証券取引委員会に提出されたとおり 2024年6月7日に

登録番号 333-

米国

証券取引委員会

ワシントンD.C. 20549

フォーム S-3

登録ステートメント

下
1933年の証券法

ドラフトキングス株式会社

(憲章に明記されている登録者の正確な名前)

R. スタントン・ドッジ
最高法務責任者
ドラフトキングス株式会社
222バークレーストリート、5階
マサチューセッツ州ボストン 02116です
(617) 986-6744

(名前、住所、郵便番号を含む)、電話番号 サービス担当者の番号（エリアコードを含む）

コピー先:

スコット・D・ミラー

アラン・J・フィッシュマン

サリバン・アンド・クロムウェル法律事務所

125 ブロードストリート

ニューヨーク、ニューヨーク 10004

(212) 558-4000

提案書のおおよその開始日 証券の一般への売却：

発効日以降、随時 登録届出書。

もし、唯一なら このフォームに登録されている有価証券は、配当または利息再投資計画に従って提供されています。以下を確認してください 次のボックス。¨

このフォームに登録されている証券のいずれかが 1933年の証券法に基づく規則415に従って、繰延または継続して提供されるもの（提供される有価証券を除く） 配当金または利子再投資計画に関連する場合にのみ、次のボックスをチェックしてください。x

このフォームが 証券法に基づく規則462（b）に従って、募集用の追加証券を登録するために提出されました。以下を確認してください ボックスに入れて、同じオファリングの以前に有効な登録届出書の証券法登録届出書番号を記入してください。¨

このフォームが 証券法に基づく規則462（c）に従って提出された発効後の改正。次のボックスにチェックを入れて、有価証券を記載してください 同じオファリングの以前に有効な登録届出書の法律登録届出書の番号。¨

このフォームが一般指示に基づく登録届出書であれば 身分証明書またはその発効後の修正は、以下の規則462（e）に従って委員会に提出された時点で発効します 証券法については、次のボックスにチェックを入れてください。x

このフォームが 追加の証券を登録するために提出された一般指示書に従って提出された登録届出書の効力発生後の修正 または証券法の規則413（b）に基づくその他の種類の証券については、次のボックスをチェックしてください。¨

登録者が大型アクセラレーテッドかどうかをチェックマークで示してください ファイラー、アクセラレーテッドファイラー、ノンアクセラレーテッドファイラー、小規模な報告会社、または新興成長企業。定義を見てください 「大規模なアクセラレーテッド・ファイラー」、「アクセラレーテッド・ファイラー」、「小規模な報告会社」、「新興企業」の 証券取引法第12b-2条の「成長企業」。

新興国の場合は 成長企業。登録者が延長された移行期間を何かの手続きに使用しないことを選択した場合は、チェックマークで示してください 証券法のセクション7（a）（2）（B）に従って規定された、新規または改訂された財務会計基準。¨

目論見書

クラス A 普通株式

優先株式
負債証券

令状

購入契約

単位

DraftKings株式会社（「DraftKings」）は、以下から提供および販売する場合があります 時々、この目論見書に記載されている有価証券、および売却株主は、以下の株式を随時募集および売却することができます 当社のクラスA普通株式、額面価格1株あたり0.0001ドル（「クラスA普通株式」）、1つ以上の募集額で、 価格と条件は、提供および販売時に決定されます。が提供するクラスA普通株式の全株式 売却株主は、売却株主がそれぞれの口座で売却します。からの収益は一切受け取りません 売却株主によるそれらの売上。

私たちまたは売却株主が有価証券を提供したり売却したりするたびに、 当社またはそのような売却株主は、募集に関する具体的な情報を含む補足事項をこの目論見書に追加します。 また、該当する場合は、売却株主、証券の金額、価格、条件も教えてください。目論見書の補足は また、この目論見書に含まれる情報を追加、変更、または更新します。

この目論見書と該当する目論見書の補足を読んでください 当社の有価証券を購入する前によく注意してください。この目論見書は、目論見書が添付されていない限り、有価証券の売却には使用できません 補足。

代理店を通じて、証券を直接お客様に提供して売却することがあります 私たちが選択するか、引受会社やディーラーを通じて選択します。さらに、売却株主なら誰でも、当社のクラスAの株式を提供および売却することができます 時々、普通株です。証券の売却に引受人、ディーラー、または代理人が関与している場合は、その名称 そして、それらの間またはそれらの間で適用される購入価格、手数料、手数料、または割引の取り決めが記載されるか、計算可能になります 該当する目論見書補足に記載されている情報から。証券を売却するために代理人、引受人、またはディーラーを使用する場合、 目論見書の補足として、彼らの名前と彼らとの取り決めの内容を開示します。受け取ると予想される純収入 そのような販売からのものは、目論見書補足にも記載されます。販売方法に関する追加情報については、以下を参照してください 「流通計画」というタイトルのセクションへ。

私たちの クラスAの普通株は現在、ナスダック・グローバル・セレクト・マーケット（「NASDAQ」）でティッカーシンボル「DKNG」で取引されています。 2024年6月6日、ナスダックで最後に報告されたクラスA普通株式の売却価格は37.56ドルでした。該当する目論見書 補足には、該当する場合、ナスダック、証券市場、その他の取引所に他の上場がある場合はそれに関する情報が含まれます 該当する目論見書補足の対象となる有価証券の。

これらの証券への投資には一定のリスクが伴います。「リスク」を参照してください このドキュメントの2ページ目から始まる「要因」。

証券取引委員会も州の証券もありません 委員会はこれらの有価証券を承認または不承認にした、またはこの目論見書の妥当性または正確性を伝えました。どんな表現でも それどころか、犯罪です。

この目論見書の日付は2024年6月7日です。

目次

について この目論見書

この目論見書は、私たちが提出した登録届出書の一部です 規則405で定義されている「有名なベテラン発行者」としての米国証券取引委員会（「SEC」） 改正された1933年の証券法（「証券法」）に基づき、棚登録手続きを採用しています。棚を使って 登録届出書、私たちは時々、1つ以上のオファリングで有価証券を売却することがあります。また、売却株主の名前も記載してください この目論見書の補足として、時折、クラスAの普通株式を1つ以上の募集で売却することがあります。毎回 当社または売却株主は証券を売却します。当社または売却株主は、以下を含む目論見書補足を提供します それらの有価証券とその提供条件に関する特定の情報。目論見書補足は、追加、更新、または変更されることもあります この目論見書に含まれる情報。この目論見書と目論見書の情報との間に矛盾があれば 補足、その目論見書補足の情報を参考にしてください。この目論見書とすべての目論見書の両方を読むことをお勧めします 「詳細情報の入手先」という見出しの下に記載されている追加情報と一緒に補足してください。

私たちも売却株主も、誰も承認していません この目論見書に含まれている、または参照によって組み込まれているもの以外の情報を提供したり、表明したりすること、 該当する目論見書の補足、私たちが使用する関連するフリーライティング目論見書（私たちは「会社の自由執筆目論見書」と呼んでいます）、 この目論見書に参照として組み込まれている文書、該当する目論見書補足、またはその他の情報 紹介しました。当社および売却株主は、以下について一切の責任を負わず、信頼性についても保証できません。 他の人があなたに提供する可能性のあるその他の情報。この目論見書、付随する目論見書の補足、または関連会社の自由書面 目論見書は、登録証券以外の証券の売却の申し出や購入の申し出の勧誘にはなりません 彼らが関係するもの、またこの目論見書、付随する目論見書補足、または関連会社の自由記述目論見書は構成されません 法域を問わず、証券の売却の申し出または購入の申し出を行うことが違法である相手への勧誘 そのような法域でのオファーまたは勧誘。この目論見書に含まれている、または参照により組み込まれている情報、付随するもの 目論見書補足または関連会社の自由記述目論見書は、該当する書類の日付の時点で正確です。私たちのビジネス、 財政状態、経営成績、および見通しは、該当する日付以降に変更されている可能性があります。この目論見書または目論見書の場合 この目論見書に従って補足が納品または売却された場合、または目論見書補足が作成された場合は、当社も売却株主もありません。 は、情報が納品日または販売日現在の最新であることを暗示しています。さらに、市場と業界のデータと予測 それは、この目論見書、目論見書補足、または該当するフリーライティング目論見書に含めたり、参照により組み込んだりすることができます 見積もり、仮定、その他のリスクや不確実性が含まれる場合があり、それらを含むさまざまな要因に基づいて変更される可能性があります この目論見書に含まれる「リスク要因」という見出し、該当する目論見書補足、および該当する内容で説明されています 目論見書は自由に書くことができます。また、この目論見書に参照として組み込まれている他の文書でも同様の見出しを付けてください。したがって、 投資家はこの情報に過度に依存するべきではありません。この目論見書や文書に記載されている情報は考慮しないでください 投資、法律、税務に関する助言を目的として、ここに記載されています。ご自分の弁護士、会計士、その他に相談することをお勧めします 証券への投資に関する法律、税務、ビジネス、財務、および関連するアドバイスを提供するアドバイザー。

