展示99.1

TETRA TECHNOLOGIES, INC.は、3つの油井を確保し、深海メキシコ湾のTETRA CS NEPTUNE FLUIDSプロジェクトを確保しました

そして

2024年第2四半期の財務結果を発表

第4四半期に開始予定の超大手オペレーターとのメキシコ湾での3つの深海TETRA CSネプチューンフルイドプロジェクトを手に入れました。

第2四半期の売上高1億7200万ドルは、前四半期比14%増加しました。第2四半期の当期純利益は760万ドルでした。

調整後の1株当たりの2四半期純利益は$0.07であり、非常に珍しい事項を除いた1株当たりの当期純利益は$0.06でした。

外国為替損失が110万ドルであったにもかかわらず、調整後のEBITDAは3020万ドルで32％増加しました。

調整後のフリーキャッシュフローの総額は94百万ドル、基本ビジネス調整後のフリーキャッシュフロー(1)は192百万ドル、第2四半期のオペレーティング活動によるネットキャッシュプロバイドは2480万ドルでした。

TETRAテクノロジーズ株式会社（「TETRA」または「会社」）（NYSE：TTI）は、2024年第2四半期の財務結果を発表しました。 テキサス州ウッドランズ、2024年7月31日/ PR Newswire / -

ブレイディマーフィー、TETRAの社長兼最高経営責任者は、「第2四半期において、米国内のオンショア完了活動全体の規模が低下したにもかかわらず、我々のCompletion Fluids＆Products部門の強力なパフォーマンスに支えられ、売上高14％、調整後EBITDA 32％の改善がありました。オペレーティング活動によるネットキャッシュプロバイドは2480万ドル、基本ビジネス調整後のフリーキャッシュフロー（1）は192百万ドル、Water＆Flowback Services Adjusted EBITDAマージンは560ベーシスポイント（15.2％）の順次改善、及び第四四半期後半に開始されると予想される3ウェルTETRA CS Neptune fluids deepwater Gulf of Mexicoプロジェクトの受賞を達成しました。第2四半期の結果は、外国為替損失が110万ドルあったにもかかわらず、達成されました。

2024年第2四半期の売上高は1億7200万ドルで、前年同期比で2％減少し、前四半期比で14％増加しました。1百万ドルの非再発生性の費用を含む当期純利益は、前年同期比の1820万ドル（非再発生性の費用を含む）と前四半期比の900万ドル（非再発生性の費用を含む）に対して、10百万ドルの比較対照です。

1億ドルの非再発生性の費用を含む当期純利益は、前年同期比の1820万ドル（非再発生性の費用を含む）と前四半期比の900万ドル（非再発生性の費用を含む）に対して10百万ドルです。

第2四半期のオペレーティング活動によるキャッシュフローは2480万ドルで、前年同期の2840万ドルと前四半期の1380万ドルに対してでした。アーカンソー州の臭化物およびリチウムプロジェクトへの投資を除いた基本ビジネス調整後のフリーキャッシュフローは192百万ドルであり、第2四半期の総調整後フリーキャッシュフローは177百万ドルであり、前年同期の177百万ドルと前四半期の2960万ドルのキャッシュが使用されました。第2四半期終了時の運転資本は1億2700万ドルで、前四半期末から720万ドル減少しています。　運転資本とは、現金、制限付き現金を除く流動資産から流動負債を引いたものです。ジョックガスサービス、Inc.（「Kodiak」）とStandard Lithium Ltd.（「Standard Lithium」）への投資額は、2024年6月30日時点でそれぞれ1,230万ドル、1百万ドルでした。

Completion Fluids＆Productsは、28.9％の調整後EBITDAマージンを持つ1億ドルの収益で堅調な四半期を過ごしました。海外のオフショア完了流体の活動は、第1四半期に比べて第2四半期に強く、深海プロジェクトのタイミングにより、メキシコ湾の実績に比べて数量が減少しました。 メキシコ湾は私たちの最大の深海市場の1つであるため、全体的なセグメント活動に影響を与えました。四半期の税引き前純利益は2,670万ドル（売上高の26.6％）で、第1四半期の1,980万ドル（売上高の25.6％）に対して、調整後EBITDAは2,890万ドルであり、第1四半期の2180万ドル（売上高の28.1％）に対して改善しました。

