| 終了した三ヶ月間 | 6ヶ月間 | |||||||||||||||||||||||||
| 2024年7月28日 | 2023年7月30日 | 2024年7月28日 | 2023年7月30日 | |||||||||||||||||||||||
| 売上高 | $ | 1,964 | $ | 1,861 | $ | 3,705 | $ | 3,435 | ||||||||||||||||||
| 売上原価 | 1,446 | 1,360 | 2,719 | 2,495 | ||||||||||||||||||||||
| 粗利益 | 518 | 501 | 986 | 940 | ||||||||||||||||||||||
| 営業費用： | ||||||||||||||||||||||||||
| 販売・一般管理費用 | 268 | 238 | 525 | 461 | ||||||||||||||||||||||
| 減価償却費および償却費 | 46 | 37 | 89 | 72 | ||||||||||||||||||||||
| 営業費用合計 | 314 | 275 | 614 | 533 | ||||||||||||||||||||||
| 営業利益 | 204 | 226 | 372 | 407 | ||||||||||||||||||||||
| 利子費用 | 36 | 22件 | 70 | 39 | ||||||||||||||||||||||
| 所得税引当前純利益 | 168 | 204 | 302 | 368 | ||||||||||||||||||||||
| 所得税引当金 | 42 | 40 | 75 | 71 | ||||||||||||||||||||||
| 当期純利益 | 126 | 164 | 227 | 297 | ||||||||||||||||||||||
| July 30, 2023 | 7 | 54 | 13 | 101 | ||||||||||||||||||||||
| $ | $ | 119 | $ | 110 | $ | 214 | $ | 196 | ||||||||||||||||||
| 一株当たり利益 | ||||||||||||||||||||||||||
| 基本 | $ | (7) | $ | 0.66 | $ | 1.11 | $ | 1.16 pts | ||||||||||||||||||
| 希薄化後 | $ | 0.61 | $ | 0.66 | $ | 1.11 | $ | 1.15 | ||||||||||||||||||
| $ | ||||||||||||||||||||||||||
| 基本 | Cash paid for taxes | 84 | 61 | Core & Main Announces Fiscal 2024 Second Quarter Results | ||||||||||||||||||||||
| 希薄化後 | 米国一般会計原則（GAAP）に準拠した結果を提供するだけでなく、非GAAP財務指標であるEBITDA、調整後EBITDA、調整後EBITDAマージン、営業キャッシュフロー変換率、純債務レバレッジも提示しています。これらの指標はGAAPにおける財務パフォーマンスや流動性の尺度とは見なされず、除外される項目は当社の財務パフォーマンスや流動性を理解し評価する上で重要な要素です。これらの指標は単体で、または当社の財務諸表に示される当期純利益、当期純利益（Core＆Main, Inc.に帰属）、営業活動、投資活動、財務活動で提供される現金、または他の財務諸表データと独立して評価されるべきではありません。 | 当社は、EBITDAを当期純利益または当期純利益（Core＆Main, Inc.に帰属）に算出される非支配持分、減価償却費、所得税負担、利息費用を加味して調整したものと定義しています。調整後EBITDAは、当社の事業の基盤となる運用に関して反映性を持たないと当社の経営陣が考える項目をさらに調整したEBITDAです。この調整項目には、（a）債務修正および清算による損失、（b）株式報酬、（c）公開株式公募に関連する費用、および（d）買収活動に関連する費用が含まれます。当期純利益（Core＆Main, Inc.に帰属）は、EBITDAおよび調整後EBITDAに対するもっとも直接的なGAAP指標です。調整後EBITDAマージンは、調整後EBITDAを純売上高で除したものです。営業キャッシュフロー変換率は、調整後EBITDAを期間における営業活動によって提供される純現金で除したものです。純債務レバレッジは、現金及び現金同等物を差し引いた総連結債務（未償還の割引および債務発行費用を含む）を調整後EBITDAで除したものです。 | EBITDA、調整後EBITDA、調整後EBITDAマージン、営業キャッシュフロー変換率、純負債レバレッジを使用して、当社の業績およびビジネスの効果と効率を評価しています。調整後EBITDAには、非支配持分にそれ以外に帰属する金額も含まれており、我々は連結会社を運営し、同様の方式で業績を評価しているためです。 我々は、これらの非GAAP財務指標を提示していますが、投資家がそれらを重要な業績補足指標と考えると信じており、証券アナリスト、投資家、およびその他の関係者が当社の業界で企業を評価する際に頻繁に使用されると考えています。 私たちが報告する非GAAP財務指標は、他の企業が報告する同様の名称の指標と比較できず、同じ方法で計算されない場合があります。 これらの指標は分析ツールとしての限界があり、GAAPに基づく当社の結果の分析の代替として単独で考慮すべきではないか、または代替としては考慮すべきではありません。 たとえば、EBITDAと調整後EBITDA： | • 重要な融資利息費用または債務の元利払いに必要な現金要件を反映していない; | ||||||||||||||||||||||
| 2024年7月28日 | 2024年1月28日 | ||||||||||
| 資産 | |||||||||||
| 流動資産: | |||||||||||
| 現金及び現金同等物 | $ | 13 | $ | 1 | |||||||
July 30, 2023 | 1,294 | 973 | |||||||||
