額包括尚未達到穩定的定義的物業的結果,以及歸類為持有待售或在此期間已出售的物業的結果。
穩定下來 | 預穩電源和其他電源 | |||||||||||||||||||
截至6月30日的三個月: | 截至6月30日的三個月: | |||||||||||||||||||
| 2020 |
| 2019 |
| $CHANGE |
| 更改百分比: |
| 2020 |
| 2019 |
| 變化 | |||||||
租賃和其他服務 | $ | 610,373 | $ | 626,266 | $ | (15,893) |
| (2.5) | % | $ | 377,302 | $ | 173,120 | $ | 204,182 |
穩定下來 | 預穩電源和其他電源 | |||||||||||||||||||
截至6月30日的6個月: | 截至6月30日的6個月: | |||||||||||||||||||
| 2020 |
| 2019 |
| 變化 |
| 更改百分比: |
| 2020 |
| 2019 |
| 變化 | |||||||
租賃和其他服務 | $ | 1,214,747 | $ | 1,243,204 | $ | (28,457) |
| (2.3) | % | $ | 593,000 | $ | 368,212 | $ | 224,788 |
與2019年同期相比,截至2020年6月30日的三個月和六個月,穩定收入分別減少了1590萬美元和2850萬美元,原因是穩定投資組合中某些物業的租賃到期,以及壞賬支出增加。
與2019年同期相比,截至2020年6月30日的三個月和六個月的預穩定收入和其他收入分別增加了2.042億美元和2.248億美元,這主要是由於截至2020年6月30日的三個月和六個月與Interxion合併相關的收入分別為1.945億美元和2.419億美元,這六個月的收入被2019年3月解除合併前的Ascty收購所抵消。
費用收入及其他
偶爾,客户會使用公司提供某些服務。這些服務的性質歷來涉及物業管理、建築管理和融資援助。這些服務的正確收入確認可能不同,這取決於安排是服務收入還是承包商類型的收入。服務收入通常根據要賺取的最低費用按月等額確認。每月的金額可以根據是否達到某些業績里程碑進行調整。
手續費收入還包括管理費。這些費用來自與我們擁有非控股權益的實體的合同協議。管理費確認為根據各自協議賺取。與部分擁有實體相關的管理及其他費用收入在可歸屬於非關聯權益的範圍內確認。
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營業費用和利息費用
截至2020年6月30日和2019年6月30日的三個月和六個月的營業費用和利息費用如下(單位:千):
截至6月30日的三個月: | 截至6月30日的6個月: | ||||||||||||||||||
| 2020 |
| 2019 |
| 變化 |
| 2020 |
| 2019 |
| 變化 |
| |||||||
租賃物業運維 | $ | 332,647 | $ | 252,032 | $ | 80,615 | $ | 598,355 | $ | 506,986 | $ | 91,369 | |||||||
財產税和保險 |
| 48,441 |
| 44,923 | 3,518 |
| 94,111 |
| 85,229 | 8,882 | |||||||||
折舊攤銷 |
| 349,165 |
| 290,562 | 58,603 |
| 640,622 |
| 602,048 | 38,574 | |||||||||
一般和行政 |
| 94,291 |
| 52,983 | 41,308 |
| 157,829 |
| 106,442 | 51,387 | |||||||||
交易和整合費用 |
| 15,618 |
| 4,210 | 11,408 |
| 72,419 |
| 6,704 | 65,715 | |||||||||
房地產投資減值 |
| — |
| — | — |
| — |
| 5,351 | (5,351) | |||||||||
其他 |
| 22 |
| 7,115 | (7,093) |
| 136 |
| 12,037 | (11,901) | |||||||||
業務費用共計 | $ | 840,184 | $ | 651,825 | $ | 188,359 | $ | 1,563,472 | $ | 1,324,797 | $ | 238,675 | |||||||
利息支出 | $ | 79,874 | $ | 86,051 | $ | (6,177) | $ | 165,674 | $ | 187,603 | $ | (21,929) |
下表顯示了截至2020年6月30日和2019年6月30日的三個月和六個月的穩定物業和預穩定物業和其他(所有其他物業)的物業水平費用(以千為單位)。預先穩定的和其他的費用總額包括尚未達到穩定的定義的物業的結果,以及歸類為持有待售或在此期間出售的物業的結果。
穩定下來 | 預穩電源和其他電源 | |||||||||||||||||||
截至6月30日的三個月: | 截至6月30日的三個月: | |||||||||||||||||||
| 2020 |
| 2019 |
| $CHANGE |
| 更改百分比: |
| 2020 |
| 2019 |
| 變化 | |||||||
租賃物業運維 |
| $ | 187,349 | $ | 194,394 | $ | (7,045) |
| (3.6) | % | $ | 145,298 | $ | 57,638 | $ | 87,660 | ||||
財產税和保險 |
| 34,246 |
| 32,067 |
| 2,179 |
| 6.8 | % |
| 14,195 |
| 12,856 |
| 1,339 | |||||
$ | 221,595 | $ | 226,461 | $ | (4,866) |
| (2.1) | % | $ | 159,493 | $ | 70,494 | $ | 88,999 |
穩定下來 | 預穩電源和其他電源 | |||||||||||||||||||
截至6月30日的6個月: | 截至6月30日的6個月: | |||||||||||||||||||
| 2020 |
| 2019 |
| 變化 |
| 更改百分比: |
| 2020 |
| 2019 |
| 變化 | |||||||
租賃物業運維 | $ | 373,142 | $ | 384,389 | $ | (11,247) |
| (2.9) | % | $ | 225,213 | $ | 122,597 | $ | 102,616 | |||||
財產税和保險 |
| 67,566 |
| 60,477 |
| 7,089 |
| 11.7 | % |
| 26,545 |
| 24,752 |
| 1,793 | |||||
$ | 440,708 | $ | 444,866 | $ | (4,158) |
| (0.9) | % | $ | 251,758 | $ | 147,349 | $ | 104,409 |
與2019年同期相比,截至2020年6月30日的三個月和六個月,穩定租賃物業運營和維護費用分別減少了約700萬美元和1,120萬美元,主要是由於穩定投資組合中某些物業的公用事業消耗減少。
與2019年同期相比,截至2020年6月30日的三個月和六個月,穩定的物業税和保險分別增加了約220萬美元和710萬美元,這主要是因為穩定的投資組合中某些物業的評估較高,以及2019年不會重複的物業税退款。
與2019年同期相比,截至2020年6月30日的三個月和六個月的預穩定和其他租賃物業運營和維護費用分別增加了約8770萬美元和1.026億美元,這主要是由於Interxion合併,在截至2020年6月30日的三個月和六個月分別貢獻了7790萬美元和9730萬美元,以及截至2020年6月30日的12個月內租賃活動導致的支出增加,被2020年1月出售給豐樹的物業所抵消
由於Interxion的合併,截至2020年6月30日的三個月和六個月,預穩定和其他財產税和保險分別比2019年同期增加了約130萬美元和180萬美元,在截至2020年6月30日的三個月和六個月中貢獻了100萬美元和120萬美元,
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分別,隨着我們北弗吉尼亞州和芝加哥物業評估價值的增加,2020年1月出售給豐樹的物業和2019年11月貢獻給豐樹合資企業的物業抵消了這一影響。
折舊及攤銷
