美國
證券交易委員會
哥倫比亞特區華盛頓20549
表格10-Q
x | 根據1934年證券 交易所法案第13或15(D)條發佈的季度報告 |
截至2019年6月30日的季度
或
¨ | 根據1934年證券 交易所法案第13或15(D)條提交的過渡報告 |
從_ 到_的過渡期
委員會檔案編號001-33717
通用鋼鐵 控股公司
(註冊人在其 憲章中指定的確切姓名)
內華達州 | 41-2079252 | |
(州或其他司法管轄區 | (國税局僱主識別號) | |
成立為法團或組織) |
望京SOHO B樓1號樓803室
中國北京市朝陽區100102
(主要執行辦公室地址, 包括郵政編碼)
+86 (10) 6470-9625
(註冊人的電話號碼,包括 區號)
用複選標記表示註冊人(1)在過去12個月內(或在要求註冊人提交 報告的較短時間內)是否提交了1934年“證券 交易法”第13或15(D)節要求提交的所有報告,以及(2)在過去90天內一直受到此類提交要求的約束。(1)在過去的12個月內(或在要求註冊人提交此類 報告的較短時間內)是否已將1934年“證券 交易法”第13或15(D)節要求提交的所有報告提交。是x否 ?
用複選標記表示 註冊人在前12個月(或較短的期間 要求註冊人提交此類文件)是否已按照S-T法規(本章§232.405)第405條以電子方式提交了要求提交的每一份交互數據文件( )。(?是x否 ?
用複選標記 表示註冊者是大型加速文件管理器、非加速文件管理器、較小的報告公司 或新興增長公司。參見“交易法”第12b-2條中“大型加速提交人”、“較小 報告公司”和“新興增長公司”的定義。
大型加速文件管理器(R) | 加速文件管理器(R) | 非加速文件管理器x | 較小的報告公司x | |||
新興增長公司? |
如果 是新興成長型公司,請用複選標記表示註冊人是否選擇不使用延長的過渡期 ,以符合根據“交易法”第13(A)節規定的任何新的或修訂的財務會計準則。艾爾
用複選標記表示 註冊人是否是空殼公司(如“交易法”第12b-2條所定義)。是 ¨否 x
根據該法第12(B)節 登記的證券:
每一類的名稱 | 交易符號 | 每間交易所的註冊名稱 | ||
無 | 不適用 | 不適用 |
截至2019年8月7日,46,013,959 股(不包括494,462股國庫股票)普通股,面值每股0.001美元,已發行。
目錄
頁 | ||
第一部分財務信息 | ||
第1項 | 未經審計的財務報表 | |
截至2019年6月30日和2018年12月31日的簡明綜合資產負債表。 | 3 | |
截至2019年和2018年6月30日的三個月和六個月未經審計的簡明綜合經營報表和綜合虧損報表。 | 4 | |
截至2010年6月30日、2019年和2018年的三個月和六個月未經審計的綜合權益變動表 。 | 5 | |
截至2019年6月30日和2018年6月30日的六個月未經審計的現金流量簡明綜合報表。 | 6 | |
簡明合併財務報表附註 | 7 | |
項目2. | 管理層對財務狀況和經營結果的討論和分析。 | 23 |
項目4. | 控制和程序。 | 31 |
第二部分.其他信息 | 33 | |
第1項 | 法律訴訟。 | 33 |
第1A項 | 風險因素。 | 33 |
項目2. | 股權證券的未登記銷售和收益的使用。 | 33 |
項目3. | 高級證券違約 | 33 |
項目4. | 礦山安全披露 | 34 |
項目5. | 其他資料 | 34 |
第6項 | 展品。 | 35 |
簽名 | 36 |
2 |
項目1.未經審計的財務報表
通用鋼鐵控股有限公司和子公司
簡明綜合資產負債表
六月三十日, | 十二月三十一號, | |||||||
2019 | 2018 | |||||||
(未經審計) | ||||||||
資產 | ||||||||
流動資產: | ||||||||
現金及現金等價物 | $ | 866,990 | $ | 4,818,833 | ||||
應收帳款 | 167,070 | 55,246 | ||||||
應收貸款 | 3,641,289 | - | ||||||
預付費用和其他流動資產 | 60,337 | 17,291 | ||||||
持有待售流動資產 | 9,300,658 | 12,976,864 | ||||||
流動資產總額 | 14,036,344 | 17,868,234 | ||||||
其他資產: | ||||||||
設備,網絡 | 1,964 | - | ||||||
租金按金 | 10,077 | 10,058 | ||||||
使用權資產 | 77,968 | - | ||||||
其他資產合計 | 90,009 | 10,058 | ||||||
總資產 | $ | 14,126,353 | $ | 17,878,292 | ||||
負債和權益 | ||||||||
流動負債: | ||||||||
其他應付款項和應計負債 | $ | 440,192 | $ | 506,174 | ||||
其他應付款相關方 | 671,986 | 331,074 | ||||||
應繳税款 | - | 277 | ||||||
租賃負債-流動 | 52,970 | - | ||||||
流動負債待售 | 8,971,099 | 8,893,326 | ||||||
流動負債總額 | 10,136,247 | 9,730,851 | ||||||
租賃負債-非流動 | 19,960 | - | ||||||
總負債 | 10,156,207 | 9,730,851 | ||||||
承諾和或有事項 | ||||||||
權益: | ||||||||
截至2018年6月30日和12月31日,優先股,面值0.001美元,授權股份50,000,000股,發行和發行的A系列優先股3,092,899股 | 3,093 | 3,093 | ||||||
- | - | |||||||
普通股,面值0.001美元,授權股份200,000,000股,發行46,508,421股,截至2018年6月30日和12月31日分別發行46,013,959股 | 46,509 | 46,509 | ||||||
國庫股,按成本計算,截至2019年6月30日和2018年12月31日,494,462股 | (839,686 | ) | (839,686 | ) | ||||
附加實收資本 | 1,261,915,192 | 1,261,869,238 | ||||||
法定儲備金 | 1,107,010 | 1,107,010 | ||||||
累積赤字 | (1,261,513,916 | ) | (1,257,246,837 | ) | ||||
累計其他綜合收入 | 3,251,944 | 3,208,114 | ||||||
總股本 | 3,970,146 | 8,147,441 | ||||||
總負債和權益 | $ | 14,126,353 | $ | 17,878,292 |
所附註是這些未經審計的簡明綜合財務報表的組成部分 。
3 |
通用鋼鐵控股有限公司和子公司
未經審計的簡明綜合報表 營業及綜合(虧損)收入
三個月 截至6月30日 |
六個月 截至6月30日 |
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2019 | 2018 | 2019 | 2018 | |||||||||||||
收入 | $ | 181,255 | $ | - | $ | 181,255 | $ | - | ||||||||
收入成本 | 64,088 | - | 64,088 | - | ||||||||||||
毛利 | 117,167 | - | 117,167 | - | ||||||||||||
一般和管理費用 | $ | 276,767 | $ | 25,000 | $ | 555,107 | $ | 50,000 | ||||||||
研發費用 | 13,904 | - | 13,904 | - | ||||||||||||
運營損失 | (173,504 | ) | (25,000 | ) | (451,844 | ) | (50,000 | ) | ||||||||
其他收入(費用) | ||||||||||||||||
財務/利息(費用)收入 | 2,865 | - | 18,966 | - | ||||||||||||
其他收入,淨額 | 2,865 | - | 18,966 | - | ||||||||||||
所得税準備前損失 | (170,639 | ) | (25,000 | ) | (432,878 | ) | (50,000 | ) | ||||||||
所得税準備 | - | - | - | - | ||||||||||||
持續經營淨虧損 | (170,639 | ) | (25,000 | ) | (432,878 | ) | (50,000 | ) | ||||||||
持有用於出售的業務收入淨額(虧損),扣除適用所得税 | (3,330,858 | ) | (560,071 | ) | (3,834,201 | ) | 2,905,278 | |||||||||
淨(虧損)收入 | $ | (3,501,497 | ) | $ | (585,071 | ) | $ | (4,267,079 | ) | $ | 2,855,278 | |||||
其他綜合收益(虧損) | ||||||||||||||||
外幣折算調整 | 92,710 | 78,420 | 68,270 | (36,746 | ) | |||||||||||
綜合(虧損)收入 | $ | (3,408,787 | ) | $ | (506,651 | ) | $ | (4,198,809 | ) | $ | 2,818,532 | |||||
加權平均股數 | 46,013,959 | 20,200,208 | 46,013,959 | 20,200,208 | ||||||||||||
(虧損)每股收益-基本和稀釋 | ||||||||||||||||
持續運營 | $ | (0.00 | ) | $ | (0.00 | ) | $ | (0.01 | ) | $ | (0.00 | ) | ||||
持有供出售的業務 | $ | (0.07 | ) | $ | (0.03 | ) | $ | (0.08 | ) | $ | 0.14 | |||||
(虧損)每股收益 | $ | (0.08 | ) | $ | (0.03 | ) | $ | (0.09 | ) | $ | 0.14 |
所附註是這些未經審計的簡明綜合財務報表的組成部分 。
4 |
通用鋼鐵控股有限公司和子公司
簡明合併權益變動表
優先股 | 普通股 | 庫存量 | 留存收益/累計收益 赤字 | 累計其他 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
股份 | 面值 | 股份 | 面值 | 股份 | 按成本 | 實收 資本 | 法定 儲量 | 無限制 | 綜合 收入 | 總計 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
餘額,2017年12月31日 | 3,092,889 | 3,093 | 20,694,670 | 20,695 | (494,462 | ) | (839,686 | ) | 1,256,955,395 | 1,107,010 | (1,256,044,414 | ) | 2,939,523 | 4,141,616 | ||||||||||||||||||||||||||||||
淨收入 | 3,440,349 | 3,440,349 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
外幣折算調整 | (115,166 | ) | (115,166 | ) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
