カナダグースホールディングス株式会社

要約連結中間財務諸表

終了した第1四半期現在と

2024年6月30日と2023年7月2日

(未監査)

要約された連結中間損失計算書

(未監査)

（単位：百万カナダドル、1株あたりの金額を除く）

要約連結中間財務諸表に付随する注記は、これらの財務諸表の不可欠な部分です。

包括損失の要約連結中間報告書

(未監査)

（単位：百万カナダドル、1株あたりの金額を除く）

要約連結中間財務諸表に付随する注記は、これらの財務諸表の不可欠な部分です。

要約連結中間財政状態計算書

(未監査)

(数百万カナダドル)

要約連結中間財務諸表に付随する注記は、これらの財務諸表の不可欠な部分です。

要約連結株主資本変動中間計算書

(未監査)

(数百万カナダドル)

要約連結中間財務諸表に付随する注記は、これらの財務諸表の不可欠な部分です。

要約連結中間キャッシュフロー計算書

(未監査)

(数百万カナダドル)

						第1四半期が終了しました
			メモ			6月30日 2024			7月2日 2023
						$			$
営業活動
純損失						(74.0)			(85.0)
現金に影響しない商品:
減価償却と償却						32.7			29.2
所得税の回収						(26.1)			(29.2)
支払利息			10			11.8			7.4
為替差益						(1.9)			(4.7)
資産処分利益						—			(0.1)
株式ベースの支払い			12			2.2			2.5
プットオプションの再測定			14			2.1			8.1
偶発的考慮事項の再測定			14			(10.7)			(1.0)
						(63.9)			(72.8)
現金以外の営業項目の変更			16			(63.1)			(98.9)
支払った所得税						(5.4)			(30.1)
利息が支払われました						(10.5)			(7.5)
営業活動に使用された純現金						(142.9)			(209.3)
投資活動
不動産、プラント、設備の購入						(2.2)			(5.2)
無形資産への投資						—			(0.2)
使用権資産の初期直接費用			7			(0.1)			(0.3)
投資活動に使用された純現金						(2.3)			(5.7)
資金調達活動
中国本土の施設借入			10			16.6			12.6
日本施設借入金			10			10.8			8.3
タームローンの返済			10			(1.0)			(1.0)
リボルビング施設の借り入れ			10			54.3			—
財務活動の取引費用			10			(0.2)			—
普通コースの発行者は、下位議決権株式の入札買い			11			—			(27.5)
リース負債の元本支払い			7			(20.8)			(13.4)
財務活動からの（使用された）純現金						59.7			(21.0)
外貨為替レートの変動が現金に与える影響						2.5			(2.5)
現金の減少						(83.0)			(238.5)
現金、期初						144.9			286.5
現金、期末						61.9			48.0

要約連結中間財務諸表に付随する注記は、これらの財務諸表の不可欠な部分です。

メモ 1.会社

組織

Canada Goose Holdings Inc. とその子会社（以下「当社」）は、男性、女性、若者、子供、赤ちゃん向けの高性能高級アパレルをデザイン、製造、販売しています。同社の製品には、秋、冬、春向けのさまざまなスタイルの厚手のダウンジャケットや軽量ダウンジャケット、レインジャケット、エブリデイジャケット、フリース、ベスト、アパレル、靴、アクセサリーなどがあります。会社の本社は、カナダのトロント市クィーンズキーイースト100番地、M5E 1V3にあります。要約された連結中間財務諸表（「中間財務諸表」）のこれらの注記全体で「Canada Goose」、「私たち」、「私たち」、「私たち」という用語が使用されているのは、会社を指します。

Canada Gooseは、トロント証券取引所とニューヨーク証券取引所に「GOOS」というトレードシンボルで上場している公開企業です。当社の主要株主は、Bain Capital LPおよびその関連会社（「Bain Capital」）、および当社の会長兼最高経営責任者が間接的に管理する事業体であるDTR LLC（「DTR」）が助言する投資ファンドです。主要株主は、2024年6月30日現在の発行済株式総数の52.7％、または発行済議決権株式総数の合計議決権の91.8％に相当する複数の議決権株式を保有しています。公開市場で取引される下位議決権株式は、2024年6月30日現在の発行済株式総数の47.3％、または発行済議決権株式総数の合計議決権の8.2％を占めています。

コンプライアンスステートメント

中間財務諸表は、国際会計基準審議会（「IASB」）が発行した国際会計基準（「IAS」）34、中間財務報告に従って作成されています。中間財務諸表を理解する上で重要と考えられ、通常、IASbが発行する国際財務報告基準（「IFRS」）に従って作成された監査済み年次連結財務諸表に含まれる特定の情報は、これらの注記には記載されていません。これらの中間財務諸表は、2024年3月31日に終了した年度の当社の監査済み年次連結財務諸表と併せて読む必要があります。

中間財務諸表は、2024年7月31日の当社の取締役会の決議に従って発行が承認されました。

会計年度

会社の会計年度は52週間または53週間の報告サイクルで、会計年度は3月31日に最も近い日曜日に終了します。各会計四半期は、52週間の会計年度で13週間です。2025会計年度は52週間の会計年度です。

事業セグメント

当社は、事業を消費者向け（「DTC」）、卸売り、その他の3つの営業および報告対象セグメントに分類しています。DTCセグメントは、現在米国とカナダで利用可能なリコマースプラットフォームCanada Goose Generationsや、高級ショッピング街にある当社所有の小売店など、さまざまな市場で利用可能な国固有の電子商取引プラットフォームを通じた販売で構成されています。

