美國 個州
證券 和交易委員會
華盛頓， 哥倫比亞特區20549
表格 10-q
| [X] | 根據1934年證券交易法第13或15(D)條的季度 報告 | |
| 對於 ，季度期間結束 | 2019年9月 30 | |
或
| [] | 根據1934年證券交易法第13或15(D)條提出的過渡 報告 | |
| 對於 ，過渡期從 | _ 至_ | |
佣金 檔案號111596
perma-fix 環境服務公司
(章程中指定的註冊人的確切姓名 )
| 特拉華州 | 58-1954497 | |
(州 或其他管轄權的 公司或組織) |
(IRS 僱主 標識 號) | |
| 8302 Dunwoody Place，Suite 250，Atlanta，GA | 30350 | |
| (主要執行辦公室地址 ) | (zip 代碼) |
(770) 587-9898
(註冊人的 電話號碼)
| 不適用 |
| (前 姓名，前地址和前會計年度，如果自上次報告後發生更改) |
通過複選標記表示 註冊人(1)在之前的12個月內(或在要求註冊人提交此類報告的較短時間內)是否已提交了1934年證券交易法 第13或15(D)節要求提交的所有報告， 和(2)在過去90天中一直遵守此類提交要求。 ， 。
是 [X]不[]
通過複選標記 表明註冊人是否在之前12個月內(或在 要求註冊人提交此類文件的較短時間內)根據S-T規則(本章232.405節)以電子方式提交了 要求提交的每個交互式數據文件。
是 [X]不[]
通過勾選標記表明 註冊人是大型加速申請者，加速申請者，非加速申請者，較小的報告 公司，還是新興的成長型公司。見“交換法”第12b-2條中“大型加速備案人”、“加速備案公司” 和“小申報公司”的定義。(選中一個)：
大型 加速文件服務器[]加速文件管理器[]非加速文件管理器[]較小的報告公司 [X]新興成長型公司[]
如果 是一家新興的成長型公司，請用複選標記指明註冊人是否已選擇不使用延長的過渡期 遵守根據《交換法》第13(A)節規定的任何新的或修訂的財務標準[]
通過複選標記表明 註冊人是否是空殼公司(如《交換法》規則12b-2中所定義)。是[]否 [X]
指明 截至最後一個實際日期 ，每個發行者類別的普通股的流通股數量 。
| 班級，等級 | 未償還 於2019年11月4日 | |
| 普通 股票，面值$.001 | 12，083，478 股 |
perma-fix 環境服務公司
指數
| 第 頁編號 | |||
| 第 部分i | 財務 信息 | ||
| 項目 1. | 合併 財務報表 | 3 | |
| 綜合 資產負債表-2019年9月30日和2018年12月31日 | 3 | ||
| 綜合經營報表-截至2019年和2018年9月30日的三個月和九個月 | 5 | ||
| 綜合 綜合收益表-截至2019年9月30日和2018年9月30日的三個月和九個月 | 6 | ||
| 合併 股東權益表-截至2019年9月30日和2018年9月30日的九個月 | 7 | ||
| 合併 現金流量表-截至2019年9月30日和2018年9月30日的九個月 | 8 | ||
| 合併財務報表附註 | 9 | ||
| 項目 2. | 管理層 對財務狀況和經營成果的討論與分析 | 26 | |
| 項目 3. | 關於市場風險的定量 和定性披露 | 41 | |
| 項目 4. | 控件 和過程 | 41 | |
| 第 II部分 | 其他 信息 | ||
| 項目 1. | 法律 程序 | 41 | |
| 項目 1A。 | 風險 因素 | 42 | |
| 項目 6. | 陳列品 | 42 | |
| 2 |
第 部分-財務信息
項目 1.-財務報表
perma-fix 環境服務公司
合併 資產負債表
| 2019年9月 30 | 2018年12月 31 | |||||||
| (金額 以千為單位，共享和每股金額除外) | (未經審計) | (審計) | ||||||
| 資產 | ||||||||
| 當前 資產： | ||||||||
| 現金 | $ | 2,441 | $ | 810 | ||||
| 應收賬款 ，扣除壞賬準備，分別為252美元和105美元 | 10,781 | 7,735 | ||||||
| 未開單 應收款-當前 | 9,245 | 3,105 | ||||||
| 盤存 | 453 | 449 | ||||||
| 預付費 和其他資產 | 3,258 | 2,552 | ||||||
| 當前 與停止運營相關的資產 | 99 | 107 | ||||||
| 流動資產合計 | 26,277 | 14,758 | ||||||
| 屬性 和設備： | ||||||||
| 建築物 和土地 | 19,920 | 19,782 | ||||||
| 裝備 | 19,715 | 19,157 | ||||||
| 車輛 | 412 | 369 | ||||||
| 租賃權 改進 | 23 | 23 | ||||||
| 辦公室 傢俱和設備 | 1,556 | 1,551 | ||||||
| 在建 | 1,420 | 1,389 | ||||||
| 總計 房產和設備 | 43,046 | 42,271 | ||||||
| 減去 累計折舊 | (27,243 | ) | (26,532 | ) | ||||
| 淨 屬性和設備 | 15,803 | 15,739 | ||||||
| 與停產有關的財產 和設備 | 81 | 81 | ||||||
| 運營 租賃使用權資產 | 2,606 | — | ||||||
| 無形資產 和其他長期資產： | ||||||||
| 許可證 | 8,728 | 8,443 | ||||||
| 其他 無形資產-淨額 | 1,107 | 1,278 | ||||||
| 有限 風險償債基金(限制現金) | 11,236 | 15,971 | ||||||
| 其他 資產 | 1,204 | 1,054 | ||||||
| 與停止運營相關的其他 資產 | 57 | 118 | ||||||
| 總資產 | $ | 67,099 | $ | 57,442 | ||||
附註 是這些合併財務報表的組成部分。
| 3 |
perma-fix 環境服務公司
合併 資產負債表，續
| 2019年9月 30 | 2018年12月 31 | |||||||
| (金額 以千為單位，共享和每股金額除外) | (未經審計) | (審計) | ||||||
| 負債 和股東權益 | ||||||||
| 當前 負債： | ||||||||
| 應付帳款 | $ | 9,780 | $ | 5,497 | ||||
| 應計費用 | 6,179 | 5,014 | ||||||
| 處置/運輸 計提 | 1,659 | 1,542 | ||||||
| 遞延收入 | 6,239 | 6,595 | ||||||
| 應計 關閉成本-當前 | 110 | 1,142 | ||||||
| 長期債務的當前 部分 | 353 | 1,184 | ||||||
| 長期債務關聯方的當前 部分 | 634 | — | ||||||
| 經營租賃負債的當期部分 | 237 | — | ||||||
| 融資租賃負債的當期部分 | 319 | 181 | ||||||
| 當前 與停止運營相關的負債 | 723 | 356 | ||||||
| 流動負債合計 | 26,233 | 21,511 | ||||||
| 應計 關閉成本 | 5,877 | 5,608 | ||||||
| 其他 長期負債 | — | 255 | ||||||
| 遞延 税務負債 | 612 | 586 | ||||||
| 長期 債務，減去流動部分 | 1,562 | 2,118 | ||||||
| 長期 債務，減去當前部分關聯方 | 1,360 | — | ||||||
| 長期 經營租賃負債，減去流動部分 | 2,406 | — | ||||||
| 長期 融資租賃負債，減去流動部分 | 351 | 268 | ||||||
| 與非持續經營有關的長期負債 | 591 | 963 | ||||||
| 長期負債合計 | 12,759 | 9,798 | ||||||
| 總負債 | 38,992 | 31,309 | ||||||
| 承諾 和或有事項(附註10) | ||||||||
| 股東 權益： | ||||||||
| 優先 股票，票面價值0.001美元；授權2，000，000股，未發行和未發行股份 | — | — | ||||||
| 普通股 股票，面值.001美元；30，000，000股授權股；分別發行12，077，418股和11，944，215股；分別發行12，069，776股和 11，936，573股 | 12 | 12 | ||||||
| 額外 實收資本 | 108,215 | 107,548 | ||||||
| 累計 赤字 | (78,245 | ) | (79,630 | ) | ||||
| 累計 其他綜合損失 | (202 | ) | (214 | ) | ||||
| 減去 國庫普通股，按成本計算；7642股 | (88 | ) | (88 | ) | ||||
| 總計 perma-Fix環境服務公司股東權益 | 29,692 | 27,628 | ||||||
| 非控制性 利息 | (1,585 | ) | (1,495 | ) | ||||
| 股東權益總額 | 28,107 | 26,133 | ||||||
| 負債和股東權益合計 | $ | 67,099 | $ | 57,442 | ||||
附註 是這些合併財務報表的組成部分。
| 4 |
perma-fix 環境服務公司
合併 經營報表
(未經審計)
| 結束三個月 | 9個月結束 | |||||||||||||||
| 九月 30， | 九月 30， | |||||||||||||||
| (金額 以千為單位，但每股金額除外) | 2019 | 2018 | 2019 | 2018 | ||||||||||||
| 淨收入 | $ | 22,535 | $ | 11,984 | $ | 51,378 | $ | 37,801 | ||||||||
| 銷貨成本 | 17,378 | 10,159 | 40,449 | 30,612 | ||||||||||||
| 毛利潤 | 5,157 | 1,825 | 10,929 | 7,189 | ||||||||||||
| 銷售， 一般和行政費用 | 2,945 | 2,640 | 8,548 | 8,061 | ||||||||||||
| 研究 和開發 | 165 | 229 | 615 | 680 | ||||||||||||
| 財產和設備處置損失 (收益) | 4 | (9 | ) | 3 | (34 | ) | ||||||||||
| 經營收入 (虧損) | 2,043 | (1,035 | ) | 1,763 | (1,518 | ) | ||||||||||
| 其他 收入(費用)： | ||||||||||||||||
| 利息收入 | 77 | 82 | 265 | 212 | ||||||||||||
| 利息 費用 | (99 | ) | (62 | ) | (293 | ) | (177 | ) | ||||||||
| 利息 費用-融資費用 | (69 | ) | (10 | ) | (139 | ) | (27 | ) | ||||||||
| 結算公司B系列優先股交換報價淨收益 | — | — | — | 1,596 | ||||||||||||
| 其他 | (2 | ) | — | 222 | — | |||||||||||
| 税前持續經營收入 (虧損) | 1,950 | (1,025 | ) | 1,818 | 86 | |||||||||||
| 收入 税費(福利) | 55 | (1,342 | ) | 99 | (1,272 | ) | ||||||||||
| 持續經營收入 減税後的收入 | 1,895 | 317 | 1,719 | 1,358 | ||||||||||||
| 已停止運營的損失 ，税後淨額為0美元 | (156 | ) | (131 | ) | (424 | ) | (495 | ) | ||||||||
| 淨收入 | 1,739 | 186 | 1,295 | 863 | ||||||||||||
| 可歸因於非控股權益的淨損失 | (29 | ) | (35 | ) | (90 | ) | (102 | ) | ||||||||
| 淨 可歸因於Perma-Fix環境服務公司的收入普通股股東 | $ | 1,768 | $ | 221 | $ | 1,385 | $ | 965 | ||||||||
| 歸因於Perma-Fix環境服務公司的每股收益(虧損)淨 股東-基本： | ||||||||||||||||
| 繼續 操作 | $ | .16 | $ | .03 | $ | .15 | $ | .12 | ||||||||
| 已停止 操作 | (.01 | ) | (.01 | ) | (.03 | ) | (.04 | ) | ||||||||
| 每普通股淨收入 | $ | .15 | $ | .02 | $ | .12 | $ | .08 | ||||||||
| 歸因於Perma-Fix環境服務公司的每股收益(虧損)淨 股東-稀釋： | ||||||||||||||||
| 繼續 操作 | $ | .16 | $ | .03 | $ | .15 | $ | .12 | ||||||||
| 已停止 操作 | (.01 | ) | (.01 | ) | (.04 | ) | (.04 | ) | ||||||||
| 每普通股淨收入 | $ | .15 | $ | .02 | $ | .11 | $ | .08 | ||||||||
| 計算每股淨收益時使用的普通股數量 ： | ||||||||||||||||
| 基本型 | 12,070 | 11,922 | 12,029 | 11,828 | ||||||||||||
| 稀釋 | 12,123 | 12,027 | 12,061 | 11,909 | ||||||||||||
附註 是這些合併財務報表的組成部分。
| 5 |
perma-fix 環境服務公司
合併 全面收益表
(未經審計)
| 結束三個月 | 9個月結束 | |||||||||||||||
| 九月 30， | 九月 30， | |||||||||||||||
| (金額 ，單位為千) | 2019 | 2018 | 2019 | 2018 | ||||||||||||
| 淨收入 | $ | 1,739 | $ | 186 | $ | 1,295 | $ | 863 | ||||||||
| 其他 綜合收益(虧損)： | ||||||||||||||||
| 外幣 幣種折算調整 | 4 | 18 | 12 | (39 | ) | |||||||||||
| 全面收入 | 1,743 | 204 | 1,307 | 824 | ||||||||||||
| 綜合 非控股權益損失 | (29 | ) | (35 | ) | (90 | ) | (102 | ) | ||||||||
| 全面 歸因於Perma-Fix環境服務公司的收入股東 | $ | 1,772 | $ | 239 | $ | 1,397 | $ | 926 | ||||||||
附註 是這些合併財務報表的組成部分。
| 6 |
Perma-fix 環境服務公司
合併 股東權益表
(未經審計)
(金額 以千為單位，共享金額除外)
| 普通 股票 | 其他 已付費 | 普通
股票 保持 | 累計 其他綜合 | 非控制性 興趣 | 累積 | 總計 | ||||||||||||||||||||||||||
| 股份 | 數量 | 資本 | 財務處 | 損失 | 子公司 | 赤字 | 權益 | |||||||||||||||||||||||||
| 2018年12月31日的餘額 | 11,944,215 | $ | 12 | $ | 107,548 | $ | (88 | ) | $ | (214 | ) | $ | (1,495 | ) | $ | (79,630 | ) | $ | 26,133 | |||||||||||||
| 淨損失 | — | — | — | — | — | (30 | ) | (672 | ) | (702 | ) | |||||||||||||||||||||
| 外幣 貨幣折算 | — | — | — | — | 12 | — | — | 12 | ||||||||||||||||||||||||
| 發行服務普通股 | 24,964 | — | 60 | — | — | — | — | 60 | ||||||||||||||||||||||||
| 基於股票的 薪酬 | — | — | 48 | — | — | — | — | 48 | ||||||||||||||||||||||||
| 2019年3月31日的餘額 | 11,969,179 | $ | 12 | $ | 107,656 | $ | (88 | ) | $ | (202 | ) | $ | (1,525 | ) | $ | (80,302 | ) | $ | 25,551 | |||||||||||||
| 淨收入(虧損) | — | — | — | — | — | (31 | ) | 289 | 258 | |||||||||||||||||||||||
| 外幣 貨幣折算 | — | — | — | — | (4 | ) | — | — | (4 | ) | ||||||||||||||||||||||
| 發行服務普通股 | 17,902 | — | 62 | — | — | — | — | 62 | ||||||||||||||||||||||||
| 基於股票的 薪酬 | — | — | 36 | — | — | — | — | 36 | ||||||||||||||||||||||||
| 發行有債普通股 | 75,000 | — | 263 | — | — | — | — | 263 | ||||||||||||||||||||||||
| 發行 帶債的權證 | — | — | 93 | — | — | — | — | 93 | ||||||||||||||||||||||||
| 2019年6月30日的餘額 | 12,062,081 | $ | 12 | $ | 108,110 | $ | (88 | ) | $ | (206 | ) | $ | (1,556 | ) | $ | (80,013 | ) | $ | 26,259 | |||||||||||||
| 淨收入(虧損) | — | — | — | — | — | (29 | ) | 1,768 | 1,739 | |||||||||||||||||||||||
| 外幣 貨幣折算 | — | — | — | — | 4 | — | — | 4 | ||||||||||||||||||||||||