與2019年同期相比,截至2020年6月30日的三個月和六個月的折舊和攤銷費用分別增加了約5860萬美元和3860萬美元。增加的主要原因是Interxion合併被2020年1月出售給豐樹的物業所抵消,物業於2019年11月貢獻給豐樹合資企業,與DFT合併相關的某些無形資產在截至2020年6月30日的六個月前全部攤銷,以及2019年3月解固前Ascty收購的2019年活動。
一般事務和行政事務
與2019年同期相比,截至2020年6月30日的三個月和六個月的一般和行政費用分別增加了約4130萬美元和5140萬美元,這主要是由於Interxion的合併。
交易和集成費用
與2019年同期相比,截至2020年6月30日的三個月和六個月的交易和整合費用分別增加了約1,140萬美元和6,570萬美元,這主要是由於與Interxion合併相關的整合和交易成本,Interxion合併於2020年3月完成。
房地產投資的減值處理
我們評估被確認為持有待售物業的賬面價值,以確保賬面價值可在潛在較短的持有期下收回。作為我們評估的結果,在截至2019年6月30日的六個月內,我們就位於美國的一處物業確認了540萬美元的減值費用,以將賬面價值降至估計公允價值減去出售成本。該物業的公允價值乃根據可比銷售價格數據計算,截至2020年6月30日止首三個月及六個月並無任何減值費用。
利息支出
截至6月30日的三個月和六個月,利息支出分別減少了約620萬美元和2190萬美元。分別為2020年與2019年同期相比,主要是由於我們2020年全球循環信貸安排和定期貸款的平均餘額下降,以及2019年3月Ascty貸款的償還。這被2019年2月發行的2.500釐2026年票據、2019年6月發行的3.600釐2029年票據、2019年10月發行的1.125釐2028年票據及2019年1月發行的0.125釐2022年票據、0.625釐2025年票據及1.500釐2030年票據所抵銷。
其他收入(費用)
與2019年同期相比,截至2020年6月30日的三個月和六個月的利息和其他收入(支出)分別淨增加約520萬美元和減少約2140萬美元。這三個月的增長主要是由於股權投資按市值計價的已實現和未實現損益。六個月的減少是由於在截至2019年3月31日的三個月內,由於關閉了與Brookfield的Ascty合資企業而報銷了交易費用。
解除固結時的收益
在截至2019年6月30日的六個月內,由於與Brookfield Infrastructure成立了Ascty合資企業,我們確認Ascty的解除合併收益約為6750萬美元。
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處置財產的收益
在截至2020年6月30日的6個月內,我們向豐樹出售了10處動力基地建築®物業,其中包括北美的12個數據中心,購買代價約為557.0美元,收益約為304.8美元。百萬截至2019年6月30日的三個月和六個月的財產處置沒有收益。
提前清償債務造成的損失
與2019年同期相比,提前清償債務造成的虧損在截至2019年6月30日的三個月和六個月分別減少了約2,090萬美元和3,320萬美元,這主要是由於與提前投標報價和隨後贖回2019年1月和2月到期的5.875%債券以及2019年6月到期的3.400%債券和2021年債券相關的成本。
母公司流動資金與資金來源
在本“母公司流動資金及資本資源”一節及以下“經營合夥企業的流動資金及資本資源”一節中,“母公司”一詞是指Digital Realty Trust,Inc。在未合併的基礎上,不包括我們的運營夥伴關係。
流動性與資本來源分析
我們母公司的業務主要通過我們的經營合夥經營,我們的母公司是經營合夥企業的唯一普通合夥人,母公司出於財務報告的目的合併了經營合夥企業。由於我們的母公司與我們的經營合夥公司在綜合基礎上運營,因此題為“經營合夥企業的流動性和資本資源”的部分應與本節一起閲讀,以瞭解母公司在綜合基礎上的流動性和資本資源以及我們公司的整體運營方式。
我們的母公司不時發行公開股本,但一般不會以其他方式本身產生任何資本或進行任何業務,但作為一家上市公司而產生的某些費用除外,這些費用由經營合夥企業全額報銷。我們的母公司本身並不持有任何債務,但擔保我們的經營合夥企業及其若干子公司的負債,其唯一的重大資產是其對我們經營合夥企業的合夥權益的所有權。因此,母公司和經營合夥企業的合併資產和負債以及合併收入和費用在各自的財務報表上是相同的,但與現金、其他資產和母公司支付的上市公司費用產生的應計負債相關的非實質性差異除外。所有債務都直接或間接在運營合夥企業層面持有。我們母公司的主要資金要求是支付其普通股和優先股的股息。我們母公司支付股息的主要資金來源是從我們的經營合夥企業獲得的分配。
作為我們經營合夥公司的唯一普通合夥人,我們的母公司對我們經營合夥公司的日常管理和控制負有全面、獨家和完全的責任。我們的母公司促使我們的運營合夥公司按照我們運營合夥企業的合夥協議中規定的方式,分配母公司酌情決定的部分可用現金。我們的母公司不時從股票發行中獲得收益,但我們的運營合夥企業的合夥協議一般要求母公司將其股票發行收益貢獻給我們的運營合夥企業,以換取我們運營合夥企業的合夥單位。
我們的母公司是一家知名的經驗豐富的發行人,於2020年3月17日提交了有效的擱置登記聲明,允許我們的母公司登記數量不詳的各類股權證券。在情況允許的情況下,我們的母公司可能會根據市場狀況和可用的定價,不時發行股票。此類股權發行的任何收益通常將貢獻給我們的運營合夥企業,以換取我們運營合夥企業的額外股權。我們的運營合夥企業可能會將所得資金用於購買更多物業,為發展機會提供資金,併為一般
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營運資金用途,包括可能用於回購、贖回或註銷未償還債務或股權證券。
我們母公司的流動資金取決於我們的經營合夥企業是否有能力向我們的母公司進行足夠的分配。我們母公司的主要現金需求是向股東支付股息。我們的母公司還為我們的運營合夥公司及其某些子公司和附屬公司的無擔保債務提供擔保。如果我們的經營合夥企業或此類子公司未能履行其債務要求,從而觸發母公司擔保義務,則我們的母公司將被要求履行此類擔保項下的現金支付承諾。然而,我們母公司唯一的物質資產是它在我們的經營夥伴關係中的投資。
我們相信,我們經營合夥企業的營運資金來源,特別是來自運營的現金流,以及其全球循環信貸安排下的可用資金,足以讓我們的合夥企業向母公司支付分派款項,進而讓我們的母公司向其股東支付股息。但是,我們不能向您保證,我們的運營合夥企業的資金來源將繼續全部可用或數額足以滿足其需要,包括向我們的母公司支付分派款項。缺乏資本可能會對我們的經營合夥企業向母公司支付其分配的能力產生不利影響,這反過來又會對我們的母公司向其股東支付現金股息的能力產生不利影響。
2020年5月11日,Digital Realty Trust,Inc.和Digital Realty Trust,L.P.簽訂了對我們2019年1月4日ATM機股權發售銷售協議的修正案,我們稱之為2020修正案,經修訂後的銷售協議是與美國銀行證券公司、巴克萊資本公司、BTIG,LLC、瑞士信貸證券(美國)有限責任公司、德意志銀行證券公司、傑富瑞有限責任公司、摩根大通證券有限責任公司、瑞穗證券美國有限責任公司、摩根士丹利有限責任公司簽訂了一項修正案,我們稱之為2020修正案,修訂後的修正案是與美國銀行證券公司、巴克萊資本公司、BTIG,LLC、瑞士信貸證券(美國)有限責任公司、德意志銀行證券公司、傑富瑞公司、摩根大通證券有限責任公司、瑞穗證券美國有限責任公司、摩根士丹利有限責任公司簽訂的Raymond James&Associates,Inc.,RBC Capital Markets,LLC,Scotia Capital(USA)Inc.,SMBC Nikko Securities America,Inc.,SunTrust Robinson Humphrey,Inc.,TD Securities(USA)LLC和Wells Fargo Securities,LLC或代理商,以增加普通股數字房地產信託公司的股票數量。可根據其酌情決定權,通過任何代理作為其銷售代理或委託人不時發行和銷售。根據單獨的遠期銷售協議,銷售也可以遠期進行。根據銷售協議,在2020修正案之日之後,Digital Realty Trust,Inc.可以提供和出售其普通股的股票,總髮行價高達10億美元。在2020年修正案之前,Digital Realty Trust,Inc.提供和出售了普通股,總銷售價格約為6.522億美元。根據銷售協議進行的普通股銷售將在“證券法”第415條規定的“按市場”發行中進行。截至2020年6月30日的6個月,Digital Realty Trust, 公司在向代理商支付約6,500,000美元佣金後,根據銷售協議以每股平均價格142.39美元發行約4,600,000股普通股所產生的收益淨額約為64,570,000美元。截至2020年6月30日的6個月的發行收益貢獻給我們的運營夥伴關係,以換取向我們的母公司發行約460萬個普通單位。2020年6月30日之後,Digital Realty Trust,Inc.在向代理商支付了約250萬美元的佣金後,根據銷售協議以平均每股160.10美元的價格發行約160萬股普通股所產生的淨收益約為2.472億美元,還有約7.503億美元可用於該計劃下的未來銷售。2020年6月30日之後發行的收益貢獻給我們的運營夥伴關係,以換取向我們的母公司發行大約160萬個普通單位。我們的母公司已經並打算將該計劃的淨收益用於臨時償還我們的運營合夥企業的全球循環信貸安排下的借款,收購額外的物業或業務,為發展機會提供資金,並用於營運資本和其他一般公司用途,包括可能用於償還其他債務或回購、贖回或報廢未償還債務證券。有關銷售協議的更多信息,請參閲本文所載我們精簡綜合財務報表的附註13。