卸売セグメントは、市場全体の独占権を持つパートナーである小売業者と国際流通業者、および旅行小売店を組み合わせて行われる販売で構成されます。

その他のセグメントには、従業員への売上、友人や家族への販売、Paola Confectii事業の結果など、会社のDTCセグメントや卸売セグメントとは関係のない収益と費用が含まれます。

季節性

当社の事業は季節限定で、これまで、卸売収益と営業利益のかなりの部分を会計年度の第2四半期と第3四半期に、DTCの収益と営業利益のかなりの部分を会計年度の第3四半期と第4四半期に実現してきました。したがって、これらの期間の収益が予想を下回ると、当社の年間業績に悪影響を及ぼす可能性があります。

営業活動によるキャッシュフローは通常、会計年度の第3四半期と第4四半期に最も高くなります。これは、DTCセグメントからの収益と、今年初めの卸売収益からの売掛金の回収によるものです。運転資金要件は通常、在庫が増えるにつれて増加します。借入金は過去に第1四半期と第2四半期に増加し、会計年度の第3四半期に返済されました。

メモ 2.重要な会計方針情報

プレゼンテーションの基礎

2024年3月31日に終了した年度の当社の監査済み年次財務諸表に開示されている会計方針と重要な会計上の見積もりおよび判断は、以下に記載されている場合を除き、これらの中間財務諸表の作成に一貫して適用されています。中間財務諸表は、会社の機能通貨および表示通貨であるカナダドルで表示されます。

2024年3月31日現在、当社は、各事業セグメントの財務実績に関するより関連性の高い情報を提供するために、特定の販売費および管理費（「販管費」）の営業セグメント間の配分基準を修正しました。再分類は、比較年度の純利益、1株当たり利益、または連結財政状態計算書には影響しませんでした。比較数値は、今年のプレゼンテーションに合わせて再分類されました。

統合の原則

中間財務諸表には、当社とその子会社の勘定科目、および当社が管理する投資が含まれます。会社間取引と残高はすべて削除されました。

規格は発行されていますが、まだ採用されていません

既存のIFRS基準に対する特定の新しい基準、改正、および解釈が公開されていますが、まだ有効ではなく、当社では早期に採用されていません。経営陣は、宣言の発効日から始まる最初の期間に、宣言が会社の会計方針に採用されることを期待しています。

発行され採用された規格

2020年1月、IASbは、財政状態計算書における負債の表示要件を明確にするために、IAS 1「財務諸表の表示」の改正を発表しました。範囲限定修正は、財政状態計算書における負債の表示にのみ影響し、その承認の金額や時期には影響しませんでした。改正により、流動負債と非流動負債の分類は、報告期間の終了時に存在する権利に基づいていることが明確になり、分類は、企業が負債の決済を延期する権利を行使するかどうかについての期待の影響を受けないことが明記されました。また、決済とは現金、株式商品、その他の資産またはサービスの相手方への譲渡を指すことを明確にするために、「決済」の定義も導入しました。2022年10月31日、IASBは契約付きの非流動負債（IAS 1の改正）を発行しました。これらの改正では、報告日以降に遵守すべき契約は、報告日の流動債務または非流動債務の分類に影響しないと明記されています。これらの修正は、2024年1月1日以降に開始する年次報告期間に有効です。

改正の採択は、IAS 8「会計方針」、「会計上の見積もりの変更と誤り」（「IAS 8"）に基づく会計方針の変更として認識されました。当社は、2024年4月1日付けの財政状態計算書における負債の表示に関する既存の会計方針を修正しました。会社は改正の影響を評価し、採択日時点で2300万ドルの負債を特定しました。これらの負債は、修正により長期負債として分類できなくなった保証に関する条項で長期負債として認識されました。その結果、この残高は財政状態計算書の引当金欄の流動負債に再分類されました。

IAS 8に従い、会計方針の変更には遡及適用が必要で、比較財務情報は財政状態計算書に再記載されました。その結果、2023年7月2日と2024年3月31日の長期引当金から現在の引当金にそれぞれ2,140万ドルと2300万ドルが再分類されました。

2023年5月、IASBは国際税制改革、第2の柱となるモデル規則、IAS 12の改正、所得税（「改正」）を発表しました。改正により、当社は、経済協力開発機構（「OECD」）の第2の柱となる国際税制改革から生じる繰延税金資産および負債の認識および開示要件から除外されます。

当社はOECDの第2の柱規則の範囲内です。これらの規則に基づき、Canada Goose Holdings Inc.（Canada Goose Inc. の親会社）は通常、設立管轄区域で同様の法律が施行されていない限り、15％未満の実効税率（カナダの第2の規則に従って決定）で課税される子会社の利益に対する追加税をカナダで支払う必要があります。2024年6月20日、カナダで第二の柱となる法律が制定されました。これらの規則は、2024年4月1日から当社に適用されます。

第二の柱となる所得税の潜在的なリスクの評価が行われました。この評価に基づいて、当社はこの新しい規制から生じる重大な税務上の影響は見積もっていません。当社は、事業を展開する管轄区域における法的措置を引き続き監視し、この評価を改善しています。