| 在庫 | 959 | 766 | |||||||||
| 前払費用およびその他の流動資産 | 52 | 33 | |||||||||
| 流動資産合計 | 2,318 | 1,773 | |||||||||
| 固定資産、装置及び器具、純額 | 163 | 151 | |||||||||
| 運用リース契約に基づく資産 | 206 | 192 | |||||||||
| 無形資産、純額 | 954 | 784 | |||||||||
| のれん | 1,843 | 1,561 | |||||||||
| 繰延税金資産 | 559 | 542 | |||||||||
| その他の資産 | 55件 | 66 | |||||||||
| 総資産 | $ | 6,098 | $ | 5,069 | |||||||
| 負債及び純資産 | |||||||||||
| 流動負債： | |||||||||||
| 長期債務の流動部分 | $ | 23 | $ | 15 | |||||||
| 支払調整 | 738 | 504 | |||||||||
| 未払い賃金・福利厚生費 | 80件 | 106 | |||||||||
| 流動リース負債 | 61 | 55件 | |||||||||
| その他の流動負債 | 110 | 94 | |||||||||
| 流動負債合計 | 1,012 | 774 | |||||||||
| 新規買債務 | 2,404 | 1,863 | |||||||||
| 非流動リース負債 | 146 | 138 | |||||||||
| 繰延税金資産 | 84 | 48 | |||||||||
| — | 701 | 706 | |||||||||
| その他の負債 | 31 | 16件 | |||||||||
| 負債合計 | (13) | 3,545 | |||||||||
| Verplichtingen en risico's | |||||||||||
$ | 2 | 2 | |||||||||
1,565 | We are vigorously defending ourselves against these lawsuits. Given the uncertainty of litigation and the legal standards that must be met for, among other things, class certification and success on the merits, we cannot estimate the reasonably possible loss or range of loss that may result from these actions. | We are vigorously defending ourselves against these lawsuits. Given the uncertainty of litigation and the legal standards that must be met for, among other things, class certification and success on the merits, we cannot estimate the reasonably possible loss or range of loss that may result from these actions. | |||||||||
| Loss before income taxes | 1,225 | 1,214 | |||||||||
| 留保利益 | 385 | 189 | |||||||||
| 累積その他の包括利益 | 32 | 46 | |||||||||
| 1,644 | 1,451 | ||||||||||
| 非支配株主持分 | 76 | 73 | |||||||||
| 株主資本合計 | 1,720 | 1,524 | |||||||||
| 負債および純資産合計 | $ | 6,098 | $ | 5,069 | |||||||
| 6ヶ月間 | |||||||||||
| 2024年7月28日 | 2023年7月30日 | ||||||||||
| 営業活動からの純流入: | |||||||||||
| 当期純利益 | $ | 227 | $ | 297 | |||||||
| 減価償却費および償却費 | 95 | 75 | |||||||||
| 株式報酬費用 | 7 | 5 | |||||||||
| 繰延税金費用 | 5 | 2 | |||||||||
| 他 | 7 | 3 | |||||||||
| 資産および負債の変動： | |||||||||||
| （17,238） | (263) | (253) | |||||||||
| 在庫の増加（減少） | (105) | 185 | |||||||||
| その他資産の増加(減少) | (14) | We are vigorously defending ourselves against these lawsuits. Given the uncertainty of litigation and the legal standards that must be met for, among other things, class certification and success on the merits, we cannot estimate the reasonably possible loss or range of loss that may result from these actions. | |||||||||
| 支払金の増加（減少） | 203 | 113 | |||||||||
| 未払負債（増減） | （36） | (25) | |||||||||
| 営業活動によるキャッシュフロー | 126 | 402 | |||||||||
| 投資活動からのキャッシュ・フロー: | |||||||||||
| 設備投資 | (16) | (15) | |||||||||
| 企業の買収(受け手)、現金相殺金額差し引き後の金額 | (596) | (151) | |||||||||