此外,2018年9月27日,Digital Realty Trust,Inc.完成了9,775,000股普通股的包銷公開發售(包括來自全面行使承銷商購買額外股份選擇權的1,275,000股),所有這些股份都是根據其與某些作為遠期購買者的金融機構訂立的遠期銷售協議進行發售的。遠期購買者在公開發行中借入和出售了總計9,775,000股Digital Realty Trust,Inc.的普通股。Digital Realty Trust,Inc.vbl.沒有,沒有
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從公開發行的遠期購買者出售其普通股中獲得任何收益。在遠期銷售協議完全實物結算後,該公司預計將獲得約10億美元的淨收益(扣除手續費和估計開支)。2019年9月17日,本公司修訂遠期銷售協議,將該等遠期銷售協議到期日由2019年9月27日延長至2020年9月25日。
2020年8月7日,Digital Realty Trust,Inc.向其已發行的6.350系列累計可贖回優先股,或系列I優先股的所有記錄持有人分發了贖回通知,贖回價格為每股25.29545美元。贖回價格相當於每股25.00美元的原始發行價,加上截至贖回日(但不包括贖回日)的應計和未支付股息。贖回日期為2020年9月8日。贖回價格超過第一系列優先股賬面價值約800萬美元與原始發行成本有關,將反映為普通股股東可用淨收入的減少。
現金的未來用途
我們的母公司可能會不時通過現金購買和/或公開市場購買、私下協商交易或其他方式的股權證券交換,尋求註銷、贖回或回購其運營合夥企業或其子公司的股權或債務證券。該等回購、贖回或調換(如有)將視乎當時的市場情況、我們的流動資金要求、合約限制或其他因素而定。涉及的金額可能很大。
我們還必須遵守下面“股息和分配”一節中討論的承諾。
股息和分配
我們的母公司必須每年分配90%的應税收入(不包括資本利得),才能繼續符合聯邦所得税的REIT資格。因此,我們的母公司打算從我們經營合夥企業經營活動的現金流中定期向其普通股股東進行季度分配,但不受合同約束。雖然在歷史上,我們的母公司通過向股東分配現金來滿足這一分配要求,但它也可以選擇通過分配現金或其他財產來滿足這一要求。所有此類分配由我們母公司的董事會自行決定。我們的母公司在確定分銷水平時,除了考慮REIT的要求外,還會考慮市場因素和我們的運營夥伴的表現。自成立以來,我們的母公司每年至少分配其應納税所得額的100%,以最大限度地減少公司層面的聯邦所得税。累計分配給股東的金額主要投資於計息賬户和短期計息證券,這與我們維持母公司REIT地位的意圖是一致的。
由於這一分配要求,我們的運營合夥企業不能像母公司不是REITs的其他公司那樣依賴留存收益為其持續運營提供資金。我們的母公司可能需要繼續在債務和股權市場籌集資金,以滿足我們的運營合夥企業的營運資金需求,以及新的或現有物業的潛在開發、對現有或新創建的合資企業的收購或投資。此外,如有需要,我們的母公司可能會被要求使用我們全球循環信貸安排下的借款,以滿足REIT分配要求並維持我們母公司的REIT地位。
有關我們的母公司在截至2020年和2019年6月30日的三個月和六個月宣佈和支付的普通股和優先股股息的更多信息,請參閲本文所載簡明合併財務報表的附註13。
母公司當前或累計收益和利潤的分配通常被歸類為普通收入,而超過母公司當前和累計收益和利潤的分配,在股東在母公司股票中的美國聯邦所得税基礎範圍內,通常被歸類為資本回報。超過股東在母公司股票中的美國聯邦所得税基礎的分配通常被描述為資本收益。經營活動提供的現金通常足以提供資金。
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然而,雖然我們需要每年進行分配,但我們可能還需要利用全球循環信貸機制下的借款來為分配提供資金。
經營合夥企業的流動資金與資本來源
在本“經營合夥企業的流動資金及資本資源”一節中,“吾等”、“吾等”及“吾等”一詞是指吾等經營合夥企業連同其合併附屬公司或吾等經營合夥企業及母公司連同其綜合附屬公司(視乎上下文而定)。
流動性與資本來源分析
我們的母公司是我們唯一的普通合作伙伴,並出於財務報告的目的合併我們的運營結果。由於吾等與母公司以綜合基礎經營,故題為“母公司的流動資金及資本資源”一節應與本節一併閲讀,以瞭解綜合基礎上的流動資金及資本資源。
截至6月30日,2020年,我們有5.052億美元的現金和現金等價物,不包括1390萬美元的限制性現金。限制性現金主要包括合同資本支出加上其他存款。截至2020年8月5日,我們擁有3.544億美元的現金和現金等價物。
我們的全球循環信貸安排提供最高23.5億美元的借款。我們有能力不時將全球循環信貸安排和我們的定期貸款安排的規模以任何組合增加高達12.5億美元,前提是收到貸款人承諾和其他先決條件。全球循環信貸安排將於2023年1月24日到期,有兩個6個月的延期選項可供選擇。全球循環信貸安排提供以美元、加拿大、新加坡、澳大利亞和港幣以及歐元、英鎊和日元的借款,幷包括在未來增加更多貨幣的能力。我們已使用並打算使用全球循環信貸安排下的可用借款來收購額外物業、為發展機會提供資金,以及用於一般營運資金和其他公司用途,包括可能用於回購、贖回或償還未償還債務或股權證券。有關我們的全球循環信貸安排和定期貸款安排的更多信息,請參閲本文所載的簡明綜合財務報表的附註9。
我們的短期流動資金需求主要包括與我們的物業相關的運營費用、開發成本和其他支出,為母公司支付優先股股息的分配,為母公司支付維持其REIT地位所需的股東股息的分配,向Digital Realty Trust,L.P.普通有限合夥企業權益的單位持有人的分配,資本支出,我們貸款和優先票據的償債,以及潛在的收購。我們希望通過運營部門提供的淨現金、為某些未來付款設立的受限現金賬户以及利用我們的全球循環信貸安排來滿足我們的短期流動性需求。
有關當前全球經濟和市場狀況對我們的流動性和資本資源的潛在影響的討論,請參閲上文“-可能影響未來經營業績的因素-全球市場和經濟狀況”和“新冠肺炎”。
2020年5月11日,Digital Realty Trust,Inc.和Digital Realty Trust,L.P.簽訂了2020年修正案,以增加普通股數字房地產信託公司的股票數量。可根據其酌情決定權,通過任何代理作為其銷售代理或委託人不時發行和銷售。根據單獨的遠期銷售協議,銷售也可以遠期進行。根據銷售協議,在2020修正案之日之後,Digital Realty Trust,Inc.可以發行和出售其普通股股票,總髮行價最高可達10億美元。在2020年修正案之前,Digital Realty Trust,Inc.提供和出售了普通股,總銷售價格約為6.522億美元。根據銷售協議進行的普通股銷售將在“證券法”第415條規定的“按市場”發行中進行。截至2020年6月30日止六個月,我們的母公司根據銷售協議以平均每股142.39美元的價格發行約460萬股普通股,所得款項淨額約為6.457億美元
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在向代理商支付了大約650萬美元的佣金後,我們將分享這一份額。截至2020年6月30日的6個月的發行收益貢獻給我們的運營夥伴關係,以換取向我們的母公司發行約460萬個普通單位。2020年6月30日之後,Digital Realty Trust,Inc.在向代理商支付了約250萬美元的佣金後,根據銷售協議以平均每股160.10美元的價格發行約160萬股普通股所產生的淨收益約為2.472億美元,還有約7.503億美元可用於該計劃下的未來銷售。2020年6月30日之後發行的收益貢獻給我們的運營夥伴關係,以換取向我們的母公司發行大約160萬個普通單位。我們的母公司已經並打算將該計劃的淨收益用於臨時償還我們的運營合夥企業的全球循環信貸安排下的借款,收購額外的物業或業務,為發展機會提供資金,並用於營運資本和其他一般公司用途,包括可能用於償還其他債務或回購、贖回或報廢未償還債務證券。有關銷售協議的更多信息,請參閲本文所載我們精簡綜合財務報表的附註13。
