アドベ-202405310000796343偽2024Q211/29エクセルリ:シェアISO 4217: 米ドルISO 4217: 米ドルエクセルリ:シェアエクセルリ:ピュア00007963432023-12-022024-05-3100007963432024-06-2100007963432024-05-3100007963432023-12-010000796343ADBE: サブスクリプション収益メンバー2024-03-022024-05-310000796343ADBE: サブスクリプション収益メンバー2023-03-042023-06-020000796343ADBE: サブスクリプション収益メンバー2023-12-022024-05-310000796343ADBE: サブスクリプション収益メンバー2022-12-032023-06-020000796343米国会計基準:プロダクトメンバー2024-03-022024-05-310000796343米国会計基準:プロダクトメンバー2023-03-042023-06-020000796343米国会計基準:プロダクトメンバー2023-12-022024-05-310000796343米国会計基準:プロダクトメンバー2022-12-032023-06-020000796343米国会計基準:サービスその他のメンバー2024-03-022024-05-310000796343米国会計基準:サービスその他のメンバー2023-03-042023-06-020000796343米国会計基準:サービスその他のメンバー2023-12-022024-05-310000796343米国会計基準:サービスその他のメンバー2022-12-032023-06-0200007963432024-03-022024-05-3100007963432023-03-042023-06-0200007963432022-12-032023-06-020000796343米国会計基準:普通株式会員2024-03-010000796343米国会計基準:追加払込資本構成員2024-03-010000796343米国会計基準:利益剰余金メンバー2024-03-010000796343米国会計基準:その他の包括利益の累計メンバー2024-03-010000796343米国会計基準:米国財務省株式普通会員2024-03-0100007963432024-03-010000796343米国会計基準:利益剰余金メンバー2024-03-022024-05-310000796343米国会計基準:その他の包括利益の累計メンバー2024-03-022024-05-310000796343米国会計基準:米国財務省株式普通会員2024-03-022024-05-310000796343米国会計基準:追加払込資本構成員2024-03-022024-05-310000796343米国会計基準:普通株式会員2024-05-310000796343米国会計基準:追加払込資本構成員2024-05-310000796343米国会計基準:利益剰余金メンバー2024-05-310000796343米国会計基準:その他の包括利益の累計メンバー2024-05-310000796343米国会計基準:米国財務省株式普通会員2024-05-310000796343米国会計基準:普通株式会員2023-03-030000796343米国会計基準:追加払込資本構成員2023-03-030000796343米国会計基準:利益剰余金メンバー2023-03-030000796343米国会計基準:その他の包括利益の累計メンバー2023-03-030000796343米国会計基準:米国財務省株式普通会員2023-03-0300007963432023-03-030000796343米国会計基準:利益剰余金メンバー2023-03-042023-06-020000796343米国会計基準:その他の包括利益の累計メンバー2023-03-042023-06-020000796343米国会計基準:米国財務省株式普通会員2023-03-042023-06-020000796343米国会計基準:追加払込資本構成員2023-03-042023-06-020000796343米国会計基準:普通株式会員2023-06-020000796343米国会計基準:追加払込資本構成員2023-06-020000796343米国会計基準:利益剰余金メンバー2023-06-020000796343米国会計基準:その他の包括利益の累計メンバー2023-06-020000796343米国会計基準:米国財務省株式普通会員2023-06-0200007963432023-06-020000796343米国会計基準:普通株式会員2023-12-010000796343米国会計基準:追加払込資本構成員2023-12-010000796343米国会計基準:利益剰余金メンバー2023-12-010000796343米国会計基準:その他の包括利益の累計メンバー2023-12-010000796343米国会計基準:米国財務省株式普通会員2023-12-010000796343米国会計基準:利益剰余金メンバー2023-12-022024-05-310000796343米国会計基準:その他の包括利益の累計メンバー2023-12-022024-05-310000796343米国会計基準:追加払込資本構成員2023-12-022024-05-310000796343米国会計基準:米国財務省株式普通会員2023-12-022024-05-310000796343米国会計基準:普通株式会員2022-12-020000796343米国会計基準:追加払込資本構成員2022-12-020000796343米国会計基準:利益剰余金メンバー2022-12-020000796343米国会計基準:その他の包括利益の累計メンバー2022-12-020000796343米国会計基準:米国財務省株式普通会員2022-12-0200007963432022-12-020000796343米国会計基準:利益剰余金メンバー2022-12-032023-06-020000796343米国会計基準:その他の包括利益の累計メンバー2022-12-032023-06-020000796343米国会計基準:追加払込資本構成員2022-12-032023-06-020000796343米国会計基準:米国財務省株式普通会員2022-12-032023-06-020000796343Adobe: デジタルメディアメンバー2024-03-022024-05-310000796343ADBE: デジタルエクスペリエンスメンバー2024-03-022024-05-310000796343ADBE: 出版と広告のメンバー2024-03-022024-05-310000796343Adobe: デジタルメディアメンバー2023-03-042023-06-020000796343ADBE: デジタルエクスペリエンスメンバー2023-03-042023-06-020000796343ADBE: 出版と広告のメンバー2023-03-042023-06-020000796343Adobe: デジタルメディアメンバー2023-12-022024-05-310000796343ADBE: デジタルエクスペリエンスメンバー2023-12-022024-05-310000796343ADBE: 出版と広告のメンバー2023-12-022024-05-310000796343Adobe: デジタルメディアメンバー2022-12-032023-06-020000796343ADBE: デジタルエクスペリエンスメンバー2022-12-032023-06-020000796343ADBE: 出版と広告のメンバー2022-12-032023-06-020000796343SRT: アメリカズメンバー2024-03-022024-05-310000796343SRT: アメリカズメンバー2023-03-042023-06-020000796343SRT: アメリカズメンバー2023-12-022024-05-310000796343SRT: アメリカズメンバー2022-12-032023-06-020000796343米国会計基準:EMEA メンバー2024-03-022024-05-310000796343米国会計基準:EMEA メンバー2023-03-042023-06-020000796343米国会計基準:EMEA メンバー2023-12-022024-05-310000796343米国会計基準:EMEA メンバー2022-12-032023-06-020000796343SRT: アジアメンバー2024-03-022024-05-310000796343SRT: アジアメンバー2023-03-042023-06-020000796343SRT: アジアメンバー2023-12-022024-05-310000796343SRT: アジアメンバー2022-12-032023-06-020000796343ADBE: サブスクリプション収益メンバーAdobe: デジタルメディアメンバー2024-03-022024-05-310000796343ADBE: サブスクリプション収益メンバーAdobe: デジタルメディアメンバー2023-03-042023-06-020000796343ADBE: サブスクリプション収益メンバーAdobe: デジタルメディアメンバー2023-12-022024-05-310000796343ADBE: サブスクリプション収益メンバーAdobe: デジタルメディアメンバー2022-12-032023-06-020000796343ADBE: サブスクリプション収益メンバーADBE: デジタルエクスペリエンスメンバー2024-03-022024-05-310000796343ADBE: サブスクリプション収益メンバーADBE: デジタルエクスペリエンスメンバー2023-03-042023-06-020000796343ADBE: サブスクリプション収益メンバーADBE: デジタルエクスペリエンスメンバー2023-12-022024-05-310000796343ADBE: サブスクリプション収益メンバーADBE: デジタルエクスペリエンスメンバー2022-12-032023-06-020000796343ADBE: サブスクリプション収益メンバーADBE: 出版と広告のメンバー2024-03-022024-05-310000796343ADBE: サブスクリプション収益メンバーADBE: 出版と広告のメンバー2023-03-042023-06-020000796343ADBE: サブスクリプション収益メンバーADBE: 出版と広告のメンバー2023-12-022024-05-310000796343ADBE: サブスクリプション収益メンバーADBE: 出版と広告のメンバー2022-12-032023-06-020000796343ADBE:返金可能な顧客預金会員2024-05-310000796343アドベ:FIGMAメンバー2022-09-150000796343アドベ:FIGMAメンバー2023-12-170000796343米国会計基準:キャッシュメンバー米国会計基準:キャッシュメンバー2024-05-310000796343米国会計基準:現金同等物メンバーUS-GAAP: マネー・マーケット・ファンド・メンバー2024-05-310000796343米国会計基準:現金同等物メンバー米国会計基準:銀行定期預金メンバー2024-05-310000796343米国会計基準:現金同等物メンバー米国会計基準:現金同等物メンバー2024-05-310000796343米国会計基準:現金および現金同等物メンバー米国会計基準:現金および現金同等物メンバー2024-05-310000796343米国会計基準:資産担保証券メンバーUS-GAAP:債券投資メンバー2024-05-310000796343US-GAAP:債券投資メンバー米国会計基準:企業債務証券メンバー2024-05-310000796343米国会計基準:米国政府機関債務証券メンバーUS-GAAP:債券投資メンバー2024-05-310000796343米国会計基準:米国財務省証券会員US-GAAP:債券投資メンバー2024-05-310000796343米国会計基準:短期投資メンバー米国会計基準:短期投資メンバー2024-05-310000796343米国会計基準:キャッシュメンバー米国会計基準:キャッシュメンバー2023-12-010000796343米国会計基準:現金同等物メンバーUS-GAAP: マネー・マーケット・ファンド・メンバー2023-12-010000796343米国会計基準:現金同等物メンバー米国会計基準:銀行定期預金メンバー2023-12-010000796343米国会計基準:現金同等物メンバー米国会計基準:現金同等物メンバー2023-12-010000796343米国会計基準:現金および現金同等物メンバー米国会計基準:現金および現金同等物メンバー2023-12-010000796343米国会計基準:資産担保証券メンバーUS-GAAP:債券投資メンバー2023-12-010000796343US-GAAP:債券投資メンバー米国会計基準:企業債務証券メンバー2023-12-010000796343米国会計基準:米国政府機関債務証券メンバーUS-GAAP:債券投資メンバー2023-12-010000796343米国会計基準:米国財務省証券会員US-GAAP:債券投資メンバー2023-12-010000796343米国会計基準:短期投資メンバー米国会計基準:短期投資メンバー2023-12-010000796343米国会計基準:公正価値測定経常委員US-GAAP: マネー・マーケット・ファンド・メンバー2024-05-310000796343米国会計基準:公正価値測定経常委員US-GAAP: マネー・マーケット・ファンド・メンバー米国会計基準:フェアバリューインプットレベル1メンバー2024-05-310000796343米国会計基準:公正価値インプットレベル2メンバー米国会計基準:公正価値測定経常委員US-GAAP: マネー・マーケット・ファンド・メンバー2024-05-310000796343米国会計基準:公正価値測定経常委員US-GAAP: マネー・マーケット・ファンド・メンバー米国会計基準:フェアバリューインプットレベル3メンバー2024-05-310000796343米国会計基準:公正価値測定経常委員米国会計基準:銀行定期預金メンバー2024-05-310000796343米国会計基準:公正価値測定経常委員米国会計基準:フェアバリューインプットレベル1メンバー米国会計基準:銀行定期預金メンバー2024-05-310000796343米国会計基準:公正価値インプットレベル2メンバー米国会計基準:公正価値測定経常委員米国会計基準:銀行定期預金メンバー2024-05-310000796343米国会計基準:公正価値測定経常委員米国会計基準:フェアバリューインプットレベル3メンバー米国会計基準:銀行定期預金メンバー2024-05-310000796343米国会計基準:資産担保証券メンバー米国会計基準:公正価値測定経常委員2024-05-310000796343米国会計基準:資産担保証券メンバー米国会計基準:公正価値測定経常委員米国会計基準:フェアバリューインプットレベル1メンバー2024-05-310000796343米国会計基準:資産担保証券メンバー米国会計基準:公正価値インプットレベル2メンバー米国会計基準:公正価値測定経常委員2024-05-310000796343米国会計基準:資産担保証券メンバー米国会計基準:公正価値測定経常委員米国会計基準:フェアバリューインプットレベル3メンバー2024-05-310000796343米国会計基準:公正価値測定経常委員米国会計基準:企業債務証券メンバー2024-05-310000796343米国会計基準:公正価値測定経常委員米国会計基準:企業債務証券メンバー米国会計基準:フェアバリューインプットレベル1メンバー2024-05-310000796343米国会計基準:公正価値インプットレベル2メンバー米国会計基準:公正価値測定経常委員米国会計基準:企業債務証券メンバー2024-05-310000796343米国会計基準:公正価値測定経常委員米国会計基準:企業債務証券メンバー米国会計基準:フェアバリューインプットレベル3メンバー2024-05-310000796343米国会計基準:米国政府機関債務証券メンバー米国会計基準:公正価値測定経常委員2024-05-310000796343米国会計基準:米国政府機関債務証券メンバー米国会計基準:公正価値測定経常委員米国会計基準:フェアバリューインプットレベル1メンバー2024-05-310000796343米国会計基準:米国政府機関債務証券メンバー米国会計基準:公正価値インプットレベル2メンバー米国会計基準:公正価値測定経常委員2024-05-310000796343米国会計基準:米国政府機関債務証券メンバー米国会計基準:公正価値測定経常委員米国会計基準:フェアバリューインプットレベル3メンバー2024-05-310000796343米国会計基準:米国財務省証券会員米国会計基準:公正価値測定経常委員2024-05-310000796343米国会計基準:米国財務省証券会員米国会計基準:公正価値測定経常委員米国会計基準:フェアバリューインプットレベル1メンバー2024-05-310000796343米国会計基準:米国財務省証券会員米国会計基準:公正価値インプットレベル2メンバー米国会計基準:公正価値測定経常委員2024-05-310000796343米国会計基準:米国財務省証券会員米国会計基準:公正価値測定経常委員米国会計基準:フェアバリューインプットレベル3メンバー2024-05-310000796343米国会計基準:外国為替先渡会員米国会計基準:公正価値測定経常委員2024-05-310000796343米国会計基準:外国為替先渡会員米国会計基準:公正価値測定経常委員米国会計基準:フェアバリューインプットレベル1メンバー2024-05-310000796343米国会計基準:外国為替先渡会員米国会計基準:公正価値インプットレベル2メンバー米国会計基準:公正価値測定経常委員2024-05-310000796343米国会計基準:外国為替先渡会員米国会計基準:公正価値測定経常委員米国会計基準:フェアバリューインプットレベル3メンバー2024-05-310000796343米国会計基準:公正価値測定経常委員2024-05-310000796343米国会計基準:公正価値測定経常委員米国会計基準:フェアバリューインプットレベル1メンバー2024-05-310000796343米国会計基準:公正価値インプットレベル2メンバー米国会計基準:公正価値測定経常委員2024-05-310000796343米国会計基準:公正価値測定経常委員米国会計基準:フェアバリューインプットレベル3メンバー2024-05-310000796343米国会計基準:公正価値測定経常委員US-GAAP: マネー・マーケット・ファンド・メンバー2023-12-010000796343米国会計基準:公正価値測定経常委員US-GAAP: マネー・マーケット・ファンド・メンバー米国会計基準:フェアバリューインプットレベル1メンバー2023-12-010000796343米国会計基準:公正価値インプットレベル2メンバー米国会計基準:公正価値測定経常委員US-GAAP: マネー・マーケット・ファンド・メンバー2023-12-010000796343米国会計基準:公正価値測定経常委員US-GAAP: マネー・マーケット・ファンド・メンバー米国会計基準:フェアバリューインプットレベル3メンバー2023-12-010000796343米国会計基準:公正価値測定経常委員米国会計基準:銀行定期預金メンバー2023-12-010000796343米国会計基準:公正価値測定経常委員米国会計基準:フェアバリューインプットレベル1メンバー米国会計基準:銀行定期預金メンバー2023-12-010000796343米国会計基準:公正価値インプットレベル2メンバー米国会計基準:公正価値測定経常委員米国会計基準:銀行定期預金メンバー2023-12-010000796343米国会計基準:公正価値測定経常委員米国会計基準:フェアバリューインプットレベル3メンバー米国会計基準:銀行定期預金メンバー2023-12-010000796343米国会計基準:資産担保証券メンバー米国会計基準:公正価値測定経常委員2023-12-010000796343米国会計基準:資産担保証券メンバー米国会計基準:公正価値測定経常委員米国会計基準:フェアバリューインプットレベル1メンバー2023-12-010000796343米国会計基準:資産担保証券メンバー米国会計基準:公正価値インプットレベル2メンバー米国会計基準:公正価値測定経常委員2023-12-010000796343米国会計基準:資産担保証券メンバー米国会計基準:公正価値測定経常委員米国会計基準:フェアバリューインプットレベル3メンバー2023-12-010000796343米国会計基準:公正価値測定経常委員米国会計基準:企業債務証券メンバー2023-12-010000796343米国会計基準:公正価値測定経常委員米国会計基準:企業債務証券メンバー米国会計基準:フェアバリューインプットレベル1メンバー2023-12-010000796343米国会計基準:公正価値インプットレベル2メンバー米国会計基準:公正価値測定経常委員米国会計基準:企業債務証券メンバー2023-12-010000796343米国会計基準:公正価値測定経常委員米国会計基準:企業債務証券メンバー米国会計基準:フェアバリューインプットレベル3メンバー2023-12-010000796343米国会計基準:米国政府機関債務証券メンバー米国会計基準:公正価値測定経常委員2023-12-010000796343米国会計基準:米国政府機関債務証券メンバー米国会計基準:公正価値測定経常委員米国会計基準:フェアバリューインプットレベル1メンバー2023-12-010000796343米国会計基準:米国政府機関債務証券メンバー米国会計基準:公正価値インプットレベル2メンバー米国会計基準:公正価値測定経常委員2023-12-010000796343米国会計基準:米国政府機関債務証券メンバー米国会計基準:公正価値測定経常委員米国会計基準:フェアバリューインプットレベル3メンバー2023-12-010000796343米国会計基準:米国財務省証券会員米国会計基準:公正価値測定経常委員2023-12-010000796343米国会計基準:米国財務省証券会員米国会計基準:公正価値測定経常委員米国会計基準:フェアバリューインプットレベル1メンバー2023-12-010000796343米国会計基準:米国財務省証券会員米国会計基準:公正価値インプットレベル2メンバー米国会計基準:公正価値測定経常委員2023-12-010000796343米国会計基準:米国財務省証券会員米国会計基準:公正価値測定経常委員米国会計基準:フェアバリューインプットレベル3メンバー2023-12-010000796343米国会計基準:外国為替先渡会員米国会計基準:公正価値測定経常委員2023-12-010000796343米国会計基準:外国為替先渡会員米国会計基準:公正価値測定経常委員米国会計基準:フェアバリューインプットレベル1メンバー2023-12-010000796343米国会計基準:外国為替先渡会員米国会計基準:公正価値インプットレベル2メンバー米国会計基準:公正価値測定経常委員2023-12-010000796343米国会計基準:外国為替先渡会員米国会計基準:公正価値測定経常委員米国会計基準:フェアバリューインプットレベル3メンバー2023-12-010000796343米国会計基準:公正価値測定経常委員2023-12-010000796343米国会計基準:公正価値測定経常委員米国会計基準:フェアバリューインプットレベル1メンバー2023-12-010000796343米国会計基準:公正価値インプットレベル2メンバー米国会計基準:公正価値測定経常委員2023-12-010000796343米国会計基準:公正価値測定経常委員米国会計基準:フェアバリューインプットレベル3メンバー2023-12-010000796343米国会計基準:公正価値インプットレベル2メンバー米国会計基準:非経常適用企業における公正価値の測定ADBE: 優秀ノート会員2024-05-310000796343米国会計基準:キャッシュフロー・ヘッジングメンバー米国会計基準:外国為替契約メンバー2024-05-312024-05-310000796343米国会計基準 (US-GAAP): 外国為替オプションメンバー米国会計基準:キャッシュフロー・ヘッジングメンバー米国会計基準:ヘッジング・インストゥルメント・メンバーに指定2024-05-312024-05-310000796343米国会計基準 (US-GAAP): 外国為替オプションメンバー米国会計基準:キャッシュフロー・ヘッジングメンバー米国会計基準:ヘッジング・インストゥルメント・メンバーに指定2024-05-310000796343米国会計基準 (US-GAAP): 外国為替オプションメンバー米国会計基準:ヘッジング・インストゥルメント・メンバーに指定2024-05-310000796343米国会計基準 (US-GAAP): 外国為替オプションメンバー米国会計基準:ヘッジング・インストゥルメント・メンバーに指定2023-12-010000796343米国会計基準:ヘッジング・インストゥルメント・メンバーに指定米国会計基準:外国為替先渡会員2024-05-310000796343米国会計基準:ヘッジング・インストゥルメント・メンバーに指定米国会計基準:外国為替先渡会員2023-12-010000796343米国会計基準:非指定メンバー米国会計基準:外国為替先渡会員2024-05-310000796343米国会計基準:非指定メンバー米国会計基準:外国為替先渡会員2023-12-010000796343米国会計基準:顧客契約メンバー2024-05-310000796343米国会計基準:顧客契約メンバー2023-12-010000796343ADBE:購入したテクノロジーメンバー2024-05-310000796343ADBE:購入したテクノロジーメンバー2023-12-010000796343米国会計基準:商標メンバー2024-05-310000796343米国会計基準:商標メンバー2023-12-010000796343米国会計基準:その他の無形資産メンバー2024-05-310000796343米国会計基準:その他の無形資産メンバー2023-12-010000796343ADBE:その他無形資産のトータルメンバー2024-05-310000796343米国会計基準:RSU 加盟国の制限付株式単位2023-12-010000796343米国会計基準:RSU 加盟国の制限付株式単位2023-12-022024-05-310000796343米国会計基準:RSU 加盟国の制限付株式単位2024-05-310000796343米国会計基準:パフォーマンス・シェア・メンバー2023-12-010000796343米国会計基準:パフォーマンス・シェア・メンバー2023-12-022024-05-310000796343米国会計基準:パフォーマンス・シェア・メンバー2024-05-310000796343アドベ:プログラム 2021 メンバー米国会計基準:パフォーマンス・シェア・メンバー2023-12-022024-05-310000796343米国会計基準:従業員株式会員2023-12-022024-05-310000796343米国会計基準:従業員株式会員2024-05-310000796343米国会計基準:従業員株式会員2022-12-032023-06-020000796343米国会計基準:従業員株式会員2023-06-0200007963432024-05-312024-05-310000796343米国会計基準:売上原価メンバー2024-03-022024-05-310000796343米国会計基準:売上原価メンバー2023-03-042023-06-020000796343米国会計基準:売上原価メンバー2023-12-022024-05-310000796343米国会計基準:売上原価メンバー2022-12-032023-06-020000796343米国会計基準:研究開発費メンバー2024-03-022024-05-310000796343米国会計基準:研究開発費メンバー2023-03-042023-06-020000796343米国会計基準:研究開発費メンバー2023-12-022024-05-310000796343米国会計基準:研究開発費メンバー2022-12-032023-06-020000796343米国会計基準:販売およびマーケティング費用メンバー2024-03-022024-05-310000796343米国会計基準:販売およびマーケティング費用メンバー2023-03-042023-06-020000796343米国会計基準:販売およびマーケティング費用メンバー2023-12-022024-05-310000796343米国会計基準:販売およびマーケティング費用メンバー2022-12-032023-06-020000796343米国会計基準:一般管理費メンバー2024-03-022024-05-310000796343米国会計基準:一般管理費メンバー2023-03-042023-06-020000796343米国会計基準:一般管理費メンバー2023-12-022024-05-310000796343米国会計基準:一般管理費メンバー2022-12-032023-06-020000796343アドベ:2020年12月買戻しオーソリティメンバー2020-12-100000796343アドビー:2024年3月買戻しオーソリティメンバー2024-03-140000796343ADBE:早期株式買戻し契約メンバー2023-12-022024-05-310000796343ADBE:早期株式買戻し契約メンバー2022-12-032023-06-020000796343ADBE:ストラクチャード株式買戻し契約メンバー2022-12-032023-06-020000796343ADBE:ストラクチャード株式買戻し契約メンバー2023-12-022024-05-310000796343アドビー:2023年12月短期株式買戻し契約メンバー2023-12-022024-05-310000796343アドビー:2024年3月加速株式買戻し契約メンバー2023-12-022024-05-310000796343ADBE: 2022年12月短期株式買戻し契約メンバー2022-12-032023-06-020000796343アドビー:2024年3月加速株式買戻し契約メンバー米国会計基準:後任イベントメンバー2024-06-012024-06-260000796343米国会計基準:後任イベントメンバー2024-06-012024-06-260000796343米国会計基準:後任イベントメンバー2024-06-260000796343アドビー:ノート1.902025メンバー2024-05-310000796343アドビー:ノート1.902025メンバー2023-12-010000796343アドビー:ノート3252025メンバー2024-05-310000796343アドビー:ノート3252025メンバー2023-12-010000796343アドビー:ノート2.152027メンバー2024-05-310000796343アドビー:ノート2.152027メンバー2023-12-010000796343アドビー:ノート4.852027メンバー2024-05-310000796343アドビー:ノート4.852027メンバー2023-12-010000796343アドベ:メモ 4.802029メンバー2024-05-310000796343アドベ:メモ 4.802029メンバー2023-12-010000796343アドビー:ノート2030メンバー2024-05-310000796343アドビー:ノート2030メンバー2023-12-010000796343アドビー:ノート4.952034メンバー2024-05-310000796343アドビー:ノート4.952034メンバー2023-12-010000796343アドビー:ノート3252025メンバー2015-01-210000796343アドビー:ノート1.902025メンバー2020-02-030000796343アドビー:ノート2.152027メンバー2020-02-030000796343アドビー:ノート2030メンバー2020-02-030000796343アドビー:ノート4.852027メンバー2024-04-040000796343アドベ:メモ 4.802029メンバー2024-04-040000796343アドビー:ノート4.952034メンバー2024-04-040000796343アドベ:ノート4.8520274.802029と4.952034メンバー2024-04-042024-04-040000796343アドベ:ノート4.8520274.802029と4.952034メンバー2024-04-040000796343ADBE: 優秀ノート会員2024-05-310000796343US-GAAP: リボルビング・クレジット・ファシリティ・メンバー2022-06-302022-06-300000796343US-GAAP: リボルビング・クレジット・ファシリティ・メンバー2022-06-300000796343US-GAAP: リボルビング・クレジット・ファシリティ・メンバー2018-10-172018-10-170000796343US-GAAP: リボルビング・クレジット・ファシリティ・メンバー2018-10-170000796343US-GAAP: リボルビング・クレジット・ファシリティ・メンバーアドベ:シナリオ IV メンバー2022-06-300000796343SRT: 最低メンバー数US-GAAP: リボルビング・クレジット・ファシリティ・メンバーADBE:シナリオ、シナリオ 3、シナリオ III メンバー2022-06-300000796343SRT: 最大メンバー数US-GAAP: リボルビング・クレジット・ファシリティ・メンバーADBE:シナリオ、シナリオ 3、シナリオ III メンバー2022-06-300000796343SRT: 最低メンバー数US-GAAP: リボルビング・クレジット・ファシリティ・メンバー2022-06-302022-06-300000796343SRT: 最大メンバー数US-GAAP: リボルビング・クレジット・ファシリティ・メンバー2022-06-302022-06-300000796343US-GAAP: リボルビング・クレジット・ファシリティ・メンバー2024-05-310000796343米国会計基準:コマーシャル・ペーパー・メンバー2023-09-270000796343米国会計基準:コマーシャル・ペーパー・メンバー2023-09-272023-09-270000796343米国会計基準:コマーシャル・ペーパー・メンバー2024-05-310000796343ADBE: タームローン契約メンバー2023-01-190000796343ADBE: タームローン契約メンバー2023-12-17 米国
証券取引委員会
ワシントンD.C. 20549
________________________________
フォーム 10-Q
(マークワン)
| | | | | |
☒ | 1934年の証券取引法のセクション13または15 (d) に基づく四半期報告書 |
四半期終了時 2024年5月31日です
または
| | | | | |
☐ | 1934年の証券取引法のセクション13または15(d)に基づく移行レポート |
からへの移行期間について
コミッションファイル番号: 0-15175
アドビ株式会社
(憲章に明記されている登録者の正確な名前)
________________________________
| | | | | |
デラウェア州 | 77-0019522 |
