聯合國家
證券交易委員會
華盛頓特區20549
表格 10-K
根據1934年證券交易所ACT第13或15(D)節提交的年度報告
截至2019年12月31日的財政年度
根據1934年“證券交易條例”第13或15(D)節提交的☐過渡報告
從_
委員會 檔案編號001-37370
我的公司
(憲章規定的註冊人的確切 姓名)
特拉華州 | 51-0394637 | |
(述明 或 註冊或組織的管轄範圍) | IR.S僱主 識別號 |
4 Hayarden St.P.O.B.1026,以色列機場城 | 7010000 | |
(主要行政辦公室地址 ) | (郵政編碼 ) |
+972 72 3331002
(登記人的 電話號碼,包括區號)
根據該法第12(B)條登記的證券:
每個類的標題 | 交易符號 | 註冊的每個交易所的名稱 | ||
普通股,每股面值0.001美元 | MYSZ | 納斯達克資本市場 |
根據該法第12(G)條登記的證券:無。
根據“證券法”第405條的定義,檢查註冊人是否是知名的經驗豐富的發行人,以表明 。是的,☐No
如果註冊人不需要根據該法第13節或第15(D)節提交報告,請用複選標記標明 。是☐ 否
通過檢查標記表明 ,登記人(1)是否提交了1934年“證券交易所法”第13條或第15(D)節要求在過去12個月內提交的所有報告(或要求登記人提交此類報告的較短期限), 和(2)在過去90天中一直受到這種提交要求。是的,沒有☐
通過檢查註冊人是否已以電子方式提交併張貼在其公司網站(如果有的話),説明 是否已提交併張貼在其公司網站上,每個交互式 數據文件都必須在前12個月內根據條例S-T(本章第232.405節)規則第四零五條提交和張貼(或在較短的時間內,登記人必須提交和張貼此類文件)。是的,沒有☐
通過勾選標記指示 註冊人是大型加速備案者、加速備案者還是非加速備案者、較小的 報告公司還是新興的增長公司。參見“Exchange 法案”規則12b-2中“大型加速備案者”、“加速 備案者”、“小型報告公司”和“新興增長公司”的定義。
大型加速箱 | ☐ | 加速過濾器 | ☐ |
非加速濾波器 |
小型報告公司 |
||
新興成長型公司 | ☐ |
如果 是一家新興的成長型公司,請用複選標記標明登記人是否選擇不使用延長的過渡期,以符合“外匯法”第13(A)節規定的任何新的或經修訂的財務會計準則。☐
通過勾選標記表明 註冊人是否為空殼公司(如“交易法”第12b-2條所定義)是☐No
截至2019年6月30日(註冊人最近完成的第二財政季度的最後一個營業日),登記人的非附屬公司持有的投票權和無表決權普通股的總市值約為16,746,829美元。
截至2020年3月1日,流通股數量為2600701股。
引用的文件 公司:無。
目錄
部分 i | ||
項目1. | 商業 | 2 |
項目1A。 | 危險因素 | 13 |
項目 1B | 未解決的工作人員意見 | 30 |
項目 2 | 特性 | 30 |
項目 3 | 法律程序 | 30 |
項目 4 | 礦山安全披露 | 30 |
第二部分 | ||
項目 5 | 註冊人普通股市場、股東相關事項及證券發行人購買 | 31 |
項目 6 | 選定財務數據 | 31 |
項目 7 | 管理層對財務狀況及經營成果的探討與分析 | 32 |
項目 7A | 市場風險的定量和定性披露 | 36 |
項目 8 | 財務報表和補充數據 | F-1 |
項目 9 | 會計與財務披露的變化及與會計人員的分歧 | 37 |
項目 9A | 管制和程序 | 37 |
項目 9B | 其他資料 | 37 |
第三部分 | ||
項目 10 | 董事、執行幹事和公司治理 | 38 |
項目 11 | 行政薪酬 | 42 |
項目 12 | 某些受益所有人的擔保所有權和管理及相關股東事項 | 45 |
項目 13 | 某些關係和相關交易,以及董事獨立性 | 47 |
項目 14 | 主要會計費用及服務 | 47 |
第一部分 IV | ||
項目 15 | 證物、財務報表附表 | 48 |
簽名 | 50 |
i
部分 i
在表格10-K的本年度報告中,除非上下文另有要求,否則“我們”、“我們”或“公司”一詞指的是特拉華州公司MySize公司及其子公司,包括整個MySize以色列2014 Ltd.。
引用 “美元”和“美元”是指美利堅合眾國的貨幣,提到“NIS” 是指新的以色列謝克爾。除非另有説明,本年度報告 表10-K所列2019年12月31日終了年度的新謝克爾金額的美元折算,以3.456新謝克爾的匯率折算為1.00美元。
關於前瞻性聲明的警告
這份表格10-K的年度報告包含了“證券法”第27A節和“交易所法”第21E節所指的某些前瞻性陳述。表格10-K中關於我們的期望、信念、計劃、目標、假設或未來事件或業績的任何陳述都不是歷史事實,而是前瞻性的陳述。這些 陳述通常是,但並非總是通過使用諸如“相信”、“將”、“預期”、“估計”、“打算”、“計劃”和“將”等詞語或短語作出的。例如,關於財務狀況、業務可能或假定的未來結果、增長機會、行業排名、管理計劃和目標、我們的普通股市場和未來管理市場以及組織結構 的説明都是前瞻性的。前瞻性陳述不能保證業績。它們涉及已知和未知的 風險、不確定因素和假設,可能導致實際結果、活動水平、績效或成就與任何前瞻性聲明所表示或暗示的任何結果、活動水平、績效或成就大不相同。
任何前瞻性陳述都是通過參考本年度報告表格10-K中討論的風險因素對其進行全面限定的。一些風險、不確定因素和假設可能導致實際結果與前瞻性聲明中所載的估計數 或預測大不相同,其中包括但不限於:
● | 我們損失和需要額外資本以資助我們的業務的歷史,以及我們無法以可接受的條件獲得更多的資本,或根本沒有能力獲得額外的資本; |
● | 與我們作為持續經營企業的能力有關的風險; |
● | 測量技術市場的新的和未經證實的性質; |
● | 我們的能力,使客户接受我們的產品; |
● | 我們對我們從關聯方購買的資產的依賴,以及這些資產將來可能被回購的風險; |
● | 我們提升品牌和提高市場意識的能力; |
● | 我們引進新產品和不斷提高產品供應的能力; |
● | 我們與第三方戰略關係的成功; |
● | 信息技術系統故障或破壞我們的網絡安全; |
● | 競爭對手的競爭; |
● | 我們對管理團隊主要成員的依賴; |
● | 目前的 或今後的訴訟;以及 |
● | 以色列政治和安全局勢對我們業務的影響。 |
1
上述列表 列出了一些但不是全部因素,這些因素可能影響我們取得任何前瞻性聲明中所述成果的能力。您應該閲讀這份關於表格10-K的年度報告和我們在此參考的文件,並將其作為證物提交給表10-K的年度報告,並瞭解到我們未來的實際結果可能與我們預期的結果大不相同。您應假定,本年度報告中的表格10-K所顯示的信息是準確的,截至此日期 。由於本年度報告表10-K中提到的風險因素可能導致實際結果或結果 與我們所作或代表我們的任何前瞻性聲明中表達的結果大不相同,因此您不應過度依賴任何前瞻性聲明。
公共衞生流行病或暴發可能對我們的業務產生不利影響。2019年末,武漢報道了一株新的COVID-19病毒,又稱冠狀病毒(Coronavirus)。雖然疫情最初主要集中在中國,但現在已蔓延到包括以色列在內的其他幾個國家,並已在全球範圍內報告感染情況。冠狀病毒在多大程度上影響我們的行動將取決於今後的事態發展,這些事態發展非常不確定,不能有信心地預測,包括疫情的持續時間和嚴重程度,以及遏制冠狀病毒或處理其影響可能需要採取的行動。尤其是,冠狀病毒繼續在全球、包括在以色列蔓延,可能對我們的業務和工作人員產生不利影響,包括我們的營銷、銷售活動和籌集額外資本的能力,這反過來可能對我們的業務、財務狀況和業務結果產生不利影響。
此外,任何前瞻性 語句只在作出聲明的日期進行説明,我們沒有義務更新任何前瞻性語句 ,以反映在作出聲明之日之後發生的事件或情況,或反映意外 事件的發生。新的因素不時出現,我們不可能預測會出現哪些因素。在 中,我們不能評估每個因素對我們業務的影響,也不能評估任何因素或因素組合可能導致實際結果與任何前瞻性聲明中所包含的結果大不相同的程度。我們限定了本年度報告中關於表格10-K的所有 信息,特別是我們的前瞻性陳述,通過這些警告 聲明。
項目 1.業務
概述
我們 是移動設備測量解決方案的創建者,它開發了創新的解決方案,旨在解決多個垂直行業中的缺點 ,包括電子商務時尚/服裝、送貨/包裹以及自己動手或DIY等行業。利用我們專有技術中的複雜算法,我們可以以各種新穎的 方式計算和記錄測量值,最重要的是增加全球企業的收入。
我們的 解決方案可以通過移動設備精確地測量各種項目。通過將應用程序 下載到智能手機,用户就能夠在用户希望測量的項的表面上運行移動設備。然後,信息 自動發送到基於雲的服務器,在該服務器上,通過我們的專有算法計算維度,然後將精確的測量(+或-2釐米)發送回用户的移動設備。我們認為,這項技術的商業應用在許多領域具有重要意義。
目前,我們主要集中在電子商務時尚/服裝業.此外,我們的解決方案針對航運/包裹和DIY使用市場。
我們的 解
我們基於雲的軟件平臺提供精確的尺寸和測量,廣泛的應用包括在線時裝/服裝行業、物流和快遞服務以及家庭DIY。這種專有技術由幾個專利算法驅動, 能夠以各種新的方式計算和記錄測量值。儘管特定功能因產品而異,但我們的 核心解決方案滿足了每天使用的各種消費者友好的高精度測量需求。
下面的 是一些選定的關鍵特性:
● | 集成 能力。我們設計我們的解決方案是靈活和可配置的,允許我們的客户將我們的 算法和軟件的使用與他們的特定業務流程和工作流相匹配。我們的平臺是從共同的代碼庫、數據結構和用户界面中有機地開發出來的,提供了一致的用户體驗,具有強大的特性 ,很容易適應客户的需要; |
● | 直觀的用户體驗。我們的直觀,易於使用的界面是基於目前的技術多焦點組和自動 適應用户的設備,包括移動平臺,從而大大增加了我們的解決方案的可訪問性; |
● | 大數據生成。當我們向用户提供他/她所需要的信息時,我們收集某些重要的信息 ,例如身體測量和包裝體積,這些信息可以匿名地用於幫助零售商獲得關於庫存、操作和消費者之間的庫存、操作和消費者的預測尺寸信息 。所有這些信息正在收集並存儲在我們的 服務器上,供零售商使用; |
2
● | 白色 標籤解決方案. 我們的解決方案可以轉化為白標籤應用程序,對任何想要利用或嵌入我們的技術的客户 來説都是額外的成本;以及 |
● | 非侵入性 由於我們獨特的非侵入性技術,智能手機攝像頭不用於測量;所有測量值 都是通過將智能手機移動到消費者的身體或包上來記錄的,從而確保了更大的隱私。 |
我們的增長戰略
我們打算主要通過通過B2B2C模式滲透美國市場來驅動收入,而這正是我們所瞄準的垂直市場。我們打算推行下列增長策略:
● | 與美國零售商簽訂額外的商業協議。在2019年期間,我們與領先的多類別零售時尚內衣品牌Peni簽訂了MySizeID許可證協議,併成功地整合並推出了DeMoulin音樂表演集團服裝公司MySizeID智能測量解決方案軟件開發工具包(SDK)。我們正與美國零售商就我們的測量技術的部署進行不同階段的討論,以期達成更多的商業協議。 |
● | 推行雙管齊下的商業化策略。我們正尋求通過與電子商務網站的直接合作以及通過第三方平臺網站來加速採用我們的解決方案。在我們尋求直接與在服裝、快遞和DIY市場上維持電子商務網站的公司建立夥伴關係的同時,我們也在尋求在第三方平臺上部署我們的解決方案。MySizeID 可供在線零售商使用WooCoomerce、Shopify和LightSpee 平臺箱體尺寸已在霍尼韋爾市場上市,並於2019年8月獲得霍尼韋爾獨立軟件供應商計劃的批准。 |
● | 正在對我們的技術平臺進行投資。我們打算繼續投資於建立新的軟件能力 ,並擴展我們的平臺,將精確測量的力量帶給更廣泛的應用程序。 |
● | 增長 我們的數據庫。隨着測量應用的使用增加,我們的信息數據庫(包括用户行為 和身體測量)將生成有價值的統計數據。這類數據可用於大數據市場,用於有針對性的廣告 和盲目的消費者數據挖掘。 |
市場
平板電腦和智能手機等移動技術的大規模採用導致了在線消費活動的激增。 曾經主要是實體店的任務--買衣服,送包裹,或為DIY家庭裝修項目購買用品--現在已經轉向數字化,因為消費者更喜歡隨時隨地購物的便利。
電子商務的快速增長對零售商來説是一件好事,他們可以通過臺式電腦或移動設備為購物者提供簡單的客户體驗。根據銷售週期的數據,2017年美國電子商務銷售額為4,535億美元,同比增長16%。雖然許多部門已經找到了通過電子商務增加收入的方法,但電子商務仍然受到一些問題的困擾,這些問題削減了利潤 ,並對利潤產生了負面影響,例如客户回報、低消費轉換以及相關的重新庫存和運輸成本。
時裝/服裝
時尚市場是增長最快的在線零售行業之一。據Statista的數據,2016年的市場規模已經達到3320億美元,預計到2021年將超過6330億美元。然而,網絡購物的方便性,包括簡單的搜索過濾器,無需試用就購買服裝的能力,以及免費的退貨方式,已經使消費者選擇了一種更自由的購物方式,這讓零售商付出了很大的代價。
3
返回的最大原因之一是大小調整問題,部分原因是一個真正通用的大小調整系統,它讓消費者猜測他們需要多大的尺碼,或者訂購多個尺碼,並返回不適合的大小,這是零售商的全部開銷。研究 顯示,30%的在線採購被退回。
為了解決這個問題,我們為零售商開發了一種創新的移動技術,稱為MySizeID. MySizeID使 購物者能夠通過在其移動電話上使用我們的應用程序或通過一個簡單的調查表(如果用户決定不下載該應用程序),對其身體進行高度精確的測量,以找到合適的合適的衣服和配飾。MySizeID同步用户的測量數據到通過零售商(或白色標記的)移動應用程序 集成的大小調整圖,並且只提供與其測量值匹配的項目,以確保正確的匹配。MySizeID可供零售商許可 並供用户在IOS和Android操作系統上下載。
運輸/包裹
據皮特尼·鮑斯説,2017年世界上13個主要國家的包裹收入為2790億美元或750億個包裹,預計到2020年包裹數量將增至1000億個。在航運/包裹行業中,包裹的尺寸是非常關鍵的。這不僅僅是一個包裹或盒子的測量--而是包裹或盒子 在卡車、飛機或船隻上運輸包裹或箱子所佔用的空間。零售商經常對其商品使用不合適的包裝 ,增加了材料和運費的額外費用。
為了解決航運公司的這一問題,我們開發了一種創新的移動技術,稱為箱體尺寸. BoxSize 使客户能夠快速、方便地測量包裹的大小和體積,準確計算運費。它還為航運公司提供了各種精確的物流數據,以便更有效地管理它們的供應鏈,為它們提供了一種準確的方法來比較物理包和運輸清單中的內容。箱體尺寸在IOS和Android操作系統上都有許可使用 的解決方案。
箱體尺寸在霍尼韋爾市場上提供 ,並於2019年8月批准霍尼韋爾的獨立軟件供應商方案。MySize 在Zebra技術平臺上被授予獨立軟件供應商(ISV)地位。
DIY
類似的 問題在服裝和時尚市場,大盒子,五金,傢俱和DIY商店是困擾由於不正確的 適合和尺寸。在一個對項目進行精確測量是絕對必要的行業中,電子商務並沒有像其他行業那樣快速增長,我們認為這是由於消費者對國內測量數據缺乏信心,以及在網上購買 正確項目造成的。
為了解決零售商的這一問題,我們開發了一種創新的移動技術,稱為Sizeup. Sizeup是一種數字磁帶度量,允許用户通過將智能手機從點 移動到對象或空間的點來測量表面的長度、寬度和高度。Sizeup這對DIY和家裝零售商來説是一種增值,因為他們的顧客很難找到合適尺寸的物品(如百葉窗或窗簾),因為測量不準確。Sizeup 也是設計用來取代尺,磁帶測量和其他測量工具,用於DIY項目。Sizeup可供用户在IOS和Android操作系統上下載,到目前為止已有超過1,140,000次用户下載。
MySizeID
我們已經發布了MySizeIDiOS和Android的應用程序,它幫助消費者對自己的身體進行高度精確的測量,以便以最好的方式對衣服進行尺寸調整,而無需在購買前試穿。我們的應用程序的好處在於它簡化了在線購買衣服的過程,並顯著降低了不合適衣服的 返回率。
應用程序是研究和開發工作的結果,它結合了:
● | 人體測量 研究-分析從調查中得出的與身體測量有關的信息,以及隨後確定身體各部分之間相關性的 ; |
● | 身體 測量算法研究--一種由我們創建的測量人體部件的算法; |
● | 零售商 尺寸圖分析--對零售商的尺寸圖和相應的服裝尺寸的“主體 ”有了深刻的理解。 |
4
MySizeID 允許消費者創建其個人測量的安全的在線配置文件,然後可以與合作的 在線零售商一起使用,以確保無論是製造商還是尺寸圖,他們都會得到合適的配置。MySizeID基於智能手機中現有傳感器的使用來操作 ,該傳感器通過特定的用途應用程序,通過移動智能手機沿其身體來測量任何消費者的身體。這個MySizeID應用程序不依賴於 用户照片或任何其他硬件;用户所需要做的就是用智能手機掃描他們的身體,應用程序 記錄他們的測量結果。然後,可以將測量結果保存在雲中的數據庫中,這樣用户就可以在各種零售商網站中搜索衣服 ,而不必擔心大小。當進行搜索時,零售商將連接到我們的雲數據庫 ,然後根據用户的度量和他或她可能定義的其他參數提供結果。此數據 還保存在客户進入實體店時使用,以幫助更有效地為客户服務,並提供更好的購物體驗。
圖 1:智能手機和電子商務網站上MySizeID的屏幕截圖
作為集成過程的一部分,我們向零售商提供三個主要組件:
● | 移動應用程序MySizeID它以本地應用或白色標籤應用的形式出現。我們的本地應用程序可以使用“是” 集成到零售商的電子商務網站。或者,可以根據零售商的 需求將其標記為白色,以顯示零售商的品牌(顏色、徽標等)。零售商也可以收到MySizeID標準開發工具包或SDK,並將其集成到自己現有的應用程序中,以便零售商的消費者在網上購物時不必有兩個單獨的應用程序。 |
在2019年,我們發佈了 一個重新命名的應用程序,從用户體驗中獲得了新的外觀和感覺。我們還發布了一個新的圖形化SDK,使得將 集成到現有應用程序更加容易。在2019年,我們還發布了一個工具,使消費者能夠準確地測量胸罩和內衣的腰帶和杯子的尺寸,因為研究表明,大約80%的消費者穿錯了胸罩。
5
● | 小部件. 當消費者進入零售商的網站並查找特定項目時,他或她可以單擊MySizeID 小部件,它將通知消費者推薦的大小,根據他或她的實際測量,使用應用程序和他或正在查看的項目測量 。 |
圖 2:Modelsta網站上MySizeID小部件的屏幕截圖
我們在 2019年期間進一步開發了小部件,並添加了兩個重要特性:
手動模式-允許用户 從以下參數獲得大小:性別、身高和體重。因此,我們可以給出一個大小估計,甚至 ,而沒有所有的測量與應用程序。
客人模式-允許不希望 註冊的用户註冊到MySizeID作為用户,也可以獲得大小建議。
6
我們添加的另一個特性 是介於大小之間的特性。我們的系統可以檢測到一個具有身體尺寸的用户,它將用户置於 大小之間,並讓用户知道這一點。這樣,用户可以根據用户的FIT 首選項在這兩種大小之間進行選擇。(緊/鬆/平均)。
● | MyDash 平臺MyDash平臺是一個智能後臺系統,零售商在該系統中輸入與其 電子商務站點中的每個產品相關的關於其大小圖表的所有信息,以及零售商可以訪問其用户的信息。這個 系統非常靈活,可以根據每個零售商的需要定製自己。在 2019中,我們對MyDash系統進行了改進,使其更易於訪問,添加了演練、用户 嚮導,並更改了用户界面,更方便使用。我們增加了郵件 機制、自動錯誤檢測機制和大小驗證機制。 |
圖 3:後臺辦公系統的屏幕截圖
7
由於我們正在授權 該技術,我們目前正在提供MySizeID向零售商支付每次使用的費用和每月訂閲費。在 a每次使用的業務模式中,每次消費者獲得推薦的大小時,我們都會向零售商收取使用費。
此外,我們還為第三方電子商務平臺開發了 應用程序,以便使用這些平臺的零售商能夠在平臺的應用程序存儲區中找到我們的應用程序 ,並能夠輕鬆地將其安裝在其商店中。2019年2月,MySizeID為使用Shopify平臺的在線零售商提供 。使用Shopify的時尚和服裝零售商現在可以部署MySizeID 通過簡單地集成MySizeID他們網站上的小部件。同樣在2019年,我們發佈了應用程序,用於LightSpeer和WooCommerce,這是市場上最大的電子商務平臺,允許更多的零售商(br})輕鬆地集成和使用MySizeID解決辦法。
箱體尺寸
箱體尺寸是一種直觀的包裹測量應用程序,它可以提供關於包裹數量和運輸的實時物流數據,從而提高了業務效率和降低了運營費用。此外,箱體尺寸允許客户使用智能手機輕鬆測量包裹的大小,計算運輸成本,併為包裹安排方便的提貨時間。2018年,我們發佈了箱體尺寸對於擁有更大市場機會的Android來説,基於 我們的經驗,大多數快遞公司都在使用基於Android的手持設備。結果,箱體尺寸在IOS和Android上都可用 。
圖 4:BoxSize的屏幕截圖
我們開發了 “兩個鏡頭”算法,該算法的目的是通過兩次測量使包測量速度更快,測量包的高度、寬度和深度,而不是三個單獨的測量。
2019年,我們在霍尼韋爾市場上宣佈了BoxSize移動測量解決方案的普遍可用性。此外,BoxSize被霍尼韋爾的全球供應商方案BoxSize批准了 ,現在可以為數以千計的Honeywell客户提供高精度的移動測量 解決方案。
在2019年,我們還為快遞公司開發了一個新的儀錶板,以便在一個地方獲得每個包裹所需的所有數據。它 包括包的尺寸,圖片,掃描地理位置等。儀錶板還允許信使使用Webhooks, 允許他從自己的系統中獲取信息。
8
與Katz派送服務有限公司簽訂的協議{Br}
2015年11月20日,我們與以色列最大的快遞公司之一Katz貨運有限公司簽訂了一項協議,即“Katz協議”。根據“卡茨協定”,雙方同意共同努力,開發並將 MySize技術與Katz企業資源規劃系統相結合,以準確監測交付給它供其客户裝運的所有包裹的數量。 目標是,卡茨利用我們的技術幫助規劃其分銷路線,從而通過調整 配送車輛數量來降低業務成本。
Katzid 是為Katz開發的,將用於測量卡茨物流中心的包裝、盒子和託盤。該應用程序允許 用户掃描包的條形碼,並使用MySize的SizeIT技術(下面描述了 ),然後將信息直接上傳到Katz的後臺辦公室。這項技術正被用於控制 包的數量,並相應地準確地向Katz的客户收費。
在2018年9月,我們與katz簽訂了一項新的協議,根據該協議,我們將以服務軟件為基礎向katz發放許可證。卡茲根據測量的包裹數量收取月費。我們已經完成了卡茲進入Katz ERP系統。到目前為止,這項協議沒有任何實質性收入。
Sizeup
我們正在研究更多的 消費者應用程序。其中一項申請屬於DIY的範疇。此應用程序是業務 到消費市場的智能磁帶度量,允許用户將其智能手機用作磁帶度量。該應用程序提供了 的精度為正負2釐米的測量。通過使用此應用程序,用户將能夠直觀地看到一個對象或 一件傢俱將如何適合他們家中或辦公室的現有房間。由於許多人在空間識別方面有困難, 我們希望這將有助於緩解這一問題。在2018年期間,我們擴大了Sizeup全球有超過45款不同的iOS 和Android智能手機型號。它還增加了GoogleVision,用於圖像內容分析、對象檢測和標題建議。 截至2020年3月1日,SizeUp應用程序的下載量已超過13萬次。
目前SizeupAndroid和iOS的 應用程序在頭30天是免費的,在此之後,用户將被要求通過電子郵件 註冊,並支付1.99美元的一次性費用才能繼續使用該應用程序。迄今為止,下載收入微乎其微。
SizeIT
我們已經開發了SizeIT,這是一個適用於Android和iOS平臺的智能測量磁帶SDK。SizeIT通過移動設備的快速移動,使用户能夠立即和準確地測量對象。SizeIT,背後的核心 技術MySizeID, Sizeup,和箱體尺寸應用程序可以在短時間內嵌入到任何公司現有的 或白色標籤移動應用程序中,從而有效解決與產品 大小大小問題和返回相關的成本不斷上升的問題。SizeIT使用户能夠通過將移動設備從對象 的一側移動到對象的另一側來測量對象。我們的算法利用移動設備的運動傳感器來計算行程。
一種新的圖形SizeIT開發 SDK是為了使希望避免開發自己的圖形 用户界面的用户更容易更快地實現SDK。
研究與發展
我們的研發團隊負責測量平臺技術各個方面的研究、算法、設計、開發和測試。
我們在2019年發生了大約150萬美元的研究和開發費用,2018年和2017年分別花費了110萬美元和80萬美元,用於開發其應用程序和技術。我們打算繼續投資於我們的研究和開發能力 ,以擴大我們的平臺,並將我們的測量技術,以更廣泛的應用。
9
銷售 和市場營銷
在2019年,我們推出了一項 商業化戰略,將我們的銷售工作引向在特定垂直市場(如時裝/服裝和送貨/送貨)中的電子商務參與者以及電子商務第三方平臺提供商。截至2020年3月1日,我們在美國擁有兩名全職銷售人員,他們領導着我們通過提高市場意識、產生客户領導、建立銷售渠道和發展客户關係來滲透美國市場的努力。
我們相信,一個有效的方法來營銷我們的產品套件是用户積極使用和探索其能力。我們鼓勵免費試用我們的一個或多個產品,以便成功地將這些帳户轉換為付費訂閲。
專有 權限
我們依靠美國和其他司法管轄區的專利、版權、商標和商業祕密法律以及合同保護來保護我們的專利技術。
作為2019年12月31日的專利,我們擁有五項專利,分別在俄羅斯、加拿大和日本各擁有一項,在美國擁有兩項,這些專利將於2033年1月20日至2035年5月11日到期,我們還有16項專利申請正在進行中。截至此日期,我們沒有 任何註冊商標。
我們不能保證我們對我們的產品的所有權將是可行的或在未來具有價值的 ,因為在軟件相關行業的所有權的有效性、可執行性和保護的類型是不確定的,並且 仍在發展。
儘管我們努力保護我們的專有權利,但未經授權的各方可能試圖複製我們產品的某些方面,或者獲取和使用我們認為是專有的信息。監管未經授權使用我們的產品是困難的,雖然我們無法確定我們軟件產品的盜版程度,但軟件盜版可能是一個持續存在的問題。此外,一些外國的法律並沒有像美國的法律那樣在很大程度上保護我們的所有權,在這些法域中可能沒有有效的版權、商標、商業祕密和專利保護。我們保護我們的專有權利的手段可能不足以保護我們不被其他人侵犯或盜用這些權利。
此外,近年來,美國出現了涉及專利和其他知識產權的重大訴訟,特別是在軟件和與互聯網有關的行業。當我們的競爭對手數量增加,我們的產品和服務與競爭性產品重疊時,我們就會受到侵犯知識產權的指控。這些索賠,即使不是立功的,也可能是昂貴的辯護,並可能轉移管理層對經營我們業務的注意力。 如果我們因侵犯他們的知識產權而對第三方負有責任,我們可能需要支付大量的損害賠償和發展非侵權技術,獲得許可證或停止銷售含有侵犯知識產權的產品。我們可能無法發展非侵權技術或獲得許可的商業上合理的條件, ,如果有。
政府規例
我們受一些涉及我們業務中心事項的外國和國內法律法規的約束。這些法律和條例可能涉及隱私、數據保護、知識產權或其他問題。我們所受的許多法律和條例仍在發展,並在法庭上受到考驗,並可能被解釋為可能損害我們的業務。此外,這些法律和條例的適用和解釋往往是不確定的,特別是在我們經營的新的和迅速發展的行業中。由於全球法律和規章繼續迅速發展和發展,我們、我們的產品或我們的平臺可能不符合或可能沒有遵守每一種適用的法律或規章。
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在 特別是,我們受各種聯邦,州和國際法律和條例的處理個人 數據。許多美國州已通過法律,要求在個人 可識別數據被安全破壞時通知數據主體。在數據保護方面,美國國會、各州立法機構和外國政府也有許多立法提案有待審議。此外,歐洲和美國以外的其他司法管轄區的數據保護法可能比美國國內的法律限制性更大,這些法律的解釋和適用仍然不確定和不確定。