經營合夥企業的間接全資財務子公司Digital Dutch Finco B.V.於2020年1月17日發行並出售本金總額為0.125%的2022年到期擔保票據(“0.125%2022年債券”)、本金總額6.5億歐元的2025年到期的0.625%擔保票據(“0.625%2025年債券”)和本金總額7.5億歐元的2030年到期的1.500%擔保票據(“1.500%2030年債券”)。連同2022年發行的0.125釐債券及2025年發行的0.625釐債券,稱為“歐元債券”)。歐元票據是Digital Dutch Finco B.V.的優先無擔保債務,由Digital Realty Trust,Inc提供全面和無條件擔保。和運營夥伴關係。扣除經理折扣和估計的發售費用後,此次發售的淨收益約為16.786億歐元(根據截至2020年1月17日的匯率約為18.619億美元)。我們打算撥出相等於發行0.625釐2025年債券及1.500釐2030年債券所得款項淨額的款額,為最近或日後落成的綠色建築、能源及資源效益及可再生能源項目(統稱“合資格綠色項目”)提供全部或部分融資或再融資,包括髮展及重建該等項目。在相等於0.625%2025年債券及1.500%2030年債券淨所得款項分配予合資格綠色項目之前,相當於歐元債券淨所得款項的全部或部分款項將用於償還、贖回及/或清償Interxion或其附屬公司的債務,以及支付與Interxion合併有關的若干交易費及開支, 暫時償還營運合夥全球信貸安排下的未償還借款,以及作其他一般公司用途。
2031年6月26日,數字荷蘭金融公司發行並出售了500.0歐元,本金總額為1.250歐元的2031年到期的擔保票據(簡稱“2031年票據”)。2031年債券是Digital Dutch Finco B.V.的優先無擔保債務,由Digital Realty Trust,Inc.提供全面和無條件的擔保。和運營夥伴關係。扣除經理折扣和估計的發售費用後,此次發售的淨收益約為493.1歐元(或根據截至2020年6月26日的匯率約為553.2美元)。我們利用發售2031年債券所得款項淨額,暫時償還營運合夥全球信貸安排下的未償還借款,作收購之用,並用作營運資金及其他一般公司用途。
於2020年8月3日(“贖回日期”),營運合夥企業贖回其2022年到期的3.625釐債券的未償還本金總額3億美元(“3.625釐債券”)及2022年到期的3.950釐債券的未償還本金總額5億美元(“3.950釐債券”,以及連同3.625釐債券,“債券”)。3.625%債券的贖回價格相當於(A)3.625%債券的本金每1,000美元約1,060.018美元,或3.625%債券本金總額的106.0018%,另加(B)相當於3.625%債券每1,000美元本金12.285美元的應計未付利息,但不包括贖回日期。債券的贖回價格相當於(A)3.950%債券的每1,000本金$1,060.306美元,或3.950%債券本金總額的106.0306%,另加(B)相當於3.950%債券的每1,000美元本金$3.511的應計未付利息,但不包括贖回日期。經營合夥企業主要使用循環信貸安排上的借款來為贖回提供資金。
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施工
下表彙總了截至2020年6月30日和2019年12月31日,我們為未來開發和在建而持有的土地和為發展而持有的空間:
開發生命週期 | 截至2020年6月30日 | 截至2019年12月31日。 | ||||||||||||||||||||
可出租淨額: | 當前版本 | 可出租淨額: | 當前版本 | 未來的未來 | ||||||||||||||||||
平方英尺 | 投資 | 未來資本投資 | 廣場有幾英尺長。 | 投資額: | 投資 | |||||||||||||||||
(千美元) |
| (1) |
| (2) |
| (3) |
| 總成本 |
| (1) |
| (4) |
| (3) |
| 總成本 | ||||||
持有土地作未來發展之用(5) |
| 不適用 |
| $ | 175,209 |
| $ | — |
| $ | 175,209 |
| 不適用 |
| $ | 147,597 |
| $ | — |
| $ | 147,597 |
在建與發展空間 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| ||||||
地流開發(5) | 不適用 | $ | 590,680 | $ | — | $ | 590,680 | 不適用 | $ | 517,900 | $ | — | $ | 517,900 | ||||||||
為發展保留的空間(6) |
| 1,242,939 |
| 214,861 |
| — |
| 214,861 |
| 1,281,169 | 241,563 |
| — | 241,563 | ||||||||
基地建築施工 |
| 2,915,873 |
| 548,789 | 602,387 |
| 1,151,176 |
| 2,936,071 |
| 485,489 | 404,082 |
| 889,571 | ||||||||
數據中心建設 |
| 2,586,562 |
| 1,124,635 |
| 1,331,356 |
| 2,455,991 |
| 1,175,673 |
| 441,852 |
| 703,607 |
| 1,145,459 | ||||||
設備池和其他庫存 |
| 不適用 |
| 13,360 |
| — |
| 13,360 |
| 不適用 |
| 27,283 |
| — |
| 27,283 | ||||||
園區、租户改善和其他 |
| 不適用 |
| 21,999 |
| 25,577 |
| 47,576 |
| 不適用 |
| 18,468 |
| 22,968 |
| 41,436 | ||||||
在建總規模和為未來發展預留的土地 |
| 6,745,374 | $ | 2,689,533 | $ | 1,959,320 | $ | 4,648,853 |
| 5,392,913 | $ | 1,880,152 | $ | 1,130,657 | $ | 3,010,809 |
(1) | 除合同租賃的平方英尺外,我們還根據多個因素估計可供租賃的淨可出租平方英尺,包括可用電力、所需的支持空間和公共區域。不包括在未合併的合資企業中持有的物業的平方英尺。平方英尺是基於當前的估計和項目計劃,並可能在項目完成後因重新測量而發生變化。 |
(2) | 代表截至2020年6月30日發生的餘額。不包括未合併的合資企業發生的成本。 |
(3) | 表示根據合同、預算或批准的基本建設計劃完成特定工作範圍的估計成本。 |
(4) | 代表截至2019年12月31日發生的餘額。不包括未合併的合資企業發生的成本。 |
(5) | 截至2020年6月30日,約為0.966億英畝,截至2019年12月31日,約為944英畝。 |
(6) | 不包括通過未合併的合資企業持有的發展空間。 |
土地庫存和用於發展的空間反映了在未來發展之前花費的累計成本。基礎建築建設包括持續改進建築基礎設施,為未來的數據中心裝修做準備。數據中心建設包括550萬平方英尺的交鑰匙Flex® 和動力基地建築®產品。通常,我們預計在12個月內交付空間;然而,租賃開始日期可能會對最終交付時間表產生重大影響。設備池和其他庫存代表及時部署和交付數據中心建築裝修所需的長期領先設備和材料的價值。園區、租户改善和其他成本包括開發工作的價值,這些開發工作使最近轉換為我們運營組合的空間受益,主要由共享基礎設施項目和第一代租户改進組成。
現金的未來用途
我們的物業需要定期進行資本投資,用於與客户相關的資本支出和一般資本改善。截至6月30日,到2020年,我們正在積極開發的面積約為600萬平方英尺,待開發的面積約為220萬平方英尺。視客户需求而定,我們預計在擴建和開發額外容量時會產生重大的改善成本。截至2020年6月30日,不包括未合併的合資企業,約有550萬平方英尺正在積極開發交鑰匙Flex®和動力基地建築®這些產品在7個美國大都市區、9個歐洲大都市區、4個亞洲大都市區、1個澳大利亞大都市區和1個加拿大大都市區,包括大約290萬平方英尺的基地建築和260萬平方英尺的數據中心建設。截至2020年6月30日,我們有未平倉承諾,與建築合同相關的金額約為11億美元,其中包括約3810萬美元的可償還金額。
我們目前預計,在截至2020年12月31日的六個月裏,我們的發展項目將產生約12億至15億美元的資本支出,儘管這一金額可能會上升或下降,可能會上升或下降
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目錄
實質上,基於眾多因素,包括需求變化、租賃結果以及債務或股權資本的可用性。
