エキシビション 99.2

営業および財務のレビューと見通し

未監査の暫定連結に関連して 財務諸表

2023年12月31日に終了した6か月間と 2022

このレポートでは、ここで使われているように、そしてそうでない限り 文脈からすると、「カラースター」、「会社」、「私たち」、「私たち」、「私たち」、「私たち」という用語はそうではありません カラースター・テクノロジー株式会社、その子会社、その他の連結事業体の合併事業を指します。「ドル」への言及 と「$」は、米国の合法通貨である米ドルを表します。「SEC」への言及は証券を指します と取引委員会。

次の考察と分析を読んでください 未監査の要約連結財務諸表と併せて、当社の財政状態と経営成績について フォーム6-kのこのレポートの他の場所に含まれている関連メモ、および当社の財政状態と業績についての議論と分析を含む 証券取引所に提出された2023年6月30日までの会計年度のフォーム20-Fの年次報告書に含まれる事業の 2023年11月14日のコミッション（「2023フォーム20-F」）。この議論には、以下に基づく将来の見通しに関する記述が含まれる場合があります リスクと不確実性を伴う現在の期待。私たちの実際の結果は、これらの将来の見通しで予想されるものと大きく異なる可能性があります フォーム6-kのこのレポートの他の部分で特定されたものや、2023年に記載されたものを含む、さまざまな要因の結果としての声明 「項目1A」の下のフォーム20-Fです。リスク要因」または2023フォーム20-Fの他の部分では。

業務結果

次の説明の表は、要約しています 示された期間の当社の連結営業報告書です。この情報は、未監査の要約と合わせて読むべきです 連結財務諸表は、このプレスリリースの他の部分に含まれています。どの期間の経営成績も必ずしも指標ではありません 将来のどの期間にも予想される結果について。

2023年12月31日に終了した6か月間 2022年12月31日との比較

収入。 終了した6か月間 2023年12月31日、私たちは約110万ドルの収益を上げました。そのうち約100万ドルはコンサートの売上と エンターテイメントイベントのチケットと建設管理コンサルティングサービスからの10万ドル。コンサートやスポーツをいくつか企画しました 2023年12月31日に終了した6か月間のイベント。また、9月には建設管理コンサルティングサービスを開始します 2023。2022年12月31日に終了した6か月間、収益はありませんでした。

収益コスト。私たちのコンサートと エンターテイメントイベントの売上費用は約80万ドル、そのうち約80万ドルはコンサートの売上費用です とエンターテイメントイベントのチケットと、12月に終了した6か月間の建設管理コンサルティングサービスの費用から14,000ドル 31、2023年。この増加は主に、コンサートやイベントの主催者への支払いと、それに起因する給与費用によるものです 建設管理コンサルティングサービス。2022年12月31日に終了した6か月間、収益費用はありませんでした。

売上総利益。私たちは総利益を上げました 6年間のコンサートやエンターテイメントイベント、建設管理コンサルティングサービスに約30万ドルが費やされました 2023年12月31日に終了した月です。2022年12月31日に終了した6か月間、総利益はありませんでした。

販売費、一般管理費。 販売費、一般管理費は、主に広告宣伝費、マーケティング費、オフィス賃料と経費、減価償却費で構成されています 経費、当社の事業活動を管理するスタッフやサポート担当者に関連する費用、および第三者に支払われる専門職費。 2023年12月31日に終了した6か月間の販売、一般、および管理費は約360万ドルでした 2022年12月31日に終了した6か月間で約990万ドルになり、約630万ドル減少しました。

減少は主に、おおよその理由によるものです 広告費の480万ドルの減少、当社の無形資産の償却費の約90万ドルの減少、約 専門家費を30万ドル削減し、事務およびその他の一般管理費を約30万ドル削減しました 費用。

予想信用損失引当金。 プロビジョニング 2023年12月31日および2022年に終了した6か月間の予想信用損失は、それぞれ約1,580万ドルと190万ドルでした。 この増加は主に、高齢者の予想信用損失費用引当金が約1,390万ドル増加したことによるものです オンラインコンサートと、コンサートと交渉中のライブコンサートをキャンセルしたときの売掛金 返金の可能性についてはベンダー。

研究開発費用。研究 そして開発費は、オンラインプラットフォームの開発に関連する費用で構成されています。2023年12月31日に終了した6か月間で そして2022年、私たちはColor Worldアプリの拡張現実機能の開発と保守に約0万ドルと10万ドルを費やしました 私たちのオンライン教育アカデミーアプリ、内部ではそれぞれカラーワールド。

株式報酬費用。株式 2023年12月31日に終了した6か月間の報酬費用は、約30万ドルでしたが、約220万ドルでした 2022年12月31日に終了した6か月間です。この増加は主に、コンサルティングサービスプロバイダーに発行した株式によるものです 2023年12月31日に終了した6か月間に権利が確定しました。

事業からの損失。 私たちが被りました 2023年12月31日および2022年12月31日に終了した6か月間の営業損失は約2,130万ドル、約1,220万ドルの営業損失です。 それぞれ。約920万ドルの損失の増加は、主に前述の理由によるものです。

その他の収益（費用）の合計、純額。私たちの その他の収益（費用）の合計（純額）は、その他の収入、利息収入、および財務費用で構成されます。その他の収益の合計は、 2023年12月31日、2022年12月31日に終了した6か月間のその他の費用は、それぞれ約20万ドル、その他の費用（純額）は約2,000ドルです。 この変更は主に、3つのコンサートの権利を取得した際に、他のコンサート主催者に3つのコンサートの協力権を売却したことによるものです コンサートの協力でしたが、約束した時間内にイベントを開催することができませんでした。増加は増加によって相殺されました に関連して約72,000ドルの債務発行費用と約43,000ドルの支払利息の償却 2023年7月に発行した転換社債です。