2024年6月20日、カナダでは、普通科目発行者が下位議決権株式を入札して購入することに対する税金が制定されました。この規則は、2024年1月1日以降に行われる取引に関するものです。2024年6月30日に終了した第1四半期には、買戻しはありませんでした。しかし、2024会計年度中に行われた買戻しにより、通常コースの発行者による下位議決権株式の入札購入に対する60万ドルの税金が、2024年6月30日までの第1四半期に記録され、利益剰余金に計上されました。

注 3.セグメント情報

当社には、DTC、卸売、その他の3つの報告対象事業セグメントがあります。当社は、報告対象となる各事業セグメントの業績を、収益とセグメント営業損失に基づいて測定します。これは、当社の最高経営意思決定者である会長兼最高経営責任者が事業セグメントの業績を評価するために利用する利益指標です。2024年6月30日と2023年7月2日に終了した第1四半期の当社の収益に 10% 以上貢献した顧客は一人もいませんでした。

2024年3月31日現在、その他のセグメントの業績指標は、企業の一般管理費を除外するように改訂されました。これらの費用は、当社の連結営業利益との調整項目として提示されました。このセグメント報告の変更は、その他のセグメントの財務実績についての理解を深めるために行われました。

企業経費には、DTC、卸売り、その他のセグメントでは発生しない費用が含まれます。これには、すべてのセグメントでブランド認知度を高めるためのマーケティング費用、製造事業を支援するための管理間接費、その他の企業費用、および特にセグメント事業に関連しない為替差損益が含まれます。比較数値は、今年のプレゼンテーションに合わせて再分類されました。

次の表は、当社の報告対象事業セグメントの主要な業績情報を示しています。

次の表は、当社の報告可能なセグメント営業損失合計と税引前損失を照合したものです。

次の表は、各報告対象事業セグメントの販管費の減価償却費と企業経費に含まれる減価償却費をまとめたものです。

			第1四半期が終了しました
			6月30日 2024			7月2日 2023
			$			$
減価償却費および償却費
など			24.7			22.1
卸売			1.0			1.0
その他			0.3			—
セグメントの減価償却費の合計			26.0			23.1
企業経費			4.0			3.5
減価償却費と償却費の合計			30.0			26.6

地理情報

当社は、顧客の所在地に基づいて収益の地理的位置を決定します。

1.グレーターチャイナは、中国本土、香港、マカオ、台湾で構成されます。

2.EMEAはヨーロッパ、中東、アフリカ、ラテンアメリカで構成されています。

会社の非流動資産、非金融資産（不動産、プラントおよび設備、無形資産、使用権資産を含む）は、地理的に次のように位置しています。

1.グレーターチャイナは、中国本土、香港、マカオ、台湾で構成されます。

2.EMEAはヨーロッパ、中東、アフリカ、ラテンアメリカで構成されています。

注 4.一株当たりの利益

次の表は、基本および希薄化後の1株当たり利益の計算の詳細を示しています。

1. ストックオプションの行使時に発行可能な下位議決権株式を含めることで1株当たりの損失が減少する場合、希薄化剤として扱われません。2024年6月30日までの第1四半期では、希薄化防止効果があったため、希薄化の可能性のある株式1,138,989株が希薄化後の1株当たり損失の計算から除外されました（2023年7月2日に終了した第1四半期-788,450株）。

注 5.売掛金

注 6.インベントリ

陳腐化、損傷、または販売率の低下により在庫原価が回収不可能であると推定された場合、在庫は正味実現可能額まで減価償却されます。

陳腐化に関する規定の内訳は次のとおりです。

売上原価に請求される金額は次のとおりです。

注 7.リース

使用権資産

次の表は、会社の利用権資産の費用と減価償却累計額の推移を示しています。

リース負債

次の表は、会社のリース負債の変動を示しています。

リース負債は、次のように流動負債と非流動負債に分類されます。

2024年6月30日までの第1四半期では、310万ドルのリース料がリース負債の測定に含まれていませんでした（2023年7月2日に終了した第1四半期はそれぞれ280万ドル）。これらの残高の大部分は、家賃の優遇措置を差し引いた短期リースと変動賃料の支払いに関連しており、発生時に支出されます。

注 8.買掛金と未払負債

買掛金勘定と未払負債は以下のとおりです。

注 9.規定

当社は、2024年4月1日現在の財政状態計算書における負債の表示に関する既存の会計方針を修正し、長期負債に含まれる保証条項はもはやそのように分類できないことを確認しました。その結果、この残高は、2023年7月2日と2024年3月31日のそれぞれ2,140万ドルと2300万ドルとともに、財政状態計算書の引当金項目の流動負債に再分類されました。「注 2」を参照してください。再分類の詳細については、「重要な会計方針情報」を参照してください。

引当金は、報告日時点で存在する法的権利に基づいて、流動負債と非流動負債に分類されます。

ノート 10。借入金

借入金の修正

2024年6月28日、カナダドルの提示金利は公開されなくなりました。その結果、2024年6月30日までの第1四半期に、当社は、カナダドル建て金利のベンチマークからカナダオーバーナイト・レポ・レート平均（「CORRA」）に移行するために、リボルビング・ファシリティ（以下に定義）の修正を行いました。2024年6月30日までの第1四半期には、これ以上の借入金の修正はありませんでした。