| 發行服務普通股 | 15,337 | — | 60 | — | — | — | — | 60 | ||||||||||||||||||||||||
| 基於股票的 薪酬 | — | — | 45 | — | — | — | — | 45 | ||||||||||||||||||||||||
| 2019年9月30日的餘額 | 12,077,418 | $ | 12 | $ | 108,215 | $ | (88 | ) | $ | (202 | ) | $ | (1,585 | ) | $ | (78,245 | ) | $ | 28,107 | |||||||||||||
| 2017年12月31日的餘額 | 11,738,623 | $ | 12 | $ | 106,417 | $ | (88 | ) | $ | (112 | ) | $ | (1,175 | ) | $ | (77,893 | ) | $ | 27,161 | |||||||||||||
| 採用會計準則 | — | — | — | — | — | — | (317 | ) | (317 | ) | ||||||||||||||||||||||
| 淨收入(虧損) | — | — | — | — | — | (39 | ) | 135 | 96 | |||||||||||||||||||||||
| 外幣 貨幣折算 | — | — | — | — | (8 | ) | — | — | (8 | ) | ||||||||||||||||||||||
| 發行服務普通股 | 16,074 | — | 60 | — | — | — | — | 60 | ||||||||||||||||||||||||
| 基於股票的 薪酬 | — | — | 46 | — | — | — | — | 46 | ||||||||||||||||||||||||
| 2018年3月31日的餘額 | 11,754,697 | $ | 12 | $ | 106,523 | $ | (88 | ) | $ | (120 | ) | $ | (1,214 | ) | $ | (78,075 | ) | $ | 27,038 | |||||||||||||
| 淨收入(虧損) | — | — | — | — | — | (28 | ) | 609 | 581 | |||||||||||||||||||||||
| 外幣 貨幣折算 | — | — | — | — | (49 | ) | — | — | (49 | ) | ||||||||||||||||||||||
| 行使期權時發行普通股 | 10,000 | — | 36 | — | — | — | — | 36 | ||||||||||||||||||||||||
| 從子公司B系列優先股的交換要約中發行 普通股 | 134,994 | — | 648 | — | — | — | — | 648 | ||||||||||||||||||||||||
| 發行服務普通股 | 15,493 | — | 65 | — | — | — | — | 65 | ||||||||||||||||||||||||
| 基於股票的 薪酬 | — | — | 45 | — | — | — | — | 45 | ||||||||||||||||||||||||
| 2018年6月30日的餘額 | 11,915,184 | $ | 12 | $ | 107,317 | $ | (88 | ) | $ | (169 | ) | $ | (1,242 | ) | $ | (77,466 | ) | $ | 28,364 | |||||||||||||
| 淨收入(虧損) | — | — | — | — | — | (35 | ) | 221 | 186 | |||||||||||||||||||||||
| 外幣 貨幣折算 | — | — | — | — | 18 | — | — | 18 | ||||||||||||||||||||||||
| 發行服務普通股 | 15,063 | — | 66 | — | — | — | — | 66 | ||||||||||||||||||||||||
| 基於股票的 薪酬 | — | — | 52 | — | — | — | — | 52 | ||||||||||||||||||||||||
| 2018年9月30日的餘額 | 11,930,247 | $ | 12 | $ | 107,435 | $ | (88 | ) | $ | (151 | ) | $ | (1,277 | ) | $ | (77,245 | ) | $ | 28,686 | |||||||||||||
附註 是這些簡明綜合財務報表的組成部分。
| 7 |
perma-fix 環境服務公司
合併 現金流量表
(未經審計)
| 9個月結束 | ||||||||
| 九月 30， | ||||||||
| (金額 ，單位為千) | 2019 | 2018 | ||||||
| 經營活動現金 流量： | ||||||||
| 淨收入 | $ | 1,295 | $ | 863 | ||||
| 減去： 已停止運營的損失，扣除税額為0美元 | (424 | ) | (495 | ) | ||||
| 持續經營收入 減税後的收入 | 1,719 | 1,358 | ||||||
| 調整 將持續運營的收入與運營活動提供的現金(用於)進行調節： | ||||||||
| 折舊 和攤銷 | 968 | 1,095 | ||||||
| 債務發行成本攤銷 | 139 | 27 | ||||||
| 遞延 税費(福利) | 26 | (1,344 | ) | |||||
| 壞賬準備 | 147 | 22 | ||||||
| 財產和設備處置損失 (收益) | 3 | (34 | ) | |||||
| 子公司B系列優先股交換報價收益 | ― | (1,659 | ) | |||||
| 發行 服務普通股 | 182 | 191 | ||||||
| 基於股票的 薪酬 | 129 | 143 | ||||||
| 持續經營的經營資產和負債的變化 | ||||||||
| 應收帳款 | (3,193 | ) | (382 | ) | ||||
| 未開單 應收款 | (6,140 | ) | 1,342 | |||||
| 預付 費用、存貨和其他資產 | 500 | 1,272 | ||||||
| 應付帳款 應計費用和未賺取收入 | 2,516 | (983 | ) | |||||
| 持續運營提供的現金 (用於) | (3,004 | ) | 1,048 | |||||
| 現金 用於停止運營 | (459 | ) | (468 | ) | ||||
| 經營活動提供的現金 (用於) | (3,463 | ) | 580 | |||||
| 投資活動的現金流量 ： | ||||||||
| 購買 財產和設備 | (813 | ) | (1,102 | ) | ||||
| 出售財產和設備的收益 | 1 | 34 | ||||||
| 現金 用於持續經營的投資活動 | (812 | ) | (1,068 | ) | ||||
| 停產投資活動提供的現金 | 100 | 54 | ||||||
| 用於投資活動的現金 | (712 | ) | (1,014 | ) | ||||
| 來自融資活動的現金 流量： | ||||||||
| 循環信貸借款還款 | (38,378 | ) | (40,906 | ) | ||||
| 循環信貸借款 | 37,739 | 42,189 | ||||||
| 發行長期債務關聯方的收益 | 2,500 | ― | ||||||
| 融資租賃收益 | 405 | ― | ||||||
| 行使期權時發行普通股的收益 | ― | 36 | ||||||
| 本金 償還融資租賃負債 | (174 | ) | (21 | ) | ||||
| 本金 償還長期債務 | (717 | ) | (914 | ) | ||||
| 本金 償還長期債務關聯方 | (208 | ) | ― | |||||
| 債務發行成本支付 | (112 | ) | ― | |||||
| 持續經營籌資活動提供的現金 | 1,055 | 384 | ||||||
| 匯率變動對現金的影響 | 16 | (8 | ) | |||||
| 減少 現金和有限風險償債基金(限制現金) | (3,104 | ) | (58 | ) | ||||
| 期初現金 和有限風險償債基金(限制現金) | 16,781 | 16,739 | ||||||
| 期末現金 和有限風險償債基金(受限現金) | $ | 13,677 | $ | 16,681 | ||||
| 補充 披露： | ||||||||
| 已付利息 | $ | 284 | $ | 173 | ||||
| 收入 已交税款 | 168 | 160 | ||||||
| 通過融資租賃義務購買 設備 | 29 | 213 | ||||||
| 發行有債普通股 | 263 | ― | ||||||
| 發行 認股權證與債務 | 93 | ― | ||||||
附註 是這些合併財務報表的組成部分。
| 8 |
perma-fix 環境服務公司
合併財務報表附註
2019年9月 30
(未經審計)
此處引用截至2018年12月31日 的年度報告Form 10-K中包含的綜合財務報表附註。
| 1. | 演示依據 |
此處包括的 合併財務報表由公司(可能稱為我們、我們或我們的) 根據證券交易委員會(“委員會”)的規則和規定在未經審計的情況下編制。 根據美國普遍接受的會計原則(“U.S.GAAP”)編制的財務報表中通常包含的某些信息和附註披露內容已根據此類規則和法規 進行濃縮或省略 和法規 ，但是， ， ，儘管此外，管理層認為，合併財務報表反映了所有必要的調整(其中僅包括 正常的經常性調整)，以公平地呈現 所示期間的財務狀況和經營結果。截至2019年9月的9個月的運營結果不一定表示預期的截至2019年12月31日的會計年度的結果 。
公司建議將這些合併財務報表與合併財務報表 及其附註一起閲讀，這些報表包括在公司截至2018年12月31日的10-K表格年度報告中。
| 2. | 重要會計政策彙總 |
我們的 會計政策載於上述2018年12月31日綜合財務報表的附註中。
最近 採用的會計準則
2016年2月，財務會計準則委員會(“FASB”)發佈了會計準則更新(“ASU”) 2016-02，“租賃(主題842)”，其中要求承租人確認使用權(“ROU”)租賃資產和 租賃負債，承租人根據以前的指導分類為經營租賃。最初的指導要求 在修改後的追溯基礎上申請，並提出最早的期限。2018年7月，FASB向主題842發佈了ASU 2018-11“有針對性的 改進”，其中包括一個選項，不重新陳述過渡中的比較期間，並選擇使用主題842的 生效日期作為公司選擇的首次應用過渡的日期。如主題 842中所允許的，公司採取了幾種實際的權宜之計，允許我們不重新評估(1)截至採用日期的任何到期或現有合同 是否為租賃或包含租賃，(2)截至採用日期的任何到期或現有租賃的租賃分類 ，以及(3)截至採用日期的任何現有租賃的初始直接成本。由於在2019年1月1日 採用主題842，公司記錄了2，602，000美元的經營租賃使用權(“ROU”)資產和2，622，000美元的運營 租賃負債。累積效應調整對我們在採用ASU 2016-02時的開始累積赤字是無關緊要的 。Topic 842的採用對我們截至2019年9月30日的9個月的綜合運營報表和現金流量 產生了非實質性的影響。公司對融資租賃的會計處理基本保持不變。 本公司在採用本準則後擴大了合併財務報表披露(見“附註4- 租賃”)。
| 9 |
2018年2月 ，FASB發佈ASU 2018-02, “損益表-報告全面收益(主題220)：從累積的其他全面收益中重新分類 某些税收影響。“此ASU允許在“累積其他全面收入” 和“留存收益”之間對與新的減税和就業法案相關的某些 所得税影響進行重新分類。本ASU涉及對與税法或税率變化相關的遞延税負債和資產 的調整應包括在“持續經營收入”中的要求，即使在 相關項目最初在“其他全面收入”(而不是“持續經營收入”)中確認的情況下也是如此。ASU 2018-02對所有實體在2018年12月15日之後的財年以及這些財年內的過渡 期間生效，允許提前採用。本ASU的採用將在 採用期間或追溯到確認税法或税率變化影響的每個期間適用。公司自2019年1月1日起採用 ASU 2018-09，並未對公司的財務報表產生重大影響。
2018年6月，FASB發佈了ASU No.2018-07，“薪酬-股票薪酬(主題718)：對非員工 股份支付會計的改進”，其中擴展了主題718的範圍，以包括 從非員工處獲取商品和服務的所有股份支付交易。ASU 2018-07規定，主題718適用於所有基於股份的支付交易 ，在這些交易中，出讓人通過發行基於股份的支付獎勵來獲取將在其自身運營中使用或消費的商品和服務。 ASU 2018-07還澄清，主題718不適用於用於有效地提供(1)融資給 發行人或(2)作為ASC 606下所述合同的一部分向客户銷售商品或服務而授予的獎勵 ASU 2018-07對年度報告期和這些年度內的過渡期有效，從2018年12月15日 之後開始，允許提前採用。公司自2019年1月1日起採用ASU 2018-09，並未對公司的財務報表產生重大影響 。
最近 發佈的會計準則-尚未採用
2016年6月，FASB發佈了ASU No.2016-13，“信用損失-金融工具信用損失的計量(”ASC 326“)”，它修正了當前估計某些金融資產的信用損失的方法，包括貿易和 其他應收款，可供銷售的證券和其他金融工具。一般而言，本修正案要求實體 為這些特定金融資產的預期壽命損失建立估值備抵。 估值準備的後續變化記錄在當前收益中，並允許轉回以前的虧損。2019年4月，FASB發佈 ASU 2019-04，“對主題326的編纂改進，金融工具-信用損失，主題815，衍生工具和 對衝，主題825，金融工具”，其中，關於信用損失，澄清和 解決與應計利息、貸款或債務證券分類之間的轉移、收回和可變 利率相關的問題。此外，在2019年5月，FASB發佈了ASU 2019-05，“金融工具-信用損失(主題326)： 有針對性的過渡救濟，”允許實體不可撤銷地選擇某些金融工具的公允價值選項。 這些標準對2019年12月15日之後的中期和年度報告期有效。要求實體 在採用指南的第一個 報告期開始時，將標準條款作為對留存收益的累積效應調整。公司目前正在評估這些標準對其財務報表的影響 。
2018年8月，FASB發佈了ASU 2018-13“公允價值計量(主題820)：披露框架-對披露的變更 公允價值計量要求”。ASU 2018-13改進了公允價值計量的披露要求。ASU 2018-13對財年以及這些財年內的過渡期有效，從2019年12月15日之後開始。對於任何刪除或修改的披露，允許提前 採用。公司目前正在評估該標準 將對其財務報表產生的影響。
| 10 |
| 3. | 營業收入 |
收入分解
總體上，公司的業務細分是根據我們服務的性質和經濟特徵進行調整的 ，並對每個業務部門的運營結果提供了有意義的分解。公司在我們的治療和服務部門中的 履行義務的性質導致我們的收入主要隨着時間的推移而確認。 以下表格按我們的服務和治療部門的不同類別進一步細分我們的收入：
按合同類型劃分的收入
| (單位： 千) | 結束三個月 | 結束三個月 | ||||||||||||||||||||||
| 2019年9月 30 | 2018年9月 30 | |||||||||||||||||||||||
| 治療 | 服務 | 總計 | 治療 | 服務 | 總計 | |||||||||||||||||||
| 固定 價格 | $ | 10,081 | $ | 5,364 | $ | 15,445 | $ | 9,103 | $ | 304 | $ | 9,407 | ||||||||||||
| 時間 和材料 | ― | 7,090 | 7,090 | ― | 2,577 | 2,577 | ||||||||||||||||||
| 總計 | $ | 10,081 | $ | 12,454 | $ | 22,535 | $ | 9,103 | $ | 2,881 | $ | 11,984 | ||||||||||||
按合同類型劃分的收入
| (單位： 千) | 9個月結束 | 9個月結束 | ||||||||||||||||||||||
| 2019年9月 30 | 2018年9月 30 | |||||||||||||||||||||||
| 治療 | 服務 | 總計 | 治療 | 服務 | 總計 | |||||||||||||||||||
| 固定 價格 | $ | 30,079 | $ | 9,231 | $ | 39,310 | $ | 27,207 | $ | 1,040 | $ | 28,247 | ||||||||||||
| 時間 和材料 | ― | 12,068 | 12,068 | ― | 9,554 | 9,554 | ||||||||||||||||||
| 總計 | $ | 30,079 | $ | 21,299 | $ | 51,378 | $ | 27,207 | $ | 10,594 | $ | 37,801 | ||||||||||||
按生成器劃分的收入
| (單位： 千) | 結束三個月 | 結束三個月 | ||||||||||||||||||||||
| 2019年9月 30 | 2018年9月 30 | |||||||||||||||||||||||
| 治療 | 服務 | 總計 | 治療 | 服務 | 總計 | |||||||||||||||||||
| 國內 政府 | $ | 7,537 | $ | 10,155 | $ | 17,692 | $ | 6,552 | $ | 1,848 | $ | 8,400 | ||||||||||||
| 國內 商業 | 2,535 | 475 | 3,010 | 2,437 | 718 | 3,155 | ||||||||||||||||||
| 外國 政府 | ― | 1,804 | 1,804 | 114 | 294 | 408 | ||||||||||||||||||
| 國外 商業 | 9 | 20 | 29 | ― | 21 | 21 | ||||||||||||||||||
| 總計 | $ | 10,081 | $ | 12,454 | $ | 22,535 | $ | 9,103 | $ | 2,881 | $ | 11,984 | ||||||||||||
按生成器劃分的收入
| (單位： 千) | 9個月結束 | 9個月結束 | ||||||||||||||||||||||
| 2019年9月 30 | 2018年9月 30 | |||||||||||||||||||||||
| 治療 | 服務 | 總計 | 治療 | 服務 | 總計 | |||||||||||||||||||
| 國內 政府 | $ | 21,986 | $ | 15,683 | $ | 37,669 | $ | 19,098 | $ | 8,231 | $ | 27,329 | ||||||||||||