文脈上別段の定めがない限り、「DraftKings」という用語は この目論見書で使われている「当社」、「当社」、「私たち」、「私たち」、「私たち」 DraftKings Inc. とその連結子会社を参照してください。「あなた」とは、該当する企業の潜在的な保有者を指します 証券。

特に明記されていない限り、この目論見書に記載されている通貨金額と任意の 目論見書の補足は米ドルで記載されています。

リスク 要因

私たちの証券への投資にはリスクが伴います。慎重に検討する必要があります 該当する目論見書補足の「リスク要因」という見出しの下に記載されている特定の要因、およびすべて 目論見書の補足に含まれている、またはこの目論見書に記載されている、または参照により組み込まれているその他の情報。すべきですよ また、項目1Aで説明されているリスク、不確実性、仮定についても検討してください。2023年の年次報告書に含まれる「リスク要因」 報告書（以下に定義）は、その後提出されたフォーム10-Qの四半期報告書と最新の報告書によって修正および補足されます フォーム8-K。詳細については、「詳細情報の入手先」という見出しの下にある情報を参照してください。 これらのリスクのいずれかが発生すると、ここで提供される有価証券への投資の全部または一部を失う可能性があります。追加です 現在私たちが知らないリスク、または現在重要ではないと考えているリスクも、当社の事業運営と財務を著しく損なう可能性があります 状態。

どこ あなたはより多くの情報を見つけることができます

年次報告書、四半期報告書、最新報告書、委任勧誘状を提出し、 改正された1934年の証券取引法（「取引法」）に基づくSECへのその他の情報。私たちのSEC申告書 は、SECのインターネットサイト http://www.sec.gov から入手できます。このサイトには、報告書、委任状、情報に関する声明が掲載されています。 私たちのように、SECに電子的に報告書を提出する発行体に関するその他の情報。

SECは、これに「参照により組み込む」ことを許可しています 目論見書：私たちが彼らと一緒に提出する情報。つまり、それらを紹介することで重要な情報を開示できるということです 文書。この目論見書に含まれている、または参照により組み込まれているすべての記述は、目的に応じて修正または置き換えられたものとみなされます この目論見書を、ここに記載されている声明、またはその後に提出された書類（以下によって組み込まれる）に含まれる範囲で ここでの参照は、そのような以前の声明を変更または置き換えます。そのように修正されたり置き換えられたりした声明は、以下の場合を除き、みなされません この目論見書の一部を構成するために、修正または置き換えられました。下記の書類を参考に組み込んでいます（除く そのような書類のうち、取引法の目的で「提出」されたが「提出」されていない部分）：

セクション13 (a)、13 (c)、14条に従って提出するすべての書類、または この目論見書の日付以降で、この目論見書に記載されているすべての有価証券の発行前の証券取引法の15 (d) は 売却されたものは、以下で提供された情報を除き、書類の提出日からこの目論見書に参照により組み込まれます フォーム8-Kの項目2.02と項目7.01。これらは提出されたとは見なされず、ここに参照されても組み込まれていません。私たちが提出する情報 とSECは、この目論見書に記載されている情報および以前にSECに提出された情報を自動的に更新し、置き換える場合があります。

上記の書類はどれでもSECから入手できます。 SECのウェブサイトまたはDraftKingsから、書面または電話で次の住所に依頼してください。

ドラフトキングス株式会社 222バークレーストリート、5階
マサチューセッツ州ボストン 02116です
注意:投資家向け広報活動
電話:(617) 986-6744

これらの書類は、以下を除き、DraftKingsから無料で入手できます。 すべての展示品があります。ただし、その展示品が、この目論見書を作成する登録届出書の別紙として具体的に記載されている場合を除きます 一部。

注意 将来の見通しに関する記述に関する声明

この目論見書、ここに組み込まれている文書、および該当するもの 目論見書の補足には、将来の計画、見積もりを反映した、連邦証券法の意味における将来の見通しに関する記述が含まれています。 信念と期待されるパフォーマンス。将来の見通しに関する記述は、当社以外で発生する可能性のある出来事、リスク、不確実性によって異なります コントロール。「予想する」、「信じる」、「続ける」、「できた」、「見積もる」という言葉は、 「期待」、「意図」、「かもしれない」、「かもしれない」、「計画」、「可能」、「可能性」、 「予測」、「プロジェクト」、「すべき」、「予定」、「予定」、「予測」、「提案」、 と似たような表現やこれらの言葉の否定は、将来の見通しに関する記述を識別するかもしれませんが、これらの言葉がないからといって、そうではありません というのは、ある記述が将来を見据えたものではないということです。私たちの事業と運営にはさまざまなリスクが伴うことをご承知おきください。 不確実性、その多くは私たちの制御が及ばないものであり、その結果、実際の結果は予測と大きく異なる場合があります。

このような違いを引き起こす、または寄与する可能性のある要因には、 しかし、以下に示されているものと、の「リスク要因」というキャプションで説明されている特定の要因に限定されません 該当する目論見書の補足、および目論見書補足に含まれている、または掲載されている、または組み込まれている他のすべての情報 この目論見書を参照してください。ここに含まれる歴史的事実の記述ではない記述は、将来の見通しに関する記述である可能性があります。

前述の要因リストは例外ではありません。不確かなため これらの要因の性質上、経営陣は、各要因が事業に与える影響や、何らかの要因や組み合わせがどの程度及ぶかを評価することはできません 要因により、実際の結果が将来の見通しに関する記述に含まれるものと大きく異なる場合があります。

これらやその他のリスク要因に関する追加情報が含まれています 2023年の年次報告書、その後のフォーム10-Qの四半期報告書、フォーム8-Kの最近の最新報告書、およびその他のSEC提出書類に記載されています。 本書で述べられた、または言及されているすべての注意事項は、将来の見通しに関する記述がどこであれ、そのすべてに適用されるものとして読まれるべきです 現れます。ここに記載または言及されているリスクと不確実性を考慮し、将来の見通しに過度に依存しないでください ステートメント。

将来の見通しに関する記述は、それが書かれた日付の時点でのみ述べられています 声明は作成されており、その後に発生した出来事や状況を反映するためにこれらの声明を更新する義務は負いません 適用法で義務付けられている場合を除き、この目論見書の日付。新しい要因が出現する可能性があり、すべての要因を予測することは不可能です それは私たちのビジネスと見通しに影響を与える可能性があります。

情報 ドラフトキングスについて

私たちはデジタルスポーツ、エンターテインメント、ゲーム会社です。私たちは提供します オンラインスポーツベッティング（「スポーツブック」）、オンラインカジノ（「iGaming」）、デイリーファンタジースポーツ（「DFS」）を利用しているユーザー 商品の提供、小売スポーツブック、メディア、その他の消費者向け製品の提供。私たちは設計と開発にも携わっています オンライン/小売スポーツブックとiGamingオペレーター向けのスポーツベッティングとカジノゲームソフトウェアです。

私たちの使命は、責任を持って創造することで、人生をよりエキサイティングにすることです 世界で人気のリアルマネーゲームと賭け体験。これは、ユーザーが見つけられる環境を作ることで実現しています スポーツブック、iGaming、DFS、メディアやその他のオンライン消費者向け製品を通じて、楽しさと充実感を得てください。私たちも リアルマネーゲームのこの新時代の管理者としての私たちの責任に重点を置いています。私たちの倫理は、敬意を持って意思決定を導きます スポーツの伝統と品位、そして規制遵守と消費者保護への投資の両方に。

私たちはサポートのために意図的かつ多額の投資を続けています 私たちの使命と長期的な成長についてです。たとえば、私たちは継続的に市場投入するために、製品や技術に投資してきました 新製品の革新、データサイエンスを通じたマーケティング、マーチャンダイジング、業務効率の向上、優れたユーザーエクスペリエンスの提供。 また、営業、マーケティングに多額の投資を行い、パーソナライズを含む有料ユーザーベースの拡大と維持のためのインセンティブも行っています クロスプロダクトのオファーやプロモーション、そしてブランド認知度を高めて、「スキン・イン・ザ・ゲーム」のスポーツファンを引き付けましょう。一緒に、これら 投資により、私たちはスケーラブルなテクノロジーに基づいて構築された主要な製品を生み出しながら、ユーザーベースを引き付けることができ、その結果 私たちのビジネスの急成長。

ドラフトキングスホールディングス株式会社（旧ドラフトキングス株式会社）(「ドラフトキングス ホールディングス」）は、2019年12月13日にDEAC NV Merger Corpとしてネバダ州に設立されました。DEAC NV Merger Corpは、当社の法的前身の完全子会社です。 ダイアモンド・イーグル・アクイジション・コーポレーション（「DEAC」）は、特別目的買収会社です。2020年4月23日、DEACは終了しました 2020年4月7日に改正された、2019年12月22日付けの企業結合契約で検討されている取引、および これに関連して、DraftKings Holdingsは合併後も存続し、公開会社となり、DEACの後継発行者になりました。5月5日に、 2022年、ドラフトキングス・ホールディングスは、デラウェア州の企業であるゴールデン・ナゲット・オンライン・ゲーミング社（「GNOG」）の買収を完了しました。 2021年8月9日付けの全株式取引（「GNOG取引」）における最終合意および合併計画に従って。 GNOG取引に関連して、ドラフトキングス・ホールディングスは持株会社の再編を行いました。ニュー・デューク・ホールドコ社は、 ネバダ州の企業で、ドラフトキングス・ホールディングスとGNOGの両方の今後の公開会社になりました。ニュー・デューク・ホールドコ社は社名を変更しました DraftKings Inc. は、ここに記載されている該当する有価証券の発行者です。DraftKingsの主要なエグゼクティブオフィスはあります マサチューセッツ州ボストンのバークレーストリート222番地、5階、02116です。ドラフトキングスの電話番号は (617) 986-6744で、そのウェブサイトは アドレスはwww.draftkings.comです。DraftKingsのウェブサイトに含まれている、またはそれに関連する情報は、テキストによる参照用に提供されています のみであり、この目論見書または該当する目論見書補足の一部を構成するものではなく、参照によって組み込まれることもありません。