「我々は、スーパーメジャー油田・ガスオペレーターの3つの深海メキシコ湾TETRA CSネプチューン流体プロジェクトを確保したことを非常に喜んでいます。 この多井戸賞は、同社がコンプリートプログラムでTETRA CS Neptune液体を利用する第2のスーパーメジャー深海オペレーターであり、2019年第4四半期以来、深海メキシコ湾における最初のTETRA CS Neptune流体ジョブです。 その時以来、私たちは数多くの深海オペレーターとTETRA CS Neptune液体の可能性のあるパイプラインに取り組んでおり、私たちのチームの厳密な取り組みが報われました。 最初のウェルコンプリートは今年第4四半期に、残りのウェルは2025年年前半に引き継がれると予想されています。

Water＆Flowback Servicesの売上高は7200万ドルで、第1四半期から2％減少しました。わずかな売上高の減少にもかかわらず、当部門全般において自動化技術を展開することを継続するため、TETRA BlueLinx Automated Control System、TETRA SandStorm Advanced Cyclone Technology、およびTETRA Automated Drilloutシステムを含む、すべてのフェーズにおいて自動化技術の導入に焦点を当てることで、15.2％の調整後EBITDAマージンが順次改善しました。当部門の税引き前純利益は320万ドルで、第1四半期の70万ドルと比較しています。調整後EBITDAは1090万ドルで、第1四半期の370万ドルの向上です。

（1）基本ビジネス調整後フリーキャッシュフローは、TETRAのアーカンソー州臭化物およびリチウムプロジェクトへの投資を除いた調整後フリーキャッシュフローの総額です。

このプレスリリースには、米国の一般的に受け入れられている会計原則（GAAP）に従って提示されていない以下の財務指標を含む:調整後の1株当たり純利益、調整後EBITDA、および調整後EBITDAマージン（売上高の調整後EBITDA）、調整後純利益、総調整後フリーキャッシュフロー、基本ビジネス調整後フリーキャッシュフロー、純債務、純レバレッジレシオ、純資本雇用に対するリターン。これらの非GAAP財務指標と米国の直接に比較可能なGAAP財務指標との調整については、スケジュールEからJを参照してください。

第2四半期の結果およびハイライト

第2四半期の主要財務指標の概要は以下の通りです。

（1）2024年6月30日、2024年3月31日および2023年6月30日の3か月間については、アーカンソー州での臭素とリチウムのプロジェクトへの投資がそれぞれ$9.8百万、$4.1百万、および$2.3百万を含み、全体的に調整後のフリーキャッシュフローに含まれています。

戦略的イニシアチブの更新

Brady Murphy氏は、次のように述べています。「戦略的イニシアチブについて、私たちはアーカンソー州に$9.8百万の投資をし、エンジニアリングや貯水池の調査を進め、臭素プロジェクトのための電力インフラを整備する準備を始めました。この追加の分析と作業により、Evergreen Brine Unitからの臭素のための決定的な実現可能性調査が最終段階の検討に入りました。これは、オイル・ガスのオフショア完了液体および長持ちするエネルギー貯蔵市場向けのTETRA PureFlow+電解液という新しい市場機会に対応するためです。亜鉛臭化物電解液の需要は、2025年以降大幅に増加することが予想されています。私たちの生産水の脱塩は、有益な再利用のためにますます多くの顧客からの関心を集めています。以前に発表されたプロジェクトの規制許可にいくつかの遅延があったにもかかわらず、私たちはデサリナションのソリューションへの広範な業界のコミットメントを見ています。私たちはPermian Basin、South Texas、Mid-Continent、Appalachia地域の7つの異なるオペレーターとのプロプライエタリソリューションに関する機密保持契約の議論を拡大しています。時間の経過とともに、より大規模な生産設備に転換されることを期待して、2025年にさらに商用パイロットユニットが設置される予定です。」