回転施設

当社は、シニア・セキュア・アセット・ベースのリボルビング・クレジット・ファシリティ（「リボルビング・ファシリティ」）について、シンジケートと4億6,750万ドルの契約を結んでおり、ピークシーズン（6月1日～11月30日）にはコミットメントが5億1,750万ドルに増額されます。リボルビングファシリティは2028年5月15日に満期になります。リボルビング・ファシリティに基づいて支払うべき金額は、一般的な企業目的で借り入れ、返済、再借入することができます。当社は、実質的にすべての資産をリボルビング・ファシリティの担保として差し入れています。リボルビング・ファシリティには、会社の資金調達能力に影響を与える可能性のある財務契約と非財務契約が含まれています。

リボルビング・ファシリティには、カナダのプライムレート、貸し手の代替基本金利、欧州の基本金利、SOFR金利、またはEuriborレートに該当するマージンを加えた複数の金利チャージオプションがあり、利息は四半期または現在の利息期間の終わり（どちらか早い方）に支払われます。

2024年6月30日の時点で、当社のリボルビング施設の未払い額は5,430万ドルでした（2023年7月2日-0ドル、2024年3月31日-ゼロドル）。2024年6月30日の時点で、30万ドルの利息および管理手数料が未払いのままです（2023年7月2日-ゼロドル、2024年3月31日-ゼロドル）。2024年6月30日の時点で100万ドル（2023年7月2日〜110万ドル、2024年3月31日〜100万ドル）の繰延融資費用は、その他の長期負債に含まれていました。2024年6月30日までの第1四半期の時点で、当社はすべての契約を遵守していました。

2024年6月30日の時点で、当社のリボルビング・ファシリティの下で利用可能な未使用の借入能力は3億3,520万ドル（2023年7月2日〜4億290万ドル、2024年3月31日は2億370万ドル）でした。

リボルビング・クレジット・コミットメントには、2500万ドルの信用状のコミットメント（カナダドル、米ドル、ユーロ、英ポンド以外の通貨で発行された信用状の場合は500万ドルのサブコミットメント）と、2500万ドルのスウィングライン・コミットメントも含まれています。2024年6月30日の時点で、当社のリボルビング・ファシリティの下で未払いの信用状は160万ドル（2023年7月2日〜180万ドル、2024年3月31日は150万ドル）です。

タームローン

当社は、リボルビング・ファシリティと並行して分割担保ベース（「ターム・ローン」）で担保される貸し手シンジケートとシニア担保ローン契約を結んでいます。タームローンの元本総額は30000万米ドルで、四半期ごとに元本に対して75万米ドルを返済し、満期日は2027年10月7日です。さらに、タームローンの金利はSOFRで、0.11448％のタームSOFR調整を加えたもので、毎月3.50％の適用マージンが延滞して支払われます。SOFRにSOFR調整期間を加えたものが 0.75% 以上であってはなりません。

タームローンで支払うべき金額の自発的な前払いは、保険料や違約金なしでいつでも行うことができます。返済後は借り換えることはできません。2024年6月30日の時点で、当社のタームローンの未払い元本総額は28950万米ドル（2023年7月2日-29250万米ドル、2024年3月31日-2億9030万米ドル）でした。当社は、実質的にすべての資産をタームローンの担保として差し入れています。タームローンには、会社の資金調達能力に影響を与える可能性のある財務契約と非財務契約が含まれています。2024年6月30日までの第1四半期の時点で、当社はすべての契約を遵守していました。

タームローンは米ドル建てなので、会社は各貸借対照表日に未払い残高と未収利息を加えた額を再測定します。

タームローンに関する未払い額は以下の通りです：

中国本土の施設

中国本土にある当社の子会社には、総額51000万元（9,600万ドル）（「中国本土施設」）の未確約融資枠があります。ローンの各抽選期間は、1か月、3か月、6か月、または合意されたその他の期間で、12か月を超えてはなりません（延長または繰り越しを含む）。各ファシリティの金利は、3.1％、または1年間のローンプライムレートから限界金利0.5％を引いたもので、四半期ごとに支払われます。中国本土の施設で引き出された収益は、運転資金要件の支援とピークシーズンの販売に向けた在庫の積み上げに使用されます。2024年6月30日の時点で、当社には中国本土の施設に対して1,660万ドル（8,830万人民元）の未払いがありました（2023年7月2日-2240万ドル（1億2,230万人民元）、2024年3月31日-未払い額はありません）。

日本施設

当社の日本の子会社には、日本銀行協会東京銀行間取引金利の変動金利に0.30％の適用マージンを加えた総額40万円（3,400万ドル）（「ジャパンファシリティ」）の融資枠があります。ファシリティの期間は12か月で、ファシリティの抽選ごとに期間内に支払われます。ジャパンファシリティで引き出された収益は、ピークシーズンの販売に向けた在庫増強に使用されます。2024年6月30日の時点で、当社の日本施設への未払い額は1,620万ドル（19億円）（2023年7月2日-2,200万ドル（24億円）、2024年3月31日-540万ドル（6億円））でした。

短期借入金

2024年6月30日現在、当社の短期借入額は3,680万ドルです。短期借入には、中国本土の施設に支払うべき1,660万ドル（2023年7月2日〜2,240万ドル、2024年3月31日-0万ドル）、日本施設に支払うべき1,620万ドル（2023年7月2日〜2,200万ドル、2024年3月31日〜540万ドル）、400万ドル（2023年7月2日〜2024年3月31日、400万ドル）が含まれます。-400万ドル）は、タームローンの四半期ごとの元本返済の現在の部分です。短期借入金の期限はすべて今後12か月以内です。