使用 収益の

私たちは、有価証券の売却による純収入を次のように使用するつもりです 該当する目論見書補足に記載されています。売却株主が提供するクラスA普通株式の全株式 売却株主がそれぞれの口座で売却します。私たちは、それらの販売による収益を一切受け取りません 株主を売る。

説明 資本金の

以下は、当社の資本金の重要な条件の概要です そのような有価証券の権利と選好を完全に要約することを意図したものではありません。修正および改訂された記事の全文 定款（当社の「定款」）と修正および改訂された付則（「細則」）が含まれています この目論見書の一部である登録届出書の別紙として。の該当する規定を読むことをお勧めします の権利と優遇の詳細については、ネバダ州の法律、定款および付随定款の全文をご覧ください 私たちの資本金。詳細については、「詳細情報の入手先」という見出しの下にある情報を参照してください。

認可済みかつ発行済みの資本金

定款では、2,100,000,000の発行が認められています 資本金の株式。そのうち9億株がクラスA普通株で、額面価格は1株あたり0.0001ドル、9億,000,000株 株式はクラスBの普通株式で、額面価格は1株あたり0.0001ドル、3億株は優先株の株式、額面です。 価値は1株あたり0.0001ドルです。

2024年5月31日現在、当社の発行済株式資本は の：（i）約946人の保有者が記録に残っているクラスA普通株式484,621,538株、（ii）393,013,951株 クラスBの普通株式。1人の所有者が記録上保有しており、(iii) 優先株式はありません。また、5月31日現在、 2024、1,443,501件の私募ワラントが発行済みで、約175人のワラント保有者が記録に残っています。そのような 数字には、DTC参加者や候補者名で株式を保有している受益者は含まれていません。

普通株式

クラス A 普通株式

議決権

私たちのクラスA普通株式の保有者は一票を投じる権利があります そのようなクラスAの普通株式の1株当たり。一般的に、すべてのクラスの普通株式の保有者は、1つのクラスとしてまとめて投票し、 DraftKingsの資本金の発行済み株式の発行済み株式の議決権の過半数以上であれば、訴訟は株主によって承認されます その後、直接出席するか、代理人が会議に出席し、アクションに投票する権利があり、アクションに賛成票を投じることができます。一方、取締役は 会議に直接出席するか、代理人が代表を務める普通株式の発行済み株式の複数票によって選出されます そして取締役の選挙で投票する権利があります。私たちのクラスA普通株式の保有者には、議決権を累積する権利はありません 取締役の選出。

配当権

私たちのクラスA普通株式の保有者は、評価額に応じて株式を分担します（ベース） DraftKingsの取締役会で配当が宣言された場合は、クラスA（普通株の保有株式）の株式数について （「取締役会」）は、法定か契約上のかを問わず、制限の対象となり、合法的に利用可能な資金を使い果たしています（以下を含む 未払いの負債について）、未払いの優先債務の条件によって課せられる配当金の申告と支払いについて 当社のクラスA普通株式に対して優先権または参加権を有する株式、またはクラスまたはシリーズの株式 配当金の支払いに。

清算、解散、清算

清算、解散、資産の分配、または清算時に DraftKingsまで、クラスA普通株式の各保有者は、1株あたり比例配分して、すべての資産を受け取る権利があります 当社の普通株式の保有者に配布できるあらゆる種類のドラフトキングは、名称、好み、制限によりますが、 その時点で発行されたDraftKingsの他のクラスまたはシリーズの優先株の制限と相対的権利。

その他の事項

当社のクラスA普通株式は償還の対象にはなりません （以下の「— 保有資本金に関する償還権と譲渡制限」で説明されている場合を除きます 不適切な人物とその関連会社」）、または当社のクラスA普通株式を追加購入する先制権を持っています。 当社のクラスA普通株式の保有者には、新株予約権、償還権、転換権はありません。すべての発行済み株式 のクラスA普通株式は有効発行されており、全額支払い済みで、査定はできません。

クラス B 普通株式

クラスB普通株式の発行

当社のクラスB普通株式は、およびにのみ発行できます ジェイソン・ロビンズ、およびロビンズ氏が完全所有するすべての法人（その後のすべての後継者、譲受人を含む）の名前で登録されています および許可された譲受人）。これを総称して「許可されたクラスBの所有者」と呼びます。

議決権

クラスBの普通株式の保有者は10票を投じる権利があります クラスBの普通株式の1株当たり。通常、当社の普通株式のすべてのクラスの保有者は、1つのクラスとしてまとめて投票し、 DraftKingsの資本金の発行済み株式の発行済み株式の議決権の過半数以上であれば、訴訟は株主によって承認されます 会議に直接出席するか、代理人が代理人となり、アクションに投票する権利があり、アクションに賛成票を投じます。一方、取締役は 会議に直接出席するか、代理人が代表を務める普通株式の発行済み株式の複数票によって選出されます そして取締役の選挙で投票する権利があります。私たちのクラスBの普通株式の保有者には、議決権を累積する権利はありません 取締役の選出。

配当権

クラスBの普通株式の保有者はどの株にも参加しません 取締役会が宣言した配当。

清算権

清算、解散、資産の分配、または清算時に DraftKingsまで、クラスBの普通株式の保有者は、DraftKingsの資産のいかなる分配も受け取る資格がありません 当社のクラスA普通株式のすべての保有者に最初に分配が行われるまで入手可能です。

ただし、クラスAの保有者の清算権のため 上記の普通株式。入手可能なあらゆる種類のDraftKingsのすべての資産がクラスAの保有者に分配されます 普通株式。DraftKingsの資産は、当社のクラスB普通株式に関する分配金の清算には使用できません。

乗り換え

定款によると、クラスBの保有者は 普通株式は通常、許可されたクラスBの所有者への譲渡または関連を除いて、そのような株式を譲渡することが制限されています 離婚または国内関係の命令または法令。ただし、いずれの場合も、ロビンズ氏が唯一の議決権を有するとみなされなければなりません そのような譲渡されたクラスB普通株式の議決権限。

強制キャンセル

クラスBの普通株式の各株は自動的に（1）になります 当社のクラスA普通株式が、その後許可されたクラスB所有者が保有していた場合は、対価なしでキャンセルされました （権利が確定していないストックオプションまたはその他の株式報奨の対象となるクラスA普通株式をすべて含みますが、これらに限定されません） ロビンズ氏に授与）は、基本クラスA株式（定款で定義されているとおり）の33％未満であり、（2）対象 次の条件の両方が適用される日から1年後に、DraftKingsが（対価なしで）キャンセルする を「創立者退職記念日」として：(a) (i) ロビンズ氏の DraftKingsの最高経営責任者としての雇用が、死因による雇用、または正社員による雇用の終了により解雇された 障害（それぞれ定款で定義されているとおり）と（ii）ロビンズ氏が辞任する（正当な理由がある場合を除く） 定款で））DraftKingsの最高経営責任者として、（b）（i）ロビンズ氏ではなくなりました 取締役会のメンバーを務める、または（ii）ロビンズ氏のDraftKingsへの奉仕は、彼の主な職業ではありません。で ロビンズ氏がDraftKingsの最高経営責任者に復職したり、メンバーとして再選または再任されたりした場合 創立者解任記念日（それぞれを「リセットイベント」と呼びます）の前に取締役会を開き、次に株式を クラスBの普通株式は、その日の1周年記念日でない限り、第（2）項に従って取り消されません 前述の条件は両方ともその後満たされます。ただし、その後リセットイベントが発生した場合は、次の創設者解約となります 記念日は、その後前述の条件が両方とも満たされない日の1周年まで延長されます そのような記念日の前に発生したリセットイベント。

その他の事項

クラスBの普通株式は償還の対象にはなりません （以下の「— 保有資本金に関する償還権と譲渡制限」で説明されている場合を除きます 不適切な人物とその関連会社」）、またはクラスBの普通株式を追加購入する先制権を持っています。 当社のクラスB普通株式の保有者には、新株予約権、償還権、転換権はありません。のすべての発行済み株式 私たちのクラスB普通株式は有効に発行されており、全額支払われており、査定はできません。

