所附未經審計的合併財務報表是由礦產技術公司管理部門編制的。(“公司”、“MTI”、“我們”或“我們”)根據美國證券交易委員會的規則和條例。因此，按照美國普遍接受的會計原則編制的財務報表中通常包括的某些信息和腳註披露被濃縮或省略。因此，這些財務報表應與公司截至2019年12月31日止年度10-K表年度報告中所載的合併財務報表及其附註一併閲讀。管理部門認為，所有調整，僅包括為公平列報所述期間財務信息所需的正常經常性調整，均已包括在內。截至2020年3月29日的三個月期間的結果並不一定表明到2020年12月31日結束的一年的預期結果。

公司運作

本公司是一家以資源和技術為基礎的公司，在全球範圍內開發、生產和銷售廣泛的特種礦物、礦產品和合成礦物產品以及支持系統和服務。

公司四可報告部分：性能材料，特種礦物，耐火材料和能源服務。

2020年3月，世界衞生組織將新型冠狀病毒(冠狀病毒)歸類為大流行。在世界各地，公司嚴格遵守政府頒佈的所有法規。在美國和其他全球地點適用的政府指令通常允許基本關鍵基礎設施部門繼續運作。由於本公司為包括關鍵製造業和能源部門在內的許多重要行業提供產品和服務，我們的所有業務都具備了基本業務的資格。因此，該公司的大部分生產設施目前正在運作。然而，在一些地點，一些地點受到政府指令的臨時影響。

由於我們無法預測冠狀病毒大流行的持續時間或範圍及其對客户和供應商的影響，因此無法合理估計對我們結果的負面財務影響，但可能是重大影響。我們正在積極管理該業務，以保持現金流動，而且我們有大量的流動資金。我們相信，這些因素將使我們能夠滿足我們預期的資金需求。

2020年3月27日，美國政府頒佈了“冠狀病毒援助、救濟和經濟安全法”(“關懷法”)，其中包括修改對企業利息開支和淨營業損失準備金的限制，並規定自頒佈之日起，在2020年內推遲支付僱主工資税。50應於2021年12月31日前到期的百分比及剩餘款項502022年12月31日前到期的百分比“照料法”預計不會對公司的合併財務報表產生重大影響。

每股基本收益是根據這一期間發行的普通股加權平均數計算的。稀釋後每股收益是根據在此期間上市的普通股加權平均數計算的，假設所有可能稀釋的已發行普通股發行普通股。

購買期權1,181,945股份和748,754在截至2020年3月29日和2019年3月31日的三個月期間，由於期權的行使價格高於普通股的平均市價，普通股的股份不包括在稀釋每股收益的計算中。

截至2020年3月29日，該公司擁有美元4.6在精簡的綜合資產負債表中列入應計負債中的百萬英鎊，用於支付減少勞動力舉措下剩餘債務所需的現金支出。該公司預計將在2020年年底支付這些款項。

税金是$9.7百萬美元9.3截至2020年3月29日及2019年3月31日止的3個月內，實際税率為百萬元。19.8截至二零二零年三月二十九日止的三個月與18.9前一年的百分比。

截至2020年3月29日，該公司約有美元8.1未確認的所得税福利總額的百萬。包括在這一數額中的總額為$5.4百萬元未獲確認的所得税優惠，如獲確認，將會影響公司的有效税率。雖然預計在未來12個月內，未獲確認的免税額會有所改變，但公司預計該項改變不會對公司的經營結果或財務狀況造成重大影響。

公司的會計政策是將與未確認的所得税福利有關的應計利息和罰款確認為所得税準備金的一部分。0.1二零二零年三月二十九日止的三個月內，以百萬元計及應計結餘元2.1截至2020年3月29日，利息和罰款達百萬元。

該公司在美國境內外的多個徵税管轄範圍內運作。在某些情況下，税務當局可能會對公司在所得税申報文件中採取的立場提出質疑。除了少數例外(其中沒有重大例外)，該公司在2010年之前的幾年內不再接受税務當局的所得税審查。

商譽和其他無限期的無形資產不攤銷，而是至少每年進行減值評估。商譽的賬面金額為美元。805.6百萬美元807.4分別截至2020年3月29日和2019年12月31日，商譽變化幅度分別為2019年12月31日至2020年3月29日。

被攤銷的無形資產的加權平均攤銷期約為32年。估計攤銷費用為$7.12020年剩餘時間百萬美元36.42021年至2024年的百萬美元156.8百萬。

作為一家在世界各地開展業務的跨國公司，該公司面臨着某些市場風險。該公司採用各種做法來管理這些市場風險，包括在認為適當時使用衍生金融工具。該公司的目標是用用於對衝這些風險的衍生合同的損益抵消利率和外幣風險造成的損益。該公司使用衍生金融工具僅用於風險管理，而不是用於交易或投機目的。