例如,2018年5月25日生效的“一般數據保護條例”(GDPR)加強了處理個人個人數據的實體的數據保護義務 ,包括與歐洲數據保護當局合作、實施安全措施和保存個人數據處理活動記錄的義務。不遵守GDPR會引發相當於2000萬歐元的罰款,相當於全球年收入的4%。此外,自2020年1月1日起生效的2018年加州消費者隱私權法案(CCPA)賦予加州居民更多的訪問權,並要求刪除他們的個人信息,選擇不共享某些個人信息,並接收關於如何使用其個人 信息的詳細信息。“刑事訴訟法”規定了對違反行為的民事處罰,以及對數據泄露的私人訴訟權利,預計這將增加數據泄露訴訟。此外,不遵守1981年“以色列隱私權保護法”及其條例以及以色列隱私保護局的指導方針,可能會使我們面臨行政罰款、民事索賠(包括集體訴訟),並在某些情況下承擔刑事責任。目前尚未通過的立法可能導致改變目前的執行措施和制裁。鑑於數據保護義務變化的廣度和深度,滿足gdpr和其他適用法律和法規的要求需要大量的時間和資源。, 包括根據探地雷達和其他適用的法律和條例的要求,審查我們目前使用的技術和系統。我們已採取各種步驟,為遵守全球地質雷達和其他適用的法律和條例做好準備,但不能保證這些步驟足以確保遵守。此外,歐盟的其他法律和條例(及其成員國的執行情況)進一步規範了對個人和電子通信的保護。如果我們遵守GDPR或其他適用法律和條例的努力不成功,我們可能會受到懲罰和罰款,這將對我們的業務和業務結果產生不利影響,我們使用個人數據的能力可能會受到嚴重損害。
競爭
我們經營在一個高度競爭的行業,其特點是不斷的變化和創新。應用程序 和用於開發應用程序、設備、操作系統和技術的編程語言的更改會導致客户需求的變化。我們的競爭對手包括真正的擬合,虛擬大小,易測,AR測量套件,和智能測量。
我們市場的主要競爭因素包括:
● | 產品 和平臺特性、體系結構、可靠性、隱私和安全性、性能、有效性和支持的環境; |
● | 產品的可擴展性和與其他技術基礎設施集成的能力; |
● | 數字業務專長; |
● | 簡化產品和平臺功能的使用; |
● | 所有權費用總額; |
● | 遵守行業標準和認證; |
● | 加強銷售和營銷工作; |
● | 品牌意識和聲譽; |
● | 關注客户的成功。 |
我們相信,基於這些因素,我們與競爭對手的競爭總體上是有利的。我們預計,隨着其他老牌和新興公司進入我們的市場,隨着客户需求的變化,以及新產品和新技術的引進,競爭將增加。我們預計這將是特別真實的,因為我們是一個基於智能手機的產品,不需要使用 智能手機的攝像頭,我們的競爭對手也可能尋求重新調整現有產品的用途,以提供類似的解決方案。 我們的許多競爭對手擁有更多的財務、技術和其他資源,更大的知名度,更大的銷售和營銷預算,更廣泛的分配,以及更大和更成熟的知識產權組合。
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僱員
截止到2020年3月1日,我們共有員工27人,其中全職員工23人,其中銷售和市場從業人員8人,技術和開發人員15人,行政和金融從業人員4人。我們的僱員都沒有集體談判協議的代表,我們也沒有經歷過任何停工的經歷。我們認為我們與員工的關係很好。我們未來的成功取決於我們吸引和留住高素質工程師、銷售和營銷、客户管理和高級管理人員的持續能力。
公司信息
我們的主要執行辦公室位於以色列機場城1026號Hayarden St.P.O.Box 7010000,我們的電話號碼是+972-3-600-9030。我們的網站地址是www.mysizeid.com。本網站所載的任何資料,或可透過本網站查閲的資料,均不包括在本年報的表格10-K內,亦不會以任何方式納入本年報內。
我們使用我們的網站(www.mynanid.com)作為發佈公司信息的渠道。我們通過這個渠道發佈的信息 可能被視為重要信息。因此,投資者應該監測我們的網站,除了跟蹤我們的新聞稿,證券交易委員會文件 和公開電話會議和網播。然而,我們網站的內容並不是表格10-K的年度報告的一部分。
公司歷史
我們 於1999年9月20日在特拉華州註冊,名為Topspin Medical,Inc.。2013年12月,我們將 公司更名為KnowledgeTree Ventures Inc.。隨後,在2014年2月,我們改名為MySize公司。
從 成立到2012年,我們一直致力於研究和開發醫學磁共振成像(MRI)、介入心臟病技術(Mri)和用於前列腺癌診斷和治療的MRI技術。 在2012年1月,我們收購了Metamorefix有限公司(Metamorefix Ltd.,簡稱Metamorefix)。Metamorefix公司於2007年成立,致力於為組織、特別是皮膚組織的康復開發創新解決方案。到2012年底,我們停止了 業務,2013年1月,我們出售了Metamorefix的全部所有權。
2013年9月,我們的首席執行官Ronen Luzon從Asher Shmulevitch手中收購了該公司的控制權,根據 ,Luzon先生從Shmulevitch先生那裏購買了1,755,950股普通股,該股份在當時約佔公司已發行和流通股的40%,從而成為該公司的控股股東。 在這次收購中,Luzon先生與當時的主要債權人 Shmulevitch先生達成了一項和解,其中主要債權人 Shmulevitch先生,已支付總額約140 000美元,作為對他可能與公司欠債權人的任何貨幣債務有關的任何和全部 索賠的全額和最後放棄的考慮。
在2014年2月,我的規模以色列2014年有限公司,或我的全資子公司以色列規模公司,與Shoshana Zigdon訂立了採購協議,或與Shoshana Zigdon簽訂了購買協議,或與賣方簽訂了採購協議,賣方當時是我們20%以上流通股的受益所有人,涉及我們為計量目的收集數據的某些權利,包括賣方提交的權利、方法和專利申請(PCT/IL 2013/050056)或資產。考慮到出售資產,我們同意向賣方支付我們營業利潤的18%,直接或間接與上述企業的資產直接或間接相關,並依法繳納增值税,為期七年,從上述企業的發展週期結束之日起計。除上述規定外,採購協定還規定,在執行採購協定後,我們開發和(或)積累的所有發展、改進、知識和知識將歸我們所有。此外,賣方同意在與資產有關的任何事項上不直接或間接地與我們競爭,從企業發展週期結束起,為期七年。
如有未治癒的材料違約,任何一方均可終止“ 購買協定”。“採購協定”還規定,賣方有權在發生下列一項或多項事件時向我們回購資產:(A)在清算或破產的情況下;或(B)如果在“購買協定”執行七週年時,我們直接和/或間接從資產中獲得的收入少於360萬新謝克爾(約合100萬美元), 每一次都是“回購事件”。如果發生回購事件,賣方應享有90天的權利,但須向我們發出書面通知,説明賣方打算行使這一權利,以便向我們回購資產。回購價格 將基於由一個或多個外部評價者確定的市場價格。除非賣方提供書面通知,撤回賣方的資產回購意向,否則賣方有義務在收到估價之日起60天內回購資產。賣方有權收回其回購資產的意圖,只要賣方在收到估價之日起30天內書面通知我們,並要求賣方退還我方所承擔的估價費用。迄今為止,沒有從這些資產中獲得任何實質性收入。
2005年9月,我們開始在特拉維夫證券交易所(TASE)進行交易。2007年至2012年間,我們向SEC報告了一家上市公司 。2012年8月,我們中止了報告義務。2015年年中,我們恢復了作為一家上市公司的報道。2016年7月25日,我們的普通股開始在納斯達克資本市場公開交易,代號為“MYSZ”。
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項目 1A危險因素
對我們普通股的投資涉及高度的風險。在投資我們的普通股之前,您應該仔細考慮以下風險因素和本年度報告中關於10-K表的其他信息。我們的業務和業務結果 可能受到以下任何風險的嚴重損害。下面列出的風險並不是我們面臨的唯一風險。額外的風險 和我們目前不知道的或我們認為不重要的不確定因素也可能對我們的業務、財務狀況和/或經營結果產生重大的不利影響。如果發生下列任何事件,我們的業務、財務狀況、經營結果都可能受到重大不利影響。在這種情況下,我們的普通股 的價值和交易價格可能會下降,您可能會損失全部或部分投資。
與我們的財務狀況和資本要求有關的風險
我們歷史上遭受了巨大的損失,我們無法保證何時或是否會實現或保持盈利能力。
截至2019年12月31日和2018年12月31日,我們實現了約550萬美元和600萬美元的淨虧損,截至2019年12月31日,累計赤字為2 850萬美元。由於與我們的產品和業務的發展有關的許多風險和不確定因素,我們無法預測今後任何損失的程度,或者我們將在什麼時候盈利,如果有的話。預期的未來經營虧損將對我們的現金資源、股東權益和營運資本產生不利影響。如果我們不能成為並保持盈利,就會降低我們股票的價值,削弱我們籌集資金、擴大業務、維持我們的發展努力或繼續我們的業務的能力。我們價值的下降也可能導致你失去你在我們身上的全部或部分投資。
我們有限的經營歷史使我們很難評估我們的業務和前景。
自2014年以來,我們一直在發展我們的測量技術。從那時起,我們的經營歷史主要侷限於研究和開發、試點研究、籌資以及有限的銷售和營銷努力。因此,很難評估我們的業務和前景。我們還沒有表現出將我們的產品商業化的能力。因此,對我們未來業績的任何 預測可能是不準確的,而且您可能無法充分評估我們完成 開發和/或使我們的產品和任何未來產品商業化的能力。
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我們將需要籌集更多的資金來滿足我們未來的業務需求,這很可能是具有挑戰性的,可能會被高度稀釋,並可能導致我們普通股的市場價格下降。
根據我們預測的現金流量和截至本年度報告10-K表之日的現金餘額,我們認為我們有足夠的現金支付到2020年8月的債務。然而,為了在將來達到我們的業務目標,我們將需要籌集額外的資本,這些資本可能無法以合理的條件獲得,也可能根本無法獲得。將使用額外資本 來完成以下工作:
● | 資助我們目前的營運開支; |
● | 追求增長機會; |
● | 僱用 ,並保留合格的管理人員和關鍵員工; |
● | 應對競爭壓力; |
● | 遵守 規定的要求;以及 |
● | 保持遵守適用的法律。 |
目前的資本市場狀況是這樣的,傳統的資本來源在我們需要的時候可能無法獲得,或者只能在不利的條件下才能獲得。如果需要,我們籌集更多資本的能力將取決於資本市場的條件、經濟條件、冠狀病毒爆發的影響和一些其他因素,其中許多因素是我們無法控制的,也取決於我們的財政業績。因此,我們不能向你保證,我們將能夠成功地籌集更多的資本在任何 或條件是我們可以接受的。如果我們不能在需要的時候籌集更多的資金,它可能會對我們的業務、經營結果和財務狀況產生重大的不利影響。
在我們通過出售股票或可轉換債務證券籌集額外資本的範圍內,發行這種證券可能會對我們目前的股東造成很大的稀釋。我們在未來資本(br}交易中發行的任何證券的條款可能更有利於新投資者,包括優惠、優越的投票權和發行認股權證(br}或其他衍生證券,這些可能會進一步稀釋我們的任何未償還證券的持有人。 我們可以發行我們的普通股或可轉換證券的額外股份,或可為我們的普通股兑換或行使,包括僱用或保留工作人員、期權或認股權證、未來收購或我們的證券 的未來配售,以籌集資金或其他業務用途。我們發行更多證券,無論是股票還是債務,或發行這種證券的可能性,都可能導致我們普通股的市場價格下降,而現有的股東 可能不同意我們的融資計劃或這種融資的條件。此外,我們在追求 未來資本融資時可能會招致大量費用,包括投資銀行費、律師費、會計費、證券法合規費、印刷費、分發費和其他費用。我們還可能需要確認與我們發行的某些證券有關的非現金費用,例如可兑換票據和認股權證,這可能會對我們的財務狀況產生不利影響。此外,我們可能需要的任何額外的 債務或股權融資可能無法以對我們有利的條件獲得,或者根本無法獲得。如果我們不能及時獲得這樣的額外資金,我們可能不得不削減我們的發展活動和增長計劃和(或)被迫出售資產,也許是在不利的條件下。, 或者,我們可能不得不停止我們的業務,這將對我們的業務、經營結果和財務狀況產生重大的不利影響。
我們獨立註冊的公共會計師事務所的報告中有一個解釋性段落,説明我們是否有能力繼續經營下去。
我們遭受了大量的業務損失和負現金流量,並且積累了赤字,使人們對它繼續作為一個持續經營的企業的能力產生了很大的懷疑。我們2019年12月31日終了年度經審計的合併財務報表是在 假設下編制的,假定我們將繼續作為一個持續經營的企業開展業務。我們的獨立註冊公共會計師事務所在其關於2019年12月31日終了年度財務報表的報告中列入了“持續經營”解釋性段落。如果我們不能通過公共或私人發行籌集資金或減少開支來改善我們的流動資金狀況,我們就可能耗盡我們的現金資源,無法繼續我們的業務。如果我們不能繼續作為一個可行的實體,我們的股東 很可能會失去他們對我們的大部分或全部投資。
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與我們公司和業務有關的風險
我們可能永遠不會成功地開發任何產品或創造收入。
我們只是在最近才過渡到我們產品的商業化階段,到目前為止只產生了很少的收入。 我們可能無法成功地開發或銷售我們目前或擬議的任何產品或技術,這些產品或 技術可能不會產生任何收入,而產生的任何收入可能不足以使我們盈利,或在此之後保持盈利。
我們的測量技術的 市場是新的、未經證實的,可能會經歷有限的增長,並且高度依賴採用我們的旗艦產品MySizeID的美國零售商 和在線第三方經銷商。
我們的測量技術的 市場是相對新的和未經證實的,並受到許多風險和不確定因素的影響。我們相信,我們未來的成功在很大程度上取決於市場對我們旗艦產品的採用,MySizeID,由美國零售商和在線第三方轉售商提供。為了擴大我們的業務,我們打算把重點放在教育零售商和轉銷商和其他潛在客户瞭解我們的測量技術的好處,擴大我們產品的功能,並將新產品推向市場,以增加市場對我們技術的接受和使用。我們開發和擴大產品所涉及的 市場的能力取決於許多因素,包括與這些產品相關的成本節約、性能和感知價值 。我們的產品市場可能無法發展,或由於缺乏消費者的接受、技術挑戰、競爭的產品和服務、經濟條件的削弱和其他原因,對我們產品的興趣或需求可能減少。我們可能永遠不會成功地將我們的產品商業化,如果我們的產品不能獲得市場的認可,這將對我們的業務、經營結果和財務狀況產生重大的不利影響。
我們的業務 可能受到冠狀病毒的不利影響。
公共衞生流行病或暴發可能對我們的業務產生不利影響。2019年12月,湖北武漢出現了一株新的冠狀病毒。雖然最初疫情主要集中在中國,並對其經濟造成嚴重破壞,但現在它已蔓延到包括以色列在內的其他幾個國家,並據報在全球範圍內受到感染。世界上許多國家,包括以色列,正在採取重要的政府措施來控制病毒的傳播,包括暫時關閉企業,嚴格限制旅行和人員流動,以及對商業活動的其他物質限制。這些措施 造成停工和其他中斷。我們的銷售和營銷工作在一定程度上取決於出席 親自會議、行業會議和其他活動,因此我們的一些銷售和營銷活動已經停止。冠狀病毒對我們行動的影響程度將取決於今後的事態發展,這些事態發展高度不確定,不能有信心地預測,包括疫情持續時間、可能出現的關於冠狀病毒嚴重程度的新信息以及遏制冠狀病毒或處理其影響的行動等。特別是,冠狀病毒在以色列和全球的持續蔓延可能對我們的行動,包括在其他國家的行動、我們的銷售和營銷努力以及我們籌集額外資金的能力產生不利影響,因此,冠狀病毒的影響可能對我們的業務和我們的財務結果產生不利影響。
如果不能有效地發展和擴大我們的銷售和營銷能力,就會損害我們擴大業務的能力,並使我們的產品獲得更廣泛的市場接受。
我們獲得客户採納的能力,特別是在美國零售商中的能力,在一定程度上將取決於我們有效組織、集中和培訓我們的銷售和營銷人員的能力。我們向美國零售商銷售產品的經驗有限,而且直到最近才成立了一支美國銷售隊伍。我們相信,對於具備我們所需的技能和行業知識的有經驗的銷售專業人員來説,存在着重大的競爭。我們能否在未來取得可觀的收入增長,部分取決於我們是否有能力招聘、培訓和留住足夠數量的有經驗的銷售專業人員,特別是那些有向美國零售商銷售 的經驗的專業人員。此外,即使我們成功地僱用了合格的銷售人員,新的僱用人員需要經過大量的培訓和經驗,才能達到充分的生產力,特別是針對美國零售商和新市場的銷售工作。 由於我們最近才開始銷售工作,我們無法預測我們的銷售工作是否或在多大程度上會取得成功。
我們 預期我們的銷售週期將是長期和不可預測的,並且在執行客户協議之前需要相當長的時間和費用,這可能使我們很難預測什麼時候,如果有,我們將獲得新的客户,以及何時我們將從那些 客户中產生收入。
當 我們尋求美國零售商採用我們的產品時,我們預計會招致更高的成本和較長的銷售週期,尤其是由於冠狀病毒的爆發。在這個市場部門,採用我們的產品的決定可能需要多個技術和商業決策者的批准,包括安全、遵守規定、採購、運營和信息技術。此外,雖然美國零售商可能願意在有限的 基礎上部署我們的產品,但在承諾大規模部署我們的產品之前,它們往往需要對我們的產品進行廣泛的教育,並需要大量的客户支持時間,參與曠日持久的定價談判,並尋求容易獲得的開發資源。因此,很難預測何時才能獲得新客户,並開始從這些客户那裏獲得收入。 作為我們銷售週期的一部分,我們在與潛在客户 簽訂最後協議之前,以及在我們能夠從這種協議中產生任何收入之前,可能會招致大量費用。我們不能保證花在銷售工作上的大量時間和金錢將產生可觀的收入。如果市場條件總體上或與某一特定的潛在客户發生負面變化,則可能不會執行明確的協議,而且我們將無法收回這些費用的任何 。如果我們沒有成功地瞄準、支持和精簡我們的銷售流程,如果預期從潛在客户那裏產生的收入在預期的時間內沒有實現,或者根本沒有實現,我們的業務增長的能力就會受到不利的影響,我們的經營結果和財務狀況可能會受到不利的影響。如果我們的銷售週期延長,我們未來的收入可能會低於預期。, 這將對我們的經營業績產生不利影響,並可能導致我們的股票價格下跌。
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我們在很大程度上依賴於我們從關聯方購買的資產,如果我們失去對這些資產的權利,或以任何理由重新購買資產,我們開發基於這些資產的現有和新的應用程序的能力就會受到損害,我們的業務、業務結果和財務狀況將受到重大和不利的影響。
在2014年2月,我們與一個關聯方Shoshana Zigdon簽訂了一項購買協議,根據該協議,我們獲得了與為計量目的收集數據有關的某些 權利。我們的業務在很大程度上取決於我們根據“採購協定”獲得的資產。因此,我們開發和商業化我們的應用程序的能力取決於採購協定的有效性和持續性。如果我們失去這些權利,包括構成 資產的專利的權利,我們開發現有和新的應用程序的能力就會受到損害。在考慮出售資產時, 我們同意向Zigdon女士支付我們營業利潤的18%,與這些資產直接或間接相關,並依法徵收增值税,從上述企業的發展週期結束起,為期七年。
如有未治癒的材料違約,任何一方均可終止“ 購買協定”。“採購協定”還規定,賣方有權在發生下列一項或多項事件時向我們回購資產:(A)在清算或破產的情況下;或(B)如果在“購買協定”執行七週年時,我們直接和/或間接從資產中獲得的收入少於360萬新謝克爾(約合100萬美元)。 迄今為止,我們只產生了有限的收入。如果Zigdon女士重新購買這些資產,我們開發和商業化我們的產品的能力將受到嚴重損害,我們可能停止運作。
如果我們不能提升我們的品牌,提高我們公司和產品的市場意識,那麼我們的業務、經營結果和財務狀況就會受到不利的影響。
我們相信,提高“MySize”品牌的知名度,提高我們公司和產品的市場意識,尤其是在美國零售商中,對於我們的產品獲得廣泛接受至關重要。我們成功發展新的零售商的能力可能會因缺乏對我們品牌的認識或接受而受到不利影響。如果我們無法培養對我們品牌的認知度和親和力,我們的成長可能會被嚴重推遲或削弱。成功地推廣我們的品牌將在很大程度上取決於我們持續的營銷努力,我們的產品的市場採納,以及我們成功地將我們的產品與競爭的產品和服務區分開來的能力。我們的品牌推廣可能不會成功,也可能導致收入的增加。任何侵蝕消費者對我們品牌的親和力的事件都會大大降低我們的品牌價值,並損害我們的 業務。如果消費者認為或經歷質量下降,或以任何方式認為我們未能提供持續的正面體驗,我們的品牌價值可能受到損害,我們的業務可能受到不利影響。
特別是,惡劣的天氣條件會影響我們零售商的客流量,在更嚴重的情況下,還會造成臨時零售的關閉,有時還會持續很長一段時間。我們的業務受到季節性波動的影響,在某些月份(如12月份),零售額通常較高。在我們最有利的月份或期間,惡劣的天氣狀況可能會加劇不利天氣對消費者交通的影響,並可能在一個財政年度內引起我們的營業業績從一個季度到另一個季度的波動。
如果 我們不開發我們的產品改進和引進新的產品,以獲得市場接受,我們的業務,結果的業務和財務狀況可能受到不利影響。
我們吸引新客户的能力在一定程度上取決於我們提高和改進現有產品、增加採用和使用我們的產品和引進新產品的能力。任何改進或新產品的成功取決於幾個因素, 包括及時完成、充分的質量測試、實際性能質量和總體市場接受程度。我們開發的增強功能 和新產品可能不會及時或具有成本效益,可能包含錯誤或缺陷,可能與我們的平臺或其他產品存在互操作性困難,或者可能無法獲得廣泛的市場接受,這是產生可觀收入所必需的 。此外,我們增加產品使用的能力在一定程度上取決於為我們的產品開發新用例的能力,並且可能超出我們的控制範圍。如果我們不能成功地改進我們現有的產品 以滿足不斷變化的客户需求,增加我們的產品的採用和使用,開發新的產品,那麼我們的業務,業務的結果和財務狀況就會受到不利的影響。
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移動技術產業正面臨着快速的技術變革,為了競爭,我們必須不斷加強我們的移動應用程序 和定製開發服務。
我們必須繼續提高和改善產品的性能、功能和可靠性。移動技術行業 的特點是技術變化迅速,用户需求和偏好發生變化,新產品和服務不斷推出,體現新技術,並出現了可能使我們的產品過時的新的行業標準和做法。我們的成功在一定程度上取決於我們能否在內部開發和加強現有產品,開發滿足客户日益複雜和多樣化需求的新產品,並在成本效益和及時的基礎上對技術進步和新興行業標準和做法作出反應。我們技術的發展涉及重大的技術和商業風險。我們可能無法有效地使用新技術或使我們的專有技術 和系統適應客户需求或新興行業標準。如果我們不能適應不斷變化的市場條件、客户要求或新興行業標準,我們可能無法增加收入和擴大業務。.
經濟狀況的變化會對我們的業務、財務狀況和經營結果產生重大影響。
由於我們的主要目標客户包括美國零售商,我們和其他時裝/服裝業的成員將依賴於消費者的自由支配開支。失業率上升、房屋價值下降、喪失房屋贖回權、投資損失、個人破產和獲得信貸的機會減少以及消費者信心下降,可能會影響消費者的可自由支配美元的能力和意願。此外,不穩定的經濟狀況可能會抑制消費者信心和可自由支配的支出。上述任何一項都可能對我們的業務、財務狀況和業務結果產生重大不利影響。
我們的增長在一定程度上取決於我們與第三方戰略關係的成功。
為了發展我們的業務,我們預計我們將繼續依賴與第三方的關係,如我們的客户和第三方平臺。 確定合作伙伴,並與他們談判和記錄關係,需要大量的時間和資源。如果我們在建立或維持與第三方的關係方面失敗,我們在市場上競爭或增加收入的能力可能會受到損害,我們的經營結果可能會受到損害。即使我們是成功的,我們不能保證 ,這些關係將導致更多的客户使用我們的產品或增加收入。
我們依賴第三方為我們的應用程序提供分發,而這些服務的中斷可能會損害我們的業務。
我們目前利用, ,並計劃在本財政年度繼續利用第三方網絡供應商和通過公司 ,包括,但不限於,蘋果和谷歌,以及Shopify,WooCommerce和,霍尼韋爾和斑馬分發我們的技術。 如果出現中斷或能力限制,我們可能沒有辦法及時或根本取代這些服務。這種 可能對我們的業務和財務收入造成重大不利條件。
我們依賴第三方託管和雲計算提供商來運營我們業務的某些方面。任何故障、中斷 或嚴重中斷我們的網絡或託管和雲服務都可能對我們的業務產生不利影響並損害我們的業務。
我們的技術基礎設施對我們產品的性能和客户滿意度至關重要。我們的產品運行在一個複雜的 分佈式系統上,即所謂的雲計算。我們擁有、操作和維護這個系統的元素,但是這個系統的重要的 元素是由我們不控制的第三方操作的,這需要很長的時間來替換。 我們期望這種對第三方的依賴會繼續下去。特別是,很大一部分,如果不是幾乎所有的數據存儲, 數據處理和其他計算服務和系統是託管雲計算提供商。與這類服務有關的任何中斷、中斷和其他性能問題,包括基礎設施的改變、人員或軟件錯誤和容量 限制,都可能對我們的業務、財務狀況或業務結果產生不利影響。
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信息 技術系統故障或網絡安全的破壞可能會中斷我們的操作,並對我們的業務產生不利影響。
我們的行動取決於我們是否有能力保護我們的計算機設備和系統免受物理盜竊、火災、電力損失、電信故障或其他災難性事件以及內部和外部安全破壞、病毒、 蠕蟲和其他破壞性問題之害。我們的計算機系統或網絡基礎設施的任何損壞或故障,如果對我們的業務造成中斷 ,可能對我們的業務產生重大的不利影響,並使我們受到管理當局的訴訟或行動的影響。 雖然我們僱用內部資源和外部顧問進行審計和測試我們系統的弱點、 控制、防火牆和加密,並打算維持和更新我們的安全技術和操作程序,以防止 這種破壞、破壞或其他破壞性問題,但不能保證這些安全措施會成功。
真實的 或我們產品中的錯誤、失敗或錯誤可能會對我們的經營結果和增長前景產生不利影響。
我們經常更新我們的產品。儘管努力測試我們的更新,但在我們的 產品部署到客户之後,才會發現錯誤、失敗或錯誤。我們已經發現並期望我們將繼續發現產品中的錯誤、故障 和錯誤,並預期這些錯誤、故障和bug中的某些只有在部署後才會被發現和糾正。在我們的平臺上,真正或被察覺的錯誤、失敗或錯誤可能導致負面的宣傳、政府的查詢、市場對我們產品的接受的損失或延誤、失去競爭地位或客户對他們所遭受的損失提出索賠。在這種情況下,由於客户關係或其他原因,我們可能需要或可能選擇花費額外的資源 ,以幫助糾正問題。
我們 可能因不正確地泄露或丟失敏感或機密的公司、員工或客户數據(包括個人 數據)而受到損害。
在與業務運作有關的情況下,我們存儲、處理和傳輸有關員工和客户的數據,包括個人和支付信息,其中一部分是機密的和/或個人敏感的。未經授權的泄露或 敏感或機密數據的丟失可能會通過各種方法發生。這些攻擊包括但不限於系統 故障、僱員疏忽、欺詐或盜用或未經授權訪問或通過我們的信息系統訪問或通過我們的信息系統,無論是由我們的僱員還是第三方,包括計算機程序員、黑客、有組織犯罪成員和/或國家贊助的組織的網絡攻擊,這些組織可能開發和部署病毒、蠕蟲或其他惡意軟件程序。這種披露、損失或破壞可能損害我們的聲譽,並使我們受到政府制裁,並根據我們的合同和法律承擔責任,這些合同和法律保護敏感或個人數據和機密信息,造成費用增加或收入損失。我們和我們的第三方供應商遵循的對敏感或機密數據和其他做法的安全控制可能不會防止 不正確地訪問、泄露或丟失此類信息。隨着我們推出新產品和產品,安全漏洞和網絡攻擊的潛在風險可能會增加。此外,數據隱私還受制於頻繁變化的規則和條例,這些規則和條例有時會在我們提供服務的各個法域之間發生衝突。任何未能或認為未能成功地管理個人信息的收集、使用、披露或安全或其他與隱私有關的事項,或任何不遵守這一領域不斷變化的管理要求的情況,都可能造成法律責任或損害我們在市場上的聲譽。
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與我們的信息系統有關的安全方面的重大破壞以及與這種破壞有關的規定可能對 us產生不利影響。
近年來,信息安全風險普遍增加,部分原因是新技術的擴散和因特網的使用,以及有組織犯罪、黑客、恐怖分子、活動分子、網絡罪犯和其他外部方面的複雜程度和活動的增加,其中一些可能與恐怖主義組織或敵對的外國政府有聯繫。例如,網絡罪犯可以利用網絡安全威脅獲取關於另一家公司的敏感信息,或更改或破壞 新聞或由PR Newswire傳播的信息。網絡安全攻擊正變得越來越複雜,包括惡意的 軟件、勒索軟件、企圖未經授權訪問數據和其他可能導致關鍵系統中的 中斷、未經授權泄露機密或其他受保護的信息和數據腐敗的電子安全漏洞,嚴重損害了我們的聲譽。任何繞過我們的安全措施的人都可能竊取專有的或機密的客户信息 或在我們的操作中造成中斷。為了防範安全漏洞,我們付出了很大的代價,並且可能會為減輕任何違規行為所造成的問題而付出大量的額外費用。我們未能防止安全漏洞,或廣泛宣傳的影響互聯網的安全漏洞,可能會嚴重損害我們的聲譽和商業及財務成果。.