歷史資本支出(收付實現制)
下表彙總了我們截至2020年6月30日和2019年6月30日的六個月的資本支出活動(單位:千):
截至6月30日的6個月: | ||||||
| 2020 |
| 2019 | |||
發展項目 | $ | 733,536 | $ | 657,618 | ||
增強和改進 |
| 122 |
| 2,264 | ||
經常性資本支出 |
| 73,473 |
| 77,574 | ||
資本支出總額(不包括間接成本) | $ | 807,131 | $ | 737,456 |
在截至2020年6月30日的6個月中,總資本支出從2019年同期的7.375億美元增加到約8.071億美元,增幅為6960萬美元。截至2020年6月30日的6個月,我們發展項目加上增強和改善項目的資本支出約為7.337億美元,比2019年同期增長約11%。這一增長主要是由於Interxion,在截至2020年6月30日的6個月中,該公司的資本支出約為1.224億美元,被2019年3月解除合併的2019年與Ascty相關的支出所抵消。我們的發展資本支出通常由我們可用的現金、股權和債務資本提供資金。
在截至2020年和2019年6月30日的六個月裏,包括資本化利息在內的間接成本分別為4780萬美元和4310萬美元。資本化利息分別約佔截至2020年和2019年6月30日的6個月資本化間接成本總額的2360萬美元和2040萬美元。與2019年同期相比,截至2020年6月30日的6個月的資本化利息增加,原因是資格活動增加。不包括資本化利息,截至2019年6月30日的前六個月的間接成本與2019年同期相比有所增加,這主要是由於與直接從事建築活動的員工的薪酬費用相關的資本化金額。有關我們預計在截至2020年12月31日的一年中發生的資本支出金額的討論,請參閲上面的“-現金的未來用途”。
我們還必須遵守下面在“表外安排”和“分配”項下討論的承諾。
與我們的增長戰略一致,我們積極尋求潛在的收購機會,盡職調查和談判往往在不同的階段在不同的時間進行。截至2020年12月31日的一年中,收購的美元價值將取決於眾多因素,包括客户需求、租賃結果、債務或股權資本的可用性以及收購機會。此外,私人機構投資者對數據中心資產類別的接受度越來越高,通常會將資本化率推低,因為此類私人投資者的回報預期可能往往低於我們。因此,我們預計,在這種市場動態持續的情況下,近期的單一資產收購活動在我們增長中所佔的比例將較小。
吾等可能不時透過公開市場購買、私下協商交易或其他方式,透過現金購買及/或交換母公司股權證券,以償還或回購母公司的未償還債務或股權。該等回購或交換(如有)將視乎當時的市場情況、我們的流動資金要求、合約限制或其他因素而定。涉及的金額可能很大。
我們預計將滿足我們的短期和長期流動性要求,包括支付預定的債務到期日,為收購和非經常性資本改善提供資金,使用來自運營的淨現金、未來的長期擔保和無擔保債務、發行股票和債務證券以及母公司發行股票的收益。我們還可以使用我們的全球循環信貸安排為未來的短期和長期流動性需求提供資金,包括收購和非經常性資本改善,等待永久融資。
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目錄
融資。截至2020年8月5日,我們在全球循環信貸安排下可獲得約16億美元的借款。如果我們不能以對我們有吸引力的條款獲得額外的融資,或者根本不能獲得額外的融資,包括由於“可能影響未來運營結果的因素-全球市場和經濟狀況”和“新冠肺炎”中所述的上述情況,我們可能被要求減少收購或資本支出計劃,這可能會對我們的業務和運營結果產生實質性的不利影響。.
分佈
對我們單位的所有分配由我們母公司的董事會自行決定。有關我們的普通股和優先股在截至2020年6月30日的三個月和六個月支付的分配的更多信息,請參閲本文所載的精簡合併財務報表的附註14。
未償綜合債務
下表彙總了我們截至2020年6月30日的債務(單位:百萬):
債務摘要: |
|
| ||
固定費率 | $ | 11,494.0 | ||
受利率掉期約束的可變利率債務 |
| 476.6 | ||
固定利率債務總額(包括利率互換) |
| 11,970.6 | ||
可變利率-無套期保值 |
| 503.7 | ||
總計 | $ | 12,474.3 | ||
債務總額的百分比: |
|
| ||
固定利率(包括互換債務) |
| 96.0 | % | |
可變費率 |
| 4.0 | % | |
總計 |
| 100.0 | % | |
截至2020年6月30日的有效利率 |
|
| ||
固定利率(含套期保值浮動利率債務) |
| 2.85 | % | |
可變費率 |
| 1.58 | % | |
實際利率 |
| 2.80 | % |
截至2020年6月30日,如上表所示,我們約有125億美元的未償還合併長期債務,其中不包括遞延融資成本。我們的債務與企業總價值的比率約為23%(基於數字房地產信託公司普通股在2020年6月30日的收盤價142.11美元)。為此,我們的企業總價值被定義為Digital Realty Trust,Inc.的已發行普通股的市值(可能會減少,從而增加我們的債務與企業總價值的比率)的總和,加上Digital Realty Trust,Inc.的優先股的清算價值,加上我們的運營夥伴公司不是由Digital Realty Trust,Inc持有的單位的總價值。(單位價值等於Digital Realty Trust,Inc.普通股的一股市值,不包括長期激勵單位、C類單位和D類單位),加上我們總合並債務的賬面價值。
以上所示的可變利率債務根據不同的一個月期LIBOR、EURIBOR、SOR、BBR、HIBOR、JPY LIBOR和CDOR利率計息,具體取決於各自管理債務的協議,包括我們的全球循環信貸安排和無擔保定期貸款。截至2020年6月30日,我們的債務到初始到期日的加權平均期限約為620萬年(或假設行使延期期權,約為620萬年)。
表外安排
截至2020年6月30日,我們是與我們可變利率債務的4.766億美元未償還本金相關的利率掉期協議的一方。見項目3.“關於市場風險的定量和定性披露。”
92
目錄
截至2020年6月30日,我們按比例在未合併合資企業的擔保債務中的份額約為5.58億美元,其中1020萬美元受利率互換協議的限制。
現金流
以下對我們現金流量的概要討論是基於簡明的綜合現金流量表,並不意味着全面討論以下所示期間我們的現金流量的變化。
截至2020年6月30日的6個月與截至2019年6月30日的6個月的比較
下表顯示了截至2020年6月30日、2020年6月30日和2019年6月30日的六個月,公司和經營夥伴關係的現金流以及期末現金和現金等價物餘額(單位:千)。
截至6月30日的6個月: | |||||||||
| 2020 |
| 2019 |
| 變化 | ||||
經營活動提供的淨現金 | $ | 712,370 | $ | 827,312 | $ | (114,942) | |||
投資活動所用現金淨額 |
| (678,815) |
| (386,513) |
| (292,302) | |||
融資活動提供的現金淨額 |
| 404,828 |
| (522,931) |
| 927,759 | |||
現金、現金等價物和限制性現金淨增(減)額 | $ | 438,383 | $ | (82,132) | $ | 520,515 |
經營活動提供的淨現金減少主要是由於截至2020年6月30日的12個月內出售或貢獻給未合併合資企業的物業,部分被Interxion合併業務的現金流增加所抵消,Interxion合併於2020年3月結束。
與截至2019年6月30日的6個月相比,截至2020年6月30日的6個月投資活動中使用的淨現金活動的變化包括以下金額(以千為單位)。
用於改善房地產投資的現金增加 | $ | (74,314) | |
用於房地產收購的現金增加 |
| (291,789) | |
收購中假設的現金提供的現金增加 |
| 116,738 | |
出售物業所得款項扣除銷售成本後所提供的現金增加 |
| 526,362 | |
合營交易所得款項提供的現金減少 | (702,439) | ||
在取消合併Ascty現金時使用的現金減少 | 97,081 | ||
增加用於非合併合資企業投資的現金 |
| (27,547) | |
其他變化 |
| 63,606 | |
用於投資活動的現金淨額變化 | $ | (292,302) |
投資活動中使用的現金增加,主要是由於2019年3月與Brookfield成立Ascty合資企業的現金收益減少,扣除非合併的Ascty現金,以及與2020年2月額外收購威斯汀建築交易所(Westin Building Exchange)所有權權益(歸類為房地產)相關的現金使用增加,部分抵消了2020年1月將北美約10個Power Base Building®物業(包括約12個數據中心)出售給豐樹的影響。