通過使用衍生金融工具對衝利率和外幣變化的風險，該公司面臨信用風險和市場風險。信用風險是指交易對手在衍生產品合同條款下無法履行的風險，當衍生產品合約的公允價值為正時，交易方欠公司的信用風險。當衍生產品的公允價值為負值時，公司欠對方，因此不面臨任何信用風險。公司通過與主要金融機構進行交易，將衍生工具中的信用風險降到最低。

市場風險是利率、貨幣匯率或商品價格變動對金融工具價值的不利影響，與利率和遠期外匯合同有關的市場風險是通過建立和監測限制可能承擔的市場風險類型和程度的參數來管理的。

現金流邊緣

對於指定為現金流量對衝的衍生工具，公司將損益的有效部分作為股東權益的單獨組成部分記錄在累計的其他綜合收益(虧損)中。隨後，公司將收益或虧損的有效部分重新歸類為收益，在收益確認期內計入收益。

該公司利用利率掉期來限制浮動利率債務市場波動的風險敞口。2018年第二季度，該公司開始從浮動利率掉期到固定利率互換，名義金額為美元。150百萬美元。這種掉期的公允價值是美元的負債。9.7截至二零二零年三月二十九日，該公司在精簡的綜合資產負債表內記錄於其他非流動負債。此外，在二零一六年第二季，該公司進行浮動至固定利率互換，初步名義總額為美元。300百萬.名義金額為$71二零二零年三月二十九日的資產淨值為二零二零年三月二十九日，該掉期的公允價值為美元。0.2截至二零二零年三月二十九日，這些利率掉期被列為現金流量對衝工具，因此，與這些利率掉期有關的損益記錄在累積的其他綜合收益(虧損)內。

淨投資風險

對於指定為淨投資套期保值的衍生工具，公司將累計的其他綜合收益(虧損)中損益的有效部分作為股東權益的單獨組成部分進行記錄。

為了保護我們在外國業務中的投資不受外匯匯率不利變化的影響，該公司不時對我們的一家或多家外國子公司進行部分淨投資對衝。2018年第二季度，該公司進行了總價值為美元的跨貨幣匯率互換。150每月以美元支付的固定利率利息以百萬美元兑換為每月以歐元支付的固定利率。本合同於2023年5月到期，要求在到期時兑換歐元和美元本金。這種掉期的公允價值是美元的資產。16.6截至2020年3月29日，百萬美元，記在其他資產和合並資產負債表上的遞延費用中。這種金融工具的公允價值的變化被確認為累計其他綜合收入(損失)以抵銷被套期保值的淨投資賬面金額的變化。數額從累計其他綜合收入(損失)當套期保值的淨投資被出售或實質上被清算時，進入收益。

按公允價值計量的資產和負債是以三種估值技術中的一種或多種為基礎的。這三種估價方法如下：

該公司主要對利率衍生產品採用收益法進行經常性的公允價值計量，並試圖利用估值技術，最大限度地利用可觀測的投入，並儘量減少使用不可觀測的投入。

我們的利率和跨貨幣利率互換合同的公允價值是根據在公開市場上容易獲得的投入確定的，或者可以從公開報價市場獲得的信息中得到，並被歸類為二級。

2014年5月9日，與收購AMCOL國際公司(AMCOL)有關，該公司簽訂了一項信貸協議，提供一筆美元1.56010億高級有擔保定期貸款(“定期貸款”)和1美元200百萬高級有擔保循環信貸設施(“循環貸款”，連同“融資”一詞，“設施”)。

2015年6月23日，該公司對信貸協議進行了修正(“第一修正案”)，重新定價美元1.378經修正後，貸款機制有1美元。1.07810億美元浮動匯率和美元300百萬固定利率部分。2017年2月14日，該公司對信貸協議(“第二修正案”)作了一項修正，將該美元重新定價。788當時有百萬浮動利率部分未償還，延長了到期日，降低了利息成本。75基點。2018年4月18日，該公司對信貸協議進行了一項修正(“第三修正案”)，以便為循環融資機制再融資。300貸款總額為百萬元。經修訂後，按揭貸款的浮動利率部分下未償還的貸款將於2024年2月14日，根據定期貸款安排的定息部分未償還的貸款將於2021年5月9日而未償還的貸款(如有的話)及循環貸款安排下的承付款，將於以下日期屆滿及終止(視屬何情況而定)2023年4月18日。根據該定期貸款安排的浮動利率部分的貸款，其利率相等於經調整的libor利率(但須以0.75加上相等於2.25年率。定期貸款的固定利率部分下的一般貸款按以下利率計算利息。4.75%.循環貸款貸款的利息，利率相等於經調整的libor利率，另加可適用的保證金，相等於1.625每年按百分比計算，這類差餉可能會減少，但幅度最多可達1，000元。25在公司的淨槓桿率(如信貸協議所界定的)低於某一閾值的情況下，應以基本點為準，而定期貸款的浮動利率部分是按面值發行的，而定期貸款的固定利率部分則按0.25與“第一修正案”有關的折扣率。該期限貸款的可變利率部分是在0.25與第二修正案有關的折扣率。可變利率部分有1每年所需攤銷的百分比。公司將根據信貸協議支付某些費用，包括慣例的年度管理費。公司在設施項下的義務由公司所有重要的國內子公司(“擔保人”)共同和單獨無條件地共同和各別擔保，並在某些例外情況下，由公司和擔保人的主要資產擔保權益作為擔保。