我們的產品和業務受到各種美國和國際法律和法規的約束,包括有關隱私、數據保護和信息安全的法律和法規,我們的客户可能受到與處理和轉讓某些類型的敏感和機密信息有關的法規的約束。如果我們的產品不符合或使我們的客户不遵守適用的法律法規,就會損害我們的業務、經營結果和財務狀況。
我們和使用我們產品的客户可能受到與隱私和數據保護有關的法律和法規的約束,這些法律和法規規定了收集、處理和使用個人數據、金融數據、健康或其他類似數據的義務。 美國聯邦政府、各州和外國政府已對個人個人可識別信息的收集、分發、使用、安全和存儲採取了或提出了限制或要求。美國聯邦貿易委員會和許多州檢察長正在實施聯邦和州消費者保護法,對數據的在線收集、使用和傳播以及對這些數據適用的安全措施實施標準。
同樣,許多外國國家和政府機構,包括歐盟成員國,都有關於收集和使用從歐盟境內個人或在其管轄範圍內經營的企業獲得的個人可識別信息的法律和條例,這些資料往往比在美國的更嚴格。這些法域的法律和條例廣泛適用於 個人識別信息的收集、使用、存儲、披露和安全,這些信息識別或可能用於識別個人,如姓名、電話號碼、電子郵件地址,在某些法域,IP地址和其他在線 標識符。例如,2016年4月,歐盟通過了“通用數據保護條例”(GDPR),該條例於2018年5月25日全面生效。GDPR加強了企業的數據保護義務,並要求服務提供商(數據處理器)代表客户處理個人數據,與歐洲數據保護當局合作,實施安全措施 ,並保存個人數據處理活動的記錄。不遵守GDPR可導致相當於或超過2000萬歐元(相當於全球年收入的4%)的罰款。此外,自2020年1月1日起生效的“CCPA”賦予加利福尼亞居民更大的訪問權,並要求刪除其個人信息,選擇不共享某些 個人信息,並獲得關於如何使用其個人信息的詳細信息。“刑事訴訟法”規定了對違法行為的民事處罰,以及對數據泄露的私人訴訟權,預計這將增加數據泄露的訴訟。此外,不遵守1981年“以色列保密法”及其條例以及以色列隱私保護局的準則, 可能使我們面臨行政罰款、民事索賠(包括集體訴訟)和某些情況下的刑事責任。目前尚未通過的立法可能導致改變目前的執行措施和 制裁。世界各地的其他法域也有更多的法律和條例管理保護消費者和電子通信。如果我們遵守GDPR、CCPA或其他適用法律和規章的努力沒有成功,我們可能會受到懲罰和罰款,這將對我們的業務和業務結果產生不利影響,而且我們的業務能力可能會受到嚴重損害。
此外,儘管我們努力使我們的產品符合適用的法律和條例,但這些義務和其他義務可能會被修改, 它們可以從一個管轄區到另一個管轄區以不一致的方式加以解釋和適用,而且它們可能與另一種規定、其他規章要求、合同承諾或我們的內部慣例相沖突。我們還可能受到與我們收集、使用和披露個人、金融和其他數據有關的合同 義務的約束,或可能認為有必要或希望 加入行業或其他自律機構或其他與隱私或數據保護有關的組織,這些組織要求遵守其有關隱私和數據保護的規則。
我們期望在美國、歐洲聯盟和其他司法管轄區繼續有關於隱私、數據保護和信息安全的新的擬議法律、自律機構規則、規章和行業標準,我們還不能確定這種未來的法律、規則、規章和標準可能對我們的業務產生什麼影響。此外,美國現有的聯邦和各種州和外國與隱私和數據保護有關的法律和條例正在演變,可能會有不同的解釋,各立法和管理機構可能擴大現有的或頒佈有關隱私和數據保護的新的法律和條例。由於有關隱私、隱私和數據安全的全球法律、法規和行業標準繼續迅速發展和發展,我們或我們的產品或平臺可能不是、或可能沒有遵守每一種適用的法律、規章和行業標準,遵守這些新法律 或對現有法律的修改可能影響我們的業務和做法,要求我們花費大量資源來適應這些變化,或停止在某些國家提供我們的產品。這些事態發展可能對我們的業務、業務結果和財務狀況產生不利影響。
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我們可能無法充分保護我們的知識產權,這反過來又會損害我們品牌的價值,並對我們的業務產生不利影響。
我們成功實施業務計劃的能力在一定程度上取決於我們能否使用我們的商標、 服務標記和其他專有知識產權,包括我們的名稱和標識來建立品牌識別。我們目前沒有註冊商標。 ,而我們計劃註冊一些我們的商標;但是,不能保證我們的商標應用程序 將被批准。我們已獲得五項專利,其中一項在俄羅斯、加拿大和日本,兩項在美國,並有幾項專利申請正在進行中。我們不能保證我們正在進行中的專利申請將獲得批准。 如果我們的專利申請未獲批准,我們擴大或發展業務的能力可能會受到不利影響。
第三,各方也可能反對我們的商標或專利申請,或以其他方式質疑我們對商標或專利的使用。在我們的商標或專利被成功挑戰的情況下,我們可能被迫改變我們的商品和服務的品牌或重新設計我們的技術,這可能會導致喪失品牌認知度,並可能要求我們投入資源來宣傳 和銷售新的品牌和產品。
如果我們註冊、維護和保護我們的知識產權的努力不夠,或者任何第三方挪用、稀釋或侵犯我們的知識產權,我們品牌的價值就可能受到損害,這可能對我們的業務產生重大的不利影響,並可能妨礙我們的品牌獲得或維持市場的接受。我們還可能面臨聲稱我們侵犯了第三方知識產權的風險。如果第三方聲稱我們侵犯了他們的知識產權,我們的經營利潤就會受到不利的影響。任何侵犯知識產權的主張,即使是那些沒有法律價值的主張,都可能是昂貴和費時的辯護,要求我們在可行的情況下重塑我們的服務品牌,轉移 管理層的注意力和資源,或要求我們簽訂特許權使用費或許可協議,以便獲得使用第三方知識產權的 權。
任何 版税或許可協議,如果需要,我們可能無法以可接受的條件或在任何地方。如果對我們成功地提出侵犯,就可能要求我們支付重大損害,簽訂昂貴的許可證或特許權使用費協議,或停止銷售某些產品或服務,其中任何產品或服務都可能對我們的經營利潤產生不利影響,損害我們的未來前景。
我們可能面臨激烈的競爭,預期未來的競爭將增加,這可能會使我們無法開發客户基礎併產生收入。
我們在業務的各個方面都面臨着重大的競爭。我們的競爭對手包括真正的擬合,虛擬大小,易測,AR測量套件, 和智能度量。這些公司在我們這個行業可能已經有了一個成熟的市場。這些公司中的大多數比我們擁有更多的財政和其他資源,而且開發他們的產品和服務的時間比我們開發的時間長。
在 此外,我們的一些較大的競爭對手有更廣泛的產品提供和利用他們的關係基於 其他產品或將功能納入現有產品,以阻止潛在客户 購買我們的產品的方式業務。潛在客户也可能更喜歡從現有的解決方案提供程序購買,而不是 新的解決方案提供程序,而不管產品性能或功能如何。這些較大的競爭對手往往有更廣泛的產品線 和市場重點,因此不會那麼容易在一個特定的市場下跌。由於技術進步、競爭對手的合作或持續的市場整合,我們市場的狀況可能會發生迅速而顯著的變化。創新的新創業公司和在研究、開發方面進行重大投資的大型競爭對手,可能會發明出與我們的產品競爭的類似或優越的產品和技術。此外,我們的一些競爭對手可能彼此結成新的聯盟,或建立或加強合作關係。任何這種鞏固、收購、聯盟或合作關係都可能導致定價壓力和我們失去任何未來市場的份額,並可能導致競爭對手擁有更多的財政、技術、營銷、服務和其他資源,所有這些都會損害我們的競爭能力。此外,組織可能更願意從競爭對手那裏逐步向其現有的 基礎結構添加解決方案,而不是用我們的產品替換它們現有的基礎結構。任何不滿足和解決 這些因素都可能損害我們的業務、經營結果和財務狀況。
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如果我們失去了管理團隊的關鍵成員,我們的業務運作和未來發展可能會受到嚴重影響。
我們的業務的成功在很大程度上仍然取決於我們的高級官員和關鍵僱員的持續貢獻,無論是單獨的還是作為一個整體。我們今後的業績將在很大程度上取決於我們是否有能力留住和激勵我們的首席執行官羅寧·呂宋和我們的某些其他高級執行幹事。失去我們首席執行官、高級官員或其他關鍵僱員的服務可能對我們的業務和未來發展計劃產生重大的不利影響。我們沒有理由相信,在可預見的將來,我們將失去其中任何一個人的服務;然而,由於他們的經驗、在行業中的聲譽和在我們業務中的特殊作用,我們目前沒有有效的替代者。我們也不為 任何員工維護任何關鍵人物人壽保險。
如果 我們能夠擴大我們的業務,我們可能無法成功地管理我們的未來增長。
我們的增長可能會使我們的基礎設施和資源緊張。任何這種增長都可能給我們的管理、業務、財政和其他資源帶來更大的壓力,我們將需要培訓、激勵和管理僱員,以及吸引管理、銷售、財務和會計、國際、技術和其他專業人員。如果不以符合我們業務目標的有效方式和速度擴大這些領域和執行適當的 程序和控制措施,就會對我們的業務、業務結果和財務狀況產生重大不利影響。
我們的 業務操作是以多種語言進行的,可能會因錯誤通信或翻譯錯誤而中斷。
我們業務的成功仍然取決於我們在美國、歐洲和以色列的營銷努力,每一種努力都是用當地語言進行的。誤傳或不準確的外文翻譯可能對我們的業務運作和財務狀況產生重大的不利影響。此外,合同、通信和複雜的技術信息 必須準確地翻譯成外語。
由於我們是一家上市公司,在美國和以色列上市,我們將繼續承擔費用並承擔各種義務。
由於我們是一家在美國和以色列上市的上市公司,我們將繼續承擔大量的法律、會計和其他費用。雖然我們每年都會承擔與上市公司有關的費用,但作為一家上市公司的實際成本每年都會有所不同,而且可能與我們的估計不同。在估計 這些費用時,我們考慮到與保險、法律、會計和遵守活動有關的費用。
此外,需要維持上市公司所需的公司基礎設施,可能會轉移管理層對實施我們的增長戰略的注意力,從而妨礙我們改善業務、改善經營成果和改善財務狀況。我們已經並將繼續修改財務報告和會計制度的內部控制和程序,以履行作為美國上市公司的報告義務。然而,我們採取的措施可能不足以履行我們作為一家上市公司所承擔的義務。
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任何未來或當前的訴訟都可能對我們的業務結果、財務狀況和流動性產生重大不利影響。
有時,我們可能會受到訴訟,包括潛在的股東派生訴訟和集體訴訟。與法律責任有關的風險難以評估和量化,而且在相當長的一段時間內,它們的存在和規模仍是未知的。除某些例外情況外,我們經修訂及恢復的法團證書,或法團證書 ,以及經修訂及重訂的附例或附例,規定我們須向參與法律程序的高級人員及 董事提供補償及墊支開支。到目前為止,我們已取得董事和高級人員的責任,或D&O,保險 為我們的董事和高級官員的一些風險敞口。這種保險一般支付因向我們提供服務而成為訴訟對象的官員和董事的費用(包括向原告支付的金額、罰款和費用,包括律師費)。我們不能保證,如果發生這類訴訟,我們將能夠繼續維持這一保險的合理費率或任何數額,或足以支付這些費用的數額。如果沒有D&O保險,如果我們的官員和董事因他們向我們提供的服務而受到法律訴訟,我們將支付給他們的賠償金額可能對我們的財務狀況、經營結果和流動資金產生重大的不利影響。這種訴訟和任何有關的宣傳都可能造成大量費用,除其他外,轉移管理層和我們僱員的注意力。在對我們提出的任何索賠或訴訟中,不利的結果可能對我們的財務狀況和業務在不利結果發生期間的結果產生重大的不利影響,並可能在今後的時期造成不利影響。進一步, 我們宣佈的任何解決辦法都可能使我們面臨第三方進一步向我們提出的要求金錢或其他損害賠償的要求,即使不成功,也會轉移管理層對業務的注意力,並使我們承擔費用,可能是實質性的,以維護這些事項,這可能對我們的財務狀況產生重大不利影響。有關我們參與正在進行的訴訟事項的更多信息,請參見第 30頁的“法律訴訟程序”。
聯邦、州和地方或以色列的税收規則可能對我們的業務結果和財政狀況產生不利影響。
我們在美國要繳納聯邦、州和地方税,對我們在以色列的業務也要繳納以色列的地方税。儘管我們認為我們的税收估計是合理的,但如果國税局或其他税務當局不同意我們在報税表上所採取的立場,我們可能會面臨額外的税收責任,包括利息和罰款。如果是實質性的話,在最後裁定任何爭端時支付這些額外的款項可能會對我們的行動結果和財務狀況產生重大影響。此外,遵守新的税收規則、法律或條例可能會影響我們的財政狀況,聯邦或州法定税率的增加和税法、規則或條例的其他變化可能會提高我們的實際税率。我們實際税率的任何提高都會對我們的財務業績產生重大影響。
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與我們在以色列的行動有關的風險
我們的總部和我們的大部分行動都設在以色列,因此,以色列的政治條件可能影響我們的行動和結果。
我們的總部和我們的大部分業務都設在以色列中部,我們的主要僱員、官員和主任都是以色列的居民。因此,以色列及其周圍地區的政治、經濟和軍事狀況可能直接影響我們的業務。自1948年以色列國成立以來,以色列與其阿拉伯鄰國之間發生了若干次武裝衝突。任何涉及以色列的敵對行動或中斷或限制以色列境內或以色列與其貿易夥伴之間的貿易,都可能對我們的行動和行動結果產生不利影響,使我們更難以籌集資金。2008年冬季、2012年冬季和2014年夏季,以色列與在加沙地帶活動的一個民兵團體和政黨哈馬斯發生武裝衝突,2006年夏天,以色列與黎巴嫩伊斯蘭什葉派民兵團體和政黨真主黨發生武裝衝突。以色列與土耳其、伊朗和某些阿拉伯鄰國的關係面臨政治緊張。此外,最近的衝突涉及對以色列各地的民用目標進行導彈襲擊,並對以色列的商業狀況產生不利影響。中東和北非各國最近的政治起義和社會動亂正在影響這些國家的政治穩定。這種不穩定可能導致以色列與這些國家之間的政治關係惡化,並引起對該區域安全和可能發生武裝衝突的關切。該區域的任何武裝衝突、恐怖活動或政治不穩定都可能對商業條件產生不利影響,並可能損害我們的行動結果。例如, 該區域敵對行動的任何重大升級都可能導致我們的一部分僱員和服務提供者被徵召長期執行軍事任務。我們做生意的各方有時拒絕在動亂或緊張局勢加劇期間前往以色列,迫使我們在必要時作出其他安排。此外,以色列的政治和安全局勢可能導致我們與其簽訂了涉及以色列境內履行義務的協議的各方聲稱,它們沒有義務根據這些協定中的不可抗力條款履行其根據這些協定所作的承諾。以色列政治和安全局勢今後的任何惡化都將對我們的業務產生不利影響。
我們的商業保險不包括與中東安全局勢有關的事件可能造成的損失。雖然以色列政府目前對恐怖分子的攻擊或戰爭行為所造成的直接損害的恢復價值作出了賠償,但我們不能向你保證政府的這一覆蓋範圍將得到維持。我們所遭受的任何損失或損害都可能對我們的業務產生重大的不利影響。該區域的任何武裝衝突或政治不穩定都可能對商業條件產生不利影響,並可能損害我們的行動結果。
此外,在過去,以色列國和以色列公司受到經濟抵制。一些國家仍然限制與以色列國和以色列公司的業務往來。這些限制性法律和政策可能對我們的經營結果、財務狀況或業務的擴大產生不利影響。
國家的立法權屬於以色列議會,這是一個一院制議會,由全國根據比例代表制選舉產生的120名議員組成。以色列最近的大選分別於2019年4月9日、2019年9月17日和2020年3月2日舉行。圍繞最近選舉結果的不確定性可能繼續存在。以色列實際或被認為的政治不穩定或政治環境中的任何消極變化,可能個別地或總體上對以色列經濟產生不利影響,進而對我們的商業、財政狀況、業務結果和前景產生不利影響。
以色列的經濟可能會變得不穩定。
以色列經濟不時會經歷通貨膨脹或通貨緊縮、外匯儲備低、世界商品價格波動、軍事衝突和內亂。出於這些和其他原因,以色列政府對實行財政和貨幣政策、進口關税、外匯限制、工資、價格和外匯匯率管制的經濟進行了幹預,並對以色列銀行向被視為附屬集團的公司提供貸款限額的規定進行了幹預。以色列政府定期改變在這些地區的政策。重新出現以前破壞穩定的 因素可能使我們更難經營其業務,並可能對其業務產生不利影響。
我們的一些僱員有義務在以色列履行軍事後備職責。
許多以色列公民,包括我們的僱員,都有義務履行一個月的義務,在某些情況下,必須履行更多的年度軍事儲備義務,直到他們年滿40歲(或以上,為從事某些職業的預備役人員),在發生軍事衝突時, 可能被徵召服兵役。為了應對恐怖主義活動的增加,軍事預備役人員有大量的徵召。未來可能會有軍事預備役徵召.我們的業務可能會被這樣的呼叫中斷。這種中斷可能會對我們的業務、經營結果和財務狀況產生重大的不利影響。
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可能很難執行非以色列人對該公司或其高級和董事的判決。
我們的業務子公司在以色列成立。我們所有的執行幹事和董事都不是美國的居民,我們的大部分資產以及我們的執行幹事和主任的資產都設在美國境外。因此,對我們或其中任何一人作出的判決,包括根據美國聯邦證券法的民事責任規定作出的判決,不得在美國收回,也不一定由以色列法院強制執行。也很難影響在美國向這些人送達訴訟程序,或在以色列最初提起的訴訟中提出美國證券法主張。此外,投資者或任何 其他人或實體很難就美國在以色列的證券法提起訴訟。以色列法院可能拒絕審理指控違反美國證券法的申訴,理由是以色列不是提出這一要求的最適當論壇。此外,即使以色列法院同意審理索賠,它也可以確定以色列法律而不是美國法律適用於索賠。如果發現美國法律適用,適用的美國法律的內容往往涉及專家證人的證詞,這可能是一個耗時和昂貴的過程。某些程序事項也將由以色列法律管轄。以色列幾乎沒有處理上述事項的具有約束力的判例法。由於在以色列執行對我們不利的判決的困難,可能無法收取美國或外國法院判給我們的任何損害賠償。
我們的國際業務可能使我們面臨更多的風險,包括匯率波動、法律規定和政治上的不穩定,或可能損害我們的業務和經營結果的經濟不穩定。
我們的國際業務使我們面臨以下風險,這些風險可能對我們的業務和業務產生重大不利影響:
● | 貶值和貨幣匯率波動,包括美元和新謝克爾之間的波動; |
● | 遵守當地法律,包括勞動法和知識產權法的費用; |
● | 遵守國內外政府政策,包括遵守以色列證券法和TASE; |
● | 改變貿易規則和程序,影響我們的產品的批准、生產、定價、銷售、償還和獲取; |
● | 遵守適用的外國反腐敗法、反托拉斯/競爭法、反抵制以色列法和反洗錢法;以及 |
● | 經濟和地緣政治的發展和條件,包括全球經濟和金融市場持續不穩定、國際敵對行動、恐怖主義行為和政府反應、通貨膨脹、傳染病(例如冠狀病毒)的爆發以及軍事和政治聯盟。 |
與我們普通股有關的風險
一個更活躍、流動性更強的普通股交易市場可能不會發展,我們普通股的價格可能會大幅波動。
我們的普通股雖然在納斯達克資本市場上市,但自2016年7月25日以來才在納斯達克資本市場上市,我們的普通股市場交易量相對有限,一個更加活躍、流動性更強的公開交易市場可能無法發展,也可能無法持續。我們普通股交易市場的流動性有限,可能會對股票持有人在其希望出售普通股時或以其認為可接受的價格出售其普通股的能力產生不利影響。如果一個更活躍、流動性更強的公開交易市場不發展,我們通過出售普通股籌集資本的能力可能受到限制,我們利用普通股的股份收購其他公司或資產的能力也可能受到限制。此外,如果我們的股票有一個較薄的交易市場或“浮動”,我們共同的股票的市場價格可能比整個股票市場的波動要大得多。如果沒有大規模的流通股,我們的普通股的流動性將低於擁有更廣泛公有制的公司的股票,因此,我們普通股的交易價格可能會更加波動,而且你將更難變現對我們普通股的任何投資。此外,股票市場 受到重大價格和數量波動的影響,我們的普通股價格可能會因下列幾個因素而大幅波動:
● | 我們的季度或年度經營業績; |
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● | 在我們的收益估計中改變 ; |
● | 證券分析師對我們的業務或行業提出的投資建議; |
● | 增加或離開關鍵人員; |
● | 業務、盈利估計或市場對我們競爭對手的看法的變化; |
● | 我們未能取得與證券分析師預期一致的經營業績; |
● | 工業、一般市場或經濟條件的變化; |
● | 宣佈立法或法規的改變;以及 | |
● | 自然災害以及政治和經濟不穩定,包括戰爭、恐怖主義、政治動亂、某些選舉和投票的結果、流行病的出現或其他廣泛的衞生緊急情況(或對這種緊急情況的可能性的關切,例如最近爆發的冠狀病毒)、抵制、通過或擴大政府貿易限制以及其他商業限制。 |
近幾年來,股票市場經歷了價格和成交量的劇烈波動,極大地影響了許多公司證券的報價。這種變化似乎經常發生,而不考慮具體的經營業績。 我們的普通股的價格可能會根據與我們很少或根本沒有關係的因素而波動,而這些波動 可以大幅度降低我們的股票價格。
我們股票所有權的集中可能會使一個股東或少數股東對需要股東批准的事情產生重大影響。
作為2020年3月1日的 ,我們管理團隊的成員受益地擁有我們大約7.5%的未償普通股。此外,Shoshana Zigdon公司擁有大約9.0%的未償普通股。因此,管理層和Zigdon女士總共擁有大約16.5%的投票權。因此,管理層和Zigdon女士可能有能力對提交給我們的股東批准的所有事項進行實質性控制,包括:
● | 選舉我們的董事會成員; |
● | 免去我們任何董事的職務; |
● | 修訂我們的法團證書或附例;及 |
● | 採取可能推遲或防止控制權改變或阻礙涉及 us的合併、收購或其他業務合併的措施。 |
此外,管理層和股東的股票所有權可能會阻止潛在的收購者提出投標報價或以其他方式試圖控制我們,這反過來又會降低我們的股價或阻止我們的股東 實現高於我們股票價格的溢價。任何額外的投資者都將擁有我們普通股的少數股權, 將擁有少數投票權。
我們的股東在公開市場上出售大量普通股可能會對我們普通股的市場價格產生不利影響。
我們普通股流通股中的很大一部分可以隨時出售給市場。這些股份中有很大一部分由兩名股東持有,其中一名是羅寧·呂宋,他同時也是首席執行官和董事。雖然我們認為呂宋先生目前無意出售我們的大量股票,但我們不能提供任何這樣的保證。此外,我們不能保證其他大股東Zigdon女士目前沒有出售大量我們股票的意圖。如果兩個股東中的任何一個決定在短期內出售大量股票(假定這種銷售是允許的),即使我們的業務做得很好,這種銷售也會導致我們普通股的市價大幅度下降。此外,我們的普通股的市場價格可能會下降,結果是有可能發生這種銷售的看法 。這些出售,或這些出售可能發生的可能性,也可能使我們今後在我們認為適當的時間和價格出售股票證券變得更加困難。
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我們的證券在一個以上的市場上交易,這可能導致價格的變化。.
我們的 證券自2016年7月以來一直在納斯達克資本市場交易,自2005年9月以來一直在TASE交易。我們的證券 在這類交易所以不同的貨幣(納斯達克資本市場的美元和TASE的新結算系統)和不同的 時間(由於美國和以色列不同的時區、交易日和公共假日)進行交易。由於上述和其他因素,我們在這兩個交易所的證券的交易價格可能有所不同。TASE股票價格的任何下跌都可能導致我們股票在納斯達克資本市場的交易價格下降,反之亦然。
我們 是一家較小的報告公司,由於適用於這些公司的披露和治理要求減少,我們的普通股對投資者可能不那麼有吸引力。
我們 是一家較小的報告公司(即由市值小於2.5億美元的非關聯公司持有的“公開浮動”公司),我們有資格利用對其他上市公司適用的各種報告要求的某些豁免。我們選擇採用這些減少的披露要求。我們無法預測投資者是否會發現,由於我們利用這些豁免,我們的普通股吸引力會降低。如果一些投資者發現我們的普通股由於我們的選擇而沒有吸引力,那麼我們的普通股可能會有一個不那麼活躍的交易市場,而我們的股票 的價格可能會更不穩定。
我們不期望在可預見的將來支付任何現金紅利。.
我們從未申報或支付過普通股的現金紅利。我們打算保留我們未來的收入,如果有的話,以便將 再投資於我們業務的發展和增長,因此,我們不打算在可預見的 未來對我們的普通股支付紅利。任何未來支付股息的決定將由我們的董事會自行決定,並將取決於我們的財務狀況、運營結果、資本要求以及董事會認為相關的其他因素。投資者 不應購買我們的普通股,期望得到現金紅利。由於我們不支付紅利,而且可能有有限的 交易,投資者可能沒有任何方式來清算或收取他們的投資的任何付款。因此,即使我們的業務運作成功,我們未能支付股息,也可能使投資者看不到任何投資回報。在 另外,由於我們不支付紅利,我們可能有困難籌集額外的資金,這可能會影響我們的能力,擴大 我們的業務運作。
我們可以在不徵求股東意見的情況下出售更多普通股,也不向現有股東出售股份,這將導致公司股東權益的稀釋,並可能壓低我們的股價。
我們的註冊證書 目前授權發行100,000,000股普通股,其中2,600,701股截至2020年3月1日仍未發行,並授權我們的董事會增發普通股。雖然我們的董事會打算利用其合理的業務判斷來履行對我們當時的股東的信託義務此外,除了我們在過去的一次發行中授予的某些參與權外,我們的股票沒有優先購買權,這意味着我們可以將我們的股本股份出售給其他人,而無需在這次發行中向購買者提供購買其所出售股份的比例份額的權利。因此,我們的任何額外的股票銷售都會沖淡你方在我們公司的所有權權益。
我們的未發行認股權證的數量包含反稀釋條款,如果觸發,可能會對我們當時的股東造成很大的稀釋,並對我們的股價產生不利影響。
我們未執行的認股權證數量中包含反稀釋條款。因此,如果我們將來發行或授予任何權利,以低於我們某些認股權證行使價格的每股價格購買我們的任何普通股或其他可轉換為普通股的證券,則除某些例外情況外,行使價格將被降低。如果 我們發行或被視為發行了低於這些認股權證行使價格的證券,我們普通股的持有者可能會經歷稀釋,這可能是相當大的,並可能降低我們的證券的市場價格。此外,這種反稀釋權的潛在應用可能使我們無法尋求額外的融資,這將對我們為我們的業務提供資金和繼續支持我們的增長倡議的能力產生不利影響。
我們的季度經營業績可能會大幅波動。.