優先株式

定款には、取締役会が権限を持つことが規定されています。 株主の行動なしに、1つまたは複数のクラスまたはシリーズの優先株を指定して発行すること、および番号を指定して発行すること そのようなクラスまたはシリーズを構成する株式について、および議決権、名称、優先権、制限、制限事項を定めるため 各種類またはシリーズの優先株の相対的権利（配当権、配当率、転換を含みますが、これらに限定されません） 権利、交換権、議決権、償還の権利と条件、解散優先、合併の場合の待遇、 企業結合取引、または当社の資産の売却。これらの権利は、当社の普通株式保有者の権利よりも大きい場合があります。 DraftKings優先株式の発行済み株式はありません。

優先株を発行して決定することを取締役会に許可する目的 あらゆる種類またはシリーズの優先株の権利と優先権は、特定の優先株に対する株主の投票に伴う遅延をなくすことです 発行。優先株の発行を簡素化すると同時に、将来の買収の可能性に柔軟に対応できること 資金調達やその他の企業目的は、第三者による買収をより困難にする効果をもたらしたり、落胆させたりする可能性があります 当社の発行済み議決権株式の過半数を取得しようとしている第三者。さらに、当社の優先株の発行は クラスA普通株式の配当の制限、希薄化など、クラスA普通株式の保有者に悪影響を及ぼす クラスA普通株式の議決権、またはクラスA普通株式の劣後配当権または清算権。 これらまたは他の要因の結果として、当社の優先株の発行は、当社のクラスAの市場価格に悪影響を及ぼす可能性があります 普通株式。

ワラント

当社の私募新株予約権（クラスA普通株式を含む） 私募ワラントの行使時に発行可能）は、そのようなワラントがイニシャルによって保有されている限り、当社が現金と引き換えることはできません。 購入者またはその保有者（「初期保証保有者」）またはその許可を受けた譲受人。の最初の保証人 私募ワラント、またはその許可を受けた譲受人は、キャッシュレスで私募ワラントを行使することができます 基礎。私募新株予約権は、当社のクラスA普通株式と引き換えることができます。私募ワラントが 最初のワラント保有者またはその許可された譲受人以外の保有者が保有する私募ワラントは償還可能です DraftKingsによって、DEACのイニシャルで販売されたユニットに含まれるワラントと同じ基準で保有者が行使できます GNOGの前身であるランドカディア・ホールディングスII社の公募または新規株式公開。

私募ワラントはキャッシュレスで行使する必要があります 取締役会が選択したワラントに適用されるワラント契約に従ってそのようなワラントが償還された場合の根拠 ワラントを行使するすべてのワラント保有者に、キャッシュレスベースで行使するよう要求します。そのような場合、そのような保有者は行使しました ワラントは、当社のクラスA普通株式と同等の数のワラントを放棄することによって行使価格を支払います 新株予約権の基礎となるクラスA普通株式の株式数の積を（x）で割って得られる商に、 行使価格を超えるクラスA普通株式の「公正市場価値」の超過額を掛けたものです 新株予約権の (y) を公正市場価値で計算します。「公正市場価値」とは、クラスAの平均終値を指します 償還通知日の前の3取引日に終了する10取引日の普通株式 必要に応じて、ワラントの保有者またはワラント代理人に送られます。償還通知には、必要な情報が記載されます 新株予約権の行使時に受け取る当社のクラスA普通株式数（「公正株式」を含む）を計算します そのような場合は「市場価値」。

独占フォーラム

定款には、許される最大限の範囲でそれが規定されています 法律により、別段の書面による同意がない限り、ネバダ州クラーク郡の第8司法地方裁判所（または第8司法管轄裁判所の場合） ネバダ州クラーク郡地方裁判所は管轄権を持たず、ネバダ州にある他の州地方裁判所は管轄権を持たず、 ネバダ州の州地方裁判所が管轄権を持たない場合は、ネバダ州にあるいずれかの連邦裁判所が専属裁判所です DraftKingsの名義または権利の下に、またはDraftKingsに代わって提起された訴訟または手続き、違反の申し立てを主張する訴訟のフォーラム DraftKingsの取締役、役員、従業員、または代理人がDraftKingsまたはその株主に対して負っている受託者責任について、および主張するあらゆる訴訟 ネバダ州改正法（「NRS」）第78章または第92A章、当社の定款のいずれかの規定に従って生じる請求 または当社の付則、当社の定款または付随定款または付則の解釈、適用、施行、または有効性を判断するためのあらゆる措置 内務原則に基づく主張を主張する訴訟。独占フォーラム条項は、米国に所在する連邦裁判所を対象としています 取引法第27条で定められている義務または責任を執行するために提起された訴訟の法廷はネバダ州です 連邦裁判所に対する専属管轄権、または連邦裁判所が専属管轄権を有するその他の請求。

定款の規定による買収防止効果、 細則と適用法

当社の定款、定款の特定の規定、および DraftKingsが設立されたネバダ州の法律により、買収の試みがDraftKingsよりも妨げられたり、困難になったりする場合があります 株主は自分の最善の利益のために考えるかもしれません。これらの規定は、私たちのコモンの実勢市場価格にも悪影響を及ぼす可能性があります 株式。私たちは、保護を強化することのメリットにより、未承諾の提案者と交渉できるようになると考えています DraftKingsを買収または再編する提案で、それらの提案を思いとどまらせることの不利な点を上回るという提案は 提案は条件の改善につながる可能性があります。

承認済みだが未発行株式

当社のクラスA普通株式の承認済みだが未発行の株式、 クラスBの普通株式と優先株式は、制限はありますが、株主の承認なしに将来発行することができます ナスダックの上場基準によって課されます。これらの追加株式は、さまざまな企業金融取引、買収に使用できます と従業員福利厚生制度。承認されているが未発行かつ未予約の普通株式と優先株式の存在は、より困難になる可能性があります または、代理コンテスト、公開買付け、合併、その他の方法でDraftKingsの支配権を獲得しようとする試みを思いとどまらせます。

デュアルクラス株式

上記で説明したように、「— DraftKings普通株式 — クラスA 普通株式 — 議決権」と「— DraftKings普通株式 — クラスB 普通株式 — 議決権」、当社の定款はデュアルクラス普通株を規定しています 株式構造。これにより、ロビンズ氏はDraftKingsの株主承認を必要とする事項の結果を管理することができます。 彼が所有しているのは発行済みクラスA普通株式の過半数よりも大幅に少ないですが（選挙も含めて） 取締役および重要な企業取引（合併、DraftKingsまたはその資産の売却など）。

取締役の数

当社の定款と付則では、以下の条件をすべて条件として規定しています 特定の状況下で当社の優先株式保有者が追加の取締役を選出する権利。取締役の数は固定されている場合があります 時々、取締役会で採択された決議に従って、またはロビンズ氏が受益的に所有する金額が減ったときから 発行済資本金の議決権の過半数よりも、少なくとも3分の2の賛成票で修正することができます 当社の発行済み資本株式の議決権です。取締役の数は現在10人に固定されています。

株主総会の事前通知の要件、 推薦と提案

細則は、DraftKingsに関する事前通知手続きを定めています 株主提案および取締役選挙候補者の指名、または取締役の指示による指名を除く 理事会または取締役会の委員会。DraftKingsの株主は、あらゆる事項を会議に「適切に提出」するために、 事前の通知要件を遵守し、DraftKingsに特定の情報を提供する必要があります。一般的に、タイムリーに言うと、株主の 通知は、90日以上または120日前までに、DraftKingsの主要な執行部で受領する必要があります 前年の年次総会の1周年記念日に。細則には、形式と内容に関する要件も明記されています 株主通知の。株主総会では、付則により、会議の議長は規則や規則を採択することができます そして、会議の実施手順は、次のような場合に会議での特定の業務の遂行を妨げる可能性があります 規則や規制は守られていません。これらの規定は、買収候補者の行動を遅らせたり、遅らせたり、思いとどまらせたりする可能性もあります 買収者自身の取締役を選出するための代理人の勧誘や、その他の方法で影響を与えたり、支配権を獲得しようとしたりすること ドラフトキングスの。

書面による同意による株主行動の制限

ネバダ州の法律では、以下の場合を除き、書面による同意による株主の行動が認められています 会社の定款または細則には別段の定めがあります。NRSのセクション78.320に従い、必要な措置はすべてあります 年次株主総会または特別株主総会で行う予定は、訴訟の前または後に、書面があれば、会議なしで行うことができます このような行為への同意は、権利を有するすべてのクラスの議決権の少なくとも過半数を持つ発行済み株式の保有者によって署名されます 議決権行使、または株主総会でのそのような行動に必要な割合は異なります。私たちの定款は ロビンズ氏が議決権の過半数を有益に所有している限り、書面による同意による株主の行動が許可されるという条件で 当社の資本金の当時発行されていた株式の力。かつてロビンズ氏はもはや議決権の過半数を有益に所有しなくなりました 当時発行されていた当社の資本金のうち、すべての株主の行動は株主総会で行われなければなりません。

