| 2024年6月10日 2024年第2四半期 決算と事業の最新情報 別紙 99.2 |
| © 2024 燃料電池エネルギー このプレゼンテーションには、1995年の民間証券訴訟改革法のセーフハーバー条項の意味における将来に関する将来の見通しに関する記述が含まれています Form 10-Kの会計年度の年次報告書に記載されているものを含む、特定の不測の事態や不確実性を伴う出来事または将来の財務実績 2023年10月31日の「経営陣による財政状態とその結果に関する議論と分析」というタイトルのセクションで終了しました。将来の見通しに関する記述 予想される財務結果に関する記述、および計画と期待に関する記述を含みますが、これらに限定されません 現在および将来の燃料電池技術の継続的な開発、商品化、資金調達、進行中の燃料電池技術の完成予定時期 プロジェクト、モジュール交換の予定時期、事業計画と戦略、生産能力の拡大、モジュール交換の能力 製品、および当社が事業を展開する予定の市場。ここに含まれる予測値および推定値は予測値ではなく、実際を反映していない可能性があります 結果。これらの将来の見通しに関する記述は、将来の業績を保証するものではなく、すべての将来の見通しに関する記述には、次のようなリスクと不確実性が伴います 実際の結果が予測とは大きく異なるからです。このような違いを引き起こす可能性のある要因には、製品に関連する一般的なリスクが含まれますが、これらに限定されません 開発と製造、一般的な経済状況、プロジェクトの資金調達に影響を与える可能性のある金利の変動、サプライチェーンの混乱、公益事業の変化 規制環境、公益事業業界の変化、および炭素向けに構成された分散型発電、分散型水素、および燃料電池発電所の市場 回収または炭素分離、プロジェクトに悪影響を及ぼす可能性のある商品価格の潜在的な変動、政府補助金と経済的インセンティブの有無 代替エネルギー技術、米国連邦政府、州政府、外国政府の法律と規制、および上場規則を遵守し続ける当社の能力 ナスダック株式市場、急速な技術変化、競争、当社の入札アワードが契約に転換されない、または契約が収益に転換されないリスク。 当社製品の市場での受け入れ、自発的に採用された、または米国で一般に認められている会計原則の要求に応じて採用された会計方針または慣行の変更 州、当社の流動性状態と財政状態に影響を及ぼす要因、政府の歳出、政府と第三者の開発中止能力 いつでも契約を結べること、政府が当社の特定の特許に関する権利を行使する能力、当社製品のマーケティングと販売を成功させる当社の能力 国際的には、長期的な収益目標を達成するための新製品を開発する能力、戦略を実行する能力、平準化されたコストを削減する能力 コスト削減戦略全般に力を注ぎ、知的財産を保護する当社の能力、訴訟やその他の手続き、商業化によるリスク 私たちの新製品は、予想どおりに発売されないか、もしそうなら、需要を満たすのに十分な生産能力がないでしょう。追加の製品の必要性と入手可能性 資金調達、事業からプラスのキャッシュフローを生み出す能力、長期債務を返済する能力、プラットフォームのアウトプットと寿命を延ばす能力 そして、契約の履行要件を満たすこと、顧客基盤を拡大し、最大の顧客との関係を維持する当社の能力、そして戦略的なこと ビジネス上の同盟国、そしてパンデミック、伝染病、または新型コロナウイルスを含む健康伝染病、その脅威、またはその結果への懸念 サプライチェーンの混乱、クリーンエネルギー需要の変化、資本予算と投資計画への影響、製品の需要への影響も 会計年度のForm 10-Kの年次報告書を含む証券取引委員会への提出書類に記載されているその他のリスクと同じです 2023年10月31日に終了しました。また、2024年4月30日に終了した会計四半期の四半期報告書、フォーム10-Qに記載されています。ここに含まれる将来の見通しに関する記述 このプレゼンテーションの日付の時点でのみ話してください。当社は、そのような更新や改訂を公開する義務や約束を明示的に否認します ここに含まれる声明は、期待の変化、またはそのような記述の基礎となる出来事、条件、状況の変化を反映するためのものです。 会社はこのプレゼンテーションで非GAAP財務指標について言及しています。当社は、この情報が業績を理解するのに役立つと考えており、 パフォーマンスを評価し、全体的な傾向を強調します。