我們預計我們的經營業績會受到季度波動的影響。我們的淨虧損和其他經營業績將受到許多因素的影響,其中包括:
● | 與我們的研究和開發有關的開支水平的變化; |
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● | 我們可能捲入的任何訴訟; |
● | 影響我們產品的監管發展;以及 |
● | 我們執行任何合作、許可或銷售協議,以及根據這些安排付款的時間。 |
如果我們的季度經營業績低於投資者或證券分析師的預期,我們的普通股價格可能會大幅下跌。此外,我們經營業績的任何季度波動都可能導致我們的普通股價格大幅波動。
如果 我們不遵守2002年“薩班斯奧克斯利法”有關會計控制和程序的規則,或者如果我們發現內部控制和會計程序中的重大弱點和缺陷,我們的股價可能會大幅下跌,籌集資金可能會更加困難。
如果 我們不遵守2002年“薩班斯-奧克斯利法案”中有關披露控制和程序的規則,或者如果我們發現內部控制和會計程序中的重大弱點和其他缺陷,我們的股價可能大幅下跌,籌集資金可能會更加困難。“薩班斯-奧克斯利法”第404節要求對我們對財務報告的內部控制的有效性進行年度管理評估,並要求我們的獨立審計員就這些評估提出報告。如果發現重大弱點或重大缺陷,或者如果我們未能實現和維持內部控制的充分性,我們可能無法確保我們能夠不斷地得出結論,即我們根據“薩班斯-奧克斯利法”第404節對財務報告實行了有效的內部控制。此外,有效的內部 控制對於我們提出可靠的財務報告是必要的,而且對於幫助防止金融欺詐也很重要。如果我們不能提供可靠的財務報告或防止欺詐,我們的業務和經營結果就會受到損害,投資者可能對我們報告的財務信息失去信心,我們普通股的交易價格可能會大幅下跌。
我們的公司註冊證書、附例和特拉華州法律可能會產生反收購效果,可能會阻止、延遲或阻止控制上的 改變,這可能導致我們的股價下跌。
我們的註冊證書、附例和特拉華州法律可能使第三方更難收購我們,即使完成這樣的交易對我們的股東有利。我們的公司註冊證書、章程和特拉華州法律的規定也可能會抑制潛在的收購提議或提出投標要約,或推遲或阻止控制權的改變,包括股東可能認為有利的變動。這些規定也可能阻止或挫敗我們的股東企圖更換或撤換我們的管理層。特別是適用的“公司註冊證書”、“章程”和“特拉華州法”,除其他外:
● | 使董事會有能力在未經股東批准的情況下修改章程; |
● | 對免職董事施加 限制; |
● | 規定董事會的空缺可由多數董事填補,但不足法定人數; |
● | 要求股東訴訟必須在正式召開的股東會議上進行,並以書面同意一般禁止股東採取行動; |
● | 消除股東召集股東特別會議的能力; |
● | 為董事會選舉提名或提議可在正式召開的股東會議上採取行動的事項規定預先通知要求。 |
我們受“特拉華普通公司法”第203條的約束,該節除某些例外情況外,禁止公開持有的特拉華公司與“有利害關係的股東”之間的“業務 組合”,後者一般被定義為成為特拉華州公司15%或15%以上有表決權股票的實益所有者的股東,自該股東成為有利害關係的股東之日起三年的 期內。預計這些規定將阻止某些類型的強制性接管做法和不適當的收購出價,並鼓勵尋求獲得我們控制權的人首先與我們的董事會談判。這些規定可能會推遲或阻止某人與我們收購或合併,這可能導致我們普通股的市場價格和我們的證券價值下降。此外,適用於TASE 上市公司的規則也限制了關於新類別股份的許可條款,並禁止任何這類新的股份 擁有比在TASE上市的股票的權利更高的投票權。
27
如果我們不遵守納斯達克資本市場繼續上市的要求,我們的普通股可能會被摘牌,我們的普通股的價格和我們進入資本市場的能力可能會受到不利影響。
2019年1月22日,納斯達克股票市場(LLC)或納斯達克(Nasdaq)通知我們,我們不符合納斯達克上市規則5550(A)(2)規定的最低投標價格要求,也不符合在納斯達克資本市場(Nasdaq Capital Market)繼續上市的規則。 規則要求上市證券維持每股1.00美元的最低出價,納斯達克上市規則5810(C)(3)(A)規定,如果缺額持續30天,就不符合最低出價要求。通知規定,我們有180個日曆日,直到2019年7月22日,才能重新遵守 規則。為了恢復合規,我們普通股的投標價格必須至少為每股1.00美元,至少連續10個工作日。
我們 沒有在2019年7月22日前恢復遵守規則,因此,在2019年7月23日,我們收到了工作人員 的通知,根據我們繼續不遵守規則的情況,工作人員決定從Nasdaq 退出巡迴普通股,除非我們及時向納斯達克聽證會小組或專家組提出請求。
根據納斯達克的程序,我們對納斯達克的決定提出上訴,要求專家小組進行聽證,爭取繼續上市,這使我們的普通股沒有上市。聽證會於2019年9月19日舉行。2019年10月1日,專家小組批准了我們關於將我們的普通股繼續在納斯達克資本市場上市的請求,要求將 延長至2020年1月20日,但條件是我們在此日期之前恢復遵守“規則”,並證明 遵守了在納斯達克繼續上市的所有要求。
在2019年11月15日,我們對普通股實行了1比15的反向股票分割.反向股票分割的主要目的之一是滿足規則,使我們的普通股對某些機構投資者更具吸引力,從而加強我們的投資者基礎。反向股票拆分在2019年11月19日的 業務開業時對納斯達克市場有效。在2020年2月7日,我們收到工作人員的通知説,專家小組批准了我們關於在納斯達克股票市場繼續上市的請求,直至2020年5月18日。如果我們不能在2020年5月18日前恢復遵守該規則,或者如果我們不能證明我們遵守了在納斯達克繼續上市的所有要求,或者根據延長期內發生的任何重大 事件,納斯達克將把我們的普通股從納斯達克資本市場退市。
同樣在2019年11月19日,我們收到納斯達克的正式通知,我們不遵守納斯達克上市規則5550(B)(1)或股東權益規則(截至9月30日, 2019)規定的至少250萬美元的股權要求,可作為退市的額外依據。根據納斯達克上市規則,我們獲得了 機會,並計劃及時提交我們的計劃,以恢復遵守股東權益規則,供小組 審議。
另外,2018年9月6日,納斯達克通知我們,我們不符合“納斯達克資本市場繼續上市規則”規定的最低投標價格要求。2018年10月10日,納斯達克的工作人員得出結論, 我們已經重新遵守了規則,因為我們的普通股的收盤價從2018年9月20日到2018年10月9日連續10個工作日一直保持在每股1.00美元或更高的水平。
此前, 在2017年9月26日,納斯達克通知我們,我們沒有遵守規則中規定的最低投標價格要求。通知規定,我們有180個日曆日,直到2018年3月26日,以恢復遵守 規則。此外,2017年6月5日,我們收到納斯達克上市資格部的書面通知,通知 us,在過去的30個工作日裏,我們的普通股沒有按照納斯達克上市規則第5550(B)(2)條的要求,維持上市證券最低市值3500萬美元。通知規定,我們有180個日曆日,或在2017年12月4日之前,重新遵守納斯達克上市規則5550(B)(2)。2017年12月5日,我們收到納斯達克上市資格部的第二份書面通知,通知我們,如果我們不在2017年12月4日前恢復遵守納斯達克上市規則第5550(B)(2)條,我們的證券將於2017年12月14日從納斯達克資本市場被摘牌,成為開業的 。此後,我們要求向聽訊小組提出上訴,從而在聽訊小組作出決定之前暫緩將我們的證券除名。2018年1月22日,納斯達克的工作人員得出結論,我們已經重新遵守了規則,因為2018年1月5日至2018年1月19日連續10個工作日,我們的普通股收盤價為每股1美元或更高。此外,2018年1月26日,納斯達克聽證會顧問通知我們,納斯達克工作人員已通知他們,我們的上市證券缺乏症市場 價值(如其規則5550(B)(2)所述)已經治癒,我們符合 所有適用的上市標準。結果, 原定於在聽訊小組舉行的聽證會被取消。
沒有任何 可以保證,我們將繼續達到適用的納斯達克繼續上市標準。不符合適用的 納斯達克繼續上市標準可能導致我們的普通股退市。將我們的普通股從納斯達克(Nasdaq)退市可能會大大降低我們普通股的流動性,並導致我們的普通股價格相應大幅下跌。此外,退市可能會損害我們以我們可以接受的條件通過其他籌資來源籌集資金的能力,或者根本不可能,並可能導致投資者、僱員失去信心和商業發展機會減少。
行使未清認股權證和股票期權將對現有股東持有我國股本的百分比產生稀釋作用。
作為2020年3月1日的股票,我們有未發行的認股權證,可以購買我們的普通股和股票期權的2,163,897股,購買我們普通股的2,441,007股,這些認股權證和期權可在0.04美元至4.41美元的價格範圍內行使。這些期權和認股權證的期限從2019年7月至2023年12月屆滿。如果持股人行使大量這種認股權證和股票期權,我們現有股東擁有的普通股的百分比將被稀釋。
28
如果 我們的普通股受到便士股票規則的約束,那麼這可能導致美國經紀人-交易商不鼓勵 進行我們普通股的股票交易。
根據“交易法”第 15g-9條規則,為與我們有關的目的,“便士股票”的定義是任何市場價格低於每股5.00美元或行使價格低於每股5.00美元的股票,但 除外。如果我們不保留在納斯達克資本市場上市,或不滿足某些有形資產淨額或平均收入要求,如果我們的普通股價格低於5.00美元,我們的普通股將被視為一分錢的股票。對於涉及一分硬幣股票的任何交易,除非豁免,否則規則要求:(A)經紀人或交易商必須批准一個人關於便士股票交易的 帳户;(B)經紀人或交易商從投資者收到一份交易的書面協議, 列明擬購買的便士股票的身份和數量。
在批准一個人的便士股票交易賬户的命令中,經紀人或交易商必須:(A)獲取該人的財務信息(br}和投資經驗目標;(B)合理確定便士股票 的交易適合該人,並且該人在金融事務方面有足夠的知識和經驗,能夠評估便士股票交易的風險。經紀人或交易商在進行一分硬幣股票交易之前,還必須提交證券交易委員會規定的與便士股票市場有關的披露時間表,其中:(A)説明經紀人 或交易商作出適當決定的依據;(B)確認經紀人或交易商在交易前收到了投資者簽署的書面協議 。一般來説,經紀人可能不太願意執行證券交易,使 遵守“便士股票”規則。這可能使投資者更難以處置我們的普通股,並導致我們普通股的市場價值下降。
還必須披露投資於公開發行和二級交易的便士股票的風險,以及向經紀人或交易商和註冊代表支付的 佣金、證券的當前報價以及投資者在便士股票交易中欺詐時可獲得的權利和補救辦法。最後,每月報表必須披露賬户中持有的便士股票的最近價格信息和有限市場的 便士股票信息。
根據規則144,我們目前發行和發行的股票的出售可以自由交易,並可能稀釋你方股票的市場,並對我們普通股的價格產生抑制作用。
我們普通股流通股中的一部分是根據1933年“證券法”(修正後的“證券法”或“證券法”)第144條所指的“限制性證券”。作為受限制的股份,這些股份只能根據有效的登記聲明或根據“證券法”和適用的國家證券法規定的規則144或其他適用的豁免登記豁免轉售。“規則”第144條實質上規定,在某些條件下,持有限制性證券至少6個月(在向證券交易委員會提交關於空殼公司和前空殼公司的10份資料後一年)的發行人的附屬公司 (按規則144(A)(1)的定義),可在某些條件下,每三個月在經紀交易中出售一次 ,在出售前四個日曆周內,不超過公司普通股 流通股1%以上或每週平均交易量不超過1%的一些股票( 四個日曆周規則不適用於在場外市場掛牌的公司)。第144條還允許,在某些情況下,不受任何限制地由非本公司附屬機構的人出售證券,而該人已滿足一年的持有期。根據第144條或根據“證券法”的任何其他豁免進行的出售,如果有,或根據隨後對我們普通股的登記,可能會對我們在任何可能發展的活躍市場上的普通股的價格產生抑制作用。
我們 以前是一家“空殼公司”,因此受到某些限制,一般不適用於其他上市公司 。
在我們2012年暫停報告之前,我們是一家公開報道的“空殼公司”,根據“外匯法案”規則12b-2的定義。雖然我們不再是“空殼公司”,但我們仍須受“證券法”的某些限制,以轉售以前曾是空殼公司的發行人所發行的證券。具體來説,規則 144可用於轉售我們受限制證券的安全港,只有在我們提交所有報告和其他材料時,才可供我們的股東使用,這些報告和其他材料必須由1934年“證券和交易法”第13或15(D)節修訂,或適用的“交易法”在前12個月內提交,但目前關於表格8-K的報告除外,無論受限制證券最初是在當時發行的,我們還是空殼公司,還是在這種地位終止後的 。因此,我們 規則144所指的“受限制證券”的持有人將受本公司規則144所列條件的約束。其他不是前空殼公司並已報告超過12個月的報告公司不受此報告門檻的限制,因為非附屬公司依賴規則144。因此,我們今後出售或出售的任何受限制證券,或為提供服務或任何其他目的而向 顧問或僱員發行的受限制證券,均不得轉售,除非此類證券 已在證券交易委員會登記或符合第144條的要求。因此,我們很難為我們的業務提供資金,用我們的證券而不是現金支付給我們的僱員和顧問。此外, 除非我們同意向證券交易委員會登記這類證券,否則我們很難通過出售債務或股票證券來籌集資金,這可能會使我們今後花費更多的資源。我們以前作為“空殼公司”的地位可能會使我們今後無法籌集更多資金、僱用僱員和顧問,並利用我們的證券支付任何可能導致我們的證券價值下降或變得毫無價值的收購。
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項目 1B未解決的工作人員意見
沒有。
項目 2.屬性
我們目前在以色列機場城Hayarden街4號租用了1 660平方英尺的辦公空間。租期為36個月,自2019年8月20日起至2022年8月20日止,可選擇再延長36個月。包括水電費在內的每月租金約為11 000美元。
項目 3.法律程序
2018年8月7日,我們在紐約州最高法院、紐約州縣開始對北帝國有限責任公司或北帝國提起訴訟,罪名是違反了一項證券購買協議或“北方帝國協定”,在該協議中,我們要求賠償金額有待審判時確定,但在任何情況下都不得少於616 000美元。在此之前,北帝國也向同一法院提交了一份通知通知的傳票,其中他們聲稱因據稱違反“北方帝國協定”而造成1 140萬美元的損害賠償。2018年9月27日,北帝國提出答覆,並在我們對它們提起的訴訟中提出反訴,聲稱我們未能及時向北帝國交付股票,給北帝國造成了10,958,589美元的損失。北帝國還對我們的前董事會主席eli wales和roen luzon提出了第三方投訴,並以個人身份對他們提出了類似的指控。2018年10月17日,我們對北帝國的反訴提出了答覆。2018年11月15日,Eli Walles和Ronen Luzon提出一項動議,要求駁回北帝國的第三方申訴。在2020年1月6日,法院批准了這項動議,駁回了第三方的申訴。我們相信,根據我們的法律顧問的意見,反訴很可能會被駁回。我們打算大力捍衞北帝國的任何主張。
在上述情況之外,我們有時也可能捲入訴訟,並受到各種法律訴訟、索賠、訴訟威脅和在正常業務過程中的調查。雖然我們作為一方當事人的某些事項可以具體説明所要求的損害賠償,但這種索賠不一定是合理的可能的損失。鑑於訴訟固有的不確定因素,目前無法預測這些事項的最終結果,也無法合理估計可能的損失數額或損失範圍(如果有的話)。
任何訴訟事件的不利結果都可能要求我們支付大量損害,或阻止我們銷售我們的某些產品。因此,上述任何事項或其他訴訟事項的解決或不利結果,都可能對我們的業務、經營結果和財務狀況產生重大不利影響。
項目 4.礦山安全披露
不適用。
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第二部分
項目 5.註冊人普通股市場、相關股東事項和發行人購買權益證券
市場信息
我們的股票目前在特拉維夫證券交易所和納斯達克資本市場上市,代號為“MYSZ”。我們的股票自2016年7月25日以來一直在納斯達克資本市場交易。
持有人
作為2020年3月1日的記錄,我們有57個股東。股東的實際人數大於這一記錄 持有人的數目,其中包括實益所有者但其股份由經紀人和其他被提名人以街頭名義持有的股東。
紅利 策略
我們從未申報或支付過普通股的現金紅利。我們打算保留我們未來的收入,如果有的話,以便將 再投資於我們業務的發展和增長,因此,我們不打算在可預見的 未來對我們的普通股支付紅利。任何未來支付股息的決定將由我們的董事會自行決定,並將取決於我們的財務狀況、運營結果、資本要求以及董事會認為相關的其他因素。
根據股權補償計劃授權發行的證券
有關我們的權益補償計劃的資料 在此以表格10-K.“某些實益 擁有人及管理及有關股東事宜的保證擁有權”為參考。
最近出售未註冊證券
沒有。
項目 6.選定的財務數據
作為第S-K條第10項所界定的“較小的報告公司”,我們無須提供這方面的資料。
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項目 7.管理層對財務狀況和業務結果的討論和分析
您應該閲讀下面的討論,以及我們的財務報表和本年度表格10-K的其他部分中的相關説明。下面的討論包含前瞻性陳述,這些陳述受到風險、不確定性和 假設的影響,包括那些在“風險因素”下討論的假設。我們的實際結果、業績和成就可能與這些前瞻性陳述中所表達或暗示的結果大不相同。
概述
我們 是移動設備測量解決方案的創建者,它開發了創新的解決方案,旨在解決多個垂直行業中的缺點 ,包括電子商務時尚/服裝、送貨/包裹以及自己動手或DIY等行業。利用我們專有技術中的複雜算法,我們可以以各種新穎的 方式計算和記錄測量值,最重要的是增加全球企業的收入。
我們的 解決方案可以通過移動設備精確地測量各種項目。通過將應用程序 下載到智能手機,用户就能夠在用户希望測量的項的表面上運行移動設備。然後,信息 自動發送到基於雲的服務器,在該服務器上,通過我們的專有算法計算維度,然後將精確的測量(+或-2釐米)發送回用户的移動設備。我們認為,這項技術的商業應用在許多領域具有重要意義。
目前, 我們主要集中在電子商務時尚/服裝業.此外,我們的解決方案涉及航運/包裹和 DIY使用市場。
我們的產品正處於商業化階段,儘管我們迄今只創造了很少的收入。最近幾個月,丹麥時尚品牌Isay選擇MySizeID作為測量解決方案,我們宣佈計劃在澳大利亞推出MySizeID,與全球零售市場 運營商合作,為定製服裝和商品行業推出一款集成的、基於技術的應用程序。我們與領先的多類別零售內衣品牌PTI簽訂了MySizeID許可證協議,成功地整合了 ,併為DeMoulin推出了MySizeID智能測量解決方案軟件開發包(SDK),這是一家音樂表演集團服裝公司(DeMoulin),是一家名為DeMoulin的音樂表演集團,是一家名為DeMoulin的音樂表演集團,是一家名為DeMoulin的音樂表演集團。我們正在全球範圍內將MySizeID整合到世界上最大的服裝公司之一的電子商務平臺中,該平臺已經在全球範圍內擴展。此外,我們還直接或通過與WooCommerce、Shopify和LightSpeer的合作,與多家 其他零售商簽訂了協議。我們最近還宣佈,BoxSize已被批准用於霍尼韋爾的全球供應商方案,並繼續與以色列最大的包裹運送公司之一Katz公司取得進展,因為它們已開始在組織內推出BoxSize。
當我們向主要零售商和服裝公司推出我們的 產品時,在我們能夠確認收入之前,新客户有一個提升的準備時間。 這種準備時間在不同的客户之間不同,特別是當客户是一級零售商時,集成過程可能需要更長的時間。一般來説,我們首先將我們的產品集成到客户的在線平臺中,然後進行試點和實施, ,並假設我們成功了,所有這些都需要時間才能以有意義的方式影響我們的財務業績 。雖然我們已經開始產生初步的銷售收入,但我們並不期望在即將到來的季度內產生有意義的收入。由於與我們的市場滲透成功相關的眾多風險和不確定因素,以及我們在多大程度上依賴於MySizeID我們無法預測我們將在多大程度上確認收入。我們可能無法成功地開發或銷售我們目前或擬議中的任何產品或技術,這些產品或技術可能無法產生任何收入,而產生的任何收入可能不足以使我們成為盈利或隨後保持盈利。
業務結果
下面的 表提供了所述期間的操作結果。
年度 截至12月31日 | ||||||||
2019 | 2018 | |||||||
(千美元) | ||||||||
收入 | 63 | - | ||||||
收入成本 | (21 | ) | - | |||||
毛利 | 42 | - | ||||||
研發費用 | $ | (1,516 | ) | $ | (1,105 | ) | ||
銷售和營銷 | (1,929 | ) | (899 | ) | ||||
一般和行政 | (2,587 | ) | (3,171 | ) | ||||
營運損失 | (5,990 | ) | (5,175 | ) | ||||
財務收入(支出),淨額 | 493 | (794 | ) | |||||
淨損失 | $ | (5,497 | ) | $ | (5,969 | ) |
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2019年12月31日終了年度與2018年12月31日終了年度比較
收入
從 開始到2018年12月31日,我們沒有從業務中產生任何收入,我們仍然期望為執行進一步的研究和開發活動而遭受額外的 損失。我們在2019年才開始創造收入。截至2019年12月31日,我們的收入為63,000美元,而截至2018年12月31日的年度為零。與 同期相比,增加的主要原因是試驗協議和服務軟件協議.
研究費用
我們2019年12月31日終了年度的研究和開發費用為1 516 000美元,比2018年12月31日終了年度的1 105 000美元增加了411 000美元,即約37%。增加的主要原因是與僱用新僱員有關的 費用增加,以及以庫存為基礎的付款,但分包商費用的減少抵消了這些費用的增加。我們預計 ,研究和開發費用將繼續增加,到2020年,我們將招聘更多的僱員。
銷售費用和市場費用
截至2019年12月31日,我們的銷售和營銷支出為1,929,000美元,比2018年12月31日終了年度的899,000美元增加了1,030,000美元,即115%。增加的主要原因是與僱用新僱員有關的費用增加,分包商和銷售費用增加,以及以庫存為基礎的付款被旅費減少所抵消。
一般 和行政費用
我們2019年12月31日終了年度的一般行政開支為2,587,000美元,比2018年12月31日終了年度的3,171,000美元減少了584,000美元,即18%。與同期相比,減少的主要原因是以庫存為基礎的支付費用、發薪費用和專業服務減少,但租金和辦公室 維持費和保險費用的增加抵消了這些費用的減少。在2019年,我們的庫存支付支出為352,000美元,相比之下,2018年的支出為949,000美元。
操作 損失
由於上述情況,到2019年12月31日終了年度,我們的業務損失為5 990 000美元,比2018年12月31日終了年度的營業虧損5 175 000美元增加了815 000美元,即16%。
財務收入(支出),淨額
我們2019年12月31日終了年度的財務收入淨額為493 000美元,而財政支出淨額為2018年12月31日終了年度的794 000美元。2019年,我們從認股權證公允價值重估中獲得財政收入,由匯率差額的費用 和公允價值投資於有價證券投資的重新估值所抵消,而2018年,我們的財政收入主要是由於匯率差異、衍生品的重估和與認股權證的公允價值重估有關的金融收入,但權證的重新估值被權證公允價值重估中的財務費用所抵消。
淨損失
由於上述、研發、營銷和行政費用以及初步收入,我們2019年12月31日終了年度的淨虧損為5 497 000美元,而截至2018年12月31日年度的淨虧損為5 969 000美元。淨虧損減少的主要原因是認股權證的重估收入,而不是同期的費用 ,以及銷售和銷售費用的增加。淨損失的增加因股票支付、公共和投資者關係服務費用、匯率差額收入 以及對有價證券投資的重估收入相對於同期費用的減少而被抵消。
流動性 與資本資源
自從我們成立以來,我們主要通過在以色列和美國公開和私人發行債務和股票來資助我們的行動。
截至2019年12月31日,我們有現金、現金等價物和限制現金1,466,000美元,沒有存款,而截至2018年12月31日,現金、現金等價物、限制現金5,230,000美元,以及截至2018年12月31日的短期存款和短期限制性存款1,390,000美元。減少的主要原因是為我們的業務活動提供資金。
33
2020年1月15日,我們完成了證券的公開發行,發行了514,801股普通股,並以每股3.76美元的作價購買了至多514,801股普通股,總收益為2,000,000美元。認股權證的期限是五年半。扣除安置代理費用和其他提供 費用後,我們收到淨收益1,700,000美元。
9月13日, 2019年,我們與HC Wainwright簽訂了一項市場報價協議。根據該協議,我們可以通過HC Wainwright或ATM招股説明書補編,不時提出並出售我們的普通股,其總髮行價最高可達550萬美元。從2019年9月13日至2019年12月31日,我們通過ATM招股説明書增發普通股87,756股,平均每股4.77美元,淨收益418,524美元。根據“ATM招股説明書補編”,我們支付了相當於出售普通股收益總額3%的佣金。2020年1月15日,我們終止了ATM招股説明書補編,但該協議仍然具有充分的效力和效力。
2019年12月31日終了年度用於業務活動的現金淨額為5 418 000美元,而2018年12月31日終了年度為3 597 000美元。用於經營活動的現金增加的主要原因是認股權證 重新估值的增加,而不是同期的減少。
2019年12月31日終了年度投資活動提供的現金淨額為1 073 000美元,而2018年12月31日終了年度用於投資活動的現金淨額為1 421 000美元。2019年12月31日終了年度投資活動提供的淨現金主要來自2018年12月31日終了年度短期存款和限制性存款的收益,而非短期存款和限制性存款的投資。
我們2019年12月31日終了年度的籌資活動現金流量為266 000美元,而2018年12月31日終了的年度為9 040 000美元。2019年12月31日終了年度融資活動的現金流量是由於與我們的證券公開發行相比,atm的收益 、行使上述認股權證的收益以及2018年12月31日終了年度內償還短期貸款的收益。
我們對今後12個月的資本支出沒有任何實質性承諾。根據我們預計的現金流量和截至表10-K年度報告之日的現金餘額,我們認為我們有足夠的現金支付到2020年8月的債務,因此,我們是否有能力繼續作為一個持續經營的企業,存在着很大的疑問。然而,我們將需要籌集額外的 資本,這些資金可能無法以合理的條件獲得,也可能根本得不到。將使用更多的資本來完成以下工作:
● | 資助我們目前的營運開支; |
● | 追求增長機會; |
● | 僱用 ,並保留合格的管理人員和關鍵員工; |
● | 應對競爭壓力; |
● | 遵守 規定的要求;以及 |
● | 保持遵守適用的法律。 |
目前資本市場的條件 是這樣的,傳統的資本來源在我們需要的時候可能無法獲得,或者只能在不利的條件下才能獲得。如果需要,我們籌集更多資本的能力將取決於資本市場的條件、經濟狀況、冠狀病毒爆發的影響和一些其他因素,其中許多因素是我們無法控制的,而且取決於我們的財政業績。因此,我們不能保證,我們將能夠成功地籌集更多的資本 ,在任何情況下,或條件是我們可以接受的。如果我們不能在需要的時候籌集更多的資金,它可能會對我們的業務、經營結果和財務狀況產生重大的不利影響。
34
在我們通過出售股票或可轉換債務證券籌集額外資本的範圍內,發行這種證券可能會對我們目前的股東造成很大的稀釋。我們在未來資本(br}交易中發行的任何證券的條款可能更有利於新投資者,包括優惠、優越的投票權和發行認股權證(br}或其他衍生證券,這些可能會進一步稀釋我們的任何未償還證券的持有人。 我們可以發行我們的普通股或可轉換證券的額外股份,或可為我們的普通股兑換或行使,包括僱用或保留工作人員、期權或認股權證、未來收購或我們的證券 的未來配售,以籌集資金或其他業務用途。我們發行更多證券,無論是股票還是債務,或發行這種證券的可能性,都可能導致我們普通股的市場價格下降,而現有的股東 可能不同意我們的融資計劃或這種融資的條件。此外,我們在追求 未來資本融資時可能會招致大量費用,包括投資銀行費、律師費、會計費、證券法合規費、印刷費、分發費和其他費用。我們還可能需要確認與我們發行的某些證券有關的非現金費用,例如可兑換票據和認股權證,這可能會對我們的財務狀況產生不利影響。此外,我們可能需要的任何額外的 債務或股權融資可能無法以對我們有利的條件獲得,或者根本無法獲得。如果我們不能及時獲得這樣的額外資金,我們可能不得不削減我們的發展活動和增長計劃和(或)被迫出售資產,也許是在不利的條件下。, 或者,我們可能不得不停止我們的業務,這將對我們的業務、經營結果和財務狀況產生重大的不利影響。
最近發佈的會計公告
最近發佈的某些會計公告在本年度報告第10-K表“項目8.財務報表和補充數據”所列合併財務報表附註2“重大會計政策”中作了討論。
表外安排
我們沒有與未合併實體進行任何交易,在這些交易中我們有財務擔保、次級保留的 利益、衍生工具或其他或有安排,使我們面臨重大的持續風險、或有負債或在未合併實體的可變利益下的任何其他債務,該實體向我們提供融資、流動性、市場 風險或信貸風險支持。
功能貨幣
從我們成立以來,從 到2019年12月31日,我們的功能貨幣是新謝克爾。管理層對我們的功能貨幣進行了一次審查,並決定自2020年1月1日起將我們的功能貨幣改為美元。從這一日期起,職能貨幣的變化將前瞻性地計入 。在2019年,我們經歷了一次戰略轉變,其中包括我們的業務模式發生了重大變化,這清楚地表明,從2020年1月開始,功能貨幣已經發生了變化。前幾年,該公司作為一個平臺,為其業務子公司“我的規模以色列”提供資金,該子公司在新獨立國家開展研究和開發活動。因此,該公司在此期間的經營活動並沒有得到很大的重視。到2018年年底,我們轉向了一個新的商業模式(B2B2C),並得出結論認為,我們應該關注的主要市場是美國的服裝市場。因此,我們在美國建立了營銷和分銷渠道,並建立了以美元計價的新定價模式。在整個2019年期間,該公司本身僱用了總部設在美國的銷售人員,並與 客户簽署了協議,自其開始運作以來,首次開始以美元創收。因此,到2019年年底,該公司不再被視為“控股公司”,因為根據ASC 830根據其經營實體的貨幣確定其職能貨幣 。由於是一家經營公司,通過簽訂經營 協議並持續產生收入,管理層得出結論認為,截至2020年1月1日,大多數 忠實描述公司業務經濟結果的貨幣是美元,從2020年1月1日開始。
我的規模--以色列功能貨幣--仍然是國家結算系統。
我們的財務報表的列報貨幣 過去和將來都是美元。
關鍵會計政策與估計的應用
我們的管理層對我們的財務狀況和經營結果的討論和分析是基於我們的財務報表,我們根據美國公認的財務會計準則委員會(FASB)發佈的會計準則編制了財務報表。這些財務報表的編制要求我們作出估計和假設,這些估計和假設影響到在財務報表之日報告的資產和負債的 數額,或有資產和負債的披露,以及報告所述期間的支出。在不同的 假設或條件下,實際結果可能與這些估計不同。
雖然我們的重要會計政策在本表格10-K的其他地方的財務報表附註中有更充分的説明,但我們認為,下面討論的會計政策對我們的財務業績和對了解我們過去和未來的業績至關重要,因為這些政策涉及管理部門的估計和假設等更重要的領域。我們認為一個會計估計是至關重要的,如果:(1)它要求我們作出假設,因為當時沒有 信息,或者它包括在我們作出估計時高度不確定的事項; 和(2)估計數的變化可能對我們的財務狀況或業務結果產生重大影響。
35
金融工具的公允價值
我們代表可行使普通股的認股權證確認了一項負債。這些認股權證在公開發行和私人配售時發給投資者 ,並根據ASC 820按公允價值計算。公允價值的變化在綜合損失報表中記錄了 。利用蒙特卡羅期權定價模型對股票期權價值進行估計。
股票價格的預期波動反映了這樣一種假設,即股票價格的歷史波動是預期未來趨勢的合理指示。
以新結算系統計價的贈款的無風險利率是基於具有同等期限的以色列國庫零息債券的收益率計算的。以美元計價的助學金的無風險利率是以美國國債的收益率 為基礎的。
我們歷史上沒有分紅,也沒有可預見的分紅計劃。
研究費用和開發費用
研究費用被 確認為發生時的費用。發展項目所產生的費用被確認為無形資產,截至該日為止,可確定該資產的未來經濟利益很可能將在考慮到其商業可行性的情況下流向我們。這種情況通常是在獲得對商業化的管制批准和費用可以可靠地計量時的情況。由於缺乏實質性的費用和將這些費用與其他發展費用分開的能力,沒有將發展支出資本化。
基於股權的 補償
我們在基於ASC 718的財務報表中將員工的股票薪酬記作支出。所有獎勵都是按股本分類的 ,因此成本是在獎勵的授予日期公允價值時計算的。利用二項式期權定價模型 估計股票期權授予日期公允價值.