純利息、財務、その他の費用は以下のとおりです。

1. 2024年6月30日までの第1四半期（2023年7月2日に終了した第1四半期はそれぞれ10万ドルと10万ドル未満）の中国本土施設と日本施設の純利息支出は、それぞれ10万ドル未満と10万ドル未満です。

ノート 11.株主資本

2024年6月30日に終了した第1四半期の株式資本取引

2024年度のノーマルコース発行者の入札

取締役会は、トロント証券取引所の要件に従い、2023年11月22日から2024年11月21日までに終了する12か月間に最大4,980,505株の下位議決権付き株式を購入するための通常のコース発行者入札を開始することを会社に承認しました（「2024年度のNCIB」）。購入した劣後議決権株式は取り消されます。

2024年度のnCIbに関連して、当社は自動株式購入計画（「2024年度のASPP」）も開始しました。この計画では、指定ブローカーが、当社の四半期ごとの取引ブラックアウト期間中に、指定ブローカーが2024年度のnCiBに基づく下位議決権株式を購入することができます。2024年度のASPPに基づいて行われた買戻しは、特定の購入パラメータに従って行われ、当社が2024会計年度のASPPに従って下位議決権株式の上限を取得した日、または2024会計年度のnCIbの満了日のどちらか早い方まで継続されます。

2024年6月30日に終了した第1四半期中、当社は2024会計年度のnCIBに基づく買戻しを行いませんでした。

2024会計年度のnCiBの開始以来、当社は3,586,124株の下位議決権株式を総額5,690万ドルの現金対価で購入しました。購入した3,586,124の下位議決権株式のうち、3,088,648株が2024会計年度のASPPに基づいて購入され、現金対価総額は4,960万ドルでした。

会社の発行済株式資本および発行済株式資本に影響する取引は以下のとおりです。

2023年7月2日に終了した第1四半期の株式資本取引

2023年度のノーマルコース発行者の入札

取締役会は、トロント証券取引所の要件に従い、2022年11月22日に開始し、2023年11月21日に終了した12か月間に最大5,421,685株の下位議決権付き株式を購入するための通常のコース発行者入札を開始することを会社に承認しました（「2023年度のNCIB」）。

2023会計年度のnCibに関連して、当社は自動株式購入計画（「2023年度ASPP」）も開始しました。この計画では、指定ブローカーが当社の四半期ごとの取引ブラックアウト期間中に、指定ブローカーが2023年度のnCiBに基づく下位議決権株式を購入することができます。この2023年度のASPPは、2023年度のNCIbとともに2023年11月21日に終了し、ブローカーに対する負債はプランの終了時に全額決済されました。

2023年7月2日に終了した第1四半期に、当社は1,156,959株の下位議決権株式を取り消し用に購入しました。現金対価総額は2630万ドルでした。下位議決権株式の購入金額は株式資本に計上され、残りの2370万ドルは利益剰余金に計上されました。購入した1,156,959株の下位議決権株式のうち、250,100株が2023会計年度のASPPに基づいて購入され、現金対価総額は620万ドルでした。

さらに、2023年4月2日の時点で消却対象として保有されている120万ドル相当の下位議決権株式は、2023年7月2日に終了した第1四半期に決済されました。2023会計年度のNCIbの開始以来、当社は2,309,761株の下位議決権株式を取り消し用に購入し、現金対価総額は5,420万ドルになりました。

2023年7月2日に終了した第1四半期の時点で、ASPPに基づいて当社が指定ブローカーに支払う必要がある最大額を表す負債は1,000万ドルでした。金額は拠出余金に請求されました。2023年7月2日に終了した第1四半期に続いて、当社はさらに422,544株の下位議決権株式を購入して取り消しました。これは、ASPPに基づく現金対価総額が1,000万ドルでした。

会社の発行済株式資本および発行済株式資本に影響する取引は以下のとおりです。

ノート 12。株式ベースの支払い

ストック・オプション

当社は、2017年3月21日の株式公開に先立ち、レガシー・プラン、続いてオムニバス・プランに基づいて、インセンティブ・プランに基づいて下位議決権株式を購入するためのストックオプションを発行しました。すべてのオプションは、付与時の市場価値以上の行使価格で発行され、付与日から10年後に失効します。

ストックオプション取引は次のとおりです。

制限付株式ユニット

当社は、オムニバス・プランに基づく制限付株式ユニット（「RSU」）プログラムの一環として、会社の従業員に株式を付与しています。RSUは会計上は株式商品として扱われます。既得権のあるRSUは、RSUごとに1株の下位議決権株式を発行することにより、決済時に支払われると予想しています。RSUは3年間にわたって権利を取得し、3年間は付与日の各記念日に授与されます。

RSUの取引は次のとおりです。

パフォーマンス・シェア・ユニット

2023年5月、当社はオムニバスプランに基づいてパフォーマンス・シェア・ユニット（「PSU」）プログラムを実施しました。PSUは、権利確定日の株式発行によって決済される下位議決権株式を受け取る権利を表します。PSUは授与日の3周年に授与され、特定の業績目標を達成した場合にのみ獲得されます。権利確定日にPSUごとに発行される株式は、付与されたPSU報奨の0％から200％の範囲で最小または最大の業績目標が達成されれば、増減する可能性があります。業績目標が達成された場合、当社は、これらの既得権のあるPSUには、PSUごとに1株の下位議決権株式の発行により、決済時に支払いが行われると予想しています。PSUは会計上は株式商品として扱われます。