(州またはその他の管轄区域) 法人または組織) | (IRS) 雇用主 識別番号) |
345 パークアベニュー、 サンノゼ、 カリフォルニア95110-2704
(主要行政機関の住所と郵便番号)
(408)536-6000
(登録者の電話番号、市外局番を含む)
同法第12条 (b) に従って登録された証券:
| | | | | | | | |
各クラスのタイトル | トレーディングシンボル | 登録された各取引所の名前 |
普通株式、1株あたり額面0.0001ドル | アドベ | ナスダック |
________________________________
登録者が (1) 1934年の証券取引法第13条または第15条 (d) 条により提出が義務付けられているすべての報告書を過去12か月間(または登録者がそのような報告を提出する必要があったほど短い期間)に提出したかどうか、および(2)過去90日間にそのような申告要件の対象であったかどうかをチェックマークで示してください。 はい☒ いいえ ☐
登録者が過去 12 か月間(または、登録者がそのようなファイルの提出を求められたほど短い期間)に、規則 S-T の規則 405(本章の §232.405)に従って提出する必要のあるすべてのインタラクティブデータファイルを電子的に提出したかどうかをチェックマークで示してください。 はい☒ いいえ ☐
登録者が大規模な加速申告者、加速申告者、非加速申告者、小規模な報告会社、または新興成長企業のいずれであるかをチェックマークで示してください。取引法規則12b-2の「大規模加速申告者」、「加速申告者」、「小規模報告会社」、および「新興成長企業」の定義を参照してください。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
大型加速フィルター | ☒ | アクセラレーテッド・ファイラー | ☐ | 非加速ファイラー | ☐ | 小規模な報告会社 | ☐ | 新興成長企業 | ☐ |
新興成長企業の場合は、登録者が取引法第13条 (a) に従って規定された新規または改訂された財務会計基準を遵守するために延長された移行期間を使用しないことを選択したかどうかをチェックマークで示してください。☐
登録者がシェル会社(証券取引法の規則12b-2で定義されている)かどうかをチェックマークで示してください。はい ☐ いいえ ☒
2024年6月21日の時点で、 443.4 登録者の普通株式100万株、1株あたり額面0.0001ドルが発行され、発行済みです。
アドビ株式会社
フォーム 10-Q
目次
| | | | | | | | |
| | ページ番号 |
パートI—財務情報 | |
アイテム 1. |
要約された連結財務諸表: | 3 |
|
要約連結貸借対照表 2024年5月31日と2023年12月1日 | 3 |
|
要約連結損益計算書 2024年5月31日および2023年6月2日に終了した3か月と6か月 | 4 |
|
要約連結包括利益計算書 2024年5月31日および2023年6月2日に終了した3か月と6か月 | 5 |
|
要約連結株主資本計算書 2024年5月31日および2023年6月2日に終了した3か月と6か月 | 6 |
|
要約連結キャッシュフロー計算書 2024年5月31日および2023年6月2日に終了した6か月間 | 8 |
|
要約連結財務諸表の注記 | 9 |
アイテム 2. |
経営陣による財政状態と経営成績に関する議論と分析 | 26 |
アイテム 3. |
市場リスクに関する定量的・質的開示 | 38 |
アイテム 4. |
統制と手続き | 38 |
| | |
パートII—その他の情報 | |
アイテム 1. |
法的手続き | 39 |
アイテム 1A. |
リスク要因 | 39 |
アイテム 2. |
持分証券の未登録売却および収益の使用 | 51 |
| | |
アイテム 5. |
その他の情報 | 51 |
アイテム 6. |
展示品 | 52 |
署名 | 53 |
商標の概要 | 54 |
パートI—財務情報
アイテム 1.要約された連結財務諸表
アドビ株式会社
要約連結貸借対照表
(百万単位、額面金額を除く)
| | | | | | | | | | | |
| 5月31日 2024 | | 12月1日、 2023 |
| (未監査) | | (*) |
資産 | | | |
流動資産: | | | |
現金および現金同等物 | $ | 7,660 | | | $ | 7,141 | |
短期投資 | 405 | | | 701 | |
売掛金、貸倒引当金($)の貸倒引額を差し引いた金額19 と $16、それぞれ | 1,612 | | | 2,224 | |
前払費用およびその他の流動資産 | 1,346 | | | 1,018 | |
流動資産合計 | 11,023 | | | 11,084 | |
資産および設備、純額 | 1,969 | | | 2,030 | |
オペレーティングリースの使用権資産、純額 | 381 | | | 358 | |
グッドウィル | 12,803 | | | 12,805 | |
その他の無形資産、純額 | 933 | | | 1,088 | |
繰延所得税 | 1,436 | | | 1,191 | |
その他の資産 | 1,462 | | | 1,223 | |
総資産 | $ | 30,007 | | | $ | 29,779 | |
| | | |
負債と株主資本 | | | |
現在の負債: | | | |
買掛金取引 | $ | 357 | | | $ | 314 | |
未払費用 | 1,899 | | | 1,942 | |
債務 | 1,498 | | | — | |
繰延収益 | 5,558 | | | 5,837 | |
支払うべき所得税 | 95 | | | 85 | |
オペレーティングリース負債 | 67 | | | 73 | |
流動負債合計 | 9,474 | | | 8,251 | |
長期負債: | | | |
債務 | 4,127です | | | 3,634 | |
繰延収益 | 128 | | | 113 | |
支払うべき所得税 | 591 | | | 514 | |
| | | |
オペレーティングリース負債 | 398 | | | 373 | |
その他の負債 | 446 | | | 376 | |
負債総額 | 15,164 | | | 13,261 | |
株主資本: | | | |
優先株式、$0.0001 額面価格; 2 承認された株式; 無し 発行しました | — | | | — | |
普通株式、$0.0001 額面価格; 900 承認された株式; 601 発行済み株式; 449 そして 455 それぞれ発行済株式 | — | | | — | |
その他の払込資本 | 12,504 | | | 11,586 | |
利益剰余金 | 35,227 | | | 33,346 | |
その他の包括利益 (損失) の累計 | (276) | | | (285) | |
自己株式、原価(152 そして 146 それぞれ) | (32,612) | | | (28,129) | |
株主資本の総額 | 14,843 | | | 16,518 | |
負債総額と株主資本 | $ | 30,007 | | | $ | 29,779 | |
_________________________________________
(*)2023年12月1日現在の要約連結貸借対照表は、その日付の監査済み連結財務諸表から導き出されていますが、一般に認められている会計原則で完全な財務諸表に必要な情報や脚注がすべて含まれているわけではありません。
要約連結財務諸表の添付注記を参照してください。
アドビ株式会社
要約連結損益計算書
(百万単位、一株あたりのデータを除く)
(未監査)
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 3 か月が終了 | | 6 か月間終了 |
| 5月31日 2024 | | 6月2日、 2023 | | 5月31日 2024 | | 6月2日、 2023 |
収益: | | | | | | | |
購読 | $ | 5,060 | | | $ | 4,517 | | | $ | 9,976 | | | $ | 8,890 | |
プロダクト | 104 | | | 130 | | | 223 | | | 250 | |
サービスとその他 | 145 | | | 169 | | | 292 | | | 331 | |
総収入 | 5,309 | | | 4,816 | | | 10,491 | | | 9,471 | |
収益コスト: | | | | | | | |
購読 | 456 | | | 436 | | | 911 | | | 870 | |
プロダクト | 8 | | | 8 | | | 13 | | | 16 | |
サービスとその他 | 134 | | | 128 | | | 264 | | | 254 | |
総収益コスト | 598 | | | 572 | | | 1,188 | | | 1,140 | |
売上総利益 | 4,711 | | | 4,244 | | | 9,303 | | | 8,331 | |
営業経費: | | | | | | | |
研究開発 | 984 | | | 876 | | | 1,923 | | | 1,703 | |
セールスとマーケティング | 1,445 | | | 1,345 | | | 2,797 | | | 2,646 | |
一般と管理 | 355 | | | 357 | | | 707 | | | 688 | |
| | | | | | | |
買収終了手数料 | — | | | — | | | 1,000 | | | — | |
無形資産の償却 | 42 | | | 42 | | | 84 | | | 84 | |
営業費用の合計 | 2,826 | | | 2,620 | | | 6,511 | | | 5,121 | |
営業収益 | 1,885 | | | 1,624 | | | 2,792 | | | 3,210 | |
営業外収益 (費用): | | | | | | | |
支払利息 | (41) | | | (26) | | | (68) | | | (58) | |
投資利益(損失)、純額 | 4 | | | 5 | | | 22 | | | 6 | |
その他の収益(費用)、純額 | 82 | | | 47 | | | 152 | | | 90 | |
営業外収益(費用)の合計、純額 | 45 | | | 26 | | | 106 | | | 38 | |
税引前利益 | 1,930 | | | 1,650 | | | 2,898 | | | 3,248 | |
所得税引当金 | 357 | | | 355 | | | 705 | | | 706 | |
純利益 | $ | 1,573 | | | $ | 1,295 | | | $ | 2,193 | | | $ | 2,542 | |
1株当たりの基本純利益 | $ | 3.50 | | | $ | 2.83 | | | $ | 4.86 | | | $ | 5.55 | |
1株当たりの基本純利益の計算に使用される株式 | 449 | | | 458 | | | 451 | | | 458 | |
希薄化後の1株当たり純利益 | $ | 3.49 | | | $ | 2.82 | | | $ | 4.83 | | | $ | 5.54 | |
希薄化後の1株当たり純利益の計算に使用される株式 | 451 | | | 459 | | | 454 | | | 459 | |
要約連結財務諸表の添付注記を参照してください。
アドビ株式会社
要約連結包括利益計算書
(百万単位)
(未監査)
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 3 か月が終了 | | 6 か月間終了 |
| 5月31日 2024 | | 6月2日、 2023 | | 5月31日 2024 | | 6月2日、 2023 |
| | | | | | | |
| 増加/ (減少) | | 増加/ (減少) |
純利益 | $ | 1,573 | | | $ | 1,295 | | | $ | 2,193 | | | $ | 2,542 | |
税引後その他の包括利益(損失): | | | | | | | |
売却可能な証券: | | | | | | | |
売却可能有価証券の未実現利益/損失 | 3 | | | 6 | | | 7 | | | 14 | |
売却可能有価証券の認識損益の再分類調整 | — | | | 5 | | | — | | | 5 | |
売却可能有価証券からの純増額(減少) | 3 | | | 11 | | | 7 | | | 19 | |
ヘッジング商品に指定されているデリバティブ: | | | | | | | |
デリバティブ商品の未実現利益/損失 | (2) | | | — | | | 1 | | | (9) | |
デリバティブ商品の実現損益の再分類調整 | 4 | | | (7) | | | 8 | | | (24) | |
ヘッジ商品として指定されたデリバティブからの純増額(減少) | 2 | | | (7) | | | 9 | | | (33) | |
外貨換算調整 | (4) | | | 6 | | | (7) | | | 10 | |
その他の包括利益(損失)、税引後 | 1 | | | 10 | | | 9 | | | (4) | |
税金を差し引いた包括利益の合計 | $ | 1,574 | | | $ | 1,305 | | | $ | 2,202 | | | $ | 2,538 | |
要約連結財務諸表の添付注記を参照してください。
アドビ株式会社
要約連結株主資本計算書
(百万単位)
(未監査)
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 2024年5月31日に終了した3か月間 |
| | 普通株式 | | [追加] 支払い済み 資本 | | 保持 収益 | | 累積 その他 包括的 収益 (損失) | | 財務省株式 | | |
| | 株式 | | 金額 | | | | | 株式 | | 金額 | | 合計 |
2024年3月1日現在の残高 | | 601 | | | $ | — | | | $ | 12,037 | | | $ | 33,809 | | | $ | (277) | | | (148) | | | $ | (30,109) | | | $ | 15,460 | |
純利益 | | — | | | — | | | — | | | 1,573 | | | — | | | — | | | — | | | 1,573 | |
その他の包括利益(損失)、 税金を差し引いた金額 | | — | | | — | | | — | | | — | | | 1 | | | — | | | — | | | 1 | |
株式報酬制度に基づく自己株式の再発行 | | — | | | — | | | — | | | (155) | | | — | | | 1 | | | 20 | | | (135) | |
普通株式の買戻し | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | (5) | | | (2,521) | | | (2,521) | |
| | | | | | | | | | | | | | | | |
株式ベースの報酬 | | — | | | — | | | 467 | | | — | | | — | | | — | | | — | | | 467 | |
繰延報酬制度の株式の価値 | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | (2) | | | (2) | |
2024年5月31日現在の残高 | | 601 | | | $ | — | | | $ | 12,504 | | | $ | 35,227 | | | $ | (276) | | | (152) | | | $ | (32,612) | | | $ | 14,843 | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 2023年6月2日に終了した3か月間 |
| | 普通株式 | | [追加] 支払い済み 資本 | | 保持 収益 | | 累積 その他 包括的 収益 (損失) | | 財務省株式 | | |
| | 株式 | | 金額 | | | | | 株式 | | 金額 | | 合計 |
2023年3月3日の残高 | | 601 | | | $ | — | | | $ | 10,284 | | | $ | 29,435 | | | $ | (307) | | | (142) | | | $ | (25,206) | | | $ | 14,206 | |
純利益 | | — | | | — | | | — | | | 1,295 | | | — | | | — | | | — | | | 1,295 | |
その他の包括利益(損失)、 税金を差し引いた金額 | | — | | | — | | | — | | | — | | | 10 | | | — | | | — | | | 10 | |
株式報酬制度に基づく自己株式の再発行 | | — | | | — | | | — | | | (121) | | | — | | | — | | | 19 | | | (102) | |
普通株式の買戻し | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | (3) | | | (1,004) | | | (1,004) | |
| | | | | | | | | | | | | | | | |
株式ベースの報酬 | | — | | | — | | | 433 | | | — | | | — | | | — | | | — | | | 433 | |
| | | | | | | | | | | | | | | | |
2023年6月2日の残高 | | 601 | | | $ | — | | | $ | 10,717です | | | $ | 30,609 | | | $ | (297) | | | (145) | | | $ | (26,191) | | | $ | 14,838 | |
アドビ株式会社
要約連結株主資本計算書
(百万単位)
(未監査)
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 2024年5月31日に終了した6か月間 |
| | 普通株式 | | [追加] 支払い済み 資本 | | 保持 収益 | | 累積 その他 包括的 収益 (損失) | | 財務省株式 | | |
| | 株式 | | 金額 | | | | | 株式 | | 金額 | | 合計 |
2023年12月1日の残高 | | 601 | | | $ | — | | | $ | 11,586 | | | $ | 33,346 | | | $ | (285) | | | (146) | | | $ | (28,129) | | | $ | 16,518 | |
純利益 | | — | | | — | | | — | | | 2,193 | | | — | | | — | | | — | | | 2,193 | |
その他の包括利益(損失)、 税金を差し引いた金額 | | — | | | — | | | — | | | — | | | 9 | | | — | | | — | | | 9 | |
株式報酬制度に基づく自己株式の再発行 | | — | | | — | | | — | | | (312) | | | — | | | 2 | | | 52 | | | (260) | |
普通株式の買戻し | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | (8) | | | (4,534) | | | (4,534) | |
| | | | | | | | | | | | | | | | |
株式ベースの報酬 | | — | | | — | | | 918 | | | — | | | — | | | — | | | — | | | 918 | |
繰延報酬制度の株式の価値 | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | (1) | | | (1) | |
2024年5月31日現在の残高 | | 601 | | | $ | — | | | $ | 12,504 | | | $ | 35,227 | | | $ | (276) | | | (152) | | | $ | (32,612) | | | $ | 14,843 | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 2023年6月2日に終了した6か月間 |
| | 普通株式 | | [追加] 支払い済み 資本 | | 保持 収益 | | 累積 その他 包括的 収益 (損失) | | 財務省株式 | | |
| | 株式 | | 金額 | | | | | 株式 | | 金額 | | 合計 |
2022年12月2日の残高 | | 601 | | | $ | — | | | $ | 9,868 | | | $ | 28,319 | | | $ | (293) | | | (139) | | | $ | (23,843) | | | $ | 14,051 | |
純利益 | | — | | | — | | | — | | | 2,542 | | | — | | | — | | | — | | | 2,542 | |
その他の包括利益(損失)、 税金を差し引いた金額 | | — | | | — | | | — | | | — | | | (4) | | | — | | | — | | | (4) | |
株式報酬制度に基づく自己株式の再発行 | | — | | | — | | | — | | | (252) | | | — | | | 2 | | | 55 | | | (197) | |
普通株式の買戻し | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | (8) | | | (2,404) | | | (2,404) | |
| | | | | | | | | | | | | | | | |
株式ベースの報酬 | | — | | | — | | | 849 | | | — | | | — | | | — | | | — | | | 849 | |
繰延報酬制度の株式の価値 | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | 1 | | | 1 | |
2023年6月2日の残高 | | 601 | | | $ | — | | | $ | 10,717です | | | $ | 30,609 | | | $ | (297) | | | (145) | | | $ | (26,191) | | | $ | 14,838 | |
要約連結財務諸表の添付注記を参照してください。
アドビ株式会社
要約連結キャッシュフロー計算書
(百万単位)
(未監査)
| | | | | | | | | | | |
| 6 か月間終了 |
| 5月31日 2024 | | 6月2日、 2023 |
営業活動によるキャッシュフロー: | | | |
純利益 | $ | 2,193 | | | $ | 2,542 | |
純利益を営業活動によって提供される純現金と調整するための調整: | | | |
減価償却、償却および増額 | 426 | | | 432 | |
株式ベースの報酬 | 918 | | | 849 | |
オペレーティングリースの使用権資産の削減 | 37 | | | 36 | |
繰延所得税 | (238) | | | (168) | |
投資による未実現損失(利益)、純額 | (14) | | | (2) | |
その他の現金以外の商品 | 6 | | | (3) | |
取得資産と想定負債を差し引いた営業資産と負債の変動: | | | |
売掛金、純額 | 604 | | | 385 | |
前払費用およびその他の資産 | (641) | | | (562) | |
買掛金取引 | 45 | | | (29) | |
未払費用とその他の負債 | (45) | | | (36) | |
支払うべき所得税 | 87 | | | 421 | |
繰延収益 | (264) | | | (33) | |
営業活動による純現金 | 3,114 | | | 3,832 | |
投資活動によるキャッシュフロー: | | | |
| | | |
短期投資の満期 | 295 | | | 538 | |
短期投資の売却による収入 | 7 | | | 195 | |
| | | |
資産および設備の購入 | (78) | | | (222) | |
長期投資、無形資産、その他の資産の購入 | (49) | | | (34) | |
長期投資やその他の資産の売却による収入 | 2 | | | 1 | |
投資活動によって提供される純現金 | 177 | | | 478 | |
財務活動によるキャッシュフロー: | | | |
普通株式の買戻し | (4,500) | | | (2,400) | |
自己株式の再発行による収入 | 97 | | | 70 | |
株式報奨の純株式決済に関連して支払われる税金 | (357) | | | (267) | |
債務の発行による収入 | 1,997 | | | — | |
借金の返済 | — | | | (500) | |
その他の財務活動、純額 | (7) | | | 3 | |
| | | |
財務活動に使用された純現金 | (2,770) | | | (3,094) | |
現金および現金同等物に対する外貨為替レートの影響 | (2) | | | 4 | |
現金および現金同等物の純増減額 | 519 | | | 1,220 | |
現金および現金同等物の期首残高 | 7,141 | | | 4,236 | |
現金および現金同等物の期末残高 | $ | 7,660 | | | $ | 5,456 | |
補足情報開示: | | | |
所得税として支払われた現金、払い戻しを差し引いたもの | $ | 901 | | | $ | 435 | |
利息として支払われた現金 | $ | 48 | | | $ | 56 | |
| | | |
| | | |
要約連結財務諸表の添付注記を参照してください。
目次
アドビ株式会社
要約連結財務諸表の注記
(未監査)
メモ 1.重要な会計方針の提示と要約の基礎
米国証券取引委員会(「SEC」)の規則と規制に従って、添付の未監査要約連結財務諸表を作成しました。これらの規則や規制に従い、米国で一般に認められている会計原則(「GAAP」)に従って作成された年次連結財務諸表に通常含める特定の情報や脚注の開示を要約または省略しています。経営陣の見解では、財政状態、経営成績、キャッシュフローを公正に表示するために必要なすべての調整(特に明記されていない限り、通常の定期的な調整のみで構成)を行いました。当社の中間期の業績は、必ずしも他の中間期間または会計年度全体で予想される業績を示しているわけではありません。これらの財務諸表とそれに付随する注記は、SECに提出されている2023年12月1日に終了した会計年度のForm 10-Kの年次報告書(「年次報告書」)の連結財務諸表とその注記と併せて読む必要があります。
見積もりの使用
GAAPに準拠し、SECの規則と規制に従って、要約連結財務諸表および関連する開示資料を作成する際には、要約連結財務諸表および添付の注記に報告される金額に影響する見積もりと判断を行う必要があります。実際の結果は、これらの見積もりとは大きく異なる場合があります。
重要な会計方針
年次報告書に記載されている重要な会計方針と比較して、当社の重要な会計方針には重要な変更はありません。
最近の会計上の宣言はまだ有効ではありません
2023年11月、財務会計基準審議会(「FASB」)は、会計基準更新(「ASU」)第2023-07号「セグメント報告」を発行しました。これは、主に重要なセグメント費用に関する開示を強化することにより、報告対象セグメントの年間および中間開示要件を拡大するものです。更新された基準は、2025会計年度から始まる年間期間と2026年度の第1四半期に始まる中間期間に有効です。早期養子縁組は許可されています。現在、更新された基準が財務諸表の開示に与える影響を評価しています。
2023年12月、FASBはASU第2023-09号「所得税」を発行しました。これは、所得税引当金の調整における標準化されたカテゴリーと情報の細分化を規定し、支払った所得税の細分化された開示を要求し、その他の所得税関連の開示要件を修正するものです。更新された基準は、2026会計年度の年次報告期間から有効になります。早期養子縁組は許可されています。現在、更新された基準が財務諸表の開示に与える影響を評価しています。
上記の新しい基準を除いて、2024年5月31日に終了した6か月間に、当社の年次報告書に記載されている最近の会計上の発表と比較して、当社にとって重要または潜在的に重要な、最近の会計上の発表または会計上の宣言の変更は他にありませんでした。
目次
アドビ株式会社
要約連結財務諸表への注記(続き)
(未監査)
メモ 2.収入
セグメント情報
2024年5月31日および2023年6月2日に終了した3か月間の当社のセグメント業績は次のとおりです。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
(百万ドル) | デジタル メディア | | デジタル エクスペリエンス | | 出版と 広告 | | 合計 |
2024年5月31日に終了した3か月間 | | | | | | | |
収入 | $ | 3,908 | | | $ | 1,327 | | | $ | 74 | | | $ | 5,309 | |
収益コスト | 181 | | | 395 | | | 22 | | | 598 | |
売上総利益 | $ | 3,727 | | | $ | 932 | | | $ | 52 | | | $ | 4,711 | |
総利益が収益に占める割合 | 95 | % | | 70 | % | | 70 | % | | 89 | % |
2023年6月2日に終了した3か月間 | | | | | | | |
収入 | $ | 3,511 | | | $ | 1,222 | | | $ | 83 | | | $ | 4,816 | |
収益コスト | 152 | | | 399 | | | 21 | | | 572 | |
売上総利益 | $ | 3,359 | | | $ | 823 | | | $ | 62 | | | $ | 4,244 | |
総利益が収益に占める割合 | 96 | % | | 67 | % | | 75 | % | | 88 | % |
2024年5月31日および2023年6月2日に終了した6か月間の当社のセグメント業績は次のとおりです。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
(百万ドル) | デジタル メディア | | デジタル エクスペリエンス | | 出版と 広告 | | 合計 |
2024年5月31日に終了した6か月間 | | | | | | | |
収入 | $ | 7,724 | | | $ | 2,616 | | | $ | 151 | | | $ | 10,491 | |
収益コスト | 352 | | | 792 | | | 44 | | | 1,188 | |
売上総利益 | $ | 7,372 | | | $ | 1,824 | | | $ | 107 | | | $ | 9,303 | |
総利益が収益に占める割合 | 95 | % | | 70 | % | | 71 | % | | 89 | % |
2023年6月2日に終了した6か月間 | | | | | | | |
収入 | $ | 6,906 | | | $ | 2,398 | | | $ | 167 | | | $ | 9,471 | |
収益コスト | 294 | | | 803 | | | 43 | | | 1,140 | |
売上総利益 | $ | 6,612 | | | $ | 1,595 | | | $ | 124 | | | $ | 8,331 | |
総利益が収益に占める割合 | 96 | % | | 67 | % | | 74 | % | | 88 | % |
2024年5月31日および2023年6月2日に終了した3か月と6か月間の地域別の収益は次のとおりです。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 3 か月 | | 6 か月 |
(百万単位) | 2024 | | 2023 | | 2024 | | 2023 |
南北アメリカ | $ | 3,188 | | | $ | 2,879 | | | $ | 6,298 | | | $ | 5,658 | |
EMEA | 1,361 | | | 1,213 | | | 2,680 | | | 2,386 | |
アジア太平洋 | 760 | | | 724 | | | 1,513 | | | 1,427 | |
合計 | $ | 5,309 | | | $ | 4,816 | | | $ | 10,491 | | | $ | 9,471 | |
目次
アドビ株式会社
要約連結財務諸表への注記(続き)
(未監査)
2024年5月31日および2023年6月2日に終了した3か月および6か月間のデジタルメディア報告対象セグメントの主要サービス別の収益は次のとおりです。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 3 か月 | | 6 か月 |
(百万単位) | 2024 | | 2023 | | 2024 | | 2023 |
クリエイティブクラウド | $ | 3,126 | | | $ | 2,852 | | | $ | 6,192 | | | $ | 5,613 | |
ドキュメントクラウド | 782 | | | 659 | | | 1,532 | | | 1,293 | |
デジタルメディア総収入 | $ | 3,908 | | | $ | 3,511 | | | $ | 7,724 | | | $ | 6,906 | |
2024年5月31日および2023年6月2日に終了した3か月と6か月間のセグメント別のサブスクリプション収益は次のとおりです。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 3 か月 | | 6 か月 |
(百万単位) | 2024 | | 2023 | | 2024 | | 2023 |
デジタルメディア | $ | 3,828 | | | $ | 3,418 | | | $ | 7,553 | | | $ | 6,719 | |
デジタルエクスペリエンス | 1,204 | | | 1,070 | | | 2,368 | | | 2,112 | |
出版と広告 | 28 | | | 29 | | | 55 | | | 59 | |
サブスクリプション総収入 | $ | 5,060 | | | $ | 4,517 | | | $ | 9,976 | | | $ | 8,890 | |
契約残高
売掛金は、請求して支払いを受け取る無条件の権利が存在し、対価の支払い期限までに時間が経過するだけで済む場合に記録されます。要約連結貸借対照表の取引売掛金には、まだ請求されていない未請求売掛金残高が含まれており、通常は請求前に引き渡されたライセンス収入またはサービスに関連しています。2024年5月31日現在、貸倒引当金の残高は、貸倒引当金を差し引いたもので、ドルでした1.6110億、未請求の売掛金を含めて99 百万。2023年12月1日現在、貸倒引当金を差し引いた売掛金の残高は、$でした2.2210億、未請求の売掛金を含めて80 百万。