| 國內 商業 | 7,809 | 2,088 | 9,897 | 7,995 | 1,661 | 9,656 | ||||||||||||||||||
| 外國 政府 | 220 | 3,465 | 3,685 | 114 | 632 | 746 | ||||||||||||||||||
| 國外 商業 | 64 | 63 | 127 | ― | 70 | 70 | ||||||||||||||||||
| 總計 | $ | 30,079 | $ | 21,299 | $ | 51,378 | $ | 27,207 | $ | 10,594 | $ | 37,801 | ||||||||||||
合同 餘額
收入確認、開單和現金收款的時間安排導致應收帳款和未開單應收帳款(合同 資產)。公司的合同負債由遞延收入組成，代表客户在完成履行義務之前的預付款 。
下表 表示我們的合同資產和合同負債餘額的變化：
| 年初至今 | 年初至今 | |||||||||||||||
| (單位： 千) | 2019年9月 30 | 2018年12月 31 | 變更 ($) | 變更 (%) | ||||||||||||
| 合同 資產 | ||||||||||||||||
| 帳户 應收賬款，扣除備抵 | $ | 10,781 | $ | 7,735 | $ | 3,046 | 39.4 | % | ||||||||
| 未開單 應收款-當前 | 9,245 | 3,105 | 6,140 | 197.7 | % | |||||||||||
| 合同 負債 | ||||||||||||||||
| 遞延收入 | $ | 6,239 | $ | 6,595 | $ | (356 | ) | (5.4 | )% | |||||||
| 11 |
在截至2019年9月30日的三個月和九個月期間，公司確認收入分別為1，877，000美元和9，322，000美元， 與截至2018年12月31日在公司控制下的未處理廢物有關。在截至2018年9月30日的三個月和九個月內，公司確認與 截至2017年12月31日由公司控制的未處理廢物相關的收入分別為1，032，000美元和6，605，000美元。與履行義務相關的每個期間確認的所有收入 在相應期間內得到滿足。
獲取合同的增量 成本
為獲得與我們客户的合同而產生的成本 是無關緊要的，因此，公司費用(包括銷售、一般 和管理費用(“SG&A”))在獲得與我們客户的合同時產生的增量成本 已發生 。
剩餘 履行義務
公司採用ASC 606第606-10-50-14段“與客户的合同收入”中的實際權宜之計 ，並且不披露關於原始預期持續時間為一年或以下 的剩餘履行義務的信息。
| 4. | 租約 |
在 安排開始時，公司根據該安排中存在的事實和情況 確定該安排是否為租賃或包含租賃。然後在租賃開始 日確定租賃分類、確認和計量。
公司的運營租賃ROU資產和運營租賃負債主要代表用於經營我們業務的辦公/倉庫空間的租賃 。這些租約的剩餘期限約為4至11年，其中包括一個或多個續訂選項 ，續訂期限為3年至8年。基於公司行使這些續訂 期權的合理確定性，延長租賃期限的續訂包括在我們的ROU資產和負債的估值中。由於我們的大多數經營 租賃不提供隱含利率，本公司在確定 租賃付款的現值時使用其增量借款利率作為貼現率。增量借款利率是根據公司的擔保借款 利率、租賃條款和當前經濟環境確定的。我們的一些運營租賃包括租賃(租金支付)和非租賃 組件(維護成本，如清潔和環境美化服務)。公司已選擇實際權宜之計，將租賃組件和非租賃組件的 作為所有租賃的單一組件。經營租賃的租賃費用在租賃期內以直線方式確認 。
融資 租賃主要包括我們設施的加工和實驗室設備。本公司的融資租賃一般具有 兩至三年的期限，部分租賃包括在租賃期限結束時以公平市價 購買相關資產的期權。於2019年9月30日，融資租賃項下記錄的資產為1，046，000美元減去累計折舊48，000美元，導致融資租賃項下固定資產淨額為998，000美元，記錄在綜合資產負債表上的淨財產 和設備內。
公司採用了不確認短期租賃ROU資產和負債的政策。
| 12 |
公司租賃的 租賃成本構成如下(單位：千)：
| 結束三個月 | 9個月結束 | |||||||
| 2019年9月 30 | 2019年9月 30 | |||||||
| 運營 租約： | ||||||||
| 租賃 成本 | $ | 114 | $ | 342 | ||||
| 融資 租賃： | ||||||||
| ROU資產攤銷 | 20 | 39 | ||||||
| 租賃責任利息 | 15 | 40 | ||||||
| 35 | 79 | |||||||
| 短期 租賃租金費用 | 41 | 113 | ||||||
| 租賃成本合計 | $ | 190 | $ | 534 | ||||
2019年9月30日 經營租賃和融資租賃的加權平均剩餘租期和加權平均貼現率為：
| 運營 租約 | 融資 租賃 | |||||||
| 加權 平均剩餘租期(年) | 9.0 | 2.1 | ||||||
| 加權平均 貼現率 | 8.0 | % | 11.6 | % | ||||
下表 將2019年9月30日營業和融資租賃的未貼現現金流量與資產負債表上記錄的營業 和融資租賃負債(以千為單位)進行對賬：
| 運營 租約 | 融資 租賃 | |||||||
| 2019年 餘數 | $ | 108 | $ | 103 | ||||
| 2020 | 443 | 433 | ||||||
| 2021 | 450 | 124 | ||||||
| 2022 | 459 | 105 | ||||||
| 2023 | 466 | ― | ||||||
| 2024 及以後 | 1,799 | ― | ||||||
| 總計 未貼現的租賃付款 | 3,725 | 765 | ||||||
| 減： 計息 | (1,082 | ) | (95 | ) | ||||
| 租賃付款現值 | $ | 2,643 | $ | 670 | ||||
| 經營租賃義務的當前 部分 | $ | 237 | $ | ― | ||||
| 長期 經營租賃義務，減去流動部分 | $ | 2,406 | $ | ― | ||||
| 當前 部分融資租賃義務 | $ | ― | $ | 319 | ||||
| 長期 融資租賃義務，減去流動部分 | $ | ― | $ | 351 | ||||
與我們的租賃相關的補充 現金流和其他信息如下(以千為單位)：
| 結束三個月 | 9個月結束 | |||||||
| 2019年9月 30 | 2019年9月 30 | |||||||
| 為租賃負債計量中包含的金額支付的現金 ： | ||||||||
| 運營 運營租賃中使用的現金流 | $ | 109 | $ | 326 | ||||
| 運營 用於融資租賃的現金流 | $ | 15 | $ | 40 | ||||
| 融資 融資租賃使用的現金流 | $ | 73 | $ | 174 | ||||
| ROU 通過以下方式交換租賃義務而獲得的資產： | ||||||||
| 財務 負債 | $ | 390 | $ | 528 | ||||
| 運營 負債 | $ | ― | $ | 182 | ||||
| 13 |
| 5. | 無形資產 |
下表彙總了與公司有限期無形資產相關的信息：
加權 平均值 | 2019年9月 30 | 2018年12月 31 | |||||||||||||||||||||||||
攤銷 週期 | 毛 攜載 | 累積 | 網 攜載 | 毛 攜載 | 累積 | 網 攜載 | |||||||||||||||||||||
| 無形資產 (以千為單位) | (年) | 數量 | 攤銷 | 數量 | 數量 | 攤銷 | 數量 | ||||||||||||||||||||
| 專利 | 11 | $ | 740 | $ | (353 | ) | $ | 387 | $ | 728 | $ | (336 | ) | $ | 392 | ||||||||||||
| 軟體 | 3 | 414 | (407 | ) | 7 | 410 | (403 | ) | 7 | ||||||||||||||||||
| 客户 關係 | 10 | 3,370 | (2,657 | ) | 713 | 3,370 | (2,491 | ) | 879 | ||||||||||||||||||
| 許可證 | 10 | 545 | (545 | ) | ― | 545 | (538 | ) | 7 | ||||||||||||||||||
| 總計 | $ | 5,069 | $ | (3,962 | ) | $ | 1,107 | $ | 5,053 | $ | (3,768 | ) | $ | 1,285 | |||||||||||||
上述 無形資產在其使用年限內以直線方式攤銷，但使用加速方法攤銷的客户關係 除外。公司只有一個可攤銷的固定期限許可證。 此期限期限許可證於2019年第一季度全部攤銷。
下表彙總了我們的固定壽命無形資產在未來五年的預期攤銷：
| 數量 | ||||
| 年 | (單位： 千) | |||
| 2019 (剩餘) | $ | 61 | ||
| 2020 | 219 | |||
| 2121 | 199 | |||
| 2022 | 173 | |||
| 2023 | 132 | |||
上述與有限期無形資產有關的攤銷 截至二零一九年九月三十日止三個月及九個月 分別為60，000美元及194，000美元，截至二零一八年九月三十日止三個月及九個月分別為84，000美元及253，000美元。
| 6. | 資本 股票、股票計劃和股票薪酬 |
公司有某些股票期權計劃，根據該計劃，它可以向員工、高級管理人員、外部董事和外部顧問授予激勵性股票期權(“ISO”)和/或不合格的 股票期權(“NQSO”)。
在 2019年1月17日，公司從2017年股票期權計劃(“2017計劃”)中向某些員工授予了105，000個ISO， 其中包括我們指定的以下高管：25，000個ISO給我們的首席執行官(“CEO”)；15，000 個ISO給我們的首席財務官(“CFO”)；15，000個ISO給我們 戰略計劃的執行副總裁(“EVP”)。授予的ISO合同期限為六年，五年期間每年歸屬五分之一 。ISO的行使價為每股3.15美元，相當於該公司普通 股票在授予日的公平市場價值。
2019年7月25日 ，公司在2019年7月25日召開的公司股東年會上，將公司2003年外部董事股票計劃(“2003 計劃”)中的12，000個NQSO授予6名連任董事中的5名。 Louis F.Centofanti博士(董事會成員)作為公司的僱員，沒有資格獲得2003計劃下的期權， 根據2003計劃。批出的新貨品合約年期為十年，轉歸期為六個月。NQSO的 行使價為每股3.31美元，這等於我們根據2003年計劃 在授予日期前一天的收盤價。
| 14 |
2019年8月29日 公司從2017計劃中向某些員工授予了總計12，500個ISO。授予的ISO為 ，合同期為六年，五年內每年歸屬五分之一。ISO的行使價為每股 $3.90，相當於該公司普通股在授予之日的公平市場價值。
2018年1月18日，公司向公司 董事會(“董事會”)選出的新董事授予了公司2003計劃中的6，000個NQSO，以填補董事會空缺。授予的NQSO合同期限為十年 年，歸屬期為六個月。根據2003年計劃，期權的行使價為每股4.05美元，相當於我們在授予日期前一天的收盤價 。
2018年7月26日 ，公司在年會上將公司2003計劃中的12，000個國家合格組織授予了6名連任 名董事中的5名。根據2003年計劃，Louis F.Centofanti博士(董事會成員)沒有資格作為公司僱員接受2003年計劃 下的期權。授予的NQSO的合約期為十年，歸屬 期為六個月。根據2003年計劃，NQSO的行使價為每股4.30美元，相當於我們在授權日 前一天的收盤價。
公司於2017年7月27日從公司2017年計劃中授予Robert Ferguson一項NQSO，用於購買公司普通股(“弗格森股票期權”)的最多100，000股 股票，與他在我們Perma-Fix Northwest Richland，Inc.擔任 公司試驗牀計劃(“TBI”)顧問的工作有關。(“PFNWR”)設施。 弗格森股票期權的歸屬取決於在特定日期之前實現三個不同的里程碑。於二零一九年一月十七日，本公司薪酬及股票期權委員會(“薪酬委員會”)及董事會批准 修訂弗格森股票期權，據此第二個里程碑的歸屬日期由二零一九年一月二十七日 延長至二零一零年三月三十一日。第一個里程碑下的10，000個期權由羅伯特·弗格森(Robert Ferguson)於2018年5月授予並行使。弗格森股票期權的所有其他 條款保持不變。
公司使用Black-Scholes估值模型估計股票期權的公允價值。用於估計授予的股票期權的公允價值 的假設包括獎勵的行使價、預期期限、公司 股票在期權預期期限內的預期波動性、期權預期期限內的無風險利率以及預期 年股息收益率。如上所述授予的期權的公允價值以及用於對授予的期權進行估值的Black-Scholes 期權模型中使用的相關假設如下：
| 員工 授予股票期權 | ||||||||
| 2019年1月 17 | 2019年8月 29 | |||||||
| 加權平均 每股公允價值 | $ | 1.42 | $ | 1.77 | ||||
| 無風險利率 (1) | 2.58 | % | 1.40 | % | ||||
| 預期 股票波動率(2) | 48.67 | % | 51.38 | % | ||||
| 股息 收益率 | 無 | 無 | ||||||
| 預期 選項壽命(3) | 5.0 年 | 5.0 年 | ||||||
| 15 |
| 外部 授予董事股票期權 | ||||||||||||
| 2019年7月 25 | 2018年1月 18 | 2018年7月 26 | ||||||||||
| 加權平均 每股公允價值 | $ | 2.27 | $ | 2.55 | $ | 3.02 | ||||||
| 無風險利率 (1) | 2.08 | % | 2.62 | % | 2.98 | % | ||||||
| 預期 股票波動率(2) | 54.28 | % | 57.29 | % | 55.34 | % | ||||||
| 股息 收益率 | 無 | 無 | 無 | |||||||||
| 預期 選項壽命(3) | 10.0 年 | 10.0 年 | 10.0 年 | |||||||||
(1) 無風險利率是基於 期權的預期期限在授予日有效的美國國債收益率。
(2) 預期波動率是基於我們的交易普通股在期權的預期期限內的歷史波動性。
(3) 預期期權壽命基於歷史練習和歸屬後數據。
下表彙總了截至2019年9月30日和2018年9月30日的三個月和九個月為我們的員工和董事股票期權確認的基於股票的薪酬 。
| 結束三個月 | 9個月結束 | |||||||||||||||
| 股票 期權 | 九月 30， | 九月 30， | ||||||||||||||
| 2019 | 2018 | 2019 | 2018 | |||||||||||||
| 員工 股票期權 | $ | 35,000 | $ | 37,000 | $ | 114,000 | $ | 110,000 | ||||||||
| 董事 股票期權 | 10,000 | 15,000 | 15,000 | 33,000 | ||||||||||||
| 總計 | $ | 45,000 | $ | 52,000 | $ | 129,000 | $ | 143,000 | ||||||||
截至2019年9月30日，公司與員工和董事未歸屬期權有關的未確認薪酬成本總額約為480，000美元 ，其中49，000美元預計將在剩餘2019年確認，147，000美元將在2020年確認，143，000美元將在2021年確認， 將在2022年確認104，000美元，2023年將確認33，000美元，其餘4，000美元將在2024年確認。於2019年9月30日，本公司尚未確認上述剩餘90，000份弗格森股票期權的補償 成本(在2019年9月30日的公允價值約為148，000美元)，因為在2019年9月30日，其餘兩個里程碑下的履行義務都不確定。
| 16 |
截至2019年9月30日和2018年9月30日的公司總股票期權計劃概要，以及截至那時的 期間的變化，如下所示。公司的計劃包括2010年股票期權計劃、2017年計劃和 2003計劃：
| 股份 | 加權 平均行使價格 | 加權 平均剩餘合同期限(年) | 聚合 內在 值 (2) | |||||||||||||
| 選項 未清償2019年1月1日 | 616,000 | $ | 4.23 | |||||||||||||
| 授與 | 129,500 | 3.24 | ||||||||||||||
| 已行使 | ─ | ─ | ||||||||||||||
| 沒收/過期 | (31,800 | ) | 8.68 | |||||||||||||
| 選項 未清償期末(1) | 713,700 | $ | 3.85 | 4.4 | $ | 611,942 | ||||||||||
| 截至2019年9月30日可執行的選項 (1) | 299,200 | $ | 4.30 | 4.0 | $ | 188,082 | ||||||||||
| 股份 | 加權 平均行使價格 | 加權 平均剩餘合同期限(年) | 聚合
內部 值(2) | |||||||||||||
| 選項 未清償2018年1月1日 | 624,800 | $ | 4.42 | |||||||||||||
| 授與 | 18,000 | 4.22 | ||||||||||||||
| 已行使 | (10,000 | ) | 3.65 | |||||||||||||
| 沒收/過期 | (16,800 | ) | 11.70 | |||||||||||||
| 選項 未清償期末(1) | 616,000 | $ | 4.23 | 5.0 | $ | 279,630 | ||||||||||
| 期權 可在2018年9月30日行使(1) | 227,333 | $ | 5.17 | 4.6 | $ | 72,296 | ||||||||||
(1) 期權，行使價格由2.79美元至13.35美元不等
(2) 股票期權的內在價值是標的股票的市值超過執行價格的金額
在截至2019年9月30日的9個月中，公司根據2003年計劃 向外部董事發行了總計58，203股普通股，作為在我們董事會任職的補償。本公司已記錄大約182，000美元與向外部董事發行普通股 股有關的賠償 費用(包括銷售、一般和行政(“SG&A”)費用)。
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| 7. | 每股收益 (虧損) |
基本 每股收益(虧損)是根據適用 期內已發行普通股的加權平均數計算的。每股稀釋收益(虧損)以已發行普通股的加權平均數加上潛在已發行普通股的加權平均數 為基礎。在反攤薄期間，這些金額不包括在每股攤薄收益(虧損)的計算 中。下表調節了用於計算 每股基本收益(虧損)和稀釋收益(虧損)的收入(虧損)和平均份額金額：