餘額,2018年3月31日(未審計) | 3,092,889 | $ | 3,093 | 20,694,670 | $ | 20,695 | (494,462 | ) | $ | (839,686 | ) | $ | 1,256,955,395 | $ | 1,107,010 | $ | (1,252,604,065 | ) | $ | 2,824,357 | $ | 7,466,799 | ||||||||||||||||||||||
淨收入 | (585,071 | ) | (585,071 | ) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
外幣折算調整 | 78,420 | 78,420 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
餘額,2018年6月30日(未審計) | 3,092,889 | $ | 3,093 | 20,694,670 | $ | 20,695 | (494,462 | ) | $ | (839,686 | ) | $ | 1,256,955,395 | $ | 1,107,010 | $ | (1,253,189,136 | ) | $ | 2,902,777 | $ | 6,960,148 |
優先 股 | 普通股 股 | 庫存量 股票 | Retained earnings / Accumulated 赤字 | 累計 其他 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
股份 | PAR 值 | 股份 | PAR 值 | 股份 | 以 成本 | 實收 資本 | 法定 儲量 | 無限制 | 綜合 收入 | 總計 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
餘額,2018年12月31日 | 3,092,889 | $ | 3,093 | 46,508,421 | $ | 46,509 | (494,462 | ) | $ | (839,686 | ) | $ | 1,261,869,238 | $ | 1,107,010 | $ | (1,257,246,837 | ) | $ | 3,208,114 | $ | 8,147,441 | ||||||||||||||||||||||
淨損失 | (765,582 | ) | (765,582 | ) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
外幣折算調整 | (24,440 | ) | (24,440 | ) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
股權被投資人的出資 | 45,954 | 45,954 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
餘額,2019年3月31日(未審計) | 3,092,889 | $ | 3,093 | 46,508,421 | $ | 46,509 | (494,462 | ) | $ | (839,686 | ) | $ | 1,261,915,192 | $ | 1,107,010 | $ | (1,258,012,419 | ) | $ | 3,183,674 | $ | 7,403,373 | ||||||||||||||||||||||
淨損失 | (3,501,497 | ) | (3,501,497 | ) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
外幣折算 調整 | 68,270 | 68,270 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
餘額,2019年6月30日(未審計) | 3,092,889 | $ | 3,093 | 46,508,421 | $ | 46,509 | (494,462 | ) | $ | (839,686 | ) | $ | 1,261,915,192 | $ | 1,107,010 | $ | (1,261,513,916 | ) | $ | 3,251,944 | $ | 3,970,146 |
所附註是這些未經審計的簡明綜合財務報表的組成部分 。
5 |
通用鋼鐵控股有限公司和子公司
現金流量的未審計簡明綜合報表
截至6月的6個月 30
2019 | 2018 | |||||||
經營活動的現金流: | ||||||||
淨(虧損)收入 | $ | (4,267,079 | ) | $ | 2,855,278 | |||
持有待售業務的淨(虧損)收入 | (3,834,201 | ) | 2,905,278 | |||||
持續經營淨虧損 | (432,878 | ) | (50,000 | ) | ||||
將持續經營活動中使用的淨虧損調整為現金: | ||||||||
折舊 | 161 | - | ||||||
使用權資產攤銷 | 28,746 | - | ||||||
營業資產和負債的變化 | ||||||||
應收帳款 | (113,049 | ) | - | |||||
其他應收款 | (7,960 | ) | - | |||||
預付費用和其他流動資產 | (9,057 | ) | - | |||||
應付賬款 | 27,483 | - | ||||||
其他應付款項和應計負債 | (119,969 | ) | 50,000 | |||||
應繳税款 | (280 | ) | - | |||||
租賃負債 | (33,844 | ) | - | |||||
持有供出售的經營活動提供(用於)經營活動的現金淨額 | 3,834,163 | (4,474,656 | ) | |||||
經營活動中使用的現金淨額 | (660,685 | ) | (1,569,378 | ) | ||||
投資活動的現金流: | ||||||||
購買設備 | (2,147 | ) | - | |||||
投資活動所用現金淨額 | (2,147 | ) | - | |||||
現金流融資活動: | ||||||||
從關聯方借款 | 344,529 | 1,568,849 | ||||||
應收貸款 | (3,684,544 | ) | - | |||||
籌資活動提供的現金淨額(用於) | (3,340,015 | ) | 1,568,849 | |||||
現金及現金等價物匯率變動的影響 | 50,969 | 217 | ||||||
現金和現金等價物減少 | (3,951,878 | ) | (312 | ) | ||||
現金及現金等價物,期初 | 4,820,831 | 5,260 | ||||||
現金及現金等價物,期末 | 868,953 | 4,948 | ||||||
減:持有待售業務的現金和現金等價物,期末 | (1,963 | ) | (2,002 | ) | ||||
持續業務的現金和現金等價物,期末 | $ | 866,990 | $ | 2,946 | ||||
投融資活動的非現金交易 | ||||||||
使用權資產和租賃勞動的初步確認 | $ | 107,640 | $ | - | ||||
來自股權被投資方的額外已付資本出資 | $ | 45,954 | $ | - |
所附註是這些未經審計的簡明綜合財務報表的組成部分 。
6 |
通用鋼鐵控股有限公司和子公司
簡明合併財務報表附註
(未經審計)
注1-組織和運營
通用鋼鐵控股公司(“公司”) 於2002年8月5日在內華達州註冊成立。本公司通過其全資擁有的子公司General Steel Investment Co.,Ltd.一直在中華人民共和國(“中華人民共和國”)經營服務於各行業的鋼鐵公司。 自2017年12月31日處置其重要的鋼鐵生產經營資產和貿易業務以來,本公司的主要業務一直是其在天武通用鋼材貿易有限公司(“天武”)持有32%的股權。 本公司自2017年12月31日出售其重要的鋼鐵生產經營資產和貿易業務以來,一直持有天武通用鋼材貿易有限公司(“天武”)32%的股權。2019年7月31日 公司出售通用鋼鐵投資有限公司。(“GSI BVI”),GSI BVI的全資子公司 通永盛源(天津)科技發展有限公司。(“通永”)和通永將天武32%的股權 以300,000美元的價格轉讓給天津雙四貿易有限公司。因此,業務結果在合併財務報表中作為業務 於2019年6月30日出售。見附註2(M)-保留供出售的業務。
2018年12月31日,公司與Fresh Human Global Ltd.,一家開曼羣島公司(“Fresh Human”)和持有Fresh Human(“Hummingbird”)股份 的唯一股東Hummingbird Holdings Limited簽訂了股份交換協議(“協議”)。根據協議條款,Hummingbird將其在Fresh Human的股權交換為本公司(“交易所”)的4,175,095股限制性股票(“交易所”)。由於此次交易,Fresh Human現在是本公司的全資子公司 。
協議所考慮的交易 是關聯方交易。蜂鳥是本公司的股東,持有本次交易時該公司已發行 普通股的51.1%。通過持有公司的A系列優先股,蜂鳥還 當時持有我們普通股和優先股合併投票權的30%。緊接交易所後,蜂鳥 持有該公司55.5%的普通股。目前,蜂鳥持有該公司50.45%的普通股
Fresh Human是一家控股公司,於2018年5月25日根據開曼羣島的法律成立 。Fresh Human除持有託託河香港有限公司(“託託河”)的 股外,並無實質業務。託託河是一家香港有限責任公司,是一家控股 公司,於2018年6月6日註冊成立。沱沱河持有北京前海通科技發展有限公司(“沱沱河WFOE”)的全部流通股。
成立了鮮人和沱沱河 作為沱沱河WFOE的控股公司。沱沱河WFOE是北京歐瑞溪醫療技術 有限公司的主要受益者。(“北京歐瑞溪”)。包括在鮮人中的所有這些實體都在共同的控制之下,這導致了北京歐瑞溪的合併 。這種合併已經被認為是在賬面價值下共同 控制下的實體的重組。公司為交易所發行了4,175,095股普通股,面值為.001美元。收購資產賬面價值超過已發行股票公允價值的4,189,657美元 記為額外繳入資本。
本公司的主要業務是北京 歐瑞喜在中國的細胞研究、開發、加工和儲存以及細胞培養服務的業務。
合同安排
北京歐瑞喜的中華人民共和國營業執照 包括細胞研究、開發、儲存和細胞培養服務,屬於科學研究。這是 根據中國現行法規限制外商投資的業務類別。因此,北京歐瑞希 通過合同協議進行控制,而不是由本公司或其任何子公司直接擁有股權。此類 合同安排由一系列四個協議組成(統稱為“合同安排”)。合同協議的 重要條款如下:
技術諮詢和服務協議
根據託託河WFOE與北京歐瑞溪於2018年12月19日簽訂的技術諮詢和 服務協議,託託河WFOE被聘為北京歐瑞溪管理諮詢服務的獨家 提供商。對於此類服務,北京歐瑞溪同意向沱沱河WFOE支付服務費, 是根據其所有淨收入確定的。或者,託託河WFOE有義務承擔 北京烏瑞溪的全部損失。
7 |
通用鋼鐵控股有限公司和子公司
簡明合併財務報表附註
(未經審計)
技術諮詢和服務協議 有效期為20年,直至2038年12月19日。協議必須在協議期滿前以書面 同意延長協議,並且北京歐瑞溪同意延長而沒有 保留,協議才能延期。(B)。
股權期權協議
根據2018年12月19日 在共同擁有北京歐瑞溪和沱沱河WFOE全部股權的股東之間達成的股權期權協議,這些股東 共同和分別授予沱沱河WFOE購買其在北京歐瑞溪的股權的選擇權。購買價格 應為適用中國法律允許的最低價格。如果收購價格大於 北京歐瑞溪的註冊資本,股東應立即將超過註冊資本的任何金額返還給託託瑞爾 WFOE或其指定人。託託河WOFE可隨時行使此項選擇權,直至其收購了北京 歐瑞溪的全部股權為止。協議將於北京歐瑞溪全部股權轉讓 給沱沱河WFOE或其指定人之日終止。
股權質押協議
根據2018年12月19日 的股權質押協議,集體擁有北京全部股權的股東將北京所有股權 質押給沱沱河WFOE作為抵押品,以確保北京歐瑞喜在獨家諮詢服務 和運營協議項下的義務。未經沱沱河WFOE事先批准,這些股東不得轉讓或轉讓質押股權,也不得招致或允許任何有損沱沱河WFOE利益的產權負擔 。在違約情況下, 託託河WFOE作為質權人將有權享有某些權利和權利,包括優先接受評估付款 或拍賣或出售北京歐瑞溪全部或部分質押股權的收益。 協議應持續有效,直至這些股東不再是北京歐瑞喜的股東,或直至北京歐瑞喜 履行其在技術諮詢和服務協議下的所有義務為止。