当社は、回収不能となる可能性のある取引売掛金の推定値を反映した貸倒引当金を維持しており、特定準備金と一般準備金の両方に基づいています。私たちは、歴史的経験、信用力、売掛金残高の年齢、現在の経済状況、および将来の経済状況に関する合理的かつ裏付け可能な予測などの要素を考慮して、一般準備金をまとめて維持しています。貸倒引当金は $でした19百万と $162024年5月31日および2023年12月1日の時点でそれぞれ百万です。
契約資産は、条件付き対価権が存在し、支配権の譲渡が行われたときに認識されます。契約資産は、要約連結貸借対照表の当期部分の前払費用およびその他の流動資産、および長期部分のその他の資産に含まれます。過去の経験、信用力、残高の経過時間、現在の経済状況、および合理的かつ裏付け可能な将来の経済状況の予測などの要素を考慮して、契約資産の残高に減損がないか定期的に見直しています。2024年5月31日に終了した6か月間、契約資産の減損は重要ではありませんでした。契約資産は $193 百万と $141 2024年5月31日および2023年12月1日の時点でそれぞれ百万です。
繰延収益は主に、サブスクリプションサービスから収益が認識される前に受け取る請求または支払いで構成されます。これには、キャンセル不可および返金不可のコミットファンドや返金可能な顧客預金が含まれます。繰延収益は、顧客への支配権の移転が発生したときの収益として認識されます。2024年5月31日現在、繰延収益の残高は5.69 10億、これにはドルが含まれます55 何百万もの返金可能な顧客預金。一部の企業顧客とのキャンセル不可および返金不可のコミットメントファンドとの契約では、オンプレミスの期間ベースのライセンスを毎月更新するか、資金の一部または全部を他のアドビ製品やサービスの購入に使用するかを選択できます。これらの契約に関連するキャンセル不可および返金不可のコミットファンドは、おおよそ 4繰延収益総額の%。
2023年12月1日現在、繰延収益の残高は5.95 10億。2024年5月31日に終了した3か月と6か月の間に、およそ$1.69 10億と $4.36 2023年12月1日現在の繰延収益残高には、それぞれ10億件の収益が計上されました。
目次
アドビ株式会社
要約連結財務諸表への注記(続き)
(未監査)
残りの履行債務に割り当てられた取引価格は、まだ認識されていない契約収益を表します。これには、繰延収益と、将来の期間に収益として認識される未請求額が含まれます。2024年5月31日現在、残りの履行債務は約$でした17.86 10億。上記の企業顧客契約の一部に関連するキャンセル不可および返金不可の資金は、おおよそ 4残りの履行義務総額に対する割合。おおよそ 68前述の企業顧客契約を除く残りの履行義務のうち、今後12か月以内に計上され、残りはその後に計上される予定です。
顧客との契約締結にかかる追加費用は、その費用のメリットが1年以上続くと予想される場合に資産計上され、主に営業担当者に支払われる販売手数料に関連します。資本化された契約取得費用は、要約連結貸借対照表の当期部分の前払費用およびその他の流動資産、および長期部分のその他の資産に含まれます。資本化された契約取得費用は $716 百万と $6562024年5月31日および2023年12月1日の時点でそれぞれ百万です。
当社は、返品準備金、顧客リベート、クレジットなど、将来の返金の対象となる可能性のある金額の返金負債を記録します。返金負債は、要約連結貸借対照表の未払費用に含まれています。返金負債は $でした105 百万と $111 2024年5月31日および2023年12月1日の時点でそれぞれ百万です。
メモ 3. 買収
フィグマ
2022年9月15日、私たちはFigma, Inc.(「Figma」)を約ドルで買収するという最終合併契約を締結しました。2010億、約半分の現金と半分の株式で構成されています。
2023年12月17日、私たちはFigmaと合併案を終了するための相互解約契約を締結しました。解約契約の条件に従い、Figmaに解約料として$を支払いました110億。解約手数料は、2024年5月31日に終了した6か月間の当社の要約連結損益計算書の営業費用に計上され、財務諸表では税控除の対象にはなりませんでした。
メモ 4.現金、現金同等物、短期投資
現金同等物は、購入日の残存満期間が3か月以内で、流動性の高い有価証券で構成されています。私たちは、市場性のある債券への投資を「売却可能」に分類しています。私たちは、相場市場価格やその他のすぐに入手できる市場情報に基づいて、これらの投資を公正価値で行います。有価負債証券の未実現利益および未実現非信用関連損失は、当社の要約連結貸借対照表の税引後その他の包括利益の累計に含まれています。未実現信用関連損失は、当社の要約連結損益計算書に差し引かれたその他の収益(費用)と、それに対応する信用関連損失引当金を要約連結貸借対照表に記録します。利益と損失は特定の識別方法を使用して決定され、実現すると当社の要約連結損益計算書に計上されます。
目次
アドビ株式会社
要約連結財務諸表への注記(続き)
(未監査)
2024年5月31日現在、現金、現金同等物、および短期投資は以下のとおりです。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
(百万単位) | 償却済み 費用 | | 未実現 利益 | | 未実現 損失 | | 推定 公正価値 |
流動資産: | | | | | | | |
現金 | $ | 564 | | | $ | — | | | $ | — | | | $ | 564 | |
現金同等物: | | | | | | | |
| | | | | | | |
マネー・マーケット・ファンド | 7,012 | | | — | | | — | | | 7,012 | |
| | | | | | | |
定期預金 | 84 | | | — | | | — | | | 84 | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
現金同等物の合計 | 7,096 | | | — | | | — | | | 7,096 | |
現金および現金同等物の合計 | 7,660 | | | — | | | — | | | 7,660 | |
短期債券証券: | | | | | | | |
資産担保証券 | 8 | | | — | | | — | | | 8 | |
企業債務証券 | 202 | | | — | | | (1) | | | 201 | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
米国政府機関証券 | 13 | | | — | | | — | | | 13 | |
米国財務省証券 | 187 | | | — | | | (4) | | | 183 | |
短期投資総額 | 410 | | | — | | | (5) | | | 405 | |
現金、現金同等物および短期投資の合計 | $ | 8,070 | | | $ | — | | | $ | (5) | | | $ | 8,065 | |
2023年12月1日現在、現金、現金同等物、および短期投資は以下のとおりです。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
(百万単位) | 償却済み 費用 | | 未実現 利益 | | 未実現 損失 | | 推定 公正価値 |
流動資産: | | | | | | | |
現金 | $ | 618 | | | $ | — | | | $ | — | | | $ | 618 | |
現金同等物: | | | | | | | |
| | | | | | | |
マネー・マーケット・ファンド | 6,498 | | | — | | | — | | | 6,498 | |
| | | | | | | |
定期預金 | 25 | | | — | | | — | | | 25 | |
| | | | | | | |
現金同等物の合計 | 6,523 | | | — | | | — | | | 6,523 | |
現金および現金同等物の合計 | 7,141 | | | — | | | — | | | 7,141 | |
短期債券証券: | | | | | | | |
資産担保証券 | 15 | | | — | | | — | | | 15 | |
| | | | | | | |
企業債務証券 | 438 | | | — | | | (4) | | | 434 | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
米国政府機関証券 | 13 | | | — | | | (1) | | | 12 | |
米国財務省証券 | 247 | | | — | | | (7) | | | 240 | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
短期投資総額 | 713 | | | — | | | (12) | | | 701 | |
現金、現金同等物および短期投資の合計 | $ | 7,854 | | | $ | — | | | $ | (12) | | | $ | 7,842 | |
当社の金融商品の公正価値に関する詳細については、注記5を参照してください。
目次
アドビ株式会社
要約連結財務諸表への注記(続き)
(未監査)
次の表は、2024年5月31日現在の有効満期に基づいて、短期投資として分類される短期債券の推定公正価値をまとめたものです。
| | | | | | | |
(百万単位) | | | 推定 公正価値 |
期限 1 年以内 | | | $ | 342 | |
期限 1 年から 2 年の間 | | | 60 | |
期限は2年から3年の間です | | | 3 | |
| | | |
合計 | | | $ | 405 | |
私たちは、短期投資に分類される債務証券に減損がないか定期的に見直しています。未実現損失のポジションにある債務証券については、売却するつもりがなく、償却原価ベースの回収前に売却が必要になる可能性が高くない場合も、償却原価ベースを下回る公正価値の下落の一部が信用関連の要因によるものかどうかを判断します。私たちは、信用損失が存在するかどうかを判断する際に、市場価値がどの程度コストを下回っているか、発行者が予定支払いを行わなかったことが明らかになった場合、証券の格付けの変更、およびその他の関連する信用関連の要因を考慮します。2024年5月31日から2023年6月2日に終了した6か月間、私たちはどの投資についても信用関連の損失引当金を計上しませんでした。
メモ 5.公正価値測定
定期的に公正価値で測定および記録される資産および負債
2024年5月31日時点の当社の金融資産と負債の公正価値は、以下の情報を用いて決定されました。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
(百万単位) | 報告日における公正価値の測定 |
| | | 見積価格 アクティブ中 の市場 同一資産 | | 重要な その他 観察可能 インプット | | 重要な 観察不能 インプット |
| 合計 | | (レベル 1) | | (レベル 2) | | (レベル 3) |
資産: | | | | | | | |
現金同等物: | | | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
マネー・マーケット・ファンド | $ | 7,012 | | | $ | 7,012 | | | $ | — | | | $ | — | |
| | | | | | | |
定期預金 | 84 | | | 84 | | | — | | | — | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
短期投資: | | | | | | | |
資産担保証券 | 8 | | | — | | | 8 | | | — | |
企業債務証券 | 201 | | | — | | | 201 | | | — | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
米国政府機関証券 | 13 | | | — | | | 13 | | | — | |
米国財務省証券 | 183 | | | — | | | 183 | | | — | |
前払費用およびその他の流動資産: | | | | | | | |
外貨デリバティブ | 51 | | | — | | | 51 | | | — | |
| | | | | | | |
その他の資産: | | | | | | | |
繰延報酬プラン資産 | 251 | | | 251 | | | — | | | — | |
| | | | | | | |
総資産 | $ | 7,803 | | | $ | 7,347 | | | $ | 456 | | | $ | — | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
負債: | | | | | | | |
未払費用: | | | | | | | |
| | | | | | | |
外貨デリバティブ | $ | 4 | | | $ | — | | | $ | 4 | | | $ | — | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
目次
アドビ株式会社
要約連結財務諸表への注記(続き)
(未監査)
2023年12月1日時点の当社の金融資産と負債の公正価値は、以下の情報を用いて決定されました。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
(百万単位) | 報告日における公正価値の測定 |
| | | 見積価格 アクティブ中 の市場 同一資産 | | 重要な その他 観察可能 インプット | | 重要な 観察不能 インプット |
| 合計 | | (レベル 1) | | (レベル 2) | | (レベル 3) |
資産: | | | | | | | |
現金同等物: | | | | | | | |
| | | | | | | |
マネー・マーケット・ファンド | $ | 6,498 | | | $ | 6,498 | | | $ | — | | | $ | — | |
| | | | | | | |
定期預金 | 25 | | | 25 | | | — | | | — | |
| | | | | | | |
短期投資: | | | | | | | |
資産担保証券 | 15 | | | — | | | 15 | | | — | |
企業債務証券 | 434 | | | — | | | 434 | | | — | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
米国政府機関証券 | 12 | | | — | | | 12 | | | — | |
米国財務省証券 | 240 | | | — | | | 240 | | | — | |
前払費用およびその他の流動資産: | | | | | | | |
外貨デリバティブ | 52 | | | — | | | 52 | | | — | |
その他の資産: | | | | | | | |
繰延報酬プラン資産 | 206 | | | 206 | | | — | | | — | |
| | | | | | | |
総資産 | $ | 7,482 | | | $ | 6,729 | | | $ | 753 | | | $ | — | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
負債: | | | | | | | |
未払費用: | | | | | | | |
| | | | | | | |
外貨デリバティブ | $ | 4 | | | $ | — | | | $ | 4 | | | $ | — | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
当社の金融商品の公正価値に関する詳細については、注記4を参照してください。
当社の売却可能な債券証券は、加重平均信用格付けがAAの多様な発行体からの高品質の投資適格証券で構成されています。私たちは、同一または同等の資産を含む市場取引によって生成される情報をモデル化するマーケットアプローチ方法論を含むマトリックス価格評価手法を使用する独立系価格設定ベンダーの価格設定に基づいてこれらの証券を評価します。インプットには、ベンチマーク利回り、ベンチマーク利回り、発行体のスプレッド、ベンチマーク利回り、金利、米国財務省またはスワップカーブなど、公正価値の決定において直接的または間接的に観測可能な同一資産の活発な市場における相場価格または相場価格以外のインプットが含まれます。したがって、私たちはすべての債券売却可能証券をレベル2に分類しています。適切な公正価値が記録されていることを確認するために、複数の独立した情報源から入手した価格を比較するなどの日常的な手続きを行います。
マネーマーケットファンドやその他の投資信託で構成されるマネーマーケットファンド、定期預金、繰延報酬プランの資産の公正価値は、測定日の活発な市場における相場価格に基づいています。
当社の店頭外貨デリバティブは、測定日の観察可能な外国為替および金利データに基づいて、価格設定モデルと割引キャッシュフロー方法論を使用して評価されます。
当社のその他の現在の金融資産と現在の金融負債の公正価値は、帳簿価額に近いものです。
非経常ベースで公正価値で測定された資産および負債
私たちのシニアノートの公正価値は $でした5.39 2024年5月31日時点で10億です。あまり活発でない市場で観察可能な市場価格に基づいており、レベル2に分類されます。当社の負債に関する詳細については、注記14を参照してください。
目次
アドビ株式会社
要約連結財務諸表への注記(続き)
(未監査)
メモ 6.デリバティブ金融商品
将来予想されるキャッシュフローや特定の既存の資産や負債に対する外貨リスクや金利リスクを部分的に相殺するために、デリバティブを使用する場合があります。私たちはデリバティブ商品を取引目的で使用しません。
私たちは、同じ取引相手との取引の純決済を許可することにより、デリバティブ取引における信用リスクを軽減するためのマスターネッティング契約を締結しています。マスターネッティング契約に基づいてデリバティブ商品に計上された公正価値額を相殺しません。また、特定のデリバティブ商品の正味公正価値が契約で定められた基準額から変動した場合に、現金担保を交換するために、特定の取引相手と担保担保契約を締結しています。
キャッシュフローヘッジ
米国以外の国では、米ドルやその他のさまざまな通貨で取引を行っています。予想される外貨建ての収益と費用の一部をヘッジするために、外国為替オプション契約と先渡契約を使用する場合があります。これらの外国為替契約は、公正価値で発行され、満期は 24 ヶ月。
2024年5月31日現在、外貨キャッシュフローヘッジの純デリバティブ損失は、来年度中に計上される見込みです 36 月数、うち $4 今後12か月以内に、100万件の純損失が収益に計上されると予想されています。
指定されていない生け垣
ヘッジ商品として指定されていない当社のデリバティブは、主に非機能通貨建ての金銭的資産と負債をヘッジするために使用する外貨先渡契約で構成されています。
公正価値資産デリバティブは前払費用およびその他の流動資産に含まれ、公正価値負債デリバティブは当社の要約連結貸借対照表の未払費用に含まれます。 2024年5月31日および2023年12月1日現在のデリバティブ商品の公正価値は次のとおりです。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
(百万単位) | 2024 | | 2023 |
| 公正価値 アセット デリバティブ | | 公正価値 責任 デリバティブ | | 公正価値 アセット デリバティブ | | 公正価値 責任 デリバティブ |
ヘッジング商品に指定されているデリバティブ: | | | | | | | |
外国為替オプション契約 | $ | 44 | | | $ | — | | | $ | 42 | | | $ | — | |
外国為替先渡契約 | 3 | | | — | | | 1 | | | — | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
ヘッジ商品として指定されていないデリバティブ: | | | | | | | |
外国為替先渡契約 | 4 | | | 4 | | | 9 | | | 4 | |
デリバティブ総額 | $ | 51 | | | $ | 4 | | | $ | 52 | | | $ | 4 | |
2024年5月31日および2023年6月2日に終了した3か月および6か月間、当社の要約連結包括利益計算書に計上されたデリバティブ商品の税引後損益と、当社の要約連結損益計算書に対するデリバティブ商品の影響は重要ではありませんでした。
目次
アドビ株式会社
要約連結財務諸表への注記(続き)
(未監査)
メモ 7.のれんやその他の無形資産
2024年5月31日および2023年12月1日現在のグッドウィルは12.80 10億と $12.81 それぞれ 10億です。2024年度の第2四半期に、報告単位に関連する年次営業権減損テストを完了したところ、次のことが確認されました いいえ のれんの減損。
2024年5月31日および2023年12月1日の時点で償却の対象となったその他の無形資産は次のとおりです。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
(百万単位) | 2024 | | 2023 |
| 総帳簿価額 | | 累積償却額 | | ネット | | 総帳簿価額 | | 累積償却額 | | ネット |
顧客との契約と関係 | $ | 1,204 | | | $ | (681) | | | $ | 523 | | | $ | 1,204 | | | $ | (619) | | | $ | 585 | |
購入したテクノロジー | 884 | | | (630) | | | 254 | | | 984 | | | (647) | | | 337 | |
商標 | 376 | | | (239) | | | 137 | | | 376 | | | (217) | | | 159 | |
| | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | |
その他 | 28 | | | (9) | | | 19 | | | 22 | | | (15) | | | 7 | |
その他の無形資産、純額 | $ | 2,492 | | | $ | (1,559) | | | $ | 933 | | | $ | 2,586 | | | $ | (1,498) | | | $ | 1,088 | |
その他の無形資産に関連する償却費は $84 百万と $168 2024年5月31日に終了した3か月と6か月間はそれぞれ100万です。比較すると、他の無形資産に関連する償却費は $96 百万と $192 2023年6月2日に終了した3か月と6か月間はそれぞれ100万です。これらの金額のうち、$42 百万と $84 2024年5月31日に終了した3か月と6か月間の収益費用には、それぞれ100万ドルが含まれ、ドルは54 百万と $108 2023年6月2日に終了した3か月と6か月間の収益費用には、それぞれ100万件が含まれていました。
2024年5月31日現在、将来の期間の推定償却費総額は次のとおりです。
| | | | | | | | |
(百万単位) | | |
会計年度 | | その他の無形資産 (1) |
2024年の残りの期間 | $ | 166 | |
2025 | 301 | |
2026 | 149 | |
2027 | 107 | |
2028 | 65 | |
その後 | 125 | |
予想される償却費の合計 | $ | 913 | |
_________________________________________
(1) 関連する研究開発活動が完了または放棄されるまで無期限に存続すると見なされる、資本化された進行中の研究開発を除きます。
目次
アドビ株式会社
要約連結財務諸表への注記(続き)
(未監査)
メモ 8.未払経費
2024年5月31日および2023年12月1日現在の未払費用は以下のとおりです。
| | | | | | | | | | | |
(百万単位) | 2024 | | 2023 |
未払報酬と福利厚生 | $ | 744 | | | $ | 535 | |
未払ボーナス | 305 | | | 547 | |
| | | |
未払いの企業マーケティング | 125 | | | 132 | |
| | | |
売上税と使用税 | 105 | | | 122 | |
返金負債 | 105 | | | 111 | |
| | | |
| | | |
| | | |
| | | |
その他 | 515 | | | 495 | |
未払費用 | $ | 1,899 | | | $ | 1,942 | |
その他には、主に一般的な事業見越金、未払ホスティング料、未払ロイヤリティ、デリバティブ担保負債が含まれます。
メモ 9.株式ベースの報酬
制限付株式ユニット
2024年5月31日に終了した6か月間の制限付株式ユニットの活動は次のとおりです。
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| の数 株式 (百万単位) | | 加重平均 付与日 公正価値 | | 集計 公正価値 (1) (百万単位) |
期首未払い残高 | 7.8 | | | $ | 418.63 | | | |
受賞 | 2.6 | | | $ | 590.97 | | | |
リリース済み | (1.8) | | | $ | 431.10 | | | |
没収 | (0.2) | | | $ | 442.98 | | | |
| | | | | |
期末未払い残高 | 8.4 | | | $ | 468.88 | | | $ | 3,734 | |
| | | | | |
既得になる見込み | 7.7 | | | $ | 467.98 | | | $ | 3,435 | |
_________________________________________
(1)公正価値の合計は、2024年5月31日現在の終値であるドルを使用して計算されます444.76.
2024年5月31日に終了した6か月間に権利が確定した制限付株式ユニットの公正価値の合計は953 百万。
パフォーマンス・シェア
2024年度の第1四半期に、取締役会の役員報酬委員会(「ECC」)は2024年のパフォーマンス・シェア・プログラムを承認しました。その条件は、まだ未払いの2023年のパフォーマンス・シェア・プログラムと同様です。条件を含む、当社の未払いのパフォーマンス・シェア・プログラムに関する情報は、「注記12」を参照してください。2023年12月1日に終了した会計年度のフォーム10-Kの年次報告書の「株式ベースの報酬」。
2024年5月31日現在、2024年、2023年、2022年のパフォーマンス・シェア・プログラムに基づいて授与されたパフォーマンス・シェアは、未発行のままです。
目次
アドビ株式会社
要約連結財務諸表への注記(続き)
(未監査)
2024年5月31日に終了した6か月間のパフォーマンス・シェアの活動は次のとおりです。
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| の数 株式 (百万単位) | | 加重平均 付与日 公正価値 | | 集計 公正価値 (1) (百万単位) |
期首未払い残高 | 0.5 | | | $ | 465.71 | | | |
受賞 | 0.2 | | | $ | 645.40 | | | |
リリース済み | (0.1) | | | $ | 455.65 | | | |
没収 | (0.1) | | | $ | 474.70 | | | |
期末未払い残高 | 0.5 | | | $ | 536.56 | | | $ | 238 | |
| | | | | |
既得になる見込み | 0.5 | | | $ | 534.33 | | | $ | 215 | |
_________________________________________
(1)公正価値の合計は、2024年5月31日現在の終値であるドルを使用して計算されます444.76.
私たちのパフォーマンス・シェア・プログラムでは、参加者は通常、最大限まで受け取ることができます 200最初に付与された目標株式数の割合。2024年5月31日に終了した6か月間に公開された株式は 832024会計年度の第1四半期にECCによって認定された、2021年のパフォーマンス・シェア・プログラムの目標の達成率。
2024年5月31日に終了した6か月間に権利が確定したパフォーマンス株の公正価値の合計は63 百万。
従業員株式購入プラン株式
従業員が購入しました 0.3 平均価格$で100万株299.89 そして 0.2 平均価格$で100万株286.05 それぞれ2024年5月31日と2023年6月2日に終了した6か月間です。2024年5月31日と2023年6月2日に終了した6か月間に購入した株式の本質的価値は96 百万と $12 それぞれ 100 万です。本質的価値は、購入日の市場価値と株式の購入価格の差として計算されます。
報酬費用
2024年5月31日現在、$がありました3.56 未確定株式ベースの報奨および購入権に関連する、推定没収額を控除した10億件の未認識報酬費用は、加重平均期間にわたって計上されます 2.31 何年も。認識されていない報酬費用の総額は、今後予定される没収額の変化に合わせて調整されます。
2024年5月31日および2023年6月2日に終了した3か月および6か月間の要約連結損益計算書に含まれる株式ベースの報酬費用の合計は次のとおりです。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 3 か月 | | 6 か月 |
(百万単位) | 2024 | | 2023 | | 2024 | | 2023 |
収益コスト | $ | 31 | | | $ | 29 | | | $ | 60 | | | $ | 58 | |
研究開発 | 234 | | | 224 | | | 463 | | | 433 | |
セールスとマーケティング | 134 | | | 123 | | | 263 | | | 245 | |
一般と管理 | 68 | | | 57 | | | 132 | | | 113 | |
合計 | $ | 467 | | | $ | 433 | | | $ | 918 | | | $ | 849 | |
目次
アドビ株式会社
要約連結財務諸表への注記(続き)
(未監査)
ノート 10。その他の包括利益(損失)の累計
関連する税金を差し引いたその他の包括利益(損失)と活動の累積の構成要素は次のとおりです。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
(百万単位) | 12月1日、 2023 | | 増加/減少 | | 再分類の調整 | | 5月31日 2024 |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
売却可能有価証券の純未実現利益/損失 | $ | (12) | | | $ | 7 | | | $ | — | | (1) | $ | (5) | |
ヘッジ商品として指定されたデリバティブ商品の純未実現利益/損失 | (26) | | | 1 | | | 8 | | (2) | (17) | |
外貨換算の累積調整 | (247) | | | (7) | | | — | | | (254) | |
その他の包括利益(損失)の累積合計、税引後 | $ | (285) | | | $ | 1 | | | $ | 8 | | | $ | (276) | |
_________________________________________
(1) 売却可能有価証券の損益の再分類調整は、その他の収益(費用)、純額に分類されます。
(2) 外貨ヘッジの損益の再分類調整は、基礎となる取引の性質に応じて、収益または営業費用に分類され、財務省ロックヘッジの損益の再分類調整は、支払利息に分類されます。
2024年5月31日および2023年6月2日に終了した3か月および6か月間のその他の包括利益(損失)の各要素に関連する税金は重要ではありませんでした。
ノート 11.株式買戻しプログラム
株主に価値を還元し、株式発行による希薄化を最小限に抑えることを目的とした当社の株式買戻しプログラムを円滑に進めるため、公開市場で自社株を買い戻すか、第三者と体系的な買戻し契約を締結することがあります。2020年12月、当社の取締役会は最大$を買い戻す権限を与えました15 2024年5月31日に終了した6か月間に完全に活用された当社の普通株式。2024年3月、当社の取締役会は、最大$を買い戻す権限を追加で付与しました25 2028年3月14日までの当社の普通株式は10億株です。
2024年5月31日から2023年6月2日に終了した6か月間に、大手金融機関と株式買戻し契約(「ASR」)を締結し、合計$の前払いを行いました。4.5 10億と $1.4 それぞれ 10億です。当社のASRの条件に基づき、金融機関は契約の開始時に株式の一部を当社に引き渡し、残りの株式を決済時に引き渡すことに同意します。引き渡される株式の総数および1株あたりに支払われる平均購入価格は、ASR期間中の出来高加重平均価格(「VWAP」)から合意された割引額を差し引いた金額に基づいて決済時に決定されます。
また、2023年6月2日に終了した6か月間に、大手金融機関と仕組株式の買戻し契約を結び、その際にドルを前払いしました。1 10億。当社の仕組株式買戻し契約の条件に基づき、金融機関はそれぞれの契約期間中、毎月の間隔で当社に株式を引き渡すことに同意しています。毎月引き渡される株式数は、契約の想定総額、間隔内の取引日数、および期間中のVWAPから、合意された割引額を差し引いた金額に基づいて決定されます。
目次
アドビ株式会社
要約連結財務諸表への注記(続き)
(未監査)
2024年5月31日および2023年6月2日に終了した6か月間の自社株買戻し活動は次のとおりです。
| | | | | | | | | | | | | | |
| 引き渡された株式数 (百万単位) | | 一株当たりの平均支払価格 | |
2024年5月31日に終了した6か月間 | | | | |
2023会計年度に締結されたストラクチャード株式買戻し契約 | 0.6 | | | $ | 626.68 | | |
ASRは2023年12月に締結されました | 3.5 | | | $ | 578.11 | | |
ASRは2024年3月に締結されました | 3.6 | | | $ | — | | (1) |
引き渡された株式総数 | 7.7 | | | | |
2023年6月2日に終了した6か月間 | | | | |
2022会計年度および2023年6月2日に終了した6か月間に締結された仕組株式買戻し契約 | 3.6 | | | $ | 346.84 | | |
ASRは2022年12月に締結されました | 4.0 | | | $ | 348.46 | | |
引き渡された株式総数 | 7.6 | | | | |
_________________________________________
(1) 2024年5月31日に終了した6か月間に、2024年3月に締結されたASRに基づく株式の初回引き渡しを受け取りましたが、2024年5月31日現在発行されています。2024年5月31日以降、未払いのASRが決済され、その結果、買戻しの総額は 5.2 平均価格$で100万株475.94.