PSUの取引は次のとおりです。

発行用に予約されている株式

2024年6月30日現在、株式インセンティブ制度の下位議決権株式は、会社の一部の従業員を対象に、最大4,171,139株まで発行用に留保されています。権利確定は、オムニバスプランのサービス、業績目標、その他の条件を満たすことを条件としています。

株式ベースの報奨の会計処理

2024年6月30日に終了した第1四半期について、当社はストックオプション、RSU、PSUの権利確定のための報酬費用として220万ドルを記録しました（2023年7月2日に終了した第1四半期は250万ドル）。株式ベースの報酬費用は販管費に含まれています。

付与日にBlack-Scholesオプション価格モデルに基づいて付与されたオプションの公正価値を測定するために使用された仮定は次のとおりです。

RSUとPSUの公正価値は、付与時の下位議決権株式の市場価値に基づいて決定されます。2024年6月30日の時点で、RSUの加重平均公正価値は18.98ドル（2023年7月2日-22.24ドル）でした。2024年6月30日の時点で、PSUの加重平均公正価値は18.98ドル（2023年7月2日-22.24ドル）でした。

ノート 13。関連当事者取引

当社は、主要株主だけでなく、取締役会のメンバーや主要な管理職が所属する組織とビジネスサービスの費用を負担して取引を随時行っています。2024年6月30日までの第1四半期に、当社は特定の株主に関連する企業から関連当事者に50万ドル（2023年7月2日に終了した第1四半期から30万ドル）の費用を負担しました。2024年6月30日時点での関連当事者への未払い残高は40万ドル（2023年7月2日-40万ドル、2024年3月31日-20万ドル）でした。

買収したBaffin Inc. 事業の元支配株主（「Baffinベンダー」）のリース施設に対するリース負債は、2024年6月30日の時点で230万ドル（2023年7月2日-290万ドル、2024年3月31日-250万ドル）でした。2024年6月30日までの第1四半期に、当社はBaffinベンダーと提携している事業体に、賃貸借負債の元本と利息を、賃貸借料の譲歩およびその他の運営費を差し引いた金額を合計40万ドル（2023年7月2日に終了した第1四半期は40万ドル）支払いました。2024年6月30日、2023年7月2日、および2024年3月31日の時点で、バフィンの事業体に支払うべき金額はありませんでした。

当社とSazaby Leagueの合弁会社（「日本合弁会社」）は、非支配株主であるSazaby Leagueに賃貸物件に関するリース負債を負っています。2024年6月30日（2023年7月2日-240万ドル、2024年3月31日-190万ドル）の時点で、リース負債は160万ドルでした。2024年6月30日までの第1四半期に、当社はリース負債、ロイヤルティ料、およびその他の運営費から合計130万ドル（2023年7月2日に終了した第1四半期は110万ドル）の元本と利息を負担しました。2024年6月30日現在のサザビーリーグに支払うべき残高は30万ドル（2023年7月2日-20万ドル、2024年3月31日-30万ドル）でした。

2024年6月30日までの第1四半期に、日本合弁会社は、サザビーリーグが完全所有する企業（2023年7月2日に終了した第1四半期-以下）に10万ドル未満の在庫を売却しました。

10万ドル以上)。2024年6月30日の時点で、日本合弁会社はこれらの企業から10万ドル未満の売掛金を認識しました（2023年7月2日-10万ドル未満、2024年3月31日-10万ドル）。

2024年3月31日に終了した年度中に発生したPaola Confectiiの企業結合に関連して、2025年11月1日までにPaola Confectii SRL（「PCMLベンダー」）の支配株主（「PCMLベンダー」）の従業員が残っていることを条件として、財務結果（「アーンアウト」）に基づいて特定の業績条件が満たされた場合、PCMLベンダーに追加金額が支払われます。2024年6月30日に終了した第1四半期に、当社は、支払いの推定額750万ドルに基づいて、アーンアウトに関連する90万ドルの報酬費用を計上しました。これらの費用は、財政状態計算書のその他の長期負債に含まれており、2024年6月30日時点でPCMLベンダーに支払うべき金額を反映しています。

2024年6月30日の時点で、PCMLベンダーの1社が支払うべきリース負債は120万ドルでした。2024年6月30日に終了した第1四半期に、当社はリース負債の元本と利息をPCMLベンダーの1社に支払いました。その金額は合計で10万ドル未満です。2024年6月30日の時点で、どのPCMLベンダーにも支払うべき金額はありませんでした。

ノート 14。金融商品と公正価値

次の表は、当社の金融商品の公正価値と公正価値の階層を示しており、償却原価で運ばれる短期的な金融商品は含まれていません。

日本合弁事業に関連して、2024年6月30日までの第1四半期に、偶発的対価の再測定により、当社は125910万円（1160万ドル、90万ドルの翻訳損失を除く）の減少を記録しました。当社は、2024年6月30日までの第1四半期にプットオプション負債を再測定した結果、24250万円（60万ドル、150万ドルの換算損失を除く）の増加を記録しました。プットオプション負債の公正価値の変動は10年間の期間の経過によるもので、条件付対価の公正価値の変動は期間の延長によって推進されました。2024年6月30日に終了した第1四半期に、当社とSazaby Leagueは合弁契約を修正し、2026年6月30日から2028年4月2日までの期間に合意された累積調整後EBIT目標に達しなかった場合に繰延条件付対価の支払い期間を延長しました。