定款または細則の改正

ネバダ州の法律では、一般的に取締役会の決議が規定されています 会社の定款の改正を提案する必要があり、その修正は会社の承認が必要です 投票権のあるすべての階級の議決権の過半数、および悪影響を受ける階級の過半数の賛成票。 ネバダ州の法律では、株主が採択した細則を含め、会社の細則を改正できることも規定されています 取締役会、および細則を採択、修正、廃止する権限は、会社の取締役にのみ与えられる可能性があること 定款です。当社の定款には、適用法に別段の定めがある場合を除き、以下の改正が規定されています 取締役会、株主問題、責任、株主との取引、取締役を規定する定款の条項 および役員、独占フォーラム、改正、企業機会、および不適切な人物は、(1) 人の過半数の承認が必要です 議決権を有する当社の資本金の全株式の議決権の合計議決権を、株式が代表である限り、1つのクラスとしてまとめて議決権を行使します 議決権を有する当社の資本金の当時発行されていたすべての株式の議決権の過半数は、ロビンズ氏が受益所有しています または (2) 議決権のあるすべての株式の合計議決権の3分の2、それ以降は1つのクラスとしてまとめて議決権を行使します。と 適用法で別段禁止されている場合を除き、当社の定款の他のすべての条項に関しては、DraftKingsは留保します 定款、細則、またはNRSに規定されている方法でそのような条項を修正する権利。私たちの定款は および付則では、付則は取締役会または代表株主の賛成票によって修正または廃止される可能性があると規定されています 当時発行されていた当社の資本金のすべての発行済み株式の議決権の過半数が議決権を持ち、ロビンズ氏には議決権があります 私たちの資本ストックの議決権の少なくとも過半数を占める株を所有しています。その後、株主の賛成票により 資本金の議決権の少なくとも3分の2以上を占めています。

ビジネスコンビネーション

78.411条の「企業結合」規定 NRSの78.444まで（含めて）は、通常、登録されている株主が200人以上いるネバダ州の上場企業を禁止しています その後最長4年間、利害関係のある株主とさまざまな「合併」取引を行う その人が利害関係者の株主になった取引日。ただし、合併または取引が承認された場合を除きます その人が利害関係のある株主になる前の取締役会、または合併が取締役会で承認された場合、 その人が利害関係のある株主になり、株主総会で承認された日から2年以内に 60％以上の株主（利害関係になってから2年以内の組み合わせの場合）の賛成票による 利害関係のない人が保有する発行済議決権の株主）または過半数（その後2年から4年の組み合わせの場合） 株主。あるいは、企業が利害関係のある株主と2年以上経ってから合併を行うこともあります。 次の場合、人は利害関係のある株主になります。

一般的に「合併」とは、(i) 合併を含むと定義されています または「利害関係株主」または利害関係株主の関連会社または関連会社との統合、（ii）任意 1回または一連の取引による、法人の資産の売却、リース交換、抵当権、質権、譲渡またはその他の処分 利害関係のある株主、または利害関係者の関連会社または関連会社との取引：（a）集計を行う 企業の資産の時価総額の 5% 以上に相当し、(b) 時価総額をもつ 法人のすべての発行済み株式の時価総額の 5% 以上、または (c) 10% を超える 会社の収益力または純利益（連結ベースで決定）、（iii）有価証券の発行または譲渡 利害関係のある株主、または利害関係者の関連会社または関連会社に、1回の取引または一連の取引で、 法人のすべての発行済み議決権株式の総市場価値の5％以上に等しい総時価を持っている （新株予約権または募集株式を購入する権利を行使する場合、または全員に比例配分された配当または分配を除きます） 会社の株主）、（iv）会社の清算または解散の計画または提案の採択 利害関係のある株主または利害関係者の関連会社または関連会社、および（v）影響のあるその他の特定の取引 利害関係のある株主、関連会社または関連会社が受益的に所有する議決権有価証券の比例配分を増やすことの 関心のある株主の。

一般的に、「利害関係のある株主」とは、あらゆる人を指します 企業の発行済み議決権の10％以上を、直接的または間接的に受益的に所有している人、 または (ii) は、当該日の2年前までに受益権を取得した法人の関連会社または関連会社です。 その時点で発行された法人の株式の議決権の10％以上。

私たちは定款でこれらの規定をオプトアウトしました ロビンズ氏が、発行済み議決権株式の少なくとも15％を占める当社の普通株式の受益所有をやめるまで。

株式取得の管理

78.378条の「コントロールシェア」規定 NRSの78.3793まで（含む）は、ネバダ州の企業が直接ビジネスを行っている「発行企業」に適用されます。または ネバダ州の関連会社を通じて、登録されている株主が200人以上いて、そのうち少なくとも100人がネバダ州に住所を持っていること 会社の株式台帳に記載されています。支配権法は、特定の状況下では買収者が投票することを禁じています 特定の所有基準額を超えた発行会社の株式の「支配株式」、 買収者が発行会社の利害関係のない株主の議決権の過半数の承認を得ない限り 会議、または発行会社が買収後10日以内に定款または細則を改正しない限り。ザ・ 法律では、5分の1以上3分の1未満、3分の1だが過半数未満、過半数以上の3つの基準が定められています。 ある企業の優れた議決権についてです。一般的に、買収者が前述の基準値の1つを超えると、それらの株式は 「買収」（で定義されているとおり）で買収された、買収者、または買収者と協力して行動する人 NRS）またはそのような買収で買収を申し出られた、そして買収者が買収した日の直前の90日以内に買収されたもの 基準の1つを超えて「支配株」になり、そのような支配株は、無関心でない限り議決権を奪われます 株主は権利の回復に賛成票を投じます。さらに、法人（その定款または有効な細則に規定されている場合） 支配持分の取得後10日目（10日目）に、すべての支配株式が償還される可能性があります。 株主が支配株に完全な議決権を与えない場合にそのような株式に支払われる平均価格。もし、支配株が 完全な議決権を与えられ、買収者は全議決権の過半数以上を取得しています。他のすべての株主は 支配株の議決権の承認には賛成票を投じません。株式の公正価値の支払いを要求する権利があります 異議申立人の権利のために定められた法的手続きに従って。

私たちは定款でこれらの規定をオプトアウトしました ロビンズ氏が、発行済み議決権株式の少なくとも15％を占める当社の普通株式の受益所有をやめるまで。 その期間が過ぎたら、以下の範囲で定款または付則を改正することで、「支配権」法からオプトアウトすることができます ネバダ州の法律で定められているとおり、買収日から10日です。

当社の定款および付則の前述の規定 潜在的な買収提案を思いとどまらせ、支配権の変更を遅らせたり妨げたりする可能性があります。これらの規定は強化を目的としています 取締役会の構成と取締役会が策定した方針が継続的かつ安定し、意欲を失わせる可能性 支配権の変更が実際に行われる、またはその恐れのある特定の種類の取引。これらの規定とネバダ州の規定 上記の法律は、一方的な買収提案に対するDraftKingsの脆弱性を減らすことを目的としています。規定も 代理戦闘で使用される可能性のある特定の戦術を思いとどまらせることを目的としています。しかし、そのような規定は落胆させる効果があるかもしれません 他の人は私たちの普通株式の公開買付けをしないので、その結果、市場の変動を抑制する可能性もあります 実際の買収または噂による買収の試みから生じる可能性のあるクラスA普通株式の価格。そのような規定も影響を与える可能性があります 経営陣の変更を防いだり、株主に利益をもたらす可能性のある取引を遅らせたり妨げたりすることについて。

役員と取締役の責任の制限と補償

私たちの定款は、役員の責任を排除します およびネバダ州の法律で認められる最大限の範囲での取締役。ネバダ州の法律では、当社の取締役や役員は個別ではないと規定されています 取締役または役員の立場での行為または不作為による損害について、当社、株主、または債権者に責任を負います （i）取締役または役員が情報に基づいて誠実に行動したと推定される状況以外は そして、会社の利益のために反論された、および (ii) 取締役または役員の作為または不作為 は、取締役または役員としての受託者責任の違反であることが証明されており、そのような違反には意図的な違反があったことが証明されています 不正行為、詐欺、または故意の法律違反。

私たちの定款と細則には補償も規定されています ネバダ州の法律で認められる最大限の範囲で、当社の取締役および役員を対象としています。私たちはそれぞれと補償契約を締結しました 当社の取締役のうち、場合によっては、ネバダ州法に含まれる特定の補償条項よりも広いものがあります。その効果は これらの規定のうちの1つは、デリバティブ訴訟における当社および株主の権利を制限して、損害賠償を請求することです 取締役または役員が受託者責任違反で取締役または役員。なぜなら、取締役または役員は行為に対して個別に責任を負わないからです または不作為。ただし、その行為または不作為が受託者責任違反となり、そのような違反が意図的な不正行為を含む場合は除きます。 詐欺または故意の法律違反、および取締役または役員が情報に基づいて誠実に行動したという推定、および 企業の利益に関する見解は反論されました。

これらの規定は、特定の違反に対して強制力がないと判断される場合があります 米国の連邦証券法の

また、取締役や役員を乗せることも明示的に許可されています 当社の取締役、役員、従業員、代理人を特定の責任から保護するための保険。

ネバダ州における責任の制限と補償規定 法律および当社の定款および付則では、株主が取締役または役員に対して訴訟を起こすことを思いとどまらせる場合があります 受託者責任違反で。これらの規定は、デリバティブに対するデリバティブ訴訟の可能性を減らす効果もあるかもしれません 取締役や役員は、そのような行動が成功すれば、DraftKingsや当社の株主に利益をもたらす可能性がありますが。しかし、これら 規定は、差止命令などの金銭以外の救済を求める当社またはDraftKingsの株主の権利を制限または排除するものではありません または取締役の受託者責任に違反した場合の解任。さらに、規定によって責任が変更されることはありません 連邦証券法に基づく取締役。さらに、集団訴訟では、投資がマイナスの影響を受ける可能性があります または直接訴訟の場合は、これらの補償規定に従って取締役および役員に対する和解および損害賠償の費用を支払います。