我們記錄了按公允價值發放給非僱員的股票期權 ,重新計量以反映每個報告期的當前公允價值,並確認服務期間的費用 。公司選擇從2018年10月1日起儘早實施ASU 2018-07股票薪酬:改進基於非僱員股票的支付會計。
根據 asu 2018-07,我們測量了股票期權的實施日期,並重新分類股票基礎的付款從負債股票的 支付獎勵為股票基礎的支付獎勵。將在 剩餘服務期內確認自實現日期起的公允價值。利用二項式期權定價模型對股票期權授予日期公允價值進行估計.
股票價格的預期波動反映了這樣一種假設,即股票價格的歷史波動性合理地表示了預期的未來趨勢。
以新結算系統計價的贈款的無風險利率是基於具有同等期限的以色列國庫零息債券的收益率計算的。以美元計價的助學金的無風險利率是以美國國債的收益率 為基礎的。
我們歷史上沒有分紅,也沒有可預見的分紅計劃。
項目 7A市場風險的定量和定性披露。
作為第S-K條第10項所界定的“較小的報告公司”,我們無須提供這方面的資料。
36
項目8.財務報表和補充 數據
我的尺寸公司及其附屬公司
合併財務報表
截至2019年12月31日
美元(千美元)
指數
頁 | |
獨立註冊會計師事務所報告 | F-2 |
合併資產負債表 | F-3 |
綜合損失報表 | F-4 |
股東權益合併報表(赤字) | F-5 |
現金流動合併報表 | F-6 |
合併財務報表附註 | F-7-F-30 |
- - - - - - - - - - - - - -
F-1
獨立註冊公共會計師事務所報告
致股東及董事局
我的尺寸,公司:
關於合併財務報表的意見
我們已審計了伴隨的合併資產負債表,我的規模,公司。截至2019年12月31日、2019年12月31日和2018年12月31日的子公司(公司)、2019年12月31日終了兩年期內各年度綜合虧損、股東權益(赤字)和現金流量的相關綜合報表和相關附註(統稱為合併財務報表)。我們認為,合併的 財務報表在所有重大方面公允地列報了公司截至2019年12月31日和2018年12月31日的財務狀況,以及截至2019年12月31日終了的兩年期內各年的經營結果和現金流量,符合美國普遍接受的會計原則。
持續經營
所附的合併財務報表 是假定該公司將繼續作為一個持續經營的企業。如合併財務報表附註1D所述,該公司因業務而遭受重大損失和負現金流量,累積虧損 使人對其作為持續經營企業繼續經營的能力產生很大懷疑。管理部門在這些事項上的計劃也在附註1D中作了説明。合併財務報表不包括這種不確定性的 結果可能引起的任何調整。
會計原則的變化
正如合併的 財務報表附註2 O所述,由於採用了 ASC 842租約,公司已改變了截至2019年1月1日的租賃會計方法。
意見依據
這些合併財務報表是公司管理層的責任。我們的責任是根據我們的審計就這些合併的財務報表發表意見。我們是一家在公共公司會計監督委員會(PCAOB)註冊的公共會計師事務所,根據美國聯邦證券法{Br}以及證券交易委員會和PCAOB的適用規則和條例,我們必須獨立於該公司。
我們按照PCAOB的標準進行審計。這些標準要求我們規劃和進行審計,以獲得合理的保證,即合併財務報表是否存在重大錯報,無論是由於錯誤還是欺詐。公司不需要對其財務報告的內部控制進行審計,我們也沒有參與審計。作為我們審計的一部分,我們必須瞭解財務報告的內部控制,但不是為了對公司財務報告內部控制的有效性發表意見。因此,我們不表示這種意見。
我們的審計包括執行程序,以評估合併財務報表的重大錯報風險,無論是由於錯誤還是欺詐,以及執行應對這些風險的 程序。這些程序包括在測試的基礎上審查合併財務報表中關於數額和 披露的證據。我們的審計還包括評價管理當局採用的會計原則和重大的 估計數,以及評價合併財務報表的總體列報方式。我們相信我們的審計為我們的意見提供了合理的依據。
/S/Somekh Chaikin
謝金
註冊會計師(ISR.)
畢馬威國際公司成員公司
自2017年以來,我們一直擔任公司的審計師。
以色列特拉維夫
(二零二零年三月十九日)
F-2
我的尺寸公司及其附屬公司
合併資產負債表
千美元(除共享 數據外)
十二月三十一日, | ||||||||||
注 | 2019 | 2018 | ||||||||
資產 | ||||||||||
流動資產: | ||||||||||
現金和現金等價物 | 3 | 1,203 | 5,140 | |||||||
限制現金 | 263 | 90 | ||||||||
限制存款 | - | 181 | ||||||||
短期存款 | - | 1,209 | ||||||||
應收賬款 | 38 | - | ||||||||
其他應收款和預付費用 | 4 | 321 | 218 | |||||||
流動資產總額 | 1,825 | 6,838 | ||||||||
財產和設備,淨額 | 5 | 141 | 71 | |||||||
使用權資產 | 6 | 966 | - | |||||||
有價證券投資 | 8 | 26 | 208 | |||||||
1,133 | 279 | |||||||||
總資產 | 2,958 | 7,117 | ||||||||
負債與股東權益 | ||||||||||
流動負債: | ||||||||||
經營租賃負債 | 6 | 102 | - | |||||||
貿易應付款 | 440 | 295 | ||||||||
應付帳款 | 378 | 276 | ||||||||
認股權證及衍生工具 | 8,12 | 328 | 1,252 | |||||||
流動負債總額 | 1,248 | 1,823 | ||||||||
經營租賃負債 | 6 | 659 | - | |||||||
非流動負債共計 | 659 | - | ||||||||
意外開支和承付款 | 13 | |||||||||
負債總額 | 1,907 | 1,823 | ||||||||
股東權益 | 10 | |||||||||
股票資本- | ||||||||||
面值0.001美元的普通股-授權:100,000,000股和50,000,000股;已發行和發行股票:分別為1,992,243股和1,990,159股(*) | 2 | (*) | 2 | (*) | ||||||
額外已付資本 | 30,102 | 29,144 | ||||||||
累計其他綜合損失 | (539 | ) | (835 | ) | ||||||
累積赤字 | (28,514 | ) | (23,017 | ) | ||||||
股東權益總額 | 1,051 | 5,294 | ||||||||
負債和股東權益合計 | 2,958 | 7,117 |
(*) | 經調整後產生1:15反向股票 拆分的追溯效力,見附註10(B) |
所附附註是合併財務報表的組成部分。
F-3
我的尺寸公司及其附屬公司
綜合損失報表{Br}
美元(千美元)(除股票 數據和每股數據外)
截至12月31日的年度, | ||||||||||
注 | 2019 | 2018 | ||||||||
收入 | 63 | - | ||||||||
收入成本 | (21 | ) | - | |||||||
毛利 | 42 | - | ||||||||
營業費用 | ||||||||||
研發 | (1,516 | ) | (1,105 | ) | ||||||
銷售和營銷(*) | 14 | (1,929 | ) | (899 | ) | |||||
一般和行政(*) | 15 | (2,587 | ) | (3,171 | ) | |||||
業務費用共計 | (6,032 | ) | (5,175 | ) | ||||||
營運損失 | (5,990 | ) | (5,175 | ) | ||||||
財務收入(費用),淨額 | 16 | 493 | (794 | ) | ||||||
淨損失 | (5,497 | ) | (5,969 | ) | ||||||
其他綜合收入(損失): | ||||||||||
外幣換算差異 | 296 | (701 | ) | |||||||
總綜合損失 | (5,201 | ) | (6,670 | ) | ||||||
每股基本損失(**) | (2.75 | ) | (3.03 | ) | ||||||
每股稀釋損失(**) | (3.12 | ) | (3.03 | ) | ||||||
基本和稀釋加權平均流通股數 | 1,999,222 | 1,941,139 |
(*) | 某些上期數額已重新歸類為 ,符合本年度的列報方式。 |
(**) | 經調整後產生1:15反向股票 拆分的追溯效力,見附註10(B) |
所附附註是合併財務報表的組成部分。
F-4
我的尺寸公司及其附屬公司
股東權益合併報表(赤字)
千美元(除共享 數據外)
普通股 | 額外繳費 | 累積 其他 綜合 | 累積 | 共計 股東‘ 衡平法 | ||||||||||||||||||||
數 | 金額 | 資本 | 損失 | 赤字 | (赤字) | |||||||||||||||||||
截至2017年12月31日的結餘 | 1,482,583 | 2 | 16,028 | (134 | ) | (17,048 | ) | (1,152 | ) | |||||||||||||||
早日採用ASU 2018-07的效果 | - | - | 284 | - | - | 284 | ||||||||||||||||||
截至2018年1月1日餘額 | 1,482,583 | 2 | 16,312 | (134 | ) | (17,048 | ) | (868 | ) | |||||||||||||||
基於股票的薪酬與授予僱員和顧問的期權有關 | - | - | 149 | - | - | 149 | ||||||||||||||||||
向顧問發行股票 | 22,910 | (* | ) | 384 | - | - | 384 | |||||||||||||||||
總綜合損失 | - | - | - | (701 | ) | (5,969 | ) | (6,670 | ) | |||||||||||||||
認股權證及期權的行使 | 263,842 | (* | ) | 8,648 | - | - | 8,648 | |||||||||||||||||
負債重新歸類為權益 | 5,491 | (* | ) | 104 | - | - | 104 | |||||||||||||||||
股票發行和收款,扣除發行成本351美元 | 215,333 | (* | ) | 3,547 | - | - | 3,547 | |||||||||||||||||
截至2018年12月31日的餘額 | 1,990,159 | 2 | 29,144 | (835 | ) | (23,017 | ) | 5,294 | ||||||||||||||||
與授予僱員和顧問的期權有關的股票基礎補償 | - | - | 644 | - | - | 644 | ||||||||||||||||||
向顧問發行股票 | 2,084 | (* | ) | 48 | - | - | 48 | |||||||||||||||||
股票發行,扣除發行費用138美元 | 87,756 | (* | ) | 266 | - | - | 266 | |||||||||||||||||
反向股票分割(注10(B)) | 5,901 | (* | ) | - | - | - | (* | ) | ||||||||||||||||
總綜合損失 | - | - | - | 296 | (5,497 | ) | (5,201 | ) | ||||||||||||||||
截至2019年12月31日的結餘 | 2,085,900 | 2 | 30,102 | (539 | ) | (28,514 | ) | 1,051 |
(*) | 表示小於1美元的金額。 |
所附附註是合併財務報表的組成部分。
F-5
我的尺寸公司及其附屬公司
現金流動合併報表
千美元
截至12月31日的年度, | ||||||||
2019 | 2018 | |||||||
業務活動現金流量: | ||||||||
淨損失 | (5,497 | ) | (5,969 | ) | ||||
調整數,將淨損失與用於業務活動的現金淨額對賬: | ||||||||
折舊 | 30 | 31 | ||||||
資產使用權的變更 | 7 | - | ||||||
認股權證及衍生工具的重估及以股票為基礎的賠償責任 | (997 | ) | 1,632 | |||||
短期貸款利息支付 | - | (192 | ) | |||||
短期存款的利息及重估 | 55 | (113 | ) | |||||
短期存款利息 | 16 | 18 | ||||||
對有價證券投資的重估 | 195 | (123 | ) | |||||
財產和設備處置的資本損失 | 8 | - | ||||||
股票補償-權益 | 692 | 533 | ||||||
股票賠償責任 | - | 469 | ||||||
嵌入導數的變化 | - | (59 | ) | |||||
應收賬款增加額 | (37 | ) | - | |||||
其他應收款和預付費用減少(增加) | (83 | ) | 142 | |||||
貿易應付款增加 | 117 | 71 | ||||||
應付賬款增加(減少)額 | 76 | (37 | ) | |||||
用於業務活動的現金淨額 | (5,418 | ) | (3,597 | ) | ||||
投資活動的現金流量: | ||||||||
(投資於)短期存款的收益,淨額 | 1,200 | (1,200 | ) | |||||
(投資於)限制性存款的收益,淨額 | 181 | (181 | ) | |||||
資產使用權投資 | (205 | ) | - | |||||
購置財產和設備 | (103 | ) | (40 | ) | ||||
投資活動(用於)提供的現金淨額 | 1,073 | (1,421 | ) | |||||
來自籌資活動的現金流量: | ||||||||
行使認股權證及期權所得收益 | - | 3,945 | ||||||
發行股票、認股權證及短期貸款的收益淨額 | 266 | 5,649 | ||||||
償還短期貸款,扣除發行成本 | - | (554 | ) | |||||
籌資活動提供的現金淨額 | 266 | 9,040 | ||||||
匯率波動對現金及現金等價物的影響 | 315 | (664 | ) | |||||
現金和現金等價物及限制性現金增加(減少) | (3,764 | ) | 3,358 | |||||
年初現金和現金等價物及限制性現金 | 5,230 | 1,872 | ||||||
年底現金及現金等價物和限制性現金 | 1,466 | 5,230 | ||||||
非現金活動: | ||||||||
認股權證的行使及以股票為基礎的權益補償 | - | 4,703 | ||||||
以股票為基礎的賠償責任重新歸類為股權 | - | 284 | ||||||
衍生負債重新分類為權益 | - | 104 |
所附附註是合併財務報表的組成部分。
F-6
我的尺寸公司及其附屬公司
附註 合併財務報表
美元(千美元)(除股票 數據和每股數據外)
附註1- | 一般 |
a. | 我的尺寸公司正在開發基於 算法的獨特測量技術,並在服裝電子商務市場、快遞服務市場和自己動手(“DIY”)智能手機和平板應用市場等各個領域應用。這項技術由專有算法驅動, 能夠以各種新的方式計算和記錄測量值。
該公司有兩個子公司,我的{Br}規模的以色列2014有限公司。(“我的規模以色列”)和TopSPIN醫療(以色列)有限公司,這兩家公司都在以色列註冊。對公司的提及包括子公司,除非上下文另有説明。 |
My Size,Inc.成立 公司,並於1999年9月開始運營,名為Topspin Medical Inc.。(“Topspin”),一家在特拉華州註冊的私營公司。2013年12月,該公司更名為知識樹風險投資公司。隨後,在2014年2月,公司更名為“我的規模,公司”。TopSpin通過其以色列子公司參與心臟病和泌尿外科領域的研究和開發。
自2005年9月1日以來,該公司在特拉維夫證券交易所(“TASE”)交易。
2007至2012年間,該公司作為上市公司向美國證券交易委員會(SEC)報告。2012年8月,該公司根據1934年“證券交易法”第13(A)和15(D)節中止了報告義務。2015年年中,該公司恢復了作為上市公司的報告.
b. | 2014年1月9日,在公司股東大會上,股東批准與公司的一名投資者(“賣方”)約定購買一家風險投資公司(“風險投資”)的權利,包括該方法的權利和賣方提出的某些專利申請(“資產”)。該項目涉及技術和應用的發展,這些技術和應用將有助於消費者使用移動設備精確地測量其身體尺寸,以確保購買最適合的服裝,而無需試穿。 |
2014年2月,該公司成立了一家全資子公司,My Size(以色列)2014有限公司,這是一家在以色列註冊的公司,目前正在從事上述風險投資的開發。
作為購買風險投資的利息 的回報,公司承諾向賣方支付公司營業利潤的18%,直接或間接將 與風險投資掛鈎,從風險企業發展週期結束之日起,為期七年。
作為協議的一部分,賣方獲得一項期權,在發生下列事件時,回購反映當時市場公允價值的資產供考慮:(A)如果提出清算該公司的動議;(B)如果在簽署協議七年後,公司從風險投資或專利商業化獲得的直接或間接累積收入總額將低於新謝克爾360萬英鎊。
在這種情況下,賣方可按由獨立的第三方估價顧問確定的市場價格回購該公司的權益,該顧問應由當事各方協議選擇,審計委員會應代表公司進行談判,以確定顧問的身份。
c. | 2016年7月25日,該公司的普通股開始在納斯達克資本市場公開交易,代號為“MYSZ”。該公司的普通股在納斯達克資本市場和TASE上市。 |
d. | 自成立以來,該公司因運營而遭受重大虧損和負現金流,累計虧損28,514美元。該公司主要通過向各種投資者籌集資金為其業務提供資金。 |
F-7
我的尺寸公司及其附屬公司
附註 合併財務報表
美元(千美元)(除股票 數據和每股數據外)
附註1- | 一般(續) |
公司管理層預計,在可預見的將來,公司將繼續從運營中產生虧損和負現金流。根據截至2019年12月31日的預計現金流量 和現金餘額,管理層認為,到2020年8月底,其現有現金將足以為業務 提供資金。因此,該公司是否有能力繼續經營下去,實在令人懷疑。
管理層的計劃包括繼續將公司的產品商業化,並通過出售來自戰略夥伴關係的額外股本證券、債務或資本流入獲得足夠的資金。當 公司需要額外資金時,根據它可以接受的條件,或者根本不需要額外的資金。如果該公司未能將其產品商業化並獲得足夠的資金,則可能需要停止經營。
財務報表不包括為衡量或列報資產和負債而作出的任何調整,如果公司不能將 作為持續經營的企業,則可能需要調整。
e. | 該公司在一個可報告的部門經營 ,其所有長期資產都位於以色列。 |
附註2- | 重大會計政策 |
合併財務報表是按照美國公認的會計原則(“美國公認會計原則”)編制的。
a. | 估計數的使用: |
按照美國公認會計原則編制財務報表 要求管理層作出影響財務報表和所附附註中報告的數額的估計、判斷和假設。實際結果可能與這些估計不同。
b. | 財務報表 (以美元計): |
公司及其子公司開展業務的主要經濟環境的貨幣是新以色列謝克爾(“新謝克爾”) ,因此它是公司及其附屬職能貨幣。編制這些財務 報表的報告貨幣是美元。財務報表翻譯如下:
1. | 每個報告期結束時的資產和負債 (包括比較數據)按報告 期末的收盤率換算。 |
2. | 損益(包括比較數據)所列每個期間的收入和支出 按有關 期的平均匯率換算;但是,如果匯率波動很大,則收入和支出按交易 日的匯率折算。 |
3. | 股本、資本儲備和其他資本變動按發生之日的匯率折算。 |
4. | 累積赤字 是根據當日按匯率折算的期初餘額計算的, 當年的其他相關交易按上文第2和3段所述折算。 |
5. | 所有由此產生的轉換 調整都被確認為累積的其他權益綜合損失的一個單獨組成部分。 |
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我的尺寸公司及其附屬公司
附註 合併財務報表
美元(千美元)(除股票 數據和每股數據外)
附註2- | 重大會計政策(續) |
該公司重新評估了其功能性 貨幣,並決定從2020年1月1日起將其功能貨幣從新謝克爾改為美元。 功能貨幣的變化將從這一日期起前瞻性地核算。2019年,該公司經歷了一次戰略轉變,其中 涉及到其業務模式的重大變化,這清楚地表明,從2020年1月起,職能貨幣發生了變化。前幾年,該公司作為一個平臺,為其業務子公司My Size以色列提供資金,該子公司在新獨立國家開展研究和開發活動。因此,該公司在這段時間內並沒有很大程度地側重於其業務活動 。2018年年底,該公司轉變為一個新的商業模式(B2B2C),並得出結論認為,該公司應該關注的主要市場 將是美國的服裝市場。因此,該公司在美國建立了營銷和分銷渠道,並建立了以美元計價的新定價模式。在整個2019年期間,該公司本身僱用了總部設在美國的銷售人員 ,並與客户簽署了協議,自公司開始運營以來,首次開始以美元創收。因此,到2019年年底,該公司不再被視為“控股公司” ,因為根據ASC 830根據其經營實體的貨幣確定其職能貨幣。由於該公司是一家經營公司,在不斷簽訂業務協議並創造收入的情況下,公司管理層得出結論,截至2020年1月1日,最忠實地反映 公司業務經濟結果的貨幣是美元,從2020年1月1日開始。
我的規模--以色列功能貨幣 --仍然是NIS。
c. | 合併原則: |
合併財務報表 包括公司及其全資子公司的賬目.公司間的所有餘額和交易在合併時均已取消 。
d. | 現金等價物: |
現金等價物是具有高度流動性的短期投資,在收購之日,可隨時兑換為原始期限為三個月或更短的現金。
e. | 財產和設備: |
財產和設備按成本列報,扣除累計折舊。折舊按資產估計使用壽命 的直線法計算,年率如下:
% | ||
計算機和外圍設備 | 33 | |
辦公室傢俱和設備 | 7-15 | |
租賃改良 | 租期或改善的使用年限,以較短者為準 |
f. | 長壽資產減值: |
該公司的財產和 設備將按照ASC 360“不動產廠和設備”的規定進行減值審查,每當事件 或情況的變化表明資產的賬面金額無法收回時。資產對 持有和使用的可收回性是通過將資產的賬面金額與預期資產產生的未貼現現金流進行比較來衡量的。如果這些資產被視為受損,則應確認的減值由資產的賬面金額超過資產的公允價值的 數額來衡量。要處置的資產按較低的賬面金額或公允價值減去銷售成本報告 。在截至2019年12月31日和2018年12月31日終了的期間,沒有記錄任何 減值損失。
g. | 遣散費: |
附屬公司對遣散費的賠償責任由“以色列週轉金法”(“第14節”)第14節涵蓋。根據第14節,以色列境內的僱員有權按月工資的8.33%存入其保險基金。根據第14節支付的款項免除了附屬公司對這些 僱員的任何額外義務。因此,附屬公司不承認應付給這些僱員的任何遣散費負債,第14節下的存款 未作為資產記錄在附屬公司的資產負債表中。這些補償繳款 代表確定的繳款計劃,費用根據實際存款入賬。
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附註 合併財務報表
美元(千美元)(除股票 數據和每股數據外)
附註2- | 重大會計政策(續) |
h. | 研究和開發費用: |
研究和開發費用 按所發生的情況記在業務説明項下。大部分研發費用用於工資和分包商。
i. | 所得税: |
公司使用資產和負債方法記帳收入 税,這種方法要求確認綜合財務報表或公司税單中確認的事件對預期的 未來税務後果的遞延税務資產和負債。遞延税是根據財務報表與資產和負債税基 之間的差額確定的,所採用的税率是預期差額將逆轉的年份實行的税率。該公司評估了從未來應納税收入中收回其遞延税資產的可能性,並認為,根據現有證據的權重 ,它更有可能無法實現全部或部分遞延税資產。 公司在必要時設立估價備抵,以將遞延税款資產減少到更有可能實現的數額。截至2019年12月31日和2018年12月31日,該公司設立了全額估價津貼。
該公司實行兩步 方法,以確認和衡量其税收立場的利益。第一步是評估在報税表中採取或預期採取的 的税收狀況,確定現有證據的權重是否表明,在評估技術優點時, 更有可能在審計時維持税收狀況,包括解決任何有關上訴或訴訟程序。第二步是將税收優惠作為可能在結算時實現的超過50%(累積 基礎)的最大數額來衡量。該公司認為,其税收狀況都是高度肯定的,以支持 在審查。因此,截至2019年12月31日和2018年12月31日,該公司尚未記錄未確認的税收福利負債。
j. | 基於股票的 補償的會計核算: |
該公司在根據ASC 718編制的財務報表中將其員工的股票薪酬記作支出。所有獎勵都是按權益 分類的,因此,此類成本是在授予日期、獎勵的公允價值和分級歸屬歸屬 方法中衡量的,以確認歸屬期內的補償成本。公司使用二項式期權定價模型估計股票期權授予日期、公允價值 。
公司記錄在授予日期公允價值時發放給非員工的股票期權 ,並使用直線 歸因方法確認相關服務期間的費用。所有獎勵都是股權分類。
2018年6月20日,FASB發佈了ASU 2018-07,股票補償:對非僱員股票支付會計的改進,以統一員工和非僱員股票薪酬指南, 取代ASC 505-50,股權支付給非僱員。
該公司選擇早從2018年10月1日起通過該指南。
ASU影響了公司財務報表中以股票為基礎向顧問支付的款項的計量、 和分類。在通過之日,每一項 協議的公允價值被視為以股票為基礎支付給顧問的新公允價值,其餘服務期間的費用 將予以確認。此外,截至通過之日,對顧問 的股票付款被歸類為股權。
股票價格的預期波動反映了這樣一種假設,即股票價格的歷史波動是預期未來 趨勢的合理指示。
對於僱員和幾位顧問來説,以美元計價的 贈款的無風險利率是基於具有相同期限的美國國庫零息票 債券的收益率。
該公司歷史上沒有支付股息,也沒有可預見的派息計劃。
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附註 合併財務報表
美元(千美元)(除股票 數據和每股數據外)
附註2- | 重大會計政策(續) |
k. | 金融工具的公允價值: |
ASC 820,與公允價值計量有關的公允價值計量 和披露,定義了公允價值並建立了衡量公允價值的框架。 ASC 820公允價值層次結構區分了基於獨立於報告實體的來源獲得的 的市場參與者假設和報告實體根據現有最佳信息制定的關於市場參與者假設 的假設。ASC 820將公允價值定義為在度量 日在市場參與者之間有序交易中為出售資產或為轉移負債而收到的 的價格,實質上是退出價格。此外,資產和負債的公允價值應包括對不履行 風險的考慮,以下所述負債包括公司自身的信用風險。
作為考慮這種 假設的基礎,ASC 820建立了三層價值層次結構,優先考慮估值方法 在計量公允價值時所使用的投入:
級別 1- | 估值基於活躍市場對公司有能力獲取的相同資產的報價。估值調整 和整塊折扣不適用於一級工具。由於估值是以報價為基礎的,而報價是在活躍的市場上經常得到的,因此,對這些產品的估價並不需要很大程度的判斷。 |
級別 2- | 估值基於一個或多個市場的報價,這些市場不是活躍的,就是所有重要投入都可以直接或間接觀察到的市場。 |
級別 3- | 估值的基礎是投入,這些投入是不可觀測的,對整個公允價值計量具有重要意義。 |
股票價格的預期波動反映了這樣一種假設,即股票價格的歷史波動是預期未來 趨勢的合理指示。
該公司持有股票 在imine公司(“imine”),以前稱為鑽石礦產公司,一家上市公司在OTCQB。
由於對 出售imine股票的銷售加以限制,這些股票的公允價值是根據在公開市場交易的同一發行人的不受限制的不受限制的股票的市場報價計算的,經調整以反映出售 限制的效果,因此被列為二級資產。
l. | 每股基本和稀釋 淨虧損: |
每股基本淨虧損是根據每年發行的普通股加權平均數量計算的 。稀釋後每股淨收入是根據每年發行的普通股加權平均數目加上根據ASC 260被認為在該年度內已發行的稀釋潛力等值的普通股(每股收益)計算的。在截至2019年12月31日和2018年12月31日的年份中,所有未清期權和認股權證都被排除在稀釋後每股淨虧損的計算之外,因為它們的作用是反稀釋的。
如附註10a所述,為會計目的,對每股虧損額進行了調整,以追溯這些合併財務報表中提出的所有期間的交易所比率和反向股票分割。
m. | 信貸風險的集中程度: |
可能使公司及其子公司面臨集中信貸風險的金融工具主要是現金和現金等價物。
現金和現金等價物以及短期存款投資於以色列和美國的銀行。以色列境內的這類存款可能超過保險限額 ,在其他司法管轄區也沒有投保。管理層認為,持有公司 投資的金融機構的財務狀況良好,因此,這些投資的信用風險最小。
該公司及其附屬公司 沒有表外集中的信貸風險,如外匯合同,期權合同或其他外國套期保值 安排。
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附註2- | 重大會計政策(續) |
n. |
與客户簽訂合同的收入: |
財務會計準則委員會(“FASB”)發佈了“2014-09年會計準則更新”(“ASU”)、“與客户簽訂合同的收入”(主題606)(ASU 2014-09年),更新了收入確認標準,並於2016年3月、2016年4月、2016年5月和2016年12月分別在ASU 2016-08、2016-10、2016-12和2016-20(集體, “ASC 606”)內發佈了對初步指導意見 的修正。新標準的核心原則是,各公司確認收入,以反映公司期望以這些商品和服務作為交換條件的考慮,將 服務轉讓給客户。此外,新標準要求擴大披露範圍。該公司已採用自2018年1月1日起生效的標準。2019年12月31日終了年度的報告結果反映了ASC 606準則的適用情況。
為了確認ASC 606項下的收入,該公司採用以下五個步驟:
1. | 與客户確認合同。當公司與客户簽訂可強制執行的合同 時,與客户的合同就存在,而公司確定,收集對服務的所有考慮是可能的。 |
2. | 確定合同中的履約義務。 |
3. | 確定交易價格。交易價格是根據該公司將被 作為交換提供給客户的服務的代價來確定的。 |
4. | 將交易價格分配給合同中的履約義務。如果合同包含單個履約義務,則 將整個交易價格分配給單個履約義務。 |
5. | 在公司履行履約義務時確認收入。當公司提供服務時,收入在服務期限內被確認為 。 |
該公司的收入來自銷售支持 雲的軟件訂閲、相關軟件維護和支持。
當公司與客户(業務)之間存在一項 合同,並將承諾的產品或服務的控制權轉讓給 客户時,即確認收入,其數額反映了我們期望得到的以這些產品或服務為交換條件的考慮。公司 簽訂的合同可以包括各種產品和服務的組合,這些產品和服務可能是不同的, 作為單獨的履約義務入賬。如果提供雲支持的訂閲,合同中的其他服務元素 通常與訂閲服務同時交付,因此收入以類似的 方式被確認為訂閲服務。
產品、訂閲和 服務提供
這種性能義務 包括雲支持訂閲、軟件維護、培訓和技術支持.