表決權代理和財務支持 協議
根據2018年12月19日的表決權代理和財務 支持協議,北京歐瑞希股東向沱沱河WFOE授予不可撤銷的委託書 ,代表他們就與北京歐瑞希有關的所有事項行事,並行使其作為北京 歐瑞希股東的所有權利,包括出席股東大會的權利,行使投票權以及轉讓其在北京歐瑞溪的全部或部分 股權的權利。考慮到這種權利的授予,沱沱河WFOE同意向北京歐瑞溪提供必要的 資金支持,無論北京歐瑞溪是否蒙受損失,並同意如果北京 歐瑞溪不能這樣做,就不要求償還。協議有效期為20年,直至2038年12月19日。
根據上述合同安排, 授予託託河WFOE對北京烏瑞溪的有效控制權,使託託河WFOE有義務吸收其活動中的所有損失風險 ,並使沱沱河WFOE能夠獲得其所有預期剩餘收益,本公司將 北京Ouruixi作為可變利益實體(“VIE”)。
本公司根據證券交易委員會(“SEC”)頒佈的S-X-3A-02法規 和會計準則彙編(“ASC”)810-10,合併其 子公司和VIE的賬目。
隨附的合併財務報表 反映了公司子公司和VIE的活動:
附屬/VIE | 成立為法團的地點 | 所有權百分比 | ||||
通用鋼鐵投資有限公司* | 英屬維爾京羣島 | 100.0 | % | |||
通永盛源(天津)科技發展有限公司(“同勇生源”)* | 中華人民共和國 | 100.0 | % | |||
Fresh Human Global Ltd.(“鮮人”) | 開曼島 | 100.0 | % | |||
託託河香港有限公司(“託託河”) | 香港 | 100.0 | % | |||
北京前海通科技發展有限公司。(“沱沱河WFOE”) | 中華人民共和國 | 100.0 | % | |||
北京歐瑞希醫療技術有限公司(“北京歐瑞希”) | 中華人民共和國 | VIE |
*持有以供出售的業務,見附註2(M)
8 |
通用鋼鐵控股有限公司和子公司
簡明合併財務報表附註
(未經審計)
注2-重要會計 政策摘要
(a) | 演示文稿的基礎 |
隨附的綜合財務報表 是根據美國普遍接受的會計原則(“美國公認會計原則”) 和美國證券交易委員會(“SEC”)的規則和規定編制的。
(b) | 合併原則 |
合併財務報表包括 本公司及其子公司的財務報表,其中包括本公司控制的外商獨資企業(“WFOE”) 和可變利益實體(“VIE”),以及(如適用)本公司擁有控股財務權益或是主要受益人的 實體。所有公司間交易和餘額 在合併時均已取消。
(c) | 流動資金 |
從歷史上看,公司通過內部產生的現金和相關方的應付款項為其 運營提供資金。截至2019年6月30日,公司擁有約90萬美元現金,主要包括手頭現金和銀行存款,提取和使用 不受限制,並存放在中國的銀行。雖然該公司的營運資金為390萬美元,但其中30萬美元是 業務持有以供出售。在業務處置後,公司相信營運資金足以支持其未來12個月的 業務。
(d) | 預算的使用 |
編制符合美國公認會計原則的 財務報表要求管理層作出估計和假設,以影響隨附的 合併財務報表和腳註中報告的金額。實際結果可能與這些估計不同。
(e) | 風險集中和其他不確定因素 |
本公司的業務在中國進行 。因此,本公司的業務、財務狀況和經營業績可能會受到 中國的政治、經濟和法律環境以及中國經濟總體狀況的影響。本公司在中國的 業務受到特定考慮因素和重大風險的制約,這些風險通常與北美 美國和西歐的公司無關。本公司的業績可能會受到政府政策變化 法律法規、反通脹措施、國外貨幣兑換和匯款以及税率和税收方法等方面的不利影響。 除其他外, 。
本公司在 中國的銀行持有現金。在中國,儲户可以獲得中國人民銀行金融穩定局(“FSD”)最高50萬元的保險。 在美國,儲户可以獲得聯邦存款保險公司(FDIC)最高25萬美元的保險。截至2019年6月 和2018年12月31日,金融機構持有的公司現金中分別有約146,000美元和145,000美元投保 ,其餘約721,000美元和4,670,000美元未投保。
在截至2019年6月30日的三個月和六個月內,公司的兩個客户佔總銷售額的100% ,而在截至2018年6月30日的三個月和六個月內,公司的客户中沒有一個單獨 佔總銷售額的10%以上。
截至2019年6月30日,公司的兩個客户佔總應收賬款的100% 。截至2018年12月31日,本公司所有客户的存款佔客户總保證金的比例均不超過10% 。
在截至2019年6月30日的3個月和6個月中,公司的兩個供應商佔總採購量的79.9% 。在截至2018年6月30日的3個月和6個月內,本公司的供應商中沒有任何一家供應商佔總採購量的10%以上 。
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通用鋼鐵控股有限公司和子公司
簡明合併財務報表附註
(未經審計)
截至2019年6月30日,公司的兩個供應商 佔應付賬款總額的69.5%以上。截至2018年12月31日,本公司的供應商中沒有一家供應商佔到了截至2018年12月31日應付賬款總額的10%以上。
(f) | 外幣折算及其他綜合收入 |
本公司的報告貨幣為 美元。本公司在中國的子公司使用當地貨幣人民幣(“人民幣”)作為其功能貨幣 。資產負債按 期末中國人民銀行報價的統一匯率折算。業務報表帳户按平均換算率換算,權益帳户 按歷史換算率換算。此過程產生的翻譯調整包括在權益表中累計的其他綜合 收入中。以本位幣以外的貨幣計價的 交易因匯率波動而產生的交易損益包括在發生時的運營結果中。
截至2018年6月30日和2018年12月31日,累計 其他綜合收入中包含的折算調整金額分別為325萬美元和321萬美元。 除2018年6月30日和2018年12月31日的權益外,資產負債表金額分別折算為6.87元人民幣和 6.88元人民幣至1.00美元。權益賬户是按歷史匯率列報的。在截至2019年6月30日和2018年6月30日的六個月中, 應用於經營報表賬户的平均換算率分別為6.79元人民幣和6.37元人民幣對1.00美元。 期間的現金流量也按平均換算率換算,因此,現金流量表上報告的金額 流量不一定與合併資產負債表上相應餘額的變化一致。
中華人民共和國政府對與業務運營無關的資金轉出中國實施了重大的外匯 限制。這些限制沒有對公司產生重大影響 ,因為公司沒有參與任何受限制的重大交易。
(g) | 金融工具 |
關於金融工具公允價值 及相關公允價值計量的會計準則對金融工具進行了界定,並要求披露公司持有的金融工具的公允價值 。本公司考慮現金、其他應收賬款、其他 應付及應計負債的賬面金額,以近似其公允價值,因為 此類票據的產生與其預期變現之間的時間較短。
會計準則定義了公允價值, 建立了公允價值計量披露的三級估值層次,並加強了 公允價值計量的披露要求。這三個級別的定義如下:
· | 級別 1評估方法的輸入是活躍市場中相同資產或負債的報價(未調整)。 |
· | 水平 2評估方法的投入包括活躍市場中類似資產和負債的報價,以及 可直接或間接觀察到的資產或負債的投入,大致為金融 工具的完整期限。 |
· | 第 3級對估值方法的輸入不可觀察且對公允價值具有重要意義。 |
本公司未確認任何其他資產 或負債要求在資產負債表上按公允價值列示。
(h) | 現金及現金等價物 |
現金及現金等價物包括手頭現金、 銀行活期存款和定期存款,原始到期日為三個月或三個月以下。
(i) | 應收賬款和呆帳準備 |
應收賬款包括客户到期的貿易賬户 。根據管理層基於信用歷史記錄和與客户的關係對潛在 損失的評估,建立並記錄呆帳準備。管理層定期審查其應收賬款 ,以確定壞賬準備金是否充足,並在必要時調整準備金。在管理層確定收款可能性不大後,拖欠賬户餘額將被沖銷 呆賬撥備。 截至2019年6月30日和2018年12月31日,未計提呆賬撥備。
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通用鋼鐵控股有限公司和子公司
簡明合併財務報表附註
(未經審計)
(j) | 預付費用 |
預付費用是指向供應商預付租金、諮詢和認證等服務的費用 。
(k) | 設備,網絡 |
設備按成本減去累計折舊 列示。折舊採用直線法計算,資產的估計使用年限為3%-5% 殘值。根據資本租賃獲得的資產的折舊費用包括在擁有的 資產的折舊費用中。估計的使用壽命如下:
辦公設備 | 5年 |
如果賬面價值超過相關業務的未來預計現金流,公司認為資產被減值 。
(l) | 使用權資產和租賃負債 |
2016年2月,FASB發佈了ASU 2016-02 “租約(主題842)”。新標準要求承租人確認租賃資產(使用權)和租賃義務 (租賃責任),之前根據普遍接受的會計原則將租賃歸類為經營租賃,對於期限超過12個月的租賃,在餘額 表上確認租賃資產(使用權)和租賃義務 (租賃責任)。本標準適用於2018年12月15日之後開始的年度期間 ,包括這些財政年度內的中期期間。公司自2019年1月1日起採用ASC 2016-02。有關 詳細信息,請參閲註釋12。
(m) | 持有供出售的業務 |
根據ASU第2014-08號,報告 停止運營和披露實體組件處置、實體組件處置或實體組件組 的處置,如果處置代表戰略轉變, 對實體的運營和財務業績有(或將有)重大影響,則當實體的組件滿足第205-20-45-1E段中的 標準時,需要將其歸類為持有待售的 標準,並將其報告為停產運營。(B)根據ASU第2014-08號,報告 停止運營和披露實體組件處置,如果處置代表戰略轉變, 對實體的運營和財務業績有(或將有)重大影響,則需要將實體組件處置或實體組件組 的處置報告為停止運營。當滿足所有分類為待售 的標準時,包括有權批准行動並承諾執行出售實體計劃的管理層,主要的 流動資產、其他資產、流動負債和非流動負債應報告為總資產的組成部分, 負債應與持續業務的餘額分開報告。同時,根據ASC 205-20-45,所有非連續業務 (我們作為持有的業務進行出售)的結果,減去適用的所得税(收益),應報告為淨 收入(虧損)的組成部分,與持續業務的淨收入(虧損)分開。
主要類別資產 的賬面金額與已停止經營的負債的對賬在合併資產負債表中分類為持有以待出售。
作為停止經營的部分 包括的主要類別資產的賬面金額:
(單位:千)
六月三十日, | 十二月三十一號, | |||||||
2019 | 2018 | |||||||
(未經審計) | ||||||||
資產: | ||||||||
現金、預付費用和其他流動資產 | $ | 5 | $ | 5 | ||||
對未合併實體的投資 | 9,296 | 12,972 | ||||||
持有待售流動資產總額 | 9,301 | 12,977 | ||||||
分類為待售的處置組的總資產 | $ | 9,301 | $ | 12,977 | ||||
作為停止經營的一部分包括的主要負債類別的賬面金額: | ||||||||
流動負債: | ||||||||
其他應付款項和應計負債 | $ | 81 | $ | 37 | ||||
其他應付款相關方 | 8,890 | 8,857 | ||||||
持有待售流動負債總額 | 8,971 | 8,894 | ||||||
分類為持有以供出售的處置組的總負債 | $ | 8,971 | $ | 8,894 |
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通用鋼鐵控股有限公司和子公司
簡明合併財務報表附註
(未經審計)
在未經審計的簡明綜合經營報表和全面 虧損中對主要類別 的收入和虧損進行調整,包括General Steel Investment Co.,Ltd.及其子公司截至2019年6月30日的三個月和六個月。
對於這三個人 截止月份 June 30, 2019 | 對於這三個人 截止月份 June 30, 2018 | |||||||
(單位:千) | (未經審計) | (未經審計) | ||||||
銷售,一般和管理費用 | $ | 41 | $ | 2 | ||||
運營損失 | (41 | ) | (2 | ) | ||||
其他費用 | ||||||||
股權投資損失 | (3,289 | ) | (558 | ) | ||||