株式買戻しの前払金は、支払日に、当社の要約連結貸借対照表上の株主資本の一部である自己株式として分類されます。ただし、各期間の終わりまでに当社に物理的に引き渡された株式のみが、1株当たり純利益の計算から除外されます。2024年5月31日現在、ドルの一部2.5 2024年3月に締結されたASRに基づく10億の前払い金は、株主資本に分類される自社株に連動する未決済の先渡契約として評価されました。
2024年5月31日以降、2024年3月の株式買戻し権限の一環として、私たちはある大手金融機関とASRを締結し、その際にドルの前払いを行いました。2.5 10億ドルで、最初の配達を受けました 3.6百万株、これはおおよそ 75前払いの%。この$が完了すると2.5 10億ASR、$20.152024年3月の当社の株式買戻し権限には10億が残っています。
ノート 12。一株当たり当期純利益
次の表は、2024年5月31日および2023年6月2日に終了した3か月および6か月間の基本および希薄化後の1株当たり純利益の計算を示しています。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 3 か月 | | 6 か月 |
(百万単位、1株あたりのデータを除く) | 2024 | | 2023 | | 2024 | | 2023 |
純利益 | $ | 1,573 | | | $ | 1,295 | | | $ | 2,193 | | | $ | 2,542 | |
| | | | | | | |
1株当たりの基本純利益の計算に使用される株式 | 449.1 | | | 457.8 | | | 450.9 | | | 458.4 | |
株式プランやプログラムからの希薄化の可能性のある普通株式 | 2.3 | | | 0.9 | | | 3.0 | | | 0.7 | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
希薄化後の1株当たり純利益の計算に使用される株式 | 451.4 | | | 458.7 | | | 453.9 | | | 459.1 | |
| | | | | | | |
1株当たりの基本純利益 | $ | 3.50 | | | $ | 2.83 | | | $ | 4.86 | | | $ | 5.55 | |
希薄化後の1株当たり純利益 | $ | 3.49 | | | $ | 2.82 | | | $ | 4.83 | | | $ | 5.54 | |
| | | | | | | |
希薄化防止剤候補普通株式 | 2.5 | | | 3.8 | | | 1.7 | | | 5.0 | |
目次
アドビ株式会社
要約連結財務諸表への注記(続き)
(未監査)
ノート 13。コミットメントと不測の事態
損害賠償
通常の事業過程では、当社の製品の使用に起因する第三者からの知的財産権侵害の申し立てに対して、お客様やチャネルパートナーにさまざまな範囲の補償を提供しており、時々、これらの補償条項に基づいてお客様からの請求の対象となります。これまで、これらの補償条項に関連する費用はそれほど大きくなく、これらの補償条項が当社の将来の経営成績に及ぼす可能性のある最大の影響を見積もることはできません。
デラウェア州法で認められている範囲で、役員または取締役が当社の要請によりそのような職務に就いている、または務めていた間に発生した特定の出来事や出来事について、役員および取締役に補償する契約を結んでいます。補償期間は、役員または取締役の生涯にわたるすべての関連する出来事や出来事を対象としています。これらの補償契約に基づいて当社に要求される可能性のある将来の最大支払い額は無制限です。ただし、当社には、リスクを軽減し、将来支払われた金額の一部を回収できるようにする取締役および役員保険があります。適用される保険の補償範囲を超えるこれらの補償契約の推定公正価値は最小限であると考えています。
法的手続き
私たちは、通常の事業過程で生じる法的手続き、知的財産、商業、雇用、その他の事項に関する請求を含む請求、および政府の調査を含む調査の対象となります。これらの紛争、法的手続き、調査の中には、多額または不確定な金額の損害賠償を求める投機的な請求が含まれる場合があります。私たちはすべての請求をGAAPに従って四半期ごとに検討し、既知の事実に基づいて、潜在的な損失が合理的に起こり得るものなのか、それとも起こりそうで見積もることができるのかを評価します。この評価に基づいて、開示要件と、そのような請求が財務諸表に反映されるかどうかを評価します。この決定はその後、取締役会の監査委員会で審査され、議論されます。
私たちは、負債が発生した可能性が高く、損失額を合理的に見積もることができる場合に、負債引当金を用意します。これらの規定は少なくとも四半期ごとに見直され、交渉、和解、判決、弁護士の助言、および特定の事件に関連するその他の情報や出来事の影響を反映するように調整されます。2024年5月31日現在、当社には、財務諸表にとって重要ではない、起こりそうな法的負債の引当金が計上されています。このメモで特に開示されていない限り、当社は、(a) 当該請求に関してすでに認識されている金額(もしあれば)を超える損失が発生する可能性が合理的にない、(b)合理的に起こり得る損失または損失の範囲を見積もることができない、または(c)そのような見積もりが重要ではないという理由で、当社に対するいかなる請求についても開示は必要ないと判断しました。
訴訟に関連するすべての法的費用は、発生時に費用として計上されます。訴訟は本質的に予測不可能です。しかし、私たちに対して係争中の法的問題に関しては、私たちには有効な防御策があると考えています。それでも、そのような手続き、請求、または調査の1つ以上の不利な解決により、当社の連結財政状態、経営成績、またはキャッシュフローが悪影響を受ける可能性があります。
2022年6月以来、オンライン買い物客信頼回復法(「ROSCA」)に関連する開示および購読キャンセル慣行に関する情報を求める民事捜査の要求に応えて、連邦取引委員会(「FTC」)のスタッフと協力してきました。2023年11月、FTCのスタッフは、これらの問題の調査に関して和解に達するかどうかを決定するために、同意交渉を開始する権限があると主張しました。2024年3月20日、連邦取引委員会が訴訟の提出を承認する票を投じたことが通知されました。その後、連邦取引委員会は事件を司法省(「DOJ」)に付託し、2024年6月17日、司法省は米国カリフォルニア州北部地区地方裁判所に民事訴訟を提起し、アドビと一部の従業員を被告人としました。訴状は、アドビが重要な条件を明確かつ目立つように開示せず、明示的なインフォームドコンセントを得ることができず、ROSCAおよびFTC法に違反して、当社の開示およびサブスクリプションキャンセル慣行に関する簡単なキャンセルメカニズムを提供しなかったと主張しています。司法省は、差止命令による救済、民事罰則、公平な金銭的救済、その他の救済を求めています。この問題の弁護または解決には、多額の金銭的費用または罰金が科せられ、当社の業績と事業に重大な影響を与える可能性があります。私たちが有利な和解交渉や訴訟で成功するという保証はありません。救済措置やコンプライアンス要件があると、当社の事業運営能力や事業運営能力に悪影響を及ぼす可能性があります
目次
アドビ株式会社
要約連結財務諸表への注記(続き)
(未監査)
当社の財務結果への重大な悪影響。現段階では、この訴訟の結果として合理的に起こり得る経済的損失または潜在的な経済的損失の範囲を見積もることはできません。
2023年10月20日、ペンブローク・パインズ消防士・警察官年金基金ら対アドビ社らとの訴訟番号 1:23-cv-09260と題された証券集団訴訟(以下「証券訴訟」)がニューヨーク南部地区連邦地方裁判所に提起され(「証券訴訟」)、アドビと当社の現役および元役員の一部を被告として指名されました。証券訴訟は、2021年7月23日から2022年9月22日の間(「クラス期間」)に当社の株式の購入者に代わって提起されることを目的としています。2024年2月23日に修正された訴状では、Figmaとの競争、およびFigmaの市場での地位の高まりによりアドビが直面した可能性のある損害に対抗するためのアドビの既存製品の妥当性に関連して、クラス期間中にアドビが行った特定の公式声明は、実質的に虚偽で誤解を招くものだったと主張しています。証券訴訟は、不特定の補償的損害、弁護士費用と費用、および特別な衡平法および/または差止命令による救済を求めています。
2023年11月16日、アドビに代わって、シャー対ナライエンらの訴訟番号 1:23-cv-01315と題された株主デリバティブ訴訟(以下「シャー訴訟」)が米国デラウェア州地方裁判所に提起されました(「シャー訴訟」)。2024年1月3日、アドビに代わって、Gervat対Narayenらの訴訟番号 1:24-cv-00006 というキャプションが付いた2番目の株主デリバティブ訴訟(「Gervat訴訟」)が米国デラウェア州地方裁判所に提起されました(「Gervat訴訟」)。2024年1月24日、裁判所は国王訴訟とゲルバット訴訟(まとめて「統合デリバティブ訴訟」)を統合しました。2024年1月18日、アドビに代わって、Sbriglio対Narayenらの訴訟番号24-cv-429458と題された株主デリバティブ訴訟(「Sbriglio訴訟」)がカリフォルニア州上級裁判所に提起されました(「Sbriglio訴訟」)。2024年1月29日、アドビに代わって、ロイ対ナライエンら(No.1:24-cv-00633)と題された株主デリバティブ訴訟(「ロイ訴訟」)がニューヨーク南部地区連邦地方裁判所に提起されました(「ロイ訴訟」、連結デリバティブ訴訟およびスブリリオ訴訟と合わせて「デリバティブ訴訟」)。デリバティブ訴訟は、主に証券訴訟と同じ疑惑の事実と状況に基づいており、当社の現役および元役員および取締役会のメンバーを被告、アドビを名目上の被告として挙げています。デリバティブ訴訟はまとめて、受託者責任の違反、受託者責任の違反、不当利得、企業資産の浪費、支配権の乱用、および第10条(b)(およびそこで公布された規則10b-5)、第20条(a)、および/または第21D条(改正された1934年の証券取引法の第21D条の違反)の違反に対する請求を主張し、不特定の損害賠償、賠償金、弁護士費用および費用の回収、ならびにGervat訴訟の場合における利益の剥奪、特定の支払いおよび給付金、およびアドビの改善コーポレートガバナンスと内部手続き(Shah Action)の場合は、アドビに代わって。
私たちは、証券訴訟とデリバティブ訴訟における不正行為の申し立てに異議を唱え、これらの問題については積極的に弁護するつもりです。未解決の手続きや問い合わせが複雑で継続的かつ不確実な性質を考慮すると、現時点では、証券訴訟およびデリバティブ訴訟の解決または和解のために被る可能性のある、合理的に起こり得る金銭的損失または経済的損失の範囲(もしあれば)を見積もることはできません。
特許権を含む第三者の知的財産権の有効性または侵害の疑いに関する紛争に関連して、私たちは現在、請求、交渉、または複雑で長期にわたる訴訟の対象となっており、今後もそうなる可能性があります。知的財産紛争や訴訟は非常に費用がかかり、経営陣や主要な技術者の注意と活力がそらされ、事業運営に支障をきたす可能性があります。私たちは過去の訴訟や紛争を首尾よく弁護または解決してきましたが、現在または将来の訴訟や紛争では勝訴できない可能性があります。第三者の知的財産紛争は、私たちに重大な責任を負わせたり、不利な条件でのロイヤルティやライセンス契約の締結を要求したり、特定の製品または特定のサービスの提供を妨げたり、製品やサービスの販売を制限する差し止め命令の対象になったり、当社の事業や競合する市場に深刻な混乱を引き起こしたり、さまざまな契約条項を含め、お客様との補償契約の履行を要求したりする可能性がありますライセンス契約とサービス契約。
目次
アドビ株式会社
要約連結財務諸表への注記(続き)
(未監査)
ノート 14.借金
2024年5月31日および2023年12月1日現在の借入金の帳簿価額は次のとおりです。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
(百万ドル) | 発行日 | | 期日 | | 実効金利 | | 2024 | | | | 2023 | | |
1.90% 2025 メモ | 2020 年 2 月 | | 2025年2月 | | 2.07% | | $ | 500 | | | | | $ | 500 | | | |
3.25% 2025 メモ | 2015 年 1 月 | | 2025年2月 | | 3.67% | | 1,000 | | | | | 1,000 | | | |
2.15% 2027 メモ | 2020 年 2 月 | | 2027 年 2 月 | | 2.26% | | 850 | | | | | 850 | | | |
4.85% 2027 メモ | 2024年4月 | | 2027 年 4 月 | | 5.03% | | 500 | | | | | — | | | |
4.80% 2029 メモ | 2024年4月 | | 2029年4月 | | 4.93% | | 750 | | | | | — | | | |
2.30% 2030 メモ | 2020 年 2 月 | | 2030年2月 | | 2.69% | | 1,300です | | | | | 1,300です | | | |
4.95% 2034 メモ | 2024年4月 | | 2034年4月 | | 5.03% | | 750 | | | | | — | | | |
未払いの負債総額、額面通り | | $ | 5,650 | | | | | $ | 3,650 | | | |
少ない:現在の負債部分、額面金額で | | (1,500) | | | | | — | | | |
未償却割引および債務発行費用 | | (23) | | | | | (16) | | | |
長期債務の帳簿価額 | | $ | 4,127です | | | | | $ | 3,634 | | | |
| | | | | | | | | | | | | |
現在の負債部分、額面金額で | | $ | 1,500 | | | | | $ | — | | | |
未償却割引および債務発行費用 | | (2) | | | | | — | | | |
現在の負債の帳簿価額 | | $ | 1,498 | | | | | $ | — | | | |
シニアノート
2015年1月に、私たちは$を発行しました1 2025年2月1日に期限が切れる10億のシニアノート。関連する割引と発行費用は、実効利法を用いて手形有効期間中の利息費用に償却されます。利息は半年に一度、2月1日と8月1日に延滞して支払われます。
2020年2月に、私たちは$を発行しました500 2025年2月1日に期限が切れる100万のシニアノート、$850 2027年2月1日に発行予定のシニアノートが100万枚と1.30 2030年2月1日に期限が切れる10億のシニアノート。関連する割引と発行費用は、実効利法を使用して、手形のそれぞれの条件にわたる利息費用に償却されます。利息は半年に一度、2月1日と8月1日に延滞して支払われます。
2024年4月に、私たちは$を発行しました500 2027年4月4日までに発行される100万のシニアノート、$750 2029年4月4日までに発行予定のシニアノート100万枚と750 2034年4月4日に期限が切れる100万のシニアノート。私たちの総収入は約 $1.99 10億、発行割引$を差し引いたもの3 百万ドル、総発行費用は $9 百万。関連する割引と発行費用は、実効利法を使用して、手形のそれぞれの条件にわたる利息費用に償却されます。利息は半年に一度、4月4日と10月4日に延滞して支払われます。
2024年度の第1四半期に、2025年2月1日に期限が切れるシニアノートを、要約連結貸借対照表の現在の負債として再分類しました。2024年5月31日現在、現在の負債の帳簿価額はドルでした1.50関連する割引と発行費用を差し引いた10億。期日までに負債の現在の部分を借り換える予定ですが、借り換えのタイミングは市況の影響を受ける可能性があります。
当社のシニアノートは、他の無担保および非劣後債務と同等であり、財務契約は含まれていません。メイクホールプレミアムを条件に、いつでも紙幣を引き換えることができます。
2015年1月と2020年2月に発行されたシニアノートについては、特定の支配権変更のきっかけとなるイベントが発生すると、以下の金額でノートを買い戻す必要がある場合があります 101元本の%に、買戻し日までの未払利息と未払利息を加えたもの。さらに、これらのメモには、多額の引当金を条件として、資産に対する先取特権を付与したり、売却およびリースバック取引を開始したりする当社の能力を制限する契約が含まれています。
目次
アドビ株式会社
要約連結財務諸表への注記(続き)
(未監査)
リボルビング・クレジット契約
2022年6月、私たちはクレジット契約(「リボルビング・クレジット契約」)を締結しました。 五年間 $1.5 10億円のシニア無担保リボルビング・クレジット・ファシリティーは、以前のものに取って代わりました 五年間 $1 2018年10月に締結された10億件のシニア無担保リボルビング・クレジット契約。リボルビングクレジット契約は、アドビとその一部の子会社への融資を、随時追加の借り手として指定される場合があることを規定しています。リボルビング・クレジット契約の条件に従い、追加契約を提供するという貸し手の同意を条件として、最大で$の追加資金を獲得することができます500 100万件のコミットメント、最大総コミットメント額は2 10億。私たちの選挙では、リボルビング・クレジット契約に基づくローンには、(i)担保付オーバーナイト融資金利(「SOFR」)に証拠金を加えたもの、(ii)調整後の日次SOFRに証拠金を加えたもの、(iii)代替通貨レートに証拠金を加えたもの、または(iv)基本金利((a)フェデラルファンド金利+証拠金、または(iv)基本金利((a)フェデラルファンド金利にマージンを加えたもの 0.50%、(b) エージェントのプライムレート、または (c) タームSOFRプラス 1.00%。タームSOFR、調整後日SOFR、および代替通貨金利ローンのマージンは、当社の負債格付けに基づいており、範囲は 0.460% から 0.900%。さらに、当社の債務格付けに基づいて決定されたファシリティ料は、使用量に関係なく、四半期ごとに以下の範囲の金額で総額で支払われます 0.040% から 0.100年率%。リボルビング・クレジット契約では、いつでも契約総額を恒久的に減額することが認められています。リボルビングクレジット契約に記載されている特定の条件に従い、アドビおよび追加借り手として指定されたその子会社は、リボルビングクレジット契約の期間中、いつでも金額の借入、前払い、および再借入を行うことができます。
リボルビング・クレジット契約には、債務不履行時を含む慣習的な表明、保証、肯定契約と否定契約、および貸し手に有利な補償条項が含まれています。否定契約には、先取特権や負債の発生、特定の合併取引、処分、その他の事項に関する制限が含まれていますが、すべて特定の例外があります。
(a) 債務不履行を含む特定の事由が発生して契約が早期に終了するか、(b) 貸し手の同意を条件として当社の要請により満期日がさらに延長されない限り、ファシリティは終了し、そこで支払うべき金額はすべて満期日に支払期日となります。
2024年5月31日現在、 いいえ このリボルビング・クレジット契約に基づく未払いの借入金。
コマーシャル・ペーパー・プログラム
2023年9月、私たちはコマーシャル・ペーパー・プログラムを設立しました。このプログラムでは、総額$までの無担保コマーシャル・ペーパーを発行できます。3未払いの金額はいつでも10億で、満期は 397 発行日からの日数。コマーシャル・ペーパーの発行による純収入は、運転資本、資本支出、買収、株式の買戻し、負債の借り換え、またはその他の一般的な企業目的を含む、一般的な企業目的に使用されると予想されます。2024年5月31日現在、 いいえ コマーシャル・ペーパー・プログラムに基づく未払いの借入金。
タームローンクレジット契約
2023年1月、私たちは最大$のシニア無担保タームローンを規定するディレイド・ドロー・ターム・ローン契約(「ターム・ローン・クレジット契約」)を締結しました。3.5 10億ドルは、当社が予定しているFigmaの買収のための購入価格および関連する費用の一部を賄うことを目的としています。2024年5月31日に終了した6か月間に、以前に発表された合併契約を終了するための相互解約契約をFigmaと締結しました。その結果、タームローンクレジット契約は終了しました。ありました いいえ 解約時のタームローンクレジット契約に基づく未払いの借入金。
アイテム 2.経営陣による財政状態と経営成績の議論と分析
以下の説明は、要約連結財務諸表とその注記と併せて読む必要があります。
過去の情報に加えて、このフォーム10-Qの四半期報告書には、製品計画、将来の成長、市場機会、外貨為替レートの変動、戦略的投資、業界ポジショニング、顧客獲得と維持、年間経常収益および収益成長率に関する記述を含む、将来の見通しに関する記述が含まれています。さらに、このレポートで使用する場合、「意志」、「期待する」、「できる」、「するだろう」、「予想する」、「意図する」、「計画」、「信じる」、「求める」、「目標」、「見積もり」、「探す」、「見る」、「続く」などの表現、および将来の焦点に関する記述は一般的に、将来の見通しに関する記述を識別することを目的としています。このレポートに記載されている将来の見通しに関する記述にはそれぞれリスクと不確実性が伴い、実際の結果がこれらの将来の見通しに関する記述と大きく異なる可能性があります。このような違いを引き起こす、または寄与する可能性のある要因には、このレポートのパートII、項目1Aの「リスク要因」というタイトルのセクションで説明されているものが含まれますが、これらに限定されません。本書および当社が米国証券取引委員会(「SEC」)に随時提出するその他の文書(2023年度のForm 10-Kの年次報告書を含む)に記載されているリスクは、慎重に検討する必要があります。これらの将来の見通しに関する記述に過度に依存しないでください。これらの記述は、Form 10-Qのこの四半期報告書の日付の時点でのみ述べられています。法律で義務付けられている場合を除き、この文書の日付以降に、将来の見通しに関する記述の改訂を公表したり、出来事や状況を反映したりする義務は負いません。
事業概要
アドビは、パーソナライズされたデジタル体験を通じて世界を変えることを使命とするグローバルテクノロジー企業です。40年以上にわたり、アドビのイノベーションは、個人、チーム、企業、機関、政府があらゆる種類のメディアを横断して関わり合い、交流する方法を変えてきました。私たちの製品、サービス、ソリューションは世界中で使われています。さまざまな分野のコンテンツの構想、制作、管理、配信、測定、最適化、エンゲージメントを行い、デジタル体験を促進しています。私たちには、消費者、コミュニケーター、クリエイティブプロフェッショナル、開発者、学生、中小企業、企業など、多様なユーザーベースがあります。また、人工知能(「AI」)の力を自分の手に委ね、責任があると信じている方法でそうすることで、?$#@$エイターに力を与えています。当社の製品とサービスは、創造性を解き放ち、文書の生産性を高め、デジタル世界のビジネスを後押しするのに役立ちます。私たちは南北アメリカ、ヨーロッパ、中東、アフリカ(「EMEA」)、アジア太平洋(「APAC」)で事業を展開しています。
運用概要
2024年度の第2四半期には、革新的な製品ロードマップに牽引されて、デジタルメディアとデジタルエクスペリエンスのサービス全体で強い需要がありました。製品のイノベーションを実現し、AIを活用したソリューションの採用と利用を促進することに重点を置いて、長期的な成長イニシアチブを実行する中で、当社のサービスポートフォリオ全体でソフトウェアベースのサブスクリプション収益が引き続き増加しています。
デジタルメディア
デジタルメディア部門では、豊富なコンテンツと没入感のある3D体験をデザイン、制作、公開するためのデスクトップツール、モバイルアプリケーション(「アプリ」)、クラウドベースのサービスを提供するサブスクリプションベースの製品であるCreative Cloudのマーケットリーダーです。Creative Cloudには、初心者のコンテンツクリエーター、コミュニケーター、クリエイティブプロフェッショナルなど、幅広いユーザーがコンテンツファーストのタスクベースのソリューションでコンテンツをすばやく簡単に作成、編集、カスタマイズできるように設計されたWebおよびモバイルアプリであるAdobe Expressが含まれています。Creative Cloudには、高品質の画像とテキスト効果を生成するように設計されたクリエイティブなジェネレーティブAIモデルのグループであるAdobe Fireflyも含まれています。Adobe Fireflyを活用したジェネレーティブAI機能は、Adobe PhotoshopやAdobe ExpressなどのCreative Cloudアプリでも利用できます。Creative Cloudは、製品間の緊密な統合、頻繁な製品更新と機能強化、ユーザーのデバイス間でのファイルの保存と同期、機械学習と人工知能、マーケットプレイスへのアクセス、Adobe StockとBehanceサービスによるソーシャルおよびコミュニティベースの機能、アプリ作成機能、企業展開とチームコラボレーションを支援するツール、コスト重視のお客様向けの手頃な価格などの価値を提供します。
個人、学生、チーム、企業向けにCreative Cloudを提供しています。Creative Cloudは、初めての?$#@$エイターやコミュニケーターがクリエイティブツールにアクセスできるようにするAdobe ExpressやAdobe Fireflyなどの新機能や製品で新しいユーザーを引き付け、レビュー用の共有やジェネレーティブAI機能などの最新リリースで既存の顧客に新しい機能やテクノロジーを提供することで、顧客基盤の継続的な拡大を通じて持続的な長期的な収益成長を促進すると予想しています。また、Adobe Stockサービスでストックコンテンツを配信および購入できるように、Creative Cloudサブスクライバー向けのマーケットプレイスも構築しました。全体として、Creative Cloudに関する私たちの戦略は、次のことを可能にするように設計されています
既存のユーザーで収益を増やし、新しい顧客を引き付け続け、評価の高い経常的で予測可能な収益源を拡大してください。
私たちは、Creative Cloudサービスの認知度向上、検討、サブスクリプションの購入を促進するための戦略を引き続き実施しています。これらの戦略には、新しく強化されたデスクトップ、ウェブ、モバイルアプリの提供など、Creative Cloudユーザーが受ける価値を高めることや、過去の顧客や潜在的なユーザーにCreative Cloudを体験してもらい、最終的にはCreative Cloudに登録する対象を絞ったプロモーションやオファーが含まれます。Creative Cloudサブスクリプションとエンタープライズタームライセンス契約(「ETLA」)への移行により、クリエイティブ製品の永久ライセンスによる収益は、当社のビジネスにとって重要ではありませんでした。
また、Adobe Acrobat製品ファミリーを中心に構築されたDocument Cloudサービスのマーケットリーダーでもあります。統合されたモバイルアプリとクラウドベースのドキュメントサービスにより、ユーザーはプラットフォームやアプリケーションのソースタイプに関係なく、ドキュメントの作成、コラボレーション、レビュー、承認、承認、署名、追跡を行うことができます。自宅、オフィス、さまざまなデバイスで重要な文書を管理する方法を強化するDocument Cloudには、Adobe Acrobat、Adobe Acrobat Sign、Adobe Scanが含まれます。Adobe Acrobatは、サブスクリプションライセンスと永久ライセンスの両方で提供され、Creative Cloudの全アプリサブスクリプションサービスにも含まれています。2024年4月、私たちはインタラクティブなドキュメント体験を通じて洞察を提供し、生産性を高めるように設計された新しいジェネレーティブAI搭載製品であるAcrobat AI Assistantを発表しました。これは、Adobe AcrobatおよびAdobe Acrobat Reader製品のアドオンサブスクリプションとして利用できます。
Creative CloudとDocument Cloud戦略の一環として、データ主導型の運用モデル(「DDOM」)とAdobe Experience Cloudソリューションを活用して、製品に対する認知度を高め、新規顧客の獲得、エンゲージメント、維持を促進し、カスタマージャーニーを最適化しています。これらは引き続き、製品主導のビジネスの力強い成長に貢献しています。
年間経常収益(「ARR」)は、現在、経営陣がデジタルメディアセグメント全体の健全性と動向を評価するために使用している主要な業績指標です。ARRは業績指標であり、これらの項目と組み合わせることを意図していないため、ARRは収益、繰延収益、および残りの業績負債とは無関係に見る必要があります。報告されたARRは、為替レートの変化を反映して毎年調整されます。当会計年度に報告されているARRの結果は、年初に設定された通貨レートに基づいており、測定目的で年間を通じて一定に保たれています。ARRは次のように計算します。
| | | | | | | | |
クリエイティブアート | Creative Cloudサブスクリプションとサービスの年間価値 + クリエイティブETLAの年間契約額 |