| 結束三個月 | 9個月結束 | |||||||||||||||
| 九月 30， | 九月 30， | |||||||||||||||
| (未經審計) | (未經審計) | |||||||||||||||
| (金額 以千為單位，但每股金額除外) | 2019 | 2018 | 2019 | 2018 | ||||||||||||
| 淨 可歸因於Perma-Fix環境服務公司，普通股股東的收入： | ||||||||||||||||
| 持續經營收入 減税後的收入 | $ | 1,895 | 317 | 1,719 | 1,358 | |||||||||||
| 可歸因於非控股權益的淨損失 | (29 | ) | (35 | ) | (90 | ) | (102 | ) | ||||||||
來自Perma-Fix環境服務公司持續運營的收入 共同 股東 | $ | 1,924 | $ | 352 | $ | 1,809 | $ | 1,460 | ||||||||
Perma-Fix環境服務公司終止運營造成的損失 普通股股東 | (156 | ) | (131 | ) | (424 | ) | (495 | ) | ||||||||
淨 可歸因於Perma-Fix環境服務公司的收入普通股股東 | $ | 1,768 | $ | 221 | $ | 1,385 | $ | 965 | ||||||||
| 基本 歸因於Perma-Fix環境服務公司的每股收益普通股股東 | $ | .15 | $ | .02 | $ | .12 | $ | .08 | ||||||||
| 稀釋後的每股收益 歸因於Perma-Fix環境服務公司普通股股東 | $ | .15 | $ | .02 | $ | .11 | $ | .08 | ||||||||
| 加權 平均流通股： | ||||||||||||||||
| 基本 加權平均股票流通股 | 12,070 | 11,922 | 12,029 | 11,828 | ||||||||||||
| 增加： 股票期權的稀釋效應 | 47 | 105 | 29 | 81 | ||||||||||||
| 添加： 權證的稀釋效果 | 6 | ─ | 3 | ─ | ||||||||||||
| 稀釋 加權平均流通股 | 12,123 | 12,027 | 12,061 | 11,909 | ||||||||||||
| 由於反攤薄效應而不包括在加權平均份額計算之外的潛在 股份包括： | ||||||||||||||||
| 股票 期權 | 159 | 83 | 165 | 83 | ||||||||||||
| 8. | 長期債務 |
截至2019年9月30日和2018年12月31日的長期 債務包括：
| (金額 ，單位為千) | 2019年9月 30 | 2018年12月 31 | ||||||
| 按2011年10月31日修訂的循環 信用額度，根據符合條件的應收賬款，按月 借款基數計算，2021年3月24日到期的餘額。2019年前9個月的實際利率為6.7%。 (1) |
|
$ |
─ |
|
|
$ |
639 |
|
| 貸款日期為2011年10月31日，經修訂，按月平均分期付款本金102美元，餘額於2021年3月 24到期。2019年前9個月的實際利率為6.7%。(1) |
|
|
1,915 |
(2) |
|
2,663 |
(2) | |
| 本票 與關聯方的日期為2019年4月1日的票據，自2019年5月1日起，僅按12個月的利息分期支付 ，隨後12個月的本金約為208美元，外加應計利息。年利率為4.0%。(3) |
|
1,994 |
(4) |
|
─ |
|||
| 債務總額 | 3,909 | 3,302 | ||||||
| 減去 長期債務的流動部分 | 987 | 1,184 | ||||||
| 長期 債務 | $ | 2,922 | $ | 2,118 | ||||
(1) 我們的循環信貸工具由我們的應收賬款作抵押，我們的定期貸款以我們的財產、 工廠和設備作抵押。從2019年7月1日起，定期貸款的每月分期付款本金從大約101，600美元修改為大約35，547美元。見下文關於2019年6月20日對公司貸款協議的修改 的討論。
(2) 截至2019年9月30日和2018年12月31日的債務發行成本淨額分別為(111，000美元)和(80，000美元)。
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(3) 無抵押票據
(4) 截至2019年9月30日，扣除債務折扣/債券發行淨額(298，000美元)。本票規定在本票期限內預付本金 ，不受處罰。2019年第三季度，公司預付本金共計208，000美元。
循環 信貸和定期貸款協議
公司於2011年10月31日與PNC全國協會(“PNC”)簽訂了修訂和恢復的循環信貸，定期貸款和擔保協議(“修訂後的 貸款協議”)，作為代理和貸款人。修改後的貸款協議 自修訂後的貸款協議執行以來，不時進行修改。經修訂的貸款協議，隨後 修訂(“修訂的貸款協議”)，為公司提供以下信貸安排，到期日為 2021年3月24日：(A)最高12，000，000美元的循環信貸(“循環信貸”)和(B)約6，100，000美元的定期貸款(“定期貸款”) ，這需要每月大約101，600美元的分期付款(基於七年的攤銷)。 根據循環信用證，公司可以借入的最大金額是基於符合條件的應收款(定義)的百分比 在任何時候通過我們的貸款人可能不時施加的未償還備用信用證和借款減少 來減少。 我們需要每月分期付款大約101，600美元(基於七年攤銷)。 根據循環信用證，公司可以根據符合條件的應收款(定義)的百分比在任何時間減少 。
2019年3月29日 ，公司與其貸款人根據信貸安排 簽訂了修改後的貸款協議 ，其中提供了以下內容：
| ● | 放棄 公司未能滿足2018年第四季度 的最低季度固定費用覆蓋率(“FCCR”)要求； |
| ● | 放棄 2019年第一季度的FCCR季度測試要求； |
| ● | 修訂 將用於計算2019年第二季度和第三季度FCCR的方法(繼續要求 每個季度保持最低1.15：1的比率)； |
| ● | 修訂 最低有形調整淨值要求(根據修訂貸款協議的定義)從26，000，000美元修訂為25，000，000美元； |
| ● | 取消了 倫敦銀行間同業拆借利率(“LIBOR”)利息支付選項，即支付我們的 定期貸款和循環信貸的年利率，直到公司再次符合其FCCR要求。在此修改之前， 公司有權選擇支付優質循環信貸(2019年9月30日5.00%)加2%或LIBOR加3%和優質定期貸款加2.5%或LIBOR加3.5%的年利率； |
| ● | 為公司於2019年4月1日與Robert Ferguson簽訂的2，500，000美元貸款提供 同意，如下所述。公司 在收到AIG專業保險公司(“AIG”)根據我們的財務保證政策持有的限制有限風險償債基金 約5，000，000美元作為抵押品之前，不得預付該貸款的任何本金 由於公司東田納西材料和能源公司(“M&EC”)關閉 設施(有關收到這5，000美元的討論，請參閲“備註10-承諾和或有事項-保險”) |
| ● | 修訂 用於計算貸款費用(在修訂的貸款協議中定義)(未使用的循環信貸額度 費用)的年利率從0.250%到0.375%。 |
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2019年6月20日 ，公司根據信貸安排 與其貸款人簽訂了另一項修訂的貸款協議 ，其中提供了以下內容：
| ● | 刪除了 2019年第二、第三和第四季度的FCCR計算要求。從2020年第一季度開始， 公司將再次被要求在截至2020年3月31日 的四個季度期間以及之後的每個會計季度保持不低於1.15至1.0的最低FCCR； |
| ● | 要求 公司維持最低調整後利息、税項、折舊和攤銷前收益(“修正案”中定義的“調整 EBITDA”)至少(I)截至2019年6月30日的一個季度期間為475，000美元；(Ii) 截至2019年9月30日的兩個季度期間為2，350，000美元；(Iii)截至2019年12月31日 的三個季度期間為3，750，000美元； |
| ● | 立即 釋放我們的貸方先前實施的1，000，000美元無限期減少借款可用性中的450，000美元。 如果公司滿足 如上所述的截至2019年9月30日的季度的最低調整EBITDA要求，則我們的貸款人將在剩餘的550，000美元借款可用性減少中再釋放300，000美元，此外公司 已收到不少於4，000，000美元的AIG根據我們的財務 持有的有限風險償債基金作為抵押品{如果公司滿足截至2019年12月31日的三個季度的 調整後EBITDA要求，我們的貸方將公佈借款可用性的最終減少250，000美元；以及 |
| ● | 將 從2019年7月1日開始的定期貸款月度本金付款從101，600美元減少到大約35，547美元，定期貸款的剩餘餘額 將在2021年3月24日修訂的貸款協議到期時到期。 |
經修訂的貸款協議的大部分 其他條款基本保持不變。關於 2019年3月29日和2019年6月20日的修訂，本公司分別向其貸款人支付了20，000美元和50，000美元的費用。
根據經修訂的貸款協議的 ，公司可在全額支付經修訂的貸款協議下的義務後的90天 事先書面通知後終止經修訂的貸款協議。如果公司在2019年3月23日之後還清債務，則不適用提前終止 費用。
在 2019年9月30日，根據我們符合條件的 應收款，我們循環信用項下的借款可用性約為9，319，000美元，其中包括公司貸款人施加的無限期減少550，000美元的借款可用性。 我們循環信用項下的借款可用性也因總計約為 $2，639，000的未償還備用信用證而減少。
公司與PNC的信貸安排包含某些金融契約，以及慣例陳述和擔保。 違反任何這些金融契約，除非PNC放棄，否則可能導致我們的信貸安排違約，允許 我們的貸款人立即要求償還我們信貸安排下的所有未償還債務，並終止所有承諾 進一步發放信貸。如上所述，我們的貸款人在2019年放棄/取消了每個季度的FCCR測試要求 。本公司根據上述日期為2019年6月20日的修正案 ，在2019年第二季度和第三季度達到了“調整後EBITDA”的最低要求。此外，公司在2019年第一、第二和第三季度滿足了其剩餘財務契約要求 。由於公司滿足2019年第三季度“調整後EBITDA”最低 要求，公司的貸款人預計將在提交公司2019年第三季度10-Q表格後釋放減少的550，000美元借款 中的300，000美元。
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貸款 和證券購買協議、本票和從屬協議
在 2019年4月1日，公司完成了與Robert Ferguson(“貸款人”)的借貸交易，據此公司 根據貸款和證券購買協議和本票(“貸款”)的條款從貸款人借入2，500，000美元。貸款人是公司的股東。貸方目前還擔任 該公司與其PFNWR子公司的TBI相關的顧問。貸款所得用於一般週轉資金 。這筆貸款是無抵押的，期限為兩年，利息為年息4.00%。 貸款僅在貸款的第一年按月支付應計利息，第一次利息付款 於2019年5月1日到期，每月支付本金約208，333美元，外加從貸款的第二年開始的應計利息 。該貸款還允許在貸款期限內提前支付本金，而不會受到處罰。在2019年第三季度 期間，公司預付本金總額為208，000美元。關於上述貸款，貸款人同意 根據貸款條款以及與我們的信用工具貸款人的從屬協議， 根據貸款的從屬付款， 並同意在我們違約或破產或其他 破產程序的情況下，該貸款將是次要的信用工具付款權利。關於上述資本籌集交易和我們接受 貸款的代價，公司向貸款人發出認股權證(“認股權證”)，以每股3.51美元的行使價購買最多60，000股普通股，這是緊接貸款和認股權證執行之前在NASDAQ.com上對普通股的收盤價 。權證可從2019年4月1日起執行六個月，並於2024年4月1日到期 。使用Black-Scholes期權定價模型 估計認股權證的公允價值約為93，000美元，並假設：50.76%的波動性，2.31%的無風險利率，預期壽命為5年，沒有股息。 作為與貸款有關的這項資本籌集交易的進一步考慮，公司向貸款人發行了75，000股普通股 股票。根據貸款和證券購買協議，公司確定75，000股普通股的公允價值約為263，000美元， 是根據貸款和證券購買協議，根據貸款和證券購買協議，基於緊接貸款執行之前在NASDAQ.com上公司普通股的收盤價 。認股權證和普通股的公允價值和相關的 結算費總計約398美元, 交易中的000美元被記錄為債務貼現/債務發行成本， 在貸款期限內作為利息費用-融資費用攤銷。75，000股普通股， 認股權證和根據認股權證可購買的60，000股普通股將以根據1933年證券法第506條和/或第4(A)(2)和4(A)(5)條豁免登記的私人 配售 發行， 經修訂(“法案”)， 具有禁止轉售的限制性傳説，除非是在根據該法登記的交易或在豁免交易中進行的交易， ， 。
在 違約時，貸款人將有權選擇接受公司在貸款下的義務 的全部和完全清償：(A)等於貸款欠下的未付本金餘額及其全部應計 和未付利息的總和的現金金額(“還款金額”)或(B)在滿足某些條件後，公司普通股(“派息股份”)的全股數量 通過將支付金額除以等於我們普通股在違約日期前一天收盤價的美元金額 確定，如在我們的普通股上市的國家認可的主要交易所或自動報價系統上報告或報價的 ；但是， 該收盤價的美元金額不應低於3.51美元，我們普通股的收盤價 在簽署本貸款協議之前在NASDAQ.com上披露 。
如果 發行，支付份額將不會被註冊，貸款人將沒有關於 支付份額的註冊權。根據 向貸款人發行或將向貸款人發行的股份、認股權證股份和派息股份的總數，連同貸款人 擁有的公司普通股和其他有表決權證券的股份總數 或貸款人在派息股份發行之日可能獲得的股份總數 不得超過公司普通股的股數 ，相當於公司已發行和未清償普通股股數的14.9% 截至減去貸款人在緊接違約日期之前擁有的公司普通股股份數量 加上貸款人可能根據緊接違約日期之前未行使的權證和/或期權購買的普通股數量 。
| 9. | M&EC |
公司已根據M&EC的 許可證和許可要求完成其M&EC設施的關閉和停用活動。
截至2019年9月30日 ，我們M&EC子公司的應計關閉負債總額約為110，000美元，記為流動負債 。由於最終確定關閉要求，公司在 第一季度和第二季度各記錄了165，000美元的關閉成本和當前關閉負債。以下內容反映了M&EC設施從2018年年底起關閉 負債的變化：
| 金額 (以千為單位) | ||||
| 餘額 截至2018年12月31日 | $ | 1,142 | ||
| 調整 關閉責任 | 330 | |||
| 花銷 | (1,362 | ) | ||
| 截至2019年9月30日的餘額 | $ | 110 | ||
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| 10. | 承諾 和或有事項 |
危險 廢物
在 與我們的廢物管理服務的聯繫中，我們處理危險和非危險廢物，我們將這些廢物運輸到我們自己的 或其他設施進行銷燬或處置。由於處置有害物質，如果需要進行任何清理 ，儘管我們 部分沒有任何錯誤，但我們可能是清理費用的潛在責任方。
法律 事項
在 正常的經營過程中，我們捲入了各種訴訟。我們不是任何訴訟或政府 程序的一方，我們的管理層認為這些訴訟或政府程序可能會導致對我們的財務狀況、流動性或未來運營結果產生重大不利 影響的任何判決或罰款。
保險
公司在2003年6月與AIG簽訂了25年的有限風險保險單(“2003關閉政策”)，在意外關閉的情況下， 為我們的許可設施的適用州提供財務保證。經修訂的2003 關閉政策規定，最高允許承保金額為39，000，000美元，其中包括可供 用於年度通貨膨脹和其他業績及保證金要求的可用容量。由於公司M&EC 設施的關閉，2019年7月22日，AIG向公司釋放了根據2003年關閉 政策作為抵押品持有的5，000，000美元有限風險償債基金。公司收到的有限風險償債基金將用於一般營運資金需求。 隨着AIG釋放有限風險償債基金，2003年關閉政策下的總承保範圍 從30，549，000美元修訂為19，314，000美元。此外，2003年關閉政策下允許的最高承保範圍從39，000，000美元 修訂為大約28，177，000美元，其中包括可用容量，以考慮到年度通貨膨脹和其他業績和擔保 保證金要求。於二零一九年九月三十日及二零一八年十二月三十一日，本公司與 2003年關閉政策有關的有限風險償債基金貢獻總額分別為11，236，000美元 及15，971，000美元，其中包括分別於二零一九年九月三十日 及二零一八年十二月三十一日 就有限風險償債基金賺取的1，765，000美元及1，500，000美元利息。截至2019年9月30日的三個月和九個月的利息收入 分別約為77，000美元和265，000美元。截至2018年9月30日的三個月和九個月的利息收入分別約為82，000美元和212，000美元。如果公司如此選擇，AIG有義務向我們支付相當於有限風險償債基金賬户餘額100% 的金額，以換取我們和任何適用的監管 機構將此政策用作遵守財務保證要求的工具，從而完全免除我們的債務。
信用和擔保要求的字母
不時要求公司張貼備用信用證和各種債券，以支持對 客户的合同義務和其他義務，包括設施關閉。截至2019年9月30日，未償還備用信用證 的總金額約為2，639，000美元，未償還債券的總金額約為28，213，000美元。
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| 11. | 已停止 操作 |
公司的停產業務包括我們在工業部門中包括的所有子公司：(1)2011年及之前剝離 的子公司，(2)兩個以前關閉的地點，以及(3)我們的Perma-Fix of South Georgia，Inc.。(“PFSG”)設施 處於關閉狀態，最終關閉需經監管部門批准必要的計劃和許可證。
公司的終止業務在截至2019年9月30日和2018年9月30日的三個月分別出現淨虧損156，000美元和131，000美元(每個期間的税後淨額為0)，截至 2019年和2018年9月30日的九個月的淨虧損分別為424，000美元和495，000美元(每個期間的税後淨額為0)。虧損主要是由於管理成本 和繼續監控我們停止的業務。截至2018年9月30日的9個月淨虧損 包括由於對補救儲備進行重新評估，我們代頓(“PFD”)子公司的Perma-Fix 在2018年第二季度記錄的約50，000美元的補救儲備增加。公司的停產業務 在上述每個時期都沒有收入。
下表 列出截至2019年9月30日和2018年12月31日終止運營的主要資產類別。 在上述每個期間均沒有資產和負債待售。
| (金額 ，單位為千) | 2019年9月 30 | 2018年12月 31 | ||||||
| 當前 資產 | ||||||||
| 其他 資產 | $ | 99 | $ | 107 | ||||