フリーキャッシュフロー、バランスシートおよび所得税

営業活動からの現金提供は第2四半期において$24.8百万であり、アーカンソー州への投資を除く基本ビジネスの調整後フリーキャッシュフローは$19.2百万でした。アーカンソー州への$9.8百万の投資を含めた全体の調整後フリーキャッシュフローは$9.4百万でした。第2四半期末時点で、非制限キャッシュは$38百万であり、TETRAはKodiakとStandard Lithiumの保有分を合わせて$13.3百万の流動市場証券を保有していました。第2四半期末時点での流動性は、アーカンソー州の臭素プロジェクトを資金調達するための$75百万の出資遅延機能を含めて$180百万であり、流動性は、非制限キャッシュプラス当社のTerm Credit Agreementからの出資遅延機能および当社の信用協定からの調達可能額を合わせたものです。長期債務は、主に2030年1月に満期を迎えるもので、$180百万であり、純債務は$142百万でした。テトラの純負債倍率は、2024年第2四半期末時点で1.6倍でした。テトラの純資本採用利益率は、2024年第2四半期末時点で17.4%でした。

非繰り返しの費用と支出

非繰り返しのクレジット、費用および支出はスケジュールEに示されており、以下を含みます。

•過去1年間の異常な外国為替損失$1.4百万

•非現金の株式評価権利クレジット$0.4百万

投資の未実現利益（合計$46,000）は報告された利益および調整後の利益の両方に含まれています。

コンファレンスコール

TETRAは、2024年8月1日の午前10時30分（米国東部時間）にこれらの結果について会議の電話会議を開催します。電話会議用の電話番号は1-800-836-8184、ライブのオーディオWebキャストでも利用できます。会議のリプレイは、1-888-660-6345コンファレンス番号03425＃で、会議後1週間利用可能であり、アーカイブされたWebキャストは、会議の後30日間、会社のウェブサイトで利用できます。

投資家関連

詳細については、TETRA Technologies, Inc. のCFO、Elijio Serrano（281-367-1983またはeserrano@onetetra.com）までお問い合わせください。

財務諸表、スケジュール、非GAAP調整スケジュール（未監査）

スケジュールA：連結損益計算書

スケジュールB：簡易連結貸借対照表

スケジュールC：連結キャッシュフロー計算書

スケジュールD：非GAAP財務指標の使用に関する声明

スケジュールE：調整後の当期純利益の非GAAP調整

スケジュールF：調整後のEBITDAの非GAAP調整

スケジュールG：純有利子負債の非GAAP調整

スケジュールH：合計調整フリーキャッシュフローおよび基礎ビジネスの調整フリーキャッシュフローへの非GAAP調整

スケジュールI：純レバレッジレシオに対する非GAAP調整

スケジュールJ：純資本雇用に対するリターンの非GAAP調整

TETRA Technologies, Inc. は、環境に配慮したサービスおよびソリューションの開発に焦点を当てたエネルギーサービスおよびソリューション企業です。同社は、6つの大陸で事業を展開し、エネルギーサービス、産業用化学品、リチウムベンチャーを取り揃えています。石油・ガス産業向けの製品やサービスや、様々なアプリケーションに使用される塩化カルシウムを提供するだけでなく、TETRAは、化学知識、重要な鉱物資産、グローバルなインフラストラクチャーを活用して、21世紀に求められる持続可能なエネルギー需要に応える、低炭素エネルギー市場にも進出しています。詳細については、同社のウェブサイトwww.onetetra.comをご覧ください。