| 他 | (6) | 2 | |||||||||
| 投資活動によるキャッシュフローの純流出 | (618) | (164) | |||||||||
| 財務活動からのキャッシュ・フロー: | |||||||||||
| 普通株式625,000株はBEMAP Master Fund LTD（「BEMAP」）、Mission Pure Alpha LP（「Mission」）、Monashee Pure Alpha SPV I LP（「Pure Alpha」）およびBlackstone CSP-MST FMAP Fund（「FMAP」）によって共同で保有されており、これらのファンドはMonashee Investment Management, LLC（「Monashee Management」）によって管理されています。Jeff Mullerは、Monashee ManagementのCCOであり、Monashee Managementに投票権と投資管理権を持っており、これらの株式の有益所有者であると見なされる可能性があります。しかしながら、Muller氏はこれらの団体が保有する株式の有益所有権を否認しています。これらの団体およびMuller氏のビジネスアドレスは、Boston, Massachusetts 02116の75 Park Plaza, 4th FloorにあるMonashee Investment Management, LLCのc/oであります。 | (473) | ||||||||||
| 非支配株主に対する配当 | (7) | (25) | |||||||||
| Core＆Main All Rights Reservedと記載のある文章は、機密情報であり所有情報です。 257ドル（139ドル）（48ドル）（37ドル）[015ドル] $48 Q2'24調整後EBITDA Working Capital Interest Taxes その他 Q2'24 Operating Cash Flow Operating Cash Flow Capital Structure 12 CASH FLOW ＆ BALANCE SHEEt（百万ドル）（1）調整後EBITDAは、非GAAPの財務指標です。その最も近いGAAP数値との調整については、プレゼンテーションの付録を参照してください。 （2）IRSとその他の州および地方税務当局への運用キャッシュ税金を表します。財務キャッシュアウトフローとして配当権保有者に分配された税負担の部分を含みません。 （3）Term SOFR（「Term SOFR」）の付加金利（マージン）は、借入能力に応じて125〜175ベーシスポイントの範囲です。 （4）ネット債務レバレッジは、最後の12か月間の調整後EBITDAで除算された粗集約債務から現金および現金同等物を差し引いたものであり、非GAAPの財務指標です。その最も近いGAAP数値との調整については、プレゼンテーションの付録を参照してください。 （5）買収の効果は考慮されていません。 （6）名目額は2026年7月27日の楽器満期までに7,000万ドルに減少します。 （7）名目額は2028年7月27日の楽器満期までに1,500万ドルに増加します。施設満期利息率2024年7月28日現在の上位ABLクレジット施設2029年2月9日S + 125（3）$ 2502028年6月27日現在の上位期限ローン20282028年7月27日S + 200 1,455期限付き期間2023年2月9日S + 225 747総额2,452純債務レバレッジ（4）（6） 2.7倍総流動性999利率スワップ条項の要約スワップ＃1スワップ＃2Term SOFRスワップレート 0.693％ 3.913％名目額800（6） 750（7）期間2026年7月27日2028年7月27日（1）（2） | （11） | (5) | |||||||||
| 605 | 235 | ||||||||||
| (785) | (120) | ||||||||||
| 長期債務の発行 | 750 | We are vigorously defending ourselves against these lawsuits. Given the uncertainty of litigation and the legal standards that must be met for, among other things, class certification and success on the merits, we cannot estimate the reasonably possible loss or range of loss that may result from these actions. | |||||||||
| 新規買の長期債務償還 | （11） | （8） | |||||||||
| 債務発行費用 | (14) | We are vigorously defending ourselves against these lawsuits. Given the uncertainty of litigation and the legal standards that must be met for, among other things, class certification and success on the merits, we cannot estimate the reasonably possible loss or range of loss that may result from these actions. | |||||||||
| 他 | (2) | 1 | |||||||||
| 財務活動による純現金提供（使用） | 504 | （395） | |||||||||
| 現金及び現金同等物の増加（減少）額 | 12 | (157) | |||||||||
| 期首の現金及び現金同等物 | 1 | 177 | |||||||||
| 期末の現金及び現金同等物 | $ | 13 | $ | 20 | |||||||
| $ | 95 | $ | 59 | ||||||||