其他費用,淨額 | (3,289 | ) | (558 | ) | ||||
所得税準備前損失 | (3,330 | ) | (560 | ) | ||||
所得税準備 | - | - | ||||||
持有待售業務淨虧損 | $ | (3,330 | ) | $ | (560 | ) |
對於六人 截止月份 June 30, 2019 | 對於六人 截止月份 June 30, 2018 | |||||||
(單位:千) | (未經審計) | (未經審計) | ||||||
銷售,一般和管理費用 | $ | 44 | $ | 3 | ||||
運營損失 | (44 | ) | (3 | ) | ||||
其他收入(費用) | ||||||||
財務/利息費用 | (1 | ) | - | |||||
(虧損)股權投資收益 | (3,789 | ) | 2,909 | |||||
其他費用,淨額 | (3,790 | ) | 2,909 | |||||
(虧損)所得税準備前的收入 | (3,834 | ) | 2,906 | |||||
所得税準備 | - | - | ||||||
持有待售業務淨虧損(收入) | $ | (3,834 | ) | $ | 2,906 |
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通用鋼鐵控股有限公司和子公司
簡明合併財務報表附註
(未經審計)
(n) | 對未合併實體的投資 -持有供出售的運營 |
公司有能力 行使重大影響力,但沒有控股權益的實體,採用權益法入賬。當公司擁有20%至50%的表決權股票的所有權權益時,一般認為存在顯著的 影響, 和其他因素,如董事會代表、投票權和商業安排的影響, 在確定權益會計方法是否適當時被考慮。本公司使用成本法對所有權 低於20%的投資進行核算。
2015年12月28日,通用鋼鐵(中國) 有限公司將其在天武通用鋼材貿易有限公司32%的股權以1490萬美元(合9660萬元人民幣)的價格出售給該公司 全資子公司之一通永盛源。截至2019年6月30日和2018年12月31日,通永盛源 對待售未合併實體業務的淨投資分別為930萬美元和1300萬美元。
未合併 子公司的總投資收入(虧損)包括在合併經營報表 中的“股權投資收益(虧損)”和非連續性業務的全面收入中,截至2018年6月30日、2019年和2018年的三個月分別為330萬美元和60萬美元,截至2019年6月30日和2018年6月30日的六個月分別為380萬美元和290萬美元 。
本公司根據S-X法規的SEC規則1-02(W)進行顯著性測試 ,並確定天武符合重大股權被投資方的資格。天武簡明 財務報表列示如下:
綜合資產負債表
(單位:千)
六月三十日, | 十二月三十一號, | |||||||
2019 | 2018 | |||||||
(未經審計) | ||||||||
流動資產: | ||||||||
現金 | $ | 2,341 | $ | 250 | ||||
購買定金 | 22 | - | ||||||
其他應收賬款,淨額 | 6,628 | 7,349 | ||||||
其他應收賬款關聯方 | 67,288 | 64,825 | ||||||
預付款 | - | 1,060 | ||||||
盤存 | 5 | 5 | ||||||
流動資產總額 | 76,284 | 73,489 | ||||||
財產和設備,淨額 | 19 | 6,080 | ||||||
投資 | 606 | 605 | ||||||
無形資產 | 15,943 | 19,317 | ||||||
其他資產合計 | 16,568 | 26,002 | ||||||
總資產 | $ | 92,852 | $ | 99,491 | ||||
流動負債: | ||||||||
應付帳款 | $ | 3,234 | $ | - | ||||
應付帳款關聯方 | - | 3,965 | ||||||
短期貸款 | 39,326 | 39,254 | ||||||
其他應付款項和應計負債 | 16,934 | 14,330 | ||||||
其他應付關聯方 | 3,613 | - | ||||||
客户存款 | - | 1,146 | ||||||
應繳税款 | 695 | 259 | ||||||
流動負債總額 | 63,802 | 58,954 | ||||||
負債共計 | 63,802 | 58,954 | ||||||
總股本 | 29,050 | 40,537 | ||||||
總負債和權益 | $ | 92,852 | $ | 99,491 |
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通用鋼鐵控股有限公司和子公司
簡明合併財務報表附註
(未經審計)
簡明經營報表
(單位:千) | 對於六人 截至6月30日的幾個月, | |||||||
2019 | 2018 | |||||||
淨銷售額 | $ | 9 | $ | 54 | ||||
銷售,一般和管理費用 | 149 | 187 | ||||||
財務費用 | 2,496 | 2,614 | ||||||
總費用 | 2,645 | 2,801 | ||||||
所得税準備前損失 | (2,636 | ) | (2,747 | ) | ||||
所得税準備 | 721 | - | ||||||
持續經營淨損失 | (3,357 | ) | (2,747 | ) | ||||
持有待售業務的淨(虧損)收入 | (8,485 | ) | 11,837 | |||||
淨(虧損)收入 | $ | (11,842 | ) | 9,090 |
(o) | 收入 認可 |
公司收取收集、測試、 冷凍和儲存幹細胞單位的費用。一旦電池單元被收集、測試、篩選併成功滿足所有所需的 屬性,公司就會將單元冷凍,並將其儲存在低温冷凍箱中。根據與客户簽訂的電池加工和存儲協議 (以下簡稱“協議”),公司向客户收取單獨的加工費和存儲費, ,該協議提供5-20年的存儲期。根據協議,處理費用不可退還,除非 電池不能用於存儲,並且不會對提前終止電池存儲服務的客户收取任何罰款。 公司不時向客户提供折扣。
收入確認背後的核心原則 ASU 606是,公司將確認收入,以代表向客户轉讓貨物和服務的金額, 反映了公司預期在此類交換中有權獲得的對價。這將要求公司確定 合同履行義務,並根據 貨物和服務控制權轉移給客户時的情況,確定應在某一時間點還是在一段時間內確認收入。公司的收入流是隨着時間的推移而確認的。
ASU需要使用新的五步 模型來確認來自客户合同的收入。五步模型要求公司(I)確定與 客户的合同,(Ii)確定合同中的履行義務,(Iii)確定交易價格,包括變量 考慮未來可能不會發生重大逆轉,(Iv)將交易 價格分配給合同中相應的履行義務,以及(V)當(或)公司滿足 履行義務時確認收入。與之前的指導相比,將五步模型應用於收入流並沒有導致公司記錄其收入的方式發生重大變化 。通過後,公司根據以前的標準評估了其對ASU範圍內所有收入流的收入確認 政策,並在新的 指導下使用了五步模型,並確認收入確認模式沒有差異。
根據ASC 606,當承諾的貨物或服務轉讓給客户時,公司確認 收入,其金額反映了預計 將收到的這些貨物或服務的對價。協議包括兩項承諾的服務,即(I) 單元的處理服務;(Ii)單元的存儲服務。由於向用户提供處理服務的承諾與合同中提供存儲服務的承諾不同 ,因此協議中確定了兩個履行義務。預計將收到的 對價在合同開始時根據其相對 銷售價格在履行義務之間進行分配,該價格由獨立銷售的這些要素的價格確定,並且適用的收入確認標準 適用於每個履行義務。本公司考慮所有合理可用的信息,根據加工和存儲服務的相對銷售價格將總體 安排費用分配給加工和存儲服務。當在某一時間點履行義務時,即在成功完成處理服務 時,以及當單元滿足所有存儲所需屬性時,公司確認加工費 收入,並將每年 存儲期內的存儲費收入按比例確認為隨時間推移履行義務。該公司認為,隨着時間推移確認存儲 收入的方法有意義地描述了向客户交付存儲服務的時間,因為它會盡必要的努力 隨着時間的推移平等地提供此類服務。
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通用鋼鐵控股有限公司和子公司
簡明合併財務報表附註
(未經審計)
(p) | 收入成本 |
收入成本主要包括與加工材料相關的成本 ,以及直接歸因於公司收入的工資和實驗室費用。
(q) | 研發費用 |
研究和開發費用發生 用於開展研究活動以增強收集和存儲技術,並採取措施改善細胞提取 和分離的結果。研究和開發費用按發生情況進行支出。
(r) | 每股收益(虧損) |
本公司採用美國普遍接受的每股收益(“每股收益”)會計原則 ,要求在披露用於計算每股收益(虧損) 的方法時列報每股基本收益 和稀釋收益(虧損)。
每股基本收益(虧損)的計算方法是 將普通股股東可獲得的收入除以該期間已發行的加權平均普通股。稀釋的 每股收益(虧損)考慮到如果證券或其他發行 普通股的合同被行使並轉換為普通股時可能發生的潛在稀釋。
(s) | 國庫股票 |
庫存股包括公司回購的 股,這些股份不再是未償還的,由公司持有。庫存量按成本法核算。
公司在2010-2012年間共回購了494,462股普通股 ,根據董事會於2010年12月批准的股份回購計劃,追溯至2015年10月29日生效的1:5反向股份分割 。
(t) | 所得税 |
本公司按照美國普遍接受的所得税會計原則 核算所得税。根據本會計準則要求的 資產負債法,對遞延所得税負債和資產的確認説明瞭預期未來 資產和負債的所得税基礎和財務報告基礎之間的暫時性差異的税收後果。 所得税準備包括當前應繳税額加上遞延税金。美國 普遍接受的關於所得税不確定性會計的會計原則澄清了不確定税收頭寸的會計和披露。只有在税務檢查中“更有可能”維持税務立場 ,且假定發生税務檢查時, 税務立場才被確認為利益。確認的金額是税務優惠的最大金額 ,超過50%的可能性在檢查時實現。對於不符合“更有可能比不符合” 測試的税務職位,不記錄税收優惠。
税收費用是根據該年度的結果 對不可納税或不允許的項目進行調整的。它是使用在資產負債表日已經制定的 或實質上制定的税率來計算的。
對於合併財務報表中資產和負債的賬面金額 與計算應評税利潤時使用的相應税基之間的差異產生的暫時性差異,採用餘額 表負債法進行核算。原則上,所有應納税暫時性差異均確認 遞延税金負債。遞延税項資產確認程度為 ,即很可能會有應税利潤可用於抵扣可扣除的暫時性差異。遞延 税是使用預期適用於資產變現或負債結算期間的税率來計算的。 遞延税在損益表中計入或記入貸方,除非與直接記入或計入 權益的項目有關,在這種情況下,遞延税也在權益中處理。
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通用鋼鐵控股有限公司和子公司
簡明合併財務報表附註
(未經審計)
遞延所得税確認為資產和負債的税基與其在財務報表中的報告金額之間的暫時性差異 通過適用於未來年度的已制定的法定税率,淨營業 虧損結轉和貸方確認。當管理層認為部分或全部遞延 税項資產更有可能不會變現時,遞延税項資產將減少 估值準備金。現行所得税按照有關税務機關的法律規定。
只有當“比不是更有可能”在税務檢查中維持税務立場時, 税務檢查被假定發生時,不確定的税務立場才被確認為 利益。確認的金額是超過50% 可能在檢查時實現的最大税收優惠金額。對於不符合“更有可能”測試的税務職位,不記錄税收優惠 。因少繳所得税而產生的罰金和利息在 期間被歸類為所得税費用。截至2019年6月30日,公司2017年12月31日、2017年、2016年、2015年和2014年的所得税申報表仍然 有待税務機關審核。
(u) | 股份薪酬 |
本公司根據 會計準則,對為換取非員工提供的貨物或服務而發行的權益工具 進行會計核算,並對為獲取 或與銷售商品或服務一起發放給非員工的權益工具進行會計核算。成本按所收到代價的估計公平市場價值 或已發行權益工具的估計公平價值計量,兩者以較可靠確定的為準。為支付員工服務以外的其他代價而發行的權益工具 的價值由本會計準則定義的貨物或服務提供者履行承諾或完成 履行的較早者確定。在向顧問發放 的權益工具的情況下,權益工具的公允價值在諮詢協議期限內確認。