| 流動資產合計 | 99 | 107 | ||||||
| 長期 資產 | ||||||||
| 財產， 廠房和設備，淨額(1) | 81 | 81 | ||||||
| 其他 資產 | 57 | 118 | ||||||
| 長期資產合計 | 138 | 199 | ||||||
| 總資產 | $ | 237 | $ | 306 | ||||
| 當期 負債 | ||||||||
| 應付帳款 | $ | 19 | $ | 10 | ||||
| 應計 費用和其他負債 | 286 | 296 | ||||||
| 環境 負債 | 418 | 50 | ||||||
| 流動負債合計 | 723 | 356 | ||||||
| 長期負債 | ||||||||
| 關閉 負債 | 132 | 126 | ||||||
| 環境 負債 | 459 | 837 | ||||||
| 長期負債合計 | 591 | 963 | ||||||
| 總負債 | $ | 1,314 | $ | 1,319 | ||||
(1) 扣除所述期間累計折舊$10，000後的淨額。
公司的終止業務包括一張原始金額約為375，000美元的應收票據，該票據於 在 5月記錄，該票據是由於在我們的Perma-Fix of Michigan，Inc.出售財產而產生的。附屬公司。本附註要求買方每月支付60筆相等的分期付款 ，分期付款約為7，250美元(包括利息)。截至2019年9月30日，本票據上的未清償金額 總計約為138，000美元，其中約81，000美元包括在“與中斷業務相關的流動資產 ”中，約57，000美元包括在所附綜合資產負債表中的“與中斷業務相關的其他資產” 中。
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| 12. | 操作 段 |
根據ASC 280，“分部報告”，公司將經營分部定義為業務活動：(1) ，我們可以從中賺取收入和產生費用；(2)首席運營決策 製造者(“CODM”)定期審查其經營結果，以作出關於分配給分部的資源的決定並評估其績效；以及(3) 可獲得離散的財務信息。
我們的 報表段定義如下：
治療 段，包括：
| - | 核， 低水平放射性，混合廢物(包含危險和低水平放射性成分)，危險和非危險 廢物處理，處理和處置服務，主要通過三個唯一許可和許可的處理和儲存 設施；以及 | |
| - | 研發 活動，以確定、開發和實施有問題的廢物流的創新廢物處理技術。 |
服務 段，包括：
| - | 技術 服務，包括： |
| o | 專業 使用先進的方法、技術和工程對大型政府和商業設施進行放射測量和現場勘測； | |
| o | 綜合 職業安全和健康服務，包括IH評估；有害材料調查，例如暴露監測； 鉛和石棉管理/消減監督；室內空氣質量評估；健康風險和暴露評估；健康 &安全計劃/項目開發，合規審核和培訓服務；OSHA引用協助； | |
| o | 全球 技術服務，為商業和政府客户提供諮詢、工程、項目管理、廢物管理、環境和淨化 和退役現場、技術和管理人員和服務；以及 | |
| o | 現場 向商業和政府客户提供廢物管理服務。 |
| - | 核 服務，包括： |
| o | 以技術為基礎的 服務，包括工程，淨化和退役(D&D)，專業服務和施工， 物流，運輸，加工和處置； | |
| o | 核許可設施和聯邦設施的補救 和核遺留場地的補救清理。此類服務能力包括： 項目勘察；放射工程；部分和全部工廠D&D；設施淨化、拆除、拆除、 和規劃；現場恢復；後勤；運輸；應急響應；以及 |
| - | A 公司擁有設備校準和維護實驗室，負責服務、維護、校準和來源(即租賃) 健康物理、IH和定製NIOSH儀器。 | |
| - | A 公司擁有用於石油和天然氣工業固體和液體分析的伽馬光譜實驗室。 |
醫療 部分，包括：由我們擁有多數股權的波蘭子公司Perma-Fix Medical S.A.及其全資子公司Perma-Fix Medical Corporation (“PFM公司”)研發(“研發”)公司的醫療同位素生產技術 (統稱為“PF Medical”或Medical Segment)。該公司的醫療 部門尚未產生任何收入，因為它仍處於研發階段。由於需要資金來資助這些活動，醫療部門已大幅減少了其研發 活動。該公司預計，醫療部門將不會恢復 完全的研發活動，直到通過其自身的信貸融資或額外的股本籌集獲得必要的資本，或 獲得願意為其研發提供資金的合作伙伴。醫療部門發生的所有成本都反映在所附的合併財務報表中的研發 中。
| 24 |
我們的 報告部分不包括我們的公司總部和我們不能產生收入的已停止的業務(參見“注11-已停止的 業務”)。
下表 顯示了截至9月30日、 2019年和2018年(以千為單位)的三個月和九個月我們運營部門的某些財務信息。
截至2019年9月30日的季度的細分 報告
| 治療 | 服務 | 醫學 | 分段 總計 | 公司 (1) | 合併 總計 | |||||||||||||||||||
| 來自外部客户的收入 | $ | 10,081 | $ | 12,454 | — | $ | 22,535 | $ | — | $ | 22,535 | |||||||||||||
| 公司間 收入 | 75 | 38 | — | 113 | — | — | ||||||||||||||||||
| 毛利潤 | 3,338 | 1,819 | — | 5,157 | — | 5,157 | ||||||||||||||||||
| 研究 和開發 | 85 | — | 74 | 159 | 6 | 165 | ||||||||||||||||||
| 利息收入 | — | — | — | — | 77 | 77 | ||||||||||||||||||
| 利息 費用 | (19 | ) | (5 | ) | — | (24 | ) | (75 | ) | (99 | ) | |||||||||||||
| 利息 費用-融資費用 | — | — | — | — | (69 | ) | (69 | ) | ||||||||||||||||
| 折舊 和攤銷 | 243 | 79 | — | 322 | 6 | 328 | ||||||||||||||||||
| 第 段所得税前收入(虧損) | 2,244 | 1,193 | (74 | ) | 3,363 | (1,413 | ) | 1,950 | ||||||||||||||||
| 收入 税費 | 55 | — | — | 55 | — | 55 | ||||||||||||||||||
| 分部 收入(虧損) | 2,189 | 1,193 | (74 | ) | 3,308 | (1,413 | ) | 1,895 | ||||||||||||||||
| 細分資產支出 | 470 | 31 | — | 501 | — | 501 | ||||||||||||||||||
分段 截至2018年9月30日的季度報告
| 治療 | 服務 | 醫學 | 分段 總計 | 公司 (1) | 合併 總計 | |||||||||||||||||||
| 來自外部客户的收入 | $ | 9,103 | $ | 2,881 | — | $ | 11,984 | $ | — | $ | 11,984 | |||||||||||||
| 公司間 收入 | 174 | 16 | — | 190 | — | — | ||||||||||||||||||
| 毛利潤 | 1,564 | 261 | — | 1,825 | — | 1,825 | ||||||||||||||||||
| 研究 和開發 | 126 | — | 88 | 214 | 15 | 229 | ||||||||||||||||||
| 利息收入 | — | — | — | — | 82 | 82 | ||||||||||||||||||
| 利息 費用 | (8 | ) | (1 | ) | — | (9 | ) | (53 | ) | (62 | ) | |||||||||||||
| 利息 費用-融資費用 | — | — | — | — | (10 | ) | (10 | ) | ||||||||||||||||
| 折舊 和攤銷 | 234 | 122 | — | 356 | 8 | 364 | ||||||||||||||||||
| 第 段所得税前收入(虧損) | 506 | (224 | ) | (88 | ) | 194 | (1,219 | ) | (1,025 | ) | ||||||||||||||
| 收入 税(福利)費用 | (1,342 | )(3) | — | — | (1,342 | ) | — | (1,342 | ) | |||||||||||||||
| 分部 收入(虧損) | 1,848 | (224 | ) | (88 | ) | 1,536 | (1,219 | ) | 317 | |||||||||||||||
| 細分資產支出 | 525 | 22 | — | 547 | 1 | 548 | ||||||||||||||||||
截至2019年9月30日的九個月的細分 報告
| 治療 | 服務 | 醫學 | 分段 總計 | 公司 (1) | 合併 總計 | |||||||||||||||||||
| 來自外部客户的收入 | $ | 30,079 | $ | 21,299 | — | $ | 51,378 | $ | — | $ | 51,378 | |||||||||||||
| 公司間 收入 | 83 | 101 | — | 184 | — | — | ||||||||||||||||||
| 毛利潤 | 8,921 | 2,008 | — | 10,929 | — | 10,929 | ||||||||||||||||||
| 研究 和開發 | 367 | — | 228 | 595 | 20 | 615 | ||||||||||||||||||
| 利息收入 | — | — | — | — | 265 | 265 | ||||||||||||||||||
| 利息 費用 | (66 | ) | (18 | ) | — | (84 | ) | (209 | ) | (293 | ) | |||||||||||||
| 利息 費用-融資費用 | — | — | — | — | (139 | ) | (139 | ) | ||||||||||||||||
| 折舊 和攤銷 | 713 | 236 | — | 949 | 19 | 968 | ||||||||||||||||||
| 第 段所得税前收入(虧損) | 5,731 | 318 | (228 | ) | 5,821 | (4,003 | ) | 1,818 | ||||||||||||||||
| 收入 税費 | 99 | — | — | 99 | — | 99 | ||||||||||||||||||
| 分部 收入(虧損) | 5,632 | 318 | (228 | ) | 5,722 | (4,003 | ) | 1,719 | ||||||||||||||||
| 細分資產支出 | 764 | 49 | — | 813 | — | 813 | ||||||||||||||||||
截至2018年9月30日的九個月的細分 報告
| 治療 | 服務 | 醫學 | 分段 總計 | 公司 (1) | 合併 總計 | |||||||||||||||||||
| 來自外部客户的收入 | $ | 27,207 | $ | 10,594 | — | $ | 37,801 | $ | — | $ | 37,801 | |||||||||||||
| 公司間 收入 | 463 | 55 | — | 518 | — | — | ||||||||||||||||||
| 毛利潤 | 5,867 | 1,322 | — | 7,189 | — | 7,189 | ||||||||||||||||||
| 研究 和開發 | 355 | — | 259 | 614 | 66 | 680 | ||||||||||||||||||
| 利息收入 | — | — | — | — | 212 | 212 | ||||||||||||||||||
| 利息 費用 | (16 | ) | (2 | ) | — | (18 | ) | (159 | ) | (177 | ) | |||||||||||||
| 利息 費用-融資費用 | — | — | — | — | (27 | ) | (27 | ) | ||||||||||||||||
| 折舊 和攤銷 | 702 | 367 | — | 1,069 | 26 | 1,095 | ||||||||||||||||||
| 第 段所得税前收入(虧損) | 4,279 | (2) | (194 | ) | (259 | ) | 3,826 | (3,740 | ) | 86 | ||||||||||||||
| 收入 税(福利)費用 | (1,277 | )(3) | — | — | (1,277 | ) | 5 | (1,272 | ) | |||||||||||||||
| 分部 收入(虧損) | 5,556 | (194 | ) | (259 | ) | 5,103 | (3,745 | ) | 1,358 | |||||||||||||||
| 細分資產支出 | 1,016 | 82 | — | 1,098 | 4 | 1,102 | ||||||||||||||||||
(1) 金額反映不包括在分部信息中的公司總部的活動。
(2) 金額包括我們M&EC子公司 的B系列優先股交換報價(於2018年5月30日完成)記錄的淨收益1，596，000美元。
(3) 數額包括第三季度記錄的大約1，380，000美元的税收優惠。(參見下面的“注 13-所得税”)。
| 13. | 所得税 |
公司截至2019年9月30日和2018年9月30日止三個月持續經營的所得税支出為55，000美元，所得税優惠為1，342，000美元，截至 截至2019年和2018年9月30日的九個月，所得税支出為99，000美元，所得税優惠為1，272，000美元。我們截至2019年和2018年9月30日的 三個月的實際税率分別約為2.8%和130.9%，截至2019年9月30、2019年和2018年的九個月分別為5.4%和1，479.1% 和2018年。公司在上述每個時期的税率受到公司對其淨遞延税資產的全額 估值的影響。此外，在2018年第三季度，公司在 記錄了大約1，380，000美元的税收優惠，這是由於發放部分遞延税金資產的估值備抵 與因關閉我們的M&EC設施而產生的無限期淨經營虧損有關。2019年第三季度的小額税收支出 由獨立公司申報州的州税收支出和與不確定活期無形資產攤銷相關的遞延 税務負債增加組成。
| 25 |
| 項目 2. | 管理層 對財務狀況和經營成果的討論與分析 |
前瞻性聲明
本報告中包含的某些 陳述可能被視為“前瞻性陳述”，符合經修訂的1933年證券法第27A 條和經修訂的1934年證券交易法21E節(統稱為 “1995年私人證券訴訟改革法”)。除 歷史事實的陳述外，本報告中的所有陳述均為前瞻性陳述，受已知和未知的風險、不確定性和其他因素的影響，這些因素可能 導致公司的實際結果和表現與此類陳述大不相同。單詞“相信”、 “期望”、“預期”、“打算”、“將”以及類似的表達方式識別前瞻性 陳述。本文中包含的前瞻性陳述涉及(除其他外)
| ● | 我們的服務需求 ； |
| ● | 繼續 專注於向商業和國際市場擴張，以增加收入； |
| ● | 全面 實施我們的戰略計劃； |
| ● | 全面實施戰略計劃，提高 收入和流動性，增加股東價值； |
| ● | 改善營運資金 ； |
| ● | 未來幾年政府資金水平減少 ； |
| ● | 我們醫療部門的研發 活動； |
| ● | 降低 運營成本； |
| ● | 期望 在未來12個月內滿足我們的財務契約要求； |
| ● | 現金 流量要求； |
| ● | 政府 為我們的服務提供資金； |
| ● | 可能 沒有流動資金償還債務，如果我們的貸款人加速償還我們的借款； |
| ● | 我們 來自運營的現金流，我們來自信貸工具的可用流動性，以及剩餘的現金足以 服務我們的運營； |
| ● | 方式 要求適用的政府花費資金修復各種場地； |
| ● | 資金 運營； |
| ● | 資金 來自運營和/或融資的現金的資本支出； |
| ● | 資金 內部產生的資金用於站點的補救支出； |
| ● | 遵守環境法規 ； |
| ● | 潛在的 作為PRP的影響； |
| ● | 潛在 違反環境法律的地點和我們設施的補救措施； |
| ● | 繼續 與聯邦政府簽訂合同； |
| ● | 釋放 借款可獲得性減少550，000美元中的300，000美元； |
| ● | 合同損失 ； |
| ● | 醫療部門所需的 資本。 |
| 26 |
雖然 公司認為這些前瞻性陳述中反映的預期是合理的，但它不能保證 這樣的預期將被證明是正確的。有多種因素可能導致未來的結果與本報告中描述的結果大不相同 ，包括但不限於：
| ● | 一般 經濟狀況； |
| ● | 實質性 收入減少； |
| ● | 滿足PNC契約要求的能力 ； |
| ● | 不能 及時收回應收賬款的物料量； |
| ● | 增加 競爭壓力； |
| ● | 無法 保持並獲得進行操作所需的許可和批准； |
| ● | 公眾 不接受我們的新技術； |
| ● | 不能 在操作中開發新的和現有的技術； |
| ● | 無法 維護和獲得關閉和運營保險要求； |
| ● | 無法 保留或續簽某些必需的許可證； |
| ● | 發現 在我們或我們的子公司租賃或擁有的任何地點或設施出現額外污染或擴大污染 ，這將導致補救支出的實質性增加； |
| ● | 延遲 在我們的第三方處置地點可以延長我們的應收款收款超過12個月； |
| ● | 拒絕 第三方處置場地接受我們的廢物； |
| ● | 聯邦、州和地方法律法規，特別是環境法律法規或其解釋的變更 ； |
| ● | 獲得TSD活動許可的要求 或處理低水平放射性材料的許可要求受到限制或減少； |
| ● | 設備、維護、操作或人工成本的潛在 增加； |
| ● | 管理 保留和發展； |
| ● | 財務 無形資產的估值大大高於/低於預期； |
| ● | 要求將內部產生的資金用於目前未預期的目的； |
| ● | 無法 在年化基礎上繼續盈利； |
| ● | 公司無法維持其普通股在納斯達克上市的 ； |
| ● | 終止 與聯邦機構的合同或涉及聯邦機構的分包合同，或減少根據合同或分包合同交付給公司的廢品量 ； |
| ● | 重新談判涉及聯邦政府的合同 ； |
| ● | 聯邦 政府無力或未能提供必要的資金來修復受污染的聯邦站點； |
| ● | 在廢物需要再處理的情況下，處置 費用應計可能被證明是不足的； |
| ● | 無法 在商業合理條件下籌集資金； |
| ● | 無法 增加盈利收入； |
| ● | 貸方 拒絕放棄不遵守或修改我們的契約以使我們遵守；以及 |