| 支払われた税金 | 84 | 61 | |||||||||
| （金額単位：百万ドル） | 終了した三ヶ月間 | 6ヶ月間 | |||||||||||||||||||||
| 2024年7月28日 | 2023年7月30日 | 2024年7月28日 | 2023年7月30日 | ||||||||||||||||||||
| $ | 119 | $ | 110 | $ | $ | 196 | |||||||||||||||||
| 7 | 54 | 13 | 101 | ||||||||||||||||||||
| 当期純利益 | 126 | 164 | 227 | 297 | |||||||||||||||||||
減価償却費及び無形資産償却費 | 47 | 37 | 91 | 73 | |||||||||||||||||||
| 所得税引当金 | 42 | 40 | 75 | 71 | |||||||||||||||||||
| 利子費用 | 36 | 22件 | 70 | 39 | |||||||||||||||||||
| EBITDA | $ | 251 | $ | 263 | $ | 463 | $ | 480 | |||||||||||||||
| 株式報酬 | 4 | 3 | 7 | 5 | |||||||||||||||||||
| 2 | 3 | 4 | 3 | ||||||||||||||||||||
| We are vigorously defending ourselves against these lawsuits. Given the uncertainty of litigation and the legal standards that must be met for, among other things, class certification and success on the merits, we cannot estimate the reasonably possible loss or range of loss that may result from these actions. | 1 | We are vigorously defending ourselves against these lawsuits. Given the uncertainty of litigation and the legal standards that must be met for, among other things, class certification and success on the merits, we cannot estimate the reasonably possible loss or range of loss that may result from these actions. | 2 | ||||||||||||||||||||
| 調整後のEBITDA | $ | 257 | $ | 270 | $ | 474 | $ | 490 | |||||||||||||||
| （金額単位：百万ドル） | 期間：12ヶ月 | |||||||||||||
| 2024年7月28日 | 2023年7月30日 | |||||||||||||
| $ | 389 | $ | 361 | |||||||||||
| 72 | 198 | |||||||||||||
| 当期純利益 | 461 | 559 | ||||||||||||
減価償却費及び無形資産償却費 | 167 | 146 | ||||||||||||
| 所得税引当金 | 132 | 131 | ||||||||||||
| 利子費用 | 112 | 75 | ||||||||||||
| EBITDA | $ | 872 | $ | 911 | ||||||||||
| 株式報酬 | 12 | 9 | ||||||||||||
| 7 | 6 | |||||||||||||
| 3 | 3 | |||||||||||||
| 調整後のEBITDA | $ | 894 | $ | 929 | ||||||||||
| （金額単位：百万ドル） | 2024年3月31日現在の | |||||||||||||
| 2024年7月28日 | 2023年7月30日 | |||||||||||||
| $ | 250 | $ | 115 | |||||||||||
| 1,455 | 1,470 | |||||||||||||
| 747 | We are vigorously defending ourselves against these lawsuits. Given the uncertainty of litigation and the legal standards that must be met for, among other things, class certification and success on the merits, we cannot estimate the reasonably possible loss or range of loss that may result from these actions. | |||||||||||||
総負債 | $ | 2,452 | $ | 1,585 | ||||||||||
| (13) | 普通株式937,500株はWoodline Master Fund LPが保有しています。Woodline Partners LPは、Woodline Master Fund LPの投資マネージャーであり、これらの株式の有益所有者であると見なされる可能性があります。ただし、Woodline Partners LPはこれらの株式の有益所有権を否定しています。ファンドの住所は、San Francisco, CA 94111の4 Embarcadero Center, Suite 3450にあります。 | |||||||||||||
純負債 | $ | 2,439 | $ | 1,565 | ||||||||||
| 894 | 929 | |||||||||||||
| 2.7x | 1.7x | |||||||||||||