93
目錄
與截至2019年6月30日的6個月相比,截至2020年6月30日的6個月由融資活動提供的現金淨額構成的活動的變化包括以下金額(以千為單位)。
用於償還短期借款的現金扣除收益後減少 | $ | 323,298 | |
發行普通股和優先股,包括股權計劃的淨收益提供的現金增加 |
| 437,972 | |
有擔保/無擔保債務收益提供的現金增加 |
| 33,134 | |
用於償還有擔保/無擔保債務的現金增加 | (67,155) | ||
用於贖回優先股的現金減少 | 365,050 | ||
用於股息和分配支付的現金增加 |
| (168,369) | |
其他變化 |
| 3,829 | |
融資活動提供的現金淨額變化 | $ | 927,759 |
融資活動為本公司提供的現金增加,主要是由於與截至2019年6月30日的6個月相比,在截至2020年6月30日的6個月內,根據自動櫃員機股權發行計劃發行的普通股收益提供的現金增加,短期借款償還減少,收益淨額以及用於贖回優先股的現金減少,這部分被截至2019年6月30日的6個月的股息和分派支付增加所抵消。2020年與2019年同期相比,這是由於Interxion合併導致流通股數量增加,以及截至2020年6月30日的6個月普通股每股股息與2019年同期相比有所增加。
與截至2019年6月30日的六個月相比,截至2020年6月30日的六個月,由融資活動提供的現金淨額構成的活動的變化包括以下金額(以千為單位)。
用於償還短期借款的現金扣除收益後減少 | $ | 323,298 | |
普通合夥人捐款提供的現金增加 | 437,972 | ||
用於一般合作伙伴分配的現金減少 | 365,050 | ||
有擔保/無擔保債務收益提供的現金增加 | 33,134 | ||
用於償還有擔保/無擔保債務的現金增加 | (67,155) | ||
用於分配付款的現金增加 |
| (168,369) | |
其他變化 |
| 3,829 | |
融資活動提供的現金淨額變化 | $ | 927,759 |
運營合夥企業融資活動提供的現金增加,主要是因為與截至2019年6月30日的6個月相比,根據Digital Realty Trust,Inc.的ATM股權發行計劃發行的普通股收益提供的現金增加,短期借款的償還減少,減去收益,以及與截至2019年6月30日的6個月相比,用於贖回優先單位的現金減少,部分被截至6月30日的6個月的分配支付增加所抵消。2020年與2019年同期相比,原因是截至2020年6月30日的六個月,由於向我們的母公司發行Interxion組合中發行的股份的單位數增加,以及與2019年同期相比,每個普通股的分派金額增加。
論經營合夥中的非控制性利益
非控股權益主要涉及我們運營夥伴關係中不屬於Digital Realty Trust,Inc.的公共單位,截至2020年6月30日,這些公共單位佔我們運營夥伴關係公共單位的3.0%。從歷史上看,我們的運營夥伴關係曾向第三方賣家發放與我們從此類第三方收購房地產權益相關的共同單位。
有限合夥人有權要求我們的運營合夥企業根據數字房地產信託公司同等數量的股票的公平市值贖回部分或全部普通股,以換取現金。贖回時的普通股。或者,我們可以選擇收購這些公共單位,以換取Digital Realty Trust,Inc.的股份。普通股在一對一的基礎上,在股票拆分的情況下可進行調整,股票
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目錄
股息、股權發行、指定的非常分配和類似事件。截至2020年6月30日,與DFT合併相關而向DFT Operating Partnership中的某些前單位持有人發行的約20萬個經營合夥普通單位未償還,這些單位受到某些限制,因此不在簡明綜合資產負債表中作為永久資本列報。
通貨膨脹率
我們的許多租約都規定了單獨的房地產税和運營費用升級。此外,許多租約規定提高固定基數租金。我們認為,通脹上漲至少可以被上述合同租金上漲和費用上升部分抵消。
運營資金來源
我們根據全國房地產投資信託協會(NAREIT)在NAREIT Funds From Operations白皮書-2018年重述中建立的標準計算運營資金,或FFO。FFO代表淨收益(虧損)(根據GAAP計算),不包括出售財產的收益(或虧損)、現有關係的收益、減值費用以及與房地產相關的折舊和攤銷(不包括遞延融資成本的攤銷),以及對未合併的合夥企業和合資企業進行調整後的收益。管理層使用FFO作為補充業績衡量標準,因為在剔除與房地產相關的折舊和攤銷以及財產處置的損益以及對未合併的合夥企業和合資企業進行調整後,它提供了一個業績衡量標準,當與去年相比時,它反映了入住率、租賃率和運營成本的趨勢。我們亦相信,作為廣泛認可的REITs業績衡量指標,FFO將會被投資者用作比較我們與其他REITs經營表現的基礎。然而,由於FFO不包括折舊和攤銷,也不包括因使用或市場狀況導致的物業價值變化,也不包括維持我們物業運營業績所需的資本支出和資本化租賃佣金水平,所有這些都具有實際經濟影響,可能對我們的財務狀況和運營業績產生實質性影響,因此FFO作為衡量我們業績的指標的效用有限。其他REITs可能不會根據NAREIT定義計算FFO,因此, 我們的FFO可能無法與其他REITs的FFO相提並論。FFO只應被視為根據GAAP計算的淨收入的補充,作為我們業績的衡量標準。
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目錄
普通股股東可獲得的淨收入與運營資金(FFO)的對賬
(未經審計,單位為千,每股和單位數據除外)
| 截至6月30日的三個月: |
| 截至6月30日的6個月: | |||||||||
| 2020 |
| 2019 |
| 2020 |
| 2019 | |||||
普通股股東可獲得的淨收入 | $ | 53,676 | $ | 31,738 | $ | 256,535 | $ | 127,607 | ||||
調整: |
|
|
|
|
|
|
|
| ||||
經營合夥中的非控股權益 |
| 1,400 |
| 1,400 |
| 9,200 |
| 5,700 | ||||
房地產相關折舊及攤銷(1) |
| 342,334 |
| 286,915 |
| 628,851 |
| 594,779 | ||||
未合併的合資企業房地產相關折舊和攤銷 | 17,123 | 13,623 | 37,046 | 17,474 | ||||||||
處置財產的收益 |
| — |
| — |
| (304,801) |
| — | ||||
房地產投資減值 |
| — |
| — |
| — |
| 5,351 | ||||
普通股股東和單位持有人可使用FFO(2) | $ | 414,533 | $ | 333,676 | $ | 626,831 | $ | 750,911 | ||||
每股和單位基本FFO | $ | 1.50 | $ | 1.54 | $ | 2.48 | $ | 3.46 | ||||
稀釋後的每股FFO和單位FFO(2) | $ | 1.49 | $ | 1.53 | $ | 2.45 | $ | 3.44 | ||||
加權平均普通股和已發行單位 |
|
|
|
|
|
|
|
| ||||
基本型 |
| 275,545 |
| 217,346 |
| 252,995 |
| 217,194 | ||||
稀釋(2) |
| 278,613 |
| 218,497 |
| 255,704 |
| 218,040 | ||||
(1)房地產相關折舊和攤銷計算如下: | ||||||||||||
每個損益表的折舊和攤銷 |
| $ | 349,165 |
| $ | 290,562 |
| 640,622 |
| 602,048 | ||
非房地產折舊 |
| (6,831) | (3,647) |
| (11,771) | (7,269) | ||||||
$ | 342,334 | $ | 286,915 | $ | 628,851 | $ | 594,779 |
(2) | 就本報告所述所有期間而言,我們已剔除C系列、G系列、H系列、I系列、J系列、K系列及L系列優先股(視何者適用而定)的影響,該等優先股可根據C系列、G系列、H系列、I系列、J系列、K系列及L系列優先股的補充條款(視何者適用而定)在控制交易發生指定變更時轉換為普通股,因為它們將是反攤薄的,因此不包括C系列、G系列、H系列、C系列、G系列、H系列、I系列、J系列、K系列及L系列優先股(視何者適用而定)。 |
截至6月30日的三個月: |
| 截至6月30日的6個月: | ||||||||||
| 2020 |
| 2019 |
| 2020 |