| ● | 風險 因素和公司2018年 Form 10-K中包含的“關於前瞻性陳述的特別説明”中列出的其他因素，以及公司截至2019年3月31日和2019年6月30日的Form 10-Q的“管理層討論和 財務狀況和經營結果分析”中包含的“前瞻性陳述”。 |
| 27 |
概述
截至2019年9月30日的三個月，收入 從2018年同期的11，984，000美元增加到22，535，000美元，增加了10，551，000美元，增幅為88.0%。收入增長主要在服務部門，收入增長約9，573，000美元或 332.3%。我們服務部門收入的增加主要是由於自2019年第一季度後期以來，我們實施的戰略計劃成功贏得 合同投標，從而為 項目 工作授予了多個合同/任務訂單。治療部門的收入增加了978，000美元，增幅為10.7%。總毛利增加了3，332，000美元，增幅為182.6%。2018年第三季度的毛 利潤包括與 關閉我們的東田納西材料與能源公司(“M&EC”)設施有關的約1，093，000美元的關閉成本，該設施是我們根據M&EC的許可證和許可證要求在 完成的。截至2019年9月30日的三個月，銷售、一般和行政(“SG&A”) 費用比 2018年同期增加了305，000美元或11.6%。
截至2019年9月30日的9個月，收入 從2018年同期的37，801，000美元增加13，577，000美元，增幅35.9%至51，378，000美元。收入增長主要在服務部門，其中收入增長約10，705，000美元 或101.0%。我們服務部門收入的增加主要是由於自2019年第一季度後期以來，我們實施的戰略計劃成功贏得 合同投標 ，從而為項目 工作授予了多個合同/任務訂單。治療部門的收入增加了2，872，000美元，增幅為10.6%。總毛利增加了3，740，000美元 或52.0%。2019年和2018年前九個月的毛利包括與如上所述關閉我們的M&EC設施相關的關閉成本，分別約 $330，000和2，308，000美元。SG&A開支 截至二零一九年九月三十日止九個月較二零一八年同期增加487，000美元或6.0%。
正如 之前所討論的，我們已經根據 M&EC的許可證和許可要求完成了M&EC設施的關閉和退役活動。由於這次關閉，在2019年7月22日，我們從AIG Specialty Insurance Company(“AIG”)收到了根據我們2003年6月的財務保證關閉政策作為抵押品持有的5，000，000美元有限風險償債基金的釋放 (請參閲“管理層的 財務狀況和運營結果的討論和分析(”MD&A“)”中的“流動性和資本資源-保險”)，以瞭解有關 釋放此有限風險償債基金的討論。此外，在2019年4月1日，我們完成了與Robert Ferguson先生的貸款交易，從而收到了2，500，000美元的貸款收益(有關此貸款交易的討論，請參閲本MD&A中的“流動性和資本資源-融資 活動”)。這兩項交易都提高了我們的 營運資本。在2019年9月30日，我們的營運資本約為44，000美元，而截至2018年12月31日，我們的營運資本赤字 為6，753，000美元。
業務 環境和前景
我們 治療和服務部門的業務繼續嚴重依賴我們直接作為承包商或間接作為分包商向政府 客户提供的服務。我們相信，由於我們無法控制的各種因素，對我們服務的需求將繼續 受到波動，包括經濟狀況和 適用政府將被要求花費資金修復各個站點的方式。此外，我們的政府合同和 與美國政府站點活動有關的分包合同一般會根據政府的選擇提前30天終止或重新談判 。對我們的業務很重要的不同計劃的政府資金水平或特別是 授權水平的大幅降低可能會對我們的業務、 財務狀況、運營結果和現金流產生重大不利影響。如前所述，我們的醫療部門(至今尚未產生 任何收入)大幅減少了其研發(“R&D”)活動，原因是需要 資本為此類活動提供資金。我們的醫療部門繼續尋求各種來源，以籌集這筆資金或願意為其研發活動提供資金的合作伙伴 。我們預計，我們的醫療部門研發活動將受到限制 ，直到通過其自身的信貸融資或額外股本籌集或獲得願意為其研發活動提供資金的合作伙伴 獲得必要的資本。如果醫療部門無法籌集必要的資本，則可能要求醫療部門 進一步減少、延遲或取消其研發計劃。
| 28 |
我們 正在不斷審查籌集額外資本的方法，以在需要時補充我們的流動性要求，並降低 我們的運營成本。我們致力於進一步降低運營成本，以便在需要時使其與收入水平保持一致。 此外，我們最近實施的戰略計劃，包括提高我們的總體合同投標/中標比率，並擴展到 商業和國際市場，以增加我們治療和服務部門的收入，以抵消美國政府支出的不確定性 ，到目前為止一直是成功的。如前所述，在 2019年5月，我們的全資子公司Perma-Fix Canada，Inc.(在我們的服務部門內)與加拿大核實驗室有限公司簽訂了任務訂單協議(“TOA”) 。(“CNL”)，價值約為8，500，000美元(美元)，用於補救 在加拿大安大略省的特定地點進行的工作，直至2019年。此外，在2019年7月下旬，我們與CNL簽訂了價值約為3，000，000美元(美元)的額外TOA ，用於在加拿大安大略省 至2019年的其他特定地點進行補救工作。加拿大政府的TOA一般規定，政府可以隨時終止TOA 。我們認為，我們的戰略計劃的全面實施應該在未來幾年內完成， 當全面實施時，我們認為它應該提高我們的收入和流動性，增加我們的股東價值。
操作結果
財務結果報告和相關討論是根據我們的三個可報告細分市場量身定製的：治療、服務、 和醫療細分市場。我們的醫療部門沒有產生任何收入，所有發生的成本都包括在研發中。
摘要 -截至2019、2019和2018年9月30日的三個月和九個月
| 結束三個月 | 9個月結束 | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 九月 30， | 九月 30， | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 合併 (以千為單位) | 2019 | % | 2018 | % | 2019 | % | 2018 | % | ||||||||||||||||||||||||
| 淨收入 | $ | 22,535 | 100.0 | $ | 11,984 | 100.0 | $ | 51,378 | 100.0 | $ | 37,801 | 100.0 | ||||||||||||||||||||
| 銷貨成本 | 17,378 | 77.1 | 10,159 | 84.8 | 40,449 | 78.7 | 30,612 | 81.0 | ||||||||||||||||||||||||
| 毛利潤 | 5,157 | 22.9 | 1,825 | 15.2 | 10,929 | 21.3 | 7,189 | 19.0 | ||||||||||||||||||||||||
| 銷售， 一般和行政 | 2,945 | 13.1 | 2,640 | 22.0 | 8,548 | 16.6 | 8,061 | 21.3 | ||||||||||||||||||||||||
| 研究 和開發 | 165 | .7 | 229 | 1.9 | 615 | 1.3 | 680 | 1.8 | ||||||||||||||||||||||||
| (損失) 財產和設備處置收益 | 4 | ― | (9 | ) | (.1 | ) | 3 | ― | (34 | ) | (.1 | ) | ||||||||||||||||||||
| 經營收入 (虧損) | 2,043 | 9.1 | (1,035 | ) | (8.6 | ) | 1,763 | 3.4 | (1,518 | ) | (4.0 | ) | ||||||||||||||||||||
| 利息收入 | 77 | .3 | 82 | .6 | 265 | .5 | 212 | .6 | ||||||||||||||||||||||||
| 利息 費用 | (99 | ) | (.4 | ) | (62 | ) | (.5 | ) | (293 | ) | (.6 | ) | (177 | ) | (.5 | ) | ||||||||||||||||
| 利息 費用-融資費用 | (69 | ) | (.3 | ) | (10 | ) | (.1 | ) | (139 | ) | (.3 | ) | (27 | ) | (.1 | ) | ||||||||||||||||
| B系列優先股交換報價淨收益 | ― | ― | ― | ― | ― | ― | 1,596 | 4.2 | ||||||||||||||||||||||||
| 其他 | (2 | ) | ― | ― | ― | 222 | .5 | ― | ― | |||||||||||||||||||||||
| 税前持續經營收入 (虧損) | 1,950 | 8.7 | (1,025 | ) | (8.6 | ) | 1,818 | 3.5 | 86 | .2 | ||||||||||||||||||||||
| 收入 税費(福利) | 55 | .3 | (1,342 | ) | (11.2 | ) | 99 | .2 | (1,272 | ) | (3.4 | ) | ||||||||||||||||||||
| 持續經營收入 | $ | 1,895 | 8.4 | $ | 317 | 2.6 | $ | 1,719 | 3.3 | $ | 1,358 | 3.6 | ||||||||||||||||||||
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營業收入
與截至2018年9月30日的三個月相比， 截至2019年9月30日的三個月的整合收入增加了10，551，000美元 如下：
| (單位： 千) | 2019 | % 收入 | 2018 | % 收入 | 變化 | % 更改 | ||||||||||||||||||
| 治療 | ||||||||||||||||||||||||
| 政府 廢物 | $ | 7,077 | 31.4 | $ | 6,332 | 52.9 | $ | 745 | 11.8 | |||||||||||||||
| 危險/非危險 (1) | 1,309 | 5.8 | 1,348 | 11.2 | (39 | ) | (2.9 | ) | ||||||||||||||||
| 其他 核廢料 | 1,695 | 7.5 | 1,423 | 11.9 | 272 | 19.1 | ||||||||||||||||||
| 總計 | 10,081 | 44.7 | 9,103 | 76.0 | 978 | 10.7 | ||||||||||||||||||
| 服務 | ||||||||||||||||||||||||
| 核 服務 | 11,979 | 53.2 | 2,061 | 17.2 | 9,918 | 481.2 | ||||||||||||||||||
| 技術 服務 | 475 | 2.1 | 820 | 6.8 | (345 | ) | (42.1 | ) | ||||||||||||||||
| 總計 | 12,454 | 55.3 | 2,881 | 24.0 | 9,573 | 332.3 | ||||||||||||||||||
| 總計 | $ | 22,535 | 100.0 | $ | 11,984 | 100.0 | $ | 10,551 | 88.0 | |||||||||||||||
(1) 包括政府客户在截至2019年9月30日的三個月和2018年同期 產生的460，000美元和334，000美元的廢物。
截至2019年9月30日的三個月，治療 部門收入比2018年同期增加了978，000美元或10.7%。來自政府客户的收入增加 主要是由於收入組合導致的平均價格浪費較高。其他核廢料收入的 增長主要是由於廢物量增加。在截至2019年9月30日的三個月中，服務部門收入比2018年同期增加了9，573，000美元 或332.3%。我們服務部門 收入的增加主要是由於自2019年第一季度後半期以來，我們實施的戰略計劃成功贏得了合同投標，從而授予了多個項目工作合同/任務訂單 。我們的服務 細分收入是基於項目的；因此，每個項目的範圍、持續時間和完成情況各不相同。因此，我們的服務 細分市場收入會受到與時間和項目價值相關的差異的影響。
與截至2018年9月30日的9個月相比， 截至2019年9個月的綜合收入增加了13，577，000美元 如下：
| (單位： 千) | 2019 | % 收入 | 2018 | % 收入 | 變化 | % 更改 | ||||||||||||||||||
| 治療 | ||||||||||||||||||||||||
| 政府 廢物 | $ | 20,478 | 39.8 | $ | 18,038 | 47.7 | $ | 2,440 | 13.5 | |||||||||||||||
| 危險/非危險 (1) | 4,616 | 9.0 | 4,188 | 11.1 | 428 | 10.2 | ||||||||||||||||||
| 其他 核廢料 | 4,985 | 9.7 | 4,981 | 13.2 | 4 | 0.1 | ||||||||||||||||||
| 總計 | 30,079 | 58.5 | 27,207 | 72.0 | 2,872 | 10.6 | ||||||||||||||||||
| 服務 | ||||||||||||||||||||||||
| 核 服務 | 19,211 | 37.4 | 8,655 | 22.9 | 10,556 | 122.0 | ||||||||||||||||||
| 技術 服務 | 2,088 | 4.1 | 1,939 | 5.1 | 149 | 7.7 | ||||||||||||||||||
| 總計 | 21,299 | 41.5 | 10,594 | 28.0 | 10,705 | 101.0 | ||||||||||||||||||
| 總計 | $ | 51,378 | 100.0 | $ | 37,801 | 100.0 | $ | 13,577 | 35.9 | |||||||||||||||
(1) 包括政府客户在截至2019年9月30日的9個月 和2018年同期產生的1，728，000美元和1，174，000美元的廢物。
| 30 |
治療 部門收入在截至2019年9月30日的9個月中比2018年同期增加了2872，000美元或10.6%。 收入增加的主要原因是，由於收入組合導致平均價格浪費較高，來自政府客户的收入增加。危險/非危險廢物收入增加的主要原因是廢物量增加。服務部門 在截至2019年9月30日的9個月中，收入比2018年同期增加了10，705，000美元，即101.0%。 如前所述，我們服務部門收入的增加主要是由於自2019年第一季度下半年以來，我們實施的戰略計劃成功贏得了合同投標，因此我們的服務部門收入增加了 幾個合同/任務訂單 。我們的服務細分收入是基於項目的；因此，每個 項目的範圍、持續時間和完成情況各不相同。因此，我們的服務部門收入受到與時間和項目價值有關的差異的影響。
銷貨成本
與截至2018年9月30日的季度相比，截至2019年9月30日的季度銷售商品成本 增加了7，219，000美元 如下：
| % | % | |||||||||||||||||||
| (單位： 千) | 2019 | 營業收入 | 2018 | 營業收入 | 變化 | |||||||||||||||
| 治療 | $ | 6,743 | 66.9 | $ | 7,539 | 82.8 | $ | (796 | ) | |||||||||||
| 服務 | 10,635 | 85.4 | 2,620 | 90.9 | 8,015 | |||||||||||||||
| 總計 | $ | 17,378 | 77.1 | $ | 10,159 | 84.8 | $ | 7,219 | ||||||||||||
治療部門銷售的商品成本 減少了796，000美元，約為10.6%。2018年第三季度銷售的 治療部分成本包括我們M&EC設施記錄的額外關閉成本，金額為1，093，000美元，原因是 與關閉設施相關的估計關閉成本發生了變化。不包括關閉成本，治療部門 的成本增加了297，000美元，即4.6%，主要是由於收入增加。治療部門的可變成本大約增加了 $275，000美元，主要用於處置、運輸、材料和用品以及外部服務。我們的總固定成本較高 大約22，000美元，主要是由於 增加的員工人數增加了大約176，000美元的薪資和與薪資相關的開支。固定費用的這一增加被一般費用中固定費用的降低部分抵消，各類別的固定費用約為 $154，000。服務部門銷售的商品成本增加了8，015，000美元或305.9%，主要原因是如上所述收入增加 。服務部門銷售商品成本的增加主要是與工資和工資相關的 費用，差旅和外部服務費用總計約7，808，000美元，材料和供應/運輸/監管 成本總計約161，000美元，各種類別的一般費用約為89，000美元。總成本增加 被折舊費用降低部分抵消，折舊費用約為43，000美元，因為許多資產在2018年底完全折舊 。包括在銷售商品成本內的折舊和攤銷費用分別為截至2019年9月30日和2018年9月30日的三個 月的折舊和攤銷費用317，000美元和350，000美元。
與截至2018年9月30日 30的九個月相比，截至2019年9月30日的九個月銷售的商品成本增加了9，837，000美元，如下所示：
| % | % | |||||||||||||||||||
| (單位： 千) | 2019 | 營業收入 | 2018 | 營業收入 | 變化 | |||||||||||||||
| 治療 | $ | 21,158 | 70.3 | $ | 21,340 | 78.4 | $ | (182 | ) | |||||||||||
| 服務 | 19,291 | 90.6 | 9,272 | 87.5 | 10,019 | |||||||||||||||
| 總計 | $ | 40,449 | 78.7 | $ | 30,612 | 81.0 | $ | 9,837 | ||||||||||||
治療部門銷售的商品成本 減少了182，000美元，約為0.9%。截至2019年和2018年9月30日的9個月 銷售的貨物的治療部分成本包括與關閉我們的M&EC設施有關的額外關閉成本，分別約為330，000美元 和2，308，000美元。不包括兩個期間記錄的關閉成本 ，由於收入增加，治療部門成本增加了1，796，000美元或9.4%。不包括記錄的關閉成本 ，治療部門的可變成本增加了大約1，192，000美元，主要是處置、運輸 以及材料和供應成本。由於 以下原因，治療部門的總體固定成本增加了約604，000美元：由於人數增加，工資和薪資相關費用增加了約1，020，000美元；一般 各種類別的費用降低了約287，000美元；維護費用降低了約129，000美元。 銷售商品的服務部門成本增加了10，019，000美元，即108.1%，主要是由於如上所述的收入增加。服務部門銷售商品成本的增加 主要是工資和工資相關費用、差旅和外部服務 費用總計約為9，871，000美元，材料和供應/運輸/監管費用總計約為 $196，000，各種類別的一般費用約為$76，000。總成本上升部分 被大約124，000美元的折舊費用降低部分抵消，因為許多資產在2018年年底實現了全額折舊。 已售出商品成本包括截至 2019年9月30日和2018年9月30日的9個月的折舊和攤銷費用分別為934，000美元和1，044，000美元。