信貸協議包含某些習慣上的、肯定的和消極的契約，這些契約限制或限制公司及其受限制的子公司進行某些交易或採取某些行動的能力。此外，信貸協議包含一份財務契約，要求該公司在任何財政季度的最後一天根據循環貸款機制(不包括最多$)未償還貸款或信用證15百萬張信用證)，以維持最大淨槓桿率(如信貸協議中的定義)，最初，5.25在該日之前的四個財政季度為1.00。這類最高淨槓桿率要求在設施存續期間可能會降低至最低水平(如適用的話)。3.50至1.00.與西沃特收購有關的公司支付了$113在循環貸款機制下，短期債務達百萬元。截至2020年3月29日，該基金的短期債務總額為百萬元。100百萬未償還貸款和美元9.4在循環貸款項下未付的信用證。截至本報告所述期間結束時，公司遵守了與循環貸款有關的所有契約。

作為收購的一部分，該公司假定$10.7百萬長期債務，按公允價值入賬，包括兩筆長期貸款，其中一筆在2020年到期，另一筆在2022年到期。這些貸款的利率為Euribor+。2.0在2020年第一季度，該公司償還了美元0.4上百萬的貸款。

該公司在日本有一個承諾貸款機制。截至2020年3月29日，美元。4.3在這項貸款安排下，有100萬元未償還。本金將按照截止2021年的付款時間表償還。公司償還的款項為$2021年。0.2在2020年第一季度，這一設施投入了百萬美元。

截至2020年3月29日，該公司擁有美元40.7百萬未承諾的短期銀行信貸額度，其中約有美元0.9百萬美元在使用中。

該公司及其附屬公司在供款或不供款的基礎上，為大部份合資格僱員訂立退休金計劃。該公司亦為大部份美國退休僱員提供退休後健康護理及人壽保險福利。美國退休計劃的披露已與美國境外的計劃合併，因為國際計劃並無顯著不同的假設，而且兩者合計所佔的比例少於21佔我們全部福利義務的百分比。

將以前服務費用的攤銷額和確認的精算淨損失記作增列其他綜合收入的税後淨額。

該公司預計將貢獻約$9.0百萬美元用於養卹金計劃和美元0.3到2020年，該公司的其他退休後福利計劃將達到百萬美元。截至2020年3月29日，約為美元。3.2已向養卹金計劃繳納了100萬美元，而沒有向其他退休後福利計劃繳款。

上表中的税前金額包括在定期養卹金淨福利成本的組成部分內(見精簡的綜合財務報表附註11)，而税額則包括在精簡的綜合收入報表中的收入項目税收準備金中。

公司記錄資產退休義務，以記錄公司在哪些情況下需要支付成本來退休有形的長期資產。如果能夠對公允價值作出合理估計，資產退休負債的公允價值在其發生的時期內得到確認。

該公司還將與土地復墾有關的負債記錄為資產退休義務的一部分。該公司利用需要清除覆蓋層的地表採礦過程開採各種礦物。在某些地區和各種政府規章下，公司有義務在採礦活動完成時將每個礦區的土地恢復到原來的狀態。對義務進行調整，以反映時間的推移、採礦活動和預計未來現金流出的變化。

資產退休成本作為相關資產賬面金額的一部分資本化。0.5百萬包括在其他流動負債和負債的長期部分約$。23.0截至2020年3月29日，其他非流動負債包括在精簡的綜合資產負債表中。

本公司是在我們正常經營過程中發生的一系列訴訟的當事方。

該公司的某些子公司是數起因接觸二氧化硅或含石棉材料而要求賠償的案件中的眾多被告之一。截至2020年3月29日，該公司目前三待決二氧化硅案件和135待處理的石棉案件。總計，1,493硅質箱和78石棉案件在第一季度末被駁回，不包括在我們收購AMCOL之前對AMCOL或美國膠體公司提出的任何訴訟。二十九2020年第一季度提出了新的石棉案件。十四石棉案件和不二氧化硅案件在2020年第一季度被駁回。這些索賠大多沒有提供足夠的信息來評估其優點、公司被認定負有賠償責任的可能性或此類責任的規模(如果有的話)。這種性質的額外索賠可能會針對公司或其子公司提出。此時，管理層預計，公司的負債數額(如果有的話)以及為這些索賠辯護的成本不會對公司的財務狀況或經營結果產生重大影響。