2023年7月2日に終了した第1四半期について、当社は偶発的対価の再測定により、11020万円（260万ドル、160万ドルの翻訳損失を除いて260万ドル）の減少を記録しました。当社は、2023年7月2日に終了した第1四半期にプットオプション負債を再測定した結果、88550万円（500万ドル、310万ドルの換算損失を除く）の増加を記録しました。

ノート 15。金融リスク管理の目標と方針

会社の主なリスク管理目標は、会社の企業価値を高めるために、会社の資産とキャッシュフローを保護することです。

会社は資本管理リスク、流動性リスク、信用リスク、市場リスク、為替リスク、金利リスクにさらされています。会社の上級管理職と取締役会は、これらのリスクの管理を監督します。取締役会は、以下に要約されているこれらの各リスクを管理するための方針を検討し、合意します。

キャピタル・マネジメント

当社は、年間の営業サイクルを通じて十分な運転資金を確保し、長期的な消費者の需要を満たすために事業を拡大するための十分な財源を提供することを目的として、資本と資本構造を管理しています。会社の取締役会は、会社の資本管理を定期的に監視しています。当社は、会社の資本構成と能力の妥当性を継続的に評価し、会社の戦略、経済状況、事業のリスク特性に合わせて調整を行います。

流動性リスク

流動性リスクとは、会社が債務の期日を迎えると債務を履行できなくなるリスクです。流動性管理に対する当社のアプローチは、通常かつストレスの多い状況下で、事業運営、資本支出、債務返済、および一般的な企業目的の要件を満たすのに十分な流動性を可能な限り確保することです。流動性の主な源は、営業活動によって生み出される資金です。当社はまた、短期的な運転資金需要の資金源として、中国本土の施設、日本ファシリティ、およびリボルビング・ファシリティに依存しています。当社は、適切な資本能力を確保するために、実際のキャッシュフローと予測キャッシュフローの両方を継続的に見直しています。

次の表は、2024年6月30日現在の契約上の割引なしの将来のキャッシュフロー要件をまとめたものです。

1.利息コミットメントは、2024年6月30日現在の中国本土施設、日本ファシリティ、リボルビングファシリティ、タームローンのローン残高と支払われる金利のそれぞれ3.00％、0.48％、6.30％、8.96％に基づいて計算されます。

2024年6月30日の時点で、保証、売却申告、資産除却義務、繰延所得税負債、PCMLベンダーへのアーンアウト、プットオプション負債、および日本合弁事業に関する条件付対価を含む追加の負債がありました。これらの負債は、将来の支払いの時期と金額が不明であるため、上の表には含まれていません。

信用保証書機能

2020年4月14日、カナダグース社は1,000万ドルの保証状ファシリティを締結しました。信用保証状は最長12か月間有効で、保証期間中は額面金額に対して計算した年率 1.0% の手数料がかかります。ファシリティで発行された金額は、保証書、予備信用状、パフォーマンスボンド、カウンターギャランティ、カウンターギャランティ、カウンタースタンバイ信用状、または同様のクレジットを通じて、Canada Goose Inc. の運転資金要件の資金調達に使用されます。会社は発行された保証書から引き出された金額を直ちに発行銀行に払い戻します。2024年6月30日の時点で、当社の未払い額は750万ドルでした。

さらに、中国本土にある当社の子会社が保証状を締結し、2024年6月30日現在の未払い額は920万ドルでした。金額は、保証書、予備信用状、パフォーマンスボンド、カウンターギャランティ、カウンタースタンバイ信用状、または同様のクレジットを通じて、そのような子会社の小売事業を支援するために使用されます。

信用リスク

信用リスクとは、取引相手が金融商品または顧客契約に基づく債務を履行せず、財務上の損失につながるリスクです。

信用リスクは、特定の当事者が債務を履行できなくなる可能性から生じます。当社は、第三者の信用保険と社内のリスクを組み合わせて信用リスクを管理しています。信用保険は、第三者によって顧客に提供され、会社の顧客の信用力を継続的に監視する対象となります。保険は特定の収益をカバーしますが、特定の顧客に対する会社の総収益よりも少ない場合があります。当社は、特定の指定口座からの売掛金の最大90％の損失リスクを保証している第三者と契約を結んでいます

お客様の控除額は合計10万ドル、年間最大3,000万ドルです。2024年6月30日の時点で、合計約1,200万ドル（2023年7月2日〜2280万ドル、2024年3月31日-1480万ドル）の売掛金が保険契約の上限に従って保険をかけられていました。第三者保険を補完するものとして、当社は信用リスクを軽減するために顧客との支払い条件を定め、売掛金の信用リスクにさらされるリスクを引き続き注意深く監視しています。

CG Japan内では、特定の指定顧客の売掛金取引リスクを年間最大54,000円まで保証する第三者と契約を結んでいます。ただし、10万円を超える売掛金がある口座にのみ適用されます。2024年6月30日の時点で、合計10万ドル（290万円）未満の売掛金には、保険契約の上限が適用されます（2023年7月2日-10万ドル（40万円）未満、2024年3月31日-30万ドル（3,250万円））。

売掛金取引ファクタリングプログラム

当社のヨーロッパの子会社は、請求書の元本の100％に相当する前払い資金と引き換えに、特定の取引口座の売掛金を2000万ユーロを上限としてファクタリングすることに合意しました。2024年4月12日、この契約は終了しましたが、会社の取引売掛金に大きな影響はありませんでした。