さらなる開示については、決算発表とこのプレゼンテーションの付録を参照してください と非GAAP財務指標の調整。（ここで使われているように、この用語は米国で一般に認められている会計原則を指します。） このプレゼンテーションに記載されている情報は、終了した会計年度のForm 10-Kの年次報告書を参照することによるものであり、それと併せて読む必要があります 2023年10月31日、2023年12月19日にSECに提出された、2024年4月30日に終了した四半期のフォーム10-Qに関する当社の四半期報告書は、2024年6月10日にSECに提出されました。 2024年6月10日にSECに提出されたフォーム8-Kの最新報告書の別紙として提出された、2024会計年度第2四半期の決算発表です。 セーフハーバーステートメント 2 |
| © 2024 燃料電池エネルギー 燃料電池エネルギースナップショット 私たちの仕事は 電気化学技術の世界的リーダー 1,2 クリーンエネルギーで力を与えられた世界を実現してください 私たちは誰ですか ~600 1969 188 3 従業員 のモジュール コマーシャル・オペレーション 3 設立 大陸 FCEL 本社 1 フューエルセル・エナジー株式会社、および子会社のバーサ・パワー・システムズ社が保有する特許 2 2024年4月30日現在。 3 2024年4月30日現在、特定のサイトには複数のプラットフォームがあります。例として、コネチカット州ダービーの14メガワットのプロジェクトサイトには、合計10個のモジュールを含む5つのSureSource 3000プラットフォームがあります。 米国特許 私たちの燃料をカバーしています セルテクノロジー 米国特許 保留中です 163 368 43 他の特許 対象となる管轄区域 私たちの燃料電池技術 他の124の法域で出願中の特許 私たちの目的: リスト: ナスダック ダンベリー、 コネチカット州 3 |
| © 2024 燃料電池エネルギー ビジネスとオペレーション アップデート 4 |
| © 2024 燃料電池エネルギー エクソンモービルとその「関係」の拡大 低炭素ソリューショングループ • 共同開発契約の期間の延長 • ロッテルダムの実証プロジェクトが進んでいます 2 4 3 Ameresco社と共同で発表された新しいバイオガスプロジェクト カリフォルニア州サクラメントで（第2四半期の製品で約1,200万ドルの増加） バックログ) 1 5 強力な貸借対照表管理と規律 資本配分 キーメッセージ 2024年度にかなりの未処理分を追加しました • 韓国で約1億6000万ドルで大きな新勝利を収めたと発表しました 華城バラン工業団地燃料電池発電プラットフォーム、 テクノロジーは、58.8メガワットを生産する能力があります 42個の燃料電池モジュールからの電力 世界のエネルギー転換政策は引き続き有望です 5 |
| © 2024 燃料電池エネルギー 主なマイルストーン • FCEL達成キー 共同のパフォーマンス基準 開発された炭素回収 テクノロジー • Essoでのプロジェクトの立ち上げ オランダ BV ロッテルダム 製造コンプレックス 2026年に期待されています • エクソンモービルは展開できます 他のサイトのテクノロジー 彼らが参照する世界中で これらはトレイルブレイザープロジェクトです • CO2排出量を把握しました 産業資源から直接 同時に生産します 電気とH2 • 改善が期待されます 炭素回収の経済学 • FCELは次の分野でテクノロジーを活用できます 既存のプラットフォームターゲティング 小規模から中規模のアプリケーション 契約期間を通じて • 配達が加速する見込み テクノロジーを市場に送り出す一方で 次世代セルと モジュール設計が実証されています ロッテルダムで に焦点を当てます 商用展開 • FCELとエクソンモービルは継続します 新しいことについての議論を進めます ビジネスフレームワーク 関係の拡大 共同開発契約（JDA）は、次のことを可能にするために26年12月31日まで延長されました 炭素回収技術の継続的な開発 関係のハイライト JDAは複数の機会を創出します 6 |