| 2019 | |||||
加權平均普通股和已發行單位 |
| 275,545 |
|
| 217,346 |
|
| 252,995 |
| 217,194 | ||
補充:攤薄證券的影響 |
| 3,174 |
|
| 1,151 |
|
| 2,709 |
| 846 | ||
加權平均普通股和已發行單位-攤薄 | 278,719 |
| 218,497 |
| 255,704 |
| 218,040 |
第三項關於市場風險的定量和定性披露
我們未來的收入、現金流和與金融工具相關的公允價值取決於普遍的市場利率。市場風險是指因市場價格和利率的不利變化而蒙受損失的風險。我們不使用衍生品進行交易或投機,只根據主要金融機構的信用評級和其他因素與其簽訂合同。
96
目錄
固定利率與變動利率之間的債務分析
我們使用利率互換協議和固定利率債務來減少對利率變動的敞口。截至2020年6月30日,我們的合併債務如下(單位:百萬美元):
|
| 估計交易會 | ||||
賬面價值 |
| 價值 | ||||
固定利率債務 | $ | 11,494.0 | $ | 12,459.9 | ||
受利率掉期約束的可變利率債務 |
| 476.6 |
| 476.6 | ||
固定利率債務總額(包括利率互換) |
| 11,970.6 |
| 12,936.5 | ||
可變利率債務 |
| 503.7 |
| 503.7 | ||
未償債務總額 | $ | 12,474.3 | $ | 13,440.2 |
截至2020年6月30日和2019年12月31日的利率衍生品及其公允價值如下(單位:千):
公允價值在其他方面具有重大意義 | ||||||||||||||||||
名義金額 | 可觀察到的第二級投入(第二級) | |||||||||||||||||
自.起 | 截至 | 截至 | 截至 | |||||||||||||||
年6月30日 | 2011年12月31日 | 類型:OF | 罷工 | 有效 | 期滿 | 年6月30日 | 2011年12月31日 | |||||||||||
2020 |
| 2019 |
| 導數 |
| 率 |
| 日期: |
| 日期 |
| 2020 |
| 2019 | ||||
當前付款的合同 | ||||||||||||||||||
$ | 29,000 | (1) | $ | 29,000 | (1) | 互換 |
| 1.016 | 2016年4月6日 | 2021年1月6日 | $ | (129) | $ | 175 | ||||
75,000 | (1) |
| 75,000 | (1) | 互換 |
| 1.164 | 2016年1月15日 | 2021年1月15日 |
| (411) |
| 345 | |||||
300,000 | (1) |
| 300,000 | (1) | 互換 |
| 1.435 | 2016年1月15日 | 2023年1月15日 |
| (10,108) |
| 945 | |||||
72,555 | (2) |
| 75,825 | (2) | 互換 |
| 0.779 | 2016年1月15日 | 2021年1月15日 |
| (103) |
| 931 | |||||
$ | 476,555 | $ | 479,825 |
|
|
|
|
|
| $ | (10,751) | $ | 2,396 |
(1) | 代表以一個月期美國倫敦銀行間同業拆借利率(Libor)計息的債務。 |
(2) | 代表基於一個月CDOR計息的債務。換算為美元的匯率是根據截至2020年6月30日的0.71美元兑1.00加元和截至2019年12月31日的0.77美元兑1.00加元的匯率計算的。 |
對利率變化的敏感性
下表顯示了假設利率發生變化時的影響,這是基於截至2020年6月30日的公允價值和利息支出:
| 變化 | ||
假定事件 | (1.6億美元) | ||
假設加息10%後利率掉期的公允價值增加 | $ | 0.4 | |
假設利率下降10%後利率掉期的公允價值下降 |
| (0.4) | |
我們債務的年度利息支出增加,這是可變利率的,不受利率上調10%後的掉期利息的影響 |
| 0.4 | |
在利率下降10%之後,我們債務的年度利息支出減少,即可變利率和不受掉期利息的影響 |
| (0.4) | |
利率下降10%後,固定利率債務的公允價值增加 |
| 30.4 | |
加息10%後固定利率債務的公允價值減少 |
| (19.5) |
利息風險額是通過考慮假設利率對我們金融工具的影響而確定的。這些分析沒有考慮在這種環境下可能發生的整體經濟活動變化的影響。此外,如果發生這種規模的變化,我們可能會採取行動,進一步減少我們對這種變化的風險敞口。不過,由於所採取的具體行動及其可能產生的影響並不明朗,這些分析假設我們的財政結構不會有任何改變。
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目錄
外幣兑換風險
在截至2020年6月30日、2020年和2019年6月30日的三個月和六個月裏,我們在英國、愛爾蘭、法國、荷蘭、德國、瑞士、加拿大、新加坡、澳大利亞、日本、香港和巴西擁有外國業務,包括通過投資於未合併的合資企業,我們已經將奧地利、比利時、丹麥、西班牙、瑞典和肯尼亞作為Interxion合併的一部分,該合併於2020年3月完成。因此,我們受到外幣匯率變動影響的風險,這可能會影響未來的成本和現金流。我們的海外業務以英鎊、歐元、加元、巴西雷亞爾、新加坡元、澳元、日元、港幣、瑞士法郎、丹麥克朗、瑞典克朗和肯尼亞先令進行。我們的主要貨幣敞口是英鎊、歐元和新加坡元。由於Ascty合資企業和Ascty的解除合併,我們對與巴西雷亞爾相關的外匯風險的敞口僅限於貨幣對我們在Asciti合資企業的運營和財務狀況中所佔份額的影響。我們試圖通過以本幣計價的投資融資來緩解貨幣波動的部分風險,我們還可能用外幣遠期或期權對衝定義明確的交易敞口,儘管不能保證這些措施將是有效的。因此,任何這種外幣與美元關係的變化可能會影響我們的收入、營業利潤率和分配,還可能影響我們資產的賬面價值和股東權益金額。在截至2020年6月30日和2019年6月30日的三個月裏,來自美國以外物業的運營收入分別貢獻了3.42億美元和1.501億美元。, 分別佔我們總營業收入的34.4%和18.7%。在截至2020年和2019年6月30日的6個月中,來自美國以外物業的運營收入分別貢獻了5.375億美元和3.292億美元,分別佔我們總運營收入的29.6%和20.4%。截至2020年6月30日和2019年12月31日,美國以外房地產的淨投資分別為75億美元和37億美元。截至2020年6月30日和2019年12月31日,外國業務的淨資產分別約為55億美元和14億美元。
項目4.控制和程序
信息披露控制和程序的評估(Digital Realty Trust,Inc.)
該公司保持着披露控制和程序,旨在確保在根據1934年證券交易法(經修訂)提交的報告中要求披露的信息在美國證券交易委員會的規則和表格指定的時間段內得到記錄、處理、彙總和報告,並積累這些信息並酌情傳達給其管理層,包括其首席執行官和首席財務官,以便及時做出關於所需披露的決定。在設計及評估披露控制及程序時,本公司管理層認識到,任何控制及程序,不論設計及運作如何完善,均只能為達致預期的控制目標提供合理保證,並要求其管理層在評估可能的控制及程序的成本效益關係時運用其判斷。此外,該公司在某些未合併實體中有投資,這些投資採用權益會計方法核算。由於本公司不控制或管理這些實體,其對該等實體的披露控制和程序可能比對其合併子公司的披露控制和程序有更大的限制。
根據修訂後的1934年證券交易法規則第13a-15(B)條或規則第15d-15(B)條的要求,公司管理層在其首席執行官和首席財務官的監督下,在本報告涵蓋的季度末對其有效的披露控制和程序的設計和運營的有效性進行了評估。基於上述,本公司首席執行官和首席財務官得出結論,其披露控制和程序在合理保證水平下是有效的。
財務報告內部控制的變化
在最近一個會計季度中,公司財務報告的內部控制沒有發生任何變化,這些變化對其財務報告的內部控制產生了重大影響,或有合理的可能性對其產生重大影響。
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目錄
由於新冠肺炎,我們的全球勞動力從2020年3月開始轉向以在家工作為主的環境。這種向遠程工作的轉變非常迅速,其中包括對我們的日常數據中心運營來説並不重要的員工。雖然先前存在的控制並不是專門為我們目前在家工作的運營環境而設計的,但我們相信我們對財務報告的內部控制仍然有效。我們採取了預防措施,重新評估和改進了我們的財務報告程序,以提供合理的保證,使我們能夠準確和及時地報告我們的財務結果。
信息披露控制和程序的評估(Digital Realty Trust,L.P.)