会社概要

このニュースリリースには、将来の事象、活動、期待または結果の不確実性を伝える「可能性がある発言」と見なされる一定の声明が含まれています。不確実な石油ガス産業の回復に関する声明、グローバルな輸送および物流の問題に関連した国際的な完了流体の顧客の遅延、見込みのあるエネルギー貯蔵プロジェクトに関連する潜在的な収益、リチウムや臭素鉱物の測定、指定および暗示された資源、Evergreen Brine Unitおよびその他のリースされた面積からのリチウムおよび臭素の抽出、それらの活動の経済性、その需要、そのような活動のタイミングおよびコスト、そのような活動からの期待される収益、利益および利益率、リチウムおよび臭素の枯渇状況または他の原因に関する同社の資源報告、実現可能性調査および経済評価の正確性、同社のビジネス活動、収益性、見込み収益、一株当たりの収益などに関する予測または予想、同社の信念、期待、計画、目標、将来のイベントおよびパフォーマンスに関する声明、および純資本雇用に対するリターンに関する非GAAP調整を含む、純資本雇用に関する声明が含まれますが、これらはすべて純粋に歴史的なものではありません。同社が示す探査鉱物資源（臭素とリチウムの）を含む資源に関して、それらのすべてが経済的価値を持つ可能性があるとは限りません。投資家は、鉱物資源に実証された経済的価値があるわけではなく、追加の探査が鉱物埋蔵量の推定につながらない可能性があることに注意が必要です。さらに、リチウムを処理することに関連する数多くの不確実性があります。したがって、当社のリソースのすべてまたは一部が経済的または法的に商業化されることができると仮定しないでください。これらの可能性がある発言は、同社がその経験および歴史的なトレンド、現在の状況、予想される将来の発展、およびそれが適切と判断する他の要因を勘案して行った一定の仮定および分析に基づいています。そのような発言は、同社のコントロールを超えるいくつかのリスクと不確実性にさらされています。Evergreen Brine Unitの潜在的な合弁事業に関する同社の開示に関しては、当事者が1つまたは複数の確定的な合意を成功裏に交渉できるかどうか、当事者間の将来の関係、Evergreen Brine Unitからのリチウムおよび臭素の成功および経済的生産能力に関する不確実性があります。投資家は、こうした声明のどれもが将来のパフォーマンスや結果を保証するものではなく、実際の結果や経過が前向きな見通しに反する場合があることに注意する必要があります。実際の結果に影響を与える可能性がある要因のいくつかについては、「リスクファクター」の項目に記載されている他、証券取引委員会に提出された10-K、10-Q、8-Kの報告書に記載されている他のリスクがあります。投資家は、前向きな声明に対して過度に依存しないようにしてください。各前向きな声明は、特定の声明の日付にのみ有効であり、同社は、法律によって要求される場合を除き、前向きな声明を更新または修正することはありません。

前向きな声明に関する警告

このニュースリリースには、将来の事象、活動、期待または結果の不確実性を伝える「可能性がある発言」と見なされる一定の声明が含まれています。不確実な石油ガス産業の回復に関する声明、グローバルな輸送および物流の問題に関連した国際的な完了流体の顧客の遅延、見込みのあるエネルギー貯蔵プロジェクトに関連する潜在的な収益、リチウムや臭素鉱物の測定、指定および暗示された資源、Evergreen Brine Unitおよびその他のリースされた面積からのリチウムおよび臭素の抽出、それらの活動の経済性、その需要、そのような活動のタイミングおよびコスト、そのような活動からの期待される収益、利益および利益率、リチウムおよび臭素の枯渇状況または他の原因に関する同社の資源報告、実現可能性調査および経済評価の正確性、同社のビジネス活動、収益性、見込み収益、一株当たりの収益などに関する予測または予想、同社の信念、期待、計画、目標、将来のイベントおよびパフォーマンス、および純資本雇用に対するリターンに関する非GAAP調整を含む、純資本雇用に関する声明が含まれますが、これらはすべて純粋に歴史的なものではありません。同社が示す探査鉱物資源（臭素とリチウムの）を含む資源に関して、それらのすべてが経済的価値を持つ可能性があるとは限りません。投資家は、鉱物資源に実証された経済的価値があるわけではなく、追加の探査が鉱物埋蔵量の推定につながらない可能性があることに注意が必要です。さらに、リチウムを処理することに関連する数多くの不確実性があります。したがって、当社のリソースのすべてまたは一部が経済的または法的に商業化されることができると仮定しないでください。この可能性がある発言は、同社がその経験および歴史的なトレンド、現在の状況、予想される将来の発展および他の要因を勘案して行った一定の仮定および分析に基づいています。そのような発言は、同社のコントロールを超えるいくつかのリスクと不確実性にさらされています。上に述べた誤認のリスク、競争からの早期退場のリスク、事業戦略に関するリスクが含まれます。Evergreen Brine Unitの潜在的な合弁事業に関する同社の開示に関しては、当事者が1つまたは複数の確定的な合意を成功裏に交渉できるかどうか、当事者間の将来の関係、Evergreen Brine Unitからのリチウムおよび臭素の成功および経済的生産能力に関する不確実性があります。投資家は、こうした声明のどれもが将来のパフォーマンスや結果を保証するものではなく、実際の結果や経過が前向きな見通しに反する場合があることに注意する必要があります。実際の結果に影響を与える可能性がある要因のいくつかについては、「リスクファクター」の項目に記載されている他、証券取引委員会に提出された10-K、10-Q、8-Kの報告書に記載されている他のリスクがあります。投資家は、前向きな声明に対して過度に依存しないようにしてください。各前向きな声明は、特定の声明の日付にのみ有効であり、同社は、法律によって要求される場合を除き、前向きな声明を更新または修正することはありません。