| © 2024 燃料電池エネルギー ロッテルダム技術デモンストレーション 画期的な炭素回収技術 フィールドテストの準備はできています • 直接排ガスによる二酸化炭素回収システムを構築しています ロッテルダム製造所のパイロットプラント コンプレックス • スタートアップは2026年に予定されています • フューエルセルエナジーは製造を開始しました 直接排ガス最適化炭素回収 トリントンにある施設のモジュール、 コネチカット州 • サイトはこれを共同で初めて使用します のために開発された炭酸塩技術 二酸化炭素回収率を大幅に上げることができます 主要産業からのCO2排出量を削減します CO2 燃焼排気ガスなどのを含む煙道は、電気化学的に燃料電池に送ることができます 反応は電気と水素を生成し、二酸化炭素を回収して濃縮して利用します。 NOxの恒久的な隔離と破壊。（画像ソースはエクソンモービル2024年5月） 7 |
| © 2024 燃料電池エネルギー バイオガス用途の機会 バイオガス 走ります バイオガス 削除します 汚染物質 リサイクルします 熱 減らします フレアリング • 2.8メガワットの炭酸塩燃料電池プラットフォームで、クリーンな環境を実現 施設内のバイオ燃料からの電力 • サクラメント下水道管区は、私たちの4番目の管区になります カリフォルニア州リバーサイド、カリフォルニア州テュレアに加えてバイオガスプロジェクトも とカリフォルニア州サンバーナーディーノ Ameresco/サクラメント下水道バイオ燃料クリーン エネルギープロジェクト 廃水処理 • FuelCell Energyは、廃水処理プラント向けに、実績のある高効率のエンドツーエンドソリューションを提供しています • 当社独自の技術により、燃料電池プラットフォームは 直接燃料から供給されるものも含め、さまざまな燃料で稼働します バイオガス、天然ガス、H2のブレンド • 現場に電力を供給することで、施設のエネルギー耐障害性を向上させることができます。 送電網に売るか、マイクログリッド構成で提供します • FuelCell Energyは24時間年中無休のリモートモニタリングを提供します 長期サービス契約を通じて • このカーボネートプラットフォームは炭素回収準備が整っています カリフォルニア州リバーサイド 8 |
| © 2024 燃料電池エネルギー 京畿グリーンエネルギー（GGE）協定 契約により、約1億6000万ドルが追加されます また、7年間のサービス契約も含まれています 契約では、アップグレードされた42の販売が規定されています 時間の経過とともに1.4MWの炭酸塩燃料電池モジュールをGGEに 華城バラン工業団地での使用 スケーリングその モジュラーアーキテクチャ、そして大規模な運用と保守 大規模電力を含むアプリケーションと データセンターに必要な冷却（吸収冷却） 華城バラン産業団地 最大の燃料電池発電プラットフォームで、以下の能力を備えています。 • 42個の燃料電池から58.8メガワットの電力を生産します モジュール • 約135,000世帯に電力を供給します • 約2500億キロカロリーの温水を生成して 年間約20,000世帯を暖房しています 将来の用途 9 |
| © 2024 燃料電池エネルギー 2 2024年 金融 パフォーマンス 10 |
| © 2024 燃料電池エネルギー 2024年度第2四半期の財務実績 1 調整後EBITDAと最も直接的に比較可能なGAAP財務指標との調整は付録に含まれています 現金総額と短期投資ポジション （制限付現金および現金同等物を含む）2024年4月30日時点で3億1,320万ドル 2 2024 Q2 2023 総収益2240万ドル 3830万ドル 純損失（3770万ドル）（3,390万ドル） に帰属する1株当たりの純損失 普通株主 $ (0.07) $ (0.09) 調整後EBITDA1（2650万ドル）（2600万ドル） 11 |