所得税の引当金。 私たちはしました 2023年12月31日および2022年12月31日に終了した6か月間は、営業損失があったため、所得税費用は発生しませんでした。

純損失。 純損失を被りました 2023年12月31日に終了した6か月間の純損失は約1,210万ドルでしたが、2023年12月31日に終了した6か月間の純損失は約1,220万ドルでした 2022年12月31日に終了した6か月間です。この変更は、上で説明した変更が組み合わさった結果です。

流動性と資本資源

2023年12月31日現在、私たちには現金と現金がありました 米国と中華人民共和国（PRC）の連結子会社が保有していた30万ドル相当の金額。

流動性を評価する際、私たちは監視と分析を行います 私たちの手持ち現金、営業および資本支出コミットメント。私たちの流動性ニーズは、運転資金の要件を満たすことです。 営業費用と資本支出義務。

私たちはコンサートやエンターテイメントイベントを行っています。 オンラインエンターテインメントのパフォーマンスと建設管理のコンサルティングサービス。私たちの事業は資本集約的で、エクイティファイナンスです は、当社の運転資金要件と資本支出の資金調達に利用されています。私たちの運転資本は約290万ドルでした 2023年6月30日時点では約1,070万ドルでしたが、2023年12月31日現在です。

さらに、私たちは数回の借金を完済しました とエクイティ・ファイナンスを行い、転換社債から100万ドル、私募から約140万ドルの純収入を受け取りました 2023年12月31日に終了した6か月間のプレースメントサービス。

2023年5月から8月にかけて、私たちは契約を結びました 2023年5月から2024年2月に行われるコンサートやその他のエンターテイメントイベントについて。私たちは現在収益を上げています これらのイベントから、そしてこれらのイベントから収益を生み出すことが期待されています。通常通りに十分なキャッシュフローを生み出すことができない場合 将来の支払い義務を支払うための12か月の運用サイクル。業務の縮小または中止を求められる場合があります。 経営陣は、私たちの運転資金を支えるための追加のエクイティファイナンスを取得することで、継続的な企業リスクを軽減しようとしています。 2023年7月11日に最近完了した100万ドルの転換社債融資取引と私募の募集を含みます 2023年11月と12月には約140万ドルでした。しかし、経営陣が彼らの分野で成功するという保証はありません 将来の計画。未監査の要約連結財務諸表には、結果から生じる可能性のある調整は含まれていません この不確実性について。

次の表は、当社の純現金に関する概要情報を示しています このレポートに示されている財務諸表期間のフロー：

流動性に対する主な需要は仕事です 資本と一般的な企業目的。

営業活動

営業活動に使用された純現金の合計 2023年12月31日に終了した6か月間で約250万ドル。これは主に約2,110万ドルの純損失によるものです および純損失を、約1,580万ドルの引当金の営業活動に使用された純現金と調整するための非現金調整 予想される信用損失については、約220万ドルの株式報酬費用、約7,000ドルの減価償却費用、約 180万ドルの償却費用、約72,000ドルの債務発行費用の償却、約4万ドルの償却 使用権資産の。営業資産と負債の変化による純現金は純現金流出につながりました。これは主に その後、信用損失引当金として留保された約1180万ドルのその他の売掛金の増加について。その ライブコンサート制作のサービス料を前払いしたため、純現金流出は約940万ドルの前払いの増加によって相殺されました。 そして、給与と受領資本が増えたため、その他の買掛金と未払負債が約110万ドル増加しました 期間中の潜在的な私募のための事前拠出、および約3,000ドルのリース負債の増加 未払いのリース負債が原因です。

営業活動に使用された純現金の合計 2022年12月31日に終了した6か月間で約640万ドル。これは主に約1,220万ドルの純損失によるものです および純損失を約190万ドルの引当金の営業活動に使用された純現金と調整するための非現金調整 貸倒引口座の場合、約30万ドルの株式報酬費用、約7,000ドルの減価償却費、および約 270万ドルの償却費用。営業資産と負債の変化による純現金は、純現金の流出につながりました。 主に、ライブコンサート制作のサービス料を前払いしたため、約520万ドルの前払い金が増えました。 期間中にオンデマンドコンテンツベンダーにロイヤリティ料を支払ったため、買掛金が約50万ドル減少しました。 その他の買掛金と未払負債の約20万ドルの減少。純現金流出は減少によって相殺されました 約680万ドルのその他の売掛金。

資金調達活動

財務活動によって提供された純現金の合計 2023年12月31日に終了した6か月間の約250万ドルは、募集費用を差し引いた普通株式の売却によるもので、 私募による約140万ドル、転換社債からの収入、負債発行費用を差し引いたもの、 100万ドル、および特定の営業費用の支払いに関連当事者からの約20万ドルの借入金。

財務活動によって提供された純現金の合計 2022年12月31日に終了した6か月間で約680万ドル、これは約1.5ドルの普通株式の売却によるものでした 当社の私募募による100万ドル、募集費用を差し引いたユニットの売却、約500万ドルと借入金 当社の関連会社から、特定の営業費用の支払いに約30万ドルが支払われます。

未監査の財務情報に関する声明

上記の未監査の財務情報は調整される場合があります それは会社の年末財務諸表の監査作業が行われるときに特定される可能性があり、重大な結果になる可能性があります この未監査の財務情報との違い。