企業機会

ロビンズ氏が活動や娯楽に参加するのを見越して 私たちが従事しているものと類似した事業について、当社の定款には、ネバダ州で許可されている最大限の範囲で規定されています 法律、そうでなければDraftKingsが有する権利を有するであろうすべての利益と期待の放棄、およびすべての権利をDraftKingsが放棄すること 任意の取締役、株主に随時提示される可能性のあるあらゆるビジネスチャンスに参加する機会を提供されること DraftKings（またはその関連会社）の役員または代理人、DraftKingsまたはその子会社の従業員を除く。具体的には、 DraftKingsの普通株式の保有者も、従業員以外の取締役も、それに従事することを控える義務はありません またはDraftKingsが行う同様の事業活動や事業分野、またはDraftKingsと競合するもの。万が一 DraftKingsの普通株式の保有者、またはDraftKingsやその子会社の従業員ではない取締役が知識を得ます 自身とDraftKingsにとって企業機会となる可能性のある取引または案件について、その人は何の義務も負いません そのような企業機会をDraftKingsに伝えたり、提供したりすること、そしてそのような企業機会を自社または直接追求または獲得すること 他の人へのそのような機会に。

ネバダ州の法律で認められている最大限の範囲で、取引の可能性はありません またはビジネスチャンスは、(a) DraftKingsでない限り、DraftKingsまたはその子会社の潜在的な企業機会と見なされる場合があります およびその子会社は、当社の定款に従ってそのような取引または機会を引き受けることが許可されます。 (b) DraftKingsとその子会社には、そのような取引や機会を引き受けるのに十分な財源があります そして（c）そのような取引または機会は、DraftKingsとその子会社が行っているのと同じまたは類似の事業分野で行われるでしょう その後、その事業分野と合理的に関連する事業部門、またはそれと合理的に関連のある事業分野に従事している。

資本に関する償還権と譲渡制限 不適切な人物とその関連会社が保有する株式

定款には、任意の普通株式または任意が規定されています DraftKingsの他の株式証券、またはそのような他の株式と交換または行使可能、またはそのような株式に転換可能な証券 取締役会が（評判の良い外部のゲーム会社と相談した結果）誠意を持って判断した人が所有または管理しているDraftKingsの 規制顧問）は、利害関係のない取締役会メンバー全員の全会一致の賛成票によって採択された決議に基づきます (i) 申請を怠る、または拒否する（または、代わりに、関係者に正式な申請をしなかったり拒否したりする） ゲーミングオーソリティーは、30日以内（またはゲーム会社によって課されるより短い期間）以内のそのような申請の提出に対する権利放棄または同様の救済 関連する賭博機関によって付与されたその期間の延長を含みますが、元の30を超えることはできません DraftKingsから（評判の良い人との協議に基づいて）書面と誠意を持って申請書を提出するよう依頼されてから数日後 外部のゲーム規制顧問）、または保留中の申請を取り下げた、または撤回を要求した（技術的な理由を除く） 撤回後に修正申請書を速やかに提出することを意図して）、いずれかのゲーム当局が適切と判断した場合、または あらゆるゲーミングライセンス（そのような適合性が認められた場合）、またはゲーム関連法またはゲーム当局がその目的でゲーミングライセンスを必要としています DraftKings「または任意の関連会社」による重要なゲームライセンスの取得、または重要なゲーム法の遵守について (ii) いずれかのゲーム当局によってマテリアルゲーミングライセンスの対象が拒否されたり、失格になったりした場合、(iii) が決定されました いずれかの重要なゲーム管轄区域の賭博当局が、持分を所有または管理したり、提携したり、提携したりするのに適さない場合 またはゲーム活動に従事する人物との関与、（iv）全体または一部を引き起こしたとゲーム当局が判断した場合 DraftKingsまたは関連会社の重要なゲームライセンスが失われたり、拒否されたり、取り消されたり、一時停止されたり、取り消されたり、更新されなかったりします ゲーム当局によって、またはDraftKingsや関連会社の全部または一部をゲーム当局から脅迫したこと マテリアルゲームライセンスの紛失、拒否、取り消し、一時停止、取り消し、または非更新を伴います（（ii）から 上記（iv）、ゲーム当局によるそのような拒否、失格、または決定が最終的なものであり、上訴できない場合のみ）または（v）は （1）保持されている重要なゲームライセンスを排除したり、実質的に遅らせたり、妨げたり、損なったり、脅迫したり、危険にさらしたりする可能性がかなり高い、または DraftKingsまたは任意の関連会社、またはDraftKingsまたは任意の関連会社の申請が誠意を持って保有することを望んでいます また、誠意を持って保有または希望されるあらゆる素材のゲームライセンスを使用する権利、その資格、または取得または保持する権利 DraftKingsまたはいずれかの関連会社が保有している、または（2）何らかの強制が発生する、またはその他の理由で強制される可能性が合理的に高い DraftKingsまたは関連会社が保有している、または保有を希望する重要なゲームライセンスに関する非常に負担の大きい契約条件 （そのような各人、「不適切な人物」）またはその関連会社は、条件に基づいて強制的な売却と譲渡の対象となります およびDraftKingsまたは1人以上の第三者譲受人の定款に定められた条件（に記載されているとおり 定款）、および取締役会が決定した番号とクラス/シリーズで。

このような売却または譲渡は、次のいずれかが発生するまで行われません。 (i) 利害関係者全員の満場一致の賛成票によって正式に採択された決議の写しを、不適当な人に届ける 取締役会のメンバーは、その会議に出席して、その目的のために招集され、開催されました（その人に合理的な通知をした後）、そして合理的に そのような人が、弁護士と一緒に意見を聞き、文書や書面による議論を提供する機会）、 理事会は誠意をもって（評判の良い外部のゲーム規制顧問と相談した結果）そのような人物を（A）判断しました は不適当な人物であり、（B）その人またはその関連会社（該当する場合）が売却および譲渡する必要があります DraftKingsまたは関連会社が以下のことを行うためには、その数と種類/シリーズの持分が必要です。 (1) マテリアルゲームの紛失、拒否、取り消し、停止、取り消し、または非更新の取得、更新、維持、または防止 ライセンス、（2）あらゆる重要な点でゲーム素材に関する法律を遵守すること、（3）すべての重要なゲームライセンスを保持していることを確認すること、または DraftKingsまたは任意の関連会社、またはDraftKingsまたは任意の関連会社の申請が誠意を持って保有することを望んでいます また、誠意を持って保有または希望されるあらゆる素材のゲームライセンスを使用する権利、その資格、または取得または保持する権利 DraftKingsまたは任意の関連会社が保有していて、いかなる内容においても排除されたり、遅延したり、妨げられたり、損なわれたり、脅迫されたり、危険にさらされたりしていない 尊重、または（4）保有または希望するゲームライセンスに実質的に負担のかかる利用規約が課されるのを防ぐ DraftKingsまたは関連会社が誠意を持って株式を保有し、そのような決定の理由を合理的に詳細に明記してください。 および (ii) 定款の規定に従って提起された仲裁手続きの締結。

取締役会による不適格と判断した後 (x) そして (y) 該当する場合、そのような決定が理事会によって誠意を持って行われたと判断した仲裁人は、DraftKingsが引き渡します 不適当な人物またはその関連会社への譲渡通知で、1人以上の第三者譲渡人を買収および/または誘発する 取締役会が誠意を持って決定した数および種類/シリーズの持分を、定められた購入価格で購入すること 譲渡通知書には、定款に従って決定されます。ただし、不適当な人物であれば またはその関連会社は、譲渡通知の日付から始まる45日間（または譲渡前）に許可されます で指定された株式持分の数と種類/シリーズの処分を実施し、終了するための通知が正式に送付されます） 取締役会が誠意を持って決定した人物への通知（またはその一部）を（評判の良い外部の評判の良い外部との協議の結果） ゲーム規制担当者）は、不適切な人物とそのような人（「代理人」）との間で合意された条件では、不適切な人物ではありません プライベートトランザクション」)。

代替非公開以外の売却および譲渡の終了時 取引、(i) DraftKingsまたは第三者の譲受人（該当する場合）は、該当する購入品の総額を引き渡します 口座への即時利用可能な資金の電信送金によって上記各社が購入する持分の価格 第三者の譲受人の場合は、不適当な人物またはそのような不適当な人物の関連会社（該当する場合）が書面で明記しています。 DraftKingsの場合は無担保約束手形で、DraftKingsの場合は両方の組み合わせで必要な割合で 独自の絶対的な裁量で決定し、（ii）不適切な人物またはその関連会社は、DraftKingsまたはそれぞれに引き渡します 完全に伝達するために必要または適切な第三者の譲受人、株券、譲渡証券、その他の契約 上記のそれぞれが購入する持分に対する権利、権原および持分、すべての先取特権は免除され、 その他の債務負担や、約束手形の劣後関係を証明するためのものです。ただし、債務で義務付けられている場合に限ります。 DraftKingsの（そして、そのような従属契約に従って必要とされる最低限の範囲で）。