| © 2024 燃料電池エネルギー 総損失と営業費用（百万ドル） 2024年度第2四半期の財務実績とバックログ $ (6.1) $ (7.1) $ (29.8) $ (34.3) 2Q23 2Q24です 2023 Q2 2023 Q2 2024 4月30日現在のバックログ（10億ドル） 営業費用の総損失 2023年第1四半期総収益:3,710万ドル 収益の内訳（百万ドル） 2024年第2四半期の総収益：2,240万ドル 6% 31% 63% サービス 高度なテクノロジー 世代 1.4ドルです 14.1ドルです 6.9ドルです 0.074ドル 0.145ドル 0.926ドル0.853ドル 0.023ドル0.051ドル 2023 Q2 2023 Q2 2024 1.02ドル1.06ドル アドバンステック。ジェネレーションサービス 注：2024年4月30日現在のバックログには、から生じる約1億6000万ドルのバックログは反映されていません 京畿グリーンエナジー（GGE）との契約は、四半期末以降に締結されました 12 |
| © 2024 燃料電池エネルギー 当社の流動性ポジションは、戦略を加速する能力を高めます 製造と研究開発への投資を通じた取り組み • 現金総額3億1,320万1ドル（制限付現金を含む） 同等物）と短期投資 • コネチカット州ダービーでの2つのプロジェクトの債務融資取引 約1150万ドルの純資金を当社に拠出しました • 四半期中の約650万株の普通株式の売却 その結果、純収入は約590万ドルになりました • 四半期末以降、約3,860万株を売却しました の普通株式による純収入は約3,170万ドルです 現金と流動性 432.2ドル458.1ドル 250.0ドルです 158.8ドルです 103.8ドルです 101.3ドルです 28.0ドルです 23.0ドルです 49.6ドルです 53.1ドルです 10/31/21 10/31/22 10/31/23 4/30/24 460.2ドル 481.1ドル 現金および同等物および短期財務証券（百万ドル） 313.2ドルです 1 2024年4月30日の時点で 開発および商業化活動のプロジェクトに資金を提供するための流動性 制限付き短期 への投資 米国財務省 証券 無制限です 403.3ドルです 13 |
| © 2024 燃料電池エネルギー 6.4ドルです 21.1ドルです 39.3ドル 60ドル — 75ドル 45ドル60ドル 2021年度 2022年度 2023年度以前 2024年度 更新しました 2024年度 11.3ドルです 34.5ドル 61.0ドル 60ドル 70ドル 60ドル 65ドル 2021年度 2022年度 2023年度以前 2024年度 更新しました 2024年度 66.9ドルです 25.6ドル 53.0ドル 15ドル25ドル 10ドル15ドル 2021年度 2022年度 2023年度以前 2024年度 更新しました 2024年度 24年度の計画/予測投資の減少 資本支出 製造能力を拡大してください 新しい目標範囲：4500万ドルから6000万ドル（6000万ドルから7500万ドル） • カルガリー、カナダ ‒ 一定範囲での固体酸化物生産能力の継続的な拡大 2025年にシフトする仕事の • コネチカット州トリントン ‒ 次世代の炭素回収生産能力の増加 ‒ 2024年度に完成する炭素回収実証プラント 会社が資金提供する研究開発費 先端技術ソリューションの商品化を加速させてください 新しい目標範囲：6000万ドルから6500万ドル（6000万ドルから7000万ドル） • 分散型水素 • 水素ベースの長期エネルギー貯蔵 • 水素発電 ジェネレーション・ポートフォリオ・バックログのプロジェクト資産 既存のプロジェクトのバックログを完成させてください 新しい目標範囲：1000万ドルから1500万ドル（1500万ドルから2500万ドル） • 慎重なプロジェクトの活用と税制上の優遇措置の収益化は、相殺される可能性があります 計画されている設備投資のかなりの額 2024年度の予想支出を最大3,000万ドル削減 14 |
| © 2024 燃料電池エネルギー ありがとう 15 |
| © 2024 燃料電池エネルギー 付録 16 |
| © 2024 燃料電池エネルギー 強力なビジネス戦略 既存のプラットフォーム 成長をサポートするために 未来のために 重要な市場 機会 • 商業化に投資してください • プロセスリーダーシップの拡大 • チームの幅を広げ、深めましょう • 製品の革新を続けてください • 開発途上国への参加を深めてください 水素と炭素の回収 経済 • 次の方法で収益源を多様化してください 次のような製品とサービスを提供します 世界のエネルギー転換を支援します • コアビジネスを最適化します • 以下を含むコマーシャル・エクセレンスを推進してください 販売パイプラインの構築 • 地域別および市場別の拡大 規模 革新します 成長します 私たちはダイナミックな移行期にあり、将来を支えることを目標に事業全体に投資しています 長期的で収益性の高い成長 17 |