同社が示す探査鉱物資源（臭素とリチウムの）を含む資源に関して、それらのすべてが経済的価値を持つ可能性があるとは限りません。投資家は、鉱物資源に実証された経済的価値があるわけではなく、追加の探査が鉱物埋蔵量の推定につながらない可能性があることに注意が必要です。さらに、リチウムを処理することに関連する数多くの不確実性があります。したがって、当社のリソースのすべてまたは一部が経済的または法的に商業化されることができると仮定しないでください。

スケジュールA：連結損益計算書（未監査）

スケジュールB：要約連結貸借対照表（未検査）

スケジュールC：キャッシュフローの合算財務諸表（未監査）

スケジュールD：非GAAP財務指標に関する声明

米国GAAPに準拠して決定された財務結果に加えて、本プレスリリースには、次の非GAAP財務指標が含まれる場合があります。また、調整後の当期純利益、合併およびセグメント調整後EBITDA、セグメント調整後EBITDAの売上高に対する割合（「調整後EBITDA率」）、調整後当期純利益、総調整後フリーキャッシュフロー、基本ビジネス調整後フリーキャッシュフロー、純債務、純レバレッジ比率、および純資本雇用に対する収益率などの非GAAP財務指標が含まれている場合があります。これらの非GAAP財務指標の調整表は、それぞれの最も直接的に比較可能な米国GAAP財務指標について提供しています。 非GAAP財務指標は、米国GAAPに従って準備された財務指標の補完として考慮する必要があります。これらの指標に関する詳細は、当社の財務諸表および証券取引委員会への提出書類でより詳しく説明されています。

 

特別充当および特別貸し倒れ費用を歴史的な業績から除外することにより、経営陣は、前期にわたる当社の業績をより効果的に評価し、除外されたアイテムによって明確化されない運営トレンドを特定することができると考えています。

 

調整後当期純利益とは、当社の収益（損失）であり、非支配持分および中止処理を除外したものであり、特定の特別充当費用（または貸し倒し費用）を除外し、継続する事業に帰属する非支配持分を含むものです。経営陣は、通常の運営に含まれない支出またはクレジットを考慮せずに、財務パフォーマンスを評価するために、調整後当期純利益を補足的な財務指標として使用しています。

 

調整後当期純利益1株当たり利益とは、特定の特別充当費用（またはクレジット）を除外したテトラ株主に帰属する希薄化後当期純利益1株当たり利益を意味します。経営陣は、通常の運営から外れると考えられる支出またはクレジットを考慮せずに、当期業績を評価するための補足的な財務指標として、調整後当期純利益1株当たり利益を使用しています。