定款には、売却の場合と 譲渡日以降にDraftKingsに譲渡し、当該持分の購入代金を受け取る権利のみを条件として、 持分は未払いでなくなったと見なされ、不適当な人物またはその関連会社はドラフトキングではなくなります 株主、およびそのような不適当な人物またはその関連会社のすべての権利（購入価格を受け取る権利を除く） やめます。代替個人取引または1人または複数の第三者譲受人への譲渡の場合、前者からの譲渡とその後の譲渡の場合 次の場合に発生する：(i) 譲渡日、そのような第三者譲受人1人以上への譲渡の場合、または (ii) 完了 その不適当な人の株式の購入代金を受け取る権利のみを条件とする、代替私的取引の 有価証券、不適当な人物またはその関連会社のすべての権利と資格は終了します。これには以下が含まれますが、これらに限定されません。 そのような人は、その日以降、次の権利を失います。(i) 配当、支払い、分配、または利息を受け取る権利はありません 当該日以降に申告された、または支払期日が該当する持分に従って支払期日となる該当する持分に 購入代金を受け取る権利、または（ii）直接的または間接的に行使する権利を除いて、申告はその日付の後に行われます または、代理人、受託者、候補者を通じて、議決権やその他の権利（観察権や情報権を含むがこれに限定されない） 基礎となる持分によって付与されます。

さらに、1つまたは複数の第三者への売却および譲渡という範囲で 譲受人が何らかの理由で無効または法的強制力がないと判断された場合、DraftKingsは株式の償還または買い戻しが許可されます 不適当な人物またはその関連会社が、条項で定められた価格と条件に基づいて所有または管理している利益 そのような決定があった場合は速やかに法人化してください。

株主デリバティブアクション

ネバダ州の法律では、当社の株主は誰でも当社に訴訟を提起することができます 当社に有利な判決を下すための名前（デリバティブ訴訟とも呼ばれます）。ただし、訴訟を提起する株主が保有者である場合に限ります 訴訟が関係する取引時点でのDraftKingsの株式、またはその後譲渡された当該株主の株式の 法の運用により、そのような訴訟はネバダ州の裁判所に提起されます。詳細については、「— 独占」というタイトルのセクションを読んでください 上記の「フォーラム」。

移管エージェントとレジストラ

当社の資本金と新株予約権の譲渡代理人はComputershareです 信託会社、N.A.

説明 債務証券の

この目論見書には、の特定の一般用語と規定が記載されています 負債証券。債務証券は、締結する契約に従って、1つまたは複数のシリーズで随時発行される場合があります DraftKings Inc. と当社が選んだ1人以上の受託者との間。このような義歯を本明細書では「義歯」と呼びます。 債務証券の条件には、契約書に記載されている条件が含まれます（関連する役員の証明書で補足されます） または補足契約）および改正された1939年の信託契約法によってその一部となったもの。特定のものを売ることを申し出るとき 一連の債務証券。証券の具体的な条件については、この目論見書の補足で説明します。目論見書の補足 また、この目論見書に記載されている一般的な条件と規定が特定のシリーズの債務証券に適用されるかどうかも示します。

なぜなら、以下は選ばれる条項の要約に過ぎないからです 契約証券や債務証券に含まれていますが、あなたにとって重要と思われる情報がすべて含まれているわけではありません。この要約はそうではありません 該当するインデンチャー、それに補足的なインデンチャー、または役員のインデンチャーを参照して、完全かつ完全に認定されています 証明書またはそれに関連する理事会決議。

この「負債証券の説明」で使われているように、以下の用語 「私たち」、「私たち」、「私たち」、「会社」、「DraftKings」とは、DraftKings Inc.を指します。 ネバダ州の法人。特に明記されていない限り、当社の子会社を含めないでください。

将軍

インデンチャーによって債務証券の金額が制限されることは期待されていません 私たちが発行するかもしれません。当社は、随時許可を得て、元本の総額を上限として債務証券を発行することがあります。私たちの安全です 負債があれば、その負債を担保する資産の価値の範囲で、無担保債務証券よりも実質的に優先されます。 負債証券は専ら当社の債務であり、子会社の負債ではないため、債務証券は構造的には 負債およびその他の負債（買掛金を含むが、会社間の債務および負債は除く）に劣後します タイプ（米国で一般に認められている会計原則に従って貸借対照表に反映する必要はありません） 当社の子会社のいずれかの。目論見書補足には、提供されているすべての債務証券の条件が記載されています。これには以下が含まれます。

米国連邦所得税の影響と特別な考慮事項、 もしあれば、そのようなシリーズのいずれかに適用できるかは、該当する目論見書補足に記載されています。

有価証券の形式

各債務証券は、発行された証明書のいずれかで表されます 特定の投資家への確定形式で、または有価証券の発行全体を代表する1つ以上のグローバル証券によって。認定済み 確定形式の証券とグローバル証券は登録形式で発行されます。確定証券：あなたまたは候補者の名前 証券の所有者として、そしてこれらの有価証券を譲渡または交換したり、利息やその他の支払いを受け取ったりするため 中間支払いでは、あなたまたはあなたの候補者は、受託者、登録機関、支払代理人、またはその他の代理人に証券を物理的に引き渡す必要があります。 該当します。グローバル証券は、預託機関またはその候補者を、これらのグローバル証券に代表される債務証券の所有者として指定します。 預託機関は、各投資家の有価証券の実質的所有権を反映するコンピューター化されたシステムを維持しています。 以下で詳しく説明するように、投資家がそのブローカー/ディーラー、銀行、信託会社、またはその他の代表者と一緒に管理している口座。

登録済みグローバル証券

登録債務証券を1つ以上の形で発行することがあります 該当する目論見書補足に記載された預託機関またはその候補者に預け入れられる、完全に登録されたグローバル証券 そして、その預託機関または候補者の名前で登録されています。その場合、1つまたは複数の登録グローバル証券が 代表される有価証券の元本または額面の総額の一部に等しい額面金額または総額面 登録グローバル証券による。それが完全に登録された形の有価証券と交換されない限り、そしてそれが登録された形の有価証券と交換されるまで グローバルセキュリティは、登録グローバル証券の預託機関である候補者による場合を除き、全体として譲渡することはできません 預託機関、または預託機関の後継者またはそれらの候補者の。

以下に記載されていない場合は、預託契約の特定の条件 登録グローバル証券が代表する有価証券に関しては、関連する目論見書補足に記載されます それらの証券に。以下の規定がすべての預託契約に適用されるものと予想しています。

登録されたグローバル証券の受益権の所有権は 参加者と呼ばれ、預託機関に口座を持っている人、または参加者を通じて利害関係を持つ可能性のある人に限定されます。 登録されたグローバル証券の発行時に、預託機関は、その記帳登録および振替システムで、 参加者が受益的に所有する有価証券のそれぞれの元本または額面金額が記載された参加者の口座。任意です 証券の分配に参加しているディーラー、引受人、または代理人が、クレジットする口座を指定します。所有権 登録されたグローバル証券の受益権が表示され、所有権の譲渡のみが行われます を通じて、参加者の利益に関して、また参加者の記録に関して、預託者が管理している記録と、参加者の記録について 参加者を通じて保有している人の利益のために。一部の州の法律では、一部の有価証券購入者に実物の持ち込みが義務付けられている場合があります これらの有価証券の確定的な形での引き渡し。これらの法律は、受益権を所有、移転、または質権付与する能力を損なう可能性があります 登録されたグローバル証券。

預託機関またはその候補者が登録所有者である限り 登録されたグローバル証券の、その預託機関またはその候補者は、場合によっては、その唯一の所有者または保有者とみなされます 該当する契約に基づくあらゆる目的で、登録グローバル証券に代表される証券。以下で説明されている場合を除き、オーナーは 登録されたグローバル証券の受益権は、登録グローバル証券の代理人となる証券を受け取る資格がありません 自分の名前で登録された証券は、確定的な形で有価証券の現物を受け取ることはできず、受け取る資格もありません そして、該当する契約に基づく有価証券の所有者または保有者とは見なされません。したがって、各人は給付金を所有しています 登録されたグローバル証券への利害関係は、その登録グローバル証券の預託機関の手続きに依存しなければなりません。もしそうなら その人は、その人が自分の利益を得る参加者の手続きで、何らかの権利を行使する参加者ではありません 該当する契約に基づく保有者。既存の業界慣行では、保有者に何らかの措置を要求した場合、または 登録されたグローバル証券の受益権の所有者が、所有者に与えられる権利を与えるか、何らかの行動を取ることを希望する場合 または、該当する契約に基づき、登録グローバル証券の預託機関が、保有する参加者に許可を与えます 関連する受益権を与えたり、その行動をとったり、参加者は受益所有者がそれらを通じて所有することを承認します その行動をする、またはそうしないと受益者の指示に従って行動する。