| © 2024 燃料電池エネルギー モジュール交換のサービスビジネスプロファイル 複数年にわたる作業を終えたところです フリートアップグレード • 約30 MWのモジュールを交換しました 過去3年間、私たちの サービスビジネス より軽いモジュールに入る 交換サイクルは より長いスタック寿命の展開 モジュール その他の機会 LTSAは韓国に存在します 現在の韓国燃料電池 顧客 注：表示されている四半期は、10月31日に終了する会計年度の会計四半期です LTSAの規模のプロジェクト プラント (MW) モジュール リスタック 数量 エスト。次の日付 モジュールリスタック バム-ドイツ 0.25 1 Q3-2024 ハートフォード病院 1.4 1 Q4-2024 ペッパーリッジファーム-1 1.4 1 Q1-2025 ユナイテッド・イルミネーティング-ニューヘイブン 2.8 2 Q2-2025 トゥーレア市 2.8 2 Q3-2026年 ユナイテッド・イルミネーティング-シーサイド 2.8 2 Q4-2026 ユナイテッド・イルミネーティング-グラストンベリー 2.8 2 Q4-2027 イーオン-フリアテック 1.4 1 Q4-2027 イーオン-ラディソン 0.4 1 Q1-2028 ペッパーリッジファーム-2 1.4 1 Q3-2028 コスポ 2.5 2 Q3-2028 ブリッジポート大学 1.4 1 Q3-2028 コスポ 2.5 2 Q3-2029 ユナイテッド・イルミネーティング-ウッドブリッジ 2.2 2 Q1-2030 コスポ 2.5 2 Q1-2030 コスポ 10 4 Q2-2030 トリニティ・カレッジ 1.4 1 Q3-2030 コスポ 2.5 2 Q3-2030 ノエルグリーンエナジー20 16 Q4-2030 LTSA 62.45 46に基づく合計です 18 |
| © 2024 燃料電池エネルギー 燃料電池エネルギー事業ポートフォリオの概要 2024年4月30日現在の発電事業ポートフォリオ リバーサイド地域水質管理プラント ファイザー株式会社 サンタリタ刑務所 ブリッジポート燃料電池プロジェクト トゥーレア・バイオマット サンバーナーディーノ リパ・ヤファンク・プロジェクト グロトンプロジェクト トヨタ ダービー-CT RFP-2 ダービー（SCEF） CCSU（コネチカット大学） リバーサイド市（CA市） ファイザー株式会社 カリフォルニア州アラメダ郡 コネチカットライトアンドパワー（CTユーティリティ） 南カリフォルニアエジソン（CAユーティリティ） サンバーナーディーノ市水道局 ニューヨーク州ピーグ/リパ（ユーティリティ） CMEEC（コネチカット電気協同組合） 南カリフォルニアエジソン、トヨタ エバーソース/ユナイテッド・イルミネーティング（CTユーティリティ） エバーソース/ユナイテッド・イルミネーティング（CTユーティリティ） コネチカット州ニューブリテン カリフォルニア州リバーサイド コネチカット州グロトン カリフォルニア州ダブリン コネチカット州ブリッジポート カリフォルニア州トゥーレア カリフォルニア州サンバーナーディーノ ニューヨーク州ロングアイランド コネチカット州グロトン カリフォルニア州ロサンゼルス コネチカット州ダービー コネチカット州ダービー 1.4 1.4 5.6 1.4 14.9 2.8 1.4 7.4 7.4 2.3 14.0 2.8 15 20 20 20 15 20 20 18 20 20 20 20 プロジェクト名パワーオフテイカー場所定格容量（1） (MW) 実際のコマーシャル 運用日 (2) PPAタームです (年) 稼働している総MWは62.8です 1カラットから 2023年12月まで設計定格出力7.4メガワットを達成しなかったグロトンプロジェクト 実際の商業運転日の2四半期は、燃料電池エナジーの会計四半期を参照してください 19 |