(v) | 最近發佈的會計公告 |
2016年6月,FASB發佈ASU第2016-13號, (主題326),金融工具-信用損失:金融工具信用損失的測量它修正了 當前的會計指導,要求使用新的前瞻性“預期損失”模型,而不是 “已發生損失”模型,該模型要求所有預期損失都要根據歷史經驗、當前 條件和合理且可支持的預測來確定。本指南修訂了大多數金融資產 以及包括貿易和其他應收賬款、持有至到期債務證券、貸款和其他工具在內的某些其他工具的信用損失的會計核算。 ASU 2016-13對公共實體有效,適用於2019年12月15日之後開始的年度期間,以及該 年度期間內的中期期間。2018年12月15日之後開始的年度期間以及其中的中期允許提前採用。 公司不相信採用ASU 2016-13將對公司未經審計的綜合 財務報表產生重大影響。
2018年6月,FASB發佈ASU第2018-07號, 薪酬-股票薪酬(主題718):員工股份支付會計的改進,或ASU 2018-07。 ASU 2018-07簡化了以股份為基礎向非員工支付的會計核算,因此此類支付的會計核算與向員工支付的會計基本相同 。根據本ASU,對非員工的基於股份的獎勵將在獎勵授予 日按公允價值計量,實體將需要評估滿足績效條件的概率(如果存在),獎勵 將繼續根據會計標準法典(“ASC”)718在歸屬時進行分類,這消除了 在歸屬時重新評估分類的需要,與授予員工的獎勵一致。本ASU的有效期為2018年12月15日之後的 財年,包括該財年內的過渡期。本公司已採用此ASU ,對本公司未經審計的簡明綜合財務報表沒有重大影響。
注3-可變利息實體 (“vie”)
2018年12月19日,託託河WFOE與北京歐瑞溪及其股東簽訂了合同安排 ,這些股東共同擁有北京歐瑞溪100%的股份。這些合同安排的重要 條款彙總在上面的“注1-業務和組織的性質”中。作為 的結果,公司將北京歐瑞溪歸類為VIE。
VIE是一個實體,其全部 股權投資不足以允許該實體在沒有其他下屬財務 支持的情況下為其活動提供資金,或者其股權投資者缺乏控制性金融利益的特徵,例如通過投票權, 有權接收該實體的預期剩餘收益,或有義務吸收該實體的預期虧損。變量 權益持有人(如果有)在VIE中具有控制性財務利益被視為主要受益人,必須合併 VIE。沱沱河WFOE被視為具有控制性金融利益,是北京烏瑞溪 的主要受益者,因為它具有以下兩個特徵:
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通用鋼鐵控股有限公司和子公司
簡明合併財務報表附註
(未經審計)
(1) | 在北京歐瑞溪指導對該實體經濟表現影響最大的活動的權力, 和 |
(2) | 吸收北京歐瑞希損失的義務,以及從北京歐瑞希獲得利益的權利,這可能對這樣的實體具有重要意義 。 |
根據合同安排,北京 Ouruixi向沱沱河WFOE支付相當於其全部淨收入的服務費。同時,託託河WFOE有義務 承擔北京歐瑞溪的所有損失。合同安排的設計使得北京歐瑞溪為 託託河WFOE的利益運營,並最終受益於本公司。
因此,北京歐瑞希的賬户 根據ASC 810-10,Consolidation(合併)合併在隨附的財務報表中。此外,其財務狀況 和經營成果也包括在公司的財務報表中。
VIE資產 和負債的賬面金額如下:
(單位:千) | June 30, 2019 | |||
流動資產 | $ | 4625 | ||
總資產 | 4715 | |||
負債共計 | (675 | ) | ||
淨資產 | $ | 4040 |
(單位:千) | June 30, 2019 | |||
流動負債: | ||||
應付帳款 | $ | 27 | ||
其他應付款項和應計負債 | 1 | |||
其他應付關聯方 | 574 | |||
租賃負債-流動 | 53 | |||
流動負債總額 | 655 | |||
租賃負債-非流動 | 20 | |||
負債共計 | $ | 675 |
VIE 的運行結果彙總如下:
(單位:千) | 截至 的三個月June 30, 2019 | 在截至 的六個月內June 30, 2019 | ||||||
營業收入 | $ | 117 | $ | 117 | ||||
營業費用 | $ | 128 | $ | 296 | ||||
業務損失 | $ | (10 | ) | $ | (178 | ) | ||
淨損失 | $ | 8 | $ | (159 | ) |
根據VIE安排,公司 有權直接指導北京歐瑞溪的活動,並可以將資產調出北京歐瑞溪。因此,本公司 認為,除 註冊資本及中國法定儲備(如有)外,北京歐瑞溪並無僅可用於清償北京歐瑞溪債務的資產。由於北京歐瑞溪根據中國公司法 註冊為有限責任公司,北京歐瑞溪的債權人無權就北京歐瑞溪的任何債務 向本公司尋求一般信貸。
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通用鋼鐵控股有限公司和子公司
簡明合併財務報表附註
(未經審計)
附註4-現金和現金等價物
截至2019年6月30日和2018年12月31日,現金和現金等價物包括以下 :
June 30, 2019 | 2018年12月31日 | |||||||
(千) | (千) | |||||||
現金和現金等價物: | ||||||||
銀行現金和手頭現金 | $ | 867 | $ | 459 | ||||
定期存款-原始到期日少於三個月 | - | 4,362 | ||||||
現金和現金等價物合計: | $ | 867 | $ | 4,821 |
截至2018年12月31日,公司 定期存款約為440萬美元(人民幣3,000萬元),質押給無關的第三方天津廣泰 昌新國際貿易有限公司。貸款於2019年3月18日和3月25日到期,質押抵押品已 發放。截至2019年6月30日,公司沒有定期存款。見注11。
截至2019年6月30日,公司的 銀行賬户之一,總額約為111,000美元,屬於第三方信託賬户。
附註5-應收賬款
應收賬款,扣除呆帳的零準備金 後,由以下部分組成:
June 30, 2019 | 2018年12月31日 | |||||||
(千) | (千) | |||||||
應收帳款 | $ | 167 | $ | 55 | ||||
減去:壞賬準備 | - | - | ||||||
應收賬款淨額 | $ | 167 | $ | 55 |
附註6-應收貸款
應收貸款代表第三方北京星火電池科技有限公司的預付款。 截至2019年6月30日和2018年12月31日,應收貸款分別約為3,641,000美元和零。這些預付款 的年利率為7.3%。截至2019年6月30日的三個月和六個月的利息收入分別約為3,000美元 。北京星火電池科技有限公司同意在2019年9月30日前償還約728,000美元,並於2019年12月20日前償還約2,913,000美元。
附註7-其他應付和應計負債
其他應付和應計負債包括 項:
June 30, 2019 | 2018年12月31日 | |||||||
(千) | (千) | |||||||
應付工資 | $ | 142 | $ | 142 | ||||
短期應付,無需付利息 | 239 | 37 | ||||||
專業費用 | 140 | 364 | ||||||
其他應付和應計負債淨額 | 521 | 543 | ||||||
減:其他應付和應計負債-持有以供出售 | 81 | 37 | ||||||
其他應付和應計負債淨額-持續經營 | $ | 440 | $ | 506 |
注8-税
所得税
開曼羣島
根據開曼羣島的現行法律, Fresh Human不受所得税或資本利得税的影響。此外,在向股東支付股息後,開曼 羣島將不會徵收預扣税。
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通用鋼鐵控股有限公司和子公司
簡明合併財務報表附註
(未經審計)
香港
託託河香港公司在香港註冊成立 ,根據 香港相關税法調整的法定財務報表中報告的應税收入須繳納香港利得税。香港適用的税率為16.5%。本公司並無就香港 香港利得税作出任何撥備,因為自成立以來並無從香港取得或在香港賺取的應評税利潤。根據香港税法, 託託河香港的境外所得免徵所得税,香港的紅利匯款 沒有預扣税。
中華人民共和國
在中國註冊成立的附屬公司及 VIE受中國所得税法管轄,而與中國經營 有關的所得税撥備,乃根據現有法例、解釋 及有關實務,按期間內應課税所得的適用税率計算。(B)在中國註冊成立的附屬公司及 VIE受中國所得税法規管, 在中國經營 業務的所得税撥備按期間內應納税所得額的適用税率計算。根據中華人民共和國企業所得税法(“企業所得税法”),內資企業 和外商投資企業(“外商投資企業”)通常統一繳納25%的企業所得税税率。
截至2019年6月30日,北京歐瑞溪的運營已產生 累計淨營業虧損(“NOL”)約人民幣2,310,000元(345,000美元),這可能 減少未來的應税收入。本公司定期評估遞延税項資產變現的可能性, 將遞延税項資產的賬面金額減去估值免税額至其認為部分不會變現的程度 。由於北京歐瑞溪持續虧損,本公司對相關遞延税金資產進行了全額備抵。
遞延税金資產-中國
根據中國的税收規定,淨營業虧損可以結轉,以抵消未來五年的營業收入。管理層考慮了其對未來五年的經營預測 ,並得出結論,主要與 淨營業虧損結轉有關的遞延税項資產的年初餘額可能無法完全變現,原因是未來5年內可用收入的預測減少 。因此,管理層決定為遞延税項資產提供100%的估值準備金。
遞延税金資產-美國
通用鋼鐵控股公司在美國註冊成立 ,並在截至2019年6月30日的六個月內發生了所得税淨運營虧損。美國所得税的 淨營業虧損結轉共計680萬美元,可用於減少未來 年的應税收入。這些結轉將到期,如果沒有使用,從2027年到2037年。管理層認為 由於公司有限的運營歷史以及 美國所得税目的持續虧損,這些虧損的實現似乎不確定。因此,本公司已就 遞延税項資產福利提供100%估值免税額,以將資產減至零。截至2019年6月30日,估值津貼為300萬美元。管理層 將定期審查此評估津貼,並根據需要進行調整。
截至2019年6月30日,公司沒有來自盈利子公司的累計比例 留存收益。因此,沒有為與未來匯回這些收益相關的美國遞延税金 作準備,如果我們得出結論認為這些收益將在未來匯出,則估計將提供 的所得税金額也是不可行的。
2017年12月22日,“減税和 就業法案”(以下簡稱“法案”)頒佈。根據該法案的規定,美國公司税率從 35%降至21%。此外,“税法”對外國 子公司的歷史收入的視為返還徵收一次性過渡税,未來的外國收入需在美國徵税。該法案的頒佈沒有對公司的財務產生重大影響 ,因為公司累積了虧損,併為其遞延 税收資產提供了全額估值免税額。
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通用鋼鐵控股有限公司和子公司
簡明合併財務報表附註
(未經審計)
附註9-關聯方交易
a. | 其他 應付款相關方: |
其他應付款相關方為 公司與其關聯方之間的交易產生的非貿易應付款,例如 這些關聯方代表公司預付款或付款。
關聯方名稱 | 關係 | 6月30日 2019 | 12月31日 2018 | |||||||
(千) | (千) | |||||||||
楊浦首都汽車 | 部分由余若生間接擁有 | $ | 95 | $ | 95 | |||||
通用鋼鐵(中國)有限公司 | 部分由余若生間接擁有 | 7,519 | 7,388 | |||||||
左生宇 | 公司首席執行官兼董事會主席至2019年7月8日 | 1,374 | 1,471 | |||||||
寶寧石 | 大股東 | 510 | 173 | |||||||
北京榮輝達投資諮詢有限公司 | 大股東共同控制 | 63 | 60 | |||||||
北京漢江國際投資諮詢有限公司 | 大股東共同控制 | 1 | 1 | |||||||
總計 | 9,562 | 9,188 | ||||||||
減:其他應付款關聯方-持有待售 | 8,890 | 8,857 | ||||||||
其他應付款項-關聯方-持續經營 | $ | 672 | $ | 331 |
附註10-股權
2018年8月24日,公司與蜂鳥簽訂了 訂閲協議。根據認購協議,投資者購買了 公司普通股7,352,941股,每股面值0.001美元,收購價格為每股0.034美元,總收益 為250,000美元。