公司只解決了一硅訴訟，名義金額，和不迄今為止的石棉訴訟(不包括AMCOL在完成收購前可能已經解決的任何訴訟)。我們無法説明在任何訴訟中索賠的金額或範圍，因為州法院的申辯做法不需要確定索賠的損害數額。自成立以來，該公司對這些案件的法律辯護的總成本仍然微不足道。這些案件的大部分辯護費用，不包括針對AMCOL或美國膠體公司的案件，都是由輝瑞公司償還的。根據與1992年公司首次公開募股有關的某些協議的條款。根據協議，公司有權就首次公開發行之前的銷售獲得賠償。135截至第一季度末，113在非AMCOL的案件中，全部或部分要受到賠償，因為原告根據完全發生在首次公開發行之前，或在首次公開發行之前和之後發生的產品的銷售來要求賠償責任。十六.的.二十截至第一季度結束時，剩餘的非AMCOL案件將部分獲得賠償，直至曝光之日(投訴中未指稱)可在發現時確定。四其餘的非AMCOL案件，據稱是在1992年公司首次公開募股之後發生的。二案件只涉及AMCOL，因此沒有輝瑞賠償。我們的經驗是，在這些訴訟中，公司不對原告負責，公司也不希望在這些訴訟中支付任何和解或陪審團判決。

該公司也是諾欣達公司破產財產計劃管理人要求進行的仲裁的被申請人。(“Novinda”)，一家初創公司，於2016年4月宣佈破產，與該公司有幾種關係，包括股權和債務利息以及產品供應關係。2018年7月30日，計劃管理人提出了針對該公司及其某些官員的仲裁請求，要求賠償(包括費用、利息和懲罰性賠償)據稱破壞了Novinda的業務。本公司對此事有良好的抗辯。我們正在等待2019年第四季度發生的仲裁的結果。公司無法合理地估計該事項可能造成的任何損失的數額，也沒有記錄損失應急責任。我們預計這一事項的結果不會對我們的財政狀況產生重大的不利影響，儘管如果作出不利的決定，它可能對記錄期間的業務結果產生重大影響。這件事的最終結果是無法保證的。該公司記錄的訴訟費用為$11.5截至2020年3月29日，涉及這一問題的總人數為百萬。

環境事項

2003年4月9日，康涅狄格州環境保護部發布了一項行政同意令，涉及我們位於康涅狄格州迦南的工廠，在那裏我們的耐火材料部門和特種礦產品部門都有業務。我們同意這一命令，其中包括要求調查和補救與歷史上使用多氯聯苯(“多氯聯苯”)和汞有關的污染的條款。我們已經完成了所需的調查，並提交了幾份報告，描述了污染和評估現場的具體風險。我們正在等待監管機構批准風險評估報告，該報告將構成該公司提出的最終補救建議的基礎。

我們認為，最有可能的整體場地補救形式將是保留現有的污染(一些有限的土壤清除)，封裝它，並監測封裝的有效性。我們預計很大一部分補救費用將由美國根據1942-1964年在該場址的參與情況承擔，因為歷史文件表明，多氯聯苯和汞最初是在美國政府擁有生產軍方所需材料的時候在該設施使用的。根據2014年10月24日簽署的同意令，美國向該公司支付了美元2.32014年第四季度百萬美元，以解決該公司對該設施調查和初步補救活動反應費用的索賠，直至2014年10月24日。美國對今後任何調查費用或額外補救費用的捐助，經協議未予解決。雖然在分階段補救決定過程完成之前，可能的補救費用仍不確定，但我們估計，該公司在上述封裝和有限土壤清除費用中所佔的份額將接近$0.4百萬美元，截至2020年3月29日已累計。

該公司正在評估改進馬薩諸塞州亞當斯工廠廢水處理設施的方案。這項工作是根據馬薩諸塞州環境保護部最初於2002年6月18日發佈的一項行政同意令進行的。本命令於2009年6月1日和2010年6月2日修訂。修訂後的命令包括在2022年1月1日前對確保設施污水處理池不會導致不允許向地下水排放的備選方案進行調查。這項修訂的其他規定包括在2022年7月1日前提交關閉一個歷史性石灰固體處置區的計劃。2005年完成的初步工程審查表明，2024年以後對該設施進行廢水處理升級的估計費用可能在$6百萬美元8百萬該公司估計，剩餘的補救費用將接近$0.4百萬美元，截至2020年3月29日已累計。

本公司及其附屬公司並非任何其他待決法律程序的當事人，但其業務附帶的例行訴訟除外。