債務証券の元本、保険料（ある場合）、および利息の支払い 預託機関またはその候補者の名前で登録された登録グローバル証券が代理を務めるのは、預託機関または 場合によっては、登録グローバル証券の登録所有者としての候補者。DraftKings、受託者、その他の代理人はいません DraftKingsまたは受託者の代理人は、行われた支払いに関する記録のあらゆる側面について何らかの責任または責任を負います 登録されたグローバル証券の受益所有権のため、または記録の維持、監督、レビューのため それらの受益所有権に関するものです。

私たちは、対象となる証券のいずれかの預託機関を期待しています 登録されたグローバル証券によって、原証券の元本、プレミアム、利息、またはその他の分配金の支払いを受け取り次第 または登録されたグローバル証券の保有者へのその他の資産は、相応の金額で参加者の口座に直ちに入金されます 預託機関の記録に示されているように、登録されたグローバル証券におけるそれぞれの受益権に。また、期待しています 参加者を通じて保有されている登録グローバル証券の受益権所有者への参加者による支払いが管理されること 顧客の口座で保有されている有価証券の場合のように、顧客の指示と慣習を守ることによって ベアラーフォームまたは「ストリートネーム」で登録し、参加者の責任となります。

これらの有価証券の預託機関が、登録者によって代表される場合 グローバルセキュリティは、いつでも預託機関としての活動を続けたくない、または継続できない、または証券に登録された清算機関でなくなった場合 1934年の証券取引法、および1934年の証券取引法に基づいて清算機関として登録された後任預託機関は任命されていません 90日以内に、当社が保有していた登録グローバル証券と引き換えに、確定形式で証券を発行します 預託機関。登録されたグローバル証券と引き換えに確定形式で発行された証券はすべて、次の名前または名前で登録されます 寄託者が当社または彼らの関連する受託者またはその他の関連代理人に付ける名前。預託機関は 指示は、受益権の所有権に関して参加者から預託者が受け取った指示に基づいて行われます。 預託機関が保有していた登録グローバル証券で。

準拠法

すべての目的のためのインデンチャーと債務証券が管理されるものとします ニューヨーク州の法律に従い、同法に従って解釈されます。

説明 その他の証券の

該当する目論見書補足に説明を記載します この目論見書に従って提供および販売される可能性のある、当社が発行したすべての新株予約権、購入契約、またはユニットについて。

販売しています 株主

該当する場合、売却株主に関する情報が設定されます 目論見書の補足、発効後の改正、または証券取引法に基づいてSECに提出した書類に組み込まれています 参考までに。

プラン ディストリビューションの

私たちまたは売却株主は、時折、証券を売却することができます 時間:

有価証券の分配は時々一括して行われるかもしれません または固定価格での取引、または変更される可能性のある価格で、販売時の実勢市場価格で、関連する価格での これらの実勢市場価格に、または交渉したレートで。引受会社を含め、具体的な流通計画を特定します。 ディーラー、代理人、または直接購入者とその報酬（該当する目論見書補足に記載されています）。

リーガル 事項

該当する目論見書補足に特に明記されていない限り、 Greenberg Traurig, LLPは、この目論見書に記載されているクラスAの普通株式と優先株式の有効期間を引き継ぎ、 この目論見書に関連するその他の特定の法的事項。その他の証券の発行と売却に関連する特定の法的事項 ここで提供されたものは、ニューヨーク、ニューヨークのSullivan & Cromwell LLPから引き継がれます。有価証券の有効期間は この目論見書に記載されている内容は、当社、すべての売却株主、代理人、引受人、ディーラー、リマーケティング会社に渡されます または該当する目論見書補足に記載されている弁護士によるその他の第三者。

エキスパート

現在の DraftKings Inc. の連結財務諸表 2023年12月31日、2022年、および2023年12月31日に終了した期間の3年間のそれぞれについて、および経営陣の 2023年12月31日現在の財務報告に対する内部統制の有効性の評価を参考に組み込んでいます この目論見書と登録届出書には、BDO USA、P.C. の報告に基づいてそのように組み込まれています 会計と監査の専門家としてその会社の権限を与えられた、独立登録公認会計士事務所。

目論見書に必要のない情報

アイテム 14. 発行および配布のその他の費用。

以下は、予想される手数料と経費の明細です、その他 登録された有価証券の分配に関連して登録者が負担する、引受割引や手数料ではなく この登録届出書の下に：

アイテム 15. 取締役および役員の補償。

当社の修正および改訂された定款は、責任を排除します ネバダ州の法律で認められる最大限の範囲で、当社の役員および取締役を募集しています。ネバダ州の法律では、当社の取締役および役員は 何らかの行為または不作為による損害について、当社、株主、または債権者に対して個別に責任を負いません 取締役または役員（i）取締役または役員が誠実に行動したと推定される状況以外は、 情報に基づいて、また企業の利益を考慮して、（ii）以下の行為または不作為が反論された 取締役または役員が、取締役または役員としての受託者責任の違反であることが証明され、そのような違反が証明された 意図的な違法行為、詐欺、または故意の法律違反に関与したこと。

当社の修正および改訂された定款と細則も ネバダ州の法律で認められる最大限の範囲で、当社の取締役および役員に対する補償を規定します。私たちは入りました 当社の各取締役との補償契約。場合によっては、含まれている特定の補償条項よりも幅が広い ネバダ州の法律の下で。これらの規定の効果は、デリバティブ訴訟における当社および株主の回復権を制限することです 取締役としての受託者責任違反を理由とする取締役または役員に対する損害賠償。取締役または役員は個別ではないため 作為または不作為に対して責任を負います。ただし、その作為または不作為が受託者責任の違反であり、そのような違反が意図的な不正行為に関係している場合は除きます。 詐欺または故意の法律違反、および取締役または役員が情報に基づいて誠実に行動したという推定、および 企業の利益に関する見解は反論されました。

これらの規定は、特定の違反に対して強制力がないと判断される場合があります 米国の連邦証券法の

また、取締役や役員を乗せることも明示的に許可されています 当社の取締役、役員、従業員、代理人を特定の責任から保護するための保険。

ネバダ州の責任制限と補償規定 法律、当社の改正および改訂された定款、および修正および改訂された細則では、株主が持参することを思いとどまらせる場合があります 受託者責任違反を理由に取締役または役員を相手取る訴訟。これらの規定は、コストを削減する効果もあるかもしれません 取締役や役員に対するデリバティブ訴訟の可能性。たとえそのような訴訟が成功すれば、そうでなければ利益を得ることができるとしても 私たちと株主。ただし、これらの規定は、当社または株主が非金銭を求める権利を制限または排除するものではありません 取締役の受託者責任違反が発生した場合の差止命令や取消などの救済。さらに、規定にはありません 連邦証券法に基づく取締役の責任を変更してください。さらに、当社の株主のいずれかの投資は不利になる可能性があります 集団訴訟または直接訴訟において、当社が取締役および役員に対して和解費用および損害賠償金を支払う範囲で影響を受けます これらの補償条項へ。

アイテム 16. 展示品と財務諸表スケジュール。

ここに提出された展示品のリストは、展示物索引に含まれています 参考までにここに組み込まれています。

アイテム 17. 事業。

提供しました、 しかし、登録届出書がフォームS-3に記載されている場合は、(1) (i)、(1) (ii)、(1) (iii) の条項は適用されません そして、これらの条項によって発効後の修正に含めることが義務付けられている情報は、提出または提出された報告書に含まれています 取引法のセクション13またはセクション15（d）に従って、参照により組み込まれた登録者がSECに送信する 登録届出書に記載されている、または登録の一部である規則424（b）に従って提出された目論見書に含まれています ステートメント;

展示索引

署名

改正された1933年の証券法の要件に従い、 登録者は、フォームS-3への提出要件をすべて満たしていると信じる合理的な根拠があることを証明し、 は、ボストン市で正式に承認された署名者に、この登録届出書に代わって正式に署名させました。 2024年6月7日のマサチューセッツ州。

委任状

これらのプレゼントですべての人を知ることができます、その署名をした一人一人 以下に示す内容は、ジェイソン・D・ロビンズ、R・スタントン・ドッジ、アラン・エリングソンを彼の事実上の真の合法的な弁護士として構成し、任命します そして、代理人、代替と再代用の全権を持つ代理人、彼または彼女のために、彼または彼女の名前で、場所と代わりに、あらゆる場面で この登録届出書のあらゆる修正（発効後の修正を含むがこれに限定されない）に署名する能力、 と、この登録届出書の対象となり、以下の規則462（b）に従って提出された提供に関連するすべての登録届出書 1933年の証券法、およびその別紙とそれに関連するその他の書類を添えて、証券に提出してください および取引委員会、当該事実上の弁護士と代理人、およびそれぞれに、行動と履行に関する完全な権限と権限を付与します 実行する必要のあるすべての行為と事柄を、完全にすべての意図と目的のために、彼または彼女がするかもしれないし、できることです 直接会って。これにより、上記の各弁護士および代理人またはその代理人が合法的に許可できることをすべて承認し、確認します これによって行う、またはそうするようにします。

改正された1933年の証券法の要件に従い、 この登録届出書には、以下の人物が指定の役職と日付で署名しています。