ドキュメントクラウド ARR | Document Cloudのサブスクリプションとサービスの年間価値 + 年次書類、クラウド ETLA 契約額 |
デジタルメディア ARR | クリエイティブアート + ドキュメントクラウド ARR |
2024会計年度第2四半期を終了したクリエイティブARRは131.1億ドルで、2023年度末の124.9億ドルから増加しました。2024会計年度第2四半期を終了したドキュメントクラウドのARRは、2023年度末の28億4,000万ドルから31.5億ドルに増加しました。デジタルメディアのARR総額は、2023年度末の153.3億ドルから、2024年度第2四半期末の162.5億ドルに増加しました。
ARRの成長を促進した私たちの成功は、収益の伸びにプラスの影響を与えました。2024年度第2四半期のクリエイティブ収益は31.3億ドルで、2023年度第2四半期の28億5000万ドルから増加し、前年比で10%増加しました。2024年度第2四半期のドキュメントクラウドの収益は7億8,200万ドルで、2023年度第2四半期の6億5900万ドルから増加し、前年同期比 19% 増加しました。デジタルメディア部門の総収益は、2023年度第2四半期の35億1000万ドルから2024年度第2四半期の39.1億ドルに増加しました。これは、純新規ユーザーの堅調な増加に牽引され、前年比で11%の増加となりました。
デジタルエクスペリエンス
私たちは、デジタルエクスペリエンスセグメントが対象とする急成長分野のマーケットリーダーです。Adobe Experience Cloudのアプリとサービスは、カスタマージャーニーを管理し、パーソナライズされたエクスペリエンスを大規模に実現し、あらゆる業界のあらゆる規模の企業にインテリジェンスを提供するように設計されています。アドビエクスペリエンスプラットフォームを使用して包括的なソリューションセットを統合できることで、当社の差別化と競争上の優位性が強化されます。
Adobe Experience Cloudは、以下の戦略的成長の柱にわたるソリューションをお客様に提供します。
•データインサイトとオーディエンス。アドビアナリティクス、カスタマージャーニーアナリティクス、アドビプロダクトアナリティクス、Adobe Mix Modeler、リアルタイム顧客データプラットフォームなどの当社の製品は、実用的なデータをリアルタイムで提供し、プラットフォーム全体で高度にカスタマイズされた適応性の高いエクスペリエンスを提供します。
•コンテンツ、商取引、ワークフロー。当社の製品は、顧客がAdobe Experience Managerを通じてコンテンツ配信を管理、配信、収益化、最適化したり、Adobe Commerceを利用してB2BとB2Cの顧客向けのマルチチャネルコマース体験を単一のプラットフォームで構築したり、エンタープライズワークマネジメントアプリであるAdobe Workfrontを使用して、マーケティングキャンペーンやその他のプロジェクトのワークフローを戦略的に計画、管理、コラボレーション、実行したりするのに役立ちます。
•カスタマージャーニー。当社の製品は、Adobe Marketo Engage、Adobe Campaign、Adobe Target、Adobe Journey Optimizerなど、B2BおよびB2Cのユースケースにわたるキャンペーンとして提供されるカスタマージャーニーを企業が管理、テスト、ターゲティング、パーソナライズするのに役立ちます。
最高マーケティング責任者、最高収益責任者、デジタルマーケティング担当者に加えて、当社のデジタルエクスペリエンスソリューションのユーザーには、広告主、キャンペーンマネージャー、パブリッシャー、データアナリスト、コンテンツマネージャー、ソーシャルマーケティング担当者、マーケティング幹部、情報管理および技術幹部が含まれます。これらの顧客は、デジタルメディアサービスなど、他のアドビ製品を統合するワークフローに関わっていることがよくあります。デジタルメディア事業の創造性と、新しいAdobe GenStudioソリューションなどのデジタルエクスペリエンス事業の科学を組み合わせることで、エンドツーエンドのワークフローとフィードバックループにより、お客様があらゆるチャネルにわたるコンテンツをより効率的かつ効果的に制作、管理、測定、収益化できるよう支援します。
私たちは直販部隊を利用してデジタルエクスペリエンスソリューションのマーケティングとライセンス供与を行っています。また、マーケティングエージェンシー、システムインテグレーター、独立系ソフトウェアベンダーなど、幅広いパートナーエコシステムを活用して、ソリューションのライセンス供与と顧客への展開を支援しています。私たちは、これらすべての市場へのルートの規模と規模を拡大するために多額の投資を行ってきました。最近の財務結果は、これらの投資の成功と経験主導の成長戦略を反映しています。
2024年度第2四半期のデジタルエクスペリエンスの収益は13.3億ドルで、2023年度第2四半期の12億2000万ドルから増加し、前年比9%の増加となりました。この成長の原動力となったのはサブスクリプション収益の増加で、2023年度第2四半期の10億7,000万ドルから2024年度第2四半期には12億2000万ドルに増加し、前年比13%の増加となりました。
マクロ経済状況
グローバルな足跡を広く持つ企業として、私たちは、世界的なインフレ圧力と金利の高まり、外貨為替レートの変動、潜在的な景気減速または景気後退、地政学的圧力(現在および将来の貿易規制の未知の影響を含む)の影響を含む、進化するマクロ経済環境からのリスクとリスクにさらされています。私たちは、これらの状況が当社の事業と財務結果に与える直接的および間接的な影響を継続的に監視しています。
サブスクリプションベースのビジネスモデルにより、当社の収益と収益は比較的予測可能ですが、これらのマクロ経済イベントが当社の事業、経営成績、および全体的な財政状態に及ぼす広範な影響は、特に長期的には不明です。これらのマクロ経済問題が当社の事業に与える可能性のある影響の詳細については、リスク要因を参照してください。
重要な会計方針と見積もり
米国で一般に認められている会計原則(「GAAP」)に従い、SECの規則と規制に従って要約連結財務諸表を作成するにあたり、報告された資産、負債、収益と費用の金額、および偶発資産と負債の関連する開示に影響する仮定、判断、見積もりを行います。私たちは、過去の経験や、その状況下で合理的であると私たちが考えるさまざまな要因に基づいて、仮定、判断、見積もりを行っています。実際の結果は、仮定や条件が異なると、これらの見積もりと大きく異なる場合があります。私たちは前提条件、判断、見積もりを定期的に評価します。また、重要な会計方針と見積もりについて、取締役会の監査委員会と話し合っています。
収益認識と所得税の会計処理に関わる仮定、判断、見積もりが、当社の要約連結財務諸表に最も大きな影響を与える可能性があると私たちは考えています。これらの分野は当社の業績の重要な要素であり、判断と見積もりを求める複雑なルールに基づいているため、これらが当社の重要な会計方針であると考えています。歴史的に、私たちの重要な会計方針に関する私たちの仮定、判断、見積もりは、実際の結果と大きな違いはありませんでした。
2023年12月1日に終了した年度のフォーム10-Kの年次報告書に含まれる財務状況と経営成績に関する経営陣の議論と分析で開示された重要な会計方針と見積もりと比較して、2024年5月31日に終了した6か月間、当社の重要な会計方針と見積もりに大きな変化はありませんでした。
最近の会計上の宣言
当社にとって重要な、または潜在的に重要な最近の会計上の発表に関する情報については、要約連結財務諸表の注記1を参照してください。
操作の結果
財務実績のまとめ
•2024年5月31日現在のデジタルメディアARRの合計は約162.5億ドルで、2023年12月1日現在の153.3億ドルから9億1900万ドル、つまり6%増加しました。
•2024年5月31日に終了した3か月間のクリエイティブ収益は31.3億ドルで、前年同期と比較して2億7400万ドル、つまり 10% 増加しました。2024年5月31日に終了した3か月間のドキュメントクラウドの収益は7億8,200万ドルで、前年同期と比較して1億2300万ドル、つまり 19% 増加しました。
•2024年5月31日に終了した3か月間のデジタルエクスペリエンスの収益は13.3億ドルで、前年同期と比較して1億500万ドル、つまり9%増加しました。
•2024年5月31日現在の残りの履行債務は178.6億ドルで、2023年12月1日現在の172.2億ドルから6億4,400万ドル、つまり 4% 増加しました。
•2024年5月31日に終了した3か月間の5億9,800万ドルの収益費用は、前年同期と比較して2,600万ドル、つまり 5% 増加しました。
•2024年5月31日に終了した3か月間の営業費用は28億3,000万ドルで、前年同期と比較して2億600万ドル、つまり 8% 増加しました。
•2024年5月31日に終了した3か月間の純利益は15.7億ドルで、前年同期と比較して2億7,800万ドル、つまり21%増加しました。
•2024年5月31日に終了した6か月間の営業活動によるキャッシュフローは31.1億ドルで、前年同期と比較して7億1,800万ドル、つまり19%減少しました。これは主に、2024会計年度の第1四半期に10億ドルのFigma解約手数料を支払ったためです。
2024年5月31日および2023年6月2日に終了した3か月と6か月間の収益
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
(百万ドル) | 3 か月 | | | | 6 か月 | | |
| 2024 | | 2023 | | % 変更 | | 2024 | | 2023 | | % 変更 |
購読 | $ | 5,060 | | | $ | 4,517 | | | 12 | % | | $ | 9,976 | | | $ | 8,890 | | | 12 | % |
総収益の割合 | 95 | % | | 94 | % | | | | 95 | % | | 94 | % | | |
プロダクト | 104 | | | 130 | | | (20) | % | | 223 | | | 250 | | | (11) | % |
総収益の割合 | 2 | % | | 3 | % | | | | 2 | % | | 3 | % | | |
サービスとその他 | 145 | | | 169 | | | (14) | % | | 292 | | | 331 | | | (12) | % |
総収益の割合 | 3 | % | | 3 | % | | | | 3 | % | | 3 | % | | |
総収入 | $ | 5,309 | | | $ | 4,816 | | | 10 | % | | $ | 10,491 | | | $ | 9,471 | | | 11 | % |
購読
当社のサブスクリプション収益は、主に、サブスクリプションやホストサービスの提供、およびCreative Cloudや特定のAdobe Experience CloudおよびDocument Cloudサービスを含む関連サポートに対して請求する料金で構成されています。私たちは主に、サービスの開始から始まるお客様との契約期間中、サブスクリプション収益を比例配分して計上しています。特定のサービスに関連するサブスクリプション収益は、手数料がトランザクション数に基づいて決まり、請求はパフォーマンス、顧客利益、消費のパターンに合わせて調整され、使用量ベースで計上されます。
当社には、デジタルメディア、デジタルエクスペリエンス、出版と広告という報告対象セグメントがあります。2024年5月31日および2023年6月2日に終了した3か月および6か月間の報告対象セグメント別のサブスクリプション収益は次のとおりです。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
(百万ドル) | 3 か月 | | | | 6 か月 | | |
| 2024 | | 2023 | | % 変更 | | 2024 | | 2023 | | % 変更 |
デジタルメディア | $ | 3,828 | | | $ | 3,418 | | | 12 | % | | $ | 7,553 | | | $ | 6,719 | | | 12 | % |
デジタルエクスペリエンス | 1,204 | | | 1,070 | | | 13 | % | | 2,368 | | | 2,112 | | | 12 | % |
出版と広告 | 28 | | | 29 | | | (3) | % | | 55 | | | 59 | | | (7) | % |
サブスクリプション総収入 | $ | 5,060 | | | $ | 4,517 | | | 12 | % | | $ | 9,976 | | | $ | 8,890 | | | 12 | % |
プロダクト
当社の製品収益は、主に、永続的に、一定期間購入されるオンプレミスソフトウェアのライセンスに関連する料金、または特定の相手先ブランド品メーカーおよびロイヤルティ契約の使用量に基づいて購入されるライセンスに関連する料金で構成されています。他の収益認識基準がすべて満たされていれば、主に、ソフトウェアがお客様に利用可能になった時点で製品収益を計上します。
サービスとその他
当社のサービスおよびその他の収益は、主に、ある時点で認められる特定のオンプレミスライセンスのコンサルティング、トレーニング、メンテナンス、サポートに関連する料金と、当社の広告提供で構成されています。私たちは通常、コンサルティング契約を時間制または固定料金で販売します。これらの収益は、時間・材料契約ではサービスが、固定料金契約では相対業績ベースで行われるサービスとして計上されます。研修収入は、サービスの実施時に計上されます。当社のメンテナンスおよびサポートサービスは、顧客、パートナー、開発者がデスクトップ製品のアップグレードや機能強化、またはテクニカルサポートを受けられるようにするもので、契約期間を通じて一般的に評価されています。取引ベースの広告収益は、当社がお客様に対する履行義務を果たすため、使用量ベースで計上されます。
セグメント情報
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
(百万ドル) | 3 か月 | | | | 6 か月 | | |
| 2024 | | 2023 | | % 変更 | | 2024 | | 2023 | | % 変更 |
デジタルメディア | $ | 3,908 | | | $ | 3,511 | | | 11 | % | | $ | 7,724 | | | $ | 6,906 | | | 12 | % |
総収益の割合 | 74 | % | | 73 | % | | | | 74 | % | | 73 | % | | |
デジタルエクスペリエンス | 1,327 | | | 1,222 | | | 9 | % | | 2,616 | | | 2,398 | | | 9 | % |
総収益の割合 | 25 | % | | 25 | % | | | | 25 | % | | 25 | % | | |
出版と広告 | 74 | | | 83 | | | (11) | % | | 151 | | | 167 | | | (10) | % |
総収益の割合 | 1 | % | | 2 | % | | | | 1 | % | | 2 | % | | |
総収入 | $ | 5,309 | | | $ | 4,816 | | | 10 | % | | $ | 10,491 | | | $ | 9,471 | | | 11 | % |
デジタルメディア
2024年5月31日および2023年6月2日に終了した3か月および6か月間のデジタルメディア報告対象セグメントの主要サービス別の収益は次のとおりです。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
(百万ドル) | 3 か月 | | | | 6 か月 | | |
| 2024 | | 2023 | | % 変更 | | 2024 | | 2023 | | % 変更 |
クリエイティブクラウド | $ | 3,126 | | | $ | 2,852 | | | 10 | % | | $ | 6,192 | | | $ | 5,613 | | | 10 | % |
ドキュメントクラウド | 782 | | | 659 | | | 19 | % | | 1,532 | | | 1,293 | | | 18 | % |
デジタルメディア総収入 | $ | 3,908 | | | $ | 3,511 | | | 11 | % | | $ | 7,724 | | | $ | 6,906 | | | 12 | % |
デジタルメディアからの収益は、2023年6月2日までの3か月と6か月間と比較して、2024年5月31日に終了した3か月と6か月で3億9,700万ドルと8億1,800万ドル増加しました。これは、デジタル環境が拡大する中での継続的な需要、顧客セグメント間の強力なエンゲージメント、およびサブスクリプションあたりの収益が増加したより価値の高いサブスクリプションサービスへのお客様の移行により、CreativeおよびDocument Cloudのサブスクリプションサービスに関連する収益が増加したためです。
デジタルエクスペリエンス
デジタルエクスペリエンスからの収益は、2023年6月2日に終了した3か月と6か月と比較して、2024年5月31日に終了した3か月と6か月で1億500万ドルと2億1,800万ドル増加しました。これは主に、サブスクリプションサービス全体での純新規追加によるものです。
地理情報
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
(百万ドル) | 3 か月 | | | | 6 か月 | | |
| 2024 | | 2023 | | % 変更 | | 2024 | | 2023 | | % 変更 |
南北アメリカ | $ | 3,188 | | | $ | 2,879 | | | 11 | % | | $ | 6,298 | | | $ | 5,658 | | | 11 | % |
総収益の割合 | 60 | % | | 60 | % | | | | 60 | % | | 60 | % | | |
EMEA | 1,361 | | | 1,213 | | | 12 | % | | 2,680 | | | 2,386 | | | 12 | % |
総収益の割合 | 26 | % | | 25 | % | | | | 26 | % | | 25 | % | | |
アジア太平洋 | 760 | | | 724 | | | 5 | % | | 1,513 | | | 1,427 | | | 6 | % |
総収益の割合 | 14 | % | | 15 | % | | | | 14 | % | | 15 | % | | |
総収入 | $ | 5,309 | | | $ | 4,816 | | | 10 | % | | $ | 10,491 | | | $ | 9,471 | | | 11 | % |
2024年5月31日に終了した3か月と6か月間の総収益は、2023年6月2日に終了した3か月と6か月と比較して、すべての地域で増加しました。各地域における報告対象セグメント別の収益の変動は、上記のセグメント情報に記載されている要因によるものです。
2023年6月2日に終了した3か月と6か月と比較した、2024年5月31日に終了した3か月と6か月の収益の全体的な変化には、外貨と当社の外貨ヘッジプログラムに関連する影響が含まれていました。2024年5月31日に終了した3か月と6か月間、米ドルは主にEMEA外貨に対して下落し、アジア太平洋地域の外貨に対しては上昇しました。その結果、米ドル相当の収益はそれぞれ約1,500万ドルと1,600万ドル減少しました。2024年5月31日に終了した3か月と6か月間、キャッシュフローヘッジプログラムによる純ヘッジ損失はそれぞれ500万ドルと900万ドルでした。
2024年5月31日および2023年6月2日に終了した3か月と6か月間の収益コスト
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
(百万ドル) | 3 か月 | | | | 6 か月 | | |
| 2024 | | 2023 | | % 変更 | | 2024 | | 2023 | | % 変更 |
購読 | $ | 456 | | | $ | 436 | | | 5 | % | | $ | 911 | | | $ | 870 | | | 5 | % |
総収益の割合 | 9 | % | | 9 | % | | | | 9 | % | | 9 | % | | |
プロダクト | 8 | | | 8 | | | — | % | | 13 | | | 16 | | | (19) | % |
総収益の割合 | * | | * | | | | * | | * | | |
サービスとその他 | 134 | | | 128 | | | 5 | % | | 264 | | | 254 | | | 4 | % |
総収益の割合 | 3 | % | | 3 | % | | | | 3 | % | | 3 | % | | |
総収益コスト | $ | 598 | | | $ | 572 | | | 5 | % | | $ | 1,188 | | | $ | 1,140 | | | 4 | % |
_________________________________________
(*) パーセンテージは 1% 未満です。
購読
サブスクリプション収益の費用は、ネットワークインフラストラクチャの運用に関連する費用を含む、サードパーティのホスティングサービスとデータセンターの費用で構成されています。サブスクリプション収益の費用には、ネットワーク運用、実装、アカウント管理、テクニカルサポート担当者、ロイヤルティ料金、ソフトウェア費用、特定の無形資産の償却に関連する報酬費用も含まれます。
2024年5月31日に終了した3か月と6か月間は、2023年6月2日に終了した3か月と6か月間と比較して、サブスクリプション収益のコストが増加しました。これは主に、ホスティングサービスとデータセンターのコストの増加により、無形資産の償却費の減少によって一部相殺されました。
プロダクト
製品収益の原価は、主に第三者のロイヤリティ、ローカリゼーション費用、および当社製品の製造に関連する費用で構成されています。
サービスとその他
サービス費用やその他の収益は、主にコンサルティングサービス、トレーニング、製品サポートを提供するために発生する報酬と契約費用、ホスティングサービスとデータセンターの費用で構成されています。
サービス費用およびその他の収益は、主に報酬費用の増加により、2023年6月2日に終了した3か月と6か月と比較して、2024年5月31日に終了した3か月と6か月で増加しました。
2024年5月31日および2023年6月2日に終了した3か月および6か月間の営業費用
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
(百万ドル) | 3 か月 | | | | 6 か月 | | |
| 2024 | | 2023 | | % 変更 | | 2024 | | 2023 | | % 変更 |
研究開発 | $ | 984 | | | $ | 876 | | | 12 | % | | $ | 1,923 | | | $ | 1,703 | | | 13 | % |
総収益の割合 | 19 | % | | 18 | % | | | | 18 | % | | 18 | % | | |
セールスとマーケティング | 1,445 | | | 1,345 | | | 7 | % | | 2,797 | | | 2,646 | | | 6 | % |
総収益の割合 | 27 | % | | 28 | % | | | | 27 | % | | 28 | % | | |
一般と管理 | 355 | | | 357 | | | (1) | % | | 707 | | | 688 | | | 3 | % |
総収益の割合 | 7 | % | | 7 | % | | | | 7 | % | | 7 | % | | |
| | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | |
買収終了手数料 | — | | | — | | | — | % | | 1,000 | | | — | | | ** |
総収益の割合 | * | | * | | | | 10 | % | | * | | |
無形資産の償却 | 42 | | | 42 | | | — | % | | 84 | | | 84 | | | — | % |
総収益の割合 | 1 | % | | 1 | % | | | | 1 | % | | 1 | % | | |
営業費用の合計 | $ | 2,826 | | | $ | 2,620 | | | 8 | % | | $ | 6,511 | | | $ | 5,121 | | | 27 | % |
_________________________________________
(*) パーセンテージは 1% 未満です。
(**) パーセンテージは意味がありません。
研究開発
研究開発費は主に、ソフトウェア開発、第三者ホスティングサービス、データセンターの費用に関連する報酬と契約費用、開発活動に使用されるコンピューター機器とソフトウェアに関連する施設費用と費用で構成されています。
研究開発費は、以下の理由により、2024年6月2日に終了した3か月と6か月と比較して、2024年5月31日に終了した3か月と6か月で増加しました。
| | | | | | | | | | | |
| のコンポーネント % 変更 2024-2023 QTD | | のコンポーネント % 変更 2024-2023 YTD |
ホスティングサービスとデータセンターの費用 | 5 | % | | 5 | % |
基本報酬とそれに関連する福利厚生 | 5 | | | 4 | |
インセンティブ報酬、現金および株式ベース | 1 | | | 2 | |
| | | |
| | | |
| | | |
個別には重要ではないさまざまなアイテム | 1 | | | 2 | |
総変化 | 12 | % | | 13 | % |
ソフトウェア開発者の採用や雇用を含む研究開発への投資は、市場での競争力を維持するために不可欠であり、新しく強化された製品やソリューションをタイムリーに継続的に開発することに直接関係しています。私たちは引き続き、最終市場で利用できる長期的な機会に焦点を当て、サブスクリプションとサービス、アプリ、ツールの開発に多額の投資を行います。
セールスとマーケティング
販売およびマーケティング費用は、主に報酬費用、販売手数料を含む契約獲得費の償却、旅費、および当社の販売、マーケティング、注文管理、およびグローバルサプライチェーン管理担当者の旅費および関連施設費で構成されています。販売およびマーケティング費用には、広告、トレードショーやイベント、広報、その他の市場開発プログラムなど、収益を増やすことを目的としたプログラムの費用も含まれます。
販売およびマーケティング費用は、主に報酬費用の増加により、2023年6月2日に終了した3か月と6か月と比較して、2024年5月31日に終了した3か月と6か月で増加しました。
一般管理と管理
一般管理費は、主に財務、施設、人事、法務、情報サービス、役員向けの報酬および契約費用、旅費、および関連施設費で構成されています。一般管理費には、外部の弁護士費用や会計費用、不良債権引当金、事業運営に使用されるコンピューター機器やソフトウェアに関連する費用、慈善寄付、各種保険も含まれます。
一般管理費は、2023年6月2日に終了した3か月間と比較して、2024年5月31日に終了した3か月間で減少し、2023年6月2日に終了した6か月間と比較して、2024年5月31日に終了した6か月間で増加しました。これは主に次のためです。
| | | | | | | | | | | |
| のコンポーネント % 変更 2024-2023 QTD | | のコンポーネント % 変更 2024-2023 YTD |
インセンティブ報酬、現金および株式ベース | 2 | % | | 3 | % |
基本報酬とそれに関連する福利厚生 | 3 | | | 2 | |
専門家費用とコンサルティング料 | (3) | | | (4) | |
慈善寄付 | (3) | | | (1) | |
| | | |
| | | |
| | | |
| | | |
| | | |
| | | |
| | | |
個別には重要ではないさまざまなアイテム | — | | | 3 | |
総変化 | (1) | % | | 3 | % |
買収終了手数料
2024年5月31日に終了した6か月間に、Figmaの取引の終了により10億ドルの解約手数料が発生しました。
2024年5月31日および2023年6月2日に終了した3か月および6か月間の営業外収益(費用)、純額
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
(百万ドル) | 3 か月 | | | | 6 か月 | | |
| 2024 | | 2023 | | % 変更 | | 2024 | | 2023 | | % 変更 |
支払利息 | $ | (41) | | | $ | (26) | | | 58 | % | | $ | (68) | | | $ | (58) | | | 17 | % |
総収益の割合 | (1) | % | | (1) | % | | | | (1) | % | | (1) | % | | |
投資利益(損失)、純額 | 4 | | | 5 | | | ** | | 22 | | | 6 | | | ** |