2018年11月30日,公司與蜂鳥簽訂了 另一份訂閲協議。根據認購協議,投資者購買了14,285,715股本公司普通股 ,面值為每股0.001美元,收購價格為每股0.035美元,總收益 為500,000美元。
2018年12月31日,公司與Fresh Human和Hummingbird簽訂了 股份交換協議(“協議”)。根據協議條款, Hummingbird將其在Fresh Human的股權交換為本公司(“交易所”)的4,175,095股限制性股票(“股份”) 。由於此次交易,Fresh Human現在是本公司的全資子公司。 Fresh Human的價值為4,175,095美元。本協議所考慮的交易為關聯方交易。蜂鳥 是本公司在交易所時的股東,持有公司已發行普通股的51.1%,並通過 持有公司A系列優先股的所有權,擁有我們普通股 和優先股合併投票權的30%的投票權,並且緊隨交易所之後,蜂鳥持有本公司55.5%的普通股。目前, 蜂鳥持有公司50.45%的普通股。
限制淨資產
公司支付股息的能力 主要取決於公司從其子公司和VIE獲得資金分配。相關中國法定法律 和法規只允許從根據中國會計 標準和法規確定的留存收益中支付股息(如果有)。 根據美國GAAP編制的隨附合並財務報表中反映的經營結果與公司子公司 和VIE的法定財務報表中反映的結果不同。
本公司的子公司和VIE被要求 每年至少留出其税後利潤的10%(如果有的話),以資助某些法定準備金,直到 此類準備金達到其註冊資本的50%。此外,本公司的子公司和VIE可根據中國會計準則將其部分税後利潤 分配給企業擴張基金以及員工獎金和福利基金, 酌情分配給企業擴張基金和員工獎金和福利基金。本公司的子公司和VIE可根據中國會計準則 自行決定將其部分税後利潤分配給可自由支配的盈餘基金。法定公積金和自由支配基金不能作為現金股利分配 。外商獨資公司將股息匯出中國,須經國家外匯管理局指定的銀行審核 。
截至2019年6月30日和2018年12月31日, 本公司的子公司和VIE集體沒有將任何留存收益歸入其法定準備金,分別 由於兩年的運營虧損。
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通用鋼鐵控股有限公司和子公司
簡明合併財務報表附註
(未經審計)
附註11-或有事項
偶然事件
不時,本公司的VIE 北京歐瑞喜可能是在日常業務過程中發生的各種法律訴訟的一方。當這些事項可能發生且金額可以合理估計時,公司應計與這些事項相關的成本 。與 損失或有事項相關的法律費用按發生情況支出。公司管理層不認為處置 個別或合計此類索賠和訴訟會對公司的綜合 財務狀況、經營結果和現金流產生重大不利影響。
2018年12月,北京歐瑞喜與盛京銀行天津分行簽訂了銀行承兑質押合同,並將其在盛京銀行的3000萬元人民幣定期存款 質押,作為天津廣泰長信國際貿易有限公司借入的銀行貸款的抵押品。貸款到期日 為2019年3月18日和3月25日。定期存款連同附隨義務一起被釋放。截至2019年6月30日 ,公司沒有未支付的定期存款。
可變利益實體結構
管理層認為,(I)本公司的法人 結構符合中國現行法律法規;(Ii)合同安排是有效的, 具有約束力,不會導致違反中國現行法律法規;以及(Iii) 本公司子公司和VIE的業務運營在所有重大方面均符合現行中國法律法規。
然而,在解釋和適用中國當前和未來的法律法規方面存在大量的不確定性 。因此,本公司不能 保證中國監管機構最終不會與其管理層的上述意見相反。如果 發現本公司當前的公司結構或合同安排違反任何現有或 未來中國法律法規,則可能要求本公司重組其在中國的公司結構和運營,以 遵守不斷變化的中國法律法規。管理層認為,根據目前的事實和情況,公司目前的 公司結構或合同安排發生損失的可能性很小。
注12-租賃
自2019年1月1日起,公司通過了 ASU 2016-02,“租賃”(主題842),並選擇了不需要我們重新評估的實用權宜之計: (1)任何到期或現有合同是否為租賃或包含租賃;(2)任何到期或現有 租賃的租賃分類;以及(3)任何到期或現有租賃的初始直接成本。公司採取了允許 承租人將租賃的租賃和非租賃組件視為單個租賃組件的實用權宜之計。截至2019年1月1日,採用ASC 842, 對我們的資產產生了約106,000美元的影響,對我們當前負債的影響約為86,000美元,對我們的長期負債的影響約為 20,000美元。
根據 公司選擇的過渡方法,在2019年1月1日到期或在2019年1月1日之後簽訂的租約需要進行確認和計量。前期 金額尚未調整,繼續按照公司ASC 840下的歷史會計反映。 採用本標準後,截至2019年1月1日,營業租賃資產和營業租賃負債入賬,對公司的股東權益合併報表或合併損益表 (虧損)沒有相關影響。
本公司還按月租用空間 ,屬於運營租賃。初始期限為12個月或12個月以下的租賃不會記錄在餘額 表上。截至2019年6月30日的6個月的短期租約為7659美元。
本公司的租賃協議不 包含任何實質性剩餘價值保證或實質性限制性契約。
截至2019年6月30日 的三個月和六個月,經營租賃項下的租賃費用分別為ASC 842項下的15,215美元和30,589美元,並記錄在附帶的未經審計的簡明經營報表中的一般和行政 費用中。
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通用鋼鐵控股有限公司和子公司
簡明合併財務報表附註
(未經審計)
公司的 租賃義務為期兩年及超過期限的情況如下:
截至6月30日的12個月, | 經營租賃金額 | |||
2020 | $ | 60,460 | ||
2021 | 15,115 | |||
租賃付款總額 | 75,575 | |||
減:利息 | (2,645 | ) | ||
租賃負債現值 | $ | 72,930 |
注13-後續事件
公司對隨後發生的事件 至這些合併財務報表發佈之日進行了評估,並確定除以下情況外,沒有需要在合併財務中確認或披露的後續事件或交易 報表:
2019年7月31日, 本公司與在中國註冊成立的 公司天津雙四貿易有限公司(“天津雙四”或“買方”)簽訂股份轉讓協議(“協議”)。根據協議條款, 公司將出售通用鋼鐵投資有限公司的所有已發行和已發行股份。(“GSI BVI”)(本公司的 全資附屬公司)向買方合共300,000美元(“交易”),其價值主要來自GSI BVI的直接全資經營實體通永盛遠(天津)科技發展有限公司(“通永”) 和通永擁有32%股權的附屬公司天武通永(天津)國際貿易有限公司(“天武”)。$300,000 購買價將通過取消公司欠買方的應付款項支付,包括其本金和 應計利息。交易的完成須經雙方股東的批准。
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項目2.管理層討論和 財務狀況和經營結果分析
前瞻性陳述
以下對財務 條件和經營結果的討論應與未經審計的簡明綜合財務報表 及其相關附註一起閲讀。以下討論包含前瞻性陳述。通用鋼鐵控股公司其子公司 在本文中稱為“我們”、“我們”和“公司”。單詞或短語 “將是”、“將允許”、“期望”、“打算”、“可能的結果”、“ ”預計將、“將繼續”、“預計”、“估計”或類似的表達 旨在識別前瞻性陳述。這些陳述包括與我們預期的財務業績, 我們的公司戰略和運營計劃有關的陳述。由於一些風險和不確定因素,實際結果可能與前瞻性 陳述中預測的結果大不相同,這些風險和不確定性包括但不限於:(A)與中華人民共和國總體經濟狀況有關的那些風險和不確定性 ,包括可能影響這種 經濟狀況的監管因素;(B)我們是否能夠有效地管理我們的計劃增長並運營有利可圖的業務,包括 我們的管理層是否能夠識別、僱用、培訓、留住、激勵和管理所需的人員,或者管理層 是否能夠成功地管理和利用現有的和潛在的市場機會;(C)我們是否能夠產生 足夠的收入或獲得資金來維持和增長我們的運營;以及(D)我們是否能夠成功滿足 我們對現金的主要要求,下面的“流動性和資本資源”解釋了這些要求除非適用法律另有要求 ,我們不承諾也明確不承擔任何義務,更新任何前瞻性陳述 以反映此類陳述之日之後的發生、發展、意外事件或情況。關於可能導致實際結果與此類前瞻性陳述不同的某些因素的其他信息 包括但不限於2019年4月1日提交給美國證券交易委員會(SEC)的截至2018年12月31日的10-K表格年度報告的項目1A“風險因素”中描述的那些信息 。
概述
我們於2002年8月5日在內華達州註冊成立 。我們的總部設在中國北京,通過我們100%持股的子公司General Steel Investment Co.,Ltd.,我們一直在中華人民共和國(“中華人民共和國”)經營為不同行業服務的鋼鐵公司。 我們截至2015年12月31日的主要業務是製造和銷售鋼材產品,如鋼筋、熱軋 碳素板和硅鋼片以及螺旋焊管,我們於2016年開始交易。我們從2016年到2017年的主要業務是 鋼材相關產品的交易。2017年至2018年,我們的主要業務是天武通用鋼鐵 材料貿易有限公司(“天武”)32%的股權。自2017年12月31日處置我們的重要鋼鐵生產經營 資產和貿易業務以來,我們的主要業務一直是天武32%的股權。2019年7月31日,公司出售 通用鋼鐵投資有限公司。(“GSI BVI”),GSI BVI的全資子公司通永盛源(天津) 科技發展有限公司。(“通永”)和通永將天武32%的股權以30萬美元的價格轉讓給關聯方天津雙四貿易有限公司。因此,經營結果在合併財務報表中列示為2019年6月30日 出售的經營業績。
2018年12月31日,本公司與Fresh Human Global Ltd.,一家開曼羣島公司(“Fresh Human”)和Fresh Human(“Hummingbird”)的唯一股東Hummingbird Holdings Limited簽訂了 股份交換協議(“協議”),持有Fresh Human的一股 。根據協議條款,Hummingbird將其在Fresh Human的股權交換為本公司(“交易所”)的4,175,095股限制性股票(“股份”)。由於交易所, Fresh Human現在是本公司的全資子公司。鮮人的價值為4,175,095美元。
協議所考慮的交易 是關聯方交易。蜂鳥是該公司在交易所時的股東,持有公司 已發行普通股的51.1%。通過擁有公司A系列優先股,蜂鳥持有我們普通股和優先股合計 投票權的30%。交易結束後,蜂鳥立即持有公司普通股的55.5% 。目前,蜂鳥持有公司普通股的50.45%。
Fresh Human是香港有限責任公司託拓 River HK Limited的唯一股東,該公司通過託託的全資子公司北京千海通科技發展有限公司與北京歐瑞溪醫療科技有限公司之間的各種合同安排, 中國實體及其股東, 在中華人民共和國從事細胞研究、開發、加工、儲存和細胞培養服務 的業務。
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操作結果
截至2019年和2018年6月30日 截止的三個月和六個月的運營報表:
在截止的三個月裏 六月三十日, |
在過去的六個月裏 六月三十日, |
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(以千計,共享數據除外) | 2019 | 2018 | 百分比 變化 | 2019 |
2018 |
百分比 變化 | ||||||||||||||||||
營業收入 | 181 | - | 100.0 | % | 181 | - | 100.0 | % | ||||||||||||||||
收入成本 | 64 | - | 100.0 | % | 64 | - | 100.0 | % | ||||||||||||||||
毛利 | 117 | - | 100.0 | % | 117 | - | 100.0 | % | ||||||||||||||||
銷售,一般和管理費用 | 277 | 25 | 1,008.0 | % | 555 | 50 | 1,010.0 | % | ||||||||||||||||
研發費用 | 14 | - | 100.0 | % | 14 | - | 100.0 | % | ||||||||||||||||