| © 2024 燃料電池エネルギー 2023年サステナビリティレポート私たちの取り組み 2023年サステナビリティレポート 2つ目は、私たちの取材です 持続可能性の進歩と パフォーマンス 2023年のサステナビリティのハイライト 私たちのESG戦略には、12の幅広い行動が含まれています 今後数年間で私たちを導いてくれる分野 20 |
| © 2024 燃料電池エネルギー GAAPから非GAAPへの調整 1）2024年4月30日までの3か月と6か月間の発電ポートフォリオの減価償却費がそれぞれ720万ドルと1,400万ドル、530万ドルと950万ドルの減価償却費を含みます 2023年4月30日に終了した3か月と6か月間はそれぞれ100万です。 2）その他（収益）費用（純額）には、外貨建て取引による損益、投資から得られる金利スワップ収入、およびその他の発生した項目が含まれます 定期的に、これは通常の事業運営の結果ではありません。 3）当社は、2024年4月30日までの3か月と6か月で、天然ガス購入契約に関連して、それぞれ230万ドルと420万ドルの時価総額純損失を記録しました。 当社が2023会計年度の第4四半期と2024会計年度の第2四半期に名称を変更したため、前年度には同等の損失はありませんでした。 特定の天然ガス購入を以前の通常購入通常販売契約の指定に基づいて決済した結果、時価総額会計が変更されました。2023年4月30日に終了した3か月と6か月間、時価総額利益または損失はありませんでした。これらの損失は発電売上原価に分類されます。 次の表は、EBITDAと調整後EBITDAを計算し、これらの数値をGAAP財務諸表と調整したものです 純損失を測定します 財務結果は、米国で一般に認められている会計原則に従って表示されます。経営陣はまた、非GAAP指標を使用して事業を分析し、経営上の意思決定を行います。利息、税金、減価償却費、償却費を差し引く前の収益 と調整後EBITDAは、会社の事業と業績の非GAAP指標です。 これらの非GAAPベースの補足指標は、読者が業績を評価する際に役立つように提供されています。経営陣は、EBITDAと調整後EBITDAが業績を評価し、全体的な傾向を明らかにするのに役立つと考えています。経営陣は、これらの対策は次の人にも使われていると考えています 燃料電池セクターの企業、および証券アナリストや投資家が会社の業績を他の企業の業績と比較した際に。EBITDAは、主に財務費用が含まれていないため、最も比較可能なGAAP指標である会社に帰属する純損失とは異なります。 固定資産、プラント、設備、プロジェクト資産の所得税と減価償却。調整後EBITDAは、株式ベースの報酬、リストラ費用、デリバティブ商品の非現金（利益）損失、およびその他の特別項目（非現金または非経常と見なされる）についてEBITDAを調整します。 経営陣は、これらの非GAAP財務指標は投資家にとって有益な補足情報を提供すると考えていますが、これらの指標の使用には限界があります。これらの指標はGAAPに従って作成されておらず、同様のタイトルの指標と直接比較できない場合があります 正確な計算方法の潜在的な違いによる他社の測定値。非GAAP財務指標は、単独で検討したり、同等のGAAP財務指標の代わりとして検討したりすることを意図したものではなく、必ず以下と併せて読むようにしてください GAAPに従って作成された連結財務諸表。 4月30日に終了した3か月、4月30日に終了した6か月、 （千単位の金額）2024年 2023年 2024年 2023年 純損失 (37,656ドル) (33,911ドル) ドル (82,055) ドル (54,997) 減価償却費と減価償却費 (1) 9,552 6,631 18,151 12,036 所得税の引当金-3-581 その他の（収入）費用、純額（2）（2,590）236 1,060 187 利息収入 (3,390) (3,688) (7,457) (7,098) 支払利息 2,275 1,502 4,613 3,014 EBITDAドル (31,809ドル) (29,227) ドル (65,688ドル) (46,277) 株式ベースの報酬費用 3,002 3,194 5,878 5,831 天然ガス契約のデリバティブ資産の未実現損失 (3) 2,318-4,177- 調整後EBITDAドル (26,489ドル) (26,033ドル) (55,633ドル) (40,446ドル) 21 |