完全託管訂閲服務(SaaS)允許客户 在合同期間訪問託管軟件,而無需佔用軟件。雲託管的訂閲服務 是以基於消費或使用的每次訂閲收費出售的(每一次推薦)。
我們確認對託管服務的訂約承辦服務期限的收入按承諾的交易數目定價,在這些交易中,服務的交付、 和服務利益的消耗在一段時間內平均發生,從與 承諾的交易有關的服務首次向客户提供之日開始,並持續到合同服務期限結束時。 -根據實際交易數目計算的使用費和費用是根據合同條款收取的,因為這些費用 是發生的,並作為可變的考慮因素列入安排的交易價格。按每月若干 交易或印象計算的費用分配給發生交易的期間。作為每段時間作為費用出售的訂閲 的收入在合同期限內按比例確認,因為客户同時接收和消費 基礎服務的好處。
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附註2- | 重大會計政策(續) |
o. | 最近採用的會計準則的影響: |
2016年2月,FASB發佈ASU 2016-02, 租約(主題842)(“ASU 2016-02”)。ASU 2016-02旨在提高租賃交易核算 的透明度和可比性。對於所有期限超過12個月的租約,新指南要求承租人確認資產負債表上的使用權 資產和相應的租賃負債,並披露關於 租賃交易的定性和定量信息。新標準對融資租賃和經營租賃進行了區分。因此,業務報表和現金流量表中租約的效果基本不變。ASU 2016-02自2019年1月 1起生效。2018年7月,FASB發佈了ASU 2018-11,租約-有針對性的改進,允許公司選擇一種可選的修改的 追溯過渡方法,通過在 採用期間的累積效應調整來應用新的租賃要求。自2019年1月1日起,公司採用了新的租賃會計準則,採用了在採用之日適用新標準的修正回顧 過渡選項。公司租賃包括一項辦公空間租賃協議 36個月,可選擇代表人事車輛再延長36個月和36個月可取消的業務租賃協議。租賃期包括租賃不可取消的期限,加上 a Company選項所涵蓋的延長(或不終止)公司合理肯定執行的租約的任何額外期限,或由出租人控制的延長(或不終止)租賃的選項( 延長(或不終止))。
對於辦公室租金租賃,公司選擇 將租賃和非租賃維護組件作為一個單獨的租賃組件進行核算。因此,用於衡量租賃責任的租賃付款 包括合同中的所有固定報酬,包括實質上的固定付款,包括租賃期限內所欠的 。新標準的採用導致將經營租賃使用權資產和經營 租賃負債記錄在公司的綜合資產負債表上,但對公司保留收益的開始餘額、合併業務報表或現金流量表沒有影響。最重要的影響是,由於公司的經營租賃,確認了使用權、資產和租賃負債。該公司於2019年1月1日確認了127美元的資產使用權和經營租賃負債。此外,使用權資產包括租賃權 的改進.另見附註6。 |
p. | 意外開支和承付款 |
對索賠、評估、訴訟、罰款和罰款及其他來源引起的損失或有責任 的負債,如有可能已經發生,並可合理估計數額,則予以記錄。與意外損失有關的法律費用按已發生的費用列支。
q. | 衍生儀器 |
公司將其 衍生工具作為資產或負債進行核算,並通過損益計量其公允價值。
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附註 合併財務報表
美元(千美元)(除股票 數據和每股數據外)
附註3- | 現金和現金等價物 |
該公司2019年12月31日和2018年12月31日的現金及現金等價物餘額以下列貨幣計值:
十二月三十一日, | ||||||||
2019 | 2018 | |||||||
美元 | 806 | 4,879 | ||||||
歐元 | 47 | 4 | ||||||
以色列新謝克爾 | 350 | 257 | ||||||
1,203 | 5,140 |
附註4- | 其他應收款 和預付費用 |
十二月三十一日, | ||||||||
2019 | 2018 | |||||||
預付費用和遞延費用 | 268 | 130 | ||||||
政府當局 | 40 | 27 | ||||||
保險報銷 | - | 50 | ||||||
其他 | 13 | 11 | ||||||
321 | 218 |
附註5- | 財產和 設備,淨額 |
電腦和 外圍 設備 | 辦公室 傢俱 和 設備 | 租賃權 改進 | 共計 | |||||||||||||
成本 | ||||||||||||||||
截至2018年1月1日的餘額 | 98 | 20 | 17 | 135 | ||||||||||||
加法 | 32 | 8 | - | 40 | ||||||||||||
翻譯調整 | (10 | ) | - | (2 | ) | (12 | ) | |||||||||
截至2018年12月31日的結餘 | 120 | 28 | 15 | 163 | ||||||||||||
截至2019年1月1日的結餘 | 120 | 28 | 15 | 163 | ||||||||||||
加法 | 26 | 22 | 55 | 103 | ||||||||||||
處置 | - | - | (16 | ) | (16 | ) | ||||||||||
翻譯調整 | 10 | 2 | 1 | 13 | ||||||||||||
截至2019年12月31日的結餘 | 156 | 52 | 55 | 263 | ||||||||||||
累計折舊 | ||||||||||||||||
截至2018年1月1日的餘額 | 60 | 3 | 5 | 68 | ||||||||||||
加法 | 27 | 2 | 2 | 31 | ||||||||||||
翻譯調整 | (6 | ) | - | (1 | ) | (7 | ) | |||||||||
截至2018年12月31日的結餘 | 81 | 5 | 6 | 92 | ||||||||||||
截至2019年1月1日的結餘 | 81 | 5 | 6 | 92 | ||||||||||||
加法 | 24 | 3 | 3 | 30 | ||||||||||||
處置 | - | - | (8 | ) | (8 | ) | ||||||||||
翻譯調整 | 7 | - | 1 | 8 | ||||||||||||
截至2019年12月31日的結餘 | 112 | 8 | 2 | 122 | ||||||||||||
賬面金額 | ||||||||||||||||
截至2018年12月31日 | 39 | 23 | 9 | 71 | ||||||||||||
截至2019年12月31日 | 44 | 44 | 53 | 141 |
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美元(千美元)(除股票 數據和每股數據外)
注 6- | 租賃 |
2019年8月,該公司簽訂了一項辦公室 空間租賃協議。租期為36個月,從2019年8月20日起至2022年8月20日結束,並可選擇將租期再延長36個月。包括水電費在內的每月租金約為39,000新謝克爾。
此外,該公司還簽訂了一項為期三年的可取消的汽車經營租賃協議.
根據這些租約應支付的未來最低租金估計數如下:
年終:
2020 | $ | 135 | ||
2021 | $ | 150 | ||
2022 | $ | 154 | ||
2023 | $ | 162 | ||
2024 | $ | 162 | ||
2025 | $ | 112 |
截至2019年12月31日的年度租金費用(不包括税金、費用和其他費用)總計約174美元。
該公司已簽訂了主要用於辦公空間租賃協議的 經營租賃。這些租約的期限一般為1年至 6年,通常包括一個或多個可供續約的選項。這些續約期可將租約期由1年延長至6年,並在合理地肯定公司會行使該選擇權時,將其包括在租約期內。這些經營租賃包括在公司2019年12月31日綜合資產負債表的“使用權資產”中,並代表公司在租賃期間使用基礎資產的權利。公司支付租賃款項的義務包括在流動負債中,作為“經營租賃負債”,在非流動負債中, 作為“經營租賃負債-長期”列入公司12月31日的綜合資產負債表( 2019綜合資產負債表)。根據 公司現有租約剩餘租賃期的租賃付款現值,該公司於2019年1月1日確認了大約127美元的使用權資產和經營租賃負債。2019年1月1日以後開始的經營租賃使用權、資產和負債,根據租賃期內租賃付款的現值,在開始日期確認 。截至2019年12月31日,資產使用權和經營租賃負債為761美元.此外,使用權資產包括為租賃權 改進支付205美元.使用權資產包括價值205美元的改進資產(扣除攤銷後的資產)。截至2019年12月31日,資產的總使用權為966美元。
截至2019年12月31日,該公司的資產使用權減少了7美元。
由於每個 租約中隱含的利率不容易確定,因此公司使用其增量借款利率來確定租約 付款的現值。
用於貼現未來租賃付款的利率 為8.69%。
截至2019年12月31日的租賃債務到期日 如下(千):
截至12月31日的12個月內到期,
2020 | 164 | |||
2021 | 172 | |||
2022 | 162 | |||
2023 | 186 | |||
2024 | 172 | |||
2025 | 115 | |||
此後 | 971 | |||
較少的推測興趣: | (210 | ) | ||
租賃負債總額 | 761 |
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美元(千美元)(除股票 數據和每股數據外)
附註7- | 關聯方 交易 |
A.與有關各方的結餘:
下列關聯方應付款項包括在 貿易應付款項和應付帳款中。
十二月三十一日, | ||||||||
2019 | 2018 | |||||||
主席團成員(*) | 28 | 26 | ||||||
董事 | 13 | 11 | ||||||
Monkeytech(**) | - | 3 | ||||||
41 | 40 |
(*)該款額包括須支付的薪金淨額。
(**)該公司前首席技術幹事奧德·肖山根據該公司與Monkeytech Ltd之間的一項技術諮詢協議獲得賠償,Shoshan先生一直擔任首席執行官,直至2019年4月,他也是Monkeytech公司的所有者之一。
B.關聯方的利益:
截至12月31日的年度, | ||||||||
2019 | 2018 | |||||||
薪金及有關開支 | 904 | 792 | ||||||
份額支付 | 473 | 101 | ||||||
董事 | 45 | 57 | ||||||
分包商的研發費用 | - | 164 | ||||||
1,422 | 1,114 |
附註8- | 金融工具 |
下表列出公司按公允價值定期計量的重大資產和負債及其在公允價值層次中的分類:
(一九二零九年十二月三十一日) | ||||||||||||
公允價值層次 | ||||||||||||
一級 | 2級 | 三級 | ||||||||||
金融資產 | ||||||||||||
有價證券投資 | - | 26 | - |
(一九二零九年十二月三十一日) | ||||||||||||
公允價值層次 | ||||||||||||
一級 | 2級 | 三級 | ||||||||||
金融負債 | ||||||||||||
認股權證及衍生工具 | - | 328 | - |
(2018年12月31日) | ||||||||||||
公允價值層次 | ||||||||||||
一級 | 2級 | 三級 | ||||||||||
金融資產 | ||||||||||||
有價證券投資 | - | 208 | - |
(2018年12月31日) | ||||||||||||
公允價值層次 | ||||||||||||
一級 | 2級 | 三級 | ||||||||||
金融負債 | ||||||||||||
權證衍生 | - | 1,252 | - |
現金和現金等價物、限制性存款、短期存款、應收帳款、其他應收款和預付費用、應付貿易和應付帳款的賬面金額,由於這些票據的短期期限,其公允價值近似於其公允價值。
截至2019年12月31日,有價證券的確認收益(虧損)和公允價值 (根據證券折價折價-對imine股票的限制)分別為 (192美元)和26美元(分別在2018年12月31日為123美元和208美元)。
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附註 合併財務報表
美元(千美元)(除股票 數據和每股數據外)
附註9- | 所得税 |
a. | 在2019年12月31日,該公司有大約20,262美元的美國聯邦淨營業虧損結轉,以減少 未來的應税收入。由於1986年“國內收入法典”的所有權條款的改變,美國淨經營損失的使用可能受到很大的限制。 |
這家美國公司有到2012年的最終税額。
2017年12月22日,“税收改革法”簽署成為法律。該法案顯著改變了美國税法,除其他外,從2018年1月1日起,將美國公司所得税税率從最高35%降至21%的固定税率。由於公司所得税税率下降,該公司在2017年12月31日對期末遞延税資產進行了重新估值,但由於估值免税額的重估,該公司沒有確認2017年任何遞增的所得税支出。
b. | 外國税收: |
1. | 税率: |
以下是與該公司以色列子公司有關的税率:
2019 - 23% | ||
2018 - 23% |
2016年12月22日,議會全體會議通過了“經濟效率法”(旨在實現2017年和2018年預算目標的立法修正案)-2016年,其中除其他外,公司税率將分兩步從25%降至23%。第一步到2017年1月達到24%,第二步到2018年1月達到23%。
2. | 截至2019年12月31日,{Br}公司的子公司估計,截至2019年12月31日,以色列所得税的可結轉營業税損失總額約為53,028美元。在這些損失中,TopSPIN Medical(以色列){Br}有限公司擁有43 614美元,只有在無限期發生 的同一業務活動方面的未來收入才能抵消Topspin税的損失。其他損失屬於我的規模-以色列2014有限公司,可能是結轉,用於無限期抵消 未來收入。 |
3. | TopSpin Medical(以色列)有限公司有2013年的最終納税評估,My Size(以色列)2014有限公司的最終納税評估一直到2014年。 |
c. | 在所得税前,美國和外國繼續經營造成的損失包括: |
十二月三十一日, | ||||||||
2019 | 2018 | |||||||
U.S | (896 | ) | (4,131 | ) | ||||
非美國(外國) | (4,601 | ) | (1,838 | ) | ||||
(5,497 | ) | (5,969 | ) |
d. | 遞延税: |
遞延税反映了用於財務報告目的的資產和負債的賬面數額與用於所得税目的的資產和負債的賬面數額之間的臨時差額所產生的税收淨額。公司遞延税金資產的重要組成部分如下:
十二月三十一日, | ||||||||
2019 | 2018 | |||||||
遞延税款資產: | ||||||||
營運虧損結轉 | 16,451 | 14,380 | ||||||
認股權證及期權 | 89 | 60 | ||||||
有價證券 | 375 | 336 | ||||||
其他臨時差異 | 295 | 212 | ||||||
估價備抵前遞延税款資產 | 17,210 | 14,988 | ||||||
估價津貼 | (17,210 | ) | (14,988 | ) | ||||
遞延税金淨額 | - | - |
F-17
我的尺寸公司及其附屬公司
附註 合併財務報表
美元(千美元)(除股票 數據和每股數據外)
附註9- | 所得税 (續) |
下表列出了期初和期末估值津貼的對賬情況:
十二月三十一日, | ||||||||
2019 | 2018 | |||||||
年初結餘 | 14,988 | 14,835 | ||||||
損益表中估值備抵額的增加 | 1,211 | 876 | ||||||
由於匯率差異和税率變動而減少估值津貼 | 1,011 | (723 | ) | |||||
年底結餘 | 17,210 | 14,988 |
在評估遞延税資產的變現 時,管理層考慮是否更有可能不實現全部或部分遞延税資產 。
最終實現 遞延税資產取決於在臨時差額 可扣減和使用淨營業損失的時期內未來應納税收入的產生。根據對這些因素的考慮,該公司記錄了2019年12月31日和2018年12月31日的全面估值( )津貼。
e. | 理論税 |
以下列出理論税額與財務報表所列税額之間的調整數 :
十二月三十一日, | ||||||||
2019 | 2018 | |||||||
所得税前損失 | 5,497 | 5,969 | ||||||
法定税率 | 21 | % | 21 | % | ||||
計算“預期”税費用 | 1,154 | 1,253 | ||||||
外國税率差異和匯率差異 | 77 | 38 | ||||||
非抵扣費用 | (20 | ) | (415 | ) | ||||
估價津貼的變動 | (1,211 | ) | (876 | ) | ||||
所得税 | - | - |
附註10- | 股東權益 |
a. | 普通股賦予其持有人蔘加公司大會的通知和投票的權利,如果宣佈,則給予 收取紅利的權利。 |
b. |
2019年11月18日,公司 宣佈,董事會批准了其普通股(“反向股票 拆分”)一成十五分的反向股票分割(“反向股票 拆分”)。在反向股票分割時,公司發行的和已發行的普通股 每15股自動轉換為普通股的一股,每股票面價值沒有任何變化。此外,對行使所有未償期權和認股權證持有人有權購買普通股的每股行使價格和可發行的股份數目作了 比例調整。如果不是反向股票拆分,則 本來會產生的普通股份額的任何一小部分都會被舍入到下一個整數。
為會計目的,普通股、認股權證股、期權股和每股虧損的所有股份和每股份額數額反映了本財務報表所列所有 期的反向股票分割。從反向股票拆分中產生的任何分數份額都被舍入 ,直至最接近的整體份額。 |
F-18
我的尺寸公司及其附屬公司
附註 合併財務報表
美元(千美元)(除股票 數據和每股數據外)
附註10- | 股東權益(續) |
c. | 2017年12月22日,該公司完成了向公眾公開發行的255,500股普通股,每股9.75美元和5年期認股權證,以每股12.765美元的價格購買總共191,628股普通股。公開募股的總價為2,490美元。除發行費用外,收益為2 130美元。
普通股和認股權證 作為兩個不同的組成部分入賬。
認股權證可行使的股份 的普通股確認為負債,並按公允價值計量。公允價值的變化記錄在綜合損失的報表 中。
認股權證是按公允價值計量的,價值為1 625美元,剩餘淨額505美元為權益。
截至2019年12月31日和2018年12月31日,認股權證按公允價值分別為34美元和124美元在資產負債表中列報。
認股權證包括抗稀釋 價格保護,如果公司將發行更多普通股或普通股等價物 ,其價格低於認股權證的行使價格。此外,當公司訂立協議,發行可按公司普通股市價變動或可能變動的價格發行的證券(“可變價格”)時,認股權證持有人可選擇將 認股權證的行使價格調整至公司根據協議出售的證券的變價。
在2018年12月31日終了的一年內,為公司獲得2 260美元的收益行使了購買公司普通股176 995股的認股權證。
在執行認股權證時,公司將與認股權證有關的負債重新分類,總額為3 851美元。
2019年11月期間,根據未清認股權證中關於購買公司普通股14,633股的反稀釋調整規定,在根據該公司在市場發售計劃下發行普通股後,在2019年11月按公司上市計劃發行普通股後,每股行使價格降至4.1美元。
下表列出了使用蒙特卡羅模型衡量認股權證公允價值所使用的假設 : |
發放日 | 截至12月31日聖, 2019 | |||||||
公允價值 | 1,625 | 33 | ||||||
罷工價格 | $ | 12.765 | $ | 4.1 | ||||
股息收益率% | - | - | ||||||
預期波動率 | 89.5 | % | 94.3 | % | ||||
無風險率 | 2.26 | % | 1.64 | % | ||||
預期期限 | 5 | 2.98 | ||||||
股票價格 | $ | 10.65 | $ | 3.32 |
F-19
我的尺寸公司及其附屬公司
附註 合併財務報表
美元(千美元)(除股票 數據和每股數據外)
附註10- | 股東權益(續) |
d. | 2018年2月2日,該公司公開發行其證券,發行了總計20萬股的普通股和5年期認股權證,以每股39.75美元的行使價格購買至多100,013股普通股,總收益為6,000美元。該公司扣除了安置代理費用和其他提供費用後,淨收益為5,464美元。 |
普通股和認股權證 作為兩個不同的組成部分入賬。
認股權證可行使的股份 的普通股確認為負債,並按公允價值計量。公允價值的變化記錄在綜合損失的報表 中。
認股權證按公允價值總額2 102美元計算,剩餘淨額3 547美元入股。
截至2019年12月31日和2018年12月31日,認股權證分別以231美元和862美元的公允價值在資產負債表中列報。
認股權證包括在公司以低於認股權證行使價格的價格發行更多普通股或普通股等價物的情況下,以低於認股權證行使價格的價格提供反稀釋 價格保護,但通常例外情況除外。此外,當公司簽訂發行可按公司普通股市場價格變動或可能變動的價格發行證券的協議(“可變價格”)時,認股權證持有人可選擇將認股權證 的行使價格調整為公司根據協議出售的證券的變價。
在2019年11月期間,根據未清認股權證中關於購買公司100,013股普通股的反稀釋調整規定,在根據公司在-市場發售計劃下發行普通股之後,在執行2019年11月18日對 18實施的一至十五反向股票分割之後,每股行使價格降至4.1美元。
下表列出了使用蒙特卡羅模型衡量認股權證公允價值的假設:
發放日 | 截至12月31日聖, 2019 | |||||||
公允價值 | 2,102 | 231 | ||||||
罷工價格 | $ | 39.75 | $ | 4.1 | ||||
股息收益率% | - | - | ||||||
預期波動率 | 96.7 | % | 93.6 | % | ||||
無風險率 | 2.59 | % | 1.65 | % | ||||
預期期限 | 5 | 3.09 | ||||||
股票價格 | $ | 25.35 | $ | 3.32 |
e. |
2019年9月13日,該公司與HC Wainwright簽訂了“在市場上提供服務協議”(“ATM”)。根據該協議,公司可通過HC Wainwright、{Br}或ATM招股説明書補編,不時提出出售其普通股股票,其總髮行價最高可達550萬美元。從2019年9月13日至2019年12月31日,該公司通過ATM招股説明書以每股4.77美元的平均價格發行了87,756股普通股,淨收入為418美元。根據ATM招股説明書,公司支付的佣金相當於出售我們普通股所得總收入的3%。2020年1月15日, 公司終止了ATM招股説明書,但銷售協議仍然有效。
普通股記作淨值項下的 ,扣除法律和其他有關費用後增加266美元。 |
F-20
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附註 合併財務報表
美元(千美元)(除股票 數據和每股數據外)
附註10- | 股東權益(續) |
f. | 下文概述2019年12月31日至2018年12月31日終了年度的授權活動: |
認股權證數目 | 加權 平均 運動 價格 | 加權 平均 殘存 生活在 年數 | ||||||||||
未繳,2017年12月31日 | 268,329 | 16.5 | ||||||||||
發 | 100,013 | |||||||||||
過期或行使 | (224,065 | ) | ||||||||||
未繳,2018年12月31日 | 144,277 | 31.5 | 4.06 | |||||||||
發 | - | - | ||||||||||
過期或行使 | - | - | ||||||||||
未決,2019年12月31日 | 144,277 | 4.1 | (*) | 3.06 | ||||||||
可運動,2019年12月31日 | 144,277 | 4.1 | (*) | 3.06 |
截至2019年12月31日、 和2018年,在2018年12月31日終了的一年內發行的認股權證被視為衍生負債。
(*)根據未發行認股權證中的反稀釋調整規定,在公司的上市發行計劃下發行普通股後,每股行使價格降至4.1美元。
附註11- | 股票補償 |
如下表所示,所收到服務的財務報表中確認的以股票為基礎的費用與研究與開發、銷售和營銷以及一般和 行政費用有關:
截至12月31日的年度, | ||||||||
2019 | 2018 | |||||||
基於股票的補償費用-研究與開發 | 161 | 50 | ||||||
以股票為基礎的補償費用-銷售和營銷 | 179 | 3 | ||||||
以股票為基礎的補償費用-一般和行政費用 | 352 | 949 | ||||||
692 | 1,002 |
財務報表中記錄的以股票為基礎的費用在權益和負債之間的分配情況如下表所示:
年終 十二月三十一日, | ||||||||
2019 | 2018 | |||||||
股票補償費用-權益獎勵 | 692 | 533 | ||||||
以股票為基礎的賠償費用-責任賠償金 | - | 469 | ||||||
692 | 1,002 |
F-21
我的尺寸公司及其附屬公司
附註 合併財務報表
美元(千美元)(除股票 數據和每股數據外)
附註11- | 基於股票的補償 (續) |
分發給顧問的備選方案
a. | 2016年12月,該公司聘請了一名顧問(“諮詢公司2”)為公司提供營銷戰略和公共關係方面的服務,包括潛在的投資者關係。 |
2019年和2018年期間確認的份額成本為 ,包括本報告所述期間與諮詢服務有關的費用和 選項的重新估值分別為0美元和549美元。
此外,2018年,在通過2018-07年ASU之後,203美元的金額被歸為股權,另見附註2j。
b. |
2017年4月,該公司聘請了一名顧問 (“諮詢人3”),為該公司提供為期兩年的融資和戰略諮詢服務。對於這種諮詢服務,公司同意每月支付一筆定金,並同意向顧問公司發行公司普通股3,334股,此後每季度發行2,084股。
在2019年和2018年期間,公司每年向諮詢公司發行 10,417股普通股。
在2019年和2018年, 的費用-分別為48美元和192美元-被記錄為與股權獎勵有關的基於股票的補償費用。 |
F-22
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附註 合併財務報表
美元(千美元)(除股票 數據和每股數據外)
附註11- | 基於股票的補償 (續) |
c. | 2017年7月, 公司聘請了一名顧問(“諮詢4”),為該公司提供為期一年的業務諮詢服務。對於這種諮詢服務,公司向顧問公司發出10,000股股票期權,以每股30美元的行使價格購買公司普通股中最多10,000股。期權每季度分期付款四次,從每個歸屬日起終止18個月。2018年期間,總價值為70美元的費用作為股票負債賠償金入賬。此外,2018年,在通過2018-07年ASU之後,有7美元被歸為股權,另見附註2j.截至2019年12月31日,這些期權未行使和過期。 |
d. | 2017年8月,公司聘請了一名顧問(“諮詢5”),為公司提供各種服務,包括公司規劃、財務公關、商業戰略和股東關係。對於這種諮詢服務,公司同意向諮詢公司5發出期權,以每股15.00美元的行使價格購買公司的普通股 ,直至2018年4月30日為止,以每股37.5美元的行使價格購買普通股,在2018年12月31日之前以每股37.5美元的行使價格購買普通股。董事會於2017年8月31日批准了此次發行。 |
2018年1月23日,公司 和Consultant 5對諮詢協議進行了修正,根據該協議,期權的數量和期權的行使價格被修改為53 334個期權,每股15美元,可在2018年7月23日之前行使。
這些選項沒有行使 ,並於2018年7月23日到期。
e. | 2018年1月,該公司與一名顧問(“諮詢6”)簽訂了為期12個月的協議,提供戰略諮詢和投資者關係服務。根據協議條款,該公司同意每月支付5美元的費用,並向顧問公司6 6 600股普通股,每批2 200股,每批在2018年1月、4月和8月的第一天歸屬 。董事會於2018年2月14日批准了此次發行。
2018年2月,該公司向諮詢公司發行了6 600股普通股。
在2019年和2018年期間, 記錄了0美元和112美元的諮詢公司股權獎勵。 |
f. | 2018年2月,該公司與一名顧問(“諮詢公司7”)簽訂了一項協議,提供與投資者關係有關的諮詢服務。根據協議並考慮到這些服務,公司同意向諮詢公司發行公司普通股4,334股。根據該協議,歸屬的股份如下:3 334股自協議生效之日起歸屬 ,1 000股自協議生效之日起3個月內歸屬。 董事會於2018年2月14日批准發行。
2018年2月,該公司向第7號顧問公司發行了3 334股普通股,2018年5月,該公司向 Consultant 7發行了1 000股普通股。
在2019年和2018年期間,公司分別記錄了0美元和77美元的金額,作為對諮詢公司的基於股票的費用權益獎勵7。 |
F-23
我的尺寸公司及其附屬公司
附註 合併財務報表
美元(千美元)(除股票 數據和每股數據外)
附註11- | 基於股票的補償 (續) |
g. | 2017年10月,該公司與三名顧問(集體為“顧問”)簽訂協議,向公司提供服務,包括推廣公司的產品和服務。對於這種諮詢服務,公司同意向每個顧問公司發出 ,以每股30.00美元的行使價格購買至多3 334股公司普通股。期權每季度分期付款四次,並從各自的歸屬日期起終止18(18)個月。根據該協議發行期權的條件是,根據該公司2017年諮詢計劃保留髮行的公司普通股中 份額增加,公司2017年諮詢計劃規定增加的準備金於2018年2月12日在公司股東特別會議上得到公司股東 批准。
在2019年和2018年期間,該公司將0美元和73美元記錄為基於股票的負債獎勵和以股票為基礎的股權獎勵,涉及諮詢公司。此外,2018年,在通過2018-07年ASU之後,60美元被歸為股權,另見注2j。 | |
h. | 2018年2月,該公司與一名顧問(“諮詢公司”)簽訂了一項協議,向公司提供服務,包括改進公司的產品和服務。根據這一協議,並考慮到這種諮詢服務, 公司同意向諮詢公司8發出期權,以每股21.15美元的行使價格購買至多367股公司普通股。這些選擇權已完全授予,並應在授予日期後五年內終止。
在2019年和2018年期間,公司將 0和5美元的數額記作諮詢公司的股票負債賠償金8。此外,在2018年“ASU 2018-07”通過後,有4美元被歸為股權,另見注2j。
| |
i. | 2018年2月,該公司與一名顧問(“諮詢公司9”)簽訂了一項協議,向該公司提供服務,包括營銷 和改進對潛在客户的技術實施。根據這一協議,並考慮到這種諮詢服務,公司同意向諮詢公司9發出期權,以每股30美元的行使價格購買至多1 000股 公司的普通股。這些選項應每季度分作三次相等的分期付款 ,並在授予日期後五年內終止。
在2019年和2018年期間,公司將0美元和4美元的金額分別記為基於股票的負債裁定額-並將0美元和1美元分別記為基於股票的股本 獎勵,涉及諮詢公司9。此外,2018年,在通過2018-07年ASU之後,7美元被歸為股權,另見附註2j。
| |
j. | 2018年8月,該公司與一名顧問(“諮詢公司10”)簽訂了一項協議,向公司提供服務,包括推廣公司的產品和服務。根據這一協議並考慮到這種諮詢服務, 公司同意向顧問公司發出10種選擇,以每股15.00美元的行使價格購買至多3 334股公司普通股。這些期權應每季度分期付款八次,並在授予日期五年後終止 。董事會於2018年8月15日批准了此次發行。
2019年和2018年期間,該公司將22美元和2美元的金額分別記為基於股票的負債-裁定額,以及與領事10有關的以股票為基礎的費用 權益獎勵金額分別為0美元和6美元。此外,2018年,在通過2018-07年ASU之後,將3美元歸為股本 ,另見附註2j。 |
k. | 2018年12月,該公司與一名顧問(“諮詢公司”)簽訂了一項協議,向公司提供服務,包括推廣公司的產品和服務。根據這一協議,並考慮到這種諮詢服務,公司同意向顧問公司發出11種選擇,以每股11.325美元的行使價格購買公司普通股至多3 334股。這些選項應每季度分期付款四次, 在授予日期後五年內終止。董事會於2018年12月27日批准了此次發行。
在2019年和2018年期間,公司記錄了29美元和1美元的金額,作為諮詢公司的股權獎勵11。 |
l. | 2019年1月,該公司與一名顧問(“諮詢公司12”)簽訂了一項協議,向公司提供服務,包括通過潛在的媒體來源推廣公司的產品 和服務。根據上述協議,作為對這種諮詢服務的部分考慮, 公司同意向諮詢公司12發出一份認股權證,在 執行協議時購買公司普通股中至多3,334股,6個月後,再簽發一份購買公司普通股6,667股的手令。 認股權證可按每股15.00美元行使,自發行之日起12個月。 |
在2019年期間,公司將42美元的 記錄為諮詢公司的股權獎勵。
F-24
我的尺寸公司及其附屬公司
附註 合併財務報表
美元(千美元)(除股票 數據和每股數據外)
附註11- | 基於股票的補償 (續) |
m. | 2019年4月,該公司與一名顧問(“諮詢公司”)簽訂了為期12個月的協議,向公司提供服務,包括協助公司推廣、銷售和向潛在客户出售公司的技術。根據上述協議,在部分考慮這種諮詢服務的情況下,公司同意向顧問公司發出13種選擇,在協議執行時購買至多2,667股公司的普通股。期權可按每股15.00美元行使,並應從2019年7月起每三個月分期付款4次。未行使的期權應自生效之日起滿2年。 |
2019年期間,公司將8美元 記錄為諮詢公司的股權獎勵。
n. | 2019年7月,該公司與一名顧問(“諮詢公司14”)簽訂了一項為期三年的協議,向公司提供服務,包括協助公司推銷、推銷公司的技術給潛在客户。根據這一協議,在部分考慮這種諮詢服務的情況下,公司同意向顧問公司提供14種選擇,以便在協議執行時購買至多2,667股公司的普通股。期權可按每股15.00美元行使,並應從2019年7月起每12個月分期付款3次。未行使的期權自生效之日起滿4年。 |
在2019年期間,公司將3美元 記錄為諮詢公司的股權獎勵。
截至2019年12月31日,該公司授予顧問的未完成的 選項如下:
發行日期 | 普通股期權 | 加權 平均 行使價格 每股 | 備選方案 可鍛鍊 | 過期 日期 | ||||||||||
2012年4月 | 3,068 | NIS | 2.25 | 3,068 | 2022年4月 | |||||||||
2014年9月 | 4,000 | NIS | 24 | 4,000 | 2020年9月 | |||||||||
2014年9月 | 2,334 | NIS | 30 | 2,334 | 2020年9月 | |||||||||
2017年5月 | 66,667 | 美元 | 64 | 66,667 | 2019年3月- 2020年3月 | |||||||||
2017年10月 | 5,001 | 美元 | 30 | 5,001 | 2019年7月- 2020年4月 | |||||||||
2018年2月 | 1,367 | 美元 | 27.6 | 1,367 | 2021年5月- 2023年2月 | |||||||||
2018年8月-2018年12月 | 13,335 | 美元 | 14.1 | 5,419 | 2023年8月- 2023年12月 | |||||||||
2019年1月至6月 | 10,000 | 美元 | 15 | 10,000 | 2020年1月至2020年7月 | |||||||||
2019年7月 | 5,334 | 美元 | 15 | 1,333 | 2021年4月-2023年7月 | |||||||||
共計 | 111,106 | 99,189 |
該公司採用 Black&Schole模型,在第三方估值的協助下衡量股票期權的公允價值。
公司授予非僱員的 股票期權的公允價值是使用下列加權平均假設計算的:
年終 十二月三十一日, | 年終 十二月三十一日, | |||||||
2019 | 2018 | |||||||
股利收益率 | 0 | % | 0 | % | ||||
預期波動率 | 68.9%-94.4 | % | 84%-102 | % | ||||
無風險利息 | 1.81- 2.56 | % | 2.02%-2.97 | % | ||||
不超過(年)的合同期限 | 1-4 | 1.1-5 |
F-25
我的尺寸公司及其附屬公司
附註 合併財務報表
美元(千美元)(除股票 數據和每股數據外)
附註11- | 基於股票的補償 (續) |
員工股票期權計劃
2017年3月,公司通過了股票期權計劃(“計劃”),根據該計劃,公司董事會可以向高級人員和關鍵僱員授予股票期權 。根據這項計劃,可給予董事、高級人員、僱員 的選項總數限於200 000種。股票期權可以在授予之日以等於或低於股票公平 市值的行使價格授予。
每個期權 獎勵的公允價值是在授予日期使用使用下表中的加權平均假設的二項式期權定價模型估計的。期權期望值的無風險利率是基於批出時有效的美國國債收益率曲線 。
2019年贈款 | 2018 贈款 | |||||||
股利收益率 | 0 | % | 0 | % | ||||
預期波動率 | 85.2%-86.33 | 88.43 | % | |||||
無風險利息 | 1.82-2.13 | 3.04 | % | |||||
不超過(年)的合同期限 | 4.95-5.01 | 4.7-5 | ||||||
次優運動倍數(NIS) | 5 | 5 |
在截至12月31日的年份中,分別批准了2019年和2018年的103,601和10,635個備選方案。
2019年12月31日終了年度股票期權補償費用總額為540美元,如下:研發費用為161美元,標準普爾費用為168美元,一般和行政費用為211美元。
2018年12月31日終了年度股票期權補償 費用總額為139美元,如下:研發費用為50美元,標準普爾費用為3美元,一般和行政費用為86美元。
截至2019年12月31日,與非既得股權補償安排相關的未確認賠償成本總計737美元。預計這一費用將在2.75年的加權平均期間內確認.
