添付ファイル19.2
取引窓口制限政策
1.目的
本政策は、マイクロソフトに関する材料および非公開情報によくアクセスするので、マイクロソフト証券の取引に関する制限を説明する。これらの制限は、マイクロソフト幹部および他の指定者に適用される。
上級指導者チーム(“SLT”)メンバーは最高経営責任者の直接部下(“SLT CEO直接部下”)であり、以下に述べる追加通知要求を遵守しなければならない。
2.概要
マイクロソフトの管理者や他の指定従業員は、一般的なインサイダー取引政策に規定されている制限ではなく、マイクロソフト証券の追加取引制限を受けている。一般的に、あなたがこのグループに属している場合、Microsoft証券は、ウィンドウを開いている間にしか取引(または贈呈)できません。このとき、あなたの取引状態は、取引を許可するように指定されていますインサイダー取引コンプライアンスツール.
3.要件
A.政策の実施
本政策は，マイクロソフト上級者と他の定期的に材料，非公開情報に接触している従業員(総称して“内部者”と呼ぶ)のマイクロソフト証券におけるすべての取引に適している.一般的に、あなたはあなたが通知を受けるので、あなたが内部者であり、この政策によって制限されていることを知るだろう。本政策における要求は，すべての従業員に適用される一般的なインサイダー取引政策の補完である。
この政策は内部者の実益が所有するマイクロソフト証券の取引に適用される。“利益所有権”は、内部者の証券に対する直接的または経済的利益に基づいている。利益所有権をもたらす可能性のあるいくつかの一般的な関係例は、限定されないが、これらに限定されない
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インサイダーは、インサイダー(“保証人”)が実益を持っている証券で権益を持つ個人や実体が本政策を遵守することを確保する責任がある。したがって、以下に言及する“内部者”は、“裏方”を含むものと捉えるべきである
B.取引窓口を開く
あなたが内部の人である場合、Open Windowの間と、あなたの身分が取引を許可するために取引されたときにMicrosoft証券を取引(または贈呈)することしかできませんインサイダー取引コンプライアンスツールそれは.しかし、Open Window中であっても、Microsoftに関する重要な非公開情報を持っていれば、Microsoft証券を取引することはできません。重大·非公開情報のより多くの情報については、一般インサイダー取引政策を参照されたい。
開放ウインドウ期間とは、マイクロソフトが四半期収益を発表した後の一定期間、すなわちマイクロソフトの最近の業務と財務業績に関するすべての重要な情報が一般に通知されたことを指す。
あなたが受け取った窓を開ける期間が始まって、あなたはいることを確認しましたインサイダー取引コンプライアンスツール取引は許されますか。
Microsoftオープンウインドウ期間の条項、オープンウインドウ期間の開始または終了の日、または指定された閉鎖期間を、マネージャーまたは財務コンサルタントを含む任意の外部第三者に開示してはなりません。あなたはインサイダー取引コンプライアンスツールであなたの状態を取引を許可するか、または取引を許可しないことを開示することができます。
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閉鎖期間内にマイクロソフトとの雇用関係を終了すれば、あなたは閉鎖期間の残り時間の制約を受けるだろう。Open Window中にMicrosoftとの雇用関係を終了すれば、あなたは次の閉鎖期間の影響を受けないだろう。しかしながら、Microsoftを離れた後に私たちのロック期間によって制限されなくても、重要で非公開の情報を知っている場合、Microsoft証券を取引すべきではありません。あなたが持っている情報が実質的であり、一般的なインサイダー取引政策の意味で公開されていない限り、この制限はずっと存在するだろう。
C.特定の場合における貿易制限の適用
1.株式奨励
内部の人が株式奨励に基づいて受け取ったマイクロソフト株に関する取引は窓口を開いている間にしかできませんインサイダー取引コンプライアンスツール取引は許されますか
2.プレゼント
マイクロソフト株の贈呈は窓口を開いている間にしかできませんインサイダー取引コンプライアンスツール取引は許されますか。
3.従業員の株購入計画
マイクロソフトの従業員株購入計画(‘ESPP’)に従っていつでもマイクロソフト株を購入することができます。しかし、あなたはウィンドウを開いている間にESPPによって購入したMicrosoft株しか販売できませんインサイダー取引コンプライアンスツール取引は許されますか
4.株式オプション
現金で実行価格と源泉徴収税金を支払い、株を持っている場合にのみ、開放窓期以外に株式オプション(“行使して保有する”と呼ぶ)を行使することができる。仲介人が協力するオプションキャッシュ行使の一部である任意の株式売却、支払オプション行権価格を生成するために必要な現金の任意の他の市場販売、または支払行権価格の任意の株式交付(適用される株式計画が許可されている場合)は、オープンウィンドウ中にしか行われない。
5.規則第10 b 5-1条の計画による取引
オープンウインドウ期間以外または閉鎖期間内にマイクロソフト株を販売するには、上記b節で規定した制限に従って販売を行う際に締結された承認された書面取引計画(“10 b 5-1計画”と呼ぶ)に基づいてのみ行われます。もっと情報を知るためには、アクセスしてくださいルール10 b 5-1取引計画ペイジ。
D.上級指導部は事前に要求を通知する
上記の要求に加えて、SLT最高経営責任者の直接部下は、マイクロソフト株や債務のオプション行使、プレゼント、購入、販売、質権を含むが、これらに限定されないCELAマイクロソフト証券取引を事前に通知しなければならない。ESPPによる購入や10 b 5-1計画による販売には適用できないが，上記C節で述べた他の場合には適用可能である
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通知は、取引の性質の簡単な説明(例えば、株式オプションの行使、購入、販売、贈与、株式質権ローンなど)、関連するマイクロソフト証券タイプ、およびインサイダー取引の提案日を含む必要がある。通知は、(@microsoft.com)に電子メールを送信するか、以下のいずれかの個人(“連絡先”)に電話する必要があります
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内部者またはその仲介人は事前通知を提供することができる
通知後、できるだけ早く、連絡先のうちの1人は取引を審査し、内部の人に彼または彼女が取引を継続できるかどうかを提案する。この過程で、インサイダーまたは彼または彼女のマネージャーは、事前審査チェック表のいくつかの予審質問に答えるように要求されるだろう。(**)@microsoft.comから“クリーニング前チェックリスト”のコピーを請求することができる.取引の事前通知が電子メールで提供されている場合、インサイダーは、完了した擬似取引の事前決済チェック表を添付することを希望する可能性がある。
E.問題
提案された取引における本ポリシーの適用や報告責任に何かご質問がございましたら、(*)@microsoft.comに電子メールを送ってください
4.プログラム
5.例外の場合
この政策には例外はない。
6.法執行
本ポリシーに違反した場合、即時解雇を含む懲戒処分が科される可能性があります。
インサイダー取引やチップに従事するインサイダーは、民事および刑事罰金、懲役の対象となる可能性があります。
7.適用範囲
このポリシーは、マイクロソフトの役員およびその他の指定者、およびその適用対象者に適用されます。
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8.国·地域またはビジネス単位の補足資料
9.関連ファイル
企業管理指導
一般インサイダー取引ポリシー
10.訳文
11.文書履歴
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