総収益の割合 | * | | * | | | | * | | * | | |
その他の収益(費用)、純額 | 82 | | | 47 | | | ** | | 152 | | | 90 | | | ** |
総収益の割合 | 2 | % | | 1 | % | | | | 1 | % | | 1 | % | | |
営業外収益(費用)の合計、純額 | $ | 45 | | | $ | 26 | | | ** | | $ | 106 | | | $ | 38 | | | ** |
_________________________________________
(*) パーセンテージは 1% 未満です。
(**) パーセンテージは意味がありません。
支払利息
支払利息は、当社の債務証書に関連する利息を表します。シニアノートの利息は、半年に一度、延滞して支払われます。
利息支出は、2024年4月に発行されたシニアノートにより、2023年6月2日に終了した3か月と6か月と比較して、2024年5月31日に終了した3か月と6か月の間に増加しました。当社の負債に関する詳細については、注記14を参照してください。
投資利益(損失)、純額
投資利益(損失)、純額は、主に当社の繰延報酬制度の資産に関連する未実現持株利益と損失で構成されています。
その他の収益(費用)、純額
その他の収益(費用)、純額は、主に現金、現金同等物、および短期債券投資から得られる利息で構成されています。その他の収益(費用)、純額には、債券投資の実現損益と為替差損益も含まれます。
その他の収益(費用)の純額は、2023年6月2日に終了した3か月と6か月と比較して、2024年5月31日に終了した3か月と6か月で増加しました。これは主に、平均現金同等残高と平均金利の増加による利息収入の増加によるものです。
2024年5月31日および2023年6月2日に終了した3か月および6か月間の所得税引当金
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
(百万ドル) | 3 か月 | | | | 6 か月 | | |
| 2024 | | 2023 | | % 変更 | | 2024 | | 2023 | | % 変更 |
所得税引当金 | $ | 357 | | | $ | 355 | | | 1 | % | | $ | 705 | | | $ | 706 | | | — | % |
総収益の割合 | 7 | % | | 7 | % | | | | 7 | % | | 7 | % | | |
実効税率 | 18 | % | | 22 | % | | | | 24 | % | | 22 | % | | |
当社の実効税率は、2023年6月2日に終了した3か月間と比較して、2024年5月31日に終了した3か月間で約4パーセントポイント低下しました。これは主に、2024年5月31日に終了した3か月間に米国以外の事業の影響による純税制上の優遇措置が増加したためです。当社の実効税率は、2023年6月2日に終了した6か月間と比較して、2024年5月31日に終了した6か月間で約2パーセントポイント上昇しました。これは主に、2024年5月31日に終了した6か月間に発生したFigmaの買収解約手数料が財務諸表の目的で控除できなかったためです。
2024年5月31日に終了した3か月間の当社の実効税率は、米国連邦の法定税率である21%を下回りました。これは主に、米国以外の事業の影響による純税制上の優遇措置と米国連邦研究税額控除によるもので、州税によって一部相殺されました。2024年5月31日に終了した6か月間の当社の実効税率は、米国連邦の法定税率である21%を上回りました。これは主に、財務諸表の目的で控除できないFigma買収解約手数料と、程度は低いものの、米国以外の事業の影響による純税上の優遇措置と米国連邦研究税額控除によって一部相殺された州税によるものです。
私たちは、入手可能なすべての肯定的証拠と否定的証拠の評価に基づいて、繰延税金資産が実現される可能性が高いと考えられる範囲で認識しています。この評価に基づいて、繰延税金資産を実現可能な金額まで削減するために、引き続き評価引当金を維持しています。2024年5月31日現在の評価引当金の総額は6億9,900万ドルで、主に特定の州のクレジットとキャピタルロスの繰越に関するものです。
私たちは米国を拠点とする多国籍企業です。国内外の複数の税管轄区域で課税対象となります。現在の米国の税法では、特定の外国子会社の収益は米国税の対象となっており、通常、外国子会社からの分配金については課税の免除が認められています。
現在のグローバルな税務政策環境では、国内外の統治機関は、アドビなどの多国籍企業に適用される規制の変更を引き続き検討し、場合によっては導入しています。規制が発行されると、制定期間中に最終的な規制が確定します。
研究開発費の資本化と償却を義務付ける米国税法の規定は、2023年度に発効しました。規則が変更されない場合、支払った所得税の実効税率に引き続き悪影響がありますが、外国由来の無形所得控除の引き上げによる当社の実効税率のメリットによって一部相殺されます。
所得税の不確実性の会計処理
2024年5月31日および2023年6月2日の時点で、利息と罰金を除いた未認識の税制上の優遇措置に対する総負債は、それぞれ6億8900万ドルと3億5,200万ドルでした。2024年5月31日と2023年6月2日の時点で認識されていない税制上の優遇措置の合計が認められた場合、5億1,900万ドルと2億3000万ドルでそれぞれの実効税率が引き下げられます。
2024年5月31日と2023年6月2日の時点で、当社の確定申告で取られた税務上のポジションに関連して支払うべき長期所得税に含まれる未収利息と罰金の合計額は重要ではありませんでした。
所得税審査の解決のタイミングは非常に不確実であり、監査決済プロセスの一部である納税の金額と時期も同様です。これらの出来事は、当社の税金資産と負債の貸借対照表分類に大きな変動を引き起こす可能性があります。今後12か月以内に、特定の監査が終了するか、特定の所得税審査期間の時効が満了するか、あるいはその両方になる可能性が十分にあると考えています。解決、決済、監査終了のタイミングは定かではありませんが、認識されていない基礎となる税制上の優遇措置が今後12か月で最大7,000万ドル減少する可能性は十分にあります。
当社の将来の実効税率は、当社の所得が得られる法域の税率の変更、当社の利益の獲得と課税が決定される管轄区域の変更、繰延税金資産および負債の評価の変化、当社が事業を行う管轄区域における税法および規制の変更、または特定の税制上の優遇措置を減らす可能性のある事業および市場の状況の予期しない変化によって重大な影響を受ける可能性があります。
さらに、米国および当社が事業を行っている他の国や管轄区域の税法は、新しい法律が可決されたり、新しい解釈が可能になったりするにつれて変更される場合があります。これらの国、欧州連合の欧州委員会などの政府機関、および経済協力開発機構などの政府間経済組織は、課税の決定方法について前例のない主張をしており、場合によっては、規則や規制が歴史的に解釈され適用されてきた方法に反する新しい法律を提案または制定しています。法律や税法の解釈の変更など、事業環境の変化は、当社の実効税率に悪影響を及ぼしたり、事業構造を変更して対応したりして、事業や財務結果に悪影響を及ぼす可能性があります。
さらに、私たちは国内外の税務当局による所得税申告書の審査の対象となります。私たちは定期的にこれらの検査の結果が出る可能性を評価して、所得税引当金の妥当性を判断しています。また、これらの検査の結果生じる可能性のある調整に備えています。私たちの方針は、認識されていない税制上の優遇措置に関連する利息と罰金を所得税費用に記録することです。税額の見積もりは妥当だと考えていますが、これらの審査の最終決定が当社の財政状態や経営成績に悪影響を及ぼさないという保証はできません。
流動性と資本資源
キャッシュフロー
私たちの主な資金源は収入からの領収書です。その他の一般的な資金源には、満期収益や短期投資の売却などがあります。当社の現金の主な用途は、給与および関連する福利厚生費用、所得税、マーケティングおよび第三者ホスティングサービスなどの一般的な事業経費、ならびに以下に説明する株式買戻しプログラムです。現金のその他の一般的な用途には、資産や設備の購入、株式報奨の純株式決済に関連する税金の支払いなどがあります。
このデータは、要約された連結キャッシュフロー計算書と併せて読む必要があります。
| | | | | | | | | | | |
| 現在 |
(百万単位) | 2024年5月31日 | | 2023年12月1日 |
現金および現金同等物 | $ | 7,660 | | | $ | 7,141 | |
短期投資 | $ | 405 | | | $ | 701 | |
運転資本 | $ | 1,549 | | | $ | 2,833 | |
株主資本 | $ | 14,843 | | | $ | 16,518 | |
私たちのキャッシュフローの概要は以下の通りです:
| | | | | | | | | | | |
| 6 か月間終了 |
(百万単位) | 2024年5月31日 | | 2023年6月2日 |
営業活動による純現金 | $ | 3,114 | | | $ | 3,832 | |
投資活動によって提供される純現金 | 177 | | | 478 | |
財務活動に使用された純現金 | (2,770) | | | (3,094) | |
現金および現金同等物に対する外貨為替レートの影響 | (2) | | | 4 | |
現金および現金同等物の純増減額 | $ | 519 | | | $ | 1,220 | |
営業活動によるキャッシュフロー
2024年5月31日に終了した6か月間の営業活動によって提供された純現金は31.1億ドルで、主に非現金項目の純効果を調整した純利益で構成されていました。2024年5月31日に終了した6か月間に10億ドルのFigma解約手数料を支払ったことは、純利益と事業からのキャッシュフローに悪影響を及ぼしました。現金の運転資金用途には、前払い費用やその他の資産の増加が含まれていましたが、好調な回収による売掛金の減少によって相殺されました。
投資活動によるキャッシュフロー
2024年5月31日に終了した6か月間の投資活動によって提供された1億7,700万ドルの純現金は、主に短期投資の満期と売却によるもので、継続的な資本支出と特定の繰延報酬の投資によって一部相殺されました。
財務活動によるキャッシュフロー
2024年5月31日に終了した6か月間の資金調達活動に使用された純現金は27.7億ドルでした。これは主に、当社の普通株式の買戻しおよび株式報奨の純株式決済に関連して支払われた税金によるものです。これらの現金の使用は、シニアノートの発行による収益によって一部相殺されました。以下の「シニアノート」と「株式買戻しプログラム」というタイトルのセクションを参照してください。
流動性と資本資源に関する考慮事項
当社の既存の現金、現金同等物、および投資残高は、計画されている現金支出の変更により、2024年度中に変動する可能性があります。
営業活動による現金は、本レポートのパートII、項目1Aの「リスク要因」というタイトルのセクションに詳述されているリスクを含むがこれらに限定されない、さまざまなリスクや不確実性の影響を受ける可能性もあります。現在の事業計画と収益見通しに基づいて、既存の現金、現金同等物および投資残高、事業からの予想キャッシュフロー、および利用可能なリボルビング・クレジット・ファシリティは、今後12か月間および当面の間、当社の運転資本、営業資源支出、資本支出の要件を満たすのに十分であると考えています。
2024年5月31日現在の当社の現金同等物および短期投資ポートフォリオは、マネーマーケットファンド、社債証券、米国財務省証券、定期預金、米国政府証券、および資産担保証券で構成されていました。私たちは、投資した現金の大部分を管理するために、専門の投資運用会社を利用しています。
短期および長期の投資、ネットワークインフラストラクチャを運用するためのコンピューターとサーバーのハードウェアの購入、販売とマーケティング、製品サポートと管理スタッフ、施設の拡張など、投資活動を継続する予定です。さらに、現金準備金は、当社の株式買戻しプログラムに基づく株式の買い戻しや、当社の事業を補完する企業、製品、または技術を戦略的に買収するために使用できます。
リボルビング・クレジット契約
私たちは、2027年6月30日までの当社および一部の子会社への融資を規定する15億ドルのシニア無担保リボルビング・クレジット契約(「リボルビング・クレジット契約」)を締結しています。貸し手の同意を条件として、最大5億ドルの追加契約を獲得することができ、総契約額は最大20億ドルです。2024年5月31日現在、リボルビングクレジット契約に基づく未払いの借入はなく、15億ドルのクレジットライン全体が引き続き借りることができます。当社のリボルビング・クレジット契約の条項では、支払いによって債務不履行が発生する場合や、現在債務不履行が発生している場合を除き、現金配当の支払いは禁止されていません。当面の間、現金配当を支払う予定はありません。
コマーシャル・ペーパー・プログラム
2023年9月、私たちはコマーシャル・ペーパー・プログラムを確立しました。このプログラムでは、発行日から最大397日で満期を迎える無担保コマーシャル・ペーパーをいつでも発行できます。コマーシャル・ペーパーの発行による純収入は、運転資本、資本支出、買収、株式の買戻し、負債の借り換え、またはその他の一般的な企業目的を含む、一般的な企業目的に使用されると予想されます。2024年5月31日現在、コマーシャル・ペーパー・プログラムに基づく未払いの借入はありませんでした。
シニアノート
2024年4月に、2027年4月4日発行予定の5億ドルのシニアノート、2029年4月4日が期限の7億5000万ドルのシニアノート、2034年4月4日に発行予定の7億5000万ドルのシニアノートを発行しました。合計で56.5億ドルのシニアノートが発行されており、これは他の無担保および劣後債務と同等です。2024年5月31日現在、当社のシニアノートの帳簿価額は56.3億ドルで、未払いのシニアノートの残りの期間における利息支払いの最大コミットメントは9億ドルでした。利息は半年に一度、延滞して支払われます。当社のシニアノートには財務契約は含まれていません。当社の負債に関する詳細については、要約連結財務諸表の注記の注記14を参照してください。
2024年度の第1四半期に、2025年2月1日に期限が切れるシニアノートを、要約連結貸借対照表の現在の負債として再分類しました。2024年5月31日現在、当社の現在の負債の帳簿価額は、関連する割引および発行費用を差し引いた15億ドルでした。期日までに負債の現在の部分を借り換える予定ですが、借り換えのタイミングは市況の影響を受ける可能性があります。
契約上の義務
2024年5月31日現在の当社の主なコミットメントは、通常の事業過程で商品やサービスを購入する契約から生じる購入義務と、オペレーティングリース契約に基づく義務でした。2024年度の第1四半期に、特定の長期サプライヤー契約に関連する契約を締結し、2028年12月までに最低購入義務を23億ドル引き上げました。2024年5月31日に終了した6か月間、これらの義務に他に重要な変更はありませんでした。
株式買戻しプログラム
株主に価値を還元し、株式発行による希薄化を最小限に抑えることを目的とした当社の株式買戻しプログラムを円滑に進めるため、公開市場で自社株を買い戻すか、第三者と体系的な買戻し契約を締結することがあります。2020年12月、当社の取締役会は、最大150億ドルの普通株式を買い戻す権限を与えました。この株式は、2024年5月31日に終了した6か月間に完全に活用されました。2024年3月、当社の取締役会は、2028年3月14日までに最大250億ドルの普通株式を買い戻す権限を追加で付与しました。
2024年5月31日に終了した6か月間に、私たちは大手金融機関と株式買戻し加速契約(「ASR」)を締結し、合計45億ドルの前払いを行いました。
2024年5月31日に終了した6か月間に、2023会計年度に締結された構造化買戻し契約を通じて、約60万株を含む合計770万株を平均価格626.68ドルで買い戻しました。
2023年12月に締結されたASRを通じて平均価格578.11ドルで350万株、2024年3月に締結されたASRの最初の引き渡しから360万株です。2024年5月31日以降、2024年3月に締結されたASRが決済され、平均価格475.94ドルで合計520万株の買戻しが行われました。
2024年5月31日以降、2024年3月の株式買戻し権限の一環として、私たちは大手金融機関とASRを締結し、25億ドルの前払いを行い、360万株の初回引き渡しを受けました。これは当社の前払いの約75%に相当します。この25億ドルのASRが完了すると、2024年3月の株式買戻し権限には201.5億ドルが残ります。
当社の株式買戻しプログラムの詳細については、要約連結財務諸表の注記11を参照してください。
損害賠償
通常の事業過程では、当社の製品の使用に起因する第三者からの知的財産権侵害の申し立てに対して、お客様やチャネルパートナーにさまざまな範囲の補償を提供しており、時々、これらの補償条項に基づいてお客様からの請求の対象となります。これまで、これらの補償条項に関連する費用はそれほど大きくなく、これらの補償条項が当社の将来の経営成績に及ぼす可能性のある最大の影響を見積もることはできません。
デラウェア州法で認められている範囲で、役員または取締役が当社の要請によりそのような職務に就いている、または務めていた間に発生した特定の出来事や出来事について、役員および取締役に補償する契約を結んでいます。補償期間は、役員または取締役の生涯にわたるすべての関連する出来事や出来事を対象としています。これらの補償契約に基づいて当社に要求される可能性のある将来の最大支払い額は無制限です。ただし、当社には、リスクを軽減し、将来支払われた金額の一部を回収できるようにする取締役および役員保険があります。
アイテム 3.市場リスクに関する量的および質的開示
2024年5月31日に終了した6か月間、2023年12月1日に終了した会計年度のForm 10-Kの年次報告書に記載されているものと比較して、当社の市場リスクエクスポージャーに重大な変化はありませんでした。
アイテム 4.統制と手続き
2024年5月31日現在の評価に基づいて、当社の最高経営責任者兼最高財務責任者は、当社の開示管理と手続き(改正された1934年の証券取引法に基づく規則13a-15(e)および15d-15(e)で定義されている)は、このフォーム10-Qの四半期報告書で開示する必要のある情報が(i)記録され、処理されることを保証するための合理的な保証レベルで有効であると結論付けました。SECの規則と規則に定められた期間内に要約して報告し、(ii)蓄積して伝達しました必要な開示についてタイムリーな決定を下せるように、最高経営責任者や最高財務責任者を含む経営陣に。
2024年5月31日に終了した四半期に、財務報告に対する当社の内部統制に重大な影響を及ぼした、または財務報告に対する内部統制に重大な影響を与える可能性がかなり高い変更はありませんでした。
最高経営責任者、最高財務責任者を含む当社の経営陣は、当社の開示管理と手続き、または財務報告に関する内部統制によって、すべてのエラーや詐欺が防止されることを期待していません。制御システムは、どんなにうまく構想され運用されても、制御システムの目的が達成されているという絶対的な保証ではなく、合理的な保証しか提供できません。さらに、制御システムの設計には、資源の制約があるという事実を反映している必要があり、統制のメリットはコストと相対的に考慮する必要があります。すべての統制システムには固有の制限があるため、統制を評価しても、アドビ内のすべての統制上の問題や不正事例(もしあれば)が検出されたという絶対的な保証はありません。
パート II-その他の情報
アイテム 1.法的手続き
当社の法的手続きに関する情報については、要約連結財務諸表の注記の注記13を参照してください。
アイテム 1A。リスク要因
前に説明したように、当社の実際の業績は、将来の見通しに関する記述とは大きく異なる可能性があります。以下では、これらの違いを引き起こす可能性のあるいくつかの要因について説明します。このレポートに記載されているこれらおよびその他の多くの要因、および現在把握していない、または現在重要ではないと考えている要因の発生は、当社の事業、業績、および財政状態に重大かつ悪影響を及ぼす可能性があります。多くの要因が複数のカテゴリーに影響を及ぼしますが、それらの要因はカテゴリー別にグループ化されているため、重要度や発生確率の順ではありません。
事業を成長させる能力に関連するリスク
私たちは、お客様のニーズを満たすための急速な技術変化に対応して革新に失敗する可能性があり、その結果、当社の業績が損なわれる可能性があります。
私たちは急速に発展する市場で事業を展開しており、イノベーションのペースは加速し続けると予想しています。私たちは、顧客を維持し、新しい顧客を引き付けるために、新しい製品、サービス、ソリューションを継続的に導入し、既存の製品、サービス、ソリューションを強化する必要があります。新製品の開発は複雑で収益性が低い可能性があります。また、新技術への投資は投機的であり、期待されるビジネス上または財務上の利益をもたらさない可能性があります。新規または強化された製品、サービス、ソリューションの商業的成功は、タイムリーで成功した開発、効果的な流通とマーケティング、市場での受け入れ、既存および新しい標準、プラットフォーム、ソフトウェアの提供方法と技術との互換性、顧客のニーズと期待、技術変化の方向性の正確な予測と予測、適切な技術の特定と革新、他の製品、サービス、ソリューションとの差別化など、さまざまな要因に左右されます。技術動向を予測または特定できなかったり、そのような傾向に適応するために適切なリソースを投入しなかったりすると、私たちのビジネスが損なわれる可能性があります。たとえば、ジェネレーティブ人工知能技術は、マーケティングやコンテンツの制作、文書とのやりとりの新しい方法を提供し、事業を展開する業界に混乱をもたらす可能性があります。投資や適応を怠ると、ビジネスが損なわれる可能性があります。Adobe Fireflyなどの新しいジェネレーティブ人工知能製品をリリースし、そのような製品の人工知能(「AI」)機能を強化し、既存の製品、サービス、ソリューションにAIを組み込むことに重点を置いていますが、当社の製品が成功するという保証や、クリエイティブクラウド、ドキュメントクラウド、Experience CloudにわたるAIの急速な進化に対応するために効果的に革新するという保証はありません。イノベーションが成功せず、急速な技術変化に適応し、顧客のニーズに応えなければ、当社の事業と財務成績が損なわれる可能性があります。
当社が提供するジェネレーティブAIを含むAIの開発と使用に関連する問題は、評判の低下、賠償責任、および不利な財務結果につながる可能性があります。
当社製品におけるジェネレーティブAIを含むAIの使用に関連する社会的および倫理的な問題は、評判の低下、賠償責任、追加費用につながる可能性があります。私たちはますます多くのサービスにAI技術を取り入れています。当社のAI開発、導入、コンテンツのラベル付け、またはガバナンスが効果的でない、または不十分だと、AIソリューションに対する国民の受け入れを損なったり、個人、顧客、社会に危害を加えたり、当社の製品が意図したとおりに機能しなかったり、予期しない結果をもたらしたりする事件が発生する可能性があります。
世界中で、AI規制は開発の初期段階にあります。進化するAI規制環境は、当社の研究開発コストを増大させ、当社の制御が及ばない顧客またはユーザーによるAIの使用に関連する当社の責任を増大させ、法域間の法的枠組みの進展に矛盾をもたらす可能性があります。私たちは提供するAIの開発と使用に対して責任あるアプローチをとっていますが、将来のAI規制が私たちに悪影響を及ぼしたり、AIへのアプローチと矛盾したりしないという保証はありません。これには、費用のかかる変更なしにAIサービスを提供する能力に影響を与えたり、AI開発慣行、収益化戦略、および/または補償保護の変更を要求したり、追加のコンプライアンス要件、規制措置、競争上の危害にさらされたりすることが含まれます。法的責任。さらに、AIの開発と展開に関する新しい競争規制は、当社の事業と財務結果に影響を与える可能性のある新しい要件を市場に課す可能性があります。
ジェネレーティブAIを含む、新しく進化するAIの使用に関する不確実性により、責任ある使用フレームワークの開発、独自のデータセットや機械学習モデルの開発またはライセンス供与、コンテンツ作成者の帰属や報酬のための新しいアプローチやプロセスの開発に追加投資が必要になる場合があり、費用がかかる可能性があります。AIシステムの開発、テスト、導入は、そのようなシステムにかかるコンピューティングコストの性質などにより、当社が提供するコストも増加する可能性があります。これらのコストは、当社のサービスにAI機能を追加し続け、AIサービスを拡大し続けるにつれて、当社のマージンに悪影響を及ぼす可能性があります
お客様やユーザーがそれらを採用するという保証はありません。さらに、新しいテクノロジーに基づいた新しいサービスと同様に、消費者の受け入れと収益化の経路が不確実であるため、当社の戦略が成功せず、ビジネスと財務結果に悪影響が及ぶ可能性があります。新しいAI製品やテクノロジーは、従業員のニーズを混乱させ、AIに対する否定的な評判をもたらし、既存の製品、サービス、ソリューションの需要に影響を与える可能性があり、そのすべてがビジネスに悪影響を及ぼす可能性があります。
投資や買収から期待されるメリットに気付かない場合があり、事業を混乱させ、経営陣の注意をそらす可能性があります。
投資や買収には多くのリスクと不確実性が伴い、その発生は当社の事業に悪影響を及ぼす可能性があります。これらのリスクと不確実性には以下が含まれます:
•投資または買収の財務的および戦略的目標を達成できない。
•買収した企業の業務、技術、製品、サービス、ソリューション、文化、または人材を効果的に統合することが難しい。
•進行中の事業の中断と、経営陣やその他の人員の注意散漫を招く。
•規制当局の承認を得られなかったことに関連して、発表された投資または買収を完了できない、または完了しなかった場合、または取引成立前の特定の条件(売却、所有権、運営上の制限、その他の構造上または行動上の救済措置など)を満たす必要性により、取引から期待される利益を制限する可能性がある。
•これまでの経験がほとんどなく、そのような市場の競合他社がより強い市場での地位を持っている市場への参入。
•買収した事業の人員、主要顧客、販売業者、ベンダー、その他のビジネスパートナーを維持できない。
•製品やサービスの提供の方向性が不確実なため、顧客や販売業者の購入決定が遅れている。
•買収した事業を効果的に統合するため、買収した企業を適用法および規制に準拠させるため、買収に関連して発行または引き受けた追加報酬、失敗した投資または買収で取得した製品、サービス、またはソリューションを売却し、取得した無形資産の費用を償却するため、または予想される税制上の優遇措置を利用できないために、予想よりも高い費用が発生する。
•買収した事業の売掛金に関連する回収時間の増加、延滞または不良債権の償却の増加が想定されます。
•移行と統合の間、統制、手順、ポリシーを維持するのが難しく、財務報告に対する内部統制が有効であると結論付けることができない。
•買収した製品における潜在的に特定された、または未知のセキュリティ脆弱性により、さらなるセキュリティリスクにさらされたり、製品を当社の製品に組み込むのが遅れたりする。
•買収に関連して訴訟やその他の請求にさらされる、または買収の結果として請求の相続や訴訟リスクにさらされる。
•買収資金を調達するための追加債務の発生(これにより当社の支払利息とレバレッジが増加する)、および/または買収資金を調達するための持分証券の発行により、現在の株主の所有率と1株当たり利益が希薄化する。そして
•デューデリジェンス中に重大な問題、負債、その他の課題を特定できなかった。
他の事業や技術を買収したり、戦略的投資を行ったり、買収した事業を効果的に統合したりする当社の能力は、貿易摩擦や買収や戦略的投資に対する世界的な監視の強化など、経済的および政治的不利な出来事によっても損なわれる可能性があります。米国、ヨーロッパ、アジア太平洋地域の国々を含む多くの国が、このような取引に対してより厳しい制限やガイドラインを検討しているか、採用しています。政府はこのような規制を引き続き採用または強化する可能性があり、そのような制限や政府の措置は、当社の事業や財務結果に悪影響を及ぼす可能性があります。さらに、発表された買収や投資を完了できない場合、または買収や投資の財務的および戦略的目標を達成できない場合、私たちはそれに気付かない可能性があります
このような買収または投資の予想される利益、または追加費用が発生して、当社の事業および財務結果に悪影響を及ぼす可能性があります。
私たちは急速に発展し競争の激しい市場に参加しており、効果的に競争しなければ、経営成績が損なわれる可能性があります。