2024年6月30日までの第1四半期に、当社は、帳簿価額が10万ドルの売掛金の売却による現金収入を受け取りましたが、これらは当社の財政状態計算書からは認識されませんでした（2023年7月2日に終了した第1四半期は40万ドル）。2024年6月30日までの第1四半期（2023年7月2日に終了した第1四半期、10万ドル未満）には手数料は発生せず、中間損失計算書の純利息、財務、その他の費用に含まれていました。2024年6月30日の時点で、会社の財政状態計算書からは認識されなくなったが、当社が引き続き処理している売掛金の未払い額はゼロドル（2023年7月2日-0ドル、2024年3月31日-60万ドル）でした。

市場リスク

市場リスクとは、市場価格の変動により、金融商品の将来のキャッシュフローの公正価値が変動するリスクです。市場価格には、外国為替リスクと金利リスクが含まれます。

外国為替リスク

営業キャッシュフローにおける外国為替リスク

会社の中間財務諸表はカナダドルで表されていますが、会社の収益、購入、費用の大部分は他の通貨、主に米ドル、ユーロ、英国ポンド、スイスフラン、中国元、香港ドル、日本円建てです。当社は、これらの通貨建ての収益、購入、および費用に関連する外国為替リスクを軽減するために、先物外国為替契約を締結しました。特定の外国為替先物契約は開始時に指定され、キャッシュフローヘッジとして計上されていました。2024年6月30日に終了した第1四半期に、当社は2025年度の営業キャッシュフローヘッジプログラムを実行しました。

すべての海外事業の収益と費用は、そのような項目が認められた日に有効な為替レートに近い外貨為替レートでカナダドルに換算されます。その結果、私たちは外貨換算損益にさらされています。ヘッジされていない限り、カナダドルに対して外貨が上昇すると、収益が増加し、営業利益と純利益にプラスの影響を与えます。一方、カナダドルに対して外貨が下落すると、逆の効果があります。

当社は、キャッシュフローヘッジとして指定されたデリバティブの公正価値における以下の未実現利益を、その他の包括損失に計上しました。

当社は、キャッシュフロー・ヘッジとして指定されたデリバティブ商品の以下の損失およびその他の包括損失による利益を、中間財務諸表の以下の場所に再分類しました。

2024年6月30日までの第1四半期では、ヘッジとして扱われなかった先物取引契約の未実現利益30万ドル（2023年7月2日に終了した第1四半期-未実現利益220万ドル）が、中間損失計算書で販管費に計上されました。

2024年6月30日時点で未払いの営業キャッシュフローに関連する外貨先物取引契約は次のとおりです。

借入金の外国為替リスク

当社は、米ドル建てのタームローンの元本および利息の支払いに関連する金利リスクおよび外貨為替リスクへのエクスポージャーの一部をヘッジするためにデリバティブ取引を行っています（「注記10」を参照）。借り入れ」)。同社はまた、タームローン借入の一部にかかる外国為替リスクを固定するために、3億6,850万ドルを売却し、取引日に測定された27,000万米ドルを受け取るという5年間の先物為替契約を締結しました。

当社は、ヘッジ商品として指定されたデリバティブ商品の未実現損失および公正価値の利益を、その他の包括損失に計上しました。

当社は、ヘッジ商品として指定されたデリバティブ商品のその他の包括損失による以下の利益を、純利息、財務、その他の費用に再分類しました。

2024年6月30日までの第1四半期について、タームローン残高の一部に関連する長期先物交換契約の公正価値における未実現利益220万ドル（2023年7月2日までの第1四半期-未実現損失560万ドル）が、中間損失計算書で純利息、財務、その他の費用として計上されました。

金利リスク

当社は、中国本土ファシリティ、ジャパンファシリティ、リボルビングファシリティ、およびタームローンの未払いの借入に対する金利変動の影響に関連する金利リスクにさらされています。現在の金利はそれぞれ 3.00%、0.48%、6.30%、8.96％です。

タームローンの金利リスクは、金利スワップヘッジによって部分的に軽減されます。当社は、固定金利を支払い、27000万米ドルの想定債務に対して変動金利を受け取るために、2025年12月31日に終了する5年間の金利スワップ契約を締結しました。スワップ契約に含まれる変動金利のベンチマーク参照金利はSOFRで、平均固定金利は1.76％です。これらのスワップ契約は、30000万米ドルのタームローンの金利を固定します。金利スワップは引き続きキャッシュフローヘッジとして指定され、計上されています。

未払いの借入金の期末残高に基づくと、2024年6月30日に終了した第1四半期に終値金利が1.00％上昇した場合、中国本土施設、日本ファシリティ、リボルビングファシリティ、ヘッジ前のタームローンの利息支出が、それぞれ10万ドル未満、10万ドル未満、10万ドルおよび100万ドル増加することになります（2023年7月2日に終了した第1四半期-未満それぞれ10万ドル、10万ドル未満、ゼロドル、100万ドル）。

2023年12月31日に終了する第3四半期まで、当社は債務ファシリティの平均残高と報告期間の平均金利を使用して債務ファシリティの金利感応度を計算していました。第3四半期に続き、2024年6月30日までの第1四半期に適用して、当社はファシリティの期末残高と期末金利を使用して債務ファシリティの金利感応度を計算しました。当社は、この変更により金利感応度に関するより関連性の高い情報が得られると考えています。当社はこの変更を見積もりの変更と認識し、将来的に開示を調整しました。

ノート 16。選択したキャッシュフロー情報

現金以外の営業項目の変更

財務活動から生じる負債と資本の変動