運營損失 | (174 | ) | (25 | ) | 596.0 | % | (452 | ) | (50 | ) | 804.0 | % | ||||||||||||
其他費用,淨額 | 3 | - | 100.0 | % | 19 | - | 100.0 | % | ||||||||||||||||
所得税準備前損失 | (171 | ) | (25 | ) | 584.0 | % | (433 | ) | (50 | ) | 766.0 | % | ||||||||||||
所得税準備 | - | - | - | % | - | - | - | % | ||||||||||||||||
持續運營損失 | (171 | ) | (25 | ) | 584.0 | % | (433 | ) | (50 | ) | 766.0 | % | ||||||||||||
持有用於出售的業務淨虧損,扣除所得税後的淨虧損 | (3,331 | ) | (560 | ) | 494.8 | % | (3,834 | ) | 2,905 | (232.0 | )% | |||||||||||||
淨損失 | (3,502 | ) | (585 | ) | 498.6 | % | (4,267 | ) | 2,855 | (249.5 | )% | |||||||||||||
外幣折算調整 | 93 | 78 | 19.2 | % | 68 | (37 | ) | (283.8 | )% | |||||||||||||||
綜合損失 | (3,409 | ) | (507 | ) | 572.4 | % | (4,199 | ) | 2,818 | (249.0 | )% | |||||||||||||
加權平均股數 | 46,014 | 20,200 | 127.8 | % | 46,014 | 20,200 | 127.8 | % | ||||||||||||||||
每股虧損-基本和稀釋 | ||||||||||||||||||||||||
持續運營 | $ | - | $ | - | - | % | $ | - | $ | - | - | % | ||||||||||||
持有供出售的業務 | (0.07 | ) | (0.03 | ) | 161.1 | % | (0.09 | ) | 0.14 | (157.9 | )% | |||||||||||||
每股淨虧損 | $ | (0.08 | ) | $ | (0.03 | ) | 166.7 | % | $ | (0.09 | ) | $ | 0.14 | (164.3 | )% |
營業收入
截至2019年6月30日的3個月和6個月 與截至2018年6月30日的3個月和6個月相比
(千) | ||||||||||||
2019 | 2018 | 更改% | ||||||||||
營業收入 | $ | 181 | $ | - | 100.0 | % |
截至2019年6月30日的三個月和六個月的收入增長了100.0%,達到約20萬美元,而2018年同期為零。增加主要是 由於北京奧雷西在電池加工和儲存方面的操作。我們的收入主要包括加工費和倉儲費 。處理費代表客户 單元格的收集、測試、凍結和加工所分配的對價。我們在扣除增值税的基礎上確認加工費為我們的收入。存儲費用代表根據客户合同在我們的設施中存儲單元的 分配的考慮因素。在截至2019年6月30日的三個月和 六個月中,我們的加工費收入約為20萬美元,存儲費收入約為200美元 收入。
24 |
收入成本
截至2019年6月30日的3個月和6個月 與截至2018年6月30日的3個月和6個月相比
(千) | ||||||||||||
2019 | 2018 | 更改% | ||||||||||
收入成本 | $ | 64 | $ | - | 100.0 | % |
截至2019年6月30日的三個月和六個月的收入成本增長了100.0%,約為 $0.06百萬美元,而2018年同期為零。增加的主要原因是 材料和實驗室成本的增加。
毛利
截至2019年6月30日的3個月和6個月 與截至2018年6月30日的3個月和6個月相比
(千) | ||||||||||||
2019 | 2018 | 更改% | ||||||||||
毛利 | $ | 117 | $ | - | 100.0 | % |
截至2019年6月30日的三個月和六個月的毛利潤增長了100.0%,達到約10萬美元,而2018年同期毛利為零。增長主要是由於上述原因 。
一般及行政費用(“G&A”)
截至2019年6月30日的三個月將 與截至2018年6月30日的三個月進行了比較
(千) | ||||||||||||
2019 | 2018 | 更改% | ||||||||||
一般和行政費用 | $ | (277 | ) | $ | (25 | ) | 1,008.0 | % |
在截至2019年6月 30的三個月中,G&A費用增加了1008.0%,達到約(30萬)美元,而2018年同期的G&A費用約為(0.03)萬美元。增長的主要原因是公司 從事細胞研究、開發、加工、儲存和細胞培養服務的新業務。
截至2019年6月30日的6個月將 與截至2018年6月30日的6個月進行比較
(千) | ||||||||||||
2019 | 2018 | 更改% | ||||||||||
一般和行政費用 | $ | (555 | ) | $ | (50 | ) | 1,010.0 | % |
截至2019年6月30日的六個月,G&A費用增加了1010.0%,達到約(0.6)萬美元,而2018年同期的G&A費用約為(0.05)萬美元。增長的主要原因是 公司從事細胞研究、開發、加工、儲存和細胞培養服務的新業務。
研發費用(“R&D”)
截至2019年6月30日的3個月和6個月 與截至2018年6月30日的3個月和6個月相比
(千) | ||||||||||||
2019 | 2018 | 更改% | ||||||||||
研究開發費用 | $ | (14 | ) | $ | - | 100 | % |
截至2019年6月30日的三個月和六個月,研發費用增加了100.0%,達到約 美元(0.01百萬美元),而2018年同期約為零。增加 的主要原因是所發生的費用反映了公司在與電池處理和存儲相關的 技術進步方面的持續努力。
25 |
其他收入
截至2019年6月30日的三個月將 與截至2018年6月30日的三個月進行了比較
(千) | ||||||||||||
2019 | 2018 | 更改% | ||||||||||
財務/利息收入 | $ | 3 | $ | - | 100 | % |
截至2019年6月30日 的三個月的其他總收入約為3,000美元,而2018年同期為零。其他收入的增加主要是 利息收入的增加。
截至2019年6月30日的6個月將 與截至2018年6月30日的6個月進行比較
(千) | ||||||||||||
2019 | 2018 | 更改% | ||||||||||
財務/利息收入 | $ | 19 | $ | - | 100 | % |
截至2019年6月30日 六個月的其他總收入約為(0.02)萬美元,而2018年同期為零。其他收入的增加 主要是由於利息收入的增加。
持續經營淨虧損
截至2019年6月30日的三個月將 與截至2018年6月30日的三個月進行了比較
(千) | ||||||||||||
2019 | 2018 | 更改% | ||||||||||
持續經營淨虧損 | $ | (171 | ) | $ | (25 | ) | (584.0 | )% |
截至2019年6月30日的三個月 持續運營淨虧損約為20萬美元,而2018年同期 虧損約為0.025萬美元。業務淨收入的減少主要是由於上述原因。
截至2019年6月30日的6個月將 與截至2018年6月30日的6個月進行比較
(千) | ||||||||||||
2019 | 2018 | 更改% | ||||||||||
持續經營淨虧損 | $ | (433 | ) | $ | (50 | ) | (766.0 | )% |
截至2019年6月30日的六個月, 持續運營的淨虧損約為40萬美元,而2018年同期 的淨虧損約為0.05萬美元。業務淨收入的減少主要是由於上述原因。
因 銷售而持有的運營淨收入(虧損)
截至2019年6月30日的三個月將 與截至2018年6月30日的三個月進行了比較
(千) | ||||||||||||
2019 | 2018 | 更改% | ||||||||||
持有用於出售的業務淨虧損,扣除適用所得税後的淨虧損 | $ | (3,331 | ) | $ | (560 | ) | (494.78 | )% |
26 |
截至2019年6月30日和2018年6月30日的三個月, 持有待售業務的淨收入約為330萬美元,由於處置了 其在General Steel Investment Co.,Ltd.和通永盛遠的業務,淨收入約為60萬美元。
截至2019年6月30日的6個月將 與截至2018年6月30日的6個月進行比較
(千) | ||||||||||||
2019 | 2018 | 更改% | ||||||||||
持有用於出售的業務淨收益(虧損),扣除適用所得税後的淨收入(虧損) | $ | (3,834 | ) | $ | 2,905 | (232.0 | )% |
在截至2019年6月30日和2018年6月30日的六個月中, 銷售業務的淨收入(虧損)約為(380萬美元),由於處置了通用鋼鐵投資有限公司(General Steel Investment Co.,Ltd.)和通永盛遠的業務( ),淨收入(虧損)約為290萬美元。
27 |
流動性和資本資源
截至2019年6月30日,我們擁有約90萬美元的現金和現金等價物 。我們的營運資金約為390萬美元。
我們相信我們目前的營運資金足夠 支持我們未來12個月的運營。但是,如果我們在未來遇到 業務條件的變化或其他發展,或者如果我們發現並希望尋求投資、收購、 資本支出或類似行動的機會,我們可能需要額外的現金資源。如果我們確定我們的現金需求超過了我們當時手頭的現金和現金等價物的數量 ,我們可能會尋求發行股權或債務證券或從 相關方獲得財務支持和信用擔保。
我們所有的業務基本上都是在中國進行的 ,我們所有的收入都是以人民幣計價的。人民幣在中國受外匯管制規定 ,因此,由於中國外匯管制規定限制我們將人民幣兑換成美元的能力,我們可能難以在中國境外分配任何股息 。
根據適用的中國法規,在中國的外商投資 企業只能從根據中國會計 標準和法規確定的累計利潤中支付股息(如果有)。此外,要求在華外商投資企業根據中國會計準則,每年至少將其税後利潤 的10.0%留作一般準備金,直至此類準備金的累計金額達到其註冊資本的50.0%為止。 在中國境內的外商投資企業,每年必須根據中國會計準則將其税後利潤的至少10.0%留作一般準備金,直至這些準備金的累計金額達到其註冊資本的50.0%為止。這些儲備不能作為現金股息進行分配。外商投資 企業董事會有權將部分税後利潤分配給職工福利基金和獎金基金,除清算外,不得 分配給股權所有者。根據中華人民共和國法律,人民幣目前可在公司的“經常賬户”下兑換成美元 ,其中包括股息以及與貿易和服務相關的外匯 交易,但未經國家外匯管理局(SAFE)事先批准,而不是來自公司的 “資本賬户”,其中包括外國直接投資和貸款,未經國家外匯管理局事先批准。
28 |
現金流
經營活動
截至2019年6月30日和2018年6月30日的 六個月的運營活動中使用的現金淨額分別約為70萬美元和約160萬美元。經營活動中使用的現金減少 約為90萬美元,主要是由於以下因素的組合:
現金流出減少約30萬美元 主要是由於其他應付款和應計負債的增加。
增加了大約120萬美元的現金流入 ,這主要來自於持有的出售業務。約380萬美元的淨虧損,主要來自截至2019年6月30日的六個月 股權投資的非現金虧損,而2018年同期 的淨收入約為290萬美元,主要來自股權投資的收入。
投資活動
在截至2019年6月30日的6個月內, 我們購買了大量設備,而在截至2018年6月30日的6個月內,我們沒有使用任何現金進行投資活動 。
融資活動
截至2019年6月30日的六個月,用於融資活動的現金淨額約為 美元,而截至2018年6月30日的六個月, 融資活動提供的現金約為160萬美元。來自融資活動的現金流入減少是因為我們從 我們的關聯方借款較少。