| 31 |
毛利潤
截至2019年9月30日的季度毛 利潤比2018年同期增加了3，332，000美元，如下所示：
| % | % | |||||||||||||||||||
| (單位： 千) | 2019 | 營業收入 | 2018 | 營業收入 | 變化 | |||||||||||||||
| 治療 | $ | 3,338 | 33.1 | $ | 1,564 | 17.2 | $ | 1,774 | ||||||||||||
| 服務 | 1,819 | 14.6 | 261 | 9.1 | 1,558 | |||||||||||||||
| 總計 | $ | 5,157 | 22.9 | $ | 1,825 | 15.2 | $ | 3,332 | ||||||||||||
扣除 2018年第三季度記錄在我們治療部門與上述M&EC設施關閉相關的銷售貨物成本中的1，093，000美元的關閉成本 ，我們的治療部門毛利潤 增加681，000美元，即25.6%，毛利率從29.2%增加到33.1%，主要原因是收入增加。在服務部門， 毛利潤增加1，558，000美元或596.9%，毛利率從9.1%增加到14.6%，主要是由於如上所述 收入的增加。此外，我們的整體服務部門毛利率受到我們當前 競標的項目的影響，因此將具有不同的利潤率結構。
截至2019年9月30日的9個月的毛 利潤比2018年同期增加了3，740，000美元，如下所示：
| % | % | |||||||||||||||||||
| (單位： 千) | 2019 | 營業收入 | 2018 | 營業收入 | 變化 | |||||||||||||||
| 治療 | $ | 8,921 | 29.7 | $ | 5,867 | 21.6 | $ | 3,054 | ||||||||||||
| 服務 | 2,008 | 9.4 | 1,322 | 12.5 | 686 | |||||||||||||||
| 總計 | $ | 10,929 | 21.3 | $ | 7,189 | 19.0 | $ | 3,740 | ||||||||||||
正如 之前所討論的，治療部門截至2019年和2018年9月30日止九個月的銷售商品成本分別包括 330，000美元和2，308，000美元與M&EC設施關閉有關的關閉成本。扣除 每個期間記錄的關閉成本，我們的治療部門毛利增加了1，076，000美元，即13.2%， 毛利率從30.0%增加到30.8%，主要是由於收入增加。在服務部門，毛利增加了686，000美元 或51.9%，毛利率從12.5%下降到9.4%。我們的整體服務部門毛利率受到我們當前項目 的影響，這些項目具有競爭性投標，因此將具有不同的利潤結構。
SG&A
SG&a 截至2019年9月30日的三個月的費用與 2018年同期相比增加了305，000美元，如下所示：
| (單位： 千) | 2019 | % 收入 | 2018 | % 收入 | 變化 | |||||||||||||||
| 行政性 | $ | 1,340 | ― | $ | 1,223 | ― | $ | 117 | ||||||||||||
| 治療 | 988 | 9.8 | 923 | 10.1 | 65 | |||||||||||||||
| 服務 | 617 | 5.0 | 494 | 17.1 | 123 | |||||||||||||||
| 總計 | $ | 2,945 | 13.1 | $ | 2,640 | 22.0 | $ | 305 | ||||||||||||
| 32 |
行政SG&A的 增加是由於以下原因：工資相關費用增加66，000美元，主要是由於 與公司獎勵計劃有關的估計費用的應計；外部服務費用增加了30，000美元 由於更多的諮詢/業務事項以及差旅和一般費用總共增加了大約21，000美元。 治療SG&A費用增加主要是由於以下原因：一般費用在各個 類別中增加了大約42，000美元；差旅費用增加了 服務部門SG&A增加了大約123，000美元，主要原因如下：壞賬費用增加了 $74，000；由於更多的諮詢/分包事項，外部服務費用增加了大約$66，000；一般 費用在各種類別中增加了大約$17，000；差旅費用增加了大約$9，000； 工資相關費用減少了$43，000。SG&A費用包括截至2019年9月30日和2018年9月30日止三個月的折舊和攤銷費用分別為11，000美元 和14，000美元。
SG&a 截至2019年9月30日的9個月的費用與2018年同期相比增加了487，000美元， 如下：
| (單位： 千) | 2019 | % 收入 | 2018 | % 收入 | 變化 | |||||||||||||||
| 行政性 | $ | 3,905 | ― | $ | 3,700 | ― | $ | 205 | ||||||||||||
| 治療 | 2,966 | 9.9 | 2,824 | 10.4 | 142 | |||||||||||||||
| 服務 | 1,677 | 7.9 | 1,537 | 14.5 | 140 | |||||||||||||||
| 總計 | $ | 8,548 | 16.6 | $ | 8,061 | 21.3 | $ | 487 | ||||||||||||
行政SG&A的增加主要是由於以下原因：工資/薪資相關/醫療 成本增加了大約165，000美元，其中包括與公司 激勵計劃相關的估計費用的應計費用；各種類別的一般費用增加了31，000美元； 差旅費用增加了大約9，000美元。治療SG&A的增加主要是由於以下原因：工資和 工資相關費用增加了大約200，000美元；差旅費用增加了大約22，000美元；壞賬 費用增加了19，000美元；外部服務費用減少了91，000美元，這是由於諮詢/分包事務減少； 和一般費用減少了大約8，000美元。服務部門SG&A增加140，000美元，主要是由於以下 ：各種類別的一般費用增加了約104，000美元；壞賬費用增加了106，000美元；差旅費增加了 20，000美元；外部服務費用增加了50，000美元；工資和薪資相關費用合計降低了 約140，000美元。服務部門截至2018年9月30日的9個月的一般支出包括由於我們在田納西州諾克斯維爾的商務中心辦公室(未與同一出租人續訂)租期結束導致2018年第二季度記錄的租金支出減少 。SG&A費用包括截至2019年9月30日和2018年9月30日止九個月的折舊和攤銷 費用分別為34，000美元和51，000美元。
研發
與2018年同期 相比，截至2019年9月30日的三個月和九個月的研發 支出分別減少了64，000美元和65，000美元。
| 截至9月30日的三個月 ， | 截至9月30日的9個月， | |||||||||||||||||||||||
| (單位： 千) | 2019 | 2018 | 變化 | 2019 | 2018 | 變化 | ||||||||||||||||||
| 行政性 | $ | 6 | $ | 15 | $ | 15 | $ | 20 | $ | 66 | $ | (46 | ) | |||||||||||
| 治療 | 85 | 126 | (41 | ) | 367 | 355 | 12 | |||||||||||||||||
| 服務 | — | — | — | — | — | — | ||||||||||||||||||
| PF 醫療 | 74 | 88 | (14 | ) | 228 | 259 | (31 | ) | ||||||||||||||||
| 總計 | $ | 165 | $ | 229 | $ | (64 | ) | $ | 615 | $ | 680 | $ | (65 | ) | ||||||||||
| 33 |
研發 成本主要包括員工工資和福利、實驗室成本、第三方費用以及與新技術開發和新潛在廢物處理工藝的技術增強相關的其他相關成本 。如之前披露的 ，由於需要大量資本 為此類活動提供資金，我們的醫療部門已經停止了相當一部分的研發活動，我們預計，在 獲得必要的資金之前，我們的醫療部門不會恢復任何實質性的研發活動。
利息收入
利息 截至2019年9月30日的三個月與2018年同期相比減少5，000美元，截至2019年9月30日的九個月與2018年同期相比增加 $53，000美元。2019年第三季度利息收入減少 主要是由於有限風險償債基金餘額減少所產生的利息減少 由於如前所述，2019年7月釋放了5，000，000美元的有限風險償債基金，與M&EC設施關閉有關 。截至2019年9月30日的9個月的利息收入與2018年同期 相比有所增加 主要是由於利率上升導致有限風險償債基金賺取的利息增加；然而， 從較高利率中賺取的較高利息收入部分被上述截至2019年第三季度的有限風險償債基金餘額 減少。
利息 費用
與2018年同期相比，截至2019年9月30日的三個月和九個月的利息 支出分別增加約37，000美元和116，000美元。這兩個時期的增長主要是由於我們在2019年簽訂的新融資租賃 的利息以及我們與Robert Ferguson簽訂的2019年4月1日貸款產生的利息 金額為2，500，000美元(有關 此債務的進一步信息，請參閲“流動性和資本資源-融資活動”)。
利息 費用-融資費用
利息 截至2019年9月30日的三個月和九個月的費用融資費用分別比2018年同期增加約59，000美元和112，000美元 。增加的主要原因是債務折扣/債務發行成本攤銷 作為與發行我們的普通股相關的融資費用，以及購買認股權證作為公司從Robert Ferguson獲得2，500，000美元貸款的代價 (有關此債務折扣的更多信息，請參見“流動性 和資本資源-融資活動”)。
所得税
我們 在截至9月30日、2019年和2018年9月的三個月中，持續運營分別有55，000美元的所得税支出和1，342，000美元的所得税優惠，截至 2019年9月30日和2018年9月30日的九個月，我們的所得税支出和所得税優惠分別為99，000美元和1，272，000美元。我們截至 9月30、2019年和2018年三個月的實際税率分別約為2.8%和130.9%，截至2018年9月30日、2019年和2018年的九個月分別為5.4%和1，479.1%。 我們上述每個期間的税率都受到我們遞延税淨資產的全額估值的影響。此外， 在2018年第三季度，我們記錄了大約1，380，000美元的税收優惠，這是由於我們M&EC設施關閉 而產生的與不確定期限淨運營虧損相關的部分遞延税金資產的部分估值備抵被釋放 。2019年第三季度的小額税收支出包括獨立公司申報州的州税費 以及與不確定壽命 無形資產攤銷相關的遞延税項負債的增加。
已停止 運營和剝離
公司的停產業務包括我們在工業部門中包括的所有子公司：(1)2011年及之前剝離 的子公司，(2)兩個以前關閉的地點，以及(3)我們的Perma-Fix of South Georgia，Inc.。(“PFSG”)設施 處於關閉狀態，最終關閉需經監管部門批准必要的計劃和許可證。
| 34 |
我們的 終止運營在截至2019年9月30日的三個月和九個月以及 2018年同期沒有收入。我們在截至2019年9月30日 30的三個月和九個月的中斷運營中分別發生了156，000美元和424，000美元的淨虧損。在截至2018年9月30日的三個和九個 個月中，我們停止運營的淨虧損分別為131，000美元和495，000美元。我們截至2018年9月30日的9個月的淨虧損包括由於對補救儲備進行重新評估，我們的代頓永久修復(“PFD”) 子公司在2018年第二季度記錄的約50，000美元的補救儲備增加 。我們停止的業務在上述每個期間都沒有收入 。
流動性 和資本資源
我們在截至2019年9月30日的9個月中的 現金流需求主要由我們的運營、信貸融資 可用性、我們於2019年4月1日完成的貸款的2，500，000美元的貸款收益(有關協議和備註的進一步信息，請參閲下面的“融資活動” )以及由於關閉我們的M&EC設施而在2019年7月從 AIG收到的5，000，000美元的有限風險償債資金提供了資金(請參閲對此有限風險的討論我們未來12個月的現金流要求將主要包括一般營運資金需求、預定的 債務本金支付、補救項目和計劃的資本支出。我們計劃從我們的運營、信貸工具可用性和剩餘現金中為這些需求提供資金 。我們繼續探索增加 我們資本的所有來源，以在需要時補充我們的流動性要求，並提高我們的收入和營運資本。我們不斷 審查運營成本，並承諾在必要時進一步降低運營成本，使其與收入水平保持一致 。雖然沒有保證，但我們相信我們的運營現金流，我們 信貸工具的可用流動性，以及我們手頭的剩餘現金應該足以為我們未來12個月的運營提供資金。正如前面 所討論的，我們最近實施的戰略計劃，包括向國際市場擴張和提高我們的合同 投標/中標比率，到目前為止是成功的，我們相信這將繼續幫助改善我們的業績和流動性。我們進一步 預計，在未來幾年內，我們應該能夠全面實施我們的戰略計劃。正如之前披露的那樣，我們的 醫療部門由於需要資金來資助這些活動，大大減少了其研發活動。我們繼續 為我們的醫療部門尋求各種潛在的資金來源。我們預計，我們的醫療部門將不會恢復全部 研發活動，直到它通過獲得自己的信貸融資或額外的股本籌集 或獲得願意為其研發活動提供資金的新合作伙伴獲得必要的資金。如果醫療部門無法籌集必要的資金， 可以要求醫療部門進一步減少、延遲或取消其研發計劃。
下表反映了2019年前9個月的現金流活動：
| (單位： 千) | ||||
| 現金 用於持續經營的經營活動 | $ | (3,004 | ) | |
| 現金 用於停產經營活動 | (459 | ) | ||
| 現金 用於持續經營的投資活動 | (812 | ) | ||
| 停產投資活動提供的現金 | 100 | |||
| 持續經營籌資活動提供的現金 | 1,055 | |||
| 現金匯率變動的影響 | 16 | |||
| 減少 現金和有限風險償債基金(限制現金) | $ | (3,104 | ) | |
在 2019年9月30日，我們處於正現金狀況，沒有循環貸方餘額。在2019年9月30日，我們 手頭的現金約為2，441，000美元，其中包括我們海外子公司的賬户餘額，總計約為549，000美元。
操作 活動
截至2019年9月30日，應收賬款 扣除壞賬準備後共計10，781，000美元，比 2018年12月31日的餘額7，735，000美元增加了3，046，000美元。增加的主要原因是收入增加以及開票時間和應收帳款收款時間 。我們向客户提供各種付款條件；因此，我們的應收賬款 受這些條款和相關的應收賬款收款時間的影響。
| 35 |
應付賬款 截至2019年9月30日，總額為9，780，000美元，比2018年12月31日的餘額5，497，000美元增加4，283，000美元。 應付賬款的增加還歸因於我們服務部門在2019年前9個月 收入的顯著增長。此外，我們的應付帳款會受到付款時間的影響，因為我們不斷與供應商管理 付款條件，以最大限度地提高我們在所有細分市場的現金狀況。
我們 在2019年9月30日的營運資本為44，000美元(包括我們停止運營的營運資本)，而截至2018年12月31日， 的營運資本赤字為6，753，000美元。我們流動資金的改善主要是由於在2019年7月22日收到了5，000，000美元的有限風險償債基金，這是由於關閉我們的M&EC設施(有關此有限風險償債基金的討論，請參閲下面的“流動性和資本資源-保險” )以及2019年4月1日羅伯特·弗格森(Robert Ferguson)貸款完成後收到的2，500，000美元貸款收益(參見“融資活動”)。 之前根據我們2003年關閉政策持有的有限風險償債基金是抵押品。此外，由於收入大幅增加而導致的 帳户和未結算應收賬款的增加，對 我們的營運資本產生了積極的影響。此外，我們於2019年6月20日與貸款人簽訂的一項修訂將每月本金期限貸款付款從約101，600美元減少至35，547美元 ，這改善了我們的營運資本(流動性 和資本資源-融資活動，下面將討論對我們的貸款協議的這一修訂)。我們的 週轉資本受到我們已停產 業務中約377，000美元補救儲備的重新分類的負面影響，在未來12個月內，我們的預期支出將從長期 轉為當前 。此外，我們的營運資金 受到羅伯特·弗格森 貸款從長期到當前的重新分類對未來12個月內到期的本金付款的負面影響。
投資 活動
在截至2019年9月30日的9個月中，我們採購的資本設備總額約為842，000美元，其中29，000美元 獲得融資，其餘資金來自運營現金和我們的信貸安排。這些支出主要用於我們的治療部門 。我們為我們的治療和服務 部門的2019年資本支出編制了約1，500，000美元的預算，以維持運營和法規合規性要求，並繼續擴大我們的一個治療 部門設施的足跡。這些預算項目中的某些項目可能被推遲到以後幾年或完全推遲。我們計劃 通過運營和/或融資的現金為我們的資本支出提供資金。項目的啟動和時間也由為此類資本項目提供資金的備選方案或資金 確定。
融資 活動
我們 於2011年10月31日與PNC全國協會(“PNC”)簽訂了修訂並恢復的循環信貸，定期貸款和擔保協議(“修訂後的 貸款協議”)，作為代理和貸款人。經修訂的貸款協議 經後來修訂(“修訂的貸款協議”)，為我們提供了以下到期 日期為2021年3月24日的信貸安排：(A)最高12，000，000美元的循環信貸(“循環信貸”)和(B)約6，100，000美元的定期貸款(“期限 貸款”)，這需要每月大約101，600美元的分期付款(基於七年 攤銷)。根據循環信用證，我們可以借入的最大金額是根據任何一次符合條件的應收款(定義為 )的百分比，由我們的貸款人可能不時施加 的未償還備用信用證和借款減少而減少的。
在 2019年3月29日，我們根據信貸安排與貸款人簽訂了修訂後的貸款協議，該協議提供了 以下內容：
| ● | 放棄 我們未能滿足2018年第四季度最低季度固定費用覆蓋率(“FCCR”)要求 ； |
| ● | 放棄 2019年第一季度的FCCR季度測試要求； |
| 36 |
| ● | 修訂 將用於計算2019年第二季度和第三季度FCCR的方法(繼續要求 每個季度保持最低1.15：1的比率)； |
| ● | 修訂 最低有形調整淨值要求(根據修訂貸款協議的定義)從26，000，000美元修訂為25，000，000美元； |
| ● | 取消了 倫敦銀行間同業拆借利率(“LIBOR”)利息支付選項，即支付我們 定期貸款和循環信貸的年利率，直到我們再次符合FCCR要求。在此修訂之前，我們有 支付優質循環信貸(2019年9月30日5.00%)加2%或 LIBOR加3%和優質期貸款加2.5%或LIBOR加3.5%的年利率的選項； |
| ● | 為我們與羅伯特·弗格森達成的2，500，000美元貸款提供 同意，如下所述。在我們收到AIG根據我們的財務保險政策持有的大約5，000，000美元有限風險償債基金 作為抵押品之前，我們不允許對該貸款進行任何 本金預付款(有關以下5，000，000美元有限風險償債基金的收款 的討論，請參閲下面的“保險”)；以及 |