2019年期間的股票期權活動如下:
2019 | ||||||||
數目 備選方案 | 加權 平均 運動 價格美元 | |||||||
1月1日未付 | 68,637 | $ | 17.4 | |||||
獲批 | 103,601 | 11.33 | ||||||
行使 | - | |||||||
過期 | (8,334 | ) | ||||||
年終未清 | 163,904 | 13.87 | ||||||
年底歸屬 | 101,116 | 15.43 |
2018年期間的股票期權活動 如下:
2018 | ||||||||
數目 選項 | 加權 平均 運動 價格美元 | |||||||
1月1日未付 | 61,703 | 18.15 | ||||||
獲批 | 10,635 | 13.65 | ||||||
行使 | (1,778 | ) | ||||||
過期 | (1,923 | ) | ||||||
年終未清 | 68,637 | $ | 17.4 | |||||
年底歸屬 | 54,889 | $ | 18.15 |
F-26
我的尺寸公司及其附屬公司
附註 合併財務報表
美元(千美元)(除股票 數據和每股數據外)
附註12- | 短期貸款 |
2017年10月26日,該公司與某些認可投資者簽訂了一項私人配售交易貸款協議,總額為1 200美元。公司必須償還本金1 333美元,並簽發59 264張認股權證,購買公司普通股至多59 264股。
認股權證和貸款記為 作為兩個不同的組成部分。
截至2019年12月31日和2018年12月31日,認股權證的公允價值分別為63美元和257美元。認股權證公允價值的變化記錄在綜合損益表中 。
2018年2月,該公司償還了剩餘的未清餘額,並記錄了192美元的財務支出
2018年期間,分別行使了購買公司普通股29,633股的認股權證,公司收益總額為318美元。
在執行認股權證時, 公司將與認股權證有關的負債重新歸類為股本,總額為411美元。
2019年11月,根據未清認股權證中關於購買公司普通股29,633股的反稀釋調整規定,在根據該公司的上市計劃發行普通股後,在2019年11月實行按1:15的反向股票分割之後,每股 的行使價格降至4.1美元。
下表列出了使用蒙特卡羅模型衡量認股權證公允價值的假設
發放日 | 截至12月31日聖, 2018 | 截至12月31日聖, 2019 | ||||||||||
公允價值 | $ | 523 | $ | 257 | $ | 63 | ||||||
罷工價格 | $ | 11.25 | $ | 10.725 | $ | 4.1 | ||||||
股息收益率% | - | - | - | |||||||||
預期波動率 | 86.73 | % | 88.96 | % | 87.12 | % | ||||||
無風險率 | 2.11 | % | 2.51 | % | 1.64 | % | ||||||
預期期限 | 5 | 3.8 | 2.8 | |||||||||
股票價格 | $ | 11.25 | $ | 11.55 | $ | 3.32 |
F-27
我的尺寸公司及其附屬公司
附註 合併財務報表
美元(千美元)(除股票 數據和每股數據外)
附註13- | 意外開支 和承付款項 |
a. |
2018年8月7日,該公司在紐約州紐約州最高法院對北方帝國有限責任公司(“北方帝國”)提起訴訟,理由是違反了一項證券購買協議(“協議”),在該協議中,該公司要求賠償的金額在審判時確定,但在任何情況下都不得少於616 000美元。2018年8月2日,北帝國向同一法院提交了一份通知,通知該公司( ),聲稱因涉嫌違反協議而造成了1,140萬美元的損害賠償。2018年9月6日,北帝國公司提交了一份終止其在2018年8月2日提出的訴訟的通知。2018年9月27日,北帝國在公司對它們提起的訴訟中提出了答覆並提出反訴,聲稱公司沒有向北帝國交付股票,給北帝國造成了10,958,589美元的損失。North 帝國還對該公司的首席執行官、現任董事會主席提出了第三方投訴,聲稱他們以個人身份提出了類似的指控。2018年10月17日,該公司對北帝國的反訴提出了答覆。2018年11月15日,該公司首席執行官、現任董事會主席提交了一份駁回北帝國第三方申訴的動議。2020年1月6日,法院批准了該動議,駁回了第三方申訴.雙方現正從事與索賠和反訴有關的發現工作。
該公司認為,與 相比,反訴不被駁回的可能性更大。 |
b. |
2019年1月22日,納斯達克股票市場有限責任公司(“納斯達克”)通知該公司,該公司不符合納斯達克上市規則第5550(A)(2)條規定的在納斯達克資本市場繼續上市的最低投標價格要求。納斯達克上市規則5550(A)(2) 要求上市證券維持每股1.00美元的最低出價,納斯達克上市規則5810(C)(3)(A)規定,如果缺額持續30天,則 無法滿足最低投標價格要求。通知規定,該公司有180個日曆日,或在2019年7月22日之前,重新遵守納斯達克上市規則第5550(A)(2)條。為恢復合規,公司普通股的投標價格必須至少為每股1.00美元,連續至少10個工作日。
該公司在2019年7月22日前沒有恢復遵守 規則,因此,在2019年7月23日,公司收到了工作人員的通知,即根據公司的 繼續不遵守規則,工作人員已決定將公司普通股從納斯達克除名,除非 公司及時要求在納斯達克聽證會小組(“小組”)舉行聽證會。聽證會於2019年9月19日舉行。
2019年10月1日,小組批准了 公司根據將 延長至2020年1月20日在納斯達克資本市場繼續上市的請求,但條件是該公司在此日期之前恢復遵守投標價格規則,並證明公司遵守了在納斯達克繼續上市的所有要求。此前,2019年8月5日,在公司股東年會上,公司董事會被授予酌處權,可在2020年8月5日之前的任何時候進行反向股權分拆,比例從1比2到1比30不等。
2019年11月19日,公司從納斯達克收到 正式通知,截至2019年9月30日,公司不遵守納斯達克上市規則5550(B)(1)(“股東權益規則”)規定的至少250萬美元股東權益要求,可作為退市的額外依據。根據納斯達克上市規則,公司獲得了機會 ,並計劃及時提交其計劃,重新遵守股東權益規則,供小組審議。
2020年2月7日,該公司收到了(小組)的正式決定,小組在該決定中確定,該公司已證明完全遵守最低每股出價為1.00美元的要求,並批准了該公司根據將 延長至2020年5月18日在納斯達克繼續上市的請求,以證明遵守了最低250萬美元的股東權益要求。正如之前 披露的那樣,2019年11月19日,公司收到納斯達克的正式通知,截至2019年9月30日,該公司不符合股東的股權規則。對此,該公司要求在專家小組舉行聽證會,提出其恢復遵守規則的計劃。該小組在2020年2月7日的決定之前舉行了這樣的聽證會。 |
F-28
我的尺寸公司及其附屬公司
附註 合併財務報表
美元(千美元)(除股票 數據和每股數據外)
附註14- | 銷售和營銷 |
年終 | ||||||||
十二月三十一日, | ||||||||
2019 | 2018 | |||||||
薪金 | 582 | 163 | ||||||
顧問及分包商 | 434 | 218 | ||||||
市場營銷 | 480 | 144 | ||||||
諮詢人和僱員的份額付款 | 179 | 3 | ||||||
旅行 | 99 | 284 | ||||||
其他 | 155 | 87 | ||||||
1,929 | 899 |
附註15- | 一般和行政費用 |
年終 | ||||||||
十二月三十一日, | ||||||||
2019 | 2018 | |||||||
薪金 | 554 | 617 | ||||||
專業服務 | 721 | 813 | ||||||
按比例為顧問、董事和僱員支付的款項 | 352 | 949 | ||||||
租金、辦公室開支和通訊 | 285 | 194 | ||||||
保險 | 296 | 149 | ||||||
旅行 | 66 | 144 | ||||||
董事 | 45 | 57 | ||||||
其他 | 268 | 248 | ||||||
2,587 | 3,171 |
附註16- | 財務收入 (費用),淨額 |
年終 | ||||||||
A.財政收入 | 十二月三十一日, | |||||||
2019 | 2018 | |||||||
重估衍生產品 | 8 | 156 | ||||||
匯率差異 | - | 706 | ||||||
重估有價證券投資 | - | 123 | ||||||
認股權證公允價值的變動 | 989 | - | ||||||
其他 | 51 | 28 | ||||||
1,048 | 1,013 |
F-29
我的尺寸公司及其附屬公司
附註 合併財務報表
美元(千美元)(除股票 數據和每股數據外)
附註16- | 財務收入 (費用),淨額(續) |
年終 | ||||||||
B.財政支出 | 十二月三十一日, | |||||||
2019 | 2018 | |||||||
匯率差異 | 357 | - | ||||||
貸款的財務開支 | - | 192 | ||||||
認股權證公允價值的變動 | - | 1,587 | ||||||
重估有價證券投資 | 195 | - | ||||||
其他 | 3 | 28 | ||||||
555 | 1,807 |
附註17- | 資產負債表之後的事件 |
a. | 2020年1月15日,該公司公開發行其證券,發行了514,801股普通股和認股權證,以每股3.76美元的價格購買至多514,801股普通股,總收益為2,000美元。逮捕令的期限為五年半。公司扣除安置費和其他招股費用後,獲得淨收益1,700美元。 | |
b. | 2019年末,在武漢報道了一株新的COVID-19株,又稱冠狀病毒(Coronavirus)。雖然疫情最初主要集中在中國,但現在已蔓延到包括以色列在內的其他幾個國家,並已在全球範圍內報告感染情況。包括以色列在內的世界各地許多國家正在採取重要的政府措施來控制病毒的傳播,其中包括暫時關閉企業,嚴格限制旅行和人員流動,以及對商務活動的其他物質限制。這些措施造成了停工和其他幹擾。冠狀病毒對我們行動的影響程度將取決於今後的事態發展,這些事態發展高度不確定,不能有信心地預測 ,包括疫情的持續時間和嚴重程度,以及遏制冠狀病毒 或處理其影響可能需要採取的行動。尤其是,冠狀病毒繼續在全球傳播,可能對我們的業務和工作人員產生不利影響,包括我們的營銷和銷售活動以及籌集額外資本的能力,這反過來可能對我們的業務、財務狀況和業務結果產生不利影響。 |
- - - - -
F-30
項目 9.會計和財務披露方面的變化和分歧
在第304(A)(1)(Iv)項所述的會計和財務披露或條例S-K第304(A)(1)(V)項所述的任何可報告事件上, 與會計師沒有分歧。
項目 9A管制和程序
公開 控件
我們在我們的管理層,包括我們的首席執行官 和首席財務官的監督和參與下,對截至2019年12月31日我們的披露控制和程序(如“外匯法”規則 13a-15(E)和15d-15(E))的有效性進行了評估。根據這一評價,我們的首席執行幹事和主要財務幹事得出結論認為,截至本年度報告表10-K所述期間結束時,我們的披露控制和程序 是有效的,以確保根據經修正的“外匯法”提交的報告中所需披露的信息得到記錄、處理、彙總和報告,並在證券交易委員會規則和表格規定的規定時限內予以積累,並酌情向我們的管理部門,包括我們的主要執行幹事和主要財務幹事通報,以便及時作出關於所需披露的決定。
管理層關於財務報告內部控制的報告
我們對財務報告的內部控制包括以下政策和程序:(1)與保存記錄有關的政策和程序,以合理的細節準確和公正地反映我們資產的交易和處置;(2)提供合理的 保證,交易記錄是必要的,以便能夠按照公認的會計原則編制財務報表,而且我們的收支只是根據 我們的管理層和董事的授權進行的;(3)對防止或及時發現可能對財務報表產生重大影響的未經授權的獲取、使用或處置我們的資產提供合理保證。
由於其固有的侷限性,對財務報告的內部控制可能無法防止或發現誤報。此外,對今後各期對有效性的任何評價的預測 也有可能由於條件的變化 或遵守政策或程序的程度可能惡化而導致管制不足。
我們的管理層,包括我們的首席執行官和首席財務官,於2019年12月31日評估了我們對財務報告的內部控制的有效性。在進行這一評估時,管理層採用了Treadway委員會(COSO)贊助組織委員會在內部控制-綜合框架(2013年)中規定的標準。根據根據這些標準進行的評估,管理層已確定,截至2019年12月31日,我們對財務 報告的內部控制是有效的。
這份表10-K的年度報告不包括註冊會計師事務所關於內部財務報告控制的認證報告。根據“多德-弗蘭克華爾街改革和消費者保護法”向非“大型加速備案者”或“加速加速申報者”的發行人提供的豁免,管理層的報告沒有得到該公司註冊公眾會計師事務所的認證。
財務報告內部控制中的變化
在我們上一財季發生的財務報告的內部控制方面, 沒有發生重大影響或相當可能對財務報告的內部控制產生重大影響的變化。
項目 9B其他資料
沒有。
37
第三部分
項目 10.董事、執行官員和公司治理
下表列出了我們的執行官員和董事的姓名、年齡和職位。
名字 | 年齡 | 位置 | ||
羅南·呂宋 | 49 | 首席執行官兼主任 | ||
或者Kles | 37 | 首席財務官 | ||
比利·帕多 | 44 | 首席業務幹事 | ||
Oron Branitzky(1)(2)(3) | 61 | 導演 | ||
Oren Elmaliah(1)(2)(3) | 36 | 導演 | ||
Arik Kaufman(1)(2)(3) | 39 | 導演 | ||
Ilia(Eli)Turchinsky | 32 | 首席技術幹事 |
(1) | 我們審計委員會的成員 |
(2) | 我們的提名和公司治理委員會成員 |
(3) | 我們賠償委員會的成員 |
以下是有關我們董事和執行官員的業務背景和某些其他資料:
自2013年9月以來,Ronen Luzon一直擔任我們的首席執行官和董事會成員。自2006年以來,Ronen Luzon還擔任Malers有限公司的首席執行官和創始人,該公司是全球安全解決方案市場的一家公司,為綜合通信基礎設施、安全和控制系統提供技術解決方案。在男性之前,他曾在多家國際高科技公司擔任過幾個高級營銷、銷售管理和專業服務職位,包括埃爾達特通信公司GA技術和專業服務經理的副總裁營銷。呂宋先生畢業於倫敦米德爾塞克斯大學,獲得IT和商業信息系統學士學位。我們認為,呂宋先生有資格擔任我們的董事會成員,因為他在技術部門有20多年的經驗。
或 kles自2016年5月以來一直擔任我們的首席財務官。他是一名註冊會計師,有着廣泛多樣的財務背景。2013年5月至2016年4月,他擔任Shikun和Binui-Solel Boneh基礎設施有限公司的助理主計長;2010年12月至2013年5月,他擔任畢馬威的助理。Kles先生擁有管理學院的工商管理碩士和工商管理學士學位(專攻金融)。Kles先生是以色列的一名註冊會計師。
比利·帕爾多自2014年5月起擔任我們的首席產品幹事,自2019年4月起擔任首席運營官。從2010年4月至2013年8月,Pardo女士擔任傅裏葉教育產品管理高級主任。在她的專業領域 是推出產品從概念到成功交付的各種方法,包括傅立葉教育的獲獎的愛因斯坦™科學平板電腦。在此之前,Pardo女士曾擔任各種產品管理職務,包括RIT技術的產品營銷經理、Pricer AB的產品經理和Pricer AB的研發團隊組長。Pardo女士曾在Eldat通信有限公司擔任軟件工程師,在NICE系統公司擔任QA工程師。Pardo女士在特拉維夫-雅弗學院獲得跨學科中心的MBA學位和計算機科學學士學位。
38
奧倫·布蘭尼茨基自2017年3月以來一直擔任我們的董事會成員。Barnitzky先生在零售技術方面有着豐富的經驗。自2017年11月以來,Branitzky先生一直擔任Superup的全球零售業務發展公司,從2007年1月到2014年12月,他擔任普華永道(Pricer AB)銷售和營銷副總裁。在此之前,Branitzky先生一直擔任Eldat Communications and Sarin Technologies Ltd.的副總裁營銷副總裁和銷售人員。自2015年1月以來,Branitzky先生一直擔任WiseShelf有限公司董事的董事長,從2015年5月至2016年3月,Branitzky先生曾擔任ciValue的顧問委員會成員。 Branitzky先生獲得耶路撒冷希伯來大學學士學位和特拉維夫大學國際營銷MBA學位。 我們認為Branitzky先生有資格擔任我們董事會的成員,因為他在管理向全球零售商銷售高科技解決方案方面有20多年的經驗。
奧倫·埃爾馬利亞自2017年5月以來一直擔任我們的董事會成員。2015年9月,Oren Elmaliah創建了會計團隊IL,並從那時起擔任客户經理。會計團隊IL是一家為在以色列和國外交易的上市公司提供財務諮詢和服務的公司。自2017年2月以來,Elmaliah先生一直擔任BioBlast醫藥公司的主管,自2017年1月以來,他一直擔任Presstek以色列公司的首席財務官。此外,自2015年9月以來,Elmaliah先生一直擔任以色列LG電子公司的以色列當局報告幹事,自2015年9月以來,他一直擔任Chiasma的地方金融報告顧問。從2011年7月至2015年8月,Elmaliah先生擔任首席財務官 Ltd的財務主任,並於2010年6月至2011年7月擔任RSM International Limited的風險管理顧問。Elmaliah先生擁有會計/經濟學學士學位和碩士學位。以色列特拉維夫大學財務/會計專業。他是以色列有執照的註冊公共會計師。我們認為,Elmaliah先生具有擔任我們董事會成員的資格,因為他在金融、會計和金融監管領域具有豐富的財務經驗和上市公司的管理和行政管理。
阿里克·考夫曼自2017年6月以來一直擔任我們的董事會成員。考夫曼先生是一名專門從事商法、公司法和資本市場領域的律師,自2016年以來在以色列擁有自己的律師事務所。他在財務報告和金融監管領域有豐富的經驗。自2017年9月起,考夫曼先生擔任MOR研究應用程序業務發展副總裁,自2016年11月起擔任MOR研究應用總法律顧問。從2008年12月至2016年3月,考夫曼先生是Victor TShuva and Co.的律師。Kaufman先生曾在Baratz、霍恩和 Co被拘留。此前,考夫曼先生曾在康弗斯技術公司擔任呼叫中心輪班經理/Oracle CRM實施小組。自2018年2月以來,考夫曼先生一直擔任Ophectra房地產和投資有限公司的董事,自2018年1月以來,Kaufman先生一直擔任TechnoPlus Ventures的外部董事。此外,自2016年5月以來,他擔任BGI Investments 1961有限公司董事,Kaufman先生在Herzliya跨學科中心獲得法學學士學位,並被以色列律師協會錄取。我們認為,考夫曼先生有資格擔任我們的董事會成員,因為他在協助 完成許多風險資本融資、合併、收購和戰略關係方面的經驗。此外,他還曾擔任各種上市公司的董事會成員,包括與我們在同一行業經營的公司。
Ilia (Eli)Turchinsky自2019年4月起擔任我們的首席技術幹事,並從2018年7月至2019年4月擔任我們的技術主任。在加入我們之前,從2013年到2018年,Turchinsky先生在MonkeyTech Ltd.擔任各種職務,最近的一次是 首席技術官,該公司提供移動應用程序的設計、開發和特性描述。在此之前,Turchinsky先生擔任過各種角色,包括IQLine的開發課程講師,ArNavsoft 的創始人,以及MintLab和一個政黨的軟件開發人員。Turchinsky先生擁有學士學位。本古裏安大學計算機科學和碩士學位。來自以色列開放大學的計算機科學。
家族關係
首席執行官兼董事會成員Ronen Luzon和首席運營官比利·帕爾多是丈夫和妻子。我們的現任或前任董事或執行官員之間沒有其他家庭關係。
39
參與某些法律程序
我們不知道我們的董事或高級人員在過去十年涉及破產、破產、刑事訴訟(交通及其他輕微罪行除外)的任何法律程序,或在條例S-K第401(F)項下所列項目中有任何 項。
董事會
沒有關於董事選舉的協議。每名董事在我們的股東年會上選出,任期一年,任期至下一次此類會議為止,直至其繼任人正式當選,或直至其較早的 辭職或免職為止。董事會還可以任命更多的董事。如此選出或任命的董事將任職至下一次股東年會,直至其繼任者正式當選和合格,或直至其先前的 辭職或免職為止。我們的董事會已經審查了任何關係的重要性,我們的每一位董事與我們有 ,直接或間接。基於這一審查,我們認為Arik Kaufman、Oren Elmaliach和Oron Branitzky 有資格按照納斯達克規定的標準和根據“交易所法”頒佈的規則10A-3擔任獨立董事。
董事會各委員會
審計委員會
我們的審計委員會由Oron Branitzky、Oren Elmaliah和Arik Kaufman組成。Elmaliah先生擔任審計委員會主席。審計委員會負責保留和監督我們的獨立註冊公共會計師事務所,批准我們獨立註冊會計師事務所所提供的服務,並審查我們的年度財務報表、會計政策和我們的內部控制制度。審計委員會根據書面章程行事,更具體地規定其責任和職責,以及對審計委員會的組成和會議的要求。www.mysizeid.com.
董事會已經確定審計委員會的每個成員都是“獨立的”,因為該術語是由適用的SEC規則定義的 。此外,董事會決定審計委員會的每個成員都是“獨立的”,因為這一術語是由納斯達克股票市場的規則定義的。
董事會已確定Oren Elmaliah是其 審計委員會的“審計委員會財務專家”,並且是獨立的,正如SEC在條例S-K第407項中所界定的那樣。
賠償委員會
我們的賠償委員會由Oron Branitzky、Oren Elmaliah和Arik Kaufman組成。布拉尼茨基先生擔任賠償委員會主席。
薪酬委員會的作用和職責包括向董事會提出建議,説明我們高管的報酬、我們執行官員的作用和業績,以及在沒有首席執行官在場的情況下確定的我們 CEO和其他高管的適當薪酬水平。我們的薪酬委員會還負責管理我們的2017年股權激勵計劃和2017年顧問股權激勵計劃。賠償委員會根據一份書面章程行事,其中更具體地規定了它的責任和職責,以及賠償委員會的組成和會議的要求。賠償委員會章程可在我們的網站上查閲。www.mysizeid.com.
我們的董事會已經確定賠償委員會的所有成員都是“獨立的”,因為 這一術語是由納斯達克股票市場的規則定義的。
提名 和公司治理委員會
提名和公司治理委員會的成員是Oron Branitzky、Oren Elmaliah和Arik Kaufman。考夫曼先生擔任公司治理和提名委員會主席。提名和公司治理委員會根據 書面章程行事,其中更具體地規定了它的責任和職責,以及提名 和公司治理委員會的組成和會議的要求。提名和公司治理委員會章程(br}可在我們的網站上查閲。www.mysizeid.com.