当社の製品、サービス、ソリューションの市場は急速に進化しており、競争が激化しています。競争は今後も激化すると予想しています。競合他社の規模は、多大な販売・研究開発リソース、幅広いブランド認知度、長い営業履歴、または大規模な顧客基盤へのアクセスを持つ多様なグローバル企業から、焦点を絞って技術、マーケティング、および財務資源をより効果的に展開できる可能性のある小規模で専門性の高い企業まで多岐にわたります。競合他社は、当社と同様の製品、サービス、またはソリューションを開発したり、より広く受け入れられたり、より広範囲かつ成功した製品開発活動やマーケティングキャンペーンを実施したり、より積極的な価格設定方針を採用したりする場合があります。その結果、現在および潜在的な顧客は、競合他社の製品、サービス、またはソリューションを選択する可能性があります。さらに、私たちの将来の成功は、企業や消費者に効果的にアピールする継続的な能力にかかっています。新しい業界標準、進化する流通モデル、参入障壁の制限、短い製品ライフサイクル、顧客価格への感受性、グローバルな市場状況、新製品や競合他社の頻繁な参入は、価格設定や粗利益に下押し圧力をかけ、更新、アップセル、クロスセル率、および新規顧客を引き付ける能力に悪影響を及ぼす可能性があります。さらに、私たちが競争する市場にAIが統合され続けるにつれて、私たちはより多くの競争に直面すると予想しています。競合他社やその他の第三者は、当社よりも自社のサービスにAIを組み込むことに成功し、より多く、より早く採用されることがあります。これにより、効果的な競争力が損なわれ、ビジネスや財務結果に悪影響を及ぼす可能性があります。さらに、スタンドアロンのAI製品の市場は競争が激しく、急速に進化すると予想しています。たとえば、テキストから画像への生成的AI技術を提供する企業が、自社のクリエイティブ製品と直接競合する可能性がある企業との競争の激化に直面しています。効果的に競争できる製品、サービス、ソリューションを提供できなければ、売上が減少し、事業に悪影響が及ぶ可能性があります。当社の競争および当社が事業を展開する競争環境から生じるリスクに関する追加情報については、フォーム10-Kの年次報告書のパートI、項目1に含まれる「競争」というタイトルのセクションを参照してください。
私たちの評判やブランドが損なわれると、私たちの事業や財務結果に悪影響が及ぶ可能性があります。
私たちは、私たちの評判とブランドが私たちのビジネスと財務結果にとって重要であり、今後も重要であり続けると予想しています。ブランドの維持と強化には、多額の投資が必要になる場合があり、これらの投資は成功しない可能性があります。顧客の期待に応えられない新製品、機能、またはサービスの紹介、新しく進化するテクノロジーに対する当社の立場やアプローチ、当社の製品提供に関する決定や公共政策の立場に反対する顧客、政府機関、その他の利害関係者からの反発、当社のビジネス慣行に悪影響を及ぼす重大な訴訟または規制措置、当社の行動または不作為、または実際の私たちに会えなかったと感じてしまいました環境、社会、ガバナンス、倫理的または政治的問題に関する取り組み、ユーザーのプライバシー、データ慣行、コンテンツの取り扱いに関する公的調査、データセキュリティ違反またはコンプライアンス上の失敗、またはAIへの取り組み。さらに、誤解を招く、欺く、または世論を操作することを意図したコンテンツを作成または広めたり、違法、好ましくない、または違法な目的のためにコンテンツを作成または広めたり、そのような用途に適切かつタイムリーに対応できなかったりするなど、当社の制御が及ばない方法で当社の製品、サービス、またはソリューション、特にAIサービスを使用すると、当社のブランドに悪影響が及ぶ可能性があります。このような使用は、名誉毀損、パブリシティ権、違法コンテンツ、知的財産権の侵害、有害なコンテンツ、誤った情報や偽情報、有害な偏見、不正流用、データプライバシー、第三者AIの派生的使用、人身傷害に関する不法行為に関連する論争や申し立てにつながる可能性があります。当社の製品、サービス、ソリューションを使用して作成された、または当社のプラットフォームで共有された不快なコンテンツに適切に対応できない場合、ユーザーは当社のブランドに対する信頼を失う可能性があります。ブランドの保護が弱い市場への参入や、事業を展開する国の法制度の変更も、当社のブランド保護能力に影響を与える可能性があります。ブランドの維持、強化、保護に失敗した場合、またはそのために過剰な費用を負担した場合、当社の事業と財務結果に悪影響を及ぼす可能性があります。
当社の事業運営に関連するリスク
当社または第三者の情報技術システムのサービスの中断または障害は、当社の製品、サービス、およびソリューションの可用性を損ない、当社が責任を負い、評判を傷つけ、将来の業績を損なう可能性があります。
adobe.comのオンラインストアや、Creative Cloud、Document Cloud、Experience Cloudソリューションなど、当社のビジネスの多くは、お客様やユーザーが中断することなく利用できるようにするために、当社または第三者のサービスプロバイダーが直接ホスト、管理、制御するハードウェアとサービスに依存しています。すべてのシステムに冗長性があるわけではなく、重要なアプリケーション(「アプリ」)の多くは1つのデータセンターにのみ存在し、災害復旧計画ではすべての不測の事態を考慮していない場合があります。ホスティングまたはコンテンツ配信サービスの重要な第三者サービスプロバイダーが悪影響を受けた場合、または
何らかの理由で利用できなくなった場合、対応する製品、サービス、またはソリューションをお客様やユーザーに提供できない場合があります。当社または第三者のサービスプロバイダーのシステムに障害が発生すると、当社およびお客様の事業運営が中断され、評判が損なわれ、費用と時間のかかる通知が必要になり、顧客、ユーザー、および将来の事業を失う可能性があります。時折、データセンター間やサードパーティがホストする環境にデータを移行します。データセンター間または第三者のサービスプロバイダーへの移行中に、予期しない中断、予期しない複雑さ、またはプロセス中に予防措置を講じたにもかかわらず計画外の中断が発生した場合、製品、サービス、ソリューションの顧客への提供が損なわれ、コストと負債が増加し、その結果、当社の業績、評判、事業が損なわれる可能性があります。
また、当社のシステム(または第三者のサービスプロバイダー)のハードウェアやソフトウェアの障害やエラーにより、データが失われたり破損したり、当社が収集または維持している情報が不完全だったり、お客様が重要と考える不正確さが含まれていたり、約束されたサービスレベルを満たせなかったり、適用される通知要件やその他のお客様への関連する契約上の義務を遵守できなくなったりする可能性もあります。さらに、インターネットへのアクセス、ネットワークやソフトウェアシステムの障害、セキュリティ違反、お客様のウェブサイトの訪問者のトラフィックの大幅な変動など、さまざまな要因により、データを収集して報告する能力が遅れたり中断されたりする可能性があります。また、ウェブサイトでの顧客活動の大幅な急増、当社のネットワークやソフトウェア(または第三者のサービスプロバイダー)の障害などの要因により、データやレポートをほぼリアルタイムでお客様に提供できない場合もあります。インフラストラクチャの容量を適切に計画せず、顧客やユーザーベースのニーズに比例して拡張できず、データセンターの容量に対する需要が急速かつ大幅に増加した場合、サービスの停止やパフォーマンスの問題が発生し、お客様に影響を与える可能性があります。このようなインフラストラクチャの能力への負担は、規制や顧客への通知要件、サービスレベル契約の義務違反、または金銭的責任の対象となり、顧客の不満や事業に悪影響を及ぼす可能性があります。著しく不正確な情報を提供したり、システムに重大な障害が発生したりすると、評判が損なわれ、顧客を失い、損害賠償やその他の損失を被る可能性があります。
セキュリティインシデント、お客様のデータへの不適切なアクセスや開示、その他のサイバーインシデントは、当社の評判を傷つけ、当社の事業に重大な悪影響を及ぼす可能性があります。
当社の製品、サービス、ソリューションは、顧客データや自社データを含む第三者のデータを収集、保存、管理、その他の方法で処理します。このような製品、サービス、ソリューション、および当社の技術、システム、ネットワークは、サイバー攻撃、コンピューターウイルス、ランサムウェアまたはその他のマルウェア、詐欺、ワーム、ソーシャルエンジニアリング、サービス拒否攻撃、悪意のあるソフトウェアプログラム、内部脅威、および過去に不正アクセス、開示、取得、使用、損失につながる可能性がある、過去および将来発生する可能性のあるサイバーセキュリティインシデントまたは、当社とお客様の機密性の高い個人データまたはビジネスデータの破壊。
サイバーセキュリティインシデントは、当社の従業員または第三者のサービスプロバイダーの人為的ミス、悪意のある第三者、単独またはグループでの行為、または国家や国が後援する組織を含むより高度な組織によって引き起こされる可能性があります。このようなリスクは、ロシア・ウクライナ戦争を含む地政学的な緊張に関連して高まる可能性があります。特定の権限のない第三者が、過去に当社や第三者のサービスプロバイダーのセキュリティ対策をなんとか克服し、製品やシステムのセキュリティや運用を予期せず危険にさらすバグ、脆弱性、その他の問題など、設計または製造上の欠陥を悪用してシステムやソフトウェアにアクセスし、悪用する可能性があります。さらに、悪意のある第三者が、違法な電子スパム、フィッシング、その他の手段を用いて、当社の従業員または製品、サービス、またはソリューションのユーザーに、機密情報、個人情報または機密情報を不正に開示させようとしたことがあり、今後試みる可能性があります。このリスクは、現在のハイブリッドモデルの作業環境ではさらに高まっています。悪意のある行為者は、盗まれた認証情報によるアカウントの不正使用、盗まれたクレジットカードやその他の支払い手段の使用、アクセスしたサービスに対する支払いの失敗、または当社の利用規約に違反するその他の行為など、当社の製品、サービス、およびソリューションを通じて、詐欺または不正行為を行う可能性があります。私たちはこのような不正行為と積極的に闘っていますが、そのような行為による収益への影響を経験したことがあり、将来経験する可能性もあります。さらに、権限のない第三者が、当社の施設に物理的にアクセスして情報システムに侵入したり、コンテンツやデータにアクセスするために当社の製品、サービス、情報システムに論理的にアクセスしようとしたりすることもあります。コンピューターウイルス、ワーム、ランサムウェア、その他のマルウェアなどによるデータの損失や不正アクセスは、当社のシステムに損害を与え、訴訟や規制当局の調査にさらされ、費用と時間のかかる通知要件の対象となる可能性があります。
私たちは、より安全な製品の設計、製品とシステムのセキュリティと信頼性機能の強化、コードの強化、厳格な侵入テストの実施、セキュリティの脆弱性に対処するためのアップデートの展開、サービスプロバイダーのセキュリティ管理の定期的な見直し、情報セキュリティ統制の枠組みに対する製品、サービス、ソリューションのレビューと監査、セキュリティトレーニングなどのリソースの従業員への提供、継続的な評価を通じて、セキュリティの脆弱性に対処するために多大なリソースを投入していますと改善して、必要に応じて、私たちのインシデント対応プロセス。予防努力をしていますが、私たちのセキュリティ対策がそのような出来事から完全に効果的に保護されるという保証はありません。サイバーセキュリティやその他のセキュリティ問題や脆弱性を防止、排除、軽減、または修復するためのコストは膨大で、
営業利益率を下げる可能性があります。さらに、これらの問題に対処するための私たちの取り組みは、影響を受ける第三者に必要に応じて通知することを含め、これまでも、また将来的には成功しなかったり、遅れたりする可能性があります。その結果、事業の中断、サービスの停止、既存または潜在的な顧客の喪失につながる可能性があります。
当社の製品、サービス、ソリューションのセキュリティを維持することは、私たちとお客様にとって重要な問題です。サイバーセキュリティの問題が私たちに及ぼす可能性のある程度、頻度、または影響を予測することは不可能です。当社のセキュリティ対策の違反、および当社、従業員、お客様、またはそのエンドユーザーに関する機密情報または機密情報、個人データ、機密データの偶発的な損失、不注意による開示、または不正な流通(そのような情報またはデータの潜在的な損失または開示を含む)は、当社、当社の従業員、顧客、またはその他の個人が、この情報の紛失または悪用のリスクにさらされる可能性があります。実際に発生した、または想定されるセキュリティの脆弱性やインシデントは、請求、訴訟、賠償責任または罰金(および過去にはそのような請求につながっていました)、費用と時間のかかる通知要件、政府からの問い合わせまたは監督、または顧客の信頼の喪失につながり、いずれも当社の事業に悪影響を及ぼし、当社のブランドや評判を損なう可能性があります。また、お客様は、自社のコンピューターシステムや当社ソフトウェアのインスタンスを攻撃から保護するためにセキュリティ対策を採用したり、当社のシステムとは無関係に、自社のシステムでサイバーセキュリティ攻撃を受ける可能性があります。そのような侵害が当社のセキュリティシステム、ソリューション、またはプログラムとは無関係であっても、そのような侵害は当社の評判を傷つける可能性があり、侵害を適切に評価して対応し、将来の侵害から保護するための追加の保護措置を実施するために、経済的および運営上の重大な影響を被る可能性があります。
サイバーリスクや技術障害などの業務上のリスクをカバーする保険に加入していますが、保険ではここに記載されているすべての責任をカバーするには不十分な場合があります。これらのリスクは、ホスティングサービスを拡大し、製品、サービス、ソリューションを統合し、より多くのデータを保存して処理するにつれて、増加する可能性があります。さらに、サイバー攻撃、過度に負担のかかる予防的セキュリティ対策、または情報セキュリティ統制認証要件を完全に満たさないことによる混乱による売上の遅れ、利益率の低下、顧客の喪失は、当社の業績、株価、評判に重大かつ悪影響を及ぼす可能性があります。
販売、パートナー、流通チャネル、サプライヤー、サービスプロバイダーなど、重要な第三者関係を開発、管理、維持できない場合、収益と事業に悪影響が及ぶ可能性があります。
私たちは、製品、サービス、ソリューションを販売するために、多くのソフトウェア販売業者やその他の第三者と契約を結んでいますが、いずれの会社も、直近の期間の当社の総収益の大幅な金額について個別に責任を負っていません。当社の製品、サービス、ソリューションをさまざまな顧客に届けるために、流通チャネルと販売パートナーをうまく管理することは、複雑でグローバルなプロセスです。いずれかのディストリビューターまたはパートナーとの契約が終了した場合、代替ディストリビューターまたはパートナーの確保が長期間遅れると、当社の業績に悪影響を及ぼす可能性があります。また、輸出規制違反、職場の状況、汚職、反競争的行為を含むがこれらに限定されない、これらの独立した第三者の活動による法的リスクや潜在的な評判の低下にも直面しています。
パートナーや流通チャネルが効果的でない場合や、パートナーや流通チャネルを停止または変更した場合、販売機会、顧客、収益を失う可能性があります。私たちはサードパーティの配信プラットフォームに依存しており、プラットフォームプロバイダーの裁量により、価格体系、利用規約、プライバシー慣行、その他のポリシーが変更されることがあります。当社の製品、サービス、ソリューションの配布に利用している第三者の流通プラットフォームとの条件に不利な変更があった場合、当社の業績に悪影響を及ぼす可能性があります。さらに、当社の流通チャネルは、当社の製品、サービス、およびソリューションを効果的に販売し続けず、他の企業の製品、サービス、ソリューションを好む可能性があります。
私たちは直販チームを通じて多くの製品、サービス、ソリューションを販売しています。この販売チャネルに関連するリスクには、直販部隊の雇用、維持、モチベーション向上に関連する課題や、営業担当者向けの継続的な大量のトレーニングが含まれます。直接販売拡大の取り組みが、そのような投資から期待していた効率と収益を生み出さない場合、私たちのビジネスは損なわれる可能性があります。さらに、主要な営業担当者を失うと、顧客との関係や、そのような従業員がカバーする特定のアカウントへの将来の販売能力に影響を与える可能性があります。
私たちは、製品、サービス、事業運営を提供し、クラウドベースのインフラストラクチャ、データセンターの施設、暗号化と認証技術、会社の電子メール、顧客とのコミュニケーションなどの重要なビジネスシステムを運用するために、第三者のサービスプロバイダーとテクノロジーに頼っています。そのような第三者が悪影響を受ける場合、そのような第三者との関係を効果的に開発、管理、維持できない場合、またはそれらとの契約を有利な条件で更新できない場合、またはまったく更新できない場合、当社の経費は大幅に増加し、私たちとお客様はサービスの中断を経験する可能性があります。サードパーティのプラットフォームプロバイダーのシステムを含め、当社のシステム全般に中断、損傷、または障害が発生すると、サービスが中断され、事業に支障をきたす可能性があります。さらに、当社または第三者のサービスプロバイダーによるサービスの中断により、当社がクレジットを発行したり、罰金を支払ったり、顧客が当社に対して保証やその他の請求を行ったり、サブスクリプションや契約を終了させたりする可能性があります。また、当社の離職率や新規顧客を引き付ける能力に悪影響を及ぼし、これらすべてが当社の業績に悪影響を及ぼす可能性があります。私たちの顧客や潜在的な顧客が、私たちのサービスは信頼できないと信じるなら、私たちのビジネスと評判も損なわれるでしょう。
私たちは多国籍企業としての事業運営に関連するさまざまなリスクに直面しており、世界的な不利な経済状況は私たちの事業と財政状態に害を及ぼす可能性があります。
私たちは総収益の大部分を米国外から得ており、重要な事業を展開しています。多国籍企業として、私たちは、世界的な不利な経済状況など、不確実で制御が及ばず、業績の予測や将来の投資に関する意思決定を困難にする多くのリスクにさらされています。たとえば、次のようなリスクがあります。
•インフレと、金利の引き上げを含む、インフレに対抗するために中央銀行がとる行動。
•国際的および地域的な経済、政治、労働条件。これには、経済制裁、景気後退や景気後退、貿易紛争、武力紛争や戦争による不確実性など、海外の不安定性や安全保障上の懸念も含まれます。
•税法(外国子会社に対する米国の税金を含む)。
•財務会計と報告の負担と複雑さの増大。
•独占禁止法や競争法を含む法的または規制上の要件の変更または賦課など。
•国境を越えたデータの自由な流れを管理する法律の変更。
•現地のインフラが不十分で、国際事業の管理と人員配置が難しい。
•米国およびその他の国によって課された貿易制限、ならびに経済制裁や輸出規制を含むがこれらに限定されない貿易法に起因する費用、潜在的な責任、販売の遅延または損失。
•多言語での製品開発に関連するコストと遅延。そして
•汚職や不正な商慣行の発生率が高い場所で事業を行っています。
さらに、私たちが取引している第三者や顧客は国際的に事業を展開しており、上記のリスクにもさらされています。世界経済情勢の不利な変化により、過去にもお客様やビジネスパートナーが破産したり、当社の製品、サービス、ソリューションの資金調達や購入のための信用を得られなくなったり、支払いが遅れたり、当社への債務の支払いが遅れたり、将来的に支払えなくなったりする可能性があります。サービスプロバイダー、サプライヤー、ディストリビューターなどの他の第三者は、私たちが頼りにしている重要なサービス、製品、または技術を提供できないか、提供が遅れる可能性があり、私たちのビジネスと評判が損なわれる可能性があります。当社の製品、サービス、ソリューションに対するお客様の支出率や需要も、上記のリスクによって悪影響を受ける可能性があります。上記のリスクのいずれかにより、当社のグローバル販売が減少、遅延、またはキャンセルされた場合、当社の収益は減少する可能性があります。
さらに、グローバルな金融市場の混乱は、現金管理、資本市場取引、デリバティブプログラムの運営を頼りにしている銀行パートナーに損害を与える可能性があります。このような混乱は、遅延や既存の現金へのアクセス不能により、お客様の当社への支払い能力に悪影響を及ぼす可能性もあります。
2024年5月31日現在、当社の投資ポートフォリオは、マネーマーケットファンド、社債証券、米国財務省証券、定期預金、米国政府証券、および資産担保証券で構成されていました。これらの投資は、信用リスク、流動性リスク、市場リスク、金利リスクのほか、景気後退や世界または地域の金融市場に影響を与える事象の影響を受けやすく、それによって投資額が下落し、減損費用が必要になり、当社の財政状態に悪影響を及ぼす可能性があります。
主要な人材を採用して維持できない場合、当社のビジネスが損なわれる可能性があり、ハイブリッドな作業モデルには課題があり、ビジネスに悪影響を及ぼす可能性があります。
私たちの将来の成功の多くは、組織のあらゆるレベルにわたる上級管理職と高度なスキルを持つ人材の継続的なサービス、可用性、業績にかかっています。当社の上級管理職は、当社の事業に関する専門知識とスキルを身につけています。これらの人材のいずれかを失うと、特に適切な後継者育成計画の策定に成功しなかった場合、当社の事業に支障をきたす可能性があります。高度なスキルを持つ従業員を誘致、育成、統合、維持するための当社の取り組みは、旅行、入国、就労ビザの取得に対する制限の強化によってさらに悪化する可能性があります。テクノロジー業界は、特にサイバーセキュリティとAIのバックグラウンドを持つ人材をめぐって激しく継続的な競争にさらされることが多く、最先端またはユニークなスキルセットに対する需要は非常に競争が激しく、どちらもハイブリッドまたはリモートワーク制度の利用可能性が高まるにつれて高まっています。私たちは、セキュリティの脅威との闘いを支援してくれる優秀なセキュリティ人材を引き付けて維持するというますます困難な課題に直面しています。生産性の向上や売上の増加では相殺できないかもしれませんが、上級管理職や高度なスキルを持つ人材を維持して採用するために、より高い報酬コストが発生する可能性があります。
また、私たちのハイブリッドな職場環境は、業務上および職場文化上の課題を提示する可能性があり、それが事業目標の達成能力や人材の維持と採用に悪影響を及ぼす可能性があります。
私たちは、優れた技術知識やその他の専門知識がより低コストで提供されている国で人材を雇用し続けています。これにより、グローバルな労働力構造の効率が向上し、人事関連の支出が削減されます。とはいえ、グローバリゼーションが続くにつれて、それらの国では人材をめぐる競争が激化しており、それがこれらの従業員を維持する能力に影響を与え、報酬関連の費用を増やす可能性があります。
当社の企業向け製品の中には、販売サイクルが長期的かつ複雑なため、コストが増加し、販売サイクルが予測不可能になる場合があります。
デジタルエクスペリエンス事業ではAdobe Experience Cloudを、デジタルメディア事業ではエンタープライズタームライセンス契約など、特定の製品で引き続き大企業のお客様をターゲットにしているため、コストの上昇、販売サイクルの長期化、競争の激化、販売完了の予測可能性の低下に直面する可能性があります。企業のお客様の場合、評価プロセスはより長く、より複雑になる可能性があり、特に当社の製品、サービス、ソリューションを使用するかどうかの決定は、企業全体の決定であることが多いため、当社の製品、サービス、およびソリューションについてお客様を教育するためにより多くの投資を行う必要があります。私たちは、より確固たる提案書を提出し、長期にわたる概念実証評価サイクルに参加し、より広範な契約交渉を行う必要があるかもしれません。さらに、企業のお客様は、より複雑な構成や、追加の統合サービスや製品機能を求めることがよくあります。マクロ経済の不利な状況により、企業顧客の購入決定が遅れ、将来的に遅れる可能性があります。これらの要因により、潜在的な顧客が最終的に当社のソリューションを購入するという保証がないまま、特定の企業顧客への販売サポートを強化しなければならず、その結果、販売を完了するまでにかかるコストと時間が増えることがよくあります。また、これらのサービスを受けているお客様が同じレベルで更新または更新するという保証がないと、実装により多くのサービスリソースを投入する必要があり、コストが増加する可能性があります。当社のエンタープライズサービスの販売サイクルは多段階的で複雑なため、特定の販売サイクルがいつ終了するかは予測できないことがよくあります。企業顧客からの収益は、予想よりも長い販売および実装サイクル、回収サイクルの延長、収益の延期の可能性、および代替ライセンス契約の影響を受ける可能性があります。さらに、私たちの企業販売パターンは歴史的に不均一で、私たちの業界ではよくあることですが、四半期の総売上に占める割合が各四半期の最後の数週間に高くなっています。
法規制に関するリスク
私たちは世界中の法律や規制の遵守に関連するリスクにさらされており、事業に悪影響を及ぼす可能性があります。
私たちは、国内外で多様で複雑な法律、規制、慣習の対象となるグローバル企業です。これらの法律や規制は、貿易コンプライアンス、輸出入管理、反ボイコット、経済制裁と禁輸措置、データおよび取引処理のセキュリティ、ペイメントカード業界のデータセキュリティ基準、消費者保護、記録管理、当社が運営するウェブサイトでホストされているユーザー生成コンテンツ、プライバシー慣行、データレジデンシー、コーポレートガバナンス、独占禁止法と競争、従業員および第三者の苦情、腐敗防止、ギフトポリシー、利益相反、証券規制など、当社のビジネスのさまざまな側面に関連していますおよびその他の貿易と投資に影響する規制要件。これらの法律や規制の当社の事業への適用はしばしば不明瞭で、時には矛盾することもあります。たとえば、私たちは米国の海外腐敗行為防止法やその他の腐敗防止法および贈収賄防止法の対象ですが、他の海外、特に発展途上国の国では、そのような行為では禁止されるような行為を行うのが一般的です。従業員、請負業者、代理人、ビジネスパートナー、ベンダーが当社の内部ポリシー、米国法、またはその他の適用される国際法に違反する行動をとらないことを保証することはできません。これらの法律や規制の遵守には、多額の費用がかかる場合や、収益や収益性の低下につながるビジネス慣行の変更が必要になる場合があります。コンプライアンス違反は、罰金、損害、当社、役員、従業員に対する刑事罰、業務遂行の禁止、評判の低下につながる可能性もあります。
さらに、当社の従業員の約 50% は米国外に住んでいます。したがって、私たちは、賃金と時間の要件、公正な労働基準、従業員データのプライバシー、失業税率、労働者災害補償率、市民権要件、給与およびその他の税金に関する法律や規制など、米国および海外のさまざまな管轄区域における従業員関係を管理する法律の変更にさらされており、これは当社の運営コストに直接影響する可能性があります。
プライバシーとセキュリティの問題に対する規制の焦点の高まりと、法律と規制要件の拡大は、当社のビジネスモデルに影響を与え、責任の増大を招く可能性があります。
私たちは、機密情報、機密情報、個人情報を含む可能性のあるさまざまな事業部門やデータ処理活動に関連するグローバルなデータ保護、プライバシーおよびセキュリティ法、規制、行動規範の対象となっています。これらの法律、規制、規範は管轄区域によって一貫性がなく、解釈が変化したり異なる(時には相反する)ことがあります。政府関係者や規制当局、プライバシー擁護者、集団訴訟弁護士が増えています
企業が個人データをどのように収集、処理、使用、保存、共有、送信するかを精査します。このような精査の結果、既存の法律の解釈が新しく変化し、当社の事業にさらに影響が及ぶ可能性があります。たとえば、欧州経済領域と英国の一般データ保護規則(「GDPR」)は、欧州と英国の裁判所によって引き続き斬新な方法で解釈されており、要件の変化、適用における国固有の違い、および不確実な執行の優先順位につながっています。最近制定された中国の個人情報保護法や、カリフォルニア州消費者プライバシー法、カリフォルニア州プライバシー権利法、コロラド州プライバシー法、バージニア州消費者データ保護法などのプライバシー、データ、および関連技術に関する米国の新法および新興州法、ならびに業界の自主規制規範と規制要件により、新たなプライバシーおよびセキュリティコンプライアンス義務が生まれ、当社と共同または個別に、潜在的な責任の範囲が拡大されます顧客とサプライヤー。セキュリティの例として、米国証券取引委員会のサイバーセキュリティリスク管理、戦略、ガバナンス、およびインシデント開示に関する規則に従い、重大なサイバーセキュリティインシデントとそのようなインシデントによって合理的に起こりそうな影響に関する特定の開示をフォーム8-Kで行い、その他の特定のサイバーセキュリティ開示をフォーム10-Kで行う必要があります。サイバーセキュリティインシデントが通知可能または報告可能かどうかを判断するのは簡単ではなく、そのような義務的な開示は費用がかかり、評判が悪くなったり、セキュリティ対策の有効性に対する顧客の信頼を失ったり、経営陣の注意がそらされたり、政府の調査が行われたりする可能性があります。
適用される要件を遵守するために投資してきましたが、これらの法律、規制、規範のダイナミックで進化する性質、および規制当局や裁判所による解釈は、現在の顧客や見込み客へのリーチ、法律に基づく企業および個人の顧客からの要求(個人のアクセス権、個人情報の訂正、削除など)への対応、ビジネスモデルを効果的に実施する能力(および企業のお客様の能力)に影響を与える可能性があります。情報開示に適切に対処するために要件。これらの法律、規制、規範は、新しいテクノロジー(AIや機械学習など)の開発における当社のイノベーションやビジネスの推進力にも影響を及ぼし、当社製品の需要に影響を与え、契約におけるより面倒な義務の負担を当社が負担することを余儀なくされる可能性があります。当社の慣行、製品、サービス、またはソリューションが、たとえ根拠がなくても、個人のプライバシー、データ保護権、またはサイバーセキュリティ要件の侵害であると認識されると、規制当局、業界団体、またはその他の第三者による世間の批判、訴訟、調査、請求、その他の手続きの対象となります。これらはすべて、当社の事業と評判を混乱させたり、悪影響を及ぼしたり、責任の増加、罰金、禁止を含むその他の懲罰的措置にさらされる可能性があります当社の製品、サービス、またはソリューションの販売、制限的な司法命令、データの廃棄。さらに、私たちは企業顧客に代わって情報を収集して保存しており、顧客が契約上の義務や適用法を遵守しなかった場合、訴訟や評判の低下につながる可能性があります。