調整後EBITDAとは、税金および中止処理前の当期純利益（損失）であり、減損費用、探査および前開発費用、特定の特殊、非再発性またはその他の費用（またはクレジット）、債務繰り延べ損失、利子、減価償却費、合弁事業からの収益、および株式ベースの報酬費などの非現金項目を除くものを意味します。最も直接的に比較可能なGAAP財務指標は、税金および中止処理前の当期純利益（損失）です。探査および前開発費用は、アーカンソー州のTETRAのリチウムと臭素のプロパティーの潜在的な将来の開発を評価するために費やされた支出を表します。このような費用には、探査用の掘削および関連するエンジニアリング調査が含まれます。協業の収益は、戦略的パートナーから返済可能な探査および前開発費用の一部を表します。当社は、2024年1月から探査および前開発費用を資産化し始めたため、これらの費用は2024年1月1日以前の期間にのみ除外されます。探査および前開発費用および関連する協業の収益は、以前の期間の調整後EBITDAから除外されましたが、これらは当社の現在の事業活動に関連していなかったためです。長期インセンティブに対する調整は、前年度に関連する長期キャッシュインセンティブ報酬の評価額の累積的な調整を表します。これらの費用は、当期に関連しないため、正常な運営の範囲外であるとして調整後EBITDAから除外されています。長期インセンティブは3年間で獲得され、費用は獲得された3年間に記録されます。貸倒引当金、見込み損失控除、および固定資産屋外低下費は、当期正味純現金流から、売却収益および機器売却コストを除いた固定資産売却益からの資本支出を差し引いたものです。また、投資からTETRAへのキャッシュ分配や投資の売却から得た現金も含めます。ベースビジネスの調整後フリーキャッシュフローは、アーカンソーの臭素およびリチウムプロジェクトに対するTETRAの投資を除く、総調整後フリーキャッシュフローを意味します。経営陣は、以下の目的でこの補足的な財務指標を使用しています。

・債務の返済能力を評価する。

フリーキャッシュフロー(FCF)は、現金流量計算書から固定資産の購入、投資、および売却に関するキャッシュフローを引いた残りの現金のことを指します。ベースビジネスに関する調整後のフリーキャッシュフローは、TETRAのアーカンソーの臭素およびリチウムプロジェクトへの投資を除いた調整後フリーキャッシュフローを指します。経営陣は、この補足的な財務指標を使用して、以下のことを評価します。

・債務を返済する能力を評価する。

・会社の投資や成長の余地を評価するために

・同業他社と比較して、会社のパフォーマンスを測定するため

 

・調整後のフリーキャッシュフローの合計は、償還債務や資産の売却などの現に発生する経費を除いた、任意の支出用余剰現金フローを必ずしも意味するわけではない。

・当期純利益、長期借入金、短期借入金についての純負債はキャッシュ及びバランスシート上の限定された資産を除いたものである。TETRA社のマネジメントは、負債の減少、キャッシュ残高の増加、配当支払い、株式の自己取得、及び投資・資金調達活動の資金提供能力を測定するために、純負債を利用しています。

・Netレバレッジ比率は、手形及び保証を含む負債(割引債務、融資手数料を除く)に現金を引いた額を、調整後の過去１年間のクレジットファシリティのEBITDAで割ったものである。クレジットファシリティの調整後のEBITDAは、上に記載されている調整後のEBITDAから、投資等の特別な収入からの非現金(利益)損失、資産売却利益(損失)(含む一部の特別な収支)等を除いたものである。TETRA社は、貸し借り、負債の減少、キャッシュ残高の増加、分配支払い、及び投資・資金調達活動の資金提供能力を測定するためにこの指標を主に使用しています。

・平均的な純資本額で除いた調整後EBITによる純資本運用利益は、税金、非現金チャージ、及び非再発生的調整を除く当期純利益を利用し、現金及び現金同等物、現に発生する債務及び資産売却等を除いた必要な財務要素を考慮せずに、会社の資産価値を測定するマネジメント状況を判断するための補助的である財務指標である。

・TETRA社は、財務手段や資本構造に関係なく、資産に対して会社の財務パフォーマンスを評価するために、純資本運用利益を補助的な財務指標として利用しています。

スケジュールE:調整後の純利益の非GAAP調整表(監査されていない)

スケジュールF：調整後EBITDA（未検査の非GAAP調整）

スケジュールG：ネット債務の非GAAP調整表（未検収）

以下のネット債務の調整は、GAAPに準拠して準備された財務成績の補足資料として示されています。

スケジュールH：フリーキャッシュフローおよび基本ビジネスフリーキャッシュフローの調整の非GAAP調整表（未検収）

調整後フリーキャッシュフロー/その他のフリーキャッシュフローの合計および基本ビジネス調整後フリーキャッシュフロー（未検収）

Schedule I: Non-GAAP Reconciliation to Net Leverage Ratio （未監査）

スケジュールJ：非GAAP調整による純資本運用利益率への調整