40
提名和公司治理委員會為我們制定、建議和監督公司治理原則的實施,並考慮推薦董事人選的建議。提名和公司治理委員會還考慮股東對根據證券交易委員會適用的規則和條例適當收到的董事提名人的建議。我們的股東希望提名一名董事參加董事會選舉,應遵循我們章程中規定的程序。
提名和公司治理委員會將審議其成員、管理層、股東、投資銀行家和其他人所確定的人員。提名委員會章程中規定的挑選被提名人的準則一般規定:
● | 必須在他或她的領域內取得成就,並具有個人和專業的聲譽,這與我們的形象和聲譽是一致的; |
● | (B) 應具備相關經驗和專門知識,並能夠根據該經驗和專門知識提供見解和實用智慧;以及 |
● | 應具有較高的道德和道德品質,並願意運用健全、客觀和獨立的商業判斷,並承擔廣泛的信託責任。 |
提名和公司治理委員會將考慮與管理和領導經驗、背景、廉正和專業精神有關的若干資格,以評價一個人的董事會成員候選人資格。提名和公司治理委員會可能需要某些技能或屬性,例如財務或會計經驗,以滿足不時出現的董事會具體需要,還將考慮其成員的總體經驗和組成,以獲得廣泛和多樣化的董事會成員組合。提名和公司治理委員會將不區分股東和其他人推薦的候選人。
我們的董事會已經確定提名和公司治理委員會的所有成員都是“獨立的”,因為 這一術語是由納斯達克股票市場的規則定義的。
違法者報告第16(A)條
“交易所法”第16(A)節要求我們的董事和執行官員,以及擁有我們股票證券註冊類別10%以上的人,向證券交易委員會提交關於我們普通股和其他股票證券所有權變化的初步報告和報告。證券交易委員會條例要求我們的官員、董事和大於10%的股東向我們提供他們提交的所有 16(A)款表格的副本。Ilia Turchinsky僅根據對我們從報告 人收到的第16(A)節報告和申述副本的審查,遲交了一份表格4。
行為和道德守則
我們有一個商業守則,行為和道德,適用於我們的所有員工。“商業行為和道德守則”全文可在我們的網站上公開查閲www.mysizeid.com。本報告所載或可通過本網站訪問的信息不構成本報告的一部分,不在此參考。有關對適用於我們董事、首席行政人員及財務人員的行為守則及道德守則條文的任何修訂或豁免的披露,將張貼在我們網站的“投資者-公司管治”部分www.mysizeid.com或者將 包括在當前的報表8-K中,我們將在修改日期或 放棄日期後的四個工作日內提交該報告。
更改推薦董事的程序
我們的股東可以根據我們在2019年7月8日向SEC提交的2019年股東年會的委託書中規定的程序,向我們的董事會推薦提名人選的程序沒有發生重大變化。
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項目 11.行政補償
摘要 補償表
後面的 列出了我們在2019年12月31日和2018年12月31日終了的幾年內向我們指定的執行官員支付的報酬。
姓名及主要職位 | 年 | 薪金($)(1) | 獎金 ($) | 股票 獲獎 ($) | 期權 獲獎 ($) (2) | 所有其他 補償 ($) | 共計 ($) | |||||||||||||||||||
Eli Walles(3) | 2019 | 49,000 | - | - | - | 73,000 | 122,000 | |||||||||||||||||||
前董事會主席 | 2018 | 117,000 | 19,000 | - | 37,000 | 56,000 | 229,000 | |||||||||||||||||||
羅南·呂宋 | 2019 | 168,000 | - | - | 229,000 | 123,000 | 520,000 | |||||||||||||||||||
首席執行官 | 2018 | 145,000 | 44,000 | - | 18,000 | 78,000 | 285,000 | |||||||||||||||||||
或者Kles | 2019 | 101,000 | - | - | 59,000 | 47,000 | 207,000 | |||||||||||||||||||
首席財務官 | 2018 | 89,000 | 21,000 | - | 14,000 | 36,000 | 160,000 | |||||||||||||||||||
比利·帕多 | 2019 | 135,000 | - | - | 130,000 | 67,000 | 332,000 | |||||||||||||||||||
首席業務幹事 | 2018 | 125,000 | 19,000 | - | 18,000 | 50,000 | 213,000 |
(1) | 2019年和2018年的薪金 是根據代表匯率分別為3.56新謝克爾和3.6新謝克爾的平均美元/新謝克爾匯率計算的。 |
(2) | 本欄中的金額 是根據FASB ASC主題718計算的2019年和2018年期間授予指定執行幹事的選項的授予日期公允價值。這些數額不一定與指定的執行幹事可能實現的實際價值相對應。我們在2019年12月31日終了年度財務報表附註10中討論了在評估本專欄所報告的備選方案時所作的假設。 |
(3) | 沃勒斯先生擔任主席的職務於2019年6月1日終止。 |
所有 其他補償表
上文摘要賠償表中列出的 “所有其他賠償”數額包括以下內容:
名字 | 年 | 汽車相關 費用 ($) | 經理的 保險* ($) | 教育 基金* ($) | 其他社會福利** ($) | 共計 ($) | ||||||||||||||||
伊萊·沃勒斯 | 2019 | 9,000 | 7,000 | 4,000 | 53,000 | 73,000 | ||||||||||||||||
2018 | 11,000 | 21,000 | 11,000 | 13,000 | 56,000 | |||||||||||||||||
羅南·呂宋 | 2019 | 29,000 | 30,000 | 13,000 | 51,000 | 123,000 | ||||||||||||||||
2018 | 24,000 | 26,000 | 11,000 | 12,000 | 73,000 | |||||||||||||||||
或者Kles | 2019 | 15,000 | 15,000 | 8,000 | 9,000 | 47,000 | ||||||||||||||||
2018 | 6,000 | 13,000 | 7,000 | 10,000 | 36,000 | |||||||||||||||||
比利·帕多 | 2019 | 15,000 | 20,000 | 10,000 | 22,000 | 67,000 | ||||||||||||||||
2018 | 2,000 | 26,000 | 12,000 | 10,000 | 50,000 |
* | 經理的保險和教育基金是向駐以色列僱員提供的傳統福利。經理保險是遣散費儲蓄(根據以色列法律)、確定的繳款税-限定養卹金儲蓄和 殘疾保險費的組合。教育基金是一項税前供款的儲蓄基金,在一段指定的時間內用於教育或其他許可用途。 |
** | 2019年和2018年所有被點名個人的其他社會福利包括社會福利的納税,另外,2018年羅寧·呂宋和比利·帕爾多每人的社會福利包括5 000美元的差旅費。Eli Walles在2019年的其他社會福利包括支付假期餘額和提前通知期。 |
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與指定執行幹事簽訂的協議
羅寧呂宋
2018年11月18日,我的全資子公司以色列公司與羅南·呂宋(Ronen Luzon)或“呂宋就業協議”( Luzon)簽訂了僱傭協議,根據該協議,呂宋先生將擔任我們的首席執行官。根據“呂宋就業協定”的規定,呂宋先生每月應領取50 000新謝克爾作為基薪,並有資格領取我們確定的這種 獎金。此外,呂宋先生有權享受社會福利和其他福利,包括但不限於對教育基金的繳款、養卹金計劃、經理保險、保險範圍,包括殘疾情況下的 保險、年假、病假和報銷費用。根據“呂宋就業協定”的規定,並在符合某些條件的情況下,公司向養恤基金或經理保險 基金支付的款項應代替應付給Luzon先生的遣散費。“呂宋島就業協定”的有效期自2018年9月1日起生效,並應繼續有效,直至雙方在協議終止前至少75天向另一方發出書面通知為止。我們也可以根據“呂宋就業協定”的規定,在沒有事先書面通知的情況下終止呂宋先生的僱用(或支付代替這種通知的款項)。
或 kles
2018年11月18日,我的規模以色列與Kles或Kles簽訂了就業協議,或根據Kles就業協議,Kles先生將擔任我們的首席財務官。根據“克勒斯就業協定”的規定,Kles 先生每月應領取30,000新謝克爾的基本工資,並有資格領取我們確定的獎金。此外,Kles先生有權享受社會福利和其他福利,包括但不限於對教育基金的繳款、養卹金計劃、經理保險、包括殘疾保險在內的保險、年假、病假和報銷費用。根據“克勒斯就業協定”的規定,並在符合某些條件的情況下,我們向養恤基金或經理保險基金支付的款項應代替付給克爾斯先生的遣散費。“克勒斯就業協定”的期限應自2018年9月1日起生效,並應持續到該協議終止前至少75天,任何一方向另一方發出書面通知。 我們也可在沒有事先書面通知(或代替該通知)的情況下終止Kles先生的僱用,其原因(如“Kles就業協定”中所界定的 )。
43
比利·帕爾多
2018年11月18日,我的規模以色列與比利·帕爾多簽訂了就業協議,根據該協議,帕爾多女士將擔任我們的首席產品官。根據“Pardo就業協定”的規定,Pardo 女士每月應獲得40,000新謝克爾的基本工資,並有資格領取我們確定的獎金。此外,帕爾多女士有權享受社會福利和其他福利,包括但不限於對教育基金的繳款、養卹金計劃、經理保險、包括殘疾保險在內的保險、年假、病假和報銷費用。根據“帕爾多就業協定”的規定,並在符合某些條件的情況下,我們向養恤基金或經理保險基金支付的 款應代替付給Pardo女士的遣散費。“帕爾多就業協定”的期限應自2018年9月1日起生效,並應持續到該協議終止前至少75天,任何一方向另一方發出書面通知。 我們也可在沒有事先書面通知(或代替此種通知的付款)的情況下終止Pardo女士的就業,理由是 (如“Pardo就業協定”所定義)。
伊萊·沃勒斯
2018年11月18日,“我的規模”以色列與Eliyhu Walles簽訂了一項就業協議,即“瓦爾斯就業協定”,根據該協議,沃爾斯先生將擔任我們的董事會主席。根據“沃勒就業協定”的規定,沃勒斯先生每月應領取35,000新謝克爾作為基薪,並有資格領取我們確定的獎金。此外,沃勒斯先生有權領取社會福利和其他福利,包括但不限於對教育基金的繳款、養卹金計劃、經理保險、包括殘疾保險在內的保險、每年的 假期、病假和報銷費用。根據“沃勒斯就業協定”的規定,在符合某些條件的情況下,我們向養恤基金或經理保險基金支付的款項應代替付給沃勒斯先生的遣散費。“沃利斯就業協定”的期限應自2018年9月1日起生效,並應持續到該協議終止前至少75天任何一方向另一方發出書面通知為止。 我們也可在沒有事先書面通知(或代替該通知的通知)的情況下終止Walles先生的僱用,理由(如“沃勒就業協定”中所界定的 )。
2019年6月2日, Walles先生遞交了董事會主席的辭呈,立即生效。關於Walles先生的辭職,該公司和Walles先生同意修改他的僱用協議,隨後於2019年7月23日簽訂了一項終止協議。根據“終止協議”的條款,Walles先生在我們公司的任期於2019年6月1日終止,提前通知期改為4個月,使Walles先生有權每月領取4份 工資,並將授予Walles先生的所有既得期權的終止日期延長至2020年6月1日。
財政年度末未獲股本獎
下表提供了關於截至2019年12月31日為止未完成的每名指定執行幹事所持有的選項的信息。
期權獎勵 | ||||||||||||||
姓名及主要職位 |
未行使 選項的證券基礎數目 可鍛鍊 |
未行使 選項的證券基礎數目 不可動 |
期權 運動 價格 |
期權 過期 日期 | ||||||||||
伊萊·沃勒斯-前董事會主席 | 20,000 | (1) | - | $ | 18.15 | 7/24/2022 | ||||||||
羅南·呂宋-首席執行官 | 10,000 | (1) | - | $ | 18.15 | 7/24/2022 | ||||||||
28,889 | (2) | 11,112 | $ | 11.4 | 5/29/2024 | |||||||||
或者Kles-首席財務官 | 5,667 | (3) | - | $ | 18.15 | 7/24/2022 | ||||||||
4,000 | (4) | 10,000 | $ | 11.4 | 5/29/2024 | |||||||||
比利·帕爾多-首席業務幹事 | 10,000 | (1) | - | $ | 18.15 | 7/24/2022 | ||||||||
16,667 | (5) | 5,667 | $ | 11.4 | 5/29/2024 |
(1) | 選項的授予日期為2017年7月24日,全部授予日期為2018年1月24日。沃勒斯先生在 公司的任期從2019年6月1日起終止。 |
(2) | 選項的授予日期為2019年5月29日。6,667個期權一經授予,11111個期權將於2019年1月24日授予,11111個期權將於2020年1月24日授予,11111個期權將於2021年1月24日授予。 |
(3) | 選項的授予日期為2017年7月24日。1,889種期權立即授予,1,889種期權於2018年5月1日授予,1,889種期權歸屬於2019年5月1日。 |
(4) | 選項的授予日期為2019年5月29日。獲批的期權為4,000個,2020年5月1日為3,333個,2021年5月21日為3,333個,2022年5月1日為3,334個。 |
(5) | 該選項的授予日期為2019年5月29日。5334個選項立即授予 ,5666個選項在2019年1月24日授予,5667個選項將在2020年1月24日授予,5667個選項 將在2021年1月24日授予。 |
44
董事補償
下表列出了截至2019年12月31日的年度非員工董事的薪酬信息。
名字 | 已賺取或支付的費用 現金(美元)(1) | 期權 獲獎 ($)(1) | 共計 ($) | |||||||||
奧倫·埃爾馬利 | 15,448 | 11,379 | 26,827 | |||||||||
奧倫·巴尼茨基 | 15,083 | 11,379 | 26,462 | |||||||||
阿里克·考夫曼 | 14,713 | 11,379 | 26,092 |
(1) | 2019年和2018年的費用 分別按美元/新謝克爾代表匯率3.56新謝克爾和NIS3.6計算。 |
(2) | 本欄中的金額 表示2019年期間授予非僱員董事的選項的授予日期公允值,根據FASB ASC主題718計算的 。這些金額不一定與非僱員董事可能實現的 實際價值相對應。我們在2019年12月31日終了年度財務報表附註10中討論了在評估本專欄所報告的備選方案時所作的假設。 |
我們對非僱員董事作為董事會成員的服務給予補償.我們的前任主席Walles先生和Luzon先生沒有得到董事會服務的單獨補償。上文簡要賠償表列出了Walles先生和Luzon先生的賠償。
每位非僱員董事 有權獲得每一次會議費用286美元.非僱員董事因出席董事局及委員會會議而招致的旅費及合理的自付費用亦會獲發還,但須由董事會或該董事所服務的委員會要求出席。
項目 12.某些受益所有人和管理層的擔保所有權及相關的股東事項
某些受益持有人的所有權和管理
下表列出了截至2020年3月1日我們普通股的實益所有權的某些信息:(I)每一個已知有權實益持有我國未償普通股5%以上的人,(Ii)我們的每名董事,(Iii)我們的執行幹事的每一個 ,以及(Iv)我們的所有董事和執行幹事作為一個集團。除另有説明外,下表所列的 人對所有有權實益擁有的股份擁有唯一的表決權和投資權,但適用於共同財產法。
受益所有人(1) | 普通股實益股 | 百分比(2) | ||||||
5%持證人: | ||||||||
蘇珊娜·齊格登 | 233,334 | 9.0 | % | |||||
執行幹事和董事: | ||||||||
羅南·呂宋 | 182,619 | (3) | 6.8 | % | ||||
或者Kles | 9,667 | (4) | * | |||||
比利·帕多 | 182,619 | (5) | 6.8 | % | ||||
Ilia(Eli)Turchinsky | 1,893 | (6) | * | |||||
阿里克·考夫曼 | 2,344 | (7) | * | |||||
奧倫·埃爾馬利亞 | 2,344 | (8) | * | |||||
奧倫·布蘭尼茨基 | 2,344 | (9) | * | |||||
作為一個集團的所有執行幹事和主任(8人) | 201,181 | 7.5 | % |
* | 小於1% |
(1) | 每個人的 地址是c/o My size,Inc.,4 Hayarden St.,Pob 1026,Airport City,以色列,7010000,除非另有説明 在此。 |
45
(2) | 本欄中的 計算是根據2020年3月1日發行的2600701股普通股計算的。實益所有權 是根據證券交易委員會的規則確定的,通常包括對 標的證券的表決權或投資權。現可在2020年3月1日起60天內可行使或可行使的普通股股份,視為持有該等證券的人為計算該人的受益 擁有權而實益擁有的股份,但就計算任何其他人的實益擁有權百分比而言,則不視為未獲履行的股份。 |
(3) | 包括(1)117,064股普通股,(2)購買至多38,890股我們普通股的期權,和(3)購買至多26,665股我們普通股的期權,這些股票由Ronen Luzon的配偶比利·帕多持有。呂宋先生可被視為有權持有Pardo女士持有的我們的證券。 |
(4) | 包括購買我們普通股9,667股的期權 。 |
(5) | 包括:(1)購買公司普通股最多26,665股的期權;(2)比利·帕爾多的配偶Ronen Luzon持有的117,064股普通股;(3)購買比利·帕多的配偶Ronen Luzon持有的至多38,890股我們的普通股 的期權。Pardo女士可被視為有權持有Luzon先生持有的 公司的證券。 |
(6) | 包括購買多達1,893股我們的普通股的期權 。 |
(7) | 包括購買至多2 334股我們的普通股的期權 。 |
(8) | 包括購買至多2 334股我們的普通股的期權 。 |
(9) | 包括購買至多2 334股我們的普通股的期權 。 |
更改控制中的
我們 不知道任何可能導致未來控制權變化的安排。我們不知道任何安排, ,包括任何人對我們的證券的任何質押,其運作在隨後的日期可能導致 公司的控制發生變化。
根據股權補償計劃授權發行的證券
2017年1月29日,董事會批准了2017年股權激勵計劃和2017年諮詢股權激勵計劃,並於2017年3月21日獲得股東批准。此外,在2017年1月29日,我們的董事會批准了 股票期權計劃以色列贈款次級計劃。2017年股權獎勵計劃最初授權根據該計劃發行至多2,000,000股普通股,2017年諮詢股權獎勵計劃最初授權根據該計劃發行至多3,000,000股普通股。2018年2月12日,我們的股東批准了對2017年諮詢公司股權激勵計劃的修正,將根據該計劃可發行的普通股的最大數量從 3,000,000增加到4,500,000。2018年7月3日,我們的股東批准了對2017年股權激勵計劃的修正,將根據該計劃可發行的我們普通股的最大股份從200萬股增加到300萬股,並修正了2017年顧問股權獎勵計劃,將根據該計劃可發行的我們普通股的最大股份從4 500 000股增加到7 000 000股。
下表彙總了截至2019年12月31日的股權薪酬計劃和個人薪酬安排的信息。
證券數量 待印發 行使. 懸而未決的選擇, 認股權證及權利 (a) | 加權- 平均鍛鍊 價格 突出 各種選擇, 認股權證和 權利 (b) | 數目 證券 可供 今後的發放情況 權益補償計劃 (不包括證券) 反射欄 (A)(C) | ||||||||||
證券持有人批准的權益補償計劃 | 198,343 | 14.44 | 315,928 | |||||||||
證券持有人未批准的權益補償計劃 | 76,667 | 51.7 | - | |||||||||
共計 | 275,010 | 26.1 | 315,928 |
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項目 13.某些關係和相關交易以及董事獨立性
在截至2010年12月31日、2019年和2018年的 年期間,除本報告其他部分所述的賠償安排外,我們沒有參與任何交易,我們目前也不參與任何擬議的交易或一系列交易,其中涉及的 數額小於12萬美元,佔我們最後兩個財政年度資產總額平均數的1%,據我們所知,在這些交易中,我們的任何董事、官員、5%的受益證券持有人、 或上述人員的任何直系親屬已經或將擁有,直接或間接的物質利益。
對我們指定的執行官員和董事的報酬 安排在題為“行政報酬”一節中作了説明。
賠償協議及董事及高級人員責任保險
我們已經與我們的每一位董事和執行官員簽訂了賠償協議。除其他事項外,這些協定要求我們向這些人,在某些情況下,向這些人的附屬公司提供賠償,並在特拉華州法律允許的範圍內,最大限度地賠償因他們向我們提供服務或按我們的指示而可能產生的責任,並預付因對他們提起訴訟而引起的費用,因為他們可以得到賠償。我們還維持一項保險政策,以確保我們的董事和高級人員對某些責任,包括根據適用的證券 法律產生的責任。
主任獨立
見 “項目10.董事、執行官員和公司治理;公司治理,董事會組成”,關於我們董事會成員獨立性的討論。
項目 14.主要會計費用和服務
下表列出畢馬威國際公司成員公司Somekh Chaikin收取的總費用如下:
費用類別 | 2019 | 2018 | ||||||
審計費 | 111,000 | 95,213 | ||||||
與審計有關的費用 | - | - | ||||||
税費 | 10,500 | 9,300 | ||||||
所有其他費用 | - | 10,000 | ||||||
費用總額 | 121,500 | 114,513 |
審計費用:審計費用包括Somekh Chaikin為審計我們的年度財務報表而提供的專業服務的收費,審查臨時合併財務報表,以及通常與登記報表有關的 提供的相關服務,包括S-1和S-3的登記報表。
税 費:税金可以包括專業服務費用,包括税務和增值税諮詢以及由獨立註冊公共會計師事務所進行的合規。
所有其他費用:2018年的所有其他費用包括轉讓定價研究的專業服務。
預先批准 策略和過程
根據經修訂的2002年“薩班斯-奧克斯利法案”,我們的審計委員會章程要求審計委員會預先批准我們的獨立註冊會計師事務所提供的所有審計和獲準的非審計服務,包括在我們獨立註冊會計師事務所的年度委託書和其中提議的 費用之前進行審查和批准。審計委員會有權將預先批准非審計服務的權限委託給審計委員會的一名 或多名指定成員。如果授權下放,則審計委員會 的委託成員必須在下一次審計委員會會議上向審計委員會報告由該授權成員預先批准的所有項目。 在2019年12月31日和2018年12月31日終了的財政年度內,我們獨立註冊的公共會計師事務所所提供的所有服務都是由審計委員會預先批准的。
47
第一部分 IV
項目 15.展品、財務報表附表
(a) | 財務報表 |
此項目所要求的 財務報表從頁F-1開始。
(b) | 展品 |
見 表索引
項目 16.表格10-K摘要
不適用
顯示 索引
展示 數 | 描述 | |
3.1 | 修訂及恢復本人規模的公司註冊證書。(參照本公司於2017年3月23日提交的表格8-K的現行表格表3.1) | |
3.2 | 由我的規模的法律,公司修訂和恢復。(參照本公司於2016年3月4日提交的10-K表格年報附錄3.2) | |
3.3 | 修訂及恢復本人規模的法團註冊證明書。(參考本公司於2018年2月20日提交的表格8-K的最新報告) | |
3.4 | 第二次修改和恢復我的規模的法律,公司。(參考2018年4月24日提交的公司當前表格8-K的表3.1) | |
4.1 | 普通股證書樣本(參照2016年11月14日提交的公司註冊聲明表表4.1) | |
4.2 | 2017年12月22日發行的購買普通股證表格(參照2017年12月18日提交的公司登記聲明表表4.3) | |
4.3 | 2018年2月2日發行的購買普通股委託書(參考2019年3月27日提交的公司10-K年度報告表4.3) | |
4.4* | 根據第12條註冊的證券的描述 | |
10.1 | 我的尺寸公司2017年股權激勵計劃(將2017年3月2日提交的DEF 14A提交的公司最終委託書證明為參考文件) | |
10.2 | 我的尺寸公司2017年顧問股權激勵計劃(以參考方式納入該公司在2017年3月2日提交的關於DEF 14A的最終委託書中) | |
10.3 | 我的尺寸公司2017年股票期權計劃以色列受贈方次級計劃(參閲2019年3月27日提交的公司10-K表格年度報告表10.3) | |
10.4 | 證券購買協議表格(參照附件99.1載於2016年9月20日提交的S-3表格公司註冊聲明) | |
10.5 | 書面形式(將其作為公司在2016年9月20日提交的S-3表格註冊聲明的附件99.3) | |
10.6 | 截至2014年11月7日我的規模與現場S.A.之間的合作協議(參見2016年3月4日提交的公司10-K年度報告表10.1) | |
10.7 | 我公司之間的採購協議。和Shoshana Zigdon的日期為2014年2月16日(參考2016年3月4日提交的公司10-K年度報告表10.2) | |
10.8 | 在我的規模,公司之間準備公共資金申請的服務合同。還有Pno Polska Sp。Zo.o.截止2017年2月1日(參照2017年4月14日提交的公司10-K年度報告表10.3) | |
10.9 | 2017年2月13日證券購買協議的格式(參閲2017年3月3日提交的公司註冊聲明表表10.1) | |
10.10 | 2017年2月22日向朗賽德風險投資有限責任公司發出的手令(參閲2017年3月3日提交的公司註冊聲明表表4.2) |
48
展示 數 | 描述 | |
10.11 | 技術和許可協議日期為2016年3月4日,在我的規模,公司之間。和LSY國際公司(參考本公司於2016年3月7日提交的表格8-K的最新報告表10.1)。 | |
10.12 | 2017年8月16日證券購買協議的格式(參照本公司於2017年8月22日提交的8-K表格報告表10.1) | |
10.13 | 2017年8月16日證券購買協議的格式(參閲本公司在2017年8月22日提交的8-K表格的最新報告表10.2) | |
10.14 | 2017年10月26日證券購買協議的格式(參照本公司於2017年10月27日提交的8-K表格報告表10.1) | |
10.15 | 2017年10月30日發出的書面形式(參照本公司於2017年10月27日提交的8-K表格報告表10.3) | |
10.16 | 證券購買協議的格式(參照本公司於2017年12月19日提交的登記聲明表附表10.18) | |
10.17 | 安置代理協議的表格(參照本公司於2017年12月20日提交的8-K表格報告表1.1) | |
10.18 | 泄漏協議的表格(參照本公司在2017年12月20日提交的8-K表格報告的表10.1) | |
10.19 | 安置代理協議的表格(參照2018年2月1日提交的公司目前關於表格8-K的報告的表10.1) | |
10.20 | 泄漏協議表格(參照2018年2月1日提交的公司目前關於表格8-K的報告表10.2) | |
10.21 | 鎖定協議的形式(參考2018年2月1日提交的公司目前關於表格8-K的報告的表10.3) | |
10.22 + | 我的規模以色列2014有限公司與Ronen Luzon之間的僱傭協議,日期為2018年11月18日(參見2018年11月19日提交的公司第10-Q號季度報告表10.1) | |
10.23 + | 2018年11月18日“我的規模以色列2014有限公司與Kles或Kles之間的僱傭協議”(參見2018年11月19日提交的公司10-Q季度報告表10.2) | |
10.24 + | “我的規模以色列2014有限公司與比利·帕爾多之間的僱傭協議”,日期為2018年11月18日(參考2018年11月19日提交的公司10-Q季度報告表10.3) | |
10.25 + | 我的規模以色列2014有限公司與Eli Walles之間於2019年7月23日簽訂的終止協議(參閲2019年8月8日提交的公司10-Q季度報告表10.1) | |
10.26 | 我的規模,公司之間的市場供應協議。和H.C.Wainwright&Co.LLC,日期為2019年9月13日(參見本公司於2019年9月13日提交的關於表格8-K的當前報告的表1.1,將 合併) | |
10.27 | 證券購買協議的格式(參照本公司於2020年1月15日提交的8-K報表的表10.1) | |
10.28 | 交證表格(參閲本公司於2020年1月15日提交的8-K表格的現行報告表10.2) | |
10.29 | 安置代理證的表格(參照本公司於2020年1月15日提交的8-K表格報告表10.3) | |
21.1 | 附屬公司名單(參閲2018年3月21日提交的公司10-K年度報告表表21.1) | |
23.1* | Somekh Chaikin的同意 | |
31.1* | 根據2002年“薩班斯-奧克斯利法”第302條通過的“外匯法”第13a-14(A)條規定的首席執行官認證 | |
31.2* | 根據2002年“薩班斯-奧克斯利法”第302條通過的“外匯法”第13a-14(A)條規定的首席財務官 認證 | |
32.1* | 根據“外匯法”第13a-14(B)條和2002年“薩班斯-奧克斯利法”第906條通過的“美國法典”第18節 1350規定的首席執行官和首席財務官的認證 | |
101.INS* | XBRL 實例文檔 | |
101.SCH* | XBRL 分類法模式 | |
101.CAL* | XBRL 分類法計算鏈接庫 | |
101.DEF* | XBRL 分類法定義鏈接庫 | |
101.LAB* | XBRL 分類法標籤鏈接庫 | |
101.PRE* | XBRL 分類法表示鏈接庫 |
* | 在此提交。 |
+ | 指示 管理合同或任何補償計劃、合同或安排。 |
49
簽名
根據1934年“證券交易法”第13條和第15(D)節的要求,登記人已正式安排由下列簽署人代表其簽署這份關於表10-K的年度 報告,並於2020年3月19日正式授權。
我的公司 | |
羅南·呂宋 | |
羅寧呂宋首席執行官 (首席執行幹事) | |
/s/ 或Kles | |
或 kles | |
財務主任 | |
(首席財務及會計主任) |
根據1934年“證券法”的要求,下列人士代表登記人、以登記人的身份和日期簽署了關於表10-K的年度報告。
簽名 | 標題 | 日期 | ||
羅南·呂宋 | 執行主任兼主任 | 2020年3月19日 | ||
羅寧呂宋 | (原則 執行幹事) | |||
/s/ 或Kles | 財務主任 | 2020年3月19日 | ||
或 kles | (首席財務及會計主任) | |||
/s/Oren Elmaliah | 導演 | 2020年3月19日 | ||
奧倫·埃爾馬利亞 | ||||
/s/Arik Kaufman | 導演 | 2020年3月19日 | ||
考夫曼 | ||||
/S/Oron Branitzky | 導演 | 2020年3月19日 | ||
奧倫·布蘭尼茨基 |
50