| ● | 修訂 用於計算貸款費用(在修訂的貸款協議中定義)(未使用的循環信貸額度 費用)的年利率從0.250%到0.375%。 |
在 2019年6月20日，我們根據信貸安排與貸款人簽訂了另一項修訂的貸款協議，其中 提供了以下內容：
| ● | 刪除 2019年第二、第三和第四季度的FCCR計算要求。從2020年第一季度開始， 我們將再次被要求在截至2020年3月31日的四個季度和以後的每個會計季度保持不低於1.15至1.0的最低FCCR； |
| ● | 要求 我們維持最低調整後利息、税項、折舊和攤銷前收益(“修正案”中定義的“調整EBITDA” )至少(I)截至2019年6月30日的一個季度期間為475，000美元；(Ii) 截至2019年9月30日的兩個季度期間為2，350，000美元；(Iii)截至2019年12月31日的三個季度期間為3，750，000美元； |
| ● | 立即 釋放PNC先前實施的無限期減少借款可用性1，000，000美元中的450，000美元。如果我們達到如上所述的截至2019年9月30日的季度的最低 調整EBITDA要求，我們的 貸款人還將釋放剩餘的550，000美元借款可用性減少中的300，000美元，此外我們還收到了 根據我們的財務保證 政策由AIG作為抵押品持有的受限有限風險償債基金中的不少於4，000，000美元(有關接收此有限風險償債基金的討論，請參閲下面的“保險”)。如果我們滿足截至2019年12月31日的三個 季度的調整後EBITDA要求，我們的貸方 將釋放最終的借款可用性減少250，000美元；以及 |
| ● | 將 從2019年7月1日開始的定期貸款月度本金付款從101，600美元減少到大約35，547美元，定期貸款的剩餘餘額 將在2021年3月24日修訂的貸款協議到期時到期。 |
經修訂的貸款協議的大部分 其他條款基本保持不變。關於 2019年3月29日和2019年6月20日的修正案，我們分別向貸款人支付了20，000美元和50，000美元的費用。
根據 經修訂的貸款協議，我們可以在全額支付經修訂的貸款協議下的義務後提前90天 書面通知終止經修訂的貸款協議。如果我們在2019年3月23日之後還清債務，則不適用提前終止費用 。
在 2019年9月30日，根據我們符合條件的 應收款，我們循環信貸項下的借款可用性約為9，319，000美元，其中包括我們的貸款人施加的無限期削減550，000美元的借款可用性。我們循環信用證項下的借款 也因總計約2，639，000美元的未償還備用信用證而減少。
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我們與貸款人的 信貸工具包含某些金融契約，以及習慣陳述和擔保。違反 任何這些金融契約，除非我們的貸款人放棄，否則可能導致我們的信用工具下的違約，允許 我們的貸款人立即要求償還我們的信用工具下的所有未償債務，並終止所有承諾 進一步擴展信用。如上所述，我們的貸款人在2019年放棄/取消了每個季度的FCCR測試要求 。根據 上述日期為2019年6月20日的修正案，我們在2019年第二季度和第三季度滿足了我們的“調整EBITDA”最低要求。此外，我們在2019年的 第一季度、第二季度和第三季度滿足了剩餘的財務契約要求。由於我們滿足了 2019年第三季度的“調整後EBITDA”最低要求，我們的貸款人預計將在提交2019年第三季度10-Q表格後 釋放借款可用性減少的550，000美元中的300，000美元。我們預計在未來12個月 滿足我們的金融契約要求；但是，如果我們未能滿足我們的任何金融契約要求，並且我們的貸款人沒有進一步放棄不遵守 或修改我們的契約以使我們遵守，我們的貸款人可以加快償還我們信貸 融資下的借款。如果我們的貸款人加速償還我們的借款，我們可能沒有足夠的流動性來償還 我們的信用貸款和其他債務。
在 2019年4月1日，我們完成了與Robert Ferguson(“貸款人”)的貸款交易，據此，我們根據貸款和證券購買協議和本票(“貸款”)的條款從 貸款人那裏借入了2，500，000美元。 貸款人是公司的股東。貸方目前還擔任公司的顧問，與我們Perma-Fix Northwest Richland，Inc.的 測試牀計劃有關。設施。貸款所得用於一般 流動資金用途。該貸款是無擔保的，期限為兩年，年利率為4.00% ，利息為固定利率。貸款規定僅在貸款的第一年按月支付應計利息，第一次利息 付款於2019年5月1日到期，從貸款的第二年 開始，每月的本金和應計利息約為208，333美元。該貸款還規定在貸款期限內提前支付本金，不受處罰。在 2019年第三季度，我們總共預付了208，000美元的本金。關於上述貸款，貸款人同意 根據貸款條款以及與我們的信用工具貸款人的從屬協議， 根據貸款的從屬付款， 並同意在我們違約或破產或其他 破產程序的情況下，該貸款將是次要的信用工具付款權利。關於上述資本籌集交易和我們接受 貸款的代價，我們向貸款人發出認股權證(“認股權證”)，以 行使價 每股3.51美元購買最多60，000股普通股，這是緊接貸款和認股權證執行之前在NASDAQ.com上對普通股的收盤價 。權證可從2019年4月1日起執行六個月，並於2024年4月1日到期 。使用Black-Scholes期權定價模型 估計認股權證的公允價值約為93，000美元，並假設：50.76%的波動性，2.31%的無風險利率，預期壽命為五年，沒有股息。 為進一步考慮與貸款有關的這項資本籌集交易，我們還向貸款人發行了75，000股普通股 。根據貸款和證券購買協議，我們確定75，000股普通股的公允價值約為263，000美元，這是基於 在NASDAQ.com上緊接貸款執行前我們普通股的收盤價 。認股權證和普通股的公允價值和相關的成交費 總計約398美元, 交易中的000美元被記錄為債務貼現/債務發行成本，在貸款期限內作為利息費用-融資費用攤銷 。根據認股權證可以購買的75，000股普通股、認股權證和60，000 股普通股將以根據規則506和/或經修訂的1933年證券法第4(A)(2)和4(A)(5)條豁免 登記的私募發行發行 ，並帶有禁止轉售的限制性傳説，除非是在根據該法登記的交易中或在豁免 的交易中
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在 違約時，貸款人將有權選擇接受我們在貸款下的義務的全部和完全清償 ：(A)等於貸款欠下的未付本金餘額及其所有應計和未付利息的總和的現金金額 (“支付金額”)或(B)在滿足某些條件時，我們普通股的全股數量 (“支付股份”)通過將支付金額除以等於收盤價的美元金額確定在我們的普通股上市的主要國家認可的 交易所或自動報價系統上報告或報價；但是，條件是該收盤價 的美元金額不低於$3.51，即在簽署本貸款協議之前在NASDAQ.com上披露的我們普通股的收盤價 。
如果 發行，支付份額將不會被註冊，貸款人將沒有關於 支付份額的註冊權。根據 貸款向貸款人發行或將向貸款人發行的股份、認股權證股份和派息股份的總數，連同貸款人擁有的普通股和其他有表決權證券的股份總數或 在發放派息股份之日可能由貸款人購買的普通股股份總數，不得超過我們普通股 股份的數量，相當於在緊接違約之前 已發行和未清償普通股股份數量的14.9%減去貸款人在緊接違約日期之前擁有的普通股的數量，加上 貸款人可能根據權證和/或緊接違約日期之前未行使的期權購買的普通股的數量 。
2019年5月13日 ，我們向美國證券交易委員會(SEC)提交了一份格式為S-3的貨架註冊聲明， 於2019年5月22日下午4：00由SEC宣佈生效。貨架登記聲明使我們能夠 不時通過一種或多種分配方法出售最多2，500，000股我們的普通股，這取決於 市場條件和公司當時的資本需求。登記聲明 下的任何發售條款將在發售時確定，並在與發售有關的附帶招股説明書或招股説明書附錄 中闡明。公司目前沒有根據註冊聲明發行股份的計劃或當前承諾。 這不是出售要約或要約購買要約，也不得在任何州或轄區出售證券 在根據該州或轄區的證券法登記或取得資格之前，此類要約、邀約或出售將是非法的 。
保險
我們 在2003年6月與AIG簽訂了25年的有限風險保險單(“2003關閉政策”)，在意外關閉的情況下為我們的許可設施的適用州提供 財務保證。經修訂的2003年關閉 政策規定，最高允許承保金額為39，000，000美元，其中包括可用容量，以考慮年度 通貨膨脹和其他業績和保證金要求。由於公司M&EC設施的關閉， 於2019年7月22日，AIG向 我們釋放了根據2003年關閉政策作為抵押品持有的5，000，000美元有限風險償債基金。我們收到的有限風險償債資金將用於一般營運資金需求。在AIG釋放有限風險償債基金 的同時，2003年關閉政策下的總承保範圍從30，549，000美元修訂為19，314，000美元。 此外，2003年關閉政策下的最高允許承保範圍從39，000，000美元修訂為大約28，177，000美元 ，其中包括可用於滿足年度通貨膨脹和其他業績和保證金要求的能力。於2019年9月30日及2018年12月31日，我們向2003年關閉政策捐款的有限風險償債基金(包括於2019年9月30日及2018年12月31日的有限風險償債基金所賺取的利息分別為11，236，000美元及15，971，000美元)分別為11，236，000美元及15，971，000美元， 於二零一九年九月三十日及2018年12月31日 。截至2019年9月30日的三個月和九個月的利息收入分別約為77，000美元和265，000美元。 截至2018年9月30日的三個月和九個月的利息收入分別約為82，000美元和212，000美元。如果 我們如此選擇，AIG有義務向我們支付相當於有限風險償債基金賬户餘額100%的金額，以換取我們和任何適用的監管機構將此政策用作遵守 財務保證要求的工具的 完全免除責任。
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關閉 資產負債表安排
不時地，我們被要求發佈備用信用證和各種債券，以支持對客户的合同義務 和其他義務，包括設施關閉。截至2019年9月30日，未償還備用信用證 的總金額約為2，639，000美元，未償還債券的總金額約為28，213，000美元。我們還通過財務保證政策通過AIG 為我們的某些治療部門設施提供關閉 和關閉後要求 (請參閲上文對此財務保證政策的討論)。
關鍵 會計政策和估計
2016年2月，財務會計準則委員會(“FASB”)發佈了會計準則更新(“ASU”) 2016-02，“租賃(主題842)”，要求承租人確認租賃資產和租賃負債， 根據以前的指導分類為經營租賃的租賃。最初的指南要求在修改後的 追溯基礎上申請，並提出最早的期限。2018年7月，FASB向主題842發佈了ASU 2018-11“有針對性的改進” ，其中包括一個選項，不重新陳述過渡中的比較時期，並選擇使用 主題842的生效日期作為我們選擇的過渡的初始應用日期。由於在2019年1月1日 1採用主題842，我們記錄了2，602，000美元的運營租賃使用權(“ROU”)資產和2，622，000美元的運營租賃負債 。採用ASU 2016-02時對我們的期初累積赤字的累積效應調整被認為 無關緊要。Topic 842的採用對我們截至2019年9月30日的9個月的綜合運營報表和現金流量 產生了非實質性的影響。
已知 趨勢和不確定性
重要 客户好的。我們的治療和服務部門與美國和加拿大政府當局 有重要關係，並繼續直接作為主承包商或間接為他人作為分包商與政府 當局簽訂合同。美國能源部(“DOE”)和美國國防部(“DOD”)是我們治療部門和服務部門的主要 客户。我們與美國聯邦政府 或作為美國聯邦政府分包商與其他人簽訂的合同一般規定，政府可以在政府選舉時提前30天通知 終止或重新談判合同。我們與加拿大政府當局簽訂的 合同/任務訂單協議通常規定，政府當局可以隨時出於方便的原因終止合同/任務 訂單協議。我們無法繼續根據我們與 美國聯邦政府和加拿大政府當局(直接或間接作為分包商)簽訂的現有合同，或在任何給定年份大幅削減政府資金 都可能對我們的運營和財務狀況產生重大不利影響。
我們 提供與政府客户(國內和國外(主要是加拿大))產生的廢物有關的服務，直接 作為主承包商，或間接為他人作為政府實體的分包商，分別佔我們截至2019年9月30日的三個月和九個月總收入的約19，496，000美元或86.5%和41，354，000美元或80.5% ，相比之下，我們的收入為8，808，000美元或73.5%和28，075，000美元或74.3%。
環境 突發事件
我們 從事污染控制行業的廢物管理服務部門。作為現場處理、 儲存和處置市場以及非現場處理和服務市場的參與者，我們必須遵守嚴格的聯邦、州和地方 法規。這些法規要求嚴格遵守，因此對我們來説是一種成本和關注。由於他們在提供高質量環境服務中的不可或缺的 作用，我們盡一切合理努力保持完全遵守這些 法規；然而，即使做出了勤勉的承諾，我們和我們的許多競爭對手也可能被要求為 違規行為支付罰款，或者調查並潛在地補救我們的廢物管理設施。
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我們 經常使用第三方處置公司，他們最終銷燬或保護在我們的設施或客户現場產生的垃圾填埋場殘留材料 。過去，許多第三方處置場地對廢物管理不當，因此需要 補救行動；因此，使用這些場地的任何一方可能要承擔部分或全部補救費用。儘管我們 積極遵守廢物處置的合規和審核程序，但我們將來可能會被進一步通知，我們 是補救行動現場的潛在責任方(“PRP”)，這可能會產生重大不利影響。
我們 將進行補救支出的子公司位於我們已停止運營的三個地點。雖然不能保證 我們能夠做到這一點，但我們希望從運營產生的資金中為修復這些站點的費用提供資金。
在 2019年9月30日，我們的應計環境補救負債總額為877，000美元，其中418，000美元記錄為 流動負債，與2018年12月31日的887，000美元餘額相比減少了10，000美元。減少10，000美元 代表我們代頓公司Perma-Fix修復項目的付款。附屬公司。
| 項目 3. | 關於市場風險的定量 和定性披露 |
不適用
| 項目 4. | 控件 和過程 |
| (a) | 對披露控制和程序的評估 。 |
| 我們 維護披露控制和程序，旨在確保在提交給美國證券交易委員會(SEC)的 定期報告中要求披露的信息在證券交易委員會規則和表格中指定的時間 內被記錄、處理、總結和報告，並且這些信息被累積 並傳達給我們的管理層。在本報告所涵蓋的期間結束時，我們在 首席執行官和首席財務官的參與下進行了評估。根據最近的評估，我們的 首席執行官和首席財務官得出結論，我們的披露控制和程序(如1934年證券交易法的規則13a-15(E)和15d-15(E)中所定義的，經修訂)於2019年9月30日生效 30 | |
| (b) | 財務報告內部控制的更改 。 |
| 自 2019年1月1日起，我們通過了ASU No.2016-02，“租賃(主題842)”和ASU 2018-11，“有針對性的改進” (統稱為“主題842”)。儘管採用主題842對我們截至2019年9月30日的九個月的綜合運營報表和現金流量 沒有產生實質性影響，但我們對與租賃會計標準相關的內部控制進行了更改 。這些更改包括執行全面的租賃 範圍分析，以確定和評估我們的每個租賃類別，並實施程序來計算我們租賃的ROU資產 和租賃負債值。在我們最近完成的財政季度期間，我們對財務報告的內部控制沒有其他變化(如《交換法》下規則13a-15(F)和15d-15(F)所定義的 )，這些變化 對我們的財務報告內部控制產生了重大影響，或相當可能對我們的財務報告內部控制產生重大影響。 |
第 II部分-其他信息
| 項目 1. | 法律 程序 |
在截至2018年12月31日的一年中， 沒有額外的針對我們和/或我們的子公司的重大法律訴訟待決，我們之前未在我們的10-K表格的 3項中報告，該表格通過引用結合於此。
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| 第1A項 | 危險因素 |
與我們之前在截至2018年12月31日的10-K報表 和截至2019年3月31日的三個月的10-Q報表中披露的風險因素相比， 沒有其他重大變化。
| 第6項 | 陳列品 |
| (a) | 陳列品 | ||
| 4.1 | 第十一 對PNC銀行，National Association和Perma-Fix Environmental Services，Inc.於2019年3月29日修訂和恢復的循環信貸，定期貸款和擔保協議和豁免的修正案，通過引用從附件4.14 併入公司於2019年4月1日提交的2018年10-K表格。 | ||
| 4.2 | 對PNC銀行，National Association 和Perma-Fix Environmental Services，Inc.於2019年6月20日修訂和恢復的循環信貸，定期貸款和擔保協議的第十二 修正案，通過引用從附件4.1併入公司於2019年6月21日提交的 Form 8-K。 | ||
| 31.1 | 由公司首席執行官Mark Duff根據規則13a-14(A)或15d-14(A)認證 。 | ||
| 31.2 | 根據規則13a-14(A)或15d-14(A)由公司首席財務官Ben Naccarato認證 。 | ||
| 32.1 | 由公司首席執行官Mark Duff根據18 U.S.C.第1350節提供的認證 。 | ||
| 32.2 | 由公司首席財務官Ben Naccarato根據18U.S.C.第1350節提供的證明 。 | ||
| 101.INS | XBRL 實例文檔* | ||
| 101.SCH | XBRL 分類擴展架構文檔* | ||
| 101.CAL | XBRL 分類擴展計算Linkbase文檔* | ||
| 101.DEF | XBRL 分類擴展定義Linkbase文檔* | ||
| 101.LAB | XBRL 分類擴展標籤Linkbase文檔* | ||
| 101.PRE | XBRL Taxonomy Extension Presentation Linkbase文檔* | ||
| * 根據S-T法規的規則406T，此處附件101中的交互式數據文件被視為未提交或 註冊聲明或招股説明書的一部分，用於1933年證券法(經修訂)第11或12節的目的，被視為 未為1934年證券交易法(經修訂)第18節的目的提交，否則不受這些條款下的責任 的約束。 |
| 42 |
簽名
根據 1934年證券交易法的要求，註冊人已正式促使以下簽字人代表其簽署本報告 ，並在此正式授權。
| Perma-fix 環境服務 | ||
| 日期： 2019年11月7日 | 依據： | /s/ Mark Duff |
| 標記 Duff | ||
| 總裁 和首席(首席)執行官 | ||
| 日期： 2019年11月7日 | 作者： | /s/ Ben Naccarato |
| Ben Naccarato | ||
| 首席 (首席)財務官 | ||
| 43 |