国境を越えた個人情報の転送は複雑で、法的および規制上の要件のほか、世界中の多くの法域で活発な訴訟や執行の対象となり、それぞれが事業運営の一環として個人データを処理および転送する能力に悪影響を及ぼす可能性があります。たとえば、欧州経済領域外への欧州データ転送は厳しく規制され、訴訟の対象となっています。ヨーロッパでのデータ転送において当社や他の多くの企業が利用しているメカニズム(標準契約条項やEU-米国間のデータプライバシーフレームワークなど)は、欧州連合司法裁判所による法的異議申し立て、規制上の解釈、および司法上の決定の対象となっています。最近、一部のシナリオにおける標準契約条項のデータ転送への適合性が法的問題の対象となっています。米国と欧州連合はEUと米国のデータプライバシーフレームワークについて合意に達しましたが、そのデータ転送メカニズムにも法的課題があります。私たちは、欧州経済地域(EU-米国のデータプライバシーフレームワークを含む)および同様の国境を越えたデータフロー要件を持つ他の国への個人データの転送に利用できる有効な移転メカニズムに関連する進展を引き続き注意深く監視し、それに応じて慣行を調整しています。標準契約条項に基づく移転の有効性に関する未解決の司法上の問題や規制上の解釈により、欧州連合でのサービス提供に必要な義務が一部変更され、違反した場合は制裁措置や罰金が科せられる可能性があります。中国、オーストラリア、ニュージーランド、ブラジル、香港、日本を含む他のいくつかの国でも、個人情報の国境を越えた転送に関する特定の法的要件が定められています。また、一部の国では、データのローカリゼーションに関する特定の法的要件(個人データを国内に保存する必要がある場所など)も定めています。他の国が国境を越えたデータ転送に対してより制限の厳しい規制を実施したり、データの原産国外への持ち出しを許可していない場合、そのような進展は、それらの管轄区域における当社の事業や企業、お客様のビジネス、当社の財政状態、および経営成績に悪影響を及ぼす可能性があります。
当社の知的財産ポートフォリオは貴重な資産であり、ソースコードを含む当社の知的財産権を侵害や不正なコピー、使用、開示から保護できない場合があります。
私たちの特許、商標、企業秘密、著作権、その他の知的財産は私たちにとって貴重な資産です。そのような知的財産の侵害や不正流用は、収益の損失につながり、最終的にはその価値を低下させる可能性があります。私たちは、米国内外の連邦、州、慣習法の権利、ならびにさまざまな行政手続きや契約上の制限に頼ることにより、知的財産を保護しています。私たちの努力にもかかわらず、私たちの知的財産権を保護し、私たちの知的財産の不正使用を防ぐことは本質的に困難です。たとえば、私たちは積極的にソフトウェアと戦っています
著作権侵害ですが、ソフトウェアの違法使用により収益が失われ続けています。第三者が当社製品の偽造版を違法にコピーして販売する可能性があります。偽造設備や販売が、他の点では合法的な設備や販売に取って代わってしまう限り、当社の業績に悪影響が及ぶ可能性があります。私たちは米国および海外で特許を申請していますが、ビジネスニーズを満たすために特許保護を取得したり、そのような保護をタイムリーに取得したりできるとは限りません。私たちの特許は無効になったり、回避されたりする可能性があります。さらに、ジェネレーティブAI技術に関する特許侵害の検出が難しいため、私たちのジェネレーティブAIと関連するイノベーションを特許で保護することはより難しいかもしれません。さらに、ソースコードの作成にジェネレーティブAIを使用する場合、そのような知的財産を保護するために著作権に頼ることができない可能性があります。さらに、一部の外国の法律は、米国の法律や裁判所と同じレベルの知的財産保護を提供しておらず、当社の知的財産権を適切に保護できない可能性があります。セキュリティ違反やサイバー攻撃などによってソースコードが不正に開示された場合、そのソースコードに対する将来の企業秘密保護が失われる可能性があります。このような損失により、第三者が機能をコピーして当社の製品と競争しやすくなり、顧客を失い、収益と営業利益に悪影響を及ぼす可能性があります。不正なコピー、使用、その他の不正流用から知的財産を保護できなければ、事業に支障をきたす可能性があります。
私たちは、訴訟、規制当局の調査、知的財産権侵害の申し立ての対象となっており、将来的には対象となる可能性があります。これらは好ましくない結果をもたらし、当社の事業、財政状態、経営成績、およびキャッシュフローに悪影響を及ぼす可能性があります。
私たちは、まだ解決されていないさまざまな法的手続き(集団訴訟を含む)、請求、規制当局からの問い合わせの対象となっており、将来さらに請求、執行措置、問い合わせが発生する可能性があります。当社によって、または当社に対して開始された手続き、訴訟、請求、または問い合わせは、成功の有無にかかわらず、時間がかかる可能性があります。その結果、費用のかかる訴訟、損害賠償裁定、同意判決、差止命令による救済、または事業費の増加につながり、事業慣行または製品を変更する必要があり、評判が悪くなり、管理時間が大幅に必要になり、多額の運用リソースが流用されたり、その他の方法で当社の事業と財務結果に悪影響を及ぼしたりします。
さらに、私たちは現在、そして将来、特許権を含む第三者の知的財産権の有効性または侵害の申し立てに関する紛争に関連する請求、交渉、複雑で長期にわたる訴訟の対象となっています。知的財産紛争や訴訟は一般的に費用がかかり、経営陣や主要人員の注意がそらされて事業運営に支障をきたす可能性があります。特許権主張団体によって提起されたものを含め、第三者の知的財産紛争は、当社に重大な責任を負わせたり、不利な条件でのロイヤルティやライセンス契約の締結を要求したり、特定の製品、サービス、またはソリューションの提供を妨げたり、販売を制限する差し止め命令を受けたり、当社の事業や当社が競合する市場に深刻な混乱を引き起こしたり、契約を含む顧客との補償契約の履行を要求したりする可能性があります。さまざまなライセンス契約に基づく規定とサービス契約。さらに、お客様との契約上の義務を果たすために、当社の製品に使用するために必要な第三者の知的財産権を取得する際に、多額の費用が発生しており、将来発生する可能性もあります。これらの出来事はいずれも、当社の事業に重大な損害を与える可能性があります。
すべての訴訟または紛争において、当社が勝訴したわけではなく、将来も勝訴するとは限りません。特定の訴訟および手続きの詳細については、本報告書の連結財務諸表に関する注記のパートI、項目1、注記13に含まれる「法的手続き」というタイトルのセクションを参照してください。
税法や規制、またはその解釈の変更は、当社の実効税率に悪影響を及ぼす可能性があります。
私たちは米国を拠点とする多国籍企業です。国内外の複数の税管轄区域で課税対象となります。現在の所得税および繰延税金資産または負債の引当金を決定する際には、慎重な判断が必要です。米国および当社が事業を行う他の国や管轄区域の税法は、新しい法律が可決されたり、新しい解釈が可能になったりするにつれて変更される可能性があり、当社の事業に重大な影響を与える可能性があります。これらの国、欧州連合の欧州委員会などの政府機関、および経済協力開発機構などの政府間経済組織は、課税の決定方法について前例のない主張をしており、場合によっては、規則や規制が歴史的に解釈され適用されてきた方法に反する新しい法律を提案または制定しています。
法律や税法の解釈の変更など、事業環境の変化は、当社の実効税率に悪影響を及ぼしたり、事業構造を変更して対応したりする可能性があり、その結果、当社の事業と財務結果に悪影響を及ぼす可能性があります。当社の将来の実効税率は、当社の所得が得られる法域の税率の変更、当社の利益の獲得と課税が決定される法域の変化、繰延税金資産および負債の評価の変化、当社が事業を行う管轄区域における税法および規制の変更、または特定の税制上の優遇措置を減らす可能性のある事業および市場の状況における予期しないマイナスの変化によって不利な影響を受ける可能性があります。実効税率を引き上げると、収益性が低下します。
さらに、私たちは国内外の税務当局による所得税申告書の審査の対象となります。私たちは定期的にこれらの検査の結果が出る可能性を評価して、所得税引当金の妥当性を判断しています。また、これらの検査の結果生じる可能性のある調整に備えています。税額の見積もりは妥当だと考えていますが、これらの審査の最終決定が当社の財政状態や経営成績に悪影響を及ぼさないという保証はできません。
政府機関と契約すると、政府の調達プロセスに内在する追加のリスクにさらされます。
私たちは、製品、サービス、ソリューションを国内外のさまざまな政府機関に直接的または間接的に提供しています。これには、政府の予算編成プロセスの変化、政府の支出削減や閉鎖による変動、政治的影響や複雑な調達規制やその他の政府固有の契約要件の順守の影響を受ける可能性のある競争が激しくて時間のかかる入札プロセスなど、民間の商取引契約にはない特定のリスクと課題があります。契約が成立する保証がないのに、多額の初期費用が発生します。規制の厳しい業界で事業を展開しているため、政府との契約に関する監査や調査の対象となっており、今後も対象となる可能性があります。違反した場合、契約の解除、さまざまな民事・刑事罰および行政上の制裁(罰金の支払い、将来の政府業務の一時停止または禁止を含む)が科せられる可能性があります。また、評判や財務結果に害を及ぼすこともあります。さまざまな政府部門での将来の販売機会を支援するために、さまざまなセキュリティ認証や認証の取得など、多額の投資を行ってきましたし、今後も行う可能性があります。このようなプロセスは複雑で時間がかかり、多くの場合遅れることがあります。さらに、要件が変更されたり、1つ以上の政府の認可や認証を取得または維持できない場合があり、改訂された要件を満たすまで政府機関への販売能力に影響する可能性があります。
財務実績に関連するリスク
報告期間中にサブスクリプションまたは更新に変更があった場合、財務結果が悪化する可能性があり、サブスクリプション期間中の収益を認識しているため、その期間の収益と財務結果にすぐに反映されない可能性があります。
当社のサービスは通常、製品およびサービス契約に従い、サブスクリプションベースです。通常、サブスクリプションサービスからの収益は、サブスクリプション契約の条件(通常は1〜36か月)に対して比例して計上されます。その結果、各四半期に報告するサブスクリプション収益のほとんどは、前四半期に締結されたサブスクリプション契約の結果です。特定の期間における売上とサブスクリプションの減少、当社の製品、サービス、ソリューションに対する需要の減少、および離職率の増加は、将来の期間まで当社の業績に完全に反映されない可能性があります。また、当社のサブスクリプションモデルでは、新規顧客からの収益は該当するサブスクリプション期間にわたって計上されるため、サブスクリプションベースまたはホスト型サービスからの収益を、どの期間でも追加販売を通じて急速に増やすことが困難になる可能性があります。当社の更新料は、顧客満足度、機能性を継続的に強化する能力、当社製品の信頼性、当社および競合他社の製品の価格、当社のシステムおよびサービスにおける実際のまたは認識されている情報セキュリティ、顧客基盤の規模の縮小、規制または法的要件の結果としての変化、当社の顧客基盤の構成の変化、当社の顧客基盤の減少など、さまざまな要因によって低下または変動する可能性があります。顧客の支出水準または顧客活動の減少。お客様がサブスクリプションを更新しない場合、または当社にとって不利な条件で更新した場合、当社の収益は減少する可能性があります。さらに、このような収益への影響は、更新料が変更された期間の財務結果にすぐには反映されず、将来の業績に悪影響を及ぼす可能性があります。サブスクリプションベースのサービスからの収益に関する当社の仮定のいずれかが正しくないことが判明した場合、実際の結果は損なわれ、予想とは異なる可能性があります。
私たちは外貨為替レートの変動の影響を受けやすく、リスクを効果的にヘッジできない場合があります。
当社の業績と業績指標は、グローバルな事業範囲のため、外貨為替レートの変動の影響を受けます。戦争、貿易紛争、経済制裁、新興市場のボラティリティなどの地政学的および経済的出来事、およびそれに伴う不確実性により、通貨は変動し、将来的には変動する可能性があります。したがって、年間経常収益として報告される金額は、各会計年度の初めに設定され、年間を通じて一定に保たれる通貨レートで測定される業績指標ですが、米国で一般に認められている会計原則に従って認識される実際の収益とは異なる場合があります。
私たちは、リスク、機会、費用の適切なトレードオフの判断に基づいて、外貨ヘッジを通じて、経営成績に対するこれらの外貨為替リスクの一部を軽減しようとしています。私たちは定期的にヘッジプログラムを見直し、適切と思われる調整を行います。当社のヘッジ活動は、当社の財政状態、業績または経営成績に悪影響を及ぼす可能性のある、外貨為替レートの不利な変動に起因する、認識された実際の収益を含め、財務上の悪影響の一部しか相殺しておらず、将来的には相殺されない可能性があります。
当社ののれんまたは無形資産が減損した場合、収益に多額の費用を計上するよう求められる可能性があります。
少なくとも年に一度、のれんの減損テストを行っています。株価や時価総額の下落、将来のキャッシュフローの見積もりの減少、業界の成長率の低下など、事象や状況の変化により帳簿価額が回収できない可能性があることが明らかになった場合は、のれん資産と無形資産の減損を見直します。審査の結果によっては、当社ののれんまたは無形資産の減損が確定された期間中に、連結財務諸表に収益に対する多額の費用を計上するよう義務付けられ、当社の経営成績に悪影響を及ぼす場合があります。
当社の既存および将来の債務は、当社の財政状態および将来の業績に悪影響を及ぼす可能性があります。
2024年5月31日現在、未払いのシニア無担保債券は56.5億ドルで、コマーシャル・ペーパー・プログラムは30億ドルで、未払額はありません。また、15億ドルのシニア無担保リボルビング・クレジット契約を結んでいましたが、未締結でした。この負債または将来の追加債務は、とりわけ以下のように当社の財政状態と将来の財務結果に悪影響を及ぼす可能性があります。
•事業からの予想キャッシュフローの一部を負債の返済に充てることを要求し、それによって資本支出や買収など、他の目的に利用できる予想キャッシュフローの量を減らす。
•当社の事業および一般的な経済・業界状況における不利な変化に対する当社の脆弱性の増大。そして
•運転資本、資本支出、将来の買収、一般的な企業またはその他の目的で将来の資金調達を行う能力を制限します。これにより、未払いの債務の返済および期日時の返済能力にも影響する可能性があります。
当社のシニア無担保債券、コマーシャル・ペーパー・プログラム、リボルビング・クレジット契約は、当社に制限を課し、特定の契約の遵守を維持することを求めています。これらの契約を遵守する当社の能力は、私たちの制御が及ばない出来事によって影響を受ける可能性があります。当社が契約のいずれかに違反し、手形保有者または貸し手から権利放棄書を得なかった場合、適用される救済期間を条件として、未払いの債務は直ちに期日を申告し、返済する必要があります。
さらに、格付け機関による当社の信用格付けの変更は、当社の負債と株式の両方の価値と流動性、および負債の借り換えに関連する潜在的な費用に悪影響を及ぼす可能性があります。特定の状況下で、当社の信用格付けが格下げされたり、その他の否定的な措置が取られたりすると、リボルビング・クレジット契約に基づいて当社が支払う金利が上昇する可能性があります。当社の信用格付けの格下げは、将来追加融資を受ける能力を制限し、そのような融資の条件に影響を与える可能性もあります。
一般的なリスク要因
気候変動に関連する出来事を含む壊滅的な出来事は、当社の事業を混乱させ、当社の財政状態と経営成績に悪影響を及ぼす可能性があります。
私たちのビジネスは、ネットワークインフラストラクチャ、エンタープライズアプリ、社内テクノロジーシステム、ウェブサイトに依存しています。大地震、気候関連の事象(干ばつ、水安全保障、熱波、寒波、山火事、大気質の悪さなど)を含むその他の自然災害、停電または喪失、電気通信障害、伝染病、パンデミック、戦争、テロ攻撃、その他の壊滅的な出来事により、当社のシステム、データセンター、事業または第三者サービスプロバイダーの中断、侵入、または障害が発生する可能性があります。当社のシステムや事業運営の中断、重要インフラへの損害、知的財産、データの喪失の原因となりますセキュリティ違反とデータ損失。当社の本社、重要な研究開発活動、特定のデータセンター、その他の重要な事業運営は、サンフランシスコベイエリアとソルトレイクバレーエリアにあり、どちらも大地震断層の近くにあります。壊滅的な出来事、特にデータセンターや重要な活動を混乱させるような出来事が発生すると、通常の事業運営や製品、サービス、ソリューションの提供ができなくなり、事業に悪影響を及ぼす可能性があります。壊滅的な出来事は、当社が販売する国または地域に悪影響を及ぼし、ひいては当社の製品、サービス、ソリューションの需要を減少させ、当社の事業に悪影響を及ぼす可能性があります。私たちのビジネスに害を及ぼす可能性のある気候関連の壊滅的な出来事も、頻度と深刻さが増しています。私たちは、気候変動と環境への影響に関する追加の気候関連規制や報告要件、市場の動向や利害関係者の期待の変化の対象となる可能性があり、これらはすべて当社の事業、財政状態、経営成績に影響を与える可能性があります。
COVID-19パンデミックなどの流行やパンデミックの発生は、当社の業績に悪影響を及ぼしており、今後も悪影響を及ぼし続ける可能性があります。エピデミックやパンデミックが私たちの財政状態や経営成績にどの程度影響するかは、私たちの制御が及ばない多くの要因と、顧客、従業員、サプライヤー、その他のパートナーの事業や生産性に重大な影響があるかどうかによって異なります。世界的なパンデミックは、このレポートのパートI、項目1Aで説明されている他のリスクも強める可能性があります。
私たちの株価は変動しやすく、投資の価値が下がる可能性があります。
当社の株価はこれまでも、そして今後も変動する可能性があります。このレポートのパートI、項目1Aに記載されているすべての要因は、その中には当社の制御が及ばないものもあり、以下を含め、当社の株価に影響を与える可能性があります。
•当社が提供する、または金融アナリストが提供するガイダンスに記載されている当社の収益、マージン、収益、年間経常収益、またはその他の主要な業績指標に関する見積もり、推奨事項、期待の不足または変更。
•当社株式の投資家およびアナリストの評価モデルの変更。
•前受収益、残存履行義務、およびある時点で認識された収益の変化。これらはすべてインプライド成長率に影響を与える可能性があります。
•当社または競合他社による製品やサービス、技術の進歩、戦略的提携、買収、または重要な取引に関連する開発。
•自社株買いの金額や頻度の変化。
•大規模な顧客を失ったり、既存の顧客への売り上げを維持または増加させたり、新規顧客を引き付けたりすることができない。
•主要人員の採用や離職を含む、経営陣の異動。
•当社または競合他社の経営成績の変動、一般的な競争環境の変化、および業界の発展。
•一般的な経済、政治、または市場の状況。そして
•重大な訴訟や規制措置など、その他の出来事。
さらに、テクノロジー株の市場または株式市場全体では、極端な変動を経験したことがあり、将来経験する可能性があります。これにより、当社の財務実績とは無関係の理由で当社の株価が下落し、将来的には下落する可能性があります。株価のボラティリティが高まっており、将来的には証券集団訴訟の影響を受けやすくなる可能性があります。その結果、多額の費用が発生し、経営陣の注意とリソースがそらされ、事業に悪影響を及ぼす可能性があります。
アイテム 2.持分証券の未登録売却および収益の使用
以下は、2024年5月31日に終了した3か月間の自社株買いの概要です。当社の株式買戻しプログラムに関する情報については、要約連結財務諸表の注記の注記11を参照してください。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
ピリオド | | 株式の総数 再購入 | | 平均 支払い金額 一株当たり | | 合計数 購入された株式の パブリックプログラムの一部として 発表された計画 | | おおよそのドル まだそうかもしれない価値 以下で購入してください 計画 (1) |
| | (百万単位、1株あたりの平均価格を除く) | |
買戻し開始権限 | | | | | | | | | $ | 150 | | |
| | | | | | | | | | |
追加の買戻し権限が付与されました | | | | | | | | | $ | 25,000 | | |
2024年3月2日— 2024年3月29日 | | | | | | | | | | |
加速的な自社株買い (2)、(3) | | 4.6 | | | $ | — | | | 4.6 | | | | $ | (2,500) | | (3) |
| | | | | | | | | | |
2024年3月30日〜4月26日 | | | | | | | | | | |
株式の買戻し | | — | | | $ | — | | | — | | | | $ | — | | |
2024年4月27日〜5月31日まで | | | | | | | | | | |
株式の買戻し | | — | | | $ | — | | | — | | | | $ | — | | |
| | | | | | | | | | |
合計 | | 4.6 | | | | | 4.6 | | | | $ | 22,650% | | |
_________________________________________
(1) 2020年12月、当社の取締役会は、2024年度末までに最大150億ドルの普通株式を買い戻す権限を与えました。2024年3月、当社の取締役会は、2028年3月14日までに最大250億ドルの普通株式を買い戻す権限を追加で付与しました。2024年5月31日に終了した3か月間に、2020年12月の株式買戻し権限に基づく残りの残高を最大限に活用し、2024年3月の株式買戻し権限を利用して普通株式の買い戻しを開始しました。
(2) 2023年12月、私たちは大手金融機関と加速株式買戻し契約(「ASR」)を締結しました。これにより、20億ドルの前払いを行い、契約開始時に前払い金の一部に相当する株式の初回引き渡しを受けました。2024年3月のこのASRの最終決済時に、当社の普通株式100万株の増分引き渡しを受けました。このASRでは、平均価格578.11ドルで合計350万株を買い戻しました。
(3) 2024年3月、私たちは大手金融機関とASRを締結し、25億ドルの前払いを行い、契約開始時に前払い金の一部に相当する360万株の普通株式の初回引き渡しを受けました。2024年5月31日以降、このASRは決済され、平均価格475.94ドルで合計520万株が買い戻されました。
アイテム 5.その他の情報
なし.
アイテム 6.展示品
展示物の索引
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | 参考により組み込み | | | | |
示す 番号 | | 展示品の説明 | | フォーム | | 出願日 | | 展示品番号 | | SEC ファイル番号 | | 提出 これで |
| | | | | | | | | | | | |
3.1 | | アドビの法人設立証明書を改訂しました | | 8-K | | 4/26/11 | | 3.3 | | | 000-15175 | | |
| | | | | | | | | | | | |
3.2 | | アドビの修正証明書の修正証明書 | | 8-K | | 10/9/18 | | 3.1 | | | 000-15175 | | |
| | | | | | | | | | | | |
3.3 | | 改正および改訂された細則 | | 8-K | | 1/18/22 | | 3.1 | | | 000-15175 | | |
| | | | | | | | | | | | |
4.1 | | アドビ社のグローバルノートのフォーム 'の2027年満期手形4.850%、2029年満期手形4.800%、2034年満期手形4.950%、および手形の条件を記載した役員証明書 | | 8-K | | 4/4/24 | | 4.1 | | | 000-15175 | | |
| | | | | | | | | | | | |
10.1 | | 修正後の2019年株式インセンティブプラン* | | 8-K | | 4/19/24 | | 10.1 | | | 000-15175 | | |
| | | | | | | | | | | | |
10.2 | | 2019年の株式インセンティブプランに基づく非従業員取締役の付与制限付株式ユニット付与通知および報奨契約の形式* | | | | | | | | | | X |
| | | | | | | | | | | | |
31.1 | | 1934年の証券取引法の規則13a-14 (a) で義務付けられている最高経営責任者の資格 | | | | | | | | | | X |
| | | | | | | | | | | | |
31.2 | | 1934年の証券取引法の規則13a-14 (a) で義務付けられている最高財務責任者の証明 | | | | | | | | | | X |
| | | | | | | | | | | | |
32.1 | | 1934年の証券取引法の規則13a-14 (b) で義務付けられている最高経営責任者の認定† | | | | | | | | | | X |
| | | | | | | | | | | | |
32.2 | | 1934年の証券取引法の規則13a-14 (b) で義務付けられている最高財務責任者の認定† | | | | | | | | | | X |
| | | | | | | | | | | | |
101.インチ | | インラインXBRLインスタンス-XBRLタグがインラインXBRLドキュメントに埋め込まれているため、インスタンスドキュメントはインタラクティブデータファイルに表示されません。 | | | | | | | | | | X |
| | | | | | | | | | | | |
101.SCH | | インライン XBRL タクソノミー拡張スキーマ | | | | | | | | | | X |
| | | | | | | | | | | | |
101.CAL | | インライン XBRL タクソノミー拡張計算 | | | | | | | | | | X |
| | | | | | | | | | | | |
101.LAB | | インライン XBRL タクソノミー拡張ラベル | | | | | | | | | | X |
| | | | | | | | | | | | |
101.PRE | | インライン XBRL タクソノミー拡張プレゼンテーション | | | | | | | | | | X |
| | | | | | | | | | | | |
101.DEF | | インライン XBRL タクソノミー拡張定義 | | | | | | | | | | X |
| | | | | | | | | | | | |
104 | | 表紙インタラクティブデータファイル(インライン XBRL としてフォーマットされ、別紙101に含まれています) | | | | | | | | | | |
___________________________
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
* | | 管理契約または補償計画または取り決め。 |
† | | フォーム10-Qのこの四半期報告書に添付されている別紙32.1および32.2として添付されている証明書は、証券取引委員会に提出されたとはみなされず、一般的な法人化に関係なく、1933年の証券法(改正された1933年の証券法)または改正された1934年の証券取引法(改正された1934年の証券取引法)に基づくアドビ社の提出書類に参照として組み込むことはできません。そのような申告書に含まれる言語。 |
署名
1934年の証券取引法の要件に従い、登録者は署名者に代わってこの報告書に正式に署名させ、正式に権限を与えられました。
| | | | | | | | |
| アドビ株式会社 |
| |
| 作成者: | /s/ ダニエル・ダーン |
| | ダニエル・ダーン |
| | 最高財務責任者および |
| | 財務担当副社長、 |
| | テクノロジーサービスと運用 |
| | (最高財務責任者) |
日付:2024年6月26日
商標の概要
このフォーム10-Qでは、米国およびその他の国で登録されている可能性のある、Adobe Inc. またはその子会社の以下の商標が参照されています。
アクロバット
アクロバットリーダー
アクロバットサイン
アドビ
アドビアナリティクス
アドビキャンペーン
アドビコマース
アドビエクスペリエンスクラウド
アドビエクスプレス
アドビファイアフライ
アドビ・ジェンスタジオ
アドビ・ミックス・モデラー
アドビスキャン
アドビストック
アドビターゲット
ベハンス
クリエイティブクラウド
ドキュメントクラウド
ジャーニーオプティマイザーです
マルケトー
マーケト・エンゲージ
フォトショップ
ワークフロント
その他すべての商標は、それぞれの所有者に帰属します。