截至2019年6月30日和2018年6月30日的 六個月的融資活動中使用的現金淨額還包括分別約為 $370萬美元的北京星火電池科技有限公司的應收貸款。
對我們分配 股息的能力的限制
我們的所有資產基本上都位於中國境內 。根據中華人民共和國管理外商投資企業的法律,股息分配和其他資金劃撥 是允許的,但須遵守相關規則和規定的特殊程序。 在中國的外商投資企業只能從其根據中國會計準則和法規確定的累計利潤中支付股息(如果有)。 此外,要求在中國的外商投資企業每年至少將其根據中華人民共和國會計準則 的税後利潤的10.0%留作其一般儲備金,直到這些儲備金的累計金額達到其註冊 資本的50.0%為止。 另外,根據中國的會計準則,外商投資企業每年至少要將其税後利潤的10.0%留作一般儲備金,直到這些儲備金的累計金額達到其註冊資本的50.0%為止。這些儲備不能作為現金股息進行分配。外商投資企業董事會有權 酌情將部分税後利潤分配給職工福利和獎金基金,除清算外,不得分配給股權 所有者。根據中國的規定,人民幣目前可在公司的 “往來賬户”下兑換成美元,包括股息、貿易和服務相關的外匯交易,而無需事先 國家外匯管理局(SAFE)的批准。未經外匯局批准,不得從公司的“資本賬户” 轉出包括外國直接投資和貸款在內的資金。
29 |
從General Steel Investment向我們分配或 其他資金轉賬沒有限制。
我們從未向股東宣佈或支付任何現金 股息。我們目前不打算支付任何股息,因為我們計劃為我們的業務發展保留收益。 如果我們計劃支付任何股息,我們的董事會可能會在考慮到我們的運營、收益、 財務狀況、現金需求和可用性以及董事會認為相關的其他因素後宣佈分紅。任何股息聲明 和支付以及股息金額將受我們的章程、憲章和適用的中國和美國州 以及聯邦法律法規的約束,包括打算宣佈此類 股息的每家子公司的股東的批准(如果適用)。
我們之前在 美國資本市場籌集過資金,這些市場為我們的運營和投資活動提供了所需的資金。因此,中國對股息分配的外匯 限制和規定不會對我們的流動性,財務 狀況和經營結果產生實質性影響。
通貨膨脹的影響
通貨膨脹因素,如人員和間接費用的增加 ,可能會損害我們的經營業績。儘管我們不認為通貨膨脹對我們迄今為止的財務狀況或運營結果產生了實質性影響 ,但如果我們產品的收入 沒有隨着成本的增加而增加,那麼未來的高通貨膨脹率可能會對我們保持當前毛利率和運營費用佔銷售收入的比例的能力產生不利影響 。
表外安排
截至2019年6月30日的六個月內,沒有任何表外安排 管理層認為可能對我們的財務狀況或運營結果產生當前或 未來重大影響。
關鍵會計政策
我們根據美國公認會計原則編制合併財務報表 。這些會計原則要求我們對每個財務期結束時上報的 資產和負債金額,以及每個 財務期內上報的收入和費用金額作出判斷、估計和假設。我們根據自己的歷史經驗、知識和對當前業務和其他條件的評估 ,基於可獲得的信息和我們認為合理的假設 ,不斷評估這些判斷和估計。本報告“我們重要會計政策摘要”中未經審計的簡明 綜合財務報表附註2中對我們的重要會計政策的討論,通過引用併入本文 。
持有供出售的業務
根據ASU第2014-08號,報告 停止運營和披露實體組件處置、實體組件處置或實體組件組 的處置,如果處置代表戰略轉變, 對實體的運營和財務業績有(或將有)重大影響,則當實體的組件滿足第205-20-45-1E段中的 標準時,需要將其歸類為持有待售的 標準,並將其報告為停產運營。(B)根據ASU第2014-08號,報告 停止運營和披露實體組件處置,如果處置代表戰略轉變, 對實體的運營和財務業績有(或將有)重大影響,則需要將實體組件處置或實體組件組 的處置報告為停止運營。當滿足所有分類為待售 的標準時,包括有權批准承諾出售實體計劃的管理層,主要流動 資產、其他資產、流動負債和非流動負債應報告為總資產和負債的組成部分 ,與持續業務的餘額分開。同時,根據ASC 205-20-45,所有不連續業務(我們 作為持有的業務進行出售)的結果,減去適用的所得税(福利),應報告為淨收入 (虧損)的組成部分,與持續業務的淨收入(虧損)分開。
收入確認
公司收取收集、測試、 冷凍和儲存幹細胞單位的費用。一旦電池單元被收集、測試、篩選併成功滿足所有所需的 屬性,公司就會將單元冷凍,並將其儲存在低温冷凍箱中。根據與客户簽訂的電池加工和存儲協議 (以下簡稱“協議”),公司向客户 收取單獨的加工費和存儲費,該協議提供5-20年的存儲期。根據協議,處理費用不可退還,除非 電池不能用於存儲,並且不會對提前終止電池存儲服務的客户收取任何罰款。 公司不時向客户提供折扣。
30 |
收入確認背後的核心原則 ASU 606是,公司將確認收入,以代表向客户轉讓貨物和服務的金額, 反映了公司預期在此類交換中有權獲得的對價。這將要求公司確定 合同履行義務,並根據 貨物和服務控制權轉移給客户時的情況,確定應在某一時間點還是在一段時間內確認收入。公司的收入流是隨着時間的推移而確認的。
ASU需要使用新的五步 模型來確認來自客户合同的收入。五步模型要求公司(I)確定與 客户的合同,(Ii)確定合同中的履行義務,(Iii)確定交易價格,包括變量 考慮未來可能不會發生重大逆轉,(Iv)將交易 價格分配給合同中相應的履行義務,以及(V)當(或)公司滿足 履行義務時確認收入。與之前的指導相比,將五步模型應用於收入流並沒有導致公司記錄其收入的方式發生重大變化 。通過後,公司根據以前的標準評估了其針對ASU範圍內所有收入流的收入確認 政策,並在新的 指導下使用了五步模型,並確認收入確認模式沒有差異。
根據ASC 606,當承諾的貨物或服務轉讓給客户時,公司確認 收入,其金額反映了預計 將收到的這些貨物或服務的對價。協議包括兩項承諾的服務,即(I) 單元的處理服務;(Ii)單元的存儲服務。由於向用户提供處理服務的承諾與合同中提供存儲服務的承諾不同 ,因此協議中確定了兩個履行義務。預計將收到的 對價在合同開始時根據其相對 銷售價格在履行義務之間進行分配,該價格基於獨立銷售的這些要素的價格確定,並且適用的收入確認 標準適用於每個履行義務。本公司考慮所有合理可用的信息,根據加工和存儲服務的相對銷售價格將 總體安排費用分配給加工和存儲服務。當在某一時間點履行義務時,即在成功完成處理 服務時,以及當單元滿足所有存儲所需屬性時,公司確認處理 費用收入,並將年度存儲期間的存儲費用收入按比例 確認為隨時間推移履行義務。該公司認為,隨着時間推移確認 存儲收入的方法有意義地描述了向客户交付存儲服務的時間,因為它會付出必要的 努力,隨着時間的推移平等地提供此類服務。
收入成本
收入成本主要包括與加工材料相關的成本 、直接歸因於公司收入的工資和實驗室費用。
研發費用
研究和開發費用發生 用於開展研究活動以增強收集和存儲技術,以及改善細胞提取和分離結果的措施 。研究和開發費用按發生情況進行支出。
項目4.控制和程序
截至2019年6月30日,我們公司在 首席執行官和首席財務官的參與下,對我們的披露控制 和程序的設計和運行進行了評估,這些設計和操作是根據1934年“證券交易法”下的規則13a-15(E)定義的,經修訂(“交易所 法案”)。我們公司的披露控制和程序旨在:(I)確保我們根據交易法提交或提交的報告中需要披露的信息 被記錄、處理、彙總 ,並在SEC規則和表格規定的時間段內報告;以及(Ii)確保我們根據交易法提交或提交的報告中需要披露的 信息得到積累並傳達給我們的管理層,包括 我們的首席執行官和首席財務官,以便及時做出有關
31 |
根據他們的評估,我們的首席執行官 首席財務官和首席財務官得出的結論是,截至2019年6月30日,我們公司的披露控制和程序無效 ,原因是我們之前在2018年12月31日提交的10K表格中發現的財務報告內部控制存在重大缺陷,如下所述:
· | 我們會計部門的審核程序無效。 |
· | 缺少具備美國GAAP知識的合格全職會計師 來監督我們日常交易的記錄。 |
32 |
基於上述重大弱點,我們的首席執行官和首席財務官 得出結論,截至2019年6月30日,我們公司的信息披露控制和程序無效 。
補救
我們的管理層投入了大量的資源 來糾正控制缺陷,並確保在我們的鋼鐵業務和目前的商業模式從我們的貿易業務中剝離完成後,我們採取適當的步驟來改進我們對財務報告的內部控制 。
我們已經採取了一些補救措施 ,我們相信這些措施將提高我們對財務報告的內部控制的有效性,包括:
· | 對 財務報告實施內部審核流程,以審核所有最近的會計聲明,並驗證此 報告中確定的會計處理是否已完全實施。在未來,我們將繼續改進我們對財務報告的內部 控制的持續審查和監督; |
· | 修改我們對潛在收購和異常交易的財務 報告程序的內部控制。 |
· |
我們聘請了一位具有美國GAAP知識和經驗的內部CPA 來補充我們目前的內部會計人員,並協助我們編制財務報表 ,以確保我們的財務報表是按照美國GAAP編制的。 |
管理層相信上述努力將 有效地彌補上述重大弱點。
儘管存在上面討論的重大弱點 ,我們的管理層(包括我們的首席執行官和首席財務官)得出的結論是,本季度報告Form 10-Q中包含的綜合 財務報表在所有重要方面都符合美國公認會計原則,在所有重要方面都顯示了我們的財務狀況、 運營業績、綜合虧損和現金流。
財務報告的內部控制變更
除上文另有説明外, 在最近一個會計季度內,我們對財務報告的內部控制沒有發生任何變化(如交易法下的規則13a-15(F)和15d-15(F) 所定義),對我們對財務報告的內部控制產生了重大影響,或有合理的可能性 影響我們對財務報告的內部控制。
第二部分-其他信息
項目1.法律程序
我們不時受到在我們的日常業務過程中出現的某些 法律訴訟、索賠和爭議的影響。雖然我們無法預測這些法律訴訟的結果 ,但我們不認為這些行為總體上會對我們的財務 狀況、運營結果或流動性產生重大不利影響。我們目前不是任何實質性法律程序的一方。
第1A項危險因素
據我們所知,在本表格10-Q季度報告中披露的與此類風險因素相關的其他 事實信息中,在“項目1A”中描述的風險因素中沒有其他變化 。風險因素“在我們截至2018年12月31日的10-K表格年度報告中, 2018年4月1日提交給美國證券交易委員會,於2019年4月1日提交。
項目2.股權證券的未登記銷售 和收益的使用
一個也沒有。
項目3.高級證券違約
一個也沒有。
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第4項.礦山安全披露
不適用。
項目5.其他信息
一個也沒有。
34 |
項目6.展品
31.1* | 根據2002年薩班斯-奧克斯利法案(Sarbanes-Oxley Act)第302條通過的18 U.S.C.第1350節對CEO(首席執行官)進行認證,如本文所述。 | |
31.2* | CFO(首席財務官)根據2002年Sarbanes-Oxley法案第302條通過的18 U.S.C.第1350條的認證,如本文所述。 | |
32.1* | 首席執行官(首席執行官)的認證,依據18 U.S.C.第1350條,根據2002年Sarbanes-Oxley法案第906節通過,如本文所述。 | |
32.2* | CFO(首席財務官)根據2002年Sarbanes-Oxley法案第906條通過的18 U.S.C.第1350條的認證,如本文所述。 | |
101.INS* | XBRL實例文檔 | |
101.SCH* | XBRL分類擴展架構文檔 | |
101.CAL* | XBRL分類擴展計算鏈接庫文檔 | |
101.DEF* | XBRL分類擴展定義鏈接庫文檔 | |
101.LAB* | XBRL分類擴展標籤鏈接庫文檔 | |
101.PRE* | XBRL Taxonomy Extension Presentation Linkbase文檔 |
*一併提交。
35 |
簽名
根據1934年“證券 交易法”的要求,註冊人已正式安排以下籤署人代表其簽署本報告,並正式授權。
通用鋼鐵控股公司 | ||
日期:2019年8月14日 | 依據: | /s/保寧石 |
寶寧石 | ||
首席執行官 | ||
日期:2019年8月14日 | 依據: | /s/劉志光 |
劉志光 | ||
首席財務官 |
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