運營合夥企業維護披露控制和程序,旨在確保在美國證券交易委員會(SEC)規則和表格指定的時間段內記錄、處理、彙總和報告根據1934年證券交易法(Securities Exchange Act)修訂提交的報告中要求披露的信息,並積累此類信息並將其傳達給管理層,包括其普通合夥人的首席執行官和首席財務官(視情況而定),以便及時做出有關要求披露的決定。在設計及評估披露控制及程序時,營運合夥的管理層認識到,任何控制及程序,不論設計及運作如何完善,均只能為達致預期的控制目標提供合理保證,並要求其管理層在評估可能的控制及程序的成本效益關係時運用其判斷。此外,經營合夥企業在某些未合併實體中有投資,這些投資採用權益會計方法核算。由於營運合夥並不控制或管理該等實體,其有關該等實體的披露控制及程序可能較其就其合併附屬公司維持的披露控制及程序更為有限。
根據修訂後的1934年證券交易法規則第13a-15(B)條或規則第15d-15(B)條的要求,經營合夥企業管理層在其普通合夥人的首席執行官和首席財務官的監督下,在本報告涵蓋的季度末對其有效的披露控制和程序的設計和運營的有效性進行了評估。基於上述情況,營運合夥公司普通合夥人的行政總裁兼首席財務官斷定,其披露控制及程序在合理保證水平下是有效的。
財務報告內部控制的變化
營運合夥企業的財務報告內部控制在最近一個財政季度內並無重大影響或合理地可能對其財務報告內部控制產生重大影響的變化。
由於新冠肺炎,我們的全球勞動力從2020年3月開始轉向以在家工作為主的環境。這種向遠程工作的轉變非常迅速,其中包括對我們的日常數據中心運營來説並不重要的員工。雖然先前存在的控制並不是專門為我們目前在家工作的運營環境而設計的,但我們相信我們對財務報告的內部控制仍然有效。我們採取了預防措施,重新評估和改進了我們的財務報告程序,以提供合理的保證,使我們能夠準確和及時地報告我們的財務結果。
99
目錄
第II部分-其他資料
第(1)項法律程序。
儘管本公司涉及在正常業務過程中產生的法律程序,但截至2020年6月30日,本公司目前並不是任何法律程序的一方,據其所知,也沒有任何其認為會對其財務狀況、經營業績或流動資金產生重大不利影響的法律程序對其構成威脅。
項目71A。風險因素。
在“風險因素”標題下討論的風險因素,以及本公司和經營合作伙伴在截至2019年12月31日的10-K表格年度報告中討論的其他風險因素,以及我們在截至2020年3月31日的季度10-Q表格季度報告中“風險因素”標題下的風險因素更新的風險因素,繼續適用於我們的業務。
100
目錄
第二項股權證券的未登記銷售和收益使用。
Digital Realty Trust,Inc.
沒有。
數字房地產信託公司(Digital Realty Trust,C.L.P.)
在截至2020年6月30日的三個月內,我們的運營合夥企業根據證券法第294(A)(2)節規定的免註冊規定,以私募方式發行合夥單位,金額和對價如下:
在截至2020年6月30日的三個月裏,Digital Realty Trust,Inc.發行了總計20,458股普通股,與限制性股票獎勵相關,無現金對價。數字房地產信託公司發行的每股普通股。關於這樣的獎項,我們的運營夥伴關係向Digital Realty Trust,Inc.發佈了一個受限的公共單位。在截至2020年6月30日的三個月內,我們的運營夥伴根據我們運營夥伴的合作伙伴協議的要求,向Digital Realty Trust,Inc.發放了總計20,458個通用單位。在截至2020年6月30日的三個月裏,共有17,821股普通股被沒收給Digital Realty Trust,Inc。與淨髮行2637股普通股的限制性股票獎勵有關。
此外,在截至2020年6月30日的三個月裏,我們的運營夥伴關係向Digital Realty Trust,Inc.發行了約460萬個普通單位。以換取Digital Realty Trust,Inc.的貢獻。根據銷售協議,Digital Realty Trust Inc.發行約460萬股普通股的淨收益約為6.389億美元。
對於這些向Digital Realty Trust,Inc.發行的公共單位,我們的運營合夥公司依靠Digital Realty Trust,Inc.作為一家總合並資產約339億美元的公開交易的紐約證券交易所上市公司的地位,以及我們的運營合夥公司的多數股東和普通合夥人的地位,作為根據證券法第4(A)(2)條獲得豁免的基礎。
第三項高級證券違約。
沒有。
第(4)項礦山安全披露。
不適用。
第五項其他資料。
沒有。
101
目錄
項目6.展品。
陳列品 |
| 描述 |
2.1 | 購買協議的第1號修正案,日期為2020年1月23日,由Digital Realty Trust,Inc.、Digital Intrepid Holding B.V.和Interxion Holding N.V.之間的購買協議(通過引用附件2.1併入Digital Realty Trust,Inc.的當前報告FORM 8-K。(第001-32336號文件於2020年1月27日提交)。 | |
3.1 | 經修訂的Digital Realty Trust,Inc.的修訂和重述條款(通過引用併入Digital Realty Trust,Inc.的Form 10-Q合併季度報告的附件3.1。和數字房地產信託公司(Digital Realty Trust,C.L.P.)(第001-32336號和第000-54023號文件)於2020年5月11日提交。 | |
3.2 | 第八次修訂和重新修訂數字房地產信託公司章程。(通過引用併入Digital Realty Trust,Inc.的Form 10-K合併年度報告的附件3.02。和數字房地產信託公司(Digital Realty Trust,C.L.P.)(第001-32336號和第000-54023號文件,提交日期:2019年2月25日)。 | |
3.3 | 數碼房地產信託有限合夥證書,L.P.(於2010年6月25日提交的數字房地產信託有限合夥證書參考附件3.1加入數碼房地產信託,以及L.P.於2010年6月25日提交的證券登記通用表格A10(文件號:7000-54023))。 | |
3.4 | 第十九次修訂和重新簽署的數字房地產信託有限合夥協議(通過引用附件3.1併入數字房地產信託公司的當前合併報告Form 8-K中。和數字房地產信託公司(Digital Realty Trust,C.L.P.)(第001-32336號和第000-54023號文件,提交日期:2019年10月10日)。 | |
4.1 | 截至2020年6月26日,數字荷蘭金融公司、數字房地產信託公司、數字房地產信託公司、德意志信託有限公司作為受託人,德意志銀行倫敦分行作為付款代理和轉讓代理,德意志銀行盧森堡股份有限公司作為登記人和轉讓代理的契約,包括2031年到期的1.250%擔保票據的形式(通過引用附件4.1併入數字地產的合併當前報告表格8-K和數字房地產信託公司(Digital Realty Trust,C.L.P.)(第001-32336號和第000-54023號文件,提交日期:2020年6月26日)。 | |
31.1 | 規則13a-14(A)/15d-14(A)-數字房地產信託公司首席執行官的認證。 | |
31.2 | 規則13a-14(A)/15d-14(A)-數字房地產信託公司首席財務官的認證。 | |
31.3 | 規則13a-14(A)/15d-14(A)-數字房地產信託首席執行官的認證,LL.P. | |
31.4 | 規則13a-14(A)/15d-14(A)-數字房地產信託首席財務官的認證,LL.P. | |
32.1 | “美國法典”第18編第1350節數字房地產信託公司首席執行官證書。 | |
32.2 | “美國法典”第18編第1350節數字房地產信託公司首席財務官證書。 | |
32.3 | “美國法典”第18編第1350節數字房地產信託首席執行官證書,L.P. | |
32.4 | “美國法典”第18編第1350節數字房地產信託首席財務官證書,L.P. | |
101 | 以下是來自Digital Realty Trust,Inc.和Digital Realty Trust,L.P.截至2020年6月30日的季度的10-Q表格,格式為內聯XBRL交互數據文件:(I)截至2020年6月30日和2019年12月31日的簡明綜合資產負債表;(Ii)截至2020年6月30日和2019年6月30日的三個月和六個月的簡明綜合收益表;(Iii)簡明綜合全面報表(Iv)截至2020年6月30日及2019年6月30日止三個月及六個月的簡明權益/資本報表;(V)截至2020年6月30日及2019年6月30日止六個月的簡明現金流量表;及(Vi)簡明綜合財務報表附註。 | |
104 | 交互式數據文件的封面(格式為內聯XBRL,包含在附件101中)。 |
†提供管理合同或補償計劃或安排。
102
目錄
簽名
根據1934年證券交易法的要求,註冊人已正式促使本報告由正式授權的下列簽署人代表其簽署。
Digital Realty Trust,Inc. | |
2020年8月7日 | /S/A.W.伊利亞姆 S催淚 |
A.威廉·斯坦(William Stein) | |
2020年8月7日 | /S/ ANDRAWP。P。奧爾 |
安德魯·P·鮑爾 | |
2020年8月7日 | /S/*馬修·梅西耶(Matthew Mercier) |
馬修·梅西爾(Matthew Mercier) |
簽名
根據1934年證券交易法的要求,註冊人已正式促使本報告由正式授權的下列簽署人代表其簽署。
數字房地產信託公司(Digital Realty Trust,C.L.P.) | ||
依據: | Digital Realty Trust,Inc. | |
其普通合夥人 | ||
依據: | ||
2020年8月7日 | /S/A.W.伊利亞姆 S催淚 | |
A.威廉·斯坦(William Stein) | ||
2020年8月7日 | /S/ ANDRAWP。P。奧爾 | |
安德魯·P·鮑爾 | ||
2020年8月7日 | /s/*馬修·梅西耶(Matthew Mercier) | |
馬修·梅西爾(Matthew Mercier) |
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